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新闻稿
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高乐氏报告2024财年第三季度业绩，更新展望
加利福尼亚州奥克兰，2024年4月30日— 高乐氏公司（纽约证券交易所代码：CLX）今天公布了截至2024年3月31日的2024财年第三季度业绩。
2024财年第三季度摘要
以下是第三季度主要业绩的摘要，这些业绩反映了从先前宣布的网络攻击中持续的运营恢复。第三季度业绩反映了2024年3月20日该公司阿根廷业务的剥离，除非另有说明，所有比较均与2023财年第三季度进行。
•净销售额与去年同期6%的净销售额增长相比，下降5%至18.1亿美元。下降的主要原因是网络攻击造成的大规模中断以及不利的外汇汇率导致临时分销损失导致的销量下降，部分被有利的价格组合所抵消。有机销售额1分别上涨2%。
•毛利率增长40个基点至42.2%，去年同期为41.8%，主要受定价和成本节约的利好推动，但部分被更高的制造和物流成本、不利的外汇汇率和更高的贸易促进支出所抵消。
•稀释每股净收益（稀释EPS）增长76%，至亏损0.41美元，去年同期为亏损1.71美元。这一增长主要是由于维生素、Minerals和补充剂业务的非现金减值费用较去年同期（2.92美元）有所减少，但被与剥离阿根廷业务相关的亏损（1.85美元）、对该公司长期战略数字能力和生产力提升的持续投资（16美分）、与实施精简运营模式相关的费用（6美分）以及网络攻击导致的增量费用（5美分）部分抵消。
•调整后每股收益1从去年同期的1.51美元增长13%至1.71美元，主要是由于定价和成本节约带来的好处，但部分被不利的汇率、更高的制造和物流成本以及更低的销量所抵消。
•年初至今净现金提供了运营费用为3.55亿美元，去年同期为7.28亿美元，降幅为51%。
“在本季度，我们在推动盈利增长的长期战略方面取得了重大进展，同时也继续从网络攻击中恢复过来。我们很好地执行了我们的IGNITE战略，通过剥离阿根廷业务来发展我们的投资组合、开展创新、投资于我们的品牌，并实现了又一个季度的毛利率扩张，”董事长兼首席执行官Linda Rendle表示。“虽然我们在少数地区经历了与网络攻击相关的短期供应限制，影响了销售，但我们预计将在第四季度末完全恢复失去的分销。我们有望在2024财年结束时实现强劲的基本面，并制定了正确的投资和计划，以实现我们的战略和财务目标，以提高长期股东价值。”
本新闻稿包含某些非公认会计准则财务指标。有关更多详细信息，请参阅本新闻稿末尾的“Non-GAAP财务信息”。
1有机销售增长/（减少）和调整后的每股收益是非公认会计准则衡量标准。请参阅本新闻稿末尾的非GAAP财务信息，了解与最具可比性的GAAP衡量标准的对账情况。
战略和运营亮点
以下是最近的商业和环境、社会和治理成就亮点：
•在第三季度末恢复到正常化的服务水平，使公司能够在第四季度解锁商品并恢复分销。
•实现了连续第六个季度的毛利率扩张，这得益于成本合理的国际定价和成本节约，并有望随着时间的推移全面重建利润率。
•在恢复市场份额方面取得持续进展，近90%的网络攻击相关份额损失现已恢复。
•完成了阿根廷业务的剥离，以支持该公司的目标，即发展其投资组合以降低波动性并实现更稳定、更有利可图的增长。
•继续实施其简化的运营模式，该模式有望在2024财年末完成。
•提前完成IGNITE战略目标，即了解1亿消费者，并在2025财年计划之前提高营销投资回报率。
•推出了七款全新隐谷牧场口味、全新阵容Pine-Sol浓缩多面清洗剂、全新Scentiva消毒喷雾及马桶清洁凝胶等产品创新。
•上排名第一巴伦连续第二年入选100家最具可持续性公司榜单，由财运作为美国最具创新力的公司之一，并被列为美国最值得信赖的公司之一新闻周刊.
