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西联汇款公司此次发行的是本金总额为165,000，000美元、利率为4.750%、于2029年到期的票据（“票据”）。票据的利息将定为相当于4.750%的年利率。票据的利率可能会在本招股说明书补充文件中“票据说明—一般—利率调整”项下所述的情况下进行调整。自2026年12月15日开始，西联汇款公司将于每年的6月15日和12月15日支付票据的利息。这些票据将于2029年6月15日到期。

特此提供的票据构成我们2029年到期的4.750%票据的进一步发行，其中本金总额450,000，000美元于2026年3月9日发行（“现有票据”）。特此发售的票据将与现有票据构成单一系列，且条款与现有票据相同（首次发行价格和发行日期除外）。结算时，特此发售的票据将具有相同的CUSIP/ISIN号，并将与现有票据进行互换交易。在特此发售的票据发行生效后，我们将立即有本金总额615,000，000美元、2029年到期的4.750%票据未偿还。

西联汇款公司可在任何时间及不时按本招募章程补充文件中题为“票据的说明—可选赎回”一节下指明的适用价格选择全部或部分赎回票据。

这些票据将是西联汇款公司的优先无担保债务，并将与其其他现有和未来的优先无担保债务享有同等受偿权。这些票据将有效地低于西联汇款公司子公司现有和未来的所有债务和其他负债。

票据将不会在任何证券交易所上市或纳入任何自动报价系统。目前，这些票据没有公开市场。已为现有票据发展的任何市场均不得维持。

这些票据将只发行2000美元的面额和超过1000美元的整数倍。

投资票据涉及风险。见标题为“风险因素”开始于本招股章程补充文件第S-6页、随附招股章程第5页以及我们向美国证券交易委员会（“SEC”）提交的截至2025年12月31日止年度的10-K表格年度报告第17页，以讨论您在投资票据前应考虑的某些风险。


	每注			合计
公开发行价格⁽¹⁾		98.793	%	$	163,008,450
承销折扣		0.250	%	$	412,500
扣除费用前的收益予西联汇款公司⁽¹⁾		98.543	%	$	162,595,950

⁽¹⁾	加上自2026年3月9日（含）至但不包括票据发行日期的应计利息，总额约为1,219，166.67美元（假设发行日期为2026年5月5日）。此类应计利息必须由特此发售的票据的购买者支付。

SEC和任何美国州证券委员会均未批准或不批准这些证券，也未确定本招股说明书补充或随附招股说明书是否真实或完整。任何相反的陈述都是刑事犯罪。

我们预计，票据将仅在2026年5月5日或前后，即本招股章程补充文件日期后的第三个工作日（此类结算简称“T + 3”）通过存托信托公司（“DTC”）及其参与者，包括作为Euroclear系统运营商的Clearstream Banking S.A.（“Clearstream”）和Euroclear Bank SA/NV（“Euroclear”），以记账式形式交付。

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富国银行证券

本招股说明书补充日期为2026年4月30日。

这份文件分两部分。第一部分是本招股章程补充文件，其中描述了票据的发售条款。第二部分是日期为2025年9月26日的随附招股书，我们将其称为“随附招股书”。随附的招股章程载有对我们可能发行的债务证券（包括票据）的某些条款的描述，并提供了更一般的信息，其中一些信息可能不适用于票据。凡本招股章程补充文件所载信息与随附招股章程或以引用方式并入招股章程补充文件或随附招股章程的文件所载信息存在差异或差异，本招股章程补充文件中的信息进行控制。

我们没有，承销商也没有授权任何人向您提供任何信息，但您应仅依赖于本招股说明书补充文件和随附的招股说明书以及我们授权的任何免费编写的招股说明书中包含或以引用方式并入的信息，以补充本招股说明书补充文件和我们向您推荐的其他信息。我们和承销商对他人可能提供给您的任何其他信息不承担任何责任，也不能对其可靠性提供任何保证。本招股章程补充文件不构成除本招股章程补充文件中描述的证券以外的任何证券的出售要约或购买要约的招揽，或在该等要约或招揽为非法的任何情况下的出售要约或购买该等证券的要约的招揽。我们没有，承销商也没有，在任何不允许要约或出售的司法管辖区提出出售票据的要约。您应假定本招股说明书补充文件、随附的招股说明书和以引用方式并入本文和其中的文件，以及我们授权的任何自由书写的招股说明书中出现的信息，仅在这些文件的相应日期是准确的。自这些日期以来，我们的业务、财务状况、经营业绩和前景可能发生了重大变化。

在您投资票据前，您应仔细阅读随附的招股章程构成其组成部分的注册声明（包括其附件）、本招股章程补充文件、随附的招股章程、任何相关的自由书写招股章程以及通过引用并入本招股章程补充文件和随附的招股章程的文件。合并后的文件在“您可以在哪里找到更多信息”下进行了描述。在某些司法管辖区分发本招股章程补充文件及随附的招股章程以及发行我们的票据可能会受到法律限制。拥有招股章程的美国境外人士必须自行了解并遵守与我们的票据发售以及在美国境外分发本招股章程补充文件和随附的招股章程有关的任何限制。见本招募说明书补充文件中题为“承销”的部分。

本招募说明书补充文件中使用的“西部联盟”、“公司”、“我们”、“我们的”等词语均指西联汇款公司及其合并子公司，除非文意另有所指。

S-ii

本招股说明书补充文件、随附的招股说明书和我们已经或将向SEC提交的材料（以及我们其他书面或口头陈述中包含的信息）包含或将包含1995年《私人证券诉讼改革法案》含义内的某些前瞻性陈述，包括有关回购、赎回或偿还我们未偿债务的陈述。这些陈述不是对未来业绩的保证，涉及某些风险、不确定性和难以预测的假设。实际结果和结果可能与我们的前瞻性陈述中表达或暗示的内容存在重大差异。“预期”、“打算”、“目标”、“预期”、“相信”、“估计”、“指南”、“提供指导”、“提供展望”、“项目”、“旨在”等词语以及“可能”、“将”、“应该”、“将”、“可能”、“可能”等其他类似表述或未来或条件动词旨在识别此类前瞻性陈述。读者不应仅依赖前瞻性陈述，而应考虑“风险因素”一节和本招股说明书补充文件中其他部分以及我们截至2025年12月31日止年度的10-K表格年度报告中讨论的所有不确定性和风险，该报告以引用方式并入本文。这些声明仅截至作出之日，我们不承担更新任何前瞻性声明的义务。

可能导致结果或业绩与我们在前瞻性陈述中表达的结果或业绩存在重大差异的可能事件或因素包括以下内容：

与我们的业务和行业相关的事件或因素

•

我们经营所在地区和行业的总体经济状况和经济状况的变化，包括全球经济衰退和贸易中断，或我们经营所在的汇款、支付服务和其他市场的增长显著放缓或下滑，包括与移民模式中断、旅行放缓或其他事件相关的低迷或下滑，例如突发公共卫生事件、流行病或流行病、内乱、战争、恐怖主义、自然灾害，或我们的银行、贷方、保险公司或其他金融服务提供商的不履约行为；

•

未能在汇款和支付服务行业有效竞争，包括在价格或客户体验方面，未能与全球和利基或走廊汇款供应商、银行和其他汇款和支付服务供应商，包括数字、移动和基于互联网的服务、卡协会和基于卡的支付供应商，以及与数字货币、相关交易所和协议，以及技术和商业模式的其他创新；

•

地缘政治紧张局势、政治状况、武装冲突或战争以及相关行动，包括贸易限制、关税和政府制裁，可能会对我们的业务和整体经济状况产生不利影响，包括美国或其他政府与我们与代理商、客户或其他合作伙伴已经或正在实施重要业务关系的国家的关系中断；

•

客户对我们业务的信心，或对汇款和支付服务提供商的信心普遍下降；

•

未能按照与当前条款一致或对我们更有利的条款维持我们的代理商网络和业务关系；

•

我们根据不断变化的行业和消费者需求或趋势采用新技术并开发新的和增强的服务并获得市场认可的能力；

•

在我们的运营中开发、部署和使用人工智能（“AI”）、机器学习和自动化决策技术，包括与系统性能、数据质量、监管合规、偏见或意外结果相关的风险；

S-iii

由于美国和国外的监管举措以及法律、法规和行业惯例和标准的变化（包括解释的变化）而导致的成本增加或业务损失，这些影响到我们、我们的代理人或其子代理人，或我们或我们的代理人与之保持银行账户以提供我们所需的服务，包括与数字货币、稳定币和相关技术、人工智能和自动决策系统的使用、反欺诈措施、我们的许可安排、客户尽职调查、代理人和子代理人尽职调查、注册和监测要求、消费者保护要求、汇款、移民和可持续性报告有关的法规和指导，包括气候相关报告；

•

政府调查和与监管机构和其他政府当局的同意协议，或调查或执法行动导致的负债、成本增加或业务损失和意外发展；

•

诉讼导致的责任，包括集体诉讼和类似事项，以及监管执法行动，包括成本、费用、和解和判决；

•

未能遵守有关消费者隐私、数据使用、个人数据在司法管辖区之间的转移以及信息安全的法规和不断演变的行业标准；

S-四

我们向SEC提交年度、季度和当前报告、代理声明和其他信息。SEC允许我们将我们向SEC提交的信息“通过引用纳入”本招股说明书补充文件和随附的招股说明书，这意味着我们可以通过向您推荐这些文件向您披露重要信息。以引用方式并入的信息被视为本招股说明书补充和随附的招股说明书的一部分，我们随后向SEC提交的信息将自动更新并取代这些信息。SEC规则和规定还允许我们向SEC“提供”而不是“提交”某些报告和信息。我们向SEC“提供”的任何此类报告或信息不应被视为通过引用并入或以其他方式成为本招股说明书补充或随附招股说明书的一部分，无论何时向SEC提供。我们通过引用纳入了我们向SEC提交的以下文件（文件编号001-32903）以及我们根据第13（a）、13（c）条向SEC提交的任何未来文件，经修订的《1934年美国证券交易法》（《交易法》）第14或15（d）条，直至本招股章程补充文件项下的票据发售完成：

•

年度报告截至2025年12月31日止年度的10-K表格，于2026年2月20日向SEC提交；

•

我们的最终代理声明的部分附表14A于2026年3月31日向SEC提交，由我们的补充于2026年4月28日向SEC提交的其他最终代理材料，通过引用并入我们的年度报告第III部分截至2025年12月31日止年度的10-K表格；

•

季度报告截至2026年3月31日的季度的10-Q表格，于2026年4月24日向SEC提交；以及

•

目前向SEC提交的关于8-K表格的报告2026年1月9日，2026年3月9日和 2026年3月16日。

我们在向SEC提交文件后，在合理可行的情况下尽快通过我们的网站（www.westernunion.com）免费提供我们的大部分SEC文件。您可以在我们网站的“投资者关系”部分访问这些SEC文件。您也可以免费索取我们的SEC文件副本，方法是写信或打电话给我们：

西联汇款公司

东贝尔维尤大道7001号

科罗拉多州丹佛市80237

关注：投资者关系

电话：（866）405-5012

我们提交给SEC的文件也可在SEC网站www.sec.gov上查阅。我们网站或SEC网站上的任何信息（上述文件除外）不属于本招股说明书补充或随附招股说明书的一部分，也不通过引用并入本招股说明书补充或随附招股说明书。

S-vi

本摘要重点介绍本招股说明书补充文件和随附的招股说明书中其他地方包含或以引用方式并入的选定信息，并不包含您在做出投资决定时应考虑的所有信息。请将本摘要连同本招股章程补充文件其他地方出现的更详细信息，以及随附招股章程和以引用方式并入或被视为以引用方式并入本招股章程补充文件或随附招股章程的文件中的信息一并阅读。除其他事项外，您应仔细考虑本招股章程补充文件和随附的招股章程以及我们截至2025年12月31日止年度的10-K表格年度报告中“风险因素”和“前瞻性陈述”部分以及其他地方所讨论的事项，该年度报告以引用方式并入本文。此外，本招股说明书补充和随附的招股说明书包含或通过引用纳入了涉及风险和不确定性的前瞻性信息，这些信息应与上述“前瞻性陈述”下包含的警示性陈述和重要因素一起阅读。

我们公司

西联汇款公司是跨境、跨币种资金流动、支付和数字金融服务的领导者，为世界各地的消费者、企业、金融机构和政府提供快速、可靠和便捷的汇款和支付方式。我们的目标是提供可获得的金融服务，帮助人们和社区繁荣。西联汇款品牌是全球公认的，代表着速度、可靠性、信任和便利。截至2025年12月31日，我们的全球网络包括200多个国家和地区的代理商地点和许多Western Union品牌网站。我们代理商网络中的每个地点都能够促进消费者使用我们的一项或多项服务，其中绝大多数提供西联汇款品牌服务。

我们的业务包括以下分部：

•

消费者汇款–我们的消费者汇款部门为汇款提供便利，汇款主要从我们的零售代理和公司在全球运营的地点或通过网站和移动设备发送。我们的汇款服务是通过一个相互连接的全球网络提供的。这项服务可用于国际跨境转账，在某些国家，还可用于国内转账。

•

消费者服务–我们的消费者服务部门包括我们的账单支付服务、汇票服务、旅行资金服务、支票受理服务、媒体网络、预付卡、借贷合作伙伴关系和数字钱包。

我们认为，品牌实力、我们全球网络的影响力、便利性、可靠性和价值对我们的业务一直很重要。随着我们继续寻求满足客户对快速、可靠和便利的全球资金流动和支付服务的需求，同时专注于监管合规，我们还在努力超越这些服务，为消费者和我们的商业客户提供获得不断扩大的金融服务组合的机会，并增加获得我们服务的方式，包括通过在某些国家推出我们的数字钱包。

我们的业务战略集中在利用我们的全球零售网络和不断增长的数字平台，为全球客户提供跨境资金流动和相关金融服务，同时日益作为一家数字优先的公司运营。基于我们在消费者汇款方面的传统实力，我们专注于扩展更高增长的数字渠道以及我们的实体代理地点，以创建一个双面的全球金融服务网络。2025年11月，我们宣布了“超越”战略，其中我们打算

S-1

于2025年8月10日，西联汇款公司订立一份合并协议及计划（“合并协议”），由Western Union Company、International Money Express, Inc.（“InterMEX”）及西联汇款公司的全资附属公司Ivey Merger Sub，Inc.订立。根据合并协议，根据其中规定的条款和条件，Ivey Merger Sub，Inc.将与Intermex合并（“合并”），而Intermex在合并中继续作为存续公司，并成为西联汇款公司的全资子公司（“Intermex收购”）。Intermex是一家领先的全渠道汇款提供商，主要专注于美国到拉丁美洲和加勒比的走廊，通过代理零售地点网络、Intermex运营的商店、其移动应用程序和网站。

西联汇款公司将以约5亿美元现金购买InterMEX的全部股权。此次InterMEX收购预计将于2026年第二季度完成，但需满足惯例成交条件，包括收到剩余的监管批准。我们无法向您保证，InterMEX收购将按照预期的条款或时间表完成，或者根本无法完成。见“风险因素——与收购InterMEX相关的风险。”

本次发行的完成并不取决于InterMEX收购的完成，InterMEX收购的完成也不取决于此次发行。此次发行不附带条件，将在InterMEX收购交易结束前完成。

S-2

以下摘要包含有关笔记的基本信息。它并不包含所有对你很重要的信息。有关票据的更全面了解，请参阅本招募说明书补充文件标题为“票据说明”的部分以及随附招股说明书标题为“债务证券说明”的部分。在本节中，“我们”、“我们的”仅指西联汇款公司，而不是其任何子公司。

发行人

西联汇款公司。

提供的票据

2029年到期的4.750%票据本金总额165,000，000美元。

成熟度	2029年6月15日。

付息日期	每年的6月15日和12月15日，从2026年12月15日开始。

利率调整	倘Moody’s Investors Service，Inc.（“穆迪”）或标准普尔评级服务公司（“标普”）下调（或随后上调）按“票据说明—一般—利率调整”所述授予该等票据的债务评级，则票据应付利率将不时作出调整。

排名	这些票据将是西联汇款公司的优先无抵押债务。他们将与我们现有和未来的高级无担保债务在受偿权方面享有同等地位，并将在我们现有和未来的任何次级债务的受偿权方面享有高级地位。这些票据实际上将低于我们子公司所有现有和未来的债务和其他负债。

可选赎回	在2029年5月15日（“票面赎回日”）之前，西联汇款公司可在任何时间及不时选择全部或部分赎回票据，赎回价格（以本金额的百分比表示并四舍五入至小数点后三位）等于以下两者中的较高者：

（1）（a）按半年基准（假设票据于票面赎回日到期）折现至赎回日（假设360天由十二个组成的年份30天个月）按国库券利率加20个基点，减去（b）截至但不包括赎回日期应计未付利息，以及

