10-Q

美国

证券交易委员会

华盛顿特区20549

表格10-Q

（标记一）


☒	根据1934年《证券交易法》第13或15（d）节的季度报告

截至2026年3月31日的季度


☐	根据1934年证券交易法第13或15（d）条提交的过渡报告

对于从到的过渡期

委员会文件编号 001-39442

Wesbanco, Inc.

（在其章程中指明的注册人的确切名称）


西维吉尼亚州		55-0571723
（成立状态）		（IRS雇主识别号）

1 Bank Plaza，Wheeling，WV		26003
（主要行政办公室地址）		（邮编）

注册人电话，包括区号：304-234-9000

不适用

（前名称、前地址和前财政年度，如果自上次报告后发生变化）

根据该法第12（b）节登记的证券：


各类名称	交易代码	注册的各交易所名称
普通股面值2.08 33美元	WSBC	纳斯达克全球精选市场
存托股份（每份代表7.375%固定利率重置非累积永久优先股的1/40权益，B系列）	WSBCO	纳斯达克全球精选市场

用复选标记表明注册人（1）在过去12个月内（或要求注册人提交此类报告的较短期限内）是否已提交1934年证券交易法第13或15（d）条要求提交的所有报告，以及（2）在过去90天内是否已遵守此类提交要求。有☑没有☐

用复选标记表明注册人在过去12个月内（或在要求注册人提交此类文件的较短期限内）是否以电子方式提交了根据S-T规则第405条（本章第232.405节）要求提交的每个交互式数据文件。有☑没有☐

通过复选标记指明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、较小的报告公司还是新兴成长型公司。见《交易法》第12b-2条中“大型加速申报人”、“加速申报人”、“小型申报公司”、“新兴成长型公司”的定义。


大型加速披露公司	☑	加速披露公司	☐
非加速披露公司	☐	较小的报告公司	☐
		新兴成长型公司	☐

如果是新兴成长型公司，请用复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13（a）节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐

用复选标记表明注册人是否为空壳公司（定义见《交易法》第12b-2条）。是☐否☑

截至2026年4月23日，韦斯银行公司普通股有96,180，560股流通在外，面值2.08 33美元。

Wesbanco, Inc.


项目没有。	项目	页没有。

	第一部分-财务信息
1	财务报表	2
	2026年3月31日（未经审计）和2025年12月31日合并资产负债表	2
	截至2026年3月31日及2025年3月31日止三个月综合损益表（未经审核）	3
	截至二零二六年三月三十一日及二零二五年三月三十一日止三个月综合全面收益表（未经审核）	4
	截至2026年3月31日及2025年3月31日止三个月合并股东权益变动表（未经审计）	5
	截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月的合并简明现金流量表（未经审计）	6
	合并财务报表附注（未经审计）	7

2	管理层对财务状况和经营成果的讨论与分析	37

3	关于市场风险的定量和定性披露	53

4	控制和程序	55

	第二部分–其他信息
1	法律程序	56

2	未登记出售股本证券及所得款项用途	56

5	其他信息	56

6	附件	57

	签名	58

第一部分-财务信息

项目1。财务报表

Wesbanco, Inc.合并资产负债表


	3月31日，			12月31日，
（未经审计，单位：千，股份除外）	2026			2025
物业、厂房及设备
现金和应收银行款项，包括计息金额分别为745,957美元和751,249美元	$	960,410		$	956,109
证券：
股本证券，按公允价值		30,256			30,809
可供出售债务证券，按公允价值		3,298,237			3,288,332
持有至到期债务证券（公允价值分别为1011303美元和1035957美元）		1,120,597			1,132,114
信用损失准备、持有至到期债务证券		(151	)		(168	)
持有至到期债务证券净额		1,120,446			1,131,946
证券总额		4,448,939			4,451,087
持有待售贷款		59,281			87,454
组合贷款，未实现收入净额		19,082,681			19,226,432
信贷损失备抵-贷款		(210,023	)		(218,749	)
组合贷款净额		18,872,658			19,007,683
房地和设备，净额		251,325			263,240
应计应收利息		105,288			106,651
商誉和其他无形资产，净额		1,716,225			1,723,385
银行系寿险		560,773			557,512
其他资产		507,556			543,212
总资产	$	27,482,455		$	27,696,333
负债
存款：
无息需求	$	5,223,034		$	5,376,767
计息需求		5,505,382			5,186,880
货币市场		4,904,510			5,072,039
储蓄存款		3,306,044			3,157,782
存款证		2,729,304			2,875,372
存款总额		21,668,274			21,668,840
联邦Home Loan银行借款		975,000			1,200,000
其他短期借款		114,068			110,679
次级债和次级次级债		308,683			308,529
借款总额		1,397,751			1,619,208
应计应付利息		19,917			19,150
其他负债		325,905			357,222
负债总额		23,411,847			23,664,420
股东权益
优先股，无面值，授权1,000，000股；230,000股7.375%非累积永久优先股，B系列，清算优先股230,000，000美元，分别于2026年3月31日和2025年12月31日发行和流通		224,187			224,187
普通股，面值2.0833美元；授权200,000，000股；已发行96,134，158股和96,067，559股；分别于2026年3月31日和2025年12月31日发行在外的96,134，158股和96,067，559股		200,276			200,137
资本公积		2,495,091			2,490,440
留存收益		1,300,628			1,252,765
累计其他综合损失		(147,195	)		(133,320	)
董事的递延福利		(2,379	)		(2,296	)
股东权益总计		4,070,608			4,031,913
负债和股东权益总计	$	27,482,455		$	27,696,333

见合并财务报表附注。

Wesbanco, Inc.合并损益表


	为三个月截至3月31日，
（未经审计，单位：千，股份和每股金额除外）	2026			2025
利息和股息收入
贷款，包括费用	$	280,989		$	218,409
证券利息及股息：
应课税		31,443			22,247
免税		4,824			4,529
证券利息和股息总额		36,267			26,776
其他利息收入		8,368			8,047
总利息和股息收入		325,624			253,232
利息支出
计息活期存款		29,368			29,377
货币市场存款		32,151			21,134
储蓄存款		10,119			7,359
存款证		22,591			18,558
存款利息支出总额		94,229			76,428
联邦Home Loan银行借款		11,316			13,034
其他短期借款		598			1,122
次级债和次级次级债		4,080			4,129
总利息支出		110,223			94,713
净利息收入		215,401			158,519
信用损失准备		(897	)		68,883
扣除信用损失准备后的净利息收入		216,298			89,636
非利息收入
信托费用		10,442			8,697
存款服务费		10,961			8,587
数字银行收入		6,599			5,404
净掉期手续费和估值收入		1,062			961
代理买卖证券净收入		3,472			2,701
银行系寿险		3,811			3,428
抵押银行业务收入		919			1,140
证券净亏损		(13	)		(318	)
拥有的其他不动产和其他资产的净收益/（亏损）		546			(40	)
其他收益		4,032			4,105
非利息收入总额		41,831			34,665
非利息费用
薪金及工资		63,964			48,577
员工福利		17,611			12,970
净占用		8,529			7,778
设备和软件		15,678			13,050
市场营销		1,526			2,382
FDIC保险		4,784			4,187
无形资产摊销		7,160			4,223
重组和合并相关费用		3,713			20,010
其他经营费用		23,740			20,789
非利息费用总额		146,705			133,966
所得税拨备前收入（亏损）		111,424			(9,665	)
所得税拨备（福利）		22,789			(673	)
净收入（亏损）		88,635			(8,992	)
优先股股息		4,240			2,531
普通股股东可获得的净收入（亏损）	$	84,395		$	(11,523	)
每股普通股收益（亏损）
基本	$	0.88		$	(0.15	)
摊薄	$	0.88		$	(0.15	)
平均普通股优秀
基本		96,103,497			76,830,460
摊薄		96,309,352			77,020,592
每股普通股宣派股息	$	0.38		$	0.37

见合并财务报表附注。

Wesbanco, Inc.综合收益表


	为三个月截至3月31日，
（未经审计，单位：千）	2026			2025
净收入（亏损）	$	88,635		$	(8,992	)
可供出售的债务证券：
可供出售债务证券未实现（亏损）收益净变动		(17,385	)		37,025
相关所得税影响		4,006			(8,889	)
证券净收益重新分类为收益		(37	)		(40	)
相关所得税影响		11			12
重新分类至收益的州税率调整摊销		(243	)		(58	)
对本期其他综合（亏损）收益的净影响		(13,648	)		28,050
设定受益计划：
净收益和先前服务成本的摊销		(295	)		(172	)
相关所得税影响		68			44
对期内其他综合亏损的净影响		(227	)		(128	)
其他综合（亏损）收益合计		(13,875	)		27,922
综合收益	$	74,760		$	18,930

见合并财务报表附注。

Wesbanco, Inc.合并股东权益变动表


	截至2026年3月31日及2025年3月31日止三个月
																	累计
	首选		普通股														其他			延期
（未经审计，单位：千，除	股票		股份					资本			保留			财政部			综合			福利
股和每股金额）	金额		优秀			金额		盈余			收益			股票			亏损			董事			合计
2025年12月31日	$	224,187		96,067,559		$	200,137	$	2,490,440		$	1,252,765		$	—		$	(133,320	)	$	(2,296	)	$	4,031,913
净收入		—		—			—		—			88,635			—			—			—			88,635
其他综合损失		—		—			—		—			—			—			(13,875	)		—			(13,875	)
综合收益		—		—			—		—			—			—			—			—			74,760
宣布的普通股息（每股0.38美元）		—		—			—		—			(36,207	)		—			—			—			(36,207	)
宣布的优先股息（每股18.436美元）		—		—			—		—			(4,240	)		—			—			—			(4,240	)
为股息再投资而发行的股票		—		9,971			—		—			(325	)		325			—			—			—
获得的库存股		—		(13,774	)		—		395			—			(447	)		—			—			(52	)
已行使的股票期权		—		49,150			103		1,278			—			—			—			—			1,381
授予的限制性股票		—		21,252			36		(158	)		—			122			—			—			—
股票补偿费用		—		—			—		3,124			—			—			—			—			3,124
董事递延福利-净额		—		—			—		12			—			—			—			(83	)		(71	)
2026年3月31日	$	224,187		96,134,158		$	200,276	$	2,495,091		$	1,300,628		$	—		$	(147,195	)	$	(2,379	)	$	4,070,608

2024年12月31日	$	144,484		66,919,805		$	156,985	$	1,809,679		$	1,192,091		$	(292,244	)	$	(218,632	)	$	(2,082	)	$	2,790,281
净亏损		—		—			—		—			(8,992	)		—			—			—			(8,992	)
其他综合收益		—		—			—		—			—			—			27,922			—			27,922
综合收益		—		—			—		—			—			—			—			—			18,930
宣布的普通股息（每股0.37美元）		—		—			—		—			(35,172	)		—			—			—			(35,172	)
宣布的优先股息（每股16.875美元）		—		—			—		—			(2,531	)		—			—			—			(2,531	)
为收购Premier Financial Corp.（“PFC”）而发行的股票		—		28,738,104			42,326		673,826			—			291,693			—			—			1,007,845
获得的库存股		—		(11,962	)		—		325			—			(421	)		—			—			(96	)
已行使的股票期权		—		26,257			2		(326	)		—			972			—			—			648
授予的限制性股票		—		—			—		—			—			—			—			—			—
股票补偿费用		—		—			—		1,707			—			—			—			—			1,707
董事递延福利-净额		—		—			—		12			—			—			—			(45	)		(33	)
2025年3月31日	$	144,484		95,672,204		$	199,313	$	2,485,223		$	1,145,396		$	—		$	(190,710	)	$	(2,127	)	$	3,781,579

见合并财务报表附注。

Wesbanco, Inc.合并现金流量表


	为三个月截至3月31日，
（未经审计，单位：千）	2026			2025
经营活动提供（使用）的现金净额	$	106,579		$	(26,423	)
投资活动
为投资而持有的贷款净减少（增加）额		170,837			(133,013	)
可供出售债务证券：
销售收益		—			873,835
到期、提前还款和催缴的收益		200,225			97,054
购买证券		(224,196	)		(685,753	)
持有至到期债务证券：
到期、提前还款和催缴的收益		11,229			11,051
购买证券		—			(1,966	)
房地和设备的销售（采购）–净额		1,828			(4,326	)
收购PFC收到的现金净额		—			200,357
银行拥有人寿保险的收益		550			2,301
投资活动提供的现金净额		160,473			359,540
融资活动
存款（减少）增加额		(220	)		287,157
联邦Home Loan银行借款收益		875,000			900,000
偿还联邦Home Loan银行借款		(1,100,000	)		(925,000	)
其他短期借款增加（减少）额		3,389			(44,269	)
融资租赁债务的本金偿还		(1,145	)		(921	)
支付给普通股股东的股息		(36,864	)		(24,526	)
支付给优先股股东的股息		(4,240	)		(2,532	)
发行普通股		1,381			25
购买的库存股-净额		(52	)		527
筹资活动提供的（用于）现金净额		(262,751	)		190,461
现金、现金等价物和受限制现金净增加额		4,301			523,578
期初现金、现金等价物和受限制现金		956,109			568,137
期末现金、现金等价物和受限制现金	$	960,410		$	1,091,715
补充披露
就存款及其他借款支付的利息	$	109,648		$	84,573
将贷款转移至所拥有的其他不动产		388			—
为出售而持有的贷款转为为投资而持有的贷款		26,799			—
与PFC收购相关的非现金交易		—			1,007,845

见合并财务报表附注。

合并财务报表附注

注1。重要会计政策概要

列报基础—随附的韦斯银行，Inc.及其合并子公司（“韦斯银行”或“公司”）未经审计的中期财务报表是根据美国公认会计原则（“GAAP”）的中期财务信息以及S-X条例的表格10-Q和第10条的说明编制的。因此，它们不包括GAAP要求的完整财务报表的所有信息和脚注，应与我们截至2025年12月31日止年度的10-K表格年度报告一起阅读。

韦斯银行的中期财务报表是根据其向美国证券交易委员会（“SEC”）提交的表格10-K的2025年年度报告的合并财务报表附注1中披露的重要会计政策以及下文所示的政策变化编制的。管理层认为，随附的中期财务信息反映了为公允列报每个中期期间的韦斯银行财务状况和经营业绩所需的所有调整，包括正常的经常性调整。中期期间的业务结果并不一定表明全年可能预期的业务结果。

最近的会计公告——财务会计准则委员会（“FASB”）发布了如下所述的会计准则更新（“ASU”）。

ASU2025丨12 —编纂改进

2025年12月，FASB发布ASU 2025-12，“Codification Improvements”。本次更新是董事会持续努力的一部分，旨在解决FASB会计准则编纂中的技术更正、澄清和微小改进问题。这些改进细化了现有指南的应用，解决了不一致之处，并提高了编纂的可用性，而无需对会计实践进行重大改变或需要大量的实施努力。预计这些修订不会对目前的做法产生重大影响。然而，将审查更新是否对会计政策或披露过程产生任何潜在影响。

本更新中的修订对2026年12月15日之后开始的年度期间的所有实体有效，包括这些年度期间内的临时期间。允许提前收养。通过这一声明预计不会对合并财务报表产生重大影响。

ASU2025-11 —中期报告（主题270）：窄范围的改进

2025年12月，FASB发布ASU 2025-11，“中期报告（主题270）：窄范围的改进。”这些修订旨在提高专题270下临时报告要求的适航性和清晰度。该更新明确了主题270何时适用，增加了所要求的中期披露的全面清单，并引入了一项披露原则，要求实体披露在最近一年期间之后发生的对实体有重大影响的事件。

更新不会扩大或减少整体中期披露要求，而是对其进行汇编和组织，以提高一致性和可比性。该指南还明确了对中期财务报表的形式和内容预期，包括使用简明报表，并使GAAP与SEC先前关于重大事件的要求保持一致。

这些修订对2027年12月15日之后开始的中期报告期间生效，对公共企业实体生效，对所有其他实体则在一年后生效。允许提前收养，可提供前瞻性或追溯性申请。通过这一声明预计不会对合并财务报表产生重大影响。

ASU 2025-10 —政府补助（主题832）：企业实体收到的政府补助的会计处理

2025年12月，FASB发布ASU 2025-10，“政府补助（主题832）：企业实体收到的政府补助的会计处理。”修正案为企业实体收到的政府补助的确认、计量和列报建立了权威的美国公认会计原则。从历史上看，在没有明确指导的情况下，实体会类推到IAS 20或ASC 958-605，从而导致实践中的多样性。ASU 2025-10采用了主要基于IAS 20的模型，并针对美国公认会计原则进行了修订。

根据本更新，政府赠款被定义为在非交换交易中从政府机构转移货币或有形非货币资产。该指南不包括诸如主题740下的所得税抵免、低于市场利率的贷款、政府担保、非政府来源的贡献以及无形资产或服务的转让等交易。当实体很可能遵守授予条件并且将收到授予时，则需要获得认可。与资产相关的赠款在相关成本发生时确认；与收益相关的赠款在相关费用发生时确认。

修正案对2028年12月15日之后开始的年度期间的公共企业实体生效，对所有其他实体则在一年后生效。允许提前收养。该公告的通过预计不会对合并财务报表产生重大影响。

ASU 2025-09 —衍生品与套期保值（专题815）：套期保值会计改进

2025年11月，FASB发布ASU 2025-09，“衍生品与套期保值（主题815）：套期会计的改进。”本更新中的修订增强并澄清了套期会计的几个方面，以更好地使财务报告与实体的经济

风险管理活动。该指南涉及关键领域，包括对预测交易组进行类似风险评估、对“您选择的利率”债务工具的预测利息支付进行套期保值、对非财务预测交易进行套期保值、使用净书面期权作为套期保值工具，以及在某些双重套期保值策略中处理外币计价债务。修正案允许更广泛的一组预测交易通过关注“相似的风险敞口”而不是要求相同的风险特征来符合对冲会计的条件。实体必须在对冲开始时和持续的基础上评估这一标准，并酌情使用定性评估。

本更新中的修订在2026年12月15日之后开始的年度期间对公共企业实体有效，一年后对所有其他实体有效。允许提前收养。采用是前瞻性的，可提供过渡条款，以促进现有对冲关系的迁移。通过这一声明预计不会对合并财务报表产生重大影响。

ASU2025-08 —金融工具—信用损失（专题326）：购买的贷款

2025年11月，FASB发布ASU 2025-08，“金融工具——信用损失（主题326）：购买的贷款。”本次更新中的修订对受CECL约束的某些已收购的过时贷款的会计处理进行了重大更改。董事会决定不改变原始资产、购买的信用恶化（“PCD”）资产或其他收购资产的现有模型。

根据ASU，在范围内获得贷款时记录的信贷损失的初始备抵被确认为对贷款的摊余成本基础的调整——类似于PCD模型。对于这些贷款，“第一天”的信贷损失估计不会立即影响收益，而是作为利息收入的调整随着时间的推移而摊销。信贷损失准备金的后续变动在信贷损失费用内的收益中报告。

本更新中的修订对2026年12月15日之后开始的财政年度的所有实体有效，包括这些财政年度内的过渡期，并将前瞻性地适用于在通过之日或之后获得的贷款。允许提前收养。该公告的通过预计不会对合并财务报表产生重大影响。

ASU2025-07 —衍生品和套期保值（专题815）和客户合同收入（专题606）

2025年9月，FASB发布ASU 2025-07，“衍生品和套期保值（主题815）和与客户签订的合同收入（主题606）”。本更新中的修订适用于根据合同一方特定的运营或活动与标的订立非交易所交易合同的所有实体。本更新中的修订将基于合同一方特定的操作或活动的具有标的的非交易所交易合约排除在衍生品会计之外。然而，这一范围例外不适用于（1）基于市场利率、市场价格或市场指数的变量，（2）基于合同一方当事人的金融资产或金融负债的价格或表现的变量，（3）在子主题815-40、衍生工具和套期保值——实体自身权益中的合同中的指导下评估的涉及发行人自身权益的合同（或特征），以及（4）债务工具的看涨期权和看跌期权。本更新中的修订对2026年12月15日之后开始的年度报告期间以及这些年度报告期间内的中期报告期间的所有实体有效。允许提前收养。通过这一声明预计不会对合并财务报表产生重大影响。

ASU2025-05 —金融工具—信用损失（专题326）

2025年7月，FASB发布ASU 2025-05，“金融工具–信用损失（主题326）。”修正案为（1）所有实体提供了一种实用的权宜之计，用于估计在主题606下核算的往来应收账款和流动合同资产的预期信用损失，以及（2）对这些相同资产类别有会计政策选择的公共企业实体以外的实体。修订将于2025年12月15日之后开始的年度报告期间以及这些年度报告期间内的中期报告期间生效。公司采用了ASU2025-05，自2026年1月1日起生效，并选择了范围内应收账款和合同资产的实用权宜之计。贷款和其他以摊余成本计量的金融资产不在本指引范围内。因此，采用这一声明不会对合并财务报表产生重大影响，包括信用损失备抵。