关键分部业绩
以下是按可报告分部划分的第三季度主要业绩摘要。第三季度业绩反映了2024年3月20日该公司阿根廷业务的剥离，除非另有说明，所有比较均与2023财年第三季度进行。列报的以往期间已重新调整，以反映自2023财年第四季度生效的可报告分部变化。
健康和保健（保洁；专业产品）
•净销售额下降6%，受4个点的销量下降和2个点的不利价格组合的推动。
◦清洁销售下降，主要是由于网络攻击造成的临时分销损失。
◦专业产品销售增长，主要受出货量推动，以重建客户库存水平。
•分部调整后息税前利润2下降4%，主要原因是净销售额下降，部分被销售和管理费用下降以及成本节约所抵消。
户用（包包；猫砂；烧烤）
•净销售额下降4%，受3个点的销量下降和1个点的不利价格组合推动。
◦Bags and Wraps销售额下降，主要是由于网络攻击造成的临时分销损失和供应链限制。
2 调整后EBIT是一种非GAAP衡量标准。有关与最具可比性的GAAP衡量标准的对账，请参阅本新闻稿末尾的非GAAP财务信息。
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◦猫砂销量下降，主要是由于供应链限制导致商品和消费量下降。
◦烧烤销售增加，主要是受强劲的初季商品销售支持的消费增加的推动。
•分部调整后息税前利润下降25%，主要是由于净销售额下降和广告费用增加。
生活方式（食品；天然个人护理；水过滤）
•净销售额下降11%，受9个点的销量下降和2个点的不利价格组合的推动。
◦食品销售额下降，主要是由于临时供应链限制导致出货量下降，但部分被新产品创新的推出所抵消。
◦Natural Personal Care销售额下降，主要是由于竞争活动增加和主要在产品组合的非核心部分的分销损失，以及供应链限制。
◦水过滤销售额下降，主要是由于上年销售活动强劲。
•分部调整后息税前利润下降23%，原因是净销售额下降以及制造和物流成本上升，部分被有利的商品成本所抵消。
国际（美国以外地区销售额）
•净销售额增长2%，45个点的有利价格组合和1个点的更高销量抵消了44个点的不利汇率。有机销售额增长48%。
•分部调整后息税前利润增长41%，原因是定价背后的净销售额增长部分被不利的汇率、更高的制造和物流成本以及不利的商品成本所抵消。
剥离阿根廷业务
如先前披露，于2024年3月20日，公司完成了阿根廷业务的剥离，该业务包括其在阿根廷的生产工厂以及公司在阿根廷、乌拉圭和巴拉圭的品牌权利。该交易是为了支持该公司的IGNITE战略，以及承诺发展其投资组合，以增加对其核心业务的关注，从而推动更稳定、更有利可图的增长。由于这项交易，该公司在第三季度录得了2.4亿美元的一次性税前费用（税后2.31亿美元），这主要是由于与这些实体相关的累计货币换算损失释放的非现金影响。
2024财年展望
•该公司继续预计净销售额将下降低个位数。然而，现在预计将处于该区间的低端，这反映了剥离阿根廷业务的影响以及第三季度业绩。销售前景现在假设不利的外汇汇率为3个点，而之前的假设是5个点，这主要是由于阿根廷业务的剥离。有机销售额预计仍将低个位数增长，但也处于区间的低端。
•毛利率现在预计将上升约275个基点，反映出投入成本逆风降低的好处以及退出阿根廷的适度好处。它继续反映出定价行动、成本节约和供应链优化的综合效益，部分被供应链通胀和网络攻击的影响所抵消。相比之下，此前的预期为上涨约200个基点。
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•销售和管理费用预计将继续保持在净销售额的16%至17%之间，其中包括与增强公司数字化能力的投资、简化运营模式的实施以及网络攻击导致的费用相关的约2.5个点的影响。
•广告和促销支出现在预计将高于净销售额的11%，主要反映了第三季度销售额下降以及退出阿根廷的影响。相比之下，此前的预期约为11%。
•该公司的有效税率现在预计约为31%，而此前的预期约为22%至23%。这一增长主要是由剥离阿根廷业务推动的。
•扣除这些因素，现预计财年摊薄后每股收益将在1.66美元至1.81美元之间，或分别增长38%至51%。相比之下，此前的预期分别在3.06美元至3.26美元之间，即增长155%至172%，其中包括维生素、Minerals和补充剂业务的非现金减值费用。现预计调整后EPS在5.80美元至5.95美元之间，或增长14%至17%。相比之下，此前的预期在5.30美元至5.50美元之间，涨幅分别为4%至8%。调整后的每股收益前景不包括对数字能力和生产力提升的长期战略投资，继续估计约为70美分；与精简运营模式相关的费用约为20美分；以及网络攻击导致的增量费用约为35美分。它还不包括与解决该公司国内合格养老金计划相关的1.04美元非现金费用，以及与剥离阿根廷业务相关的1.85美元主要非现金费用。
高乐氏收益电话会议时间表
美国东部时间今天下午4点15分左右，高乐氏将发布关于其2024财年第三季度业绩的管理层准备好的评论。
美国东部时间今天下午5点，该公司将与董事长兼首席执行官Linda Rendle和首席财务官 Kevin Jacobsen举办现场问答音频网络直播，讨论结果。
可在Clorox Quarterly Results上找到现场（和存档）网络直播、新闻稿和准备好的评论的链接。
欲了解更多详细财务信息
访问公司的季度业绩如下：
•补充未经审核销量及销售增长信息
•补充未经审计的毛利率驱动因素信息
•补充未经审计的现金流信息和自由现金流对账
•补充未经审计的息税前利润（亏损）（EBIT）和调整后息税前利润对账
•调整后每股收益（亏损）（EPS）和调整后有效税率（ETR）的补充未经审计对账
注：本新闻稿中提到的百分比和基点或点的变化是根据四舍五入的数字计算的，但每股数据和有效税率除外。
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关于高乐氏公司
高乐氏公司（NYSE：CLX）倡导人们身体健康，每天都能茁壮成长。其值得信赖的品牌包括Brita ®、Burt's Bees ®、Clorox ®、Fresh Step ®、Glad ®、Hidden Valley ®、Kingsford ®、Liquid-Plumr ®、Pine-Sol ®和Natural Vitality ®，在美国10个家庭中约有9个家庭和国际上有Clorinda ®、Chux ®和Poett ®等品牌。自1913年以来，高乐氏总部位于加利福尼亚州奥克兰，是首批将ESG纳入其业务报告的美国公司之一。2024年该公司排名连续第二年在《巴伦周刊》100家最具可持续性公司榜单上排名第一。访问thecloroxcompany.com了解更多信息。
高乐氏媒体联系人：
corporate.communications@clorox.com
高乐氏投资者关系联系人：
Investorrelations@clorox.com
CLX-F
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前瞻性陈述
本新闻稿包含经修订的1933年《证券法》第27A条和经修订的1934年《证券交易法》第21E条含义内的“前瞻性陈述”，其中包括（其中包括）关于网络攻击导致公司运营中断的预期或潜在影响的陈述，任何此类前瞻性陈述都涉及风险、假设和不确定性。除历史信息外，关于未来销量、销售额、有机销售增长、外币、成本、成本节约、利润率、收益、每股收益、稀释每股收益、外币汇率、税率、现金流、计划、目标、预期、增长或盈利能力的陈述是基于管理层的估计、信念、假设和预测的前瞻性陈述。“可能”、“可能”、“预期”、“预期”、“目标”、“目标”、“项目”、“打算”、“计划”、“相信”、“寻求”、“估计”、“将”、“预测”等词语，以及这些词语的变体，以及反映我们目前对未来事件以及运营、经济和财务业绩的看法的类似表述，旨在识别此类前瞻性陈述。这些前瞻性陈述只是预测，受风险和不确定性的影响，实际结果可能与讨论的结果大不相同。可能影响业绩并导致业绩与管理层预期存在重大差异的重要因素，在公司截至2023年6月30日的财政年度的10-K表格年度报告中，以及在公司截至2023年9月30日的财政季度的10-Q表格季度报告中，以及在公司向美国证券交易委员会提交的文件中不时更新的标题为“风险因素”和“管理层对财务状况和运营结果的讨论和分析”的章节中进行了描述。这些因素包括但不限于：我们从网络攻击中的复苏、我们无法控制的不利的总体经济和地缘政治状况，包括供应链中断、劳动力短缺、工资压力、通胀上升、利率环境、燃料和能源成本、外汇汇率波动、天气事件或自然灾害、疾病爆发或流行病，如新冠疫情、恐怖主义、不稳定的地缘政治状况，包括中东和乌克兰的持续冲突以及中国和台湾之间不断加剧的紧张局势，以及这些因素和其他一些因素导致的宏观经济和地缘政治波动和不确定性，包括美国与其贸易伙伴，特别是中国之间的实际和潜在转变；原材料、能源、运输、劳动力和其他必要用品或服务的成本波动和增加；不断变化的零售环境的影响，包括替代零售渠道和商业模式的增长，以及不断变化的消费者偏好；公司推动销售增长、提高价格和市场份额、扩大产品类别以及管理有利的产品和地域组合的能力；与供应链问题、产品短缺和业务中断相关的风险，由于供应商网络扩大和依赖某些单一来源供应商导致供应链依赖增加；公司市场竞争激烈；与公司使用和依赖信息技术系统相关的风险，包括潜在和实际的安全漏洞、网络攻击、隐私漏洞或数据漏洞，导致未经授权披露消费者、客户、员工或公司信息、业务、服务或运营中断，或影响公司的财务业绩或财务报告，或由此产生的任何不利结果、增加的成本或法律诉讼；能力公司实施并产生成本节约和效率，并成功实施其转型举措或战略，包括通过实施简化的运营模式以及数字化能力和生产力提升实现预期收益和成本节约；对关键客户的依赖以及与客户整合和订购模式相关的风险；公司吸引和留住关键人员的能力，这可能会继续受到劳动力市场挑战的影响，例如工资上涨和持续的劳动力短缺；公司维持其商业声誉以及其品牌和产品的声誉的能力；政府行为和遵守法规导致的收入下降、成本增加或声誉损害，或监管变化带来的任何材料成本；由于我们的数字化能力和生产力提升投资而导致我们的流程和程序发生变化，这可能会导致公司对财务报告的内部控制发生变化；公司成功管理全球政治、法律、税务和监管风险的能力，包括监管或行政活动的变化；与国际运营和国际贸易相关的风险，包括由于通货膨胀、商品价格波动以及原材料和包装材料价格上涨、劳动力、能源和物流；全球经济或政治不稳定；外汇波动，例如贬值，以及外汇汇率管制；政府政策的变化，包括贸易、旅行或移民
