未经审计简明合并资产负债表

2025年6月30日和2024年

见未经审核简明综合财务报表附注

未经审计的简明合并经营报表

和综合收入（损失）

截至二零二五年六月三十日止六个月及截至二零二四年六月三十日止六个月

见未经审核简明综合财务报表附注

未经审核简明合并股东权益变动表

截至二零二五年六月三十日止六个月及二零二四年

见未经审核简明综合财务报表附注

未经审计的简明合并现金流量表

截至二零二五年六月三十日止六个月及二零二四年

见未经审核简明综合财务报表附注

未经审计简明合并财务报表附注

1.组织、主要活动和管理层的计划

深圳市智能云梯物联网股份有限公司及其附属公司天津泽源电梯有限公司（统称“深国商”或“本公司”）根据中华人民共和国（“中国”或“中国”）法律注册成立。深圳市智慧云梯物联网有限公司是一家电梯服务提供商。公司提供贯穿电梯全生命周期的服务，包括销售、安装、维修、保养、翻新、升级等。公司服务于政府、企业、家庭等多元化的用户群体，致力于打造电梯安全管理和智能运营的领先生态圈。

持续经营和管理层的计划

该公司截至2025年6月30日和2024年6月30日止六个月的收入分别约为170万美元和40万美元。截至2025年6月30日和2024年6月30日的六个月，该公司均出现了10万美元的净亏损。截至2025年6月30日，现金和现金等价物为0.04亿美元，而截至2024年6月30日，现金和现金等价物为0.03亿美元。截至2025年6月30日，公司的营运资金约为30万美元，较截至2024年6月30日的营运资金10万美元有所改善。

截至2025年6月30日和2024年6月30日，该公司分别累计亏损0.9百万美元和0.6百万美元。

2025年9月，公司的中间控股公司Skyladder Holding Limited与Taoping Holdings Limited（“THL”）订立股份购买协议，Taoping Holdings Limited（“THL”）是一家英属维尔京群岛注册公司，由纳斯达克上市公司淘屏有限公司（“TAOP”）全资拥有。根据股份购买协议，THL收购公司100%股权。该交易已于2025年11月26日完成。收购后，公司成为THL的全资子公司，预计未来将从TAOP获得更多的资金、技术和营销支持。

中国电梯维修市场代表着良好的拓展机会。国家市场监督管理总局数据显示，中国目前在运电梯约1200万台，近10%的电梯使用年限超过15年。在2024年7月和2025年1月国家发布的政策《关于加强大型设备更新和消费品以旧换新支持的若干措施》的支持下，老化电梯的更新和维修在中国被视为国家需要。

鉴于截至2025年6月30日的净流动资产状况以及国家发布的支持电梯更新和维修的政策，综合财务报表的编制假设公司将持续经营。

2.重要会计政策概要

（a）列报依据和合并原则

截至2025年6月30日和2024年6月30日以及截至2025年6月30日和2024年6月30日止六个月期间的合并财务报表未经审计。随附的未经审核简明综合财务报表由公司根据美国普遍接受的会计原则（“美国公认会计原则”）编制中期财务报告。管理层认为，所有调整（包括正常的经常性调整）都是为了公允地反映财务状况、经营成果和现金流量。呈列的经营业绩必然表明全年的预期业绩。合并财务报表包括公司及其全资附属公司天津泽源电梯有限公司的账目。所有重大的公司间账目及交易已于合并中消除。

（b）使用概算

按照美国公认会计原则编制财务报表要求管理层做出估计和假设，这些估计和假设会影响资产和负债的报告金额以及财务报表日期或有资产和负债的披露，以及报告期间收入和支出的报告金额。这些估计数是基于截至财务报表日期的信息。公司的重大估计用于信用损失评估、持续经营评估和收入确认。管理层使用作出估计时可获得的最佳信息作出这些估计；但实际结果可能与这些估计不同。

