美国
证券交易委员会
华盛顿特区20549
表格
10-K
截至本财政年度
12月31日
, 2025
或
为从_________到__________的过渡期
委员会文件编号
001-38534
（其章程所指明的注册人的确切名称）
|
|
|
||||
|
（州或其他司法管辖
成立法团或组织）
|
（I.R.S.雇主
识别号）
|
||||
|
|
|
||||
|
（主要行政办公室地址）
|
（邮编） | ||||
|
注册人的电话号码，包括区号：(
|
|||||
| _________________________ | |||||
| 根据该法第12（b）节登记的证券： | ||||||||
| 各类名称 | 交易代码（s） | 注册的各交易所名称 | ||||||
|
|
|
|
||||||
|
根据该法第12（g）节登记的证券：无
|
||||||||
如果注册人是《证券法》第405条所定义的知名且经验丰富的发行人，请用复选标记表示。是☐
无
☒
如果根据该法第13条或第15（d）条，注册人没有被要求提交报告，请用复选标记表示。是☐
无
☒
用复选标记表明注册人（1）在过去12个月内（或要求注册人提交此类报告的较短期限内）是否已提交1934年证券交易法第13或15（d）条要求提交的所有报告，以及（2）在过去90天内是否已遵守此类提交要求。
有
否☐
用复选标记表明注册人在过去12个月（或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内）是否以电子文件方式提交了根据S-T条例第405条（本章第232.405条）要求提交的每一份互动数据文件。
有
否☐
通过复选标记指明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、较小的报告公司还是新兴成长型公司。见《交易法》第12b-2条中“大型加速申报人”、“加速申报人”、“小型申报公司”、“新兴成长型公司”的定义。
|
|
☒
|
加速披露公司
|
☐
|
|||||||||||||||||
|
非加速披露公司
|
☐
|
较小的报告公司
|
|
|||||||||||||||||
|
新兴成长型公司
|
|
|||||||||||||||||||
如果是新兴成长型公司，请用复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13（a）节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表明注册人是否已就编制或发布审计报告的注册会计师事务所根据《萨班斯-奥克斯利法案》（15 U.S.C. 7262（b））第404（b）节对其财务报告内部控制有效性的评估提交报告和证明。
☒
如果证券是根据该法第12（b）节登记的，请用复选标记表明备案中包括的登记人的财务报表是否反映了对先前发布的财务报表的错误更正。
☐
用复选标记表明这些错误更正中是否有任何重述需要对注册人的任何执行官根据§ 240.10D-1（b）在相关恢复期间收到的基于激励的补偿进行恢复分析。☐
用复选标记表明注册人是否为空壳公司（定义见法案第12b-2条）。是☐否
☒
注册人的非关联公司持有的A类普通股的总市值，基于纽约证券交易所在该日期报告的2025年6月30日注册人普通股股票的收盘价，约为$
715.2
百万。
截至2026年2月26日注册人类别普通股的已发行股份数量：A类普通股，每股面值0.10美元，
40,230,946
股份
以引用方式纳入的文件
根据条例14A为2026年年度股东大会提交的注册人最终代理声明的部分内容将在注册人财政年度结束后120天内提交，通过引用并入本协议第三部分。
Amerant Bancorp Inc.
表格10-K
2025年12月31日
|
目 录
|
页 | |||||||
第一部分
在这份关于10-K表格或10-K表格的年度报告中，除非文意另有所指，否则“我们”、“我们的”、“我们”、“Amerant”和“公司”等词语均指Amerant银行 Inc.及其合并子公司，包括其全资主要运营子公司Amerant Bank，N.A.，我们将其单独称为“银行”。
关于前瞻性陈述的注意事项
本10-K表格中的各种陈述，包括通过引用其他文件并入本文的信息，属于经修订的1933年《证券法》第27A条（“证券法”）和经修订的1934年《证券交易法》第21E条（“交易法”）含义内的“前瞻性陈述”，并受其保护。
前瞻性陈述包括关于我们的信念、计划、目标、目标、期望、预期、假设、估计、意图以及未来业绩和条件的陈述，并涉及已知和未知的风险、不确定性和其他因素，这些因素可能超出我们的控制范围，可能导致公司的实际结果、业绩、成就或财务状况与此类前瞻性陈述明示或暗示的未来结果、业绩、成就或财务状况存在重大差异。您不应期望我们更新任何前瞻性陈述，除非法律要求。这些前瞻性陈述应与本10-K表格中包含的“风险因素”以及我们向美国证券交易委员会（“SEC”）提交的其他报告一起阅读。
除历史事实陈述之外的所有陈述都是可能是前瞻性陈述的陈述。您可以通过我们使用的“可能”、“将”、“预期”、“假设”、“寻求”、“应该”、“表明”、“将”、“相信”、“考虑”、“预期”、“估计”、“继续”、“计划”、“指向”、“项目”、“可能”、“打算”、“目标”、“目标”、“展望”、“建模”、“奉献”、“创造”等类似词语和表达未来的方式来识别这些前瞻性陈述。由于多种因素，这些前瞻性陈述可能无法实现，包括但不限于：
•流动性风险可能会影响我们的运营并危及我们的财务状况，某些资金来源可能会增加我们的利率支出；
•我们可能无法发展和维持强大的核心存款基础或其他低成本资金来源；
•我们可能会选择或被迫在未来寻求额外资本，但在需要时或在可接受的条件下可能无法获得资本；
•我们从子公司获得股息的能力可能会影响我们的流动性和支付股息的能力；
•我们的盈利能力受到利率风险；
•我们的信用损失准备金可能证明不足；
•我们集中CRE贷款可能导致贷款损失增加；
•我们的很多贷款是面向商业借款人的，与其他类型的贷款相比，具有独特的风险；
•我们对投资证券组合中证券的估值是主观的，如果发生变化，我们可能会确认可能对我们的经营业绩或财务状况产生重大不利影响的损失；
•不良资产和类似资产需要大量时间来解决，并可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响；
•我们面临与借贷活动相关的环境责任风险；
•利率进一步下降导致抵押贷款需求增加可能对我们产生不利影响；
•我们的许多主要系统依赖于第三方供应商并由其运营，任何系统故障或中断都可能对我们的运营和我们为客户提供的服务产生不利影响；
•我们的信息系统面临网络安全威胁，可能遇到中断和安全漏洞，可能对我们的业务和声誉产生不利影响；
•我们的战略计划和增长战略可能不会像我们寻求的那样迅速或充分地实现；
•其他金融机构的违约或资产质量恶化可能对我们产生不利影响；
•新的业务线、新的产品或服务以及技术进步可能会使我们面临额外的风险；
•我们普遍易受操作风险特别是欺诈风险的影响；
•委内瑞拉的情况或事态发展可能会对我们的运营产生不利影响；
1
•我们面临环境、社会和治理或ESG风险，其中许多风险超出了我们的控制范围，这可能会损害我们的声誉、我们的业务、运营、财务状况和/或我们普通股的价格；
•我们可能无法吸引和留住关键人才来支持我们的业务；
•恶劣天气、自然灾害、全球流行病、战争或恐怖主义行为、盗窃、内乱、政府征用或其他外部事件可能对我们的业务产生重大影响；
•任何未能保护客户信息机密性的行为都可能对我们的声誉产生不利影响，并使我们受到可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流量产生不利影响的财务制裁和其他成本；
•我们可能被要求减记我们的商誉或其他无形资产；
•我们有一个可能会或可能不会完全变现的递延所得税资产净额；
•我们可能会因对金融科技和专业金融公司的少数投资而蒙受损失；
•我们受制于与我们公司总部大楼的分租部分相关的风险；
•我们的成功取决于我们在竞争激烈的市场中有效竞争的能力；
•我们的风险管理政策和内部审计程序的潜在漏洞可能会使我们面临未识别或未预料到的风险，这可能会对我们的业务产生负面影响；
•任何未能保持对财务报告的有效内部控制都可能损害我们财务报表的可靠性，进而可能损害我们的业务，损害投资者对我们财务报告的准确性和完整性以及我们进入资本市场的信心，并导致我们普通股的价格下跌并使我们受到监管处罚；
•会计准则的变化可能会对我们的财务报表产生重大影响；
•对整个金融服务业产生不利影响并导致金融市场和经济波动的重大和负面事态发展可能对我们的流动性、业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响；
•我们的业务可能会受到整体经济状况和金融市场状况的不利影响；
•我们受到可能限制或限制我们的活动并对我们的收益产生不利影响的广泛监管；
•联邦、州或地方税法的变化，或税务机关的审计，可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生负面影响；
•诉讼和监管调查在我们的业务中越来越常见，可能导致重大财务损失和/或损害我们的声誉；
•我们受制于资本充足和流动性标准，如果我们未能达到这些标准，无论是由于亏损、增长机会或无法筹集额外资本或其他原因，我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流将受到不利影响；
•FDIC存款保险保费和评估的增加可能会对我们的财务状况产生不利影响；
•联邦银行机构定期对我们的业务进行检查，包括我们遵守法律法规的情况，我们未能遵守任何监管行动（如果有的话）可能会对我们产生不利影响；
•美联储可能会要求我们承诺资本资源来支持该行；
•与其他金融机构相比，我们可能面临更高的不遵守《银行保密法》和其他反洗钱法规的风险；
•未能遵守公平贷款法、CFPB法规或社区再投资法或CRA可能会对我们产生不利影响；
•我们的主要股东和管理层拥有我们相当大比例的有投票权的普通股股份，并将能够对须经股东批准的事项施加重大控制；
•我们的普通股股东的权利从属于我们已发行或可能不时发行的任何债务证券的持有人；
•金融机构的股价，像Amerant，可能会大幅波动；
•我们可以发行额外的股本证券，这将导致稀释我们已发行和流通的A类普通股；
•我们修订和重述的公司章程和修订和重述的章程、佛罗里达州法律和美国银行业法律的某些条款可能具有反收购效果；
•我们可能无法产生足够的现金来偿还我们的所有债务，包括次级票据和债券；
•我们是一家有限经营的控股公司，依赖我们的子公司提供支付次级票据和债券本息所需的资金；
•我们可能会产生大量债务，这可能会对我们产生足够现金以履行我们在次级票据和债券项下的义务的能力产生重大不利影响；和
•本10-K表格中的其他因素和信息以及我们根据《交易法》和《证券法》向SEC提交的其他文件。见这份10-K表中的“风险因素”。
2
上述因素不应被解释为详尽无遗，应与本10-K表中包含的其他警示性声明一起阅读。由于这些风险和其他不确定性，我们的实际未来财务状况、结果、业绩或成就，或行业结果，可能与本10-K表中的前瞻性声明所表明的结果存在重大差异。此外，我们过去的经营业绩不一定代表我们未来的经营业绩。你不应该依赖任何前瞻性陈述作为对未来事件的预测。
所有由我们作出或可归因于我们的书面或口头前瞻性陈述均受本警示性说明的整体明确限定。任何前瞻性陈述仅在作出之日起生效，我们不承担任何义务更新、修改或更正任何前瞻性陈述，无论是由于新信息、未来发展或其他原因，除非法律要求。
3
项目1。商业
我们公司
我们是一家银行控股公司，总部位于佛罗里达州科勒尔盖布尔斯，截至2025年12月31日，拥有98亿美元的资产、66亿美元的投资贷款、78亿美元的存款、9.388亿美元的股东权益以及33亿美元的管理和托管资产（“AUM”）。我们为个人和企业提供全方位的存款、信贷、投资、财富管理、零售银行、抵押服务和受托服务。我们为美国市场的客户提供服务，并选择国际客户。这些服务是通过我们的主要子公司Amerant Bank，N.A.或总部也位于佛罗里达州Coral Gables的银行，以及该银行的证券经纪交易商Amerant Investments Inc.或Amerant Investments提供的。信托、投资、财富管理和抵押贷款服务由银行和Amerant Investments提供。
该银行成立于1979年。我们目前运营23个银行中心，提供个人和商业银行服务。该银行的主要市场是南佛罗里达州，我们的总部设在那里，在迈阿密-戴德县、布劳沃德县和棕榈滩县经营着21个银行中心。该银行还运营着两个银行中心，以及位于佛罗里达州坦帕市的地区总部办事处。我们于2025年4月在佛罗里达州西棕榈滩开设了新的地区总部办事处和新的银行中心，并于2025年9月在佛罗里达州迈阿密海滩开设了银行中心，随后于2025年10月在佛罗里达州坦帕开设了第二家银行中心。2025年7月，我们获得监管部门批准在佛罗里达州圣彼得堡开设一个新的银行中心，我们目前预计该中心将于2026年开业。我们还于2026年1月在佛罗里达州贝港群岛开设了一个新的银行中心。
Amerant Investments是金融业监管局（“FINRA”）、证券投资者保护公司（“SIPC”）的成员，也是美国证券交易委员会（SEC）的注册投资顾问。Amerant Investments主要为该行的客户提供介绍性经纪、投资和交易服务。
Elant Bank & Trust Ltd.是一家银行和信托公司，总部位于大开曼岛乔治城（简称“开曼银行”）。开曼银行以开曼群岛离岸银行牌照（B牌照）和信托牌照运营，并受开曼群岛金融管理局（CIMA）监管。开曼银行没有工作人员，其受托服务和一般管理由银行工作人员提供。我们没有驻外办事处。开曼银行在开曼群岛没有任何实体办事处，并根据适用条例的要求在大开曼设有注册代理人。该公司正在执行一项解散开曼银行的计划，截至本年度报告表格10-K之日，开曼银行不再有任何信托关系，其中许多已转移至该银行。一旦收到适用监管机构的监管批准，开曼银行的解散预计将于2026年完成。
该公司还在执行一项关闭Amerant Mortgage的计划。更多详情，请参阅‘业务发展’。
通过银行的子公司，CB REIT Holding Corporation，或REIT Holding Co.，我们维持一个房地产投资信托基金，CB Real Estate Investments，或REIT，它被作为房地产投资信托征税。REIT持有银行的各种房地产贷款，并允许银行更好地管理银行的房地产投资组合。
4
我们的历史
从1987年到2017年12月31日，我们是Mercantil Servicios Financieros，C.A.的全资子公司，我们将其称为“前母公司”。2018年8月10日，我们完成了从前母公司的分拆，即分拆。我司A类普通股和B类普通股股票于2018年8月13日开始在纳斯达克全球精选市场（“纳斯达克”）交易。
2018年12月21日，我们完成了首次公开发行，即IPO，发行6,300，000股A类普通股。2019年1月，当IPO中的承销商完成部分行使与IPO相关的超额配股权时，我们出售了额外的A类普通股股份。
2021年11月18日，我们完成了一项清理合并，通过将公司B类普通股的股份自动转换为公司A类普通股的股份，从而简化了我们的资本结构。2021年11月17日是公司B类普通股股票在纳斯达克交易的最后一天，之后只有公司的A类普通股股票在纳斯达克交易，交易代码为“AMTB”。
2023年8月3日，公司向纳斯达克提供书面通知，表明其决心自愿从纳斯达克撤回公司A类普通股、每股面值0.10美元（“A类普通股”）的主要上市，并将A类普通股的上市转移至纽约证券交易所（“NYSE”）。公司在纳斯达克的A类普通股上市交易于2023年8月28日收市时结束，并于2023年8月29日在纽约证券交易所开市时开始交易，并继续以“AMTB”进行交易。
我们的市场
我们的主要市场区域是南佛罗里达州（迈阿密-戴德县、布劳沃德县和棕榈滩县）和佛罗里达州坦帕市。我们从位于佛罗里达州科勒尔盖布尔斯的总部，通过遍布南佛罗里达州的21个银行中心、两个位于佛罗里达州坦帕市的银行中心网络，以及通过我们在南佛罗里达州的两个区域办事处和一个位于佛罗里达州坦帕市的区域办事处，为我们的市场区域提供服务。
2025年，我们在佛罗里达州西棕榈滩开设了一个新的区域办事处，该办事处与我们在同一地点的新分支机构相邻。我们还扩大了位于佛罗里达州种植园的布劳沃德县区域办事处的足迹。
业务发展
领导层更新
在2025年期间，公司执行了领导层换届，旨在支持其持续的战略进展。2025年11月5日，Jerry Plush卸任总裁兼首席执行官一职，董事会任命此前担任高级执行副总裁兼首席运营官的Carlos Iafigliola为临时首席执行官。Iafigliola先生在公司带来了20多年的运营、财务和战略方面的经验。同时，原首席独立董事Odilon Almeida Jr.被任命为董事长。董事会在一家外部猎头公司的支持下，开始了确定永久CEO的程序。在过渡过程中，公司还完善了领导结构，以加强战略优先事项的执行，包括任命首席国内银行官、首席国际银行官和首席产品官。这些行动旨在加强运营一致性，支持关键业务部门的增长，并加强公司对信贷质量、运营效率、存款增长、贷款产生和长期股东回报的关注。
5
合同终止
2025年第四季度，公司对其合作伙伴组合进行了审查，以评估第三方关系和合作伙伴关系与长期盈利目标的一致性。作为此次审查的一部分，公司评估了高知名度体育合作伙伴关系的战略和财务影响，这些合作伙伴关系的建立是为了提高品牌影响力和加强社区参与。尽管这些合作伙伴关系为加强公司在当地关键市场的影响力提供了机会，但鉴于公司更广泛的战略重新定位和专注于提高运营效率和信用表现，管理层评估了这些合作伙伴关系的有效性。对合伙企业组合的审查与管理层声明的优先事项一致，以优化组织流程、加强风险选择纪律并加速盈利增长。该公司还评估了所有供应商关系，酌情重新谈判合同，并评估了该组织从这些业务中获得最佳价值的外部专业服务的使用情况。作为此次审查的结果，公司终止了某些广告安排、体育合作伙伴关系以及第三方贷款发放协议。见合并财务报表附注1“业务、列报基础和重要会计政策摘要”之“合同终止成本”。
赎回优先票据
于2020年6月23日，公司完成发行6000万美元的优先票据，票面利率为5.75%，到期日为2025年6月30日（“优先票据”）。于2025年3月3日，公司通知优先票据持有人其选择于2025年4月1日（“赎回日”）赎回优先票据，赎回价格为每份被赎回票据本金额的100%，加上应计及未付利息。
股票回购计划
公司董事会分别于2026年、2025年和2024年授权回购计划，据此，公司可不时购买其A类普通股股份。
2024年12月11日，公司公告称，董事会批准将当时有效的股票回购计划的到期日延长至2025年12月31日（“股票回购计划”）。截至2024年12月11日，根据股票回购计划，大约有1240万美元可用于回购。2025年5月28日，公司宣布董事会批准将股票回购计划下可用于回购的金额增加至2500万美元。截至2025年12月31日，股票回购方案完成。
2026年1月，公司董事会批准了一项新的股票回购计划（“2026年股票回购计划”），据此，公司可以不时购买总额不超过4000万美元的A类普通股。2026年回购计划有效期至2026年12月31日。
Amerant Mortgage
2025年4月，考虑到其专注于佛罗里达州的战略决策，该公司宣布将把其抵押贷款业务从全国抵押贷款发起人模式转变为以足迹内抵押贷款为重点的方法，强调支持公司零售和私人银行客户的抵押贷款。自2025年4月以来，该公司逐步将以抵押贷款为重点的FTE数量从77个FTE减少到2025年底的3个。此外，在2026年1月，由银行拥有并由第三方提供次级服务的贷款已转入银行的核心平台，剩余的供应商合同预计将被终止或修改。该公司预计将在2026年上半年完成Amerant Mortgage的清盘。该行将通过专门的抵押贷款部门，继续推行其以抵押贷款为重点的足迹战略。
截至2025年12月31日，持有待售的抵押贷款总额为290万美元，而2024年12月31日为4290万美元。
6
我们的业务战略
Amerant的战略旨在提高其三个最重要的利益相关者的价值：股东、客户和团队成员。
提升股东价值通过实现与同行相比排名前四分之一的业绩
•让整个员工队伍与实现客户至上和推动有机增长的文化保持一致。
•对照盈利能力衡量一切，以确保优先考虑最高价值的机会。
•调整企业范围内的重点，以执行确定的战略举措。
做“首选银行”在我们所服务的市场中，通过为客户赢得值得信赖的顾问角色
•提供关系至上、以解决方案为导向的方法。
•通过主动交付量身定制的服务，提供一致、个性化的客户体验
解决方案、基于关系的定价和卓越的服务。
•创建简单、无缝、简化的入职和服务体验。
做“首选雇主”在我们所服务的市场中，通过吸引、保留、发展、认可和
奖励我们的队员
•实施人才发展计划，使我们的人民能够追求职业抱负，
扩大他们的知识深度，提高他们的技能组合。
•使激励措施与战略优先事项保持一致，并奖励我们的团队成员，因为他们提高了我们的价值
利益相关者。
在2025年期间，Amerant继续执行其2023-2025年战略计划的战略支柱，其中包括：（i）进一步加强基础；（ii）我们的关系至上的关注；（iii）推动卓越的经验和卓越的运营；（iv）吸引、留住和奖励合适的人；以及（v）盈利地发展银行。到2025年第四季度，为了继续推进Amerant的长期战略，董事会和管理层对这些支柱以及每个支柱下的举措进行了全面审查。作为这一评估的结果，该公司为下一阶段的执行定义了一套更新的战略支柱：（i）转变信贷，（ii）运营效率，（iii）客户盈利能力，以及（iv）在我们所服务的市场中发展银行。这些新支柱反映了先前战略计划的自然演变，并强调了对公司长期业绩至关重要并有望带来最高投资回报的领域。
战略举措取得进展
进一步夯实基础。公司认为，拥有正确的基础和正确的技术是实现这一目标的关键。我们的重点是通过提高我们技术生态系统的总成本与产生的收入的比率，将技术生态系统货币化。我们力争这一改善主要由高er收入，这标志着通过增长获得的规模和效率。我们对数字化支持的承诺导致企业和个人的数字化注册人数增加。2025年，我们的主要目标之一是提高客户数字化采用率，我们通过在Zelle注册的客户数量以及在线（OLB）和手机银行（MB）来衡量这一点。我们在全年继续看到这些指标的积极趋势，鉴于客户位置偏远，并通过利用双语能力，国际部门的采用率更高。2025年是过渡的一年，在此期间，公司在增强其技术和数字能力方面取得了有意义的进展，这使得战略计划的这一方面从作为基础支柱过渡到成为持续业务连续性不可或缺的运营要素。此外，在2025年期间，战略单位通过实施一个综合框架，通过明确的绩效指标和指标监测和跟踪战略举措，从而增强了其职能。
7
关系至上的焦点。我们专注于抓住我们所服务市场的机会，通过实施卓越销售文化，增加我们在消费者和商业核心存款中的份额，同时减少我们对经纪基金的依赖。我们在2025年的增长反映了我们的存款优先、有机、基于关系的方法。我们通常使用我们的贷存比率和无息存款与总存款的比率来跟踪我们的关系优先策略的进展。2025年12月31日贷存比为86.0%，2024年12月31日为92.6%。2025年12月31日的无息存款占存款总额的比率为20.2%，而2024年12月31日则为19.2%。继我们的核心数据处理平台和各种支持应用程序于2023年第四季度完成向Fidelity 信息服务（“FIS”）的过渡后，该公司已开始积极审查并增强其产品供应。这些努力不仅侧重于金库管理服务，还侧重于存款和支付能力，例如分账托管、存款证账户登记服务（“CDARS”）、实时支付（“RTP”）和FedNOW等。根据董事会于2025年12月批准的2026-2028年战略计划，我们的关系-第一重点将继续处于我们战略的前沿，特别是得到以下支柱的支持运营效率和客户盈利能力，这两家公司都有支持我们“一家银行”上市方法的计划。
卓越的客户体验和卓越的运营.公司继续优化经营结构，以更好地支持其业务活动，特别注重加强客户入职、改进服务流程，并加强其银行中心网络的绩效。这些努力促成了持续强劲的入职调查结果，反映了营商便利度、产品体验和服务质量的改善。年内，银行中心网络扩大，支持增加市场占有率和客户可访问性。根据董事会于2025年12月批准的2026 – 2028年战略计划，卓越的客户体验 和卓越运营将继续成为公司战略议程的核心，并得到以下支柱的支持转变信用和运营效率随着Amerant继续推进其运营模式并提升客户互动。
吸引、留住&奖励合适的人。2025年，公司始终坚定致力于发展内部和外部人才管道，并使激励结构与战略目标保持一致，以吸引、留住和奖励合适的人。作为这一努力的一部分，公司完善了激励计划并重组了记分卡，以更紧密地与战略计划保持一致，纳入了与盈利能力、交叉销售业绩和资产质量相关的关键指标。该公司还加强了对新员工的绩效监控流程，从而及时完成了90天的评估并改善了早期发展。根据董事会于2025年12月批准的2026 – 2028年战略计划，人力资本已从几个战略支柱之一发展成为公司战略的核心组成部分，这反映了管理层的观点，即强大和稳定的员工队伍是所有战略举措的关键推动因素。
盈利增长银行。2025年，尽管我们的市场继续为增长提供有意义的机会，但业务和风险领先地位的变化导致营业额增加，暂时影响了生产水平。尽管存在这些不利因素，该公司继续推动其核心市场的有机增长，并通过增加来自非委内瑞拉拉丁美洲地区的存款来推进其国际多元化战略。这一举措旨在降低委内瑞拉存款的集中度，同时加强资金基础的稳定性和多样化。如前所述，扩大我们的银行中心网络仍然是我们获取额外国内市场份额战略的关键组成部分。年内，公司继续推进加强合规管理体系和增强风险管理计划的举措。这些努力的重点是建立必要的基础能力，以满足额外的监管要求以及在总资产超过100亿美元时适用的消费者金融保护局（“CFPB”）监管。根据董事会于2025年12月批准的2026 – 2028年战略计划，实现银行盈利增长的目标仍然是核心战略支柱，尽管优先考虑资产负债表规模合理化和符合银行风险偏好的客户盈利能力。随着公司进入该计划的第二和第三年，我们预计将在其核心和邻近市场谨慎地加速增长。
8
ERM和信贷政策与程序
企业风险管理（“ERM”）是一种全企业范围的风险管理方法，由董事会和董事会风险委员会从顶层推动。该委员会建立了框架和治理结构，以便能够更好地了解风险环境，加强决策，并确保遵守既定的风险偏好。
该行专注于加强风险管理框架的设计，以支持增长、可扩展性和变革。我们致力于设计实践，使我们能够有效地适应变化并不断推进我们的项目。这包括加强风险识别、风险监测、风险报告和风险评估流程，以及完善我们的控制框架。此外，我们正在提升我们在产品和服务产品、技术、消费者合规和人才发展方面的能力，以满足更高的监管和运营需求。
一般.我们通过重视当地市场知识、客户关系、始终如一和彻底的承保以及审慎的信贷文化来保持资产质量。我们还寻求在佛罗里达州（或与佛罗里达州的赞助商）、客户、产品和行业之间保持广泛多样化的贷款组合。我们的贷款政策不鼓励高度投机性、次级贷款或贷款与价值比率较高的贷款。这些组成部分，连同积极的信贷管理，是我们信贷文化的基础，我们认为这对于提高我们组织对我们的客户、员工、股东和社区的长期价值至关重要。
信贷集中度.在管理我们的信贷组合方面，我们积极管理我们的贷款组合的构成，包括信贷集中度。我们的贷款审批政策针对单一义务人、行业和贷款产品类型制定了集中度限制，以确保组合多样化，这些限制至少每年进行一次审查。CRE浓度限值包括按物业类型划分的次级限值。一般来说，所有浓度水平都是按月监测的。
贷款审批流程.我们力求在我们决策中的审慎和有纪律的承保与对客户的及时响应之间取得适当的平衡。截至2025年12月31日，该银行的无抵押贷款合法贷款限额约为1.579亿美元，其CRE贷款的“内部”单一债务人贷款限额为3500万美元，占我们合法贷款限额的22.2%，所有其他贷款为3000万美元，占我们截至该日期合法贷款限额的19.0%。我们的信贷审批政策为我们的信贷委员会提供了最高的贷款权限，以及各级官员和高级管理人员对新信贷和续贷的贷款权限，这些权限基于职位和经验。这些限额由银行董事会定期审查。
信用风险管理.我们使用我们认为全面的方法来监测信贷质量，并在我们的贷款组合中审慎管理信贷集中度。我们的承保政策和做法管理我们贷款组合的风险状况、信用和地域集中度。我们也有我们认为全面的方法来监测这些信贷质量标准，包括根据贷款类型的风险特征识别可能的问题贷款的风险分类系统，以及在个别贷款层面的早期识别恶化。
9
信用风险管理涉及我们的关系经理、信用承销、组合管理、信用管理、信用风险和特殊资产人员的集体努力。我们一般每周举行一次信贷委员会会议，批准500万美元或以上的贷款（针对总信贷敞口等于或超过2000万美元的客户的贷款也由信贷委员会批准），并审查其他相关信贷相关事项。此外，信贷委员会审查不良和关注类贷款组合，目标是审慎降低这些受到批评的资产水平。资产质量趋势和拖欠也由信贷委员会审查，并向高级管理层和董事会提交报告。我们的政策要求迅速通知拖欠情况并迅速启动催收行动。客户关系经理、信用管理人员和高级管理层主动支持催收活动。我们的关系经理的可变激励薪酬根据每个关系经理组合的资产质量进行向下调整。我们认为，有能力根据资产质量调整其激励薪酬，会激励关系经理专注于优质信贷的发放和维持，这与我们对资产质量的战略重点是一致的。
存款
我们的存款是贷款、投资和其他一般银行用途的主要资金来源。我们提供全方位的存款产品和服务，包括多种支票和储蓄账户、存单、货币市场账户、借记卡、远程存款捕获、网上银行、手机银行、直接存款服务。我们还为我们的商业客户提供商业账户和现金管理服务，包括商业支票和储蓄账户以及金库管理服务。此外，CDARS和Insured Cash Sweep（“ICS”）互惠存款是通过银行参与IntraFi Network LLC提供的。我们通过关系驱动的敬业和无障碍银行家团队、以社区为中心的营销以及越来越多地通过我们专门的全国在线渠道来征集存款。我们还寻求在贷款发起时交叉销售存款和理财产品及服务，并向我们的存管机构和其他客户提供贷款。我们的存款由联邦存款保险公司（“FDIC”）提供全额保险，但须遵守适用的限额。见“监督和监管。”
投资、咨询和信托服务
我们为高净值客户提供种类繁多的信托和遗产规划产品和服务。我们的信托和遗产规划产品包括简单和复杂的信托、私人基金会和个人投资公司。
开曼银行最初成立的目的是为我们的一些信托和财富管理客户提供服务，并通过离岸信托和遗产规划服务发展高净值国际客户关系。2023年，公司批准了一项关于解散开曼银行的计划。截至本10-K表格年度报告日期，开曼银行不再有任何信托关系，其中许多已转移至银行。一旦收到适用监管机构的监管批准，开曼银行的解散预计将在2026年上半年完成。
我们还通过Amerant Investments在全球资本市场提供经纪和投资咨询服务。Amerant Investments通过Pershing（纽约梅隆银行的全资子公司）作为介绍经纪自营商获得清算、托管和其他辅助服务。Amerant Investments提供范围广泛的产品，包括共同基金、交易所交易基金、股票证券、固定收益证券、结构性产品、全权委托投资组合管理、融资融券和在线股票交易。Amerant Investments与许多主要的美国和国际资产管理公司以及一些专注的精品供应商签订了分销协议。Amerant Investments为该行的国内和国际客户提供服务。该行的零售客户仅通过Amerant Investments获得非FDIC保险投资产品和服务。
10
其他产品和服务
我们提供我们认为价格具有吸引力的银行产品和服务，重点是客户的便利性和可访问性。我们提供全套网上银行服务，包括为国内和国际客户在线开户，访问账户余额、报表和其他文件，为消费者和企业提供Zelle，在线转账，在线账单支付和客户报表的电子交付，以及自动柜员机（“ATM”），以及通过移动设备、电话和邮件进行银行业务。
我们正在不断寻找方法来改善我们的产品、服务和交付渠道。CDARS和ICS互惠存款是通过公司参与IntraFi网络提供的。该网络有助于将客户资金以低于25万美元的增量存入其他成员银行发行的存款证、活期存款或货币市场账户。这种结构使客户能够获得大额余额的全额FDIC保险，而公司则保留了这种关系。作为交换，公司接受其他网络银行的互惠存款，保持了整体存款水平。
2025年，我们还推出了“实时支付（RTP）”。这使得收款人能够在几秒钟内收到付款，可以立即获得资金，使用清算所建立的支付轨道来支持即时支付。这项创新符合我们的战略目标，即采用现代化的支付解决方案，并在更快的支付越来越受到重视的全球市场上保持竞争力。我们还推出了“商业托管（DESA-存款托管子账户）”，这是一种专门的银行产品，用于为客户、租户或其他方安全地持有和管理托管资金，物业经理、房东和律师经常使用。最后，我们的子公司Amerant Investments推出了“Amerant拉丁美洲债务UCITS ETF（RNTA）”，由Amerant Investments担任投资经理。这只基金的注册地在爱尔兰，由一个不相关的第三方基金平台发行和服务，面向全球投资者，并在伦敦证券交易所交易。
通过我们的在线平台提供的许多服务也可以通过我们的智能设备移动应用程序获得。此外，我们还为商业客户提供借记卡、夜间存款、直接存款、本票、各地保险箱、信用证、电汇服务、远程存款捕获、自动化票据交换所服务，以及金库管理服务。此外，我们向某些贷款客户提供其他更复杂的金融产品，例如衍生工具，包括利率掉期和上限合约。
投资
我们的投资政策由我们的董事会制定，要求根据但不限于以下四项原则做出投资决策：投资质量、流动性要求、利率风险敏感性和估计的投资回报率。这些特征是我们投资决策过程的支柱，该过程寻求最大限度地减少风险敞口，同时提供合理的收益率和流动性。在资产负债管理委员会（“ALCO”）和高级管理人员的指导下，证券投资按照特定的政策和方案指引进行。
信息技术系统
我们致力于为客户提供高质量的产品和服务，我们将继续投资于信息技术系统以支持这一目标。我们主要依赖由国家认可的第三方供应商开发和支持的基础设施平台和软件系统。在2023年第四季度，我们完成了核心数据处理平台以及各种支持应用程序向FIS的过渡。我们相信，这些平台和应用程序提供了必要的功能和可扩展性，以支持我们正在进行的增长和扩张战略。我们与FIS和我们其他主要供应商密切合作，以部署、监控、维护并增强这些系统的有效性。鉴于我们越来越依赖第三方服务提供商，我们建立并实施了增强的内部职能，以加强我们的第三方风险管理框架，包括持续绩效监测和监督的流程。
11
我们制定了信息技术战略计划，确定并优先考虑必要的技术举措，以支持和加速我们的业务战略。这包括评估和采用新的和创新的技术，这些技术可能会提供竞争优势，提高运营效率，并为公司未来的增长定位。此外，我们采用并实施了全面的数据治理框架，旨在促进数据质量、完整性和可访问性。该框架支持在整个组织范围内合规、可靠和战略性地使用数据，并增强了我们有效管理和监督业务运营的能力。
该行积极参与识别和管理网络安全风险。保护公司数据、非公开客户和员工数据，以及收集、处理和维护这些信息的系统被视为至关重要。该行有一个企业范围的信息安全计划，即安全计划，旨在保护客户非公开信息和银行数据的机密性、完整性和可用性。 安全计划还旨在通过持续和全面的网络安全检测、保护和预防计划来保护我们的运营和资产。该方案包括信息安全治理结构及相关政策和程序、安全控制、管理数据和系统的协议、监控流程和流程，以确保第三方服务提供商的信息安全方案是充分的。我们的安全计划还在整个组织范围内不断促进网络安全意识和文化。见“第1C项。网络安全”，以获取有关我们如何应对和管理网络安全风险的更多信息。
该银行有业务连续性和灾难恢复计划，即BCP，为银行可能面临的业务连续性挑战积极做好准备。我们的BCP为客户提供了我们的运营和服务的弹性和恢复。作为第三方风险管理流程的一部分，该行确保对关键平台有特定的恢复时间。BCP得到了强大的业务连续性治理框架、生命安全计划、保持BCP和战略有效、可扩展和所有团队成员理解的培训以及年度计划验证练习的支持和补充。我们认为信息安全计划和BCP都遵守行业最佳实践，并符合联邦金融机构考试委员会（FFIEC）的指导方针，并接受定期测试和独立审计。
竞争
我们足迹中的银行和金融服务业竞争激烈，我们与我们市场内范围广泛的贷方和其他金融机构竞争，包括地方、区域、国家和国际商业银行和信用合作社。我们还在我们的各种产品和服务上与抵押贷款公司、经纪公司、信托服务提供商、消费金融公司、共同基金、证券公司、保险公司、第三方支付处理商、金融科技公司或金融科技公司以及其他金融中介机构竞争。我们的一些竞争对手不受适用于我们的监管限制和监管水平的限制。贷款和存款的利率，以及收费服务的价格，通常是银行和金融服务行业内的重要竞争因素。我们的许多竞争对手都是规模大得多的金融机构，它们比我们拥有更多的金融资源，并积极争夺市场份额。这些竞争对手试图通过其金融产品组合、定价策略和更大的银行中心网络来获得市场份额。我们行业和市场的其他重要竞争因素包括办公地点和工作时间、客户服务质量、社区声誉、人员和服务的连续性、提供信贷的能力和意愿、电子交付系统以及提供复杂银行产品和服务的能力。虽然我们力求在收取的费用、利率和定价方面保持竞争力，但我们相信，我们广泛而复杂的银行和金融产品套件、我们高质量的客户服务文化、我们积极的声誉、品牌认知度和长期的社区关系使我们能够在我们的市场中成功竞争，并增强我们吸引和留住客户和员工的能力。
12
人力资本管理
该公司的目标是吸引、留住和发展人才，并认为强大和稳定的人力资本是实现其所有战略举措的关键推动因素。为了支持这些目标，其人力资源项目侧重于人才发展、有竞争力的薪酬和福利，培养一种引人入胜、包容的文化，并鼓励团队成员成为品牌大使。以我们的原则为指导，Amerant团队致力于提供优质的产品、服务和建议；以我们希望被对待的方式对待他人；在创新、质量和客户满意度方面领先；并促进负责任的工作环境。我们忠诚且经验丰富的员工队伍有着强大的价值观，这是我们成功的基础。
公司的人力资本管理包括以下重点领域：
人才。按照我们的戒律，以正确的技能和价值观吸引、发展和留住最优秀的人才，是我们取得成功的长期战略的核心。我们的劳动力构成与我们的业务需求保持一致。管理层相信它有足够的人力资本来成功运营其业务。截至2025年底，该公司及其子公司拥有694名全职等效员工，即FTE。我们大约96%的劳动力在佛罗里达州，4%在其他州主要在支持地区。2025年的人才招聘工作仍然侧重于创收和外部客户服务角色，占所有招聘人员的45%。我们获得了人才来领导我们向西棕榈滩和大坦帕市场的扩张，并通过在坦帕市中心和迈阿密海滩开设新的银行中心来支持公司的增长战略。我们继续改进我们在LinkedIn的存在，以展示Amerant的生活，并让候选人更清楚地了解我们的文化。我们的人才获取团队利用内部和外部渠道招聘高技能的候选人。我们不考虑性别、种族或其他受保护的特征，为这份工作雇用合适的人，我们完全遵守所有关于工作场所歧视的联邦和州法律。
学习与发展。我们的团队受到激励，通过学习、认可和激励来发挥其潜力。我们通过在线导师指导和在职学习等项目投资于增长机会。我们的战略与全球人才发展协会和我们的业务目标保持一致。认识到多样化的学习方式，我们提供课堂、虚拟、移动和社交选项。2025年，我们通过各种学习计划为团队成员赋能，提供34947小时，平均每人1193美元。我们继续与LinkedIn Learning合作，提供符合个人成长的按需课程。重点领域包括沟通、建立关系、批判性思维、时间管理、监管和特定角色培训。
我们继续提供高等教育学费报销计划，以帮助我们的团队成员将他们的职业目标放在触手可及的地方，并获得各种各样的学位和证书。我们与巴里大学的合作伙伴关系仍然适用于寻求以较低成本完成学位的团队成员。根据我们的人才管理努力，我们继续开展“在你的职业生涯中成为全明星”发展计划和职业发展周，以加强内部流动性和领导者准备。为支持职业发展计划，我们推出了职业发展周。在这一周内，我们提供了14门课程，有248名参与者参加，1597个专用学习小时。我们还继续我们的管理发展计划，旨在提升高绩效、高潜力的团队成员，并为高级领导团队培养人才。该项目招募了15名参与者，他们完成了涵盖沟通、关系建设、时间管理、掌握积极自信、以批判性洞察力思考的五门课程系列。2025年，公司继续为年轻职业团队成员构建充满活力的社区，以促进人脉关系、职业发展、个人成长。为加强银行的财务规划能力和支持职业发展，公司赞助了一组由五名团队成员组成的追求注册财务规划师（CFP®）指定。
员工敬业度。为评估和提高保留率和敬业度，公司定期进行匿名调查，以征求团队成员对各种主题的反馈，包括但不限于对公司领导层的信心、我们的薪酬和福利一揽子计划的竞争力、职业发展机会，以及关于我们如何使公司成为首选雇主的改进。2025年，我们跟踪团队情绪，推出年度参与度调查，实现77%的回复率和85%的
13
参与度得分，比2024年上升了9分。我们举办了关于文化、福利、学习和认可的聆听课程，与高级管理层分享见解，并根据反馈采取行动，以改善职业发展、沟通、健康和友情。我们与当地团队合作，采取有针对性的行动，并将在2026年通过参与脉冲活动监测进展情况。阿梅兰特连续第四年被评为美国最受喜爱的工作场所®，2025年排名# 29。该榜单表彰那些创造了一个员工感到受到尊重、鼓舞和赞赏的工作场所，并处于商业模式中心的公司。
健康与安全。与我们的运营原则一致，我们团队成员的健康和安全是重中之重。工作场所的危险被积极识别，管理层跟踪事件，以便能够采取改善工作场所安全的补救行动。
影响。2025年，“我属于”计划在其战略路线图和四大支柱——人才、工作场所、沟通和社区——推进活动，继续为所有团队成员建立归属感和机会文化。该计划的宗旨仍然是承认、庆祝并为我们的人民创造增长机会，这与Amerant的价值观是一致的。
人才。我们扩大了职业生涯早期和中期的途径，以吸引和发展多样化的人才，包括继续与佛罗里达国际大学、巴里大学、迈阿密戴德学院、坦帕大学和佛罗里达大学建立合作伙伴关系。我们还加强了与金融培训中心（CFT）的长期合作，在银行基础知识、信贷和财务分析、客户服务和销售、领导力和监管主题方面提供与角色相关的证书和课程。此外，通过Future Bankers & Financial Professionals Camp，我们与CFT合作，为高中生提供了为期两周、以分支机构为基础的零售银行业务沉浸体验。该项目通过为学生提供银行中心的实践学习，扩大了Amerant的人才管道。
工作场所。我们继续通过教育和商业资源组（BRG）嵌入我们的价值观和文化。我们的BRG ——我们是多元文化的，我们是Amerant的女性——主办了联系、指导和技能建设活动，包括领导小组、网络论坛和发展圈子，以放大各种观点、促进赞助和支持进步。
交流。我们通过定期的内部沟通、认可时刻、现场活动等方式，强化“我属于”品牌存在感。我们通过倾听活动来补充这些努力——例如脉搏打卡和调查跟进——以分享见解、密切反馈循环，并根据行动计划跟踪进展。
社区。团队成员在我们的足迹上支持社区组织和金融扫盲工作，使志愿服务和外联活动与我们的文化目标保持一致，并加强我们对融入我们所服务的社区的重视。
劳动力代表.基于自我认同，2025年我们的种族/族裔构成为：78%的西班牙裔或拉丁裔，12%的白人，3%的黑人或非裔美国人，2%的亚裔，4%的其他。我们的性别构成为55%的女性和45%的男性，女性占我们执行管理团队的43%。按年龄划分，12%的队员年龄在31岁以下，52%在31至50岁之间，35%年龄在51岁以上。
总奖励（薪酬和福利）。我们的薪酬理念根据我们的业务目标、风险偏好、人力资本战略以及所有利益相关者的利益，定义了一个具有竞争力的、全面的奖励计划。我们致力于在公平、透明、高效、依法合规的基本原则指导下交付补偿方案。我们的总奖励模型结合了固定和可变的薪酬成分，包括基本工资、短期激励、推荐、基于股权的长期激励以及广泛的福利计划。这种薪酬方法在我们吸引、留住和参与的能力、实现战略业务目标所需的人才质量以及推动可持续业绩方面发挥着重要作用。
我们的固定和可变薪酬模型的组成部分旨在鼓励团队成员为实现共同的公司目标做出贡献，同时根据个人贡献区分绩效薪酬。作为我们基于股权的长期激励措施的一部分，Amerant团队成员享有
14
参与公司员工股票购买计划（ESPP）。该计划使他们能够以15%的折扣购买带有回顾功能的Amerant股票。这个计划培养了一种主人翁意识和对企业长期成功的承诺。参与ESPP是我们更广泛的薪酬和福利计划的一个组成部分。
内部推荐激励计划为带来积极业务成果的推荐提供经济奖励，鼓励团队成员利用他们的网络带来新客户，发展我们的业务，甚至获得新人才。
2025年，我们的总奖励战略努力面向确保市场竞争力、绩效指标一致性和流程改进。因此，我们调整了带薪休假（PTO）政策，以提供符合市场基准数据的更具竞争力的计划。该提案旨在改善团队成员的体验和工作与生活的平衡，加强我们的信任和灵活性文化。我们对绩效指标进行了调整，以提高关于成功是什么样子以及贡献如何推动业务成果的清晰度。我们认为，明确的目标对齐也支持一致的决策，提高执行力，并加速取得成果。作为我们对流程改进和自动化承诺的一部分，我们的团队与领导层和其他内部利益相关者密切合作，以自动化我们为业务开发人员提供的短期激励和推荐付款流程。这种流程自动化通过减少人工工作来提高效率，并允许我们的团队成员专注于更高价值的战略性工作。
健康：作为团队成员福祉的整体方法和我们的总奖励战略的一部分，公司以向我们的团队成员及其家人提供全面的健康和保健福利而感到自豪。该计划旨在支持我们团队成员的身体、心理、情感健康。我们的健康举措旨在鼓励健康的生活习惯并促进整体健康，我们认为这对于保持高效和引人入胜的工作流程至关重要。我们提供的福利包包括全面的医疗、牙科、视力，以及补充短期和长期生活和自付费用保险。除了这些好处，我们还提供灵活支出账户（FSA）和健康储蓄账户（HSA）。
医疗计划：我们全面的全国性医疗保健计划允许全职和兼职团队成员及其家属从多个健康计划选项中进行选择。该公司以具有竞争力的医疗保费提供稳健的健康保险，覆盖范围广泛，包括团队成员完成预防要求时的健康保费折扣。公司对医疗保费的贡献高达92%，具体取决于所选择的等级以及健康要求是否已完成。该公司还在每年年初向HSA账户贡献500美元，当团队成员有高免赔额医疗计划仅覆盖团队成员时，为高免赔额计划的所有其他等级贡献1,000美元。
牙科、视力和法律计划：全职和兼职团队成员有资格参加我们的牙科、视力和法律计划产品。该公司根据计划和选定的层级贡献高达100%的份额，并为全国众多供应商提供访问权限。团队成员还可以选择购买自付保险单，为意外、短期残疾、癌症、医院赔偿、重症监护五种不同计划的服务提供收入保障和现金。法律计划是一个律师拥有和运营的法律计划，提供全面的法律援助、建议，并在所有类型的法律服务上提供折扣代理。
Life，AD & D and Disability：团体基本人寿和AD & D保险向所有全职和兼职团队成员提供，两倍于他们的年薪，最高保额为50万美元。 团队成员可以选择购买额外的人寿保险，最高可达年薪的五倍，最高可达75万美元。全职和兼职团队成员还可享受免费的短期和长期残疾保险。
退休计划：除健康保险福利外，公司还向所有团队成员提供税前合格退休缴款计划，公司100%匹配缴款最高可达参与者合格补偿的5%，并向某些符合条件的高薪酬团队成员提供非税合格退休缴款计划。我们的总福利包支持我们的团队成员的福祉，以实现健康和财务稳定的生活方式。
15
对我们所服务社区的承诺
2025年，公司通过旨在支持和加强所服务社区的重点举措，继续推进其影响力计划。该公司通过保护伙伴关系扩大了社区教育和环境管理工作，包括继续赞助Dream in Green，并增加与迈阿密动物园基金会和迈阿密热火队的合作。这些举措支持了青年环境教育、社区保护活动、第13届年度ZooRun，以及种植了500多棵原生树木，为区域恢复和气候复原力活动做出了贡献。
该公司还在这一年推进了人力资本和更广泛的社区发展计划。通过与区域学院和大学的合作关系，公司保持了旨在培养当地人才的实习和早期职业计划。团队成员的参与度达到了创纪录的85%，这得到了领导力发展和早期职业网络和指导计划的支持。金融知识仍然是一个关键的重点领域，通过社区合作伙伴提供的节目包括Neighborhood Renaissance、Ten North、Cristo Rey和Overtown青年中心，超过1,000名青年参加了68场金融知识课程。该公司还继续与Alec Ingold Money Mini Camp系列合作，并通过Kiwanis of Little Havana基金会建立Amerant Bank奖学金，以表彰学习成绩、领导力和社区服务。
监督及规管
我们和银行受到适用于金融机构的美国联邦和州法律的广泛监管。我们和银行的监督、监管和审查主要是为了保护存款人和客户、FDIC的存款保险基金（“DIF”）以及美国金融体系的稳定性，并不是为了保护我们的股东或债务持有人。适用法律或法规的任何变化都可能对我们的业务产生重大影响。以下是一个简短的摘要，并不打算是对影响公司和银行的所有法规的完整描述，本摘要通过参考下文提及的特定法规和监管规定对其整体进行限定。
银行控股公司与银行监管
该公司是一家银行控股公司，根据《银行控股公司法》（“BHC法案”）受到美联储的监督、规范和审查。银行控股公司一般仅限于银行业务、管理或控制银行以及某些相关活动。我们被要求向美联储提交定期报告和其他信息，美联储审查我们和我们的非银子公司。
符合特定标准的银行控股公司可选择成为“金融控股公司”。金融控股公司及其子公司获准收购或从事保险承销、证券承销、旅行社活动、广义保险代理活动、商户银行业务等美联储认定为金融性质或与之相辅相成的活动。金融控股公司继续受到美联储的监督、监管和审查。公司没有选择成为金融控股公司，但未来可能会选择这样做。未选择这种待遇的银行控股公司一般必须将其活动限制在银行活动和与银行业务密切相关的活动。
该银行是一家全国性银行，接受货币监理署（“OCC”）的监管和定期检查，并且是亚特兰大联邦储备银行的成员。OCC条例适用于允许的活动、资本要求、分支机构、股息限制、投资、贷款和其他事项。
该银行是联邦存款保险公司DIF的成员，其存款由联邦存款保险公司在适用的限额内提供保险，因此，它受到联邦存款保险公司的监管和存款保险评估。见“FDIC保险评估。”联邦存款保险公司还拥有对银行的备用审查权力和某些强制执行权力。
16
根据《多德-弗兰克华尔街改革和消费者保护法》（“多德-弗兰克法案”），该行还受CFPB发布的关于消费者金融服务和产品的规定的约束，但不受CFPB的直接监管或审查，因为该行的资产不到100亿美元。如果该行连续四个季度报告资产超过100亿美元，它将符合FDIC对“大型金融机构”的定义，并将受到CFPB的直接监督，以遵守各种消费者合规法律，并评估该行合规管理系统的有效性。当我们开始接近100亿美元的资产门槛时，在2023年第四季度，我们聘请了一家咨询公司对我们的合规管理系统和风险管理计划进行评估，以衡量我们是否准备好满足超过门槛后将适用于我们的额外监管要求和CFPB监管。评估产生了几个带有建议行动的意见，这些意见是根据关键程度进行分类和优先排序的。在2024年和2025年，我们实施并完成了几项针对这些建议的行动计划，我们预计在整个2026年将继续实施更多的行动计划。
力量之源
美联储政策和联邦法律要求银行控股公司，例如公司，作为其FDIC保险银行子公司的财务和管理实力来源，并承诺提供资源支持其子公司，特别是当该子公司陷入财务困境时。为推进这一政策，美联储可要求银行控股公司在美联储确定此类活动或控制对任何附属存款机构的财务稳健性或稳定性构成严重风险后，终止任何活动或放弃对非银行子公司（银行的非银行子公司除外）的控制。此外，如果金融控股公司确定剥离可能有助于存款机构的财务状况，联邦银行监管当局还有额外的自由裁量权，可以要求金融控股公司剥离任何银行或非银行子公司。
控制权变更
联邦法律限制了个人在未经银行监管机构事先批准的情况下可以收购的银行控股公司或银行的有表决权股票数量。根据《银行管制法案》（“CBC法案”）及其相关规定的变化，在获得任何银行控股公司或任何国家银行的控制权之前，个人或集团必须提前通知美联储和OCC。监管机构在收到此类通知后，可能会也可能不会批准收购。如果个人或团体获得对我们已发行的有投票权的普通股的10%或更多的投票权，CBC法案就会创建一个可反驳的控制权推定。这些联邦法律法规通常规定，通过要约收购或类似方式收购一家银行控股公司或一家银行比收购另一类公司的控制权可能更难。因此，我们的股东可能不太可能从要约收购或类似收购其他公司控制权的努力可能导致的股价快速上涨中受益。投资者在购买我们的普通股时应了解这些要求。
收购
《BHC法案》要求，除其他事项外，直接或间接拥有或“控制”任何银行5%以上有表决权股份或几乎所有资产的银行控股公司的收购，或银行控股公司与另一家银行控股公司的合并或合并，均需获得美联储的事先批准。《BHC法案》允许银行控股公司收购银行，但要受到各种限制，包括收购方“资本充足”和“管理良好”。除某些例外情况外，《BHC法》禁止银行控股公司直接或间接获得任何不是银行或银行控股公司的公司的有表决权股份的所有权或“控制权”，并禁止直接或间接从事银行业务或管理或控股银行以外的任何活动，或为其授权的子公司提供服务。然而，一家银行控股公司可能会从事或收购一家公司的权益，该公司从事的活动被美联储确定为与银行业或管理或控制银行密切相关。
17
位于佛罗里达州的一家全国性银行，经OCC事先批准，可以收购并经营其他州的一家或多家银行。此外，位于佛罗里达州的国家银行可能会与一家或多家州外银行进行合并交易，由此交易产生的州外银行可能会继续在佛罗里达州经营被收购的分支机构。根据《银行合并法》，一家全国性银行与另一家银行合并或合并，或购买另一家银行的资产或承担其存款，需要事先获得OCC批准。在审查批准合并和其他收购交易的申请时，OCC被要求考虑类似于《BHC法案》下的美联储的因素，包括申请人的财务和管理资源、交易的竞争效应和公共利益、申请人在满足社区需求方面的表现以及实体在打击洗钱活动方面的有效性。《Riegle-Neal州际银行和分行效率法案》允许包括国家银行在内的银行在美国任何地方开设分行。
治理和财务报告义务
我们被要求遵守2002年《萨班斯-奥克斯利法案》（“SOX法案”）规定的各种公司治理和财务报告要求，以及SEC、上市公司会计监督委员会（“PCAOB”）和纽约证券交易所（“NYSE”）通过的规则和条例。特别是，为了遵守SOX法案第404条，我们需要将管理层关于内部控制的报告作为我们10-K表格年度报告的一部分，以及我们的独立注册公共会计师事务所关于内部控制的报告。对截至2025年12月31日公司财务报告内部控制的评估，载于本报告“第9A项。控制和程序。”
股东说薪投票
根据《多德-弗兰克法案》，上市公司必须向股东提供有关高管薪酬的咨询投票（称为薪酬发言权投票）、薪酬发言权投票的频率，以及与控制权变更交易相关的高管可用的金色降落伞。上市公司必须给予股东至少每三年对薪酬发言权提案进行投票的机会，以及至少每六年对薪酬发言权投票频率进行投票的机会，表明薪酬发言权投票是应该每年举行一次、每两年举行一次还是每三年举行一次。
沃尔克规则
“沃尔克规则”一般禁止资产超过100亿美元的银行组织（i）从事某些类型的自营交易，（ii）获得或保留“涵盖基金”的所有权权益或发起“涵盖基金”，所有这些都受到某些例外情况的限制。沃尔克规则还详细说明了银行控股公司及其子公司可能继续从事的某些有限活动，并要求银行组织实施合规计划。2020年，对自营交易和涵盖基金条例的修订生效，简化了合规性并提供了额外的排除和豁免。鉴于我们的资产规模，我们和银行在2025年不受沃尔克规则的约束，但未来可能会变得如此。
与关联公司和内部人士的交易
根据《联邦储备法》第23A条和第23B条以及其中规定的联邦储备条例W，银行受到限制，限制银行与其非银行关联机构之间的某些类型的交易。一般来说，美国的银行在涉及其非银行关联机构的信贷展期、购买资产和某些其他交易方面受到数量和质量限制。此外，美国银行与其非银行附属机构之间的交易需要公平交易，并且必须符合安全和稳健的标准。
18
储备金
美联储要求所有存款机构，例如银行，针对交易账户（主要是无息和可转让的提款单，即现在的支票账户）维持准备金。自2020年3月26日起，美联储将存款准备金率降至零，有效取消了对所有存款机构的存款准备金要求。这些准备金要求由美联储进行年度调整。截至这份10-K表格年度报告发布之日，美联储尚未提高这一准备金要求。
隐私和数据安全
各种联邦和州的隐私法管辖客户信息的收集、保护、共享和使用，并要求金融机构制定有关信息隐私和安全的政策。Gramm-Leach-Bliley法案（“GLB法案”），以及相关法规要求银行及其关联公司采取并披露隐私政策，包括与第三方共享个人信息的政策。一些州法律还保护州居民的信息隐私，并要求此类数据具有足够的安全性，某些州法律可能会在某些情况下要求我们将包含其个人信息的计算机数据库的安全漏洞通知受影响的个人。这些法律还可能要求我们在发生数据泄露事件时通知执法部门、监管机构或消费者报告机构，以及拥有数据的企业和政府机构。见“第1C项。网络安全”，以获取有关我们如何应对和管理网络安全风险的信息。
社区再投资法和消费者法
《社区再投资法》（“CRA”）及其相应法规旨在鼓励银行按照安全稳健的银行业务做法，帮助满足其所服务的社区（包括中低收入社区）的信贷需求。本条例对银行满足其所在市场区域信贷需求的记录进行监管评估。联邦银行机构被要求公开披露每家银行在CRA下的评级。当一家银行提出设立银行分支机构、与另一家银行合并或收购另一家银行的资产并承担其负债的申请时，OCC会考虑该银行的CRA评级。就银行控股公司或金融控股公司而言，美联储审查与申请收购银行控股公司股份所有权或控制权相关的CRA业绩记录。不满意的记录可能会大大延迟或阻止交易。该行在2025年完成的最近一次CRA评估中获得“满意”评级。
2023年10月24日，美联储、FDIC和OCC发布了一项最终规则，对各机构的CRA规定进行了修订。在制定最终规则时，这些机构的目标包括更新CRA规定，以加强实现法规的核心目的，并适应银行业的变化，包括移动和网上银行的作用扩大。最终规则的大部分新要求将于2026年1月1日开始生效，而包括数据报告要求在内的其余新要求将于2027年1月1日生效。然而，一家联邦法院禁止执行这一最终规则，并于2025年7月18日，美联储、FDIC和OCC发布了一项拟议规则，以撤销2023年10月的CRA最终规则。 这些机构尚未对这一拟议规则采取最终行动。我们将继续监测进一步的监管发展，包括各机构随后提出的撤销2023年CRA最终规则并通过某些技术修订恢复到之前的1995年CRA监管框架的提议，并将根据需要调整我们的CRA合规性和战略规划，以与最终适用的CRA监管制度保持一致。
19
除其他外，该银行还受制于旨在保护与银行交易中的消费者的其他联邦和州消费者法律法规。虽然下面列出的清单并不详尽，但这些法律法规包括《平等信贷机会法》、《住房抵押贷款披露法》、《电子资金转账法》、《公平信用报告法》、《房地产结算程序法》、《贷款真相法》、《快速资金可用性法》、《储蓄真相法》、《公平住房法》、《21世纪支票清算法》、《公平债务催收实务法》、《公平准确信贷交易法》，以及适用的实施条例（即《条例B、C、E、V、X、Z、CC和DD等）。这些法律法规规定了一定的披露要求，并规范了金融机构在吸收存款、发放贷款处理支票或某些电子支付以及收取消费者债务时必须与客户打交道的方式。银行必须遵守这些消费者保护法律法规的适用条款，作为其持续客户关系的一部分。
CFPB对许多消费者金融保护法拥有权威，并被授权通过与之相关的法规。尽管CFPB不对资产低于100亿美元的银行进行审查或监管，但它在制定规则和提供指导方面行使着广泛的权威，这些规则和指导会影响银行在这些领域的监管以及银行监管机构的消费者监管、审查和执法范围。所有规模的银行都受到CFPB条例的影响，CFPB执法行动和解释所开创的先例。CFPB迄今专注于各种做法，包括修订抵押贷款规则、透支、信用卡附加产品、间接汽车贷款、学生贷款、发薪日和类似的短期贷款，并拥有广泛的授权，以规范消费金融产品和服务，无论是否由银行或其附属机构提供。2025年初，CFPB代理局长指示员工停止所有监督和考试活动。CFPB领导层表示，CFPB将于2026年重启考试。 目前尚不清楚考试何时重启，监管重点发生了多大程度的变化，以及任何变化将如何影响银行和银行控股公司。与此同时，现行法律仍然有效。 我们预计OCC将继续审查该银行是否符合这些法律。
安全性和稳健性标准
《联邦存款保险法》要求联邦银行监管机构通过法规或指南，为所有受保存款机构规定与以下相关的运营和管理标准：（1）内部控制；（2）信息系统和审计系统；（3）贷款文件；（4）信贷承销；（5）利率风险敞口；（6）资产质量。联邦银行机构通过了建立安全和稳健标准的法规和机构间指导方针，以实施这些必要的标准。这些准则规定了用于在资本受损前识别和解决受保存款机构问题的安全性和健全性标准。根据规定，如果监管机构确定银行未能达到指南规定的任何标准，监管机构可以要求银行提交可接受的计划以实现合规，与提交和审查此类安全和稳健合规计划的截止日期一致。
反洗钱
2001年《通过提供拦截和阻止恐怖主义所需的适当工具来团结和加强美国法案》（“美国爱国者法案”），通过加强国内安全措施、扩大监控权力、增加信息共享和扩大反洗钱要求，为联邦政府提供了应对恐怖主义威胁的额外权力。通过对《银行保密法》（简称“BSA”）的修订，《美国爱国者法案》制定了旨在鼓励银行监管和执法机构之间信息共享的措施。此外，《美国爱国者法案》的某些条款对范围广泛的金融机构规定了肯定性义务。
美国爱国者法案、BSA和相关联邦法规要求银行建立反洗钱计划，其中包括检测、预防和报告洗钱和恐怖主义融资的政策、程序和控制，并核实其客户及其法人实体客户的受益所有人的身份。
20
修订BSA的《反洗钱法》（“AMLA”）于2021年初颁布。AMLA旨在对美国银行保密和反洗钱法律进行全面改革和现代化。特别是，它编纂了金融机构反洗钱合规的基于风险的方法，要求美国财政部颁布反洗钱和打击资助恐怖主义政策的优先事项，要求制定BSA合规测试技术和内部流程的标准，扩大与执法和调查相关的权力（包括增加对某些BSA违规行为的可用制裁），并扩大BSA举报人的激励和保护。
AMLA的许多条款将需要额外的规则制定、报告和其他措施，AMLA的影响将取决于，除其他外，规则制定和实施指导。2021年6月，美国财政部下属的金融犯罪执法网络（“FinCEN”）发布了AMLA要求的反洗钱和打击资助恐怖主义政策的优先事项。优先事项包括腐败、网络犯罪、恐怖主义融资、欺诈、跨国犯罪、毒品贩运、人口贩运和扩散融资。
此外，南佛罗里达州已被FinCEN指定为高强度金融犯罪区（“HIFCA”），并被国家药物管制政策办公室指定为高强度毒品贩运区（“HIDTA”）。HIFCA计划旨在集中执法力量打击高风险地区的洗钱活动。HIDTA的指定使地方机构有可能从正在努力减少药物使用的HIDTA协调计划举措中受益。
对遵守由美国财政部外国资产控制办公室（“OFAC”）管理和执行的制裁计划和规则的审查也在加强。OFAC根据美国的外交政策和国家安全目标，管理和执行针对目标外国和政权、恐怖分子、国际麻醉品贩运者、从事与大规模毁灭性武器扩散有关的活动的人员以及对美国国家安全、外交政策或经济的其他威胁的经济和贸易制裁。OFAC发布法规，限制位于美国或国外的美国个人或实体（包括银行）与某些外国、其国民或“特别指定国民”的交易。OFAC定期公布被禁止与任何美国实体或个人开展业务的外国和指定国民的清单。虽然OFAC负责颁布、制定和管理这些控制和制裁措施，但所有银行监管机构都有责任确保金融机构遵守这些规定。
贷款做法
题为“商业房地产贷款的集中度、健全的风险管理做法”的联邦银行监管指南（“CRE指南”）要求制定适当的流程，以识别、监测和控制与房地产贷款集中度相关的风险。这可能包括加强战略规划、CRE承保政策、风险管理、内部控制、投资组合压力测试和风险敞口限制，以及适当设计的薪酬和激励计划。还可能需要更高的贷款损失准备金和资本水平。CRE指南提供了以下标准，监管机构将以此作为识别可能面临CRE集中风险的机构的指标：（i）CRE贷款经历了快速增长；（ii）对特定类型CRE的显着敞口；（iii）报告的建筑、土地开发和其他土地贷款总额达到或超过银行基于风险的资本总额的100%；或（iv）商业房地产总额，其中包括以多户和非农非住宅物业为担保的贷款以及用于建设、土地开发的贷款，而其他土地为某银行风险资本总额的300%或以上且此前36个月内机构CRE组合未偿余额增加50%或以上。由于我们市场的性质，我们一直对CRE担保的贷款有很大的敞口。我们认为，我们在CRE贷款、承销政策、内部控制和其他现行政策方面的长期经验，以及我们的贷款和信贷监测和管理程序，总体上适合根据指导要求管理我们的集中度。
21
联邦法律限制银行向银行或其关联公司的董事和执行官以及拥有、控制或有权投票超过银行或银行关联公司任何类别证券10%的个人或公司以及这些人控制的实体提供信贷的权力。除其他事项外，向内部人提供信贷的条件必须与其基本相同，并须遵守不低于当时与非关联人士进行可比交易的现行信贷承销程序的严格程度。此外，此类信贷延期的条款可能不会涉及超过正常的还款风险或呈现其他不利特征，并且可能不会超过对单独和合计向这些人提供的信贷金额的某些限制，这些限制部分基于银行的资本金额。
借方交换费
交换费是商户向卡公司和银行等发卡银行支付的代其处理电子支付业务的费用。《多德-弗兰克法案》中的“德宾修正案”对截至日历年年底资产达到或超过100亿美元（包括关联机构）的受保存款机构，对借记卡发卡机构可能收到或收取的借记卡交换金额规定了限制。根据某些豁免和潜在调整，德宾修正案将发行人收到或收取的借记卡交换限制为0.21美元加5个基点乘以交易价值。在一个日历年内跨过100亿美元资产门槛时，规则要求不迟于次年7月1日遵守这些限制。该行在2025年底没有超过100亿美元的资产门槛，但可能在2026年超过这一门槛。如果是这样，公司遵守德宾修正案的规定将被要求不迟于2027年7月1日，我们预计借记卡交换的限制不会大幅减少公司的收入。
支付股息及回购
我们和银行受有关支付股息的各种一般监管政策和要求的约束，包括保持资本高于监管最低要求的要求。美联储和OCC有权分别决定公司和银行何时支付股息将是不安全或不健全的做法，并可能禁止此类股息。美联储和OCC已表示，支付股息会使银行的资本基础消耗到不足的水平，这将是一种不安全和不健全的银行业做法。美联储和OCC均已表示，存款机构及其控股公司通常应仅从当年的营业收入中支付股息。
如果购买或赎回的对价与前12个月所有此类购买或赎回的对价相结合，等于其合并净值的10%或更多，银行控股公司必须提前通知美联储购买或赎回其股本证券。如果美联储确定该提议将是不安全或不健全的做法，或将违反任何法律、法规、美联储命令或美联储以书面形式施加的条件，它可能会拒绝批准此类购买或赎回。这一通知要求不适用于资本充足、在上次考试中获得综合评级和管理评级为“1”或“2”且不受任何未解决监管问题约束的银行控股公司。
我们将在下文讨论的巴塞尔III资本规则进一步限制了我们允许的股息、股票回购和酌情奖金，包括银行的那些，除非我们和银行继续满足完全分阶段的资本保护缓冲要求。公司和银行在2025年底超过了资本节约要求。见“资本要求”。
根据佛罗里达州法律，公司只有在每笔股息生效后，公司能够在债务到期时支付其债务，且公司的总资产超过其总负债加上所需金额之和的情况下，才能支付股息，如果公司在每笔股息发放时被解散，则在解散时满足优先权利高于有权获得股息的股东的优先权利。
22
资本要求
根据联邦法律，我们和银行必须根据资本与资产的比率和资本与风险加权资产的比率，维持一定的最低资本水平。所要求的资本比率是最小值，美联储和OCC可能会根据银行组织的规模、复杂性或风险状况确定，该组织必须保持较高的资本水平，才能安全稳健地运营。信贷风险集中和非传统活动产生的风险等风险，以及机构因利率变化而面临资本经济价值下降的风险，以及机构管理这些风险的能力，都是联邦银行机构在评估机构整体资本充足性时要考虑的重要因素。以下是这些资本规则的相关规定及其对我行和本行资本水平的潜在影响的简要说明。相关资本计量为总风险资本比率、一级风险资本比率、普通股权一级或“CET1”资本比率，以及杠杆资本比率。