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限制、新的或额外的关税，以及价格或其他控制；劳工索赔和内乱；战争和军事冲突可能造成的运营或供应链中断，包括中东和乌克兰的持续冲突以及中国和台湾之间日益紧张的局势；英国退出欧盟的影响；在某些氯气被用于生产漂白剂的国际市场上使用、储存和运输氯气的潜在负面影响和责任；广泛的卫生紧急情况，例如新冠；以及国有化的可能性，资产征用或其他政府行为；环境、社会和治理（ESG）问题，包括与气候变化和可持续性相关的问题，对我们的销售、运营成本或声誉的影响；公司创新以及开发和推出商业上成功的产品的能力，或扩展到邻近的类别和国家；产品责任索赔、劳工索赔和其他法律、政府或税务诉讼的影响，包括在外国司法管辖区和与任何产品召回有关的影响；新冠疫情和相关影响，包括对供应的可用性和效率的影响，公司产品的制造和分销系统，包括此类系统的任何重大中断；对公司产品的需求和销售；以及全球、区域和当地不利的经济状况；与收购、新企业和资产剥离以及相关成本相关的风险，包括与（其中包括）无形资产（包括商标和商誉）相关的资产减值费用，特别是与公司维生素账面价值相关的减值费用，Minerals和补充剂业务以及从我们在阿根廷的业务中剥离和相关的销售亏损；以及完成已宣布的交易的能力，以及如果完成，与这些交易相关的整合成本和潜在或有负债；其财务预测（包括其可能不时提供的任何销售或盈利指导或前景）所依据的公司估计和假设的准确性；与丨宝洁公司在Glad业务中的权益的估计公允价值增加相关的风险；环境事项，包括与过去污染的补救和监测相关的成本，以及相关监管机构的行动可能导致的成本增加，以及危险物质的处理和/或运输；公司有效利用、主张和捍卫其知识产权的能力，以及公司对第三方知识产权的任何侵权或声称的侵权行为；履行战略联盟和其他业务关系；公司的债务和信用评级对其业务运营和财务业绩的影响以及公司进入资本市场和其他资金来源的能力，以及公司的资金成本；公司未来支付和宣布股息或回购股票的能力；潜在股东激进主义的影响；以及与公司章程中的专属法院地条款相关的任何诉讼相关的风险。
该公司在本新闻稿中的前瞻性陈述是基于管理层目前对未来事件的看法、信念、假设和预期，并且仅在本新闻稿发布之日发表。公司不承担公开更新或修改任何前瞻性陈述的义务，无论是由于新信息、未来事件或其他原因，除非联邦证券法要求。
非GAAP财务信息
•本新闻稿包含与2024财年第三季度有机销售增长/（下降）、调整后每股收益、调整后有效税率（“调整后的ETR”）和部门调整后息税前利润相关的非公认会计准则财务信息，以及2024财年调整后每股收益前景和调整后的ETR前景。
•高乐氏将有机销售额增长/（减少）定义为GAAP净销售额增长/（减少），不包括汇率变化和任何收购或资产剥离的影响。
•管理层认为，有机销售增长/（减少）的列报对投资者是有用的，因为它将销售排除在任何收购和剥离之外，这导致仅比较公司在相关期间经营和预期将继续经营的业务的销售，以及公司对外汇汇率变动影响的估计，这些影响难以预测，也超出了公司和管理层的控制范围。然而，由于计算方法的潜在差异或纳入这些调整的项目的差异，有机销售增长/（减少）可能与其他公司提供的类似措施不同。
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•调整后每股收益定义为不包括或已经针对非经常性或不寻常的重大项目进行调整的稀释每股收益。非GAAP项目的所得税影响是根据基础非GAAP调整的税收管辖区适用的税法和法定所得税率计算得出的。
•调整后的ETR定义为不包括或已对非经常性或不寻常的重大项目进行其他调整的有效税率。
•调整后的EPS和调整后的ETR是补充信息，管理层用于帮助评估公司随着时间的推移在一致的基础上的历史和未来财务业绩。管理层认为，通过对影响业绩随时间变化的可比性的某些项目进行调整，这类 作为养老金结算费用、与网络攻击相关的增量成本、资产减值、与精简运营模式相关的费用、与数字化能力和生产力提升投资相关的费用、与收购/资产剥离相关的重大损失/（收益）以及其他非经常性或不寻常的项目，投资者和管理层能够随着时间的推移在一致的基础上获得对公司基本经营业绩的额外洞察。然而，由于计算方法的潜在差异或纳入这些调整的项目的差异，调整后的EPS和调整后的ETR可能与其他公司提供的类似措施不同。
•调整后息税前利润指所得税前收益（亏损），不包括利息收入、利息支出和其他非经常性或不寻常的重要项目（如养老金结算费用、与网络攻击相关的增量成本、资产减值、与简化运营模式相关的费用、与数字能力和生产力提升投资相关的费用、与收购/剥离相关的重大损失/（收益）以及影响期间可比性的其他非经常性或不寻常项目。公司利用这一衡量标准评估其分部的经营成果和业绩，进行分析比较，确定提高业绩的战略，并为每个分部分配资源。管理层认为，剔除这些项目的调整后息税前利润的列报有助于投资者通过去除管理层认为不能直接反映每个分部基础业务表现的项目的影响，在一致的基础上评估经营业绩。然而，由于计算方法的潜在差异或纳入这些调整的项目的差异，调整后的息税前利润可能与其他公司提供的类似措施不同。
•下面的调节表是指适用于以下项目的经调整的等效GAAP措施：
剥离阿根廷业务
2024财年第三季度，该公司完成了阿根廷业务的剥离，该业务包括其在阿根廷的生产工厂以及该公司在阿根廷、乌拉圭和巴拉圭的品牌权利。由于这项交易，该公司记录了2.4亿美元的税前费用（税后2.31亿美元），主要是由于释放与这些实体相关的累计货币换算损失的非现金影响。
由于这些成本的性质、范围和规模，该公司管理层认为，将这些成本作为非公认会计原则结果中的一项调整提供给投资者有关公司运营趋势的额外信息，并有助于期间间的比较。它还允许投资者以与公司管理层看待基本经营业绩相同的方式看待基本经营业绩。
养老金结算收费
在2024财年第二季度，该公司通过与第三方保险提供商的年金合同购买和一次性支付相结合的方式结算了与其国内合格养老金计划相关的计划福利。这些款项是使用计划资产支付的。与此项和解相关的是，记录了1.71亿美元（税后1.3亿美元）的一次性非现金费用。
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由于这些成本的性质、范围和规模，该公司管理层认为，将这些成本作为非公认会计原则结果中的一项调整提供给投资者有关公司运营趋势的额外信息，并有助于期间间的比较。它还允许投资者以与公司管理层看待基本经营业绩相同的方式看待基本经营业绩。
网络攻击成本
正如之前披露的那样，该公司因网络攻击而产生了增量成本。这些费用主要涉及第三方咨询服务，包括IT恢复和取证专家以及为调查和补救攻击而产生的其他专业服务，以及由此对公司业务运营造成的干扰带来的增量运营成本。
在截至2024年3月31日的三个月和九个月内，该公司没有确认任何与网络攻击相关的保险收益.确认保险追偿的时机可能与确认相关费用的时机不同。与正在进行的网络安全监测和预防以及增强公司网络安全计划相关的成本不包括在此次调整中。该公司预计将在未来期间减少与网络攻击相关的成本。
由于这些成本的性质、范围和规模，该公司管理层认为，将这些成本作为非公认会计原则结果的调整提供给投资者有关公司运营趋势的额外信息，并有助于期间间的比较。它还允许投资者以与公司管理层看待基本经营业绩相同的方式看待基本经营业绩。
精简运营模式
2023财年第一季度，高乐氏开始确认与一项计划相关的成本，该计划涉及精简其运营模式，以实现其推动增长和生产力的目标。精简后的运营模式有望增强公司对不断变化的消费者行为做出更快反应、更快创新的能力。该公司预计，这一新模式的实施将在2024财年完成，在整个实施期间将出现不同的阶段。
一旦全面实施，该公司预计每年将节省大约7500万至1亿美元的成本。由于主要在销售和管理、供应链、营销和研发领域产生的成本节约，目前预计精简运营模式的好处将增加未来的现金流。该公司在2023财年产生了6000万美元的成本，预计在2024财年将产生与该举措相关的约3000万至4000万美元的成本。相关成本预计主要包括与员工相关的成本，以减少某些人员配置水平，例如遣散费，以及咨询和其他成本。由于这些成本的非经常性和不同寻常的性质，该公司管理层认为，将这些成本作为非公认会计原则结果的调整提供给投资者有关公司运营趋势的额外信息，并有助于期间间的比较。它还允许投资者以与公司管理层看待基本经营业绩相同的方式看待基本经营业绩。
