2024年第三季度投资者介绍
2 F O R W A R D-L O O K I N G S T A T E M E N T此信息包含或包含1995年《私人证券诉讼改革法案》含义内的某些前瞻性陈述。前瞻性陈述包括与我们的财务状况、市场状况、经营业绩、计划、目标、收益前景、收入、费用、资本和流动性水平和比率、资产水平、资产质量以及非应计和不良贷款相关的陈述。前瞻性陈述通常由诸如“将可能导致”、“预期”、“预期”、“估计”、“预测”、“项目”、“打算”、“相信”、“假设”、“战略”、“趋势”、“计划”、“展望”、“结果”、“继续”、“保持”、“潜力”、“机会”、“舒适”、“当前”、“立场”、“维持”、“维持”、“寻求”、“实现”等词语或类似表达的变体，或未来或条件动词，如将、将、应该、可能或可能。这些陈述不是对未来业绩或业绩的保证，涉及某些难以预测且通常超出公司控制范围的风险、不确定性和假设。尽管我们认为这些前瞻性陈述所依据的假设是合理的，但这些假设中的任何一个都可能被证明是不准确的，基于这些假设的前瞻性陈述可能是不正确的。这些前瞻性陈述中讨论的事项受到各种风险、不确定性和其他因素的影响，这些因素可能导致实际结果和趋势与前瞻性陈述中作出、预测或暗示的或由前瞻性陈述中作出或暗示的结果和趋势存在重大差异，包括但不限于以下因素的影响：市场利率和市场利率对经济状况、客户行为、公司贷款和证券组合的影响；通货膨胀、市场和货币波动；美国政府的贸易、货币和财政政策和法律的变化，包括美联储的政策，联邦存款保险公司和财政部；会计政策、实践或指导的变化，例如，我们采用当前预期信用损失（“CECL”）方法，包括由于应用CECL方法而导致公司经营业绩的潜在波动；网络安全威胁、攻击或事件；快速的技术发展和变化；我们解决不良资产的能力以及我们为因贷款到期和未能全额支付而进入非应计状态的贷款提供抵押品的能力；公司流动性和资本状况的变化；以房地产为担保的贷款集中，特别是商业房地产，以及市场条件变化对房地产抵押品价值的潜在影响；商业房地产贷款拖欠率和止赎率增加；信贷损失备抵不足；不寻常和不经常发生的事件的潜在不利影响，例如与天气有关的灾难、恐怖行为、战争和其他军事冲突（例如以色列和哈马斯之间的战争以及俄罗斯和乌克兰之间正在进行的战争）或公共卫生事件（例如新冠疫情），以及政府和社会对此的任何应对措施；这些潜在不利影响可能包括但不限于，对公司借款人履行对公司义务的能力、担保贷款的抵押品价值、对公司贷款或其其他产品和服务的需求、对网络攻击和欺诈事件、对公司流动性或资本状况、对依赖第三方服务提供商造成的风险、对公司业务运营的其他方面以及对金融市场和经济增长的不利影响；生息资产和计息负债的利差变化；监管监督，包括我们与监管机构的关系以及我们的监管机构可能发起的任何行动；影响整个金融服务行业的立法，尤其是影响公司和银行的立法；未决和未来诉讼和/或政府诉讼的结果；价格和产品/服务竞争加剧；持续及时、具有成本效益地推出有竞争力的新产品和服务的能力；管理我们的内部增长和收购；收购的预期收益无法及时或根本无法充分实现的可能性，或者整合收购的业务将更加困难，颠覆性或成本高于预期；其他金融机构的稳健性以及与近期大型银行倒闭相关的任何间接风险敞口及其通过其他客户对大盘的影响， 供应商和合作伙伴或导致与这些倒闭银行的流动性担忧的情况也可能直接或间接地对公司与之有商业或存款关系的其他金融机构和市场参与者产生不利影响；成本和费用的实质性增加；对重要客户关系的依赖；总体经济或商业状况，包括失业率水平、供应链中断和经济增长放缓；我们经营所在的当地经济显着减弱；客户行为的变化，包括消费者支出，借贷和储蓄习惯；存款流动和贷款需求的变化；我们未能吸引或留住关键员工；公司分支机构网络的扩张或整合，包括公司分支机构网络优化项目的预期收益没有及时或根本没有完全实现；住房市场恶化和抵押贷款需求减少；全球金融和房地产市场的重要部分重新出现动荡，这可能直接影响我们的业绩，通过影响我们的收入和我们的资产和负债的价值，以及间接地，通过影响总体经济和获得资本的数量、时间和条件来支持我们未来的业务。我们向SEC提交的文件中描述了其中许多因素以及其他因素，包括公司截至2023年12月31日止年度的10-K表格年度报告的“风险因素”部分。在评估公司的前瞻性陈述时，应考虑本文和其中描述的所有风险因素和不确定性。前瞻性陈述是基于使用编制陈述时可获得的信息的信念和假设。我们提醒您不要过度依赖前瞻性陈述，因为前瞻性陈述中表达或暗示的关于未来事件的假设、信念、预期和预测可能而且经常与实际结果存在重大差异。任何前瞻性陈述仅说明作出陈述的日期，我们不承担更新、修改或澄清任何前瞻性陈述以反映陈述作出后发生的事态发展的义务。
章节标题幻灯片1概述4-12 2财务亮点13-24 3资产质量25-31 4存款组合32-34 5商业贷款35-44 6非公认会计准则调节45-50 3
概览S E C T I O N 01
5截至2024年9月30日，重点关注未来的65家企业中心分支丨2024年第三季度存款增长强劲，为20.9%，年化83.2024年第三季度的可用流动性状况强劲且不断改善，207.8%的可用流动性提供给未投保存款丨存款基础多样化且颗粒度较高，约78.5%的零售客户⑤包括抵押Muni存款在内的约82.7%的存款由FDIC承保⑤在战略增长市场（夏洛茨维尔和罗利）与商业和零售团队合作的分行网络扩张公司亮点丨Carter Bank & Trust丨Charter成立于2006年，由十家银行合并Carter Bankshares，Inc.控股公司于2020年第四季度成立，资产为Carter Bank & Trust银行，于1974年成立了denovo，名为Rocky Mount的First National银行，VA 197420062020公司在弗吉尼亚州的办事处03 MARTINSVILLE，VIRGINIA LOANS $ 3.6B $ 4.6B ASSETS $ 4.1B Deposits a well capitalized Franchise with Momentum
6 L E A D E R S H I P T E A M Litz Van Dyke首席执行官38年工业8年在银行Bradford Langs总裁首席战略官37年工业7年+在银行Wendy Bell高级执行副总裁首席财务官 39年工业7年+在银行Loran Adams Tami Buttrey执行副总裁首席零售银行官41年工业5年+在银行Paul Carney执行副总裁首席人力资源官13年工业5年+在银行Jane Ann DavisEVP首席行政官40年工业40年在银行任职Tony Kallsen SEVP首席信贷官33年工业6年以上在银行任职Phyllis Karavatakis SEVP特别项目执行官46年工业46年在银行任职Richard Owen EVP Mortgage Banking & Corporate Sales Director 32年工业6年以上在银行任职Chrystal Parnell执行副总裁首席营销与传播官17年工业2年以上在银行任职Matt Speare SEVP首席运营官22年工业7年以上在银行任职Rich Spiker SEVP首席贷款官从业35年6 +年银行EVP监管风险管理总监从业40年银行8年
