美国
证券交易委员会
华盛顿特区20549
表格20-F
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根据《1934年证券交易法》第12(b)或(g)条作出的登记声明 |
或
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根据1934年证券交易法第13或15(d)条提交的年度报告 |
截至2023年12月31日止财政年度。
或
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根据1934年证券交易法第13或15(d)条提交的过渡报告 |
或
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根据1934年《证券交易法》第13或15(d)条提交的贝壳公司报告 |
委托档案号:001-38588
欧朋浏览器有限公司
(在其章程中指明的注册人的确切名称)
开曼群岛
(成立法团或组织的管辖权)
Vitaminveien 4,0485挪威奥斯陆
(主要行政办公室地址)
James 周亚辉,行政总裁
c/o Aaron McParlan,总法律顾问
Vitaminveien 4,0485挪威奥斯陆
电话:+ 47 2369-2400
邮箱:legal@opera.com
(公司联系人的姓名、电话、电子邮件和/或传真号码和地址)
根据该法第12(b)节注册或将注册的证券:
各类名称 |
交易代码 |
注册的各交易所名称 |
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纳斯达克股票市场有限责任公司 |
根据该法第12(g)节注册或将注册的证券:无
根据该法第15(d)节有报告义务的证券:无
注明截至年度报告所涵盖期间结束时发行人的每一类资本或普通股的流通股数量。
175,036,568股普通股,每股面值0.0001美元,截至2023年12月31日。
如果注册人是《证券法》第405条所定义的知名且经验丰富的发行人,请用复选标记表示。
是☐没有
如果此报告是年度报告或过渡报告,请用复选标记表明注册人是否不需要根据1934年《证券交易法》第13或15(d)条提交报告。
是☐没有
用复选标记表明注册人是否:(1)在过去12个月内(或要求注册人提交此类报告的较短期限内)提交了1934年《证券交易法》第13或15(d)条要求提交的所有报告,以及(2)在过去90天内一直遵守此类提交要求。
是 ☒ 否 ☐
用复选标记表明注册人在过去12个月(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)是否以电子文件方式提交了根据S-T条例第405条(本章第232.405条)要求提交的每一份互动数据文件。
是 ☒ 否 ☐
通过复选标记指明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人还是新兴成长型公司。见《交易法》第12b-2条中“大型加速申报人”、“加速申报人”、“新兴成长型公司”的定义。
大型加速申报器☐ |
加速文件管理器 |
非加速申报人☐ |
新兴成长型公司☐ |
如果一家按照美国公认会计原则编制财务报表的新兴成长型公司,请用复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13(a)节规定的任何新的或修订的财务会计准则↓。
☐
↓“新的或经修订的财务会计准则”一词是指财务会计准则委员会在2012年4月5日之后发布的对其会计准则编纂的任何更新。
用复选标记表明注册人是否已就编制或出具审计报告的注册会计师事务所根据《萨班斯-奥克斯利法案》(15 U.S.C. 7262(b))第404(b)节对其财务报告内部控制有效性的评估提交报告和证明。
☒
如果证券是根据该法第12(b)节登记的,请用复选标记表明备案中包括的登记人的财务报表是否反映了对先前发布的财务报表的错误更正。
☐
用复选标记表明这些错误更正中是否有任何重述需要对注册人的任何执行官根据§ 240.10D-1(b)在相关恢复期间收到的基于激励的补偿进行恢复分析。
☐
用复选标记表明注册人编制本备案中包含的财务报表所依据的会计基础:
美国公认会计原则☐ |
国际财务报告准则 国际会计准则理事会 |
其他☐ |
如果针对上一个问题已勾选“其他”,请用复选标记表明注册人选择遵循的财务报表项目。
第17项☐第18项☐
如果这是一份年度报告,请用复选标记表明注册人是否为空壳公司(定义见《交易法》第12b-2条)。
是☐没有
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F-1 |
除非另有说明,也除非文意另有所指:
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“活跃用户”是指根据设备标识计算的用户,在特定时期内至少访问过我们的移动浏览器、PC浏览器或其他应用程序之一。在我平台多个应用程序中活跃的唯一用户,计为多个活跃用户; |
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“ADS”是指Opera的一股美国存托股票,在纳斯达克交易,股票代码为“OPRA”,每股代表欧朋浏览器有限公司的两股普通股; |
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“AI”是指人工智能,“AIGC”是指人工智能生成的内容; |
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“ARPU”指每用户平均收入; |
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“中国”或“中国”指中华人民共和国,仅就本年度报告而言,不包括台湾及香港、澳门特别行政区; |
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“EEA”是指由欧盟27国加上挪威、列支敦士登和冰岛组成的欧洲经济区; |
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“IFRS ®会计准则”指国际会计准则理事会颁布的国际财务报告准则; |
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“昆仑”指昆仑科技股份有限公司,除非另有说明; |
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“LLM”指的是大型语言模型; |
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“MAUs”或“月活跃用户”是指任何月份(在特定时期内)的平均活跃用户数,使用30天回看窗口计算截至其最后一天; |
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“纳斯达克”指纳斯达克股票市场有限责任公司; |
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“PC”是指运行Windows、Linux或macOS操作系统版本的计算机; |
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“主要股东”是指本年度报告中点名的主要股东; |
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“股份”或“普通股”指我们的普通股,每股面值0.0001美元; |
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“SEC”指美国证券交易委员会; |
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“美元”、“美元”、“美元”、“美元”是指美国的法定货币;而 |
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“我们”“我们”“我们的公司”“集团”“我们的集团”“我们的集团”“我们的”或“Opera”指欧朋浏览器有限公司,一家根据开曼群岛法律注册成立的豁免公司有限责任公司,为我们集团的控股公司。 |
任何表格中确定为总金额的金额与其中所列金额之和之间的所有差异都是由于四舍五入造成的。
这份年度报告包含涉及风险和不确定性的前瞻性陈述。除当前或历史事实的陈述外,所有陈述均为前瞻性陈述。这些前瞻性陈述是根据经修订的1934年《证券交易法》第21E条或《交易法》的“安全港”条款作出的,并根据1995年《私人证券诉讼改革法案》的定义。这些陈述涉及已知和未知的风险、不确定性和其他因素,包括在“项目3”下列出的因素。关键信息—— D.风险因素”,这可能导致我们的实际结果、业绩或成就与前瞻性陈述中明示或暗示的内容存在重大差异。
在某些情况下,您可以通过“可能”、“将”、“预期”、“预期”、“目标”、“估计”、“打算”、“计划”、“相信”、“可能”或其他类似表达等词语或短语来识别这些前瞻性陈述。我们的这些前瞻性陈述主要基于我们目前对未来事件和财务趋势的预期和预测,我们认为这些预期和预测可能会影响我们的财务状况、经营业绩、业务战略和财务需求。这些前瞻性陈述包括有关以下方面的陈述:
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我们的目标和战略; |
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我们对我们的产品和服务的预期开发和推出以及市场接受度; |
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我们未来的业务发展、财务状况及经营业绩; |
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全球互联网行业的预期增长和市场规模; |
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我们的收入、成本或支出的预期变化; |
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我们对我们的品牌、平台和服务的需求和市场接受度的期望; |
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我们对用户群和参与度增长的预期,包括MAU; |
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我们吸引、留住用户并从中获利的能力; |
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我们继续开发新技术和/或升级现有技术的能力; |
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我国行业竞争的增长和趋势; |
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与我们的行业和我们开展业务的地理市场有关的政府政策和法规;和 |
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我们有业务的市场的一般经济和商业状况。 |
您应该阅读这份年度报告和我们在这份年度报告中提到的文件,并理解我们未来的实际结果可能与我们的预期存在重大差异,甚至更糟。本年度报告的其他部分包括可能对我们的业务和财务业绩产生不利影响的其他因素。此外,我们在不断变化的环境中运作。新的风险因素和不确定性不时出现,我们的管理层无法预测所有风险因素和不确定性,我们也无法评估所有因素对我们业务的影响或任何因素或因素组合可能导致实际结果与任何前瞻性陈述中包含的结果存在重大差异的程度。我们通过这些警示性声明来限定我们所有的前瞻性声明。
你不应该依赖前瞻性陈述作为对未来事件的预测。本年度报告所作的前瞻性陈述仅与截至本年度报告所作陈述之日的事件或信息有关。除法律要求外,我们不承担更新或修改任何前瞻性陈述的义务,无论是由于新信息、未来事件或其他原因。
这份年度报告还包含我们从行业出版物和由政府或第三方市场情报提供者生成的报告中获得的统计数据和估计。尽管我们没有独立核实数据,但我们认为出版物和报告是可靠的。然而,这些出版物和报告中的统计数据和估计是基于若干假设,如果市场数据所依据的任何一项或多项假设后来被发现不正确,实际结果可能与基于这些假设的预测不同。此外,由于在线内容消费和电子商务行业的快速发展性质,对我们的业务和财务前景的预测或估计涉及重大风险和不确定性。
不适用。
不适用。
A. [保留]
B.资本化和负债
不适用。
C.要约的理由及所得款项用途
不适用。
D.风险因素
与我们的公司和业务相关的风险程度很高。您应该仔细考虑下面描述的风险,连同这份20-F表格年度报告中的所有其他信息。下面描述的风险并不是我们面临的唯一风险。我们目前不知道或我们目前认为不重要的其他风险和不确定性也可能对我们的业务运营产生重大不利影响。如果发生以下任何风险,我们的业务、经营业绩和财务状况可能会受到重大不利影响,我们ADS的交易价格可能会下降。
风险因素汇总
以下是我们面临的某些重大风险的摘要,在相关标题下进行了组织。
与我们的业务和行业相关的风险
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我们可能无法维持或扩大我们的用户群规模或用户的参与程度。 |
● |
我们在多个空间和行业面临激烈的竞争,如果我们不继续创新,不提供满足用户需求的产品和服务,我们可能无法保持竞争力。 |
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● |
在我们的产品和服务中使用人工智能技术引发的潜在问题可能会导致声誉损害或责任,对我们的业务、财务状况和经营业绩产生不利影响。 |
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我们可能无法跟上技术和移动设备的快速变化。 |
● |
我们可能无法在我们经营所在的广阔和多样化的市场上成功地管理或扩展我们的业务。 |
● |
全球经济状况的影响可能会对我们的业务、经营业绩和财务状况产生不利影响。 |
● |
我们计划继续在全球范围内将我们的业务扩展到我们运营经验有限的市场,这可能会使我们面临更大的业务、经济和监管风险。 |
● |
乌克兰战争的直接和间接影响是高度不可预测的,可能是重大的,并可能对我们的业务、运营和我们未来的财务业绩产生不利影响。 |
● |
我们可能需要额外的资本来扩展我们的业务,但可能无法以优惠条件或根本无法获得。 |
● |
我们的业务依赖于强大的品牌和声誉,我们可能无法维持和提高我们的品牌或声誉或可能存在针对我们的负面宣传。 |
● |
我们面临与诉讼相关的风险,包括知识产权索赔和监管纠纷。 |
● |
我们对新业务、新产品、服务和技术以及公司的投资具有内在风险,可能会扰乱我们正在进行的业务。 |
与我们的技术和知识产权相关的风险。
● |
我们可能无法维护或改善我们的技术基础设施。 |
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我们可能无法阻止他人未经授权使用我们的知识产权或品牌。 |
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我们的一些应用程序包含开源软件,这可能会增加我们的专有软件的风险。 |
● |
我们一直并预计将继续受到知识产权侵权索赔的影响,这可能是耗时且昂贵的辩护,并可能要求我们支付重大损害赔偿或停止提供我们的任何产品或我们产品的关键功能。 |
● |
我们对某些对我们的业务至关重要的技术、商标和设计没有独占权。 |
● |
与我们的服务和用户信息使用相关的隐私问题可能会对我们的用户群或用户参与产生负面影响,或使我们受到政府监管和其他法律义务的约束。 |
● |
我们面临网络攻击、数据泄露、内部员工和其他内部不当行为、计算机病毒、物理和电子入侵以及可能对我们保护用户和借款人机密信息的能力产生不利影响的类似破坏。 |
与我们的供应商和合作伙伴相关的风险。
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少数商业伙伴贡献了我们收入的很大一部分。 |
● |
我们的很大一部分收入依赖用户在Opera浏览器中的网页搜索。 |
● |
我们现有的业务和我们的扩张战略取决于某些关键的合作安排,我们可能无法维持或发展这些关系。 |
与我们的内部控制和报告相关的风险。
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我们的用户指标和其他运营指标在衡量我们的运营方面受到固有挑战的影响。 |
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我们无法控制的事件可能会妨碍我们及时履行报告义务。 |
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如果我们未能实施和保持对财务报告的有效内部控制,我们可能无法准确报告我们的经营业绩、履行我们的报告义务或防止欺诈。 |
与我们的ADS相关的风险。
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如果证券或行业分析师不发布关于我们业务的研究或报告,或者如果他们不利地改变了关于ADS的建议,ADS的市场价格和交易量可能会下降。 |
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你实现投资回报的能力将取决于未来股息支付和ADS价格升值的组合。 |
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作为纳斯达克规则下的“受控公司”,我们可能免于遵守某些可能对我们的公众股东产生不利影响的公司治理要求。 |
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我们是《交易法》规则所指的外国私人发行人,因此我们不受适用于美国国内上市公司的某些条款的约束。 |
与我们的业务和行业相关的风险
我们可能无法维持或扩大我们的用户群规模或用户的参与程度。
我们用户群的规模、地域构成和参与程度对我们的成功至关重要。我们在增加、保留和吸引活跃用户方面取得的成功已经并将继续对我们的业务和财务业绩产生重大影响。我们继续投入大量资源来扩大我们的用户基础并提高用户参与度,无论是通过创新、提供新的或改进的产品或服务、营销努力或其他方式。我们无法向您保证,我们的用户群和参与度将以令人满意的速度增长,或者根本不会增长。如果出现以下情况,我们的用户数量和参与度可能会受到不利影响:
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我们未能保持我们的产品和服务在用户中的受欢迎程度; |
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我们无法继续开发可与多种移动操作系统、网络和智能手机配合使用的产品; |
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我们无法保持现有产品和服务的质量; |
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我们在创新或引进新的、一流的产品和服务方面不成功; |
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我们未能适应用户偏好、市场趋势或技术进步的变化; |
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我们未能成功地向现有用户群交叉销售新产品和服务; |
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为Opera News、GX Games或我们的其他平台提供内容的合作伙伴不会创建具有吸引力、有用或与用户相关的内容; |
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为我们的平台提供内容的合作伙伴决定不续签协议或不将他们的资源用于创造引人入胜的内容; |
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我们的全球分销合作伙伴决定不在其产品或平台上分销我们的软件或对其产品或平台上的分销施加不利的新限制或要求; |
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我们未能向用户或合作伙伴提供充分的服务; |
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技术或其他问题妨碍我们及时可靠地交付我们的产品或服务或以其他方式影响用户体验; |
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存在与隐私、安全、安保或其他因素相关的用户担忧; |
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我们的产品存在受立法、法规或诉讼(包括和解或同意法令)授权或我们选择对其进行处理的不利变化; |
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我们未能维护我们产品的品牌形象,或我们的声誉受损;或 |
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在我们竞争的市场中,人口趋势、政治、监管或经济发展发生了意想不到的变化。 |
我们为避免或解决任何这些事件所做的努力可能要求我们为修改或调整我们的产品、服务或平台而产生大量支出。如果我们未能保留或继续扩大我们的用户群,或者如果我们的用户减少与我们平台的互动,我们的业务、财务状况和经营业绩可能会受到重大不利影响。
我们在多个空间和行业面临激烈的竞争,如果我们不继续创新,不提供满足用户需求的产品和服务,我们可能无法保持竞争力。
我们在提供的所有产品和服务方面都面临着激烈的竞争。在浏览器领域,我们一般与其他全球浏览器开发商竞争,包括谷歌(Chrome)、苹果(Safari)、微软(Edge)和三星等公司,它们在各自的硬件或软件平台上拥有分销或其他优势。我们还与在特定国家拥有强势地位的其他区域互联网公司展开竞争。我们不时要与Mozilla Firefox、Brave、Avast、Yandex、DuckDuckGo和UC Web等规模较小的独立浏览器公司竞争,也要为那些希望在各自默认浏览器之外为其设备选择替代浏览器的用户竞争。在广告领域,我们与运营广告平台和受众扩展产品的其他全球互联网公司展开竞争,例如Meta、字节跳动和Alphabet为库存和广告商提供的产品。在内容领域,我们面临着来自其他互联网公司的重大竞争,这些公司在全球推广自己的内容产品和服务,包括Alphabet、Apple和Meta,以及本地和全球报纸和杂志等传统媒体。与内容领域的其他一些大型竞争对手不同,我们历来专注于新兴市场,并通过我们不断发展的人工智能驱动的内容发现和推荐平台为用户整合了独特的内容。然而,随着我们越来越关注更发达的市场,我们也与数字媒体资产和其他基于人工智能的新闻产品平台展开竞争。
此外,我们与所有主要的互联网公司竞争用户注意力和广告支出。此外,在某些移动设备缺乏大型存储能力的新兴市场,我们可能会与其他应用程序竞争用户移动设备上可用的有限空间。随着我们推出新产品,随着我们现有产品的发展,或者随着其他公司推出新产品和服务,我们可能会受到额外的竞争。例如,我们于2023年3月在我们的PC旗舰浏览器中推出了一套最初的生成AI工具,逐渐扩展到其他移动和PC浏览器,并在2023年部署了其他工具,例如我们的Aria浏览器AI。我们还于2023年9月推出了基于Celo区块链的新型非托管稳定币钱包MiniPay。虽然我们将我们的新产品视为Opera现有产品组合的延伸,但增加新产品和服务使我们面临新的竞争对手,并增强了来自现有竞争对手的竞争。
我们当前和潜在的许多竞争对手拥有明显更多的资源和更广泛的全球认可度,在某些市场或某些平台上占据比我们更好的竞争地位。这些因素可能会让我们的竞争对手比我们更好地应对新技术或新兴技术以及市场要求的变化。我们的竞争对手也可能开发与我们相似或获得更大市场认可的产品、功能或服务。这些产品、功能和服务可能会承担更深远和成功的产品开发努力或营销活动,或者可能会采取更激进的定价政策。此外,我们的合作伙伴可能会使用我们与他们共享的信息来开发或与竞争对手合作开发与我们竞争的产品或功能。某些竞争对手,包括苹果、Meta、微软、三星和Alphabet,可以利用在各自平台或一个或多个市场的强势或主导地位,在我们经营的领域获得与我们竞争的优势,包括:
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将竞争功能集成到他们控制的产品中,例如网页浏览器或移动设备操作系统; |
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为类似或互补的产品或服务进行收购;或 |
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通过修改或对Opera应用程序运行或依赖的现有硬件和软件施加使用限制,阻碍Opera的可访问性和可用性。 |
因此,我们的竞争对手可能会以牺牲我们的用户群或参与度为代价来获取和吸引用户,这可能会严重损害我们的业务。
我们认为,我们有效竞争的能力取决于许多因素,其中许多因素是我们无法控制的,包括:
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与竞争对手相比,我们产品的有用性、新颖性、性能和可靠性; |
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我们每月活跃用户的数量和人口统计数据,或MAU; |
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我们产品的时机和市场接受度,包括竞争对手产品的开发和改进; |
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我们将产品货币化的能力; |
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我们的营销活动以及我们的营销和分销团队的有效性; |
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我们建立和维持合作伙伴使用Opera的兴趣的能力; |
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在我们的应用程序上或由我们的竞争对手展示的广告的频率、相对突出程度和类型; |
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我们的客户服务和支持工作的有效性; |
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我们的创新能力,并始终站在新兴技术和相关市场趋势的前沿; |
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由于立法、监管机构或诉讼导致的变化,包括和解和同意法令,其中一些可能对我们产生不成比例的影响; |
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我们经营所在行业内的收购或整合; |
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我们吸引、留住和激励有才华的员工,特别是工程师和销售人员的能力; |
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我们以具有成本效益的方式管理和扩展快速增长的业务的能力;和 |
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我们相对于竞争对手的声誉和品牌实力。 |
如果我们不能有效竞争,我们的用户参与度可能会下降,这可能会降低我们对用户、广告商和合作伙伴的吸引力,并严重损害我们的业务。
在我们的产品和服务中使用人工智能技术引发的潜在问题可能会导致声誉损害或责任,对我们的业务、财务状况和经营业绩产生不利影响。
2017年1月,我们推出了Opera News服务,这是我们的AI驱动的个性化新闻发现和聚合服务。2023年6月,我们重新设计并重新设计了我们的旗舰PC浏览器,使其成为Opera One,这是一款采用全新模块化设计、以AI为核心的浏览器,其核心是Aria浏览器AI,该浏览器基于我们自己的Composer AI引擎构建,可以利用多个LLM,并提供来自网页的实时结果。2024年2月,我们在冰岛部署了一个新的AI集群,该集群配备了配备先进GPU和AI企业软件平台并完全由绿色能源驱动的NVIDIA DGX SuperPOD,将支持我们浏览器的增长,并构成我们未来AI服务的基础。与许多发展中的技术一样,人工智能技术存在风险和挑战,可能会影响其进一步开发、采用和使用,从而影响我们的业务。我们基于AI的产品和服务可能不会被我们的用户或客户采用。此外,AI算法可能存在缺陷。数据集可能不足或包含有偏见的信息,我们的算法可能会产生歧视性或意外的结果或行为。不适当或有争议的数据可能会损害我们的人工智能解决方案的接受度,并损害我们的声誉、业务、客户或利益相关者。此外,AI生成的内容可能会导致版权和其他法律问题,我们的AI生成内容可能无法与竞争对手竞争。这些缺陷可能会破坏我们的人工智能技术产生的决策、预测或分析,使我们承担法律责任,并损害品牌或声誉。一些AI场景也存在伦理问题。如果我们启用或提供的人工智能解决方案因其对人权、隐私、就业或其他社会或政治问题的声称或实际影响而引起争议,我们可能会遭受品牌或声誉损害,从而对我们的业务和经营业绩产生不利影响。此外,管理人工智能的不断发展的规则、法规和行业标准可能要求我们花费大量资源来修改、维护或调整我们的业务实践或产品,以符合我们经营所在的不同司法管辖区的规则和法规,目前无法确定其性质。全球多个司法管辖区,包括欧盟和美国某些州,已经提出或颁布了有关人工智能的法律。例如,鉴于拜登政府于2023年10月30日发布了关于人工智能的行政命令,美国联邦机构可能会在不久的将来发布人工智能法规。围绕实施人工智能对我们的产品和服务的影响的监管环境可能会对我们生产产品和提供服务的能力产生不利影响,因此可能会对我们的声誉和财务责任造成损害。
我们可能无法跟上技术和移动设备的快速变化。
PC和移动互联行业的特点是技术变革迅速。我们未来的成功将取决于我们应对快速变化的技术、使我们的服务适应不断变化的行业标准以及提高我们产品和服务的性能和可靠性的能力。我们未能适应这些变化可能会损害我们的业务。此外,技术发展导致的移动设备变化也可能对我们的业务产生不利影响。如果我们在为最新的移动设备开发新产品和服务方面进展缓慢,或者如果我们开发的产品和服务没有被移动设备用户广泛接受和使用,我们可能无法在这个日益重要的市场中占据相当大的份额。此外,广泛采用新的互联网、移动、网络或电信技术或其他技术变革可能需要大量支出来修改或调整我们的产品、服务或基础设施。如果我们未能跟上快速的技术变革以保持竞争力,我们未来的成功可能会受到不利影响。
我们可能无法在我们经营所在的广阔和多样化的市场上成功地管理或扩展我们的业务。
随着我们扩大了经营所在的市场、我们提供的产品和服务的种类以及我们经营的整体规模,我们的业务变得日益复杂。我们已经扩大并预计将继续扩大我们的员工人数、办公设施和基础设施。随着我们的业务不断扩大,我们的技术基础设施系统和公司职能将需要扩大规模以支持我们的运营,如果他们不这样做,可能会对我们的业务、财务状况和运营结果以及我们提供准确和及时信息的能力产生负面影响。
我们经营的市场多种多样且分散,经济和基础设施发展水平各不相同,法律和监管体系各不相同,并不作为单一或共同市场跨境无缝运作。管理我们在这些新兴市场不断增长的业务需要相当多的管理层关注和资源。进入新市场还涉及各种法律和监管风险,需要我们获得各种许可证和许可。我们无法向您保证,我们将能够以商业上合理的条款或根本无法维持、更新或获得此类许可证或许可。如果我们未能维持、更新或获得任何材料许可或许可,我们可能会产生额外的合规成本,并可能受到监管行动或被勒令停止我们在某些市场的业务。如果我们选择拓展更多市场,这些复杂性和挑战可能会进一步增加。因为每个市场都提出了自己独特的挑战,我们业务的可扩展性取决于我们根据这种多样性定制我们的内容和服务的能力。
我们不断增长的多市场业务还要求我们承担某些额外成本,包括与人员配置、物流、知识产权许可或保护、关税和其他贸易壁垒相关的成本。此外,我们可能会面临与以下相关的风险:
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在各市场招聘和留住有才能、有能力的管理层和员工; |
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距离、语言和文化差异带来的挑战; |
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提供符合多个市场用户口味和偏好的内容和服务; |
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以符合当地法律和惯例的方式实施我们的业务,这可能因市场而异; |
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在各个市场的子公司中保持充分的内部和会计控制; |
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货币汇率波动; |
