本招股说明书补充文件是我们向SEC提交的注册声明的一部分，该注册声明使用了经修订的1933年《证券法》（“证券法”）下的“搁置”注册程序，与拟发行的证券有关。本招股说明书补充文件并未包含注册声明中列出的所有信息，根据SEC的规则和规定，其中某些部分将被省略。有关本招股说明书补充文件提供的英特尔公司和票据的更多信息，特此参考注册声明。登记声明，包括其证物，可在上述SEC网站上获得。此处包含的关于作为证物提交的任何文件的陈述不一定是完整的，并且在每种情况下，都将作为证物提交的此类文件的副本引用到注册声明中。每个这样的声明都通过这样的引用对其整体进行了限定。

 

S-iii

•

税务和会计相关预期；

 

•

关于我们与某些受制裁方的关系的期望；和

 

•

未来事件或情况的其他特征。

此类陈述涉及许多风险和不确定性，可能导致我们的实际结果与明示或暗示的结果存在重大差异，包括与以下相关的风险和不确定性：

 

•

我国行业竞争水平高、技术变革快；

 

•

我们对研发和制造设施进行的可能无法实现有利回报的重大、长期和固有风险投资；

 

•

半导体新产品和制造工艺技术研发和实施的复杂性和不确定性；

 

•

如果我们无法通过与潜在重要外部客户的产品设计以及我们的英特尔产品路线图来确保对英特尔 14A的足够承诺需求，则可能会暂停或停止我们对英特尔 14A和其他下一代领先制程技术的追求；

 

•

替代性融资安排和寻求政府赠款；

 

•

美国政府收购美国重大股权；

 

•

产品需求和利润率的变化；

 

•

宏观经济状况和地缘政治紧张局势和冲突，包括美国和中国之间的地缘政治和贸易紧张局势、影响以色列和中东的紧张局势和冲突、中国大陆和台湾之间的紧张局势加剧以及俄罗斯对乌克兰战争的影响；

 

•

最近，包括关税和出口管制在内的国际贸易政策的地缘政治紧张局势、波动性和不确定性加剧，影响了我们的业务、我们竞争的市场和世界经济；

 

•

具有AI能力的产品不断发展的市场；

 

•

我们复杂的全球供应链支持我们的制造设施并纳入外部代工厂，包括中断、延误、贸易紧张和冲突或短缺；

 

•

产品缺陷、勘误和其他产品问题，特别是在我们开发下一代产品和实施下一代制造工艺技术时；

 

•

我们产品中的潜在安全漏洞；

 

•

网络安全威胁和隐私风险不断增加和演变；

 

•

知识产权风险包括相关诉讼和监管程序；

 

•

需要吸引、留住和激励关键人才；

 

•

战略交易和投资；

 

•

销售相关风险，包括客户集中和使用分销商及其他第三方；

 

•

我们的债务义务和我们获得资本来源的能力；

 

•

跨多个司法管辖区的复杂且不断发展的法律法规；

 

•

灾难性事件；

 

•

货币汇率波动；

 

•

我国有效税率和适用税收制度的变化；

 

•

环境、健康、安全和产品法规；和

 

•

我们最近的10-Q表格季度报告、10-K表格年度报告以及我们向SEC提交的其他文件中描述的其他风险和不确定性。

 

S-2

我们要求保护1995年《私人证券诉讼改革法案》所载前瞻性陈述的安全港，适用于所有前瞻性陈述。我们的实际结果可能存在重大差异，这些前瞻性陈述并未反映截至本招股说明书补充之日尚未完成的任何资产剥离、合并、收购或其他业务合并的潜在影响。

这份因素清单并非详尽无遗，可能会出现新的因素或对上述因素发生变化，从而影响我们的业务。鉴于这些因素，本招股说明书补充或随附招股说明书中讨论的前瞻性事件和情况可能不会发生，实际结果可能与前瞻性陈述中预期或暗示的存在重大不利差异。这些陈述是基于我们在本文发布之日可获得的信息，我们不承担更新任何此类前瞻性陈述的义务。

尽管我们不承担并明确否认任何更新任何前瞻性陈述的义务，无论是由于新信息、新发展或其他原因，除非法律可能要求披露，但建议您查阅我们在提交给SEC的10-K表格年度报告、10-Q表格季度报告和8-K表格当前报告中所做的任何额外披露。请参阅本招股说明书补充文件中的“您可以在哪里找到更多信息”。

 

S-3

 

S-5

 

S-6

•

限制我们的子公司产生债务的能力，这可能在结构上排在票据之前；

 

•

以担保债务的资产价值为限，限制我们产生将有效排在票据优先的有担保债务的能力，或从事售后/回租交易；

 

•

限制我们对票据产生同等受偿权的债务的能力；

 

•

限制我们的子公司发行证券的能力，或以其他方式产生优先于我们在子公司的股权的债务，因此在结构上优先于票据；

 

•

限制我们回购或预付证券的能力；

 

•

限制我们就我们的普通股或排名低于票据的其他证券进行投资或回购或支付股息或进行其他支付的能力；

 

•

限制我们进行高杠杆交易的能力；或者

 

•

要求我们在控制权发生变更时回购票据。

由于上述情况，在评估票据条款时，贵方应注意，契约和票据的条款并不限制我们参与或以其他方式成为各种公司交易、情况和事件的一方的能力，例如可能对我们的资本结构和票据价值产生重大不利影响的某些收购、再融资或资本重组。基于这些原因，您不应将契约中的契约视为评估是否投资于票据的重要因素。

我们信用评级的变化可能会对贵方对票据的投资产生不利影响。

各大债务评级机构例行评估我们的债务。这些评级不是购买、持有或出售票据的建议，因为评级不评论市场价格或对特定投资者的适当性，范围有限，也不涉及与票据投资有关的所有重大风险，而是仅反映每个评级机构在发布评级时的观点。评级是基于美国向评级机构提供的当前信息以及评级机构从其他来源获得的信息。可以从该评级机构处获得对该评级意义的解释。不能保证此类信用评级将在任何特定时期内保持有效，或评级机构不会完全降低、暂停或撤销此类评级，如果每个评级机构都认为情况有此必要。在2025年和前几年，我们遭遇了多次信用评级下调，这对我们的借贷成本和获得资本的渠道产生了不利影响，如果我们的业务和财务业绩没有明显改善，我们可能会继续遭受额外的此类下调。我们信用评级的实际或预期变化或下调，包括任何宣布我们的评级正在接受进一步审查以进行下调的公告，可能会影响票据的市场价值和流动性，并增加我们的企业借款成本。

票据的活跃交易市场可能不会发展；票据的市场价格可能会波动。

没有任何系列票据的现有市场。我们不会申请票据在任何证券交易所或任何自动报价系统上市。因此，不能保证票据的交易市场将永远发展，或者如果发展起来，将得到维持。此外，无法保证票据可能发展的任何市场的流动性、您出售票据的能力或您将能够出售票据的价格。票据的未来交易价格将取决于许多因素，包括现行利率、我们的财务状况和经营业绩、当时授予票据的当前评级、类似证券的市场和一般金融市场。作为一般事务，所有其他事情

 

S-8

在同等情况下，提高利率将导致票据的市场价格下降。任何发展起来的交易市场都会受到许多独立于上述情况之外的因素的影响，包括：

 

•

票据到期剩余时间；

 

•

票据的未偿金额；

 

•

有关可选择赎回票据的条款；

 

•

市场利率的水平、方向和波动一般；和

 

•

总体经济和政治状况的变化以及我们处理的终端市场的具体情况，包括科技行业和半导体行业的波动性和周期性。

可选择的赎回可能会对您的票据回报产生不利影响。

我们有权在到期前赎回部分或全部票据。我们可能会在现行利率可能相对较低的时候赎回这些票据。因此，您可能无法以与票据一样高的实际利率将赎回时收到的金额再投资于可比证券。

 

S-9

		截至2026年3月28日
		实际(1)				经调整(1)
		（以百万计，面值除外 值和脚注）
2045年7月到期4.90%			772				772
2046年5月到期4.10%			1,250				1,250
2047年5月到期4.10%			1,000				1,000
2047年8月到期4.10%			640				640
2047年12月到期3.73%			1,967				1,967
2049年11月到期3.25%			2,000				2,000
2050年3月到期4.75%			2,250				2,250
2051年8月到期3.05%			1,250				1,250
2052年8月到期4.90%			1,750				1,750
2053年2月到期5.70%			2,000				2,000
2054年2月到期5.60%			1,150				1,150
2060年2月到期3.10%			1,000				1,000
2060年3月到期4.95%			1,000				1,000
2061年8月到期3.20%			750				750
2062年8月到期5.05%			900				900
2063年2月到期5.90%			1,250				1,250
特此提供2031年到期4.650%			—				1,000
特此提供2033年到期5.000%			—				1,000
2036年到期5.300%特此提供			—				2,250
特此提呈2056年到期6.125%			—				1,750
6.200%到期2066特此发售			—				500
俄勒冈州和亚利桑那州债券(2)
2035-2040年12月到期3.80%-4.10 %			423				423
2042年9月到期5.00%			131				131
2049年6月到期4.00%			438				438
2052年9月到期5.00%			445				445
优先票据和其他借款合计			45,735				52,235
未摊销溢价/折价、发行费用及其他			(379	)			(413	)
套期会计公允价值调整			(325	)			(325	)
长期债务总额，包括当前到期日		$	45,031			$	51,497
股东权益：
优先股，面值0.00 1美元，授权50股，无流通，实际和调整后			—				—
普通股，面值0.00 1美元，授权10,000股；已发行和流通的5,023股，超过面值的资本，实际和调整后(3)		$	66,259			$	66,259
累计其他综合收益（亏损）			(44	)			(44	)
留存收益			45,179				45,179
非控股权益			13,595				13,595
股东权益合计			124,989				124,989
资本化总额		$	170,020			$	176,486

(1)	不包括与我们从Apollo管理的基金和关联公司回购其在我们拥有多数股权和合并的联合投资实体中49%的少数股权相关的364天高级无抵押定期贷款融资，该投资实体与FAB34的工厂产出相关的权利，该贷款于2026年4月执行。

 