（2）须赎回票据本金额的100%，

加上，在任何一种情况下，截至但不包括赎回日期应计未付利息。

于票面赎回日期或之后，西联汇款公司可于任何时间及不时赎回全部或部分票据，赎回价格等于所赎回票据本金额的100%加上截至（但不包括）赎回日期应计未付利息。

S-3

如果我们遇到本招股章程补充文件中所述的“控制权变更触发事件”，就票据而言，每个票据持有人可能会要求我们以相当于其票据本金金额的101%的价格回购部分或全部票据，加上到回购日期（如有）的应计和未付利息，但不包括回购日期（如有），详见“票据说明——控制权变更”。

下沉基金

没有。

所得款项用途

我们估计，在扣除承销折扣和我们应付的估计发行费用（不包括票据的应计利息）后，出售票据给我们的净收益将约为1.621亿美元。我们打算将出售票据所得的净收益用于一般公司用途，其中可能包括根据我们的商业票据计划或根据我们的8亿美元无抵押定期贷款融资（“定期贷款融资”）偿还未偿还的借款。

风险因素	投资票据涉及风险。请参阅页面开头的“风险因素”S-6本招股章程补充文件、随附的招股章程第5页及我们的年报第17页表格10-K截至2025年12月31日止年度，美国证券交易委员会提交了一份文件，要求讨论您在投资这些票据之前应考虑的某些风险。

面额	这些票据将只发行2000美元的面额和超过1000美元的整数倍。

表格	我们将以一张或多张注册于或多张注册于DTC代名人名下的全面注册全球票据的形式发行票据。票据中的受益权益将通过代表受益所有人的金融机构的记账账户作为DTC的直接和间接参与者进行代表。Clearstream和Euroclear作为Euroclear系统的运营商，将通过其各自的美国存托机构代表其参与者持有权益，而美国存托机构又将作为DTC的参与者持有账户中的此类权益。除本招股章程补充文件所述的有限情况外，票据的实益权益拥有人将无权将票据登记在其名下，将不会收到或有权收到最终形式的票据，也不会被视为契约下票据的持有人。

符合条件的重新开放

出于美国联邦所得税目的，我们打算将特此提供的新票据视为在现有票据的“合格重新开放”中发行。出于美国联邦所得税目的，在合格重新开放中发行的债务工具与原始债务工具被视为同一发行的一部分。在这种处理下，特此发售的票据将与现有票据具有相同的发行日期和发行价格。同样地，由于现有票据没有以美国联邦所得税的原始发行折扣（“OID”）发行

S-4

附加说明	管理票据的契约不会、票据也不会限制我们或我们的子公司可能发行的票据或其他债务证券或其他债务的本金总额。我们可能会不时发行其他系列的债务证券，但此类系列将与票据分开。此外，我们可能会在未经未偿还票据持有人同意或通知的情况下，发行与票据相同系列的额外票据。

上市	票据将不会在任何证券交易所上市或纳入任何自动报价系统。

受托人、付款代理人及注册官

美国银行信托公司，全国协会。

管治法	契约受纽约州法律管辖，票据也将受纽约州法律解释。

S-5

对票据的投资会受到各种风险的影响。在决定投资于票据之前，应仔细考虑其他地方提供并以引用方式并入本招股说明书补充和随附招股说明书的信息，包括我们截至2025年12月31日止年度的10-K表格年度报告中以引用方式并入的风险因素，这些风险因素由我们在本招股说明书补充日期之后向SEC提交的年度、季度和其他报告和文件更新，并以引用方式并入本文或随附招股说明书。此外，请阅读本招股章程补充文件中“前瞻性陈述”项下包含或以引用方式并入的信息，以了解与我们的业务、经营业绩和财务状况相关的其他不确定性的描述，以及本招股章程补充文件和随附的招股章程中包含或以引用方式并入的前瞻性陈述。

与InterMEX收购相关的风险

悬而未决的InterMEX收购可能无法按预期的时间表或条款完成，即使完成，我们也可能无法实现预期收益。

InterMEX收购的完成取决于（其中包括）根据不同司法管辖区的竞争法获得某些同意和其他批准。我们和Intermex均无法保证完成Intermex收购的条件将得到满足或豁免，因此，Intermex收购将按照双方预期的条款或时间表完成，或者根本不会完成。如果不满足对InterMEX收购的任何条件，可能会延迟或阻止InterMEX收购的发生，这可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩和增长前景产生负面影响。

此次InterMEX收购涉及两家目前作为独立公司运营的公司的合并。虽然我们和Intermex将继续独立运营直到Intermex收购完成，但Intermex收购的成功将部分取决于我们在完成交易后实现成功合并我们和Intermex业务所带来的预期收益的能力。我们计划投入大量管理注意力和资源，整合我们和InterMEX的业务实践，以便我们能够充分实现收购InterMEX的预期收益，这可能会转移我们对自身运营的注意力，以及对本可对我们有利的其他机会的追求。收购的业务和资产可能不会成功或继续以独立运营时的速度增长，或者可能需要比最初预期更多的资源和投资。Intermex收购还可能导致承担未知或或有负债，而且，由于Intermex与我们在同一行业运营，Intermex收购还可能加剧目前适用于我们的一些风险。这些事件中的任何一项单独或合并发生都可能对我们的业务、财务状况、经营业绩和增长前景产生重大不利影响。

与票据有关的风险

我们是一家控股公司，通过我们的子公司开展我们所有的业务。我们子公司的债务和其他负债将有效优先于票据。

我们通过子公司开展所有业务。我们的现金流以及因此我们支付利息和偿还债务（包括票据）的能力取决于我们子公司的现金流以及这些子公司以贷款、股息或其他形式向我们支付的资金。我们的附属公司是独立和不同的法律实体，将没有义务（或有或其他）支付票据到期的任何金额或为此目的提供现金。此外，我们的许多运营子公司受到高度监管，可能会受到其向我们支付股息的能力的限制。这些子公司可能会使用其产生的收益以及现有资产来满足任何现有或未来的直接偿债要求。

S-6

这些票据将是西联汇款公司的优先无担保债务，并将与其所有现有和未来的优先无担保债务享有同等受偿权。票据实际上将低于我们子公司的所有现有和未来债务和其他负债，这意味着我们子公司的债权人将在票据持有人对这些资产拥有任何债权之前从其资产中获得偿付。截至2026年3月31日，我们的子公司有大约1.15亿美元的未偿债务总额，包括信用证和银行担保，但不包括公司间债务，未来可能会产生额外债务。见“说明笔记——一般——排名。”

管理票据的契约中没有与我们产生未来债务或支付股息的能力有关的契约，并且对我们从事其他活动的能力有有限的限制，这可能会对我们支付票据下义务的能力产生不利影响。

管理票据的契约不包含任何财务契约。契约允许我们，就票据而言，我们的子公司，产生额外的债务，包括，根据某些要求，有担保债务。由于票据是无担保的，如果发生与我们有关的任何清算、解散、重组、破产或其他类似程序，无论是自愿还是非自愿，我们的任何有担保债务的持有人将有权收到以担保该债务的资产为限的付款，然后我们才能就票据进行任何付款。如果发生上述任何事件，我们无法向您保证，我们将有足够的资产来支付我们的债务和票据的到期金额。因此，如果发生任何清算、解散、重组、破产或其他类似程序，您可能会收到少于您有权收到或一无所获的款项。

契约不限制我们或我们的子公司发行或回购证券、支付股息或与关联公司进行交易的能力。我们将资金用于多种目的的能力可能会限制可用于支付我们在票据下的义务的资金。

这些票据可能没有公开市场。

这些票据构成新发行的证券，没有既定的交易市场。特此发售的票据将是现有票据的进一步发行，并将与现有票据形成单一系列。为现有票据发展的任何市场，均不得维持。我们不打算将票据在任何证券交易所上市或将票据纳入任何自动报价系统。因此，票据的任何市场都不得发展，任何发展的市场都可能不会持久。如果票据进行交易，它们可能会以低于发行价的价格进行交易，具体取决于现行利率、类似证券的市场、我们的表现和其他因素。如果活跃的交易市场没有发展起来，你可能无法以公平的市场价值或根本无法转售你的票据。

这些票据的市场价格可能会波动。

票据的市场价格将取决于许多因素，包括但不限于以下因素：

•

评级机构授予我们的债务证券的评级；

•

票据到期前的剩余时间；

•

与我们类似的其他公司正在支付的现行利率；

•

我们的经营业绩、财务状况和前景；和

•

金融市场的状况。

金融市场状况和现行利率过去波动，未来很可能波动，这可能对票据的市场价格产生不利影响。

我们可能无法在控制权变更时回购票据，这可能导致票据项下的违约。

除非我们行使赎回票据的权利，否则我们将被要求提出回购票据的要约，价格相当于票据本金的101%，加上应计未付利息（如有），直至

S-7

发生“控制权变更触发事件”进行回购。当（i）发生涉及我们的“控制权变更”及（ii）除其他外，在与“控制权变更”相关的特定期间内，票据被以下评级机构或其继任者或替代者从投资级评级下调至低于投资级评级时，将发生“控制权变更触发事件”：穆迪和标普。如果我们遇到“控制权变更触发事件”，无法保证我们将有足够的可用财务资源来履行回购票据的义务。我们未能按要求回购票据将导致票据项下的违约，这可能对我们和票据持有人产生重大不利后果。见“票据说明——控制权变更。”

持有人可能无法确定控制权变更触发事件何时发生，也可能无法要求我们购买其票据，因为我们董事会的董事组成发生了变化。

控制权变更的定义包括一个短语，涉及在一项或一系列关联交易中直接或间接出售、转让、转让或以其他方式处置我们的资产和我们的子公司的资产基本上作为一个整体或作为一个整体。尽管解释这一短语的判例法主体有限，但根据适用法律，这一短语没有确切的既定定义。

因此，票据持有人要求我们因向一个或多个人出售、转让、转让或以其他方式处置少于我们的全部资产和我们子公司的资产而回购该持有人票据的能力可能是不确定的。

此外，在解释“持续董事”的定义时，特拉华州衡平法院的一项裁决发现，就这一定义而言，董事会可以批准由股东提名的董事名单，而无需背书，或者同时推荐和背书自己的名单，只要批准是出于善意并根据董事会的受托责任授予的。因此，持有人可能无法要求我们回购票据，因为我们董事会的董事组成发生了变化，除非法院认定此类批准不是出于善意或违反了董事会的受托责任。特拉华州衡平法院还观察到，契约中的某些条款，例如持续董事条款，可能会起到巩固现任董事会的作用，如果违反董事会的受托责任而采用，将会引起强制执行方面的担忧。如果发现此类规定无法执行，持有人将无法在我们的董事会组成发生变化导致控制权发生变化时要求我们回购其票据。

我们的业务、财务状况和经营业绩可能会因信用评级机构的负面评级行动而受到损害。

如果我们的信用评级被下调，或它们被置于审查或继续负面展望，我们的业务、财务状况和经营业绩可能会受到不利影响，对我们财务实力的看法可能会受到损害，这可能会对我们与代理商的关系产生不利影响，尤其是那些作为金融机构或邮局的代理商。此外，评级机构的负面信用评级，例如降级或负面展望，可能导致监管机构对我们施加额外资本和其他要求，包括对我们受监管的子公司支付股息的能力施加限制。此外，大幅下调评级可能会增加我们的借款成本，对我们的业务、财务状况和经营业绩产生不利影响。

我们可以选择赎回票据，赎回可能会对您的票据回报产生不利影响。

我们可随时及不时按本招股章程补充文件「票据说明—可选赎回」项下指明的各自价格选择全部或部分赎回票据。如果我们在现行利率相对较低的时候赎回票据，您可能无法以与票据一样高的实际利率将赎回收益再投资于可比证券。

S-8

我们估计，在扣除承销折扣和我们应付的估计发行费用（不包括票据的应计利息）后，出售票据给我们的净收益将约为1.621亿美元。我们打算将出售票据的所得款项净额用于一般公司用途，其中可能包括根据我们的商业票据计划或定期贷款融资偿还未偿还的借款。

本次发行的完成不取决于InterMEX收购的完成，InterMEX收购的完成也不取决于此次发行。此次发行不附带条件，将在InterMEX收购交易结束前完成。见“总结——最近的发展。”

定期贷款融资下的借款的利率基于（i）经0.10%信用利差调整后的有担保隔夜融资利率或（ii）调整后的基准利率（定义见定期贷款融资），外加适用的保证金。截至2026年3月31日，定期贷款工具的利率为5.0%。定期贷款工具于2027年12月13日终止。

我们可能会在任何时候发行金额不超过16.2亿美元的未偿无担保商业票据，以我们循环信贷额度的未偿借款为限。商业票据的期限自发行之日起最长可达397天。公司截至2026年3月31日的商业票据借款的加权平均年利率约为4.0%，加权平均期限约为4天。

S-9

下表列出我们截至2026年3月31日的综合现金及现金等价物和资本化情况，按实际基准并经调整以反映票据的发行和销售，扣除我们应付的承销折扣和估计发行费用（不包括票据的应计利息）。请将本表与我们的历史综合财务报表及其附注一并阅读，这些报表通过引用纳入我们截至2026年3月31日止季度的10-Q表格季度报告，该季度报告通过引用方式并入本招股说明书补充文件和随附的招股说明书。请参阅“在哪里可以找到更多信息。”


	2026年3月31日
	实际			作为调整后
（单位：百万，每股金额除外）	（未经审计）
现金及现金等价物	$	909.2		$	1,071.3
不到一年到期：
商业票据^(a)	$	299.4		$	299.4
信贷融资借款^(b)		34.6			34.6
一年以上到期：
2029年到期4.750%票据		450.0			615.0
2031年到期2.750%票据^（c）		300.0			300.0
2036年到期的6.200%票据^（c）		500.0			500.0
2040年到期6.200%票据^（c）		250.0			250.0
定期贷款融资借款（实际利率5.0%）		800.0			800.0

按面值计算的借款总额	$	2,634.0		$	2,799.0
发债成本和未摊销贴现，净额		(10.7	)		(13.6	)

按账面价值计算的借款总额^（d） ^（e）	$	2,623.3		$	2,785.4
股东权益：
优先股，面值1.00美元；授权10股；未发行股票	$	—		$	—
普通股，面值0.01美元；授权2000股；已发行流通股312.7股		3.1			3.1
资本公积		1,126.3			1,126.3
累计赤字		(76.9	)		(76.9	)
累计其他综合损失		(142.0	)		(142.0	)

股东权益合计		910.5			910.5

总资本^（f）	$	3,533.8		$	3,695.9

^(a)	根据我们的商业票据计划，我们可能会在任何时候发行未偿还金额不超过16.2亿美元的无担保商业票据，减少到我们循环信贷额度的未偿还借款的程度。商业票据的期限自发行之日起最长可达397天。截至2026年3月31日，我们的商业票据借款的加权平均年利率约为4.0%，加权平均期限约为4天。

^(b)	该公司的一家子公司利用短期循环信贷融资协议为英国的某些经营活动提供资金。这家子公司最多可能借入6000万英镑（截至2026年3月31日为7900万美元），该贷款将于2030年2月到期。信贷融资借款的提款被限制用于该子公司购买实物货币或偿还该融资的现有借款。截至2026年3月31日，这些信贷融资借款的加权平均年利率约为5.3%。

^（c）	所述利率与实际利率之间的差异并不显著。

S-10

本招股章程补充文件载有对票据的重要条款的描述，但并不旨在完整。本附注说明补充并在与之不一致的范围内取代所附募集说明书中题为“债务证券说明”的部分。您应该一起阅读随附的招股说明书和本招股说明书补充，更完整地描述契约和附注。本“票据说明”中使用的大写术语具有契约中规定的含义，一般在本节或随附招股说明书中的“债务证券说明——某些定义”下进行总结。本“附注说明”中提及的“我们”、“我们的”及“我们的”仅指西联汇款公司，并非其任何附属公司。

一般

本金、期限和利息

我们将根据截至2006年11月17日的基础契约发行票据，该契约由我们与ComputerShare Trust Company，N.A.（作为富国银行银行的继任者、National Association作为受托人（“基础受托人”）签署，并由补充契约补充，日期为2007年9月6日和2019年5月3日，由我们与基础受托人签署，并由我们、U.S. Bank Trust Company、National Association作为系列受托人（“受托人”）和基础受托人之间日期为2026年3月9日的补充契约进一步补充。我们将基础契约，作为补充契约的补充，称为“契约”。

这些票据将仅以记账式形式发行，面额为2000美元，超出部分为1000美元的整数倍。

这些票据将于2029年6月15日到期。如果票据的到期日不是一个营业日，则应在下一个营业日支付该票据的本金加上应计和未支付的利息，其效力与在到期日支付的相同，到期日或其后不应计息。

票据将按年利率4.750%计息。将于2026年12月15日支付的利息将包括自2026年3月9日（含）至但不包括票据发行日期的应计和未付利息，总额约为1,219，166.67美元（假设发行日期为2026年5月5日）。此类应计利息必须由特此发售的票据的购买者支付。票据的利息将自2026年3月9日起或自已支付或提供利息的最近日期起计，每半年支付一次，由2026年12月15日开始，于每年6月1日或12月1日（不论是否为营业日）紧接付息日之前的6月15日和12月15日营业时间结束时支付给登记在册的持有人。倘票据的任何付息日落在非营业日的一天，则票据的付款将于下一个营业日进行，不另计利息，并具有与在原定日期作出相同的效力。票据的利息将根据一年360天、十二个30天的月份计算。

