文件
AllBirds报告2023年第四季度和全年财务业绩；实现第四季度财务指导目标
随着公司加速战略转型计划，Allbirds首席运营官Joe Vernachio被任命为首席执行官
公司提供2024年展望
美国加利福尼亚州旧金山，2024年3月12日（GlobeNews）– Allbirds, Inc.（NASDAQ：BIRD）是一家全球生活方式品牌，利用天然衍生材料进行创新，以更好的方式制造更好的鞋类和服装产品，该公司今天公布了截至2023年12月31日的第四季度财务业绩。
另外，该公司今天还宣布，首席运营官Joe Vernachio已被任命为首席执行官，自2024年3月15日起生效。他将监督所有运营并继续推进Allbirds的战略转型计划。联合创始人兼首席执行官Joey Zwillinger将继续留在董事会，并担任Allbirds的特别顾问。
2023年第四季度和全年概览
•第四季度净营收与去年同期相比下降14.5%至7200万美元；全年净营收与去年同期相比下降14.7%至2.541亿美元。
•第四季度净亏损5680万美元，合每股基本和稀释后每股亏损0.37美元；全年净亏损1.525亿美元，合每股基本和稀释后每股亏损1.01美元。
•第四季度调整后EBITDA1亏损1950万美元；全年调整后EBITDA1亏损7840万美元。
•年底库存为5780万美元，较一年前减少51%。
•大幅减少第四季度和全年运营现金使用；第四季度运营现金使用470万美元，而去年同期为840万美元；全年运营现金使用3020万美元，而2022年为9060万美元。
•截至2023年12月31日，公司拥有1.80亿美元的流动资金，其中包括1.30亿美元的现金和现金等价物以及循环信贷额度下的5000万美元可用资金。
•Q4与Australasia经销商敲定协议，随后与日本经销商敲定协议。
“公司在2023年的运营和财务方面都取得了有意义的进展，在年底处于更加强势的地位，”首席执行官乔伊·兹维林格表示。“凭借我们在过去一年中完成的变革行动，再加上世界级的领导力，我对团队充满信心，尤其是对Allbirds下一章所说的Joe Vernachio对品牌的领导。进入2024年，我们的现金状况强劲，库存构成和数量健康，基础得到加强。展望未来，Joe专注于增长，并通过引人注目的产品和讲故事来重建消费动能，这正是该公司现在所需要的，并让Allbirds实现持久、有利可图的增长，并为我们的股东创造价值。”
第四季度经营业绩
与2022年第四季度相比，2023年第四季度净营收下降14.5%至7200万美元。同比下降的主要原因是促销活动增加导致平均售价下降，但第三方净收入增加部分抵消了这一影响。
毛利润总额为2740万美元，而2022年第四季度为3630万美元，毛利率从2022年第四季度的43.1%下降至38.0%。毛利和毛利率下降主要是由于平均售价下降。
销售、一般和管理费用（SG & A）为4150万美元，占净收入的57.7%，而2022年第四季度为4160万美元，占净收入的49.5%。减少的主要原因是基于股票的薪酬减少，部分被折旧和摊销费用增加所抵消。
营销费用总计1490万美元，占净收入的20.6%，而2022年第四季度为1680万美元，占净收入的20.0%，反映出由于数字广告支出减少，营销支出与2022年同期相比有所减少。
减值费用总计2740万美元，占净收入的38.1%，而2022年第四季度的减值费用为330万美元，占净收入的3.9%，原因是与我们的某些零售店相关的财产和设备以及经营租赁使用权资产的非现金减值。
重组费用总计120万美元，占净收入的1.7%，而2022年第四季度几乎为零，这主要是由于与执行2023年3月宣布的战略转型计划相关的员工相关福利和专业服务费。
2023年第四季度净亏损为5680万美元，而2022年第四季度为2490万美元，净亏损幅度为78.9%，而2022年第四季度为29.5%。
2023年第四季度，调整后EBITDA1为亏损1950万美元，而2022年第四季度亏损1250万美元，调整后EBITDA利润率1与2022年第四季度的（14.9）%相比，下降至（27.1）%。
全年经营业绩
与2022年的2.978亿美元相比，2023年全年净营收下降14.7%至2.541亿美元。同比下降的主要原因是促销活动增加导致平均售价下降，但第三方净收入增加部分抵消了这一影响。
与2022年的1.296亿美元相比，2023年的毛利润总额为1.042亿美元，而2023年的毛利率从2022年的43.5%下降至41.0%。毛利和毛利率下降主要是由于平均售价下降。