S-12

(2)	这些债券可能会定期进行再营销或招标，并将在再营销或招标前的12个月内归入长期债务的流动部分。

(3)	不包括（i）截至2026年3月28日在归属未归属限制性股票单位和业绩股票单位时可发行的1.38亿股，（ii）截至2026年3月28日在归属未归属期权时可发行的500万股，（iii）根据我们的2006年股权激励计划和2006年股票购买计划分别于2026年3月28日授权发行的2.15亿股和7200万股额外股份，以及（iv）截至2026年3月28日为美国商务部的利益托管持有的149,438，785股股份（取决于我们收到Secure Enclave计划下的付款）。

 

S-13

排名

这些票据将是我们的高级无担保和非次级债务，并将与我们所有的无担保和非次级债务在受偿权方面享有同等地位。然而，这些票据在结构上从属于我们子公司的负债，并将在担保此类债务的资产价值范围内有效地从属于任何有担保债务。我们子公司的债权人的债权一般会在这些子公司的资产和收益方面优先于我们的债权人的债权，包括票据持有人。因此，票据将有效地从属于债权人，包括贸易债权人和我们子公司的优先股股东（如果有的话）。

截至2026年3月28日，我们有457亿美元⁽¹⁾长期未偿债务，包括本期到期债务，均无担保。此次发行生效后，截至2026年3月28日，我们将有522亿美元的长期债务未偿还。

2031年票据的本金总额初步限定为1,000，000,000美元，将于2031年6月1日到期，2033年票据的本金总额初步限定为1,000，000,000美元，将于2033年8月15日到期，2036年票据的本金总额初步限定为2,250，000,000美元，将于2036年5月15日到期，2056年票据的本金总额初步限定为1,750，000,000美元，将于2056年5月15日到期，2066年票据的本金总额最初将被限制在500,000，000美元，并将于2066年5月15日到期，在每种情况下，除非提前赎回。

票据的利息将自2026年4月30日起按2031年票据的年利率4.650%、2033年票据的年利率5.000%、2036年票据的年利率5.300%、2056年票据的年利率6.125%及2066年票据的年利率6.200%计息。2031年票据的利息将于每年6月1日和12月1日每半年支付一次，自2026年12月1日开始。2033年票据的利息将于2026年8月15日开始，于2月15日和8月15日每半年支付一次。2036年票据的利息将于5月15日和11月15日每半年支付一次，自2026年11月15日开始。2056期票据的利息将于2026年11月15日开始，于5月15日和11月15日每半年支付一次。2066期票据的利息将于2026年11月15日开始，于5月15日和11月15日每半年支付一次。2031年票据的利息将于紧接有关利息支付日期前的5月15日或11月15日（视属何情况而定）收市时支付予该票据登记在其名下的人。票据的利息将根据由十二个30天的月份组成的360天年度计算。2033期票据的利息将于紧接有关利息支付日期前的2月1日或8月1日（视属何情况而定）收市时支付予该票据登记在其名下的人。票据的利息将根据由十二个30天的月份组成的360天年度计算。2036期票据的利息将于紧接有关利息支付日期前的5月1日或11月1日（视属何情况而定）收市时支付予该票据登记在其名下的人。票据的利息将根据由十二个30天的月份组成的360天年度计算。2056期票据的利息将于紧接有关利息支付日期前的5月1日或11月1日（视属何情况而定）收市时支付予该票据登记在其名下的人。票据的利息将根据由十二个30天的月份组成的360天年度计算。2066期票据的利息将于紧接有关利息支付日期前的5月1日或11月1日（视属何情况而定）收市时支付予该票据登记在其名下的人。票据的利息将根据由十二个30天的月份组成的360天年度计算。

倘票据的任何利息或其他付款日期落在非营业日的某一天，则所规定的本金、溢价（如有）或利息将在下一个营业日到期，犹如在该款项到期的日期作出一样，而自该利息起及之后的期间内，该款项将不会产生利息

(1)	不包括与我们从Apollo管理的基金和关联公司回购其在我们拥有多数股权和合并的联合投资实体中49%的少数股权相关的364天高级无抵押定期贷款融资，该投资实体与FAB34的工厂产出相关的权利，该贷款于2026年4月执行。

 

S-15

或其他付款日期（视属何情况而定）至下一个营业日的该付款日期。除非我们拖欠任何款项，否则自适用的付息日、到期日或兑付日及之后，该期间将不会产生利息。

支付及转账或兑换

票据的本金和溢价（如有）以及利息将在我们为此目的维持的办事处或代理机构（最初将是受托人的公司信托办事处，地址为1505 Energy Park Drive，St. Paul，MN 55 108，注意：Corporate Trust Services — Bondholder Communications）支付，票据可能会被交换或转让。以DTC或其代名人的名义登记或持有的全球票据的本金及溢价（如有）以及利息的支付，将以即时可用的资金支付给DTC或其代名人（视情况而定），作为该全球票据的登记持有人。如果票据不再由全球票据代表，我们可以选择通过以下方式支付最终形式的凭证式票据的利息：（1）直接邮寄给在其注册地址持有人的支票；或（2）应票据本金至少100万美元的任何持有人的要求，电汇至收款人维持的位于美国的账户。见下文“—记账；交付与表格；全球笔记”。

持有人可以在前款规定的同一地点转让或者交换最终形式的凭证票据。任何转让或交换票据的登记将不收取服务费，但我们可能要求支付一笔足以支付任何转让税或与此相关的其他类似政府收费的款项。我们无须在拟赎回票据的赎回通知以电子方式交付或邮寄前15天的期间内转让或交换任何选定赎回的票据。

就所有目的而言，票据的注册持有人将被视为该票据的所有人。

根据适用的抵押品赎回权法律，在我们支付的票据到期应付两年后仍无人认领的所有本金和溢价（如有）以及利息将应我们的要求偿还给我们，并且此类票据的持有人此后将完全指望我们付款。

可选赎回

在适用的票面赎回日期之前，我们可随时及不时选择全部或部分赎回任何系列的票据，赎回价格（以本金百分比表示，并四舍五入到小数点后三位）等于以下两者中较大者：

（1）（a）该等系列票据的剩余预定支付本金和利息的现值之和，按每半年（假设该等票据于适用的票面赎回日到期）按国库券利率加上2031年票据的15个基点、2033年票据的15个基点、2036年票据的15个基点、2056年票据的20个基点贴现，及2066期票据20个基点减（b）截至有关赎回日期应计未付利息，及

（2）须赎回票据本金额的100%，

加上，在任何一种情况下，截至赎回日的应计未付利息。

在一系列票据的适用票面赎回日期当日或之后，我们可在任何时间及不时赎回该系列票据的全部或部分，赎回价格相当于该等票据被赎回本金的100%加上截至有关赎回日期的应计及未付利息。

 

S-16

以下条款与赎回价格的确定相关。

“适用票面赎回日期”是指：

 

•

就2031年票据而言，2031年5月1日（该等票据到期日前一个月），

 

•

就2033年票据而言，2033年6月15日（该等票据到期日前两个月），

 

•

就2036年票据而言，2036年2月15日（该等票据到期日前三个月），

 

•

就2056年票据而言，2055年11月15日（该等票据到期日前六个月），以及

 

•

关于2066年票据，2065年11月15日（该等票据到期日前六个月）。

“国债利率”是指，就一系列票据的任何赎回日期而言，由我们根据以下两段确定的适用于该系列票据的收益率。

适用于一系列票据的国债利率将由我们在纽约市时间下午4：15之后（或在美国政府证券收益率由联邦储备系统理事会每日公布的时间之后）确定，在相关兑付日之前的第三个营业日，以美国联邦储备系统理事会公布的最近一次统计发布中指定为“选定利率（每日）-H.15”（或任何后续指定或出版物）（“H.15”）的标题为“美国政府证券——国债恒定期限——名义”（或任何后续标题或标题）（“H.15 TCM”）的日期之后出现的最近一天的收益率为基础。在厘定适用的国库券利率时，我们将酌情选择：（1）H.15日的国库券恒定到期日的收益率正好等于相关赎回日至适用的票面赎回日（“剩余期限”）之间的期间；或（2）如果H.15日没有此种国库券恒定到期日正好等于剩余期限，这两种收益率——一种收益率对应于H.15上的国库恒定期限，立即短于该剩余期限，另一种收益率对应于H.15上的国库恒定期限，立即长于该剩余期限——并应使用该收益率并将结果四舍五入到小数点后三位的直线法（使用实际天数）内插到适用的票面赎回日；或（3）如果H.15上没有此种国库恒定期限短于或长于该剩余期限，H.15上最接近剩余期限的单一国债恒定期限收益率。就本款而言，H.15日适用的国库恒定到期日或到期日应被视为自相关赎回日期起，到期日等于该国库恒定到期日的相关月数或年数（如适用）。

如果在相关赎回日期前的第三个营业日不再公布H.15 TCM，我们将根据在该赎回日期前第二个营业日、纽约市时间上午11：00到期的或期限最接近适用的票面赎回日期（如适用）的美国国债证券的半年期等值到期收益率的年利率计算适用的国债利率。如果没有美国国债证券在适用的票面赎回日到期，但有两种或两种以上的美国国债证券的到期日与适用的票面赎回日同样遥远，一种到期日在适用的票面赎回日之前，另一种到期日在适用的票面赎回日之后，我们将选择到期日在适用的票面赎回日之前的美国国债证券。如果有两个或两个以上的美国国债证券在适用的票面赎回日到期，或有两个或两个以上的美国国债证券符合前一句的标准，我们将根据纽约市时间上午11：00该等美国国债的出价和要价的平均值，从这两个或多个美国国债证券中选择交易价格最接近面值的美国国债证券。在根据本款条款确定适用的国库券利率时，适用的美国国库券的半年期到期收益率应以该美国国库券在纽约市时间上午11：00的出价和要价的平均值（以本金的百分比表示）为基础，并四舍五入到小数点后三位。

 