ASU 2025-01 & 2024-03 —损益表—报告综合收益–费用分类披露（子主题220-40）

2024年11月，FASB发布ASU 2024-03，“损益表——报告综合收益——费用分类披露。”本更新中的修订改进了财务报告，要求公共企业实体在中期和年度报告期间的财务报表附注中披露有关特定费用类别的额外信息。这些信息一般不会在今天的财务报表中呈现。对于韦斯银行，本更新中的修订对2026年12月15日之后开始的年度报告期间以及2027年12月15日之后开始的中期报告期间有效。允许提前收养。

2025年1月，FASB发布ASU 2025-01，“损益表——报告综合收益——费用分类披露（子主题220-40）。”本更新中的修订对ASU 2024-03的生效日期进行了修订，以明确要求所有公共企业实体在2026年12月15日之后开始的年度报告期以及2027年12月15日之后开始的年度报告期内的中期期间采用该指南。允许提前收养。这些公告的采用预计不会对合并财务报表产生重大影响，但预计会导致合并损益表上的细列项目的额外披露和潜在变化。

注2。每股普通股收益

每股普通股收益计算如下：


	为三个月截至3月31日，
（未经审计，单位：千，股份和每股金额除外）	2026		2025
每股普通股基本收益和摊薄收益的分子：
普通股股东可获得的净收入（亏损）	$	84,395	$	(11,523	)
分母：
平均已发行基本普通股总数		96,103,497		76,830,460
稀释性股票期权及其他股票补偿的影响		205,855		190,132
稀释后平均已发行普通股总数		96,309,352		77,020,592
每股普通股收益（亏损）-基本	$	0.88	$	(0.15	)
每股普通股收益（亏损）-摊薄	$	0.88	$	(0.15	)

截至2026年3月31日和2025年3月31日，分别有237,001份和325,701份购买股票的期权不包括在截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月的稀释股份计算中，因为行使价高于普通股的平均市场价格，因此，其影响将是反稀释的。

截至2026年3月31日和2025年3月31日，根据2025年和2024年股东总回报（“TSR”）计划，估计将授予24,000股，并由于已达到股票业绩目标而被纳入稀释计算。

此外，由于达到业绩标准，截至2026年3月31日，106,119股基于业绩的限制性股票被纳入稀释计算。同样，于2025年3月31日，估计将有92,813股获授予，并计入摊薄计算。

如先前所披露，发行28,738，104股股份作为合并对价，以于2025年2月28日完成PFC收购。为此，韦斯银行使用了8,421，434股库存股和20,316，670股新发行的普通股。这些股份包括在上述日期开始的平均已发行股份中。

注3。证券

下表列示可供出售和持有至到期债务证券的公允价值和摊余成本：


	2026年3月31日									2025年12月31日
（未经审计，单位：千）	摊销成本		毛额未实现收益		毛额未实现损失			公平价值		摊销成本		毛额未实现收益		毛额未实现损失			公平价值
可供出售债务证券
美国财政部	$	196,411	$	77	$	(73	)	$	196,415	$	196,586	$	271	$	—		$	196,857
美国政府资助的实体和机构		237,706		326		(20,637	)		217,395		243,408		212		(20,623	)		222,997
政府担保实体和机构的住宅抵押贷款支持证券和抵押抵押债务		2,811,933		8,535		(186,006	)		2,634,462		2,771,608		15,149		(176,309	)		2,610,448
政府担保实体和机构的商业抵押贷款支持证券和抵押抵押债务		60,485		89		(2,603	)		57,971		66,043		233		(2,661	)		63,615
资产支持证券		67,115		67		(274	)		66,908		69,095		45		(205	)		68,935
各州和政治分区的义务		78,559		157		(2,396	)		76,320		74,738		412		(1,962	)		73,188
公司债务证券		47,933		864		(31	)		48,766		51,334		1,015		(57	)		52,292
可供出售债务证券总额	$	3,500,142	$	10,115	$	(212,020	)	$	3,298,237	$	3,472,812	$	17,337	$	(201,817	)	$	3,288,332
持有至到期债务证券
美国政府资助的实体和机构	$	2,258	$	—	$	(134	)	$	2,124	$	2,341	$	—	$	(134	)	$	2,207
政府担保实体和机构的住宅抵押贷款支持证券和抵押抵押债务		25,733		1		(1,642	)		24,092		27,014		2		(1,547	)		25,469
各州和政治分区的义务		1,090,634		1,266		(108,821	)		983,079		1,100,788		2,137		(96,687	)		1,006,238
公司债务证券		1,972		36		—			2,008		1,971		72		—			2,043
持有至到期债务证券合计（1）	$	1,120,597	$	1,303	$	(110,597	)	$	1,011,303	$	1,132,114	$	2,211	$	(98,368	)	$	1,035,957
债务证券总额	$	4,620,739	$	11,418	$	(322,617	)	$	4,309,540	$	4,604,926	$	19,548	$	(300,185	)	$	4,324,289

(1)

持有至到期债务证券总额在资产负债表中列报，扣除其信用损失准备总额$ 0.2 百万于2026年3月31日及2025年12月31日.

于2026年3月31日和2025年12月31日，除美国政府担保实体及其机构外，没有任何一个发行人持有的金额超过韦斯银行股东权益10%的股份。股票证券，其中2026年3月31日和2025年12月31日分别为2760万美元和2820万美元，包括对与公司递延补偿计划相关的设保人信托持有的各种共同基金的投资，按公允价值入账，2026年3月31日和2025年12月31日的总额分别为3030万美元和3080万美元。

下表列示了2026年3月31日按合同到期日可供出售和持有至到期债务证券的摊余成本和公允价值。实际到期日将与合同到期日不同，因为借款人可能有权在有或没有提前还款罚款的情况下收回或提前偿还债务。抵押支持证券和抵押抵押债务在下表中根据其合同到期日进行分类；但是，定期本金支付和本金提前还款是按月收取的。


（未经审计，单位：千）	摊余成本		公允价值
可供出售债务证券
一年内	$	212,313	$	212,235
1年后至5年		217,720		210,424
经过5年到10年		349,973		325,656
10年后		2,720,136		2,549,922
可供出售债务证券总额	$	3,500,142	$	3,298,237
持有至到期债务证券
一年内	$	17,753	$	17,746
1年后至5年		248,330		242,758
经过5年到10年		569,128		508,967
10年后		285,386		241,832
持有至到期债务证券合计	$	1,120,597	$	1,011,303
债务证券总额	$	4,620,739	$	4,309,540

在2026年3月31日和2025年12月31日，账面价值总额分别为28亿美元的证券被质押为公共和信托基金的证券，以及根据回购协议出售的证券。截至2026年3月31日止三个月没有发生证券销售。截至2025年3月31日止三个月出售可供出售证券所得款项总额为8.738亿美元。截至2026年3月31日和2025年12月31日，计入累计其他综合收益的可供出售证券的未实现净亏损（税后净额）分别为1.535亿美元和1.395亿美元。

下表分别列示截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月的可供出售和持有至到期债务证券的销售和催缴已实现损益毛额，以及销售和市场调整的股本证券损益。下表列示的所有损益均包含在综合损益表的证券净损益项目中。对于那些与关键管理人员和董事递延薪酬计划相关的权益证券，对参与者的义务的相应变化在员工福利费用中确认。


	为三个月截至3月31日，
（未经审计，单位：千）	2026			2025
债务证券：
已实现收益毛额	$	36		$	201
已实现亏损毛额		—			(161	)
债务证券净收益		36			40
股本证券：
就仍持有的证券确认的未实现亏损净额		(49	)		(358	)
证券净亏损	$	(13	)	$	(318	)

每季度对韦斯银行持有至到期债务组合中的公司债券和市政债券进行分析，以确定是否有必要为当前的预期信用损失计提准备金。韦斯银行使用一个数据库，该数据库包含所有企业和市政发行人的历史财务状况以及有评级和无评级交易的实际历史违约和回收率，以估计单个证券基础上的预期信用损失。预期信用损失每季度调整一次，记入资产负债表的预期信用损失备抵，作为对冲资产从持有至到期投资组合的摊余成本基础中扣除。该亏损在综合损益表的信贷亏损拨备中入账。截至2026年3月31日和2025年12月31日，持有至到期证券的应计应收利息分别为800万美元和820万美元，不包括在信贷损失估计数中。对美国政府担保的实体和机构的持有至到期投资以及抵押贷款支持证券和抵押抵押债务，这些都是由直接的政府实体或政府担保的实体发行的，没有支持预期信用损失的历史证据；因此，韦斯银行已将这些损失估计为零，并将在未来监测这一假设，以发现可能影响这一假设的任何经济或政府政策。

下表提供了截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月的持有至到期证券信用损失准备金的前滚：


	按类别分列的信贷损失备抵
	截至2026年3月31日及2025年3月31日止三个月

	的义务
	州和			企业
	政治			债务
（未经审计，单位：千）	细分领域			证券			合计
2025年12月31日余额	$	155		$	13		$	168
本期拨备（1）		(21	)		4			(17	)
注销		—			—			—
复苏		—			—			—
2026年3月31日余额	$	134		$	17		$	151
.
2024年12月31日余额	$	124		$	22		$	146
本期拨备（1）		(8	)		(1	)		(9	)
注销		—			—			—
复苏		—			—			—
2025年3月31日余额	$	116		$	21		$	137

（1）持有至到期证券的信用损失准备总额在综合收益表的信用损失准备项目中列报，该项目还包括信用损失准备-贷款和贷款承诺。有关贷款和贷款承诺的拨备的更多信息，请见附注4，“贷款和信用损失准备金”。

下表分别提供了截至2026年3月31日和2025年12月31日处于未实现亏损状态不到十二个月和十二个月或以上且未记录信用损失备抵的可供出售债务证券的未实现亏损信息：


	2026年3月31日
	不到12个月							12个月或以上							合计
（未经审计，单位：千美元）	公平价值		未实现损失			#的证券		公平价值		未实现损失			#的证券		公平价值		未实现损失			#的证券
美国财政部	$	98,488	$	(73	)		2	$	—	$	—			—	$	98,488	$	(73	)		2
美国政府资助的实体和机构		10,985		(88	)		4		184,271		(20,549	)		41		195,256		(20,637	)		45
政府担保实体和机构的住宅抵押贷款支持证券和抵押抵押债务		540,930		(5,598	)		126		1,254,249		(180,408	)		423		1,795,179		(186,006	)		549
政府担保实体和机构的商业抵押贷款支持证券和抵押抵押债务		—		—			—		42,769		(2,603	)		18		42,769		(2,603	)		18
资产支持证券		44,412		(182	)		9		12,108		(92	)		3		56,520		(274	)		12
各州和政治分区的义务		25,837		(246	)		38		21,062		(2,150	)		27		46,899		(2,396	)		65
公司债务证券		8,472		(17	)		6		4,975		(14	)		1		13,447		(31	)		7
临时减值证券合计	$	729,124	$	(6,204	)		185	$	1,519,434	$	(205,816	)		513	$	2,248,558	$	(212,020	)		698


	2025年12月31日
	不到12个月							12个月或以上							合计
（千美元）	公平价值		未实现损失			#的证券		公平价值		未实现损失			#的证券		公平价值		未实现损失			#的证券
美国财政部	$	—	$	—			—	$	—	$	—			—	$	—	$	—			—
美国政府资助的实体和机构		8,252		(109	)		3		189,841		(20,514	)		42		198,093		(20,623	)		45
政府担保实体和机构的住宅抵押贷款支持证券和抵押抵押债务		245,766		(1,340	)		59		1,307,219		(174,969	)		430		1,552,985		(176,309	)		489
政府担保实体和机构的商业抵押贷款支持证券和抵押抵押债务		—		—			—		48,325		(2,661	)		18		48,325		(2,661	)		18
资产支持证券		4,168		(124	)		8		23,806		(1,838	)		33		27,974		(1,962	)		41
各州和政治分区的义务		58,042		(205	)		11		—		—			—		58,042		(205	)		11
公司债务证券		11,050		(55	)		8		5,484		(2	)		2		16,534		(57	)		10
临时减值证券合计	$	327,278	$	(1,833	)		89	$	1,574,675	$	(199,984	)		525	$	1,901,953	$	(201,817	)		614

上表中债务证券的未实现损失是由于与固定收益率相关的市场利率变化导致的暂时波动。可供出售投资组合的未实现亏损作为股东权益中其他综合收益的调整（扣除税项）入账。韦斯银行认为，由于信用质量的原因，上述证券没有减值，因为基本上所有债务证券的评级都在投资级以上，并且都是根据合同条款支付本金和利息。韦斯银行不打算在收回成本之前出售，也不太可能被要求出售亏损头寸证券；因此，管理层认为，上述详述的未实现损失不需要确认与这些证券相关的信用损失准备金。没有易于确定的公允价值且韦斯银行对其不具有重大影响的证券按成本列账。成本法投资主要包括FHLB股票，截至2026年3月31日和2025年12月31日，总额分别为5010万美元和5850万美元，计入合并资产负债表的其他资产。每当有事件或情况表明其账面价值可能无法收回时，就对成本法投资进行减值评估。

注4。贷款和信贷损失准备金

记录在案的贷款投资在综合资产负债表中列报，扣除递延贷款费用和成本，以及购买贷款的折扣。截至2026年3月31日和2025年12月31日，递延贷款净成本分别为1480万美元和1390万美元。截至2026年3月31日，收购所购贷款的未增加折扣为2.888亿美元，截至2025年12月31日为3.024亿美元。


	3月31日，		12月31日，
（未经审计，单位：千）	2026		2025
商业地产：
土地和建筑	$	1,632,209	$	1,783,637
改善物业		9,270,066		9,155,197
商业地产合计		10,902,275		10,938,834
商业和工业		2,785,440		2,863,893
住宅地产		3,920,209		3,938,585
房屋净值		1,149,878		1,129,394
消费者		324,879		355,726
组合贷款总额		19,082,681		19,226,432
持有待售贷款		59,281		87,454
贷款总额	$	19,141,962	$	19,313,886

信贷损失准备金

当前预期信用损失方法下的信用损失准备金是利用违约概率（“PD”）和违约给定损失（“LGD”）方法对非PCD贷款进行计算，然后将其折现为净现值。PD是资产在给定时间范围内违约的概率，LGD是预期因违约而无法收回的资产的百分比。量化模型的主要宏观经济驱动因素包括对全国失业率和利率的预测，以及对提前还款速度、投资组合组合、集中度和贷款增长变化的建模调整。2026年3月31日，自2025年12月31日起，备抵模型计算变化的主要驱动因素是宏观经济变量、提前还款速度、信贷质量的定性因素、风险等级的变化、个别评估贷款的特定准备金增加和净冲销增加。该预测基于概率加权方法，该方法旨在纳入基线、上行和下行经济的损失预测。由于信用损失对经济的非线性，最好通过概率加权方法评估多种经济情景来捕捉不对称性。在季度末，全国失业率预计为4.8%，随后在预测期剩余时间内平均上升至5.2%。除了上述数量和质量变化外，该备抵还反映了2026年前三个月记录的760万美元净冲销。截至2026年3月31日和2025年12月31日，应计贷款应收利息分别为8520万美元和8780万美元。由于公司在将贷款置于非应计项目时制定了冲回或注销应计利息的政策，因此韦斯银行做出会计政策选择，将应计利息排除在信用损失准备的计量之外。然而，由于其独特性，韦斯银行在2026年3月31日确实有一笔10万美元的与单独评估贷款相关的应计利息准备金。

下表汇总了适用于每一类贷款组合的信贷损失准备金的变化：


	按类别分列的信贷损失备抵
	截至2026年3月31日及2025年3月31日止三个月
（未经审计，单位：千）	商业房地产- 土地和建设			商业房地产- 改进了物业			商业 &工业			住宅房地产			首页股权			消费者			存款透支			合计
2025年12月31日余额
信贷津贴损失-贷款	$	10,707		$	96,714		$	64,932		$	33,416		$	2,383		$	8,742		$	1,855		$	218,749
信贷津贴损失-贷款承诺		5,499			—			552			890			—			9			—			6,950
信贷的期初备抵总额损失-贷款和贷款承诺		16,206			96,714			65,484			34,306			2,383			8,751			1,855			225,699
信用损失准备：
贷款损失准备		(1,752	)		(2,832	)		3,948			(1,308	)		319			319			164			(1,142	)
贷款承诺拨备		(348	)		—			621			(29	)		—			18			—			262
信贷拨备总额损失-贷款和贷款承诺（1）		(2,100	)		(2,832	)		4,569			(1,337	)		319			337			164			(880	)
冲销		—			(84	)		(4,581	)		(1,157	)		(516	)		(2,281	)		(538	)		(9,157	)
复苏		—			84			223			141			74			801			250			1,573
净（冲销）回收		—			—			(4,358	)		(1,016	)		(442	)		(1,480	)		(288	)		(7,584	)
2026年3月31日余额
信贷津贴损失-贷款		8,955			93,882			64,522			31,092			2,260			7,581			1,731			210,023
信贷津贴损失-贷款承诺		5,151			—			1,173			861			—			27			—			7,212
期末信贷备抵总额损失-贷款和贷款承诺	$	14,106		$	93,882		$	65,695		$	31,953		$	2,260		$	7,608		$	1,731		$	217,235

2024年12月31日余额
信贷津贴损失-贷款	$	8,411		$	59,828		$	42,398		$	21,790		$	1,235		$	3,391		$	1,713		$	138,766
信贷津贴损失-贷款承诺		5,105			—			—			1,015			—			—			—			6,120
信贷的期初备抵总额损失-贷款和贷款承诺		13,516			59,828			42,398			22,805			1,235			3,391			1,713			144,886
初始信贷备抵获得的PCD贷款损失		177			5,369			16,632			3,192			604			3,095			—			29,069
信用损失准备：
贷款损失准备		2,747			29,364			20,316			7,739			663			7,386			338			68,553
贷款承诺拨备		511			—			—			(183	)		—			11			—			339
信贷拨备总额损失-贷款和贷款承诺（1）		3,258			29,364			20,316			7,556			663			7,397			338			68,892
冲销		—			(33	)		(1,020	)		(221	)		(493	)		(1,822	)		(416	)		(4,005	)
复苏		—			15			437			125			156			386			115			1,234
净（冲销）回收（2）		—			(18	)		(583	)		(96	)		(337	)		(1,436	)		(301	)		(2,771	)
2025年3月31日余额
信贷津贴损失-贷款		11,335			94,543			78,763			32,625			2,165			12,436			1,750			233,617
信贷津贴损失-贷款承诺		5,616			—			—			832			—			11			—			6,459
期末信贷备抵总额损失-贷款和贷款承诺	$	16,951		$	94,543		$	78,763		$	33,457		$	2,165		$	12,447		$	1,750		$	240,076

（1）信用损失准备总额-贷款和贷款承诺在综合收益表的信用损失准备项目中列报，该项目还包括持有至到期证券的信用损失准备。有关持有至到期证券的规定的更多信息，请见附注3，“证券”。

（2）收购前收购的PFC贷款组合的冲销为2270万美元。

下表按类别列出截至各期末的信贷损失备抵和已记录的贷款投资：


	信贷损失备抵和记录在案的贷款投资
（未经审计，单位：千）	商业房地产- 土地和建设		商业房地产- 改进了物业		商业和工业		住宅真实遗产		首页股权		消费者		存款透支		合计
2026年3月31日
信贷损失备抵：
单独评估的贷款	$	—	$	22,660	$	6,965	$	—	$	—	$	—	$	—	$	29,625
集体评估的贷款		8,955		71,222		57,557		31,092		2,260		7,581		1,731		180,398
贷款承诺（1）		5,151		—		1,173		861		—		27		—		7,212
信贷备抵总额损失-贷款和承诺	$	14,106	$	93,882	$	65,695	$	31,953	$	2,260	$	7,608	$	1,731	$	217,235

组合贷款：
单独评估信用损失	$	—	$	60,699	$	6,965	$	—	$	—	$	—	$	—	$	67,664
集体评估信用损失		1,632,209		9,209,367		2,778,475		3,920,209		1,149,878		324,879		—		19,015,017
组合贷款总额	$	1,632,209	$	9,270,066	$	2,785,440	$	3,920,209	$	1,149,878	$	324,879	$	—	$	19,082,681

2025年12月31日
信贷损失备抵：
单独评估的贷款	$	—	$	20,990	$	6,918	$	—	$	—	$	—	$	—	$	27,908
集体评估的贷款		10,707		75,724		58,014		33,416		2,383		8,742		1,855		190,841
贷款承诺（1）		5,499		—		552		890		—		9		—		6,950
信贷备抵总额损失-贷款和承诺	$	16,206	$	96,714	$	65,484	$	34,306	$	2,383	$	8,751	$	1,855	$	225,699

组合贷款：
单独评估信用损失	$	—	$	42,010	$	6,965	$	—	$	—	$	—	$	—	$	48,975
集体评估信用损失		1,783,637		9,113,187		2,856,928		3,938,585		1,129,394		355,726		—		19,177,457
组合贷款总额	$	1,783,637	$	9,155,197	$	2,863,893	$	3,938,585	$	1,129,394	$	355,726	$	—	$	19,226,432