大城市统计区的分支机构7 R E G I O N A L F O O T P R I N T V I R G I N I A N O R T H C A R O L I N A 53个分支机构总计3.6美元存款总额10亿华盛顿特区罗阿诺克·林奇堡夏洛茨维尔Blacksburg-Christiansburg Non MSA Virginia North Carolina 12个分支机构总计Charlotte Greensboro Raleigh Durham Fayetteville Non丨MSA丨0.5美元存款总额10亿美元9月30日，2024年末分支机构20181052019101202092202196920226920226666 > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > >
8 R E W A R D I N G R E L A T I O N S H I P S CMO 20% SBA 8% MBS 13%培育关系并奖励客户、联营公司和股东奖励关系监管机构客户社区联营投资者
为1130名学生提供了便利的课程9 * C O R P O A T E & S O C I A L R E S P O N S I B I L I T Y设施团队聘请了当地一家小企业的羊群，对银行总部一片杂草丛生的林区进行改造。这一经济且环保的举措还具有我们的员工所享有的‘农业娱乐’因素。自2024年1月1日至2024年9月30日，志愿者社区服务时间向非营利组织提供慈善捐赠和赞助。为了支持一项多年的市中心振兴项目，卡特银行向弗吉尼亚州布恩斯米尔镇捐赠了两英亩土地，用于开发该镇的第一个社区公园。公园的整体设计是在使用透水停车材料和原生植物景观的同时，高度强调可达性和环境可持续性。该银行与蒙哥马利县商会合作，向四家少数族裔拥有的企业授予免费的商会会员资格。这项投资是为服务不足的社区提供机会的持续努力的一部分。
•对人力资本和技术的投资应能提供未来的运营杠杆•在弗吉尼亚州和北卡罗来纳州处于有利地位，包括夏洛茨维尔、夏洛特和罗利等快速增长的市场•与我们的其他部门储备极为充足，可用于最大的借贷关系•不包括最大的借贷关系，信用质量保持强劲&承销保持保守•强劲的流动性和资本状况• CET1为10.83% • ACL覆盖率为2.25% • 1.5B美元的总可用流动性• 207.8%的总可用流动性/无保险存款强劲的保守金融信用表现文化有吸引力的执行市场和战略客户目标10 I N V E S T M E N T H I G H L I G H T S ABS 10% SBA 8%截至2024年9月30日
11 S T R A T E G I C I N I T I A T I V E S E N H A N C E X P A N DI N V E S T我们将投资于人力资本战略，以增强员工体验。我们将继续推动组织各级的效率和流程改进，利用技术和自动化。我们将对致力于更新和提高银行形象和声誉的新品牌战略进行重大投资。我们将继续增强五年来所做的转型工作。我们将专注于围绕增强技术、运营、客户体验、C & I、企业&社会责任、渠道交付和产品开发的举措。我们将加强变革管理制度，发挥董事会ERM委员会的杠杆作用。我们将继续采取战略，深化现有关系，并在当前市场上获得新的关系。我们将专注于提高目标增长市场的市场份额。我们将专注于通过有机增长和机会性收购进行扩张。S U P E R I O R F I N A N C I A L P E R F O R M A N C E & O P E R A T I O N A L E X C E L E N C E
128.00% ACL/总投资组合贷款2不良贷款/投资组合贷款1净减记/投资组合贷款（年初至今）0.61%拖欠/投资组合贷款S A F E T Y A N D S O U N D N E S S S 2.25% 0.08%资产质量收益流动性资本平均资产回报率（年初至今）0.48% 5.99% NIM（FTE）（年初至今）2.59%调整后效率比（年初至今）80.33%高流动性资产/无保险存款高流动性资产/总资产总可用流动性/无保险存款10.7% 207.8%总流动性来源70.0% $ 1.5B杠杆率总风险资本比率账面价值12.09% $ 16.77普通股一级比率（“CET1”）9.53% 10.83截至2024年9月30日10.19%无最大不良关系，见非GAAP调节21.22%无最大不良关系，见非GAAP调节平均股东权益回报率（YTD）
财务摘要S E C T I O N 02
14美元，以千计2024年第三季度2024年第二季度QTD Q/Q变动% 2023年第三季度QTD Y/Y变动%经营业绩净利息收入$ 28,798 $ 28,0922.5% $ 27,3945.1%（恢复）信贷损失准备金（432）491（188.0）% 1,105（139.1）%准备金（恢复）无资金承诺191（236）（180.9）%（130）（246.9）%非利息收入5,4225，533（2.0）% 5,2702.9%非利息费用27,43327，446 — % 27,28 20.6%所得税准备金1,3991，12124.8% 78079.4%净收入$ 5,629 $ 4,80317.2% $ 3,62755.2%稀释后每股普通股收益$ 0.24 $ 0.21 14.3% $ 0.16 50.0%资产负债表条件资产$ 4,613，435 $ 4,532，5091.8% $ 4,452，1683.6%投资组合贷款3,595，8613,549，5211.3% 3,410，9405.4%备抵信用损失（80,909）（96,686）（16.3）%（94,474）（14.4）%可供出售证券742,635746，325（0.5）% 793,389（6.4）%权益证券5,2075，0632.8% — NM存款4,085，0683,881，3015.2% 3,559，55414.8%借款90,000238，000（62.2）% 514,135（82.5）%股东权益386,825364，4116.2% 330,62117.0% B A L A N C E S H E E T & I N C O M E S T A T E M E N T 17.2%/55.2%净收入环比+同比+ 6.2%/17.0%股东权益环比+ 9月30日，20245.2%/14.8%存款环比+ + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + + +
