附件 99.2 2Q24收益报告PennyMac Mortgage投资信托2024年7月

前瞻性陈述本演示文稿包含经修订的1934年《证券交易法》第21E条含义内的前瞻性陈述，涉及管理层对公司财务业绩、未来运营、业务计划和投资战略以及行业和市场状况等方面的信念、估计、预测和假设，所有这些都可能发生变化。“相信”、“期望”、“预期”、“承诺”、“计划”等表达方式或类似含义的词语，以及“将”、“将”、“应该”、“可以”、“可能”等未来或条件动词，通常旨在识别前瞻性陈述。未来任何时期的实际结果和运营可能与本文预测的结果和本文讨论的过去结果存在重大差异。这些前瞻性陈述包括但不限于有关利率、住房和提前还款率的未来变化；未来贷款发放和生产；未来贷款拖欠、违约和忍让；未来投资和对冲费用；未来投资策略、未来收益和股本回报率以及其他业务和财务预期的陈述。可能导致实际结果与历史结果或预期结果产生重大差异的因素包括但不限于：利率变化；公司遵守管理其业务的各种联邦、州和地方法律法规的能力；一般经济或房地产金融和房地产市场；破坏金融和住房市场的信心或以其他方式对金融和住房市场产生广泛影响的事件或情况；房地产价值、住房价格和住房销售的变化；一般商业、经济、市场、就业和国内国际政治条件，或在消费者信心和消费习惯方面与预期相符；公司竞争的程度和性质；满足公司投资目标的抵押贷款和抵押相关资产的有吸引力的风险调整投资机会的可用性和竞争水平；获得抵押贷款的内在困难，以及公司这样做的成功；公司面临的信用风险集中；公司对其管理人和服务商的依赖，与这些实体及其关联公司的潜在利益冲突，以及这些实体的业绩；其经理、服务商或其下属机构的人员变动和缺乏合格人员；我们缓解网络安全风险、网络安全事件和技术中断的能力；短期和长期资本的可用性、条款和部署；公司现金储备和营运资金的充足性；公司维持其融资与其资产的利率和期限之间所需关系的能力；公司投资产生的现金流量（如果有的话）的时间和数量；我们的大量债务；业绩，借款人的财务状况和流动性；我们面临因恶劣天气事件、人为或其他自然条件、气候变化和流行病而导致的损失和运营中断的风险；公司的服务商（也为公司提供履约服务）批准和监测代理卖方以及按照投资者标准承销贷款的能力；客户或交易对手提供的信息或文件不完整或不准确，或公司客户和交易对手的财务状况发生不利变化；公司与其购买并随后出售或证券化的抵押贷款有关的赔偿和回购义务；证明公司对其投资的资产的所有权和权利的抵押文件的质量和可执行性；拖欠率增加，公司投资的违约和忍让和/或回收率下降；公司保留信用风险的抵押贷款支持证券的抵押贷款的表现；公司及时或完全取消其投资赎回权的能力；公司抵押贷款支持证券或与公司抵押贷款服务权有关的抵押贷款和其他贷款的预付款增加和其他投资；公司的对冲策略可能会或可能不会保护其免受利率波动的影响；公司对不确定性所作估计的准确性或变化的影响， 在衡量和报告公司财务状况和经营业绩时的或有事项和资产负债估值；公司对财务报告保持适当内部控制的能力；公司发现不当行为和欺诈行为的能力；公司抵押贷款产品二级市场的发展；影响抵押贷款行业或住房市场监管的立法和监管变化或影响政府机构或政府担保实体的其他变化，或增加与这些机构或实体开展业务的成本的此类变化；消费者金融保护局及其发布和未来的规则及其执行情况；政府对房屋所有权支持的变化；政府或政府赞助的房屋负担能力计划的变化；公司投资目标或投资或运营战略的变化，包括可能使其面临公司行业额外风险波动的任何新业务线或新产品和服务，债务或股权市场；对公司业务及其满足复杂规则的能力施加的限制，使其有资格成为美国联邦所得税目的的REIT，并有资格被排除在1940年《投资公司法》之外，以及公司的某些子公司有资格成为REITs或美国联邦所得税目的的应税REIT子公司；政府法规、会计处理的变化，税率和类似事项；公司未来向股东进行分配的能力；公司未能适当处理可能引起声誉风险的问题；以及公司的组织结构和章程文件中的某些要求。您不应过分依赖任何前瞻性陈述，应考虑上述所有不确定性和风险，以及公司不时向美国证券交易委员会提交的报告和其他文件中更全面讨论的那些。公司不承担公开更新或修改此处包含的任何前瞻性陈述或任何其他信息的义务，本演示文稿中的陈述仅在本演示文稿发布之日是最新的。本演示文稿包含非根据美国公认会计原则（“GAAP”）计算的财务信息，例如市场驱动的价值变化，这些变化为公司的业务结果提供了有意义的视角，因为公司利用这些信息来评估和管理业务。非GAAP披露作为一种分析工具存在局限性，不应被视为替代根据GAAP确定的财务信息。2

