附件 99.1
解释性说明
PAR技术 Corporation（“公司”或“PAR”、“我们”或“我们”）向其当前的8-K表格报告提交此附件 99.1，仅是为了重铸公司最初于2024年2月27日向美国证券交易委员会（“SEC”）提交的截至2023年12月31日止财政年度的10-K表格年度报告（“2023 10-K表格”）中包含的某些财务信息和相关披露。
于2024年6月7日及2024年7月1日，公司分别完成出售PAR Government Systems Corporation（“PGSC”）及Rome Research Corporation（“RRC”）。出售PGSC和RRC包括出售公司政府部门100%的股份。因此，公司确定政府部门在截至2024年6月30日的季度符合终止经营的定义，因此，政府部门的历史业绩已在我们重新编制的所有期间的合并财务报表中反映为终止经营。截至2023年12月31日和2022年12月31日，在我们的合并资产负债表中，与政府部门相关的资产和负债被归类为已终止业务的资产和负债。参见合并财务报表附注“第二部分第8项”之“附注4-终止经营”。财务报表和补充数据”的本附件 99.1以获取更多信息。
美国证券交易委员会的规则要求，当注册人在注册人报告会计变更（例如上述分部变更）、新的注册、代理或信息报表（或修改先前提交的注册、代理或信息报表或预期提交新的注册、代理或信息报表）包括或以引用方式纳入财务报表之日或之后编制新的注册、代理或信息报表时，注册人必须重新编制注册、代理或信息报表中包括、将包括或以引用方式纳入的前期财务报表，以反映这些类型的变更。
因此，提交此附件 99.1纯粹是为了重铸2023年10-K表中包含的财务信息和相关披露，以反映政府部门的出售情况。
正如这份附件 99.1所反映的，2023年度10-K表的以下项目正在重新铸造中：
| • |
第二部分，第7项。管理层对财务状况和经营成果的讨论与分析；以及
|
| • |
第二部分，第8项。财务报表和补充数据。
|
除本附件 99.1中具体规定将政府部门的历史业绩重铸为已终止经营业务外，不对2023年10-K表格进行任何修订或更新，并且本附件 99.1不反映在我们提交2023年10-K表格后发生的事件。本附件 99.1应与2023年10-K表格以及我们随后向SEC提交的文件一起阅读。本附件 99.1不是对2023年10-K表格的修订或重述。
1
前瞻性陈述
本文件包含经修订的1934年《证券交易法》第21E条（“交易法”）、经修订的1933年《证券法》第27A条（“证券法”）和1995年《私人证券诉讼改革法》含义内的“前瞻性陈述”。前瞻性陈述不是历史性的，而是对PAR未来运营、财务状况、财务业绩、业务战略和前景的预测。前瞻性陈述通常由“相信”、“可能”、“继续”、“预期”、“估计”、“未来”、“可能”、“将”、“将”等词语以及类似的表达方式来识别。
前瞻性陈述是基于管理层当前的预期和假设，本质上是不确定的。实际结果和结果可能与前瞻性陈述中明示或暗示的结果和结果存在重大差异，包括与以下相关的陈述和PAR的预期：
| • |
管理层对未来运营的计划、战略和目标，包括PAR的服务和产品供应、其进入市场的战略以及其产品和服务的预期发展、需求、业绩、市场份额或竞争表现；
|
| • |
持续盈利能力；
|
| • |
未来收入、营业利润率、费用、现金流和其他财务指标；
|
| • |
年度经常性收入、活跃网站、订阅服务利润率、净亏损、每股净亏损，以及其他关键业绩指标和非GAAP财务指标；
|
| • |
我们硬件的产品和组件供应的可用性和条款；
|
| • |
收购、资产剥离、资本市场交易的时机和预期收益；
|
| • |
PAR的人力资本战略和参与；
|
| • |
宏观经济趋势或地缘政治事件以及这些趋势和事件对PAR及其业务、财务状况和经营业绩的影响；
|
| • |
索赔、争议或其他诉讼事项；及
|
| • |
基于上述任何一项的假设。
|
可能导致PAR的实际结果与前瞻性陈述中表达或暗示的结果存在重大差异的因素、风险、趋势和不确定性包括：
| • |
PAR成功开发或获取和过渡新产品和服务以及增强现有产品和服务以满足不断变化的客户需求和应对新兴技术趋势的能力，包括我们在产品和服务产品以及我们自己的内部运营中成功使用基于人工智能的技术的能力；
|
| • |
PAR添加和维护活跃站点的能力；
|
| • |
PAR保留和增加集成合作伙伴的能力；
|
| • |
PAR保留和管理供应商、确保替代供应商以及管理库存水平、应对制造中断或物流挑战、运输延误和运输成本的能力；
|
| • |
收购、资产剥离、资本市场交易的效果、成本和时机；
|
| • |
PAR将收购整合到其运营中的能力，以及与整合相关的时机、复杂性和成本，包括收购Studo Holdings，LLC和TASK Group Holdings Limited；
|
| • |
宏观经济趋势，例如波动的利率、通货膨胀的影响，以及消费者信心和可自由支配支出的变化；
|
| • |
地缘政治事件，例如俄乌战争的影响、与中国以及中国与台湾之间的紧张关系、中东地区的敌对行动，包括以色列冲突，以及与美国总统过渡和特朗普政府政策法规相关的不确定性，包括贸易协议或关税的潜在变化；
|
| • |
PAR成功吸引、发展和留住必要的合格员工以发展和扩展业务、执行产品安装和响应客户服务水平需求的能力；
|
| • |
保护PAR的知识产权；
|
| • |
与PAR国际业务相关的风险；
|
| • |
PAR产生足够现金流或根据需要获得额外融资来源以偿还其未偿债务的能力，包括其未偿可转换票据和信贷额度下的欠款；
|
| • |
全球大流行的影响，如新冠疫情，或其他公共卫生危机；
|
| • |
PAR在编制财务报表、制定业务和运营计划以及执行PAR战略时所做的估计和假设的变化；
|
| • |
数据泄露和网络攻击造成的运营中断，包括由于全球人工智能技术的快速发展和采用而导致的风险加剧；
|
| • |
PAR对财务报告保持适当和有效内部控制的能力；
|
| • |
PAR执行其业务、运营计划和战略以及管理其业务连续性风险的能力，包括产品组装和履行的中断或延迟；
|
| • |
未决或潜在调查、索赔和纠纷的潜在影响、责任和费用；和
|
| • |
PAR向SEC提交的报告中“风险因素”和其他部分中确定的其他因素、风险、趋势和不确定性。我们不承担更新或修改任何前瞻性陈述的义务，无论是由于新信息、未来事件或其他原因，除非适用的证券法可能要求。
|
2
第二部分
| 项目7。 |
管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析
|
以下对我们财务状况和经营业绩的讨论和分析应与我们经审计的合并财务报表及其“第二部分，项目8”下的附注一并阅读。财务报表及补充数据」的本附件 99.1。本讨论包含涉及风险和不确定性的前瞻性陈述。由于多种因素，我们的实际结果可能与这些前瞻性陈述所设想的结果存在重大差异，其中包括上文“前瞻性陈述”和“第一部分，项目1a”中讨论的因素。风险因素”在我们截至2024年6月30日的季度的10-Q表格季度报告的风险因素部分以及我们向SEC提交的其他文件中进行了修改、更新或补充的2023年10-K表格中的风险因素部分。
以下部分一般讨论2023年和2022年的同比比较。与2022年和2021年的同比比较相关的讨论包含在我们于2023年3月21日向SEC提交的截至2022年12月31日的财政年度的10-K/A表格年度报告第II部分第7项中的“管理层对财务状况和运营结果的讨论和分析”中。
2023年业绩亮点
| • |
年度经常性收入（“ARR”）增长至1.369亿美元-一种22.8%增加自1.114亿美元截至本年度的报告2022年12月31日.
|
| • |
活跃站点扩展
|
| ◦ |
Operator Solutions活动站点扩展到23.3万-一种19.5%从增加1.95万截至本年度的报告2022年12月31日.
|
| ◦ |
Back Office活跃站点扩大至7.7万个，与截至2022年12月31日止年度报告的7.0万个相比增长10.0%。
|
有关关键业绩指标和非GAAP财务指标的重要信息，包括我们用来评估餐厅/零售部门业绩的ARR、活跃网站和调整后的订阅服务毛利率，请参阅下文“关键业绩指标和非GAAP财务指标”。
3
经营成果
截至年度的经营业绩2023年12月31日,2022，和2021分别如下：
合并结果
|
年终
12月31日，
|
占总收入的百分比
|
增加（减少）
|
||||||||||||||||||||||||||||||
|
以千为单位
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023年对比2022年
|
2022年对比2021年
|
||||||||||||||||||||||||
|
净收入：
|
||||||||||||||||||||||||||||||||
|
硬件
|
$
|
103,391
|
$
|
114,410
|
$
|
105,014
|
37.4
|
%
|
43.6
|
%
|
49.9
|
%
|
(9.6
|
)%
|
8.9
|
%
|
||||||||||||||||
|
订阅服务
|
122,597
|
97,499
|
62,649
|
44.3
|
%
|
37.2
|
%
|
29.8
|
%
|
25.7
|
%
|
55.6
|
%
|
|||||||||||||||||||
|
专业服务
|
50,726
|
50,438
|
42,688
|
18.3
|
%
|
19.2
|
%
|
20.3
|
%
|
0.6
|
%
|
18.2
|
%
|
|||||||||||||||||||
|
总收入，净额
|
$
|
276,714
|
$
|
262,347
|
$
|
210,351
|
100.0
|
%
|
100.0
|
%
|
100.0
|
%
|
5.5
|
%
|
24.7
|
%
|
||||||||||||||||
|
毛利率
|
||||||||||||||||||||||||||||||||
|
硬件
|
23,072
|
22,186
|
24,173
|
8.3
|
%
|
8.5
|
%
|
11.5
|
%
|
4.0
|
%
|
(8.2
|
)%
|
|||||||||||||||||||
|
订阅服务
|
58,862
|
50,075
|
23,998
|
21.3
|
%
|
19.1
|
%
|
11.4
|
%
|
17.5
|
%
|
108.7
|
%
|
|||||||||||||||||||
|
专业服务
|
7,512
|
9,456
|
8,113
|
2.7
|
%
|
3.6
|
%
|
3.9
|
%
|
(20.6
|
)%
|
16.6
|
%
|
|||||||||||||||||||
|
总毛利率
|
89,446
|
81,717
|
56,284
|
32.3
|
%
|
31.1
|
%
|
26.8
|
%
|
9.5
|
%
|
45.2
|
%
|
|||||||||||||||||||
|
营业费用：
|
||||||||||||||||||||||||||||||||
|
销售与市场营销
|
38,513
|
34,900
|
24,166
|
13.9
|
%
|
13.3
|
%
|
11.5
|
%
|
10.4
|
%
|
44.4
|
%
|
|||||||||||||||||||
|
一般和行政
|
72,139
|
69,770
|
63,914
|
26.1
|
%
|
26.6
|
%
|
30.4
|
%
|
3.4
|
%
|
9.2
|
%
|
|||||||||||||||||||
|
研究与开发
|
58,356
|
48,643
|
34,579
|
21.1
|
%
|
18.5
|
%
|
16.4
|
%
|
20.0
|
%
|
40.7
|
%
|
|||||||||||||||||||
|
可辨认无形资产摊销
|
1,858
|
1,863
|
1,825
|
0.7
|
%
|
0.7
|
%
|
0.9
|
%
|
(0.3
|
)%
|
2.1
|
%
|
|||||||||||||||||||
|
或有对价负债调整
|
(9,200
|
)
|
(4,400
|
)
|
—
|
(3.3
|
)%
|
(1.7
|
)%
|
—
|
%
|
109.1
|
%
|
不适用
|
||||||||||||||||||
|
保险收益收益
|
(500
|
)
|
—
|
(4,400
|
)
|
(0.2
|
)%
|
—
|
%
|
(2.1
|
)%
|
不适用
|
(100.0
|
)%
|
||||||||||||||||||
|
总营业费用
|
161,166
|
150,776
|
120,084
|
58.2
|
%
|
57.5
|
%
|
57.1
|
%
|
6.9
|
%
|
25.6
|
%
|
|||||||||||||||||||
|
经营亏损
|
(71,720
|
)
|
(69,059
|
)
|
(63,800
|
)
|
(25.9
|
)%
|
(26.3
|
)%
|
(30.3
|
)%
|
3.9
|
%
|
8.2
|
%
|
||||||||||||||||
|
其他费用，净额
|
(485
|
)
|
(1,068
|
)
|
(1,046
|
)
|
(0.2
|
)%
|
(0.4
|
)%
|
(0.5
|
)%
|
(54.6
|
)%
|
2.1
|
%
|
||||||||||||||||
|
债务清偿损失
|
(635
|
)
|
—
|
(11,916
|
)
|
(0.2
|
)%
|
—
|
%
|
(5.7
|
)%
|
不适用
|
(100.0
|
)%
|
||||||||||||||||||
|
利息支出，净额
|
(6,931
|
)
|
(8,811
|
)
|
(18,147
|
)
|
(2.5
|
)%
|
(3.4
|
)%
|
(8.6
|
)%
|
(21.3
|
)%
|
(51.4
|
)%
|
||||||||||||||||
|
所得税受益前（拨备）持续经营亏损
|
(79,771
|
)
|
(78,938
|
)
|
(94,909
|
)
|
(28.8
|
)%
|
(30.1
|
)%
|
(45.1
|
)%
|
1.1
|
%
|
(16.8
|
)%
|
||||||||||||||||
|
所得税（拨备）利益
|
(1,848
|
)
|
(1,134
|
)
|
9,509
|
(0.7
|
)%
|
(0.4
|
)%
|
4.5
|
%
|
63.0
|
%
|
(111.9
|
)%
|
|||||||||||||||||
|
持续经营净亏损
|
$
|
(81,619
|
)
|
$
|
(80,072
|
)
|
$
|
(85,400
|
)
|
(29.5
|
)%
|
(30.5
|
)%
|
(40.6
|
)%
|
1.9
|
%
|
(6.2
|
)%
|
|||||||||||||
|
终止经营业务净收入
|
11,867
|
10,753
|
9,601
|
4.3
|
%
|
4.1
|
%
|
4.6
|
%
|
10.4
|
%
|
12.0
|
%
|
|||||||||||||||||||
|
净亏损
|
$
|
(69,752
|
)
|
$
|
(69,319
|
)
|
$
|
(75,799
|
)
|
(25.2
|
)%
|
(26.4
|
)%
|
(36.0
|
)%
|
0.6
|
%
|
(8.5
|
)%
|
|||||||||||||
从2023表格10-K开始，我们追溯将“销售、一般和行政”财务报表项目（“FSLI”）拆分为“销售和营销”和“一般和行政”两个FSL。请参阅“项目8”中的“附注1 ——重要会计政策摘要”。财务报表和补充数据”以获取更多信息。
4
收入，净额
|
年终
12月31日，
|
百分比
总收入
|
增加（减少）
|
||||||||||||||||||||||||||||||
|
以千为单位
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023年对比
2022
|
2022年对比
2021
|
||||||||||||||||||||||||
|
收入，净额：
|
||||||||||||||||||||||||||||||||
|
硬件
|
$
|
103,391
|
$
|
114,410
|
$
|
105,014
|
37.4
|
%
|
43.6
|
%
|
49.9
|
%
|
(9.6
|
)%
|
8.9
|
%
|
||||||||||||||||
|
订阅服务
|
122,597
|
97,499
|
62,649
|
44.3
|
%
|
37.2
|
%
|
29.8
|
%
|
25.7
|
%
|
55.6
|
%
|
|||||||||||||||||||
|
专业服务
|
50,726
|
50,438
|
42,688
|
18.3
|
%
|
19.2
|
%
|
20.3
|
%
|
0.6
|
%
|
18.2
|
%
|
|||||||||||||||||||
|
总收入，净额
|
$
|
276,714
|
$
|
262,347
|
$
|
210,351
|
100.0
|
%
|
100.0
|
%
|
100.0
|
%
|
5.5
|
%
|
24.7
|
%
|
||||||||||||||||
截至本年度2023年12月31日与年底相比2022年12月31日
总收入2.767亿美元截至本年度2023年12月31日,增加的1440万美元或5.5%与2.623亿美元截至本年度2022年12月31日.
硬件收入1.034亿美元截至本年度2023年12月31日,减少的1100万美元或9.6%与1.144亿美元截至本年度2022年12月31日.减少的主要原因是终端硬件收入减少670万美元，厨房显示系统收入减少530万美元，两者都主要是由于销售量减少。
订阅服务收入1.226亿美元截至本年度2023年12月31日,增加的2510万美元或25.7%与9750万美元截至本年度2022年12月31日.这一增长主要是由于我们的运营商解决方案服务的订阅服务收入增加了1350万美元，其中活跃站点增加了19.5%，每个站点的平均收入增加了14.5%。剩余增长主要是由于我们的Guest Engagement服务的订阅服务收入增加了1000万美元，这是由于1.3%活跃站点的增加和a6.7%每个站点的平均收入增加。
专业服务收入5070万美元截至本年度2023年12月31日，与之相比保持相对不变5040万美元截至本年度2022年12月31日.
5
毛利率
|
年终
12月31日，
|
毛利率百分比
|
增加（减少）
|
||||||||||||||||||||||||||||||
|
以千为单位
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023年对比
2022
|
2022年对比
2021
|
||||||||||||||||||||||||
|
毛利率
|
||||||||||||||||||||||||||||||||
|
硬件
|
$
|
23,072
|
$
|
22,186
|
$
|
24,173
|
22.3
|
%
|
19.4
|
%
|
23.0
|
%
|
4.0
|
%
|
(8.2
|
)%
|
||||||||||||||||
|
订阅服务
|
58,862
|
50,075
|
23,998
|
48.0
|
%
|
51.4
|
%
|
38.3
|
%
|
17.5
|
%
|
108.7
|
%
|
|||||||||||||||||||
|
专业服务
|
7,512
|
9,456
|
8,113
|
14.8
|
%
|
18.7
|
%
|
19.0
|
%
|
(20.6
|
)%
|
16.6
|
%
|
|||||||||||||||||||
|
总毛利率
|
$
|
89,446
|
$
|
81,717
|
$
|
56,284
|
32.3
|
%
|
31.1
|
%
|
26.8
|
%
|
9.5
|
%
|
45.2
|
%
|
||||||||||||||||
截至本年度2023年12月31日与年底相比2022年12月31日
截至年底总毛利率占总收入百分比2023年12月31日,增加到 32.3%与31.1%截至本年度2022年12月31日.