数字能力和生产力增强投资
正如2021年8月宣布的那样，该公司计划在五年内投资约5亿美元用于变革性技术和工艺。这项投资始于2022财年第一季度，包括更换公司的企业资源规划系统，过渡到基于云的平台，以及实施一套其他数字技术。预计这些实施将共同产生效率，并长期改变公司在供应链、数字商务、创新、品牌建设等领域的运营。
在总计5亿美元的投资中，预计约65%将代表主要记录在销售和管理费用中的增量运营成本，这些成本将根据报告的每股收益进行调整，以便披露截至2026财年的调整后每股收益。这些运营成本中约70%预计与ERP的实施有关，其余成本主要与互补技术的实施有关。
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由于这项投资的性质、范围和规模，管理层认为这些成本代表了高于信息技术支持运营的历史正常支出水平的增量转型成本。由于这些战略投资，包括增量运营成本，将在投资期结束时停止，预计在可预见的未来不会再次发生，并且不被视为代表公司的基本运营业绩，公司管理层认为，将这些成本作为非公认会计原则结果的调整提供给投资者有关公司运营趋势的额外信息，并有助于进行期间对比。它还允许投资者以与公司管理层看待基本经营业绩相同的方式看待基本经营业绩。
下表提供了有机销售额增长/（减少）（非GAAP）与净销售额增长/（减少）的对账，这是最具可比性的GAAP衡量标准：
| 截至2024年3月31日止三个月 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 与去年同期相比的百分比变化 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 健康和保健 | 户用 | 生活方式 | 国际 |
公司合计(1)
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| 净销售额增长/（减少）（GAAP） | (6) | % | (4) | % | (11) | % | 2 | % | (5) | % | |||||||||||||||||||
| 加：外汇 | — | — | — | 44 | 7 | ||||||||||||||||||||||||
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加/（减）：资产剥离/收购(2)
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— | — | — | 2 | — | ||||||||||||||||||||||||
| 有机销售额增长/（下降）（非公认会计准则） | (6) | % | (4) | % | (11) | % | 48% | 2 | % | ||||||||||||||||||||
| 截至2024年3月31日止九个月 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 与去年同期相比的百分比变化 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 健康和保健 | 户用 | 生活方式 | 国际 |
公司合计(1)
|
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| 净销售额增长/（减少）（GAAP） | (3) | % | (6) | % | (6) | % | 2 | % | (3) | % | |||||||||||||||||||
| 加：外汇 | — | — | — | 27 | 4 | ||||||||||||||||||||||||
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加/（减）：资产剥离/收购(2)
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— | — | — | 1 | — | ||||||||||||||||||||||||
| 有机销售额增长/（下降）（非公认会计准则） | (3) | % | (6) | % | (6) | % | 30 | % | 1 | % | |||||||||||||||||||
(1)道达尔公司包括企业和其他。
(2)阿根廷剥离影响的计算方法是，在剥离日期3月20日之后，直到去年同期的三个月和九个月期间结束，阿根廷业务的净销售额。
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下表提供了调整后每股摊薄收益（亏损）（非公认会计原则）与每股摊薄收益（亏损）的对账，这是最具可比性的公认会计原则衡量标准：
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调整后稀释每股收益（亏损）（EPS）和调整后有效税率（ETR）
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| （百万美元，每股数据除外） | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 每股摊薄收益（亏损） | 实际税率 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 三个月结束 | 三个月结束 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 3/31/2024 | 3/31/2023 | %变化 | 3/31/2024 | 3/31/2023 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 如报告所示（GAAP） | $ | (0.41) | $ | (1.71) | 76 | % | (18.6) | % | 14.7 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
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资产剥离损失(1)(2)
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1.85 | — | 26.8 | % | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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网络攻击成本(4)
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0.05 | — | 0.5 | % | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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VMS减值(5)(6)
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— | 2.92 | — | % | 9.1 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
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精简运营模式(7)
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0.06 | 0.13 | 0.6 | % | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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数字能力和生产力提升投资(8)
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0.16 | 0.17 | 1.8 | % | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 经调整（非公认会计原则） | $ | 1.71 | $ | 1.51 | 13 | % | 11.1 | % | 23.8 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 每股摊薄收益（亏损） | 实际税率 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 九个月结束 | 九个月结束 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 3/31/2024 | 3/31/2023 | %变化 | 3/31/2024 | 3/31/2023 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 如报告所示（GAAP） | $ | 0.52 | $ | (0.22) | 336 | % | 41.9 | % | 1,813.5 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
