标准CAIXA，S.A.U。

（como pignorante）/（as pledgor）

y/和

高盛国际

（como parte Garantizada）/（as secured party）

y/和

CAIXABANK，S.A。

（como depositario）/（as custodian）

P ó liza de garant í a financiera pignoraticia sobre acciones de telef ó nica，s.a。

/

Deed（p ó liza）对TELEF ó nica，S.A.股份的金融担保权益。

(1)

CRITERIA CAIXA，S.A.U. una sociedad cuyos datos registrales son los que figuran en la intervenci ó n de la presente p ó liza。Los datos personales de su（s）representative（s），as í como los del poder en virtud del cual comparece（n）son los que figuran en la intervenci ó n de la presente p ó liza（el“Pignorante”）。

(1)

标准CAIXA，S.A.U.一家公司，其注册细节是在本协议的干预中列出的那些。其代表的个人详细资料，以及该等代表所依据的授权委托书的详细资料，均为本协议干预（“质权人”）中载列的内容。

(2)

高盛国际，una sociedad cuyos datos registrales son los que figuran en la intervenci ó n de la presente p ó liza。Los datos personales de su（s）representative（s），as í como los del poder en virtud del cual comparece（n）son los que figuran en la intervenci ó n de la presente p ó liza（la“Parte Garantizada”）。

(2)

GOLDMAN SACHS INTERNATIONAL，a company which registration details are those set out in the intervention herebe。其代表的个人详细信息，以及此类代表所依据的授权委托书的详细信息，均为在本协议的干预（“担保方”）中列出的信息。

(3)

GOLDMAN SACHS INTERNATIONAL，como agente de c á lculo（calculation agent）（el“agente de c á lculo”）。

(3)

高盛国际，作为计算代理（“计算代理”）。

(4)

CAIXABANK，S.A.，una sociedad cuyos datos registrales son los que figuran en la intervenci ó n de la presente p ó liza。Los datos personales de su（s）representative（s），as í como los del poder en virtud del cual comparece（n）son los que figuran en la intervenci ó n de la presente p ó liza（el“Depositario”）。

(4)

CAIXABANK，S.A.，一家注册详情为本文干预中所述的公司。其代表的个人详细信息，以及此类代表所依据的授权委托书的详细信息，均为本协议干预（“托管人”）中列出的信息。

(A)

Que，en fecha 5 de abril de 2024，el Pignorante y la Parte Garantizada han suscrito una confirmaci ó n（tal y como ha sido novada y refundida en cada momento y，en particular en el d í a de hoy，la“Confirmaci ó n”），que supplementa，forma parte de，y est á sujeta al ISDA Master Agreement，junto con su Anexo de Soporte de Cr é dito（Credit Support Annex），suscrito en fecha 16 de diciembre de 2016（el“Contrato M á ster ISDA”，y junto con la

(A)

即于2024年4月5日，出质人与有担保方已订立确认书（经不时修订及重述，特别是于本协议日期的“确认书”），该确认书补充、构成ISDA主协议的一部分，并受ISDA主协议及其日期为2016年12月16日的信贷支持附件（“ISDA主协议”，连同确认书，“协议”）的约束。

(b)

Que en la presente fecha el Pignorante es propietario de，entre otras，185.1 36.784 acciones ordinary que han sido emitidas por Telef ó nica，S.A.（el“emisor”）bajo el c ó digo“ISIN”（N ú mero Internacional de Identificaci ó n de Valores）ES0178430E18 y que est á n admitidas a negociaci ó n en las bolsas de valores de Barcelona，Bilbao，Madrid and Valencia para su contrataci ó n a trav é s del Sistema de Interconexi ó n Burs á til

(b)

截至本报告日期，出质人拥有（其中包括）Telef ó nica，S.A.（“发行人”）发行的“ISIN”（国际证券识别号）代码为ES0178430E18的185,136，784股缴足股款的普通股，目前已获准通过自动报价系统在巴塞罗那、毕尔巴鄂、马德里和巴伦西亚证券交易所上市交易，并存入托管账户（以下定义为该术语）（以下简称“股份”）。

（c）

Que en la presente fecha，el Pignorante es el ú nico y leg í timo titular de las Acciones，libres de toda carga o gravamen，conforme se acredita en el certificado de legitimaci ó n expedo por el Depositario，en su condici ó n de entidad actualmente encargada de la custodia y registro contable de las Acciones Pignoradas（tal y como dicho t é rmino se define a continuaci ó n）en cuanto entidad participante en la Sociedad de Gesti ó n de

（c）

在本协议签署之日，出质人是股份的唯一合法所有人，没有任何留置权、费用或产权负担，如托管人出具的证书所证明，作为目前负责质押股份的保管和记账登记的实体（如下文定义的术语），其身份是Sociedad de Gesti ó n de los Sistemas de Registro，Compensaci ó n y Liquidaci ó n de Valores，S.A.（“Iberclear”）的参与实体。此种证书的副本作为附表（d）附于本文件后。

(D)

Que el Pignorante se ha comprometido frente a la Parte Garantizada，de forma irrevocable e incondicional，otorgar una garant í a financiera pignoraticia sometida a lo establecido en el RDL 5/2005 sobre todas y cada una de las Acciones en el haber de la cuenta de custodia（conjuntamente las“acciones Pignoradas”）en garant í a del í ntegro y puntual pago y cumplimento de las obligaciones Garantizadas（tal y como dicho t é rmino se define en laLas Partes declaran que el otorgamiento de la presente garant í a financiera pignoraticia sometida a lo established in el RDL 5/2005 es y ha sido una condici ó n essential para que la Parte Garantizada haya suscrito el contrato。

(D)

出质人已在有担保方面前不可撤销和无条件地承诺，就托管账户贷记的每一份和所有股份（统称“质押股份”）授予受RDL5/2005约束的金融担保权益，作为全额和及时支付和/或履行担保义务的担保（该术语在下文第2.1条中定义）。双方声明，授予受RDL 5/2005约束的这一金融担保权益是并且一直是有担保方订立该协议的必要条件。

（e）

Que，en virtud de cuanto antecede，las Partes han convenido en suscribir esta p ó liza（la“p ó liza”）de Garant í a Financiera Pignoraticia（tal y como dicho t é rmino se define a continuaci ó n）sobre las acciones，sometida a lo establecido en el RDL 5/2005，de conformidad con las siguientes

（e）

根据上述规定，双方已同意根据以下规定，就受RDL 5/2005约束的股份订立本契约（p ó liza）（“契约”）的财务担保权益（该术语定义如下）

1.

Interpretaci ó n y定义

1.

解释和定义

1.1

A efectos de la presente p ó liza，y salvo que otra cosa se establezca en la misma，los t é rminos que aparezcan con may ú scula tendr á n el mismo significado que en el Contrato。En caso de discrepancia entre los t é rminos de la presente p ó liza y los t é rminos del contrato，prevalecer á lo previsto en el contrato。

1.1

就本契据而言，除非本文另有规定，大写术语应具有协议中赋予它们的含义。如本契据的条款与本协议的条款不一致，则以本协议的规定为准。

1.2

Esta p ó liza no modifica los t é rminos y condiciones del contrato，que permanecer á n sujetos a sus propios t é rminos y condiciones。

1.2

本契据不得更改影响协议的条款及条件，该条款及条件将根据各自的条款及条件保持完全有效。

1.3

El Pignorante y la Parte Garantizada manifiestan conocer y aceptar，en toda su integridad，los t é rminos y condiciones del Contrato del que son parte y por lo tanto tienen copia。

1.3

出质人和有担保方表示，他们知道并完全接受他们作为一方的协议的条款和条件，因此有一份副本。

1.4

A los prop ó sitos de la presente p ó liza：

1.4

就本契据而言：

2.

