|
|
联系方式： |
|
蒂姆·佩罗特 |
|
投资者关系 |
|
561-438-4629 |
|
Tim.Perrott@theodpcorp.com |
|
ODP公司公布2025年第三季度业绩
第三季度营收16亿美元，GAAP EPS为0.72美元；调整后EPS为1.14美元
GAAP营业收入3400万美元；净收入2300万美元；经营现金流9000万美元
调整后EBITDA 6200万美元；调整后自由现金流8900万美元
此前宣布的交易预计将于2025年底完成
佛罗里达州博卡拉顿，2025年11月5日—为企业和消费者提供产品、服务和技术解决方案的领先供应商ODP公司（“ODP”或“公司”）（纳斯达克股票代码：ODP）今天公布了截至2025年9月27日的第三季度业绩。
|
|
|
|
|
合并（百万，每股金额除外） |
Q3 25 |
3Q24 |
YTD25 |
YTD24 |
选定的GAAP和非GAAP衡量标准： |
|
|
|
|
销售 |
$1,625 |
$1,780 |
$4,911 |
$5,367 |
与上年同期相比的销售变化 |
(9)% |
|
(8)% |
|
营业收入 |
$34 |
$102 |
$11 |
$143 |
调整后营业收入（1） |
$38 |
$41 |
$117 |
$141 |
持续经营净收入（亏损） |
$23 |
$68 |
$(6) |
$95 |
持续经营业务每股摊薄收益（亏损） |
$0.72 |
$2.04 |
$(0.21) |
$2.65 |
调整后持续经营净收入（1） |
$36 |
$24 |
$83 |
$94 |
持续经营业务调整后每股收益
（全面稀释）（1） |
$1.14 |
$0.71 |
$2.71 |
$2.61 |
调整后EBITDA（1） |
$62 |
$62 |
$184 |
$210 |
持续经营业务产生的经营现金流 |
$90 |
$81 |
$163 |
$125 |
自由现金流（2） |
$78 |
$58 |
$118 |
$51 |
调整后自由现金流（3） |
$89 |
$68 |
$147 |
$90 |
2025年三季度总结（一）（三）
•
报告的总销售额为16亿美元，在报告的基础上与去年同期相比下降了9%。报告销售额的下降在很大程度上与其办公仓库部门的销售额下降有关，这主要是由于与上一年相比，投入使用的零售地点减少了63个，零售和在线消费者流量减少，以及其ODP业务解决方案部门的销售额下降。
•
GAAP营业收入为3400万美元，持续经营业务净收入为2300万美元，合稀释后每股收益0.72美元，而去年同期分别为1.02亿美元和6800万美元，合稀释后每股收益2.04美元
•
调整后营业收入为3800万美元，而2024年第三季度为4100万美元；2025年第三季度和2024年调整后EBITDA均为6200万美元。2024年第三季度调整后营业收入不包括与公司作为原告参与法律诉讼的法律事务货币化相关的7000万美元收入
•
持续经营业务的调整后净收入为3600万美元，或持续经营业务的调整后稀释后每股收益为1.14美元，而去年同期分别为2400万美元或0.71美元。
2024年第三季度持续经营业务的调整后净收入不包括与公司作为原告参与法律诉讼的法律事项货币化相关的7000万美元收入，即税后净额5100万美元
•
来自持续经营业务的经营现金流为9000万美元，调整后的自由现金流为8900万美元，而去年同期分别为8100万美元和6800万美元
•
7.3亿美元的可用流动资金总额，包括季度末的1.82亿美元现金和现金等价物
合并结果
报告（GAAP）结果
2025年第三季度报告的总销售额为16亿美元，与去年同期相比下降9%，主要反映出消费者和企业对企业（B2B）部门的销售额均有所下降。消费者部门Office Depot的下滑主要是由于计划中的关闭导致运营中的门店减少63家，以及零售和在线消费者流量减少。按可比门店计算，销售额下降7%，较去年同期10%的降幅有所改善。在ODP业务解决方案部门，销售额同比下降6%，主要反映了持续的宏观经济逆风和企业客户支出疲软。尽管内部销量有所下降，唯亚继续为ODP业务解决方案和Office Depot部门提供强大的物流支持，同时还通过向第三方客户提供供应链和采购解决方案并推动外部收入增长来推进其增长战略。
