附件 97
Cabot Corporation
奖励补偿的追讨政策
根据经修订的1934年证券交易法(“交易法”)第10D条及其规定,Cabot Corporation(“公司”)的董事会(“董事会”)采用了一项政策(“政策”),规定在公司因重大不符合证券法规定的任何财务报告要求而被要求编制会计重述的情况下,公司可补偿涵盖的高管(定义见下文)收到的某些基于激励的薪酬。本政策旨在遵守《交易法》第10D条、根据《交易法》颁布的规则10D-1和《纽约证券交易所有限责任公司上市公司手册》第303A.14条,并应被解释和解释为一致。
本政策的管理及执行授权予董事会薪酬委员会(由不时组成,包括任何继任委员会,即“委员会”)。委员会应全权酌情根据本政策作出所有决定。委员会根据这项政策作出的决定不必对任何或所有涵盖的高管都是统一的,将是最终的和具有约束力的。
本保单自2023年10月2日(“生效日期”)起生效,仅适用于在生效日期或之后由受保高管收到的受保补偿(定义见下文)。
本政策涵盖受经修订的1934年《证券交易法》第16条约束的公司每位现任或前任高级管理人员以及公司管理层执行委员会(由不时组成,包括任何继任管理委员会)的任何其他成员(每个成员,“涵盖的高管”)。
本政策适用于授予、支付、赚取的任何现金和股权激励薪酬、奖金和奖励,或在向涵盖的高管实现任何财务报告措施(“涵盖薪酬”)后全部或部分归属。为免生疑问,以下任何一项都不应被视为涵盖薪酬:基本工资,完全由委员会或董事会酌情支付的奖金,而不是从满足财务报告衡量绩效目标确定的奖金池中支付,以及仅在满足一个或多个主观或战略标准时获得的现金或股权奖励。
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附件 97
本保单适用于在履约期内任何时间担任受保高管的雇员就该受保补偿收到的任何受保补偿。
如公司因重大不遵守证券法规定的任何财务报告要求而被要求编制会计重述,包括任何必要的会计重述,以更正先前发布的财务报表中对先前发布的财务报表具有重大意义的错误,或如果该错误在本期更正或在本期未更正,将导致重大错报(此类会计重述,“重述”),委员会应审查被覆盖高管在规定的财务重述日期之前的三年期间收到的覆盖薪酬,以及在这三个已完成的财政年度内或紧随其后的公司财政年度发生变化而导致的任何过渡期。无论公司是否提交了重述的财务报表,委员会均应在适用法律允许的充分范围内,寻求补偿受保高管收到的任何受保补偿,无论是以现金或股权的形式(计算时不考虑已支付的任何税款),前提是:
如果所涵盖的补偿是基于财务报告措施的实现,但该等所涵盖的补偿的金额并未按公式化的基础授予或支付,则委员会应确定被视为错误授予补偿的该等所涵盖的补偿的金额(如果有的话)。
就本政策而言,“规定的财务重述日期”是以下情况中较早发生的日期:
为免生疑问,受保高管将被视为在财务报告措施实施期间的公司财政期内收到了受保薪酬
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附件 97
奖励中指定的成就,即使涵盖的高管仍受制于此类奖励的额外付款条件。
委员会将全权酌情决定收回错误授予的赔偿的方法,其中可包括但不限于:
委员会在确定以下情况的范围内,不得要求补偿任何错误授予的赔偿:
为免生疑问,公司不得就任何错误授予的赔偿或根据本保单条款收回的任何承保赔偿的损失,或与公司强制执行其在本保单下的权利有关的任何索赔,对任何承保高管进行赔偿。
如本保单的任何条文或任何该等条文适用于任何涵盖的行政人员,须被裁定在任何方面无效、违法或不可执行,则该等
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附件 97
无效、非法或不可执行不应影响本保单的任何其他条款,无效、非法或不可执行的条款应被视为在必要的最低限度内进行了修改,以使任何此类条款或申请具有可执行性。
委员会可随时全部或部分修订、修改或终止本政策,并可采纳其认为为实施本政策或遵守适用法律法规而必要或适当的规则和程序。
本政策下的补救措施是对公司可能拥有的任何合法和衡平法索赔的补充,而不是替代,公司有能力在不重复的情况下执行任何单独的公司政策或任何公司计划、计划或协议中规定的补偿条款(每一项为“单独的补偿政策”,统称为“单独的补偿政策”),或执法机构、监管机构或其他当局可能实施的任何行动。尽管有上述规定,在发生重述的情况下,本保单的规定应加以控制,而涵盖的高管须遵守的单独的补偿政策中规定的任何额外补偿条款,如规定公司有权在重述的情况下寻求补偿,则不适用于任何涵盖的高管。公司还可能在未来采取额外的单独补偿政策或根据法律或法规的要求修改现有要求。
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附件 97
Cabot Corporation
追回政策承认
请参阅激励薪酬补偿的补偿政策(“回拨政策”),自2023年10月2日起生效。通过在下面所示的空格中签名,您确认并同意您已收到并理解回拨政策,并且自[日期]起生效的回拨政策适用并将继续根据其条款在您受雇期间和之后向您适用。
与会者:
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姓名:[姓名]
日期:[日期],2023年
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