| 附件 99.1比率的计算 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
固定利率债务占总债务的百分比(1)(2)
|
|||||||||||||||||||||||
| 百万美元 |
截至12月31日止年度，2025
|
2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
| 债务总额 | $ | 39,973 | $ | 38,424 | $ | 39,345 | |||||||||||||||||
| 公允价值调整 | 15 | 40 | 62 | ||||||||||||||||||||
| 递延债务成本 | 157 | 152 | 160 | ||||||||||||||||||||
| 公允价值调整和递延债务成本前的债务 | $ | 40,145 | $ | 38,616 | $ | 39,567 | |||||||||||||||||
| 固定利率债 | $ | 38,847 | $ | 37,013 | $ | 37,816 | |||||||||||||||||
| 固定利率债务占总债务的百分比 | 97 | % | 96 | % | 96 | % | |||||||||||||||||
(1)基于债务义务前的公允价值套期保值调整和递延债务成本的影响。这些影响被排除在外，因为它们对到期债务没有影响。见债务融资合并财务报表附注。
(2)包括利率互换的影响。
|
外币计价债务占总债务的百分比(1)
|
|||||||||||||||||||||||
| 百万美元 |
截至12月31日止年度，2025
|
2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
| 债务总额 | $ | 39,973 | $ | 38,424 | $ | 39,345 | |||||||||||||||||
| 公允价值调整 | 15 | 40 | 62 | ||||||||||||||||||||
| 递延债务成本 | 157 | 152 | $ | 160 | |||||||||||||||||||
| 公允价值调整和递延债务成本前的债务 | $ | 40,145 | $ | 38,616 | $ | 39,567 | |||||||||||||||||
| 外币计价债务 | $ | 15,614 | $ | 13,192 | $ | 15,087 | |||||||||||||||||
| 外币计价债务占总债务的百分比 | 39 | % | 34 | % | 38 | % | |||||||||||||||||
(1)基于债务义务前的公允价值套期保值调整和递延债务成本的影响。这些影响被排除在外，因为它们对到期债务没有影响。见债务融资合并财务报表附注。
|
总债务占总资本化的百分比(1)(2)
|
|||||||||||||||||||||||
| 百万美元 |
截至12月31日止年度，2025
|
2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
| 债务总额 | $ | 39,973 | $ | 38,424 | $ | 39,345 | |||||||||||||||||
| 公允价值调整 | 15 | 40 | 62 | ||||||||||||||||||||
| 递延债务成本 | 157 | 152 | 160 | ||||||||||||||||||||
| 公允价值调整和递延债务成本前的债务 | $ | 40,145 | $ | 38,616 | $ | 39,567 | |||||||||||||||||
| 总资本 | $ | 38,354 | $ | 34,819 | $ | 34,860 | |||||||||||||||||
| 总债务占总资本的百分比 | 105 | % | 111 | % | 114 | % | |||||||||||||||||
(1)基于债务义务前的公允价值套期保值调整和递延债务成本的影响。这些影响被排除在外，因为它们对到期债务没有影响。见债务融资合并财务报表附注。
（2）资本总额为公允价值调整和递延债务成本前的债务、股东权益合计。
|
运营提供的现金占总债务的百分比(1)
|
|||||||||||||||||||||||
| 百万美元 |
截至12月31日止年度，2025
|
2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
| 债务总额 | $ | 39,973 | $ | 38,424 | $ | 39,345 | |||||||||||||||||
| 公允价值调整 | 15 | 40 | 62 | ||||||||||||||||||||
| 递延债务成本 | 157 | 152 | 160 | ||||||||||||||||||||
| 公允价值调整和递延债务成本前的债务 | $ | 40,145 | $ | 38,616 | $ | 39,567 | |||||||||||||||||
| 经营活动提供的现金 | $ | 10,551 | $ | 9,447 | $ | 9,612 | |||||||||||||||||
| 运营提供的现金占总债务的百分比 | 26 | % | 24 | % | 24 | % | |||||||||||||||||
(1)基于债务义务前的公允价值套期保值调整和递延债务成本的影响。这些影响被排除在外，因为它们对到期债务没有影响。见债务融资合并财务报表附注。
| 自由现金流和自由现金流折算率 | |||||||||||||||||||||||
| 百万美元 |
截至12月31日止年度，2025
|
2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||
| 经营活动提供的现金 | $ | 10,551 | $ | 9,447 | $ | 9,612 | |||||||||||||||||
| 减：资本支出 | 3,365 | 2,775 | 2,357 | ||||||||||||||||||||
| 自由现金流 | $ | 7,186 | $ | 6,672 | $ | 7,255 | |||||||||||||||||
| 除以：净收益 | 8,563 | 8,223 | 8,469 | ||||||||||||||||||||
| 自由现金流转换率 | 84 | % | 81 | % | 86 | % | |||||||||||||||||
|
投资资本税后回报率 （百万美元）
|
||||||||||||||||||||||||||
| 分子 |
截至12月31日止年度，2025
|
2024 | 2023 | |||||||||||||||||||||||
| 营业收入 | $ | 12,393 | $ | 11,712 | $ | 11,647 | ||||||||||||||||||||
|
加：营业外收入（费用）
|
87 | 139 | 236 | |||||||||||||||||||||||
| 息税前利润 | $ | 12,479 | $ | 11,851 | $ | 11,883 | ||||||||||||||||||||
|
加：减值和其他费用（收益），净额
|
229 | 291 | 362 | |||||||||||||||||||||||
|
加：经营租赁利息(1)
|
611 | 556 | 505 | |||||||||||||||||||||||
|
减：所得税(2)
|
2,854 | 2,603 | 2,512 | |||||||||||||||||||||||
| 税后净营业收入 | $ | 10,465 | $ | 10,095 | $ | 10,238 | ||||||||||||||||||||
| 分母 |
截至12月31日止年度，2025
|
2024 | 2023 | |||||||||||||||||||||||
|
加：平均股东权益（赤字）(3)
|
$ | (2,542) | $ | (4,658) | $ | (5,084) | ||||||||||||||||||||
|
加：平均流动和长期债务(3)
|
40,396 | 38,476 | 37,365 | |||||||||||||||||||||||
|
加：平均流动和长期租赁负债(3)
|
14,419 | 13,584 | 12,944 | |||||||||||||||||||||||
|
减：现金及等价物
|
(774) | (1,085) | (4,579) | |||||||||||||||||||||||
| 平均投入资本 | $ | 51,500 | $ | 46,317 | $ | 40,645 | ||||||||||||||||||||
| 投资资本回报率 | 20 | % | 22 | % | 25 | % | ||||||||||||||||||||
(1)经营租赁利息乃使用截至2025年、2024年及2023年12月31日止年度的短期及长期租赁负债金额分别乘以4.2%、4.1%及3.9%计算。这些利率代表公司用于租赁的加权平均贴现率，代表在特定货币环境下公司在租赁期限内以抵押方式借款的利率估计。
(2)使用列报的每一年的有效所得税率计算得出。这些金额分别使用截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日止年度的非美国通用会计准则税率21.4%、20.5%和19.7%计算得出。
(3)列报的每一年的金额计算为前四个季度每个季度的简单平均值。