S-17

我们在确定赎回价格时的行为和决定应是结论性的，对所有目的均具有约束力，不存在明显错误。

任何赎回通知将在赎回日期前至少10天但不超过60天邮寄或以电子方式送达（或按照存托人的程序以其他方式传送）给每个待赎回票据持有人。

在部分赎回的情况下，将按比例、以抽签或受托人认为适当及公平的其他方法选择赎回票据，但就全球票据（定义见下文）而言，须遵守DTC（或任何继任存托人）的适用程序。本金额为2000美元或以下的票据将不会被部分赎回。倘任何票据将仅部分赎回，则与票据有关的赎回通知将载明票据本金将予赎回的部分。本金金额相当于该票据未赎回部分的新票据将于退保时以票据持有人的名义发行，以注销原票据。只要票据由DTC（或其他存托人）持有，则票据的赎回应按照该存托人的政策和程序进行。

除非我们拖欠支付赎回价款，否则在赎回日期及之后，被要求赎回的票据或其部分将停止计息。

我们可酌情根据一项或多项先决条件发出任何赎回票据的通知，包括但不限于完成待定的公司交易（例如股权或与股权挂钩的发行、发生债务或涉及美国或其他实体控制权变更的收购或其他战略交易）。倘该等赎回须如此受一项或多于一项先决条件的达成所规限，则该通知须描述每项该等条件，而如任何或所有该等条件在紧接有关赎回日期前的营业日或之前未获达成或以其他方式获豁免，则该通知可予撤销。

在我们确定将无法满足此类先决条件或我们无法或不愿意放弃此类先决条件后，我们将在切实可行的范围内尽快将任何此类撤销通知持有人，在每种情况下，均须遵守DTC（或任何继任存托人）的政策和程序。无论如何，如任何该等赎回已被撤销或延迟，我们将在有关赎回日期前一个营业日的营业时间结束前向受托人提供书面通知，而受托人在收到该通知后，须以发出赎回通知的相同方式向各票据持有人提供该通知。一旦赎回通知被邮寄或发送，在满足赎回通知中规定的任何先决条件的情况下，被要求赎回的票据将于赎回日期到期并按上文“—可选赎回”中规定的适用赎回价格支付。

进一步发行

我们可不时在不通知或不征得票据持有人同意的情况下，创设和发行与适用系列票据条款相同并在所有方面与适用系列票据同等和按比例排名的系列票据（发行日期、发行价格以及（如适用），支付此类额外票据发行日期之前应计利息以及此类额外票据发行日期之后的首次利息支付）；前提是，如果此类额外票据与特此提供的适用系列的票据不可替代，用于美国联邦所得税目的，则此类额外票据将具有一个或多个单独的CUSIP编号。该等额外票据可与适用的系列票据合并并组成单一系列，并将具有与排名、赎回、豁免、修订或其他方面相同的条款，并将作为一个类别就与该系列票据有关的所有事项共同投票。

 

S-18

违约事件

以下每一项都是一系列票据的契约下的“违约事件”：

 

(1)

未能支付该系列任何票据的本金或溢价（如有），当其规定的到期日到期时，在可选择赎回或其他情况下；

 

(2)

未能就该等系列的任何票据支付利息，为到期支付日期后30天的利息；

 

(3)

在受托人或持有当时未偿付的任何系列本金总额不少于25%的书面通知后的90天内，我们未能遵守契约中的任何契诺或协议；和

 

(4)

契约中规定的涉及我们的各种破产、无力偿债或重组事件的发生。

如果与一系列票据有关的违约事件发生并仍在继续（上文第（4）款所述的与我们有关的某些破产、无力偿债或重组事件导致的违约事件除外），则受托人或持有该系列未偿票据本金总额不少于25%的持有人，可藉向我们发出的书面通知（如持有人发出，则向受托人发出），宣布适用票据的本金、应计和未付利息（如有）立即到期并立即支付。在与我们有关的某些破产、无力偿债或重组事件导致的违约事件的情况下，所有未偿票据的本金以及应计和未付利息（如有）将成为并立即到期应付，而无需受托人或任何票据持有人作出任何声明或其他行为。在就票据作出加速偿付声明后的任何时间，但在受托人获得关于支付到期款项的判决或法令之前，该系列未偿票据本金总额多数的持有人可撤销加速偿付，前提是与该等票据有关的所有违约事件（不支付加速本金和利息的情况除外）已按契约规定得到纠正或豁免。该系列未偿还票据的本金总额占多数的持有人也有权放弃过去的违约，但任何该等未偿还票据的本金或溢价或利息（如有）未获支付，或就未经适用票据所有持有人同意不得修改或修订的契诺或条文而言除外。

契约规定，受托人将没有义务应任何票据持有人的请求行使其在契约下的任何权利或权力，除非受托人收到其合理满意的赔偿，以抵偿其在遵守该请求或指示时可能招致的成本、开支和责任。根据受托人的某些权利，持有一系列未偿还票据本金多数的持有人将有权指示进行任何程序的时间、方法和地点，以获得受托人可用的任何补救措施，或行使就该等票据授予受托人的任何信托或权力。

任何票据的持有人均无权就契约或委任接管人或受托人，或就契约下的任何补救提起任何司法或其他程序，除非：

 

•

该持有人先前已就该系列票据向受托人发出持续违约事件的书面通知；

 

•

持有该等系列未偿还票据本金总额至少25%的持有人已提出书面要求，并就根据该要求将招致的成本、开支及负债向受托人提供令其满意的弥偿，以受托人身份提起诉讼；及

 

•

受托人未提起诉讼，未从该系列未偿票据本金总额多数的持有人收到与该请求不一致的指示，且未能在前60天内提起诉讼。

 

S-19

尽管有上述规定，任何票据的持有人将拥有绝对和无条件的权利，在该票据所述到期日或之后收取该票据的本金、溢价和任何利息，并就强制执行该付款提起诉讼。

受托人的负责人员将在其实际知悉的任何违约发生后90天内，向该系列票据的持有人发出违约通知，除非该违约已得到纠正或豁免。除非在到期时出现未支付本金、利息或任何溢价的情况，否则受托人可以在善意地确定扣留通知符合该等票据持有人的利益的情况下，扣留向持有人发出通知。

我们被要求向受托人提供一份关于遵守契约下所有条件和契约的年度声明。

修改及放弃

我们和受托人可以在未经票据持有人同意的情况下签署补充契约，以便：

 

•

纠正有军官证明证明的歧义、遗漏、缺陷或不一致之处；

 

•

作出将为一系列票据持有人提供任何额外权利或利益的任何变更；

 

•

就任何系列的票据提供或增加担保人；

 

•

保护任何系列的笔记；

 

•

除适用系列的凭证式票据外，或代替适用系列的凭证式票据，就任何系列的无凭证式票据订定条文；

 

•

由继任受托人接受委任的证据及订定条文；

 

•

规定我们的继任者（如果有的话）根据契约的规定承担我们对任何系列任何未偿票据持有人的义务；

 

•

根据《信托契约法》保持契约的资格；或者

 

•

作出不会对任何票据持有人在任何重大方面的权利产生不利影响的任何变更。

我们可能会在未来根据基础契约发行单独的系列票据，而无需征得任何其他系列的持有人的同意，在这种情况下，我们可能会根据其条款修改有关该单独系列的契约。

契约或票据的其他修订及修改，可在受修订或修改影响的各系列未偿还票据本金总额不少于多数的持有人同意下作出（作为单一类别共同投票），而我们就任何一系列票据遵守契约的任何规定，可由受豁免影响的每一系列未偿还票据的本金总额（作为单一类别一起投票）的多数持有人向我们和受托人发出书面通知而放弃。然而，未经每一未偿还票据持有人同意，任何修改或修正不得影响：

 

•

减少本金额、延长固定期限或更改或豁免票据的赎回条款；

 

•

损害任何票据持有人就该等本金、溢价或利息在到期日及之后收取票据本金或溢价或利息（包括赎回时）的权利；

 

•

变更支付本金、任何溢价或利息的币种；

 

S-20

•

降低任何必须同意修订、补充或放弃或同意采取任何行动的任何系列票据的未偿本金百分比；

 

•

损害就票据上任何付款的强制执行提起诉讼的权利；

 

•

豁免有关票据或一系列票据的任何未来担保人的付款违约；

 

•

降低票据利率；或

 

•

对任何系列的笔记排名产生不利影响。

当日结算及付款

票据将在DTC的当日资金结算系统进行交易，直至到期或直至我们以凭证式发行票据。因此，DTC将需要票据的二级市场交易活动来结算立即可用的资金。我们无法保证以即时可用资金结算对票据交易活动的影响（如果有的话）。

记账；交付和表格；全球票据

一般

这些票据将以记名全球形式发行，最低面额为2000美元，高于该数额1000美元的整数倍。最初，每个系列的票据将由一个或多个永久性全球证书（“全球票据”）（可能会细分）以最终的、完全注册的形式代表，不附带利息息票。全球票据将在发行日仅以即时可用资金支付的方式发行。

全球票据将在发行时交存于位于纽约州纽约市、并以Cede & Co.（DTC的合伙企业代名人）或另一名DTC的直接或间接参与者的名义登记并用于贷记的DTC托管人处的受托机构，如下文“—存管程序”所述。

除下文所述外，全球票据只能全部而非部分转让给DTC的另一被提名人或DTC的继任者或其被提名人。全球票据的实益权益不得交换为凭证式票据，但下文“—记账式票据交换凭证式票据”项下所述的有限情况除外。

全球票据实益权益的转让将受DTC及其直接或间接参与者（包括，如适用，Euroclear和Clearstream的参与者）的适用规则和程序的约束，这些规则和程序可能会不时发生变化。DTC建议如下：DTC是一家根据纽约银行法组建的有限目的信托公司，是纽约银行法含义内的“银行组织”、联邦储备系统的成员、纽约统一商法典含义内的“清算公司”以及根据《交易法》第17A条规定注册的“清算机构”。DTC的设立是为了持有在DTC设有账户的机构（“参与者”）的证券，并通过参与者账户的电子记账式变更，为其参与者之间此类证券交易的清算和结算提供便利，从而消除了证券证书实物移动的需要。DTC的参与者包括证券经纪商和交易商（其中可能包括承销商）、银行、信托公司、结算公司和某些其他组织。通过参与者进行清算或与参与者保持托管关系的银行、券商、交易商和信托公司等其他人，无论是直接或间接（“间接参与者”），也可以访问DTC的簿记系统。

 