2024年第三季度2024年第二季度QTD Q/Q变动% 2023年第三季度QTD Y/Y变动%股东比率稀释每股收益（QTD）$ 0.24 $ 0.21 14.3% $ 0.16 50.0%财务比率平均资产回报率（QTD）0.49% 0.43% 14.0% 0.33% 48.5%平均股东权益回报率（QTD）5.99% 5.40% 10.9% 4.19% 43.0%净息差（FTE）（QTD）12.59% 2.56% 1.2% 2.54% 2.0%调整后效率比（QTD）180.65% 81.33%（0.8）% 79.55% 1.4%资产质量比率不良贷款/组合贷款8.00% 8.46%（5.4）%9.04%（11.5）% NPA/总资产加OREO 8.04% 8.52%（5.6）% 9.14%（12.0）% ACL/总组合贷款2.25% 2.72%（17.3）% 2.77%（18.8）%净冲销/组合贷款（QTD年化）1.71% 0.04% 4,175.0% 0.09% 1,800.0% 15 F I N A N C I A L/S H A R E H O L D E R A T I O S截至9月30日，20241年非公认会计准则财务指标-见非公认会计准则对账丨摊薄后每股收益环比增长0.03美元/0.08美元&同比⑤ ROA环比增长14.0%/48.5%丨ROE环比增长10.9%/43.0%丨NIM（FTE）环比增长1.2%/同比增长2.0%丨不良贷款占总投资组合贷款的比例环比下降1320万美元，同比下降2100万美元，原因是该行最大的不良贷款关系亮点支付了削减付款
效率比75.20% 73.51% 60.67% 72.54% 80.33% 2020202120222023年初至今2024年第三季度净收入，百万美元（45,858）$ 31,590 $ 50,118 $ 23,384 $ 21,6972020202120222023Q3 202416 F I N A N C I A L P E R F O R M A N C E T R E N D S ROA（1.12）% 0.76% 1.21% 0.53% 0.48% 2020202120222023YTD Q3 2024 TCE 10.53% 9.86% 7.82% 7.78% 8.38% 2020202120222023Q3 2024 1在2020年第三季度确认了5770万美元的亏损，与商誉减值产生的一次性费用有关。这笔减值费用使净收入减少了6220万美元，导致2020年第三季度出现净亏损。若不计减值费用6220万美元，净收入将为1630万美元。2截至2024年9月30日止九个月的净收入按年初至今年化。3非GAAP财务指标-见非GAAP对账3 * 2 $ 16,3341
17截至2024年9月30日1在2024年第二和第三季度，2100万美元的限电付款释放的其他部门准备金中的310万美元导致每股账面价值增加0.11美元。2 Non-GAAP财务指标-见Non-GAAP对账Carter Bankshares 9月30日，2024年监管资本充足的实际超额（美元）（以千计）不包括大额不良贷款超额的影响（美元）不包括大额不良贷款的影响（以千计）普通股一级比率（“CET1”）6.50% 10.83% $ 176,03212.38% $ 230,525一级风险资本比率8.00% 10.83% 115,08712.38% 171,712总风险资本比率10.5% 12.09% 85,02413.64% 142,738杠杆比率5.00% 9.53% 209,15810.51% 254,407资本严重不足类别有形权益占总资产的比例≤ 2%资本节约缓冲≥ 2.5%；由CET1重点保持较强监管资本状况超监管门槛。确保资本水平与公司的风险状况和战略计划目标相称。自2021年12月以来，已累计回购380万股，总成本为5980万美元，平均每股成本为15.95美元。10.83% TIER 1总杠杆C A P I T A L M A N A G E M E N T 12.09% 9.53%实际（$）09/30/2024累计AOCI影响09/30/2024其他分部准备金影响09/30/20241每普通股账面价值$ 16.77 $（2.31）$（1.28）$（3.59）调整后账面价值2 $ 20.36监管资本
千美元2024年9月30日2023年12月31日同比变化现金和银行应收款项，包括有息存款104,992美元54,529美元50,463美元FHLB借款可用性1791,403480，266311,137无担保信贷额度30,00050，000（20,000）抵押信贷额度45,000 — 45,000未质押投资证券433,273563，537（130,264）超额质押证券65,93161，7744,157流动性来源总额1,470，599美元1,210，106美元260,49318截至2024年9月30日1对于上述期间，该公司与亚特兰大的FHLB保持有担保的FHLB借款便利，相当于该银行约12亿美元资产的25%，可用借款能力取决于在任何特定时间质押的合格抵押品的数量。继续保持较强的流动性头寸：•正在进行的FHLB抵押品质押1 •维持三个无担保信贷额度•维持一个有担保信贷额度•大部分债券组合未质押•可用于撬动未质押债券的可用来源•美联储贴现窗口•联邦Home Loan亚特兰大银行•有担保的联邦基金额度对无保险存款的强覆盖：•总可用流动性/无保险存款207.8% L I Q U I D I T Y $ 1.5B总可用流动性
19期末差异美元以千计09/30/2406/30/2409/30/23季度年度商业房地产$ 1,857，997 $ 1,801，397 $ 1,688，947 $ 56,600 $ 169,050商业和工业241,474240，611264,329863（22,855）住宅抵押贷款782,930783，903738,368（973）44,562其他消费者29,81331，28436,487（1,471）（6,674）建筑399,502394，926377,5764，57621,926其他1,284，145297,400305，233（13,255）（21,088）投资组合贷款总额2 $ 3,595，861 $ 3，同比增长5.4%，原因是贷款增长稳健，主要是在商业地产、住宅抵押贷款和建筑领域。•年初至今的贷款增长因两笔大型商业房地产贷款的8000万美元贷款偿还而减弱。1其他贷款包括被认为与我们目前的承保标准不一致的独特风险属性。2投资组合贷款总额扣除持有待售贷款，贷款投资组合部分来自美联储。调用码（RC-C）。3截至2024年9月30日的季度贷款增长按年计算，以百万美元计。CRE 51% C & I 7%住宅抵押贷款22%其他消费者1%建筑11%其他8%总组合贷款增长$ 2,947 $ 2,812 $ 3,149 $ 3,506 $ 3,596 2.15%（4.58）% 11.98% 11.34% 10.21%组合贷款增长YE 2020 YE 2021 YE 2022 YE 2023 Q3 20243
20 L O A N P O R T F O L I O R E P R I C I N G & I N D E X 3Q2024 1浮动利率贷款定义为具有合同利率条款的贷款，允许贷款每月在租赁时重新定价一次。2浮动利率贷款定义为具有合同利率条款的贷款，允许贷款在贷款协议有效期内至少重新定价一次，但每季度不超过一次。按利率类型划分的百万美元贷款组合固定$ 1,24335%浮动$ 94926%可变$ 1,40539%按利率指数类型划分的贷款组合固定$ 1,24335% Sofr $ 52014% Prime $ 43812%国债$ 1,39639% 21 $ 3.60B $ 3.60B