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保护主义法律和商业惯例; |
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复杂的地方税收制度。鉴于这些模式可能在跨境基础上带来相当大的复杂性,尤其是在可能不涉及实体存在的情况下,数字商业模式一般都受到世界各地税务当局的严格审查; |
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潜在的政治、经济和社会不稳定; |
● |
当地政府可能采取的限制获得我们产品和服务的举措;和 |
上述任何情况都可能对我们的业务、财务状况和经营业绩产生负面影响。
全球经济状况的影响可能会对我们的业务、经营业绩和财务状况产生不利影响。
我们的财务表现受制于全球经济状况,包括通货膨胀造成的不利经济状况、利率变化和信贷收紧、乌克兰或加沙战争等地缘政治冲突、货币波动和供应链中断,以及它们对广告支出水平的影响。广告商支出受到整体经济状况的负面影响,广告支出的减少可能对我们的业务、经营业绩和财务状况产生重大不利影响。
我们目前运行在经济不确定时期,无法预测经济下滑的时间、力度或持续时间。如果总体宏观经济状况仍然不确定或恶化,我们的业务可能会受到损害。通货膨胀有可能通过增加我们的整体成本结构而对我们的流动性、业务、经营业绩和财务状况产生不利影响,特别是如果我们无法实现向客户收取的价格的相应增长。经济中通货膨胀的存在已经导致并可能继续导致更高的利率和资金成本、劳动力成本增加、外币汇率波动等类似影响。由于通货膨胀,我们已经经历并可能继续经历成本增加,这可能对我们的业务、经营业绩和财务状况产生重大不利影响。
我们计划继续在全球范围内将我们的业务扩展到我们运营经验有限的市场,这可能会使我们面临更大的业务、经济和监管风险。
我们计划继续在全球范围内扩展我们的业务运营,进入我们在营销、销售和部署当前和未来产品和服务方面经验有限或没有经验的新市场。如果我们未能成功地在国际市场部署或管理我们的业务,我们的业务可能会受到影响。未来,随着我们国际业务的增加,或我们更多的收入和支出以美元以外的货币产生或计价,我们的经营业绩可能会对各种货币相对于美元的汇率波动变得更加敏感。此外,我们还面临着在国际上开展业务所固有的各种风险,包括:
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政治、社会和经济不稳定; |
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与外国司法管辖区的法律和监管环境相关的风险,包括与隐私、本地化和内容法相关的风险,以及由于当地立法者和监管机构在当地法规的颁布、解释和实施方面拥有广泛的自由裁量权而导致的法律、监管要求和执行方面的意外变化; |
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由于遵守当地法律,包括潜在的审查和向当地当局提供用户信息的要求,我们的品牌和声誉可能受到损害; |
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货币汇率波动; |
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较高水平的信用风险和支付欺诈; |
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遵守多个税务管辖区; |
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整合任何外国收购的难度增加; |
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遵守各种外国法律,包括某些要求签订国家集体谈判协议的就业法,这些协议规定了最低工资、福利、工作条件和解雇要求; |
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一些国家减少对我国知识产权的保护和/或加强对其他国家内容提供商知识产权的保护; |
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在人员配置和管理全球业务以及与多个国际地点相关的差旅、基础设施和合规成本方面存在困难; |
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可能会在汇回核心市场以外赚取的现金以及以其他方式阻止我们自由转移现金方面增加困难的规定; |
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进出口限制和贸易法规变化; |
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遵守法定股权要求; |
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遵守美国《反海外腐败法》、英国《反贿赂法》以及挪威等其他司法管辖区的类似法律;以及 |
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在我们的国际业务中遵守由相关地方当局实施的出口管制和经济制裁,包括在美国和欧盟。 |
如果我们无法在国际上扩张并成功管理我们全球业务的复杂性,我们的业务可能会受到严重损害。
乌克兰战争的直接和间接影响是高度不可预测的,可能是重大的,并可能对我们的业务、运营和我们未来的财务业绩产生不利影响。
俄罗斯联邦于2022年2月24日对乌克兰发起全面军事入侵,引发人道主义危机。这场持续不断的军事冲突,在美国、英国、欧盟和全球其他多个国家引发强烈反响,包括对俄罗斯实施出口管制、控制网络内容分发等广泛的金融和经济制裁,可能对全球经济产生深远影响。尽管持续的军事冲突和已经采取或未来可能采取的报复措施的确切影响仍不确定,但它们已经导致金融市场大幅波动以及全球能源和大宗商品价格上涨,并造成世界范围的安全担忧,可能对区域和全球经济产生持久影响。
对我们业务的宏观经济影响继续演变且不可预测,并可能继续对我们的业务、运营和财务业绩产生不利影响。乌克兰战争对我们业务的潜在影响的例子包括,由于我们无法在受影响的国家经营我们的产品,我们的用户群发生了变化,需求减少影响了我们的广告和搜索收入,合规成本增加以及出口管制或经济制裁对业务的限制,以及汇率的更广泛波动可能直接和间接影响我们以美元表示的全球收入和成本。例如,2022年12月16日,欧盟通过了新的经济制裁,即2022年12月的欧盟制裁,禁止向在俄罗斯设立的法人、实体或机构提供“广告服务”,因此我们随后在其他行动中终止了与俄罗斯客户的所有广告合同。有关更多详细信息,请参阅“第4项。关于公司的信息— B.业务概览–法规–欧洲经济制裁。”
来自注册地在俄罗斯的客户和货币化合作伙伴产生的收入占我们2022年收入的6.1%,即2030万美元,占我们2023年收入的5.2%,即2070万美元。2022年和2023年这些金额的很大一部分是来自我们的业务合作伙伴Yandex LLC或Yandex的搜索收入。关于这些搜索收入,Yandex主要以俄罗斯卢布产生广告收入,并向我们支付按现行汇率换算成美元的收入分成。尽管我们与Yandex有关搜索分销的交易目前不受任何针对俄罗斯的出口管制或经济制裁,并且我们已终止与俄罗斯客户的所有广告合同以应对2022年12月的欧盟制裁,但无法保证未来不会实施更广泛的制裁,这可能会对我们与业务合作伙伴的关系以及我们与俄罗斯相关的收入产生不利影响。此外,2024年2月5日,Yandex的美国上市母公司,即Yandex N.V.,宣布已达成一项具有约束力的协议,将其某些核心业务,包括搜索业务,出售给一个买方财团。Yandex N.V.报道称,此次出售将完全遵守国际制裁规定,买方财团中没有任何成员是美国、欧盟、英国或瑞士阻止制裁的目标。然而,我们无法向您保证,我们与Yandex的合作最终不会受到这样的重组的影响。
我们估计,我们2022年约9.9%的收入和2023年约5.7%的收入是基于将我们在俄罗斯的用户群部分货币化而产生的。由于持续危机的规模和全球社会受到影响的速度,我们的收入增长率和费用占我们收入的百分比,以及我们的经营业绩,可能会在未来期间低于预期。
我们可能需要额外的资本来扩展我们的业务,但可能无法以优惠条件或根本无法获得。
虽然我们相信我们有足够的资本为我们目前的增长计划提供资金,但我们可能需要额外的资本,以便为我们的业务的额外增长和发展以及我们可能决定进行的任何额外投资或收购的未来计划提供资金。如果我们的现金资源不足以满足我们的现金需求,我们可能会寻求发行额外的股权或债务证券或获得新的或扩大的信贷额度。我们未来获得外部融资的能力受到各种不确定性的影响,包括通货膨胀和利率变化、地缘政治冲突、我们未来的财务状况、经营业绩、现金流、股价表现、国际资本和借贷市场的流动性以及我们经营所在市场的政府法规。此外,产生债务将使我们承担更多的偿债义务,并可能导致限制我们运营的运营和融资契约。无法保证将以及时的方式或以我们可接受的金额或条款提供融资,或根本无法提供融资。任何未能以对我们有利的条款筹集所需资金,或根本未能筹集所需资金,都可能严重限制我们的流动性,并对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。此外,任何股票或股票挂钩证券的发行都可能导致我们现有股东的显着稀释。
我们的业务依赖于强大的品牌和声誉,我们可能无法维持和提高我们的品牌或声誉或可能存在针对我们的负面宣传。
我们相信,我们的“Opera”品牌和我们的声誉为我们业务的成功做出了重大贡献。我们还认为,维护和提升“Opera”品牌和我们的声誉对我们未来的成功至关重要。随着我们的市场竞争日益激烈,我们能否成功维持和提升我们的品牌和声誉,将在很大程度上取决于我们能否继续成为浏览器、人工智能驱动的新闻提要、游戏解决方案和其他产品和服务的领先供应商,而这些产品和服务可能会变得更加昂贵和具有挑战性。
我们始终如一地进行营销和品牌推广工作,多年来增加了相关支出。但是,我们无法向您保证,我们未来的营销和品牌推广活动将达到预期的品牌推广效果,以高性价比的方式获取用户。如果我们未能维护和进一步推广“Opera”品牌或我们的声誉,或如果我们在这方面的努力产生过多的费用,我们的业务和经营业绩可能会受到重大不利影响。
我们面临与诉讼相关的风险,包括知识产权索赔和监管纠纷。
我们可能,在某些情况下,受到索赔、诉讼(包括集体诉讼和个人诉讼)、政府调查和其他与知识产权、消费者保护、隐私、劳动和就业、进出口惯例、竞争、证券、税务、营销和通信惯例、商业纠纷和其他事项有关的诉讼。例如,我们和我们的某些董事和高级职员在向美国纽约南区地方法院提起的一项推定集体诉讼中被列为被告:Brown v. 欧朋浏览器有限公司等人,案件编号20 cv 674(S.D.N.Y.),该案件于2021年4月被驳回,但存在偏见。随着我们的产品和服务变得越来越复杂,随着我们的业务范围和地理覆盖范围的扩大,我们的法律纠纷和查询的数量和重要性都有所增加。例如,我们目前正试图对肯尼亚的一名未付款客户执行英国法院的判决。该客户还在肯尼亚对我们提起了诉讼,我们认为这缺乏实质性价值。虽然我们已在英国获得全额判决,但我们已被建议记录坏账准备,因为我们在肯尼亚成功执行判决和收取全额的能力存在不确定性。
作为一家上市公司,我们的公众形象得到提升,这可能会导致诉讼和公众对这类诉讼的认识增加。此外,我们所受的许多法律法规的范围和适用范围存在很大的不确定性,这增加了我们将受到指控违反这些法律法规的索赔的风险。其中许多法律法规可能会发生变化和不确定的解释,并可能导致调查、索赔、改变我们的业务做法、增加运营成本以及我们的用户群、保留或参与度下降,其中任何一项都可能严重损害我们的业务。未来,我们还可能被指控存在或被认定存在侵犯或侵犯第三方知识产权的行为。
无论结果如何,由于其成本、转移我们的资源和其他因素,法律诉讼可能对我们产生重大不利影响。我们可能会决定以对我们不利的条款解决法律纠纷。此外,如果我们作为一方的任何诉讼被不利地解决,我们可能会受到不利的判决,我们可能不会选择上诉或上诉后可能不会被推翻。我们可能不得不寻求许可,以继续被发现侵犯第三方权利的做法。如果我们被要求,或选择订立特许权使用费或许可安排,这些安排可能无法以合理的条款提供,或根本无法提供,并可能显着增加我们的运营成本和开支。因此,我们还可能被要求开发或采购替代的非侵权技术或停止使用技术,而这样做可能需要大量的努力和费用,或者可能不可行。此外,与任何法律索赔、诉讼或诉讼有关的任何和解或判决的条款可能要求我们停止部分或全部业务,或向另一方支付大量款项,并可能对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。
我们对新业务、新产品、服务和技术以及公司的投资具有内在风险,可能会扰乱我们正在进行的业务。
我们已经投资并期望继续投资于新的业务、产品、服务和技术。例如,我们于2021年11月推出了GX Games门户,于2022年4月推出了高级Opera VPN Pro产品,并于2023年9月推出了我们的MiniPay稳定币钱包。在整个2023年,我们推出了包括我们的Aria浏览器AI在内的各种生成式AI工具和服务。并且在2024年2月,我们宣布在冰岛部署一个新的AI数据集群,其中包含一个NVIDIA DGX SuperPOD,作为未来额外AI服务的基础。我们可能会在未来寻求游戏、人工智能、Web3和区块链技术方面或与之相关的更多机会。我们在新举措运作的大多数方面的历史经验有限,这使得我们很难评估我们的未来前景。我们打算向我们现有的用户群推广我们的新产品和服务,这种交叉促销努力的成功是不确定的。此外,我们可能无法获得我们所希望的所有举措可能需要的监管批准、许可或执照。未能管理或发展我们的举措可能会对我们的整体财务状况和经营业绩产生重大不利影响。
我们还投资了前景广阔的公司。从2017年开始,我们投资了OPay,这是一家领先的移动钱包和支付服务公司,首先在尼日利亚推出。在2018年和2020年,我们分别收购了星辰天然气 Interactive Inc.或Star X(前身为StarMaker)和NanoCred Cayman Co. Limited或Nanobank的少数股权,并在2022年出售了我们在这两家公司的所有股权,以专注于我们的核心业务。我们的投资和收购的资产或业务可能无法产生我们预期的财务结果。它们可能导致发生重大投资和商誉减值费用、其他无形资产的摊销费用以及应收账款的信用损失。参见“—我们可能需要确认减值费用。”我们剩余的被投资方OPay的估值变化也可能影响我们的财务业绩,这取决于我们对投资的核算方式。如果估计的公允价值下降,我们的财务业绩将受到不利影响。此外,一般的操作风险,例如被投资方的内部控制不足或失败,也可能使我们的投资面临我们无法控制的风险。见“第4项。关于公司的信息—— B.业务概览——我们的投资,”“第5项。经营和财务回顾与前景— A.经营业绩—影响我们经营业绩的主要因素—我们进行和管理战略投资和收购的Ability”以及本年度报告其他部分中包含的我们的合并财务报表附注12,以获取有关我们投资的更多信息。
我们可能无法吸引、激励和留住我们管理团队的关键成员或其他有经验和有能力的员工。
我们未来的成功在很大程度上取决于我们的高管和其他关键员工的持续服务。如果我们失去管理层关键成员或任何关键人员的服务,我们可能无法找到合适或合格的替代者,我们可能会产生额外费用来招聘和培训替代者,这可能会严重扰乱我们的业务和增长。
为了维持和发展我们的业务,我们将需要识别、雇用、发展、激励和留住高技能员工。识别、招募、培训、整合和留住合格的个人需要大量的时间、费用和关注。此外,我们的管理团队可能不时发生变动,这可能会对我们的业务造成干扰。我们还可能在某些市场受到当地的招聘限制,特别是在雇用外籍员工方面,这可能会影响我们管理团队的灵活性。如果我们的管理团队,包括我们招聘的任何新员工,未能有效地协同工作并执行我们的计划和战略,或者如果我们无法有效地招聘和留住员工,我们实现战略目标的能力将受到不利影响,我们的业务和增长前景将受到损害。
对高技能人才的竞争非常激烈,包括在我们业务运营所在的市场。我们可能需要投入大量现金和股权来吸引和留住新员工,我们可能无法实现这些投资的回报。
我们可能成为反竞争、骚扰或其他有害行为的主体,这些行为可能会损害我们的声誉并导致我们失去用户和客户。
我们可能成为第三方反竞争、骚扰或其他有害行为的目标。针对我们或我们的任何执行官的直接或间接指控,可能由任何人在匿名的基础上发布在互联网聊天室或博客或网站上,无论是否与我们有关。社交媒体平台和设备上的信息可用性几乎是立竿见影的,其影响也是如此。社交媒体平台和设备会立即发布其订阅者和参与者发布的内容,通常不会对发布内容的准确性进行过滤或检查。发布的信息可能不准确,对我们不利,可能会损害我们的业务、前景或财务业绩。伤害可能是立竿见影的,而不会给我们提供补救或纠正的机会。此外,这类行为可能包括向监管机构提出匿名或其他形式的投诉。我们可能会因此类第三方行为而受到监管调查,并可能需要花费大量时间并产生大量成本来解决此类第三方行为,并且无法保证我们将能够在合理的时间内或根本无法最终反驳每一项指控。此外,我们的声誉可能因公开传播有关我们业务的匿名指控或恶意声明而受到损害,这反过来可能导致我们失去用户和客户,并对我们ADS的价格产生不利影响。
如果我们未能发现网络广告欺诈,我们可能会失去合作伙伴的信心,我们的收入可能会下降。
与我们行业中的其他公司一样,我们的业务面临不良行为者实施各种形式的网络广告欺诈以产生不代表真正用户兴趣或意图的流量的风险。我们寻求检测和防止此类无效流量,并期望我们的营销和广告合作伙伴也这样做。然而,我们和我们的合作伙伴一直无法并可能继续无法发现和防止所有此类滥用行为。如果我们和我们的合作伙伴未能在我们或我们平台上的第三方库存中发现与我们的营销活动或广告活动相关的重大在线广告欺诈行为,从而降低Opera广告的竞争力和广告商在我们平台上投放广告的意愿,我们的收入可能会受到负面影响。例如,受影响的广告商在我们平台上的广告投资回报可能会减少,广告商或出版商可能会对我们系统的完整性失去信心。如果发生这种情况,我们来自这些货币化合作伙伴的收入可能会下降。
我们面临与自然灾害、健康流行病或恐怖袭击有关的风险,这可能会严重扰乱我们的运营。
我们的业务可能受到自然灾害的不利影响,例如地震、洪水、山体滑坡、海啸、火山爆发、健康流行病的爆发,以及恐怖袭击、其他暴力行为或战争或社会不稳定。如果发生任何这些情况,我们可能会被要求暂时或永久关闭我们的设施,我们的业务运营可能会被暂停或终止。例如,在2020年初,新冠疫情影响了全球市场和经济状况,导致政府实施了控制新冠疫情传播的重大措施,并改变了我们的用户行为和我们的货币化合作伙伴的业务。因此,我们未来的经营和财务业绩可能会大幅波动或低于证券分析师和投资者的预期。在此类事件中,我们ADS的交易价格可能会大幅波动。如果任何这样的情况持续存在,全球经济可能会受到严重损害和破坏,这可能会对我们的经营业绩产生不利影响。
我们的商业保险范围有限。
我们的商业保险是有限的。我们的平台、技术基础设施的任何未投保损坏或我们的业务运营中断都可能要求我们承担大量成本并转移我们的资源,这可能对我们的业务、财务状况和经营业绩产生不利影响。
由于若干因素,我们的经营业绩受季节性波动影响。
我们的业务受制于季节性和其他波动。例如,我们的电子商务和旅行合作伙伴的收入通常会受到季节性因素的影响,因为各种假期可能会导致比平时更高的电子商务交易和旅行相关活动,而类似的季节性趋势可能会影响我们搜索合作伙伴的收入。我们可能还没有足够的历史信息来准确预测我们较新业务领域的季节性或其他波动。由于通胀和利率上升、供应链中断以及乌克兰或加沙战争等地缘政治冲突的持续影响可能会改变季节性趋势,因此在当前的宏观经济条件下,季节性的历史模式无论如何都可能不那么相关。
外币汇率波动将影响我们的财务业绩,我们以美元报告。
我们在多个司法管辖区开展业务,这使我们面临货币汇率波动的影响。我们的大部分收入以美元和欧元计价,而运营费用则以更广泛的货币产生,包括挪威克朗、中国人民币、波兰兹罗提、瑞典克朗、英镑和欧元。集团内创收实体的功能货币主要为美元。在全球合作伙伴的情况下,我们通常也有货币兑换风险,即使这些合作伙伴通常以美元等主要国际货币向我们付款,因为计算我们收入的基础活动可能基于我们的合作伙伴在兑换为我们支付的货币之前观察和收集的当地货币,在许多情况下,我们不太能看到这种货币风险。与汇率稳定的情况相比,我们使用或面临的各种货币之间的汇率波动可能会导致费用增加,收入减少。我们无法向贵方保证,外币汇率变动不会对我们未来期间的经营业绩产生重大不利影响。我们一般不会订立对冲合约,以限制我们的业务使用的货币价值波动的风险敞口。
我们可能无法实现我们的公司结构和公司间安排的预期税收效率,这可能会增加我们的全球有效税率。
我们的公司结构和公司间安排,包括我们进行公司间和关联方交易的方式,旨在为我们提供全球范围的税收效率。各司法管辖区的税法对我们的业务活动的适用受解释的约束,也取决于我们以符合我们的公司结构和公司间安排的方式经营我们的业务的能力。我们经营所在司法管辖区的税务机关可能会质疑我们的公司间和关联方安排方法,包括转让定价,或者确定我们的经营方式没有达到预期的税务后果,这可能会增加我们的全球有效税率,并对我们的财务状况和经营业绩产生不利影响。
在评估我们的税务状况和确定我们的所得税拨备时,需要有一定程度的判断。在日常业务过程中,有许多交易和计算最终的税收确定是不确定的。例如,我们的有效税率,以所得税费用占所得税前利润的百分比表示,在2022年为37.0%,而2021年和2023年分别为0.1%和4.2%。我们的有效税率可能受到以下不利影响:在我们的法定税率较低的市场中收益低于预期,在我们的法定税率较高的市场中收益高于预期,无法充分利用我们资产负债表上确认的税收资产,外币汇率的变化或相关税收、会计和其他法律、法规、原则和解释的变化。任何这些因素都可能对我们的财务状况和经营业绩产生重大不利影响。
我们其他无形资产的价值与我们持有的加密资产的价值直接相关,其价值可能高度波动并受到波动。
我们其他无形资产的价值与我们持有的加密资产的价值直接相关,加密资产价格的波动可能会对我们其他无形资产的价值产生不利影响。截至2023年12月31日,我们的其他无形资产包括持有的主要是Celo单位和其他加密资产,账面总金额为200万美元。由于我们可能会在未来寻求Web3和区块链技术方面或与之相关的更多机会,我们持有的加密资产可能会不时增加。例如,作为2023年与推广Celo平台的实体AP Grant Foundation Company签订的战略合作协议的一部分,我们承诺以每季度25万美元的价格购买Celo单位,直到2026年第一季度,合同锁定要求我们从购买之日起持有Celo一年。
我们的其他无形资产每年都会进行减值测试,如果事件或情况变化表明它们可能会发生减值,则会更频繁地进行测试。有关更多信息,请参阅本年度报告其他部分中包含的我们的合并财务报表附注10。加密资产的市场价格可能高度波动,并受多种因素影响,导致更大的波动,可能对我们其他无形资产的价值产生不利影响。此外,无法保证加密资产将在长期或中期保持其价值。我们可能会不时将加密资产转换为现金。如果加密资产价格下跌,我们可能会在转换期间出现亏损,并可能在加密资产进行减值测试时按比例产生相关减值损失。见“—我们可能需要确认减值费用。”因此,我们的季度业绩可能会受到影响,我们在任何给予期的财务状况也可能受到负面影响。
我们可能需要确认减值费用。
截至2023年12月31日,我们的商誉和其他无形资产总额分别为4.299亿美元和9910万美元,主要与我们在2016年收购Opera Norway AS及其子公司有关。我们还拥有截至2023年12月31日账面价值为1610万美元的财产和设备。包括商誉在内的无形资产以及财产和设备,在存在资产可能发生减值的迹象时进行减值测试。在评估是否存在减值指标时,我们同时考虑外部和内部信息来源,包括关键客户的损失、技术或竞争的不利变化以及用户基础或用户测试的不利变化。无论任何指标,使用寿命不确定的无形资产和商誉每年进行减值测试。在2023年,我们确认了与某些非核心无形资产相关的0.7百万美元的减值损失,而在2022年,我们确认了与某些非核心无形资产相关的3.2百万美元的减值损失。
我们还对OPay的普通股和优先股以及Fjord Bank的普通股进行了投资。股份以公允价值计量且其变动计入损益。虽然我们在2023年确认了OPay股票的未实现收益8980万美元,但如果股票的估计公允价值下降,我们可能会在未来期间确认亏损。此外,由于公允价值的估计是基于重大的不可观察的输入,它们受到估计不确定性的影响。此外,我们承诺,如果所收购业务在2023和2024年的累计财务业绩低于某个目标,我们在2023年初收到的与OPay收购Nanobank亚洲业务有关的OPay C系列股份将按比例返还。截至2023年12月31日,受这些规定约束的股份的估计公允价值为9580万美元。有关更多信息,请参阅本年度报告其他部分中包含的合并财务报表附注1、11和12。
基于未来经济和金融市场状况、我们报告单位的经营业绩和其他因素,包括上述因素,未来可能会产生减值费用。如果需要,这种减值可能是重大的。我们需要记录的任何未来减值费用都可能对我们的经营业绩产生重大不利影响。
与我们的技术和知识产权相关的风险
我们可能无法维护或改善我们的技术基础设施。
我们正在不断升级我们的技术,以提供更好的性能、更大的规模以及我们平台之间更好的集成。采用新技术、升级我们的互联网生态系统基础设施,以及维护和改善我们的技术基础设施,需要投入大量时间和资源,包括增加新的硬件、更新软件以及招聘和培训新的工程人员。例如,在2024年2月,我们宣布在冰岛部署一个新的AI数据集群,其中包括我们对NVIDIA DGX SuperPOD的投资。未能继续进行此类投资的不利后果可能包括意外的系统中断、安全漏洞、计算机病毒攻击、响应时间变慢、用户满意度下降以及延迟报告准确的运营和财务信息。此外,我们使用的许多软件和接口都是内部开发的专有技术。如果我们在软件或平台的功能和有效性方面遇到问题,或无法维护和不断改进我们的技术基础设施以处理我们的业务需求并确保为我们的用户提供一致和可接受的服务水平,我们的业务、财务状况、经营业绩和前景以及我们的声誉可能会受到重大不利影响。
我们可能无法阻止他人未经授权使用我们的知识产权或品牌。
我们认为我们的专利、版权、商标、商业秘密和其他知识产权对我们的业务至关重要。第三方未经授权使用我们的知识产权可能会对我们的业务和声誉产生不利影响。我们依靠知识产权法和合同安排相结合来保护我们的所有权。在我们经营的市场中,注册、维护和执行知识产权往往很困难。例如,成文法和法规受制于司法解释和执行,由于我们经营所在的某些国家缺乏关于法定解释的明确指导,因此可能无法一致适用。此外,合同协议可能会被交易对手违反,我们可能无法为任何此类违反提供足够的补救措施。因此,我们可能无法有效保护我们的知识产权或执行我们的合同权利。对任何未经授权使用我们的知识产权的行为进行监管是困难且代价高昂的,我们采取的措施可能不足以防止我们的知识产权被盗用。如果我们诉诸诉讼来强制执行我们的知识产权,这类诉讼可能会导致大量成本,并分流我们的管理和财务资源。我们无法保证我们将在此类诉讼中胜诉。此外,我们的商业秘密可能被泄露或以其他方式提供给我们的竞争对手,或被我们的竞争对手独立发现。
我们的一些应用程序包含开源软件,这可能会增加我们的专有软件的风险。
我们在一些应用中使用了开源软件,包括我们的Opera浏览器,其中包含了Chromium浏览器技术,未来我们将使用开源软件。我们支持开源社区,我们定期与开源软件社区接触,并根据开源许可发布内部软件项目,并预计未来将继续这样做。我们受制于的许多开源许可的条款没有得到美国或外国法院的解释,并且存在这样一种风险,即此类许可的解释方式可能会对我们销售或分发我们的应用程序的能力施加意外条件或限制。此外,我们可能会不时面临来自声称拥有或要求发布我们使用此类软件开发的所谓开源软件或衍生作品的第三方的威胁或索赔,这些软件或衍生作品可能包括我们的专有源代码,或以其他方式寻求强制执行适用的开源许可条款。这些威胁或索赔可能会导致诉讼,并可能要求我们免费提供我们的源代码、购买昂贵的许可证或停止提供受牵连的应用程序,除非并且直到我们能够重新设计它们以避免所谓的侵权。这样的再造过程可能需要大量额外的研发资源,我们可能无法成功完成。除了与许可要求相关的风险外,我们使用某些开源软件可能会导致比使用第三方商业软件更大的风险,因为开源许可机构通常不会对软件的来源提供保证或控制。此外,由于我们为开源项目贡献的任何软件源代码都是公开可用的,我们保护此类软件源代码知识产权的能力可能受到限制或完全丧失,我们无法阻止我们的竞争对手或其他人使用此类贡献的软件源代码。任何这些风险都可能难以消除或管理,如果不加以解决,可能会对我们的业务、财务状况和经营业绩产生不利影响。
我们一直并预计将继续受到知识产权侵权索赔的影响,这可能是耗时且昂贵的辩护,并可能要求我们支付重大损害赔偿或停止提供我们的任何产品或我们产品的关键功能。
我们无法确定我们在日常业务过程中使用的产品、服务和知识产权不会或不会侵犯第三方持有的有效专利、版权或其他知识产权。我们运营平台,特别是Opera News,这些平台显示第三方内容,第三方内容提供商可以通过这些平台分发其内容。我们无法向您保证,我们或此类内容提供商对通过我们的平台分发的所有内容拥有足够的权利。在我们的正常业务过程中,我们一直并预计将继续受到与他人知识产权有关的索赔或法律诉讼,并可能在未来被要求支付损害赔偿或许可费,或同意限制我们的活动。特别是,如果我们被发现侵犯了他人的知识产权,我们可能会被禁止使用此类知识产权,可能会被命令支付损害赔偿,并可能会产生许可费或被迫开发替代品。我们在针对第三方侵权索赔进行辩护时可能会产生大量费用,无论其优点如何。针对我们的成功侵权索赔可能会导致重大的金钱责任,或可能通过限制或禁止我们使用相关知识产权而严重扰乱我们的业务开展。
我们对某些对我们的业务至关重要的技术、商标和设计没有独占权。
我们已经申请了与我们业务相关的各种专利,并持续评估新的申请。我们的专利申请的批准须经相关地方当局确定,在适用的地区不存在任何在先权利。此外,我们还申请注册和/或更改与我们的Opera徽标和其他关键商标有关的注册,以建立和保护我们对这些商标的专有权利。虽然我们已在我们的主要市场上以某些类别成功注册了大多数这些商标的商标,但一些商标和/或其他类别下的一些商标的初始注册申请和/或与转让有关的注册变更仍在相关地方当局的审查中。我们的商标注册申请的批准,和/或注册的变更,须经相关地方当局确定,在适用的领土内不存在任何在先权利。我们无法向你们保证,这些专利和商标申请将获得批准。对这些申请的任何拒绝都可能对我们对受影响的技术、标记和设计的权利产生不利影响。此外,即使这些申请获得批准,我们也无法向您保证,任何已发布的专利或注册商标的范围将足以为我们的权利提供充分的保护。
与我们的服务和用户信息使用相关的隐私问题可能会对我们的用户群或用户参与产生负面影响,或使我们受到政府监管和其他法律义务的约束。
我们从用户那里收集某些数据(包括根据适用法律被视为“个人数据”的数据),我们将这些数据用于对我们的业务很重要的各种目的。例如,我们使用这些数据来更好地了解和描述我们的用户,支持在Opera的产品中投放广告,并为用户提供个性化的新闻、视频和其他内容推荐。此外,我们处理更多有限的数据来操作Aria,我们的AI聊天机器人部分由OpenAI和谷歌等第三方提供支持。此外,在Opera广告的背景下,我们处理和转移通过与Opera没有直接关系的第三方运营的网站、APP和其他服务收集的大量数据。对个人信息和数据的收集、使用、披露或安全或其他与隐私相关的事项的担忧,即使没有根据,也可能损害我们的声誉,导致我们失去用户并使我们受到监管调查,所有这些都可能对我们的业务产生不利影响。虽然我们努力遵守适用的数据保护法律法规,并在我们的隐私政策和公开声明中尽可能明确和透明,但任何未能或被认为未能遵守这些法律、法规或政策的行为都可能导致政府机构或其他人对我们进行查询和其他诉讼或行动,以及负面宣传和对我们的声誉和品牌的损害,每一项都可能导致我们失去用户,并对我们的业务和经营业绩产生不利影响。
由于我们存储、处理和使用数据,其中一些数据包含个人信息,因此我们受到跨多个司法管辖区关于隐私、数据保护和其他事项的复杂且不断演变的法律法规的约束。
我们受多种法律法规的约束,这些法律法规涉及我们业务的核心事项,包括用户隐私、公示权、数据保护、内容、知识产权、分销、电子合同和其他通信、竞争、未成年人保护、消费者保护、税收和在线支付服务。这些法律在某些国家可能特别具有限制性,特别是在欧洲经济区,在这些国家,适用《通用数据保护条例》(GDPR)的法院和监管机构通常倾向于严格适用该法律,尤其是在国际数据传输、人工智能或互联网广告存在争议的情况下。例如,近年来,欧洲监管机构和法院发布了几项对互联网广告行业普遍不利的裁决,并对人工智能服务中使用个人数据表现出特别的担忧,其中包括OpenAI的ChatGPT产品。此外,此类法律法规不断发展,包括新加坡、尼日利亚、肯尼亚和巴西在内的许多对我们的业务具有重要意义的司法管辖区已经颁布或更新了隐私法,而印度和美国的几个州也在考虑类似的发展。这些法律法规的适用和解释往往是不确定的,特别是在我们经营所在的新的和快速发展的行业中。其中许多法律法规可能会发生变化和不确定的解释,并可能导致调查、索赔、改变我们的业务做法、增加运营成本以及用户增长、保留或参与度下降,其中任何一项都可能严重损害我们的业务。见“第4项。公司信息— B.业务概况—法规——数据保护和信息安全条例及数据投影和信息安全条例》的本年度报告。
我们面临网络攻击、数据泄露、内部员工和其他内部不当行为、计算机病毒、物理和电子入侵以及可能对我们保护用户和借款人机密信息的能力产生不利影响的类似破坏。
