Robinhood宣布非公开发行20亿美元2029年到期的可转换优先票据机会性融资，所得款项用于增强战略灵活性，以投资于未来增长，所得款项中约有3亿美元将用于回购股票，尽管Robinhood实际回购的A类普通股金额可能多于或少于3亿美元，部分所得款项将用于购买有上限的看涨期权，旨在抵消任何股份稀释，直至至少比2026年6月22日加利福尼亚州 MENLO PARK定价之日Robinhood A类普通股最后报告的销售价格有125%的目标溢价——丨Robinhood Markets，Inc. Robinhood Markets, Inc.（“Robinhood”）（纳斯达克股票代码：HOOD）今天宣布，视市场情况而定，该公司打算根据经修订的1933年《证券法》（“证券法”）第144A条，以私募方式（“发售”）向合理认为是合格机构买家的人提供本金总额为20亿美元的2029年到期可转换优先票据（“票据”）。Robinhood还打算向票据的初始购买者授予购买选择权，以便在自票据首次发行之日起（包括票据首次发行之日）起的13天内结算，最多可额外购买本金总额为2亿美元的票据。这些票据将是Robinhood的高级无担保债务。Robinhood将根据当时适用的转换率，就Robinhood转换义务的剩余部分（如果有的话）超过所转换票据的本金总额，通过支付不超过将被转换票据本金总额的现金以及支付或交付（视情况而定）现金、Robinhood的A类普通股股份或现金与Robinhood的A类普通股股份的组合（视情况而定）来结算转换。票据将于2029年10月1日到期，除非提前转换、赎回或回购。Robinhood不得在2028年7月1日之前赎回票据，除非发生清理赎回（定义见下文）。Robinhood可以选择在2028年7月1日或之后以及紧接2029年10月1日之前的第21个预定交易日之前赎回全部或任何部分票据（受某些限制），如果Robinhood的A类普通股最后报告的销售价格在截止日期的任何连续30个交易日期间（包括该期间的最后一个交易日）内至少20个交易日（无论是否连续）已至少为当时有效的转换价格的120%，包括，Robinhood提供赎回通知的日期的紧接前一个交易日，赎回价格等于将赎回的票据本金的100%，加上截至但不包括赎回日期的应计和未付利息。此外，如果仍未偿还的票据本金总额低于1亿美元且满足某些其他条件（“清理赎回”），票据将可随时赎回。票据的利率、初始兑换率和某些其他条款将在发行定价时确定。Robinhood打算将（i）此次发行所得款项净额中的约3亿美元用于回购其A类普通股，尽管Robinhood实际回购的A类普通股金额可能高于或低于3亿美元，（ii）此次发行所得款项净额的一部分用于支付下文所述的上限认购交易的成本，以及（iii）此次发行所得款项净额的剩余部分（如有）用于一般公司用途，其中可能包括有机增长投资、潜在收购和/或资本支出。如果初始购买者行使购买额外票据的选择权，Robinhood预计将使用出售额外票据的部分净收益进行额外的有上限的看涨交易。此外，在此次发行之后，Robinhood计划根据Robinhood的股票回购计划继续回购其A类普通股的额外股份。上述Robinhood A类普通股的回购可能会增加（或减少任何减少的规模）Robinhood A类普通股或票据的市场价格。在与发行同时进行回购的情况下，
这一活动可能会在票据定价之前、同时或之后不久影响Robinhood A类普通股的市场价格，并可能导致票据的有效转换价格更高。关于票据的定价，Robinhood预计将与票据的一个或多个初始购买者或其各自的关联公司和/或其他金融机构（“期权交易对手”）进行私下协商的上限认购交易。有上限的看涨交易将涵盖Robinhood最初作为发行中出售的票据基础的A类普通股的股份数量，但须进行反稀释调整。预计有上限的看涨交易通常会减少任何票据转换后对Robinhood A类普通股的潜在稀释和/或抵消Robinhood需要支付的超过已转换票据本金的任何现金付款（视情况而定），此类减少和/或抵消受上限限制。