11 2024财年第三季度业绩1 Ma r i o l o n g h i临时总裁兼首席执行官、UGI Corporation S e a n o’b r i n 首席财务官、UGI Corporation Ro b e r t F. b e a rd首席运营官
22关于本演示文稿本演示文稿包含前瞻性陈述的陈述、估计和预测（定义见经修订的1934年证券交易法第21E条和经修订的1933年证券法第27A条）。此类陈述使用了“相信”、“计划”、“预期”、“继续”、“估计”、“预期”、“可能”等前瞻性词语，或其他类似含义的词语和术语，尽管并非所有前瞻性陈述都包含此类词语。这些声明讨论了我们预期或预期将会或可能在未来发生的计划、战略、事件或发展。管理层认为，这些仅在今天的日期是合理的。由于难以预测的风险和不确定性，其中许多风险和不确定性超出了管理层的控制范围，实际结果可能会有很大差异；因此，无法保证一定会实现结果。您应该阅读UGI的10-K表格年度报告，了解更广泛的可能影响结果的因素清单。我们不承担任何义务（并明确否认任何义务）公开更新任何前瞻性陈述，无论是由于新信息或未来事件，除非联邦证券法要求。其中包括不利的天气条件（包括气候变化导致的日益不确定的天气模式）导致需求减少、我们业务的季节性以及我们的运营和供应链中断；能源产品的成本波动和可用性，包括丙烷和其他液化石油气、天然气和电力，以及液化石油气钢瓶的可用性，以及向我们的客户运输产品的能力；国内外法律法规的变化，包括安全、健康、税收、运输、消费者保护、数据隐私、会计和环境事项，例如应对气候变化的监管措施；无法通过公用事业费率诉讼及时收回成本；由于能源价格高企以及能源效率和技术的改进导致需求减少，增加了客户节约措施；不利的劳资关系和我们解决现有或潜在劳动力短缺的能力；未决和未来的法律或监管程序、调查或调查的影响；来自相同和替代能源的竞争压力；未能获得新客户或留住现有客户，从而减少或限制了收入的任何增长；环境索赔责任；客户、交易对手、供应商，或供应商违约；未投保的索赔和超出保险范围的索赔的责任，包括爆炸、战争行为、恐怖主义、自然灾害、流行病和其他灾难性事件可能导致的人身伤害和财产损失，以及发电和分配电力以及运输、储存和分配各种形式的天然气和液化石油气所附带的风险；传输或分配系统服务中断；美国、欧洲和其他外国的政治、监管和经济状况，包括与俄罗斯和乌克兰之间的战争、中东冲突有关的不确定性，欧洲能源危机，以及外汇汇率波动（特别是欧元）；信贷和资本市场状况，包括进入资本市场的机会减少和利率波动；商品市场价格变化导致现金抵押品要求显着提高；我们的债务和债务协议中的限制性契约的影响；子公司的分配减少影响了支付股息或偿还债务的能力；Marcellus和Utica页岩气生产的变化；我们旨在推进我们的业务战略的战略举措和投资的成功；我们成功整合收购业务并实现预期协同效应的能力；我们的信息技术系统的中断、中断、故障、故障或破坏，以及我们的第三方供应商或服务提供商，包括由于网络攻击；无法完成待定或未来的能源基础设施项目；我们吸引、发展、留住和聘用关键员工的能力；与全球流行病相关的不确定性；我们的资产出现重大减值的影响；拟议或未来税收立法的影响；股票市场或债券市场下跌以及低利率环境对我们的养老金负债的影响；我们保护知识产权的能力；我们克服可能导致延迟或短缺的供应链问题的能力，以及对我们的业务运营至关重要的设备、材料或其他资源的成本增加；以及我们控制运营成本和实现成本节约的能力。
33 UGI补充脚注管理层在评估UGI的整体业绩时使用了“归属于UGI公司的调整后净利润”、“调整后稀释每股收益（“EPS”）”、“UGI国际自由现金流”和“UGI公司调整后利息、税项、折旧及摊销前利润（“EBITDA”）”，所有这些均为非公认会计准则财务指标。管理层认为，这些非公认会计原则衡量标准为投资者提供了有关UGI业绩的有意义的信息，因为它们消除了（1）与当期交易无关的商品和某些外币衍生工具的损益以及（2）可能影响期间业绩比较的其他重大离散项目的影响。归属于UGI的净利润波动可能是由于与当期交易无关但根据美国公认会计原则（“GAAP”）计入收益的商品和某些外币衍生工具的损益造成的。非GAAP财务指标不符合或替代GAAP，应作为可比GAAP指标的补充，而不是替代。附录中的表格将调整后的稀释每股收益（EPS）、归属于UGI公司的调整后净利润、UGI国际自由现金流和UGI公司的调整后EBITDA与最接近的GAAP衡量标准进行了核对。
