附件 99.1
萨万通金控，Inc.宣布财政
2024年第四季度、全年财务业绩
宾夕法尼亚州斯特劳兹堡– 2024年10月23日— 萨万通金控，Inc.（“公司”）（纳斯达克股票代码：ESSA）是ESSA Bank & Trust（“银行”）的控股公司，TERM2 Bank & Trust是一家资产规模达22亿美元的金融机构，在宾夕法尼亚州东部提供全方位服务的商业和零售银行业务、资产管理和信托业务，以及投资服务，该公司今天公布了截至2024年9月30日的第四财季和全年财务业绩。
截至2024年9月30日止三个月的净收入为420万美元，合稀释后每股收益0.44美元，而截至2023年9月30日止三个月的净收入为460万美元，合稀释后每股收益0.47美元。截至2024年9月30日的全年净收益为1700万美元，合稀释后每股收益1.78美元，而截至2023年9月30日的全年净收益为1860万美元，合稀释后每股收益1.91美元。
总裁兼首席执行官Gary S. Olson评论说：“该公司整个2024财年的积极收益结果反映了高效和富有成效的运营、对有纪律的贷款增长的关注以及资产负债表管理。我们的财务业绩推动了股东价值，并支持了公司批准向股东派发有意义的季度现金股息的长期做法。”
“在高利率、经济不确定、贷款活动较上年温和的一年里，保持高质量的贷款是当务之急。通过有纪律的信贷和资产管理，进一步强化资产质量措施。不良贷款与贷款总额和信贷损失准备金与贷款总额的比率有所改善。这一年我们的贷款冲销微不足道。稳健的贷款质量促成了信贷损失准备金的释放。”
“公司的财务实力体现在强劲的资本状况、可用的流动性和审慎的费用管理上。”
“鉴于高利率环境，管理利息支出是整个公司财年的一项重大挑战。尽管与去年同期相比，利息支出显着增加，但迅速调整贷款利率有助于扩大利息收入和更高的收益资产收益率，这部分抵消了更高的利息支出，并有助于缓解利润率压缩。”
“进入新财年，积极的经济趋势和利率下降的前景增加了我们的信心，即贷款和存款都将有增长机会。我们在财务和运营方面处于有利地位，可以满足我们所服务社区的个人和企业的财务需求。”
2024财年第四季度和全年重点
| • | 稳健、高效的运营推动截至2024年9月30日止三个月的平均资产回报率（ROAA）为0.77%，截至2024年9月30日止年度为0.78%。 |
| • | 截至2024年9月30日止三个月的平均股本回报率（ROAE7.28 %）和截至2024年9月30日止年度的7.58%反映了持续的盈利实力和股东价值增长。 |
| • | 2024年第四季度的总利息收入为2610万美元，而2023年第四季度为2510万美元。截至2024年9月30日止年度，总利息收入从截至2023年9月30日止年度的8550万美元增至1.035亿美元，主要反映了资产增长和盈利资产收益率上升。 |
| • | 截至2024年9月30日止三个月，扣除信贷损失拨备后的净利息收入为1450万美元，而截至2023年9月30日止三个月的净利息收入为1530万美元。截至2024年9月30日止年度，扣除信贷损失拨备后的净利息收入为5960万美元，而截至2023年9月30日止年度的净利息收入为6090万美元。2024年的两个时期都反映了信贷损失准备金的释放。 |
| • | 截至2024年9月30日，净贷款总额为17.4亿美元，较上年同期的16.8亿美元增长3.8%，反映出商业房地产、住宅抵押贷款和房屋净值贷款的强劲来源以及由于利率上升导致的提前还款速度放缓。 |
| • | 贷款活动的突出表现是，商业房地产贷款从2023年9月30日的8.22亿美元增长7.6%至2024年9月30日的8.846亿美元。同期，住宅抵押贷款组合从7.133亿美元增长1.2%至7.215亿美元。 |
| • | 资产质量保持强劲，截至2024年9月30日，不良资产与总资产的比率为0.58%，而2023年9月30日为0.63%。截至2024年9月30日，贷款总额的信贷损失准备金为0.87%，而2023年9月30日为1.09%。 |
| • | 截至2024年9月30日，存款总额为16.3亿美元，成本较低的核心存款占存款总额的64.3%。截至2024年9月30日，未投保存款占存款总额的30%，其中包括约2.049亿美元的完全抵押市政存款。 |
| • | 该行继续展现财务实力，于2024年9月30日的一级资本比率为10.01%。 |
| • | 截至2024年9月30日，股东权益总额增至2.304亿美元，而2023年9月30日为2.197亿美元。截至2024年9月30日，每股有形账面价值从2023年9月30日的19.80美元升至21.40美元。 |
财政第四季度和2024年全年损益表审查
2024财年第四季度的总利息收入为2610万美元，而去年同期为2510万美元，反映出资产增长和平均生息资产总收益率从4.79%上升至5.04%。2024财年全年的总利息收入为1.035亿美元，而去年同期为8550万美元，反映了资产增长和平均生息资产总收益率从4.51%上升至4.98%。
2024年第四季度利息支出为1170万美元，2023年同期为950万美元，反映出存款和短期借款利率上升。2024财年第四季度，该公司的有息负债成本为2.83%，而2023财年同季度为2.26%。