（1）有关贷款承诺的更多细节，见附注11，“承诺和或有负债”。

商业贷款风险等级

商业贷款风险等级是根据对每笔贷款相关特征的评估确定的，在开始时分配，随后随时调整，以反映每笔贷款整个存续期内风险状况的变化。用于确定风险等级的主要因素是主要还款来源的充足性、可靠性和可持续性以及借款人的整体财务实力。评级体系对偿债覆盖率、杠杆和贷款价值因子进行了更重的加权，以此推导风险等级。以较小权重考虑的其他因素包括管理、行业或财产类型风险、付款历史、抵押品或担保。

商业地产–土地和建筑包括为投资空置土地、土地开发、建造住宅和建造商业建筑提供融资的贷款。商业地产–改善物业包括用于购买或再融资所有类型的改善自住和投资物业的贷款。在分配风险等级时考虑的因素因所融资的财产类型而异。授予建设开发贷款的风险等级基于项目的整体可行性、开发商或建筑商成功完成项目的经验和财务能力、项目特定和市场吸收率以及可比物业价值，以及住宅房屋建设的预售金额或商业投资物业的预租金额。赋予商业投资物业贷款的风险等级主要基于物业产生的净营业收入是否足以偿还债务（“偿债覆盖率”）、贷款对评估价值、租户的类型、质量、行业和组合以及租赁条款。赋予自住商业地产的风险等级主要基于全球偿债覆盖率和企业的杠杆，但也可能考虑企业经营所在的行业、企业的特定竞争优势或劣势、抵押品利润率以及管理层的质量和经验。

商业和工业（“C & I”）贷款包括用于为应收账款、库存和其他一般商业用途提供资金的循环信贷额度；用于为房地产以外的固定资产提供资金的定期贷款，以及用于支持贸易、保险或政府对各种业务的要求的信用证。大多数C & I借款人是年销售额高达1亿美元的私人控股公司。风险评级C & I贷款考虑的主要因素包括偿债覆盖率和杠杆率。其他因素包括经营趋势、抵押品覆盖率以及管理经验也被考虑在内。

通贷是指那些表现出至少与其所在行业或房地产类型的平均水平相当的积极财务业绩历史的贷款。主要还款来源是可以接受的，预计这些贷款在大多数经济周期中表现令人满意。通贷通常没有显著的外部因素，这些因素预计会比同行业或物业类型的其他人对这些借款人产生更大的不利影响。这些贷款的任何轻微不利特征都被其他积极因素所抵消或减轻，这些积极因素包括但不限于充足的第二或第三级还款来源，包括担保。

被批评的贷款，被认为是妥协的，有潜在的弱点，值得管理层密切关注。如果不加以纠正，这些潜在的弱点可能会导致资产或银行在未来某个日期的信用状况的偿还前景恶化。被批评的贷款不会被银行监管机构进行负面分类，也不会使银行面临足够的风险，从而有理由进行负面分类。

分类贷款，被认为是次级和可疑的，相当于银行业监管机构使用的分类。次级贷款没有得到债务人当前健全价值和支付能力的充分保护，或被质押的抵押品（如果有的话）。如此分类的贷款必须具有明确定义的弱点或弱点，从而危及债务的清算。它们的特点是，如果缺陷得不到纠正，银行将承受一些损失的明显可能性。这些贷款可能会或可能不会被报告为非应计。可疑贷款具有那些分类次级中固有的所有弱点，附加的特点是弱点使在目前已知的事实、条件和价值的基础上全额催收或清算，高度可疑和不可能。这些贷款报告为非应计。

以下表格按指定的风险等级汇总了商业贷款：


	按内部分配风险等级划分的商业贷款
（未经审计，单位：千）	商业房地产- 土地和建设		商业房地产- 改进了物业		商业 &工业		合计商业贷款
截至2026年3月31日
通过	$	1,597,584	$	8,921,883	$	2,612,789	$	13,132,256
被批评-妥协		3,725		197,359		125,769		326,853
分类-不合格		30,900		150,824		46,882		228,606
分类-可疑		—		—		—		—
合计	$	1,632,209	$	9,270,066	$	2,785,440	$	13,687,715

截至2025年12月31日
通过	$	1,748,260	$	8,712,676	$	2,736,863	$	13,197,799
被批评-妥协		8,331		320,185		84,552		413,068
分类-不合格		27,046		122,336		42,478		191,860
分类-可疑		—		—		—		—
合计	$	1,783,637	$	9,155,197	$	2,863,893	$	13,802,727

除主要基于逾期贷款账龄的监管指引要求外，住宅房地产、房屋净值和消费者贷款不被分配内部风险等级。韦斯银行主要根据还款表现和历史损失率来评估住宅房地产、房屋净值和消费者贷款的信用质量。根据监管准则归类为次级的住宅房地产、房屋净值和消费者贷款总额在2026年3月31日为5400万美元，在2025年12月31日为6140万美元，其中每个期间分别应计830万美元和1650万美元。这些贷款不包括在上表中。此外，截至2026年3月31日和2025年12月31日，上述表格中也分别未包括7210万美元和5710万美元的无资金商业贷款承诺。

逾期和不良贷款

以下表格汇总了所有类别贷款的账龄分析：


	贷款账龄分析
（未经审计，单位：千）	当前		30-59 天数逾期		60-89 天数逾期		90天或更多逾期		合计逾期		合计贷款		90天或更多逾期和应计
截至2026年3月31日
商业地产：
土地和建筑	$	1,594,822	$	9,378	$	—	$	28,009	$	37,387	$	1,632,209	$	—
改善物业		9,182,058		27,669		12,371		47,968		88,008		9,270,066		2,651
商业地产合计		10,776,880		37,047		12,371		75,977		125,395		10,902,275		2,651
商业和工业		2,753,616		5,260		2,972		23,592		31,824		2,785,440		5,260
住宅地产		3,874,646		13,062		9,360		23,141		45,563		3,920,209		5,232
房屋净值		1,131,376		7,232		2,759		8,511		18,502		1,149,878		2,238
消费者		318,001		3,905		1,693		1,280		6,878		324,879		829
组合贷款总额		18,854,519		66,506		29,155		132,501		228,162		19,082,681		16,210
持有待售贷款		59,281		—		—		—		—		59,281		—
贷款总额	$	18,913,800	$	66,506	$	29,155	$	132,501	$	228,162	$	19,141,962	$	16,210

上述不良贷款情况如下：
非应计贷款	$	22,933	$	1,670	$	4,114	$	116,291	$	122,075	$	145,008

截至2025年12月31日
商业地产：
土地和建筑	$	1,755,314	$	13,535	$	13,956	$	832	$	28,323	$	1,783,637	$	—
改善物业		9,090,160		13,462		7,636		43,939		65,037		9,155,197		20,507
商业地产合计		10,845,474		26,997		21,592		44,771		93,360		10,938,834		20,507
商业和工业		2,838,247		2,055		7,434		16,157		25,646		2,863,893		777
住宅地产		3,889,494		738		13,513		34,840		49,091		3,938,585		12,479
房屋净值		1,106,652		9,938		4,162		8,642		22,742		1,129,394		2,882
消费者		345,927		6,119		1,822		1,858		9,799		355,726		1,138
组合贷款总额		19,025,794		45,847		48,523		106,268		200,638		19,226,432		37,783
持有待售贷款		87,454		—		—		—		—		87,454		—
贷款总额	$	19,113,248	$	45,847	$	48,523	$	106,268	$	200,638	$	19,313,886	$	37,783

上述不良贷款情况如下：
非应计贷款	$	19,928	$	1,215	$	1,956	$	68,485	$	71,656	$	91,584

以下表格汇总了不良贷款：


	不良贷款
	2026年3月31日						2025年12月31日
	未付款						未付款
	校长		已记录		相关		校长		已记录		相关
（未经审计，单位：千）	余额（1）		投资		津贴		余额（1）		投资		津贴
在没有相关特定备抵记录的情况下：
商业地产：
土地和建筑	$	36,239	$	28,206	$	—	$	832	$	832	$	—
改善物业		35,696		33,286		—		20,883		18,265		—
商业和工业		19,927		13,744		—		12,043		9,133		—
住宅地产		46,191		34,815		—		44,292		34,332		—
房屋净值		13,494		9,832		—		12,673		9,248		—
消费者		2,379		1,030		—		2,875		1,326		—
不计特定备抵的不良贷款总额		153,926		120,913		—		93,598		73,136		—
有特定备抵记录的：
商业地产：
土地和建筑		—		—		—		—		—		—
改善物业		17,362		17,136		10,026		11,627		11,489		6,377
商业和工业		6,959		6,959		6,965		6,959		6,959		6,918
住宅地产		—		—		—		—		—		—
房屋净值		—		—		—		—		—		—
消费者		—		—		—		—		—		—
有特定备抵的不良贷款总额		24,321		24,095		16,991		18,586		18,448		13,295
不良贷款总额	$	178,247	$	145,008	$	16,991	$	112,184	$	91,584	$	13,295

（1）未付本金余额与已记录投资之间的差额一般反映了先前已冲销的金额、已获得的不良贷款的公允市场价值调整以及资本化的贷款发起费用和成本。


	不良贷款
	截至3个月
	2026年3月31日				2025年3月31日
	平均		利息		平均		利息
	已记录		收入		已记录		收入
（未经审计，单位：千）	投资		认可		投资		认可
在没有相关特定备抵记录的情况下：
商业地产：
土地和建筑	$	14,519	$	—	$	—	$	—
改善物业		25,776		—		19,992		—
商业和工业		11,439		—		6,071		—
住宅地产		34,574		—		19,263		—
房屋净值		9,540		—		6,982		—
消费者		1,178		—		1,716		—
不计特定备抵的不良贷款总额		97,026		—		54,024		—
有特定备抵记录的：
商业地产：
土地和建筑		—		—		—		—
改善物业		14,313		—		3,118		—
商业和工业		6,959		—		3,480		—
有特定备抵的不良贷款总额		21,272		—		6,598		—
不良贷款总额	$	118,298	$	—	$	60,622	$	—

下表列出记录在案的非应计贷款投资：


	非应计贷款（1）
	3月31日，		12月31日，
（未经审计，单位：千）	2026		2025
商业地产：
土地和建筑	$	28,206	$	832
改善物业		50,422		29,754
商业地产合计		78,628		30,586
商业和工业		20,703		16,092
住宅地产		34,815		34,332
房屋净值		9,832		9,248
消费者		1,030		1,326
合计	$	145,008	$	91,584

（1）截至2026年3月31日，贷款余额超过100万美元的借款人共有17名，总计8770万美元，而截至2025年12月31日，贷款余额超过100万美元的借款人共有11名，总计3550万美元。非应计贷款总额可能包括也为遇到财务困难的借款人重组的贷款。此类贷款也列于下表。

财务困难修改

下一节中的表格不包括截至期末已还清或以其他方式不再在贷款组合中的贷款的修改的财务影响。下表显示按贷款类别呈列的截至2026年3月31日及2025年3月31日止三个月期间经修订的组合贷款详情：


	截至二零二六年三月三十一日止三个月
（未经审计，单位：千）	任期延展		利率下调		付款延迟		任期延长和率减少		合计		% 共计贷款类别
商业地产-土地与建筑	$	—	$	—	$	—	$	—	$	—		—
商业地产-改善型物业		230		—		—		—		230		—
商业和工业		4,904		—		—		—		4,904		0.2
住宅地产		—		169		32		—		201		—
房屋净值		—		—		—		—		—		—
消费者		—		—		—		—		—		—
合计	$	5,134	$	169	$	32	$	—	$	5,335		—

	截至2025年3月31日止三个月
（未经审计，单位：千）	任期延展		利率下调		付款延迟		任期延长和率减少		合计		% 共计贷款类别
商业地产-土地与建筑	$	24,217	$	—	$	—	$	—	$	24,217		1.4
商业地产-改善型物业		16,887		—		1,507		250		18,644		0.2
商业和工业		5,258		—		106		—		5,364		0.2
住宅地产		—		—		496		—		496		—
房屋净值		—		—		435		—		435		—
消费者		—		—		144		—		144		—
合计	$	46,362	$	—	$	2,688	$	250	$	49,300		0.3

关于财务困难修改（“FDM”）的无资金贷款承诺，截至2026年3月31日止三个月期间修改的贷款总额为0.4百万美元，截至2025年3月31日止三个月期间修改的贷款总额为1.0百万美元。这些承诺不包括在上表中。

下表汇总了截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月期间对组合贷款进行的贷款修改和延期付款的财务影响，按贷款类别列示：


	截至3个月		截至3个月
	2026年3月31日		2025年3月31日
（未经审计，单位：千）	加权-平均任期延长（以月为单位）		加权-平均任期延长（以月为单位）
商业地产-土地与建筑		—		6
商业地产-改善型物业		11		9
商业和工业		4		14
住宅地产		—		—
房屋净值		—		—
消费者		—		—

下表汇总了在截至2026年3月31日和2025年3月31日的三个月内贷款被修改后的12个月内违约（定义为逾期90天）的FDM贷款。修改后的贷款，包括那些已经违约的贷款，已经通过估算备抵所使用的各种方法被纳入信用损失准备。因此，不会因修改后的贷款随后违约而特别记录对备抵的修改。


	截至3个月						截至3个月
	2026年3月31日						2025年3月31日
（未经审计，单位：千）	任期延长		付款延迟		合计		任期延长		付款延迟		合计
商业地产-土地与建筑	$	—	$	—	$	—	$	—	$	—	$	—
商业地产-改善型物业		—		—		—		3,469		—		3,469
商业和工业		192		—		192		—		—		—
住宅地产		—		—		—		—		—		—
房屋净值		—		—		—		—		9		9
消费者		—		—		—		—		38		38
随后违约的贷款总额（1）	$	192	$	—	$	192	$	3,469	$	47	$	3,516

下表按贷款类别列出了在2026年3月31日和2025年3月31日之前的十二个月内修改的组合贷款的账龄分析。


	2026年3月31日
（未经审计，单位：千）	30-59天逾期		60-89天逾期		90天或更多逾期		合计逾期		当前		合计
商业地产-土地与建筑	$	—	$	—	$	—	$	—	$	—	$	—
商业地产-改善型物业		—		—		19,323		19,323		39,401		58,724
商业和工业		3,261		—		192		3,453		2,929		6,382
住宅地产		215		42		1,035		1,292		4,990		6,282
房屋净值		18		—		525		543		1,045		1,588
消费者		91		—		11		102		683		785
修改贷款总额（1）	$	3,585	$	42	$	21,086	$	24,713	$	49,048	$	73,761

	2025年3月31日
（未经审计，单位：千）	30-59天逾期		60-89天逾期		90天或更多逾期		合计逾期		当前		合计
商业地产-土地与建筑	$	—	$	832	$	—	$	832	$	24,218	$	25,050
商业地产-改善型物业		4,436		3,468		7,997		15,901		77,101		93,002
商业和工业		7		31		6,995		7,033		5,749		12,782
住宅地产		834		—		520		1,354		2,015		3,369
房屋净值		248		131		242		621		862		1,483
消费者		—		16		80		96		216		312
修改贷款总额（1）	$	5,525	$	4,478	$	15,834	$	25,837	$	110,161	$	135,998

（1）代表期末余额。

下表按发起年份和信贷质量指标汇总摊余成本法贷款余额：


	截至2026年3月31日的贷款
	按发起年份划分的摊余成本基础
（未经审计，单位：千）	2026		2025		2024		2023		2022		先前		循环贷款摊余成本基础		转换为定期的循环贷款		合计
商业地产：土地与建筑
风险评级：
通过	$	36,100	$	448,271	$	387,242	$	222,755	$	45,601	$	115,225	$	138,931	$	203,459	$	1,597,584
被批评-妥协		—		—		—		203		432		117		1,999		974		3,725
分类-不合格		—		—		197		—		1,001		2,087		—		27,615		30,900
分类-可疑		—		—		—		—		—		—		—		—		—
合计	$	36,100	$	448,271	$	387,439	$	222,958	$	47,034	$	117,429	$	140,930	$	232,048	$	1,632,209
本期毛冲销	$	—	$	—	$	—	$	—	$	—	$	—	$	—	$	—	$	—

商业地产：改善型物业
风险评级：
通过	$	285,857	$	1,098,333	$	555,210	$	542,249	$	1,480,600	$	3,648,901	$	207,238	$	1,103,495	$	8,921,883
被批评-妥协		—		—		30,487		13,947		62,339		50,834		4,027		35,725		197,359
分类-不合格		—		818		21,255		13,103		63,093		43,631		296		8,628		150,824
分类-可疑		—		—		—		—		—		—		—		—		—
合计	$	285,857	$	1,099,151	$	606,952	$	569,299	$	1,606,032	$	3,743,366	$	211,561	$	1,147,848	$	9,270,066
本期毛冲销	$	—	$	—	$	—	$	—	$	38	$	46	$	—	$	—	$	84

商业和工业
风险评级：
通过	$	105,307	$	367,394	$	192,305	$	150,433	$	260,645	$	412,823	$	931,276	$	192,606	$	2,612,789
被批评-妥协		—		300		5,585		3,035		19,217		16,163		78,772		2,697		125,769
分类-不合格		—		61		7,611		5,528		8,165		10,791		5,248		9,478		46,882
分类-可疑		—		—		—		—		—		—		—		—		—
合计	$	105,307	$	367,755	$	205,501	$	158,996	$	288,027	$	439,777	$	1,015,296	$	204,781	$	2,785,440
本期毛冲销	$	—	$	—	$	1,422	$	443	$	1,416	$	1,109	$	8	$	183	$	4,581

住宅地产
贷款拖欠：
当前	$	60,548	$	289,969	$	129,282	$	238,789	$	715,503	$	1,587,836	$	—	$	852,719	$	3,874,646
逾期30-59天		—		600		860		763		1,629		6,986		—		2,224		13,062
逾期60-89天		—		536		391		1,128		2,687		3,739		—		879		9,360
逾期90天或以上		—		624		1,407		3,518		2,279		12,513		—		2,800		23,141
合计	$	60,548	$	291,729	$	131,940	$	244,198	$	722,098	$	1,611,074	$	—	$	858,622	$	3,920,209
本期毛冲销	$	—	$	27	$	120	$	553	$	205	$	53	$	—	$	199	$	1,157

房屋净值
贷款拖欠：
当前	$	13,908	$	809	$	4,864	$	3,678	$	4,150	$	25,962	$	1,063,127	$	14,878	$	1,131,376
逾期30-59天		—		—		220		436		429		1,291		4,699		157		7,232
逾期60-89天		—		199		188		552		500		1,260		—		60		2,759
逾期90天或以上		—		143		1,459		1,955		796		3,179		182		797		8,511
合计	$	13,908	$	1,151	$	6,731	$	6,621	$	5,875	$	31,692	$	1,068,008	$	15,892	$	1,149,878
本期毛冲销	$	—	$	30	$	166	$	89	$	45	$	166	$	3	$	17	$	516

消费者
贷款拖欠：
当前	$	10,548	$	44,282	$	67,477	$	58,288	$	65,890	$	43,387	$	28,119	$	10	$	318,001
逾期30-59天		6		323		1,035		1,094		862		581		4		—		3,905
逾期60-89天		—		91		462		409		423		308		—		—		1,693
逾期90天或以上		—		36		257		281		379		319		—		8		1,280
合计	$	10,554	$	44,732	$	69,231	$	60,072	$	67,554	$	44,595	$	28,123	$	18	$	324,879
本期毛冲销	$	1	$	230	$	634	$	478	$	556	$	375	$	7	$	—	$	2,281


	截至2025年12月31日的贷款
	按发起年份划分的摊余成本基础
（单位：千）	2025		2024		2023		2022		2021		先前		循环贷款摊余成本基础		转换为定期的循环贷款		合计
商业地产：土地与建筑
风险评级：
通过	$	376,564	$	427,548	$	293,344	$	113,269	$	56,846	$	73,874	$	160,549	$	246,266	$	1,748,260
被批评-妥协		86		—		104		1,016		—		1,461		2,000		3,664		8,331
分类-不合格		—		—		—		—		—		48		—		26,998		27,046
分类-可疑		—		—		—		—		—		—		—		—		—
合计	$	376,650	$	427,548	$	293,448	$	114,285	$	56,846	$	75,383	$	162,549	$	276,928	$	1,783,637
本期毛冲销	$	—	$	—	$	—	$	—	$	—	$	—	$	—	$	—	$	—

商业地产：改善型物业
风险评级：
通过	$	1,095,343	$	552,084	$	565,203	$	1,434,869	$	870,120	$	2,903,510	$	213,380	$	1,078,167	$	8,712,676
被批评-妥协		—		56,128		19,680		93,507		19,403		46,350		69		85,048		320,185
分类-不合格		237		20,754		6,563		39,305		3,699		40,437		—		11,341		122,336
分类-可疑		—		—		—		—		—		—		—		—		—
合计	$	1,095,580	$	628,966	$	591,446	$	1,567,681	$	893,222	$	2,990,297	$	213,449	$	1,174,556	$	9,155,197
本期毛冲销	$	—	$	—	$	112	$	7	$	142	$	4,221	$	—	$	35	$	4,517

商业和工业
风险评级：
通过	$	441,249	$	209,251	$	161,292	$	284,974	$	167,107	$	285,489	$	988,436	$	199,065	$	2,736,863
被批评-妥协		160		5,211		3,453		20,461		5,770		7,984		37,689		3,824		84,552
分类-不合格		27		3,077		5,200		5,988		3,816		8,410		6,701		9,259		42,478
分类-可疑		—		—		—		—		—		—		—		—		—
合计	$	441,436	$	217,539	$	169,945	$	311,423	$	176,693	$	301,883	$	1,032,826	$	212,148	$	2,863,893
本期毛冲销	$	—	$	1,453	$	739	$	1,138	$	553	$	959	$	1,088	$	1,318	$	7,248