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资产剥离损失(1)(2)
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1.85 | — | (25.3) | % | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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养老金结算费用(3)
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1.04 | — | 1.3 | % | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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网络攻击成本(4)
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0.35 | — | 0.6 | % | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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VMS减值(5)(6)
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— | 2.92 | — | (1,790.2) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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精简运营模式(7)
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0.08 | 0.27 | 0.2 | % | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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数字能力和生产力提升投资(8)
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0.52 | 0.45 | 1.4 | % | 0.1 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 经调整（非公认会计原则） | $ | 4.36 | $ | 3.42 | 27 | % | 20.1 | % | 23.4 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
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(1)在截至2024年3月31日的三个月和九个月中，该公司因剥离阿根廷业务而产生了约240美元（税后231美元）的成本。
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(2)包括计算稀释后每股（亏损）时使用的稀释加权平均股份之间的差异的稀释影响，报告为计算调整后的非公认会计原则稀释每股收益时使用的稀释加权平均股份（124,892股）。
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(3)在截至2024年3月31日的九个月中，该公司发生了与解决国内合格养老金计划相关的约171美元（税后130美元）的费用。
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(4)在截至2024年3月31日的三个月和九个月中，该公司与网络攻击相关的成本分别约为8美元（税后6美元）和57美元（税后43美元）。这些费用主要涉及第三方咨询服务，包括IT恢复和取证专家以及为调查和补救攻击而产生的其他专业服务，以及由此对公司业务运营造成的干扰带来的增量运营成本。
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(5)在截至2023年3月31日的三个月和九个月中，与VMS业务相关的商誉和商标的非现金减值费用为445美元（税后362美元）。
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(6)包括经调整后用于计算每股摊薄（亏损）的稀释加权平均股份与用于计算非公认会计原则稀释每股收益的稀释加权平均股份之间的差额（分别为124,183股和124,027股）的稀释影响。
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(7)截至2024年3月31日的三个月和九个月期间，公司分别产生了10美元（税后7美元）和13美元（税后10美元），截至2023年3月31日的三个月和九个月期间，公司分别产生了约21美元（税后17美元）和44美元（税后34美元）的重组和相关成本，与实施精简运营模式相关的净额。
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(8)截至2024年3月31日的三个月和九个月，该公司分别产生了约26美元（税后20美元）和85美元（税后64美元），截至2023年3月31日的三个月和九个月，该公司分别产生了与其数字能力和生产力提升投资相关的运营费用约28美元（税后20美元）和73美元（税后55美元）。这些费用涉及以下方面：
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| 三个月结束 | 九个月结束 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 3/31/2024 | 3/31/2023 | 3/31/2024 | 3/31/2023 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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外部咨询费(a)
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$ | 19 | $ | 22 | $ | 65 | $ | 58 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
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IT项目人员成本(b)
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2 | 2 | 6 | 4 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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其他（c）
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5 | 4 | 14 | 11 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 合计 | $ | 26 | $ | 28 | $ | 85 | $ | 73 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
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(a)包括为协助项目管理和端到端系统集成而产生的第三方咨询费 的这种变革性投资。该公司依靠顾问获得这些项目所需的某些能力，而这些能力是公司内部没有维护的。这些成本支持这些计划的实施，增加了公司的正常IT成本和不会发生后续实施。
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(b)包括与内部IT项目管理团队相关的人工成本，用于监督新系统的实施。鉴于计划实施的规模和变革性，必要的项目管理成本是历史支出水平的增量，在实施后将不再产生。由于这一长期战略投资，该公司认为这些成本并不能反映运营其业务的持续成本。
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（c）包括与公司新系统实施相关的各种其他费用，包括在被视为正常运营费用一部分的职位上用永久或临时资源回填的专门用于该项目的公司人员。
