附件 99.1
VV
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投资者关系: Caroline Rodda 212.8 10.34 42 |
媒体关系: Brian Beades 212.8 10.5596 |
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贝莱德公布2022年第一季度稀释后每股收益为9.35美元,经调整后为9.52美元 |
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纽约,2022年4月13日电-贝莱德集团公司(纽约证券交易所代码:BLK)今天公布了截至2022年截至3月31日的三个月,的财务业绩。 |
1140亿美元的季度长期净流入反映了基础广泛的平台的实力,所有产品类型、投资风格和地区的资金流动都为正 860亿美元的季度总净流入也反映了现金管理的季节性流出 强劲的有机增长和11%的技术服务收入推动了收入同比增长7%,但部分被较低的绩效费所抵消 营业收入同比增长14%,其中包括2021年第一季度1.78亿美元基金启动成本的影响 稀释后每股收益同比增长20%(调整后为18%)也反映了本季度较低的有效税率和较低的稀释后股数,但部分被较低的非营业收入所抵消 本季度进行了5亿美元的股票回购,季度现金股利增加18%,达到每股4.88美元 |
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Laurence D. Fink,董事长兼首席执行官: “贝莱德在第一季度产生了1140亿美元的长期资金净流入,所有产品类型、投资风格和地区都出现了正流入,显示了我们资产管理平台的广度。我们的ETF净流入560亿美元,因为客户越来越多地使用它们来有效地配置资本、获取流动性和管理风险。由于生命之路目标日期战略和对替代品的强劲需求,出现了200亿美元的积极净流入。 “阿拉丁全面的价值主张比以往任何时候都更能引起共鸣,并成为我们为客户提供的整个组合解决方案的关键组成部分——技术服务的ACV增长了13%。 “随着客户寻求建立更深入、更全面的关系,贝莱德正日益成为全球首选的合作伙伴。我们在本季度宣布了另一项重要的客户授权,这体现了我们贝莱德的做法——将投资专长、卓越运营和世界一流的技术结合在一起。我为我们面前的机遇感到无比兴奋,并相信贝莱德有能力继续实现持久、差异化的有机增长,并为我们所有的利益相关者创造价值。 “在世界继续面临地缘政治和经济不确定性的情况下,我们多年来为建立贝莱德的全天候平台而进行的投资,使我们能够很好地为客户提供建议,帮助他们追求长期的财务目标。” |
财务结果
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Q1 |
|
|
Q1 |
|
||
(单位:百万,每股数据除外) |
2022 |
|
|
2021 |
|
||
AUM |
$ |
9,569,513 |
|
|
$ |
9,007,411 |
|
百分比变化 |
|
66 |
% |
|
|
|
|
平均AUM |
$ |
9,669,202 |
|
|
$ |
8,782,351 |
|
百分比变化 |
|
10 |
% |
|
|
|
|
净流量共计 |
$ |
86,364 |
|
|
$ |
171,643 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
公认会计原则基础: |
|
|
|
|
|
|
|
收入 |
$ |
4,699 |
|
|
$ |
4,398 |
|
百分比变化 |
|
77 |
% |
|
|
|
|
营业收入 |
$ |
1,764 |
|
|
$ |
1,545 |
|
百分比变化 |
|
14 |
% |
|
|
|
|
营业利润率 |
|
37.5 |
% |
|
|
35.1 |
% |
净收入(1) |
$ |
1,436 |
|
|
$ |
1,199 |
|
百分比变化 |
|
20 |
% |
|
|
|
|
稀释后每股收益 |
$ |
9.35 |
|
|
$ |
7.77 |
|
百分比变化 |
|
20 |
% |
|
|
|
|
加权平均稀释股份 |
|
153.5 |
|
|
|
154.3 |
|
百分比变化 |
|
-- |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
经调整: |
|
|
|
|
|
|
|
营业收入(2) |
$ |
1,822 |
|
|
$ |
1,599 |
|
百分比变化 |
|
14 |
% |
|
|
|
|
营业利润率(2) |
|
44.2 |
% |
|
|
45.8 |
% |
净收入(1)(2) |
$ |
1,462 |
|
|
$ |
1,240 |
|
百分比变化 |
|
18 |
% |
|
|
|
|
稀释每股收益(2) |
$ |
9.52 |
|
|
$ |
8.04 |
|
百分比变化 |
|
18 |
% |
|
|
|
|
( 1 ) |
净收入指归属于贝莱德集团公司的净收入 |
( 2 ) |
请参阅第9至13页的简明合并收益表和补充信息的注释(1)和(2),以获得有关调整后项目和与GAAP的调节的更多信息。从2022年第一季度开始,贝莱德更新了经调整的营业收入、经调整的营业利润率和经调整的贝莱德集团公司应占净收入的定义。这些措施已被重新制定为2021年的措施,以反映纳入这些新的调整。 |
净流量重点
|
|
|
Q1 |
|
||||||
(以10亿计) |
2022 |
LTM(1) |
||||||||
长期净流动: |
$ |
114 |
|
|
$ |
440 |
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
按地区划分: |
||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
美洲 |
$ |
28 |
|
|
$ |
226 |
|
|
|
|
欧洲、中东和非洲 |
|
45 |
|
|
|
125 |
|
|
|
|
APAC |
|
41 |
|
|
|
89 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
按客户类型划分: |
||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
零售: |
$ |
10 |
|
|
$ |
76 |
|
|
|
|
|
我们 |
|
88 |
|
|
|
45 |
|
|
|
|
国际 |
|
22 |
|
|
|
31 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
交易所交易基金: |
$ |
56 |
|
|
$ |
293 |
|
|
|
|
|
核心资产 |
|
33 |
|
|
|
114 |
|
|
|
|
策略性 |
|
15 |
|
|
|
134 |
|
|
|
|
精确度 |
|
88 |
|
|
|
45 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
机构: |
$ |
47 |
|
|
$ |
71 |
|
|
|
|
|
积极的 |
|
16 |
|
|
|
169 |
|
|
|
|
指数 |
|
31 |
|
|
|
( 98 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
现金管理净流量 |
$ |
( 27 |
) |
|
$ |
28 |
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
咨询净流量 |
$ |
-- |
|
|
$ |
( 13 |
) |
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
净流量共计 |
$ |
86 |
|
|
$ |
454 |
|
|
( 1 ) |
金额代表从2021年4月1日至2022年3月31日的过去12个月的净流量。 |
11
经营成果
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2022年第1季度 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2022年第1季度 |
|
|
|
|
基本费用(1) |
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
基本费用(1) |
|
2022年3月31日 |
|
和证券 |
|
|
|||
|
2022年第1季度 |
|
2022年3月31日 |
|
和证券 |
|
AUM |
|
贷款收入 |
|
|
|||||
(单位:百万),(未经审计) |
净流量 |
|
AUM |
|
贷款收入 |
|
占总数的百分比 |
|
占总数的百分比 |
|
|
|||||
按客户类型分列的结果 |
||||||||||||||||
零售 |
$ |
10,164 |
|
$ |
989,123 |
|
$ |
1,224 |
|
|
10 |
% |
|
32 |
% |
|
ETFs |
|
56,207 |
|
|
3,150,496 |
|
|
1,501 |
|
|
33 |
% |
|
39 |
% |
|
机构: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
积极的 |
|
16,398 |
|
|
1,676,167 |
|
|
675 |
|
|
17 |
% |
|
18 |
% |
|
指数 |
|
30,975 |
|
|
3,019,763 |
|
|
263 |
|
|
32 |
% |
|
77 |
% |
|
机构共计 |
|
47,373 |
|
|
4,695,930 |
|
|
938 |
|
|
49 |
% |
|
25 |
% |
|
长期来看 |
|
113,744 |
|
|
8,835,549 |
|
|
3,663 |
|
|
92 |
% |
|
96 |
% |
|
现金管理 |
|
( 27,095 |
) |
|
724,939 |
|
|
170 |
|
|
88 |
% |
|
44 |
% |
|
咨询性 |
|
( 285 |
) |
|
9,025 |
|
|
-- |
|
|
-- |
|
|
-- |
|
|
合计 |
$ |
86,364 |
|
$ |
9,569,513 |
|
$ |
3,833 |
|
|
100 |
% |
|
100 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
按投资风格分列的结果 |
||||||||||||||||
积极的 |
$ |
20,040 |
|
$ |
2,479,139 |
|
$ |
1,851 |
|
|
26 |
% |
|
49 |
% |
|
指数和交易所买卖基金 |
|
93,704 |
|
|
6,356,410 |
|
|
1,812 |
|
|
66 |
% |
|
47 |
% |
|
长期来看 |
|
113,744 |
|
|
8,835,549 |
|
|
3,663 |
|
|
92 |
% |
|
96 |
% |
|
现金管理 |
|
( 27,095 |
) |
|
724,939 |
|
|
170 |
|
|
88 |
% |
|
44 |
% |
|
咨询性 |
|
( 285 |
) |
|
9,025 |
|
|
-- |
|
|
-- |
|
|
-- |
|
|
合计 |
$ |
86,364 |
|
$ |
9,569,513 |
|
$ |
3,833 |
|
|
100 |
% |
|
100 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
按产品类型分列的结果 |
||||||||||||||||
股权 |
$ |
76,024 |
|
$ |
5,119,044 |
|
$ |
1,961 |
|
|
53 |
% |
|
52 |
% |
|
固定收入 |
|
7,522 |
|
|
2,645,871 |
|
|
941 |
|
|
28 |
% |
|
25 |
% |
|
多资产 |
|
17,672 |
|
|
785,181 |
|
|
359 |
|
|
88 |
% |
|
99 |
% |
|
替代品 |
|
12,526 |
|
|
285,453 |
|
|
402 |
|
|
33 |
% |
|
10 |
% |
|
长期来看 |
|
113,744 |
|
|
8,835,549 |
|
|
3,663 |
|
|
92 |
% |
|
96 |
% |
|
现金管理 |
|
( 27,095 |
) |
|
724,939 |
|
|
170 |
|
|
88 |
% |
|
44 |
% |
|
咨询性 |
|
( 285 |
) |
|
9,025 |
|
|
-- |
|
|
-- |
|
|
-- |
|
|
合计 |
$ |
86,364 |
|
$ |
9,569,513 |
|
$ |
3,833 |
|
|
100 |
% |
|
100 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
( 1 ) |
基本费用包括投资咨询和行政管理费用。 |
截至2022年3月31日的投资表现(1)
|
一年期 |
三年期 |
五年期限 |
固定收益: |
|
|
|
主动管理的AUM高于基准或同业中位数 |
|
|
|
应纳税 |
53 % |
86 % |
90 % |
免税的 |
68 % |
60 % |
74 % |
索引AUM在适用容差之内或之上 |
95 % |
97 % |
95 % |
股权: |
|
|
|
主动管理的AUM高于基准或同业中位数 |
|
|
|
基本原理 |
40 % |
81 % |
83 % |
系统的 |
58 % |
66 % |
87 % |
索引AUM在适用容差之内或之上 |
95 % |
98 % |
99 % |
( 1 ) |
过去的表现并不代表将来的结果。所示执行情况资料是根据现有初步数据编制的。有关业绩披露详情,请参阅第15页。 |
电话会议、网播和介绍信息
董事长兼首席执行官Laurence D. Fink、总裁Robert S. Kapito和首席财务官Gary S. Shedlin将于2022年4月13日(星期三)上午8:30(美国东部时间)为投资者和分析师举行电话会议。有兴趣参加电话会议的公众人士,请在上午8:30前从美国拨打电话(800)374-0176,或从美国以外地区拨打电话(706)679-8281,并参考黑石电话会议(ID号码4390466)。还将通过www.blackrock.com的投资者关系部分提供仅限收听的现场网络广播。
