摩根士丹利金融有限责任公司

具有自动调用功能的双向缓冲跳跃证券将于2028年2月1日到期

所有证券付款均以表现最差的礼来和公司普通股、优步公司普通股和英伟达公司普通股为基础

主要风险证券

确定日期、提前兑付日和提前兑付款项

*实际提前赎回付款将在定价日确定，将是每一规定本金金额的现金金额，至少对应1350美元。

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投资概要

具有自动调用功能的双向缓冲跳跃证券

主要风险证券

具有自动赎回功能的双向缓冲跳跃证券将于2028年2月1日到期，所有基于表现最差的证券付款均基于礼来和公司的普通股、优步公司的普通股和英伟达公司的普通股（“证券”），不提供定期利息支付。相反，一年后，如果每个基础股票在第一个确定日期的确定收盘价高于或等于其各自的看涨阈值水平，则将自动赎回证券，用于至少1350美元的提前赎回付款（将在定价日确定），如下所述。一旦赎回证券，将不会再支付任何款项。到期时，如果证券之前没有被赎回，且每只标的股票的最终股价大于或等于其各自的初始股价，投资者将获得其投资的规定本金加上反映表现最差标的股票300%的上行表现的回报。如果证券之前没有被赎回，任何标的股票的最终指数值低于其各自的初始股价但没有标的股票的跌幅超过规定的缓冲金额，投资者将获得其投资的明文本金金额加上基于表现最差的标的股票表现的绝对值的正收益，这将有效地限制在30%的收益。然而，如果证券未在到期前赎回，且任何基础股票的最终股价低于其各自的初始股价的金额大于规定的缓冲金额，则表现最差的基础股票超过规定的缓冲金额每下跌1%，投资者将损失1%，但须遵守规定本金金额的30%的最低到期付款。据此，投资者最多可能损失证券规定本金金额的70%。

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主要风险证券

每只证券的原始发行价格为1000美元。该价格包括与发行、出售、构建和对冲证券相关的费用，这些费用由您承担，因此，定价日证券的估计价值将低于1,000美元。我们估计，定价日每只证券的价值约为965.30美元，或在该估计的45.00美元以内。我们对定价日确定的证券价值的估计将在最后的定价补充文件中列出。

定价日的预估值是怎么回事？

在定价日对证券进行估值时，我们考虑到证券既包括债务部分，也包括与标的股票挂钩的基于业绩的部分。证券的估计价值是使用我们自己的定价和估值模型、与标的股票相关的市场输入和假设、基于标的股票的工具、波动性和包括当前和预期利率在内的其他因素，以及与我们的二级市场信用利差相关的利率确定的，这是我们的常规固定利率债务在二级市场交易的隐含利率。

是什么决定了证券的经济条款？

在确定证券的经济条款，包括提前赎回支付金额、赎回门槛水平、缓冲金额和到期最低支付时，我们使用内部资金利率，这很可能低于我们的二级市场信用利差，因此对我们有利。如果您承担的发行、出售、结构和对冲成本较低或内部资金利率较高，证券的一个或多个经济条款将对您更有利。

定价日的预估值与证券二级市场价格有什么关系？

MS & Co.在二级市场上购买证券的价格，在没有市场条件变化的情况下，包括与标的股票相关的价格，可能与定价日的估计值不同，并且低于该价格，因为二级市场价格考虑了我们的二级市场信用价差以及MS & Co.在此类二级市场交易中将收取的买卖价差以及其他因素。然而，由于与发行、出售、构建和对冲证券相关的成本并未在发行时完全扣除，在发行日期后最多6个月的时间内，MS & Co.可以在二级市场上购买或出售证券，在没有市场条件变化的情况下，包括与基础股票相关的变化，以及我们的二级市场信用利差，它会根据高于估计值的价值这样做。我们预计，那些更高的价值也将反映在你们的经纪账户报表中。

MS & Co.可以，但没有义务在证券上做市，如果它曾经选择做市，可能会在任何时候停止这样做。

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关键投资理由

证券不规定定期支付利息。相反，如果每只标的股票在第一个确定日的确定收盘价大于或等于其各自的赎回阈值水平，则该证券将被自动赎回。

以下场景仅用于说明自动提前赎回付款或到期付款（如果证券之前没有被赎回）是如何计算的，并不试图演示可能发生的每一种情况。据此，证券可能会或可能不会在到期前赎回，且到期时的付款可能低于证券规定的本金金额。

