一、经营情况讨论与分析　　报告期内，公司上下认真落实董事会战略部署，以党建工作为引领，统筹推进各项工作，逐步探索新业务增长点，持续夯实基础管理，重点任务有序实施，经营发展总体稳健。　　报告期内，公司实现营业收入77,739.10万元，上年同期为78,025.34万元，同比下降0.37%，实现归属于上市公司股东的净利润为10,242.15万元，上年同期为-8,830.61万元；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润为-23,173.97万元，上年同期为-9,187.77万元。净利润较上年同期上升的主要原因系报告期内，公司按照相关规则将控股股东、实际控制人张长虹先生向公司支付的33,5... 查看全部▼

　　一、经营情况讨论与分析
　　报告期内，公司上下认真落实董事会战略部署，以党建工作为引领，统筹推进各项工作，逐步探索新业务增长点，持续夯实基础管理，重点任务有序实施，经营发展总体稳健。
　　报告期内，公司实现营业收入77,739.10万元，上年同期为78,025.34万元，同比下降0.37%，实现归属于上市公司股东的净利润为10,242.15万元，上年同期为-8,830.61万元；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润为-23,173.97万元，上年同期为-9,187.77万元。净利润较上年同期上升的主要原因系报告期内，公司按照相关规则将控股股东、实际控制人张长虹先生向公司支付的33,549.66万元全额计入营业外收入，导致归属于母公司所有者的净利润增长较大，扣除该因素影响，本期归属于母公司所有者的净利润仍为负数。
　　公司主要工作如下：
　　（一）证券信息服务
　　报告期内，公司继续聚焦金融信息服务领域，紧抓AI人工智能风口，推进产品数字化建设，大力加强技术人才储备，高质量全面提升大智慧移动APP、大智慧PC终端的产品服务。
　　报告期内，公司发布新产品“大智慧VIP”金融信息终端，为专业交易型投资者提供因子投研、全链数据、金融信息研究院等三大产品服务模块，同时全新构建的慧信CRM链接用户与专家逐步实现一对一专属服务。报告期内，因子投研平台产生集成因子千余个，全链数据跟踪公司及行业经营数据指标已达数十万条，金融信息研究服务实现重点行业基本覆盖。
　　报告期内，产品基础功能全面增强，大智慧APP及PC终端新闻资讯用户渗透率逐步提升，股票看盘分析功能持续丰富，同时还完善了港股、美股、期货等市场行情资讯数据的建设，重新构建了慧搜，通过行情数据处理及传输架构的优化提升终端软件流畅性。积极拥抱大模型时代，公司基于现有的技术和数据基础，并结合LLM相关技术，在相关应用及服务领域进行了产品技术研发，并有序推进了备案工作。
　　报告期内，公司加强运营建设，慧信生态继续优化社群、直播、视频等基础产品体验，深度结合金融市场，打造服务于金融市场的内容生态圈。公司积极深入展开与证券公司、银行、保险、期货、基金、上市企业等各金融主体的业务合作探索，推动用户服务多元化，提升对用户的整体服务能力。
　　报告期内，公司充分发挥党建引领作用，弘扬经济金融领域正能量。结合运用AI赋能风险管理，大力完善金融信息服务安全体系建设，网络安全和数据安全能力持续加强，公司合规与风控能力全面提升。
　　报告期内，公司陆续接入了新的券商交易，创新推出投资决策工具+增值服务相结合的金融信息服务体系，不仅为券商定制开发APP，还为券商定制版APP运营提供增值服务。
　　报告期内，公司加大研发投入，及时有效完成行业监管和交易所业务创新等市场刚需服务，包括主板注册制改造、三板退市可转债、北交所新债、行权融资功能、国密默认PIN码等新业务和新功能的改造；完成了多家券商国密系统的开发验收，完成国密P7版的优化改造；完成了移动3.X版一期的改造优化工作，大幅提升用户体验；对慧投资PC版进行了全新改造，达到信创认证标准，增加多市场服务功能和增值服务工具；完成微服务1.0版的开发，完成新版推送系统和预警系统的搭建。
　　（二）大数据及数据工程服务
　　报告期内，公司继续在大数据和人工智能领域加大投入，包括深度运用自然语言处理NLP、机器学习、知识图谱、分布式计算等先进技术，并在海量非结构化数据处理和大数据分析挖掘方面获得了多项发明专利，并有效运用于数据库和数据应用产品的研发。继续对核心业务的企业风险大数据智能监测产品--“企业预警通”APP和专业版进行功能升级和模块更新，包括区域经济多角度对比、城投债多维度资讯等，以满足用户对各个行业、机构进行全景化监控的需求。
　　报告期内，公司凭借自身历史海量数据积累和对金融机构应用场景的深度理解，以技术创新为动力，以服务创新求发展，充分挖掘数据价值，构建出全新的数据生态体系，为金融机构客户提供专业、极速、优质的数据服务体验。
　　（三）境外业务
　　报告期内，阿斯达克网络积极投入资源进行新一代产品的研发。新产品设计致力于满足国际市场的需求，通过这些创新产品引领市场趋势，开拓新的市场机遇，从而推动公司的全球化战略和业务增长。
　　报告期内，大智慧国际不断加强产品研发和服务创新，推出了一些资产交易解决方案，涉及范围包括期货、差价合约、财富管理、证券投资、外汇以及AI指标和动态图表等。对当前技术结构进行升级，并改进执行交易平台内的订单管理系统和风险管理系统，公司的创新服务项目进入东南亚市场，尤其是在马来西亚和印度尼西亚地区，显著提升了公司在该区域的业务影响力。
　　报告期内，DZHFinanciaResearch不断致力于提升产品的市场吸引力，并通过优化营销体系来增强内容销售的效率和效果。在日本股市方面，借助个人网站的复苏，大力增强了IPO产品的销售力度。对于中国股市，着重推动了数据和新闻服务的自动化和高效化，旨在为客户提供更加便捷和智能的解决方案。在美国股市领域，强化了面向企业客户的研究报告销售，进一步巩固了公司在BtoB市场的地位。此外，公司还更新了针对个人用户的外汇产品网站，并加强了BtoB产品的销售，以全面提升客户体验和满意度。
　　（四）其他
　　报告期内，公司认真组织学习贯彻党的二十大精神系列活动，到沙家浜革命教育基地开展主题党日活动，倡导党员和群众新时代新担当新作为，激发爱党爱国爱司热情，营造创先争优、共谋发展、和谐进取的高质量发展氛围。组织学习贯彻习近平新时代中国特色社会主义思想主题教育，学习党的二十大报告、党章，学习《习近平新时代中国特色社会主义思想专题摘编》等。积极参与上海浦东新区“微服务、微心愿”活动，为上海浦东新区贫困家庭送去温暖。
　　报告期内，公司针对偏远山区地区学校缺乏电脑等基础设施，难以开展计算机信息化课程的实际情况，积极发挥自身优势，多方筹集设备资源，向重庆市忠县双桂镇初级中学捐赠“爱心电教室”，提供基础信息化软件，帮助学生学习电脑操作和网络应用，让学生们接受信息化教育，享受信息化教育资源，助力乡村振兴。
　　报告期内，公司加强与投资者的沟通交流，积极召开业绩说明会，认真接听投资者来电，细致回复上证e互动投资者提问，热情接待投资者调研，维护了公司良好的市场形象。
　　
　　二、报告期内公司所处行业情况
　　1、国家政策大力支持，资本市场全面深化改革，金融信息服务行业迎来高速发展的机遇。
