| 花旗集团环球市场控股公司。 由Citigroup Inc.提供全额无条件担保
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期限表第2026-USNCH32409号日期 2026年6月10日 有关 第333-293732号及第333-293732-02号注册声明 根据第433条规则提交 |
市场连结证券—每日观察或有下跌行情的或有票息自动赎回 与表现最低的欧元斯托克50相关的主要风险证券®指数，罗素2000®指数与标普 500®2029年7月5日到期指数 2026年6月10日初步定价补充第2026-USNCH32409号条款清单 |
| 条款摘要 |
| 发行人和担保人： | 花旗集团 Global Markets Holdings Inc.（发行人）和Citigroup Inc.（担保人） |
| 标的： | 欧元斯托克50®指数，罗素2000®指数与标普 500®指数（各为“标的”，统称“标的”） |
| 定价日期*: | 2026年6月29日 |
| 发行日期*: | 2026年7月2日 |
| 规定的本金金额： | 每份证券1,000美元 |
| 或有息票： | 就每个观察期而言，除非先前已赎回，否则证券将按等于或有票面利率的年利率支付或有票息当且仅当在该观察期内每个符合条件的交易日，表现最低的标的的收盘价值均大于或等于其票息阈值。每笔“或有息票支付”（如有）将按以下方式计算每笔证券：（1000美元×或有息票率）/4。任何或有息票支付将被四舍五入到最接近的美分，其中二分之一美分向上四舍五入。 |
| 或有票面利率： | 年最低12.20%（定价日确定）。 |
| 或有息票支付日期： | 每个观察期结束日后的第三个营业日（如每个该等日期可能会延期），但最终计算日之后的或有息票支付日为到期日的除外。 |
| 观察期： | 每个观察期将包括从但不包括观察期结束日期到并包括以下观察期结束日期的每一天，即为至少一个基础的交易日（每一天，即“合格交易日”），提供了第一个观察期将包括从但不包括定价日到并包括第一个观察期结束日的每个合格交易日。 |
| 观察期结束日期： | 季度，29日第2026年9月开始的每年3月、6月、9月和12月的一天，但2029年6月观察期结束日期为最终计算日的除外。 |
| 自动提前赎回： | 如果在任何潜在的自动赎回日期，表现最低的标的的收盘价大于或等于其起始价值，您随后持有的每份证券将在紧接下一个或有息票支付日自动赎回，金额为等于1,000美元的现金加上任何其他到期的或有息票支付。 |
| 潜在的自动调用日期*: | 每个观察期结束日期从2026年9月开始，到2029年3月结束 |
| 最终计算日*: | 2029年6月29日 |
| 到期日*: | 2029年7月5日 |
| 到期支付金额（每份证券）： | ·如果最终计算日表现最低的标的的收盘价大于或等于其下跌阀值：1000美元；或者 ·若最终计算日表现最低的标的收盘价值小于其下跌阀值： |
| 表现最低的标的： | 观察期内任意一个符合条件的交易日，截至该符合条件的交易日确定的业绩因数最低的标的 |
| 条款摘要（续） |
| *如有变动 | |
| 性能因素： | 观察期内任何符合条件的交易日的每个标的，其当日收盘价值除以其起始值 |
| 起始值： | 对于每个标的，其在定价日的收盘价值 |
| 息票门槛值： | 每个标的，其起始值的75.00% |
| 下行门槛值： | 每个标的，其起始值的75.00% |
| 计算剂： | 花旗集团 Global Markets Inc.（“CGMI”），是花旗集团 Global Markets Holdings Inc.的关联公司。 |
| 面额： | 1000美元和1000美元的任何整数倍 |
| 代理折扣**: | 最高1.575%；交易商，包括使用商品名为富国银行 Advisors（“WFA”）的交易商，可能会获得1.00%的销售优惠，WFA可能会获得0.075%的分销费用。
此外，在相关选定交易商和/或托管人实施或利用此类提供商的情况下，CGMI将就本次发行中出售的每份证券向一家或多家电子平台提供商支付0.60美元的费用。
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| CUSIP/ISIN： | 17332YTU2/US17332YTU28 |
| 美国联邦税务考虑： | 见初步定价补充。 |
| **此外，CGMI可能会向选定的证券交易商支付最高0.30%的费用，作为与向其他证券交易商分销证券有关的营销和其他服务的对价。
假设支付概况（到期支付金额）
如果最终计算日表现最低的标的的收盘价值低于其下跌阈值，您将在到期时收到明显低于您的证券规定的本金金额，可能什么也没有，并且您将不会在到期时收到任何或有息票支付。 在证券期限内，您将不参与任何标的价值的任何增值。因此，您的证券回报将仅限于您收到的或有息票支付（如果有的话），并且可能大大低于证券期限内任何标的的回报。 在相关的初步定价补充日期，花旗集团 Global Markets Holdings Inc.预计定价日证券的估计价值将至少为每股915.00美元，这将低于公开发行价格。证券的预估值基于CGMI的专有定价模型和花旗集团 Global Markets Holdings Inc.的内部资金费率。这并不表示CGMI或花旗集团 Global Markets Holdings Inc.的关联公司的其他实际利润，也不表示CGMI或任何其他人可能愿意在发行后的任何时间从您处购买证券的价格（如有）。请参阅随附的初步定价补充文件中的“证券的估值”。