我们在日常业务运营期间收集、存储和处理来自用户的某些个人和其他敏感数据。我们处理和存储的数据使我们和我们的外部服务提供商成为目标,并可能容易受到网络攻击、计算机病毒、物理或电子入侵或类似破坏的影响。未经授权的各方可以而且已经试图通过各种方式访问我们的系统和设施,其中包括入侵我们或我们的合作伙伴或客户的系统或设施,或试图以欺诈方式诱使我们的员工、合作伙伴、客户或其他人披露用户名、密码或其他敏感信息,这些信息可能反过来被用于访问我们的信息技术系统,我们预计未来将继续这样做。虽然我们已采取措施保护我们可以访问的机密信息,但我们的安全措施可能而且在某些情况下已经遭到破坏。此外,用于获得未经授权、不当或非法访问我们和我们的外部服务提供商的系统、我们的数据或客户的数据、禁用或降级服务或破坏系统的技术正在不断发展并变得更加复杂,可能难以快速发现,并且通常要等到它们针对目标发起之后才能被识别。随着计算机规避工具和技术变得更加先进,我们无法保证我们的安全措施或外部服务提供商的安全措施将阻止所有安全漏洞、入侵或攻击。某些此类恶意努力可能是由国家赞助并得到大量财政和技术资源的支持,这使得它们更加难以被发现和预防。除其他相关技术外,不当使用人工智能也可能放大网络安全威胁,这可能会进一步增加我们面临安全漏洞、入侵或攻击以及其他网络安全风险的风险,因为攻击者利用其能力发起更复杂、自动化和有针对性的攻击,并可能要求我们花费额外资源来进一步加强我们对此类威胁的防御。此外,许多国家的网络安全组织发布了对企业的网络安全威胁增加的警告,外部事件,如俄罗斯和乌克兰之间的冲突,可能会增加网络安全攻击的可能性。我们和我们的客户、供应商和合作伙伴可能会受到俄罗斯或其他人在他们的指导下实施的报复性网络攻击,以应对因俄罗斯入侵乌克兰而对俄罗斯采取的经济制裁和其他行动。信息系统或数据的任何故障或安全漏洞都可能导致违反适用的隐私和其他法律、重大的法律和财务风险、损害我们的声誉或对我们的安全措施失去信心,这也可能对我们的业务产生不利影响。
尽管迄今为止,我们没有因任何此类事件而遭受任何物质成本或业务中断,但任何未来的安全漏洞都可能对我们的用户使用我们服务的意愿、我们的声誉和品牌、业务运营和财务业绩产生重大不利影响。有关更多信息,请参阅“项目16K。网络安全–重大事件”这份年度报告。
恶意软件、病毒、黑客和网络钓鱼攻击、垃圾邮件以及不当或非法使用我们的产品或服务可能严重损害我们的业务和声誉。
恶意软件、病毒、黑客攻击和网络钓鱼攻击在我们的行业变得更加普遍,过去在我们的系统上发生过,将来也可能在我们的系统上发生。由于我们的突出地位,我们认为我们是这类攻击的有吸引力的目标。此外,如我们的隐私声明中所述,我们拥有来自用户的某些个人数据。我们处理和存储的数据,虽然通常范围有限,但由于我们的用户群规模,也可能使我们成为网络攻击的有吸引力的目标。在我们的一些业务中,我们依赖移动货币提供商和支付处理商来达成交易。这些供应商可能代表我们持有资金,它们本身也可能成为这类攻击的有吸引力的目标。尽管很难确定中断或攻击可能直接导致哪些损害(如果有的话),但任何未能保持我们的产品和技术基础设施的性能、可靠性、安全性和可用性以使我们的用户满意的情况都可能严重损害我们的声誉以及我们留住现有用户和吸引新用户的能力。如果这些活动在我们的平台上增加,我们的声誉、用户增长和参与以及运营成本结构可能会受到严重损害。同样,与我们的供应商有关的此类故障可能会损害我们的声誉或导致财务损失。有关更多信息,请参阅“项目16K。网络安全”的这份年度报告。
我们的业务可能会受到第三方软件应用程序或做法的不利影响,这些应用程序或做法干扰我们从我们的用户接收信息或向我们的用户提供信息,这可能会损害我们平台上的用户体验。
我们的业务可能会受到第三方软件应用程序的不利影响,这些应用程序可能是无意的或恶意的,这些应用程序对我们用户的PC或移动设备进行更改并干扰我们的产品和服务。这些软件应用程序可能会通过劫持查询、更改或替换我们的搜索引擎合作伙伴向我们的用户提供的搜索结果或以其他方式干扰我们与用户建立联系的能力来改变我们平台上的用户体验。此类干扰可能在未向用户披露或未经用户同意的情况下发生,用户可能会将由此产生的任何负面体验与我们的产品和服务相关联。这类软件应用程序通常被设计为难以移除、阻止或禁用。此外,预装我们软件应用程序的移动设备上加载或添加的软件可能与此类应用程序不兼容或干扰或阻止其运行,这可能会阻止此类设备的所有者使用我们的服务。如果我们无法成功防止或限制任何干扰我们产品和服务的此类应用程序或系统,我们向用户提供高质量体验或推荐相关内容的能力可能会受到不利影响。
我们的信息技术和通信系统的中断或故障可能会导致用户流量减少,并损害我们的声誉和业务。
我们的任何信息技术和通信系统或与我们合作的第三方互联网资产的运营商的信息技术和通信系统的中断或故障可能会阻碍或阻止我们提供服务的能力。此外,我们的行动可能会因自然灾害和其他事件而中断。我们的服务器灾难恢复计划无法完全确保在发生火灾、洪水、风暴、地震、火山爆发、电力损失、电信故障、黑客攻击和类似事件时的安全。如果发生上述任何一种情况,我们可能会遇到部分或完全的系统关闭。此外,我们的服务器托管在第三方互联网数据中心,也容易受到入侵、破坏和破坏。我们的一些系统不是完全冗余的,我们的灾后恢复规划并没有考虑到所有可能的场景。发生自然灾害或第三方提供商在没有充分通知的情况下关闭互联网数据中心可能会导致长时间的服务中断。任何系统故障或不足导致我们服务的可用性中断,或增加我们服务的响应时间,都可能对我们的用户体验和满意度、我们对用户和广告商的吸引力以及我们平台上未来的用户流量和广告产生不利影响。为了提高性能并防止我们的服务中断,我们可能不得不进行大量投资,以部署额外的服务器或一个或多个我们的互联网平台副本,以反映我们的在线资源。
与我们的供应商和合作伙伴相关的风险
少数商业伙伴贡献了我们收入的很大一部分。
少数商业伙伴贡献了我们收入的很大一部分。例如,我们最大的业务合作伙伴谷歌在2023年贡献了我们约42.4%的收入,而2022年和2021年分别为44.9%和51.3%。尽管我们继续努力使我们的合作伙伴基础多样化,但我们无法向您保证,在不久的将来,数量有限的合作伙伴将不会继续为我们的收入贡献很大一部分。因此,以下任何事件都可能对我们的业务、经营业绩和增长前景产生重大不利影响:
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我们的大型商业伙伴减少、延迟或取消服务; |
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我们的一个大型商业伙伴的业务成果或前景显着下降; |
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我们的一个或多个大型商业伙伴未能为我们的服务付费;或 |
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失去我们的一个或多个重要客户,以及未能识别和获得额外或替代合作伙伴。 |
2021年、2022年和2023年,来自爱尔兰境内客户和货币化合作伙伴的收入占比分别为50.5%、44.1%和41.1%。此外,2021年、2022年和2023年,来自注册地在新加坡的客户和货币化合作伙伴产生的收入占比分别为9.7%、15.6%和15.4%。地理集中度不一定表明用户活动发生在哪里,因为我们的最终用户位于世界各地,但会受到我们某些主要货币化合作伙伴的住所地理集中度的影响。我们尤其面临与所确定国家的经济状况、区域特定立法和税法有关的风险。
我们的很大一部分收入依赖用户在Opera浏览器中的网页搜索。
当我们的用户在我们的PC和移动浏览器中嵌入的URL栏或搜索框内进行搜索时,我们将分享搜索合作伙伴产生的收入。用户搜索活动产生的收入分别占我们2021年、2022年和2023年总收入的48.6%、42.3%和40.9%。例如,如果AI聊天机器人驱动的搜索体验被广泛采用,传统的搜索业务模式可能会发生演变。此外,我们与这些搜索合作伙伴的收入分成、费用安排以及与我们的搜索提供商的关系和合作可能会发生变化。例如,我们与搜索提供商的关系和合作可能会受到与这些搜索提供商有关的任何重大调查和重组的影响。例如,2019年8月,谷歌开始收到美国司法部(DOJ)的民事调查要求,要求提供与其先前的反垄断调查和业务某些方面有关的信息和文件。美国司法部和多名州检察长于2020年10月20日向美国哥伦比亚特区地方法院提起诉讼,指控谷歌违反了与搜索和搜索广告相关的美国反垄断法。审判于2023年11月16日结束,案件法官已将该案的结案陈词时间安排在2024年5月1日。我们不确定我们与谷歌的合作会在多大程度上受到此类调查的影响。此外,2024年2月5日,Yandex的美国上市母公司(Yandex N.V.)宣布,该公司已达成一项具有约束力的协议,将向一个买方财团出售其某些核心业务,包括搜索业务。Yandex N.V.报告称,此次出售完全符合国际制裁规定,买方财团中没有任何成员是美国、欧盟、英国或瑞士阻止制裁的目标。我们无法向您保证,我们与Yandex的合作最终不会受到此类重组的影响。
如果我们的搜索合作伙伴减少或停止与我们的支出或看到货币化减少,或者如果我们未能吸引新的搜索或广告合作伙伴,或者我们收到的关于我们提到的搜索合作伙伴的流量的费用显着下降,我们的业务、财务状况和经营业绩可能会受到重大不利影响。
我们现有的业务和我们的扩张战略取决于某些关键的合作安排,我们可能无法维持或发展这些关系。
我们现有的业务,以及我们发展业务的战略,涉及维持和发展与第三方的各种类型的合作,这为我们提供了获得额外用户流量、广告活动和库存、搜索服务、产品和技术的途径。例如,我们与谷歌的合作使我们能够为全球用户提供高质量的搜索服务。我们还与领先的设备制造商和软件店面供应商合作,以确保我们的产品和服务具有成本效益和可靠的分销。对于我们的Opera Ads内部广告平台,我们与各种移动广告平台合作。我们与知名媒体和独立内容提供商建立了牢固的关系,以获得全面的新闻和其他内容,我们可以在我们的平台上向用户提供这些内容。此外,作为我们专注于扩展人工智能能力的一部分,我们与谷歌和OpenAI等自然语言处理服务的领先供应商建立了重要的合作伙伴关系。
我们认为,这些合作对于我们向用户提供有吸引力的服务、产品和内容产品的能力非常重要,以便维持和扩大我们的用户和广告客户基础。我们认为,未来发展类似的合作伙伴关系对我们来说仍然非常重要。我们无法维持和发展这种关系可能会对我们现有的业务和我们的增长前景产生不利影响。此外,我们的竞争对手可能会建立与我们相同的关系,这将削弱我们原本可能从这些关系中获得的任何优势。
我们可能无法维持和扩大与互联网资产第三方运营商的合作。
我们在浏览器上放置了与我们的一些搜索引擎提供商和其他合作伙伴的促销链接,从而为我们的用户提供了轻松访问高级搜索和其他在线服务的机会,并增加了我们的相关收入。此外,我们依赖互联网物业的第三方运营商提供辅助服务。例如,我们使用第三方服务来存储和分析我们的大部分系统数据,包括活跃用户数、每用户点击量、印象、评论、点赞、访问量等。如果这些第三方决定停止与我们合作,我们的收入、增长和运营可能会受到不利影响。
我们运营的平台、产品和服务包括我们无法控制其行为的第三方。
我们的浏览器集成了国际和地区领先搜索公司的在线搜索能力。我们无法确定我们的搜索合作伙伴将向我们的用户提供他们正在寻找的搜索结果。我们的浏览器还包含第三方优惠券、电子商务、旅游和其他业务的快捷方式以及第三方电子商务参与者提供的Opera Cashback聚合优惠。我们不能确定这些第三方提供的产品和服务是否具有足够高的质量或者他们是否会在其发布中准确地代表产品和服务。
我们运营多个在线平台和门户网站,收集我们不对其行使控制权的各种第三方的数字内容。例如,我们的GX Games门户网站向用户提供由第三方游戏开发商开发和提供的游戏。同样,我们的Opera News内容发现平台包含第三方内容,并为独立博主和记者提供了发布其作品的平台。此外,我们将第三方消息和AI聊天机器人服务集成到我们的PC浏览器侧边栏中,并提供我们自己的Aria浏览器AI,它可以利用第三方提供的多个LLM,以及提供来自网页的实时结果。我们无法控制这些第三方的行动。我们识别和删除可能被视为不准确、误导、冒犯性、社会不可接受或可能违反相关司法管辖区适用法律的数字内容的能力可能不足。如果这些第三方要提供不适当的内容,或者不履行我们满意或用户满意的职能,即使我们可能对他们的行为不负法律责任,也可能损害我们平台的声誉。
此外,虽然我们与这些第三方中的每一个都有协议,但我们在协议中可能拥有的任何法律保护可能不足以补偿我们的损失,并且可能无法修复对我们声誉的损害。
我们依赖第三方渠道和合作伙伴来分销我们的产品和服务。
我们依赖多个第三方向最终用户分销我们的产品和服务。例如,我们依靠移动软件应用商店,包括Google Play和苹果的App Store,以及各种移动制造商应用商店,使用户能够下载我们的移动软件应用程序,并在主要移动设备制造商上在销售前在手机上预装我们的移动软件应用程序。我们的软件应用程序的推广、分发和运营受这些分发渠道商的标准条款和条件的约束,这些条款和条件可能很宽泛,不适合当地情况,并且经常受到渠道商的单方面更改和解释。如果一个或多个渠道商停止在其平台上分销我们的某些产品和服务,就像他们过去临时所做的那样,我们的业务可能会受到影响。无法保证这些分销渠道提供商将分发或继续支持或展示我们的产品。此外,这些渠道提供商可能不会在所有应用程序中以及与所有应用程序开发人员一致或统一地强制执行其针对应用程序开发人员的标准条款和条件,部分原因是此类条款和条件在某些市场中可能不实用或不合适。我们将继续依赖分销渠道供应商,与此类渠道供应商、我们与这些渠道供应商的关系、或对其条款和条件或定价的要求或解释不利我们的任何变化、错误、技术或监管问题都可能对我们的业务产生不利影响。这些可能包括降低我们产品的功能、降低或消除我们分发产品的能力、给予竞争性产品优惠待遇、限制我们交付高质量产品的能力、或征收与交付我们的产品相关的费用或其他费用的任何变化。此外,如果渠道提供商认为我们违反了其平台的条款和条件,无论此类条款和条件是否有合法依据或在特定市场上是否切实可行,这可能会导致渠道提供商限制我们使用其服务的能力,并对我们的产品使用和货币化产生不利影响。此外,如果任何这些分销渠道供应商提供的服务不令人满意,从事欺诈行为,或由于任何原因无法或拒绝继续向我们和我们的用户提供其服务,则可能会对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。
我们依赖于我们经营所在市场的互联网基础设施、数据中心提供商和电信网络。
我们的业务取决于我们经营所在市场的互联网基础设施和签约数据中心提供商的性能和可靠性。在相关互联网基础设施出现中断或故障或其他问题时,我们可能无法访问替代网络或数据服务器。此外,互联网基础设施,特别是在我们开展业务的新兴市场,可能无法支持与互联网使用持续增长相关的需求。
我们使用第三方数据中心提供商来存储与我们业务相关的数据。我们不控制这些设施的运营,依靠合同约定来使用它们。数据中心设施的所有者没有义务以商业上合理的条款与我们续签协议,或者根本没有义务。如果我们无法以商业上合理的条款续签这些协议,或者如果我们的数据中心提供商之一被另一方收购,我们可能会被要求将我们的服务器和其他基础设施转移到新的数据中心设施,我们可能会因此而产生大量成本和可能的长时间服务中断。我们的数据中心的第三方服务水平的任何变化或我们的浏览器或其他服务的任何错误、缺陷、中断或其他性能问题都可能对我们的声誉产生不利影响,并对在线浏览体验产生不利影响。如果通过我们的浏览器导航的速度比用户预期的要慢,用户可能会更少使用我们的服务,如果有的话。我们的服务中断可能会减少我们的收入,使我们承担潜在的责任或对我们吸引广告商的能力产生不利影响。
我们还依赖于我们经营所在市场的主要电信运营商,主要通过当地电信线路和数据中心为我们提供数据通信能力,以托管我们的服务器。我们和我们的用户可能无法在这些电信运营商的固定电信网络出现中断或故障或其他问题时获得替代服务,或者如果这些运营商以其他方式未能提供此类服务。任何服务中断都可能扰乱我们的运营,使我们承担潜在责任,或损害我们的声誉并导致我们的收入减少。此外,我们无法控制电信运营商向我们和我们的用户提供服务的成本。如果我们为电信和互联网服务支付的价格大幅上涨,我们的利润可能会减少。此外,如果向互联网用户收取的互联网接入费或其他费用增加,我们的用户流量可能会减少,进而可能导致我们的收入下降。
我们的业务依赖于我们和我们的用户持续和畅通无阻地访问互联网。互联网接入提供商可能会限制、阻止、降级或对访问我们的某些产品和服务收费,这可能会导致额外费用以及用户和广告商的损失。
我们的产品和服务取决于我们的用户访问互联网的能力。目前,这种接入由在宽带和互联网接入市场拥有重要市场力量的公司提供,包括现有的电话公司、有线电视公司、移动通信公司和政府拥有的服务提供商。其中一些供应商已经或已经表示,他们可能会采取措施,包括采取法律行动,通过限制或禁止使用其基础设施来支持或促进我们的产品,或通过向我们或我们的用户收取更高的费用来提供我们的产品,这些措施可能会降低、扰乱或增加用户访问我们某些产品的成本。
此外,在一些市场,我们的产品和服务可能会受到政府发起的限制或封锁。这种干扰可能导致现有用户和广告商的流失,增加成本,并可能削弱我们吸引新用户和广告商的能力,从而损害我们的收入和增长。
与我们的内部控制和报告相关的风险
我们的用户指标和其他运营指标在衡量我们的运营方面受到固有挑战的影响。
我们定期审查指标,包括我们的MAU,以评估增长趋势、衡量我们的业绩并做出战略决策。这些指标是使用公司内部数据计算得出的,未经独立第三方验证。虽然这些数字是基于我们认为可靠的数据,但在衡量我们的平台如何在我们运营所在地区的大量人口中使用方面存在固有挑战。例如,我们通常无法区分使用多个应用程序的个人用户。我们的用户指标还受到某些移动设备上的技术的影响,当使用其他电话功能时,这些设备会自动在我们的应用程序后台运行,而这一活动可能会导致我们的系统错误计算与此类应用程序相关的用户指标。
我们的指标或数据中的错误或不准确可能会导致错误的业务决策和低效率。例如,如果发生了对活跃用户的重大低估或多报,我们可能会花费资源来实施不必要的业务措施,或者没有采取必要的行动来补救不利的趋势。此外,在过去升级我们平台的过程中,我们失去了某些历史指标,例如我们管理运营所依赖的搜索查询数量。如果合作伙伴或投资者不认为我们的用户、地理或其他运营指标准确地代表了我们的用户群,或者如果我们发现我们的用户、地理或其他运营指标存在重大不准确之处,我们的声誉可能会受到严重损害。
如果我们未能实施和保持对财务报告的有效内部控制,我们可能无法准确报告我们的经营业绩、履行我们的报告义务或防止欺诈。
作为美国的一家上市公司,我们受制于2002年的《萨班斯-奥克斯利法案》,即《萨班斯-奥克斯利法案》。《萨班斯-奥克斯利法案》第404节要求我们在表格20-F的年度报告中包含管理层关于我们对财务报告的内部控制有效性的报告。在编制这份年度报告时,我们的管理层得出结论,由于存在与财务报告内部控制相关的控制缺陷,截至2023年12月31日,我们对财务报告的内部控制并不有效。具体地说,我们没有足够的能力和能力在与财务报告相关的所有活动中保持有效的内部控制。我们识别重大错报风险的风险评估程序,包括欺诈风险,没有及时执行,导致业务和IT一般控制的设计、实施和操作不足,无法有效应对此类风险。由于IT通用控制无效,依赖于这些的自动化控制和控制以及从相关IT系统获得的信息的完整性和准确性变得无效。每一个这样的缺陷领域都构成了我们对财务报告的内部控制的重大弱点。虽然全年有所改善,但仍然没有足够的能力和能力及时开展所需的所有活动。尽管我们正在采取补救措施以解决上述缺陷,但我们无法向您保证,材料弱点将及时得到治愈。见“项目15。控制和程序— B.管理层关于财务报告内部控制的年度报告。”
此外,我们可能会发现其他控制缺陷,我们可能无法持续得出结论,即我们根据《萨班斯-奥克斯利法案》第404节对财务报告进行了有效的内部控制。如果我们未能实现并维持有效的内部控制环境,我们的财务报表可能会出现重大错报,并可能无法履行我们的报告义务,这可能会导致投资者对我们报告的财务信息失去信心。这反过来可能会限制我们进入资本市场,损害我们的经营业绩,并导致我们ADS的交易价格下降。此外,对财务报告的内部控制不力可能会使我们面临更大的欺诈或滥用公司资产的风险,并可能使我们从我们上市的证券交易所退市、监管调查以及民事或刑事制裁。我们还可能被要求重述以前各期的财务报表。
为了努力遵守《萨班斯-奥克斯利法案》第404节和其他要求,我们已经承担并预计我们将继续承担相当大的成本、管理时间和其他资源。特别是,自截至2023年12月31日的财政年度起,我们不再是2012年《JumpStart Our Business Startups Act》或《JOBS法案》中定义的“新兴成长型公司”。这样做的一个后果是,我们的独立注册会计师事务所必须证明并报告我们截至2023年12月31日的财务报告内部控制的有效性。因此,我们已经发生并预计我们将产生大量费用,并投入大量管理时间和精力来确保遵守《萨班斯-奥克斯利法案》第404节和SEC其他适用规则和条例的所有要求。
既是公众公司又是昆仑子公司的要求可能会使我们的资源紧张,并转移我们管理层的注意力。
自2018年以来,我们一直是一家上市公司。2021年,中国上市公司、我们最大的投资者昆仑将其在我们的所有权股份增加到超过50%,因此我们成为昆仑的合并子公司。作为一家上市公司,我们须遵守《交易法》、《萨班斯-奥克斯利法案》、《多德-弗兰克法案》的报告要求以及适用于外国私人发行人的纳斯达克上市标准,这些在某些重大方面与适用于美国国内发行人的标准有所不同。同样,作为昆仑的子公司,我们还需遵守深交所的某些上市规则和中国公司治理标准。我们预计,这些规章制度的要求将会增加,无论是孤立的还是组合的,抬高了我们的法律、会计和财务合规成本,使一些活动变得更加困难、更加耗时和昂贵,并对我们的人员、系统和资源提出了额外的要求。因此,或由于其他原因,我们还可能遇到威胁或实际诉讼,包括客户、供应商、竞争对手、股东或其他第三方的诉讼。如果此类索赔成功,我们的业务和经营业绩可能会受到损害,即使索赔不会导致诉讼或以有利于我们的方式解决,这些索赔以及解决这些索赔所需的时间和资源可能会转移我们管理层的资源,并损害我们的业务和经营业绩。
本年度报告中包含的行业数据、预测和估计具有内在的不确定性,可能会被解读。因此,您不应过分依赖此类信息。
本年度报告所载与我们竞争的行业有关的某些事实、预测和其他统计数据来自各种公开数据来源和第三方行业报告。在推导上述行业和地区的市场规模时,这些行业顾问可能采用了不同的假设和估计,例如互联网用户数量。虽然我们通常认为此类报告是可靠的,但我们没有独立核实此类信息的准确性或完整性。这类报告可能不是在可比较的基础上编写的,或者可能与其他来源不一致。
行业数据、预测和估计受到内在不确定性的影响,因为它们必然需要某些假设和判断。我们的行业数据和市场份额数据应该根据我们所经营的定义的地理市场和定义的行业来解释。对其解释的任何差异都可能导致不同的行业数据、测量、预测和估计,并导致错误和不准确。
与我们的ADS相关的风险
ADS的交易价格一直并可能继续波动,这可能给投资者造成重大损失。
美国存托股的交易价格可能会由于我们无法控制的因素而波动很大,波动幅度很大。这可能是因为广泛的市场和行业因素,例如但不限于对全球经济健康状况的担忧和地缘政治担忧。
除了市场和行业因素外,ADS的价格和交易量可能会因我们自身运营的特定因素而高度波动,包括以下因素:
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我们宣布的股息以及季度或年度收入、收益和现金流的变化; |
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关于我们或我们的竞争对手的新投资或撤资、收购、战略合作伙伴关系或合资企业的公告; |
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我们或我们的竞争对手宣布新产品、服务和扩展; |
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证券分析师财务预估变动; |
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关于我们、我们的平台或我们的行业的有害负面宣传; |
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关键人员的增补或离任; |
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卖空者报告对我们或我们的关联公司提出指控,即使没有根据; |
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股份回购活动或出售额外股本证券; |
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潜在的诉讼或监管调查;和 |
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本年度报告中提及的其他风险因素。 |
这些因素中的任何一个都可能导致ADS交易的数量和价格发生巨大而突然的变化。
过去,集体诉讼律师经常在其证券市场价格出现不稳定时期后寻求对这些公司提起证券集体诉讼。此类集体诉讼可能会转移我们管理层对我们业务和运营的大量注意力和其他资源,并可能需要我们为诉讼辩护而承担大量费用,这可能会损害我们的运营结果。任何此类集体诉讼,无论是否成功,都可能损害我们的声誉,并限制我们未来筹集资金的能力。此外,如果对我们的索赔成功,我们可能需要支付重大损害赔偿,这可能对我们的财务状况和经营业绩产生重大不利影响。
如果证券或行业分析师不发布关于我们业务的研究或报告,或者如果他们不利地改变了关于ADS的建议,ADS的市场价格和交易量可能会下降。
ADS的交易市场将受到行业或证券分析师发布的有关我们业务的研究或报告的影响。如果一位或多位覆盖美国的分析师下调ADS评级,ADS的市场价格可能会下降。如果这些分析师中的一位或多位停止覆盖我们或未能定期发布关于我们的报告,我们可能会在金融市场失去知名度,进而可能导致ADS的市场价格或交易量下降。
你实现投资回报的能力将取决于未来股息支付和ADS价格升值的组合。
2023年6月13日,我们的董事会通过了一项经常性半年度现金股息计划。我们在该计划下的第一次和第二次半年度股息,分别为每股ADS 0.40美元,用于Opera普通股和ADS的持有人,每份代表两股普通股,已分别于2023年7月和2024年1月向截至2023年6月30日和2024年1月3日登记在册的股东支付。我们打算定期派发半年度股息,每笔股息须经我们的董事会批准并符合开曼群岛法律的某些要求。未来股息的形式、频率和金额将取决于我们未来的运营和收益、资本要求和盈余、一般财务状况、合同限制和我们董事会可能认为相关的其他因素。
我们的董事会对是否继续、增加、减少甚至停止分配股息拥有完全的酌处权,但须遵守开曼群岛法律的某些要求。此外,我们的股东可以普通决议宣派股息,但任何股息不得超过我们的董事建议的金额。支付给ADS持有人的任何股息将在扣除存款协议规定的费用和开支后支付。
投资ADS的回报也很可能取决于ADS未来的任何价格升值。无法保证ADS会升值,甚至维持你购买ADS时的价格。你可能无法实现对ADS的投资回报,甚至可能失去对ADS的全部投资。
我们的母公司昆仑和我们的董事会主席兼首席执行官James 周亚辉对我们公司拥有控制权,他们的利益可能与我们其他股东的利益不一致。
截至本年报日期,于深圳证券交易所上市的中国公众公司昆仑间接拥有我们72.4%的已发行及流通普通股。因此,我们是昆仑的合并子公司。此外,我们的董事会主席兼首席执行官周先生也是昆仑的控股股东。
由于上述情况,昆仑和周先生对重要公司事项具有控制或施加重大影响的能力,投资者可能无法影响涉及我公司的需要股东批准的重要公司事项,包括:
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我们董事会的组成,以及通过它对我们的运营、业务方向和政策作出的任何决定,包括高级职员的任免; |
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关于合并或其他企业合并的任何决定; |
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我们对我们几乎所有资产的处置;和 |
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控制权的任何变化。 |
即使我们的其他股东,包括美国存托股的持有人反对,这些行动也可能被采取。此外,这种所有权集中还可能阻止、延迟或阻止我们公司控制权的变更,这可能产生双重影响,即剥夺我们的股东作为出售我们公司的一部分而获得其股份溢价的机会,并降低ADS的价格。由于上述情况,您的投资价值可能会大幅降低。
此外,由于投资者认为可能存在或产生利益冲突,股份所有权的重大集中可能会对ADS的交易价格产生不利影响。有关我们的主要股东及其关联实体的更多信息,请参阅“第6项。董事、高级管理人员和员工—— E.持股。”我们过去有,而且很可能会继续进行涉及昆仑或周先生直接或间接控制的实体的关联方交易。见“第7项。大股东与关联交易—— B.关联交易”详见。这类关联交易,虽然经过我们董事会仅由独立董事组成的审计委员会的审议和批准,但可能会凭借他们在关联方的利益而间接地使昆仑或周先生个人受益。
作为纳斯达克规则下的“受控公司”,我们可能免于遵守某些可能对我们的公众股东产生不利影响的公司治理要求。
由于我们的董事长兼首席执行官James 周亚辉的持股情况,并且由于昆仑是我们已发行和流通股本的多数投票权的实益拥有人,根据纳斯达克的规则,我们符合“受控公司”的资格。根据本规则,一家由个人、集团或其他公司持有50%以上投票权的公司属于受控公司,可以选择不遵守某些公司治理要求,包括纳斯达克规则中定义的我们的大多数董事必须独立的要求,以及我们的薪酬和公司治理及提名委员会完全由独立董事组成的要求。我们依赖于本年度报告第16G项(公司治理)中所述的某些公司治理豁免。只要我们仍然是一家依赖于任何此类豁免的受控公司,并且在我们不再是一家受控公司之后的任何过渡期内,您就不会获得向受所有纳斯达克公司治理要求约束的公司股东提供的相同保护。
如果一个美国人被视为拥有至少10%的美国ADS或普通股,那么这个人可能会受到不利的美国联邦所得税后果的影响。
如果一个美国人被视为(直接、间接或建设性地)拥有我们ADS或普通股至少10%的价值或投票权,那么就我们集团中的每个“受控外国公司”或CFC而言,该人可能被视为“美国股东”。因为我们集团包括一家或多家美国子公司,这些子公司是出于美国联邦所得税目的的公司,在某些情况下,我们可能被视为CFC,我们的某些非美国子公司可能被视为CFC(无论我们是否被视为CFC)。
氟氯化碳的美国股东可能会被要求每年报告,并在其美国应税收入中包括其按比例分享的“F子部分收入”、“全球无形低税收入”以及氟氯化碳对美国财产的投资,无论我们是否进行任何分配。就氟氯化碳而言,作为美国股东的个人一般不会被允许给予作为美国股东的公司的某些税收减免或外国税收抵免。未能遵守这些报告义务可能会使美国股东受到重大的罚款,并可能阻止该股东在应提交报告的年度的美国联邦所得税申报表的诉讼时效开始。我们不打算监测我们或我们的任何非美国子公司是否被视为CFC,或是否有任何投资者就我们或我们的任何CFC子公司被视为美国股东,或向任何美国股东提供可能需要的信息,以遵守上述报告和纳税义务。美国投资者应就这些规则可能适用于其特定情况咨询其税务顾问。
我们可能被归类为被动的外国投资公司,这可能会对我们的ADS或普通股的美国持有者造成不利的美国联邦所得税后果。
如果适用适用的透视规则,(i)我们在该年度至少75%的总收入是被动收入,或(ii)我们在该年度至少50%的资产价值(通常根据资产季度价值的平均值确定)归属于产生或持有用于产生被动收入的资产,我们将成为任何纳税年度的被动外国投资公司(PFIC)。必须在每个纳税年度结束后单独确定我们是否是该年度的PFIC,并涉及广泛的事实调查,包括按季度确定我们所有资产的公平市场价值以及我们赚取的每一项收入的性质,并且在几个方面受到不确定性的影响。基于我们ADS的市场价格、我们的资产价值以及我们的收入和资产的性质和构成,我们不认为我们在截至2023年12月31日的纳税年度是美国联邦所得税目的的PFIC,并且我们预计不会成为我们当前纳税年度的PFIC,尽管在这方面无法做出保证。此外,我们不能向你保证,美国国税局,或美国国税局,会同意我们采取的任何立场。因此,无法保证我们在任何纳税年度都不会被视为PFIC,或者IRS不会采取与我们采取的任何立场相反的立场。
我们的收入或资产的性质或构成发生变化,包括由于我们对新业务、产品、服务和技术的投资,可能会导致我们成为或成为PFIC。此外,确定我们是否将成为任何纳税年度的PFIC也可能部分取决于我们的商誉和其他未记录在我们资产负债表上的无形资产的价值(这可能取决于我们的ADS或普通股的市场价格,可能会不时大幅波动),还可能受到我们是否、如何以及以多快的速度使用我们的流动资产以及我们从运营中产生并在任何发行中筹集的现金的影响。在估计我们的商誉和其他未记录的无形资产的价值时,我们考虑了我们的市值。除其他事项外,如果我们的市值下降,我们可能会或成为当前或未来纳税年度的PFIC,因为我们的流动资产和现金(为此目的被视为产生被动收入的资产)可能会占我们整体资产价值的更大百分比。此外,虽然我们认为我们的分类方法和估值方法是合理的,但美国国税局可能会质疑我们对商誉和其他未记录无形资产的分类或估值,这可能导致我们成为或成为我们截至2023年12月31日的纳税年度、当前纳税年度或一个或多个未来纳税年度的PFIC。
如果我们是美国持有者(定义见“第10项。附加信息— E.税收—美国联邦所得税考虑因素”)持有我们的ADS或普通股,某些不利的美国联邦所得税后果通常会适用于此类美国持有人。见“第10项。附加信息— E.税收—美国联邦所得税注意事项—被动外国投资公司。”
我们的组织章程大纲和章程细则包含反收购条款,这些条款可能对我们的普通股和ADS持有人的权利产生重大不利影响。
我们的组织章程大纲和章程细则包含限制他人取得我们公司控制权或导致我们进行控制权变更交易的能力的条款。这些规定可能会通过阻止第三方在要约收购或类似交易中寻求获得我们公司的控制权,从而剥夺我们的股东以高于现行市场价格的价格出售其股份的机会。例如,我们的董事会有权在我们的股东不采取进一步行动的情况下,发行一个或多个系列的优先股,并确定他们的指定、权力、优先权、特权和相关参与、可选或特殊权利以及资格、限制或限制,包括股息权、转换权、投票权、赎回条款和清算优先权,其中任何或所有可能高于与我们的普通股相关的权利,以ADS或其他形式。优先股可能会迅速发行,其条款旨在推迟或阻止我们公司控制权的变更,或使罢免管理层变得更加困难。如果我们的董事会决定发行优先股,ADS的价格可能会下跌,我们的普通股和ADS持有人的投票权和其他权利可能会受到重大不利影响。