4 4 4 1.调整后摊薄每股收益是一种非公认会计准则衡量标准。调节见附录。2.所有部门的运营和管理费用同比减少。3.可用流动性定义为现金和现金等价物，以及我们循环信贷额度的可用借款能力。24财年第三季度亮点丨24财年第三季度GAAP摊薄后每股收益为（0.23美元），而23财年第三季度为（3.76美元）↓第三季度业绩稳健，主要归因于：o所有部门的运营和管理费用减少3800万美元o来自UGI国际的息税前利润增加3500万美元，这主要是由于较高的液化石油气毛利率以及运营和管理费用减少↓继续在投资组合优化机会方面大踏步前进o于2024年4月，完成了对瑞士液化石油气业务的剥离o于2024年6月，签订了一份股票购买协议，以剥离我们的169兆瓦天然气燃烧设施，Hunlock Creek丨截至2024年6月30日可用流动性为19亿美元3丨发布第六份年度ESG报告，题为“旅程：管理气候风险和机遇”，概述了我们在公司ESG旅程各个方面取得的进展0.06美元Q3 FY24调整后稀释后每股收益1 3800万美元运营支出减少2 19亿美元可用流动性3
55 YTD FY24 GAAP摊薄后每股收益1为2.52美元，而YTD FY23为（7.78美元）↓ YTD FY24部署了5.11亿美元的资本；3.91亿美元（77%）投资于天然气业务↓新增约1万户居民供暖以及受监管公用事业业务的商业客户↓大幅退出欧洲能源营销业务丨3亿美元的债务减免↓有望实现我们24财年调整后每股收益指引区间2.70美元至3.003美元丨年初至今，我们的天然气业务的收益创纪录丨UGI国际的调整后每股收益增长43%；产生了约1.4亿美元的自由现金流2 ︱整个足迹的天气变暖↓ AmeriGas Propane的液化石油气产量减少↓运营业务同比减少5400万美元以及所有部门的管理费用5 YTD FY24亮点YTD调整后稀释后每股收益1美元0.40美元0.08美元0.69美元0.99美元0.76美元1.09美元1.08美元1.18美元2.81美元4美元3.22 4 YTD FY23 YTD FY24 Utilities Midstream & Marketing UGI International AmeriGas Propane 1。24财年年初至今意味着截至2024年6月30日的九个月。调整后的稀释后每股收益是一种非公认会计原则的衡量标准。调节见附录。2.自由现金流是一种非公认会计准则的衡量标准。调节见附录。定义为经营活动提供的现金净额减去资本支出。3.由于我们无法预测在GAAP基础上影响稀释每股收益的某些潜在重大项目，主要是商品和某些外币衍生工具的按市值计价损益，我们无法根据SEC规则中规定的“不合理努力”例外情况，将2024财年调整后稀释每股收益（一种非GAAP衡量标准）与稀释每股收益（最直接可比的GAAP衡量标准）进行核对。4.包括（0.12美元）公司及其他。
66 Q3 FY24财务业绩
77 FY24 Q3业绩回顾Q3 FY24调整后稀释后每股收益1 –与Q3 FY23 Q3 FY24 GAAP稀释后每股收益（0.23美元）相比（3.76美元）Q3 FY23 1。调整后的稀释后每股收益是一种非公认会计原则的衡量标准。调节见附录。11
88 Weather Q3 FY23 EBIT Q3 FY24 EBIT Total Margin OPEX D & A Other Total Margin表示总收入减去总销售成本。就公用事业而言，总利润率也因某些与收入相关的税收而减少。OPEX代表运营和管理费用，D & A代表折旧和摊销。DSIC代表配电系统改进费用。2024财年第三季度分部业绩回顾–天然气2024财年第三季度息税前利润-与23财年第三季度比较（百万美元）公用事业关键驱动因素•总利润率增长主要是由于燃气和电力基本费率的提高、DSIC收入的增加以及核心市场客户增长的效应•较高的折旧费用反映了持续的分销系统资本支出活动的影响26.1% 16.6% vs.正常vs. PY增加减少WarmerColder Weather Midstream & Marketing关键驱动因素•运营和管理费用略有下降，其他运营收入增加，被略低的总利润率23.5% 18.3% vs.正常vs. PY Q3 FY23 EBIT Q3 FY24 EBIT Total Margin OPEX D & A Other