2023年SG & A为1.74亿美元，占净收入的68.5%，而2022年为1.667亿美元，占净收入的56.0%，增加的主要原因是运营费用增加，原因是2022年开业的商店运营了一整年，包括折旧费用、租金和公用事业费用。
由于数字广告支出减少，2023年的营销费用总计4900万美元，而2022年为5910万美元，占净收入的百分比从去年同期的19.9%提高到19.3%。
减值费用总计2740万美元，占净收入的10.8%，而2022年第四季度的减值费用为330万美元，占净收入的1.1%，原因是与我们的某些零售店相关的财产和设备以及经营租赁使用权资产的非现金减值。
2023年重组费用总计680万美元，占净收入的2.7%，而2022年同期为80万美元，占净收入的0.3%，这主要是由于与执行2023年3月宣布的战略转型计划相关的专业费用和员工相关费用增加。
与2022年的1.014亿美元相比，2023年的净亏损为1.525亿美元，净亏损幅度为60.0%，而2022年为34.0%。
调整后EBITDA亏损12023年为7840万美元，而2022年亏损6040万美元，调整后EBITDA利润率1与2022年的（20.3）%相比，下降至（30.9）%。
1有关每个非GAAP财务指标与其最直接可比的GAAP财务指标的对账，请参阅下文标题为“非GAAP财务指标”一节中的对账表。
战略转型计划
2023年，Allbirds在其旨在重新点燃未来几年增长的战略转型计划下交付了强大的执行力，并提高了资本效率，并推动盈利能力改善。该公司新任命的首席执行官Joe Vernachio将领导转型计划下的剩余工作，该计划侧重于四个关键领域：
•重燃产品和品牌：执行高度聚焦的品牌战略，通过新鲜、创新的产品，以及更有冲击力的讲故事和营销，带动与消费者的共鸣。
•优化美国（美国）分销和零售店盈利能力：为我们的美国车队带来流量和转换，有选择地关闭Allbirds门店并扩展我们的第三方批发渠道。2024年，该公司预计将关闭10-15家美国零售店。
•评估国际进入市场战略的过渡：在某些国际市场过渡到分销商模式，以成本和资本有效的方式发展这些地区。在2023年第三季度，Allbirds过渡了两个地区：加拿大和韩国，我们随后敲定了另外两个地区的协议，即澳大拉西亚和日本。
•提高成本节约和资本效率：跟踪我们概述的2025年商品成本节约和SG & A节约，并优化现金。
资产负债表亮点
Allbirds在本年度结束时拥有1.30亿美元的现金和现金等价物，反映出与一年前相比运营现金使用情况有了显着改善。2023年第四季度和全年的运营现金使用大幅改善，分别为470万美元和3020万美元，而2022年分别为840万美元和9060万美元。库存总额为5780万美元，与2022年底的1.168亿美元相比下降了50.5%。较2022年底减少的主要原因是在手库存单位减少。
2024年财政指导目标
Allbirds提供的2024年财务指导目标如下。该公司对全年的展望反映出，由于在国际市场上从直销模式过渡到分销商模式，以及预计在2024年关闭10-15家Allbirds门店，将对收入产生约3200-3700万美元的负面影响。为了帮助投资者最好地了解公司在国际市场向分销商模式过渡的财务影响，Allbirds正在为其2024年的美国和国际地理市场提供净收入指导。
2024年全年展望
•净营收1.9亿至2.1亿美元
◦美国净收入1.50亿-1.65亿美元，包括因预期门店关闭而产生的700万-900万美元影响
◦国际净收入为4000万美元至4500万美元，其中包括因预期在某些国际市场过渡到分销商模式而产生的2500万美元至2800万美元的影响
•毛利率42%至45%
•调整后EBITDA亏损7800万美元至6300万美元
2024年第一季度展望
•净营收3700万美元至4200万美元
◦美国净收入2800万美元至3100万美元
◦国际净收入900万美元至1100万美元
•经调整EBITDA2亏损2700万至2300万美元。
该公司将在财报电话会议上提供有关2023年业务趋势的额外评论。
电话会议信息
Allbirds将于美国东部时间2024年3月12日今天下午5点召开电话会议讨论结果，随后进行问答。电话会议的网络直播和重播将在Allbirds网站的投资者关系部分进行，网址为https://www.ir.allbirds.com。公司网站上的信息不是，也不会被视为本新闻稿的一部分，或被纳入公司可能向美国证券交易委员会提交的任何其他文件中。该网络直播的重播也将在Allbirds网站上存档12个月。
关于Allbirds, Inc.