您在保护您的利益方面可能会遇到困难,您通过美国法院保护您的权利的能力可能会受到限制,因为我们是根据开曼群岛法律注册成立的。
我们是一家根据开曼群岛法律注册成立的豁免股份有限公司。我们的公司事务受我们的组织章程大纲和章程细则、《开曼群岛公司法》(经修订)和《开曼群岛普通法》管辖。股东对董事采取行动的权利、少数股东的行动以及我们的董事根据开曼群岛法律所承担的信托义务在很大程度上受开曼群岛普通法管辖。开曼群岛的普通法部分源自开曼群岛相对有限的司法判例以及英格兰的普通法,其法院的裁决在开曼群岛的法院具有说服力,但不具有约束力。根据开曼群岛法律,我们的股东的权利和我们的董事的信托义务没有像美国某些司法管辖区的法规或司法先例那样明确确立。特别是,开曼群岛的证券法体系不如美国发达。美国一些州,如特拉华州,比开曼群岛更充分地发展和司法解释了公司法机构。此外,开曼群岛公司可能没有资格在美国联邦法院发起股东派生诉讼。
根据开曼群岛法律,像美国这样的开曼群岛获豁免公司的股东没有查阅公司记录(这类公司的组织章程大纲和章程细则、任何特别决议以及抵押和押记登记册除外)或获得这些公司股东名单副本的一般权利。根据开曼群岛法律,我们现任董事的姓名可通过在公司注册处进行的搜索获得。根据我们的组织章程大纲和章程细则,我们的董事有酌情权决定我们的股东是否以及在什么条件下可以查阅我们的公司记录,但没有义务向我们的股东提供这些记录。这可能会使您更难获得所需的信息,以确定股东决议所需的任何事实,或就代理权竞争向其他股东征集代理。
作为我国母国的开曼群岛的某些公司治理实践与对在美国等其他司法管辖区注册成立的公司的要求有很大不同。我们依赖本年度报告第16G项(公司治理)中所述的某些公司治理豁免,这些豁免使我们能够遵循我们的母国实践。因此,与适用于美国国内发行人的规则和法规相比,我们的股东可能会获得更少或不同的保护。
由于上述所有情况,面对管理层、董事会成员或控股股东采取的行动,公众股东可能比作为在美国注册成立的公司的公众股东更难以保护自己的利益。
我们的股东对我们获得的某些判决可能无法执行。
我们是一家根据开曼群岛法律注册成立的豁免股份有限公司,我们的大部分资产位于,我们的大部分业务在美国境外进行。此外,我们目前的董事和高级管理人员中,大多数是美国以外国家的国民和居民。这些人的资产基本上全部位于美国境外。因此,如果您认为根据美国联邦证券法或其他方式侵犯了您的权利,您可能很难或不可能在美国对我们或这些个人提起诉讼。即使你们成功地提起了这种诉讼,开曼群岛和挪威的法律也可能使你们无法对我们的资产或我们的董事和高级职员的资产执行判决。
自截至2023年12月31日的财政年度起,我们不再是一家新兴成长型公司,我们无权获得《就业法》规定的豁免。
自截至2023年12月31日的财政年度起,我们不再是2012年JumpStart Our Business Startups Act或JOBS Act中定义的新兴成长型公司,我们无权获得JOBS Act提供的豁免。特别是,我们的独立注册会计师事务所必须证明并报告我们截至2023年12月31日的财务报告内部控制的有效性。因此,我们已经产生并预计我们将产生大量费用,并投入大量管理时间和精力来确保遵守《萨班斯-奥克斯利法案》第404节和SEC其他适用规则和条例的所有要求。
作为一家在开曼群岛注册成立的豁免公司,我们被允许在公司治理事项上采用某些母国做法,这些做法与纳斯达克公司治理上市标准存在显着差异;与我们完全遵守公司治理上市标准时相比,这些做法可能会为股东提供更少的保护。
作为一家在纳斯达克全球精选市场上市的开曼群岛豁免公司,我们受制于纳斯达克公司治理上市标准,该标准允许像我们这样的外国私人发行人遵循其母国的公司治理实践。作为我国的开曼群岛的某些公司治理实践可能与纳斯达克的公司治理上市标准存在显着差异。例如,我们没有被要求:(i)董事会的多数成员是独立的;或(ii)有一个完全由独立董事组成的薪酬委员会。我们依赖于本年度报告第16G项(公司治理)中所述的某些公司治理豁免。如果我们未来选择遵循母国惯例,我们的股东可能会获得比根据适用于美国国内发行人的纳斯达克公司治理上市标准原本应享有的保护更少的保护。
我们是《交易法》规则所指的外国私人发行人,因此我们不受适用于美国国内上市公司的某些条款的约束。
由于我们是《交易法》规定的外国私人发行人,因此我们不受适用于美国国内发行人的美国证券规则和条例的某些条款的约束,包括:
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《交易法》规定向SEC提交10-Q表格季度报告或8-K表格当前报告的规则; |
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《交易法》中关于根据《交易法》注册的证券的代理、同意或授权的征集的条款; |
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《交易法》中要求内部人公开报告其股票所有权和交易活动以及从短时间内进行的交易中获利的内部人的责任的条款;以及 |
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FD条例下重大非公开信息发行人的选择性披露规则。 |
我们被要求在每个财政年度结束后的四个月内以表格20-F提交年度报告。此外,我们打算继续通过新闻稿每季度发布我们的业绩,这些业绩是根据纳斯达克的规则和规定分发的。与财务业绩和重大事件相关的新闻稿也将通过6-K表格提交给SEC。然而,与美国国内发行人要求向SEC提交的信息相比,我们被要求向SEC提交或提供的信息不那么广泛,也不那么及时。因此,如果您投资于美国国内发行人,您可能无法获得相同的保护或信息,这些保护或信息将提供给您。
ADS持有人的投票权受到存款协议条款的限制,您可能无法就普通股行使投票权。
作为ADS的持有人,您将只能根据存款协议的规定行使有关基础普通股的投票权。根据存款协议,您必须通过向保存人发出投票指示进行投票。在收到您的投票指示后,存托人将尝试按照这些指示对基础普通股进行投票。除非您撤回股份,否则您将无法直接行使您对标的股份的投票权。根据我们经修订和重申的组织章程大纲和章程细则,召开股东大会所需的最短通知期为七天。当召开股东大会时,您可能不会收到足够的提前通知,以撤回您的ADS的基础股份,以允许您就任何特定事项进行投票。如果我们请求您的指示,保存人将通知您即将进行的投票,并将安排向您交付我们的投票材料。我们无法向您保证,您将及时收到投票材料,以确保您可以指示存托人对您的股份进行投票。此外,保存人及其代理人不对未执行投票指示或其执行你的投票指示的方式负责。这意味着,如果您的ADS基础股票未按您的要求进行投票,您可能无法行使您的投票权,并且您可能没有法律补救措施。
ADS持有人可能无权就存款协议下产生的索赔进行陪审团审判,这可能会导致在任何此类诉讼中对原告(s)不利的结果。
管辖代表我们普通股的ADS的存款协议规定,在法律允许的最大范围内,ADS持有人放弃对他们可能因我们的股票、ADS或存款协议而产生或与之相关的对我们或存托人的任何索赔进行陪审团审判的权利,包括根据美国联邦证券法提出的任何索赔。
如果我们或保存人反对基于这一放弃的陪审团审判,法院将不得不根据适用的州和联邦法律,根据案件的事实和情况确定该放弃是否可强制执行。据我们所知,与根据联邦证券法产生的索赔有关的合同争议前陪审团审判豁免的可执行性尚未得到美国最高法院的最终裁决。然而,我们认为,合同纠纷前陪审团审判豁免条款通常是可强制执行的,包括根据管辖存款协议的纽约州法律,或由纽约市的联邦或州法院执行,后者对存款协议下产生的事项拥有非排他性管辖权。法院在确定是否执行合同约定的争议前陪审团审判放弃时,一般会考虑当事人是否明知、聪明、自愿地放弃了陪审团审判权。我们认为,就存款协议和ADS而言,情况将会如此。建议您在投资ADS之前就陪审团豁免条款咨询法律顾问。
如果您或ADS的任何其他持有人或实益拥有人就存款协议或ADS下产生的事项向我们或存托人提出索赔,包括根据联邦证券法提出的索赔,您或此类其他持有人或实益拥有人可能无权就此类索赔进行陪审团审判,这可能具有限制和阻止针对我们或存托人的诉讼的效果。如果根据存款协议对我们或保存人提起诉讼,则可能仅由适用的审判法院的法官或法官审理,这将根据不同的民事程序进行,并可能导致与陪审团审判不同的结果,包括在任何此类诉讼中可能不利于原告的结果。
尽管如此,如果适用法律不允许这一陪审团审判豁免,则可以根据与陪审团审判的存款协议条款进行诉讼。存托协议或ADS的任何条件、规定或规定均不能作为ADS的任何持有人或实益拥有人或我们或存托人对遵守美国联邦证券法的任何实质性条款及其下颁布的规则和条例的豁免。
您可能不会收到我们普通股的股息或其他分配,如果向您提供这些股息是非法的或不切实际的,您可能不会收到任何价值。
存托人已同意在扣除其费用和开支后,向您支付其或托管人收到的关于您的ADS基础的普通股或其他存款证券的现金股息或其他分配。您将按照您的ADS所代表的普通股数量的比例获得这些分配。但是,如果保存人认为向ADS的任何持有人提供分配是非法的或不切实际的,则不承担责任。例如,如果向ADS持有人进行分配的证券由需要根据《证券法》进行登记但未根据适用的登记豁免进行适当登记或分配的证券组成,则向其进行分配将是非法的。保存人还可以确定,通过邮件分配某些财产是不可行的。此外,某些分发的价值可能低于邮寄它们的成本。在这些情况下,保存人可决定不分配此类财产。根据美国证券法,我们没有义务登记通过此类分配收到的任何ADS、普通股、权利或其他证券。我们也没有义务采取任何其他行动,允许向ADS持有人分配ADS、普通股、权利或其他任何东西。这意味着,如果我们向您提供这些股票是非法的或不切实际的,您可能不会收到我们对我们的普通股进行的分配或它们的任何价值。这些限制可能会导致ADS价值出现实质性下降。
由于无法参与供股,你可能会遇到持股被稀释的情况。
我们可能会不时向我们的股东分配权利,包括获得证券的权利。根据存款协议,存托人不会向ADS持有人分配权利,除非权利的分配和出售以及与这些权利相关的证券根据《证券法》对所有ADS持有人免于登记,或者根据《证券法》的规定进行登记。保存人可以,但不是被要求,试图将这些未分配的权利出售给第三方,并且可以允许这些权利失效。我们可能无法根据《证券法》确立注册豁免,我们没有义务就这些权利或基础证券提交注册声明或努力宣布注册声明生效。因此,ADS持有人可能无法参与我们的配股发行,并可能因此而遭遇持股稀释。
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公司历史与发展 |
我们的历史可以追溯到1996年,推出了我们的“Opera”品牌浏览器软件的第一个版本。此后,我们一直是重新定义网页浏览体验的先驱,为全球数亿互联网用户提供个性化的内容发现平台和游戏服务。
欧朋浏览器有限公司是一家获豁免的有限责任公司,于2018年3月在开曼群岛注册成立。我们主要通过我们的运营公司开展业务,尤其包括Opera Norway AS,这是一家根据挪威法律注册成立的私人有限责任公司。我们于2016年11月3日收购了Opera Norway AS及其子公司,对价为5.75亿美元,减去营运资本调整。此次收购包括提供Opera的移动和PC网页浏览器的业务,以及某些相关产品和服务。
我们的ADS于2018年7月27日在纳斯达克全球精选市场上市,代码为“OPRA”。1份ADS对应两只标的股票为欧朋浏览器有限公司。2018年8月9日,我们完成了9,600,000股ADS的首次公开发行,承销商随后行使了购买额外334,672股ADS的超额配股权。我们还在同时进行的私募配售中出售了9,999,998股,相当于4,999,999ADS,因此,我们的IPO前股东持有190,250,000股,相当于95,125,000 ADS。合并来看,首次公开募股后,欧朋浏览器有限公司的流通股为220,119,342股,对应110,059,671股ADS。2019年9月24日,我们完成了额外7,500,000股ADS的后续公开发行,承销商随后行使了购买额外1,125,000股ADS的超额配股权,并于2019年10月16日完成。2023年10月4日,我们完成了6,876,506 ADS的二次公开发行,由一位IPO前股东出售。截至本年度报告日,共有176,907,896股流通在外,相当于88,453,948股ADS。
我们公司是控股公司,没有实质性经营。我们通过我们的子公司开展我们的主要活动。我们的主要行政办公室位于挪威奥斯陆Vitaminveien 4,0485。我们在这个地址的电话号码是+ 4723692400。我们的主要网站是www.opera.com。本公司网站所载资料不属于本年度报告的一部分。
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业务概况 |
概述
Opera是全球领先的互联网品牌,在2023年第四季度的平均MAU达到3.13亿以上,拥有庞大的参与度和不断增长的基础。基于超过28年的创新,从我们的浏览器产品开始,我们正在利用我们的品牌以及我们庞大和参与的用户群来扩展我们的产品和我们的业务。今天,我们为全球用户提供一系列产品和服务,包括各种PC和移动浏览器、我们的Opera Gaming门户和开发工具、我们的Opera News内容推荐产品、我们的受众扩展产品(即Opera Ads平台)以及多项Web3和电子商务产品和服务。
Opera于1996年推出了首批PC浏览器之一,并于2002年推出了世界上第一个用于手机的完整网页浏览器。从那时起,Opera一直是浏览器领域的创新者,推出了包括标签浏览、数据节省、PC-mobile同步在内的功能,以及众多专注于隐私和安全的功能,包括广告拦截和内置VPN。继续在这一传统的基础上,我们在2023年重新设计并将我们的旗舰PC浏览器重新设计为Opera One,并在我们的浏览器中推出了包括我们的浏览器AI Aria在内的生成AI工具。今天,我们的浏览器产品包括Opera Mini、Android和iOS版Opera浏览器、计算机版Opera,以及为游戏玩家定制的Opera GX和Opera GX Mobile浏览器。我们的浏览器在2023年第四季度的平均MAU约为2.81亿。
浏览器是一种越来越具有战略意义的应用——通常充当互联网上内容、电子商务、人工智能、游戏和金融科技活动的接入点,Opera正在利用这一战略地位推出和扩展新产品。
Opera Gaming,我们新兴的专注于视频游戏的部门,从Opera GX开始,这是一款为游戏玩家定制的浏览器。我们在2019年第二季度推出了适用于PC的GX浏览器,随后在2021年5月推出了移动版本。2021年初,我们购买了GameMaker Studio,它允许任何人在低代码环境中开发视频游戏。基于我们的GX浏览器用户群和使用GameMaker Studio的开发者社区的实力,我们于2021年9月推出了GX Games,这是一个游戏门户,允许游戏玩家查找和玩使用GameMaker Studio开发的游戏。2023年第四季度,Opera GX的MAU超过2400万,GX Mobile的MAU超过400万。
Opera News是我们由大数据技术支持的人工智能驱动的内容平台,于2017年推出,最初是作为我们浏览器的一部分,后来作为一个独立的应用程序,利用我们庞大的用户群和知名品牌,以便大规模提供个性化和相关的内容体验。为确保获得引人注目的内容,Opera News Hub的推出使本地内容创作者能够在我们的平台上发布独家内容,这通过增加页面浏览量和花费的时间帮助提高了服务的参与度。自Opera News首次推出以来,我们已经扩展了该平台,为某些特定的垂直领域提供定制体验,例如足球(soccer)。如今,Opera News以多种定制形式提供,并以包括Apex在内的多种品牌提供。2023年第四季度,Opera News的平均MAU为2.3亿,其中包括来自独立新闻应用程序的3100万MAU。
Opera Ads平台,我们的受众扩展产品,于2021年推出,作为一个在线营销平台,我们的广告合作伙伴可以接触到比Opera拥有和运营的应用程序和网站提供的更多的受众。
自2021年以来,我们提供了包括高级VPN在内的Web3和电子商务产品,并于2023年推出了基于Celo区块链构建的MiniPay稳定币钱包。
我们打算继续利用我们的品牌以及我们庞大且参与度高的用户群,在未来推出更多面向消费者的产品。
我们的产品和用户
我们的产品包括:(i)Opera浏览器——面向Android和iOS的网页浏览器Opera Mini、Opera浏览器、面向计算机的Opera,以及面向PC和移动设备的Opera GX;(ii)Opera Gaming ——建立在Opera GX与GX Games游戏门户和GameMaker Studio 2视频游戏开发引擎的成功基础上;(iii)Opera News ——内容聚合和个性化推荐平台;(iv)Opera Ads ——智能在线营销平台;(v)我们的Web3和电子商务产品。
我们基于云的技术使数亿用户能够发现对他们最重要的内容和服务并与之互动。应用领先的人工智能技术和先进的数据分析以及内置在我们的浏览器和新闻应用程序中的推荐引擎,以及其他产品和服务,为我们的用户提供更好、更快和更个性化的在线体验,并使广告商能够以更精确的方式定位相关用户。
Opera浏览器
我们的PC浏览器:Opera for Computers和Opera GX
我们认为,Opera for Computers是市场上最具创新性和差异化的PC浏览器之一,迎合了高端用户群体,这些用户群体需要的性能和功能超出了Windows、macOS和Linux变体上默认系统浏览器提供的性能和功能。Opera for Computers使用经过Opera调整的Chromium浏览引擎版本,该引擎针对速度和笔记本电脑电池消耗等性能指标进行了精心优化。此外,我们为用户提供其他主要网页浏览器所没有的独特功能,包括免费的内置VPN服务,增强用户的隐私和安全性,特别是对于公共网络上的笔记本电脑,但须遵守相关的当地监管要求。该浏览器还包含原生广告拦截功能。我们的PC浏览器通过在浏览器的侧边栏中嵌入Facebook Messenger、WhatsApp、Instagram、TikTok和X等社交网络服务,通过内置货币和外国单位转换,使在线购物变得更加容易,并使交流变得更加容易。2023年,我们继续为Opera for Computers产品添加特性和功能。2023年6月,我们重新设计并重新设计了我们的旗舰PC浏览器,使其成为Opera One,这是一款采用新的模块化设计的浏览器,以及基于多线程组合器和新的标签孤岛功能的新的、更精简的架构,以更轻松地组织浏览器标签。最重要的是,我们PC浏览器的Opera One版本成为我们第一个以AI为核心的浏览器,Aria浏览器AI基于我们自己的Composer AI引擎构建,可以利用多个LLM,并提供来自网页的实时结果。
Opera GX于2019年第二季度推出,是一款为游戏玩家量身定制的网页浏览器。Opera GX无缝集成到游戏玩家更广泛的游戏设置中,允许PC游戏玩家定制和调整他们的浏览器,以改善他们的游戏体验。2019年9月,Opera GX荣获界面与用户体验设计类红点奖。GX控制和在浏览器中嵌入Twitch等功能将Opera GX与Opera for Computers区分开来。Opera GX现在包括Opera的浏览器AI Aria等新功能,以及Mods。模组是对浏览器的修改,可以改变视觉主题,提供动态音乐和键盘声音,以及网站的着色器,或者可以使用GameMaker创建的动画、实时壁纸。自2023年3月底推出MODs以来,用户从GX Games门户网站下载的MODs已超过1亿。
我们拥有庞大且活跃的全球PC浏览器用户群,2023年第四季度平均MAU为7900万。我们的PC浏览器用户群历来在重视我们浏览器技术创新的地区以及最近在欧洲和美洲等游戏特别受欢迎的地区表现突出。
我们的手机浏览器:Android版Opera浏览器、iOS版Opera浏览器、Opera GX Mobile和Opera Mini
我们的移动浏览器产品目前包括适用于Android和iOS的Opera浏览器、Opera GX Mobile和Opera Mini。我们的移动浏览器产品速度快,并针对移动浏览进行了优化。所有为高ARPU市场定制的移动浏览器都配备了我们的Aria浏览器AI、集成的VPN和原生广告拦截器,这为用户提供了通过拦截通常速度缓慢且具有侵入性的广告来进一步提高隐私和浏览器速度的选项。
Opera Browser for Android于2013年推出,是我们的旗舰Android智能手机浏览器。它带有一个完整的浏览器引擎,基于Chromium项目,以及一个用户友好的界面,旨在为用户提供在高端智能手机上的快速浏览体验。Opera for Android是一款功能强大且功能丰富的浏览器,针对屏幕更大的手机和平板电脑进行了优化。2018年12月,Opera for Android成为首个采用集成加密钱包的浏览器,从而可以轻松使用基于以太坊的加密货币和区块链驱动的Web应用程序。该浏览器还使用户能够阻止烦人的cookie对话框。2019年3月,该浏览器成为首个搭载集成VPN解决方案的主要移动浏览器,该解决方案后来扩展为付费设备范围的VPN。2023年7月,我们将Aria浏览器AI引入Opera Browser for Android。
我们在2018年第四季度推出了iOS版Opera浏览器,当时的品牌是Opera Touch。iOS版Opera浏览器专为手机用户在移动时单手与浏览器互动而设计。该浏览器凭借其独特的设计和可用性,获得了2018年通信设计红点奖和2019年iF设计奖。Opera for iOS提供了丰富的功能集,包括原生广告拦截器、加密钱包和流同步功能,使用户能够继续在他们的设备上浏览。2021年3月,我们将屡获殊荣的iOS浏览器更名为Opera。这一品牌重塑标志着我们的一个新里程碑;将我们的品牌和产品统一在所有平台上,为用户在所有设备上提供无缝浏览体验。2023年8月,我们将Aria浏览器AI引入Opera for iOS。
2021年5月,我们宣布推出Opera GX Mobile ——全球首款专为游戏玩家设计的移动浏览器。Opera GX Mobile用户可以通过使用振动和触觉反馈的快速操作按钮(FAB)享受自定义导航。这款浏览器在2021年获得了Apps和移动UI类的两项红点大奖。用户还可以通过Flow功能同步移动和PC体验,该功能使游戏玩家能够在设备之间分享演练、教程和角色构建,并可以即时访问GX角落—— GX Mobile主屏幕上的一个独特空间,其中包含最新的游戏新闻、优惠和游戏发布日历。Opera GX Mobile还以支持不同颜色主题的独特游戏灵感设计而与众不同。
Opera Mini于2006年首次推出,是一款移动浏览器,几乎可以在任何Android智能手机或功能手机上提供更快的浏览器体验。通过应用先进的数据压缩和效率技术,Opera Mini已使全球数亿用户能够通过移动设备访问互联网,无论其网络状况如何,都能提供可靠的浏览体验,并兼容有限的硬件规格。Opera Mini是一款基于云的浏览器,安装速度快,在用户手机上占用的空间非常小。使用Opera Mini浏览时,数据流量可以通过Opera服务器,这些服务器将网页,包括文本和图像,压缩到仅为其原始大小的10%,从而减少了需要通过经常拥塞的移动网络发送的数据量。此外,与手机上的默认浏览器相比,减少的数据流量消耗可以为用户提供明显更低的数据成本。2023年9月,我们推出了基于Celo区块链的新型稳定币钱包MiniPay,在某些新兴市场集成到Opera Mini中。Opera Mini在2023年第四季度的全球用户平均为1.34亿,仅Android版本的MAU就超过了8600万。此外,根据StatCounter的数据,Opera是2023年新兴市场中使用最广泛的移动浏览器之一。
我们的移动浏览器用户群在2023年第四季度达到2.02亿平均MAU,其中1.54亿是智能手机用户,4800万是功能手机用户。2023年,我们继续减少低ARPU地区的收购支出,同时将资源重新分配给北美和西欧等高ARPU市场不断增长的移动和PC用户。这导致低ARPU市场的用户净流失,同时在高ARPU市场获得用户。2023年第四季度,我们的移动浏览器用户群在北美和欧洲达到1900万平均MAU。
我们的浏览器AI倡议:Aria
2023年,我们推出了自己的原生浏览器AI Aria ——这是我们采用AI服务的大胆新一步。基于我们自己的“Composer”基础设施,Aria连接到例如OpenAI的GPT技术,并通过额外的功能得到增强,例如来自网络的实时结果。Aria让用户免费获得领先的生成式AI服务。作为一名网页和浏览器专家,Aria让用户可以在网页上寻找信息、生成文本或代码或获得产品查询答复时与AI协作。
Opera游戏
在Opera GX成功的基础上,Opera发展了一个游戏玩家和游戏创作者社区。这包括创建Opera Gaming部门,该部门提供2D游戏开发平台GameMaker。Opera Gaming的重点是继续扩大Opera GX的用户群,并使用GameMaker在Opera GX浏览器内外构建更多功能。
GameMaker为游戏创作者提供了一套完整的工具,可以为任何平台创建游戏。2021年第三季度,Opera允许创作者免费使用GameMaker开发游戏,并将这些游戏发布到GX Games。为GameMaker着色器、图形滤镜、音频滤镜、围绕长期版本支持和初始多人支持的承诺带来了大量产品更新。2021年11月,我们推出了GX Games,这是一个门户,将我们的Opera GX浏览器用户与开发者使用我们的GameMaker开发平台创建的游戏连接起来。开发者只需点击一下,就可以直接从GameMaker向GX Games发布他们的游戏。GX Games让用户可以直接从Opera GX即时访问超过7,000款游戏。已有超500万用户在GX Games上创建了账号。通过将Opera GX和GameMaker结合在一起,GX Games门户网站寻求让创作、分享和玩游戏变得像在社交媒体上发帖一样快速、简单。
歌剧新闻
凭借我们庞大的用户基础和创新能力,我们于2017年1月推出了Opera News服务。Opera News是我们的AI驱动的个性化新闻发现和聚合服务。该服务作为我们浏览器的一部分被突出显示,并且还作为独立的应用程序和网站提供。这些应用程序同时以Opera News和Apex品牌运营。通过提供人工智能驱动的新闻和内容推荐,我们增加了用户活跃度,也增加了用户在我们生态系统中花费的时间。
我们使用我们的专有AI技术来策划和智能推荐每个用户可能感兴趣的新闻、文章、视频和其他在线内容。用户可以通过实时智能排名、头条新闻和推送通知功能,方便地访问这些内容。此外,Opera News利用自然语言处理和其他技术快速处理语言差异和细微差别,以评估和推荐跨越不同语言和文化的在线内容。当使用由我们的AI推荐引擎提供支持的Opera产品时,人们可以高效地发现、参与和分享吸引他们的在线内容。
我们不断完善Opera News,为我们的用户增加新的特性和功能,并提高平台对内容创作者和出版商的吸引力。2019年9月,我们在尼日利亚推出了Opera News Hub,随后扩展到其他市场。Opera News Hub平台使内容创作者能够通过我们的Opera News频道自行发布和货币化他们的内容,这使我们能够越来越多地吸引本地内容。
在Opera News成功的基础上,我们在2021年推出了Apex Football(原名Opera Football)。这家网站和相关应用程序使用了为Opera News开发的AI技术,有一个适当的过滤器,可以只突出显示有关特定垂直的新闻,在这种情况下是football(足球)。除过滤器外,Apex Football将足球新闻与历史比赛/球队/球员统计数据和比分直播相结合,不仅为足球迷提供一体化的足球资讯门户,还提供实时比赛和比分通知。此外,Apex Football被赋予了设计美学,赋予了应用程序和网站独特的外观。2022年,我们引入了更多体育垂直领域,包括板球、篮球和一般体育新闻。此外,在2022年和2023年,Opera在我们的Android浏览器和Opera News应用程序中嵌入了实时比分功能,允许用户从浏览器或Opera News应用程序起始页面订阅和关注他们喜欢的比赛和球队。
在2023年第四季度,我们的Opera News用户群平均MAU达到2.3亿,涉及从Opera浏览器访问Opera News的用户以及从Opera News专用应用程序或网站访问Opera News的用户。Opera News应用程序在2023年第四季度的平均MAU达到了3100万。鉴于Opera News在新兴市场的大力采用,2021年,我们进入了北美和欧洲的其他市场,自那时以来,我们看到这些市场的收入贡献有所增加。一般来说,这些市场的用户货币化速度明显高于新兴市场最初Opera News市场的用户。
歌剧广告
Opera Ads是我们的内部广告平台,经过优化,可服务于我们拥有和运营的针对数字机构、广告商和品牌的库存,通过程序化和完全托管的广告活动与Opera用户直接建立联系和互动。Opera Ads产品是我们货币化战略的重要组成部分,它建立在我们与第三方公司(如谷歌)现有的搜索货币化合作伙伴关系以及与其他货币化合作伙伴(如亚马逊)的合作伙伴关系之上。Opera Ads平台于2021年通过我们的受众扩展服务进行了扩展,该服务通过实时竞价与合作伙伴库存连接,为我们的广告合作伙伴提供受众扩展和他们活动的增量覆盖范围。作为一家浏览器公司,我们可以利用浏览器的闭环环境来捕捉兴趣和上下文。在关注用户隐私的同时,我们能够在用户的整个在线旅程中为其创造价值和效用,这与许多依赖第三方信号和cookie的广告平台不同。随着高价值用户的增长,我们正在成为更多潜在广告商越来越相关的合作伙伴。
我们的Web3和电子商务倡议
我们的Web3倡议
2018年,Opera成为第一个在我们的浏览器中引入非托管加密钱包的浏览器,从而能够访问新一代基于区块链的Web3应用程序。这允许用户与这些应用程序进行交互,向网站和用户发送或接收各种加密货币,以及向网站表明自己的身份,并持有来自基于区块链的游戏的独特数字物品。截至2023年12月31日,Opera支持最相关的区块链,包括比特币、以太坊、Polygon和Solana。此外,我们将非托管的Web3钱包重新构建为独立的SDK,嵌入到Opera浏览器应用程序中。2023年9月,我们推出了MiniPay,这是一个基于Celo区块链构建的新的稳定币钱包,并在某些新兴市场集成到Opera Mini中,目前已有超过200万次激活。
我们的电子商务举措
我们推出了基于浏览器的返现服务,为Opera用户提供特定在线交易的财务奖励。Opera返现奖励计划旨在为Opera的用户在其浏览器中提供集成、无缝、非侵入式的返现体验。该返现服务最初在西班牙提供,随后于2021年10月向波兰用户推出。2022年和2023年,我们继续在其他市场推出Opera返现服务,包括德国、英国、美国、墨西哥和巴西。Opera返现的特色是包括速卖通、Temu、Shein等品牌在内的数百家店铺。然而,在2023年末,我们开始缩减我们拥有和运营的某些现金返还计划,并开始推广第三方工具,将其作为一种更有效的解决方案。此类第三方工具的使用于2023年末在美国开始,预计2024年将扩展到更多市场。
我们的合作伙伴
我们与受益于我们为其服务带来流量的能力的公司合作,包括搜索引擎、电子商务和旅游提供商以及数字广告平台。通过在我们的浏览器和应用程序中放置快捷方式,或“快速拨号”,以及广告,我们有能力推广为我们的用户提供服务的全球和本地合作伙伴。这些公司付钱给我们,要么是因为向他们推荐流量,要么是因为展示他们的广告。
搜索提供商
我们与谷歌和Yandex等互联网搜索提供商合作,分别与它们密切合作了20多年和15年。这些合作伙伴关系确保为我们的用户原生整合搜索技术,并提高我们品牌的知名度。当我们的用户在URL栏、默认搜索页面或嵌入我们的PC和移动浏览器的搜索框内进行搜索时,我们将分享搜索合作伙伴产生的收入。2023年,我们还开始在我们的Aria浏览器AI体验中引入搜索入口。
自2001年以来,我们就与谷歌签订了搜索分发协议。我们于2012年与谷歌签订了当前的搜索分发协议,并多次延长该协议的期限,最近一次是到2024年12月31日。我们与谷歌的搜索分发协议让它可以选择将期限再延长12个月。2024年4月,谷歌行使了该选择权,因此该协议的期限进一步延长至2025年12月31日。自2007年以来,我们与Yandex签订了搜索合作伙伴协议。我们于2012年与Yandex签订了当前的合作伙伴协议。这份协议的初始期限已多次延长,目前延长至2024年12月。在初始期限之后,除非任何一方至少在自动续签前30天发出书面通知,否则合作伙伴协议将自动续签额外的两年期限。我们与Google和Yandex的协议受制于惯常的违约事件,包括未能付款、重大违约、清算,以及其中规定的其他终止触发事件。
我们与搜索供应商的关系和合作可能会受到与这些搜索供应商有关的任何重大调查和重组的影响。见“第3项。关键信息—— D.风险因素——与我们的内部控制和报告相关的风险——我们依赖用户在Opera浏览器中的网页搜索来获得本年度报告的很大一部分收入”。
电子商务和在线旅行社
我们与大型、全球性的电子商务和在线旅行社,如亚马逊、eBay、速卖通、Booking.com,以及Otto、Shopee、Lazada等强大的本土品牌密切合作。通过在我们的浏览器中增加用户对这些流行服务的参与度,以及我们的受众扩展产品,这些合作关系的价值继续上升。
我们从我们的定向用户通过我们的Speed Dial主页和其他广告上提供的链接发起的交易中获得收入,通常以这些服务提供商产生的收入的定义份额的形式。
数字广告平台
我们与领先的数字广告平台如Google AdSense、Google的AdMob、字节跳动的Pangle、Meta Audience Network等建立了合作关系。我们允许这些数字广告平台在我们的浏览器、内容应用程序和网站上显示他们的广告需求,我们在这些网站上根据我们有权从这些广告合作伙伴那里获得的金额确认收入。我们还向全球和本地广告商出售精选的优质广告展示位置,例如路障横幅、插播广告、视频、赞助文章和通知。
我们的Opera Ads平台拥有大量且持续的受众扩展重点,能够与Opera拥有和运营的库存以及由Google、AppLovin、Vungle等公司提供的精选优质合作伙伴库存无缝集成。Opera广告平台面向全球最大的广告客户、品牌、平台、代理商以及横跨美洲、亚洲、欧洲、非洲和中东的电子商务合作伙伴。我们的大多数客户都在游戏、体育和电子商务垂直领域开展业务。