截至本年度硬件利润率占硬件收入的百分比2023年12月31日,增加到 22.3%与19.4%截至本年度2022年12月31日.利润率的增长主要是由于改善了库存管理，从而降低了截至2023年12月31日止年度的过剩和过时库存费用。
截至本年度订阅服务利润率占订阅服务收入的百分比2023年12月31日,下降至 48.0%与51.4%截至本年度2022年12月31日.下降的主要原因是吸收了MENU和PAR支付服务的初步增长，这两种服务都是早期产品。截至本年度之订阅服务差幅2023年12月31日，其中包括已获得和内部开发技术的摊销2220万美元，而截至本年度已获得和内部开发技术的摊销为2140万美元2022年12月31日.不包括已获得和内部开发的技术的摊销，调整后的订阅服务毛利率为66.1%与73.3%结束的那些年2023年12月31日和2022年（有关调整后订阅服务毛利率的重要信息，请参阅下文“非GAAP财务指标”，这是一种非GAAP财务指标）。
截至本年度专业服务利润率占专业服务收入的百分比2023年12月31日,下降至 14.8%与18.7%截至本年度2022年12月31日.减少的主要原因是实施服务和硬件服务维修的利润率下降，但部分被我们安装服务的利润率增加所抵消。
销售和营销费用（“S & M”）
|
年终
12月31日，
|
占总数的百分比
收入
|
增加（减少）
|
||||||||||||||||||||||||||||||
|
以千为单位
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023年对比
2022
|
2022年对比
2021
|
||||||||||||||||||||||||
|
销售与市场营销
|
$
|
38,513
|
$
|
34,900
|
$
|
24,166
|
13.9
|
%
|
13.3
|
%
|
11.5
|
%
|
10.4
|
%
|
44.4
|
%
|
||||||||||||||||
截至本年度2023年12月31日与年底相比2022年12月31日
S & M费用3850万美元截至本年度2023年12月31日,增加的360万美元或10.4%与3490万美元截至本年度2022年12月31日.这一增长主要是由于截至2022年12月31日止年度仅有大约五个月的收购后MENU S & M费用推动MENU的销售和营销工作增加了190万美元。由于我们继续支持业务增长，购买的服务增加以及与额外人员相关的更高补偿成本大大推动了剩余的增长。
6
一般和行政费用（“G & A”）
|
年终
12月31日，
|
占总数的百分比
收入
|
增加（减少）
|
||||||||||||||||||||||||||||||
|
以千为单位
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023年对比
2022
|
2022年对比
2021
|
||||||||||||||||||||||||
|
一般和行政
|
$
|
72,139
|
$
|
69,770
|
$
|
63,914
|
26.1
|
%
|
26.6
|
%
|
30.4
|
%
|
3.4
|
%
|
9.2
|
%
|
||||||||||||||||
截至本年度2023年12月31日与年底相比2022年12月31日
G & A费用7210万美元截至本年度2023年12月31日,增加的240万美元或3.4%与6980万美元截至本年度2022年12月31日.这一增长主要是由于内部技术基础设施成本增加了430万美元，主要是由于我们继续支持业务增长，购买的服务增加，部分被员工福利支出减少130万美元所抵消。
研发费用（“R & D”）
|
年终
12月31日，
|
占总数的百分比
收入
|
增加（减少）
|
||||||||||||||||||||||||||||||
|
以千为单位
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023年对比
2022
|
2022年对比
2021
|
||||||||||||||||||||||||
|
研究与开发
|
$
|
58,356
|
$
|
48,643
|
$
|
34,579
|
21.1
|
%
|
18.5
|
%
|
16.4
|
%
|
20.0
|
%
|
40.7
|
%
|
||||||||||||||||
截至本年度2023年12月31日与年底相比2022年12月31日
研发费用分别5840万美元截至本年度2023年12月31日,增加的970万美元或20.0%与4860万美元截至本年度2022年12月31日.这一增长主要是由于与我们的客户参与产品相关的研发费用增加了940万美元，其中620万美元是由于随着我们继续改进和多样化我们的产品和服务产品，与额外人员相关的更高的薪酬成本。320万美元的剩余增长是由于截至2022年12月31日止年度仅包括约五个月的收购后MENU研发费用。
其他经营费用：无形资产摊销/或有对价/保险收益
|
年终
12月31日，
|
占总数的百分比
收入
|
增加（减少）
|
||||||||||||||||||||||||||||||
|
以千为单位
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023年对比
2022 |
2022年对比
2021
|
||||||||||||||||||||||||
|
可辨认无形资产摊销
|
$
|
1,858
|
$
|
1,863
|
$
|
1,825
|
0.7
|
%
|
0.7
|
%
|
0.9
|
%
|
(0.3
|
)%
|
2.1
|
%
|
||||||||||||||||
|
或有对价负债调整
|
(9,200
|
)
|
(4,400
|
)
|
—
|
(3.3
|
)%
|
(1.7
|
)%
|
—
|
%
|
109.1
|
%
|
不适用
|
||||||||||||||||||
|
保险收益收益
|
$
|
(500
|
)
|
$
|
—
|
$
|
(4,400
|
)
|
(0.2
|
)%
|
—
|
%
|
(2.1
|
)%
|
不适用
|
(100.0
|
)%
|
|||||||||||||||
截至本年度2023年12月31日与年底相比2022年12月31日
可辨认无形资产摊销190万美元截至本年度2023年12月31日，与之相比保持相对不变190万美元截至本年度2022年12月31日.
计入截止年度的营业费用2023年12月31日是一个920万美元将收购MENU Technologies A.G.（“MENU收购”）的某些交易结束后收入重点里程碑的或有对价负债的公允价值降低至440万美元截至本年度的减少2022年12月31日.
7
保险收益收益为0.5百万美元截至本年度2023年12月31日，与我们解决遗留索赔有关。截至本年度并无可比较收益2022年12月31日.
其他费用，净额
|
年终
12月31日，
|
占总数的百分比
收入
|
增加（减少）
|
||||||||||||||||||||||||||||||
|
以千为单位
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023年对比
2022
|
2022年对比
2021
|
||||||||||||||||||||||||
|
其他费用，净额
|
$
|
(485
|
)
|
$
|
(1,068
|
)
|
$
|
(1,046
|
)
|
(0.2
|
)%
|
(0.4
|
)%
|
(0.5
|
)%
|
(54.6
|
)%
|
2.1
|
%
|
|||||||||||||
截至本年度2023年12月31日与年底相比2022年12月31日
其他费用，净额是0.5百万美元截至本年度2023年12月31日,增加的60万美元与110万美元截至本年度2022年12月31日.其他费用，净额实质上包括租金收入、扣除适用费用、外币交易损益和其他营业外收入（费用）。这一变化主要是由销售和使用税费用以及其他杂项费用推动的。
债务清偿损失
|
年终
12月31日，
|
占总数的百分比
收入
|
增加（减少）
|
||||||||||||||||||||||||||||||
|
以千为单位
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023年对比
2022
|
2022年对比
2021
|
||||||||||||||||||||||||
|
债务清偿损失
|
$
|
(635
|
)
|
$
|
—
|
$
|
(11,916
|
)
|
(0.2
|
)%
|
—
|
%
|
(5.7
|
)%
|
不适用
|
(100.0
|
)%
|
|||||||||||||||
截至本年度2023年12月31日与年底相比2022年12月31日
债务清偿损失为60万美元截至本年度2023年12月31日，与2024年到期的4.500%可转换优先票据（“2024年票据”）的诱导转换有关。截至本年度并无可比亏损2022年12月31日.
利息支出，净额
|
年终
12月31日，
|
占总数的百分比
收入
|
增加（减少）
|
||||||||||||||||||||||||||||||
|
以千为单位
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023年对比
2022
|
2022年对比
2021
|
||||||||||||||||||||||||
|
利息支出，净额
|
$
|
(6,931
|
)
|
$
|
(8,811
|
)
|
$
|
(18,147
|
)
|
(2.5
|
)%
|
(3.4
|
)%
|
(8.6
|
)%
|
(21.3
|
)%
|
(51.4
|
)%
|
|||||||||||||
截至本年度2023年12月31日与年底相比2022年12月31日
利息支出，净额690万美元截至本年度2023年12月31日,减少的190万美元或21.3%与880万美元截至本年度2022年12月31日.这一变化主要是由于我们在截至2023年12月31日止年度的短期投资利息收入增加了170万美元。
税收
|
年终
12月31日，
|
占总数的百分比
收入
|
增加（减少）
|
||||||||||||||||||||||||||||||
|
以千为单位
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023年对比
2022
|
2022年对比
2021
|
||||||||||||||||||||||||
|
所得税（拨备）利益
|
$
|
(1,848
|
)
|
$
|
(1,134
|
)
|
$
|
9,509
|
(0.7
|
)%
|
(0.4
|
)%
|
4.5
|
%
|
63.0
|
%
|
(111.9
|
)%
|
||||||||||||||
截至本年度2023年12月31日与年底相比2022年12月31日
的所得税拨备180万美元截至本年度2023年12月31日 主要是由于外国司法管辖区的税收义务。的拨备所得税110万美元截至本年度2022年12月31日 主要是由于外国司法管辖区的税收义务。
8
终止经营业务净收入
|
年终
12月31日，
|
占总数的百分比
收入
|
增加（减少）
|
||||||||||||||||||||||||||||||
|
以千为单位
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023年对比
2022 |
2022年对比
2021 |
||||||||||||||||||||||||
|
终止经营业务净收入
|
$
|
11,867
|
$
|
10,753
|
$
|
9,601
|
4.3
|
%
|
4.1
|
%
|
4.6
|
%
|
10.4
|
%
|
12.0
|
%
|
||||||||||||||||
截至本年度2023年12月31日与年底相比2022年12月31日
终止经营业务的净收入为1190万美元截至本年度2023年12月31日,增加的110万美元或10.4%与1080万美元截至本年度2022年12月31日.该增长主要是由于截至2023年12月31日止年度空军研究实验室反小型无人飞机系统任务订单的收入增加，部分被政府部门内的反小型无人飞机系统合同的合同利润率低于历史合同所抵消。
关键绩效指标和非GAAP财务指标：
我们在业务评估和管理中监控某些关键绩效指标和非GAAP财务指标；本附件 99.1中提供了某些关键绩效指标和非GAAP财务指标，因为我们认为它们有助于对我们的业务绩效进行逐期比较。关键业绩指标和非GAAP财务指标没有反映，应与我们根据GAAP确定的财务业绩独立看待。关键业绩指标和非GAAP财务指标不是对未来或预期结果的预测或指标，投资者不应过分依赖它们。
关键绩效指标
在这份附件 99.1中，公司参考了年度经常性收入或ARR以及活跃站点，这两个都是关键的业绩指标。公司利用ARR和活跃站点作为我们为新老客户提供订阅服务规模的关键绩效指标。
ARR是我们订阅服务的年化收入，其中包括SaaS解决方案的订阅费、相关支持以及支付处理服务的基于交易的费用。我们通过将截至每个月最后一天的所有活跃网站在相应报告期内的每月经常性收入进行年化来计算ARR。ARR是一种运营衡量标准，它不反映我们根据公认会计原则确定的收入，并且ARR应该被独立地看待，而不是与我们根据公认会计原则确定的收入和其他财务信息相结合或替代。此外，ARR不是对未来收入的预测，投资者不应过分依赖ARR作为我们未来或预期结果的指标。
活跃站点代表截至相应报告期最后一天在我们订阅服务上活跃的位置。
我们的关键性能指标ARR和活跃站点是根据我们的三个订阅服务类别进行组织的：Guest Engagement（Punchh和MENU）、Operator Solutions（Brink POS、PAR Pay和PAR Payment Services）以及Back Office（Data Central）。
9
年度经常性收入
|
截至12月31日止年度，
|
增加（减少）
|
|||||||||||||||||||
|
以千为单位
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023年对比
2022
|
2022年对比
2021
|
|||||||||||||||
|
嘉宾参与*
|
$
|
63,784
|
$
|
58,933
|
$
|
46,686
|
8.2
|
%
|
26.2
|
%
|
||||||||||
|
运营商解决方案
|
60,159
|
41,614
|
32,120
|
44.6
|
%
|
29.6
|
%
|
|||||||||||||
|
后台办公
|
12,960
|
10,896
|
9,390
|
18.9
|
%
|
16.0
|
%
|
|||||||||||||
|
合计
|
$
|
136,903
|
$
|
111,443
|
$
|
88,196
|
22.8
|
%
|
26.4
|
%
|
||||||||||
*嘉宾参与度ARR仅包括截至2023年12月31日及2022年12月31日止年度的MENU ARR。
活跃网站
|
截至12月31日止年度，
|
增加（减少）
|
|||||||||||||||||||
|
以千为单位
|
2023
|
2022
|
2021
|
2023年对比
2022
|
2022年对比
2021
|
|||||||||||||||
|
嘉宾参与*
|
70.8
|
69.9
|
56.1
|
1.3
|
%
|
24.6
|
%
|
|||||||||||||
|
运营商解决方案
|
23.3
|
19.5
|
15.9
|
19.5
|
%
|
22.6
|
%
|
|||||||||||||
|
后台办公
|
7.7
|
7.0
|
6.3
|
10.0
|
%
|
11.1
|
%
|
|||||||||||||
*Guest Engagement活跃站点仅包括截至2023年12月31日和2022年12月31日止年度的MENU活跃站点。
非GAAP财务指标
在此附件 99.1中，公司参考了属于非公认会计准则财务指标的调整后订阅服务毛利率、EBITDA、调整后EBITDA、调整后净亏损和调整后每股净亏损。调整后的订阅服务毛利率指调整后的订阅服务毛利率，以排除收购和内部开发软件的摊销。EBITDA指扣除所得税、利息支出和折旧及摊销前的净亏损。经调整EBITDA指经调整后的EBITDA，以排除某些非现金和非经常性费用，包括基于股票的薪酬、收购费用、某些未决诉讼费用和其他可能不代表我们财务业绩的非经常性费用。调整后净亏损和调整后每股摊薄净亏损是指不包括所购无形资产摊销、某些非现金和非经常性费用（包括基于股票的补偿、收购费用、某些未决诉讼费用和其他可能不代表我们财务业绩的非经常性费用）的净亏损和每股净亏损。
公司提出调整后的订阅服务毛利率、调整后的EBITDA、调整后的净亏损和调整后的稀释每股净亏损，因为我们认为这些财务指标提供了补充信息，可能有助于投资者评估公司的核心业务经营业绩并将这些业绩与其他类似公司进行比较。管理层认为，调整后的订阅服务毛利率、EBITDA、调整后的EBITDA、调整后的净亏损和调整后的稀释后每股净亏损，结合公司按照公认会计原则的经营业绩以及与下表中提供的最直接可比的公认会计原则计量的对账（订阅服务毛利率与调整后的订阅服务毛利率的对账，请参阅上面的“毛利率”讨论），提供有关经营业绩和同期增长的有用信息，并提供有助于评估公司核心业务的经营业绩而不考虑潜在扭曲的额外信息。管理层还认为，调整后的EBITDA为投资者提供了对可能影响公司持续现金收益的因素和趋势的洞察力，从中进行资本投资并偿还债务。
公司的经营业绩受到某些非现金和非经常性费用的影响，包括基于股票的薪酬、与收购相关的支出以及其他可能不代表公司持续或长期财务业绩的非经常性费用。管理层认为，调整净亏损和稀释后的每股净亏损以去除非经常性费用，为公司的经营业绩提供了一个有用的视角，并通过去除难以预测且往往无法预料的项目，为管理层和投资者提供了补充信息。
10
调整后的订阅服务毛利率、EBITDA、调整后的EBITDA、调整后的净亏损和调整后的稀释每股净亏损不是GAAP下财务业绩的衡量标准，不应被视为订阅服务毛利率或净收入（亏损）作为经营业绩指标的替代方案。此外，这些措施可能无法与其他公司披露的类似名称的措施相提并论。下表提供了净亏损与EBITDA、调整后EBITDA和调整后净亏损之间的对账，以及稀释后每股净亏损和调整后每股净亏损之间的对账。
|
年终
12月31日，
|
||||||||||||
|
以千为单位
|
2023
|
2022
|
2021
|
|||||||||
|
净亏损与EBITDA和调整后EBITDA的对账
|
||||||||||||
|
净亏损
|
$
|
(69,752
|
)
|
$
|
(69,319
|
)
|
$
|
(75,799
|
)
|
|||
|
已终止经营
|
(11,867
|
)
|
(10,753
|
)
|
(9,601
|
)
|
||||||
|
持续经营净亏损
|
(81,619
|
)
|
(80,072
|
)
|
(85,400
|
)
|
||||||
|
所得税拨备（受益）
|
1,848
|
1,134
|
(9,509
|
)
|
||||||||
|
利息支出
|
6,931
|
8,811
|
18,147
|
|||||||||
|
折旧及摊销
|
27,014
|
25,643
|
21,041
|
|||||||||
|
股票补偿费用（1）
|
14,291
|
13,261
|
14,275
|
|||||||||
|
监管事项（2）
|
—
|
415
|
50
|
|||||||||
|
或有对价（3）
|
(9,200
|
)
|
(4,400
|
)
|
—
|
|||||||
|
诉讼费用（4）
|
(808
|
)
|
525
|
790
|
||||||||
|
交易费用（5）
|
2,273
|
1,300
|
3,612
|
|||||||||
|
保险收益收益（6）
|
(500
|
)
|
—
|
(4,400
|
)
|
|||||||
|
遣散费（7）
|
253
|
525
|
—
|
|||||||||
|
债务清偿损失（八）
|
635
|
—
|
11,916
|
|||||||||
|
减值损失（9）
|
—
|
1,301
|
—
|
|||||||||
|
其他费用–净额（10）
|
485
|
1,068
|
1,046
|
|||||||||
|
经调整EBITDA
|
$
|
(38,397
|
)
|
$
|
(30,489
|
)
|
$
|
(28,432
|
)
|
|||
| 1 |
调整反映截至2023年12月31日、2022年和2021年12月31日止年度的股票薪酬费用总额1430万美元,1330万美元和1430万美元，分别。
|
| 2 |
调整反映了与我们努力解决监管事项相关的非经常性费用0.4百万美元和10万美元分别截至2022年12月31日及2021年12月31日止年度。
|
| 3 |
调整反映非现金减少或有对价负债的公允市场价值920万美元和440万美元分别于截至2023年12月31日及2022年12月31日止年度与MENU收购有关。
|
| 4 |
调整反映了对法律事项的损失或有事项的解除80万美元截至二零二三年十二月三十一日止年度之法律事项和解开支0.5百万美元和80万美元分别截至2022年12月31日及2021年12月31日止年度。
|
| 5 |
调整反映了在交易尽职调查中产生的非经常性专业费用230万美元截至2023年12月31日止年度，MENU收购产生的收购费用130万美元和Punchh收购360万美元分别截至2022年12月31日及2021年12月31日止年度。