　　中央金融工作会议等重要会议，为我国金融业指明了高质量发展方向，规划了未来蓝图，提供了广阔的发展空间。我国政府十分重视互联网和金融行业发展，出台了一系列有助于金融信息服务行业发展的政策措施，为互联网技术和金融信息服务的融合提供了基本遵循，为金融信息服务业发展创造了良好的政策环境。国务院发布了《国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035年远景目标纲要》，其中提到加快推动数字产业化：培育壮大人工智能、大数据、区块链、云计算、网络安全等新兴数字产业，提升通信设备、核心电子元器件、关键软件等产业水平。《金融科技发展规划（2022-2025年）》指出以加强金融数据要素应用为基础，以深化金融供给侧结构性改革为目标，以加快金融机构数字化转型、强化金融科技审慎监管为主线，将数字元素注入金融服务全流程，将数字思维贯穿业务运营全链条，注重金融创新的科技驱动和数据赋能，推动我国金融科技从“立柱架梁”全面迈入“积厚成势”新阶段。近年来，资本市场持续深化改革，新《证券法》实施、再融资规则修改、全面注册制落地等，标志着资本市场基础制度不断完善，市场法治环境持续改善，资本市场走在高质量发展的运行轨道上，金融信息服务行业迎来高速发展的机遇。
　　2、移动互联网普及率不断提升，投资者数量稳定增长，为金融信息服务行业发展奠定坚实的用户基础。
　　我国移动互联网的普及率仍在提升，根据中国互联网络信息中心（CNNIC）发布的《第52次中国互联网络发展状况统计报告》显示，截至2023年6月，我国网民规模为10.79亿，互联网普及率达76.4%。根据中国证券登记结算有限责任公司统计月报，截至2023年12月底，投资者总数已达22,141.58万。移动互联网用户和投资者的稳定增长，有效保障了金融信息服务行业的成长空间，有利于金融信息服务行业的持续发展。
　　3、信息技术不断开拓创新，为打造全方位金融信息服务生态系统提供了有利的技术支持。
　　近年来，在网络强国战略思想下，计算机网络核心技术日趋成熟，5G、人工智能、大数据、云计算、区块链、自然语言处理等新兴技术不断突破，为金融信息服务行业带来了全新的技术升级条件。5G商用环境持续完善，提升了移动网络速度和数据处理效率；人工智能和大数据技术夯实基础支撑，机器人、语言识别、自然语言处理和专家系统的应用拓宽了服务的深度和广度。新技术不断的发展和应用，提升金融信息服务的质量和效率，可以满足投资者对金融信息服务的全面性、个性化、专业化的需求，实现以客户为中心，打造全方位金融信息服务生态系统，线上服务业迎来了快速发展机会，众多金融机构也紧紧抓住这一发展变革关键时点，利用大数据、人工智能等方式，发展线上非接触式金融服务，加速推进科技金融的发展，推动金融信息服务技术持续升级。
　　4、金融信息服务行业竞争日趋激烈，机遇与挑战共存，信心与希望同在。
　　近年来，国家出台了一系列政策，完善市场准入制度，加强法律法规建设，引导金融信息服务行业健康、稳定发展。业内企业持续加强对业务监管规则的学习、理解和执行，提升企业综合竞争实力，以更好地为金融机构和广大个人投资者提供更好的服务。随着金融信息服务行业发展日趋迅速，行业规模扩大，各类产品和服务不断丰富，行业内各企业的竞争趋于白热化。头部企业优势比较明显，市场份额、业务产品线、财务状况都比较强，在各方面的投入也比较大，在未来一段时期内具有一定发展优势。新型公司发展较快，其产品很有特色和针对性，客户结构比较年轻，具有较强的发展后劲。一些金融机构和传统媒体加快布局，纷纷加大在大数据、人工智能、线上服务等方面的投入，多家金融机构成立了自己的金融科技公司，在为自身业务服务的同时，也开始对外提供服务，传统媒体也逐步加快这方面的业务布局。这些机构将对行业竞争格局带来冲击，推动业内企业发挥已有优势，不断创新，引领行业不断向前。
　　
　　三、报告期内公司从事的业务情况
　　公司是国内领先的互联网金融信息服务提供商，基于多年在金融信息和互联网领域取得的资源和技术积累，充分发挥大数据优势，打造了集资讯、服务、交易为一体的一站式、智能化互联网金融信息服务系统，向广大投资者提供各类基于互联网应用的金融信息产品和服务。
　　公司的主要业务聚焦在证券信息服务、大数据及数据工程服务、境外业务三大板块。证券信息服务是以软件终端为载体，以移动APP、PC版软件、云服务、互动直播以及TV终端等方式向广大投资者提供及时、专业的证券信息和数据服务的综合性互联网系统。全资子公司财汇科技致力于建立中国及海内外最专业、最精准、最全面的金融数据中心，向银行、保险公司、基金公司、证券公司、信托公司等金融机构及高等院校提供金融数据以及数据管理、数据监控、数据挖掘等服务。公司在中国香港、新加坡和日本东京有主要服务于当地用户的金融信息服务商，通过本土化的团队运作和集团化的规范管理，有效打通了国际国内通道，建立了前瞻性的国际板块布局。
　　
　　四、报告期内核心竞争力分析
　　（一）公司拥有领先的行业地位和品牌知名度优势。
　　经过多年的发展，公司已成为中国领先的互联网金融信息服务提供商之一，在所处行业的市场地位、核心技术、核心团队、企业资质、业务协同等方面已取得一定的领先优势，公司的品牌也得到了行业和社会的认可。
　　（二）公司拥有行业领先的技术与研发实力、以及完整的产品线。
　　作为高新技术型企业，公司十分重视金融信息服务领域的技术研发，多年来对研发一贯重视并不断投入，培养了一支稳定且技术过硬的研发团队。报告期内，公司研发费用占营业收入的比重为26.99%。作为互联网金融信息服务综合提供商，公司拥有业内完整的产品组合，产品丰富、结构合理，可以为各层次的个人及机构客户，提供全面、准确、及时的互联网金融信息服务和增值服务。
　　作为大数据及数据工程处理的专家，公司拥有海量的历史数据及丰富的数据生产技术经验，数据整合维度广，数据提供方式多样，能为客户快速提供各类型定制化的平台搭建与项目研发服务。
　　（三）公司拥有海量的金融数据资源和丰富的行业经验。
　　公司在金融信息服务行业深耕二十余年，累积了丰富的互联网平台运作经验和海量金融数据资源，创造了行业数个第一。公司高层管理人员及核心团队均拥有10年以上行业经验，在科技金融技术服务、投资决策数据服务、用户共享联合运营等多方面拥有深厚的实力。
　　（四）公司拥有广泛的用户基础。
　　经过多年发展，公司向广大用户提供丰富的金融信息产品和服务，客户覆盖银行、券商、基金、保险、资管和普通投资者等金融市场的各层次参与主体。公司长期稳定的客户基本包括所有具有托管业务资格的托管行，所有保险资产管理公司在内的90%以上的保险机构，95%以上的基金公司，70%以上的证券公司以及众多的信托公司、投资公司、金融高校等。
　　（五）公司拥有前瞻性的国际板块布局。
　　经过多年积累发展，公司境外金融信息服务已辐射至东亚及东南亚多个国家，在亚洲三大金融中心中国香港、新加坡和日本东京都设立有子公司，业务涵盖金融终端与数据、交易及结算系统、广告投放及市场活动推广等领域，通过本土化的团队运作和集团化的规范管理，有效打通了国际国内通道，进行了前瞻性的国际板块布局。
　　
　　五、报告期内主要经营情况
　　报告期内，公司实现营业收入77,739.10万元，同比下降0.37%；归属于上市公司股东的净利润为10,242.15万元，扣除非经常性损益后的净利润为-23,173.97万元。报告期内，公司按照相关规则将控股股东、实际控制人张长虹先生向公司支付的33,549.66万元全额计入营业外收入，导致归属于母公司所有者的净利润增长较大，扣除该因素影响，本期归属于母公司所有者的净利润仍为负数。报告期内人员成本及租赁成本有所增长。报告期内，根据《企业会计准则第8号-资产减值》及审计结果，公司对收购爱豆科技及其子公司形成的商誉及相关无形资产计提资产减值准备，减少归属于母公司所有者的净利润7,279.08万元。
　　
　　六、公司关于公司未来发展的讨论与分析
　　(一)行业格局和趋势
　　(二)公司发展战略