梦想在新西兰，Allbirds于2016年在旧金山推出，秉承使用天然材料打造世界上最舒适鞋子的精神。以碳减排为北极星，Allbirds正在通过产品创新、行业协作（比如开源其碳足迹计算器）以及成为第一个为其所有产品贴上碳标签的鞋类品牌，为更可持续的商业方式铺平道路。www.allbirds.com.
前瞻性陈述
这份新闻稿和相关电话会议包含“前瞻性”陈述，这一术语是根据联邦证券法定义的，这些陈述基于管理层的信念和假设以及管理层目前可获得的信息。除历史事实陈述之外的所有陈述，包括关于我们的战略转型计划和相关努力、未来财务业绩的陈述，包括我们对财务业绩和指导目标的财务展望、在某些国际市场向分销商模式的计划过渡、预期的分销商模式安排、专注于提高效率和推动盈利能力、重组收费、估计和/或有针对性的成本节约、中期财务目标、市场地位、未来经营业绩、财务状况、业务战略和计划、减少我们产品的碳足迹、材料创新和新产品推出，以及未来经营的管理目标均为前瞻性陈述。在某些情况下，您可以识别前瞻性陈述，因为它们包含诸如“设计”、“目标”、“预期”、“相信”、“考虑”、“继续”、“可能”、“估计”、“预期”、“打算”、“可能”、“计划”、“潜力”、“预测”、“项目”、“应该”、“目标”、“将”或“将”等词语，或者这些词语或其他类似术语或表达的否定。前瞻性陈述受到众多假设、风险和不确定性的影响，这些假设、风险和不确定性可能导致实际结果或事实与前瞻性陈述中明示或暗示的陈述存在重大差异，包括但不限于：不利的经济条件；我们执行战略转型计划的能力，简化举措或我们的长期增长战略；我们经营业绩的波动；我们实现2024年第一季度财务前景和指导目标的能力；我们在某些国际市场完成向分销商模式过渡的能力；我们到2025年实现成本节约目标的能力；不断恶化的经济状况，包括经济衰退、通货膨胀、税率、外币汇率，或资本的可用性；长期资产的减值；我们的品牌实力；我们自成立以来的净亏损；竞争激烈的市场；我们对技术和材料创新的依赖；我们使用可持续的高质量材料和环保制造工艺和供应链做法；我们吸引新客户和增加对现有客户的销售的能力；气候变化的影响以及政府和投资者对可持续性问题的关注；我们预测产品趋势和消费者偏好的能力，包括对产品
2 由于我们目前无法以合理的确定性预测在计算调整后EBITDA时被排除在外的某些费用项目，因此如果不做出不合理的努力，就无法在前瞻性的基础上对这些非GAAP财务指标与相应的GAAP财务指标进行对账，尽管重要的是要注意，这些因素可能对我们根据GAAP计算的结果具有重要意义。我们在本新闻稿中包含的2023年第四季度和2022年业绩的标题为“GAAP与非GAAP财务指标的调节”的部分中提供了GAAP与非GAAP财务指标的调节。
我们计划在2024年上半年推出；违反商业信息的安全或隐私；以及我们预测消费者需求的能力。此外，我们在竞争非常激烈且瞬息万变的环境中运营，在这种环境中，新的风险不时出现。我们的管理层不可能预测所有风险，我们也无法评估所有因素对我们业务的影响，也无法评估任何因素或因素组合可能导致我们的实际结果或业绩与我们可能做出的任何前瞻性陈述中包含的结果或业绩存在重大差异的程度。
进一步讨论可能导致我们的财务业绩、业绩和成就与这些前瞻性陈述预期、明示或暗示的任何结果、业绩或成就存在重大差异的这些和其他因素，包含在我们向SEC提交的文件中，包括我们截至2023年9月30日的季度的10-Q表格季度报告，以及我们可能不时向SEC提交的未来报告。本新闻稿和相关电话会议中包含的前瞻性陈述仅涉及截至所述日期的事件，如果没有说明日期，则涉及截至本新闻稿和相关电话会议日期的事件。除法律要求外，我们不承担更新本新闻稿中的任何前瞻性陈述以反映本新闻稿发布之日之后的事件或情况或反映新信息或意外事件发生的义务。我们可能无法实际实现所披露或表达的计划、意图或预期，您不应过分依赖我们的前瞻性陈述。我们的前瞻性陈述没有反映任何未来收购、合并、处置、合资或投资的潜在影响。
使用非公认会计原则财务措施
本新闻稿和随附的财务表格包括对调整后EBITDA和调整后EBITDA利润率的引用，这是非GAAP财务指标。我们认为，提供这些非公认会计原则财务指标，当与公认会计原则财务指标一起审查时，而不是孤立地或作为我们在公认会计原则下经营业绩分析的替代品，对投资者很有用，因为它们是广泛使用的业绩衡量标准，我们对这些非公认会计原则财务指标所做的调整可能会让投资者进一步了解我们的盈利能力，并在比较我们与其他公司的业绩以及在一致的基础上比较我们一段时间内的业绩时提供额外的视角。这些非GAAP财务指标不应被视为根据GAAP计算和列报的净亏损或净亏损幅度的替代方案。
