KWESST Micro系统公司

会议通知及

有关的管理资料通告

将于2025年3月31日召开的股东特别会议

日期：2025年2月26日

KWESST Micro系统公司

股东特别会议通知

特此通知，KWESST Micro Systems Inc.（“公司”）普通股股东（“股东”）特别会议（“会议”）将于2025年3月31日下午4：00（东部时间）以远程通讯方式召开，而非亲自出席，会议目的如下：

1.考虑并在认为可取的情况下通过一项决议，授权在公司董事会认为可取的情况下，不迟于会议召开之日起十二个月内，以一股普通股为基础，最多每二十五（25）股已发行及已发行普通股进行合并；

2.处理会议或其任何休会或延期之前可能适当进行的其他事务。

与将提交会议的事项有关的信息载于日期为2025年2月26日的管理信息通告（“通告”）。

公司正在进行公司股东的虚拟会议。股东将无法亲自出席会议。相反，登记股东（定义见所附信息通函“委任代理人”标题下）和正式委任的代理人可以通过以下链接进行登记，在虚拟会议上以虚拟方式出席、参加、投票或在线提交问题：

https://bitly.cx/Gbkd

注册后，您将收到一封包含访问说明的确认邮件。

为确保流程顺利，公司要求注册参与者在2025年3月31日下午3：45（东部时间）之前登录。

与亲自出席会议一样，登记股东和正式委任的代理持有人将能够出席虚拟会议、参加、在线提交问题和虚拟投票，所有这些都是实时的，前提是他们连接到互联网并遵守随附信息通函中规定的所有要求。未能出席虚拟会议的登记股东，请按照其中及资料通函所载指示填写、签署及注明日期的随附代表委任表格或投票指示表格，并按照资料通函所载指示及时间表交回。未正式指定自己为代理持有人的非登记（或实益）股东将能够作为“嘉宾”出席虚拟会议，但无法在虚拟会议上参加、提交问题或投票。

记录日期

公司董事会已确定2025年2月12日（星期二）为会议记录日期。在该日期营业结束时登记在册的股东有权收到会议通知，并有权在会议上或在会议的任何休会或延期时根据所持有的每一普通股一票的基础上投票。公司董事会认为，会议以虚拟形式举行符合公司的最佳利益。股东将不需要或不能亲自出席会议。登记股东和正式委任的代理持有人有权通过虚拟出席或提交代理表格的方式在会议上投票。

如何投票

代理人必须不迟于2025年3月28日下午5：00（东部时间）交存多伦多证券交易所信托公司，或者如果会议延期或延期，则不迟于48小时（周六、周日和节假日除外）在重新召开会议或任何延期或延期的时间之前交存。会议主席有权酌情免除或延长代理截止日期，恕不另行通知。

登记股东、代理持有人及获委任人士（包括有意委任自己或其他人士为获委任人士的实益股东）将可实时参与会议、提出问题及投票，条件是他们已取得会议平台的访问权限、连接互联网及遵守随附通函所载的所有规定。有关出席会议的额外资料载于通函。

如不能亲自出席会议，请于随函提供的信封内填写、注明日期、签名并寄回随附的代表委托书。委托书必须在会议或其任何休会前的最后一个工作日营业时间结束前交存或收到，地点为TSX Trust Company（公司的转让代理和登记处，地址为Suite 301,100 Adelaide Street West，Toronto，Ontario，M5H 4H1，或公司的注册办事处，地址为155 Terence Matthews Crescent，Unit # 1，Ottawa，Ontario，K2M 2A8，或者必须在会议或其任何休会期间交存主席。请注意，填写一份代理表格，但仍出席会议并参加任何投票的股东的代理将自动被撤销。