S-21

保存程序

以下对DTC、Euroclear和Clearstream的操作和程序的描述仅为方便起见而提供。这些操作和程序完全在DTC的控制范围内，并可能因此而发生变化。我们对这些操作和程序不承担任何责任，并敦促投资者直接联系DTC或其参与者讨论这些事项。

DTC告知我们，其设立的是一家有限目的信托公司，旨在为其参与者持有证券，并通过其参与者账户的电子记账式变更，为DTC参与者之间这些证券交易的清算和结算提供便利，从而无需证券证书的物理移动。非DTC参与者的人只能通过参与者或间接参与者才能实益拥有DTC或其代表持有的证券。对于DTC或其代表持有的证券的受益所有人的身份，DTC并不知情。DTC的记录仅反映其账户证券入账的参与者的身份。DTC或其代表持有的每一种证券的每个受益所有人的所有权权益和所有权权益的转移均记录在DTC的参与者和间接参与者的记录中。

按照DTC建立的程序：

 

•

全球票据一经存入，DTC将把全球票据本金的一部分记入承销商指定的其参与者的账户；和

 

•

全球票据中此类权益的所有权将在、由DTC（就参与者而言）或由参与者和间接参与者（就全球票据中受益权益的其他所有者而言）维护的记录上显示，并且这些权益的所有权转移将仅通过这些记录进行。

全球票据的投资者如果是DTC系统的参与者，可以直接通过DTC的方式持有其在其中的权益。全球票据的投资者如不是参与者，可透过作为该制度参与者的组织间接持有其权益。Euroclear和Clearstream可通过其各自存管机构（Euroclear Bank SA/NV，作为Euroclear的运营商，Citibank，N.A.，作为Clearstream的存管机构和运营商）账簿上各自名下的客户证券账户，代表其参与者持有全球票据的权益。全球票据的所有权益，包括通过Euroclear或Clearstream持有的权益，均须遵守DTC的程序和要求。那些通过Euroclear或Clearstream持有的权益也可能受到这类系统的程序和要求的约束。一些州的法律要求某些人采取实物交付证明他们拥有的证券的证书。因此，将全球票据中的受益权益转让给这些人的能力将受到这一程度的限制。由于DTC只能代表其参与者行事，而参与者又可以代表间接参与者行事，因此全球票据权益的实益拥有人将此类权益质押给未参与DTC系统的个人或实体，或以其他方式就此类权益采取行动的能力，可能会因缺乏证明此类权益的实物证明而受到影响。

除下文所述外，全球票据权益的所有人将不会在其名下登记票据，不会收到凭证式票据的实物交付，也不会出于任何目的被视为契约下的登记所有人或其“持有人”。

以DTC或其代名人名义注册的全球票据的本金、利息和溢价（如有）方面的付款将以契约项下注册持有人的身份支付给DTC。根据契约条款，我们和受托人将把票据（包括全球票据）以其名义注册为其所有者的人视为接收此类付款的目的以及任何和所有其他目的。

 

S-22

因此，我们、受托人或我们各自的任何代理人均不对以下情况承担或将承担任何责任或义务：

 

•

DTC记录的任何方面或任何参与者或间接参与者关于全球票据中的实益所有权权益的记录或因该权益而支付的款项，或为维护、监督或审查任何DTC的记录或任何参与者或间接参与者关于全球票据中的实益所有权权益的记录而进行的任何方面的记录；或者

 

•

与DTC或其任何参与者或间接参与者的行动和做法有关的任何其他事项。

DTC已告知我们，其目前的做法是，在收到与票据等证券有关的任何款项（包括本金和利息）后，即在支付日将款项记入相关参与者的账户，除非DTC有理由相信其不会在该支付日收到款项。每个相关参与者的账户上都会存入与其在全球票据本金中的利息金额成比例的金额，该金额在DTC的记录中显示。参与者和间接参与者向票据受益所有人的付款将受常规指示和惯例的约束，并将由参与者或间接参与者负责，而不是由DTC、受托人或我们负责。我们和受托人均不对DTC或其任何参与者在识别票据的实益拥有人方面的任何延误承担责任，并且我们和受托人可能会最终依赖并且将受到保护，以依赖DTC或其代名人的指示来实现所有目的。

DTC参与人之间的转账按照DTC的程序进行，以当日资金结算。Euroclear和Clearstream参与者之间的转账将根据各自的规则和操作程序进行。在遵守此处所述票据所适用的转让限制的前提下，一方面，DTC的参与者与Euroclear或Clearstream参与者之间的跨市场转让，将由其各自的存托人代表Euroclear或Clearstream（视情况而定）根据DTC的规则通过DTC进行；但是，此类跨市场交易将需要该系统中的交易对手按照规则和程序并在该系统的既定截止日期（布鲁塞尔时间）内向Euroclear或Clearstream（视情况而定）发送指令。Euroclear或Clearstream（视情况而定）将在交易满足其结算要求的情况下，向其各自的存托人发出指示，通过在DTC交付或接收相关全球票据的权益，并按照适用于DTC的当日资金结算的正常程序进行付款或收款，以采取行动代表其进行最终结算。Euroclear参与者和Clearstream参与者不得直接向Euroclear或Clearstream的存管机构发送指令。

DTC已告知我们，它将采取任何允许票据持有人采取的行动，该持有人仅应一名或多名参与者的指示采取，该参与者的账户已将全球票据的利息记入其账户，且仅就票据本金总额中该参与者或参与者已经或已经发出该指示的部分采取。

尽管DTC、Euroclear和Clearstream已同意上述程序以便利DTC、Euroclear和Clearstream的参与者之间的全球票据权益转让，但他们没有义务履行或继续履行这些程序，并且这些程序可能随时终止或更改。对于DTC、Euroclear或Clearstream或其各自的参与者或间接参与者履行其各自在规范其运营的规则和程序下的义务，我们和受托人均不承担任何责任。

 

S-23

记账式票据兑换凭证式票据

全球票据只有在以下有限情况下才能兑换成最终的、完全注册形式的无息票的凭证式票据：

 

•

DTC（1）通知我们其不愿意或无法继续担任全球票据的存托人并且我们未能在90天内指定继任存托人或（2）已不再是根据《交易法》注册的清算机构并且我们未能在90天内指定继任存托人；或者

 

•

我们以书面通知受托人，我们已选择根据契约安排发行凭证式票据。

在任何情况下，为换取其中的任何全球票据或实益权益而交付的凭证式票据将根据DTC的要求（按照其惯例程序）登记在名称中，并以任何经批准的面额发行。

付款及付款代理

全球票据的支付将通过电汇以美元支付。如果我们发行最终票据，最终票据的持有人将能够在我们的支付代理的办公室收到其票据的本金和利息的支付。确定票据的本金的支付只能在向我们的付款代理交出票据的情况下进行。然而，我们可以选择通过电汇或邮寄支票到登记处维护的票据持有人名册中的持有人地址支付利息。

我们将在利息支付的记录日期营业结束时向票据登记在其名下的人支付任何所需的利息。

受托人将被指定为我们在票据上付款的付款代理人。我们可随时指定额外的付款代理、撤销任何付款代理的指定或批准任何付款代理行事的办事处的变更。

通告

将向票据持有人发出所需的任何通知，该通知将发给作为全球票据登记持有人的DTC。如果全球票据以最终形式兑换为票据，则将以电子方式或以预付邮资的头等邮件方式向出现在登记处维护的票据持有人名册上的地址发送给票据持有人的通知。

受托人

ComputerShare Trust Company，National Association（作为富国银行银行的继承者，National Association，作为受托人）是基础契约下的受托人。受托人目前的地址是1505 Energy Park Drive，St. Paul，MN 55 108，注意：英特尔管理员/Michael Tu。我们在日常业务过程中与受托人保持各种商业和服务关系。

 

S-24

合作伙伴的地位和合作伙伴的活动。敦促为美国联邦所得税目的的合伙企业票据的实益拥有人和此类合伙企业的合伙人就票据的收购、所有权和处置的美国联邦收入和其他税务后果咨询其税务顾问。

本次讨论仅供一般用途。我们促请潜在投资者就美国联邦所得税法适用于他们的特定情况和联邦遗产或赠与税法的后果，以及非美国、州和地方法律和税收协定，以及税法变化可能产生的影响，咨询他们的税务顾问。

美国持有者

利息的支付

预计，并且本次讨论假设，这些票据将在没有原始发行折扣的情况下发行，用于美国联邦所得税目的。根据美国持有人通常的税务会计方法，票据的利息通常在支付或应计时被视为普通收入。然而，如果票据的发行金额低于本金金额，且差额至少为法定定义的微量金额（如《守则》所述），则美国持有人将被要求在收到归属于该收入的现金付款之前，将收入的差额计入原始发行折扣，因为它是根据基于复利的固定收益率方法产生的。

票据的出售、交换、赎回或其他应课税处置

在票据的出售、交换、赎回或其他应税处置时，美国持有人一般将确认收益或损失等于（i）票据的出售、交换、赎回或其他应税处置实现的金额之间的差额（如有），但应占应计和未付利息的金额（该利息将被视为普通利息收入，前提是该利息以前未计入收入）和（ii）美国持有人在票据中的调整后计税基础。美国持有人实现的金额是现金加上在此类出售、交换、赎回或其他应税处置中收到的所有其他财产的公平市场价值的总和。美国持有人在票据中调整后的计税基础通常等于票据的成本。

如果在出售、交换、赎回或其他应税处置时，美国持有人持有票据的期限超过一年，则美国持有人在票据的出售、交换、赎回或其他应税处置中确认的收益或损失一般将是长期资本收益或损失。对于非公司美国持有者来说，长期资本利得目前的税率低于普通收入。资本损失的扣除受到限制。敦促美国持有人根据自己的特殊情况，就资本损失的扣除问题咨询其税务顾问。

医疗保险税

作为个人、遗产或某些信托的美国持有人需额外缴纳3.8%的医疗保险税，以（a）美国人在相关纳税年度的“净投资收入”（或在遗产或信托的情况下未分配的“净投资收入”）和（b）美国人在该纳税年度的修正总收入超过一定门槛（在个人的情况下将在125,000美元至250,000美元之间，视个人情况而定）中的较小者为准。净投资收益通常包括利息收入和处置票据的净收益，除非此类利息收入或净收益是在进行贸易或业务的正常过程中产生的（由某些被动或交易活动组成的贸易或业务除外）。作为个人、遗产或信托的美国持有人应就医疗保险税对其投资票据的收入和收益的适用性咨询其税务顾问。