调整后EBITDA定义为扣除股票补偿费用前的净亏损，包括普通股认股权证费用、折旧和摊销费用、减值费用、重组费用（包括专业费用、遣散费和我们2022年8月和2023年3月举措的其他相关费用）、与我们2023年3月举措相关的业务销售的非现金损益、其他收入或支出（包括我们的股权投资公允价值的非现金变动、外币的非现金损益以及出售财产和设备的非现金损益）、利息收入或支出，和所得税规定或福利。
调整后EBITDA利润率定义为调整后EBITDA除以净收入。
其他公司，包括我们行业的公司，可能会以不同的方式计算这些调整后的财务指标，这降低了它们作为比较指标的有用性。由于这些限制，我们考虑，并且投资者应该考虑，这些调整后的财务指标以及根据公认会计原则提出的其他运营和财务业绩指标。
投资者关系：
ir@allbirds.com
媒体联系人：
press@allbirds.com
合并经营报表和综合亏损
（单位：千，除份额、每股金额和百分比）
（未经审计）
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
截至12月31日止年度， |
|
|
|
2023 |
|
2022 |
|
2023 |
|
2022 |
|
|
|
|
| 净收入 |
$ |
71,990 |
|
|
$ |
84,178 |
|
|
$ |
254,065 |
|
|
$ |
297,766 |
|
|
|
|
|
| 收益成本 |
44,615 |
|
|
47,874 |
|
|
149,833 |
|
|
168,138 |
|
|
|
|
|
| 毛利 |
27,375 |
|
|
36,304 |
|
|
104,232 |
|
|
129,628 |
|
|
|
|
|
| 运营费用： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| 销售、一般和管理费用 |
41,528 |
|
|
41,631 |
|
|
174,044 |
|
|
166,736 |
|
|
|
|
|
| 营销费用 |
14,850 |
|
|
16,815 |
|
|
49,042 |
|
|
59,109 |
|
|
|
|
|
| 减值费用 |
27,392 |
|
|
3,286 |
|
|
27,392 |
|
|
3,286 |
|
|
|
|
|
| 重组费用 |
1,243 |
|
|
35 |
|
|
6,757 |
|
|
782 |
|
|
|
|
|
| 总运营费用 |
85,013 |
|
|
61,767 |
|
|
257,235 |
|
|
229,913 |
|
|
|
|
|
| 经营亏损 |
(57,638) |
|
|
(25,463) |
|
|
(153,003) |
|
|
(100,285) |
|
|
|
|
|
| 出售业务的亏损 |
(415) |
|
|
— |
|
|
(2,761) |
|
|
— |
|
|
|
|
|
| 利息收入 |
1,115 |
|
|
126 |
|
|
4,076 |
|
|
19 |
|
|
|
|
|
| 其他（费用）收入 |
(138) |
|
|
(254) |
|
|
(436) |
|
|
139 |
|
|
|
|
|
| 所得税拨备前亏损 |
(57,076) |
|
|
(25,591) |
|
|
(152,124) |
|
|
(100,127) |
|
|
|
|
|
| 所得税优惠（拨备） |
297 |
|
|
725 |
|
|
(334) |
|
|
(1,227) |
|
|
|
|
|
| 净亏损 |
$ |
(56,779) |
|
|
$ |
(24,866) |
|
|
$ |
(152,458) |
|
|
$ |
(101,354) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| 每股净亏损数据： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| 归属于普通股股东的每股净亏损，基本和稀释 |
$ |
(0.37) |
|
|
$ |
(0.17) |
|
|
$ |
(1.01) |
|
|
$ |
(0.68) |
|
|
|
|
|
| 用于计算归属于普通股股东的每股净亏损的加权平均股份，基本和稀释 |
153,674,506 |
|
|