如果股东因为持有人拥有以不同名称或地址登记的普通股而收到不止一份代理表格，则应填写并退回每份代理表格。

如果您是登记股东，通过您的经纪人或其他中介接收这些材料，请按照您的经纪人或其他中介提供给您的指示填写并返回代理表格。

日期为渥太华这26^第2025年2月1日。

根据董事会的命令

“大卫·卢克斯顿”（签名）

David Luxton，主席

KWESST Micro系统公司

（NASDAQ：KWE，KWESW）（TSXV：KWE）

管理信息通告

供股东特别大会之用

将于2025年3月31日举行

第1节-按管理层征集代理

1.1关于代理的信息

本管理资料通告与KWESST MICRO SYSTEMS INC.（以下简称“公司”、“我们”、“我们的”、“我们的”）管理层就将在时间和地点举行的公司普通股（“普通股”）持有人（“股东”）特别会议（“会议”）上使用的代理人的邀约有关，并为所附会议通知（“会议通知”）所载的目的（“会议通知”）

虽然预计代理的征集将主要通过邮寄方式进行，但也可能通过亲自或通过电话、传真或其他代理征集服务的方式征集代理。根据National Instrument 54-101-Communication with Beneficial Owners of a Reporting Issuer（“NI 54-101”），已与经纪行和结算机构、托管人、代名人、受托人或其他中介机构作出安排，将会议通知、本管理信息通函（“通函”）、会议代理形式以及其他会议材料（统称“会议材料”）发送给这些方所持有的记录在案的普通股的实益拥有人。公司可能会补偿这些当事人在这样做时产生的合理费用和支出。征集代理的费用将由公司承担。公司亦可保留一间或多于一间专业代理征集事务所，并向其支付费用，以就会议通知所列事项向股东征集代理。见下文「委任代理人」、「撤销代理人」及「致实益股东的通知」。

除非另有说明，本文所包含的信息截至2025年2月26日。除另有说明外，本通函中所有提及“美元”及代号“$”均指加元。

1.3参加会议情况

如要出席会议，注册股东、代理持有人及获委任人士（包括有意委任自己或其他人士为获委任人士的实益股东）须于会议前取得会议平台的链接，并须按通函所载指示登录该平台。使用最新版本适用插件的浏览器和设备完全支持Meeting平台。请确保您在打算参加会议的地点有非常可靠的互联网连接，最好是高速。会议将于美国东部时间2025年3月31日下午4：00开始。你将可以在会议开始前15分钟，即从东部时间下午3：45开始进行在线登记。确保为网上登记手续留出充足的时间。如果您在注册过程或会议期间遇到技术问题，请按会议登录页面显示的号码联系技术支持。线上会议期间，登记股东、代理持有人和受委任人（包括有意委任自己或他人为受委任人的实益股东）可实时提问。登记股东、代理持有人和受委任人可在会议期间的适当时间投票。在线出席会议的登记股东、代理持有人和被任命者（包括希望指定自己或另一人为被任命者的实益股东）必须确保他们在会议期间的所有时间都连接到互联网，以便能够在投票开始时进行投票，并且他们有责任确保在会议期间的适当连接。

（a）登记股东

希望在会议上投票的登记股东不必填写或交回其代表委任表格，但必须在会议或其任何休会日期前的最后一个工作日之前进行登记，方法是填写https://bitly.cx/Gbkd上提供的在线登记表，并附上所要求的信息，即他们的全名（或公司的法定名称）、电子邮件地址和控制号码，以便获得会议平台的链接。一旦这一步完成，登记的股东将收到一封确认登记的电子邮件。在会议或其任何休会日期的前一天，已按上述规定进行登记并有资格参加会议的人员将收到一封电子邮件，其中包含会议平台的链接，该链接将允许这些人员在会议上参加、互动、提问或投票。登记股东必须在代理截止日期前填写https://bitly.cx/Gbkd上提供的在线登记表，否则该登记股东将无法在会议上投票。要在线注册，注册股东必须提供TSX信托公司（“转让代理”）提供的代理表格上显示的12位注册股东控制号码。在会议当天，登记在册的股东将能够在网络直播期间通过在会议期间完成在线投票以及使用会议开始或其任何休会前24小时提供的链接登录会议平台进行投票。

