美国

证券交易委员会

华盛顿特区20549

 

 

表格20-F

 

（标记一）

 

☐	根据《1934年证券交易法》第12（b）或12（g）条作出的登记声明

 

或

 

☒	根据1934年证券交易法第13或15（d）条提交的年度报告

 

截至2025年6月30日止财政年度

 

或

 

☐	根据1934年证券交易法第13或15（d）条提交的过渡报告

 

或

 

☐	根据1934年《证券交易法》第13或15（d）条提交的贝壳公司报告

 

要求本壳公司报告的事件发生日期：______

 

委员会文件编号：001-41333

 

 

 

Locafy Limited

（在其章程中指明的注册人的确切名称）

 

不适用		澳大利亚 C3
（注册人姓名翻译成英文）		（成立法团或组织的管辖权）

 

Locafy Limited

丘吉尔大道246号

澳大利亚Subiaco WA 6008

+61 409 999 339

（主要行政办公室地址）

 

Gavin Burnett

Locafy Limited

丘吉尔大道246号

澳大利亚Subiaco WA 6008

电话：+ 61409999339

（公司联系人的姓名、电话、电子邮件和/或传真号码和地址）

 

根据该法第12（b）节登记或将要登记的证券：

 

各类名称		交易代码（s）		注册的各交易所名称
普通股，每股无面值		LCFY		The 纳斯达克 资本市场
购买普通股的认股权证		LCFYW		The 纳斯达克 资本市场

 

根据该法第12（g）节注册或将注册的证券：无

 

根据该法第15（d）条有报告义务的证券：无

 

请注明截至年度报告所涵盖期间结束时发行人的每一类资本或普通股的流通股数量：

 

于2025年6月30日，发行人有1,799，055股普通股，每股无面值，流通在外。

 

如果注册人是《证券法》第405条所定义的知名且经验丰富的发行人，请用复选标记表示。是☐没有

 

如果此报告是年度报告或过渡报告，请用复选标记表明注册人是否不需要根据1934年《证券交易法》第13或15（d）节提交报告。是☐没有

 

用复选标记表明注册人是否：（1）在过去12个月内（或要求注册人提交此类报告的较短期限内）提交了1934年《证券交易法》第13或15（d）条要求提交的所有报告，以及（2）在过去90天内一直遵守此类提交要求。是否☐

 

用复选标记表明注册人在过去12个月内（或在要求注册人提交和张贴此类文件的较短期限内）是否以电子方式提交了根据S-T规则第405条（本章第232.405条）要求提交的每个交互式数据文件。是否☐

 

通过复选标记指明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人，还是新兴成长型公司。见《交易法》第12b-2条中“加速申报人”、“大型加速申报人”、“新兴成长型公司”的定义。

 

大型加速披露公司	☐	加速披露公司	☐
非加速披露公司	☒	新兴成长型公司	☒

 

如果一家新兴成长型公司按照美国公认会计原则编制财务报表，请用复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13（a）节规定的任何新的或修订的财务会计准则↓。☐

 

↓“新的或经修订的财务会计准则”是指财务会计准则委员会在2012年4月5日之后发布的对其会计准则编纂的任何更新。

 

用复选标记表明注册人是否已就编制或出具审计报告的注册会计师事务所根据《萨班斯-奥克斯利法案》（15 U.S.C.7262（b））第404（b）节对其财务报告内部控制有效性的评估提交报告和证明。☐

 

如果证券是根据该法第12（b）节登记的，请用复选标记表明备案中包括的登记人的财务报表是否反映了对先前发布的财务报表的错误更正。☐

 

用复选标记表明这些错误更正中是否有任何重述，需要对注册人的任何执行官根据§ 240.10D-1（b）在相关恢复期间收到的基于激励的补偿进行恢复分析。☐

 

用复选标记表明注册人编制本备案中包含的财务报表所使用的会计基础：

 

美国公认会计原则

☐

国际财务报告准则 国际会计准则理事会发布的

☒

其他

☐

 

如果针对上一个问题已勾选“其他”，请用复选标记表明注册人选择遵循的财务报表项目。第17项☐第18项☐

 

如果这是一份年度报告，请用复选标记表明注册人是否为空壳公司（定义见《交易法》第12b-2条）。是☐没有

 

 

 

目 录

 

第一部分
	项目1。	董事、高级管理层和顾问的身份	5
	项目2。	提供统计数据和预期时间表	5
	项目3。	关键信息	5
	项目4。	有关公司的资料	29
	项目4a。	未解决的工作人员评论	37
	项目5。	经营和财务审查及前景	37
	项目6。	董事、高级管理层和员工	47
	项目7。	主要股东及关联方交易	56
	项目8。	财务资料	57
	项目9。	要约及上市	58
	项目10。	补充资料	59
	项目11。	关于市场风险的定量和定性披露	72
	项目12。	股票证券以外证券的说明	72
第二部分
	项目13。	违约、拖欠股息和拖欠	73
	项目14。	对证券持有人权利和收益使用的重大修改	73
	项目15。	控制和程序	73
	项目16。	[保留]	74
	项目16a。	审计委员会财务专家	74
	项目16b。	Code of Ethics	74
	项目16c。	首席会计师费用和服务	75
	项目16d。	审计委员会上市标准的豁免	75
	项目16e。	发行人及附属买方购买权益证券	75
	项目16F。	注册人核证会计师的变动	76
	项目16g。	企业管治	76
	项目16h。	矿山安全披露	76
	项目16i。	关于阻止检查的外国司法管辖区的披露	76
	项目16J。	内幕交易政策	76
	项目16K。	网络安全	76
第三部分
	项目17。	财务报表	78
	项目18。	财务报表	78
	项目19。	展览	78
签名			80

 

 

介绍的依据

 

除另有说明外，本20-F表格年度报告（“年度报告”）中提及“Locafy”、“公司”、“集团”、“我们”、“我们”及“我们的”均指Locafy Limited，一家根据澳大利亚法律注册成立的公司，及其在综合基准下直接拥有的附属公司。

 

我们在本年度报告中以美元表示所有金额，除非另有说明。“$”和“US $”指的是美元，“A $”指的是澳元。除另有说明外，澳元兑换美元的汇率为1.0000澳元兑换0.6550美元，这是澳大利亚储备银行于2025年6月30日公布的每日汇率。

 

我们对本年度报告中包含的部分数字进行了四舍五入调整。因此，在某些表格中显示为总数的数字数字可能不是它们前面的数字的算术汇总。

 

财务资料的列报

 

我们根据国际会计准则理事会（“IASB”）发布的国际财务报告准则（IFRS）进行报告。没有一份合并财务报表是根据美国公认会计原则编制的。我们以澳元提供合并财务报表。

 

本年度报告所呈列的截至2025年6月30日止年度的综合财务报表及其附注已由我们的独立注册会计师事务所BDO Audit Pty Ltd审计。

 

关于前瞻性陈述的警示性说明

 

这份年度报告包含与我们当前的预期和对未来事件的看法相关的前瞻性陈述。这些前瞻性陈述主要包含在题为“风险因素”、“运营和财务审查与前景”、“业务概览”和“业务”的章节中。前瞻性陈述通常可以通过使用诸如“受制于”、“相信”、“预期”、“计划”、“预期”、“打算”、“估计”、“项目”、“可能”、“将”、“应该”、“将”、“可能”、“可以”、其否定词、其变体和类似表达方式或通过对战略的讨论来识别。前瞻性陈述是任何着眼于未来事件的陈述，包括但不限于关于我们业务战略的陈述；影响我们业务的趋势、机会和风险，行业和财务业绩；未来的扩张或增长计划以及未来增长的潜力；我们吸引新客户购买我们解决方案的能力；我们通过战略收购扩大业务的战略，并将此类收购与我们的业务和人员相结合；我们留住客户群并诱使他们许可更多产品的能力；我们准确预测未来收入和适当规划费用的能力；市场对我们解决方案的接受程度；我们对实施补救措施的期望；我们对解决方案产生的未来收入的期望；以及我们吸引和留住合格员工的能力和关键人员。

 

 

前瞻性陈述既不是历史事实，也不是对未来业绩的保证，仅基于我们当前对业务未来、未来计划和战略、预测、预期事件和趋势、经济和其他未来状况的信念、预期和假设。由于前瞻性陈述与未来相关，它们受到固有的不确定性、风险和难以预测的环境变化的影响，其中许多是我们无法控制的。因此，你不应该依赖这些前瞻性陈述中的任何一个。可能导致我们的实际业绩和财务状况与前瞻性陈述中指出的存在重大差异的重要因素包括，除其他外，以下因素：

 

	●	重述截至2024年6月30日止财政年度的经审计综合财务报表（“先前财务报表”）可能对投资者对我们的信心产生的影响，并提高声誉风险；
	●	我们的开支、未来收入、资本需求和我们的融资需求；
	●	我们成功商业化、开发、营销或销售新产品或采用新技术平台的能力；
	●	我们的客户可能不会续签维护协议或购买额外的专业服务；
	●	我们吸引和留住合格人才的能力；
	●	我们充分管理增长的能力；
	●	我们与合作伙伴保持良好关系的能力；
	●	我们对与第三方关系的依赖；
	●	我们充分保护我们的知识产权和所有权的能力；
	●	我们保持符合纳斯达克资本市场（“纳斯达克”）持续上市要求的能力；
	●	我们有效竞争的能力；
	●	是否有合适的收购目标；
	●	我们保持有效内部控制的能力；和
	●	本年度报告“风险因素”标题下列示的其他因素。

 

如果这些风险或不确定性中的一项或多项成为现实，或者我们的任何假设被证明是不正确的，实际结果可能会在重大方面与这些前瞻性陈述中预测的结果有所不同。我们实际上可能无法实现我们前瞻性陈述中披露的计划、意图或预期，您不应过分依赖我们的前瞻性陈述。本年度报告中包含的前瞻性陈述代表我们截至本年度报告日期（或作为另行声明作出的日期）的预期，并且在该日期之后可能会发生变化。然而，我们不承担任何更新或修改任何前瞻性陈述的意图、义务或承诺，无论是由于新信息、未来事件或其他原因，除非适用的证券法要求。

 

 

第一部分

 

项目1。	董事、高级管理层和顾问的身份

 

A.董事和高级管理人员

 

不适用。

 

B.顾问

 

不适用。

 

C.审计员

 

不适用。

 

项目2。	提供统计数据和预期时间表

 

不适用。

 

项目3。

关键信息

 

A. [保留]

 

B.资本化和负债

 

不适用。

 

C.要约的理由及所得款项用途

 

不适用。

 

 

D.风险因素

 

风险因素汇总

 

投资我们的证券是投机性的，涉及重大风险。您在投资我们的证券之前应该仔细考虑本年度报告中的所有信息。有许多与我们业务相关的风险因素在本年度报告第8页和其他地方的“风险因素”下进行了描述。这些风险可能对我们的业务、经营业绩、财务状况和未来前景产生重大不利影响，这可能导致我们普通股的交易价格下降，并可能导致贵方投资的损失。在这些重要风险中，有以下几点：

 

	●	我们得出的结论是，我们之前发布的某些合并财务报表不应被依赖，并且已经重述了我们之前发布的某些合并财务报表，这些报表既耗时又昂贵，并可能使我们面临可能对我们产生负面影响的额外风险。
	●	对先前财务报表的重述可能会导致未来的股东诉讼。
	●	如果我们未能维持有效的财务报告内部控制制度，我们可能无法准确报告我们的财务业绩或防止欺诈。因此，股东可能会对我们的财务和其他公开报告失去信心，这将损害我们的业务和我们普通股的交易价格。
	●	我们之前的增长可能并不代表我们未来的增长，我们可能无法在未来维持我们的收入增长率。我们的增长也使得我们很难评估我们未来的前景，并可能增加我们不会成功的风险。
	●	我们参与的市场和技术空间是竞争性的、新的、瞬息万变的，如果我们不能有效竞争，成功地引入新的功能或产品，对我们现有的产品和服务进行增强，或者如果我们的产品和服务表现不如竞争对手，那么我们的业务、经营业绩和财务状况都可能受到损害。
	●	我们使用与我们的业务相关的第三方服务和技术，向我们提供这些服务和技术的任何中断都可能导致负面宣传和我们的用户群增长放缓，这可能对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。
	●	如果我们未能有效管理我们的增长，我们可能无法执行我们的业务计划或保持高水平的服务和客户满意度。
	●	我们将面临额外的风险，因为我们提供新的产品和服务，与更广泛的客户和交易对手进行交易，并将自己暴露于新的地理市场。
	●	我们技术中真实或感知到的错误、故障、漏洞或错误可能会损害我们的业务、运营结果、财务状况，我们的声誉可能会受到损害。
	●	如果与用于操作我们技术的技术或基础设施相关的中断或性能问题，客户可能会遇到服务中断，其他组织可能不愿意使用我们的技术，我们的声誉可能会受到损害。
	●	我们面临网络安全风险，这些风险可能导致我们的声誉受损和/或使我们面临罚款、支付损害赔偿、诉讼和限制我们使用数据的限制。
	●	如果我们无法吸引新的用户和组织，我们的收入增长和盈利能力将受到损害。
	●	任何无法处理和管理我们的发展和增长都可能对我们的业务、运营、财务业绩和前景产生重大不利影响。
	●	如果我们不能保持和提升我们的品牌，提高我们公司和产品的市场知名度，我们的业务、经营业绩和财务状况可能会受到不利影响。
	●	我们无法保证我们未来的货币化战略将成功实施或产生可持续的收入和利润。
	●	我们过去一直依赖政府补贴和研发补助，我们无法确保我们现有的资本足以满足我们的资本要求。

 

 

	●	遵守迅速演变的全球数据隐私和安全法可能具有挑战性，任何未能或被认为未能遵守此类法律，或对我们在处理个人数据方面的做法或政策的其他担忧，都可能损害我们的声誉，并阻止当前和潜在的客户和最终用户使用我们的平台以及产品和服务，或使我们遭受重大的合规成本或处罚，这可能对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。
	●	我们依靠拥有技术诀窍的关键人员和员工来领导和运营我们的业务。
	●	如果我们未能充分保护我们的所有权，我们的竞争地位可能会受到损害，我们可能会失去宝贵的资产，产生减少的收入，并招致代价高昂的诉讼来保护我们的权利。
	●	如果我们受到旷日持久的侵权索赔、导致重大损害赔偿的索赔、第三方侵权索赔或导致禁令的索赔，我们的运营结果可能会受到损害。
	●	我们可能需要额外的资本，可能无法以我们可以接受的条款获得融资，或者根本无法获得融资。
	●	作为一家主要以美国以外地区为基地的公司，我们的业务受到与国际业务相关的经济、政治、监管和其他风险的影响。
	●	作为美国上市公司的要求可能会使我们的资源紧张，转移管理层的注意力，并影响我们吸引和留住合格董事会成员的能力。
	●	我们是“外国私人发行人”，可能有与美国国内报告公司不同的披露义务。作为一家外国私人发行人，我们受制于与美国国内发行人不同的美国证券法律和规则，这可能会限制我们的股东公开获得的信息。
	●	我们可能会在未来失去“外国私人发行人”的地位，这可能会给我们带来额外的成本和开支。
	●	我们是一家“新兴成长型公司”，我们仅遵守适用于新兴成长型公司的某些减少的报告和披露要求的任何决定都可能降低我们的普通股对投资者的吸引力。
	●	如果我们未能维持有效的财务报告内部控制制度，我们可能无法准确报告我们的财务业绩或防止欺诈。因此，股东可能会对我们的财务和其他公开报告失去信心，这将损害我们的业务和我们普通股的交易价格。
	●	未来大幅出售我们的普通股，或认为这些出售可能发生，可能会导致我们普通股的价格大幅下降，即使我们的业务表现良好。
	●	我们预计不会支付现金股息，因此，股东必须依靠股票增值来获得投资回报。
	●	我们未能满足继续上市要求的纳斯达克可能会导致我们的证券退市。
	●	我们受澳大利亚公司法管辖，在某些情况下，这对股东的影响与美国公司法不同，可能具有延迟或阻止控制权变更的效果。
	●	美国民事责任可能无法对我们、我们的董事、我们的高级管理人员或本年度报告中提到的某些专家强制执行。

 

由于这些风险和“风险因素”中描述的其他风险，我们无法保证未来会实现增长或盈利。

 

 

风险因素

 

您应该仔细考虑以下风险因素，以及本年度报告中的其他信息，包括我们的合并财务报表及其附注。如果实际发生以下任何风险，我们的业务、财务状况、经营业绩和前景可能会受到重大不利影响，我们的证券价值可能会下降。截至2025年6月30日止年度的本年度报告中所述的风险和不确定性，并不是我们面临的唯一风险。我们可能面临我们目前不知道或我们目前认为不重要的额外风险和不确定性。这份年度报告还包含涉及风险和不确定性的前瞻性陈述。由于多种因素，包括下文所述的风险，我们的实际结果可能与前瞻性陈述中的预期存在重大差异。见“关于前瞻性陈述的注意事项。”

 

与我们的业务和行业相关的风险

 

我们之前的增长可能并不代表我们未来的增长，我们可能无法在未来维持我们的收入增长率。我们的增长也使得我们很难评估我们未来的前景，并可能增加我们不会成功的风险。

 

我们的收入从2023年底到2024年底下降了22.8%，从2024年底到2025年底下降了22.8%。您不应依赖任何前一个季度或年度期间的历史收入表现作为我们未来业绩的指示。如果我们的收入增长，我们无法向您保证，我们将能够以与过去相同的速度管理我们的增长，或者避免未来的任何下降。为了保持我们的增长，我们需要吸引更多的客户，扩大我们的业务规模，并继续改进我们的技术，等等。此外，我们目前和计划中的人员配置、系统、政策、程序和控制可能不足以支持我们未来的运营。为有效管理我们的运营和人员的预期增长，我们还将被要求完善我们的运营、财务和管理控制以及报告系统和程序。如果我们未能有效管理业务的扩展，我们的成本和开支可能会比我们计划的增长更快，我们可能无法以具有成本效益的方式成功吸引足够数量的客户和最终用户，及时应对竞争挑战，或以其他方式执行我们的业务战略。我们的增长需要大量的财政资源，并将继续对我们的管理提出重大要求。无法保证我们将能够以高效、合算和及时的方式有效管理任何未来的增长，或者根本无法保证。我们过去的增长并不一定表明我们未来可能取得的成果。如果我们未能有效管理我们的业务和运营的增长，我们的声誉、运营结果以及整体业务和前景可能会受到负面影响。

 

我们参与的市场和技术空间是竞争性的、新的、瞬息万变的，如果我们不能有效竞争，成功地引入新的功能或产品，对我们现有的产品和服务进行增强，或者如果我们的产品和服务表现不如竞争对手，那么我们的业务、经营业绩和财务状况都可能受到损害。

 

我们的市场受制于快速发展的产品和技术变革，我们未来的成功取决于我们的技术。他人开发的产品、服务和技术可能会使我们的产品、服务或技术过时或失去竞争力。为了吸引新的客户和终端用户并保持现有用户的参与度，我们必须推出新的产品和服务，并升级我们现有的产品，以满足他们不断变化的偏好。很难预测特定客户或特定客户群体的偏好。对我们现有产品的更改和升级可能不会受到我们的客户和终端用户的好评，新引入的产品或服务可能无法按预期取得成功。此外，我们的技术的功能性、可靠性或安全性，或我们充分维护、开发、更新或增强我们的技术的能力，每一个都取决于许多因素，其中许多因素超出了我们的控制范围，任何与上述任何一项有关的失败都可能导致使用水平和客户满意度下降。这可能会导致销售额减少、客户流失、声誉受损、无法吸引新客户以及潜在的违约索赔或其他诉讼。

 

我们未来的收入和增长还取决于我们开发增强功能、新功能和产品以及利用我们技术的服务的能力。我们开发的增强功能、新功能和产品以及服务可能无法及时或以具有成本效益的方式引入，可能包含错误或缺陷，可能与我们的平台或其他产品和服务存在互操作性困难，或者可能无法获得产生可观收入所需的广泛市场认可。未能成功开发增强功能、服务、功能、产品或其他新解决方案可能会对我们未来的运营和财务业绩、竞争地位和业务前景产生重大不利影响。

 

 

此外，包括“聊天机器人”、机器学习和生成AI工作负载在内的生成式人工智能（“AI”）市场仍然是一个竞争激烈且发展迅速的市场，我们未来的财务表现可能取决于我们在这个市场上继续适应并获得新支出的能力。如果更多的消费者利用人工智能和人工智能相关技术来搜索在线内容，或者如果我们没有像我们行业内的其他竞争对手那样迅速或有效地将人工智能与我们的解决方案和产品成功集成或将人工智能与我们的解决方案集成，通过传统搜索引擎的搜索流量可能会下降，我们的解决方案和产品可能无法与人工智能或其他可用解决方案有效竞争，这可能反过来对我们的业务和财务状况产生负面影响。

 

我们在业务中使用人工智能，妥善管理其使用的挑战可能会导致声誉损害、竞争损害和法律责任，并对我们的经营业绩产生不利影响。

 

我们将AI解决方案纳入我们的平台、服务和功能中，这些应用程序在我们的运营中很重要。我们的竞争对手或其他第三方可能会比我们更快或更成功地将人工智能融入他们的产品中，这可能会损害我们有效竞争的能力，并对我们的经营业绩产生不利影响。

 

此外，如果AI应用程序协助制作的内容存在或被指控存在缺陷、不准确或有偏见，我们的业务、财务状况和经营业绩可能会受到不利影响。我们对人工智能和机器学习的使用会受到与我们的算法和数据集缺陷相关的风险，这些缺陷可能不充分或包含有偏见的信息。人工智能技术的发展是复杂的，要达到所需的精确度、效率和可靠性水平，就会面临几个挑战。我们的AI系统中使用的算法和模型可能存在局限性，包括偏差、错误或无法处理某些数据类型或场景。存在系统故障、中断或漏洞的风险，这些风险可能会损害我们平台的完整性、安全性或隐私。这些故障可能会导致声誉受损、法律责任或用户信心丧失，这可能会对我们的业务产生重大影响。

 

人工智能应用的使用已经导致并可能在未来导致涉及此类应用用户个人数据的网络安全事件。任何与我们使用人工智能应用程序有关的此类网络安全事件都可能对我们的声誉和运营结果产生不利影响。AI还提出了新出现的伦理问题，如果我们使用AI引起争议，我们可能会经历品牌或声誉损害、竞争损害或法律责任。人工智能的快速发展，包括政府对人工智能的潜在监管，将需要大量资源来开发、测试和维护我们的平台、服务和功能，以帮助我们以合乎道德的方式实施人工智能，从而最大限度地减少意外的有害影响。

 

隐私领域的立法和政府活动可能会导致适用于我们的新法律或法规，这可能会阻碍我们的业务，例如，通过限制使用或共享客户数据、限制我们向客户提供某些数据的能力、限制我们开发或修改我们的人工智能系统的能力，或以其他方式监管人工智能和机器学习，包括以可能对我们的业务产生重大影响的方式使用算法和自动化处理，或可能导致合规成本显着增加。

 

人工智能带来了可能影响我们业务的风险和挑战，包括对我们的机密信息、专有信息和个人数据构成安全风险。

 

人工智能的开发和使用中出现的问题，加上不确定的监管环境，可能会对我们的业务运营造成声誉损害、责任或其他不利后果。与许多技术创新一样，人工智能带来了可能影响我们业务的风险和挑战。我们或我们的客户目前将有限数量的AI技术纳入我们的某些产品中，我们可能会在未来继续采用和整合AI，包括生成式AI，以用于特定的用例。如果我们、我们的供应商或我们的第三方合作伙伴因为使用生成人工智能而经历实际或感知到的数据泄露或网络安全事件，我们可能会失去宝贵的知识产权、个人数据和/或机密信息，我们的声誉和公众对我们安全措施有效性的看法可能会受到损害。此外，世界各地的不良行为者使用越来越复杂的方法，包括使用人工智能，从事涉及盗窃和滥用个人信息、机密信息和知识产权的非法活动。任何这些结果都可能损害我们的声誉，使我们承担法律责任，导致宝贵财产和信息的损失，并对我们的业务产生不利影响。

 

 

人工智能的快速发展将需要应用大量资源来设计、开发、测试和维护此类系统，以帮助确保人工智能按照适用的法律法规和以对社会负责的方式实施，并最大限度地减少任何真实或感知到的意外有害影响。使用某些人工智能技术还可能引发知识产权风险，包括披露或以其他方式损害我们的机密或专有知识产权，或破坏我们在人工智能工具协助下创建的知识产权中主张或捍卫所有权权利的能力。我们的供应商可能会反过来将人工智能工具纳入其产品中，而这些人工智能工具的供应商可能无法满足现有或快速发展的监管或行业标准，包括隐私和数据安全方面的标准。

 

越来越多的立法者和监管机构正在通过法律法规，并将执法工作的重点放在采用人工智能和在符合道德标准和社会期望的情况下使用此类技术上。这些发展可能会增加我们在使用人工智能方面的合规负担和成本，如果我们未能满足不断发展的法律标准，或者如果使用此类技术导致损害或其他我们没有预料到的行动原因，则会导致法律责任。例如，包括科罗拉多州和加利福尼亚州在内的几个州通过了将于2026年生效的法律，以规范人工智能的各种用途，包括做出相应的决定。此外，各联邦监管机构已发布指导意见，并将执法工作重点放在受监管部门使用人工智能上。如果我们开发或使用受这些法律或法规管辖的人工智能系统，我们将需要满足更高的数据质量、透明度、监测和人工监督标准，我们将需要遵守特定且可能繁重且代价高昂的道德、问责制和行政要求，并有可能在任何被认为不遵守的情况下进行重大执法或诉讼。任何这些影响都可能损害我们的声誉，导致宝贵财产和信息的损失，导致我们违反适用的法律法规，并对我们的业务产生不利影响。

 

此外，如果我们未能将人工智能有效地纳入我们的运营和产品供应，我们的竞争地位可能会受到损害。误判AI与我们业务需求的融合可能会导致我们的服务或产品效率低下或过时。此外，人工智能系统可能会带来意外偏见、错误或监管合规挑战的风险，这些风险可能会影响我们的声誉和法律地位。例如，创建或实施支持AI的产品可能包含不易检测到的错误或不足之处，这可能会导致这些产品无法正常运行或无法按我们的预期运行。如果这些产品中纳入或产生的建议、分析或其他内容（或被认为）有缺陷、有偏见或不准确，我们可能会受到竞争损害、潜在的法律责任以及品牌或声誉损害。我们未来的成功将部分取决于我们负责任和有效利用人工智能的能力。

 

我们使用与我们的业务相关的第三方服务和技术，向我们提供这些服务和技术的任何中断都可能导致负面宣传和我们的用户群增长放缓，这可能对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。

 

我们的业务部分依赖于各种第三方提供的服务以及与之建立的关系。例如，我们依赖与第三方供应商的合同，例如提供云托管服务的Cloudflare, Inc.（“Cloudflare”）。如果这些合同和服务在未来被终止或遭受中断，而我们无法及时且具有成本效益地替换或适应这些事件，我们的运营和财务业绩、竞争地位和业务前景可能会受到不利影响。

 

我们面临着与我们的研发相关的不确定性。

 

我们的产品和服务是持续研发的主题，必须持续和大幅发展，才能获得并保持竞争和技术优势，才能有意义地提高我们产品和服务的可用性、可扩展性和准确性。无法保证我们将能够成功或经济有效地进行此类研发。未能成功进行此类研发、预测技术问题或准确估计研发成本或时间框架可能会对我们的结果和生存能力产生不利影响。

 

 

我们可能无法执行我们的业务计划或保持高水平的服务和客户满意度，这可能会对我们的业务、经营业绩或财务状况产生不利影响。

 

为了继续发展我们的业务，重要的是现有客户在现有合同到期时续签他们的订阅，并且我们扩大与现有客户的关系。客户没有义务更新其订阅，可以决定不以相同的合同期限、相同的价格和条款或根本不更新其订阅。过去，我们的一些客户选择不再继续使用我们的服务。任何未能保持高质量的技术支持，或市场认为我们没有保持高质量的技术支持，都可能对客户保留率、我们的声誉、我们向现有和潜在客户销售应用程序的能力产生不利影响，并因此对我们的业务、经营业绩或财务状况产生不利影响。我们留住客户和与他们一起扩展部署的能力可能会因多种因素而下降或波动，包括客户满意度、功能、可靠性、客户支持、价格、竞争对手的价格、客户体验、新功能发布和我们技术的整体性能。

 

此外，我们的解决方案本质上是复杂的，未来可能包含或发展未被检测到的缺陷或错误。我们平台的任何缺陷都可能对我们的声誉产生不利影响，损害我们未来销售应用程序的能力，并给我们带来巨大的成本。纠正任何平台缺陷所产生的成本可能是巨大的，并可能对我们的业务、经营业绩或财务状况产生不利影响。

 

我们的增长战略在很大程度上取决于增加使用我们技术的客户数量。当我们寻求增加销售时，我们可能会面临前期销售成本和更长的销售周期、更高的客户获取成本、更复杂的客户要求和批量折扣要求。我们还可能被要求与某些客户，特别是大型企业订立定制合同安排，据此，我们被要求提供更优惠的定价条款，以换取伴随大型部署的更大的合同总价值。随着我们不断扩大销售力度，我们将需要继续增加销售和营销方面的投资。无法保证此类投资将取得成功并有助于额外的客户获取，进而带来收入增长。

 

无法保证我们将成功地将我们的技术或我们的产品和服务商业化，或现有产品市场将继续增长或新市场将发展。如果我们无法增加对客户的销售，我们的业务、财务状况、运营和整体财务表现可能会受到影响。

 

我们将面临额外的风险，因为我们提供新的产品和服务，与更广泛的客户和交易对手进行交易，并将自己暴露于新的地理市场。

 

我们致力于提供新的产品和服务，以加强我们在所经营行业的市场地位。我们期望在相关监管机构允许的情况下扩大我们的产品和服务范围，与不在我们传统客户群中的新客户进行交易，并进入新的市场。如果我们无法在我们提供的新产品和服务、我们的新客户群以及在新的地理市场方面取得预期成果，我们的业务、财务状况和经营业绩可能会受到重大不利影响。

 

我们可能无法成功识别、完成或整合收购，收购可能会对我们的财务杠杆产生不利影响。

 

我们的部分业务战略可能会不时包括寻求协同收购。我们已通过战略收购和定期寻找合适的收购目标来扩大并计划继续扩大我们的业务，以增强我们的增长。我们可能会使用手头现金、进入资本市场或通过相互抵消安排为此类收购提供资金。就我们以债务为此类收购融资的程度而言，发生此类债务可能会导致我们的利息支出和财务杠杆显着增加。

 

此外，追求收购可能会给我们带来一定的风险。我们可能无法确定符合我们增长和盈利标准的收购候选者。即使我们能够物色这些候选人，我们也可能无法以我们满意的条件或融资收购他们。我们将产生费用，并投入与审查收购机会相关的注意力和资源，无论我们是否完成此类收购。

 

此外，即使我们能够以合意的条款收购合适的目标，我们也可能无法成功地将他们的业务与我们的业务整合。实现任何收购的预期收益将在很大程度上取决于我们是否以高效和有效的方式整合这些收购的业务和人员（视情况而定）。我们可能无法在预期的时间内或根本无法实现我们收购的预期运营和成本协同效应或长期战略利益。例如，消除重复成本可能无法完全实现，或者可能需要比预期更长的时间。任何收购的收益可能会被整合业务和运营所产生的成本所抵消。我们还可能承担与收购相关的责任，否则我们不会面临这些责任。无法实现收购的任何或所有预期协同效应或其他收益以及整合过程中可能遇到的任何延迟，这可能会延迟此类协同效应或其他收益的时间安排，可能会对我们的业务、经营业绩和财务状况产生不利影响。

 

我们技术中真实或感知到的错误、故障、漏洞或错误可能会损害我们的业务、运营结果、财务状况，我们的声誉可能会受到损害。

 

我们将需要确保我们的技术继续得到开发、更新和增强，以增加新的功能。任何增强功能或新功能的成功取决于几个因素，包括我们对市场需求的理解、及时执行、成功引入或整合以及市场接受度。我们可能无法成功开发新的内容和功能或增强我们的技术以满足客户的需求或要求。此外，新的内容和功能或增强功能可能无法在市场上获得足够的接受。

 

 

我们的技术可能会出现错误、故障、漏洞或错误，尤其是在部署更新或推出新功能或增强功能时。此外，在复杂、大规模的客户环境中使用我们的技术可能会暴露错误、故障、漏洞或错误。在部署更新或推出新功能或增强功能后，可能无法识别任何此类错误、故障、漏洞或错误。作为技术解决方案的提供商，鉴于我们的客户的专有信息将通过该技术获得，我们的品牌和声誉对此类错误、故障、漏洞或错误特别敏感。第三方对客户专有信息的任何未经授权的访问或客户数据的丢失都可能使我们承担重大责任。

 

我们技术中真实或感知到的错误、故障、漏洞或Bug可能导致负面宣传、失去竞争地位、丢失客户数据、失去或延迟市场接受或对客户遭受或招致的损失提出索赔，所有这些都可能对我们的业务以及我们未来的运营和财务业绩、竞争地位和业务前景产生不利影响。

 

如果与用于操作我们技术的技术或基础设施相关的中断或性能问题，客户可能会遇到服务中断，其他组织可能不愿意使用我们的技术，我们的声誉可能会受到损害。

 

我们的技术通过云基础设施服务提供商Cloudflare提供的数据中心进行托管。因此，我们的运营依赖于Cloudflare托管的虚拟云基础设施以及存储在这些虚拟数据中心中以及第三方互联网服务提供商传输的信息。任何影响Cloudflare基础设施的事件都可能对我们技术的可用性、功能或可靠性产生负面影响。例如，影响我们的技术的长期Cloudflare服务中断，或Cloudflare不再愿意提供其云基础设施服务，可能会损害我们的声誉、使我们承担责任、导致我们失去客户或以其他方式对我们的业务产生不利影响。

 

虽然我们与Cloudflare的协议正在进行中，并且是无限期的，并且可能在送达充分通知后由我们以任何理由终止，或者在另一方严重违反协议且该协议在30天内仍未得到纠正的情况下由任何一方终止，但是Cloudflare也可以随时全权酌情终止我们的协议，无论是否以任何理由或根本没有任何理由发出通知。Cloudflare还可能不时更改或终止其任何虚拟云基础设施服务，暂时中止我们访问或使用虚拟云基础设施任何部分的权利，并可能在向我们发出必要通知后随时修改我们的协议。虽然可以提供替代的云基础设施服务，但如果我们被要求过渡到新的服务提供商，我们可能会产生大量成本和延迟，并且替代的云基础设施提供商可能会以比Cloudflare提供的条款更不利的条款提供服务。

 

我们面临网络安全风险，这些风险可能导致我们的声誉受损和/或使我们面临罚款、支付损害赔偿、诉讼和限制我们使用数据的限制。

 

我们的信息系统和数据，包括我们与第三方服务提供商维护的信息系统和数据，可能会在未来受到网络安全漏洞的影响。计算机程序员和黑客可能会侵入我们的网络安全并盗用，复制或盗版我们或第三方的机密信息，造成系统中断或导致我们的内部系统和服务中断或关闭。我们的技术可能会受到拒绝服务攻击，即网站被信息请求轰炸，最终导致网站超载，导致服务延迟或中断。计算机程序员和黑客也可能开发和部署病毒、蠕虫和其他恶意软件程序，攻击我们的产品或以其他方式利用我们产品的任何安全漏洞。我们的某些员工可以访问有关我们客户员工的敏感信息。虽然我们对员工进行背景调查并限制对系统和数据的访问，但这些人中的一个或多个可能会绕过这些控制，从而导致安全漏洞。

 

还有一种日益增长的趋势是，有组织和协调的团体针对企业网络发起高级持久性威胁，以恶意破坏安全。

 

 

用于获取未经授权、不正当或非法访问我们的系统、我们的数据或客户的数据、禁用或降级服务或破坏系统的技术不断发展，并变得越来越复杂和复杂，可能难以快速检测，并且通常直到它们推出后才被识别或检测到。尽管我们开发了旨在保护我们的数据和客户数据以及防止数据丢失和其他安全漏洞的系统和流程，并预计将继续花费大量资源来加强这些保护，但无法保证这些安全措施将提供绝对的安全性。任何实际或感知到的违反我们安全的行为都可能损害我们的声誉，导致现有客户停止使用我们的解决方案，阻止我们吸引新客户，或使我们遭受第三方诉讼、监管罚款或其他行动或责任，其中任何一项都可能对我们的业务、经营业绩或财务状况产生不利影响。

 

通过网络攻击或其他方式中断我们技术的可用性，可能会损害我们的计算机或电信系统，影响我们为客户提供服务的能力，对我们的运营和运营结果产生不利影响，并对我们的声誉产生不利影响。我们消除或缓解安全问题、bug、病毒、蠕虫、恶意软件程序和安全漏洞的成本可能很高，解决这些问题的努力可能会导致中断、延迟、停止服务和现有或潜在客户的损失，并可能阻碍我们的销售、分销和其他关键功能。我们还可能受到客户和其他信息被泄露的各方的监管处罚和诉讼，所有这些都可能对我们的业务、经营业绩和现金流产生重大不利影响。

 

如果我们无法吸引新的用户和组织，我们的收入增长和盈利能力将受到损害。

 

我们扩大客户基础和实现更广泛的市场接受我们的技术的能力将在很大程度上取决于我们的销售和营销团队推动我们的销售渠道和培养关系以推动收入增长的能力。

 

我们已经投资并计划继续扩大我们的销售和营销活动。识别、招聘和培训销售人员将需要大量的时间、费用和注意力。我们还计划为销售和营销计划投入大量资源。如果我们无法雇用、发展和留住有才华的销售或营销人员，如果我们的新销售或营销人员无法在合理的时间内达到预期的生产力水平，或者如果我们的销售和营销计划不有效，我们扩大客户基础和实现更广泛的市场接受我们的技术的能力可能会受到损害。此外，我们对我们的销售和营销团队所做的投资将在经历此类投资的收益之前发生，这使得我们很难及时确定我们是否在这些领域有效地分配资源。

 

如果我们不能提供高质量的客户体验，我们的业务和声誉将受到影响。

 

我们的业务模式是基于客户产生的经常性收入。糟糕的用户体验不一定是可以预料到的，但可能会影响客户数量的增长，并影响使用我们软件服务的重复购买或正在进行的合同。可能导致客户体验不佳的因素包括：

 

	●	所提供产品的设置和开始使用的便利性；
	●	客户使用的简单性、功能性和可靠性；以及
	●	所提供服务的质量。

 

糟糕的用户体验可能会导致我们产品的使用水平下降、客户流失、负面宣传、诉讼和监管调查。如果发生任何这些情况，可能会对我们的运营和财务业绩、地位和前景产生不利影响。

 

任何无法处理和管理我们的发展和增长都可能对我们的业务、运营、财务业绩和业务前景产生重大不利影响。

 

实现我们的目标将在很大程度上取决于董事会和管理层成功实施我们的发展和增长战略的能力。然而，无法保证我们的董事会和管理层将成功实施我们的发展和增长战略。我们的董事会和管理层未能正确实施和管理公司和我们业务的战略方向将对我们的财务业绩产生不利影响。

 

 

由于我们的目标是快速销售增长，这可能会在招聘足够的合格人员来管理增长并保持所需的服务和支持质量方面带来挑战。如果发生上述任何不能或挑战，我们的业务可能会受到不利影响。

 

未能为我们的产品设定最佳价格可能会对我们的业务、经营业绩和财务状况产生不利影响。

 

我们几乎所有的收入都来自使用我们技术的客户赚取的许可订阅费，以及客户在我们的数字财产网络上发布其内容所赚取的广告费。我们还向我们最大的客户提供分层的、基于数量的折扣，在某些情况下，客户签约到某种程度的最低收入承诺。如果竞争对手以比我们同类产品和服务更具竞争力的价格推出新产品或服务，我们可能无法根据我们的历史定价吸引新客户或留住现有客户。此外，随着我们在国际上的扩张，我们也必须确定适当的价格，使我们能够在国际上有效竞争。因此，未来我们可能会被要求或选择降低我们的价格或改变我们的定价模式，这可能会对我们的业务、经营业绩和财务状况产生不利影响。

 

我们无法保证我们未来的货币化战略将成功实施或产生可持续的收入和利润。

 

我们开发了多元化的收入模式，并计划探索更多的机会，通过例如向最终用户推广额外的增值服务来产生更多的订阅费用，从而将我们的客户群和技术货币化。如果这些努力未能达到我们预期的结果，我们可能无法增加或保持我们的收入增长。具体地说，为了增加我们的客户和最终用户的数量以及他们的支出水平，我们将需要应对一些挑战，包括提供始终如一的优质产品和服务；继续创新并保持领先于我们的竞争对手；以及提高我们的销售和营销工作的有效性和效率。如果我们未能应对任何这些挑战，我们可能无法成功地增加我们的客户和最终用户的数量以及他们与我们的支出，这可能对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。

 

我们过去一直依赖政府补贴和研发补助，我们无法确保我们现有的资本足以满足我们的资本要求。

 

迄今为止，我们运营的很大一部分资金来自政府研发（R & D）赠款。截至2025年6月30日止年度，此类赠款占我们总收入的29.5%，而截至2024年6月30日止年度的这一比例为1.0%。收入总额包括收入、其他收入和作为减少资本化开发成本账面值而应用的赠款部分。截至2025年6月30日止年度的总收入包括与2025和2024财年相关的研发赠款。这些赠款分别占截至2025年6月30日和2024年6月30日财政年度总收入的12.6%和16.9%。

 

我们预计未来的收入将主要通过我们客户群的许可订阅费用以及通过收购额外的在线目录和数据库产生，这将扩大我们的业务概况网络并增加广告收入增长的机会。

 

我们相信，我们现有的资本和其他流动性来源将足以满足我们的资本要求，然而，我们的可用资金是否足以满足我们的运营和资本要求将取决于许多因素，包括我们实现收入增长和保持有利的运营利润率的能力；我们未来研究和产品开发的成本、进展和结果；相互竞争的技术和市场发展的影响；以及执行和捍卫我们的技术所依据的某些专利和其他知识产权所产生的成本，只要这些权利受到挑战。

 