149,573,335 |
|
|
151,672,437 |
|
|
148,754,428 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| 其他综合损失： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| 外币折算收益（亏损） |
1,714 |
|
|
3,486 |
|
|
276 |
|
|
(4,277) |
|
|
|
|
|
| 综合亏损总额 |
$ |
(55,065) |
|
|
$ |
(21,380) |
|
|
$ |
(152,182) |
|
|
$ |
(105,631) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
截至12月31日止年度， |
|
|
|
2023 |
|
2022 |
|
2023 |
|
2022 |
|
|
|
|
| 运营报表数据，占净收入的百分比： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| 净收入 |
100.0 |
% |
|
100.0 |
% |
|
100.0 |
% |
|
100.0 |
% |
|
|
|
|
| 收益成本 |
62.0 |
% |
|
56.9 |
% |
|
59.0 |
% |
|
56.5 |
% |
|
|
|
|
| 毛利 |
38.0 |
% |
|
43.1 |
% |
|
41.0 |
% |
|
43.5 |
% |
|
|
|
|
| 运营费用： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| 销售、一般和管理费用 |
57.7 |
% |
|
49.5 |
% |
|
68.5 |
% |
|
56.0 |
% |
|
|
|
|
| 营销费用 |
20.6 |
% |
|
20.0 |
% |
|
19.3 |
% |
|
19.9 |
% |
|
|
|
|
| 减值费用 |
38.1 |
% |
|
3.9 |
% |
|
10.8 |
% |
|
1.1 |
% |
|
|
|
|
| 重组费用 |
1.7 |
% |
|
— |
% |
|
2.7 |
% |
|
0.3 |
% |
|
|
|
|
| 总运营费用 |
118.1 |
% |
|
73.4 |
% |
|
101.2 |
% |
|
77.2 |
% |
|
|
|
|
| 经营亏损 |
(80.1) |
% |
|
(30.2) |
% |
|
(60.2) |
% |
|
(33.7) |
% |
|
|
|
|
| 出售业务的亏损 |
(0.6) |
% |
|
— |
% |
|
(1.1) |
% |
|
— |
% |
|
|
|
|
| 利息收入 |
1.5 |
% |
|
0.1 |
% |
|
1.6 |
% |
|
0.0 |
% |
|
|
|
|
| 其他（费用）收入 |
(0.2) |
% |
|
(0.3) |
% |
|
(0.2) |
% |
|
0.0 |
% |
|
|
|
|
| 所得税拨备前亏损 |
(79.3) |
% |
|
(30.4) |
% |
|
(59.9) |
% |
|
(33.6) |
% |
|
|
|
|
| 所得税优惠（拨备） |
0.4 |
% |
|
0.9 |
% |
|
(0.1) |
% |
|
(0.4) |
% |
|
|
|
|
| 净亏损 |
(78.9) |
% |
|
(29.5) |
% |
|
(60.0) |
% |
|
(34.0) |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| 其他综合损失： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| 外币折算收益（亏损） |
2.4 |
% |
|
4.1 |
% |
|
0.1 |
% |
|
(1.4) |
% |
|
|
|
|
| 综合亏损总额 |
(76.5) |
% |
|
(25.4) |
% |
|
(59.9) |
% |
|
(35.5) |
% |
|
|
|
|
合并资产负债表
（单位：千，股份金额除外）
（未经审计）
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
12月31日，