美联储对银行控股公司有基于风险的资本规定，OCC对全国性银行也有类似规定。这些规则要求资本与风险加权资产（包括某些表外活动，如备用信用证）的最低比率和资本节约缓冲为10.50%。一级资本包括普通股和相关的留存收益以及数量有限的合格优先股、较少的商誉和某些核心存款无形资产，以及其他调整。有投票权的普通股权一定是资本的主要形式。二级资本包括不符合条件的优先股、符合条件的次级、永续和/或强制性可转换债、定期次级债和中期优先股、高达45%的可供出售股本证券的税前未实现持有收益且市值易于确定且经审慎估值，以及高达其标准化总风险加权资产的1.25%的贷款损失准备金，不包括该准备金。资本规则还定义了赋予资产和表外项目的风险权重，以确定基于风险的资本规则中的风险加权资产成分，例如，包括“高波动性”商业地产、逾期资产、证券化敞口和股权持有。我们将一级风险资本和二级资本统称为总风险资本。
此外，美联储还为银行控股公司制定了最低杠杆率指引，规定一级资本与调整后平均季度资产的最低杠杆率（“杠杆率”）等于4%。然而，监管机构预计，银行控股公司和银行将在杠杆率高于最低水平的情况下运营。该指引还规定，经历内部增长或进行收购的机构将有望保持强劲的资本头寸，大幅高于最低监管水平，而不会严重依赖无形资产。监管机构在评估安全性和稳健性时，也可能会考虑其他资本充足的衡量标准，例如有形资本指标。在个别情况下可能需要更高的资本，具体取决于银行控股公司的风险状况。所有银行控股公司和银行预计将持有与其风险水平和性质相称的资本，包括其问题贷款的数量和严重程度。一级资本相对于风险调整后资产的水平正变得越来越广泛地被银行监管机构用来衡量资本充足率。美联储和OCC均未分别告知我们适用于公司或银行的任何具体的最低杠杆率或有形一级杠杆率。根据美联储的政策，通常预计银行控股公司的资本头寸将远高于最低比率。美联储认为，基于风险的比率没有充分考虑资本质量和利率、流动性、市场和操作风险。因此，对资本充足性的监管评估可能与仅基于组织基于风险的资本比率水平的结论存在显着差异。
为了避免对允许的股息、股票回购和酌情红利的某些限制，需要至少为风险加权资产总额的2.5%的CET1资本的最低“资本保护缓冲”。资本保全缓冲按以下各项中的最低者计算：（i）银行组织的CET1资本比率减4.5%；（ii）银行组织的一级风险资本比率减6.0%；或（iii）银行组织的总风险资本比率减8.0%。
23
The 资本 要素 和 合计 资本 下 的 巴塞尔 三、 资本 规则如下：
| 最低CET1 | 4.50% | ||||
| 资本节约缓冲 | 2.50% | ||||
| CET1总数 | 7.00% | ||||
| 扣除CET1 | 100.00% | ||||
| 最低一级资本 | 6.00% | ||||
|
最低一级资本加保护缓冲区
|
8.50% | ||||
| 最低总资本 | 8.00% | ||||
|
最低总资本加保护缓冲区
|
10.50% | ||||
美国联邦储备委员会、OCC和FDIC于2019年7月22日发布了一项最终规则（“资本简化最终规则”），该规则简化了针对公司等非先进进场机构的现有监管资本规则。非高级方法机构获准在2020年1月1日开始的季度实施自修订生效日期起的《资本简化最终规则》，或等到2020年4月1日开始的季度。截至实施之日，仅当这些资产超过CET1资本要素的25%，减去任何调整和扣除（“CET1扣除门槛”）时，才需要从监管资本CET1要素中扣除抵押服务资产（“MSAs”）和暂时性差异递延所得税资产（“DTAs”）。不从资本中扣除的MSAs和暂时性差异DTAs被赋予250%的风险权重。对未合并金融机构资本工具的投资，当超过25%的CET1扣除门槛时，将从资本中扣除。经扣除和调整后，母公司银行组织CET1、一级资本和总资本中最多10%的少数股东权益允许计入资本，自2019年10月1日起生效。公司在2020年第一季度采用了这些简化的资本规则，它们对公司的监管资本和比率没有实质性影响。
巴塞尔银行监管委员会于2017年公布了《巴塞尔协议III》的最后一个版本，通常被称为“巴塞尔协议IV”。巴塞尔委员会表示，纳入框架的修订的一个关键目标是减少风险加权资产的过度可变性，这将通过增强信用风险和操作风险标准化方法的稳健性和风险敏感性来实现。这将有利于银行资本比率的可比性，约束内部建模方法的使用，并以最终确定的杠杆率和修正后的稳健资本下限补充风险加权资本比率。负责实施巴塞尔协议IV的美联储、OCC和FDIC的领导层支持修订。在目前的美国资本规则下，操作风险资本要求和资本下限仅适用于高级方法机构，而不适用于我们。巴塞尔协议IV对我们的影响将取决于联邦银行监管机构实施它的方式。
截至2025年12月31日，公司和本行的CET1比率分别为11.80%和12.35%。此外，截至2025年12月31日，公司和该行的总风险资本比率分别为14.10%和13.49%。因此，就OCC的及时纠正措施规定而言，该公司和该银行目前都被归类为“资本充足”。
及时纠正行动规则
联邦银行机构被要求对不符合最低资本要求的金融机构采取“迅速纠正行动”。该法为此确立了五个类别：“资本充足”、“资本充足”、“资本不足”、“资本严重不足”和“资本严重不足”。要被视为“资本充足”，受保存款机构必须保持最低资本比率，不得受任何命令或书面指令的约束，以满足和保持任何资本计量的特定资本水平。要资本充足，银行必须至少保持以下资本比率：
•10.0%总资本与风险加权资产
24
•8.0%一级资本比风险加权资产
•6.5% CET1对风险加权资产；和
•5.0%杠杆率。
一家未能保持资本充足的机构将受到一系列限制，随着其资本状况的减弱，这些限制的严重性也会增加。此类限制可能包括禁止资本分配、限制资产增长或限制接受监管机构批准申请的能力。该规定仅适用于银行，不适用于BHC。然而，美联储被授权在控股公司层面采取适当行动，基于控股公司附属银行机构资本不足的状况。在某些情况下，就资本不足的银行机构而言，BHC将被要求保证履行资本不足的子公司的资本修复计划，并且可能因未能履行这些保证承诺而承担民事赔偿责任。
此外，未能满足资本要求可能会导致一家机构被指示筹集额外资本。联邦法律进一步规定，这些机构采用一般与运营和管理、资产质量和高管薪酬相关的安全和健全标准，并授权对未能达到此类标准的机构采取行政行动。不符合资本准则可能会使银行组织受到多种其他强制执行补救措施的约束，包括对其运营和活动施加额外的实质性限制、FDIC终止存款保险以及在某些条件下任命一名保管人或接管人。
执法政策和行动
美联储和OCC对审慎法律法规和标准的遵守情况进行监督。CFPB监测适用于消费金融产品和服务的法律法规的遵守情况。违反法律法规或其他不安全和不健全的做法，可能导致这些机构处以罚款、处罚和/或恢复原状、停止和停止令，或采取其他正式或非正式的执法行动。在某些情况下，这些机构可以直接对高级职员、董事、雇员和参与银行或银行控股公司事务的其他人实施类似的补救措施，包括罚款、处罚和追讨，或者在适用的情况下包括追回奖励补偿。
FDIC保险评估
美国注册银行的存款由FDIC投保，但须遵守适用法律法规的限制和条件。我们的存款账户由DIF投保，一般每个单独投保的存款人和每个账户所有权类别的最高保额为250,000美元。为了为DIF提供资金，所有投保的存款机构都必须向FDIC支付季度评估。100亿美元以下机构的评估主要基于CAMELS评级和财务比率，而不是以前的四类风险体系。FDIC有权酌情调整机构的风险评级，并可在发现该机构从事或正在从事不安全和不健全的做法、处于不安全或不健全的状况以继续经营，或违反FDIC施加的任何适用法律、法规、规则、命令或条件或与FDIC签订的书面协议时终止其存款保险。FDIC还可能禁止任何FDIC承保机构从事其认为会对DIF构成严重风险的任何活动。
网络安全条例和准则
联邦银行监管机构定期发布有关网络安全的新指南和标准，并更新现有指南和标准，旨在加强金融机构的网络风险管理。金融机构应遵守此类指导和标准，并相应制定适当的安全控制和风险管理流程。如果我们未能遵守这一监管指导或标准，我们可能会受到各种监管制裁，包括经济处罚。
联邦银行机构要求银行组织在确定“计算机安全事件”已实质性破坏或降低，或合理可能实质性破坏或降低银行组织开展银行业务或交付的能力后36小时内通知其主要银行监管机构
25
向其客户群的重要部分提供银行产品和服务，其业务和运营将导致重大损失，或其运营将影响美国的金融稳定。
SEC法规要求上市公司，除其他外，在当前的8-K表格报告中报告重大网络安全事件。规则还要求报告上市公司识别和管理网络安全风险的政策和程序；以及披露董事会对网络安全风险的监督；以及管理层在评估和管理网络安全风险以及实施网络安全政策和程序方面的作用和专业知识。
国家监管机构在实施隐私和网络安全标准和法规方面也越来越积极。最近，几个州通过了规定，要求某些金融机构实施网络安全计划，并提供有关这些计划的详细要求，包括数据加密要求。许多州最近还实施或修改了其数据泄露通知、信息安全和数据隐私要求。我们预计这些地区州级活动的这一趋势将继续下去，并将持续监测我们客户所在地区的发展情况。
由于这些威胁迅速演变的性质和复杂性，以及由于我们和我们的客户越来越多地使用互联网银行、移动银行和其他基于技术的产品和服务，与网络安全攻击相关的风险和敞口，包括诉讼和执法风险，预计在可预见的未来将有所上升。见"项目1a。风险因素”，以进一步讨论与网络安全相关的风险和“第1C项。网络安全”，以获取有关我们如何应对和管理网络安全风险的更多信息。
未来立法发展
国会可能会不时颁布影响金融服务业监管的立法，州立法机构可能会不时颁布影响监管其所在州特许或在其运营的金融机构的立法。联邦和州监管机构也会定期提出并通过对其法规的修改或改变现有法规的适用方式。未决或未来立法或法规或其应用的实质或影响无法预测，尽管任何变化都可能影响我们或我们的竞争对手运营所依据的监管结构，并可能显着增加成本、阻碍内部业务流程的效率、需要增加监管资本、需要修改我们的业务战略，并限制我们以高效方式寻求商业机会的能力。它还可能以不同于我们的方式影响我们的竞争对手，包括以某种方式使他们或多或少具有竞争力。适用于我们或我们的任何关联公司的法规、法规或监管政策发生变化可能会对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。
可用信息
我们在地址www.amerantbank.com上维护一个网站。在我们的网站上，您可以免费访问我们关于表格10-K、10-Q和8-K的报告，以及关于附表14A的代理声明以及对这些报告和材料的修订。在我们向SEC提交材料后，这些材料将在切实可行的范围内尽快在线提供。此外，SEC在地址www.sec.gov上维护一个网站，其中包含我们以电子方式向SEC提交或提供的信息。我们网站上包含的信息未通过引用并入本10-K表格，或被视为其中的一部分。
26
补充项目，关于我们的执行官的信息
截至二零二六年二月二十七日止，公司执行董事名单如下：
Carlos Iafigliola.Iafigliola先生，49岁，自2023年6月起担任高级执行副总裁兼首席运营官（COO）后，于2025年11月被任命为董事兼临时首席执行官。在该职位上，他负责Amerant的贷款和存款业务、项目管理、技术服务、采购、设施、金库管理和数字项目。他是公司和银行执行管理委员会的成员。Iafigliola先生担任Amerant Investments董事会主席，并且是Amerant Mortgage董事会成员。在被任命为首席运营官之前，Iafigliola先生自2020年5月起担任执行副总裁兼首席财务官（CFO），领导Amerant的财务管理，包括财务、财务报告和会计、财务分析、投资者关系与可持续发展、内部控制和公司税务。Iafigliola先生还曾在2015年至2020年5月期间担任高级副总裁兼财务经理，并在2004年至2015年期间担任财务领域的多个管理职位。在加入Amerant之前，他曾于2000年至2004年在Banco Mercantil（也称为Mercantil Servicios Financieros（MSF））的市场风险部门担任高级职务。他于1998年4月加入无国界医生组织。
Iafigliola先生于1998年获得委内瑞拉加拉加斯天主教大学Andrés贝洛分校的经济学学位，并于2003年获得Instituto de Estudios Superiores de Administraci ó n（IESA）的金融硕士学位。他也是2011年迈阿密领导力计划队列的一员。2024年11月，他在哥伦比亚大学完成了高管教育项目。他担任Habitat for Humanity Broward和Orange Bowl委员会的董事会成员。此外，他还是迈阿密联合之路投资委员会的成员，也是大劳德代尔堡联盟和佛罗里达州100人理事会的理事会成员。他还担任国际足联2026年迈阿密世界杯主办委员会成员。
Sharymar Calder ó n。Calder ó n夫人，38岁， 自2024年11月起担任高级执行副总裁、首席财务官（CFO），自2023年6月起担任执行副总裁、首席财务官。Calder ó n负责Amerant的财务管理，包括财务、财务报告和会计、财务规划和分析、投资者关系、战略、财务报告的内部控制、公司税和产品。她还担任资产负债委员会主席，并且是Amerant Investments的董事会成员。她是公司和银行执行管理委员会的成员。在被任命为首席财务官之前，Calder ó n女士自2021年6月起担任Amerant高级副总裁兼内部审计主管，负责领导公司审计计划和风险评估的实施和监测，包括与外部审计师的协调以及SOX审计的整合。在Amerant之前，Calder ó n女士曾于2020年9月至2021年6月初在Ocean Bank担任高级副总裁、支付业务主管。在此之前，她在普华永道工作了九年，开始了她的合伙人生涯，并在任职期间升至高级经理，在金融服务领域获得了丰富的经验，包括银行、经纪交易商和资产管理。
Calder ó n女士获得波多黎各大学会计和市场营销工商管理双学士学位。她是佛罗里达州和波多黎各的持牌注册会计师（CPA），佛罗里达州首席财务官协会（FIFO）、美国注册会计师协会（AICPA）成员，波多黎各州注册会计师协会及其佛罗里达分会成员，以及美国拉丁裔专业人士协会（ALPFA）成员。Calder ó n夫人目前担任迈阿密动物园基金会的董事会成员。
27
Alberto Capriles.Capriles先生，57岁，自2023年1月起担任高级执行副总裁兼首席风险官，此前自2018年2月起担任执行副总裁兼首席风险官，此前自2016年起担任公司首席风险官。Capriles先生负责所有企业风险管理监督，包括信贷、市场、运营和信息安全风险、BSA/AML和消费者合规。他目前担任Amerant Investments和Elant Bank & Trust，Ltd.的董事会成员。他是该公司和该银行执行管理委员会的成员。自1995年以来，卡普里莱斯先生曾在该银行的前母公司Mercantil Servicios Financieros或MSF担任过各种职务，包括2008年至2015年担任公司财务主管，1999年至2008年担任公司市场风险管理主管，以及1995年至1999年担任公司风险专员，在那里他领导了实施MSF企业风险管理模式的项目。在加入MSF之前，卡普里莱斯先生曾于1989年至1991年在委内瑞拉中央银行（Banco Central de Venezuela，简称委内瑞拉中央银行）担任外汇交易员。Capriles先生还于1996年至2008年担任委内瑞拉加拉加斯天主教大学贝洛分校经济学系教授。
Capriles先生毕业于委内瑞拉加拉加斯的天主教大学Andrés贝洛分校，获得经济学学士学位，获得耶鲁大学国际发展经济学硕士学位，以及麻省理工学院MBA学位。
马里奥拉·桑切斯。桑切斯女士现年53岁，自2025年4月起担任高级执行副总裁兼首席行政官。桑切斯女士领导着该银行对人员和组织文化的态度。此外，她还负责监督企业传播、社区关系、可持续性和法律。她是公司和银行执行管理委员会的成员。她此前自2022年6月起担任首席人事官，领导公司对人和组织文化的态度。此前，Sanchez女士自2010年起担任公司和银行的总法律顾问。她拥有人类行为和法律方面的教育背景，除了在银行工作了15年之外，还为她的角色带来了丰富的组织知识和知情的视角。她和她的领导团队专注于学习和发展、管理实践以及多样性和包容性。作为总法律顾问，Sanchez女士就包括劳工和就业在内的一系列法律事务向公司提供咨询意见。她从事法律工作超过25年，主要担任金融机构的内部法律顾问。在2007年加入Amerant担任协理总法律顾问之前，她曾在Regions Bank（前身为Union Planters Bank）担任协理总法律顾问。
桑切斯夫人获得了迈阿密大学的心理学学士学位和圣托马斯大学的法学博士学位。2021年4月，她还毕业于耶鲁大学管理学院的ExecOnline促进包容性和多样性项目。桑切斯女士活跃于社区，担任金融培训中心和Overtown青年中心的董事会成员。
Michael（Mike）E. Nursey.我是说，我是说，我是说，我是说，我是说，我是说，我是说，我是说，我是说，我是说，我是说，我是说，我是说，我是说，我是说Nursey先生，60岁，自2026年1月起担任高级执行副总裁兼首席国内银行官。在这个职位上，他领导商业银行、公司银行和商业房地产，同时还领导零售和私人客户银行和商业银行。他是公司和银行执行管理委员会的成员。2025年10月至2026年1月，他担任首席商业银行官，负责监管商业银行、企业银行、商业地产。Nursey先生于2024年6月加入Amerant，担任佛罗里达州中部市场总裁，领导该银行在坦帕市场的扩张努力，并支持沿I-4走廊的长期增长，包括发展多–金融中心网络，以补充商业、小型企业和私人银行业务。
Nursey先生拥有超过35年的银行业经验，曾在商业、中间市场、企业、市政和小型企业银行业担任高级领导职务。在加入Amerant之前，他曾于2023年至2024年担任北佛罗里达市场总裁，并于2019年至2023年在道明银行担任佛罗里达州中间市场主管，此前曾在Regions Bank担任商业银行高管职务。
28
作为佛罗里达州的终身居民，努尔西先生坚定地致力于社区参与。他目前担任佛罗里达州特奥会、美国癌症协会–坦帕湾志愿者领导委员会的董事会成员，并担任坦帕大学董事会田径委员会主席。Nursey先生毕业于佛罗里达州立大学。
佩德罗·帕拉。自2025年12月起，帕拉先生现年51岁，担任高级执行副总裁兼首席国际银行官。在担任这一职务期间，Parra先生领导Amerant的国际银行平台，负责监督国际私人客户和公司银行业务、国际批发银行业务、国际入职和国际客户服务。他的领导层支持Amerant将战略重点放在加强和扩大其国际客户关系上。他是公司和银行执行管理委员会的成员。他目前担任Elant Bank & Trust，Ltd.董事会成员。Parra先生最近在2023年1月至2025年12月期间担任执行副总裁兼国际银行业务主管，负责国际个人和商业银行业务，为Amerant国际市场的个人和企业提供银行产品和服务。此前，从2018年4月至2023年1月，Parra先生担任执行副总裁兼财富管理主管，负责监督Amerant Investments、该行的经纪交易商和注册投资咨询业务；开曼群岛的Elant Bank and Trust，Ltd.；以及Amerant的信托服务部门。自2000年加入Amerant以来，他担任过多个领导职务，带来了超过二十年的国际银行、财富管理和信托服务领域的机构知识和经验。
Parra先生拥有委内瑞拉加拉加斯圣玛利亚大学的法律学位。他完成了美国银行家协会全国信托学校的要求，隶属于西北大学，是信托和遗产从业者协会（STEP）的注册信托和遗产从业者（TEP）。他还拥有国际信托管理文凭和STEP的信托纠纷文凭，以及迈阿密大学赫伯特商学院的高管领导力发展认证。
阿德里安·罗德里格斯.罗德里格斯现年42岁，担任执行副总裁兼临时首席运营官，他于2025年11月担任这一职务。在目前的职位上，罗德里格斯负责监督银行的核心运营职能，包括贷款和信贷业务、存款和支付业务、信息技术、设施管理、项目管理和数字创新。他是公司和银行执行管理委员会的成员。Rodriguez先生于2017年加入Amerant，在财务和运营领域担任过多个领导职务。最近，他从2022年1月开始担任贷款业务主管，直接负责贷款和信贷业务，包括处理和关闭、贷款服务、贷款会计和监管合规。在担任这一职务期间，他在加强运营控制、提高效率和支持银行的增长举措方面发挥了关键作用。在领导贷款业务之前，Rodriguez先生任职于2019年1月至2021年12月，担任高级副总裁兼内部控制经理，负责监督Amerant的Sarbanes-Oxley（SOX）合规框架和第三方供应商风险管理计划。他以这种身份开展的工作有助于加强公司的内部控制环境和风险治理实践。在加入Amerant之前，罗德里格斯先生在萨瓦德尔联合银行工作了五年，担任财务副总裁。在其职业生涯早期，他在公共会计领域工作了五年，积累了丰富的金融机构审计经验，并在财务报告、控制和监管要求方面发展了坚实的基础。
Rodriguez先生拥有佛罗里达国际大学的工商管理学士学位和工商管理硕士学位（MBA），目前就读于斯坦福商学院的新兴COO项目。
29
李安·克拉格。Cragg女士，43岁，自2025年12月起担任高级执行副总裁、首席信贷官。在担任这一职务时，Cragg女士负责监督信贷服务、信贷风险和特殊资产，确保所有投资组合的强大信贷质量、卓越监管和严格的风险管理。她是公司和银行执行管理委员会的成员。Cragg女士拥有超过15年的商业银行和信贷风险经验，自2025年7月加入Amerant商业和工业（C & I）信贷部门以来，她一直是该部门的战略领导者。她的专长涵盖信贷决策、承保框架、信贷政策制定、流程改进、风险评级实施和组织变革管理，支持银行的增长目标，同时保持审慎的风险标准。在加入Amerant之前，Cragg女士创立并发展了一家专注于销售和分销电子商务可穿戴品牌的公司，她在2022年9月至2025年4月期间领导了该公司。
尽管克拉格女士离开银行业数年，以建立、扩大规模并最终出售一家创业企业，但她最近在金融服务行业担任的职务是在2016年6月至2022年8月期间担任西蒙斯银行高级副总裁兼企业信贷官。在这一职位上，她拥有授权信贷权限，并代理首席信贷官。她领导商业和商业银行承销和信贷决策，主持关键的贷款和信贷政策委员会，撰写了银行商业信贷政策的全面改写，并通过尽职调查、培训和系统转换支持多个并购。早些时候，她曾担任高级副总裁、信用分析和承销总监，在那里她建立了独立的信用分析结构、标准化的承销做法，并领导解决监管问题的工作。在加入Simmons之前，Cragg在IBERIABANK（现为第一地平线）担任进步领导职务，包括高级副总裁、区域承销经理和区域商业贷款人副总裁。在这些职位上，她管理多州承保团队和大型商业投资组合，开发标准化承保工具，并支持并购计划。Cragg女士的职业生涯始于Regions Bank的商业信贷分析师，在承销和投资组合管理方面获得了基础经验。
她拥有路易斯安那理工大学金融学理学学士学位。
托尼·埃尔曼。Eelman先生，50岁，自2026年2月起担任执行副总裁兼首席产品官，负责领导银行贷款和金融服务平台的企业产品战略和开发。他负责调整产品设计、技术支持和上市执行，以提供支持可持续增长的以客户为中心的解决方案。Tony带来了在复杂的监管环境中扩展贷款组织和实现产品现代化的深厚经验。他是公司和银行执行管理委员会的成员。在加入Amerant银行之前，他曾于2020年12月至2026年2月担任Amerant Mortgage总裁，领导该银行的抵押贷款子公司，监督发起、信贷、合规、技术现代化以及与公司目标一致的战略举措。在加入Amerant Mortgage之前，Eelman先生于2016年5月至2020年12月期间担任佛罗里达州城市银行银行的管理高级副总裁，负责管理住宅贷款部门，包括业务发展、运营、资本市场、合规和盈利能力。此前，Eelman先生在FBC Mortgage担任首席运营官。在他的整个职业生涯中，Eelman先生在推动可扩展增长、加强客户体验以及将战略转化为纪律严明的执行方面建立了声誉。
Eelman先生拥有罗切斯特理工学院（RIT）的应用科学学位，并在RIT表演艺术学院顾问委员会任职。
30
Armando Fleitas。Fleitas先生，49岁，自2023年3月起担任执行副总裁兼首席财务官（“CAO”），负责监督财务报告和会计工作，其中包括控制权和财务报告职能。控制职能包括一般会计、投资会计和应付款项以及会计调节。财务报告职能负责向联邦储备银行和其他联邦和州银行监管机构、证券交易委员会以及OCC提交财务报告。在被任命为首席财务官之前，Fleitas先生于2021年1月1日至2023年3月期间担任公司高级副总裁兼财务总监。Fleitas先生于2010年加入Amerant，在财务报告领域担任多个管理职位，包括最近在担任现职之前担任高级副总裁和财务报告经理。在担任前任和现任职务期间，他一直负责监督合并和独立法定财务报表的编制、公司向SEC提交的关于表格10-Q和10-K的季度和年度报告。此前，他还负责监督公司对财务报告和供应商管理职能的内部控制。Fleitas先生于1996年在委内瑞拉普华永道开始了他的职业生涯，2003年过渡到美国普华永道。在普华永道，他在主要服务于金融服务行业客户的审计和会计咨询服务领域担任过各种职务。
Fleitas先生于1998年在委内瑞拉加拉加斯的天主教大学获得会计学学士学位，并于2011年在美国劳德代尔堡的新星东南大学Huizenga商业与创业学院获得会计学硕士学位。他是美国注册会计师（CPA）（NH-2005-active，NY-2010-inactive），委内瑞拉（2006）。他拥有特许全球管理会计师（CGMA）称号，是佛罗里达州注册会计师协会（FICPA）和美国注册会计师协会（AICPA）的成员。他自2024年起担任布劳沃德县救世军顾问委员会成员。
31
风险因素汇总
我们的业务受到许多风险的影响，这些风险可能导致实际结果与本10-K表格中作出的前瞻性陈述或不时在其他地方提出的前瞻性陈述所表明的结果存在重大差异。这些风险在“第1A项”下进行了更全面的讨论。风险因素”，并包括但不限于以下方面：
与资金和流动性相关的风险
•流动性风险可能会影响我们的运营并危及我们的财务状况，某些资金来源可能会增加我们的利率支出。
•我们可能无法发展和维持强大的核心存款基础或其他低成本资金来源。
•我们可能会选择或被迫在未来寻求额外资本，但该资本可能无法在需要时或在可接受的条件下获得。
•我们从子公司获得股息的能力可能会影响我们的流动性和支付股息的能力。
与信贷和利率相关的风险
•我们的盈利能力受到利率风险的影响。
•我们的信用损失准备金可能证明是不够的。
•我们集中CRE贷款可能会导致贷款损失增加。
•我们的许多贷款是面向商业借款人的，与其他类型的贷款相比，这些贷款具有独特的风险。
•我们对投资证券组合中证券的估值是主观的，如果发生变化，我们可能会确认可能对我们的经营业绩或财务状况产生重大不利影响的损失。
•不良资产和类似资产需要大量时间来解决，并可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。
•我们面临与借贷活动相关的环境责任风险。
•由于利率进一步下降，抵押贷款需求增加可能会对我们产生不利影响。
与我们的业务和运营相关的风险
•我们的许多主要系统依赖于第三方供应商并由其运营，任何系统故障或中断都可能对我们的运营和我们为客户提供的服务产生不利影响。
•我们的信息系统面临网络安全威胁，可能会遇到中断和安全漏洞，这可能会对我们的业务和声誉产生不利影响。
•我们的战略计划和增长战略可能不会像我们寻求的那样迅速或充分地实现。
•其他金融机构的违约或资产质量恶化可能会对我们产生不利影响。
•新的业务线、新的产品或服务以及技术进步可能会使我们面临额外的风险。
•我们容易受到一般操作风险，特别是欺诈风险的影响。
•委内瑞拉的情况或事态发展可能会对我们的运营产生不利影响。
•我们面临环境、社会和治理或ESG风险，其中许多风险超出了我们的控制范围，这可能会损害我们的声誉、我们的业务、运营、财务状况和/或我们普通股的价格。
•我们可能无法吸引和留住关键人才来支持我们的业务。
•恶劣天气、自然灾害、全球流行病、战争或恐怖主义行为、盗窃、内乱、政府征用或其他外部事件可能对我们的业务产生重大影响。
•任何未能保护客户信息机密性的行为都可能对我们的声誉产生不利影响，并使我们受到可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流量产生不利影响的财务制裁和其他成本。
•我们可能会被要求减记我们的商誉或其他无形资产。
•我们有一个可能会或可能不会完全变现的递延所得税资产净额。
•由于对金融科技和专业金融公司的少数投资，我们可能会蒙受损失。
•我们面临与公司总部大楼的分租部分相关的风险。
•我们的成功取决于我们在竞争激烈的市场中有效竞争的能力。
32
与风险管理、内部审计、内部和披露控制相关的风险
•我们的风险管理政策和内部审计程序中的潜在漏洞可能会使我们面临未识别或未预料到的风险，这可能会对我们的业务产生负面影响。
•任何未能保持对财务报告的有效内部控制都可能损害我们财务报表的可靠性，进而可能损害我们的业务，损害投资者对我们财务报告的准确性和完整性以及我们进入资本市场的信心，并导致我们普通股的价格下跌，并使我们受到监管处罚。
•会计准则的变化可能会对我们的财务报表产生重大影响。
与外部和市场因素相关的风险
•对整个金融服务业产生不利影响并导致金融市场和经济波动的重大和负面事态发展可能对我们的流动性、业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。
•我们的业务可能会受到总体经济状况和金融市场状况的不利影响。
与监管和法律事项相关的风险
•我们受到广泛的监管，这可能会限制或限制我们的活动，并对我们的收益产生不利影响。
•围绕美国总统行政当局可能直接影响金融机构的潜在法律、监管和政策变化存在不确定性。
•联邦、州或地方税法的变化，或税务机关的审计，可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生负面影响。
•诉讼和监管调查在我们的业务中越来越常见，并可能导致重大财务损失和/或损害我们的声誉。
•我们受制于资本充足和流动性标准，如果我们未能达到这些标准，无论是由于亏损、增长机会或无法筹集额外资本或其他原因，我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流将受到不利影响。
•FDIC存款保险保费和评估的增加可能会对我们的财务状况产生不利影响。
•联邦银行机构定期对我们的业务进行检查，包括我们遵守法律法规的情况，如果我们未能遵守任何监管行动，可能会对我们产生不利影响。
•美联储可能会要求我们承诺资本资源来支持该行。
•与其他金融机构相比，我们可能面临更高的不遵守《银行保密法》和其他反洗钱法规和法规的风险。
•未能遵守公平贷款法、CFPB法规或社区再投资法或CRA可能会对我们产生不利影响。
与我们普通股所有权相关的风险
•我们的主要股东和管理层拥有我们相当大比例的有投票权的普通股股份，并将能够对须经股东批准的事项施加重大控制。
•我们的普通股股东的权利从属于我们已发行或可能不时发行的任何债务证券的持有人。
•金融机构的股价，像Amerant，可能会大幅波动。
•我们可以发行额外的股本证券，这将导致稀释我们已发行和流通的A类普通股。
•我们修订和重述的公司章程和修订和重述的章程、佛罗里达州法律和美国银行法的某些条款可能具有反收购效果。
与我们的负债相关的风险
•我们可能无法产生足够的现金来偿还我们的所有债务，包括次级票据和债券。
•我们是一家有限经营的控股公司，依赖我们的子公司提供支付次级票据和债券本金和利息所需的资金。
•我们可能会产生大量债务，这可能会对我们产生足够现金以履行我们在次级票据和债券下的义务的能力产生重大不利影响。
33
项目1a。风险因素
我们受到可能对我们的业务、财务状况、经营业绩和现金流产生潜在负面影响的风险和不确定性的影响。在评估我们和我们的业务以及对我们的证券进行或继续进行投资时，您应仔细考虑以下描述的风险以及本10-K表格中包含的其他信息，以及我们在“风险因素”标题下向SEC提交的其他公开文件中讨论的任何风险因素和不确定性。我们可能会面临本10-K表中未包含的其他风险，包括目前未知的或我们目前认为不重要的其他风险。这份10-K表格和下面讨论的风险还包括前瞻性陈述，我们的实际结果可能与这些前瞻性陈述中讨论的结果大不相同。有关前瞻性陈述的更多信息，请参阅本10-K表中标题为“关于前瞻性陈述的注意事项”的部分。
与资金和流动性相关的风险
流动性风险可能会影响我们的运营并危及我们的财务状况，某些资金来源可能会增加我们的利率支出。
流动性对我们的业务至关重要，因为我们需要充足的流动性来满足客户存款到期和提款、客户贷款请求、到期债务的支付以及正常运营条件和不可预测情况下的其他现金承诺。流动性风险是指由于无法获得足够的资金或清算资产，公司将无法履行到期义务的潜在可能性。
我们的资金来源包括存款（核心和非核心）、购买的联邦基金、根据回购协议出售的证券、短期和长期债务、美联储贴现窗口（Discount Window）和亚特兰大联邦Home Loan银行（FHLB）垫款。我们还使用经纪存款和批发融资，这不仅增加了我们的流动性风险，还可能增加我们的利率支出，并可能增加我们的存款保险成本。根据及时纠正措施规则，资本不足的机构可能无法筹集或更新经纪存款。见表格10-K中的“监管—资本要求”。此外，我们维持一个可用作流动性来源的证券组合。
我们从这些或其他来源获得资金的能力受到任何重大限制或中断，都可能对我们的流动性以及我们履行当前和未来财务义务的能力产生不利影响，这可能会对我们的财务状况或经营业绩产生重大影响。我们以可接受的条件获得足够数量的资金以资助我们的活动或将其资本化的能力可能会受到影响我们、金融服务业或整个经济的因素的影响，包括但不限于：我们经营所在市场或整个金融或信贷市场的经济衰退；利率上升；我们的储户的流动性需求和对存款的竞争；FHLB和联邦储备银行可以接受的抵押品的可用性、财政和货币政策；以及监管变化。此外，我们借钱或发债的能力取决于市场情况、信贷的可获得性、我们的信用评级以及我们的整体信用能力。
存款的替代融资可能会带来更高的成本。如果我们被要求更严重地依赖更昂贵和可能更不稳定的资金来源，或者如果无法获得或无法以可接受的条件获得额外的融资来源，我们的盈利能力、流动性和前景可能会受到不利影响。
34
我们可能无法发展和维持强大的核心存款基础或其他低成本资金来源。
我们的存款（包括支票、储蓄、货币市场和其他存款）是我们贷款活动的首要资金来源。我们未来的增长将在很大程度上取决于我们扩大核心存款的能力，这些核心存款提供了成本更低、更稳定的资金来源。存款市场竞争激烈；因此，增加我们的核心存款基础可能很困难。在竞争激烈的市场中，储户的存款存放地点有很多选择。随着我们继续扩大我们的核心存款基础并寻求减少我们对高利率/高波动性账户的敞口，我们可能会遇到存款净流出，这可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生负面影响。
我们可能会选择或被迫在未来寻求额外资本，但该资本可能无法在需要时或在可接受的条件下获得。
联邦监管机构要求我们和银行保持足够的资本水平，以支持我们的运营。虽然我们相信我们现有的资本（目前超过了资本要求）将足以支持我们目前的运营和预期增长。然而，增长快于预期、盈利水平下降、经营亏损、经济状况变化、监管要求修订或收购机会等因素可能导致我们寻求额外资本。如果需要，我们筹集额外资本的能力将取决于我们的财务表现以及资本市场的状况、经济状况和其他因素，其中许多因素是我们无法控制的。因此，如果需要或以可接受的条件，我们可能无法筹集额外资金。如果我们不能在需要时筹集额外资金，我们进一步扩大经营、业务、财务状况、经营业绩和现金流的能力可能会受到不利影响，我们的证券价格可能会下降。
我们从子公司获得股息的能力可能会影响我们的流动性和支付股息的能力。
我们是一个独立的法律实体，与银行和我们的其他子公司不同。《联邦储备法》第23A条限制了我们从银行借款的能力，除证券发行外，我们的主要现金来源是银行的股息。这些股息是支付我们普通股股息的主要资金来源，以及我们初级次级债券的利息和次级票据的利息和本金。多项法律法规限制了银行可能向我们支付的股息金额以及我们可能就我们的普通股支付的股息，看见“监管-分红派息。”限制我们从银行获得股息的能力可能会对我们的流动性以及我们偿还债务和支付股息的能力产生不利影响。
我们不能保证我们将在未来继续为我们的普通股支付股息。未来的股息将由我们的董事会酌情宣布和支付，并将取决于多个因素，包括我们的经营业绩、财务状况、流动性、资本充足率、现金需求、前景、监管资本和限制等。我们无法偿还债务、支付我们的其他义务或向我们的股东支付股息可能会对我们的财务状况和我们的证券价值产生不利影响。
35
与信贷和利率相关的风险
我们的盈利能力受到利率风险的影响。
我们的盈利能力主要取决于净利息收入，即贷款和投资等资产所赚取的利息与存款和借款等有息负债的利息支出之间的差额。利率变化可能会影响我们的利润以及我们几项资产和负债的价值。我们预计，公司资产和负债的利率敏感性将周期性地出现“缺口”，这意味着，要么我们的有息负债对市场利率的变化比我们的生息资产更敏感，要么反之亦然。
如果存款和借款等计息负债支付的利息增长速度快于贷款和投资证券等生息资产收到的利息，则利率上升可能会降低我们的净利息收入和资产价值。更高的利率可能会减少贷款需求、降低抵押贷款发放和再融资量，从而对我们业务的盈利能力产生不利影响。利率上升也可能影响我们的客户偿还贷款的能力，这可能会增加违约和我们的不良资产，并对我们的经营业绩产生不利影响。此外，当贷款被置于非应计状态时，任何应计但未支付的应收利息被冲回，减少了利息收入；同时，我们将继续产生融资成本，反映为利息费用，没有任何利息收入来抵消此类融资费用。因此，不良资产数额的增加将对净利息收入产生不利影响。此外，在利率上升的环境中，固定利率贷款可能会对我们的利润率产生不利影响，因为我们的负债通常比固定利率贷款更快地重新定价。
相反，在利率下降的环境中，贷款提前还款可能会加快，置换贷款可能会以较低的利率定价，从而减少净利息收入。此外，如果竞争压力限制了我们降低存款利率的能力，而我们的资产收益率通过提前偿还贷款和调整利率而下降，我们的净利息收入也可能下降。由于我们的资产负债表对资产敏感，利率下降或收益率曲线趋平或倒挂可能会对我们产生不利影响。
市场利率变化是不可预测的，受我们无法控制的因素影响，包括一般经济状况（通货膨胀、衰退和失业）、财政和货币政策，以及美国和其他金融市场的变化。如果我们无法在快速变化的利率环境中有效管理我们的利率风险，我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流可能会受到重大不利影响。
我们的信用损失准备金可能证明是不够的。
信用损失备抵是对当前预期信用损失的估值备抵。我们建立我们的信贷损失准备金，并将其维持在管理层认为足以在相应的资产负债表日吸收我们贷款组合中的预期贷款损失的水平。信贷损失准备金是我们对预期信贷损失的最佳估计；然而，不能保证它足以解决信贷损失问题，特别是在经济前景显著迅速恶化的情况下。信贷损失准备金的适当水平的确定本质上涉及高度的主观性和判断力，要求我们对贷款组合的可收回性做出各种假设和估计，包括借款人的信誉、为我们的贷款提供担保的抵押品的价值、我们的拖欠经验、经济状况和趋势、合理和可支持的预测以及信贷质量指标（包括过去的冲销经验和过去到期贷款和不良资产的水平）。我们无法保证这些假设和估计随着时间的推移将足以覆盖我们组合中的预期信贷损失。这些假设和估计可能会受到经济变化、市场状况或对特定客户、行业或市场或借款人偿还贷款产生负面影响的事件的影响。如果我们的贷款信用损失准备金不足，我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流可能会受到不利影响。此外，银行监管机构定期审查我们的信贷损失准备金，并可能要求增加信贷损失准备金或确认进一步冲销。信贷损失拨备的任何增加将导致净收入减少，并可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。
36
我们集中CRE贷款可能会导致贷款损失增加。
我们贷款组合的很大一部分是由CRE贷款组成的。CRE贷款通常涉及对单一借款人或相关借款人群体的大额贷款余额。 CRE是周期性的，由于集中度水平和被融资资产的风险，会带来可能的损失风险。商业房地产市场的中断、经济状况、法律法规的变化或其他事件可能对我们客户的还款能力产生重大影响，并可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。
截至2025年12月31日，该行CRE贷款组合占风险资本的238.8%，占贷款总额的37.5%。我们无法保证我们的CRE集中度风险管理计划将有效地管理我们的CRE集中度。
CRE贷款以及我们投资组合中的其他贷款都由房地产担保。如果我们经营所在市场的经济状况恶化，或者在房地产市场状况陷入困境的地区，我们可能会经历相当程度的不良房地产贷款。担保这些贷款的抵押品的价值和这些贷款的收入流可能会受到负面影响，可能需要为信贷损失准备金提供额外准备金。我们以高于或高于各自账面价值的价格处置其他自有房地产（“OREO”）物业的能力也可能受损，从而造成额外损失。任何这些事件都可能增加我们的成本，需要管理层的时间和注意力，并对我们产生重大不利影响。
此外，如果美国经济回到衰退状态，管理层认为，这可能会显着影响我们所服务的市场领域的经济状况，我们可能会经历显着更高的拖欠和贷款损失，因此会影响我们的收益和财务状况，包括我们的资本和流动性。
我们的许多贷款是面向商业借款人的，与其他类型的贷款相比，这些贷款具有独特的风险。
截至2025年12月31日，我们的贷款组合中分别有约25亿美元（占38%）和14亿美元（占24%）由CRE贷款和商业贷款组成。由于这些贷款的付款通常取决于所涉物业或业务的成功运营或发展，其偿还对房地产市场和一般经济的不利条件很敏感，而担保这些贷款的抵押品可能不足以在发生违约时偿还贷款。因此，房地产市场和经济的下行增加了与商业贷款相关的风险，包括CRE贷款。与住宅抵押贷款一般基于借款人的就业和其他收入的还款能力并以价值往往更容易确定的不动产作抵押不同，商业贷款通常基于借款人的商业企业现金流的还款能力。我们的商业贷款主要基于借款人已确定的现金流，其次是基于贷款的抵押品。大多数情况下，这种抵押品包括应收账款、库存和设备。存货和设备可能会随着时间的推移而贬值，可能难以评估，并且可能会根据业务的成功而产生价值波动。在某些情况下，收回抵押品可能不可能或可能被延迟，这可能会对我们可能从该抵押品中变现以偿还贷款的价值产生负面影响。如果企业经营活动产生的现金流减少，借款人的还贷能力可能受损。我们试图通过我们的承保标准来减轻这种风险，包括评估借款人的信誉，以及定期监测。然而，这些程序并不能完全消除与商业借贷相关的损失风险。由于与住宅贷款等其他贷款相比，每笔商业贷款的平均规模更大，以及通常不太容易上市的抵押品，少数商业贷款产生的损失可能对我们的财务状况和经营业绩产生重大不利影响。
37
此外，这些贷款中有许多是向小企业或中间市场客户提供的。总体而言，这些业务的资本或借贷能力低于大型业务，可能更容易受到经济状况下滑的影响，往往需要大量额外资本来扩张或竞争，经营业绩可能会出现重大波动，其中任何一项，无论是单独的还是总体的，都可能损害其偿还贷款的能力，这可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流量产生重大不利影响。
如果经济状况下滑、影响业务发展的自然灾害或其他问题给我们这些类型贷款的借款人造成困难，如果我们在承保这些贷款时未能准确评估这些贷款的信用，或者如果我们未能充分继续监测这些贷款的表现，我们的贷款组合可能会出现拖欠、违约和信用损失，这可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流量产生重大不利影响。
我们对投资证券组合中证券的估值是主观的，如果发生变化，我们可能会确认可能对我们的经营业绩或财务状况产生重大不利影响的损失。
固定期限证券，以及以估计公允价值报告的短期投资，占我们总投资的大部分。截至2025年12月31日，公司可供出售的债务证券的公允价值约为20亿美元，占总投资的97.1%，而截至2024年12月31日，公司的公允价值为14亿美元，占总投资的95.9%。截至2025年12月31日，可供出售的债务证券反映了2390万美元的未实现持有损失（截至2024年12月31日为5570万美元）和2170万美元的未实现持有收益（截至2024年12月31日为90万美元）。为了满足流动性需求，我们可能会被要求出售证券，这可能会导致实现亏损。
我们一般将公允价值定义为在出售资产时将收到的价格或转移负债所支付的价格。我们无法控制的因素，包括利率变化，可能会对我们投资组合中证券的公允价值产生重大影响，并可能对这些证券的公允价值造成潜在的不利变化。例如，固定利率证券一般会在利率上升时受到市场价值下降的影响。其他可能对我们的投资证券组合的公允价值产生负面和重大影响的因素包括但不限于评级机构下调证券评级、发行人或个人借款人对基础证券的违约以及迅速变化和前所未有的信贷和股票市场状况。此外，在解释市场数据以制定公允价值估计时往往需要相当大的判断力，使用不同的假设或估值方法可能会对估计的公允价值金额产生重大影响。在市场混乱时期（包括显著上升或高利率时期，或迅速扩大的信用利差时期），某些资产类别可能变得缺乏流动性，如果交易变得不那么频繁或市场数据变得不那么可观察，可能很难对我们的某些证券进行估值。在这些情况下，估值过程包括可观察性较低、需要更多主观性和管理层判断的输入。估值可能导致估计的公允价值与投资最终可能出售的金额有很大差异。我们的证券投资组合中的未实现亏损可能会在未来期间增加，我们可能会在我们的证券投资组合中确认亏损，所有这些都可能对我们的经营业绩或财务状况产生重大影响。
38
不良资产和类似资产需要大量时间来解决，并可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。
截至2025年12月31日和2024年12月31日，我们的不良贷款总额分别为1.714亿美元和1.041亿美元，分别占贷款总额的2.56%和1.43%。截至2025年12月31日和2024年12月31日，我们的OREO余额分别为1550万美元和1810万美元。我们的不良资产可能会以各种方式对我们的净收入产生不利影响。我们没有记录非应计贷款或OREO的利息收入，这些资产需要更高的贷款管理和其他成本，从而对我们的收入产生不利影响。这些资产、基础抵押品或相关借款人的业绩或财务状况的价值下降，无论是否由于我们无法控制的经济和市场状况，都可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流量产生不利影响。我们不良资产的任何增加以及我们信用损失拨备的相关增加都可能对我们的业务产生负面影响，并可能对我们的资本、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。此外，解决不良资产需要管理层承诺时间，这可能不利于他们的其他责任。我们无法向您保证，我们不会在未来遇到不良贷款、OREO和类似不良资产的增加。
我们面临与借贷活动相关的环境责任风险.
我们贷款组合的很大一部分是由不动产担保的。在我们的日常业务过程中，我们可能会取消抵押品赎回权并取得为某些贷款提供担保的财产的所有权。存在在这些物业上发现有害或有毒物质的风险。如果发现有害或有毒物质，我们可能会承担补救费用，以及人身伤害和财产损失。环境法可能要求公司承担大量费用，并可能大幅降低受影响财产的价值或限制我们使用或出售受影响财产的能力。此外，未来的法律或与现有法律法规相关的更严格的解释或执行政策可能会增加我们面临的环境责任风险。启动止赎前对不动产的环境审查可能不足以检测所有潜在的环境危害。与环境危害相关的补救费用和任何其他金融负债可能对公司的业务、财务状况、经营业绩或现金流量产生重大不利影响。
由于利率进一步下降，抵押贷款需求增加可能会对我们产生不利影响。
利率、住房库存、住房需求等市场情况直接影响抵押贷款发放量。在经历了几年的高利率后，市场利率自2025年以来逐渐下降。尽管较低的利率通常支持增加再融资和购房活动，但由于我们的子公司Amerant Mortgage停止了我们的抵押贷款业务，我们的发起能力已经降低。这种减少的能力可能会限制我们重新获得从我们的投资组合中再融资的贷款的能力。如果市场利率低于我们的住宅抵押贷款组合的加权平均息票，我们可能会遇到更多的流失，并且可能无法以足以抵消预付贷款损失的利息收入的数量发起新贷款。这些情况可能会对我们的利息收入和抵押贷款相关活动的非利息收入产生不利影响。
住宅房地产价格下降或房屋销售水平下降也可能对我们持有的住宅抵押贷款抵押品的价值产生负面影响。虽然较低的利率可能会支持住房负担能力，但其他因素，如区域供需失衡、更广泛的经济不确定性或借款人的信贷压力，可能会给房屋价值带来下行压力。房地产价值下降通常会导致更高的拖欠和抵押贷款损失，特别是第二留置权抵押贷款和房屋净值信贷额度。
此外，我们单户抵押贷款组合的很大一部分由巨额贷款组成，这些贷款的二级市场历来流动性低于符合规定的抵押贷款市场。居民抵押贷款二级市场的重新或持续中断可能会限制不合格产品的流动性，限制我们出售或证券化某些贷款的能力，减少销售收益收入，并增加我们的资产负债表对预付款和信用风险的敞口。
39
不断恶化的趋势，包括房地产价值下降、房屋销量下降、借款人财务压力增加或利率意外变化，可能会导致未来期间更高的拖欠和冲销。上述任何发展都可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。
与我们的业务和运营相关的风险
我们的许多主要系统依赖于第三方供应商并由其运营，任何系统故障或中断都可能对我们的运营和我们为客户提供的服务产生不利影响。
我们将许多主要系统和关键的后台功能外包，因此依赖各种第三方供应商来支持我们的运营。 这些供应商提供基本服务，包括但不限于核心系统支持、数据处理、交易记录和监控、在线和移动银行平台以及网络和互联网连接。我们的有效运营能力取决于这些第三方系统和服务的成功、安全、不间断的表现。这些供应商提供的服务的任何故障或中断，包括由于运营故障、网络安全事件或系统中断，都可能导致我们的运营中断。此类中断可能会损害我们处理交易、服务客户或维持业务连续性的能力，并可能导致客户和业务的损失、声誉损害、可能使我们受到额外的监管审查，或可能使我们承担法律责任。任何这些事件都可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生重大不利影响。
我们的信息系统面临网络安全威胁，可能会遇到中断和安全漏洞，这可能会对我们的业务和声誉产生不利影响。
我们严重依赖通信和信息系统，包括第三方服务提供商提供的通信和信息系统来开展业务。这些系统的任何安全漏洞都可能导致故障或中断，这可能会影响我们为客户服务、经营业务和影响客户隐私的能力，并可能损害我们的声誉、导致业务损失、使我们受到额外的监管审查或强制执行或使我们面临民事诉讼和可能的财务责任。我们的系统和网络，以及我们的第三方服务提供商的系统和网络，受到安全风险的影响，可能容易受到信息安全漏洞和网络攻击。信息安全漏洞和网络攻击事件包括但不限于试图访问客户或公司信息、引入恶意代码或计算机病毒以及拒绝服务攻击。这类事件可能导致未经授权的访问、盗窃、滥用、丢失、披露或破坏数据（包括客户机密信息）、账户接管、服务中断或其他不良事件。这些威胁可能来自人为错误、欺诈或内部或外部各方的恶意行为，或来自意外的技术故障。网络威胁正在迅速演变，我们可能无法预测或阻止所有此类攻击，并可能对任何安全漏洞或损失承担责任。这些风险随着云和其他技术的采用而增加，例如远程工作协议的实施，并且随着移动银行和其他基于互联网的产品和服务的使用不断增长，未来可能会继续增加。
我们此前已收到某些第三方供应商关于影响其系统的潜在网络安全事件的通知。在每一个实例中，我们都启动了我们的事件响应计划，与供应商和外部顾问合作进行取证分析，并评估客户信息是否被访问或泄露。在适当情况下，受影响的客户会收到通知，并获得信用监测服务。尽管这些事件并未对我们的业务、财务状况或经营业绩产生重大不利影响，但它们说明了依赖第三方供应商所固有的风险。我们不知道涉及这些供应商的任何持续问题；然而，我们——以及我们的客户、监管机构和服务提供商——已经经历并可能继续经历越来越多的信息安全和网络安全威胁和攻击，看见“第1C项。网络安全”，以进一步讨论我们的信息安全计划。
40
尽管我们的网络安全政策和程序以及我们努力监测和确保我们和我们的服务提供商系统的完整性，但我们可能无法预测所有类型的安全威胁，也可能无法针对所有此类安全威胁实施有效的预防措施。此外，特定网络攻击的影响和严重性可能无法立即明确，可能需要相当长的时间才能做出这样的确定。虽然对网络攻击的调查正在进行中，但我们可能并不完全了解网络攻击造成的危害程度，也可能不清楚如何遏制和补救这种危害，任何损害都可能继续蔓延。
我们或我们的第三方服务提供商运营的系统的安全漏洞或中断可能会产生严重的不利财务和其他后果，包括重大的法律和补救成本、运营中断、机密信息被盗用，以及对我们的客户和我们的交易对手造成损害。任何相关的损失和索赔可能不在我们的保险范围内。除了任何故障、中断或安全漏洞（包括我们的第三方服务提供商的故障、中断或安全漏洞）的直接成本外，这些事件可能会损害我们的声誉，导致客户业务损失，使我们受到额外的监管审查，或使我们承担法律责任，其中任何一项都可能对业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。
我们的战略计划和增长战略可能不会像我们寻求的那样迅速或充分地实现。
我们的战略计划和增长战略的实施可能需要比我们预期更长的时间来实施，我们取得的成果可能不会像我们寻求的那样成功，所有这些都可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。此外，我们的战略计划和增长战略的结果受到本文所述影响我们业务的其他风险的影响，这些风险包括：贷款、利率风险、在竞争激烈的国内市场寻求存款和财富管理客户；我们实现增长计划或有效管理增长的能力；我们的技术投资带来的收益可能无法实现，或者可能需要比预期更长的时间才能实现，并且可能没有预期的那么大，或可能需要额外投资；如果我们无法实现规模经济或降低成本结构，我们可能无法实现盈利目标。
其他金融机构的违约或资产质量恶化可能会对我们产生不利影响。
金融服务机构由于交易、清算、交易对手或其他关系而相互关联。我们经常与金融服务行业的交易对手执行交易，包括经纪商和交易商、商业银行、投资银行和其他机构客户。其中许多交易使我们在交易对手违约的情况下面临信用风险和损失。任何此类损失都可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流量产生重大不利影响。我们还可能以无担保债务工具、衍生品和其他证券的形式接触这些金融机构。因此，一家或多家金融服务机构或一般金融服务行业的违约，甚至是谣言或质疑，导致了全市场的流动性问题，并可能导致我们或其他机构在未来出现亏损或违约。此外，政府和监管机构为应对影响全球和美国银行体系和金融市场的金融危机而采取的潜在行动，例如国有化、监管、接管和其他干预，或政府和中央银行缺乏行动，以及金融机构的信誉恶化，可能会对这些工具、证券、交易和投资的价值和/或流动性产生不利影响，或限制我们与它们进行交易的能力。这些投资账面价值的任何损失或减值或其他变化可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流量产生不利影响。
41
新的业务线、新的产品或服务以及技术进步可能会使我们面临额外的风险。
我们不时在现有业务范围内实施新的业务线或提供新的产品和服务。与这些努力相关的重大风险和不确定性，包括外部因素，例如遵守法规、竞争性替代品和市场偏好的变化，可能会影响新业务线和/或新产品或服务的成功实施。在开发和营销新的业务线和/或新的产品和服务方面，我们可能会投入大量时间和资源。引入和开发新业务线和/或新产品或服务的初步时间表可能无法实现，价格和盈利目标可能无法证明是可行的，这反过来可能对我们的经营业绩产生重大负面影响。
金融服务行业不断经历快速的技术变革，新技术驱动的产品和服务频繁推出，包括人工智能和智能自动化在行业内的使用增加。我们未来的成功将部分取决于我们有效利用技术提供产品和服务的能力，这些产品和服务将满足我们的客户需求，并在我们的运营中创造额外的效率。我们可能无法有效实施新技术驱动的产品和服务增强或成功地向我们的客户推销此类产品和服务。此外，我们在流程中实施某些新技术，例如与人工智能和自动化相关的技术，可能会因其局限性或我们未能有效使用它们而产生意想不到的后果。
许多较大的竞争对手拥有更多的资源来投资于技术改进，越来越多的非银行公司正在利用技术与传统贷方竞争贷款和其他银行服务。我们技术需求所依赖的第三方和供应商可能无法在具有成本效益的基础上开发使我们能够跟上此类发展步伐的系统。因此，与我们将能够提供的产品相比，我们更大的竞争对手可能能够提供更多或更优越的产品，这将使我们处于竞争劣势。我们可能会失去寻求新技术驱动的产品和服务的客户，以至于我们无法提供此类产品和服务。跟上技术变革步伐的能力很重要，不这样做可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。
此外，任何新的业务线、新产品或服务和/或新技术都可能需要建立新的关键和其他控制，并对我们现有的内部控制系统产生重大影响。未能在开发和实施新业务线、新产品或服务和/或新技术时成功管理这些风险可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。
我们容易受到一般操作风险，特别是欺诈风险的影响。
我们运营着许多不同的金融服务职能，并依靠我们的员工、第三方供应商和系统处理大量交易的能力。操作风险是指操作造成损失的风险，包括员工或外部人员的欺诈、员工执行不正确或未经授权的交易、数据处理和技术错误或黑客攻击和违反内部控制系统。我们采取了灵活的工作安排，允许一些员工全职或兼职在家工作，这些工作安排可能会使我们的技术资源紧张，并带来运营风险，包括更高的网络安全风险，因为远程工作环境可能不太安全。
42
我们和其他金融机构一样，天生就面临着欺诈风险。欺诈者正在利用包括人工智能在内的新技术来冒充我们的客户和/或窃取个人身份信息进行欺诈。欺诈活动可以采取多种形式，并且随着实时支付服务等便利金融服务准入的新产品和功能的实施而增加。我们很容易受到客户、员工、供应商或普通公众实施的欺诈行为的影响。本人存在与贷款发放、支付交易（包括ACH交易、电汇交易、数字支付）、ATM交易、支票、取款交易等交易相关的欺诈风险。在贷款发放方面，我们非常依赖贷款申请人和第三方提供的信息，包括贷款申请中包含的信息、财产评估、所有权信息以及第三方提供的就业和收入文件。如果这些信息中有任何一条是虚假陈述，而我们在融资之前没有发现这种虚假陈述，我们一般会承担与虚假陈述相关的损失风险。尽管我们不断投资于旨在降低欺诈风险的系统、资源和控制措施，但无法保证我们的努力将有效地发现和防止欺诈，或者我们不会产生与此类欺诈相关的欺诈损失或成本或其他损害，其程度会对我们的业务、财务状况、经营业绩、现金流或声誉产生不利影响。
委内瑞拉的情况或事态发展可能会对我们的运营产生不利影响。
截至2025年12月31日，我们的存款中有25%，即约19亿美元来自委内瑞拉居民。该行所有存款均以美元计价。尽管委内瑞拉最近出现了一些事态发展，包括美委关系有所改善，并颁发了新的OFAC通用许可证，授权美国实体在委内瑞拉石油和天然气行业进行某些投资和交易，但这些事态发展的最终影响仍不确定。如果委内瑞拉的经济状况没有改善，那里的不利条件可能会对我们的委内瑞拉存款基础产生负面影响，因为居住在委内瑞拉的客户依赖其美元存款来支付生活费用和其他必需品，并且可能产生额外美元的能力有限。
此外，虽然我们寻求增加来自国内和其他国际客户的信托、经纪和投资咨询业务，但目前我们从这些服务中获得的收入基本上全部来自委内瑞拉客户。委内瑞拉的不利经济和其他条件，以及影响我们可能向委内瑞拉客户提供的服务的美国法规或制裁，可能会对我们管理或保管的资产数量产生不利影响，并减少我们委内瑞拉客户的交易活动。这种下降将减少我们从这些业务中赚取的费用和佣金，并可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。
我们面临环境、社会和治理或ESG风险，其中许多风险超出了我们的控制范围，这可能会损害我们的声誉、我们的业务、运营、财务状况和/或我们普通股的价格。
所有行业的公司都面临着与ESG事务相关的利益相关者（其中包括股东、客户、员工、联邦和州监管机构以及政策制定者）的审查。这些利益相关者可能经常对ESG问题有不同的、有时是相互冲突的优先事项和期望。最近，美国州级反ESG举措的数量有所增加，包括在我们开展业务的佛罗里达州，这可能与监管要求或我们各利益相关者的期望发生冲突。对ESG相关事项的这些相互冲突和分歧的态度增加了风险，即我们在这些事项上的任何行动或缺乏行动都会被一些利益相关者负面地看待。如果我们无法满足利益相关者（包括政策制定者）关于ESG相关问题的期望和标准，或者如果我们被认为没有做出适当回应，或者采取行动与这些利益相关者的期望中的一个或另一个相冲突，我们的声誉可能会受到负面影响，并可能导致业务损失、负面宣传或客户投诉。 对我们在ESG事项方面的声誉的任何负面影响、投资者之间投资优先事项的变化，或这些问题导致的任何业务损失，都可能对我们的业务、财务状况、运营产生不利影响，和/或影响我们普通股的交易价格。
43
我们可能无法吸引和留住关键人才来支持我们的业务。
我们的成功在很大程度上取决于我们在关键岗位上吸引和留住有经验人员的能力。我们为具备适当资格和展示能力的候选人服务的活动和市场存在激烈的竞争。如果我们无法聘用和留住关键人员，我们可能无法实施我们的业务战略，我们的业务、财务状况和经营业绩可能会受到负面影响。我们吸引和留住员工的能力也可能受到劳动力期望、做法和偏好变化的影响，包括远程工作和混合工作偏好，以及劳动力短缺和劳动力竞争加剧，这可能会增加劳动力成本。未能吸引合格的员工或未能发展和留住我们的员工可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。
恶劣天气、自然灾害、全球流行病、战争或恐怖主义行为、盗窃、内乱、政府征用或其他外部事件可能对我们的业务产生重大影响。
恶劣天气和自然灾害（包括飓风、龙卷风、地震、火灾、干旱和洪水）、战争或恐怖主义行为（如乌克兰和中东地区的敌对行动）、流行病和全球流行病（如新冠疫情爆发）、盗窃、内乱、政府征用、谴责或我们经营所在市场或客户居住地（包括委内瑞拉）的其他外部事件可能对我们开展业务的能力产生重大影响。此类事件可能会影响我们存款基础的稳定性，损害借款人偿还未偿还贷款的能力，损害担保贷款的抵押品的价值，造成重大财产损失，损害员工生产力，导致收入损失和/或导致我们产生额外费用。任何此类事件的发生都可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流量产生不利影响。
我们的业务主要集中在南佛罗里达州和大佛罗里达州坦帕地区，这可能会增加我们受到极端天气影响的风险。这些市场区域容易受到飓风、热带风暴和其他可能产生上述影响的类似恶劣天气事件的影响。此外，此类天气事件的可能性已经并可能继续导致我们的客户产生更高的财产和意外伤害保险费，这可能会对我们经营的市场中房地产的价值和销售产生不利影响。此外，我们经营所在市场的恶劣天气影响已经并可能继续增加成本并减少我们业务运营所需的保险供应。
任何未能保护客户信息机密性的行为都可能对我们的声誉产生不利影响，并使我们受到可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流量产生不利影响的财务制裁和其他成本。
银行监管机构和其他机构执行的各种联邦、州和外国法律保护客户非公开个人信息的隐私和安全。我们的许多员工可以访问并例行处理敏感的个人客户信息，包括通过他们访问信息技术系统。员工可能有意或无意地披露或盗用客户的机密信息，或者我们的数据可能成为网络安全攻击（包括黑客入侵和网络钓鱼攻击）的对象。如果我们或我们的任何第三方供应商受到成功的网络攻击或未能保持充分的内部控制，或者如果我们的员工未能遵守我们的政策和程序，则可能会发生盗用或有意或无意的不当披露或滥用客户信息的情况。此类网络攻击，如果是由内部控制不足或不合规造成的，可能会对我们的声誉造成重大损害，导致民事或刑事处罚，或两者兼而有之，这反过来可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。
44
我们可能会被要求减记我们的商誉和其他无形资产.
截至2025年12月31日，我们的商誉为1920万美元，其他无形资产为390万美元。我们的业务收购通常会产生商誉和其他无形资产，这些可能会导致未来的减值费用。我们在对这些影响我们合并财务报表的商誉和无形资产进行估值时作出估计和假设。根据公认会计原则，我们的商誉和无限期无形资产不进行摊销，而是每年进行减值测试，如果事件或情况变化表明资产可能发生减值，则更频繁地进行减值测试。估计公允价值受业务表现影响，尤其可能因市场长期下跌而减损。如果商誉已经减值，我们必须按减值金额减记商誉，并相应计入净利润。根据年度减值分析，公司确定截至2025年12月31日商誉未发生减值。如果我们记录与我们的商誉或其他无形资产相关的任何未来减值损失，可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流量产生不利影响。尽管有上述情况，对我们的商誉或其他无形资产的减值测试结果对我们的有形账面价值或监管资本水平没有影响。
我们有一个可能会或可能不会完全变现的递延所得税资产净额。
递延所得税表示财务会计和报税之间时间差异的税收影响。递延所得税资产，或DTA，由管理层定期评估，以确定它们是否可以变现。管理层决定的因素包括企业的业绩，包括产生未来应税收入的能力。实现递延所得税资产需要我们应用重大判断，而这种判断本质上是投机性的，因为它需要无法确定地进行估计。如果根据现有信息，递延所得税资产很可能无法变现，则必须建立估值备抵，并在净收益中计提相应费用。此类费用可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。此外，公司税率的变化可能会影响我们的DTA的价值，可能需要注销其中一些资产的一部分。截至2025年12月31日，我们的净DTA账面价值为3560万美元，基于21%的美国公司所得税税率。见“管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析——关键会计政策和估计。”
由于对金融科技和专业金融公司的少数投资，我们可能会蒙受损失。
我们可能会不时对金融科技和专业金融公司进行或考虑进行少数股权投资。如果我们这样做，我们可能无法影响我们投资的公司的活动，并可能因这些活动而蒙受损失。例如，我们投资的公司可能存在与我们不一致或冲突的经济或商业利益、价值观或目标，这可能会损害我们的声誉或业务。此外，我们投资的公司可能会遇到财务困难、债务违约、流动性减少或资不抵债；或者我们的管理团队相对于潜在财务利益的分心可能是不成比例的。此外，尽管我们可能会寻求与某些投资相关的董事会代表，但我们无法向您保证将获得此类代表或此类代表将导致Amerant在该公司的董事会决策中拥有有意义的发言权。如果我们投资的公司在未来寻求额外融资来为其增长战略提供资金，这些融资交易可能会导致我们的所有权股份被稀释，并且这些交易可能以低于我们获得此类所有权权益的投资交易的估值发生，这可能会显着降低我们对这些实体的投资的公允价值。我们也可能无法在我们预期的时间范围内或根本无法处置我们的少数股权投资。我们无法处置我们在一个实体中的少数股权投资，或者对一项股权投资进行下调或减值，可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。
45
我们面临与公司总部大楼的分租部分相关的风险.
