EX-99.2 4 APH-20260109xex99d2.htm EX-99.2

附件 99.2

未经审计的备考简明合并财务信息

2026年1月9日（“交割日”），根据2025年8月4日宣布的购买协议，Amphenol Corporation（“安诺电子”或“公司”）完成了从Vistance Networks，Inc.（“Vistance”，前身为CommScope Holding Company，Inc.）收购连接和电缆解决方案业务（“CommScope”），总购买价格约为105亿美元，但须按惯例在交割后进行调整。康普业务为适用于IT数据通信和通信网络市场的安诺电子以及适用于建筑基础设施连接市场的各种工业互连产品增加了显着的光纤互连能力。

为了为康普收购提供资金，安诺电子于2025年8月22日与金融机构银团签订了两项无抵押延迟提取定期贷款信贷融资。融资包括（i）三年期20亿美元无抵押延迟提款定期贷款工具（“三年期延迟提款定期贷款”）和（ii）364天的20亿美元无抵押延迟提款定期贷款工具（“364天延迟提款定期贷款”，连同三年期延迟提款定期贷款，“延迟提款定期贷款”）。就在截止日期之前，已提取的延迟提取定期贷款总额为31亿美元。延迟提取定期贷款下的借款按基于基准利率或调整后的定期SOFR的浮动利率计息，外加根据公司信用评级而变化的适用保证金。

此外，于2025年11月10日，公司在承销公开发售中发行和出售本金总额为70亿美元的优先无抵押票据，期限在2至30年之间，利息在3.8%至5.3%之间，本金总额为5亿美元的无抵押浮动利率优先票据将于2027年11月15日到期。

康普收购被称为“交易”，为收购提供资金的相关融资统称为“融资”。

以下未经审计的备考简明合并财务信息是根据S-X条例第11条编制的，以说明交易和融资的估计影响。具体而言，为了说明估计的影响，就未经审计的备考简明合并损益表而言，就好像康普收购已经发生并且截至2025年12月31日已提取延迟提取定期贷款，并且就未经审计的备考简明合并损益表而言，就好像交易和融资分别发生在截至2025年1月1日，即安诺电子截至2025年12月31日的财政年度的第一天。

截至2025年12月31日止年度的未经审核备考简明合并损益表合并了公司截至2025年12月31日止年度的合并损益表和康普截至2025年12月31日止年度的合并损益表。

截至2025年12月31日未经审计的备考简明合并资产负债表合并了公司截至2025年12月31日的合并资产负债表和康普截至2025年12月31日的合并资产负债表。

未经审计的备考简明合并财务信息应结合以下内容阅读：

●	所附未经审核备考简明合并财务资料附注；

●	安诺电子截至2025年12月31日止年度的经审核综合财务报表及相关附注，已载入安诺电子截至2025年12月31日止年度的10-K表格年度报告；

●	康普截至2025年12月31日止年度的经审核合并财务报表及相关附注，作为对于2026年3月27日提交的表格8-K/A的当前报告的第1号修订的附件 99.1。

康普收购事项正在根据会计准则编纂（“ASC”）主题805，即企业合并，以安诺电子为会计收购方，作为企业合并进行会计处理。在收购会计法下，收购对价根据各自收购完成之日的估计公允价值分配给所收购资产和承担的负债。在紧接康普收购之前对康普的净资产进行估值以及评估会计政策是否符合规定的过程是初步的。转让对价的估计公允价值与与本次交易相关的所收购资产和承担的负债的估计公允价值之间的任何差异将记为商誉。因此，这份未经审计的备考简明合并财务信息中反映的购买对价分配和相关调整是初步的，可能会根据公允价值的最终确定进行修订。有关更多信息，请参阅附注1-列报基础。

