PNC金融服务集团2023年第四季度收益电话会议2024年1月16日附件 99.1
关于前瞻性和非公认会计原则财务信息的警示性声明我们的收益电话会议演示文稿并非旨在作为一项完整的业务或财务审查，应结合PNC在其提交给美国证券交易委员会的文件和我们公司网站上提供的所有信息来看待。该演示文稿包含有关我们财务业绩前景的前瞻性陈述，例如收益、收入、费用、税率、资本和流动性水平和比率、资产水平、资产质量、财务状况，以及有关或影响PNC及其未来业务和运营的其他事项，包括可持续发展战略。前瞻性陈述必然受到众多假设、风险和不确定性的影响，这些假设、风险和不确定性会随着时间而变化。本演示文稿中的前瞻性陈述受到附录中更详细的警示性陈述中确定的影响前瞻性陈述的因素的限制。我们在2022年的10-K表格、随后的10-Q以及随后提交给SEC的其他文件中提供了有关这些因素和其他因素的更多详细信息。我们的前瞻性陈述也可能受到风险和不确定性的影响，包括我们可能在本演示文稿或SEC文件中讨论的风险和不确定性。未来的事件或情况可能会改变我们的前景，也可能会影响我们的前瞻性陈述所受假设、风险和不确定性的性质。本演示文稿中的前瞻性陈述仅在本演示文稿发布之日发表。我们不承担任何责任，也不承担更新这些声明的任何义务。实际结果或未来事件可能与前瞻性陈述中的预期以及历史表现存在重大差异。因此，我们告诫不要过分依赖任何前瞻性陈述。我们在本演示文稿中包含了非GAAP财务信息。此类财务信息的对账可在我们的演示文稿、这些幻灯片（包括附录）、我们公司网站上的其他材料以及我们提交给美国证券交易委员会的文件中找到。这些信息补充了我们根据GAAP报告的结果，不应与我们的GAAP结果分开看待，或作为我们的GAAP结果的替代品。我们认为，这些信息和相关的对账可能有助于投资者、分析师、监管机构和其他人理解和评估我们的财务业绩，以及调整后的指标，因为我们认为它们更好地反映了我们业务的持续财务业绩和趋势，并增加了期间业绩的可比性。我们也可能仅出于说明或比较目的使用年化、备考、估计或第三方数字。这些可能无法反映实际结果。有关我们公司网站的信息，请参阅www.pnc.com下的“关于我们-投资者关系”。我们的SEC文件可在我们的公司网站和SEC网站www.sec.gov上查阅。我们在这里仅作为非活动文本引用包含网址。这些网站上的信息不属于这个演示文稿的一部分。1
交付了稳健的2023年全年业绩2继续执行我们的战略重点利用我们从沿海到沿海的特许经营中的机会增加了客户并加深了关系创造了创纪录的收入持续的费用控制保持强劲的信用质量增加了我们的资本状况净收入56亿美元稀释后每股收益12.79美元调整后的经营杠杆（非公认会计准则）+ 41个基点净贷款冲销率0.24% −调整后的稀释后每股收益（非公认会计准则）的计算方法不包括与2023年第四季度裁员相关的1.5亿美元的非核心非利息费用以及与收回硅谷银行（SVB）和Signature银行关闭成本有关的5.15亿美元FDIC特别评估，税前总计6.65亿美元。见附录中的非GAAP调节。−调整后经营杠杆（non-GAAP）–的计算方法不包括非核心非利息费用。见附录中的和解。−净贷款冲销率表示截至三个月的年化净冲销额（NCO）与平均贷款的比率。− Basel III Common Equity Tier（CET）1资本比率– 12/31/23本演示文稿中使用的比率是估计值。该计算的详细信息在收益发布的财务亮点部分的资本比率表中。巴塞尔协议III CET1资本比率9.9%调整后稀释每股收益（非公认会计准则）14.10美元
资产负债表：LQ贷款、存款和TBV增长；AOCI改善3 4Q23 vs. 3Q23 4Q23 vs. 4Q22平均余额，亿美元4Q23 $变动%变化$变动%变化贷款总额$ 324.6 $ 5.12% $ 2.71%投资证券$ 137.4（$ 2.3）（2%）（$ 5.5）（4%）联邦储备银行（FRB）余额$ 42.2 $ 4.311% $ 12.241%存款$ 423.9 $ 1.4-（$ 11.0）（3%）借入资金$ 72.9 $ 5.4.8% $ 13.723%普通股股东权益$ 42.6 $ 0.51% $ 3.28%期末4Q23 3Q23 4Q23 vs. 3Q23 4Q22 4Q23 vs. 4Q22 Basel III CET1资本比率9.9% 9.8% 10 bps 9.1% 80 bps AOCI（十亿美元）（$ 7.7）（$ 10.3）25%（$ 10.2）24%普通股有形账面价值（TBV）（非08 $ 78.169% $ 72.12 18% − LQ代表关联季度。− AOCI代表累计其他综合收益。−每股普通股有形账面价值（非公认会计准则）–见附录中的调节。