第二季度突显强劲的收入水平，不包括市场驱动的价值变化所有三种策略的收入贡献部分被利率敏感策略的公允价值下降所抵消税前收入2Q24业绩不包括市场公允价值信用驱动价值有机创造的净收入敏感（3）（2）税前收入变化CRT投资归属于普通股的战略（1）（2）16mm美元13mm美元11亿美元股东稀释每股收益0.17美元15mm不包括市场利率驱动价值的税前收入新投资MSR敏感的公允价值（3）（2）账面价值回报率MSR投资的税前收入变化战略每股普通股17mm $ 28mm $ 41mm $ 3.9mm 4% 15.89 PMT常规股息每通讯员普通股产量对应（2）（4）税前收入（UPB）卖方关系产量0.40美元10mm 22亿美元797注：所有数据均为2Q24或截至6/30/24（1）归属于普通股股东的净利润包括300万美元的税收费用拨备（2）EPS =每股收益；CRT =信用风险转移；MSR =抵押贷款服务权；GSE =政府资助企业；UPB =未付本金余额（3）不包括信用敏感策略中的300万美元市场驱动价值收益以及利率敏感策略中由市场驱动的1200万美元价值损失-见幻灯片1133（4）不包括100亿美元的常规贷款生产的UPB，这是为PFSI的账户

原始市场预期反映增长（1）美国抵押贷款发起市场抵押贷款利率保持在近期高点附近（以万亿美元计）（2）再融资购买平均30年期固定利率抵押贷款•目前第三方对行业发起的估计在2024年平均为1.7万亿美元，2025年为2.1万亿美元，这反映了对利率下降和再融资量增长的预测•具有多样化投资组合、有效成本结构和强大风险管理实践（如PMT）的抵押房地产投资信托基金处于最佳位置，可以通过当前市场环境呈现的波动进行管理注：由于四舍五入，数字可能不相加（1）实际发起：内部抵押贷款融资。预测来源：抵押银行家协会（7/19/24）和房利美（6/10/24）预测的平均值。4（2）房地美初级抵押贷款市场调查。截至7/18/24的6.77%

来自季节性投资组合的强劲预期业绩PMT超过三分之二的股东权益被用于对MSR的经验丰富的投资和PMT独特的GSE信用风险转移投资，具有强大的基本基础抵押服务权PMT GSE信用风险转移（53%的股东权益）（16%的股东权益）•延长预期寿命的稳定现金流•源自2015 – 2020年的季节性贷款，WAC较低（1）丨WAC为3.7%；基本上全部为价外•预期实现的终生损失•较高市场利率下公允价值的敏感性下降有限•较高的短期利率带来的配售费收入增加强劲的长期预期风险调整后回报支持：•标的，优质常规贷款借款人（1）•低拖欠率和LTV比率，受低利率抵押贷款和房屋净值大幅积累的推动•更高的利率，意味着更慢的径流和延长的资产寿命• PFSI行业领先的服务能力5（1）WAC =加权平均票息；LTV =贷款价值比