该公司公布的2025年第三季度GAAP营业收入为3400万美元，低于去年同期的1.02亿美元。2025年第三季度的经营业绩包括400万美元的费用，主要涉及与合并相关的800万美元交易和整合费用（定义见下文）、与公司零售店位置相关的经营租赁使用权（“ROU”）资产的非现金资产减值500万美元、与公司供应链设施相关的经营租赁ROU资产减值相关的200万美元，以及与固定资产减值相关的100万美元。这些费用被主要与Optimize for Growth重组计划相关的1200万美元重组收入部分抵消。2025年第三季度来自持续经营业务的净收入为2300万美元，合稀释后每股收益0.72美元，低于2024年第三季度来自持续经营业务的净收入6800万美元，合稀释后每股收益2.04美元。
调整后（非公认会计准则）业绩（1）
2025年第三季度的调整后业绩不包括上述总计400万美元的费用和抵免以及相关的税收影响。
•
2025年第三季度调整后EBITDA为6200万美元，与上年同期持平。这包括2025年第三季度和2024年调整后的折旧和摊销2400万美元
•
2025年第三季度调整后营业收入为3800万美元，低于2024年第三季度的4100万美元
•
2025年第三季度持续经营业务调整后净收入为3600万美元，合稀释后每股收益1.14美元，而2024年第三季度为2400万美元，合稀释后每股收益0.71美元，每股收益增长61%
分部业绩
ODP业务解决方案部门
领先的B2B分销解决方案提供商，服务于中小型和企业级公司，过去12个月的年收入为34亿美元。
•
报告的2025年第三季度销售额为8.62亿美元，同比下降6%。这一结果反映出，尽管宏观经济挑战持续存在，企业需求持续疲软，但与去年同期相比，收入趋势有所改善。同比收入趋势改善了约200个基点，这得益于ODP业务解决方案在新客户入职方面的成功、执行有针对性的销售计划以及在酒店业产生增量增长
•
包括清洁和休息室、家具、技术以及复印和打印在内的邻接类别的总销售额为ODP业务解决方案总销售额的45%，较去年同期增长
•
推动了酒店业务中运营、用品和设备（OS & E）类别的销售加速增长，并扩大了在新市场的影响力，帮助推动了对传统产品类别的需求增加。根据公司现有的接待协议，作为客户入驻了600多家新的酒店物业。在与几家领先的酒店管理公司的潜在新协议方面取得了有意义的进展
•
2025年第三季度营业收入为1400万美元，低于去年同期报告基础上的2800万美元
办公车辆段分部
通过Office Depot和OfficeMax零售地点和电子商务存在分销的零售消费者和小型企业产品和服务的领先供应商。
•
2025年第三季度报告的销售额为7.49亿美元，同比下降13%，反映出与去年趋势相比有所改善。由于计划中的门店关闭、某些产品类别的需求下降以及在线销售减少，销售受到了63个零售点减少的影响。可比门店销售额下降7%，与去年同期10%的降幅相比有所改善，因为目标明确、有利可图的销售策略获得了牵引力。本季度公司关闭了12家零售店，截至年底的零售店数量为822家
•
由于宏观经济因素，门店和线上流量同比下降。然而，有针对性的促销活动导致更高的平均订单量和每位购物者的销售额，这支持了顶线业绩和利润率
•
2025年第三季度营业收入为3100万美元，上年同期报告的营业收入为2300万美元。按销售额百分比计算，营业收入为4%，较去年同期增加140个基点
威亚分部
全国范围的供应链、配送、采购及全球寻源运营配套Office Depot及ODP业务解决方案，以及第三方客户。Veyer的资产和能力包括通过遍布美国的配送中心、交叉码头和其他设施网络建立的700万平方英尺的基础设施；在亚洲的全球采购存在；以及向98.5%的美国人口提供商业次日送达服务的能力。
•
在2025年第三季度，Veyer为其内部客户、ODP业务解决方案和Office Depot以及第三方客户提供了支持，据报告产生了11亿美元的销售额
•
2025年第三季度报告的营业收入为1200万美元，去年同期为900万美元
•
2025年第三季度，第三方客户产生的销售额与去年同期相比增长了64%，产生了2300万美元的销售额。本季度来自第三方客户的EBITDA为700万美元
资产负债表和现金流
截至2025年9月27日，ODP可用流动资金总额为7.3亿美元，其中包括1.82亿美元的现金和现金等价物以及第四次修订信贷协议项下的5.48亿美元可用信贷。总债务为1.48亿美元。
就2025年第三季度而言，持续经营业务的经营活动提供的现金增加至9000万美元，其中包括1000万美元的重组支出，而去年第三季度为8100万美元，其中包括1000万美元的重组支出。经营现金流同比增长主要与运营纪律有关，包括强劲的现金转换，以及谨慎的营运资本管理有助于抵消销售下降的影响。