内容提供商
除了货币化合作伙伴,我们与知名媒体公司建立了牢固的关系,同时也专注于非洲、欧洲和美国关键市场的区域和本地内容提供商。这些关系使我们能够获得全面的新闻和其他内容,我们可以在我们的平台上向用户提供这些内容,为我们的内容提供商合作伙伴提供更多的宣传,并通过在我们的新闻服务中投放广告来产生收入。此外,我们越来越专注于通过Opera News Hub创建独家本地内容。我们还会分析用户的行为,根据用户的喜好来提高我们展示给每个用户的新闻故事和广告的相关性。
营销与分销
我们与广告代理商、网红、游戏附属网络、设备制造商、移动网络运营商等合作,推广和分销我们的产品。我们与设备制造商建立了长期合作关系,以确保高成本效益和可靠的分销,使这些分销合作伙伴和我们都受益。我们与非洲的移动网络运营商合作开展联合营销活动。这些活动在我们的运营商合作伙伴的网络上推广我们的移动浏览器的数据节省功能,同时在有限的时间内向消费者提供免费或降低成本的浏览。此外,我们与游戏附属网络合作推广Opera GX。
基础模型
Opera的浏览器集成AI聊天机器人Aria建立在Opera自己的AI引擎之上,该引擎依赖于OpenAI和谷歌等第三方提供的LLM。它以与LLM无关的方式构建,允许在现有模型(包括开源模型)之外单独添加和使用任何模型。
技术
技术是我们成功的关键,因为它使我们能够创新、改善用户体验并更有效地运营我们的业务。我们的技术团队由高技能的工程师、计算机科学家和技术人员组成,他们的专业知识跨越了广泛的领域。截至2023年12月31日,我们雇用了一支约430名工程和数据分析人员的团队,主要分布在波兰、中国、瑞典和英国,在我们的核心业务以及AI、游戏和Web3等更新举措中参与构建我们的技术平台和开发新的Opera产品和服务。
内容推荐
通过AI和AIGC技术,我们将我们的浏览器和其他产品和服务转变为AI驱动的内容发现和推荐平台,为我们的用户提供个性化的新闻、音频、视频和其他在线内容。我们利用现有用户群的数据以及在自然语言处理、计算机视觉和深度学习方面的前沿技术,例如LLM和AIGC,来开发我们的AI驱动的内容发现和多场景/多模式/多目标推荐平台,我们将这些平台集成到我们的各种产品和服务中。我们的AI平台评估在线内容的每一项和每个单独用户之间的数十亿个潜在相关数据点,以实时为我们的用户提供高度感兴趣的个性化内容推荐。
我们针对内容的关键AI技术实现了以下强大功能:
● |
自然语言处理。自然语言处理中的经典模型,或NLP,以及深度学习模型,用于分析、分类、提取、分类、处理和更好地理解多种语言的新闻内容。我们的深度学习模型帮助我们提取关键实体、主题和其他语义标签。我们还可以找到头条新闻、名人等新闻元素之间的联系,自动提取重要事件的时间线和历史。随着生成式AI的进步,LLM也被广泛应用于我们的系统中,从内容理解、主题总结到内容审核和过滤并导致处理能力的提高和成本的降低。 |
● |
图像和视频的计算机视觉。我们对与网文关联的图片和视频进行分析,以更好地理解内容,优化我们的推荐引擎。除了经典的计算机视觉模型,多模态LLM也被引入到我们的AI系统中:视觉变压器(ViT)模型和语言-图像预训练(CLIP)被用于图像理解和图像-文本匹配,带来了更高的精度。 |
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多目标/多场景/多模式/个性化推荐系统。在个性化点击预测模型(大型深度神经网络)的基础上,我们开发了个性化多目标预测模型,该模型不仅可以预测用户对某篇新闻文章的点击概率,还可以预测阅读时间以及用户是否会喜欢/分享新闻或订阅作者,从而更好地反映用户对推荐内容的满意度。这是一个具有百亿特征的多目标神经网络模型,基于用户交互实时训练。多场景建模通过将用户行为与上下文信息相关联,提供不同用例下的个性化上下文推荐。多模态建模借力不同形式的内容,如文本、图像、视频等,构建不同模态数据之间的相关性和互补性,以多媒体中的内容丰富阅读体验。 |
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深度强化学习推荐。通过应用Deep Deterministic Policy Gradient(DDPG)改进版,机器学习算法不仅优化了当前推荐内容的奖励,还优化了一个会话中一系列用户交互的总奖励。这样的目标函数导致更深层次的阅读互动,也代表了阅读满意度的提升。 |
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大数据能力。我们能够利用我们的大数据能力,在不同的地域、语言和文化中快速发展和扩展我们的存在。我们拥有分布在四大洲的多个数据中心,支持大规模PB级分布式数据存储,并允许我们每天实时处理与用户相关的数百TB数据。我们使用数据挖掘和分析技术在我们收集的大量数据中找到模式,这有助于我们了解我们的用户并为他们提供更好的内容推荐 |
云压缩技术
我们的压缩技术,Turbo和Opera二进制标记语言(OML),是先进的压缩技术,内置在我们的应用程序中,为用户优化数据流量和连接时间。这些技术允许我们的浏览器通过下载更少的数据更快地加载网页。如今,Turbo是我们针对高端智能手机和电脑的标准压缩模式,而专为Opera Mini适配的OBML则提供了极端压缩模式,可将网页内容压缩高达90%,即使在最有限的移动数据网络上也能提供良好的网页浏览体验。
网络基础设施
我们建设了可靠、安全的网络基础设施,全面支持我们的运营。我们的物理网络基础设施利用我们与高速网络相连接的数据中心。我们开发了我们的架构,以便在具有高度弹性的动态云环境中有效工作。我们的自动配置工具使我们能够在短时间内扩大我们的存储和计算能力,以应对对我们服务日益增长的需求。我们专有的网络应用协议确保在我们经营所在的各个市场的不同网络条件下进行快速可靠的移动通信。我们的目标是在不同的设备、操作系统、运营商和网络环境中提供一致的用户体验。
截至2023年12月31日,我们在位于荷兰(两个地点)、美国、新加坡、加拿大、南非和尼日利亚的七个互联网数据中心拥有约6,136台服务器。截至2023年12月31日,我们的数据中心的总连接带宽为1.16Tbps最大吞吐量,日峰值为240Gbps。
此外,在2024年2月,我们宣布在冰岛部署一个新的AI数据集群,该集群采用NVIDIA DGX SuperPOD,作为未来额外AI服务的基础。该集群包含H100 AI计算卡,能够提供计算能力的xFLOP。
我们的投资
我们的业务包括对其他公司的非控股投资。
OPay Limited,即OPay,我们目前持有9.4%所有权权益的被投资方,是一家移动支付金融科技公司,专注于新兴市场,尼日利亚和埃及是最初的关键市场。OPay提供线上和线下支付,以及利用人工智能、大数据和其他金融科技创新的数字钱包服务,从而帮助新兴地区的国家向无现金社会转型。
nHorizon Innovation(Beijing)Software Ltd.,或nHorizon Innovation,是我们拥有29.1%所有权权益的联营公司。nHorizon Innovation通过知识产权许可产生收入,主要来自nHorizon Infinite(Beijing)Software Limited,或nHorizon Infinite,这是我们在2023年年中之前的合资企业。nHorizon Infinite专注于支持中国应用程序开发者通过广告在国际上通过他们的应用程序获利。
AB“Fjord Bank”,即Fjord Bank,我们拥有4.9%所有权权益的被投资方,作为一家持牌专业银行运营,并在立陶宛市场推出了包括定期存款和消费者贷款业务在内的在线业务。
用户隐私和安全
我们用户群的活力和完整性是我们业务的基石。我们通过开发和实施旨在保护用户隐私、促进安全环境和确保用户数据安全的计划,为加强我们的用户基础这一目标投入了大量资源。我们还在我们的产品和服务中实现了独特的功能,以保护用户的在线数字存在,例如免费的、无日志的VPN服务、用于增强保护的高级、付费VPN服务、原生广告拦截和反跟踪选项。
我们的隐私声明旨在以用户友好的方式描述我们的数据使用做法以及隐私如何在我们的平台上运作。我们向用户提供关于正在收集哪些数据的充分通知,并承诺根据适用法律管理和使用所收集的数据。我们认为保护我们每个用户的个人隐私至关重要。
我们不断努力防止未经授权使用、丢失或泄露用户数据。此外,我们使用各种技术和组织措施来保护受托使用的数据,包括对静止和传输中的个人数据进行加密,对于我们的外部接口,我们还利用非军事区和防火墙来防止潜在的攻击或未经授权的访问。我们拥有隐私和安全团队,致力于持续审查和监测数据保护实践,包括渗透测试、审计和开展数据隐私影响评估。
产品营销和分销
对于我们的大多数产品和服务而言,新用户的主要来源是我们产品的品牌知名度以及来自我们庞大用户群的“口碑”。用户对我们的信任和依赖是我们业务的关键增长动力,因为从朋友和同事那里听到关于我们产品和服务的积极反馈的潜在用户更有可能尝试它们。我们开展了有影响力的营销活动,以提高认识,并在关键目标人群中获得信任和思想共享。我们还围绕全球活动开展促销活动,例如世界杯锦标赛,以进一步吸引用户并推动采用。
2023年,有机安装是我们获取新用户的最重要渠道,约占我们新增智能手机用户的74%。同时,我们与行业合作伙伴合作推广我们的产品。见“第7项。大股东与关联交易— B.关联交易。”2023年,大约12%的新智能手机用户来自我们的付费在线促销活动。
我们的产品可通过我们的官方网站www.opera.com,以及Google Play、苹果应用商店和其他在线应用市场购买。
竞争
我们在提供的所有产品和服务方面都面临着激烈的竞争。在浏览器领域,我们一般与其他全球浏览器开发商竞争,包括谷歌(Chrome)、苹果(Safari)、微软(Edge)和三星等公司,它们在各自的硬件或软件平台上拥有分销或其他优势。我们还与在特定国家拥有强势地位的其他区域互联网公司展开竞争。我们不时要与Mozilla Firefox、Brave、Avast、Yandex、DuckDuckGo和UC Web等规模较小的独立浏览器公司竞争,也要为那些希望在各自默认浏览器之外为其设备选择替代浏览器的用户竞争。在广告领域,我们与运营广告平台和受众扩展产品的其他全球互联网公司展开竞争,例如Meta、字节跳动和Alphabet为库存和广告商提供的产品。在内容领域,我们面临着来自其他互联网公司的重大竞争,这些公司在全球推广自己的内容产品和服务,包括Alphabet、Apple和Meta,以及本地和全球报纸和杂志等传统媒体。与内容领域的其他一些大型竞争对手不同,我们历来专注于新兴市场,并通过我们不断发展的人工智能驱动的内容发现和推荐平台为用户整合了独特的内容。然而,随着我们越来越关注更发达的市场,我们也与数字媒体资产和其他基于人工智能的新闻产品平台展开竞争。
此外,我们与所有主要的互联网公司竞争用户注意力和广告支出。此外,在某些移动设备缺乏大型存储能力的新兴市场,我们可能会与其他应用程序竞争用户移动设备上可用的有限空间。随着我们推出新产品,随着我们现有产品的发展,或者随着其他公司推出新产品和服务,我们可能会受到额外的竞争。例如,我们于2023年3月在我们的PC旗舰浏览器中推出了一套最初的生成AI工具,逐渐扩展到其他移动和PC浏览器,并在2023年部署了其他工具,例如我们的Aria浏览器AI。我们还在2023年9月推出了基于Celo区块链构建的新型稳定币钱包MiniPay。虽然我们将我们的新产品视为Opera现有产品组合的延伸,但增加新产品和服务使我们面临新的竞争对手,并增强了来自现有竞争对手的竞争。
见“第3项。关键信息—— D.风险因素——与我们的业务和行业相关的风险——我们在多个空间和行业面临激烈的竞争,如果我们不继续创新并提供满足用户需求的产品和服务,我们可能无法保持竞争力。”
季节性
见“第3项。关键信息—— D.风险因素——与我们的业务和行业相关的风险——我们的经营业绩受多项因素的季节性波动影响。”
知识产权
我们认为我们的专利、版权、服务标志、商标、商业秘密和其他知识产权对我们的成功至关重要。我们依靠专利、商标、版权和商业秘密保护,以及与员工、客户、合作伙伴和其他人的竞业禁止、保密和许可协议来保护我们的知识产权。尽管我们采取了预防措施,但第三方可能会在未经授权的情况下获得和使用我们的知识产权。此外,互联网相关行业知识产权的有效性、可执行性和保护范围具有不确定性,仍在演变。
截至2023年12月31日,我们在90多个国家有超过390个OPERA、Opera with Red O(新旧版本)和OPERA软件商标的有效注册或待批申请,在80多个国家有我们的红色“O”标志。我们还在为我们的某些其他品牌寻求商标保护,包括Opera GX。Opera的专利组合包括20多项在美国发布的专利以及某些国际专利注册。此外,截至2023年12月31日,我们有数百个与我们的业务相关的注册域名。
条例
挪威知识产权条例
挪威遵守保护知识产权的关键国际协定,根据《保护工业产权巴黎公约》、《伯尔尼公约》、《1952年世界版权公约》、《罗马公约》和《TRIPS协定》。
挪威管辖知识产权的主要法案是1967年12月15日的《专利法》、2003年3月14日的《设计法》、2010年3月26日的《商标法》、2018年6月15日的《版权法》和2009年1月9日的《营销法》。2020年3月27日的《商业秘密法》,保护商业秘密。
商标、外观设计和专利应在向挪威工业产权局或NIPO申请后注册,以便在挪威有效。在欧洲专利局获得授权的专利申请可在向NIPO提出申请后在挪威生效。
数据保护和信息安全条例
挪威的主要数据保护立法是2018年6月15日第38号《个人数据法》。《个人数据法案》全面实施2016/679/EU-《通用数据保护条例》(GDPR)。该法案的目的是通过处理个人数据,保护自然人的隐私权不受侵犯。广义上讲,GDPR适用于在欧洲经济区(EEA)成立的公司对个人数据进行的处理,也适用于在EEA处理数据主体的个人数据,其中处理与向此类数据主体提供服务或监测其行为相关联。
我们产品的大量用户在欧洲经济区,我们也为我们的浏览器用户和我们在挪威的业务机构的其他人提供服务,因此我们对这些用户的个人数据的处理受GDPR的约束。自2020年欧盟法院(CJEU)对Schrems II案作出判决以来,挪威、爱尔兰、法国、德国和其他地方的数据保护当局已对多家违反GDPR的科技公司处以巨额罚款。这些当局的决定,以及欧洲数据保护委员会的指导意见一再强调,个人数据的国际转移应该受到更严格的审查。此外,监管决定和相关诉讼(例如所谓的IAB决定,最近由欧洲法院裁决)强调,互联网广告行业是隐私当局特别关注的领域。
近年来,包括巴西、肯尼亚、尼日利亚、印度和中国在内的许多其他司法管辖区颁布或更新了数据隐私或数据本地化法律。同样,美国几个州已经通过或正在辩论自己的隐私法。每项法律的精确要求差异很大,尽管我们看到一些普遍趋势是更多的监管,尤其是对像我们这样的数据驱动业务,以及对服务和数据本地化的更多关注。我们预计各国数据保护、隐私和数据本地化规则将继续发展,这将继续影响我们的业务并影响我们的产品和服务。见“第3项。关键信息—— D.风险因素——与我们的技术和知识产权相关的风险——由于我们存储、处理和使用数据,其中一些数据包含个人信息,因此我们受到跨多个司法管辖区关于隐私、数据保护和其他事项的复杂且不断变化的法律法规的约束”本年度报告。
关于人工智能和数字服务的法规
欧洲和美国正在制定和正式制定与人工智能和数字服务相关的新法律、法规、政策和国际协议,这可能会导致罚款或其他监管行动。例如,欧盟最近通过的《欧盟人工智能法案》包括对通用人工智能系统以及这些系统所基于的模型的特定透明度和其他要求。此外,白宫关于安全、可靠和值得信赖地开发和使用人工智能的行政命令为美国政府设计了一个框架,除其他外,以规范私营部门对某些基础模型的使用和开发。
2022年11月1日生效的欧盟《数字市场法案》(DMA)旨在确保欧洲数字市场的更高竞争程度。DMA禁止被指定为“守门人”、提供核心平台服务的公司从事特定类型的自我偏好行为。虽然Opera没有被指定为DMA下的守门人,但Opera与之竞争的某些平台公司已经或可能正在,导致浏览器选择屏幕的实施增加和其他类似的影响。例如,2024年1月26日,Opera宣布,在苹果决定实施选择屏幕并允许替代浏览器提供商向欧盟iOS用户提供基于替代浏览器引擎的全功能浏览器后,它打算加大iOS开发力度。
与内容推荐有关的规定
我们的Opera News内容发现和推荐平台可在全球范围内的各种市场中使用。近年来,人们越来越重视网络新闻报道的真实性,社会对内容平台和聚合商将采取措施防止“假新闻”传播的期望越来越高。此外,一些国家对新闻聚合服务采取了监管制度,要求在当地进行注册或发放许可,在某些情况下,使政府能够更有效地限制其公民获得某些类别的信息。其他国家已通过立法,扩大出版商在包括搜索引擎、社交媒体和内容推荐平台在内的数字平台上的版权权利。例如,澳大利亚和法国已通过法律,赋予数字媒体出版商在搜索结果或内容推荐中使用其内容获得付款的权利。欧盟通过了关于数字单一市场版权和相关权利的指令(EU)2019/790,该指令赋予新闻出版物对其内容的重复使用更直接的控制权,并责成在线内容共享平台托管用户生成的内容,承担与防止其用户侵犯他人版权相关的某些职责。简而言之,内容聚合正变得日益受到监管,我们预计,随着时间的推移,我们将受到日益多样化和分散的监管环境的影响。
欧洲经济制裁
鉴于俄罗斯破坏乌克兰局势稳定的行动,欧盟在2014年7月31日关于限制性措施的理事会条例(EU)833/2014中,在2014年入侵和声称吞并克里米亚后采取了某些经济制裁措施,或欧盟条例。挪威作为欧洲经济区成员国,已在《挪威制裁法》中将欧盟条例的经济制裁纳入其国内法。自2014年以来,鉴于俄罗斯对乌克兰的持续侵略,欧盟修订了欧盟条例,增加了多套经济制裁措施,相应地,额外制裁也在适当的时候同样被纳入挪威国内法。因此,欧盟的经济制裁,无论是直接还是纳入挪威法律,都适用于Opera集团在欧洲的公司、人员和业务。例如,2022年12月16日,欧盟通过了2022年12月的欧盟制裁,禁止向在俄罗斯设立的法人、实体或机构提供“广告服务”,因此我们随后在其他行动中终止了与俄罗斯客户的所有广告合同。欧盟以及包括美国在内的其他司法管辖区在整个2023年和2024年初继续定期采取更多和更多的制裁措施。
环境、社会及管治条例
2022年7月,挪威《ø penhetsloven(透明度法案)》生效。为促进对基本人权和体面工作条件的尊重,《透明度法案》规定,挪威公司有义务告知和公布他们的工作方式,以确保基本人权和体面工作条件,无论是在他们自己的企业中还是在他们的供应链中。根据《透明度法案》,Opera对Opera、其供应商或其商业伙伴可能侵犯基本人权或体面工作条件的与Opera业务相关的风险进行尽职评估。这些尽职调查评估的结果每年都会在Opera的网站(https://legal.opera.com/transparency/)上进行报告和公开。
欧盟通过了企业可持续发展报告指令(“CSRD”),指令EU 2022/2464,自2023年1月5日起生效。挪威作为欧洲经济区成员国,预计将很快将CSRD纳入其国内法。CSRD将要求我们的欧洲子公司评估Opera对环境和社会条件的影响,以及此类条件给Opera带来的风险和机会,并在其财务报表中披露此类评估。我们还需要披露我们的运营导致的某些类别的温室气体(GHG)排放。同样,2024年3月6日,SEC通过了最终规则,该规则将在面临法律挑战的情况下,要求披露与气候相关的重大风险、GHG排放以及SEC此前未要求的与气候相关的财务指标。
C.组织Structure
下面的图表概括了我们的公司结构,并确定了截至本年度报告之日我们所有主要子公司及其注册地:
注意事项:
(1) |
由其他Opera集团实体持有6%。 |
(2) |
20%由名义股东持有。 |
d. |
物业、厂房及设备 |
我们的公司总部位于挪威奥斯陆。我们的主要技术开发设施位于波兰的弗罗茨瓦夫、苏格兰的邓迪、中国的北京以及瑞典的林雪平和哥德堡。我们还在尼日利亚、爱尔兰、法国、德国、西班牙、南非和肯尼亚等国设有办事处。
我们的服务器托管在租用的数据中心,主要分布在荷兰、美国、加拿大、尼日利亚、南非、冰岛和新加坡。我们网络中的数据中心由国内和国际主要数据中心提供商为我们拥有和维护。我们一般订立租赁及托管服务协议,续约条款介乎一至三年。
没有。
您应该阅读以下关于我们的财务状况和经营业绩的讨论和分析,并结合我们的合并财务报表和本年度报告其他地方包含的相关说明。本讨论包含涉及风险和不确定性的前瞻性陈述。由于各种因素,包括“项目3”下所述因素,我们的实际结果和选定事件的时间安排可能与这些前瞻性陈述中的预期存在重大差异。关键信息— D.风险因素”和本年度报告的其他部分。
有关我们的财务状况、财务状况变化以及2022年与2021年相比的经营业绩的讨论,请参阅我们于2023年4月20日向SEC提交的截至2022年12月31日的财政年度的20-F表格年度报告中的“项目5.A.-经营和财务审查与前景”。
a. |
经营业绩 |
2023年全年业绩执行概览
● |
总收入为3.968亿美元,与2022年相比增长20%。 |
● |
广告收入为2.31亿美元,较2022年增长23%。 |
● |
搜索收入为1.622亿美元,与2022年相比增长16%。 |
● |
净收入为1.533亿美元,高于2022年的1500万美元。 |
● |
调整后EBITDA为9370万美元,较2022年增长38%。 |
● |
经营活动产生的现金流量净额为8280万美元,与2022年相比增长46%。 |
● |
来自运营的自由现金流为7250万美元,与2022年相比增长69%。 |
2022-2023年收入增长20%,对应绝对金额增加6580万美元,这是由于基本广告需求和定价因素以及我们的浏览器和新闻用户群在更高的每用户收入西方市场的增长导致的每用户货币化增加。此外,2021年首次超过搜索收入的广告收入继续以高于搜索收入的速度增长,这在很大程度上是由我们的Opera Ads受众扩展平台推动的。
计入调整后EBITDA计算的费用和其他项目增加了4440万美元,即18%,这主要是由于销售库存成本增加了3920万美元,即84%,其中包括在我们的Opera Ads平台上销售的广告库存成本。营销和分销费用仍然是最重要的成本项目,为1.099亿美元,自2022年以来减少了500万美元,即4%,同时我们继续大力投资于我们产品在西方市场的用户增长,以加速我们的收入增长。不包括股份薪酬的人事开支较2022年增长1%,至6580万美元。因此,我们在2023年的调整后EBITDA为9370万美元或24%的利润率,与2022年的6810万美元和21%的利润率相比增长了38%。
2023年净收入为1.533亿美元,高于2022年的1500万美元。这包括我们对OPay投资的估计公允价值增加8980万美元。2023年730万美元的净财务收入是由于我们终止的投资计划获得了320万美元的净收益、出售我们以前在Nanobank的投资所产生的应收款项的结算收益110万美元以及银行存款的更高利息收入。折旧和摊销自2022年以来减少了80万美元,即6%,至1320万美元。基于股份的薪酬在2023年增长82%至1700万美元,这主要是由于昆仑向Opera的某些员工提供的赠款,我们在2023年为此确认了650万美元的基于股份的薪酬费用,高于2022年的190万美元。Opera没有任何义务结算昆仑授予的奖励,此类授予不会导致Opera股东的稀释,因为这些员工在行使奖励时获得昆仑的股份。税收和所有未包括在调整后EBITDA中的其他项目对我们2023年的净收入产生了740万美元的综合负贡献。
截至2023年12月31日,现金和现金等价物总额为9390万美元,比截至2022年12月31日的5240万美元增加了4150万美元。4150万美元的增加是由于经营和投资活动的净现金流入分别为8280万美元和2000万美元,部分被融资活动的净现金流出5980万美元所抵消,其中包括用于支付现金股息和回购股票的总额5580万美元,以及汇率变动对我们的现金和现金等价物产生的150万美元的负面影响。我们投资活动的大部分现金来自出售我们的有价证券,总额为2340万美元。对设备和新产品开发的投资总额为640万美元。2023年是我们支付股息的第一年,从1月份的每ADS 0.80美元的特别股息开始,随后在7月份根据我们在6月份采用的经常性半年度现金股息计划支付了每ADS 0.40美元的股息。昆仑Opera普通股的应付股息与Opera出售一项投资的应收款项相抵,该投资应收款项是在Opera出售以前在Star X的股份后应收昆仑的款项。我们在2023年总共支付了2310万美元的现金股息。2023年11月,我们完成了ADS的第三次回购计划。2023年,我们在股票回购上总共花费了3270万美元。
自2022年以来,我们的运营自由现金流增长了69%,达到7250万美元。我们继续认为我们的流动性是健康的。
关键指标
我们使用某些关键的非财务指标来监控和管理我们的业务,最重要的是通过MAU和ARPU衡量我们的产品采用率。我们使用这些指标来评估我们的业务,衡量我们的绩效,确定影响我们业务的趋势,制定业务计划,并做出战略决策。我们相信,这些指标为投资者了解和评估我们的经营业绩提供了有用的信息。
下表列出了我们在所示期间的某些用户指标:
三个月结束(1) |
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3月31日, 2022 |
6月30日, 2022 |
9月30日, 2022 |
12月31日, 2022 |
3月31日, 2023 |
6月30日, 2023 |
9月30日, 2023 |
12月31日, 2023 |
|||||||||||||||||||||||||
(百万,ARPU除外) |
||||||||||||||||||||||||||||||||
智能手机总平均MAU |
203.4 | 198.4 | 198.0 | 196.6 | 189.7 | 190.5 | 185.8 | 185.8 | ||||||||||||||||||||||||
PC浏览器平均MAU |
77.7 | 73.4 | 72.8 | 75.5 | 76.4 | 76.2 | 76.8 | 79.5 | ||||||||||||||||||||||||
功能手机平均MAU |
55.1 | 55.7 | 52.0 | 51.6 | 53.0 | 48.9 | 48.6 | 47.4 | ||||||||||||||||||||||||
其他 |
0.8 | 0.8 | 1.0 | 0.7 | 0.2 | 0.2 | 0.1 | 0.2 | ||||||||||||||||||||||||
总MAU |
337.0 | 328.3 | 323.8 | 324.4 | 319.4 | 315.9 | 311.3 | 312.9 | ||||||||||||||||||||||||
年化ARPU(美元)(2) |
0.82 | 0.94 | 1.04 | 1.18 | 1.08 | 1.17 | 1.31 | 1.44 |
(1) |
每个期间包含的三个月的平均值,每个月使用30天回看窗口从最后一天开始计算。 |
(2) |
该季度广告和搜索收入,除以该季度的平均MAU再乘以4进行年化。 |
截至2023年12月31日止三个月,我们的智能手机平均总MAU为1.858亿。这一数字包括约1.544亿智能手机浏览器用户,以及约3150万专用Opera News应用程序用户。
我们的战略一直是专注于并扩大我们在西方市场的营销和分销活动,同时减少我们在某些新兴市场的支出。从2022年第四季度到2023年同季度,这一战略导致我们在西方市场的总体用户群增加了17%,在新兴市场减少了6%,使我们的总体全球用户群减少了约4%。正如我们的年化ARPU指标所示,这种向西方市场的转移导致的每用户货币化增长在2022年第四季度达到了22%,推动了我们2023年同季度广告和搜索收入的强劲增长。
宏观经济条件
当前的全球经济环境、乌克兰和加沙冲突的间接影响以及其他宏观经济状况,包括但不限于增长放缓或经济衰退、高通胀、财政和货币政策变化以及汇率波动,对我们的业务产生了不利影响,并可能继续产生不利影响。美联储加息和整体市场状况导致美元兑其他全球货币在2023年显著走强。我们持续监测这些情况对我们的业务和财务业绩的直接和间接影响。见“第3项。关键信息—— D.风险因素——与我们的业务和行业相关的风险——全球经济状况的影响可能会对我们的业务、经营业绩和财务状况产生不利影响。”
影响我们经营业绩的主要因素
我们的Ability来维持和扩大我们的用户基础,并维持和提高用户参与度
我们的用户群对我们的创收很重要,无论是就其对我们的广告和搜索合作伙伴的吸引力而言,还是就其对我们用户产生的收入的直接影响而言。我们选择将我们的用户增长努力优先放在最可货币化的地区和细分市场。这导致我们的用户群和收入组合向更发达的市场定向转移,总MAU的下降被ARPU的增加所抵消。
我们在具有吸引力的货币化潜力的地区和细分市场继续有效维持和扩大用户群的能力将影响我们未来的业务增长和收入。我们从我们的业务合作伙伴那里获得收入,包括搜索提供商和广告商,他们之所以被我们的平台吸引,部分原因是我们的用户群规模、我们有吸引力的人口统计数据以及我们的用户参与程度。我们维持和提高用户参与度的能力,除其他外,取决于我们营销和分销支出的有效性、我们持续提供全面有效的产品和服务的能力、通过技术创新推荐个性化内容以及提供卓越的内容发现体验的能力。
我们变现的Ability
我们与许多主要的货币化合作伙伴有着长期而深厚的合作关系。与我们的主要货币化合作伙伴的收入分成或费用安排的变化可能会对我们的收入产生重大影响,尽管我们在2021年至2023年期间没有看到对我们的收入产生此类重大影响。然而,例如,我们的某些主要合作伙伴(例如谷歌)支付的收入分成百分比发生变化,或者他们的支付政策或其他合同安排发生变化,可能会对我们的收入产生积极或消极的影响。同样,对于某些主要的广告合作伙伴,我们收到的每次点击或每次销售的费率变化可能会影响我们的收入。我们主要广告合作伙伴业务的增长、季节性和实力也可能对我们的收入产生重大影响,无论是正面的还是负面的。
此外,我们的创收受到我们通过合作伙伴的服务推广和改善用户体验的能力以及我们打开额外第三方广告库存的能力的影响。2023年,我们有超过500个货币化合作伙伴。我们打算维持和深化我们与现有合作伙伴的关系,并吸引更多合作伙伴来增加和多样化我们的收入来源。我们进一步增加合作伙伴数量的能力主要取决于我们是否能够提供整合营销服务,并通过我们的AI驱动的内容发现平台和Opera Ads平台帮助他们更精确地接触到他们的目标用户。
我们的品牌认知度和市场领导地位
我们认为,“Opera”的强大品牌认知度是我们成功的关键因素。作为领先的独立浏览器和内容发现平台,我们能够保持庞大的用户基础和品牌认知度,这是我们能够维持和加强与用户、货币化合作伙伴、内容合作伙伴和分发合作伙伴之间关系的关键。此外,我们的平台在互联网用户中的声誉和吸引力也成为我们新产品和服务的高效营销渠道。
我们进行和管理战略投资和收购的Ability
我们已经投资并期望继续投资于新的业务、产品、服务和技术,我们也投资了有前景的公司。我们的财务业绩可能会受到我们的投资或收购的不利影响。投资和收购的资产或业务可能不会产生我们预期的财务结果。它们可能导致发生重大投资和商誉减值费用、其他无形资产的摊销费用以及贸易和其他应收款的信用损失。我们可能会继续产生与我们的投资或收购相关的减值费用,这可能会抑制我们的盈利能力,并对我们的财务业绩产生重大不利影响。见"项目3。关键信息– D.风险因素–与我们的业务和行业相关的风险–我们对新业务、新产品、服务和技术以及公司的投资具有内在风险,可能会扰乱我们正在进行的业务。"
经营成果
列报未经审计的2023年财务业绩后作出的调整
在2024年2月29日公布我们未经审计的第四季度和2023财年业绩后,由于估值方法中使用的输入值发生了某些变化,我们调整了我们对OPay股份公允价值的估计。本年度报告其他部分中包含的年度合并财务报表显示,我们在OPay中的股份价值为2.533亿美元。这比第四季度和2023财年财报中报告的2.694亿美元减少了1610万美元。由于股票以公允价值计量且其变动计入损益,我们2023年的净收入包括与2023年OPay公允价值增加相关的8980万美元收益,而此前的收益为1.059亿美元。我们由此产生的2023年净收入为1.533亿美元。有关我们在OPay股票估值的更多信息,请参阅本年度报告其他部分中包含的合并财务报表附注11。我们持有的OPay股份的公允价值变动不会影响我们的收入、营业利润、调整后EBITDA或现金流。
下表按绝对值和占收入的百分比(以千为单位,百分比除外)列出了我们列报的每个期间的合并运营报表数据:
截至12月31日止年度, |
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2021 |
2022 |
2023 |
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收入 |
$ | 250,991 | 100 | % | $ | 331,037 | 100 | % | $ | 396,827 | 100 | % | ||||||||||||
其他营业收入 |
466 | 0 | % | 469 | 0 | % | 666 | 0 | % | |||||||||||||||
营业费用: |
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技术和平台费用 |
(4,472 | ) | (2 | )% | (4,104 | ) | (1 | )% | (3,145 | ) | (1 | )% | ||||||||||||
内容成本 |
(3,712 | ) | (1 | )% | (3,834 | ) | (1 | )% | (4,297 | ) | (1 | )% | ||||||||||||
已售存货成本 |
(5,507 | ) | (2 | )% | (46,650 | ) | (14 | )% | (85,808 | ) | (22 | )% | ||||||||||||
包括股份报酬在内的人事费用 |
(74,450 | ) | (30 | )% | (74,588 | ) | (23 | )% | (82,750 | ) | (21 | )% | ||||||||||||
营销和分销费用 |