2024年全年利息支出为4520万美元，2023年同期为2390万美元。2024财年公司有息负债成本为2.70%，2023财年为1.61%。与2023财年同期相比，2024财年全年的平均有息负债增至1.798亿美元。
2024年第四季度扣除（解除）信贷损失准备金后的净利息收入为1450万美元，而2023年第四季度为1530万美元。2024财年第四季度释放了12万美元的信贷损失，而2023年同季度的拨备为25万美元。这一释放主要是由于贷款组合中的预期信贷损失减少，包括未提供资金
承诺。2024年全年扣除（解除）信贷损失拨备后的净利息收入为5960万美元，低于2023年全年的6090万美元。2024财年释放了140万美元的信贷损失，而2023年全年的拨备为70万美元，这主要是由于贷款组合中的预期信贷损失减少，包括未提供资金的贷款承诺。
2024年第四季度净息差为2.79%，而2023财年同期为2.97%。2024年全年的净息差为2.80%，而2023财年同期的净息差为3.24%。
2024年第四季度非利息收入为210万美元，上年同期为200万美元。手续费收入的减少被银行拥有的人寿保险收益的增加所抵消。2024年全年非利息收入为820万美元，而2023年全年为790万美元。手续费收入的减少被出售贷款的收益、银行拥有的人寿保险收益和其他收入的增加所抵消。
2024年第四季度和2023年第四季度的非利息支出分别为1150万美元。专业费用和止赎房地产费用的减少被薪酬和员工福利、占用和设备以及数据处理费用的增加所抵消。2024年全年非利息支出为4690万美元，2023年全年为4570万美元。这一增长主要是由于薪酬和员工福利、占用和设备、数据处理和FDIC保险的增加部分被专业费用的下降所抵消。
资产负债表、资产质量和资本充足率审查
截至2024年9月30日，总资产为22亿美元，而2023年9月30日为23亿美元。减少1.055亿美元，即4.6%，主要反映了可供出售的投资证券以及现金和现金等价物总额的减少，部分被未偿贷款净额总额的增长所抵消。
与2023年9月30日相比，2024年9月30日可供出售的投资证券减少了1.182亿美元。减少的主要原因是2023年用于抵押公共存款的短期美国国债到期。2024年的类似存款以FHLBANK Pittsburgh的信用证作抵押。
截至2024年9月30日，净贷款总额为17.4亿美元，高于2023年9月30日的16.8亿美元。截至2024年9月30日，住宅房地产贷款为7.215亿美元，而2023年9月30日为7.133亿美元。在截至2024年9月30日的财年中，该公司出售了1980万美元的抵押贷款。
截至2024年9月30日，商业房地产贷款增至8.846亿美元，而2023年9月30日为8.22亿美元。商业贷款（主要是商业和工业贷款）为3680万美元，而2023年9月30日为4810万美元。截至2024年9月30日，向州和政治分区提供的贷款为4860万美元，而2023年9月30日为4810万美元。
截至2024年9月30日，不良资产为1280万美元，占总资产的0.58%，而截至2023年9月30日，不良资产为1440万美元，占总资产的0.63%。截至2024年9月30日，贷款总额的信贷损失准备为0.87%，而2023年9月30日为1.09%。
截至2024年9月30日，存款总额为16.3亿美元，而2023年9月30日为16.6亿美元。截至2024年9月30日，核心存款（活期、储蓄和货币市场账户）为10.5亿美元，占存款总额的64.3%，而截至2023年9月30日，核心存款为11.6亿美元，占存款总额的69.7%。截至2024年9月30日，无息活期账户为2.566亿美元，比2023年9月30日下降8.5%。计息活期账户下降9.8%，至3.127亿美元。截至2024年9月30日，货币市场账户为3.346亿美元，较2023年9月30日下降8.8%。与2023年9月30日相比，截至2024年9月30日，存款证增加7810万美元，或15.5%，至5.821亿美元。存款证中包括2.52亿美元的经纪存单。借款总额从2023年9月30日的3.747亿美元降至2024年9月30日的2.90亿美元。
该行保持强劲的资本状况，截至2024年9月30日，一级资本比率为10.01%，超过资本充足机构的监管标准。股东权益总额从2023年9月30日的2.197亿美元增加1070万美元至2024年9月30日的2.304亿美元，主要反映了净收入和累计其他综合亏损的减少，部分被支付给股东的股息和回购普通股所抵消。截至2024年9月30日，每股有形账面价值为21.40美元，而2023年9月30日为19.80美元。
关于公司：萨万通金控，Inc.是公司于1916年组建的全资子公司ESSA银行信托的控股公司。该公司总资产达22亿美元，在Lehigh Valley、Greater Pocono、Scranton/Wilkes-Barre和费城郊区拥有21个社区办事处。ESSA Bank & Trust提供全方位的商业和零售金融服务、资产管理和信托服务，通过阿默普莱斯金融金融机构集团提供投资服务，并通过ESSA Advisory Services，LLC提供保险福利服务。萨万通金控 Inc.股票在纳斯达克全球市场（SM）的交易代码为“ESSA”。”
前瞻性陈述