S-12

倘穆迪或标普（或，在任何一种情况下如适用，任何替代评级机构）就票据（各自为“适用评级机构”，统称为“适用评级机构”）作出的评级降至紧接下表就该适用评级机构所列的评级，则票据的年利率将由本招股章程补充文件封面所载的年利率按该评级相反所列的百分比增加：


	适用评级机构
评级水平	穆迪*	标普*	百分比
1	Ba1	BB +		0.25	%
2	Ba2	BB		0.50	%
3	Ba3	BB-		0.75	%
4	B1或以下	B +或以下		1.00	%

*	包括任何替代评级机构的同等评级

如在任何时候，票据的利率已因适用的评级机构的评级下降而向上调整，而该适用的评级机构随后将其对票据的评级提高至上述任何门槛评级，该等票据的年利率将会下调，以使年利率等于本招股章程补充文件封面所载的利率加上紧随上述适用表格上调后生效的与评级相反的百分比；条件是，如果穆迪或任何替代评级机构随后将其对票据的评级提高至“Baa3”（或其同等评级若就任何替代评级机构而言）或更高，而标普或任何替代评级机构其后将其对票据的评级升至“BBB-”（如就任何替代评级机构而言则为同等评级）或更高，则票据的利率将下调至本招股章程补充文件封面所载票据的年利率。

不得仅因适用的评级机构停止提供评级而对票据利率进行调整。如果在任何时候少于两家适用的评级机构对票据提供评级，我们将使用我们商业上合理的努力从另一家国家认可的统计评级组织获得票据评级，只要存在，并且如果另一家国家认可的统计评级组织对票据进行评级（该组织，经我们董事会决议认证，为“替代评级机构”），为根据上表确定票据年利率的任何上升或下降（a）该替代评级机构将被取代最后一家提供票据评级但此后已停止提供该评级的适用评级机构，（b）该替代评级机构用于对高级无担保债务进行评级的相对评级表将由我们指定的具有国家地位的独立投资银行机构善意地确定，并且，为确定上表所载有关该等替代评级机构的适用评级，该等评级应被视为穆迪和标普在该表中使用的同等评级，以及（c）票据的年利率将视情况而增加或减少，以致利率等于招股章程补充文件封面所载利率加上适当百分比（如有），与上表中这类替代评级机构的评级相反（考虑到上文（b）条的规定）。只要（i）只有一间适用的评级机构提供票据的评级，该适用的评级机构降低或提高评级所需的票据利率的任何增加或降低，应为上表所列适用百分比的两倍，以及（ii）没有任何适用的评级机构提供票据的评级，票据的利率将增加至或保持在（视情况而定），高于本招股章程补充文件封面所载票据利率2.00%。

S-13

上述任何评级下调或上调所要求的每一次调整，无论是由穆迪、标普或任何替代评级机构的行动引起的，均应独立于（并且除此之外）任何其他调整。在任何情况下，均不得（1）将票据的年利率降低至低于本招股章程补充文件封面所载利率或（2）票据的年利率超过本招股章程补充文件封面所载票据利率的2.00%。

上述票据的任何利率上调或下调将自需要调整票据利率的评级变动发生之日后的第一个付息日起生效。如果穆迪或标普（或任何替代评级机构）在任何特定利息支付日期之前多次更改其对票据的评级，则该机构在该利息支付日期之前的最后一次更改将控制与上述与该适用评级机构的行动有关的票据的任何利率上升或下降。

倘票据获得穆迪（或任何替代评级机构）的“A3”（或其同等评级）或更高评级，并获得标普（或任何替代评级机构）的“A-”（或其同等评级）或更高评级，或若仅获得一家适用评级机构的评级，则票据利率将永久停止进行上述任何调整（尽管随后任何适用评级机构的评级均有所下降），且在每种情况下前景展望均为稳定或正面。

排名

这些票据将是我们的高级无担保债务，与我们其他现有和未来的高级无担保债务具有同等的受偿权。

我们通过子公司开展所有业务。我们的权利和我们的债权人（包括票据持有人）在我们的任何子公司清算或重组时或以其他方式参与资产分配的权利将受该子公司债权人的先前债权的约束，但我们可能是对该子公司拥有公认债权的债权人的情况除外。但是，这些票据将是专门由西联汇款公司承担的义务，不会由我们的任何子公司提供担保。因此，票据实际上将低于我们子公司的所有现有和未来债务和其他义务，这意味着我们子公司的债权人将在票据持有人对这些资产拥有任何债权之前从其资产中获得偿付。截至2026年3月31日，我们的子公司有大约1.15亿美元的未偿债务总额，包括信用证和银行担保，但不包括公司间债务。

契约不限制我们或就票据而言我们的子公司可能产生的债务证券或任何其他债务（无论是否有担保或无担保或是否次级或非次级）的金额。然而，契约规定，我们或我们的任何受限制子公司（定义见随附招股说明书中的“债务证券说明——某些定义”）均不得将我们的某些财产或资产置于某些产权负担之下，除非票据与其他有担保债务同等且按比例获得担保或在该其他有担保债务之前获得担保。若干其他契诺适用于随附招股章程所述的票据。见随附招股章程“债务证券说明——若干契诺”。

没有下沉基金

这些票据将无权获得任何偿债基金。

S-14

除票据外，我们可能会不时在契约下发行其他系列债务证券，包括与票据分开并独立于票据的债权证、票据或其他债务证据。契约不限制我们或我们的子公司可能产生的债务证券或任何其他债务（无论是否有担保或无担保或是否次级或非次级）的金额。

除公开发行价格和发行日期，以及（如适用）初始计息日和初始付息日外，我们可不时在不征得票据持有人同意或通知的情况下，重新开放票据为其组成部分的系列债务证券，并发行与票据具有相同排名和相同利率、期限和其他条款的额外票据。任何具有类似条款的此类额外票据，连同票据，将构成契约下的单一系列债务证券。但是，如果出于美国联邦所得税目的，任何此类额外票据都不能与票据互换，则这些额外票据将有一个单独的CUSIP编号。如违约事件已经发生，且就该等票据为其一部分的一系列债务证券而言仍在继续，则不得发行该等额外票据。除非上下文另有要求，就契约和本“票据说明”的所有目的而言，对票据的引用包括实际发行的同一系列的任何额外票据。

付款及付款代理

我们将在票据的付款地点维持一个办事处或代理机构，在该办事处或代理机构可出示或交出票据以进行付款或登记转让或交换，以及持有人可就票据和契约向我们送达通知和要求。

我们将及时向受托人发出书面通知，告知该办事处或代理机构的所在地，以及所在地的任何变更。如我们未能维持任何规定的办事处或代理机构，或未能向受托人提供该等办事处或代理机构的地址，则可在受托人的公司信托办事处作出或送达陈述、退保、通知及要求。我们已委任受托人为我们的代理人，以接收与票据有关的所有陈述、退保、通知和要求。

可选赎回

在2029年5月15日（“票面赎回日”）之前，西联汇款公司可在任何时间及不时选择全部或部分赎回票据，赎回价格（以本金额的百分比表示并四舍五入至小数点后三位）等于以下两者中的较高者：

（1）（a）按每半年（假设一年360天，由十二个30天的月份组成）按国库券利率加20个基点折现至兑付日（假设票据于票面赎回日到期）的剩余预定支付本金及其利息的现值之和，减去（b）截至但不包括兑付日的应计未付利息，以及

（2）须赎回票据本金额的100%，

加上，在任何一种情况下，截至但不包括赎回日期应计未付利息。

“国债利率”是指，就任何兑付日而言，由西联汇款公司根据以下两款规定确定的收益率。

S-15

国债利率应由西联汇款公司在纽约市时间下午4：15之后（或在美国政府证券的收益率每天由联邦储备系统理事会公布的时间之后）确定，在兑付日之前的第三个营业日，以美国联邦储备系统理事会在“美国政府证券——国债恒定期限——名义”（或任何后续标题或标题）（“H.15 TCM”）标题下指定为“选定利率（每日）—— H.15”（或任何后续指定或出版物）（“H.15”）的最近一次统计发布中在该日该时间之后出现的一个或多个最近一天的收益率为基础。在确定库藏利率时，西联汇款公司应酌情选择：（1）H.15日库藏恒定到期日的收益率正好等于赎回日至票面赎回日期间（“剩余期限”）；或（2）如果H.15日没有这种库藏恒定到期日正好等于剩余期限，两种收益率——一种收益率与H.15上的国债恒定期限相对应的收益率直接短于，另一种收益率与H.15上的国债恒定期限相对应的收益率直接长于剩余期限——并应使用该收益率并将结果四舍五入到小数点后三位的直线法（使用实际天数）内插到票面赎回日；或（3）如果H.15上没有此种国债恒定期限短于或长于剩余期限，则以H.15上单一国债恒定期限的收益率与剩余期限最接近。就本款而言，适用的库房恒定到期日或H.15日到期日，应被视为到期日等于自兑付日起该库房恒定到期日的相关月数或年数（如适用）。

如果在赎回日期之前的第三个工作日不再公布H.15 TCM，西联汇款公司应根据在该赎回日期之前的第二个工作日（如适用）纽约市时间上午11：00的相当于半年度等值到期收益率的美国国债的年利率计算国债利率，该日期在该赎回日期到期或期限最接近票面赎回日的美国国债。如果没有在票面赎回日到期的美国国债证券，但有两种或两种以上的美国国债证券的到期日与票面回售日同样遥远，一种到期日在票面回售日之前，另一种到期日在票面回售日之后，西联汇款公司应选择到期日在票面回售日之前的美国国债。如果有两种或多种美国国债证券在票面赎回日到期或两种或多种美国国债证券符合前句所述标准，西联汇款公司应根据纽约市时间上午11：00该等美国国债的买入和要价的平均值，从这两种或多种美国国债证券中选择交易价格最接近票面的美国国债证券。在根据本款条款确定国库券利率时，适用的美国国库券的半年期到期收益率应以该美国国库券在纽约市时间上午11：00的出价和要价的平均值（以本金的百分比表示）为基础，并四舍五入到小数点后三位。

西联汇款公司在确定赎回价格时的行为和认定为结论性的，对一切目的均具有约束力，无明显错误。受托人对赎回价格的确定、确认、核实不承担任何责任或义务。

任何赎回通知将在赎回日期前至少10天但不超过60天邮寄或以电子方式交付（或按照存托人的程序以其他方式传送）给每个待赎回票据的持有人。

在部分赎回的情况下，将按比例、以抽签或受托人认为适当及公平的其他方式选择票据进行赎回。本金额为2000美元或以下的票据将不会被部分赎回。倘任何票据将仅部分赎回，则与票据有关的赎回通知将载明票据本金将予赎回的部分。同一系列的新票据，本金金额相当于该票据的未赎回部分，将于退保时以票据持有人的名义发行，以注销原票据。只要票据由DTC（或其他存托人）持有，票据的赎回应按照适用的存托人的政策和程序进行。

S-16

如果就票据发生控制权变更触发事件，除非我们已按上述方式行使赎回票据的权利，否则我们将被要求向每个持有人提出要约（“控制权变更要约”），以按照该票据中规定的条款回购该持有人票据的全部或任何部分（相当于2,000美元和超过1,000美元的整数倍）。在控制权变更要约中，我们将被要求以现金支付相当于已购回票据本金总额的101%，加上已购回票据的应计及未付利息（如有）至但不包括购回日期（“控制权变更付款”）。在任何控制权变更触发事件之后的30天内，或根据我们的选择，在任何控制权变更之前，但在构成或可能构成控制权变更的交易公告之后，将向票据持有人邮寄（或按照适用的DTC程序以电子方式发送）一份通知，并将副本抄送受托人，说明构成或可能构成控制权变更触发事件的交易，并提议在通知指定的日期回购票据，哪个日期将不早于该通知邮寄或发送之日起10天且不迟于60天（“控制权变更支付日”）。如果在控制权变更完成日期之前邮寄或发送，该通知将说明控制权变更要约以控制权变更支付日或之前发生的控制权变更触发事件为条件。

在控制权变更支付日，我们将在合法范围内：

•

接受根据控制权变更要约适当提交且未撤回的所有票据或票据部分；

•

就妥善提交且未撤回的所有票据或部分票据向付款代理人存入相等于控制权变更付款的金额；及

•

将适当接受的票据连同说明票据本金总额或被回购票据部分的高级职员证明交付或安排交付给受托人。

在发生控制权变更触发事件时，如果第三方按照我们提出的要约的方式、时间和其他方式提出此类要约，并且第三方购买了根据其要约正确提交且未被撤回的所有票据，我们将不会被要求在发生控制权变更触发事件时提出控制权变更要约。此外，我们不会回购任何票据，如果在控制权变更支付日已经发生并正在继续发生契约项下的违约事件，但控制权变更触发事件时控制权变更付款的支付违约除外。

除非我们行使赎回票据的权利，否则我们将被要求遵守《交易法》下第14e-1条的要求以及任何其他证券法律法规，只要这些法律法规适用于因控制权变更触发事件导致的票据回购。如任何证券法律或法规的规定与票据的控制权变更要约规定有冲突，我们将被要求遵守这些证券法律法规，并且不会因任何此类冲突和合规而被视为违反我们在票据的控制权变更要约规定下的义务。

如果未偿还票据本金总额不少于90%的持有人在控制权变更要约（或上述第三方提出的要约）中适当投标且未撤回该等票据，而我们或任何第三方如上文所述代替我们提出要约，购买该等持有人适当投标且未撤回的所有票据，我们或提出该等要约的第三方将有权在不少于10天或不多于60天的提前通知后，鉴于根据上述第三方控制权变更要约或要约在购买后不超过30天，以等于适用的控制权变更付款的现金赎回价格赎回此类购买后仍未偿还的所有票据。

S-17

“控制权变更”是指发生以下任一情形：（1）在一项或多项系列关联交易中，直接或间接出售、租赁、转让、转让或以其他方式处置（以合并或合并的方式除外）我司资产和我司子公司资产实质上作为一个整体或作为一个整体出售给除我司或我司子公司之一以外的任何人；（2）任何交易的完成（包括但不限于，任何合并或合并），其结果是任何人直接或间接成为我们已发行的有表决权股票或我们的有表决权股票在此类交易中被重新分类、合并、交换或变更的其他有表决权股票的50%以上的实益拥有人（定义见《交易法》第13d-3条和第13d-5条），以投票权而不是股份数量衡量；（3）我们与任何人合并或合并，或与任何人合并，或与我们合并或合并，在任何此类情况下，根据我们的任何已发行有表决权股票或该其他人的有表决权股票被转换为或交换为现金、证券或其他财产的交易，但在紧接此类交易之前我们已发行的有表决权股票的股份构成、或被转换为或交换为的任何此类交易除外，在紧接该交易生效后，存续期人士或存续期人士的任何直接或间接母公司的已发行有表决权股份的多数；（4）我们董事会的多数成员不是持续董事的第一天；或（5）通过与我们清算或解散有关的计划。尽管有上述规定，如果（i）我们成为一家控股公司的直接或间接全资子公司，且（ii）（a）紧接该交易后该控股公司有表决权股票的直接或间接持有人与紧接该交易前我们有表决权股票的持有人基本相同，或（b）紧接该交易后没有任何人（满足本句要求的控股公司除外）直接或间接地成为实益拥有人，则该交易将不会被视为涉及上文第（2）或（3）条规定的控制权变更，该控股公司有表决权股份的50%以上。该定义中使用的“人”一词具有《交易法》第13（d）（3）条赋予的含义。

“控制权变更触发事件”是指既发生控制权变更，又发生评级事件。

「持续董事」指，于任何厘定日期，任何（1）于票据发行日期为该等董事会成员的董事会成员，或（2）经提名时为该等董事会成员的持续董事过半数同意而获提名选举、选举或委任为该等董事会成员，选举或委任（通过我们董事会通过的特定投票或决议，或通过我们的董事会批准我们的代理声明，其中该成员被提名为董事候选人）。

“投资级评级”是指穆迪给予等于或高于“Baa3”（或同等评级）和标普给予“BBB-”（或同等评级）的评级，以及我们选择的任何替代评级机构或评级机构给予的同等投资级信用评级。

“穆迪”是指穆迪投资者服务公司及其继任者。

“评级机构”是指（1）穆迪和标普各自；以及（2）如果穆迪或标普中的任何一家或两家停止对票据评级或未能公开对票据的评级，则由我们（经我们的董事会决议证明）选择的《交易法》第3（a）（62）节含义内的“国家认可的统计评级组织”作为穆迪或标普的替代机构，或两者兼而有之，视情况而定。