99天气•零售量下降4%，主要是由于天气转暖和天然气转化为液化石油气的增长下降的影响•总利润率的增加主要反映了液化石油气单位利润率的提高，在较小程度上，非核心能源营销活动的影响•运营支出下降主要是由于人员和维护费用减少24财年第三季度分部业绩回顾–全球液化石油气UGI国际关键驱动因素10.0% 2.8%与正常相比。PY增加减少WarmerColder Weather •总零售加仑销量下降13%，主要是由于客户持续流失和天气回暖•总利润率下降主要是由于零售丙烷销量下降（2800万美元）和平均零售丙烷单位利润率下降（500万美元）•运营支出下降反映出，除其他外，较低的补偿费用和广告费用AmeriGas丙烷关键驱动因素5.5% 8.7% VS.正常VS. PY Q3 FY24 EBIT-与Q3 FY23的比较（百万美元）Q3 FY23 EBIT Q3 FY24 EBIT Total Margin OPEX D & A OtherQ3 FY23 EBIT Q3 FY24 EBIT Total Margin OPEX D & A Other
1010 FY24展望Q4 FY24假设3.00美元3.22美元•可持续成本降低•欧洲能源营销逐渐收官• AmeriGas丙烷的基本销量• AmeriGas丙烷资产出售收益降低•由于产能价值较低，产能管理带来的利润率降低2.70美元年初至今FY24调整后稀释后每股收益1 FY24调整后稀释后每股收益指引2 1。调整后的稀释后每股收益是一种非公认会计原则的衡量标准。调节见附录。2.由于我们无法预测在GAAP基础上影响稀释每股收益的某些潜在重大项目，主要是商品和某些外币衍生工具的按市值计价损益，我们无法根据SEC规则中规定的“不合理努力”例外情况，将2024财年调整后稀释每股收益（一种非GAAP衡量标准）与稀释每股收益（最直接可比的GAAP衡量标准）进行核对。
1111资产负债表更新↓执行了几项重大融资活动：o在UGI公司发行了7亿美元、利率为5.00%、于2028年到期的可转换优先票据o使用手头现金、UGI公司提供的3.15亿美元现金出资和其他流动性来源回购了在AmeriGas Partners和AmeriGas Finance Corp于2025年5月到期的利率为5.50%的优先票据中的4.75亿美元o为7.88亿美元的美国能源服务定期贷款再融资，从而在2024年8月2日实现了较低的借款适用保证金o，用2029年到期的新的有担保的基于资产的贷款循环工具取代了AmeriGas Propane于2026年9月到期的信贷协议，从而产生了更有利的财务契约，并消除了债务与EBITDA的契约要求↓在加强我们的资产负债表和降低我们的杠杆方面取得了坚实的进展：1,007美元1,235美元2,385美元1,927美元953美元955美元923美元814美元1,981美元1,990美元7,249美元6,921 Sep-23 Jun-24 Utilities Midstream & Marketing UGI International AmeriGas Propane丨UGI 丨UGI Corporation总债务（百万美元）1。按照截至所述期间终了时已执行的相关债务协议计算。截至2024年6月30日的杠杆率1 2023年9月30日UGI公司3.9x 4.4x AmeriGas丙烷4.9x 5.2x
1212有吸引力和可持续的价值创造4-6%目标每股收益增长率（FY24-27）3.5 – 4.0x目标杠杆率2有吸引力的自由现金流产生，以支持我们的资本分配框架持续努力最大限度地提高客户满意度保存股息并保持有吸引力的派息率1。本幻灯片使用的前瞻性信息仅用于说明目的。实际结果可能与所提供的信息大相径庭。2.定义为调整后EBITDA的净债务。调整后EBITDA是一种非GAAP衡量标准。19% +目标费率基数增长（FY24-27）
1313问答
1414附录