Constituci ó n de garant í a financiera pignoraticia y TRASLADO POSESORIO

2.

创建金融担保权益和转移占有权

2.1

En garant í a del í ntegro y puntual cumplimiento por parte del Pignorante de todas las obligaciones y responsabilidades exiibles presentes or futuras，debidas o incurridas por el ignorante frente a la Parte Garantizada bajo el Contrato，ya sean actuales o contingentes，junto con todos los interests que se devenguen y todos los costs y gastos incurridos por la Parte Garantizada en conexi ó n con el contrato（en lo sucesivo，las“obligacionesthat no se entiende limitada en modo alguno por la constituci ó n de esta garant í a financiera pignoraticia，y cualesquiera otras garant í as constituidas a favor de la Parte Garantizada，el Pignorante，de forma irrevocable e incondicional，por la presente constituye a favor de la Parte Garantizada una garant í a financiera pignoraticia de prime range de conformidad con lo establecido en el RDL 5/2005 sobre todas y cada una de las acciones Pignoradas。La Parte Garantizada acepta el derecho real de prenda（en adelante，la“Garant í a Financiera Pignoraticia”）。

2.1

作为质押人在目前或未来根据本协议对有担保方到期、欠付或招致的所有义务或责任（无论是实际的还是或有的）的足额、及时支付和/或履行的担保，连同由此产生的所有利息以及有担保方因本协议而产生的所有合理成本和费用（以下简称“有担保债务”），且在不影响西班牙《民法典》第1911条规定的出质人普遍世袭责任的情况下，不受该金融担保权益的设定的任何限制，以及授予担保方的任何其他担保或担保，出质人在此根据RDL 5/2005对每一股和所有质押股份不可撤销地无条件地为担保方设定第一级金融担保权益。被担保方特此自行接受该质权（以下简称“金融担保权益”）。

2.2

Las Acciones Pignoradas se encuentran representadas mediante anotaciones en cuenta y，por tanto，de conformidad con lo dispuesto en el partado 2.a）del art í culo octavo del RDL 5/2005，se entender á que la Garant í a Financiera Pignoraticia ha sido constituida y aportada desde su fecha de inscripci ó n en el correspondiente registration contable del Depositario。La inscripci ó n se realizar á a la mayor brevedad possible por el Depositario de conformidad con lo establecido en el Real Decreto 814/2023，de noviembre，sobre instrumentos financieros，admissi ó n a negociaci ó n，registro de valores negociables e infraestructuras de mercado（en adelante，el“RD 814/2023”）y el Reglamento de Iberclear de 22 de diciembre de 2015。

2.2

质押股份以簿记方式表示，因此，根据RDL5/2005第8条第2.a）节的规定，金融担保权益将被视为自其各自在托管人的登记簿记中登记之日起已授予并交付。托管人将根据11月8日第814/2023号皇家法令（Real Decreto 814/2023，de 8 de noviembre，sobre instrumentos financieros，admissi ó n a negociaci ó n，registro de valores negociables e infraestructuras de mercado）（下称“RD 814/2023”）和Reglamento de Iberclear de 22 de diciembre de 2015）的条款迅速进行此类登记。

2.3

El Depositario toma raz ó n de la constituci ó n de la presente Garant í a Financiera Pignoraticia，de los t é rminos y condiciones de sus obligaciones previstas en la presente Garant í a Financiera Pignoraticia，de los mecanismos de ejecuci ó n，as í como de los t é rminos y condiciones del modelo de notificaci ó n de ejecuci ó n que se incluye en la misma。

2.3

托管人确认该金融担保权益的设定、该金融担保权益中规定的其义务的条款和条件、强制执行机制以及其中包含的强制执行通知的条款和条件。

2.4

通过签署本P ó liza，保存人承诺遵守《第8号公约》规定的义务，并且（i）不处理Pignorante收到的任何指示，其结果是未经Garantizada一方授权公司事先书面同意而转移Pignoradas行为，debiendo dicho Firmante Autorizado de la Parte Garantizada acreditar sus poderes de representation；（ii）no aceptar instrucciones de inscribir en sus registros ninguna carga o gravamen sobre las Acciones Pignoradas sin sin el consentimiento previo de la Parte Garantizada（salvo que el Depositario est é obligado a ello）；y（iii）mantener las Acciones Pignoradas ú nicamente en su condici ó n de Depositario a los efectos establicidos en la presente p ó

2.4

通过执行本契据，托管人承诺遵守第8条规定的义务，以及（i）未经适用的有担保方授权签字人事先书面同意，不对质权人可能导致质押股份转让的任何指示采取行动，作为须提供相关授权书的该等有担保方授权签字人；（ii）未经有担保方事先同意，不接受任何指示在其登记处登记对质押股份的任何留置权或产权负担（除非托管人被迫这样做）；及（iii）仅作为托管人并为本契据所载目的持有质押股份。

2.5

Las Partes acuerdan that the inscripci ó n de la Garant í a Financiera Pignoraticia in the correspondiente registro contable del Depositario tiene los effectos del traslado posesorio previsto en el art í culo 1.863 del C ó digo Civil，el art í culo 8 del RDL 5/2005，el art í culo 12 de la Ley 6/2023，de 17 de marzo，de los Mercados de Valores y de los Servicios de Inversi ó n and en el art í culo 16 del RD 814/2023。

2.5

双方同意，金融担保权益在托管人登记簿记中的登记应具有《民法典》第1863条、RDL 5/2005第8条、3月17日《证券市场和投资服务法》第6/2023条（Ley 6/2023，de 17 de marzo，de los Mercados de Valores y de los Servicios de Inversi ó n）和RD 814/2023第16条确立的占有权转移的效力。

2.6

La Parte Garantizada podr á conservar el Certificado de Garant í a Financiera Pignoraticia en su poder hasta que todas las obligaciones Garantizadas hayan sido í ntegra y finalmente satisfechas por el Pignorante。Addicionalmente，una vez transcurrido el plazo de vigencia del Certificado de Garant í a Financiera Pignoraticia，el Depositario emitir á，no m á s tarde de la fecha en el que el Certificado de Garant í a Financiera Pignoraticia correspondiente deje de estar en vigor，un nuevo Certificado de Garant í a Financiera en los t é rminos del art í culo 21.1 ú ltimo p á rrafo y por la vigencia establicida en el art í culo 24.7 del RD 814/2023。

2.6

被担保方有权保存金融担保权益凭证，直至所有担保债务全部最终清偿或消灭为止。此外，在金融担保权益凭证的期限届满时，托管人应不迟于适用的金融担保权益凭证停止生效之日，为RD 814/2023第24.7条规定的期限，依次签发符合第21.1条最后一款条款的新的金融担保权益凭证。

3.

obligaciones garantizadas

3.