S-18

“评级事件”是指所有评级机构将票据评级从投资级评级下调至投资级评级以下，在任何情况下，自我们首次公开通知发生控制权变更或我们打算实施控制权变更并于控制权变更完成后60天结束的期间内的任何一天（只要票据的评级处于公开宣布的任何评级机构可能下调的考虑中，该期间将被延长）；但是，前提是，如果任何评级机构没有宣布或公开确认或通知我们评级下调是全部或部分由任何事件或情况所构成或产生的结果，或就以下方面而言，因特定评级下调而产生的评级事件将不会被视为就特定控制权变更而发生（因此就控制权变更触发事件的定义而言将不会被视为评级事件），适用的控制权变更（无论适用的控制权变更是否已在评级事件发生时完成）。

“标普”是指标普全球 Ratings，标普全球 Inc.及其继任者的一个部门。

“有表决权的股票”是指，就任何特定的“人”（该术语在《交易法》第13（d）（3）条中使用）而言，截至任何日期，该人当时有权在该人的董事会选举中普遍投票的股本。

我们在控制权变更触发事件后购买票据的义务受本招股说明书补充文件中标题为“解除、法律失效和契约失效”部分所述条款的约束。

解除、法律失责及契约失责

我们可能被解除与未偿还票据有关的所有义务，被解除与票据有关的义务（契约中另有规定的除外）或被解除遵守与票据有关的契约规定的义务，如随附招股说明书中“债务证券的描述——解除、法律失效和契约失效”中所述。

契约下的受托人

我们保持普通的银行关系，并不时与多家银行获得信贷便利和信贷额度，包括受托人、美国银行信托公司、全国协会。对于本招股说明书补充或随附招股说明书中包含的有关我们或我们的关联公司或任何其他方的信息的准确性或完整性，或对于我们或任何其他方未能披露可能已经发生并可能影响此类信息的重要性或准确性的事件，受托人不承担任何责任或义务。受托人（以其任何身份）或任何付款代理人均不对监测我们的评级状态、向任何评级机构提出任何请求或确定是否发生任何控制权变更触发事件负责或承担任何责任。任何票据的转让人应向受托人提供或促使向受托人提供所有必要信息，以使受托人能够遵守任何适用的税务报告义务，包括但不限于《守则》第6045节（定义见下文“重大美国联邦所得税考虑因素”）下的任何成本基础报告义务。受托人可依赖向其提供的资料，并无责任核实或确保该等资料的准确性。就任何将凭证式票据交换为全球票据的提议而言，我们或DTC应被要求提供或促使向受托人提供所有必要的信息，以使受托人能够遵守任何适用的纳税申报义务，包括但不限于《守则》第6045节规定的任何成本基础报告义务。受托人可依赖向其提供的资料，并无责任核实或确保该等资料的准确性。

S-19

全球票据中的受益权益将通过代表受益所有人的金融机构作为DTC的直接和间接参与者的记账账户来代表。投资者可以通过DTC（在美国）、Clearstream或Euroclear（在欧洲）持有全球票据的权益，如果他们是此类系统的参与者，则可以直接持有或通过作为此类系统参与者的组织间接持有。Clearstream和Euroclear将通过其美国存托人账簿上Clearstream和Euroclear名下的客户证券账户代表其参与者持有权益，而后者又将在其美国存托人账簿上的美国存托人名下的客户证券账户中持有此类权益。

DTC为我们提供了以下建议：

•

DTC是一家根据《纽约银行法》组建的有限目的信托公司，是《纽约银行法》含义内的“银行组织”，是联邦储备系统的成员，是《纽约统一商法典》含义内的“清算公司”，也是根据《交易法》第17A条注册的“清算机构”。

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DTC持有其参与者存放在DTC的证券，并通过参与者账户之间的电子计算机化记账式转账和质押，便利所存放证券的销售和其他证券交易参与者之间的交易后结算，从而无需证券凭证的实物移动。

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直接参与者包括美国和非美国证券经纪商和交易商、银行、信托公司、清算公司和其他组织。

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DTC由一些直接参与者拥有。

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通过直接或间接的直接参与者进行清算或与其保持托管关系的其他人也可以访问DTC系统，例如美国和非美国证券经纪商和交易商、银行、信托公司和清算公司。

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适用于DTC及其直接和间接参与者的规则已在SEC存档。

Clearstream是根据卢森堡法律注册成立的专业存托机构。Clearstream为其客户持有证券，并通过其客户账户的电子记账式变更，促进其客户之间证券交易的清算和结算，从而消除了证书实物移动的需要。Clearstream向其客户提供服务，其中包括

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国际交易证券和证券出借的保管、管理、清算和结算。Clearstream与多个国家的国内市场进行接口。作为专业存管机构，Clearstream受卢森堡金融部门监管委员会和卢森堡中央银行监管。Clearstream客户是全球公认的金融机构，包括承销商、证券经纪人和交易商、银行、信托公司、清算公司和其他组织，可能包括承销商。通过Clearstream客户直接或间接清算或与Clearstream客户保持托管关系的银行、经纪商、交易商和信托公司等其他机构也可以间接访问Clearstream。

Euroclear System创建于1968年，旨在为Euroclear的参与者持有证券，并通过同步的电子记账式交付付款来清算和结算Euroclear参与者之间的交易，从而消除了证书实物移动的需要以及由于缺乏证券和现金的同时转移而产生的任何风险。Euroclear提供各种其他服务，包括证券借贷和与几个国家的国内市场的接口。Euroclear由Euroclear Bank SA/NV（“Euroclear运营商”）运营。Euroclear参与者包括银行（包括中央银行）、证券经纪商和交易商等专业金融中介机构，可能包括承销商。通过直接或间接通过Euroclear参与者进行清算或与其保持托管关系的其他公司也可以间接访问Euroclear。

Euroclear运营商获得比利时银行和金融委员会的许可，可在全球范围内开展银行业务活动。作为一家比利时银行，它受到比利时银行和金融委员会的监管和审查。作为证券结算系统的运营商，Euroclear Operator也受到比利时国家银行的监管。

我们仅为方便起见在本招股说明书补充文件中提供了对DTC、Clearstream和Euroclear的操作和程序的描述。这些操作和程序完全在这些组织的控制范围内，并可能不时受到这些组织的更改。我们、承销商或受托人（以任何身份）均不对这些操作或程序承担任何责任，我们敦促您直接联系DTC、Clearstream和Euroclear或其参与者以讨论这些事项。

我们希望，根据DTC建立的程序：

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在将全球票据存入DTC或其托管人后，DTC将在其内部系统上将部分全球票据的本金金额记入承销商指定的直接参与者的账户；和

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票据的所有权将在、由DTC或其代名人维护的与直接参与者利益相关的记录以及与参与者以外的其他人的利益相关的直接和间接参与者的记录上显示，并且所有权的转移将仅通过、实现。

一些法域的法律可能要求证券的购买者以最终形式对这些证券进行实物交割。因此，将全球票据所代表的票据权益转让给这些人的能力可能受到限制。此外，由于DTC只能代表其参与者行事，而参与者又可以代表通过参与者持有权益的人行事，因此对全球票据所代表的票据拥有权益的人将这些权益质押或转让给不参与DTC系统的个人或实体，或以其他方式就此类权益采取行动的能力，可能会因缺乏与此类权益相关的实物确定性证券而受到影响。

只要DTC或其代名人是全球票据的注册所有人，就契约和票据下的所有目的而言，DTC或该代名人将被视为该全球票据所代表的票据的唯一所有人或持有人。DTC并不知悉票据的实际实益拥有人；DTC的

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记录仅反映此类票据记入其账户的直接参与者的身份，这些参与者可能是也可能不是受益所有人。参与者将继续负责代表其客户记账其持股。除下文规定的情况外，全球票据的实益权益拥有人将无权将该全球票据所代表的票据登记在其名下，将不会收到或有权收到凭证式票据的实物交付，也不会被视为契约下或票据下的所有者或持有人的任何目的，包括在向受托人发出任何指示、指示或批准方面。因此，拥有全球票据实益权益的每个持有人必须依赖DTC的程序，如果该持有人不是直接或间接参与者，则必须依赖该持有人拥有其权益的参与者的程序，才能根据契约或全球票据行使票据持有人的任何权利。

DTC向直接参与者、直接参与者向间接参与者以及直接参与者和间接参与者向受益所有人传送通知和其他通信将受其之间的安排约束，但须遵守可能不时生效的任何法定或监管要求。

赎回通知将发送至DTC。如果一个系列的票据被赎回的数量少于全部，DTC的做法是通过抽签确定该系列中每个直接参与者需要赎回的利息金额。

在可能需要就票据进行投票的任何情况下，DTC及其代名人均不会同意或就此类票据投票。根据其通常程序，DTC在记录日期之后尽快向Western Union邮寄综合代理。综合代理权将Cede & Co.的同意或投票权转让给在记录日期（综合代理权所附的清单中标识）将票据权益记入其账户的那些直接参与者。

对于与DTC、Clearstream或Euroclear的票据相关的记录或就其进行的付款的任何方面，或者对于维护、监督或审查这些组织与票据相关的任何记录，我们和受托人（以其任何身份）均不承担任何责任或义务。

全球票据所代表的票据的款项将支付给作为该票据的注册拥有人的DTC或其代名人（视情况而定）。我们预计，在收到全球票据所代表的票据的任何付款后，DTC或其代名人将向参与者的账户贷记与其各自在全球票据中的实益权益成比例的付款，具体金额见DTC或其代名人的记录。我们还预计，参与者向通过此类参与者持有的全球票据的实益权益所有者支付的款项将受长期指示和惯例的约束，就像现在为以此类客户的代名人名义注册的客户账户持有的证券一样。参与者将负责支付这些款项。

通过Clearstream实益持有的票据的分配将根据其规则和程序记入其客户的现金账户，但以Clearstream的美国存托人收到的为限。

Euroclear运营商的证券清算账户和现金账户受Euroclear使用条款和条件以及Euroclear系统的相关操作程序以及适用的比利时法律（统称为“条款和条件”）的约束。这些条款和条件适用于Euroclear内的证券和现金转移、从Euroclear提取证券和现金以及收到与Euroclear中的证券有关的付款。Euroclear中的所有证券均以可替代的方式持有，无需将特定证书归属于特定的证券清算账户。Euroclear运营商仅代表Euroclear参与者根据条款和条件行事，并且没有通过Euroclear参与者持有的人的记录或与其有关系。

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在我们就购买任何票据提出要约的任何情况下，受益所有人必须通过参与者向投标代理人发出通知，以选择购买或投标其票据。受益所有人必须通过促使直接参与者将参与者在票据中的权益转让给投标代理人，并根据DTC的记录进行交付。当票据中的所有权由DTC记录上的直接参与者转移并随后将所投标票据的记账式贷记到投标代理的DTC账户时，就满足了与选择性投标或强制购买有关的票据实物交付的要求。

清关和结算程序

票据的初步结算将以立即可用的资金进行。DTC参与者之间的二级市场交易将按照DTC规则以普通方式发生，并以即时可用资金进行结算。Clearstream客户和/或Euroclear参与者之间的二级市场交易将根据适用的Clearstream和Euroclear的适用规则和操作程序（如适用）以普通方式进行，并将使用适用于常规EuroBond的程序以立即可用的资金进行结算。

一方面通过DTC直接或间接持有，另一方面通过Clearstream客户或Euroclear参与者直接或间接持有的个人之间的跨市场转账，将由美国存托人代表相关的欧洲国际清算系统按照DTC规则通过DTC进行；但此类跨市场交易将需要该系统中的交易对手按照其规则和程序并在其规定的期限内（欧洲时间）向相关的欧洲国际清算系统交付指令。相关的欧洲国际清算系统将在交易满足其结算要求的情况下，向美国存托人发出指令，通过在DTC交付或接收票据的方式，代其采取行动进行最终结算，并按照适用于DTC的当日资金结算的正常程序进行支付或收款。Clearstream客户和Euroclear参与者不得直接向其美国存托人发送指令。

由于时区差异，由于与DTC参与者进行交易而在Clearstream或Euroclear收到的票据的贷记将在随后的证券结算处理过程中进行，日期为DTC结算日次一工作日。此类债权或在此类处理期间结算的票据中的任何交易将在该工作日向相关Clearstream客户或Euroclear参与者报告。由于Clearstream客户或Euroclear参与者或通过Clearstream客户或Euroclear参与者向DTC参与者出售票据而在Clearstream或Euroclear收到的现金将在DTC结算日按价值收到，但将仅在以DTC结算的下一个工作日在相关Clearstream或Euroclear现金账户中可用。

尽管DTC、Clearstream和Euroclear已同意上述程序以便利DTC、Clearstream和Euroclear的参与者之间的票据转让，但他们没有义务履行或继续履行该等程序，且该等程序可能随时更改或终止。

本节中有关DTC、Clearstream和Euroclear及其簿记系统的信息均从我们认为可靠的来源获得，但我们不对这些信息的准确性承担任何责任。

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对于DTC、其代名人或任何直接或间接参与者在识别票据实益拥有人方面的任何延误，我们和受托人（以其任何身份）均不承担责任。我们和受托人可能会最终依赖并且将受到保护，用于所有目的，包括与将发行的凭证式票据的登记和交付以及各自的本金金额有关的DTC或其代名人的指示。

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以下是对票据所有权和处置对票据受益所有人的重大美国联邦所得税后果的讨论。本次讨论基于经修订的1986年《国内税收法》（“法典”）、根据该法颁布的美国财政部条例、行政声明和司法裁决，所有这些都截至本协议发布之日，所有这些都可能发生变化，可能具有追溯力。

本讨论仅适用于以首次发行价格获得与首次发行有关的票据并将票据作为《守则》第1221条含义内的“资本资产”持有的实益拥有人。本讨论并未涉及美国联邦所得税的所有方面，这些方面可能对特定投资者很重要，因为他们的个人情况或适用于特殊类别纳税人的美国联邦所得税后果，例如银行和其他金融机构、保险公司、房地产投资信托基金、受监管的投资公司、免税组织、合伙企业（或为美国联邦所得税目的适当归类为合伙企业的实体）或其他传递实体、证券交易商、选择使用按市值计价的会计方法的证券交易商、美国联邦替代最低税的责任人，功能货币不是美元的美国持有人（定义见下文）、美国前公民或居民、持有作为对冲或转换交易或跨式交易一部分的票据的人、需要使有关票据的应计收入的时间符合其适用财务报表上的时间的人以及持有2026年票据的人。讨论不涉及票据所有权或处置给票据实益拥有人的任何联邦遗产或赠与、外国、州、地方或非所得税后果。

正如本招股说明书补充文件中所使用的，“美国持有人”一词是指出于美国联邦所得税目的的票据的实益拥有人：

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美国公民或个人居民；

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在美国、美国境内任何州或哥伦比亚特区的法律中或根据法律创建或组织的公司（或为美国联邦所得税目的适当分类为公司的其他实体）；

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遗产，其收入无论来源如何均需缴纳美国联邦所得税；或

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信托，如果（i）美国法院能够对信托的管理行使主要监督，并且一名或多名“美国人”（定义见《守则》）有权控制信托的所有实质性决定，或者（ii）根据1997年之前有效的法律被视为国内信托的信托，则根据适用的美国财政部法规进行有效的选择，将此类信托视为国内信托。

“非美国持有人”一词是指票据的任何实益拥有人，该票据不是美国持有人，也不是出于美国联邦所得税目的被适当归类为合伙企业的合伙企业或其他实体。就本招股说明书补充而言，美国持有人和非美国持有人统称为“持有人”。

如果为美国联邦所得税目的适当归类为合伙企业的合伙企业或其他实体是票据的受益所有人，则合伙人的税务待遇通常取决于合伙人的地位和实体的活动。此类实体和此类实体中的合作伙伴应就票据所有权和处置的美国联邦收入和其他税务后果咨询其自己的税务顾问。

持有人应就美国联邦所得税法适用于其特定情况和联邦遗产法或赠与税法以及外国、州或地方法律和税收协定的后果，以及税法变化可能产生的影响，咨询自己的税务顾问。

符合条件的重新开放

出于美国联邦所得税的目的，我们打算将特此提供的新票据视为在现有票据的“合格重新开放”中发行。在合格重新开放中发行的债务工具被视为部分

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与美国联邦所得税目的的原始债务工具发行相同。在这种处理下，特此发售的票据将与现有票据具有相同的发行日期和发行价格。同样地，由于现有票据并未因美国联邦所得税目的而发行OID，因此在此提供的新票据不应被视为已发行OID。本讨论的其余部分假定特此提供的票据将被视为在如上所述的合格重新开放中发行。

收购前应计利息

为特此发售的新票据支付的价格的一部分可归属于自2026年3月9日起的应计利息金额（“收购前应计利息”）。如果美国持有人的购买价格的一部分可分配给收购前的应计利息，则与此种收购前应计利息金额相等的第一次声明的利息付款的一部分可被视为向美国持有人提供此种收购前应计利息的非应税回报。如果是这样，被视为收购前应计利息回报的金额将使美国持有人在此提供的此类新票据中的调整后计税基础减少相应的金额。但是，如果下文“非美国持有者的美国联邦所得税——利息支付”或“非美国持有者的美国联邦所得税——外国账户税收合规”中所述的要求未得到满足，则支付给非美国持有者的任何收购前应计利息可能会被扣缴美国联邦所得税。