 

S-26

备用扣缴和信息报告

一般来说，非“豁免收款人”的美国持有人将按适用的税率对票据付款以及票据出售、交换、赎回或其他应税处置的收益缴纳美国联邦备用预扣税，除非美国持有人向付款代理人提供其纳税人识别号并证明，将受到伪证罪的处罚，在IRS表格W-9（请求纳税人识别号和证明）或适用的后续表格上不受备用预扣税的约束，并在其他方面符合备用预扣税规则的适用要求。备用预扣税不是附加税。支付给美国持有人的任何备用预扣款项的金额可被允许作为该美国持有人的美国联邦所得税负债的抵免额，并可使该美国持有人有权获得退款，前提是及时向IRS提供所需信息。此外，向美国持有人支付的票据以及出售、交换、赎回或其他应税处置的收益通常将受到信息报告要求的约束，除非该美国持有人是豁免收款人并适当确立了该豁免。

非美国持有者

利息的支付

根据下文“—备用预扣税和信息报告”和“—外国账户税收合规法案”下的讨论，只要非美国持有人的利息与非美国持有人在美国境内进行的贸易或业务没有“有效联系”，并且：

 

•

非美国持有人没有直接或间接实际或建设性地拥有我国所有类别有权投票的股票总合并投票权的10%或更多；

 

•

非美国持有人不是为美国联邦所得税目的而通过股票所有权实际或通过归属与我们相关的“受控外国公司”；

 

•

非美国持有人并非根据在非美国持有人的贸易或业务的正常过程中订立的贷款协议收取利息的银行；及

 

•

（i）非美国持有人根据IRS表格W-8BEN或W-8BEN-E（如适用）的伪证处罚或适用的继承表格证明其不是“美国人”（如守则中所定义），并提供其姓名、地址和某些其他所需信息，或（ii）非美国持有人通过某些外国中介机构或某些外国合伙企业持有票据，且非美国持有人和外国中介机构或外国合伙企业满足适用的美国财政部法规的证明要求。

不符合上述免于预扣税资格的非美国持有人一般须就票据利息的支付按30%的税率预扣美国联邦所得税（下文关于有效关联收入的描述除外）。非美国持有人可能有权享受所得税条约的好处，根据该条约，票据的利息需缴纳降低的预扣税税率或免征美国预扣税，前提是非美国持有人向适用的预扣税代理人提供适当执行的IRS表格W-8BEN或W-8BEN-E（如适用），或要求减免的适用后续表格，且非美国持有人遵守任何其他适用程序。

票据的出售、交换、赎回或其他应课税处置

一般来说，根据下文“—备用预扣税和信息报告”和“—外国账户税收合规法案”下的讨论，非美国持有人就票据的出售、交换、赎回或其他应税处置确认的任何收益（应计和未付利息的金额除外，

 

S-27

通常将按上文“—利息的支付”）中所述的方式处理，将免征美国联邦所得税和预扣税，除非：

 

•

该收益与非美国持有人在美国境内进行的贸易或业务有效关联，在这种情况下，非美国持有人一般将按下文“—有效关联收入”中所述的方式缴纳美国联邦所得税；或者

 

•

非美国持有人是指在出售、交换、赎回或其他应税处置的纳税年度内在美国停留183天或以上且满足某些其他条件的个人，在这种情况下，非美国持有人一般将按其美国来源资本收益超过其美国来源资本损失的金额按30%的税率（除非适用较低的条约税率）缴纳美国联邦所得税。

有效连接的收入

如果非美国持有人在票据上确认的利息或收益与非美国持有人在美国境内进行的贸易或业务“有效关联”，那么，如果非美国持有人提供了正确填写并执行的IRS表格W-8ECI或适用的后续表格，则非美国持有人将免除利息预扣税，但非美国持有人一般将就此类利息或收益缴纳美国联邦所得税，就好像他是“美国人”（如《守则》所定义）一样。除此类美国联邦所得税外，如果非美国持有人被视为出于美国联邦所得税目的的公司，则可能需要额外缴纳目前税率为30%的分支机构利得税，或适用的所得税条约规定的此类较低税率。

备用扣缴和信息报告

根据美国财政部现行规定，付款人必须每年向美国国税局和每个非美国持有者报告支付给非美国持有者的利息金额以及从这些付款中预扣的税款金额（如果有的话）。无论美国对这类付款的预扣税是否已通过任何适用的税收条约或其他方式减少或取消，这些报告要求均适用。根据适用的所得税条约或协议的规定，报告这些付款和预扣金额的信息申报表的副本也可以提供给非美国持有者为居民的国家的税务机关。

在某些情况下，美国财政部的规定要求备用预扣税和额外信息报告利息支付和其他“应报告付款”。如果从非美国持有人处收到了上述“—利息的支付”项下所述的证明，则此类备用预扣税和附加信息报告将不适用于向非美国持有人支付的票据款项。

备用预扣税和信息报告通常不适用于由或通过经纪商的非美国办事处向非美国持有人支付的票据的出售、交换、赎回或其他应税处置收益的支付。然而，如果此类经纪人出于美国联邦所得税目的是“美国人”（如《守则》所定义）或与美国有某些其他列举的联系，则将适用信息报告要求，以及可能的备用预扣税，除非该经纪人的记录中有书面证据表明非美国持有人不是“美国人”（如《守则》所定义）并且满足某些其他条件，或者非美国持有人以其他方式确立豁免。由或通过经纪商的美国办事处向非美国持有人支付票据的出售、交换、赎回或其他应税处置所得款项须按适用的税率进行信息报告和备用预扣税，除非非美国持有人根据伪证罪的处罚证明其不是“美国人”（如《守则》中所定义）并且满足某些其他条件，或非美国持有人以其他方式确立豁免。

 

S-28

备用预扣税不是附加税。支付给非美国持有人的任何备用预扣款项的金额可能被允许作为抵减该非美国持有人的美国联邦所得税责任的贷项，并可能使该非美国持有人有权获得退款，前提是及时向IRS提供所需信息。

敦促非美国持有人就在其特定情况下适用信息报告和备用预扣税、是否可获得豁免以及获得此类豁免的程序（如果有）咨询其税务顾问。

外国账户税收合规法案

根据通常被称为《外国账户税收合规法案》（“FATCA”）的条款，预扣税可能适用于向“外国金融机构”（如《守则》特别定义）和某些其他非美国实体支付的某些类型的款项。具体而言，可以对支付给外国金融机构或非金融外国实体的票据的利息以及出售或以其他方式处置（包括报废或赎回）的总收益征收30%的预扣税，除非（1）该外国金融机构进行了一定的尽职调查和报告，（2）该非金融外国实体要么证明其没有任何实质性美国所有者，要么提供有关每个实质性美国所有者的识别信息，或者（3）该外国金融机构或非金融外国实体以其他方式有资格获得这些规则的豁免。如果收款人是一家外国金融机构，并须遵守上文第（1）条中的勤勉尽责和报告要求，那么，根据其与美国财政部之间的协议或一般而言其居住的司法管辖区与美国财政部之间的政府间协议，除其他事项外，它必须确定某些美国人或美国拥有的外国实体持有的账户，并每年报告有关此类账户的某些信息，并可能被要求扣留向不合规的外国金融机构和某些其他账户持有人付款的30%。

根据FATCA，可能会对支付给外国金融机构（包括代表持有人支付给外国金融机构的金额）和某些其他非金融外国实体的票据的利息征收30%的预扣税。虽然根据FATCA的预扣税也将适用于2019年1月1日或之后出售或以其他方式处置票据的总收益的支付，但拟议的美国财政部条例完全取消了FATCA对总收益支付的预扣税。财政部表示，在最终确定之前，纳税人可能会依赖这些拟议法规，但无法保证拟议法规将以目前的形式最终确定。

潜在投资者应就FATCA对其票据投资的可能影响咨询其税务顾问。

上述美国联邦所得税讨论仅供一般信息之用，根据持有人的特定情况可能不适用。我们敦促潜在投资者就票据的收购、所有权和处置对他们的税务后果咨询其税务顾问，包括州、地方、遗产、非美国和其他税法和税收协定的税务后果，以及美国或其他税法变化的可能影响。

 

S-29

承销商初步建议按本招股章程补充文件封面所述的发行价格直接向公众发售各系列的部分票据。此外，承销商初步建议以不超过2031年票据本金额0.070%的价格向若干交易商发售部分2031年票据，以不超过2033年票据本金额0.090%的价格向若干交易商发售部分2033年票据，以不超过2033年票据本金额0.090%的价格向若干交易商发售部分2036年票据，以不超过2036年票据本金额0.120%的价格向若干交易商发售部分2036年票据，以不超过2056票据本金额0.250%的价格向若干交易商提供部分2056票据，以不超过2066票据本金额0.250%的价格向若干交易商提供部分2066票据，以不超过2066票据本金额0.250%的价格提供部分优惠。任何承销商可允许、且任何该等交易商可向若干其他交易商作出不超过2031年票据本金额的0.050%、2033年票据本金额的0.060%、2036年票据本金额的0.080%、2056年票据本金额的0.150%及2066年票据本金额的0.150%的减让。在票据首次发售后，承销商可能会不时更改发行价格和其他发售条款。

折扣

下表列示了我们将就本次发行向承销商支付的承销折扣：

 

		由我们支付
每2031年注			0.120	%
每2033注			0.150	%
每2036注			0.200	%
每2056注			0.400	%
每2066注			0.400	%
合计		$	16,200,000

我们估计，除承销折扣外，我们与此次发行相关的自付费用将约为670万美元。

承销商已同意向我们偿还高达100万美元的与此次发行相关的某些自付费用。

我们还同意就某些责任（包括《证券法》规定的责任）对几家承销商进行赔偿，或对承销商可能被要求就任何此类责任支付的款项作出贡献。

新发票据

各系列票据均为新发行证券，未建立交易市场。这些票据将不会在任何证券交易所或任何自动交易商报价系统上市。承销商告知我们，承销商有意在票据中做市，但没有义务这样做，可以随时停止做市，恕不另行通知。无法就票据的交易市场流动性作出保证。

