美国
证券交易委员会
华盛顿特区20549
表格
8-K
本期报告
根据第13或15（d）条）
《1934年证券交易法》
报告日期（最早报告事件的日期）：
2026年4月14日
（在其章程中指明的注册人的确切名称）
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（国家或其他管辖
注册成立）
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（佣金
档案编号）
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（IRS雇主
识别号）
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| （主要行政办公室地址） | （邮编） | ||||||||||||||||
(
216
)
706-2960
（注册人的电话号码，包括区号）
不适用
（前名称或前地址，如果自上次报告后更改。）
如果表格8-K的提交旨在同时满足注册人在以下任何规定下的提交义务，请选中下面的相应框：
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根据《证券法》第425条规定的书面通信（17 CFR 230.425） | ||||
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根据《交易法》（17 CFR 240.14a-12）规则14a-12征集材料 | ||||
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根据《交易法》（17 CFR 240.14d-2（b））规则14d-2（b）进行的启动前通信 | ||||
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根据《交易法》（17 CFR 240.13e-4（c））规则13e-4（c）进行的启动前通信 | ||||
根据该法第12（b）节登记的证券：
| 各类名称： | 交易代码： | 注册的各交易所名称： | ||||||||||||
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用复选标记表明注册人是否为1933年《证券法》第405条（本章第230.405条）或1934年《证券交易法》第12b-2条（本章第240.12b-2条）所定义的新兴成长型公司。
新兴成长型公司
☐
若为新兴成长型公司，请勾选注册人是否选择不使用延长的过渡期，以符合《交易法》第13(a)条规定的任何新的或修订的财务会计准则。☐
报告的项目摘要
TransDigm Group公司（“TransDigm Group”）提供的是截至2026年3月28日的十三周期间的选定初步结果（见下文第2.02项）。此外，TransDigm Group宣布，其全资子公司TransDigm Inc.正计划，在满足市场和其他条件的情况下，提供增量12.50亿美元的新债务（见下文第7.01项）。TransDigm Group拟将增量债务的所得款项净额连同手头现金用于（i）先前宣布和预期收购Stellant Systems，Inc.（“收购”）的购买价格，以及（ii）于2026年3月完成的约8亿美元额外普通股回购（“股份回购”），以及相关交易费用和开支。
| 项目2.02。 | 经营业绩和财务状况。 | ||||
TransDigm Group，就本项目2.02而言，其中包括其直接和间接子公司，现就其与发行新票据（定义见下文）和潜在信贷协议修订（定义见下文）有关的业务提供以下信息，这些信息之前没有报告过，详见下文项目7.01。
TransDigm Group提供以下选定的截至2026年3月28日的十三周期间的初步结果。这些结果是未经审计的估计，而TransDigm Group最终确定了同期的财务业绩。
•净销售额约为25.40亿美元至25.45亿美元；以及
•EBITDA定义约为13.30亿美元至13.35亿美元。
这些结果是初步的、未经审计的，代表了TransDigm Group管理层可以获得的最新信息。由于完成财务结算程序、最终调整以及在本8-K表格当前报告日期至截至2026年3月28日的十三周财务业绩最终确定期间可能出现的其他发展，TransDigm Group的实际结果可能与这些结果有所不同。(1)
| 项目7.01。 | 监管FD披露。 | ||||