我们无法确定，在未来的替代融资来源，包括先前获得的政府补贴和研发赠款，将在这些时间或以我们需要的数量提供给我们，或者我们是否能够谈判出商业上合理的条款或根本没有，或者我们的实际现金需求不会比预期的更多。如果我们无法通过我们上述方法或通过其他方式获得未来融资，我们的业务可能会受到重大损害，我们可能无法完成我们的业务目标，可能会被要求停止运营、缩减一个或多个产品开发或商业化计划、大幅削减开支、出售资产、寻求合并或合资伙伴、向债权人申请保护或清算我们的所有资产。此外，尽管我们已聘请合格的外部顾问协助我们准备赠款申请，但我们的政府补贴仍需接受审查和潜在的审计，如果我们在此类审计后被认为没有资格获得此类补贴，我们可能需要偿还全部或部分赠款并酌情支付罚款。

 

 

如果我们不能保持和提升我们的品牌，提高我们公司和产品的市场知名度，我们的业务、经营业绩和财务状况可能会受到不利影响。

 

我们相信，维护和增强“Locafy”品牌标识以及提高我们公司和产品的市场知名度，对于我们的平台获得广泛认可、加强我们与现有客户的关系以及我们吸引新客户的能力至关重要。我们品牌的成功推广将在很大程度上取决于我们持续的营销努力、我们持续提供高质量产品的能力，以及我们成功地将我们的产品和平台与竞争产品和服务区分开来的能力。我们的品牌推广活动可能不会成功或产生增加的收入。

 

关于我们、我们的产品或我们的平台的负面宣传可能会对我们吸引和留住客户的能力、我们的业务、经营业绩和财务状况产生重大不利影响。

 

推广我们的品牌也需要我们进行大量支出，我们预计随着我们的市场竞争变得更加激烈以及我们向新市场扩张，这些支出将会增加。如果这些活动增加了收入，这笔收入可能不足以抵消我们所产生的增加的费用。如果我们不能成功地维护和提升我们的品牌，我们的业务可能不会增长，我们的定价能力可能会相对于我们的竞争对手降低，我们可能会失去客户，所有这些都会对我们的业务、经营业绩和财务状况产生不利影响。

 

遵守迅速演变的全球数据隐私和安全法可能具有挑战性，任何未能或被认为未能遵守此类法律，或对我们在处理个人数据方面的做法或政策的其他担忧，都可能损害我们的声誉，并阻止当前和潜在的客户和最终用户使用我们的平台以及产品和服务，或使我们遭受重大的合规成本或处罚，这可能对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。

 

未能遵守我们经营所在司法管辖区越来越多的数据保护法，以及对我们在个人数据的收集、使用、存储、保留、转移、披露和其他处理、个人数据安全或其他与隐私相关的事项方面的做法的担忧，例如网络安全漏洞、滥用个人数据和没有必要保障措施的数据共享，包括我们的客户、员工和与我们开展业务的第三方的担忧，即使没有根据，也可能损害我们的声誉和经营业绩。当我们寻求扩展我们的业务时，我们正在并且可能越来越多地受到与我们经营所在司法管辖区的数据隐私和安全有关的各种法律、法规和标准以及合同义务的约束。许多法域有关数据隐私和安全问题的监管和法律框架正在不断演变和发展，并可能不时发生重大变化，包括可能导致不同法域之间的要求相互冲突的方式。解释和实施标准以及执法实践同样处于不断变化的状态，并且在可预见的未来很可能仍然不确定。因此，我们可能无法在全球层面全面评估我们的合规责任的范围和程度，我们可能无法完全遵守适用的数据隐私和安全法律、法规和标准。此外，这些法律、法规和标准可能会随着时间的推移和不同司法管辖区的不同解释和适用，并且可能会以可能对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响的方式解释和适用这些法律、法规和标准。

 

在我们经营所在的某些司法管辖区，存在严格的域外数据保护法律，这增加了我们的合规负担和受到审查的风险。例如，《通用数据保护条例》（EU）2016/679（“GDPR”）适用于从位于欧盟（“EU”）和英国（“UK”）的个人或在欧盟或英国境内经营的企业获得的个人数据的收集、使用、存储、保留、转移、披露和其他处理，该条例已于2018年5月25日生效，并已导致并将继续导致在欧盟拥有客户、最终用户或业务的公司的合规负担和成本显着增加。GDPR在脱欧后的英国被称为“英国GDPR”，它对我们作为个人数据的处理者和控制者规定了严格的义务和操作要求，并可能使我们使用和共享个人数据变得更加困难或成本更高。根据GDPR，数据保护监管机构被赋予各种执法权力，包括对上一个财政年度的违规行为处以最高2000万欧元的罚款或最高达组织全球年度营业额4%的罚款，以较高者为准。数据主体也有权因控制者或处理者不遵守GDPR而遭受的损害获得赔偿。虽然GDPR为整个欧盟成员国和英国的数据保护监管提供了更统一的方法，但它也赋予了欧盟成员国和英国某些领域的自由裁量权，因此与某些数据处理活动相关的法律法规可能会因成员国而异，这可能会进一步限制我们使用和共享个人数据的能力，并可能需要对我们的运营模式进行本地化更改。

 

 

根据GDPR，对向欧盟委员会（包括美国）认为不“足够”的国家（包括美国）转移欧洲经济区和英国以外的个人数据施加了限制。作为一家全球企业，客户和终端用户遍布全球，我们很容易受到影响国际数据流动的任何法律要求变化的影响。2023年7月10日，欧盟委员会在其前身欧盟-美国隐私盾失效后，通过了新的欧盟-美国数据隐私框架的充分性决定。这一决定重新确立了此前流行的机制，使欧盟和美国之间的个人数据跨境转移合法化。新的数据隐私框架立即在欧盟法院受到质疑，就像隐私盾一样。2025年9月3日，欧盟普通法院驳回了一项针对数据隐私框架的废止诉讼，从而维持了该框架的有效性。然而，目前尚不清楚该框架是否将继续在未来的挑战和司法审查中幸存下来。虽然Privacy Shield的失效并未使标准合同条款的使用失效，这是进行合法跨境转移的第二种机制，但该决定对标准合同条款在某些情况下的有效性提出了质疑。作为回应，欧洲数据保护委员会和英国信息专员办公室最近公布了标准合同条款的新版本，旨在解决欧洲法院的决定。综合来看，最近的这些法律发展使得将个人数据从欧盟转移到美国或欧盟以外的其他不同司法管辖区的合法性变得更加不确定。由于这种不断演变的监管指导，我们可能需要在未来投资于额外的技术、法律和组织保障措施，以避免对我们业务内部以及与我们的客户和服务提供商之间的数据流动造成干扰。此外，这种不确定性及其最终解决可能会增加我们的合规成本，阻碍我们传输数据和开展业务的能力，并损害我们的业务或运营结果。

 

我们的业务也越来越依赖人工智能来改善我们的平台、服务和功能。然而，近年来，这些方法的使用受到了越来越多的监管审查。这方面的新法律、指导和/或决定可能会限制我们使用人工智能的能力，或要求我们对我们的平台或运营进行更改，这可能会降低我们的运营效率，导致运营成本增加和/或阻碍我们改善服务的能力。例如，根据适用的英国/欧盟数据保护法律，有关于使用自动决策的具体规则，要求向数据主体披露自动决策的存在，并对在某些情况下此类决策中使用的逻辑进行有意义的解释，必须实施保障措施来维护个人权利，包括获得人为干预和对任何决定提出异议的权利。

 

在欧盟，《欧盟人工智能法案》（简称“欧盟AI法案”）于2024年8月在所有成员国生效，为欧盟市场的人工智能建立了全面、基于风险的治理框架。欧盟AI法案适用于在欧盟开发、使用和/或提供人工智能的公司，包括围绕透明度、符合性评估和监测、风险评估、人工监督、安全性、准确性、通用人工智能和基础模型等方面的要求，并提议对违反最高可达全球年营业额7%的行为处以罚款。欧盟人工智能法案将继续对欧盟的人工智能监管方式产生重大影响，连同在这一领域制定指导和/或决定，可能会影响我们对人工智能的使用以及我们提供和改进服务的能力，需要额外的合规措施和对我们的运营和流程的改变，导致合规成本增加和对我们的民事索赔可能增加，并可能对我们的业务、运营和财务状况产生不利影响。

 

于2025年9月生效的《欧盟数据法案》确立了企业间数据共享的规则和一般条件，并采取措施促进欧洲云市场的公平和竞争。此外，《欧盟数据法》保护公司免受主导市场参与者强加的与数据共享相关的不公平合同条款的影响。合规可能要求我们实施新的数据管理协议、技术发展和与我们的审查合同做法相关的变化，这可能会增加运营成本。

 

在欧盟和英国之外，许多司法管辖区已经通过或正在通过新的数据隐私和安全法，这可能会给我们带来额外的费用，并增加不合规的风险。例如，在美国，各种联邦和州监管机构，包括像联邦贸易委员会这样的政府机构，已经通过或正在考虑通过有关个人数据和数据安全的法律法规。这种拼凑而成的立法法规，可能会引发对个人隐私权的冲突或不同看法。例如，某些州法律在个人数据方面可能比联邦、国际或其他州法律更严格或范围更广，或提供更大的个人权利，而且这类法律可能彼此不同，所有这些都可能使合规工作复杂化。美国这样一部全面的隐私法是《加州消费者隐私法》（“CCPA”），该法案于2020年1月1日生效。除其他外，CCPA要求处理加州居民信息的公司就此类公司的数据收集、使用和共享做法向消费者进行新的详细披露，赋予加州居民扩大访问和删除其个人信息的权利，并选择不与第三方共享（以及向第三方出售个人信息）某些个人信息。CCPA规定了对违规行为的民事处罚，以及对某些导致个人数据丢失的数据泄露行为的私人诉讼权。这一私人诉权预计将增加数据泄露诉讼的可能性和相关风险。《全面禁止酷刑公约》于2018年9月、2019年11月和2020年9月进行了修订，有可能颁布进一步的修订，但即使以目前的形式，仍不清楚《全面禁止酷刑公约》的各项规定将如何解释和执行。此外，一项新的隐私法——《加州隐私权法案》（“CPRA”）于2023年1月1日在大多数重大方面生效，该法案对《加州消费者隐私权法案》进行了重大修改，包括扩大消费者对某些敏感个人信息的权利，并设立一个新的州机构来监督实施和执法工作，这可能会导致进一步的不确定性，并要求我们为遵守该法案而承担额外的成本和开支。其他与CCPA有相似之处的州隐私法，如《科罗拉多州隐私法》、《康涅狄格州数据隐私法》、《爱荷华州消费者数据保护法》、《俄勒冈州消费者数据隐私法》、《蒙大拿州消费者数据隐私法》、《犹他州消费者隐私法》、《弗吉尼亚州消费者数据隐私法》、《田纳西州信息保护法》、《德克萨斯州数据隐私和安全法》分别于2023年、2024年和2025年生效。其他州，如印第安纳州，最近通过了他们自己的一般消费者隐私法，该法将于2026年晚些时候生效。美国国会一直在就新的联邦数据隐私和安全法进行讨论和提议，如果颁布，我们将成为这些法律的主体。所有这些不断变化的合规和运营要求带来了巨大的成本，这些成本可能会随着时间的推移而增加，可能要求我们修改我们的数据处理做法和政策，从其他举措和项目中转移资源，并可能限制涉及数据的产品和服务的提供方式，所有这些都可能对我们的业务、财务状况和运营结果产生重大不利影响。

 

与欧盟类似，人工智能是美国各政府和监管机构不断演变的审查主题，管理人工智能使用的法律法规的变化可能会对我们的业务使用或依赖人工智能的能力以及我们提供和改进解决方案和服务的能力产生不利影响，可能需要额外的合规措施以及对我们的运营和流程的改变，并可能导致合规成本增加和对我们的民事索赔可能增加。例如，2024年3月，犹他州颁布了《人工智能政策法案》，对使用生成人工智能的公司规定了一定的披露义务和消费者保护责任。2024年5月，科罗拉多州颁布了《科罗拉多州人工智能法案》，该法案为开发者和部署人工智能的人规定了职责，特别侧重于防止偏见和歧视。2024年9月，加州颁布了《加州人工智能透明度法案》，对开发或大幅修改人工智能模型的公司规定了透明度义务。最近，2025年6月，德克萨斯州颁布了《德克萨斯州负责任的人工智能治理法案》，该法案禁止为特定目的开发和部署人工智能系统。

 

 

除了政府监管，隐私倡导者和行业团体已经并可能在未来不时提出自律标准。这些标准和其他行业标准可能会合法或以合同方式适用于我们，或者我们可能会选择遵守这些标准。我们预计将继续有新的拟议法律法规涉及数据隐私和安全，我们尚无法确定这些未来法律法规和标准可能对我们的业务产生的影响。新的法律、对现有法律、法规、标准和其他义务的修订或重新解释可能要求我们承担额外成本并限制我们的业务运营。例如，要求数据本地化的辖区有增加的趋势，这可能会禁止公司将与居民个人有关的数据存储在相关管辖范围以外的数据中心，或者至少要求将一整套数据存储在相关管辖范围内的数据中心。由于与数据隐私和安全相关的法律、法规、标准和其他义务的解释和适用仍具有不确定性，这些法律、法规、标准和其他义务的解释和适用方式可能与我们的数据处理实践和政策或我们的产品和服务的特征不一致。如果是这样，除了可能受到罚款、诉讼、监管调查、公开谴责、其他索赔和处罚以及补救和损害我们声誉的重大成本外，如果立法或法规扩大到要求改变我们的数据处理做法和政策，或者如果管辖司法管辖区以对我们的业务、财务状况和经营业绩产生负面影响的方式解释或实施其立法或法规，我们可能会受到重大不利影响。此外，与明确和突出的隐私通知相关的发展要求（包括在获得收集和处理个人数据的知情和具体同意的情况下，如适用）可能会潜在地阻止最终用户同意对其个人数据的某些使用。一般来说，我们或我们的行业就实际或感知到的侵犯最终用户隐私相关权利的行为进行负面宣传，包括对我们或其他类似业务的罚款和执法行动，也可能损害用户对我们隐私做法的信任，并使他们不愿意同意与我们共享他们的数据。任何无法充分解决数据隐私或安全相关问题的情况，即使是没有根据的，或无法遵守与数据隐私和安全相关的适用法律、法规、标准和其他义务，都可能导致我们承担额外的成本和责任，损害我们的声誉和品牌，损害我们与消费者的关系，并对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。

 

关于我们的商业安排，我们和我们的交易对手，包括业务合作伙伴和外部服务提供商，可能会受到有关处理个人数据的合同义务的约束。虽然我们认为我们和我们的交易对手在这些协议下的行为在实质上符合与数据隐私或安全相关的所有适用法律、法规、标准、认证和命令，但我们或我们的交易对手可能未能或被指控未能完全合规。如果我们的作为或不作为导致声称或实际未能遵守有关数据隐私或安全的适用法律、法规、标准、认证和命令，我们可能会承担责任。虽然我们努力在此类协议中包含赔偿条款或其他保护措施，以减轻因我们的交易对手的作为或不作为而产生的责任和损失，但我们可能并不总是能够就此类保护进行谈判，即使在我们可以的情况下，也无法保证我们的交易对手将遵守此类条款或此类保护措施将涵盖我们的责任和损失的全部范围。

 

虽然我们努力遵守我们的内部数据隐私准则以及所有适用的数据隐私和安全法律法规，以及有关个人数据的合同义务，但无法保证我们能够在所有方面遵守这些法律、法规和合同义务。我们、外部服务提供商或业务合作伙伴的任何不遵守或被认为不遵守可能导致对我们的诉讼或行动，包括政府机构对我们征收的罚款和处罚或强制执行令（包括停止处理活动的命令）或我们的业务合作伙伴、客户或最终用户对我们的诉讼或行动，包括某些司法管辖区的集体诉讼隐私诉讼，并可能损害我们的声誉并阻止当前和未来用户使用我们的产品和服务，这可能对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。此外，遵守有关数据隐私的适用法律需要大量支出和资源，包括不断评估我们的政策和流程，并适应在逐个司法管辖区基础上适用于我们或将成为适用于我们的新要求，这将给我们的运营带来重大负担和成本，或可能要求我们改变我们的业务做法。对个人数据安全的担忧也可能导致一般互联网使用率下降，这可能导致对我们的产品和服务的需求减少，并对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。此外，如果我们目标市场的当地政府当局要求我们平台的用户进行实名登记，我们的客户和最终用户基础的增长可能会放缓，我们的业务、财务状况和经营业绩可能会受到不利影响。

 

 

我们依靠拥有技术诀窍的关键人员和员工来领导和运营我们的业务。

 

我们依赖于我们的执行官和其他关键员工的专业知识、经验和努力。未能吸引和留住高管、业务发展、技术和其他关键人员可能会降低我们的收入和运营效率。对相关合格人员的需求持续存在，我们相信，我们未来的增长和成功将取决于我们吸引、培训和留住这些人员的能力。

 

我们这个行业的人员竞争是激烈的，有这个行业的知识和经验的人是有限的。无法保证我们将保持足够的合格人员或及时雇用额外的合格人员，或我们将能够保留我们的关键管理人员。无法吸引或维持足够数量的必要人员，特别是那些拥有必要技术专长的人员，可能会对我们的业绩或我们利用市场机会或实现我们既定目标的能力产生重大不利影响。

 

如果我们未能充分保护我们的所有权，我们的竞争地位可能会受到损害，我们可能会失去宝贵的资产，产生减少的收入，并招致代价高昂的诉讼来保护我们的权利。

 

我们使用在业务过程中开发的知识产权和技术。我们商业成功的很大一部分将取决于我们建立和保护我们的知识产权以维护我们的软件源代码的能力。

 

我们的知识产权资产的商业价值取决于任何相关的法律保护。然而，这些法律机制并不能保证知识产权将受到保护或我们的竞争地位将得到维持。无法保证员工或第三方不会在知情或不知情的情况下违反保密协议、侵犯或盗用我们的知识产权或商业敏感信息，或者竞争对手将无法生产不侵权的竞争产品。在保留和维持对技术的保护方面的竞争以及技术的复杂性可能导致代价高昂和冗长的争端，而这些争端不可能有保证的结果。无法保证我们（或与我们打交道的实体）现在或将来可能感兴趣的任何知识产权将为我们提供具有商业意义的技术保护，或技术可能产生的任何项目将具有商业应用。

 

此外，不能保证我们将实施足够的措施来保护我们的知识产权。未能采取措施保护我们的知识产权，可能会导致任何潜在竞争地位受到侵蚀。此外，获得（或开发）补充我们现有知识产权的技术的权利也将在我们的商业成功中发挥重要作用。无法保证此类权利可以得到保障或此类技术可以得到开发。

 

 

如果我们受到旷日持久的侵权索赔、导致重大损害赔偿的索赔、第三方侵权索赔或导致禁令的索赔，我们的运营结果可能会受到损害。

 

存在与我们和我们的技术相关的知识产权的有效性、所有权或授权使用可能被第三方成功质疑或第三方可能根据版权、商业秘密、专利或其他法律对我们提出知识产权侵权、不正当竞争或类似索赔的风险。如果第三方指控我们侵犯其知识产权，或者如果第三方就侵犯知识产权对我们提起诉讼，我们在为此类诉讼进行辩护时可能会产生大量费用，无论最终是否胜诉。通常，知识产权诉讼费用高昂，可能导致无法使用所涉知识产权。虽然我们不知道与我们拥有或将获得权益的任何知识产权有关的任何此类性质的索赔，但此类索赔如果提出，可能会直接或间接损害我们的业务和运营。我们为第三方侵权行为辩护所产生的成本，还可能包括从正常的商业运营中转移管理层和技术人员的时间和注意力。

 

此外，对我们提出索赔的当事人可能能够获得可能阻止我们进一步使用我们的技术和知识产权或将我们的产品商业化的禁令或其他衡平法救济。如果对我们的侵权索赔成功，我们可能会被要求支付损害赔偿和其他费用，并从胜诉的第三方获得一个或多个许可。如果我们无法以合理的成本获得这些许可，如果有的话，它可能会在我们尝试开发替代产品时遇到我们的产品商业化或产品介绍的延迟以及大量资源的损失。为任何诉讼辩护或未能获得任何这些许可可能会阻止我们将可用产品商业化，并可能导致我们产生大量费用。

 

任何这些事件都可能对我们的业务以及我们未来的运营和财务业绩、地位和前景产生不利影响。

 

我们持续经营的能力存在重大疑问。

 

我们的独立注册会计师事务所已就本年度报告所载的我们的合并财务报表发表意见，指出我们将持续经营的假设存在重大疑问。我们产生了巨大的经营亏损，并且在过去几年的经营活动中使用了现金。截至2025年6月30日止年度，我们的净亏损为4,314，231澳元，用于经营活动的现金净额为688,667澳元。我们的合并财务报表不包括在我们无法持续经营时可能需要对资产和负债的金额和分类进行的任何调整。我们也无法确定，如果需要，额外的融资将以可接受的条件提供，或者根本无法提供，我们未能在需要时筹集资金可能会限制我们继续运营的能力。对于我们自综合财务报表发布之日起未来十二个月持续经营的能力仍存在重大疑问。

 

迄今为止，我们的技术开发以及与建立销售队伍以推销我们的产品和服务相关的成本都出现了负现金流。我们实现或如果实现持续盈利的能力是基于许多因素，其中许多因素是我们无法控制的，包括我们产品的市场接受度、有竞争力的产品开发以及我们的市场渗透率和利润率。如果这些因素变得重要，我们可能永远无法产生足够的收入来实现，或者，如果实现了，可以维持盈利能力。

 

由于与我们技术的进一步开发和商业化以及任何未来测试相关的众多风险和不确定性，我们无法预测任何未来损失的程度或我们何时实现盈利的确切时间（如果有的话）。我们可能永远不会盈利，您可能永远不会从我们的证券投资中获得回报。我们证券的投资者必须仔细考虑我们行业发展所固有的实质性挑战、风险和不确定性。我们可能永远不会发展我们的技术，我们的业务可能会失败。

 

 

我们可能需要额外的资本，可能无法以我们可以接受的条款获得融资，或者根本无法获得融资。

 

我们的独立注册会计师事务所已就本年度报告所载的我们的合并财务报表发表意见，其中指出，我们将持续经营的假设存在重大疑问，存在我们未来可能需要额外现金资源来为我们的增长计划提供资金的风险，或者如果我们遇到业务状况或其他发展的不利变化。如果我们发现并希望寻求新的投资、收购、资本支出或类似行动的机会，我们未来可能还需要额外的现金资源。如果我们确定我们的现金需求超过了我们当时手头的现金和现金等价物的数量，我们可能会寻求发行股票或债务证券或获得信贷便利。我们无法向您保证，如果有的话，将以我们可以接受的金额或条款提供融资。增发和出售额外股权将导致对我们股东的进一步稀释。一项或多项新债务融资可能使我们面临以下任何或全部风险：

 

	●	如果我们的营业收入不足以偿还债务，我们的资产就会出现违约和止赎；
	●	加速偿还债务（或其他未偿债务）的义务，即使我们在到期时支付了所有本金和利息，如果我们违反了任何要求维持某些财务比率或准备金的契约，而没有放弃或重新谈判该契约；
	●	如果债务证券包含限制我们在债务证券未偿还期间获得此类融资的能力的契约，我们将无法获得必要的额外融资；
	●	挪用相当一部分现金流来支付此类债务的本金和利息，这将减少可用于费用、资本支出、收购和其他一般公司用途的资金；和
	●	对我们在规划业务和经营所在行业的变化并对其做出反应方面的灵活性造成潜在限制。

 

任何这些风险的发生都可能对我们的运营或财务状况产生不利影响。

 

如果潜在客户需要我们不提供的定制特性和功能，我们解决方案的市场可能会受到限制。

 

潜在客户可能需要我们不提供的针对其业务流程的定制特性和功能。为了确保我们满足这些要求，我们可能会为这些潜在客户投入大量的支持和服务资源，增加完成销售所需的成本和时间，但不能保证这些潜在客户会采用我们的解决方案。此外，我们可能无法成功实现任何定制特性或功能。如果潜在客户需要我们不提供的定制特性或功能，或者他们自己很难部署这些特性或功能，我们解决方案的市场将更加有限，我们的业务可能会受到不利影响。

 

由于我们的长期成功部分取决于我们向位于澳大利亚以外的客户扩大产品销售的能力，我们的业务可能会受到与国际业务相关的风险的影响。

 

我们的业务主要在澳大利亚进行。我们增长战略的一个要素是扩大我们的运营和客户群。如果我们决定将我们的业务扩展到其他国际市场，这将需要大量资源和管理层的关注，并可能使我们面临各种监管、经济和政治风险。由于我们缺乏国际业务的经验，我们无法确保我们的国际扩张努力取得成功，这种扩张努力的影响可能会对我们的业务、经营业绩或财务状况产生不利影响。

 

 

作为一家主要以美国以外地区为基地的公司，我们的业务受到与国际业务相关的经济、政治、监管和其他风险的影响。

 

作为一家在澳大利亚有实质性业务的公司，我们的业务面临与在美国境外开展业务相关的风险。我们的许多供应商位于美国境外。因此，我们未来的成果可能会受到多种因素的损害，包括：

 

	●	经济疲软，包括通货膨胀，或特别是非美国经济体和市场的政治不稳定；
	●	不同的司法管辖区可能会为确保、维持或获得在这些司法管辖区开展业务的自由提出不同的问题；
	●	对知识产权的保护可能减少；
	●	遵守不同、复杂和不断变化的多个法域的法律、法规和法院系统以及遵守种类繁多的外国法律、条约和法规方面的困难；
	●	非美国法规和海关、关税和贸易壁垒的变化；
	●	非美货币汇率变动、澳元、美元、货币管制；
	●	特定国家或地区政治或经济环境的变化；
	●	贸易保护措施、进出口许可要求或政府的其他限制性行动；
	●	税法变化带来的负面影响；以及
	●	地缘政治行动导致的业务中断，包括战争和恐怖主义、健康流行病，或包括地震、台风、洪水和火灾在内的自然灾害。

 

与前期财务报表重述相关的风险

 

我们得出的结论是，我们之前发布的截至2024年6月30日止年度的某些合并财务报表不应被依赖，并且已经重述了我们之前发布的某些合并财务报表，这些报表既耗时又昂贵，并可能使我们面临可能对我们产生负面影响的额外风险。

 

关于编制截至2024年12月31日止半年的综合财务报表，我们经与董事会审计委员会协商后得出结论，由于此类综合财务报表中的错误，不应再依赖先前的财务报表，应进行重述，以更正其中与未满足第1批权利相关的业绩条件相关的错报，以及根据国际财务报告准则第2号“以股份为基础的支付”通过损益转回的与雇员服务权相关的累计记录余额。

 

我们随后重述了我们之前发布的截至2024年6月30日止财政年度的经审计合并财务报表，该报表包含在我们截至2024年6月30日止年度的年度报告中。重述过程既耗时又昂贵，可能使我们面临可能对我们产生负面影响的额外风险。特别是，我们因重述先前的财务报表以及正在对我们对财务报告的内部控制的重大缺陷进行补救而产生了大量未预料到的费用和成本，包括审计、法律和其他专业费用。如果这些步骤不成功，我们可能会被要求承担额外的时间和费用。我们管理层的注意力也被转移到与重述先前财务报表和这些正在进行的补救工作有关的我们业务运营的某些方面。此外，重述及相关事项可能会损害我们的声誉，并可能导致我们的交易对手对我们失去信心。这些事件中的每一个都可能对我们的业务、经营业绩、财务状况和股价产生不利影响。

 

 

对先前财务报表的重述可能会导致未来的股东诉讼。

 

可能会部分或全部基于与重述先前财务报表相关的指控对我们以及我们的高级职员和董事提起诉讼。与任何实质性诉讼一样，我们预计将投入大量时间、注意力和资源进行诉讼辩护，这可能对我们产生重大不利影响，即使诉讼以对我们有利的方式解决，也无法预测诉讼何时或如何解决，或估计潜在损失或损失范围（如果有）是多少。

 

如果我们未能维持有效的财务报告内部控制制度，我们可能无法准确报告我们的财务业绩或防止欺诈。因此，股东可能会对我们的财务和其他公开报告失去信心，这将损害我们的业务和我们普通股的交易价格。

 

有效的财务报告内部控制对于我们提供可靠的财务报告是必要的，并且连同适当的披露控制和程序，旨在防止欺诈。任何未能实施所需的新的或改进的控制措施，或在实施过程中遇到的困难都可能导致我们未能履行我们的报告义务。此外，我们就第404节进行的任何测试或我们的独立注册公共会计师事务所随后进行的任何测试，都可能揭示我们对财务报告的内部控制中存在的缺陷，这些缺陷被视为重大缺陷，或者可能需要对我们的合并财务报表进行前瞻性或追溯性更改，或确定需要进一步关注或改进的其他领域。较差的内部控制也可能导致投资者对我们报告的财务信息失去信心，这可能对我们普通股的交易价格产生负面影响。

 

在我们于2022年3月首次公开发行股票之前，我们是一家私营公司，拥有有限的会计人员和其他资源，可以用来解决我们的内部控制和程序。我们的独立注册会计师事务所没有对我们的财务报告内部控制进行审计。然而，在编制截至2024年6月30日和2023年6月30日止年度的合并财务报表时，以及随后编制截至2025年6月30日和2024年6月30日止年度的合并财务报表时，我们发现了我们在财务报告内部控制方面的重大缺陷。由于缺乏有效的会计审查程序，对截至2024年6月30日和2023年6月30日的财政年度的合并财务报表进行了重大调整，以符合国际财务报告准则会计准则。关于这些重大调整，我们还发现了一个重大缺陷，这与对非常规和判断性交易的审查不足以及对以股份为基础的支付会计的控制不足有关，这导致对财务报表结算过程的控制不足。

 

这些重大缺陷导致合并财务报表出现已查明的重大错报，并对先前财务报表进行了重述。由于存在这些重大缺陷，我们的管理层在审计委员会的监督下并在首席执行官和首席财务官的参与下得出结论，截至2025年6月30日，我们对财务报告的内部控制不有效。

 

为了纠正我们的物质弱点，我们预计将为解决我们的物质弱点和缺陷而产生更多的额外费用。我们的补救措施将包括：（a）聘用合格的内部控制人员，包括财务和IT人员，以酌情管理内部控制政策、程序的实施和内部审计职能的改进、系统用户访问、安全管理和数据保护；（b）制定和实施符合适用于在美国上市的上市公司的标准的会计和财务报告书面政策和程序；（c）对管理层、关键运营人员和会计部门进行内部控制培训，使管理层和相关人员了解美国证券法规定的财务报告内部控制的要求和要素。我们已开始实施上述几项补救措施，我们预计这些措施将在2026年6月30日前完成。我们正在进行的补救措施包括公司关键控制、流程和会计交易的正式文件。然而，任何或所有这些措施的实施仍可能无法充分解决我们在财务报告内部控制方面的重大弱点。此外，由于我们的大部分文件将在内部准备，我们预计不会有大量的材料成本来实施我们的补救措施。我们未能纠正重大弱点或未能发现和解决任何其他重大弱点或控制缺陷，可能导致我们的合并财务报表不准确，也可能损害我们及时遵守适用的财务报告要求和相关监管文件的能力。此外，对财务报告的内部控制不力严重阻碍了我们防止欺诈的能力。

 

 

未来未能维持此类内部控制可能会对我们及时准确报告财务业绩的能力产生不利影响，这可能导致我们无法履行报告义务或导致我们的合并财务报表出现额外的重大错报。如果我们的合并财务报表不准确，投资者可能无法完全了解我们的运营或可能对我们报告的财务信息失去信心，这可能对我们的业务造成重大不利影响或对我们普通股的交易价格产生负面影响。

 

只要我们是一家“新兴成长型公司”，我们的独立注册公共会计师事务所就不会被要求根据第404条证明我们对财务报告的内部控制的有效性。我们可以成为一家“新兴成长型公司”，直到我们在2022年3月完成首次公开募股后的财政年度结束日期的第五周年。对我们内部控制有效性的独立评估可以发现我们管理层的评估可能无法发现的问题。我们内部控制中未被发现的重大缺陷可能导致财务报表重述，并要求我们承担补救费用。

 

如果我们发现我们对财务报告的内部控制存在重大缺陷，或者如果我们无法及时遵守第404节的要求或声称我们对财务报告的内部控制是有效的，或者如果我们的独立注册会计师事务所无法在需要时对我们对财务报告的内部控制的有效性发表意见，投资者可能会对我们财务报告的准确性和完整性失去信心，我们普通股的市场价格可能会受到负面影响，我们可能会受到我们证券上市的证券交易所、SEC或其他监管机构的调查，这可能需要额外的财务和管理资源。

 

与ASX可转换票据相关的风险

 

我们在ASX可转换票据下的未偿义务可能会对我们的现金流和我们经营业务的能力产生不利影响。

 

截至2025年6月30日，我们在2015年发行的无担保可转换票据的未偿余额，包括其应计和未支付的利息，总计为249,100澳元（“ASX可转换票据”）。该ASX可转换票据的到期日为2016年3月31日（“到期日”），具有固定的偿还金额，并且不会再产生利息。根据ASX可转换票据，我们有义务在（i）到期日和（ii）我们收到ASX可转换票据持有人关于发生了违约事件（定义见ASX可转换票据）的书面通知之日（以较早者为准）赎回每份尚未赎回、转换或成为转换通知标的的ASX可转换票据，在（i）和（ii）的情况下，通过向ASX可转换票据的持有人支付等于适用的到期赎回价值（定义见ASX可转换票据）的金额。ASX可转换票据在ASX上市时会自动转换为股权，但是，由于我们现在在ASX上市，我们不太可能追求TERM3上市。据此，根据ASX可转换票据的条款，ASX可转换票据只能按面值加利息以现金赎回。根据ASX可转换票据，当我们（i）处于或可能被视为在任何适用法律的含义内，资不抵债或无法支付我们的债务；或（ii）在我们方面未能按照ASX可转换票据或该等契据履行任何承诺、条件或义务的适当履行方面发生违约事件，并且未在ASX可转换票据持有人被书面要求这样做后的20个工作日内纠正该违约行为。由于我们在到期日尚未赎回ASX可转换票据下的全部金额，根据ASX可转换票据的条款，此类失败构成违约事件。我们目前正在努力偿还我们在ASX可转换票据下的未偿债务，但是，无法保证我们将能够这样做。截至本年报日期，并无任何ASX可转换票据持有人向我们发出要求偿还的未偿还要求函件。我们也不太可能向不再存在且已在澳大利亚被注销为公司的ASX可转换票据的票据持有人偿还我们在ASX可转换票据下的未偿债务。截至2025年6月30日，我们有足够的现金全额偿还ASX可转换票据，不包括应付给上述已注销和已解散票据持有人的总计130,000澳元，因为这不太可能支付。

 

我们履行费用和债务义务的能力，包括与ASX可转换票据有关的能力，将取决于我们未来的表现，这将受到金融、商业、经济、监管和其他因素的影响。我们将无法控制其中许多因素，例如经济状况。我们无法确定我们将继续拥有充足的资本，以使我们能够支付未偿还的ASX可转换票据的本金和利息以及履行任何其他义务。如果我们没有足够的资金来偿还我们的债务，包括ASX可转换票据，我们可能会被要求，但无法以我们可接受的条款为全部或部分现有债务再融资、出售资产、借款或筹集股权（如果有的话），因此对我们持续经营的能力存在重大疑问。根据IAS 1.25的披露要求，我们的持续经营能力在本年度报告的20-F表格和独立注册公共会计师事务所的报告以及合并财务报表附注中得到进一步披露。

 

与我司证券相关的风险

 

我们证券的市场价格可能会波动，这可能会导致重大损失。

 

世界各地的证券市场已经经历并可能继续经历重大的价格和数量波动。这种市场波动，以及一般经济、市场或政治状况，可能会使我们证券的市场价格受到广泛的价格波动，无论我们的经营业绩如何。可能导致我们证券的市场价格波动的一些因素包括：

 

	●	全球股票市场的价格和数量波动时有发生；
	●	我行业其他公司经营业绩及股票市场估值变化；
	●	我们或任何重要股东出售我们的普通股；
	●	证券分析师和信用评级机构未能启动或维持对我们的覆盖，跟踪我们的证券分析师和信用评级机构的财务估计发生变化，或我们未能达到这些估计或投资者的期望；
	●	我们可能向公众提供的财务预测（如果我们决定提供任何此类预测），这些预测的任何变化或我们未能达到这些预测；
	●	涉及我们或我们行业其他公司的谣言和市场猜测；
	●	我们的经营业绩的实际或预期变化或经营业绩的波动；
	●	涉及我们、我们的行业或两者兼而有之的诉讼，或监管机构对我们或竞争对手的运营进行的调查；
	●	美国或我们的竞争对手宣布或完成对业务或技术的收购；

 

 

	●	适用于我们业务的新法律或法规或对现有法律或法规的新解释；
	●	税收法律法规以及会计准则、政策、指引、解释或原则的变化；
	●	我们管理团队的任何重大变化；
	●	总体经济状况和我们市场的缓慢或负增长；以及
	●	本年度报告本节所述的其他风险因素。

 

此外，股票市场历来经历过大幅的价量波动。广阔的市场和行业因素可能会损害我们证券的市场价格。因此，我们证券的市场价格可能会根据与我们关系不大或无关的因素而波动，而无论我们的经营业绩如何，这些波动都可能大幅降低我们证券的市场价格。过去，随着一家公司证券的市场价格出现波动时期，会对该公司提起证券集体诉讼。如果我们卷入任何类似诉讼，我们可能会产生大量成本，我们管理层的注意力和资源可能会被转移，并可能损害我们的业务、经营业绩和财务状况。

 

作为美国上市公司的要求可能会使我们的资源紧张，转移管理层的注意力，并影响我们吸引和留住合格董事会成员的能力。

 

我们的普通股和认股权证在纳斯达克上市。作为一家美国上市公司，我们须遵守经修订的《1934年证券交易法》（“交易法”）的报告要求。此外，我们还须遵守其他报告和公司治理要求，包括纳斯达克的某些要求和2002年萨班斯-奥克斯利法案（“萨班斯-奥克斯利法案”）的某些条款，这些规定对我们施加了重大的合规义务。我们还被要求确保我们有能力及时编制完全符合所有适用报告要求的财务报表。遵守这些规则和规定将增加我们的法律和财务合规成本，使一些活动更加困难、耗时或成本更高，并增加对我们的系统和资源的需求。《交易法》要求，除其他外，我们就我们的业务和经营业绩提交年度报告。萨班斯-奥克斯利法案，以及随后由美国证券交易委员会（“SEC”）和纳斯达克实施的规则，已经加强了监管和披露，并要求加强上市公司的公司治理实践。我们遵守不断变化的公司治理法律、法规和标准的努力可能会导致管理费用增加，并将管理层的时间和注意力从创收活动转移到合规活动上。这些变化将需要大量投入额外资源。我们未来可能需要雇佣更多的员工来遵守这些要求，这将增加我们的成本和开支。

 

我们可能无法成功实施这些要求，实施这些要求可能会对我们的业务产生重大不利影响。此外，如果我们未能执行有关我们内部会计和审计职能的要求，我们及时准确地报告我们的经营业绩的能力可能会受到损害。如果我们不及时或不充分合规地实施这些要求，我们可能会受到SEC或纳斯达克等监管机构的制裁或调查。任何此类行动都可能损害我们的声誉以及与我们有业务往来的投资者、客户和其他第三方的信心，并可能对我们的业务产生重大不利影响，并导致我们普通股的交易价格下跌。

 

此外，与公司治理和公开披露相关的不断变化的法律、法规和标准正在给上市公司带来不确定性，增加了法律和财务合规成本，并使一些活动更加耗时。这些法律、法规和标准受到不同的解释，在许多情况下是由于缺乏特殊性，因此，随着监管和理事机构提供新的指导，它们在实践中的应用可能会随着时间的推移而演变。这可能会导致合规事项的持续不确定性，以及持续修订披露和治理实践所需的更高成本。我们打算投入资源以遵守不断变化的法律、法规和标准，这项投资可能会导致一般和行政费用增加。如果由于与实践相关的模糊性，我们遵守新法律、法规和标准的努力与监管机构或理事机构预期的活动不同，监管机构可能会对我们提起法律诉讼，我们的业务可能会受到损害。

 

作为一家美国上市公司并遵守这些新的规则和规定，使得我们获得董事和高级职员责任保险的成本更高，我们可能需要接受减少的承保范围或承担更高的成本才能获得承保范围。这些因素也可能使我们更难吸引和留住董事会的合格成员，特别是在我们的审计和风险委员会任职，以及合格的执行官。

 

 

我们是“外国私人发行人”，可能有与美国国内报告公司不同的披露义务。作为一家外国私人发行人，我们受制于与美国国内发行人不同的美国证券法律和规则，这可能会限制我们的股东公开获得的信息。

 

作为一家“外国私人发行人”，我们承担的报告义务在某些方面不如美国国内报告公司详细，也不那么频繁。例如，我们不需要发布季度报告、符合适用于美国国内报告公司的要求的代理声明，或与美国国内报告公司要求的一样详细的个人高管薪酬信息。我们还将在每个财政年度结束后有四个月的时间向SEC提交年度报告，并且不会被要求像美国国内报告公司那样频繁或迅速地提交当前报告。此外，我们的高级职员、董事和主要股东不受《交易法》第16条中的内幕报告和短期利润回收要求的约束。因此，我们的股东可能无法及时了解我们的高级职员、董事和主要股东何时购买或出售其普通股，因为相应的澳大利亚内幕报告要求下的报告截止日期不适用。作为一家外国私人发行人，我们还不受监管FD（公平披露）的要求的约束，这通常是为了确保选定的投资者群体不会先于其他投资者了解有关发行人的具体信息。由于这种不同的报告义务，股东不应期望在收到美国国内公司提供的信息的同时收到相同的信息。

 

此外，作为一家外国私人发行人，我们可以选择遵循某些澳大利亚公司治理做法，而不是美国的做法，除非这些法律将违反美国证券法，前提是我们披露我们没有遵循的要求，并描述我们遵循的澳大利亚做法。因此，我们的股东可能无法获得对受所有美国国内公司治理要求约束的公司股东提供的相同保护。

 

我们可能会在未来失去“外国私人发行人”的地位，这可能会给我们带来额外的成本和开支。

 

我们是“外国私人发行人”，由于该术语在经修订的1933年《证券法》（“证券法”）第405条中定义，不受SEC对美国国内发行人施加的相同要求的约束。如果我们的大部分普通股在美国持有，并且我们未能满足避免失去外国私人发行人地位所必需的额外要求，我们将来可能会失去外国私人发行人地位，例如，如果：（i）我们的大多数董事或执行官是美国公民或居民；（ii）我们的大部分资产位于美国；或（iii）我们的业务主要在美国管理。根据美国证券法，我们作为美国国内发行人所承担的监管和合规成本将大大高于作为澳大利亚外国私人发行人所承担的成本。