持稳做空

就发行而言，承销商可以在公开市场上买卖票据。这些交易可能包括卖空、稳定交易和购买以回补卖空产生的头寸。卖空交易涉及承销商出售的票据数量多于他们在发行中需要购买的数量。稳定交易包括在发行进行时为防止或阻止票据市场价格下跌而进行的某些出价或购买。

 

S-31

承销商的这些活动，以及承销商为自己的账户进行的其他购买，可能会稳定、维持或以其他方式影响票据的市场价格。因此，这些票据的价格可能高于公开市场上可能存在的价格。如果这些活动已经开始，承销商可以随时停止这些活动，而无需发出通知。这些交易可能在场外交易市场或以其他方式进行。

结算

我们预计将于本招股章程补充文件封面最后一段规定的日期或前后交付票据，即票据定价日期后的第三个营业日。根据《交易法》第15c6-1条，二级市场的交易必须在一个工作日内结算，除非交易各方另有明确约定。因此，由于票据最初将在T + 3结算，因此希望在结算日期前一个工作日之前交易票据的购买者将被要求指定替代结算安排，以防止结算失败。

其他关系

承销商及其各自的关联机构是从事各种活动的全方位服务金融机构，可能包括证券交易、商业和投资银行、财务顾问、投资管理、投资研究、本金投资、对冲、融资和经纪活动。某些承销商及其各自的关联公司不时为我们提供并可能在未来提供各种财务咨询和投资银行服务，他们为此收到或将收到惯常的费用和开支。例如，某些承销商的关联公司是我们于2021年3月签订的、于2023年第一季度修订的循环信贷额度下的贷方，以及我们于2022年11月签订的、于2023年第一季度修订的364天循环信贷额度下的贷方。

承销商及其各自的关联机构在其各项业务活动的日常过程中，可能会进行或持有广泛的投资，并为自己的账户和客户的账户积极交易债务和权益类证券（或相关衍生证券）和金融工具（包括银行贷款），而此类投资和证券活动可能涉及我们的证券和/或工具。如果任何承销商或其各自的关联公司与我们有借贷关系，这些承销商中的某些或其各自的关联公司通常会进行对冲，这些承销商中的某些其他承销商或其关联公司已进行对冲并可能在未来进行对冲或以其他方式减少其风险敞口，而这些承销商或其关联公司中的某些其他承销商或其关联公司可能会进行对冲，其对我们的信用敞口符合其惯常的风险管理政策。通常，这些承销商或其各自的关联公司将通过进行交易进行对冲或以其他方式减少此类风险，这些交易包括购买信用违约掉期或在我们的证券中建立空头头寸，其中可能包括在此提供的票据。任何此类信用违约掉期或空头头寸都可能对特此提供的票据的未来交易价格产生不利影响。承销商及其各自的关联机构也可就此类证券或工具提出投资建议和/或发表或发表独立研究观点，并可随时持有或向客户推荐其获取的此类证券和工具的多头和/或空头头寸。

利益冲突

如本招股章程补充文件“所得款项用途”一节所述，我们预计将使用此次发行的所得款项净额偿还与我们从Apollo管理的基金和关联公司回购其在我们拥有多数股权和合并的联合投资实体中的49%少数股权相关的364天高级无抵押定期贷款融资相关的364天高级无抵押定期贷款融资，这些权益与FAB34的工厂产出相关的权利。因此，可能是我们364天高级无抵押定期贷款融资的持有人的某些承销商和/或其关联公司可能会获得此次发行收益的一部分。如果任何一家承销商及其关联公司因任何此类还款而获得本次发行净收益的5%或更多，则此类承销商将被视为存在FINRA规则5121所指的“利益冲突”。因此，这

 

S-32

发售将根据规则5121进行。然而，根据FINRA规则5121，不需要“合格的独立承销商”，因为这些票据是由一个或多个国家认可的统计评级机构评级的投资级。

销售限制

欧洲经济区潜在投资者须知

这些票据无意向欧洲经济区（“欧洲经济区”）的任何散户投资者发售、出售或以其他方式提供，也不应向其发售、出售或以其他方式提供。出于这些目的，散户投资者是指以下人员中的一个（或多个）：（i）第2014/65/EU号指令第4（1）条第（11）点定义的散户客户（经修订，“MiFID II”）；（ii）指令（EU）2016/97（经修订，“保险分销指令”）含义内的客户，该客户不符合MiFID II号第4（1）条第（10）点定义的专业客户资格；或（iii）不是（EU）2017/1129号条例（经修订，“招股章程条例”）定义的合格投资者。因此，没有编制（EU）No 1286/2014条例（经修订或取代，“PRIIPS条例”）要求的用于发行或出售票据或以其他方式向欧洲经济区的散户投资者提供票据的关键信息文件，因此，根据PRIIPS条例，发行或出售票据或以其他方式向欧洲经济区的任何散户投资者提供票据可能是非法的。

本招股章程补充文件及随附的招股章程的编制基础是，票据在欧洲经济区任何成员国的任何要约将根据《招股章程条例》规定的豁免发布证券要约招股章程的要求进行。本招股章程补充文件及随附的招股章程，就《招股章程规例》而言，并非招股章程。

英国潜在投资者须知

这些票据无意向英国（“英国”）的任何散户投资者发售、出售或以其他方式提供，也不应向其发售、出售或以其他方式提供。出于这些目的，散户投资者是指既不是（i）第600/2014号条例（EU）第2（1）条第（8）点所定义的专业客户的人，因为它根据2018年《欧盟（退出）法案》（“EUWA”）构成国内法的一部分；也不是（ii）《2024年公开发售和交易准入条例》（“POATR”）附表1第15段所定义的合格投资者。因此，没有编制（EU）No 1286/2014条例要求的关键信息文件，因为它根据EUWA（“英国PRIIPs条例”）构成国内法的一部分，用于提供或销售基于票据的投资产品或以其他方式向英国的散户投资者提供这些产品，因此根据英国PRIIPs条例，提供或出售票据或以其他方式向英国的任何散户投资者提供这些产品可能是非法的。

本招股章程补充文件及随附的招股章程乃根据票据的发售属于POATR附表1第1部所指明的例外之一而编制。因此，将不会为POATR的目的编制或发布招股说明书。就POATR或FSMA而言，本招股章程补充或随附的招股章程均不是招股章程，票据在英国的任何要约均根据POATR或FSMA下的豁免作出。

本招股章程补充文件及随附的招股章程未经授权人士就FSMA第21条的目的批准，因此，仅分发给英国的公众，不得传递给英国的公众。在英国，这类文件仅针对以下人员：（i）属于2005年《2000年金融服务和市场法（金融促进）令》（“令”）第19（5）条范围内的投资专业人士，（ii）属于该令第49（2）（a）至（d）条范围内的高净值实体或其他人员，或（iii）可能以其他方式合法传达给他们的其他人员（每个这样的人被称为“相关人员”）。本招股说明书补充、随附的

 

S-33

招股说明书及其内容是保密的，不应由收件人向英国任何其他人分发、出版或复制（全部或部分）或披露。本招股章程补充文件及随附的招股章程所涉及的任何投资或投资活动仅提供给相关人士，并将仅与相关人士进行。任何非有关人士在英国的人士，均不应作为或依赖本招股章程补充文件及随附的招股章程或其任何内容。

加拿大潜在投资者须知

票据可能仅出售给购买或被视为购买的购买者，作为National Instrument 45-106 Prospectus Exemptions或《证券法》（安大略省）第73.3（1）款所定义的认可投资者的委托人，并且是National Instrument 31-103注册要求、豁免和持续的注册人义务中定义的允许客户。票据的任何转售必须根据适用证券法的招股说明书要求的豁免或在不受其约束的交易中进行。

加拿大某些省或地区的证券立法可能会在本招股说明书（包括其任何修订）包含虚假陈述的情况下为购买者提供撤销或损害的补救措施，但前提是购买者在购买者所在省或地区的证券立法规定的期限内行使撤销或损害的补救措施。买方应参考买方所在省份或地区的证券立法的任何适用条款，了解这些权利的详情或咨询法律顾问。

根据National Instrument 33-105 Underwriting Conflicts（NI 33-105）第3A.3节，承销商无需遵守NI 33-105关于与本次发行相关的承销商利益冲突的披露要求。

香港准投资者须知

每名包销商（i）并无透过任何文件在香港向《证券及期货条例》（第香港法例第571条）（“证券及期货条例”）及根据该条例订立的任何规则；或（b）在不会导致该文件成为《公司（清盘及杂项条文）条例》（第香港法例第32条）（「条例草案」）或不构成条例草案所指的向公众发出要约；及（ii）并无为发行目的而发出或管有，亦不会为发行目的而在香港或其他地方发出或管有任何与票据有关的广告、邀请或文件，而该等广告、邀请或文件是针对或其内容很可能会被查阅或阅读，香港公众人士（除非根据香港证券法获许可），但有关票据或拟仅向香港以外人士或仅向《证券及期货条例》及根据其订立的任何规则所定义的“专业投资者”处置的票据除外。

日本潜在投资者须知

这些票据没有也不会根据《金融工具和交易法》第4条第1款进行登记。因此，不得直接或间接在日本或向任何日本“居民”（此处使用的术语是指任何居住在日本的人，包括根据日本法律组建的任何公司或其他实体）或向其他人直接或间接在日本或向日本居民或为日本居民的利益重新发售或转售任何票据或其中的任何权益，除非根据豁免登记要求或在其他方面符合，金融工具和交易法以及日本在相关时间生效的任何其他适用法律、法规和部级指导方针。

 

S-34

新加坡潜在投资者须知

本招股章程补充文件及随附的基本招股章程并无在新加坡金融管理局注册为招股章程。据此，承销商没有要约或出售票据或使票据成为认购或购买邀请的标的，也不会要约或出售票据或使票据成为认购或购买邀请的标的，并且没有直接或间接地分发或分发，也不会分发本招股章程补充文件或与票据的要约或出售或认购或购买邀请有关的任何其他文件或材料，根据SFA第274条向机构投资者（定义见新加坡《2001年证券和期货法》第4A条，不时修订或修订（“SFA”））或（ii）根据并按照SFA第275条规定的条件向认可投资者（定义见SFA第4A条）以外的新加坡境内任何人。