资产负债表：贷款余额和收益率增加4 AV er ag e ba la nc es，$ b ill io ns $ 100.3 $ 100.9 $ 101.3 $ 101.8 $ 102.0 $ 221.6 $ 224.6 $ 223.2 $ 217.7 $ 222.6 $ 321.9 $ 325.5 $ 324.5 $ 319.5 $ 324.6 4.75% 5.29% 5.57% 5.75% 5.94% 4Q22 1Q23 2Q23 3Q23 4Q23消费商业总贷款收益率商业贷款：+ 0.5% YoY + 2.3% LQ消费贷款：+ 1.6% YoY + 0.1% LQ平均贷款余额同比+ 1%（YOY）；+ 2%挂钩季度（LQ）
1.07% 2.26% 2.48% 4Q22 3Q23 4Q23资产负债表：强劲稳定的存款基础5 − IB存款为有息存款，NIB存款为无息存款。−累计存款贝塔的计算方法是，所呈现的每期计息存款（不包括定期存款）支付的利率增幅除以自2022年2月以来美联储利率的增量增幅。PNC的存款组合转变受商业存款推动4Q22 3Q23 4Q23 4Q22 3Q23 4Q23消费商业综合IB存款NIB存款IB存款NIB存款$ 219 $ 217 $ 216 $ 205 $ 435 $ 424 AV er AG e ba la nc e，$ in b ill io ns forecasted cumulative deposit beta $ 423 $ 218 $ 207 IB存款支付的平均利率44% 44% 12/31/2345% 3/31/24 Jan. 2024 expectationActualOct。2023年预期51% 49% 42% 58% 40% 60% 10% 90% 10% 90% 10% 90% 31% 69% 26% 74% 25% 75%历史预测▪预计2024年年中首次美联储降息▪预计支付利率将随着降息而下降
资产负债表：高质量，短久期证券和掉期6平均证券存续期4.1年$ 142.9 $ 139.7 $ 137.4 2.36% 2.57% 2.59% 4Q22 3Q23 4Q23名义收款-固定掉期存续期2.3年-2 %-5 %-9 %-15 %-19 %-24 %-28 %-32 % $（70）$（60）$（50）$（40）$（30）$（20）$-1Q24 2Q24 3Q24 4Q24 1Q25 2Q25 3Q25 4Q25证券收到固定掉期累计预计径流32%到2025年预计AOCI增量47%到2025年$ 7.5 $ 5.1 $ 4.012/31/2312/31/2412/31/25证券AOCI掉期AOCI −累计预计径流沿市场隐含远期计算并使用内部验证的模型/假设捕获预定的本金支付、合同到期日和预计的预付款。这代表我们截至12/31/23的投资组合，不反映证券投资组合构成的未来变化。−图表中负75亿美元的AOCI代表与ASC 320投资–债务证券和ASC 815衍生品和套期保值相关的AOCI，但不包括与ASC 830外币事项相关的约负1.7亿美元的AOCI。证券余额收益率证券掉期余额收到固定利率SP ot b al an ce，$ in b ill io ns AV er ag e ba la nc e，$ in b ill io ns 33% burn down 47% burn down $ in b ill io ns $ in b ill io ns $ in b ill io ns $ 39.9 $ 35.1 $ 33.0 1.30% 2.07% 2.10% 12/31/229/30/2312/31/23
损益表：创纪录的全年收入7 −核心非利息费用（非GAAP）–见附录中的调节。核心非利息费用不包括FDIC与关闭SVB和Signature银行相关的特别评估产生的5.15亿美元税前影响，以及2023年第四季度产生的1.5亿美元税前裁员费用。−调整后的税前、拨备前收益（non-GAAP）–见附录中的调节。调整后的经营杠杆（non-GAAP）–见附录中的调节。调整后稀释每股收益（non-GAAP）–见附录中的调节。−净息差是使用应税等值净利息收入计算的，这是一种非公认会计原则的衡量标准，见附录中的调节。截至三个月全年变动% vs.变动% vs.