|
| 6 |
Adjustment表示遗留索赔产生的保险收益0.5百万美元和440万美元分别截至2023年12月31日及2021年12月31日止年度。
|
| 7 |
调整反映了计入一般及行政开支及研发开支的遣散费30万美元和0.5百万美元分别截至2023年12月31日及2022年12月31日止年度。
|
| 8 |
调整反映债务清偿损失60万美元与截至2023年12月31日止年度的2024年票据诱导转换有关，以及1190万美元与截至二零二一年十二月三十一日止年度偿还Owl Rock定期贷款有关。
|
| 9 |
调整反映了由于在MENU收购中获得上市软件而导致的内部开发软件成本未达到一般发布门槛的减值计入研发费用的减值损失。
|
| 10 |
调整反映外币交易损益、租金收入和损失以及其他费用中记录的其他非经常性费用，净额在随附的经营报表中。
|
11
|
截至12月31日止年度，
|
||||||||||||||||||||||||
|
以千为单位
|
2023
|
2022
|
2021
|
|||||||||||||||||||||
|
净亏损/稀释每股净亏损与调整后净亏损/调整后稀释每股亏损的对账：
|
||||||||||||||||||||||||
|
每股净亏损/摊薄净亏损
|
$
|
(69,752
|
)
|
$
|
(2.53
|
)
|
$
|
(69,319
|
)
|
$
|
(2.55
|
)
|
$
|
(75,799
|
)
|
$
|
(3.02
|
)
|
||||||
|
已终止经营
|
(11,867
|
)
|
(0.43
|
)
|
(10,753
|
)
|
(0.40
|
)
|
(9,601
|
)
|
(0.38
|
)
|
||||||||||||
|
持续经营净亏损/持续经营摊薄每股净亏损
|
(81,619
|
)
|
(2.96
|
)
|
(80,072
|
)
|
(2.95
|
)
|
(85,400
|
)
|
(3.40
|
)
|
||||||||||||
|
所得税拨备（受益）（1）
|
—
|
—
|
—
|
—
|
(10,417
|
)
|
(0.42
|
)
|
||||||||||||||||
|
非现金利息支出（2）
|
2,093
|
0.08
|
1,997
|
0.07
|
8,727
|
0.35
|
||||||||||||||||||
|
取得的无形资产摊销（三）
|
18,074
|
0.66
|
17,111
|
0.63
|
13,802
|
0.55
|
||||||||||||||||||
|
股票补偿费用（4）
|
14,291
|
0.52
|
13,261
|
0.49
|
14,275
|
0.57
|
||||||||||||||||||
|
监管事项（5）
|
—
|
—
|
415
|
0.02
|
50
|
—
|
||||||||||||||||||
|
或有对价（6）
|
(9,200
|
)
|
(0.33
|
)
|
(4,400
|
)
|
(0.16
|
)
|
—
|
—
|
||||||||||||||
|
诉讼费用（7）
|
(808
|
)
|
(0.03
|
)
|
525
|
0.02
|
790
|
0.03
|
||||||||||||||||
|
交易费用（8）
|
2,273
|
0.08
|
1,300
|
0.05
|
3,612
|
0.14
|
||||||||||||||||||
|
保险收益收益（9）
|
(500
|
)
|
(0.02
|
)
|
—
|
—
|
(4,400
|
)
|
(0.18
|
)
|
||||||||||||||
|
遣散费（10）
|
253
|
0.01
|
525
|
0.02
|
—
|
—
|
||||||||||||||||||
|
债务清偿损失（11）
|
635
|
0.02
|
—
|
—
|
11,916
|
0.47
|
||||||||||||||||||
|
减值损失（12）
|
—
|
—
|
1,301
|
0.05
|
—
|
—
|
||||||||||||||||||
|
其他费用–净额（13）
|
485
|
0.02
|
1,068
|
0.04
|
1,046
|
0.04
|
||||||||||||||||||
|
调整后每股净亏损/摊薄亏损
|
$
|
(54,023
|
)
|
$
|
(1.96
|
)
|
$
|
(46,969
|
)
|
$
|
(1.73
|
)
|
$
|
(45,999
|
)
|
$
|
(1.83
|
)
|
||||||
|
加权平均已发行普通股
|
27,552
|
27,152
|
25,088
|
|||||||||||||||||||||
| 1 |
调整反映了我们截至2021年12月31日止年度与Punchh收购相关的递延税项资产估值备抵1040万美元的部分释放。由于我们所有递延税项净资产的估值备抵，以下调整的所得税影响并未产生税收影响。
|
| 2 |
调整反映与2024年票据、优先票据和Owl Rock定期贷款相关的利息支出和发行成本摊销的非现金增加210万美元,200万美元，和870万美元分别截至2023年、2022年及2021年12月31日止年度。
|
| 3 |
调整反映了截至2023年12月31日、2022年12月31日和2021年12月31日止年度销售成本中获得的已开发技术的摊销费用分别为1620万美元、1520万美元和1200万美元；截至2023年12月31日、2022年12月31日和2021年12月31日止年度获得的无形资产的摊销费用分别为190万美元、190万美元和180万美元。
|
| 4 |
调整反映截至2023年12月31日、2022年和2021年12月31日止年度的股票薪酬费用总额1430万美元,1330万美元和1430万美元分别。
|
| 5 |
调整反映了与我们努力解决监管事项相关的非经常性费用0.4百万美元和10万美元分别截至2022年12月31日及2021年12月31日止年度。
|
| 6 |
调整反映非现金减少或有对价负债的公允市场价值920万美元和440万美元分别与截至2023年12月31日及2022年12月31日止年度的MENU收购有关。
|
| 7 |
调整反映了对法律事项的损失或有事项的解除80万美元截至二零二三年十二月三十一日止年度之法律事项和解开支0.5百万美元和80万美元分别截至2022年12月31日及2021年12月31日止年度。
|
| 8 |
调整反映了在交易尽职调查中产生的非经常性专业费用230万美元截至2023年12月31日止年度及MENU收购产生的收购开支130万美元和Punchh收购360万美元分别截至2022年12月31日及2021年12月31日止年度。
|
| 9 |
Adjustment表示遗留索赔产生的保险收益0.5百万美元和440万美元分别截至2023年12月31日及2021年12月31日止年度。
|
| 10 |
调整反映了计入一般及行政开支及研发开支的遣散费30万美元和0.5百万美元分别截至2023年12月31日及2022年12月31日止年度。
|
| 11 |
调整反映债务清偿损失60万美元与截至2023年12月31日止年度的2024年票据诱导转换有关，以及1190万美元与截至二零二一年十二月三十一日止年度偿还Owl Rock定期贷款有关。
|
| 12 |
调整反映了由于在MENU收购中获得上市软件而导致的内部开发软件成本未达到一般发布门槛的减值计入研发费用的减值损失。
|
| 13 |
调整反映外币交易损益、租金收入和损失以及其他费用中记录的其他非经常性费用，净额在随附的经营报表中。
|
12
流动性和资本资源
我们流动性的主要来源是现金和现金等价物以及短期投资。截至2023年12月31日，我们有现金和现金等价物3720万美元和短期投资3720万美元.现金和现金等价物包括期限为90天或更短的高流动性投资，包括货币市场基金。短期投资是由投资级计息工具组成的持有至到期投资证券，主要是国库券和票据，以摊余成本列示。
经营活动使用的现金1710万美元截至本年度2023年12月31日，相较于4310万美元截至本年度2022年12月31日.截至本年度经营活动使用的现金2023年12月31日，很大程度上是由6980万美元，扣除非现金费用3190万美元，部分被库存减少大幅推动的净营运资金需求减少所抵消。1600万美元，存货管理改善，应付账款增加所致440万美元由于费用和付款时间的增长。
用于投资活动的现金780万美元截至本年度2023年12月31日，相较于6670万美元截至本年度2022年12月31日.截至本年度投资活动所用现金2023年12月31日，包括190万美元现金对价，扣除收购的现金，用于从一家私营餐厅技术公司获得持续支付促进人推荐佣金的权利（“2023年第四季度收购”）和资本支出500万美元供内部使用的软件和530万美元用于与我们的餐厅/零售软件平台相关的开发技术成本，部分由500万美元净卖出短期持有至到期证券的收益。
用于筹资活动的现金160万美元截至本年度2023年12月31日，相较于260万美元截至本年度2022年12月31日.截至本年度筹资活动使用的现金2023年12月31日，大幅受基于股票的补偿相关交易推动。我们没有任何表外安排或义务。
我们预计我们的可用现金和现金等价物将足以满足我们至少未来12个月的运营需求。未来12个月，我们的合同义务总额为3580万美元，包括2710万美元的正常运营（购买库存、软件许可、使用外部劳动力和第三方云服务）的采购承诺、740万美元与优先票据相关的利息支付以及130万美元的设施租赁。我们预计将以经营活动提供的现金和我们的流动性来源为此类承诺提供资金。
我们的非流动合同债务为4.141亿美元，包括1050万美元的正常运营（购买库存、软件许可、使用外部劳动力和第三方云服务）的采购承诺、1570万美元的利息支付和与优先票据相关的3.85亿美元的本金支付，以及290万美元的设施租赁。参见合并财务报表附注“第二部分第8项”之“附注10 –债务”。财务报表及补充数据」的本附件 99.1详见。
我们实际的现金需求将取决于许多因素，包括我们的收入率和ARR增长率、支持我们的产品开发和企业发展努力的支出时机和程度、推出新产品和增强现有产品的时机、市场对我们产品的接受度，以及上文第II部分第7项中描述的因素。“管理层对财务状况和运营结果的讨论和分析”以及这份附件 99.1和我们向SEC提交的其他文件中的其他部分。
我们可能会不时寻求通过股权、股权挂钩和债务融资安排筹集额外资金。此外，我们的董事会和管理层定期评估我们的业务、战略、财务计划和前景。作为此次评估的一部分，董事会和管理层会定期考虑战略替代方案，为我们的股东实现价值最大化，包括战略交易，例如收购，或出售或分拆非战略公司资产或业务，包括出售PAR Government Systems Corporation和/或其一个或多个子公司。我们无法保证我们将以可接受的条款或根本无法获得任何额外的融资或战略替代方案。
13
关键会计政策和估计
我们的合并财务报表是基于美利坚合众国普遍接受的会计原则的应用。GAAP要求使用对报告的资产、负债、收入和费用金额有影响的估计、假设、判断和会计原则的主观解释。我们认为，我们对估计和基本会计假设的使用符合公认会计原则，并且始终如一地得到应用。基于估计的估值在一致的基础上审查合理性和充分性。受此类估计和假设约束的重要项目包括收入确认、基于股票的补偿、以公允价值确认和计量企业合并中取得的资产和承担的负债、包括使用权资产和负债在内的物业、厂房和设备的账面价值、可识别的无形资产和商誉、应收款项的估值备抵、过剩和过时存货的估值以及以公允价值计量或有对价。实际结果可能与这些估计不同。我们的估计受到不确定性的影响，包括与市场状况、风险和趋势相关的不确定性。请参阅“第1a项。Risk Factors "的此附件 99.1以获取更多信息。有关我们的会计政策和GAAP要求的其他披露的更多信息，请参阅“附注1-重要会计政策摘要”。
收入确认
公司收入来源于硬件销售、订阅服务、专业服务三类收入。ASC主题606：与客户订立合约的收入要求公司对客户合同项下的履约义务进行区分和计量。合同对价分配给安排或合同内的所有履约义务。被确定为不可区分的履约义务与其他履约义务合并，直到合并后的单位被确定为可区分，然后该合并后的单位随着时间的推移或取决于控制权转移的时间点被确认为收入。该公司评估了其餐厅/零售部门内的潜在履约义务，并评估了每项履约义务是否符合被视为一项独特的履约义务的ASC主题606标准。
超过已确认收入的开票金额为递延收入。合同通常要求在30到90天从发货日期或安装日期开始，取决于公司与客户的条款。估计单独销售价格的主要方法，是公司在类似情况下向类似客户单独销售的特定商品或服务所收取的价格。公司根据公司在类似情况下和向类似客户单独销售特定商品或服务的价格确定硬件和订阅服务的单独销售价格。公司通过使用预期成本加利润率确定专业服务的独立售价。
硬件
硬件收入由硬件产品销售构成，确认为时点收入。这些项目的收入在客户根据销售条款取得资产控制权时确认。这通常发生在交付给第三方承运人以继续交付给客户时。我们接受硬件销售的退货，并根据历史经验在销售时确认为收入的减少。
订阅服务
我们的订阅服务包括来自我们的SaaS解决方案、相关软件支持和基于交易的支付处理服务的收入。
14
SaaS解决方案
SaaS解决方案收入包括客户为访问我们的SaaS解决方案和第三方SaaS解决方案而收取的订阅费，并在合同期内按比例确认，从向客户提供订阅服务时开始，因为客户同时获得并消耗公司履约义务的利益。我们与客户的合同期限一般为12-36个月不等。我们确定我们是将这些服务转让给客户的委托人，并按总额确认收入。我们控制向客户提供的服务，负责履行我们与客户合同中的承诺，并在与客户制定价格时拥有酌处权。
软件支持
软件支持收入包括客户从销售不同水平的基本支持服务中收取的费用，这些服务是随着时间的推移而得到满足的“待命义务”，其基础是客户在整个合同期内根据需要在必要时使用公司的支持资源并获得收益，这通常是12个月.为此，基本支持服务在合同期限内按比例确认，因为公司通过每天提供这些服务来履行其准备就绪的义务。
基于交易的支付处理
基于交易的支付处理收入包括为客户提供的基于交易的支付处理服务，这些服务收取支付处理的交易费用。这种交易费用一般按处理的总交易金额的百分比加上固定的每笔交易费用计算。我们履行我们的付款处理履约义务，并将交易费用确认为收入净额，扣除餐厅在发卡银行授权并提交处理后发起的退款和退款。我们将基于交易的收入所赚取的所有可变费用分配给该履约义务，其基础是它与ASC 606分配目标一致。
我们基于交易的支付处理合同主要是分层的费率合同。在分层的费率合同中，我们将交换和卡评估以及网络费用的成本转嫁给我们的客户，这被记录为收入的减少，我们产生了处理费用，这些费用被记录为销售成本。对于分层利率合同，我们得出的结论是，我们通常是处理付款的履约义务的委托人，因为我们在客户收到付款处理服务之前控制付款处理服务，在提交交易以供在支付网络中处理之前执行授权和欺诈检查程序，对我们将使用哪些第三方收单支付处理商拥有全权酌处权，并且如果这些收单支付处理商不履行其义务，则最终对所欠金额向客户负责。在制定向客户收取的加工价格时，我们一般有充分的自由裁量权。此外，我们有义务遵守某些支付卡网络运营规则和合同义务，根据我们作为支付促进者的注册条款以及根据我们的第三方收单支付处理商协议作为主商户的注册条款，这些条款使我们对为我们的客户处理交易的成本和退款以及如果无法从餐厅收回这些金额的其他财务损失承担责任。然而，具体地说，因为它涉及到交换和卡评估以及网络费用的成本，我们得出的结论是，我们是代理，因为我们不控制这些服务的定价，成本被转嫁给我们的客户。
专业服务
专业服务收入包括硬件支持、安装、实施和其他专业服务的收入。
硬件支持
硬件支持收入包括来自公司Advanced Exchange隔夜硬件更换计划、现场支持和延长保修维修服务计划的客户的费用，并且都是随着时间的推移而满足的“待命义务”，其基础是客户在整个合同期限内根据需要在需要时使用公司的支持资源并获得收益，这通常是12个月.为此，由于公司通过每天提供这些服务来履行其随时准备就绪的义务，因此支持服务在合同期限内按比例确认。
15
安装
安装收入确认时点。安装收入于安装完成且客户取得相关资产控制权时确认。公司向客户提供硬件的安装服务，公司主要聘请第三方承包商代表公司安装设备。公司根据公司与承包商商定的小时费率向第三方承包商支付安装服务费。当使用第三方安装人员时，公司确定其履约义务的性质是自己（委托人）提供指定的货物或服务还是安排第三方提供货物或服务（代理人）。在公司的客户安排中，公司主要负责提供一种商品或服务，在该商品或服务转让给客户之前存在库存风险，并在确定价格方面拥有酌处权；因此，公司得出结论，它是该安排的委托人，并按总额记录安装收入。
实施
实施收入包括客户为实施我们的SaaS解决方案而收取的设置和激活费。我们得出的结论是，这项服务并不代表单独的履约义务，而是与履约义务绑定以提供订阅服务。因此，我们在合同有效期内递延并摊销相关收入和成本，从向客户提供订阅服务时开始。
其他专业服务
其他专业服务收入包括硬件支持未涵盖的硬件维修和保养、业务流程映射、培训以及其他单独出售的特设专业服务。其他专业服务收入在服务完成时的时点确认。
库存
公司存货按成本与可变现净值孰低进行估值，成本采用加权平均成本法确定。公司使用一定的估计和判断，并考虑包括硬件需求、客户要求的变化和技术的变化等几个因素来提供过剩和过时的储备，以对库存进行适当的估值。
资本化软件开发成本
我们根据ASC主题350-40将与开发我们的平台和其他内部使用的软件应用程序相关的某些成本资本化，无形资产-商誉及其他-内部使用软件.当初步开发工作顺利完成、管理层已授权并承诺项目资金、很可能完成项目并按预期使用软件时，我们开始将我们的成本资本化以开发软件。当软件基本完成并可供其预期使用时，包括完成所有重要测试时，我们将停止将这些成本资本化。这些成本在相关资产的预计使用寿命内按直线法摊销，一般估计为三至五年。当支出很可能会导致维护和小型升级和增强产生额外的功能和费用成本时，我们还会将与特定升级和增强相关的成本资本化。在达到这些标准之前发生的成本以及培训和维护所产生的成本在发生时计入费用，并在我们的综合运营报表中记录在研发费用中。
我们在确定各种项目可能资本化的时点、评估资本化成本的持续价值以及确定摊销成本的估计使用寿命方面进行判断。如果我们改变开发和测试与我们的平台相关的新特性和功能的方式，评估资本化资产的持续价值或确定摊销成本的估计使用寿命，我们资本化和摊销的内部使用软件开发成本的金额可能会在未来期间发生变化。
16
企业合并会计
我们根据ASC主题805对收购的业务进行会计处理，业务组合，这要求收购资产和承担负债在收购日按各自的公允价值入账。支付对价的公允价值根据各自的公允价值分配给被收购业务的标的净资产。购买价格超过所收购净资产的估计公允价值的部分，记入商誉。无形资产在资产的预计使用寿命内摊销。公允价值确定和使用寿命估计是基于（其中包括）对所收购无形资产收入的预期未来现金流量的估计、对用于对预期未来现金流量进行现值的适当贴现率的估计、所收购无形资产的估计使用寿命和其他因素。尽管我们认为其所做的假设和估计是合理和适当的，但它们部分是基于历史经验、从被收购公司管理层获得的信息和未来预期。由于这些和其他原因，实际结果可能与估计结果有很大差异。
商誉
报告单位的公允价值是使用加权方法估计的，考虑了收入和市场方法的产出。收益方法结合了DCF分析的使用。应用DCF模型预测经营现金流涉及多个重要假设和估计，包括收入增长、营业利润率和贴现率。市场法为我公司和可比公司纳入了利用公开市场数据的报价和公众公司法。
我们进行了量化评估，以测试截至2023年10月1日的餐厅/零售报告单位减值。截至2023年10月1日，估计公允价值超过账面价值（以账面价值百分比表示）的部分超过其账面价值6.55亿美元约37%。
在得出我们的公允价值估计时，我们使用了基于调整后的当前产品组合组合的关键假设，以反映我们订阅服务带来的持续收入增长。
我们使用2024年至2033年报告单位的年度总收入增长率介于8%至18%之间。增长率反映了我们在新客户和现有客户地点的订阅服务的活跃站点预期增加带来的预计收入。这些订阅服务有望将我们的能力扩展到新的市场。考虑到整体市场的规模，再加上我们预计将实现的市场份额，我们认为这些估计是合理的。总体而言，预计收入增长率最终趋向于3%的估计长期增长率。
我们使用的毛利率估计值反映了预期增加的经常性订阅服务收入，预计将超过历史毛利率。用于餐厅/零售报告单位的运营费用、营运资金需求以及折旧和摊销费用的估计与实际历史金额大体一致，并进行了调整，以反映我们的持续投资以及核心技术平台带来的预计收入增长。我们认为，利用调整后的实际历史结果以反映我们对产品的持续投资是支持餐厅/零售报告单位公允价值的适当基础。
最后，我们对餐厅/零售报告单位使用13%的贴现率。这一估计是通过当前无风险利率数据、PAR认为是我们竞争对手的公司的财务数据并基于我们的历史财务预测与实际取得的结果之间的波动性得出的。
当前的经济状况以及美国和我们经营所在的许多其他国家的持续波动可能会导致消费者信心下降和持续的经济不确定性，这可能会对我们的经营业绩产生不利影响。尽管我们看到它所服务的市场有所改善，但这些市场的持续波动可能会对我们产品的购买产生影响，从而可能导致销售额、营业收入和现金流减少。此类减少可能对用于推导用于支持我们年度商誉减值测试的报告单位公允价值所使用的基本估计产生重大不利影响，或可能导致需要重新计量公允价值的触发事件，特别是如果我们无法实现前几段所述的收入增长估计。这些情况可能会导致在未来期间产生减值费用。
17
我们将报告单位的合计估计公允价值与我们的市值进行了核对，注意到在截至年底的年度内没有记录商誉减值2023年12月31日或2022.