致瑞士潜在投资者的通知

本招股章程补充文件无意构成购买或投资票据的要约或招揽。根据《瑞士金融服务法》（“FinSA”）的含义，票据不得在瑞士直接或间接公开发售，并且没有申请已经或将申请允许票据在瑞士的任何交易场所（交易所或多边交易设施）进行交易。本招股章程补充文件或与票据有关的任何其他发售或营销材料均不构成FinSA规定的招股章程，且本招股章程补充文件或与票据有关的任何其他发售或营销材料均不得在瑞士公开分发或以其他方式公开提供。

台湾地区准投资者须知

这些票据没有也不会根据台湾相关证券法律法规向台湾金融监督管理委员会和/或台湾任何其他监管机构注册或备案，或获得其批准，不得通过公开发行在台湾境内发售、发行或发售，或在构成《证券交易法》或台湾相关法律法规所指的要约或招揽要约的情况下需要进行登记，台湾金融监督管理委员会和/或台湾其他任何监管机构的备案或批准。台湾没有任何人或实体获授权在台湾发售或出售票据。

迪拜国际金融中心潜在投资者须知

本招股章程补充文件涉及根据迪拜金融服务管理局（“DFSA”）的发售证券规则提出的豁免要约。本招股章程补充文件仅拟分发给DFSA《发售证券规则》规定类型的人员。不得交付给任何其他人，或由任何其他人依赖。DFSA没有责任审查或核实与豁免要约有关的任何文件。DFSA没有批准本招股说明书补充，也没有采取措施核实此处列出的信息，也没有对招股说明书补充负责。本招股章程补充文件所涉及的票据可能缺乏流动性和/或其转售受到限制。所发售票据的潜在购买者应自行对票据进行尽职调查。如不理解本招募说明书补充说明的内容，应咨询授权财务顾问。

关于其在迪拜国际金融中心（“DIFC”）的使用，本招股说明书补充文件严格保密，正在分发给数量有限的投资者，不得提供给原始收件人以外的任何其他人，不得复制或用于任何其他目的。票据中的权益不得在DIFC中直接或间接向公众发售或出售。

 

S-35

前景

英特尔公司

债务证券

普通股

优先股

认股权证

存管股份

购买合同

单位

我们或出售证券持有人可不时提出出售债务证券、普通股、优先股、认股权证、存托股、购买合同或单位。每次我们或出售证券持有人根据本招股说明书出售证券时，我们将提供本招股说明书的补充文件，其中包含有关此次发行的具体信息和所发行证券的具体条款。在您投资于我们的证券之前，您应该仔细阅读本招股说明书、适用的招股说明书补充文件、由我们或代表我们为该发行准备的任何相关的免费编写的招股说明书以及我们通过引用纳入的任何文件。

我们的普通股在纳斯达克全球精选市场上市^®在代码“INTC”下。”

投资我们的证券涉及高度风险。请参阅我们向美国证券交易委员会提交的文件和适用的招股说明书补充文件中的“风险因素”部分。

 

 

美国证券交易委员会和任何州证券委员会都没有批准或不批准这些证券，也没有确定本招股说明书是否真实或完整。任何相反的陈述都是刑事犯罪。

 

 

本招股说明书的日期为2026年1月23日。

如果您在出售要约或购买要约招揽的司法管辖区，本文件提供的证券是非法的，或者如果您是指挥这些类型的活动是非法的人，那么本文件中提出的要约不适用于您。本文件中包含的信息仅代表截至本文件日期的信息，除非该信息特别指出另一个日期适用。

目 录

 

		页
关于这个前景			二、
公司			1
前瞻性陈述			1
风险因素			2
收益用途			2
债务证券的描述			2
资本存量说明			8
其他证券的说明			9
分配计划			10
出售证券持有人			11
法律事项			11
专家			11
在哪里可以找到更多信息			11
按参考纳入某些文件			12

 

i

经计算（如不是十二个30天月的360天年度）；（x）该等债务证券的本金及利息或额外金额（如有的话）将予支付的地点；（xi）任何赎回或偿债基金条文；（xii）该等债务证券的面额；（xiii）该等债务证券持有人将该等债务证券转换为其他证券或财产的任何权利；（xiv）支付本金或任何溢价的条款（如有的话），此类债务证券的利息或额外金额将以美元以外的货币支付；（xv）可参照指数、公式、财务或经济计量或其他方法确定此类债务证券的本金或任何溢价、利息或额外金额的支付金额的条款（如有）；（xvi）如果不是本协议的本金金额，则此类债务证券的本金金额将在宣布加速到期时支付或可在破产中证明的部分；（xvii）任何删除，对违约事件或契诺的修改或增补及其补救措施；（xviii）该等债务证券是否会受到法律撤销或契诺撤销的规限，以及受契诺撤销规限的契诺的任何变更，以及抵偿及解除条文的任何删除、或修改或增补；（xix）该等债务证券在行使认股权证时是否可发行，以及条款（如有）；（xx）基础契约下的受托人及任何认证或付款代理人以外的任何受托人，有关该等债务证券的转让代理人或登记处或任何其他代理人；（xxi）该等债务证券将从属于公司其他债务的条款（如有）；及（xxii）该等债务证券的任何其他特定条款，以及有关该等债务证券的契约的任何其他删除、修改或补充。

债务证券可以按照债务证券和募集说明书补充文件中规定的方式、地点和限制提出交换、转换或转让。此类服务将免费提供，但与此相关的任何应缴税款或其他政府收费除外，但须遵守契约中规定的限制。

契约不包含任何契约或其他特定条款，在发生高杠杆交易或公司控制权变更时为债务证券持有人提供保护，但下文“——资产的合并、合并和出售”中所述的有限范围除外。公司注册证书还载有其他可能阻止或限制控制权变更的规定。见下文“股本说明”。

修改及放弃

契约规定，公司和适用的受托人可就契约和适用的补充契约作出补充，以增加或以任何方式改变或消除契约的任何规定，或以任何方式修改一系列债务证券持有人在契约或该系列债务证券下的权利，经根据该等契约发行的受补充契约影响的未偿债务证券的本金金额多数（或为特定系列债务证券规定的其他金额）持有人同意，作为单一类别进行投票；但未经受此影响的每项此类未偿债务证券的持有人同意，除其他外，任何此类补充契约不得：（a）更改该等债务证券的本金或任何溢价、利息或额外金额的规定期限，或减少其本金金额，或降低利率或其任何额外金额，或降低赎回时应付的任何溢价，或降低原发行折扣发行的债务证券的到期加速时到期应付的债务证券本金金额或其可在破产中证明的金额，或更改赎回条款或对持有人可选择的偿还权产生不利影响，或更改本金或任何溢价的支付地点或货币，与任何债务证券有关的利息或额外金额须予支付，或损害任何债务证券持有人在债务证券规定的到期日或之后（或，在赎回的情况下，在赎回日期或之后）提起诉讼以强制执行付款的权利，或（如果此类债务证券就此作出规定，则持有人在偿还日期或之后选择的任何偿还权，（b）减少任何系列的未偿债务证券的百分比，任何该等补充契约须取得其持有人的同意，或同意

 

3

其持有人须作出任何放弃或减少投票所需的法定人数；（c）经持有人同意修改该等契约有关补充契约的各节的任何条文、放弃过去的违约或放弃某些契约，除非增加任何此类百分比或规定未经受其影响的每一未偿债务证券的持有人同意不得修改或放弃此类契约的某些其他条款；或（d）根据此类适用的债务证券的条款作出对将任何债务证券转换为或交换为普通股或其他证券、现金或其他财产的权利产生不利影响的任何变更。

契约规定，变更或取消仅为一个或多个特定系列债务证券的利益而明示列入的任何契约或契约的其他规定，或修改该系列债务证券持有人就该等契约或其他规定所享有的权利的补充契约，应被视为不影响任何其他系列债务证券持有人在契约下的权利。

契约规定，公司及适用的受托人可不经根据契约发行的任何系列债务证券的持有人同意，为以下任何目的订立额外补充契约：（1）证明另一人继承公司及任何该等承继人在该等契约及根据该等契约发行的债务证券中承担公司的契诺；（2）补充公司的契诺或交出根据该契约授予公司的任何权利或权力；（3）确立根据该契约发行的债务证券的形式和条款；（4）证明并就根据该契约发行的一系列或多于一系列债务证券就该契约项下的继任受托人作出规定，或就该契约项下的信托由多于一名受托人管理作出规定或提供便利；（5）纠正任何歧义，更正或补充契约中可能有缺陷或与契约的任何其他条款不一致的任何条款，或就该契约下产生的事项或问题作出任何其他条款，而该等事项或问题不得在任何重大方面对根据该契约发行的任何系列未偿债务证券的持有人的利益产生不利影响；（6）增加、删除或修订关于授权金额、发行条款或目的的条件、限制和限制，契约项下债务证券的认证和交付；（7）就全部或任何系列债务证券增加任何额外的违约事件；（8）补充契约的任何必要条款，以允许或便利任何系列债务证券的撤销和解除，前提是此类行动不会在任何重大方面对该系列未偿债务证券或任何其他债务证券的任何持有人的利益产生不利影响；（9）就任何系列债务证券持有人的转换或交换权利作出规定；（10）修订或补充此类契约或任何补充契约中包含的任何规定，前提是此类修订或补充不得对当时未偿债务证券持有人的利益产生重大不利影响；或（11）根据1939年《信托契约法》对此类契约进行限定。

违约事件

除非在任何招股章程补充文件中另有规定，以下将是根据契约就根据其发行的每一系列债务证券而发生的违约事件：（a）违约支付本金（或溢价，如有）或与该等本金或溢价有关的任何额外金额就任何系列根据契约未偿债务证券而发生的违约，当该等本金或溢价，或与该等额外金额有关时，到期应付；（b）违约支付契约项下任何一系列未偿债务证券到期时的任何利息或与该等利息有关的任何额外金额，并将该违约持续30天；（c）任何偿债基金付款的存款（如有的话）在该等系列的任何债务证券的条款到期时发生违约，受该系列任何债务证券可能指明的任何补救期规限；（d）未能履行该等契约或该等债务证券所载公司的任何其他契诺或保证，以及该违约在适用受托人或该系列债务证券当时未偿还债务证券本金总额不少于25%的持有人发出书面通知后持续90天；（e）公司的某些破产、无力偿债或重组事件；及（f）补充契约中规定的任何其他违约事件与