2021年12月，我们出售了约17.7万平方英尺的总部大楼（“物业”），并就该物业订立了一份为期18年的三重净租约（“租约”），初始基本租金为每年7,500，000美元（每年递增1.5%），据此，我们还负责物业的保险、房地产税以及维护和维修费用。在租期内，我们有权将物业的全部或任何部分转租。
虽然我们占用并预计将继续占用该物业的一部分，但我们目前也转租并打算继续将该物业的很大一部分转租给第三方。当我们将物业中的空间转租给第三方时，我们不会免除我们在租约下的基本义务。我们依靠来自转租人的转租收入来抵消与我们在租赁项下的义务相关的费用。尽管我们评估我们在物业中转租空间的每个转租人的财务状况，但每个此类转租人或转租担保人（如果有的话）的财务状况可能会随着时间的推移而恶化。如果物业的转租人没有根据转租协议的条款履行义务（由于其财务状况或其他因素），我们可能无法根据每份转租协议的条款或相关担保（如有）收回欠我们的款项。如果分租客违约或终止与我们的转租，我们可能会损失计划的转租租金收入，这可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。此外，如果转租人不履行其与我们的转租义务或以其他方式终止其与我们的转租协议，我们可能无法及时或根本无法以相同或更优惠的租金条款获得新的转租人。
我们的成功取决于我们在竞争激烈的市场中有效竞争的能力。
我们开展业务的佛罗里达州银行市场竞争激烈；因此，我们未来的增长和成功将取决于我们在这些市场有效竞争的能力。我们在市场上与其他地方、区域和全国性商业银行、储蓄机构、信用合作社、抵押贷款机构、信托服务提供商以及证券咨询和经纪公司竞争存款、贷款和其他金融服务。最近的监管变化减少了大型银行控股公司的合规义务，并提高了引发更严格要求的资产门槛。因此，某些合并资产总额低于2500亿美元的银行控股公司，此前受到更高审慎标准的约束，可能会变得更具竞争力，或者更积极地寻求增长机会。通过互联网在全国范围内运营的市场贷款机构也在迅速增长，其他金融科技的发展，包括区块链和其他技术，可能会潜在地扰乱金融服务业，并影响银行开展业务的方式。我们的许多竞争对手提供与我们不同的产品和服务，拥有比我们大得多的资源、知名度和市场占有率，这有利于他们吸引业务。此外，规模更大的竞争对手可能能够比我们更积极地为贷款和存款定价，并拥有更广泛和更多样化的客户和地理基础可供利用。
46
与风险管理、内部审计、内部和披露控制相关的风险
我们的风险管理政策和内部审计程序中的潜在漏洞可能会使我们面临未识别或未预料到的风险，这可能会对我们的业务产生负面影响。
我们的企业风险管理和内部审计计划旨在减轻重大风险。我们当前和未来的风险管理策略可能存在固有的局限性，包括我们没有适当预期或识别的风险。此外，我们的内部审计流程可能无法发现我们风险管理框架中的此类弱点或缺陷。我们管理风险和敞口的许多方法都是基于观察到的历史市场行为来模拟或预测潜在的未来敞口。我们企业使用的模型是基于假设和预测。这些模型可能无法正常运行，或者我们的输入和假设可能不准确，或者没有足够快地被采用，以反映行为、市场或技术的变化。因此，这些方法可能无法完全预测未来的风险敞口，这可能与历史衡量指标显示的有显着差异和更大。此外，我们的业务和我们经营所在的市场正在不断发展，我们可能无法充分理解我们的业务或金融市场变化的影响，或者未能充分或及时地增强我们的企业风险框架以应对这些变化。此外，我们无法保证我们能够有效地审查和监测所有风险，或者我们的所有员工将密切遵循我们的风险管理政策和程序，或者我们的风险管理政策和程序将使我们能够根据我们的评估准确识别所有风险并及时限制我们的风险敞口。如果我们的企业风险管理框架被证明无效，我们可能会遭受意想不到的损失，这可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。
任何未能保持对财务报告的有效内部控制都可能损害我们财务报表的可靠性，进而可能损害我们的业务，损害投资者对我们财务报告的准确性和完整性以及我们进入资本市场的信心，并导致我们普通股的价格下跌，并使我们受到监管处罚。
我们的管理层负责建立和维护对财务报告（ICFR）的充分内部控制，并负责评估和报告该内部控制系统。我们的ICFR是一个旨在为财务报告的可靠性和根据公认会计原则为外部目的编制财务报表提供合理保证的过程。《萨班斯-奥克斯利法案》第404节要求我们每年由管理层提供一份关于我们的ICFR有效性的报告。此外，我们的独立注册会计师事务所被要求报告我们的ICFR的有效性。
如果我们未能实施和维持有效的ICFR，我们准确及时报告财务业绩的能力可能会受到损害，这可能导致我们根据《交易法》提交定期报告的延迟、我们的合并财务报表的重述以及我们的普通股从纽约证券交易所暂停上市或退市。此类事件可能会损害我们的业务，导致投资者对我们报告的财务信息的准确性和完整性失去信心，导致我们普通股股票的交易价格下降，我们进入资本市场或其他融资来源的机会可能受到限制，并使我们受到调查、执法行动或监管处罚。
会计准则的变化可能会对我们的财务报表产生重大影响
会计准则制定者不时改变指导我们合并财务报表编制的财务会计和报告标准。这些变化可能难以预测，并可能对我们如何记录和报告我们的综合财务状况和综合经营业绩产生重大影响。在某些情况下，我们可能会被要求追溯适用新的或修订的准则，从而导致先前报告的财务业绩发生变化或累计计入留存收益。见“注意1。业务、列报基础和重要会计政策摘要”载于本报告项目15.1合并财务报表的合并财务报表附注，以获取有关会计准则更新的进一步信息。
47
48
与外部和市场因素相关的风险
对整个金融服务业产生不利影响并导致金融市场和经济波动的重大和负面事态发展可能对我们的流动性、业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。
关于可能发生的流动性不足、运营失败、违约、不履约或其他影响金融机构和交易对手方、或整个金融服务行业内的其他实体的重大和不利发展的实际发生或广泛关注，此前已经并可能继续导致全球和美国金融服务行业的全市场流动性问题、银行挤兑和普遍蔓延。例如，在2023年3月和4月，大量存款提款或银行挤兑导致美国四家银行倒闭，导致资本和信贷市场出现波动状态，以及美国银行体系健康状况的不确定性，尤其是在流动性、无保险存款和客户集中度方面。这种波动尤其影响了包括我们在内的金融机构发行证券的价格。虽然在这场危机期间和历史上，美国财政部、联邦储备委员会和联邦存款保险公司都确保倒闭银行的储户能够获得他们的存款，包括没有保险的存款账户，但不能保证这些行动将继续成功地恢复客户对区域银行和更广泛的银行系统的信心。同样，不能保证在更广泛的金融体系中不会出现额外的银行倒闭或问题，或者在未来任何其他银行或金融机构倒闭或倒闭的情况下，这些美国政府实体将以类似的方式行事。此外，解决银行倒闭的成本可能会促使FDIC在当前水平之上收取更高的保费，或者发布额外的特别评估。此外，尽管自这些失败以来，行业已趋于稳定，客户对较小的区域和社区银行的安全性和稳健性的信心有所改善，但风险仍然存在，客户可能会选择在大型金融机构保持存款或投资于收益率更高的短期固定收益证券，所有这些都可能对公司的流动性、贷款融资能力、净息差、资本和经营业绩产生重大不利影响。
不利的金融市场和经济状况可能会继续对股票和其他证券的价格产生下行压力，并对包括美国在内的某些发行人的信贷可用性产生负面影响，而不考虑其潜在的财务实力。未来任何导致金融市场和经济混乱、波动和客户信心水平下降的事件都可能导致我们遭受不利影响，这可能会对我们的流动性、业务、财务状况和经营业绩产生重大影响。
我们的业务可能会受到总体经济状况和金融市场状况的不利影响。
我们面临着美国经济和市场状况普遍低迷的风险。我们无法准确预测国家或地方经济回到经济疲软期或衰退状态的可能性。我们的主要市场集中在佛罗里达州的迈阿密-戴德、布劳沃德、棕榈滩和希尔斯伯勒（坦帕）县。任何这些领域和国民经济中的不利经济状况都可能对我们产生重大和不可预测的影响。美国市场可能受到利率水平和波动性、融资的可得性和市场条件、国内生产总值的意外变化、经济增长或其可持续性、通货膨胀、供应链中断、消费者支出、就业水平、劳动力短缺、工资停滞、联邦政府停摆、与美国联邦债务上限相关的事态发展、能源价格、房价、商业地产价值、债务和股权资本市场和货币的波动或其他重大变化、全球金融市场的流动性、全球贸易和商业增长、贸易政策、关税、a美国退出或重大重新谈判贸易协定、贸易战、资本和信贷的可用性和成本、通信、运输或能源基础设施中断以及投资者情绪和信心。
49
我们可能面临以下特定风险：对贷款以及我们其他产品和服务的需求可能会下降，市场发展可能会对我们提供信贷的行业产生负面影响，并可能导致拖欠率和违约率增加，除其他影响外，这可能会对我们的冲销和信用损失准备金产生负面影响；市场混乱可能会使资产估值变得更加困难和主观，并可能对我们计量资产公允价值的能力产生负面影响；以及，贷款表现可能会恶化，贷款违约水平和止赎活动增加，或者我们的资产可能会大幅贬值。这些风险中的任何一个单独或组合都可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。
与监管和法律事项相关的风险
我们受到广泛的监管，这可能会限制或限制我们的活动，并对我们的收益产生不利影响。
一些监管机构，包括美联储、OCC、FDIC、证券交易委员会、金融业监管局和开曼群岛金融管理局，对我们和我们的子公司进行监管。我们的成功受到影响银行和银行控股公司以及证券市场的法规的影响，我们的合规成本可能会对我们的收益产生不利影响。银行业监管的主要目的是保护储户、消费者和FDIC的DIF，而不是股东。金融服务业也经常受到立法和监管变化的影响。立法和法规变化的性质、效果和时间，无法预测。如果采取变化，可能要求我们保持更多的资本、流动性，或者对我们的经营政策和程序以及风险控制采取变化，这可能会对我们的增长、盈利能力和财务状况产生不利影响。遵守适用的法律法规既费时又费钱，可能会影响我们的盈利能力。
此外，合并资产总额超过100亿美元的银行还需遵守额外的监管要求。截至2025年12月31日，我们的总资产为98亿美元。根据我们目前的总资产和增长战略，我们预计我们的总资产可能会在2026年超过100亿美元。除了我们目前的监管要求外，总资产达到或超过100亿美元的银行，除其他外：直接由CFPB根据各种联邦消费者金融法律进行审查；受制于银行持有的亚特兰大联邦储备银行普通股的股息减少；受制于根据《多德-弗兰克法案》的“德宾修正案”对交换费的限制；受制于某些增强的审慎标准；并且不再被视为FDIC存款保险评估目的的“小型机构”。
遵守这些额外的持续要求可能需要增加人员、设计和实施额外的内部控制，或可能导致其他重大费用，其中任何一项都可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流量产生不利影响。
联邦、州或地方税法的变化，或税务机关的审计，可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生负面影响。
我们受到税法变化的影响，这可能会提高我们的有效税率。这些法律变化可能会追溯到以前的时期，因此可能会对我们当前和未来的财务业绩产生负面影响。尤其是2022年8月在美国签署成为法律的《降低通胀法》，除其他外，对股票回购征收附加费。我们纳税义务的变化可能会对我们的经营业绩产生重大影响。此外，我们的客户还要缴纳各种各样的联邦、州和地方税。我们的客户支付的税款的变化可能会影响他们购买房屋或消费品的能力，还可能使一些企业和行业不太倾向于借贷，这可能会减少对我们的贷款和存款产品的需求。此外，这些对我们客户的负面影响可能导致我们所提供的贷款违约，这将降低我们的盈利能力，并可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生重大不利影响。
50
我们还受到不同司法管辖区的潜在税务审计，在这种情况下，税务机关可能会不同意我们采取的某些立场，并评估处罚或额外税收。虽然我们定期评估这些潜在审计的可能结果，但无法保证我们将准确预测潜在审计的结果，审计可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生重大不利影响。
诉讼和监管调查在我们的业务中越来越常见，并可能导致重大财务损失和/或损害我们的声誉。
我们面临诉讼和监管调查和诉讼的风险，包括集体诉讼的风险。在针对我们的集体诉讼和其他诉讼中，原告可能会寻求非常大或不确定的金额，包括惩罚性和三倍的损害赔偿。由于诉讼的变幻莫测，诉讼事项的结果以及特定时间点的潜在损失金额或范围通常可能难以确定。
重大的法律责任或重大的联邦、州或监管行动、调查或调查可能会损害我们的声誉，导致重大罚款、处罚或法律成本，将管理资源从我们的业务中转移，并以其他方式对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。即使我们最终在诉讼、监管行动或调查中获胜，我们吸引新客户、留住现有客户以及招聘和留住员工的能力也可能受到不利影响。监管问询和诉讼也可能对我们的证券的价格或波动性产生不利影响，或者对我们所在行业的证券产生一般不利影响。
我们受制于资本充足和流动性标准，如果我们未能达到这些标准，无论是由于亏损、增长机会或无法筹集额外资本或其他原因，我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流将受到不利影响。
我们作为一家银行控股公司，与银行均受美联储和OCC的资本规则的约束，后者实施巴塞尔银行监管委员会发布的一套资本要求，即巴塞尔协议III。见“监管与监管——资本要求。”适用于我们和银行的监管资本规则可能会继续发生变化。我们无法预测当前资本要求的变化对我们和银行的影响。
如果需要，我们筹集额外资金的能力将取决于资本市场状况以及我们的财务状况和业绩等。任何未能为银行监管目的保持“资本充足”的情况都可能对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。此外，任何未能满足这些资本和其他监管要求的情况都可能影响我们的客户的信心、我们的资金成本和可用性或FDIC存款保险费；以及我们增长、筹集、展期或更换经纪存款的能力；进行收购、开设新的分支机构或从事新的活动；支付我们的债务工具的本金和利息；以及支付我们股本的股息。
FDIC存款保险保费和评估的增加可能会对我们的财务状况产生不利影响。
我们支付的FDIC保险费可能会发生变化，未来会明显更高。如果市场发展显着耗尽FDIC的保险资金并降低准备金与被保险存款的比率，FDIC可能会被迫在未来收取更高的保费。此外，一旦我们的综合资产总额超过100亿美元，FDIC用来确定我们的存款保险费金额的方法将发生变化，我们预计这可能会在2026年发生。我们的评估率、未来特别评估或FDIC保险费所需预付款的任何增加都可能降低我们的盈利能力或限制我们寻求某些商业机会的能力，这可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。
51
联邦银行机构定期对我们的业务进行检查，包括我们遵守法律法规的情况，如果我们未能遵守任何监管行动，可能会对我们产生不利影响。
美联储和OCC会定期对我们的业务和银行的业务进行检查，包括法律法规的遵守情况。联邦银行机构可以采取其认为适当的补救行动，如果作为检查的结果，确定我们的任何业务的财务状况、资本资源、资产质量、资产集中度、盈利前景、管理、流动性、资产敏感性、风险管理或其他方面变得不令人满意，或者我们或我们的管理层违反了任何法律或法规。如果我们受到此类监管行动的约束，我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流和声誉可能会受到不利影响。
美联储可能会要求我们承诺资本资源来支持该行。
作为一项政策问题，审查我们的美联储期望一家银行控股公司充当附属银行的财务和管理实力来源，并承诺提供资源来支持这类附属银行。美联储可能要求一家银行控股公司向陷入困境的附属银行注资。此外，经《多德-弗兰克法案》修订的《联邦存款保险公司法》要求，所有控制FDIC承保的存款机构的公司必须作为存款机构的财务实力来源。根据这一要求，如果银行遇到财务困境，我们可能会被要求向其提供财务援助，即使在其他情况下没有必要进行进一步投资。见“监管力量之源。”
与其他金融机构相比，我们可能面临更高的不遵守《银行保密法》和其他反洗钱法规和法规的风险。
美国爱国者和BSA以及相关联邦法规要求银行建立反洗钱计划，其中包括政策、程序和控制措施，以发现、预防和报告洗钱和恐怖主义融资，并核实其客户及其法人实体客户的受益所有人的身份。此外，作为财政部打击洗钱活动的一部分而成立的FinCEN被授权对违反反洗钱规则的行为实施重大民事金钱处罚。
该银行还受到遵守财政部外国资产控制办公室（OFAC）规则的监管审查，该办公室根据美国外交政策和国家安全目标管理和执行经济和贸易制裁，包括对外国、政权和个人、恐怖分子、国际麻醉品贩运者以及参与大规模毁灭性武器扩散的人的制裁。行政命令制裁了委内瑞拉政府及其拥有的实体，以及某些委内瑞拉人。此外，如果OCC发现银行在遵守反洗钱法律方面存在缺陷，则拥有提起执法行动和处以罚款的广泛权力。
监测遵守反洗钱和OFAC规则的情况既复杂又昂贵。对于像我们这样拥有众多拉丁美洲客户或在那里开展业务的金融机构来说，不遵守此类规则的风险可能更加严重。截至2025年12月31日，我们的存款总额中有19亿美元，即24.5%，我们管理的资产中有很大一部分来自委内瑞拉居民。截至2025年12月31日，我们对国际市场的总贷款敞口，主要是委内瑞拉的个人和其他拉丁美洲国家的公司，为3310万美元，占我们总贷款的比例不到1.0%。
如果我们的政策、程序和系统被认为存在缺陷或未能防止违法行为或我们未来可能收购的金融机构的政策、程序和系统存在缺陷，我们将承担责任（包括罚款）；正式的监管执法行动（包括可能的停止令、对我们支付股息的能力的限制、对实施我们业务计划的某些方面的监管限制，包括收购或银行中心搬迁或扩张）；以及为弥补任何缺陷而产生的额外费用，这可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。
52
未能遵守公平贷款法、CFPB法规或社区再投资法或CRA可能会对我们产生不利影响。
该银行须遵守《平等信贷机会法》（Equal Credit Opportunity Act，简称ECOA）和《公平住房法》的规定，这两项法律均禁止在消费者、商业信贷或住宅房地产交易的任何方面存在基于种族或肤色、宗教、国籍、性别和家庭状况的歧视。未能遵守ECOA、《公平住房法》和其他公平贷款法律法规，包括CFPB法规，可能会使我们面临执法行动或诉讼，这可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流产生不利影响。我行还须接受CRA、OCC定期CRA考试。CRA要求我们为整个社区服务，包括中低收入社区。我们的CRA评级可能会因实际或涉嫌违反公平借贷或消费者金融保护法而受到不利影响。违反公平贷款法或如果我们的CRA评级降至不到“令人满意”，可能会对我们的业务产生不利影响，包括通过分支机构或收购进行扩张。
与我们普通股所有权相关的风险
我们的主要股东和管理层拥有我们相当大比例的有投票权的普通股股份，并将能够对须经股东批准的事项施加重大控制。
截至2025年12月31日，我们的执行官、董事和我们有投票权的A类普通股的5%或更多持有人中的每一个都实益拥有流通股，合计约占我们有投票权的A类普通股流通股的33%（不考虑Capriles、Marturet和Vollmer家族的广泛家族持股，这将使该百分比达到合计约57%）。因此，这些股东，如果他们单独或一起行动，可能会对我们的管理和事务以及需要股东批准的事项施加重大程度的影响，包括选举董事和批准重大公司交易，例如合并、出售我们几乎所有的资产和其他非常公司事项。此外，这些股东的利益可能并不总是与包括你们在内的其他股东的利益重合，因此，它们可能导致我们进行我们可能不会以其他方式考虑的交易或协议，或阻止我们采取我们可能以其他方式实施的行动。
我们的普通股股东的权利从属于我们已发行或可能不时发行的任何债务证券的持有人。
我们有优先于我们普通股的未偿债务工具，如果我们未能及时支付任何这些债务工具的本金和利息，我们可能不会为我们的普通股支付任何股息。此外，如果我们宣布破产、解散或清算，这些债务工具的持有人必须满意，才能向我们的普通股持有人进行任何分配。
金融机构的股价，像Amerant，可能会大幅波动。
我们无法预测我们的普通股股票将继续交易的价格。你应该认为投资我们的普通股是有风险的。交易价格可能高度波动，这可能会使您难以以所需的数量、价格和时间转售您的股票。有许多因素可能会影响我们普通股股票的市场价格和交易量，包括本“风险因素”部分中描述的因素，以及其他因素，其中大部分是我们无法控制的。
股票市场普遍经历了波动，这种波动往往与特定公司或行业的经营业绩无关。这些广泛的市场波动，以及总体经济、系统、政治和市场状况，包括经济衰退、投资者信心丧失和利率变化，可能会对我们普通股的市场价格产生负面影响。市场波动加剧可能会对我们普通股的市场价格产生重大不利影响，这可能会使您难以以所需的数量、价格和时间出售您的股票。
53
如果在特定的衡量时间段，我们的公众持股量计算低于7亿美元，我们可能没有资格成为知名的经验丰富的发行人，并遭受负面后果。如果我们没有资格成为知名的经验丰富的发行人，我们将无法在S-3ASR表格上提交自动货架登记声明，并享受与此类登记声明相关的好处，例如在提交时立即自动生效，允许公司从基本招股说明书中省略比其他货架登记声明允许的更多信息，允许公司注册未指定数量的证券，并且这样做时无需在证券之间或在一级和二级发行之间进行分配，并允许企业在每次从货架登记声明中删除时以“现收现付”的方式支付备案费。不符合知名、经验丰富的发行人资格也可能影响投资者和分析师的观点或看法，并可能影响投资者购买或持有我们的证券的意愿或分析师对我们证券的建议。
我们可以发行额外的股本证券，这将导致稀释我们已发行和流通的A类普通股。
增发股本证券或可转换为股本证券的证券将导致我们现有股东的股权被稀释。我们被授权发行最多2.5亿股我们的A类普通股。我们被授权在没有股东批准的情况下发行一个或多个系列的最多5000万股优先股，这可能会给予其他股东股息、转换、投票权和清算权等权利，这些权利可能会优于我们A类普通股持有人的权利。除法律或纽约证券交易所要求外，我们被授权在未经股东批准的情况下发行可转换为普通股或优先股的证券。此外，我们对员工采取了股权补偿计划和员工股票购买计划，这也可能导致我们现有股东的股权被稀释。
我们修订和重述的公司章程和修订和重述的章程、佛罗里达州法律和美国银行法的某些条款可能具有反收购效果。
我们修订和重述的公司章程和修订和重述的章程，以及佛罗里达州法律、BHC法案以及银行控制权变更法案的某些条款，可能会延迟或阻止您可能赞成的控制权变更。我们经修订和重述的公司章程和经修订和重述的章程包括某些可能延迟接管或控制权变更的条款，包括：我们的董事会填补任何董事空缺的专属权利；股东提案和董事提名的提前通知要求；限制股东召集股东特别会议或以书面同意采取行动的能力的条款；以及我们的董事会在未经股东批准的情况下指定条款和发行新系列优先股的能力，这些条款可用于（其中包括），制定一项权利计划，其效果将显着稀释潜在敌对收购者的股票所有权，可能会阻止未经我们董事会批准的收购。
《佛罗里达州商业公司法》包含一项控制权股份收购法规，该法规规定，获得法规中定义的“发行上市公司”股份的人超过某些特定门槛通常不会对此类股份拥有任何投票权，除非此类投票权获得有权单独投票的每类证券的多数票持有人的批准，不包括收购人持有或控制的股份。此外，《BHC法案》和《银行控制权变更法案》对任何寻求获得银行控股公司直接或间接“控制权”的股东或其他方，例如我们自己，施加了通知、申请和批准以及持续的监管要求。
54
与我们的负债相关的风险
我们可能无法产生足够的现金来偿还我们的所有债务，包括次级票据和债券。
截至2025年12月31日，我们有本金总额为3000万美元、于2032年3月15日到期的4.25%固定浮动利率次级票据（“次级票据”）未偿还；以及本金总额为6420万美元的初级次级债券（“债券”）。
我们能否按期支付本金和利息或履行我们对次级票据和债券的义务或为其再融资将取决于我们未来的经营业绩。当前的经济状况（包括通胀压力、利率上升以及围绕全球市场的不确定性）、监管限制（包括我们的子公司对我们的分配的限制以及我们的附属银行和非银行子公司所需的资本水平）以及财务、业务和其他因素也将影响我们满足这些需求的能力。我们可能无法从运营中产生足够的现金流，或获得足以使我们能够偿还债务的未来借款，或为我们的其他流动性需求提供资金。我们可能需要在到期时或到期前对全部或部分债务进行再融资。我们可能无法在需要时以商业上合理的条款或根本无法为我们的任何债务再融资。
我们是一家有限经营的控股公司，依赖我们的子公司提供支付次级票据和债券本金和利息所需的资金。
我们是 独立于本行及我们其他附属公司的独立及独立法人实体。我们支付次级票据和债券本金和利息以及履行任何其他财务义务的主要资金来源是来自银行的股息。我们从银行获得股息的能力取决于多个因素，包括银行满足适用监管资本要求的能力、银行的盈利能力和收益，以及其资产负债表的总体实力。各种联邦和州监管规定限制了银行子公司在未经监管批准的情况下被允许向其控股公司支付的股息金额。一般来说，在进行了任何必要的盈余或准备金转移后，银行只能从其净收益中或从其留存收益中支付股息。此外，美联储和FDIC发布政策声明称，投保的银行和银行控股公司一般应仅从当前营业收入中支付股息。
要求银行及其控股公司保持2.5%的资本节约缓冲，并满足其他适用的监管资本比率。没有保持资本超过资本保护缓冲的银行机构可能会面临股息、股权回购和高管薪酬方面的限制。因此，如果银行未能维持适用的最低资本比率和资本保全缓冲，银行向我们派发的股息可能会被禁止或限制，并且可能没有足够的资金来支付次级票据和债券的本金和利息。
此外，州或联邦银行监管机构拥有限制支付股息的广泛权力，包括在此类监管机构管辖下的银行从事（或即将从事）不安全或不健全做法的情况下。此类监管机构有权要求银行停止并停止不安全和不健全的做法，并在其财务状况使得监管机构认为支付股息构成不安全或不健全的做法的情况下阻止银行支付股息。
因此，我们无法保证我们将从银行获得足以支付次级票据和债券的本金或利息的股息。此外，我们的权利和我们的债权人的权利，包括次级票据和债权证持有人在任何非担保子公司清算或重组时参与其资产的权利将受制于此类非担保子公司的债权人的先前债权，除非我们自己可能是对此类非担保子公司拥有公认债权的债权人。
55
我们可能会产生大量债务，这可能会对我们产生足够现金以履行我们在次级票据和债券下的义务的能力产生重大不利影响。
我们或我们的任何附属公司均不受有关次级票据及债权证条款的契约条款的任何限制，不得发行、接受或产生任何额外债务、存款或其他负债，包括优先债务或与次级票据及债权证同等排名的其他债务。我们预计，我们和我们的子公司将不时产生额外的债务和其他负债，我们的债务水平及其相关风险可能会增加。
大量债务可能对我们、我们的次级票据持有人、我们的债券持有人和我们的股东产生重要后果，包括使我们更难履行我们的财务义务（包括次级票据和债券）；要求我们将运营现金流的很大一部分用于支付我们的债务，从而减少可用于其他目的的资金；增加我们对不利经济和行业条件的脆弱性，这可能使我们相对于债务较少的竞争对手处于不利地位；限制我们在规划或应对方面的灵活性，我们的业务和我们经营所在行业的变化；并限制我们借入额外资金的能力，或在需要时处置资产以筹集资金，用于营运资金、资本支出、收购和其他公司目的。
此外，违反我们现有债务协议中的任何限制或契约可能会导致其他债务协议下的交叉违约。届时，我们的很大一部分债务可能会立即到期应付。如果发生这种情况，我们无法向您保证，我们将拥有或能够获得足够的资金来进行这些加速付款。如果我们的任何债务被加速偿还，我们的资产可能不足以全额偿还此类债务。
项目1b。未解决的工作人员评论
没有。
第1C项。网络安全
56
我们积极参与识别、管理和减轻网络安全风险，目标是避免或尽量减少旨在渗透、破坏或滥用我们的系统和信息的恶意和非恶意行为和威胁的影响。保护公司数据、非公开客户和员工数据，以及收集、处理和维护这些信息的系统被视为至关重要。我们开发并实施了企业范围的信息安全方案，旨在保护客户非公开信息和公司数据的可用性、完整性和机密性，包括保护用于存储和传输此类信息的硬件和基础设施。我们的信息安全计划是结构化的，并与联邦金融机构考试委员会（“FFIEC”）关于信息安全、监管指导和其他行业标准的指导方针保持一致。为了促进我们的信息安全计划的持续有效性，我们定期进行风险评估，完成审计和测试，参加行业协会，并审查来自威胁情报馈送的信息。此外，我们的首席信息安全官及其团队成员和我们的信息技术团队成员定期与外部各方合作，包括监管机构、其他银行和行业组织，以共享网络威胁信息、趋势和问题，并确定最佳实践。
我们利用知识、人员、流程和技术来开发、实施、管理和维护网络安全控制。我们的信息安全计划采用了几种侦探和防御工具，旨在监测、提醒和阻止可疑活动，以及识别、报告和解决任何可疑威胁。我们的信息安全计划是一个持续进行、定期更新的计划，得到政策、程序、标准和指南的支持；一个企业范围的供应商管理计划；一个技术项目管理办公室（PMO）和一个企业范围的业务连续性和灾难恢复计划。这种集成旨在确保程序嵌入到 组织的业务线、支持职能和第三方供应商管理计划。
57
我们制定并维护了一个事件响应计划，该计划提供了一个书面程序来响应和处理网络安全事件，包括及时通知执行管理委员会和董事会风险委员会。事件应对计划规定了执行、战略和战术团队的互动和协调，具体取决于事件的严重程度，旨在促进公司多个单位和部门之间的协调。我们的事故应对方案至少每年都要测试一次。
治理
58
项目2。物业
我们在佛罗里达州科勒尔盖布尔斯约177,000平方英尺的总部大楼（“总部大楼”）开展业务，该大楼位于220 Alhambra Circle，Coral Gables，FL 33134。2021年，我们出售了总部大楼，并回租了该物业，租期为18年。2024年1月，我们向第三方出租了我们之前占用的约19,000平方英尺。因此，截至2025年12月31日，我们占用了总部大楼约4.2万平方英尺，约占23%，其余约13.5万平方英尺，约占77%，要么出租给第三方，要么可供出租。
此外，我们的很大一部分支持服务单位在我们位于米拉马尔商业公园（“米拉马尔运营中心”）的运营中心之外运营，该中心位于10500 Marks Way，Miramar，FL 33025。美丽华运营中心拥有更高效的布局，这使我们能够将我们的空间从之前公司使用的运营中心的大约100,000平方英尺减少到大约56,500平方英尺，直到2023年6月。
该公司目前在佛罗里达州坦帕市租用了一个14,416平方英尺的办公室，作为我们的坦帕区域办事处，包括一个银行中心。我们还扩大了在布劳沃德县的足迹，目前在佛罗里达州种植园租用了一个12,702平方英尺的办公室，作为我们布劳沃德县的区域办事处。最后，在2025年，我们在佛罗里达州西棕榈滩的一个5,172平方英尺的设施中成功地开设了一个新的区域办事处，这是我们西棕榈滩县区域办事处以及一个银行中心的所在地。
截至2025年12月31日，我们有22个银行中心，全部位于佛罗里达州。2026年1月，我们在佛罗里达州贝港群岛开设了一个额外的银行中心，使我们的银行中心总数达到23个。我们目前根据包含续租选择权的租赁协议运营23个银行中心，其中两个银行中心受长期地面租赁的约束。2025年，我们出售了两个以前拥有的银行中心，并以长期租约回租。我们的银行中心范围从大约1,000平方英尺到大约7,000平方英尺，平均3,300平方英尺，总计约177,000平方英尺。2025年，我们开设了以下银行中心：西棕榈滩、坦帕市中心、迈阿密海滩，并扩大了我们在比斯坎湾的现有银行中心。我们还租用了一个位于佛罗里达州圣彼得堡的未来银行中心，进一步建立了我们在佛罗里达州中西部的足迹。
我们的各种租约都有定期升级条款，并且大多数都有延期和其他习惯条款的选择。
59
项目3。法律程序
在日常经营过程中，不时涉及诉讼、监管事项等法律诉讼事项。这些可能包括但不限于与特定账户资金所有权相关的债权、信贷关系纠纷、对抵押品上的担保权益的质疑以及止赎程序、与雇用相关的债权和一般侵权事项。这类事项对我们的常规银行业务和贷款业务来说是附带的。
虽然法律诉讼的结果本质上是不确定的，但根据管理层目前的评估和法律顾问的建议，我们认为任何未决诉讼不会对我们的财务状况、经营业绩或现金流量产生重大不利影响。 在适当的情况下，我们会根据FASB ASC主题450、或有事项、考虑现有信息、管理层的判断和法律顾问的指导，为潜在损失建立准备金。
至少每季度，我们使用现有的最新信息评估法律突发事件。如果损失很可能发生并且可以合理估计，我们会在合并财务报表中记录一项负债，根据需要调整准备金以反映新的发展。如果损失的可能性不大可能或无法合理估计，则不记录准备金。
根据目前的信息，包括保险范围、现有法律准备金和正在进行的法律评估，我们认为未决法律诉讼产生的负债不会对我们的财务状况产生重大影响。然而，由于诉讼和监管事项的内在不确定性，一个或多个案件的最终解决可能对我们在特定报告期的财务状况、经营业绩或现金流量产生重大影响。
项目4。矿山安全披露
不适用。
60
第二部分
项目5。市场为注册人的共同权益、相关股东事项及发行人购买权益证券
股本市场
我们的A类普通股股票，每股面值0.10美元，在纽约证券交易所上市交易，代码为“AMTB”。
记录持有人
截至2026年2月26日，公司A类普通股的在册股东为329名。登记在册的股东包括Cede & Co.，一家存托信托公司的代名人，或DTC，后者代表不定数量的受益所有人持有我们A类普通股的股份。由券商、银行及其他金融机构作为实益拥有人代名人持有的公司全部A类股份存入DTC的参与者账户，并被视为由Cede & Co.作为一名股东持有记录。由于我们的许多A类普通股由券商和其他机构代表股东持有，我们无法估计这些持有人所代表的股东总数。
股息
在2026年1月以及2025年和2024年的四个季度中，公司董事会宣布派发每股公司A类普通股0.09美元的现金股息。未来的股息（如果有的话）将由我们的董事会酌情决定，并将取决于许多因素，其中包括我们的经营业绩、财务状况、流动性、资本充足率、现金需求、前景、监管资本限制，以及我们的董事会可能认为相关的其他因素以及适用的联邦和州法规。根据佛罗里达州法律，公司只有在每笔股息生效后，公司才能支付到期债务，且公司的总资产将超过其总负债加上所需金额之和的情况下，才能支付股息，如果公司要在每笔股息发放时解散，则在解散时满足优先权利高于有权获得股息的股东的优先权利。此外，作为一家银行控股公司，我们支付股息的能力受到美联储政策和执法权力的影响。还有，因为我们是一家银行控股公司，我们依赖银行向我们支付股息作为我们未来支付股息的主要资金来源，如果有的话，并进行其他支付。银行在向我们支付股息和进行其他分配和支付的能力方面也受到各种法律、监管和其他限制。欲了解更多信息，看见“监管与规范——分红派息、回购。”
61
未登记的股权证券销售和所得款项用途
下表提供了截至2025年12月31日止三个月公司回购公司普通股的相关信息：
| (a) | (b) | （c） | （d） | ||||||||||||||||||||
| 期 | 购买的股票总数 | 每股支付的平均价格 |
作为公开宣布的计划或计划的一部分而购买的股份总数(1)
|
根据当前计划可能尚未购买的股票的最高美元价值
|
|||||||||||||||||||
|
10月1日-10月31日
|
35,000 | 17.14 | 35,000 | $ | 12,400,161 | ||||||||||||||||||
|
11月1日-11月30日
|
664,906 | 17.59 | 664,906 | 706,425 | |||||||||||||||||||
|
12月1日-12月31日
|
37,428 | 18.87 | 37,428 | — | |||||||||||||||||||
| 合计 | 737,334 | 17.63 | 737,334 | — | |||||||||||||||||||
________________
（1）2024年12月11日，公司公告称，董事会批准将股票回购计划的到期日延长至2025年12月31日。截至2024年12月11日，该公司在股票回购计划下可用于回购的资金约为1240万美元。截至2025年12月31日的三个月，公司根据股票回购计划以每股17.63美元的加权平均价格回购了总计737,334股A类普通股。截至2025年12月31日，股票回购方案完成。2026年1月，公司董事会批准了一项新的股票回购计划（“2026年股票回购计划”），据此，公司可以不时购买总额不超过4000万美元的A类普通股。2026年回购计划有效期至2026年12月31日。
62
股票表现图
以下股票表现图表和相关披露不构成征集材料，不应被视为已提交或通过引用并入我们根据《证券法》或《交易法》提交的任何其他文件中，除非我们具体通过引用将其纳入其中。
下图比较了截至2025年12月31日的五年期间A类普通股的累计总回报率，与纽约证券交易所综合指数包括的股票的累计总回报率相比，以及KBW 纳斯达克银行指数在此期间的累计总回报率。根据清理合并，我们的B类普通股已于2021年11月18日转换为A类普通股，不再流通。2021年11月17日是公司B类普通股股票交易的最后一天。以美元表示的累计总回报假设在2020年12月31日投资100美元，并将已支付的股息再投资。
63
|
总回报表现（美元）
|
2020年12月31日 | 2021年12月31日 | 2022年12月31日 | 2023年12月31日 | 2024年12月31日 | 2025年12月31日 | ||||||||||||||
| AMTB | $ | 100.00 | $ | 227.30 | $ | 176.58 | $ | 161.64 | $ | 147.43 | $ | 128.36 | ||||||||
|
纽交所综合指数
|
100.00 | 118.17 | 104.54 | 116.03 | 131.48 | 151.49 | ||||||||||||||
|
KBW 纳斯达克银行指数
|
100.00 | 135.04 | 103.00 | 96.02 | 130.19 | 168.50 | ||||||||||||||
以上图表和表格说明了公司A类普通股自2020年12月31日以来的表现，并反映了：
•清理合并，根据该条款，每一股已发行的B类普通股自动转换为0.95股A类普通股。
项目6。保留
64
项目7。管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析
以下关于我们的财务状况和经营业绩的讨论和分析应与本10-K表其他地方包含的我们经审计的合并财务报表和相关说明一起阅读。本讨论和分析包含涉及风险、不确定性和假设的前瞻性陈述。某些风险、不确定性和其他因素，包括但不限于“关于前瞻性陈述的注意事项”、“风险因素”和本10-K表其他部分所述的风险、不确定性和其他因素，可能导致实际结果与前瞻性陈述中预测的结果存在重大差异。
这场讨论的重点将放在结束的这一年的变化上2025年12月31日关于2024.请参阅我们截至本年度的10-K表格年度报告2024年12月31日了解有关公司财务状况和经营业绩的更多详情2024及公司财务状况及经营业绩的变动自2023到2024.
概述
我们公司
我们是一家银行控股公司，总部位于佛罗里达州科勒尔盖布尔斯。我们为个人和企业提供全方位的存款、信贷、投资、财富管理、零售银行、抵押服务、受托服务。我们为美国市场的客户提供服务，并选择国际客户。这些服务是通过我们的主要子公司Amerant银行提供的，该银行的总部也位于佛罗里达州科勒尔盖布尔斯，以及我们的另一家子公司Amerant Investments。信托、投资、财富管理和抵押贷款服务由银行和银行的证券经纪交易商Amerant Investments提供。该银行的主要市场是南佛罗里达州，我们的总部设在那里，在迈阿密-戴德县、布劳沃德县和棕榈滩县经营21个银行中心；以及佛罗里达州坦帕市，我们在那里设有地区总部办事处，目前经营两个银行中心。见“项目1。商业”的最新发展。
Amerant Mortgage是该银行的子公司。2025年4月，考虑到其专注于佛罗里达州的战略决策，该公司宣布将把其抵押贷款业务从全国抵押贷款发起人模式转变为以足迹为重点的方法，强调支持公司零售和私人银行客户的抵押贷款。自2025年4月以来，该公司逐步将以抵押贷款为重点的FTE数量从77个FTE减少到2025年底的3个。此外，在2026年1月，由银行拥有并由第三方提供次级服务的贷款已转入银行的核心平台，剩余的现有供应商合同预计将被终止或修改。该公司预计将在2026年上半年完成对Amerant Mortgage的清算。
开曼银行是该银行的子公司。该公司正在执行一项解散开曼银行的计划，截至本年度报告表格10-K之日，开曼银行不再有任何信托关系，其中许多已转移至该银行。一旦收到适用监管机构的监管批准，开曼银行的解散工作预计将于2026年完成。
65
用于评估我们业务的主要因素
运营结果。除了净收益或亏损，我们用来评估和管理经营业绩的主要因素还包括净利息收入、非利息收入和支出，以及包括资产回报率（“ROA”）和股本回报率（“ROE”）在内的财务业绩指标。我们还在业务的内部评估和管理中使用某些非公认会计准则财务指标。
净利息收入。净利息收入是指利息收入减去利息支出。我们从生息资产（包括我们拥有的贷款和投资证券）收到的利息、股息和费用中产生利息收入。我们因有息负债（包括计息存款）支付的利息以及来自亚特兰大联邦Home Loan银行（“FHLB”）的垫款等借款以及回购协议、票据、债券和我们可能不时拥有的其他资金来源等其他借款而产生利息费用。净利息收入通常是我们收入和净收入的最重要贡献者。为了评估净利息收入，我们衡量和监测：（i）我们的贷款和其他生息资产的收益率；（ii）我们的存款和其他资金来源的成本；（iii）我们的净利差；（iv）我们的净息差，或NIM；以及（v）我们的信贷损失准备金。净利差是生息资产赚取的利率与付息负债支付的利率之间的差额。净息差的计算方法是将该期间的净利息收入除以同期的平均生息资产。因为无息资金来源，例如无息存款和股东权益，也为生息资产提供资金，因此NIM包括了这些无息资金来源的收益。根据公认会计原则（“GAAP”），扣除发起贷款的直接成本以及贷款购买支付的溢价或折扣后，不可退还的贷款发起费用将递延并在相关贷款的整个存续期内确认为利息收入的调整。
市场利率和我们在生息资产上赚取的利息，或我们为有息负债支付的利息，以及生息资产的数量和类型、有息和无息负债以及股东权益的变化，通常对我们的净利差、净息差和净利息收入的周期性变化影响最大。我们计量计提信用损失前后的净利息收入。
非利息收入。除其他收入来源外，非利息收入包括：（i）存款账户的服务费；（ii）经纪、咨询和信托活动的收入；（iii）银行拥有的人寿保险或BOLI保单的现金退保价值的收益和变化；（iv）卡和贸易融资服务费；（v）证券损益；（vi）FHLB预付款提前终止的净损益，我们可能会不时将其作为资产/负债管理活动的一部分执行；（vii）与客户的衍生交易收入；（viii）衍生收益或损失；（ix）其他非利息收入，包括抵押银行收入和出售为投资而产生的贷款的收益或损失。见“项目1。Business”了解更多详情。
我们的存款账户服务费收入主要受到我们持有的存款数量、增长和组合以及客户发起的交易量（例如电汇）的影响。这些受到存款服务的现行市场定价、利率、我们的营销努力和其他因素的影响。
我们的经纪、咨询和受托活动收入包括与客户交易量相关的经纪佣金、通常基于管理和托管资产（“AUM”）平均值百分比的受托和投资顾问费，以及合同期内的账户管理服务和辅助费用。
我们的BOLI保单的现金退保价值变动产生的收入代表根据与保险公司的合同可能实现的金额，这些金额是免税的。2023年第四季度，该公司重组了某些BOLI合同，放弃了现有的收益率较低的保单，并将收益再投资于收益率较高的保单。这项交易从2024年开始增加了来自这一来源的收入。
66
交换费、其他费用和收入分成在赚取时确认。贸易融资服务费，主要包括信用证佣金，一般按直线法在服务期内确认。办卡服务费包括信用卡和借记卡交换费及其他费用。我们还与公认的美国发卡机构达成了转介安排，这使我们能够为客户提供服务，赚取转介费并分享交换收入，而不会面临信用风险。2024年，公司终止了其中一项主要服务于国际客户的安排。预计这将导致这一收入来源的减少。
我们出售证券的收益和损失来自我们证券投资组合的销售，主要取决于美国国债利率和资产负债管理活动的变化。通常，随着美国国债利率的提高，我们的证券投资组合的市值减少，而随着美国国债利率的降低，我们的证券投资组合的价值增加。我们还确认交易证券和非为交易而持有的有价股本证券的估值变动产生的未实现损益。
我们在客户利率掉期和其他贷款级别衍生品上产生的手续费收入主要取决于与客户完成的交易量，并计入非利息收入。
衍生品未实现净收益和衍生品未实现净亏损主要来自客户未覆盖利率上限的市值变化。
其他非利息收入包括通过我们的抵押银行业务产生的抵押银行收入/损失，这些业务包括Amerant Mortgage到2025年第四季度初，后来通过银行，包括出售贷款的收益、贷款市场估值的收益、其他费用和较小的收入来源。2025年和2024年的抵押贷款银行业务收入分别为70万美元和690万美元。2025年的其他收入包括出售为投资而产生的贷款的约340万美元净收益。
非核心非利息收入项目包括其他非核心非利息收入，其中包括衍生工具损失、证券收益和损失、出售以前为投资而产生的贷款的收益等项目的影响，以及其他非经常性项目。见有关非核心非利息收入项目的更多信息的“非GAAP财务指标”。
非利息费用。非利息费用通常会随着我们业务的增长而增加，并在必要时实施或加强政策和程序以实现监管合规，以及其他目的。
非利息费用包括：（i）工资和雇员福利；（ii）占用和设备费用；（iii）专业和其他服务费；（iv）贷款层面的衍生费用；（v）FDIC存款和商业保险评估和保费；（vi）电信和数据处理费用；（vii）折旧和摊销；（viii）广告和营销费用；（ix）其他不动产和抵债资产，净额；（x）出售资产的损失；（xi）合同终止费用；（xii）其他运营费用。
工资和员工福利包括我们人员的补偿（包括我们通常认为是非常规的遣散费）、员工福利和雇主税收费用。工资和员工福利被与贷款发放直接相关的成本部分抵消，这些成本根据公认会计原则递延并在相关贷款的整个存续期内摊销，作为对利息收入的调整。
占用费用包括我们租赁物业的租赁费用，包括使用权或使用权资产减值费用，以及其他与占用相关的费用。设备费用包括家具、固定装置和设备相关费用。与公司总部大楼部分转租和纽约办公空间转租相关的租金收入，主要作为租赁协议项下租金费用的减少计入占用和设备成本项下。
67
专业及其他服务费包括外包服务的成本，包括来自我们新的技术提供商的技术基础设施和银行处理服务；与我们向新的核心银行平台过渡相关的其他专业咨询费用；法律、会计和相关咨询费用；卡处理费；董事费；监管机构费用，例如OCC审查费；以及与我们的业务运营相关的其他费用。
贷款层面的衍生费用发生在与商业贷款客户和经纪人的背靠背衍生交易中。公司在背靠背衍生品交易开始时支付一笔费用，对应于批发费率和零售费率之间的价差。
合同终止费用是指在合同期限结束前终止合同的估计费用，在公司根据其条款终止合同时确认，一般考虑公司在合同规定的通知期内向对方发出书面通知的时间，或公司确定其不再从合同中获得经济利益的时间。合同终止成本还包括与放弃现有资本化项目相关的费用，这些项目预计将不再因合同终止而完成。因修订时间安排或估计现金流量金额而导致的终止合同的初步估计费用变动在变动期间确认。
广告费用包括宣传Amerant品牌的费用，以及与宣传公司产品和服务相关的费用，以建立积极的意识，或考虑购买公司的产品和服务。这些成本包括使用可用的媒体和技术（主要是流媒体和其他数字广告平台）制作、投放和传播广告的费用。广告费用在发生时计入费用，但媒体制作费用在广告首次播出时计入费用的除外。
FDIC存款和商业保险评估和保费包括存款保险，扣除对这些保费、企业责任和其他商业保险费适用的任何信用。
电信和数据处理费用包括支付给我们的第三方数据处理系统提供商和其他电信和数据服务提供商的费用，以及由于2023年注销在研软件而导致的固定资产处置相关费用。
折旧和摊销费用包括与我们拥有的财产和设备的价值损耗相关的价值，包括对我们的租赁财产进行的租赁物改良。
OREO和抵债资产费用包括止赎财产/资产运营的费用和收入（租金收入）以及出售OREO和抵债资产的公允价值调整和损益。
其他运营费用包括收益贷记、业务发展费用、社区参与、慈善捐款、抵押贷款发起和服务费用、邮资和快递费用、反映非合格递延补偿计划中持有的投资余额的估值收入的借方，以调整对递延补偿计划参与者的负债，以及其他小额运营费用。收益信贷主要提供给抵押银行业的某些商业储户，以帮助抵消所产生的存款服务费用。
2025年和2024年的非利息支出包括与Amerant Mortgage发起业务的运营和结束相关的工资和员工福利、抵押贷款成本以及专业和其他服务费。
68
非核心非利息费用项目包括重组费用和其他非核心非利息费用。重组费用是为实施公司业务战略而采取的行动所产生的费用。这些行动包括但不限于裁员、简化运营流程、退役遗留技术、增强销售工具和培训、扩大产品供应和改进客户分析以发现机会。其他非核心非利息费用包括非核心项目的影响，例如OREO和持有待售贷款的估值、抵债资产的出售、投资减值、先前为投资而持有的贷款的出售损失、与休斯顿出售交易有关的费用、员工离职成本，以及其他非经常性项目。见"非GAAP财务指标”，以获取有关非核心非利息支出项目的更多信息。
用于评估我们财务状况的主要因素
我们用来评估和管理财务状况的主要因素包括资产质量、资本和流动性。
资产质量。我们根据包括每一类资产的水平、分布和风险在内的因素来管理我们资产的多样化和质量。问题资产可分为分类资产、拖欠资产、非应计资产、不良资产和重组资产。我们还管理我们的信贷损失备抵的充足性，或备抵，贷款和投资组合的多样化和质量，交易对手风险的程度，信用风险集中和其他因素。
我们定期审查和更新我们的预期信贷损失准备金，以根据我们的贷款量以及我们市场的信贷和经济状况来校准损失估计模型。模型可能在我们的贷款分部之间有所不同，以反映其不同的资产类型，并包括定性因素，这些因素会根据贷款类型和其他因素定期更新。
资本。金融机构监管机构为银行和银行控股公司制定了最低资本比率。我们根据以下因素管理资本：（i）资本的水平和质量以及我们的整体财务状况；（ii）问题资产的趋势和数量；（iii）准备金的充足性；（iv）收益的水平和质量；（v）在各种情景下，包括压力条件下，我们的资产负债表中的风险敞口；（vi）一级资本比率、总资本比率、一级杠杆比率、CET1资本比率；（vii）有形股权比率；以及（viii）其他因素，包括市场条件。
流动性。我们的存款基础主要由个人和企业在我们的主要市场以及精选的国际核心储户维护的个人和商业账户组成。该公司专注于关系驱动的核心存款。公司还可能使用国内存款来源的第三方供应商作为其资产负债表管理战略的一部分。我们将核心存款定义为不包括所有定期存款的总存款。核心存款的这一定义与联邦金融机构考试委员会（“FFIEC”）统一银行业绩报告（“UBPR”）中“核心存款”的定义不同，后者不包括25万美元以上的经纪定期存款和零售定期存款。见“核心存款”讨论更多细节。
我们根据以下因素管理流动性：核心存款关系的数量占存款总额的百分比、我们资金来源的多样化程度、我们的存款在存款类型之间的分配和数量、用于为资产提供资金的短期资金来源、用于为资产提供资金的非存款资金数量、未使用的资金来源的可用性、表外债务、我们持有的现金和流动证券的数量、易于转换为现金且不存在不当损失的资产的可用性，我们的资产的特征和期限，当与我们的负债特征和其他因素进行比较时。
季节性。我们的贷款生产，一般来说，受制于季节性，最低的量通常在每年的第一季度。
69
汇总结果
截至2025年12月31日止年度业绩如下：
•截至2025年12月31日，总资产为98亿美元，向下1.247亿美元，或1.3%，而2024年12月31日为99亿美元。
•截至2025年12月31日，包括持有待售贷款在内的贷款总额为67亿美元，a减少为5.741亿美元，而2024年12月31日为73亿美元。
•截至2025年12月31日，现金及现金等价物为4.702亿美元，向下1.202亿美元，或20.4%，而2024年12月31日为5.904亿美元。
•截至2025年12月31日，存款总额为78亿美元，向下6770万美元，或0.9%，而2024年12月31日为79亿美元。
•截至2025年12月31日，FHLB的预付款总额为7.12亿美元，向下33.0百万美元，或4.4%，而截至2024年12月31日为7.450亿美元。
•2025年净息差为3.82%，2024年为3.58%。
•2025年贷款平均收益率为6.85%，向下与2024年的7.06%相比。
•2025年存款总额的平均成本为2.47%，而2024年为2.94%。
•贷存比截至2025年12月31日为86.01%，而截至2024年12月31日为92.57%。
•资产质量和ACL：
◦截至2025年12月31日，不良资产总额为1.869亿美元，向上6470万美元，或53.0%，而截至2024年12月31日为1.222亿美元。截至2025年12月31日，不良资产包括1.714亿美元的不良贷款和1550万美元的奥利奥。
◦截至2025年12月31日，信贷损失准备金（“ACL”）为7930万美元向下570万美元，或6.7%，而截至2024年12月31日为8500万美元。
◦截至2025年12月31日，分类贷款为3.548亿美元，与截至2024年12月31日的1.665亿美元相比，增加了1.883亿美元，增幅为113.1%；不良贷款为1.714亿美元，与截至2024年12月31日的1.041亿美元相比，增加了6730万美元，增幅为64.6%；而关注类贷款则从截至2024年12月31日的540万美元增加了1.310亿美元，增幅为2423.2%，至截至2025年12月31日的1.365亿美元。
•2025年12月31日核心存款为58亿美元，向上1.707亿美元，或3.0%，而2024年12月31日为56亿美元。
•截至2025年12月31日，管理和托管资产（“AUM”）总额为33亿美元a增加为3.667亿美元，或12.7%，而截至2024年12月31日为29亿美元。
•拨备前净收入（“PPNR”）12025年为1.087亿美元，年增加7240万美元，或198.9%，而2024年为3640万美元。核心PPNR12025年为1.337亿美元，年增加820万美元，或6.5%，而2024年为1.256亿美元。
•2025年净利息收入（“NII”）为3.607亿美元，向上3470万美元，或10.7%，2024年为3.26亿美元。
•2025年信贷损失准备金为4260万美元，而2024年为6050万美元。
•2025年非利息收入为7860万美元，较2024年的990万美元增长6870万美元，增幅为693.3%。核心非利息收入(1)2025年为7070万美元，与2024年的7270万美元相比，减少了200万美元，降幅为2.7%。
•2025年非利息支出为3.306亿美元，向上3110万美元，或10.4%，2024年为2.995亿美元。核心非利息支出(1)2025年为2.977亿美元，与2024年的2.731亿美元相比，增加了2460万美元，增幅为8.99%。
70
•2025年效率比为75.25%，2024年为89.17%。核心效率比(1)2025年为69.00%，2024年为68.51%。
•平均ASSE回报率ts（“ROA”）为正0.51% in2025与负0.16%相比2024.核心ROA(1)为0.71%2025与0.51%相比2024.