（c）经济、疫情、政治、地缘政治、汇兑风险

公司所有创收业务均在中国进行。因此，公司的业务、财务状况和经营业绩可能受到中国政治、经济、公共卫生和法律环境以及中国经济总体状况的影响。公司在中国的运营受到与北美和西欧公司通常不相关的特殊考虑和重大风险的影响。其中包括与政治、经济、公共卫生、法律环境、地缘政治影响、外汇兑换等相关的风险，尤其是在最近的事件中，政府突然干预或修改目前有效的法律法规可能会对公司的运营和财务业绩产生负面影响。

公司的功能货币主要为人民币（「人民币」），人民币不得自由兑换为外币。公司无法保证目前的汇率将保持稳定。因此，公司有可能在两个可比期间录得相同金额的利润，但由于汇率波动，根据人民币汇率录得更高或更低的利润。人民币在相关日期兑换为美元（“美元”）。汇率可能会根据政治和经济环境的变化而波动，恕不另行通知。

（d）现金和现金等价物

公司将购买的所有高流动性投资和原期限为三个月或以下的金融机构现金存款视为现金等价物。截至2025年6月30日和2024年6月30日，公司没有除银行和现金以外的现金等价物。

截至2025年6月30日和2024年6月30日，在位于中国的金融机构的账户中分别持有相当于40,783美元和30,378美元的人民币现金，这些账户不可自由兑换为外币。这些在中国境内金融机构持有的余额不在保险范围内，然而，公司在这些账户中没有遭受任何损失，并认为其在银行账户中的现金没有面临任何重大风险。管理层认为，这些金融机构的信贷质量很高，管理层将持续监控银行的信誉。

（e）应收账款

应收账款按账面值减信用损失准备（如有）列账。公司保留了因客户无法根据合同条款支付所需款项而导致的信用损失备抵。公司根据历史趋势定期和持续审查其应收账款的可收回性，并在考虑到前瞻性因素的账龄分析中估计其预期信用损失拨备。

在所有催收应收账款的尝试均告失败后，应收账款将从备抵中注销。若公司收回此前计提的金额，公司将减少信用损失的特定备抵。截至2025年6月30日和2024年6月30日止六个月的信贷损失准备金余额分别约为0.10百万美元和0.02亿美元。

截至2025年6月30日和2024年6月30日的应收账款情况如下：

截至2025年12月30日和2024年12月30日止期间的信贷损失准备金变动情况如下：

（f）预付给供应商的款项

对供应商的垫款主要包括用于产品和服务目的的现金保证金。

（g）金融工具的公允价值计量

管理层估计，在综合资产负债表中列报的现金、应收账款、供应商预付款、其他应收款、短期银行贷款、应付账款、其他应付款及应计费用和应付关联方款项的账面金额，这些金融工具的账面金额根据短期到期性质与其公允价值相若

（h）公允价值会计

财务会计准则委员会（FASB）会计准则编纂（ASC）820-10“公允价值计量和披露”建立了公允价值层次结构，其中优先考虑用于计量公允价值的估值技术的输入。层次结构给予相同资产或负债活跃市场中未经调整的报价最高优先级（第1级计量），给予不可观察输入值最低优先级（第3级计量）。按照ASC 820-10的要求，资产按照对公允价值计量具有重要意义的最低输入值进行整体分类。ASC 820-10下公允价值层级的三个层次描述如下：

（i）库存，净额

存货按成本（加权平均法）与可变现净值孰低进行估值。可变现净值是指在正常经营过程中的预期售价减去任何竣工、处置、运输成本后进行出售。

公司定期对滞销或过时的库存进行分析，任何可能具有潜在重要性的必要估值储备都包含在评估完成的期间内。为会计目的，任何存货减值都会导致新的成本基础。

（j）财产、设备和软件，净额

物业、设备及软件按成本减累计摊销及折旧列账。摊销和折旧按资产的预计使用寿命计提，采用直线法。财产、设备和软件的估计使用寿命如下：

不会实质延长资产使用寿命的维护和维修支出，在发生时记入费用。大幅延长资产使用寿命的重大更新改造支出予以资本化。报废或出售资产的成本及相关累计折旧从各自账户中剔除，任何收益或损失计入公司经营业绩。