151568% 32% 75% + 25%我们的业务•在建设性监管环境中领先的受监管公用事业公司•强劲的费率基数增长和有吸引力的股本回报率•天气正常化骑手促进盈利可靠性•有吸引力的资本投资跑道，监管滞后最小15受监管公用事业公司1 •美国最大的零售液化石油气分销商1，拥有服务于所有50个州的广泛地理足迹•大量供应和遍布全国的运输网络•持续产生自由现金流AmeriGas丙烷增长年初至今24财年调整后稀释每股收益天然气目标调整后稀释每股收益中游和营销•全套中游服务•可扩展的基础设施以满足不断增长的需求•可观的收费收入促进盈利稳定性UGI国际•领先的市场地位•战略位置的供应资产•在利润率稳定性和自由现金流产生方面有着良好的业绩记录全球液化石油气现金产生1。基于每年分配的丙烷加仑体积。
1616我们实现股东价值最大化的战略通过强大的执行力和严格的资本配置可持续地增加收益运营一个高绩效、以客户为中心和以结果为导向的组织为我们的股东实现价值最大化利用我们的市场领先地位并优化我们的战略资产安全尊重诚信卓越可靠可持续发展
1717推动长期股东价值的行动寻求机会以优化我们的投资组合并推动基础业务的可靠收益增长持续关注运营效率以提高成本敏捷性并实现可持续的成本节约执行AmeriGas Propane的运营周转计划增强我们的资本结构和信用指标，以提供更大的财务灵活性追求投资组合优化和增长创造效率和最佳成本结构推动资产负债表改善稳定并优化国内丙烷业务
1818股东价值主张75% +天然气业务的目标收益1 4-6%目标长期每股收益增长率1 9% +目标费率基数增长1国际能源分销商，业务组合具有吸引力，在关键市场处于领先地位，建立持续改进的文化，以推动成本竞争力和可持续的成本节约，重点放在审慎的资本配置上，同时投资于增长并保持强大的资产负债表和财务灵活性，致力于通过股息向股东返还现金，不懈地关注客户的体验1。本幻灯片使用的前瞻性信息仅用于说明目的。实际数字可能与所提供的数字大不相同。
1919 FY24-27财务目标191。本幻灯片使用的前瞻性信息仅用于说明目的。实际数字可能与所提供的数字大不相同。2.定义为调整后EBITDA的净债务。调整后EBITDA是一种非GAAP衡量标准。执行我们的战略以实现可持续的股东价值4 – 6% $ 3.7-$ 4.1B 9% + 3.5 – 4.0x EPS增长率资本支出率基数增长率杠杆比率2 1
2020资本配置框架20丨保持对股息的承诺丨强劲的派息率介于45%-55 %股东回报之间↓优先投资于受监管的公用事业业务，这些业务吸引了强劲的股本回报率↓通过有纪律的资本投资支持天然气业务的有机增长丨保持有吸引力的流动性以驾驭市场动态丨目标净债务与调整后EBITDA（杠杆率）1之比在3.5 – 4.0x2之间丨积极评估我们的投资组合，以进一步最大化股东价值丨为提供战略契合度的高回报、利润率增值交易部署资本，同时保持健康的资产负债表123高回报的有机增长机会资产负债表改善组合优化4 1。调整后EBITDA是一种非GAAP衡量标准。2.本幻灯片使用的前瞻性信息仅用于说明目的。实际结果可能与所提供的信息大相径庭。
2121 FY27和Beyond2我们的股息承诺以股息形式向股东返还现金的强大历史1。针对股票拆分进行了调整。股息数字表示基于该财政年度最后一次发放股息的年化股息。2.本幻灯片使用的前瞻性信息截至2024年5月2日，仅供说明之用。实际数字可能与所提供的数字大不相同。140年连续支付股息致力于通过股息支付为股东回报价值FY24-262我们的重点是加强资产负债表，我们预计将在短期内保持股息持平预计将恢复到4%的目标长期股息增长率$ 0.87 $ 0.91 $ 0.95 $ 1.00 $ 1.04 $ 1.30 $ 1.32 $ 1.38 $ 1.44 $ 1.50 $ 1.50 $ 201142011520116 2011720182019202021202220232024 E D IV id en d s PE r SH ar e1（$）10年复合年增长率：6%
2222 FY24-27资本部署计划22166% 18% 9% 7%公用事业中游和营销UGI国际AmeriGas丙烷按分部使用现金增长和维护资本~3.9B2美元丨由运营现金流资助的资本计划↓有纪律的投资，以实现最佳投资组合~$ 0.2B~$ 0.6B~$ 3.3B~$ 1.3B ↓~85%的投资于天然气业务的总资本↓ 75% +的增长资本部署于受监管的公用事业业务1。本幻灯片使用的前瞻性信息截至2024年5月2日，仅供说明之用。实际数字可能与所提供的数字大不相同。2.39亿美元是24-27财年资本支出预期区间3.7至41亿美元的中点。