百万美元12/31/239/30/2312/31/22202320232022净利息收入$ 3,403-（8%）$ 13,9167%非利息收入1,9588%（6%）7,574（7%）总收入5,3612%（7%）21,4902%非利息支出4,07426% 17% 14,0126%核心非利息支出（非公认会计原则）3,4095%（2%）13,3471%税前、拨备前收益，经调整（非美国通用会计准则）1,952美元（2%）（15%）8,1432%信贷损失准备金23280%（43%）74256%所得税172美元（40%）（48%）1,089美元（20%）净收入883美元（44%）（43%）5,647美元（8%）4Q23 3Q23 4Q22 20232022非利息收入占总收入37% 35% 36% 35% 38%净息差（非美国通用会计准则）2.66% 2.71% 2.92% 2.76% 2.65%稀释后每股收益1.85美元3.60美元3.47美元12.79美元13.85美元调整后稀释后每股收益（非美国通用会计准则）3.16美元不适用不适用不适用14.10美元不适用调整后经营杠杆（非美国通用会计准则）：+ 41个基点
损益表：Grow revenue 2% 8 $ m ill io ns total revenue $ 3,684 $ 3,418 $ 3,403 $ 2,079 $ 1,815 $ 1,958 $ 5,763 $ 5,233 $ 5,3612.92% 2.71% 2.66% 4Q22 3Q23 4Q23 details of revenue Net interest income Net interest margin non-interest income three months ended full year % Chg. vs. % Chg. vs. $ millions 12/31/239/30/2312/31/22202320232022 Net interest income $ 3,403-（8%）$ 13,9167% Asset management & brokerage 3603% 4% 1,412和存款服务314-6% 1,2339%住宅和商业抵押贷款149（26%）（19%）625（3%）手续费收入1,8206%（1%）6,955（3%）其他非利息收入13847%（44%）619（35%）非利息收入1,9588%（6%）7,574（7%）总收入$ 5,3612%（7%）$ 21,4902%
损益表：控制良好的核心非利息费用9非利息费用侧重于控制费用$ 3,474 $ 3,245 $ 3,409 $ 4,074 4Q22 3Q23 4Q23非利息费用详情$ m ill io ns截至全年的三个月12/31/2312/31/23核心NIE vs. 9/30/2320232023核心NIE vs. 2022百万美元报告的NIE-非核心NIE =核心NIE（non-GAAP）报告的NIE-非核心NIE =核心NIE（non-GAAP）人员$ 1,983 $ 147 $ 1,8364% $ 7,428 $ 147 $ 7,2811%入住率243-243-982-982（1%）设备365-365% 1,411-1,411%营销74-74（20%）350-350（1%）其他1,40951889113% 3,8415183，3234%合计$ 4,074 $ 665 $ 3,4095% $ 14,012 $ 665 $ 13,3471%核心非利息费用非核心非利息费用− NIE表示非利息费用。− 6.65亿美元的非核心非利息费用包括FDIC与关闭SVB和Signature银行相关的特别评估的税前影响，以及2023年第四季度产生的裁员费用。
$ 200 $ 224 $ 195 $ 194 $ 121 4Q22 1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 Credit：Strong Credit Quality Performance 10 − NPLs，ex。CRE代表不包括商业地产不良贷款的不良贷款。CRE不良贷款为商业地产不良贷款。− NCO/平均贷款代表截至三个月的平均贷款的年化净冲销（NCO）。−拖欠是指逾期30天或更长时间的应计贷款。总贷款的拖欠是指拖欠除以期末贷款。$ 380 $ 338 $ 252 $ 253 $ 290 $ 1,110 $ 988 $ 960 $ 1,034 $ 1,094 $ 1,490 $ 1,326 $ 1,212 $ 1,287 $ 1,38412/31/223/31/236/30/239/30/2312/31/23 $ 1,796 $ 1,673 $ 1,563 $ 1,400 $ 1,445 $ 189 $ 337 $ 350 $ 723 $ 735 $ 1,985 $ 2,010 $ 1,913 $ 2,123 $ 2,18012/31/223/31/236/30/239/30/2312/31/23不良贷款（NPLs）拖欠净贷款冲销（NCO）信用质量指标4Q22 1Q23 2Q23 3Q23 4Q23不良贷款/贷款总额对于贷款总额的信用损失1.67% 1.66% 1.68% 1.70% 1.70% $ m病io ns NPLs，ex。CRE CRE NPLS商业消费者