（k）企业合并

公司按照ASC 805的规定，采用收购法对企业合并进行会计处理。收购法要求，在收购人取得对被收购人的控制权时，以基础交易所交易的公允价值为被收购实体建立新的会计基础。此外，由于取得控制权，收购人对被收购人的全部资产、负债和经营负有责任和问责，因此，收购人按取得控制权之日的全部公允价值确认和计量所收购的资产和承担的负债，可能会在购买对价超过所收购资产和承担的负债的公允价值净额时产生商誉，或在所收购资产和承担的负债的公允价值净额超过购买对价时产生议价购买收益，无论在被收购方的所有权百分比或如何实现收购。

（l）长期资产减值

每当有事件或情况变化表明资产的账面值可能无法收回时，公司持有和使用的长期资产均会进行减值审查。由于技术或其他行业变化，这些资产可能会出现减值，这是合理的可能性。将持有和使用的资产的可收回性是通过将其账面值与资产的预期未贴现未来现金流量净额进行比较来确定的。认为该等资产发生减值的，以账面值超过该资产公允价值多少计量确认减值。

（m）收入确认

根据ASC 606，当商品或服务转让给客户的金额反映了公司预期为换取这些商品或服务而获得的对价时，公司确认收入时扣除适用的税项。

该公司的收入主要来自三个来源：（1）项目，（2）维护、维修和运营供应（“MRO”）以及（3）服务。

项目

项目代表两类收入，即产品销售和安装服务。

产品收入来自销售电梯。控制权的转移是在订购的设备交付给客户现场时启动的，因为那时客户有能力指导使用并基本上获得所有剩余收益。该公司已担任该合同的委托人。公司认可产品在交货点的销售。

安装服务为所有应用和需求提供带有电梯的移动解决方案。控制权从装置安装开始就不断转移给客户，因为所执行的工作增强了客户控制的资产。收入按时间确认，使用迄今发生的成本相对于完工时的估计总成本来衡量进度。发生成本代表已完成的工作，与控制权转移或客户资产的增强相对应并最好地描述了这一点。包括在计算中的合同成本包括材料、分包商的成本或其他直接成本。在制定总成本估算时，公司结合历史成本经验和考虑当前情况的预期成本。

MRO

MRO代表两种类型的收入，即来自维护服务和维修服务的收入。

维护服务由公司为我们和其他服务提供商进行的安装提供。控制权根据经过的时间在合同期内转移给客户。维护收入在提供服务时根据商定的合同条款和条件在合同期内确认。

公司为我们和其他服务提供商进行的安装提供广泛的维修服务。对于维修，客户一旦维修完成就从服务中受益，因此在服务完成时确认收入。

服务

服务代表两类收入，即平台服务收入和咨询服务收入。

公司拥有一个软件，该软件服务于一个平台，通过安装在电梯中并与平台连接的智能传感器向客户提供电梯运行数据。客户购买平台服务将被授予定期接入平台权限，用于电梯运行数据审核。鉴于这项服务的持续性，公司根据这项服务的成本和收益情况，以直线法确认来自平台服务的收入。平台收入在合同期内随着服务的提供而确认。

咨询服务包括就有关电梯和机械泊车系统的技术问题提供解决方案。服务完成并被客户接受时确认收入。

合同余额

公司在履约前收到或到期支付现金时记录客户的垫款。

实用权宜之计和豁免

由于摊销期通常不到一年，公司一般会支出销售佣金和其他获得合同的增量成本（如果有的话）。

公司未披露原预计存续期为一年及以下的合同未履行履约义务的价值。

（n）行政费用

行政开支包括管理及办公室薪金及雇员福利、办公室设备折旧、其他办公开支及信贷损失拨备。

（o）销售费用

销售费用主要指销售部门的工资、差旅、招待费等经营费用。

（p）分部报告

公司的首席运营决策者被确定为首席执行官，首席执行官在做出有关分配资源和评估公司整体业绩的决策时审查综合业绩，因此，公司只有一个可报告分部。公司不会为了内部报告的目的而区分市场或细分市场。公司的长期资产基本上全部位于中国，公司的所有收入均来自中国。