2323稳定和优化AmeriGas丙烷23以结果为驱动的以客户为中心的卓越运营安全关键行动↓调整运营模式以增强对客户的关注，支持卓越运营并创造效率o在我们的运营和客户服务中心内推动运营改进，以提高服务可靠性和客户满意度o专注于运营效率，利用整个UGI公司家族的优势，并进行有效的成本控制↓重新聚焦并优化我们的投资组合o寻求机会剥离精选资产o保持资本部署纪律并限制与增长相关的资本↓执行战略以调整资本结构并减轻契约压力↓保持对安全性的增强关注
2424 Feedstock Production3（~MMCF）FY22 FY23 FY24 FY25 New Energy One – Joint Venture（< 25%）250 Cayuga-Spruce Haven 50 Cayuga-Allen Farms 85 Cayuga-EL-VI 55 MBL Bioenergy – Moody 300 Hamilton – Synthica St. Bernard 250 Cayuga – Bergen Farms 150 Cayuga – New Hope View Farms 35 MBL Bioenergy – Brookings & Lakeside 525 Aurum Renewables – Joint Venture（40%）1,800 Ag-Grid（33%所有权）Renewables Investment Highlights 11 High-quality RNG projects in multiple states Total Commit截至2024年6月30日。2.本幻灯片使用的前瞻性信息仅用于说明目的。实际数字可能与所提供的数字大不相同。3.来自RNG项目的100%的预期产能，UGI通过对已承诺项目的投资，继续开发可再生能源组合设施已完工并已投入使用状态：原料：乳制品食品填埋场预计完工日期
2525在环境、社会和治理（“ESG”）AAA评级MSCI B评级碳披露项目主要地位ISS ESG企业评级1中风险晨星信息 Sustainalytics我们的ESG评级1。截至2023年8月5日。2.UGI 2023年ESG报告中登载的信息。有关UGI ESG举措的更多信息，请参阅UGI的可持续发展报告，并访问www.ugiesg.com。3.请见附录。供应商多样性目标到2025年将与不同一级和二级供应商的支出提高25%社会承诺和进展安全承诺和进展可记录伤害总数（TRI）到20253年TRI减少35%（每20万小时）可追究车辆事故（AVI）到20253年AVI减少50%（每1,000，000英里）环境承诺和进展2范围1减排承诺到2025年减少55%管道更换和改进承诺•到2027年更换所有铸铁•到2041年更换所有裸钢甲烷减排承诺到2030年减少92%到2040年减少95%
2626 Q3和YTD FY24调整后稀释每股收益（a）Corporate & Other包括在得出归属于UGI公司的净利润时对我们的报告分部所做的某些调整。这些调整已被排除在分部业绩之外，以与我们的首席运营决策者在评估分部业绩和分配资源时使用的衡量标准保持一致。（b）截至2024年6月30日止三个月及截至2023年6月30日止九个月的每股亏损，乃分别撇除382万股及622万股摊薄股份的影响而厘定，因为该等股份的影响将因该期间的净亏损而具有反摊薄作用。截至2024年6月30日止三个月及截至2023年6月30日止九个月的经调整每股盈利，分别根据全面摊薄后的股份2.145亿股及2.1603亿股厘定。