美国持有人的美国联邦所得税

利息的支付

美国持有人实益拥有的票据的利息一般将在根据美国持有人为美国联邦所得税目的的常规会计方法应计或收到付款时作为普通利息收入征税。

若干或有事项及选择的影响

在某些情况下，我们可能有义务支付票据的控制权变更溢价（如上文“票据说明—控制权变更”中所述）。这一义务可能涉及美国财政部有关“或有支付债务工具”的规定。我们打算采取的立场是，将进行此类支付的意外情况是“遥远的”或“偶然的”（在适用的美国财政部法规的含义内），因此票据不受或有支付债务工具规则的约束。尽管不完全清楚，但根据我们的立场，根据美国联邦所得税目的的会计核算方法，任何控制权溢价的变更很可能在收到或应计时作为资本收益而不是普通收入向美国持有人征税。

此外，在某些情况下，如果票据的债务评级发生变化，我们可能有义务支付票据的额外利息（如上文“票据说明—一般—利率调整”中所述）。这项义务还可能涉及美国财政部有关“或有支付债务工具”的规定。我们认为（并打算采取立场）将支付此类额外利息的或有事项是“遥远的”或“偶然的”（在适用的美国财政部法规的含义内），因此不会导致票据受或有支付债务工具规则的约束。

如果我们的立场被发现不正确，并且这些票据被确定为或有支付债务工具，除其他外，美国持有人将被要求以“可比收益率”计提利息收入，这可能会高于票据的规定利率，并将导致出售或以其他方式处置票据的任何收益被视为普通利息收入，而不是资本收益。这一讨论假定这些票据将不受“或有支付债务工具”相关规则的约束。

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在票据的出售、交换、赎回或其他应税处置时，美国持有人一般将确认收益或损失等于（i）在出售、交换、赎回或其他应税处置时实现的金额之间的差额（如果有的话），但应计和未付利息（如果此类利息以前未计入收入，则将作为普通利息收入征税）的金额除外，以及（ii）票据中美国持有人的调整后计税基础。美国持有人实现的金额是现金加上在此类出售、交换、赎回或其他应税处置中收到的所有其他财产的公平市场价值之和。美国持有人在票据中的调整后计税基础通常将等于该美国持有人为票据支付的金额。

根据上文“—某些或有事项和期权的影响”下的讨论，美国持有人在票据的出售、交换、赎回或其他应税处置中确认的收益或损失通常将是资本收益或损失。如果美国持有人连续持有该票据超过12个月，这种收益或损失一般将是长期资本收益或损失。对于非公司美国持有者来说，长期资本利得目前的税率低于普通收入。资本损失的扣除受到限制。美国持有人应就其特定情况下资本损失的可扣除性咨询其自己的税务顾问。

净投资收入税

将对某些个人的修正调整后总收入超过20万美元（联合申报人为25万美元）的部分或全部净投资收入以及某些遗产和信托的未分配净投资收入征收3.8%的税。出于这些目的，“净投资收益”通常包括利息（包括就票据支付的利息）、股息、年金、特许权使用费、租金、归属于处置非在贸易或业务中持有的财产的净收益（包括出售、交换、赎回或票据的其他应税处置的净收益）和某些其他收入，但会因适当分配给此类收入或净收益的任何扣除而减少。美国持有者应就净投资所得税在其特定情况下的影响咨询自己的税务顾问。

备份扣缴和信息报告

一般来说，非“豁免收款人”的美国持有人将就其票据的付款以及其票据的出售、交换、赎回或其他应税处置的收益按适用的税率被征收美国联邦备用预扣税，除非美国持有人向付款代理人提供其纳税人识别号并证明，受到伪证罪的处罚，在美国国税局（“IRS”）W-9表格（要求纳税人识别号码和证明）或合适的替代表格上不受备用预扣税的约束，并在其他方面符合备用预扣税规则的适用要求。备用预扣税不是附加税。支付给美国持有人的任何备用预扣款项的金额可被允许作为该美国持有人的美国联邦所得税负债的抵免额，并可使该美国持有人有权获得退款，前提是及时向IRS提供所需信息。此外，向不是豁免收款人的美国持有人支付的票据以及出售或其他应税处置的收益通常将受到信息报告要求的约束。

非美国持有者的美国联邦所得税

利息的支付

根据下文“—备用预扣税和信息报告”和“—外国账户税收合规”下的讨论，非美国持有人一般不会因其票据支付的利息而被征收美国联邦预扣税，只要：

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非美国持有人实际上或建设性地不拥有我们所有有权投票的股票总合并投票权的10%或更多；

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（i）非美国持有人在IRS表格W-8BEN（美国税务扣缴和报告受益所有人的外国身份证明（个人））或表格W-8BEN-E（美国税务扣缴和报告受益所有人的身份证明（实体））或适当的替代表格上证明其不是美国人（如守则中所定义），并提供其姓名、地址和美国纳税人识别号（如有），或（ii）证券清算组织，银行或其他金融机构在其正常的贸易或业务过程中持有客户的证券并代表非美国持有人持有票据的银行或其他金融机构根据伪证罪的处罚证明（i）条所述的证明已收到非美国持有人的证明，并提供其副本

除下文“—有效关联收入”项下所述外，不符合上述规定的预扣税豁免资格的非美国持有人一般将按票据利息支付的30%的税率预扣美国联邦所得税。非美国持有人可能有权享受所得税条约的好处，根据该条约，票据的利息需缴纳美国预扣税的降低税率或免征美国预扣税，在这种情况下，非美国持有人将被要求提供一份正确填写并执行的IRS表格W-8BEN或表格W-8BEN-E，声称减免并遵守任何其他适用程序。

有关豁免或降低美国预扣税税率的特殊规则可能适用于合伙企业或某些类型的信托持有的票据。作为潜在购买者的合伙企业和信托应就可能适用于其特定情况的特殊规则咨询其税务顾问。

出售、交换或赎回票据

一般来说，非美国持有人在票据的出售、交换、赎回或其他应税处置中确认的收益将无需缴纳美国联邦所得税或预扣税，除非：

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该收益与非美国持有者在美国境内进行的贸易或业务有效关联（并且，如果条约适用，可归属于非美国持有者在美国维持的常设机构或固定基地）；或者

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非美国持有人是指在纳税年度内在美国停留183天或以上，且满足某些其他条件的个人。

有效连接的收入

如果非美国持有人在票据上确认的利息、收益或其他收入与非美国持有人在美国境内进行的贸易或业务“有效关联”（并且，如果条约适用，可归属于非美国持有人在美国维持的常设机构或固定基地），则非美国持有人将无需缴纳上述预扣税，尽管非美国持有人将被要求提供一份正确填写并执行的IRS表格W-8ECI（外国人声称收入与在美国进行的贸易或业务有效相关的证明），以避免被扣留。虽然不会被征收预扣税，但非美国持有者一般会就此类利息、收益或其他收入被征收美国联邦所得税，就好像它是美国人（如《守则》所定义）一样。除此类美国联邦所得税外，如果非美国持有者是一家公司，则可能需要额外缴纳30%（或适用条约可能规定的较低税率）的分支机构利得税。

备份扣缴和信息报告

必须每年向美国国税局报告支付给非美国持有者的票据利息金额以及就此类利息预扣的税款（如果有的话）。无论是否适用这些报告要求

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在某些情况下，美国财政部的规定要求备用预扣税和额外信息报告利息支付和其他“应报告的付款”。如果从非美国持有人收到了上述“—利息支付”或“—有效关联收入”项下所述的证明，则此类备用预扣税和附加信息报告将不适用于向非美国持有人支付的票据款项。

备用预扣税和信息报告一般不适用于由或通过经纪人的外国办事处向非美国持有人出售或以其他方式处置票据的收益付款。然而，如果此类经纪人出于美国联邦所得税目的是美国人（如《守则》所定义）或与美国有某些其他列举的联系，则信息报告要求以及可能的备用预扣税将适用，除非该经纪人的记录中有书面证据表明非美国持有人不是美国人（如《守则》所定义）并且满足某些其他条件，或者非美国持有人以其他方式确立豁免。由经纪人的美国办事处或通过其美国办事处向非美国持有人出售或以其他方式处置票据所得款项的支付须按适用的费率进行信息报告和备用预扣税，除非非美国持有人根据伪证罪处罚证明其不是美国人（如《守则》所定义）并满足某些其他条件或以其他方式确立豁免。上述关于前款利息的证明程序将避免对票据的出售或其他处置所得款项的付款进行备用预扣。备用预扣税不是附加税。非美国持有人可以获得根据备用预扣税规则预扣的任何金额的美国联邦所得税负债的退款或抵免，前提是及时向IRS提供所需信息。

非美国持有者应就在其特定情况下适用信息报告和备用预扣税、是否可获得豁免以及获得此类豁免的程序（如有）咨询其税务顾问。

外国账户税务合规

《外国账户税收合规法案》和相关IRS指南（“FATCA”）对某些付款征收30%的美国预扣税，这些付款目前包括向某些非美国实体支付的票据利息，这些实体未能采取必要步骤提供有关其“美国账户”或其直接或间接“美国主要所有者”（如适用）的信息，或作出必要的证明，证明其没有此类账户或所有者。预扣税也可能适用于票据的销售或赎回收益的支付，尽管根据拟议法规（序言部分规定允许纳税人在最终确定之前依赖这些收益），对总收益的支付不适用预扣税。如果我们确定为了遵守FATCA（包括适用适用的政府间协议）而必须如此扣留，我们将没有义务就票据上扣留的金额进行任何“毛额上涨”或额外付款。潜在投资者应就FATCA以及它是否可能与他们对票据的所有权和处置相关，咨询他们自己的税务顾问。

上述美国联邦所得税讨论仅供一般参考，根据持有人的特定情况可能不适用。票据的潜在购买者应就票据所有权和处置对其造成的税务后果咨询自己的税务顾问，包括州、地方、遗产、外国和其他税法和税收协定下的税务后果，以及美国或其他税法变化可能产生的影响。

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我们已获承销商告知，承销商建议按本招股章程补充文件封面所载的公开发售价格直接向公众发售票据，并可按该价格减去不超过票据本金额0.150%的让步后向某些交易商发售票据。承销商可能允许，并且此类交易商可能会重新允许，向某些其他交易商作出不超过票据本金额的0.100%的让步。首次公开发行后，承销商可以变更发行价格和其他发售条款。

我们估计，我们将支付的本次发行的总费用，不包括承销折扣将为52.5万美元。

我们已同意向承销商赔偿某些责任，包括经修订的1933年《证券法》规定的责任，或对承销商可能被要求就任何这些责任支付的款项作出贡献。

这些票据是一种新发行的证券，没有建立交易市场。票据将不会在任何证券交易所上市或在任何自动交易商报价系统报价。承销商可以在发行完成后在票据中做市，但没有义务这样做，并且可以随时停止任何做市活动，恕不另行通知。无法就票据的交易市场的流动性或票据的活跃交易市场将会发展作出保证。如果票据的活跃交易市场没有发展起来，票据的市场价格和流动性可能会受到不利影响。

就票据的发行而言，承销商可能会从事稳定、维持或以其他方式影响票据价格的交易。具体地说，承销商可能会在发行时超额配售，从而形成空头头寸。此外，承销商可能会在公开市场上投标购买这些票据，以回补空头或稳定票据价格。任何该等活动均可稳定或维持票据的市场价格高于独立市场水平，但在此并不表示承销商将从事任何该等交易或上述交易可能对票据市场价格产生的任何影响的规模。承销商将不会被要求从事这些活动，如果他们从事这些活动，他们可以随时结束任何这些活动，而不会发出通知。

我们预计将于2026年5月5日或前后交付票据，即本招股章程补充文件日期后的第三个营业日（此种结算称为“T + 3”）。根据《交易法》第15c6-1条规则，二级市场的交易必须在一个工作日内结算，除非任何此类交易的当事人另有明确约定。因此，如买方希望在结算日期前超过一个营业日买卖票据，将被要求凭藉票据

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承销商及其关联公司不时向我们和我们的关联公司提供并可能在未来提供投资银行、商业银行和其他金融服务，他们已为此收取并可能继续收取惯常的费用和佣金。本次发行中承销商的关联公司也是我们期限和循环信贷额度下的贷方。我们认为，对于信用状况与我们相似的借款人、类似规模的融资以及我们行业的借款人而言，就参与信贷安排所支付的费用和佣金是惯常的做法。

承销商及其关联机构在与我们或我们的关联机构的日常业务过程中已从事并可能在未来从事投资银行业务和其他商业交易。他们已经收到或将来可能收到这些交易的惯常费用和佣金。

此外，承销商及其关联机构在日常经营活动过程中，可能进行或持有一系列广泛的投资，并为自己的账户和客户的账户积极交易债权和权益类证券（或相关衍生证券）和金融工具（包括银行贷款）。此类投资和证券活动可能涉及我们或我们的关联公司的证券和/或工具。如果承销商或其关联机构与我们有借贷关系，承销商或其关联机构例行套期保值，且承销商可能套期保值，其对我们的信用敞口符合其惯常的风险管理政策。通常，承销商及其关联公司将通过进行交易来对冲此类风险，这些交易包括购买信用违约掉期或在我们的证券中建立空头头寸，其中可能包括特此提供的票据。任何此类信用违约掉期或空头头寸都可能对特此提供的票据的未来交易价格产生不利影响。承销商及其关联机构也可能就此类证券或金融工具提出投资建议和/或发表或发表独立研究观点，并可能持有或向客户推荐其获得的此类证券和工具的多头和/或空头头寸。

销售限制

欧洲经济区

这些票据无意向欧洲经济区（“EEA”）的任何散户投资者发售、出售或以其他方式提供，也不应向任何散户投资者发售、出售或以其他方式提供。为此，（a）“散户投资者”一词是指以下人员中的一个（或多个）：（i）经修订的指令2014/65/EU第4（1）条第（11）点所定义的散户客户（“MiFID II”）；或（ii）经修订的指令（EU）2016/97含义内的客户，如果该客户不符合MiFID II第4（1）条第（10）点所定义的专业客户的资格；或（iii）不是条例（EU）2017/1129所定义的合格投资者，经修订（“欧盟招股章程条例”）；（b）“要约”一词包括以任何形式和任何方式就要约条款和拟要约票据提供充分信息的通信，以使投资者能够决定购买或认购票据。因此，没有编制经修订的（EU）No 1286/2014条例（“PRIIPS条例”）要求的用于发行或出售票据或以其他方式向欧洲经济区的散户投资者提供票据的关键信息文件，因此，根据PRIIPS条例，发行或出售票据或以其他方式向欧洲经济区的任何散户投资者提供票据可能是非法的。

本招股章程补充文件及随附的招股章程的编制基础是，在欧洲经济区任何成员国（每个成员国，“相关国家”）进行的任何票据要约将根据欧盟招股章程条例规定的豁免要求制作票据要约招股章程的要求进行。

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因此，任何人在本招股章程补充文件和随附的招股章程所设想的发售标的的票据的该相关状态下提出或打算提出任何要约，只能在我们或承销商没有义务根据欧盟招股章程条例第3条就该要约提出招股章程的情况下这样做。我们和承销商均未授权，我们或他们也未授权，在我们或承销商有义务就该要约发布招股说明书的情况下，提出任何票据要约。

英国

这些票据无意向英国任何散户投资者发售、出售或以其他方式提供，也不应向英国任何散户投资者发售、出售或以其他方式提供。出于这些目的，（a）“散户”一词是指既不是：（i）专业客户，正如第600/2014号条例（EU）第2（1）条第（8）点所定义，因为它构成英国国内法的一部分；也不是（ii）2024年公开发售和交易准入条例附表1第15段所定义的合格投资者；（b）“要约”一词包括以任何形式和任何方式就要约条款和拟要约的票据提供充分信息的通信，以使投资者能够决定购买或认购票据。因此，没有编制（EU）No 1286/2014条例要求的关键信息文件，因为它构成英国国内法的一部分（“英国PRIIPS条例”），用于发行或出售票据或以其他方式向英国的散户投资者提供票据，因此根据英国PRIIPS条例，发行或出售票据或以其他方式向英国的任何散户投资者提供票据可能是非法的。

本招股章程补充文件、随附的招股章程、任何相关的自由写作招股章程以及与发行特此提供的票据有关的任何其他文件或材料的通讯均未进行，且本招股章程补充文件、随附的招股章程、任何相关的自由写作招股章程以及此类其他文件和/或材料均未获得授权人士根据经修订的《2000年英国金融服务和市场法》（“FSMA”）第21条的目的批准。据此，本招股章程补充文件、随附的招股章程、任何相关的自由写作招股章程及该等其他文件和/或资料均不会分发予英国的一般公众，亦不得传递予英国的一般公众。本招股章程补充文件、随附的招股章程、任何相关的自由写作招股章程及此类其他文件和/或材料仅供分发给以下人员：（i）在与投资有关的事项方面具有专业经验，且属于投资专业人士定义范围（定义见经修订的《2000年金融服务和市场法（金融促进令》（“金融促进令”）2005年第19（5）条），（ii）属于金融促进令第49（2）（a）至（d）条，（iii）在英国境外，或（iv）是根据金融促进令可能以其他方式合法传达或分发给的其他人（所有这些人统称为“相关人士”）。本招股章程补充文件、随附的招股章程、任何相关的自由撰写招股章程及该等其他文件和/或资料仅针对相关人士，不得由非相关人士采取行动或依赖。本招股章程补充文件、随附的招股章程、任何相关的自由撰写招股章程及任何该等其他文件或资料所涉及的任何投资或投资活动，将仅与相关人士进行。任何非有关人士在英国的人士均不应作为或依赖本招股章程补充文件、随附的招股章程、任何相关的自由写作招股章程或与发行特此提呈的票据或其任何内容有关的任何其他文件及/或资料。