尚未采用的近期会计公告
请参阅合并财务报表附注“第二部分第8项”之“附注1 –重要会计政策摘要”。财务报表及补充数据」的本附件 99.1详见。
18
独立注册会计师事务所报告
向PAR技术股份有限公司的股东和董事会
对财务报表的意见
我们审计了随附的PAR技术及子公司（“公司”）截至2023年12月31日和2022年12月31日的合并资产负债表、截至2023年12月31日止三个年度每年相关的合并经营报表、综合亏损、股东权益变动、现金流量等，以及相关的附注（统称“财务报表”）。我们认为，财务报表按照美利坚合众国普遍接受的会计原则，在所有重大方面公允地反映了公司截至2023年12月31日和2022年12月31日的财务状况以及截至2023年12月31日止三年各年的经营业绩和现金流量。
我们还根据美国上市公司会计监督委员会（PCAOB）的标准，根据Treadway委员会发起组织委员会发布的《内部控制——综合框架（2013）》中确立的标准，对公司截至2023年12月31日的财务报告内部控制进行了审计，并对我们日期为2024年2月27日的报告（未在此列报）对公司财务报告内部控制发表了无保留意见。
意见依据
这些财务报表由公司管理层负责。我们的责任是在我们审计的基础上对公司的财务报表发表意见。我们是一家在PCAOB注册的公共会计师事务所，根据美国联邦证券法以及美国证券交易委员会和PCAOB的适用规则和条例，我们被要求对公司具有独立性。
我们按照PCAOB的标准进行了审计。这些准则要求我们计划和执行审计，以就财务报表是否不存在重大错报获取合理保证，无论是由于错误还是欺诈。我们的审计包括执行程序以评估财务报表的重大错报风险，无论是由于错误还是欺诈，以及执行应对这些风险的程序。这些程序包括在测试的基础上审查有关财务报表中的数额和披露的证据。我们的审计还包括评估管理层使用的会计原则和作出的重大估计，以及评估财务报表的总体列报方式。我们认为，我们的审计为我们的意见提供了合理的基础。
关键审计事项
下文通报的关键审计事项是对财务报表的当期审计产生的事项，这些事项已传达或要求传达给审计委员会，并且（1）涉及对财务报表具有重要意义的账目或披露，以及（2）涉及我们特别具有挑战性、主观或复杂的判断。关键审计事项的沟通不会以任何方式改变我们对财务报表的意见，作为一个整体，我们也不会通过传达下文的关键审计事项，就关键审计事项或与其相关的账目或披露提供单独的意见。
收购— MENU Technologies AG —或有代价—请参阅综合财务报表附注2及16
关键审计事项说明
公司于2022年7月25日以3890万美元完成了对MENU Technologies AG的收购，其中包括与潜在盈利拨备相关的或有对价。购买价格根据初步确定的各自公允价值，包括1420万美元盈利负债的或有对价公允价值，分配给所收购的资产和承担的负债。截至2023年12月31日，公司确定MENU收益的公允价值为60万美元。
公司使用蒙特卡洛模拟估值技术确定与MENU收购相关的或有对价的收购日期公允价值。此外，用于确定公允价值的重要投入包括收入波动、贴现率和预计付款年份。这些是不可观察的，反映了公司自己对市场参与者在为负债定价时所使用的假设的判断。
20
因此，对MENU Technologies AG收购的或有对价的估值被认为是复杂的，需要管理层做出重大判断。
审计中如何应对关键审计事项
我们有关管理层用于估计截至2023年12月31日或有对价公允价值的收入波动性、贴现率和预计付款年份的审计程序包括以下内容，其中包括：
| • |
我们测试了对或有对价估值控制的有效性，包括管理层对收入波动、贴现率和预计付款年份的控制。
|
| • |
我们通过独立分析，包括将实际结果与管理层的历史预测进行比较，评估了管理层准确预测未来收入的能力。
|
| • |
我们通过将预测与历史收入和公司新闻稿中包含的预测信息进行比较，评估了管理层收入预测的合理性。
|
| • |
在我们的公允价值专家的协助下，我们通过以下方式评估了（1）估值方法和（2）估值假设的合理性，例如收入波动性、贴现率和预计付款年份：
|
| ◦ |
测试确定收入和贴现率所依据的来源信息，并测试计算的数学准确性；制定一系列独立估计，并将其与管理层选择的估计进行比较。
|
| ◦ |
商定向基础来源文件付款的预计年份
|
/s/德勤会计师事务所
纽约州罗切斯特
2024年2月27日（2025年1月6日关于附注4中讨论的已终止业务的影响）
我们自2020年起担任公司的核数师。
21
PAR Technology Corporation
（单位：千，股份和每股金额除外）
|
12月31日，
|
||||||||
|
物业、厂房及设备
|
2023
|
2022
|
||||||
|
当前资产：
|
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|
现金及现金等价物
|
$
|
|
$
|
|
||||
|
代客户持有的现金
|
|
|
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|
短期投资
|
|
|
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|
应收账款–净额
|
|
|
||||||
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库存
|
|
|
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|
其他流动资产
|
|
|
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|
已终止经营业务的流动资产
|
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|
流动资产总额
|
|
|
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|
物业、厂房及设备–净额
|
|
|
||||||
|
商誉
|
|
|
||||||
|
无形资产–净额
|
|
|
||||||
|
租赁使用权资产
|
|
|
||||||
|
其他资产
|
|
|
||||||
|
终止经营的非流动资产
|
|
|
||||||
|
总资产
|
$
|
|
$
|
|
||||
|
负债和股东权益
|
||||||||
|
流动负债：
|
||||||||
|
应付账款
|
$
|
|
$
|
|
||||
|
应计薪金和福利
|
|
|
||||||
|
应计费用
|
|
|
||||||
|
应付客户
|
|
|
||||||
|
租赁负债–流动部分
|
|
|
||||||
|
客户存款及递延服务收入
|
|
|
||||||
|
已终止经营业务的流动负债
|
|
|
||||||
|
流动负债合计
|
|
|
||||||
|
租赁负债–扣除流动部分
|
|
|
||||||
|
长期负债
|
|
|
||||||
|
递延服务收入–非流动
|
|
|
||||||
|
其他长期负债
|
|
|
||||||
|
终止经营的非流动负债
|
|
|
||||||
|
负债总额
|
|
|
||||||
|
股东权益：
|
||||||||
|
优先股，$
|
|
|
||||||
|
普通股，$
|
|
|
||||||
|
额外实缴资本
|
|
|
||||||
|
累计赤字
|
( |
)
|
( |
)
|
||||
|
累计其他综合损失
|
( |
)
|
( |
)
|
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|
库存股票，按成本计算，
|
( |
)
|
( |
)
|
||||
|
股东权益合计
|
|
|
||||||
|
总负债和股东权益
|
$
|
|
$
|
|
||||
见合并财务报表附注
22
PAR Technology Corporation
（单位：千，每股金额除外）
|
截至12月31日止年度，
|
||||||||||||
|
2023
|
2022
|
2021
|
||||||||||
|
收入，净额：
|
||||||||||||
|
硬件
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
|
订阅服务
|
|
|
|
|||||||||
|
专业服务
|
|
|
|
|||||||||
|
总收入，净额
|
|
|
|
|||||||||
|
销售成本：
|
||||||||||||
|
硬件
|
|
|
|
|||||||||
|
订阅服务
|
|
|
|
|||||||||
|
专业服务
|
|
|
|
|||||||||
|
销售总成本
|
|
|
|
|||||||||
|
毛利率
|
|
|
|
|||||||||
|
营业费用：
|
||||||||||||
|
销售与市场营销
|
|
|
|
|||||||||
|
一般和行政
|
|
|
|
|||||||||
|
研究与开发
|
|
|
|
|||||||||
|
可辨认无形资产摊销
|
|
|
|
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|
或有对价负债调整
|
( |
)
|
( |
)
|
|
|||||||
|
保险收益收益
|
( |
)
|
|
( |
)
|
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|
总营业费用
|
|
|
|
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|
经营亏损
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
其他费用，净额
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
债务清偿损失
|
( |
)
|
|
( |
)
|
|||||||
|
利息支出，净额
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
所得税受益前（拨备）持续经营亏损
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
所得税（拨备）利益
|
( |
)
|
( |
)
|
|
|||||||
|
持续经营净亏损
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
终止经营业务净收入
|
|
|
|
|||||||||
|
净亏损
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
|||
|
每股净收益（亏损）（基本及摊薄）
|
||||||||||||
|
持续经营
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
|||
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已终止经营
|
|
|
|
|||||||||
|
合计
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
|||
|
加权平均流通股（基本和稀释）
|
|
|
|
|||||||||
见合并财务报表附注
23
PAR Technology Corporation
（单位：千）
|
普通股
|
资本在
超额
|
（累计赤字）留存
|
累计其他综合
|
库存股票
|
合计
股东’
|
|||||||||||||||||||||||||||
|
股份
|
金额
|
票面价值
|
收益
|
收入（亏损） |
股份
|
金额
|
股权
|
|||||||||||||||||||||||||
|
2020年12月31日余额
|
|
$
|
|
$
|
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
|
$
|
(
|
)
|
$
|
|
|||||||||||||||
|
股票期权行权时发行普通股
|
|
|
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
发行普通股，扣除发行费用$
|
|
|
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
净发行限制性股票奖励
|
|
—
|
—
|
—
|
—
|
—
|
—
|
—
|
||||||||||||||||||||||||
|
净发行限制性股票单位
|
|
|
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
在限制性股票归属或没收时从员工处获得的库存股
|
—
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||||||||||||||||||
|
股票补偿
|
—
|
—
|
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
发行普通股进行收购
|
|
|
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
发行2027年可转换票据的权益部分，扣除递延税$
|
—
|
—
|
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
外币换算调整
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
—
|
—
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
净亏损
|
—
|
—
|
—
|
( |
)
|
—
|
—
|
—
|
( |
)
|
||||||||||||||||||||||
|
2021年12月31日余额
|
|
$
|
|
$
|
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
|
$
|
(
|
)
|
$
|
|
|||||||||||||||
|
|
—
|
—
|
( |
)
|
( |
)
|
—
|
—
|
—
|
( |
)
|
|||||||||||||||||||||
|
2022年1月1日余额
|
|
$
|
|
$
|
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
|
$
|
(
|
)
|
$
|
|
|||||||||||||||
|
股票期权行权时发行普通股
|
|
|
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
净发行限制性股票奖励和限制性股票单位
|
|
|
( |
)
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
|||||||||||||||||||||||
|
发行普通股进行收购
|
|
|
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
在限制性股票归属或没收时从员工处获得的库存股
|
—
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||||||||||||||||||
|
股票补偿
|
—
|
—
|
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
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|
外币换算调整
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
—
|
—
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
净亏损
|
—
|
—
|
—
|
( |
)
|
—
|
—
|
—
|
( |
)
|
||||||||||||||||||||||
|
2022年12月31日余额
|
|
$
|
|
$
|
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
|
$
|
(
|
)
|
$
|
|
|||||||||||||||
|
股票期权行权时发行普通股
|
|
|
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
净发行限制性股票奖励和限制性股票单位
|
|
|
—
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
发行普通股以转换2024年票据
|
|
|
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
在限制性股票归属或没收时从员工处获得的库存股
|
—
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||||||||||||||||||
|
股票补偿
|
—
|
—
|
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
外币换算调整
|
—
|
—
|
—
|
—
|
|
—
|
—
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
净亏损
|
—
|
—
|
—
|
( |
)
|
—
|
—
|
—
|
( |
)
|
||||||||||||||||||||||
|
2023年12月31日余额
|
|
$
|
|
$
|
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
|
$
|
(
|
)
|
$
|
|
|||||||||||||||
见合并财务报表附注
25
PAR Technology Corporation
（单位：千）
|
截至12月31日止年度，
|
||||||||||||
|
2023
|
2022
|
2021
|
||||||||||
|
经营活动产生的现金流量：
|
||||||||||||
|
净亏损
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
|||
|
终止经营业务净收入
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
调整净亏损与经营活动使用的现金净额：
|
||||||||||||
|
折旧及摊销
|
|
|
|
|||||||||
|
利息费用中的债务增加
|
|
|
|
|||||||||
|
利息费用中持有至到期投资折现的增加，净额
|
( |
)
|
|
|
||||||||
|
当前预期信用损失
|
|
|
|
|||||||||
|
陈旧存货备抵
|
( |
)
|
|
|
||||||||
|
股票补偿
|
|
|
|
|||||||||
|
减值损失
|
|
|
|
|||||||||
|
债务清偿损失
|
|
|
|
|||||||||
|
或有对价负债调整
|
( |
)
|
( |
)
|
|
|||||||
|
递延所得税
|
|
( |
)
|
( |
)
|
|||||||
|
经营性资产负债变动情况：
|
||||||||||||
|
应收账款
|
( |
)
|
( |
)
|
|
|||||||
|
库存
|
|
( |
)
|
( |
)
|
|||||||
|
其他流动资产
|
( |
)
|
|
( |
)
|
|||||||
|
其他资产
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
应付账款
|
|
|
|
|||||||||
|
应计薪金和福利
|
( |
)
|
|
( |
)
|
|||||||
|
应计费用
|
|
( |
)
|
( |
)
|
|||||||
|
客户存款及递延服务收入
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
应付客户
|
|
|
|
|||||||||
|
其他长期负债
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
经营活动所用现金-持续经营
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
经营活动提供的现金-终止经营
|
|
|
|
|||||||||
|
经营活动使用的现金净额
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
投资活动产生的现金流量：
|
||||||||||||
|
收购支付的现金，扣除收购的现金
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
资本支出
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
软件成本资本化
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
出售持有至到期投资的收益
|
|
|
|
|||||||||
|
购买持有至到期投资
|
( |
)
|
( |
)
|
|
|||||||
|
投资活动所用现金-持续经营
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
投资活动所用现金-终止经营
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
投资活动所用现金净额
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
筹资活动产生的现金流量：
|
||||||||||||
|
长期债务的本金支付
|
|
( |
)
|
( |
)
|
|||||||
|
应付票据消灭的付款
|
|
|
( |
)
|
||||||||
|
普通股发行收益
|
|
|
|
|||||||||
|
支付普通股发行费用
|
|
|
( |
)
|
||||||||
|
发债收益，扣除原发行折扣
|
|
|
|
|||||||||
|
债务发行费用的支付
|
|
|
( |
)
|
||||||||
|
在限制性股票归属或没收时从员工处获得的库存股
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
行使股票期权所得款项
|
|
|
|
|||||||||
|
筹资活动提供的现金（用于）-持续经营
|
( |
)
|
( |
)
|
|
|||||||
|
筹资活动使用的现金-终止经营
|
|
|
|
|||||||||
|
筹资活动提供的现金净额（用于）
|
( |
)
|
( |
)
|
|
|||||||
见合并财务报表附注
26
PAR Technology Corporation
合并现金流量表（续）
（单位：千）
|
截至12月31日止年度，
|
||||||||||||
|
2023
|
2022
|
2021
|
||||||||||
|
汇率变动对现金及现金等价物的影响
|
( |
)
|
|
|
||||||||
|
现金、现金等价物、代持现金净增加（减少）额
|
( |
)
|
( |
)
|
|
|||||||
|
现金、现金等价物、期初代客户持有的现金
|
|
|
|
|||||||||
|
现金、现金等价物、期末代客持有的现金
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
|
现金、现金等价物、代持现金对账
|
||||||||||||
|
现金及现金等价物
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
|
代客户持有的现金
|
|
|
|
|||||||||
|
现金、现金等价物、代持现金合计
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
|
补充披露现金流信息：
|
||||||||||||
|
期间支付的现金用于：
|
||||||||||||
|
所得税
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
|
计入应付账款的资本化软件
|
|
|
|
|||||||||
|
应付账款中的资本支出
|
|
|
|
|||||||||
|
与从雇员取得的库存股相关的应计工资和福利中的预扣税
|
|
|
|
|||||||||
|
为收购而发行的普通股
|
|
|
|
|||||||||
现金流量按合并口径列报，截至2023年12月31日合并资产负债表中已终止经营业务流动资产中列报的现金和现金等价物为$
0.2
百万美元
0.2
截至2022年12月31日，百万。有关来自已终止经营业务的现金流量的更多信息，请参阅“附注4 –已终止经营业务”。
见合并财务报表附注
27
注1 —
重要会计政策摘要
业务性质
PAR技术 Corporation（“公司”或“PAR”、“我们”或“我们”）通过其合并子公司在
One
分部，餐厅/零售。餐厅/零售部门为餐厅和零售行业提供领先的全渠道基于云的软件和硬件解决方案。
我们提供的产品和服务包括销售点、客户参与和忠诚度、数字订购和交付、运营智能技术、支付处理、硬件以及相关技术、解决方案和服务。我们通过数据驱动的网络，提供从销售点到厨房，再到履行的整合能力，为企业餐厅、加盟商以及其他三大餐饮品类——快餐化服务、快餐化休闲、餐桌服务——的餐饮网点提供运营效率。我们的订阅服务分为三个类别：Guest Engagement，其中包括用于客户忠诚度和参与度的Punchh和用于全渠道数字订购和交付的MENU；Operator Solutions，其中包括用于前台的Brink POS和用于支付的PAR Pay和PAR支付服务；以及Back Office，其中包括数据中心。随附的合并财务报表包括本公司的账目及其合并附属公司的账目。所有公司间交易已在合并中消除。
概算列报和使用的依据
公司政府分部的经营业绩在所有呈报期间的综合经营报表中报告为已终止经营业务，与已终止经营业务相关的相关资产和负债分别在截至2023年12月31日和2022年12月31日的综合资产负债表中分类为已终止经营业务的资产和负债。合并财务报表中的所有业绩和信息均作为持续经营业务列报，不包括政府部门，除非另有特别说明为已终止经营业务。
停止运营
在确定一组被处置（或将被处置）的资产是否应作为终止经营列报时，公司分析被处置的这组资产是否代表了该实体的一个组成部分；即是否具有在经营和财务报告方面都是离散的历史经营和现金流量。此外，公司考虑出售事项是否代表已或将对公司运营和财务业绩产生重大影响的战略转变。
终止经营的资产和负债，除商誉外，以账面价值或公允价值中的较低者减去出售成本后计量。当构成业务的报告单位的一部分将被处置时，与该业务相关的商誉根据拟处置业务的相对公允价值和将被保留的报告单位部分计入业务的账面金额。如果利息直接归属于已终止的业务，或者是因处置而需要偿还的债务利息，则利息分配给已终止的业务。
28
业务组合
公司根据ASC主题对企业合并进行会计处理 805,业务组合，这要求取得的资产和承担的负债在取得日按各自的公允价值入账。所支付对价的公允价值根据各自的公允价值分配给被收购业务的标的净资产。购买价格超过所收购净资产估计公允价值的部分，分配至商誉。收购价格分配过程要求公司在确定收购价格以及收购资产和承担的负债在收购日的公允价值时作出重大假设和估计。公司的假设和估计有待细化，因此，在可能长达自收购之日起一年的计量期内，公司记录对所收购资产和承担的负债的调整，并相应冲减商誉。计量期结束后，任何后续的公允价值调整均记录在公司的综合经营报表中。公司的合并财务报表和经营业绩反映了收购完成后的一项收购业务。
现金及现金等价物及代表客户持有的现金
该公司将购买的剩余期限为三个月或更短的所有高流动性投资视为现金等价物，包括货币市场基金。代客户持有的现金是指我们的支付处理服务产生的一种资产，该资产被限制用于履行向不同商户汇款的义务。
在截至2023年12月31日和2022年12月31日的年度内，该公司维持的银行余额有时超过联邦保险限额。公司并未经历与这些存款有关的损失，管理层认为公司不会因这些金额而面临任何重大信用风险。
现金及现金等价物和代客户持有的现金由以下部分组成：
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（单位：千）
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2023年12月31日
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2022年12月31日
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现金及现金等价物
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现金
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$
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$
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货币市场基金
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代客户持有的现金
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现金、现金等价物、代持现金合计
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$
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$
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短期投资
短期投资包括由投资级计息工具组成的持有至到期投资证券，主要是国库券和票据，以摊余成本列示。公司不打算出售这些投资证券，合约期限不超过12个月。截至2023年12月31日止年度，公司在这些证券上没有任何重大收益或损失。这些证券的估计公允价值接近其截至2023年12月31日的账面价值。
投资证券的账面价值包括以下各项：
|
（单位：千）
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2023年12月31日