Robinhood被告知，按照包括上限看涨交易的可转换票据发行的惯例，在建立其上限看涨交易的初始对冲时，期权交易对手或其各自的关联公司预计将在票据定价的同时或之后不久购买Robinhood的A类普通股股票和/或就Robinhood的A类普通股进行各种衍生交易。这一活动可能会增加（或减少任何减少的规模）当时Robinhood的A类普通股或票据的市场价格。此外，期权交易对手或其各自的关联机构可以通过在票据定价后和票据到期前的二级市场交易中订立或解除与Robinhood的A类普通股和/或购买或出售Robinhood的A类普通股或Robinhood的其他证券相关的各种衍生工具来修改其对冲头寸（并且很可能在与票据转换相关的任何观察期内这样做）或在与任何“根本性变化”（定义见票据契约）相关的任何票据回购之后这样做（x）（y）如果Robinhood选择解除与此类回购有关的部分上限看涨交易，则在任何其他票据回购之后）。这一活动还可能导致或避免Robinhood的A类普通股或票据的市场价格上涨或下跌，这可能会影响票据持有人转换票据的能力，并且，如果活动发生在与票据转换相关的任何观察期内，则可能会影响票据持有人在转换票据时将获得的对价金额和价值。无论是票据还是在票据转换后可能发行的Robinhood A类普通股的股份（如果有的话），都没有或将根据《证券法》、任何其他司法管辖区的证券法或任何州证券法进行登记，除非如此登记，否则不得在未进行登记或未获得《证券法》和适用的州法律的登记要求的适用豁免的情况下在美国发售或出售。根据《证券法》第144A条，票据将仅向合理认为是美国合格机构买家的人发售和出售。本新闻稿仅供参考，并不构成出售票据的要约或购买票据的要约邀请，也不应在此类要约、邀请或出售为非法的任何州或司法管辖区出售票据。无法保证发售将按其建议条款完成或完全完成。联系人投资者关系部ir@robinhood.com Media press@robinhood.com前瞻性陈述本新闻稿包含有关Robinhood及其合并子公司（“我们”、“Robinhood”或“公司”）的前瞻性陈述，包括但不限于有关票据的预期条款、发售和上限认购交易的完成、时间和规模、订立上限认购交易的预期影响、发售所得款项净额的预期用途及其预期影响的陈述。在某些情况下，您可以识别前瞻性陈述，因为它们包含文字
例如“相信”、“可能”、“将”、“应该”、“期望”、“计划”、“预期”、“可能”、“打算”、“目标”、“项目”、“考虑”、“估计”、“预测”、“潜在”或“继续”，或这些词语或其他涉及我们的期望、战略、计划或意图的类似术语或表达的否定。我们的前瞻性陈述受到许多已知和未知风险、不确定性、假设和其他因素的影响，这些因素可能导致我们的实际未来结果、业绩或成就与本新闻稿中明示或暗示的任何未来结果存在重大差异。导致我们前瞻性陈述的不确定性的因素包括，除其他外，与市场状况相关的风险和不确定性，包括市场利率、Robinhood A类普通股的交易价格和波动性以及与此次发行相关的风险，以及Robinhood的业务和运营以及运营结果。因为其中有些风险和不确定性是无法预测或量化的，有些是我们无法控制的，你们不应该依赖我们的前瞻性陈述作为对未来事件的预测。有关可能影响我们业务和财务业绩的潜在风险和不确定性的更多信息，请参见我们截至2026年3月31日的季度的10-Q表格季度报告第二部分第1A项，以及我们向SEC提交的其他文件，所有这些文件均可在SEC网站www.sec.gov上查阅。而且，我们在竞争非常激烈、瞬息万变的环境中运营；新的风险和不确定性可能会不时出现，我们不可能预测所有风险，也不可能识别所有不确定性。我们的前瞻性陈述中反映的事件和情况可能无法实现，实际结果可能与前瞻性陈述中预测的结果存在重大差异。除另有说明外，本新闻稿中的所有前瞻性陈述均在本新闻稿发布之日即2026年6月22日作出，并基于我们目前可获得的信息和估计。尽管我们认为我们前瞻性陈述中反映的预期是合理的，但我们不能保证未来的结果、业绩或成就。除法律要求外，Robinhood不承担更新本新闻稿中任何声明的义务，无论是由于任何新信息、未来事件、变化的情况或其他原因。您应该在阅读这份新闻稿时了解到，我们未来的实际结果、表现、事件和情况可能与我们的预期存在重大差异。