电话会议和网络广播将于2022年4月13日(星期三)上午11:30(美国东部时间)和2022年4月27日(星期三)午夜重播。要收听电话会议的重播,美国的来电者应拨打(855)859-2056,美国以外的来电者应拨打(404)537-3406并输入会议ID号码4390466。欲收看网络广播,请访问www.blackrock.com的投资者关系部。
关于贝莱德
贝莱德的目的是帮助越来越多的人获得良好的财务状况。作为投资者的受托人和金融技术的领先供应商,我们帮助数百万人建立储蓄,通过让投资变得更容易和更负担得起,为他们的一生服务。有关贝莱德的更多信息,请访问:www.blackrock.com/corporate | twitter:@ blackrock | LinkedIn:www.linkedin.com/company/blackrock。
22
简明综合收益表和补充信息
(以百万计,股份和每股数据除外),(未经审计)
|
|
|
|
|
|
|
|
三个月 |
|
|
|
|
|
||||||
三个月结束 |
|
|
|
|
|
|
结束了 |
|
|
|
|
|
|||||||
|
3月31日, |
|
|
|
|
|
|
12月31日, |
|
|
|
|
|
||||||
|
2022 |
|
|
2021 |
|
|
变化 |
|
|
2021 |
|
|
变化 |
|
|||||
收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
投资咨询、行政费用和 证券借贷收入: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
投资咨询和行政费 |
$ |
3,695 |
|
|
$ |
3,465 |
|
|
$ |
230 |
|
|
$ |
3,832 |
|
|
$ |
( 137 |
) |
证券借贷收入 |
|
138 |
|
|
|
127 |
|
|
|
11 |
|
|
|
136 |
|
|
|
22 |
|
投资咨询、行政费用和 证券借贷收入 |
|
3,833 |
|
|
|
3,592 |
|
|
|
241 |
|
|
|
3,968 |
|
|
|
( 135 |
) |
投资咨询绩效费 |
|
98 |
|
|
|
129 |
|
|
|
( 31 |
) |
|
|
329 |
|
|
|
( 231 |
) |
技术服务收入 |
|
341 |
|
|
|
306 |
|
|
|
35 |
|
|
|
339 |
|
|
|
22 |
|
分发费 |
|
381 |
|
|
|
340 |
|
|
|
41 |
|
|
|
411 |
|
|
|
( 30 |
) |
咨询和其他收入 |
|
46 |
|
|
|
31 |
|
|
|
15 |
|
|
|
59 |
|
|
|
( 13 |
) |
收入共计 |
|
4,699 |
|
|
|
4,398 |
|
|
|
301 |
|
|
|
5,106 |
|
|
|
( 407 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
费用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
雇员补偿及福利 |
|
1,498 |
|
|
|
1,409 |
|
|
|
89 |
|
|
|
1,559 |
|
|
|
( 61 |
) |
分配和服务费用 |
|
574 |
|
|
|
505 |
|
|
|
69 |
|
|
|
587 |
|
|
|
( 13 |
) |
直接基金费用 |
|
329 |
|
|
|
320 |
|
|
|
99 |
|
|
|
319 |
|
|
|
10 |
|
一般和行政费用 |
|
496 |
|
|
|
585 |
|
|
|
( 89 |
) |
|
|
564 |
|
|
|
( 68 |
) |
无形资产摊销 |
|
38 |
|
|
|
34 |
|
|
|
44 |
|
|
|
38 |
|
|
|
-- |
|
费用共计 |
|
2,935 |
|
|
|
2,853 |
|
|
|
82 |
|
|
|
3,067 |
|
|
|
( 132 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
营业收入 |
|
1,764 |
|
|
|
1,545 |
|
|
|
219 |
|
|
|
2,039 |
|
|
|
( 275 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
营业外收入(支出) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
投资净收益(损失) |
|
( 102 |
) |
|
|
82 |
|
|
|
( 184 |
) |
|
|
75 |
|
|
|
( 177 |
) |
利息和股息收入 |
|
18 |
|
|
|
19 |
|
|
|
( 1 |
) |
|
|
46 |
|
|
|
( 28 |
) |
利息费用 |
|
( 54 |
) |
|
|
( 55 |
) |
|
|
11 |
|
|
|
( 50 |
) |
|
|
( 4 |
) |
非营业收入(支出)共计 |
|
( 138 |
) |
|
|
46 |
|
|
|
( 184 |
) |
|
|
71 |
|
|
|
( 209 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
扣除所得税前的收入 |
|
1,626 |
|
|
|
1,591 |
|
|
|
35 |
|
|
|
2,110 |
|
|
|
( 484 |
) |
所得税费用 |
|
263 |
|
|
|
318 |
|
|
|
( 55 |
) |
|
|
478 |
|
|
|
( 215 |
) |
净收入 |
|
1,363 |
|
|
|
1,273 |
|
|
|
90 |
|
|
|
1,632 |
|
|
|
( 269 |
) |
减: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
归属于非控制的净收入(亏损) 利益集团 |
|
( 73 |
) |
|
|
74 |
|
|
|
( 147 |
) |
|
|
( 11 |
) |
|
|
( 62 |
) |
归属于贝莱德集团公司的净收入 |
$ |
1,436 |
|
|
$ |
1,199 |
|
|
$ |
237 |
|
|
$ |
1,643 |
|
|
$ |
( 207 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
发行在外的加权平均普通股 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
基本 |
|
151,732,845 |
|
|
|
152,567,453 |
|
|
|
( 834,608 |
) |
|
|
151,822,226 |
|
|
|
( 89,381 |
) |
摊薄 |
|
153,530,395 |
|
|
|
154,301,812 |
|
|
|
( 771,417 |
) |
|
|
154,564,198 |
|
|
|
( 1,033,803 |
) |
归属于贝莱德集团公司的每股收益 普通股股东 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
基本 |
$ |
9.46 |
|
|
$ |
7.86 |
|
|
$ |
1.60 |
|
|
$ |
10.82 |
|
|
$ |
( 1.36 |
) |
摊薄 |
$ |
9.35 |
|
|
$ |
7.77 |
|
|
$ |
1.58 |
|
|
$ |
10.63 |
|
|
$ |
( 1.28 |
) |
每股宣布和支付的现金股利 |
$ |
4.88 |
|
|
$ |
4.13 |
|
|
$ |
0.75 |
|
|
$ |
4.13 |
|
|
$ |
0.75 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
补充资料: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
AUM(期末) |
$ |
9,569,513 |
|
|
$ |
9,007,411 |
|
|
$ |
562,102 |
|
|
$ |
10,010,143 |
|
|
$ |
( 440,630 |
) |
已发行股份(期末) |
|
151,725,643 |
|
|
|
152,635,930 |
|
|
|
( 910,287 |
) |
|
|
151,684,491 |
|
|
|
41,152 |
|
公认会计原则: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
营业利润率 |
|
37.5 |
% |
|
|
35.1 |
% |
|
|
240 |
边界点 |
|
|
39.9 |
% |
|
|
( 240 |
(基点) |
实际税率 |
|
15.5 |
% |
|
|
20.9 |
% |
|
|
( 540 |
(基点) |
|
|
22.6 |
% |
|
|
( 710 |
(基点) |
经调整: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
营业收入(1) |
$ |
1,822 |
|
|
$ |
1,599 |
|
|
$ |
223 |
|
|
$ |
2,107 |
|
|
$ |
( 285 |
) |
营业利润率(1) |
|
44.2 |
% |
|
|
45.8 |
% |
|
|
( 160 |
(基点) |
|
|
46.6 |
% |
|
|
( 240 |
(基点) |
营业外收入(费用)减去净收入 可归因于非控制性权益的(损失) |
$ |
( 65 |
) |
|
$ |
( 28 |
) |
|
$ |
( 37 |
) |
|
$ |
82 |
|
|
$ |
( 147 |
) |
归属于贝莱德集团公司的净收入(2) |
$ |
1,462 |
|
|
$ |
1,240 |
|
|
$ |
222 |
|
|
$ |
1,650 |
|
|
$ |
( 188 |
) |
贝莱德集团公司的稀释后收益 每股普通股股东(2) |
$ |
9.52 |
|
|
$ |
8.04 |
|
|
$ |
1.48 |
|
|
$ |
10.68 |
|
|
$ |
( 1.16 |
) |
实际税率 |
|
16.8 |
% |
|
|
20.9 |
% |
|
|
( 410 |
(基点) |
|
|
24.6 |
% |
|
|
( 780 |
(基点) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
请参阅第9至13页的GAAP和注释(1)和(2)的收入简明综合报表和补充信息的调整项目的更多信息。从2022年第一季度开始,贝莱德更新了经调整的营业收入、经调整的营业利润率和经调整的贝莱德集团公司应占净收入的定义。这些措施已被重新制定为2021年的措施,以反映这些新的调整。
33
管理下的资产
(单位:百万),(未经审计)
按客户类型和产品类型分列的本季度构成部分变化 |
|
||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
净额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
12月31日, |
|
|
流入资金 |
|
|
市场 |
|
|
|
|
|
|
3月31日, |
|
|
|
|
|
||||
|
2021 |
|
|
(资金外流) |
|
|
变化 |
|
|
外汇影响(1) |
|
|
2022 |
|
|
平均AUM(2) |
|
||||||
零售: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股权 |
$ |
471,937 |
|
|
$ |
6,202 |
|
|
$ |
( 29,379 |
) |
|
$ |
( 2,717 |
) |
|
$ |
446,043 |
|
|
$ |
448,767 |
|
固定收入 |
|
365,306 |
|
|
|
( 1,896 |
) |
|
|
( 18,752 |
) |
|
|
( 946 |
) |
|
|
343,712 |
|
|
|
353,889 |
|
多资产 |
|
155,461 |
|
|
|
2,978 |
|
|
|
( 8,685 |
) |
|
|
( 274 |
) |
|
|
149,480 |
|
|
|
151,053 |
|
替代品 |
|
47,349 |
|
|
|
2,880 |
|
|
|
( 196 |
) |
|
|
( 145 |
) |
|
|
49,888 |
|
|
|
48,585 |
|
零售小计 |
|
1,040,053 |
|
|
|
10,164 |
|
|
|
( 57,012 |
) |
|
|
( 4,082 |
) |
|
|
989,123 |
|
|
|
1,002,294 |
|
交易所交易基金: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股权 |
|
2,447,248 |
|
|
|
41,170 |
|
|
|
( 135,834 |
) |
|
|
( 2,163 |
) |
|
|
2,350,421 |
|
|
|
2,356,531 |
|
固定收入 |
|
745,373 |
|
|
|
8,150 |
|
|
|
( 39,128 |
) |
|
|
( 1,628 |
) |
|
|
712,767 |
|
|
|
723,773 |
|
多资产 |
|
9,119 |
|
|
|
69 |
|
|
|
( 491 |
) |
|
|
19 |
|
|
|
8,716 |
|
|
|
8,747 |
|
替代品 |
|
65,614 |
|
|
|
6,818 |
|
|
|
6,173 |
|
|
|
( 13 |
) |
|
|
78,592 |
|
|
|
70,614 |
|
ETFs小计 |
|
3,267,354 |
|
|
|
56,207 |
|
|
|
( 169,280 |
) |
|
|
( 3,785 |
) |
|
|
3,150,496 |