•平均股本回报率（“ROE”）为正5.62%2025与负1.99%相比2024.核心ROE(1)2025年为7.75%，2024年为6.37%。
1非GAAP衡量，看见与GAAP对账的“非GAAP财务指标”。
71
经营业绩-截至2025年12月31日止年度的经营业绩比较 和2024年
净收入（亏损）
下表列出截至2025年12月31日、2025年、2024年和2023年12月31日止年度的若干经营业绩数据：
| （以千为单位，每股金额和百分比除外） | 截至12月31日的年度， | 改变 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2025 | 2024 | 2023 | 2025年与2024年 | 2024年与2023年 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 净利息收入 | $ | 360,685 | $ | 325,957 | $ | 326,464 | $ | 34,728 | 10.7 | % | $ | (507) | (0.2) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||
|
信用损失准备
|
42,596 | 60,460 | 61,277 | (17,864) | (29.5) | % | (817) | (1.3) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 扣除信用损失准备后的净利息收入 | 318,089 | 265,497 | 265,187 | 52,592 | 19.8 | % | 310 | 0.1 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非利息收入 | 78,613 | 9,909 | 87,496 | 68,704 | 693.3 | % | (77,587) | (88.7) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非利息费用 | 330,561 | 299,490 | 311,355 | 31,071 | 10.4 | % | (11,865) | (3.8) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 所得税费用前收入 | 66,141 | (24,084) | 41,328 | 90,225 | 374.6 | % | (65,412) | (158.3) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
所得税（费用）福利
|
(13,724) | 8,332 | (10,539) | (22,056) | (264.7) | % | 18,871 | 179.1 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
归属非控股权益前的净收入（亏损）
|
52,417 | (15,752) | 30,789 | 68,169 | 432.8 | % | (46,541) | (151.2) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 减：非控制性权益 | — | — | (1,701) | — | — | % | 1,701 | 100.0 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 归属于Amerant Bancorp Inc.的净利润（亏损） | $ | 52,417 | $ | (15,752) | $ | 32,490 | $ | 68,169 | 432.8 | % | $ | (48,242) | (148.5) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 每股普通股基本收益（亏损） | $ | 1.26 | $ | (0.44) | $ | 0.97 | $ | 1.70 | 386.4 | % | $ | (1.41) | (145.4) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||
|
每股普通股摊薄收益（亏损）(1)
|
$ | 1.26 | $ | (0.44) | $ | 0.96 | $ | 1.70 | 386.4 | % | $ | (1.40) | (145.8) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||
__________________
(1)见我们在本10-K表中的经审计年度综合财务报表附注23，详细说明发行限制性股票、限制性股票单位和业绩股票单位对2025、2024和2023年每股收益的摊薄和反摊薄影响。2024年的每股收益计算中没有包括稀释性股份，因为该公司报告了经营净亏损，将其包括在内将产生反稀释作用。
2025年与2024年相比
2025年，归属于公司的净利润为5240万美元，即每股摊薄收益1.26美元，而2024年的净亏损为1580万美元，即每股摊薄收益0.44美元。与2024年相比，2025年增加了6820万美元，即432.8%，主要是由于：（i）2025年非利息收入增加，因为2024年由于在同一时期启动的投资组合重新定位导致证券发生损失而出现净亏损；（ii）净利息收入增加；（iii）信贷损失准备金减少。与2024年相比，这一年的非利息支出增加，部分抵消了这一增长。
2025年净利息收入为3.607亿美元，比2024年的3.260亿美元增加3470万美元，增幅为10.7%。这主要是由于：（i）主要在可供出售债务证券、银行存款和为交易而持有的债务证券方面的生息资产总额平均余额增加3.534亿美元，即3.88%；（ii）可供出售债务证券的平均收益率增加44个基点；（iii）主要在存款总额方面的计息负债总额平均收益率总体下降；（iv）优先票据和FHLB预付款的平均余额减少。增加部分被以下因素抵销：（一）持有到期债务证券和贷款的平均余额减少；（二）生息资产总额的平均收益率总体下降；（三）计息活期、储蓄和货币市场存款的平均余额净增加。见“净利息收入”了解更多详情。
72
2025年非利息收入为7860万美元，与2024年的990万美元相比，增加了6870万美元，增幅为693.3%。这些结果主要是由于：（i）证券收益高于上一年的亏损；（ii）经纪、咨询和信托费用增加；（iii）贷款层面的衍生收入增加；（iv）BOLI的现金退保价值变动增加；以及（v）卡和贸易融资服务费增加。这些增长被以下因素部分抵消：（i）2024年没有出售休斯顿特许经营权的收益；（ii）衍生品损失增加；（iii）提前终止FHLB预付款的收益减少；以及（iv）其他非利息收入减少。见“非利息收入”了解更多详情。
2025年，非利息收入包括790万美元的非核心非利息收入项目，而2024年包括6280万美元的亏损。见有关非核心非利息收入项目的更多信息的“非GAAP财务指标”。
2025年非利息支出为3.306亿美元，比2024年的2.995亿美元增加了3110万美元，增幅为10.4%。这些结果主要是由于：（i）较高的专业及其他服务费用；（ii）较高的其他运营费用；（iii）较高的合同终止成本；（iv）较高的工资和雇员福利；（v）按较低公允价值成本列账的持有待售贷款的亏损增加；（vi）较高的贷款层面衍生费用；（vii）较高的广告费用；以及（viii）较高的电信和数据处理费用。这些增长被以下因素部分抵消：（i）较低的占用和设备费用；（ii）较低的OREO和抵债资产费用。见“非利息费用” 了解更多详情。
2025年，非利息支出包括3290万美元的非核心项目，而2024年为2640万美元。2025年非利息支出中的非核心项目包括：（i）按较低成本或公允价值列账的持有待售贷款损失1570万美元；（ii）750万美元的合同终止费用；（iii）380万美元的员工离职费用；（iv）250万美元的投资减值费用；（v）190万美元的OREO销售和估值费用净损失；（vi）与Amerant Mortgage缩小规模相关的费用100万美元；（vii）50万美元的无形资产减值。见有关非利息支出中非核心项目的更多信息的“非GAAP财务指标”。
2025年和2024年，与Amerant Mortgage相关的非利息支出总额分别为920万美元和1410万美元。这些费用包括：（i）2025年和2024年分别为630万美元和1070万美元，与工资和雇员福利费用有关；（ii）2025年和2024年分别为290万美元和340万美元，与抵押贷款成本、专业费用和其他非利息费用有关。截至2025年12月31日，Amerant Mortgage有3个FTE，而2024年12月31日为80个FTE。
73
平均资产负债表、利息和收益率/利率分析
下表列出截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日止年度的平均资产负债表信息、利息收入、利息支出以及相应的平均已赚取收益率和支付的费率。贷款的平均余额包括履约余额和不良余额。贷款利息收入包括贴现增值的影响和不可退还的贷款发起费用的摊销，扣除直接贷款发起成本以及贷款购买的净溢价/折扣的摊销，作为收益率调整入账。平均余额表示所列期间的每日平均余额。
| 截至12月31日的年度， | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2025 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） | 平均 余额 |
收入/ 费用 |
产量/ 费率 |
平均 余额 |
收入/ 费用 |
产量/ 费率 |
平均 余额 |
收入/ 费用 |
产量/ 费率 |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 生息资产： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
贷款组合，净额(1) (2)
|
$ | 7,001,076 | $ | 479,425 | 6.85 | % | $ | 7,157,991 | $ | 505,484 | 7.06 | % | $ | 7,006,919 | $ | 475,405 | 6.78 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
可供出售的债务证券(3)(4)
|
1,815,976 | 88,957 | 4.90 | % | 1,291,974 | 57,631 | 4.46 | % | 1,053,034 | 43,096 | 4.09 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
持有至到期的债务证券(5)
|
— | — | — | % | 162,657 | 5,597 | 3.44 | % | 234,168 | 7,997 | 3.42 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 为交易而持有的债务证券 | 60,429 | 3,142 | 5.20 | % | — | — | — | % | 586 | 7 | 1.19 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非为交易而持有的具有易于确定的公允价值的权益证券 | 2,521 | 89 | 3.53 | % | 2,495 | 106 | 4.25 | % | 2,454 | 33 | 1.34 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 联邦储备银行和FHLB股票 | 57,925 | 3,724 | 6.43 | % | 56,234 | 3,957 | 7.04 | % | 53,608 | 3,727 | 6.95 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 银行存款 | 509,456 | 21,804 | 4.28 | % | 423,185 | 22,492 | 5.31 | % | 322,853 | 18,212 | 5.64 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他短期投资 | 6,933 | 287 | 4.14 | % | 6,348 | 322 | 5.07 | % | 2,115 | 102 | 4.80 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 生息资产总额 | 9,454,316 | 597,428 | 6.32 | % | 9,100,884 | 595,589 | 6.54 | % | 8,675,737 | 548,579 | 6.32 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
非生息资产总额(6)
|
740,972 | 790,919 | 776,484 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 总资产 | $ | 10,195,288 | $ | 9,891,803 | $ | 9,452,221 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
74
| 截至12月31日的年度， | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2025 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） | 平均 余额 |
收入/ 费用 |
产量/ 费率 |
平均 余额 |
收入/ 费用 |
产量/ 费率 |
平均 余额 |
收入/ 费用 |
产量/ 费率 |
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 有息负债： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
计息活期、储蓄和货币市场存款(7)
|
4,371,668 | 114,013 | 2.61 | % | 4,099,123 | 125,129 | 3.05 | % | 3,997,011 | 104,907 | 2.62 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 定期存款 | 2,127,602 | 86,891 | 4.08 | % | 2,302,798 | 105,780 | 4.59 | % | 2,074,549 | 78,829 | 3.80 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 存款总额 | 6,499,270 | 200,904 | 3.09 | % | 6,401,921 | 230,909 | 3.61 | % | 6,071,560 | 183,736 | 3.03 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 卖出约定购回证券 | 52 | 2 | 3.85 | % | 60 | 3 | 5.00 | % | 124 | 7 | 5.65 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
FHLB垫款和其他借款(8)
|
733,264 | 29,264 | 3.99 | % | 757,502 | 29,303 | 3.87 | % | 805,084 | 28,816 | 3.58 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 高级笔记 | 14,766 | 1,020 | 6.91 | % | 59,686 | 3,767 | 6.31 | % | 59,370 | 3,766 | 6.34 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 次级票据 | 29,710 | 1,445 | 4.86 | % | 29,540 | 1,444 | 4.89 | % | 29,370 | 1,445 | 4.92 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 初级次级债券 | 64,178 | 4,108 | 6.40 | % | 64,178 | 4,206 | 6.55 | % | 64,178 | 4,345 | 6.77 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 有息负债总额 | 7,341,240 | 236,743 | 3.22 | % | 7,312,887 | 269,632 | 3.69 | % | 7,029,686 | 222,115 | 3.16 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 无息负债： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 无息活期存款 | 1,639,953 | 1,461,940 | 1,356,538 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 应付账款、应计负债和其他负债 | 281,927 | 324,932 | 325,367 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 无息负债总额 | 1,921,880 | 1,786,872 | 1,681,905 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 负债总额 | 9,263,120 | 9,099,759 | 8,711,591 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 股东权益 | 932,168 | 792,044 | 740,630 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 负债总额和股东权益 | $ | 10,195,288 | $ | 9,891,803 | $ | 9,452,221 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 平均生息资产超过平均计息负债的部分 | $ | 2,113,076 | $ | 1,787,997 | $ | 1,646,051 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 净利息收入 | $ | 360,685 | $ | 325,957 | $ | 326,464 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 净利差 | 3.10 | % | 2.85 | % | 3.16 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
净利息收益率(9)
|
3.82 | % | 3.58 | % | 3.76 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
存款总额成本(10)
|
2.47 | % | 2.94 | % | 2.47 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 平均生息资产与平均计息负债之比 | 128.78 | % | 124.45 | % | 123.42 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 平均不良贷款/平均总贷款 | 1.49 | % | 1.03 | % | 0.48 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
__________________
（1）包括为投资而持有的贷款，扣除信贷损失准备金，以及为出售而持有的贷款。截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日止年度，信贷损失准备金的平均余额分别为9160万美元、9000万美元和9000万美元。截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日止年度，持有待售贷款总额的平均余额分别为28.0百万美元、3.539亿美元和77.8百万美元。
（2）包括截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日止年度的平均不良贷款分别为1.057亿美元、7490万美元和3430万美元。
（3）将可供出售债务证券公允价值中未实现损益净额的平均余额。平均余额包括2025年12月31日、2024年和2023年12月31日的平均未实现净亏损分别为3210万美元、8450万美元和1.185亿美元。
（4）包括截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日止年度的平均余额分别为5440万美元、2940万美元和1780万美元的非应税证券。截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日止年度，这些非应税证券的税项等值收益率分别为4.64%、4.45%和4.83%。2025、2024、2023三年的税收等值收益率，假设税率为21%，实际收益率除以0.79计算得出。
75
（5）截至2025年12月31日止年度的任何时点，我们没有持有至到期证券。包括截至2024年12月31日和2023年12月31日止年度的平均余额分别为3520万美元和4980万美元的非应税证券。截至2024年12月31日和2023年12月31日止年度，这些非应税证券的税收等值收益率分别为4.29%和4.22%。2024年和2023年的税收等价收益率计算假设税率为21%，实际收益率除以0.79。
（6）不计提信用损失准备。
（7）为强调重要项目，将以前年度单独列报的某些细列项目汇总为本表的单个细列项目。这包括计息活期、储蓄和货币市场存款。为便于比较，以往各期均已符合此列报方式。
（8）垫款协议的条款要求银行保持某些投资证券或贷款作为这些垫款的抵押品。
（9）净息差或净息差：定义为净利息收入除以平均生息资产，即贷款、证券、存放同业款项和其他金融资产，产生利息或类似收益。
（十）存款总额成本：按无息和有息存款总额平均余额计算，其中包括定期存款。
76
利率和经营利差
利息收入和利息支出的增减源于生息资产和计息负债平均余额（量）的变化，以及平均利率的变化。在本表中，我们给出了所示期间，利息收入的变化和利息支出的变化归因于利率的变化和生息资产和计息负债的数量变化。就每一类资产和负债而言，提供了可归因于以下方面的变化的信息：（i）数量变化（数量变化乘上一年的比率）；（ii）比率变化（比率变化乘上一年的比率）；以及（iii）分配给比率的数量和比率的变化。见"风险因素——我们的盈利能力受到利率风险的影响。”
| 净利息收入增加 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2025年与2024年 | 2024年与2023年 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 归因于 | 归因于 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 成交量 | 率 | 合计 | 成交量 | 率 | 合计 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 利息收入归属于： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 贷款组合，净额 | $ | (11,081) | $ | (14,978) | $ | (26,059) | $ | 10,243 | $ | 19,836 | $ | 30,079 | |||||||||||||||||||||||
| 可供出售的债务证券 | 23,374 | 7,952 | 31,326 | 9,773 | 4,762 | 14,535 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 持有至到期的债务证券 | (5,597) | — | (5,597) | (2,446) | 46 | (2,400) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 为交易而持有的债务证券（1） | 3,142 | — | 3,142 | (7) | — | (7) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 非为交易而持有的具有易于确定的公允价值的权益证券 | 1 | (18) | (17) | 1 | 72 | 73 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 联邦储备银行和FHLB股票 | 119 | (352) | (233) | 183 | 47 | 230 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 银行存款 | 4,585 | (5,273) | (688) | 5,659 | (1,379) | 4,280 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 其他短期投资 | 30 | (65) | (35) | 203 | 17 | 220 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 生息资产总额 | $ | 14,573 | $ | (12,734) | $ | 1,839 | $ | 23,609 | $ | 23,401 | $ | 47,010 | |||||||||||||||||||||||
| 利息支出归因于： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 核对和保存账户： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
计息活期、储蓄和货币市场存款（二）
|
8,320 | (19,436) | (11,116) | $ | 5,925 | $ | 14,297 | $ | 20,222 | ||||||||||||||||||||||||||
| 定期存款 | (8,082) | (10,807) | (18,889) | 8,673 | 18,278 | 26,951 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 存款总额 | 238 | (30,243) | (30,005) | 14,598 | 32,575 | 47,173 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 卖出约定购回证券 | — | (1) | (1) | (4) | — | (4) | |||||||||||||||||||||||||||||
| FHLB垫款和其他借款 | (938) | 899 | (39) | (1,703) | 2,190 | 487 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 高级笔记 | (2,835) | 88 | (2,747) | 20 | (19) | 1 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 次级票据 | 8 | (7) | 1 | 8 | (9) | (1) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 初级次级债券 | — | (98) | (98) | — | (139) | (139) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 有息负债总额 | $ | (3,527) | $ | (29,362) | $ | (32,889) | $ | 12,919 | $ | 34,598 | $ | 47,517 | |||||||||||||||||||||||
| 利息净收入增加（减少）额 | $ | 18,100 | $ | 16,628 | $ | 34,728 | $ | 10,690 | $ | (11,197) | $ | (507) | |||||||||||||||||||||||
_______________
(1) 2024年没有交易组合活动，因此交易量为零。2025年的总变化归因于数量，计算方法是将数量变化乘以2025年的速率。
（2）为强调重要项目，将以前年度单独列报的某些细列项目汇总为本表的单个细列项目。这包括计息活期、储蓄和货币市场存款。以往各期已符合此列报方式，以便于比较。
77
在2023年，美联储有四次加息，总计100个基点。与此同时，在2024年，美联储在年内三次下调基准利率导致2024年下降100个基点。最后，2025年，美联储年内三次降息，共计75个基点。
2025年，与去年同期相比，我们的平均余额较低，贷款收益率较低。为了部分抵消这一点，我们得以在年内重新定价我们的计息存款成本。此外，我们继续投资于可供出售的收益率更高的债务证券，同时在美联储保持较高的资金平均余额。见下文进一步讨论，了解更多详情。
净利息收入
2025年与2024年相比
2025年净利息收入为3.607亿美元，较2024年的3.260亿美元增加3470万美元，增幅为10.7%。这主要是由于：（i）主要在可供出售的债务证券、银行存款和为交易而持有的债务证券方面的生息资产总额平均余额增加3.534亿美元，即3.88%；（ii）可供出售的债务证券的平均收益率增加44个基点；（iii）主要在存款总额方面的计息负债总额平均收益率总体下降；（iv）优先票据和FHLB预付款的平均余额减少。增加的部分被以下因素抵销：（i）持有到期债务证券和贷款的平均余额减少；（ii）生息资产总额的平均收益率总体下降；（iii）计息活期、储蓄和货币市场存款的平均余额净增加。2025年净息差为3.82%，较2024年的3.58%上升24个基点。见下文进一步讨论，了解更多详情。
利息收入。2025年总利息收入为5.974亿美元，与2024年的5.956亿美元相比，增加了180万美元，增幅为0.3%。这主要是由于：（i）主要是可供出售的债务证券、银行存款和为交易而持有的债务证券的生息资产总额平均余额增加3.534亿美元，即3.88%，以及（ii）可供出售的债务证券的平均收益率增加。这些增长被持有到期债务证券和贷款的平均余额减少，以及总利息收益资产的平均收益率总体下降所抵消。见“平均资产负债表、利息和收益率/利率分析”获取详细信息。
2025年贷款利息收入为4.794亿美元，与2024年的5.055亿美元相比，减少了2610万美元，降幅为5.2%。这一结果主要是由于：（i）平均收益率下降21个基点，主要是由于市场利率下降；（ii）与2024年相比，主要是抵押贷款和消费者贷款的平均贷款余额减少1.569亿美元，即2.2%。见“平均资产负债表、利息和收益率/利率分析”获取详细信息。
可供出售的债务证券的利息收入在2025年为8900万美元，与2024年的5760万美元相比，增加了3130万美元，即54.4%。这主要是由于：（i）这些证券的平均余额增加5.24亿美元，即40.6%，以及（ii）平均收益率增加44个基点，主要是由于年内新购买了更高收益的固定利率投资。
2025年，计入这些证券账面价值的累计未实现净亏损的平均余额为3210万美元，而2024年为8450万美元。截至2025年12月31日，浮动利率投资占我们总投资组合的10.3%，而2024年12月31日为16.8%。此外，整体存续期从2024年12月31日的5.2年降至2025年12月31日的4.4年，这主要是由于较高的估计预付款假设。见“平均资产负债表、利息和收益率/利率分析”获取详细信息。
78
为交易而持有的债务证券的利息收入在2025年为310万美元，增加了310万美元，即100.0%，这主要是由于这些证券的平均余额比2024年同期没有增加了6040万美元。在2025年第四季度，我们以1.132亿美元的净收益出售了整个交易组合，并实现了与交易相关的约280万美元的收益。见“注3。Securities”，以获取有关交易组合的更多详细信息。
与2024年的560万美元相比，我们在2025年没有持有至到期的债务证券的利息收入，因为公司在2024年证券重新定位后不再持有这些类型的债务证券。见“注3。证券》，以获取有关证券调仓的更多详情。
利息费用。2025年利息支出为2.367亿美元，与2024年的2.696亿美元相比，减少了3290万美元，降幅为12.2%。这主要是由于（i）主要是存款总额的计息负债总额的平均收益率总体下降，以及（ii）优先票据和FHLB预付款的平均余额下降。减幅被计息活期、储蓄和货币市场存款平均余额净增加所抵销。
计息存款的利息支出在2025年为2.009亿美元，与2024年的2.309亿美元相比，减少了30.0百万美元，降幅为13.0%。这一下降主要是由于计息存款总额支付的平均利率下降52个基点，但被其平均余额增加9730万美元或1.5%部分抵消。见以下按主要存款类别详细解释变动：
•定期存款.与2024年相比，2025年定期存款总额的利息支出减少了1890万美元，即17.9%。这主要是由于定期存款总额的平均成本下降了51个基点。此外，这些存款的平均余额减少了1.752亿美元，即7.6%，其中包括经纪定期存款的平均余额减少了1.083亿美元，客户CD的平均余额减少了6690万美元。
•计息支票、储蓄和货币市场存款账户.与2024年相比，2025年计息支票和储蓄账户总额的利息支出减少了1110万美元，即8.9%，主要是由于计息活期、储蓄和货币市场存款的平均成本净下降44个基点。这些存款的平均余额净增加2.725亿美元，即6.6%，部分抵消了减少额。
与2024年相比，2025年优先票据的利息支出减少了270万美元，即72.92%，主要是由于公司于2025年4月赎回了本金总额为6000万美元的5.75%优先票据。见"注9。高级笔记”以获取更多信息。
79
信用损失备抵分析
下表载列列报各期间贷款损失准备金的变动情况。
| 截至12月31日的年度， | |||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | ||||||||||||||||||||||||
| 期初余额 | $ | 84,963 | $ | 95,504 | $ | 83,500 | $ | 69,899 | $ | 110,902 | |||||||||||||||||||
| 采用会计原则的累积效应（一） | — | — | — | 18,674 | — | ||||||||||||||||||||||||
| 冲销 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 商业地产（CRE） | |||||||||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | $ | — | $ | — | $ | (90) | $ | (3,852) | $ | (11,062) | |||||||||||||||||||
| 多户住宅 | (2,200) | (599) | (10,328) | — | — | ||||||||||||||||||||||||
| (2,200) | (599) | (10,418) | (3,852) | (11,062) | |||||||||||||||||||||||||
| 独栋住宅 | (249) | — | (39) | (14) | (218) | ||||||||||||||||||||||||
| 业主占用 | (130) | — | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||
| (2,579) | (599) | (10,457) | (3,866) | (11,280) | |||||||||||||||||||||||||
| 商业 | (51,678) | (51,326) | (21,395) | (9,114) | (13,227) | ||||||||||||||||||||||||
| 消费者及其他 | (8,785) | (24,430) | (28,013) | (9,126) | (3,273) | ||||||||||||||||||||||||
| 冲销总额 | $ | (63,042) | $ | (76,355) | $ | (59,865) | $ | (22,106) | $ | (27,780) | |||||||||||||||||||
| 复苏 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 商业地产（CRE） | |||||||||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | $ | 67 | $ | — | $ | 119 | $ | — | $ | — | |||||||||||||||||||
| 多户住宅 | — | 112 | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 | 32 | 62 | 177 | 47 | 125 | ||||||||||||||||||||||||
| 99 | 174 | 296 | 47 | 125 | |||||||||||||||||||||||||
| 独栋住宅 | 11 | 46 | 95 | 199 | 131 | ||||||||||||||||||||||||
| 业主占用 | 40 | 17 | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||
| 150 | 237 | 391 | 246 | 256 | |||||||||||||||||||||||||
| 商业 | 15,839 | 5,092 | 9,904 | 2,685 | 2,613 | ||||||||||||||||||||||||
| 消费者及其他 | 2,570 | 2,865 | 1,397 | 157 | 408 | ||||||||||||||||||||||||
| 总回收量（2） | $ | 18,559 | $ | 8,194 | $ | 11,692 | $ | 3,088 | $ | 3,277 | |||||||||||||||||||
| 净冲销 | (44,483) | (68,161) | (48,173) | (19,018) | (24,503) | ||||||||||||||||||||||||
|
信贷损失准备（转回）-贷款
|
38,796 | 57,620 | 60,177 | 13,945 | (16,500) | ||||||||||||||||||||||||
| 期末余额 | $ | 79,276 | $ | 84,963 | $ | 95,504 | $ | 83,500 | $ | 69,899 | |||||||||||||||||||
______________
（1）金额反映自2022年1月1日起采用CECL的影响。见关于采用新会计准则估计金融工具预期信用损失（CECL）的详细信息，我们在2023年度10-K表中的经审计年度合并财务报表附注1。
（2）截至2023年12月31日、2022年和2021年12月31日止年度与国际贷款相关的回收总额分别为510万美元、100万美元和90万美元。截至2025年12月31日和2024年12月31日止年度，没有与国际贷款相关的回收。
80
2025年与2024年相比
该公司2025年的贷款信用损失准备金为3880万美元，而2024年为5760万美元。3880万美元的贷款信贷损失准备金包括3770万美元用于冲销，2280万美元用于不良贷款的新的特定准备金，470万美元用于宏观经济因素的模型调整，以及30万美元用于信贷质量和其他宏观经济更新。由于贷款余额减少而释放的810万美元和由于回收而释放的1860万美元部分抵消了这些增加。
2025年，冲销总额为6300万美元，与2024年的7640万美元相比，减少了1330万美元，降幅为17.4%。2025年的冲销包括：（i）3920万美元与十笔商业贷款有关；（ii）1260万美元与多笔较小的商业贷款有关；（iii）900万美元与消费者和透支贷款有关，主要是购买的间接消费者贷款；（iv）220万美元与一笔CRE贷款有关。2025年的冲销被1860万美元的回收部分抵消，（i）1580万美元的商业贷款回收，包括与2025年第三季度记录的冲销有关的850万美元回收；（ii）260万美元的消费者贷款回收，主要与购买的间接消费者贷款有关；（iii）20万美元的多个较小的回收。
2024年的冲销包括：（i）与七笔商业贷款有关的3960万美元；（ii）与多笔消费和透支贷款有关的2440万美元，主要是购买的间接消费贷款，以及（iii）与多笔较小的商业和房地产贷款有关的1240万美元。2024年的冲销被820万美元的回收部分抵消，其中包括与三笔商业贷款有关的420万美元、与购买的间接消费者贷款有关的260万美元以及与多笔商业和消费者贷款回收有关的140万美元。
与为投资而持有的平均总贷款组合相比，2025年的净冲销比率为0.63%，而2024年为0.99%。
2025年，该公司通过一笔商业贷款共筹集了1180万美元，其中包括一笔此前已被冲销的金额。这笔贷款的收回导致850万美元的贷款回收。
我们积极和仔细地监测公司的信贷质量做法，包括检查和应对某些行业或地区可能出现的模式或趋势。
81
非利息收入
下表列出了所列期间每一类非利息收入的比较。
| 截至12月31日的年度， | 改变 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） | 2025 | 2024 | 2023 | 2025年与2024年 | 2024年与2023年 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 金额 | % | 金额 | % | 金额 | % | 金额 | % | 金额 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 押金及服务费 | $ | 20,099 | 25.6 | % | $ | 20,156 | 203.4 | % | $ | 19,376 | 22.1 | % | $ | (57) | (0.3) | % | $ | 780 | 4.0 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 经纪、咨询和信托活动 | 20,021 | 25.5 | % | 17,984 | 181.5 | % | 17,057 | 19.5 | % | 2,037 | 11.3 | % | 927 | 5.4 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
银行自有寿险（BOLI）现金退保价值变动(1)
|
10,096 | 12.8 | % | 9,280 | 93.7 | % | 5,173 | 5.9 | % | 816 | 8.8 | % | 4,107 | 79.4 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
贷款层面衍生收入(2)
|
8,482 | 10.8 | % | 7,044 | 71.1 | % | 4,580 | 5.2 | % | 1,438 | 20.4 | % | 2,464 | 53.8 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 卡和贸易融资服务费 | 6,022 | 7.7 | % | 5,514 | 55.6 | % | 3,067 | 3.5 | % | 508 | 9.2 | % | 2,447 | 79.8 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
证券收益（损失），净额(3)
|
5,100 | 6.5 | % | (76,855) | (775.6) | % | (10,989) | (12.6) | % | 81,955 | (106.6) | % | (65,866) | 599.4 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
FHLB提前熄火收益，净
|
12 | — | % | 1,617 | 16.3 | % | 40,084 | 45.8 | % | (1,605) | (99.3) | % | (38,467) | (96.0) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
出售休斯顿特许经营权的收益
|
— | — | % | 12,636 | 127.5 | % | — | — | % | (12,636) | — | % | 12,636 | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
衍生品（亏损）收益，净额(4)
|
(3,355) | (4.3) | % | (196) | (2.0) | % | 28 | — | % | (3,159) | 1,611.7 | % | (224) | (800.0) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
其他非利息收入(5)
|
12,136 | 15.4 | % | 12,729 | 128.5 | % | 9,120 | 10.6 | % | (593) | (4.7) | % | 3,609 | 39.6 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非利息收入总额 | $ | 78,613 | 100.0 | % | $ | 9,909 | 100.0 | % | $ | 87,496 | 100.0 | % | $ | 68,704 | 693.3 | % | $ | (77,587) | (88.7) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
__________________
（1）BOLI现金退保价值变动不征税。
（2）与客户进行利率互换及其他衍生交易的收益。公司发生了与客户的衍生交易相关的费用，这些费用作为非利息费用的一部分计入贷款层面的衍生费用项下。见"非利息费用”部分了解更多详情。
（3）2025年，业绩包括出售可供出售的债务证券的已实现收益220万美元。此外，在2025年，包括交易证券市场估值的损失，部分被2025年第四季度出售整个交易证券投资组合产生的已实现收益所抵消。2024年，包括因投资组合重新定位而导致的7670万美元的总净亏损。
（4）2025年，包括与TBA MBS衍生品合约相关的未实现净亏损。我们订立这些合约是为了经济地抵消交易证券组合的市场估值变动。此外，该公司已在2025年第四季度终止了这些TBA MBS衍生品合约。在2024年和2023年，金额与与客户未覆盖利率上限相关的未实现净损益有关。
（5）包括：（i）2025年、2024年和2023年的抵押银行收入分别为70万美元、690万美元和450万美元，主要包括与持有待售抵押贷款活动相关的出售净收益/损失、估值和衍生交易，以及与Amerant Mortgage的运营相关的其他较小收入来源。2025年，还包括330万美元用于出售和回租位于南佛罗里达州的两个银行中心。此外，还包括2024年收到的50万美元BOLI死亡抚恤金。所示期间的其他收入来源包括与客户的外币兑换交易收入以及非合格递延补偿计划中持有的投资余额的估值收入。
2025年与2024年相比
与2024年相比，2025年非利息收入总额增加了6870万美元，增幅为693.3%。这些结果主要是由于：（i）更高的证券收益；（ii）更高的经纪、咨询和信托费用；（iii）更高的贷款水平衍生收入；（iv）BOLI的现金退保价值变化更高；以及（v）更高的卡和贸易融资服务费。这些增长被以下因素部分抵消：（i）2024年没有出售休斯顿特许经营权的收益；（ii）衍生品损失增加；（iii）提前终止FHLB预付款的收益减少；以及（iv）其他非利息收入减少。
82
2025年，证券收益为510万美元，与2024年的证券损失7690万美元相比，增加了8200万美元，即106.6%。这一增长包括出售公司全部交易证券投资组合的已实现收益约280万美元。该公司在今年早些时候启动了交易活动，随后在2025年第四季度出售了整个交易证券投资组合，停止了所有相关交易活动，作为其流动性管理战略的一部分。此外，公司已订立TBA MBS衍生品合约，以减轻期间所持交易证券的市场估值变化。2025年，这些工具的已实现净亏损为340万美元，已计入公司综合经营和综合收益报表的衍生损失净额。
此外，公司确认出售部分可供出售证券的收益约为220万美元。其他估值活动产生了约10万美元的收益。
最后，在2024年，该公司在截至2024年12月31日止年度录得与投资组合重新定位相关的税前亏损总额约7670万美元。见“注3。Securities”，以获取有关投资组合重新定位的更多信息。
与2024年相比，2025年经纪、咨询和信托活动费用增加了200万美元，即11.3%，主要原因是：（i）2025年股票和结构性产品交易的费用增加；（ii）由于估值增加，咨询收入增加；（iii）由于管理和服务费增加，信托收入增加。
与2024年相比，2025年贷款层面的衍生品收入增加了140万美元，即20.4%，这主要是由于今年新的掉期合约以及来自掉期修改和终止的额外收入。
与2024年相比，2025年BOLI收入增加了0.8百万美元，即8.8%，主要是由于年内购买的新BOLI保单带来的额外收入。
与2024年相比，2025年的卡和贸易融资服务费增加了50万美元，即9.2%，这主要是由于签发信用证的佣金增加。这一增长被卡费收入的减少部分抵消。
与2024年相比，2025年的其他非利息收入减少了0.6百万美元，即4.7%，这主要是由于：（i）与2024年相比，抵押贷款银行业务收入减少，以及（ii）贷款费用和其他较小的收入来源减少。这些减少部分被2025年第一季度出售源自投资的贷款的净收益280万美元以及公司在2025年出售和回租位于南佛罗里达州的两个银行中心确认的收益330万美元所抵消。
截至2025年12月31日，我们的AUM总额为33亿美元，比2024年12月31日的29亿美元增加了3.667亿美元，增幅为12.7%，这主要是由于市场估值增加以及净新资产在较小程度上增加。
83
非利息费用
下表列出了所列期间每个类别的非利息费用的比较。
| 截至12月31日的年度， | 改变 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） | 2025 | 2024 | 2023 | 2025年与2024年 | 2024年与2023年 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 金额 | % | 金额 | % | 金额 | % | 金额 | % | 金额 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
工资和员工福利(1)
|
$ | 143,234 | 43.3 | % | $ | 137,082 | 45.8 | % | $ | 133,506 | 42.9 | % | $ | 6,152 | 4.5 | % | $ | 3,576 | 2.7 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
专业及其他服务费(2)
|
61,103 | 18.5 | % | 51,088 | 17.1 | % | 34,569 | 11.1 | % | 10,015 | 19.6 | % | 16,519 | 47.8 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
占用和设备(3)
|
22,647 | 6.9 | % | 27,127 | 9.1 | % | 27,843 | 8.9 | % | (4,480) | (16.5) | % | (716) | (2.6) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 广告费用 | 15,983 | 4.8 | % | 14,492 | 4.8 | % | 12,811 | 4.1 | % | 1,491 | 10.3 | % | 1,681 | 13.1 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
按较低成本或公允价值列账的持有待售贷款亏损(4)
|
15,731 | 4.8 | % | 13,900 | 4.6 | % | 43,057 | 13.8 | % | 1,831 | 13.2 | % | (29,157) | (67.7) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 电信和数据处理 | 13,128 | 4.0 | % | 12,223 | 4.1 | % | 15,485 | 5.0 | % | 905 | 7.4 | % | (3,262) | (21.1) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| FDIC评估和保险 | 11,427 | 3.5 | % | 11,575 | 3.9 | % | 10,601 | 3.4 | % | (148) | (1.3) | % | 974 | 9.2 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
合同终止费用(5)
|
7,483 | 2.3 | % | — | — | % | 1,550 | 0.5 | % | 7,483 | 100.0 | % | (1,550) | (100.0) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
折旧及摊销(6)
|
6,686 | 2.0 | % | 6,600 | 2.2 | % | 6,842 | 2.2 | % | 86 | 1.3 | % | (242) | (3.5) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
贷款层面的衍生费用(7)
|
4,226 | 1.3 | % | 2,420 | 0.8 | % | 1,910 | 0.6 | % | 1,806 | 74.6 | % | 510 | 26.7 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
其他不动产自有和抵债资产（收益）费用，净额(8)
|
851 | 0.3 | % | 4,837 | 1.6 | % | 2,092 | 0.7 | % | (3,986) | (82.4) | % | 2,745 | 131.2 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
其他经营费用(9)
|
28,062 | 8.3 | % | 18,146 | 6.0 | % | 21,089 | 6.8 | % | 9,916 | 54.6 | % | (2,943) | (14.0) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
非利息费用总额(10)
|
$ | 330,561 | 100.0 | % | $ | 299,490 | 100.0 | % | $ | 311,355 | 100.0 | % | $ | 31,071 | 10.4 | % | $ | (11,865) | (3.8) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
____________
（1）2025年，包括非核心员工离职费用370万美元。此外，在2025年，还包括100万美元，用于与Amerant Mortgage缩减规模相关的费用。2024年，包括与休斯顿出售交易有关的额外补偿。此外，还包括2023年与主要与组织合理化相关的裁员成本相关的400万美元遣散费。
（2）2025年，包括与工作人员离职相关的非核心咨询费用10万美元。2024年，包括与休斯顿出售交易有关的40万美元法律费用。2023年，包括与参与FIS相关的额外非经常性费用580万美元。最后，包括在所示所有期间与参与FIS相关的经常性服务费。
（3）2024年，包括与休斯顿出售交易有关的340万美元固定资产减值费用。2023年，包括与关闭德克萨斯州休斯顿一家分行有关的30万美元租金终止费，以及与2023年关闭两家分行（佛罗里达州迈阿密的一家分行和德克萨斯州休斯顿的另一家分行）有关的ROU资产减值总计110万美元。
（4）在2025年、2024年和2023年，包括转入持有待售类别的贷款的估值损失和/或出售该等贷款确认的损失。
（5）2025年，包括与某些合同相关的终止费用。见下文进一步讨论，了解更多详情。
（6）2023年，包括与2023年关闭佛罗里达州迈阿密分行有关的租赁物改良加速折旧费用90万美元。
（7）包括与我们的贷款层面衍生创收活动相关的服务费。
（8）2025年，包括OREO估价费用120万美元和出售两处OREO物业的净亏损80万美元。2024年，包括570万美元的OREO估价费用。2023年，包括与我们的设备融资活动有关的出售抵债资产的损失260万美元。
（9）2025年，包括与一项按成本结转的投资相关的减值费用250万美元的300万美元非核心费用，以及与Amerant Mortgage相关的无形资产减值50万美元。2024年，包括与休斯顿出售交易相关的130万美元经纪人费用。2023年，包括与我们的两家子公司（Amerant Mortgage和开曼银行）相关的总计170万美元的商誉和无形资产减值。同样在2023年，包括与公司BOLI重组有关的110万美元额外费用，以及与按成本结转并计入其他资产的投资相关的200万美元减值费用。
（10）包括2025年、2024年和2023年分别与Amerant Mortgage相关的920万美元、1410万美元和1440万美元，主要包括工资和员工福利、抵押贷款成本以及专业和其他服务费。
84
2025年与2024年相比
与2024年相比，2025年非利息支出增加了3110万美元，即10.4%，主要是由于：（i）专业和其他服务费增加；（ii）其他运营费用增加；（iii）合同终止成本增加；（iv）工资和员工福利增加；（v）以较低公允价值成本列账的持有待售贷款损失增加；（vi）贷款层面衍生费用增加；（vii）广告费用增加；以及（viii）电信和数据处理费用增加。这些增长被以下因素部分抵消：（i）较低的占用和设备费用；（ii）较低的OREO和抵债资产费用。
与2024年相比，2025年的专业和其他服务费增加了10.0百万美元，即19.6%，主要是由于与外包核心软件和技术服务相关的其他专业费用、抵押贷款服务费用、与各种项目相关的咨询和法律费用以及与外包审计相关的专业费用整体增加。
与2024年相比，2025年的其他运营费用增加了990万美元，即54.6%，主要是由于：（i）与2024年没有收益贷项相比，2025年的收益贷项为1080万美元；（ii）在资产负债表其他资产中列报的按成本列报的投资减值250万美元；以及（iii）与Amerant Mortgage相关的无形资产减值50万美元。这些增加被以下因素部分抵消：（一）贷款发放和服务成本的合并成本减少约170万美元；（二）与休斯顿出售交易相关的费用减少约130万美元；（三）与运营冲销、银行费用和固定费用相关的合并费用减少90万美元。
与2024年相比，2025年的合同终止成本增加了750万美元，即100.0%，这主要是由于与某些已终止的广告合同相关的成本以及根据白标计划终止第三方贷款发起协议。
与2024年相比，2025年的工资和员工福利增加了620万美元，即4.5%，主要是由于：（i）第四季度与首席执行官离职相关的员工离职成本增加、与其他关键员工离职相关的成本以及与Amerant Mortgage年内缩编相关的费用；（ii）与新员工和现有员工相关的工资支出增加；（iii）医疗保险费用增加。这些增长被以下因素部分抵消：（i）由于业绩下降导致奖金可变薪酬减少；（ii）由于与Amerant Mortgage缩编相关的贷款生产减少导致佣金减少；以及（iii）没有与2024年休斯顿出售交易相关的补偿费用。
与2024年相比，2025年以较低成本或公允价值计量的持有待售贷款损失增加了180万美元，即13.2%。2025年，亏损包括与按成本或公允价值列账的持有待售贷款估值相关的1380万美元亏损。这些与五笔贷款有关，未偿本金余额为9370万美元，这些贷款被转入持有待售贷款类别。此外，我们还因出售与我们的白牌设备融资解决方案计划相关的贷款而蒙受了110万美元的损失。
与2024年相比，2025年贷款层面的衍生费用增加了180万美元，即74.6%，原因是该期间与全年与客户的新掉期和上限的开立和终止付款相关的费用增加。
与2024年相比，2025年的广告费用增加了150万美元，即10.3%，这主要是由于与传统媒体和专业体育协议相关的费用增加、与社区参与活动相关的费用增加以及营销专业费用增加。
与2024年相比，2025年电信和数据处理费增加了0.9百万美元，即7.4%。这主要是由于与去年相比，该期间的计算机费用增加。
与2024年相比，2025年的占用和设备费用减少了450万美元，即16.5%。这主要是由于2024年有与出售休斯顿特许经营权相关的减值费用。
85
与2024年相比，2025年其他房地产拥有和收回的资产费用减少了400万美元，即82.4%，原因是2024年在OREO物业上记录的估值备抵较高。
所得税
下表列出了与我们在所述期间的所得税相关的信息。
| （以千为单位，百分比除外） | 截至12月31日的年度， | 改变 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2025 | 2024 | 2023 | 2025年与2024年 | 2024年与2023年 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 所得税费用前收入（亏损）（收益） | $ | 66,141 | $ | (24,084) | $ | 41,328 | $ | 90,225 | 374.6 | % | $ | (65,412) | (158.3) | % | |||||||||||||||||||||||||||
| 当期税费（收益）： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 联邦 | 7,588 | (755) | 19,768 | 8,343 | 1,105.0 | % | (20,523) | (103.8) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 状态 | 1,518 | 726 | 1,313 | 792 | 109.1 | % | (587) | (44.7) | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 9,106 | (29) | 21,081 | 9,135 | 31,500.0 | % | (21,110) | (100.1) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 递延所得税费用（收益） | 4,618 | (8,303) | (10,542) | 12,921 | 155.6 | % | 2,239 | 21.2 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 所得税费用（收益） | $ | 13,724 | $ | (8,332) | $ | 10,539 | $ | 22,056 | 264.7 | % | $ | (18,871) | (179.1) | % | |||||||||||||||||||||||||||
| 有效所得税率 | 20.75 | % | 34.60 | % | 25.50 | % | (13.85) | % | (40.0) | % | 9.10 | % | 35.7 | % | |||||||||||||||||||||||||||
2025年与2024年相比
我们在2025年记录的所得税费用为1370万美元，而2024年的所得税优惠为830万美元。2025年的增长主要是由于与上一年的净亏损相比，2025年的所得税前收入增加。
截至2025年12月31日，公司的递延所得税资产净额为3560万美元，与截至2024年12月31日的5350万美元相比，减少了1800万美元，降幅为33.6%。这一减少主要是由于以下税收影响：（一）2025年可供出售的债务证券未实现持有亏损净额减少5260万美元；（二）联邦和州净经营亏损结转减少7120万美元。这部分被按成本或公允价值较低者列账的持有待售贷款的估值备抵增加1380万美元的税收影响所抵消。
2025年7月4日，一般称为H.R. 1-One Big Beautiful Bill Act（简称“法案”）的联邦立法签署成为法律。该法案包括多种税收条款，包括永久延长和修改现有税法的某些关键方面。 美国公认会计原则要求在立法颁布期间的财务报表中确认税法和税率变化的影响。公司评估了该法案对其合并财务报表的影响，并确定该法案不会产生重大影响。
86
非GAAP财务指标
公司将根据美国公认会计原则（“GAAP”）确定的财务业绩补充非GAAP财务指标，例如“拨备前净收入（PPNR）”、“核心拨备前净收入（Core PPNR）”、“核心非利息收入”、“核心资产回报率（ROA）”、“核心净资产收益率（ROE）”、“有形普通股权益比率”、“每股普通股有形股东权益（账面价值）”、“核心非利息费用”。这些补充信息不是公认会计原则要求的，也不是按照公认会计原则提出的。该公司将这些财务指标和比率称为“非公认会计准则财务指标”。
我们使用某些非公认会计准则财务指标，包括上面提到的那些，既向股东和投资界解释我们的业绩，也在我们业务的内部评估和管理中。管理层认为，这些补充的非公认会计准则财务指标及其提供的信息对投资者很有用，因为这些指标允许投资者使用我们的管理层用来评估我们过去业绩和未来业绩前景的相同工具来查看我们的业绩。这些非公认会计准则财务指标已针对非核心银行活动的影响进行了调整，这些活动包括出售贷款和证券及其他抵债资产、Amerant Mortgage缩减规模、休斯顿出售交易、证券、衍生品、持有待售贷款和其他房地产拥有和抵债资产的估值、提前偿还FHLB预付款以及旨在改善客户服务和经营业绩的其他非核心行动。虽然我们认为这些非GAAP财务指标有助于评估我们的业绩，但这些信息应被视为补充信息，而不是替代或优于根据GAAP编制的相关财务信息。此外，这些非GAAP财务指标可能与其他公司提出的类似指标不同。
87
下表为截至呈报日期公司PPNR与核心PPNR、ROA与核心ROA、ROE与核心ROE、非GAAP财务指标的对账：
| 12月31日， | ||||||||||||||||||||
|
（单位：千）
|
2025 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||
| 归属于Amerant Bancorp Inc.的净利润（亏损） | $ | 52,417 | $ | (15,752) | $ | 32,490 | ||||||||||||||
|
加：信用损失准备(1)
|
42,596 | 60,460 | 61,277 | |||||||||||||||||
| 加：所得税费用拨备（收益） | 13,724 | (8,332) | 10,539 | |||||||||||||||||
| 拨备前净收入（PPNR） | $ | 108,737 | $ | 36,376 | $ | 104,306 | ||||||||||||||
|
加：非核心非利息支出项目(2)
|
32,902 | 26,382 | 66,152 | |||||||||||||||||
|
加（减）：非核心非利息收入项(2)
|
(7,899) | 62,798 | (28,468) | |||||||||||||||||
| 核心拨备前净收入（Core PPNR） | $ | 133,740 | $ | 125,556 | $ | 141,990 | ||||||||||||||
| 非利息收入总额 | $ | 78,613 | $ | 9,909 | $ | 87,496 | ||||||||||||||
|
减：非核心非利息收入项目(2):
|
||||||||||||||||||||
|
衍生品（亏损）收益，净额(3)
|
(3,355) | (196) | 28 | |||||||||||||||||
|
证券收益（损失），净额(4)
|
5,100 | (76,855) | (10,989) | |||||||||||||||||
|
银行自有寿险收费(5)
|
— | — | (655) | |||||||||||||||||
|
出售休斯顿特许经营权的收益(6)
|
— | 12,636 | — | |||||||||||||||||
| FHLB提前熄火收益，净 | 12 | 1,617 | 40,084 | |||||||||||||||||
|
出售贷款收益(7)
|
2,799 | — | — | |||||||||||||||||
|
分行售后回租收益(8)
|
3,343 | — | — | |||||||||||||||||
|
非核心非利息收入项目合计(2)
|
$ | 7,899 | $ | (62,798) | $ | 28,468 | ||||||||||||||
|
核心非利息收入
|
$ | 70,714 | $ | 72,707 | $ | 59,028 | ||||||||||||||
| 非利息费用总额 | $ | 330,561 | $ | 299,490 | $ | 311,355 | ||||||||||||||
|
减：非核心非利息支出项目(2):
|
||||||||||||||||||||
|
重组成本(9)
|
||||||||||||||||||||
|
裁员成本(10)
|
— | — | 4,006 | |||||||||||||||||
|
合同终止费用(11)
|
7,483 | — | 1,550 | |||||||||||||||||
|
咨询及其他专业费用及软件开支(12)
|
— | — | 6,379 | |||||||||||||||||
|
固定资产处置(13)
|
— | — | 1,419 | |||||||||||||||||
|
分行关闭及相关收费(14)
|
— | — | 2,279 | |||||||||||||||||
| 重组费用总额 | $ | 7,483 | $ | — | $ | 15,633 | ||||||||||||||
|
其他非核心非利息支出项目(2):
|
||||||||||||||||||||
|
按较低成本或公允价值列账的持有待售贷款亏损(6)(15)
|
15,731 | 13,900 | 43,057 | |||||||||||||||||
|
拥有的其他不动产的出售净亏损和估值费用(16)
|
1,936 | 5,672 | 2,649 | |||||||||||||||||
|
商誉和无形资产减值(6)(17)
|
500 | 300 | 1,713 | |||||||||||||||||
|
固定资产减值(6)(18)
|
— | 3,443 | — | |||||||||||||||||
|
法律、经纪人费用和其他费用(6)
|
— | 3,067 | — | |||||||||||||||||
|
银行自有寿险增强成本(5)
|
— | — | 1,137 | |||||||||||||||||
| 按成本列账的投资减值费用 | 2,500 | — | 1,963 | |||||||||||||||||
|
Amerant Mortgage缩小规模的成本(19)
|
950 | — | — | |||||||||||||||||
|
工作人员离职费用(20)
|
3,802 | — | — | |||||||||||||||||
|
非核心非利息费用项目合计(2)
|
$ | 32,902 | $ | 26,382 | $ | 66,152 | ||||||||||||||
| 核心非利息支出 | $ | 297,659 | $ | 273,108 | $ | 245,203 | ||||||||||||||
88
|
12月31日，
|
||||||||||||||
| 2025 | 2024 | |||||||||||||
| 归属于Amerant Bancorp Inc.的净利润（亏损） | $ | 52,417 | $ | (15,752) | ||||||||||
| 加上非利息费用中的税后非核心项目： | ||||||||||||||
| 所得税影响前非利息费用中的非核心项目 | 32,902 | 26,382 | ||||||||||||
|
所得税影响(21)
|
(6,827) | (5,937) | ||||||||||||
| 非利息费用中的税后非核心项目合计 | 26,075 | 20,445 | ||||||||||||
| （减）加：非利息收入中的税前非核心项目： | ||||||||||||||
| 所得税影响前非利息收入中的非核心项目 | (7,899) | 62,798 | ||||||||||||
|
所得税影响(21)
|
1,639 | (17,045) | ||||||||||||
| 非利息收入中的税后非核心项目合计 | (6,260) | 45,753 | ||||||||||||
| 核心净收入 | $ | 72,232 | $ | 50,446 | ||||||||||
| 净收入（亏损）/平均总资产（ROA） | 0.51 | % | (0.16) | % | ||||||||||
| 加：非利息费用中非核心项目的税后影响 | 0.26 | % | 0.21 | % | ||||||||||
| （减）加：非利息收入中非核心项目的税后影响 | (0.06) | % | 0.46 | % | ||||||||||
| 核心净收入/平均总资产（核心ROA） | 0.71 | % | 0.51 | % | ||||||||||
| 净利润（亏损）/平均股东权益（ROE） | 5.62 | % | (1.99) | % | ||||||||||
| 加：非利息费用中非核心项目的税后影响 | 2.80 | % | 2.58 | % | ||||||||||
| （减）加：非利息收入中非核心项目的税后影响 | (0.67) | % | 5.78 | % | ||||||||||
| 核心净利润/平均股东权益（核心ROE） | 7.75 | % | 6.37 | % | ||||||||||
（1）包括贷款信用损失准备和贷款或有事项准备。
（2）从2025年第四季度开始，我们更新了用于描述非GAAP调整的术语，将其称为“非核心’”，而不是“非常规”。这一变化仅反映了标签更新；用于这些调整的方法与以往期间保持不变。
（3）2025年，包括与待公布（TBA）抵押支持证券（MBS）衍生品合约有关的未实现净亏损。我们订立这些合约是为了经济地抵消交易证券组合的市场估值变化。该公司在2025年第四季度终止了这些TBA MBS交易衍生品合约。
（4）2025年，业绩包括出售可供出售的债务证券的已实现收益220万美元。此外，还包括交易证券市场估值的损失，部分被2025年第四季度出售整个交易证券投资组合产生的已实现收益所抵消。2024年第三季度，公司执行了投资组合重新定位，导致同期税前净亏损总额为6850万美元。投资组合重新定位于2024年10月初完成，导致2024年第四季度额外损失810万美元。
（5）2023年，公司完成了银行自有人寿保险（“BOLI”）计划的重组。这是通过1035交换和退保和再投资于新的投资级保险公司的高收益普通账户相结合的方式执行的。这项交易通过增强的拆分美元计划允许更高的团队成员参与。估计因增强而提高的产量的盈利期约为2年。同样在2023年，公司记录了与此项交易相关的额外支出和费用总额460万美元，其中包括：（i）BOLI的现金退保价值减少70万美元；（ii）交易成本110万美元，以及（iii）所得税费用280万美元。
（6）2024年，所示金额与2024年完成的休斯顿出售交易有关。
（7）2025年，包括出售收益320万美元，与出售上一期已冲销的贷款有关。
（8）2025年，金额为出售和回租位于南佛罗里达州的两个银行中心产生的收益。
（9）2025年，重组成本主要涉及旨在改善公司成本结构和努力降低贷款组合风险的成本削减举措。这些举措包括终止某些广告合同和白标计划下的第三方贷款发起协议。2023年，重组成本包括为实施公司战略而采取的行动所产生的费用。这些行动包括但不限于裁员、简化运营流程、实施新技术系统应用、增强销售工具和培训、扩大产品供应和改进客户分析以发现机会。
（10）裁员费用包括与组织合理化相关的遣散费。
89
（11）2025年，主要包括与终止广告合同和白标计划下的第三方贷款发起协议相关的费用。2023年，包括因公司参与FIS而导致的合同终止以及与第三方供应商相关的相关成本。
（12）2023年，包括与参与FIS相关的非经常性费用总计640万美元，以及在较小程度上与与新的核心银行应用程序并行运行的遗留应用程序相关的软件费用。向FIS的过渡已于2023年完成，因此，于2024年并无与聘用FIS有关的重大非经常性费用。
（13）2023年，包括与在研软件核销固定资产处置有关的费用。
（14）2023年，包括与2023年关闭德克萨斯州休斯顿分支机构有关的30万美元费用。此外，在2023年，还包括90万美元的租赁物改良加速摊销，以及与关闭佛罗里达州迈阿密分行相关的60万美元使用权或“ROU”资产减值。同样在2023年，还包括与2023年关闭德克萨斯州休斯顿分行相关的50万美元ROU资产减值。
（15）在2025年，该金额包括与按成本或公允价值较低者列账的持有待售贷款估值相关的1380万美元损失，截至2025年12月31日，该贷款的未偿本金余额为9370万美元。此外，2025年的金额还包括出售与我们的白标设备融资解决方案相关的贷款的110万美元损失。2024年，包括交易成本在内的1260万美元的出售损失，与出售323项商业目的、投资物业、住宅抵押贷款的投资组合有关，余额约为7140万美元。2023年，包括：（i）3550万美元的公允价值调整，涉及以成本或公允价值较低者列账的休斯顿CRE持有待售贷款总额4.01亿美元，以及（ii）与之前以公允价值或成本较低者列账的纽约CRE贷款有关的销售损失200万美元。最后，在2023年，包括与一笔以成本或公允价值较低者持有待售的纽约CRE贷款相关的560万美元的公允价值调整。
（16）2025年，包括OREO估价费用110万美元和出售两处OREO物业的净亏损80万美元。2023年，金额指与我们的设备融资活动有关的抵债资产出售损失。2024年没有奥利奥非核心项目。。
（17）于2025年，所示金额与Amerant Mortgage相关的无形资产减值有关。
（18）2024年，与休斯顿分支机构有关，并作为占用和设备费用的一部分列入。见“非利息费用”以获取更多信息。
（19）2025年，包括年内与Amerant Mortgage缩编有关的薪金和雇员福利开支。见“项目1。Business”了解更多信息。
（20）2025年，包括遣散费、加速股票薪酬和相关冲销，以及与2025年11月初完成的领导层交接相关的其他费用。见“项目1。Business”了解更多信息。这些费用还包括与2025年其他高级职位离职相关的遣散费。
（21）2025年按该等期间的实际税率20.75%计算金额。对于所示的所有其他期间，金额代表上一期和本期年初至今税收影响之间的差异。2024年，非利息收入和费用的非核心项目的所得税影响金额分别使用27.14%和22.50%的估计税率计算。
下表是截至列报日期，公司有形普通股权益和有形资产（非公认会计准则财务指标）分别与总股本和总资产的对账：
|
（以千为单位，百分比和每股金额除外）
|
2025年12月31日 | 2024年12月31日 | |||||||||
| 股东权益 | $ | 938,802 | $ | 890,467 | |||||||
|
减：商誉及其他无形资产(1)
|
(23,103) | (24,314) | |||||||||
| 有形普通股股东权益 | $ | 915,699 | $ | 866,153 | |||||||
| 总资产 | $ | 9,777,018 | $ | 9,901,734 | |||||||
|
减：商誉及其他无形资产(1)
|
(23,103) | (24,314) | |||||||||
| 有形资产 | $ | 9,753,915 | $ | 9,877,420 | |||||||
| 已发行普通股 | 40,595,273 | 42,127,316 | |||||||||
| 有形普通股权益比率 | 9.39 | % | 8.77 | % | |||||||
| 股东每股普通股账面价值 | $ | 23.13 | $ | 21.14 | |||||||
| 有形股东每股普通股账面价值 | $ | 22.56 | $ | 20.56 | |||||||
(1)其他无形资产主要包括命名权和抵押服务权（“MSR”）。其他无形资产计入公司合并资产负债表其他资产。
90
财务状况-截至2025年12月31日与2024年12月31日的财务状况比较
资产。截至2025年12月31日，总资产为98亿美元，与2024年12月31日的99亿美元相比，减少了1.247亿美元，降幅为1.3%。这一结果主要是由于：（i）减少了5.684亿美元，即7.9%，占为投资而持有的贷款总额，扣除信贷损失准备金，以及按成本或公允价值较低者持作出售的贷款和为出售而持有的抵押贷款；（二）a减少的现金和现金等价物1.202亿美元，即20.4%；（iii）减少的3240万美元应计应收利息和其他资产，即15.4%，主要是衍生工具应收款项估值减少；（四）减少18.0百万美元，或33.6%，计入递延所得税资产净额。这些减少被以下因素部分抵消：（i）可供出售的债务证券增加5.877亿美元，即40.9%；（ii）BOLI增加1710万美元，即7.0%，原因是该期间其价值发生变化，以及在该期间购买了700万美元；（iii）经营租赁使用权资产增加1060万美元，即10.6%，主要受2025年南佛罗里达州两个银行中心的售后回租推动， 见“平均资产负债表、利息和收益率/利率分析”获取详细信息，包括我们生息资产构成的变化。
现金及现金等价物
2025年与2024年相比
截至2025年12月31日，现金和现金等价物总额为4.702亿美元，比2024年12月31日的5.904亿美元减少1.202亿美元，降幅为20.4%，主要是由于赚取利息的现金余额减少。在2025年12月31日和2024年12月31日，银行的生息存款，主要是在美联储持有的现金余额，分别为4.094亿美元和5.199亿美元。此外，于2025年12月31日和2024年12月31日，公司的现金和现金等价物分别包括620万美元和2440万美元的限制性现金，这些现金主要用于支付与某些经纪商进行的衍生品交易的追加保证金。此外，在2025年12月31日和2024年12月31日，公司的现金和现金等价物分别包括720万美元和690万美元的其他短期投资，其中包括90天或更短时间内到期的美国国债。
截至2025年12月31日止年度，经营活动提供的现金流量为1.37亿美元，主要受以下因素推动：（i）净收入5240万美元；（ii）信贷损失准备金的非现金调整4260万美元；（iii）按成本或公允价值较低者列账的持有待售贷款损失的非现金调整1570万美元；（iv）按公允价值3620万美元出售抵押贷款的净收益；（v）其他非现金调整750万美元。这些变化被经营资产和负债净减少1230万美元部分抵消。
截至2025年12月31日止年度，用于投资活动的现金净额为4780万美元，主要是购买总额为12亿美元的投资证券，主要包括：（一）可供出售和交易的债务证券；（二）购买房地和设备770万美元，以及（三）购买BOLI 700万美元。这些支出被以下因素部分抵消：（一）投资证券的到期、销售、催缴和还款共计6.544亿美元；（二）源自投资的贷款净减少3.434亿美元；（三）源自投资的贷款销售收益1.379亿美元；（四）来自出售房地和设备的收益1410万美元。
91
截至2025年12月31日止年度，融资活动使用的现金净额为2.094亿美元。这些活动包括：（i）定期存款净减少2.384亿美元；（ii）赎回2025年6月30日到期的6000万美元优先票据；（iii）FHLB预付款净偿还3340万美元；（iv）与2025年回购A类普通股股份有关的总额3300万美元，以及（v）公司在2025年宣布和支付的股息1510万美元。这些支出被需求、储蓄和货币市场存款余额总额净增加1.707亿美元部分抵消。见“资本资源和流动性管理”，了解更多关于2024年FHLB预付款变化和股票回购计划的详细信息。
92
贷款
贷款是我们生息资产的最大组成部分。下表描述了所列期间贷款占总资产的百分比和贷款损失准备金占为投资而持有的贷款总额的百分比的趋势。
| 12月31日， | |||||||||||||||||
|
（以千为单位，百分比除外）
|
2025 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||
|
贷款总额，毛额(1)
|
$ | 6,697,235 | $ | 7,271,322 | $ | 7,264,912 | |||||||||||
|
贷款总额，毛额(1)/总资产
|
68.5% | 73.4% | 74.8% | ||||||||||||||
|
信贷损失备抵
|
$ | 79,276 | $ | 84,963 | $ | 95,504 | |||||||||||
|
信贷损失准备金/为投资而持有的贷款总额，毛(1)
|
1.20% | 1.18% | 1.39% | ||||||||||||||
|
贷款总额，净额(2)
|
$ | 6,617,959 | $ | 7,186,359 | $ | 7,169,408 | |||||||||||
|
贷款总额，净额(2)/总资产
|
67.7% | 72.6% | 73.8% | ||||||||||||||
_______________
（1）贷款总额，毛额是未偿还贷款的本金余额，包括为投资而持有的贷款、按成本或公允价值较低者持有的出售贷款、以及为出售而持有的抵押贷款，扣除未摊销的递延不退还贷款发起费和贷款发起成本，以及已购买贷款支付的未摊销溢价，不包括备抵信用贷款损失。在2025年12月31日和2024年12月31日，与公司抵押银行活动相关的按公允价值列账的持有待售贷款分别为290万美元和4290万美元。截至2025年12月31日，有8090万美元的贷款以成本或公允价值中的较低者持有待售。于2024年12月31日，并无按成本或公允价值孰低者持有待售贷款。
（2）贷款总额，净额为未偿还贷款的本金余额，包括按成本或公允价值较低者列账的用于投资的贷款、用于出售的贷款以及用于出售的抵押贷款，扣除未摊销的递延不能退还的贷款发起费用和贷款发起成本，以及已购买贷款支付的未摊销溢价，经信贷损失准备金调整。
93
下表汇总了截至每期报告期末按贷款类型划分的为投资而持有的贷款构成。国际贷款包括债务人或客户在美国境外注册的交易，即使抵押品是美国财产。所有国际贷款均以美元计价和支付。
| 12月31日， | |||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | ||||||||||||||||||||||||
| 国内贷款： | |||||||||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 商业地产（CRE） | |||||||||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | $ | 1,591,861 | $ | 1,678,473 | $ | 1,616,200 | $ | 1,615,716 | $ | 1,540,590 | |||||||||||||||||||
| 多户住宅 | 322,447 | 336,229 | 407,214 | 820,023 | 514,679 | ||||||||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 | 534,028 | 483,210 | 300,378 | 273,174 | 327,246 | ||||||||||||||||||||||||
| 2,448,336 | 2,497,912 | 2,323,792 | 2,708,913 | 2,382,515 | |||||||||||||||||||||||||
|
独栋住宅
|
1,483,358 | 1,489,121 | 1,422,113 | 1,048,396 | 586,783 | ||||||||||||||||||||||||
| 业主占用 | 809,336 | 1,007,074 | 1,175,331 | 1,046,450 | 962,538 | ||||||||||||||||||||||||
| 4,741,030 | 4,994,107 | 4,921,236 | 4,803,759 | 3,931,836 | |||||||||||||||||||||||||
|
商业贷款(1)
|
1,446,406 | 1,751,602 | 1,461,269 | 1,338,157 | 942,781 | ||||||||||||||||||||||||
|
对金融机构的贷款和承兑汇票(2)
|
148,602 | 170,435 | 13,375 | 13,292 | 13,710 | ||||||||||||||||||||||||
|
消费贷款和透支(3)
|
244,300 | 271,586 | 389,991 | 602,793 | 421,471 | ||||||||||||||||||||||||
| 国内贷款总额 | 6,580,338 | 7,187,730 | 6,785,871 | 6,758,001 | 5,309,798 | ||||||||||||||||||||||||
| 国际贷款： | |||||||||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||
|
独栋住宅(4)
|
31,823 | 38,959 | 44,495 | 54,449 | 74,556 | ||||||||||||||||||||||||
| 商业贷款 | — | 300 | 41,918 | 43,077 | 22,892 | ||||||||||||||||||||||||
|
消费贷款和透支(5)
|
1,230 | 1,422 | 1,209 | 1,667 | 2,194 | ||||||||||||||||||||||||
|
国际贷款总额(6)
|
33,053 | 40,681 | 87,622 | 99,193 | 99,642 | ||||||||||||||||||||||||
| 为投资而持有的贷款总额 | $ | 6,613,391 | $ | 7,228,411 | $ | 6,873,493 | $ | 6,857,194 | $ | 5,409,440 | |||||||||||||||||||
__________________
（1）在2024年12月31日，我们有大约4640万美元的商业贷款和租赁产生于2022年第二季度推出的白标设备融资解决方案。在2025年第四季度，公司出售了这些贷款；因此，截至2025年12月31日，没有未偿还余额。有关更多详细信息，请参阅下面的讨论。
（2）2025年，这一组合包括对非存款性金融机构的贷款，例如抵押贷款公司和其他金融中介机构。2024年，投资组合主要包括此类贷款，以及在较小程度上由现金或美国政府证券担保的其他贷款融资。在所示的所有其他期间，这些金额包括以现金或美国政府证券为担保的其他贷款融资。
（3）包括客户在列报的每个日期的透支余额共计440万美元、440万美元、260万美元、470万美元和60万美元。
（4）以位于美国的不动产作抵押
（5）国际客户的透支余额在呈报的每个日期都是微量的。
（6）主要包括风险国家为委内瑞拉的贷款。
94
我们于2025年12月31日、2024年12月31日、2023年12月31日、2022年12月31日和2021年12月31日按行业细分持有投资的CRE贷款组合构成如下表所示：
| 12月31日， | |||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | ||||||||||||||||||||||||
|
零售(1)
|
$ | 617,861 | $ | 718,869 | $ | 728,349 | $ | 731,229 | $ | 751,202 | |||||||||||||||||||
| 多家庭 | 322,447 | 336,229 | 407,214 | 820,023 | 514,679 | ||||||||||||||||||||||||
| 办公空间 | 469,746 | 446,747 | 347,649 | 342,248 | 361,921 | ||||||||||||||||||||||||
|
特长(2)
|
182,847 | 145,290 | 152,277 | 84,791 | 86,130 | ||||||||||||||||||||||||
| 土地和建筑 | 534,028 | 483,210 | 300,378 | 273,174 | 327,246 | ||||||||||||||||||||||||
| 好客 | 239,355 | 288,788 | 282,085 | 324,881 | 241,336 | ||||||||||||||||||||||||
| 工业和仓库 | 82,052 | 78,779 | 105,840 | 132,567 | 100,001 | ||||||||||||||||||||||||
|
为投资而持有的CRE贷款总额
|
$ | 2,448,336 | $ | 2,497,912 | $ | 2,323,792 | $ | 2,708,913 | $ | 2,382,515 | |||||||||||||||||||
_______________
（1）包括一般为收购或经营非业主占用物业（如零售购物中心、独立单租户物业、以及主要专用于零售的混合用途物业）而批出的贷款，其中主要还款来源来自其租户使用该物业所产生的租金收入。
（2）包括码头、护理和安老院舍设施，以及其他专科型CRE物业。
截至2025年12月31日，我们在南佛罗里达州、坦帕和佛罗里达州中部（我们认为其中一个地区）、纽约、德克萨斯州和其他地区持有的用于投资的商业房地产贷款分别为17亿美元、2.13亿美元、1.89亿美元、1.37亿美元和2.41亿美元。截至2024年12月31日，我们在南佛罗里达、坦帕和佛罗里达州中部、纽约、休斯顿和其他地区持有的用于投资的商业房地产贷款分别为18亿美元、1.892亿美元、2.218亿美元、1.9 10亿美元和1.211亿美元。