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2022年12月31日
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短期投资
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国库券和票据
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$
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$
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短期投资总额
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$
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$
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29
应收账款–当前预期信用损失
公司对预计无法收回的应收账款计提拨备。根据ASC主题326，金融工具-信用损失、公司根据最近的历史经验、应收账款未清偿的时间长短、可获得的其他具体信息以及历史损失信息中尚未反映的合理、可支持的预测，将无法收回的应收账款产生的估计损失计入拨备。当期预期信用损失准备计入当期营业费用。实际损失在发生时从拨备中列支。
库存
公司存货按成本与可变现净值孰低进行估值，成本采用加权平均成本法确定。公司使用一定的估计和判断，并考虑包括硬件需求、客户要求的变化和技术的变化等几个因素来提供过剩和过时的储备，以对库存进行适当的估值。
物业、厂房及设备
物业、厂房及设备按成本入账，并在资产的估计可使用年限内采用直线法折旧，其范围为到
四十年
.维护和维修支出在发生时计入费用。
其他资产
其他资产包括递延实施费用$
8.8
百万美元
7.4
百万和递延佣金$
2.6
百万美元
1.2
分别为2023年12月31日和2022年12月31日的百万。基于ASC主题340，其他资产和递延成本，我们将获得和履行合同的增量成本在我们预期从合同中获得收益的期间资本化和摊销，我们已将其确定为合同的初始期限。我们会定期调整递延实施成本和递延佣金的账面价值，以计入客户停止运营或以其他方式停止使用我们的订阅服务。递延实施成本的摊销费用计入“销售成本：专业服务”，递延佣金的摊销费用计入公司合并经营报表的“销售和营销”。递延实施费用摊销为$
4.5
百万，$
2.4
百万，以及$
0.4
分别截至2023年、2022年及2021年12月31日止年度的百万元。递延佣金摊销为$
0.9
百万，$
0.6
百万，以及$
0.2
分别截至2023年、2022年及2021年12月31日止年度的百万元。
其他资产还包括与公司递延补偿计划相关的人寿保险的现金退保价值，符合特定员工的条件。资金余额每年审查一次。寿险保单余额$
3.3
百万美元
3.2
分别为2023年12月31日和2022年12月31日的百万。
可辨认无形资产
公司的可辨认无形资产为2014年收购Brink Software，Inc.、2019年收购3M公司的得来速通信系统、数据中心收购、Punchh收购、MENU收购、软件开发费用取得的无形资产。
公司根据ASC主题350-40，将与开发其平台和其他内部使用的软件应用程序相关的某些成本资本化，无形资产-商誉和其他-内部使用软件.当初步开发工作顺利完成、管理层已授权并承诺项目资金、很可能完成项目并按预期使用软件时，公司开始将其成本资本化以开发软件。当软件基本完成并可供其预期使用时，包括完成所有重要测试时，公司停止将这些成本资本化。这些成本在相关资产的预计使用寿命内按直线法摊销，一般估计为到
七年
.当支出很可能会导致维护和小型升级和增强所产生的额外功能和费用成本时，公司还将与特定升级和增强相关的成本资本化。在达到这些标准之前发生的成本以及培训和维护所产生的成本在发生时计入费用，并记入公司综合运营报表的研发费用中。
30
公司在确定各种项目可能资本化的时点、评估资本化成本的持续价值和确定摊销成本的估计可使用年限方面进行判断。如果公司可以改变与其平台相关的新特性和功能的开发和测试方式，评估资本化资产的持续价值或确定成本摊销的估计使用寿命，公司资本化和摊销的内部使用软件开发成本的金额可能会在未来期间发生变化。
商誉
商誉是指购买价格超过企业合并中获得的有形和无形资产净值公允价值的部分。商誉不进行摊销，但至少每年进行一次减值测试，如果事件或情况变化表明资产可能发生减值，则更频繁地进行减值测试。公司的减值测试基于公司在商誉减值测试中使用的已识别报告单位。在进行这种减值测试时，公司可能会首先对报告单位的公允价值低于其账面价值的可能性是否更大进行定性评估。如果没有，则无需进一步进行商誉减值测试。如果报告单位的公允价值很可能低于其账面价值，或者如果我们选择不对报告单位进行定性评估，则进行定量分析，其中将报告单位的公允价值与其账面价值进行比较。如果任一报告单位的账面价值超过其公允价值，则就报告单位的账面价值超过其公允价值的部分确认减值费用。
公司进行了截至2023年10月1日的年度商誉减值测试。作为该分析的一部分，我们评估了包括但不限于我们的市值和股价表现、宏观经济状况、市场和行业状况、成本因素、竞争环境以及报告单位的运营稳定性和整体财务表现等因素。评估表明，报告单位的公允价值很可能超过其各自的账面价值。因此，商誉没有减值。随附的综合财务报表中列报的任何期间均未记录减值费用。
长期资产减值
公司根据ASC课题360-10的报告要求，评估长寿命资产减值的会计核算和报告，长期资产减值或处置的会计处理.如果长期资产或资产组的账面净值超过归属于此类资产的预计未来未折现现金流量，公司将确认减值。长期资产或资产组的账面价值被认定为减值的，按照账面价值超过拟持有和使用资产的长期资产或资产组的公允市场价值的金额，或者按照账面价值超过公允市场价值减去拟出售资产的出售成本后的金额确认损失。截至2022年12月31日止年度，餐厅/零售分部录得减值亏损$
1.3
因在MENU收购中获得上市软件而导致内部开发的软件成本未达到一般发布门槛的百万；减值损失在在综合经营报表中。
无
分别于截至2023年12月31日及2021年12月31日止年度录得减值。
31
应计费用
截至2023年12月31日，应计费用包括与MENU收购一起确认的或有对价负债（更多信息请参阅上文“或有对价”）。2023年第三季度，或有对价负债余额从其他长期负债重新分类为应计费用。计入应计费用的或有对价负债余额为$
0.6
百万和
零
分别为2023年12月31日和2022年12月31日。
其他长期负债
截至2022年12月31日，其他长期负债包括与MENU收购事项一起确认的或有对价负债（更多信息请参阅上文“或有对价”）。2023年第三季度，或有对价负债余额从其他长期负债重新分类为应计费用。计入其他长期负债的或有对价负债余额为
零
和$
9.8
分别于2023年12月31日和2022年12月31日的百万。
此外，其他长期负债包括拖欠参与公司递延薪酬计划的员工的金额。拖欠参加递延补偿计划的员工的金额为$
0.4
百万美元
0.4
分别于2023年12月31日和2022年12月31日的百万。
根据CARES法案，雇主被允许在2020年底之前推迟支付社会保障税的雇主部分，延期支付金额的50%将于2021年12月31日到期，其余50%将于2022年12月31日到期。公司推迟支付$
3.8
截至2020年底社保税雇主部分的百万。公司支付了$
1.9
2021年12月的百万美元和$
1.9
2022年12月的百万。递延工资税
零
截至2023年12月31日和2022年12月31日。
外币换算调整
公司国际业务的资产负债采用年末汇率折算成美元。损益表项目按当年通行的平均汇率换算。由此产生的换算调整在累计其他综合损失标题下作为股东权益的单独组成部分入账。长期投资长期借款的公司间余额汇兑损益也作为换算调整入账，计入累计其他综合损失。
保修条文
硬件保修的保修条款记录在公司成为履行保修义务的期间，这通常是相关硬件收入确认的期间。公司根据人工费率、平均维修时间、差旅时间、每台机器的服务呼叫次数和更换零件的成本等历史因素计提质保准备金。当销售完成时，根据在保修期内提供服务的估计成本记录保修准备金，其范围可以从
12
到
36
月和更换零件的成本。
与保修索赔相关的活动如下：
|
2023年12月31日
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2022年12月31日
|
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（单位：千）
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|
期初余额
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$
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|
$
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|
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准备金调整
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|
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|
保修索赔已解决
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( |
)
|
( |
)
|
||||
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期末余额
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$
|
|
$
|
|
||||
32
关联交易
截至2022年12月31日及2021年12月31日止年度，Act III Management LLC（“Act III Management”），一家为餐厅、酒店和娱乐行业提供服务的公司，根据总开发协议向公司提供软件开发和餐厅技术咨询服务。另外，在截至2023年12月31日止年度，Act III Management的唯一成员Ronald Shaich根据战略顾问协议担任公司董事会的战略顾问，该协议于2023年6月1日终止。该公司董事Keith Pascal是Act III Management的雇员，并担任其副总裁兼秘书。Pascal先生在Act III Management中没有所有权权益。
截至2023年12月31日及2022年12月31日，公司已
零
欠第三号法案管理部门的应付账款。在截至2023年12月31日、2022年和2021年12月31日的年度内，公司向Act III Management支付了$
0.1
百万，$
0.6
百万，以及$
1.3
分别为百万元，作为根据总开发协议提供服务的代价。
收入确认
公司收入来源于硬件销售、订阅服务、专业服务三类收入。ASC主题606：与客户订立合约的收入要求公司对客户合同项下的履约义务进行区分和计量。合同对价分配给安排或合同内的所有履约义务。被确定为不可区分的履约义务与其他履约义务合并，直到合并后的单位被确定为可区分，然后该合并后的单位随着时间的推移或取决于控制权转移的时间点被确认为收入。该公司评估了其餐厅/零售部门内的潜在履约义务，并评估了每项履约义务是否符合被视为一项独特的履约义务的ASC主题606标准。
超过已确认收入的开票金额为递延收入。合同通常要求在
30
到
90
从发货日期或安装日期算起的天数，取决于公司与客户的条款。估计单独销售价格的主要方法，是公司在类似情况下向类似客户单独销售的特定商品或服务所收取的价格。公司根据公司在类似情况下单独向类似客户销售特定商品或服务的价格确定硬件和订阅服务的单独销售价格。公司通过使用预期成本加利润率确定专业服务的独立售价。
硬件
硬件收入由硬件产品销售构成，确认为时点收入。这些项目的收入在客户根据销售条款取得资产控制权时确认。这通常发生在交付给第三方承运人以继续交付给客户时。我们接受硬件销售的退货，并根据历史经验在销售时确认为收入的减少。
订阅服务
我们的订阅服务包括来自我们的SaaS解决方案、相关软件支持和基于交易的支付处理服务的收入。
SaaS解决方案
SaaS解决方案收入包括客户为访问我们的SaaS解决方案和第三方SaaS解决方案而收取的订阅费，并在合同期内按比例确认，从向客户提供订阅服务时开始，因为客户同时获得并消耗公司履约义务的利益。我们与客户的合同期限一般从
12
到
36
几个月。我们确定我们是将这些服务转让给客户的委托人，并按总额确认收入。我们控制向客户提供的服务，负责履行我们与客户合同中的承诺，并在与客户制定价格时拥有酌处权。
33
软件支持
软件支持收入包括客户从销售不同水平的基本支持服务中收取的费用，这些服务是随着时间的推移而得到满足的“待命义务”，其基础是客户在整个合同期内根据需要在必要时使用公司的支持资源并获得收益，这通常是
12个月
.为此，基本支持服务在合同期限内按比例确认，因为公司通过每天提供这些服务来履行其准备就绪的义务。
基于交易的支付处理
基于交易的支付处理收入包括为客户提供的基于交易的支付处理服务，这些服务收取支付处理的交易费用。这种交易费用一般按处理的总交易金额的百分比加上固定的每笔交易费用计算。我们履行我们的付款处理履约义务，并将交易费用确认为收入净额，扣除餐厅在发卡银行授权并提交处理后发起的退款和退款。我们将基于交易的收入所赚取的所有可变费用分配给该履约义务，其基础是它与ASC 606分配目标一致。
我们基于交易的支付处理合同主要是分层的费率合同。在分层的费率合同中，我们将交换和卡评估以及网络费用的成本转嫁给我们的客户，这被记录为收入的减少，我们产生了处理费用，这些费用被记录为销售成本。对于分层利率合同，我们得出的结论是，我们通常是处理付款的履约义务的委托人，因为我们在客户收到付款处理服务之前控制付款处理服务，在提交交易以供在支付网络中处理之前执行授权和欺诈检查程序，对我们将使用哪些第三方收单支付处理商拥有全权酌处权，并且如果这些收单支付处理商不履行其义务，则最终对所欠金额向客户负责。在制定向客户收取的加工价格时，我们一般有充分的自由裁量权。此外，我们有义务遵守某些支付卡网络运营规则和合同义务，根据我们作为支付促进者的注册条款以及根据我们的第三方收单支付处理商协议作为主商户的注册条款，这些条款使我们对为我们的客户处理交易的成本和退款以及如果无法从餐厅收回这些金额的其他财务损失承担责任。然而，具体地说，因为它涉及到交换和卡评估以及网络费用的成本，我们得出的结论是，我们是代理，因为我们不控制这些服务的定价，成本被转嫁给我们的客户。
专业服务
专业服务收入包括硬件支持、安装、实施和其他专业服务的收入。
硬件支持
硬件支持收入包括来自公司Advanced Exchange隔夜硬件更换计划、现场支持和延长保修维修服务计划的客户的费用，并且都是随着时间的推移而满足的“待命义务”，其基础是客户在整个合同期限内根据需要在需要时使用公司的支持资源并获得收益，这通常是
12个月
.为此，由于公司通过每天提供这些服务来履行其随时准备就绪的义务，因此支持服务在合同期限内按比例确认。
34
安装
安装收入确认时点。安装收入于安装完成且客户取得相关资产控制权时确认。公司向客户提供硬件的安装服务，公司主要聘请第三方承包商代表公司安装设备。公司根据公司与承包商商定的小时费率向第三方承包商支付安装服务费。当使用第三方安装人员时，公司确定其履约义务的性质是自己（委托人）提供指定的货物或服务还是安排第三方提供货物或服务（代理人）。在公司的客户安排中，公司主要负责提供一种商品或服务，在该商品或服务转让给客户之前存在库存风险，并在确定价格方面拥有酌处权；因此，公司得出结论，它是该安排的委托人，并按总额记录安装收入。
实施
实施收入包括客户为实施我们的SaaS解决方案而收取的设置和激活费。我们得出的结论是，这项服务并不代表单独的履约义务，而是与履约义务绑定以提供订阅服务。因此，我们在合同有效期内递延并摊销相关收入和成本，从向客户提供订阅服务时开始。
其他专业服务
其他专业服务收入包括硬件支持未涵盖的硬件维修和保养、业务流程映射、培训以及其他单独出售的特设专业服务。其他专业服务收入在服务完成时的时点确认。
营业费用列报变动
从2023表格10-K开始，我们将合并运营报表中“运营费用”项下列报的“销售、一般和行政”财务报表项目（“FSLI”）追溯拆分为“销售和营销”和“一般和行政”两个FSL，以便更清楚地了解这些运营和经济上不同的运营费用。这一拆分并未改变此前报告的历史运营费用。
股票补偿
公司根据授予日的公允价值，在财务报表中以直线费用确认法作为适用归属期内的补偿成本计量并记录对员工的所有基于股票的薪酬的补偿费用，包括授予员工股票期权、限制性股票奖励和限制性股票单位（包括时间和业绩归属），作为补偿成本。基于股票的奖励的公允价值采用期权奖励的Black-Scholes期权估值模型以及限制性股票奖励和限制性股票单位授予日的收盘价确定。Black-Scholes估值模型纳入了关于股票价格的公允价值、波动性、期权或奖励的预期寿命、无风险利率和股息收益率的假设。在对股票期权进行估值时，在确定公司普通股的预期波动率和个人在行权前持有股票期权的预期寿命时，需要进行重大判断。预期波动率基于公司普通股的历史和隐含波动率。股票期权的预期期限是根据股票期权授予的历史实际期限和股票期权剩余合同期内未来行权的估计得出的。虽然波动性和估计寿命是不承担股票期权授予日之后变动风险的假设，但这些假设可能难以衡量，因为它们代表了基于历史经验的未来预期。此外，预期波动性和股票期权的预期期限可能会在未来发生变化，这可能会大幅改变未来奖励的授予日公允价值，并最终改变公司记录的费用。公司选择根据报告期内发生的确认对没收进行会计处理。具有业绩条件的奖励的补偿费用在每个报告期重新评估，并根据业绩目标实现的概率予以确认。
35
公司在必要的服务期内支出基于股票的股票期权补偿、限制性股票奖励、限制性股票单位和业绩奖励。对于仅有服务条件的奖励，公司在整个奖励的必要服务期内采用直线法支出基于股票的补偿。对于同时具备业绩和服务条件的奖励，公司考虑到公司满足业绩条件的概率，在奖励的每个单独归属部分的必要服务期内按直线法支出基于股票的补偿。
或有代价
公司使用蒙特卡洛模拟估值技术确定与MENU收购相关的或有对价的收购日期公允价值，并使用市场上无法观察到的重要输入值，因此代表了ASC主题820中定义的第3级公允价值计量，公允价值计量.这种估值技术也用于确定任何或有对价的当前公允价值。该模拟使用每个重要输入的概率分布来产生成百上千个可能的结果，并对结果进行分析以确定不同结果发生的概率。孤立地大幅增加或减少这些投入将导致负债显着增加或减少，而较高的负债上限为或有以结账后收入为重点的里程碑义务的合同最大值。最终，负债将与支付的金额相等，公允价值估计与支付金额之间的差额将记入收益。支付的金额小于或等于收购日的负债，在公司合并现金流量表中反映为用于筹资活动的现金。在收购日支付的任何超过负债的金额均反映为经营活动中使用的现金。
MENU收购导致记录在$
14.2
2022年期间百万。或有对价负债是在收购时确定的，每季度根据可获得的额外信息进行评估；公允价值调整的任何变化都记录在该期间的收益中。2022年期间，公司录得$
4.4
百万调整，将与MENU收购相关的或有对价负债的公允价值降至$
9.8
截至2022年12月31日，百万。
在2023年第二季度，对MENU收益进行了修订，取消了基于EBITDA的门槛，并降低了未来软件即服务（“SaaS”）年度经常性收入门槛。2023年期间，该公司录得$
9.2
百万调整，将与MENU收购相关的或有对价负债的公允价值降至$
0.6
截至2023年12月31日，百万。
保险收益收益
截至2023年12月31日和2021年12月31日止年度，公司收到$
0.5
百万美元
4.4
与解决遗留索赔有关的百万保险收益。
无
保险收益已于截至2022年12月31日止年度收到。
其他费用，净额
公司的外币交易损益和租金收入和损失在其他费用中记录，净额在随附的经营报表中。
所得税
公司及其子公司提交合并的美国联邦所得税申报表。州纳税申报表是在合并或单独的基础上提交的，这取决于提交纳税申报表的司法管辖区的适用法律。该公司还在其经营所在国家以单独的公司基础提交外国纳税申报表。所得税拨备是根据公司资产和负债的财务报告基础与计税基础之间的暂时性差异计提的税前亏损与递延所得税。公司在必要时记录估值备抵，以将递延所得税资产减至其可变现净额。税率变动对递延所得税资产和负债的影响在包括颁布日期的期间内确认为收入。
36
每股净亏损
每股净亏损按照ASC主题260计算，每股收益，其中规定了每股收益（“EPS”）的计算、列报和披露要求。它要求列报基本和稀释后的每股收益。基本每股收益不包括所有稀释，并基于该期间已发行普通股的加权平均数。稀释后的每股收益反映了如果行使可转换证券或发行普通股的其他合同可能发生的稀释。截至2023年12月31日，有
920,403
与已发行的反稀释股票期权相比
1,029,417
截至2022年12月31日及
1,305,881
截至2021年12月31日。截至2023年12月31日，有
839,455
反稀释限制性股票单位与
512,416
和
418,084
分别截至2022年12月31日和2021年12月31日。由于其反稀释性质，2024年票据、2026年票据和2027年票据转换特征（更多信息请参阅“附注10 –债务”）的潜在影响以及公司2021年员工股票购买计划（“ESPP”，更多信息请参阅“附注12-基于股票的薪酬”）中的未发行股份被排除在截至2023年12月31日、2022年12月31日和2021年12月31日的稀释后每股净亏损计算之外。2024年票据转换产生的股份为
497,376
（有关更多信息，请参阅“附注10 –债务”）。2026年票据和2027年票据转换特征产生的潜在股份，各自的最高转换率为
30.8356
每股和
17.8571
每股约
3,700,272
和
4,732,132
，分别。
以下是基本和稀释每股亏损计算的加权平均流通股的对账：
|
12月31日，
|
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|
（单位：千，每股数据除外）
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2023
|
2022
|
2021
|
|||||||||
|
持续经营净亏损
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$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
|||
|
终止经营业务净收入
|
|
|
|
|||||||||
|
净亏损
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$
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(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
$
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(
|
)
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基本：
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加权平均普通股
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|
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每股普通股持续经营亏损，基本
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$
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(
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)
|
$
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(
|
)
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$
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(
|
)
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|
每股普通股终止经营业务收入，基本
|
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|
|
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每股普通股亏损，基本
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$
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(
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)
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$
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(
|
)
|
$
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(
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)
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稀释：
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加权平均普通股
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每股普通股持续经营亏损，摊薄
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
|||
|
每股普通股已终止经营业务收入，摊薄
|
|
|
|
|||||||||
|
每股普通股亏损，摊薄
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
|||
尚未采用的会计公告
2023年12月，FASB发布ASU2023-09，所得税（专题740）：所得税披露的改进，意在增强所得税披露的透明度和决策有用性。ASU2023-09自2024年12月15日后开始的财政年度生效。该公司目前正在评估这一更新对未来申报的影响。
2023年11月，FASB发布ASU2023-07，分部报告（主题280）：可报告分部披露的改进，其目的是改善可报告分部披露要求，主要是通过加强对分部费用的披露。ASU2023-07在2023年12月15日之后开始的财政年度和2024年12月15日之后开始的财政年度内的中期有效。该公司目前正在评估这一更新对未来申报的影响。
除上述准则外，截至2023年12月31日止年度并无其他对公司具有重要或潜在意义的近期会计公告或会计公告变更。
37
注2 —
收购
2023年第四季度收购
在截至2023年12月31日的三个月内，Par Payment Services，LLC从一家私人控股的餐厅技术公司获得了持续支付促进人推荐佣金的权利。该交易按照ASC主题805作为资产收购入账，业务组合，导致无形资产的客户关系部分增加$
2.2
百万。公司认定，与交易相关的持续推荐佣金的初步公允价值并未对公司的财务状况产生重大影响。初步公允价值的确定是基于管理层的最佳估计和假设。已识别的初步公允价值须在允许的计量期内（自收购日期起最多一年）随着公司最终确定其程序而进行计量期调整。公司认为所收购权利的运营结果并不重要，因此没有提供合并的备考财务信息。
MENU收购-2022年
2022年第三季度，ParTech，Inc.（“ParTech”）收购了
100
为全球餐厅提供完全集成的全渠道点餐解决方案的餐厅技术公司MENU Technologies AG的股票百分比，购买对价约为$
18.4
百万元现金支付和$
6.3
以公司普通股股份支付的百万。
162,917
发行普通股股票作为购买对价，使用公允价值股价$
38.67
.此外，卖方有机会在截至2024年7月31日的盈利期内赚取额外现金和公司普通股对价，主要基于MENU未来的SaaS年度经常性收入。收益的公允价值确定为$
14.2
收购时的百万。截至2023年12月31日，公司确定MENU收益的公允价值为$
0.6
万元（盈利前滚可参考“附注16-金融工具公允价值”）。
该交易按照ASC主题805作为企业合并入账，业务组合.据此，所收购的资产和承担的负债已按其截至收购日期2022年7月25日初步确定的各自公允价值入账。公允价值的确定是基于管理层的最佳估计和假设，并在独立估值和税务顾问的协助下进行的。
截至2023年3月31日止三个月，截至2022年7月25日资产及负债的公允价值经初步购买价格分配未作调整而最终确定。
下表列出管理层的最终采购价格分配：
|
（单位：千）
|
采购价格分配
|
|||
|
现金
|
$
|
|
||
|
应收账款
|
|
|||
|
财产和设备
|
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|||
|
发达技术
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|
|||
|
预付和其他收购资产
|
|
|||
|
商誉
|
|
|||
|
总资产
|
|
|||
|
应付账款和应计费用
|
|
|||
|
递延收入
|
|
|||
|
盈利负债
|
|
|||
|
已付代价
|
$
|
|
||
公司使用贴现现金流模型的蒙特卡洛模拟确定与MENU收益相关的或有对价的收购日期公允价值，其中包含市场上无法观察到的重大输入值，因此代表了ASC 820中定义的第3级公允价值计量，公允价值计量；参见“附注16-金融工具公允价值”。
38
采用“多期超额收益法”确定取得的已开发技术的预计公允价值，该方法以分别归属于各项资产的税后净现金流量净现值计算为前提。收购的已开发技术资产在其预计使用寿命内按直线法摊销
七年
.