21期末变动占总贷款% RBC美元千元% 09/30/2412/31/231。酒店、农业和能源$ 280,905 $ 301,913 $（21,008）7.81% 57.17% 2。多户家庭58,93515，00043,9351.64% 12.00% 3。保健设施/长期护理53,08753，683（596）1.48% 10.81% 4。零售&办公52,66653，576（910）1.46% 10.72% 5。仓库50,06951，185（1,116）1.39% 10.19% 6。长期护理46,19921，80324,3961.29% 9.40% 7。卫生保健设施44,779 — 44,7791.25% 9.11% 8。零售44,68345，187（504）1.24% 9.09% 9。招待费43,26844，297（1,029）1.20% 8.81% 10。仓库42,58220，08222,5001.18% 8.67%十大（10）关系$ 717,173 $ 606,726 $ 110,44719.94% 145.97%贷款总额$ 3,596，251 $ 3,505，910 $ 90,341%贷款总额19.94% 17.31% 2.63%集中度（RBC的25%）$ 122,832 $ 121,231 T O P T E N（10）R E L A T I O N H I P S（T O T A L C O M I T M E N T）截至2024年9月30日
229/30/202412/31/2023美元千美元摊余成本未实现净额（亏损）/收益公允价值摊余成本未实现净额（亏损）/收益公允价值美国政府机构证券27,986（511）27,47544，185（358）43,827住宅抵押贷款支持证券107,515（8,706）98,809110，726（11,576）99,150商业抵押贷款支持证券23,524（483）23,04131，578（415）31,163其他商业抵押贷款支持证券24,097（1,830）22,26724，522（2,666）21,856资产支持证券128,726（7,580）121,146150，832（10,826）140,006抵押贷款债务165政治分部262,960（31,788）231,172263，557（41,449）222,108公司票据70,750（8,443）62,30770，750（11,390）59,360总债务证券810,935 $（68,300）$ 742,635870，546 $（91,543）$ 779,003 B O N D P O R T F O L I O债券概览•债券组合100%可供出售。•我们的投资组合由46.9%的美国政府担保实体发行的证券组成，并带有隐性政府担保。•州和政治细分部门占投资组合的31.1%，主要是一般义务或基本目的收入债券，这些债券在所有商业周期的历史表现都非常出色，评级为AA和AAA。•于2024年9月30日，公司持有56.3%固定利率和43.7%浮动利率证券。•未实现亏损的实质性改善主要是由于债券到期、摊销和较低的中期利率。•证券占2024年9月30日总资产的16.1%。•期限较短，平均年限为5.5年；利率风险较小，有效久期为4.1；高于同行的账面收益率为3.52%。CMO21 % Muni31 % ABS7 % SBA6 % Corporates 8% MBS 14% CMBS 12%截至2024年9月30日1%机构和国债
23 D E P O S I T C O M P O S I T I O N总存款构成3,685美元3,698美元3,633美元3,733美元3,722美元4,0857097487066856292，9762,9502，9273,0373，456无息存款计息存款YE 2020 YE 2021 YE 2022 YE 2023 Q3 2024存款统计•总存款同比增加5.255亿美元•存款基础多样化且颗粒度较高，约78.5%的零售客户•包括抵押Muni存款在内的约82.7%的存款由FDIC保险•与IntraFi合作，提供超过25万美元FDIC保险限额的可用保险DDA-Int。Free 16% DDA-int.-Bearing 16% Money Market 12% Savings 9% CDS 47% 1截至2024年9月30日的期末余额，百万美元1期末差异美元以千计09/30/2406/30/2409/30/23 Quarter Year Lifetime Free Checking $ 628,901 $ 653,296 $ 664,819 $（24,395）$（35,918）附息活期存款649,005565，465469,90483，540179,101货币市场504,206500，475426,1723，73178,034 Savings 372,881399，833487,105（26,952）（114,224）存单1,930，0751,762，2321,511，554167
24D E P O S I T S的目标是增强和多样化资金来源，重点是降低成本/核心关系（零售和商业）：•存款目前为$ 4.1b • CD投资组合（$ 1.9b）相对较短，93.0%的零售投资组合计划在12个月内到期，97.0%的零售投资组合计划在24个月内到期，允许在短期利率开始放松时有机会迅速降低存款成本•制定了多种战略，以增加所有未到期存款账户，重点是降低资金成本•制定了产品路线图，并致力于扩大零售和商业客户CDS DDA-INT的存款产品。免费DDA-Int。轴承货币市场储蓄过去现在未来56% 47% 30% 15% 12% 3% 10%存款组合-12/31/17存款组合-9/30/24存款组合-目标20% 9% 20% 7% 16% 25% 14% 16%截至2024年9月30日
资产质量S E C T I O N 03
26 A S E T Q U A L I T Y不良贷款/组合贷款总额$ 2,947 $ 2,812 $ 3,149 $ 3,506 $ 3,59632773102882，9152,8053，1423,1963，3081.09% 0.26% 0.21% 8.83% 8.00%不良贷款不良贷款/组合贷款总额YE 2020 YE 2021 YE 2022 YE 2023 Q3 2024拖欠/组合贷款625632,9472，8123,1493，5063,5960.21% 0.06% 0.15% 0.17% 0.08%拖欠组合贷款拖欠/组合贷款YE 2020 YE 2021 YE 2022 YE 2023 Q3 2024截至2024年9月30日，百万美元1公司在公司贷款组合的其他部分投放商业贷款，这与银行目前本金余额为2.809亿美元的最大借贷关系有关，由于贷款到期且未能在2023年第二季度全额支付，处于非应计状态。$281 $1, $5,$ 1 Q3 20241不良贷款细分$ 288 $ 1 Q3 20241不良资产11 ye2020 ye2021 ye2022 ye2023 Q3 2024 NPL CRE $ 22 $ 3 $ 2 $ 1 $ 1 C & I 11 —— 1 Res.MTG. 5 1145其他消费者424 ——建筑———— 3 ——其他———— 302281总不良贷款32美元7美元7美元310美元288美元2020年前2021年前2022年前2023 Q3 2024 NPA不良贷款32美元7美元7美元310美元288美元奥利奥1611821总NPA 48美元18美元15美元312美元289美元11111