|
|
|
3,159,665 |
|
机构: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
活动的: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股权 |
|
199,980 |
|
|
|
1,831 |
|
|
|
( 11,743 |
) |
|
|
( 1,246 |
) |
|
|
188,822 |
|
|
|
191,121 |
|
固定收入 |
|
767,402 |
|
|
|
( 2,893 |
) |
|
|
( 43,230 |
) |
|
|
( 3,054 |
) |
|
|
718,225 |
|
|
|
743,349 |
|
多资产 |
|
642,951 |
|
|
|
14,131 |
|
|
|
( 35,697 |
) |
|
|
( 3,542 |
) |
|
|
617,843 |
|
|
|
625,565 |
|
替代品 |
|
146,384 |
|
|
|
3,329 |
|
|
|
2,091 |
|
|
|
( 527 |
) |
|
|
151,277 |
|
|
|
149,754 |
|
活动小计 |
|
1,756,717 |
|
|
|
16,398 |
|
|
|
( 88,579 |
) |
|
|
( 8,369 |
) |
|
|
1,676,167 |
|
|
|
1,709,789 |
|
索引: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股权 |
|
2,223,195 |
|
|
|
26,821 |
|
|
|
( 101,545 |
) |
|
|
( 14,713 |
) |
|
|
2,133,758 |
|
|
|
2,127,884 |
|
固定收入 |
|
943,960 |
|
|
|
4,161 |
|
|
|
( 57,212 |
) |
|
|
( 19,742 |
) |
|
|
871,167 |
|
|
|
911,671 |
|
多资产 |
|
8,963 |
|
|
|
494 |
|
|
|
( 198 |
) |
|
|
( 117 |
) |
|
|
9,142 |
|
|
|
8,726 |
|
替代品 |
|
5,534 |
|
|
|
( 501 |
) |
|
|
756 |
|
|
|
( 93 |
) |
|
|
5,696 |
|
|
|
5,517 |
|
指数小计 |
|
3,181,652 |
|
|
|
30,975 |
|
|
|
( 158,199 |
) |
|
|
( 34,665 |
) |
|
|
3,019,763 |
|
|
|
3,053,798 |
|
机构小计 |
|
4,938,369 |
|
|
|
47,373 |
|
|
|
( 246,778 |
) |
|
|
( 43,034 |
) |
|
|
4,695,930 |
|
|
|
4,763,587 |
|
长期来看 |
|
9,245,776 |
|
|
|
113,744 |
|
|
|
( 473,070 |
) |
|
|
( 50,901 |
) |
|
|
8,835,549 |
|
|
|
8,925,546 |
|
现金管理 |
|
755,057 |
|
|
|
( 27,095 |
) |
|
|
( 628 |
) |
|
|
( 2,395 |
) |
|
|
724,939 |
|
|
|
734,531 |
|
咨询(3) |
|
9,310 |
|
|
|
( 285 |
) |
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
9,025 |
|
|
|
9,125 |
|
合计 |
$ |
10,010,143 |
|
|
$ |
86,364 |
|
|
$ |
( 473,698 |
) |
|
$ |
( 53,296 |
) |
|
$ |
9,569,513 |
|
|
$ |
9,669,202 |
|
按投资风格和产品类型分列的当季成分变化(长期) |
|
||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
净额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
12月31日, |
|
|
流入资金 |
|
|
市场 |
|
|
|
|
|
|
3月31日, |
|
|
|
|
|
||||
|
2021 |
|
|
(资金外流) |
|
|
变化 |
|
|
外汇影响(1) |
|
|
2022 |
|
|
平均AUM(2) |
|
||||||
活动的: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股权 |
$ |
507,103 |
|
|
$ |
1,999 |
|
|
$ |
( 33,529 |
) |
|
$ |
( 2,724 |
) |
|
$ |
472,849 |
|
|
$ |
479,629 |
|
固定收入 |
|
1,107,085 |
|
|
|
( 5,277 |
) |
|
|
( 60,478 |
) |
|
|
( 3,517 |
) |
|
|
1,037,813 |
|
|
|
1,072,960 |
|
多资产 |
|
798,404 |
|
|
|
17,109 |
|
|
|
( 44,381 |
) |
|
|
( 3,817 |
) |
|
|
767,315 |
|
|
|
776,610 |
|
替代品 |
|
193,733 |
|
|
|
6,209 |
|
|
|
1,892 |
|
|
|
( 672 |
) |
|
|
201,162 |
|
|
|
198,338 |
|
活动小计 |
|
2,606,325 |
|
|
|
20,040 |
|
|
|
( 136,496 |
) |
|
|
( 10,730 |
) |
|
|
2,479,139 |
|
|
|
2,527,537 |
|
指数和交易所买卖基金: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
交易所交易基金: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股权 |
|
2,447,248 |
|
|
|
41,170 |
|
|
|
( 135,834 |
) |
|
|
( 2,163 |
) |
|
|
2,350,421 |
|
|
|
2,356,531 |
|
固定收入 |
|
745,373 |
|
|
|
8,150 |
|
|
|
( 39,128 |
) |
|
|
( 1,628 |
) |
|
|
712,767 |
|
|
|
723,773 |
|
多资产 |
|
9,119 |
|
|
|
69 |
|
|
|
( 491 |
) |
|
|
19 |
|
|
|
8,716 |
|
|
|
8,747 |
|
替代品 |
|
65,614 |
|
|
|
6,818 |
|
|
|
6,173 |
|
|
|
( 13 |
) |
|
|
78,592 |
|
|
|
70,614 |
|
ETFs小计 |
|
3,267,354 |
|
|
|
56,207 |
|
|
|
( 169,280 |
) |
|
|
( 3,785 |
) |
|
|
3,150,496 |
|
|
|
3,159,665 |
|
非ETF指数: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股权 |
|
2,388,009 |
|
|
|
32,855 |
|
|
|
( 109,138 |
) |
|
|
( 15,952 |
) |
|
|
2,295,774 |
|
|
|
2,288,143 |
|
固定收入 |
|
969,583 |
|
|
|
4,649 |
|
|
|
( 58,716 |
) |
|
|
( 20,225 |
) |
|
|
895,291 |
|
|
|
935,949 |
|
多资产 |
|
8,971 |
|
|
|
494 |
|
|
|
( 199 |
) |
|
|
( 116 |
) |
|
|
9,150 |
|
|
|
8,734 |
|
替代品 |
|
5,534 |
|
|
|
( 501 |
) |
|
|
759 |
|
|
|
( 93 |
) |
|
|
5,699 |
|
|
|
5,518 |
|
非ETF指数小计 |
|
3,372,097 |
|
|
|
37,497 |
|
|
|
( 167,294 |
) |
|
|
( 36,386 |
) |
|
|
3,205,914 |
|
|
|
3,238,344 |
|
指数及ETFs小计 |
|
6,639,451 |
|
|
|
93,704 |
|
|
|
( 336,574 |
) |
|
|
( 40,171 |
) |
|
|
6,356,410 |
|
|
|
6,398,009 |
|
长期来看 |
$ |
9,245,776 |
|
|
$ |
113,744 |
|
|
$ |
( 473,070 |
) |
|
$ |
( 50,901 |
) |
|
$ |
8,835,549 |
|
|
$ |
8,925,546 |
|
按产品类型分列的本季度构成部分变化(长期) |
|
||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
净额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
12月31日, |
|
|
流入资金 |
|
|
市场 |
|
|
|
|
|
|
3月31日, |
|
|
|
|
|
||||
|
2021 |
|
|
(资金外流) |
|
|
变化 |
|
|
外汇影响(1) |
|
|
2022 |
|
|
平均AUM(2) |
|
||||||
股权 |
$ |
5,342,360 |
|
|
$ |
76,024 |
|
|
$ |
( 278,501 |
) |
|
$ |
( 20,839 |
) |
|
$ |
5,119,044 |
|
|
$ |
5,124,303 |
|
固定收入 |
|
2,822,041 |
|
|
|
7,522 |
|
|
|
( 158,322 |
) |
|
|
( 25,370 |
) |
|
|
2,645,871 |
|
|
|
2,732,682 |
|
多资产 |
|
816,494 |
|
|
|
17,672 |
|
|
|
( 45,071 |
) |
|
|
( 3,914 |
) |
|
|
785,181 |
|
|
|
794,091 |
|
备选方案: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
非流动性替代品 |
|
102,579 |
|
|
|
3,873 |
|
|
|
3,208 |
|
|
|
( 519 |
) |
|
|
109,141 |
|
|
|
106,925 |
|
液体替代品 |
|
87,348 |
|
|
|
1,908 |
|
|
|
( 1,859 |
) |
|
|
( 71 |
) |
|
|
87,326 |
|
|
|
87,196 |
|
货币和商品(4) |
|
74,954 |
|
|
|
6,745 |
|
|
|
7,475 |
|
|
|
( 188 |
) |
|
|
88,986 |
|
|
|
80,349 |
|
备选办法小计 |
|
264,881 |
|
|
|
12,526 |
|
|
|
8,824 |
|
|
|
( 778 |
) |
|
|
285,453 |
|
|
|
274,470 |
|
长期来看 |
$ |
9,245,776 |
|
|
$ |
113,744 |
|
|
$ |
( 473,070 |
) |
|
$ |
( 50,901 |
) |
|
$ |
8,835,549 |
|
|
$ |
8,925,546 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
( 1 ) |
外汇反映了为报告目的将非美元计价的资产管理规模转换为美元的影响。 |
( 2 ) |
平均资产管理规模按过去四个月的月末即期资产管理规模的平均值计算。 |
( 3 ) |
顾问管理资产管理代表与代表官方机构购买和处置资产和投资组合以及长期投资组合清算任务相关的授权。 |
( 4 ) |
金额包括商品交易所买卖基金。 |
44
管理下的资产
(单位:百万),(未经审计)
按客户类型和产品类型分列的年度构成部分变化 |
|
||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
净额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
3月31日, |
|
|
流入资金 |
|
|
市场 |
|
|
|
|
|
|
3月31日, |
|
|
|
|
|
||||
|
2021 |
|
|
(资金外流) |
|
|
变化 |
|
|
外汇影响(1) |
|
|
2022 |
|
|
平均AUM(2) |
|
||||||
零售: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股权 |
$ |
407,715 |
|
|
$ |
33,928 |
|
|
$ |
10,287 |
|
|
$ |
( 5,887 |
) |
|
$ |
446,043 |
|
|
$ |
446,567 |
|
固定收入 |
|
349,640 |
|
|
|
18,177 |
|
|
|
( 21,686 |
) |
|
|
( 2,419 |
) |
|
|
343,712 |
|
|
|
357,330 |
|
多资产 |
|
139,115 |
|
|
|
11,562 |
|
|
|
( 568 |
) |
|
|
( 629 |
) |
|
|
149,480 |
|
|
|
149,461 |
|
替代品 |
|
37,707 |
|
|
|
12,078 |
|
|
|
409 |
|
|
|
( 306 |
) |
|
|
49,888 |
|
|
|
44,551 |
|
零售小计 |
|
934,177 |
|
|
|
75,745 |
|
|
|
( 11,558 |
) |
|
|
( 9,241 |
) |
|
|
989,123 |
|
|
|
997,909 |
|
交易所交易基金: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股权 |