有担保债务

3.1

La Garant í a Financiera Pignoraticia que se constituye en virtud de la presente p ó liza garantiza，en favor de la Parte Garantizada y，en su caso，de todos sus cesionarios y sucesores，el í ntegro y puntual cumplimiento de todas y cada una de las obligaciones Garantizadas。De esta forma，la Garant í a Financiera Pignoraticia garantiza todas y cada una de las obligaciones Garantizadas y cualesquiera otras obligaciones del Pignorante derivadas del Contrato，incluyendo aquellas nacidas con ocasi ó n de la resoluci ó n de las operations celebradas en virtud del Contrato。

3.1

以本契据方式设定的财务担保权益为有担保方以及（如适用）其任何及所有受让人和受让人提供担保，确保每项及所有有担保债务的全额和及时付款和/或履行。在这方面，财务担保权益为每一项及所有有担保债务提供担保，以及出质人在协议项下的任何其他义务，包括因根据协议订立的交易终止而产生的义务。

3.2

El Pignorante por la presente acuerda expressamente que：

3.2

出质人在此明确同意：

(a)

La Parte Garantizada podr á ejecutar la Garant í a Financiera Pignoraticia sobre las Acciones Pignoradas titularidad del Pignorante independiente de la realizaci ó n de cualesquiera otras acciones ejecutivas o de realizaci ó n（por la Parte Garantizada y/o una tercera parte）de los bienes del Pignorante。

(a)

有担保方有权独立于（由有担保方和/或第三方）对出质人的任何和每一项资产提起的任何其他强制执行行动，对出质人拥有的质押股份强制执行财务担保权益。

(b)

El alcance de la Garant í a Financiera Pignoraticia creada en virtud de la presente p ó liza no se ver á modo alguno por cualquier actuaci ó n que，en su caso，pudiera llevar a cabo la Parte Garantizada：

(b)

凭藉本契据设定的金融担保权益的范围，不受担保方可能采取的任何行动（如适用）的任何影响：

3.3

Responsabilidad patrimonial universal del Pignorante：La Garant í a Financiera Pignoraticia constituida en virtud de la presente p ó liza y el ejercicio de la acc ó n real pignoraticia que lleva aparejada se entienden sin perjuicio de la responsabilidad patrimonial universal Pignorante，que no resultar á limitada en modo alguno por la constituci ó n de esta Garant í a Financiera Pignoraticia。

3.3

出质人的普世遗产责任：在此设定的金融担保权益以及与之相关联的物权行为的行使均不影响出质人的普世遗产责任的存在，该责任不受本次金融担保权益设定的任何限制。

4.

Car á cter indivisible de la Garant í a Financiera Pignoraticia

4.

金融担保权益的不可分割性质

4.1

La Garant í a Financiera Pignoraticia aqu í constituida tiene car á cter不可分割。因此，pignoradas保证所有担保义务的全部和及时付款和/或遵守，而不因此，pago和/o partial cumplimiento de las obligaciones Garantizadas意味着取消pignoratica financiera pignoraticia的按比例担保，这只会按照本文件的规定取消。

4.1

特此设定的金融担保权益具有不可分割的性质。因此，每一股及所有质押股份均确保所有担保债务的全额及及时支付和/或履行，而无需部分支付和/或履行其按比例消灭的财务担保权益，该财务担保权益仅应根据本契据予以消灭。

4.2

Lo anterior no afectar á ni limitar á la facultad de la Parte Garantizada de ejecutar parcialmente la Garant í a Financiera Pignoraticia de acuerdo con lo establecido en la Cl á usula 9 posterior。

4.2

前述不得以任何方式影响或限制被担保方根据下文第9条享有的对金融担保权益部分强制执行的权利。

5.

Extensi ó n de la garant í a financiera pignoraticia

5.

金融担保权益展期

5.1

La Garant í a Financiera Pignoraticia，como garant í a pignoraticia de prime rango，se extend á de forma autom á tica，en los mismos t é rminos y rango que la presente p ó liza，a（y comprender á）cualquier derecho，t í tulo，valor，garant í a，activo（material o inmaterial），dinero o fundos que substituyan，correspondent o sean canjeados por las acciones Pignoradas，en los supuestos de fusi ó n，disoluci ó n，aumento de capital（que deterIn su caso），conversi ó n o canje de acciones，transformaci ó n，escisi ó n，amortizaci ó n total o parcial o cualesquiera otros supuestos similares que puedan affectar a las acciones pignoradas o al emisor。

5.1

财务担保权益作为第一级担保权益，应按照本契据所载的相同条款和相同等级自动展期至（并将包括）在合并、解散、增资（触发潜在调整事件，但任何发行或交付新股、权利或资产，只要作为普通股息进行）或减资（包括所有已偿还的出资，如有）时替代、对应或可交换的任何权利、信贷、担保资产（有形或无形）、货币或资金，转股或换股、转型、分立、全部或部分偿还或其他可能影响质押股份或发行人的任何情形。

5.2

Las Partes acuerdan que la Parte Garantizada podr á solicitar al Pignorante（actuando de forma razonable）que se otorguen，y é ste se obliga otorgar，cuantos documentos p ú blicos o privados fueran razonablemente precisos o convenients（incluidas cesiones，cesiones con novaci ó n，hipotecas，prendas，notificaciones e instrucciones）para formalizar la Garant í a Financiera Pignoraticia respecto de los bienes o activos diferentes a las accEllo podr á instrumentarse，si as í lo solicita la Parte Garantizada，mediante el otorgamiento de la clase de garant í a que proceda en funci ó n de la naturaleza del bien，manteni é ndose en todo caso el rango de la Garant í a financiera pignoraticia。

5.2

双方同意，有担保方（合理行事）可要求出质人，且出质人承诺遵守该要求，执行合理必要或可取的所有公开或非公开文件（包括转让、转让、抵押、押记、通知和指示），以便更好地按上述规定的条款对质押股份以外的资产正式确定所提及的财务担保权益。这应根据担保方的请求，通过执行相关证券的方式，考虑到资产的性质，在任何情况下保持金融担保权益的排名，予以正式化。

5.3

En cualquier caso，de acuerdo con lo establecido in el art í culo 10 del RDL 5/2005，los valores o el efectivo a los que，en su caso，se haya extendido la Garant í a Financiera Pignoraticia de conformidad con lo anterior，tendr á n la consideraci ó n de parte integrante de la propia Garant í a Financiera Pignoraticia y ser á n tratados como si se hubieran aportado simult á neamente al objeto inicial de la Garant í a Financiera Pignoraticia en virtud de esta

5.3

在任何情况下，根据RDL 5/2005第10条的规定，金融担保权益可根据上述规定展期的证券或现金，应被视为金融担保权益的一部分，并应被视为已根据本契据进行了初始质押。

5.4

[***]

5.4

[***]

6.

BLIGACIONES DEL PIGNORANTE Y CONSERVACI ó n de la GARANT í a FINANCIERA PIGNORATICIA

6.