　　深入贯彻落实党的二十大精神和公司董事会战略部署，以党建工作为引领，坚持“开源节流、控本增效”主基调，着力提升盈利能力，“经营发展与风险防控”两手抓，重点推进金融信息服务、大数据业务、海外业务，适度探索尝试新的业务增长点，持续夯实公司治理和内部控制，不断打造国际一流大型金融信息服务商，持续维护投资者利益，提升上市公司价值，更好的回报广大投资者。
　　(三)经营计划
　　1、以“大智慧VIP”为抓手，持续提升产品功能和服务能力。
　　开展专属服务，搭建内容服务生态，提升基础用户群体的服务体验。推动“高净值专业交易用户”服务升级，持续研发升级VIP重要功能，完善大智慧VIP服务体系，提升用户体验及服务效率。完善全链预警功能，继续完善基础底层数据，搭建上市公司经营图谱，完善行业特色数据，搭建行业专属研究模块。完善大智慧因子量化投研和交易平台。重点推进AI应用，充分利用人工智能进行降本增效，及时做好资讯及数据规划、移动基础建设、PC专业终端基础建设、期货频道建设、港美股频道建设、丰富ETF投资工具等各项工作。做好运营推广工作，持续获客，推动大智慧VIP产品。扎实开展各项技术基础工作，保障行情服务、资讯数据服务、客户端的稳定运行，做好运营支撑，推进应用服务，开展创新建设，推进新鸿蒙APP有关工作等。
　　2、优化业务模式，完善核心产品体系，着力提升业务规模。
　　推动服务模式和商业模式转型升级。从单纯的系统建设和功能输出，升级到按照与机构的合作深度，分类提供技术方案和产品服务；从一次性买断式的服务，升级到与券商运营深度联动；从按照客户需求提供定制开发，升级到为客户提供增值服务等。加强产品和研发人员与客户直接接触的频率，强化产品销售的针对性和精准性，加强券商定制版APP市场运营的参与度，扩大增值服务类产品的接入规模。强化产品的交互体验，丰富增值服务类产品库，针对慧投资和慧运营两大产品体系，修改完善统一的对外合作方案，完善慧运营体系的建设等。加快鸿蒙专版的开发，持续完善信创、国密项目，慧投资PC版增设经典版客户端模式，实现PC版的全面信创支持。开发启动指标计算引擎；进行人工智能方向的技术研究，研报应用方向实现精简化、事件化、视频化，优化行情交易系统的技术框架等。
　　3、加快大数据业务发展，充分运用数字经济窗口期，提升市场竞争力。
　　持续投入科研经费和人力资源，积极探索智能化的数据采集、加工、清洗和整合技术，打造完善的数据治理体系，将数据质量保障、服务品质提升和信息合规安全作为公司运营发展的重要前提。同时，继续对核心产品企业预警通APP/专业版、慧眼X-insight大数据风险监测系统等进行升级更新。坚持以市场为导向，从用户的实际需求出发，使设计、研发的数据服务产品兼具易用性、精准性和全面性三大特色，适用于金融机构和金融专业人士的各类特色应用场景。充分发挥自身核心优势，时刻关注金融业态的新变革，走差异化、创新化的发展道路，关注金融安全，助力民生普惠，积极为中国金融科技产业的发展赋能，从而实现品牌价值的提升和经营业绩的增长。
　　4、继续做大海外业务，提升价值创造能力。
　　加强海外各团队之间的联动性，发挥集团对海外公司的指导作用，加强境内外协同联动，进一步激发海外子公司的经营优势，形成更大的交易网络和用户群体；坚持依法合规经营。
　　5、持续加强公司治理和内部控制，强化风险防控体系。
　　继续打造合规文化，提升全体员工合规意识，树立稳健经营理念。充分认识公司治理和内控机制的重要性，加强全员的合规教育。通过合规文化的培育，营造良好的内控氛围，并通过教育、管理、激励与约束相结合，提高全员的综合素质。正确处理业务发展与合规管理、眼前利益与长远利益的关系，牢固树立先规范后发展的经营理念。继续加强风险控制制度建设，结合实际经营情况，不断完善现有制度，加强制度执行力，切实提高公司治理和合规管理水平，进一步提升风险管控能力，促进公司的稳健发展。
　　(四)可能面对的风险
　　1、经营业绩受证券市场波动影响的风险
　　公司主营业务与证券市场的发展情况具有高度相关性。若证券市场波动导致市场指数处于低位，将极大影响投资者的投资热情，市场活跃程度和投资者热情均会受到影响，从而影响投资者对金融信息服务的需求，进而影响公司的整体经营业绩。公司将持续改进证券信息服务平台移动APP和PC产品的功能和服务，提升产品质量，优化用户体验。公司将继续加强核心海量数据库的升级、优化和完善工作。公司将继续推进境外业务稳步发展，形成更强大的用户网络和交易网络。
　　2、互联网系统安全运行的风险
　　公司目前的主营业务是基于互联网提供金融信息服务，有赖于公司互联网金融服务大平台和网络信息传输系统的安全运行。若出现互联网系统安全运行问题，例如设备故障、软件漏洞、黑客攻击等，则可能导致公司产品不能正常使用，降低用户体验和满意度，从而给公司的品牌以及经营业绩带来不利影响。公司将进一步完善内部软硬件管理规范，提高技术安全维护队伍的技术水平，防范软件、硬件和系统故障，保证数据库系统与网络系统平稳运行和数据安全。
　　3、行业竞争进一步加剧
　　随着资本市场的快速发展，投资者对金融信息的需求不断增加，公司所处的互联网金融信息服务行业继续保持高速增长的态势，公司面临发展机遇的同时也面临着挑战。目前就产品而言，行业同质化竞争严重，国内金融机构和互联网巨头作为潜在竞争者对同业造成威胁。市场中创新能力不强、后续发展动力不足、缺乏竞争力的企业将被排挤出市场，同样给行业内具有创新能力的优秀企业带来了更大发展的机会。公司将进一步加强战略投入，加强产品和服务的研发创新，不断优化完善互联网金融服务平台的建设，同时加强对新客户的开发，加快切入风控等新的领域。
　　4、人力成本上升的风险
　　作为智力密集和人才密集型企业，公司最主要的经营成本是人力成本。随着中国经济的快速发展，城市生活成本的上升，社会平均工资逐年递增，尤其是大中城市，具有丰富业务经验的中高端人才薪酬呈上升趋势。随着生活水平的提高以及社会薪酬水平的上涨，公司面临人力成本上升导致利润水平下降的风险。公司将持续完善的人才管理模式，丰富的员工培养晋升机制，给予员工足够的成长空间与发展前景，在保证员工满意度的前提下，控制人力成本上升风险。 收起▲

　　一、报告期内公司所属行业及主营业务情况说明　　（一）公司所从事的主要业务　　公司是国内领先的互联网金融信息服务提供商，基于多年在证券和互联网领域取得的资源和技术积累，充分发挥大数据优势，打造了集资讯、服务、交易为一体的一站式、智能化互联网金融信息服务系统，向广大投资者提供各类基于互联网应用的金融信息产品和服务。　　公司的主要业务聚焦在证券信息服务、大数据及数据工程服务、境外业务三大板块。证券信息服务是以软件终端为载体，以移动APP、PC版软件、云服务、互动直播以及TV终端等方式向广大投资者提供及时、专业的证券信息和数据服务的综合性互联网系统。全资子公司财汇科技致力于建立中国及海内外最专业、... 查看全部▼

　　一、报告期内公司所属行业及主营业务情况说明
　　（一）公司所从事的主要业务
　　公司是国内领先的互联网金融信息服务提供商，基于多年在证券和互联网领域取得的资源和技术积累，充分发挥大数据优势，打造了集资讯、服务、交易为一体的一站式、智能化互联网金融信息服务系统，向广大投资者提供各类基于互联网应用的金融信息产品和服务。
　　公司的主要业务聚焦在证券信息服务、大数据及数据工程服务、境外业务三大板块。证券信息服务是以软件终端为载体，以移动APP、PC版软件、云服务、互动直播以及TV终端等方式向广大投资者提供及时、专业的证券信息和数据服务的综合性互联网系统。全资子公司财汇科技致力于建立中国及海内外最专业、最精准、最全面的金融数据中心，向银行、保险公司、基金公司、证券公司、信托公司等金融机构及高等院校提供金融数据以及数据管理、数据监控、数据挖掘等服务。公司在中国香港、新加坡和日本东京有主要服务于当地用户的金融信息服务商，通过本土化的团队运作和集团化的规范管理，有效打通了国际国内通道，建立了前瞻性的国际板块布局。