2026年4月14日，TransDigm Group发布公告称，其全资子公司TransDigm Inc.正计划根据市场和其他条件，提供增量12.50亿美元的新债务。此次发行预计将包括2.5亿美元的新高级次级票据和同时推出的10亿美元新定期贷款。
TransDigm Group拟将增量债务的所得款项净额连同手头现金用于支付收购事项的购买价款和股份回购以及相关交易费用和开支。
2.5亿美元优先次级票据发行
TransDigm Inc.计划根据市场和其他条件，根据1933年《证券法》（“证券法”）第144A条和S条规定的私募配售的保密发行备忘录，发行本金总额为2.5亿美元、于2034年到期的额外6.125%高级次级票据（“新票据”）。新票据将由TransDigm Group以及TransDigm Inc.的某些直接和间接子公司提供担保。正如先前所宣布，TransDigm Inc.于2026年2月13日发行本金总额为12亿美元、于2034年到期的6.125%优先次级票据（“初始票据”）。新票据将是初始票据的额外发行，新票据将与初始票据具有相同类别和系列，或在其他方面与初始票据相同，但发行日期和发行价格除外。
新票据和相关担保仅提供给根据《证券法》第144A条规定的注册豁免而被合理认为是合格机构买家的人，以及在美国境外根据《证券法》第S条规定的注册豁免而提供给非美国人。新票据和相关担保没有（也不会）根据《证券法》或任何州或其他司法管辖区的证券法进行登记，未经登记或适用的豁免或在不受《证券法》、适用的州证券或蓝天法律和外国证券法的登记要求约束的交易中，不得在美国发售或出售新票据和相关担保。
新增10亿美元定期贷款
在发行新票据的同时，TransDigm Group预计将通过签订第21号修正案和增量定期贷款承担协议（“信贷协议修正案”）修订TransDigm Inc.、TransDigm Group、TransDigm Inc.的附属公司、TransDigm Inc.的贷款方以及作为贷款方的行政代理人和抵押代理人的高盛 Sachs Bank USA之间日期为2014年6月4日的第二份经修订和重述的信贷协议，据此，除其他事项外，TransDigm Inc.预计将产生高达10亿美元的额外N期定期贷款。新票据发售结束并不以信贷协议修订结束为条件，信贷协议修订结束亦不以新票据发售结束为条件。信贷协议修订的完成取决于市场和其他条件，无法保证信贷协议修订是否或何时可能完成（如果有的话）。
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本8-K表格当前报告不应构成出售任何证券的要约或购买要约的邀约，也不应在任何州或外国司法管辖区出售本8-K表格当前报告中提及的任何证券，而在根据任何此类州或外国司法管辖区的证券法进行注册或获得资格之前，此类要约、邀约或出售在这些州或外国司法管辖区将是非法的。
就1934年《证券交易法》第18条而言，本8-K表格当前报告中的信息不应被视为“已提交”，也不应被视为通过引用并入根据《证券法》提交的文件中。
| 非GAAP财务指标 | ||
这份关于8-K表格的当前报告包含定义的EBITDA，这是一种非GAAP财务指标，它不是根据美国公认会计原则（“U.S. GAAP”）衡量财务业绩的指标。TransDigm Group将“定义的EBITDA”定义为未计利息、税项、折旧及摊销前的利润（“EBITDA”）加上某些非经营性项目、再融资成本、与收购相关的成本、与交易相关的成本以及与某些员工福利计划相关的非现金费用。EBITDA和定义的EBITDA都不是美国公认会计原则下财务业绩的衡量标准。TransDigm Group按照定义列报EBITDA是因为它认为EBITDA是评估经营业绩和流动性的有用指标。
TransDigm Group的管理层认为，所定义的EBITDA作为流动性的指标是有用的，因为证券分析师、投资者、评级机构和其他人使用EBITDA来评估公司产生和偿还债务的能力。TransDigm Group的管理层还认为，所定义的EBITDA对投资者有用，因为TransDigm Group高级有担保信贷额度下的循环信贷额度要求在某些情况下在备考基础上遵守一项财务契约，该契约衡量TransDigm Group的有担保债务金额与其合并EBITDA金额的比率，其定义方式与此处定义的EBITDA定义相同。
除了上述情况外，TransDigm Group的管理层还使用定义的EBITDA来审查和评估管理团队在员工激励计划方面的表现，并编制年度预算和财务预测。此外，TransDigm Group的管理层使用定义相同的EBITDA来评估收购事项。