展望：2024年全年与2023年全年相比11 −请参阅附录中的警示性声明，包括经济和其他假设。未考虑潜在法律和监管突发事件的影响。−即期贷款、平均贷款、净利息收入、非利息收入、总收入和核心非利息费用前景代表2024年全年与上表所示相应的2023年全年数字相比的估计百分比变化。− 2024年全年收入和非利息收入指导范围不包括与Visa B类普通股相关的净证券收益和活动。− 2023年的核心非利息费用不包括与裁员相关的1.5亿美元税前费用以及与收回2023年第四季度发生的关闭SVB和Signature银行的成本相关的5.15亿美元FDIC特别评估的税前影响。（百万美元；贷款除外，十亿美元）20232024年指导即期贷款32 1.5美元上升3%-4%平均贷款323.5美元上升~1%净利息收入13,916美元下降4%-5%非利息收入7,574美元上升4%-6%总收入21,490美元稳定至下降2%核心非利息支出（非美国通用会计准则）13,347美元稳定有效税率16.2%~18.5%
展望：2024年第一季度对比2023年第四季度12 −请参阅附录中的警示性声明，包括经济和其他假设。未考虑潜在法律和监管突发事件的影响。−平均贷款、净利息收入、手续费收入、总收入和核心非利息费用前景代表2024年第一季度与上表所示相应的2023年第四季度数字相比的估计百分比变化。− 2024年第一季度其他非利息收入的指导范围不包括与Visa B类普通股相关的净证券收益和活动。− 2023年的核心非利息费用不包括与裁员相关的1.5亿美元税前费用以及与收回2023年第四季度发生的关闭SVB和Signature银行的成本相关的FDIC特别评估产生的5.15亿美元税前影响。（百万美元；贷款除外，十亿美元）4Q23 1Q24指导平均贷款$ 324.6稳定净利息收入$ 3,403下降2%-3%手续费收入$ 1,820下降6%-8%其他非利息收入$ 138 $ 150-$ 200总收入$ 5,361下降3% – 4%核心非利息支出（非公认会计准则）$ 3,409下降3%-4%净冲销$ 200 $ 200-$ 250
附录：关于前瞻性信息的警示性声明13我们在本演示文稿中做出声明，并且我们可能会不时就我们的财务业绩前景做出其他声明，例如收益、收入、费用、税率、资本和流动性水平和比率、资产水平、资产质量、财务状况以及有关或影响我们和我们未来业务和运营的其他事项，包括我们的可持续发展战略，这些都是《私人证券诉讼改革法案》含义内的前瞻性声明。前瞻性陈述通常由“相信”、“计划”、“预期”、“预期”、“看到”、“看”、“打算”、“展望”、“项目”、“预测”、“估计”、“目标”、“将”、“应该”等类似词语和表达方式来识别。前瞻性陈述必然受到众多假设、风险和不确定性的影响，这些假设、风险和不确定性会随着时间而变化。未来的事件或情况可能会改变我们的前景，也可能会影响我们的前瞻性陈述所受假设、风险和不确定性的性质。前瞻性陈述仅在作出之日起生效。我们不承担任何责任，也不承担更新前瞻性陈述的任何义务。实际结果或未来事件可能与前瞻性陈述中的预期以及历史表现存在重大差异。因此，我们告诫不要过分依赖任何前瞻性陈述。我们的前瞻性陈述受到以下主要风险和不确定性的影响。我们的业务、财务业绩和资产负债表价值受到商业和经济状况的影响，包括：−债务、股票和其他金融市场的利率和估值变化，−美国和全球金融市场的中断，−联邦储备委员会、美国财政部和其他政府机构的行动，包括那些影响货币供应、市场利率和通货膨胀的行动，−由于不断变化的商业和经济状况或立法或监管举措而导致的客户行为变化，−客户、供应商和其他交易对手的业绩和信誉变化，−制裁的影响，美国及其全球贸易伙伴的关税和其他贸易政策，−联邦、州和地方政府政策变化的影响，包括对监管环境、资本市场、税收、基础设施支出和社会项目的影响，−我们吸引、招聘和留住熟练员工的能力，以及−商品价格波动。