此处包含的某些陈述属于1933年《证券法》第27A条和1934年《证券交易法》第21E条含义内的“前瞻性陈述”。此类前瞻性陈述可以通过参考一个或多个未来时期，或通过使用前瞻性术语来识别，例如“可能”、“将”、“相信”、“预期”、“估计”、“预期”、“继续”，或类似的术语或这些术语的变体，或这些术语的否定。前瞻性陈述受到众多风险和不确定性的影响，包括但不限于与经济环境有关的风险和不确定性，特别是与公司经营所在的市场领域、有竞争力的产品和定价、美国政府的财政和货币政策、影响金融机构的政府法规的变化，包括合规成本和资本要求、现行利率的变化、近期银行业的动荡、信用风险管理、资产负债管理、金融和证券市场以及流动性来源的可用性和相关成本，以及我们在年度报告中披露的风险因素，季度报告和当前报告。
该公司希望提醒读者不要过分依赖任何此类前瞻性陈述，这些陈述仅在作出之日起生效。公司谨此告知读者，上述因素可能会影响公司的财务业绩，并可能导致公司未来期间的实际业绩与任何当前报表中就未来期间表达的任何意见或陈述存在重大差异。公司不承担并明确拒绝任何义务公开发布可能对任何前瞻性陈述进行的任何修订的结果，以反映此类陈述日期之后的事件或情况，或反映预期或意外事件的发生。
财务表如下
ESSA银行股份有限公司。和附属
合并资产负债表
（未经审计）
| 9月30日， 2024 |
9月30日， 2023 |
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| （千美元） | ||||||||
| 物业、厂房及设备 |
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| 现金及应收银行款项 |
$ | 38,683 | $ | 39,008 | ||||
| 其他机构有息存款 |
9,897 | 46,394 | ||||||
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| 现金和现金等价物合计 |
48,580 | 85,402 | ||||||
| 可供出售的投资证券，按公允价值 |
215,869 | 334,056 | ||||||
| 持有至到期的投资证券，按摊余成本 |
||||||||
| （扣除信贷损失备抵0美元） |
47,378 | 52,242 | ||||||
| 贷款，持有待售 |
— | 250 | ||||||
| 应收贷款（扣除信贷损失准备金15306美元和18525美元） |
1,744,284 | 1,680,525 | ||||||
| 监管股票，按成本 |
18,750 | 17,890 | ||||||
| 房地和设备，净额 |
11,253 | 12,913 | ||||||
| 银行系寿险 |
39,571 | 39,026 | ||||||
| 止赎房产 |
3,195 | 3,311 | ||||||
| 无形资产，净值 |
— | 91 | ||||||
| 商誉 |
13,801 | 13,801 | ||||||
| 递延所得税 |
3,889 | 6,877 | ||||||
| 衍生及对冲资产 |
8,203 | 19,662 | ||||||
| 其他资产 |
32,944 | 27,200 | ||||||
|
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| 总资产 |
$ | 2,187,717 | $ | 2,293,246 | ||||
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| 负债 |
||||||||
| 存款 |
$ | 1,629,051 | $ | 1,661,016 | ||||
| 短期借款 |
280,000 | 374,652 | ||||||
| 其他借款 |
10,000 | — | ||||||
| 借款人为税收和保险垫付的款项 |
6,870 | 6,550 | ||||||
| 衍生及对冲负债 |
9,183 | 9,579 | ||||||
| 其他负债 |
22,192 | 21,741 | ||||||
|
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| 负债总额 |
1,957,296 | 2,073,538 | ||||||
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| 股东权益 |
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| 普通股 |
181 | 181 | ||||||
| 额外实收资本 |
183,073 | 182,681 | ||||||
| 员工持股计划（“ESOP”）持有的未分配普通股 |
(5,557 | ) | (6,009 | ) | ||||
| 留存收益 |
163,473 | 151,856 | ||||||
| 库存股票，按成本 |
(104,184 | ) | (99,508 | ) | ||||
| 累计其他综合损失 |
(6,565 | ) | (9,493 | ) | ||||