　　（二）公司经营模式
　　1、证券信息服务
　　证券信息服务的产品形态包括金融资讯及数据PC终端服务系统、金融资讯及数据移动终端服务系统、证券公司综合服务系统和直播平台等。
　　（1）金融资讯及数据PC终端服务系统的2C产品包括：“大智慧365”、“大智慧专业版”、“大智慧财富版”、“大智慧策略投资终端”以及“大智慧港股通专业版”。公司以软件终端为载体，以互联网为平台，向投资者提供及时、专业的金融数据、金融资讯以及分析工具。公司在采集各大交易所的行情数据和金融资讯的基础上，对数据和资讯进行分类整理和深入挖掘，根据投资者的实际需要开发出数据分析和函数运算等衍生功能，设计出直观、实用而又符合投资者使用习惯的软件界面和信息工具，并最终将上述内容整合到相应的PC终端软件中，提供给用户使用。
　　（2）金融资讯及数据移动终端服务系统的2C产品为大智慧APP，该APP是业内领先的一站式证券信息服务平台，全方位覆盖全球金融市场信息，包括A股、港股、美股、基金、期货、外汇、债券等行情和数据。
　　（3）证券公司综合服务系统主要是向境内证券公司提供标准化和定制化的集行情、资讯和前端委托交易为一体的证券信息服务系统，其最终用户是证券公司的C端客户。
　　（4）直播平台是公司于2016年搭建，初期为2C直播平台。自2018年起，公司将直播平台的技术和服务输出，用云服务方式帮助银行、券商和基金等金融机构以最低成本搭建自己的直播平台，建立了2B直播服务体系。
　　2、大数据及数据工程服务
　　大数据及数据工程服务是在采集各大交易所和其他数据源的行情数据、金融资讯和企业数据的基础上，对数据和资讯进行分类整理和深入挖掘，向金融机构提供标准化大数据产品或定制化数据服务。主要产品形态包括金融资讯及数据PC终端服务系统，企业预警通APP等。
　　（1）数据库产品
　　公司拥有海量金融数据及企业数据资源，并在此基础上开发了特色风险数据库产品。全部数据库采用先进的数据库设计技术，其内容准确、全面、及时，库结构标准、易扩展，支持数据接口、落地数据库等多种业务系统对接模式，在投资决策、市场研究、风险控制、证券估值和金融工程等各项业务领域提供全面优质的数据支持。
　　（2）数据应用产品
　　公司针对机构客户的实际业务需求，开发了多款数据应用系统产品。金融大数据终端为客户提供全球主要交易所的证券与指数行情、各金融品种及企业数据；证券风险预警系统集信息预警、数据管理于一身，为客户实时监控上市公司、基金公司、发债主体的舆情信息、财务信息、评级信息、重大事件等信息；慧眼大数据风险监测系统，以企业为核心进行全景风控和精准风险预警，是公司风险监控的核心产品；企业预警通APP是一款专业化、智能化、高效率的移动端查询工具，可穿透识别企业间的关联与风险，进行企业风险监控和证券深度资料查询。
　　（3）数据解决方案
　　公司以多年金融数据资源和技术积累为基础，通过深入了解客户的实际业务流程目标，运用自身完善的数据处理技术和丰富的应用开发经验，为机构客户提供个性化的产品及项目解决方案，包括数据中心建设项目、互联网产品方案及金融数据网站开发等。
　　3、境外业务
　　公司境外金融信息服务已辐射至东亚及东南亚多个国家和地区。境外业务涵盖金融终端与数据、交易及结算系统、广告投放及市场活动推广等领域，主要产品形态为港股服务系统和证券公司综合服务系统。
　　香港阿斯达克网络是当地最大财经资讯服务商，阿斯达克网络通过网站及移动APP为投资者提供即时及全面可靠的金融资讯服务、金融数据、移动应用程序等全方位解决方案，内容涵盖港股、A股、美股、外汇及基金等。
　　大智慧国际是新加坡本土最大的柜台交易服务商和财经资讯提供商，为银行和证券公司提供定制化交易系统（包括前端委托交易系统和后台撮合处理系统），以及定制化金融信息终端。
　　DZH Financial Research是日本重要的财经资讯服务商,通过专用终端和报告书的形式为日本证券公司及其客户提供高质量的投资信息。
　　（三）行业情况说明
　　1、国家政策大力支持，资本市场全面深化改革，金融信息服务行业迎来高速发展的机遇。
　　我国政府十分重视互联网和金融行业发展，出台了一系列有助于金融信息服务行业发展的政策措施，为互联网技术和金融信息服务的融合提供了基本遵循，为金融信息服务业发展创造了良好的政策环境。国务院发布了《国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035年远景目标纲要》，其中提到加快推动数字产业化：培育壮大人工智能、大数据、区块链、云计算、网络安全等新兴数字产业，提升通信设备、核心电子元器件、关键软件等产业水平。《金融科技发展规划（2022-2025年）》指出以加强金融数据要素应用为基础，以深化金融供给侧结构性改革为目标，以加快金融机构数字化转型、强化金融科技审慎监管为主线，将数字元素注入金融服务全流程，将数字思维贯穿业务运营全链条，注重金融创新的科技驱动和数据赋能，推动我国金融科技从“立柱架梁”全面迈入“积厚成势”新阶段。近年来，资本市场持续深化改革，新《证券法》实施、再融资规则修改、全面注册制落地等，标志着资本市场基础制度不断完善，市场法治环境持续改善，整个证券市场走在高质量发展的运行轨道上，资本市场进入快速发展的时期，金融信息服务行业迎来高速发展的机遇。
　　2、移动互联网普及率不断提升，投资者数量稳定增长，为金融信息服务行业发展奠定坚实的用户基础。
　　我国移动互联网的普及率仍在提升，根据中国互联网络信息中心（CNNIC）发布的《第51次中国互联网络发展状况统计报告》显示，截至2022年12月，我国网民规模为10.67亿，互联网普及率达75.6%；手机网民规模为10.65亿,网民使用手机上网的比例达99.8%。根据中国证券登记结算有限责任公司统计月报，截至2023年6月底，投资者总数已达21,950.97万。移动互联网用户和投资者的稳定增长，有效保障了金融信息服务行业的成长空间，有利于金融信息服务行业的持续发展。
　　3、信息技术不断开拓创新，为打造全方位金融信息服务生态系统提供了有利的技术支持。
　　近年来，在网络强国战略思想下，计算机网络核心技术日趋成熟，5G、人工智能、大数据、云计算、区块链、自然语言处理等新兴技术不断突破，为金融信息服务行业带来了全新的技术升级条件。5G商用环境持续完善，提升了移动网络速度和数据处理效率；人工智能和大数据技术夯实基础支撑，机器人、语言识别、自然语言处理和专家系统的应用拓宽了服务的深度和广度。新技术不断的发展和应用，提升金融信息服务的质量和效率，可以满足投资者对金融信息服务的全面性、个性化、专业化的需求，实现以客户为中心，打造全方位金融信息服务生态系统，线上服务业迎来了快速发展机会，众多金融机构也紧紧抓住这一发展变革关键时点，利用大数据、人工智能等方式，发展线上非接触式金融服务，加速推进科技金融的发展，推动金融信息服务技术持续升级。
　　4、金融信息服务行业竞争日趋激烈，机遇与挑战共存，信心与希望同在。