 

2025年6月，SEC发布了一份概念新闻稿，就FPI定义的潜在变化征求公众意见。该概念发布开放供公众评论，直至2025年9月8日。此次发布是自2008年以来对FPI框架的首次审查，美国证券交易委员会（SEC）正在考虑进行修订，这些修订可能会显着影响哪些外国公司有资格享受美国向FPI提供的更加宽松的报告要求。特别是，鉴于许多FPI现在注册成立于披露要求不那么严格的司法管辖区，并且主要在美国交易所进行交易，SEC正在评估目前提供一定监管便利的FPI定义是否仍然合适。该概念发布概述了修订FPI定义的几种潜在方法，包括更新现有的资格标准、增加外国交易量要求以及纳入对外国监管的评估。

 

如果我们失去FPI地位，是由于我们的所有权结构或运营发生变化，或者由于SEC的概念发布导致FPI定义发生变化，我们将被要求遵守《交易法》的报告，例如向SEC提交定期报告和当前报告以及关于美国国内发行人表格的注册声明，以及适用于美国国内发行人的其他要求，这些要求比对外国私营发行人的要求更加详细和广泛。此外，我们可能会失去依赖外国私人发行人可获得的公司治理要求豁免的能力。如果我们被要求遵守适用于美国国内发行人的报告要求，则根据美国证券法对我们的监管和合规成本可能大大高于我们作为外国私人发行人将产生的成本。

 

我们是一家“新兴成长型公司”，我们仅遵守适用于新兴成长型公司的某些减少的报告和披露要求的任何决定都可能降低我们的普通股对投资者的吸引力。

 

根据《证券法》第2（a）节的定义，我们是一家“新兴成长型公司”。只要我们继续作为“新兴成长型公司”，我们可能会选择利用适用于非“新兴成长型公司”的其他上市公司的各种报告要求的豁免，包括但不限于不需要我们的独立注册公共会计师事务所根据第404条对我们的财务报告内部控制进行审计，减少我们定期报告中有关高管薪酬的披露义务，以及豁免就高管薪酬举行不具约束力的咨询投票和股东批准任何先前未批准的金降落伞付款的要求。在2022年3月完成首次公开募股后的财政年度结束日期五周年之前，我们可能是一家“新兴成长型公司”，但是，如果我们的年收入超过12.35亿美元，如果非关联公司持有的普通股的市值在任何一年的6月30日等于或超过7亿美元，或者我们在该期间结束前的三年内发行了超过10亿美元的不可转换债券，我们的地位就会更快地发生变化。

 

 

如果我们选择依赖这些豁免，投资者可能会发现我们的普通股吸引力降低。如果一些投资者由于任何减少未来披露的选择而发现我们的普通股吸引力降低，我们的普通股可能会出现一个不太活跃的交易市场，我们的股价可能会更加波动。

 

所有的控制系统都有先天的局限性，可能会发生由于错误或欺诈导致的错报而无法被发现。

 

我们的管理层，包括我们的首席执行官和首席财务官，并不期望我们的内部控制和披露控制将防止所有错误和所有欺诈。一个控制系统，无论设计和操作得多么好，都只能提供合理的，而不是绝对的，保证控制系统的目标得到满足。此外，控制系统的设计必须反映这样一个事实，即存在资源限制，控制的收益必须相对于其成本。由于所有控制系统的固有局限性，任何对控制的评估都不能绝对保证我们公司的所有控制问题和欺诈事件（如果有的话）都已被发现。这些固有的限制包括以下现实：决策中的判断可能是错误的，并且可能由于简单的错误或错误而发生故障。此外，控制可以通过某些人的个人行为、两个或更多人的勾结或管理层对控制的超越来规避。任何控制系统的设计也部分基于对未来事件可能性的某些假设，不能保证任何设计将在所有潜在的未来条件下成功实现其既定目标。随着时间的推移，一项控制可能会因为条件的变化而不充分，例如公司的增长或交易量增加，或者政策或程序的遵守程度可能会恶化。由于具有成本效益的控制系统的固有局限性，可能会发生由于错误或欺诈造成的错报而无法被发现。

 

此外，根据定义，发现和披露重大弱点，包括我们截至2025年6月30日财务报告内部控制中发现的重大弱点，可能会对我们的合并财务报表产生重大不利影响。这种情况可能会阻止某些客户与我们开展业务，并对我们的股票交易方式产生不利影响。这可能反过来对我们进入股票市场获取资本的能力产生负面影响。另见“—与重述先前财务报表相关的风险—如果我们未能维持有效的财务报告内部控制系统，我们可能无法准确报告我们的财务业绩或防止欺诈。因此，股东可能会对我们的财务和其他公开报告失去信心，这将损害我们的业务和我们普通股的交易价格。”

 

未来大幅出售我们的普通股，或认为这些出售可能发生，可能会导致我们普通股的价格大幅下降，即使我们的业务表现良好。

 

大量向公开市场出售我们的普通股，或可转换为或可行使或可交换为我们的普通股的证券，包括在行使期权或认股权证时发行的普通股股份，可能会降低我们普通股的现行市场价格，并可能削弱我们未来通过出售股本证券筹集额外资本的能力。即使没有发生大量出售我们的普通股或认股权证的情况，仅仅认为这些出售的可能性可能会压低我们的普通股或认股权证的市场价格，并对我们未来筹集资金的能力产生负面影响。

 

我们预计不会支付现金股息，因此，股东必须依靠股票增值来获得投资回报。

 

我们从未就我们的普通股支付任何股息。我们目前打算保留我们未来的收益（如果有的话），为我们业务的发展和增长提供资金，并且预计我们不会在可预见的未来就我们的普通股宣布或支付任何现金股息。因此，在可预见的未来，我们普通股的资本增值（如果有的话）将是您投资的唯一收益来源。寻求现金分红的投资者不应投资于我们的普通股。

 

 

我们未能满足继续上市要求的纳斯达克可能会导致我们的证券退市。

 

我们过去以及将来可能无法遵守我们为维持我们的普通股在纳斯达克上市而必须达到的某些上市标准。例如，（i）于2022年6月30日，我们收到一封来自纳斯达克上市资格部的信函，其中显示，根据我司普通股连续30个营业日期间的收盘买入价，我们未达到2023年3月21日根据纳斯达克上市规则第5550（a）（2）、（ii）条在纳斯达克继续上市所要求的最低买入价每股1.00美元，我们收到一封来自纳斯达克上市资格部的信函，表明我们未达到根据纳斯达克上市规则5550（b）（1）或与上市证券市值或持续经营业务净收入有关的替代合规标准，以及（iii）于2025年7月1日在纳斯达克继续上市所要求的最低250万美元的股东权益，我们收到了一封来自纳斯达克股票市场工作人员的信函，表明我们不再符合根据纳斯达克上市规则5250（c）（2）规定的定期申报要求，因为我们尚未提交包含截至2024年12月31日的第二季度末的中期资产负债表和损益表的6-K表格。上述每一项事项现已结案。

 

如果未来我们未能满足纳斯达克的继续上市要求，例如最低股东权益要求或最低投标价格要求，纳斯达克可能会采取措施将我们的普通股退市。这样的退市将对我们的普通股价格产生负面影响，损害在人们希望出售或购买我们的普通股时的能力，任何退市都会对我们以可接受的条款筹集资本或进行战略重组、再融资或其他交易的能力产生重大不利影响，或者根本不影响。从纳斯达克退市也可能产生其他负面结果，包括机构投资者兴趣的潜在损失和业务发展机会的减少，以及对我们的新闻和分析师报道量有限。退市还可能导致我们的普通股被确定为“仙股”，这将要求交易我们普通股的经纪人遵守更严格的规则，这可能会导致我们普通股在二级市场的交易活动水平降低。在退市的情况下，我们将尝试采取行动以恢复我们对纳斯达克上市要求的遵守，但我们无法保证我们采取的任何此类行动将允许我们的证券重新上市，稳定市场价格或提高我们证券的流动性，防止我们的普通股跌破纳斯达克最低投标价格要求，或防止未来不遵守纳斯达克的上市要求。

 

我们受澳大利亚公司法管辖，在某些情况下，这对股东的影响与美国公司法不同，可能具有延迟或阻止控制权变更的效果。

 

我们受2001年澳大利亚公司法（联邦）（“公司法”）和其他相关法律的管辖，这些法律可能对股东的权利产生不同于受美国司法管辖区法律管辖的公司的权利的影响，并且可能与我们的宪法（“宪法”）一起具有延迟、推迟或阻止另一方通过要约收购、代理权竞争或其他方式获得公司控制权的效果，或可能影响收购方在此情况下愿意提供的价格。

 

我们的宪法和适用于我们的澳大利亚法律法规可能会对我们采取可能有利于我们股东的行动的能力产生不利影响。

 

作为一家澳大利亚公司，我们受到的公司要求与根据美国法律组建的公司不同。我们的宪法以及《公司法》规定了适用于我们作为澳大利亚公司的各种权利和义务，但可能不适用于美国公司。这些要求的操作方式可能与许多美国公司的不同。你们应当认真审查“第10项”中提出的这些事项的摘要。附加信息— B.组织章程大纲和章程细则”以及我们的章程，在投资我们的证券之前，该章程作为附件列入本年度报告。

 

美国民事责任可能无法对我们、我们的董事、我们的高级管理人员或本年度报告中提到的某些专家强制执行。

 

我们受《公司法》管辖，我们的主要营业地点在澳大利亚。我们所有的董事和高级管理人员，以及本文提到的某些专家，都居住在美国境外，他们的全部或大部分资产都位于美国境外。因此，投资者可能难以在美国境内向我们和这些董事、高级管理人员和专家送达诉讼程序，或在美国法院执行针对我们或这些人获得的判决，在任何诉讼中，包括基于美国联邦证券法或美国任何其他法律的民事责任条款的诉讼。此外，仅基于美国联邦证券法或美国任何其他法律的民事责任条款的权利可能无法在原始诉讼中执行，或在澳大利亚法院（包括西澳大利亚州法院）提起的执行在美国法院获得的判决的诉讼中执行。此外，作为一家在澳大利亚注册成立的公司，《公司法》的条款规定了可能启动股东派生诉讼的情况，这可能与在美国注册成立的公司不同，并且在许多方面不那么宽容。

 

 

如果证券或行业分析师没有发表研究报告或发表关于我们业务的不准确或不利的研究报告，我们的股价和交易量可能会下降。

 

我们普通股的交易市场将取决于证券或行业分析师发布的关于我们或我们业务的研究和报告。我们对这些分析师没有任何控制权。我们无法向您保证，分析师将覆盖我们或提供有利的覆盖。如果覆盖我们的一位或多位分析师下调我们的股票评级或改变他们对我们普通股的看法，我们的股价很可能会下跌。如果这些分析师中的一位或多位停止对公司的报道或未能定期发布关于我们的报告，我们可能会在金融市场失去知名度，这可能会导致我们的股价或交易量下降。

 

如果我们被定性为被动的外国投资公司，我们证券的美国持有者可能会遭受不利的税务后果。

 

虽然我们不认为我们是一家被动的外国投资公司（“PFIC”），但确定我们是否是任何纳税年度的PFIC是基于适用复杂的美国联邦所得税规则，这些规则受到不同的解释。如果我们是任何纳税年度的PFIC，在此期间，美国持有人（定义见“第10项。附加信息– E.税收–重大美国联邦所得税考虑因素”）持有我们的普通股和认股权证，可能会对此类美国持有者造成不利的美国联邦所得税后果。美国持有人应仔细阅读“第10项。附加信息– E.税收–美国持有者的重要美国联邦所得税考虑因素”，以获取更多信息，并就如果我们被视为美国联邦所得税目的的PFIC的可能性和后果咨询他们自己的税务顾问。

 

内部人士对我们拥有实质性控制权，这可能会延迟或阻止公司控制权的变化，或导致管理层或董事会的盘踞。

 

截至2025年6月30日，我们的董事和执行官，连同他们的关联公司和相关人士，将合计实益拥有我们已发行普通股的约20.8%。因此，这些股东，如果一起行动，可能有能力决定提交给我们的股东批准的事项的结果，包括选举和罢免董事和任何合并，或出售我们的全部或几乎全部资产。此外，这些人，一起行动，可能有能力控制我们的管理和事务。因此，这种所有权集中可能会通过以下方式损害我们普通股的市场价格：

 

	●	推迟、推迟、阻止控制权变更；
	●	巩固我们的管理层或董事会；
	●	阻碍涉及我们的合并、接管或其他业务合并；或
	●	阻止潜在收购方提出要约收购或以其他方式试图获得我们的控制权。

 

 

项目4。

有关公司的资料

 

A.公司历史与发展

 

我们于2009年4月23日在澳大利亚注册成立，名称为Gumiyo Australia Pty Ltd。2021年1月14日，我们更名为Locafy Limited。我们的主要行政办公室位于246 Churchill Avenue，Subiaco，Western Australia 6008，Australia，我们的电话号码是+ 61409999339。2022年3月25日，我们完成了在美国的首次公开发行。我们的普通股和认股权证在纳斯达克上市，代码分别为“LCFY”和“LCFYW”。我们的网站地址是www.locafy.com。本网站所载的资料，或可透过本网站查阅的资料，不属本年度报告的一部分。我们在这份年度报告中列入了我们的网站地址，仅作为一项非活动的文字参考。

 

SEC在www.sec.gov上维护一个互联网站点，其中包含报告、代理和信息声明，以及有关以电子方式向SEC提交的发行人的其他信息。作为一家外国私人发行人，我们不受《交易法》规定向股东提供代理声明和内容的规则的约束。

 

B.业务概况

 

概述

 

我们是一家澳大利亚公司，目前专注于将我们的软件即服务（“SaaS”）在线营销技术（“技术”）商业化，该技术主要为我们在美国、澳大利亚和加拿大的主要目标市场的小型企业提供具有成本效益的基于位置的数字营销解决方案。我们的技术堆栈和产品解决方案包含三个关键要素：

 

	●	企业上市联合组织产生更广泛的在线搜索突出地位；
	●	针对传统搜索和AI搜索进行了优化的登陆页；以及
	●	提高谷歌本地包搜索结果可见度的Map Boosting技术。

 

我们的商业清单联合解决方案使企业主能够将商业清单内容发布到与其经营的市场相关的多个目录、搜索引擎、语音助手、地图、应用程序和社交媒体平台。我们的技术可以在我们自己托管和管理的搜索引擎优化（“SEO”）登陆页面上发布相同的业务列表内容。客户还可以通过我们科技的内容管理系统添加和编辑发布到这些页面的内容。我们的技术（和竞争优势）不同于替代解决方案，因为它融合了我们“基于实体”的SEO技术和专有技术，这些技术和专有技术基于我们的测试和正在进行的生产，导致网页极有可能在搜索引擎结果页面（“SERP”）中更突出地出现与这些网页相关的搜索关键字，并且比替代解决方案更快。

 

我们的登陆页面包含一些功能，否则这些功能将需要大量的人工努力才能实现，或者应用额外且更昂贵的解决方案。例如，除了我们的“基于实体”的SEO技术和专有技术外，该技术还自动纳入影响SERP排名的其他因素，包括页面速度、可访问性、安全性和独特的优质内容，为此我们能够有效地利用生成人工智能（“AI”）。

 

我们的Map Boosting解决方案使用我们的技术和专有技术相结合，以提高用户在Google Map Pack中的Google业务资料（GBP）在企业物理位置大约五英里半径范围内的相关关键字的搜索排名。在客户经营服务区业务的情况下，我们可以针对特定区域，并且有可能针对比固定地点业务通常可能的更广泛的区域。

 

我们还拥有客户数据库，包括全球在线业务目录Hotfrog，以及另外四个以澳大利亚为重点的目录，AussieWeb.com.au（“AussieWeb”）、PinkPages.com.au（“PinkPages”）、SuperPages.com.au（“SuperPages”）和Scoop.com.au（“Scoop”）。截至2025年6月，这些目录资产合计包含超过6000万个企业列表。

 

我们通过服务、订阅和广告费用的组合将这些解决方案货币化，这些费用在固定和可变（例如基于数量的定价）基础上收取。我们还打算利用AI销售代理技术直接向这些数据库的细分市场进行营销，为我们经营所在市场的产品销售产生潜在客户。

 

2025年6月，我们完成了对Lead Management System技术资产（“LMS”）的收购。我们打算将LMS与AI销售代理技术一起整合到我们的运营中。然后，我们可以将组合技术解决方案应用于在我们的数据库中以高度自动化的流程向客户营销产品和服务。我们认为，以这种方式产生的营销线索并与我们的渠道销售合作伙伴（“合作伙伴”）合作，是一种更高效、更具成本效益的模式，这将使我们能够在短期内更快地扩大销售规模。

 

本质上，通过我们的技术和解决方案，我们创建了一个端到端的基于位置的数字营销解决方案，该解决方案提高了客户的搜索引擎排名，从而导致网站流量增加（即受众增加）。

 

 

我们的行业

 

根据世界经济论坛的数据，全球约有4亿家企业。对于这些寻求在网上找到他们提供的产品和服务的商家来说，有两种主要的选择。第一种是为数字广告付费，另一种选择是购买SEO服务，以增强自己的在线形象。这两个市场都很可观，根据电通的数据，预计2025年数字广告的年度支出将超过6780亿美元，其中包括Statista估计的超过3550亿美元预计将用于搜索广告。

 

搜索引擎是通过扫描互联网以评估网站结构和网站内内容等方式创建信息目录的程序。互联网用户通过使用关键字（s）搜索词来利用搜索引擎。谷歌等搜索引擎开发了一系列算法，以确定特定关键词搜索最适合哪些内容。许多内容发布者的目标是让自己的网站、博客文章、Advertorial或其他在线存在解决方案在相关关键字搜索中出现较高的SERP。这意味着内容出版商可以产生更多的受众和参与度，企业可以预期获得更多的销售线索，这可能会产生更多的收入。虽然搜索引擎不会公布有关其搜索算法如何操作的具体细节，但SEO是用来增加获得高排名的可能性的方法，因此在相关关键字搜索的SERP中具有高可见性。

 

寻求在谷歌搜索生态系统中获得可见度的出版商可能会利用搜索结果页面的不同部分。每个部分都是为了满足特定的用户意图而设计的，每个部分都为出版商建立突出地位提供了独特的机会和挑战。机会的四个主要领域是：AI搜索结果、Map Pack搜索结果、赞助广告和自然搜索结果。

 

 

AI搜索结果

 

人工智能生成的搜索结果部分代表了谷歌在根据消费者搜索查询提供信息方面的最新发展。利用人工智能模型，这些结果为用户提供了旨在直接回答查询的合成回复，通常不需要用户点击进入外部网站。

 

	●	目标用户：通常，用户寻求快速、简洁、权威的答案，特别是对于信息性或复杂的查询。
	●	福利：在AI回复中被引用为来源的出版商可能会获得更高的权威性和品牌认知度，因为包含标志着信任和相关性。人工智能结果也可能通过引用和链接来推动推荐流量。我们观察到，在网络搜索引擎结果中排名突出与在AI搜索结果中出现突出之间存在高度相关性。
	●	缺点：AI回复的结构化特性可以降低用户点击率，因为信息通常包含在AI摘要本身中。由于不断发展的算法和有限的透明度，在这些结果中实现一致的位置仍然很困难。

 

 

地图包搜索结果

 

Map Pack部分（也称为“Local Pack”）突出显示与地理相关的业务或内容，以响应基于位置的查询。这些结果以分组格式出现，并附有地图界面、联系方式和客户评论。

 

	●	目标用户：具有本地或即时意图的用户，例如那些搜索附近服务、零售店、餐厅或活动地点的用户。
	●	福利：Map Pack的突出地位为出版商提供了抓住积极性高、具有地理定位的受众的机会。Inclusion通过直接在搜索界面中显示评分和评论来提高可信度。
	●	缺点：Map Pack中的可见性主要限于具有经过验证的物理位置和优化的Google业务配置文件的企业。竞争是显着的，排名可能会根据邻近程度、相关性和用户位置而波动。

 

赞助广告

 

赞助广告包括出现在有机结果上方或旁边的付费搜索展示位置。这些广告是通过谷歌广告购买的，可以针对特定的关键词、人口统计数据或用户行为进行定制。

 

	●	目标用户：具有交易意图的用户，例如那些寻求购买、注册服务或比较选项的用户。
	●	福利：赞助的投放提供了即时的可见性和对目标的控制，使出版商即使在竞争激烈的类别中也能获得曝光率。广告商还可以精确跟踪业绩，优化广告系列以获得投资回报。
	●	缺点：赞助配售需要持续的财务投资，在竞争性行业中每次点击费用费率可能会升级。与有机结果相比，用户可能还会以怀疑的态度看待广告，从而限制了感知的可信度。

 

有机搜索结果

 

有机搜索结果代表通过谷歌排名算法生成的传统列表，基于相关性、权威性和内容质量。这些结果仍然是出版商搜索可见性的核心组成部分。

 

	●	目标用户：用户的搜索意图范围很广，从信息型到交易型，他们通常更喜欢非付费的权威来源。
	●	福利：有机突出提供可持续的长期可见性，无需直接广告费用。高排名加强了品牌可信度，可以吸引持续的参与用户流。
	●	缺点：有机排名竞争激烈，结果取决于SEO和技术表现。谷歌算法更新也会显着影响可见度，通常是在没有预警的情况下。此外，最近谷歌在许多SERP结果顶部发布AI搜索结果的出现，有效降低了自然搜索结果的位置，需要搜索用户进一步滚动才能查看。

 

 

我们的产品和服务

 

我们提供一套集成的解决方案，目标是帮助最大限度地提高企业主的在线营销形象。我们提供的产品旨在提高AI搜索结果、Map Pack搜索结果和自然搜索结果中的搜索突出度。我们最近扩展了我们的产品范围，以提供客户参与工具，旨在帮助企业以具有成本效益和可扩展的方式管理其客户参与；这些解决方案中的第一个是AI Concierge。

 

搜索解决方案

 

房源

 

我们拥有并经营几个在线目录。对于企业主来说，在线存在的一个重要组成部分是在包括目录、应用程序、地图和搜索引擎在内的各种在线属性上以列表形式发布其业务简介，这一过程也被称为“引用管理”。企业主或代表企业主的数字机构在企业经营所在市场的许多企业名录上发布列表（提供搜索相关性）（在其附近提供搜索突出）。我们在我们的目录网络中提供免费列表，包括Hotfrog、AussieWeb、PinkPages、SuperPages和Scoop。截至2025年6月，这些目录加起来包含超过6000万个业务配置文件。

 

虽然许多较小的企业主手动更新他们的清单，但也有服务提供商通过技术平台管理大量的清单。通过应用程序接口（“API”）管理这些引文管理服务的效率更高，该接口可以与第三方目录（例如我们拥有的目录）同步并发布到第三方目录。我们与引用管理公司有几个商业协议，这些公司支付费用通过API连接到我们的目录，为其客户发布业务简介。

 

AI页面

 

我们AI Pages的主要目的是在AI搜索结果和自然搜索结果中创建一个突出且相关的在线存在。通过我们的研究和测试，我们认为在自然搜索中排名靠前的网站与在AI搜索中被引用为相关来源的网站之间存在高度相关性。因此，通过实施我们的AI页面，用户能够在两个SERP部分获得搜索相关性，从而提高他们的搜索可见性，并有可能以比替代方法更低的获取成本获得更多的销售线索。典型的行动呼吁包括聊天机器人、点击呼叫、点击预订、请求指示和请求报价（通过基本的表单填写）。

 

地图包助推器

 

我们的Map Pack Booster产品涉及实施以人工智能为主导的专有流程和技术，我们相信我们可以在Google的Map Pack搜索结果中获得更快、更高排名的竞争性关键词结果。根据Backlinko的说法，鉴于一家企业在Google SERP中的定位和突出地位，我们认为，该企业出现在Map Pack搜索结果的前3位是一项明显的商业优势，这一点得到了强调，即大约42%的本地自然流量来自Map Pack结果。

 

文章

 

“文章”是我们用来集体描述任何类型长篇内容的术语。这可能包括以博客、评论、主题专家撰写的论文、新闻文章或广告发布的内容。这些文章的作者面临的一个挑战是吸引观众阅读他们发表的内容。

 

通常情况下，文章被发布在“围墙花园”中，因为它们位于出版商的主要网站内的某个地方。消费者搜索特定主题或关键字通常是通过搜索引擎查询，而不是从出版商的主要网站开始并导航到相关文章。因此，为了被发现，一篇文章在与文章关键主题相关的关键词的搜索引擎结果中排名很高是很重要的。

 

我们的Articles产品旨在在自然搜索结果和AI搜索结果中排名很高。我们认为文章特别适合用户提问以找到解决方案的AI搜索查询（例如“我什么时候应该修剪玫瑰？”），而不是使用传统的关键词搜索词（例如“我附近的园丁”）。

 

展示广告

 

目前，我们拥有并运营着超过6000万个与企业名录相关的网页网络。在这些商业目录内免费发布网页（即非赞助内容）的情况下，我们可能会选择通过广告展示位置将这些页面货币化。

 

客户参与解决方案

 

AI礼宾

 

虽然我们的搜索产品旨在让企业在搜索中占据突出地位，但一旦用户点击进入网站，我们的AI Concierge产品旨在提供客户参与。该AI技术最初是作为电话呼叫的AI语音助手开发的，可以通过以文件（例如pdf、doc、xls、ppt等）或链接到网站和其他数据库的形式上传数据来进行训练。对企业用户的好处是，以比现有呼叫中心或专门管理人员更低的成本，为众多用例提供24/7电话覆盖，例如回答客户问题或接受日历预订。我们的AI Concierge解决方案目前处于后期开发阶段，正在与特定客户进行试用。

 

 

我们的竞争优势

 

SEO解决方案的典型提供商可以大致分为三类：企业级组织、数字媒体机构和SEO自由职业者。我们相信，与这些替代服务提供商中的每一个相比，我们都具有技术和商业竞争优势。事实上，许多这类SEO解决方案提供商之所以成为我们的客户，是因为我们的技术将许多原本需要人工的工作自动化，并且与他们原本能够实现的相比，我们取得了优越的结果。

 

技术优势

 

站点Structure和专有技术

 

我们的技术优势，是经过多年的精心研发和活检而获得的。这导致了在最佳网站结构上开发专有技术，以实现满足广泛的SEO目标。除了SEO网站结构，我们的网页还包含了更多与速度、可访问性、安全性和独特质量内容相关的广为人知的搜索排名因素。这些专有技术已嵌入我们的技术平台，便于应用、重复和扩展。

 

基于实体的SEO

 

我们在利用“基于实体”的SEO方面处于领先地位。根据我们的研究，“实体”是搜索引擎用来帮助建立网站上下文的最高阶关键字或参考点。这种SEO形式侧重于实体的搜索优化，默认情况下包含相关关键字的集合。效果是通过对单个实体的优化来获得跨多个关键字的影响力，从我们的测试来看，这显着增强了网页的搜索相关性。我们已经在我们的产品系列中融入了这种专有技术。

 

生效时间

 

我们当前这一代网页在快速获得高排名搜索结果方面尤其有效，特别是与“反向链接”和“内容优先聚焦”等传统SEO技术相比。这些传统方法通常需要几个月才能生效（如果有的话），而我们的技术有能力在实施后30天内生成Page 1搜索结果，而且通常比这快得多。我们之所以能取得这些成绩，是因为我们专有的站点Structure以及专有技术和基于实体的SEO。

 

商业优势

 

规模

 

在我们的整个运营过程中，我们的目标是尽可能减少必要的人工干预。我们技术平台的客户“自助服务”能力允许我们的合作伙伴和客户购买和实施我们的SEO产品，对于那些通过API连接到我们技术平台的客户来说，这些产品可以在很大程度上预先填充现有内容。我们的技术能够通过自动化开发非常大量的网页，从而使我们能够大规模运营。

 

大型企业媒体集团通常使用第三方SEO技术或自己的技术解决方案为数万名客户提供服务。数字机构通常为数十到数百个客户提供服务，而SEO自由职业者通常为少数客户提供服务。为这些竞争对手中的任何一个部署替代SEO解决方案所需的人工工作量是其扩展能力的限制因素。

 

设置时间

 

对于本地搜索解决方案，我们将许多SEO任务自动化，否则这些任务将需要相当多的时间、成本和人工努力来完成。我们本地解决方案的典型建立时间是几分钟，而替代比较解决方案则可能是几周或几个月。这部分是由于我们不需要与客户的现有网站互动，这通常需要对其基础进行重大更改，以获得同等的SERP排名表现。默认情况下，我们的网页已经包含了关键的专有SEO技术，这使得实现更加高效和有效。我们还可以在很大程度上以自动化的方式向网站添加内容。

 

 

收入模式和商业概况

 

收入模型

 

我们的收入模式专注于确保长期、经常性的收入合同。我们的收入主要来自固定的月费基础上。我们的一些解决方案可能需要一个初始实施服务组件，在这种情况下，我们通常会收取一次性费用。

 

订阅费收入

 

我们对我们的AI页面、Map Pack Booster、列表、文章和AI礼宾产品收取每月定期订阅费用。

 

广告收入

 

例如，我们通过在我们的在线出版资产（包括全球目录网络、Hotfrog以及我们以澳大利亚为重点的目录、AussieWeb和PinkPages）上放置Google Ads（前身为AdSense）来产生广告收入。所产生的广告收入是可变的，并且基于许多因素，包括网站流量。

 

服务费收入

 

在可能的情况下，我们的目标是对我们的一些解决方案收取实施费，特别是那些需要一些手动组件来设置或审查的解决方案。我们可能会不时与客户订立商业合同，以制作各种在线出版解决方案，以换取服务费。这些解决方案通常涉及我们现有产品的定制应用。

 

商业概况

 

我们有三个主要的销售渠道：与最终用户的直接关系、对转售商的销售，以及最近通过合作伙伴进行的销售。直接终端用户和与合作伙伴相关的终端用户通常会被收取我们的建议零售价（“RRP”），而经销商通常会被收取批发价，这是RRP的折扣，并且能够确定他们向最终用户客户收取的价格。

 

我们与直接的最终用户和经销商有直接的计费关系，而后者又与其最终用户客户有直接的计费关系。我们通常还与与合作伙伴相关的最终用户建立直接的计费关系，但是，我们随后会从他们介绍的那些最终用户那里收取的资金中向合作伙伴支付佣金。

 

我们的商业义务通常仅限于提供产品和维护核心底层技术。我们向我们的经销商和合作伙伴提供销售和技术支持，但是，他们负责向其最终用户提供任何初始“一级”客户支持。

 

 

我们的策略

 

我们的技术可以应用在最终用户拥有的网站上，也可以应用在我们拥有的网站上。然而，依赖最终用户来协助实施既没有效率也没有可扩展性，如果客户取消，他们仍将保留我们的技术已经进行的SEO改进带来的好处。因此，我们打算优先在我们自己的在线物业上应用我们的技术，并利用使用我们的web builder应用程序构建的网页作为我们向客户提供的所有SEO解决方案的基础。通过利用我们的专有网页，我们能够实现多项好处，包括：

 

	●	上市速度：我们不一定需要访问最终用户的现有网站，因此我们可以创建和部署我们的网页，而对最终用户的依赖最小，以对其系统进行任何必要的行动或修改；
	●	精确度：我们打算“锁定”我们网页的关键元素，以使我们的合作伙伴和最终用户无法做出改变，这将无意中对其SEO表现造成负面影响；
	●	影响的速度：由于我们的网页纳入了我们专有的站点结构，网页在SERP结果中排名靠前所需的时间得到了改善；
	●	控制：搜索算法不断变化这要求网站所有者不断监测并适应未来的任何变化。由于我们对网页有控制权，任何必要的维护都可以更有效地应用；
	●	知识产权保留：我们能够更有效地保留我们技术诀窍的关键方面；和
	●	资产留存：通过保留网页的所有权，我们正在有效地建立一个在线物业组合，这为我们提供了如何能够将这些资产货币化的灵活性。

 

由于通过我们的技术平台发布内容，我们的技术还为我们的出版商客户提供机会，将他们的内容联合起来在其他网站上发布，从而增加他们的潜在受众。这可能会导致订阅和广告收入增加。

 

增长战略

 

谷歌搜索算法在确定搜索结果时如何评估网站相关性的最新进展对许多现有网站产生了负面影响。我们还看到，使用AI平台执行传统上使用谷歌执行的搜索查询的消费者有所增加。由于这些发展，我们相信我们的技术已处于有利地位，可以满足这些新的增长机会。

 

此前，我们以个人为单位销售我们的产品，意图为客户提供一条向其他产品“升级”的路径。我们目前的销售策略是提供完整的SEO包，营销为“Localizer”，其中包括AI页面、Map Pack Booster和Listings解决方案。我们相信，我们所有的产品都服务于特定的目的，每一种产品的使用都有利于我们的客户。我们相信，这一战略将有助于提高客户满意度和保留率，因为我们不依赖任何一款产品从实施我们的解决方案中获得“预期结果”。本质上，我们是在降低业绩风险。例如，我们认为，如果客户通过实施我们的Map Pack Booster解决方案获得了它所认为的“优秀”的Map Pack搜索结果，但通过实施我们的AI Pages解决方案在自然搜索结果中获得了“平均”结果，那么作为一个整体，他们将继续订阅整个Localizer包，因为组件解决方案无法分解。

 

我们目前还在我们的业务流程中实施AI销售代理技术。我们相信，这将使我们能够利用我们现有的大量小型企业和数字机构数据库，增加直接面向最终用户的订阅收入，并形成新的销售渠道关系，最初的重点是北美和澳大利亚市场。

 

此外，我们将：

 

	1.	继续我们对我们技术的持续维护、开发和增强，以确保其满足消费者需求，并始终遵守新兴技术和数据保护法。
	2.	继续寻求互补的技术和业务，目的是对这些技术和业务进行战略收购。

 

我们打算根据需要寻求额外的人员和资源，以协助实现这些关键目标、获得新的商业合同并为我们现有的客户群提供服务，特别是在工程、运营和营销方面，以帮助业务增长并促进这一商业化战略。

 

 

竞争

 

我们与各种公司竞争以吸引和吸引用户，其中一些公司规模更大，拥有更高的品牌知名度、更长的运营历史、更大的营销预算和已建立的客户关系、获得更大的客户群以及开发其解决方案的显着更多资源。此外，我们可能面临来自邻近市场参与者的潜在竞争，这些参与者可能通过利用相关技术、与其他公司合作或收购其他公司或提供替代方法以提供类似结果而进入我们的市场。

 

此外，现有和新的竞争对手提供的竞争对手产品以及竞争对手的技术开发可能会对我们的业务运营、财务业绩和前景以及我们普通股的价值和市场价格产生不利影响。这种风险可能会影响我们的客户获取成本和客户生命周期价值。

 

人工智能增强了人类创作者的能力，使他们能够更高效地生产内容。我们认为，这种内容创作效率的提高导致了在线内容的激增，从而增加了对这些内容在搜索引擎结果页面中排名靠前的竞争。发布内容数量的增加增加了搜索引擎评估网页所需的努力，我们认为这将对搜索引擎算法的应用方式产生影响。由于预期到了这些变化，我们对我们的技术进行了改进，然而，在实施搜索引擎算法变化之前，很难评估它对搜索结果的影响以及这些变化对我们和我们的技术的影响。

 

知识产权

 

我们建立和保护我们的核心技术和知识产权的能力，包括我们的软件源代码和版权，对我们的成功至关重要。我们依靠包括专有技术在内的商业秘密和合同权利的组合来建立和保护我们对我们技术的专有权利。此外，我们与员工和业务合作伙伴订立保密和保密协议。我们与员工订立的协议还规定，他们在受雇期间创造的所有软件、发明、开发、作者身份作品和商业秘密均为我们的财产。

 

见“第3项。关键信息—— D.风险因素——与我们的业务和行业相关的风险——如果我们未能充分保护我们的所有权，我们的竞争地位可能会受到损害，我们可能会失去宝贵的资产，产生减少的收入，并招致代价高昂的诉讼来保护我们的权利。”

 

 

C.组织Structure

 

我们于2009年4月开始活动。下面的图表说明了我们的组织结构，包括成立日期和管辖范围。截至本报告之日，Moboom USA Inc.已停止运营，并在年内保持休眠状态。我们打算在适当的时候正式关闭该公司。

 

 

D.财产、厂房和设备

 

我们的总部位于澳大利亚珀斯，截至本年度报告日期，我们在那里租赁和占用的办公空间约为603平方米（约6,490平方英尺）。目前的租期将于2026年11月到期，我们认为我们现有的设施总体上足以满足我们目前的未来需求，但我们预计将根据需要寻求额外的空间以适应未来的增长。

 

项目4a。

未解决的工作人员评论

 

没有。

 

项目5。	经营和财务审查及前景

 

本节中的讨论受到本综合表格20-F开头的解释性说明和本综合表格20-F的综合财务报表附注31中所述重述的影响。本经营和财务审查以及我们的财务状况和经营业绩的前景中提供的某些财务和其他信息已更新，以反映重述调整。

 

概述

 

我们是一家澳大利亚公司，目前专注于将我们的软件即服务（SaaS）在线营销技术（“技术”）商业化。我们的技术使用数据集成和生成AI（“Content”）以及我们的“基于实体”的SEO技术和专有技术（“站点Structure”）相结合的方式在搜索引擎优化（“SEO”）网页上发布内容。一旦内容和站点Structure与我们的技术集成，搜索引擎优化网页的制作在很大程度上就实现了自动化，这使公司能够实现规模化生产。根据我们的测试和生产中的测试，这些网页极有可能出现在与这些网页相关的搜索关键词的搜索引擎结果页面（“SERP”）中的显眼位置，比替代解决方案更快。

 

我们每个搜索解决方案的基础是通过我们的技术创建的网页；每个网页都是为特定的用例配置的。我们的网页包含一些功能，否则这些功能将需要大量的人工努力才能实现，或者应用额外且更昂贵的解决方案。例如，为了实现优越的SERP排名，我们优化了我们的网页，使搜索引擎能够根据特定的“实体”关键字检测和理解相关的页面内容。我们还自动纳入影响SERP排名的其他因素，包括页面速度、可访问性安全性和独特的高质量内容，为此我们能够利用生成人工智能（“AI”）。

 

我们还拥有客户数据库，包括全球在线业务目录Hotfrog，以及另外四个以澳大利亚为重点的目录，AussieWeb.com.au（“AussieWeb”）、PinkPages.com.au（“PinkPages”）、SuperPages.com.au（“SuperPages”）和Scoop.com.au（“Scoop”）。截至2024年6月，这些目录资产合计包含超过6000万个企业列表。我们还开发（并将继续扩展）一个网站组合，目的是发布与特定细分市场相关的文章，例如金融、健康、教育和商业。

 

我们已开始将AI销售代理技术纳入我们的业务运营，意图将该技术应用于在我们的数据库中向客户营销产品和服务。我们认为，通过这一过程产生的营销线索并与我们的渠道销售合作伙伴（“合作伙伴”）合作是一种更高效、更具成本效益的模式，这将使我们能够在短期内更快地扩大销售规模。

 

A.经营成果

 

收入。我们的收入来自使用我们技术的客户赚取的许可订阅费、通过相关产品实施和一般SEO咨询赚取的服务费，以及通过在我们的数字资产上投放广告赚取的广告费。许可证订阅费通过我们的直销努力以及我们的渠道合作伙伴进行销售。

 

运营费用。运营费用中最重要的组成部分是人员成本，包括工资、福利、奖金和佣金。截至2025年6月30日止年度，我们继续实施更多的运营效率，从而降低了人员和相关成本。我们的战略是利用AI销售代理技术并与渠道合作伙伴合作，这两者都可以扩大我们的销售范围，并主要根据成功获得报酬。随着我们实施这一战略，我们预计在可预见的未来，我们的销售和营销费用将以绝对美元计增加，尽管由于基本上是基于成功的，这些费用预计将与我们的总收入成比例增加。从长期来看，随着我们扩大业务规模，我们预计这些费用占总收入的百分比将会下降。我们还产生了与我们的一般管理费用相关的其他非人事费用。为了促进我们扩大技术应用的战略，我们计划通过增加我们的开发人员人数和进行战略收购来继续投资于我们的技术。在2022年3月完成首次公开募股后，我们作为上市公司运营产生了额外费用，包括遵守适用于国家证券交易所上市公司的规则和法规的成本、与根据SEC规则和法规的合规和报告义务相关的成本以及增加的保险、投资者关系和专业服务的费用。

 

 

截至2025年6月30日和2024年的年度比较

 

下表列出了我们截至2025年6月30日和2024年6月30日止年度的经营业绩信息：

 

		截至6月30日的年度，
		2025 A $				2024 A $ 如重述
收入			3,202,692				4,151,088
其他收益			326,613				61,360
技术费用			(1,243,678	)			(890,778	)
员工福利费用			(1,639,375	)			(2,758,336	)
股份支付费用			(1,518,553	)			567,204
占用费用			(104,699	)			(101,415	)
营销费用			(178,376	)			(187,046	)
咨询费用			(782,567	)			(853,850	)
其他费用			(150,653	)			(65,341	)
折旧和摊销费用			(1,677,284	)			(1,473,999	)
预期信用损失费用			(370,869	)			(272,236	)
经营亏损			(4,136,749	)			(1,823,349	)
外汇收益/（亏损）			5,595				(3,485	)
财务费用			(183,077	)			(114,199	)
所得税前亏损			(4,314,231	)			(1,941,033	)
所得税费用			—				—
年内亏损			(4,314,231	)			(1,941,033	)
其他综合收益			(10,604	)			3,023
年度综合亏损总额			(4,324,835	)			(1,938,010	)

 

收入

 

		截至6月30日的年度，								改变
		2025 A $				2024 A $				A $				%
订阅收入			3,011,836				3,338,479				(326,643	)			-9.8	%
广告收入			140,907				251,368				(110,461	)			-43.9	%
服务收入			49,949				561,241				(511,292	)			-91.1	%
总收入			3,202,692				4,151,088				(948,396	)			-22.8	%

 