未经审计的备考简明合并财务信息中包含的所有财务数据均以百万美元为单位，是根据美国公认会计原则和安诺电子的会计政策编制的。

所提供的未经审计的备考简明合并财务信息仅供参考，并不一定表明如果交易和融资在上述日期完成本应实现的财务状况或经营业绩，也不表明合并后公司的未来业绩或财务状况。

未经审计的备考简明合并资产负债表

截至2025年12月31日

（美元和股份以百万计，每股数据除外）


		安诺电子历史		康普，重新分类（注2）		收购交易会计调整	注4		融资交易会计调整	注4		备考合并
物业、厂房及设备
当前资产：
现金及现金等价物	$	11,130.6	$	12.7	$	(10,635.0)	(a)	$	3,068.2	（一）	$	3,576.5
短期投资		303.6		-		-			-			303.6
现金、现金等价物和短期投资总额		11,434.2		12.7		(10,635.0)			3,068.2			3,880.1
应收账款，减呆账准备		4,717.1		633.6		-			-			5,350.7
库存		3,424.9		512.4		132.0	(b)		-			4,069.3
预付费用及其他流动资产		691.0		48.0		-			-			739.0
流动资产总额		20,267.2		1,206.7		(10,503.0)			3,068.2			14,039.1

固定资产、工厂及设备，净值		2,305.6		277.9		40.0	（c）		-			2,623.5
商誉		10,575.4		2,160.6		4,747.7	（d）		-			17,483.7
其他无形资产，净额		2,241.4		171.3		3,134.7	（e）		-			5,547.4
递延所得税		-		57.5		(57.5)	（f）		-			-
其他长期资产		847.3		171.6		4.3	（g）		-			1,023.2
总资产	$	36,236.9	$	4,045.6	$	(2,633.8)		$	3,068.2		$	40,716.9

负债、可赎回非控制权益和股权
流动负债：
应付账款	$	2,661.9	$	422.2	$	-		$	-		$	3,084.1
应计工资、工资和雇员福利		767.7		105.2		-			-			872.9
应计所得税		482.9		-		-			-			482.9
应计股息		306.7		-		-			-			306.7
其他应计费用		1,646.4		105.8		13.8	（h）		-			1,766.0
长期债务的流动部分		937.2		-		-			1,534.1	（一）		2,471.3
流动负债合计		6,802.8		633.2		13.8			1,534.1			8,983.9

长期债务，减去流动部分		14,564.8		-		-			1,534.1	（一）		16,098.9
应计养老金和退休后福利债务		138.2		-		-			-			138.2
递延所得税		432.9		5.9		716.3	（f）		-			1,155.1
其他长期负债		788.5		66.9		-			-			855.4
负债总额		22,727.2		706.0		730.1			3,068.2			27,231.5

可赎回非控制性权益		9.3		-		-			-			9.3

股权：
普通股		1.2		-		-			-			1.2
额外实收资本		4,232.9		-		-			-			4,232.9
净母投资		-		3,431.4		(3,431.4)	（j）		-			-
留存收益		9,854.3		-		(30.0)	(k)		-			9,824.3
库存股票，按成本		(195.8)		-		-			-			(195.8)
累计其他综合损失		(479.5)		(97.5)		97.5	（j）		-			(479.5)
归属于Amphenol Corporation的股东权益合计		13,413.1		3,333.9		(3,363.9)			-			13,383.1

非控制性权益		87.3		5.7		-			-			93.0
总股本		13,500.4		3,339.6		(3,363.9)			-			13,476.1
总负债、可赎回非控制性权益和权益	$	36,236.9	$	4,045.6	$	(2,633.8)		$	3,068.2		$	40,716.9

见未经审核备考简明合并财务资料附注

未经审计的备考简明合并损益表

截至2025年12月31日止年度

（美元和股份以百万计，每股数据除外）


		安诺电子历史		康普，重新分类（注2）		收购交易会计调整	注5		融资交易会计调整	注5		备考合并
净销售额	$	23,094.7	$	3,754.5	$	-		$	-		$	26,849.2
销售成本		14,577.0		2,385.3		132.0	(a)		-			17,094.3
毛利		8,517.7		1,369.2		(132.0)			-			9,754.9
购置相关费用		103.4		-		77.0	(b)		-			180.4
销售、一般和管理费用		2,545.7		629.6		140.9	（c）		-			3,316.2
营业收入		5,868.6		739.6		(349.9)			-			6,258.3