任何人就在英国境内、来自或以其他方式涉及英国的票据所做的任何事情，都必须遵守FSMA的所有适用规定。

香港

票据不得藉除（i）香港《证券及期货条例》（第571章）所界定的“专业投资者”以外的任何文件在香港发售或出售

S-32

及根据该等规则订立的任何规则，或（ii）在不会导致该文件成为香港《公司（清盘及杂项条文）条例》（第32章）（“C（WUMP）O”）所定义的“招股章程”或不构成C（WUMP）O所指的向公众作出的要约的其他情况下，不得发出或由任何人管有与该等票据有关的广告、邀请或文件，而该等广告、邀请或文件是针对，或其内容很可能被香港公众人士查阅或阅读（除非根据香港证券法获准这样做），但有关票据的情况除外，该等票据是或拟仅向香港以外的人士或仅向《证券及期货条例》及根据其订立的任何规则所定义的“专业投资者”处置。

日本

这些票据没有也不会根据日本《金融工具和交易法》（1948年第25号法律，经修订）（“FIEA”）第4条第1款进行登记，理由是票据认购的征集属于FIEA第2条第3款第2（i）项和部长条例有关定义的第10条所定义的“向合格机构投资者征集”的定义。此类征集应受制于以下条件：希望获得票据的合格机构投资者（定义见国际能源署，“QII”）应被告知，他们不得将票据转让给其他QII以外的任何人。

因此，票据没有在日本直接或间接发售或出售，也不会在日本直接或间接发售或出售给任何日本居民（此处使用的术语是指任何居住在日本的人，包括根据日本法律组织的任何公司或其他实体），或向其他人直接或间接在日本重新发售或转售给或为日本居民的账户或利益重新发售或转售，但根据豁免登记要求在上述私募中，并在其他方面遵守、FIEA和日本任何其他适用的法律、法规和部长指导方针在相关时间生效。

在日本的受要约人应承认并同意，根据《日本提供金融服务法》（2000年第101号法律，经修订），其不需要对重要事项作出任何解释。

新加坡

本招股章程补充文件及随附的招股章程没有也不会由新加坡金融管理局根据《2001年证券及期货法》（“SFA”）注册为招股章程，而在新加坡发售票据主要是根据SFA第274及275条下的豁免作出。据此，本招股章程补充文件、随附的招股章程或与票据的要约或出售、或认购或购买邀请有关的任何其他文件或材料，不得分发或分发，也不得向新加坡境内的任何人（除根据SFA第274条向SFA第4A条定义的机构投资者（“机构投资者”）（或直接或间接向SFA第4A条定义的机构投资者）（“机构投资者”）））要约或出售票据，或使其成为认购或购买邀请的标的，（ii）向SFA第4A条所界定的认可投资者（“认可投资者”）或SFA第275（2）条所界定的其他相关人士（“相关人士”）及依据SFA第275（1）条，或根据SFA第275（1A）条所提述的要约的任何人，并根据SFA第275条及《2018年证券及期货（投资者类别）规例》（如适用）第3条所指明的条件，或（iii）以其他方式依据及根据以下条件，SFA的任何其他适用豁免或规定。

要约的一项条件是，凡票据是根据有关人士根据SFA第275条作出的要约而认购或收购的，即：

(a)

一家公司（不是认可投资者），其唯一业务是持有投资，其全部股本由一个或多个个人拥有，每个人都是认可投资者；或者

S-33

新加坡证券和期货法产品分类——仅为履行其根据SFA第309B（1）（a）和309B（1）（c）条承担的义务，我们已确定，并在此通知所有相关人员（定义见SFA第309A条），票据为“规定的资本市场产品”（定义见《2018年证券和期货（资本市场产品）条例》）和“除外投资产品”（定义见MAS通知SFA 04-N12：关于销售投资产品的通知和MAS通知FAA-N16：关于投资产品建议的通知）。

加拿大

票据只能出售给购买或被视为购买的购买者，作为National Instrument 45-106 Prospectus Exemptions或《证券法》（安大略省）第73.3（1）款所定义的认可投资者的委托人，并且是National Instrument 31-103注册要求、豁免和持续的注册人义务所定义的允许客户。票据的任何转售必须根据适用证券法的招股说明书要求的豁免或在不受其约束的交易中进行。

加拿大某些省或地区的证券立法可能会在本招股说明书补充（包括其任何修订）包含虚假陈述的情况下向购买者提供撤销或损害的补救措施，但前提是购买者在购买者所在省或地区的证券立法规定的期限内行使撤销或损害的补救措施。买方应参考买方所在省份或地区的证券立法的任何适用条款，了解这些权利的详情或咨询法律顾问。

根据National Instrument 33-105承销冲突（NI 33-105）第3A.3节，承销商无需遵守NI 33-105关于与本次发行相关的承销商利益冲突的披露要求。

中华人民共和国（不含港澳台）

除非中国所有相关法律法规许可，否则票据不会在中华人民共和国或中国（为此目的，不包括香港和澳门特别行政区或台湾）直接或间接发售或出售。

本招股章程补充文件及随附的招股章程（i）并无向中国当局备案或获中国当局批准，且（ii）并不构成向在中国向其作出招揽要约属非法的任何人出售或招揽购买中国境内任何票据的要约。

S-34

在任何该等情况下，票据不得直接或间接（i）透过任何广告、邀请、文件或活动，而该等广告、邀请、文件或活动是针对中国公众或其内容很可能被中国公众查阅或阅读的，或（ii）向中国境内的任何人提供、出售或交付，或向任何人提供、出售或交付以供重新发售或转售或重新交付，但完全符合中国相关法律法规的情况除外。

中国境内投资者自行负责取得所有相关的政府监管批准/许可、核查和/或登记，包括但不限于中国证监会、国家外汇管理局和/或中国银行业监督管理委员会可能要求的，并遵守所有相关的中国法律法规，包括但不限于所有相关的外汇法规和/或证券投资法规。

大韩民国

票据没有也不会根据《金融投资服务和资本市场法》及其下的法令和条例（“FSCMA”）进行登记，票据已经并将作为FSCMA下的私募在韩国发售。任何票据不得直接或间接发售、出售和交付，或直接或间接向在韩国境内的任何人或向任何韩国居民重新发售或转售而发售或出售，除非韩国适用法律法规（包括FSCMA和韩国外汇交易法及其下的法令和条例（“FETL”）另有许可。自票据发行日期起计一年期间内，禁止在韩国招揽购买票据的任何票据收购人以整体以外的任何方式将任何票据转让给另一人而不是一个受让人。此外，票据购买者应遵守与购买票据有关的所有适用监管要求（包括但不限于FETL下的要求）。

台湾

这些票据没有、也不会根据适用的证券法律法规向中华民国台湾金融监督管理委员会（“台湾”）和/或台湾其他监管机构注册或备案，或获得其批准，不得通过公开发行在台湾境内出售、发行或发售，或在构成《台湾证券交易法》或相关法律法规所指的、需要台湾金融监督管理委员会和/或台湾其他监管机构登记、备案或批准的要约的情况下。台湾的任何人士或实体均无权要约、出售或分销或以其他方式介乎票据的发售或提供与本招股章程补充文件及所附招股章程有关的资料。

票据可以提供给台湾境外的台湾居民投资者，供台湾境外的此类投资者购买，但不得在台湾发行、发售或转售，除非台湾法律法规另有许可。任何认购或其他购买票据的要约在我们或台湾以外的承销商（“接受地”）收到并接受之前对我们均不具有约束力，由此产生的购买/销售合同应被视为在接受地订立的合同。

瑞士

本招股章程补充并不构成根据瑞士债务守则第652a条或第1156条的发行招股章程，票据将不会在瑞士六交易所上市。因此，本招股章程补充文件可能不符合瑞士六大交易所上市规则（包括任何附加上市规则或招股章程方案）的披露标准。因此，票据可能不会在瑞士境内或从瑞士向公众发售，而只会向选定且有限的投资者圈子发售，这些投资者不会为了分配而认购票据。承销商将不时与任何此类投资者进行个别接洽。

S-35

西联汇款公司公司截至2025年12月31日止年度的年度报告（表格10-K）中出现的西联汇款公司的合并财务报表（包括其中出现的附表），以及西联汇款公司截至2025年12月31日的财务报告内部控制的有效性，均已由独立注册会计师事务所安永会计师事务所（Ernst & Young LLP）审计，该等审计报告载于其报告中，并以引用方式并入本文。此类合并财务报表依据此类公司作为会计和审计专家的权威提供的此类报告，以引用方式并入本文。

S-36

我们可能会不时提供一个或多个系列的债务证券。我们将在本招股说明书的补充文件中提供这些债务证券的任何发售的具体条款，连同发售条款、首次公开发行价格和我们出售其所得款项净额。您在投资前应仔细阅读本招股说明书和任何招股说明书补充文件，以及在本招股说明书中纳入并被视为以引用方式纳入的文件。

我们可以通过不时指定的代理人、交易商或承销商，或通过这些方法的组合，以连续或延迟的方式直接出售这些债务证券。我们保留接受的唯一权利，并与任何代理、交易商和承销商一起，保留全部或部分拒绝任何建议购买债务证券的权利。如任何代理、交易商或承销商参与任何债务证券的销售，适用的招股章程补充文件将载列任何适用的佣金或折扣。我们出售债务证券的净收益将是这些债务证券的首次公开发行价格减去通过承销商进行的发行的适用折扣，或这些债务证券的购买价格减去通过代理人进行的发行的适用佣金，以及在每种情况下，减去我们就发行和分销这些债务证券应付的其他费用。

审阅本招股说明书时，应审慎考虑“风险因素》载于本招募说明书第5页。

证券交易委员会和任何州证券监督管理委员会均未批准或不批准这些证券或确定本招股说明书是否真实或完整。任何相反的陈述都是刑事犯罪。

本招募说明书的日期为2025年9月26日

本招股说明书是我们向美国证券交易委员会（SEC）提交的自动货架登记声明的一部分，该声明是经修订的1933年《证券法》或《证券法》第405条所定义的“知名的经验丰富的发行人”。在自动货架程序下，随着时间的推移，我们可能会在一次或多次发行中出售本招股章程或任何适用的招股章程补充文件中所述的债务证券。我们注册声明的展品包含我们在本招股说明书中总结的某些协议和其他重要文件的全文。由于这些摘要可能不包含您在决定是否购买我们提供的债务证券时可能认为重要的所有信息，您应该查看这些文件的全文。登记声明和证物可在“您可以在哪里找到更多信息”标题下从SEC获得。

本招募说明书仅向您提供我们可能提供的债务证券的一般描述。每次我们出售债务证券时，我们都会提供一份招股说明书补充文件，其中包含有关这些债务证券条款的具体信息。招股说明书补充还可能增加、更新或变更本招股说明书所载信息。您应同时阅读本招股章程及任何招股章程补充文件，以及纳入并被视为以引用方式纳入本招股章程的文件，以及下文“您可以在哪里找到更多信息”标题下所述的附加信息。

我们在本招股说明书中提及“西部联盟”、“公司”、“我们”、“我们”或“我们的”时，均指西联汇款公司及其合并子公司，除非文意另有所指。

我们的主要行政办公室位于7001 East Belleview Avenue，Denver，Colorado 80237。我们的主电话是（866）405-5012。

我们向SEC提交年度、季度和当前报告、代理声明和其他信息。SEC允许我们通过引用将我们向SEC提交的信息“纳入”本招股说明书，这意味着我们可以通过向您推荐这些文件向您披露重要信息。以引用方式并入的信息被视为本招股说明书的一部分，我们随后向SEC提交的信息将自动更新并取代这些信息。SEC的规则和规定还允许我们向SEC“提供”而不是“提交”某些报告和信息。无论何时向SEC提供，我们已表示或在未来表示为“提供”的任何此类报告或信息均不应被视为通过引用并入或以其他方式成为本招股说明书的一部分。我们通过引用纳入了我们向SEC提交的以下文件（文件编号001-32903）以及我们根据第13（a）、13（c）、14条向SEC提交的任何未来文件，或经修订的1934年《证券交易法》第15（d）条或《交易法》，直至我们或任何代理人或承销商出售所有证券：

•

年度报告截至2024年12月31日止年度的10-K表格；

•

季度报表10-Q的季度报告截止2025年3月31日及 2025年6月30日；及

•

目前向SEC提交的关于8-K表格的报告2025年1月10日，2025年5月16日，2025年5月22日，2025年6月30日，2025年7月28日及 2025年8月14日。

我们在向SEC提交文件后，在合理可行的情况下尽快通过我们的互联网网站（www.westernunion.com）免费提供我们的大部分SEC文件。您可以在我们的网站上访问这些SEC文件。您也可以通过以下方式写信或致电我们，免费索取我们SEC文件的副本：

西联汇款公司

东贝尔维尤大道7001号

科罗拉多州丹佛市80237

关注：投资者关系

电话（866）405-5012

我们提交给SEC的文件也可在SEC网站www.sec.gov上查阅。我们网站或SEC网站上的任何信息（被视为通过引用并入的文件除外）均不属于本招股说明书的一部分。

贵方应仅依赖本招股章程所载或我们已向贵方转介的资料。我们并无授权任何人士就本次发售提供任何信息或作出任何陈述，但本招股章程所载或纳入或视为以引用方式纳入的信息或陈述除外，并且，如果提供或作出，则不得依赖该等信息或陈述作为已获如此授权。本招股章程并不构成由任何司法管辖区的任何人发出的出售要约或购买要约的招揽，而在该司法管辖区，该要约或招揽未获授权，或该人没有资格这样做，或向任何向其作出该要约或招揽属非法的人。在任何情况下，本招股章程的交付或本章程项下的任何销售均不得产生任何暗示，即自本章程之日起我们的事务没有任何变化，本章程所载信息在其日期之后的任何时间都是正确的，或通过引用并入或被视为通过引用并入本文的任何信息在其日期之后的任何时间都是正确的。

本招股说明书和我们已经或将向SEC提交的材料（以及我们其他书面或口头陈述中包含的信息）包含或将包含某些符合1995年《私人证券诉讼改革法案》含义的前瞻性陈述。这些陈述不是对未来业绩的保证，涉及某些风险、不确定性和难以预测的假设。实际结果和结果可能与我们的前瞻性陈述中表达或暗示的内容存在重大差异。“预期”、“打算”、“目标”、“预期”、“相信”、“估计”、“指南”、“提供指导”、“提供展望”、“项目”、“旨在”等词语以及其他类似表达方式或未来或条件动词，如“可能”、“将”、“应该”、“将”、“可能”和“可能”，旨在识别此类前瞻性陈述。读者不应仅依赖前瞻性陈述，应考虑风险因素部分和截至2024年12月31日止年度的10-K表格年度报告以及通过引用并入本文的那些报告中讨论的所有不确定性和风险。这些声明仅截至作出之日，该公司不承担更新任何前瞻性声明的义务。

可能导致结果或业绩与我们在前瞻性陈述中表达的结果或业绩存在重大差异的事件或因素包括：（i）与我们的业务和行业相关的事件或因素，例如：我们经营所在地区和行业的总体经济状况和经济状况的变化，包括全球经济衰退和贸易中断，或货币转移、支付服务和我们经营所在的其他市场的增长或下滑明显放缓，包括与移民模式中断或其他事件相关的衰退或下滑，例如突发公共卫生事件、流行病或流行病，美国和/或其他关键市场的政策变化、内乱、战争、恐怖主义、自然灾害或我们的银行、贷方、保险公司或其他金融服务提供商不履约；未能在汇款和支付服务行业有效竞争，其中包括在价格或客户体验方面，未能与全球和利基或走廊汇款和支付服务提供商、银行和其他汇款和支付服务提供商，包括数字、移动和基于互联网的服务、卡协会和基于卡的支付提供商，以及与数字货币和相关交易所和协议，技术和商业模式的其他创新；地缘政治紧张局势、政治状况和相关行动，包括贸易限制、关税和政府制裁，这可能会对我们的业务和整个经济状况产生不利影响，包括美国或其他政府与我们与代理商、客户或其他合作伙伴已经或正在实施重要业务关系的国家的关系中断；客户对我们业务的信心恶化，或在一般的汇款和支付服务提供商中；未能按照与我们目前一致或对我们更有利的条款维持我们的代理网络和业务关系；我们有能力采用新技术并开发新的和增强的服务并获得市场认可，以应对不断变化的行业和消费者需求或趋势；合并、收购以及将收购的业务和技术整合到我们的公司、资产剥离，以及未能从这些交易中实现预期的财务利益，以及需要我们减记商誉的事件；决定改变我们的业务组合；外汇风险敞口的变化和未能有效管理，包括外汇价差监管对资金转移的影响；税法或其解释的变化、任何后续监管，以及不利的税务意外事件解决方案；任何重大安全漏洞，包括网络安全，我们的任何系统或我们的供应商或其他第三方的系统的保护措施或中断；第三方供应商向我们提供的各种服务的停止或缺陷；我们实现重组相关举措的预期收益的能力，其中可能包括决定缩小规模或将运营活动从一个地点转移到另一个地点，并最大限度地减少这些举措可能对我们的员工队伍造成的任何干扰；我们吸引和留住合格关键员工以及成功管理我们的员工队伍的能力；未能管理我们的代理人、客户提出的信用和欺诈风险，和消费者；信用评级机构的负面评级行动；我们保护我们的商标、专利和其他知识产权的能力，以及针对潜在的知识产权侵权索赔进行自我辩护的能力；我们持有的证券的市场价值或流动性发生重大变化；我们的债务义务施加的限制；（ii）与我们的监管和诉讼环境相关的事件或因素，例如：负债或业务损失