（b）代理持有人

提交代表委任表格的登记股东亦有权委任一名人士（无须为股东）代表其出席会议，但公司提供的代表委任表格所指明的人士除外。要行使该权利，必须在提供的空白处清晰打印登记股东代理人的姓名。此外，登记股东必须将其任命通知代理持有人，获得其作为代理持有人的同意，并指示其如何对登记股东的股份进行投票。在收到正式填写的代理表格后，转让代理将通过电子邮件向您的代理持有人发送一个12位的代理持有人控制号码，代理持有人将能够使用该号码注册到会议平台。为了进行注册，代理持有人必须填写https://bitly.cx/Gbkd上提供的在线注册表格，并附上所要求的信息，即他们的全名、电子邮件地址和12位代理持有人控制号码。此步骤完成后，代理持有人将收到一封确认注册的电子邮件。在会议或其任何休会日期的前一天，按上述规定登记并有资格参加会议的代理持有人将收到一封电子邮件，其中包含会议平台的链接，该链接将允许该代理持有人在会议上参加、互动、提问或投票。此类12位代理持有人控制号码将与转让代理提供的代理表格上显示的“控制号码”不同。这些代理持有人信息是允许代理持有人在会议上投票所必需的。上述步骤必须在代理截止日期之前完成，否则代理持有人将无法在会议上投票。在会议当天，代理持有人将能够在网络直播期间投票，方法是在会议期间在线完成投票，并使用会议开始或任何休会前24小时提供的链接登录会议平台。

（c）实益股东及委任人士

希望在网络直播期间在会议上投票的实益股东，必须通过在投票指示表上提供的空格中插入自己的姓名，并遵循其被提名人提供的签名和返回指示，将自己指定为被任命人。实益股东这样做是在指示其被提名人任命他们为被任命人。提交投票指示表的实益股东也有权指定除公司提供的投票指示表中指定的人以外的人（不必是股东）在会议上代表他或她。要行使该权利，实益股东受委派人的姓名必须在提供的空白处清晰打印。此外，实益股东必须将其任命通知被任命者，获得其作为被任命者的同意，并指示其如何对实益股东的股份进行投票。在收到正式填写的投票指示表格后，转让代理将通过电子邮件向您的被任命者（无论该被任命者是您还是其他人）发送一个12位数的被任命者控制号码，被任命者将能够使用该号码，以便填写https://bitly.cx/Gbkd上提供的在线登记表，其中包含所要求的信息，即他们的全名、电子邮件地址和转让代理提供的12位数的被任命者控制号码。一旦完成这一步骤，被任命者将收到一封确认注册的电子邮件。在会议或其任何休会日期的前一天，按上述规定进行登记并有资格参加会议的被任命者将收到一封电子邮件，其中包含会议平台的链接，该链接将允许该被任命者参加会议、互动、提问或投票。这种12位数的被任命者控制号码将与转让代理提供的投票指示表上显示的“控制号码”不同。这些被任命者信息是允许被任命者在会议上投票所必需的。上述步骤必须在代理截止日期之前完成，否则被任命者将无法在会议上投票。在会议当天，被任命者将能够在网络直播期间投票，方法是在会议期间在线完成投票，并使用会议开始或任何休会前24小时提供的链接登录会议平台。

1.4委任代理人

登记股东可在会议上亲自投票，或可委任另一人代表该登记股东作为代理人，并在会议上投票表决该登记股东的普通股。为委任另一人为代表，登记股东须按会议通知所指明的方式填写、签立及交付本通函所附的代表委任表格或其他适当的代表委任表格。

代理形式的目的是指定将根据股东以代理形式发出的指示代表股东投票的人。随附的代表委任表格所指名的人士为公司的高级人员或董事。登记的股东如欲委任其他人士（无须是公司的股东）代表他、她或其出席会议，可在以代理形式提供的空白空间以该等人士的名义填写，或填写另一适当的代理形式。登记股东如欲以代理人代表出席会议或其任何续会，在任何情况下均须不迟于2025年3月27日（美国东部时间）下午4时前，或如会议续会，则不迟于将使用代理人代表表格的续会时间前的48小时（星期六、星期日及假期除外），将填妥的代表表格交存转让代理人。代表委任表格应由登记股东或其书面正式授权的代理人签署，如登记股东为法团，则应由其正式授权的高级人员或代理人签署。