95
下表汇总了截至每期报告期末我们按贷款类型划分的持有待售贷款的构成
| （单位：千） | 12月31日， 2025 |
12月31日， 2024 |
12月31日， 2023 |
12月31日， 2022 |
12月31日， 2021 |
||||||||||||||||||||||||
|
按成本或公允价值孰低持作出售的贷款
|
|||||||||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 商业地产 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | $ | 43,406 | $ | — | $ | — | $ | — | $ | 110,271 | |||||||||||||||||||
| 多户住宅 | — | — | 309,612 | — | 31,606 | ||||||||||||||||||||||||
|
土地开发建设贷款（一）
|
22,339 | — | 55,607 | — | — | ||||||||||||||||||||||||
| 65,745 | — | 365,219 | — | 141,877 | |||||||||||||||||||||||||
| 业主占用 | 15,167 | — | — | — | 1,318 | ||||||||||||||||||||||||
|
按成本或公允价值孰低持作出售贷款总额（2）
|
80,912 | — | 365,219 | — | 143,195 | ||||||||||||||||||||||||
|
按公允价值持有待售的按揭贷款
|
|||||||||||||||||||||||||||||
|
土地开发建设贷款
|
— | 10,768 | 12,778 | 9,424 | — | ||||||||||||||||||||||||
|
独户住宅
|
2,932 | 32,143 | 13,422 | 53,014 | 14,905 | ||||||||||||||||||||||||
|
持有待售抵押贷款总额，按公允价值（2）
|
2,932 | 42,911 | 26,200 | 62,438 | 14,905 | ||||||||||||||||||||||||
|
持有待售贷款总额
|
$ | 83,844 | $ | 42,911 | $ | 391,419 | $ | 62,438 | $ | 158,100 | |||||||||||||||||||
（1）包括截至2025年12月31日未偿还余额为1620万美元的两笔非应计贷款。在这些贷款中，320万美元分别归类为逾期60-89天，1300万美元分别归类为逾期90天以上。
(2) 2025年12月31日之前期间按公允价值持有待售的抵押贷款与Amerant Mortgage的业务有关。
96
截至2025年12月31日，为投资而持有的贷款总额为66亿美元，与2024年12月31日的72亿美元相比，下降了6.15亿美元，降幅为8.5%。与2024年12月31日相比，截至2025年12月31日，为投资而持有的国内贷款减少了6.074亿美元，降幅为8.5%。为投资而持有的国内贷款总额的减少包括：（i）3.052亿美元，或17.4%，国内商业贷款；（ii）1.977亿美元，或19.6%，国内业主自住贷款；（iii）4960万美元，或2.0%，国内CRE贷款；（iv）2730万美元，或10.0%，国内消费者贷款；（v）2180万美元，或12.8%，金融机构贷款和承兑汇票，以及（vi）580万美元，或0.4%，国内单户住宅贷款。国内消费者贷款的减少主要与间接消费者贷款有关，因为公司在2023年停止购买此类贷款，预计这种间接贷款组合将随着时间的推移而流失。国内商业、CRE和自住贷款的减少主要受预付款和还款的推动，抵消了2025年的贷款生产。此外，国内CRE和自住贷款的减少包括在2025年将各类分类为次级的贷款以成本或公允价值中的较低者转为持有待售。最后，商业贷款的减少包括2025年在白标设备金融解决方案下发起的贷款的销售。有关更多详细信息，请参见下文的进一步讨论。
与2024年12月31日相比，截至2025年12月31日，主要来自拉丁美洲的国际客户贷款减少760万美元，或18.8%，至3310万美元，主要是由于现有单户住宅贷款的偿还总额为710万美元。
在2025年12月31日和2024年12月31日，持有待售的抵押贷款分别有290万美元和4290万美元，按其估计公允价值列账。2025年，就持作出售的抵押贷款而言，我们发起了约1.075亿美元，收益约为1.437亿美元，主要来自出售这些贷款。
2025年，该公司通过Amerant Mortgage增加了约9490万美元的单户住宅和建筑贷款，其中包括从不同渠道发起和购买的贷款。
2025年，公司将5笔借款关系由持作投资转为持作出售，以成本或公允价值孰低计量。这些贷款被列为次级贷款。转让后，这些贷款的本金余额总额为9370万美元，公司就这些贷款记录了1380万美元的估值备抵。2026年1月，公司随后出售了上述五笔贷款中的四笔，出售时账面价值合计为6570万美元，未确认交易的额外损失。此外，在2025年，公司转入持有待售并出售与我们以前的白标设备融资解决方案相关的贷款，获得了5430万美元的净收益，并实现了与交易相关的110万美元的亏损。此外，在截至2025年12月31日的年度内，公司以成本或公允价值较低者将4060万美元的商业贷款从为投资而持有转为为出售而持有，并将其转回为投资而持有。该公司随后在2025年出售了这笔贷款，净收益为2950万美元，并确认了90万美元的出售亏损。
截至2024年12月31日，本公司无按成本或公允价值孰低者列账的持有待售贷款。2024年，该公司与休斯顿出售交易相关的转让总额为4.973亿美元。该公司在同一时期因转让而录得130万美元的估值备抵。2024年第四季度，休斯顿出售交易结束，因此，公司按面值出售了按出售时成本或公允价值较低者列账的所有持有待售贷款。出售时贷款的账面价值约为4.739亿美元。此外，于2024年12月27日，公司转入持有待售及出售商业用途、投资物业、住宅按揭贷款，账面价值为7,110万美元。这些贷款有几个州的抵押品，平均利率为7.13%。我们录得1260万美元的销售亏损，其中包括估计的交易成本。
97
截至2025年12月31日，银团贷款额度为4.349亿美元，与2024年12月31日的3.937亿美元相比，增加了4120万美元，增幅为10.5%。这主要是由于俱乐部交易净增加6920万美元，部分被共享国家信贷便利（“SNC”）净减少2800万美元所抵消。截至2025年12月31日和2024年12月31日，没有SNC贷款为高杠杆交易提供融资。 截至2025年12月31日和2024年12月31日，为投资而持有的银团设施下的贷款包括SNC，分别为5350万美元和8150万美元。
以下是我们贷款类构成的简要说明：
商业地产（CRE）贷款。我们提供浮动和固定利率CRE贷款的组合。这是以非业主自用房产为抵押的贷款和土地开发建设贷款。
以非业主自用房地产物业作抵押的贷款一般用于为CRE物业的收购或运营提供资金。这些房地产贷款的主要还款来源来自现金流或生产性资产的转换，而不是处置作为抵押品持有的财产所产生的收入。这些主要包括出租公寓（多户）物业、办公、零售、仓库和工业设施，以及主要位于佛罗里达州南部和中部、坦帕、德克萨斯州大休斯顿地区和大纽约市地区的酒店（酒店和汽车旅馆）物业，尤其是纽约市的五个行政区。这些非自住CRE贷款的集中度受到更严格的监管审查。见“风险因素——我们的CRE贷款集中可能导致贷款损失进一步增加，并对我们的业务、收益和财务状况产生不利影响。”
土地开发和建设贷款包括用于购置土地、土地开发和建造（单期或多期开发）单一住宅或商业建筑的贷款，用于重新定位或修复商业物业的贷款，以及主要在南佛罗里达州和德克萨斯州大休斯顿地区的过桥贷款。截至2025年12月31日，纽约市地区没有土地开发和建设贷款。典型的建设信贷额度是根据建设进度提供资金，期限一般为三年或更短。
自住。由自住房产担保的贷款通常是向南佛罗里达州和德克萨斯州大休斯顿市场的企业提供的流动资金贷款。这些商业自住贷款的还款来源主要来自自住业务产生的现金流和房地产抵押品作为额外的还款来源。这些贷款的评估、分析和结构基本上与商业贷款的方式相同。
独栋住宅。这些贷款包括以美国单户住宅为抵押的国内外个人和企业贷款，包括主要位于佛罗里达州的房产的首次抵押贷款、房屋净值和房屋装修贷款，主要位于南佛罗里达州和德克萨斯州大休斯顿市场。这些贷款的条款在业内很常见。然而，对外国客户的贷款有更保守的承销标准和条款。
98
商业贷款。我们提供浮动和固定利率的C & I贷款组合。这些贷款发放给不同规模的企业，从中小企业到中间市场和大公司。这些业务涵盖多种经济部门，包括制造业、批发、零售、初级产品和服务。我们为营运资金需求、业务扩张和国际贸易融资提供贷款和信贷额度。这些贷款包括营运资金贷款、基于资产的贷款、参与SNC（由两个或更多机构共享的1亿美元或更多的贷款）、购买的应收账款和SBA贷款等。期限可以是短期（一年或一年以下）或长期，可以有担保、无担保或部分担保。通常情况下，信贷额度期限为一年或更短，定期贷款期限为五年或更短。截至2025年第四季度，作为商业贷款活动的一部分，公司通过第三方发起机构使用各种贷款和租赁结构提供了专门设备融资。这些设备贷款和租赁起源于2022年第二季度推出的白牌设备融资解决方案。2025年12月，公司终止第三方白标协议，并出售所有相关贷款。向具有相似特征或特定信用要求的类似业务或产品的借款人提供的商业贷款通常在标准化商业信贷计划下进行评估。这些项目范围之外的商业贷款将根据具体情况进行评估，同时考虑现有商业信贷项目下的任何风险敞口。该行维持若干商业信贷计划，旨在标准化承保准则、风险接受标准，以简化对具有相似特征和共同需求的业务的授信。一些项目还允许偏离信贷政策承销要求的贷款，并为这些贷款分配最大风险敞口桶。通过一个项目发起的贷款会定期受到监测，以了解一段时间内的表现，并解决任何必要的修改。
对金融机构的贷款和承兑汇票。这些贷款主要包括对金融机构的贷款和承兑汇票，主要发放给抵押公司等非存款性金融机构和其他金融中介机构。根据每份信贷协议的条款，这一投资组合部分的贷款通常在有担保的基础上发放，期限不超过三年。
消费贷款和透支。这些贷款包括向境内外个人发放的用于家庭、家庭及其他个人支出的开放式和封闭式贷款。这些贷款包括汽车贷款、个人贷款，或以现金或证券和循环信用卡协议为担保的贷款。这些贷款对这些类型的贷款有业内常见的条款，只是对外国客户的贷款有更保守的承销标准和条款。从2020年开始，消费贷款包括向我们从认可的第三方个人贷款发起机构购买的合格个人提供的间接无抵押个人贷款。然而，我们专注于有机增长，自2022年底以来没有购买任何新的间接消费贷款生产。所有消费者贷款均以美元计价和支付。
99
下表列出截至2025年12月31日按类型、按利率类型（固定利率和浮动利率）和按原合同贷款期限分列的为投资而持有的贷款的未偿还本金余额：
| （单位：千） | 到期 一年 或更少 |
到期后 一年 通过五 |
到期后 五个 年(1) |
合计 | |||||||||||||||||||
| 固定利率 | |||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||
| 商业地产（CRE） | |||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | $ | 174,092 | $ | 411,799 | $ | 27,624 | $ | 613,515 | |||||||||||||||
| 多户住宅 | 88,341 | 82,964 | 4,270 | 175,575 | |||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 | 19,247 | 1,528 | 50,459 | 71,234 | |||||||||||||||||||
| 281,680 | 496,291 | 82,353 | 860,324 | ||||||||||||||||||||
| 独栋住宅 | 46,655 | 44,989 | 591,861 | 683,505 | |||||||||||||||||||
| 业主占用 | 32,741 | 171,870 | 126,678 | 331,289 | |||||||||||||||||||
| 361,076 | 713,150 | 800,892 | 1,875,118 | ||||||||||||||||||||
| 商业贷款 | 59,642 | 213,854 | 8,959 | 282,455 | |||||||||||||||||||
| 对金融机构的贷款和承兑汇票 | — | — | — | — | |||||||||||||||||||
| 消费贷款和透支 | 15,517 | 60,545 | 535 | 76,597 | |||||||||||||||||||
| $ | 436,235 | $ | 987,549 | $ | 810,386 | $ | 2,234,170 | ||||||||||||||||
| 浮动利率 | |||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||
| 商业地产（CRE） | |||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | $ | 160,115 | $ | 648,436 | $ | 169,795 | $ | 978,346 | |||||||||||||||
| 多户住宅 | 49,516 | 93,464 | 3,892 | 146,872 | |||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 | 286,073 | 162,731 | 13,990 | 462,794 | |||||||||||||||||||
| 495,704 | 904,631 | 187,677 | 1,588,012 | ||||||||||||||||||||
| 独栋住宅 | 64,614 | 69,837 | 697,225 | 831,676 | |||||||||||||||||||
| 业主占用 | 33,446 | 217,168 | 227,433 | 478,047 | |||||||||||||||||||
| 593,764 | 1,191,636 | 1,112,335 | 2,897,735 | ||||||||||||||||||||
| 商业贷款 | 320,678 | 694,036 | 149,237 | 1,163,951 | |||||||||||||||||||
| 对金融机构的贷款和承兑汇票 | 94,431 | 54,171 | — | 148,602 | |||||||||||||||||||
| 消费贷款和透支 | 167,136 | 500 | 1,297 | 168,933 | |||||||||||||||||||
| $ | 1,176,009 | $ | 1,940,343 | $ | 1,262,869 | $ | 4,379,221 | ||||||||||||||||
| 为投资而持有的贷款总额 | |||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||
| 商业地产（CRE） | |||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | $ | 334,207 | $ | 1,060,235 | $ | 197,419 | $ | 1,591,861 | |||||||||||||||
| 多户住宅 | 137,857 | 176,428 | 8,162 | 322,447 | |||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 | 305,320 | 164,259 | 64,449 | 534,028 | |||||||||||||||||||
| 777,384 | 1,400,922 | 270,030 | 2,448,336 | ||||||||||||||||||||
| 独栋住宅 | 111,269 | 114,826 | 1,289,086 | 1,515,181 | |||||||||||||||||||
| 业主占用 | 66,187 | 389,038 | 354,111 | 809,336 | |||||||||||||||||||
| 954,840 | 1,904,786 | 1,913,227 | 4,772,853 | ||||||||||||||||||||
| 商业贷款 | 380,320 | 907,890 | 158,196 | 1,446,406 | |||||||||||||||||||
| 对金融机构的贷款和承兑汇票 | 94,431 | 54,171 | — | 148,602 | |||||||||||||||||||
| 消费贷款和透支 | 182,653 | 61,045 | 1,832 | 245,530 | |||||||||||||||||||
| $ | 1,612,244 | $ | 2,927,892 | $ | 2,073,255 | $ | 6,613,391 | ||||||||||||||||
__________________
（1）包括合共6.54亿美元的固定利率贷款（主要包括88%的单户住宅和3%的自住业主），以及6.90亿美元的浮动利率贷款（主要包括98%的单户住宅和1%的自住业主），10年或更长时间到期。15年期或以上到期的固定利率和浮动利率贷款分别占10年期或以上到期的固定利率贷款总额的94%和浮动利率贷款总额的92%，主要对应于单户住宅贷款。
100
下表列示截至2025年12月31日按类型、按利率类型（固定利率和浮动利率）和按原合同贷款期限划分的持有待售贷款总额的未偿本金余额：
| （单位：千） | 到期 一年 或更少 |
到期后 一年 通过五 |
到期后 五个 年 |
合计 | |||||||||||||||||||
| 固定利率 | |||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||
| 商业地产（CRE） | |||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | |||||||||||||||
| 多户住宅 | — | — | — | — | |||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 | — | — | — | — | |||||||||||||||||||
| — | — | — | — | ||||||||||||||||||||
|
独栋住宅(1)
|
— | — | 727 | 727 | |||||||||||||||||||
| 业主占用 | — | — | — | — | |||||||||||||||||||
| $ | — | $ | — | $ | 727 | $ | 727 | ||||||||||||||||
| 浮动利率 | |||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||
| 商业地产（CRE） | |||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | $ | 25,139 | $ | 18,267 | $ | — | $ | 43,406 | |||||||||||||||
| 多户住宅 | — | — | — | — | |||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 | 22,339 | — | — | 22,339 | |||||||||||||||||||
| 47,478 | 18,267 | — | 65,745 | ||||||||||||||||||||
| 独栋住宅 | — | — | 2,205 | 2,205 | |||||||||||||||||||
| 业主占用 | — | 15,167 | — | 15,167 | |||||||||||||||||||
| 47,478 | 33,434 | 2,205 | 83,117 | ||||||||||||||||||||
| 商业贷款 | — | — | — | — | |||||||||||||||||||
| 对金融机构的贷款和承兑汇票 | — | — | — | — | |||||||||||||||||||
| 消费贷款和透支 | — | — | — | — | |||||||||||||||||||
| $ | 47,478 | $ | 33,434 | $ | 2,205 | $ | 83,117 | ||||||||||||||||
| 持有待售贷款总额 | |||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||
| 商业地产（CRE） | |||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | $ | 25,139 | $ | 18,267 | $ | — | $ | 43,406 | |||||||||||||||
| 多户住宅 | — | — | — | — | |||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 | 22,339 | — | — | 22,339 | |||||||||||||||||||
| 47,478 | 18,267 | — | 65,745 | ||||||||||||||||||||
|
独栋住宅(1)
|
— | — | 2,932 | 2,932 | |||||||||||||||||||
| 业主占用 | — | 15,167 | — | 15,167 | |||||||||||||||||||
| 持有待售贷款总额（2） | $ | 47,478 | $ | 33,434 | $ | 2,932 | $ | 83,844 | |||||||||||||||
（1）按估计公允价值列账的持有待售贷款。
（2）包括截至2025年12月31日未偿还余额为1620万美元的两笔非应计贷款。
101
按经济部门分列的贷款
下表汇总了截至报告期末按经济部门划分的我们为投资而持有的贷款的集中度。
| 12月31日， | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） | 2025 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 金额 | 占总数的百分比 | 金额 | 占总数的百分比 | 金额 | 占总数的百分比 | ||||||||||||||||||||||||||||||
|
金融部门(1)
|
$ | 379,092 | 5.7 | % | $ | 599,458 | 8.3 | % | $ | 255,179 | 3.7 | % | |||||||||||||||||||||||
|
建筑和房地产(2)
|
2,687,887 | 40.6 | % | 2,794,453 | 38.7 | % | 2,613,060 | 38.0 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 制造业： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 食品、服饰 | 109,135 | 1.7 | % | 101,216 | 1.5 | % | 108,729 | 1.6 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 金属、计算机、交通运输及其他 | 56,026 | 0.8 | % | 87,873 | 1.2 | % | 73,687 | 1.1 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 化学品、石油、塑料、水泥和木材/纸张 | 22,859 | 0.3 | % | 10,122 | 0.1 | % | 68,897 | 1.0 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 制造业合计 | $ | 188,020 | 2.8 | % | $ | 199,211 | 2.8 | % | $ | 251,313 | 3.7 | % | |||||||||||||||||||||||
| 批发 | 281,684 | 4.3 | % | 210,122 | 2.9 | % | 400,983 | 5.8 | % | ||||||||||||||||||||||||||
|
零售贸易(3)
|
367,285 | 5.6 | % | 414,806 | 5.7 | % | 420,907 | 6.1 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 服务： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非金融公共部门 | 27,184 | 0.4 | % | 13,946 | 0.2 | % | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 通信、交通、卫生和其他 | 352,769 | 5.3 | % | 616,354 | 8.5 | % | 652,926 | 9.5 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 住宿、餐厅、娱乐 | 341,884 | 5.2 | % | 432,528 | 6.0 | % | 323,347 | 4.7 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 电、气、水、供、污 | 53,004 | 0.8 | % | 61,088 | 0.8 | % | 40,228 | 0.6 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 服务总额 | $ | 774,841 | 11.7 | % | $ | 1,123,916 | 15.5 | % | $ | 1,016,501 | 14.8 | % | |||||||||||||||||||||||
| 初级产品： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 农业、畜牧业、渔业、林业 | 2,826 | — | % | 6,596 | 0.1 | % | 8,699 | 0.1 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 采矿 | 7,733 | 0.1 | % | — | — | % | 12,312 | 0.2 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 10,559 | 0.1 | % | 6,596 | 0.1 | % | 21,011 | 0.3 | % | |||||||||||||||||||||||||||
|
其他贷款(4)
|
1,924,023 | 29.2 | % | 1,879,849 | 26.0 | % | 1,894,539 | 27.6 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| $ | 6,613,391 | 100.0 | % | $ | 7,228,411 | 100.0 | % | $ | 6,873,493 | 100.0 | % | ||||||||||||||||||||||||
_________________
（1）主要由国内非银行金融服务公司组成。
（2）主要由遍布佛罗里达州南部和中部、坦帕、德克萨斯州和纽约州的CRE贷款组成。
（3）2025年底、2024年底和2023年底，加油站分别占零售贸易部门的约38%、37%和57%。
（4）主要为不属于上述部门的工业部门的贷款，其个别占贷款组合总额的比例不超过1%，以及消费贷款，分别占2025年、2024年和2023年贷款总额的约24.4%、23.2%和20.6%。
截至2025年12月31日，该公司在建筑和房地产经济部门持有待售贷款6570万美元，在其他部门持有待售贷款1520万美元。截至2024年12月31日，该公司在建筑和房地产经济部门持有待售贷款1080万美元，在其他部门持有待售贷款3210万美元。截至2023年12月31日，公司在建筑和房地产经济部门持有待售贷款3.78亿美元，在其他部门持有待售贷款1340万美元。
102
贷款质量
我们使用我们认为的综合方法来监测信贷质量并管理我们贷款组合中的信贷集中度。我们的承保政策和做法管理我们贷款组合的风险状况、信用和地域集中度。我们还认为，我们采用了一种全面的方法来监测我们的内在信贷质量指标，包括根据贷款类型的风险特征识别可能的问题贷款的风险分类系统，以及在个别贷款层面的早期识别恶化。我们还考虑了我们的主要监管机构OCC对贷款质量的评估。
信用损失备抵分析
2022年，公司采用了会计准则编纂主题326-金融工具-信用损失（ASC主题326），将估计可能贷款损失的已发生损失方法替换为称为当前预期信用损失（“CECL”）方法的预期信用损失方法。见本文件后面部分的“关键会计政策和估计”，以获取有关根据CECL指导计量信用损失的方法的更多详细信息。
信用损失准备金（ACL）是一种估值账户，从为投资而持有的贷款的摊余成本基础中扣除，以呈现预期在整个贷款期限内收取的净额。估计的ACL是通过从收入中扣除的信用损失准备金记录的。管理层定期评估ACL的充分性，以将其维持在其认为合理的水平。
该公司开发并记录其在投资组合细分级别确定ACL的方法。公司根据其持有的贷款类型及其相关风险特征确定其贷款组合分部。预期信用损失的计量考虑了有关历史事件、当前状况、合理且可支持的预测等相关信息。确定ACL的量是复杂的，需要管理层对本质上不确定的事情做出广泛的判断。根据贷款组合的构成和特征的变化、合理和可支持的预测的变化以及当时普遍存在的其他因素，重新评估未来期间的ACL估计可能会导致这些未来期间的ACL和信用损失费用金额发生重大变化。
预期信用损失是对具有相似风险特征的贷款群体进行集体估算的。在为此目的汇总贷款时可能考虑的因素包括但不一定限于产品或抵押品类型、行业、地域、内部风险评级、信用评分或抵押品价值等信用特征以及历史或预期信用损失模式。对于与抵押依赖贷款等其他贷款不具有相似风险特征的贷款，按个别情况估算预期信用损失。
关于对遇到财务困难的借款人所做的修改，一般不会在修改时记录对ACL的重大更改，因为考虑到用于估计ACL的测量方法，这些修改的效果已经包含在ACL中。公司可能会不时通过提供多种优惠来修改与遇到财务困难的借款人相关的贷款。通常情况下，最初可能会授予一种特许权，例如延长期限。如果借款人继续遇到财务困难，可能会给予另一种让步，例如本金减免。如果提供本金减免，资产的摊余成本基础将根据ACL注销。本金减免的金额被视为无法收回；因此，该部分贷款被注销，导致摊余成本基础减少，并对ACL进行相应调整。
103
问题贷款。当本金或利息支付逾期30天或更长时间时，贷款被视为拖欠。已停止应计利息的贷款被指定为非应计贷款。一旦向单一借款人提供的贷款被置于非应计状态，管理层将审查向同一借款人提供的所有贷款，以确定其适当的应计状态。当贷款处于非应计状态时，应计利息和递延贷款净费用或成本的摊销被终止，任何应计应收利息被冲回利息收入。通常，当本金或利息支付逾期90天或管理层认为在正常业务过程中对可收回性存在合理怀疑时，就停止了对贷款的应计利息。当贷款被置于非应计状态时，之前应计但未收取的所有利息将冲回当期利息收入。在非应计状态下的贷款收到的付款通常适用于其未偿还的本金金额，除非对贷款中剩余记录投资的全额收回没有疑问。当对贷款中剩余记录投资的全额收回没有疑问，并且有足够的文件证明该金额的可收回性时，所收到的利息付款可能会被记录为利息收入。当前不存在首次置于非应计状态时注意到的条件，其本金和利息均未逾期，且管理层认为该贷款按照其条款履行的合理前景，则处于非应计状态的贷款将恢复为应计状态。为此，管理层一般认为，在收到至少六个月的本金和利息付款或本金缩减，且借款人当前的财务信息表明借款人有能力在不久的将来继续履行的情况下，根据贷款条款存在合理的履约前景。
信贷损失津贴的分配
在下表中，我们列出了在所述期间结束时按贷款部分划分的ACL分配情况。本表所列数额不应被解释为表明未来各期的冲销将以这些数额或百分比发生。这些金额代表我们对在报告日期的整个贷款存续期内将收取的预期信贷损失的最佳估计，该估计源自历史事件、当前状况以及在报告日期的合理和可支持的预测。我们的信用损失准备金是使用估计和判断建立的，这些估计和判断也考虑了我们的监管机构在定期检查中的观点。根据贷款组合的构成和特征的变化、合理和可支持的预测的变化以及当时普遍存在的其他因素，重新评估未来期间的ACL估计可能会导致这些未来期间的ACL和信用损失费用金额发生重大变化。我们还展示了每个贷款类别的百分比，其中包括处于非应计状态的贷款。
| 12月31日， | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） | 津贴 | 各类别贷款占贷款总额的百分比 | 津贴 | 各类别贷款占贷款总额的百分比 | 津贴 | 各类别贷款占贷款总额的百分比 | 津贴 | 各类别贷款占贷款总额的百分比 | 津贴 | 各类别贷款占贷款总额的百分比 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 贷款总额 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 房地产 | $ | 23,117 | 39.0 | % | $ | 16,668 | 38.2 | % | $ | 25,876 | 35.8 | % | $ | 25,237 | 42.1 | % | $ | 17,952 | 43.5 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业 | 34,353 | 35.4 | % | 44,732 | 38.3 | % | 41,809 | 39.0 | % | 25,888 | 35.4 | % | 38,979 | 39.1 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 金融机构 | — | —% | — | 0.2% | — | 0.2% | — | 0.2% | 42 | 0.3% | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
消费者及其他(1)
|
21,806 | 25.6 | % | 23,563 | 23.3 | % | 27,819 | 25.0 | % | 32,375 | 22.3 | % | 12,926 | 17.1 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信贷损失准备金总额 | $ | 79,276 | 100.0 | % | $ | 84,963 | 100.0 | % | $ | 95,504 | 100.0 | % | $ | 83,500 | 100.0 | % | $ | 69,899 | 100.0 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| %为投资而持有的贷款总额 | 1.20 | % | 1.18 | % | 1.39 | % | 1.22 | % | 1.29 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
__________________
（1）包括（i）购买的间接消费者贷款，以及（ii）所有呈报年份由位于美国的单户住宅物业担保的抵押贷款。
104
2025年，ACL分配的变化主要归因于贷款冲销的准备金要求、特定准备金要求、贷款构成和信贷质量变化以及更新的宏观经济因素。
2025年ACL与为投资而持有的贷款总额的比率增加，主要是由于贷款构成变化和执行贷款的宏观经济因素导致准备金要求增加，但与2024年12月31日相比，截至2025年12月31日的准备金要求降低，以及2025年与2024年相比记录的净冲销增加，部分抵消了这一影响。
不良资产
在下表中，我们按贷款类别汇总了我们的不良资产，其中包括按投资组合细分的国内和国际不良贷款，以及在所述日期的OREO。不良贷款包括：（1）已停止应计利息的非应计贷款；（2）就利息或本金按合同约定逾期九十天或更长时间应计贷款；（3）被视为2023年之前期间问题债务重组或TDR的重组贷款。
| 12月31日， | |||||||||||||||||||||||||||||
|
（单位：千）
|
2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | ||||||||||||||||||||||||
|
非应计贷款
|
|||||||||||||||||||||||||||||
|
房地产贷款
|
|||||||||||||||||||||||||||||
|
商业地产（CRE）
|
|||||||||||||||||||||||||||||
|
非业主占用
|
$ | 4,288 |
$
|
—
|
$ | — | $ | 20,057 | $ | 7,285 | |||||||||||||||||||
|
多户住宅
|
— |
—
|
8 | — | — | ||||||||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 | 16,200 | 4,119 | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||
| 20,488 | 4,119 | 8 | 20,057 | 7,285 | |||||||||||||||||||||||||
|
独栋住宅
|
26,082 |
8,140
|
2,459 | 1,526 | 5,126 | ||||||||||||||||||||||||
|
业主占用
|
28,733 |
23,191
|
3,822 | 6,270 | 8,665 | ||||||||||||||||||||||||
| 75,303 |
35,450
|
6,289 | 27,853 | 21,076 | |||||||||||||||||||||||||
|
商业贷款
|
83,761 | 64,572 | 21,949 | 9,271 | 28,440 | ||||||||||||||||||||||||
|
消费贷款与透支（一）
|
9,204 |
—
|
38 | 4 | 257 | ||||||||||||||||||||||||
|
非应计贷款总额
|
168,268
|
100,022
|
28,276 | 37,128 | 49,773 | ||||||||||||||||||||||||
|
逾期应计贷款
|
|||||||||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 独栋住宅 | $ | — | $ | 1,201 | $ | 5,218 | $ | 253 | $ | — | |||||||||||||||||||
| 业主占用 | 730 | 837 | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||
|
商业贷款
|
2,372 | 2,033 | 857 | 183 | — | ||||||||||||||||||||||||
| 消费贷款和透支 | — | 8 | 49 | 35 | 8 | ||||||||||||||||||||||||
|
逾期应计贷款总额（2）
|
3,102 | 4,079 | 6,124 | 471 | 8 | ||||||||||||||||||||||||
|
不良贷款总额（3）
|
171,370 | 104,101 | 34,400 | 37,599 | 49,781 | ||||||||||||||||||||||||
| 拥有的其他不动产 | 15,542 | 18,074 | 20,181 | — | 9,720 | ||||||||||||||||||||||||
| 不良资产总额 | $ | 186,912 | $ | 122,175 | $ | 54,581 | $ | 37,599 | $ | 59,501 | |||||||||||||||||||
________________
（1）2025年第二季度，公司将无抵押消费贷款的冲销政策从逾期90天改为逾期120天。这一政策变化对公司2025年十二个月的合并财务报表没有实质性影响。
（二）逾期90天以上但仍在计提的贷款。
（3）在2023年之前和通过与CECL相关的指导意见之前，包括符合TDR定义的贷款修改，这些修改可能正在按照其修改后的贷款条款履行。截至12月31日，2021年的不良TDR包括向南佛罗里达州借款人提供的910万美元多笔贷款关系。2022年第三季度，这一借贷关系升级并重新置于应计状态。
105
下表列出2025年不良资产活动情况：
| 截至2025年12月31日止年度 | ||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 商业地产 | 独栋住宅 | 自住 | 商业 | 金融机构 | 消费者及其他 |
奥利奥
|
合计 | ||||||||||||||||||
| 期初余额 | $ | 4,119 | $ | 9,341 | $ | 24,028 | $ | 66,605 | $ | — | $ | 8 | $ | 18,074 | $ | 122,175 | ||||||||||
| 加：处于非应计状态的贷款 | 32,237 | 31,994 | 27,062 | 153,467 | — | 18,166 | — | 262,926 | ||||||||||||||||||
| 减：非应计贷款冲销 | (2,200) | (249) | (130) | (51,678) | — | (8,785) | — | (63,042) | ||||||||||||||||||
| 减：出售的非应计贷款，扣除冲销 | (4,119) | (8,339) | (8,170) | (14,311) | — | — | — | (34,939) | ||||||||||||||||||
| （减）加：非应计贷款收款及其他 | (5,958) | (3,530) | (12,682) | (68,289) | — | (177) | — | (90,636) | ||||||||||||||||||
| 加：逾期应计贷款减少（1） | — | (1,201) | (107) | 339 | — | (8) | — | (977) | ||||||||||||||||||
| 减：贷款恢复应计状态 | — | (41) | (538) | — | — | — | — | (579) | ||||||||||||||||||
|
从贷款转移到OREO
|
— | (1,893) | — | — | — | — | 1,893 | — | ||||||||||||||||||
|
持有待售贷款估值费用
|
(3,591) | — | — | — | — | — | — | (3,591) | ||||||||||||||||||
|
奥利奥销售额和减记
|
— | — | — | — | — | — | (4,425) | (4,425) | ||||||||||||||||||
| 期末余额 | $ | 20,488 | $ | 26,082 | $ | 29,463 | $ | 86,133 | $ | — | $ | 9,204 | $ | 15,542 | $ | 186,912 | ||||||||||
__________________
（一）逾期90天以上但仍在计提的贷款。
2025年不良资产增加主要是由于收到有关借款人的新财务信息、错过合同里程碑以及债务覆盖率低于合同条款的CRE物业导致评级下调。2025年，公司进行了增强的信用质量审查，并由聘请的第三方公司提供支持，以支持对更新的财务信息和风险评级进行及时评估。
对所有不良贷款进行分类评级。见更多详情请见下文关于分类和特别提及贷款的讨论，包括有关新贷款降级、转入持有待售和期间出售贷款的详情。
我们在2025年、2024年和2023年没有确认非应计贷款的利息收入。
106
作为我们努力监测和改善资产质量的一部分，我们根据美国联邦银行监管机构制定的指导方针使用资产风险分类系统。在对投保机构进行检查时，检查人员有权识别问题资产，并酌情对其进行分类或要求更改我们风险分类系统赋予的评级。问题资产有四种分类：“关注类”、“次级类”、“可疑类”、“损失类”。关注类贷款是指被确定为具有潜在弱点、值得管理层密切关注的贷款。如果不加以纠正，这些潜在的弱点可能会在未来某个日期导致贷款的偿还前景恶化。次级资产有一个或多个明确的弱点，其特点是，如果缺陷得不到纠正，被保险机构将承受一定损失的明显可能性。可疑资产具有次级资产的弱点，其附加特征是，弱点使收集或清算完全有问题，并且根据目前存在的事实、条件和价值很可能发生损失。被归类为损失的资产不被认为是可收回的，而且价值很小，因此账面上的持续价值是没有理由的。
我们使用“分类贷款”一词来描述次级和可疑贷款，使用“批评贷款”一词来描述关注类和分类贷款。
公司2025年12月31日、2024年12月31日、2023年12月31日、2024年12月31日、2023年12月31日贷款情况按信用质量指标汇总如下表。我们没有购买的信用减值贷款。
| 2025 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 特别提及 | 不达标 | 疑点重重 |
合计(1)
|
特别提及 | 不达标 | 疑点重重 |
合计(1)
|
特别提及 | 不达标 | 疑点重重 |
合计(1)
|
||||||||||||||||||||||||||||||||
|
为投资而持有的贷款
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业地产（CRE） | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
非业主占用
|
$ | 56,126 | $ | 34,213 | $ | — | $ | 90,339 | $ | 361 | $ | 21,430 | $ | — | $ | 21,791 | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | ||||||||||||||||||||
| 多户住宅 | 31,704 | 22,435 | — | 54,139 | — | — | — | — | — | 8 | — | 8 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 | — | — | — | — | — | 4,119 | — | 4,119 | — | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 87,830 | 56,648 | — | 144,478 | 361 | 25,549 | — | 25,910 | — | 8 | — | 8 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 独栋住宅 | 733 | 26,010 | — | 26,743 | — | 9,438 | — | 9,438 | — | 2,800 | — | 2,800 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 业主占用 | 12,485 | 51,965 | — | 64,450 | 5,047 | 64,876 | — | 69,923 | 15,723 | 3,890 | — | 19,613 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 101,048 | 134,623 | — | 235,671 | 5,408 | 99,863 | — | 105,271 | 15,723 | 6,698 | — | 22,421 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
|
商业贷款
|
35,408 | 129,610 | 459 | 165,477 | — | 66,605 | — | 66,605 | 30,261 | 22,971 | — | 53,232 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 消费贷款和透支 | — | 9,204 | — | 9,204 | — | 8 | — | 8 | — | 41 | — | 41 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| $ | 136,456 | $ | 273,437 | $ | 459 | $ | 410,352 | $ | 5,408 | $ | 166,476 | $ | — | $ | 171,884 | $ | 45,984 | $ | 29,710 | $ | — | $ | 75,694 | |||||||||||||||||||||
| 按成本或公允价值孰低持作出售的贷款 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
非业主占用
|
— | 43,406 | — | 43,406 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||
|
土地开发建设贷款
|
— | 22,339 | — | 22,339 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 业主占用 | — | 15,167 | — | 15,167 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 持有待售贷款总额（2） | — | 80,912 | — | 80,912 | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||
|
合计
|
136,456 | 354,349 | 459 | 491,264 | $ | 5,408 | $ | 166,476 | $ | — | $ | 171,884 | $ | 45,984 | $ | 29,710 | $ | — | $ | 75,694 | ||||||||||||||||||||||||
_________
（1）截至呈列日期，没有分类为“损失”的贷款。
107
分类贷款.分类贷款包括次级和可疑贷款。下表列示2025年分类贷款活动情况：
| （单位：千） | 截至2025年12月31日止年度 | ||||||||||||||||||||||
| 商业地产 | 独栋住宅 | 自住 | 商业 | 金融机构 | 消费者及其他 | 合计 | |||||||||||||||||
| 期初余额 | $ | 25,549 | $ | 9,438 | $ | 64,876 | $ | 66,605 | $ | — | $ | 8 | $ | 166,476 | |||||||||
|
加：贷款降至次级存疑
|
163,882 | 31,065 | 65,973 | 221,586 | — | 18,166 | 500,672 | ||||||||||||||||
|
减：分类贷款冲销
|
(2,200) | (249) | (130) | (51,678) | — | (8,785) | (63,042) | ||||||||||||||||
| 减：出售的分类贷款，扣除冲销后的净额 | (4,119) | (8,339) | (38,604) | (35,863) | — | — | (86,925) | ||||||||||||||||
|
加：分类贷款催收及其他
|
(49,074) | (3,743) | (22,312) | (70,459) | — | (185) | (145,773) | ||||||||||||||||
|
减：贷款升级
|
— | (269) | (564) | (122) | — | — | (955) | ||||||||||||||||
|
持有待售贷款估值费用
|
(11,645) | — | (2,107) | — | — | (13,752) | |||||||||||||||||
|
从贷款转移到OREO
|
— | (1,893) | — | — | (1,893) | ||||||||||||||||||
| 期末余额 | $ | 122,393 | $ | 26,010 | $ | 67,132 | $ | 130,069 | $ | — | $ | 9,204 | $ | 354,808 | |||||||||
分类贷款增加1.883亿美元，增幅113.1%。2025年期间，9笔总额为1.399亿美元的CRE贷款被降级为次级应计，3笔总额为1000万美元的CRE贷款被降级为不良。此外，一笔总额为1960万美元的土地开发贷款被降级为不良贷款。这些降级主要是由于租户流失、错过合同里程碑或偿债覆盖率低于要求的契约水平。此外，8笔总额为8780万美元的商业贷款被降级为次级应计，16笔总额为1.197亿美元的商业贷款被降级为不良。下调商业贷款评级的主要原因是更新的借款人财务信息和错过了合同里程碑。此外，三笔总额为3890万美元的自住贷款关系被降级为低于标准-应计，两笔总额为2370万美元的自住贷款被降级为不良。最后，一笔由住宅贷款和一笔总额为2410万美元的车辆抵押贷款组成的私人银行关系被降级为不良。其余的降级涉及其他较小的分类关系。这些降级包括截至2025年12月31日按成本或公允价值较低者归类为持有待售的五笔贷款，总额为8090万美元。
降级反映了该公司加强了审查工作，并得到了聘请的第三方公司的支持，该公司及时提供对更新的财务信息和风险评级的评估。
2025年12月31日分类贷款构成
分类（应计）贷款
分类应计贷款总额为1.867亿美元，包括14个大额余额关系，总额为1.848亿美元，仍处于应计状态。分类应计贷款包括：（i）七笔CRE贷款，总额为1.019亿美元，包括两笔酒店贷款，总额为4340万美元，一笔CRE零售总额为1090万美元，一笔CRE多户家庭贷款总额为2240万美元，一笔CRE办公室总额为1360万美元，一笔土地开发总额为610万美元，一笔CRE专业贷款总额为540万美元；（ii）四笔商业关系，总额为4530万美元，涉及金融和保险、餐饮和批发行业；（iii）三笔业主自住关系，总额为3760万美元；（iv）小额余额贷款（低于100万美元），总额为190万美元。
108
非应计分类贷款
非应计分类贷款总额为1.683亿美元，包括19个大额余额关系，总额为1.507亿美元。不良分类贷款包括：（i）三个CRE关系，总额为2020万美元，包括两个CRE零售关系，总额为400万美元和一个土地开发关系，总额为1620万美元；（ii）服务、医疗保健、建筑、批发和零售行业的十三个商业关系，总额为8140万美元。（iii）四个业主自住关系，总额为2490万美元；（iv）一个消费者关系，包括住宅和车辆贷款，总额为2410万美元；（v）较小的余额贷款（低于100万美元），总额为1770万美元。
上述1620万美元的土地开发贷款关系在2025年第四季度以成本或公允价值中的较低者转为持有待售，随后于2026年1月出售。这笔贷款转入持有待售时的本金余额为1980万美元，出售时的账面价值为1620万美元，扣除2025年确认的360万美元估值备抵。
新的重大降级至低于标准的应计和后续活动
2025年第四季度，公司将4项分类为次级、处于应计状态的借款关系由持有投资转为持有待售，按成本或公允价值孰低计量。转让时，这些贷款的本金余额总额为7400万美元，公司就转让记录了1020万美元的估值备抵。2026年1月，公司随后出售了上述四笔贷款中的三笔，这些贷款在出售时的总账面价值为4950万美元，并且没有确认交易的额外损失。最后，在第四季度，该公司将包括商业贷款、CRE和所有者占用在内的5笔贷款关系降级为次级应计项目，总额为7790万美元，截至2025年12月31日，这些贷款仍为次级项目。
2025年第三季度，公司降级至低于标准的应计项目总额为5560万美元，其中包括Pass的一笔CRE贷款、Special Mention的一笔CRE贷款以及Pass的两笔商业贷款。此外，该公司共获得5300万美元的完全满足，其中包括两笔CRE应计贷款和一笔商业不良贷款。没有因这一活动而产生的额外费用。
在2025年第二季度，该公司将两笔总额为2180万美元的贷款关系降级为低于标准的应计，包括设备融资贷款。这些贷款随后于2025年第四季度出售。有关2025年第四季度我们以前的白标设备融资解决方案下的贷款销售的更多详细信息，请参阅“贷款”讨论。
2025年第一季度，该公司将佛罗里达州一家餐厅服务部门客户的4060万美元自住贷款降级为低于标准的应计状态。2025年2月，公司决定出售这笔贷款。因此，该贷款由持有作投资的贷款转为按成本或公允价值孰低者持有作出售的贷款。在转让时，我们确定不需要估值备抵。2025年4月，公司决定不继续进行出售，并将贷款重新分类回其持作投资组合。随后，在2025年第三季度，我们收取了1010万美元的部分付款，并出售了剩余的3040万美元余额。该公司在2025年第三季度和前九个月确认了与此项交易相关的90万美元亏损。
所有非应计贷款都被归类为次级或可疑贷款。截至2025年12月31日，我们在损失类别中没有任何贷款。
109
特别提款贷款。下表按贷款类型列示了2025年关注类贷款的活动情况：
| 截至2025年12月31日止年度 | |||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 商业地产 | 独栋住宅 | 自住 | 商业 | 金融机构 | 消费者及其他 | 合计 | ||||||||||||||||
| 期初余额 | $ | 361 | $ | — | $ | 5,047 | $ | — | $ | — | $ | — | $ | 5,408 | |||||||||
| 下调评级至特别提及 | 176,345 | 738 | 44,730 | 181,593 | — | — | 403,406 | ||||||||||||||||
| 升级到通过 | — | — | (2,380) | — | — | — | (2,380) | ||||||||||||||||
| 降级至不达标 | (63,888) | — | (1,545) | (94,979) | — | — | (160,412) | ||||||||||||||||
|
出售的特别提款贷款
|
— | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||
| 支付/付款 | (24,988) | (5) | (33,367) | (51,206) | — | — | (109,566) | ||||||||||||||||
| 期末余额 | $ | 87,830 | $ | 733 | $ | 12,485 | $ | 35,408 | $ | — | $ | — | $ | 136,456 | |||||||||
截至2025年12月31日，所有关注类贷款均保持当前状态。
截至2025年12月31日，Special Mention贷款的增长主要由多个行业的11笔商业贷款和6笔自住贷款分别总计1.816亿美元和4470万美元推动，12笔CRE贷款总计1.771亿美元。这些贷款被降级是基于收到最近的财务信息，或者错过了合同里程碑。虽然借款人错过了某些里程碑，但存在可以接受的缓解因素，例如充足的贷款价值比、利息准备金或其他结构性增强。这些增长被1.096亿美元的收益、1.604亿美元的降级至低于标准以及240万美元的升级至Pass部分抵消。
2025年12月31日、2024年12月31日、2024年12月31日和2023年12月31日，属于应计贷款分类为次级且逾期不到90天的潜在问题贷款包括：
| （单位：千） | 2025 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||
| 商业地产（CRE） | |||||||||||||||||
| 非业主占用 | $ | 73,332 | $ | 21,430 | $ | — | |||||||||||
| 多户住宅 | 22,435 | — | — | ||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 | 6,139 | — | — | ||||||||||||||
| 101,906 | 21,430 | — | |||||||||||||||
| 独栋住宅 | 44 | 227 | 221 | ||||||||||||||
| 业主占用 | 38,399 | 40,847 | 78 | ||||||||||||||
| 140,349 | 62,504 | 299 | |||||||||||||||
| 商业贷款 | 46,308 | — | 967 | ||||||||||||||
| $ | 186,657 | $ | 62,504 | $ | 1,266 | ||||||||||||
________
（1）对应国际消费贷款。
110
截至2025年12月31日，与2024年相比，潜在问题贷款总额增加了1.242亿美元。这一增长主要是由于9个CRE关系降级至低于标准，总额为1.399亿美元，其中包括两笔酒店贷款总额为4700万美元，两笔CRE零售贷款总额为3330万美元，一笔CRE多户家庭贷款总额为2240万美元，两笔CRE办公室贷款总额为2190万美元，一笔土地开发贷款总额为1000万美元，以及一笔CRE专业贷款总额为540万美元。其他增长包括餐厅、金融和保险、运输和批发行业的九个商业关系，总额为8890万美元；四个业主自住关系，总额为3970万美元，以及90万美元的小额余额贷款。
这些降级被以下因素部分抵消：（i）偿还三笔CRE贷款，总额为4340万美元；（ii）一笔商业贷款，总额为130万美元；（iii）部分偿还和出售一笔自住贷款，总额为3960万美元；（iv）出售两笔商业贷款，总额为2060万美元；（v）三笔商业关系进一步降级为不良，总额为2020万美元；（vi）一笔CRE贷款，总额为830万美元，以及（vii）160万美元的小额余额偿还。此外，该公司还为转入持有待售的贷款记录了1020万美元的估值备抵。
111
证券
我们的投资决策过程是基于一个批准的投资政策和几个投资方案。我们通过考虑以下四个原则来寻求一致的风险调整后收益：
•投资质量；
•流动性要求；
•利率风险敏感性；和
•潜在投资回报
本行董事会批准本行及相关公司的ALCO投资政策和方案，这些政策和方案指导投资过程。ALCO监督投资过程，监测对批准的限额和目标的遵守情况。公司的投资决策基于上述四项原则、被认为与特定投资和战略相关的其他因素、市场状况和公司的整体资产负债表状况。ALCO在批准的限额和目标范围内定期评估投资的业绩。公司积极主动地管理其投资证券组合，作为流动性来源，并在适当情况下作为对利率下降的经济对冲。
112
下表列出各类别证券于2025年12月31日、2024年及2023年的帐面价值及百分比。分类为可供出售的债务证券和非为交易而持有的公允价值易于确定的权益证券的账面价值代表公允价值。分类为持有至到期的债务证券的账面价值表示摊销成本减去信用损失准备金（“ACL”）（如果有的话）。该公司确定，其截至2023年12月31日持有至到期的债务证券不需要ACL。截至2025年12月31日或2024年12月31日，公司未持有到期证券。
| 2025 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 金额 | % | 金额 | % | 金额 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 可供出售的债务证券： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 美国政府机构和赞助的企业住宅MBS | $ | 1,824,510 | 87.5 | % | $ | 1,262,640 | 84.3 | % | $ | 842,870 | 56.4 | % | |||||||||||||||||||||||
| 美国政府机构和赞助的企业商业性MBS | 152,249 | 7.3 | % | 142,538 | 9.5 | % | 80,626 | 5.4 | % | ||||||||||||||||||||||||||
|
非机构商业MBS(1)
|
— | — | % | 11,792 | 0.8 | % | 11,220 | 0.7 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 美国政府机构和受担保企业义务 | 45,455 | 2.2 | % | 16,682 | 1.1 | % | 24,588 | 1.6 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 市政债券 | 1,669 | 0.1 | % | 1,585 | 0.1 | % | 1,668 | 0.1 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 抵押贷款义务 | — | — | % | — | — | % | 4,957 | 0.3 | % | ||||||||||||||||||||||||||
|
公司债(2)(3)
|
— | — | % | — | — | % | 249,582 | 16.7 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 美国国债 | 1,000 | 0.1 | % | 1,933 | 0.1 | % | 1,991 | 0.1 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 2,024,883 | 97.2 | % | 1,437,170 | 95.9 | % | 1,217,502 | 81.3 | % | |||||||||||||||||||||||||||
|
持有至到期的债务证券(4)
|
— | — | % | — | — | % | 226,645 | 15.1 | % | ||||||||||||||||||||||||||
|
非为交易而持有的具有易于确定的公允价值的权益证券(5)
|
2,548 | 0.1 | % | 2,477 | 0.2 | % | 2,534 | 0.2 | % | ||||||||||||||||||||||||||
|
其他证券(6):
|
57,138 | 2.7 | % | 58,278 | 3.9 | % | 50,294 | 3.4 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| $ | 2,084,569 | 100.0 | % | $ | 1,497,925 | 100.0 | % | $ | 1,496,975 | 100.0 | % | ||||||||||||||||||||||||
_________________
（一）金融机构发行。
（2）2024年，由于公司的证券调仓策略，公司出售了包括金融机构发行的次级债务证券在内的公司债券。截至2023年12月31日，金融服务领域的公司债券分别占我们总资产的1.9%。
（3）截至2023年12月31日，公司债券包括外国公司实体发行的1050万美元“投资级”优质证券。2023年，证券发行人来自加拿大的两个不同领域。该公司根据国家、风险偏好和政策的跨境敞口限制外国投资敞口。所有外国投资均以美元计价。
（4）包括美国政府和美国政府赞助机构发行的证券。2024年，公司执行证券调仓，将持有至到期的全部债务证券转入可供出售类。
113
（5）2023年，公司出售其在出售时公允价值总额为1120万美元的可上市股本证券，并确认与此交易有关的净亏损20万美元。同样在2023年，该公司购买了一只在美国注册成立的开放式基金的投资，原始成本为250万美元。该基金的目标是提供与根据《社区再投资法》被视为合格的资本和投资的保全相一致的高水平当前收入。
（6）包括对FHLB和联邦储备银行股票的投资。金额对应于呈报日期的原始成本。由于这些投资的性质，原始成本接近公允价值。
截至2025年12月31日，证券总额增加5.866亿美元，或39.2%，至21亿美元，而截至2024年12月31日为15亿美元。2025年的增长主要是由于：（i）购买可供出售的债务证券、交易证券和FHLB股票，总额为12亿美元；（ii）可供出售的债务证券的税前未实现持有收益净额为5260万美元，主要是由于该期间市场利率的变化。这一增长被到期、销售、催缴和支付的预付款总额6.544亿美元部分抵消。在2025年第四季度，我们以1.132亿美元的净收益出售了整个交易组合，并实现了与交易相关的约280万美元的收益。截至2025年12月31日和2024年12月31日，公司未持有交易证券投资。
截至2025年12月31日，可供出售的债务证券的未实现持有亏损净额为2390万美元，未实现持有收益净额为2170万美元，而截至2024年12月31日，未实现持有亏损净额为5570万美元，未实现持有收益净额为90万美元。2025年，公司录得税前未实现持有收益净额5260万美元，计入当期累计其他综合（亏损）收益。公司不打算出售这些未实现净持有损失的债务证券，而且很有可能在预期收回之前不会被要求出售这些证券。该公司认为，这些证券没有信用减值，因为公允价值变动一般归因于利率和投资证券市场的变化，而不是信用质量。因此，截至2025年12月31日和2024年12月31日，公司没有记录这些证券的信用损失备抵。
114
下表列出2025年12月31日我们证券组合的账面价值、预定期限和加权平均收益率。与上表类似，分类为可供出售的债务证券和公允价值易于确定而不是为交易而持有的权益证券的账面价值等于公允市场价值。分类为持有至到期的债务证券的账面价值等于摊余成本。
| 2025年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） | 合计 | 不到一年 | 一至五年 | 五到十年 | 十年以上 | 不成熟 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 金额 | 产量 | 金额 | 产量 | 金额 | 产量 | 金额 | 产量 | 金额 | 产量 | 金额 | 产量 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 可供出售的债务证券 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 美国政府机构和赞助企业义务 | 45,455 | 4.66 | % | — | — | % | 2,614 | 5.25 | % | 18,140 | 4.44 | % | 24,701 | 4.75 | % | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 市政债券 | 1,669 | 2.31 | % | — | — | % | — | — | % | 356 | 1.63 | % | 1,313 | 2.49 | % | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 美国国债 | 1,000 | 3.57 | % | — | — | % | 1,000 | 3.57 | % | — | — | % | — | — | % | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 美国政府机构和赞助企业商业MBS | 152,249 | 4.13 | % | — | — | % | 46,746 | 3.55 | % | 40,931 | 3.90 | % | 64,572 | 4.70 | % | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 美国政府机构和赞助企业住宅类MBS | 1,824,510 | 5.00 | % | — | — | % | 856 | 5.70 | % | 6,233 | 4.48 | % | 1,817,421 | 5.00 | % | — | — | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| $ | 2,024,883 | 4.92 | % | $ | — | — | % | $ | 51,216 | 3.67 | % | $ | 65,660 | 4.09 | % | $ | 1,908,007 | 4.98 | % | $ | — | — | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非为交易而持有的具有易于确定的公允价值的权益证券 | 2,548 | 6.56 | % | — | — | — | — | — | — | — | — | 2,548 | 6.56 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他证券 | $ | 57,138 | 6.39 | % | $ | — | — | % | $ | — | — | % | $ | — | — | % | $ | — | — | % | $ | 57,138 | 6.39 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| $ | 2,084,569 | 4.96 | % | $ | — | — | % | $ | 51,216 | 3.67 | % | $ | 65,660 | 4.09 | % | $ | 1,908,007 | 4.98 | % | $ | 59,686 | 6.40 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
115
截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日，该投资组合的年平均有效久期分别为4.4、5.2和5.0。与2024年相比，2025年有效期限的增加主要是由于更高的估计预付款假设。这些估计数是使用多种输入计算得出的，除其他外，这些输入受利率变化和其他可能影响提前还款速度的因素的影响。投资证券的合同期限会根据摊销的美国政府担保机构债务和企业债务证券的预期预付款进行调整，这会缩短这些投资的平均寿命。
善意。截至2025年12月31日和2024年12月31日，商誉为1920万美元。商誉主要指支付的对价超过2006年收购的某储蓄银行净资产公允价值的部分。
负债
截至2025年12月31日，负债总额为88亿美元，与2024年12月31日的90亿美元相比，减少了1.731亿美元，降幅为1.9%。这主要是由于：（i）定期存款减少2.384亿美元，即10.7%；（ii）于2025年4月赎回于2025年6月30日到期的6000万美元优先票据；（iii）来自FHLB的预付款减少33.0百万美元，即4.4%；（iv）应付账款和应计及其他负债净减少2410万美元，即15.9%，主要是由于衍生工具负债的估值减少。这些减少被以下因素部分抵消：（i）计息、储蓄和货币市场存款净增加1.022亿美元，即2.5%；（ii）无息活期存款增加6850万美元，即4.6%；（iii）经营租赁负债增加1140万美元，即10.7%，主要受2025年南佛罗里达州两个银行中心售后回租的推动。见“资本资源和流动性管理”，了解有关FHLB垫款和次级票据变动的更多详情和“存款”有关存款总额变动的更多详情。
存款
我们继续努力发展我们定义的核心存款。我们的努力包括在2025年为我们在南佛罗里达和坦帕的业务开发团队增加新的团队成员。见"用于评估我们财务状况的主要因素”，以获取有关核心存款的更多详细信息。
截至2025年12月31日，存款总额为78亿美元，与2024年12月31日相比减少6770万美元，降幅为0.9%。存款减少主要是由于定期存款净减少2.384亿美元，即10.7%。减少额被以下因素部分抵销：（一）计息活期、储蓄和货币市场存款净增加1.022亿美元，即2.5%；（二）无息活期存款增加6850万美元，即4.6%。
与2024年相比，2025年定期存款净减少2.384亿美元或10.7%，其中包括经纪定期存款减少2.664亿美元或38.0%，但被客户CD增加2790万美元或1.8%部分抵消。
截至2025年12月31日，经纪存款为4.357亿美元，与2024年12月31日的7.019亿美元相比，减少了2.662亿美元，降幅为37.9%。
116
CDARS和ICS互惠存款是通过公司参与IntraFi网络提供的。该网络便利客户资金以低于25万美元的增量放入存款证、活期存款或其他成员银行发行的货币市场账户。这种结构使客户能够在公司保留关系的同时获得大额余额的全额FDIC保险。作为交换，公司接受其他网络银行的互惠存款，保持了整体存款水平。截至2025年12月31日和2024年12月31日，Intrafi网络的互惠存款分别为9.395亿美元和7.617亿美元。
2025年12月，我们通过IntraFi网络使用了非互惠存款投放服务。这些安排使我们能够在维护客户关系的同时，将多余的客户保证金存放给其他网络参与者。在这些非互惠配售交易下，客户存款资金被转移到其他参与机构。2025年12月，我们向其他参与机构存入了约1.626亿美元的存款。因此，这些存款被排除在公司的综合资产负债表之外。
按户籍国分列的存款
下表列出截至呈列日期按户籍国划分的存款人存款。
| 12月31日， | |||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | ||||||||||||||||||||||||
|
国内(1)
|
$ | 5,168,371 | $ | 5,278,289 | $ | 5,430,059 | $ | 4,620,906 | $ | 3,137,258 | |||||||||||||||||||
| 国外： | |||||||||||||||||||||||||||||
|
委内瑞拉(2)
|
1,910,980 | 1,889,331 | 1,870,979 | 1,911,551 | 2,019,480 | ||||||||||||||||||||||||
| 其他 | 707,583 | 686,975 | 593,825 | 511,742 | 474,133 | ||||||||||||||||||||||||
|
外国合计(3)
|
2,618,563 | 2,576,306 | 2,464,804 | 2,423,293 | 2,493,613 | ||||||||||||||||||||||||
| 存款总额 | $ | 7,786,934 | $ | 7,854,595 | $ | 7,894,863 | $ | 7,044,199 | $ | 5,630,871 | |||||||||||||||||||
___________
（1）包括于2025年12月31日、2024年、2023年、2022年和2021年分别为4.357亿美元、7.019亿美元、7.369亿美元、6.293亿美元和3.873亿美元的经纪存款。
（2）基于我们惯常为反洗钱、OFAC和制裁目的“了解我们的客户”而进行的尽职调查，我们认为，目前美国对某些委内瑞拉人的经济禁运一般不会对我们的委内瑞拉客户关系产生不利影响。
（3）我们的其他外国存款不包括委内瑞拉居民客户的存款。
下表列示了包括委内瑞拉居民客户存款在内的我国境内外存款在年内的增减情况：
| 截至12月31日的年度， | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） | 金额 | % | 金额 | % | 金额 | % | 金额 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
国内(1)
|
$ | (109,918) | (2.1) | % | $ | (151,770) | (2.8) | % | $ | 809,153 | 17.5 | % | $ | 1,483,648 | 47.3 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 国外： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 委内瑞拉 | 21,649 | 1.1 | % | 18,352 | 1.0 | % | (40,572) | (2.1) | % | (107,929) | (5.3) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他 | 20,608 | 3.0 | % | 93,150 | 15.7 | % | 82,083 | 16.0 | % | 37,609 | 7.9 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 外国合计 | 42,257 | 1.6 | % | 111,502 | 4.5 | % | 41,511 | 1.7 | % | (70,320) | (2.8) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 存款总额 | $ | (67,661) | (0.9) | % | $ | (40,268) | (0.5) | % | $ | 850,664 | 12.1 | % | $ | 1,413,328 | 25.1 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
___________
（1）国内存款，不包括经纪存款，在2025年和2024年分别增加1.563亿美元和减少1.168亿美元，在2023年和2022年分别增加7.015亿美元和12亿美元。
117
国内存款从2024年12月31日的53亿美元减少到2025年12月31日的52亿美元，2025年减少了1.099亿美元，降幅为2.1%。这主要是由于国内定期存款减少2.763亿美元，主要是经纪定期存款。减少额被以下因素抵消：（一）国内计息活期、储蓄和货币市场存款净增加1.580亿美元；（二）国内无息存款增加840万美元。
外国存款从2024年12月31日的26亿美元增加到2025年12月31日的26亿美元，在2025年增加了4230万美元，即1.6%，主要受以下因素推动：（i）6020万美元的外国无息存款，其中4100万美元是来自委内瑞拉境内客户的存款；（ii）3790万美元的外国定期存款。这些增长被外国计息活期、储蓄和货币市场存款净减少5580万美元部分抵消，其中2610万美元是来自委内瑞拉境内客户的存款。
核心存款
截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日，核心存款分别为58亿美元、56亿美元和56亿美元。核心存款分别占我们于该日期总存款的74.4%、71.6%及70.9%。2025年核心存款增加1.707亿美元，即3.0%，主要是受到前面提到的计息、储蓄和货币市场存款净增加以及无息存款增加的推动。我们将“核心存款”定义为不包括所有定期存款的总存款。该公司仍然专注于关系驱动的存款收集活动。
经纪存款
我们主要将经纪存款用作资产/负债管理工具。截至2025年12月31日和2024年12月31日，我们的经纪存款分别为4.357亿美元和7.019亿美元，分别占我们存款总额的5.6%和8.9%。与2024年12月31日相比，2025年经纪存款减少了2.662亿美元，即37.9%，主要是由于我们计划减少这些高成本存款的战略。
118
按类型划分的存款：平均余额及平均付息率
下表列出了所列期间的平均每日余额金额和我们的存款所支付的平均利率。
| 截至12月31日的年度， | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2025 | 2024 | 2023 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） | 金额 | 费率 | 金额 | 费率 | 金额 | 费率 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 无息活期存款 | $ | 1,639,953 | — | % | $ | 1,461,940 | — | % | $ | 1,356,538 | — | % | |||||||||||||||||||||||
| 计息存款： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
计息活期、储蓄和货币市场存款(1) (2)
|
4,371,668 | 2.61 | % | 4,099,123 | 3.05 | % | 3,997,011 | 2.62 | % | ||||||||||||||||||||||||||
|
定期存款(3)
|
2,127,602 | 4.08 | % | 2,302,798 | 4.59 | % | 2,074,549 | 3.80 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 6,499,270 | 3.09 | % | 6,401,921 | 3.61 | % | 6,071,560 | 3.03 | % | |||||||||||||||||||||||||||
| $ | 8,139,223 | 2.47 | % | $ | 7,863,861 | 2.94 | % | $ | 7,428,098 | 2.47 | % | ||||||||||||||||||||||||
___________
（1）为强调重要项目，将以前年度单独列报的某些细列项目在本表中汇总为单一细列项目。这包括计息活期、储蓄和货币市场存款。为便于比较，以往各期均已符合此列报方式。
（2）于截至2025年12月31日止年度，2024年及2023年包括互惠存款，总平均余额分别为10.00亿元（平均利率-3.88 %）、6.843亿元（平均利率-5.05 %）及5.84亿元（平均利率-5.23 %）。截至2025年、2024年和2023年12月31日止年度，包括经纪存款，总平均余额分别为10万美元（平均利率-5.22 %）、290万美元（平均利率-5.40 %）和1330万美元（平均利率-5.07 %）。
（3）截至2025年、2024年及2023年12月31日止年度，包括平均结余分别为5.83亿美元、6.913亿美元及6.732亿美元的经纪存款，平均费率分别为4.43%、5.05%及4.36%。
119
大型资金提供者
大型资金提供者由余额超过2000万美元的第三方关系组成。在2025年12月31日和2024年12月31日，我们的大型资金提供者，分别包括20个存款关系，总余额分别为9.623亿美元和9.423亿美元。2025年12月31日来自大型资金提供者的余额增加主要是由于公司继续其对存管关系的战略重点，商业客户的大额存款增加所推动。
按期限分列的大额定期存款
下表列出截至所列日期个别余额等于或大于100,000美元的我们定期存款的到期日。
| 12月31日， | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） | 2025 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不到3个月 | $ | 406,673 | 31.4 | % | $ | 386,857 | 30.4 | % | $ | 178,102 | 13.7 | % | |||||||||||||||||||||||
| 3至6个月 | 382,427 | 29.5 | % | 349,673 | 27.5 | % | 239,843 | 18.4 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 6至12个月 | 415,755 | 32.1 | % | 464,812 | 36.6 | % | 698,897 | 53.6 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 1至3年 | 77,859 | 6.0 | % | 53,745 | 4.2 | % | 174,792 | 13.4 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 3年以上 | 13,520 | 1.0 | % | 15,386 | 1.3 | % | 12,974 | 0.9 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 合计 | $ | 1,296,234 | 100.0 | % | $ | 1,270,473 | 100.0 | % | $ | 1,304,608 | 100.0 | % | |||||||||||||||||||||||
120
短期借款。
除存款外，我们使用短期借款，例如FHLB垫款，较少使用其他银行的垫款，作为资金来源，以满足客户的日常流动性需求和赚取资产的资金增长。截至报告期末，短期借款期限为12个月或以下。
2025年12月31日无未偿还短期借款。我们在这一年的1亿美元短期借款中，有2000万美元在2025年第四季度到期，其余的已经偿还。2024年12月31日和2023年12月31日未偿还的短期借款分别于2025年1月和2024年到期。我们在2024年12月31日和2023年12月31日的所有未偿还短期借款均对应于FHLB预付款。截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日，没有未偿还的其他借款或回购协议。
下表列出截至2025年、2024年和2023年12月31日止年度的短期借款未偿还金额的信息。
| 截至12月31日的年度， | |||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） |
2025
|
2024
|
2023
|
||||||||||||||
|
期末未结清
|
$
|
—
|
$
|
30,000
|
$
|
40,000
|
|||||||||||
|
平均金额
|
20,000
|
2,500
|
49,572
|
||||||||||||||
|
任何月末未偿还的最高金额
|
100,000
|
30,000
|
204,863
|
||||||||||||||
|
加权平均利率：
|
|||||||||||||||||
|
期间
|
4.08
|
%
|
4.44
|
%
|
4.27
|
%
|
|||||||||||
|
期末
|
—
|
%
|
4.44
|
%
|
5.46
|
%
|
|||||||||||
121
股本和资产回报率
下表列示了列报期间的平均资产收益率、平均权益收益率、平均权益与平均资产比率：
| 截至12月31日的年度， | |||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比和每股数据除外） |
2025
|
2024
|
2023
|
||||||||||||||
| 归属于公司的净收益（亏损） | $ | 52,417 | $ | (15,752) | $ | 32,490 | |||||||||||
| 每股普通股基本收益（亏损） | 1.26 | (0.44) | 0.97 | ||||||||||||||
|
每股普通股摊薄收益（亏损）(1)
|
1.26 | (0.44) | 0.96 | ||||||||||||||
| 平均总资产 | $ | 10,195,288 | $ | 9,891,803 | $ | 9,452,221 | |||||||||||
| 平均股东权益 | 932,168 | 792,044 | 740,630 | ||||||||||||||
| 归属于公司的净利润（亏损）/平均总资产（ROA） | 0.51 | % | (0.16) | % | 0.34 | % | |||||||||||
| 归属于公司的净利润（亏损）/平均股东权益（ROE） | 5.62 | % | (1.99) | % | 4.39 | % | |||||||||||
| 平均股东权益/平均总资产比例 | 9.14 | % | 8.01 | % | 7.84 | % | |||||||||||
__________________
(1)见我们在本10-K表中的经审核综合财务报表附注23，详述发行受限制股份、受限制股份单位及业绩股份单位对2025、2024及2023年每股盈利的摊薄影响。
与2024年的净亏损相比，公司在2025年实现了净收益，因此，公司在2025年和2023年实现了基本和稀释每股收益，而2024年则为每股亏损。由于公司于2024年9月完成了A类普通股的公开发行，加权平均股数增加，部分抵消了这些结果。
资本资源和流动性管理
资本资源
股东权益主要受收益、股息（如有）以及主要由可供出售的债务证券和衍生工具的未实现持有收益或亏损（扣除税后）波动引起的累计其他综合收益或亏损（“AOCI”或“AOCL”）的变化影响。AOCI或AOCL不包括在为控股和银行监管目的确定我们的资本的目的中。
截至2025年12月31日，股东权益为9.388亿美元，与截至2024年12月31日的8.905亿美元相比，增加了4830万美元，增幅为5.4%。增加的主要原因是：（i）2025年净收入为5240万美元；（ii）AOCL总额减少3890万美元，主要是由于可供出售的债务证券的税后未实现持有亏损净额减少；（iii）基于股票的激励薪酬计划净总额为500万美元。这一增长被以下因素所抵消：（i）年内回购的A类普通股总额为3300万美元；（ii）公司在2025年宣布和支付的股息为1510万美元。见关于2023年推出的股票回购计划的更多详细信息，详见下文。
122
非控股权益
公司在其简明综合经营报表和综合收益（亏损）中记录归属于非控制性权益的净亏损等于在Amerant Mortgage权益中保留的经济或所有权权益的百分比，并在综合资产负债表中将非控制性权益作为股东权益的组成部分。在2024年12月31日和2023年12月31日，公司拥有Amerant Mortgage 100%的所有权权益。2023年12月31日，Amerant Mortgage成为全资子公司公司将其拥有权益增加至100%，自2023年12月31日起生效。因此，公司于2024年并无录得任何非控股权益应占亏损或收益，且于2025年12月31日及2024年12月31日并无非控股权益应占权益。见关于Amerant Mortgage所有权权益变动的详细信息，我们在本10-K表中的经审计年度合并财务报表附注1。
普通股交易
公开发行
2024年9月27日，公司完成公开发售8,684，210股A类有投票权普通股，向公众发售价格为每股19.00美元，其中包括承销商全额行使购买额外普通股的选择权后发行的784,210股（“公开发售”）。此次发行的总收益总额约为1.65亿美元，扣除承销折扣和佣金以及公司应付的估计发行费用后的净收益约为1.558亿美元。公开发售所得款项净额的预期用途为一般公司用途，以支持其持续的有机增长，其中可能包括（其中包括）营运资金、对银行的投资、解决不良贷款以及资产负债表优化战略。
回购普通股和注销库存股.