附录：关于前瞻性信息的警示性声明14我们的前瞻性财务报表面临的风险是，经济和金融市场状况将与我们目前预期的有很大不同，并且没有考虑到潜在的法律和监管突发事件。这些声明基于我们的以下观点：− 2023年前三季度经济增长加速，但美联储为减缓通胀而收紧货币政策正在对利率敏感的行业造成压力。利率发挥巨大作用的行业，如商业投资和耐用品消费支出，将在2024年收缩。− PNC的基线前景是，从2024年年中开始出现温和衰退，实际GDP将小幅收缩不到1%，并持续到2024年底。失业率将在2024年全年增加，在2025年初达到接近5%的峰值。随着需求减弱，通胀将放缓，到2024年下半年将回到美联储2%的目标。− PNC预计，联邦基金利率将在短期内保持不变，到2024年年中保持在5.25%至5.50%之间，联邦基金将在2024年年中开始降息以应对经济衰退。PNC采取某些资本行动（包括向股东返还资本）的能力取决于PNC是否达到或超过最低资本水平，包括美国联邦储备委员会根据联邦储备委员会的综合资本分析和审查（CCAR）流程建立的压力资本缓冲。PNC未来的监管资本比率将取决于（其中包括）该公司的财务业绩、当时有效的最终资本规定的范围和条款以及影响PNC资产负债表构成的管理层行动。此外，PNC确定、评估和预测监管资本比率以及根据实际或预测资本比率采取行动（例如资本分配）的能力，将至少部分取决于相关模型的开发、验证和监管审查以及此类模型的可靠性和因广泛使用而产生的风险。法律和监管方面的发展可能会对我们经营业务的能力、财务状况、经营业绩、竞争地位、声誉或寻求有吸引力的收购机会产生影响。声誉影响可能会影响诸如业务生成和保留、流动性、资金以及吸引和保留员工的能力等问题。这些发展可能包括：−法律法规的变化，包括影响对金融服务业监管的变化，这类法律法规的执行和解释的变化，以及会计和报告标准的变化。−不利地解决法律诉讼或其他索赔以及监管和其他政府调查或其他询问，导致金钱损失、成本或我们的业务实践发生变化，并可能对PNC造成声誉损害。−监管审查和监督过程的结果，包括我们未能满足与政府机构的协议要求。−与获得他人主张的知识产权权利以及总体上我们的知识产权保护是否充分相关的成本。
附录：关于前瞻性信息的警示性声明15业务和经营业绩受到我们识别和有效管理业务固有风险的能力的影响，包括酌情通过有效使用系统和控制、第三方保险、衍生品和资本管理技术，以及满足不断变化的监管资本和流动性标准。我们的声誉以及业务和经营业绩可能会受到我们适当满足或解决可能出现的环境、社会或治理目标、目标、承诺或担忧的能力的影响。我们部分通过收购和新的战略举措来发展我们的业务。风险和不确定性包括所收购业务的性质和战略主动性所呈现的风险和不确定性，在某些情况下包括与我们进入新业务或新的地理或其他市场相关的风险和由于我们在这些新领域缺乏经验而导致的风险，以及与收购交易本身相关的风险和不确定性、监管问题、收购业务在完成后并入PNC或任何未能执行战略或运营计划。竞争会对客户获取、增长和保留以及信用利差和产品定价产生影响，从而影响市场份额、存款和收入。我们预测和响应技术变化的能力也会影响我们响应客户需求和满足竞争需求的能力。业务和经营业绩还可能受到广泛的人为、自然和其他灾害（包括恶劣天气事件）、突发卫生事件、错位、地缘政治不稳定或事件、恐怖活动、系统故障或中断、安全漏洞、网络攻击、国际敌对行动或其他超出PNC控制范围的非常事件的影响，其影响方式通常是对经济和金融市场产生影响，或具体对我们或我们的交易对手、客户或第三方供应商和服务提供商产生影响。我们在2022年表格10-K和随后的表格10-Q中提供了有关这些因素以及其他因素的更多详细信息，包括在这些报告中的风险因素和风险管理部分以及合并财务报表附注的法律程序和承诺说明中，以及在我们随后提交给SEC的其他文件中。我们的前瞻性陈述也可能受到其他风险和不确定性的影响，包括我们可能在本新闻稿其他地方或我们的SEC文件中讨论的风险和不确定性，可在SEC网站www.sec.gov和我们的公司网站www.pnc.com/secfilings上查阅。我们仅将这些网址作为非活动文本参考纳入。这些网站上的信息不属于这份文件的一部分。
附录：颗粒状存款基数16存款组合构成总存款的56%是有保险的总存款截至12/31/23为4210亿美元商业存款在12/31/23为2000亿美元91%有保险的20%有保险的80%无保险的消费者存款在12/31/23为2210亿美元颗粒状存款基数~11,000美元的平均账户余额大客户群~2000万消费者账户遍布我们的沿海到沿海特许经营2,299个分支机构−关系账户代表商业存款客户，至少有一个额外的PNC产品（例如贷款、资金管理、资本市场、商家服务等）。− TM补偿余额是指维持用于抵消金库管理费的余额的金库管理账户。截至12/31/23经营与关系账户：关系账户76% TM补偿余额15%美联托管账户5%经营与关系账户总额96%仅存款账户4%账户总额# 140万