|
2,077,818 |
|
|
|
197,603 |
|
|
|
83,560 |
|
|
|
( 8,560 |
) |
|
|
2,350,421 |
|
|
|
2,288,811 |
|
固定收入 |
|
667,829 |
|
|
|
85,404 |
|
|
|
( 36,053 |
) |
|
|
( 4,413 |
) |
|
|
712,767 |
|
|
|
710,392 |
|
多资产 |
|
6,958 |
|
|
|
1,769 |
|
|
|
( 13 |
) |
|
|
22 |
|
|
|
8,716 |
|
|
|
8,120 |
|
替代品 |
|
60,919 |
|
|
|
8,477 |
|
|
|
9,228 |
|
|
|
( 32 |
) |
|
|
78,592 |
|
|
|
67,029 |
|
ETFs小计 |
|
2,813,524 |
|
|
|
293,253 |
|
|
|
56,722 |
|
|
|
( 13,003 |
) |
|
|
3,150,496 |
|
|
|
3,074,352 |
|
机构: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
活动的: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股权 |
|
176,081 |
|
|
|
7,468 |
|
|
|
8,021 |
|
|
|
( 2,748 |
) |
|
|
188,822 |
|
|
|
186,121 |
|
固定收入 |
|
692,474 |
|
|
|
59,043 |
|
|
|
( 26,264 |
) |
|
|
( 7,028 |
) |
|
|
718,225 |
|
|
|
726,296 |
|
多资产 |
|
522,220 |
|
|
|
88,628 |
|
|
|
17,578 |
|
|
|
( 10,583 |
) |
|
|
617,843 |
|
|
|
598,147 |
|
替代品 |
|
133,655 |
|
|
|
13,793 |
|
|
|
5,162 |
|
|
|
( 1,333 |
) |
|
|
151,277 |
|
|
|
142,739 |
|
活动小计 |
|
1,524,430 |
|
|
|
168,932 |
|
|
|
4,497 |
|
|
|
( 21,692 |
) |
|
|
1,676,167 |
|
|
|
1,653,303 |
|
索引: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股权 |
|
2,084,167 |
|
|
|
( 111,155 |
) |
|
|
191,838 |
|
|
|
( 31,092 |
) |
|
|
2,133,758 |
|
|
|
2,143,929 |
|
固定收入 |
|
910,517 |
|
|
|
14,396 |
|
|
|
( 16,287 |
) |
|
|
( 37,459 |
) |
|
|
871,167 |
|
|
|
933,864 |
|
多资产 |
|
9,079 |
|
|
|
( 208 |
) |
|
|
511 |
|
|
|
( 240 |
) |
|
|
9,142 |
|
|
|
9,471 |
|
替代品 |
|
5,387 |
|
|
|
( 990 |
) |
|
|
1,45 6 |
|
|
|
( 157 |
) |
|
|
5,696 |
|
|
|
5,625 |
|
指数小计 |
|
3,009,150 |
|
|
|
( 97,957 |
) |
|
|
177,518 |
|
|
|
( 68,948 |
) |
|
|
3,019,763 |
|
|
|
3,092,889 |
|
机构小计 |
|
4,533,580 |
|
|
|
70,975 |
|
|
|
182,015 |
|
|
|
( 90,640 |
) |
|
|
4,695,930 |
|
|
|
4,746,192 |
|
长期来看 |
|
8,281,281 |
|
|
|
439,973 |
|
|
|
227,179 |
|
|
|
( 112,884 |
) |
|
|
8,835,549 |
|
|
|
8,818,453 |
|
现金管理 |
|
703,916 |
|
|
|
27,759 |
|
|
|
( 1,640 |
) |
|
|
( 5,096 |
) |
|
|
724,939 |
|
|
|
728,633 |
|
咨询(3) |
|
22,214 |
|
|
|
( 13,356 |
) |
|
|
160 |
|
|
|
77 |
|
|
|
9,025 |
|
|
|
13,606 |
|
合计 |
$ |
9,007,411 |
|
|
$ |
454,376 |
|
|
$ |
225,699 |
|
|
$ |
( 117,973 |
) |
|
$ |
9,569,513 |
|
|
$ |
9,560,692 |
|
按投资风格和产品类型分列的年度组成部分变化(长期) |
|
||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
净额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
3月31日, |
|
|
流入资金 |
|
|
市场 |
|
|
|
|
|
|
3月31日, |
|
|
|
|
|
||||
|
2021 |
|
|
(资金外流) |
|
|
变化 |
|
|
外汇影响(1) |
|
|
2022 |
|
|
平均AUM(2) |
|
||||||
活动的: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股权 |
$ |
443,780 |
|
|
$ |
29,750 |
|
|
$ |
5,568 |
|
|
$ |
( 6,249 |
) |
|
$ |
472,849 |
|
|
$ |
477,970 |
|
固定收入 |
|
1,021,168 |
|
|
|
72,016 |
|
|
|
( 46,740 |
) |
|
|
( 8,631 |
) |
|
|
1,037,813 |
|
|
|
1,060,789 |
|
多资产 |
|
661,333 |
|
|
|
100,186 |
|
|
|
17,008 |
|
|
|
( 11,212 |
) |
|
|
767,315 |
|
|
|
747,602 |
|
替代品 |
|
171,361 |
|
|
|
25,870 |
|
|
|
5,570 |
|
|
|
( 1,639 |
) |
|
|
201,162 |
|
|
|
187,289 |
|
活动小计 |
|
2,297,642 |
|
|
|
227,822 |
|
|
|
( 18,594 |
) |
|
|
( 27,731 |
) |
|
|
2,479,139 |
|
|
|
2,473,650 |
|
指数和交易所买卖基金: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
交易所交易基金: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股权 |
|
2,077,818 |
|
|
|
197,603 |
|
|
|
83,560 |
|
|
|
( 8,560 |
) |
|
|
2,350,421 |
|
|
|
2,288,811 |
|
固定收入 |
|
667,829 |
|
|
|
85,404 |
|
|
|
( 36,053 |
) |
|
|
( 4,413 |
) |
|
|
712,767 |
|
|
|
710,392 |
|
多资产 |
|
6,958 |
|
|
|
1,769 |
|
|
|
( 13 |
) |
|
|
22 |
|
|
|
8,716 |
|
|
|
8,120 |
|
替代品 |
|
60,919 |
|
|
|
8,477 |
|
|
|
9,228 |
|
|
|
( 32 |
) |
|
|
78,592 |
|
|
|
67,029 |
|
ETFs小计 |
|
2,813,524 |
|
|
|
293,253 |
|
|
|
56,722 |
|
|
|
( 13,003 |
) |
|
|
3,150,496 |
|
|
|
3,074,352 |
|
非ETF指数: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股权 |
|
2,224,183 |
|
|
|
( 99,509 |
) |
|
|
204,578 |
|
|
|
( 33,478 |
) |
|
|
2,295,774 |
|
|
|
2,298,647 |
|
固定收入 |
|
931,463 |
|
|
|
19,600 |
|
|
|
( 17,497 |
) |
|
|
( 38,275 |
) |
|
|
895,291 |
|
|
|
956,701 |
|
多资产 |
|
9,081 |
|
|
|
( 204 |
) |
|
|
513 |
|
|
|
( 240 |
) |
|
|
9,150 |
|
|
|
9,477 |
|
替代品 |
|
5,388 |
|
|
|
( 989 |
) |
|
|
1,457 |
|
|
|
( 157 |
) |
|
|
5,699 |
|
|
|
5,626 |
|
非ETF指数小计 |
|
3,170,115 |
|
|
|
( 81,102 |
) |
|
|
189,051 |
|
|
|
( 72,150 |
) |
|
|
3,205,914 |
|
|
|
3,270,451 |
|
指数及ETFs小计 |
|
5,983,639 |
|
|
|
212,151 |
|
|
|
245,773 |
|
|
|
( 85,153 |
) |
|
|
6,356,410 |
|
|
|
6,344,803 |
|
长期来看 |
$ |
8,281,281 |
|
|
$ |
439,973 |
|
|
$ |
227,179 |
|
|
$ |
( 112,884 |
) |
|
$ |
8,835,549 |
|
|
$ |
8,818,453 |
|
按产品类型分列的年度构成部分变化(长期) |
|
||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
净额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
3月31日, |
|
|
流入资金 |
|
|
市场 |
|
|
|
|
|
|
3月31日, |
|
|
|
|
|
||||
|
2021 |
|
|
(资金外流) |
|
|
变化 |
|
|
外汇影响(1) |
|
|
2022 |
|
|
平均AUM(2) |
|
||||||
股权 |
$ |
4,745,781 |
|
|
$ |
127,844 |
|
|
$ |
293,706 |
|
|
$ |
( 48,287 |
) |
|
$ |
5,119,044 |
|
|
$ |
5,065,428 |
|
固定收入 |
|
2,620,460 |
|
|
|
177,020 |
|
|
|
( 100,290 |
) |
|
|
( 51,319 |
) |
|
|
2,645,871 |
|
|
|
2,727,882 |
|
多资产 |
|
677,372 |
|
|
|
101,751 |
|
|
|
17,508 |
|
|
|
( 11,450 |
) |
|
|
785,181 |
|
|
|
765,199 |
|
备选方案: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
非流动性替代品 |
|
92,207 |
|
|
|
13,769 |
|
|
|
4,356 |
|
|
|
( 1,191 |
) |
|
|
109,141 |
|
|
|
99,781 |
|
液体替代品 |
|
76,266 |
|
|
|
10,880 |
|
|
|
480 |
|
|
|
( 300 |
) |
|
|
87,326 |
|
|
|
83,773 |
|
货币和商品(4) |
|
69,195 |
|
|
|
8,709 |
|
|
|
11,419 |
|
|
|
( 337 |
) |
|
|
88,986 |
|
|
|
76,390 |
|
备选办法小计 |
|
237,668 |
|
|
|
33,358 |
|
|
|
16,255 |
|
|
|
( 1,828 |
) |
|
|
285,453 |
|
|
|
259,944 |
|
长期来看 |
$ |
8,281,281 |
|
|
$ |
439,973 |
|
|
$ |
227,179 |
|
|
$ |
( 112,884 |
) |
|
$ |
8,835,549 |
|
|
$ |
8,818,453 |
|
( 1 ) |
外汇反映了为报告目的将非美元计价的资产管理规模转换为美元的影响。 |
( 2 ) |
平均资产管理规模是指过去十三个月的月末即期资产管理规模的平均值。 |
( 3 ) |
顾问管理资产管理代表与代表官方机构购买和处置资产和投资组合以及长期投资组合清算任务相关的授权。 |
( 4 ) |
金额包括商品交易所买卖基金。 |
55
收入汇总表
|
三个月 |
|
|
|
|
|
|
三个月 |
|
|
|
|
|
||||||
|
结束了 |
|
|
|
|
|
|
结束了 |
|
|
|
|
|
||||||
|
3月31日, |
|
|
|
|
|
|
12月31日, |
|
|
|
|
|
||||||
(单位:百万),(未经审计) |
2022 |
|
|
2021 |
|
|
变化 |
|
|
2021 |
|
|
变化 |
|
|||||
投资咨询、行政费用和 证券借贷收入: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股权: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
积极的 |
$ |
616 |
|
|
$ |
576 |
|
|
$ |
40 |
|
|
$ |
680 |
|
|
$ |
( 64 |
) |
ETFs |
|
1,158 |
|
|
|
1,068 |
|
|
|
90 |
|
|
|
1,222 |
|
|
|
( 64 |
) |
非ETF指数 |
|
187 |
|
|
|
176 |
|
|
|