股票回购预案详情
2022年12月19日，公司宣布董事会授权一项新的回购计划，根据该计划，公司可不时购买总额不超过2500万美元的A类普通股股份（“2023年A类普通股回购计划”）。2025年5月29日，公司宣布董事会批准根据2023年A类普通股回购计划将可用于回购公司A类普通股股份的金额增加至2500万美元。本次回购方案于2025年12月31日到期。
2026年1月22日，公司宣布其董事会授权了一项新的回购计划（“2026年回购计划”），据此，公司可能不时购买总额不超过4000万美元的A类普通股。2026年回购计划有效期至2026年12月31日。
根据2023年A类普通股回购计划，2025年和2024年，公司分别以每股19.23美元和21.94美元的加权平均价格回购了总计1,716，084股和344,326股A类普通股。截至2025年12月31日和2024年12月31日止年度，这些交易的总购买价格分别为33.0百万美元和760万美元，包括交易成本。截至2024年12月31日，公司在该回购计划下剩余1240万美元，在2025年12月31日到期前已全部使用。
123
2025年、2024年和2023年，公司董事会授权注销之前作为库存股持有的A类普通股和B类普通股的所有股份，包括2025年、2024年和2023年回购的所有股份。因此，公司在2025年12月31日、2024年12月31日和2023年12月31日没有以库存股形式持有的普通股股份。
基于股票的薪酬奖励
公司不时授予以股票为基础的薪酬奖励，这些奖励反映为公司股东权益的变化。见“注14。激励薪酬福利计划”，以获取有关公司2018年股权计划下普通股交易的更多信息。
股息
下文载列公司截至2025年12月31日、2024年及2023年12月31日止期间宣派及派付的股息详情。
| 申报日期 | 记录日期 | 付款日期 | 每股股息 | 股息金额 | ||||||||||
| 10/22/2025 | 11/14/2025 | 11/28/2025 | $0.09 |
370万美元
|
||||||||||
| 07/23/2025 | 08/15/2025 | 08/29/2025 | $0.09 | 380万美元 | ||||||||||
| 04/23/2025 | 05/15/2025 | 05/30/2025 | $0.09 | 380万美元 | ||||||||||
| 01/22/2025 | 02/14/2025 | 02/28/2025 | $0.09 | 380万美元 | ||||||||||
| 10/23/2024 | 11/14/2024 | 11/29/2024 | $0.09 | 380万美元 | ||||||||||
| 07/24/2024 | 08/15/2024 | 08/30/2024 | $0.09 | 300万美元 | ||||||||||
| 04/24/2024 | 05/15/2024 | 05/30/2024 | $0.09 | 300万美元 | ||||||||||
| 01/17/2024 | 02/14/2024 | 02/29/2024 | $0.09 | 300万美元 | ||||||||||
| 10/18/2023 | 11/14/2023 | 11/30/2023 | $0.09 | 300万美元 | ||||||||||
| 07/19/2023 | 08/15/2023 | 08/31/2023 | $0.09 | 300万美元 | ||||||||||
| 04/19/2023 | 05/15/2023 | 05/31/2023 | $0.09 | 300万美元 | ||||||||||
| 01/18/2023 | 02/13/2023 | 02/28/2023 | $0.09 | 300万美元 | ||||||||||
2026年1月22日，公司董事会宣布派发公司A类普通股每股0.09美元的现金股息。股息已于2026年2月27日支付给在2026年2月13日营业结束时登记在册的股东。
流动性管理
来自FHLB的垫款、其他借款和借款能力
截至2025年12月31日和2024年12月31日，该公司有7亿美元未偿还的FHLB预付款。截至2025年12月31日止年度，该公司偿还了4亿美元未偿还的FHLB预付款，并从该来源借入了4亿美元。2025年第三季度，该公司重组了2.10亿美元的固定利率FHLB预付款。此次重组包括以较低利率改变原有期限。每份合约的新期限约为三年。作为对收益率的调整，该公司产生了340万美元的提前终止和修改罚款，该罚款被推迟并在新预付款的期限内摊销。公司确认了40万美元，作为利息费用的一部分，作为这项摊销的结果。根据公认会计原则，这些修改不被视为实质性修改。
124
截至12月31日，FHLB的2025年和2024年预付款分别到期至2028年和2029年。于2025年12月31日，FHLB的垫款的固定利率为3.45%至4.45%，加权平均利率为4.06%（固定利率为3.45%至5.46%，2024年12月31日的加权平均利率为4.10%）。
截至2025年12月31日和2024年12月31日，我们与FHLB的额外借款能力分别为21亿美元和16亿美元。这一额外的借贷能力由FHLB决定。我们还保持与美联储的借贷能力，以及在资本市场与经纪商和交易商的关系，以发行FDIC保险的有息存款，包括存单。我们还与几家银行有可用的未承诺联邦基金信贷额度。在2025年12月31日和2024年12月31日，我们与银行的未承诺联邦基金额度没有未偿债务。
截至2025年12月31日和2024年12月31日，没有其他借款。
根据我们目前的展望，我们认为净收入、存款、来自FHLB的垫款和可用的其他资金来源将足以满足未来十二个月的流动性需求。
存款网络
作为我们流动性管理策略的一部分，我们还通过IntraFi网络利用存款投放服务。这些安排允许我们在维护客户关系的同时，将多余的客户存款存放给其他网络银行参与者。在这些配售交易下，沉淀资金转入其他参与机构。截至2025年12月31日，公司将约1.626亿美元的客户存款存放给其他参与机构。2026年1月，公司通过该安排不再有客户保证金在其他网络参与者的投放。
控股公司
我们是一家独立于银行的公司，因此，必须提供我们自己的流动性。从历史上看，我们的主要资金来源一直是银行宣布并支付给我们的股息。公司是我们次级次级债和次级票据的义务人和担保人。如前所述，在2024年9月27日，公司完成了普通股的公开发行，这导致公司在2024年录得的净收益为1.558亿美元。在2024年完成此次发行后，该公司向其银行子公司提供了总额为9000万美元的现金。截至2025年12月31日，该公司作为独立的独立实体持有现金和现金等价物1750万美元，截至2024年12月31日持有现金和现金等价物9950万美元，这些资金可用于偿付其优先票据、次级票据和次级次级债务以及用于一般公司用途。
基于我们目前的展望，我们认为可用的资金来源，包括来自该行的任何股息，将足以满足未来十二个月的流动性需求。
子公司分红
存在影响银行向公司支付股息能力的法定和监管限制。这些限制排除了AOCI的影响。管理层认为，这些限制不会影响公司履行当前短期现金义务的能力。见这份10-K表中的“监督和监管”。
2025年12月，该行董事会批准该行向公司支付现金股息2000万美元。该公司在2026年第一季度收到了这笔股息。2025年7月，该行董事会批准该行向公司支付4000万美元的现金股息。
125
2023年12月，该行董事会批准该行向Amerant银行支付2000万美元现金股息。该公司在2024年第一季度收到了这笔股息。该行没有宣布任何2024年应付给Amerant银行的股息。
监管资本要求
我们必须遵守由美联储和OCC管理的各种监管资本要求。未能满足监管资本要求可能会导致监管机构的某些酌处权和可能的强制性行动，如果采取这些行动，可能会对我们的业务、财务状况和经营业绩产生直接的实质性影响。根据联邦资本充足规则和“迅速纠正行动”的监管框架，我们必须满足特定的资本准则，其中涉及为监管资本目的计算的我们的资产、负债和某些表外项目的量化措施。我们的资本金额和分类也取决于监管机构的定性判断，包括预期的资本需求。对资本充足率的监管评估可能与仅基于法规的基于风险的资本比率得出的结论存在显着差异。监管为确保资本充足而建立的量化措施，要求我们维持最低CET1、一级杠杆、一级风险资本和总风险资本比率。
巴塞尔III规则于2015年1月1日对公司和银行生效，完全符合截至2019年1月1日分阶段实施的所有要求。公司和银行选择不将AOCI纳入计算监管资本。截至2025年12月31日，管理层认为公司及本行符合其所遵守的所有资本充足率要求，且资本充足。此外，巴塞尔III规则要求公司和银行持有2.50%的最低资本保护缓冲。公司在2025年底和2024年底的资本节约缓冲分别为6.1%和5.4%，因此根据适用的资本规则，对股息或酌情奖金或其他付款不存在监管限制。见“监管监管-资本”，了解更多关于监管资本的信息。
我公司合并监管资本金额及比例如下表所示：
|
实际
|
资本充足目的所需
|
监管最低要求要充分资本化
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） |
金额
|
比
|
金额
|
比
|
金额
|
比
|
|||||||||||||||||||||||||||||
| 2025年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 总资本比率 | $ | 1,102,426 | 14.10 | % | $ | 625,550 | 8.00 | % | $ | 781,938 | 10.00 | % | |||||||||||||||||||||||
| 一级资本比率 | 983,662 | 12.58 | % | 469,163 | 6.00 | % | 625,550 | 8.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 一级杠杆率 | 983,662 | 9.62 | % | 408,990 | 4.00 | % | 511,237 | 5.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| CET1资本比率 | 923,069 | 11.80 | % | 351,872 | 4.50 | % | 508,260 | 6.50 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 2024年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 总资本比率 | $ | 1,096,882 | 13.43 | % | $ | 653,446 | 8.00 | % | $ | 816,807 | 10.00 | % | |||||||||||||||||||||||
| 一级资本比率 | 976,360 | 11.95 | % | 490,084 | 6.00 | % | 653,446 | 8.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 一级杠杆率 | 976,360 | 9.66 | % | 404,480 | 4.00 | % | 505,600 | 5.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| CET1资本比率 | 915,658 | 11.21 | % | 367,563 | 4.50 | % | 530,925 | 6.50 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 2023年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 总资本比率 | $ | 979,777 | 12.12 | % | $ | 646,481 | 8.00 | % | $ | 808,101 | 10.00 | % | |||||||||||||||||||||||
| 一级资本比率 | 851,787 | 10.54 | % | 484,860 | 6.00 | % | 646,481 | 8.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 一级杠杆率 | 851,787 | 8.84 | % | 385,598 | 4.00 | % | 481,998 | 5.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| CET1资本比率 | 790,959 | 9.79 | % | 363,645 | 4.50 | % | 525,266 | 6.50 | % | ||||||||||||||||||||||||||
126
本行合并监管资本金额及比率如下表所示：
|
实际
|
资本充足目的所需
|
监管最低要求要充分资本化
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） |
金额
|
比
|
金额
|
比
|
金额
|
比
|
|||||||||||||||||||||||||||||
| 2025年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 总资本比率 | $ | 1,052,893 | 13.49 | % | $ | 624,495 | 8.00 | % | $ | 780,619 | 10.00 | % | |||||||||||||||||||||||
| 一级资本比率 | 963,923 | 12.35 | % | 468,372 | 6.00 | % | 624,495 | 8.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 一级杠杆率 | 963,923 | 9.47 | % | 407,159 | 4.00 | % | 508,949 | 5.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| CET1资本比率 | 963,923 | 12.35 | % | 351,279 | 4.50 | % | 507,402 | 6.50 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 2024年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 总资本比率 | $ | 1,047,759 | 12.84 | % | $ | 652,644 | 8.00 | % | $ | 815,805 | 10.00 | % | |||||||||||||||||||||||
| 一级资本比率 | 956,861 | 11.73 | % | 489,483 | 6.00 | % | 652,644 | 8.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 一级杠杆率 | 956,861 | 9.50 | % | 402,892 | 4.00 | % | 503,615 | 5.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| CET1资本比率 | 956,861 | 11.73 | % | 367,112 | 4.50 | % | 530,273 | 6.50 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 2023年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 总资本比率 | $ | 923,113 | 12.10 | % | $ | 610,149 | 8.00 | % | $ | 762,686 | 10.00 | % | |||||||||||||||||||||||
| 一级资本比率 | 837,970 | 10.99 | % | 457,612 | 6.00 | % | 610,149 | 8.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| 一级杠杆率 | 837,970 | 9.27 | % | 361,655 | 4.00 | % | 452,069 | 5.00 | % | ||||||||||||||||||||||||||
| CET1资本比率 | 837,970 | 10.99 | % | 343,209 | 4.50 | % | 495,746 | 6.50 | % | ||||||||||||||||||||||||||
巴塞尔III资本规则修订了资本的定义，并描述了CET1资本、附加一级资本和二级资本的资本成分和资格标准。见"项目1。业务-监督监管”获取详细信息。
127
通货膨胀和价格变化的影响
本报告所列的合并财务报表和相关合并财务数据是根据公认会计原则和银行业内部惯例编制的，其中要求以历史美元计量财务状况和经营成果，而不考虑由于通货膨胀导致的货币相对购买力随时间的变化。
与大多数工业企业不同，金融机构几乎所有的资产和负债都是货币性质的。因此，与一般通胀水平的影响相比，利率对金融机构业绩的影响更为显着。然而，通货膨胀也通过增加其购买的商品和服务的成本，以及工资和福利、占用费用和类似项目的成本来影响金融机构。通货膨胀和相关的利率上升通常会降低所持有的投资和贷款的市场价值，并可能对流动性、收益和股东权益产生不利影响。贷款发放和再融资也往往会随着利率的提高而放缓，更高的利率可能会降低金融机构从此类发放活动中获得的收益。同样，较低的通胀和利率下降增加了证券的公允价值，贷款发放和再融资往往会加速。
表外安排
我们可能会在日常业务过程中从事各种金融交易，根据公认会计原则，这些交易可能不会记录在资产负债表上。这些交易可能包括在我们的日常业务活动过程中提供信贷的合同承诺，以满足客户的融资需求。此类承诺在不同程度上涉及超过资产负债表确认金额的信贷、市场和利率风险要素。这些承诺是具有法律约束力的协议，在特定时期内以预定利率放贷，一般有固定的到期日或其他终止条款。我们在做出这些信贷承诺时使用与表内工具相同的信贷和抵押品政策。
我们逐案评估每个客户的信誉，如有必要，根据我们对借款人的信用评估获得抵押品。除了承诺提供信贷外，如果我们的客户未能履行其对第三方的合同义务，我们还会签发备用信用证，这是对第三方的特定付款或履约金额的承诺。信用证承销涉及的信用风险与向客户授信涉及的信用风险本质上是相同的。
下表显示了截至所述期间期末我们的表外安排的未偿余额。除下文所披露的情况外，我们不涉及任何其他合理可能对我们的财务状况、我们的财务状况、收入或支出、经营业绩、流动性、资本支出或资本资源产生当前或未来重大影响的表外合同关系。
| 12月31日， | |||||||||||||||||
|
（单位：千）
|
2025
|
2024
|
2023
|
||||||||||||||
|
提供信贷的承诺
|
$
|
1,605,254
|
$
|
1,389,894
|
$
|
1,305,816
|
|||||||||||
|
信用证
|
179,288
|
149,029
|
29,605
|
||||||||||||||
|
$
|
1,784,542
|
$
|
1,538,923
|
$
|
1,335,421
|
||||||||||||
与2024年12月31日相比，截至2025年12月31日，提供信贷的承诺增加了2.154亿美元，即15.5%。这主要是受商业房地产贷款承诺增加的推动。
公司使用利率掉期和其他衍生工具作为正常业务运营的一部分。见我们的合并财务报表“附注12-衍生工具”，以了解详情。
128
合同义务
在正常业务过程中，我们和我们的子公司订立了可能需要未来现金支付的各种合同义务。未来现金债务的重大承诺包括与经营租赁相关的资本支出、我们就包括技术服务外包、广告和其他服务在内的服务签订的某些具有约束力的协议，以及对我们的流动性需求并不重要的其他借款安排。我们目前预计，我们的可用资金、信贷额度和运营现金流将足以满足我们在可预见的未来的运营现金需求。除此处讨论的更改外，之前在2024表格10-K中披露的合同义务没有重大变化。
下表按剩余期限汇总了截至2025年12月31日我们的重大合同现金债务。本表中的金额反映了具有固定和可确定条款的具有法律效力的合同项下的最低合同义务。本表上的所有其他合同现金债务均反映在我们的综合资产负债表中。
截至2025年12月31日，我们有以下合同现金义务：
| 到期付款日期 | |||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 合计 | 不足一年 | 一至三年 | 超过三到五年 | 五年以上 | ||||||||||||||||||||||||
| 经营租赁义务 | $ | 235,458 | $ | 16,090 | $ | 32,713 | $ | 31,708 | $ | 154,947 | |||||||||||||||||||
| 定期存款 | 1,996,039 | 1,616,535 | 332,106 | 46,686 | 712 | ||||||||||||||||||||||||
| 借款： | |||||||||||||||||||||||||||||
| FHLB推进 | 711,984 | — | 206,984 | 505,000 | — | ||||||||||||||||||||||||
| 次级票据 | 30,000 | — | — | — | 30,000 | ||||||||||||||||||||||||
| 初级次级债券 | 64,178 | — | — | — | 64,178 | ||||||||||||||||||||||||
|
合同利息支付(1)
|
199,892 | 88,944 | 69,279 | 18,063 | 23,606 | ||||||||||||||||||||||||
| $ | 3,237,551 | $ | 1,721,569 | $ | 641,082 | $ | 601,457 | $ | 273,443 | ||||||||||||||||||||
__________________
（1）假设2025年12月31日利率不变计算。
我们相信，通过保持充足的流动性，我们将能够履行到期的合同义务。我们预计将通过运营结果、贷款和证券偿还和到期以及持续的存款收集活动来保持充足的流动性。我们在银行也有各种借贷便利，以满足短期和长期流动性需求。
于2025年10月21日，公司与商业借款人订立清盘及结算协议（「清盘协议」），以解决现有贷款参与协议。根据清盘协议，公司承担参与协议项下未来信用损失的风险，截至2026年6月30日的累计上限为770万美元（“损失上限”）。如果截至该日实际信用损失低于损失上限，公司将在2026年6月30日之前向借款人支付差额。公司目前无法估计到2026年6月30日可能发生的实际信用损失与损失上限之间的差异。截至2025年12月31日，“亏损上限”尚待弥补的金额为460万美元。作为清盘协议的一部分，借款人已同意不可撤销和无条件地保证根据贷款参与协议全额和及时支付超过损失上限的所有应付公司的款项，最高不超过1390万美元。
2021年12月，公司成为JAM FINTOP区块链基金（“基金”）的战略领投方。该公司目前承诺在2025年12月31日向该基金提供总额为460万美元的未来捐款。
129
关键会计政策和估计
根据公认会计原则编制我们的合并财务报表要求我们做出估计和判断，这些估计和判断会影响我们报告的资产、负债、收入和支出金额以及或有资产和负债的相关披露。我们的估计基于历史经验和在当前情况下被认为是合理的各种其他假设，其结果构成对某些无法从其他来源轻易获得的资产和负债的账面价值作出判断的基础。我们在持续的基础上评估我们的估计。在不同的假设或条件下，实际结果可能与这些估计不同。
我们的综合财务报表附注中详细描述的会计政策是我们财务报表的组成部分。在审查我们报告的经营业绩和财务状况时，深入了解这些会计政策至关重要。我们认为，下文讨论的关键会计政策和估计要求我们对本质上不确定的事项做出困难、主观或复杂的判断。这些估计可能会在不同时期发生的变化，或使用我们本可以在本期合理使用的不同估计，将对我们的财务状况、经营业绩或流动性产生重大影响。
证券。证券通常必须分类为持有至到期，或HTM，可供出售的债务证券，或AFS，交易或，具有随时可用的公允价值的权益证券。归类为HTM的证券，如果有的话，是我们有能力和意图持有至到期的证券，按摊余成本列账，减去任何信用损失准备金。交易证券，如果我们有的话，将主要是在短期内出售以产生收入。不符合交易或HTM定义的债务证券被归类为AFS。
投资证券的分类意义重大，因为它直接影响这些证券未实现损益的会计处理。交易证券的未实现损益，如果我们有的话，以及具有随时可用的公允价值的权益证券，将在其产生期间直接通过收益流动。AFS证券在每个报告期以公允价值计量。AFS证券的未实现损益作为股东权益（累计其他综合收益或损失）的单独组成部分入账，在实现或被视为信用减值之前不影响收益。归类为HTM的投资证券按摊余成本入账，并减去投资存续期内的预期信用损失估计金额（如有）。
对于可供出售的债务证券，公司评估是否：（i）证券的公允价值低于摊余成本基础；（ii）在收回其摊余成本基础之前拟出售或很可能将被要求出售证券，以及（iii）公允价值下降是由于信用损失或其他因素造成的。该公司使用贴现现金流模型估计可供出售的债务证券的信用损失。减值债务证券的现值是通过估计预期收取的未来现金流量而产生的，按债务证券的实际利率进行折现。公司对预期收取的现金流量进行估计并确定是否存在信用损失，一般使用有关过去事件、当前状况、合理和可支持的预测和其他定性因素的信息，包括公允价值低于摊余成本基础的程度、具体与证券、行业或地理区域相关的不利条件、证券基础的任何抵押品的条件变化、信用评级变化、发行人未能按期付款，以及适用证券特有的其他定性因素。如果存在信用损失，公司记录信用损失备抵，以公允价值低于摊余成本基础的金额为限。公司在AOCI/AOCL中确认未通过信用损失准备金记录的AFS证券账面价值的公允价值下降。
可供出售的债务证券，在没有合理预期收回摊余成本基础的情况下予以冲销。可供出售的债务证券，如果公司合理预期未来不会收到利息付款且应计利息与利息收入进行冲回，则置于非应计状态。只有在合理保证收取利息的情况下，证券才恢复到应计状态。
130
金融工具的公允价值。根据适用的会计准则，我们被要求在计量公允价值时最大限度地使用可观察输入值并尽量减少使用不可观察输入值。我们根据指引中的三级公允价值层次对金融工具的公允价值计量进行分类。我们以公允价值持有抵押贷款、AFS债务和其他证券、BOLI保单以及衍生资产和负债。我们不时亦有持作出售的贷款按成本或公允价值较低者列账。
资产和负债的公允价值可能酌情包括对各种因素的调整，例如市场流动性和信用质量。使用模型或其他技术的产品估值对用于重大投入的假设很敏感。在有市场数据的情况下，用于估值的输入值反映了截至我们估值日期的信息。估值模型的输入如果得到很少或没有市场活动的支持，则被认为是不可观察的。在极端波动、流动性减少或流动性不足的市场中，市场定价可能存在更多的可变性，或者缺乏可用于估值过程的市场数据。根据在确定资产和负债的公允价值时审慎应用估计和管理层判断，我们制定了包括验证控制在内的各种流程和控制措施，为此我们利用经纪人和定价服务投入。来自这些服务的数据可能包括市场可观察和内部建模的价值和/或估值输入。我们对这些信息的依赖受到我们对经纪人和/或定价服务如何开发其数据的理解的影响，这些数据的依赖程度更高，适用于那些更直接可观察到的数据，而对那些通过他们自己的内部模型开发的数据的依赖程度较低。同样，可执行的经纪人报价比不可执行的指示性经纪人报价具有更高的依赖程度。这些流程和控制是独立于业务执行的。欲了解更多信息，看见我们经审计的合并财务报表附注20。
信贷损失准备金
根据CECL会计准则，信用损失准备金（ACL）是一种估值账户，从金融资产（包括为投资而持有的贷款和持有至到期的债务证券）的摊余成本基础中扣除，以表示预计在这些金融资产的整个存续期内收取的净额。估计的ACL是通过从收入中扣除的信用损失准备金记录的。管理层定期评估ACL的充分性，以将其维持在其认为合理的水平。该公司使用与确定ACL相同的方法来评估表外信贷风险所需的任何准备金，例如无资金准备的贷款承诺和信用证上的或有债务。这些表外信用风险准备金在合并资产负债表的负债部分列报。
该公司开发并记录其在投资组合细分级别确定ACL的方法。 公司根据其持有的贷款类型及其相关风险特征确定其贷款组合分部。预期信用损失的计量考虑了有关历史事件、当前状况、合理且可支持的预测等相关信息。确定ACL的量是复杂的，需要管理层对本质上不确定的事情做出广泛的判断。根据贷款组合的构成和特征的变化、合理和可支持的预测的变化以及当时普遍存在的其他因素，重新评估未来期间的ACL估计可能会导致这些未来期间的ACL和信用损失费用金额发生重大变化。
131
预期信用损失是对具有相似风险特征的贷款群体进行集体估算的。在为此目的汇总贷款时可能考虑的因素包括但不一定限于，产品或抵押品类型、行业、地域、内部风险评级、信用评分或抵押品价值等信用特征，以及历史或预期信用损失模式。对于不与其他贷款具有类似风险特征的贷款，如抵押附属贷款和对遇到财务困难的借款人的修改，预期信用损失按个别情况进行估计。
预期信贷损失是根据贷款的合同条款估计的，并根据预期预付款进行调整。商业和商业地产贷款的预期预付款一般是根据公司的历史经验估计的。对于居民贷款，预期提前还款是使用包含行业提前还款数据的模型进行估计的，并经过校准以反映公司的经验。合同期限不包括预期的延期、续签和修改，除非以下任一情况适用：管理层在报告日有合理的预期，将执行与遇到财务困难的借款人相关的修改，或者延期或续签选项在报告日包含在原始或修改后的合同中，公司不能无条件取消。
关于对遇到财务困难的借款人所做的修改，一般不会在修改时记录对ACL的重大更改，因为考虑到用于估计ACL的测量方法，这些修改的效果已经包含在ACL中。公司不时通过对其某些房地产贷款提供本金减免来修改贷款。当提供本金减免时，资产的摊余成本基础在ACL中注销。本金减免的金额被视为无法收回；因此，该部分贷款被注销，导致摊余成本基础减少，并对ACL进行相应调整。
对于最大的投资组合部分，包括商业和商业房地产贷款，预期信用损失是使用违约概率（“PD”）和给定违约损失（“LGD”）自下而上的方法估计的，该方法从借款人和市场或行业特定风险特征中得出预期损失。对于具有类似风险特征的小余额同质贷款，包括居民、消费者和小企业贷款，模型根据组合的历史行为估计整个存续期的贷款损失。为了纳入前瞻性预期，这些投资组合的ACL是根据被证明对每个相应投资组合的信用质量表现有影响的宏观经济因素进行调整的。这些模型通过摄取众多国家、区域和大都市统计区域（“MSA”）级别的变量和数据点，纳入了宏观经济情景的概率加权混合。其中一些影响较大的包括当前和预测的失业率、房价指数、CRE房地产预测、股市和市场波动指数、实际国内生产总值增长以及各种利率和利差。宏观经济预测过程复杂，不同时期各不相同，因此可能导致ACL和收益的波动性增加。
所有损失估计数的适用条件取决于当前条件的变化以及合理和可支持的经济预测。此外，当基于管理层的判断，存在量化计算未考虑的影响预期信用损失的因素时，公司会对ACL进行定性调整。潜在的定性调整包括经济因素，包括管理层认为在合理和可支持的经济预测、信贷政策和人员配置中可能没有考虑到的重大趋势和发展，包括政策和程序例外或信贷政策变化未反映在定量结果中的性质和水平，承销和投资组合管理和工作人员的质量变化以及信贷审查、内部审计或监管机构确定的可能未反映在定量结果中的问题，集中度，考虑定量估计是否充分考虑到投资组合中的集中度风险，模型不精确和模型验证结果；以及管理层确定的可能对预期信用损失金额产生重大影响的定量估计或其他定性类别中未充分考虑的其他因素。
公司由于政府担保性质，预计收取政府保户住宅贷款的摊余成本基础，因此一般没有预期的信用损失。
132
向住所在外国的借款人提供的贷款的预期信用损失，主要是消费和金融机构投资组合中的贷款，通常通过评估可用现金或其他类型的抵押品以及公司对这些抵押品资产的风险敞口产生损失的可能性来估计。这一投资组合中的贷款通常以现金、证券和其他资产全额抵押，因此通常没有预期的信用损失。
当商业房地产、商业和金融机构贷款被认为无法收回时，将从ACL中扣除。当对管理层而言损失变得明显时，这些贷款被视为无法收回，这通常发生在以下情况下，其中包括：（1）根据内部风险分级制度，一笔贷款或部分贷款被归类为“损失”；（2）催收律师已提供书面声明，表明一笔贷款或部分贷款被视为无法收回；（3）当以依赖抵押品的贷款的账面价值为代表的价值损失超过作为抵押品持有的资产的评估价值时。消费者和其他零售贷款在（1）当管理层意识到损失已经发生时，或（2）当封闭式零售贷款成为逾期90天或开放式零售贷款成为自合同到期日起180天的逾期时，在ACL中较早者被冲销。对于以住宅房地产为抵押的开放式和封闭式零售贷款，任何超过物业公允价值减去销售成本的未偿还贷款余额，不迟于贷款自合同到期日起逾期180天时予以冲销。消费者和其他零售贷款可能不会被冲销，当管理层能够明确记录逾期贷款有良好担保并且在催收过程中，从而根据适用于这些类型贷款的监管指南，无论拖欠状态如何，都会发生催收。
贷款回收是指以前从ACL中冲销的金额收到的收款。收回的款项在收到时记入ACL，以先前从相关贷款的ACL中冲销的金额为限。超过这一限额收取的任何金额，首先确认为利息收入，然后确认为收取成本的减少，然后确认为其他收入。
善意。商誉至少每年进行一次减值评估，如果有事件或情况表明很可能已发生减值，则在临时基础上进行。
商誉主要指支付的对价超过作为企业合并记录的交易中获得的净资产公允价值的部分。商誉不摊销，但在第四季度按年度在报告单位层面进行潜在减值审查，如果事件或情况表明存在潜在减值，则在临时基础上进行审查。作为测试的一部分，公司可能会选择首先评估定性因素，以确定报告单位的公允价值是否更有可能低于其包含商誉的账面价值（“阶梯0”）。如果第0步的结果表明报告单位的公允价值很可能低于其账面值，则公司确定报告单位相对于其账面值的公允价值，包括商誉（“第1步”）。公司也可以选择绕过第0步，从第1步开始。如果报告单位的公允价值超过其账面值，则报告单位的商誉被视为未减值。然而，如果报告单位的账面值超过其公允价值，则存在减值损失，并按等于该超出部分的金额确认，仅限于商誉总额。作为此次评估的结果，公司得出结论，截至2025年12月31日，商誉未发生减值。我们在年度商誉减值测试中应用了重大判断。未来的负面变化可能会导致未来期间的潜在减值。
确定商誉分配到的报告单位的公允价值（公司作为一个整体，因为我们使用单一分部的概念进行报告）被视为一项重要的会计估计，因为这需要管理层做出重大判断并使用主观计量。市场的可变性以及用于确定公允价值的假设或主观计量的变化是合理可能的，并可能对我们的财务状况、流动性或经营业绩产生重大影响。
133
递延所得税。我们采用GAAP规定的所得税会计核算的资产负债表方法。在这种方法下，DTA和递延税项负债（DTL）被确认为可归因于现有资产和负债的财务报表账面值与其各自税基之间差异的未来税务后果。如果当前可获得的信息对DTA的实现产生疑问，则建立估值备抵。DTA和DTL使用预期适用于这些暂时性差异预计将被收回或结算的年份的应纳税所得额的已颁布税率进行计量。递延所得税会计是一项重要的会计估计，因为我们在评估由此产生的税收资产和负债的确认金额和时间时运用了重大判断。管理层对实现DTA的确定是基于管理层对各种未来事件和不确定性的判断，包括未来收入的时间和金额，冲销可能抵消的暂时性差异，以及实施各种税收计划以最大限度地实现DTA。这些判断和估计本质上是主观的，并随着监管和业务因素的变化而不断进行审查。任何估计未来应税收入的减少可能要求我们根据我们的DTA记录估值备抵。DTA估值津贴将导致在此期间产生额外的所得税费用，这将对收益产生负面影响。相反，先前根据DTA记录的估值备抵的逆转将导致较低的税收支出。
近期发布会计公告。我们评估了最近发布的新会计公告，并确定应在本节中描述其中某些新会计公告，因为一旦采用这些公告，可能会对我们未来期间的运营、财务状况或流动性产生重大影响。请参阅本10-K表中我们经审计的合并财务报表附注1，详细讨论最近发布的会计公告，这些公告已被我们采纳，这些公告将要求我们在未来期间的财务报表中加强披露。]
134
项目7a。关于市场风险的定量和定性披露
我们认为利率和价格风险是影响我们的最重大的市场风险。我们使用敏感性分析来监测和评估这些风险，以衡量市场利率变化对收益、权益和可供出售投资组合按市值计价敞口的影响。风险暴露受到一组先前由我们董事会批准并由管理层监控的限制的管理。
我们的市场风险由向我们的首席财务官报告的财务部门和向我们的首席风险官报告的市场风险和分析部门共同监控。它们的主要职责是识别、衡量、监测和控制利率和流动性风险以及资产负债表资产/负债管理（ALM）。它还评估和监测公司投资活动的价格风险，这代表了我们投资组合的公平市场价值变化对收益和资本产生的风险。
在其职责中，财务部和市场风险与分析部门履行以下职能：
•维护全面的市场风险和ALM框架；
•测量和监控整个组织的市场风险和ALM，以确保它们在批准的风险限额内，并向ALCO和董事会报告；和
•建议董事会修改风险限额。
我们通过每月的ALCO会议来管理和实施我们的ALM战略。在ALCO中，我们讨论、分析并决定最佳行动方案，以实施作为ALM过程一部分而设计的战略。
公司承担的市场风险是使用有价证券、批发融资和衍生品合约的适当组合进行管理的。
市场风险测算
ALM
我们将敏感性分析作为监测和评估市场风险的主要工具，市场风险由利率风险和价格风险组成。暴露按照我们董事会先前批准并由ALCO监控的一组限制进行管理。
敏感性分析基于利率变化（既有平行的收益率曲线变化，也有非平行的），并针对几个不同的指标进行。它们包括与行业实践相一致的三类分析：
•收益敏感性；
•股权的经济价值，或EVE；和
•投资组合盯市敞口（可供出售和持有至到期证券的债务和权益证券）。
135
该公司继续对资产敏感，因此预计收入将在利率走高时增加，而在利率走低时减少。
我们资产负债表的高久期导致金融工具（资产和负债，包括表外敞口）的市场价值更加敏感。这种敏感性在EVE和投资组合按市值计价的敞口分析中得到了体现。在盈利敏感性分析中，情况正好相反。更高的持续时间将在今天产生更高的收入，并在未来12个月内产生更少的收入可变性。
我们监控这些风险敞口，并将其与董事会制定的限制进行对比。这些限制对应于我们将报告的资本水平和资本杠杆率，同时考虑到建模的加息情景。尽管我们对可供出售证券组合的市场价格风险进行了建模，并对其对AOCI或AOCL（股东权益的组成部分）的预计影响进行了建模，但银行和公司在2015年做出了不可撤销的选择，在计算其监管资本比率时排除了AOCI或AOCL的影响，这与美国采用巴塞尔III资本规则有关。
盈利敏感度
在这种方法中，金融工具（资产、负债和表外头寸）由于期限错配和/或考虑到提前还款速度等金融工具的特征或现金流行为而产生的利率风险敞口。这种方法衡量了我们未来12个月的净利息收入的潜在变化，这对应了我们的短期利率风险。这种分析使静态资产负债表受到瞬时和平行的利率冲击，影响我们净利息收入的各种利率和指数的收益率曲线。我们每月将分析对我们一年期净利息收入的影响与董事会规定的限制进行比较。
下表显示了我们的净利息收入作为模型利率变化函数的敏感性：
|
收益变化(1)
|
|||||||||||||||||||||||
| 12月31日， | |||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） | 2025 | 2024 | |||||||||||||||||||||
| 利率变动（基点） | |||||||||||||||||||||||
| 增加200 | $ | 29,555 | 9.2 | % | $ | 24,427 | 6.8 | % | |||||||||||||||
| 增加100 | 23,330 | 7.3 | % | 19,262 | 5.3 | % | |||||||||||||||||
| 减少100 | (14,970) | (4.7) | % | (13,550) | (3.8) | % | |||||||||||||||||
| 减少200 | (32,418) | (10.1) | % | (30,120) | (8.3) | % | |||||||||||||||||
__________________
（1）表示净利息收入的变化，该变化所占基准情景净利息收入的百分比。基础情景假设（i）未来12个月利率持平，（ii）金融工具总余额随时间保持不变，以及（iii）利率冲击是即时的，并且与收益率曲线平行，对于影响我们净利息收入的各种利率和指数。
136
基础情景下的净利息收入，在2025年12月31日为3.20亿美元，而2024年12月31日报告的净利息收入为3.61亿美元。这主要是由于：（i）定期存款重新定价放缓；（ii）在市场利率和新贷款发放利差压缩的推动下，以较低收益资产取代已偿还、冲销或出售的较高收益贷款，以及（iii）年内现金余额增加。
公司定期审查用于盈利敏感性的情景，以反映市场状况。
股权分析的经济价值
我们使用股权的经济价值，或EVE，来衡量公司资产和负债头寸的公允价值的潜在变化，以及随后对我们的经济资本的潜在影响。在EVE分析中，我们基于不同的利率环境（即基于影响我们净利息收入的各种利率和指数的收益率曲线平行移动的公允价值与基于当前利率的公允价值）计算所有资产和负债的公允价值，包括表外工具。该分析衡量了资产负债表的长期利率风险。
下表显示了截至所述期间我们的EVE作为利率变化函数的敏感性：
|
权益变动(1)
|
|||||||||||
| 12月31日， | |||||||||||
| 2025 | 2024 | ||||||||||
| 利率变动（基点） | |||||||||||
| 增加200 | (13.32) | % | (13.61) | % | |||||||
| 增加100 | (3.90) | % | (4.86) | % | |||||||
| 减少100 | 1.79 | % | 3.82 | % | |||||||
| 减少200 | (0.67) | % | 4.50 | % | |||||||
__________________
（1）表示静态资产负债表分析中的权益变动百分比，假设利率冲击是即时的，并且与影响我们净利息收入的各种利率和指数的收益率曲线平行。
对于200和100个基点的加息桶，截至2025年12月31日的利率变化导致的EVE敏感性增加，主要是由于与2024年12月31日相比，资产负债表的构成变化变得对资产更加敏感。
137
可供出售投资组合按市值计价敞口
公司衡量其投资组合的市场价格的潜在变化，以及由此产生的不同利率情景下其权益的潜在变化。本表显示截至2025年12月31日和2024年12月31日的测试结果：
|
市值变化(1)
|
|||||||||||
| 12月31日， | |||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | |||||||||
| 利率变动（基点） | |||||||||||
| 增加200 | $ | (206,181) | $ | (150,674) | |||||||
| 增加100 | (97,431) | (72,777) | |||||||||
| 减少100 | 64,457 | 68,177 | |||||||||
| 减少200 | 99,370 | 122,109 | |||||||||
__________________
（1）表示假设利率冲击即时且平行于影响我们净利息收入的各种利率和指数的收益率曲线，投资组合按市值计价将发生变化的金额。
我们的投资组合的平均期限从2024年12月31日的5.2年降至2025年12月31日的4.4年。存续期减少主要是由于较低的抵押贷款利率导致较高的估计提前还款假设。
我们通过ALCO每月监控我们的利率风险敞口，并寻求在董事会规定的范围内管理这些风险敞口。这些限制对应于我们将报告的资本比率，同时考虑到建模的利息增加情景。尽管我们的模型包括可供出售的证券组合，及其对AOCI或AOCL（股东权益的组成部分）的预计影响，但我们在2015年做出了不可撤销的选择，在计算我们的监管资本比率时排除了AOCI或AOCL的影响，这与美国采用巴塞尔III资本规则有关。
ALCO负责市场风险敞口管理，每月召开一次会议。ALCO监控公司的所有风险敞口，将其与特定限额进行比较，并根据市场预期或新的业务战略等因素采取行动修改ALCO认为不合适的任何风险敞口。ALCO审查并向我们的董事会推荐市场风险限额。根据各种因素，包括资本水平和收益，每年或在认为适当的情况下更频繁地审查这些限制。
138
下表列出了由于截至2025年12月31日我们的计息资产和负债到期而导致的利率敏感性信息。这些信息可能并不能表明我们在其他时间点的利率敏感性立场。
| 2025年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （除百分比外，以千为单位） | 合计 | 不足一年 | 一至三年 | 四到五年 | 五年以上 | 非费率 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 收益资产 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 现金及现金等价物 | $ | 470,155 | $ | 409,444 | $ | — | $ | — | $ | — | $ | 60,711 | |||||||||||||||||||||||
| 证券： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 可供出售的债务 | 2,024,883 | 423,933 | 459,732 | 339,234 | 801,984 | — | |||||||||||||||||||||||||||||
|
有价证券
|
2,548 | 2,548 | — | — | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||
| 美联储和FHLB股票 | 57,138 | 41,022 | — | — | — | 16,116 | |||||||||||||||||||||||||||||
|
持有待售贷款-履约(1)
|
67,644 | 67,644 | — | — | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||
|
为投资而持有的贷款-履约(2)
|
6,474,497 | 4,648,486 | 857,311 | 376,538 | 592,162 | — | |||||||||||||||||||||||||||||
| 收益资产 | $ | 9,096,864 | $ | 5,593,077 | $ | 1,317,043 | $ | 715,772 | $ | 1,394,146 | $ | 76,827 | |||||||||||||||||||||||
| 负债 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
计息活期、储蓄和货币市场存款
|
4,217,468 | 4,217,468 | — | — | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||
| 定期存款 | 1,996,039 | 1,624,363 | 327,998 | 43,209 | 469 | — | |||||||||||||||||||||||||||||
|
FHLB推进(3)
|
711,984 | — | 206,984 | 505,000 | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||
| 次级票据 | 29,795 | — | — | — | 29,795 | — | |||||||||||||||||||||||||||||
| 初级次级债券 | 64,178 | 64,178 | — | — | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||
| 计息负债 | $ | 7,019,464 | $ | 5,906,009 | $ | 534,982 | $ | 548,209 | $ | 30,264 | $ | — | |||||||||||||||||||||||
| 利率敏感性缺口 | (312,932) | 782,061 | 167,563 | 1,363,882 | 76,827 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 累计利率敏感性缺口 | (312,932) | 469,129 | 636,692 | 2,000,574 | 2,077,401 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 盈余资产比有息负债（%） | 94.7% | 246.2% | 130.6% | 4,606.6% | 不适用 | ||||||||||||||||||||||||||||||
__________________
（1）“持有待售贷款-履约”不包括1620万美元的持有待售不良贷款
（2）“为投资而持有的贷款-履约”不包括1.552亿美元的不良贷款（非应计贷款和逾期90天或更长时间且仍在应计的贷款）。
（3）包括定于2027年或更晚到期的金额为4.35亿美元的FHLB预付款，其中包含季度可赎回功能。
N/M意义不大。
139
项目8。财务报表和补充数据
财务报表信息
本项目要求的财务报表信息载于本表10-K第F-1页开始的项目15.1合并财务报表中标题为“财务报表索引”的部分（以及其中引用的财务报表和相关说明）。
项目9。会计和财务披露方面的变化和与会计师的分歧
没有。
项目9a。控制和程序
披露控制和程序
公司维持一套披露控制和程序（定义见《交易法》规则13a-15（e）和15d-15（e）），旨在确保公司在其根据《交易法》提交或提交的报告中要求披露的信息在SEC规则和表格规定的时间段内得到记录、处理、汇总和报告，并确保这些信息得到积累并传达给管理层，包括我们的首席执行官（“CEO”）和首席财务官（“CFO”）（视情况而定），以便能够就所要求的披露做出及时决定。首席执行官和首席财务官在管理层其他成员的协助下，评估了截至2025年12月31日我们的披露控制和程序的有效性，并根据他们的评估得出结论，披露控制和程序在该日期是有效的。
财务报告内部控制的变化
在本10-K表涵盖的期间内发生的与《交易法》规则13a-15（d）和15d-15（d）要求的评估相关的我们对财务报告的内部控制没有发生任何变化，这些变化已对我们的财务报告内部控制产生重大影响，或合理地可能产生重大影响。
管理层关于财务报告内部控制的报告
管理层负责为公司建立和维持对财务报告的有效内部控制（定义见《交易法》规则13a-15（f）和15d-15（f））。财务报告内部控制是根据美利坚合众国普遍接受的会计原则，旨在为外部目的编制财务报表的可靠性提供合理保证的过程。在设计和评估《交易法》下SEC规则13a-15中定义的披露控制和程序时，管理层认识到，任何控制和程序，无论设计和操作得多么好，都只能为实现预期的控制目标提供合理保证。
140
公司对财务报告的内部控制包括以下政策和程序：（1）与维护记录有关，这些记录以合理的细节准确和公平地反映公司资产的交易和处置；（2）提供合理保证，交易记录是必要的，以允许按照美国普遍接受的会计原则编制财务报表，并且公司的收支仅根据公司管理层和董事的授权进行；（3）就预防提供合理保证，或及时发现并更正可能对财务报表产生重大影响的未经授权取得、使用或处置公司资产的情况。财务报告内部控制由于其固有的局限性，可能无法防止或发现错报。
此外，对未来期间的任何有效性评估的预测都受到以下风险的影响：由于条件的变化，控制可能变得不充分，或者政策或程序的遵守程度可能恶化。
在包括公司首席执行官和首席财务官在内的管理层的监督和参与下，公司完成了对截至2025年12月31日公司财务报告内部控制有效性的评估。在进行评估时，管理层使用了Treadway委员会发起组织委员会颁布的《内部控制-综合框架2013》（“COSO标准”）中的框架。基于这一评估，管理层得出结论，截至2025年12月31日，公司对财务报告的内部控制基于COSO标准是有效的。
公司截至2025年12月31日的财务报告内部控制已由公司的独立注册会计师事务所RSM US LLP审计，如其所附报告所述，该报告包含在本表10-K的项目15.1合并财务报表中。
项目9b。其他信息
董事及执行人员的证券交易计划
在截至2025年12月31日的季度内，我们的董事或执行官均未
通过
或
终止
a规则10b5-1交易计划或非规则10b5-1交易安排（定义见S-K条例第408（c）项）。
项目9c。关于阻止检查的外国司法管辖区的披露
不适用。
141
第三部分
项目10。董事、执行官和公司治理
有关公司执行人员的某些信息出现在本10-K表第一部分“有关我们执行人员的信息”标题下，并以引用方式并入本节。
本项目下要求的信息将包含在公司将在截至2025年12月31日的年度后120天内向SEC提交的2026年年度股东大会的代理声明（“代理声明”）中，标题为“董事和被提名人”、“公司治理”和“第16（a）节实益所有权报告合规性”，这些信息通过引用并入本文。
我们采纳了适用于所有高级职员、董事和员工的行为和道德准则。此外，我们的行为和道德准则包含适用于我们的首席执行官、首席财务官以及其他首席财务和会计官的附加条款。行为和道德准则可在我们网站https://www.amerantbank.com的“投资者关系”标签中“公司治理”下拉菜单下的“文件和章程”链接下获得。如果我们修订或放弃高级人员行为和道德准则中与S-K条例第406（b）项所列举的道德准则定义的任何要素相关的任何条款，我们打算在我们的网站的同一位置披露此类修订或放弃。
我们有
内幕交易政策
以及管理我们的董事、高级职员和员工购买、出售和其他处置我们的证券的程序，我们认为这些程序是合理设计的，旨在促进遵守内幕交易法律、规则和条例以及纽约证券交易所的上市标准。我们的内幕交易政策副本与本年度报告一起在表格10-K上提交，作为附件 19.1。
项目11。行政赔偿
本项目下所需的信息将包含在公司的代理声明中，标题为“高管薪酬”、“薪酬讨论与分析”、“薪酬与人力资本委员会报告”、“董事薪酬”，以及“薪酬与人力资本委员会的相互关联和内幕参与”，这些信息通过引用并入本文。
项目12。某些受益所有人和管理层的安全所有权及相关股东事项
本项目下要求的信息将包含在公司的代理声明中，标题为“某些受益所有人的证券所有权”和“股权补偿计划信息”，这些信息通过引用并入本文。
项目13。某些关系和相关交易，以及董事独立性
本项目下要求的信息将包含在公司的代理声明中，标题为“公司治理”和“某些关系和关联方交易”，这些信息以引用方式并入本文。
142
项目14。首席会计师费用和服务
本项目下要求的信息将包含在公司的代理声明中，标题为“批准独立注册公共会计师事务所的任命”，该信息通过引用并入本文。
143
第四部分
项目15。展览和财务报表时间表
（a）作为本报告一部分提交的文件清单
1）财务报表和2）财务报表附表：
本项目要求的财务报表信息载于本表10-K第F-1页开始的题为“合并财务报表”一节（以及其中引用的财务报表和相关说明）下。
3）展品清单
附件索引中的展品清单以引用方式并入本文，作为本报告所需的展品清单的一部分。
展览指数
| 附件 数 |
说明 | ||||||||||
| 2.1 | |||||||||||
| 2.2 | |||||||||||
| 3.1 | |||||||||||
|
3.3
|
|||||||||||
| 4.1 | CommerceBank Holding Corporation和Wilmington Trust Company于2002年12月6日作出的信托声明* | ||||||||||
| 4.2 | 截至2002年12月19日德国商业银行控股公司与威尔明顿信托公司签订的契约* | ||||||||||
| 4.3 | 担保协议，日期为2002年12月19日，由CommerceBankHoldingCorporation和Wilmington Trust Company签署并交付* | ||||||||||
| 4.4 | 商业银行控股公司与威尔明顿信托公司于2003年3月26日作出的信托声明* | ||||||||||
| 4.5 | 截至2003年4月10日德国商业银行控股公司与威尔明顿信托公司签订的契约* | ||||||||||
| 4.6 | 担保协议，日期为2003年4月10日，由CommerceBankHoldingCorporation和Wilmington Trust Company签署并交付* | ||||||||||
| 4.7 | 德国商业银行控股公司与威尔明顿信托公司于2004年3月17日作出的信托声明* | ||||||||||
| 4.8 | 截至2004年3月31日德国商业银行控股公司与威尔明顿信托公司签订的契约* | ||||||||||
| 4.9 | 担保协议，日期为2004年3月31日，由CommerceBankHoldingCorporation和Wilmington Trust Company签署并交付* | ||||||||||
| 4.10 | 商业银行控股公司、威尔明顿信托公司、Alberto Peraza和Ricardo Alvarez于2006年9月8日作出的信托声明* | ||||||||||
| 4.11 | 截至2006年9月21日德国商业银行控股公司与威尔明顿信托公司签订的契约* | ||||||||||
| 4.12 | 担保协议，日期为2006年9月21日，由CommerceBankHoldingCorporation和Wilmington Trust Company签署并交付* | ||||||||||
144
| 附件 数 |
说明 | ||||||||||
| 4.13 | 商业银行控股公司、威尔明顿信托公司、Alberto Peraza和Ricardo Alvarez于2006年11月28日作出的信托声明* | ||||||||||
| 4.14 | 截至2006年12月14日德国商业银行控股公司与威尔明顿信托公司签订的契约* | ||||||||||
| 4.15 | 担保协议，日期为2006年12月14日，由CommerceBankHoldingCorporation和Wilmington Trust Company签署并交付* | ||||||||||
| 4.16 |
|
||||||||||
|
4.17
|
|||||||||||
|
4.18
|
|||||||||||
|
4.19
|
|||||||||||
|
10.1
|
|||||||||||
|
10.2
|
|||||||||||
|
10.3
|
|||||||||||
|
10.4
|
|||||||||||
| 10.5 | |||||||||||
|
10.6
|
|||||||||||
|
10.7
|
|||||||||||
|
10.8
|
|||||||||||
|
10.9
|
|||||||||||
|
10.10
|
|||||||||||
|
10.11
|
|||||||||||
|
10.12
|
|||||||||||
|
10.13
|
|||||||||||
|
10.14
|
|||||||||||
|
10.15
|
|||||||||||
145
| 附件 数 |
说明 | ||||||||||
|
10.16
|
|||||||||||
|
10.17
|
|||||||||||
|
10.18
|
|||||||||||
|
10.19
|
|||||||||||
|
10.20
|
|||||||||||
|
19.1
|
|||||||||||
| 21.1 | |||||||||||
| 23.1 | |||||||||||
| 31.1 | |||||||||||
| 31.2 | |||||||||||
| 32.1 | |||||||||||
| 32.2 | |||||||||||
|
97.1
|
|||||||||||
| 101.INS | XBRL实例文档 | ||||||||||
| 101.SCH | XBRL分类学扩展架构文档 | ||||||||||
| 101.CAL | XBRL分类学扩展计算linkbase文档 | ||||||||||
| 101.LAB | XBRL分类学扩展标签Linkbase文档 | ||||||||||
| 101.PRE | XBRL Taxonomy Extension Presentation Linkbase文档 | ||||||||||
| 101.DEF | XBRL分类学扩展定义linkbase文档 | ||||||||||
| 104 | 封面页交互数据（嵌入XBRL文档中） | ||||||||||
*本公司特此同意根据S-K条例第601（b）（4）（iii）（a）项，应要求向美国证券交易委员会提供本文书的副本。
**管理合同或补偿性计划、合同或协议。
***特此提供。
****根据S-K条例第601（a）（5）项，该协议的一份证物已被省略。应要求，将向美国证券交易委员会补充提供这类省略的证物的副本；但前提是，各方可根据经修订的1934年《证券交易法》第24b-2条，要求对如此提供的任何文件进行保密处理。此外，根据S-K条例第601（b）（10）（iv）项，本协议的部分已被省略，因为这些部分（i）不重要，（ii）是注册人习惯并实际视为私人或机密的信息类型。
146
项目16。表格10-K摘要
没有。
147
签名
根据1934年《证券交易法》第13或15（d）节的要求，注册人已正式安排由以下签署人代表其签署本10-K表格年度报告，并因此获得正式授权。
| Amerant Bancorp Inc. |
|||||||||||
| 2026年2月27日 | 签名： |
/s/Carlos Iafigliola
|
|||||||||
| 日期 | 姓名： |
Carlos Iafigliola
|
|||||||||
| 职位： |
董事、SEVP和临时
首席执行官
（首席执行官）
|
||||||||||
根据1934年《证券交易法》的要求，本报告已由以下人员代表注册人并以身份和在所示日期签署如下。
| 签名 | 标题 | 日期 | ||||||||||||
|
/s/Carlos Iafigliola
|
董事、SEVP和临时首席执行官
（首席执行官）
|
2026年2月27日 | ||||||||||||
|
Carlos Iafigliola
|
||||||||||||||
|
/s/Sharymar Calderon
|
高级执行副总裁兼首席财务官
（首席财务官）
|
2026年2月27日 | ||||||||||||
|
沙里马尔·卡尔德隆
|
||||||||||||||
| /s/Armando D. Fleitas |
执行副总裁兼首席财务官
（首席会计干事）
|
2026年2月27日 | ||||||||||||
| Armando D. Fleitas | ||||||||||||||
|
/s/Odilon Almeida J ú nior
|
主席兼董事
|
2026年2月27日 | ||||||||||||
|
Odilon Almeida J ú nior
|
||||||||||||||
| /s/Pamella J. Dana |
董事
|
2026年2月27日 | ||||||||||||
| Pamella J. Dana | ||||||||||||||
|
/s/艾琳·奈特
|
董事
|
2026年2月27日 | ||||||||||||
|
艾琳·奈特
|
||||||||||||||
|
/s/Jack Kopnisky
|
董事 | 2026年2月27日 | ||||||||||||
|
Jack Kopnisky
|
||||||||||||||
|
/s/Lisa Lutoff-Perlo
|
董事 | 2026年2月27日 | ||||||||||||
|
Lisa Lutoff-Perlo
|
||||||||||||||
|
/s/Gustavo Marturet M.
|
董事
|
2026年2月27日 | ||||||||||||
|
Gustavo Marturet M.
|
||||||||||||||
|
/s/Patricia Morrison
|
董事 | 2026年2月27日 | ||||||||||||
| Patricia Morrison | ||||||||||||||
| /s/John W. Quill | 董事 | 2026年2月27日 | ||||||||||||
| John W. Quill | ||||||||||||||
|
/s/阿沙基·鲁克
|
董事
|
2026年2月27日 | ||||||||||||
|
阿沙基·鲁克
|
||||||||||||||
| /s/奥斯卡·苏亚雷斯 | 董事 | 2026年2月27日 | ||||||||||||
| 奥斯卡·苏亚雷斯 | ||||||||||||||
| /s/Millar Wilson | 董事 | 2026年2月27日 | ||||||||||||
| Millar Wilson | ||||||||||||||
148
项目15.1合并财务报表。
Amerant Bancorp Inc.和子公司
合并财务报表
指数
| 页 | ||||||||||||||
F-1
独立注册会计师事务所的报告
致Amerant Bancorp Inc.的股东和董事会
对财务报表的意见
我们审计了随附的Amerant银行及其子公司（本公司）截至2025年12月31日和2024年12月31日的合并资产负债表、截至2025年12月31日止三年期间相关的合并经营报表和综合收益表、股东权益变动和现金流量变动表以及合并财务报表的相关附注（统称财务报表）。我们认为，财务报表按照美国普遍接受的会计原则，在所有重大方面公允反映了公司截至2025年12月31日和2024年12月31日的财务状况，以及截至2025年12月31日止三年期间每年的经营业绩和现金流量。
我们还根据美国公众公司会计监督委员会（PCAOB）的标准，根据Treadway委员会发起组织委员会于2013年发布的《内部控制——综合框架》中确立的标准，对公司截至2025年12月31日的财务报告内部控制进行了审计，我们日期为2026年2月27日的报告对公司财务报告内部控制的有效性发表了无保留意见。
意见依据
这些财务报表由公司管理层负责。我们的责任是在我们审计的基础上，对公司的财务报表发表意见。我们是一家在PCAOB注册的公共会计师事务所，根据美国联邦证券法以及美国证券交易委员会和PCAOB的适用规则和条例，我们被要求对公司具有独立性。
我们按照PCAOB的标准进行了审计。这些准则要求我们计划和执行审计，以就财务报表是否不存在重大错报获取合理保证，无论是由于错误还是欺诈。我们的审计包括执行程序以评估财务报表的重大错报风险，无论是由于错误还是欺诈，以及执行应对这些风险的程序。这些程序包括在测试的基础上审查有关财务报表中的数额和披露的证据。我们的审计还包括评估管理层使用的会计原则和作出的重大估计，以及评估财务报表的总体列报方式。我们认为，我们的审计为我们的意见提供了合理的基础。
关键审计事项
下文通报的关键审计事项是对财务报表的本期审计产生的事项，已传达或要求传达给审计委员会，并且：（1）涉及对财务报表具有重要意义的账目或披露，以及（2）涉及我们特别具有挑战性、主观或复杂的判断。关键审计事项的传达不会以任何方式改变我们对财务报表的意见，作为一个整体，我们也不会通过传达下文的关键审计事项，就关键审计事项或与其相关的账目或披露提供单独的意见。
F-2
信贷损失备抵–为投资而持有的贷款
如财务报表附注1和5所述，截至2025年12月31日，公司为投资而持有的贷款的信用损失准备金（备抵或信用损失准备金）总额为7900万美元。信用损失准备金是对公司为投资而持有的贷款的贷款期限损失的估计。备抵是从为投资而持有的贷款账面值中扣除的估值账户。
该备抵包括两个组成部分：一个用于估计与其他贷款不具有类似风险特征的个别贷款的信贷损失的特定资产组成部分；一个用于估计具有类似风险特征的贷款池的信贷损失的集合组成部分。入池部分的备抵来自对预期信用损失的估计，主要使用预期损失方法，其中包含违约概率（PD）和违约损失率（LGD）等风险参数，这些参数来自不同的供应商模型和/或内部开发的针对较小同质贷款的模型估计方法。
确定备抵的集合部分涉及管理层的高度主观性，需要对未来经济情景进行重大估计，管理层根据公司的经济前景和有关过去事件、当前状况的相关信息以及合理和可支持的预测进行加权。对于为投资而持有的300万美元以上的商业贷款，管理层根据公司自身的损失经验，根据特定的风险特征估算LGD。管理层根据供应商模型，利用物业和贷款风险特征，估算商业房地产贷款的违约损失率。
对于具有类似风险特征的余额较小的同质集合贷款，管理层根据模型估计备抵，使用可观察的输入值，例如按贷款发放年份（即年份）划分的历史或平均损失率以及对未来预期合同贷款未偿余额的提前还款考虑。管理层随后调整预期信贷损失的定量估计，以纳入使用质量或环境因素在定量信贷损失估计中未捕捉到的当前趋势和条件的考虑因素。
对具有相似风险特征的贷款池的备抵估计涉及投入和假设，其中许多来自供应商和内部开发的模型。这些投入和假设包括（其中包括）选择、评估和衡量合理和可支持的经济预测情景、违约概率、违约损失率和提前还款率。这些特定的输入和假设要求管理层应用大量的判断，并涉及高度的估计。
我们将PD、LGD和提前还款速度假设的确定和评估确定为关键审计事项，因为鉴于管理层在制定为投资而持有的贷款组合中的信用损失准备金时行使的高度主观性，审计备抵模型中的基本假设涉及高度复杂性和审计师判断。
我们有关管理层评估和建立备抵的违约概率、违约损失率和提前还款速度假设的审计程序包括以下内容，其中包括：
•我们了解了与模型相关的相关控制以及备抵的PD、LGD和预付款速度假设的评估和建立，并测试了这些控制的设计和运营有效性。
•我们测试了管理层在评估和建立备抵的违约概率、违约损失率和提前还款速度假设方面的过程和重大判断，其中包括：
–评估管理层的考虑因素和用作违约概率、违约损失率和提前还款速度假设基础的数据（例如，贷款与价值、偿债覆盖率、历史损失经验、选定借款人的财务信息和提前还款考虑因素），并通过在样本基础上追踪模型输入到源文件的数据，测试管理层使用的基础数据的完整性和准确性。
–评估了管理层围绕与当前经济情景、趋势和条件使用的重要输入假设的判断和支持的合理性。
F-3
–评估模型验证者执行的程序的范围、充分性以及管理层在验证模型性能时使用的流程驱动的结果，包括模型输出-结果测试。
/s/
RSM US LLP
我们自2020年起担任公司核数师。
2026年2月27日
F-4
独立注册会计师事务所的报告
致Amerant Bancorp Inc.的股东和董事会
关于财务报告内部控制的意见
我们根据Treadway委员会2013年发起组织委员会发布的《内部控制——综合框架》中确立的标准，对截至2025年12月31日的Amerant银行及其子公司（本公司）财务报告内部控制进行了审计。我们认为，截至2025年12月31日，公司根据Treadway委员会发起组织委员会于2013年发布的《内部控制——综合框架》中确立的标准，在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制。
我们还按照美国公众公司会计监督委员会（PCAOB）的标准，审计了公司截至2025年12月31日和2024年12月31日的合并资产负债表、相关的合并经营报表和综合收益表、截至2025年12月31日止三年期间每年的股东权益和现金流量变动，以及公司合并财务报表的相关附注和我们日期为2026年2月27日的报告，发表了无保留意见。
意见依据
公司管理层负责维持有效的财务报告内部控制，并在随附的管理层财务报告内部控制报告中负责评估财务报告内部控制的有效性。我们的责任是在我们审计的基础上，对公司财务报告内部控制发表意见。我们是一家在PCAOB注册的公共会计师事务所，根据美国联邦证券法以及美国证券交易委员会和PCAOB的适用规则和条例，我们被要求对公司具有独立性。
我们按照PCAOB的标准进行了审计。这些准则要求我们计划和执行审计，以就是否在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制获得合理保证。我们的审计包括了解财务报告内部控制，评估存在重大缺陷的风险，并根据评估的风险测试和评估内部控制的设计和运行有效性。我们的审计还包括执行我们认为在当时情况下必要的其他程序。我们认为，我们的审计为我们发表意见提供了合理的依据。
财务报告内部控制的定义和局限性
公司对财务报告的内部控制是旨在根据公认会计原则为财务报告的可靠性和为外部目的编制财务报表提供合理保证的过程。公司对财务报告的内部控制包括以下政策和程序：（1）与维护记录有关，这些记录以合理的细节准确和公平地反映公司资产的交易和处置；（2）提供合理保证，交易记录是必要的，以允许按照公认会计原则编制财务报表，并且公司的收支只是根据公司管理层和董事的授权进行；（3）就防止或及时发现未经授权的收购提供合理保证，使用或处置可能对财务报表产生重大影响的公司资产。
F-5
财务报告内部控制由于其固有的局限性，可能无法防止或发现错报。此外，对未来期间的任何有效性评估的预测都受到以下风险的影响：由于条件的变化，控制可能变得不充分，或者政策或程序的遵守程度可能恶化。
/s/
RSM US LLP
佛罗里达州劳德代尔堡
2026年2月27日
F-6
|
（单位：千，每股数据除外）
|
12月31日， 2025 |
2024年12月31日 | |||||||||
| 物业、厂房及设备 | |||||||||||
|
现金及应收银行款项及受限制现金
|
$ |
|
$ |
|
|||||||
| 银行生息存款 |
|
|
|||||||||
| 其他短期投资 |
|
|
|||||||||
| 现金及现金等价物 |
|
|
|||||||||
| 证券 | |||||||||||
| 可供出售的债务证券 |
|
|
|||||||||
| 非为交易而持有的具有易于确定的公允价值的权益证券 |
|
|
|||||||||
| 联邦储备银行和联邦Home Loan银行股票 |
|
|
|||||||||
| 证券 |
|
|
|||||||||
| 持有待售贷款，按成本或公允价值较低者 |
|
|
|||||||||
| 持作出售的按揭贷款，按公允价值 |
|
|
|||||||||
| 为投资而持有的贷款，毛额 |
|
|
|||||||||
| 减：信贷损失准备金 |
|
|
|||||||||
| 为投资而持有的贷款，净额 |
|
|
|||||||||
| 银行自有寿险 |
|
|
|||||||||
| 递延所得税资产，净额 |
|
|
|||||||||
| 经营租赁使用权资产 |
|
|
|||||||||
| 商誉 |
|
|
|||||||||
|
应计利息应收款项及其他资产
|
|
|
|||||||||
| 总资产 | $ |
|
$ |
|
|||||||
| 负债与股东权益 | |||||||||||
| 存款 | |||||||||||
| 无息需求 | $ |
|
$ |
|
|||||||
|
计息活期、储蓄和货币市场存款
|
|
|
|||||||||
| 时间 |
|
|
|||||||||
| 存款总额 |
|
|
|||||||||
| 联邦Home Loan银行的垫款 |
|
|
|||||||||
| 高级笔记 |
|
|
|||||||||
| 次级票据 |
|
|
|||||||||
| 信托子公司持有的初级次级债券 |
|
|
|||||||||
| 经营租赁负债 |
|
|
|||||||||
| 应付账款、应计负债和其他负债 |
|
|
|||||||||
| 负债总额 |
|
|
|||||||||
| 承付款项和或有事项（附注19） |
|
|
|||||||||
| 股东权益 | |||||||||||
|
A类普通股，$
|
|
|
|||||||||
| 额外实缴资本 |
|
|
|||||||||
| 留存收益 |
|
|
|||||||||
| 累计其他综合损失 | (
|
(
|
|||||||||
| 股东权益总额 |
|
|
|||||||||
| 负债总额和股东权益 | $ |
|
$ |
|
|||||||
随附的附注是这些综合财务报表的组成部分。
F-7
| 截至12月31日的年度， | |||||||||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||
| 利息收入 | |||||||||||||||||
| 贷款 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||
| 投资证券 |
|
|
|
||||||||||||||
| 生息存放银行及其他利息收入 |
|
|
|
||||||||||||||
| 总利息收入 |
|
|
|
||||||||||||||
| 利息支出 | |||||||||||||||||
|
计息活期、储蓄和货币市场存款
|
|
|
|
||||||||||||||
| 定期存款 |
|
|
|
||||||||||||||
| 联邦Home Loan银行的垫款 |
|
|
|
||||||||||||||
| 高级笔记 |
|
|
|
||||||||||||||
| 次级票据 |
|
|
|
||||||||||||||
| 初级次级债券 |
|
|
|
||||||||||||||
| 卖出约定购回证券 |
|
|
|
||||||||||||||
| 总利息支出 |
|
|
|
||||||||||||||
| 净利息收入 |
|
|
|
||||||||||||||
| 信用损失准备 |
|
|
|
||||||||||||||
| 扣除信用损失准备后的净利息收入 |
|
|
|
||||||||||||||
| 非利息收入 | |||||||||||||||||
| 押金及服务费 |
|
|
|
||||||||||||||
| 经纪、咨询和信托活动 |
|
|
|
||||||||||||||
| 联邦Home Loan银行提前偿还预付款的收益，净额 |
|
|
|
||||||||||||||
| 贷款水平衍生收入 |
|
|
|
||||||||||||||
| 银行自有寿险现金退保价值变动 |
|
|
|
||||||||||||||
| 卡和贸易融资服务费 |
|
|
|
||||||||||||||
| 衍生品（亏损）收益，净额 | (
|
(
|
|
||||||||||||||
| 证券收益（损失），净额 |
|
(
|
(
|
||||||||||||||
| 出售休斯顿特许经营权的收益 |
|
|
|
||||||||||||||
| 其他非利息收入 |
|
|
|
||||||||||||||
| 非利息收入总额 |
|
|
|
||||||||||||||
| 非利息费用 | |||||||||||||||||
| 工资和员工福利 |
|
|
|
||||||||||||||
| 占用和设备 |
|
|
|
||||||||||||||
| 专业及其他服务费 |
|
|
|
||||||||||||||
| 电信和数据处理 |
|
|
|
||||||||||||||
| 广告费用 |
|
|
|
||||||||||||||
| 贷款水平衍生费用 |
|
|
|
||||||||||||||
| 合同终止费用 |
|
|
|
||||||||||||||
| FDIC评估和保险 |
|
|
|
||||||||||||||
| 折旧及摊销 |
|
|
|
||||||||||||||
| 其他不动产自有和抵债资产费用，净额 |
|
|
|
||||||||||||||
|
按成本或公允价值较低者列账的持有待售贷款亏损
|
|
|
|
||||||||||||||
| 其他经营费用 |
|
|
|
||||||||||||||
| 非利息费用总额 |
|
|
|
||||||||||||||
| 所得税费用前收入（亏损）（收益） |
|
(
|
|
||||||||||||||
| 所得税（费用）福利 | (
|
|
(
|
||||||||||||||
| 归属非控股权益前的净收入（亏损） |
|
(
|
|
||||||||||||||
| 非控制性权益 |
|
|
(
|
||||||||||||||
| 归属于Amerant Bancorp Inc.的净利润（亏损） | $ |
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||||||
随附的附注是这些综合财务报表的组成部分。
F-8
| 截至12月31日的年度， | |||||||||||||||||
| （单位：千，每股数据除外） | 2025 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||
| 其他综合收益，税后净额 | |||||||||||||||||
|
期间产生的可供出售债务证券的未实现持有收益（损失）净额
|
$ |
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||||||
| 期间产生的现金流量套期未实现持有收益（损失）净额 |
|
|
(
|
||||||||||||||
| 列入净收入的项目的重新分类调整 | (
|
|
|
||||||||||||||
| 其他综合收益 |
|
|
|
||||||||||||||
| 综合收益 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||
| 每股盈利（亏损）（附注23） | |||||||||||||||||
| 每股普通股基本收益（亏损） | $ |
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||||||
| 每股普通股摊薄收益（亏损） | $ |
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||||||
随附的附注是这些综合财务报表的组成部分。
F-9
| 普通股 | 额外 付费 在资本 |
保留 收益 |
累计其他综合收益（亏损） | 合计 股东' 非控制性权益前的权益 |
非控制性权益 | 合计 股东' 股权 |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 流通股 | 已发行股份-面值 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千，共享数据除外） | A类 | A类 | 库存股票 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2022年12月31日余额 |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ | (
|
$ |
|
$ | (
|
$ |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 回购A类普通股 | (
|
— | — | (
|
— | — | (
|
— | (
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 库存股票退休 | — | (
|
(
|
|
— | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 发行的限制性股票 |
|
|
(
|
— | — | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 为限制性股票单位归属发行普通股 |
|
|
(
|
— | — | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 为业绩股份单位归属发行普通股 |
|
|
(
|
— | — | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 限制性股票、限制性股票单位和业绩股票单位退保 | (
|
(
|
(
|
— | — | — | (
|
— | (
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 限制性股票被没收 | (
|
(
|
|
— | — | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 为员工股票购买计划发行的股票 |
|
|
|
— | — | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 基于股票的补偿费用 | — | — |
|
— | — | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 已支付股息 | — | — | — | — | (
|
— | (
|
— | (
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 归属于Amerant Bancorp Inc.的净利润 | — | — | — | — |
|
— |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 归属于非控股股东的净亏损 | — | — | — | — | — | — | — | (
|
(
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 转让非控股权益的附属公司股份 | — | — | (
|
— | — | — | (
|
|
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他综合收益 | — | — | — | — | — |
|
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2023年12月31日余额 |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ | (
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 回购A类普通股 | (
|
— | — | (
|
— | — | (
|
— | (
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 普通股发行 |
|
|
|
— | — | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 库存股票退休 | — | (
|
(
|
|
— | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 为限制性股票单位归属发行普通股 |
|
|
(
|
— | — | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 为业绩股份单位归属发行普通股 |
|
|
(
|
— | — | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 限制性股票、限制性股票单位和业绩股票单位退保 | (
|
(
|
(
|
— | — | — | (
|
— | (
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 限制性股票被没收 | (
|
(
|
|
— | — | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 为员工股票购买计划发行的股票 |
|
|
|
— | — | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 基于股票的补偿费用 | — | — |
|
— | — | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 已支付股息 | — | — | — | — | (
|
— | (
|
— | (
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 归属于Amerant Bancorp Inc.的净亏损 | — | — | — | — | (
|
— | (
|
— | (
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他综合收益 | — | — | — | — | — |
|
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2024年12月31日余额 |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ | (
|
$ |
|
$ | — | $ |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 回购A类普通股 | (
|
— | — | (
|
— | — | (
|
— | (
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 库存股票退休 | — | (
|
(
|
|
— | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 为限制性股票单位归属发行普通股 |
|
|
(
|
— | — | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 为业绩股份单位归属发行普通股 |
|
|
(
|
— | — | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 限制性股票和限制性股票单位及业绩股单位退保 | (
|
(
|
(
|
— | — | — | (
|
— | (
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 限制性股票被没收 | (
|
(
|
|
— | — | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 为员工股票购买计划发行的股票 |
|
|
|
— | — | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 基于股票的补偿费用 | — | — |
|
— | — | — |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 已支付股息 | — | — | — | — | (
|
— | (
|
— | (
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 归属于Amerant Bancorp Inc.的净利润 | — | — | — | — |
|
— |
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他综合收益 | — | — | — | — | — |
|
|
— |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2025年12月31日余额 |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ | (
|
$ |
|
$ | — | $ |
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||
随附的附注是这些综合财务报表的组成部分。
歼10
| 截至12月31日的年度， | |||||||||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||
| 经营活动产生的现金流量 | |||||||||||||||||
| 归属非控股权益前的净收入（亏损） | $ |
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||||||
| 调整以调节净收入（亏损）与经营活动提供的净现金 | |||||||||||||||||
| 信用损失准备 |
|
|
|
||||||||||||||
| 证券净溢价摊销 |
|
|
|
||||||||||||||
| 折旧及摊销 |
|
|
|
||||||||||||||
| 基于股票的补偿费用 |
|
|
|
||||||||||||||
|
按成本或公允价值较低者列账的持有待售贷款亏损
|
|
|
|
||||||||||||||
| 抵债资产出售损失 |
|
|
|
||||||||||||||
| 按成本列账的投资减值 |
|
|
|
||||||||||||||
| 银行自有寿险现金退保价值变动 | (
|
(
|
(
|
||||||||||||||
|
证券（收益）、亏损、净
|
(
|
|
|
||||||||||||||
| 衍生品损失（收益），净额 |
|
|
(
|
||||||||||||||
| 出售贷款收益，净额 | (
|
(
|
(
|
||||||||||||||
| 出售休斯顿特许经营权的收益 |
|
(
|
|
||||||||||||||
| 递延税款及其他 |
|
|
(
|
||||||||||||||
| 提前终止FHLB垫款的收益，净额 | (
|
(
|
(
|
||||||||||||||
| 出售所得款项及偿还为出售而产生的按揭贷款（按公允价值） |
|
|
|
||||||||||||||
| 发起和购买为出售而发起的抵押贷款（按公允价值） | (
|
(
|
(
|
||||||||||||||
| 经营资产和负债变动净额 | |||||||||||||||||
| 应计利息应收款项及其他资产 |
|
|
(
|
||||||||||||||
| 应付账款、应计负债和其他负债 | (
|
(
|
|
||||||||||||||
| 经营活动所产生的现金净额 |
|
|
|
||||||||||||||
| 投资活动产生的现金流量 | |||||||||||||||||
| 购买投资证券： | |||||||||||||||||
| 可售 | (
|
(
|
(
|
||||||||||||||
| 交易证券 | (
|
|
|
||||||||||||||
| 联邦Home Loan银行和联邦储备银行股票 | (
|
(
|
(
|
||||||||||||||
| 非为交易而持有的具有易于确定的公允价值的权益证券 |
|
|
(
|
||||||||||||||
| (
|
(
|
(
|
|||||||||||||||
| 投资证券的到期、出售、赎回、赎回及赎回： | |||||||||||||||||
| 可售 |
|
|
|
||||||||||||||
| 持有至到期 |
|
|
|
||||||||||||||
| 交易 |
|
|
|
||||||||||||||
| 联邦Home Loan银行和联邦储备银行股票 |
|
|
|
||||||||||||||
| 非为交易而持有的具有易于确定的公允价值的权益证券 |
|
|
|
||||||||||||||
|
|
|
|
|||||||||||||||
| 银行自有寿险退保收益 |
|
|
|
||||||||||||||
| 贷款净减（增）额 |
|
(
|
(
|
||||||||||||||
| 贷款组合销售收益 |
|
|
|
||||||||||||||
| 购买银行自有寿险 | (
|
|
(
|
||||||||||||||
|
出售休斯顿特许经营权时转移的净现金
|
|
(
|
|
||||||||||||||
| 购置房地和设备及其他 | (
|
(
|
(
|
||||||||||||||
| 出售房地和设备的收益 |
|
|
|
||||||||||||||
| 出售抵债资产及拥有的其他不动产的收益 |
|
|
|
||||||||||||||
| 企业收购支付的现金，净额 |
|
|
(
|
||||||||||||||
| 银行自有人寿保险死亡抚恤金收益 |
|
|
|
||||||||||||||
| 投资活动所用现金净额 | (
|
(
|
(
|
||||||||||||||
| 筹资活动产生的现金流量 | |||||||||||||||||
| 活期、储蓄和货币市场账户净增加 |
|
|
|
||||||||||||||
|
定期存款净（减少）增加额
|
(
|
|
|
||||||||||||||
| 联邦Home Loan银行垫款收益 |
|
|
|
||||||||||||||
| 偿还联邦Home Loan银行的预付款 | (
|
(
|
(
|
||||||||||||||
| 赎回优先票据 | (
|
|
|
||||||||||||||
| 回购普通股-A类 | (
|
(
|
(
|
||||||||||||||
| 支付的股息 | (
|
(
|
(
|
||||||||||||||
| 发行普通股所得款项净额 |
|
|
|
||||||||||||||
| 股票薪酬产生的支出，净额 | (
|
(
|
(
|
||||||||||||||
|
筹资活动提供的（用于）现金净额
|
(
|
|
|
||||||||||||||
|
现金及现金等价物和受限制现金净（减少）增加额
|
(
|
|
|
||||||||||||||
| 现金及现金等价物和受限制现金 | |||||||||||||||||
| 期初 |
|
|
|
||||||||||||||
| 期末 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||
| 随附的附注是这些综合财务报表的组成部分。 | |||||||||||||||||
F-11
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
1.