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初步定价补充： sec.gov/Archives/Edgar/data/200245/000095010326008785/dp248138 _ 424b2-us26m3059d.htm |
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证券具有复杂的特征，投资于证券涉及与投资于常规债务证券无关的风险。请参阅本条款清单中的“风险因素摘要”以及随附的初步定价补充和随附的产品补充中的“风险因素”。 这份介绍性条款清单并未提供投资者在做出投资决定之前应考虑的所有信息。 投资者在作出投资该证券的决定前，应仔细查阅随附的初步定价补充、产品补充、标的补充、募集说明书补充和募集说明书。 不是银行存款，也不受FDIC或任何其他政府机构的保险或担保 |
风险因素汇总
下文所述风险在随附的初步定价补充文件中的“风险因素摘要”部分和随附的产品补充文件中的“风险因素”部分中进行了详细讨论。请仔细审查那些风险披露。
| · | 你可能会损失很大一部分或全部投资。 |
| · | 如果在该观察期内的任何合格交易日表现最低的标的的收盘价低于其息票门槛值，您将不会收到任何关于观察期的或有息票。 |
| · | 是否在或有息票支付日收到或有息票支付，将取决于相关观察期内每个合格交易日表现最低的标的的收盘价值。 |
| · | 更高的或有票面利率与更大的风险相关。 |
| · | 该证券由于有多个标的，因此风险加剧。 |
| · | 证券受制于每个标的的风险，如果任何一个标的表现不佳，将受到负面影响，而不考虑任何其他标的的表现。 |
| · | 你不会以任何方式从任何表现更好的底层证券的表现中受益。 |
| · | 你将受到与底层之间的关系有关的风险。 |
| · | 假设表现最低的标的的下行风险，你可能得不到足够的补偿。 |
| · | 该证券可能会在到期前自动赎回，从而限制您获得或有息票支付的机会。 |
| · | 该证券对表现最低的标的提供下行风险敞口，但对任何标的都没有上行风险敞口。 |
| · | 证券是否自动赎回、到期支付金额将仅取决于观察期期末标的的收盘价值，这使得证券对标的收盘价值的波动特别敏感。 |
| · | 证券受制于花旗集团 Global Markets Holdings Inc.及Citigroup Inc.的信贷风险 |
| · | 该证券不会在任何证券交易所上市，您可能无法在到期前出售它们。 |
| · | 该证券在定价日的估值，基于CGMI的专有定价模型和我们的内部资金利率，小于公开发行价格。 |
| · | 证券的估计价值是由我们的关联公司使用专有定价模型为我们确定的。 |
| · | 该证券的估算值，如果是根据富国银行对美国的二级市场费率确定来计算，则会更低。 |
| · | 证券的估计价值不是价格的指示，如果有的话，任何人可能愿意在二级市场向你购买证券。 |
| · | 证券到期前的价值会基于许多不可预测的因素而波动。 |
| · | 我们被告知，紧随发行之后，富国银行提供的任何二级市场投标价格，以及将在富国银行或其关联公司编制的任何经纪账户报表上标明的价值，将反映出暂时的上调。 |
| · | 欧元斯托克50®指数受制于与非美市场相关的风险。 |
| · | 欧元斯托克50的表现®指数不会因欧元兑美元汇率变动而调整。 |
| · | 罗素2000®指数受制于与小市值股票相关的风险。 |
| · | 我们提供的证券不是任何标的的推荐。 |
| · | 标的收盘价值可能会受到我们或我们的关联公司，或富国银行及其关联公司的对冲和其他交易活动的不利影响。 |
| · | 由于我们及其各自的业务活动，我们和我们的关联公司以及富国银行及其关联公司可能拥有不利于您的经济利益。 |
| · | The calculation agent，which is an affiliate of our，will make important determinations with respect of the securities。 |
| · | 影响标的的变化可能会影响你的证券价值。 |
| · | 一个或有息票支付日和到期日如果一个观察期结束日被推迟，可能会被推迟。 |
| · | 投资该证券的美国联邦税收后果尚不清楚。 |
花旗集团 Global Markets Holdings Inc.和花旗集团 Inc.已就本通讯所涉及的发售向美国证券交易委员会（“SEC”）提交了注册声明（包括相关的初步定价补充文件、随附的产品补充文件、基础补充文件、招股说明书补充文件和招股说明书）。您应该阅读该注册声明中相关的初步定价补充文件以及随附的产品补充文件、基础补充文件、招股说明书补充文件和招股说明书（文件编号：333-293732和333-293732-02）以及已向SEC备案的其他文件，以获取有关花旗集团 Global Markets Holdings Inc.、花旗集团 Inc.和此次发行的更完整信息。您可以通过访问SEC网站www.sec.gov上的EDGAR免费获得这些文件。或者，可拨打免费电话1-800-831-9146索取相关的初步定价补充、随附的产品补充、底层补充、招股说明书补充和招股说明书。
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