由于我们、我们的代理人或其子代理人未能遵守法律法规及其监管或司法解释，包括旨在保护消费者的法律法规，或发现和防止洗钱、恐怖主义融资、欺诈和其他非法活动；由于美国和国外的监管举措以及法律、法规和行业惯例和标准的变化（包括解释的变化）而增加的成本或业务损失，影响到我们、我们的代理人或其子代理人，或我们或我们的代理人与之保持银行账户以提供我们的服务所需的银行，包括与反洗钱法规、反欺诈措施、我们的许可安排、客户尽职调查、代理人和分代理人尽职调查、注册和监测要求、消费者保护要求、汇款、移民和可持续性报告有关，包括与气候相关的报告；政府调查和与监管机构和其他政府当局的同意协议，或调查或执法行动导致的责任、增加的成本或业务损失以及意外发展；诉讼导致的责任，包括集体诉讼和类似事项，以及监管执法行动，包括成本、费用、和解和判决；未能遵守有关消费者隐私、数据使用、司法管辖区之间的个人数据转移，以及信息安全；未能遵守《多德-弗兰克华尔街改革和消费者保护法》，以及根据其发布的法规和消费者金融保护局的行动以及美国和国外其他政府当局颁布的与消费者保护相关的类似立法和法规；无人认领财产法或其解释或执行的影响；未能维持足够数量或类型的监管资本或对我们营运资金的使用的其他限制，以满足我们的全球监管机构不断变化的要求；会计准则、规则和解释的变化，或影响我们业务的行业标准；（iii）其他事件或因素，例如：灾难性事件；以及管理层识别和管理这些风险和其他风险的能力。

投资于我们的债务证券涉及重大风险。在购买任何债务证券前，您应仔细考虑和评估本招股章程或适用的招股章程补充文件中包含并以引用方式纳入的所有信息，包括我们截至2024年12月31日止年度的10-K表格年度报告和我们截至2025年3月31日止季度和2025年6月30日止季度的10-Q表格季度报告中以引用方式纳入的风险因素，按年度更新，我们在本招股说明书日期之后向SEC提交的季度报告和其他报告和文件，这些报告和文件通过引用并入本文或适用的招股说明书补充文件中。我们的业务、财务状况、经营业绩或流动性可能会受到任何这些风险的不利影响。

我们是跨境、跨币种资金流动、支付和数字金融服务的领导者，为消费者、企业、金融机构和政府提供快速、可靠、便捷的方式，在世界各地汇款和支付。西联汇款品牌享誉全球。我们的服务可通过遍布200多个国家和地区的代理地点网络，也可通过我们或我们的第三方数字合作伙伴的网站和以我们的品牌营销的移动应用程序（“Branded Digital”）获得。我们代理网络中的每个位置都能够提供我们的一项或多项服务。

我们的业务包括以下分部：

•

消费者汇款-消费者汇款部分为汇款提供便利，汇款主要从全球零售代理和自有地点发送，或通过网站和移动设备发送。我们的汇款服务是通过一个互联的全球网络提供的。这项服务可用于国际跨境转账，在某些国家，还可用于国内转账。

•

消费者服务-消费者服务部门包括我们的账单支付服务、汇票服务、旅行资金服务、媒体网络、预付卡、借贷合作伙伴关系和数字钱包。

除本招股章程所附的招股章程补充文件另有规定外，本招股章程所涉及的出售债务证券所得款项净额将用于一般公司用途。一般公司用途可能包括（其中包括）偿还债务、回购股票、收购、增加营运资金、资本支出和对我们子公司的投资。所得款项净额可先投资后使用。

我们将以一个或多个系列发行债务证券。债务证券将根据截至2006年11月17日的契约发行，并由截至2007年9月6日的补充契约和截至2019年5月3日的补充契约补充，由我们与ComputerShare Trust Company，N.A.（作为富国银行银行、全国协会、受托人的继任者）或我们在招股说明书补充文件中确定的任何其他契约（我们将2006年11月17日的契约或任何此类其他契约（在每种情况下均不时补充为“契约”）。我们在下文总结了契约的实质条款。但是，由于本摘要不完整，因此受制于并通过参考契约对其整体进行限定。对于本招股说明书或相关文件所载有关我们或我们的关联公司或任何其他方的信息的准确性、正确性、充分性或完整性，或对于我们或任何其他方未能披露可能已经发生并可能影响该等信息的重要性、准确性、正确性、充分性或完整性的任何事件，受托人不承担任何责任，也不承担任何责任。受托人有权享有契约中更充分规定的某些权利、权力、特权、保护、赔偿、责任限制和豁免。在这“债务证券说明”中，“我们”、“我们的”和类似词语是指西联汇款公司，而不是其任何子公司（定义见下文“—某些定义”）。

一般

债务证券将是我们的无担保债务，与我们的其他无担保和非次级债务的排名相当。

我们通过子公司开展业务。我们的权利和我们的债权人（包括债务证券持有人）在我们的任何子公司清算或重组或其他情况下参与资产分配的权利将受制于该子公司债权人的先前债权，但我们可能是对该子公司拥有公认债权的债权人或该子公司为债务证券提供担保的情况除外。因此，债务证券将有效地从属于我们子公司的现有和未来负债。

根据我们的董事会、董事会任何委员会或任何正式授权人员不时授权，我们可按一个或多个系列发行债务证券。该契约并不限制我们产生额外债务的能力，也不会在涉及我们公司的高杠杆或类似交易发生时为债务证券持有人提供保护。然而，契约规定，我们或任何受限制的子公司均不得将我们的某些财产或资产置于任何抵押或其他产权负担之下，除非债务证券与该其他有担保债务同等且按比例获得担保或在该其他有担保债务之前获得担保。见下文“——某些盟约”。有关下文所述违约事件或契诺的任何新增、修改或删除的信息，请参阅适用的招股说明书补充文件。

我们将在本招股说明书的补充文件中描述所发售的任何债务证券的特定条款、对债务证券的一般条款的任何修改或补充以及可能适用于所发售债务证券的任何美国联邦所得税考虑因素。因此，您在投资前应同时阅读与所发售的特定债务证券有关的招股说明书补充文件和本招股说明书中对债务证券的一般描述。

适用的招股章程补充文件将描述与所发售的系列债务证券有关的具体条款。这些条款将包括以下部分或全部内容：

•

系列债务证券的名称；

•

本金总额和授权面额（如果不是1000美元和1000美元的整数倍）；

除非适用的招股章程补充文件中另有规定，任何系列的债务证券将仅作为注册证券发行，以全球或凭证式形式发行，面额为1,000美元及其任何整数倍，并将仅以美元支付。除非适用的招股章程补充文件中另有说明，否则我们以不记名形式发行的任何债务证券都将附有息票。

任何系列的注册债务证券将可交换为相同系列的其他注册债务证券，本金总额相同，并具有相同的规定到期日和其他条款和条件。如适用的招股章程补充文件中有此规定，在法律允许的范围内，可以交换以无记名形式发行的任何系列债务证券，且根据其条款可进行本息登记，

根据持有人的选择，对于相同系列的注册债务证券，本金总额相同，且具有相同的规定到期日和其他条款和条件，在交出那些

在受托人的公司信托办事处或我们为进行任何此类交换而指定的任何其他办事处或机构的证券。除某些有限的情况外，以无记名形式发行的附有退换券的债务证券，必须连同所有未到期的息票和任何已到期的违约息票一起退换。

任何系列的已登记债务证券在为此目的而维持的办事处或机构办理过户登记手续后，我们将以指定受让方的名义执行，并由受托人认证和交付一种或多种相同系列的新的已登记债务证券，其授权面额的本金总额相同，且具有相同的规定到期日和其他条款和条件。除任何规定的税收或其他政府收费外，我们不得对债务证券的转让或交换征收任何服务费。

我们无须（i）在自选定作赎回之用的该系列债务证券的赎回通知发出之日前15日开市起至该通知发出当日收市时的期间内，发行、登记转让或交换任何系列的债务证券，或（ii）登记如此选定作赎回之用的任何债务证券的转让或交换，但任何债务证券的未赎回部分被部分赎回的除外。

付款及付款代理

我们将在这些债务证券的每个支付地点维持一个办事处或代理机构，在该办事处或代理机构可出示或交出债务证券以进行支付或登记转让或交换，以及持有人可就债务证券和契约向我们送达通知和要求。

我们将及时书面通知受托人该办事处或代理机构的所在地，以及所在地的任何变更。如我们未能维持任何规定的办事处或代理机构，或未能向受托人提供该等办事处或代理机构的地址，则可在受托人的公司信托办事处作出陈述、退保、通知及要求。我们已委任受托人为我们的代理人，以接收有关适用系列债务证券的所有陈述、退保、通知和要求。

某些盟约

除非适用的招股章程补充文件中另有规定，债务证券适用以下契诺：

抵押和留置权的限制。除有利于我们或我们的一家全资子公司外，我们或我们的任何受限制子公司均不得在任何本金融资（定义见下文“—某些定义”）上创建或承担任何留置权，而无需平等和按比例为当时未偿还的任何债务证券提供担保。然而，这一限制不适用于契约中所述的某些允许的留置权，包括：

•

在规定期限内订立的购货款抵押，对购货款抵押的留置权展期、展期或退还；

•

对收购时存在的被收购财产的留置权；

•

某些税务、物资人、机械人及判决留置权、因法律实施而产生的留置权及其他类似留置权；

•

与某些政府合同有关的留置权；

•

与某些免税融资有关的有利于任何州或地方政府或政府机构的某些留置权；

如果由这些留置权担保的债务加上下文“—售后回租交易的限制”下第一个要点中提及的售后回租交易所涉及的财产的总销售价格的总和，不超过3亿美元或我们合并净资产的15%（定义见下文“—某些定义”）中的较高者，则不允许留置权。

售后回租交易的限制。除某些计算机硬件租赁外，我们或我们的任何子公司均不得出售在契约日期拥有的任何本金融资，以收回该融资超过36个月的租赁，除非：

•

售后回租交易中涉及的财产的总销售价格加上上文最后一个要点中“—抵押和留置权的限制”项下提及的留置权担保的债务总额之和不超过3亿美元或我们综合净值的15%中的较大者；

•

售后回租交易由我们与一间或多间附属公司或我们的附属公司之间订立；或

•

出售所得款项净额或本金融资的公平市场价值，以较大者为准（可能由我们的董事会、其任何授权委员会或我们的任何正式授权人员最终确定），在120天内适用于当时未偿还的债务证券的可选退休或我们的其他已融资债务的可选退休（定义见下文“—某些定义”），排名与债务证券持平；但，根据本要点要求适用于未偿债务证券或我们的已融资债务的报废的金额，应减去我们在出售后120天内自愿报废的任何债务证券或我们的已融资债务的本金金额，无论是否应指明任何此类债务证券或已融资债务的报废是根据本要点进行的。

提交报告的盟约。我们将在我们向SEC提交后的15天内向受托人提交年度报告以及我们根据《交易法》第13条或第15（d）条向SEC提交的信息、文件和其他报告的副本。

合并或合并

我们不得与任何其他实体合并或合并，或将我们的财产和资产实质上作为一个整体或整体出售、租赁、转让、转让、转让或以其他方式处置给任何人，除非：

•

我们是此类合并或合并形成或产生的幸存者；

•

存续或继承实体是国内实体，通过补充契约明确承担我们在契约下的所有义务；

如果由于交易，我们的财产或资产将受到上述“—某些契约—抵押和留置权的限制”中所述条款所涵盖的留置权的约束，并且其中的任何例外情况均不适用，我们或存续或继承实体将采取必要的步骤，以有效地与（或在）由该留置权担保的所有债务同等和按比例担保所有债务证券；和

•

我们向受托人交付一份高级职员证书和一份大律师意见，分别说明交易和任何补充契约均符合契约规定，并且与此类交易有关的契约中的所有先决条件均已得到遵守。

就本盟约而言，出售、租赁、转让、转让、转让或以其他方式处置财产和资产实质上作为一个整体或作为一个或多个我们的子公司的整体，而这些财产和资产，如果由我们而不是该等子公司或子公司持有，将构成我们的财产和资产实质上作为一个整体或在综合基础上作为一个整体，应被视为我们的财产和资产实质上作为一个整体或作为一个整体的转让。

违约事件

“违约事件”是指，就一系列债务证券而言，发生以下任何事件：

•

未能支付该系列债务证券的利息，该失败在到期支付后的30天内继续存在；

•

该系列债务证券到期未能支付任何本金或溢价；

•

在（i）受托人或（ii）持有该系列未偿还债务证券本金至少25%的持有人向我们发出有关该等失败的通知后的90天内，未能履行或遵守契约中有关该系列债务证券的任何其他契诺或保证；

•

美国或我们的受限子公司本金总额为1亿美元或以上的任何债务发生违约，且违约（i）构成未能在任何适用的宽限期生效后在到期时支付任何预定本金或利息，或（ii）加速支付此类债务且此类加速未被撤销或废止，或此类债务未被解除，在（i）受托人或（ii）持有该系列未偿债务证券本金至少25%的持有人向我们发出违约通知后15天内；

•

法院为支付总额超过1亿美元的款项而作出的一项或多项最终判决、法令或命令对我们或我们的受限制子公司不利的记项，该判决、法令或命令在连续45天的任何期间内未得到支付、解除或停留，或者在未在美国寻求外国判决的情况下，在该金额到期后连续60天；但前提是该金额是在扣除某些保险范围后计算的；

•

我公司破产、资不抵债或重整的若干事件；及

•

根据契约就该系列债务证券提供的任何其他违约事件。

一般而言，受托人须在该系列债务证券发生且受托人的负责人员已实际知悉该等违约后的90日内，向该系列债务证券的持有人发出受托人的负责人员就该系列债务证券实际知悉的违约通知。然而，如受托人认为这样做符合该系列债务证券持有人的利益，则受托人可扣留任何违约通知（该系列任何债务证券的本金或利息支付违约除外）。

如果一系列债务证券出现持续违约事件，则受托人或持有该系列债务证券本金至少25%的持有人可要求我们立即偿还该系列债务证券的本金。在支付本金或其他指定金额后，我们就该系列债务证券的本金支付所承担的义务将终止。

在不违反契约中有关受托人的权利、保护和义务的规定的情况下，在就一系列债务证券发生持续违约事件的情况下，受托人可应该系列债务证券的任何持有人的请求、命令或指示，拒绝就该系列债务证券行使其在契约项下的任何权利或权力，除非其首先收到合理的赔偿和/或担保，以抵偿其在遵守该请求时可能招致的成本、费用和负债，秩序或方向。在此限制下，受影响系列的未偿债务证券本金多数的持有人将有权指示进行任何程序的时间、方法和地点，以获得受托人根据契约就该系列债务证券可获得的任何补救，或行使就该系列债务证券授予受托人的任何信托或权力。

在就一系列债务证券作出加速声明后，受托人按契约规定获得关于支付到期款项的判决或判令之前的任何时间，该系列未偿债务证券本金多数的持有人可在以下情况下撤销和废止该声明及其后果：

•

我们已向受托人支付或存放一笔款项，足以支付（i）该系列所有债务证券的息票的所有逾期分期利息或其他付款，（ii）该系列任何债务证券的本金、溢价（如有）及利息，而该等债务证券并非因该加速声明而到期，（iii）在该等付款合法的范围内，就该系列每份债务证券的息票而言的逾期分期利息或其他付款的利息，按为该系列确定的利率，及（iv）受托人已支付或垫付的所有款项，以及受托人、其代理人及大律师的合理补偿、开支、付款及垫付；及