　　近年来，国家出台了一系列政策，完善市场准入制度，加强法律法规建设，引导金融信息服务行业健康、稳定发展。业内企业须加强对业务监管规则的学习、理解和执行，提升企业综合竞争实力，以便更好地为金融机构和广大个人投资者提供更好的服务。随着金融信息服务行业发展日趋迅速，行业规模扩大，各类产品和服务不断丰富，行业内各企业的竞争趋于白热化。头部企业优势比较明显，无论是市场份额、业务产品线、还是财务状况都比较强，在各方面的投入也比较大，在未来一段时期内具有一定发展优势。新型公司发展较快，其产品很有特色和针对性，客户结构比较年轻，具有较强的发展后劲。金融机构和传统媒体加快布局，纷纷加大在大数据、人工智能、线上服务等方面的投入，多家金融机构成立了自己的金融科技公司，在为自身业务服务的同时，也开始对外提供服务，传统媒体也逐步加快这方面的业务布局。这些机构将对行业竞争格局带来冲击，业内企业须发挥已有优势，不断创新，引领行业不断向前。

　　二、经营情况的讨论与分析
　　报告期内，公司管理层按照既定的工作目标和工作重点，坚持以互联网金融信息服务为核心的基本发展思路，围绕“做优2C、做强2B、做大海外”的持续发展战略，加强主业的业务创新和产品创新投入。
　　报告期内，公司实现营业收入36,247.09万元，上年同期为33,255.56万元，同比上升9.00%；实现归属于上市公司股东的净利润为28,295.40万元，上年同期为-7,069.07万元，主要系报告期内，公司将张长虹需向公司支付的335,496,631.49元全额计入营业外收入，导致归属于上市公司股东的净利润增长较大，扣除该因素影响，本期归属于上市公司股东的净利润仍为负数；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后净利润为-5,405.50万元，上年同期为-7,163.54万元。
　　公司主要工作如下：
　　（一）证券信息服务
　　报告期内，公司在保障客户服务系统稳定运行的前提下，围绕着刚需业务和增值服务业务，加强产品和服务的专业化和精细化，进行产品的创新研发和营销。
　　报告期内，公司在注册制改造等交易所创新业务的响应方面，保质保量，按时交付，获得客户的高度认同。
　　报告期内，公司根据信创和国密的规则要求，配合券商逐步向客户开发推广国密标准的交易系统，优化完善相应的技术体系，积极推进机构定制版慧投资决策交易系统的国密系统平稳上线运行，服务用户量逐步增加；同时加紧研发各业务环节的信创改造和适配。已经在试点券商经过多轮测试，获得信创联盟和客户认可。
　　报告期内，公司在增值服务的产品研发和市场推广方面，陆续推出仓位管理工具、市场情绪指标、智能下单工具等增值服务体系；试点推出一些新的商业模式。
　　报告期内，公司积极关注人工智能领域的发展与应用，做好研发技术储备,持续推动新产品研发。重点打造基于全市场预警系统、投资因子库、产业数据研究服务、人工智能相关应用的新一代专业产品，以进一步提升对高端专业用户的服务能力。
　　报告期内，基于企业与行业领先数据的全链预警数据库与预警策略逐步完善，将逐步实现数据抽取、知识加工和知识融合，打造了集多格式数据采集、大数据平台、人工智能构建知识、专业研究员训练的协作平台，实现可视化、知识沉淀、机会监测的知识图谱能力。
　　报告期内，公司继续搭建SCRM工作平台，完善用户标签及画像，为客户提供精准优质的服务；创立路演平台，支持多场景、多功能的路演方式，搭建客户与企业之间沟通的桥梁；产业数据研究团队逐步壮大，服务能力持续提升，实现两市上市公司信息研究基本覆盖。
　　报告期内，公司同时不断加强证券信息基础服务功能建设，对终端产品迭代推出新的基础行情、数据产品及分析功能，包括为注册制下的股票新增加价格笼子指标，全面丰富股票期货基金新三板等市场资讯，慧信模块增加智能“AI小慧”，港美股行情体验升级，期货市场新增国际行情等。
　　报告期间，公司加强信息安全建设，合规风控体系完善，优化技术系统运行保障，全力保证了平台持续稳定地运行及服务，并平稳完成了全面注册制等相关系统和服务上线。
　　（二）大数据及数据工程服务
　　报告期内，公司继续加大在大数据、人工智能、自然语言处理NLP、机器学习、分布式计算和可视化等领先技术领域的研发投入，取得了多项科研成果，并有效应用于新产品研发和新功能升级。
　　报告期内，公司继续对“企业预警通”APP和专业版进行优化和功能升级。在原有功能的基础上，新增了多个用户密切关注的市场热点专题，同时进一步优化了页面展示模式，良好地提升了用户的交互使用体验。目前“企业预警通”系列产品已拥有遍布全国各地百万专业用户，成为广大金融机构在信贷、风控、尽调等领域重要的企业数据查询和风险监测平台。
　　报告期内，公司对慧眼X-insight大数据风险监测系统进行了改造升级，使用先进的搜索引擎和技术架构，系统检索效率全面提升，前后端分离模式和API本地化部署架构，可为下游系统提供更好的数据支持和立体化使用。目前，系统可支持近亿余家企业信息的云端查询，数据覆盖了多个维度。同时，系统特有的本地化部署模式可使外部信息与本地业务全面、高效结合，满足金融机构的多元化业务应用场景的需求。
　　（三）境外业务发展
　　报告期内，阿斯达克网络持续致力于增强其移动APP的功能，通过不断研发新技术功能来提升用户体验。其中，最新的功能包括增加了“人民币双柜台股票报价”，加强了对美股新闻的报道，以及进一步增强了全球市场的投资资讯，旨在扩大交易数据的覆盖范围和提供更全面的分析，使用户能够更全面地了解金融投资信息，从而吸引更多用户加入并持续增长用户数量。
　　报告期内，大智慧国际不断加大研发力度，推出多种新的资产类别交易服务，包括差价合约、债券、固定收益和投资组合管理交易。积极拓展多样化的资产类别交易服务，以满足不断增长的客户需求，并在东南亚地区不断开拓新的市场，为公司的发展和业务拓展创造更多机遇和增长空间。
　　报告期内，DZH Financial Research继续加强技术应用研究和产品研发创新，不断拓宽业务范围和丰富业务内容，保持了稳定的经营。
　　（四）其他
　　报告期内，公司认真组织学习贯彻党的二十大精神系列活动，到沙家浜革命教育基地开展主题党日活动，倡导党员和群众新时代新担当新作为，激发爱党爱国爱司热情，营造创先争优、共谋发展、和谐进取的高质量发展氛围。
　　报告期内，公司加强与投资者的沟通交流，召开年度业绩说明会，认真接听投资者来电，细致回复上证e互动投资者提问，热情接待投资者调研，维护了公司良好的市场形象。
　　报告期内，公司开始尝试财富管理业务，启动基础准备工作，进行团队构建和业务规划，梳理客户需求，设计产品方案，开发技术程序，完善相关功能，逐步引入基金合作伙伴等。

　　三、风险因素
　　1、经营业绩受证券市场波动影响的风险
　　公司主营业务与证券市场的发展情况具有高度相关性。若证券市场波动导致市场指数处于低位，将极大影响投资者的投资热情，市场活跃程度和投资者热情均会受到影响，从而抑制投资者对金融信息服务的需求，进而影响公司的整体经营业绩。公司将持续改进证券信息服务平台移动APP和PC产品的功能和服务，提升产品质量，优化用户体验。公司将继续加强核心海量数据库的升级、优化和完善工作。公司将继续推进境外业务稳步发展，形成更强大的用户网络和交易网络。
　　2、互联网系统安全运行的风险
　　公司目前的主营业务是基于互联网提供金融信息服务，有赖于公司互联网金融服务大平台和网络信息传输系统的安全运行。若出现互联网系统安全运行问题，例如设备故障、软件漏洞、黑客攻击等，则可能导致公司产品不能正常使用，降低用户体验和满意度，从而给公司的品牌以及经营业绩带来不利影响。公司将进一步完善内部软硬件管理规范，提高技术安全维护队伍的技术水平，防范软件、硬件和系统故障，保证数据库系统与网络系统平稳运行和数据安全。
　　3、行业竞争进一步加剧