代理人可采用以下方式之一交存过户代理人：

出席会议的登记股东实际上拥有虚拟投票权，如果他、她或它这样做，他、她或它的代理形式对于该人在会议上投票表决的事项以及其后将在会议上投票或其任何休会的任何后续事项无效。

1.5撤销代理

已委托代理的登记股东，可以通过股东或其书面授权的代表签署的书面文书予以撤销。如股东为公司，则撤销须由公司代表签署，或由其书面授权代表签署。代理的撤销必须不迟于会议或其任何续会日期前最后一个营业日的营业时间结束时，或于会议或其任何续会日期前的最后一个营业日的营业时间结束时，或于会议或其任何续会上向主席存放于公司的注册办事处或按所附的代理表格及会议通知所载的地址存放于转让代理人。

另外，请注意，如果您是注册股东并使用您的控制号码登录会议，您在会议上投的任何一票都将撤销您之前提交的任何代理。如果您不希望撤销先前提交的代理或投票指示表（视情况而定），您不应在会议期间投票

1.6致实益股东的通知

National Instrument 54-101-与报告发行人证券受益所有人的沟通（“NI-54-101”）要求经纪商和其他中介机构在股东大会召开前征求受益股东的投票指示。各券商及其他中介机构有自己的邮寄程序，并向客户提供自己的退货指示，实益股东应认真遵守，以确保其股份在会议上获得表决。由其经纪人（或经纪人的代理人）向受益股东提供的代理形式与直接向登记股东提供的代理形式基本相似。

现在，绝大多数经纪商将从客户那里获取指令的责任委托给加拿大的布罗德里奇公司（“BFSI”）。BFSI通常会准备一份机器可读的投票指示表格，将这些表格邮寄给实益股东，并要求实益股东将表格退还给BFSI，或者以其他方式（例如通过互联网或电话）将投票指示传达给BFSI。然后，BFSI将收到的所有指示的结果制成表格，并就将代表出席会议的股份的投票提供适当的指示。收到BFSI投票指示表的实益股东不能使用该表格直接在会议上投票。投票指示表必须在会议召开之前很久就交还给BFSI（或有关股份投票的指示必须以其他方式传达给BFSI），以便让股份投票。如果您对通过经纪人或其他中介机构持有的股份的投票有任何疑问，请与您的经纪人或其他协助中介机构联系。

本资料通函及随附资料均寄发予登记股东及实益股东。实益股东分为两类——反对其身份为其所拥有证券的发行人所知晓的股东（“反对实益拥有人”，或“OBO‘s”），以及不反对其身份为其所拥有证券的发行人所知晓的股东（“非反对实益拥有人”，或“NOBO’s”）。在符合NI-54-101规定的情况下，发行人可以通过其转让代理人向中介机构索取并获取其NOBO's名单。如果您是实益股东，并且公司或其代理人已将这些材料直接发送给您，您的姓名、地址以及您持有普通股的相关信息均已按照适用的证券监管要求从代您持有普通股的中介机构处获得。通过选择直接向您发送这些材料，公司（而不是代表您持有普通股的中间人）承担了向您发送这些材料并执行您适当的投票指示的责任。请按投票指示请求书中的规定退回您的投票指示。

如上文所述，BFSI或其经纪人或其经纪人的代理人可能会联系公司的OBO。

实益股东虽不得因登记在其经纪人（或其经纪人代理人）名下的有表决权股份而直接在会议上被认可，实益股东可以作为登记股东的代理持有人出席会议，并通过在其经纪人（或其经纪人的代理人）提供给他或她的代理表格的空白处输入他或她自己的姓名，作为登记股东的代理持有人投票表决股份，并按照经纪人的指示（或代理人的指示）退还给该经纪人（或该经纪人的代理人）。

除非另有特别说明，否则本资料通函、所附代表委任表格及会议通知中所有提述股东之处均指登记股东。

1.6代理人和受委任人行使酌情权

在没有任何相反指示的情况下，由适当执行的代理人或投票指示表格代表的有利于所附代理人表格中指定的代理人和所附投票指示表格中指定的被任命者的普通股将被投票支持通过一项决议，授权在公司董事会认为可取的情况下，不迟于会议召开之日起十二个月内进行合并，以一股普通股为基础，最多每二十五（25）股已发行和流通的普通股为基础的公司已发行和流通普通股。