2025年第三季度资本支出为1200万美元，而去年同期为2200万美元，因为该公司继续将资本投资优先用于支持其供应链运营、分销网络和数字能力的B2B增长机会。2025年第三季度调整后自由现金流（3）为8900万美元，上年同期为6800万美元。
“优化成长”B2B营收加速计划
2025年第三季度，公司推进了“优化增长”重组计划，该计划旨在减少固定成本基础设施，同时利用核心优势加速B2B细分市场的增长。这包括向新的企业垂直领域扩张，如酒店、医疗保健和其他邻近行业。
作为2025年第三季度该计划的一部分，公司确认了1300万美元的重组收入，主要与处置自有分销设施的1700万美元收益有关。该公司关闭了12家零售店、15个卫星地点和一个分销设施。总的来说，在该计划的多年期限内，公司预计将产生1.85亿美元至2.3亿美元的成本，我们预计这将产生约3.8亿美元的EBITDA改善，并产生超过13亿美元的总价值。
交易更新
如先前于2025年9月22日宣布，公司订立最终协议，将由Atlas Holdings的关联公司通过合并（“合并”）进行收购。公司董事会已一致通过合并，公司继续预计合并将于2025年底完成。合并须遵守惯例成交条件，包括监管机构的批准和公司股东的批准。鉴于即将进行的合并，该公司将不会召开财报电话会议，也不会提供前瞻性指引。
(1)
如本新闻稿通篇所述，调整后的结果代表非GAAP财务指标，不包括不代表核心业务的费用或贷项以及这些项目的税收影响，其中可能包括但不限于合并整合、重组、收购成本、资产减值，以及与公司作为原告参与法律诉讼的法律事项货币化相关的7000万美元营业收入。从GAAP到非GAAP财务指标的对账可在本新闻稿中以及公司投资者关系网站investor.theodpcorp.com上找到。
(2)
如本新闻稿所用，自由现金流定义为经营活动产生的现金流减去资本支出和受限现金的变化。自由现金流是一种非GAAP财务指标，与GAAP财务指标的对账可在本新闻稿中以及公司投资者关系网站investor.theodpcorp.com上找到。
(3)
如本新闻稿所用，调整后的自由现金流定义为不包括与公司重组计划相关的现金费用以及相关费用的自由现金流。调整后的自由现金流是一种非GAAP财务指标，与GAAP财务指标的对账可在本新闻稿以及公司投资者关系网站investor.theodpcorp.com上找到。
关于ODP公司
The ODP Corporation（NASDAQ：ODP）是一家领先的产品、服务和技术解决方案提供商，通过综合的企业对企业（B2B）分销平台和全渠道存在，其中包括供应链和分销运营、专门的销售专业人员、在线存在以及Office Depot和OfficeMax零售店网络。ODP公司通过旗下运营公司ODP Business Solutions，LLC；Office Depot，LLC；和Veyer，LLC，赋能每一个商家、专业人士、消费者，一天比一天成就更多。欲了解更多信息，请访问theodpcorp.com。
ODP和ODP业务解决方案是ODP Business Solutions，LLC的商标。Office Depot是Office Club，LLC的商标。OfficeMax是OMX，Inc.的商标。Veyer是Veyer，LLC的商标。Grand & Toy是Grand & Toy，LLC在加拿大的商标。©2025 Office Depot，LLC。版权所有。本文提及的任何其他产品或公司名称均为其各自所有者的商标。
前瞻性陈述
本通讯包含的陈述构成经修订的1934年证券交易法第21E条（“交易法”）和经修订的1933年证券法第27A条含义内的“前瞻性陈述”。所有不是历史事实陈述的陈述都是前瞻性陈述。没有限制，当我们在本通讯中使用“相信”、“估计”、“计划”、“预期”、“打算”、“预期”、“继续”、“可能”、“项目”、“可能”、“应该”、“可能”、“将”和类似表述时，我们是在识别前瞻性陈述（该术语在1995年《私人证券诉讼改革法案》中定义）。这些声明出现在本通讯的多个地方，包括有关公司、董事或高级管理人员的意图、信念或当前期望的声明，其中包括：公司被Atlas Holdings的关联公司收购、影响公司财务状况或经营业绩的趋势、公司实现其战略计划的能力，包括与优化增长、Project Core和其他战略重组或举措相关的利益、流动性、供应商、消费者、客户和员工、供应链中断或效率低下，包括俄乌和中东冲突在内的冲突产生的不确定性，以及宏观经济驱动因素及其对美国经济的影响、贸易政策和关税的变化、全球和美国经济状况的变化，包括对消费者支出和就业以及对我们的产品和服务的需求产生重大影响的更高利率，以及诉讼和调查等突发事件的结果。