　　随着资本市场的快速发展，投资者对金融信息的需求不断增加，公司所处的互联网金融信息服务行业继续保持高速增长的态势，公司面临发展机遇的同时也面临着挑战。目前就产品而言，行业同质化竞争严重，国内金融机构和互联网巨头作为潜在竞争者对同业造成威胁。市场中创新能力不强、新技术迭代缓慢、后续发展动力不足、缺乏竞争力的企业将被排挤出市场，同样给行业内具有创新能力的优秀企业带来了更大发展的机会。公司将进一步加强战略投入，加强产品和服务的研发创新，不断优化完善互联网金融服务平台的建设，同时加强对新客户的开发，加快切入风控等新的领域。
　　4、人力成本上升的风险
　　作为智力密集和人才密集型企业，公司最主要的经营成本是人力成本。随着中国经济的快速发展，城市生活成本的上升，社会平均工资逐年递增，尤其是大中城市，具有丰富业务经验的中高端人才薪酬呈上升趋势。随着生活水平的提高以及社会薪酬水平的上涨，公司面临人力成本上升导致利润水平下降的风险。公司将持续完善的人才管理模式，丰富的员工培养晋升机制，给予员工足够的成长空间与发展前景，在保证员工满意度的前提下，控制人力成本上升风险。

　　四、报告期内核心竞争力分析
　　（一）公司拥有领先的行业地位和品牌知名度优势。
　　经过多年的发展，公司已成为中国领先的互联网金融信息服务提供商之一，在所处行业的市场地位、核心技术、核心团队、企业资质、业务协同等方面已取得一定的领先优势，公司的品牌也得到了行业和社会的认可。
　　（二）公司拥有行业领先的技术与研发实力、以及完整的产品线。
　　作为高新技术型企业，公司十分重视金融信息服务领域的技术研发，多年来对研发一贯重视并不断投入，培养了一支稳定且技术过硬的研发团队。报告期内，公司研发费用占营业收入的比重为26.62%。
　　作为互联网金融信息服务综合提供商，公司拥有业内完整的产品组合，产品丰富、结构合理，可以为各层次的个人及机构客户，提供全面、准确、及时的互联网金融信息服务和增值服务。
　　作为大数据及数据工程处理的专家，公司拥有海量的历史数据及丰富的数据生产技术经验，数据整合维度广，数据提供方式多样，能为客户快速提供各类型定制化的平台搭建与项目研发服务。
　　（三）公司拥有海量的金融数据资源和丰富的行业经验。
　　公司在金融信息服务行业深耕二十余年，累积了丰富的互联网平台运作经验和海量金融数据资源，创造了行业数个第一。公司高层管理人员及核心团队均拥有10年以上行业经验，在科技金融技术服务、投资决策数据服务、用户共享联合运营等多方面拥有深厚的实力。
　　（四）公司拥有广泛的用户基础。
　　经过多年发展，公司向广大用户提供丰富的金融信息产品和服务，客户覆盖银行、券商、基金、保险、资管和普通投资者等金融市场的各层次参与主体。公司长期稳定的客户包括所有具有托管业务资格的托管行，所有保险资产管理公司在内的90%以上的保险机构，95%以上的基金公司，70%以上的证券公司以及众多的信托公司、投资公司、金融高校等。
　　（五）公司拥有前瞻性的国际板块布局。
　　经过多年积累发展，公司境外金融信息服务已辐射至东亚及东南亚多个国家和地区，在中国香港、新加坡和日本东京都设立有子公司，业务涵盖金融终端与数据、交易及结算系统、广告投放及市场活动推广等领域，通过本土化的团队运作和集团化的规范管理，有效打通了国际国内通道，进行了前瞻性的国际板块布局。 收起▲

　　一、经营情况讨论与分析　　报告期内，公司管理层按照既定的全年工作目标和工作重点，积极应对经营环境变化，坚持以互联网金融信息服务为核心的基本发展思路，围绕“做优2C、做强2B、做大海外”的持续发展战略，加强主业的业务创新和产品创新投入，主要工作顺利推进，重点任务有序实施，经营发展合规稳健。　　报告期内，公司实现营业收入78,025.34万元，上年同期为81,866.16万元，同比下降4.69%，实现归属于上市公司股东的净利润为-8,827.53万元，上年同期为1,604.95万元，比上年同期下降650.02%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润为-9,184.69万元，上年同期为... 查看全部▼

　　一、经营情况讨论与分析
　　报告期内，公司管理层按照既定的全年工作目标和工作重点，积极应对经营环境变化，坚持以互联网金融信息服务为核心的基本发展思路，围绕“做优2C、做强2B、做大海外”的持续发展战略，加强主业的业务创新和产品创新投入，主要工作顺利推进，重点任务有序实施，经营发展合规稳健。
　　报告期内，公司实现营业收入78,025.34万元，上年同期为81,866.16万元，同比下降4.69%，实现归属于上市公司股东的净利润为-8,827.53万元，上年同期为1,604.95万元，比上年同期下降650.02%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润为-9,184.69万元，上年同期为753.37万元，同比下降1,319.14%。净利润较上年同期下降的主要原因系受内外部因素影响，公司产品研发和市场开拓不畅，业务收入同比有所下降，同时，为了满足未来业务发展需要，本期研发投入及人员成本增加，报告期内利息收入同比减少。
　　公司主要工作如下：
　　（一）证券信息服务
　　报告期内，公司多措并举加强金融信息服务系统建设，A股、港股、美股、期货、基金、保险等市场信息服务能力继续提升。
　　报告期内，公司加强证券信息基础服务功能建设，对终端产品迭代推出新的基础行情、数据产品及分析功能等数十项，并对客户端的性能与稳定性进行持续优化，提升PC及移动终端服务的互联互通体验，将基础服务体验进一步提升。加强了数据平台建设，进一步实现各业务线数据实时化，加强港股美股信息服务建设，给用户提供全球视野。拓展在保险等领域的信息服务及频道建设，提升对用户的整体服务能力，更好的满足用户多元化投资及服务需求。
　　报告期内，公司发挥在金融信息服务领域的专业特性，在现有服务体系上进一步对专业化数据进行深度挖掘及产品研发。公司主动适应市场需求变化不断丰富产品线，全新推出基于全市场预警系统和研究服务的PC版新一代高端软件。重点打造专业的信息研究团队，搭建SCRM社交化客户关系管理工作平台，完善智慧号，为企业机构及专业个人用户提供更便捷、全面深度的信息服务。
　　报告期内，面对不断变化的市场环境，继续完善金融信息服务安全体系建设，提升风险防控能力。公司加强金融信息服务平台的运行保障工作，全力保证了平台持续稳定地运行及服务，并平稳完成了沪深京等国内各交易所相关系统的升级及广期所的相关系统和服务上线。
　　报告期内，公司加强运营建设，开拓高校年轻用户人群，推出多项专项运营活动、投教课程，获得新老用户的喜爱。慧信生态继续优化社群、直播、视频等基础产品体验，深度结合金融市场，打造服务于金融市场的内容生态圈。全新搭建证券服务频道，为券商机构入驻提供了便捷通道。积极展开与银行、保险公司、期货公司、基金公司等各金融主体的业务合作探索，推动用户服务多元化，提升对用户的整体服务能力。
　　报告期内，公司及时有效完成行业监管和交易所业务创新等市场刚需服务，包括：沪深新债券、B转H、北交所新三板可转债、REITS基金风险提示、沪深可转债新规、港股通ETF、长辈版、北交所融资融券。
　　报告期内，公司完成了多家券商国密改造的项目开发、测试和上线实施工作，并完成部分软件国密方案的改造。
　　报告期内，公司完成了3.X版行情等服务及公版交易等产品的改造升级，联合券商立项开发证券交易系统的信创改造。
　　（二）大数据及数据工程服务