利息支出		(367.8)		-		-			(447.8)	（d）		(815.6)
其他收入（费用），净额		99.9		(13.8)		-			(41.7)	（d）		44.4
所得税前收入		5,600.7		725.8		(349.9)			(489.5)			5,487.1
准备金		(1,295.4)		(179.9)		79.7	（e）		69.4	（e）		(1,326.2)
净收入		4,305.3		545.9		(270.2)			(420.1)			4,160.9
减：归属于非控股权益的净利润		(35.0)		(0.5)		-			-			(35.5)
归属于Amphenol Corporation的净利润	$	4,270.3	$	545.4	$	(270.2)		$	(420.1)		$	4,125.4

归属于Amphenol Corporation的每股普通股净利润—基本	$	3.51									$	3.39
加权平均已发行普通股—基本		1,218.2										1,218.2
归属于Amphenol Corporation的每股普通股净利润—摊薄	$	3.34									$	3.23
加权平均已发行普通股——稀释		1,277.5										1,277.5

见未经审核备考简明合并财务资料附注

未经审计的备考简明合并财务资料附注

附注1-列报依据

未经审计的备考简明合并财务信息和相关附注是根据经最终规则修订的S-X条例第11条、第33-10786版“关于被收购和处置业务的财务披露的修订”编制的。

安诺电子和康普的历史财务报表是按照美国公认会计原则编制的，并以美元列报。如附注2所述，进行了某些重新分类是为了使康普的财务报表列报方式与安诺电子的财务报表列报方式保持一致。安诺电子目前正在评估康普的会计政策，作为审查的结果，可能会发现两家公司的会计政策之间存在额外差异。根据目前可获得的信息，安诺电子已确定无需进行重大调整即可使康普的财务报表符合安诺电子使用的会计政策。

康普历来作为Vistance的一部分运营，而不是作为一个独立的实体。因此，作为对2026年3月27日提交的8-K/A表格当前报告的第1号修订的附件 99.1包含的经审计的合并财务报表来自Vistance的历史会计记录。它们包括直接归属于康普的收入和成本，以及某些公司费用的分配。这些费用包括企业职能和资源成本，包括但不限于行政管理、财务、信息技术、人力资源、法律、设施、企业营销、销售、研发等。这些分配是根据使用情况、效益或其他合理方法确定的；但是，它们可能无法反映如果康普在列报期间独立运营可能会发生的运营结果、财务状况或现金流量，也不一定表明未来的结果。

未经审计的备考简明财务信息是根据ASC 805采用会计法的取得法编制的，丨安费诺为会计取得方，使用ASC主题820、公允价值计量中定义的公允价值概念，并基于安诺电子和康普的历史财务报表。根据ASC 805，企业合并中收购的所有资产和承担的负债均按其假定的收购日的公允价值确认和计量，而与企业合并相关的交易成本则在发生时计入费用。购买对价超过所收购资产和承担的负债的估计公允价值的部分（如有）分配至商誉。

购买对价的分配取决于某些估计和假设，所有这些都是初步的。购买代价的分配乃为发展未经审核备考简明合并财务资料而作出。本文所述购买对价的分配是初步的，将随着在计量期间（可能自截止日期起长达12个月）获得更多信息而进行修订。任何此类修订或变更都可能是重大的。

备考调整代表管理层的最佳估计，并基于目前可获得的信息和公司认为在当时情况下合理的某些假设。安诺电子在之前被Vistance收购之后，TERM3从CommScope获得了过渡服务，而在所述期间，安诺电子与CommScope之间的唯一重大交易是安诺电子所知的。由于这些交易在销售、一般和管理费用中以净额列报，因此无需调整以消除交易。

附注2 –重新分类调整

在编制这份未经审计的备考简明合并财务信息期间，管理层对康普的财务信息进行了初步分析，以识别与安诺电子相比会计政策的差异以及与安诺电子相比财务报表列报方式的差异。根据目前可获得的信息，安诺电子已确定无需进行重大调整即可使康普的财务报表符合安诺电子使用的会计政策。