订阅收入下降9.8%至3,011，836澳元（2024年：3,338，479澳元），原因是我们继续努力重塑我们的“进入市场”方法，用合作伙伴计划取代我们的经销商计划，并简化我们的产品供应。在经销商和合作伙伴计划下，理想情况下，我们希望与目前专注于赞助广告但正在寻求多元化进入SEO解决方案的数字营销机构合作，以获得更广泛的在线搜索可见度。然而，我们的经销商和合作伙伴之间的关键区别是我们与最终用户的合同和计费安排。我们将以批发价将我们的解决方案出售给经销商，然后经销商再将该解决方案转售给最终用户。根据我们的合作伙伴计划，我们通常会与最终用户保持直接的计费（和绩效）安排，并从从最终用户收取的资金中向合作伙伴支付其合作伙伴费。我们预计，在这种安排下，收款情况会有所改善，因为经销商通常会向最终用户收取费用，但会延迟向我们付款，如果有的话。从经销商向合作伙伴的转变也导致了表现不佳的经销商的终止。我们减少并简化了我们的产品供应，以专注于可以通过编程实现或最少人工干预的解决方案。虽然有些产品定价较高，但实施和监测持续业绩所需的资源导致整体利润率较低。因此，收入的下降被雇员福利支出的下降所抵消。我们相信这些变化将为未来订阅收入增长奠定基础。

 

广告收入下降43.9%至140,907澳元（2024年：251,368澳元）。Locaf拥有的在线目录资产目前通过谷歌广告获利。与全球许多实施谷歌广告的网站类似，我们的目录资产受到了谷歌对其广告计划进一步修改的负面影响。我们还认为，导致收入下降的一个重要因素是，更广泛的网站自然搜索流量减少，用户越来越多地通过人工智能和替代平台进行搜索查询。

 

服务收入下降91.1%至49,949澳元（2024年：561,241澳元）。这一下降主要与截至2024年6月30日止年度的大量服务工作不再发生有关。服务工作通常涉及推荐定制解决方案以应用于客户拥有的网站。虽然我们认为在截至2024年6月30日的年度内完成该工作是机会主义的，但我们故意限制在截至2025年6月30日的年度内执行此类工作，此类工作不可重复，是劳动密集型的，并且开放给客户在客户实施这些建议期间偏离我们提出的建议，导致不同的业绩结果。

 

其他收益

 

其他收入增长432.3%至326,613澳元（2024年：61,360澳元）。在2024年6月30日之后，我们完成了对我们获得与截至2024年6月30日止年度相关的研发税收优惠退税资格的评估，该等研发税收优惠退税未在截至2024年6月30日止年度的综合财务报表及其附注中确认。在类似的基础上，我们预计我们获得研发税收优惠退税的资格将扩大到截至2025年6月30日止年度的研发支出。在其他收入中确认的326,613澳元是截至2024年6月30日止年度（225,879澳元）和截至2025年6月30日止年度（100,734澳元）的研发税收优惠退税中与发生的研发支出相关但未作为无形资产资本化的部分。截至2025年6月30日止年度的研发税收优惠退税仅涉及与澳大利亚相关的支出。我们已单独提出申请，要求我们的索赔延期，以纳入相关的海外支出。如成功，与境外支出相关的研发税收优惠退税将在当年确认为其他收入。我们可能有资格在未来几年获得这笔赠款，这取决于我们研发工作的性质。

 

 

营业费用

 

		截至6月30日的年度，								改变
		2025 A $				2024 A $ 如重述				A $				%
技术费用			(1,243,678	)			(890,778	)			(352,900	)			+39.6	%
员工福利费用			(1,639,375	)			(2,758,336	)			1,118,961				-40.6	%
股份支付费用			(1,518,553	)			567,204				(2,085,757	)			+367.7	%
占用费用			(104,699	)			(101,415	)			(3,284	)			+3.2	%
营销费用			(178,376	)			(187,046	)			8,670				-4.6	%
咨询费用			(782,567	)			(853,850	)			71,283				-8.3	%
其他费用			(150,653	)			(65,341	)			(85,312	)			+130.6	%
折旧和摊销费用			(1,677,284	)			(1,473,999	)			(203,285	)			+13.8	%
预期信用损失费用			(370,869	)			(272,236	)			(98,633	)			+36.2	%
总营业费用			(7,666,054	)			(6,035,797	)			(1,630,257	)			+27.0	%

 

截至2025年6月30日止年度，总运营费用增加27.0%至7,666，054澳元（2024年：6,035，797澳元），主要是由于以股份为基础的支付费用的会计处理。截至2025年6月30日止年度产生的股份支付费用主要是由于遗留交易导致的，这些交易不能反映我们当前的业务，并且预计不会在未来期间以类似水平再次发生。此外，截至2024年6月30日止年度，包括1047436澳元的非现金股份支付费用转回，这与前几年授予的履约权到期有关。截至二零二五年六月三十日止年度并无发行新的履约权。

 

备考营业费用总额

 

我们认为，列报不包括以股份为基础的支付费用的运营费用为投资者提供了对我们成本结构潜在趋势的额外洞察，并有助于在不同时期之间进行更一致的比较。这些信息构成非国际财务报告准则财务计量，应作为国际财务报告准则总营业费用计量的补充而非替代。

 

下表提供了国际财务报告准则计量总运营费用与不包括股份支付费用的非国际财务报告准则（备考）计量之间的调节：

 

		截至6月30日的年度，								改变
		2025 A $				2024 A $ 如重述				A $				%
营业费用总额（IFRS）			(7,666,054	)			(6,035,797	)			(1,630,257	)			+27.0	%
扣除：股份支付费用			1,422,547				(1,047,436	)			2,469,983				-235.8	%
备考总运营费用（非国际财务报告准则）			(6,243,507	)			(7,083,233	)			839,726				-11.9	%

 

注：“备考总运营费用（Non-IFRS）”是一种非国际财务报告准则财务计量，不包括某些基于股份的支付费用，这些费用在本期和前期受到非常遗留交易的影响。由于以股份为基础的支付是我们薪酬结构中的一个持续组成部分，因此不应将这一措施视为消除经常性成本。提出这一衡量标准仅是为了说明这些非常交易对我们报告的运营费用的影响。

 

技术费用。技术费用包括运营和维护我们的平台所需的软件和托管服务、我们在更广泛的运营管理中使用的软件，以及我们可能提供的转售第三方解决方案。截至2025年6月30日止年度，技术费用增长39.6%至1,243，678澳元（2024年：890,778澳元）。与截至2024年6月30日止年度相比，截至2025年6月30日止年度的技术费用增加，主要是由于与交付我们的解决方案所需的第三方软件相关的费用增加了331,492美元，以及与网站托管相关的费用增加了33,302美元。这些增长被一般操作技术减少12,196澳元所抵消。

 

员工福利费用。运营费用中最重要的组成部分是与我们聘用员工和承包商有关的人员成本，以及包括工资税和保险在内的相关费用。截至2025年6月30日止年度，雇员福利开支减少40.6%至1,639，375澳元（2024年：2,758，336澳元）。这一减少主要是由于在截至2025年6月30日的年度内，由于持续努力精简我们的产品套件以及第三方合作伙伴参与以促进某些销售和最终用户支持角色，销售和运营员工人数有所减少。随着我们继续开发我们的技术，并根据我们的合作伙伴增长战略担任运营角色，我们预计近期的员工人数增长将与研发相关。随着我们继续实施AI销售代理技术，我们预计与销售相关的角色将出现较低的增长。截至2025年6月30日，我们在全球拥有18名员工（2024年：36名）。

 

股份支付费用。在2022年6月30日至2024年6月30日期间，为了保全现金并保持符合纳斯达克资本市场上市要求的最低股东权益为250万美元，根据纳斯达克上市规则第5550（b）（1）条，我们以101,026份履约权的形式将1,634，982澳元的未偿债务转换为权益工具，公允价值总额为1,337，835澳元。另外499,982澳元被转换为28,884份履约权（公允价值为472,498澳元），因为这与归还Gavin Burnett先前持有的股份有关。这些股份被转让给第三方，以解决该第三方对我们提出的索赔。然而，在20财年，这些索赔最终得到了解决，这导致那些转让的股份被没收和注销。

 

由于我们没有满足履约权的履约条件，因此它们已经到期，因此，1,337，835澳元从准备金转入累计损失。然而，由于发行履约权是为了清偿债务以协助我们维持上市合规并恢复先前在解决与第三方的法律纠纷过程中被注销的股份，在此期间和授权24财年综合财务报表后，独立董事认为这些情况合理，因此将这些履约权的处理与已发行的与员工薪酬相关的履约权分开看待。据此，于2024年11月26日，独立董事授权无偿发行129,910股。这些股份的公允价值为1,422，547澳元，基于7.11美元的股价和0.6493的澳元：美元汇率，即每股约10.95澳元。此外，截至2025年6月30日止年度产生的96,006澳元的董事费开支，已经或将通过发行股份解决。

 

截至2024年6月30日止年度，包括1047436澳元的非现金股份支付费用转回，这与前几年发行的履约权到期有关。

 

占用费用。与截至2024年6月30日止年度相比，截至2025年6月30日止年度的占用费用增加3.2%，主要是由于短期办公室租赁费用的外汇汇率差异。

 

营销费用。截至2025年6月30日止年度，营销费用下降4.6%至178,376澳元（2024年：187,046澳元），主要是由于聘用营销顾问减少76,352澳元，广告和贸易展览费用减少16,397澳元，但被合作伙伴介绍费增加84,939澳元所抵消。

 

咨询费用。截至2025年6月30日止年度的顾问费用为782,567澳元（2024年：853,850澳元）。这一减少包括来自某些供应商的142,867美元的成本，我们没有续签这些供应商，或者与我们预计将是非经常性的支出有关。

 

其他费用。其他费用的变动主要与旅行和保险费用的增加有关。

 

折旧和摊销费用。截至2025年6月30日止年度的折旧和摊销费用增加至1,677，284澳元（2024年：1,473，999澳元），主要是由于我们增加了开发成本的资本化。

 

预期信用损失费用。与截至2024年6月30日止年度相比，截至2025年6月30日止年度产生的预期信用损失费用增加了98,633澳元。由于实施了我们的合作伙伴计划并与最终用户建立了直接的计费关系，我们希望能够更好地管理客户收款。

 

 

截至2024年6月30日和2023年的年度比较

 

下表列出了我们截至2024年6月30日和2023年6月30日止年度的经营业绩信息：

 

		截至6月30日的年度，
		2024 A $ 如重述				2023 A $
收入			4,151,088				5,376,693
其他收益			61,360				852,208
技术费用			(890,778	)			(1,718,974	)
员工福利费用			(2,811,669	)			(4,806,643	)
股份支付费用			620,537				(460,603	)
占用费用			(101,415	)			(113,572	)
营销费用			(187,046	)			(318,492	)
咨询费用			(853,850	)			(874,638	)
其他费用			(65,341	)			(213,051	)
折旧和摊销费用			(1,473,999	)			(1,355,170	)
预期信用损失费用			(272,236	)			(295,262	)
经营亏损			(1,823,349	)			(3,927,504	)
外汇收益/（亏损）			(3,485	)			141,285
财务费用			(114,199	)			(105,367	)
所得税前亏损			(1,941,033	)			(3,891,586	)
所得税费用			-				-
年内亏损			(1,941,033	)			(3,891,586	)
其他综合收益			3,023				(23,010	)
年度综合亏损总额			(1,938,010	)			(3,914,596	)

 

收入

 

		截至6月30日的年度，								改变
		2024 A $				2023 A $				A $				%
订阅收入			3,338,479				4,891,743				(1,553,264	)			-31.8	%
广告收入			251,368				315,524				(64,156	)			-20.3	%
服务收入			561,241				169,426				391,815				+231.3	%
总收入			4,151,088				5,376,693				(1,225,605	)			-22.8	%

 

订阅收入下降31.8%至3,338，479澳元（2023年：4,891，743澳元）。下降主要与向Proximity产品活动因过渡到我们升级的技术平台和一般经销商流失而受到影响的客户提供延长的账单减免有关。我们认为，通过对经销商进行更好的教育，让他们了解实施Proximity产品可以预期的合理结果，特别是产品在为最终用户的网站产生额外流量（受众）而不是额外销售方面的作用，可以缓解流失，这也取决于独立于我们提供的技术的其他因素，包括网站营销信息的强度、受众对最终用户业务以及IT产品和服务的看法。我们试图通过增强我们的报告仪表板来解决这些担忧，以突出我们认为对最终用户很重要的关键指标，这样做，我们能够更好地阐明我们的技术为最终用户的营销工作增加的价值。我们已经理顺了我们的经销商基础，以专注于向他们提供更好的支持和用户体验。我们已经看到这提高了经销商保留率和账户增长。由于转售商减少，我们也减少了销售和运营人员的数量。

 

广告收入下降20.3%至251,368澳元（2023年：315,524澳元）。Locaf拥有的在线目录资产目前通过谷歌广告获利。与全球许多实施谷歌广告的网站类似，我们的目录资产受到谷歌在这一年对其广告计划所做更改的负面影响，导致广告收入从2023年9月开始逐渐下降。有机会评估这些变化后，我们实施了一些我们认为可以提高广告收入的举措。我们还预计，由于我们正在创建的更多在线资产，我们计划进行广告宣传，广告收入将会增长。与我们过去收购在线目录属性所继承的传统平台相比，这些新的在线属性将受益于我们从一开始就被应用的技术和专有技术。

 

服务收入增长231.3%至561,241澳元（2023年：169,426澳元）。虽然从历史上看，服务业务并不是我们业务的重要重点，但我们能够利用2024年2月开始与Localista的巨大商业机会，并协助他们转变现有目录网络的SEO执行，与截至2023年6月30日的年度相比，这显着增加了我们截至2024年6月30日止年度的服务收入。这项服务工作与我们从Localista收购scoop.com.au密切相关，鉴于其固有的SEO功能，我们认为这是一笔宝贵的财富，我们可以通过应用我们的技术和专有技术来利用这些功能。这些SEO功能在合理的时间范围内难以复制且成本高昂，包括拥有36分的Moz Domain Authority评分、大约48,000个反向链接（包括大约5,000个维基百科反向链接）以及超过157,000个相关有机关键字的排名（根据Semrush）。导致服务收入显着增长的其他业务与实施我们的Article Accelerator和Keyword Maximizer产品有关。随着这些产品的实施，我们预计将从产品使用中获得经常性订阅收入。

 

其他收益

 

其他收入减少92.8%至61,360澳元（2023年：852,208澳元），主要是由于截至2023年6月30日止年度的应收研发税收奖励赠款503,118澳元，该款项未在截至2024年6月30日止年度的应收款项中评估。我们可能有资格在未来几年获得这笔赠款，这取决于我们研发工作的性质。其他收入减少也是由于消除负债的收益减少，而在截至2024年6月30日的年度内没有发生这种情况。

 

 

营业费用

 

		截至6月30日的年度，								改变
		2024 A $ 如重述				2023 A $				A $				%
技术费用			(890,778	)			(1,718,974	)			828,196				-48.2	%
员工福利费用			(2,811,669	)			(4,806,643	)			1,994,974				-41.5	%
股份支付费用			620,537				(460,603	)			1,081,140				-234.7	%
占用费用			(101,415	)			(113,572	)			12,157				-10.7	%
营销费用			(187,046	)			(318,492	)			131,446				-41.3	%
咨询费用			(853,850	)			(874,638	)			20,788				-2.4	%
其他费用			(65,341	)			(213,051	)			147,710				-69.3	%
折旧和摊销费用			(1,473,999	)			(1,355,170	)			(118,829	)			+8.8	%
预期信用损失费用			(272,236	)			(295,262	)			23,026				-7.8	%
总营业费用			(6,035,797	)			(10,156,405	)			4,120,608				-40.7	%

 

截至2024年6月30日止年度，总经营开支减少40.7%，主要是由于雇佣和技术相关开支减少。

 

技术费用。技术费用包括运营和维护我们的平台所需的软件和托管服务、我们在更广泛的运营管理中使用的软件，以及我们可能提供的转售第三方解决方案。截至2024年6月30日止年度，技术费用减少48.2%至890,778美元（2023年：1,718，974澳元）。与截至2023年6月30日止年度相比，截至2024年6月30日止年度的技术费用减少，主要是由于与交付我们的解决方案所需的第三方软件相关的费用减少了433,431澳元。与一般运营技术成本相关的费用进一步减少218,396美元，某些成本资本化导致的费用减少176,369美元。

 

员工福利费用。运营费用中最重要的组成部分是与我们聘用员工和承包商有关的人员成本，以及包括招聘、工资税和保险在内的相关费用。截至2024年6月30日止年度，雇员福利开支减少41.5%至2,811，669澳元（2023年：4,806，643澳元）。这一减少主要是由于在截至2024年6月30日的一年中，由于不断努力精简我们的产品套件和我们所服务的地理市场，销售和运营员工人数有所减少。我们预计，根据我们的战略，近期员工人数的增长将与研发相关，以增加我们的数字资产组合，然后是营销资源，以协助其货币化。截至2024年6月30日，我们在全球拥有26名员工（2023年：34名）。

 

股份支付费用。截至2024年6月30日止年度，包括1047436澳元的非现金股份支付费用转回，这与前几年发行的履约权到期有关。

 

占用费用。与截至2023年6月30日止年度相比，截至2024年6月30日止年度的占用费用减少10.7%，主要是由于短期办公场所的终止。

 

营销费用。截至2024年6月30日止年度，营销费用减少41.3%至187,046澳元（2023年：318,492澳元），主要是由于营销顾问的聘用减少。

 

咨询费用。截至2024年6月30日止年度的顾问费用为853,850澳元（2023年：874,638澳元）。这包括来自某些供应商的142,867美元成本，我们没有续签这些供应商，或者与我们预计非经常性的支出有关。

 

其他费用。其他费用的变动主要与差旅费用减少有关。

 

折旧和摊销费用。截至2024年6月30日止年度的折旧和摊销费用增加至1,473，999澳元（2023年：1,355，170澳元）是由于我们增加了开发成本的资本化。

 

预期信用损失费用。截至2024年6月30日止年度的金融资产减值是由于核销了显着账龄的应收款项，并不反映我们最近的业务。

 

 

B.流动性和资本资源

 

运营计划和未来资金需求–持续经营

 

我们的独立注册会计师事务所已就本年度报告所载的我们的合并财务报表发表意见，指出我们将持续经营的假设存在重大疑问。我们产生了巨大的经营亏损，并且在过去几年的经营活动中使用了现金。截至2025年6月30日止年度，我们的净亏损为4,314，231澳元，用于经营活动的现金净额为688,667澳元。此外，截至2025年6月30日，我们的ASX可转换票据的未偿余额，包括应计和未支付的利息，总计为249,100澳元。见“项目5。经营和财务回顾与前景— B.流动性和资本资源— ASX可转换票据”。

 

于2025年6月30日，集团有178,180澳元（2024年：无）的短期贷款未偿还，这与年度保险费的融资有关。订立贷款乃为集团的保险责任提供资金，并须于协议期限内按月分期偿还。该贷款无抵押，承担固定利率，于2026年2月28日到期。集团拟于到期时以经营现金流偿还贷款。

 

我们的合并财务报表不包括在我们无法持续经营时可能需要对资产和负债的金额和分类进行的任何调整。我们也无法确定，如果需要，额外的融资将以可接受的条件提供，或者根本无法提供，我们未能在需要时筹集资金可能会限制我们继续运营的能力。对于我们自综合财务报表至本年度报告刊发之日起未来十二个月持续经营的能力仍存在重大疑问。

 

迄今为止，我们的技术开发以及与建立销售队伍以推销我们的产品和服务相关的成本都出现了负现金流。我们实现或如果实现持续盈利的能力是基于许多因素，其中许多因素是我们无法控制的，包括我们产品的市场接受度、有竞争力的产品开发以及我们的市场渗透率和利润率。如果这些因素变得重要，我们可能永远无法产生足够的收入来实现，或者，如果实现了，可以维持盈利能力。

 

由于与我们技术的进一步开发和商业化以及任何未来测试相关的众多风险和不确定性，我们无法预测任何未来损失的程度或我们何时实现盈利的确切时间（如果有的话）。我们可能永远不会盈利，您可能永远不会从我们的证券投资中获得回报。我们证券的投资者必须仔细考虑我们行业发展所固有的实质性挑战、风险和不确定性。我们可能永远不会发展我们的技术，我们的业务可能会失败。

 

我们预计将通过公开或私募股权发行、债务融资、政府补贴和研发赠款以及业务发展交易来满足我们未来的现金需求。如果我们的一项或多项假设被证明是不正确的，或者如果我们选择以比我们目前预期更快的速度扩大我们的业务运营和合作伙伴关系，我们可能需要更快地筹集额外资金。如果筹集资金的条件有利，我们甚至可能在需要之前就决定筹集额外资金。额外的股权、债务、政府补贴和研发赠款，或业务发展交易可能无法以可接受的条款获得，如果有的话。如果没有足够的资金，我们可能会被要求延迟、缩小或取消我们计划的某些业务运营、我们的技术开发或合作伙伴关系，或者通过与合作者或其他人的安排获得资金，这些安排可能要求我们放弃对我们可能寻求独立开发的某些技术的权利。

 

我们的长期成功和持续经营的能力取决于获得足够的资本来为其业务运营提供资金，创造收入，并最终实现盈利运营，或者，将我们的产品和技术推进到足以成为业内其他公司收购的有吸引力的候选者的地步。

 

迄今为止，我们能够在需要时获得融资；然而，无法保证未来将获得融资，或者如果是，将以可接受的条件获得融资。见“第3项。关键信息— D.风险因素—我们的持续经营能力存在重大疑问”，以及本年度报告的合并财务报表附注3.2。

 

ASX可转换票据

 

截至2025年6月30日，我们在2015年发行的无担保可转换票据的未偿余额，包括其应计和未支付的利息，总计为249,100澳元（“ASX可转换票据”）。该ASX可转换票据的到期日为2016年3月31日，具有固定的偿还金额，并且不会再产生利息。在ASX可转换票据的249,100澳元未偿余额中，总计130,000澳元的未偿余额与已注销和已解散的票据持有人有关，因此，我们不太可能对其进行偿还。根据ASX可转换票据，我们有义务在（i）到期日和（ii）我们收到ASX可转换票据持有人的书面通知之日（在（i）和（ii）中较早者赎回每份尚未赎回、转换或成为转换通知标的的ASX可转换票据，但违约事件（定义见ASX可转换票据）已发生，在（i）和（ii）的每一情况下，通过向ASX可转换票据的持有人支付等于适用的到期赎回价值（定义见ASX可转换票据）的金额。ASX可转换票据在ASX上市时会自动转换为股权，但是，由于我们现在在ASX上市，我们不太可能追求TERM3上市。据此，根据ASX可换股票据的条款，ASX可换股票据只能按面值加利息以现金赎回。

 

 

根据ASX可转换票据，当我们（i）处于或可能被视为在任何适用法律的含义内，资不抵债或无法支付我们的债务；以及（ii）我们未能按照ASX可转换票据或该等契据适当履行任何承诺、条件或义务，且未在获ASX可转换票据持有人书面要求的20个工作日内纠正该违约时，即发生违约事件。由于我们尚未在到期日赎回ASX可转换票据下的全部金额，根据ASX可转换票据的条款，此种失败构成违约事件。如果我们没有在被ASX可转换票据持有人以书面要求的20个工作日内纠正此类违约，则票据持有人可能会选择向我们提出法定要求，这将要求我们在法定期限内（目前为21天）偿还该票据持有人的债务。未能遵守法定要求可能导致票据持有人对我们启动清盘程序。截至本年报日期，并无任何要求偿还的ASX可转换票据持有人向我们发出的尚未完结的要求偿还函件。

 

我们计划在我们的财务能力允许的情况下逐步偿还ASX可转换票据的未偿余额，同时也为我们正在进行的业务运营保持充足的手头资金。我们不太可能偿还已不再存在并已在澳大利亚注销为公司的ASX可转换票据持有人的总计130,000澳元的款项，并且可能需要允许诉讼时效到期后才能对我们的财务账户进行任何相应的调整。

 

概述

 

自成立以来至2025年6月30日，我们主要通过运营和出售我们的股本证券产生的现金流为我们的运营和资本支出提供资金。从2009年成立到2025年6月30日，我们筹集了超过5300万澳元的股权资本，在截至2025年6月30日的一年中，其中包括150万澳元的非现金股份支付。

 

截至2025年6月30日和2024年的年度比较

 

下表显示截至所示日期我们的现金、应收账款和营运资金：

 

		截至6月30日，
		2025 A $				2024 A $
现金及现金等价物			594,671				275,875
应收账款，净额			876,347				793,947
流动负债			(1,776,580	)			(2,397,844	)
营运资金(1)			153,092				(1,033,667	)

 

⁽¹⁾营运资金定义为流动资产减去流动负债。

 

下表列出了我们在所示期间的现金流量：

 

		截至6月30日的年度，
		2025 A $				2024 A $
经营活动使用的现金净额			(688,667	)			(1,112,902	)
投资活动使用的现金净额			(1,875,775	)			(2,126,587	)
筹资活动产生的现金净额			2,888,247				341,128
现金及现金等价物净增加/（减少）			323,805				(2,898,361	)
净汇差			(5,009	)			(464	)

 

经营活动

 

截至2025年6月30日止年度，用于经营活动的现金净额为688,667澳元。这反映了经调整的非现金项目净亏损4,314，231澳元，总额为4,004，394澳元，并进一步受到营运资金变动产生的现金净流出378,830澳元的影响。营运资金变动前的经营现金流为3,471，097澳元，其中包括1,677，284澳元的折旧和摊销费用、96,006澳元的以股权结算的员工福利、100,734澳元的预期研发税收优惠退税、544,017澳元的资本化研发税收优惠退税、370,869澳元的预期信贷损失、5,595澳元的外汇净收益，以及1,422，547澳元的股份支付以清偿历史负债。在2022年6月30日至2024年6月30日期间，为了保存现金并保持符合《纳斯达克资本市场上市要求》，如《纳斯达克上市规则》第5550（b）（1）条所述，最低股东权益为250万美元，我们将1,634，982澳元的未偿债务以101,026份履约权的形式转换为权益工具，公允价值总额为1,337，835澳元。另外499,982澳元被转换为28,884份履约权（公允价值为472,498澳元），因为这与归还Gavin Burnett先前持有的股份有关。这些股份被转让给第三方，以解决该第三方对我们提出的索赔。然而，在截至2020年6月30日止年度，这些索赔最终得到解决，导致这些转让的股份被没收和注销。我们没有满足履约权的履约条件，因此，履约权已于2024年6月30日到期。然而，由于发行履约权是为了清偿债务以协助我们维持上市合规，并恢复先前在解决与e第三方法律纠纷过程中注销的股份，独立董事认为这些情况合理，因此将这些履约权的处理与已发行的与员工薪酬相关的履约权分开看待。据此，于2024年11月26日，独立董事授权无偿发行129,910股。这些股票在发行时的公允价值为1,422，547澳元。

 

截至2024年6月30日止年度，用于经营活动的现金净额为1,112，902澳元。这反映了按非现金项目调整后的净亏损1,941，033澳元，总额为1,021，001澳元，并进一步受到营运资金变动产生的现金净流出192,870澳元的影响。1021001澳元营运资金变动前的经营现金流包括1444684澳元的折旧和摊销费用、29314澳元的无形资产处置、53420澳元的无形资产收购、408,738澳元的股份支付、36,600澳元的预期政府回扣、272,236澳元的预期信贷损失、3,485澳元的净外汇损失和未归属履约权到期的1,047，436美元。

 

 

投资活动

 

截至2025年6月30日止年度，投资活动使用的现金净额为1,331，758澳元，归因于资本化开发成本的现金付款1,624，211澳元，被收到的54,016澳元研发税收奖励和购买知识产权的现金付款251,563澳元部分抵消。

 

截至2024年6月30日止年度，投资活动使用的现金净额为2,126，587澳元，原因是资本化开发成本的现金付款为1,629，897澳元，购买知识产权的现金付款为536,690澳元，定期存款到期的现金付款为40,000澳元。

 

融资活动

 

截至2025年6月30日止年度，筹资活动产生的现金净额为2,888，247澳元，其中3,094，759澳元来自发行股票，部分被偿还借款净额77,844澳元和租赁负债减少128,668澳元所抵消。

 

年内，我们还订立了一项保险费资金安排，导致截至2025年6月30日的短期贷款余额为178,181澳元。这笔交易并没有导致我们收到现金，因为出借人直接与保险人结算了保险费。因此，这是一项被确认为代位权的非现金融资交易，已被排除在现金流量表之外。

 

截至2024年6月30日止年度，筹资活动产生的现金净额为341,128澳元，其中456,293澳元来自发行股票，部分被偿还借款净额30,000澳元和租赁负债减少85,165澳元所抵消。

 

在与H.C. Wainwright & Co.，LLC的市场发售协议

 

2023年5月18日，我们与作为销售代理的H.C. Wainwright & Co.，LLC（“Wainwright”）签订了市场发售协议（“销售协议”），根据该协议，我们可以根据经修订的F-3表格上的有效货架登记声明（文件编号333-272066）不时通过Wainwright发售和出售我们的普通股，该声明由SEC于2023年6月1日宣布生效以及相关的招股说明书补充文件。Wainwright在商业上合理的努力基础上担任我们的销售代理，符合其正常的交易和销售惯例以及适用的州和联邦法律、规则和条例以及纳斯达克的规则。如果我们明确授权，Wainwright也可以在私下协商交易中出售我们的普通股。Wainwright有权获得根据销售协议作出的普通股总销售价格3.0%的固定配售费的补偿。我们没有义务根据销售协议出售任何普通股，并可随时根据销售协议暂停销售。在截至2025年6月30日的年度内，我们根据销售协议以每股7.69美元的加权平均价格出售了273,530股普通股，扣除销售佣金和我们应付的费用后，所得款项净额约为2,029，678美元（3,086，989澳元）。在2025年6月30日之后，我们根据销售协议以每股7.38美元的加权平均价格进一步出售了69,728股普通股，在扣除销售佣金和我们应付的费用后，为我们带来了约531,805美元（755,539澳元）的净收益。

 

连同我们现有的现金和现金等价物、从销售改善和运营成本节约（包括减少多余的人员需求和技术）中获得的预期资金，我们认为将足以满足我们至少未来12个月的预期现金需求。然而，我们的流动性假设可能被证明是不正确的，我们可能会比我们目前预期的更快耗尽我们可用的财务资源。我们可能随时通过股权、股权挂钩或债务融资安排寻求额外资金。我们未来的资本需求和可用资金的充足性将取决于许多因素，包括本年度报告标题为“风险因素”的部分中描述的因素。我们可能无法以可接受的条款获得额外融资来满足我们的运营要求，或者根本无法满足。

 

ASX可转换票据

 

截至2025年6月30日，我们在2015年发行的无担保可转换票据的未偿余额，包括其应计和未支付的利息，总计为249,100澳元（“ASX可转换票据”）。该ASX可转换票据的到期日为2016年3月31日，具有固定的偿还金额，并且不会再产生利息。在ASX可转换票据的249,100澳元未偿余额中，总计130,000澳元的未偿余额与已注销和已解散的票据持有人有关，因此，我们不太可能向其还款。根据ASX可转换票据，我们有义务在（i）到期日和（ii）我们收到ASX可转换票据持有人的书面通知之日（在（i）和（ii）中较早的日期）赎回每份尚未赎回、转换或成为转换通知标的的ASX可转换票据，但违约事件（定义见ASX可转换票据）已发生，在（i）和（ii）的每一情况下，通过向ASX可转换票据的持有人支付等于适用的到期赎回价值（定义见ASX可转换票据）的金额。ASX可转换票据在ASX上市时会自动转换为股权，但是，由于我们现在在ASX上市，我们不太可能寻求在TERM3上市。据此，根据ASX可转换票据的条款，ASX可转换票据只能按面值加利息以现金赎回。

 

根据ASX可转换票据，当我们（i）处于或可能被视为在任何适用法律的含义内，资不抵债或无法支付我们的债务；以及（ii）我们未能按照ASX可转换票据或该等契据适当履行任何承诺、条件或义务，且未在获ASX可转换票据持有人书面要求的20个工作日内纠正该违约时，即发生违约事件。由于我们尚未在到期日赎回ASX可转换票据下的全部金额，根据ASX可转换票据的条款，此种失败构成违约事件。如果我们没有在被ASX可转换票据持有人以书面要求的20个工作日内纠正此类违约，则票据持有人可能会选择向我们提出法定要求，这将要求我们在法定期限内（目前为21天）偿还该票据持有人的债务。未能遵守法定要求可能导致票据持有人对我们启动清盘程序。截至本年报日期，并无任何要求偿还的ASX可转换票据持有人向我们发出的尚未完结的要求偿还函件。

 

 

我们计划在我们的财务能力允许的情况下逐步偿还ASX可转换票据的未偿余额，同时也为我们正在进行的业务运营保持充足的手头资金。我们不太可能偿还已不再存在并已在澳大利亚注销为公司的ASX可转换票据持有人的总计130,000澳元的款项，并且可能需要允许诉讼时效到期后才能对我们的财务账户进行任何相应的调整。

 

我们没有从事任何表外融资安排，也没有任何可变利益实体的持股。我们没有任何或有资产或负债。

 

最近发布的会计公告

 

集团已考虑国际会计准则理事会（IASB）发布的所有新的或经修订的会计准则和解释对本报告所述期间具有强制性的影响。采纳该等准则不会对集团的财务表现或状况造成重大影响。

 

尚未强制执行的任何新的经修订的会计准则或解释均未被提前采用。

 

已发布但尚未生效的标准和解释

 

于综合财务报表授权日，本集团未适用以下新的及经修订的国际财务报告准则会计准则、澳大利亚会计准则、已发布但尚未生效的解释及修订：

 

新的或修订的要求		说明		有效
AASB 2014-10、IFRS 10和IAS 28		投资者与其联营企业或合营企业之间出售或出资资产		2025年1月1日
IFRS 9和IFRS 7		金融工具的分类和计量		2026年1月1日
AASB 18和IFRS 18		财务报表中的列报和披露		2027年1月1日
国际财务报告准则第19号		未进行公开问责的子公司：披露事项		2027年1月1日

 

个别准则的修订可在可行情况下与其他准则的修订分开提早适用。

 

我们预计该修订不会对本集团产生重大影响，但可能会改变综合财务报表所载会计政策的披露。

 

合同义务

 

截至2025年6月30日，我们在不可撤销合同下的未来最低付款如下：

 

										各期到期付款
合同义务		合计				不到1年				1 – 3年				3 – 5年				5年以上
短期债务义务(1)		A $	427,280			A $	427,280			A $	-			A $	-			A $	-
租赁付款(2)			215,632				151,716				63,916				-				-
购买义务(3)			46,372				46.372				-				-				-
合计		A $	689,284			A $	625,368			A $	63,916			A $	-			A $	-

 

(1)	与我们将寻求偿还的无担保票据有关。
(2)	我们根据2026年11月20日到期的经营租赁安排租赁我们在澳大利亚珀斯的公司总部。租赁协议的条款规定按分级支付租金。我们在租赁期内按直线法确认租金费用。
(3)	金额包括与某些供应商为经营目的提供产品和服务的采购义务。

 

 

上表中的承诺金额与可强制执行和具有法律约束力的合同相关，并规定了所有重要条款，包括将使用的固定或最低限度服务、固定、最低或可变价格条款，以及合同项下行动的大致时间。该表不包括我们可以在不受重大处罚的情况下取消的协议下的义务。除了公司总部的使用权资产外，我们没有资金租赁义务，我们所有的财产、设备和软件都是用现金购买的。

 

我们在正常业务过程中与供应商就用于经营目的的产品和服务订立协议，我们可随时取消这些协议。这些付款不包括在本合同义务表中。

 

关于市场风险的定量定性披露

 

我们在日常经营过程中面临市场风险。市场风险是指由于金融市场价格和利率的不利变化而可能影响我们的财务状况的损失风险。我们的市场风险敞口主要是利率波动和外币汇率风险的结果。

 

利率风险

 

截至2025年6月30日，我们的现金和现金等价物为594,671澳元。我们对利率风险的敞口有限。我们对市场利率的敞口主要与短期存款有关。我们的现金和现金等价物不以固定利率锁定为长期存款，以减轻低于当前浮动利率赚取利息的风险。我们没有任何浮动利率或允许贷方重置利率或利率基础的信贷便利。我们的ASX可转换票据总额为249,100澳元，已到期，有固定的偿还金额（包括应计利息），不再应计利息。

 

外币汇率风险

 

由于第三方在美国、加拿大和欧洲提供服务，我们在外币计价交易中产生受适用汇率变动影响的金融资产和负债。我们不进行任何对冲交易，尽管以外币面值持有的贸易应收款项和银行现金为将以外币结算的负债提供了部分自然对冲。我们主要面临与我们的商业化和收购活动相关的美元计价合同固有的外汇风险。截至2025年6月30日和2024年6月30日，我们的美元净敞口分别为651,521澳元和188,703澳元，主要是现金和现金等价物。澳元兑美元升值10%将使我们截至2025年6月30日止年度的经营亏损增加121,898澳元，并使我们截至2024年6月30日止年度的经营亏损增加850,400澳元，而贬值将使我们截至2025年6月30日止年度的经营亏损减少10,677澳元，并使我们截至2024年6月30日止年度的经营亏损增加814,006澳元。随着我们继续进行商业化和收购活动，我们预计将继续面临来自美元的汇率风险。在截至2025年6月30日和2024年6月30日的几年中，对欧元、大英镑或加元的敞口极小或微不足道。

 

C.研发、专利和许可

 

截至本年度报告日期，我们并无任何已获授权或已颁发的专利或许可，或任何待批的专利或许可。我们不断研发我们的核心技术，以进一步提升其性能并扩展其适用的商业用例。我们从澳大利亚政府获得符合条件的研发支出的研发税收优惠退税。

 

D.趋势信息

 

包括“聊天机器人”、机器学习和生成AI工作负载在内的AI市场是一个竞争激烈且发展迅速的市场，我们未来的财务表现可能取决于我们在这个市场中适应和捕捉新支出的能力。如果更多的消费者利用人工智能和人工智能相关技术来搜索在线内容，或者如果我们没有像行业内的其他竞争对手那样迅速或有效地将人工智能与我们的解决方案和产品成功集成，或将人工智能与我们的解决方案集成，通过传统搜索引擎的搜索流量可能会下降，我们的解决方案和产品可能无法与人工智能或其他可用解决方案有效竞争，这可能反过来对我们的业务和财务状况产生负面影响。

 

除本节和本年度报告其他部分所披露的情况外，我们并不知悉任何合理可能对我们的净收入、持续经营收入、盈利能力、流动性或资本资源产生重大影响的趋势、不确定性、要求、承诺或事件，或导致所报告的财务信息不一定代表未来的经营业绩或财务状况。

 

E.关键会计估计

 

不适用。

 

 

项目6。	董事、高级管理层和员工

 

A.董事和高级管理人员

 

下表列出截至本年度报告日期我们各董事及执行人员的姓名、年龄及职位。我们的董事和执行官的地址是c/o Locafy Limited,246 Churchill Avenue，Subiaco，Western Australia 6008，Australia。

 

姓名		年龄		职位（s）
Gavin Burnett		56		首席执行官兼董事总经理
Melvin Tan		48		首席财务官兼执行董事
Collin Visaggio		64		董事会主席兼非执行董事
兰科·马蒂奇		57		非执行董事
约翰·切格维登		63		非执行董事

 

我们的任何董事或高级管理层成员之间不存在家庭关系。没有与主要股东、客户、供应商或其他人达成任何安排或谅解，据此我们的任何董事或高级管理层成员被选为董事或高级管理层成员。

 

高级管理人员和关键员工

 

Gavin Burnett，首席执行官兼董事总经理

 

Burnett先生创立了Locafy（f/k/a Moboom Limited），自2009年起担任我们的首席执行官和董事总经理。在2009年之前，Burnett先生拥有十多年的数字媒体经验，曾在澳交所上市的媒体机构担任高级管理职务，负责核心数字资产的开发直至其商业化。伯内特先生曾获得众多行业奖项，包括WA 2004年度技术产品奖，并两次入围安永会计师事务所2003和2004年度企业家奖。他拥有科廷大学商学学士学位。

 

我们相信，Burnett先生有资格担任我们的董事会成员，因为他具有深厚的行业专长、丰富的领导经验和对我们业务的深入了解，以及他在创立、发展和商业化技术企业方面的良好记录，这些记录对Locafy的战略方向和长期成功至关重要。

 

Melvin Tan，首席财务官及执行董事

 

谭先生自2012年5月起担任我行首席财务官，并自2016年8月起担任我行董事会成员。谭先生在其职业生涯的大部分时间里都在科技公司担任高级财务职务，并拥有通过战略收购实现业务有机增长的经验。谭先生曾在上市公司和私营公司担任财务主管，还曾在一家公共会计师事务所工作。他是资深注册会计师（FCPA）、澳大利亚治理协会（FGIA/FCIS），并拥有西澳大利亚大学（LLB，BCoM）法律和商业学士学位。

 

我们认为，谭先生有资格担任我们董事会成员，因为他在财务管理和公司治理方面拥有丰富的经验、在成长型技术业务方面的专长以及对Locafy运营的深入了解，这些都支持董事会的监督和公司的战略增长。

 

 

非雇员董事

 

Collin Visaggio，董事会主席兼非执行董事

 

Visaggio先生自2017年8月起担任我们的董事会成员和董事长。Visaggio先生在企业领导、战略、融资和治理方面拥有35年的经验。他此前的职务是2009年3月在纽交所上市的公司InterOil Corporation的首席财务官。科林此前曾在伍德赛德石油公司和英国石油公司澳大利亚分公司担任高级业务职务。他还在2004年至2010年3月期间担任圣玛丽亚女子学院的董事会成员，包括其中四年担任主席。他拥有科廷大学商学学士学位和默多克大学工商管理硕士学位。

 

我们认为Visaggio先生有资格担任我们董事会成员，因为他在企业领导、资本市场和治理方面拥有丰富的经验，以及他在战略规划和财务管理方面的良好记录，这加强了董事会的监督并支持公司的长期增长。

 

Ranko Matic，非执行董事

 

Matic先生自2022年6月起担任我们董事会的非执行董事。Matic先生是一名特许会计师，在财务和执行管理、会计、审计、商业和企业咨询方面拥有超过30年的经验。Matic先生是一家位于珀斯的企业管理和咨询公司的董事，在审计、企业服务、尽职调查、并购和估值等领域拥有专业知识和经验。Matic先生是Cosmo Metals Limited（ASX：CMO）、Panther Metals Limited（ASX：PNT）和Cavalier Resources Limited（ASX：CVR）的非执行董事，曾任Lycaon Resources Limited（ASX：LYN）、Australia Gold & Copper Limited（ASX：AGC）和Argosy Minerals Limited（TERM0：AGY）的非执行董事。