2023 |
|
12月31日，
2022 |
| 物业、厂房及设备 |
|
|
|
| 当前资产： |
|
|
|
| 现金及现金等价物 |
$ |
130,032 |
|
|
$ |
167,136 |
|
| 应收账款 |
8,188 |
|
|
9,206 |
|
| 存货 |
57,763 |
|
|
116,796 |
|
| 预付费用及其他流动资产 |
16,423 |
|
|
15,796 |
|
| 流动资产总额 |
212,406 |
|
|
308,934 |
|
|
|
|
|
| 财产和设备——净额 |
26,085 |
|
|
54,340 |
|
| 经营租赁使用权资产 |
67,085 |
|
|
91,232 |
|
| 其他资产 |
7,129 |
|
|
7,858 |
|
| 总资产 |
$ |
312,705 |
|
|
$ |
462,364 |
|
|
|
|
|
| 负债和股东权益 |
|
|
|
|
|
|
|
| 流动负债： |
|
|
|
| 应付账款 |
5,851 |
|
|
12,245 |
|
| 应计费用和其他流动负债 |
22,987 |
|
|
23,448 |
|
| 流动租赁负债 |
15,218 |
|
|
10,263 |
|
| 递延收入 |
4,551 |
|
|
4,057 |
|
| 流动负债合计 |
48,607 |
|
|
50,012 |
|
|
|
|
|
| 非流动负债： |
|
|
|
| 非流动租赁负债 |
78,731 |
|
|
95,583 |
|
| 其他长期负债 |
38 |
|
|
— |
|
| 非流动负债总额 |
78,769 |
|
|
95,583 |
|
| 负债总额 |
$ |
127,376 |
|
|
$ |
145,595 |
|
|
|
|
|
| 承付款项和或有事项（附注12） |
|
|
|
|
|
|
|
| 股东权益： |
|
|
|
| A类普通股，面值0.0001美元；截至2023年12月31日和2022年12月31日授权的2,000，000,000股；截至2023年12月31日和2022年12月31日已发行和流通股分别为102,579，222股和96,768，745股 |
10 |
|
|
10 |
|
| B类普通股，面值0.0001美元；截至2023年12月31日和2022年12月31日授权的200,000，000股；截至2023年12月31日和2022年12月31日已发行和流通股分别为52,547，761股和53,137，729股 |
5 |
|
|
5 |
|
| 额外实收资本 |
579,848 |
|
|
559,106 |
|
| 累计其他综合损失 |
(3,335) |
|
|
(3,611) |
|
| 累计赤字 |
(391,199) |
|
|
(238,741) |
|
| 股东权益合计 |
185,329 |
|
|
316,769 |
|
|
|
|
|
| 负债和股东权益合计 |
$ |
312,705 |
|
|
$ |
462,364 |
|
合并现金流量表
（单位：千）
（未经审计）
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
截至12月31日止年度， |
|
2023 |
|
2022 |
| 经营活动产生的现金流量： |
|
|
|
| 净亏损 |
$ |
(152,458) |
|
|
$ |
(101,354) |
|
| 调整净亏损与经营活动使用的现金净额： |
|
|
|
| 折旧及摊销 |
21,005 |
|
|
14,679 |
|
| 发债费用摊销 |
49 |
|
|
49 |
|
| 股票补偿 |
19,346 |
|
|
19,873 |
|
| 存货减记 |
8,253 |
|
|
14,437 |
|
| 递延税款 |
(474) |
|
|
(898) |
|
| 减值费用 |
27,374 |
|
|
3,279 |
|
| 股权投资已实现亏损 |
84 |
|
|
— |
|
| 出售业务的亏损 |
2,772 |
|
|
— |
|
| 资产和负债变动 |
|
|
|
| 应收账款 |
1,000 |
|
|
1,605 |
|
| 存货 |
47,529 |
|
|
(24,742) |
|
| 预付费用及其他流动资产 |
(1,158) |
|
|
18,100 |
|
| 经营租赁使用权资产及流动和非流动租赁负债 |
2,555 |