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2024年全年展望（预估区间）
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稀释每股收益
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实际税率 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 低 | 高 | 中点 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 按估计（GAAP） | $ | 1.66 | $ | 1.81 | 31% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 资产剥离损失 | 1.85 | 1.85 | (12)% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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养老金结算费用
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1.04 | 1.04 | 1% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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网络攻击成本(9)
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0.35 | 0.35 | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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精简运营模式(10)
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0.20 | 0.20 | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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数字能力和生产力提升投资(11)
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0.70 | 0.70 | 1% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 经调整（非公认会计原则） | $ | 5.80 | $ | 5.95 | 21% | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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(9)在24财年，该公司预计将产生与网络攻击相关的约57-65美元（税后43-49美元）的成本。这些费用主要涉及第三方咨询服务，包括IT恢复和取证专家以及为调查和补救攻击而产生的其他专业服务，以及由此对公司业务运营造成的干扰带来的增量运营成本。
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(10)在24财年，该公司预计将产生约30-40美元（税后23-30美元）的重组和相关成本，与实施精简运营模式相关的净额。
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(11)在24财年，该公司预计将产生与数字能力和生产力提升投资相关的约110美元至130美元（税后84美元至99美元）的运营费用。
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下表提供了调整后的息税前利润（非GAAP）与所得税前利润（亏损）的对账，这是最具可比性的GAAP衡量标准：
| 所得税前收益（亏损）与调整后息税前利润的调节 | |||||||||||||||||||||||
| 三个月结束 | 九个月结束 | ||||||||||||||||||||||
| 3/31/2024 | 3/31/2023 | 3/31/2024 | 3/31/2023 | ||||||||||||||||||||
| 所得税前收益（亏损） | $ | (42) | $ | (245) | $ | 123 | $ | 1 | |||||||||||||||
| 利息收入 | (4) | (4) | (21) | (9) | |||||||||||||||||||
| 利息支出 | 22 | 24 | 69 | 69 | |||||||||||||||||||
| 资产剥离损失 | 240 | — | 240 | — | |||||||||||||||||||
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养老金结算费用
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— | — | 171 | — | |||||||||||||||||||
| 网络攻击成本 | 8 | — | 57 | — | |||||||||||||||||||
| VMS减值 | — | 445 | — | 445 | |||||||||||||||||||
| 精简运营模式 | 10 | 21 | 13 | 44 | |||||||||||||||||||
|
数字能力和生产力提升投资
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26 | 28 | 85 | 73 | |||||||||||||||||||
| 调整后EBIT | $ | 260 | $ | 269 | $ | 737 | $ | 623 | |||||||||||||||
第13页16
| 简明综合收益表（未经审计） | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 百万美元，每股数据除外 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 三个月结束 | 九个月结束 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 03/31/2024 | 03/31/2023 | 3/31/2024 | 3/31/2023 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 净销售额 | $ | 1,814 | $ | 1,915 | $ | 5,190 | $ | 5,370 | ||||||||||||||||||||||||
| 销售产品成本 | 1,048 | 1,115 | 3,026 | 3,324 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 毛利 | 766 | 800 | 2,164 | 2,046 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 销售和管理费用 | 301 | 311 | 899 | 854 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 广告费用 | 215 | 206 | 566 | 523 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 研发费用 | 32 | 35 | 93 | 100 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 资产剥离损失 | 240 | — | 240 | — | ||||||||||||||||||||||||||||
| 养老金结算费用 | — | — | 171 | — | ||||||||||||||||||||||||||||
| 商誉、商标及其他无形资产减值 | — | 445 | — | 445 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 利息支出 | 22 | 24 | 69 | 69 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他（收入）费用，净额 | (2) | 24 | 3 | 54 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 所得税前收益（亏损） | (42) | (245) | 123 | 1 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 所得税费用（收益） | 8 | (36) | 52 | 21 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 净收益（亏损） | (50) | (209) | 71 | (20) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 减：归属于非控股权益的净利润 | 1 | 2 | 7 | 7 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 归属于高乐氏的净收益（亏损） | $ | (51) | $ | (211) | $ | 64 | $ | (27) | ||||||||||||||||||||||||