质权人的义务和保全金融担保权益

6.1

Derechos de Voto。Durante la vigencia de la Garant í a Financiera Pignoraticia y en cualesquier momento anterior al acaecimiento de un Supuesto de Ejecuci ó n y sujeto a lo dispuesto en la Cl á usula 6.5，el Pignorante tendr á el derecho sujeto a cualquier disposici ó n legal vinculante en contra que，en caso de resultar aplicable，deber á ser comunicada por el Pignorante a la Parte Garantizada，a ejercer sus derechos de voto en conexi ó n con las acciones Py de forma que no est é prohibida ni sea expressamente incompatible con los mismos。

6.1

投票权。在金融担保权益期限内以及在强制执行事件发生之前的所有时间并受第6.5条的约束，出质人有权在符合任何相反的强制性法律规定的情况下，在适用时应由出质人向担保方传达的情况下，以符合协议或本契据中规定的条款和义务的方式行使其与质押股份有关的表决权，而不是根据协议或本契据中规定的条款和义务禁止或明确不一致的方式行使表决权。

6.2

El Pignorante no podr á，sin el previo consentimiento por escrito de la Parte Garantizada，trasladar la custodia o el registro contable de las acciones Pignoradas a entidad distinta del Depositario。

6.2

出质人未经担保方事先书面同意，不得将质押股份的托管或者记账簿转存至托管人以外的其他单位。

6.3

En tanto subsista la Garant í a Financiera Pignoraticia que por la presente p ó liza se constituye sobre las Acciones Pignoradas，el Pignorante no podr á，sin consensiento previo y por escrito de la Parte Garantizada，venderlas，prestarlas，transmitirlas，o cederlas，canjearlas，gravarlas ni disponer de ellas de cualquier otra manera ni constituir ni permitir que se constituya ning ú n derecho de opci ó n o restriction（contract o de cualquier otro tipo

6.3

在根据本契据就质押股份设定的金融担保权益期限内，出质人未经担保方事先书面同意，不得以任何其他方式出售、出借、转让、互换、押记或处分质押股份，也不得设定或允许对其自由转让性设定任何选择权或限制（合同约定或任何其他种类）（本金融担保权益除外）。

6.4

El Pignorante llevar á a cabo cualesquiera actuaciones u otorgar á cualesquiera documentos（incluyendo cesiones，transferencias，garant í as，notificaciones e instrucciones）que la Parte Garantizada pudiera solicitar rasonablemente（y en el modo en que la Parte Garantizada rasonablemente solicite）para：

6.4

出质人应迅速作出被担保方合理指明（并以被担保方合理要求的形式）的所有行为或执行所有此类文件（包括转让、转让、费用、通知和指示），以便：

(a)

Perfeccionar la Garant í a Financiera Pignoraticia creada en virtud de la presente p ó liza o para el ejercicio de cualesquiera derechos，poderes y compensaciones de la Parte Garantizada otorgados en virtud de la presente p ó liza o por ley；y/o

(a)

完善凭藉本契据设定的金融担保权益或为行使由或依据本契据或法律提供的担保方的任何权利、权力及补救措施而设定的金融担保权益；及/或

(b)

facilitar la ejecuci ó n de los activos que son objeto de la Garant í a financiera pignoraticia creada en virtud de la presente p ó liza。

(b)

便利因本契据而设定的金融担保权益的标的资产变现。

6.5

El Pignorante no ejercitar á sus derechos de voto（ni causar á ni permitir á que se lleve a cabo ninguna acci ó n）que en cualquier forma perjudique los derechos de la Parte Garantizada ni la validez o ejecuci ó n de la Garant í a Financiera Pignoraticia o los derechos de la Parte Garantizada al amparo de la presente Garant í a Financiera Pignoraticia。特别是，但没有限制，在《金融保障协定》生效期间，Pignorante致力于不可撤销和无条件地维护和使《金融保障协定》在任何时候都能维护对《保护行动》的保障，以及优先次序和范围。

6.5

出质人不得行使表决权，也不得采取（或导致或允许采取任何行动）可能以任何方式损害担保方的权利或根据本金融担保权益设定的金融担保权益的有效性、可执行性或强制执行或损害担保方在本金融担保权益下的权利。特别是，且不受限制，在金融担保权益存续期间，出质人不可撤销地无条件承诺随时保全和促使保全质押股份之上的金融担保权益，以及同等的优先权和等级。

6.6

Asimismo，durante la vigencia de la Garant í a Financiera Pignoraticia，el Pignorante se compromete，de forma irrevocable e incondicional a：

6.6

同样，在金融担保权益期限内，出质人不可撤销地无条件承诺：

[***]

[***]

7.

DECLARACIONES Y GARANT í AS DEL PIGNORANTE

7.

质权人的代表和认股权证

7.1

El Pignorante，add á s de las declaraciones y garant í as realizadas bajo el Contrato，por la presente declare y garantiza a favor de la Parte Garantizada que a la fecha de la presente p ó liza：

7.1

除根据协议作出的陈述和保证外，出质人在此声明并保证以担保方为受益人，在本契据日期：

(a)

Conoce en su integridad y sin la menor reserva los t é rminos y condiciones del contrato。

(a)

它完全知道协议的条款和条件。

(b)

Ostenta la plena，leg í tima e indiscutida propiedad y est á autorizado para disfrutar del beneficio de todas las acciones pignoradas。

(b)

是无可争议的唯一合法所有人，有权享有全部质押股份的利益。

（c）

Que las Acciones Pignoradas est á n í ntegramente suscritas y desembolsadas，representadas mediante anotaciones en cuenta，y su registro contable est á a cargo del Depositario en su condici ó n de entidad part í cipe de Iberclear。

（c）

质押股份全额认购缴款、无证明并以簿记方式代表，其记录由托管人持有，作为Iberclear会员

（d）

Las obligaciones que se establicen en virtud de la presente p ó liza constituyen obligaciones v á lidas y vinculantes para el Pignorante，exigibles frente al mismo con arreglo a lo dispuesto en la presente p ó liza。

（d）

凭借本契据载列的义务对质权人构成有效且具有约束力的义务，可根据本契据的条款对其强制执行。

（e）

Pignorante对现行《担保书》所载义务的接受和遵守以及《金融担保宪法》所载义务的遵守：（i）不与适用且目前有效的法律或其章程或章程相冲突；（ii）不反对或与Pignorante或第三方权利具有约束力的任何文件、协议或合同相冲突；或（iii）需要授权、同意、批准、许可或许可alguno de ning ú n

（e）

质权人接受和履行本协议所载义务以及设定本协议所载金融担保权益：（i）不与任何适用和现行有效的法律或与公司成立契据或出质人的章程相冲突；（ii）不与对出质人具有约束力的任何文件、安排或协议相冲突，也不与第三方的权利相冲突；（iii）不需要任何第三方的任何授权、同意、批准、许可。

（f）

Las Acciones Pignoradas no est á n sujetas a ninguna restriction a su libre transmisibilidad y se encuentran libres de toda carga，gravamen，or restricti ó n que pueda limitar la constituci ó n de garant í as pignoraticias sobre las mismas y en particular sobre esta Garant í a Financiera Pignoraticia（salvo por las cargas usuales impuestas sobre cualquier valor por cualquier valor por los sistemas de compensaci ó n o liquidaci ó n de val

（f）

质押股份的可自由转让不受任何限制，并且不受可能限制在同一特别是该金融担保权益上设定担保权益的所有费用、产权负担和限制（可能持有任何此类质押股份的清算系统或证券结算系统中的所有证券通常施加的任何留置权除外）。

（g）

No existen opciones，warrants，derechos de tanteo o retracto u otros derechos o valores que puedan facultar a cualquier tercero a ejercitarlos sobre o en relaci ó n con las acciones pignoradas。

（g）

不存在任何期权、认股权证、优先购买权或其他可由第三方就质押股份行使的权利或证券。

（h）

Tiene plena capacidad，derecho y autoridad para firmar la presente p ó liza y para constituir la Garant í a Financiera Pignoraticia en la forma que se establece en ella，y ha llevado a cabo todas las actuaciones necesarias para permitir el otorgamiento y ejecuci ó n de la presente p ó liza。

（h）

它拥有完全的能力、权力和权威，因此有权执行和交付这份契约，并创建此处确立的财务担保权益，并为此目的采取了所有必要行动，以允许授予和执行这份契约。

8.