|
|
12,265 |
|
| 应付账款和应计费用 |
(6,706) |
|
|
(37,593) |
|
| 其他长期负债 |
38 |
|
|
(10,157) |
|
| 递延收入 |
569 |
|
|
(126) |
|
| 经营活动使用的现金净额 |
(30,222) |
|
|
(90,583) |
|
|
|
|
|
| 投资活动产生的现金流量： |
|
|
|
| 购置财产和设备 |
(10,870) |
|
|
(31,363) |
|
| 出售股权投资所得款项 |
166 |
|
|
— |
|
| 出售业务所得款项 |
2,182 |
|
|
— |
|
| 保证金变动 |
810 |
|
|
(929) |
|
| 投资活动所用现金净额 |
(7,712) |
|
|
(32,292) |
|
|
|
|
|
| 筹资活动产生的现金流量： |
|
|
|
| 递延发行费用的支付 |
— |
|
|
(744) |
|
| 偿还无追索权本票 |
— |
|
|
539 |
|
| 根据员工购股计划发行普通股所得款项 |
327 |
|
|
1,201 |
|
| 行使股票期权所得款项 |
894 |
|
|
2,751 |
|
| 员工股票奖励代扣代缴税款 |
(581) |
|
|
(166) |
|
| 筹资活动提供的现金净额 |
640 |
|
|
3,581 |
|
|
|
|
|
| 外汇汇率变动对现金、现金等价物、限制性现金的影响 |
200 |
|
|
(1,515) |
|
| 现金、现金等价物、限制性现金净减少额 |
(37,094) |
|
|
(120,809) |
|
| 现金、现金等价物、限制性现金——期初 |
167,767 |
|
|
288,576 |
|
| 现金、现金等价物、限制性现金——期末 |
$ |
130,673 |
|
|
$ |
167,767 |
|
|
|
|
|
| 补充披露现金流信息： |
|
|
|
| 支付利息的现金 |
$ |
111 |
|
|
$ |
88 |
|
| 支付税款的现金 |
$ |
1,785 |
|
|
$ |
1,424 |
|
| 非现金投融资活动： |
|
|
|
| 计入应付账款的购置财产和设备 |
$ |
— |
|
|
$ |
601 |
|
| 非现金行使普通股认股权证 |
$ |
— |
|
|
$ |
35 |
|
| 包含在资本化内部使用软件中的基于股票的补偿 |
$ |
866 |
|
|
$ |
1,199 |
|
| 现金、现金等价物、受限制现金的调节： |
|
|
|
| 现金及现金等价物 |
$ |
130,032 |
|
|
$ |
167,136 |
|
| 计入预付费用和其他流动资产的受限现金 |
641 |
|
|
632 |
|
| 现金，现金等价物和限制现金总额 |
$ |
130,673 |
|
|
$ |
167,767 |
|
GAAP与非GAAP财务指标的对账
（单位：千，除份额、每股金额和百分比）
（未经审计）
下表列出了调整后EBITDA与其最具可比性的GAAP衡量标准、净亏损的对账，以及所示期间的净亏损利润率和调整后EBITDA利润率的列报方式：
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
截至12月31日止年度， |
|
|
|
2023 |
|
2022 |
|
2023 |
|
2022 |
|
|
|
|
| 净亏损 |
$ |
(56,779) |
|
|
$ |
(24,866) |
|
|
$ |
(152,458) |
|
|
$ |
(45,370) |
|
|
|
|
|
| 加（减）： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| 基于股票的补偿费用，包括普通股认股权证费用 |
3,684 |
|
|
5,088 |
|
|
19,346 |
|
|
20,026 |
|
|
|
|
|
| 折旧和摊销费用 |
5,789 |
|
|
4,511 |
|
|
21,058 |
|
|
15,754 |
|
|
|
|
|
| 减值费用 |
27,392 |
|
|
3,286 |
|
|
27,392 |
|
|
3,286 |
|
|
|
|
|
| 重组费用 |
1,243 |
|
|
35 |
|
|
6,757 |
|
|
782 |
|
|
|
|
|
| 出售业务的亏损 |
415 |