PMT的资本部署前景•通过对信用敏感的策略积极管理股权分配，向PFSI出售常规代理贷款•机会性地出售800万美元的投资•股权分配与投资者贷款证券化基本没有变化，由于截至24年6月30日的信用利差收紧，股权分配不再满足我们上一季度的长期回报要求，100% = 19亿美元的利率敏感策略•鉴于最近的融资和其他市场信用敏感条件，PMT预计将在24年第三季度保留约30-策略常规代理总产量的22% 50%，较2Q24的18%有所增加企业13%利率•将继续评估购买符合其投资策略的敏感策略61%大宗MSR的机会对应产量4% 6

PMT投资策略的RUN-RATE RETURN Potential年化回报WA Equity •代表平均年化回报和（1）关于权益（ROE）分配（%）其信用敏感策略的季度盈利潜力预期：PMT GSE信用风险转移13.9% 16%策略未来四个季度其他GSE信用风险转移（CAS & STACR）14.5% 5%非机构次级MBS 12.0% 1% •在其他信用敏感策略中反映业绩预期1.0% 0%当前抵押贷款市场净信用敏感策略13.8% 22%利率敏感策略：—— PMT有机创建的MSR（包括重新获得）的回报潜力10.6% 52%对GSE CRT的投资略低于机构MBS（包括IO证券化）29.4% 7%上季度非机构高级MBS 11.7% 1%（2）利率对冲-2.5 %0%丨对利率敏感的净利率敏感策略的回报潜力10.5% 61%策略因进一步倒挂而下降对应产量25.6% 7%收益率曲线现金、短期投资、其他2.4% 10%（3）管理费和公司费用-3.1 %0%丨利率敏感的预期回报（3）净公司-2.8 % 10%资产有潜力改善，如果所得税费用-0.3 %曲线去倒挂的收益率拨备，这将推动净利润增长8.0% 100%整体运行率优先股股息7.7% 28%归属于普通股股东的净利润8.1% 72%（1）分配的股权代表管理层的内部分配；某些融资余额和平均每季度稀释后每股收益0.33美元的相关利息费用根据管理层对目标杠杆比率的评估以及支持投资所需的资本或流动性在投资之间进行分配注：这张幻灯片仅为说明目的提供了估计，使用了PMT的基本情况假设（例如，对于信用表现，预付款项7（2）按分部权益速度、融资经济性、CRT交易的损失处理等百分比计算的ROE），不考虑除（3）按现金流和对冲成本的总权益变现百分比计算的ROE或对当前市场状况的重大变化或冲击之外的市场驱动价值变化；实际结果可能存在重大差异

通讯员制作亮点通讯员采集量和混合关键财务指标（UPB单位：十亿）1Q24 2Q24分部税前收入占比0.47% 0.35%（2）利率锁定承诺履约费占比0.23% 0.20%（3）收购资助的选定运营指标1Q24 2Q24对应卖方关系805797购买货币贷款占比91% 92%（1）PMT总收购的常规贷款PFSI的政府贷款（1）常规贷款对于PFSI进行总锁定● Pennymac仍然是美国最大的代理聚合商，市场份额几乎是第二大渠道参与者的两倍●最近几段时间的盈利得益于与证券化时提供的陈述和保证相关的准备金的释放，因为2020年至2022年产生的大量贷款通过了三年的违规窗口期，与回购相关的损失最小●鉴于最近可交换优先票据的发行，PMT预计将在2024年第三季度保留约30-50 %的常规代理总产量，较当前水平有所增加注：可能由于四舍五入原因未加总（1）对于所有来源为PFSI的政府贷款和常规贷款，PMT赚取其持有期的来源费和利息收入，并且不向PFSI支付履约费（2）PMT自己账户的常规符合性利率锁定承诺8（3）基于需缴纳履约费的融资贷款

MSR投资趋势（1）MSR投资（百万美元）•截至2024年6月30日，MSR资产为39亿美元，与2024年3月31日基本持平——预付款的径流在很大程度上被公允价值增长和新的MSR投资所抵消—— PMT的MSR投资基础的UPB略有下降9（1）自有MSR投资组合，不包括以公允价值获得的出售贷款