27 D E L I N Q U E N C Y T R E N D S逾期贷款/总投资组合贷款0.19% 0.05% 0.08% 0.16% 0.07% 0.03% 0.01% 0.07% 0.01% 0.01% —% —% —% 0.22% 0.06% 0.15% 0.17% 0.08% $ 6,404 $ 1,670 $ 4,837 $ 6,032 $ 2,778 30-59 days PD 60-89 days PD 90 + days PD and still account total PD loans total PD Amt YE 2020 YE 2021 YE 2022 YE 2023 Q3 20240.00 % 0.06% 0.12% 0.18% 0.24% $ — $ 3,000 $ 6,000 $ 9,000 $ 12,000截至2024年9月30日，以千美元计
28 D E L I N Q U E N C Y T R E N D S1是该银行最大的借贷关系，目前的本金余额为2.809亿美元，在2023年第二季度处于非应计状态。注：截至2024年第三季度，拥有的其他房地产为150万美元。注：同行包括BHB、AROW、BHB、CCBG、CCNE、CFFI、TERM5、CHCO、TERM6、CTBI、FBMS、TERM8、FCBC、FRST、GSBC、HTBI、TERM12、MPB、TERM11、TERM12、TERM12、TERM12、MVBF、ORRF、PFIS、RBCA.A、TERMSHBISHBI、SMBK、SYBT、UVSPTERM20 WASH。拖欠趋势$ 2,7780.08% $ 287,7108.00% $ 3,305，37391.92%逾期30-89天NPL current September 30，2024 # s以千为单位当前逾期30-89天不良贷款总额投资组合贷款商业房地产$ 1,856，591 $ 428 $ 978 $ 1,857，997商业和工业240,380 — 1,094241，474住宅抵押贷款777,5698794，482782,930其他消费者29,5242692029，813建筑398,0691，202231399,502其他3,240 — 280,905284，145总计$ 3,305，373 $ 2,778 $ 287,710 $ 3,595，861丨放在“其他”的2.809亿美元商业贷款，其中包括最大的借贷关系，占不良贷款总额的97.6% ⑤不包括最大的借贷关系，2024年Q3不良与拖欠率显著优于同业（0.19% vs 0.58%）和（0.08% vs 0.31%）点评：
29非应计余额变化评论以千美元计09/30/2412/31/231。其他1 $ 280,905 $ 301,913 $（21,008）其他2。住宅建筑2,1062，09016住宅建筑3。工商业1,037 — 1,037采购业务设备4。CRE 434689（255）商业物业5。住宅393 — 393住宅按揭贷款6。住宅— 825（825）住宅按揭贷款7。住宅—1,142（1,142）住宅按揭贷款8。建筑— 808（808）住宅地块开发商小计：最高非应计贷款284,875307，467（22,592）非应计贷款总额287,710309，535（21,825）最高非应计贷款/非应计贷款总额99.01% 99.33%（0.32）%组合贷款总额3,595，8613,505，91089,951非应计贷款总额/组合贷款总额8.00% 8.83%（0.83）%不包括“其他1”的非应计贷款总额/组合贷款总额0.19% 0.22%（0.03）% N O N P E R F O R M I N G R E L A T I O N S H I P S，截至9月30日，20241由于贷款到期且未能在2023年第二季度全额支付，公司将商业贷款置于公司贷款组合的其他部分，涉及银行目前本金余额为2.809亿美元的最大贷款关系，处于非应计状态。
投资组合信贷质量趋势$ 2,947 $ 2,812 $ 3,149 $ 3,506 $ 3,5962，5232,6162，9923,1923，30023818614231029618685.6% 93.0% 95.0% 91.1% 91.8% pass substandard special mention % of pass to total ye2020 ye2021 ye2022 ye2023Q3 2024 $ 0 $ 500 $ 1,000 $ 1,500 $ 2,500 $ 2,500 $ 3,500 $ 3,500 $ 3,500 $ 4,000 $ 4,00030 L O A N P O R T F O L I O-R I N G S non-pass信贷质量趋势$ 424 $ 196 $ 157 $ 314 $ 29623818614231029618610154 — 97.5% 95.0%低于标准的特别提问%“其他”至低于标准的YE 2020 YE 2021 YE 2022 YE 2023 2024年第三季度0美元120美元240美元360美元480美元截至2024年9月30日，百万美元1公司在公司贷款组合的其他部分投放了3.019亿美元的商业贷款，这与银行最大的借贷关系有关，目前本金余额为2.809亿美元，由于贷款到期且未能在2023年第二季度全额支付，处于非应计状态。1 10 15 4 1 1 1 1
31 A C L，N E T C H A R G E-O F F 标普 R O V I S I O N E X P E N S E净冲销和拨备费用$ 2,694 $ 23,127 $ 4,506 $ 2,300 $ 15,345 $ 18,006 $ 3,350 $ 2,419 $ 5,500 $（432）0.09% 0.79% 0.15% 0.07% 1.71%净冲销拨备费用净冲销（年化）/平均贷款YE 2020 YE 2021 YE 2022 YE 2023 Q3 2024 ACL构成& ACL覆盖率$ 54,074 $ 95,939 $ 93,852 $ 97,052 $ 80,90938，82494,97493，18342,73843，56815,25096566954，31437,3411.83% 3.41% 2.98%贷款准备金ACL与总投资组合贷款YE 2020 YE 2021 YE 2022 YE 2023 Q3 2024 2截至2024年9月30日，2021年包括的千美元1是与采用ASU第2016-13号“金融工具–信用损失（主题326）：金融工具信用损失的计量”相关的6160万美元第1天调整。2年初至今2021年的净冲销包括920万美元，用于21年第三季度两种关系的一部分的9笔已售贷款，以及21年第二季度的630万美元和190万美元，用于解决我们之前保留的两笔最大的不良信贷。3年初至今2024年第三季度的净冲销包括与贷款组合的其他部分相关的1500万美元本金冲销。4单独评估的贷款在2023年第二季度增加了5360万美元，原因是我们最大的贷款关系，以前在其他部门的一般准备金中保留，现在转为不良状态，目前正在单独评估。1 4 3