DECLARACIONES，GARANT í AS y compromisos DEL Depositario

8.

保管人的代表、授权书及承诺

8.1

Mediante la Firma de la presente p ó liza，el Depositario se compromete frente a la Parte Garantizada a：

8.1

通过执行本契约，托管人向担保方承诺：

[***]

[***]

9.

ejecuci ó n de la garant í a financiera pignoraticia

9.

金融担保权益的强制执行

9.1

La Parte Garantizada podr á ejecutar total or parcialmente la Garant í a financiera pignoraticia y realizar o appropiarse de todas or parte de las acciones pignoradas，tantas veces como estime necesario，en el caso de que se produzca un supuesto de ejecuci ó n。

9.1

发生强制执行事件的，被担保方可以视需要分多次全部或部分强制执行金融担保权益并变现或占用质押股份。

9.2

Las Partes por la presente acuerdan that de confirmid con el partado 1 del art í culo Und é cimo del RDL 5/2005，el acaecimiento de cualquier supuesto de ejecuci ó n constitute el decho pactado entre las parts que en caso de producirse permita a parte Garantizada realizar o appropiarse de las acciones Pignoradas。

9.2

各方在此同意，根据RDL 5/2005第11条第1节的规定，强制执行事件的发生应构成各方约定的事件，发生该事件时，担保方有权变现或占用质押股份。

9.3

要执行此财务担保Pignoraticia将足以使Garantizada部分向由Garantizada部分授权公司签署的存款人发出要求或根据Garantizada部分以其他方式通知的方式通知，这将使他的代表权获得存款人的满意，从而在商业上以合理的方式行事。El Depositario realizar á las llamadas de comprobaci ó n habituales（“回调”）a los efectos de mitigar el riesgo de fraude en el canal utilizado，para lo cual la Parte Garantizada identifica los n ú meros de tel é fono indicados en el Anexo 8.1 de la presente p ó liza。De conformidad con lo previsto en el partado primero del art í culo duod é cimo del RDL 5/2005 y en la norma 4 ︱ de la Circular 2/2005，de Iberclear de 24 de junio，de procedimientos applicables a los acuerdos de garant í as financieras establecidos en el Cap í tulo II del Real Decreto Ley 5/2005，de 11 de marzo，las Partes pactan que ser á sufficiente que dicho requerimiento se realice en la forma prevista por el Anexo 9.3（en adelante，la“Notificaci

9.3

为强制执行财务担保权益，只要担保方将经担保方授权签字人签署的通知交付给托管人，或由担保方另行通知，托管人应提供其代表权的证据，使托管人满意，并迅速采取商业上合理的行动。托管人应拨打通常的回拨电话，以减轻所使用渠道的欺诈风险，为此目的，担保方应识别附表8.1中列出的电话号码。根据RDL 5/2005第12条第1款和Iberclear Circular 2/2005，de 24 de Junio，de Procedimientos applicables a los acuerdos de garant í as financieras establecidos en el Cap í tulo II del Real Decreto Ley 5/2005，de 11 de marzo，双方在此同意，此种通知按照附表9.3提供的范本（以下简称“执行通知”）制作即可。

9.4

El Pignorante por la presente expressamente accepta that，accuerdo con lo establecido en el Art í culo Duod é cimo del RDL 5/2005，el Depositario，previa comprobaci ó n de la identidad del Firmante Autorizado de la Parte Garantizada，una vez recibida dicha notificaci ó n，proceer á a la ejecuci ó n de la Garant í a Financiera Pignoraticia en la forma indicada en en la Notificaci ó n de Ejecuci ó n（es，apropiaci ó n o realizaci ó n deLa ejecuci ó n se llevar á a cabo el mismo d í a en el que el Depositario reciba la Notificaci ó n de Ejecuci ó n（salvo que la Parte Garantizada autorice un plazo m á s largo）o，en caso de que la Notificaci ó n de Ejecuci ó n se env í e tras la hora de corte prevista en la Cl á usula 13，el siguiente d í a H á bil。En caso de enajenaci ó n de las Acciones Pignoradas，en las fechas o el plazo indicado al effecto por la Parte Garantizada y seg ú n las instrucciones del mismo al effecto，siempre，en cualquier caso，that se hubieran acreditado debidamente los poderes de los Firmantes de la Notificaci ó n de Ejecuci ó n y realizado satisfactoriamente las llamadas de comprobaci ó n correspondients，o seg ú n lo notifique de otro modo la Parte Garantizada。El Pignorante por la presente instruye expressamente y de forma irrevocable al Depositario para que é ste proceda de la forma descrita en esta cl á usula sin necesidad de realizar otras comprobaciones que las expressamente descritas en la misma。El Depositario se da por notificado y acepta dichas instrucciones。

9.4

出质人在此明确接受，根据RDL5/2005第12条，托管人在收到执行通知后，应在查验有担保方授权签字人的身份后，按照执行通知中规定的方式（即通过划拨或变现质押股份）强制执行财务担保权益，由有担保方自行决定。强制执行应在托管人收到强制执行通知之日（除非有担保方授权更长的期限）进行，或在强制执行通知在第13条规定的时间之后送达的情况下，在下一个营业日进行。在出售质押股份的情况下，在有担保方为此类出售目的规定的日期或时间段内并在遵守其指示的情况下，但无论如何，前提是执行通知签署人的授权书已得到适当认可，相应的核查电话已得到令人满意的执行，或有担保方另行通知。出质人在此不可撤销地指示托管人，使其按照本条款的规定行事，而无需承担本条款明文规定以外的任何检查。通知托管人并接受上述指示的通知。

9.5

La ejecuci ó n de la Garant í a Financiera Pignoraticia se podr á realizar mediante enajenaci ó n o apropiaci ó n de las Acciones Pignoradas por la Parte Garantizada o mediante una combinaci ó n de ambos。

9.5

金融担保权益的强制执行可以由被担保方以变卖或占用质押股份的方式或两者相结合的方式进行。

(a)

[***]

(a)

[***]

(b)

En caso de ejecuci ó n mediante enajenaci ó n de las Acciones Pignoradas，la Parte Garantizada podr á enajenar（en la medida que est é permitido）o solicitar la enajenaci ó n de las Acciones Pignoradas al Depositario，ya sea mediante una o succesivas operaciones de venta，en uno varios d í as，seg ú n determine la Parte Garantizada en su entera y absoluta discreci ó n。[***]

(b)

在通过出售质押股份强制执行的情况下，有担保方可以（在可能的范围内）在一天或多天内通过一次或多次出售交易的方式出售或要求托管人出售质押股份，由有担保方全权酌情决定。[***]

9.6

En el suppuesto en que la Garant í a Financiera Pignoraticia aqu í constituida se extienda a dinero o derechos de cr é dito realizables en dinero por operarse una subrogaci ó n real en el objeto de la Garant í a Financiera Pignoraticia o por cualquier otro motivo（tal y como se describe en la Cl á usula 5.2 anterior），la ejecuci ó n se realizar á de conformidad con lo establecido en el RDL 5/2005。