住宅地产
贷款拖欠：
当前	$	301,928	$	148,830	$	252,536	$	726,653	$	625,616	$	1,002,612	$	—	$	831,319	$	3,889,494
逾期30-59天		—		—		—		—		—		738		—		—		738
逾期60-89天		119		1,152		1,399		2,362		1,928		5,742		—		811		13,513
逾期90天或以上		501		1,905		5,270		6,116		3,407		14,477		—		3,164		34,840
合计	$	302,548	$	151,887	$	259,205	$	735,131	$	630,951	$	1,023,569	$	—	$	835,294	$	3,938,585
本期毛冲销	$	—	$	62	$	173	$	602	$	29	$	528	$	—	$	71	$	1,465

房屋净值
贷款拖欠：
当前	$	13,731	$	3,717	$	3,194	$	3,665	$	1,852	$	22,200	$	1,042,133	$	16,160	$	1,106,652
逾期30-59天		177		728		324		729		141		2,126		5,427		286		9,938
逾期60-89天		11		713		812		990		253		1,171		110		102		4,162
逾期90天或以上		55		1,256		1,932		1,253		596		2,628		76		846		8,642
合计	$	13,974	$	6,414	$	6,262	$	6,637	$	2,842	$	28,125	$	1,047,746	$	17,394	$	1,129,394
本期毛冲销	$	—	$	79	$	562	$	322	$	137	$	387	$	42	$	36	$	1,565

消费者
贷款拖欠：
当前	$	54,554	$	74,906	$	65,337	$	74,538	$	24,333	$	24,369	$	27,857	$	33	$	345,927
逾期30-59天		319		1,234		1,435		1,621		553		545		412		—		6,119
逾期60-89天		82		533		471		436		140		160		—		—		1,822
逾期90天或以上		97		258		504		503		157		339		—		—		1,858
合计	$	55,052	$	76,931	$	67,747	$	77,098	$	25,183	$	25,413	$	28,269	$	33	$	355,726
本期毛冲销	$	262	$	2,424	$	1,931	$	2,168	$	937	$	712	$	—	$	—	$	8,434

下表汇总了计入其他资产的其他不动产自有和抵债资产：


	3月31日，		12月31日，
（未经审计，单位：千）	2026		2025
拥有的其他不动产	$	1,007	$	618
抵债资产		316		289
拥有和抵债资产的其他不动产合计	$	1,323	$	907

截至2026年3月31日，包括在拥有的其他房地产中的住宅房地产贷款总额为100万美元，截至2025年12月31日为60万美元。2026年3月31日和2025年12月31日，住宅房地产贷款的正式止赎程序正在进行中，总额分别为1530万美元和1140万美元。

注5。对有限伙伴关系的投资

韦斯银行是几家税收优惠有限合伙企业的有限合伙人，其目的是投资于经批准的低收入住房投资税收抵免项目。这些投资采用比例摊销法核算，计入合并资产负债表的其他资产。这些有限合伙企业被视为VIE，因为它们通常没有拥有投票权的股权投资者，或者有没有提供足够财务资源来支持其活动的股权投资者。由于韦斯银行不被视为主要受益者，因此这些VIE尚未合并。韦斯银行在有限合伙企业中的投资全部为私人持有，其市场价值并不是现成的。截至2026年3月31日和2025年12月31日，韦斯银行分别有8070万美元和8370万美元投资于这些合作伙伴关系。韦斯银行还在合并资产负债表的其他负债中分别确认截至2026年3月31日和2025年12月31日的无条件无资金股权承诺3380万美元和3750万美元。韦斯银行将投资的摊销归类为所得税费用（收益）的组成部分，并在税收抵免期间按比例摊销投资。截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月的摊销分别为310万美元和190万美元。这些伙伴关系带来的税收优惠包括低收入住房和历史性税收抵免，预计2026年总额为1160万美元，2025年总额为990万美元，这些也包括在所得税费用中。

截至2026年3月31日，韦斯银行还是其他三家有限合伙企业的有限合伙人。这些为创业公司提供了种子资金和资本，并为低收入住房项目提供了融资。截至2026年3月31日和2025年12月31日，韦斯银行分别有430万美元和400万美元投资于这些合伙企业，这些资产使用权益法记录在其他资产中。根据权益法核算，纳入运营的韦斯银行在截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月的合伙企业净收入中所占份额分别为2.7万美元和0.5万美元。

下表列出了截至2026年3月31日在未来五年内以及其后总计将向有限合伙企业支付的预定股权承诺：


年份（未经审计，单位：千）	金额
2026	$	12,584
2027		8,667
2028		6,015
2029		1,936
2030		1,588
2031年及之后		3,058
合计	$	33,848

注6。衍生品和套期保值活动

使用衍生工具的风险管理目标

韦斯银行面临着由其业务经营和经济状况双重原因引起的一定风险。韦斯银行主要通过管理其核心业务活动来管理其面临的各种业务和运营风险。韦斯银行主要通过管理资产和负债的金额、来源和期限来管理经济风险，包括利率、流动性和信用风险。韦斯银行现有的利率衍生工具源于向某些符合条件的客户提供的服务，因此不用于管理韦斯银行资产或负债中的利率风险。韦斯银行对其衍生工具进行匹配账簿管理，以尽量减少此类交易产生的净风险敞口。匹配账面是指韦斯银行的银行子公司（“银行”）韦斯银行银行股份有限公司的资产和负债以平均分配但也具有相似期限的情况。

贷款掉期

韦斯银行与商业银行客户执行利率互换和利率上限，以方便他们各自的风险管理策略。这些利率互换和上限通过抵消韦斯银行与第三方执行的利率互换和上限进行经济对冲，从而使韦斯银行将此类交易产生的净风险敞口降至最低。由于与该计划相关的利率掉期和上限不符合ASC 815的套期会计要求，因此客户掉期和上限以及抵消的第三方掉期和上限的公允价值变动直接在收益中确认。截至2026年3月31日和2025年12月31日，韦斯银行的客户利率掉期和上限分别为373笔和368笔，与该计划相关的总名义金额为26亿美元。韦斯银行截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月的相关掉期和上限费用确认收入分别为120万美元和200万美元。

订立风险参与协议，作为利率互换衍生工具履约的财务担保。购买的资产或出售的负债允许韦斯银行参与（收取费用）或参与（支付费用）与牵头银行的借款人在贷款银团中执行的某些衍生品头寸相关的风险。截至2026年3月31日和2025年12月31日，韦斯银行分别有25份和26份风险参与协议，名义总额分别为2.416亿美元和2.718亿美元。截至2026年3月31日和2025年12月31日，韦斯银行有九份风险参与退出协议，总名义金额分别为8930万美元和8950万美元。

为出售而持有的按揭贷款及利率锁定承诺

某些住宅按揭贷款在二级按揭贷款市场发起销售。由于韦斯银行选择了公允价值选择权，这些贷款被分类为持有待售并以公允价值列账。公允价值根据具有类似特征的贷款从二级市场获得的利率确定。韦斯银行根据强制性或尽最大努力向二级市场出售贷款。在与借款人结清贷款之前，强制出售的贷款不会承诺给投资者。韦斯银行订立远期待公告（“TBA”）合同以管理锁定承诺和贷款结项之间的利率风险。截至2026年3月31日和2025年12月31日，已订立的远期TBA合同总余额分别为9210万美元和9100万美元。在尽最大努力基础上出售的贷款在与借款人的利率承诺同时承诺给投资者，因此，公司不会订立单独的远期TBA合同来抵消公允价值风险，因为投资者接受此类风险以换取支付较低的出售溢价。

资产负债表衍生工具公允价值

所有衍生工具均按公允价值在综合资产负债表中列账。衍生资产在合并资产负债表中分类为其他资产项下，衍生负债在合并资产负债表中分类为其他负债项下。公允价值变动计入收益。根据ASC 815，韦斯银行的衍生工具均未被指定为符合条件的对冲关系。

下表列示了截至2026年3月31日和2025年12月31日韦斯银行衍生金融工具的公允价值及其在资产负债表中的分类：


	2026年3月31日						2025年12月31日
（未经审计，单位：千）	概念或订约金额		资产衍生品		责任衍生品		概念或订约金额		资产衍生品		责任衍生品
衍生品
贷款掉期：
利率互换和上限	$	2,574,932	$	55,409	$	56,559	$	2,612,677	$	63,144	$	64,181
其他合同：
锁定利率承诺		35,811		690		—		27,615		692		—
远期TBA合约		92,093		693		—		91,000		—		213
衍生品总额			$	56,792	$	56,559			$	63,836	$	64,394

衍生工具对损益表的影响

下表分别列示截至2026年3月31日及2025年3月31日止三个月综合损益表非利息收入内反映的公司衍生金融工具公允价值变动情况。


		为三个月截至3月31日，
（未经审计，单位：千）	收益/（亏损）的位置	2026			2025
利率互换和上限	净掉期手续费和估值收入	$	(112	)	$	(1,009	)
锁定利率承诺	抵押银行业务收入		(2	)		1,259
远期TBA合约	抵押银行业务收入		485			(498	)
合计		$	371		$	(248	)

信用风险相关的或有特征

韦斯银行与其衍生交易对手签订的协议中包含一项条款，该条款规定，如果韦斯银行拖欠其任何债务，包括贷款人未加速偿还债务的违约，那么韦斯银行也可以被宣布拖欠其衍生债务。

韦斯银行与其某些衍生工具对手方也有协议，其中包含一项条款，如果韦斯银行未能保持其“良好”或“资本充足”机构的地位，那么对手方可以终止衍生工具头寸，韦斯银行将被要求清偿其在协议下的义务。

取决于基础掉期的净现值，韦斯银行与其某些衍生交易对手有最低担保物张贴门槛。截至2026年3月31日，韦斯银行在计息存款账户中持有来自各种衍生交易对手的净现金抵押品，总额为490万美元，而截至2025年12月31日，韦斯银行的净现金抵押品市值为1600万美元。如果韦斯银行在2026年3月31日违反了这些规定中的任何一项，它可能已被要求以终止价值清偿其在协议下的义务，并且将被要求支付任何额外的到期金额，该金额超过了之前作为抵押品与相应对手方进行的金额。

注7。福利计划

下表列出了韦斯银行固定收益养老金计划（“计划”）及其相关组成部分的定期养老金净收入：


	为三个月截至3月31日，
（未经审计，单位：千）	2026			2025
服务成本–年内赚取的收益	$	228		$	264
预计福利义务的利息成本		741			758
计划资产预期收益率		(1,663	)		(1,585	)
前期服务成本摊销		(9	)		(9	)
净（收益）损失摊销		(161	)		(48	)
定期养老金净收入	$	(864	)	$	(620	)

截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月的服务费用分别为0.2百万美元和0.3百万美元，计入薪金和工资，截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月的定期养老金收入分别为1.1百万美元和0.9百万美元，计入雇员福利。

该计划涵盖在2007年8月1日或之前受聘的韦斯银行及其子公司所有满足最低年龄和服务年限要求的员工，该计划不适用于在该日期之后受聘的员工。

2026年到期的最低所需捐款为290万美元，可全部或部分由该计划6740万美元的可用信贷余额抵消。韦斯银行目前预计不会在2026年向该计划提供自愿捐款。

注8。公允价值计量

公允价值估计依据的是市场报价，如有，类似资产或负债的市场报价，或预期未来现金流量的现值等估值技术。这些估值受到贴现率、现金流假设和所用风险假设的显著影响。因此，公允价值估计可能无法通过与独立市场的比较得到证实，也无意反映在立即结算工具时可能变现的收益。

公允价值在某一时点确定，不代表未来价值。这些金额并不反映持续经营组织的总价值。管理层无意处置很大一部分资产和负债，因此不应将未实现收益或损失解释为对未来收益和现金流的预测。

以下讨论按经常性基准以公允价值计量的资产和负债以及所应用的估值技术：

投资证券：以经常性为基础计量的投资证券的公允价值主要通过获取国家认可的证券交易所的报价或矩阵定价确定，这是业内广泛使用的一种数学技术，用于对债务证券进行估值，而不完全依赖于特定证券的报价，而是依赖于该证券与其他同类证券的关系。这些证券在公允价值等级中属于第1级或第2级。未在活跃市场交易的头寸，其估值是使用市场上无法观察到的假设或管理层的最佳估计产生的，这些头寸被归类在公允价值等级的第3级。这包括必须估计信贷质量和贴现率的某些特定市政债务问题。

持作出售的贷款：持作出售的贷款总计按韦斯银行先前选择的公允价值选择权的公允价值列账。使用使用类似工具报价的估值模型是得出公允价值的重要输入，因此持有待售贷款被归入公允价值等级的第2级。

衍生品：韦斯银行与符合条件的商业客户订立利率互换协议，以满足其融资、利率及其他风险管理需求。这些协议为客户提供了从浮动利率转换为固定利率的能力。与客户执行的衍生品相关的信用风险与展期贷款所涉及的信用风险本质上是相同的，受正常的信贷政策和监控。这些利率掉期通过抵消韦斯银行与衍生交易对手执行的利率掉期进行经济对冲，以抵消其在客户利率掉期协议的固定组成部分上的风险敞口。与贷款客户及与交易对手的利率互换协议在综合资产负债表的其他资产和其他负债中按公允价值列报，由此产生的任何收益或损失作为其他收入和其他费用记入当期收益。

韦斯银行订立远期TBA合约，以管理对客户的贷款承诺与将向二级市场投资者强制出售的贷款的贷款结束之间的利率风险。远期TBA合同在综合资产负债表的其他资产和其他负债中按公允价值报告，由此产生的任何收益或损失作为抵押银行收入记入当期收益。

韦斯银行使用广泛接受的估值技术确定衍生工具的公允价值，包括对每项衍生工具的预期现金流量进行贴现现金流分析。该分析反映了衍生工具的合同条款，包括到期期限，并使用了可观察的基于市场的输入，包括利率曲线和隐含波动率。韦斯银行在公允价值计量中纳入了信用估值调整，以适当反映其自身的不履约风险和相应交易对手的不履约风险，因此衍生资产和衍生负债均属于公允价值层次结构的第2级。

我们可能会不时被要求根据公认会计原则以非经常性基础以公允价值计量某些资产和负债。这些对公允价值的调整通常是由于对个别资产和负债应用了成本或市场会计中的较低者或减记。

附属抵押贷款：附属抵押贷款按摊余成本法减去当期预期信用损失会计准则下计算的特定备抵后列账。附属抵押贷款使用成本基础法或抵押价值法计算，因此被分类在公允价值等级的第3级。

拥有和抵债的其他不动产资产：拥有和抵债的其他不动产资产按对该资产的投资或该资产的公允价值减去预计出售成本后的较低者列账。使用独立评估和管理层的最佳判断是得出基础抵押品公允价值计量的重要输入，因此将拥有和抵债的其他不动产资产归入公允价值层次的第3级。

下表中列出的公允价值金额旨在允许公允价值等级与财务状况表中列出的金额进行调节。下表列示了截至2026年3月31日和2025年12月31日在公允价值层级内按级别按公允价值和非经常性基础以公允价值入账的韦斯银行金融资产和负债情况：


			2026年3月31日
			公允价值计量采用：
	3月31日，		报价在活跃市场为相同物业、厂房及设备		重大其他可观察输入		重大不可观察输入
（未经审计，单位：千）	2026		（1级）		（2级）		（3级）
经常性公允价值计量
股本证券	$	30,256	$	30,256	$	—	$	—
可供出售债务证券
美国财政部		196,415		196,415		—		—
美国政府资助的实体和机构		217,395		—		217,395		—
政府担保实体和机构的住宅抵押贷款支持证券和抵押抵押债务		2,634,462		—		2,634,462		—
政府担保实体和机构的商业抵押贷款支持证券和抵押抵押债务		57,971		—		57,971		—
资产支持证券		66,908		—		66,908		—
各州和政治分区的义务		76,320		—		74,090		2,230
公司债务证券		48,766		—		48,766		—
可供出售债务证券总额	$	3,298,237	$	196,415	$	3,099,592	$	2,230
持有待售贷款		59,281		—		59,281		—
其他资产-利率互换		55,409		—		55,409		—
总资产经常性公允价值计量	$	3,443,183	$	226,671	$	3,214,282	$	2,230
其他负债-利率互换	$	56,559	$	—	$	56,559	$	—
经常性公允价值计量负债总额	$	56,559	$	—	$	56,559	$	—
非经常性公允价值计量
附属抵押贷款	$	18,191	$	—	$	—	$	18,191
拥有和抵债的其他不动产资产		1,323		—		—		1,323
非经常性公允价值计量总额	$	19,514	$	—	$	—	$	19,514


			2025年12月31日
			公允价值计量采用：
	12月31日，		报价在活跃市场为相同物业、厂房及设备		重大其他可观察输入		重大不可观察输入
（单位：千）	2025		（1级）		（2级）		（3级）
经常性公允价值计量
股本证券	$	30,809	$	30,809	$	—	$	—
可供出售债务证券：
美国财政部		196,857		196,857		—		—
美国政府资助的实体和机构		222,997		—		222,997		—
住宅抵押贷款支持证券和抵押政府担保的抵押债务实体和机构		2,610,448		—		2,610,448		—
商业抵押贷款支持证券和抵押政府担保实体的抵押义务和机构		63,615		—		63,615		—
资产支持证券		68,935				68,935
州和政治分区的义务		73,188		—		70,903		2,285
公司债务证券		52,292		—		52,292		—
可供出售债务证券总额	$	3,288,332	$	196,857	$	3,089,190	$	2,285
持有待售贷款		87,454		—		87,454		—
其他资产—利率衍生品协议		63,144		—		63,144		—
总资产经常性公允价值计量	$	3,469,739	$	227,666	$	3,239,788	$	2,285
其他负债—利率衍生品协议	$	64,181	$	—	$	64,181	$	—
经常性公允价值计量负债总额	$	64,181	$	—	$	64,181	$	—
非经常性公允价值计量
附属抵押贷款	$	20,400	$	—	$	—	$	20,400
拥有和抵债的其他不动产资产		907		—		—		907
非经常性公允价值计量总额	$	21,307	$	—	$	—	$	21,307

韦斯银行的政策是在导致转移的事件或情况变化的实际日期确认级别之间的转移。截至2026年3月31日止三个月或截至2025年12月31日止年度，并无第1、2或3级之间的转移。

下表列出了有关以非经常性基础以公允价值计量且韦斯银行已使用第3级输入值确定公允价值的资产的额外量化信息：


	第三级公允价值计量的量化信息
	公允价值		估值	不可观察	幅度（加权
（未经审计，单位：千）	估计		技术	输入	平均）
2026年3月31日
附属抵押贷款	$	18,191	抵押物的评估（一）	评估调整（2）	(0.0%)-(31.9%)/(9.4%)
				清算费用（2）	(7.2%)-(10.5%)/(9.5%)
拥有和抵债的其他不动产资产	$	1,323	评估抵押品（1）、（3）
2025年12月31日
附属抵押贷款	$	20,400	抵押物的评估（一）	评估调整（2）	0.0%-(20.8%)/(7.3%)
				清算费用（2）	(8.2%)-(10.5%)/(9.7%)
拥有和抵债的其他不动产资产	$	907	评估抵押品（1）、（3）

(1)

公允价值一般通过对基础担保物的独立评估确定，一般包括各种级别3的投入，这些投入是不可识别的。

(2)

评估可能会由管理层根据经济状况和估计清算费用等定性因素进行调整。评估调整和清算费用的幅度和加权平均数以评估的百分比列示。

(3)

包括估计的清算费用和管理层的许多不同性质的调整，这些是无法识别的。

韦斯银行金融工具的估计公允价值摘要如下：


					公允价值计量
					2026年3月31日
	携带		公允价值		报价在活跃市场为相同物业、厂房及设备		重大其他可观察输入		重大不可观察输入
（未经审计，单位：千）	金额		估计		（1级）		（2级）		（3级）
金融资产
现金及应收银行款项	$	960,410	$	960,410	$	960,410	$	—	$	—
股本证券		30,256		30,256		30,256		—		—
可供出售债务证券		3,298,237		3,298,237		196,415		3,099,592		2,230
持有至到期债务证券净额		1,120,446		1,011,303		—		1,011,167		136
贷款净额		18,872,658		18,635,203		—		—		18,635,203
持有待售贷款		59,281		59,281		—		59,281		—
其他资产-利率衍生品		55,409		55,409		—		55,409		—
应计应收利息		105,288		105,288		105,288		—		—

金融负债
存款		21,668,274		21,654,043		18,938,970		2,715,073		—
联邦Home Loan银行借款		975,000		975,373		—		975,373		—
其他借款		114,068		107,454		107,454		—		—
次级债和次级次级债		308,683		294,498		—		294,498		—
其他负债-利率衍生品		56,559		56,559		—		56,559		—
应计应付利息		19,917		19,917		19,917		—		—