业务、列报依据和重要会计政策摘要
a）商业
Amerant Bancorp Inc.（“公司”）是一家佛罗里达州的公司，成立于1985年，自1987年1月开始运营。该公司是一家根据1956年《银行控股公司法》（“BHC法案”）注册的银行控股公司，由于其
100
Amerant Bank，N.A.（“银行”）的%所有权。该公司的主要办公室位于佛罗里达州科勒尔盖布尔斯市。该银行是美国联邦存款保险公司（“FDIC”）、亚特兰大联邦储备银行（“美联储”）和亚特兰大联邦Home Loan银行（“FHLB”）的成员。本行是一家全国性银行，须接受货币监理署（“OCC”）的监管和定期检查。证券经纪交易商Amerant Investments，Inc.（“Amerant Investments”）是该行的运营子公司。
40多年来，该银行一直为其运营所在的社区提供服务。银行有
23
银行中心，包括
21
位于南佛罗里达州，以及
two
在佛罗里达州坦帕。作为本公司的主要营运附属公司，本行提供种类繁多的国内、国际、个人及商业银行服务。投资、信托、信托和财富管理服务通过该行运营子公司Amerant Investments提供。Amerant银行提供完整的住宅贷款解决方案，包括常规、建筑、巨额贷款和其他住宅贷款产品。该公司的主要活动集中在其一级市场，国内客户位于这些市场内，国际客户主要位于拉丁美洲。公司对任何一个客户没有任何重大集中。
Amerant Mortgage，LLC，一家位于佛罗里达州的抵押贷款公司（“Amerant Mortgage”）和Elant Bank & Trust Ltd.，一家位于大开曼岛乔治城的银行和信托公司（“开曼银行”）是该银行的子公司。该公司正在清算和解散Amerant Mortgage和开曼银行，一旦收到任何和所有适用的监管批准，该公司预计将在2026年完成。
2021年5月，公司注册成立全资子公司Amerant SPV，LLC或Amerant SPV。公司可能会不时评估选定的机会，通过Amerant SPV投资和收购与其合作的公司的非控股权益，或可能收购公司认为具有战略意义或增值作用的金融科技和专业金融公司的非控股权益。此外，通过Amerant SPV，我们还可能投资于投资于技术公司的公司和基金，这些公司和基金正在开发旨在让金融机构和社区银行更有效地竞争和服务其客户的解决方案。
公司A类普通股，面值$
0.10
每股普通股（“普通股”）在纳斯达克 Stock Market LLC（“纳斯达克”）Global Select Market上市交易，代码为“AMTB”，交易期限至2023年8月28日。2023年8月3日，公司向纳斯达克提供了书面通知，表明其决心自愿撤回公司普通股从纳斯达克的主要上市并将普通股上市事宜转移至纽约证券交易所（“NYSE”）。公司在纳斯达克的普通股上市交易于2023年8月28日收市时结束，并于2023年8月29日在纽约证券交易所开市时开始交易，并继续以“AMTB”进行交易。
出售休斯顿银行业务
于2024年4月16日，本行与MidFirst Bank（“MidFirst”）订立购买及承担协议（“购买协议”），据此，MidFirst购买银行业务的若干资产及承担若干负债（“休斯顿出售交易”）及
六个
德克萨斯州休斯顿大都会统计区的分支机构（统称“分支机构”）。根据购买协议的条款，MidFirst同意承担若干存款负债及收购若干贷款，以及现金、不动产、个人财产及与分行有关的其他固定资产，以及
45
团队成员。2024年7月30日，休斯顿出售交易获得监管批准。休斯顿出售交易于2024年11月8日结束。
F-12
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
购买资产的购买价格计算为：（a）$
13.0
万元（“存款保费”），前提是，若纳入存款的非息支票存款余额或存款总余额（不含已投保现金清扫存款）下降幅度超过
15
2024年3月13日至收盘日间%，则存款溢价应等于（i）的总和
9.50
非利息支票存款日均余额计入存款的百分比，（二）
1.85
非利息支票存款、被保险现金清扫存款和纳入存款的定期存款以外的存款日均余额的百分比，（iii）
0.25
被保险现金清扫存款日均余额计入存款的百分比，以及（iv）
0.50
计入存款的定期存款日均余额的百分比，每种情况的日均余额为
30天
截止到收盘前第五个工作日的期间，进一步规定，存款溢价在任何情况下都不应低于$
9.25
百万，（b）截至结算日的手头现金总额，（c）承担的所有资产的账面净值总额（不包括手头现金、不动产和与拟收购贷款有关的应计利息），（d）拟收购不动产的评估价值，以及（e）与拟收购贷款有关的应计利息。收购价格按惯例进行了交割后调整，基于 内的交付
30
列出购买价格和任何必要的调整付款金额的最终结算报表截止日期后的日历天数。最终存款溢价为$
12.5
百万。
下表显示了作为休斯顿出售交易的一部分出售的资产和负债的详细信息：
| （单位：千） | |||||
|
出售的资产
|
|||||
|
现金
|
$ |
|
|||
|
贷款
|
|
||||
|
应收利息及其他资产（1）
|
|
||||
|
出售资产总额
|
$ |
|
|||
|
出售的负债
|
|||||
|
无息活期存款（二）
|
$ |
|
|||
| 计息活期存款 |
|
||||
| 储蓄和货币市场 |
|
||||
| 定期存款 |
|
||||
| 存款总额 |
|
||||
|
其他负债合计（3）
|
|
||||
|
已售负债总额
|
$ |
|
|||
| 出售的净负债 | (
|
||||
|
收到的存款保费
|
|
||||
|
减：应收Midfirst款项
|
(
|
||||
|
减：向Midfirst支付的其他款项
|
(
|
||||
|
转移至Midfirst的净现金
|
(
|
||||
（1）包括房地和设备$
7.8
百万，经营租赁使用权资产$
6.4
百万，$
5.1
百万美元的衍生资产和其他资产
2.3
百万。
(2)包括$
6.8
百万的托管账户。
(3)包括经营租赁负债$
7.1
百万，$
5.1
百万衍生负债和$
0.5
百万应计应付利息。
F-13
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
该公司在2024年记录了与休斯顿出售交易有关的非常规费用项目，总额约为$
8.1
百万美元如下：（i）$
3.4
百万市值调整基于第三方评估为
two
拥有的银行中心；（ii）$
3.1
百万元的法律、经纪人费用和其他费用，包括贷款估值津贴；（iii）$
0.3
万无形资产核销。这些费用被一美元部分抵消
4.4
将贷款转为持有待售后百万释放信用准备金。
公募与证券再定位
2024年9月27日，公司完成公开发行
8,684,210
A类有投票权普通股的股份，向公众公开的价格为$
19.00
每股，其中包括
784,210
承销商全额行使其购买额外普通股股份的选择权时发行的股份（“公开发行”）。此次发行的总收益约为$
165.0
百万，所得款项净额约为$
155.8
万元，已扣除承销折扣及佣金及公司应付的预计发行费用。公司已将公开发售所得款项净额用于一般公司用途，并支持其持续的有机增长，包括（其中包括）解决不良贷款和重新定位公司的证券组合。
在成功完成公开发售后，公司启动了对公司证券组合的重新定位（“证券重新定位”）。证券重新定位包括以下行动：（i）以公允价值（低于其摊余成本）将先前分类为持有至到期并以摊余成本列账的公司所有债务证券转入可供出售类别；（ii）出售所有公司票据和次级债务；（iii）出售分类为可供出售的所有其他债务证券（包括先前分类为持有至到期的债务证券），账面收益率低于
2.75
%.由于证券重新定位，该公司录得税前亏损总额约为$
68.5
截至2024年9月30日止三个月及九个月之百万元。公司于2024年10月完成证券重新定位，导致额外的税前销售亏损约$
8.1
百万。见“注3。Securities”，以获取有关公司证券投资组合的更多信息。
合同终止费用
2025年第四季度，公司记录的合同终止成本为$
7.5
百万，主要涉及终止由多年体育合作伙伴关系组成的广告合同，以及终止白牌计划下的第三方贷款发起协议。2024年，有
无
合同终止费用。
F-14
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
股票回购计划
公司董事会在2025年、2024年和2023年分别授权回购计划，据此，公司可不时购买其A类普通股股份。
2024年12月11日，公司公告称，董事会批准将当时有效的股票回购计划的到期日延长至2025年12月31日（“股票回购计划”）。截至2024年12月11日，约有$
12.4
百万可用于股票回购计划下的回购。2025年5月28日，公司宣布董事会批准将股票回购计划下可用于回购的金额增加至$
25
百万。截至2025年12月31日，股票回购方案完成。
2026年1月，公司董事会批准了一项新的股票回购计划（“2026年股票回购计划”），据此，公司可以不时购买总额不超过$
40
百万股A类普通股。2026年回购计划有效期至2026年12月31日。
在2025年、2024年和2023年，公司董事会授权注销在2025年、2024年和2023年回购的所有A类普通股股份。
见“注18。股东权益”，了解所有股票回购活动详情。
股息.2026年1月，以及2025年、2024年和2023年四个季度中的每一个季度，公司董事会宣布派发现金股息$
0.09
每股公司A类普通股。见“注18。股东权益”，以获取有关所有股息的详细信息。
业务收购
2023年1月13日（“2023收购日期”），Amerant Mortgage完成了对F & B Acquisition Group LLC（“F & B”）的某些资产的收购和对其某些负债的承担，包括获得组装好的劳动力和其他共同构成一项业务的可识别无形资产（“F & B收购”）。该F & B收购使用收购会计法记录为一项业务收购。购买价格约$
2.0
万元以现金支付，其中包括某些持有待售贷款的公允价值$
1.0
百万。在2023年第四季度完成采购价格分配后，公司确定不存在需要计入部分采购价格的或有对价。公司录得商誉$
1.0
百万，代表初始购买价格超过所收购有形和无形资产估计公允价值的部分，扣除所承担的负债。2023年，公司录得商誉减值$
1.0
万与此次收购有关。
命名权
2023年9月，该公司获得了佛罗里达州布劳沃德县一个球馆的独家冠名权。冠名权已作为无形资产入账，未来将支付相关款项的抵销负债。冠名权无形资产计入公司合并资产负债表其他资产。冠名权负债作为其他负债的一部分计入公司合并资产负债表。
F-15
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
Amerant SPV Investments
该公司通过Amerant SPV投资了Marstone，Inc（“Marstone”）发行的股权和非股权工具，Marstone，Inc是一家与其合作的数字财富管理金融科技公司，为新老客户提供数字财富管理和财务规划能力。公司对Marstone的股权投资代表了不到
5
%的投票权。此外，公司认为其在Marstone没有可变权益。截至2025年12月31日和2024年12月31日，公司对Marstone的投资包括股权投资$
2.6
分别为百万。该公司曾
无
2025年12月31日和2024年12月31日对Marstone的非股权投资。2023年，公司录得减值费用$
2.0
万与其在Marstone的股权投资有关。
2021年10月，公司投资$
2.5
由Raistone Financial Corp（“Raistone”）发行的权益工具中的百万美元，Raistone Financial Corp（“Raistone”）是一家于2017年推出的金融技术解决方案提供商，提供营运资金融资解决方案。该股权投资代表少于
5
莱斯通投票权的百分比。此外，公司认为其并无于Raistone的可变权益。有
无
2025年、2024年和2023年对Raistone的额外投资。2025年第四季度，公司录得减值费用$
2.5
万与其对Raistone的股权投资有关。由于这一减值，公司已
无
截至2025年12月31日，其在Raistone的投资的突出价值。
2021年12月，公司成为JAM FINTOP区块链基金（“JAM FINTOP基金”）战略领投方，初步承诺约$
5.4
百万，可能扩大到$
9.8
百万如果JAM FINTOP基金增加到其最大目标规模$
200
百万。最初，JAM FINTOP基金将把投资重点放在区块链“基础设施层”，这将帮助受监管的金融机构在借贷、支付和交易所等领域合规运营由区块链驱动的应用程序。作为JAM FINTOP基金的战略领投者，该公司期望能够获得并成为这一转型技术的早期采用者。截至2025年12月31日和2024年12月31日，对JAM FINTOP基金的投资金额为$
4.4
百万美元
2.6
分别为百万。
2023年5月，公司成为Black Dragon基金（“Black Dragon”）的投资人。截至2025年12月31日和2024年12月31日，对Black Dragon的投资金额为$
1.0
百万。
这些投资按原始成本减去减值（如有）入账，并计入公司合并资产负债表的其他资产。公司定期审查这些投资是否恶化。在2025年12月31日和2024年12月31日，除了上述讨论的与公司在Raistone的投资有关的减值费用外，公司认为这些投资没有恶化，也没有因此记录任何额外的减值费用。
银行自有人寿保险
2023年第四季度，公司完成了银行拥有的人寿保险（“BOLI”）计划的重组。这是通过1035交换和退保再投资到一个新的投资级保险公司的更高收益普通账户的组合来执行的。这项交易允许通过增强的拆分美元计划提高团队成员的参与度。估计因增强而提高的产量的盈利期约为
两年
.2023年第四季度，公司录得额外支出和费用总额为$
4.6
与此项交易有关的百万美元，包括：（i）减少$
0.7
百万至BOLI的现金退保价值；（二）交易费用$
1.1
百万，作为其他经营费用的一部分，以及（iii）所得税费用$
2.8
百万。此外，截至2023年12月31日，该公司从先前的保险承运人处收到一笔应收款项$
62.5
百万与2023年第四季度公司BOLI重组有关，作为其他资产的一部分计入公司合并资产负债表。公司于2024年2月全额收回了先前保险承运人的这笔应收款。
F-16
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
b）重要会计政策的列报依据和摘要
重要会计政策
以下是公司在编制所附综合财务报表时所遵循的重要会计政策和做法的说明。这些政策符合美国公认会计原则（GAAP）。
分部报告
公司使用单一分部概念进行管理，在综合基础上，作为
一
可报告业务分部。见“注25。分部报告”以获取更多信息。
合并原则
非控股权益
于2025年12月31日及2024年12月31日，公司拥有的所有权权益为
100
分别为Amerant Mortgage的百分比。自2023年12月31日起，Amerant Mortgage成为全资子公司，因此，公司在截至2024年12月31日和2023年12月31日以及截至2024年12月31日止年度的合并财务报表中没有记录非控制性权益。截至2023年12月31日止年度，公司在综合经营报表中记录的非控制性权益等于在这些期间保留的经济或所有权权益的百分比。关于截至2023年12月31日的所有权权益变动，使少数股东权益份额在该日为零，公司终止确认归属于非控制性权益的权益$
3.8
2023年12月31日的百万，相应减少为新增实收资本。
估计数
按照公认会计原则编制财务报表要求管理层作出估计和假设，这些估计和假设会影响资产和负债的报告金额以及在财务报表日期披露或有资产和负债以及报告期间收入和支出的报告金额。管理层作出的重大估计包括：（i）确定信贷损失备抵；（ii）贷款、证券和衍生工具合约的公允价值；（iii）银行拥有的人寿保险的现金退保价值；（iv）就年度商誉减值分析而言公司的公允价值；以及（v）确定递延税项资产的金额是否更有可能实现。管理层认为，这些估计是适当的。实际结果可能与这些估计不同。
每股基本收益的计算方法是将普通股股东可获得的净收入除以每个期间已发行普通股的加权平均数。期间未归属的限制性股票、限制性股票单位和已发行业绩股票单位不计入基本每股收益计算。
F-17
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
每股普通股摊薄净收益反映了如果发行具有稀释性的潜在普通股，本应发行在外的额外普通股数量。稀释性潜在普通股包括未归属的限制性股票、限制性股票单位和期间已发行的业绩股票单位。应用库存股法计算了潜在普通股的稀释效应。后者假设稀释性潜在普通股已发行和流通，且行权所得收益，用于以期间平均市场价格购买普通股。发行的稀释性潜在普通股数量与购买的股份数量之间的差额作为增量股份计入分母，以计算稀释后的每股普通股净收益。稀释性潜在普通股被排除在具有反稀释性影响期间的稀释每股收益计算之外，例如当经营出现净亏损时。
收入确认
经纪和咨询活动包括经纪佣金和咨询费。赚取的经纪佣金与客户交易的美元交易量有关。佣金和相关清算费用在证券交易发生时按交易日期记录。公司认为，履约义务在交易日得到履行，因为那是标的金融工具已转入/转出客户的时间。咨询费来源于投资顾问费和账户管理服务。投资顾问费在合同期内按比例入账，按期间管理的资产平均价值的百分比计算。公司认为，提供咨询服务的履约义务随着时间的推移而得到履行，因为客户正在接受和消费公司提供的利益。这些费用至少每季度评估和收取一次。账户管理费用向客户收取，用于维护其账户，并按季度赚取和收取。信托活动费用收入在合同期内按比例确认为赚取。
办卡服务费包括信用卡和借记卡交换费及其他费用。交换费在赚取时确认。贸易融资服务费主要包括信用证佣金，一般按直线法在服务期内确认。
存款和服务费包括存款账户服务费、向客户提供包括电汇、透支和资金不足等银行服务的费用。这些来源的收入一般根据客户账户的已公布存款账户协议确认，或根据合同协议在固定和可确定的情况下确认。
贷款层面的衍生收入是通过与商业贷款客户和经纪人的背靠背衍生交易产生的。公司在背靠背衍生品交易开始时赚取一笔费用，对应于批发费率和零售费率之间的价差。
F-18
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
股票补偿
公司可向其非雇员董事、高级职员、雇员和某些顾问授予以股份为基础的薪酬和其他相关奖励。补偿成本根据授予日奖励的估计公允价值计量，并在奖励具有分级归属特征时，在每项奖励的每个单独归属部分的必要服务期或归属期内按直线法确认为额外实缴资本的增加，在收益中确认。限制性股票和限制性股票单位的未归属股份的公允价值基于授予日公司A类普通股的市场价格。2025年授予的绩效股票单位既包括绩效条件，也包括市场条件。在以往期间，股票单位授予的业绩仅受市场条件的限制。业绩股票单位的接受者有权获得股票，但以公司实现特定业绩和/或市场条件为条件。市场状况基于公司在特定服务期内相对于同行集团的股东总回报。业绩条件与公司在特定服务期内的财务业绩挂钩，受此条件约束的奖励将根据市场情况进一步调整。业绩股票单位在授予日的公允价值是基于使用期权定价模型估计的公允价值。于2025年开始授予的受业绩条件限制的奖励的补偿费用根据公司当前对预期业绩水平的评估在归属期内确认。如果公司确定不再可能达到最低绩效标准，则先前确认的补偿费用在评估变更期间冲回。受市场绩效条件或服务绩效条件约束的奖励的补偿费用在归属期内确认。先前赠款的没收在发生期间确认。
广告费用
F-19
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
自愿和非自愿提前退休计划费用和其他工作人员裁减费用
公司在发生负债时，而不是在我们承诺退出计划时，通过建立与退出或处置活动相关的成本负债，包括遣散费和其他相关成本，对自愿和非自愿提前退休计划费用和其他员工削减成本进行会计处理。
2025年第四季度，公司记录的员工离职费用为$
3.8
百万与在此期间执行领导层过渡有关。2023年，工资和就业福利包括$
4.0
分别为百万，主要与公司重组活动有关的遣散费。2024年，有
无
与这些活动有关的大量遣散费。
发行费用
贷款层面的衍生费用
贷款层面的衍生费用发生在与商业贷款客户和经纪人的背靠背衍生交易中。公司在背靠背衍生品交易开始时支付一笔费用，对应于批发费率和零售费率之间的价差。
现金及现金等价物
该公司将购买的原期限为三个月或更短的高流动性工具定义为现金等价物，包括现金和银行应收现金、出售的联邦基金和银行存款以及其他短期投资。
公司必须遵守要求维持存款最低准备金余额的联邦法规。自2020年3月26日起，美联储系统理事会将存款准备金率降至零。因此，有
无
2025年12月31日和2024年12月31日要求的最低准备金余额。
歼20
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
证券
该公司将其证券投资分类为可供出售的债务证券、交易证券和公允价值易于确定而不是为交易而持有的权益证券。分类为可供出售债务证券的证券按公允价值列账，未实现损益按税后基准计入累计其他综合收益（“AOCI”）或累计其他综合损失（“AOCL”）的股东权益。主要以近期卖出为目的买入并持有的证券，分类为“交易证券”。未实现和已实现损益计入收益。非为交易而持有的公允价值易于确定的权益证券主要包括以公允价值计量且未实现损益计入收益的共同基金。美联储和亚特兰大联邦Home Loan银行（“FHLB”）发行的股票投资按原始成本列报，该成本与其变现价值相近。在2024年期间，该公司还将其对证券的某些投资归类为持有至到期的债务证券。这些持有至到期的证券是公司有能力和意图持有至到期的证券，并按摊余成本列账。截至2025年12月31日和2024年12月31日，由于2024年完成证券重新定位，公司不再有分类为持有至到期的投资。卖出证券实现的损益在交易日入账，采用特定识别方法确定。买入或卖出的证券在交易日的综合资产负债表中入账。与未完成交易有关的往来清算组织的应收款项和应付款项计入其他资产或其他负债。截至2025年12月31日和2024年12月31日，计入其他资产的应收证券金额为$
0.4
百万美元
0.9
分别为百万。在2025年12月31日，我们有
无
计入其他负债的应付证券。截至2024年12月31日，与待结算采购相关并计入其他负债的应付证券为$
0.3
百万。
对于可供出售的债务证券，公司评估是否：（i）证券的公允价值低于摊余成本基础；（ii）打算在收回其摊余成本基础之前出售或很可能将被要求出售证券，以及（iii）公允价值下降是由于信用损失或其他因素造成的。该公司使用贴现现金流模型估计可供出售的债务证券的信用损失。减值债务证券的现值是通过估计预期收取的未来现金流量而产生的，按债务证券的实际利率折现。公司对预期收取的现金流量进行估计并确定是否存在信用损失，一般使用有关过去事件、当前状况、合理和可支持的预测和其他定性因素的信息，包括公允价值低于摊余成本基础的程度、具体与证券、行业或地理区域相关的不利条件、证券基础的任何抵押品的条件变化、信用评级变化、发行人未能按期付款，以及适用证券特有的其他定性因素。如果存在信用损失，公司记录信用损失备抵，以公允价值低于摊余成本基础的金额为限。公司在AOCI/AOCL中确认未通过信用损失准备金记录的可供出售债务证券的公允价值低于摊余成本的任何下降。
为出售而持有的贷款，以成本或公允价值孰低者为准
为投资而发起的贷款，在被明确认定为可出售且存在出售正式计划时，按账面价值或公允价值孰低转入持有待售分类。当公司确定不再存在出售此类贷款的正式计划时，公司将这些贷款按转让之日的账面价值重新分类为为投资而持有的贷款，贷款的账面价值成为其新的基础。任何由此产生的贷款未付本金金额与其账面价值之间的差额均通过在贷款剩余期限内的收益进行摊销。
F-21
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
按公允价值持有待售的抵押贷款
为投资而持有的贷款
贷款是指公司有意向和能力在可预见的未来或直至到期或清偿时持有的信贷展期。这些信贷展期包括商业房地产贷款，或CRE贷款（包括土地购置、开发建设贷款）、业主自住房地产贷款、单户住宅贷款、商业贷款、金融机构贷款和承兑汇票以及消费者贷款。包括在贷款组合中的金额按贷款未摊销成本减去任何信贷损失准备金（如有）列报。贷款的未摊销成本包括其未支付的本金余额、未摊销的溢价、折扣和递延贷款发起费用和成本，扣除先前已冲销的金额。未摊销的溢价、折扣和递延贷款发放成本净额，包括贷款购买支付的溢价或折扣，达$
3.8
百万美元
0.9
分别为2025年12月31日和2024年12月31日的百万。
当管理层认为全额收取贷款本金或相关利息存在疑问时，贷款将被置于非应计状态。管理层认为，当存在以下任何因素时，可收回性存在疑问，其中包括：（1）就一笔付款为当期付款或拖欠少于九十天的贷款而言，存在无法收取本金、利息或两者兼而有之的合理可能性；或（2）当所要求的本金、利息或两者兼而有之的付款拖欠九十天或更长时间时，除非该贷款被视为担保良好且正在按照监管准则进行收取。一旦向单一借款人提供的贷款被置于非应计状态，管理层将审查向同一借款人提供的所有贷款，以确定其适当的应计状态。当贷款处于非应计状态时，应计利息和递延贷款净费用或成本的摊销被终止，任何应计应收利息被冲回利息收入。
非应计状态的贷款收到的付款通常适用于其未偿还的本金金额，除非对贷款中剩余记录投资的全额收回没有疑问。当对贷款中剩余已记录投资的全额收回没有疑问，并且有足够的文件证明该金额的可收回性时，所收到的利息付款可能会被记录为利息收入。
非应计状态的贷款在当前不存在首次置于非应计状态时注意到的任何条件、其本金和利息均未逾期且管理层认为该贷款有合理的前景按照其条款履行时，将恢复为应计状态。为此，管理层一般认为，在收到至少六个月的本金和利息付款或本金缩减，且借款人当前的财务信息表明借款人有能力在不久的将来继续履行的情况下，根据贷款条款存在合理的履约前景。
根据贷款的合同条款，贷款的未偿本金总额在未按期付款之日起三十天后报告为逾期。
该公司通过提供多种类型的优惠来修改与遇到财务困难的借款人相关的贷款。通常情况下，最初会授予一种特许权，例如延长期限。如果借款人继续遇到财务困难，可能会给予另一种让步，例如本金减免。
F-22
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
信用损失准备金（ACL）
ACL是一种估值账户，从以摊余成本计量的金融资产的摊余成本基础中扣除，包括为投资而持有的贷款和持有至到期的债务证券，以表示在金融资产的整个存续期内预期收取的净额。估计ACL是通过对业务收取的信用损失准备金记录的。管理层定期评估ACL的充分性，以将其维持在其认为合理的水平。该公司使用与确定ACL相同的方法来评估表外信贷风险所需的任何准备金，例如无资金准备的贷款承诺和信用证上的或有债务。这些表外信用风险准备金在合并资产负债表的负债部分列报。
ACL由两个部分组成：一个资产特定部分，用于估计与其他贷款不具有相似风险特征的个别贷款的信贷损失；一个集合部分，用于估计具有相似风险特征的贷款池的信贷损失。入池部分的ACL源自对预期信用损失的估计，主要使用一种预期损失方法，该方法包含违约概率（“PD”）和违约给定损失（“LGD”）等风险参数，这些参数源自各种供应商模型和/或内部开发的针对较小同质贷款的模型估计方法。
PD在这些模型或估计方法中使用经济情景进行预测，其结果根据公司的经济前景进行加权，并被开发为包含有关过去事件、当前状况以及合理和可支持的预测的相关信息。对于300万美元以上的商业贷款，LGD通常是根据特定的风险特征，从公司自身的损失经历中得出的。 对于商业地产贷款，LGD是利用物业和贷款风险特征从卖方模型衍生而来。对具有相似风险特征的贷款池的ACL估计涉及输入和假设，其中许多来自供应商和内部开发的模型。这些输入和假设包括（其中包括）对合理和可支持的预测情景、PD和LGD的选择、评估和测量，这需要管理层应用大量的判断并涉及高度的估计不确定性。ACL估算过程应用基于管理层围绕当前和未来宏观经济前景的判断和预期的经济预测情景或情景组合。预期信贷损失是在贷款的合同期限内估计的，并酌情根据预期预付款进行调整。贷款的合同期限不包括预期的展期、展期和在特定条件下的修改。
对于具有类似风险特征，如抵押品类型和贷款用途（例如，住宅、300万美元以下的小企业贷款、消费者和土地贷款）的较小余额同质集合贷款，使用了其他建模技术。 其中包括依赖可观察输入的建模，例如按贷款发放年份（即年份）划分的历史或平均损失率，以及对未来预期合同贷款未偿余额的提前还款考虑。
对于余额较小的同质集合贷款部分，然后对预期信贷损失的定量估计进行调整，以纳入通过使用质量或环境因素在定量信贷损失估计中未捕捉到的当前趋势和条件的考虑因素。这些贷款分部的预期信贷损失的计量受到宏观经济状况的影响。
F-23
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
向住所在外国的借款人提供的贷款的预期信用损失，主要是消费和金融机构投资组合中的贷款，通常通过评估可用现金或其他类型的抵押品以及公司对这些抵押资产的风险敞口产生损失的可能性来估计。这些投资组合中的贷款通常以现金、证券和其他资产全额抵押，因此通常没有预期的信用损失。
对与其他贷款不具有相似风险特征的个别贷款进行信用恶化单独评估。这些贷款在贷款被确定为不具有其贷款池中常见的类似风险特征时进行评估和估值。管理层根据某些独特因素，例如余额大于$确定这些是否有资格单独评估
1
百万和明确定义的弱点。因此，这些贷款一般都是风险评级为次级或更低的。在这些情况下，信用损失准备金是按逐笔贷款的基础计量的。当贷款依赖抵押品时，公司使用经出售成本调整的抵押品的公允价值估计备抵。预计通过现金流计提还款时，采用现金流折现法估算备抵。在某些情况下，管理层可能会利用概率加权情景来反映对未来现金收款的不同合理和可支持的预期。
当商业房地产、商业和金融机构贷款被认为无法收回时，将从ACL中扣除。当对管理层而言损失变得明显时，这些贷款被视为无法收回，这种情况一般发生在以下情况下，其中包括：（1）根据内部风险和信用监测分级制度，将一笔或部分贷款归类为“损失”；（2）催收律师已提供书面声明，表明一笔或部分贷款被视为无法收回；（3）当对贷款进行个别评估且依赖抵押品的贷款的账面价值超过作为抵押品持有的资产的评估价值时。消费者和其他零售贷款在（1）当管理层意识到发生损失时，或（2）当封闭式零售贷款逾期120天（之前为2025年第二季度之前的90天）或开放式零售贷款自合同规定的到期日起180天后逾期时，在ACL中较早者被冲销。对于以住宅房地产为抵押的开放式和封闭式零售贷款，任何超过物业公允价值减去销售成本的未偿还贷款余额，不迟于贷款自合同到期日起逾期180天时予以冲销。消费者和其他零售贷款可能不会在管理层能够明确记录逾期贷款有良好担保并且在催收过程中，从而根据适用于这些类型贷款的监管指南，无论拖欠状态如何都会发生催收时予以冲销。
该公司通过提供多种类型的优惠来修改与遇到财务困难的借款人相关的贷款。当公司通过提供本金减免来修改贷款时，本金减免的金额被视为无法收回，因此，该部分贷款被注销，导致摊余成本基础降低，并对ACL进行相应调整。
应计应收利息
F-24
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
金融资产转让
债务修改
房地和设备，净额
房地和设备按成本减去累计折旧和摊销后列报。折旧在相关资产的估计可使用年限内按直线法计算。维修和保养按发生时计入运营费用；更新、改善和施工期间的利息资本化。出售房地和设备的收益或损失在出售之日记为非利息收入。
公司以经营租赁方式为银行分行租赁各类房地。这些租约的条款各不相同，大多数包含续租选择和基本租金每年上涨。租赁物改良在租赁的剩余期限内摊销。
租约
公司在开始时确定合同是否为或包含租赁。对于公司作为承租人的期限超过十二个月的租赁，使用权资产和租赁负债在开始日入账。租赁负债根据租赁期内未来租赁付款的现值进行初始入账。使用权资产按相关租赁负债加上预付租赁付款和初始直接成本减去收到的任何租赁奖励后的金额进行初始记录。短期租赁的成本在租赁期内按直线法确认。租赁期包括在行使这些选择权合理确定的情况下延长的选择权，并包括在有合理确定的情况下不会行使选择权的情况下终止选择权。公司在确定租赁付款的现值时使用基于适当期限和在开始日可获得的信息的增量借款利率，除非合同中定义了或可确定的隐含利率，而通常情况并非如此。租赁在启动时分类为融资租赁或经营租赁；一般情况下，在标的资产的有效控制权发生转移时，租赁分类为融资租赁。本公司作为承租人的所有租赁均归类为经营租赁。对于经营租赁，租赁成本在租赁期内按直线法在收益中确认。可变租赁成本在这些成本的债务发生期间确认。转租收入在租赁期内按直线法确认为租赁成本的减少。
F-25
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
该公司通过多种贷款和租赁结构提供设备融资，包括直接或销售型融资租赁和经营租赁。直接或销售型融资租赁按应收租赁付款额和租赁物估计残值（如适用）减去未实现收入之和列账。利息收入在直接或出售类型融资租赁的期限内确认，以实现未偿还投资的固定定期收益率。经营租赁按成本减累计折旧列报。与经营租赁相关的租金收入作为其他非利息收入的一部分计入公司的综合经营报表和综合收益（亏损）。
抵押服务权
公司将抵押贷款服务权（“MSR”）确认为一项资产，无论是在抵押贷款出售给第三方并保留相关服务权时，还是在从收购中获得服务权时。这些MSR最初按公允价值入账。公司已选择后续以公允价值计量所有MSR。MSR在合并资产负债表的“其他资产”一节中报告，公允价值变动在合并经营报表和综合（亏损）收入中记为其他非利息收入。截至2025年12月31日和2024年12月31日，MSR总额为$
1.3
百万美元
1.5
分别为百万。
银行自有人寿保险
其他不动产自有和抵债资产
所得税
递延所得税资产和负债采用资产负债表法确定。在这种方法下，产生的递延所得税资产净额是根据现有资产和负债的财务报表账面值与其各自计税基础之间的差异所导致的未来税务后果确定的。税法或税率变化的影响在包括立法颁布日期的期间的结果中得到确认。在管理层认为很可能不会实现任何税收优惠的情况下，针对递延税项资产建立估值备抵。所得税费用按现行法定税率就递延所得税资产和负债的定期变动确认。
公司及其大多数全资子公司的经营业绩作为同一合并税务集团的成员被纳入公司及其子公司的合并联邦所得税申报表。
F-26
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
商誉
2025年12月31日和2024年12月31日，考虑商誉
无
t受损，因此，
无
减值费用在2025年和2024年入账。2023年，公司确定与其子公司Amerant Mortgage和开曼银行相关的商誉发生减值，因此记录了商誉减值费用$
1.3
百万
2023年。
根据回购协议出售的证券
衍生工具
衍生工具按其各自的公允价值在综合资产负债表中确认为其他资产或其他负债。衍生工具公允价值变动的会计处理取决于衍生工具是否被指定并符合套期关系的一部分。未被指定为套期关系的衍生工具，其公允价值变动计入当期收益。对于被指定并符合现金流量套期条件的衍生工具，衍生工具损益的有效部分初始确认为AOCI或AOCL的组成部分，随后在被套期交易影响收益的同一期间重新分类为收益。收益或损失的无效部分，如有，立即在收益中确认。公司已指定某些衍生工具作为现金流量套期保值。管理层定期评估这些对冲在抵消基准利率变化导致的现金流波动方面的有效性。
该公司还进行利率互换，为商业贷款客户提供从浮动利率转换为固定利率的能力。公司与一名客户订立浮动利率贷款，并订立单独签发的掉期协议，允许该客户将贷款的浮动付款转换为固定利率。为减轻风险，公司一般会与第三方订立匹配协议，以抵消客户协议上的风险。这些掉期不被视为合格的套期保值关系，因此，所有未实现的收益或损失都记录为其他非利息收入的一部分。
F-27
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
公允价值计量
金融工具根据GAAP要求的三级估值层次进行分类。估值层次是基于截至计量日对资产或负债估值的输入的透明度。这三个层次的定义如下：
| 1级 | 对估值方法的输入是相同资产或负债在活跃市场中的报价。第1级资产和负债可能包括在活跃的交易所市场交易的债务和股本证券，以及在场外市场交易活跃且具有高流动性的某些美国证券。 | ||||
| 2级 | 第1级价格以外的可观察输入值，例如类似资产或负债的报价、不活跃市场的报价，或在资产和负债的整个期限内可观察或可由可观察市场数据证实的其他输入值。第2级资产和负债包括报价低于交易所交易工具的债务证券，其价值是通过使用定价模型确定的，该定价模型包含可在市场上观察到的或主要可从可观察到的市场数据中得出或由可观察到的市场数据加以证实的输入值。这一类别一般可能包括美国政府和美国政府赞助的企业抵押担保债务证券和公司债务证券。 | ||||
| 3级 | 由很少或没有市场活动支持且对资产或负债的公允价值具有重要意义的不可观察的投入。第3级资产和负债可能包括使用定价模型、贴现现金流方法或类似技术确定其价值的金融工具，以及公允价值的确定需要管理层作出重大判断或估计的工具。 | ||||
金融工具在估值层次结构中的分类是基于对公允价值计量具有重要意义的最低输入水平。
重新分类
合并资产负债表和经营报表及综合收益
F-28
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
c)
最近发布的会计公告
发布和通过
所得税新指引
2023年12月，财务会计准则委员会（“FASB”）发布了修订指南，要求实体每年提供额外的所得税披露。这包括披露有关所得税调节和缴纳所得税的更详细信息。此外，修正案取消与不确定的税务状况和未确认的递延所得税负债相关的某些现有披露要求。对公经营主体，修正案对财政有效自2024年12月15日后开始的年份。公司在截至2025年12月31日的年度采用了这一指引，并应用了前瞻性方法来扩大我们围绕所得税的披露。由于采用这一指导意见，对我们的合并财务报表没有其他重大影响。此外，某些补充现金流披露有所加强。见“注15。所得税”和“附注26。S补充现金流信息”，了解更多详情。
已发布但尚未通过
中期报告新指引
FASB发布了新的指南，旨在澄清临时披露要求、主题270的适用性，并提供公认会计原则要求的临时披露的全面清单，并要求实体披露自上一个年度报告期结束以来对实体产生重大影响的事件。这一新指南适用于根据公认会计原则提供中期财务报表和附注的所有实体这一新指南对2027年12月15日之后开始的年度报告期内的公共企业实体的中期报告期有效。公司将在需要时采纳该指引，并正在评估该指引在采纳时对其合并财务报表的影响。
新的费用分类指南
d）
后续事件
F-29
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
2.
生息存放银行款项、其他短期投资及受限制现金
截至2025年12月31日和2024年12月31日，在银行的生息存款主要由在美联储的存款约$
409.4
百万美元
519.9
分别为百万。于2025年12月31日及2024年12月31日，这些存款的平均利率约为
4.28
%和
5.31
%，分别。这些存款没有规定的到期日。
截至2025年12月31日和2024年12月31日，公司持有的美国国债在公司合并资产负债表中被归类为其他短期投资的一部分。截至2025年12月31日和2024年12月31日，公司持有$
7.2
百万美元
6.9
万，平均收益率分别为
4.14
%和
5.07
%与这些投资有关。这些其他短期投资的规定期限为90天或更短，因此被视为现金和现金等价物。
截至2025年12月31日和2024年12月31日，公司的限制性现金余额为$
6.2
百万美元
24.4
万元，分别计入公司合并资产负债表的现金及应收银行款项和受限制现金项下。这些余额包括其他银行作为抵押品质押给我们的现金，以确保衍生品的追加保证金。这笔作为抵押品质押的现金也代表了一种义务，由银行根据保证金要求进行偿还。截至2025年12月31日和2024年12月31日，这一债务为$
5.3
百万美元
23.5
万，分别作为其他负债的一部分计入公司合并资产负债表。此外，我们有现金余额作为抵押，为其他银行代我们的客户签发信用证提供担保。
歼30
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
3.
证券
a）债务证券
可供出售的债务证券
该公司的债务证券投资主要包括抵押贷款支持证券（“MBS”）。下表列出了所有可供出售的债务证券的摊余成本、信用损失准备金和大致公允价值等细粒度信息：
| 2025年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 摊销 成本 |
未实现毛额 | 信贷损失准备金 | 估计数 公允价值 |
||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 收益 | 损失 | |||||||||||||||||||||||||||
| 美国政府机构和赞助的企业住宅MBS | $ |
|
$ |
|
$ | (
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
| 美国政府机构和赞助的企业商业性MBS |
|
|
(
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
| 美国政府机构和受担保企业义务 |
|
|
(
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
市政债券（1）
|
|
|
(
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
| 美国国债 |
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
可供出售的债务证券总额（2）
|
$ |
|
$ |
|
$ | (
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
__________________
(1)由公允价值为$
1.7
百万，摊销成本$
1.7
百万。
(2)不包括应计未收利息$
8.1
万元，截至2025年12月31日，作为其他资产的一部分计入公司合并资产负债表。公司在2025年没有记录任何与这些证券相关的应计应收利息的注销。
F-31
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
| 2024年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 摊销 成本 |
未实现毛额 | 信贷损失准备金 | 估计数 公允价值 |
||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 收益 | 损失 | |||||||||||||||||||||||||||
|
美国政府机构和赞助的企业住宅MBS
|
$ |
|
$ |
|
$ | (
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
|
美国政府机构和赞助的企业商业性MBS
|
|
|
(
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
| 美国政府机构和赞助机构义务 |
|
|
(
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
| 非机构商业MBS（1） |
|
|
(
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
美国国债
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
市政债券（2）
|
|
|
(
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
| 可供出售的债务证券总数（3） | $ |
|
$ |
|
$ | (
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
________________
(1)金融机构发行。
(2)由公允价值为$
1.6
百万，摊销成本$
1.7
百万。
(3)不包括应计未收利息$
5.7
万元，截至2024年12月31日，作为其他资产的一部分计入公司合并资产负债表。公司在2024年没有记录任何与这些证券相关的应计应收利息的注销。
于2025年12月31日及2024年12月31日，有
无
投资于外国主权债务证券、外国政府机构债务证券或可供出售的外国公司债券。
截至2025年、2024年和2023年12月31日止年度，可供出售债务证券的出售收益、赎回和赎回、已实现收益毛额、已实现亏损毛额如下：
| 截至12月31日止年度 | |||||||||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||
| 可供出售的债务证券的出售、赎回和赎回收益 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||
| 已实现收益毛额 |
|
|
|
||||||||||||||
| 已实现亏损毛额 |
|
(
|
(
|
||||||||||||||
|
已实现收益（亏损），净额
|
$ |
|
$ | (
|
$ | (
|
|||||||||||
F-32
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
公司投资的可供出售的有未实现亏损的债务证券，按个别证券处于持续未实现亏损状态的时间长度加总，汇总如下：
| 2025年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不到12个月 | 12个月或以上 | 合计 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 证券数量 | 估计数 公允价值 |
未实现 亏损 |
证券数量 | 估计数 公允价值 |
未实现 亏损 |
估计数 公允价值 |
未实现 亏损 |
|||||||||||||||||||||||||||||||||
| 美国政府机构和赞助的企业住宅MBS |
|
$ |
|
$ | (
|
|
$ |
|
$ | (
|
$ |
|
$ | (
|
|||||||||||||||||||||||||||
| 美国政府机构和赞助的企业商业性MBS |
|
|
(
|
|
|
(
|
|
(
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||
| 美国政府机构和受担保企业义务 |
|
|
(
|
|
|
(
|
|
(
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||
| 市政债券 |
|
|
|
|
|
(
|
|
(
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||
|
|
$ |
|
$ | (
|
|
$ |
|
$ | (
|
$ |
|
$ | (
|
||||||||||||||||||||||||||||
| 2024年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不到12个月 | 12个月或以上 | 合计 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 证券数量 | 估计数 公允价值 |
未实现 亏损 |
证券数量 | 估计数 公允价值 |
未实现 亏损 |
估计数 公允价值 |
未实现 亏损 |
|||||||||||||||||||||||||||||||||
| 美国政府机构和赞助的企业住宅MBS |
|
$ |
|
$ | (
|
|
$ |
|
$ | (
|
$ |
|
$ | (
|
|||||||||||||||||||||||||||
| 非机构商业MBS |
|
|
|
|
|
(
|
|
(
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||
| 美国政府机构和赞助的企业商业性MBS |
|
|
(
|
|
|
(
|
|
(
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||
| 美国政府机构和赞助机构义务 |
|
|
(
|
|
|
(
|
|
(
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||
| 市政债券 |
|
|
|
|
|
(
|
|
(
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||
|
|
$ |
|
$ | (
|
|
$ |
|
$ | (
|
$ |
|
$ | (
|
||||||||||||||||||||||||||||
F-33
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
美国政府担保企业债务证券和美国政府机构债务证券
于2025年12月31日及2024年12月31日，公司持有若干由美国政府及美国政府资助实体及机构发行或担保的债务证券。公司不打算出售这一类别的减值债务证券，而且很可能不会被要求在这些证券预期收回之前出售这些证券。该公司通过审查当前市场状况、公允价值变化的程度和性质、信用评级、违约和拖欠率以及当前分析师的评估来评估这些证券的信用损失。该公司认为，某些此类债务证券的公允价值下降通常归因于利率和证券市场的变化，而不是信用质量。因此，该公司确实
无
t记录截至2025年12月31日和2024年12月31日这些证券的ACL。
公司债
截至2025年12月31日和2024年12月31日，公司无公司债券投资。
于2022年12月31日，本行已
一
Signature银行，N.A.（“Signature”）发行的持有待售公司债务证券（“Signature Bond”），其公允价值为$
9.1
百万，未实现亏损$
0.9
百万。于2022年12月31日，Signature Bond处于未变现亏损状况的时间少于一年。2023年3月12日，Signature被纽约州金融服务部关闭，后者任命FDIC为接管人。作为接管人的FDIC宣布，股东和某些无担保债务持有人将不受保护。2023年3月27日，该行在公开市场交易中出售Signature债券，实现出售税前亏损约$
9.5
百万元，计入截至2023年12月31日止年度的综合营运及全面收益（亏损）报表。
2023年5月，公司出售了一家金融机构发行的持有待售公司债券的部分投资，以减少单点敞口。该公司的收益为$
0.8
万，实现税前亏损$
1.2
万与本次交易有关。该亏损于截至2023年12月31日止年度的综合经营及综合收益（亏损）报表中入账。
证券再定位
在顺利完成公开发行后，公司启动了旨在提高收益率、增加流动性和降低证券组合风险的证券再定位。作为这一战略的一部分，在2024年第三季度，公司：（i）以公允价值（低于其摊余成本基础）将之前分类为持有至到期并以摊余成本列账的所有债务证券转入可供出售的债务证券类别；（ii）出售公司对次级债务证券的所有投资，包括在公司债券中，导致出售税前亏损约$
6.7
2024年第三季度百万；及（iii）决定出售所有其他公司债券。此外，由于公司决定出售所有可供出售的债务证券（包括以前分类为持有至到期的债务证券），这些债务证券已累计出现未实现亏损，并符合纳入证券重新定位的标准，因此公司录得税前减值损失总额约为$
61.8
百万可供出售的债务证券，并导致将其先前的摊销成本减记至截至2024年9月30日的估计公允价值。公司于2024年10月完成证券重新定位，导致额外的税前销售亏损约$
8.1
万因证券的公允市场价值随后下降。
F-34
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
信贷质量
有
无
截至2025年12月31日和2024年12月31日，公司持有的可供出售的债务证券被视为拖欠合同付款，在截至2025年12月31日和2024年12月31日的年度内也没有任何处于非应计状态的证券。
合同期限
2025年12月31日债务证券合同到期情况如下：
| 可供出售 | |||||||||||
| （单位：千） | 摊销 成本 |
估计数 公允价值 |
|||||||||
| 1年内 | $ |
|
$ |
|
|||||||
| 1年后至5年 |
|
|
|||||||||
| 经过5年到10年 |
|
|
|||||||||
| 10年后 |
|
|
|||||||||
| $ |
|
$ |
|
||||||||
可供出售的债务证券的实际到期日可能与合同到期日不同，因为发行人可能有权在有或没有提前还款罚款的情况下催缴或提前偿还债务。
F-35
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
交易证券
交易证券用于支持公司的流动性管理活动，并以公允价值在公司合并资产负债表中报告。2025年，我们购买了$
118.4
百万交易证券。这个投资组合完全由美国政府机构和赞助的企业住宅MBS组成。在2025年第四季度，我们出售了整个交易组合，净收益为$
113.2
万，实现收益约$
2.8
与交易有关的百万。公司做到了
不是
截至2025年12月31日和2024年12月31日，持有交易证券投资，并已
无
2024年和2023年与这些证券相关的重大活动。
交易证券的公允价值变动计入公司综合损益表的证券损益。这些金额在2025年、2024年和2023年并不显着。
b）不为交易而持有的具有随时可获得的公允价值的权益证券
截至2025年12月31日和2024年12月31日，公司有一笔股权证券，其公允价值随时可得，并非为交易而持有，原始成本为$
2.5
百万，公允价值$
2.5
百万。这些股本证券没有规定的期限。有
无
2025年、2024年和2023年与这些股本证券相关的重大未实现损益。
2023年2月，该公司出售了其股权证券，其公允价值可随时获得，而不是为交易而持有，公允价值总额为$
11.2
出售时的百万美元，并确认净亏损$
0.2
万与本次交易有关。
c) 证券质押
截至2025年12月31日和2024年12月31日，该公司拥有$
62.7
百万美元
135.7
百万，分别以质押为抵押的证券。这些证券被质押用于担保公共资金、联邦Home Loan银行的预付款以及法律允许的其他用途。
F-36
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
4.
贷款
a）为投资而持有的贷款
| （单位：千） | 12月31日， 2025 |
12月31日， 2024 |
|||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||
| 商业地产 | |||||||||||
| 非业主占用 | $ |
|
$ |
|
|||||||
| 多户住宅 |
|
|
|||||||||
| 土地开发建设贷款 |
|
|
|||||||||
|
|
|
||||||||||
| 独栋住宅 |
|
|
|||||||||
| 业主占用 |
|
|
|||||||||
|
|
|
||||||||||
| 商业贷款 |
|
|
|||||||||
| 对金融机构的贷款和承兑汇票 |
|
|
|||||||||
| 消费贷款和透支 |
|
|
|||||||||
| 为投资而持有的贷款总额，毛额（1） | $ |
|
$ |
|
|||||||
_________________
(1)不包括应计应收利息。
房地产贷款包括以房地产物业为抵押的商业贷款。以非业主自用房地产物业作抵押的商业贷款一般用于为商业房地产物业的收购或运营提供资金，条款类似于物业的使用寿命或业务的运营周期。这些房地产贷款的主要还款来源来自现金流或生产性资产的转换，而不是处置作为抵押品持有的财产所产生的收入。为征地、开发和建设项目融资而发放的贷款的主要还款来源一般来源于作为抵押品持有的房产的处置，借款人和任何担保人的还款能力被视为替代还款来源。以自住房地产物业作抵押的商业贷款一般用于为商业房地产物业的收购或运营提供资金，条款与物业的使用寿命或业务的运营周期相似。这些商业房地产贷款的主要还款来源来自现金流，而不是处置作为抵押品持有的财产所产生的收入。
商业贷款对应的是为特定商业目的设立的设施，例如为营运资金和资本改进项目以及基于资产的贷款等提供资金。这些可能是贷款承诺、向合格客户提供的未承诺信贷额度、短期（一年或更短）或更长期限的信贷便利，并且可能是有担保的、无担保的或部分有担保的。商业贷款的条款一般不超过五年，例外情况有据可查。截至2025年第四季度，该公司通过第三方发起机构使用各种贷款和租赁结构提供专门设备融资，作为其商业贷款活动的一部分。这些设备贷款和租赁起源于2022年第二季度推出的白牌设备融资解决方案。2025年12月，公司终止第三方白标协议，并出售所有相关贷款和租赁。
F-37
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
向具有相似特征或特定信贷要求的类似业务或产品的借款人提供的商业贷款一般根据标准化商业信贷计划进行评估。这些项目范围之外的商业贷款将逐案评估，同时考虑现有商业信贷项目下的任何风险敞口。
金融机构贷款和承兑汇票主要发放给抵押公司等非存款性金融机构和其他金融中介机构。这一投资组合部分的贷款一般发放期限不超过
三年
并根据每份信贷协议的条款在有担保的基础上。在获得批准之前，管理层还会考虑其计划和信贷政策中规定的投资组合限制。
单户住宅和消费者及其他贷款是零售开放式和封闭式信贷，适用于美国以单户住宅为担保的个人和企业，用于商业、家庭、家庭和其他个人支出。单户贷款和消费贷款包括以个人住宅为抵押的个人和企业贷款，包括首次抵押贷款、房屋净值贷款和家装贷款。此外，消费者和其他贷款，包括我们不时从第三方购买的购买的间接借贷贷款。由于这些贷款一般由大量相对较小的余额、每一类的同质贷款组成，其风险一般被集中评估。2025年，有
无
购买单户住宅贷款。在2024年和2023年，公司购买了$
41.5
百万美元
26.5
单户住宅贷款分别为百万。有
无
购买2025年、2024年和2023年的间接消费贷款。
截至2025年12月31日和2024年12月31日，未偿还本金余额为$
1.6
十亿美元
2.0
分别质押了10亿美元作为抵押品，以确保从FHLB获得预付款。
上表中的数额包括在银团设施下为投资而持有的贷款，金额约为$
434.9
百万美元
393.7
分别于2025年12月31日和2024年12月31日的百万美元，其中包括共享国家信贷便利（SNC），以及其他贷方之间订立信贷协议的协议（俱乐部交易），以及其他协议。这些贷款主要用于向符合我们的信贷质量标准和集中度限制的某些合格的国内和国际商业实体提供营运资金，并根据信贷政策获得批准。
上述国际贷款为$
33.1
百万美元
40.7
2025年12月31日和2024年12月31日的百万，主要是美国的单户住宅贷款。
F-38
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
截至2025年12月31日及2024年12月31日按类别划分的贷款组合的账龄分析汇总于下表：
| 2025年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 贷款总额， 净 不劳而获 收入 |
逾期贷款 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 流动贷款 | 30-59 天数 |
60-89 天数 |
大于 90天 |
过去合计 到期 |
||||||||||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业地产 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||||
| 多户住宅 |
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 |
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||||||||
| 独栋住宅 |
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||
| 业主占用 |
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业贷款 |
|
|
|
|
|
$ |
|
||||||||||||||||||||||||||||
| 对金融机构的贷款和承兑汇票 |
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||
| 消费贷款和透支 |
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||
| $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
||||||||||||||||||||||||
F-39
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
| 2024年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 贷款总额， 净 不劳而获 收入 |
逾期贷款 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 流动贷款 | 30-59 天数 |
60-89 天数 |
大于 90天 |
过去合计 到期 |
||||||||||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业地产 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||||
| 多户住宅 |
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 |
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||||||||
| 独栋住宅 |
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||
| 业主占用 |
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业贷款 |
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||
| 对金融机构的贷款和承兑汇票 |
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||
| 消费贷款和透支 |
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||
| $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
||||||||||||||||||||||||
歼40
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
非应计状态
下表列示了截至2025年12月31日和2024年12月31日非应计状态持有用于投资的贷款和逾期超过90天仍应计的贷款的摊余成本基础：
| 2025年12月31日 | |||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 无相关备抵的非应计贷款 | 附带相关备抵的非应计贷款 | 非应计贷款总额（1） | 逾期超过90天且仍在计提的贷款 | |||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||
| 商业地产 | |||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||
| 独栋住宅 |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
| 业主占用 |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||
| 商业贷款 |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
| 消费贷款和透支 |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
|
合计（1）（2）
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||
_____________
(1)公司做到了
无
t确认截至2025年12月31日止年度的非应计贷款的任何利息收入。
（2）不包括账面价值为$
16.2
截至2025年12月31日的百万元，分类为按当日成本或公允价值较低者列账的持有待售。这些贷款于2026年1月出售。
| 2024年12月31日 | |||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 无相关备抵的非应计贷款 | 附带相关备抵的非应计贷款 | 非应计贷款总额（1） | 逾期超过90天且仍在计提的贷款 | |||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||
| 商业地产 | |||||||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 |
|
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||
|
|
|
$ |
|
|
|||||||||||||||||||
| 独栋住宅 |
|
|
$ |
|
|
||||||||||||||||||
| 业主占用 |
|
|
$ |
|
|
||||||||||||||||||
|
|
|
$ |
|
|
|||||||||||||||||||
| 商业贷款 |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
| 消费贷款和透支 |
|
|
$ |
|
|
||||||||||||||||||
| 合计（1） | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||
_____________
F-41
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
(1)公司做到了
无
t确认截至2024年12月31日止年度的非应计贷款的任何利息收入。
b）持有待售贷款
| （单位：千） | 12月31日， 2025 |
12月31日， 2024 |
|||||||||
| 按成本或公允价值孰低持作出售的贷款 | |||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||
| 商业地产 | |||||||||||
| 非业主占用 | $ |
|
$ |
|
|||||||
|
土地开发建设贷款（一）
|
|
|
|||||||||
|
|
|
||||||||||
| 业主占用 |
|
|
|||||||||
|
按公允价值或成本较低者持有待售贷款总额（1）
|
|
|
|||||||||
| 按公允价值持有待售的按揭贷款 | |||||||||||
| 土地开发建设贷款 |
|
|
|||||||||
| 独栋住宅 |
|
|
|||||||||
|
按公允价值计算的持有待售抵押贷款总额（2）
|
$ |
|
$ |
|
|||||||
|
持有待售贷款总额（1）（3）
|
$ |
|
$ |
|
|||||||
（1）包括账面价值为$
16.2
截至2025年12月31日，百万元。这些贷款于2026年1月出售。
(2)截至2024年12月31日，按公允价值持有待售的抵押贷款与Amerant Mortgage的业务有关。
(3)不包括应计应收利息。
2025年，公司转让$
189.4
万元的房地产及商业贷款，由持有作投资转为持有作出售，以成本或公允价值孰低者为准。此外，在2025年，该公司出售了这些贷款的一部分，净收益为$
83.8
百万。关于这些交易，公司确认估值和与销售有关的损失为$
15.7
2025年百万。此外，2026年1月，该公司出售了额外贷款，净收益约为$
66
百万和认可
无
额外损失。除这些交易外，2025年还有某些非现金转账，包括：（i）$
8.9
百万建筑和单户住宅抵押贷款，按公允价值从持有待售转入持作投资，（ii）$
4.1
百万的单户住宅抵押贷款从持有作投资转为持有作出售，按公允价值计算，以及（iii）$
40.6
百万元的自住贷款，以成本或公允价值较低者从持有待售转入持作投资。
F-42
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
2024年，该公司共转让了$
497.3
与休斯顿出售交易有关的从投资到持有待售贷款类别的百万贷款。该公司记录的估值备抵为$
1.3
万作为同期转让的结果。2024年第四季度，休斯顿出售交易结束，因此，公司按面值出售了所有按出售时成本或公允价值较低者列账的持有待售贷款。出售时贷款的账面价值约为$
473.9
百万。此外，在2024年第四季度，公司决定出售和出售商业用途、投资物业、住宅按揭贷款，账面价值为$
71.1
百万。公司录得销售亏损$
12.6
万，包括预计交易费用。
2023年第四季度，公司共转出$
401
为投资而持有的位于休斯顿的CRE贷款中的百万对持有待售贷款类别，并确认了估值备抵$
35.5
百万由于这些贷款的公允价值调整。2024年1月，该公司完成了这些贷款的出售，价格约为$
365.2
百万。本次交易对公司2024年经营业绩无重大影响。
2023年，公司转让
一
为投资而持有的纽约CRE贷款转为为出售而持有的贷款类别，并确认了估值备抵$
5.6
万元作为本次贷款公允价值调整的结果。同样在2023年，该公司以公允价值或成本中较低者约$
43.3
万，并确认销售亏损$
2.0
万与本次交易有关。
c）风险集中
在寻求使我们为投资而持有和为出售而持有的贷款组合多样化的同时，该公司主要依赖于影响佛罗里达州南部和中部、坦帕以及大休斯顿和纽约市地区的经济状况，尤其是纽约市的五个行政区。截至2025年12月31日，我们在南佛罗里达、坦帕和中佛罗里达、纽约、休斯顿和其他地区持有的用于投资的商业房地产贷款为$
1.7
十亿，$
213.0
百万，$
189.0
百万，$
137.0
百万美元
241.0
分别为百万。
多元化是通过对个人或相关债务人的风险敞口和国家风险敞口有限制的政策来管理的。
d）应计贷款应收利息
F-43
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
5.
信贷损失准备金
下表汇总了截至2025年12月31日、2025年12月31日和2024年12月31日止年度ACL变化的按贷款部分进行的分析：
| 2025年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 房地产 | 商业 | 金融 机构 |
消费者 和其他 |
合计 | ||||||||||||||||||||||||
| 年初余额 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
|
信用损失准备-贷款
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
| 冲销的贷款 | (
|
(
|
|
(
|
(
|
||||||||||||||||||||||||
| 复苏 |
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
| 年末余额 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
| 2024年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 房地产 | 商业 | 金融 机构 |
消费者 和其他 |
合计 | ||||||||||||||||||||||||
| 年初余额 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
|
（转回）信贷损失准备-贷款
|
(
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
| 冲销的贷款 | (
|
(
|
|
(
|
(
|
||||||||||||||||||||||||
| 复苏 |
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
| 年末余额 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
| 2023年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 房地产 | 商业 | 金融 机构 |
消费者 和其他 |
合计 | ||||||||||||||||||||||||
| 年初余额 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
| 信用损失准备-贷款 |
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
| 冲销的贷款 | (
|
(
|
|
(
|
(
|
||||||||||||||||||||||||
| 复苏 |
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
| 年末余额 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
ACL是利用合理且可支持的预测期确定的。它是使用第三方提供的各种经济情景的加权平均计算得出的，并纳入了定性成分。我们估算2025年ACL的政策和方法没有实质性变化。
F-44
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
ACL下降$
5.7
百万，或
6.7
%，截至2025年12月31日，与2024年12月31日相比。ACL占为投资而持有的贷款总额的百分比为
1.20
与2025年12月31日相比的百分比
1.18
截至2024年12月31日的百分比。2025年和2024年，净冲销被这些期间记录的贷款信贷损失准备金部分抵消。
$
38.8
百万贷款信用损失准备金包括$
37.7
百万用于支付冲销，$
22.8
新增不良贷款专项准备金百万，$
4.7
由于宏观经济因素的模型调整，以及$
0.3
百万美元，原因是信贷质量和其他宏观经济更新，部分被发布的$
8.1
百万美元，原因是贷款余额减少和$
18.6
百万因复苏。
以下为截至2025年12月31日止三年按投资组合分部划分的出售为投资而持有的贷款所得款项净额摘要：
| （单位：千） | 房地产 | 商业 | 金融 机构 |
消费者 和其他 |
合计 | ||||||||||||||||||||||||
| 2025 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
| 2024 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
| 2023 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
对经历财务困难的借款人的贷款修改
该公司通过提供多种类型的优惠来修改与遇到财务困难的借款人相关的贷款。通常情况下，最初会授予一种特许权，例如延长期限。如果借款人继续遇到财务困难，可能会给予另一种让步，例如本金减免。
该公司曾
无
对截至2025年12月31日止年度出现财务困难的借款人的新贷款修改。有
无
向在截至2025年12月31日和2024年12月31日止年度出现财务困难且在付款违约前12个月内进行了修改的借款人提供的修改贷款。
下表显示了对截至2024年12月31日止年度出现财务困难的借款人的新贷款修改的信息。
| 截至2024年12月31日止年度 | ||||||||
|
任期延长（1）
|
||||||||
|
（千美元）
|
摊余成本基础 | 占应收融资类总额的百分比 | ||||||
|
商业贷款（2）
|
$
|
|
||||||
_____________
(1)这一修改的效果是将贷款期限延长了大约
0.5
年（加权平均）。
（2）截至2024年12月31日，保持现有状态，处于非应计状态。
F-45
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
信用风险质量
ACL的充足性至少每季度由副首席信贷官和首席财务官进行一次审查。董事会将ACL视为其审查公司合并财务报表的一部分。截至2025年12月31日和2024年12月31日，公司认为ACL足以按照公认会计原则吸收贷款组合中的预期信用损失。
由于以下原因之一，贷款可能被分类但不被视为抵押品依赖：（1）公司为预期信用损失的个别评估制定了最低美元金额阈值，这导致在这些阈值下的贷款被排除在预期信用损失的个别评估之外；（2）由于公司预计将收回所有到期金额，因此可能会在评估中考虑分类贷款。
作为持续监测公司贷款组合信用质量的一部分，管理层跟踪某些信用质量指标，包括主要与（i）贷款的风险评级、（ii）贷款支付状况、（iii）净冲销、（iv）不良贷款和（v）公司借款人开展业务的主要地区的总体经济状况相关的趋势。该公司在估计预期信用损失的过程中考虑了监管机构对贷款分类的看法。
公司利用内部风险评级系统识别其每笔贷款的风险特征，或消费贷款等同质贷款群体。内部风险评级按从1（最差信用质量）到10（最好信用质量）的等级持续更新。然后将贷款分为五个主风险类别，目的是监测潜在损失风险水平的上升，并能够启动公司信用风险政策中定义的收款或追回流程。内部风险评级被认为是商业贷款最有意义的信用质量指标。一般情况下，对商业房地产贷款和余额超过$
3
百万评估至少每年更新一次，如果情况表明可能需要更改风险评级，则更频繁地进行。对于消费贷款、单户住宅贷款和$以下的小型商业贷款
3
万，根据贷款逾期情况更新风险评级。
以下是主风险类别及其关联贷款风险评级的汇总，以及主风险类别的一般特征说明：
| 贷款风险评级 | ||||||||||||||
| 主风险类别 | ||||||||||||||
| 未分类 |
|
|||||||||||||
| 分类 |
|
|||||||||||||
| 不达标 |
|
|||||||||||||
| 疑点重重 |
|
|||||||||||||
| 亏损 |
|
|||||||||||||
N分类
这一类别包括被视为Pass（5-10）和Special mention（4）的贷款。归类为Pass的贷款被认为具有足够的质量，可以排除较低的不良评级。这些贷款通常受到借款人当前净值和支付能力或收到的任何抵押品价值的良好保护。特别提及贷款被定义为具有值得管理层密切关注的潜在弱点，如果不加以纠正，可能会导致进一步的信贷恶化。特别提及贷款可能包括起源于某些信用弱点或自其起源以来发展出这些弱点的贷款。
F-46
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
分类
这种分类表明存在可能导致不太可能偿还贷款的信用弱点，例如部分或全部逾期付款和其他合同违约。
不达标
贷款分类次级，借款人或质押的抵押物的健全价值和支付能力保护不足。它们的特点是，如果信用弱点得不到纠正，公司将承受一些损失的明显可能性。损失潜力，虽然存在于次级贷款的总量中，但并不一定存在于个别资产中。
疑点重重
这些贷款具有被归类为次级的贷款所固有的所有弱点，其附加特征是，这些弱点使在目前现有的事实、条件和价值的基础上全额催收或清算，具有高度可疑性和不可能。这些都是质量较差的贷款，其中的抵押品（如果有的话）和借款人的财务状况目前都不能确保在合理的时间内足额催收。因此，亏损的可能性极高。
亏损
归类为损失的贷款被认为无法收回，而且价值很小，因此作为可银行资产的持续存在是没有必要的。这种分类并不意味着资产绝对没有回收或残值，而是没有到即使未来可能发生部分回收也应推迟核销的地步。这种分类是基于当前的事实，而不是概率。因此，这类贷款在确定无法收回期间应及时冲销。
F-47
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
按信贷质量指标分列的为投资而持有的贷款
| 2025年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 定期贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 按发起年份划分的摊余成本基础 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 先前 | 循环贷款 摊余成本 基础 |
合计 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业地产 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信用风险评级： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 通过 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||||||||||||
| 特别提及 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不达标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 疑点重重 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 亏损 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非业主占用合计 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 多户住宅 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信用风险评级： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 通过 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 特别提及 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不达标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 疑点重重 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 亏损 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 多户住宅合计 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信用风险评级： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 通过 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 特别提及 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不达标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 疑点重重 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 亏损 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 独栋住宅 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信用风险评级： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 通过 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 特别提及 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不达标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 疑点重重 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 亏损 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 独栋住宅合计 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 业主占用 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信用风险评级： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 通过 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 特别提及 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不达标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 疑点重重 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 亏损 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 业主占用总数 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
F-48
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
| 2025年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 按发起年份划分的定期贷款摊余成本基础 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 先前 | 循环贷款 摊余成本 基础 |
合计 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信用风险评级： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 通过 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||||||||||||
| 特别提及 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不达标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 疑点重重 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 亏损 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业贷款总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 对金融机构的贷款和承兑汇票 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信用风险评级： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 通过 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 特别提及 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不达标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 疑点重重 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 亏损 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 金融机构贷款和承兑总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 消费贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信用风险评级： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 通过 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 特别提及 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不达标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 疑点重重 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 亏损 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 消费者贷款和透支总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 为投资而持有的贷款总额，毛额 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||||||||||||
F-49
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
| 2024年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 定期贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 按发起年份划分的摊余成本基础 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 先前 | 循环贷款 摊余成本 基础 |
合计 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业地产 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信用风险评级： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 通过 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||||||||||||
| 特别提及 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不达标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 疑点重重 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 亏损 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非业主占用合计 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 多户住宅 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信用风险评级： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 通过 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 特别提及 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不达标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 疑点重重 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 亏损 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 多户住宅合计 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信用风险评级： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 通过 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 特别提及 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不达标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 疑点重重 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 亏损 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 独栋住宅 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信用风险评级： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 通过 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 特别提及 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不达标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 疑点重重 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 亏损 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 独栋住宅合计 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 业主占用 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信用风险评级： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 通过 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 特别提及 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不达标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 疑点重重 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 亏损 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 业主占用总数 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
F-50
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
| 2024年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 按发起年份划分的定期贷款摊余成本基础 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 先前 | 循环贷款 摊余成本 基础 |
合计 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信用风险评级： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 通过 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 特别提及 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不达标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 疑点重重 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 亏损 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业贷款总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 对金融机构的贷款和承兑汇票 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信用风险评级： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 通过 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 特别提及 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不达标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 疑点重重 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 亏损 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 金融机构贷款和承兑总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 消费贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信用风险评级： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 通过 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 特别提及 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分类 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 不达标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 疑点重重 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 亏损 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 消费者贷款总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 为投资而持有的贷款总额，毛额 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||||||||||||
F-51
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
下表列示截至2025年12月31日、2025年12月31日和2024年12月31日止年度按发起年份分列的冲销毛额：
| 2025年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 按发起年份划分的定期贷款冲销 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 先前 | 循环贷款 冲销 |
合计 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 年初至今毛冲销 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业地产 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||||||||||||
| 多户住宅 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 独栋住宅 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 业主占用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业贷款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 对金融机构的贷款和承兑汇票 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 消费贷款和透支 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 年初至今总冲销 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||||||||||||
| 2024年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 按发起年份划分的定期贷款冲销 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 先前 | 循环贷款 冲销 |
合计 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 年初至今毛冲销 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业地产 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||||||||||||
| 多户住宅 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 独栋住宅 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 业主占用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业贷款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 对金融机构的贷款和承兑汇票 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 消费贷款和透支 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 年初至今总冲销 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||||||||||||
F-52
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
| 2023年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 按发起年份划分的定期贷款冲销 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 先前 | 循环贷款 冲销 |
合计 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 年初至今毛冲销 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业地产 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 非业主占用 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||||||||||||
| 多户住宅 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 土地开发建设贷款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 独栋住宅 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 业主占用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 商业贷款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 对金融机构的贷款和承兑汇票 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 消费贷款和透支 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 年初至今总冲销 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||||||||||||
F-53
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
信贷风险质量指标-消费贷款类别
通过考虑个人借款人的还款表现来评估公司住宅房地产和消费贷款组合的信用风险质量，然后按总量或集合进行分类。这些类别中以逾期90天或以上、以及120天或180天以上的不动产作抵押的贷款，分别被归类为次级和损失。逾期90天的无抵押消费贷款予以核销。当公司已记录这些类别的逾期贷款有良好的担保并处于收款过程中，那么这些贷款可能仍处于应计状态。贷款价值比和FICO评分也是衡量单户住宅贷款和消费贷款信用质量的重要指标。当贷款被分类时，贷款价值比至少每年更新一次。FICO评分通常处于初始阶段，但很大一部分间接消费者贷款至少每季度更新一次。
单户住宅贷款：
| 12月31日， | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） | 2025 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 贷款余额 | % | 贷款余额 | % | 贷款余额 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 应计贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 当前 | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | |||||||||||||||||||||||
| 逾期30-59天 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 逾期60-89天 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 逾期90 +天 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | |||||||||||||||||||||||||||
| 应计贷款总额 | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | |||||||||||||||||||||||
| 非应计贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 当前 | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | |||||||||||||||||||||||
| 逾期30-59天 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 逾期60-89天 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 逾期90 +天 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | |||||||||||||||||||||||||||
| 非应计贷款总额 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 单户住宅贷款总额 | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | |||||||||||||||||||||||
F-54
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
消费贷款与透支：
| 12月31日， | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） | 2025 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 贷款余额 | % | 贷款余额 | % | 贷款余额 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 应计贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 当前 | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | |||||||||||||||||||||||
| 逾期30-59天 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 逾期60-89天 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 逾期90 +天 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | |||||||||||||||||||||||||||
| 应计贷款总额 | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | |||||||||||||||||||||||
| 非应计贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 当前 | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | |||||||||||||||||||||||
| 逾期30-59天 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 逾期60-89天 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 逾期90 +天 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | |||||||||||||||||||||||||||
| 非应计贷款总额 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 消费者贷款和透支总额 | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | |||||||||||||||||||||||
F-55
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
单独评估的贷款-抵押品依赖型和其他
针对预期信贷损失单独评估的贷款主要是那些有明确定义的弱点、被归类为次级或更差、贷款余额为$
1
百万或更多。某些较小余额的贷款也可能在被认为极有可能发生损失并且贷款已完全保留时进行个别评估。这些贷款主要采用抵押品依赖型和现金流折现型两种方法进行评估。
当贷款的偿还预计将通过出售基础抵押品来提供时，贷款被视为抵押品依赖。在这种情况下，ACL是根据抵押品的公允价值减去估计出售成本与截至计量日贷款的摊余成本基础之间的差额计量的。如果在计量日出售抵押品的公允价值减去估计成本等于或大于贷款的摊余成本基础，则ACL可能为零。
贷款按现金流折现法进行评估时，公司预计收到的款项将偿还该金融资产，ACL按预计收到的款项按贷款合同利率折现后的现值与截至计量日贷款的摊余成本基础之间的差额计量。在某些情况下，管理层可能会利用概率加权情景来反映对未来现金收款的不同合理和可支持的预期。如果计量日的现值等于或大于贷款的摊余成本基础，ACL可能为零。
截至2025年12月31日和2024年12月31日，该公司单独评估的贷款总额为$
259.3
百万美元
163.5
分别为百万。尽管与2024年相比，2025年单独评估的贷款余额有所增加，但相关的信贷损失准备金并未按比例增加，原因是2025年期间记录的净冲销较多。截至2025年12月31日，依赖抵押品的贷款有足够的抵押品覆盖，导致增量准备金极少。此外，按现金流量法评估的贷款一般反映充足的预期现金流，以支持收回本金和利息，虽然某些信贷需要额外准备金，但准备金的总体水平并没有随着个别评估的贷款余额的增长而增加。
有关这些贷款的更多信息，请参见下文标题为“抵押贷款”和“其他单独评估的贷款”的章节。
F-56
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
抵押-依赖贷款
| 截至2025年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 抵押品类型 | |||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 商业地产 | 住宅地产 | 其他 | 合计 | 特定储备 | ||||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 商业地产 | |||||||||||||||||||||||||||||
|
非业主占用（1）
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
|
多户住宅（2）
|
|
$ |
|
$ |
|
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||
|
土地开发建设贷款
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||
|
独栋住宅（3）
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
业主占用（4）
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||
|
商业贷款（5）
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
| 消费贷款和透支 |
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
合计
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
_________________
(1)加权平均贷款价值比约为
76.9
2025年12月31日的百分比。
(2)加权平均贷款价值比约为
33.2
2025年12月31日的百分比。
(3)加权平均贷款价值比约为
73.7
2025年12月31日的百分比。
(4)加权平均贷款价值比约为
72.7
2025年12月31日的百分比。
(5)加权平均贷款价值比约为
77.1
2025年12月31日的百分比。
F-57
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
| 截至2024年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 抵押品类型 | |||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 商业地产 | 住宅地产 | 其他 | 合计 | 特定储备 | ||||||||||||||||||||||||
| 房地产贷款 | |||||||||||||||||||||||||||||
|
商业地产
|
|||||||||||||||||||||||||||||
|
非业主占用（1）
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
|
土地开发建设贷款（二）
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||
|
独栋住宅（3）
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
业主占用（4）
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||
| 商业贷款 |
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
|
合计
|
|
|
|
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||||
_________________
(1)加权平均贷款价值比约为
68.4
截至2024年12月31日的百分比。
(2)加权平均贷款价值比约为
67.0
截至2024年12月31日的百分比。
(3)加权平均贷款价值比约为
22.3
截至2024年12月31日的百分比。
(4)加权平均贷款价值比约为
67.5
截至2024年12月31日的百分比。
其他单独评估的贷款
除抵押依赖贷款外，公司在现金流量法下单独评估$
84.5
百万商业贷款与$
2.4
百万特定储备。此外，该公司单独评估了$
0.2
百万的无抵押商业贷款，这是
100
%保留。截至2024年12月31日，一笔商业贷款共计$
7.2
万元在现金流量法下以$
0.4
百万特定储备。
F-58
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
6.
房地和设备，净额
房地和设备，净额计入随附综合资产负债表的其他资产，包括以下各项：
| 12月31日， | 估计数 有用 生活 |
||||||||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | （年） | ||||||||||||||
| 土地 | $ |
|
$ |
|
不适用 | ||||||||||||
| 建筑物和装修 |
|
|
|
||||||||||||||
| 家具和设备 |
|
|
|
||||||||||||||
| 计算机设备和软件 |
|
|
|
||||||||||||||
| 租赁权改善 |
|
|
|
||||||||||||||
| 工作进行中 |
|
|
不适用 | ||||||||||||||
| $ |
|
$ |
|
||||||||||||||
| 减：累计折旧摊销 | (
|
(
|
|||||||||||||||
|
房地和设备共计，净额（1）
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||
_________________
(1)截至2025年12月31日，不包括房地和设备，净持有待售约$
0.3
百万。
折旧和摊销费用约为$
6.7
百万，$
6.6
百万美元
6.8
分别截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日止年度的百万元。2025年、2024年和2023年原始成本约为$
2.8
百万，$
2.7
百万美元
6.7
万元，分别注销并计提各自的累计折旧。2023年折旧费用包括约$
0.9
百万因分支机构关闭导致的租赁物改良加速折旧。有
无
截至2025年12月31日或2024年12月31日止年度的分支机构关闭情况。
2025年，公司销
two
位于南佛罗里达州的分支机构，账面价值约为$
6.3
万，实现收益$
3.3
百万。继出售
two
分公司，公司将物业回租首次
十八年
任期，与
四个
续订选项
五年
每个。
2024年，就休斯顿出售交易而言，公司转让的房地和设备总额为$
11.4
百万相关
two
分支到其他资产，并确认了$
3.4
市值调整导致的百万费用。见有关休斯顿出售交易的完整详细信息，注1。
F-59
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
7.
定期存款
100000美元或以上面值的定期存款约合$
1.3
2025年12月31日和2024年12月31日的十亿。250000美元以上面值的定期存款约合
760
百万美元
731
分别为2025年12月31日和2024年12月31日的百万。定期存款支付的平均利率约为
4.08
2025年的百分比和
4.59
2024年的百分比。截至2025年12月31日和2024年12月31日，中介定期存款达$
436
百万美元
702
分别为百万。
2025年12月31日和2024年12月31日，定期存款到期情况如下：
| （以千为单位，百分比除外） | 2025 | 2024 | |||||||||||||||||||||
| 到期年份 | 金额 | % | 金额 | % | |||||||||||||||||||
| 2025 | $ | — | — | % | $ |
|
|
% | |||||||||||||||
| 2026 |
|
|
% |
|
|
% | |||||||||||||||||
| 2027 |
|
|
% |
|
|
% | |||||||||||||||||
| 2028 |
|
|
% |
|
|
% | |||||||||||||||||
| 2029 |
|
|
% |
|
|
% | |||||||||||||||||
| 2030 |
|
|
% |
|
|
% | |||||||||||||||||
| 2031年及之后 |
|
|
% |
|
|
% | |||||||||||||||||
| 合计 | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | |||||||||||||||
8.
联邦Home Loan银行的垫款和其他借款
于2025年12月31日及2024年12月31日，公司有未偿还的FHLB垫款及其他借款如下：
| 12月31日未偿余额， | ||||||||||||||||||||||||||
| 到期年份 | 利息 率 |
利息 费率类型 |
2025 | 2024 | ||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | ||||||||||||||||||||||||||
| 2025 |
|
固定 | $ |
|
$ |
|
||||||||||||||||||||
| 2026 |
|
固定 |
|
|
||||||||||||||||||||||
| 2027 |
|
固定 |
|
|
||||||||||||||||||||||
| 2028 |
|
固定 |
|
|
||||||||||||||||||||||
| 2029 |
|
固定 |
|
|
||||||||||||||||||||||
|
合计（1）
|
$ |
|
$ |
|
||||||||||||||||||||||
歼60
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
截至2025年12月31日和2024年12月31日，该公司持有FHLB的股票价格约为$
41
百万美元
42
分别为百万。公司与FHLB的预付款协议条款要求公司维持某些投资证券和贷款作为这些预付款的抵押品。在2025年12月31日和2024年12月31日，公司遵守了这一要求。
有
无
2025年12月31日和2024年12月31日的其他借款。
2025年，公司已
无
提前偿还FHLB预付款的重大收益或损失。2024年，公司录得净收益$
1.6
提前偿还约$百万
814
百万来自FHLB的预付款。2023年，公司实现税前总收益$
40.1
百万提前偿还$
1.7
来自FHLB的十亿预付款。
2025年公司重组$
210.0
百万的固定利率FHLB预付款。此次重组包括以较低利率改变原有期限。每份合约的新到期日约为
3
年。公司招致提前终止及修改罚款$
3.4
被递延并在新垫款期限内摊销的百万，作为对收益率的调整。2025年，公司认$
0.4
万，作为利息费用的一部分计入，作为此次摊销的结果。根据公认会计原则，这些修改不被视为实质性修改。
2021年公司重组$
285
百万的固定利率FHLB预付款，随后于2023年终止。此次重组包括以较低利率改变原有期限。这些FHLB预付款的新期限从
2
到
4
年与原始期限相比，范围从
2
到
8
年。公司招致提前终止及修改罚款$
6.6
万元递延并在新垫款期限内摊销，作为对收益率的调整。2023年，公司认$
0.6
百万作为利息费用的一部分包括在内，这是摊销的结果。截至2023年12月31日，不存在剩余未摊销的违约金。根据公认会计原则，这些修改不被视为实质性修改。
9.
高级笔记
2020年6月23日，公司完成了$
60.0
百万发行优先票据，票面利率为
5.75
%，到期日为2025年6月30日（“优先票据”）。所得款项净额，扣除直接发行费用$
1.6
百万，总计$
58.4
百万。截至2024年12月31日，这些优先票据达$
59.8
百万，扣除直接未摊销发行费用$
0.2
万，并在合并财务报表中列示为扣除直接发行费用后的净额。这些成本被递延并在优先票据的期限内摊销
5
年作为产量的调整。这些优先票据是无担保和非次级的，与我们所有现有和未来的无担保和非次级债务具有同等地位。
2025年4月1日，公司赎回$
60.0
其本金总额百万
5.75
2025年6月30日到期的%优先票据。优先票据已全数赎回，赎回价相当于
100
优先票据本金额的百分比，加上应计及未付利息。包括应计利息在内的赎回价格总额约为$
60.9
百万。
F-61
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
10.
