美国
证券交易委员会
华盛顿特区20549
表格8-K
本期报告
根据《公约》第13或15(d)条
1934年证券交易法
报告日期(最早报告事件日期):2026年5月14日(2026年5月14日)
G-III Apparel Group, Ltd.
(在其章程中指明的注册人的确切名称)
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| (州或其他司法管辖 注册成立) |
(佣金 档案编号) |
(I.R.S.雇主 识别号) |
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纽约州纽约 |
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| (主要行政办公室地址) | (邮编) |
(212) 403-0500
(注册人的电话号码,包括区号)
不适用
(前名称或前地址,如自上次报告后更改)
如果表格8-K的提交旨在同时满足注册人在以下任何规定下的提交义务,请选中下面的相应框(见一般说明A.2.):
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根据《证券法》第425条规定的书面通信(17 CFR 230.425) |
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根据《交易法》(17 CFR 240.14a-12)规则14a-12征集材料 |
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根据《交易法》(17 CFR 240.14d-2(b))规则14d-2(b)进行的启动前通信 |
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根据《交易法》(17 CFR 240.13e-4(c))规则13e-4(c)进行的启动前通信 |
根据该法第12(b)节登记的证券:
| 各班级名称 | 交易代码(s) | 所在各交易所名称 已注册 |
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用复选标记表明注册人是否为1933年《证券法》第405条(本章第230.405条)或1934年《证券交易法》第12b-2条(本章第240.12b-2条)所定义的新兴成长型公司。
新兴成长型公司☐
如果是新兴成长型公司,请用复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13(a)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
解释性说明
这份关于8-K表格的当前报告是由G-III服装集团(“公司”)提交的,该报告涉及其或其子公司于2026年5月14日(“签署日期”)签订的某些协议,该协议涉及从LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton Inc.及其关联公司(“LVMH”)收购Marc Jacobs业务。该交易的结构是,(i)公司的子公司与WHP Global(“WHP”)的关联公司新成立的合资企业MJ Topco,LLC(“IPCo”)将通过全资间接子公司Majestic AcqCo,LLC(“买方”)收购Marc Jacobs Holdings,LLC的所有已发行和尚未发行的单位,(ii)收购完成后,公司将通过其子公司收购Marc Jacobs经营业务,以及(iii)IPCo将保留Marc Jacobs知识产权和某些其他保留资产(统称“交易”)。该公司将使用手头现金和循环信贷额度下的借款为其约5亿美元的投资提供资金。公司将根据IPCo的许可经营该业务。
项目1.01订立实质性最终协议
单位购买协议
于签署日期,买方与Marc Jacobs Holdings,LLC的所有已发行及未偿还单位的拥有人(统称“卖方”)以及仅就特定章节而言的WH Borrower,LLC(“买方母公司”)订立单位购买协议(“单位购买协议”),据此,买方同意向卖方购买Marc Jacobs Holdings,LLC的所有已发行及未偿还普通单位(“收购事项”)。