Deposit MIX S E C T I O N 04
存款构成总额3,685美元3,698美元3,633美元3,722美元4,0852，9762,9502，9273,0373，456709748706685629有息存款不计息存款YE 2020 YE 2021 YE 2022 YE 2023 Q3 2024 $ 0 $ 600 $ 1,200 $ 1,800 $ 2,400 $ 3,400 $ 3,600 $ 3,600 $ 4,200 $ 4,80033 D E P O S I T S 1期末余额，截至2024年9月30日，以百万美元计2有抵押的Muni存款由FDIC承保，最高可达250,000美元。超过250,000美元的所有余额均以合格证券全额抵押1有保险/无保险存款$ 707.517% $ 186.0 $ 3,191.578%无保险存款抵押Muni有保险存款2 •多元化存款基础，客户总数为213,041人–平均商业存款账户余额为$ 47.1k –平均零售存款账户余额为$ 15.4k •存款组合为78.5%的消费者/21.5%的业务•截至2024年9月30日，银行没有高于或等于存款总额2.5%的存款关系。•与IntraFi合作，提供超过25万美元FDIC保险限额的可用保险。5%
净利息收入&净息差0.94% 0.57% 0.50% 1.73% 2.49% 3.74% 3.41% 4.01% 4.60% 5.08% 2.80% 2.84% 3.51% 2.87% 2.59%总资金成本生息资产收益率净息差YE 2020 YE 2021 YE 2022 YE 2023 Q3 2024平均收益资产&收益率$ 3,834 $ 3,972 $ 4,024 $ 4,294 $ 4,4473.74% 3.41% 4.01% 4.60% 5.08%平均盈利资产收益率盈利资产收益率YE 2020 YE 2021 YE 2022 YE 2023 Q3 202434 N E T I N T E R E S T I N C O M E Avg。有息负债&成本$ 2,969 $ 2,974 $ 3,044 $ 3,321 $ 3,5101.21% 0.76% 0.67% 2.23% 3.15%平均有息负债成本YE 2020 YE 2021 YE 2022 YE 2023 Q3 2024 12平均余额，截至2024年9月30日，百万美元1资金成本将自由资金贡献与总有息负债的比率结合起来，以说明无息负债对总资金成本的影响。2使用2020年至2024年21%的联邦所得税法定税率按完全应税等值基础（FTE）计算。2 2
商业贷款S E C T I O N 05
36 C R E S E G M E N T O V E R V I E W截至2024年9月30日，百万美元1其他CRE &其他商业部门包括但不限于特殊/有限用途、教堂、移动房屋公园、加油站、自助仓储设施和汽车商店2包括按抵押品类型划分的3540万美元的餐厅贷款CRE总额：2,520.22 1 CRE总额，不包括“其他”：2,285.12111
37 H O S P I T A L I T Y M E T R I C S截至2024年9月30日*涉及公司最大的借贷关系。1承诺水平•投资组合总余额3.547亿美元•地域多元化（见地图）•投资组合中的平均贷款规模$ 6.0m1 •投资组合中的贷款中位数$ 4.1m1 •投资组合中最大的贷款$ 51.6m1 • 11.96%正在建设中1 •前10名借款人占酒店承诺总额的45.35% 1 •酒店组合中没有拖欠贷款1 • 12.82%处于非应计状态•酒店组合中有12.82% *贷款被不利分类或NPL1 •酒店组合中92.69%的贷款得到资助1 4.83风险评级LTV债务/关键52.2%平均9.2万美元
38H O S P I T A L I T Y M E T R I C S截至2024年9月30日，千美元类别酒店投资组合余额占总余额的百分比酒店承诺余额加权平均。承诺LTV avg。GLBalance Size Avage of Debt per Key-Total Commitment Hilton $ 116,49832.9% $ 138,63661.3% $ 8,321 $ 113 $ 113 IHG 90,87925.6 101,30955.55,34693 Upscale Independent/Boutique 61,54717.461,54729.120,51683 Wyndham 23,5726.623,57257.92,35740 万豪酒店 20,7375.835,43748.24,14779 Independent 15,1924.315,25051.42,532150 Radisson 10,7803.010,78051.32,69537 Best Western 7,7962.27,79637.01,94918 Choice 7,6822.27,68249.31,92130加权平均。承诺LTV平均。GLBalance Size Avge of Debt per Key-Total Commitment North Carolina $ 179,69950.7% $ 215,97755.9% $ 4,729 $ 93 South Carolina 65,36218.476,35261.06,536104 West Virginia 55,81715.755,81724.418,60669 Virginia 43,27512.243,33353.23,091104 Georgia 10,5303.010,53055.65,26561 Hospitality Total $ 354,683100.0% $ 402,00952.2% $ 7,645 $ 92
39M U L T I F A M I L Y M E T R I C S截至9月30日，2024年1承诺水平•投资组合总余额3.915亿美元•地域多元化（见地图）•投资组合中的平均贷款规模为3.6m1美元•投资组合中的贷款中位数为252k1美元•投资组合中最大的贷款为35.5m1美元• 50.17%正在建设中1 •前10名借款人占多户家庭承诺总额的53.56% 1 •投资组合中没有拖欠的贷款1 •投资组合中没有被视为不良贷款的贷款1 • 1.59%的投资组合被视为不良分类1 • 88.49%的投资组合获得资金14.78风险评级LTV债务/门52.9%平均10.7万美元