(120,944 | ) | (48 | )% | (114,988 | ) | (35 | )% | (109,947 | ) | (28 | )% | ||||||||||||
信用损失费用 |
(557 | ) | (0 | )% | (1,387 | ) | (0 | )% | (3,967 | ) | (1 | )% | ||||||||||||
折旧及摊销 |
(19,600 | ) | (8 | )% | (13,939 | ) | (4 | )% | (13,165 | ) | (3 | )% | ||||||||||||
非金融资产减值 |
(5,624 | ) | (2 | )% | (3,194 | ) | (1 | )% | (681 | ) | (0 | )% | ||||||||||||
其他费用 |
(22,802 | ) | (9 | )% | (27,015 | ) | (8 | )% | (30,842 | ) | (8 | )% | ||||||||||||
总营业费用 |
(257,668 | ) | (103 | )% | (289,699 | ) | (88 | )% | (334,603 | ) | (84 | )% | ||||||||||||
营业利润(亏损) |
(6,211 | ) | (2 | )% | 41,808 | 13 | % | 62,890 | 16 | % | ||||||||||||||
应占权益核算被投资方净收益(亏损) |
(29,376 | ) | (12 | )% | (6 | ) | (0 | )% | - | - | ||||||||||||||
权益核算被投资单位减值 |
(115,477 | ) | (46 | )% | - | - | - | - | ||||||||||||||||
投资公允价值收益 |
116,561 | 46 | % | 1,500 | 0 | % | 89,838 | 23 | % | |||||||||||||||
财务净收入(费用): |
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财务收入 |
123 | 0 | % | 21,454 | 6 | % | 8,876 | 2 | % | |||||||||||||||
财务费用 |
(6,912 | ) | (3 | )% | (39,729 | ) | (12 | )% | (644 | ) | (0 | )% | ||||||||||||
外汇收益(亏损) |
(1,814 | ) | (1 | )% | (1,157 | ) | (0 | )% | (963 | ) | (0 | )% | ||||||||||||
财务净收入(费用) |
(8,603 | ) | (3 | )% | (19,432 | ) | (6 | )% | 7,269 | 2 | % | |||||||||||||
所得税前利润(亏损) |
(43,106 | ) | (17 | )% | 23,870 | 7 | % | 159,997 | 40 | % | ||||||||||||||
所得税费用 |
(43 | ) | (0 | )% | (8,835 | ) | (3 | )% | (6,697 | ) | (2 | )% | ||||||||||||
持续经营利润(亏损) |
(43,149 | ) | (17 | )% | 15,035 | 5 | % | 153,301 | 39 | % | ||||||||||||||
终止经营业务的利润(亏损) |
(816 | ) | (0 | )% | - | - | - | - | ||||||||||||||||
归属于母公司所有者的净收益(亏损) |
$ | (43,964 | ) | (18 | )% | $ | 15,035 | 5 | % | $ | 153,301 | 39 | % |
收入
我们从广告、搜索、技术许可和其他服务中获得收入。广告收入是通过在我们的PC和移动浏览器(例如预定义书签(Speed Dials))、Opera News和Opera网络合作伙伴的财产上投放广告而产生的。广告收入还包括搜索收入以外的所有其他用户产生的活动的收入,例如Opera或其合作伙伴提供的服务的订阅。当我们的PC和移动浏览器的用户通过浏览器的内置组合地址和搜索栏使用搜索合作伙伴(例如Google或Yandex)进行合格的搜索,或者通过浏览器功能以其他方式重定向到搜索合作伙伴时,就会产生搜索收入。技术许可和其他收入包括向我们的游戏开发平台GameMaker Studio销售软件和许可、向第三方授权我们的专有技术以及提供相关维护、支持和托管服务、提供专业服务以及向移动运营商提供定制浏览器配置的收入。下表列出了每个类别的收入金额(以千为单位,百分比除外):
截至12月31日止年度, |
改变 |
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2021 |
2022 |
2023 |
2022年对比2021年 |
2023年对比2022年 |
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广告 |
$ | 123,910 | $ | 187,434 | $ | 230,908 | 51.3 | % | 23.2 | % | ||||||||||
搜索 |
121,961 | 140,162 | 162,168 | 14.9 | % | 15.7 | % | |||||||||||||
技术许可及其他收入 |
5,119 | 3,441 | 3,679 | (32.8 | )% | 6.9 | % | |||||||||||||
总收入 |
$ | 250,991 | $ | 331,037 | $ | 396,827 | 31.9 | % | 19.9 | % |
我们的广告收入从2022年的1.874亿美元增至2023年的2.309亿美元,增幅为23%。潜在的广告需求导致在每用户基础上实现更好的货币化,再加上定价因素的改善和我们在西方市场用户群的增长,导致我们的Opera Ads平台持续增长,我们还利用第三方库存来满足我们从广告商那里获得的需求,我们销售的库存成本增长就是明证。
我们的搜索收入从2022年的1.402亿美元增至2023年的1.622亿美元,增幅为16%。这一增长既代表了我们的搜索合作伙伴的潜在货币化改善,也代表了我们在西方市场的浏览器用户群的增长,在这些市场上,广告商通常会支付更高的推广费用。由于我们的搜索收入是基于与搜索合作伙伴的收入分成安排,这些因素一起对我们的搜索收入产生直接的积极影响。
2023年,我们的技术许可和其他收入为370万美元,比2022年的340万美元增长了7%。我们预计未来我们的技术许可和其他收入将保持在这一相对水平。有关我们收入的更多信息,请参阅本年度报告其他部分中包含的合并财务报表附注3。
其他营业收入
其他营业收入包括非我们日常活动产生的收入项目。例如,其他营业收入包括处置财产、设备、无形资产和子公司的收益。其他营业收入还包括与收入相关的政府补助。下表列示其他营业收入金额(单位:千,百分比除外):
截至12月31日止年度, |
改变 |
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2021 |
2022 |
2023 |
2022年对比2021年 |
2023年对比2022年 |
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其他营业收入 |
$ | 466 | $ | 469 | $ | 666 | 0.6 | % | 41.9 | % | ||||||||||
占收入的百分比 |
0.2 | % | 0.1 | % | 0.2 | % |
从2022年到2023年,我们的其他营业收入稳定在70万美元。与2022年类似,2023年的其他营业收入主要包括不是由我们的日常活动产生的各种个别不重要的附带收入项目。
技术和平台费用
技术和平台费用主要包括(i)用于促进我们作为交易委托人的订阅服务的任何平台或收款服务的成本,以及(ii)交易和通信平台费用。我们预计这一成本类别中的这类单个组件在相关收入流中的百分比将保持相对稳定。下表列出了技术和平台费用的金额(以千为单位,百分比除外):
截至12月31日止年度, |
改变 |
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2021 |
2022 |
2023 |
2022年对比2021年 |
2023年对比2022年 |
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技术和平台费用 |
$ | 4,472 | $ | 4,104 | $ | 3,145 | (8.2 | )% | (23.4 | )% | ||||||||||
占收入的百分比 |
1.8 | % | 1.2 | % | 0.8 | % |
从2022年到2023年,我们的技术和平台费用有所下降,减少了100万美元,降至310万美元。
内容成本
内容成本主要包括向Opera News Hub等我们平台上的内容创作者的收入分成,以及向与我们的浏览器和新闻部门相关的出版商和货币化合作伙伴支付的费用。我们继续努力,通过加入更多的欧洲和美国出版商,增加我们应用程序上可用的内容数量。内容成本的另一个重要部分是返现成本,我们与客户分享部分返现。我们预计这一成本类别在相关收入流中所占百分比将保持相对稳定,尽管鉴于其相对规模有限,我们可能会看到如前几期所观察到的持续波动。下表列出了内容成本的金额(以千为单位,百分比除外):
截至12月31日止年度, |
改变 |
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2021 |
2022 |
2023 |
2022年对比2021年 |
2023年对比2022年 |
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内容成本 |
$ | 3,712 | $ | 3,834 | $ | 4,297 | 3.3 | % | 12.1 | % | ||||||||||
占收入的百分比 |
1.5 | % | 1.2 | % | 1.1 | % |
从2022年到2023年,我们的内容成本相对稳定,增加了50万美元,达到430万美元。
已售存货成本
销售库存的成本主要包括第三方广告库存的成本,该成本与Opera拥有的库存一起出售给我们的客户,以更好地满足我们广告商的需求。我们预计这一成本类别在广告收入流中的百分比将会增长,因为我们认为它推动了我们广告努力的增量盈利能力。下表列示了已售存货的成本金额(单位:千,百分比除外):
截至12月31日止年度, |
改变 |
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2021 |
2022 |
2023 |
2022年对比2021年 |
2023年对比2022年 |
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已售存货成本 |
$ | 5,507 | $ | 46,650 | $ | 85,808 | 747.2 | % | 83.9 | % | ||||||||||
占收入的百分比 |
2.2 | % | 14.1 | % | 21.6 | % |
2023年,销售的库存成本增加了83.9%,达到8580万美元,占广告收入的37%。这一增长主要是由我们的受众延伸产品Opera Ads平台的快速发展推动的。
包括股份酬金在内的人员开支
我们包括股份薪酬在内的人事费用主要包括工资和奖金以及适用的社会保障费用、外部临时聘用费用和其他与人事相关的费用,以及股份薪酬,包括相关的社会保障费用。人事费用扣除资本化开发费用。我们预计在可预见的未来,由于业务的预期增长和我们全球业务的扩张,以及定期的薪酬调整,我们的人事费用将在绝对金额上增加。
2022年,我们的母公司昆仑在其股份激励计划中招募了我们的某些员工,根据该计划,这些员工已获得昆仑发行的期权,作为向我们提供服务的补偿。我们没有任何义务结算昆仑授予的奖励,但昆仑授予我们员工的奖励在我们的综合财务报表中作为以权益结算的股份支付入账,类似于根据我们自己的股份激励计划授予的奖励。下表列出了包括股份薪酬在内的人事费用金额(以千为单位,百分比除外):
截至12月31日止年度, |
改变 |
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2021 |
2022 |
2023 |
2022年对比2021年 |
2023年对比2022年 |
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不含股份报酬的人事费用 |
$ | 63,984 | $ | 65,284 | $ | 65,801 | 2.0 | % | 0.8 | % | ||||||||||
以股份为基础的薪酬,包括相关的社会保障税 |
10,466 | 9,304 | 16,950 | (11.1 | )% | 82.2 | % | |||||||||||||
人事费用总额,包括股份薪酬 |
$ | 74,450 | $ | 74,588 | $ | 82,750 | 0.2 | % | 10.9 | % | ||||||||||
占收入的百分比 |
29.7 | % | 22.5 | % | 20.9 | % |
从2022年到2023年,我们包括股份薪酬在内的人事费用增长了10.9%,达到8280万美元。以现金为基础的薪酬支出增长了0.8%,从2022年的6530万美元增至2023年的6580万美元。这是由于工资调整造成的,但与某些研发项目相关的工作人员和承包商减少部分抵消了这一影响。以股份为基础的薪酬开支增加了82.2%,从2022年的930万美元增加到2023年的1700万美元。这一增长主要是由昆仑向Opera的某些员工提供的赠款造成的,我们从中确认了650万美元的股份薪酬费用,而2022年确认了190万美元。有关我们2023年人事费用的更多详细信息,包括以股份为基础的薪酬,请参阅本年度报告其他部分中包含的合并财务报表附注4。
营销和分销费用
营销和分销费用主要包括与我们的浏览器和新闻业务相关的基于绩效的活动。我们预计,以绝对值衡量,我们的营销和分销费用相对于2023年将保持一致或可能略有增加,而随着规模扩大和我们在西方市场扩大用户群举措的初步启动完成,占总收入的百分比将有所下降。下表列出了营销和分销费用的金额(以千为单位,百分比除外):
截至12月31日止年度, |
改变 |
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2021 |
2022 |
2023 |
2022年对比2021年 |
2023年对比2022年 |
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营销和分销费用 |
$ | 120,944 | $ | 114,988 | $ | 109,947 | (4.9 | )% | (4.4 | )% | ||||||||||
占收入的百分比 |
48.8 | % | 34.7 | % | 27.7 | % |
我们的营销和分销费用从2022年的1.15亿美元降至2023年的1.099亿美元,降幅为4.4%。与Opera News相关的营销和发行费用从2022年的2600万美元下降到2023年的2070万美元,而我们的浏览器和其他产品的费用保持相对稳定,分别为2022年的8850万美元和2023年的8860万美元。
信用损失费用
我们的信用损失费用主要与贸易应收款项的预期信用损失拨备有关,由管理层已确定信用损失风险的特定拨备以及根据贸易应收款项账龄确定的一般拨备组成。信用损失费用的变化受到我们收取贸易应收款的能力、我们经营所在市场的信用风险以及影响我们贸易伙伴的一般市场条件的影响。下表列出了信用损失费用的金额(以千为单位,百分比除外):
截至12月31日止年度, |
改变 |
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2021 |
2022 |
2023 |
2022年对比2021年 |
2023年对比2022年 |
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信用损失费用 |
$ | 557 | $ | 1,387 | $ | 3,967 | 149.2 | % | 186.0 | % | ||||||||||
占收入的百分比 |
0.2 | % | 0.4 | % | 1.0 | % |
2023年,我们的信用损失支出为400万美元,而2022年为140万美元。这一增长主要是由于与我们的收入增长相一致的拨备增加以及与2022年相比新兴市场的拨备增加。有关更多信息,请参阅本年度报告其他部分中包含的我们的合并财务报表附注12。
折旧及摊销
折旧成本主要与购买的设备和服务器以及租赁物改良有关。摊销成本主要涉及技术、客户关系等无形资产以及资本化开发。折旧和摊销是由我们收购的资产和我们开发的无形资产的数量以及这些资产的预期使用寿命驱动的。我们预计我们的折旧费用将相对于2023年略有增加,这主要是由于我们在2024年购买了一台NVIDIA DGX SuperPOD,该设备将每年折旧310万美元。下表列出折旧和摊销额(单位:千,百分比除外):
截至12月31日止年度, |
改变 |
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2021 |
2022 |
2023 |
2022年对比2021年 |
2023年对比2022年 |
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折旧及摊销 |
$ | 19,600 | $ | 13,939 | $ | 13,165 | (28.9 | )% | (5.6 | )% | ||||||||||
占收入的百分比 |
7.8 | % | 4.2 | % | 3.3 | % |
我们在2023年的折旧和摊销为1320万美元,而2022年为1390万美元,下降了5.6%。有关更多信息,请参阅本年度报告其他部分中包含的合并财务报表附注9和10。
非金融资产减值
非金融资产的减值包括我们的固定资产和无形资产的减值损失。当单项资产或其所属现金产生单元的可收回金额低于该资产或资产组的账面价值时,产生减值损失。下表列示了非金融资产减值金额(单位:千,百分比除外):
截至12月31日止年度, |
改变 |
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2021 |
2022 |
2023 |
2022年对比2021年 |
2023年对比2022年 |
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非金融资产减值 |
$ | 5,624 | $ | 3,194 | $ | 681 | (43.2 | )% | (78.7 | )% | ||||||||||
占收入的百分比 |
2.2 | % | 1.0 | % | 0.2 | % |
由于我们对某些非核心无形资产进行了减值,2023年非金融资产的减值为70万美元。有关更多信息,请参阅本年度报告其他部分中包含的我们的合并财务报表附注10。
其他营业费用
我们的其他运营费用主要包括托管费用、审计和咨询费、软件许可费、租金和其他办公费用以及差旅费。由于我们业务的预期增长以及上市公司成本,我们预计在可预见的未来,我们的其他运营费用将在绝对金额上增加。下表列出了其他运营费用的金额(以千为单位,百分比除外):
截至12月31日止年度, |
改变 |
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2021 |
2022 |
2023 |
2022年对比2021年 |
2023年对比2022年 |
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其他经营费用 |
$ | 22,802 | $ | 27,015 | $ | 30,842 | 18.5 | % | 14.2 | % | ||||||||||
占收入的百分比 |
9.1 | % | 8.2 | % | 7.8 | % |
与2022年相比,我们2023年的其他运营费用增加了14.2%,从27.0百万美元增加到30.8百万美元。2023年除房租及其他办公费用外的其他各类营业费用均较2022年有所增加。有关更多信息,请参阅本年度报告其他部分中包含的我们的合并财务报表附注5。
应占权益核算被投资方净收益(亏损)
我们应占权益核算被投资方的净收益(亏损)包括从我们的联营公司和合营公司确认的收益或亏损。2022年初,我们出售了Nanobank的所有股份,该公司被归类为联营公司。目前,我们唯一剩下的权益核算被投资方是nHorizon Innovation,它是一家联营公司。2022年,我们在nHorizon的亏损中所占份额超过了我们在该公司的权益,这导致我们停止确认我们在进一步亏损中所占份额。如果nHorizon Innovation随后报告利润,我们将恢复确认我们在这些利润中的份额,直到我们在利润中的份额等于未确认的亏损份额。我们预计不会从我们对nHorizon Innovation的投资中确认大量净利润。下表列示了权益核算被投资方的净收益(亏损)份额(单位:千,百分比除外):
截至12月31日止年度, |
改变 |
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2021 |
2022 |
2023 |
2022年对比2021年 |
2023年对比2022年 |
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应占权益核算被投资方净收益(亏损) |
$ | (29,376 | ) | $ | (6 | ) | - | (100.0 | )% | 不适用 | ||||||||||
占收入的百分比 |
(11.7 | )% | (0.0 | )% | 不适用 |
nHorizon Innovation在2023年产生了净亏损,根据我们上述的会计政策,我们没有确认我们在该净亏损中所占的份额。有关更多信息,请参阅本年度报告其他部分中包含的合并财务报表附注11。
权益核算被投资单位减值
当以权益核算的被投资单位被分类为持有待售时,如果其公允价值减去出售成本后低于其账面值,我们将确认减值损失。当我们投资的可收回金额低于账面金额时,我们也会为权益核算的被投资单位确认减值损失。继2022年3月出售我们在Nanobank的股份后,我们没有对权益核算的被投资方持有重大投资。下表列示了权益核算被投资单位的减值金额(单位:千,百分比除外):
截至12月31日止年度, |
改变 |
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2021 |
2022 |
2023 |
2022年对比2021年 |
2023年对比2022年 |
||||||||||||||||
权益核算被投资单位减值 |
$ | (115,477 | ) | - | - | 不适用 | 不适用 | |||||||||||||
占收入的百分比 |
(46.0 | )% | 不适用 | 不适用 |
我们没有在2023或2022年度确认任何权益核算被投资单位的减值。
投资公允价值收益
我们持有OPay的普通股和优先股投资、Fjord Bank的普通股投资以及Star X的优先股投资,直至2022年年中,所有这些投资均以公允价值计入损益。这些股份的公允价值变动确认为投资的公允价值收益(或损失)。虽然Star X被归类为Opera的联营公司,但我们对这家公司优先股的投资按公允价值入账,因为它们提供了不仅与基础所有权权益相关的回报。下表列出了投资的公允价值收益金额(单位:千,百分比除外):
截至12月31日止年度, |
改变 |
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2021 |
2022 |
2023 |
2022年对比2021年 |
2023年对比2022年 |
||||||||||||||||
投资公允价值收益 |
$ | 116,561 | $ | 1,500 | $ | 89,838 | (98.7 | )% | 5,889.2 | % | ||||||||||
占收入的百分比 |
46.4 | % | 0.5 | % | 22.6 | % |
2023年,由于估值方法中使用的输入值发生变化,以反映OPay的运营和财务发展,包括其前景,我们在OPay的股份上确认了8980万美元的未实现公允价值收益。例如,到2023年,OPay的用户群翻了两番。我们考虑了对OPay整体股权价值的更新估计,以及2023年底发生的一笔规模较小的融资交易中隐含的估值。2022年,我们对OPay的投资确认了150万美元的未实现收益。有关优先股和普通股价值的更多详细信息,请参阅本年度报告其他部分中包含的合并财务报表附注11。
净财务收入(费用)
我们的财务收入主要包括存放在金融机构的现金的利息收入和有价证券投资的净收益,我们在2023年初处置了这些收益。
2023年2月,我们终止了我们的投资计划,根据该计划,我们高达7000万美元的资本用于对上市股本证券的投资。有关我们的资本管理的更多信息,请参阅本年度报告其他部分中包含的合并财务报表附注16。
财务净收益(费用)还包括我们的外汇净收益或损失,这是结算或换算以功能货币以外的货币计值的货币项目产生的净收益或损失在我们的经营报表中确认为外汇收益(损失)。虽然我们不使用衍生品进行对冲,但我们力求通过在实际可能的最大程度上持有美元现金来最大限度地减少外汇风险敞口,但我们以美元计量的现金流入和流出会受到美元相对于我们最终产生收入或最终产生成本的其他货币的走强和走弱的影响。
我们的财务费用主要包括我们租赁办公物业和设备的利息费用。2022年,我们的财务费用包括出售Nanobank的应收账款损失。应收款项已于2023年结清。
下表列示财务收入、财务费用和外汇损益金额(单位:千,百分比除外):
截至12月31日止年度, |
改变 |
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2021 |
2022 |
2023 |
2022年对比2021年 |
2023年对比2022年 |
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财务收入 |
$ | 123 | $ | 21,454 | $ | 8,876 | 17,351.0 | % | (58.6 | )% | ||||||||||
占收入的百分比 |
0.0 | % | 6.5 | % | 2.2 | % | ||||||||||||||
财务费用 |
6,912 | 39,729 | 644 | 474.8 | % | (98.4 | )% | |||||||||||||
占收入的百分比 |
2.8 | % | 12.0 | % | 0.2 | % | ||||||||||||||
外汇收益(亏损) |
(1,814 | ) | (1,157 | ) | (963 | ) | (36.2 | )% | (16.8 | )% | ||||||||||
占收入的百分比 |
(0.7 | )% | (0.3 | )% | (0.2 | )% | ||||||||||||||
财务净收入(费用) |
$ | 8,603 | $ | (19,432 | ) | $ | 7,269 | 125.9 | % | (137.4 | )% |
我们在2023年录得730万美元的净财务收入,而2022年的净财务费用为1940万美元。2023年的净财务收入包括根据2023年2月终止的投资计划持有的有价证券的320万美元收益。2022年,该投资计划产生了1590万美元的收益。2023年的净财务收入还包括结算出售Nanobank的应收账款产生的110万美元收益。2022年,我们在同一笔应收款项上确认了3540万美元的损失,这被确认为财务费用。
所得税费用
我们该期间的所得税费用或抵免额是当期应纳税所得额的应纳税额,以各辖区适用的所得税率为基础,经归属于暂时性差异的递延所得税资产和负债的变动以及未使用的税收损失调整。
我们的绝大部分收入和营业利润产生于税收制度稳定和透明的国家,例如挪威、爱尔兰和新加坡,这些国家的适用税率分别为22.0%、12.5%和17%。我们预计在可预见的未来不会对其他税收制度产生重大影响。
我们对OPay投资的收益不是Opera的应税收入,这是我们有效税率较低的一个重要因素。开曼群岛没有公司税(见“第10项。附加信息— E.税收—开曼群岛税收考虑因素”)。如果这项投资在未来为我们提供了额外的已实现或未实现收益,我们预计这一因素也将在未来期间延续到我们的有效税率。
我们根据股票的公允价值从授予员工的股权奖励的行使中获得税收减免。对于计划在未来期间归属的股权奖励,我们确认递延所得税资产的预计未来税收减免金额基于Opera在报告期末的股价。扣税金额(或预计未来扣税金额)超过相关累计薪酬费用金额的,与超出部分相关的当期或递延所得税直接在权益中确认。下表列示了所得税费用的金额(单位:千,百分比除外):
截至12月31日止年度, |
改变 |
|||||||||||||||||||
2021 |
2022 |
2023 |
2022年对比2021年 |
2023年对比2022年 |
||||||||||||||||
所得税费用 |
$ | 43 | $ | 8,835 | $ | 6,697 | 20,599.9 | % | (24.2 | )% | ||||||||||
占收入的百分比 |
0.8 | % | 2.7 | % | 1.7 | % |
我们在2023年录得670万美元的所得税费用,而2022年的所得税费用为880万美元。2023年的有效税率,以所得税费用占所得税前利润的百分比表示,为4.2%,而2022年的有效税率为37.0%。根据我们对OPay投资的公允价值收益进行调整,2023年的有效税率为10.6%。剩余的相对于法定税率的差异主要是由其他非应税财务收入以及递延所得税资产和负债的变化驱动的。特别是,由于在2023年确认了与前期行使的RSU税收减免相关的320万美元递延所得税资产,该年度的所得税费用减少了相同的金额。有关更多详细信息,请参阅本年度报告其他部分中包含的我们的合并财务报表附注8。
终止经营的利润(亏损)
终止经营是Opera已被处置或被归类为持有待售的组成部分,代表单独的主要业务线或经营地理区域,是处置此类业务线或经营区域的单一协调计划的一部分,或者是专门为转售而收购的子公司。已终止经营的净业绩在经营报表中单独列报。下表具体列出了终止经营业务的利润(亏损)金额(单位:千,百分比除外):
截至12月31日止年度, |
改变 |
|||||||||||||||||||
2021 |
2022 |
2023 |
2022年对比2021年 |
2023年对比2022年 |
||||||||||||||||
终止经营业务的利润(亏损) |
$ | (816 | ) | - | - | 不适用 | 不适用 | |||||||||||||
占收入的百分比 |
(0.3 | )% | 不适用 | 不适用 |
2022年和2023年,我们没有确认任何终止经营业务的损益。
非国际财务报告准则财务指标:调整后的EBITDA和经营活动产生的自由现金流
我们收集和分析运营和财务数据,以评估我们业务的健康状况并评估我们的业绩。除了收入、净收入(亏损)、经营活动产生的现金流量净额和IFRS会计准则下的其他财务指标外,我们还使用调整后的EBITDA以及从2023年开始的经营活动自由现金流来评估我们的业务。我们将这些非国际财务报告准则财务指标用于财务和运营决策,并作为评估期间比较的手段。我们认为,调整后的EBITDA通过排除某些可能不代表经常性核心业务经营业绩的项目,为我们的财务业绩提供了有意义的补充信息,并且来自运营的自由现金流提供了有关我们流动性的有用信息,包括从可用于收购和其他投资的业务运营中产生现金以及分配给我们股东的能力。
我们将调整后EBITDA定义为不包括(i)终止经营业务的利润(亏损)、(ii)所得税(费用)收益、(iii)净财务收入(费用)、(iv)应占权益核算被投资方的净收益(亏损)、(v)权益核算被投资方的减值、(vi)投资的公允价值收益(亏损)、(vii)折旧和摊销、(viii)非金融资产减值、(ix)以股份为基础的薪酬、(x)非经常性费用、以及(xi)其他营业收入。
我们将来自运营的自由现金流定义为来自(用于)经营活动的净现金流减(i)购买固定和无形资产,(ii)开发支出和(iii)支付租赁负债。
我们认为,调整后的EBITDA和运营自由现金流对投资者有用,因为(1)它们允许管理层在财务和运营决策中使用的关键指标具有更大的透明度,以及(2)我们的机构投资者和分析师社区使用它们来帮助他们分析我们业务的健康状况。然而,这些非《国际财务报告准则》财务措施不应被视为替代或优于根据《国际财务报告准则》会计准则编制和列报的财务信息。我们对调整后EBITDA和经营活动自由现金流的计算可能与我们的同行报告的类似标题的非国际财务报告准则衡量标准(如果有的话)不同。此外,非《国际财务报告准则》财务措施的有用性可能受到限制,因为它们没有体现某些收入、支出和现金流项目的全部经济影响。我们通过提供我们的非国际财务报告准则财务措施与国际财务报告准则会计准则中最密切相关的财务措施的对账来弥补这些限制。我们鼓励投资者和其他人全面审查我们的财务信息,而不是依赖任何单一的财务指标,将调整后的EBITDA和经营活动的自由现金流与净收入(亏损)和经营活动的净现金流一起查看。
下表对净收入(亏损)与调整后EBITDA(以千为单位)进行了调节:
截至12月31日止年度, |
||||||||||||
2021 |
2022 |
2023 |
||||||||||
净收入(亏损) |
$ | (43,964 | ) | $ | 15,035 | $ | 153,301 | |||||
加(减): |
||||||||||||
终止经营业务(利润)亏损 |
816 | - | - | |||||||||
所得税费用(收益) |
43 | 8,835 | 6,697 | |||||||||