11 |
|
|
|
190 |
|
|
|
( 3 |
) |
权益小计 |
|
1,961 |
|
|
|
1,820 |
|
|
|
141 |
|
|
|
2,092 |
|
|
|
( 131 |
) |
固定收益: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
积极的 |
|
534 |
|
|
|
525 |
|
|
|
99 |
|
|
|
560 |
|
|
|
( 26 |
) |
ETFs |
|
289 |
|
|
|
295 |
|
|
|
( 6 |
) |
|
|
308 |
|
|
|
( 19 |
) |
非ETF指数 |
|
118 |
|
|
|
113 |
|
|
|
55 |
|
|
|
121 |
|
|
|
( 3 |
) |
固定收入小计 |
|
941 |
|
|
|
933 |
|
|
|
88 |
|
|
|
989 |
|
|
|
( 48 |
) |
多资产 |
|
359 |
|
|
|
328 |
|
|
|
31 |
|
|
|
373 |
|
|
|
( 14 |
) |
备选方案: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
非流动性替代品 |
|
179 |
|
|
|
168 |
|
|
|
11 |
|
|
|
167 |
|
|
|
12 |
|
液体替代品 |
|
167 |
|
|
|
147 |
|
|
|
20 |
|
|
|
169 |
|
|
|
( 2 |
) |
货币和商品 |
|
56 |
|
|
|
53 |
|
|
|
33 |
|
|
|
53 |
|
|
|
33 |
|
备选办法小计 |
|
402 |
|
|
|
368 |
|
|
|
34 |
|
|
|
389 |
|
|
|
13 |
|
长期来看 |
|
3,663 |
|
|
|
3,449 |
|
|
|
214 |
|
|
|
3,843 |
|
|
|
( 180 |
) |
现金管理 |
|
170 |
|
|
|
143 |
|
|
|
27 |
|
|
|
125 |
|
|
|
45 |
|
投资咨询、行政费用共计 和证券借贷收入 |
|
3,833 |
|
|
|
3,592 |
|
|
|
241 |
|
|
|
3,968 |
|
|
|
( 135 |
) |
投资咨询绩效费: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股权 |
|
12 |
|
|
|
26 |
|
|
|
( 14 |
) |
|
|
83 |
|
|
|
( 71 |
) |
固定收入 |
|
99 |
|
|
|
14 |
|
|
|
( 5 |
) |
|
|
17 |
|
|
|
( 8 |
) |
多资产 |
|
55 |
|
|
|
88 |
|
|
|
( 3 |
) |
|
|
15 |
|
|
|
( 10 |
) |
备选方案: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
非流动性替代品 |
|
37 |
|
|
|
77 |
|
|
|
30 |
|
|
|
61 |
|
|
|
( 24 |
) |
液体替代品 |
|
35 |
|
|
|
74 |
|
|
|
( 39 |
) |
|
|
153 |
|
|
|
( 118 |
) |
备选办法小计 |
|
72 |
|
|
|
81 |
|
|
|
( 9 |
) |
|
|
214 |
|
|
|
( 142 |
) |
考绩费共计 |
|
98 |
|
|
|
129 |
|
|
|
( 31 |
) |
|
|
329 |
|
|
|
( 231 |
) |
技术服务收入 |
|
341 |
|
|
|
306 |
|
|
|
35 |
|
|
|
339 |
|
|
|
22 |
|
分发费: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
追溯权 |
|
279 |
|
|
|
238 |
|
|
|
41 |
|
|
|
302 |
|
|
|
( 23 |
) |
12B-1费用(美国共同基金分配费) |
|
88 |
|
|
|
85 |
|
|
|
33 |
|
|
|
95 |
|
|
|
( 7 |
) |
其他 |
|
14 |
|
|
|
17 |
|
|
|
( 3 |
) |
|
|
14 |
|
|
|
-- |
|
分发费共计 |
|
381 |
|
|
|
340 |
|
|
|
41 |
|
|
|
411 |
|
|
|
( 30 |
) |
咨询和其他收入: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
咨询性 |
|
16 |
|
|
|
15 |
|
|
|
11 |
|
|
|
31 |
|
|
|
( 15 |
) |
其他 |
|
30 |
|
|
|
16 |
|
|
|
14 |
|
|
|
28 |
|
|
|
22 |
|
咨询和其他收入共计 |
|
46 |
|
|
|
31 |
|
|
|
15 |
|
|
|
59 |
|
|
|
( 13 |
) |
收入共计 |
$ |
4,699 |
|
|
$ |
4,398 |
|
|
$ |
301 |
|
|
$ |
5,106 |
|
|
$ |
( 407 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
亮点
• |
投资咨询、行政费用和证券借贷收入比2021年第一季度增加了2.41亿美元,这主要是由有机基本费用增长推动的。证券借贷收入从2021年第一季度的1.27亿美元增加到1.38亿美元,主要反映了较高的利差和较高的借出证券平均余额。 |
投资咨询、管理费和证券借贷收入比2021年第四季度减少了1.35亿美元,主要是由于市场贝塔和外汇变动对平均资产管理规模的负面影响,本季度减少了两天的影响,部分抵消了有机基础费用的增长和较低的收益率相关的费用减免对某些货币市场基金。证券借贷收入从2021年第四季度的1.36亿美元增加到1.38亿美元。
• |
绩效费比2021年第一季度减少了3100万美元,主要反映了流动性替代产品和长单产品的收入减少,部分被非流动性替代产品的收入增加所抵消。 |
绩效费比2021年第四季度减少了2.31亿美元,主要反映了业绩计量期在2021年第四季度结束的基金数量季节性增加。
• |
技术服务收入比2021年第一季度增加了3500万美元,主要反映了阿拉丁的收入增加。技术服务年度合同价值(“ACV”)(1)比2021年第一季度增长了13%。 |
|
( 1 ) |
有关ACV的更多信息,请参阅第11页的简明综合收益表和补充信息的附注(3)。 |
66
业务费用汇总表
|
三个月 |
|
|
|
|
|
|
三个月 |
|
|
|
|
|
||||||
|
结束了 |
|
|
|
|
|
|
结束了 |
|
|
|
|
|
||||||
|
3月31日, |
|
|
|
|
|
|
12月31日, |
|
|
|
|
|
||||||
(单位:百万),(未经审计) |
2022 |
|
|
2021 |
|
|
变化 |
|
|
2021 |
|
|
变化 |
|
|||||
营业费用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
雇员补偿及福利 |
$ |
1,498 |
|
|
$ |
1,409 |
|
|
$ |
89 |
|
|
$ |
1,559 |
|
|
$ |
( 61 |
) |
分配和服务费用: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
追溯权 |
|
279 |
|
|
|
238 |
|
|
|
41 |
|
|
|
302 |
|
|
|
( 23 |
) |
12B-1费用 |
|
86 |
|
|
|
83 |
|
|
|
33 |
|
|
|
93 |
|
|
|
( 7 |
) |
其他 |
|
209 |
|
|
|
184 |
|
|
|
25 |
|
|
|
192 |
|
|
|
17 |
|
分配和服务费用共计 |
|
574 |
|
|
|
505 |
|
|
|
69 |
|
|
|
587 |
|
|
|
( 13 |
) |
直接基金费用 |
|
329 |
|
|
|
320 |
|
|
|
99 |
|
|
|
319 |
|
|
|
10 |
|
一般和行政费用: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
市场推广及推广 |
|
60 |
|
|
|
35 |
|
|
|
25 |
|
|
|
96 |
|
|
|
( 36 |
) |
占用及办公室相关 |
|
99 |
|
|
|
79 |
|
|
|
20 |
|
|
|
114 |
|
|
|
( 15 |
) |
投资组合服务 |
|
69 |
|
|
|
65 |
|
|
|
44 |
|
|
|
68 |
|
|
|
11 |
|
分顾问 |
|
22 |
|
|
|
22 |
|
|
|
-- |
|
|
|
27 |
|
|
|
( 5 |
) |
技术 |
|
145 |
|
|
|
104 |
|
|
|
41 |
|
|
|
135 |
|
|
|
10 |
|
专业服务 |
|
40 |
|
|
|
39 |
|
|
|
11 |
|
|
|
57 |
|
|
|
( 17 |
) |
通讯 |
|
11 |
|
|
|
11 |
|
|
|
-- |
|
|
|
11 |
|
|
|
-- |
|
外汇重新计量 |
|
( 3 |
) |
|
|
44 |
|
|
|
( 7 |
) |
|
|
11 |
|
|
|
( 4 |
) |
或有对价公允价值调整数 |
|
11 |
|
|
|
33 |
|
|
|
( 2 |
) |
|
|
11 |
|
|
|
-- |
|
产品推出成本 |
|
-- |
|
|
|
178 |
|
|
|
( 178 |
) |
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
其他一般和行政事务 |
|
52 |
|
|
|
45 |
|
|
|
77 |
|
|
|
54 |
|
|
|
( 2 |
) |
一般和行政费用共计 |
|
496 |
|
|
|
585 |
|
|
|
( 89 |
) |
|
|
564 |
|
|
|
( 68 |
) |
无形资产摊销 |
|
38 |
|
|
|
34 |
|
|
|
44 |
|
|
|
38 |
|
|
|
-- |
|
业务费用共计 |
$ |
2,935 |
|
|
$ |
2,853 |
|
|
$ |
82 |
|
|
$ |
3,067 |
|
|
$ |
( 132 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
亮点
• |
员工薪酬和福利费用比2021年第一季度增加了8900万美元,反映了基本薪酬的增加,这主要是由于基本工资增加较多,但部分被激励性薪酬减少所抵消,部分原因是某些递延薪酬计划的按市值计算影响较小。 |
员工薪酬和福利费用比2021年第四季度减少了6100万美元,主要是由于激励性薪酬降低,这主要是由于绩效费用降低和某些递延薪酬计划的按市值计价影响降低,但部分被基本薪酬增加和季节性工资税增加所抵消。
• |
总务和管理费用比2021年第一季度减少了8900万美元,主要是由于2021年第一季度产生的1.78亿美元的产品发布成本,部分被较高的技术、营销和推广费用所抵消。这一增长还反映了入住率和办公相关费用的增加,其中包括1200万美元的非现金占用费用,这些费用与位于纽约哈德逊广场50号的公司未来总部的办公空间租赁有关(“租赁成本-哈德逊广场”),预计将于2022年末开始使用(2023年5月开始支付租金)。租赁成本-哈德逊船厂已被排除在我们的“调整后”财务结果。请参阅第9至13页的GAAP和注释(1)和(2)的收入简明综合报表和补充信息的调整项目的更多信息。 |
总务和管理费用比2021年第四季度减少了6800万美元,主要反映了季节性较低的营销和促销费用以及较低的专业服务和入住及办公相关费用,但部分被较高的技术费用所抵消。
77
营业外收入(费用),减去非控制性权益的净收入(亏损)汇总
|
|
三个月 |
|
|
|
|
|
|
三个月 |
|
|
|
|
|
||||||
|
|
结束了 |
|
|
|
|
|
|
结束了 |
|
|
|
|
|
||||||
|
|
3月31日, |
|
|
|
|
|
|
12月31日, |
|
|
|
|
|
||||||
(单位:百万),(未经审计) |
|
2022 |
|
|
2021 |
|
|
变化 |
|
|
2021 |
|
|
变化 |
|
|||||
以公认会计原则为基础的非营业收入(费用) |
|
$ |
( 138 |
) |
|
$ |
46 |
|
|
$ |
( 184 |
) |
|
$ |
71 |
|
|
$ |
( 209 |
) |
减:归因于 非控制性权益(“新华保险”) |
|
|
( 73 |
) |
|
|
74 |
|
|
|
( 147 |
) |
|
|
( 11 |
) |
|
|
( 62 |
) |
营业外收入(支出)(1) |
|
$ |
( 65 |
) |
|
$ |
( 28 |
) |
|
$ |
( 37 |
) |
|
$ |
82 |
|
|
$ |
( 147 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
三个月 |
|
|
|
|
|
|
三个月 |
|
|
|
|
|
||||||
|
|
结束了 |
|
|
|
|
|
|
结束了 |
|
|
|
|
|
||||||
|
|
3月31日, |
|
|
|
|
|
|
12月31日, |
|
|
|
|
|
||||||
(单位:百万),(未经审计) |
|
2022 |
|
|
2021 |
|
|
变化 |
|
|
2021 |
|
|
变化 |
|
|||||
投资净收益(损失)(1) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
私人股本 |
|
$ |
10 |
|
|
$ |
22 |
|
|
$ |
( 12 |
) |
|
$ |
66 |
|
|
$ |
( 56 |
) |
实物资产 |
|
|
13 |
|
|
|
33 |
|
|
|
10 |
|
|
|
10 |
|
|
|
33 |
|
其他替代方案(2) |
|
|
44 |
|
|
|
13 |
|
|
|
( 9 |
) |
|
|
44 |
|
|
|
-- |
|