40 M U L T I F A M I L Y M E T R I C S截至2024年9月30日，单位：千美元（1）其他类别由我们没有数据的多户房产组成。类别多户组合余额占总余额的百分比多户承诺余额加权平均。承诺LTV avg。GLBalance Size Avge of Debt per Door-Total Commitment MultiFamily $ 311,24379.5% $ 464,01552.3% $ 3,990 $ 117 Student 71,25118.27 1,2516 2.57,72850 Other（1）——50 ———— Participations in Affordable Housing 9,0182.310,81019.317313 MultiFamily Total $ 391,512100.0% $ 546,12652.9% $ 2,973 $ 107 Category MultiFamily Portfolio Balance Percentage of Total Balance MultiFamily Commitment Balance Weighted Avg。承诺LTV avg。GLBalance Size Averg. of Debt per Door-Total Commitment Multifamily North Carolina $ 159,15340.7% $ 289,72151.3% $ 2,449 $ 127 South Carolina 42,07910.746,18352.11,753119Virginia 119,02930.41 38,97151.72,76889 Student Housing Virginia 49,71112.749,71160.55,52356 South Carolina 19,6795.0 19,67968.6 19,67940 North Carolina 1,8610.51,86151.71,8618 Multifamily Total $ 391,512100.0% $ 546,12652.9% $ 5,672 $ 107
41 R E T A I L M E T R I C S截至9月30日，2024年* *不包括3540万美元的餐厅贷款1承诺水平•投资组合总余额4.356亿美元* * •地域多元化（见地图）•投资组合中的平均贷款规模$ 2.8m1 •投资组合中的贷款中位数$ 1.1m1 •投资组合中最大的贷款$ 28m1 • 14.20%正在建设中1 •前10名借款人占零售承诺总额的36.48% 1 •投资组合的0.03% 1被视为拖欠•该投资组合的0.08%被视为不良分类1 • 0.08%处于不良状态1 • 95.88%的零售投资组合获得资金14.27风险评级LTV债务/SQFT 55.9%平均131美元
42 R E T A I L M E T R I C S截至2024年9月30日，以千美元计（1）不包括3610万美元的餐厅贷款（2）A Power Center是一个大型户外购物中心，通常包括三个或更多的“Big Box”商店。品类零售组合余额占总余额的百分比零售承诺余额加权平均。承诺LTV avg。GLBalance Size Averg. of Debt per Square FT-Total Commitment Anchored Strip Centers $ 239,68155.0% $ 245,19759.1% $ 4,993 $ 119 Unanchored Strip Centers 89,42920.5 103,56949.21,626168 Outparcels/Single Tenant 75,92617.478,80052.61,406135 Power Centers 28,0816.528,63862.89,360104 Big Box 2,4460.62,44645.68 1543 Retail Total $ 435,563100.0% $ 458,65055.9% $ 3,640 $ 131 Category Retail Portfolio Balance占总余额零售承诺余额加权平均的百分比。承诺LTV avg。GLBalance Size North Carolina $ 264,23660.7% $ 284,76152.6% $ 3,003 Virginia 88,48120.388,83563.91,770 Georgia 36,5278.436,52763.84,566 South Carolina 21,9675.024,17548.51,690 Ohio 10,576 2.410,57658.410,576 Florida 9,8422.39,842 Maryland 3,5520.83,55232.33,552 West Virginia 38 20.138246.3382 Retail Total $ 435,563100.0% $ 458,65055.9% $ 4,423
43 O F I C E M E T R I C S截至9月30日，2024年1承诺水平•投资组合总余额2.216亿美元•地域多元化（见地图）•投资组合中的平均贷款规模$ 1.84m1 •投资组合中的贷款中位数$ 373k1 •投资组合中最大的贷款$ 23m1 • 2.39%正在建设中1 •前10名借款人占办公室总承诺的57.75% 1 •该部分0.19%拖欠1 • 0.40%的贷款被主要评级特别提及1• 0.40%处于不良状态1 • 96.27%的办公室投资组合获得资金14.30风险评级债务/平方英尺平均112美元
44 O F I C E M E T R I C S截至2024年9月30日，千美元类别办公室投资组合余额占总余额的百分比办公室承诺余额平均。GLBalance Size Avage of Debt per Square FT-Total Commitment General Office Space $ 187,81784.8% $ 205,899 $ 2,041 $ 117 Medical Offices 25,31911.426,4791，58283 Veterinary Offices 7,5073.413,538375102 Law Offices 9690.496916263 Office Total $ 221,612100.0% $ 246,885 $ 1,040 $ 112 Category Office Portfolio Balance Percentage of Total Balance Office Commitment Balance Avg。GLBalance Size Avage of Debt per Square FT-Total Commitment Virginia $ 102,28446.2% $ 104,836 $ 1,967 $ 100 North Carolina 63,63928.781,2991，224117 South Carolina 31,32514.135 9967,831135 Maryland 6,6983.06,6986，699123 Georgia 4,6382.15,0281，159172 Tennessee 3,0681.43,0681，53455 West Virginia 2,4411.12,44181470 Ohio 1,9380.91,938969107 Michigan 1,6590.71,659415125 Connetict 1,3550.61,35545293 Vermont 9350.49 35468166 Illino肯塔基州2350.123523575佛罗里达州2010.1201177办公室总计221,612100.0% 246,885美元1,573美元112美元