PMT在GSE信用风险转移中的独特投资趋势（1）• PMT有机创建的CRT投资有机创建的GSE CRT投资的公允价值较2024年3月31日略有下降，主要是由于（百万美元）预付款• 60 +天的拖欠率与2024年3月31日持平•累计存续期损失略有增加；我们最终预计这些投资存续期内的已实现损失有限，鉴于近年来房价升值导致基础借款人的资产大幅增加（2）选定的指标截至季度末：贷款基础UPB（十亿美元）$ 24.2 $ 23.6 $ 23.2 $ 22.7 $ 22.2 WA FICO at origination 753753753753753 WA LTV at origination 82.4% 82.4% 82.4% 82.4% 82.4% WA Current LTV 51.6% 50.5% 50.1% 50.1% 48.5% 60 + days delinquent占未偿UPB的百分比1.12% 1.18% 1.23% 1.11% 1.11%净已实现本金损失（百万美元）0.5美元0.5美元1.3美元0.2美元0.1累计终生本金损失（百万美元）44.6美元45.1美元46.4美元46.6美元46.7美元利息减少（百万美元）3.3美元3.3美元3.3美元3.2美元3.2美元累计利息减少（百万美元）19.9美元23.2美元26.5美元29.7美元32.9美元（1）PMT有机创建的GSE CRT投资的公允价值在PMT的资产负债表上反映为担保CRT安排的存款，以及衍生品和信用风险转移剥离资产或负债，扣除仅支付利息的应付证券10（2）截至所示日期剩余贷款总量的初始加权平均FICO和LTV指标；当前LTV使用截至报告期间可获得的最新房价信息进行了刷新

按不包括总收入市场驱动的西澳股权年化回报（百万美元，除EPS外）市场驱动价值（1）（2）（3）（1）权益分配的贡献值变化（ROE）（1）（2）改变信用敏感策略：PMT GSE信用风险转移$ 10.9 $ 1.7 $ 9.2 $ 31114%其他GSE信用风险转移（CAS & STACR）6.0 2.3 3.79824% PMT非机构次级MBS（0.9）（1.3）0.420-19 %（4）其他信用敏感策略（0.2）0.0（0.2）8--11 %净信用敏感策略$ 15.7 $ 2.7 $ 13.1 $ 43614%利率敏感策略：MSR（incl.recapture）$ 70.7 $ 46.0 $ 24.7机构MBS（incl.recapture）IO证券化）（35.7）（39.0）3.3非机构高级MBS 0.2（0.3）0.5利率对冲（18.4）（18.4）净利率敏感策略$ 16.9 $（11.6）$ 28.5 $ 1,2176%对应产量$ 9.6 $ 0.0 $ 9.6 $ 7651%现金、短期投资，和其他$ 1.7 $ 1.7 $ 2323%（5）管理费和公司费用（15.2）不适用（15.2）-3 %（5）公司$（13.6）不适用（13.6）232-3 %收益/（拨备）所得税费用$（3.2）（0.3）（2.9）净收入$ 25.4 $（9.2）$ 34.7 $ 1,9615%优先股股息$ 10.5 $ 5418%归属于普通股股东的净利润$ 15.0 $ 1,41944%稀释后每股收益$ 0.17注：由于四舍五入，数字可能不相加（1）收入贡献以及扣除与投资相关的任何直接费用（例如贷款履行费用和贷款服务费）后计算的年化股本回报率，但在税前费用前；与投资策略相关的部分收入可能需要纳税（2）根据管理层评估将收入归类为市场驱动的价值变化；不包括市场驱动的价值变化的收入不代表REIT应税收入，属于非公认会计准则数字（3）分配的股权代表管理层的内部分配；某些融资余额和相关利息费用根据管理层对目标杠杆比率的评估以及支持投资所需的资本或流动性在投资之间分配（4）主要包括遗留的不良贷款组合；净新投资也反映了销售表现和不良贷款，作为PMT退出投资战略的一部分；包括390万美元的账面价值11以06/30/24结算贷款获得的房地产（5）ROE按总股本百分比计算

PMT利率敏感性投资的对冲方法中心MSR估值变化和抵消• PMT寻求在“全球”基础上管理利率风险（百万美元）敞口，在实现现金流之前确认MSR公允价值的变化，在其投资的MBS公允价值变化、利率对冲和相关税收影响策略中确认利率敏感性• 2Q24，MSR公允价值略有增加——略高的利率降低了提前还款预测• MBS公允价值下降、利率对冲，和相关税收影响略高于抵消对冲成本后MSR公允价值增加12