净财务费用(收入) |
8,603 | 18,224 | (7,269 | ) | ||||||||
应占权益核算被投资单位净亏损(收益) |
29,376 | 6 | - | |||||||||
权益核算被投资单位减值 |
115,477 | - | - | |||||||||
投资的公允价值损失(收益) |
(116,561 | ) | (1,500 | ) | (89,838 | ) | ||||||
折旧及摊销 |
19,600 | 13,939 | 13,165 | |||||||||
非金融资产减值 |
5,624 | 3,194 | 681 | |||||||||
股份酬金 |
10,466 | 9,304 | 16,950 | |||||||||
非经常性费用(1) |
- | 1,517 | 698 | |||||||||
其他营业收入 |
(466 | ) | (469 | ) | (666 | ) | ||||||
经调整EBITDA |
$ | 29,013 | $ | 68,084 | $ | 93,719 |
(1) |
2023年的非经常性开支金额包括若干审计、法律和其他咨询服务,这些服务与一名IPO前股东于2023年完成的二次公开发行有关。这些费用在本年度报告其他地方包括的合并财务报表中分类为其他经营费用。2022年,非经常性费用包括与处置Nanobank相关的120万美元,归类为财务费用,以及30万美元归类为其他运营费用。 |
下表对经营活动产生的现金流量净额与经营活动产生的自由现金流量(单位:千)进行了调节:
截至12月31日止年度, |
||||||||||||
2021 |
2022 |
2023 |
||||||||||
经营活动产生的现金流量净额 |
$ | 26,564 | $ | 56,662 | $ | 82,761 | ||||||
扣除: |
||||||||||||
购置设备 |
(1,060 | ) | (3,187 | ) | (1,873 | ) | ||||||
购买无形资产 |
- | - | (250 | ) | ||||||||
发展支出 |
(4,836 | ) | (6,789 | ) | (4,281 | ) | ||||||
支付租赁负债 |
(5,119 | ) | (3,837 | ) | (3,907 | ) | ||||||
经营活动产生的自由现金流 |
$ | 15,549 | $ | 42,849 | $ | 72,451 |
b. |
流动性和资本资源 |
现金流和营运资金
我们流动资金的主要来源是经营活动产生的现金。截至2022年12月31日和2023年12月31日,我们的现金和现金等价物分别为5240万美元和9390万美元。现金及现金等价物包括手头现金、支票及活期存款及受限制现金。
2023年初,我们向所有股东发放了每股ADS 0.80美元的股息,总股息为7130万美元。应付股息总额中的5900万美元被我们两个股东应收的相同金额的应收账款所抵消。2023年6月13日,我们采用了经常性半年度现金股息计划。我们的第一次半年度股息为每股ADS 0.40美元,合共3600万美元,于同日宣布,并于2023年7月12日支付。第二次半年度股息为每股ADS 0.40美元,合共3,500万美元,于2023年12月12日宣布,并于2024年1月9日支付。Opera向ADS持有人的现金分配分别被限制在1080万美元和990万美元,用于第一次和第二次半年度股息。每次分配中剩余的2510万美元与普通股有关,否则将支付给Opera的大股东昆仑,与Opera因出售Opera以前在Star X的股份后应收昆仑的出售投资应收款项相抵。昆仑在Opera的普通股的未来股息支付也将相抵,直到Star X的应收款项连同利息全部清偿。
我们的现金和现金等价物主要以美元计价,以欧元、挪威克朗和我们经营所在市场的其他当地货币持有的金额有限。我们打算主要从经营活动产生的现金以及现有现金和现金等价物中为未来的营运资金需求和资本支出提供资金。我们相信,我们目前的可用现金和现金等价物将足以满足我们的营运资金需求和未来12个月正常业务过程中的资本支出。
下表列出了我们所示期间的现金流量摘要(单位:千):
截至12月31日止年度, |
||||||||||||
2021 |
2022 |
2023 |
||||||||||
经营活动提供(使用)的现金净额 |
$ | 26,564 | $ | 56,662 | $ | 82,761 | ||||||
投资活动提供(使用)的现金净额 |
(49,703 | ) | 44,450 | 19,999 | ||||||||
筹资活动提供(使用)的现金净额 |
(6,683 | ) | (150,578 | ) | (59,843 | ) | ||||||
现金及现金等价物净增加(减少)额 |
(29,822 | ) | (49,465 | ) | 42,918 | |||||||
期初现金及现金等价物 |
134,168 | 102,876 | 52,414 | |||||||||
汇率变动对现金及现金等价物的影响 |
(1,472 | ) | (996 | ) | (1,469 | ) | ||||||
期末现金及现金等价物 |
$ | 102,876 | $ | 52,414 | $ | 93,863 |
经营活动
2023年经营活动提供的现金净额为8280万美元。2023年的营业利润为6290万美元,经折旧、摊销、减值和股份支付等非现金项目调整后为2850万美元,共贡献了9140万美元,部分被贸易应收款和应付款等营运资本项目的变动270万美元所抵消。2023年缴纳的所得税达590万美元。
2022年,经营活动提供的现金净额为5670万美元。2022年营业利润为4180万美元,经折旧、摊销和股份支付等非现金项目调整后为2580万美元,共贡献了6760万美元,部分被贸易应收款项和应付款项等营运资金项目的不利变化780万美元所抵消。2022年缴纳的所得税达310万美元。
投资活动
2023年投资活动产生的现金净额为2000万美元,这主要是由于出售有价证券的收益为2340万美元。利息收入为300万美元,而用于开发新产品、设备和无形资产的投资总额为640万美元。
2022年,投资活动产生的现金净额为4450万美元,这主要是由于出售Star X和Nanobank股票的收益为3690万美元,以及出售作为我们以前投资计划的一部分而持有的有价证券的收益净额为1620万美元。用于投资活动的现金包括680万美元的开发支出和用于购买设备的320万美元。
融资活动
2023年用于融资活动的现金净额为5980万美元,这主要归功于我们的股票回购计划,根据该计划,我们以3270万美元回购了股票,并支付了总计2310万美元的现金股息。支付的租赁负债达390万美元。
2022年,用于融资活动的现金净额为1.506亿美元,这主要归功于我们的股票回购计划,根据该计划,我们以1.461亿美元回购了股票。支付的租赁负债达380万美元。
资本支出
我们在2022年和2023年分别进行了1000万美元和640万美元的资本支出。在这些时期,我们的资本支出用于购买设备、无形资产和开发新产品。
表外安排
截至2023年12月31日,我们没有任何对我们的财务状况、财务状况变化、收入或支出、经营业绩、流动性、资本支出或对投资者具有重要意义的资本资源产生或合理可能产生当前或未来影响的表外安排。
表格披露合同义务
下表列出截至2023年12月31日我们的合同义务(单位:千):
各期到期付款 |
||||||||||||||||
合计 |
小于 |
1-3年 |
超过 |
|||||||||||||
租赁负债(1) |
$ | 11,133 | $ | 4,024 | $ | 4,734 | $ | 2,374 | ||||||||
贸易及其他应付款项 |
52,247 | 52,247 | - | - | ||||||||||||
应交所得税 |
1,838 | 1,838 | - | - | ||||||||||||
其他负债 |
13,285 | 13,285 | - | - | ||||||||||||
购买义务(2) |
20,850 | 19,600 | 1,250 | - | ||||||||||||
合同承付款总额 |
$ | 99,353 | $ | 90,995 | $ | 5,984 | $ | 2,374 |
(1) |
主要系租赁办公物业和用于托管目的的服务器设备。 |
(2) |
2023年11月,我们与一家挪威经销商达成协议,购买新的人工智能设备和相关软件,并在我们位于冰岛的托管中心现场安装,费用为1860万美元。购买于2024年3月完成。此外,作为2023年与推广Celo平台的实体AP Grant Foundation Company签订的战略合作协议的一部分,我们承诺在2026年第一季度之前以每季度25万美元的价格购买CELO单位。 |
我们已作出有利于Dell Bank International D.A.C.或Dell的担保,作为我们(作为承租人)对Dell的所有当前和未来租赁负债的担保。这笔担保的本金金额仅限于1亿挪威克朗(合980万美元),此外还包括因负债和/或因未履行负债而产生的任何利息、成本和/或费用。担保有效期至2027年1月17日。
c. |
研发、专利与许可等 |
见“第4项。关于公司的信息— B.业务概况—技术。”和“第4项。关于公司的信息— B.业务概况—知识产权。”
d. |
趋势信息 |
除本年度报告其他部分所披露的情况外,我们并不知悉2023年1月1日至2023年12月31日期间的任何其他趋势、不确定性、要求、承诺或事件,这些趋势、不确定性、要求、承诺或事件合理地可能对我们的净收入、收入、盈利能力、流动性或资本资源产生重大不利影响,或将导致所报告的财务信息不一定表明未来的经营业绩或财务状况。
e. |
关键会计估计 |
我们根据国际财务报告准则会计准则编制合并财务报表。本年度报告其他部分中包含的我们的合并财务报表附注1具体说明了我们的关键会计估计。
a. |
董事和高级管理人员 |
下表提供了截至本年度报告日期有关我们的董事和执行官的信息。
董事和执行官 |
年龄 |
职位/职称 |
||
James 周亚辉 |
47 |
董事会主席兼首席执行官 |
||
林松 |
43 |
董事兼联席首席执行官 |
||
钱肖凌 |
35 |
董事 |
||
Tian Jin |
44 |
董事 |
||
Lori Wheeler N æ ss |
53 |
独立董事 |
||
Trond Riiber Knudsen |
60 |
独立董事 |
||
James Liu |
51 |
独立董事 |
||
Frode Jacobsen |
41 |
首席财务官 |
James 周亚辉自2016年7月起担任我行董事长兼首席执行官。周先生是在深圳证券交易所上市的全球互联网公司昆仑科技股份有限公司(300418:CH)的控股股东,曾于2020年4月至2021年5月担任董事,于2011年3月至2020年4月担任董事长,并于2008年3月至2011年3月在昆仑担任执行董事兼总经理。在此之前,于2007年3月至2008年3月担任北京吉耐特互联网科技有限公司总经理。2005年11月至2007年3月,周先生在纽约证券交易所上市公司RenRen Inc.担任主管新业务发展的执行官。2000年9月至2004年1月,周先生担任北京火神科技有限公司总经理。周先生分别于1999年和2006年获得清华大学机械工程学士学位和光学工程硕士学位。
林松自2020年8月起担任本公司联席首席执行官,并自2022年10月起担任本公司董事会成员。他从2002年开始在挪威奥斯陆为我们集团工作,并于2017年3月至2020年8月担任我们的首席运营官。宋先生拥有工程背景,曾在我们集团内担任过各种职务,包括我们集团最早的一项举措的项目经理,该举措旨在实现移动设备上的完整网页浏览,并担任工程交付总监。后来,他担任Opera在中国的子公司总经理,并协助在北京建立了Opera的研发中心。宋先生还自2020年6月起担任挪威互联网公司Otello Corporation ASA(OSE:OTEC)的董事。宋先生于2004年获得对外经贸大学信息系统学士学位。
钱肖凌自2021年6月起担任我司董事会成员。钱女士是昆仑科技股份有限公司(300418:CH)的高管,昆仑科技股份有限公司是一家在深圳证券交易所上市的全球性互联网公司。钱女士在管理昆仑对Opera的投资方面发挥了主导作用,自2016年以来一直与我们的其他董事会成员和Opera管理团队合作。钱女士于2010年获得浙江大学日语学士学位。
Tian Jin于2019年12月至2021年6月期间为我们的董事会成员,并于2022年10月重新加入我们的董事会。金先生曾于2015年至2018年在深交所上市的全球互联网公司昆仑科技股份有限公司(300418:SZ)担任副总经理、董事会秘书职务,自2020年7月至2021年5月担任总经理职务,自2018年11月起担任董事,自2020年7月起担任董事长。在此之前,金先生拥有六年的银行业从业经验。曾于2010年至2011年担任南京银行北京分行客户发展部副行长职务,2011年至2015年担任该行北川支行副行长职务,并于2009年至2010年担任中国农业银行北京分行大客户经理职务。在此之前,金先生曾任职于高端陶瓷制造公司和艺陶瓷(上海)有限公司,于2000年至2009年期间担任董事总经理和监事。金先生于2006年获得上爱荷华大学市场营销管理学士学位。
Lori Wheeler N æ ss自2018年7月起担任我们的独立董事。她曾担任全球审计服务提供商普华永道技术部门的董事,在2012年9月至2015年6月期间领导奥斯陆上市公司的IFRS审查。在此之前,N æ ss女士曾于2011年1月至2012年9月担任挪威金融监管局招股说明书和财务报告科高级顾问,该机构是负责监管金融公司的挪威政府机构。她曾于1994年9月至2011年1月在普华永道及其前身Coopers & Lybrand在美国、挪威和德国的多个办事处担任美国公认会计原则和SEC报告的审计总监和经理。N æ ss女士还自2016年3月起担任纳斯达克上市液化天然气航运公司Golar LNG Limited的董事会成员和审计委员会主席,并于2016年3月至2021年4月期间在其纳斯达克上市的有限合伙人Golar LNG Partners Limited任职。N æ ss女士还在2019年1月至2021年4月期间担任Klaveness Combination Carriers ASA的董事会成员,该公司是一家在挪威奥斯陆证券交易所上市的航运公司。N æ ss女士是美国注册会计师(非在职)。她于1994年获得工商管理学士学位,并于1994年获得密歇根大学会计学硕士学位。
Trond Riiber Knudsen自2018年7月起担任我行独立董事。Knudsen先生自2015年6月起担任总部位于奥斯陆的投资和咨询公司TRK Group AS的创始人兼首席执行官。曾任职于管理咨询公司麦肯锡公司,1992年8月至2015年6月担任高级合伙人,负责公司的市场营销和销售业务。Knudsen先生于1987年获得挪威科技大学结构工程sivilingeni ø r(相当于理学硕士学位),并于1992年获得哈佛大学工商管理硕士学位。
James Liu自2019年7月起担任我行独立董事。刘先生在中国高速增长的互联网和科技公司拥有超过20年的经验。2008年1月至今,刘先生担任纽交所上市公司RenRen Inc.的执行董事兼首席运营官。在此之前的2003年9月,他创立了UUME.com(后于2005年5月被人人网收购),这是中国最早的社交网络服务网站之一。此前,从2002年2月至2003年8月,刘先生在纳斯达克上市的网络安全解决方案提供商飞塔信息(NASDAQ:FTNT)担任创始产品管理总监。2000年7月至2002年1月,他在美国软件公司Siebel Systems Inc.担任产品经理。刘先生的职业生涯始于1995年9月至1998年8月在中国波士顿咨询公司担任管理顾问。刘先生于1995年获得上海交通大学计算机科学学士学位,后来于2000年获得斯坦福大学MBA学位。
Frode Jacobsen自2016年4月起担任我集团首席财务官。在成为我们的首席财务官之前,他从2015年2月开始担任负责战略举措的高级副总裁,并从2013年1月开始担任企业发展高级总监。在加入我们集团之前,Jacobsen先生曾在麦肯锡公司工作,该公司是一家管理咨询公司,从2008年8月开始进行定性和定量分析,为公共和私营部门的管理决策提供信息,并在2013年1月离职前担任项目经理。Jacobsen先生曾于2016年12月至2020年6月担任挪威互联网公司Otello Corporation ASA(OSE:OTEC)的董事。2008年毕业于巴黎高等商学院管理学硕士,2006年获得挪威经济学院经济学和工商管理学士学位。
董事会多元化矩阵
下表说明了截至本年度报告之日我们的董事会多元化矩阵。要查看我们截至2023年4月20日的董事会多元化矩阵,请参阅我们于2023年4月20日向SEC提交的20-F表格年度报告。
董事会多元化矩阵 |
||||
主要执行办公室所在国: |
挪威 |
|||
外国私人发行人 |
有 |
|||
母国法律禁止披露 |
无 |
|||
董事总数 |
7 |
|||
女 |
男 |
非二进制 |
没有 披露性别 |
|
第一部分:性别认同 |
||||
董事 |
2 |
2 |
- |
3 |
第二部分:人口背景 |
||||
母国司法管辖区任职人数不足的个人 |
1 |
|||
LGBTQ + |
- |
|||
未披露人口背景 |
5 |
B.赔偿
董事及执行人员的薪酬
在2021年、2022年和2023年,我们分别向董事和执行官支付了总计210万美元、240万美元和200万美元的现金和福利。这些金额不包括我们支付给董事和执行官的基于股份的薪酬。有关更多详细信息,包括以股份为基础的薪酬,请参阅本年度报告其他部分中包含的我们的合并财务报表附注4。我们没有预留或累积任何金额,以向我们的执行官和董事提供养老金、退休金或其他类似福利。我们没有与任何董事订立服务合约,订明终止雇用时的福利。
股份激励计划
我们维持股份激励计划,以吸引、激励、留住和奖励人才,为我们的高级职员、员工、董事和其他符合条件的人提供额外激励,并促进我们业务的成功和股东的利益。
我们于2017年4月7日采纳了2017年限制性股票单位计划,后来于2019年1月10日采纳了经修订和重述的股票激励计划,或该计划,通过以限制性股票单位或受限制股份单位或期权的形式提供长期激励,连同受限制股份单位,统称为奖励,以吸引、激励、留住和奖励我们的高级职员、雇员、董事和其他符合条件的人,并将他们的利益与我们的股东的利益联系起来,从而促进我们业务的成功以及我们的员工和股东的利益。
根据该计划,最多可获得20,000,000股普通股的奖励,对应10,000,000股ADS。每个既得RSU(如报告)使该计划的参与者有权获得一份ADS,但须根据股息支付进行调整。每份既得期权赋予计划参与者以规定价格购买一份ADS的权利。截至2023年12月31日,已授予7,663,382个RSU和购买100,000份ADS的期权,扣除没收。
2023年2月,我们完成了向全体股东派发每股ADS 0.80美元的特别股息,并且由于这次特别股息,Opera中未行使的RSU授予随着股息收益率进行了调整,导致RSU增加了218020个。2023年6月13日,我们采用了经常性半年度现金股息计划。我们在该计划下的第一次和第二次半年度股息,每ADS 0.40美元,已分别于2023年7月和2024年1月支付。由于这些股息,Opera的未行使RSU授予随着股息收益率进行了调整,导致RSU增加了99,359个。
以下段落概括了该计划的条款:
计划管理。我们的薪酬委员会或由我们的薪酬委员会委派的执行官担任计划管理人。
奖项类型。该计划允许单独、组合或串联授予期权或授予RSU。
授标协议。每一奖项均由获奖者与我司签订的获奖协议作为证明。
资格。我们所有的工作人员都有资格根据薪酬委员会的酌情权根据该计划授予奖励。授予薪酬委员会任何成员的奖励需要董事会批准。
归属时间表及其他限制。计划管理人可酌情调整根据计划授予的奖励所适用的个别归属时间表和其他限制。默认归属期为四年。只要James 周亚辉是董事会成员,他就有权为本计划的任何参与者注销计划在当前归属期归属的权益工具,这完全基于他对该参与者的专业表现未符合公司预期的评估。归属期载于每份授标协议。
行权价。计划管理人在确定奖励价格时拥有酌处权,但须遵守若干限制。计划管理人对期权的行权价格有绝对的酌处权进行调整。
付款。计划管理人确定计划下任何奖励的任何接受者付款的方法。
转让限制。除计划管理人许可外,并受制于适用法律法规规定的所有转让限制和适用的授标协议中规定的限制,所有授标均不可转让或转让。
期权的期限。根据该计划授出的任何期权的期限自其生效日期起不得超过十年。
下表列出了截至本年度报告日期的某些信息,这些信息涉及我们单独授予董事和执行官的杰出奖励。
姓名 |
授予的奖励类型 |
普通股标的 |
价格(美元/股) |
授予日期* * |
到期日期 |
||||||||||||||
James 周亚辉 |
- |
- |
- |
- |
- |
||||||||||||||
林松 |
* |
* |
* |
04/2017, 12/2019, 02/2023 |
11/2021, 01/2026, 01/2027 |
||||||||||||||
钱肖凌 |
- |
- |
- |
- |
- |
||||||||||||||
Tian Jin |
- |
- |
- |
- |
- |
||||||||||||||
Lori Wheeler N æ ss |
- |
- |
- |
- |
- |
||||||||||||||
Trond Riiber Knudsen |
- |
- |
- |
- |
- |
||||||||||||||
James Liu |
- |
- |
- |
- |
- |
||||||||||||||
Frode Jacobsen |
* |
* |
* |
04/2017, 02和05/2021, 02/2023 |
11/2021, 01/2027 |
* |
这些董事和执行官各自持有的未兑现奖励占我们已发行股票总数的比例不到1%。 |
** |
不包括股息调整授予日(在每个派息日发放,以确保原授予保值) |
昆仑股份激励计划
从2022年开始,我们的母公司昆仑已将我们的某些员工纳入其股份激励计划,根据该计划,这些员工已获得昆仑发行的期权,作为向我们提供服务的补偿。我们没有任何义务结算昆仑授予的奖励,但昆仑授予我们员工的奖励在我们的综合财务报表中作为以权益结算的股份支付入账,类似于根据我们自己的股份激励计划授予的奖励。根据昆仑的股份激励计划,我们的董事或执行官均未被授予任何期权。有关昆仑股份激励计划的详情,请参阅本年度报告其他部分所载我们的合并财务报表附注4。
追回政策
2023年11月,董事会通过了一项政策,自2023年10月2日起生效,用于追回错误授予的基于激励的薪酬(“追回政策”),规定在公司被要求重述会计重述(i)由于公司严重不符合证券法规定的任何财务报告要求,包括任何必要的会计重述,以更正先前发布的财务报表中对先前发布的财务报表具有重大意义的错误,或(ii)更正对先前发布的财务报表不重要的错误,但如果该错误未在本期更正或未在本期更正,则会导致重大错报。采用回拨政策是根据纳斯达克上市规则第5608条以及1934年证券交易法规则第10D条和第10D-1条进行的。已在此提交一份回拨政策的副本作为附件 97.1。
c. |
董事会惯例 |
我们的董事会由七名董事组成。董事无需持有我公司任何股份即可具备担任董事的资格。董事如以任何方式(不论直接或间接)对与我公司订立的合约或建议订立的合约感兴趣,须在我们的董事会议上声明其兴趣的性质。任何董事向董事发出的一般通知,大意是他是任何指明公司或商号的成员、股东、董事、合伙人、高级人员或雇员,并须被视为在与该公司或商号的任何合约或交易中拥有权益,就就就就其拥有权益的合约或交易的决议进行投票而言,该一般通知被视为足够的利益声明,而在该一般通知后,无须就任何特定交易发出特别通知。在符合适用法律或纳斯达克股票市场规则对审计委员会批准的任何单独要求以及由相关董事会会议主席取消资格的情况下,董事可就任何合同、拟议合同、安排或交易投票,尽管他可能在其中感兴趣,如果他这样做,他的投票将被计算在内,并且他在审议任何该等合同、拟议合同、安排或交易的任何董事会议上被计算在法定人数之内,前提是任何董事在该合同或交易中的利益性质由他在该合同或交易的审议和对该事项的任何投票时或之前披露。我们的董事会可以行使我们公司的所有权力,借入资金、抵押或抵押其承诺、财产和未催缴的资本或其任何部分,以及在借入资金时发行债权证、债权证股票或其他证券或作为我们公司或任何第三方的任何债务、责任或义务的担保。我们的董事均未与我们订立服务合约,就终止服务时的利益作出规定。
董事会各委员会
我们在董事会下设审计委员会、薪酬委员会和公司治理与提名委员会。我们通过了三个委员会各自的章程。每个委员会的成员和职能介绍如下。
审计委员会。我们的审计委员会由Lori Wheeler N æ ss、Trond Riiber Knudsen和James Liu组成,并由Lori Wheeler N æ ss担任主席。它们中的每一个都满足《纳斯达克股票市场规则》第5605(a)(2)条的“独立性”要求,并符合《交易法》第10A-3条规定的独立性标准。我们的董事会还确定,Lori Wheeler N æ ss符合SEC规则含义内的“审计委员会财务专家”的资格,并具备纳斯达克股票市场规则含义内的财务复杂性。审计委员会监督我们的会计和财务报告流程以及对我们公司财务报表的审计。审计委员会除其他外负责:
● |
审议批准与公司关联方的全部交易事项; |
● |
选择我们的独立注册会计师事务所并预先批准我们的独立注册会计师事务所允许提供的所有审计和非审计服务; |
● |
与我们的独立注册会计师事务所一起审查任何审计问题或困难以及管理层的回应,并批准所有拟议的关联方交易,如S-K条例第404项所定义; |
● |
与管理层和我们的独立注册会计师事务所讨论年度经审计的财务报表; |
● |
定期审查和重新评估我们审计委员会章程的充分性; |
● |
定期与管理层和我们的内部审计师以及我们的独立注册会计师事务所举行会议; |
● |
定期向全体董事会报告; |
● |
审查我们的财务报告流程和财务报告内部控制的充分性和有效性,以及审查我们的政策、程序和为监测和控制重大财务风险敞口而采取的任何步骤;和 |
● |
我们的董事会不时特别委托给我们审计委员会的其他事项。 |
薪酬委员会。我们的薪酬委员会由Trond Riiber Knudsen、James Liu和钱肖凌组成,并由Trond Riiber Knudsen担任主席。Trond Riiber Knudsen和James Liu均满足《纳斯达克股票市场规则》第5605(a)(2)条的“独立性”要求。作为一家控股公司和外国私人发行人,我们选择不让我们的薪酬委员会由完全独立的董事组成。我们的薪酬委员会协助董事会审查和批准与我们的董事和执行官有关的薪酬结构,包括所有形式的薪酬。我们的首席执行官可能不会出席任何审议其薪酬的委员会会议。薪酬委员会负责(其中包括):
● |
就我们首席执行官的总薪酬方案(如有)向董事会进行审查和批准; |
● |
审查我们员工的总薪酬方案,并向我们的管理层建议任何拟议的变动; |
● |
审查并向董事会建议关于我们董事的薪酬; |
● |
每年审查并管理所有长期激励薪酬或股权计划; |
● |
在考虑到与该人独立于管理层有关的所有因素后,选择并接受薪酬顾问、法律顾问或其他顾问的建议;和 |
● |
计划或类似安排、年度奖金、员工养老金和福利福利计划。 |
公司治理和提名委员会。我们的公司治理和提名委员会由Lori Wheeler N æ ss、Trond Riiber Knudsen和James Liu组成,并由James Liu担任主席。它们均满足《纳斯达克股票市场规则》第5605(a)(2)条的“独立性”要求。公司治理和提名委员会协助董事会挑选有资格成为我们董事的个人,并确定董事会及其委员会的组成。公司治理和提名委员会负责(其中包括):
● |
物色及推荐候选人,以供选举或重选为我们的董事会成员,或获委任填补任何空缺; |
● |
根据独立性、年龄、技能、经验和向我们提供服务的特点,每年与我们的董事会一起审查其目前的构成; |
● |
就公司治理的法律和实践的重大发展以及我们遵守适用法律法规的情况定期向董事会提供建议,并就公司治理的所有事项和将采取的任何纠正行动向董事会提出建议;和 |
● |
监督遵守我们的商业行为和道德准则,包括审查我们程序的充分性和有效性,以确保适当遵守。 |
董事的职责
根据开曼群岛法律,我们的董事对我们公司负有受托责任,包括忠诚的义务、诚实行事的义务以及以他们认为符合我们最佳利益的方式行事的义务。我们的董事也必须只为适当的目的行使他们的权力。我们的董事也对我们公司负有一种以技巧和谨慎行事的义务。此前曾认为,董事在履行职责时不必表现出比其知识和经验的人可能合理预期的更大程度的技能。然而,英国和英联邦法院在所需技能和护理方面已朝着客观标准迈进,开曼群岛很可能会遵循这些权威。在履行对我们的注意义务时,我们的董事必须确保遵守我们不时修订和重述的组织章程大纲和章程细则。如果我们的董事所欠的义务被违反,我们公司有权要求损害赔偿。在有限的例外情况下,如果我们的董事所承担的义务被违反,股东可能有权以我们的名义寻求损害赔偿。
我们董事会的职能和权力包括,其中包括:
● |
召开股东周年大会,并在该等会议上向股东报告其工作; |
● |
宣派股息及分派; |
● |
委任主席团成员及厘定主席团成员的任期; |
● |
行使我公司借款权力,以我公司财产作抵押;和 |
● |
批准我们公司的股份转让,包括将这些股份登记在我们的股份登记册中。 |
董事及执行人员的任期
我们的每一位董事任职至其继任者被选出并符合资格,直至其辞职或直至其职位根据我们的组织章程大纲和章程细则以其他方式空缺。我们所有的执行官都是由我们的董事会任命并酌情任职的。我们的董事可以通过股东的普通决议进行任命或免职。如(其中包括)董事(i)破产或与其债权人作出任何安排或组成;(ii)死亡或被发现精神不健全或变得不健全;(iii)以书面通知方式向我公司辞职;(iv)未经我公司董事会特别请假,则该董事将自动被免职,连续三次缺席董事会会议,董事会决议腾空其职务;(v)被法律禁止担任董事;或(vi)根据我们当时有效的组织章程大纲和章程细则被免职。我们董事的薪酬由董事会决定。董事没有强制退休年龄。
就业协议和赔偿协议
我们已经与我们的执行官签订了雇佣协议。我们的每一位执行官都是连续受雇的,或者是自动延长的特定时间段,除非我们或执行官提前通知终止此类受雇。在符合当地劳动法规的情况下,我们可随时因执行人员的某些行为而因故、无偿终止雇佣,包括但不限于承诺严重或持续违反或不遵守雇佣条款和条件、被董事会认为不影响执行人员职务的刑事犯罪、故意、不服从合法合理的命令、不当行为不符合执行人员应尽和忠实履行的重大职责、欺诈或不诚实行为,或习惯性地忽视他或她的职责。行政人员可随时提前三至六个月书面通知终止其雇用。
每位执行官都同意在雇佣协议到期或提前终止期间和之后严格保密,未经书面同意不得使用或向任何人、公司或其他实体披露任何机密信息或商业秘密。此外,所有执行官都同意受其协议中规定的不竞争和不招揽限制的约束。根据当地劳动法规,每名执行人员已同意,在其雇佣关系终止或雇佣协议到期后的一段时间内,不得:(i)直接或间接作为股东、董事、雇员、合伙人、代理人或以其他方式开展与我们直接竞争的任何业务,或(ii)雇用、招揽或引诱或试图雇用、招揽或引诱我们的任何高级管理人员、经理、顾问或雇员,或直接或间接地从事或受聘、有关或感兴趣的工作,或(ii)雇用、招揽或引诱或试图雇用、招揽或引诱我们的任何高级管理人员、经理、顾问或雇员。
我们已与我们的董事及行政人员订立赔偿协议,据此,我们将同意就该等人士因担任该等董事或行政人员而提出的索偿而招致的某些责任及开支,向我们的董事及行政人员作出赔偿。
d. |
员工 |
截至2022年12月31日和2023年12月31日,我们分别有606名和592名全职员工,主要分布在挪威、波兰、中国、瑞典和英国。截至2023年12月31日,我们72%的全职员工担任研发职务。下表列出截至所示日期各功能区域的雇员人数。
截至2023年12月31日 |
||||||||||||
面积 |
研发 |
其他 |
合计 |
|||||||||
浏览器和新闻 |
285 | 44 | 329 | |||||||||
游戏 |
73 | 7 | 80 | |||||||||
广告技术 |
33 | 9 | 42 | |||||||||
销售&商业 |
12 | 20 | 32 | |||||||||
托管和基础设施 |
12 | - | 12 | |||||||||
集团职能 |
14 | 83 | 97 | |||||||||
合计 |
429 | 163 | 592 |
此外,截至2023年12月31日,我们聘用了60名承包商,我们聘用了65名临时雇员,以填补一般和行政、研发、营销和销售领域的空缺职位。
我们相信,我们为员工提供了具有竞争力的薪酬方案,以及一个无歧视、合议制和创造性的工作环境。因此,我们总体上能够吸引和留住合格的员工,并且在高级领导层的减员有限。
我们通常与我们的管理层和其他员工订立标准的保密和雇佣协议。这些合同包括一项不招揽契约,以及一项标准的竞业禁止契约,禁止雇员在其受雇期间以及在其受雇终止后的一年内直接或间接与我们竞争。
e. |
股份所有权 |
下表列出截至本年度报告日期有关我们普通股的实益拥有权的资料:
● |
我们的每一位董事和执行官;和 |
● |
我们认识的每个人实益拥有我们5%以上的普通股。 |
下表中的计算基于截至本年度报告日期已发行和流通的176,907,896股普通股,相当于欧朋浏览器有限公司的88,453,948股ADS。
实益所有权是根据SEC的规则和规定确定的。在计算一个人实益拥有的股份数量和该人的所有权百分比时,我们将该人有权在本年度报告日期后60天内获得的股份包括在内,包括通过行使任何期权、认股权证或其他权利或转换任何其他证券。然而,这些股份不包括在计算任何其他人的所有权百分比中。
董事和执行官:(1) |
普通股 实益拥有 |
百分比 总投票 持有的权力 (%†) |
|||||||
James 周亚辉(2) |
128,020,286 |
72.4 |
% |
||||||
林松 |
* |
* |
|||||||
钱肖凌 |
- |
- |