次级票据
2022年3月9日，公司与Amerant Florida（“担保人”）及合格机构买家订立次级票据购买协议（“购买协议”），据此，公司出售并发行$
30.0
百万其本金总额
4.25
2032年3月15日到期的%固定浮动利率次级票据（“次级票据”）。净收益为$
29.1
百万，扣除直接发行费用估计约$
0.9
百万。未摊销的直接发行费用递延至
10
年。截至2025年12月31日和2024年12月31日，这些次级票据总额为$
29.8
百万美元
29.6
百万，分别扣除直接未摊销发行费用$
0.2
百万美元
0.4
分别为百万。
次级票据的初始计息利率为
4.25
年息%，自2022年3月9日（含）起至但不包括2027年3月15日，每半年付息一次。自2027年3月15日（含）起，至但不包括规定的到期日或提前兑付日，利率将按季度重置为等于当时基准利率的年度浮动利率，最初为三个月SOFR加
251
基点，该期间的利息按季度支付。如果在适用的浮动利率期间无法确定三个月SOFR，将根据次级票据的条款确定和使用不同的指数。
这些次级票据是公司的无担保、次级债务，对公司目前和未来的所有优先债务的受偿权排名较后。在2027年3月15日之前，公司可全部而非部分赎回次级票据，只是在某些有限的情况下。于2027年3月15日或之后，公司可选择在任何利息支付日期全部或部分赎回次级票据，但须获得任何所需的监管批准。根据监管资本目的，次级票据的结构符合公司二级资本的资格，并对我们现有和未来的所有次级债务享有同等的受偿权。
根据《证券法》第4（a）（2）节和《证券法》D条例第506（b）条，公司依据经修订的1933年《证券法》（“《证券法》”）的注册要求豁免，在私募发行中发售和出售次级票据。就出售及发行次级票据而言，公司订立登记权协议，据此，公司同意采取若干行动，以规定将次级票据交换为根据《证券法》登记且条款基本相同的次级票据。
于2022年6月21日，公司成功完成将其所有未偿还次级票据交换为其注册的等额本金
4.25
2032年到期的%固定浮动利率次级票据（“记名次级票据”）。经登记的次级票据的条款与次级票据的条款基本相同，但经登记的次级票据不受适用于次级票据的转让限制、登记权利和额外利息条款（在与我们履行登记义务有关的登记权利协议中所述的情况下）的约束。
2022年8月2日，公司完成了同一控制下实体的公司间交易，据此，担保人与公司合并并并入公司，公司作为唯一存续人。
F-62
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
11.
通过信托子公司持有的初级次级债券
于2025年12月31日及2024年12月31日，公司拥有由
五个
法定信托子公司（“信托子公司”），分别为。这些信托子公司最初由公司组建，目的是发行信托优先证券（“信托优先证券”）并将所得款项投资于公司发行的次级次级债券（“债券”）。债券由公司提供担保。公司采用权益法将信托子公司发行在其他资产中的普通资本证券计入合并资产负债表。向信托子公司发行的债券，减去信托子公司的普通证券，符合一级监管资本条件。
下表提供了截至2025年12月31日和2024年12月31日各信托子公司发行的未偿还信托优先证券和向其发行的债券的信息：
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 金额 信任 首选 证券 发行人 信任 |
校长 金额 债券 发给 信任 |
金额 信任 首选 证券 发行人 信任 |
校长 金额 债券 发给 信任 |
年份 发行 |
年度信任率 优先证券 和债券 |
年份 成熟度 |
|||||||||||||||||||||||||
| 德国商业银行资金信托VI |
|
|
|
|
2002 |
3-m SOFR +
|
2033 | |||||||||||||||||||||||||
| 德国商业银行资本信托VII |
|
|
|
|
2003 |
3-m SOFR +
|
2033 | |||||||||||||||||||||||||
| 德国商业银行资本信托VIII |
|
|
|
|
2004 |
3-m SOFR +
|
2034 | |||||||||||||||||||||||||
| 德国商业银行资本信托IX |
|
|
|
|
2006 |
3-m SOFR +
|
2038 | |||||||||||||||||||||||||
| 德国商业银行资金信托X |
|
|
|
|
2006 |
3-m SOFR +
|
2036 | |||||||||||||||||||||||||
| $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||||||
本公司及信托附属公司可选择延期支付最多10个半年期的债务利息。2025年和2024年，
无
这些债务的利息被推迟支付。信托优先证券须在债券到期或提前赎回时全部或部分强制赎回。可能需要支付提前赎回溢价。
伦敦银行同业拆息停止及置换利率
2023年，公司发行的信托优先证券和债券包含了基于3个月期伦敦银行同业拆借利率的计算。2022年3月15日，《可调整利率（LIBOR）法案》（‘LIBOR法案’）签署成为法律。根据《伦敦银行同业拆放法案》，在2023年6月30日后的第一个伦敦银行日（“伦敦银行同业拆放日期”），美联储建议的基准替换在某些合约中取代了伦敦银行同业拆放，包括那些不包含后备条款和其他相关方面的合约。美联储根据《伦敦银行同业拆放法案》发布了最终规定。最终规定：（i）解决LIBOR法案对各种LIBOR合约的适用性问题，其中包括信托优先证券和债券，（ii）确定基准替代，（iii）包括某些基准替代符合变更，（iv）解决优先购买权问题，以及（v）提供其他澄清、定义和信息。
F-63
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
根据对信托优先证券和债券文件的审查，这些文件没有提供3个月期伦敦银行同业拆借利率的替代利率，也没有包括将在伦敦银行同业拆借利率替代日适用的其他后备条款。根据英国金融行为监管局目前的声明，合成LIBOR基准似乎不会适用于信托优先证券和债券。据此，在没有对信托优先证券和债券文件进行修订、适用法律、规则、法规发生某些其他变化或某些其他发展的情况下，在LIBOR更换日及之后，经相关利差调整调整的3个月CME期限SOFR或6个月CME期限SOFR（定义见规定）
0.26161
%，应为信托优先证券和债券文件中3个月期LIBOR的基准替换，所有适用的符合规定的基准替换变更将成为信托优先证券和债券文件的组成部分，无需任何一方采取任何行动。该公司没有寻求修改信托优先证券和债券文件以反映任何其他LIBOR基准替代。据此，在LIBOR更换日之后，经相关利差调整后的3个月CME期限SOFR为
0.26161
%，成为信托优先证券和债券文件中3个月期LIBOR的基准替代，所有适用的基准替代符合规定的变更均成为信托优先证券和债券文件的组成部分。
F-64
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
12.
衍生工具
公司不时订立衍生金融工具，作为其利率管理活动的一部分，并为客户交易提供便利。这些工具可能会或可能不会被指定为套期保值关系的一部分，并有资格成为套期保值关系的一部分。我们为公司账户使用的客户衍生工具一般与第三方衍生工具进行匹配，但不指定为套期保值工具。
于2025年12月31日及2024年12月31日，公司衍生工具的公允价值如下：
|
2025年12月31日
|
2024年12月31日
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
公允价值
|
公允价值
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） |
合同数量
|
名义金额
|
其他资产
|
其他负债
|
合同数量
|
名义金额
|
其他资产
|
其他负债
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
衍生品指定套期保值工具
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 指定为现金流量套期保值的利率互换 |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未被指定为套期保值工具的衍生工具： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 利率互换： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 客户 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 第三方经纪人 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 信用风险参与协议 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 利率上限： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 客户 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 第三方经纪人 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 抵押贷款衍生品： | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 转发待公布MBS |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 锁定利率承诺 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 抵押贷款远期合同 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 未指定为套期保值工具的衍生工具合计 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 合计 |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||
F-65
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
指定为套期工具的衍生工具
债务工具的利率掉期
公司就公司指定并符合条件的现金流量套期保值的债务工具订立利率互换合同。这些利率掉期旨在作为现金流量套期保值，以管理公司已知或预期的现金收入与指定债务工具上已知或预期的现金支付金额的差异所产生的风险敞口。这些利率掉期合约涉及公司支付固定利率金额，以换取公司在合约存续期内收到浮动利率付款，而无需交换基础名义金额。
于2025年12月31日及2024年12月31日，公司有
五个
名义金额总计$的利率互换合约
64.2
百万，于2025年第三季度和第四季度到期，到期日为2029.这些合同被指定为现金流量套期保值，以管理公司所有未偿还的可变利率初级次级债券的浮动利率利息支付风险，截至2025年12月31日和2024年12月31日的本金总额为$
64.2
百万。公司预计这些利率互换将非常有效地抵消利率变化对与公司浮动利率初级次级债券相关的现金流的影响。2025年和2024年，公司确认未实现收益$
0.3
百万美元
0.8
百万元，分别与该等利率掉期合约有关，该等合约作为初级次级债券的部分利息开支计入公司综合经营报表及综合收益（亏损）。截至2025年12月31日，预计将在未来12个月内重新分类为费用的累计其他综合（损失）收入的未实现净收益估计数为$
0.2
百万。
2025年第三季度，
two
的
五个
上述披露的利率互换合约，总名义金额为$
41.3
万，到期续作。此外，2025年10月，
two
总名义金额为$的合约
14.7
万到期续作。此外，2025年10月，剩余合同，名义金额为$
8.2
万，到期续展。各合约新到期日为
4
年。重新指定$
8.2
2025年10月百万合同对公司合并报表无实质性影响。
2019年，公司终止
16
已被指定为FHLB浮动利率预付款未偿和预期展期的浮动利率利息支付的现金流对冲的利率掉期。公司正在确认这些合同的累计未实现净收益$
8.9
已终止利率互换的剩余原始期限内的百万收益介于
一个月
和
七年
.在2025年和2024年，公司确认了大约$
0.8
百万美元
1.0
百万，分别作为此项摊销导致的FHLB预付款利息支出的减少。截至2025年12月31日，与这些利率互换相关的剩余累计未实现净收益为$
0.5
百万。
F-66
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
贷款利率掉期
2023年第二季度，公司签订了名义金额为$
50.0
百万。2025年第二季度，这份合同到期，又续签了一份
2
年。公司指定本次利率互换为现金流对冲，用于管理第一期浮动利率利息收入的利率风险敞口$
50
百万贷款池本金余额。本利率互换合约涉及公司支付浮动利率金额，以换取公司在合约存续期内收到固定利率付款，而不交换基础名义金额。2025年和2024年，公司确认未实现亏损$
0.2
百万美元
0.7
万，分别与本次利率互换合约有关。这些未实现亏损作为贷款利息收入的一部分列入公司的综合经营和综合收益报表。截至2025年12月31日，预计将在未来12个月内重新分类为利息收入的累计其他综合（损失）收入的未实现净收益估计数为$
0.2
百万。
不被指定为套期工具的衍生工具
a）客户相关岗位
公司直接向符合条件的商业银行客户提供某些衍生产品，包括利率掉期和上限，以便利他们的风险管理策略。该公司通过与多家第三方经纪商签订类似的衍生品合约，部分抵消了利率掉期和上限的风险敞口。
利率互换
利率掉期合约涉及公司向客户支付浮动利率金额，以换取公司在合约存续期内从客户收到固定利率付款，而无需交换基础名义金额。这些工具的期限从低于
1
到
11
2025年和
1
到
12
2024年年份
公司与其他金融机构订立掉期参与协议，以管理与客户就若干利率掉期的信贷风险敞口。根据这些协议，公司作为受益人或担保人，将在借款人违约相关利率互换合同的情况下从/向交易对手收取或支付款项。这些协议的名义金额基于公司在相关利率掉期合约中的按比例份额。
利率上限
利率上限合约涉及公司在利率超过约定执行价格时进行支付。这些工具的期限从低于
1
到
9
2025年的年份（少于
1
到
10
年（2024年）。
F-67
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
b）经济对冲
于2025年，公司订立的远期销售合约已被指定为有效抵销交易证券组合的市场估值变动。该公司随后于2025年终止了这些合同。这些远期销售合同是在特定未来日期出售待公告（“TBA”）抵押贷款支持证券的承诺。截至2024年12月31日，没有被归类为经济对冲的衍生品。截至2025年12月31日止年度，这些工具的已实现净亏损为$
3.4
百万。该金额计入衍生工具亏损，净额计入公司综合经营报表及综合收益。
b）抵押衍生品
公司订立利率锁定承诺和远期销售合同，以管理抵押银行领域的风险敞口。利率锁定承诺保障为销售而发起的居民住房抵押贷款的资金，在未来的特定利率和时间。抵押贷款远期销售合同包括在未来某个日期在二级市场交付发起和/或购买的抵押贷款的承诺。另一种类型的远期销售合同是承诺在特定的未来日期出售待公告（“TBA”）抵押贷款支持证券。2025年和2024年，这些工具的公允价值变动为未实现损益$
0.3
百万美元
43
分别为千人。这些金额在综合经营和综合收益报表中作为其他非利息收入的一部分入账。这些合同均于2025年终止，因此，截至2025年12月31日，公司不存在此类合同。
信用风险相关或有特征
部分协议可能要求公司在利率互换衍生品合约估值低于一定金额时作为担保物质押证券。有$
11.0
百万美元
0.4
2025年12月31日和2024年12月31日负债头寸中作为利率互换担保物质押的证券中的百万。此外，我们与交易对手的大多数衍生品安排都要求在满足一定的净敞口阈值时发布抵押品。截至2025年12月31日和2024年12月31日，公司持有的作为衍生品追加保证金抵押品的现金为$
5.3
百万美元
23.5
分别为百万。见“注意2。在银行赚取利息的存款、其他短期投资和受限现金”，以获取有关作为抵押品持有的现金的更多信息。截至2025年12月31日和2024年12月31日
无
与未被指定为对冲工具的第三方经纪商的利率掉期相关的抵押品要求。
F-68
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
13.
租约
公司根据经营租赁租赁某些房地和设备。经营租赁的剩余租期由少于
一年
到
40
年，其中一些具有合理确定将被行使的续期选择权，因此，已反映在总租赁期限中，并用于计算所需的最低付款。
某些经营租赁包含可变租赁付款，其中大部分包括公共区域维护和税收，包括在综合损益表的占用和设备中。该公司有$
1.7
百万，$
2.1
百万美元
2.2
截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日止年度的可变租赁付款分别为百万。
| （单位：千） | 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | |||||||||||||||||
| 租赁成本 | ||||||||||||||||||||
| 经营租赁成本 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
||||||||||||||
| 短期租赁成本 |
|
|
|
|||||||||||||||||
| 可变租赁成本 |
|
|
|
|||||||||||||||||
| 转租收入 | (
|
(
|
(
|
|||||||||||||||||
| 总租赁成本 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
||||||||||||||
截至2025年12月31日和2024年12月31日，公司的使用权（“ROU”）资产为$
110.6
百万美元
100.0
万，经营租赁负债总额分别为$
122.4
百万美元
109.9
分别为百万。截至2025年12月31日和2024年12月31日，该公司的短期租赁负债为$
4.9
百万美元
3.8
百万，分别被列入在合并资产负债表中。
下表提供截至2025年12月31日、2025年、2024年和2023年12月31日止年度的租赁补充资料：
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | ||||||||||||||||||
| （单位：千，加权平均数据除外） | ||||||||||||||||||||
| 为计入经营租赁负债计量的金额支付的现金 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
||||||||||||||
| 经营租赁的加权平均剩余租期 |
|
|
|
|||||||||||||||||
| 经营租赁加权平均折现率 |
|
% |
|
% |
|
% | ||||||||||||||
F-69
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
下表列出截至2025年12月31日未贴现现金流与经营租赁负债总额的到期分析和调节：
| （单位：千） | ||||||||
| 截至12月31日的12个月， | ||||||||
| 2026 | $ |
|
||||||
| 2027 |
|
|||||||
| 2028 |
|
|||||||
| 2029 |
|
|||||||
| 此后 |
|
|||||||
| 所需最低付款总额 |
|
|||||||
| 减：隐含利息 | (
|
|||||||
| 租赁债务总额 | $ |
|
||||||
2025年公司完成计划售后回租
two
其在南佛罗里达州的银行中心。该公司记录的使用权资产和租赁负债为$
8.9
百万，与这些租约有关，截至2025年12月31日。欲了解更多信息，见“注6。房地和设备，Net”了解更多详情。
2024年，作为休斯顿出售交易的一部分，公司转移了经营租赁负债$
15.5
万美元的其他负债和ROU资产
15.3
百万到其他资产。此外，在2024年，就休斯顿出售交易而言，公司对休斯顿租赁的重新评估导致重新计量租赁负债$
8.8
万，并相应调整ROU资产。见“注意1。业务、列报基础和重要会计政策摘要”，以获取有关休斯顿出售交易的更多信息。
实际租金支出可能包括按直线法确认为租金支出的递延租金。这些租赁项下的租金支出，扣除转租收入，约为$
14.9
百万，$
16.3
百万美元
17.5
分别截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日止年度的百万。
来自转租的租金收入在占用和设备成本项下作为租赁协议项下租金费用的减少列报。转租租金收入为$
5.4
百万，$
5.0
百万美元
3.2
分别截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日止年度的百万元。2025年、2024年和2023年，租金收入包括$
4.6
百万，$
4.5
百万美元
2.6
百万，分别与公司总部大楼部分转租有关，以及$
0.8
百万，$
0.6
百万美元
0.6
百万，分别主要与NY办公空间的转租和
two
2025年在佛罗里达州的分支机构（2024年和2023年在纽约的办公空间）。2023年，租金支出包括额外支出$
0.3
与关闭有关的百万
一
2023年第三季度的分支机构。
有
无
截至2025年12月31日和2024年12月31日止年度的ROU资产减值费用。截至2023年12月31日止年度，公司录得ROU资产减值费用$
1.1
百万。2023年ROU资产减值费用与2023年关闭德克萨斯州休斯顿的一家分支机构以及2023年关闭佛罗里达州迈阿密的另一家分支机构有关。这些减值在综合经营报表和综合收益（亏损）中作为占用和设备费用入账。
F-70
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
截至2025年第四季度，公司通过与第三方发起机构的关系，通过各种贷款和租赁结构，包括直接或销售类型的融资租赁和经营租赁，提供专用设备融资。2025年，公司自与第三方发起机构的关系终止后，停止通过之前的租赁结构提供设备融资，公司出售了所有相关贷款和租赁设备。因此，有
无
截至2025年12月31日的未偿资产和租赁余额与此关系有关。截至2024年12月31日为$
2.8
百万直接或销售类型的融资租赁包括作为为投资而持有的贷款的一部分，在公司的综合资产负债表中为毛额，并作为商业贷款的一部分包括在我们为投资而持有的贷款组合中。截至2024年12月31日，有$
2.3
百万经营租赁计入公司综合资产负债表，作为房地和设备的一部分，扣除累计折旧。
F-71
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
14.
激励薪酬和福利计划
a）以股票为基础的激励补偿计划
公司已预留最多
3,333,333
根据Amerant Bancorp Inc. 2018年股权和激励薪酬计划（“2018年股权计划”）授予期权、权利、增值权、限制性股票、限制性股票单位和其他奖励而发行的A类普通股股份。
于2021年2月11日，公司采纳新形式的基于业绩的限制性股票单位协议（“PSU协议”），以及与长期激励计划（“LTI计划”）（2018年股权计划项下的子计划）相关的新形式的限制性股票单位协议（“RSU协议”）。
2025年2月，公司采纳了一项新形式的基于业绩的限制性股票单位协议（“新PSU协议”），该协议将于2025年2月开始用于与2018年股权计划项下的子计划LTI计划相关。
限制性股票奖励
下表为2025年限制性股票奖励活动情况：
| 限制性股票数量 | 加权平均授予日公允价值 | |||||||
|
非归属股份，年初
|
|
$ |
|
|||||
|
已获批
|
|
|
||||||
|
既得
|
(
|
|
||||||
|
没收
|
(
|
|
||||||
|
非归属股份，年底
|
|
$ |
|
|||||
2023年，公司授予
10,440
根据LTI计划，向不同员工提供限制性A类普通股（“RSA”）的股份。这些RSA将归属于基本相等的金额在第一个授予日的周年纪念日。授予的注册会计师的平均公允价值是根据授予日公司A类普通股股票的市场价格平均$
27.42
每股。
F-72
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
2025年，公司记录了与RSA相关的微不足道的补偿费用。2024年和2023年，公司录得$
0.1
百万美元
2.3
百万的赔偿费用，分别。截至2025年12月31日，所有未归属RSA的未归属递延补偿费用总额并不显着。
限制性股票单位（“RSU”）和绩效股票单位（“PSU”）
下表显示了2025年RSU和PSU的活动情况：
| 以股票结算的RSU | 以股票结算的PSU | ||||||||||||||||
| RSU数量 | 加权平均授予日公允价值 | PSU数量 | 加权平均授予日公允价值 | ||||||||||||||
|
未归属，年初
|
|
|
|
|
|||||||||||||
|
已获批
|
|
|
|
|
|||||||||||||
|
既得
|
(
|
|
(
|
|
|||||||||||||
|
没收
|
(
|
|
(
|
|
|||||||||||||
|
非既得，年底
|
|
|
|
|
|||||||||||||
下表显示了截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日止年度授予各公司高管和员工的RSU和PSU的详细信息：
| 2025年12月31日 | ||||||||||||||
| 奖励类型 | 单位数 | 授予期 | 获奖人 | 加权-平均授予日公允价值 | ||||||||||
| RSU |
|
每年1/3等额三年 | 各类行政人员和雇员 | |||||||||||
| RSU |
|
|
各类行政人员和雇员 | |||||||||||
| RSU总数 |
|
|
||||||||||||
| PSU总数 |
|
三年业绩目标根据相对股东总回报按修正百分比调整。
|
各类行政人员和雇员 |
|
||||||||||
F-73
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
| 2024年12月31日 | ||||||||||||||
| 奖励类型 | 单位数 | 授予期 | 获奖人 | 加权-平均授予日公允价值 | ||||||||||
| RSU |
|
每年1/3等额三年 | 各类行政人员和雇员 | |||||||||||
| RSU |
|
|
各类行政人员和雇员 | |||||||||||
|
|
|
|||||||||||||
| PSU总数 |
|
三年业绩目标 | 各类行政人员和雇员 |
|
||||||||||
| 2023年12月31日 | ||||||||||||||
| 奖励类型 | 单位数 | 授予期 | 获奖人 | 加权-平均授予日公允价值 | ||||||||||
| RSU |
|
每年1/3等额三年 | 各类行政人员和雇员 | |||||||||||
| RSU |
|
|
各类行政人员和雇员 | |||||||||||
|
|
|
|||||||||||||
| PSU总数 |
|
三年业绩目标 | 各类行政人员和雇员 |
|
||||||||||
F-74
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
对于授予PSU的每一年，PSU通常在a
三年
业绩期，但只有在公司根据市场情况实现业绩目标的情况下，才会导致发行A类普通股股票。对于2025年授予的PSU，基于实现a
三年
业绩期进一步根据业绩期的相对股东总回报按修正百分比进行调整。如果获得PSU的实际金额，则会根据实现业绩目标的百分比而有所不同，并可能导致发行的股份多于或少于上表所列每个先例年份授予的单位数量。
下表为截至2025年12月31日、2024年、2023年12月31日止年度公司独立董事获授受限制股份单位的详细资料：
| 年份 |
RSU总数（1）
|
授予期 | 获奖人 | 加权平均授予日公允价值 | |||||||||||||
| 2025 |
|
|
|
独立董事 |
|
||||||||||||
| 2024 |
|
|
|
独立董事 |
|
||||||||||||
| 2023 |
|
|
|
独立董事 |
|
||||||||||||
(1)在所有呈报期间，独立董事的受限制股份单位均为股票结算的受限制股份单位。
在2025年、2024年和2023年，公司记录的与RSU和PSU相关的补偿费用为$
5.0
百万，$
5.2
百万美元
4.5
分别为百万。非劳动报酬总额$
5.3
2025年12月31日所有未归属股票结算的RSU和PSU的百万元将在加权平均期间内确认
1.8
年。
F-75
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
b）员工股票购买计划
该公司提供ESPP。ESPP于2022年2月14日生效，但须获得股东批准。2022年6月8日，公司股东批准ESPP。合计一百万（
1,000,000
）普通股股份已根据ESPP预留发行。ESPP的目的是为公司及其指定子公司的合格员工提供以优惠条件收购公司股票所有权权益的机会，并通过工资扣减支付此类收购。根据ESPP于2025年、2024年及2023年发行的A类普通股的股份数目为
64,034
,
55,407
和
56,927
，分别。截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日止年度，公司确认的赔偿费用为$
0.4
百万，$
0.3
百万，$
0.5
分别为百万元，与ESPP有关。
c）雇员福利计划
Amerant Bank，N.A.退休福利计划（“401（k）计划”）是一项401（k）固定缴款员工福利计划，基本上涵盖公司所有员工。
公司匹配
100
每个参与者缴款的百分比，最高不超过
5
他们年薪的百分比。公司对该计划的缴款基于该计划定义的参与者工资的固定百分比。该计划使获得高额补偿的员工能够在没有进一步限制的情况下，最多缴纳允许的最高金额。公司向参与者账户作出的所有贡献立即归属。此外，员工至少
三个月
服务和达到一定年龄的人员可按每个参与者选出的比例向该计划缴纳一定比例的工资。该公司为该计划提供了大约$
3.9
百万美元
3.8
2025年和2024年分别为百万，在匹配贡献中。
F-76
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
15.
所得税
自2025年1月1日起，公司采纳了新的所得税披露指引。截至2025年12月31日止年度的所得税披露反映了更新的列报和披露要求。见“注意1。业务、列报基础和重要会计政策摘要”以获取更多信息。
截至2025年12月31日止年度的除所得税费用及所得税费用前收入的组成部分如下：
| （单位：千） | 2025年12月31日 | ||||
| 所得税费用前收入： | |||||
| 国内 | $ |
|
|||
|
所得税前总收入
|
$ |
|
|||
| 当期税费： | |||||
| 联邦 | $ |
|
|||
|
州和地方
|
|
||||
|
当期税费总额
|
|
||||
|
递延所得税费用（收益）：
|
|||||
| 联邦 | $ |
|
|||
|
州和地方
|
(
|
||||
|
递延所得税费用总额
|
|
||||
|
所得税费用总额：
|
|||||
| 联邦 |
|
||||
|
州和地方
|
|
||||
| 所得税费用总额 | $ |
|
|||
截至2024年12月31日和2023年12月31日止年度的所得税（福利）费用构成如下：
| 12月31日， | |||||||||||
| （单位：千） | 2024 | 2023 | |||||||||
|
当期税（惠）费：
|
|||||||||||
| 联邦 | $ | (
|
$ |
|
|||||||
| 状态 |
|
|
|||||||||
|
递延税（收益）
|
(
|
(
|
|||||||||
|
所得税（福利）费用总额
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||
F-77
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
下表显示了截至2025年12月31日止年度按法定联邦所得税率计算的所得税费用与公司实际所得税率的对账：
| 2025 | |||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） | 金额 | % | |||||||||
| 按法定联邦所得税率计算的税费 | $ |
|
|
% | |||||||
|
州和地方所得税，联邦所得税影响净额（1）
|
|
|
% | ||||||||
|
不可课税或不可扣除项目
|
|||||||||||
|
BOLI收入
|
(
|
(
|
% | ||||||||
|
免税利息收入
|
(
|
(
|
% | ||||||||
|
第162（m）节高管薪酬
|
|
|
% | ||||||||
|
餐饮和娱乐
|
|
|
% | ||||||||
|
其他
|
|
|
% | ||||||||
|
其他调整
|
|||||||||||
|
递延项目的利率差异
|
(
|
(
|
% | ||||||||
|
其他
|
|
|
% | ||||||||
|
实际税率
|
$ |
|
|
% | |||||||
(1)佛罗里达州和纽约州的税收占大多数，或约
63
%，这一类别的税收影响
下表显示了截至2024年12月31日和2023年12月31日各年度按法定联邦所得税率计算的所得税（福利）费用与公司实际所得税率的对账：
| 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） | 金额 | % | 金额 | % | |||||||||||||||||||
| 按法定联邦所得税率计算的税收（福利）费用 | $ | (
|
|
% | $ |
|
|
% | |||||||||||||||
| 增加（减少）的原因： | |||||||||||||||||||||||
| 非应税利息收入 | (
|
|
% | (
|
(
|
% | |||||||||||||||||
| （非应税）应税BOLI收入 | (
|
|
% |
|
|
% | |||||||||||||||||
| 州和城市税收（福利）费用，扣除联邦税收影响 | (
|
|
% |
|
|
% | |||||||||||||||||
| 不允许的利息支出和其他支出 |
|
(
|
% |
|
|
% | |||||||||||||||||
| 递延项目的利率差异 |
|
(
|
% | (
|
(
|
% | |||||||||||||||||
| 非控制性权益 |
|
|
% |
|
|
% | |||||||||||||||||
| 其他，净额 |
|
(
|
% |
|
|
% | |||||||||||||||||
|
所得税（福利）费用总额
|
$ | (
|
|
% | $ |
|
|
% | |||||||||||||||
F-78
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
递延所得税资产净额构成如下：
| 12月31日， | |||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | |||||||||
| 暂时性差异的税务影响 | |||||||||||
| 租赁负债 | $ |
|
$ |
|
|||||||
|
信贷损失备抵
|
|
|
|||||||||
| 递延补偿 |
|
|
|||||||||
|
持作出售贷款的估值备抵
|
|
|
|||||||||
|
经营亏损结转净额
|
|
|
|||||||||
|
贷款或有事项拨备
|
|
|
|||||||||
|
股票补偿
|
|
|
|||||||||
|
奥利奥减记
|
|
|
|||||||||
| 投资减值（1） |
|
|
|||||||||
|
股息收入
|
|
|
|||||||||
|
其他综合收益中的未实现亏损净额
|
|
|
|||||||||
|
折旧及摊销
|
(
|
(
|
|||||||||
|
商誉摊销
|
(
|
(
|
|||||||||
|
使用权资产
|
(
|
(
|
|||||||||
|
其他（1）
|
|
|
|||||||||
| 递延所得税资产净额 | $ |
|
$ |
|
|||||||
_________________
(1)截至2024年12月31日，投资减值计入其他。截至2025年12月31日，出于可比性目的，将其重新分类到其自己的单独项目中。
公司采用一致的方法评估递延所得税资产的可收回性，该方法考虑了负面和正面证据的相对影响，包括其自身和经营子公司的历史财务业绩以及对未来应纳税所得额的预测。这一评估涉及管理层对可能会在不同时期发生变化的假设的重大判断。管理层认为，目前可获得的所有正面证据的权重超过了支持实现与联邦净递延所得税资产相关的未来税收优惠的负面证据。因此，管理层得出的结论是，整个联邦净递延所得税资产将更有可能实现。因此，估值备抵被认为没有必要。如果未来业绩与公司目前的预测存在显着差异，则可能需要针对递延税项资产净额计提估值备抵。
截至2025年12月31日，公司实
无
t有任何将无限期结转的联邦净运营亏损（“NOL”）。截至2024年12月31日，该公司约有$
49.6
百万联邦NOL和与联邦NOL相关的递延所得税资产约为$
10.4
百万。
截至2025年12月31日和2024年12月31日，Amerant Bank，N.A. standalone在佛罗里达州的NOL约为$
76.1
百万美元
97.7
万，分别可无限期结转。2025年12月31日和2024年12月31日与这些NOL相关的递延所得税资产约为$
3.3
百万美元
4.3
分别为百万。由于管理层认为更有可能实现税收优惠，因此没有针对与这些NOL相关的国家递延所得税资产记录估值备抵。
F-79
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
截至2025年12月31日和2024年12月31日，Amerant银行 Inc.独立在佛罗里达州累计的NOL约为$
157.5
百万美元
159.2
分别为百万。根据适用的佛罗里达州法律，这些NOL最多结转20年或无限期，具体取决于产生的年份。2025年12月31日和2024年12月31日与这些NOL相关的递延所得税资产约为$
6.8
百万美元
6.9
分别为百万。由于管理层认为税收优惠很可能无法实现，因此已针对国家递延所得税资产记录了估值备抵。
于2025年12月31日及2024年12月31日，公司有
无
需要累积的未确认的税收优惠或相关利息或罚款。
公司及其子公司提交合并联邦所得税申报表，以及需要合并申报的合并州所得税申报表。2022年至2025年的联邦和州纳税申报表仍需接受相应税务管辖区的审查。
立法发展
2025年7月4日，一般称为H.R. 1-One Big Beautiful Bill Act（简称“法案”）的联邦立法签署成为法律。该法案包括多种税收条款，包括永久延长和修改现有税法的某些关键方面。
美国公认会计原则要求在立法颁布期间的财务报表中确认税法和税率变化的影响。该公司评估了该法案对其合并财务报表的影响，并确定该法案不会产生重大影响。
F-80
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
16.
累计其他综合收益（亏损）（“AOCL/AOCI”）：
AOCL/AOCI的组成部分使用每个时期适用的混合平均联邦和州税率汇总如下：
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 税前 金额 |
税 效果 |
税后净额 金额 |
税前 金额 |
税 效果 |
税后净额 金额 |
|||||||||||||||||||||||||||||
| 可供出售债务证券的未实现持有损失净额 | $ | (
|
$ |
|
$ | (
|
$ | (
|
$ |
|
$ | (
|
|||||||||||||||||||||||
| 指定为现金流对冲的利率掉期未实现持有收益净额 |
|
(
|
|
|
(
|
|
|||||||||||||||||||||||||||||
| 合计（AOCL）AOCI | $ | (
|
$ |
|
$ | (
|
$ | (
|
$ |
|
$ | (
|
|||||||||||||||||||||||
截至2025年12月31日止三年期间其他综合收益的构成部分汇总如下：
| 2025年12月31日 | |||||||||||||||||
| （单位：千） | 税前 金额 |
税 效果 |
税后净额 金额 |
||||||||||||||
|
可供出售债务证券的未实现持有收益净额：
|
|||||||||||||||||
| 期间产生的公允价值变动 | $ |
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||||||
| 计入净收入的净收益的重新分类调整 | (
|
|
(
|
||||||||||||||
|
|
(
|
|
|||||||||||||||
| 指定为现金流对冲的利率掉期未实现持有损失净额： | |||||||||||||||||
| 期间产生的公允价值变动 |
|
(
|
|
||||||||||||||
| 计入净收益的净利息收入的重新分类调整 | (
|
|
(
|
||||||||||||||
| (
|
|
(
|
|||||||||||||||
| 其他综合收益合计 | $ |
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||||||
F-81
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
| 2024年12月31日 | |||||||||||||||||
| （单位：千） | 税前 金额 |
税 效果 |
税后净额 金额 |
||||||||||||||
|
可供出售债务证券的未实现持有收益净额：
|
|||||||||||||||||
| 期间产生的公允价值变动 | $ | (
|
$ |
|
$ | (
|
|||||||||||
| 计入净收入的净损失的重新分类调整 |
|
(
|
|
||||||||||||||
|
|
(
|
|
|||||||||||||||
| 指定为现金流对冲的利率掉期未实现持有损失净额： | |||||||||||||||||
| 期间产生的公允价值变动 |
|
(
|
|
||||||||||||||
| 计入净收益的净利息收入的重新分类调整 | (
|
|
(
|
||||||||||||||
| (
|
|
(
|
|||||||||||||||
| 其他综合收益合计 | $ |
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||||||
| 2023年12月31日 | |||||||||||||||||
| （单位：千） | 税前 金额 |
税 效果 |
税后净额 金额 |
||||||||||||||
|
可供出售债务证券的未实现持有收益净额：
|
|||||||||||||||||
| 期间产生的公允价值变动 | $ |
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||||||
| 计入净收入的净损失的重新分类调整 |
|
(
|
|
||||||||||||||
|
|
(
|
|
|||||||||||||||
| 指定为现金流对冲的利率掉期未实现持有损失净额： | |||||||||||||||||
| 期间产生的公允价值变动 | (
|
|
(
|
||||||||||||||
| 计入净收益的净利息收入的重新分类调整 | (
|
|
(
|
||||||||||||||
| (
|
|
(
|
|||||||||||||||
| 其他综合收益合计 | $ |
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||||||
F-82
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
17.
关联交易
公司关联方包括董事、高级管理人员、持
5
%或更多的公司普通股，或这些人的直系亲属的任何成员。与关联方的交易是根据公司的政策和程序以及适用法律，包括美联储条例W，按照与非关联第三方的交易基本相同的条款和条件进行的。
除了下文进一步描述的对关联方的贷款和相关利息收入外，合并资产负债表和合并经营报表还包括与关联方的以下金额：
| 12月31日， | |||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | |||||||||
| 负债 | |||||||||||
| 活期存款，无息 | $ |
|
$ |
|
|||||||
|
计息活期、储蓄和货币市场存款（一）
|
|
|
|||||||||
| 定期存款和应付账款 |
|
|
|||||||||
| 应付关联方款项合计 | $ |
|
$ |
|
|||||||
（1）为强调重要项目，将以前年度单独列报的某些细列项目在本表中汇总为单一细列项目。这包括计息活期、储蓄和货币市场存款。为便于比较，以往各期均已符合此列报方式。
| 截至12月31日的年度， | |||||||||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||
| 费用 | |||||||||||||||||
| 利息支出 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||
| 费用及其他开支 |
|
|
|
||||||||||||||
|
|
|
|
|||||||||||||||
贷款交易
公司在正常经营过程中向特定关联方发放贷款。截至2025年12月31日和2024年12月31日，这些贷款总额为$
4.4
百万美元
5.2
分别为百万。这些贷款一般提供给参与或有权参与（以董事身份除外）公司或其关联公司的主要决策职能的人，例如公司的主要所有者和管理层及其直系亲属。这些贷款的利息收入约为$
0.1
分别截至2025年12月31日和2024年12月31日止年度的百万元。
其他资产和负债
该公司约有$
1.7
百万美元
1.6
百万元，分别为截至2025年12月31日及2024年12月31日应付其信托子公司的款项。这一数额列入先例表中的应付账款。
F-83
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
18.
股东权益
（a）经修订及重述的法团章程
2021年11月17日，公司向佛罗里达州州务卿提交了经修订和重述的公司章程。根据经修订及重列的条款，所有类别的授权股份总数为
300,000,000
，由以下类别组成：
| 类 | 数量 股份 |
票面价值 每股 |
||||||||||||
| 普通股： | ||||||||||||||
| A类-有投票权的普通股 |
|
$ |
|
|||||||||||
| A类-无投票权普通股 |
|
|
||||||||||||
|
|
||||||||||||||
| 优先股 |
|
|
||||||||||||
|
|
||||||||||||||
普通股
A类有投票权的普通股和A类无投票权的普通股在所有方面都是相同的，只是A类无投票权的普通股无权就任何事项进行投票（除非适用法律或特定情况下的纽约证券交易所法规要求进行此类投票）。
2023年8月3日，公司向纳斯达克提供了书面通知，表明其决心自愿撤回公司A类普通股从纳斯达克的主要上市并将该普通股的上市转移至纽约证券交易所。公司在纳斯达克的普通股上市交易于2023年8月28日收市时结束，并于2023年8月29日在纽约证券交易所开市时开始交易，并继续以“AMTB”进行交易。
优先股
董事会被授权在优先股的授权但未发行的股份中提供和指定一个或多个系列的优先股，并就每个此类系列不时确定一个或多个系列优先股的股份数量、价格、股息率、权利、优惠、特权和限制，包括投票权，而无需股东进行任何投票或采取进一步行动。目前没有发行在外的优先股。
股息
只有在董事会从合法可用资金中宣布的情况下，并且可能以现金、财产或任何类别或系列的股份或公司或任何其他发行人的其他证券或债务证据（由董事会决议或决议确定）支付股息时，才应支付股息。
F-84
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
b）普通股
截至2025年12月31日和2024年12月31日，公司已发行和流通的A类普通股的股份分别为
40,595,273
和
42,127,316
，分别。
公开发行
2024年9月27日，公司完成公开发行
8,684,210
A类有投票权普通股的股份，向公众公开的价格为$
19.00
每股，其中包括
784,210
承销商全额行使其购买额外普通股股份的选择权时发行的股份（“公开发行”）。此次发行的总收益约为$
165.0
百万，所得款项净额约为$
155.8
万元，已扣除承销折扣及佣金及公司应付的预计发行费用。公开发售所得款项净额的预期用途为一般公司用途，以支持其持续的有机增长，其中可能包括（其中包括）营运资金、对银行的投资、解决不良贷款以及资产负债表优化战略。
股票回购计划活动
2025、2024、2023年度，公司累计回购
1,716,084
,
344,326
和
259,853
股，分别以加权平均价格$
19.23
, $
21.94
和$
18.98
每股，根据股票回购计划。这些交易的总购买价格为$
33.0
百万，$
7.6
百万，以及$
4.9
分别为百万元，截至2025年12月31日止年度、2024年止年度及2023年止年度包括交易费用。
F-85
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
2025年、2024年和2023年，公司董事会授权注销之前作为库存股持有的所有A类普通股股份，包括2025年、2024年和2023年回购的所有股份。因此，公司已于
无
2025年12月31日、2024年和2023年12月31日以库存股形式持有的普通股股份。
基于股票的薪酬奖励
公司不时授予以股票为基础的薪酬奖励，这些奖励反映为公司股东权益的变化。见“注14。激励薪酬福利计划”，以获取有关公司2018年股权计划下普通股交易的更多信息。
c）股息
下文载列公司截至2025年12月31日及2024年及2023年期间的股息详情。
| 申报日期 | 记录日期 | 付款日期 | 每股股息 | 股息金额 | ||||||||||
| 10/22/2025 | 11/14/2025 | 11/28/2025 | $
|
$
|
||||||||||
| 07/23/2025 | 08/15/2025 | 08/29/2025 | $
|
$
|
||||||||||
| 04/23/2025 | 05/15/2025 | 05/30/2025 | $
|
$
|
||||||||||
| 01/22/2025 | 02/14/2025 | 02/28/2025 | $
|
$
|
||||||||||
| 10/23/2024 | 11/14/2024 | 11/29/2024 | $
|
$
|
||||||||||
| 07/24/2024 | 8/15/2024 | 08/30/2024 | $
|
$
|
||||||||||
| 04/24/2024 | 5/15/2024 | 05/30/2024 | $
|
$
|
||||||||||
| 01/17/2024 | 02/14/2024 | 02/29/2024 | $
|
$
|
||||||||||
| 10/18/2023 | 11/14/2023 | 11/30/2023 | $
|
$
|
||||||||||
| 07/19/2023 | 08/15/2023 | 08/31/2023 | $
|
$
|
||||||||||
| 04/19/2023 | 05/15/2023 | 05/31/2023 | $
|
$
|
||||||||||
| 01/18/2023 | 02/13/2023 | 02/28/2023 | $
|
$
|
||||||||||
2026年1月22日，公司董事会宣布派发现金红利$
0.09
每股公司A类普通股。股息将于2026年2月27日支付给在2026年2月13日营业结束时登记在册的股东。
F-86
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
19.
承诺与或有事项
本公司及其附属公司不时可能面临亏损或有事项。在日常业务过程中，这些或有事项可能包括已知但未主张的索赔，以及法律/监管查询或检查。当发生损失的可能性很可能并且能够合理估计损失的数额或范围时，公司将这些损失或有事项记录为负债。管理层认为，公司在报告日维持一项估计金额足以支付上述或有损失（如果有的话）的负债。截至2025年12月31日，未决法律索赔没有重大赔偿责任。
于2025年10月21日，公司与商业借款人订立清盘及结算协议（「清盘协议」），以解决现有贷款参与协议。根据清盘协议，公司承担参与协议项下未来信用损失的风险，最高累计上限为$
7.7
百万至2026年6月30日（“亏损上限”）。如果截至该日实际信用损失低于损失上限，公司将在2026年6月30日之前向借款人支付差额。公司目前无法估计到2026年6月30日可能发生的实际信用损失与损失上限之间的差异。截至2025年12月31日，“亏损上限”尚待弥补的金额为$
4.6
百万。作为清盘协议的一部分，借款人已同意不可撤销和无条件地保证全额和及时支付根据贷款参与协议应付公司的所有超过损失上限的金额，最高不超过$
13.9
百万。
公司是正常经营过程中存在表外风险的金融工具的一方，以满足客户的融资需求。这些金融工具包括提供信贷的承诺、衍生合约和信用证。我们与交易对手的大多数衍生品安排都要求在满足一定的净敞口阈值时发布抵押品。
如果金融工具的另一方不履行贷款承诺和信用证，公司面临的信用损失风险由这些工具的合同金额表示。公司在作出贷款承诺和信用证时采用与表内工具相同的信用政策。公司通过授信审批、客户限额、监控程序等方式控制贷款承诺和信用证的信用风险。
贷款承诺是指只要不违反合同规定的任何条件，就向客户贷款的约定。贷款承诺一般有固定的到期日或其他终止条款，可能需要支付费用。公司逐案评估每一位客户的信用价值。获得的抵押品数量，如果公司在提供信贷时认为有必要，则基于管理层的信用评估。持有的抵押品各不相同，但可能包括现金、应收账款、存货、财产和设备、处于不同开发和占用阶段的房地产，以及产生收入的商业物业。
备用信用证是公司为保证客户向第三方履约而出具的有条件承诺。这些担保的发放主要是为了支持借款安排。它们通常有一年的任期，如果同意，每年可续签。开立备用信用证所涉及的信用风险一般与向客户提供贷款便利所涉及的信用风险相同。公司一般持有存款、投资和房地产作为支持这些承诺的抵押品。截至2025年12月31日，为这些承诺持有的担保物范围从无担保承诺到完全以现金和证券作抵押的承诺不等。
商业信用证是公司为保证客户向第三方付款而出具的有条件承诺，主要用于进出口货物，在客户适当付款时终止。
F-87
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
2025年12月31日合同金额代表表外信用风险的金融工具如下：
| （单位：千） | 约 合同 金额 |
||||
|
提供信贷的承诺
|
$ |
|
|||
| 备用信用证 |
|
||||
| $ |
|
||||
下表汇总了截至2025年12月31日、2025年12月31日、2024年12月31日和2023年12月31日止年度表外信用风险暴露信用损失准备变动情况：
| （单位：千） | 截至12月31日的年度， | |||||||||||||||||||
| 2025 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||||||
| 期初余额 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
||||||||||||||
| 信用损失准备-表外敞口 |
|
|
|
|||||||||||||||||
| 期末余额 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
||||||||||||||
自2023年第三季度起，表外敞口信用损失准备作为信用损失准备（转回）的一部分计入公司合并经营报表和综合收益（损失）。在该期间之前，表外风险敞口的信用损失准备作为其他经营费用的一部分计入公司的综合经营报表和综合收益（损失）。
2023年表外敞口信用损失准备包括：（i）$
0.3
百万元于2023年上半年入账并计入公司综合经营报表和综合收益（亏损）的其他经营费用，以及（ii）$
1.1
百万元于2023年下半年入账，并计入公司综合经营报表和综合收益（亏损）的信用损失拨备（转回）。
F-88
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
20.
公允价值计量
以经常性公允价值计量的资产和负债汇总如下：
|
2025年12月31日
|
|||||||||||||||||||||||
|
（单位：千）
|
引用 价格在 活跃 市场 为相同 物业、厂房及设备 （1级） |
第三方 型号与 可观察 市场 输入 （2级） |
内部 车型 与 不可观察 市场 输入 （三级） |
合计 携带 价值在 合并 余额 工作表 |
|||||||||||||||||||
|
物业、厂房及设备
|
|||||||||||||||||||||||
|
现金及现金等价物
|
|||||||||||||||||||||||
|
其他短期投资
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||
|
证券
|
|||||||||||||||||||||||
|
可供出售的债务证券
|
|||||||||||||||||||||||
|
美国国债
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
|
美国政府机构和赞助的企业住宅MBS
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
|
美国政府机构和赞助的企业商业性MBS
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
|
美国政府机构和受担保企业义务
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
|
非机构商业MBS
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
|
市政债券
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||
| 非为交易而持有的公允价值易于确定的股本证券 |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||
|
持作出售的按揭贷款（按公允价值）
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
|
银行自有寿险
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
|
|
|||||||||||||||||||||||
|
抵押服务权（MSRs）
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
|
衍生工具
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
||||||||||||||||
|
负债
|
|||||||||||||||||||||||
|
|
|||||||||||||||||||||||
|
衍生工具
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
$
|
|
|||||||||||||||
F-89
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
| 2024年12月31日 | |||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 引用 价格在 活跃 市场 为相同 物业、厂房及设备 （1级） |
第三方 型号与 可观察 市场 输入 （2级） |
内部 车型 与 不可观察 市场 输入 （三级） |
合计 携带 价值在 合并 余额 工作表 |
|||||||||||||||||||
| 物业、厂房及设备 | |||||||||||||||||||||||
|
现金及现金等价物
|
|||||||||||||||||||||||
|
其他短期投资
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|||||||||||||||||
| 证券 | |||||||||||||||||||||||
| 可供出售的债务证券 | |||||||||||||||||||||||
| 美国国债 |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
|
美国政府机构和赞助的企业住宅MBS
|
|
|
$ |
|
|
||||||||||||||||||
| 美国政府机构和赞助的企业商业性MBS |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
| 美国政府机构和赞助机构义务 |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
| 非机构商业MBS |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
| 市政债券 |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||
| 非为交易而持有的公允价值易于确定的股本证券 |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||
| 持作出售的按揭贷款（按公允价值） |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
| 银行自有寿险 |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
| 抵押服务权（MSRs） |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
| 衍生工具 |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
| $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
||||||||||||||||
| 负债 | |||||||||||||||||||||||
| 衍生工具 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||
2级估值技术
短期证券、可供出售的债务证券、非为交易而持有的权益证券和衍生工具的估值通过每月定价过程使用公认的独立数据定价服务提供者（“定价提供者”）提供的数据进行。这些定价提供商收集、使用并纳入来自各种来源的描述性市场数据、来自领先经纪交易商的报价和指标，以产生独立和客观的估值。持作出售的抵押贷款的公允价值一般采用可观察的市场信息确定，包括来自实际市场交易的定价、投资者承诺价格或类似贷款的经纪人报价。银行自有寿险保单的公允价值以保险公司报告的保单现金退保价值为依据。
F-90
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
我们的综合财务报表中用来计量经常性二级金融工具公允价值的估值技术和输入值，除其他因素外，考虑了以下因素：
•从近期市场交易情况中选取的同类交易活跃证券；
•可观察的市场数据，其中包括与SOFR和其他可能不时提供的相关利率基准（如掉期曲线和提前还款速度率（如适用））相关的利差。
•利用捕捉到的价差和提前还款速度，得出每只相关证券的公允价值。
公司每季度对短期证券、可供出售的债务证券和非持有待交易的权益证券及衍生工具的估值进行月度定价过程的合理性评估。在适当情况下，这一评估包括对截至所选季度末投资组合中不同类型证券的随机样本提出质疑。这一挑战包括从定价提供商处获得一份文件，解释为获得样本选择中包含的每一类投资的公允价值评估所采用的方法。然后，公司详细分析了公允价值计算中使用的各种输入，包括可观察和不可观察的（例如，提前还款速度、收益率曲线基准、利差、拖欠率）。管理层认为，该方法的一致应用使公司能够理解和评估其投资组合的分类。
上述方法可能产生与可变现净值不同或可能无法反映未来公允价值的公允价值计算。此外，尽管公司认为其估值方法是适当的，并与其他市场参与者保持一致，但使用不同的方法或假设来确定其金融工具的公允价值可能会导致在报告日对公允价值的估计不同。
第3级估值技术
抵押服务权
MSR以公允价值进行初始和后续计量，公允价值变动记为非利息收入的一部分。公司通过使用市场参与者的普遍假设和市场参与者的估值过程来估计MSR的公允价值。该估值会定期与其他第三方公司估值进行测试和验证。
截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日止年度，没有转入或转出第3级。
F-91
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
以非经常性基础以公允价值计量的资产和负债
下表列示了2025年12月31日和2024年12月31日按非经常性公允价值计量的主要资产类别：
| 2025年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 账面金额 | 引用 价格在 活跃 市场 为相同 物业、厂房及设备 （1级） |
重大 其他 可观察 输入 （2级） |
重大 不可观察 输入 （三级） |
减记总数 | ||||||||||||||||||||||||
| 说明 | |||||||||||||||||||||||||||||
|
持有待售贷款，按成本或公允价值较低者
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|
||||||||||||||||||||
| 使用抵押品公允价值计量信用恶化的为投资而持有的贷款（1）（2） | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
|
拥有的其他不动产（3）
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
| 按预期信用损失计量的现金流依赖贷款（4） |
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
| $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
||||||||||||||||||||
(1)完全由商业贷款组成，账面金额为$
7.5
百万，截至2025年12月31日。
(2)包括特定准备金为$
0.3
百万总减记$
3.3
2025年12月31日，百万。
(3)包括$
14.0
百万美元
1.6
商业地产和住宅地产物业分别为百万。
(4)完全由商业贷款组成，账面金额为$
60.4
万美元和特定准备金$
2.3
2025年12月31日，百万。
| 2024年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 账面金额 | 引用 价格在 活跃 市场 为相同 物业、厂房及设备 （1级） |
重大 其他 可观察 输入 （2级） |
重大 不可观察 输入 （三级） |
减记总数 | ||||||||||||||||||||||||
| 说明 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 使用抵押品公允价值计量信用恶化的为投资而持有的贷款（1）（2） | $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||
|
拥有的其他不动产（3）
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||
| $ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
||||||||||||||||||||
（1）包括账面金额为$
23.0
百万美元
0.1
分别为2024年12月31日的百万。
（2）包括特定准备金为$
2.5
百万，减记总额为$
5.1
截至2024年12月31日的百万。
（3）包括$
17.7
百万美元
0.4
商业地产和住宅地产分别为百万。
F-92
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
下表列出了在非经常性基础上以公允价值计量的资产估值中使用的重大不可观察输入值（第3级）。
| 金融工具 | 不可观察的输入 | 估值方法 | 折扣幅度 | 典型折扣 | ||||||||||
| 附属抵押贷款 | 折现公允价值 | 评估价值，经调整 |
|
|
||||||||||
| 存货 |
|
|
||||||||||||
| 应收账款 |
|
|
||||||||||||
| 设备 |
|
|
||||||||||||
| 拥有的其他不动产 | 折现公允价值 | 评估价值，经调整 | 不适用 |
|
||||||||||
有
无
于2025年12月31日和2024年12月31日以非经常性基础以公允价值计量的其他重大资产或负债。
为出售而持有的贷款，按公允价值或成本中的较低者
以成本或公允价值孰低者列账的持作出售贷款所使用的公允价值一般以同类贷款的市场报价减去估计出售成本为基础，被认为是第3级。
按预期信用损失计量的现金流依赖贷款
预计通过现金流提供还款的单项评估贷款的账面值采用现值折现现金流量法进行估计。估计的现金流量是基于借款人的还款能力，使用可用的财务信息。在某些情况下，管理层可能会利用概率加权情景来反映对未来现金收款的不同合理和可支持的预期。由于这种方法包含了大量不可观察的输入，例如特定于借款人的现金流估计、贴现率和违约概率假设，因此这些贷款的公允价值被归类为第3级估值。
按预期信贷损失计量的抵押附属贷款
抵押品依赖贷款的账面金额通常基于基础抵押品的公允价值减去出售成本。该公司主要使用第三方评估来协助计量抵押依赖贷款的预期信用损失。该公司还对未偿还余额为$
1
百万及以上。这些评估一般采用市场法或收益法估值技术，并使用市场可观察数据来制定贷款抵押品公允价值的意见。然而，评估师在确定抵押物或财产的公允价值时使用专业判断，也可能会根据评估日后市场情况的变化调整这些价值。当某些贷款无法获得当前评估时，公司使用对市场情况的判断来调整最当前的评估。销售价格可能反映未结清的销售合同的价格以及房地产项目售罄所需的时间可能来自于同类项目的当前评估。因此，抵押品的公允价值被视为第3级估值。
F-93
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
拥有的其他不动产
公司按物业成本或公允价值较低者，减去销售成本对OREO进行估值。物业的公允价值一般以物业最近的评估价值为基础，减去出售成本。公司主要使用第三方评估来辅助衡量OREO的估值。期间重估被归类为第3级，因为所使用的假设可能无法观察到。非房地产抵债资产的公允价值由第三方根据其假设和类似资产的市场报价（如有）提供。2025年，公司销
two
OREO物业合计$
2.7
百万，并确认销售净亏损总额$
0.8
百万与这些交易有关。2025年和2024年，公司记录的估值费用为$
1.1
百万美元
5.7
百万，分别为OREO物业，作为公允价值调整的结果。该公司的OREO余额为$
15.5
百万美元
18.1
分别截至2025年12月31日和2024年12月31日的百万。
F-94
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
21.
金融工具公允价值
金融工具的公允价值是指在计量日市场参与者在有序交易中出售其所能收到的价格。金融工具公允价值的最佳体现指标以市场报价为基础确定。然而，在很多情况下，公司的各种金融工具并没有市场报价。因此，公司部分采用现值或其他估值技术得出报告期末持有的金融工具的公允价值。这些技术受到管理层的假设、未来现金流的估计金额和时间以及现值中包含的估计贴现率和其他技术的重大影响。使用不同的假设可能会对公司金融工具的估计公允价值产生重大影响。因此，实现净值可能与下文所列估计数存在重大差异。
采用以下方法和假设对每一类金融工具的公允价值进行了估计，并对该价值进行了实际可行的估计：
•因其性质和期限较短，以下列金融工具的账面价值被作为其公允价值的合理估计：现金及现金等价物、存放在银行的生息存款、重定价期限短于十二个月的浮动利率贷款、活期和储蓄存款、短期定期存款和其他借款。
•按公允价值持有待售的按揭贷款及按成本或公允价值孰低者列账的待售贷款、债务及股本证券、银行拥有的人寿保险及衍生工具的公允价值，均以市场报价（如有）为基础。如果无法获得市场报价，则使用附注20中描述的定价过程估计公允价值。
•承诺和信用证的公允价值是基于假设，即公司将被要求履行所有这些票据。承诺金额与预计公允价值相近。
•固定利率贷款、FHLB垫款、优先票据、次级票据和次级次级债券的公允价值采用现值技术估计，方法是使用在计量日发行具有可比信用评级和条款的类似工具的现行利率对未来预期合同现金流量进行贴现。
•包括存单在内的长期定期存款的公允价值采用现值技术确定，采用计量日发行类似工具的现行利率对未来预期合同现金流量进行折现。
F-95
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
公允价值与账面价值存在差异的金融工具的估计公允价值如下：
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | ||||||||||||||||||||||
| （单位：千） | 携带 价值 |
估计数 公平 价值 |
携带 价值 |
估计数 公平 价值 |
|||||||||||||||||||
| 金融资产 | |||||||||||||||||||||||
| 贷款 |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
| 金融负债 | |||||||||||||||||||||||
| 定期存款 |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
|
FHLB的进展
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
| 高级笔记 |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
| 次级票据 |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
| 初级次级债券 |
|
|
|
|
|||||||||||||||||||
22.
监管事项
公司和银行受联邦银行机构管理的各种监管要求的约束。Amerant Investments受1934年《证券法》规定的统一资本规则15x3-1的约束，该规则要求维持该规则所定义的最低净资本。在2025年12月31日和2024年12月31日，Amerant Investments遵守了这些规则。
以下是有关股息支付、资本充足等限制的概要。
股息限制
本行作为全国性银行子公司所持公司应付的股息，受法律和OCC规定的限制。银行在任何一个自然年度内全部宣布的股息总额超过当年净收益加上前两年留存净收益的，不得派发股息，经国家银行批准的OCC除外。在2025年12月31日和2024年12月31日，该银行本可以支付额外股息$
40.9
百万美元
9.3
分别为百万，未经事先OCC批准。2025年7月，该行董事会批准派发现金红利$
40.0
万元由银行向公司支付。2025年12月，本行董事会批准派发现金红利$
20
万元由银行向公司支付。该公司在2026年第一季度收到了这笔股息。2023年12月，本行董事会批准派发现金红利$
20
万元由银行向公司支付。该公司在2024年第一季度收到了这笔股息。银行做到了
无
t宣派2024年应付公司的任何股息。
此外，公司和银行须遵守与支付股息有关的各项一般监管政策和要求，包括要求将资本保持在监管最低要求之上，以及要求资本保持在超过美联储和OCC资本法规要求的资本节约缓冲的资本。
F-96
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
资本充足
根据巴塞尔III资本和及时纠正行动规则，公司和银行必须满足特定的资本准则，其中涉及对资本成分、风险权重和其他因素的定量衡量和定性判断。
巴塞尔III规则于2015年1月1日对公司和银行生效，完全符合截至2019年1月1日分阶段实施的所有要求。公司和银行选择不将AOCI纳入计算监管资本。截至2025年12月31日，管理层认为，公司和本行满足其所遵守的所有资本充足率要求，且资本充足。此外，巴塞尔III规则要求公司和银行持有最低资本保护缓冲为
2.50
%.公司在2025年底和2024年底的资本节约缓冲为
6.1
%和
5.4
%，因此根据适用的资本规则，不存在关于股息或酌情红利或其他支付的监管限制。
本行的实际资本金额和比率如下表所示：
|
实际
|
资本充足目的所需的最低限度
|
监管最低要求要充分资本化
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） |
金额
|
比
|
金额
|
比
|
金额
|
比
|
|||||||||||||||||||||||||||||
| 2025年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 总资本比率 | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | |||||||||||||||||||||||
| 一级资本比率 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 一级杠杆率 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 普通股权一级（CET1）资本比率 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 2024年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 总资本比率 | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | |||||||||||||||||||||||
| 一级资本比率 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 一级杠杆率 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 普通股权一级（CET1）资本比率 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
F-97
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
公司实际资本金额及比例如下表所示：
|
实际
|
资本充足目的所需的最低限度
|
监管最低要求要充分资本化
|
|||||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千为单位，百分比除外） |
金额
|
比
|
金额
|
比
|
金额
|
比
|
|||||||||||||||||||||||||||||
| 2025年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 总资本比率 | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | |||||||||||||||||||||||
| 一级资本比率 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 一级杠杆率 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| CET1资本比率 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 2024年12月31日 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 总资本比率 | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | $ |
|
|
% | |||||||||||||||||||||||
| 一级资本比率 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| 一级杠杆率 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
| CET1资本比率 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% | ||||||||||||||||||||||||||
F-98
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
23.
每股收益
下表为基本和稀释每股收益的计算：
| （单位：千，每股数据除外） | 2025 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||
| 分子： | |||||||||||||||||
| 归属非控股权益前的净收入（亏损） | $ |
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||||||
| 非控制性权益 |
|
|
(
|
||||||||||||||
| 归属于Amerant Bancorp Inc.的净利润（亏损） | $ |
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||||||
| 普通股股东可获得的净收入（亏损） | $ |
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||||||
| 分母： | |||||||||||||||||
| 基本加权平均流通股 |
|
|
|
||||||||||||||
| 基于共享的薪酬奖励的稀释效应 |
|
|
|
||||||||||||||
| 稀释加权平均流通股 |
|
|
|
||||||||||||||
| 每股普通股基本收益（亏损） | $ |
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||||||
| 每股普通股摊薄收益（亏损） | $ |
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||||||
F-99
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
24.
简明未合并控股公司财务报表
公司的单独简明未合并财务报表已采用与附注1所述公司编制合并财务报表时使用的相同会计基础编制，但其对子公司的投资采用权益法核算除外。权益法下，对子公司的投资初始按成本入账，并因母公司对子公司净资产的权益变动而定期调整。公司在该期间的业绩中记录其参与子公司的损益，并在AOCI/AOCL中记录其参与子公司的“其他综合（亏损）收益账户”。在应用权益法时，公司使用的是子公司按公认会计原则编制的期末合并财务报表。
Amerant银行公司的简明财务报表如下：
简明资产负债表：
| 12月31日， | |||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | |||||||||
| 物业、厂房及设备 | |||||||||||
| 现金及应收银行款项 | $ |
|
$ |
|
|||||||
| 对子公司的投资 |
|
|
|||||||||
| 美国国债 |
|
|
|||||||||
|
子公司应收银行股利
|
|
|
|||||||||
|
其他资产（1）
|
|
|
|||||||||
| $ |
|
$ |
|
||||||||
| 负债与股东权益 | |||||||||||
| 高级笔记 | $ |
|
$ |
|
|||||||
| 次级票据 |
|
|
|||||||||
| 初级次级债券 |
|
|
|||||||||
| 其他负债 |
|
|
|||||||||
| 股东权益 |
|
|
|||||||||
| $ |
|
$ |
|
||||||||
______
（1）为强调物项，此前单独列报的“设备、净额”已合并为“其他资产”。截至2024年12月31日的金额已重新分类，以符合截至2025年12月31日的列报方式。
F-100
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
简明损益表：
| 截至12月31日止年度 | |||||||||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||
| 收入： | |||||||||||||||||
| 利息 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||
| 子公司收益中的权益 |
|
(
|
|
||||||||||||||
| 总收入 |
|
(
|
|
||||||||||||||
| 费用： | |||||||||||||||||
| 利息支出 |
|
|
|
||||||||||||||
| 其他费用（1） |
|
|
|
||||||||||||||
| 费用总额 |
|
|
|
||||||||||||||
| 所得税优惠前收入（亏损） |
|
(
|
|
||||||||||||||
| 所得税优惠 |
|
|
|
||||||||||||||
| 净收入（亏损） | $ |
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||||||
__________________
(1)其他费用主要为专业及其他服务费。
F-101
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
简明现金流量表：
| 截至12月31日， | |||||||||||||||||
| （单位：千） | 2025 | 2024 | 2023 | ||||||||||||||
| 经营活动产生的现金流量 | |||||||||||||||||
| 净收入（亏损） | $ |
|
$ | (
|
$ |
|
|||||||||||
| 调整净收益（亏损）与经营活动提供（用于）的现金净额-子公司收益中的权益 | (
|
|
(
|
||||||||||||||
| 基于股票的补偿费用 |
|
|
|
||||||||||||||
| 其他资产和负债净变动 | (
|
|
(
|
||||||||||||||
| 经营活动提供（使用）的现金净额 | (
|
|
(
|
||||||||||||||
| 投资活动产生的现金流量 | |||||||||||||||||
| 购买设备 | (
|
(
|
|
||||||||||||||
|
对子公司的出资
|
|
(
|
|
||||||||||||||
|
子公司分红
|
|
|
|
||||||||||||||
|
对子公司投资的股权回报
|
|
|
|
||||||||||||||
| 购买可供出售证券 | (
|
(
|
|
||||||||||||||
| 可供出售证券的到期日 |
|
|
|
||||||||||||||
| 投资活动提供（使用）的现金净额 |
|
(
|
|
||||||||||||||
| 筹资活动产生的现金流量 | |||||||||||||||||
|
赎回优先票据
|
(
|
|
|
||||||||||||||
| 回购普通股-A类 | (
|
(
|
(
|
||||||||||||||
| 发行普通股的收益 |
|
|
|
||||||||||||||
|
根据员工购股计划发行普通股所得款项
|
|
|
|
||||||||||||||
| 已支付股息 | (
|
(
|
(
|
||||||||||||||
| 筹资活动提供的（用于）现金净额 | (
|
|
(
|
||||||||||||||
| 现金及现金等价物净（减少）增加额 | (
|
|
(
|
||||||||||||||
| 现金及现金等价物 | |||||||||||||||||
| 年初 |
|
|
|
||||||||||||||
| 年底 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||
F-102
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
25 .
分段信息
主要经营指标的厘定
该公司的首席运营决策者（“CODM”）是其首席执行官（CEO）。首席执行官对公司的资源分配做出全面决策，并评估公司的绩效。
经营分部的厘定及识别
主要经营决策者将公司管理为
一
经营分部：合并后的公司作为一个实体。我们是根据对所提供的产品和服务、公司履行的职能以及所服务客户的类型和位置的评估做出这一决定的。基本上，我们所有的收入、资产和负债都来自主要在美国向位于美国和国外的客户提供的存款、贷款和财富管理服务。有关财政、业务和其他资源分配的所有决定均在此项下进行管理
一
段。作为资源分配决定的一部分，主要经营决策者定期审查净收益，作为利润或亏损的衡量标准。计量损益所采用的会计政策与附注1重要会计政策摘要所述相同。此外，作为评估合并实体业绩的一部分，主要经营决策者还审查合并财务报表的重大费用，其中包括现金和非现金项目，例如摊销和折旧以及基于股票的补偿。有关净收益（亏损）或任何重大现金或非现金项目的重要组成部分的更多信息，请参阅我们随附的合并财务报表或其中包含的合并财务报表附注。资产计量在合并资产负债表中作为合并资产总额列报。
分部业绩
由于公司截至2025年12月31日、2024年和2023年12月31日止年度的合并财务信息符合美国公认会计原则（GAAP），且公司按单一经营业务分部进行管理，我们将合并损益的计量以及合并总资产统称为随附的分部业绩合并财务报表。
F-103
目 录
Amerant银行公司及其子公司
合并财务报表附注
2025年12月31日、2024年12月31日及2023年12月31日
26 .
补充现金流信息
自2025年1月1日起，公司采纳了新的所得税披露指引。截至2025年12月31日止年度的所得税披露反映了更新的列报和披露要求。见"注1。业务、列报基础和重要会计政策摘要”以获取更多信息。
现补充披露截至2025年12月31日止年度的现金流量信息如下：
| 截至12月31日止年度， | |||||
| （单位：千） | 2025 | ||||
| 现金流量信息的补充披露 | |||||
| 支付的现金： | |||||
| 利息 | $ |
|
|||
|
已付税款（扣除已收到的退款）
|
|||||
| 联邦 |
|
||||
| 状态 |
|
||||
| 为换取新的租赁义务而取得的使用权资产 |
|
||||
| 非现金投资活动： | |||||
| 为出售而持有的按揭贷款（按公允价值）转为为投资而持有的贷款 |
|
||||
|
为投资而持有的抵押贷款转为为出售而持有的贷款（按公允价值）
|
|
||||
| 为投资而持有的贷款转为为出售而持有的贷款（按公允价值或成本较低者） |
|
||||
| 为出售而持有的贷款（按成本或公允价值孰低者）转入为投资而持有的贷款 |
|
||||
| 从房地和设备转入经营租赁使用权资产的净额 |
|
||||
| 转入其他资产的贷款 |
|
||||
补充披露截至2024年12月31日和2023年12月31日止年度的现金流量信息如下：
| 截至12月31日止年度 | ||||||||||||||
| （单位：千） | 2024 | 2023 | ||||||||||||
| 现金流量信息的补充披露 | ||||||||||||||
| 支付的现金： | ||||||||||||||
| 利息 | $ |
|
$ |
|
||||||||||
| 所得税 |
|
|
||||||||||||
| 为换取新的租赁义务而取得的使用权资产 |
|
|
||||||||||||
| 非现金投资活动： | ||||||||||||||
| 退还前保险承运人应收银行自有人身保险款项 |
|
|
||||||||||||
| 为出售而持有的按揭贷款（按公允价值）转为为投资而持有的贷款 |
|
|
||||||||||||
| 为投资而持有的贷款转为为出售而持有的贷款（按公允价值或成本较低者） |
|
|
||||||||||||
| 从持有至到期的债务证券转为可供出售的债务证券 |
|
|
||||||||||||
| 房地和设备转入其他资产 |
|
|
||||||||||||
| 使用权资产转入其他资产 |
|
|
||||||||||||
| 经营租赁负债转入其他负债 |
|
|
||||||||||||
| 转入其他资产的贷款 |
|
|
||||||||||||
F-104