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假设示例

以下假设例子仅供说明之用。证券是否提前赎回将参照第一个确定日每只标的股票的确定收盘价确定，到期支付将参照最后确定日每只标的股票的收盘价确定。实际初始份额价格、认购门槛水平和提前赎回款项将在定价日确定。为便于分析，以下示例中出现的一些数字已四舍五入。有关证券的所有付款均须承担我们的信贷风险。以下示例假定调整因子没有调整，并基于以下条款：

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自动调用：

例1 —证券在第一个确定日期之后赎回。

在本例中，在第一个确定日，每只标的股票的收盘价处于或高于各自的看涨阈值水平。因此，证券在提前兑付日自动赎回。投资者将在提前赎回日收到每份证券1350美元的付款。一旦赎回，不再对证券进行进一步支付，投资者不参与任何标的股票的增值。

到期还款怎么算：

在以下示例中，一只或两只标的股票在第一个确定日期收盘价低于相应的看涨阈值水平，因此，证券在到期之前不会自动赎回，并且在到期之前一直未偿还。

在示例1中，每只标的股票的最终股价处于或高于其各自的初始股价。因此，投资者在到期时会收到规定的本金金额加上反映表现最差的标的股票增值300%的回报，这就是本例中的LLY股票。投资者在到期时每份证券可获得1300美元。

在示例2中，其中一只标的股票的最终股价处于或高于其各自的初始股价，而其他标的股票的最终股价较其各自的初始股价有所下降，但降幅不超过缓冲金额30%。因此，投资者获得的是规定的本金金额加上反映表现最差的基础股票表现的绝对值的回报。投资者在到期时每份证券可获得1100美元。在这个例子中，

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尽管由于证券的绝对收益特征以及由于表现最差的基础股票的跌幅没有超过规定的缓冲金额，表现最差的基础股票下跌了10%，但投资者仍获得了正回报。

在示例3中，其中两只标的股票的最终股价处于或高于其各自的初始股价，但另一只标的股票的最终股价较其各自的初始股价下降幅度大于缓冲金额30%。由于表现最差的基础股票的跌幅低于其指定的缓冲金额，绝对收益特征不再可用，投资者将面临表现最差的基础股票到期时超出缓冲金额的下行表现。因此，投资者在到期时收到每份证券700美元的付款。

在示例4中，每只标的股票的最终股价较其各自的初始股价下降的金额大于缓冲金额的30%。由于表现最差的基础股票的跌幅低于其指定的缓冲金额，绝对收益特征不再可用，投资者将面临表现最差的基础股票到期时超出缓冲金额的下行表现。因此，投资者在到期时收到每份证券500美元的付款。

如果证券未在到期前赎回，且任何基础股票的最终股价较其各自的初始股价下跌超过30%的缓冲金额，您将面临表现最差的基础股票超出指定缓冲金额的下行表现，您的到期付款将低于规定的本金金额。在这种情况下，你将损失一些，最高可达70%的投资证券。

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风险因素

本节介绍与证券有关的重大风险。有关这些风险和其他风险的进一步讨论，您应该阅读随附的产品补充和招股说明书中标题为“风险因素”的部分。我们还敦促您就您对证券的投资咨询您的投资、法律、税务、会计和其他顾问。

与投资该证券有关的风险

↓证券不支付利息，到期时提供最低只需支付您本金的30%。证券的条款与普通债务证券的条款不同，因为它们不支付利息，并且在到期时提供的最低付款仅为证券规定本金金额的30%。如果证券未在到期前自动赎回，且任何基础股票的最终股价较其各自的初始股价下跌的金额大于缓冲金额30%，则绝对收益特征将不再可用，您将面临表现最差的基础股票的价值下跌，与其各自的初始股价相比，超出缓冲金额，并且您将获得您在到期时持有的每只证券低于规定本金金额的金额。你可能会损失高达70%的投资。