2023年11月，FASB发布了会计准则更新，即ASU2023-07 –可报告分部披露的改进，增强了年度合并财务报表中可报告分部所需的披露，包括有关可报告分部费用的更多、更详细的信息。该准则自2023年12月15日后开始的会计年度生效。公司于截至2025年6月30日及2024年6月30日止六个月采用ASU2023-07，追溯至综合财务报表呈列的所有期间。采用这一ASU对公司的综合财务状况、经营业绩、现金流量或披露没有实质性影响。

（q）最近的会计公告

2022年6月，FASB发布ASU 2022-03公允价值计量（主题820）：受合同销售限制的权益证券的公允价值计量。更新澄清，股权证券的合同限制出售不被视为股权证券记账单位的一部分，因此在计量公允价值时不被考虑。该更新还明确，实体不能作为单独的记账单位，确认和计量合同销售限制。此次更新还要求对受合同销售限制的股本证券进行某些额外披露。本次更新中的修订在未来基础上自2024年1月1日起对公司生效。公司自2024年1月1日起采用此ASU，被认为不会对公司的合并财务报表产生重大影响。

2023年11月，FASB发布了ASU第2023-07号，对可报告分部披露的改进（主题280）。该ASU更新可报告分部披露要求，要求披露定期提供给首席运营决策者（“CODM”）并包含在分部损益的每个报告计量中的重大可报告分部费用。该ASU还要求披露被确定为主要经营决策者的个人的头衔和职位，并解释主要经营决策者如何在评估分部业绩和决定如何分配资源时使用报告的分部损益衡量标准。ASU在2023年12月15日之后开始的年度期间和2024年12月15日之后开始的财政年度内的中期期间生效。采用ASU应追溯适用于财务报表中列报的所有以前期间。公司自2024年1月1日起采用该ASU，对公司合并财务报表没有实质性影响。

2023年12月，FASB发布了ASU第2023-09号，改进所得税披露（主题740）。ASU要求提供有关报告实体有效税率调节的分类信息，以及有关已缴纳所得税的额外信息。ASU在2024年12月15日之后开始的年度期间预期生效。对于尚未发布或可供发布的年度财务报表，也允许提前采用。这一ASU将导致所需的额外披露在我们的合并财务报表中包括在内，一旦通过。该ASU目前预计不会对公司的合并财务报表产生重大影响。

2024年11月，FASB发布ASU第2024-03号，损益表–报告综合收益–费用分类披露（子主题220-40）。该ASU要求在财务报表附注中披露有关某些成本和费用的特定信息。报告实体需要1）披露（a）购买库存、（b）雇员薪酬、（c）折旧、（d）无形资产摊销的金额，以及（e）折旧、损耗和摊销确认为石油和天然气生产活动（DD & A）的一部分（或其他损耗费用金额）包含在每个相关费用标题中的金额。相关费用标题是在持续经营业务中损益表正面呈现的费用标题，其中包含（a）–（e）中所列的任何费用类别；2）包括根据现行公认会计原则已经要求在与其他分类要求相同的披露中披露的某些金额；3）披露相关费用标题中未单独定量分拆的剩余金额的定性描述，4）披露销售费用总额，以及在年度报告期间，披露实体对销售费用的定义。ASU对2026年12月15日之后开始的年度报告期和2027年12月15日之后开始的中期报告期有效。允许提前收养。公司正在评估这一ASU对公司合并财务报表的影响。