非公认会计准则S E C T I O N 06
46本展品中的N O N-G A A P S T A T E M E N T报表包含非GAAP财务指标，应与随附的表格一起阅读我们对GAAP与非GAAP财务指标的定义和调节。管理层使用，并在此展示参考，效率比率、调整后的账面价值、净利息收入和净息差，每一个都在完全应税等值或FTE的基础上，这是非GAAP财务指标。管理层认为，效率比率、调整后的账面价值、净利息收入和FTE基础上的净息差提供了有助于投资者了解我们的基础业务、运营业绩和业绩趋势的信息，因为它们有助于与金融服务行业其他公司的业绩进行比较。尽管管理层认为这些非GAAP财务指标增强了投资者对我们业务和业绩的理解，但这些非GAAP财务指标不应被视为GAAP的替代方案，或被视为比根据GAAP确定的财务业绩更重要，也不一定与其他公司可能提出的非GAAP指标具有可比性。
47 N O N-G A A P R E C O N C I L I A T I O N净利息收入（FTE）（non-GAAP）本季度至今（单位：千美元）2024年第三季度2024年第二季度2023年第三季度利息收入（FTE）（non-GAAP）利息和股息收入（GAAP）56,595美元54,583美元48,886美元税收等值调整3190197247利息股息收入（FTE）（Non-GAAP）56,78554，78049,133平均收益资产4,447，4554,437，0774,320，390生息资产收益率（GAAP）5.06% 4.95% 4.49%生息资产收益率（FTE）（Non-GAAP）5.08% 4.97% 4.51%净利息收入（GAAP）$ 28,798 $ 28,092 $ 27,394税收等值调整3190197247净利息收入（FTE）（Non-GAAP）28,98828，28927,641平均收益资产4,447，4554,437，0774,320，390净息差（GAAP）2.58% 2.55% 2.52%净息差（FTE）（Non-GAAP）2.59% 2.56% 2.54% 3按完全应税等值基础计算（“FFE2024年和2023年联邦所得税税率为21%。分别用于计算净息差（FTE）（non-GAAP）和调整后效率比率（non-GAAP）的净利息收入（FTE）（non-GAAP）和总利息和股息收入（FTE）（non-GAAP），通过调整利息收入来源的税务处理差异，为净息差和效率比率提供了有价值的额外见解。整个FTE调整归因于盈利资产的利息收入，用于计算盈利资产的收益率。利息支出以及相关的有息负债成本和资金成本比率不受FTE组成部分的影响。
48调整后的效率比率（Non-GAAP）季度至今（千美元）2024年第三季度2024年第二季度2023年第三季度非利息支出27,433美元27,446美元27,282美元减：销售损失和分支机构房地减记，净额（9）（44）（18）减：奥利奥销售收益和减记，净额5028（904）减：非经常性一次性经营费用——（193）减：或有负债（303）——调整后非利息费用（Non-GAAP）$ 27,623 $ 27,410 $ 26,167净利息收入$ 28,798 $ 28,092 $ 27,394加：应税等值调整3190197247净利息收入（FTE）（Non-GAAP）$ 28,988 $ 28,289 $ 27,641减：证券销售（收益）损失，净额—（36）1减：股权证券未实现公允价值收益（144）（63）—减：奥利奥收入（16）（20）（20）非利息收入5,4225，5335,270净利息收入（FTE）（non-GAAP）加上非利息收入34,250美元33,703美元32,892美元效率比率（GAAP）80.17% 81.62% 83.52%调整后效率比率（non-GAAP）80.65% 81.33% 79.55% N O N-G A P R E C O N C I L I A T I O N 3使用21%联邦所得税率按完全应税等值基础（“FTE”）计算2024年和2023年期间。分别用于计算净息差（FTE）（non-GAAP）和调整后效率比率（non-GAAP）的净利息收入（FTE）（non-GAAP）和总利息和股息收入（FTE）（non-GAAP），通过调整利息收入来源的税收处理差异，为净息差和效率比率提供了有价值的额外洞察。整个FTE调整归因于盈利资产的利息收入，用于计算盈利资产的收益率。利息支出以及相关的有息负债成本和资金成本比率不受FTE组成部分的影响。调整后的效率比率（非美国通用会计准则）不包括销售损失和分支机构房地减记、净额、销售收益和奥利奥减记、净额、非经常性一次性运营费用、或有负债、证券销售（收益）损失、净额、股权证券未实现公允价值收益和奥利奥收入。这一衡量标准类似于公司在分析企业绩效时采用的衡量标准，也类似于用于激励薪酬的衡量标准。公司认为，这一调整后的措施为投资者提供了有关公司经营的综合经济成果的重要信息。
49 N O N-G A A P R E C O N C I L I A T I O N调整后账面价值（non-GAAP）2024年Q3至今（千美元）调整后账面价值（non-GAAP）股东权益总额00 $ 386,825加：AOCI 53,305加：其他分部准备金释放，税后净额29,137股东权益总额，不包括AOCI和分部准备金释放（Non-GAAP）469,267美元期末已发行普通股23,072，014美元账面价值（GAAP）16.77美元调整后账面价值（Non-GAAP）20.36美元调整后账面价值比率不包括累计其他综合损失并加回其他分部准备金释放，税后净额。公司认为，这一调整措施使投资者能够评估公司的资本水平和资本充足情况，而不会受到累计其他综合收益（“AOCI”）和其他分部储备变动的影响，其中一些不确定且难以预测，或假设公司在期末实现了所有以前未实现的可供出售证券亏损或假设释放其他分部储备。
50 N O N-G A A P R E C O N C I L I A T I O N调整后不良贷款（“NPL”）至总投资组合贷款（Non-GAAP）2024年第三季度至今（单位：千美元）调整后不良贷款（Non-GAAP）不良贷款总额00美元287,710减：银行最大的贷款关系280,905不良贷款总额，不包括银行最大的借贷关系（Non-GAAP）6,805美元总投资组合贷款3,595，861美元不良贷款占总投资组合贷款（GAAP）8.00%调整后不良贷款占总投资组合贷款（Non-GAAP）0.19%调整后信贷损失准备金（“ACL”）占总投资组合贷款（Non-GAAP）2024年第三季度至今（以千美元计）调整后ACL（Non-GAAP）总ACL 00 $ 80,909减：银行最大的借贷关系准备金36,883总ACL，不包括银行最大的借贷关系准备金（Non-GAAP）44026美元总投资组合贷款3,595，861美元ACL占总投资组合贷款（GAAP）2.25%调整后ACL占总投资组合贷款（Non-GAAP）1.22%