丨若证券提前到期赎回，证券的升值潜力受限于第一个确定日规定的固定提前赎回付款。如果每只标的股票在第一个确定日收盘价达到或高于其各自的看涨阈值水平，证券将被自动赎回。在这种情况下，证券的升值潜力仅限于为第一个确定日期指定的固定提前赎回付款，一旦赎回，将不再对证券进行进一步付款。此外，如果证券提前到期赎回，您将不会参与任何基础股票的任何增值，这可能是重大的。此外，如果证券没有被自动赎回，而是一直未偿还到到期，那么固定的提前赎回付款可能会低于您对表现最差的基础股票的相同升值水平在到期时收到的付款。

↓市场价格会受到很多不可预测因素的影响。有几个因素，其中许多是我们无法控制的，将影响二级市场证券的价值以及MS & Co.可能愿意在二级市场购买或出售证券的价格。我们预计，一般来说，市场上可用的利率水平和任何一天的基础股票价格，包括与各自的初始股价和看涨阈值水平相关的利率水平，将比任何其他因素更能影响证券的价值。其他可能影响证券价值的因素包括：

oThe trading price and volatility（frequency and magnitude of value changes）of the heading stocks，

正股股息率，

证券到期前还剩一点时间，

oInterest and yield rates in the market，

othe availability of comparable instruments，

oThe occurrent of certain events affecting the preferential stock that may or may not require adjustment to the adjustment factors，and

我们的信用评级或信用利差的任何实际或预期变化。

如果您在到期前卖出证券，这些因素中的部分或全部将影响您将收到的价格。通常，剩余到到期的时间越长，证券的市场价格受上述其他因素的影响就越大。例如，如果任何基础股票在出售时的价格接近或低于其各自初始股价的70%，或者如果市场利率上升，您可能不得不以低于规定的每只证券1,000美元本金的大幅折扣出售您的证券。

↓证券须承担我们的信用风险，我们的信用评级或信用利差的任何实际或预期变化可能会对证券的市场价值产生不利影响。你依赖我们的能力来支付所有

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主要风险证券

证券在提前赎回或到期时到期的金额，因此您需要承担我们的信用风险。如果我们不履行我们在证券项下的义务，您的投资将面临风险，您可能会损失部分或全部投资。因此，证券到期前的市场价值将受到市场对我们信用度看法变化的影响。我们的信用评级出现任何实际或预期的下降，或市场因承担我们的信用风险而收取的信用利差增加，都可能对证券的市场价值产生不利影响。

↓作为财务子公司，MSFL没有独立运营，也不会拥有独立的资产。作为一家财务子公司，MSFL除了发行和管理其证券之外没有独立的业务，如果MSFL证券持有人在破产、决议或类似程序中就此类证券提出索赔，他们将没有可供分配的独立资产。因此，此类持有人的任何追偿将限于在摩根士丹利的相关担保下可用的追偿，并且该担保将与摩根士丹利的所有其他无担保、非次级义务享有同等地位。持有人将仅对摩根士丹利及其担保项下资产的单笔债权具有追索权。因此，MSFL发行的证券的持有人应假定，在任何此类程序中，他们将不享有任何优先权，并应与摩根士丹利的其他无担保、非次级债权人的债权享有同等待遇，其中包括摩根士丹利发行的证券的持有人。

↓再投资风险。您投资该证券的期限可能会因该证券的自动提前赎回特性而缩短。如果证券在到期前被赎回，您将不会收到有关证券的进一步付款，并且可能会被迫在较低的利率环境中进行投资，并且可能无法以可比条款或回报进行再投资。但在任何情况下，均不得在规定的提前兑付日以外的任何时点赎回证券。