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| 总股东权益 |
230,421 | 219,708 | ||||||
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| 负债总额和股东权益 |
$ | 2,187,717 | $ | 2,293,246 | ||||
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ESSA银行股份有限公司。和附属
合并经营报表
（未经审计）
| 截至9月30日的三个月， | 截至9月30日的年度， | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| （单位：千美元，每股数据除外） | ||||||||||||||||
| 利息收入 |
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| 应收贷款，包括费用 |
$ | 22,585 | $ | 20,608 | $ | 87,688 | $ | 73,329 | ||||||||
| 投资证券： |
||||||||||||||||
| 应课税 |
2,551 | 3,486 | 11,752 | 9,834 | ||||||||||||
| 免征联邦所得税 |
10 | 10 | 42 | 42 | ||||||||||||
| 其他投资收益 |
909 | 957 | 3,975 | 2,294 | ||||||||||||
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| 总利息收入 |
26,055 | 25,061 | 103,457 | 85,499 | ||||||||||||
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| 利息支出 |
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| 存款 |
9,297 | 6,666 | 33,322 | 17,399 | ||||||||||||
| 短期借款 |
2,217 | 2,855 | 11,317 | 6,546 | ||||||||||||
| 其他借款 |
145 | — | 539 | — | ||||||||||||
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| 总利息支出 |
11,659 | 9,521 | 45,178 | 23,945 | ||||||||||||
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| 净利息收入 |
14,396 | 15,540 | 58,279 | 61,554 | ||||||||||||
| （解除）信用损失准备 |
(120 | ) | 250 | (1,360 | ) | 700 | ||||||||||
|
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| 信贷损失拨备（解除）后净利息收入 |
14,516 | 15,290 | 59,639 | 60,854 | ||||||||||||
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| 非利息收入 |
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| 存款账户服务费 |
719 | 732 | 2,808 | 3,075 | ||||||||||||
| 服务收费和贷款费用 |
350 | 365 | 1,331 | 1,350 | ||||||||||||
| 贷款互换费用 |
36 | 125 | 163 | 263 | ||||||||||||
| 股本证券未实现亏损 |
— | — | (6 | ) | (4 | ) | ||||||||||
| 信托及投资费 |
429 | 409 | 1,640 | 1,640 | ||||||||||||
| 出售投资损失，净额 |
— | (121 | ) | — | (121 | ) | ||||||||||
| 出售贷款收益，净额 |
87 | 75 | 375 | 172 | ||||||||||||
| 银行自有寿险收益 |
279 | 204 | 931 | 786 | ||||||||||||
| 保险佣金 |
132 | 125 | 527 | 584 | ||||||||||||
| 其他 |
88 | 69 | 435 | 161 | ||||||||||||
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| 非利息收入总额 |
2,120 | 1,983 | 8,204 | 7,906 | ||||||||||||