 

我们认为Matic先生有资格担任我们的董事会成员，因为他在会计、审计和公司咨询方面拥有丰富的经验，以及他在并购、尽职调查和估值方面的专长，这增强了董事会的财务监督和战略决策能力。

 

John Chegwidden，非执行董事

 

Chegwidden先生是一名特许会计师，在企业和商业咨询、公司治理和风险、财务管理和会计、企业融资、IPO/RTO和股东管理方面拥有超过36年的经验。Chegwidden先生在珀斯的一家商业和企业咨询公司担任高级管理职务。Chegwidden先生此前曾在多家ASX上市公司担任执行董事、非执行董事和公司秘书职务。他目前是两家澳大利亚未上市上市上市公司的董事，是一家澳大利亚养老领域的非营利公司的董事，曾任Adelong Gold Limited（ASX：ADG）的非执行董事。

 

我们认为，Chegwidden先生有资格担任我们的董事会成员，因为他在公司治理、财务管理和资本市场方面拥有丰富的经验，以及他在公司咨询和董事会领导角色方面的背景，这加强了董事会的监督和战略能力

 

董事会不断评估其组成和技能矩阵，以考虑增加董事会和管理层资源，我们的业务发展和增长。

 

我们意识到需要有足够的管理来适当监督我们的运营。由于我们的活动需要更多的参与，董事会将寻求在适当的时候和情况下任命更多的管理层、顾问或其他承包商，以确保对我们的活动进行适当的管理。

 

B.赔偿

 

补偿哲学

 

我们薪酬计划的目标是吸引、留住和激励我们的员工和高管。我们的董事会负责制定我们的高管薪酬并确定公司业绩目标。在考虑高管薪酬时，董事会努力确保我们的总薪酬在我们经营所在行业内具有竞争力，并支持我们的整体战略和公司目标。我们为执行官提供的基本工资、年度激励和长期激励相结合，就是为了实现这一目标而设计的。我们的董事会考虑了与我们的薪酬政策和做法相关的风险的影响。有关我们董事会的相关教育和经验的更多详细信息，请参见“第6项——董事、高级管理人员和员工—— A.董事和高级管理人员”。

 

补偿包的组成部分

 

我们的高管薪酬计划有两个主要组成部分：

 

	●	基本工资；和
	●	基于可变性能的补偿，包括：

 

	●	年度、可自由支配的现金奖金，其依据是个人和企业绩效与预先设定的目标和目的的比较；以及
	●	长期激励，包括授予长期股票履约权。

 

 

高管薪酬实践

 

董事会在确定向我们的高级管理人员支付薪酬时的目标是确保薪酬水平和形式：（a）吸引和留住与一般行业一致的有才华、合格、有经验和有效的高管；（b）激励这些高管的短期和长期表现；（c）反映我们目前的发展状况；（d）反映我们的业绩和财务状况；（e）反映个人业绩；（f）使高管的利益与我们的整体业务目标和股东的利益保持一致。

 

除行业趋势外，董事会在评估董事和高管薪酬水平的薪酬政策和做法时，还会考虑其认为相关和适当的多种其他因素。这些因素包括我们的业务和股东的长期利益、根据我们的财务业绩与我们的薪酬政策和做法相关的风险的影响、我们的整体财务和经营业绩以及董事会对每位高管的个人成就、业绩和对实现公司目标的贡献的评估。

 

通过董事会讨论确定高管薪酬的评估。为确保我们的高管薪酬适当且具有竞争力，董事会通常会每年审查薪酬做法，但也可能在需要时临时进行审查。我们没有聘请任何第三方顾问对我们的薪酬水平和做法进行薪酬审查。我们的目标是提供与处于相似发展阶段的公司具有竞争力的薪酬；但是，没有建立正式的基准公司集团。

 

我们同时采取了短期和长期的激励计划。这些计划可供我们的董事、关键员工（包括高级职员）和顾问使用，这是由我们的董事会决定的。

 

基本工资

 

我们指定的执行官的基本工资是经过评估和确定的，以提供合理数量的非或有薪酬，以留住具有实现我们的战略和组织目标所需的经验和技能的高管。在确定基薪时，董事会参考我们经营所在行业和地点的薪酬水平、个人的经验水平、所担任职位的范围和复杂性，以及执行官所展示和期望的专业知识和能力水平。

 

奖金

 

董事会每年考虑酌情发放现金奖金，以奖励上一财政年度导致我们取得里程碑、战略交易或筹资成就的非凡表现。可自由支配的奖金旨在为高管提供短期激励，以实现我们的目标，并在行业内保持竞争力。在决定是否发放奖金时，董事会在考虑了我们的财务和经营业绩后，考虑了高管过去一年的表现、我们过去一年的成就以及高管在实现这些成就方面的作用等因素。

 

董事会根据与为特定财政年度制定的目标相比所取得的成果确定绩效奖金的支付。

 

 

基于可变性能的补偿

 

董事会认为长期业绩激励奖励和股票履约权是高管薪酬的重要组成部分。根据我们采用的激励履约权计划（“履约权计划”），执行人员可能会获得长期激励，包括授予长期股票履约权。提供长期激励的目标是鼓励我们的执行官在一段时间内获得我们的所有权权益，这旨在使执行官的利益与股东的利益保持一致，同时阻止过度冒险。在授予长期激励时，董事会会考虑过去根据履约权计划向执行官提供的赠款以及其他因素。董事会保留酌情权宣布谁可能有资格获得长期股票履约权，并通过决议修订或增加履约权计划的全部或任何条款，或根据履约权计划授予的任何长期股票履约权的条款或条件，包括给予任何修订追溯效力等。持续服务附加于长期股票履约权的归属，董事会另有决议的除外。

 

赔偿概要

 

下表提供了截至2025年6月30日止年度我们每位董事和执行官获得、赚取或支付的薪酬的信息。

 

		短期												后- 就业				其他 长 任期				以股份为基础 付款
		工资和费用 A $				现金 奖金&非- 金钱利益 A $				年度 离开 应计(1) A $				超- 年金 A $				长 服务 离开 应计(2)  A $				股权结算工资和费用 A $				历史债务清偿&股份归还(3) A $				合计 A $
非雇员董事
Collin Visaggio			53,334				-				-				-				-				26,666				182,092				262,092
兰科·马蒂奇			60,000				-				-				-				-				-				-				60,000
约翰·切格维登			-				-				-				-				-				69,340				-				69,340
执行官和董事																											-
Gavin Burnett			339,222				-				(5,492	)			9,554				15,601				-				485,731				844,616
Melvin Tan			213,846				-				10,123				24,592				6,468				-				579,520				834,549
合计			666,402				-				4,631				34,146				22,069				96,006				1,247,343				2,070,597

 

(1)	系应计年假的会计调整数。
(2)	根据AASB 119员工福利，长期服务假归入其他长期职工福利。
(3)	见“第5项。经营和财务回顾与展望— B.流动性和资本资源——经营活动》，以及本年度报告的综合财务报表附注30。

 

 

 

高管雇佣、咨询和管理安排以及终止和变更控制福利

 

以下是根据协议或安排授予、赚取、支付或应付给我们指定的执行官的重要补偿条款的概要说明。

 

Gavin Burnett，首席执行官兼董事总经理

 

2025年4月9日，我们与Gavin Burnett签订了新的执行协议（“伯内特协议”），据此，伯内特先生担任我们的首席执行官兼董事总经理。伯内特协议将持续进行，除非根据其条款提前终止。根据伯内特协议，我们将每年向伯内特先生支付334,500美元，包括退休金，不包括任何短期奖励、长期奖励或奖金权利。我们的薪酬委员会尚未确定将授予伯内特先生的任何短期激励、长期激励或奖金权利的构成。

 

伯内特协议包含其他被认为是这种性质协议的标准条款和条件。

 

于2020年1月1日，我们与Gavin Burnett订立了一份执行协议（“Prior Burnett协议”）。伯内特协议持续进行，直到我们和伯内特先生加入伯内特协议，如上所述。根据先前的伯内特协议，我们每年向伯内特先生支付333,000美元，包括退休金，不包括任何短期奖励、长期奖励或奖金权利。根据先前的伯内特协议，如果在规定的时间范围内实现了某些短期激励里程碑，伯内特先生有资格获得基本工资的百分比增长。此外，如果某些毛收入目标（如先前的伯内特协议中所定义）的100%到125%在特定日期之前达成，伯内特先生有资格按照先前的伯内特协议中的规定获得基本工资的增长。

 

Melvin Tan，首席财务官及执行董事

 

2025年4月9日，我们与Melvin Tan签订了新的执行协议（“Tan协议”），据此，Tan先生担任我们的首席财务官。Tan协议将持续进行，除非根据其条款提前终止。根据Tan协议，我们将每年向Tan先生支付289,900澳元，包括退休金，不包括任何短期奖励、长期奖励或奖金权利。我们的薪酬委员会尚未决定将授予谭先生的任何短期奖励、长期奖励或奖金权益的构成。

 

Tan协议包含被视为此类性质协议标准的其他条款和条件。

 

于2020年1月1日，我们与Melvin Tan订立执行协议（“Prior Tan协议”）。如上所述，先前的Tan协议在持续的基础上继续进行，直到加入Tan协议。根据Prior Tan协议的条款，我们每年向Tan先生支付222,000澳元，包括退休金，不包括任何短期奖励、长期奖励或奖金权利。根据Prior Tan协议，如果在规定的时间范围内实现了某些短期激励里程碑，Tan先生有资格获得基本工资的百分比增长。此外，如果在某些日期之前达成了某些毛收入目标（如先前的Tan协议中所定义）的100%到125%，则Tan先生有资格按照先前的Tan协议中的规定获得基本工资的增加。

 

 

C.董事会惯例

 

我们的董事会目前由五名董事组成。我们的董事会将通过确保其大多数成员“独立”来促进其对管理层行使独立监督。根据我们的章程，在每年的股东周年大会上，三分之一的董事，除了董事总经理，或者如果他们的人数不是三倍，那么最接近三分之一（如有疑问则向上四舍五入）的董事人数必须退休。下表提供截至2025年6月30日各董事任期的开始和结束情况：

 

姓名			任期开始			任期届满
Gavin Burnett(1)			不适用			不适用
Melvin Tan			2024年11月26日			在2026年股东周年大会上
Collin Visaggio			2023年11月29日			于2025年股东周年大会上
兰科·马蒂奇			2022年12月28日			于2025年股东周年大会上
约翰·切格维登			2024年11月26日			在2026年股东周年大会上

 

(1)	于2009年4月23日获委任为董事总经理。

 

尽管有上述规定，除董事总经理外，任何董事的任期均不得超过3年，或直至其获委任后的第三次股东周年大会（以较长者为准），而无须提交连任。现任董事会董事总经理为Gavin Burnett。

 

一名退任董事将留任至相关股东会议，并将有资格在该会议上连选连任。

 

董事会议

 

我们的董事会负责我们的管理，并对我们的业务和事务的管理进行监督，包括通过以下方式向管理层提供指导和战略监督：

 

	●	任命我们的首席执行官；
	●	制定我们的首席执行官负责实现的公司目标和目标，并对照这些公司目标和目标审查我们的首席执行官的表现；
	●	采取步骤，让自己对我们的首席执行官和其他执行官的诚信感到满意，并让我们的首席执行官和其他执行官在整个组织中创造一种诚信文化；
	●	审查和批准我们的行为和道德准则，并审查和监测遵守行为和道德准则和我们的企业风险管理流程的情况；
	●	采用战略规划流程为我们的业务确定目标和目标，并酌情审查、批准和修改管理层为实现这些目标和目标而提出的战略；和
	●	审批非正常经营过程中的重大交易事项。

 

 

外国私人发行人地位

 

截至2025年6月30日，我们有3,002名普通股记录持有人，其中澳大利亚有363名记录持有人，占我们已发行普通股的45.5%；美国有2,265名记录持有人，占我们已发行普通股的32.1%；其他国家有374名记录持有人，占22.4%或我们已发行普通股。因此，根据SEC和纳斯达克规则，我们是“外国私人发行人”，这也使我们以及我们的董事、执行官和10%股东免于适用于美国上市公司及其董事、执行官和10%股东的某些要求。见“第3项。关键信息—— D.风险因素——我们是“外国私人发行人”，可能有与美国国内报告公司不同的披露义务。作为一家外国私人发行人，我们受制于与美国国内发行人不同的美国证券法律和规则，这可能会限制我们的股东公开获得的信息。”

 

董事会委员会

 

鉴于我们的规模和性质，我们认为目前的董事会规模是指导和管理我们的一种具有成本效益和实用的方法。随着我们的活动在规模、性质和范围方面的发展，将审查董事会的规模、董事会委员会的组建以及实施额外的公司治理政策和结构。

 

为协助有效履行职责，我们董事会成立了审计与风险委员会。审计和风险委员会根据我们董事会批准的章程运作，其中规定了审计和风险委员会的宗旨和职责以及委员会成员资格、委员会结构和运作以及向我们董事会报告的委员会

 

审计和风险委员会

 

我们的审计和风险委员会的成员有Collin Visaggio、Ranko Matic和John Chegwidden。我们的董事会已确定Visaggio先生、Matic先生和Chegwidden先生各自满足纳斯达克上市标准和《交易法》第10A-3（b）（1）条规定的独立性要求。我们审计与风险委员会的主席是Collin Visaggio。我们的董事会已经确定，Visaggio先生、Matic先生和Chegwidden先生都是SEC法规意义上的“审计委员会财务专家”。我们审计和风险委员会的每位成员都可以根据适用的要求阅读和理解基本财务报表。在做出这些决定时，我们的董事会审查了每个成员的经验范围和他或她的受雇性质。

 

审计和风险委员会的职责在我们的审计和风险委员会章程中有明确规定，包括但不限于：

 

	●	任命独立审计师并预先批准独立审计师允许提供的所有审计和非审计服务；
	●	与独立审计师一起审查任何审计问题或困难以及管理层的回应；
	●	与管理层和独立审计师讨论年度经审计财务报表；
	●	审查我们的会计和内部控制政策和程序的充分性和有效性，以及为监测和控制重大财务风险敞口而采取的任何步骤；
	●	审议批准所有拟进行的关联交易；
	●	每年审查和重新评估我们的审计和风险委员会章程的充分性；
	●	与管理层和独立审计师分别和定期举行会议；和
	●	监督遵守我们的商业行为和道德准则，包括审查我们程序的充分性和有效性，以确保适当遵守。

 

 

薪酬委员会

 

在确定我们的首席执行官和其他执行官的薪酬方面，我们依赖于根据纳斯达克上市规则外国私营发行人可获得的豁免，而不是组建一个完全由独立董事组成的薪酬委员会（或仅由我们董事会的独立成员确定此类薪酬）。代替薪酬委员会，执行董事的薪酬由我们的董事会决定，受影响的执行董事不参与该决策过程。

 

非执行董事的最高薪酬总额最初由章程规定，随后的变动由股东根据章程和《公司法》（如适用）在股东大会上通过普通决议确定。非执行董事在该最高限额内的薪酬将由董事会在考虑到每位非执行董事各自贡献的投入和对我们的价值后作出。目前的金额定为每年不超过30万澳元。

 

在董事会同意的情况下，董事也有权获得其在履行董事职责中或因履行董事职责而分别发生的合理差旅、酒店等费用。

 

董事如对我们董事会或其所服务的任何委员会面前的事项有重大利害关系，须在该董事知悉后立即披露该利害关系。在董事与将由我们的董事会或其所服务的任何委员会审议的事项有重大利害关系的情况下，该董事可能会被要求在就该事项进行讨论和表决时将其本人从会议上除名。

 

我们的董事会审查和批准薪酬政策，以使我们能够吸引和留住将为股东创造价值的高管和董事，同时考虑到被认为与公司规模和活动水平相称的金额以及相关董事的时间、承诺和责任。我们的董事会还负责审查任何员工激励和基于股权的计划，包括绩效障碍和提议的支付总额的适当性。

 

提名委员会

 

我们的董事会没有提名委员会，因为董事提名人是由我们的董事会根据董事会本身的提名向我们的股东提出的。我们依赖于根据纳斯达克上市规则向外国私营发行人提供的豁免，这些豁免与独立董事对我们董事会的提名进行监督以及通过涉及提名过程的正式书面章程或董事会决议有关。

 

 

行为准则

 

我们采用了适用于我们所有董事、管理人员和员工的行为和道德准则。我们在我们的网站上发布法律或纳斯达克上市标准要求的有关对行为和道德准则的任何条款进行修订或豁免的所有披露。对我们网站地址的引用并不构成通过引用将我们网站上包含或可通过我们网站获得的信息并入，您不应将其视为本年度报告的一部分。

 

监测遵守行为和道德准则的情况

 

我们的董事会负责定期审查和评估行为和道德准则，并将对其进行任何必要的修改。我们的董事会还负责监测遵守行为和道德准则的情况，并将负责考虑对行为和道德准则的任何豁免。

 

董事的权益

 

董事如对我们董事会或其所服务的任何委员会面前的事项有重大利害关系，须在该董事知悉后立即披露该利害关系。在董事与将由我们的董事会或其所服务的任何委员会审议的事项有重大利害关系的情况下，该董事可能被要求在就该事项进行讨论和表决时免除其本人的会议资格。董事还将被要求遵守《公司法》关于利益冲突和与我们事务相关的事项的任何重大个人利益的相关规定。根据《公司法》，在向董事提供某些财务利益之前，我们可能需要获得股东的批准，除非适用《公司法》中规定的豁免。

 

投诉举报和举报人政策

 

为了培养一种公开和诚实的氛围，在这种氛围中，任何与涉嫌违反法律、我们的行为和道德准则或我们的任何政策或任何不道德或有问题的行为或行为有关的关注或投诉，董事会将采取举报人政策，要求我们的员工及时报告此类违规或涉嫌违规行为。为了确保可以举报违规或涉嫌违规行为，而不必担心受到报复、骚扰或不利的就业后果，我们的举报人政策将包含旨在促进我们的员工保密、匿名提交的程序。

 

D.雇员

 

截至2025年6月30日，我们有18名员工，包括员工和承包商。这些工作人员中有13人在澳大利亚就业，4人在菲律宾，1人在美国。这些工作人员中有14人为全职雇员，4人为兼职雇员。这些员工从事技术开发、销售和市场营销、客户支持、财务、法律、人力资源和一般管理等工作。我们依赖并在合同基础上聘请顾问，以提供服务、管理和人员，他们协助我们进行技术开发、行政、股东沟通和营销活动。

 

E.股份所有权

 

有关我们的董事和执行官对我们普通股的所有权的信息载于本年度报告的“第7.A项——主要股东”。

 

 

项目7。	主要股东及关联方交易

 

A.主要股东

 

下表显示了截至本年度报告之日有关我们普通股实益所有权的信息：

 

	●	每名获我们知悉实益拥有5%或以上我们普通股的人士；
	●	每位指定的执行官；
	●	我们的每一位董事；和
	●	我们所有的董事和执行官作为一个整体。

 

我们根据SEC的规则确定了实益所有权。这些规则通常将证券的实益所有权归属于对这些证券拥有单独或共享投票权或投资权的人。此外，规则规定，受益所有权包括根据股票期权或认股权证的行使或在2025年9月30日后60天内可行使或可转换的证券转换后可发行的普通股。为了计算该人的所有权百分比，这些股份被视为已发行并由持有这些期权或认股权证的人实益拥有，但为了计算任何其他人的所有权百分比，它们不被视为已发行。除非另有说明，本表所列个人或实体对其显示为实益拥有的所有股份拥有唯一的投票权和投资权。截至2025年6月30日，我们有3,002名普通股记录持有人，澳大利亚有363名记录持有人，占我们已发行普通股的45.5%，美国有2,265名记录持有人，占我们已发行普通股的32.1%。我们的董事和执行官的地址是c/o Locafy Limited,246 Churchill Avenue，Subiaco，Western Australia 6008，Australia。截至2025年6月30日，共有1,799，055股已发行在外普通股。

 

实益拥有人名称		数量 股份 有利 拥有				占股比例 优秀
任命的执行官和董事：
Gavin Burnett			175,026				9.7	%
Melvin Tan			127,594				7.1	%
Collin Visaggio			65,260				3.6	%
兰科·马蒂奇			1,930				*	%
约翰·切格维登			3,676				*	%
所有现任执行官和董事作为一个整体（5人）			373,486				20.8	%

 

*	代表少于1%的实益拥有权

 

我们不受另一家公司、任何外国政府或任何自然人或法人的控制，除非本文件所述，并且我们不知道有任何安排会导致我们的控制权在随后日期发生变化。

 

 

B.关联交易

 

与执行干事的协议

 

董事及高级管理人员薪酬

 

有关我们与执行官的协议的描述，请参阅“第6项。董事、高级管理人员和员工—— B.薪酬”。

 

赔偿协议

 

我国宪法规定，除《公司法》等法律禁止的范围外，我们将赔偿每一位现在或曾经是公司高级职员的人，使其免受该人作为高级职员所承担的任何责任（涉及该高级职员缺乏诚意的行为除外）。这包括该人以我们子公司高级职员的身份在我们要求该人接受该任命时所承担的任何责任。

 

我们已与每位董事订立弥偿、保险及准入契据（“弥偿契据”）。根据赔偿契据，我们已同意（在法律和我们的宪法允许的最大范围内，除某些特定例外情况外）就每位董事作为我们或我们的子公司的董事身份所承担的某些责任以及与此类索赔或该董事所招致的任何已通知事件有关的任何和所有成本和费用，包括为减轻此类索赔或此类已通知事件可能引起的任何索赔的任何责任而合理和必然发生的成本和费用。

 

就根据上述规定可能允许董事、高级职员或控制我们的人就《证券法》产生的责任进行赔偿而言，我们已获悉，SEC认为，此类赔偿违反了《证券法》中所述的公共政策，因此不可执行。

 

C.专家和法律顾问的利益

 

不适用。

 

项目8。

财务资料

 

A.合并报表和其他财务信息

 

见“项目18。财务报表》的合并财务报表及其他财务资料。

 

法律程序

 

我们可能会不时涉及与我们的运营所产生的索赔有关的各种索赔和法律诉讼。我们管理层认为，我们目前不是任何可能对我们的业务产生重大不利影响的法律诉讼的当事方。无论结果如何，诉讼都会因为抗辩和和解费用、管理资源分流等因素对我们产生不利影响。

 

股息政策

 

我们从未就我们的普通股或我们的任何其他证券宣派或支付任何股息。我们目前打算保留任何未来收益，为我们业务的增长和发展提供资金，我们预计在可预见的未来我们不会宣布或支付任何现金股息。任何未来支付现金股息的决定将由我们的董事会酌情决定，并将取决于我们的财务状况、经营业绩、资本要求、任何未来债务下的限制以及董事会认为相关的其他因素。

 

B.重大变化

 

自2025年6月30日以来的重大变化的讨论在本年度报告第5项下提供，并以引用方式并入本文。

 

 

项目9。

要约及上市

 

A.要约及上市详情

 

我们的普通股和认股权证在纳斯达克上市，代码分别为“LCFY”和“LCFYW”。

 

B.分配计划

 

不适用。

 

C.市场

 

我们的普通股和认股权证在纳斯达克上市，代码分别为“LCFY”和“LCFYW”。无法保证我们的普通股和认股权证将继续在纳斯达克上市。

 

D.出售股东

 

不适用。

 

E.稀释

 

不适用。

 

F.发行费用

 

不适用。

 

 

项目10。

补充资料

 

A.股本

 

不适用。

 

B.组织章程大纲及章程细则

 

根据《公司法》，我们于2009年4月23日以Gumiyo Australia Pty Ltd.的名义注册成立。2012年2月24日更名为Moboom Limited，2021年1月14日更名为Locafy Limited。以下对我国宪法实质条款的描述，为概要说明，并不以完整为目的。它应与我们的宪法一起阅读，作为本年度报告所附的附件 1.1，以及《公司法》的某些部分。

 

由于我们受澳大利亚法律管辖，一些影响我们股东的法律与美国法律不同。见“第3项。关键信息—— D.风险因素——‘我们受澳大利亚公司法管辖，在某些情况下，这对股东的影响不同于美国公司法，可能具有延迟或阻止控制权变更的效果’”。

 

澳大利亚法律没有限制公司可能发行的法定股本，也不承认面值的概念。根据我国宪法、《公司法》以及有关我们的证券在纳斯达克上市的规则，我们的董事有权以我们的资本发行股票、授予未发行股票的期权，以及结算处理零碎股份的方式。董事可根据我国宪法、《公司法》和我国证券在纳斯达克上市的相关规则，决定向其发行股票或授予期权的人员、条款以及这些股票或期权所附带的权利和限制。

 

普通股

 

投票权

 

我们普通股的每一位持有人有权收到通知并出席、投票和在股东大会上发言。根据任何股份所附带的任何权利或限制，在举手表决时，每一位出席的普通股持有人拥有一票表决权，在投票表决时，每持有一股缴足股款的股份拥有一票表决权，对于每一股部分缴足股款的股份，拥有相当于该股份已缴足股款比例的一小部分表决权。投票可以亲自进行，也可以委托代理人、律师或代表进行。

 

任何事务、选举主席及会议休会，均不得在任何股东大会上处理，除非出席法定人数由两名亲自出席的股东、委托代理人、律师或代表出席。

 

股息权

 

我们的普通股持有人有权获得董事可能宣布的股息，但须遵守并根据《公司法》、任何优先股股东的权利以及根据任何关于股息的特别安排创建或筹集的任何股份的持有人的权利。倘董事决定须派发末期或中期股息，则（受任何股份或类别股份的发行条款所规限）按当时就每一股份所支付的金额按比例就所有股份支付。股息可以通过现金、电子转账或董事会确定的任何其他方式支付。

 

董事有权不时将全部或部分金额资本化及分派至任何储备账户或损益账户的贷方，或以其他方式可供分派予股东，但须受任何类别或股份类别暂时附带的任何权利或限制所规限。资本化和分配必须与股东以股息方式分配将有权获得的比例相同。

 

在符合纳斯达克规则的情况下，董事可以从任何基金或储备中或从任何来源获得的利润中支付股息。

 

 

类别权利的变更

 

《公司法》规定，如果一家公司的章程规定了变更或取消一类股份所附权利的程序，则只能按照该程序变更或取消这些权利。

 

我们的普通股所附带的权利，只有在至少持有该类别已发行股份四分之三的成员的书面同意下，或在该类别股份持有人的单独会议上通过的特别决议的批准下，才能更改。任何权利的变化都将受《公司法》的约束。

 

非居民或外国股东的权利

 

《公司法》没有限制非居民或外国股东收购、拥有或处置澳大利亚公司股份的具体限制。1975年《外国收购和收购法》（联邦）规范了对澳大利亚公司的投资，可能会限制非居民或外国股东收购、拥有和处置我们的普通股。

 

以下是2024年6月30日至2025年6月30日期间发行在外的普通股数量的对账：

 

		数量 普通股
截至2024年6月30日已发行普通股			1,382,185
集资所发行的股份			273,530
股份支付			13,430
为清偿债务而发行的股份			101,026
为恢复先前已注销股份而发行的股份			28,884
2025年6月30日已发行普通股			1,799,055

 

股份类别的权利及限制

 

根据《公司法》，我们的普通股附带的权利在我们的宪法中有详细规定。我们的章程规定，我们发行的任何普通股可享有优先股、递延股份或其他特别权利或限制，无论是与股息、投票、股本回报、支付催缴款项或董事会可能不时决定的其他方面有关。除合约或我们的章程另有规定外，所有未发行股份均受董事会控制，董事会可根据其认为合适的条款和条件授予普通股期权、配发或以其他方式发行普通股。目前，我们的流通股本仅由一类普通股组成。

 

股息权

 

董事会可不时决定向股东派发股息。所有未领取的股息可由董事会为我们的利益进行投资或以其他方式使用，直至根据我们的宪法领取或以其他方式处置，除非法规另有规定。

 

投票权

 

根据我们的章程，我们普通股的每一位持有人有权收到通知并出席、投票和在股东大会上发言。根据任何股份所附带的任何权利或限制，在举手表决时，出席的每一普通股持有人拥有一票，在投票表决时，每持有一股缴足股款的股份拥有一票，而就每一股部分缴足股款的股份而言，则拥有相当于该股份已缴足股款比例的一票零头。

 

根据澳大利亚法律，拥有一名以上成员的上市公司股东不得通过书面同意批准公司事项。我们的宪法没有规定累积投票。

 

 

根据《公司法》，如果在股东大会上可能获得至少5%选票的股东或在股东大会上可能获得至少5%选票的成员提出要求，我们的董事会必须召开股东大会，并安排召开股东大会。

 

一般只会在股东大会上审议及表决有关会议通知（或任何补充通知）所载的事务项目。

 

分享我们利润的权利

 

根据《公司法》（截至提交本年度报告时不包含任何压倒一切的规定）和根据我们的宪法，我们的股东有权仅通过支付股息来参与我们的利润。董事会可不时决定向股东派发股息。

 

在清盘情况下分享盈余的权利

 

我们的宪法规定了在我们清算的情况下股东参与盈余的权利。在某些情况下，任何分立都可能不符合共同出资人的合法权利，特别是，我们的债权人和任何其他类别的证券持有人可能被赋予优先权或特殊权利，或者在清算时可能被全部或部分排除在参与盈余之外。

 

如果我们的业务被清盘，清算人可在特别决议授权下，以实物形式在股东之间分割我们的全部或任何部分财产，并可为此目的对任何如此分割的财产设定他认为公平的价值，并可决定如何在股东或不同类别的股东之间进行分割。

 

清盘人可在特别决议的授权下，为清盘人认为合适的分担人的利益，将任何该等财产的全部或任何部分归属受托人于该等信托，但不得迫使任何股东接受任何股份或其他证券，而该等股份或证券须就其承担任何法律责任。

 

赎回条款

 

根据我国宪法和《公司法》（截至提交本年度报告之日，该法不包含压倒一切的规定），我们能够：

 

	●	赎回和注销普通股，但须获得必要和事先的股东批准；和
	●	发行优先股的条款是，或可能由我们选择，有可能被赎回，无论有无股东批准。

 

股东大会

 

我们必须在每个财政年度结束后的五个月内召开年度股东大会。我们的财政年度结束目前是每年的6月30日。在年度股东大会上，股东通常会审议年度财务报告、董事报告和审计报告，并就事项进行投票，包括选举董事和任命审计师（如有必要）。我们也可能会不定期召开其他股东大会。年度股东大会必须在我们可能举行的任何其他会议之外举行。

 

除非适用法律或我们的章程要求特别决议，股东的决议如果在会议上有超过50%的投票赞成由有权就相关决议投票的股东亲自或代理人的决议，则通过。如会议通知载列提出特别决议案的意向，则特别决议案即获通过，如在会上至少有75%的投票是由有权就有关决议案投票的股东或代理人亲自投出，则特别决议案即获通过。

 

 

一项特别决议通常涉及影响我们整体或部分或全部股东权利的更重要问题。根据我国宪法和《公司法》，在各种情况下都需要特别决议，包括但不限于：

 

	●	改变我们的名字；
	●	修改或者废止、取代我国宪法；
	●	批准发行优先股的条款；
	●	批准任何类别股东的类别权利变更；
	●	将一类股份转换为另一类股份；
	●	批准若干股份回购；
	●	批准对我们的股票进行选择性减资；
	●	批准在财务上协助某人收购我们的股份；
	●	改变我们的公司类型；
	●	经授权的澳大利亚法院许可，批准我们的自愿清盘；
	●	授予清盘人，就该清盘人的补偿安排具有一般或特定权限；及
	●	批准公司之间订立的即将或正在清盘的安排。

 

公司治理

 

我们的宪法

 

我们的组成文件是一部宪法，其性质类似于根据美国各州法律成立的公司的章程。我国宪法没有对Locafy的任何具体目标或宗旨作出规定或规定。我国宪法受《公司法》条款约束。我们的章程可能会被修改或废除，并被股东特别决议所取代，这是有权就决议投票的股东所投的至少75%的选票通过的决议。

 

董事

 

感兴趣的董事

 

除《公司法》允许的情况外，在董事会议上审议的事项中拥有重大个人利益的董事不得在会议上审议该事项或就该事项进行投票时出席。

 

除非根据《公司法》适用相关例外情况，否则我们的董事：

 

	●	被要求披露他们和他们的联系人持有我们的证券、任何这些证券的任何和所有交易以及某些其他权益；和
	●	须事先取得股东批准向任何该等董事或其联系人提供任何关联方利益。

 

 

董事可行使的借款权

 

根据我们的宪法，我们的商业事务的管理和控制归属于我们的董事会，受宪法和公司法的约束。董事会有权筹集或借款。董事会也可以对我们的任何财产或业务或任何未收回的资本进行抵押，并可以为我们的任何债务、负债或义务或任何其他人的任何债务、负债或义务发行债权证或提供任何其他担保，在每种情况下，以其认为合适的方式和条款进行。

 

董事退休

 

根据我们的章程，在每年的股东周年大会上，除董事总经理外，三分之一的董事，或者如果他们的人数不是三倍，那么最接近三分之一（如有疑问则向上四舍五入）的董事人数必须退休。

 

尽管有上述规定，除董事总经理外，任何董事的任期均不得超过3年，或直至其获委任后的第三次股东周年大会（以较长者为准），而无须提交连任。

 

一名退任董事将留任至相关股东会议，并将有资格在该会议上连选连任。

 

查阅和查阅文件

 

检查我们的记录受我们的宪法和《公司法》管辖。本公司的任何股东均有权就我们所要求的任何规定费用的支付查阅或获取我们的股份登记册副本。我们载有股东大会会议记录的账簿将存放于我们的注册办事处，并在该办事处被要求向公众开放时随时开放供会员查阅。一般其他公司记录，包括董事会议记录、财务记录和其他文件，不开放供股东（非董事）查阅。股东善意行事，被视为出于正当目的进行检查的，股东可以向法院申请作出检查我们账簿的命令。

 

收购–控制权变更

 

对澳大利亚上市公司（例如Locafy）的收购受《公司法》监管，该法禁止收购一家公司已发行有表决权股份中的“相关权益”，如果收购将导致该人或其他人在该公司的投票权从20%或以下增加到20%以上或从20%以上的起点增加到90%以下，则该收购将导致该人或其他人在该公司的投票权增加，但有一系列例外情况。

 

一般来说，一人在以下情况下，会在证券中拥有相关权益：

 

	●	是证券的持有人；
	●	有权行使或控制证券所附表决权的行使；或
	●	有权处分或控制行使处分证券的权力，包括任何间接或直接的权力或控制。

 

如果在特定时间，某人在已发行证券中拥有相关权益，且该人：

 

	●	已就证券与另一人订立或订立协议；
	●	已就该证券给予或给予另一人可强制执行的权利，或已获或正获另一人给予可强制执行的权利（不论该权利现时或将来是否可强制执行，亦不论是否在条件达成时）；
	●	已就证券向另一人授出或授出期权，或已获或已获另一人授出期权；
	●	如果协议被履行、权利被强制执行或期权被行使，另一人将在证券中拥有相关权益；或者
	●	另一人被视为已在证券中拥有相关权益。

 

 

上述禁止收购20%以上已发行有表决权股份的相关权益的规定有若干例外情况。一般来说，一些更重要的例外情况包括：

 

	●	与收购要约有关的收购；
	●	股东以股东大会通过的决议批准接管时；
	●	一名人士于任何6个月期间收购不超过3%；或
	●	当收购因按比例供股发行证券而产生。

 

违反《公司法》的收购条款属于刑事犯罪。澳大利亚证券和投资委员会（“ASIC”）和澳大利亚收购事务委员会拥有与违反收购条款相关的广泛权力，包括可以使订单取消合同、冻结证券的转让和附加的权利，以及强制一方处置证券。对于违反《公司法》规定的收购条款，有一定的抗辩理由。

 

外资所有权监管

 

我国宪法对拥有证券的权利没有任何限制。然而，《1975年外国收购和收购法案》（联邦）和《2015年外国收购和收购条例》（合称“澳大利亚的外国投资制度”）对‘外国人’对澳大利亚公司股权的某些类型的收购和收购以及对澳大利亚公司股份和投票权的拟议收购进行了监管。

 

根据目前有效的澳大利亚外国投资制度，外国人必须通过外国投资审查委员会（“FIRB”）向澳大利亚联邦财务主管发出强制性通知，并在以下情况下（除其他外）获得澳大利亚联邦财务主管的无异议通知：

 

	●	所有取得属于‘国家安全业务’的公司的‘直接权益’（一般为10%或以上的权益）股份的外国人士，不论其价值如何；
	●	‘外国政府投资者’获得任何公司股份的直接权益，无论其价值如何；以及
	●	不是‘外国政府投资者’的‘外国人’获得资产总值为3.39亿澳元或以上（或在美国注册成立并最终由美国境内实体和个人拥有的投资者的情况下为14.64亿澳元或以上）的公司股份的重大权益（一般为20%或更多）。

 

目前，我们没有3.39亿澳元的总资产，我们不是‘国家安全业务’。

 

一个实体是‘外国政府投资者’，如果它是：

 

	●	外国政府或单独的政府实体；或
	●	外国政府实体/分离的政府实体/来自以下国家的公司、信托或有限合伙企业：

 

	○	单一国家连同联系人（直接或间接）持有20%或以上的权益（包括通过实际或潜在投票权）；或
	○	多个国家连同联营公司合计持有（直接或间接）40%或以上的权益（包括通过实际或潜在投票权）——前提是权益持有人不满足某些被动投资者要求。

 

 

收购门槛考虑到‘关联人’持有的权益，并且有可以适用的追踪规则。“联营公司”是澳大利亚外国投资制度下定义广泛的术语，包括：

 

	●	配偶、直系祖先和后代、兄弟姐妹；
	●	合伙人、公司、公司或其子公司的高级管理人员；
	●	其通过大量持股或表决权产生关联的股东；
	●	董事由本人控制的公司，或控制某人的公司；
	●	受托人与信托财产的主要受益人之间的关联；和
	●	对于外国政府投资者，来自同一国家的任何外国政府投资者。

 

澳大利亚联邦财政部长可能会阻止上述类别中的拟议收购，或者在澳大利亚联邦财政部长确信收购将违背国家利益的情况下对此类收购施加条件。如果外国人违反澳大利亚的外国投资制度获得澳大利亚公司的股份或股份权益，澳大利亚联邦财务主管可以命令剥离该人在该公司的股份或股份权益。如果确定收购导致该外国人单独或与其他非关联或关联的外国人一起控制公司，并且这种控制有悖于国家利益，澳大利亚联邦财务主管可以根据澳大利亚的外国投资制度下令剥离。违反澳大利亚外国投资制度的刑事犯罪和民事处罚可适用于未就某些收购发出通知、在无异议通知的情况下进行某些收购或违反无异议通知中的条件。

 

每个寻求收购超过上述上限的持股的外国人士（包括其联营公司，视情况而定）将需要填写一份申请表，其中载列收购/持股的提议和相关细节。然后，澳大利亚联邦财政部长有30天的时间考虑该申请，还有10天的时间将该决定通知申请人。决定期自收到正确的申请费用后开始。然而，FIRB可以要求延长时间。如果申请人不同意延期，FIRB可以发布临时命令，阻止该外国人进行拟议的交易，并允许FIRB再有90天的时间考虑该申请。

 

如果我们由于外资对我们股份的所有权水平而成为澳大利亚外国投资制度下的‘外国人’，我们将被要求获得澳大利亚联邦财政部长的批准，以便我们与我们的联系人一起对澳大利亚实体、企业和土地进行某些收购。

 

C.材料合同

 

有关我们的重要协议的描述，请参阅“第4项。公司信息— B.业务概况”。

 

D.外汇管制

 

见“第10项。附加信息— B.组织章程大纲——外资持股监管”。

 

E.税收

 

 

重大美国联邦所得税考虑因素

 

以下讨论描述了与美国持有人（定义见下文）拥有和处置普通股和IPO认股权证相关的重大美国联邦所得税后果。本讨论适用于根据本年度报告购买我们的普通股和IPO认股权证并持有作为资本资产的普通股和IPO认股权证的美国持有人。本次讨论基于经修订的1986年《美国国内税收法》（“法典”）、根据该法颁布的美国财政部条例及其行政和司法解释，所有这些都在本协议发布之日生效，所有这些都可能发生变化，并可能具有追溯效力。本讨论并未涉及根据特定美国持有人的特定情况或根据美国联邦所得税法受到特殊待遇的美国持有人（例如某些金融机构、保险公司、证券经纪自营商和交易员或通常为美国联邦所得税目的将其证券标记为市场的其他人、免税实体、退休计划、受监管的投资公司、房地产投资信托基金、某些美国前公民或居民，作为“跨式”、“对冲”、“转换交易”、“合成证券”或综合投资的一部分持有我们的普通股和IPO认股权证的人，拥有美元以外的“功能货币”的人，直接、间接或通过归属方式拥有我们普通股10%或更多投票权的人，为避免美国联邦所得税而累积收益的公司，根据《守则》第451（b）条受特殊税务会计规则约束的人，合伙企业和其他传递实体，以及此类传递实体的投资者）。本讨论不涉及任何美国州或地方或非美国税收后果或任何美国联邦遗产、赠与或替代最低税收后果。

 

正如本讨论中所使用的，“美国持有人”一词是指我们的普通股和IPO认股权证的实益拥有人，即，就美国联邦所得税而言，（1）是美国公民或居民的个人，（2）在美国、其任何州或哥伦比亚特区的法律中或根据其法律创建或组织的公司（或为美国联邦所得税目的被视为公司的实体），（3）无论其来源如何，其收入均须缴纳美国联邦所得税的遗产，或（4）（i）美国境内法院能够对其行政管理行使主要监督且一名或多名美国人有权控制其所有重大决定的信托，或（ii）已根据适用的美国财政部条例选择在美国联邦所得税目的下被视为国内信托的信托。

 

如果出于美国联邦所得税目的被视为合伙企业的实体持有我们的普通股和IPO认股权证，则与投资我们的普通股和IPO认股权证有关的美国联邦所得税后果将部分取决于该实体和特定合伙人的地位和活动。任何此类实体都应就其及其合作伙伴购买、拥有和处置我们的普通股和IPO认股权证所适用的美国联邦所得税后果咨询其自己的税务顾问。考虑投资我们的普通股和IPO认股权证的人应咨询他们自己的税务顾问，了解与购买、拥有和处置我们的普通股和IPO认股权证有关的适用于他们的特定税务后果，包括美国联邦、州和地方税法以及非美国税法的适用性。