以代理人形式指名的代理人或投票指示表格中指名的受委人士（视属何情况而定），对会议通知中指明的事项的修订或更改，以及对可能适当提交会议的其他事项，拥有酌处权。于印刷本通函时，公司管理层并不知悉任何该等修订、变动或其他事项。在进行投票的情况下，由代理人代表的股份将由代理人持有人或被委任人（视情况而定）根据股东对以代理人形式列出的事项的指示进行投票。

1.7若干人士在拟采取行动的事项上的利益

据本公司董事及执行人员所知，本公司的任何董事或执行人员、任何拟获选为本公司董事的提名人士，或任何上述人士的任何联系人或联属公司，均不会在会议上采取行动的任何事项上直接或直接通过证券实益拥有权或其他方式拥有任何重大利益。

1.8记录日期

公司董事已将2025年2月12日（星期二）确定为记录日期（“记录日期”），以确定有权收到会议通知的股东，并获授权在会议上投票或采取行动。于记录日期后成为股东的任何股东，均无权出席会议或其任何续会或在会上投票。

1.9有表决权的证券和法定人数

公司的法定资本由无限数量的普通股组成。截至本报告之日，11,137，638股已发行在外的普通股已缴足股款且不可评税。

如有两名或两名以上普通股股东出席会议或由代理人代表出席会议，即代表有权在会议上投票的上述普通股所附表决权总数的至少5%，则应达到出席会议的法定人数。

1.10有表决权证券的主要持有人

截至本协议日期，据我们的董事和执行官所知，没有任何人或公司直接或间接实益拥有、控制或指导持有所有普通股所附表决权的10%或更多的普通股。

第2节-拟在会议上处理的业务

股份合并

于2024年5月16日，公司收到来自纳斯达克股票市场（“纳斯达克”）的通知函（“通知函”），告知公司由于公司在纳斯达克的普通股的买入价已连续30个营业日收于每股低于1.00美元（“最低买入价要求”），因此不符合纳斯达克上市规则5550（a）（2）。根据纳斯达克上市规则第5810（c）（3）（a）条，公司获得了从通知书发出之日起180个日历天的时间，或直到2024年11月12日，以重新遵守最低投标价格要求。

于2024年10月23日，公司按每一（1）股合并后股份获得十（10）股合并前股份的基准，完成了其已发行及已发行普通股的合并。2024年11月13日，公司收到纳斯达克的信函，通知公司有资格再延长180个日历日，或直至2025年5月12日，以重新遵守最低投标价格要求。

虽然公司的管理法规《商业公司法》（不列颠哥伦比亚省）不要求股东批准才能实施合并，但多伦多证券交易所风险交易所的政策要求，以大于10：1的比例合并公司的股本必须得到公司股东的批准。

因此，将要求股东批准以下述形式的决议（“合并决议”），授权在董事会认为可取的情况下，以最多每二十五（25）股已发行和流通在外的普通股一股为基础合并公司已发行和流通在外的普通股（“股份合并”），以重新遵守最低投标价格要求。为了获得通过，合并决议必须以亲自出席或由代理人代表出席会议的普通股股东所投的多数票获得批准。除非另有说明，随附的代理表格中指定的人打算投票支持合并决议。

如合并决议获股东采纳，则只有在董事会酌情认为合宜时，才由董事会实施合并，但在任何情况下不得迟于会议日期起计十二个月。在这种情况下，在符合上述最高限额的情况下，合并基础的确定将由董事会酌情决定，但不得超过最多每二十五（25）股已发行和流通的普通股的一股基础。尽管有上述规定，合并决议授权董事会（i）根据合并决议所设想的最高配给确定合并的适当比例，以及（ii）在未经股东进一步批准的情况下放弃股份合并。除非另有说明，在随附的代理表格中指定的人打算投票支持合并决议。