•

该系列债务证券的所有违约事件，除仅因该加速声明而到期的未支付本金外，均已按契约规定得到纠正或豁免。

任何此类撤销和废止都不会影响任何后续违约或损害由此产生的任何权利。

我们须于每个财政年度向受托人提供一份高级人员证明书，述明我们是否已遵守契约下的所有条件及契诺。

修改或放弃

我们及受托人可随时及不时为以下任何目的修订契约，而无须未偿还债务证券持有人同意：

•

由继承公司承担我们在契约下的义务；

•

为任何系列债务证券的持有人的利益施加额外的契诺和违约事件；

此外，经受该等修改影响的每一系列未偿债务证券的本金金额不少于多数的持有人同意，我们和受托人可修改契约和任何系列的债务证券，以增加、更改或消除该契约的任何规定，或修改该系列债务证券持有人在该契约下的权利。但未经受此影响的未偿债务证券的每个持有人同意，我们不得采取以下任何行动：

•

更改任何系列或相关息票的债务证券的本金或任何分期利息的规定期限，减少其本金金额、利息或赎回时应付的任何溢价，或更改本金、溢价或利息的计价或应付币种；

•

减少任何系列债务证券到期后的任何偿付金额，或损害对其提起强制执行诉讼的权利；

•

降低同意放弃违约或遵守契约某些条款所需的任何系列未偿债务证券的本金百分比；或者

•

修改契约中有关违约和契约的修改和放弃的任何条款，但增加任何此类百分比或规定未经受其影响的未偿债务证券的每个持有人同意不得修改或放弃某些其他条款的情况除外。

有关一个或多个特定系列债务证券及相关息票（如有）的修改，不会影响任何其他系列债务证券及相关息票（如有）持有人在契约项下的权利。

受影响的所有系列的未偿债务证券的本金多数的持有人可代表该系列的所有债务证券的持有人，免除该系列债务证券过去在契约项下的任何违约，但（i）支付该系列债务证券的本金、溢价（如有）或利息方面的违约或（ii）就一项契诺或条文而言的违约除外，如上文所述，未经该系列债务证券的每个持有人同意，不得修改或修订。一旦作出任何该等放弃，

违约将就该系列的债务证券不复存在，由此产生的任何违约事件将被视为已为该系列债务证券在契约下的每一目的得到纠正，但豁免将不会延伸至任何后续或其他违约或损害由此产生的任何权利。在任何特定情况下，我们可以选择不遵守契约或任何系列的债务证券中所载的某些契约（除非在上述“—某些契约”项下所述的契约中另有规定），前提是，在该等遵守时间之前，该系列未偿债务证券的本金至少过半数的持有人在该情况下放弃遵守或一般放弃遵守这些规定，但该放弃不得延长或影响任何条款、规定或条件，除非在如此明确放弃的范围内，并且，在豁免生效前，我们的义务及受托人在任何该等条文方面的责任将保持完全有效。

解除、法律失责及契约失责

在以下情况下，我们可能会被解除与任何系列的未偿债务证券有关的所有义务（契约中另有规定的除外）：

•

（i）该等系列的所有债务证券及相关息票（如有的话）已交付受托人注销，或（ii）该等系列的所有债务证券及相关息票（如有的话）未交付受托人注销：

•

已到期应付；

•

将在一年内到期并按其规定的到期日支付；或

•

须根据受托人对受托人发出通知感到满意的安排，在一年内被要求赎回；而就第（ii）条而言，我们已不可撤销地以信托方式向受托人存入或安排存入一笔金额为美元的款项，足以在该等债务证券到期时或直至存入日期（视属何情况而定）支付该等债务证券的所有本金、溢价（如有）及利息；但条件是，在根据任何适用的联邦或州破产申请救济的情况下，在存款后91天内就我公司提起破产或其他类似法律且受托人被要求将存款退还给我们，我们在契约下就这些债务证券承担的义务将不会被视为终止或解除；

•

我们已支付或促使支付我们根据契约应付的所有其他款项；

•

我们已向受托人交付一份高级人员证明书及一份大律师意见，分别述明与该系列债务证券有关的契约达成及解除有关的所有先决条件均已获遵守；及

•

我们已就美国联邦所得税事项向受托人送达了具有公认地位的大律师的意见或美国国税局的裁决，大意是此类系列债务证券的持有人将不会因此类存款和解除而为美国联邦所得税目的确认收入、收益或损失。

我们可以选择（i）解除我们对任何系列的未偿债务证券的义务（契约中另有规定的除外）或（ii）解除我们对任何系列的未偿债务证券遵守上述“—某些契诺”和“—合并或合并”（以及，如果如此规定，为该系列债务证券持有人的利益而增加的任何其他义务或限制性契诺）条款的义务，在任何一种情况下，如果我们满足以下每一项条件：

•

我们以信托方式向受托人存入或促使其不可撤销地存入，具体质押为此类系列资金或等值美国政府证券或其任何组合的债务证券持有人的利益，并专门用于该系列资金或等值美国政府证券的利益，我们认为足够

于该存款日期，就该系列债务证券或事件（包括该存款）而言，并无任何持续违约事件，而该等事件或事件经通知或时间推移或两者兼而有之，将成为就该系列债务证券而言的违约事件，且仅就上文第（i）条下的选择权而言，根据与某些破产或无力偿债事件有关的契约条款，并无就该系列发生违约事件，或经通知或时间推移或两者兼而有之的事件，将成为该等破产或无力偿债条款下该等系列的违约事件，应已在该日期后的第91天发生并仍在继续；和

•

我们向受托人提供一份在美国联邦所得税事项方面具有公认地位的大律师意见或美国国税局的一项裁决，大意是此类系列债务证券的持有人将不会因此类存款、撤销或解除而为美国联邦所得税目的确认收入、收益或损失。

尽管有上述规定，如果我们根据上文第（ii）条行使我们的选择权，以及根据与某些破产或无力偿债事件或事件有关的契约条款就该系列债务证券发生违约事件，或随着通知或时间推移或两者兼而有之，根据该等破产或无力偿债条款将成为该系列债务证券违约事件的事件，应已在该存款日期后第91天发生并仍在继续，我们遵守上述“—某些契约”和“—合并或合并”项下有关这些债务证券的契约条款的义务将被恢复。

转换权

我们将在适用的招股说明书补充文件中描述特定条款和条件，如果有的话，债务证券可以根据这些条款和条件转换为我们普通股的股份。这些条款将包括转换价格、转换期限、关于转换将由我们选择还是由持有人选择的规定、需要调整转换价格的事件以及在债务证券赎回事件中影响转换的规定。

契约下的受托人

ComputerShare Trust Company，N.A.作为富国银行银行的继承者，National Association作为受托人，是契约下的受托人，也已被公司指定担任注册商、付款代理人、计算代理人和认证代理人。我们在与受托人及其关联机构的日常业务过程中保持并可能在未来保持银行业务关系。

某些定义

我们在下文总结了契约中使用的某些定义术语（融资租赁除外，其定义如下）。我们请您参考契约，以获得这些术语的完整定义。

“营业日”是指除周六或周日以外的任何一天，或纽约市的银行机构获得法律或行政命令授权或要求保持关闭的一天。

“合并净资产”是指我们和我们的子公司的资产的账面总值（根据公认会计原则将出现在我们和我们的子公司的合并资产负债表上）减去适用于此的所有准备金（包括但不限于折旧、损耗和摊销），减去（i）非控制性权益和（ii）负债，根据其条款，这些负债将在确定日期后一年内结清。

“合并净收益”是指我们和我们的子公司的净收入（根据公认会计原则将出现在我们和我们的子公司的合并损益表中），但不包括（i）我们或一家子公司在任何不是子公司的公司的未汇出收益中的任何权益，（ii）任何资产账面价值的减记收益，以及（iii）在以购买为基础入账的任何人的收购的情况下，该人在成为子公司之前的收益。

“综合净值”是指（i）我们和我们的子公司所有类别的股本的面值（或该公司账面上所述的价值）的总和，加上（或在出现赤字的情况下减去），（ii）我们和我们的子公司的综合盈余（无论是资本还是赚取）的金额，以及加上（或在出现赤字的情况下减去）和（iii）我们和我们的子公司的留存收益，所有这些都是根据公认会计原则确定的；但前提是，综合净值应排除货币换算调整的影响。

“融资租赁”是指任何不动产或个人的财产租赁，承租人根据适用的债务担保签发之日起生效的公认会计原则要求对其承担的义务作为会计准则编纂842中定义的融资租赁入账，租赁。

“融资债务”是指根据其条款将在确定之日后一年后清偿的借入、创造、发行、发生、承担或担保的款项的任何债务，但无论如何包括借入款项的所有债务，无论是否有担保或无担保，到期时间超过一年，或债务人可选择延长至确定之日后一年以上的日期（不包括根据其条款将在确定之日后一年内清偿的任何负债）。

“GAAP”是指，就某一特定人员而言，该人员定期聘请的独立公共会计师认为当时符合美国公认会计原则的会计原则。

“政府权威”是指任何国家或政府、其任何州或其他政治分支机构以及行使政府行政、立法、司法、监管或行政职能或与政府有关的任何实体。

任何人的“负债”是指，在任何日期，没有重复，（a）该人因借款或物业或服务的递延购买价格而产生的所有债务（不包括在正常业务过程中发生并按照惯例或为在正常业务过程中收款而背书应付的不超过60天的贸易负债，也不包括将通过购买者的收益偿还的物业或服务的递延购买价格，前提是该金额未按照公认会计原则被定性为债务），（b）由票据、债券、债权证或类似文书证明的该等人的任何其他债务，（c）该等人在融资租赁项下的所有责任，（d）该等人就为该等人的帐户而发行或创设的接受而承担的所有付款责任，及（e）即使该等人并无承担或以其他方式成为支付该等债务的法律责任的人所拥有的任何财产的任何留置权所担保的所有法律责任；但如该等人并无就该等债务承担或以其他方式成为法律责任，此类债务应被视为金额等于（i）此类债务的金额和（ii）在确定时受此类留置权约束的财产的账面价值中的较小者。为本定义的目的，

以下不构成债务：发行支付工具、消费者资金转账或我们、我们的任何子公司或其任何代理人在日常业务过程中向其支付或收到的其他金额，以便我们或该子公司向第三方进行进一步分配，但以我们、该子公司或其任何代理人已收到与此相关的付款为限。

“留置权”是指任何抵押、质押、质押、转让、存款安排、产权负担、留置权（法定或其他）、押记或其他担保权益或任何种类或性质的任何优先权、优先权或其他担保协议或优惠安排（包括但不限于任何有条件的出售或其他所有权保留协议以及与上述任何一项具有实质上相同经济效果的任何融资租赁），理解为兑现支付工具或消费者资金转移而持有的资金或投资，或我们、我们的任何子公司支付或收到的其他金额，或其任何代理人在日常业务过程中为我们或任何子公司向第三方进行进一步分配，就本定义而言，不应被视为“留置权”。

“人”是指个人、公司、合伙企业、合营企业、协会、股份公司、信托、非法人组织、政府当局或其他任何性质的实体。

“主要设施”是指与我们或任何子公司拥有的任何设施有关的不动产、固定装置、机器和设备，但我们的董事会、其任何正式授权的委员会或我们的任何正式授权的高级管理人员认为对我们和我们的子公司开展的业务整体而言并不重要的任何设施除外。

“已购应收账款”是指我们或我们的任何子公司从第三方购买的、并非最初由我们或我们的任何子公司销售商品或服务产生的应收账款。

“已购应收款融资”是指任何应收账款子公司出售、转让、证券化或以其他方式融资所依据的任何融资交易，并且对我们或我们的任何其他子公司没有追索权（与已购应收款的出售或转让有关的惯常陈述和保证除外）。

“应收款项子公司”是指直接购买已购应收款项或已购应收款项由我们或我们的任何子公司转让给的任何子公司，在任何一种情况下，其意图是从事已购应收款项融资。

“受限制附属公司”指在任何日期，（a）我们的任何附属公司连同其附属公司，（i）在确定时拥有超过10%的合并净资产的比例份额或（ii）在确定时前四个最近完成的财政季度期间拥有超过10%的合并净收益的权益或（b）我们的任何全资子公司在确定时，应由我们的董事会或其任何正式授权委员会或我们的任何正式授权高级人员指定为受限制子公司（我们根据本（b）条指定为受限制子公司的任何全资子公司称为“指定受限制子公司”）。在任何时候，我们的董事会或其任何正式授权委员会或我们的任何正式授权人员可指定任何指定的受限制附属公司不再为受限制附属公司，只要（i）该附属公司根据上述（a）条并非受限制附属公司，及（ii）在紧接该指定生效后，不会发生任何违约事件，且该事件仍在继续。

“附属”是指任何个人、公司、合伙企业或其他实体，其拥有普通投票权的股份或其他所有权权益（股票或仅因或有事项发生而具有此类权力的此类其他所有权权益除外）选举该公司、合伙企业或其他实体的董事会或其他经理人的多数席位在当时由该人直接或通过一个或多个中间人间接拥有，或两者兼而有之。除非另有限定，所有提及“子公司”或“子公司”均指我们的一个或多个子公司。

我们可能会通过我们指定的代理商或交易商出售债务证券。将在招股说明书补充文件中列出参与提供或销售本招股说明书所针对的债务证券的任何代理或交易商，以及我们应向该代理或交易商支付的任何佣金。除非在招股章程补充文件中有所说明，否则代理商将同意在其委任期间使用其合理努力招揽购买并且任何交易商将作为委托人向我们购买债务证券，并可能以交易商确定的不同价格转售这些债务证券。

我们也可以直接出售债务证券。在这种情况下，不会涉及承销商或代理商。

参与分销债务证券的承销商、交易商和代理商可能是《证券法》定义的承销商，他们从我们获得的任何折扣或佣金以及他们转售债务证券的任何利润可能被视为《证券法》规定的承销折扣和佣金。

我们可能与承销商、交易商和代理商达成协议，以赔偿他们某些民事责任，包括《证券法》规定的责任，或就承销商、交易商或代理商可能被要求支付的款项作出贡献。

承销商、交易商和代理商可在正常业务过程中与美国或我们的子公司进行交易或为其提供服务。

为便利发行该债务证券，参与发行该等证券的任何承销商或代理人（视情况而定）可从事稳定、维持或以其他方式影响

此类证券或其价格可用于确定证券付款的其他证券的价格。具体地说，承销商或代理人（视情况而定）可能会就发行进行超额配售，为自己的账户建立此类证券的空头头寸。此外，为覆盖超额配售或稳定该证券或该等其他证券的价格，承销商或代理人（视情况而定）可在公开市场上投标和购买该等证券。最后，在通过承销商银团发行此类证券的任何发行中，如果银团在交易中、在稳定价格交易中或以其他方式回购先前分配的证券以补足银团空头头寸，则承销团可收回分配给承销商或交易商在发行中分配此类证券的销售特许权。任何这些活动都可能使证券的市场价格稳定或维持在独立的市场水平之上。承销商或代理人（视情况而定）不被要求从事这些活动，并可随时结束任何这些活动。

我们可以直接向机构投资者或其他人征求购买债务证券的要约，也可以直接向机构投资者或其他人出售债务证券。任何这些销售的条款，包括任何投标或拍卖过程的条款，如果使用，将在适用的招股说明书补充文件中进行描述。

部分或全部债务证券可能是新发行的没有建立交易市场的证券。我们不能也不会对我们的任何证券的交易市场流动性作出任何保证。

西联汇款公司公司截至2024年12月31日止年度的年度报告（10-K表格）中出现的西联汇款公司的合并财务报表，以及截至2024年12月31日西联汇款公司财务报告内部控制的有效性，均已由独立注册会计师事务所Ernst & Young LLP审计，该等报表载于其报告中，并以引用方式并入本文。此类合并财务报表依据会计和审计专家等公司授权提供的此类报告，以引用方式并入本文。

关于以引用方式并入本招股章程的西联汇款公司截至2025年3月31日及2024年3月31日止三个月期间及截至2025年6月30日及2024年6月30日止三个月及六个月期间的未经审核简明综合中期财务资料，安永会计师事务所报告称，彼等已根据专业标准应用有限程序以审阅该等资料。然而，这两份日期分别为2025年4月23日和2025年7月28日的单独报告分别载于西联汇款公司截至2025年3月31日和2025年6月30日止季度的10-Q表格季度报告中，并以引用方式并入本文，声明他们并未进行审计，也不对该中期财务信息发表意见。因此，鉴于所适用的审查程序的有限性，应限制其报告对这类信息的依赖程度。安永会计师事务所关于未经审计的中期财务信息的报告不受《证券法》第11条责任条款的约束，因为该报告不是《证券法》第7和11条含义内由安永会计师事务所编制或认证的注册声明的“报告”或“部分”。


承销商	本金金额笔记
富国银行 Securities，LLC	$	165,000,000

合计	$	165,000,000


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关于这个Prospectus补充		S-ii
前瞻性陈述		S-iii
在哪里可以找到更多信息		S-vi
总结		S-1
风险因素		S-6
收益用途		S-9
资本化		S-10
附注说明		S-12
重大美国联邦所得税考虑因素		S-25
承销		S-30
法律事项		S-36
专家		S-36


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关于这个前景		1
在哪里可以找到更多信息		2
前瞻性陈述		3
风险因素		5
西联汇款公司		6
收益用途		7
债务证券说明		8
分配计划		19
法律事项		21
专家		21