 

被动外资公司后果

 

一般而言，在美国境外组建的公司，在（1）至少75%的毛收入为“被动收入”（“PFIC收入测试”）或（2）平均至少50%的资产（按季度确定）为产生被动收入或为产生被动收入而持有的资产（“PFIC资产测试”）的任何纳税年度，将被视为被动外国投资公司或PFIC。为此目的的被动收入通常包括，除其他外，股息、利息、特许权使用费、租金以及产生被动收入的财产出售或交换的收益。产生或为产生被动收入而持有的资产一般包括现金，即使作为营运资金持有或在公开发行中筹集，有价证券，以及其他可能产生被动收入的资产。通常，在确定一家非美国公司是否为PFIC时，会考虑到其直接或间接拥有的每家公司的收入和资产的比例份额，至少25%的权益（按价值计算）。

 

《守则》第1298（a）（4）条规定，在条例规定的范围内，如果任何人拥有购买PFIC股票的选择权，则该股票应被视为由该人拥有。某些拟议法规提供了在PFIC中购买股票的期权的处理规则。目前尚不清楚此类拟议条例是否、何时或在何种程度上将最终确定并生效。下文的讨论假定，与收购PFIC股票的期权相关的法规将生效，并将适用于IPO认股权证。如果我们被归类为PFIC，我们敦促每个潜在投资者向自己的税务顾问咨询持有IPO认股权证的税务后果。

 

 

尽管我们不认为我们将成为截至2025年6月30日的纳税年度的PFIC，但我们的决定是基于对法律复杂条款的解释，美国国税局（“IRS”）的大量行政声明或裁决并未涉及这些条款。因此，由于PFIC地位是按年度确定的，一般要到纳税年度结束时才能确定，因此无法保证我们不会成为当前纳税年度的PFIC。因为我们可能继续持有大量现金和现金等价物，并且因为我们的资产价值的计算可能部分基于我们普通股的价值，这可能会有很大的波动，我们可能会在未来的纳税年度成为PFIC。即使我们确定我们不是一个纳税年度的PFIC，也无法保证IRS会同意我们的结论，并且IRS不会成功挑战我们的立场。我们作为PFIC的地位是每年作出的实事求是的决定。因此，我们的美国律师对我们的PFIC地位不发表意见，也对我们对我们的PFIC地位的期望不发表意见。

 

如果我们在美国持有者拥有我们的普通股和IPO认股权证的任何纳税年度是PFIC，则美国持有者可能会根据“PFIC超额分配制度”承担额外的税收和利息费用，因为（1）在纳税年度支付的分配高于前三个纳税年度支付的平均年度分配的125%，或者，如果更短，美国持有者持有我们的普通股和IPO认股权证的期限，以及（2）在出售、交换或其他处置（包括质押）中确认的任何收益，我们的普通股和IPO认股权证，无论我们是否继续做PFIC。根据PFIC超额分配制度，此类分配或收益的税收将通过在美国持有人对我们的普通股和IPO认股权证的持有期内按比例分配分配分配或收益来确定。分配给当前纳税年度（即发生分配或确认收益的年度）和我们作为PFIC的第一个纳税年度之前的任何一年的金额将作为在当前纳税年度赚取的普通收入征税。分配给其他应纳税年度的金额将按适用的对个人或公司有效的最高边际税率作为每个该等应纳税年度的普通收入征税，并将在税款中增加一般适用于少缴税款的利息费用。

 

如果我们是美国持有者持有我们的普通股和IPO认股权证的任何一年的PFIC，我们通常必须在美国持有者持有我们的普通股和IPO认股权证的所有后续年份继续被视为该持有者的PFIC，除非我们不再满足PFIC地位的要求，并且美国持有者就我们的普通股和IPO认股权证作出“视同出售”选择。如果做出选择，美国持有人将被视为在我们有资格成为PFIC的最后一个纳税年度的最后一天按其公平市场价值出售其持有的我们的普通股和IPO认股权证，并且根据PFIC超额分配制度，从此类视为出售中确认的任何收益将被征税。在视同出售选举后，除非我们随后成为PFIC，否则美国持有人的普通股和IPO认股权证将不会被视为PFIC的股份。

 

如果我们是美国持有人持有我们的普通股和IPO认股权证且我们的一家非美国公司子公司也是PFIC（即较低级别的PFIC）的任何纳税年度的PFIC，则该美国持有人将被视为拥有较低级别PFIC普通股的一定比例（按价值计算），并将根据PFIC超额分配制度就较低级别PFIC的分配和从较低级别PFIC的股份处置中获得的收益征税，即使该美国持有人不会收到这些分配或处置的收益。建议每个美国持有人就PFIC规则适用于我们的非美国子公司咨询其税务顾问。

 

如果我们是PFIC，根据PFIC超额分配制度，如果美国持有人对我们的普通股进行有效的“按市值计价”选择，则该美国持有人将不会对我们普通股上确认的分配或收益征税。按市值计价的选举仅适用于“适销对路的股票”的美国持有者。

 

我们的普通股将是可上市股票，只要它们在每个日历季度中至少有15天仍在纳斯达克上市并且有定期交易（微量交易除外）。如果按市值计价的选举生效，美国持有者通常会将在该纳税年度结束时持有的我国普通股的公允市场价值超过此类普通股调整后的计税基础的部分作为每年的普通收入考虑在内。美国持有人还会将这些我们的普通股的调整后计税基础超过其在纳税年度结束时的公平市场价值的部分作为每年的普通损失考虑在内，但仅限于先前计入收入的金额超过因按市值计价选举而扣除的普通损失的部分。美国持有者在我们普通股中的计税基础将进行调整，以反映因按市值计价选举而确认的任何收入或损失。在我们作为PFIC的任何纳税年度出售、交换或以其他方式处置我们普通股的任何收益将被视为普通收入，而此类出售、交换或其他处置产生的任何损失将首先被视为普通损失（以之前包含在收入中的任何按市值计价的净收益为限），然后被视为资本损失。

 

 

在我们不是PFIC的任何课税年度，按市值计价的选举将不适用于我们的普通股，但对于我们成为PFIC的任何后续课税年度，将继续有效。此类选举将不适用于我们未来可能组织或收购的任何非美国子公司。因此，尽管美国持有人对我们的普通股进行了按市值计算的选举，但美国持有人可能继续根据PFIC超额分配制度对我们未来可能组织或收购的任何较低级别的PFIC征税。

 

如果我们是PFIC将适用的税务后果也将不同于上面描述的，如果一个美国持有者能够进行有效的合格选举基金，或QE，选举。因为目前我们并不期望向美国持有者提供美国持有者进行有效的量化宽松选举所需的信息，潜在投资者应该假设量化宽松选举将无法进行。

 

作为PFIC投资者的每个美国人通常被要求在IRS表格8621上提交年度信息申报表，其中包含美国财政部可能要求的信息。未能提交IRS表格8621可能会导致对美国联邦所得税的处罚和诉讼时效的延长。

 

美国与PFIC相关的联邦所得税规则非常复杂。我们强烈敦促潜在的美国投资者就PFIC地位对购买、拥有和处置我们的普通股和IPO认股权证的影响、投资于PFIC对他们的后果、我们的普通股和IPO认股权证的任何可用选择以及与购买、拥有和处置PFIC的普通股和IPO认股权证有关的IRS信息报告义务咨询他们自己的税务顾问。

 

分配

 

根据上文“被动外国投资公司后果”下的讨论，获得与我们的普通股相关的分配的美国持有人一般将被要求在实际或建设性地收到时，以美国持有人在我们当前和/或累积收益和利润中的按比例份额（根据美国联邦所得税原则确定）的范围内，将这种分配的毛额包括在毛收入中作为股息。如果美国持有人收到的分配因超过美国持有人在我们当前和累计收益和利润中的按比例份额而不是股息，它将首先被视为资本的免税返还，并降低（但不低于零）美国持有人普通股的调整后税基。如果分配超过美国持有人普通股的调整后计税基础，剩余部分将作为资本利得征税。因为我们可能不会根据美国联邦所得税原则对我们的收益和利润进行会计处理，美国持有者应该期望所有分配都作为股息报告给他们。被视为股息的我们普通股的分配通常将构成来自美国以外来源的收入，用于外国税收抵免目的，并且通常将构成被动类别收入。就从美国公司获得的股息而言，这类股息将不符合公司股东通常允许的“收到的股息”扣除条件。

 

“合格外国公司”支付的股息有资格对某些非公司美国持有人按降低的资本利得率征税，而不是一般适用于普通收入的边际税率，前提是满足某些要求。然而，如果我们是支付股息的纳税年度或前一个纳税年度的PFIC（见上文“被动外国投资公司后果”下的讨论），我们将不被视为合格的外国公司，因此不适用上述降低的资本利得税率。建议每个美国持有人就其特定情况就股息减税税率的可获得性咨询其税务顾问。

 

 

非美国公司（在支付股息的纳税年度或上一个纳税年度被归类为PFIC的公司除外）一般将被视为合格的外国公司（a），如果它有资格享受与美国的全面税收条约的好处，而美国财政部长认为该条约对本条款而言是令人满意的，并且其中包括信息交流计划，或（b）就其就我们在美国已建立的证券市场上易于交易的普通股支付的任何股息。我们认为，出于《美澳条约》的目的，我们有资格成为澳大利亚的居民，并且有资格享受该条约的好处，尽管在这方面无法保证。此外，美国国税局已确定，就合格股息规则而言，美澳条约是令人满意的，并且其中包括信息交换条款。因此，受制于上文“被动外国投资公司后果”项下的讨论，如果适用美澳条约，这类股息一般将是美国个人持有者手中的“合格股息收入”，前提是满足某些条件，包括持有期和不存在某些降低风险的交易。此外，预计我们的普通股将符合适用于在成熟证券市场上易于交易的股票股息的例外情况。

 

出售、交换或以其他方式处置我们的普通股和IPO认股权证

 

根据上文“被动外国投资公司后果”项下的讨论，美国持有人一般会在出售、交换或以其他方式处置我们的普通股和IPO认股权证时，为美国联邦所得税目的确认资本收益或损失，金额等于在出售、交换或其他处置中实现的金额（即现金金额加上收到的任何财产的公平市场价值）与该美国持有人在我们的普通股和IPO认股权证中调整后的税基之间的差额（如果有的话）。如果在出售、交换或其他处置之日，我们的普通股和IPO认股权证由美国持有人持有超过一年，这种资本收益或损失通常将是对非公司美国持有人按降低的税率征税的长期资本收益或长期资本损失。非公司美国持有者的任何资本收益，如果不是长期资本收益，则按普通收入税率征税。资本损失的扣除受到限制。美国持有人因出售或以其他方式处置我们的普通股和IPO认股权证而确认的任何收益或损失通常将是来自美国境内来源的收益或损失，用于美国外国税收抵免目的。

 

首次公开发售认股权证的行使或失效

 

根据上述PFIC规则，除下文就认股权证的无现金行使所讨论的情况外，美国持有人一般不会确认行使认股权证和相关收到普通股的收益或损失，除非收到的是现金而不是发行部分普通股。

 

美国持有人在行使认股权证时收到的普通股的初始计税基础应等于（i）美国持有人在认股权证中的计税基础加上（ii）美国持有人在行使认股权证时支付的行权价格之和。美国持有人在行使首次公开发行认股权证时收到的普通股持有期将从首次公开发行认股权证行使日期的次日开始，不包括美国持有人持有认股权证的期间。

 

将认股权证无现金行使转化为普通股的美国联邦所得税处理尚不明确，无现金行使的税务后果可能与上段所述的认股权证行使的后果不同。

 

由于对无现金活动的美国联邦所得税处理缺乏明确的权威，因此无法保证美国国税局或法院将采取何种税务处理。因此，美国持有者应就无现金行使我们的IPO认股权证的美国联邦所得税后果咨询他们自己的税务顾问。

 

 

普通股IPO认股权证的行使一般不会成为行使美国持有人的应税事件。美国持有人在行使IPO认股权证时收到的普通股的计税基础等于美国持有人在交出的IPO认股权证中的计税基础的总和，减去可分配给零碎股份的基础的任何部分，再加上IPO认股权证的行权价格。美国持有人一般会有一个在IPO认股权证行使时获得的普通股的持有期，该持有期从IPO认股权证行使之日开始。

 

净投资收入的医疗保险税

 

作为个人、遗产或信托的某些美国持有人需要对其全部或部分“净投资收入”额外征收3.8%的美国联邦所得税，这通常包括证券的股息（和建设性股息）以及处置普通股或IPO认股权证的净收益。作为个人、遗产或信托的美国持有人应就医疗保险税对他们的适用性咨询其税务顾问。

 

信息报告和备份扣留

 

美国持有人可能被要求就投资于我们的普通股和IPO认股权证向IRS提交某些美国信息报告申报表，其中包括IRS表格8938（特定外国金融资产报表）。如上文“被动外国投资公司的后果”中所述，作为PFIC股东的每个美国持有人必须提交一份包含某些信息的年度报告。为我们的普通股支付超过100,000美元的美国持有人可能需要提交IRS表格926（由美国财产转让人向外国公司返还）报告这笔付款。对未遵守规定的信息报告的美国持有人，可能会受到重大处罚。

 

除非美国持有人建立豁免基础，否则我们的普通股和IPO认股权证的出售或其他处置的股息和收益可能会向美国国税局报告。如果持有人（1）未能提供准确的美国纳税人识别号码或以其他方式建立豁免基础，或（2）在某些其他类别的人中有描述，则备用预扣税可能适用于须报告的金额。然而，作为公司的美国持有人通常被排除在这些信息报告和备用预扣税规则之外。备用预扣税不是附加税。如果美国持有人及时向IRS提供所需信息，根据备用预扣税规则预扣的任何金额通常将被允许作为美国持有人的美国联邦所得税负债的退款或抵免。

 

美国持有人应就备用预扣税和信息报告规则咨询自己的税务顾问。

 

敦促每个潜在投资者根据投资者自身情况，就投资我们的单位对其造成的税务后果咨询其自己的税务顾问。

 

某些澳大利亚联邦所得税考虑因素

 

在本节中，我们将讨论与普通股绝对实益拥有人的收购、所有权和处置相关的重大澳大利亚所得税、印花税（或转让）税以及货物和服务税考虑因素。它基于截至本注册声明之日的现行澳大利亚税法，可能会发生变化，可能会追溯。本讨论并未涉及澳大利亚税法的所有方面，这些方面根据特定投资者的个人投资情况可能对其很重要，例如受特殊税收规则约束的投资者（例如，金融机构、保险公司或免税组织）持有的股份。此外，本摘要不讨论任何非澳大利亚或州的税收考虑，除了转让税。

 

 

促请潜在投资者就收购、拥有和处置普通股的澳大利亚和非澳大利亚收入及其他税务考虑咨询其税务顾问。本摘要基于持有人不是澳大利亚税务居民且未通过常设机构（本摘要中称为“非澳大利亚持有人”）在澳大利亚开展业务的前提。

 

本摘要仅为一般性质，并非、亦无意向任何特定股东提供法律或税务建议，亦不就对任何特定股东的所得税后果作出任何陈述。这份摘要并不是详尽无遗的所有澳大利亚联邦所得税考虑因素。因此，您应该就您的特定情况咨询您自己的税务顾问。

 

非澳大利亚居民可能需要为来自澳大利亚的收入缴纳澳大利亚税。支付该税款的一种机制（适用于在澳大利亚没有常设机构或固定基地或收入与常设机构或固定基地没有关联的非居民）被称为预扣税。澳大利亚居民公司向有权享受澳大利亚/美国双重征税条约的利益并实益有权获得股息的美利坚合众国居民支付的股息须按15%的税率缴纳预扣税，前提是股息‘未加税’。股息预扣税的税率通常为30%，但由于美国与澳大利亚缔结了双重征税条约协议，在适用该条约的好处的情况下，税率降至15%。然而，应该指出的是，根据1936年所得税评估法（CTH）第128B（3）条，如果支付给非居民的股息已被免税（通常是在公司自己缴税的情况下），这类股息可免于预扣税。“压延股息”是指当支付这些股息的利润已在公司层面征税并将此种税收分配给股息时，给予股息的表述。因此，向非居民支付完全免税股息的澳大利亚公司无需扣除任何预扣税。已缴纳预扣税的股息一般无需缴纳任何进一步的澳大利亚税。换句话说，预扣税应该代表与这些股息相关的最终澳大利亚纳税义务。

 

澳大利亚和美国双重征税条约的相关条款规定，股息主要在股息受益所有人的居住国纳税。然而，来源国，在这种情况下是澳大利亚，也可能对它们征税，但在这种情况下，如果适用条约的好处，税收将被限制在15%。如果受益所有人是直接持有美国至少10%投票权的美国居民公司，税收将被限制在5%。15%的限制不适用于在澳大利亚设有常设机构或固定基地的美利坚合众国居民派生的股息，前提是产生股息的持股与该机构或基地有效关联。此类股息视情况作为业务收入或独立个人服务收入按净评估基础征税。

 

我们自成立以来没有进行过任何现金分红，我们预计在可预见的未来也不会进行现金分红。见“项目8.A.财务报表和其他财务信息——股息政策”。

 

非澳大利亚持有者一般不会在澳大利亚缴纳资本利得税，因为非澳大利亚持有者不太可能间接拥有澳大利亚不动产的权益。只有当我们资产的市值超过50%归属于澳大利亚不动产时，才会产生对澳大利亚不动产的间接权益。

 

双重居留

 

如果根据这些国家的国内税法，投资者同时是澳大利亚和美国的居民，则该投资者可能会作为澳大利亚居民被征税。然而，如果就澳大利亚/美国双重征税条约而言，该股东被确定为美国居民，则适用的澳大利亚税收将受到澳大利亚/美国双重征税条约的限制。在这些情况下，股东应获得专业的税务建议。

 

转移税

 

任何通过在纳斯达克交易的股票转让都不应被征收转让税。

 

 

澳大利亚的遗产和遗产税

 

澳大利亚没有遗产税或死亡税。一般来说，在继承死者的股份时不会实现资本利得税责任。然而，受益人处置继承的股份可能会产生资本利得税责任。

 

货物和服务税

 

发行或转让股份不会产生澳大利亚商品和服务税，也不需要股东为澳大利亚商品和服务税目的进行注册。

 

F.股息和支付代理

 

不适用。

 

G.专家声明

 

不适用。

 

H.展示文件

 

我们受制于《交易法》的信息要求。因此，我们被要求向SEC提交报告和其他信息，包括20-F表格的年度报告和6-K表格的报告。SEC在www.sec.gov维护一个互联网站点，其中包含报告、代理和信息声明以及我们以电子方式向SEC提交的其他信息。作为一家外国私人发行人，我们根据《交易法》免于（其中包括）规定提供代理声明和内容的规则，以及我们的执行官，董事和主要股东不受《交易法》第16条所载的报告和短期利润回收条款的约束。此外，根据《交易法》，我们不需要像根据《交易法》注册证券的美国公司那样频繁或迅速地向SEC提交定期报告和财务报表。

 

我们在www.locafy.com维护一个公司网站。本网站所载或可透过本网站查阅的资料并不构成本年度报告的一部分。我们还在以电子方式向SEC提交或提供给SEC后，在合理可行的范围内尽快在我们网站的投资者关系页面www.investor.locafy.com上免费提供我们的年度报告和我们关于表格6-K的报告文本，包括对这些报告的任何修订，以及某些其他SEC文件。我们网站上包含的信息不以引用方式并入本年度报告。另见第10项。附加信息— B.组织章程大纲——查阅和查阅文件”。

 

一、子公司信息

 

不适用。

 

J.向证券持有人提交的年度报告

 

不适用。

 

项目11。

关于市场风险的定量和定性披露

 

见“项目5。经营和财务回顾与展望— B.流动性和资本资源——关于市场风险的定量和定性披露”。

 

项目12。

股票证券以外证券的说明

 

不适用。

 

 

第二部分

 

项目13。

违约、拖欠股息和拖欠

 

没有。

 

项目14。

证券持有人权利的重大变更及所得款项用途

 

A.-D.对证券持有人权利的重大修改

 

不适用。

 

E.所得款项用途

 

不适用。

 

项目15。

控制和程序

 

A.披露控制和程序

 

我们的管理层在我们的首席执行官和首席财务官的参与下，评估了截至本年度报告涵盖期间结束时我们的披露控制和程序（定义见《交易法》规则13a-15（e）和15d-15（e）。基于此类评估，特别是考虑到我们公司的规模和性质，我们的首席执行官和首席财务官得出结论，截至2025年6月30日，我们的披露控制和程序无效。

 

由于缺乏有效的会计审查程序，我们不得不重述之前的财务报表。在编制截至2025年6月30日和2024年6月30日止年度的合并财务报表时，我们发现了我们对财务报告的内部控制存在重大缺陷。由于缺乏有效的会计审查程序，对截至2024年6月30日的财政年度的合并财务报表进行了重大调整，以符合国际财务报告准则会计准则。我们还发现了一个重大缺陷，这与对非常规和判断性交易的审查不足以及对股份支付会计的控制不足有关，这导致对财务报表结算过程的控制不足。此外，对上一会计年度的合并财务报表进行了重大调整，以便与国际财务报告准则会计准则进行确认。这些重大缺陷导致合并财务报表出现已查明的重大错报，之前的合并财务报表被重述。由于存在这些重大缺陷，公司管理层在审计委员会的监督下并在我们的首席执行官和首席财务官的参与下得出结论，截至2025年6月30日，我们对财务报告的内部控制不有效。我们还发现了一个与会计和财务报告的书面政策和程序不足有关的重大缺陷，这导致财务报表结算流程不完善。

 

B.管理层关于注册会计师事务所财务报告内部控制的年度报告及鉴证报告

 

我们的管理层，包括首席执行官和首席财务官，负责建立和维护充分的财务报告内部控制，为公司按照国际财务报告准则就财务报告的可靠性和为外部目的编制财务报表提供合理保证。根本问题是确保所有交易都得到适当授权和识别，并及时进入一个精心设计、稳健且理解清楚的会计制度，以最大限度地降低不准确、未能公平反映交易、未能按照国际财务报告准则会计准则公平记录列报财务报表所需的交易、未经授权的收支或无法保证可以发现未经授权的资产收购或处置的风险。

 

我们对财务报告的内部控制由于固有的局限性，可能无法防止或发现所有的错报。此外，对未来期间的任何有效性评估的预测都受到以下风险的影响：由于条件的变化或遵守我们的政策和程序的程度恶化，控制可能变得不充分。

 

管理层，包括我们的首席执行官和首席财务官，对截至2025年6月30日我们对财务报告的内部控制的有效性进行了评估。在进行这一评估时，管理层使用了Treadway委员会（COSO）发起组织委员会在内部控制–综合框架（2013年）中规定的标准。根据我们的评估，管理层得出结论，截至2025年6月30日，我们对财务报告的内部控制不有效。

 

重大缺陷被定义为财务报告内部控制的缺陷或缺陷的组合，从而有合理的可能性无法及时防止或发现我们年度或中期财务报表的重大错报。管理层的结论是，我们没有保持有效的披露控制和程序，原因是当时存在财务报告内部控制的重大缺陷，涉及会计政策和程序的文件编制，特别是有关复杂会计措施的正确应用。

 

 

C.注册会计师事务所鉴证报告。

 

不适用。

 

D.财务报告内部控制的变化

 

我们正在采取的补救财务报告内部控制重大缺陷的措施已经并将包括：（a）聘用合格的财务和IT人员，管理内部控制政策和程序的实施；（b）制定和实施符合适用于在美国上市的上市公司的标准的会计和财务报告书面政策和程序；（c）对管理层、关键运营人员和会计部门进行内部控制培训，使管理层和相关人员了解美国证券法规定的财务报告内部控制的要求和要素。我们相信，我们已经根据我们的补救计划取得了进展，尽管在我们完成实施必要的额外适用控制措施并在足够的时间内与它们一起操作以使管理层和我们的审计人员得出结论，这些控制措施正在有效运作之前，这些重大弱点不会被视为得到补救。

 

我们无法确定我们的补救计划何时完全完成，我们也无法保证这些补救努力将取得成功，或者我们对财务报告的内部控制将因这些努力而有效。

 

项目16。

[保留]

 

项目16a。

审计委员会财务专家

 

我们的董事会已确定，我们的审计和风险委员会独立主席Collin Visaggio、在我们的审计和风险委员会任职的独立董事Ranko Matic和John Chegwidden各自拥有特定的会计和财务管理专业知识，并且两人都是SEC规则定义的“审计委员会财务专家”。

 

Visaggio先生是澳大利亚注册执业会计师协会的会员，也是澳大利亚公司董事协会的成员。他拥有西澳大利亚本特利科廷大学商学学士学位和西澳大利亚默多克默多克大学工商管理硕士（MBA）学位。在完成MBA学位的同时，他获得了美国铝业澳大利亚战略管理优等生奖，他还参加了加利福尼亚州斯坦福的斯坦福大学管理专业的斯坦福高级管理人员课程（SEP）。

 

Visaggio先生曾在Woodside Petroleum和BP Australia担任高级业务职务。Visaggio先生于1988年3月至2005年7月在Woodside Petroleum任职，其最后职务是非洲业务部门的合规和业务经理，之前的职务是天然气业务部门的商业和规划经理。在此之前以及在Woodside工作的17年间，他曾担任副首席财务官，以及公司财务部门的财务分析师和规划经理。

 

Matic先生是一名特许会计师，在财务和执行管理、会计、审计、商业和企业咨询方面拥有超过31年的经验。Matic先生是一家特许会计师事务所以及一家位于珀斯的企业管理和咨询公司的董事，在审计、企业服务、尽职调查、并购和估值等领域拥有专业知识和经验。

 

Chegwidden先生是一名特许会计师，在公司和商业咨询、公司治理和风险、财务管理和会计以及资本筹集方面拥有超过36年的经验。Chegwidden先生在珀斯的一家商业和企业咨询公司担任高级管理职务。

 

项目16b。

Code of Ethics

 

我们相信，严格遵守最高标准的商业道德和责任。我们采用了适用于我们所有董事、管理人员和员工的行为和道德准则。我们在我们的网站上发布法律或纳斯达克上市标准要求的有关对行为和道德准则的任何条款进行修订或豁免的所有披露。我们的行为和道德准则可在https://investor.locafy.com/governance-overview免费查阅。对我们网站地址的引用并不构成通过引用将我们网站所包含或可通过我们网站获得的信息并入，您不应将其视为本年度报告的一部分。

 

我们的董事会负责定期审查和评估行为和道德准则，并将对其进行任何必要的修改。我们的董事会还负责监测遵守行为和道德准则的情况，并将负责考虑对行为和道德准则的任何豁免。

 

 

项目16c。

首席会计师费用和服务

 

A.审计费用

 

2025年2月10日，根据《2001年公司法（联邦）》（《公司法》）第329（5）条和澳大利亚证券和投资委员会对辞职的同意，Grant Thornton Audit Pty Ltd（“Grant Thornton”）辞去我们独立注册会计师事务所的职务。Grant Thornton的辞职是由于商业原因，并且与Grant Thornton的轮换要求同步，而不是与任何关于会计原则或惯例、财务报表披露或审计范围或程序事项的分歧（该术语在经修订的1934年证券交易法条例S-K项目304（a）（1）（iv）和条例S-K项目304的相关说明中定义）有关。

 

于2025年2月10日，就Grant Thornton的辞职，我们聘请BDO Audit Pty Ltd.（“BDO”）作为我们截至2025年6月30日止财政年度的独立注册会计师事务所，立即生效。在截至2024年6月30日的年度内，以及随后截至2025年2月10日的中期期间，我们或代表我们的任何人均未就（i）会计原则适用于任何已完成或提议的特定交易或可能对我们的财务报表提出的审计意见类型与BDO进行磋商，也未向我们提供书面报告或口头建议，即BDO得出的结论是我们在就任何会计、审计或财务报告问题作出决定时考虑的重要因素，（二）属于S-K条例第304（a）（1）（iv）项所界定的“分歧”或S-K条例第304（a）（1）（v）项所界定的“应报告事件”的任何事项。

 

下文列出最近两个财政年度每个财政年度为审计年度财务报表而向每位主要会计师收取的专业费用或就该会计师通常就每个财政年度的法定和监管备案或聘用提供的服务而收取的费用总额。截至2024年6月30日的财政年度的费用已发生并支付给我们之前的独立注册公共会计师事务所致同会计师事务所。截至2025年6月30日的财政年度的费用包括发生并支付给Grant Thornton的费用以及发生并支付给我们目前的独立注册公共会计师事务所BDO的费用。

 

截至2025年6月30日止财政年度
格兰特·桑顿		A $	149,174
BDO		A $	137,700
截至2025年6月30日的财政年度总额		A $	286,874
截至2024年6月30日的财政年度		A $	147,770

 

审计费用包括每位主要独立注册会计师为与年度财务报表相关的审计相关工作提供的专业服务的费用，审查这些会计年度的每个中期财务报表。

 

B.审计相关费用

 

以下列出与过去两个会计年度每个主要会计师提供的与财务报表的审计或审查业绩合理相关的在“审计费用”项下报告的额外费用总额：

 

截至2025年6月30日止财政年度
格兰特·桑顿		A $	15,000
BDO		A $	-
截至2025年6月30日的财政年度总额		A $	15,000
截至2024年6月30日的财政年度		A $	20,045

 

与审计相关的费用包括我们的主要独立注册会计师的鉴证和相关服务费用，这些费用与审计师对我们的财务报表的审查的执行情况合理相关，并且未在上文“审计费用”项下报告。在此类别下披露的费用的服务包括与我们的公开发行相关的费用，未在审计费用项下报告。

 

C.税费

 

以下列出了最近两个会计年度中每个主要会计师为税务合规、税务建议和税务规划提供的专业服务所收取的费用总额：

 

截至2025年6月30日止财政年度				-
截至2024年6月30日的财政年度				-

 

D.所有其他费用

 

以下列出了过去两个财政年度每个主要会计师提供的产品和服务（包括与我们的交互式数据文件（XBRL信息）相关的咨询服务）在过去两个财政年度每年收取的费用总额：

 

截至2025年6月30日止财政年度				-
截至2024年6月30日的财政年度				-

 

E.审计委员会事前审批政策和程序

 

我们的审计和风险委员会根据其非审计服务政策预先批准我们聘请BDO提供审计或非审计服务。上述所有服务均根据我们的授权框架以及审计和风险委员会关于非审计服务的政策获得批准。

 

项目16d。

审核委员会上市准则的豁免

 

不适用。

 

项目16e。

发行人及关联购买人购买权益性证券的情况

 

没有。

 

 

项目16F。

注册人的核证会计师变更

 

2025年2月10日，根据《2001年公司法（联邦）》（《公司法》）第329（5）条和澳大利亚证券和投资委员会对辞职的同意，Grant Thornton Audit Pty Ltd（“Grant Thornton”）辞去公司独立注册会计师事务所的职务。Grant Thornton的辞职是由于商业原因，同时符合Grant Thornton的轮换要求，与在会计原则或惯例、财务报表披露或审计范围或程序等任何事项上的任何分歧无关。致同会计师事务所关于公司截至2024年6月30日和2023年财政年度的合并财务报表的报告不包含任何否定意见或免责意见，也没有关于不确定性、审计范围或会计原则的保留或修改，只是截至2024年6月30日和2023年财政年度的报告包含了与对公司持续经营能力的重大怀疑有关的解释性段落。在截至2024年6月30日和2023年6月30日的财政年度内，截至Grant Thornton辞职之日2025年2月10日，（a）公司与Grant Thornton在会计原则或惯例、财务报表披露或审计范围或程序的任何事项上没有任何分歧，如果分歧没有得到Grant Thornton满意的解决，将导致Grant Thornton在其报告中提及此类分歧，以及（b）没有“可报告事件”（定义见S-K条例第304（a）（1）（v）项和相关指示）。

 

2025年2月10日，就致同辞任而言，经审核委员会批准，公司聘用BDO Audit Pty Ltd.（“BDO”）为公司截至2025年6月30日止财政年度的独立注册会计师事务所，即时生效。就该业务而言，BDO将对公司截至2025年6月30日止年度的合并财务报表进行审计。在公司截至2024年6月30日的最近一个财政年度以及随后截至2025年2月10日的中期期间，公司或代表公司的任何人均未就（i）会计原则适用于任何已完成或提议的特定交易或可能对公司财务报表提出的审计意见类型与BDO进行磋商，也未向公司提供书面报告或口头建议，即BDO得出的结论是公司在就任何会计、审计、或财务报告问题，或（ii）属于S-K条例第304（a）（1）（iv）项所定义的“分歧”主题的任何事项，或属于S-K条例第304（a）（1）（v）项所定义的“应报告事件”的任何事项。

 

项目16g。

公司治理

 

我们是根据澳大利亚法律注册成立的。我们的治理文件就是我们的宪法。我们还实施了以澳大利亚证券交易所公司治理委员会发布的《公司治理原则和建议》（第4版）为指导的公司治理框架。

 

我们符合《证券法》第405条定义的“外国私人发行人”的资格。作为一家外国私人发行人，我们不受《交易法》规定的某些规则的约束，这些规则根据《交易法》第14条对代理征集规定了披露要求以及程序要求。此外，我们的董事会成员和高级管理层不受《交易法》第16条规定的短线获利和内幕交易报告义务的约束。然而，在适用的范围内，它们须遵守《交易法》第13条和SEC相关规则规定的报告股份所有权变化的义务。

 

外国私人发行人豁免还允许我们遵循母国的公司治理实践或要求，而不是某些纳斯达克上市要求，包括我们所依赖的以下豁免：

 

	●	根据纳斯达克上市规则，豁免我们的独立董事在执行会议上定期举行会议的要求。《公司法》不要求澳大利亚公司的独立董事有这样的高管会议。
	●	根据纳斯达克上市规则适用于股东大会的法定人数要求的豁免。根据澳大利亚法律，我国宪法规定，亲自或委托代理人、律师或代表出席的两名股东应构成股东大会的法定人数。纳斯达克上市规则要求发行人为任何普通股持有人会议规定其章程中规定的法定人数，该法定人数不得低于已发行的有表决权普通股的331/3%。
	●	根据纳斯达克上市规则，豁免披露第三方董事和董事提名人薪酬的要求。《公司法》没有类似要求。

 

见“第6项。董事、高级管理人员和员工—— C.董事会惯例”以获取更多信息。

 

项目16h。

矿山安全披露

 

不适用。

 

项目16i。

关于阻止检查的外国司法管辖区的披露

 

不适用。

 

项目16J。

内幕交易政策

 

我们采用了内幕交易政策，该政策管理我们的董事会和我们的高级职员、雇员、顾问、承包商以及公司以任何身份聘用的任何其他方对我们证券的购买、出售和其他处置。此类内幕交易政策旨在促进遵守美国和澳大利亚适用的内幕交易法律、规则和法规。自采用我们的内幕交易政策以来，保单管理人没有对保单的一般禁止对冲或质押给予任何此类豁免。虽然公司不受内幕交易政策的约束，但公司在拥有除根据先前通过的规则10b5-1交易计划以外的重大非公开信息时不进行证券交易。

 

一份我们的内幕交易政策副本，作为本年度报告20-F表格11.1所附的附件。

 

项目16K。

网络安全

 

我们在科技领域运营，该领域受到各种网络安全风险的影响，这些风险可能会对我们的业务、财务状况和运营结果产生不利影响，包括知识产权盗窃；欺诈；勒索；对员工或客户的伤害；违反隐私法和其他诉讼和法律风险；以及声誉风险。我们认识到，制定、实施和维护强有力的网络安全措施至关重要，以保护我们的信息系统，保护我们数据的机密性、完整性和可用性。我们目前已制定安全措施，以保护客户、员工和供应商的信息，防止数据丢失和其他安全漏洞，包括网络安全风险评估计划。管理层和董事会都积极参与网络安全威胁风险的持续评估，包括网络安全事件的预防、缓解、检测和补救。

 

 

迄今为止，没有任何网络安全事件（或事件聚合）或网络安全威胁对我们的经营业绩或财务状况产生重大影响。然而，对我们安全的实际或感知破坏可能会损害我们的声誉，导致现有客户停止使用我们的出版解决方案，阻止我们吸引新客户，需要时间、资源和成本来补救或使我们受到第三方诉讼、监管罚款或其他行动或责任，其中任何一项都可能对我们的业务、经营业绩或财务状况产生不利影响。有关更多信息，请参阅本年度报告表格20-F第3项中的“风险因素——我们面临可能导致我们的声誉受损和/或使我们面临罚款、支付损害赔偿、诉讼和限制我们使用数据的网络安全风险。”我们已尝试先发制人地减轻任何网络安全事件的财务影响，目前维持网络责任保险政策。然而，我们的网络责任保险可能不充分，或者未来可能无法以可接受的条款提供，或者根本无法提供。此外，我们的网络责任保险单可能不涵盖对我们提出的所有索赔，为诉讼辩护，无论其优点如何，都可能代价高昂，并转移管理层对我们业务和运营的注意力。

 

 

第三部分

 

项目17。

财务报表

 

不适用。

 

项目18。

财务报表

 

请参阅我们从第F-1页开始的合并财务报表，这些报表作为本年度报告的一部分提交，并以引用方式并入本文。

 

项目19。

展览

 

附件编号		说明
1.1		Locafy Limited的章程，目前有效（通过参考公司于2022年2月1日向SEC提交的F-1表格注册声明的附件 3.1并入）。
2.1		证券说明（通过参考参考公司于2023年10月11日向SEC提交的20-F表格年度报告的附件 2.1并入。
2.2		注册人的章程，目前有效（通过引用公司于2022年2月1日向SEC提交的F-1表格注册声明的附件 3.1并入）。
2.3		构成可转换贷款票据的契据民意调查表格（通过参考公司在2022年2月1日向SEC提交的F-1表格上的注册声明的附件 4.1并入）。
2.4		Representative Warrant表格（通过参考公司F-1/A表格注册声明中的附件 4.2并入，于2022年3月7日向SEC提交）。
2.5		样本权证证书（通过参考公司于2022年3月7日向SEC提交的F-1/A表格注册声明中的附件 4.3并入）。
2.6		可转换票据契约表格（通过参考公司在F-1表格上的注册声明中的附件 4.4并入，于2022年2月1日向SEC提交）。
2.7		普通股证书样本（通过引用公司F-1/A表格注册声明的附件 4.5并入，于2022年3月7日向SEC提交）。
2.8		承销协议表格（通过参考公司在2022年3月7日向SEC提交的F-1/A表格上的注册声明中的附件 1.1并入）。
4.1*#		执行协议，日期为2025年4月9日，由Locafy Limited（f/k/a Moboom Limited）和Gavin Burnett签署。
4.2#		公司履约权计划（截至2021年7月16日）（通过参考公司于2022年2月1日向SEC提交的F-1表格注册声明中的附件 10.2并入）。
4.3		存取、保险和赔偿契据表格（通过参考公司于2022年2月1日在SEC提交的F-1表格上的注册声明的附件 10.3并入）。

 

 

4.4		Landville Pty Ltd与Victor Vlahos作为Victor Vlahos家族信托的受托人以及Locafy Limited之间的租赁协议（通过参考公司于2022年2月1日向SEC提交的F-1表格注册声明的附件 10.4并入）。
4.5*#		执行协议，日期为2025年4月9日，由Locafy Limited（f/k/a Moboom Limited）和Melvin Tan签署。
4.6		认股权证代理协议表格，由Computershare Inc.与Computershare Trust Company，N.A.以及Locafy Limited（通过参考公司于2022年3月7日向SEC提交的F-1/A表格上的注册声明的附件 10.6纳入）。
4.7		在2023年5月18日由Locafy Limited与H.C. Wainwright & Co.，LLC（通过参考公司于2023年5月19日向SEC提交的F-3表格注册声明的附件 1.2纳入）签订的市场发售协议上。
8.1		子公司名单（通过参考公司以F-1/A表格注册的附件 21.1并入，于2022年3月7日向SEC提交）。
11.1		Locafy Limited的内幕交易政策（通过参考公司于2025年11月12日以表格20-F提交的年度报告的附件 11.1并入）。
12.1*		根据细则13a-14（a）/15d-14（a）对首席执行官进行认证。
12.2*		根据规则13a-14（a）/15d-14（a）对首席财务官进行认证。
13.1**		根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的18 U.S.C.第1350条对首席执行官进行认证。
13.2**		根据18 U.S.C.第1350条对首席财务官进行认证，该认证是根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的。
15.1*		独立注册公共会计师事务所BDO Audit Pty Ltd的同意。
15.2*		独立注册公共会计师事务所Grant Thornton Audit Pty Ltd的同意。
97.1		Locafy Limited的赔偿回收政策（通过参考公司于2025年11月12日向SEC提交的20-F表格年度报告的附件 97.1并入）。
101.INS*		内联XBRL即时文档
101.SCH*		内联XBRL分类法扩展架构文档
101.CAL*		内联XBLR分类学扩展计算linkbase文档
101.DEF*		内联XBRL分类学扩展定义linkbase
101.LAB*		内联XBRL分类学扩展标签linkbase
101.PRE*		内联XBRL分类学扩展演示linkbase
104*		封面页交互式数据文件–（格式为内联XBRL，包含在附件 101中）

 

*随函提交。

**特此提供。

#表示管理合同或补偿方案。

 

根据表格20-F第19项的说明，某些时间表和/或展品已被省略。任何省略的时间表和/或展品的副本将根据要求补充提供给SEC或其工作人员。

 

 

签名

 

注册人特此证明，其符合在表格20-F上提交的所有要求，并已妥为安排并授权以下签署人代表其签署本年度报告。

 

	LOCAFY有限公司
2025年11月12日	签名：	/s/Gavin Burnett
	姓名：	Gavin Burnett
	职位：	首席执行官

 

 

合并财务报表指数

 

		页
独立注册会计师事务所的报告（BDO Audit Pty Ltd，Sydney Australia PCAOB ID：# 2256 )		F-2
前独立注册会计师事务所的报告（Grant Thornton Audit Pty Ltd，Perth，Australia PCAOB ID：# 2233）		F-3
综合损益表及其他综合收益表		F-4
合并财务状况表		F-5
合并权益变动表		F-6
合并现金流量表		F-7
综合财务报表附注		F-8

 

 

独立注册会计师事务所报告

 

股东和董事会

Locafy Limited

澳大利亚西澳Subiaco

 

关于合并财务报表的意见

 