附录：办公占贷款总额的2.5% 17非办公CRE 8.5%办公CRE 2.5%截至12/31/23，总计3215亿美元PNC的商业房地产（CRE）投资组合贷款总额10亿美元12/31/23%贷款总额Multifamily $ 15.6 4.8%办公室8.0 2.5%工业/仓库4.1 1.3%零售2.5 0.8%老年人住房1.8 0.6%酒店/汽车旅馆1.8 0.5%混合用途0.4 0.1%其他1.3 0.4%总计35.4 11.0% −由于四舍五入，总额可能未加总。
附录：Office CRE Portfolio 18 Office Portfolio Multi-Tenant 56% Single-Tenant 16% Medical 16% Government 10% Other 2% $ 80 billion Geographical Diversification by Metropolitan Statistical Area Key Office Portfolio Metrics Conservative Underwriting Methodology Suburban 43% Central Business District 29% Medical 16% Diversified 8% Other 4% $ 80 billion Tenant Classification Market Type $ billions 12/31/23 Washington，DC $ 1.2 Los Angeles，加利福尼亚州 1.0 Dallas，TX 0.5 San Francisco，丨加利福尼亚州 0.4 San Diego，加利福尼亚州 0.3 Chicago，IL 0.3 New York，NY 0.3 BalMA 0.2其他3.5总计8.0美元百万美元12/31/239/30/23贷款总额（十亿美元）8.0美元平均8.6美元。贷款承诺34美元35美元准备金/贷款8.7% 8.5% NCO/平均贷款2.0% 1.6%拖欠/贷款0.0% 0.0%不良贷款/贷款8.4% 7.7%批评贷款/贷款24.8% 23.2% −由于四舍五入，总数可能不相加。− PNC房地产的平均贷款承诺。− NPL代表不良贷款。− NCO/平均贷款代表过去十二个月期间平均贷款的净冲销。
附录：强劲的资本状况197.0% 7.0%超过监管最低限度，包括提案的影响− CET1比率要求代表最低CET1资本要求4.5%加上PNC 2.5%的压力资本缓冲要求，适用于自2023年10月1日开始的四季度期间。−巴塞尔III终局提案的估计净影响包括2023年7月27日银行监管机构提案中提出的门槛扣减、信用风险、操作风险、信用估值调整和市场风险变化的估计影响。这一估计的净影响是基于PNC对拟议规则的解释。最终规则可能与拟议规则存在重大差异，因此，PNC的估计影响可能与所呈现的存在重大差异。此外，未来的监管指导可能会影响这些规则对PNC和计算方法的应用。−估计完全分阶段的扩展基于风险的方法CET1比率（非公认会计准则）–见附录中的调节。该比率估计截至12/31/23。−所有计算都如同规则自12/31/23起生效。将AOCI（Basel III Endgame）CET1比率要求CET1比率纳入超额要求的影响9.9%（1.5%）（最低要求）（0.2%）所有其他组成部分的估计净影响（Basel III Endgame）8.2%（最低要求）12/31/23估计完全分阶段采用的扩展基于风险的方法CET1比率（non-GAAP）12/31/23 CET1比率
附录：Non-GAAP与GAAP调节20合并CET1比率，包括AOCI和其他完全分阶段实施的扩展风险基础方法（ERBA）影响，巴塞尔协议III终局影响（non-GAAP）2023年12月31日（估计），以十亿美元计的普通股一级资本2023年12月31日（估计），以十亿美元计的RWA普通股、相关盈余和留存收益，扣除库存股53.1美元风险加权资产（RWA），标准化方法424.9美元的商誉和不允许的无形资产，扣除递延所得税负债（11.0）AOCI调整对RWA的估计影响3.8所有其他调整（0.1）风险加权资产，包括AOCI 428.7美元的普通股权一级资本（如报告）42.0美元的额外净影响来自巴塞尔协议III Endgame 9.6估计的AOCI调整，巴塞尔协议III Endgame（6.1）风险加权资产，完全分阶段ERBA，巴塞尔协议III Endgame 438.3美元的普通股权一级资本，包括AOCI 35.9美元的估计来自阈值扣除的额外影响，巴塞尔协议III Endgame（0.1）普通股权一级资本，巴塞尔协议III Endgame 35.7美元的普通股权一级资本比率9.9%的普通股权一级资本比率，包括AOCI（non-GAAP）8.4%的普通股权一级资本比率，完全分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分阶段分Basel III Endgame（non-GAAP）8.2%注：由于四舍五入，总数可能不相加。