↓该证券将不会在任何证券交易所上市，二级交易可能会受到限制。该证券将不会在任何证券交易所上市。因此，该证券的二级市场可能很少或根本没有。MS & Co.可以但没有义务在证券上做市，如果它曾经选择做市，可能会在任何时候停止这样做。当它确实做市时，它一般会以基于其对证券当前价值估计的价格进行常规二级市场规模的交易，同时考虑到其买卖价差、我们的信用利差、市场波动性、拟议出售的名义规模、任何相关对冲头寸的平仓成本、到期剩余时间以及它能够转售证券的可能性。即使有二级市场，也可能无法提供足够的流动性，让你可以轻松交易或出售证券。由于其他经纪自营商可能不会大量参与证券的二级市场，您可能能够交易您的证券的价格很可能取决于MS & Co.愿意交易的价格（如果有的话）。如果MS & Co.在任何时候停止在证券上做市，很可能不会有证券的二级市场。据此，你应愿意持有你的证券至到期。

丨投资证券不等于投资礼来和公司的普通股、UBER Technologies，Inc.的普通股或NVIDIA Corporation的普通股。证券的投资者将不参与标的股票的任何增值，也不会拥有投票权或收取股息或其他分配的权利或与标的股票相关的任何其他权利。因此，证券的任何回报将不会反映如果您拥有标的股票的股份并收到已支付的股息或就其进行的分配，您将实现的回报。

↓我们愿意为这类证券、期限和发行规模支付的利率很可能低于我们二级市场信用利差所隐含的利率，对我们有利。较低的费率以及在原发行价格中包含与发行、出售、结构化和套期保值相关的成本，都降低了证券的经济条款，导致证券的评估价值低于原发行价格，并将对二级市场价格产生不利影响。假设市场条件或任何其他相关因素没有变化，包括MS & Co.在内的交易商可能愿意在二级市场交易中购买证券的价格（如果有的话）将很可能大大低于最初的发行价格，因为二级市场价格将不包括发行、出售、包含在原始发行价格中并由您承担的与结构和套期保值相关的成本，因为二级市场价格将反映我们的二级市场信用利差和任何交易商在此类二级市场交易中收取的买卖价差以及其他因素。

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主要风险证券

将发行、出售、构建和对冲证券的成本包含在原始发行价格中，以及我们作为发行人愿意支付的较低费率，使得证券的经济条款对您来说比原本更不利。

然而，由于与发行、出售、构建和对冲证券相关的成本并未在发行时全部扣除，在发行日期后长达6个月的期间内，MS & Co.可能会在二级市场上买卖证券，在没有市场条件变化的情况下，包括与基础股票相关的变化，以及我们的二级市场信用利差，它会根据高于估计值的值这样做，我们预计这些更高的值也会反映在你们的经纪账户报表中。

↓证券的估计价值是参考我们的定价和估值模型确定的，该模型可能与其他交易商的定价和估值模型不同，并非最高或最低二级市场价格。这些定价和估值模型是专有的，部分依赖于对某些市场输入的主观看法和对未来事件的某些假设，这可能被证明是不正确的。其结果是，由于没有市场标准的方式对这些类型的证券进行估值，我们的模型可能会产生比其他人，包括市场上的其他交易商，如果他们试图对证券进行估值，则产生的证券估计价值更高。此外，定价日的估计价值并不代表包括MS & Co.在内的交易商愿意在任何时候在二级市场（如果存在的话）购买贵公司证券的最低或最高价格。贵公司在本文件日期后的任何时间的证券价值将根据许多无法准确预测的因素而有所不同，包括我们的信誉和市场条件的变化。另见上文“市场价格会受到很多不可预测因素的影响”。

↓我们的关联公司的对冲和交易活动可能会潜在地影响证券的价值。我们的一个或多个关联公司和/或第三方交易商预计将开展与证券相关的对冲活动（以及与标的股票挂钩的其他工具），包括交易标的股票。我们的一些关联公司还定期交易标的股票和与标的股票相关的其他金融工具，作为其一般经纪自营商和其他业务的一部分。因此，这些实体可能会在证券期限内平仓或调整对冲头寸，对冲策略可能会随着最终确定日期的临近而涉及对对冲进行更大和更频繁的动态调整。在定价日期或之前的任何这些对冲或交易活动都可能会提高基础股票的初始股价，因此，可能会提高（i）该基础股票必须在第一个确定日期收盘时的价值或高于该价值，以便在到期前赎回证券以支付提前赎回款项（也取决于其他基础股票的表现），（ii）相关股票必须在最终确定日期（如果证券未被赎回）收盘的价格或高于该价格，以使投资者在其对证券的初始投资中不会遭受重大损失（也取决于其他相关股票的表现）。此外，证券期限内的此类对冲或交易活动可能会潜在地影响任何标的股票在确定日期的收盘价，并相应地影响我们是否在到期前赎回证券以及您将在到期时收到的现金金额。