| 归属于高乐氏的每股净收益（亏损） | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 每股基本净收益（亏损） | $ | (0.41) | $ | (1.71) | $ | 0.52 | $ | (0.22) | ||||||||||||||||||||||||
| 稀释后每股净收益（亏损） | $ | (0.41) | $ | (1.71) | $ | 0.52 | $ | (0.22) | ||||||||||||||||||||||||
| 加权平均流通股（单位：千） | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 基本 | 124,249 | 123,649 | 124,133 | 123,512 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 摊薄 | 124,249 | 123,649 | 124,721 | 123,512 | ||||||||||||||||||||||||||||
第14页16
| 可报告分部信息 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （未经审计） | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 百万美元 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 净销售额 | 净销售额 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 三个月结束 |
九个月结束
|
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| 3/31/2024 | 3/31/2023 |
%变化(1)
|
3/31/2024 | 3/31/2023 |
%变化(1)
|
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|
健康和保健
|
$ | 609 | $ | 647 | (6) | % | $ | 1,833 | $ | 1,881 | (3) | % | |||||||||||||||||||||||
| 户用 | 526 | 550 | (4) | 1,353 | 1,435 | (6) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 生活方式 | 315 | 353 | (11) | 947 | 1,005 | (6) | |||||||||||||||||||||||||||||
|
国际
|
310 | 305 | 2 | 891 | 876 | 2 | |||||||||||||||||||||||||||||
|
企业及其他(2)
|
54 | 60 | (10) | 166 | 173 | (4) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 合计 | $ | 1,814 | $ | 1,915 | (5) | % | 5,190 | $ | 5,370 | (3) | % | ||||||||||||||||||||||||
| 分部调整后息税前利润 | 分部调整后息税前利润 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 三个月结束 | 九个月结束 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 3/31/2024 | 3/31/2023 |
%变化(1)
|
3/31/2024 | 3/31/2023 |
%变化(1)
|
||||||||||||||||||||||||||||||
|
健康和保健
|
$ | 154 | $ | 161 | (4) | % | $ | 517 | $ | 418 | 24 | % | |||||||||||||||||||||||
| 户用 | 74 | 99 | (25) | 162 | 165 | (2) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 生活方式 | 64 | 83 | (23) | 192 | 217 | (12) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 国际 | 38 | 27 | 41 | 104 | 74 | 41 | |||||||||||||||||||||||||||||
|
企业及其他(2)
|
(70) | (101) | 31 | (238) | (251) | 5 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 合计 | $ | 260 | $ | 269 | (3) | % | 737 | $ | 623 | 18 | % | ||||||||||||||||||||||||
| 利息收入 | 4 | 4 | 21 | 9 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 利息支出 | (22) | (24) | (69) | (69) | |||||||||||||||||||||||||||||||
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资产剥离损失(3)
|
(240) | — | (240) | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
|
养老金结算(4)
|
— | — | (171) | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
|
网络攻击成本(5)
|
(8) | — | (57) | — | |||||||||||||||||||||||||||||||
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VMS减值(6)
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— | (445) | — | (445) | |||||||||||||||||||||||||||||||
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精简运营模式(7)
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(10) | (21) | (13) | (44) | |||||||||||||||||||||||||||||||
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数字能力和生产力提升投资(8)
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(26) | (28) | (85) | (73) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 所得税前收益（亏损） | $ | (42) | $ | (245) | (83) | % | $ | 123 | $ | 1 | 12,200 | % | |||||||||||||||||||||||
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(1)基于四舍五入数字的百分比。
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(2)Corporate and Other包括维生素、Minerals和补充剂业务。
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(3)表示截至2024年3月31日止三个月和九个月的阿根廷业务剥离损失240美元（税后231美元）。
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(4)表示截至2024年3月31日止九个月的养老金结算费用171美元（税后130美元）。