我们对所附的Locafy Limited及其控制实体（本公司）截至2025年6月30日的综合财务状况表、该日终了年度的相关综合损益及其他全面收益表、综合权益变动表、综合现金流量表以及相关附注（统称‘综合财务报表’）进行了审计。我们认为，综合财务报表按照国际会计准则理事会颁布的国际财务报告准则会计准则（‘国际财务报告准则’），在所有重大方面公允地反映了公司截至2025年6月30日的财务状况以及该日终了年度的经营成果和现金流量。

 

对公司持续经营能力的重大怀疑

 

随附的合并财务报表是在假设公司持续经营的情况下编制的。如综合财务报表附注3.2所述，公司遭受经营亏损，产生经营现金流出，并依赖未来的资本筹集。这些事项对公司的持续经营能力提出了重大质疑。管理层对事件和条件的评估以及管理层关于这些事项的计划也在附注3.2中描述。合并财务报表不包括这种不确定性结果可能导致的任何调整。关于这件事，我们的意见没有修改。

 

意见依据

 

这些合并财务报表由公司管理层负责。我们的责任是在我们审计的基础上对公司的合并财务报表发表意见。我们是一家在美国上市公司会计监督委员会（‘PCAOB’）注册的公共会计师事务所，根据美国联邦证券法以及证券交易委员会和PCAOB的适用规则和条例，我们必须对公司保持独立。

 

我们按照PCAOB的标准进行了审计。这些准则要求我们计划和执行审计以就合并财务报表是否不存在重大错报获取合理保证，无论是由于错误还是欺诈。公司没有被要求，我们也没有受聘执行对其财务报告内部控制的审计。作为我们审计的一部分，我们被要求了解财务报告内部控制，但不是为了对公司财务报告内部控制的有效性发表意见。因此，我们不表示这种意见。

 

我们的审计包括执行程序以评估合并财务报表的重大错报风险，无论是由于错误还是欺诈，以及执行应对这些风险的程序。这些程序包括在测试的基础上审查有关合并财务报表中的数额和披露的证据。我们的审计还包括评估管理层使用的会计原则和作出的重大估计，以及评估合并财务报表的总体列报方式。我们认为，我们的审计为我们的意见提供了合理的基础。

 

/s/ BDO审计有限公司
我们自2025年起担任公司的核数师。
澳大利亚悉尼
2025年11月11日

 

 

前独立注册会计师事务所报告

 

董事会和股东
Locafy Limited

 

对财务报表的意见

 

我们对Locafy Limited及附属公司（“公司”）截至2024年6月30日的合并财务状况表、截至2024年6月30日止两个年度的相关合并损益及其他全面收益表、合并权益变动表、合并现金流量表及相关附注（统称“财务报表”）进行了审计。

 

我们认为，财务报表按照国际会计准则理事会颁布的《国际财务报告准则》，在所有重大方面公允反映了公司截至2024年6月30日和2023年6月30日的财务状况，以及截至2024年6月30日止三年期间每年的经营业绩和现金流量。

 

对公司持续经营的Ability存重大疑问

 

2024年度财务报表的编制假设公司持续经营。如2024年财务报表附注3.2所述，截至2024年6月30日止年度，公司发生净亏损1,941，033美元，截至该日，公司发生经营现金流出1,112，902美元。这些条件，连同附注3.2所列的其他事项，对公司的持续经营能力提出了重大疑问。管理层关于这些事项的计划也在附注3.2中说明。财务报表不包括这种不确定性结果可能导致的任何调整。

 

重述先前发布的合并财务报表

 

如2024年综合财务报表附注32“重述2024年6月30日结余”所述，公司已重述截至2024年6月30日止年度的综合财务报表，以更正某些错报。

 

意见依据

 

这些财务报表由公司管理层负责。我们的责任是在我们审计的基础上对公司的财务报表发表意见。我们是一家在美国上市公司会计监督委员会（“PCAOB”）注册的公共会计师事务所，根据美国联邦证券法以及证券交易委员会和PCAOB的适用规则和条例，我们被要求对公司具有独立性。

 

我们按照PCAOB的标准进行了审计。这些准则要求我们计划和执行审计，以就财务报表是否不存在重大错报获取合理保证，无论是由于错误还是欺诈。公司没有被要求对财务报告的内部控制进行审计，我们也没有受聘进行审计。作为我们审计的一部分，我们被要求了解财务报告的内部控制，但目的不是对公司财务报告内部控制的有效性发表意见。因此，我们不表示这种意见。

 

我们的审计包括执行程序以评估财务报表的重大错报风险，无论是由于错误还是欺诈，并执行应对这些风险的程序。这些程序包括在测试的基础上审查支持财务报表中的数额和披露的证据。我们的审计还包括评估管理层使用的会计原则和作出的重大估计，以及评估财务报表的总体列报方式。我们认为，我们的审计为我们的意见提供了合理的基础。

 

/s/Grant Thornton审计PTY有限公司

 

我们曾于2021年至2024年担任公司核数师。

西澳大利亚珀斯

 

2024年11月12日，除合并财务报表附注31讨论的重述影响外，日期为2025年8月22日。

 

 

Locafy Limited

 

截至2025年6月30日、2024年6月30日及2023年6月30日止年度的综合损益及其他全面收益表

 

		笔记		2025 A $				2024 A $ （重述）				2023 A $
				合并集团
		笔记		2025 A $				2024 A $ （重述）				2023 A $
收入		5			3,202,692				4,151,088				5,376,693
其他收益		6			326,613				61,360				852,208
技术费用					( 1,243,678	)			( 890,778	)			( 1,718,974	)
员工福利费用					( 1,639,375	)			( 2,758,336	)			( 4,806,643	)
股份支付费用		30			( 1,518,553	)			567,204				( 460,603	)
占用费用					( 104,699	)			( 101,415	)			( 113,572	)
营销费用					( 178,376	)			( 187,046	)			( 318,492	)
咨询费用					( 782,567	)			( 853,850	)			( 874,638	)
其他费用		8			( 150,653	)			( 65,341	)			( 213,051	)
折旧和摊销费用					( 1,677,284	)			( 1,473,999	)			( 1,355,170	)
预期信用损失费用					( 370,869	)			( 272,236	)			( 295,262	)
经营亏损					( 4,136,749	)			( 1,823,349	)			( 3,927,504	)
外汇收益/（亏损）					5,595				( 3,485	)			141,285
财务费用		8			( 183,077	)			( 114,199	)			( 105,367	)
所得税前亏损					( 4,314,231	)			( 1,941,033	)			( 3,891,586	)
所得税费用		9			-				-				-
年内亏损					( 4,314,231	)			( 1,941,033	)			( 3,891,586	)
其他综合收益：
后续将重分类进损益的项目
关于翻译国外业务的汇兑差额					( 10,604	)			3,023				( 23,010	)
年内全面收益/（亏损）总额					( 4,324,835	)			( 1,938,010	)			( 3,914,596	)
每股收益
每股基本亏损		25			( 2.63	)			( 1.49	)			( 3.69	)
每股摊薄亏损		25			( 2.63	)			( 1.49	)			( 3.69	)

 

本报表应与综合财务报表附注一并阅读。

 

 

Locafy Limited

 

合并财务状况表

截至2025年6月30日

 

		笔记		2025 A $				2024 A $ （重述）
				合并集团
		笔记		2025 A $				2024 A $ （重述）
物业、厂房及设备
流动资产
现金及现金等价物					594,671				275,875
贸易和其他应收款		10			876,347				793,947
其他资产		11			458,654				294,355
流动资产总额					1,929,672				1,364,177
非流动资产
物业、厂房及设备		13			98,016				196,929
使用权资产		14			164,613				280,810
无形资产		15			3,634,794				4,204,966
非流动资产合计					3,897,423				4,682,705
总资产					5,827,095				6,046,882
负债
流动负债
贸易及其他应付款项		16			382,473				1,141,886
借款		17			427,280				271,600
规定		18			136,508				211,300
应计费用		19			518,930				496,749
租赁负债		14			141,174				128,669
合同及其他负债		20			170,215				147,640
流动负债合计					1,776,580				2,397,844
非流动负债
租赁负债		14			62,736				203,909
规定		18			162,102				133,399
非流动负债合计					224,838				337,308
负债总额					2,001,418				2,735,152
净资产					3,825,677				3,311,730
股权
已发行资本		21			53,201,097				48,588,888
储备金		22			756,377				1,878,243
累计亏损		23			( 50,131,797	)			( 47,155,401	)
总股本					3,825,677				3,311,730

 

本报表应与综合财务报表附注一并阅读。

 

 

Locafy Limited

 

合并权益变动表

截至2025年6月30日、2024年6月30日及2023年6月30日止年度

 

合并		笔记		已发行资本				外币折算准备金				股份支付及其他储备				可换股票据储备				累计亏损				合计
				A $				A $				A $ （重述）				A $				A $ （重述）				A $ （重述）
2022年7月1日余额					45,038,037				143,780				5,021,974				140,721				( 45,227,027	)			5,117,485
年内亏损		23			-				-				-				-				( 3,891,586	)			( 3,891,586	)
国外业务折算汇兑差额		22			-				( 23,010	)			-				-				-				( 23,010	)
年内全面收益/（亏损）总额					-				( 23,010	)			-				-				( 3,891,586	)			( 3,914,596	)
发行普通股		21			3,295,822				-				-				-				-				3,295,822
股份发行交易费用		21			( 403,373	)			-				-				-				-				( 403,373	)
发行表演权		22			-				-				866,105				-				28,514				894,619
购股权历史到期转入累计亏损		22			-				-				( 3,603,916	)			-				3,603,916				-
转入票据历史转换的累计亏损		22			-				-				-				( 140,721	)			140,721				-
2023年6月30日余额					47,930,486				120,770				2,284,163				-				( 45,345,462	)			4,989,957
2023年7月1日余额					47,930,486				120,770				2,284,163				-				( 45,345,462	)			4,989,957
年内亏损		23			-				-				-				-				( 1,941,033	)			( 1,941,033	)
国外业务折算汇兑差额		22			-				3,023				-				-				-				3,023
年内全面收益/（亏损）总额					-				3,023				-				-				( 1,941,033	)			( 1,938,010	)
发行普通股		21			769,936				-				-				-				-				769,936
股份发行交易费用		21			( 111,534	)			-				-				-				-				( 111,534	)
股份支付		22			-				-				53,333				-				-				53,333
发行表演权		22			-				-				595,484				-				-				595,484
履约权到期		32			-				-				( 1,047,436	)			-				-				( 1,047,436	)
转入被没收履约权的累计损失		22			-				-				( 131,094	)			-				131,094				-
2024年6月30日余额					48,588,888				123,793				1,754,450				-				( 47,155,401	)			3,311,730
2024年7月1日余额					48,588,888				123,793				1,754,450				-				( 47,155,401	)			3,311,730
余额					48,588,888				123,793				1,754,450				-				( 47,155,401	)			3,311,730
年内亏损		23			-				-				-				-				( 4,314,231	)			( 4,314,231	)
国外业务折算汇兑差额		22			-				( 10,604	)			-				-				-				( 10,604	)
年内全面收益/（亏损）总额					-				( 10,604	)			-				-				( 4,314,231	)			( 4,324,835	)
股份发行，于上市发售时		21			3,259,448				-				-				-				-				3,259,448
股份发行交易费用		21			( 172,459	)			-				-				-				-				( 172,459	)
股份发行、债务清偿		30			1,106,260				-				-				-				-				1,106,260
股份发行、股份归还		30			316,287				-				-				-				-				316,287
股份支付、董事费		22			102,673				-				( 1,667	)			-				-				101,006
股份支付、资产收购		22			-				-				228,240				-				-				228,240
履约权到期转入累计亏损		30			-				-				( 1,337,835	)			-				1,337,835				-
2025年6月30日余额					53,201,097				113,189				643,188				-				( 50,131,797	)			3,825,677
余额					53,201,097				113,189				643,188				-				( 50,131,797	)			3,825,677

 

本报表应与综合财务报表附注一并阅读。

 

 

Locafy Limited

 

合并现金流量表

截至2025年6月30日、2024年6月30日及2023年6月30日止年度

 

		笔记		2025 A $				2024 A $				2023 A $
				合并集团
		笔记		2025 A $				2024 A $				2023 A $
经营活动产生的现金流量
客户收款（含商品及服务税）					3,059,368				3,098,793				4,463,725
支付给供应商和雇员的款项（包括商品及服务税）					( 4,200,847	)			( 4,658,997	)			( 7,005,510	)
研发税收优惠&其他补助					504,091				561,501				386,181
财务成本					( 51,279	)			( 114,199	)			( 105,367	)
经营活动使用的现金净额		24			( 688,667	)			( 1,112,902	)			( 2,260,971	)
投资活动产生的现金流量
资本化开发成本					( 1,624,212	)			( 1,629,897	)			-
购买知识产权					( 251,563	)			( 536,690	)			( 1,617,446	)
购置物业、厂房及设备					-				-				( 2,170	)
定期存款到期					-				40,000				-
投资活动使用的现金净额					( 1,875,775	)			( 2,126,587	)			( 1,619,616	)
筹资活动产生的现金流量
发行股份所得款项		21			3,259,448				769,936				3,295,822
发行股票的交易费用					( 164,689	)			( 313,643	)			( 403,373	)
偿还借款					( 77,844	)			( 30,000	)			( 6,500	)
偿还租赁负债					( 128,668	)			( 85,165	)			( 32,673	)
筹资活动产生的现金净额					2,888,247				341,128				2,853,276
现金及现金等价物净（减少）/增加					323,805				( 2,898,361	)			( 1,027,311	)
净汇差					( 5,009	)			( 464	)			118,276
年初现金及现金等价物					275,875				3,174,700				4,083,735
年末现金及现金等价物					594,671				275,875				3,174,700

 

本报表应与综合财务报表附注一并阅读。

 

 

综合财务报表附注

 

1.一般信息

 

Locafy Limited（“公司”或“Locafy”）是一家在澳大利亚注册成立的有限责任公司。其注册办事处和主要营业地点为西澳大利亚州Subiaco丘吉尔大道246号。Locafy的普通股股票在纳斯达克证券交易所上市。

 

截至2025年6月30日止年度，合并实体的主要活动为Locafy开发技术的持续商业化。

 

Locafy提供一个通过软件即服务（SaaS）模式提供的自动化在线营销平台，专注于提高搜索引擎的可见性。其核心优势在于专有的“基于实体”的SEO技术，与传统解决方案相比，该技术能够在搜索引擎结果页面（SERP）上实现更快、更突出的排名。这项技术支持传统搜索和更新的AI搜索优化，帮助商家提高在线可见度并吸引相关消费者流量。集团通过订阅、广告和服务产生收入。

 

2.适用新的和经修订的会计准则

 

对这些合并财务报表有效的新的和经修订的准则

 

合并实体已采纳本报告期间所有强制性的新的或经修订的会计准则和解释。采用这些准则并未对集团的合并财务报表产生重大影响。

 

已发布但尚未应用的标准的影响

 

于综合财务报表授权日，本集团未适用以下已发布但尚未生效的新的和经修订的澳大利亚会计准则、解释和修订：

 

新的或修订的要求		说明		有效
AASB 2014-10、IFRS 10和IAS 28		投资者与其联营企业或合营企业之间出售或出资资产		2025年1月1日
IFRS 9和IFRS 7		金融工具的分类和计量		2026年1月1日
AASB 18和IFRS 18		财务报表中的列报和披露		2027年1月1日
国际财务报告准则第19号		未进行公开问责的子公司：披露事项		2027年1月1日

 

个别准则的修订可在可行情况下与其他准则的修订分开提早适用。

 

我们预计该修订不会对本集团产生重大影响，但可能会改变综合财务报表所载会计政策的披露。

 

3.重大会计政策

 

3.1一般信息

 

合并财务报表涵盖Locafy Limited作为一个合并实体，由Locafy Limited及其在该年度末或期间控制的实体组成。合并财务报表以澳元呈列，澳元是Locafy Limited的功能和列报货币。

 

F-8

 

有关合并实体的业务及其主要活动的性质的说明载于董事报告，该报告不属于合并财务报表的一部分。根据董事决议，合并财务报表已于2025年11月11日获授权刊发。

 

3.2编制依据

 

这些通用综合财务报表是根据澳大利亚会计准则委员会（‘AASB’）发布的澳大利亚会计准则和解释以及适用于以营利为导向的实体的《2001年公司法》编制的。该等综合财务报表亦符合国际会计准则理事会（‘国际会计准则理事会’）颁布的国际财务报告准则（‘国际财务报告准则’）。

 

历史成本惯例

 

综合财务报表乃根据历史成本惯例编制，惟（如适用）按公平值计入损益的金融资产及负债、按公平值计入其他全面收益的金融资产、投资物业、若干类别的物业、厂房及设备及衍生金融工具的重估除外。

 

关键会计估计

 

编制合并财务报表需要使用某些重要的会计估计。它还要求管理层在应用合并实体的会计政策过程中行使其判断。涉及更高程度的判断或复杂性的领域，或假设和估计对合并财务报表具有重要意义的领域，在附注4中披露。

 

母实体信息

 

根据《公司法》，这些合并财务报表仅显示合并实体的结果。关于母公司的补充信息在附注33中披露。

 

持续经营基础

 

合并财务报表以持续经营为基础编制，其中考虑了正常经营活动的连续性以及在正常经营过程中变现资产和清偿负债的情况。董事认为，经考虑本报告内所指出的因素后，可合理预见综合集团将持续经营，并认为在编制财务报告时采用持续经营基准是适当的。

 

截至2025年6月30日止年度，集团产生税后净亏损4,314，231美元，经营活动现金流出净额688,667美元。

 

截至2025年6月30日，集团的现金和现金等价物余额为594,671美元，报告的流动资产超过其流动负债153,092美元，部分原因是基于集团最佳估计的应收研发税收奖励，并有合理保证将收到这些奖励。2025年6月30日后，公司出售了69,728股普通股，总收益为514,656美元（781,581澳元）。此次融资后，截至2025年7月1日，按形式计算，合并实体和公司的现金和现金等价物余额为1,376，252美元，流动资产超过流动负债934,673美元。

 

F-9

 

集团能否持续经营并在债务到期时偿还债务，取决于能否从其运营中产生额外收入、按照管理层的预测管理所有成本，并进一步筹集资金。这些情况表明，对集团在综合财务报表发布之日后一年内持续经营的能力存在重大疑问。因此，本集团可能无法在正常业务过程中按财务报告所述金额变现其资产并履行其负债和承诺。

 

管理层在此基础上编制了现金流量预测，表明如果集团成功达到这些预测并在考虑了以下因素后，将有足够的现金流来满足自签署财务报告之日起12个月期间的最低经营管理费用和承诺支出需求：

 

	●	定期审查管理账目和现金流量预测，纳入销售和贸易应收款项回收的预期现金流入；
	●	管理层对其经营成本和企业间接费用进行密切监督；
	●	销售管道持续增长，集团有信心在多个现有及新客户及不同产品供应方面实现进一步销售增长；
	●	于结算日之后，集团进一步筹集了美元 514,656 （A $ 781,581 ）费用前；
	●	集团有能力筹集额外的美元 1,324,023 ，根据已建立的市场上股票销售设施；和
	●	筹集额外资金的能力，如果需要的话。

 

于本报告日期，根据现有数据及预测，董事认为有合理理由预期集团的营运及财务表现将会改善，并能够持续经营。因此，并无对财务报告作出有关任何资产账面值的可收回性及分类或倘集团不持续经营可能需要的负债金额及分类的调整。

 

3.3上一期间金额的重新分类

 

上一年度合并财务报表中的某些比较金额已重新分类，以符合本年度的列报方式，并提供更大的透明度和一致性。这些重新分类仅涉及细列项目的列报，不影响先前报告的净亏损、净资产或现金流量。

主要改叙如下：

 

	●	以股份为基础的支付费用–先前列入“雇员福利费用”的金额已在损益表和其他综合收益表中单独列报，以增强以股份为基础的支付成本的透明度；
	●	外汇收益/（亏损）–与外汇差额有关的上一年度金额先前已计入“其他费用”或“其他收入”。这些已重新分类为“外汇收益/（损失）”，以符合本年度的列报方式并提高可比性（见附注6和8）；和
	●	应收商品和服务税（GST）–之前包含在“贸易和其他应收款”中的金额已重新分类为“贸易和其他应付款项”，以列报应付净额，以提供与本年度列报更一致的分类（见附注10和16）。

 

F-10

 

3.4收入

 

概述

 

收入主要来自销售数字营销解决方案及相关服务。确定是否确认收入，公司按照5步流程：

 

	1.	识别与客户的合同。
	2.	识别履约义务。
	3.	确定交易价格。
	4.	将交易价款分配给履约义务。
	5.	在/作为履约义务得到履行时确认收入。

 

公司经常进行涉及公司一系列产品和服务的交易，例如软件交付和相关实施服务。

 

在所有情况下，合同的总交易价格是根据其相对独立售价在各种履约义务之间分配的。合同的交易价格不包括代表第三方收取的任何金额。

 

收入在某个时点或一段时间内确认，当（或当）公司通过向客户转让承诺的商品或服务来履行履约义务时。

 

公司就未履行履约义务收到的对价确认合同负债，并在财务状况表中将这些金额报告为合同负债（见附注20）。同样，如果公司在收到对价之前履行了履约义务，公司在财务状况表中确认合同资产或应收款，这取决于在对价到期之前是否需要时间流逝以外的其他东西。

 

收到的对价在性质上可能是可变的，基于客户使用超过合同约定的单位。可变对价以公司的最佳估计计入交易价格，采用预期值或极可能的结果，以提供最佳估计者为准，并在解决任何价格不确定性时极可能不会出现收入累计金额重大转回的情况下计入收入。

 

F-11

 

产品和服务收入

 

订阅

 

销售产品许可的收入在订阅提供给我们的客户使用期间确认。SaaS和相关支持收入（如果有的话）是随着时间的推移而确认的，即订阅期，因为客户同时获得并消费了获得产品许可的好处。

 

获得产品许可不被视为有别于其他履约义务，因为仅获得任何产品许可并不允许客户获得准入的几乎所有利益，因此被视为单一履约义务。

 

广告

 

我们拥有并运营着超过6000万个网页的网络。这些网页绝大多数都与企业目录相关；然而，我们专注于增加文章网页的数量，因为这些类型网页的内容通常更“丰富”，因此对读者更有吸引力。在网页免费发布（即非赞助内容）的情况下，我们可能会选择通过广告展示位置将这些页面货币化。广告收入一般按按印象付费或类似基础得出，并在广告发布期间（即在某个时间点）确认。

 

服务

 

如果公司提供的服务涉及开发特定客户的网站设计或实施解决方案，在这种情况下，收入在专业服务交付期间或在履行约定的履约义务时确认（即。在某个时间点）。

 

3.5外币

 

各集团实体的个别财务报表以实体经营所处主要经济环境的货币（其功能货币）列报。就合并财务报表而言，各集团实体的业绩和财务状况以澳元（澳元）表示，澳元是公司的功能货币，也是合并财务报表的列报货币。

 

在编制每个单独的集团实体的财务报表时，以该实体功能货币以外的货币进行的交易按交易发生之日的现行汇率确认。在每个报告期末，以外币计价的货币项目按该日期的现行汇率重新换算。以外币计价的以公允价值列账的非货币性项目按公允价值确定之日的现行汇率重新换算。以外币历史成本计量的非货币性项目不重新换算。

 

为列报这些综合财务报表，本集团海外业务的资产和负债采用报告期末的现行汇率换算成澳元，除非该期间的汇率波动较大，在这种情况下，采用交易日期的汇率。产生的汇兑差额（如有）在其他综合收益中确认并在权益中累计。

 

3.6政府补助

 

政府补助在有合理保证将收到补助并遵守所有附加条件的情况下予以确认。当赠款与费用项目相关时，它在其打算补偿的相关成本费用化的期间内系统地确认为收入。

 

当授予涉及资本化的成本（例如已满足AASB 138无形资产下的确认标准）时，授予将从资本化资产的账面金额中扣除，并在相关资产的预计使用寿命内摊销。当集团收到非货币资产的赠款时，该资产和赠款按名义金额入账，并在该资产的预期使用寿命内，根据基础资产的利益以等额年度分期方式消耗的模式释放至损益。

 

3.7员工福利

 

在很可能需要结算且能够可靠计量的情况下，就工资薪金、年假、长期服务假给职工带来的应计福利确认负债。

 

F-12

 

就短期雇员福利确认的负债，采用结算时预期适用的薪酬比率按其名义价值计量。

 

就长期雇员福利确认的负债按截至报告日集团就雇员提供的服务将作出的估计未来现金流出的现值计量。

 

3.8股份支付安排

 

以权益结算的股份支付给提供类似服务的职工及其他人员的款项，以授予日权益工具的公允价值计量。

 

与员工以外的其他方以权益结算的股份支付交易，以收到的商品或服务的公允价值计量，但该公允价值无法可靠估计的除外，在这种情况下，以被授予权益工具的公允价值计量，以主体取得商品或交易对方提供服务之日计量。

 

3.9税收

 

所得税费用是指当期应缴税款和递延税款之和。

 

当前税

 

目前应纳税额以当年应纳税所得额为基数。应课税利润与综合损益及其他综合收益表所呈报的除税前利润不同，是因为在其他年度有应课税或可予扣除的收入或费用项目，以及从未课税或可予扣除的项目。本集团的当期税项采用截至报告期末已颁布或实质上已颁布的税率计算。

 

递延税

 

递延税项乃就综合财务报表中资产及负债的账面值与计算应课税利润所采用的相应计税基础之间的暂时性差异确认。递延税项负债一般就所有应课税暂时性差异确认。递延所得税资产一般在很可能取得可抵扣暂时性差异的应课税利润时，对所有可抵扣暂时性差异确认。对既不影响应纳税所得额也不影响会计利润的交易中资产负债的初始确认产生暂时性差异的，不确认该等递延所得税资产和负债。

 

递延税项资产和负债根据截至报告期末已颁布或实质上已颁布的税率（和税法），按预计在清偿负债或资产变现期间适用的税率计量。递延税项负债和资产的计量反映了集团预期于报告期末收回或结算其资产和负债账面值的方式所产生的税务后果。

 

F-13

 

3.10物业、厂房及设备

 

固定装置及设备按成本减累计折旧及累计减值亏损列账。

 

折旧的确认，以便在其使用寿命内注销资产的成本或估值减去其残值，采用递减价值法。估计可使用年限、残值和折旧方法在每个报告期末进行审查，任何估计变动的影响均按未来基准入账。适用以下使用寿命：

固定资产折旧率附表

固定资产类别		折旧率
租赁权改善		剩余租期
IT设备		10 - 25 %
其他设备		20 %

 

物业、厂房及设备项目于处置时或预期不会因继续使用该资产而产生未来经济利益时终止确认。因处置或报废物业、厂房及设备项目而产生的任何收益或损失，确定为销售收益与资产账面值之间的差额，并在损益中确认。

 

就使用权资产而言，预期可使用年限参照可比自有资产或租赁期（如较短）确定。材料残值估计数和使用寿命估计数按要求更新，但至少每年更新一次。

 

出售物业、厂房及设备产生的收益或亏损，按出售所得款项与资产账面值的差额厘定，并于其他收入或其他开支内确认于损益。

 

3.11除商誉以外的无形资产

 

研究与开发

 

研究活动支出在发生期间确认为费用。开发产生的内部生成的无形资产，在且仅当以下所有情况均已证明时，才予以确认：

 

	●	完成该无形资产以使其可供使用或出售的技术可行性；
	●	完成该无形资产并使用或出售该无形资产的意图；
	●	使用或出售该无形资产的能力；
	●	无形资产如何产生未来可能的经济利益；
	●	有足够的技术、资金和其他资源来完成开发以及使用或出售该无形资产；和
	●	归属于该无形资产开发期间支出的可靠计量能力。

 

内部生成的无形资产初始确认的金额为自该无形资产首次达到上述确认标准之日起发生的支出之和。无法确认内部产生的无形资产的，开发支出在发生期间计入损益。

 

初始确认后，内部生成的无形资产按成本减去累计摊销和累计减值损失后列报。

 

研发税收优惠

 

集团将根据澳大利亚政府研发税收激励计划收到的可退还研发（R & D）税收优惠作为政府赠款，根据AASB 120对政府赠款的会计处理和政府援助的披露。

 

当有合理保证该实体将遵守授予所附条件并且将收到授予时，就会发生对研发税收优惠的确认。该赠款在相关研发成本发生期间系统性地在损益中确认，以使赠款的收益与其拟补偿的成本相匹配。

 

研发费用费用化的，补助收入确认为同期其他收入。如果研发成本资本化（已满足AASB 138无形资产下的确认标准），则授予从资本化资产的账面金额中扣除，并在资产的使用寿命内摊销。

 

F-14

 

商标

 

商标按取得成本确认，并在其使用寿命内摊销。它们的寿命有限，按成本减去累计摊销和累计减值损失后报告。

 

数据库

 

数据库按购置成本确认，并在其使用寿命内摊销。随着数据过时，它们的寿命有限，并按成本减去累计摊销和累计减值损失后报告。

 

适用以下使用寿命：

无形资产摊销率附表

无形资产类别		摊销率
商标			10	%
数据库			16.67	%
网站			20	%
资本化开发成本			25	%

 

在每个报告期末，公司审查其有形和无形资产的账面金额，以确定是否有任何迹象表明这些资产发生了减值损失。如果存在任何此类迹象，则估计资产的可收回金额，以确定减值损失的程度（如有）。当无法估计单项资产的可收回金额时，本公司对该资产所属现金产生单元的可收回金额进行估计。当能够确定合理、一致的分配基础时，企业资产也被分配给单个现金产生单位，或以其他方式分配给能够确定合理、一致分配基础的最小组现金产生单位。

 

使用寿命不确定的无形资产和尚不能使用的无形资产至少每年进行一次减值测试，并在有迹象表明该资产可能发生减值时进行。

 

可收回金额为公允价值减去销售成本和使用价值两者中的较高者。在评估使用价值时，使用反映当前市场对货币时间价值和未来现金流量估计未作调整的资产特有风险的评估的税前折现率将估计的未来现金流量折现为其现值。

 

如估计资产的可收回金额低于其账面值，则将该资产的账面值减至其可收回金额。减值损失立即在损益中确认，除非相关资产按重估金额列账，在这种情况下，减值损失被视为重估减少。

 

当减值损失随后转回时，资产的账面值将增加至其可收回金额的修订估计，但以使增加的账面值不超过如果以前年度未就该资产确认损失本应确定的账面值。减值损失的转回立即在损益中确认，除非相关资产按重估金额列账，在这种情况下，减值损失的转回被视为重估增加。

 

3.12规定

 

法律纠纷、亏损合同或其他债权的准备金，在公司因既往事件而承担现时的法律义务或推定义务、很可能需要公司流出经济资源且金额能够可靠估计时予以确认。流出的时间或金额可能仍不确定。

 

未就未来经营亏损确认拨备。

 

拨备是根据报告日可获得的最可靠证据，包括与当前义务相关的风险和不确定性，按清偿当前义务所需的估计支出计量的。在存在若干类似债务的情况下，通过将债务类别作为一个整体来考虑，确定在结算中需要流出的可能性。拨备折现到现值，货币的时间价值是重要的。

 

F-15

 

如果目前的义务不太可能导致经济资源外流，则不确认负债。这类情况被披露为或有负债，除非资源的流出是遥远的。

 

3.13金融工具

 

承认和终止承认

 

金融资产和金融负债在本集团成为该金融工具合同条款的一方时确认。

 

当金融资产产生的现金流量的合同权利到期，或该金融资产和几乎所有的风险和报酬转移时，终止确认金融资产。金融负债在消灭、解除、注销或到期时终止确认。

 

金融资产的分类和初始计量

 

所有金融资产均按经交易成本调整后的公允价值（如适用）进行初始计量。金融资产分为以下类别之一：

 

	●	摊余成本，或
	●	公允价值变动计入损益（FVTPL）。

 

于呈列期间，本集团并无任何分类为FVTPL的金融资产。

 

分类由两者决定：

 

	●	实体管理该金融资产的业务模式，以及
	●	金融资产的合同现金流量特征。

 

在损益中确认的与金融资产有关的所有收入和费用均在财务成本、财务收入或其他财务项目中列报。

 

金融资产的后续计量

 

金融资产满足下列条件（且不指定为FVTPL）的，以摊余成本计量：

 

	●	它们是在以持有金融资产和收取其合同现金流量为目标的商业模式中持有的，并且
	●	金融资产的合同条款产生的现金流量仅是本金的支付和未偿本金的利息。

 

初始确认后，采用实际利率法按摊余成本计量。如果贴现的影响不重要，则省略贴现。

 

金融资产减值

 

IFRS 9的减值要求使用前瞻性信息来确认预期信用损失——“预期信用损失（ECL）模型”。要求范围内的工具包括以摊余成本计量的贷款和其他债权类金融资产、贸易应收款项、根据IFRS 15确认和计量的合同资产以及不以公允价值计量且其变动计入损益的贷款承诺和部分财务担保合同（针对发行人）。

 

F-16

 

本集团在评估信用风险和计量预期信用损失时考虑范围更广的信息，包括影响该工具未来现金流量预期可收回性的过去事件、当前状况、合理和可支持的预测。

 

贸易和其他应收款及合同资产

 

本集团采用简化方法对贸易和其他应收款以及合同资产进行会计处理，并将损失准备记录为整个存续期内的预期信用损失。这些是合同现金流的预期缺口，考虑到在金融工具存续期内的任何时点可能发生违约。在计算中，本集团利用其历史经验、外部指标和前瞻性信息计算预期信用损失。本集团按个别账户基准评估贸易应收款项减值。

 

金融负债的分类和计量

 

集团的金融负债包括借款、贸易及其他应付款项。

 

金融负债按公允价值进行初始计量，并在适用情况下根据交易成本进行调整，除非本集团指定一项按公允价值计入损益的金融负债。

 

其后，金融负债采用实际利率法按摊余成本计量，但衍生工具和指定为FVTPL的金融负债除外，其后续以公允价值计量且损益中确认的损益（被指定为有效套期工具的衍生金融工具除外）。所有与利息相关的费用以及（如适用）在损益中列报的工具公允价值变动均计入财务成本或财务收入。

 

可转换票据

 

本集团发行的可转换票据的组成部分根据合同安排的实质内容以及金融负债和权益工具的定义分别分类为金融负债和权益。以固定金额的现金或其他金融资产换取公司自有的固定数量的权益工具进行结算的转换期权，为权益工具。

 

在发行日，负债部分的公允价值是使用类似不可转换工具的现行市场利率估计的。该金额使用实际利率法在摊余成本基础上确认为负债，直至在转换时或在票据到期日终止。

 

3.14贸易和其他应收款

 

公司采用简化方法对贸易和其他应收款进行会计处理，并将损失准备记录为整个存续期的预期信用损失。考虑到金融工具存续期内任何时点违约的可能性，这些都是合同现金流的预期缺口。在计算中，公司利用历史经验、外部指标和前瞻性信息，使用拨备矩阵计算预期信用损失。

 

F-17

 

本集团按集体基准评估贸易应收款项减值，因为它们具有共同的信用风险特征，已按逾期天数对其进行分组。有关如何应用IAS9的减值要求的详细分析，请参阅附注3.13。

 

3.15商品和服务税

 

收入、费用和资产在扣除商品和服务税（GST）金额后确认，但以下情况除外：

 

	i.	发生的商品及服务税金额无法向税务机关收回的，确认为资产购置成本的一部分或者费用项目的一部分；或者
	ii.	用于确认的应收款项和应付款项，其中包括GST。

 

可从税务机关收回或应付给税务机关的商品及服务税的净额作为应收或应付款项的一部分包括在内。

 

现金流量按总额计入现金流量表。投资和融资活动产生的现金流量中可向税务机关收回或应付给税务机关的商品及服务税部分归入经营现金流量。

 

3.16租赁

 

对于与公司订立的任何新合同，考虑合同是否为或包含租赁。租赁被定义为“一项合同，或合同的一部分，该合同将一项资产（标的资产）在一段时间内的使用权转让以换取对价”。为应用这一定义，公司评估合同是否满足三个关键评估，即是否：

 

	1.	合同包含一项已识别的资产，该资产要么在合同中明确识别，要么通过在向公司提供资产时被识别而隐含指定；
	2.	公司有权在整个使用期间，考虑到其在合同规定范围内的权利，从使用已识别资产中获得几乎全部的经济利益；
	3.	公司有权在整个使用期间指挥所识别资产的使用。公司评估是否有权指导资产在整个使用期间的‘使用方式和用途’。

 

租赁开始日，公司在资产负债表上确认一项使用权资产和一项租赁负债。使用权资产按成本计量，成本由租赁负债的初始计量、公司发生的任何初始直接成本、租赁结束时拆除和移除资产的任何成本的估计以及在租赁开始日之前支付的任何租赁付款（扣除收到的任何奖励）组成。

 

本公司对使用权资产自租赁开始日起至使用权资产使用寿命结束或租赁期结束之日（以较早者为准）按直线法进行折旧。公司在存在此类指标的情况下，也对使用权资产进行减值评估。

 

在开始日，公司以该日未支付的租赁付款额的现值计量租赁负债，如果该利率随时可用，则使用租赁内含利率或公司的增量借款利率进行折现。

 

包括在租赁负债计量中的租赁付款由固定付款（包括实质上固定的付款）、基于指数或费率的可变付款、根据残值担保预计应支付的金额以及合理确定将被行使的期权产生的付款组成。

 

初始计量后，负债减少支付，增加利息。重新计量以反映任何重新评估或修改，或如果实质上的固定付款发生变化。

 

租赁负债重新计量时，相应的调整体现在使用权资产上，如果使用权资产已经减为零，则体现在损益上。

 

F-18

 

公司已选择使用实务变通办法对短期租赁和低价值资产租赁进行会计处理。而不是确认一项使用权资产和租赁负债，与这些相关的付款在租赁期内按直线法在损益中确认为费用。

 

短期租赁和低价值租赁

 

短期租赁（租期12个月或以下）和低价值资产租赁（5000澳元以下）在综合损益表中确认为发生的费用。

 

3.17股权、准备金和股息支付

 

已发行资本代表已发行股份的面值。

 

权益的其他组成部分包括以下内容：

 

	●	以股份为基础的付款和其他储备金–包括以权益结算的员工福利和以权益结算的供应商付款（见附注3.7和3.8）；和
	●	外币换算储备–包括因将集团外国实体的财务报表换算为功能货币而产生的外币换算差额（见附注3.5）。

 

累计损失包括所有当期和前期累计损失。

 

与母公司所有者的所有交易均在权益中单独记录。

 

应付权益股东的股息分配，在报告日前股东大会批准股息时，计入其他负债。

 

4.管理层在应用会计政策和估计不确定性方面的重大判断

 

在编制合并财务报表时，管理层对资产、负债、收入和费用的确认和计量进行了多项判断、估计和假设。实际结果可能与管理层作出的判断、估计和假设不同，很少会与估计结果相等。以下是管理层在应用对这些综合财务报表影响最大的本集团会计政策时作出的判断。

 

内部开发软件的资本化

 

区分新定制软件项目的研发阶段，确定是否满足开发成本资本化的确认要求，以及在这些项目上花费时间的分配，都需要判断。资本化后，管理层监测是否继续满足确认要求，以及是否有任何迹象表明资本化成本可能发生减值（见附注3.11）。与维护当前技术平台相关的成本在其发生期间计入费用。

 

F-19

 

估计不确定性

 

非金融资产减值

 

每当有迹象表明这些资产可能发生减值时，都会对无形资产进行减值审查。这包括尚未完成且未摊销的任何资本化的内部开发软件。本集团在评估是否有任何迹象表明上述资产的某一项目可能发生减值时考虑国际会计准则第36号的指引。

 

这一评估需要管理层的判断。如存在任何该等迹象，则估计资产的可收回金额以确定减值损失的金额。可收回金额定义为公允价值减销售成本与使用价值两者中的较高者。

 

在确定资产的使用价值时，本集团采用折现现金流量模型，其中由该等资产产生的未来现金流量按适当的比率进行折现。对未来现金流的预测是根据财务预算和管理层批准的预测进行估计的。

 

研发税收优惠

 

公司已就澳大利亚研发税收优惠确认一笔应收款。该估算是基于员工在符合条件的研发活动上花费的时间以及与外部服务提供商发生的成本。由于在评估资格和为注册研发项目分配成本方面需要做出判断，这是一个重大估计。应收款项确认为管理层认为很可能通过未来索赔收回全部金额。

 

预期信用损失

 

贸易应收款项和其他金融资产的预期信用损失（“ECL”）的计量需要运用对手方信用风险特征以及未来收款的预计时点和金额的判断和假设。公司通过考虑一系列因素来估计ECL，包括历史损失经验、应收账款的账龄概况、当前和预测的经济状况以及与个人客户或客户群体有关的具体情况。前瞻性信息，例如可能影响客户履行义务能力的宏观经济状况或行业趋势的变化，也被纳入评估。由于这些估计数依赖于对未来事件和收款时间的基本假设，实际信贷损失可能与估计数不同，这可能导致未来期间预期信贷损失备抵发生变化。

 

无形资产的使用寿命和残值

 

管理层根据资产的预期效用，在每个报告日审查其对无形资产使用寿命和残值的估计。这些估计中的不确定性与技术过时有关，这可能会改变集团资本化开发成本和其他无形资产的效用。

 

F-20

 

5.收入

 

以下为集团本年度持续经营业务收入分析。集团按主要收入来源分类的收入如下：

收入分类附表

		合并集团
		2025 A $				2024 A $				2023 A $
订阅			3,011,836				3,338,479				4,891,743
广告			140,907				251,368				315,524
服务			49,949				561,241				169,426
合计			3,202,692				4,151,088				5,376,693

 

集团按主要地域市场分类的收入如下：

 

		合并集团
		2025 A $				2024 A $				2023 A $
澳大利亚			1,022,079				1,442,596				2,139,865
北美洲			1,959,044				2,428,370				2,765,808
其他			221,569				280,122				471,020
合计			3,202,692				4,151,088				5,376,693

 

本集团按收入确认模式分类的收入情况如下：

 

		合并集团
		2025 A $				2024 A $				2023 A $
在某个时间点转移的服务			190,856				812,609				484,951
随时间转移的服务			3,011,836				3,338,479				4,891,742
合计			3,202,692				4,151,088				5,376,693

 

6.其他收益

其他收入附表

		合并集团
		2025 A $				2024 A $				2023 A $
研发税收优惠			326,613				-				503,118
出口市场开发赠款			-				43,200				66,600
赔偿责任消灭收益			-				18,160				282,490
其他收入合计			326,613				61,360				852,208

 