灵活和复杂的融资结构（1）按到期年份划分的债务时间表（以百万计）跨无担保和可交换优先票据多家银行/MSR定期票据和贷款的融资能力灵活性为CRT定期票据提供融资，使MSR和预付款余额达到847mm已提取的无担保和MSR融资CRT融资可交换优先票据●我们的绝大多数CRT融资是在● MSR定期票据和贷款的到期时间一致●在我们的定期票据流动性管理形式中完全保留，与2024年10月到期的短期借款可交换优先票据相比，其中不包含与全额偿还2.1亿美元按市值计价（追加保证金）准备金MSR资产的预期期限更接近的●发行了2.47亿美元的新的3年期CRT期限●发行了3.55亿美元的新的3.5年房利美票据，以SOFR + 2.75%的利率对2.13亿美元的AAA MSR定期票据进行再融资；●发行了2.17亿美元的可交换优先票据，这些票据将于2025年季度末到期，赎回3.05亿美元于2029年6月到期的先前发行的于2027年到期的定期票据● 5200万美元的证券回购●提供灵活性并补充按SOFR + 4.19%协议定价的资产支持结构注：所有数字均为截至2024年6月30日按本金金额计算的1313（1）。CRT定期票据随本金偿还而摊销。不包括为我们对MBS的投资提供资金的证券回购协议和我们对CRT的一小部分投资。

附录

PMT专注于三个细分领域的独特投资策略•传统合规抵押贷款的领先收购方和生产商•在PMT超过15年的历史中，在PFSI卓越的代理运营和高服务水平的生产的推动下，市场份额显着增长•提供有机生产投资资产的独特能力•通过传统代理贷款生产证券化创造的MSR投资利率敏感•利用代理MBS和利率衍生品策略对冲•良好的业绩记录对冲利率风险的纪律•对PMT高质量贷款生产的信用风险投资，通过积极服务并辅之以GSES敏感策略发行的CRT债券信贷的机会性投资，能够影响业绩•截至2024年6月30日，PMT前端GSE CRT投资基础贷款的UPB约为222亿美元15

（1）期末（2）平均普通股权益回报率根据归属于普通股股东的年化季度净收益占期间月均普通股权益的百分比计算历史收益、股息和每股账面价值（1）（2）ROE：-20 %0%-2 % 14% 4% 15% 12% 10% 4% •从2015年第三季度到2014年第二季度回购2910万股普通股16

当前市场环境和宏观经济趋势（1）（2）平均30年期固定利率抵押10年期国债收益率6.79% 6.86% 4.20% 4.40%（3）宏观经济指标脚注6/30/239/30/2312/31/233/31/246/30/24（1）房地美初级抵押贷款市场调查。截至7/18/24（2）美国财政部的6.77%。4.20%截止7/18/24 10年期国债收益率3.8% 4.6% 3.9% 4.2% 4.4%（3）10年期国债收益率与2/10年期国债收益率利差：彭博平均30年期固定利率抵押贷款：房地美一级抵押贷款市场调查2/10年期国债收益率利差-1.1 %-0.5 %-0.4 %-0.4 %-0.4 %-0.4 %平均二级抵押贷款利率：30年期FNCL票面利率指数（MTGEFNCL），彭博美国房价升值：标普 CoreLogic Case-Shiller美国全国房价NSA指数30年期固定利率抵押贷款6.7% 7.3% 6.6% 6.8% 6.9%（SPCSUSA）；数据截至4/30/24住宅抵押贷款发放为季度终了；来源：内部抵押贷款二级抵押贷款利率5.7% 6.3% 5.3% 5.6% 5.9%金融美国房价升值0.0% 4.0% 5.6% 6.5% 6.3%（Y/Y %变化）住宅抵押贷款$ 420 $ 405 $ 315 $ 325 $ 435发放（十亿）17