IPCo已获得买方代表和保证保险单(“R & W保险单”),在签署之前或与签署同时有条件约束。单位购买协议的交割(“交割”)取决于惯例条件,包括某些陈述和保证的准确性、没有法律禁令以及收到所需的反垄断批准。单位购买协议可在以下情况下终止:(i)经双方同意;(ii)如果在签署六个月周年(“外部截止日期”)之前尚未发生交割,则由任何一方终止,前提是该权利不适用于未能在任何重大方面履行其义务是未能交割的主要原因的一方,并进一步规定,如果在外部交割日期前五个工作日之前的任何时间,除反垄断批准之外的所有条件均已得到满足或合理能够得到满足,任何一方均可将外部截止日期再延长60天,以获得此类批准;(iii)任何一方针对另一方未治愈的重大违约行为;或(iv)任何一方在最终法律禁止阻止完成的情况下。不收取反向终止费。单位购买协议受纽约州法律管辖,并规定了在纽约进行的保密JAMS仲裁,在某些情况下可用于强制交割的具体履约情况以及买方母公司提供的履约保证。
亦于签署日期,公司与IPCo订立股权承诺函(「承诺函」)。根据承诺函,公司承诺向IPCo提供股权资本,总金额等于WHP的股权出资之和,从而为IPCo的50%提供资金,将在交割时或交割前提供资金。公司根据承诺函承担的出资该等股本的义务,须以IPCo实质上同时收到WHP出资并完成交割为准。
上述对承诺函的描述并不完整,而是通过引用承诺函全文对其进行整体限定,承诺函的副本作为8-K表格上本当前报告的附件 10.1提交,并通过引用并入本文。
临时投资者协议
于签署日期,IPCo、买方、MJWHP,LLC、特拉华州有限责任公司(“WHP成员”)、公司及买方母公司订立临时投资者协议(“临时投资者协议”),该协议将管辖公司与WHP成员之间的关系直至交割。临时
投资者协议规定(i)合作义务,要求WHP成员和公司各自采取某些行动,促使IPCo和买方遵守单位购买协议,(ii)分配交易结束前费用,并由买方承担某些成本(例如,监管备案成本、R & W保险费用),(iii)提前通知预计交易结束日期,以及(iv)惯常的保密、宣传和反垄断合作条款。
过渡服务协议
交割时,Marc Jacobs International,L.L.C.(“Marc Jacobs International”)、LVMH以及仅出于担保目的,买方、买方母公司和公司将签订过渡服务协议(“TSA”),据此,交割后,LVMH和/或第三方供应商将向Marc Jacobs International及其子公司提供某些过渡服务。根据TSA,公司已保证Marc Jacobs International及其附属公司到期、及时和充分履行其在TSA下产生的所有付款和赔偿义务。
许可协议
收盘时,IPCo、G-III Leather Fashions,Inc.和G-III Apparel Canada,ULC(连同G-III Leather Fashions,Inc.,“被许可方”)将订立许可协议(“许可协议”),据此,IPCo将向被许可方提供独家许可,以使用IPCo持有的Marc Jacobs品牌和相关知识产权,以及未来在美国、加拿大、墨西哥和西欧开发的某些其他知识产权(统称“许可IP”),用于运营Marc Jacobs品牌零售店和品牌电子商务网站以及分销,销售和推广特定类别的产品,包括男女服装、手袋、鞋类、游泳、小皮具、箱包和寒冷天气配件(通过批发、品牌零售店和品牌电子商务网站)。被许可方还将向IPCo的其他被许可方、分销商和特许经营商提供某些服务,包括与研发、设计和包装相关的信息,并将协助IPCo监督此类第三方遵守Marc Jacobs品牌准则的情况。
许可协议的初始期限为自生效日期起至2041年12月,许可协议自动续期10个连续期限,每个期限为5年(除非被许可人在初始或适用的续期期限结束前至少18个月提供不续期通知)。如果被许可人违反其支付所需款项的义务或以其他方式严重违反许可协议,则许可协议可由IPCo终止,在每种情况下,均有机会在特定时期内纠正此类违约行为。
股权购买及分配协议
于签署日期,公司的全资附属公司G-III Leather Fashions,Inc.(“G-III买方”)与IPCo的附属公司IPCo,Majestic Parent,LLC(“MJ买方母公司”)订立股权购买及分销协议(“股权购买及分销协议”),以及仅就特定部分而言,买方母公司及公司,据此,紧随单位购买协议项下的交割及相关交割前重组(“交割前重组”)完成后,IPCo同意出售及G-III买方同意购买的全部股权,其将持有Marc Jacobs经营业务(不包括Marc Jacobs知识产权、某些雇佣协议,以及在收盘时出售给第三方买家的情况下,IPCo保留的在中国和日本的某些其他特定经营资产和负债)。