读者请注意，任何前瞻性陈述都不是对未来业绩的保证，并且涉及风险和不确定性。有关这些风险、不确定性和其他可能导致实际结果与前瞻性陈述中的结果存在重大差异的重要因素的更多信息，请参见我们在2025年2月26日向SEC提交的10-K表格年度报告（“2024年10-K表格”）中的其他关键信息中对“风险因素”的讨论，以及我们在随后任何财政季度提交的10-Q表格季度报告中的其他信息中的其他信息。
ODP公司
GAAP与非GAAP对账
（未经审计）
我们根据美国普遍接受的会计原则（“GAAP”）报告业绩。我们还审查了某些财务指标，排除了与我们的核心业务无关的交易（“非公认会计准则”）的影响。管理层认为，这些非公认会计准则财务指标的列报增强了投资者分析其业务趋势的能力，并提供了一种方法来比较可能受到各种项目影响的期间，这些项目可能会掩盖其业务的趋势或发展。管理层同时使用GAAP和非GAAP衡量标准来协助做出业务决策和评估整体业绩。非GAAP措施有助于评估旨在吸引和满足客户的计划和活动，与与合并、重组和某些类似项目直接相关的费用和信贷分开。某些非公认会计原则措施也用于短期和长期激励计划。
我们对这些非GAAP财务指标的衡量可能与其他人使用的类似标题的财务指标不同，因此可能无法进行比较。这些非GAAP财务指标不应被视为优于GAAP指标，而只是为了澄清一些信息并帮助读者。我们在本材料中包含的表格中包含了这些信息与最具可比性的GAAP衡量标准的对账。
自由现金流是一种非GAAP衡量指标，我们将其定义为经营活动产生的现金流减去资本支出和受限现金的变化。我们认为，自由现金流是一个重要指标，它为我们产生现金以资助我们的战略和扩大我们的分销网络的能力提供了额外的视角。调整后的自由现金流也是一种非GAAP衡量标准，我们将其定义为不包括现金费用和贷项的自由现金流，并不代表核心业务。对于本新闻稿，这些现金费用和贷项包括主要与Atlas Holdings收购相关的交易和整合成本，以及与Optimize for Growth、Project Core和Maximize B2B计划相关的重组成本。
（百万，每股金额除外）
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2025年第三季度 |
|
已报告
（公认会计原则） |
|
|
%
销售 |
|
|
减：
收费&
学分 |
|
|
调整后
（非公认会计原则） |
|
|
%
销售 |
|
资产减值 |
|
$ |
8 |
|
|
|
0.5 |
% |
|
$ |
8 |
|
|
$ |
— |
|
|
|
— |
% |
合并重组收益，净额 |
|
$ |
(4 |
) |
|
|
(0.2 |
)% |
|
$ |
(4 |
) |
|
$ |
— |
|
|
|
— |
% |
营业收入 |
|
$ |
34 |
|
|
|
2.1 |
% |
|
$ |
(4 |
) |
|
$ |
38 |
|
(4) |
|
2.3 |
% |
所得税费用（收益） |
|
$ |
8 |
|
|
|
0.5 |
% |
|
$ |
9 |
|
|
$ |
(1 |
) |
(5) |
|
(0.1 |
)% |
持续经营净收入 |
|
$ |
23 |
|
|
|
1.4 |
% |
|
$ |
(13 |
) |
|
$ |
36 |
|
(6) |
|
2.2 |
% |
持续经营业务每股收益（全面摊薄） |
|
$ |
0.72 |
|
|
|
|
|
$ |
(0.42 |
) |
|
$ |
1.14 |
|
(6) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2024年第三季度 |
|
已报告
（公认会计原则） |
|
|
%
销售 |
|
|
减：
收费&
学分 |
|
|
调整后
（非公认会计原则） |
|
|
%
销售 |
|
资产减值 |
|
$ |
7 |
|
|
|
0.4 |
% |
|
$ |
7 |
|
|
$ |
— |
|
|
|
— |
% |
合并和重组费用，净额 |
|
$ |
2 |
|
|
|
0.1 |
% |
|
$ |
2 |
|
|
$ |
— |
|
|
|
— |
% |
法律事项货币化 |
|
$ |