收购日以现金支付的对价包括$
3.0
百万存入第三方管理的托管账户，最长可持有至
18
-收购日期后的几个月，为潜在的交割后调整和义务提供资金。托管账户余额为$
3.0
截至2023年12月31日和2022年12月31日的百万。
该公司因收购MENU而产生了约$
1.1
百万。
由于被收购业务的经营结果被认为不重要，公司没有提供公司和MENU的合并备考财务信息。
2022年第一季度收购
在截至2022年3月31日的三个月内，ParTech收购了一家私营餐饮科技公司的几乎所有资产和负债。该交易按照ASC主题805作为企业合并入账，业务组合，导致商誉增加$
1.2
百万。公司认定，与交易相关的所有其他收购资产和承担的负债的初步公允价值并未对公司的财务状况产生重大影响；这一认定包括对已识别无形资产的初步估值。初步公允价值的确定是基于管理层的最佳估计和假设，并通过使用独立估值和税务顾问。已识别的初步公允价值须在允许的计量期内（自购置日起最多一年）进行计量期调整，因为独立顾问最终确定其程序。公司认为所收购业务的经营结果并不重要，因此没有提供合并的备考财务信息。
在2022年第四季度期间，截至收购日的资产和负债的公允价值最终确定，以反映最终的收购估值分析程序，导致初步公允价值确定没有调整。
Punchh收购-2021
于2021年4月8日（“交割日”），公司、ParTech，Inc.及ParTech，Inc.的全资附属公司Sliver Merger Sub，Inc.（“Merger Sub”）与Punchh Inc.（“Punchh”）及Fortis Advisors LLC仅以初始股东代表的身份订立合并协议及计划（“合并协议”）。根据合并协议，于2021年4月8日，Merger Sub与Punchh合并（“合并”），Punchh在合并中幸存并成为公司的全资附属公司。Punchh是基于SaaS的客户忠诚度和参与度解决方案的领导者。
就合并而言，公司向前Punchh股东支付了大约$
507.7
万元（包括既得期权和认股权证持有人），包括约（i）美元
397.5
百万元现金（“现金代价”），及（ii）
1,493,130
公司普通股的股份为
100
Punchh股权的百分比；自收购日期起一年后，现金代价继续受待偿代管基金结算的调整。发行普通股的对价采用平均股价$
68.00
，代表已付代价$
101.5
百万。额外的
112,204
公司普通股的股份保留用于授予的期权，作为与合并相关的承担的完全归属的未行使期权奖励的替代奖励。采用Black-Scholes模型确定完全既得期权奖励的公允价值为$
8.7
万元，截至收购日期。因此，已发行及预留的普通股的公允价值总额
1,594,202
（“股权对价”）确定为$
110.2
百万。此外，该公司还发生了约$
3.6
百万。
39
关于合并并为合并的现金对价提供部分资金，2021年4月8日，公司连同其若干美国子公司作为担保人，与贷款方订立信贷协议，Owl Rock First Lien Master Fund，L.P.作为行政代理人和抵押代理人（“Owl Rock信贷协议”），该协议规定了初始本金总额为$
180.0
百万（“Owl Rock定期贷款”）；（ii）与PAR Act III，LLC（“Act III”）各自签订的证券购买协议（“购买协议”），以及担任投资顾问的T. Rowe Price Associates，Inc.建议的某些基金和账户（这些基金和账户在此统称为“TRP”），以筹集约$
160.0
万通过公司普通股的私募发行。该公司还向Act III发出了购买认股权证
500,000
行权价为$的普通股股份
76.50
和a
五年
行权期（“认股权证”）。就公司2021年9月公开发行普通股而言，由于认股权证的反稀释条款，额外
3,975
普通股可根据认股权证购买，行使价为$
75.90
每股。有关发行和认股权证的更多信息，请参阅“附注11 –普通股”和“附注17-后续事件”。
此外，在截止日期约$
6.0
百万现金代价存入弥偿代管基金，最多可持有
18
在交割日期后的几个月内，根据合并协议的条款，为（i）Punchh股权持有人就现金和股权对价的交割后调整的潜在付款义务和（ii）Punchh股权持有人的潜在交割后赔偿义务提供资金。截至2021年12月31日止年度，$
3.8
万元从托管账户中分配，其中，$
3.5
万元是公司从Punchh股权持有人的交割后债务结算中收到的，导致为收购支付的现金对价减少，以及$
0.3
百万被释放给前Punchh股东。截至2021年12月31日，公司记录的剩余赔偿资产和负债约为$
2.2
万元分别计入其他资产和其他长期负债，用于核算存入第三方托管基金的金额，自收购之日起一年内结清。
收购代价的分配
根据ASC主题805，Punchh收购事项作为企业合并入账，业务组合.据此，在Punchh收购中收购的资产和承担的负债按其截至2021年4月8日初步确定的各自公允价值入账。初步公允价值的确定是基于管理层的最佳估计和假设，并通过使用独立估值和税务顾问。随着管理层最终确定其程序并结算净营运资本调整，已识别的初步公允价值须在允许的计量期内（最多自收购日期起一年）进行计量期调整。截至2021年12月31日，Punchh收购的计量期仍然开放，以待自收购日期起一年结算第三方托管基金；管理层已完成其估值程序并结算净营运资本调整。
截至2021年12月31日止年度，截至2021年4月8日的资产和负债的初步公允价值进行了调整，以反映正在进行的收购估值分析程序和商定的净营运资本调整。这些调整包括$
3.5
因解除托管账户而支付的现金对价减少百万。此外，股权对价公允价值增加$
1.6
百万，因为最终确定了授予的完全归属期权的数量，作为与合并相关的承担的完全归属未行使奖励的替代奖励。此外，已开发技术的公允价值减少了$
3.6
万，以反映相关公允价值假设的变动。摊销费用的相关变化对当年的业绩并不重要。对已开发技术的减少，以及确定的对Punchh收购相关的可抵税暂时性差异的增加，导致了$
3.1
百万减少到采购会计中记录的初步递延所得税负债净额。这些调整导致商誉合计减少$
1.5
截至2021年12月31日止年度的百万元。
在2022年第一季度，截至2021年4月8日的资产和负债的公允价值最终确定，以反映最终收购估值分析程序。这些调整包括$
0.8
百万减少递延收入和$
0.3
万的其他调整，导致商誉减少$
1.1
百万。赔偿资产和负债减少$
0.1
百万，以$
2.1
百万剩余在托管。
40
下表列出管理层对Punchh收购的最终购买价格分配：
|
（单位：千）
|
采购价格
分配
|
|||
|
现金
|
$
|
|
||
|
应收账款
|
|
|||
|
财产和设备
|
|
|||
|
租赁使用权资产
|
|
|||
|
发达技术
|
|
|||
|
客户关系
|
|
|||
|
商品名称
|
|
|||
|
赔偿资产
|
|
|||
|
预付和其他收购资产
|
|
|||
|
商誉
|
|
|||
|
总资产
|
$
|
|
||
|
应付账款和应计费用
|
|
|||
|
递延收入
|
|
|||
|
应付贷款
|
|
|||
|
租赁负债
|
|
|||
|
赔偿责任
|
|
|||
|
递延税款
|
|
|||
|
已付代价
|
$
|
|
||
无形资产
公司确定
三个
在Punchh收购中获得的无形资产：开发技术；客户关系；以及，Punchh商号。采用“多期超额收益法”确定已开发技术和客户关系无形资产的公允价值，该方法以分别归属于每项资产的税后净现金流量净现值计算为前提。公司申请了
七年
经济寿命和贴现率
11.0
确定Punchh Developed Technology无形公允价值的%。公司申请了
5.0
%估计年流失率和贴现率
11.0
确定Punchh客户关系无形公允价值的百分比。Punchh商号无形资产的公允价值是使用“特许权使用费减免”方法确定的，这是收入法的一种形式，它将因使用资产而不必支付特许权使用费而产生的储蓄归因于。公司适用公平合理的权益费率为
1.0
%和贴现率
11.0
确定Punchh商号无形公允价值的百分比。初步确定该等可辨认无形资产的预计使用寿命不确定为Punchh商号和
七年
为开发的技术和客户关系的无形资产。
商誉
商誉是指转让对价超过取得的可辨认净资产公允价值的部分，至少每年进行一次减值测试。不可用于所得税抵扣。
递延收入
在Punchh收购中获得的递延收入以公允价值确定转让以承担负债的对价分配。采用“自下而上”法确定初步公允价值，这是收益法的一种形式，将负债计量为直接的、履行法定义务的增量成本，再加上所交付服务的合理利润空间。
41
应付贷款
在Punchh收购中承担的贷款负债主要由Punchh的$
3.3
百万CARES法案薪资保护计划贷款。公司通过在截止日偿还贷款，消灭了所有假定的贷款应付款项，包括假定的CARES法案贷款。
使用权租赁资产和租赁负债
公司在Punchh收购中承担了与加利福尼亚州、德克萨斯州和印度的办公空间相关的不动产租赁，并已根据ASC主题842将这些租赁作为经营租赁进行会计处理，租约。假定租约的租期将持续到2021年至2026年。公司利用估值专家根据具有竞争力的市场价格对假定的租赁进行评估，以确定假定的租赁负债的公允价值，其中确定了$
0.3
百万元不利租赁负债，公司确认为租赁使用权资产的一部分。采用收益法对已识别的不利租赁负债进行估值。
递延税项
公司根据ASC主题740确定在Punchh收购时记录的递延税项状况，所得税，导致确认递延税项负债，以用于未来转回主要与截至结算日的净经营亏损有关的无形资产和主要与净经营亏损有关的递延税项资产的应课税暂时性差异。根据对已识别资产的可变现性的评估，还对某些已确认的递延税项资产记录了估值备抵。这些已确认的递延所得税资产、负债和估值备抵导致递延所得税负债初步净额为$
11.8
与Punchh收购有关的百万。
与Punchh收购相关的递延税项负债净额由公司确定，以提供未来应课税暂时性差异，从而使公司能够利用某些先前完全保留的递延税项资产。因此，公司在截至2021年12月31日的年度确认了估值备抵的减少，从而产生了净税收优惠$
10.4
期的百万。
备考财务资料-未经审核
截至2021年12月31日止年度，Punchh收购导致额外收入$
27.7
百万。
下表汇总了公司未经审计的备考经营业绩：
|
（单位：千）
|
年终
2021年12月31日
|
|||
|
总收入
|
$
|
|
||
|
净亏损
|
( |
)
|
||
上述未经审计的备考结果仅用于说明目的，并不反映实际成本节约的实现或任何相关的整合成本。未经审计的备考结果并不旨在表明本应获得的结果，或者是对未来可能获得的结果的预测。
42
注3 —
收入确认
递延收入
递延收入在收到现金付款或在软件许可、专业服务、维护协议的收入确认前到期时入账。收入确认的时间可能与客户开具发票时有所不同。
递延收入如下：
|
（单位：千）
|
2023年12月31日
|
2022年12月31日
|
||||||
|
当前
|
$
|
|
$
|
|
||||
|
非现行
|
|
|
||||||
|
合计
|
$
|
|
$
|
|
||||
大多数超过一年的履约义务与服务和支持合同有关，公司预计在
36
几个月。公司预计履行
100
内服务和支持合同的百分比
60
几个月。
包括当期和长期的递延收入变动情况如下：
|
（单位：千）
|
2023
|
2022
|
||||||
|
期初余额-1月1日
|
$
|
|
$
|
|
||||
|
取得的递延收入（参见“附注2-收购事项”）
|
|
|
||||||
|
确认递延收入
|
( |
)
|
( |
)
|
||||
|
收入递延
|
|
|
||||||
|
期末余额-12月31日
|
$
|
|
$
|
|
||||
上表不包括客户存款$
2.1
百万美元
2.1
分别截至2023年12月31日和2022年12月31日的百万。在截至2023年12月31日和2022年12月31日的年度内，公司在每个相应期间开始时确认收入包括在合同负债中$
8.5
百万美元
13.8
百万。
分类收入
公司将与客户签订的合同的收入按主要产品线分类，因为公司认为这最能描述收入和现金流的性质、金额、时间以及不确定性如何受到经济因素的影响。
分类收入如下：
|
截至2023年12月31日止年度
|
||||||||
|
（单位：千）
|
时间点
|
随着时间的推移
|
||||||
|
硬件
|
$
|
|
$
|
|
||||
|
订阅服务
|
|
|
||||||
|
专业服务
|
|
|
||||||
|
合计
|
$
|
|
$
|
|
||||
43
|
截至2022年12月31日止年度
|
||||||||
|
（单位：千）
|
时间点
|
随着时间的推移
|
||||||
|
硬件
|
$
|
|
$
|
|
||||
|
订阅服务
|
|
|
||||||
|
专业服务
|
|
|
||||||
|
合计
|
$
|
|
$
|
|
||||
|
截至2021年12月31日止年度
|
||||||||
|
（单位：千）
|
时间点
|
随着时间的推移
|
||||||
|
硬件
|
$
|
|
$
|
|
||||
|
订阅服务
|
|
|
||||||
|
专业服务
|
|
|
||||||
|
合计
|
$
|
|
$
|
|
||||
注4 —
停止运营
于2024年6月7日（“PGSC交割日”），公司就出售公司全资附属公司PAR Government Systems Corporation（“PGSC”）与博思艾伦咨询公司（“Booz Allen Hamilton”）订立股票购买协议（“购买协议”）。根据购买协议，于PGSC截止日，博思艾伦咨询收购
100
PGSC已发行在外流通普通股的百分比，现金购买价格为$
95.0
万，未按惯例在收盘后根据PGSC的负债、营运资金、现金和收盘时的交易费用进行调整。在交易结束时，我们与博思艾伦咨询签订了一份过渡服务协议，据此，公司与博思艾伦咨询根据采购协议的设想并受其约束相互提供某些过渡服务。过渡服务的服务期一般在2025年第三季度结束。
2024年7月1日，公司出售
100
公司全资附属公司Rome Research Corporation（“RRC”）向NexTech Solutions Holdings，LLC（“NexTech”）的已发行及未偿还股本权益的百分比，现金购买价格为$
7.0
万，未按惯例在收盘后根据RRC的负债、营运资金、现金和收盘时的交易费用进行调整。交易结束时，我们与NexTech签订了一份过渡服务协议，根据该协议，公司和NexTech根据过渡服务协议的设想并受其约束，相互提供某些过渡服务。过渡服务的服务期一般在2025年第三季度结束。
出售PGSC和RRC包括出售
100
公司政府部门的百分比。公司确定政府部门在截至2024年6月30日的季度符合终止经营的定义，因此，公司已重新编制财务报表，将政府部门列为终止经营。
44
下表列示截至2023年12月31日和2022年12月31日PGSC和RRC已终止经营业务的主要资产和负债类别：
|
（单位：千）
|
2023年12月31日
|
2022年12月31日
|
||||||
|
应收账款–净额
|
$
|
|
$
|
|
||||
|
其他流动资产
|
|
|
||||||
|
流动资产总额
|
|
|
||||||
|
商誉
|
|
|
||||||
|
其他非流动资产
|
|
|
||||||
|
非流动资产合计
|
|
|
||||||
|
终止经营业务资产总额
|
$
|
|
$
|
|
||||
|
应付账款
|
|
|
||||||
|
应计薪金和福利
|
|
|
||||||
|
应计费用
|
|
|
||||||
|
其他流动负债
|
|
|
||||||
|
流动负债合计
|
|
|
||||||
|
非流动负债
|
|
|
||||||
|
已终止经营业务负债合计
|
$
|
|
$
|
|
||||
下表列出了终止经营业务收入的主要类别：
|
截至12月31日止年度，
|
||||||||||||
|
（单位：千）
|
2023
|
2022
|
2021
|
|||||||||
|
合同收入
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
|
合同销售成本
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
终止经营业务营业收入
|
|
|
|
|||||||||
|
一般和行政费用
|
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
|
其他费用，净额
|
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
|
所得税拨备前已终止经营业务收入
|
|
|
|
|||||||||
|
准备金
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
终止经营业务净收入
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
根据财务报表的列报ASC主题205，公司调整了合同销售成本，以排除在列报的所有期间分配给已终止经营业务的公司间接费用。
下表列出了与终止经营的现金流量相关的选定非现金经营和投资活动：
|
截至12月31日止年度，
|
||||||||||||
|
（单位：千）
|
2023
|
2022
|
2021
|
|||||||||
|
折旧及摊销
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
|
资本支出
|
|
|
|
|||||||||
|
股票补偿
|
|
|
|
|||||||||
45
注5 —
租约
该公司经营租赁组合的很大一部分包括办公空间、研发设施、IT设备和汽车。公司的租约剩余租期为到
九年
.基本上所有租赁费用都在综合经营报表的一般和行政费用中列报，具体如下：
|
截至12月31日止年度，
|
||||||||||||
|
（单位：千）
|
2023
|
2022
|
2021
|
|||||||||
|
租赁费用总额
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
与租赁相关的补充现金流信息如下：
|
12月31日，
|
||||||||
|
（单位：千）
|
2023
|
2022
|
||||||
|
为计入租赁负债计量的金额支付的现金：
|
||||||||
|
租赁产生的经营现金流
|
$
|
|
$
|
|
||||
|
以取得的使用权资产换取新的经营租赁负债
|
$
|
|
$
|
|
||||
与租赁相关的补充资产负债表信息如下：
|
12月31日，
|
||||||||
|
2023
|
2022
|
|||||||
|
加权-平均剩余租期
|
|
|
||||||
|
加权平均贴现率
|
|
%
|
|
%
|
||||
下表汇总了截至2023年12月31日经营租赁的未来租赁付款：
|
（单位：千）
|
经营租赁
|
|||
|
2024
|
$
|
|
||
|
2025
|
|
|||
|
2026
|
|
|||
|
2027
|
|
|||
|
2028
|
|
|||
|
此后
|
|
|||
|
租赁付款总额
|
|
|||
|
减：代表推算利息的部分
|
( |
)
|
||
|
合计
|
$
|
|
||
注6 —
应收账款，净额
截至2023年12月31日和2022年12月31日，公司当前预期信用损失为$
1.9
百万美元
2.1
百万，分别与应收账款。
下表列出截至12月31日止年度的当前预期信贷损失变化：
|
（单位：千）
|
2023
|
2022
|
||||||
|
期初余额-1月1日
|
$
|
|
$
|
|
||||
|
规定
|