但是，某些康普财务报表项目是根据安诺电子的财务报表列报方式重新命名的。此外，还进行了某些重新分类调整，以使康普的历史财务报表列报方式符合安诺电子的财务报表列报方式，其中包括：

●

将截至2025年12月31日未经审计的备考简明合并资产负债表的1.058亿美元和1.052亿美元分别从康普截至2025年12月31日经审计的合并资产负债表的应计负债和其他负债重新分类为其他应计费用和应计工资、工资和员工福利；和

●

重新分类$70.8购买的无形资产摊销百万，$8010万研发费用、400万美元重组费用，以及2180万美元的过渡服务协议收入，来自康普截至2025年12月31日止年度经审计的合并运营报表，以及截至2025年12月31日止年度未经审计的备考简明合并损益表的销售、一般和管理费用。

合并后公司的管理层目前正在对会计政策和重新分类进行更详细的审查，这可能与此处提供的未经审计的备考简明合并财务信息中列出的金额存在重大差异。

附注3 –初步购买代价分配

为完成对CommScope的收购，公司以现金支付了总额为10.7806亿美元的收购价格，其中包括1050.00亿美元的收购对价和对估计期末现金1.745亿美元、估计营运资金6070万美元和估计期末债务（45.4）百万美元的惯常调整。

康普收购的假定会计，包括初步收购对价，是基于暂定金额，而相关的购买会计不是最终的，包括确定非控制性权益的公允价值。收购价款对收购资产和承担负债的初步分摊依据是对公允价值的初步估计。对于收购的康普资产和承担的负债的公允价值的初步估计，公司采用了广泛接受的以收益为基础、以市场为基础、以成本为基础的估值方法。实际结果可能与随附的未经审计的备考简明合并财务信息中的假设存在重大差异。未经审计的备考调整是基于现有信息和公司认为在当时情况下合理的某些假设。本文所述的购买价格分配是初步的，将在测量期间（可能从截止日期起长达12个月）获得更多信息时进行修订。任何此类修订或变更都可能是重大的。

下表汇总了初步购买对价分配，仿佛康普收购已于2025年12月31日完成：


（百万美元）		金额
物业、厂房及设备
现金及现金等价物	$	174.5
应收账款		633.6
库存（i）		644.4
预付费用及其他流动资产		48.0
固定资产、工厂及设备，净值净额（ii）		317.9
商誉		6,908.3
其他无形资产，净额（三）		3,306.0
其他长期资产		175.9

负债
应付账款		422.2
应计工资、工资和雇员福利		105.2
其他应计费用		105.8
递延所得税（四）		722.2
其他长期负债		66.9
非控制性权益		5.7

初步购买代价	$	10,780.6

一）

对未经审计的备考简明合并资产负债表进行了调整，以记录康普公司存货的初步公允价值约为6.444亿美元，较账面价值增加1.32亿美元。截至2025年12月31日止年度的未经审核备考简明合并损益表已作出调整，以确认与增加的基准相关的额外已售商品成本。该等成本属非经常性成本，预计不会对截止过户日期后超过12个月的安诺电子综合收益表产生影响。

二）

未经审计的备考简明合并资产负债表已调整为记录康普的不动产、厂房和设备初步公允价值约为317.9美元百万，增加40.0美元百万来自账面价值，这主要与与某些自有建筑物相关的公允价值调整有关。未经审计的备考简明合并损益表已进行调整，以确认与增加的基础相关的额外折旧费用。额外折旧费用的计算，假设资产在30年的使用寿命内按直线法折旧。

三）

未经审计的备考简明合并财务信息中的初步可辨认无形资产包括以下内容：


（百万美元）		初步公允价值	预计使用寿命（年）
技术	$	1,456.0	13-15
客户关系		1,211.0	15-16
商标		592.0	16-25
获得的积压		47.0	1
取得的无形资产	$	3,306.0