					公允价值计量
					2025年12月31日
	携带		公允价值		报价在活跃市场为相同物业、厂房及设备		重大其他可观察输入		重大不可观察输入
（单位：千）	金额		估计		（1级）		（2级）		（3级）
金融资产
现金及应收银行款项	$	956,109	$	956,109	$	956,109	$	—	$	—
股本证券		30,809		30,809		30,809		—		—
可供出售债务证券		3,288,332		3,288,332		196,857		3,089,190		2,285
持有至到期债务证券净额		1,131,946		1,035,957		—		1,035,821		136
贷款净额		19,007,683		18,563,341		—		—		18,563,341
持有待售贷款		87,454		87,454		—		87,454		—
其他资产—利率衍生品		63,144		63,144		—		63,144		—
应计应收利息		106,651		106,651		106,651		—		—

金融负债
存款		21,668,840		21,657,121		18,793,468		2,863,653		—
联邦Home Loan银行借款		1,200,000		1,200,761		—		1,200,761		—
其他借款		110,679		105,240		105,240		—		—
次级债和次级次级债		308,529		298,974		—		298,974		—
其他负债—利率衍生品		64,181		64,181		—		64,181		—
应计应付利息		19,150		19,150		19,150		—		—

采用以下方法和假设对在韦斯银行合并资产负债表上以成本入账的金融工具的公允价值进行计量：

现金及应收银行款项：现金及应收银行款项的账面值为合理的公允价值估计。

持有至到期债务证券：持有至到期债务证券的公允价值按照与投资证券相同的方式确定，如上所述。账面价值扣除持有至到期债务证券的信用损失准备。

贷款净额：贷款的公允价值在估值模型中使用贴现现金流法进行估计。贴现率考虑了目前为类似条款的贷款向客户提供的利率、与贷款相关的信用风险以及包括流动性在内的其他市场因素。韦斯银行认为，贴现率与市场上发生在履约贷款和不良贷款类型的交易一致。账面价值扣除贷款损失准备金及其他相关溢价和折价。由于评估信贷质量涉及重大判断，贷款被划分为公允价值等级的第3级。

应计应收利息：应计应收利息的账面值与其公允价值相近。

存款：账面值被视为活期、储蓄及其他浮动利率存款账户公允价值的合理估计。定期存单的公允价值采用现金流折现法，采用目前同类剩余期限存款提供的利率进行估算。

联邦Home Loan银行借款：FHLB借款的公允价值基于韦斯银行目前可获得的类似条款和剩余期限借款的利率。

其他借款：购买的联邦基金和隔夜扫货账户的账面金额一般接近公允价值。其他回购协议以市场报价（如有）为基础。如果没有市场价格，对于某些固定和可调整的利率回购协议，则采用类似工具的市场报价。

次级债和次级次级债：次级债的公允价值主要通过在国家认可的证券交易所获得报价或矩阵定价确定，这是业内广泛使用的一种数学技术，用于对债务证券进行估值，而不完全依赖于特定证券的报价，而是依赖于该证券与其他同类证券的关系。这些证券在公允价值等级中属于第2级。由于欠未合并附属信托的次级次级债务的集合性质，交易不活跃，估计公允价值是通过使用可比公司债券指数和金融服务部门的掉期利率并考虑适用的信用利差和可选提前赎回条款确定的。

应计应付利息：应计应付利息账面值与其公允价值相若。

表外金融工具：表外金融工具由提供信用的承诺组成，包括信用证。提供信贷承诺的公允价值是使用目前为订立类似协议而收取的费用估计的，并考虑到协议的剩余条款和交易对手目前的信用状况。提供信贷和信用证的承诺的估计公允价值微不足道，因此未在上述表格中列示。

注9。收入确认

利息收入、净证券收益和银行拥有的人寿保险不在ASC 606、与客户签订合同收入的范围内。对于ASC 606范围内的收入流-信托费用、存款服务费、证券经纪净收入、支付处理费、数字银行收入、净掉期费用和估值收入、抵押银行收入以及拥有的其他房地产和其他资产的净收益-没有与收入确认的金额和时间相关的重大判断。

下表分别汇总了截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月各收入流的收入确认时点和确认的收入：


	收入点	为三个月截至3月31日，
（未经审计，单位：千）	认可	2026		2025
收入来源
信托费用
信托账户费用	随着时间的推移	$	8,350	$	6,673
WESMark费用	随着时间的推移		2,092		2,024
信托费用总额			10,442		8,697
存款服务费
商业银行手续费	随着时间的推移		2,617		1,937
个人服务收费	在一个时间点和一段时间内		8,344		6,650
存款服务费总额			10,961		8,587
代理买卖证券净收入
年金佣金	在某个时间点		2,297		1,987
股票和债务证券交易	在某个时间点		160		124
管理资金	随着时间的推移		633		327
Trail佣金	随着时间的推移		382		262
证券经纪净收入合计			3,472		2,701

支付处理费（1）	在一个时间点和一段时间内		871		891
数字银行收入	在某个时间点		6,599		5,404
净掉期手续费和估值收益（2）	在某个时间点		1,062		961
抵押银行业务收入	在某个时间点		919		1,140
拥有的其他不动产和其他资产的净收益/（亏损）	在一个时间点和一段时间内		546		(40	)

(1)

计入其他非利息收入。

(2)

该行项目中与基础掉期公允价值变动相关的部分不在ASC 606的范围内，公允价值调整总额为（$ 0.1 ）百万和（$ 1.0 ）百万为截至2026年3月31日及2025年3月31日止三个月，分别。

注10。综合收入/（损失）

截至2026年3月31日及2025年3月31日止三个月的累计其他综合收益/（亏损）活动如下：


	累计其他综合收益/（亏损）（1）
（未经审计，单位：千）	定义惠益计划			未实现收益（亏损）关于债务证券可供出售			合计
2025年12月31日余额	$	6,584		$	(139,904	)	$	(133,320	)
重分类前其他综合收益		—			(13,379	)		(13,379	)
从累计其他综合收益中重分类的金额		(227	)		(269	)		(496	)
期间变动		(227	)		(13,648	)		(13,875	)
2026年3月31日余额	$	6,357		$	(153,552	)	$	(147,195	)

2024年12月31日余额	$	5,124		$	(223,756	)	$	(218,632	)
重分类前其他综合收益		—			28,136			28,136
从累计其他综合收益中重分类的金额		(128	)		(86	)		(214	)
期间变动		(128	)		28,050			27,922
2025年3月31日余额	$	4,996		$	(195,706	)	$	(190,710	)

(1)

所有金额均为税后净额。相关的所得税费用或福利是使用合并的联邦和州所得税税率近似计算的 24 所示两个时期的百分比。

下表提供了截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月从累计其他全面收益中重新分类的金额详情：


关于累计其他综合的详情收入/（亏损）构成部分	为三个月截至3月31日，						语句中受影响的行项综合收益
（未经审计，单位：千）	2026			2025
可供出售债务证券（一）：
证券净收益重新分类为收益	$	(37	)	$	(40	)	证券净收益/（亏损）（非利息收入）
相关所得税影响²		11			12		准备金
州税率变化的摊销重新分类为收益		(243	)		(58	)	准备金
对累计其他综合的净影响本期收入		(269	)		(86	)

设定受益计划（3）：
净收益和先前服务成本的摊销		(295	)		(172	)	员工福利（非利息费用）
相关所得税影响²		68			44		准备金
对累计其他综合的净影响本期收入		(227	)		(128	)
这一期间的改叙共计	$	(496	)	$	(214	)

(1)

有关未实现证券收益和从累计其他全面收益中重新分类的相关金额的更多详细信息，见附注4，“证券”。

(2)

所得税费用或福利是使用联邦和州所得税合并税率近似计算的 24 所示两个时期的百分比。

(3)

纳入定期养老金净成本计算。更多详情见附注7，“福利计划”。

注11。承诺和或有负债

承诺—在正常业务过程中，韦斯银行提供表外信贷安排以使其客户能够满足其融资目标。这些工具在不同程度上涉及超过财务报表确认金额的信用和利率风险要素。如果金融工具的其他方不履行提供信用证和备用信用证的承诺，韦斯银行面临的信用损失风险仅限于这些工具的合同金额。韦斯银行在作出承诺和有条件义务时使用与所有其他贷款相同的信贷政策。承诺一般有固定的到期日期或其他终止条款，可能需要支付费用。由于许多承诺预计将到期而不会被提取，因此承诺总额不一定代表未来的现金需求。截至2026年3月31日和2025年12月31日，与承付款项相关的信贷损失备抵分别为720万美元和700万美元，计入合并资产负债表的其他负债。

信用证是银行为保证客户对第三方的履约而出具的有条件承诺。这些担保的发放主要是为了支持公共和私人借贷安排，包括正常的商业活动、债券融资和类似交易。信用证被视为担保。截至2026年3月31日和2025年12月31日，与信用证相关的负债均为0.4百万美元。

购买由其他实体资助的贷款的或有义务包括信用卡担保、有追索权出售的贷款以及对FHLB的义务。信用卡担保是不属于韦斯银行的信用卡余额，银行据此对持卡人的履约进行担保。

下表列出了提供信贷、担保和各种未结信用证的承诺总额：


	3月31日，		12月31日，
（未经审计，单位：千）	2026		2025
信贷额度	$	5,296,647	$	5,231,344
已批准但未结清的贷款		612,527		469,694
透支额度		562,486		556,063
信用证		61,167		56,030
或有债务和其他担保		32,379		36,179

或有负债— 韦斯银行是各种法律和行政诉讼及索赔的当事方。尽管任何诉讼都包含不确定性因素，但管理层认为，与此类诉讼或未决或已知受到威胁的索赔相关的重大损失是合理可能的。

注12。业务部门

韦斯银行经营两个可报告的分部：社区银行业务以及信托和投资服务业务。韦斯银行的社区银行部门通过各种交付渠道和业务部门提供范围广泛的银行产品和服务，包括商业活期、个人活期和定期存款账户；商业、抵押和个人分期贷款，以及某些非传统产品，如保险和证券经纪服务。为确定社区银行可报告分部，这些业务线根据首席运营决策者（“CODM”）的审查进行汇总。信托和投资服务部门提供信托服务以及包括共同基金在内的各种另类投资产品，还担任名为“WesMark基金”的共同基金家族的投资顾问。该基金家族由WesMark大公司基金、WesMark平衡基金、WesMark小公司基金、WesMark政府债券基金、WesMark西弗吉尼亚市政债券基金和WesMark战术机会基金组成。公司支持职能通常全部归属于母公司，不代表可报告分部，而是在公司其他中列报，以便与合并财务对账。韦斯银行的收入全部来源于国内经营业务，韦斯银行没有为主要客户提供超过分部总收入10%的收入。韦斯银行的首席运营官为总裁兼首席执行官。主要经营决策者在作出有关再投资于公司分部、将利润用于收购和/或向股东支付股息的业务决策时，使用净收入作为分部损益的报告计量。此外，净收入用于监测预算与实际结果，通过对同行的基准进行竞争分析，并作为确定某些员工薪酬的一个因素。韦斯银行不存在任何重大的实体内销售或转让。

截至2026年3月31日和2025年3月31日，信托资产的市值总计分别约为78亿美元和70亿美元。这些资产由韦斯银行以受托或代理身份持有，不作为资产列入韦斯银行的合并资产负债表。因此，韦斯银行几乎所有的资产都归属于社区银行部门。

下表呈列由主要经营决策者定期收取及审阅的有关韦斯银行业务分部截至2026年3月31日及2025年3月31日止三个月的选定财务资料：


（未经审计，单位：千）	社区银行业			信任和投资服务			企业其他			总计
截至2026年3月31日止三个月：
利息和股息收入	$	325,624		$	—		$	—
减：利息支出（1）		104,323			1,820			4,080
净利息收入		221,301			(1,820	)		(4,080	)
减：信用损失准备		(897	)		—			—
扣除信用损失准备后的净利息收入		222,198			(1,820	)		(4,080	)
非利息收入：
信托费用		—			8,350			—
WESMark费用		—			2,092			—
存款服务费		10,961			—			—
数字银行收入		6,599			—			—
净掉期手续费和估值收入		1,062			—			—
代理买卖证券净收入		3,472			—			—
净保险服务收入		1,209			—			—
银行系寿险		3,811			—			—
支付处理费		871			—			—
证券净亏损		(13	)		—			—
拥有的其他不动产和其他资产净亏损		546			—			—
抵押银行业务收入		919			—			—
其他收益		1,949			—			3
总收入	$	253,584		$	8,622		$	(4,077	)	$	258,129

减（2）：
薪金及工资		61,820			2,144			—
员工福利		17,067			544			—
净入住率（3）		8,457			72			—
设备和软件（4）		15,394			284			—
杂税		4,669			2			—
专业服务		4,678			143			2,631
市场营销		1,514			12			—
FDIC保险		4,784			—			—
用品		2,008			48			—
电信		1,170			—			—
一般行政		1,652			53			370
合并相关及重组		3,338			—			375
无形资产摊销		6,864			296			—
公司管理费用（5）		—			1,967			—
其他分部项目（6）		4,169			146			34
所得税拨备前分部溢利（亏损）		116,000			2,911			(7,487	)
准备金		23,869			611			(1,691	)
分部利润（亏损）	$	92,131		$	2,300		$	(5,796	)	$	88,635

分部利润对账
优先股股息											(4,240	)
普通股股东可获得的净收入										$	84,395

（1）在公司其他内，这代表了由韦斯银行的母公司发行的次级和次级次级债务的利息支出。

（2）重大费用类别和金额与定期向主要经营决策者提供的分部层面信息一致。

（3）包括社区银行部门210万美元的折旧和摊销费用。信托和投资服务部门的此类费用并不重要。

（4）包括社区银行部门290万美元的折旧和摊销费用。信托和投资服务部门的此类费用并不重要。

（5）分配至信托和投资服务分部的公司管理费用包括审计和会计服务、人力资源、银行行政和信息技术。

（6）社区银行板块计入板块费用的其他板块项目包括ATM与数字银行互换费用、代理服务费费用、邮资费用、企业保险费用及其他一般银行服务费用。信托及投资服务分部的分部开支所包括的其他分部项目包括邮资开支、证券保管开支及其他杂项经营开支。


（未经审计，单位：千）	社区银行业			信任和投资服务			企业其他			总计
截至2025年3月31日止三个月：
利息和股息收入	$	253,232		$	—		$	—
减：利息支出（1）		89,649			935			4,129
净利息收入		163,583			(935	)		(4,129	)
减：信用损失准备		68,883			—			—
扣除信用损失准备后的净利息收入		94,700			(935	)		(4,129	)
非利息收入：
信托费用		—			6,673			—
WESMark费用		—			2,024			—
存款服务费		8,587			—			—
数字银行收入		5,404			—			—
净掉期手续费和估值收入		961			—			—
代理买卖证券净收入		2,701			—			—
净保险服务收入		955			—			—
银行系寿险		3,428			—			—
支付处理费		891			—			—
证券净亏损		(318	)		—			—
拥有的其他不动产和其他资产净亏损		(40	)		—			—
抵押银行业务收入		1,140			—			—
其他收益		2,250			—			9
总收入	$	120,659		$	7,762		$	(4,120	)	$	124,301

减（2）：
薪金及工资		46,615			1,962			—
员工福利		12,490			480			—
净入住率（3）		7,721			57			—
设备和软件（4）		12,993			57			—
杂税		4,233			1			—
专业服务		3,655			138			1,825
市场营销		2,362			20			—
FDIC保险		4,187			—			—
用品		1,685			53			—
电信		1,210			—			—
一般行政		1,370			28			130
合并相关及重组		13,691			—			6,319
无形资产摊销		4,183			40			—
公司管理费用（5）		—			1,580			—
其他分部项目（6）		4,886			31			(36	)
分部（亏损）所得税拨备前溢利		(622	)		3,315			(12,358	)
准备金		109			696			(1,478	)
分部（亏损）利润	$	(731	)	$	2,619		$	(10,880	)	$	(8,992	)

分部亏损的调节
优先股股息											(2,531	)
普通股股东可获得的净亏损										$	(11,523	)

（1）在公司其他内，这代表了由韦斯银行的母公司发行的次级和次级次级债务的利息支出。

（2）重大费用类别和金额与定期向主要经营决策者提供的分部层面信息一致。

（3）包括社区银行部门190万美元的折旧和摊销费用。信托和投资服务部门的此类费用并不重要。

（4）包括社区银行部门240万美元的折旧和摊销费用。信托和投资服务部门的此类费用并不重要。

（5）分配至信托和投资服务分部的公司管理费用包括审计和会计服务、人力资源、银行行政和信息技术。

项目2。管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析

管理层讨论与分析（“MD & A”）概述了韦斯银行截至2026年3月31日止三个月的经营业绩和财务状况。本讨论和分析应与合并财务报表及其附注一并阅读。

前瞻性陈述

本报告中有关韦斯银行的计划、战略、目标、期望、意图和资源充足性的前瞻性陈述是根据1995年《私人证券诉讼改革法案》的安全港条款作出的。本报告中包含的信息应与韦斯银行截至2025年12月31日止年度的10-K表格以及随后由韦斯银行向美国证券交易委员会（“SEC”）提交的文件一并阅读，这些文件可在SEC网站www.sec.gov或韦斯银行网站www.wesbanco.com上查阅。投资者请注意，非历史事实的前瞻性陈述涉及风险和不确定性，包括在本10-Q表第一部分第1A项中的“风险因素”和第二部分第1A项下向SEC提交的最近的10-K表格年度报告中详述的风险和不确定性。此类陈述受可能导致实际结果与此类陈述所设想的结果存在重大差异的重要因素的影响，包括但不限于不断变化的地区和国家经济状况的影响；利率、收益资产和有息负债的利差的变化，以及相关的利率敏感性；韦斯银行及其相关子公司业务可用的流动性来源；未来潜在的信用损失以及商业、房地产和消费者贷款客户及其借款活动的信用风险；联邦储备委员会、联邦存款保险公司、SEC、金融机构监管局、市证券规则制定委员会、证券投资者保护公司、消费者金融保护局和其他监管机构的行动；潜在的立法以及联邦和州监管行动和改革，包括但不限于，《多德-弗兰克法案》实施的影响；联邦和州法院的不利裁决；第三方的欺诈、诈骗和计划；网络安全漏洞；金融服务业的竞争条件；影响金融服务的快速变化的技术；债务工具的适销性以及对公允价值调整的相应影响；和/或对韦斯银行的运营和财务业绩产生重大影响的其他外部发展。韦斯银行不承担更新前瞻性陈述的任何义务。

概览

韦斯银行是一家多州银行控股公司，通过在西弗吉尼亚州、俄亥俄州、宾夕法尼亚州西部、肯塔基州、印第安纳州、密歇根州、马里兰州、田纳西州、弗吉尼亚州和佛罗里达州的226家分行和242台ATM机开展业务，提供零售银行业务、公司银行业务、个人和公司信托服务、经纪服务、抵押银行业务和保险业务。韦斯银行的业务受到市场利率、联邦货币和监管政策、地方和地区经济状况等经济因素的显着影响以及竞争环境对韦斯银行业务量的影响。韦斯银行的存款水平受到众多因素的影响，包括个人储蓄利率、个人收入和另类投资的竞争性利率，以及我们服务的市场内来自其他金融机构的竞争和韦斯银行的流动性需求。贷款水平还受制于各种因素，包括建筑需求、企业融资需求、消费者支出和利率，以及竞争贷款人提供的贷款条款。

关键会计政策和估计数的适用

韦斯银行涉及编制截至2026年3月31日的合并财务报表时使用的重大判断和假设的关键会计政策与韦斯银行截至2025年12月31日止年度的10-K表格年度报告中“管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析”一节中所披露的内容保持不变。

经营成果

收益摘要

韦斯银行报告称，2026年第一季度普通股股东可获得的净收入为8440万美元，或稀释后每股收益0.88美元，而2025年第一季度的净亏损为1150万美元，或稀释后每股净亏损（0.15美元）。2025年第一季度包括与2025年2月28日完成对Premier Financial Corp.（“PFC”）收购相关的信用损失和其他费用的第一天拨备的影响。如下表所示，截至2026年3月31日止三个月，普通股股东可获得的净收入（不包括税后重组和合并相关费用）为8730万美元，合稀释后每股收益0.91美元，而去年第一季度为5120万美元，合稀释后每股收益0.66美元，这也不包括税后第一天对所购贷款的信用损失拨备（非公认会计准则计量）。


	截至3月31日止三个月，
	2026				2025
（未经审计，单位：千美元，每股金额除外）	净收入		摊薄收益每股		净收入			摊薄收益每股
普通股股东可获得的净（亏损）收入（GAAP）	$	84,395	$	0.88	$	(11,523	)	$	(0.15	)
加：税后第一天收购贷款信用损失准备		—		—		46,926			0.60
加：税后重组和合并相关费用		2,933		0.03		15,808			0.21
普通股股东可获得的调整后净收入（非美国通用会计准则）（1）	$	87,328	$	0.91	$	51,211		$	0.66

(1)

非美国通用会计准则净利润不包括税后重组和合并相关费用。韦斯银行使用的上述非公认会计准则财务指标提供了有用的信息，有助于投资者了解韦斯银行的经营业绩和趋势，并便于与韦斯银行同行的业绩进行比较。