↓计算代理，其是摩根士丹利的子公司和MSFL的关联公司，将就证券做出确定。作为计算代理，MS & Co.将确定初始股价、看涨阈值水平、最终股价、证券是否将在任何确定日期之后赎回、是否发生了市场中断事件、是否对调整因素进行任何调整以及您在提前赎回时或到期时将收到的付款（如果有）。此外，MS & Co.以计算代理的身份作出的某些决定可能要求其行使酌处权并作出主观判断，例如对于市场中断事件的发生或不发生以及对调整因素的某些调整。这些潜在的主观决定可能会对到期时向您支付的款项产生不利影响，如果有的话。有关这些类型的确定的更多信息，请参阅随附产品补充中的“可自动赎回证券的说明—确定日期的延期”、“”—发生违约事件时的替代交换计算”和“—计算代理和计算”。此外，MS & Co.已确定定价日证券的估计价值。

↓证券投资的美国联邦所得税后果是不确定的。请阅读本文件中“附加信息–税务考虑”下的讨论以及随附的自动可赎回证券产品补充文件中“美国联邦税收”下的讨论（合称“税

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Disclosure Sections "）有关证券投资的美国联邦所得税后果。关于证券的适当美国联邦税务处理，没有直接的法律权威，我们也不打算要求美国国税局（“IRS”）做出裁决。因此，证券的税务处理的重要方面是不确定的，美国国税局或法院可能不会同意将证券作为单一金融合同的税务处理，该金融合同是美国联邦所得税目的的“公开交易”。如果美国国税局成功主张对证券的替代处理，证券所有权和处分的税务后果，包括美国持有人确认收入的时间和性质以及对非美国持有人的预扣税后果，可能会受到重大不利影响。此外，未来的立法、财政部法规或IRS指导可能会对美国联邦对证券的税收待遇产生不利影响，可能会追溯。

美国和非美国持有者都应就证券投资的美国联邦所得税后果，包括可能的替代处理，以及根据任何州、地方或非美国税收管辖区的法律产生的任何税收后果，咨询其税务顾问。

与标的股票相关的风险

丨标的股票中的每一只股票的价格风险都暴露在你面前。你的证券回报率不与由标的股票组成的篮子挂钩。相反，这将取决于每只标的股票的独立表现。与收益与一篮子基础资产挂钩的工具不同，在这种工具中，风险在篮子的所有组成部分之间得到缓解和分散，你将暴露于与每一只基础股票相关的风险。任何标的股票在证券期限内表现不佳将对您的回报产生负面影响，并且不会被其他标的股票的任何积极表现所抵消或减轻。此外，如果任何标的股票在最终确定日已跌至其各自的初始股价下方，您将充分暴露于表现最差的标的股票的跌幅超过缓冲金额，即使其他标的股票已经升值或没有下降那么多。在这种情况下，任何此类付款到期时的价值将低于规定的本金金额。据此，您的投资须承担每只标的股票的价格风险。

↓与礼来和公司、优步，Inc.或NVIDIA Corporation均无从属关系。礼来和公司、优步，Inc.和NVIDIA Corporation不是我们的关联公司，不以任何方式参与此次发行，也没有义务在采取任何可能影响证券价值的公司行动时考虑您的利益。我们没有就此次发行对礼来和公司、优步，Inc.或英伟达公司进行任何尽职调查询问。见下文“礼来和公司概况”、“优步科技有限公司概况”和“NVIDIA Corporation概况”。

↓我们可能与礼来和公司、优步公司或NVIDIA Corporation从事业务或涉及这些业务，而不会顾及您的利益。我们或我们的关联公司可能目前或不时与礼来和公司、优步，Inc.或NVIDIA Corporation开展业务，而不考虑您的利益，从而可能获得有关礼来和公司、优步，Inc.或NVIDIA Corporation的非公开信息。我们或我们的任何关联公司均不承诺向您披露任何此类信息。此外，我们或我们的关联公司已发布以及未来可能会发布关于礼来和公司、优步，Inc.或NVIDIA Corporation的研究报告，这些研究报告可能会或可能不会建议投资者购买或持有标的股票。