在允许的情况下，PNC已选择将与可供出售证券和养老金及其他退休后计划相关的AOCI从CET1资本中排除。CET1比率，包括AOCI，是一种非GAAP衡量标准，根据普通股权一级资本计算，包括AOCI调整，除以风险加权资产，包括AOCI调整。AOCI调整包括ASC 320投资–债务证券和ASC 815衍生品和套期保值，ASC 715补偿–退休福利，以及与递延税款相关的变化。我们认为，除其他外，这一非GAAP衡量标准显示了加回未实现净收益和减去未实现净亏损对AFS/HTM证券的影响以及对我们的CET1比率的后续影响。CET1比率，即巴塞尔协议III Endgame，是一种非GAAP衡量标准，计算基础是普通股权一级资本，包括AOCI和额外的巴塞尔协议III Endgame调整，除以风险加权资产，包括AOCI和额外的巴塞尔协议III Endgame调整。额外的巴塞尔III终局调整包括MSR阈值扣除，以及与信用风险、操作风险、信用估值调整和市场风险相关的调整。我们认为，这一非GAAP衡量标准显示，除其他外，巴塞尔协议III终局NPR的全面影响以及随后对我们的CET1比率的影响。
附录：截至2023年12月31日止年度的非GAAP与GAAP调节21核心非利息费用（non-GAAP）和调整后经营杠杆（non-GAAP）百万美元2022年12月31日增长总收入21,490美元21,1201.75%非利息费用总额14,012美元13,1706.39%裁员费用（150）-FDIC特别评估（515）-非核心非利息费用（665）-核心非利息费用（non-GAAP）13,347美元13,1701.34%经营杠杆（4.64%）调整后经营杠杆（non-GAAP）0.41%经营杠杆代表总收入增长，减去非利息费用增长总额；调整后经营杠杆代表总收入增长，减去核心非利息费用增长。我们认为，这种非GAAP衡量标准通过提供更大的期间之间的可比性以及展示重要项目的效果，可以成为理解PNC结果的有用工具。
附录：截至2023年12月31日止三个月的非美国通用会计准则与美国通用会计准则的调节22调整后稀释每股收益（非美国通用会计准则）为百万美元，每股普通股12月31日，2023每普通股归属于普通股股东的净利润744美元5,153美元分配给非归属限制性股票的股息和未分配收益（4）（27）归属于稀释后普通股股东的净利润740美元1.855,126美元12.79税后非利息费用调整总额525美元1.3 1525美元1.31调整后归属于稀释后普通股股东的净利润（非公认会计准则）1,265美元3.16美元5,651美元14.10平均稀释后已发行普通股401401注：非利息费用调整总额按21%的法定税率征税。我们认为，这种非GAAP衡量标准通过提供更大的期间之间的可比性以及展示重要项目的效果，可以成为理解PNC结果的有用工具。
附录：非公认会计原则与公认会计原则的调节23税前、拨备前收益，经调整后（非公认会计原则）截至年度的三个月百万美元2023年12月31日2023年9月30日2022年12月31日2023年12月31日2022年12月31日2022年12月31日总收入5,361美元5,233美元5,763美元21,490美元21,120美元非利息费用总额4,074美元3,245美元3,474美元14,012美元13,170美元非核心费用（665）--（665）-核心非利息费用3,409美元3,245美元3,474美元13,347美元13,170美元税前、拨备前收益（非公认会计原则）1,287美元1,988美元2,289美元7,478美元7,950美元税前、拨备前收益，经调整后（非公认拨备前收益是一种有用的工具，可帮助评估通过运营提供信贷成本的能力，并通过隔离拨备（重新获得）信贷损失的影响，提供了一个额外的基础，以比较不同时期的结果，而信贷损失在不同时期之间可能会有很大差异。