9.6

如果金融担保权益延伸至可能因金融担保权益的客体发生REM转换（subrogaci ó n real）或因任何其他原因（如上文第5.2条所述）而兑现的货币或信贷权利，则强制执行将按照RDL 5/2005中的规定进行。

9.7

尽管如此，《条约》各方也认为，对于行使对担保金融担保的实际行为，担保方也可以自行决定启动，除了在RDL 5/2005中确立的程序外，任何其他程序都可以在执行时从法律上帮助执行，也就是在第681条中确立的司法程序以及《民事起诉法》的下文中确立的司法程序，特别程序《民法典》第1.872条和《公证法第五章》中规定的法外条款，或任何现在或将来合法可得的其他条款，而不使用RDL 5/2005或任何其他条款中规定的程序，则排除了诉诸任何剩余条款的可能性，因为这些条款的保证义务不能在其完整性中得到满足。

9.7

尽管有上述规定，双方还同意，为强制执行财务担保权益，除RDL 5/2005的程序外，有担保方还可以自行决定采取其在强制执行时可能有权采取的任何其他法律行动，无论是《西班牙民事诉讼法》第681条及以下规定的司法程序，还是《西班牙商法典》第322条规定的特别质押强制执行程序，西班牙民法典第1872条和西班牙公证法第五章规定的法外程序，或未来可用的任何其他程序，以及RDL 5/2005或这些选项中任何其他选项中规定的程序的使用，在所有担保债务完全解除之前，不得排除使用其他程序。

9.8

De conformidad con lo previsto en el C ó digo Civil，la Parte Garantizada conservar á totos los derechos y acciones que le correspondan contra el Pignorante por la parte de las obligaciones Garantizadas que no hayan sido í ntegramente satisfechas como consecuencia de la ejecuci ó n de la Garant í a Financiera Pignoraticia。Dichas obligaciones subsistir á n y se podr á n reclamar por cualquier medio previsto en derecho。

9.8

根据《民法典》的规定，担保方应保留其可能有权针对出质人就被担保债务中未被金融担保权益强制执行所满足的部分所享有的一切权利和法律诉讼。此类未偿债务应继续存在，并可通过适用法律规定的任何可用手段提出索赔。

9.9

A los efectos de esta Cl á usula 9 las Partes pactan lo siguiente：

9.9

为本条第9款的目的，双方同意如下：

(a)

El importe de la deuda l í quida，vencida y exigible por la que se ejecute la Garant í a Financiera Pignoraticia ser á la candificada bien en la Notificaci ó n de Ejecuci ó n，bien en la certificaci ó n，que en su caso emita la Parte Garantizada o el Agente de C á lculo，como saldo de la deuda l í quida，vencida y exigible que conste en la cuenta referida en el Contrato，abierta a nombre del Pignorante，para la contabilizaci ó n de las cantidades当前金融担保被执行的债务进口将随着利息（普通、延期或其他任何类型）、费用、费用、佣金和其他有利于上述余额到期日期与金融担保被执行日期之间的担保部分的进口而增加。

(a)

被强制执行金融担保权益所涉及的到期应付债务的金额，将为截至强制执行通知或证书签发之日，由有担保方或计算代理人签发的、说明在协议提及的账户中核算的到期应付金额余额的凭证（如有）中规定的金额，该账户以出质人的名义开立，用于核算已支付的金额和根据协议所欠的金额。本财务担保权益须予强制执行的到期应付债务的金额，须随前述凭证发出之日至财务担保权益获强制执行之日期间的利息（普通利息、违约利息或任何其他类型的利息）、成本及开支、费用及任何其他应计金额增加而增加。

(b)

Los domicilios para notificaciones de las partes ser á n los establecidos en la Cl á usula 13 siguiente。

(b)

向缔约方发出通知的地址应为下文第13条所述的地址。

（c）

Las cantidades obtenidas por la venta o appropiaci ó n de las acciones Pignoradas ser á n applicadas por la parte Garantizada al pago o cancelaci ó n de las obligaciones Garantizadas。

（c）

出售或占用质押股份所获得的金额将被担保方用于偿还或以其他方式解除担保义务。

（d）

A los efectos de lo dispuesto en el art í culo 210.3 de la Ley Concursal，las Partes pactan como precio m í nimo para la venta direct or subasta de las acciones pignoradas，si la hubiera，el precio pactado en el partado 9.5（a）anterior。

（d）

就《西班牙破产法》第210,3条的规定而言，双方同意，直接出售或拍卖质押股份的最低价格（如适用）为上文第9.5（a）段中商定的价格。

（e）

El Pignorante renuncia a cualquier derecho que le permita requerir a la Parte Garantizada a proceer en contra de，ejecutar cualesquiera otros derechos o garant í as o reclamar el pago por parte de cualquier tercero antes de ejecutar la presente Garant í a Financiera Pignoraticia。

（e）

出质人放弃其可能拥有的任何权利，即在根据本契据向出质人提出索赔之前，首先要求有担保方对抗或强制执行任何其他权利或担保或向任何人要求付款。

10.

PODER不可翻转

10.

不可撤销的授权书

10.1

在这一行为中，通过根据不可撤销的权力记录条款（作为附件10.1附于本P ó liza）单独起草的文书，为了确保遵守本P ó liza中承担的承诺的最大有效性并受下文第10.5条的约束，Pignorante授予了有利于保证一方的权利，即不可撤销的权力，作为必要或方便的结果，其法律范围如此广泛，包括代位权、授权、附议，根据不可撤销的《权力记录》条款，明确保留与Garantizada一方及其分割人或接任者的合同，将其作为附件10.1附在目前的P ó liza上，因此Garantizada一方可以其名义和代表进行以下行为：

10.1

就此行为，以按照本契据附表10.1所附不可撤销授权书的形式起草的单独契据为目的，为使遵守本契约所载的承诺并在符合下文第10.5条的情况下发挥最大效力，出质人授予有利于有担保方的不可撤销授权书，该授权书应包括必要或方便的尽可能多的权力，包括替代、转授、次级授权，并明确表示，根据附表10.1所列不可撤销授权书形式的条款，就担保方和导致其受让人或受让人的人自行订立合同，以便担保方以出质人的名义和代表出质人行事，可以履行以下行为：

（一）

代表Pignorante参加卖方资格的Pignorante Acciones Pignoradas Subasta，incluyendo facultades para ordenar la venta de las Acciones Pignoradas o su traspaso a la propia cuenta de valores de la Parte Garantizada，apoder á ndolo irrevocablemente para que otorgue，en nombre y representaci ó n del Pignorante，los documentos p ú blicos necesarios o convenientes para la formalizaci ó n de la transmisi ó n de las Acciones Pignoradas a favor del adqu

（一）

代表出质人以卖方身份参与质押股份的拍卖，包括命令出售质押股份或将质押股份过户至担保方的证券账户，不可撤销地赋予担保方权力，使其能够以出质人的名义并代表出质人授予一切必要或方便的公开文件，以使质押股份的过户正式以买受人（或买受人，视情况而定）为受益人；和

（二）

Por s í solo，ordenar a cualesquiera terceros，incluyendo el depositario y cualesquiera intermediarios burs á tiles por cuenta ajena（brokers）y propia（brokers-dealers），la venta de las Acciones Pignoradas o su traspaso libre de pago a la propia cuenta de valores de la Parte Garantizada o a la que é ste estime oportuno。