其他投资(3) |
|
|
( 75 |
) |
|
|
( 3 |
) |
|
|
( 72 |
) |
|
|
( 15 |
) |
|
|
( 60 |
) |
小计 |
|
|
( 48 |
) |
|
|
35 |
|
|
|
( 83 |
) |
|
|
65 |
|
|
|
( 113 |
) |
其他收益(损失) |
|
|
19 |
|
|
|
( 27 |
) |
|
|
46 |
|
|
|
21 |
|
|
|
( 2 |
) |
投资净收益(损失)共计(1) |
|
|
( 29 |
) |
|
|
88 |
|
|
|
( 37 |
) |
|
|
86 |
|
|
|
( 115 |
) |
利息和股息收入 |
|
|
18 |
|
|
|
19 |
|
|
|
( 1 |
) |
|
|
46 |
|
|
|
( 28 |
) |
利息费用 |
|
|
( 54 |
) |
|
|
( 55 |
) |
|
|
11 |
|
|
|
( 50 |
) |
|
|
( 4 |
) |
净利息支出 |
|
|
( 36 |
) |
|
|
( 36 |
) |
|
|
-- |
|
|
|
( 4 |
) |
|
|
( 32 |
) |
营业外收入(支出)(1) |
|
$ |
( 65 |
) |
|
$ |
( 28 |
) |
|
$ |
( 37 |
) |
|
$ |
82 |
|
|
$ |
( 147 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
( 1 ) |
扣除新华保险的净收入(亏损)净额。管理层认为,调整后的非营业收入(费用)是审查贝莱德的非营业业绩的有效指标,这最终会影响贝莱德的账面价值。有关其他调整项目的更多信息,请参阅第9至13页的简明综合收益表和补充信息的附注(1)和(2)。 |
( 2 ) |
数额主要包括与信贷基金、直接对冲基金战略和对冲基金解决方案有关的净收益(损失)。 |
( 3 ) |
这些数额主要包括与未对冲股票、固定收入和多资产投资有关的净收益(损失)。 |
所得税费用
|
三个月 |
|
|
|
|
|
三个月 |
|
|
|
|
|
|||||||
|
结束了 |
|
|
|
|
|
结束了 |
|
|
|
|
|
|||||||
|
3月31日, |
|
|
|
|
|
12月31日, |
|
|
|
|
|
|||||||
(单位:百万),(未经审计) |
2022 |
|
|
2021 |
|
|
变化 |
|
2021 |
|
|
变化 |
|
||||||
所得税费用 |
$ |
263 |
|
|
$ |
318 |
|
|
$ |
( 55 |
) |
|
$ |
478 |
|
|
$ |
( 215 |
) |
实际税率 |
|
15.5 |
% |
|
|
20.9 |
% |
|
|
( 540 |
(基点) |
|
|
22.6 |
% |
|
|
( 710 |
(基点) |
亮点
• |
2022年第一季度的所得税费用包括1.33亿美元的离散税收优惠,这些优惠与第一季度授予的基于股票的薪酬奖励以及某些未决税务问题的解决有关。2021年第一季度的所得税费用包括与股票薪酬奖励相关的3900万美元离散税收优惠。 |
此外,2022年第一季度和2021年第四季度的所得税费用分别包括1800万美元和4500万美元的与重估某些递延所得税负债相关的净非现金税收优惠。
88
调整后的美国公认会计准则营业收入和营业收入与营业利润率的对账 |
|
|||||||||||
|
|
三个月结束 |
|
|||||||||
|
|
3月31日, |
|
|
12月31日, |
|
||||||
(单位:百万),(未经审计) |
|
2022 |
|
|
2021 |
|
|
2021 |
|
|||
以公认会计原则为基础的营业收入 |
|
$ |
1,764 |
|
|
$ |
1,545 |
|
|
$ |
2,039 |
|
非GAAP费用调整项: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
无形资产摊销 |
|
|
38 |
|
|
|
34 |
|
|
|
38 |
|
与购置有关的补偿费用 |
|
|
77 |
|
|
|
17 |
|
|
|
12 |
|
或有对价公允价值调整数 |
|
|
11 |
|
|
|
33 |
|
|
|
11 |
|
租赁成本-哈德逊调车场 |
|
|
12 |
|
|
|
-- |
|
|
|
17 |
|
经调整的营业收入(1) |
|
|
1,822 |
|
|
|
1,599 |
|
|
|
2,107 |
|
产品推出成本和佣金 |
|
|
-- |
|
|
|
185 |
|
|
|
-- |
|
用于衡量营业利润率的营业收入 |
|
$ |
1,822 |
|
|
$ |
1,784 |
|
|
$ |
2,107 |
|
以公认会计原则为基础的收入 |
|
$ |
4,699 |
|
|
$ |
4,398 |
|
|
$ |
5,106 |
|
非公认会计原则调整项: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
分发费 |
|
|
( 381 |
) |
|
|
( 340 |
) |
|
|
( 411 |
) |
投资咨询费 |
|
|
( 193 |
) |
|
|
( 165 |
) |
|
|
( 176 |
) |
用于营业利润率衡量的收入 |
|
$ |
4,125 |
|
|
$ |
3,893 |
|
|
$ |
4,519 |
|
以公认会计原则为基础的营业利润率 |
|
|
37.5 |
% |
|
|
35.1 |
% |
|
|
39.9 |
% |
经调整的营业利润率(1) |
|
|
44.2 |
% |
|
|
45.8 |
% |
|
|
46.6 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
有关作为调整项目的更多信息,请参见第10页的简明综合收益表和补充信息的附注(1)。
经调整的贝莱德应占公认会计原则净收入与贝莱德应占净收入的对账 |
|
|||||||||||
|
|
三个月结束 |
|
|||||||||
|
|
3月31日, |
|
|
12月31日, |
|
||||||
(单位:百万,每股数据除外),(未经审计) |
|
2022 |
|
|
2021 |
|
|
2021 |
|
|||
按公认会计原则计算的归属于贝莱德集团公司的净收入 |
|
$ |
1,436 |
|
|
$ |
1,199 |
|
|
$ |
1,643 |
|
非公认会计原则调整项: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
无形资产,净值摊销,税后净额 |
|
|
29 |
|
|
|
26 |
|
|
|
29 |
|
与收购相关的补偿费用,税后净额 |
|
|
55 |
|
|
|
13 |
|
|
|
99 |
|
或有对价公允价值调整数,税后净额 |
|
|
11 |
|
|
|
22 |
|
|
|
11 |
|
租赁成本-哈德逊调车场,税后净额 |
|
|
99 |
|
|
|
-- |
|
|
|
13 |
|
所得税事项 |
|
|
( 18 |
) |
|
|
-- |
|
|
|
( 45 |
) |
经调整后归属于贝莱德集团公司的净收入(2) |
|
$ |
1,462 |
|
|
$ |
1,240 |
|
|
$ |
1,650 |
|
稀释加权平均已发行普通股 |
|
|
153.5 |
|
|
|
154.3 |
|
|
|
154.6 |
|
按公认会计原则计算的稀释后每股普通股收益 |
|
$ |
9.35 |
|
|
$ |
7.77 |
|
|
$ |
10.63 |
|
经调整的稀释后每股普通股收益(2) |
|
$ |
9.52 |
|
|
$ |
8.04 |
|
|
$ |
10.68 |
|
有关调整后项目的更多信息,请参见第11页的简明综合收益表和补充信息的附注(2)。
99
简明综合收益表及补充资料附注(未经审核)
贝莱德根据美国公认会计原则(“公认会计原则”)报告其财务业绩;但是, 管理层认为,如果投资者有额外的非公认会计准则财务措施,评估公司的持续经营业绩可能会得到加强。管理层审查非GAAP财务指标,以评估正在进行的业务,并认为它们是有益的, 对于管理层和投资者来说, 评估贝莱德一段时间以来的财务业绩。管理层还使用非公认会计准则财务指标作为基准,以比较其与其他公司的业绩,并提高报告期间的可比性。非GAAP衡量标准可能会带来局限性,因为它们不包括贝莱德的所有收入和费用。贝莱德的管理层并不主张投资者将这种非GAAP财务指标与 或者作为替代, 按照公认会计原则编制的财务信息。“非公认会计准则的衡量标准可能无法与其他公司其他类似名称的衡量标准相比较。,
管理层使用GAAP和非GAAP财务指标来评估贝莱德的财务业绩。对GAAP财务指标的调整(“非GAAP调整”)包括管理层认为非经常性或不经常发生的某些项目、最终不会影响贝莱德账面价值的交易或不会影响现金流的某些税收项目。
从2022年第一季度开始,该公司更新了其营业收入(经调整)、营业利润率(经调整)和贝莱德集团公司应占净收入(经调整)的定义,以包括与无形资产摊销、其他收购相关成本、包括非经常性保留相关递延补偿的补偿成本,以及与某些收购相关的或有对价公允价值调整。这些措施已被重新制定为2021年和2020年,以反映这些新的调整。详情见第12页和第13页。
所有期间的计算均来自简明综合收益表,具体如下:
(1)经调整的营业收入和经调整的营业利润率:管理层认为,经调整的营业收入和经调整的营业利润率是反映贝莱德一段时间以来财务业绩的有效指标,因此,可以向投资者提供有用的披露。管理层认为,经调整后的营业利润率反映了公司管理与收入相关的持续成本的长期能力。该公司使用经调整的营业利润率来评估公司的财务业绩,确定公司高级员工的长期和年度薪酬,并评估公司与行业同行的相对业绩。此外,这一指标消除了与在资产管理公司使用的多个分销渠道中分销不同产品结构有关的收入和费用核算所产生的利润率波动。
• |
营业收入, 经调整, 包括非公认会计准则费用调整。从2022年第一季度开始, 公司更新了营业收入的定义, 经调整, 包括与无形资产摊销有关的调整, 与购置有关的其他费用, 包括非经常性保留相关递延补偿的补偿费用, 及或有对价与若干收购有关的公平值调整。管理层认为,在计算营业收入时排除这些费用的影响, 经调整, 提供了公司财务业绩的有用指标, 从而为管理层和投资者提供了有用的信息,同时也提高了与其他公司的可比性。此外, 正如先前在2021年报告的那样, 自2021年8月起,该公司记录了与位于纽约哈德逊广场50号未来总部的办公空间租赁有关的费用(“租赁成本-哈德逊广场”)。虽然该公司预计将在2022年末开始使用新的办公空间(并于2023年5月开始支付现金租赁款项), 该公司被要求在获准进入该大楼开始对其租户进行修缮时记录租赁费用。结果呢, 该公司确认其当前和未来总部的租赁费用,直至其当前总部的租赁于2023年4月到期。管理层认为,去除租赁成本-哈德逊庭院计算营业收入, 经调整, 有助于评估公司的财务业绩,并提高各期间的可比性。在2020年, 5.89亿美元的慈善捐款费用已从营业收入中扣除, 经调整, 由于它的非重复性。, |
• |
用于衡量经调整后营业利润率的营业收入等于经调整后的营业收入,不包括产品推出成本(如封闭式基金推出成本)和相关佣金的影响。管理层认为,排除这些成本和相关佣金是有益的,因为这些成本可能会大幅波动,而与这些成本支出相关的收入直到未来期间才会完全影响贝莱德的业绩。 |
• |
用于计算营业利润率的收入, 经调整, 减少到不包括公司的所有分销费, 在简明综合收益表中作为单独的项目记录, 以及收到的一部分投资咨询费,用于支付分销和服务费用。对于某些产品, 基于不同的安排, 分发费由公司收取,然后通过第三方客户中间人。对于其他产品, 投资顾问费由该公司收取,一部分通过第三方客户中介机构。然而, 在这两种结构中, 第三方客户中介同样拥有与零售客户的关系,并负责分销产品和为客户提供服务。分配和投资咨询费的金额在每个期间波动,主要是基于在该期间的管理资产价值的预定百分比。这些费用也因所售投资产品的类型和销售地点的不同而不同。此外, “该公司可能会免除某些产品的费用,这可能会减少向第三方中间商支付的费用。, |
10
(2)经调整的贝莱德集团公司应占净收入:管理层认为,经调整的贝莱德集团公司应占净收入和经调整的稀释后每股普通股收益是衡量贝莱德盈利能力和财务业绩的有用指标。经调整的归属于贝莱德集团公司的净收入,与根据美国会计准则调整后的归属于贝莱德集团公司的净收入相等,调整了重大非经常性项目、最终不会影响贝莱德账面价值的费用或不会影响现金流的某些税收项目。
请参阅上文附注(1)中关于经调整的营业收入和经调整的营业利润率的信息,以了解与无形资产摊销有关的非GAAP费用调整的最新表述,其他与收购相关的成本,包括非经常性保留相关的递延补偿的补偿成本,与某些收购相关的或有对价公允价值调整,以及先前报告的租赁成本-哈德逊庭院和慈善捐款。
每股金额反映的是贝莱德集团公司经稀释加权平均发行在外普通股调整后的净收入。
(3)ACV:管理层认为ACV是审查贝莱德技术服务对其经营业绩的持续贡献的有效指标,并提供了这些信息在不同报告期之间的可比性,同时也为双方管理层提供了有用的补充指标贝莱德技术服务收入随着时间的推移而增长的投资者,因为它与技术服务的净新业务有关。ACV代表客户合同下的经常性订阅费的前瞻性、年度化估计价值,假设所有需要续签的客户合同都已续签,除非我们收到终止通知,即使该通知可能要到以后才会生效。当我们执行客户合同时,ACV还包括现有和新客户的新销售额的年度估计值,即使经常性费用可能要到以后才会生效,并且不包括非经常性费用,如实施和咨询费。
11
将2021年重新计算为调整后的营业收入、营业利润率、归属于贝莱德集团公司的净收入及每股盈利
调整后的2021年美国GAAP 营业收入和营业收入与营业利润率的对账
截至2021年12月31日的年度 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
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|
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||
|
|
|
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|
|
三个月结束 |
|
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年结束 |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
3月31日 |