若合并决议未获股东采纳，可能对公司及股东造成严重、不利影响。如果普通股的交易价格继续低于根据最低买入价要求维持在纳斯达克上市所需的每股1.00美元的必要价格，普通股可能会从纳斯达克资本市场退市。普通股随后可能在OTCQX交易®最佳市场，OTCQB®创业市场或其他小型交易市场，如粉单。在这种情况下，普通股可能作为微型股或细价股交易清淡，不利地降低到名义交易水平，散户和机构投资者可能会回避，从而导致普通股的流动性受损。

如果股份合并将导致注册股东持有零碎普通股，则该零碎普通股应四舍五入至最接近的普通股整数，股份合并后的任何零碎普通股将被注销，无需支付任何对价。在所有其他方面，合并后普通股将具有与现有普通股相同的属性。股份合并不会改变股东在公司的比例权益，即使此类所有权将由数量较少的普通股代表。

股份合并的主要影响将是，已发行和流通的普通股数量将从截至2025年2月25日的11,137，638股普通股减少至根据纳斯达克上市规则规定的最低500,000股公众持有的普通股，假设最高合并比例为25：1，以保持对持续遵守的纳斯达克上市规则的遵守。下表列出按所示比率合并后流通在外的普通股数量和流通在外的普通股数量的减少百分比：

*提供此数字仅供参考，因为公司不得按照否则会导致根据纳斯达克上市规则公开持有的普通股少于500,000股的比例进行合并。

一般来说，股份合并不会被视为导致股东出于加拿大联邦所得税目的处置普通股。股东为此目的持有的所有普通股的总调整后成本基础不会因股份合并而发生变化；但是，股东的每普通股调整后成本基础将按比例增加。

然而，无法保证紧接股份合并后公司的总市值（按当时有效的市场价格计算的所有普通股的总价值）将等于或大于紧接股份合并前的总市值。此外，无法保证股份合并后普通股的每股市场价格将等于或超过股份合并的直接算术结果。此外，股份合并后普通股的市场价格下跌可能导致比没有股份合并时更大的百分比下跌，普通股的流动性可能受到不利影响。

除已发行和流通在外的普通股外，公司目前保留发行的普通股将进行调整以使股份合并生效，这样可发行的合并普通股的数量将等于可发行普通股的数量除以转换数时获得的数量，购买合并普通股的未行使期权和/或认股权证的行使价格将等于现有行使价格乘以转换数获得的价格。

倘合并决议于会议上获得通过，而董事会决定进行股份合并，公司将于完成前宣布其正在进行合并。届时，登记股东应完成、签署并将将发送给此类登记持有人的转递函连同代表其合并前普通股的股票证书以转递函中的地址之一发回TSX信托公司。待收到妥善填妥及签署的转递函及转递函所提述的股份证书后，公司将安排根据持有人在转递函中提供的指示交付代表适当数目的合并后普通股的新股份证书。在该股东交出其目前已发行的证书之前，不会向该股东交付新的证书。在交还之前，每份以前代表旧普通股的股票在所有目的下均应被视为代表持有人因股份合并而有权获得的新普通股的数量。

如果股东的普通股以代名人（例如信托公司、证券经纪人或其他金融机构）的名义登记，该股东将不会收到转递函，应与其代名人联系，以确定该股东是否需要采取任何措施来实现其普通股的合并。

股东将在会议上或其任何休会期间被要求考虑，并在认为可取的情况下通过以下决议：

“鉴于公司于2024年5月16日及2024年11月13日分别收到来自纳斯达克股票市场（”纳斯达克“）的通知函（”通知函“），告知公司由于公司普通股（”普通股“）在纳斯达克的买入价已连续30个营业日收于每股低于1.00美元（”最低买入价要求"），因此不符合上市规则第5550（a）（2）条的规定；

鉴于2024年11月13日的通知函表明，公司必须在2025年5月12日（“合规期”）之前重新遵守最低投标价格要求；

鉴于公司董事会（“董事会”）认为，为了重新遵守最低投标价格要求，有权根据最多每二十五（25）股现有普通股获得一股新普通股进行已发行和流通普通股的合并（“合并”），这符合公司及其股东（“股东”）的最佳利益；