（二）

自行命令任何第三方，包括托管人和任何券商或经纪交易商，出售质押股份或将质押股份无偿划转至担保方的证券账户或任何其他证券托管账户。

10.2

鉴于本条款所设想的权力由各方以利益为导向授予，且对遵守本P ó liza条款中由PINONGOLANTE承担的义务是必要的，因此该条款被配置为不可撤销的，因此将在本合同或本P ó liza条款下的任何未付或未履行义务的情况下有效。Por ello，la revocaci ó n sunilary del poder referido en este Cl á usula por el Pignorante no producir á efecto alguno en tanto est é en vigor la presente p ó liza。

10.2

鉴于本授权书是为当事人的利益而授予的，并且是履行出质人在协议和本契据中承担的义务所必需的，因此本授权书是不可撤销的，只要协议或本契据项下的任何义务的支付或履行仍未完成，本授权书即保持完全有效。因此，在本契据生效期间，出质人单方面撤销此处所指的权力不产生任何效力。

10.3

El Pignorante declara conocer and acceptar that el ejercicio por la Parte Garantizada de las facultades que recibe en virtud del poder otorgado en virtud de esta Cl á usula puede implicar autocontrataci ó n，lo acepta y la salva expressamente tanto para con la Parte Garantizada，como in su caso，aquellos que resulten su cesionarios o sucesores。Se salva tambi é n expressamente，autoriz á ndola，la autocontrataci ó n con respecto a aquellos en los que la Parte Garantizada substituya，subapodere o delegue el poder otorgado en virtud de esta Cl á usula。

10.3

出质人承认并接受，担保方行使凭藉本协议授予的授权书而获得的权限，可能包括与担保方及其受让人或受让人有关的自我订约。对于被担保方可能已委托或替代其授权书的人，也明确允许自行订立合同。

10.4

El Pignorante por la presente otorga en este mismo acto y en escritura p ú blica el poder indicado en esta Cl á usula conforme a los t é rminos de la minuta que se adjunta como Anexo 10.1。

10.4

出质人特此于该日期根据附表10.1所附表格所载的条款，在公开契据（escritura p ú blica）中授予本条所指的授权书。

10.5

La Parte Garantizada s ó lo podr á hacer uso del poder irrevocable otorgado a su favor en el caso de que haya tenido lugar un supuesto de ejecuci ó n。

10.5

被担保方只有在发生强制执行事件的情况下，方可使用不可撤销的授权书。

11.

CESI ó n de la grant í a financiera pignoraticia

11.

金融担保权益的转让

11.1

El Pignorante recoces y acepta que la Parte Garantizada puede ceder total or parcialmente el Contrato o los derechos derivados del mismo mediante cesiones de cr é dito，subrogaciones de posici ó n contract en dicho contrato o figuras equivalents，todo ello en los t é rminos del Contrato y si estuviese permitido bajo el mismo。

11.1

出质人在此承认并同意，被担保方可以全部或部分转让协议或由此产生的任何权利，通过债权转让、转让或合同地位代位权或同等方式，所有这些均按照协议的条款并在协议允许的情况下进行。

11.2

El Pignorante承认并明确接受，根据《民法典》第1.528条，任何由保证人一方（或其分出人或继任人）对《合同》所规定的宪法权利保护令实施的放弃或代位将自动导致无需得到Pignorante的新同意，即按比例放弃本《诉状》中确立的所有附加保证人权利，并根据《宪法》的规定，将分出人或继任人作为相同比例的受益人El Pignorante y la Parte Garantizada informar á n al Depositario de cualquier cesi ó n de su posici ó n contract bajo la presente p ó liza y/o bajo el contrato。

11.2

出质人在此明确承认并同意，根据西班牙《民法典》第1528条，担保方（或其任何后续受让人或受让人）根据协议条款进行的任何转让或转让，应自动产生无需质权人进一步同意、本契据中确立的所有附属担保权的比例转让以及受让人或受让人作为本契据中设定的金融担保权益的受益人的构成同比例转让。出质人和担保方应将其在本契据和/或协议项下的合同地位的任何转让通知托管人。

11.3

El Pignorante，por la presente，renuncia por ello a exigir formalidad alguna distinta de las previstas en el Contrato para la acreditaci ó n de las cesiones o subrogaciones mencionadas en esta Cl á usula。然而，如果Garantizada方面要求这样做，Pignorante承诺授予一定数量的公共或私人文件可能是必要的或方便的，以证明延期或代位，同时理解，授予此类公共或私人文件所产生的费用将不会由Pignorante承担。

11.3

出质人特此放弃要求协议约定以外的任何手续以证明本条款所述转让、转让或代位权的任何权利。尽管有上述规定，出质人承诺，应有担保方的请求，其将授予尽可能多的必要或方便的公开或非公开文件，以证明此类转让、转让或代位权，但因执行任何此类非公开或公开文件而产生的任何费用不得由出质人支付。

12.

Extinci ó n de la GARANT í a Financiera PIGNORATICIA y devoluci ó n de las acciones PIGNORADAS

12.

取消金融担保权益及归还质押股份

12.1

Cumplidas，outilidas o canceladas í ntegramente todas las obligaciones Garantizadas，quedar á autom á ticamente outilida la Garant í a Financiera Pignoraticia sobre las Acciones Pignoradas y la Parte Garantizada devolver á el Certificado de Garant í a Financiera Pignoraticia al Depositario。

12.1

被质押股份的金融担保权益一经全部被清偿、消灭或注销，即自动终止，担保方应分别向托管人交付金融担保权益凭证。

12.2

La Parte Garantizada se compromete，a solicitud del Pignorante a tal efecto y con preaviso razonable a otorgar cuantos documentos p ú blicos o privados sean necesarios para declarar la cancelaci ó n de la Garant í a Financiera Pignoraticia。Las Partes acuerdan que todos los tributos y gastos de notario y cualquier tercero y，en su caso，de notificaciones，derivados de dicha cancelaci ó n correr á n a cargo de la Parte Garantizada。

12.2

被担保方在此承诺，应质权人合理通知的要求，执行必要的公开或非公开文件，以宣告金融担保权益的注销。双方同意，所有税款、由公证人收取的费用以及任何第三方费用（视情况而定）因此类取消而导致的通知应由担保方承担。

12.3

La Parte Garantizada queda facultada en este acto para realizar los actos de cancelaci ó n que sean necesarios para dar curso a lo previsto en los apartados anteriores de esta Cl á usula。

12.3

特此授权有担保方进行为本条款规定的目的而被视为必要的注销行为。

13.

通知

13.