|
|
6月30日 |
|
|
9月30日 |
|
|
12月31日 |
|
|
12月31日 |
|
|||||||||||||||||||||||||
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|||||
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|||||
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
||||||||||
(单位:百万),(未经审计) |
调整数 |
|
|
报道称 |
|
|
调整数 |
|
|
报道称 |
|
|
调整数 |
|
|
报道称 |
|
|
调整数 |
|
|
报道称 |
|
|
调整数 |
|
|
报道称 |
|
||||||||||
以公认会计原则为基础的营业收入 |
$ |
1,545 |
|
|
$ |
1,545 |
|
|
$ |
1,931 |
|
|
$ |
1,931 |
|
|
$ |
1,935 |
|
|
$ |
1,935 |
|
|
$ |
2,039 |
|
|
$ |
2,039 |
|
|
$ |
7,450 |
|
|
$ |
7,450 |
|
非GAAP费用调整项: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
无形资产摊销 |
34 |
|
|
|
-- |
|
|
37 |
|
|
|
-- |
|
|
38 |
|
|
|
-- |
|
|
38 |
|
|
|
-- |
|
|
|
147 |
|
|
|
-- |
|
||||
与购置有关的补偿费用 |
17 |
|
|
|
-- |
|
|
47 |
|
|
|
-- |
|
|
12 |
|
|
|
-- |
|
|
12 |
|
|
|
-- |
|
|
|
88 |
|
|
|
-- |
|
||||
或有对价公允价值调整数 |
33 |
|
|
|
-- |
|
|
11 |
|
|
|
-- |
|
|
29 |
|
|
|
-- |
|
|
11 |
|
|
|
-- |
|
|
|
34 |
|
|
|
-- |
|
||||
租赁成本-哈德逊调车场 |
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
11 |
|
|
11 |
|
|
17 |
|
|
17 |
|
|
28 |
|
|
28 |
|
||||||
经调整的营业收入(1) |
|
1,599 |
|
|
|
1,545 |
|
|
|
2,016 |
|
|
|
1,931 |
|
|
|
2,025 |
|
|
|
1,946 |
|
|
|
2,107 |
|
|
|
2,056 |
|
|
|
7,747 |
|
|
|
7,478 |
|
产品推出成本和佣金 |
|
185 |
|
|
|
185 |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
99 |
|
|
|
99 |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
284 |
|
|
|
284 |
|
用于衡量营业利润率的营业收入 |
$ |
1,784 |
|
|
$ |
1,730 |
|
|
$ |
2,016 |
|
|
$ |
1,931 |
|
|
$ |
2,124 |
|
|
$ |
2,045 |
|
|
$ |
2,107 |
|
|
$ |
2,056 |
|
|
$ |
8,031 |
|
|
$ |
7,762 |
|
以公认会计原则为基础的收入 |
$ |
4,398 |
|
|
$ |
4,398 |
|
|
$ |
4,820 |
|
|
$ |
4,820 |
|
|
$ |
5,050 |
|
|
$ |
5,050 |
|
|
$ |
5,106 |
|
|
$ |
5,106 |
|
|
$ |
19,374 |
|
|
$ |
19,374 |
|
非公认会计原则调整项: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
分发费 |
|
( 340 |
) |
|
|
( 340 |
) |
|
|
( 369 |
) |
|
|
( 369 |
) |
|
|
( 401 |
) |
|
|
( 401 |
) |
|
|
( 411 |
) |
|
|
( 411 |
) |
|
|
( 1,521 |
) |
|
|
( 1,521 |
) |
投资咨询费 |
|
( 165 |
) |
|
|
( 165 |
) |
|
|
( 154 |
) |
|
|
( 154 |
) |
|
|
( 184 |
) |
|
|
( 184 |
) |
|
|
( 176 |
) |
|
|
( 176 |
) |
|
|
( 679 |
) |
|
|
( 679 |
) |
用于营业利润率衡量的收入 |
$ |
3,893 |
|
|
$ |
3,893 |
|
|
$ |
4,297 |
|
|
$ |
4,297 |
|
|
$ |
4,465 |
|
|
$ |
4,465 |
|
|
$ |
4,519 |
|
|
$ |
4,519 |
|
|
$ |
17,174 |
|
|
$ |
17,174 |
|
以公认会计原则为基础的营业利润率 |
|
35.1 |
% |
|
|
35.1 |
% |
|
|
40.1 |
% |
|
|
40.1 |
% |
|
|
38.3 |
% |
|
|
38.3 |
% |
|
|
39.9 |
% |
|
|
39.9 |
% |
|
|
38.5 |
% |
|
|
38.5 |
% |
经调整的营业利润率(1) |
|
45.8 |
% |
|
|
44.4 |
% |
|
|
46.9 |
% |
|
|
44.9 |
% |
|
|
47.6 |
% |
|
|
45.8 |
% |
|
|
46.6 |
% |
|
|
45.5 |
% |
|
|
46.8 |
% |
|
|
45.2 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
请参阅第10页的注释(1)以获得关于调整项目的更多信息。
贝莱德公司应占的2021年美国公认会计准则净收入和每股收益与贝莱德公司应占净收入和调整后每股收益的对账
截至2021年12月31日的年度 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
三个月结束 |
|
|
年结束 |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
3月31日 |
|
|
6月30日 |
|
|
9月30日 |
|
|
12月31日 |
|
|
12月31日 |
|
|||||||||||||||||||||||||
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|||||
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|||||
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
||||||||||
(单位:百万,每股数据除外),(未经审计) |
调整数 |
|
|
报道称 |
|
|
调整数 |
|
|
报道称 |
|
|
调整数 |
|
|
报道称 |
|
|
调整数 |
|
|
报道称 |
|
|
调整数 |
|
|
报道称 |
|
||||||||||
按公认会计原则计算的归属于贝莱德集团公司的净收入 |
$ |
1,199 |
|
|
$ |
1,199 |
|
|
$ |
1,378 |
|
|
$ |
1,378 |
|
|
$ |
1,681 |
|
|
$ |
1,681 |
|
|
$ |
1,643 |
|
|
$ |
1,643 |
|
|
$ |
5,901 |
|
|
$ |
5,901 |
|
非公认会计原则调整项: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
无形资产,净值摊销,税后净额 |
|
26 |
|
|
|
-- |
|
|
|
28 |
|
|
|
-- |
|
|
|
29 |
|
|
|
-- |
|
|
|
29 |
|
|
|
-- |
|
|
|
112 |
|
|
|
-- |
|
与收购相关的补偿费用,税后净额 |
|
13 |
|
|
|
-- |
|
|
|
36 |
|
|
|
-- |
|
|
|
99 |
|
|
|
-- |
|
|
|
99 |
|
|
|
-- |
|
|
|
67 |
|
|
|
-- |
|
或有对价公允价值调整数,税后净额 |
|
22 |
|
|
|
-- |
|
|
|
11 |
|
|
|
-- |
|
|
|
22 |
|
|
|
-- |
|
|
|
11 |
|
|
|
-- |
|
|
|
26 |
|
|
|
-- |
|
租赁成本-哈德逊调车场,税后净额 |
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
99 |
|
|
|
99 |
|
|
|
13 |
|
|
|
13 |
|
|
|
22 |
|
|
|
22 |
|
所得税事项 |
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
171 |
|
|
|
171 |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
( 45 |
) |
|
|
( 45 |
) |
|
|
126 |
|
|
|
126 |
|
经调整后归属于贝莱德集团公司的净收入(2) |
$ |
1,240 |
|
|
$ |
1,199 |
|
|
$ |
1,614 |
|
|
$ |
1,549 |
|
|
$ |
1,750 |
|
|
$ |
1,690 |
|
|
$ |
1,650 |
|
|
$ |
1,611 |
|
|
$ |
6,254 |
|
|
$ |
6,049 |
|
稀释加权平均已发行普通股 |
|
154.3 |
|
|
|
154.3 |
|
|
|
154.4 |
|
|
|
154.4 |
|
|
|
154.3 |
|
|
|
154.3 |
|
|
|
154.6 |
|
|
|
154.6 |
|
|
|
154.4 |
|
|
|
154.4 |
|
按公认会计原则计算的稀释后每股普通股收益 |
$ |
7.77 |
|
|
$ |
7.77 |
|
|
$ |
8.92 |
|
|
$ |
8.92 |
|
|
$ |
10.89 |
|
|
$ |
10.89 |
|
|
$ |
10.63 |
|
|
$ |
10.63 |
|
|
$ |
38.22 |
|
|
$ |
38.22 |
|
经调整的稀释后每股普通股收益(2) |
$ |
8.04 |
|
|
$ |
7.77 |
|
|
$ |
10.45 |
|
|
$ |
10.03 |
|
|
$ |
11.34 |
|
|
$ |
10.95 |
|
|
$ |
10.68 |
|
|
$ |
10.42 |
|
|
$ |
40.51 |
|
|
$ |
39.18 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
请参阅第11页的注释(2)以获得关于调整项目的更多信息。
12
将2020年重新计算为调整后的营业收入、营业利润率、归属于贝莱德集团公司的净收入及每股盈利
调整后的2020年美国公认会计准则营业收入和营业收入与营业利润率的对账
截至2020年12月31日的年度 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
三个月结束 |
|
|
年结束 |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
3月31日 |
|
|
6月30日 |
|
|
9月30日 |
|
|
12月31日 |
|
|
12月31日 |
|
|||||||||||||||||||||||||
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|||||
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|||||
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
||||||||||
(单位:百万),(未经审计) |
调整数 |
|
|
报道称 |
|
|
调整数 |
|
|
报道称 |
|
|
调整数 |
|
|
报道称 |
|
|
调整数 |
|
|
报道称 |
|
|
调整数 |
|
|
报道称 |
|
||||||||||
以公认会计原则为基础的营业收入 |
$ |
684 |
|
|
$ |
684 |
|
|
$ |
1,406 |
|
|
$ |
1,406 |
|
|
$ |
1,757 |
|
|
$ |
1,757 |
|
|
$ |
1,848 |
|
|
$ |
1,848 |
|
|
$ |
5,695 |
|
|
$ |
5,695 |
|
非GAAP费用调整项: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
无形资产摊销 |
25 |
|
|
|
-- |
|
|
27 |
|
|
|
-- |
|
|
27 |
|
|
|
-- |
|
|
27 |
|
|
|
-- |
|
|
106 |
|
|
|
-- |
|
|||||
与购置有关的补偿费用 |
12 |
|
|
|
-- |
|
|
|
( 3 |
) |
|
|
-- |
|
|
99 |
|
|
|
-- |
|
|
22 |
|
|
|
-- |
|
|
20 |
|
|
|
-- |
|
||||
或有对价公允价值调整数 |
25 |
|
|
|
-- |
|
|
|
( 2 |
) |
|
|
-- |
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
23 |
|
|
|
-- |
|
|||
慈善捐款 |
589 |
|
|
589 |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
589 |
|
|
589 |
|
||||
经调整的营业收入(1) |
|
1,335 |
|
|
|
1,273 |
|
|
|
1,428 |
|
|
|
1,406 |