2024年11月，FASB发行了ASU 2024-04，Debt — Debt with Conversion and Other Options（subtopic 470-20）。这份ASU中的修订明确了确定可转换债务工具的某些结算是否应作为诱导转换进行会计处理的要求。这些修订对2025年12月15日之后开始的年度报告期间以及这些年度报告期间内的中期报告期间有效。允许提前收养。公司正在评估有关修订对公司综合财务报表的影响。

公司已考虑最近发布的所有其他会计公告，并不认为采纳该等公告将对综合财务报表产生重大影响。

3.关联方交易

（a）来自关联方的咨询服务

截至2025年6月30日止六个月，该公司向其关联方——一家由该股东控制的公司——购买咨询服务的金额为13,788美元。

（b）应收/应收关联方款项

截至2025年6月30日，应收关联方款项为10万美元。截至2024年6月30日，应付关联方款项为50万美元。这两种余额都是无抵押的，不计息，可按要求偿还。

4.所得税

集团受中国所得税法管辖，所得税拨备乃根据有关的现行法例、解释及惯例按期间应课税收入的适用税率计算。根据中国企业所得税法，中国企业须按25%的税率缴纳所得税。

5.物业、设备及软件、净

截至2025年6月30日及2024年6月30日，物业、设备及软件包括：

截至2025年6月30日和2024年6月30日止六个月的折旧费用分别为5753美元和4936美元。

管理层定期评估财产、设备和软件的减值情况，如果发生可能表明财产、设备和软件的账面价值超过其公允价值的事件或情况变化。

6.库存

截至2025年6月30日和2024年6月30日，库存包括：

截至2025年6月30日和2024年6月30日的六个月，过时库存的减值分别约为2,067美元和零。存货减值费用计入管理费用

7.其他应收款

其他应收款包括：

8.短期银行贷款

2023年12月，集团从天津农村商业银行获得1年期LPR15加215个基点利率的人民币100.00万元贷款，截至2024年6月30日止6个月集团已偿还人民币100.00万元，余额已于2024年12月全部偿还。

2025年4月和5月，集团分别从中国工商银行和中国建设银行获得1年期以上利率加75个基点、固定利率3.05%的300万元和200万元授信额度。截至2025年6月30日，本集团累计提取银行贷款486万元。

9.其他应付款项和应计费用

其他应付款和应计费用包括：

9.突发事件

公司遵循FASB会计准则编纂的子主题450-20报告或有事项的会计处理。截至财务报表发布之日，可能存在某些条件，这可能导致公司遭受损失，但只有在未来发生或未发生一项或多项事件时才能解决。本公司评估该等或有负债，而该等评估固有地涉及行使判断。截至2025年6月30日和2024年6月30日，没有任何已知的承诺或或有事项。

10.浓度

（a）信用风险集中

截至2025年6月30日，两个客户占公司应收账款总额的比例分别为74%和14%。截至2024年6月30日，三家客户占公司应收账款总额的比例分别为48%、21%和13%。

（b）客户集中风险

两个客户分别占公司截至2025年6月30日止六个月总收益的36%及24%。三个客户占截至2024年6月30日止六个月总收益的34%、22%及11%。截至二零二五年六月三十日止六个月及二零二四年六月三十日止六个月，没有其他客户分别占公司收益的10%以上。

（c）供应商集中风险

截至2025年6月30日止六个月，3家供应商占公司总采购成本的52%、25%及11%。截至2024年6月30日止六个月，4家供应商占公司总采购成本的39%、21%、19%及10%。截至2025年6月30日及2024年6月30日止6个月，没有其他供应商分别占公司采购成本的10%以上。

11.随后发生的事件

于2025年9月29日，公司的中间控股公司Skyladder Holding Limited与TAOP的全资附属公司THL订立股份购买协议，据此，THL同意收购而Skyladder Holding Limited同意出售其于公司的100%股权。此次收购已于2025年11月26日完成。