与2025年同季度相比，2026年第一季度的净利息收入增加了5690万美元或35.9%，这反映了PFC收购带来的更大的资产负债表、有机贷款增长、更高的证券收益率以及更低的存款和FHLB借贷成本的影响。从2025年第一季度到2026年第一季度，收益资产收益率总共增加了5个基点，而计息负债成本下降了28个基点。平均贷款余额较2025年第一季度增长30.4%，主要归因于PFC收购和有机商业贷款增长，而同期平均证券增长17.0%。由于零售和商业团队的PFC收购和存款收集和保留努力产生了有机存款增长，平均存款在同一时期也增加了30.8%。

与2025年12月31日相比，贷款余额减少，导致2026年第一季度的信贷损失拨备为负90万美元，而2025年第一季度的拨备为6890万美元，这在很大程度上受到对获得的PFC贷款的第一天拨备的影响。2026年和2025年第一季度的年化净贷款冲销占平均组合贷款的百分比分别为0.16%和0.08%。

2026年第一季度非利息收入4180万美元，较2025年第一季度增加720万美元，即20.7%，这主要是由于去年2月28日对PFC的收购。存款服务费增加240万美元，数字银行手续费同比增加120万美元，这是由于我们更大的客户群增加了一般支出和更高的交易量，以及我们的资金管理产品和服务的有机增长。反映创纪录的资产水平，由于PFC财富客户的增加、市值升值和有机增长，信托费用和证券经纪净收入分别增加了170万美元和80万美元。第一季度掉期费用总额为120万美元，去年同期为200万美元，而公允价值调整分别为亏损10万美元和100万美元。

截至2026年3月31日止三个月的非利息费用（不包括重组和合并相关成本）为1.43亿美元，同比增加2900万美元，增幅为25.5%，这主要是由于增加了PFC费用基数，该基数在去年同期仅有一个月处于韦斯银行费用基数中，但与第四季度相比有所下降，反映了费用管理。与上一年相比，由于整个季度的工资增加，工资和工资为6400万美元，员工福利费用为1760万美元。720万美元的无形资产摊销同比增加290万美元，这是由于收购PFC产生的核心存款无形资产。设备和软件费用为1570万美元，与过去几个季度一致，由于收购PFC增加了260万美元。370万美元的重组和合并相关费用主要与计划在5月份关闭的10个金融中心相关的成本有关。

2026年前三个月的实际税率为20.5%，而2025年前三个月的实际税率为（7.0%），所得税拨备从同期的（0.7）百万美元增至2280万美元。这些变化是由于与2025年相比，2026年的税前收入增加，原因是2025年第一季度记录的第一天已获得贷款的信贷损失准备金。

净利息收入

表1。净利息收入


	为三个月截至3月31日，
（未经审计，单位：千美元）	2026			2025
净利息收入	$	215,401		$	158,519
净利息收入的应税等值调整		1,282			1,204
净利息收入，完全应税等值	$	216,683		$	159,723
净利差，非应税等值		2.86	%		2.52	%
净无息负债的收益		0.69	%		0.80	%
净利息收益率		3.55	%		3.32	%
应课税等值调整		0.02	%		0.03	%
净息差，完全应税等值		3.57	%		3.35	%

净利息收入是韦斯银行最大的收入来源，它是赚取资产（主要是贷款和证券）的利息收入与负债（主要是存款以及短期和长期借款）的利息支出之间的差额。净利息收入受一般水平、利率变化、收益率曲线的陡峭度和形状、生息资产和计息负债的金额和构成变化以及存量资产和负债重定价频率的影响。与2025年第一季度相比，2026年第一季度的净利息收入增加了5690万美元，增幅为35.9%。这一增长主要是由于收购PFC的收益、贷款增长、更高的证券收益率以及更低的存款和FHLB借贷成本的影响。与2025年第一季度相比，2026年第一季度的平均存款总额增加了51亿美元，增幅为30.8%。从2025年第一季度到2026年第一季度，计息存款成本下降了20个基点，计息负债总成本下降了28个基点。成本下降主要是由于有息存款的利率下降，以应对市场上整体存款利率的普遍下降。

与2025年同期相比，2026年第一季度的利息收入增加了7240万美元或28.6%，这主要是由于从PFC收购中实现了整整一个季度的收益。与2025年第一季度相比，2026年第一季度的平均贷款余额增加了45亿美元或30.4%，而同期贷款收益率下降了8个基点至5.94%，原因是此前提到的市场利率普遍下降。贷款对利息收入和收益资产收益率的影响最大，因为它们在主要收益资产类别中拥有最大的余额和最高的收益率。2026年第一季度，平均贷款占平均收益资产的77.9%，高于2025年第一季度的76.1%。平均证券总余额较2025年第一季度增加6.732亿美元，增幅为17.0%，占2026年第一季度总盈利资产的18.8%。应税证券收益率在2026年第一季度比2025年第一季度增加了48个基点，而同期免税证券收益率增加了18个基点。

与2025年同期相比，2026年第一季度的利息支出增加了1550万美元，这主要是由于收购了PFC。有息负债成本较2025年第一季度下降了28个基点，至2026年第一季度的2.50%。平均计息存款较2025年第一季度增加41亿美元或34.0%。计息存款利率较2025年第一季度下降20个基点至2.35%。平均无息活期存款余额从2025年第一季度到2026年第一季度增加了10亿美元或22.1%，在2026年3月31日为平均存款总额的24.4%，而在2025年3月31日为26.1%，原因是收购了PFC并反映了客户在当前利率环境下的偏好。2026年第一季度，韦斯银行的平均贷款与平均存款比率为89.1%，反映出额外的放贷能力。从2025年第一季度到2026年第一季度，FHLB借款的平均余额几乎持平，而FHLB借款的平均利率下降了55个基点。由于客户偏好的变化，回购协议的平均余额在同一时期减少了5550万美元或34.1%。

表2。平均资产负债表和净利息利润率分析


	截至3月31日止三个月，
	2026					2025
	平均		平均			平均		平均
（未经审计，单位：千美元）	余额		率			余额		率
物业、厂房及设备
应收银行款项-计息	$	745,711		3.91	%	$	602,708		4.73	%
贷款，未实现收入净额（1）		19,188,906		5.94	%		14,720,749		6.02	%
证券：（2）
应课税		3,904,167		3.27	%		3,237,372		2.79	%
免税（三）		739,469		3.35	%		733,105		3.17	%
证券总额		4,643,636		3.28	%		3,970,477		2.86	%
其他收益资产		62,274		7.69	%		61,393		6.69	%
总收益资产（3）		24,640,527		5.38	%		19,355,327		5.33	%
其他资产		2,890,093					2,303,025
总资产	$	27,530,620				$	21,658,352

负债和股东' 股权
计息活期存款	$	5,327,178		2.24	%	$	4,166,005		2.86	%
货币市场账户		4,901,058		2.66	%		3,219,335		2.66	%
储蓄存款		3,237,453		1.27	%		2,605,145		1.15	%
存款证		2,827,655		3.24	%		2,185,662		3.44	%
计息存款总额		16,293,344		2.35	%		12,176,147		2.55	%
联邦Home Loan银行借款		1,155,278		3.97	%		1,168,981		4.52	%
回购协议		107,383		2.26	%		162,912		2.79	%
次级债和次级次级债		308,585		5.36	%		305,309		5.48	%
计息负债总额（4）		17,864,590		2.50	%		13,813,349		2.78	%
无息活期存款		5,255,480					4,303,915
其他负债		323,933					322,449
股东权益		4,086,617					3,218,639
负债和股东权益合计	$	27,530,620				$	21,658,352
应税等值净利差				2.88	%				2.55	%
应税等值净息差				3.57	%				3.35	%

(1)

信贷损失准备金总额，扣除未实现收入，包括非应计贷款和持有待售贷款。截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月，计入贷款利息收入的贷款费用分别为180万美元和160万美元。此外，截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月，计入先前收购贷款利息收入的贷款增值分别为1330万美元和690万美元。

(2)

可供出售债务证券的平均收益率按摊余成本计算。

(3)

应课税等值基础是根据每期呈报的联邦法定税率21%对免税证券进行计算。

(4)

截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月，从先前收购中获得的计息负债的增值分别为30万美元和230万美元。

表3。利率/交易量对利息收入和利息支出变动的分析


	为三个月截至2026年3月31日
	与2025年3月31日相比
（未经审计，单位：千）	成交量			率			净增加（减少）
利息收入增加（减少）：
应收银行款项-计息	$	1,501		$	(1,348	)	$	153
贷款，未实现收入净额		65,464			(2,884	)		62,580
应税证券		5,012			4,184			9,196
免税证券（1）		50			323			373
其他收益资产		15			153			168
总利息收入变动（1）		72,042			428			72,470
利息支出增加（减少）：
计息活期存款		7,186			(7,195	)		(9	)
货币市场账户		11,032			(15	)		11,017
储蓄存款		1,918			842			2,760
存款证		5,183			(1,150	)		4,033
联邦Home Loan银行借款		(151	)		(1,567	)		(1,718	)
回购协议		(336	)		(188	)		(524	)
次级债和次级次级债		44			(93	)		(49	)
总利息支出变化		24,876			(9,366	)		15,510
净利息收入变动（一）	$	47,166		$	9,794		$	56,960

(1)

应税等值基础是使用21%的联邦法定税率对免税证券进行计算。

信贷损失准备金–贷款和贷款承诺

信贷损失准备金–贷款是在信贷损失准备金中增加的金额–扣除净冲销后的贷款，以使准备金达到被认为适当的水平，以吸收所有组合贷款的整个存续期预期损失。信用损失准备–贷款承诺是在贷款承诺的信用损失准备中增加的金额，以使该准备达到被认为适当的水平，以吸收未提供资金的贷款承诺的整个预期损失。截至2026年3月31日止三个月，韦斯银行录得信贷损失准备金（0.9）万美元，与截至2025年3月31日止三个月录得的6890万美元准备金相比，减少了6980万美元。减少的主要原因是上一年期间记录的与PFC获得的贷款有关的5940万美元的初始拨备费用。不包括为PFC非PCD获得的贷款记录的初始拨备费用，拨备的其余变化主要是由提前还款速度波动、利率驱动的模型假设（减少了数量准备金）以及办公室质量因素的改善驱动的。

截至2026年3月31日，不良贷款占组合贷款总额的比例为0.76%，高于2025年3月31日占组合贷款总额的0.44%，这主要是由于三笔跨不同市场和物业类型的CRE贷款，其中没有一笔是办公贷款。截至2026年3月31日，批评和分类贷款占组合贷款总额的比例为2.91%，低于截至2025年3月31日的3.32%，原因是贷款组合内的升级。截至2026年3月31日，逾期贷款为组合贷款总额的0.56%，而2025年3月31日为0.43%。截至2026年3月31日止三个月的年化净贷款冲销为0.16%，而截至2025年3月31日止三个月的年化净贷款冲销为0.08%。有关更多讨论，请参阅本MD & A的信用损失准备金–贷款和贷款承诺部分。

非利息收入

表4。非利息收入


	为三个月截至3月31日，
（未经审计，单位：千美元）	2026			2025			$变化			%变化
信托费用	$	10,442		$	8,697		$	1,745			20.1
存款服务费		10,961			8,587			2,374			27.6
数字银行收入		6,599			5,404			1,195			22.1
净掉期手续费和估值收入		1,062			961			101			10.5
代理买卖证券净收入		3,472			2,701			771			28.5
银行系寿险		3,811			3,428			383			11.2
证券净亏损		(13	)		(318	)		305			95.9
抵押银行业务收入		919			1,140			(221	)		(19.4	)
净保险服务收入		1,209			955			254			26.6
支付处理费		871			891			(20	)		(2.2	)
拥有的其他不动产和其他资产的净收益/（亏损）		546			(40	)		586		NM
其他		1,952			2,259			(307	)		(13.6	)
非利息收入总额	$	41,831		$	34,665		$	7,166			20.7

NM =没有意义

非利息收入是收入的重要来源，也是韦斯银行经营业绩的重要组成部分，因为它占截至2026年3月31日止三个月总收入的16.3%。韦斯银行为其客户提供范围广泛的零售、商业、投资和数字银行服务，这被视为韦斯银行吸引和维护客户能力的重要组成部分，以及向韦斯银行提供超出正常利差相关收入的额外费用收入。与2025年第一季度相比，2026年第一季度的非利息收入增加了720万美元，即20.7%，这主要是由于存款服务费增加了240万美元，信托费用增加了170万美元，数字银行收入增加了120万美元，证券经纪净收入增加了80万美元，其他房地产自有资产和其他资产的净收益增加了60万美元，以及银行自有人寿保险增加了40万美元。

与2025年第一季度相比，2026年第一季度的信托费用增加了170万美元或20.1%，原因是PFC财富客户的增加、市值升值和有机增长。2026年3月31日的信托资产为78亿美元，高于2025年3月31日的70亿美元。截至2026年3月31日，信托资产包括61亿美元的管理资产和17亿美元的非管理（托管）资产。WesMark Funds是一家自营的共同基金集团，由韦斯银行信托与投资服务公司提供咨询服务，截至2026年3月31日，该基金管理的资产为9亿美元，截至2025年3月31日，该基金管理的资产为8亿美元，包括在管理资产中。

与2025年第一季度相比，2026年第一季度存款服务费增加了240万美元或27.6%，原因是增加了PFC、我们的财资管理产品和服务的有机增长以及一般支出增加。

与2025年第一季度相比，2026年第一季度的数字银行收入增加了120万美元或22.1%，这主要是由于交易量增加主要与我们更大的客户群有关。

与2025年第一季度相比，2026年第一季度的净证券经纪收入增加了0.8百万美元或28.5%，这是由于PFC财富客户的增加、市值升值和有机增长。

与2025年第一季度相比，银行拥有的人寿保险在2026年第一季度增加了0.4百万美元或11.2%，原因是增加了PFC和在2026年第一季度收到了与死亡相关的福利。

与2025年第一季度相比，2026年第一季度其他房地产自有资产和其他资产的净收益增加了60万美元，这主要是由于出售OREO和抵债资产增加了30万美元。

非利息费用

表5。非利息费用


	为三个月截至3月31日，
（未经审计，单位：千美元）	2026		2025		$变化			%变化
薪金及工资	$	63,964	$	48,577	$	15,387			31.7
员工福利		17,611		12,970		4,641			35.8
净占用		8,529		7,778		751			9.7
设备和软件		15,678		13,050		2,628			20.1
市场营销		1,526		2,382		(856	)		(35.9	)
FDIC保险		4,784		4,187		597			14.3
无形资产摊销		7,160		4,223		2,937			69.5
重组和合并相关费用		3,713		20,010		(16,297	)		(81.4	)
专业费用		7,452		5,618		1,834			32.6
特许经营和其他杂项税收		4,671		4,234		437			10.3
ATM和电子银行互换费用		1,511		1,092		419			38.4
通讯		1,170		1,210		(40	)		(3.3	)
拥有的其他不动产和止赎费用		168		86		82			95.3
邮资、用品及其他		8,768		8,549		219			2.6
非利息费用总额	$	146,705	$	133,966	$	12,739			9.5

与2025年同季度相比，2026年第一季度的非利息支出增加了1270万美元或9.5%，主要原因是工资和工资增加了1540万美元，员工福利增加了460万美元，无形资产摊销增加了290万美元，设备和软件费用增加了260万美元，专业费用增加了180万美元，净占用增加了80万美元，FDIC保险增加了60万美元。这些被重组和合并相关费用减少1630万美元部分抵消。

与2025年第一季度相比，2026年第一季度的工资和工资增加了1540万美元，即31.7%，主要是由于纳入PFC员工带来的整整一个季度的工资，而上一年只有一个月。

与2025年第一季度相比，2026年第一季度的员工福利增加了460万美元，即35.8%，原因是更高的人员配置水平和纳入PFC员工导致的更高的健康保险费用。

与2025年第一季度相比，2026年第一季度的净入住率增加了0.8百万美元，即9.7%，原因是租赁付款、水电费以及主要来自收购PFC的折旧增加。费用增加部分被与分支机构优化工作相关的费用减少所抵消，该工作导致关闭27家遗留的韦斯银行分支机构。

由于某些营销活动的时间安排，2026年第一季度的营销活动与2025年第一季度相比减少了90万美元或35.9%。

与2025年第一季度相比，2026年第一季度的设备和软件成本增加了260万美元，即20.1%，这主要是由于增加了PFC导致基于数量的成本增加。

与2025年第一季度相比，FDIC保险在2026年第一季度增加了60万美元或14.3%，这是由于我们从PFC收购中获得了更大的资产规模。

由于收购PFC产生的核心存款无形资产和信托关系无形资产，2026年第一季度的无形资产摊销比2025年第一季度增加了290万美元或69.5%。

与2025年第一季度相比，2026年第一季度的重组和合并相关费用减少了1630万美元或81.4%，这主要是由于2025年第一季度为收购PFC产生的费用以及与金融中心优化相关的成本。2026年第一季度的370万美元支出主要与计划在5月份关闭的10个金融中心相关的成本有关。

与2025年第一季度相比，2026年第一季度的专业费用增加了180万美元，即32.6%，原因是咨询费、律师费和其他专业费用增加，这主要是由于收购PFC。

所得税

截至2026年3月31日止三个月的所得税准备金为2280万美元，而截至2025年3月31日止三个月的福利为70万美元。所得税拨备增加是由于截至2026年3月31日止三个月的税前收入超过截至2025年3月31日止三个月的1.211亿美元。

财务状况

与2025年12月31日相比，2026年3月31日总资产减少0.8%，股东权益增加1.0%。由于到期证券被再投资，从2025年12月31日到2026年3月31日，证券总额几乎保持不变。投资组合贷款总额为191亿美元，自2025年12月31日以来减少了1亿美元，降幅为0.7%，受商业贷款偿还增加的推动，存款与2025年12月31日基本持平。截至2026年3月31日，活期存款总额占存款总额的50%，非生息部分约占活期存款总额的一半。2026年前三个月，FHLB借款总额减少了2亿美元，降幅为18.8%，原因是过剩的流动性被用于偿还借款。从2025年12月31日到2026年3月31日，股东权益增加了3870万美元或1.0%，因为该期间的净收入超过了股东股息。

证券

表6。证券构成（一）


	3月31日，			12月31日，
（未经审计，单位：千美元）	2026			2025			变化（美元）			变动（%）
股本证券（按公允价值）	$	30,256		$	30,809		$	(553	)		(1.8	)
可供出售债务证券（按公允价值）
美国财政部		196,415			196,857			(442	)		(0.2	)
美国政府资助的实体和机构		217,395			222,997			(5,602	)		(2.5	)
住宅抵押贷款支持证券和抵押抵押债务政府资助的实体和机构		2,634,462			2,610,448			24,014			0.9
商业抵押贷款支持证券和抵押抵押债务政府资助的实体和机构		57,971			63,615			(5,644	)		(8.9	)
资产支持证券		66,908			68,935			(2,027	)		(2.9	)
各州和政治分区的义务		76,320			73,188			3,132			4.3
公司债务证券		48,766			52,292			(3,526	)		(6.7	)
可供出售债务证券总额	$	3,298,237		$	3,288,332		$	9,905			0.3
持有至到期债务证券（按摊余成本）
美国政府资助的实体和机构	$	2,258		$	2,341		$	(83	)		(3.5	)
住宅抵押贷款支持证券和抵押抵押债务政府资助的实体和机构		25,733			27,014			(1,281	)		(4.7	)
各州和政治分区的义务		1,090,634			1,100,788			(10,154	)		(0.9	)
公司债务证券		1,972			1,971			1			0.1
持有至到期债务证券合计		1,120,597			1,132,114			(11,517	)		(1.0	)
证券总额	$	4,449,090		$	4,451,255		$	(2,165	)		(0.0	)
可供出售及股本证券：
各期末加权平均收益率（2）		3.37	%		3.36	%
占证券总额的百分比		74.8	%		74.6	%
加权平均寿命（年）		5.7			5.7
持有至到期证券：
各期末加权平均收益率（2）		3.06	%		3.05	%
占证券总额的百分比		25.2	%		25.4	%
加权平均寿命（年）		7.4			7.3
证券总额：
各期末加权平均收益率（2）		3.29	%		3.28	%
占证券总额的百分比		100.0	%		100.0	%
加权平均寿命（年）		6.1			6.1

(1)

于2026年3月31日和2025年12月31日，除美国政府担保实体及其机构外，没有任何一个发行人持有的金额超过韦斯银行股东权益10%的股份。

(2)

加权平均收益率是在应税等值基础上使用21%的联邦法定税率计算得出的。

从2025年12月31日至2026年3月31日，作为韦斯银行流动性来源以及利息收入贡献者的投资证券总额减少了220万美元。今年前三个月，可供出售投资组合增加了990万美元或0.3%，主要是由于2.242亿美元的购买，但被1.416亿美元的还款、5860万美元的到期和催缴以及1740万美元的未实现亏损所抵消。持有至到期投资组合减少1150万美元或1.0%，主要是由于市政证券的到期和催缴。该投资组合的加权平均收益率从2025年12月31日的3.28%增加1个基点至2026年3月31日的3.29%，这主要是由于本季度以更高的市场利率购买了证券。