|
|
|
1,793 |
|
|
|
1,757 |
|
|
|
1,877 |
|
|
|
1,848 |
|
|
|
6,433 |
|
|
|
6,284 |
|
产品推出成本和佣金 |
|
87 |
|
|
|
87 |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
83 |
|
|
|
83 |
|
|
|
22 |
|
|
|
22 |
|
|
|
172 |
|
|
|
172 |
|
用于衡量营业利润率的营业收入 |
$ |
1,422 |
|
|
$ |
1,360 |
|
|
$ |
1,428 |
|
|
$ |
1,406 |
|
|
$ |
1,876 |
|
|
$ |
1,840 |
|
|
$ |
1,879 |
|
|
$ |
1,850 |
|
|
$ |
6,605 |
|
|
$ |
6,456 |
|
以公认会计原则为基础的收入 |
$ |
3,710 |
|
|
$ |
3,710 |
|
|
$ |
3,648 |
|
|
$ |
3,648 |
|
|
$ |
4,369 |
|
|
$ |
4,369 |
|
|
$ |
4,478 |
|
|
$ |
4,478 |
|
|
$ |
16,205 |
|
|
$ |
16,205 |
|
非公认会计原则调整项: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
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|
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|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
分发费 |
|
( 276 |
) |
|
|
( 276 |
) |
|
|
( 253 |
) |
|
|
( 253 |
) |
|
|
( 288 |
) |
|
|
( 288 |
) |
|
|
( 314 |
) |
|
|
( 314 |
) |
|
|
( 1,131 |
) |
|
|
( 1,131 |
) |
投资咨询费 |
|
( 169 |
) |
|
|
( 169 |
) |
|
|
( 176 |
) |
|
|
( 176 |
) |
|
|
( 168 |
) |
|
|
( 168 |
) |
|
|
( 191 |
) |
|
|
( 191 |
) |
|
|
( 704 |
) |
|
|
( 704 |
) |
用于营业利润率衡量的收入 |
$ |
3,265 |
|
|
$ |
3,265 |
|
|
$ |
3,219 |
|
|
$ |
3,219 |
|
|
$ |
3,913 |
|
|
$ |
3,913 |
|
|
$ |
3,973 |
|
|
$ |
3,973 |
|
|
$ |
14,370 |
|
|
$ |
14,370 |
|
以公认会计原则为基础的营业利润率 |
|
18.4 |
% |
|
|
18.4 |
% |
|
|
38.5 |
% |
|
|
38.5 |
% |
|
|
40.2 |
% |
|
|
40.2 |
% |
|
|
41.3 |
% |
|
|
41.3 |
% |
|
|
35.1 |
% |
|
|
35.1 |
% |
经调整的营业利润率(1) |
|
43.6 |
% |
|
|
41.7 |
% |
|
|
44.4 |
% |
|
|
43.7 |
% |
|
|
48.0 |
% |
|
|
47.0 |
% |
|
|
47.3 |
% |
|
|
46.6 |
% |
|
|
46.0 |
% |
|
|
44.9 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
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|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
请参阅第10页的注释(1)以获得关于调整项目的更多信息。
贝莱德公司应占2020年美国公认会计准则净收入和每股收益与贝莱德公司应占净收入和调整后每股收益的对账
截至2020年12月31日的年度 |
|
|
|
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|
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|
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|
|
|
三个月结束 |
|
|
年结束 |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
3月31日 |
|
|
6月30日 |
|
|
9月30日 |
|
|
12月31日 |
|
|
12月31日 |
|
|||||||||||||||||||||||||
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|
重铸 |
|
|
|
|
|
|||||
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|
供更新 |
|
|
|
|
|
|||||
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
|
非GAAP |
|
|
前情提要 |
|
||||||||||
(单位:百万,每股数据除外),(未经审计) |
调整数 |
|
|
报道称 |
|
|
调整数 |
|
|
报道称 |
|
|
调整数 |
|
|
报道称 |
|
|
调整数 |
|
|
报道称 |
|
|
调整数 |
|
|
报道称 |
|
||||||||||
按公认会计原则计算的归属于贝莱德集团公司的净收入 |
$ |
806 |
|
|
$ |
806 |
|
|
$ |
1,214 |
|
|
$ |
1,214 |
|
|
$ |
1,364 |
|
|
$ |
1,364 |
|
|
$ |
1,548 |
|
|
$ |
1,548 |
|
|
$ |
4,932 |
|
|
$ |
4,932 |
|
非公认会计原则调整项: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
无形资产,净值摊销,税后净额 |
|
19 |
|
|
|
-- |
|
|
|
21 |
|
|
|
-- |
|
|
|
21 |
|
|
|
-- |
|
|
|
21 |
|
|
|
-- |
|
|
|
82 |
|
|
|
-- |
|
与收购相关的补偿费用,税后净额 |
|
10 |
|
|
|
-- |
|
|
|
( 2 |
) |
|
|
-- |
|
|
|
77 |
|
|
|
-- |
|
|
|
11 |
|
|
|
-- |
|
|
|
16 |
|
|
|
-- |
|
或有对价公允价值调整数,税后净额 |
|
19 |
|
|
|
-- |
|
|
|
( 2 |
) |
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
17 |
|
|
|
-- |
|
慈善捐款,税后净额 |
|
226 |
|
|
|
226 |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
226 |
|
|
|
226 |
|
所得税事项 |
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
-- |
|
|
|
54 |
|
|
|
54 |
|
|
|
25 |
|
|
|
25 |
|
|
|
79 |
|
|
|
79 |
|
经调整后归属于贝莱德集团公司的净收入(2) |
$ |
1,080 |
|
|
$ |
1,032 |
|
|
$ |
1,231 |
|
|
$ |
1,214 |
|
|
$ |
1,446 |
|
|
$ |
1,418 |
|
|
$ |
1,595 |
|
|
$ |
1,573 |
|
|
$ |
5,352 |
|
|
$ |
5,237 |
|
稀释加权平均已发行普通股 |
|
156.4 |
|
|
|
156.4 |
|
|
|
154.7 |
|
|
|
154.7 |
|
|
|
153.7 |
|
|
|
153.7 |
|
|
|
154.5 |
|
|
|
154.5 |
|
|
|
154.8 |
|
|
|
154.8 |
|
按公认会计原则计算的稀释后每股普通股收益 |
$ |
5.15 |
|
|
$ |
5.15 |
|
|
$ |
7.85 |
|
|
$ |
7.85 |
|
|
$ |
8.87 |
|
|
$ |
8.87 |
|
|
$ |
10.02 |
|
|
$ |
10.02 |
|
|
$ |
31.85 |
|
|
$ |
31.85 |
|
经调整的稀释后每股普通股收益(2) |
$ |
6.90 |
|
|
$ |
6.60 |
|
|
$ |
7.96 |
|
|
$ |
7.85 |
|
|
$ |
9.41 |
|
|
$ |
9.22 |
|
|
$ |
10.32 |
|
|
$ |
10.18 |
|
|
$ |
34.57 |
|
|
$ |
33.82 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
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|
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|
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|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
请参阅第11页的注释(2)以获得关于调整项目的更多信息。
13
前瞻性陈述
本收益新闻稿以及贝莱德可能作出的其他陈述可能包含《私人证券诉讼改革法》意义上的前瞻性陈述,涉及贝莱德未来的财务或业务表现、战略或预期。前瞻性陈述通常通过诸如“趋势”、“潜力”、“机会”、“管道”、“相信”、“舒适”、“预期”、“预期”、“当前”、“意图”、“估计”、“位置”、“假设”、“展望”、“继续”、“保持”、“维持”、“维持”、“寻求”、“实现”和类似的表达方式,或未来或条件动词,如“将”、“将”、“应该”、“可能”、“可能”和类似的表达方式。
贝莱德告诫说,这些前瞻性陈述会受到多种假设、风险和不确定因素的影响,这些假设、风险和不确定因素会随着时间的推移而变化。前瞻性陈述仅说明其发表之日的情况,贝莱德没有义务也没有义务更新前瞻性陈述。实际结果可能与前瞻性陈述中预期的大不相同,未来结果可能与历史表现大不相同。
贝莱德此前已在其证券交易委员会(“SEC”)报告中披露了风险因素。这些风险因素和收益报告中其他地方指出的风险因素, 除其他外, 可能导致实际结果与前瞻性陈述或历史表现大不相同,包括:(1)大流行或健康危机, 包括新冠疫情, 及其对金融机构的持续影响, 全球经济或资本市场, 以及贝莱德的产品, 客户, 供应商和员工, 和贝莱德的经营成果, 其全部范围可能未知;(2)介绍, 撤退, 商业计划和策略的成功和时机选择;(3)政治、 经济或工业条件, 利率环境, 外汇汇率或金融和资本市场, 可能导致对产品或服务的需求或管理资产价值的变化;(4)贝莱德投资产品的相对和绝对投资业绩;(5)贝莱德开发新产品和服务的能力解决客户偏好;(6)竞争加剧的影响;(7)未来收购或剥离的影响;(8)贝莱德成功整合收购业务的能力;(9)法律诉讼的不利解决;(10)任何股票回购的程度和时间;(11)影响, 技术变革的程度和时机以及知识产权的充分性, 数据, 信息和网络安全保护;(12)试图规避贝莱德的运营控制环境或与贝莱德的运营系统有关的潜在人为错误;(13)立法和监管行动以及改革和监管的影响, 与贝莱德有关的政府机构的监督或执法行动;(14)法律和政策的变化以及任何此类变化之前的不确定性;(15)未能有效管理利益冲突;(16)贝莱德声誉受损;(17)地缘政治动荡, 恐怖活动, 民事或国际敌对行动, 包括俄罗斯和乌克兰的军事冲突, 和自然灾害, 可能会对整体经济造成负面影响, 国内和地方金融和资本市场, 特定行业或贝莱德;(18)贝莱德业务面临的气候变化相关风险, 产品, 业务和客户;(19)吸引和留住优秀专业人员的能力;(20)贝莱德经济投资账面价值的波动;(21)税法变化的影响, 包括收入, 工资和交易税, 以及对产品或交易的征税, 可能会影响客户的价值主张, 一般说来, 公司的税务状况;(22)贝莱德在谈判分销安排和维护其产品分销渠道方面的成功;(23)贝莱德的主要第三方供应商未能履行其对公司的义务;(24)运营, 与贝莱德主要技术合作伙伴关系相关的技术和监管风险;(25)对其功能是贝莱德交易所交易基金(“ETF”)平台组成部分的第三方的运营造成的任何干扰;(26)贝莱德不时选择为其产品提供支持的影响以及与证券借贷或其他赔偿义务有关的任何潜在责任;(27)其他金融机构问题的影响或其他金融机构产品的失败或不良表现。,
贝莱德的Form 10-K年度报告,Form 10-Q季度报告以及贝莱德随后向美国证券交易委员会提交的文件,可在美国证券交易委员会网站www.sec.gov和贝莱德网站www.blackrock.com上访问,更详细地讨论这些因素,并确定可能影响前瞻性陈述的其他因素。公司网站上包含的信息不属于本收益发布的一部分。
14
执行情况说明
过去的表现并不代表将来的结果。除特别说明外,所显示的性能信息截至2022年3月31日,并基于当时可获得的初步数据。所显示的业绩数据反映了所有主动和被动管理的股票和固定收益账户的信息,包括美国注册投资公司、欧洲注册的零售基金和可获得业绩数据的独立账户,包括截至2022年2月28日可获得的高净值账户的业绩数据。业绩数据不包括在2022年3月31日前终止的账户和数据尚未核实的账户。如果将这些账目包括在内,所提供的执行情况数据可能与所显示的数据大不相同。
所显示的业绩比较是机构和高净值独立账户的费用总额,以及零售基金的费用净额。指数账户的业绩跟踪以总费用业绩为基础,包括采用指数战略的全球所有机构账户和iShares基金。资产管理规模信息基于截至2022年3月31日所示资产类别中每个账户或基金的可用资产管理规模,未因同一账户或基金的重叠管理而进行调整。基金表现反映股息及分派之再投资。
所显示的业绩来自贝莱德集团公司选择的适用基准或同行中位数信息。同行中位数部分基于理柏公司或晨星公司对每个产品的数据。
15