　　报告期内，公司将大数据、人工智能、自然语言处理NLP、机器学习、知识图谱、分布式计算和可视化等领先技术持续不断地应用于数据产品研发中，尤其是在非结构化数据处理和大数据分析及挖掘方面，申请了多项大数据、人工智能专利技术。同时，公司凭借历史海量企业数据积累和对金融机构业务场景的深度理解，研发出系列创新产品和特色功能，比如融资图谱、担保链、集团户、负面舆情指数、债券及非标资产违约等，深受金融专业人士认可，有效满足了用户对企业信用信息的需求。
　　同时，公司继续以市场为导向，对核心产品企业风险大数据智能监测产品--“企业预警通APP”和专业版进行功能升级和模块更新，充分拓展各类合规信息源，扩大企业风险预警监测对象范围，支持信用报告一键导出和API接口调取查询，以满足越来越多的应用场景需求。
　　（三）境外业务
　　报告期内，阿斯达克网络持续加大研发投入，不断迭代移动APP功能，年内发布新版APP，用以开拓国际市场，推进香港B2C市场领域的业务发展，广告和B2C付费服务成为新的收入增长点，努力扩大B2C市场份额，为今后发展新业务提供支持。
　　报告期内，大智慧国际持续加强产品研发和服务创新，推进更多资产交易解决方案。增加证券交易之外更多领域的项目，包括期货、差价合约、财富管理、证券投资、外汇、AI指标和动态图表等创新服务项目。创新服务项目同步开拓马来西亚和印度尼西亚等东南亚市场。
　　报告期内，DZHFinanciaResearch继续加强技术应用研究与产品创新，在日本股方面重点推进个人业务及研究报告的营销；中国股方面通过改进服务项目来服务更多用户；外汇部分增加新闻服务及衍生服务合同，渗透并有效运用新推出的新财经媒体加强机构方面的咨询服务。
　　（四）其他
　　报告期内，公司积极组织开展各类党建活动，组织党员集体观看中国共产党第二十次全国代表大会直播，深入学习贯彻落实党的二十大精神。深刻领悟“两个确立”的决定性意义，增强“四个意识”、坚定“四个自信”、做到“两个维护”，深刻领会习近平总书记提出的“五个牢牢把握”要求，将二十大精神与公司发展紧密结合，激发爱党爱国爱司热情，营造创先争优、共谋发展、和谐进取的高质量发展氛围。
　　报告期内，公司加强与投资者的沟通交流，积极召开业绩说明会，认真接听投资者来电，细致回复上证e互动投资者提问，热情接待投资者调研，维护了公司良好的市场形象。
　　
　　二、报告期内公司所处行业情况
　　1、国家政策大力支持，资本市场全面深化改革，金融信息服务行业迎来高速发展的机遇。
　　我国政府十分重视互联网和金融行业发展，出台了一系列有助于金融信息服务行业发展的政策措施，为互联网技术和金融信息服务的融合提供了基本遵循，为金融信息服务业发展创造了良好的政策环境。国务院发布了《国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035年远景目标纲要》，其中提到加快推动数字产业化：培育壮大人工智能、大数据、区块链、云计算、网络安全等新兴数字产业，提升通信设备、核心电子元器件、关键软件等产业水平。《金融科技发展规划（2022-2025年）》指出以加强金融数据要素应用为基础，以深化金融供给侧结构性改革为目标，以加快金融机构数字化转型、强化金融科技审慎监管为主线，将数字元素注入金融服务全流程，将数字思维贯穿业务运营全链条，注重金融创新的科技驱动和数据赋能，推动我国金融科技从“立柱架梁”全面迈入“积厚成势”新阶段。近年来，资本市场持续深化改革，新《证券法》实施、再融资规则修改、全面注册制落地等，标志着资本市场基础制度不断完善，市场法治环境持续改善，整个证券市场走在高质量发展的运行轨道上，资本市场进入快速发展的时期，金融信息服务行业迎来高速发展的机遇。
　　2、移动互联网普及率不断提升，投资者数量稳定增长，为金融信息服务行业发展奠定坚实的用户基础。
　　我国移动互联网的普及率仍在提升，根据中国互联网络信息中心（CNNIC）发布的《第51次中国互联网络发展状况统计报告》显示，截至2022年12月，我国网民规模为10.67亿，互联网普及率达75.6%；手机网民规模为10.65亿,网民使用手机上网的比例达99.8%。根据中国证券登记结算有限责任公司统计月报，截至2022年12月底，投资者总数已达21,213.62万。移动互联网用户和投资者的稳定增长，有效保障了金融信息服务行业的成长空间，有利于金融信息服务行业的持续发展。
　　3、信息技术不断开拓创新，为打造全方位金融信息服务生态系统提供了有利的技术支持。
　　近年来，在网络强国战略思想下，计算机网络核心技术日趋成熟，5G、人工智能、大数据、云计算、区块链、自然语言处理等新兴技术不断突破，为金融信息服务行业带来了全新的技术升级条件。5G商用环境持续完善，提升了移动网络速度和数据处理效率；人工智能和大数据技术夯实基础支撑，机器人、语言识别、自然语言处理和专家系统的应用拓宽了服务的深度和广度。新技术不断的发展和应用，提升金融信息服务的质量和效率，可以满足投资者对金融信息服务的全面性、个性化、专业化的需求，实现以客户为中心，打造全方位金融信息服务生态系统，线上服务业迎来了快速发展机会，众多金融机构也紧紧抓住这一发展变革关键时点，利用大数据、人工智能等方式，发展线上非接触式金融服务，加速推进科技金融的发展，推动金融信息服务技术持续升级。
　　4、金融信息服务行业竞争日趋激烈，机遇与挑战共存，信心与希望同在。
　　近年来，国家出台了一系列政策，完善市场准入制度，加强法律法规建设，引导金融信息服务行业健康、稳定发展。业内企业须加强对业务监管规则的学习、理解和执行，提升企业综合竞争实力，以便更好地为金融机构和广大个人投资者提供更好的服务。随着金融信息服务行业发展日趋迅速，行业规模扩大，各类产品和服务不断丰富，行业内各企业的竞争趋于白热化。头部企业优势比较明显，无论是市场份额、业务产品线、还是财务状况都比较强，在各方面的投入也比较大，在未来一段时期内具有一定发展优势。新型公司发展较快，其产品很有特色和针对性，客户结构比较年轻，具有较强的发展后劲。金融机构和传统媒体加快布局，纷纷加大在大数据、人工智能、线上服务等方面的投入，多家金融机构成立了自己的金融科技公司，在为自身业务服务的同时，也开始对外提供服务，传统媒体也逐步加快这方面的业务布局。这些机构将对行业竞争格局带来冲击，业内企业须发挥已有优势，不断创新，引领行业不断向前。
　　
　　三、报告期内公司从事的业务情况
　　公司是国内领先的互联网金融信息服务提供商，基于多年在金融信息和互联网领域取得的资源和技术积累，充分发挥大数据优势，打造了集资讯、服务、交易为一体的一站式、智能化互联网金融信息服务系统，向广大投资者提供各类基于互联网应用的金融信息产品和服务。
　　公司的主要业务聚焦在证券信息服务、大数据及数据工程服务、境外业务三大板块。证券信息服务是以软件终端为载体，以移动APP、PC版软件、云服务、互动直播以及TV终端等方式向广大投资者提供及时、专业的证券信息和数据服务的综合性互联网系统。全资子公司财汇科技致力于建立中国及海内外最专业、最精准、最全面的金融数据中心，向银行、保险公司、基金公司、证券公司、信托公司等金融机构及高等院校提供金融数据以及数据管理、数据监控、数据挖掘等服务。公司在中国香港、新加坡和日本东京有主要服务于当地用户的金融信息服务商，通过本土化的团队运作和集团化的规范管理，有效打通了国际国内通道，建立了前瞻性的国际板块布局。
　　
　　四、报告期内核心竞争力分析
　　（一）公司拥有领先的行业地位和品牌知名度优势。
　　经过多年的发展，公司已成为中国领先的互联网金融信息服务提供商之一，在所处行业的市场地位、核心技术、核心团队、企业资质、业务协同等方面已取得一定的领先优势，公司的品牌也得到了行业和社会的认可。
　　（二）公司拥有行业领先的技术与研发实力、以及完整的产品线。