|
|
— |
|
|
2,761 |
|
|
— |
|
|
|
|
|
| 其他费用（收入） |
138 |
|
|
254 |
|
|
(4,076) |
|
|
(19) |
|
|
|
|
|
| 利息（收入）费用 |
(1,115) |
|
|
(126) |
|
|
436 |
|
|
(139) |
|
|
|
|
|
| 所得税拨备（收益） |
(297) |
|
|
(725) |
|
|
334 |
|
|
1,227 |
|
|
|
|
|
| 经调整EBITDA |
$ |
(19,530) |
|
|
$ |
(12,543) |
|
|
$ |
(78,450) |
|
|
$ |
(60,437) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
截至12月31日止年度， |
|
|
|
2023 |
|
2022 |
|
2023 |
|
2022 |
|
|
|
|
| 净收入 |
$ |
71,990 |
|
|
$ |
84,178 |
|
|
$ |
254,065 |
|
|
$ |
297,766 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| 净亏损 |
$ |
(56,779) |
|
|
$ |
(24,866) |
|
|
$ |
(152,458) |
|
|
$ |
(101,354) |
|
|
|
|
|
| 净亏损幅度 |
(78.9) |
% |
|
(29.5) |
% |
|
(60.0) |
% |
|
(34.0) |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| 经调整EBITDA |
$ |
(19,530) |
|
|
$ |
(12,543) |
|
|
$ |
(78,450) |
|
|
$ |
(60,437) |
|
|
|
|
|
| 调整后EBITDA利润率 |
(27.1) |
% |
|
(14.9) |
% |
|
(30.9) |
% |
|
(20.3) |
% |
|
|
|
|
按主要地理市场划分的净收入和门店数量
（以千为单位，除门店数量外）
（未经审计）
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
按主要地域市场划分的净收入 |
|
截至12月31日的三个月， |
|
截至12月31日止年度， |
|
|
|
2023 |
|
2022 |
|
2023 |
|
2022 |
|
|
|
|
| 美国 |
$ |
55,800 |
|
|
$ |
65,586 |
|
|
$ |
191,054 |
|
|
$ |
229,814 |
|
|
|
|
|
| 国际 |
16,190 |
|
|
18,592 |
|
|
63,011 |
|
|
67,952 |
|
|
|
|
|
| 净收入总额 |
$ |
71,990 |
|
|
$ |
84,178 |
|
|
$ |
254,065 |
|
|
$ |
297,766 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
按主要地理市场划分的店铺数目 |
|
2021年12月31日 |
|
2022年3月31日 |
|
2022年6月30日 |
|
2022年9月30日 |
|
2022年12月31日 |
|
2023年3月31日 |
|
2023年6月30日 |
|
2023年9月30日 |
|
2023年12月31日 |
| 美国 |
23 |
|
|
27 |
|
|
32 |
|
|
38 |
|
|
42 |
|
|
42 |
|
|
44 |
|
|
45 |
|
|
45 |
|
| 国际1 |
12 |
|
|
12 |
|
|
14 |
|
|
13 |
|
|
16 |
|
|
17 |
|
|
18 |
|
|
15 |
|
|
15 |
|
| 门店总数 |
35 |
|
|
39 |
|
|
46 |
|
|
51 |
|
|
58 |
|
|
59 |
|
|
62 |
|
|
60 |
|
|
60 |
|
发布结束
12022年第三季度，我们新开了2家国际门店，有3家门店租约到期，导致净减少1家租约。2023年第三季度，我们将加拿大的两家门店和韩国的一家门店的运营过渡到不相关的第三方分销商，导致减少了三家国际门店。