附录：非公认会计原则与公认会计原则的调节24截至年度的三个月的应税等值净利息收入（非公认会计原则）百万美元2023年12月31日2023年9月30日2023年12月31日2022年12月31日2023年12月31日2022年12月31日净利息收入3,403美元3,418美元3,684美元13,916美元13,014美元应税等值调整363636147112净利息收入-完全应税等值（非公认会计原则）3,439美元3,454美元3,720美元14,063美元13,126某些收益资产赚取的利息收入完全或部分免征联邦所得税。因此，这些免税工具的收益通常低于应税投资。为了提供更有意义的净利息收入比较，我们通过增加免税资产赚取的利息收入，在应税等值基础上使用利息收入，使其完全等同于应税投资赚取的利息收入。根据公认会计原则，这种调整是不允许的。应税等值净利息收入仅用于计算净息差。本演示文稿其他部分显示的净利息收入为GAAP净利息收入。
附录：非美国通用会计准则与美国通用会计准则的对账25截至三个月的每股普通股有形账面价值（非美国通用会计准则）为百万美元，每股数据除外2023年12月31日2023年9月30日2023年12月31日，2022年每股普通股账面价值112.72美元105.98美元99.93美元每股普通股有形账面价值普通股股东权益44,864美元42,215美元40,028美元商誉和其他无形资产（11,244）（11,337）（11,400）商誉和其他无形资产的递延所得税负债244254261有形普通股股东权益33,864美元31,132美元28,889美元期末已发行普通股（百万）398398401每股普通股有形账面价值（非公认会计准则）85.08美元78.16美元72.12美元每股普通股有形账面价值是一种非公认会计准则衡量标准，计算方法是有形普通股股东权益除以期末已发行普通股。我们认为，这一非公认会计准则衡量标准是一种有用的工具，有助于评估公司资本管理战略的实力和纪律，并作为额外的、保守的公司总价值衡量标准。
附录：截至2023年12月31日止三个月非美国通用会计准则与美国通用会计准则调节26有形普通股权益比率（非美国通用会计准则）百万美元9月30日，2023有形普通股股东权益普通股股东权益$ 44,864 $ 42,215商誉和其他无形资产（11,244）（11,337）商誉和其他无形资产的递延税项负债244254有形普通股股东权益$ 33,864 $ 31,132有形资产总资产$ 561,580 $ 557,334商誉和其他无形资产（11,244）（11,337）商誉和其他无形资产的递延税项负债244254有形资产$ 550,580 $ 546,251有形普通股权益比率（non-GAAP）6.15% 5.70%有形普通股权益比率是一种非GAAP衡量指标，根据有形普通股股东权益除以有形资产计算得出。我们认为这一非GAAP衡量标准是评估资本充足性的关键财务指标。
附录：非公认会计原则与公认会计原则的调节27截至年度的三个月的平均有形普通股本回报率（非公认会计原则）百万美元2023年12月31日2023年9月30日2023年12月31日2022年12月31日2023年12月31日，2022平均普通股股东权益回报率6.93% 13.65% 14.19% 12.35% 13.52%平均普通股股东权益$ 42,564 $ 42,069 $ 39,321 $ 41,717 $ 42,429平均商誉和其他无形资产（11,323）（11,347）（11,412）（11,357）（11,384）平均商誉和其他无形资产递延所得税负债24925526254265平均有形普通股权益$ 31,490 $ 30,977 $ 28,171 $ 30,614 $ 31,310归属于普通股股东的净利润$ 744 $ 1,448 $ 1,407 $ 5,153 $ 5,735归属于普通股股东的净利润，If annualized $ 2,951 $ 5,744 $ 5,582 $ 5,153 $ 5,735平均有形普通股权益回报率（non-GAAP）9.37% 18.54% 19.81% 16.83% 18.32%平均有形普通股权益回报率是一种非GAAP财务指标，根据归属于普通股股东的年化净利润除以有形普通股权益计算得出。我们认为，作为一种工具，帮助衡量和评估一家公司对普通股的使用情况，平均有形普通股权益回报率是有用的。
附录：对优先股息的预期28截至2024年3月31日止三个月的优先股息为百万美元2024年6月30日2024年9月30日2024年12月31日优先股息82美元95美元81美元93美元以上是我们目前对当前未偿还系列的未来4个季度的优先股息的估计。这一估计是基于截至2023年12月31日的远期曲线，并假设当前优先股仍未流通。