Q3 FY24 Q3 Q3 FY23 YTD FY24 YTD FY23 Utilities $ 0.06 $ 0.05 $ 1.18 $ 1.08 Midstream & Marketing 0.10 0.10 1.09 0.76 UGI International 0.190.06 0.99 0.69 AmeriGas Propane（0.17）（0.17）0.08 0.40 Corporate & Other（a）（0.41）（3.80）（0.82）（10.71）稀释每股收益（亏损）（b）（0.23）（3.76）2.52（7.78）与当期交易无关的商品衍生工具净（收益）亏损（b）（0.14）0.55（0.31）6.34外币衍生工具未实现亏损— 0.01 0.06 0.18与AmeriGas Propane商誉减值相关的损失— 3.14 — 3.14债务清偿损失0.02 0.03 0.02 0.03业务转型费用— 0.01 —0.02 AmeriGas增强运营以促进增长项目0.04 0.02 0.09 0.07重组成本0.03 — 0.17 —与退出UGI国际能源营销业务相关的成本0.01 — 0.32 0.81持作出售资产减值0.21 — 0.21 —资产减值—— 0.02 —与权益法投资相关的减值0.12 — 0.12 —调整总额（a）0.29 3.76 0.70 10.59调整后稀释每股收益（b）0.06美元0.00美元3.22美元2.81美元
2727 Q3和YTD FY24调整后净收入（a）Corporate & Other包括在得出归属于UGI公司的净利润时对我们的报告分部所做的某些调整。这些调整已从分部业绩中排除，以与我们的首席运营决策者在评估分部业绩和分配资源时使用的衡量标准保持一致。（b）使用法定营业单位税率确定的与税前调整相关的所得税。（百万美元）2022Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3 Q3分别）— 11337与AmeriGas丙烷商誉减值相关的损失（税后净额分别为0美元、4美元、0美元和4美元）— 660 — 660债务清偿损失（税后净额分别为（2）美元、（2）美元、（2）美元和（2）美元）5757业务转型费用（税后净额分别为0美元、（1）美元、0美元和（2））— 1-4 AmeriGas增长项目运营增强（税后净额分别为（3）美元、（2）美元、（6）美元和（5）941914重组成本（税后净额分别为（2）美元、0美元、12美元和0美元，分别）7 — 37 —与退出UGI国际能源营销业务相关的成本（税后净额分别为0美元、0美元、（14）美元和（64）美元）2 — 68 170持作出售资产减值（税后净额分别为（17）美元、0美元、（17）美元和0美元）45 — 45 —资产减值（税后净额分别为0美元、0美元、（2）美元和0美元）—— 5 —与权益法投资相关的减值（税后净额分别为0美元、0美元、0美元和0美元，分别）25 — 25 —调整总数（a）（b）607881512241归属于UGI公司的调整后净利润（亏损）$ 12 $（1）$ 693 $ 608
2828 UGI国际自由现金流（Non-GAAP）（百万美元）年初至今FY24年初至今FY23经营活动提供的净现金193美元5美元减：资本支出（55）（84）UGI国际自由现金流138美元（79美元）
2929 Total Utilities Midstream & Marketing UGI International AmeriGas Propane Corp & Other Revenues $ 1,380 $ 257 $ 253 $ 455 $ 445 $（30）Cost of sales（639）（89）（167）（244）（217）78 Total margin $ 741 $ 168 $ 86 $ 211 $ 228 $ 48 Operating and administrative expenses（501）（90）（30）（138）（219）（24）折旧和摊销（139）（42）（22）（29）（46）—持有待售资产减值（62）—（62）————处置损失UGI国际能源营销业务（1）————（1）其他营业收入（费用），净额291691310（64）营业收入（亏损）67374157（27）（41）（亏损）权益被投资单位收益（24）— 2（1）—（25）债务清偿损失（7）————（7）其他营业外收入，净收入52 — 1 — 2所得税和利息费用前利润（亏损）41394357（27）（71）利息费用（96）（22）（9）（11）（41）（13）所得税前收入（亏损）（55）173446（68）（84）所得税优惠（费用）7（4）（12）（7）32（2）归属于UGI公司的净（亏损）收入收入$（48）$ 13 $ 22 $ 39 $（36）$（86）24财年第三季度分部对账（GAAP）（百万美元）1。出于美国公认会计准则的目的，我们公用事业部门中的某些与收入相关的税收包含在上述“运营和管理费用”中。这些成本降低了我们定期提交的文件中报告的管理层运营结果的利润率。11所有非公认会计原则调整都记在公司和其他项下。因此，每个可报告部门——公用事业、中游与营销、UGI国际和AmeriGas丙烷——的GAAP和非GAAP收益是相同的。