　　作为高新技术型企业，公司十分重视金融信息服务领域的技术研发，多年来对研发一贯重视并不断投入，培养了一支稳定且技术过硬的研发团队。报告期内，公司研发费用占营业收入的比重为25.14%。
　　作为互联网金融信息服务综合提供商，公司拥有业内完整的产品组合，产品丰富、结构合理，可以为各层次的个人及机构客户，提供全面、准确、及时的互联网金融信息服务和增值服务。
　　作为大数据及数据工程处理的专家，公司拥有海量的历史数据及丰富的数据生产技术经验，数据整合维度广，数据提供方式多样，能为客户快速提供各类型定制化的平台搭建与项目研发服务。
　　（三）公司拥有海量的金融数据资源和丰富的行业经验。
　　公司在金融信息服务行业深耕二十余年，累积了丰富的互联网平台运作经验和海量金融数据资源，创造了行业数个第一。公司高层管理人员及核心团队均拥有10年以上行业经验，在科技金融技术服务、投资决策数据服务、用户共享联合运营等多方面拥有深厚的实力。
　　（四）公司拥有广泛的用户基础。
　　经过多年发展，公司向广大用户提供丰富的金融信息产品和服务，客户覆盖银行、券商、基金、保险、资管和普通投资者等金融市场的各层次参与主体。公司长期稳定的客户包括所有具有托管业务资格的托管行，所有保险资产管理公司在内的90%以上的保险机构，95%以上的基金公司，70%以上的证券公司以及众多的信托公司、投资公司、金融高校等。
　　（五）公司拥有前瞻性的国际板块布局。
　　经过多年积累发展，公司境外金融信息服务已辐射至东亚及东南亚多个国家，在亚洲三大金融中心中国香港、新加坡和日本东京都设立有子公司，业务涵盖金融终端与数据、交易及结算系统、广告投放及市场活动推广等领域，通过本土化的团队运作和集团化的规范管理，有效打通了国际国内通道，进行了前瞻性的国际板块布局。
　　
　　五、报告期内主要经营情况
　　报告期内，公司实现营业收入78,025.34万元，同比下降4.69%；归属于上市公司股东的净利润为-8,827.53万元，扣除非经常性损益后的净利润为-9,184.69万元，公司整体经营较为平稳。报告期内净利润下降主要原因系受内外部因素影响，公司产品研发和市场开拓不畅，业务收入同比有所下降，同时，为了满足未来业务发展需要，本期研发投入及人员成本增加。报告期内利息收入同比减少。

　　六、公司关于公司未来发展的讨论与分析
　　(一)行业格局和趋势
　　(二)公司发展战略
　　贯彻落实党的二十大精神和公司董事会战略部署，以党建工作为引领，以“聚焦主业、改革创新、稳健经营”为导向，不断打造国际一流大型金融信息服务商，持续推进“做优2C、做强2B、做大海外”三大业务，逐步发展新业务增长点，持续夯实基础管理，着力提升盈利能力。
　　(三)经营计划
　　1、以覆盖高净值人群为目标，推动金融信息产品的用户规模不断提升。
　　对大智慧金融信息终端进行升级改造，完善专家路演、全链预警、研究平台、慧信CRM等服务。加强大智慧移动app及pc基础服务的易用性改造，提升产品基础服务的专业性。提升互动及内容服务产品，完善移动端CRM，加强平台内容生态建设，搭建上市公司、证券公司、期货公司等从业人员的生态平台。重点聚焦用户增长及活跃度，促进用户数平稳上升。持续进行技术服务建设，重点保障全面注册制上线的准备工作及系统平稳上线，加强系统基建工程，提升资讯数据服务及应用等。
　　2、进一步优化系统开发和运营水平，不断提升市场竞争力。
　　提质优化合作机构定制产品，增强用户习惯；结合监管要求和客户需求，进一步提高产品创新和技术创新，针对“慧投资系列产品”，加快优化产品的技术架构，及时完成系统的信创适配，研发“慧运营系列产品”，整合券商的服务资源，提升机构工作人员的运营效率和工作绩效，深化与金融机构的合作，加快自动化监控和自动化部署系统的研发与上线运行；围绕券商的财富管理和资产配置服务，以平台流量运营为契机，以投顾服务为结合点，构建投顾服务内容矩阵，深化私域流量运营，为投顾提供投研赋能、展业获客的场景和流量，实现大智慧金融信息终端的推广与销售。从新CRM系统、大数据平台、广告平台等方面着手，持续加强产品运营。
　　3、继续加大大数据产品研发力度，推进大数据建设。
　　继续加大金融风险大数据体系建设力度，充分拓展各类合规信息源，加大投入探索先进的数据加工、清洗和整合技术，打造完善的数据治理体系，建立数据质量保障制度和流程，确保数据质量和信息安全。同时，继续对公司核心产品企业预警通APP/专业版、慧眼X-insight大数据风险监测系统等进行升级更新，坚持走差异化、特色化的产品创新发展道路，不断提升服务质量和产品品质。进一步丰富征信数据和产品，更好的服务社会信用体系建设。
　　4、继续做大海外业务，探索新的业务增长点。
　　加强海外各团队之间的联动性，发挥集团对海外公司的指导作用，加强境内外协同联动，进一步激发海外子公司的经营优势，形成更大的交易网络和用户群体；坚持依法合规经营。
　　5、持续加强风险控制，完善风险防控体系。
　　继续打造合规文化，树立稳健经营理念，加强员工的合规意识。通过合规文化的培育，营造良好的内控氛围。正确处理业务发展与合规管理、眼前利益与长远利益的关系。继续加强风险控制制度建设，结合实际经营情况，不断完善现有制度，并加强制度执行力度，切实提高合规管理水平，进一步提升风险管控能力，保障公司的稳健发展。
　　(四)可能面对的风险
　　1、经营业绩受证券市场波动影响的风险
　　公司主营业务与证券市场的发展情况具有高度相关性。若证券市场波动导致市场指数处于低位，将极大影响投资者的投资热情，市场活跃程度和投资者热情均会受到影响，从而影响投资者对金融信息服务的需求，进而影响公司的整体经营业绩。公司将持续改进证券信息服务平台移动APP和PC产品的功能和服务，提升产品质量，优化用户体验。公司将继续加强核心海量数据库的升级、优化和完善工作。公司将继续推进境外业务稳步发展，形成更强大的用户网络和交易网络。
　　2、互联网系统安全运行的风险
　　公司目前的主营业务是基于互联网提供金融信息服务，有赖于公司互联网金融服务大平台和网络信息传输系统的安全运行。若出现互联网系统安全运行问题，例如设备故障、软件漏洞、黑客攻击等，则可能导致公司产品不能正常使用，降低用户体验和满意度，从而给公司的品牌以及经营业绩带来不利影响。公司将进一步完善内部软硬件管理规范，提高技术安全维护队伍的技术水平，防范软件、硬件和系统故障，保证数据库系统与网络系统平稳运行和数据安全。
　　3、行业竞争进一步加剧
　　随着资本市场的快速发展，投资者对金融信息的需求不断增加，公司所处的互联网金融信息服务行业继续保持高速增长的态势，公司面临发展机遇的同时也面临着挑战。目前就产品而言，行业同质化竞争严重，国内金融机构和互联网巨头作为潜在竞争者对同业造成威胁。市场中创新能力不强、后续发展动力不足、缺乏竞争力的企业将被排挤出市场，同样给行业内具有创新能力的优秀企业带来了更大发展的机会。公司将进一步加强战略投入，加强产品和服务的研发创新，不断优化完善互联网金融服务平台的建设，同时加强对新客户的开发，加快切入风控等新的领域。
　　4、人力成本上升的风险
　　作为智力密集和人才密集型企业，公司最主要的经营成本是人力成本。随着中国经济的快速发展，城市生活成本的上升，社会平均工资逐年递增，尤其是大中城市，具有丰富业务经验的中高端人才薪酬呈上升趋势。随着生活水平的提高以及社会薪酬水平的上涨，公司面临人力成本上升导致利润水平下降的风险。公司将持续完善的人才管理模式，丰富的员工培养晋升机制，给予员工足够的成长空间与发展前景，在保证员工满意度的前提下，控制人力成本上升风险。 收起▲