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| 无息费用 |
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| 薪酬和员工福利 |
6,716 | 6,467 | 26,906 | 26,621 | ||||||||||||
| 占用和设备 |
1,215 | 1,118 | 4,842 | 4,341 | ||||||||||||
| 专业费用 |
1,013 | 1,179 | 4,295 | 4,760 | ||||||||||||
| 数据处理 |
1,333 | 1,213 | 5,399 | 4,910 | ||||||||||||
| 广告 |
189 | 113 | 680 | 648 | ||||||||||||
| 联邦存款保险公司（“FDIC”）保费 |
329 | 330 | 1,638 | 1,078 | ||||||||||||
| 止赎房产 |
— | 235 | 101 | 231 | ||||||||||||
| 无形资产摊销 |
— | 48 | 91 | 190 | ||||||||||||
| 其他 |
707 | 768 | 2,929 | 2,911 | ||||||||||||
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| 非利息费用总额 |
11,502 | 11,471 | 46,881 | 45,690 | ||||||||||||
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| 所得税前收入 |
5,134 | 5,802 | 20,962 | 23,070 | ||||||||||||
| 所得税 |
955 | 1,173 | 3,970 | 4,494 | ||||||||||||
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| 净收入 |
$ | 4,179 | $ | 4,629 | $ | 16,992 | $ | 18,576 | ||||||||
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| 每股收益： |
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| 基本 |
$ | 0.44 | $ | 0.47 | $ | 1.78 | $ | 1.91 | ||||||||
| 摊薄 |
$ | 0.44 | $ | 0.47 | $ | 1.78 | $ | 1.91 | ||||||||
| 每股股息 |
$ | 0.15 | $ | 0.15 | $ | 0.60 | $ | 0.60 | ||||||||
| 为这三个月 截至9月30日， |
年 截至9月30日， |
|||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| （未经审计） | ||||||||||||||||
| （单位：千美元，每股数据除外） | ||||||||||||||||
| 合并平均余额： |
||||||||||||||||
| 总资产 |
$ | 2,168,605 | $ | 2,193,302 | $ | 2,192,136 | $ | 2,011,329 | ||||||||
| 生息资产总额 |
2,056,158 | 2,077,342 | 2,077,988 | 1,896,988 | ||||||||||||
| 有息负债总额 |
1,638,562 | 1,672,443 | 1,671,205 | 1,491,428 | ||||||||||||
| 股东权益合计 |
228,380 | 221,435 | 224,250 | 219,529 | ||||||||||||
| 每普通股数据： |
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| 平均流通股-基本 |
9,500,178 | 9,750,944 | 9,532,722 | 9,725,204 | ||||||||||||
| 平均流通股-稀释 |
9,503,814 | 9,750,944 | 9,532,722 | 9,725,204 | ||||||||||||
| 帐面价值股份 |
10,123,708 | 10,394,689 | 10,123,708 | 10,394,689 | ||||||||||||
| 净利差： |
2.21 | % | 2.53 | % | 2.28 | % | 2.90 | % | ||||||||
| 净息差： |
2.79 | % | 2.97 | % | 2.80 | % | 3.24 | % | ||||||||
| 联系人： | Gary S. Olson，总裁兼首席执行官 | |
| Corporate Office： | 帕尔默街200号 | |
| 宾夕法尼亚州斯特劳兹堡18360 | ||
| 电话： | (570) 421-0531 |