PMT在本季度按战略划分的投资活动长期抵押资产账面资产变动（百万美元）公允价值变动（5）3/31/24的资产价值6/30/24的投资价值PMT GSE信贷$ 1,160 $（24）$ 2 $ 1,138（1）风险转移其他GSE信用风险信贷$ 195 $（0）$ 2 $ 197转移（CAS & STACR）敏感非机构策略$ 89 $（9）$（1）$ 78（2）次级MBS其他信贷敏感$ 8 $（1）$（0）$ 7（3）策略MSR $ 3,952 $（56）$ 46 $ 3,942利息非机构Rate $ 123 $（3）$（0）$ 119（4）Senior MBS Sensitive Strategies Agency $ 3,641 $ 159 $（39）$ 3,761（4）MBS total $ 9,168 $ 66 $ 9,243（1）PMT有机创建的GSE CRT投资的公允价值反映在PMT的资产负债表上，作为CRT安排的保证金，衍生工具和信用风险转移剥离资产或负债，如附注6所述，扣除仅支付利息的应付证券（2）–可变利息实体我们在截至24年3月31日的季度的10-Q表格季度报告中合并了发行次级债券的信托中的资产和负债；因此，这项投资在我们的综合资产负债表上显示为公允价值贷款和可变利益实体的资产支持融资（3）主要包括遗留的不良贷款组合；净新投资还反映了作为PMT退出投资战略的一部分的履约和不良贷款的销售；包括在6/30/24结算贷款时获得的房地产账面价值390万美元（4）MBS =抵押贷款支持证券；对机构MBS的净新投资代表MBS投资组合的再平衡（在管理PMT利率风险时考虑与将宣布的对冲一起）和径流18（5）投资的变化表示扣除销售、清算和径流的新投资

MSR资产估值2024年6月30日抵押未经审计（百万美元）服务权（1）池UPB $ 227,843加权平均票息3.7%加权平均服务费0.28%加权平均预付款速度假设（CPR）6.8%公允价值$ 3,942是服务费的倍数6.119（1）自有MSR投资组合，不包括以公允价值获得的出售贷款

拖欠趋势和未偿还的服务预付款（1）拖欠率和止赎率的历史趋势30-60天60-90天90 +天止赎●总体抵押贷款拖欠率较上一季度略有上升● PMT的MSR投资组合的未偿还服务预付款从2024年3月31日的1.1亿美元降至2024年6月30日的约8300万美元——没有未偿还的本金和利息预付款注：由于20（1）自有MSR投资组合四舍五入，数字可能不相加，包括以公允价值出售而获得的贷款；基于UPB的拖欠和止赎率；截至24年6月30日，PMT拥有的抵押贷款服务权和持有待售贷款的UPB总额为2300亿美元

截至6月30日，PMT拥有的MSR投资组合特征，2024年贷款剩余贷款规模FICO信贷60 + UPB % count note seasoning maturity（$ in score at original current deliency（2）（3）segment（$ in billions）total UPB（in thousands）rate（months）（months）thousands）origination LTV LTV（by UPB）GSE FNMA $ 114.15 0.1% 4373.7% 45303 $ 26175775% 53% 0.8% FHLMC $ 110.04 8.3% 3913.7% 36310 $ 28176174% 56% 0.4%（1）Other $ 3.7 1.6% 154.7% 36320 $ 25575972% 55% 0.6% Grand total $ 227.8 100% 8433.7% 40307 $ 27075975% 54% 0.6%（1）Other repre出售给私人投资者的贷款（2）不包括按公允价值持有待售的贷款21（3）不包括财产的任何额外第二留置权

旨在缓解利率波动的利率敏感策略估计对利率变动的敏感度随着2024年6月30日的价值收益而增加，利率下降，PMT股东权益变动百分比MSRs机构MBS利率对冲（1）（2）（3）• PMT的利率风险敞口在“全球”基础上进行管理——具有互补利率敏感性的多种抵押贷款相关投资策略——金融对冲工具的利用——有助于账面价值的稳定（1）包括为出售而获得的贷款和利率锁定承诺（扣除相关对冲），机构和非机构MBS资产（2）包括MSR和对冲，其中包括或可能包括MBS、欧洲美元期货、国债期货和交易所交易掉期的看跌和看涨期权22（3）净敞口代表“多头”资产和MSR和对冲的净头寸