|
|
||||||
|
注销
|
( |
)
|
( |
)
|
||||
|
期末余额-12月31日
|
$
|
|
$
|
|
||||
截至2023年12月31日和2022年12月31日记录的应收账款均代表对客户付款的无条件权利。
46
注7 —
库存，净额
库存用于餐厅/零售硬件产品的制造和服务。
库存构成部分，净额包括以下内容：
|
12月31日，
|
||||||||
|
（单位：千）
|
2023
|
2022
|
||||||
|
成品
|
$
|
|
$
|
|
||||
|
在制品
|
|
|
||||||
|
组件部件
|
|
|
||||||
|
服务部件
|
|
|
||||||
|
库存，净额
|
$
|
|
$
|
|
||||
截至2023年12月31日和2022年12月31日，公司的超额和报废准备金为$
9.0
百万美元
10.9
百万，分别与库存。
注8 —
物业、厂房及设备，净额
物业、厂房及设备净额的构成部分为：
|
12月31日，
|
||||||||
|
（单位：千）
|
2023
|
2022
|
||||||
|
土地
|
$
|
|
$
|
|
||||
|
建筑和改善
|
|
|
||||||
|
出租物业
|
|
|
||||||
|
Software
|
|
|
||||||
|
家具和设备
|
|
|
||||||
|
在建工程
|
|
|
||||||
|
|
|
|||||||
|
减去累计折旧
|
( |
)
|
( |
)
|
||||
|
$
|
|
$
|
|
|||||
建筑物和装修及出租物业的估计可使用年限为
15
到
40
年。家具和设备的估计使用寿命从到
八年
.软件上的估计使用寿命是到
五年
.折旧费用为$
2.8
百万，$
3.2
百万，以及$
2.3
百万，分别截至2023年12月31日、2022年12月31日及2021年12月31日止年度。
注9 —
可辨认无形资产和商誉
包括在可识别无形资产中的约为$
2.9
百万美元
2.1
与截至2023年12月31日和2022年12月31日未满足一般发布门槛的软件产品相关的成本分别为百万。这些软件产品将在未来12个月内达到预定用途。截至2023年12月31日和2022年12月31日止年度投入使用的软件成本为$
4.6
百万美元
6.5
分别为百万。计入销售成本的年度摊销在产品剩余估计经济年限内采用直线法计算，一般
三年
.
47
可辨认无形资产的构成部分为：
|
12月31日，
|
||||||||||
|
（单位：千）
|
2023
|
2022
|
估计数
有用的生活
|
加权-
平均
摊销
期
|
||||||
|
获得已开发技术
|
$
|
|
$
|
|
|
|
||||
|
内部开发的软件成本
|
|
|
|
|
||||||
|
客户关系
|
|
|
|
|
||||||
|
商品名称
|
|
|
|
|
||||||
|
竞业禁止协议
|
|
|
|
|
||||||
|
|
|
|||||||||
|
货币换算对无形资产的影响
|
|
|
||||||||
|
减：累计摊销
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
$
|
|
$
|
|
|||||||
|
内部开发的软件成本未达到一般发布门槛
|
|
|
||||||||
|
商标、商号（不可摊销）
|
|
|
无限期
|
|||||||
|
$
|
|
$
|
|
|||||||
无形资产的预期未来摊销，假设资本化的软件开发成本和购置相关无形资产的直线摊销，不包括未达到一般发布阈值的软件成本，如下（单位：千）：
|
2024
|
$
|
|
||
|
2025
|
|
|||
|
2026
|
|
|||
|
2027
|
|
|||
|
2028
|
|
|||
|
此后
|
|
|||
|
合计
|
$
|
|
为对无限期无形资产进行估值，公司采用特许权使用费减免法估计商号的公允价值。有
零
截至2023年12月31日、2022年和2021年12月31日止年度的无限期无形资产减值。
可辨认无形资产摊销费用分摊如下：
|
（单位：千）
|
2023
|
2022
|
2021
|
|||||||||
|
获得的已开发技术的摊销
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
|
内部开发软件摊销
|
|
|
|
|||||||||
|
计入销售成本的可辨认无形资产摊销
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
|
计入营业费用的摊销费用
|
|
|
|
|||||||||
|
货币换算对无形资产的影响
|
( |
)
|
( |
)
|
|
|||||||
48
下表列出所列期间的商誉活动：
|
（单位：千）
|
||||
|
期初余额-2021年12月31日
|
$
|
|
||
|
2022年第一季度收购
|
|
|||
|
MENU收购
|
|
|||
|
Punchh Acquisition ASC 805测量周期调整
|
( |
)
|
||
|
外币换算
|
|
|||
|
余额-2022年12月31日
|
|
|||
|
外币换算
|
|
|||
|
期末余额-2023年12月31日
|
$
|
|
||
有关收购中确认的商誉的更多信息，请参阅“附注2-收购”
注10 —
债务
下表汇总了截至2023年12月31日的长期债务账面净值信息：
|
（单位：千）
|
2026年笔记
|
2027年笔记
|
合计
|
|||||||||
|
未偿票据本金金额
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
|
未摊还发债成本
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
应付票据合计
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
下表汇总了截至2022年12月31日的长期债务账面净值信息：
|
（单位：千）
|
2024年票据
|
2026年笔记
|
2027年笔记
|
合计
|
||||||||||||
|
未偿票据本金金额
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||||
|
未摊还发债成本
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||||
|
应付票据合计
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||||
请参阅“附注1-重要会计政策摘要”中的“最近采用的会计公告”，了解有关公司采用ASU2020-06对贴现的影响的更多信息。
可转换优先票据
2019年4月15日，公司卖出$
80.0
百万本金总额
4.500
% 2024年到期的可转换优先票据。2024年票据是根据公司与作为受托人的纽约梅隆银行信托公司，N.A.于2019年4月15日订立的契约（“2024年契约”）发行的。2024年票据的利息支付利率等于
4.500
年%，自2019年10月15日起，于每年4月15日和10月15日每半年支付一次欠款。2024年票据自已支付利息或已妥为提供利息的最后日期起计的利息，如未支付利息或已妥为提供利息，则自2019年4月15日起计的利息。除非提前转换、赎回或回购，2024年票据将于2024年4月15日到期。
2020年2月10日，公司卖出$
120.0
百万本金总额
2.875
2026年到期的%可转换优先票据。2026年票据是根据公司与作为受托人的纽约梅隆银行信托公司（N.A.）于2020年2月10日订立的契约（“2026年契约”）发行的。2026年票据的利息支付利率等于
2.875
年%，自2020年10月15日起，每半年于每年4月15日和10月15日支付一次欠款。2026年票据的利息自已支付利息或已妥为提供利息的最后日期起计，如未支付利息或已妥为提供利息，则自2020年2月10日起计。除非提前转换、赎回或回购，2026年票据将于2026年4月15日到期。
49
该公司使用了大约$
66.3
百万元（不包括与应计利息及零碎股份有关的现金付款）来自其出售2026年票据及发行
772,423
普通股每股$
32.43
平均成本基础为$的库存股每股
3.37
每股回购约$
66.3
通过个别协商交易的2024年票据本金总额百万。在为2024年票据支付的总价中，$
59.0
百万元分配给2024年票据结算，$
30.8
万元分配给股权，$
1.0
万元用于偿付2024年票据的应计利息。转让的对价使用反映紧接结算前类似不可转换债务工具借款利率的等值利率分配至2024年票据的负债和权益部分。该交易导致可转换票据结算损失$
8.1
万，在公司合并经营报表中记作债务清偿损失。亏损指（i）负债部分的公允价值与（ii）债务部分的账面价值与结算时任何未摊销债务发行费用之和之间的差额。
2021年9月17日，公司卖出$
265.0
百万本金总额
1.500
2027年到期的可转换优先票据百分比。2027年票据是根据公司与作为受托人的纽约梅隆银行信托公司（N.A.）于2021年9月17日订立的契约（“2027年契约”，连同2024年契约和2026年契约，“契约”）发行的。2027年票据的利率为
1.500
年%，自2022年4月15日起，于每年4月15日及10月15日每半年支付一次欠款。2027年票据的利息自已支付利息或已妥为提供利息的最后日期起计，如未支付利息或已妥为提供利息，则自2021年9月17日起计。除非提前转换、赎回或回购，2027年票据将于2027年10月15日到期。该公司使用此次发行的净收益，连同2021年9月普通股发行的净收益（参见“附注11 –普通股”），全额偿还Owl Rock定期贷款，该贷款的本金金额为$
180.0
截至2021年9月17日未偿还的百万。公司将此次发行的剩余净收益用于一般公司用途，包括继续投资于公司业务的增长和其他营运资金需求。公司还将部分所得款项净额用于收购或投资与公司业务互补的其他资产或用于回购公司的其他债务。
根据一份日期为2023年10月6日的私下协商协议，该公司获得了$
13.75
其未偿还的2024年票据本金总额百万。这次收购是为了换取
497,376
公司普通股股份（“交易所交易”）。与交易所交易结束有关，公司根据2024年契约发行的所有未偿还2024年票据被注销，2024年契约已于2023年10月15日解除。交易所交易导致可转换票据结算的诱导损失$
0.6
万，在公司合并经营报表中记作债务清偿损失。亏损指结算时原转换条款的公允价值与诱导转换条款的公允价值之间的差额。
优先票据是公司的优先、无担保债务。优先票据可在分别于紧接2025年10月15日和2027年4月15日之前的营业日营业结束前发生特定事件或契约中规定的某些基本变化时，由持有人选择全部或部分转换；此后，可在紧接到期前的第二个营业日营业结束前的任何时间转换。2026年票据可转换为公司普通股，初始转换率为
23.2722
每1,000美元本金的股份，2027年票据可转换为公司普通股，初始转换率为
12.9870
每1,000美元本金的股份。转换时，公司可以选择通过支付或交付纯现金、公司普通股股份或现金与公司普通股股份的组合方式进行结算。2026年契约和2027年契约包含的契约，其中包括限制公司合并、合并或出售或以其他方式处置其几乎所有资产和惯常违约事件（定义见契约）的能力。
在公司于2022年1月1日采纳ASU2020-06之前，2024年票据和优先票据的负债部分的账面金额是通过估计不具有相关可转换特征的类似票据的公允价值来计算的。代表转换选择权的权益部分的账面值是通过从2024年票据和优先票据的公允价值金额中扣除负债部分的公允价值确定的。用于确定2024年票据和优先票据负债部分公允价值的估值模型包括输入值，例如不可转换借款利率内的隐含债务收益率。2024年票据、2026年票据、2027年票据负债部分的隐含估计有效利率为
10.2
%,
7.3
%，和
6.5
分别为%。
50
在公司于2022年1月1日采用ASU2020-06之前，根据ASC主题470-20，有转换的债务和其他选择——有利的转换特征，按公允价值对2024年票据进行初步计量后产生负债$
62.4
百万，因此，计算出的折扣导致在额外实缴资本中确认的可转换特征的隐含价值为$
17.6
百万；以公允价值对2026年票据进行初步计量后产生负债$
93.8
百万，因此，计算出的折扣导致在额外实缴资本中确认的可转换特征的隐含价值为$
26.2
百万；以公允价值对2027年票据进行初步计量，产生负债$
199.2
百万，因此，计算出的折扣导致在额外实缴资本中确认的可转换特征的隐含价值为$
65.8
百万。2024年票据和优先票据的发行费用为$
4.9
百万，$
4.2
百万，以及$
8.3
2024年票据、2026年票据和2027年票据分别为百万。这些成本在可分摊的基础上分配给债务和股权部分。对于2024年的票据，这一数额为$
3.8
百万美元
1.1
百万分别用于债务和股权部分。对于2026年的票据，这一数额为$
3.3
百万美元
0.9
百万分别用于债务和股权部分。对于2027年的票据，这一数额为$
6.2
百万美元
2.1
百万分别用于债务和股权部分。
在公司于2022年1月1日采纳ASU2020-06之前，公司录得所得税负债$
15.6
2021年与2027年票据中归类于股东权益的部分相关的百万。GAAP要求将递延所得税负债的抵销归入股东权益，与2027年票据的权益部分一致。递延税项负债的产生产生了公司递延税项净资产可收回性的证据，从而释放了估值备抵，总额为$
14.9
百万，根据ASU 2019-12的采用，这也被归入股东权益。
在公司于2022年1月1日就出售2026年票据采用ASU2020-06之前，公司录得所得税优惠$
4.4
由于与2026年票据中归类于股东权益的部分相关的递延所得税负债的产生，在2020年期间产生了百万。递延税项负债的产生产生了公司递延税项净资产可收回性的证据，从而释放了估值备抵，总额为$
4.4
百万，反映为2020年的所得税优惠。
信贷便利
就Punchh收购事项的现金代价，并为其提供部分资金，于2021年4月8日，公司订立Owl Rock信贷协议。The Owl Rock Credit Agreement provides a term loan in the initial aggregate of principal amount of $
180.0
万，“猫头鹰岩石定期贷款”。发行费用，其中包括a
2
%原始发行折扣，达$
9.3
百万，所得款项净额为$
170.7
百万。
该公司使用发行2027年票据和同时发行普通股（参考“附注11 –普通股”）的净收益全额偿还Owl Rock定期贷款，包括$
1.8
百万应计利息和$
3.6
百万预付保费，2021年9月17日。偿还后，Owl Rock信贷协议终止。该交易导致票据结算损失$
11.9
万，在公司合并经营报表中记作债务清偿损失。亏损指（i）重新收购价格（包括预付款溢价）与（ii）债务部分的账面价值和结算时任何未摊销债务发行成本之和之间的差额。
下表汇总了2024年票据和优先票据确认的利息费用：
|
截至12月31日止年度，
|
||||||||||||
|
（单位：千）
|
2023
|
2022
|
2021
|
|||||||||
|
合同利息费用
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
|
利息费用中的债务增加
|
|
|
|
|||||||||
|
总利息支出
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
51
支付利息的现金是$
8.0
截至2023年12月31日止年度的百万元。
下表汇总了截至2023年12月31日优先票据的未来本金支付情况（单位：千）：
|
2024
|
$
|
|
||
|
2025
|
|
|||
|
2026
|
|
|||
|
2027
|
|
|||
|
2028
|
|
|||
|
此后
|
|
|||
|
合计
|
$
|
|
注11 —
普通股
公司发行
497,376
其普通股的股份，作为与2024年票据转换相关的交易所交易的一部分。有关交易所交易的更多信息，请参阅“附注10-债务”。
公司发行
162,917
其普通股股份，作为就MENU收购向前MENU股权持有人支付的收购对价的一部分。有关MENU收购的更多信息，请参阅“附注2-收购”。
于2021年9月17日，公司完成公开发行其普通股，其中公司发行及出售
982,143
价格为$的普通股股份
56.00
每股。该公司收到的净收益为$
52.5
万，已扣除承销折扣、佣金及其他发行费用。
关于Punchh收购的现金对价，并为其提供部分资金，2021年4月8日，公司与Act III和TRP签订了购买协议，以筹集约$
160.0
万通过公司普通股的私募发行。根据购买协议，公司发行及出售（i）
73,530
其普通股的股份以总购买价格约为$
5.0
百万（$
68.00
每股），及（ii）
2,279,412
向TRP发行普通股，购买总价约为$
155.0
百万（$
68.00
每股）合计
2,352,942
股份。公司发生$
4.3
百万与出售其普通股有关的发行费用。该公司还向Act III发出了一份完全归属的认股权证，以购买
500,000
行权价为$的普通股股份
76.50
每股和a
五年
行权期。就公司2021年9月公开发行普通股而言，由于认股权证中的反稀释条款，额外
3,975
公司普通股可根据认股权证购买，行权价为$
75.90
每股。根据ASC主题815，认股权证作为权益工具入账，衍生品和套期保值，由于认股权证合同仅允许在行使时以不可赎回的普通股进行结算。有关认股权证的更多信息，请参阅“附注10 –债务”和“附注17-后续事项”。
认股权证的发行日期公允价值确定为$
14.3
百万基于使用Black-Scholes模型，假设如下：
|
预期任期
|
|
|||
|
无风险利率
|
|
%
|
||
|
预期波动
|
|
%
|
||
|
预期股息率
|
无
|
|||
|
公允价值（每份认股权证）
|
$
|
|
||
52
公司还发行了
1,493,130
的普通股，作为Punchh收购的股权对价的一部分。有关Punchh收购的更多信息，请参阅“附注2 –收购”。
注12 —
股票补偿
该公司记录的基于股票的补偿费用为$
14.3
百万，$
13.3
百万，以及$
14.3
分别于截至2023年12月31日、2022年和2021年12月31日止年度的综合经营报表中的百万。
由于在完成必要的服务期之前没收了非既得股票奖励或未能达到必要的业绩目标，公司记录了截至2023年12月31日、2022年和2021年12月31日止年度的基于股票的补偿费用减少$
0.6
百万，$
1.0
百万，以及$
0.4
分别为百万。
公司有
2.7
其经修订和重述的PAR技术公司2015年股权激励计划（“2015年计划”）项下的股票激励预留授予普通股股份100万股。2015年计划规定授予几种不同形式的股票奖励，包括：
| • |
股票期权根据2015年计划授予，使接收方能够购买公司普通股的股份，可能是激励股票期权或不合格股票期权。一般来说，股票期权除了死亡时不可转让。股票期权一般归属于a到 |
| • |
限制性股票奖励（“RSA”）和限制性股票单位（“RSU”）可以有基于服务和/或基于绩效的归属。以服务为基础的归属的注册会计师及注册会计师的授出，须遵守归属期由到 |
股票期权
下表显示了有关股票期权的信息：
|
（单位：千，行权价除外）
|
数量
股份
|
加权
平均
行权价格
|
聚合
内在价值
|
|||||||||
|