未实现证券损失毛额增加2240万美元，从2025年12月31日的3.002亿美元增至2026年3月31日的3.226亿美元。自2025年12月31日起未实现亏损增加是由于2026年前三个月市场利率上升导致投资组合的市场价格下降。韦斯银行认为，截至2026年3月31日，可供出售债务证券的未实现损失均不需要考虑信用损失。有关更多信息，请参阅合并财务报表附注4“证券”。韦斯银行没有任何私人抵押贷款支持证券或以次级抵押贷款作抵押的证券的投资，韦斯银行也没有任何债务抵押债券或政府资助企业优先股的风险敞口。

截至2026年3月31日和2025年12月31日，计入累计其他综合收益的可供出售证券的未实现净亏损（税后净额）分别为1.535亿美元和1.395亿美元。这些未实现税前净亏损是由于与可供出售投资组合中的固定收益率相关的市场利率变化而产生的暂时性波动，并在税后基础上作为股东权益中其他综合收益的调整入账。截至2026年3月31日，未计入其他综合收益的持有至到期投资组合的未实现税前亏损净额为1.093亿美元，而2025年12月31日为9620万美元。由于持有至到期类别的投资组合约占25%，近期利率波动对其他综合收益的影响不像整个组合被纳入可供出售类别那么大。

股票证券，其中一部分包括对与关键管理人员和董事递延薪酬计划相关的设保人信托中持有的各种共同基金的投资，按公允价值入账。权益类证券公允价值波动产生的损益计入证券净损益。对于那些与关键管理人员和董事递延薪酬计划有关的权益证券，对员工的义务的相应变化在员工福利费用中确认。

每季度对韦斯银行持有至到期债务组合中的公司债券和市政债券进行分析，以确定是否有必要为当前的预期信用损失计提准备。韦斯银行使用一个数据库，该数据库包含所有企业和市政发行人的历史财务状况以及有评级和无评级交易的实际历史违约和回收率，以估计单个证券基础上的预期信用损失。预期信用损失每季度调整一次，记入资产负债表的预期信用损失备抵，作为对冲资产从持有至到期投资组合的摊余成本基础中扣除。这些损失在损益表中计入信用损失准备。截至2026年3月31日和2025年12月31日，持有至到期证券的应计应收利息分别为8.0百万美元和8.2百万美元，不包括在信贷损失估计数中。对美国政府担保的实体和机构的持有至到期投资以及抵押贷款支持证券和抵押抵押债务，这些都是由直接的政府实体或政府担保的实体发行的，没有支持预期信用损失的历史证据；因此，韦斯银行已将这些损失估计为零，并将在未来监测这一假设，以发现可能影响这一假设的任何经济或政府政策。截至2026年3月31日和2025年12月31日，韦斯银行的持有至到期债务证券备抵分别为0.2百万美元。

韦斯银行使用独立定价服务的价格，在较小程度上使用独立经纪人的指示性（非约束性）报价来计量其证券的公允价值。韦斯银行使用多种方法验证从定价服务或经纪人收到的价格，包括但不限于与二级定价服务进行比较、通过参考二级经纪人报价和相关基准指数等其他独立市场数据来佐证定价、由熟悉市场流动性和其他市场相关条件的人员审查定价、审查定价服务方法、审查从定价服务收到的关于其内部控制的独立审计师报告，以及通过审查在为某些交易清淡或可观察数据点有限的证券定价时使用的输入和假设。现有程序为管理层提供了对估值模型、假设、输入数据和定价的充分理解，以合理计量韦斯银行证券的公允价值。有关公允价值计量的补充披露，请参见合并财务报表附注8“公允价值计量”。

贷款和信贷风险

贷款代表了韦斯银行单一最大的资产负债表资产分类，也是利息收入的最大来源。经营目的贷款由CRE贷款和其他不以房地产为抵押的C & I贷款组成。CRE贷款进一步细分为土地建设贷款、改善性房产贷款。消费目的贷款包括住宅房地产贷款、房屋净值信贷额度和其他消费贷款。持有待售贷款一般包括在二级市场上发起销售的住宅房地产贷款，但有时也可能包括其他类型的贷款。贷款组合各主要类别的未偿余额汇总于表7。

借款人将无法或不愿偿还债务和拖欠贷款的风险是所有借贷活动所固有的。信用风险产生于多种来源，包括一般经济状况、影响企业或行业的外部事件、影响主要雇主的孤立事件、个人失业或其他个人困难，以及利率或抵押品价值的变化。信用风险还受到一个地域市场内或一个或多个借款人、行业或抵押品类型的风险敞口集中的影响。管理信用风险的首要目标是最大限度地减少单个借款人或一组借款人违约的影响。信用风险通过初始承销流程以及通过对因贷款类型而异的投资组合的持续监控和管理进行管理。该行的信贷政策为每一类贷款建立了标准的承销准则，并要求对每个借款人的信贷特征进行适当的评估。这一评估包括借款人的主要还款能力来源；担保贷款的抵押品（如果有的话）是否充足；作为次要还款来源的个人担保的潜在价值；以及每笔贷款特有的可能增加或减轻其风险的其他因素。在评估消费者目的贷款以及商业目的贷款的担保人时，也会考虑征信机构的评分。然而，该行不会在贷款发放后定期更新征信机构评分，以确定信用记录的变化。

通过持续监测拖欠水平并在拖欠的最早阶段进行催收工作，所有类型的贷款都可以减轻信用风险。该行还监测总体经济状况，包括其市场的就业、住房活动和房地产价值。该行还会根据市场情况、投资组合某一类别的历史表现或其他外部因素，在有保证时定期评估和更改其承销标准。信用风险也会定期评估不良经济事件和其他事件的影响，这些事件会增加违约风险和发生违约时的潜在损失，以了解对银行收益和资本的影响。

商业贷款风险等级是根据对每笔贷款相关特征的评估确定的，在开始时分配，随后随时调整，以反映每笔贷款整个存续期内风险状况的变化。用于确定风险等级的主要因素是主要还款来源的充足性、可靠性和可持续性以及借款人的整体财务实力。评级体系更重加权偿债覆盖率、杠杆和贷款价值比因子，得出风险等级。其他被认为权重较小的因素包括管理、行业或财产类型风险、付款历史、抵押品和个人担保。

表7。贷款构成（一）


	2026年3月31日				2025年12月31日
（未经审计，单位：千美元）	金额		贷款占比%		金额		贷款占比%
商业地产：
土地和建筑	$	1,632,209		8.5	$	1,783,637		9.2
改善物业		9,270,066		48.4		9,155,197		47.5
商业地产合计		10,902,275		56.9		10,938,834		56.7
商业和工业		2,785,440		14.6		2,863,893		14.8
住宅地产		3,920,209		20.5		3,938,585		20.4
房屋净值		1,149,878		6.0		1,129,394		5.8
消费者		324,879		1.7		355,726		1.8
组合贷款总额		19,082,681		99.7		19,226,432		99.5
持有待售贷款		59,281		0.3		87,454		0.5
贷款总额	$	19,141,962		100.0	$	19,313,886		100.0

(1)

贷款是在扣除贷款信用损失准备金-贷款和未实现收入、信用估值调整、未摊销的递延贷款费用收入净额和贷款发放成本后的毛额中列报的。

投资组合贷款总额较2025年12月31日减少1.438亿美元或0.7%，过去十二个月增加4.089亿美元或2.2%，其中房屋净值信贷额度增加12.6%，商业地产（CRE）改善物业增加6.3%，商业和工业增加0.1%。消费贷款减少25.9%，CRE土地和建筑贷款减少8.3%，住宅房地产贷款减少0.3%，部分抵消了这些影响。值得注意的是，韦斯银行已经结束了其间接汽车贷款计划，因为它不是我们有机增长战略的核心，也不是由于任何信贷问题。截至2026年3月31日，它约占3.249亿美元消费者贷款组合的一半。新的间接汽车贷款的发起于2025年第二季度结束，预计这一投资组合将在未来3至5年内流失。

包括已批准但未结清的贷款在内的65亿美元贷款承诺总额较2025年12月31日增加2.197亿美元，增幅为3.5%。截至2026年3月31日止三个月，商业投资组合的平均线路利用率为37.1%，而截至2025年12月31日止三个月的平均线路利用率为36.5%。

商业投资组合按市场、贷款类型、CRE物业类型、C & I和自住CRE按行业、投资CRE对共同租户的依赖以及受外部因素类似影响的行业或物业类型监测潜在的信用风险集中度。所有CRE –改善型物业的细分为38%自住和62%投资者拥有。由于远程工作给某些市场对专用办公空间的需求带来了压力，该银行已对办公楼组合进行了额外的监测。办公室

CRE中的投资组合细分–改善型物业31%为自住，69%为投资者拥有。投资者拥有的办公楼占总贷款组合的2.9%。

2026年3月31日和2025年12月31日持有待售贷款包括承诺出售到二级市场的原始住宅抵押贷款和住宅建设贷款。截至2026年3月31日，持有待售贷款为5930万美元，较2025年12月31日减少2820万美元。

逾期90天或更长时间的不良资产和贷款

不良资产包括非应计贷款、通过或代替止赎获得的其他房地产，以及为满足违约消费贷款而获得的抵债汽车。

表8。非执行资产


（未经审计，单位：千美元）	3月31日， 2026			12月31日， 2025
不良贷款：
商业地产-土地与建筑	$	28,206		$	832
商业地产-改善型物业		50,422		$	29,754
商业和工业		20,703			16,092
住宅地产		34,815			34,332
房屋净值		9,832			9,248
消费者		1,030			1,326
不良贷款总额	$	145,008		$	91,584
拥有和抵债的其他不动产资产		1,323			907
不良资产总额	$	146,331		$	92,491
不良贷款/组合贷款总额		0.76	%		0.48	%
不良资产/总资产		0.53	%		0.33	%
不良资产/组合贷款总额、其他不动产和抵债资产		0.77	%		0.48	%

不良贷款仅包括非应计贷款。不良贷款较2025年12月31日增加5340万美元或58.3%，主要是由于三笔跨不同市场和物业类型的CRE贷款，其中没有一笔是办公贷款。（更多讨论请见合并财务报表附注）。

下表列出不包括非应计项目的逾期和应计贷款：

表9。不包括非应计款项的过往到期及应计贷款


（未经审计，单位：千美元）	3月31日， 2026			12月31日， 2025
逾期90天或更长时间的贷款：
商业地产-土地与建筑	$	—		$	—
商业地产-改善型物业		2,651			20,507
商业和工业		5,260			777
住宅地产		5,232			12,479
房屋净值		2,238			2,882
消费者		829			1,138
逾期90天或更长时间的贷款总额		16,210			37,783
逾期30至89天的贷款：
商业地产-土地与建筑		9,181			27,492
商业地产-改善型物业		39,798			20,698
商业和工业		7,464			9,385
住宅地产		18,352			12,674
房屋净值		9,500			13,035
消费者		5,582			7,915
逾期30至89天的贷款总额		89,877			91,199
逾期30天或更长时间的贷款总额	$	106,087		$	128,982
逾期90天或以上且应计入组合贷款总额的贷款		0.08	%		0.20	%
逾期30-89天的贷款，计入组合贷款总额		0.47	%		0.47	%

逾期30天或以上的贷款和应计利息（不包括非应计项目）减少2290万美元或17.8%，占组合贷款总额的0.56%，而2025年12月31日占组合贷款总额的0.67%。这些贷款继续产生利息，因为它们既有良好的担保，也在催收过程中。逾期90天或以上的贷款，不包括非应计项目，减少了2160万美元，占2026年3月31日投资组合贷款总额的0.08%，而2025年12月31日为0.20%。

信贷损失准备金-贷款和贷款承诺

截至2026年3月31日，信贷损失-贷款和承付款备抵总额为2.172亿美元，其中2.10亿美元与贷款有关，720万美元与贷款承付款有关。信贷损失准备–贷款截至2026年3月31日为组合贷款总额的1.10%，而截至2025年12月31日为1.14%。信贷损失准备金–从2025年12月31日至2026年3月31日，单独评估的贷款增加了170万美元。2026年3月31日，个人评估贷款的总体由八个关系组成，未偿还贷款余额总额为6770万美元。集体评估的贷款备抵从2025年12月31日至2026年3月31日减少了1040万美元，这主要是由于一年预测期内宏观经济状况的变化和质量因素的改善。截至2026年3月31日，来自PFC收购的PCD贷款占集体评估贷款备抵的660万美元。信贷损失准备金-贷款承诺截至2026年3月31日为720万美元，而截至2025年12月31日为700万美元，计入合并资产负债表的其他负债。

综合财务报表附注4“贷款和信贷损失准备金”中按贷款类别列出的信贷损失准备金汇总了影响投资组合各部分贷款损失准备金的各种因素变化的影响。当前预期信用损失（“CECL”）方法下的信用损失准备金是使用违约概率（“PD”）和违约给定损失（“LGD”）方法计算的，然后将其折现为净现值。PD是资产在给定时间范围内违约的概率，LGD是预期因违约而无法收回的资产的百分比。量化模型的主要宏观经济驱动因素包括对全国失业率和利率的预测，以及针对提前还款速度、投资组合组合、集中度和贷款增长的变化进行建模调整。截至2026年3月31日，津贴的主要驱动因素是一年预测期内宏观经济状况的变化以及某些质量因素的改善。失业预测是基于一种概率加权方法，该方法旨在将来自基线、上行和下行经济的经济预测纳入损失预测。2026年3月31日，韦斯银行应用了一年的预测，并立即恢复到历史亏损。截至2026年3月31日，美国全国失业率预计为4.8%，随后在一年预测期的剩余时间内平均上升至5.2%。

表10汇总了信贷损失准备金分配给贷款组合各类别的情况。

表10。信贷损失准备金的分配–贷款和贷款承诺


（未经审计，单位：千美元）	3月31日， 2026		百分比合计		12月31日， 2025		百分比合计
信贷损失备抵-贷款：
商业地产-土地与建筑	$	8,955		4.1	$	10,707		4.7
商业地产-改善型物业		93,882		43.3		96,714		42.9
商业和工业		64,522		29.7		64,932		28.8
住宅地产		31,092		14.3		33,416		14.8
房屋净值		2,260		1.0		2,383		1.1
消费者		7,581		3.5		8,742		3.9
存款账户透支		1,731		0.8		1,855		0.7
信贷损失准备金总额-贷款	$	210,023		96.7	$	218,749		96.9
信贷损失准备金-贷款承诺：
商业地产-土地与建筑	$	5,151		2.4	$	5,499		2.5
商业地产-改善型物业		—		—		—		—
商业和工业		1,173		0.5		552		0.2
住宅地产		861		0.4		890		0.4
房屋净值		—		—		—		—
消费者		27		—		9		—
信贷损失准备金总额-贷款承诺		7,212		3.3		6,950		3.1
信贷损失准备金总额-贷款和贷款承诺	$	217,235		100.0	$	225,699		100.0

虽然信贷损失备抵按表10所述分配，但备抵总额可用于吸收贷款组合任何类别的实际损失。然而，管理层对任何类别的可能损失的估计与后续期间的实际净冲销之间的差异可能需要在未来对适用于该类别的信贷损失准备金进行调整。管理层认为，信贷损失准备金适合于吸收2026年3月31日的预期损失。

存款

表11。存款


（未经审计，单位：千美元）	3月31日， 2026		12月31日， 2025		$变化			%变化
存款
无息需求	$	5,223,034	$	5,376,767	$	(153,733	)		(2.9	)
计息需求		5,505,382		5,186,880		318,502			6.1
货币市场		4,904,510		5,072,039		(167,529	)		(3.3	)
储蓄存款		3,306,044		3,157,782		148,262			4.7
存款证		2,729,304		2,875,372		(146,068	)		(5.1	)
存款总额	$	21,668,274	$	21,668,840	$	(566	)		(0.0	)

代表韦斯银行主要资金来源的存款，通过韦斯银行的226个金融中心以不同的费率提供各种账户形式的存款。美国联邦存款保险公司为每位账户所有者提供高达25万美元的存款保险。

2026年前三个月，存款总额几乎没有变化。储蓄存款和活期存款分别增长4.7%和1.6%，被货币市场存款减少3.3%部分抵消。存款余额受到能源公司在韦斯银行的宾夕法尼亚州西南部、俄亥俄州东部和西弗吉尼亚州北部市场为Marcellus和Utica页岩气付款支付的奖金和特许权使用费的影响。此外，韦斯银行还参与了有保险的现金扫荡（“ICS®"）存款计划。ICS®截至2026年3月31日和2025年12月31日，往来余额分别为24亿美元和22亿美元。此外，ICS®截至2026年3月31日和2025年12月31日，单向买入总额分别为5010万美元和1.002亿美元。

存单由2025年12月31日至2026年3月31日期间下降5.1%，主要是由于成本较高的存单减少。韦斯银行一般不会在场外或互联网上征集经纪或其他存款，但确实参与了存单账户登记服务（“CDARS®"）程序。CDARS®截至2026年3月31日，未偿余额总额为7530万美元，其中90万美元为单向买入，而截至2025年12月31日，未偿余额总额为7310万美元，其中90万美元为单向买入。截至2026年3月31日，超过25万美元的存单约为7.838亿美元，而2025年12月31日为8.423亿美元。截至2026年3月31日，总额约为25亿美元、成本为3.37%的存单计划在未来12个月内到期。银行可能会根据竞争、销售策略、流动性需求和批发借款成本，不时在某些存单期限和储蓄产品上提供特别促销或匹配竞争对手的利率。

借款

表12。借款


（未经审计，单位：千美元）	3月31日， 2026		12月31日， 2025		$变化			%变化
联邦Home Loan银行借款	$	975,000	$	1,200,000	$	(225,000	)		(18.8	)
其他短期借款		114,068		110,679		3,389			3.1
次级债和次级次级债		308,683		308,529		154			0.0
合计	$	1,397,751	$	1,619,208	$	(221,457	)		(13.7	)

虽然借款是韦斯银行的重要资金来源，但与存款总额相比，它们的重要性较小。FHLB借款从2025年12月31日至2026年3月31日期间减少了2亿美元，因为11亿美元的到期款项被9亿美元的新预付款部分抵消。2026年前三个月到期FHLB预付款的平均成本为3.91%，而新增借款的平均成本为3.87%。

其他短期借款，可能包括购买的联邦基金、回购协议和隔夜扫货支票账户，截至2026年3月31日为1.141亿美元，而2025年12月31日为1.107亿美元。在2026年3月31日或2025年12月31日，没有购买未偿还的联邦基金。

资本资源

股东权益较2025年12月31日增加3870万美元或1.0%，至2026年3月31日为41亿美元。这一增长是由于截至2026年3月31日的三个月净收益为8860万美元，这部分被宣布的普通股和优先股股东股息总额分别为3620万美元和420万美元以及截至2026年3月31日的三个月其他综合收益亏损1390万美元所抵消。韦斯银行还于2025年11月将季度股息率每季度提高0.01美元至每股0.38美元，较上一季度股息率提高2.7%，自2010年以来已累计增长171%。

根据当前的股票回购授权，在截至2026年3月31日的三个月期间，韦斯银行没有在公开市场上购买任何普通股。截至2026年3月31日，根据上次批准的回购计划授权购买的剩余股份共计90.97 16万股。

监管指引要求银行控股公司和商业银行保持一定的最低资本比率，并将公司定义为“资本充足”且充分超过最低比率的公司。截至2026年3月31日，该行和韦斯银行的监管资本水平均大幅高于规定下需要被视为“资本充足”的最低金额。根据联邦和州法律，有各种法律限制，限制银行向韦斯银行支付股息。截至2026年3月31日，根据FDIC的规定，韦斯银行可以从该银行获得约3.656亿美元的股息，而无需事先获得监管机构的批准。

下表汇总了所示期间韦斯银行和银行的风险资本金额和比率：


							2026年3月31日							2025年12月31日
	最低			好-								最低							最低
（未经审计，单位：千美元）	价值（1）			大写（2）			金额		比			金额（1）		金额		比			金额（1）
Wesbanco, Inc.
一级杠杆		4.00	%	不适用			$	2,503,353		9.63	%	$	1,039,385	$	2,443,411		9.42	%	$	1,037,948
普通股一级		4.50	%	不适用				2,279,166		10.67	%		960,859		2,219,224		10.37	%		963,091
一级资本与风险加权资产		6.00	%		6.00	%		2,503,353		11.72	%		1,281,145		2,443,411		11.42	%		1,284,121
总资本与风险加权资产之比		8.00	%		10.00	%		3,030,071		14.19	%		1,708,194		2,978,585		13.92	%		1,712,162
韦斯银行银行股份有限公司。
一级杠杆		4.00	%		5.00	%	$	2,622,343		10.10	%	$	1,038,250	$	2,571,964		9.92	%	$	1,036,779
普通股一级		4.50	%		6.50	%		2,622,343		12.32	%		958,160		2,571,964		12.06	%		959,751
一级资本与风险加权资产		6.00	%		8.00	%		2,622,343		12.32	%		1,277,547		2,571,964		12.06	%		1,279,668
总资本与风险加权资产之比		8.00	%		10.00	%		2,840,119		13.34	%		1,703,396		2,798,197		13.12	%		1,706,224