 

4

关于特定系列的债务证券。如上述（e）条所指明的违约以外的违约事件就任何系列该等债务证券发生并持续发生，则适用的受托人或持有该系列当时未偿还债务证券本金总额不少于25%（每个该等系列作为单独类别）的持有人可宣布该系列的本金（或在贴现债务证券的情况下，其条款所指明的金额）立即到期应付。如果上述（e）中所述的违约事件发生并仍在继续，则该系列的本金和应计利息（或，在贴现债务证券的情况下，其条款中规定的金额）应立即到期并成为应付，而无需任何持有人或适用的受托人采取行动。此类契约项下特定系列债务证券的任何违约事件可由该系列未偿债务证券本金总额多数的持有人（作为类别投票）放弃，但在每种情况下未能支付此类系列债务证券的本金或溢价、利息或额外金额（如有）或与契诺或条款有关的违约除外，未经受此影响的每个持有人同意不得修改或修订。

契约规定，如果适用的受托人善意地确定这样做符合持有人的最佳利益，则适用的受托人可以不通知持有人任何系列债务证券的任何违约（但在支付债务证券的本金或利息或溢价（如有）或偿债基金付款（如有）方面除外）。

该契约载有一项条款，规定适用的受托人有权在应该等持有人的要求继续行使该等契约项下的任何权利或权力之前获得持有人的赔偿。契约规定，任何系列的当时未偿还债务证券的本金总额占多数的持有人，可指示为适用的受托人可获得的任何补救而进行任何程序的时间、方法和地点，或就该系列的债务证券行使授予适用的受托人的任何信托或权力的时间、方法和地点；但（a）该指示不与任何法律规则或与契约或与契约下任何系列的债务证券相冲突，（b）适用的受托人可采取适用的受托人认为适当但与该指示并无抵触的任何其他行动，而（c）该指示并无不当损害该系列债务证券的其他持有人未加入该行动的权利。任何系列的任何债务证券的持有人均无权就契约提起任何程序，除非满足某些先决条件，包括但不限于该等系列债务证券的持有人当时根据该契约未偿付的本金总额不少于25%向适用的受托人提出书面请求，以行使其在该契约下的权力，赔偿适用的受托人并给予适用的受托人采取行动的合理机会。债务证券的持有人有绝对权利在该债务证券规定的相应期限或期限到期时收取本金、溢价（如有）和利息，并对其提起强制执行诉讼。

合并、合并及出售资产

契约规定，公司不得与任何人合并、合并或出售、转让或租赁其全部或几乎全部资产以及其附属公司的财产和资产及财产（作为一个整体），除非继承人是根据美国或其任何州或哥伦比亚特区的法律组建的公司或有限责任公司，并根据该契约承担公司对根据该契约发行的债务证券的义务，并且在该契约生效后没有违约事件，也没有任何事件，通知或时间推移或两者兼而有之后，将成为违约事件，应已发生并正在继续，并满足一定的单证条件。

某些盟约

存在。除“—合并、合并和出售资产”项下允许的情况外，该契约要求公司做或促使做一切必要的事情，以维护和保持其公司存在、权利（通过公司注册证书、章程和法规）和特许经营权（通过公司注册证书、章程和法规）并使之生效；前提是，

 

5

然而，如果公司确定在开展业务时不再需要保留任何权利或特许经营权，则公司将无需保留任何权利或特许经营权。

原始发行折扣的计算。公司应在每个自然年度结束时迅速向适用的受托人提交书面通知，具体说明在该年度结束时应计未偿债务证券的原始发行折扣金额以及根据经修订的1986年《国内税收法》可能相关的任何其他具体信息。

附加盟约。本公司有关任何系列债务证券的任何额外契诺将载于与其有关的招股章程补充文件。

转换权

债务证券可转换为普通股或优先股的条款和条件（如有）将在相关的适用招股说明书补充文件中列出。这些条款将包括转换价格（或其计算方式）、转换期、转换是否由持有人或公司选择的规定、需要调整转换价格的事件以及在赎回此类债务证券时影响转换的规定以及转换的任何限制。

赎回；持有人选择回购；偿债基金

（i）债务证券可由公司选择赎回、（ii）债务证券持有人可促使公司购回该等债务证券或（iii）债务证券受任何偿债基金规限的条款及条件（如有）将载于与其有关的适用招股章程补充文件。

公开市场回购

本公司或本公司任何关联公司可随时或不时在公开市场或其他方式回购任何债务证券。该等债务证券可由本公司或本公司的有关联属公司选择持有、转售或交还适用的受托人注销。

解除、法律失责及契约失责

契约规定，就根据其发行的每一系列债务证券而言，公司可终止其在该系列的该等债务证券和该系列债务证券的该等契约项下的义务，条件是：（i）（a）除某些例外情况外，先前认证和交付的该系列的所有债务证券已被适用的受托人接受注销，或（b）先前未交付给适用的受托人注销的该系列的所有债务证券（x）已到期应付，（y）将于一年内按其指明的到期日到期及应付，或（z）如可赎回，则将根据适用受托人对发出赎回通知感到满意的安排于一年内被要求赎回，而如属上述（x）、（y）及（z）条，公司以信托方式向适用受托人存放足以支付本金及任何溢价及利息的款项，以及与以下有关的任何额外款项，该等系列的债务证券截至存款日期（如属已到期应付的债务证券）或截至到期或赎回日期（视属何情况而定），（ii）公司已就该系列的未偿还债务证券支付或安排支付公司根据该等契约应付的所有其他款项，及（iii）公司向适用的受托人交付高级人员证明书及大律师意见，在每宗个案中，述明就该系列债务证券而言，该等契约中规定的与满足及解除该等契约有关的所有先决条件均已获遵守。尽管任何系列债务证券的契约已获满足及解除，但公司的赔偿、补偿及赔偿义务

 

6

契约下的适用受托人应存续。如款项已根据上文第（i）（b）条存放于适用的受托人，则公司就该等系列的债务证券有义务执行及交付该等系列的债务证券以供认证、就该等系列的债务证券维持办事处或代理机构、以信托方式持有以供支付的款项、登记该等系列的债务证券的转让或交换、交付该等系列的债务证券以供替换或注销、支付额外款项（如有），就契约所设想的此类证券（但仅限于此类额外金额超过就此类额外金额存入的金额）以及就将此类债务证券转换或交换为普通股或其他证券的任何权利而言，现金或其他财产应在此类清偿和解除后继续有效。

契约规定，公司（i）将被视为已支付并将被解除与任何系列根据其发行的债务证券有关的任何及所有义务，除下文所述者外，该等契约的规定将不再对该系列的债务证券有效（“法律失效”），且（ii）可能未遵守该等契约的任何条款、规定、契诺或条件，而根据有关该系列未偿还债务证券的“—违约事件”第一款（d）项，该等遗漏应被视为不属于违约事件（“契约失效”）；但以下条件应已满足，其中包括：（a）公司已不可撤销地以信托方式存放于适用的受托人，作为支付该系列债务证券本金和利息的信托资金、资金或美国政府债务或其组合的充足资金，国家认可的独立公共会计师事务所认为，在不考虑任何再投资的情况下，在向适用的受托人交付的书面证明中表示，支付和解除该系列未偿债务证券的本金和溢价（如有）利息（如有）至到期；（b）该等法律上的撤销或契约撤销将不会导致违反或违反，或构成违约，公司作为一方或受其约束的该等契约或任何其他重要协议或文书；（c）该等系列的该等债务证券不应发生违约，且在该存款日期仍在继续；（d）公司应已向该受托人交付一份大律师意见，即该系列债务证券的持有人将不确认收入，因公司根据该契约的本条款行使其选择权而产生的联邦所得税收益或损失，将按相同金额、相同方式和相同时间缴纳联邦所得税，如果该等法律撤销或契约撤销（如适用）并未发生，则应如此；及（e）公司已向适用的受托人交付高级职员证书和大律师意见，在每宗个案中，述明该等契约中规定的与所设想的法定失效或契约失效有关的所有先决条件均已获遵守。在根据上文第（i）条作出法律上的撤销后，公司有义务执行及交付该等系列的债务证券以作认证、就该等系列的债务证券维持办事处或代理机构、以信托方式持有款项以作支付、登记该等系列的债务证券的转让或交换、交付该等系列的债务证券以作替换或将予注销、补偿及赔偿适用的受托人及委任继任受托人，及其追讨适用的受托人所持超额款项的权利应继续有效，直至该等债务证券不再未偿还为止。在该等债务证券不再未偿还后，在根据上文第（i）条发生法定撤销的情况下，只有公司对适用的受托人的赔偿和赔偿义务及其收回适用的受托人所持有的超额款项的权利仍然有效。

适用法律

契约规定，债务证券和契约将受纽约州法律管辖并按其解释。

关于受托人

除非适用的招股章程补充文件中另有规定，基础契约下的受托人为契约下的受托人。

 

7

$6,500,000,000

 

 

英特尔公司

2031年到期的1,000，000,000美元4.650%优先票据

2033年到期的1,000，000,000美元5.000%优先票据

2036年到期的2,250，000,000美元5.300%优先票据

2056年到期的1,750，000,000美元6.125%优先票据

2066年到期的500,000，000美元6.200%优先票据

 

 

 

招股章程补充

 

 

 

2026年4月27日

 

 

联合账簿管理人

 

花旗集团				摩根大通
巴克莱银行		美银证券		德意志银行证券

 

高盛 Sachs & Co. LLC				摩根士丹利

共同管理人

 

法国巴黎银行		瑞穗		加拿大皇家银行资本市场		道明证券		富国银行证券

 

德国商业银行		法国农业信贷银行CIB		工行标准银行		NatWest		华侨银行		渣打银行

 

Academy Securities		循环资本市场		西伯特·威廉姆斯 Shank