截至2023年1月1日
|
|
$
|
|
|||||||||
|
已行使的期权
|
( |
)
|
|
|||||||||
|
期权被取消/没收
|
( |
)
|
|
|||||||||
|
截至2023年12月31日
|
|
$
|
|
$
|
|
|||||||
|
于2023年12月31日归属及预期归属
|
|
$
|
|
$
|
|
|||||||
|
截至2023年12月31日可行使的股份总数
|
|
$
|
|
$
|
|
|||||||
|
可供未来授予的剩余股份
|
|
|||||||||||
|
（单位：千，授予日公允价值除外）
|
2023
|
2022
|
2021
|
|||||||||
|
截至12月31日止年度录得期权费用，单位：千，
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
|
加权平均授予日公允价值
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
|
截至12月31日止年度已行使股票期权的总内在价值，单位：千，
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
|
行使期权收到的现金
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
53
在授予日，期权的公允价值是使用Black-Scholes模型估计的，截至2021年12月31日期间的假设如下：
|
2021
|
||||
|
预期期权寿命
|
|
|||
|
加权平均无风险利率
|
|
%
|
||
|
加权平均预期波动率
|
|
%
|
||
|
预期股息率
|
无
|
|||
截至2023年12月31日、2022年12月31日和2021年12月31日止年度，预期期权期限是基于公司历史上类似类型期权的经验。预期波动是基于公司普通股在与预期寿命一致的前一段时间内的历史波动水平。无风险利率基于剩余期限等于预期期限的美国国债零息票发行目前可用的隐含收益率。
截至2023年12月31日尚未行使的股票期权汇总如下：
|
行权价格区间
|
未结清人数（千人）
|
加权平均剩余寿命
|
||
|
$
|
|
|
限制性股票单位
本年度有关公司非既得RSU的活动如下：
|
（单位：千，加权平均公允价值除外）
|
股份
|
加权
平均赠款-
日期公允价值
|
||||||
|
2023年1月1日余额
|
|
$
|
|
|||||
|
已获批
|
|
|
||||||
|
既得
|
( |
)
|
|
|||||
|
取消/没收
|
( |
)
|
|
|||||
|
2023年12月31日余额
|
|
$
|
|
|||||
下表列出了与RSU有关的信息：
|
（单位：千）
|
2023
|
2022
|
2021
|
|||||||||
|
基于服务的RSU
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
|
基于性能的RSU
|
|
|
|
|||||||||
|
与RSU相关的基于股票的补偿费用总额
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
公司确定很可能在2023年、2022年和2021年实现基于绩效的奖励。
截至2023年12月31日，股权奖励的未确认补偿成本总额为$
21.1
百万，预计将在2024至2026财年确认为补偿费用。
员工股票购买计划
2021年6月，公司股东批准了2021年员工股票购买计划（“ESPP”），通过该计划，符合条件的员工可以通过累计工资扣减以折扣价购买公司普通股股票。ESPP于2021年11月1日生效。公司及参与子公司符合条件的员工参与ESPP已于2023年12月1日开始。共
330,000
公司普通股的股份可根据ESPP购买，但可根据ESPP的规定进行调整。截至2023年12月31日，
无
购买了普通股。
54
注13 —
所得税
所得税（受益）拨备包括：
|
截至12月31日止年度，
|
||||||||||||
|
（单位：千）
|
2023
|
2022
|
2021
|
|||||||||
|
当期所得税：
|
||||||||||||
|
联邦
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
|
状态
|
|
|
|
|||||||||
|
国外
|
|
|
|
|||||||||
|
|
|
|
||||||||||
|
递延所得税：
|
||||||||||||
|
联邦
|
|
( |
)
|
( |
)
|
|||||||
|
状态
|
|
( |
)
|
( |
)
|
|||||||
|
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||||
|
所得税拨备（受益）
|
$
|
|
$
|
|
$
|
(
|
)
|
|||||
55
所得税前净亏损的组成部分包括：
|
（单位：千）
|
2023
|
2022
|
2021
|
|||||||||
|
美国
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
|||
|
国际
|
( |
)
|
( |
)
|
|
|||||||
|
所得税前净亏损总额
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
|||
递延税项（负债）资产由以下各项组成：
|
12月31日，
|
||||||||
|
（单位：千）
|
2023
|
2022
|
||||||
|
递延税项负债：
|
||||||||
|
经营租赁资产
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
||
|
软件开发成本
|
( |
)
|
( |
)
|
||||
|
无形资产
|
( |
)
|
( |
)
|
||||
|
481（a）调整
|
( |
)
|
|
|||||
|
物业、厂房及设备折旧
|
( |
)
|
( |
)
|
||||
|
递延所得税负债总额
|
( |
)
|
( |
)
|
||||
|
递延所得税资产：
|
||||||||
|
坏账和存货备抵
|
|
|
||||||
|
资本化存货成本
|
|
|
||||||
|
应计雇员福利
|
|
|
||||||
|
第163（j）条下的利息开支限制
|
|
|
||||||
|
经营租赁负债
|
|
|
||||||
|
联邦净营业亏损结转
|
|
|
||||||
|
州净营业亏损结转
|
|
|
||||||
|
国外净经营亏损结转
|
|
|
||||||
|
联邦和州税收抵免结转
|
|
|
||||||
|
研发资本化
|
|
|
||||||
|
其他
|
|
|
||||||
|
递延所得税资产总额
|
|
|
||||||
|
减去估值备抵
|
( |
)
|
( |
)
|
||||
|
非流动递延所得税负债净额
|
$
|
(
|
)
|
$
|
(
|
)
|
||
56
非流动递延所得税负债净额计入公司合并资产负债表其他长期负债。该公司有联邦税收抵免结转$
13.3
2028-2043年各纳税年度到期的百万。该公司的联邦经营亏损结转为$
12.6
2029年至2037年到期的百万美元，联邦运营亏损结转$
170.1
万，无限制结转期。该公司还拥有$的州税收抵免
1.7
百万美元和因法域不同而不同的净营业亏损结转，金额从$
0
到$
49.2
万，并在各纳税年度到期至2043年。公司有国外净营业亏损结转$
37.2
到2029年到期的百万。该公司有一个联邦利息限制结转$
26.4
百万，结转期限不定。
在评估我们收回递延所得税资产的能力时，管理层考虑了所有可用的正面和负面证据，包括递延所得税负债的预定冲销、预计的未来应税收入、税务规划策略和近期运营的结果。如果与某些联邦、州和外国递延所得税资产（包括税收亏损结转）相关的未来收益很可能无法实现，则需要提供估值备抵。
截至2023年12月31日，管理层认为，除与无限期无形资产相关的未来税项估计金额外，其递延税项资产的收益很可能无法实现。在计算估值备抵时，公司仅被允许使用与其无限期无形资产相关的现有递延所得税负债（即“裸信用递延所得税负债”）作为应纳税所得额来源，以支持其现有无限期递延所得税资产的变现。
作为这一分析的结果，管理层确定在本年度增加估值备抵是适当的。
没有为适用于公司外国子公司未分配收益的某些税项计提准备金，因为管理层打算将这些收益充分用于外国子公司的运营。
《减税和就业法案》提出了一项新要求，即外国子公司赚取的某些收入，即所谓的全球无形低税收入（“GILTI”），必须包括在其美国股东的总收入中。FASB允许进行会计政策选择，即对预计在未来几年转回为GILTI的暂时性差异确认递延税款，或在发生时将此类税款确认为当期费用。该公司选择在发生时将GILTI的税收影响视为当期费用。
本年度所得税计提包括递延所得税资产增加及估值备抵相应增加$
10.8
百万与研发费用资本化用于税收目的和递延税项资产增加以及估值备抵相应增加$
3.3
百万来自与MENU收购相关的国外净经营亏损结转。
2022年，所得税拨备包括递延所得税负债的减少和估值备抵的相应增加$
20.0
由于采用ASU第2020-06号，与次级债相关的百万美元，递延所得税资产增加，估值备抵相应增加$
11.3
万与研发费用资本化相关的税收用途，以及递延所得税资产增加和估值备抵相应增加$
2.0
百万来自与MENU收购相关的国外净经营亏损结转。
2021年，所得税拨备包括因与Punchh收购相关的递延税项负债而减少公司的估值备抵。该递延所得税负债的建立创造了“未来应纳税所得额”，部分利用了公司现有的递延所得税资产，并产生了$
10.4
万元减少公司估值备抵。根据IRC第382条的定义，Punchh收购导致Punchh的所有权发生变化；公司确定已确定的所有权变化不应限制公司利用Punchh净经营亏损和信用结转的能力。
该公司仅在基于技术优点的更有可能（可能性大于50%）的情况下记录与不确定的税务头寸相关的利益，该头寸将在税务机关审查后得到维持。满足可能性大于未达到阈值的税收头寸使用概率加权法作为结算时实现的可能性大于50%的最大税收优惠金额进行衡量。截至2023年12月31日，公司没有为不确定的税务状况计提准备金，公司认为公司已为其与税务相关的负债计提了充足的准备金。该公司在2019年之前的几年内不再接受联邦所得税审计。
57
下表将公司的有效税率与美国联邦法定税率21%进行了核对：
|
截至12月31日止年度，
|
||||||||||||
|
2023
|
2022
|
2021
|
||||||||||
|
联邦法定税率
|
|
%
|
|
%
|
|
%
|
||||||
|
州税，扣除联邦福利
|
( |
)
|
( |
)
|
|
|||||||
|
或有对价重估
|
|
|
|
|||||||||
|
不可扣除费用
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
税收抵免（含研发）
|
|
|
|
|||||||||
|
外国所得税税率差异
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
基于股票的补偿
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
估价津贴
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
其他
|
( |
)
|
( |
)
|
( |
)
|
||||||
|
(
|
)%
|
(
|
)%
|
|
%
|
|||||||
实际所得税率为（
2.3
)%, (
1.5
）%和
10.0
分别于截至2023年12月31日、2022年12月31日及2021年12月31日止年度的百分比。2023年与法定税率相比的减
21.0
%主要是由于估值备抵和外国所得税税率差异的增加。2022年较法定税率的减
21.0
%主要是由于估值备抵和外国所得税税率差异的增加。2021年较法定税率的减
21.0
%主要是由于估值备抵和不可扣除的购置费用，这部分被税收抵免所抵消。
注14 —
承诺与或有事项
公司不时成为日常业务过程中产生的法律诉讼的一方。根据目前可获得的信息，并根据其对这些信息的评估，公司认为其目前所涉及的法律诉讼并不重大或不太可能对公司的业务、财务状况或经营业绩造成重大不利影响，或目前无法估计。
注15 —
地理信息与客户集中度
由于政府部门列为已终止经营业务，公司于
One
分部，餐厅/零售。因此，与政府部门相关的分部披露已被删除。
下表是按收入所在地按国家分列的收入：
|
截至12月31日止年度，
|
||||||||||||
|
（单位：千）
|
2023
|
2022
|
2021
|
|||||||||
|
美国
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
|
国际
|
|
|
|
|||||||||
|
合计
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||
58
下表按资产所在地按国家列示资产：
|
12月31日，
|
||||||||
|
（单位：千）
|
2023
|
2022
|
||||||
|
美国
|
$
|
|
$
|
|
||||
|
国际
|
|
|
||||||
|
合计
|
$
|
|
$
|
|
||||
占公司总收入10%或以上的客户汇总如下：
|
截至12月31日止年度，
|
||||||||||||
|
2023
|
2022
|
2021
|
||||||||||
|
百胜！品牌公司。
|
|
% |
|
%
|
|
%
|
||||||
|
麦当劳公司
|
|
%
|
|
%
|
|
%
|
||||||
|
乳业女王
|
|
%
|
|
%
|
|
%
|
||||||
|
所有其他
|
|
%
|
|
%
|
|
%
|
||||||
|
|
%
|
|
%
|
|
%
|
|||||||
“所有其他”中没有其他客户占公司截至2023年、2022年和2021年止年度总收入的10%以上。
注16 —
金融工具公允价值
公司的金融工具已使用可获得的市场信息和估值技术以公允价值入账。公允价值层次结构基于三个层次的投入，它们分别是：
第1级−相同资产或负债活跃市场报价（可观察）
第2级−可直接或间接观察到的第1级以外的输入值，例如类似资产或负债的报价、非活跃市场的报价，或基本上在资产或负债的整个期限内属于可观察市场数据的其他输入值（可观察）
第3级−由很少或没有市场活动支持，但对确定资产或负债的公允价值具有重要意义的不可观察输入值（不可观察）
公司的金融工具主要包括现金及现金等价物、代客户持有的现金、短期投资、债务工具和递延补偿资产及负债。截至2023年12月31日及2022年12月31日的现金及现金等价物、代客户持有的现金及短期投资的账面值因其短期性质而被视为代表其公允价值。债务工具按本金净额未摊销债务发行成本和贴现入账（更多信息请参阅“附注10-债务”）。截至2023年12月31日，2026年票据和2027年票据的估计公允价值为$
145.6
百万美元
236.1
分别为百万。截至2022年12月31日，2024年票据、2026年票据、2027年票据的公允价值为$
17.4
百万，$
112.8
百万，以及$
191.0
分别为百万。用于确定2024年票据、2026年票据和2027年票据公允价值的估值技术属于公允价值等级的第2级，因为它们来自经纪人报价。
递延薪酬资产和负债主要与公司的递延薪酬计划有关，该计划允许对某些关键员工进行税前薪酬递延。递延补偿负债的公允价值变动采用计划参与人所做资产选择在活跃市场中的报价得出。递延补偿负债被分类在第2级，即FASB ASC主题820下定义的公允价值分类，公允价值计量，因为它们的输入主要来自与假设投资相关的可观察市场数据。公司持有保险投资是为了部分抵消公司在其递延补偿计划下的负债，这些负债每期使用保险投资的现金退保价值以公允价值入账。
59
寿险保单现金退保价值$
3.3
百万美元
3.2
分别于2023年12月31日和2022年12月31日计入合并资产负债表其他资产。截至2023年12月31日，拖欠参加递延补偿计划的雇员的金额为$
0.4
百万美元
0.4
2022年12月31日的百万元，计入合并资产负债表其他长期负债。
公司使用贴现现金流模型的蒙特卡罗模拟模型来确定与MENU收购相关的盈利负债的公允价值。模拟中使用的重要输入在市场上是不可观察的，因此该负债代表了ASC 820中定义的第3级公允价值计量。最终，负债将与支付的金额相等，公允价值估计与支付金额之间的差额将记入收益。支付的金额小于或等于收购日的负债，将在公司合并现金流量表中反映为筹资活动使用的现金。任何在收购日支付的超过负债的金额将反映为经营活动中使用的现金。公司确定MENU盈利或有负债的公允价值为$
0.6
截至2023年12月31日，为百万。
下表列出2023财年使用重大不可观察输入值（第3级）计量的公司或有对价负债的估计公允价值变动情况：
|
（单位：千）
|
||||
|
2021年12月31日
|
$ |
|
||
|
新的或有对价
|
|
|||
|
或有对价公允价值变动
|
( |
) | ||
|
2022年12月31日余额
|
|
|||
|
或有对价公允价值变动
|
( |
)
|
||
|
2023年12月31日余额
|
$
|
|
||
或有对价公允价值变动记入“”的综合经营报表。
以下表格提供了与公司或有对价负债的公允价值计量相关的量化信息：
|
2023年12月31日
|
|||||||||||||||
|
应急类型
|
最大值
支付(1)
（未贴现）
（单位：千）
|
公允价值
|
估值
技术
|
不可观察的输入
|
加权
平均或
范围
|
||||||||||
|
基于收入的支付
|
$
|
|
$
|
|
蒙特卡洛
|
收入波动
|
|
%
|
|||||||
|
贴现率
|
|
%
|
|||||||||||||
|
预计付款年份
|
2024
|
||||||||||||||
(1)由蒙特卡洛估值模拟确定的最高赔付；所披露的或有事项不受合同规定的最高赔付的约束。
|
2022年12月31日
|
|||||||||||||||
|
应急类型
|
最大值
支付(1)
（未贴现）
（单位：千）
|
公允价值
|
估值
技术
|
不可观察的输入
|
加权
平均或
范围 |
||||||||||
|
基于收入和EBITDA的付款
|
$
|
|
$
|
|
蒙特卡洛
|
收入波动
|
|
%
|
|||||||
|
毛利波动
|
|
%
|
|||||||||||||
|
贴现率
|
|
%
|
|||||||||||||
|
预计付款年份
|
2024
|
||||||||||||||
(1)由蒙特卡洛估值模拟确定的最高赔付；所披露的或有事项不受合同规定的最高赔付的约束。
60
注17 —
后续事件
2024年1月2日，公司与PAR Act III，LLC（“PAR Act III”）订立咨询协议，据此，PAR Act III将向公司提供战略咨询、并购技术尽职调查以及公司首席执行官可能不时要求的其他专业和专家服务。考虑到根据咨询协议提供的服务，公司于2021年4月8日修订了根据PAR Act III发行的普通股认股权证，将认股权证的终止日期延长至2028年4月8日，但咨询协议的有效期将持续到2026年4月8日。认股权证为PAR法案III提供了购买的权利
500,000
行权价为$的公司普通股股份
76.50
每股和
3,975
行权价为$的公司普通股股份
75.90
每股。
61