(1)

保持充足资本的最低要求。显示的金额和比率不包括2.50%的资本保护缓冲的影响。

(2)

反映了韦斯银行，Inc.在条例Y下资本充足的标准和韦斯银行银行，Inc.的及时纠正措施框架。

流动性风险

流动性被定义为金融机构以合理成本履行其现金和抵押品义务的能力。流动性风险是指机构的财务状况或整体安全性和稳健性因无法或被认为无法履行其义务而受到不利影响的风险。一家机构的债务，以及履行这些债务的资金来源，在很大程度上取决于其业务组合、资产负债表结构以及其表内外债务的现金流。机构面临的各种内外部情况会导致流动性风险增加，包括资金错配、市场对资金来源的约束、或有流动性事件、经济状况变化以及信用、市场、经营、法律和声誉风险敞口等。韦斯银行通过提供充足资金以满足贷款需求变化、存款和其他借款的意外流出以及利用市场机会和满足经营现金需求的能力，积极管理流动性风险。这是通过保持证券形式的流动性资产、充足的借贷能力和稳定的核心存款基础来实现的。流动性由韦斯银行的资产/负债委员会（“ALCO”）进行集中监测，该委员会包括高级管理层代表，并通过董事会层面的企业风险管理委员会向董事会（“BOD”）报告。

韦斯银行通过持有的流动资产总额与满足意外存款损失和/或贷款需求的潜在资金需求的关系来确定所需流动性的程度。以最小的损失将资产快速转换为现金的能力是管理韦斯银行投资组合的主要功能。韦斯银行认为，其来自贷款组合、投资组合和其他来源的现金流足以满足其流动性需求。于2026年3月31日，韦斯银行的净贷款与资产比率为68.7%，存款余额为资产的78.8%提供资金。

下表列出预计未来一年内2026年3月31日资产流动性来源：


（未经审计，单位：千）
现金及现金等价物	$	960,410
未来一年内有到期日的证券及可赎回证券		699,027
抵押贷款支持证券和抵押抵押债务的预计付款和预付款（1）		508,528
持有待售贷款		59,281
计划到期的应计贷款		2,742,243
正常还贷		2,547,901
预计未来一年内流动性来源总额	$	7,517,390

(1)

预计的预付款是基于当前的预付款速度。

存款现金流是影响整体韦斯银行流动性的另一个主要因素。截至2026年3月31日，存款总额为217亿美元。存款现金流受到当前利率、韦斯银行提供的产品和利率与各种形式的竞争以及客户行为的影响。截至2026年3月31日，计划在一年内到期的存单总额为25亿美元，加权平均成本为3.67%，其中包括总额为15亿美元的巨型定期存单，加权平均成本为3.48%，以及巨型CDARS®存款证6730万美元，加权平均成本3.60%。截至2026年3月31日，韦斯银行的经纪单向买入资金为90万美元。

为监管目的而报告的无保险存款，截至2026年3月31日，总额为70亿美元，占存款总额的32%。未投保存款包括超过FDIC投保限额的24亿美元公共基金存款。韦斯银行通过质押市值等于或高于存款余额的投资证券来为这些公众资金存款提供担保。不包括这些公共基金，截至2026年3月31日，未投保的存款为46亿美元，占存款总额的21%。韦斯银行与FHLB保持信用额度作为额外的资金来源。截至2026年3月31日和2025年12月31日，FHLB的可用信贷约为68亿美元。FHLB要求，如果成员希望将此类证券纳入最大借款能力计算，则证券必须具体质押给FHLB，并保持在FHLB批准的托管安排中。韦斯银行已选择不具体质押给FHLB的未质押证券。韦斯银行也可以将这一授信额度用于质押担保物，以覆盖公募基金存款，作为从投资组合中质押证券的一种替代方案。截至2026年3月31日，该银行有未质押的可供出售证券，估计公允价值为8.79亿美元，占可供出售投资组合总额的27.1%。这些证券的一部分可以被出售以获得额外的流动性，或者可以将这些证券质押以获得额外的FHLB借款。约61%的投资组合被质押给公众存款客户。韦斯银行监控与质押要求相关的公募基金存款风险敞口，并提供ICS®通过IntraFi存款®作为一种解决方案，为一部分新的和现有的公共资金存款人。此外，截至2026年3月31日，该银行有未质押的持有至到期证券，估计公允价值为6.24亿美元。这些证券中约有99%，即6.199亿美元是市政证券，只能在有限的情况下进行质押。通常，这些证券不能在不污染持有至到期投资组合的剩余部分的情况下出售。如果发生污染，则所有剩余的具有持有至到期指定的证券将被要求重新分类为可供出售，并且在一段时间内韦斯银行将无法获得持有至到期指定。

韦斯银行参与了联邦储备银行的借款人托管计划（“BIC”），根据该计划，韦斯银行将某些消费者贷款作为借款的抵押品。截至2026年3月31日，韦斯银行没有任何未偿还的BIC借款。替代资金来源可能包括利用第三方银行的现有隔夜信贷额度，总额为2.65亿美元，截至2026年3月31日，没有一笔未偿还，同时寻求其他信贷额度、回购协议额度下的借款、提高存款利率以吸引额外资金、获得经纪存款或出售可供出售的证券或某些类型的贷款。

截至2026年3月31日，其他1.141亿美元的短期借款包括大型商业客户的回购协议或隔夜扫货支票账户。其他短期借款还可能包括使用美联储贴现窗口或上述第三方银行信贷额度购买的联邦基金。隔夜扫货支票账户要求美国政府证券的质押金额等于或大于相关客户账户的平均存款余额。

母公司流动性的主要来源是来自银行的股息以及1.704亿美元的现金和手头投资。联邦和州法律有各种法律限制，限制银行向母公司支付股息。截至2026年3月31日，根据FDIC和西弗吉尼亚州的监管规定，无需事先获得监管机构的批准，韦斯银行可以获得约

来自世界银行的3.656亿美元。管理层认为，鉴于当前环境，这些对母公司来说是合适的现金水平。管理层通过使用将当前现金水平与历史和预测现金流入和流出相关联的指标，持续监测母公司现金水平和流动性来源的充足性。

截至2026年3月31日和2025年12月31日，韦斯银行在正常业务过程中的未偿还信贷承诺分别约为66亿美元和63亿美元。在历史基础上，这些承诺中只有一部分会导致资金外流。有关更多信息，请参阅合并财务报表附注11“承诺和或有负债”以及本MD & A的“贷款和信用风险”部分。

联邦金融监管机构此前发布了指导意见，规定了管理资金和流动性风险的健全做法，并加强了流动性风险管理做法。韦斯银行对流动性风险保持着全面的识别、计量、监测、控制的管理流程，并充分融入其风险管理流程。管理层认为，韦斯银行拥有充足的当前流动性来履行对借款人、存款人和其他人的当前义务，并且韦斯银行当前的流动性风险管理政策和程序经定期审查和调整，充分满足了这一指导意见。

项目3。关于市场风险的定量和定性披露

本项目中所述的披露由项目2中标题为“前瞻性陈述”的部分限定。管理层对本报告财务状况和经营成果的讨论与分析。

市场风险

韦斯银行的ALCO的主要目标是在既定的政策参数范围内实现净利息收入的最大化。这一目标是通过对资产负债表构成和期限、经济状况变化产生的市场风险敞口以及流动性风险的管理来实现的。

市场风险定义为利率、债券价格波动导致金融工具公允价值发生不利变动而发生损失的风险。管理层认为利率风险是韦斯银行最重要的市场风险。利率风险是指利率变动导致净利息收入发生不利变化的风险敞口。韦斯银行的净利息收入的一致性在很大程度上取决于对韦斯银行利率风险状况的有效管理。随着市场利率的变化，对利率敏感的资产赚取的利率和对利率敏感的负债支付的利率不一定同时变动。可能会出现不同的利率敏感性，因为固定利率资产和负债可能没有相同的期限，因为浮动利率资产和负债在利率变化的时间和/或幅度上不同，或者由于收益率曲线的形状随时间移动。

韦斯银行的ALCO包括高级管理人员代表，并通过董事会级别的企业风险管理委员会向董事会报告，负责在批准的政策范围内监测和管理利率风险，利用盈利敏感性模拟和股权经济价值（“EVE”）模型。这些模型高度依赖于各种假设，这些假设随着资产负债表构成和市场利率的变化而定期变化。所采用的关键假设和策略至少每季度由ALCO进行分析、审查和记录，并提供给董事会。

盈利敏感性模拟模型预测了利率变动影响导致的净利息收入变动。预测净利息收入的变化需要管理层对贷款和证券提前还款率、赎回日期、存款产品beta和非到期存款衰减率的变化做出一定的假设，这些假设可能不一定反映实际现金流、收益率和成本对市场利率变化的反应方式。假设基于根据机构特定数据、当前市场利率和经济预测得出的内部开发模型，并由独立的第三方顾问进行内部回测和定期审查。关键假设每季度进行审查，并在管理层认为适当的情况下进行更新。表1“净利息收入敏感性”中所示的净利息收入敏感性结果假设期末存在的利息敏感资产和负债的资产负债表构成在被计量期间保持不变（也称为“静态”资产负债表），并且还假设利率的特定变化在收益率曲线的所有期限中立即且平行地反映出来，无论期限长短或特定资产和负债的重新定价。由于模型中使用的相对于利率变化的假设是不确定的，因此模拟分析可能无法表明实际结果，特别是在压力时期。此外，本分析并未考虑管理层未来可能采取的应对利率变化的行动，以及盈利资产和成本负债余额的变化。

利率风险政策限额是通过衡量12个月期间净利息收入的预期变化确定的，假设整个收益率曲线的即时和持续的市场利率上升和下降为100-400个基点，而不是采用扁平化利率环境或基数模型。韦斯银行目前的政策将所述利率变化的这种风险敞口限制为在12个月期间从稳定利率基础模型获得的净利息收入减少7.5%-20%或更少。下表显示了在假设上述利率变化的情况下，与基数模型相比，韦斯银行在2026年3月31日和2025年12月31日的利率敏感性。

表1。净利息收入敏感性


立即更改	百分比变化
利率	一年以上基数净利息收入		ALCO
（基点）	2026年3月31日	2025年12月31日	指引
+300	3.8%	2.9%	(15.0%)
+200	2.6%	2.0%	(10.0%)
+100	1.4%	1.0%	(7.5%)
-100	(2.3%)	(1.7%)	(7.5%)
-200	(4.7%)	(3.8%)	(10.0%)
-300	(6.3%)	(5.4%)	(15.0%)

净利息收入敏感性变化相对上季度略高。这主要是由于新业务贷款利差更新和投资组合组合以更高的负债敏感性影响下行冲击和更高的商业贷款提前还款速度以更高的资产敏感性影响上行冲击。敏感性还受到当前利率和收益率曲线环境对基准情形下净利息收入以及利率上升和下降情形下即时平行利率冲击变化的相关计算的适度影响。额外的差异通常来自于各种盈利资产和成本负债组合和增长率的变化，以及各种建模假设的定期更新。通常，建模中使用的加权平均计息非到期存款贝塔值在上下震荡中处于40多岁的中上水平，因为银行业在资金成本压力持续存在的情况下继续保持高度竞争。存款贝塔系数、衰减率和贷款提前还款速度将在适当情况下每季度进行审查和调整。由于较慢的提前还款速度、利率下限、低于预测的贷款收益率、新资产收益率与融资成本之间的利差压缩、客户要求协商利率、抵押贷款相关的延期风险等因素，利率上升情景下的指示模型资产敏感性可能低于预期。在利率下降的环境中，随着提前还款速度的提高、客户对现有贷款进行再融资或要求降低利率、估计的存款贝塔不按模型执行，或由于未列出的其他原因，资产敏感性对保证金的影响可能比目前建模的更大。

除了前述的平行利率冲击盈利敏感性模拟模型外，ALCO还审查了一个“动态”预测情景，以预测韦斯银行在滚动的两年时间段内“最有可能”的净利息收入。这一预测至少每季度更新一次，将修正和更新的假设纳入模型，用于估算贷款和存款增长、预期资产负债表重新混合策略、各种指数和收益率曲线的预测利率变化、各种产品的竞争性市场利差以及其他未列出的假设。这种建模与典型的平行利率冲击情景在方向上是一致的，它有助于预测预测结果的变化和管理层计划的潜在调整，以帮助实现收益目标。

韦斯银行还会定期测量EVE，EVE被定义为各种费率情景下有形股权的市场价值。通常，EVE的变化与各类资产负债的变化、收益率曲线的变化，以及贷款提前还款速度和存款衰减率的变化有关。下表列出了截至2026年3月31日和2025年12月31日的这些结果以及韦斯银行的政策限额。自2025年底以来，EVE敏感性的变化与市场利率的变化及其对盈利资产和成本负债的公允价值的影响有关。


立即更改	百分比变化
利率	一年以上基数权益经济价值		ALCO
（基点）	2026年3月31日	2025年12月31日	指引
+300	(3.0%)	(1.7%)	(30.0%)
+200	(1.5%)	(0.6%)	(20.0%)
+100	(0.4%)	(0.1%)	(10.0%)
-100	(1.3%)	(0.3%)	(10.0%)
-200	(3.6%)	(2.3%)	(20.0%)
-300	(7.3%)	(6.0%)	(30.0%)

该银行与匹兹堡的FHLB、克利夫兰联邦储备银行和各代理行有显着的额外借贷能力，可能会在必要时利用这些资金来源或利率互换策略来拉长负债、抵消各种资产期限的错配并管理流动性。CDARS®，ICS®和其他互惠的存款网络可能被用于类似的目的，用于某些寻求更高收益工具或将存款水平维持在FDIC保险限额以下的客户，并帮助为资产负债表提供资金。在当前利率环境下协助管理净息差的重要资产负债表策略包括：


•	增加贷款总额，特别是具有可变或可调整特征的商业和房屋净值贷款；
•	调整较长期居民住房抵押贷款生产销售进入二级市场的比例；
•	对计息存款和增长活期存款账户类型进行利率管理，提高这些账户类型相对于存款总额的比例；
•	对某些希望获得定期固定利率贷款等值的商业贷款客户采用背对背贷款互换，银行获得浮动利率；
•	调整FHLB短期到期借款条款，以平衡资产/负债错配；或用过剩流动性还清
•	使用CDARS®，ICS®和其他存款网络管理资金需求和整体负债组合；和
•	调整投资组合的规模、组合或期限，作为流动性和资产负债表管理策略的一部分。

项目4。控制和程序

对披露控制和程序的评估—— 韦斯银行的首席执行官（“CEO”）和首席财务官（“CFO”）得出结论，由于下文所述的公司对财务报告的内部控制存在重大缺陷，韦斯银行的披露控制和程序（定义见经修订的1934年证券交易法规则13a-15（e）和15d-15（e））基于截至本表10-Q所涵盖期间结束时对这些控制和程序的评估，无法有效确保韦斯银行在其根据经修订的1934年《证券交易法》（“交易法”）提交的报告中要求披露的信息在SEC规则和表格规定的时间段内得到记录、处理、汇总和报告，并且此类信息被积累并酌情传达给韦斯银行的管理层，包括其首席执行官和首席财务官，以便及时做出有关所需披露的决定。

对控制权有效性的限制— 韦斯银行的管理层，包括首席执行官和首席财务官，并不期望韦斯银行的披露控制和内部控制能够防止所有错误和欺诈。虽然韦斯银行的披露控制和程序旨在为实现其目标提供合理保证，但没有任何控制系统，无论设计和操作得多么好，都不能绝对保证控制系统的目标得到满足。由于所有控制系统的固有限制，任何对控制的评估都不能绝对保证公司内部的所有控制问题和欺诈事件（如果有的话）都已被发现。这些固有的限制包括以下现实：决策中的判断可能是错误的，并且可能因为简单的错误或错误而发生故障。此外，控制可以通过某些人的个人行为、两个或更多人的勾结或管理层对控制的超越来规避。

财务报告内部控制的重大弱点——正如韦斯银行截至2025年12月31日的财政年度的10-K表格年度报告中所报告的那样，韦斯银行管理层发现，在作为Premier Financial Corp.业务合并的一部分所收购资产的公允价值相关控制措施的设计和运营有效性方面存在重大弱点，包括对支持所收购资产公允价值的假设的审查缺乏精确度和证据。重大缺陷（定义见《交易法》第12b-2条）是指财务报告内部控制方面的缺陷或缺陷的组合，从而存在无法及时防止或发现韦斯银行年度或中期财务报表重大错报的合理可能性。尽管存在重大缺陷，韦斯银行的首席执行官兼首席财务官得出的结论是，韦斯银行截至2025年12月31日的财政年度的10-K表格年度报告中包含的韦斯银行的合并财务报表以及前期财务报表在列报的每个期间都按照美国公认会计原则在所有重大方面进行了公允列报。因此，无需重述任何前期财务报表。

补救计划—为补救上述重大缺陷，在董事会审计委员会的监督下，韦斯银行正在实施以下补救步骤：

•

韦斯银行已聘请独立第三方顾问评估控制设计的合理性，以确保审查的可检查证据是可靠的。

•

韦斯银行已针对材料弱点准备了补救计划，并对流程所有者进行了培训，以改进与评估所收购资产的公允价值相关的审查过程。

韦斯银行认为，实施上述措施将有助于纠正我们已识别的控制缺陷，并加强我们对财务报告的整体内部控制。随着韦斯银行继续评估并努力改进其对财务报告的内部控制，其管理层可能会确定有必要采取额外措施来解决已识别的控制缺陷或修改相关的补救计划。韦斯银行无法向您保证何时可以补救上述重大缺陷，也无法确定是否需要额外的补救行动或任何此类行动的费用。此外，韦斯银行无法向您保证，未来不会出现额外的实质性弱点。

内部控制的变化——除上述重大缺陷和补救措施的实施外，根据1934年《证券交易法》第13a-15条和第15d-15条规则（d）款的要求，在我们截至2026年3月31日的财政季度期间，并没有发生任何对公司财务报告内部控制产生重大影响或合理可能产生重大影响的对公司财务报告内部控制产生重大影响的韦斯银行财务报告内部控制的变化。

第二部分–其他信息

项目1。法律程序

韦斯银行涉及日常业务过程中出现的各类诉讼、索赔、调查和诉讼。虽然任何诉讼都包含不确定性因素，但韦斯银行认为，与此类诉讼或未决或已知受到威胁的索赔相关的重大损失是合理可能的。

项目2。未登记的股权证券销售和收益使用

截至2026年3月31日，韦斯银行共有1次主动股票回购计划。董事会于2022年2月24日批准320万股股份，并规定回购股份用于一般公司用途，其中可能包括用于潜在收购、股东股息再投资和员工福利计划的后续资源。购买的时间、价格和数量由韦斯银行酌情决定，该计划可能随时中止或中止。该计划尚余90.97 16万股可供回购。

第一季度的回购包括用于韦斯银行的401（k）和股息再投资计划的回购，以及促进股票补偿交易的回购。

下表列出了截至2026年3月31日的季度的月度股票购买活动：


期	总数股份已购买 (1)		平均付出的代价每股		总数股份已购买作为的一部分公开宣布计划（2）		最大值数量股票可能还被购买下计划
2025年12月31日余额								911,118

2026年1月1日至2026年1月31日		32,240	$	33.94		—		911,118
2026年2月1日至2026年2月28日		2,774	$	36.58		1,402		909,716
2026年3月1日至2026年3月31日		1,981	$	34.76		—		909,716
合计		36,995	$	34.18		1,402		909,716

(1)

购买的股票总额包括在KSOP中为员工福利和股息再投资计划进行的公开市场购买。

(2)

包括公开市场购买和向员工购买股票，用于支付预扣税，以促进股票补偿交易。

项目5。其他信息

董事及执行人员的证券交易计划

在截至2026年3月31日的三个月内，我们的董事或执行官均未采纳、修改或终止任何规则10b5-1交易安排或任何“非规则10b5-1交易安排，这些条款在S-K条例第408项中定义。”

项目6。展览


10.1		Wesbanco, Inc. 2026年股票激励计划（通过引用注册人于2026年4月16日向美国证券交易委员会提交的8-K表格的附件 10.1并入）。

31.1		根据细则13a-15（e）或细则15d-15（e）对定期报告首席执行官进行认证。

31.2		根据规则13a-15（e）或规则15d-15（e）对定期报告的首席财务官进行认证。

32.1		根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的18 U.S.C.第1350条进行的认证。

101.INS		内联XBRL实例文档（实例文档不会出现在交互式数据文件中，因为它的XBRL标记嵌入到内联XBRL文档中）。

101.SCH		具有嵌入式linkbase文档的内联XBRL分类法扩展架构

104		封面页交互式数据文件（格式为内联XBRL，包含在附件 101中）。

签名

根据1934年《证券交易法》的要求，注册人已正式安排由以下签署人代表其签署本报告并获得正式授权。


	Wesbanco, Inc.

日期：2026年4月30日	/s/杰弗里·H·杰克逊
	杰弗里·H·杰克逊
	总裁兼首席执行官（首席执行官）

日期：2026年4月30日	/s/Daniel K. Weiss, Jr.
	Daniel K. Weiss, Jr.
	高级执行副总裁兼首席财务官
	（首席财务官）