↓计算代理被要求进行的反稀释调整并不涵盖可能影响标的股票的每一个公司事件。MS & Co.作为计算代理，将针对影响标的股票的某些公司事件调整调整因子，例如股票拆分、股票股息和特别股息，以及涉及标的股票发行人的某些其他公司行为，例如合并。但是，计算代理不会对每一个可能影响到标的股票的企业事件进行调整。比如，标的股票的发行人或者其他任何人对标的股票提出部分要约或者部分交换要约的，计算代理不需要做任何调整，也不会在最后确定日后进行调整。此外，定期现金分红不做调整，预计会降低标的股票价格的此类分红金额。如果发生了不需要计算代理调整调整因子的事件，例如定期现金分红，这可能会降低最终分

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标的股票价格下跌超过缓冲金额（导致您在证券上的投资损失很大一部分或全部），对您的回报产生重大不利影响。

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礼来和公司概况

礼来公司发现、开发、制造和销售用于人类和动物的医药产品。标的股票根据经修订的1934年《证券交易法》（“交易法”）进行登记。礼来公司根据《交易法》向美国证券交易委员会提供或备案的信息，可通过美国证券交易委员会网站www.sec.gov查阅美国证券交易委员会文件编号001-06351。此外，有关礼来和公司的信息可能从其他来源获取，包括但不限于新闻稿、报纸文章和其他公开传播的文件。发行人和代理人均不对该等公开资料或其他任何有关LLY股票发行人的公开资料的准确性或完整性作出任何陈述。

截至2025年1月15日收市信息：

下表列出了2022年1月1日-2025年1月15日期间各季度公布的LLY股票的高低收盘价以及股息情况。LLY股票在2025年1月15日的收盘价为746.74美元。关联的图表显示了从2020年1月1日到2025年1月15日期间，LLY股票每天的收盘价。我们从彭博金融市场获得下表和图表中的信息，未经独立验证。LLY股票的历史收盘价可能已因股票拆细和其他公司事件进行了调整。LLY股票的历史表现不应被视为其未来表现的指示，也不能对任何确定日，包括最终确定日，LLY股票的价格给予任何保证。

对于礼来和公司未来可能支付的股息金额（如有），我们不作任何陈述。无论如何，作为证券的投资者，您将无权获得可能支付给礼来和公司普通股的股息（如有）。

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本文件仅与特此提供的证券有关，与礼来H的LLY股票或其他证券无关。我们从上述公开文件中得出本文件中包含的有关LLY股票的所有披露信息。就此次证券发行而言，我们和该代理人均未参与编制此类文件，也未就礼来和公司进行任何尽职调查查询。我们和本代理人均不对有关礼来和公司的该等公开可得文件或任何其他公开可得信息的准确或完整作出任何陈述。此外，我们无法保证在本协议日期之前发生的所有可能影响LLY股票交易价格（从而影响我们为证券定价时LLY股票价格）的事件（包括可能影响上述公开文件的准确性或完整性的事件）均已公开披露。随后披露任何此类事件，或披露或未能披露有关礼来和公司的重大未来事件，可能会影响就证券收到的价值，从而影响证券的价值。

我们和我们的任何关联公司均不对LLY股票的表现向您作出任何陈述。

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优步科技有限公司概览

优步，Inc.是一家提供拼车、送餐和货运物流服务的科技公司。优步股票是根据《交易法》注册的。优步，Inc.根据《交易法》向美国证券交易委员会提供或备案的信息，可通过美国证券交易委员会网站www.sec.gov查阅美国证券交易委员会文件编号001-38902。此外，有关优步，Inc.的信息可能从其他来源获得，包括但不限于新闻稿、报纸文章和其他公开传播的文件。发行人和代理人均不对有关优步股票发行人的此类公开文件或任何其他公开信息的准确性或完整性作出任何陈述。