鉴于作为合并的结果，所有已发行和未行使的期权、认股权证和其他可行使或可转换或交换为普通股或与其价格相关的工具或权利应根据此类证券和工具的条款和条件进行调整；

鉴于公司预计合并将对任何尚未行使的期权、认股权证和其他可行使或可转换或交换为普通股或与其价格相关的工具或权利的股东和持有人产生中性的经济影响，但合并将导致零碎股份的情况除外；

鉴于根据管辖公司的《商业公司法》（不列颠哥伦比亚省）和公司的监管文件，合并不需要股东的批准；但是，多伦多证券交易所风险交易所的政策要求股东批准任何证券合并，如果与发行人在过去24个月内进行的未经其股东批准的任何其他证券合并相结合，将导致在该24个月期间的累计合并比率超过10比1。

be并在此决议：

合并普通股

1.特此授权公司通过将最多二十五（25）股公司普通股，或公司董事可能决定的较少或较多的金额，合并为一（1）股公司普通股，以改变其股份结构，但如果合并将导致公司股东持有零碎股份，则不会发行该零碎股份，但该股东将收到的普通股数量不足股份的1/2必须注销，并且必须根据《商业公司法》（不列颠哥伦比亚省）第83条（“合并”）将至少为股份的每一零碎股份改为一整股。

2.合并自公司董事会确定并经相关监管部门批准的日期（“生效日期”）上午12：01（东部时间）起生效，特此授权并获得批准。

3.不得向股东提供实物股票以代表根据合并发行的普通股。此类普通股应为无证明股份，由公司或其转让代理人的证券登记册上的记项代表。

4.兹授权及指示公司任何高级人员或董事代表及代表公司签立及交付盖有公司法团印章或其他方式的所有文件及文书，并作出其认为为全面实施上述决议而可能需要或可取的所有其他行为及事情。

5.尽管本决议已获公司股东通过，董事会获授权并在此获授权，而无须公司股东进一步批准，可于合并生效前随时厘定合并比率或撤销本决议。

股票交易事项

6.公司的任何一名董事或高级管理人员获授权并在此获授权代表公司签署和交付为实施合并而需向多伦多证券交易所创业板和/或纳斯达克股票市场备案的任何文件，公司的任何董事或高级管理人员签署和交付任何此类备案获授权并在此获授权、批准、批准和确认。

新闻稿

7.公司发布一份或多份新闻稿，宣布拟合并及生效日期，特此批准。

将军

8.本公司任何董事或高级人员在本决议日期前就上述决议或其标的事项采取的任何行为，现予追认及确认。

9.公司总裁兼首席执行官及公司首席财务官，或公司任何其他高级职员或董事，兹授权及指示彼等以公司名义及代表公司缴付彼等或其中任何一方认为适宜进行及实施上述每项决议的所有款项，包括所有费用及开支的付款，此种付款将成为其确定的确凿证据，并且在本决议日期之前已支付任何此种付款的范围内，特此批准和确认此种付款。

10.公司任何董事或高级人员获授权并在此获授权签立或促使签立及交付或促使交付所有该等证书、文书、协议、通知及其他文件，以及作出或促使作出该董事或高级人员可能认为有必要或可取的所有其他作为及事情，以落实及促进上述决议，该等确定须以该等文件及其他文书的签立及交付或任何该等作为或事情的作出为确凿证据。"

除非另有指示，代表表格上印有其姓名的人士拟于会议上投票支持批准上述合并决议。合并决议须经出席会议或由代理人代表出席会议的股东所投的多数票通过后方可生效。

其他业务

截至本通函发出之日，我会董事会并不知悉任何其他须提交会议的事项，

会议通知载列的除外。其他事项如适当提请会议审议，以代理人形式指定的人员将根据其最佳判断对该等事项进行投票表决。

授权

本通函的内容及邮寄事宜已获我行董事会批准。

根据董事会的命令

安大略省渥太华，2025年2月26日

《大卫·卢克斯顿》

大卫·卢克斯顿

董事长