集团在2024财年财务报表授权之前完成了2024财年研发税收优惠退税769,895美元的资格评估。由于认为截至2024年6月30日不可能收到返利，因此当时未根据AASB120确认任何资产。该集团预计，其获得研发税收优惠退税的资格将延伸至2025财年期间发生的研发支出，并已累计获得该年度571,418美元的应收研发退税。326,613美元是2024财年（225,879美元）和2025财年（100,734美元）的研发税收优惠退税中未作为无形资产资本化的部分。因此，在2024财年和2025财年研发税收奖励索赔总额1,341，313美元中，326,613美元被确认为其他收入，其余1,014，700美元被应用为资本化开发成本（989,252美元）和网站资产（25,448美元）账面金额的减少。该金额将根据资本化开发成本的预期寿命减少摊销（参见附注15）。在2024财年之前，由于与研究活动有关，集团已将其研发税收奖励支出费用化，因此该支出未资本化。

 

研发支出

 

研发开支包括若干技术成本、雇员成本及与集团技术持续发展有关的其他成本。年内，集团的研发支出为1,868，073美元（2024年：1,688，756美元），其中1,624，211美元（2024年：1,629，897美元）根据AASB 138资本化为无形资产。余下的243,862美元（2024年：58,859美元）在技术费用、雇员福利费用和其他费用中的损益和其他综合收益表中确认为费用。

 

与外汇收益相关的上一年度金额已重新分类为“外汇收益/（损失）”，以与本年度的列报方式保持一致。这一重新分类对报告的业务结果没有影响。

 

F-21

 

7.分部报告

 

此前，集团披露了两个经营分部（出版和SEO代理），与集团主要经营决策者（CODM）审查的信息一致。在对其内部组织和报告结构进行重新评估后，集团确定以前的细分不再反映当前的运营和管理结构。本集团现作为单一业务单位运营，并根据AASB8运营分部作为一个可报告分部进行管理。主要经营决策者以综合基准评估集团的财务表现，并将收入视为订阅、广告及服务。

 

全实体披露

 

根据AASB 8.33（b）– 34，提供了以下全实体披露：

 

（a）有关产品和服务的信息

 

收入来自以下类别的产品和服务：订阅、广告和相关服务。

 

（b）有关地理区域的信息

 

集团从多个地理区域的客户产生收入。按地理位置划分的收益分配，以客户所在地为基础，如下：

收入分类附表

		合并集团
		2025 A $				2024 A $				2023 A $
澳大利亚			1,022,079				1,442,596				2,139,865
北美洲			1,959,044				2,428,370				2,765,808
其他			221,569				280,122				471,020
合计			3,202,692				4,151,088				5,376,693

 

集团的大部分非流动资产位于澳大利亚，仅有少量余额由集团在美国的子公司持有，该子公司在本报告所述期间仍处于休眠状态。

 

（c）主要客户信息

 

截至2025年6月30日止年度，没有单一客户占集团总收入的10%或以上（2024年：无）。

 

8.其他费用及财务费用

其他费用和财务费用的附表

		合并集团
		2025 A $				2024 A $				2023 A $
其他费用
差旅及相关费用			( 65,672	)			( 17,093	)			( 141,196	)
保险费用			( 82,296	)			( 46,665	)			( 45,083	)
业务费用			( 2,685	)			( 1,583	)			( 26,772	)
其他费用合计			( 150,653	)			( 65,341	)			( 213,051	)
财务费用
利息支出			( 155,855	)			( 78,461	)			( 41,389	)
银行收费			( 2,760	)			( 4,913	)			( 4,322	)
商户设施费			( 24,462	)			( 30,825	)			( 59,656	)
财务费用总额			( 183,077	)			( 114,199	)			( 105,367	)

 

与外汇损失相关的上一年度金额已重新分类为“外汇收益/（损失）”，以与本年度的列报方式保持一致。这一重新分类对报告的业务结果没有影响。

 

F-22

 

9.税费

 

（a）税费

 

税项开支的主要组成部分以及根据Locafy Limited的国内有效税率计算的预期税项开支为25%（2024年：25%）与损益中呈报的税项开支的对账如下：

税项开支损益表

		合并集团
		2025 A $				2024 A $ （重述）				2023 A $
所得税前亏损			( 4,314,231	)			( 1,941,033	)			( 3,891,586	)
国内税率			25	%			25	%			25	%
预期税项开支/（收益）			( 1,078,558	)			( 485,258	)			( 972,897	)
免税收入调整：
-折旧资产价值下降			( 419,654	)			( 368,500	)			( 315,773	)
-研发税收优惠			-				-				( 125,780	)
-其他可抵扣费用			( 373,885	)			( 374,865	)			( 301,604	)
不可抵扣费用调整：
-研发费用			328,402				-				-
-其他不可扣除费用			643,839				672,519				680,462
所得税费用/（收益）			-				-				-
未确认递延税项变动			899,856				556,104				1,035,591

 

（b）递延税项资产和负债

 

截至2025年6月30日，公司累计税项亏损总额为33,064，367澳元（2024年：32,164，511澳元）。与结转亏损的税项价值相关的递延税项资产尚未在账目中确认，因为目前，公司预计无法在可预见的未来利用这些亏损。

 

10.贸易和其他应收款

 

贸易和其他应收款包括以下各项：

贸易及其他应收款附表

		合并集团
		2025 A $				2024 A $
应收账款，毛额			585,662				922,392
信贷损失备抵			( 297,724	)			( 407,887	)
应收账款			287,938				514,505
FY25研发税收优惠			571,418				-
出口市场开发补助金			-				36,600
服务合同			16,051				232,460
杂项应收账款			940				10,382
其他应收款			588,409				279,442
贸易和其他应收款			876,347				793,947

 

上一年与应收货物和服务税相关的金额（110,617美元）已重新分类为“贸易和其他应付款项”（参见附注16），以与本年度的列报方式保持一致。这一重新分类的影响是显示应付的货物和服务税净额，对报告的经营业绩没有影响。

 

截至2025年6月30日的贸易应收款项损失准备期末余额与贸易应收款项损失准备期初余额对账如下：

贸易应收款项损失备抵附表

截至2023年7月1日的期初损失准备			360,777
年内确认的损失准备			386,127
年内使用的损失准备			( 339,017	)
截至2024年6月30日的损失准备			407,887
年内确认的损失准备			256,054
年内使用的损失准备			( 366,217	)
截至2025年6月30日的损失准备			297,724

 

所有金额都是短期的。贸易应收款项的账面净值被认为是公允价值的合理近似值。

 

集团的所有贸易及其他应收款项均已透过确定债务人的清偿能力而进行减值指标审查，并在有特定情况表明可能无法向集团全额偿还债务时作出拨备。余额考虑了利率上升和其他全球经济状况，这些情况可能会影响我们的客户及时支付其账户的能力。

 

本期减值准备适用IFRS 9预期损失模型。

 

F-23

 

11.其他资产

其他流动资产附表

		合并集团
		2025 A $				2024 A $
当前
预付款项			428,712				264,413
存款			29,942				29,942
其他资产			458,654				294,355

 

12.子公司

附属公司的时间表

子公司名称		主要活动		成立及营运地点		集团持有的所有权权益及表决权比例
						2025				2024
Moboom美国公司		休眠		美国			100	%			100	%

 

13.物业、厂房及设备

物业、厂房及设备的时间表

		租赁权改善				IT设备				其他设备				合计
账面总额
余额2023年7月1日			340,661				80,303				154,553				575,517
新增			-				-				-				-
处置			( 90,450	)			-				-				( 90,450	)
截至2024年6月30日的余额			250,211				80,303				154,553				485,067
折旧和减值
余额2023年7月1日			( 79,345	)			( 34,276	)			( 81,878	)			( 195,499	)
处置			32,160				-				-				32,160
折旧			( 77,762	)			( 19,244	)			( 27,793	)			( 124,799	)
截至2024年6月30日的余额			( 124,947	)			( 53,520	)			( 109,671	)			( 288,138	)
账面金额2024年6月30日			125,264				26,783				44,882				196,929

 

		租赁权改善				IT设备				其他设备				合计
账面总额
余额2024年7月1日			250,211				80,303				154,553				485,067
账面毛额，期初余额			250,211				80,303				154,553				485,067
新增			-				-				-				-
处置			-				-				-				-
截至2025年6月30日的余额			250,211				80,303				154,553				485,067
账面总额，期末余额			250,211				80,303				154,553				485,067
折旧和减值
余额2024年7月1日			( 124,947	)			( 53,520	)			( 109,671	)			( 288,138	)
折旧及减值、期初余额			( 124,947	)			( 53,520	)			( 109,671	)			( 288,138	)
处置			-				-				-				-
折旧			( 53,642	)			( 18,854	)			( 26,417	)			( 98,913	)
截至2025年6月30日的余额			( 178,589	)			( 72,374	)			( 136,088	)			( 387,051	)
折旧及减值、期末余额			( 178,589	)			( 72,374	)			( 136,088	)			( 387,051	)
账面金额2025年6月30日			71,622				7,929				18,465				98,016
账面金额			71,622				7,929				18,465				98,016

 

F-24

 

14.使用权资产和租赁负债

 

使用权资产

使用权资产明细表

		建筑物 A $
账面总额
截至2024年7月1日的余额			550,835
账面毛额，期初余额			550,835
新增			-
处置			-
截至2025年6月30日的余额			550,835
账面总额，期末余额			550,835

 

折旧和减值
截至2024年7月1日的余额			( 270,025	)
折旧及减值、期初余额			( 270,025	)
新增			-
折旧			( 116,197	)
截至2025年6月30日的余额			( 386,222	)
折旧及减值、期末余额			( 386,222	)
截至2025年6月30日的账面金额			164,613
账面金额			164,613

 

租赁负债

 

租赁负债在综合财务状况表中列报如下：

经营租赁负债明细表

		合并集团
		2025 A $				2024 A $
当前			141,174				128,669
非现行			62,736				203,909
合计			203,910				332,578

 

该公司有一份办公场地租约。该租赁作为使用权资产和租赁负债反映在综合财务状况表中。对于超过办公用房的租赁，公司必须保持这一物业的良好维修状态，并在租赁结束时将物业恢复原状。

尾租原状附表

使用权资产

编号 使用权资产 租赁

范围 剩余 任期

平均 剩余 租期

编号 租赁与 扩展 选项

租赁数量 带有购买选项

租赁数量 与变量 付款 与指数挂钩

编号 租赁与 终止 选项

办公室

1

1 - 2 年

1.4 年

-

-

-

-

 

租赁负债以相关标的使用权资产作担保。截至2025年6月30日的未来最低租赁付款如下：

未来最低租赁付款时间表

		1年内				1-2年				2-3年				3-4年				4-5年				合计
租赁付款			151,716				63,917				-				-				-				215,633
财务费用			( 10,542	)			( 1,181	)			-				-				-				( 11,723	)
净现值			141,174				62,736				-				-				-				203,910

 

F-25

 

15.无形资产

无形资产附表

		数据库 A $				网站 A $				专利与商标 A $				资本化开发成本 A $				合计 A $
2023年7月1日余额			895,057				-				44,677				2,780,538				3,720,272
新增			53,420				58,500				-				1,629,897				1,741,817
处置			-				-				( 29,314	)			-				( 29,314	)
资本化研发税收优惠退税FY24
资本化研发税收优惠退税FY25
摊销费用			( 288,595	)			-				( 3,230	)			( 935,984	)			( 1,227,809	)
2024年6月30日余额			659,882				58,500				12,133				3,474,451				4,204,966
2024年7月1日余额			659,882				58,500				12,133				3,474,451				4,204,966
无形资产，期初余额			659,882				58,500				12,133				3,474,451				4,204,966
新增			-				282,491				-				1,624,211				1,906,702
处置			-				-				-				-				-
资本化研发税收优惠退税FY24			-				( 25,448	)			-				( 518,568	)			( 544,016	)
资本化研发税收优惠退税FY25			-				-				-				( 470,684	)			( 470,684	)
摊销费用			( 236,255	)			( 8,872	)			( 3,231	)			( 1,213,816	)			( 1,462,174	)
2025年6月30日余额			423,627				306,671				8,902				2,895,594				3,634,794
无形资产。期末余额			423,627				306,671				8,902				2,895,594				3,634,794

 

截至2025年6月30日止年度，公司已将与开发（其中包括）新的人工智能语音机器人应用程序、继续开发其文章应用程序、升级其页面应用程序（包括新的SEO页面结构）、升级平台的用户管理控制台、进一步开发其搜索加速器技术及其在“地图包”搜索结果中的使用相关的大部分支出资本化。公司正在将这项开发技术商业化，因此，开发费用将在未来期间摊销。

 

减值分析

 

本集团于每个报告日或每当有迹象显示某项资产可能发生减值时，对其无形资产进行减值测试。

 

减值测试方法

 

无形资产分配给现金产生单位（CGU）以进行减值测试，这是为内部管理目的监测资产的最低水平。集团已确定单一现金产生单位，即提供搜索引擎优化及在线营销技术解决方案。

 

现金产生单位的可收回金额根据其使用价值（VIU）确定，并根据管理层批准的财务预测对未来现金流量预测进行贴现计算得出。这些预测反映了管理层对预测期内将存在的经济状况的最佳估计，包括预期收入增长、利润率改善和资本支出要求。

 

超出五年预测期的现金流量是使用反映集团经营所在行业和经济的预期长期增长的终端增长率来推断的。

 

减值测试中使用的关键假设

减值测试中使用的关键假设附表

假设		2025				确定依据
预测期			5 年			基于财务预测
收入增长（CAGR）			15.3	%		基于历史业绩和当前市场增长预期
终端增速			0.0	%		为减值测试目的应用的保守费率。尽管管理层基于集团技术和市场扩张计划的可扩展性预期长期增长，但并未假设终端增长以确保审慎的估值方法
税后贴现率			16.0	%		基于经特定风险调整后的集团加权平均资本成本（WACC）

 

管理层认为这些假设与外部信息来源和集团目前的业务战略是一致的。

 

截至2024年6月30日止年度的比较资料并未呈列，因为上一期间未发现任何减值指标，因此无需进行详细的减值测试披露。

 

减值测试结果

 

现金产生单位的可收回金额较其于2025年6月30日的账面值高出约1530万美元，且于本财政年度并无确认减值开支（2024年：无）。

 

F-26

 

敏感性分析

 

减值测试对关键假设的变化非常敏感，特别是贴现率、终端增长率和预测现金流。下表说明了这些假设的合理可能变化对可收回金额的影响，所有其他因素保持不变：

敏感性分析时间表

灵敏度情景		改变				对净空的影响
贴现率上升			+ 1.0	%		净空减少110万美元
终端增速下降			- 0.5	%		净空减少0.6百万美元
预测现金流量减少			- 1.0	%		净空减少0.2百万美元

 

16.贸易及其他应付款项

 

贸易和其他应付款项包括以下各项：

贸易应付款项附表

		合并集团
		2025 A $				2024 A $
贸易应付款项			246,676				509,781
应付货物和服务税（GST）			39,648				10,233
杂项应付款项			96,149				459,424
递延考虑			-				162,448
贸易及其他应付款项			382,473				1,141,886

 

所有金额都是短期的。贸易应付款项的账面价值被认为是公允价值的合理近似值。

 

上一年与应收货物和服务税相关的金额（110,617美元）已从“贸易和其他应收款”中重新分类，以与本年度的列报方式保持一致。这一重新分类的影响是显示应付的货物和服务税净额，对报告的经营业绩没有影响。

 

17.借款

 

借款包括以下金融负债：

金融负债明细表

				合并集团
		注意事项		2025 A $				2024 A $
ASX可转换票据		(a)			249,100				271,600
短期贷款		(b)			178,180				-
					427,280				271,600
期初期初余额					271,600				301,600
新增借款					234,497				-
偿还借款					( 78,817	)			( 30,000	)
期末余额					427,280				271,600

 

(a)	公司已发行的无担保可转换票据总额为$ 249,100 ，包括应计利息。这些票据已到期，有固定的偿还金额，并且不会产生进一步的利息。这些票据在ASX上市时会自动转换为股权，但是，由于该公司在纳斯达克上市，该公司不太可能寻求ASX上市，在这种情况下，票据只能按面值加利息以现金赎回。所有可转换票据均于报告日到期应付。我们不太可能偿还总额为$ 130,000 由于票据持有人已不存在，并且此后已在澳大利亚被注销为公司，可能需要考虑到诉讼时效到期后才能对我们的财务账户进行任何相应调整。
(b)	截至2025年6月30日，集团有一笔未偿还的短期贷款为澳元 178,180 (2024: 无），涉及年度保险费的筹措。订立贷款乃为集团的保险责任提供资金，并须于协议期限内按月分期偿还。该贷款无抵押，承担固定利率，到期日 2026年2月28日 .集团拟于到期时以经营现金流偿还贷款。

 

F-27

 

18.规定

雇员福利附表

		合并集团
		2025 A $				2024 A $
员工福利
当前			136,508				211,300
非现行			71,652				42,949
员工福利，总计			208,160				254,249
其他规定
非现行			90,450				90,450
其他规定，合计			90,450				90,450

 

雇员福利拨备为应计年假，连同已归属及未归属长期服务假应享权利一并归属。其他规定涉及对make good office租赁义务的备抵。

 

19.应计费用

应计费用明细表

		合并集团
		2025 A $				2024 A $
应计费用			511,170				465,249
应付薪金			7,760				31,500
当期应计费用			518,930				496,749

 

20.合同负债

 

合同负债包括以下内容：

合同负债明细表

		合并集团
		2025 A $				2024 A $
递延订阅收入			166,333				144,823
客户存款			3,882				2,817
合同负债			170,215				147,640

 

合同负债指本集团向某客户转让服务的义务，而本集团已从该客户收到对价（或应支付的金额）。这些金额主要与收到的订阅服务预付款有关，这些预付款在服务期内确认为收入。

 

期内合同负债变动情况如下：

合同负债变动时间表

截至2023年7月1日的合同负债			152,211
计入期初合同负债余额的已确认收入			( 150,601	)
因收到现金或业绩前已开票金额增加			146,030
截至2024年6月30日的合同负债			147,640
计入期初合同负债余额的已确认收入			( 144,825	)
因收到现金或业绩前已开票金额增加			167,400
截至2025年6月30日的合同负债			170,215

 

随着相关履约义务随着时间的推移得到履行，本集团预计将在未来12个月内将几乎所有的合同负债余额确认为收入。

 

F-28

 

21.股本

 

Locafy Limited的股本仅由缴足股款的普通股组成。所有股份均享有同等资格获得股息和资本偿还，并在公司股东大会上代表一票表决权。

 

股本附表

		注意事项		2025 股票数量				2025 股本A $				2024 股票数量				2024 股本A $				2023 股票数量				2023 股本A $
7月1日余额					1,382,185				48,588,888				1,276,248				47,930,486				20,528,803				45,038,037
余额					1,382,185				48,588,888				1,276,248				47,930,486				20,528,803				45,038,037
因股份反向分割而减持普通股					-				-				-				-				( 19,497,565	)			-
股份支付					13,430				102,673				-				-				-				-
股份发行、债务清偿		30			101,026				1,106,260				-				-				-				-
股份发行、股份归还		30			28,884				316,287				-				-				-				-
股份发行、于市场发售		(a)			273,530				3,259,448				105,937				769,936				245,010				3,295,822
6月30日余额					1,799,055				53,373,556				1,382,185				48,700,422				1,276,248				48,333,859
余额					1,799,055				53,373,556				1,382,185				48,700,422				1,276,248				48,333,859
股票发行费用					-				( 172,459	)			-				( 111,534	)			-				( 403,373	)
净股本余额					1,799,055				53,201,097				1,382,185				48,588,888				1,276,248				47,930,486

 

(a)	于2025年4月15日，集团以F-3表格提交招股章程补充我们的注册声明，档案编号333-272066（经修订），允许集团进一步筹集美元 1,838,680 ，根据与H.C. Wainwright & Co.，LLC签订的市场发售协议，通过不时出售我们的普通股。2025年6月30日后，集团进一步筹集了美元 514,656 （A $ 781,581 ）费用前。

 

F-29

 

22.储备金

储备金附表

				合并集团
		笔记		2025 A $				2024 A $ （重述）				2023 A $
外币折算准备金		(a)
7月1日的期初余额		(a)			123,793				120,770				143,780
以股权结算的员工福利
以权益结算的供应商付款
认股权证
已发行可转换票据
票据历史转换转入留存收益													( 140,721
境外经营产生的汇兑差额		(a)			( 10,604	)			3,023				( 23,010	)
6月30日期末余额		(a)			113,189				123,793				120,770
股份支付及其他储备
7月1日的期初余额					1,754,450				2,284,163				5,021,974
以股权结算的员工福利		(b)			51,666				1,391,168				1,774,645
以权益结算的供应商付款		(b)			228,240				-				146,236
认股权证		（c）			363,282				363,282				363,282
6月30日期末余额					643,188				1,754,450				2,284,163
可换股票据储备
7月1日的期初余额					-				-				140,721
已发行可转换票据					-				-				-
票据历史转换转入留存收益					-				-				( 140,721	)
6月30日期末余额					-				-				-
总储备					756,377				1,878,243				2,404,933

 

(a)

外币折算准备金

 

与将集团海外业务的业绩和净资产从其功能货币换算为集团的列报货币（即澳元）有关的汇兑差额直接在其他综合收益中确认，并在外币换算储备中累计。

 

(b)

以权益结算的付款

 

“以股权结算的员工福利”余额为可能通过发行普通股结算的董事费用，“以股权结算的供应商付款”余额为将于2025年6月30日收购Lead Management System技术资产支付的对价。在平衡日后，该公司已以8.30美元（12.68澳元）的价格发行1.8万股，以了结对Lead Management System技术资产的收购，并进一步发行了9,114股，以了结应付给John Chegwidden的4.5万澳元的董事费用（见附注34）。

 

（c）

认股权证

 

于2025年6月30日，本集团维持两个系列认股权证：

认股权证附表

 

		上市认股权证		非上市认股权证
授予日期		2022年3月29日		2022年3月29日
行权价格		美元 82.50		美元 103.12
可行使自		2022年3月29日		2022年3月29日
可行使至		2027年3月29日		2027年3月29日

 

期内认股证数目变动：

认股权证的变动表

 

		上市认股权证				非上市认股权证
2022年7月1日余额			1,454,546				87,272
已获批			-				-
没收			-				-
已锻炼			-				-
反向股份分割导致的减持			( 1,381,812	)			( 82,907	)
2023年6月30日余额			72,734				4,365
2023年7月1日余额			72,734				4,365
已获批			-				-
没收			-				-
已锻炼			-				-
2024年6月30日余额			72,734				4,365
2024年7月1日余额			72,734				4,365
认股权证数量、期初余额			72,734				4,365
已获批			-				-
没收			-				-
已锻炼			-				-
2025年6月30日余额			72,734				4,365
认股权证数量、期末余额			72,734				4,365

 

F-30

 

23.累计亏损

 

累计亏损附表

		合并集团
		2025 A $				2024 A $ （重述）				2023 A $
年初余额			( 47,155,401	)			( 45,345,462	)			( 45,227,027	)
从准备金账户转入			1,337,835				131,094				3,773,151
公司拥有人应占亏损			( 4,314,231	)			( 1,941,033	)			( 3,891,586	)
年末余额			( 50,131,797	)			( 47,155,401	)			( 45,345,462	)

 

24.当年利润与经营活动产生的现金流量净额的对账

 

当年利润与经营活动产生的现金流量净额对账明细表

		合并集团
		2025 A $				2024 A $ （重述）
年内亏损			( 4,314,231	)			( 1,941,033	)
营业利润中的非现金项目
物业、厂房及设备折旧			98,913				124,799
使用权资产摊销			116,197				92,076
无形资产摊销			1,462,174				1,227,809
收购无形资产			-				( 53,420	)
无形资产处置损失			-				29,314
股份支付			1,518,553				408,738
研发税收优惠等退税预期			443,283				( 36,600	)
汇兑损失			( 5,595	)			3,485
预期信贷损失			370,869				272,236
未归属履约权到期			-				( 1,047,436	)
营运资金变动前的营运现金流			4,004,394				1,021,001
营运资金变动
贸易及其他应收款项（增加）/减少			138,898				( 22,875	)
预付款项及按金（增加）/减少			( 164,299	)			135,117
贸易及其他应付款项增加/（减少）			( 357,096	)			( 356,194	)
拨备和应计项目增加/（减少）			( 18,908	)			55,653
递延收入增加/（减少）			22,575				( 4,571	)
经营产生的现金			( 378,830	)			( 192,870	)
经营活动产生的现金净额			( 688,667	)			( 1,112,902	)

 

25.每股收益

 

每股基本盈利的计算已按以下集团权益持有人应占亏损除以半年期间已发行普通股加权平均数计算。鉴于集团处于亏损状态，未行使认股权证的影响将减少每股亏损并具有反稀释性，因此在确定每股摊薄亏损时不予考虑。

 

每股基本及摊薄盈利附表

		合并集团
		2025				2024
归属于普通股股东的亏损			( 4,314,231	)			( 1,941,033	)
6月30日加权平均股数			1,640,038				1,299,299
每股基本亏损（分）			( 2.63	)			( 1.49	)
每股摊薄亏损（分）			( 2.63	)			( 1.49	)

 

26.或有负债

 

2025年和2024年均无或有负债。

 

27.金融工具的公允价值

 

公司的金融工具包括以下方面：

金融工具公允价值附表

 

				合并集团
		笔记		2025 A $				2024 A $
现金及现金等价物					594,671				275,875
贸易和其他应收款(a)		(a)			876,347				904,564
金融机构定期存款(b)		(b)			29,942				29,942
贸易及其他应付款项(a)		(a)			( 382,473	)			( 1,252,503	)
租赁负债					( 203,910	)			( 332,578	)
借款（c）		（c）			( 427,280	)			( 271,600	)
合计					487,297				( 646,300	)

 

(a)	公允价值是由于短期到期周期而导致的贸易及其他应收款项和应付款项的账面金额的近似值。
(b)	公允价值是定期存款账面金额的近似值，因为这些存款是计息的，并在短期内展期。
（c）	借款涉及ASX可转换票据和短期贷款（参见附注17）。

 

 

F-31

 

28.金融工具风险

 

风险管理目标和政策

 

公司面临与金融工具相关的各种风险。

 

风险管理是根据公司审计和风险委员会批准的政策进行的。委员会识别和评估风险，并采取适当措施将风险降至最低。此类风险的性质和程度，以及管理层的风险管理策略如下。

 

市场风险分析

 

公司因使用金融工具而面临市场风险，特别是因经营活动和投资活动而产生的货币风险和利率风险。

 

外汇风险

 

该公司的功能和列报货币为澳元（AUD）。货币汇率风险来自公司的海外销售和采购，主要以美元（USD）计价。

 

为减轻公司的外汇风险敞口，非澳元现金流以各自货币进行监控，同时监控外币汇率的变动。公司目前未从事任何套期保值活动。

 

本公司面临货币风险的外币计价金融资产和负债披露如下。

金融资产和负债汇总表

		美元				其他
2025年6月30日
金融资产			775,501				725,459
金融负债			( 123,980	)			( 889,683	)
总曝光量			651,521				( 164,224	)
2024年6月30日
金融资产			427,693				782,688
金融负债			( 238,990	)			( 1,617,691	)
总曝光量			188,703				( 835,003	)

 

下表说明了利润和权益相对于公司金融资产和金融负债以及澳元的敏感性：美元汇率“在其他条件相同的情况下”。它假设截至2025年6月30日止年度的澳元：美元汇率变动+/-10%（2024年：10%）。百分比是根据前十二个月汇率的平均市场波动情况确定的。敏感性分析以公司在每个报告日持有的外币金融工具为基础。

 

如果澳元兑美元走强10%（2024年：10%），那么这将产生以下影响：

外汇汇率的利润和权益变动汇总

本年度利润及权益		A $
2025年6月30日			( 121,898	)
2024年6月30日			( 15,397	)

 

如果澳元兑美元汇率走弱10%（2024年：10%），那么这将产生以下影响：

 

本年度利润及权益		A $
2025年6月30日			( 10,677	)
2024年6月30日			20,997

 

与2024年相比，2025年利润的外币汇率敏感性更高，这是由于以美元计价的现金和贸易应收款项增加。

 

F-32

 

利率风险

 

公司在金融机构的现金和定期存款受到利率风险的冲击。其他应收款和应付款期限较短，不计息。管理层认为，利率变动风险不会对公司经营产生实质性影响。

 

公司从事软件开发业务。赚取利息收入不是业务的首要目标，因此，管理层没有密切监测市场利率的变动，因为这些变动不会对公司的业务活动产生实质性影响。现金余额和定期存款按现行短期市场利率存放于信用良好的金融机构。

 

于报告日，合并实体的计息金融工具的利率风险状况如下：

合并实体计息金融工具利率风险概况汇总

						到期的固定利息：																				加权
2025		浮动利率				1年或以下				1至5年以上				5年以上				不计息				合计				平均利率
金融资产
现金及现金等价物			-				-				-				-				594,671				594,671
贸易和其他应收款			-				-				-				-				876,347				876,347
定期存款			-				29,942				-				-				-				29,942				4.53	%
金融资产			-				29,942				-				-				1,471,018				1,500,960
金融负债
贸易及其他应付款项			-				-				-				-				382,472				382,472
租赁负债			-				-				-				-				203,910				203,910
借款			-				178,180				-				-				249,100				427,280				3.11	%
金融负债			-				178,180				-				-				835,482				1,013,662

 

						到期的固定利息：																				加权
2024		浮动利率				1年或以下				1至5年以上				5年以上				不计息				合计				平均利率
金融资产
现金及现金等价物			-				40,000				-				-				235,875				275,875				1.13	%
贸易和其他应收款			-				-				-				-				904,564				904,564
定期存款			-				29,942				-				-				-				29,942				4.33	%
金融资产			-				69,942				-				-				1,140,439				1,210,381
金融负债
贸易及其他应付款项			-				-				-				-				1,252,503				1,252,503
租赁负债			-				-				-				-				332,578				332,578
借款			-				-				-				-				271,600				271,600
金融负债			-				-				-				-				1,856,681				1,856,681

 

下表说明了利润和权益相对于公司金融资产和金融负债的敏感性以及利率变动“在其他条件相同的情况下”。它假设截至2025年6月30日止年度的利率变动+/-1%（2024年：1%）。

 

如果利率提高了1%，那么这将产生以下影响：

利率的利润和权益变动汇总

本年度利润及权益		A $
2025年6月30日			77
2024年6月30日			2,449

 

如果利率降低了1%，那么这将产生以下影响：

 

本年度利润及权益		A $
2025年6月30日			( 77	)
2024年6月30日			1,050

 

F-33

 

信用风险分析

 

信用风险是指交易对手未能对公司履行义务的风险。公司面临来自金融资产的信用风险，包括在银行持有的现金及现金等价物、贸易和其他应收款。

 

信用风险管理

 

在银行持有的现金余额和在银行的存款方面的信用风险是通过分散银行存款进行管理的，并且只在主要信誉良好的金融机构。

 

贸易应收账款由大量客户组成，分布在各个行业和地理区域。销售本质上主要是按月订阅，贸易债务人产生的信用风险因公司终止向债务人提供的服务的能力而减轻。

 

应收账款

 

公司采用IFRS 9简化模型确认所有贸易应收款项的整个存续期预期信用损失，因为这些项目没有重要的融资成分。

 

在计量预期信用损失时，由于贸易应收款项具有共担信用风险特征，因此对其进行了集体评估。它们根据广告、经销商合作伙伴和直接面向最终用户的客户类别进行了广泛的分组。

 

预期损失率基于2025年6月30日前过去12个月的销售付款情况。调整历史费率以反映影响客户结算未偿金额能力的当前和前瞻性宏观经济因素。公司已将利率确定为最相关的因素，并相应地针对该因素的预期变化调整历史损失率。然而，鉴于信用风险暴露的时间较短，这一宏观经济因素的影响在本报告所述期间内并未被认为是重大的。

 

贸易应收款项在没有合理的回收预期时予以注销（即终止确认）。未能在发票到期日起180天内付款，以及未能与公司就替代付款安排等进行接触，均被视为无法合理预期收回的指标。

 

在上述基础上，截至2025年6月30日的贸易应收款项预期信用损失为297,724澳元（2024年：407,887美元）。

 

流动性风险分析

 

流动性风险是指公司可能无法在到期时履行其财务义务，通常是由于清算资金短缺。公司通过利用短期现金预算、考虑金融资产和负债的预期现金流量，特别是其贸易应收款和应付款项并在可能的情况下协商延长付款条件，持续监测其已清算的资金状况，从而管理其流动性风险。

 

本公司金融工具的合同期限分析如下：

金融工具合同期限分析附表

2025年6月30日		3个月或以下 A $				3至12个月以上 A $				合计 A $
金融资产：
现金及现金等价物			594,671				-				594,671
贸易和其他应收款			876,347				-				876,347
定期存款			-				29,942				29,942
金融资产			1,471,018				29,942				1,500,960
金融负债：
贸易及其他应付款项			( 382,472	)			-				( 382,472	)
租赁负债			( 33,726	)			( 170,184	)			( 203,910	)
借款			( 328,291	)			( 98,989	)			( 427,280	)
金融负债			( 744,489	)			( 269,173	)			( 1,013,662	)

 

2024年6月30日		3个月或以下 A $				3至12个月以上 A $				合计 A $
金融资产：
现金及现金等价物			275,875				-				275,875
贸易和其他应收款			904,564				-				904,564
定期存款			-				29,942				29,942
金融资产			1,180,439				29,942				1,210,381
金融负债：
贸易及其他应付款项			( 1,267,496	)			-				( 1,267,496	)
租赁负债			( 31,234	)			( 301,344	)			( 332,578	)
借款			( 271,600	)			-				( 271,600	)
金融负债			( 1,570,330	)			( 301,344	)			( 1,871,674	)

 

F-34

 

29.资本管理政策

 

公司的资金管理目标是：

 

	●	保证公司持续经营能力；和
	●	通过以反映提供这些商品和服务所涉及的风险水平的方式对产品和服务进行定价，从而为股东提供适当的回报。

 

管理层评估公司的资本需求，以保持高效的整体融资结构，同时避免过度加杠杆。公司对资本结构进行管理，并结合经济形势变化和标的资产的风险特征对其进行调整。为维持或调整资本结构，公司可能会发行新股、债转股或出售资产以减少负债。

 

30.股份支付费用

股份支付费用明细表

		笔记		2025 A $				2024 A $				2023 A $
				合并集团
		笔记		2025 A $				2024 A $				2023 A $
表演权		(a)			1,422,547				( 620,537	)			460,603
其他股份支付费用		(b)			96,006				53,333				-
合计					1,518,553				( 567,204	)			460,603

 

(a)

表演权

 

集团有一项基于业绩的薪酬计划，允许选定的雇员、承包商和顾问有权在集团达到某些里程碑和业绩目标时收购公司的普通股（“业绩权利”）。

 

在2022年6月30日至2024年6月30日期间，为保全现金并保持符合《纳斯达克资本市场上市要求》，该要求载于《纳斯达克上市规则》第5550（b）（1）条，即最低股东权益为250万美元，集团将1,634，982美元的未偿债务以101,026项履约权的形式转换为权益工具，公允价值总额为1,337，835美元。另外499,982美元被转换为28,884份履约权（公允价值为472,498美元），因为这与归还Gavin Burnett先前持有的股票有关。这些股份被转让给第三方，以解决该第三方对公司提出的索赔。然而，在20财年，这些索赔最终得到了解决，这导致那些转让的股份被没收和注销。

 

该集团不符合履约权的履约条件，因此，履约权已到期，因此，1337835美元从准备金转入累计损失。然而，由于发行履约权是为了清偿债务以协助公司保持上市合规，并恢复先前在解决与第三方的法律纠纷过程中注销的股份，在此期间和授权24财年综合财务报表后，独立董事认为这些情况合理，因此将这些履约权的处理与已发行的与员工薪酬相关的履约权分开看待。据此，于2024年11月26日，独立董事授权无偿发行129,910股。这些股份的公允价值为1,422，547澳元，基于7.11美元的股价和0.6493的澳元：美元汇率，即每股约10.95澳元。

 

(b)

其他股份支付交易

 

为了保留现金，该集团通过发行股票解决了年内产生的44,340美元未付董事费用。另外4.5万美元通过2025年6月30日后发行股票结算（参考附注34）。

 

2025年6月30日，公司收购Lead Management System科技资产，拟通过发行股份的方式解决。这些股份于2025年6月30日后发行（参考附注34）。

 

F-35

 

31.关联交易

 

关联方补偿原则

 

公司目前的薪酬结构主要由固定薪酬和基于绩效的长期激励组成，我们认为这对于我们这样规模和性质的业务来说是合适的。公司目前正在审查其全公司薪酬框架，包括高管薪酬，以与我们的增长战略、原则和最佳实践保持一致。

 

董事薪酬

雇员福利开支总表

短期

离职后

其他长期

股份支付

工资和费用

现金红利&非货币 福利

年假应计(1)

超- 年金

长期服务假应计(2)

工资和费用

历史债务清偿&股份归还(3)

合计

董事总数

666,402

-

4,631

34,146

22,069

96,006

1,247,343

2,070,597

 

(1)	系应计年假的会计调整数。
(2)	根据AASB119员工福利，长期服务假被归类为其他长期员工福利。
(3)	参见附注30。

 

已发行股份

 

有13,340股向集团关联方发行，作为以共享为基础的付款代替现金，以清偿若干负债（参考附注21）。

以共享为基础的支付代替现金的时间表

关联方		责任性质		负债公允价值 $				股份数量
Collin Visaggio		未支付的董事费用			73,333				10,254
约翰·切格维登		未支付的董事费用			29,340				3,176
					102,673				13,430

 

有113,910股根据债务清偿及先前注销的股份恢复原状向集团关联方发行（参考附注30）。

先前注销的股份的债务清偿及恢复上市时间表

关联方		责任性质		负债公允价值 $				股份数量
Collin Visaggio		未支付的董事费用			182,092				16,629
Gavin Burnett		未付工资和其他雇员应享权利			169,444				15,474
Gavin Burnett		恢复先前注销的股份			316,287				28,884
Melvin Tan		未付工资和其他雇员应享权利			579,520				52,923
					1,247,343				113,910

 

本集团与其他关联方之间不存在其他需要披露的交易。

 

董事所持股份

 

报告期内董事（包括其关联方）直接、间接或实益持有的Locafy Limited普通股数量变动情况如下：

所持股份汇总

截至2023年7月1日董事所持股份			286,328
就行使履约权收到			-
其他变化(1)			( 22,824	)
截至2024年6月30日董事所持股份			263,504
股份支付			13,430
债务清偿			85,026
股份归还			28,884
其他变化(1)			( 17,358	)
截至2025年6月30日董事所持股份			373,486

 

(1)	其他变动指年内买入或卖出的股份。

 

F-36

 

32.重报2024年6月30日余额

 

在编制截至2024年12月31日止半年的综合财务报表期间，集团发现与截至2024年6月30日的第1批履约权有关的错报。这些表演权受制于表演条件，如果这些条件未得到满足，则于2024年6月30日到期。由于业绩条件未获满足，先前就该等权利记录的累计费用本应根据AASB2股份支付通过截至2024年6月30日止期间的综合损益及其他全面收益表转回。因此，2024年6月30日合并财务报表已重列。

 

重述对2024年6月30日合并财务报表的影响如下：

合并财务报表重述附表

		如先前报道 $				重述 $				重述 $
对损益表及其他综合收益表的影响
股份支付费用			( 1,667,973	)			1,047,436				( 620,537	)
所得税优惠前亏损			2,988,469				( 1,047,436	)			1,941,033
所得税优惠后亏损			2,988,469				( 1,047,436	)			1,941,033
权益持有人应占年内基本及摊薄亏损			2.30				( 0.81	)			1.49
对财务状况表的影响
购股权储备			2,801,886				( 1,047,436	)			1,754,450
累计亏损			( 48,202,837	)			1,047,436				( 47,155,401	)
总股本			3,311,730				-				3,311,730

 

33.母实体信息

 

截至2025年6月30日止财政年度，与母公司Locafy Limited相关的信息如下。除下文所述者外，该资料乃按与综合财务报表相同的基准编制。

 

母公司财务状况表

母公司财务状况表附表

		2025 $				2024 $
总资产			5,827,095				6,046,882
负债总额			( 2,001,418	)			( 2,735,152	)
总股本			3,825,677				3,311,730
已发行资本			53,201,097				48,588,888
累计亏损			( 50,018,609	)			( 47,031,608	)
储备金			643,188				1,754,450

 

母公司损益及其他综合收益表

母公司损益表及其他综合收益表附表

		2025 $				2024 $				2023 $
年内亏损			( 4,314,231	)			( 1,941,033	)			( 3,891,586	)
年度综合亏损总额			( 4,314,231	)			( 1,941,033	)			( 3,891,586	)

 

母实体的或有负债

 

母公司于2025年6月30日并无或有负债（2024年：无）

 

母实体的资本承诺

 

母公司于2025年6月30日并无资本承担（2024年：无）

 

母公司订立的担保

 

母公司于2025年6月30日并无就其附属公司的债务提供任何担保（2024年：无）。

 

重要会计政策

 

母公司的会计政策与合并财务报表采用的会计政策一致，但对子公司的投资在母公司财务报表中按成本入账，未进行减值评估。

 

34.后续事件

 

●	于2025年4月15日，集团以F-3表格提交招股章程补充我们的注册声明，档案编号333-272066（经修订），允许集团进一步筹集美元 1,838,680 ，根据与H.C. Wainwright & Co.，LLC签订的市场发售协议（“销售协议”），通过不时出售我们的普通股。结余日后，集团已额外筹集美元 514,656 （A $ 781,581 ）费用前通过发行 69,728 普通股。
●	结余日后，公司已发行 18,000 股价为美元 8.30 （A $ 12.68 ）作为2025年6月30日收购Lead Management System技术资产的对价。进一步 9,114 发行股票结算A $ 45,000 应付John Chegwidden的董事费。这两项以股权结算的交易的价值均计入25财年的“准备金”项下（见附注22）。

 

自2025年6月30日以来，截至本报告发布之日，没有发生需要在财务报表中披露的其他事件，如果这些事件发生在财政年度。

 

35.合并财务报表的授权

 

截至2025年6月30日止年度的综合财务报表（包括比较报表）已于2025年11月11日获董事会批准。

 

/s/Gavin Burnett		/s/Melvin Tan
Gavin Burnett		Melvin Tan
首席执行官		首席财务官