(70 |
) |
|
|
(3.9 |
)% |
|
$ |
(70 |
) |
|
$ |
— |
|
|
|
— |
% |
营业收入 |
|
$ |
102 |
|
|
|
5.7 |
% |
|
$ |
61 |
|
|
$ |
41 |
|
(4) |
|
2.3 |
% |
所得税费用 |
|
$ |
27 |
|
|
|
1.5 |
% |
|
$ |
16 |
|
|
$ |
11 |
|
(5) |
|
0.6 |
% |
持续经营净收入 |
|
$ |
68 |
|
|
|
3.8 |
% |
|
$ |
45 |
|
|
$ |
24 |
|
(6) |
|
1.3 |
% |
持续经营业务每股收益（全面摊薄） |
|
$ |
2.04 |
|
|
|
|
|
$ |
1.33 |
|
|
$ |
0.71 |
|
(6) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2025年初至今 |
|
已报告
（公认会计原则） |
|
|
%
销售 |
|
|
减：
收费&
学分 |
|
|
调整后
（非公认会计原则） |
|
|
%
销售 |
|
资产减值 |
|
$ |
49 |
|
|
|
1.0 |
% |
|
$ |
49 |
|
|
$ |
— |
|
|
|
— |
% |
合并和重组费用，净额 |
|
$ |
57 |
|
|
|
1.2 |
% |
|
$ |
57 |
|
|
$ |
— |
|
|
|
— |
% |
营业收入 |
|
$ |
11 |
|
|
|
0.2 |
% |
|
$ |
(106 |
) |
|
$ |
117 |
|
(4) |
|
2.4 |
% |
所得税费用（收益） |
|
$ |
— |
|
|
|
— |
% |
|
$ |
(17 |
) |
|
$ |
17 |
|
(5) |
|
0.3 |
% |
持续经营净收入（亏损） |
|
$ |
(6 |
) |
|
|
(0.1 |
)% |
|
$ |
(89 |
) |
|
$ |
83 |
|
(6) |
|
1.7 |
% |
持续经营业务每股收益（亏损）（全面摊薄） |
|
$ |
(0.21 |
) |
|
|
|
|
$ |
(2.92 |
) |
|
$ |
2.71 |
|
(6) |
|
|
折旧及摊销 |
|
$ |
79 |
|
|
|
1.6 |
% |
|
$ |
6 |
|
|
$ |
73 |
|
(7) |
|
1.5 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2024年初至今 |
|
已报告
（公认会计原则） |
|
|
%
销售 |
|
|
减：
收费&
学分 |
|
|
调整后
（非公认会计原则） |
|
|
%
销售 |
|
资产减值 |
|
$ |
21 |
|
|
|
0.4 |
% |
|
$ |
21 |
|
|
$ |
— |
|
|
|
— |
% |
合并和重组费用，净额 |
|
$ |
47 |
|
|
|
0.9 |
% |
|
$ |
47 |
|
|
$ |
— |
|
|
|
— |
% |
法律事项货币化 |
|
$ |
(70 |
) |
|
|
(1.3 |
)% |
|
$ |
(70 |
) |
|
$ |
— |
|
|
|
— |
% |
营业收入 |
|
$ |
143 |
|
|
|
2.7 |
% |
|
$ |
2 |
|
|
$ |
141 |
|
(4) |
|
2.6 |
% |
所得税费用 |
|
$ |
35 |
|
|
|
0.7 |
% |
|
$ |
1 |
|
|
$ |
34 |
|
(5) |
|
0.6 |
% |
持续经营净收入 |
|
$ |
95 |
|
|
|
1.8 |
% |
|
$ |
1 |
|
|
$ |
94 |
|
(6) |
|
1.8 |
% |
持续经营业务每股收益（全面摊薄） |
|
$ |
2.65 |
|
|
|
|
|
$ |
0.04 |
|
|
$ |
2.61 |
|
(6) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
13周结束 |
|
|
39周结束 |
|
|
|
9月27日， |
|
|
9月28日， |
|
|
9月27日， |
|
|
9月28日， |
|
调整后EBITDA： |
|
2025 |
|
|
2024 |