该协议可经双方同意、在有效终止单位购买协议时终止,或在永久禁令禁止完成的情况下由任何一方终止。股权购买和分配协议受纽约法律管辖,包括公司对G-III买方交割后义务的母担保,以及WHP母公司通过交割对IPCo义务的相应母担保。根据股权购买及分配协议,公司已保证G-III买方及MJ买方母公司适当、及时及全面履行彼等在股权购买及分配协议下产生的所有契诺、义务、协议及承诺,包括任何付款及赔偿责任。
上述关于股权购买和分配协议的描述并不完整,而是通过参考股权购买和分配协议全文对其进行整体限定,该协议的副本作为表格8-K上的本当前报告的附件 10.2提交,并以引用方式并入本文。
经修订及重列的营运协议
交割时,G-III Investments,Inc.(“G-III成员”)和WHP成员将订立IPCo的经修订和重述的运营协议(“A & R运营协议”),该协议在本协议日期为基本商定的形式,据此,IPCo将拥有单一类别的成员权益(“单位”),G-III成员拥有50%的单位,WHP成员拥有50%的单位。
IPCo将由最初由五名经理组成的管理委员会(“IPCo董事会”)管理,其中两名经理由G-III成员任命,三名经理由WHP成员任命,未来可能会根据G-III成员和WHP成员在IPCo中的相对所有权百分比以及A & R运营协议中规定的其他情况发生变化。某些决定(包括修订A & R运营协议、合并、收购、处置、产生超过某些阈值的债务、关联方交易和破产)需要双方成员的批准,只要他们继续拥有一定的所有权百分比。
根据A & R运营协议,G-III成员和WHP成员一般不得在交割三周年之前转让其单位(允许的受让人或在另一成员事先书面同意的情况下)。交割结束三周年后,每一方可转让各自的单位,但须遵守优先要约权和顺从权,有利于其他方。
上述对A & R经营协议的描述并不完整,而是通过参考A & R经营协议全文对其进行整体限定,该协议的表格作为表格8-K上本当前报告的附件 10.3提交,并以引用方式并入本文。
第2.03项设立直接财务义务或注册人的表外安排下的义务。
项目1.01中有关承诺函的信息通过引用并入本文。
项目7.01条例FD。
市场通讯
在签署日期,该公司发布了一份新闻稿,宣布了这些交易,其副本随函提供作为附件 99.1并以引用方式并入本文。
上述内容(包括附件 99.1)是根据第7.01项提供的,不会被视为根据经修订的1934年证券交易法(“交易法”)第18条的目的提交,或以其他方式受该部分的责任约束,也不会被视为通过引用并入根据经修订的1933年证券法或交易法提交的任何文件中。
前瞻性陈述
这份关于8-K表格的当前报告包含前瞻性陈述。非历史或当前事实的陈述,包括关于信念和预期的陈述,属于“前瞻性陈述”,因为该术语是根据联邦证券法定义的。前瞻性陈述受风险、不确定性和因素的影响,这些风险、不确定性和因素包括但不限于(i)与在预期时间范围内完成拟议收购相关的风险,或根本没有;(ii)与实现拟议收购的预期收益的能力有关的风险;(iii)与在没有意外延迟或条件的情况下收到监管批准以及监管行动的可能性有关的风险;(iv)与拟议收购相关的重大成本有关的风险;(v)拟议收购完成后的预期财务和经营业绩以及未来机会;(vi)与依赖许可产品有关的风险;(vii)对外国制造商的依赖;(viii)在国外开展业务的风险;(ix)
当前的经济和信用环境风险;(x)服装行业的性质,包括客户需求和品味的变化;(xi)经营零售业务的风险;(xii)客户集中;(xiii)季节性;(xiv)客户对新产品的接受度,(xv)竞争性产品和定价的影响,(xvi)对现有管理层的依赖,(xvii)收购可能造成的干扰,以及G-III向美国证券交易委员会提交的文件中详述的其他风险。G-III不承担更新本8-K表当前报告中信息的义务。
项目9.01 财务报表及附件。
(d)展品。
展品。
| * | 根据S-K条例第601(a)(5)项,附表和/或展品已被省略。公司同意应要求在保密的基础上向SEC补充提供任何省略的附表和/或展品的副本。 |
签名
根据《1934年证券交易法》的要求,注册人正式授权下述代表人签署的情况下,代表人具有签署权。
G-III Apparel Group, Ltd. |
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| 日期:2026年5月14日 | 签名: | /s/Neal S. Nackman | |
| 姓名: | Neal S. Nackman |
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| 职位: | 首席财务官 |
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