尽管TransDigm Group使用定义为EBITDA的衡量标准来评估其业务表现以及出于上述其他目的，但使用这种非公认会计准则财务指标作为分析工具是有局限性的，您不应孤立地考虑定义为EBITDA的情况，或将其作为对根据美国公认会计准则报告的TransDigm Group经营业绩分析的替代。其中一些限制是：
•定义的EBITDA并未反映服务于TransDigm Group债务利息支付所需的重大利息费用或现金需求；
•虽然折旧和摊销是非现金费用，但被折旧和摊销的资产往往需要在未来进行置换，定义的EBITDA并不反映此类置换的任何现金需求；
•遗漏了与TransDigm Group的无形资产相关的大量摊销费用，这进一步限制了所定义的EBITDA的有用性；
•所定义的EBITDA不包括支付的税款，这是TransDigm Group运营的必要要素；和
•定义的EBITDA不包括TransDigm Group为将收购的业务整合到其运营中而产生的现金费用，这是其某些收购的必要因素。
由于这些限制，所定义的EBITDA不应被视为衡量TransDigm Group可用于投资于其业务增长的可自由支配现金的标准。为了弥补这些限制，管理层没有孤立地看待EBITDA，特别是使用其他美国通用会计准则衡量标准，例如净收入、净销售额和营业利润，来衡量TransDigm Group的经营业绩。定义的EBITDA不是美国公认会计原则下财务业绩的衡量标准，不应被视为根据美国公认会计原则确定的净收入或运营现金流的替代方案。TransDigm Group对所定义EBITDA的计算可能无法与其他公司报告的类似标题措施的计算进行比较。由于预测发生的不确定性和固有的困难以及计算所定义的EBITDA所需调整的财务影响，如果没有不合理的努力，TransDigm Group无法对其根据美国公认会计原则编制的最直接可比财务指标净收入所定义的EBITDA的初步估计进行核对。
| 前瞻性陈述 | ||
本8-K表格当前报告中的陈述包含1995年《私人证券诉讼改革法案》含义内的前瞻性陈述。所有前瞻性陈述都涉及风险和不确定性，可能导致TransDigm Group的实际结果与TransDigm Group或其代表所做的任何前瞻性陈述中明示或暗示的结果存在重大差异。这些风险和不确定性包括但不限于：TransDigm Group成功完成新票据发行和完成信贷协议修订的能力；TransDigm Group成功完成收购的能力；TransDigm Group客户的飞机高空花费的飞行时数及其客户盈利能力对TransDigm Group业务的敏感性，这两者均受到一般经济状况的影响；供应链限制；原材料成本增加，产品定价中无法收回的税收和劳动力成本；未能完成或成功整合收购；TransDigm Group的债务；当前和未来的地缘政治或其他世界性事件，包括但不限于战争或冲突以及公共卫生危机；网络安全威胁；与气候变化和其他自然灾害的过渡或物理影响或满足监管要求相关的风险；TransDigm Group对某些客户的依赖；美国的国防预算以及与成为政府供应商相关的风险，包括政府审计和调查；未能维持政府或行业的批准；与法律法规变化相关的风险，包括合规成本的增加以及贸易政策和关税的潜在变化；潜在的环境责任；与诉讼相关的责任；与TransDigm Group的国际销售和运营相关的风险和成本；以及其他因素。有关可能导致实际结果与预计结果存在重大差异的重要因素的更多信息，请参阅TransDigm Group截至2025年9月30日的财政年度的10-K表格年度报告以及TransDigm Group或其子公司已向美国证券交易委员会提交的其他报告。除法律要求外，TransDigm Group不承担修改或更新本8-K表格当前报告中包含的任何前瞻性陈述的义务。
(1)此处包含的初步结果由TransDigm Group的管理层准备并由其负责。TransDigm Group的独立注册会计师事务所安永会计师事务所（Ernst & Young LLP）未对初步财务业绩进行审计、审阅、编制或履行任何程序。因此，安永会计师事务所不对此发表意见或任何其他形式的保证。
签名
根据1934年《证券交易法》的要求，注册人已正式安排由以下签署人代表其签署本报告并在此获得正式授权。
| TransDigm Group Incorporated | |||||||||||
| 签名： |
/s/Sarah Wynne
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| 姓名： | Sarah Wynne | ||||||||||
| 职位： | 首席财务官 （首席财务官） |
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日期：2026年4月14日