截至2025年1月15日收市信息：

下表列出自2022年1月1日至2025年1月15日各季度公布的优步股票的最高和最低收盘价以及股息。2025年1月15日优步股票的收盘价为67.02美元。关联图表显示了2020年1月1日至2025年1月15日这一天优步股票的收盘价。我们从彭博金融市场获得下表和图表中的信息，未经独立验证。优步股票的历史收盘价可能因股票拆分和其他公司事件而有所调整。不应将优步股票的历史表现视为其未来表现的指标，也不能对优步股票在任何确定日期，包括最终确定日期的价格给予任何保证。

对于优步公司未来可能支付的股息金额（如有），我们不作任何陈述。无论如何，作为证券的投资者，您将无权获得可能因优步科技有限公司的普通股而支付的任何股息（如有）

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本文件仅与特此提供的证券有关，与优步股票或优步科技有限公司的其他证券无关我们是从上述公开文件中得出本文件中包含的有关LLY股票的所有披露信息。就证券的发售而言，我们和代理均未参与编制此类文件，也未就优步科技有限公司进行任何尽职调查查询，我们和代理均不对有关优步技术公司的此类公开可得文件或任何其他公开可得信息的准确或完整作出任何陈述。此外，我们无法保证在本协议日期之前发生的所有事件（包括会影响上述公开文件的准确性或完整性的事件）将影响优步股票的交易价格（以及因此在我们为证券定价时优步股票的价格）均已公开披露。随后披露任何此类事件或披露或未能披露有关优步，Inc.的重大未来事件可能会影响就证券收到的价值，从而影响证券的价值。

我们或我们的任何关联公司均未就优步股票的表现向您作出任何陈述。

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所有证券付款均以表现最差的礼来和公司普通股、优步公司普通股和英伟达公司普通股为基础

主要风险证券

英伟达公司概况

英伟达公司是一家视觉计算公司。NVDA股票是根据《交易法》注册的。英伟达公司根据《交易法》向美国证券交易委员会提供或备案的信息可通过美国证券交易委员会网站www.sec.gov参考美国证券交易委员会文件编号000-23985进行查找。此外，有关英伟达公司的信息可能会从其他来源获得，包括但不限于新闻稿、报纸文章和其他公开传播的文件。发行人和代理人均不对该等公开资料或其他任何有关NVDA股票发行人的公开资料的准确性或完整性作出任何陈述。

截至2025年1月15日收市信息：

下表列出自2022年1月1日至2025年1月15日期间各季度已公布的NVDA股票的高低收盘价以及股息。NVDA股票2025年1月15日的收盘价为136.24美元。关联图表显示的是从2020年1月1日到2025年1月15日期间，NVDA股票每天的收盘价。我们从彭博金融市场获得下表和图表中的信息，未经独立验证。NVDA股票的历史收盘价可能已因股票拆细和其他公司事件进行了调整。NVDA股票的历史表现不应被视为其未来表现的指示，也不能对包括最终确定日在内的任何确定日的NVDA股票价格给予任何保证。

对于英伟达公司未来可能支付的股息金额（如果有的话），我们不作任何表示。无论如何，作为证券的投资者，您将无权获得可能支付给英伟达公司普通股的股息（如果有的话）。

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本文件仅与特此提供的证券有关，与NVDA股票或英伟达公司的其他证券无关。我们从上述公开可用的文件中得出本文件中包含的有关NVDA股票的所有披露信息。就发行证券而言，我们和代理均未参与编制此类文件或就NVIDIA Corporation进行任何尽职调查。我们和代理均不对此类公开可用的文件或有关NVIDIA Corporation的任何其他公开可用信息的准确性或完整性作出任何陈述。此外，我们无法保证在本协议日期之前发生的所有可能影响NVDA股票交易价格（因此也可能影响我们为证券定价时NVDA股票价格）的事件（包括可能影响上述公开文件的准确性或完整性的事件）均已公开披露。随后披露任何此类事件或披露或未能披露有关英伟达公司的重大未来事件可能会影响收到的证券价值，从而影响证券的价值。

我们或我们的任何关联公司均不对NVDA股票的表现向您作出任何陈述。

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证券的附加条款

请结合本文件封面条款阅读本信息。

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