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(5)表示截至2024年3月31日止三个月和九个月与网络攻击相关的费用分别为8美元（税后6美元）和57美元（税后43美元）。
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(6)系截至2023年3月31日止三个月和九个月与VMS业务相关的445美元（税后362美元）非现金减值费用。
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(7)表示重组和相关成本，截至2024年3月31日止三个月和九个月实施精简运营模式的净额分别为10美元（税后7美元）和13美元（税后10美元），截至2023年3月31日止三个月和九个月分别为21美元（税后17美元）和44美元（税后34美元）。
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(8)表示截至2024年3月31日止三个月和九个月与公司数字能力和生产力提升投资相关的费用分别为26美元（税后20美元）和85美元（税后64美元），截至2023年3月31日止三个月和九个月分别为28美元（税后20美元）和73美元（税后55美元）。
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第15页16
| 简明合并资产负债表 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 百万美元 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 3/31/2024 | 6/30/2023 | 3/31/2023 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| （未经审计） | （未经审计） | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 物业、厂房及设备 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 流动资产 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 现金及现金等价物 | $ | 219 | $ | 367 | $ | 242 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 应收款项，净额 | 673 | 688 | 678 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 库存，净额 | 674 | 696 | 735 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 预付费用及其他流动资产 | 95 | 77 | 90 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 流动资产总额 | 1,661 | 1,828 | 1,745 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 固定资产、工厂及设备，净值 | 1,292 | 1,345 | 1,315 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 经营租赁使用权资产 | 379 | 346 | 359 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商誉 | 1,229 | 1,252 | 1,250 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商标，净额 | 539 | 543 | 546 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他无形资产，净额 | 149 | 169 | 176 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他资产 | 556 | 462 | 427 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 总资产 | $ | 5,805 | $ | 5,945 | $ | 5,818 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 负债和股东权益 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 流动负债 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 应付票据及贷款 | $ | 111 | $ | 50 | $ | 138 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 当前经营租赁负债 | 82 | 87 | 88 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 应付账款和应计负债 | 1,653 | 1,659 | 1,722 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 应付所得税 | — | 121 | 48 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 流动负债合计 | 1,846 | 1,917 | 1,996 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 长期负债 | 2,480 | 2,477 | 2,476 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 长期经营租赁负债 | 347 | 310 | 323 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他负债 | 853 | 825 | 824 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 递延所得税 | 24 | 28 | 27 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 负债总额 | 5,550 | 5,557 | 5,646 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
|
承诺与或有事项
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| 股东权益 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 优先股 | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 普通股 | 131 | 131 | 131 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 额外实收资本 | 1,270 | 1,245 | 1,232 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 留存收益 | 34 | 583 | 415 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 库存股票 | (1,189) | (1,246) | (1,277) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 累计其他综合净（亏损）收入 | (155) | (493) | (498) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
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高乐氏股东权益合计
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91 | 220 | 3 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非控制性权益 | 164 | 168 | 169 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 股东权益合计 | 255 | 388 | 172 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 负债和股东权益合计 | $ | 5,805 | $ | 5,945 | $ | 5,818 | |||||||||||||||||||||||||||||
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