通知

13.1

Todas las notificaciones y comunicaciones relativas a la presente p ó liza entre el Pignorante y la Parte Garantizada se efectuar á n por escripto，por correo electron ó nico，fax，por correo certificado con acuse de recibo o por cualquier medio que permita tener constancia de su recepci ó n。A estos efectos las comunicaciones y notificaciones effectuadas al Depositario se effectuar á n por cualquier medio de los mencionados anteriormente exceptuando el correo electron ó nico。

13.1

质权人与担保方之间根据本契据所设想的事项或与本契据所设想的事项有关而发出或作出的任何通知、要求或其他通信，应以书面、电子邮件、传真、快递（附收货确认书）或提供收件人接收证据的任何其他方式作出。为此目的，向托管人发出的通信和通知应通过上述任何方式作出，但不包括电子邮件。

13.2

Los domicilios a efectos de notificaciones de cada una de las partes ser á n los siguientes：

13.2

各缔约方发出通知的地址如下：

(a)

Para el Pignorante：

(a)

为质权人：

标准CAIXA，S.A。

[***]

标准CAIXA，S.A。

[***]

(b)

Para la Parte Garantizada：

(b)

对于担保方：

高盛国际

[***]

高盛国际

[***]

（c）

Para el Depositario：

（c）

对于托管人：

CAIXABANK，S.A。

[***]

CAIXABANK，S.A。

[***]

13.3

La comunicaci ó n se entender á recibida：

13.3

通知视为送达：

(a)

if es entregada personalmente，en el momento de la efectiva entrega en la direcci ó n arriba indicada；

(a)

如亲自送达，在送达上述地址时；

(b)

If se se env í a por correo certificado con acuse de recibo，cuando as í se indique en el documento de acuse de recibo，entendi é ndose recibida，en todo caso，if se entrega en la direcci ó n arriba indicada en horas de oficina y aun if su recepci ó n es rechazada por cualquier motivo；y

(b)

以挂号邮寄方式寄出并确认送达的，在送达确认书注明时或在工作时间内送达上述地址且即使收件人以任何理由拒收送达的；和

（c）

在Pignorante和Garantizada部分之间，如果通过电子邮件发送，在收件人收到其系统发送的“已收到”或“已阅读”的确认时，或者如果没有收到，则在已发送的五分钟后，始终没有收到表明该邮件已被拒绝或未收到的消息。

（c）

质权人与被担保方之间，如果通过电子邮件送达，则在发件人从其自身系统收到“已送达”或“已读取”的确认时，或在发送后五（5）分钟后以其他方式送达，除非收到被拒绝或送达失败的消息。

13.4

A los efectos de la Cl á usula 13.2 anterior，las Partes deber á n notificar a la otra Parte de la presente p ó liza cualquier cambio de nombre，destinatario，direcci ó n o n ú mero de fax。Dicha notificaci ó n ser á efectiva a los dos（2）d í as h á biles desde su recepci ó n por el destinatario。

13.5

一方可就上述第13.2条而言，将其名称、相关收件人、地址或传真号码的任何变更通知本契据的另一方，但该通知仅在收件人收到任何此类变更的通知后两（2）个工作日的日期生效。

14.

税收和支出

14.

税收和支出

15.

Modificaci ó n DEL CONTRATO

15.

协议的修订

16.

CL á USULAS NULAS O ANULABLES

16.

可分离性

17.

副本

17.

副本

18.

IDIOMA

18.

语言

19.

EFICACIA de la garant í a financiera pignoraticia

19.

财务担保权益的有效性

（一）

（salvo en lo que es objeto espec í fico del consentimiento o renuncia），cualquier renuncia o consentimientos otorgados al Pignorante o a cualquier tercero；

（一）

（特定放弃o同意的标的除外）授予质权人或任何其他人的任何放弃或同意；

（二）

cualquier acreedor del Pignorante or de cualquier otra persona que，en cada se realice en los t é rminos de cualquier procedimiento concursal o preconcursal con cualquier acreedor del Pignorante；

（二）

出质人或任何其他人根据与出质人的任何债权人组成或庭外安排的条款解除质押；

（三）

el no ejercicio de cualquier derecho contra el Pignorante，o la omisi ó n de tomar cualquier acc ó n para perfeccionar o realizar el valor de cualquier garant í a otorgada；

（三）

未对质押人行使任何权利或拒绝或忽视任何完善、接受或强制执行所授予的任何担保的行动；

（四）

cualquier incapacidad o falta de poder，autoridad o personalidad jur í dica de，o disoluci ó n o cambio en los miembros o situaci ó n del Pignorante o cualquier otra persona；

（四）

出质人或任何其他人的无行为能力或缺乏权力、权威或法人资格或解除或改变其成员或地位；

（五）

la modificaci ó n（aunque sea basic）o substituci ó n del contrato o cualquier otro documento o garant í a；

（五）

对协议或任何其他文件或证券的任何修订（无论多么基本）或替换；

（六）

la inejecutabilidad，ilegalidad o invalidez de cualquier obligaci ó n de cualquier persona bajo el Contrato o cualquier otro documento o garant í a；o

（六）

任何人在协议或任何其他文件或担保项下的任何义务的不可执行性、非法性或无效性；或

（七）

la insolvencia concurso o procedimientos similares del Pignorante。

（七）

出质人的破产（concurso）或类似程序。

20.

法律适用和管辖权

20.

适用法律和管辖权

20.1

La presente p ó liza se regir á por la legislaci ó n espa ñ ola y en specially por lo dispuesto en el RDL 5/2005

20.1

本契约应受西班牙法律管辖，特别是受RDL 5/2005中规定的条款管辖

20.2

Las Partes，con renuncia expresa a cualquier otro fuero que les pudiera corresponder，someten expresa e irrevocablemente cuantas cuestiones puedan surgir en relaci ó n con la presente p ó liza a los juzgados y tribunales de la ciudad de Madrid（Espa ñ a）。

20.2

双方在此明确放弃对他们可能拥有的任何其他司法管辖权的权利，在此明确且不可撤销地将与本契约有关的任何事项提交给马德里（西班牙）市的法院。

20.3

本《诉状》中提及的对法院管辖权的提交不会限制（也不会被解释为如此）担保方启动诉讼的权利，区别于本《诉状》中规定的对Pignorante的诉讼，或在主管司法的任何其他法院以及在一个或多个司法管辖区启动诉讼不会排除在适用法律允许的范围内启动任何其他司法管辖区的诉讼（无论是非并发的还是非并发的）。

20.3

向本条所述法院的管辖权提出的划界案，不应（也不应被解释为）限制有担保方对出质人或在任何其他有管辖权的法院提起诉讼的权利，与本契据中预见的不同，也不应排除在适用法律允许的情况下并在适用法律允许的范围内，在任何一个或多个法域提起诉讼，也不排除在任何其他法域（无论是否同时）提起诉讼。

21.

批准DEL CONTRATO

21.

批准协议

21.1

El Pignorante y la Parte Garantizada expressamente ratifican el Contrato（que se adjunta a la presente p ó liza como Anexo 21）en su integridad y a todos los efectos legales oportunos。

21.1

出质人和担保方明确批准协议（作为附表21附后）的全部内容并用于所有相关法律目的。

21.2

Las Partes acuerdan that la presente p ó liza，al que se adjunta una copia del contrato，y en el que se ratifica í ntegramente el contenido de dicho contrato，servir á de t í tulo ejecutivo a todos los effectos，incluyendo a los effectos del art í culo 517 de la Lay de Enjuiciamiento Civil。

21.2

双方同意，为所有目的，包括为西班牙程序法（Ley de Enjuiciamiento Civil）第517条的目的，这份附有协议副本并据此充分确认其内容的契约应被视为强制执行所有权（t í tulo ejecutivo）。

21.3

特别是，在当前P ó liza的情况下，l í quido、vencido和exigible进口量将由符合合同条款的保证部分计算。

21.3

特别是，在强制执行本契据的情况下，协议项下的到期、流动和应付金额应由担保方根据协议条款计算。

EL PIGNORANTE/The PLEDGOR

标准CAIXA，S.A。

/s/á ngel Sim ó n Grimaldos

LA Parte Garantizada/被担保方

高盛国际

EL Depositario/The Custodian

CAIXABANK，S.A。

EL Agente de C á lCULO/The Calculation Agent

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