PMT在GSE信用风险转移投资中有组织创造的投资在2Q24收入（损失）中的表现（百万美元）贡献评论市场驱动的价值变化：与估值相关的变化包括1.7美元•反映信用利差收紧对不包括市场驱动的价值变化的净收益（损失）的投资收入的影响：已实现收益和利差包括在15.1中• CRT投资赚取的利差收入投资净收益（损失）（0.1）期间确认的损失15.4 •为CRT投资提供担保的现金存款的利息收入利息收入（21.1）•与CRT投资相关的融资费用利息支出9.2小计10.9美元总收入贡献：23

PMT有组织创造的信贷风险转移投资的资产负债表处理（千美元）6月30日，2024年交付给CRT SPV的贷款的当前未偿UPB和承担担保义务的贷款的UPB......................................... 22,204，806美元出售给房利美或根据购买REMIC CRT证券的协议交付CRT安排的账面价值：包含在“为CRT安排提供担保的存款存款”中的当前现金抵押担保................................................................1,163，268美元代表与衍生工具相关的预期未来现金流入的公允价值和信用风险转移剥离负债......................................................7,331美元承担信用风险扣除预期未来损失CRT信托发行的无追索权负债的公允价值；代表按公允价值应付的只付息剥离证券................................... $（32,708）PMT投资到期后只付息支付的价值CRT投资的公允价值……......................................................1,137，89124

PMT对信用风险转移的有组织投资L Street Securities L Street Securities L Street Securities PMTT1 PMTT2 PMTT3 2017-PM1 2019-PMT1 2020-PMT1总计（2015年5月-2015年5月-2015年7月）（2015年8月-2016年2月）（2016年2月-2016年8月）（2016年8月-2018年5月）（2018年6月-2019年3月）（2019年4月-2020年9月）截至6/30/246/30/246/30/246/30/246/30/246/30/246/30/24 6/30/24 Inception Inception Inception Inception Inception UPB $ 1.2 $ 0.1 $ 4.2 $ 0.5 $ 6.5 $ 1.0 $ 22.8 $ 3.6 $ 23.612,375193，31059,576400，64397,202%购67.6% 67.8% 71.4% 72.1% 68.6% 70.7% 73.6% 73.6% 73.2% 81.7% 79.9% 61.6% 61.2% 69.1% 66.1%（1）西澳FICO 742744742743749750746746746736758758752753（1）西澳LTV81.3 % 80.6% 81.8% 80.9% 81.4% 80.8% 82.5% 81.9% 83.8% 84.1% 82.5% 82.4% 82.7% 82.4% 60 +天拖欠21026128268474908借贷数60 +天拖欠0.265% 0.406% 0.687% 0.852% 2.825% 0.9 10% 1.106% UPB 180 +天DelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDelDel和本金$ 2,109 $ 6,060 $ 9,029 $ 28,322 $ 509 $ 664 $ 46,692（2）损失（$ k）利息减少$ 16,657 $ 16,269 $ 32,927（3）（$ k）（1）发起时的FICO和LTV指标（2）由于参考池抵押品清算而产生的损失25（3）由于修改参考池抵押品而产生的利息减少

按产品分列的对应生产购置和锁具未经审计（百万美元）2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24通讯员购置常规符合-PMT 3,029美元2,759美元2,477美元1,769美元2,195美元（1）常规符合-适用于PFSI 7,0189，93310,1298，19010,007（1）政府-适用于PFSI 11,1398，84811,0118，16710,301巨型-适用于PMT 013334总计21,18621，54123,62018，12822,537通讯员锁常规符合-适用于PMT 3,322美元3,493美元2,737美元2,472美元2美元2,602（1）公约适用于PFSI 7,52310，3339,9778，6149,914（1）Government-适用于PFSI 10,73510，06311,1978，46711,100 Jumbo-适用于PMT 0251090总计21,58123，89123,91619，56323,706注：由于四舍五入，数字可能未加总（1）PMT向PennyMac Loan Services，LLC出售政府担保和担保贷款，以及它从代理卖方购买的某些常规贷款，并赚取其持有期的采购费和利息收入；PMT 26不支付履行费用对于政府担保或担保贷款或随后出售给PFSI的常规贷款

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