3030 UGI Corporation Q3和YTD FY24调整后EBITDA（non-GAAP）截至9月30日的年度，LTM Jun‘23 LTM Jun’24截至6月30日的九个月，202120222023202220232024包括非控制性权益的净收入（亏损）$ 1,467 $ 1,073（$ 1,502）（$ 1,391）$ 673 $ 831（$ 1,633）$ 542所得税522313（335）（333）178285（361）152利息支出310329379365394245281296折旧及摊销502518532528549387397414 EBITDA 2,8012，233（926）（831）1,7941，748（1,316）1,404商品衍生工具未实现（收益）损失（1,390）（598）1,6441，569（252）（353）1,814（82）外币衍生工具未实现（收益）损失（8）（50）38214（19）5218债务清偿损失— 119971197 AmeriGas合并费用————————与CMG收购相关的收购和整合费用1 ————————收购与Mountaineer收购相关的整合费用142 — 1 — 1 ——业务转型费用1019109466 ——与权益法投资相关的减值9335 —（15）2550 — 25客户关系减值无形20 ————————处置Conemaugh的损失和暖通空调————————重组成本—— 29 — 64923 — 49与AmeriGas丙烷商誉减值相关的损失—— 656656 —— 656 ——与退出UGI国际能源营销业务相关的成本—— 524823996 — 23482出售UGI总部大楼的净收益——（14）——（14）—— AmeriGas运营增强用于增长项目— 5242430 — 1925持作出售资产减值———— 62 —— 62资产减值———— 7 —— 7调整后EBITDA 1,632美元1,681美元1,689美元1,688美元1,812美元1,467美元1,474美元1,597美元
31 ESG承诺的说明到2025年可记录伤害总数减少35% 1。范围1减排目标不包括Mountaineer收购产生的排放，该收购于2021年9月结束。该目标还排除了Moraine East收购，仅在我们设定目标时考虑了我们在Pennant系统中的所有权权益。UGI现拥有Pennant 100%的股权。我们在2021年2月宣布的Pine Run收购中的所有权权益所产生的排放已包含在2020年的基线数字中。2020年的基线数字还采用了Hunlock发电设施5年的平均排放量，以考虑运行时间的逐年差异。1.所有国内UGI公司的TRI都使用职业安全与健康管理局（“OSHA”）定义。TRI表示每20万小时与工作相关的可记录伤害或需要急救以外的医疗治疗的疾病的数量。2.UGI International根据工业管理系统指南报告费率。TRI代表员工或受雇员工的与工作相关的可记录伤害，该伤害需要急救以外的医疗，以及导致死亡或离开工作几天的伤害。1.UGI公用事业公司和UGI美国能源服务使用美国天然气协会对AVI的定义，该定义将AVI定义为一种可报告的机动车事故，在该事故中，驾驶员未能尽一切合理本可做的事情来避免事故的发生。2.UGI International根据工业管理系统指南报告费率。在UGII，AVI代表由公司司机或承包商司机的行为造成或促成的全部或部分事件，或本可由公司司机使用合理的防御驾驶措施避免的事件，该事件导致对车辆或所撞物体的伤害或损坏，而不论其价值如何。3.AmeriGas Propane将AVI定义为公司司机本可以预防的任何事件。到2025年责任车辆事故（AVI）减少50%承诺以2020年为基准年，到2025年将范围I排放量减少55%