|
|
2025 |
|
|
2024 |
|
净收入（亏损） |
|
$ |
23 |
|
|
$ |
58 |
|
|
$ |
(6 |
) |
|
$ |
— |
|
已终止经营业务，税后净额 |
|
|
— |
|
|
|
(10 |
) |
|
|
— |
|
|
|
(95 |
) |
持续经营净收入（亏损） |
|
|
23 |
|
|
|
68 |
|
|
|
(6 |
) |
|
|
95 |
|
所得税费用（收益） |
|
|
8 |
|
|
|
27 |
|
|
|
— |
|
|
|
35 |
|
所得税前持续经营收入（亏损） |
|
|
31 |
|
|
|
95 |
|
|
|
(6 |
) |
|
|
130 |
|
加（减） |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
利息收入 |
|
|
(3 |
) |
|
|
(2 |
) |
|
|
(8 |
) |
|
|
(7 |
) |
利息支出 |
|
|
6 |
|
|
|
6 |
|
|
|
19 |
|
|
|
16 |
|
调整后折旧摊销（7） |
|
|
24 |
|
|
|
24 |
|
|
|
73 |
|
|
|
73 |
|
收费和贷记，税前（8） |
|
|
4 |
|
|
|
(61 |
) |
|
|
106 |
|
|
|
(2 |
) |
经调整EBITDA |
|
$ |
62 |
|
|
$ |
62 |
|
|
$ |
184 |
|
|
$ |
210 |
|
由于四舍五入，金额可能不够用。由于四舍五入，季度金额之和可能不等于当年报告的金额。
(4)
此处列出的所有期间的调整后营业收入不包括合并和重组费用、净额、资产减值和法律事项货币化（如果有）。
(5)
此处列出的所有期间的调整后所得税费用不包括上述附注中所述的不代表核心业务的费用或抵免的税收影响。
(6)
列报的所有期间的调整后净收入和调整后每股收益（全面摊薄）不包括合并和重组费用、净额、资产减值、法律事项货币化（如果有的话），也不包括不代表核心业务的费用或贷项的税收影响。
(7)
调整后的折旧和摊销是一种非公认会计原则的衡量标准，不包括因更新残值和缩短可折旧固定资产的使用寿命以配合经批准的重组计划下的计划门店关闭而导致的加速折旧，但前提是不存在减值。加速折旧费用是重组费用，包含在费用和贷项、税前项目中。
(8)
费用和贷项，列报的所有期间的税前费用包括合并和重组费用、净额、资产减值和法律事项货币化（如有）。
ODP公司
GAAP与非GAAP对账
（未经审计）
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
13周结束 |
|
|
39周结束 |
|
|
|
9月27日， |
|
|
9月28日， |
|
|
9月27日， |
|
|
9月28日， |
|
自由现金流 |
|
2025 |
|
|
2024 |
|
|
2025 |
|
|
2024 |
|
持续经营业务经营活动提供的现金净额 |
|
$ |
90 |
|
|
$ |
81 |
|
|
$ |
163 |
|
|
$ |
125 |
|
资本支出 |
|
|
(12 |
) |
|
|
(22 |
) |
|
|
(45 |
) |
|
|
(72 |
) |
影响营运资金的受限制现金变动 |
|
|
— |
|
|
|
(1 |
) |
|
|
— |
|
|
|
(1 |
) |
自由现金流 |
|
|
78 |
|
|
|
58 |
|
|
|
118 |
|
|
|
51 |
|
某些现金费用的调整： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Atlas Holdings收购 |
|
|
3 |
|
|
|
— |
|
|
|
3 |
|
|
|
— |
|
优化增长 |
|
|
6 |
|
|
|
— |
|
|
|
20 |
|
|
|
— |
|
项目核心 |
|
|
1 |
|
|
|
9 |
|
|
|
5 |
|
|
|
33 |
|
最大化B2B重组计划 |
|
|
— |
|
|
|
1 |
|
|
|
1 |
|
|
|
6 |
|
调整后自由现金流 |
|
$ |
89 |
|
|
$ |
68 |
|
|
$ |
147 |
|
|
$ |
90 |
|
由于四舍五入，金额可能不够用。由于四舍五入，季度金额之和可能不等于当年报告的金额。