|||||||
Tian Jin |
- |
- |
|||||||
Lori Wheeler N æ ss |
* |
* |
|||||||
Trond Riiber Knudsen |
* |
* |
|||||||
James Liu |
- |
- |
|||||||
Frode Jacobsen |
* |
* |
|||||||
主要股东: |
|||||||||
昆仑科技有限公司(3) |
128,020,286 |
72.4 |
% |
* |
不到我们总流通股的1%。 |
† |
对于本栏所包括的每一个人和团体,百分比所有权的计算方法是,将该个人或团体实益拥有的普通股数量(包括该个人或团体有权在本年度报告日期后60天内获得的股份)除以(i)176,907,896的总和,即截至本年度报告日期已发行在外的普通股总数,及(ii)该个人或团体有权在本年度报告日期后60天内取得实益拥有权的普通股数目。截至本年度报告日期的已发行普通股不包括存放在我们的存托银行但由于例如Opera的股票回购计划而由Opera持有相应ADS的股票。详见“第16E项发行人及关联购买人购买权益类证券”。 |
(1) |
除非另有说明,我们的董事和执行官的营业地址为Vitaminveien 4,0485 Oslo,Norway。 |
(2) |
指Kunlun Tech Limited(一家于香港注册成立的有限责任公司)持有的125,666,666股普通股及1,176,810股ADS,其中68.03%的股权由Kunlun Group Limited(一家于香港注册成立并由昆仑全资拥有的公司)拥有,31.97%的股权由Kunlun(一家于中华人民共和国注册成立的公司)直接拥有,其中周先生为控股股东。 |
(3) |
指Kunlun Tech Limited(一家于香港注册成立的有限责任公司)持有的125,666,666股普通股及1,176,810股ADS。截至本年度报告日期,周先生直接持有11.92%的股权,并通过在中华人民共和国成立的有限合伙企业Xinyu Yingrui Century Software R & D Center L.P.或由周先生及其前妻共同拥有的Xinyu Yingrui间接持有昆仑15.62%的股权。周先生,持有新余英瑞54.8%的股权,并作为普通合伙人,就合伙企业如何行使其对昆仑科技有限公司的所有权权利拥有唯一决策权。昆仑科技有限公司的注册地址为香港湾仔港湾道18号中环广场35楼FLAT/RM3561。昆仑集团有限公司的营业地址为香港湾仔港湾道18号中环广场35楼3508令吉。昆仑的营业地址为中华人民共和国北京市东城区100005市东城区Block B座明阳国际中心西总埠胡同46号。 |
截至本年度报告之日,我们没有由美国记录持有人持有的已发行普通股。我们的股东均未告知我们其与注册经纪自营商有关联或从事证券承销业务。我们并不知悉任何可能于其后日期导致我们公司控制权变更的安排。
f. |
披露注册人为追回错误判给的赔偿而采取的行动 |
不适用。
a. |
主要股东 |
见“第6项。董事、高级管理人员和员工—— E.持股。”
b. |
关联交易 |
2023年1月12日,我们与昆仑的附属公司Kunlun Tech Limited及我们公司的股东Keeneyes Future Holding Inc.就出售有价证券订立股份转让协议,我们持有有价证券作为我们投资计划的一部分,如本年度报告其他部分所载综合财务报表附注16所述。该投资计划随后被终止。股份转让协议授予我们在2023年1月31日出售数量可变的有价证券的权利和义务,由我们确定,但有一个上限,出售的每份证券的固定价格确定为协议前15个交易日的每日平均收盘价。因此,截至协议签署之日,Kunlun Tech Limited和Keeneyes Future Holding Inc.面临上行和下行市场价格风险。交易结束时出售了足够数量的证券,以抵消应付给Kunlun Tech Limited和Keeneyes Future Holding Inc.的股息,相当于根据每份证券的商定价格确定的总对价5900万美元。截至收盘,根据当时每股报价计算的股票市值为7400万美元。因此,在2023年1月,我们确认了1550万美元的公允价值收益和部分抵消的处置损失1500万美元。出售股票的净收益50万美元确认为投资组合净收益(亏损)的一部分。
2022年4月21日,我们将Star X的19.4%所有权权益出售给昆仑,固定代价为8350万美元现金。昆仑是我们公司的股东,而Star X是昆仑的同系子公司。2022年收到了2840万美元的首期分期付款。2023年年中,由于我们根据同时采用的经常性现金股息计划宣布了每ADS 0.40美元的第一次半年度股息,昆仑持有的普通股应付股息总额为2510万美元,与我们的Star X应收账款相抵消。昆仑在我公司普通股的未来股息支付也将被抵消,直到Star X应收款全部结清。有关应收账款和股息计划的更多信息,请分别参阅本年度报告其他部分中包含的合并财务报表附注12和16。
在2022年和2023年,昆仑向我们的某些员工授予了涉及昆仑权益工具的股权奖励,作为这些员工向我们提供服务的补偿。我们没有任何结算股份支付交易的义务。
我们从昆仑获得服务,包括在中国北京租赁办公物业,以及工程服务。我们因成为昆仑的子公司而产生的某些费用由昆仑报销。同样,我们发生了一些与Star X聘用的人员相关的费用,由Star X向我们报销。
我们与nHorizon Infinite订立战略合作协议,根据该协议,nHorizon Infinite从供应方平台和出版商处采购广告库存,供我们向客户销售。nHorizon Infinite有权获得我们从销售库存中产生的净收入的30%。在订立协议时,nHorizon Infinite是我们的合资企业,但随后建立共同控制的安排被终止。
我们与关联方交易的更多详情载于本年度报告其他部分的合并财务报表附注17。
股份激励计划
见“第6项。董事、高级管理人员和员工— B.薪酬—股份激励计划。”
就业协议和赔偿协议
见“第6项。董事、高级管理人员和员工—— C.董事会实务——雇佣协议和赔偿协议。”
c. |
专家和律师的兴趣 |
不适用。
a. |
合并报表及其他财务资料 |
我们附上了作为本年度报告一部分提交的合并财务报表。
法律和行政程序
我们不时受到与我们开展业务有关的各种法律诉讼、调查和索赔。这类诉讼程序可能代价高昂且耗时,而且本质上是不可预测的。因此,无法保证任何程序的最终结果或此类程序不会对我们的财务状况或经营业绩产生重大影响。见“第3项。关键信息—— D.风险因素——与我们的业务和行业相关的风险——我们面临与诉讼相关的风险,包括知识产权索赔和监管纠纷。”
截至本年度报告日期,我们不是任何其他法律程序、调查或索赔的当事方,我们也不知道,我们的管理层认为,这些法律程序、调查或索赔可能会对我们的业务、财务状况或经营业绩产生不利的重大影响。我们可能会定期受到与我们的业务有关的法律诉讼、调查和索赔。我们也可能会提起法律诉讼来维护我们的权益。
股息政策
2023年6月13日,我们的董事会通过了一项经常性半年度现金股息计划。我们在该计划下的第一次和第二次半年度股息,分别为每股ADS 0.40美元,用于Opera普通股和ADS的持有人,每份代表两股普通股,已分别于2023年7月和2024年1月向截至2023年6月30日和2024年1月3日登记在册的股东支付。我们打算定期派发半年度股息,每笔股息须经我们的董事会批准并符合开曼群岛法律的某些要求。未来股息的形式、频率和金额将取决于我们未来的运营和收益、资本要求和盈余、一般财务状况、合同限制和我们董事会可能认为相关的其他因素。
我们的董事会有酌情权决定是否继续、减少甚至停止派发股息,但须遵守开曼群岛法律的某些要求。此外,我们的股东可以普通决议宣派股息,但任何股息不得超过我们的董事建议的金额。根据开曼群岛法律,开曼群岛公司可从利润或股份溢价账户中支付股息,但在任何情况下均不得支付股息,如果这将导致公司无法在正常业务过程中支付到期债务。当我们支付普通股的任何股息时,我们将向作为此类普通股的登记持有人的存托人支付就ADS基础普通股应支付的股息,然后存托人将向ADS持有人支付这些金额,这些持有人将获得与我们普通股持有人相同程度的付款,但须遵守存款协议的条款,包括根据该协议应付的费用和开支。我们普通股的现金股息,如果有的话,将以美元支付。
我们是一家在开曼群岛注册成立的控股公司。对于我们的现金需求,包括向股东支付的任何股息,我们依赖于Opera Norway AS等运营实体的付款。我们使用股息支付的挪威法规可能会限制我们的子公司向我们支付股息的能力。
请参阅“风险因素——与我们的ADS相关的风险——你实现投资回报的能力将取决于未来股息支付和ADS价格升值的组合。”
b. |
重大变化 |
除本年度报告其他地方所披露的情况外,自本年度报告所载经审核综合财务报表日期起,我们并无经历任何重大变动。
a. |
要约及上市详情 |
我武生物ADS自2018年7月27日起在纳斯达克全球精选市场上市,交易代码为“OPRA”。每份ADS代表两股普通股。
b. |
分配计划 |
不适用。
c. |
市场 |
我武生物ADS自2018年7月27日起在纳斯达克全球精选市场上市,代码为“OPRA”。”
d. |
出售股东 |
不适用。
e. |
稀释 |
不适用。
f. |
发行费用 |
不适用。
a. |
股本 |
不适用。
b. |
组织章程大纲及章程细则 |
我们通过引用将我们于2018年7月13日向SEC提交的关于F-1表格第1修正案(文件编号:333-226017)的登记声明的第二份经修订和重述的组织章程大纲和章程细则(作为目前有效的)提交的附件 3.2纳入本年度报告。
C.材料合同
除在正常业务过程中和“第7项”中所述以外,我们没有订立任何重大合同。大股东暨关联交易”,或本年度报告其他地方。
D.外汇管制
开曼群岛目前没有外汇管制条例或货币限制。
E.税收
以下关于投资ADS或普通股的开曼群岛、挪威和美国联邦所得税后果的摘要基于截至本年度报告之日有效的法律及其相关解释,所有这些都可能发生变化。本摘要不涉及与ADS或普通股投资相关的所有可能的税务后果,例如州、地方和其他税法或开曼群岛、挪威和美国以外司法管辖区的税法规定的税务后果。
开曼群岛税务考虑
开曼群岛目前不对基于利润、收入、收益或增值的个人或公司征税,也不存在遗产税或遗产税性质的税收。除印花税可能适用于在开曼群岛管辖范围内执行或在执行后在开曼群岛管辖范围内执行的文书外,开曼群岛政府没有征收可能对我们具有重大意义的其他税款。开曼群岛不是适用于我们公司支付或向我们公司支付的任何款项的任何双重征税条约的缔约方。开曼群岛没有外汇管制条例或货币限制。
就我们的普通股或ADS支付股息和资本将不会在开曼群岛征税,向我们的普通股或ADS的任何持有人(视情况而定)支付股息或资本将不需要缴纳预扣税,处置我们的普通股或ADS所获得的收益也不需要缴纳开曼群岛所得税或公司税。开曼群岛目前没有所得税、公司或资本利得税,也没有遗产税、遗产税或赠与税。
挪威税务考虑
以下是挪威对ADS的挪威企业持有人的主要税收问题的摘要。
ADS是一种以欧朋浏览器有限公司(一家根据开曼群岛法律注册成立的豁免有限责任公司)的股份为基础对象的金融工具。出于挪威税收目的,ADS将不在参与豁免范围内,因为基础对象是位于欧洲经济区以外低税收管辖区的实体。对于出于税收目的而居住在挪威的有限责任公司(以及某些类似实体),来自ADS的股息将被视为应税收入。美国存托凭证的变现(包括销售)收益也将被视为居住在挪威的有限责任公司(以及某些类似实体)的应税收入,用于税收目的。有限责任公司(和某些类似实体)2022年的税率为22%,2023年为22%。
美国联邦所得税考虑因素
以下讨论描述了根据现行法律,投资于我们的ADS或普通股对美国持有人(定义见下文)的重大美国联邦所得税后果。本次讨论基于截至本年度报告之日的美国联邦所得税法,包括经修订的1986年《美国国内税收法典》或《法典》、根据其颁布的现有和拟议的财政部条例、司法权威、IRS公布的行政职位以及其他适用的权威,均截至本年度报告之日。上述所有权限都可能发生变化,该变化可能追溯适用,并可能对下文所述的税务后果产生重大影响。我们没有就以下讨论中所作的陈述和得出的结论寻求IRS的任何裁决,也无法保证IRS或法院将同意我们的陈述和结论。
本讨论仅适用于为美国联邦所得税目的(通常是为投资而持有的财产)持有我们的ADS或普通股作为资本资产的美国持有人(定义如下)。讨论既没有涉及对任何特定投资者的税务后果,也没有描述适用于特殊税务情况人员的所有税务后果,例如:
● |
银行和某些其他金融机构; |
● |
保险公司; |
● |
受监管的投资公司; |
● |
房地产投资信托; |
● |
股票和证券或货币的经纪人或交易商; |
● |
使用或被要求使用盯市会计方法的人员; |
● |
受《守则》第877条约束的美国某些前公民或居民; |
● |
受美国反倒置规则约束的实体; |
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免税组织和实体; |
● |
受《守则》替代性最低税收条款约束的人; |
● |
记账本位币不是美元的人员; |
● |
作为跨式、对冲、转换或综合交易的一部分持有ADS或普通股的人; |
● |
实际或建设性地拥有代表我们总投票权或价值10%或更多的ADS或普通股的人; |
● |
根据行使员工股权授予或以其他方式作为补偿而获得ADS或普通股的人; |
● |
合伙企业或其他传递实体,或通过此类实体持有ADS或普通股的人; |
● |
由于此类收入在适用的财务报表中确认,需要加快确认与我们的ADS或普通股相关的任何毛收入项目的人员;或者 |
● |
在我们首次公开发行股票之前直接、间接或通过归属持有美国存托凭证或普通股或其他所有权权益的人。 |
此外,本次讨论不涉及美国联邦遗产、赠与、医疗保险或替代性最低税收考虑,或任何州、地方或非美国税收考虑,与我们的ADS或普通股的所有权和处置有关。
除下文具体描述的情况外,本讨论不涉及可能适用于通过银行、金融机构或其他实体或其分支机构持有我们的ADS或普通股、位于、组织或居住在美国境外的人员的任何税务后果或报告义务,也不描述与《外国账户税收合规法案》或FATCA制度有关的任何税务后果。
如果合伙企业(包括出于美国联邦所得税目的被视为合伙企业的实体或安排)持有我们的ADS或普通股,合伙企业中合伙人的税务待遇一般将取决于合伙人的地位和合伙企业的活动。持有我们的ADS或普通股的合伙企业或合伙企业的合伙人应就投资和持有我们的ADS或普通股的税务后果咨询其税务顾问。
以下讨论仅供参考,不能代替仔细的税务规划和建议。持有人应就美国联邦所得税法对其特定情况的适用,以及根据美国联邦遗产法或赠与税法或任何州、地方或非美国税收管辖或根据任何适用的税收条约产生的任何税收后果,咨询其税务顾问。
就以下讨论而言,“美国持有人”是我们的ADS或普通股的受益所有人,即,就美国联邦所得税而言:
● |
美国公民或居民的个人; |
● |
在美国、其任何州或哥伦比亚特区的法律中或根据其法律创建或组织的公司; |
● |
遗产,其收入不论其来源如何均须缴纳美国联邦所得税;或 |
● |
信托,如果(i)美国境内的法院能够对其行政管理行使主要管辖权,并且一名或多名美国人有权控制其所有实质性决定,或者(ii)根据1997年之前有效的法律被视为国内信托的信托,则根据适用的财政部条例进行有效的选择,将此种信托视为国内信托。 |
下文的讨论假定存款协议和任何相关协议中包含的陈述是真实的,并且这些协议中的义务将根据其条款得到遵守。
ADS
如果您拥有我们的ADS,那么出于美国联邦所得税目的,您应该被视为这些ADS所代表的基础普通股的所有者。因此,为ADS存入或提取普通股不应缴纳美国联邦所得税。
我们的ADS或普通股的股息和其他分配
根据下文讨论的PFIC规则,我们就我们的ADS或普通股向您进行的任何分配的总额(包括为反映预扣税而预扣的任何金额)将作为股息征税,但以根据美国联邦所得税原则确定的从我们当前或累计收益和利润中支付的为限。如果您拥有我们的普通股,或如果您拥有我们的ADS,则由存托人实际或建设性地收到,则此类收入(包括任何预扣税款)将包含在您当天的总收入中。如果一笔分配超过我们根据美国联邦所得税原则确定的当前和累计收益和利润的金额,则超出部分将首先被视为在普通股或ADS中美国持有人的计税基础范围内的资本的非应税回报,然后被视为资本收益,这将是长期或短期资本收益,具体取决于美国持有人是否持有普通股或ADS超过一年。
由于我们不打算根据美国联邦所得税原则来确定我们的收益和利润,因此通常支付的任何分配都会作为美国联邦所得税目的的“股息”报告。此类股息将不符合《守则》允许符合条件的公司获得的股息扣除资格。
如果股息由“合格外国公司”支付且满足下文讨论的其他条件,非公司美国持有人收到的股息可能有资格获得适用于“合格股息收入”的较低税率。非美国公司被视为合格外国公司(i)就该公司就在美国已建立的证券市场上易于交易的股票(或由此类股票支持的ADS)支付的股息而言,或(ii)如果该非美国公司有资格享受与美国的合格所得税条约的好处,其中包括信息交流计划。我们预计不会有资格享受这样一项所得税协定的好处。此外,如果非美国公司在支付股息的纳税年度或前一个纳税年度是PFIC,则不会被视为合格的外国公司。
根据已发布的IRS通知,普通股或普通股,或代表此类股份的ADS(例如我们的ADS),如果在纳斯达克全球精选市场上市,则被视为在美国成熟证券市场上易于交易,因为我们的ADS是(但不是我们的普通股)。根据现有指引,目前尚不清楚这些普通股是否会被视为在美国成熟的证券市场上易于交易,因为在美国的证券市场上市的只有我们的ADS,而不是基础普通股。我们相信,但我们无法向您保证,我们对由我们的ADS代表的普通股支付的股息,而不是对没有如此代表的普通股支付的股息,将在适用的限制下,有资格享受适用于“合格股息收入”的降低税率。
即使股息将被视为由合格的外国公司支付,如果非公司美国持有人在除息日前60天开始的121天期间内没有持有我们的ADS或普通股超过60天(不考虑所有权的某些时期,同时美国持有人的损失风险减少),或者如果该美国持有人根据《守则》第163(d)(4)条选择将股息收入视为“投资收入”,则该非公司美国持有人将没有资格获得降低的税率。此外,如果收到股息的非公司美国持有人有义务就基本相似或相关财产的头寸支付相关款项,则利率下调将不适用于合格外国公司的股息。
关于我们就ADS或普通股支付的任何股息适用于合格股息收入的较低税率的可用性,以及在本年度报告日期之后适用法律的任何变化的影响,您应该咨询您的税务顾问。
就我们的ADS或普通股向您支付的股息征收的任何非美国预扣税可能被视为有资格从您的美国联邦所得税负债中扣除或贷记的外国税款,但须遵守一般适用于外国税收抵免的各种限制和不允许规则(包括选择扣除或贷记外国税款适用于您在特定纳税年度的所有其他适用的外国税款)。为计算外国税收抵免限制,就我们的ADS或普通股向您支付的股息将被视为来自美国以外来源的收入,一般将构成被动类别收入,或在某些情况下,一般类别收入。法规规定了必须满足的额外要求,才能使外国税收具有可信性(包括要求对非居民征收“涵盖的预扣税”,以代替满足“净所得税”监管定义的普遍适用的税收,这可能不明确或难以确定)。然而,最近的IRS通知提供了对其中某些要求的临时减免,前提是该通知一直适用于在相关纳税年度内支付的所有外国税款,直至发布撤回或修改临时减免的通知或其他指南之日(或此类通知或其他指南中指定的任何更晚日期)。与确定外国税收抵免有关的规则很复杂,您应该咨询您的税务顾问,了解在您的特定情况下是否可以获得外国税收抵免。
处置我们的ADS或普通股
您将在出售或交换我们的ADS或普通股时确认收益或损失,金额等于出售或交换实现的金额与您在我们的ADS或普通股中的计税基础之间的差额。以下文“—被动对外投资公司”下的讨论为准,此类收益或损失一般为资本收益或损失。非公司美国持有者的资本收益,包括目前持有我们的ADS或普通股超过一年的个人,有资格享受减税税率。资本损失的扣除受到限制。
出于外国税收抵免限制目的,您在处置我们的ADS或普通股时确认的任何收益或损失通常将被视为美国来源的收入或损失。根据美国法规,对此类美国来源收益征收的非美国预扣税可能不构成可信用的税收。在您的特定情况下,您应该咨询您的税务顾问,了解如何正确处理收益或损失,以及是否可以获得外国税收抵免。
被动外资公司
基于我们ADS的市场价格、我们资产的价值以及我们收入和资产的性质和构成,我们不认为我们在截至2023年12月31日的纳税年度是美国联邦所得税目的的PFIC,尽管在这方面无法做出保证。PFIC地位的确定是基于一项年度确定,直到一个纳税年度结束时才能做出,涉及广泛的事实调查,包括按季度确定我们所有资产的公平市场价值以及我们赚取的每一项收入的性质,并且在几个方面受到不确定性的影响。此外,我们不能向你保证,美国国税局会同意我们采取的任何立场。因此,无法保证我们在任何纳税年度都不会被视为PFIC,或者IRS不会对我们做出的任何决定采取相反的立场。
我们将被视为任何纳税年度的美国联邦所得税目的的PFIC,如果适用适用的透视规则,以下任一情况:
● |
我们这一年的毛收入至少有75%是被动收入;或者 |
● |
我们在该年度的资产价值(一般根据季度平均值确定)的至少50%可归属于生产或持有用于生产被动收入的资产。 |
为此目的,被动收入一般包括股息、利息、特许权使用费和租金(不包括在主动进行贸易或业务中产生的、并非来自关联人的某些特许权使用费和租金)。我们将被视为拥有资产的一个比例份额,并从我们直接或间接拥有的任何其他公司的收入中赚取一个比例份额,按股票价值计算至少25%。
我们的收入或资产的性质或构成的变化,包括由于我们对新业务、产品、服务和技术的投资,可能会导致我们成为或成为PFIC。确定我们是否将成为任何纳税年度的PFIC可能部分取决于我们的商誉和其他未记录在我们资产负债表上的无形资产的价值(这可能取决于我们的ADS或普通股的市场价值,可能会不时波动),也可能受到我们如何以及以多快的速度使用我们的流动资产以及我们从我们的运营中产生并在任何发行中筹集的现金的影响。在估计我们的商誉和其他未记录的无形资产的价值时,我们考虑了我们的市值。除其他事项外,如果我们的市值下降,我们可能会成为或成为当前或未来纳税年度的PFIC,因为我们的流动资产和现金(为此目的被视为产生被动收入的资产)可能会占我们整体资产价值的更大百分比。此外,虽然我们认为我们的分类方法和估值方法是合理的,但美国国税局可能会质疑我们对商誉和其他未记录无形资产的分类或估值,这可能导致我们成为或成为我们截至2023年12月31日的纳税年度、当前纳税年度或一个或多个未来纳税年度的PFIC。
如果我们在贵公司持有我们的ADS或普通股期间的任何纳税年度是PFIC,我们将继续在贵公司持有我们的ADS或普通股的所有后续年度被视为PFIC,除非我们不再是PFIC,并且贵公司对我们的ADS或普通股作出“视同出售”选择。如果做出这样的选择,你将被视为以公允市场价值出售了你所持有的ADS或普通股,并且从这种被视为出售中获得的任何收益将受到以下两段所述规则的约束。在视同出售选择后,只要我们没有在随后的纳税年度成为PFIC,就作出该选择的此类ADS或普通股将不会被视为PFIC的股份,因此,就您从我们收到的任何“超额分配”或从我们的ADS或普通股的出售或其他应税处置中获得的任何收益而言,您将不受下述规则的约束。我们强烈建议您咨询您的税务顾问,了解如果我们是,然后不再是PFIC并且您可以使用这样的选举,那么进行视同销售选举的可能性和后果。
如果我们是贵公司ADS或普通股持有期内任何纳税年度的PFIC,那么,除非贵公司做出“按市值计价”的选择(如下文所述),否则,就贵公司从我们获得的任何“超额分配”以及贵公司从ADS或普通股的出售或其他处置(包括质押)中确认的任何收益而言,贵公司通常将受到特殊和不利的税收规则的约束。为此目的,您在一个纳税年度收到的分配高于您在前三个纳税年度中较短的一个纳税年度或您持有ADS或普通股期间收到的平均年度分配的125%,将被视为超额分配。根据这些规则:
● |
超额分配或确认收益将在您的ADS或普通股持有期内按比例分配; |
● |
分配给分配或收益的纳税年度的超额分配或确认收益的金额,以及在我们被视为PFIC的第一个纳税年度之前的贵公司持有期内的任何纳税年度的超额分配或确认收益的金额,将被视为普通收入;和 |
● |
超额分配或已确认收益分配给彼此的应纳税年度的金额将适用于每一年对个人或公司(如适用)有效的最高税率,由此产生的税款将适用于一般适用于少缴税款的利息费用。 |
如果我们在贵公司持有我们的ADS或普通股期间的任何纳税年度是PFIC,并且我们的任何非美国子公司是公司(或我们直接或间接拥有股权的其他公司)也是PFIC,则为适用本规则的目的,贵公司将被视为拥有每一家被归类为PFIC的此类非美国公司(每一家此类公司,较低级别的PFIC)的按比例数量(按价值计算)的股份。关于PFIC规则适用于我们任何较低级别的PFIC,您应该咨询您的税务顾问。
如果我们是贵公司ADS或普通股持有期内任何纳税年度的PFIC,那么,您可以选择将我们的ADS或普通股的收益计入按市值计价方法的普通收入,而不是受上述税收和利息收费规则的约束,前提是此类ADS或普通股构成“可上市股票”。有价证券是指根据适用的财政部法规的定义,在合格交易所或其他市场上定期交易的股票。我们的ADS,而不是我们的普通股,是在纳斯达克全球精选市场上市的,这是一个符合条件的交易所或其他市场。因此,只要我们的ADS仍然在纳斯达克全球精选市场上市并定期交易,而您是此类ADS的持有人,我们预计,如果我们是PFIC,则可以进行按市值计价的选择,但在这方面不作任何保证。
因为不能对我们可能拥有的任何较低级别的PFIC进行按市值计价的选择,如果我们是任何纳税年度的PFIC,就我们的ADS或普通股进行按市值计价选择的美国持有人可能会继续根据一般PFIC规则就该美国持有人在我们持有的任何投资中的间接权益承担税收和利息费用,这些投资在美国联邦所得税方面被视为PFIC的股权。
在某些情况下,持有PFIC股份的美国持有人可以通过进行“合格的选择基金”选择,将其在当前基础上所占公司收入的份额计入收入,从而避免上述不利的税收和利息收费制度。然而,只有当我们同意每年向您提供适用的财政部法规中规定的PFIC年度信息报表时,您才可以就我们的ADS或普通股进行合格的选择基金选择。我们目前不打算准备或提供使您能够进行合格的选举基金选举的信息。
在我们作为PFIC的任何一年中持有我们的ADS或普通股的美国持有人将被要求提交一份包含美国财政部可能要求的信息的年度报告。此外,在某些情况下,法规还要求通过一个或多个美国人作为间接股东在PFIC中拥有权益的“美国人”(该术语在《守则》中定义)提交任何纳税年度的年度报告,在该纳税年度期间,该间接股东被视为收到与该权益的所有权或处分有关的超额分配,或根据按市值计价的选择报告收入。
关于PFIC规则适用于您对我们ADS或普通股的所有权和处置以及上述选举的可用性、应用和后果,您应该咨询您的税务顾问。
信息报告和备份扣留
向IRS报告信息和备用预扣税一般将适用于在美国境内(在某些情况下,在美国境外)支付给您的与我们的ADS或普通股有关的股息,以及出售或交换我们的ADS或普通股的收益,除非您提供正确的纳税人识别号并进行任何其他必要的证明,一般是在IRS表格W-9上,或者您以其他方式确立信息报告和备用预扣税的豁免。备用预扣税不是附加税。作为备用预扣税预扣的金额通常允许作为您的美国联邦所得税负债的贷项,如果您向IRS提出适当的退款申请并及时提供任何所需信息,您可能有权获得根据备用预扣税规则预扣的任何超额金额的退款。美国持有人应就信息报告和备用扣缴规则的适用问题咨询其税务顾问。
关于外国金融资产的信息
作为个人(以及由个人密切持有的某些实体)的美国持有人一般将被要求报告我们的名称、地址以及与我们的ADS或普通股权益相关的必要信息,以确定我们的ADS或普通股是其中一部分的类别或发行。这些要求有例外情况,包括某些金融机构维持的账户中持有的ADS或普通股的例外情况,以及所有“特定外国金融资产”(如《守则》所定义)的总价值不超过50,000美元(在某些情况下,门槛更高)的情况下适用的例外情况。
美国持有者应就这些信息报告规则的适用问题咨询其税务顾问。
F.股息和支付代理
不适用。
G.专家发言
不适用。
H.展示文件
我们之前向SEC提交了一份F-1表格(文件编号333-226017)的登记声明,经修订,包括其中包含的招股说明书,以就我们的首次公开发行注册我们的普通股。我们后来向SEC提交了经修订的F-3表格(档案编号333-233691)的登记,包括其中所载的就我们的后续发行登记我们的普通股的招股说明书,以及经修订的F-3表格(档案编号333-273242)的登记,包括其中所载的就我们或出售证券持有人的后续发行登记我们的普通股的招股说明书。我们还向SEC提交了F-6表格上的相关登记声明(文件编号333-226171)以登记ADS,以及S-8表格上的登记声明(文件编号333-229285)以登记我们将根据我们经修订和重述的股份激励计划发行的证券。
我们须遵守适用于外国私人发行人的《交易法》的定期报告和其他信息要求。根据《交易法》,我们被要求向SEC提交报告和其他信息。具体而言,我们被要求在每个财政年度结束后的四个月内每年提交一份20-F表格。向SEC提交的报告和其他信息的副本,可以在SEC维护的公共参考设施进行检查和复制,地址为100 F Street,N.E.,Room 1580,Washington,D.C. 20549。您可以要求这些文件的副本,在支付复制费后,通过写信给SEC。公众可以通过致电委员会1-800-SEC-0330获得有关华盛顿特区公共资料室的信息。
SEC还在www.sec.gov上维护一个网站,其中包含报告、代理和信息声明,以及有关使用其EDGAR系统向SEC提交电子文件的注册人的其他信息。作为一家外国私人发行人,我们不受《交易法》规定季度报告和代理报表的提供和内容的规则的约束,我们的执行官、董事和主要股东不受《交易法》第16条中包含的报告和短期利润回收条款的约束。此外,根据《交易法》,我们不需要像根据《交易法》注册证券的美国公司那样频繁或迅速地向SEC提交定期报告和财务报表。
我们将向我们的ADS的存管人纽约梅隆银行提供我们的年度报告,其中将包括对根据国际财务报告准则会计准则编制的运营和年度经审计合并财务报表的审查,以及向我们的股东普遍提供的所有股东大会通知以及其他报告和通讯。存托人将向ADS持有人提供此类通知、报告和通讯,并应我们的要求,将向所有ADS记录持有人邮寄存托人从我们收到的任何股东大会通知中包含的信息。
一、子公司信息
不适用。
J.向证券持有人提交的年度报告
不适用。
关于我们面临的市场风险的定量和定性披露载于本年度报告其他部分的合并财务报表附注16。
A.债务证券
不适用。
B.认股权证和权利
不适用。
C.其他证券
不适用。
D.美国存托股票
纽约梅隆银行作为存托人登记交割ADS,每份ADS代表公司两股普通股。存托人管理ADS的办公室及其主要执行办公室位于240 Greenwich Street,New York,New York 10286。
费用及开支
我们的ADS持有人必须向存托银行、纽约梅隆银行支付以下服务费,以及某些税款和政府收费(此外,还需就任何ADS所代表的已存入证券支付任何适用的费用、开支、税款和其他政府收费):
存取股份或ADS持有人须支付: |
为: |
|
每100份ADS(或100份ADS的一部分)5.00美元(或更少) |
发行ADS,包括为提现目的分配股份或权利或其他财产注销ADS而产生的发行,包括如果存款协议终止 |
|
每ADS 0.05美元(或更少) |
向ADS持有人的任何现金分配 |
|
相当于如果向您分配的证券是股票并且股票已存入以发行ADS时应支付的费用的费用 |
分配给存管证券持有人的证券分配(包括权利)由存管人分配给ADS持有人 |
|
每个日历年每ADS 0.05美元(或更少) |
存管服务 |
|
注册或转让费用 |
当您存入或提取股份时,在我们的股份登记册上向或从存托人或其代理人的名下转让和登记股份 |
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保存人的费用 |
电缆和传真传输(在押金协议中明确规定的情况下) 外币兑换美元 |
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存托人或托管人必须为任何ADS或基于ADS的股票支付的税款和其他政府费用,例如股票转让税、印花税或预扣税 |
视需要 |
|
存托人或其代理人因服务已存入证券而招致的任何费用 |
视需要 |
存托人直接向为退出目的而存入股票或交出ADS的投资者或向为其代理的中介机构收取其交付和交出ADS的费用。存托人通过从分配的金额中扣除这些费用或通过出售部分可分配财产来支付费用来收取向投资者进行分配的费用。存托人可以通过现金分配中扣除或者直接向投资者开单或者向代其行事的参与者记账式系统账户收费的方式收取其存托人服务年费。存托人可以通过从任何应付现金分配(或通过出售部分证券或其他可分配财产)中扣除的方式向有义务支付这些费用的ADS持有人收取其任何费用。保存人一般可以拒绝提供吸引费用的服务,直到其对这些服务的费用得到支付。
存托人可能会不时向我们付款,以补偿我们通常因建立和维护ADS计划而产生的成本和费用,免除存托人向我们提供服务的费用和开支,或从向ADS持有人收取的费用中分享收益。存托人在履行其在存款协议下的职责时,可以使用由存托人拥有或附属的经纪人、交易商、外币交易商或其他服务提供商,这些服务提供商可能赚取或分享费用、价差或佣金。
存托人可以自己或通过其任何关联机构兑换货币,在这些情况下,作为其自己账户的委托人,而不是代表任何其他人作为代理人、顾问、经纪人或受托人,并赚取收入,包括但不限于其将为自己账户保留的交易价差。
收益基于(其中包括)根据存款协议进行的货币兑换所分配的汇率与存托人或其关联机构在为自己的账户买卖外币时收到的汇率之间的差额。存托人不表示根据存款协议在任何货币兑换中使用或获得的汇率将是当时可以获得的最优惠的汇率,或确定该汇率的方法将对ADS持有人最有利,但须遵守存托人在存款协议下的义务。用于确定货币兑换所用汇率的方法可应要求提供。
保存人的付款
2023年,我们没有收到来自我们ADS计划的存托银行纽约梅隆银行的付款。
没有。
见“第10项。附加信息”对股东权利的描述,保持不变。
A.披露控制和程序
我们的管理层在首席执行官和首席财务官的参与下,根据《交易法》第13a-15(b)条的要求,对截至本年度报告所涉期间结束时我们的披露控制和程序(定义见《交易法》第13a-15(e)条)的有效性进行了评估。基于该评估,我们的管理层得出结论,由于下文进一步描述的财务报告内部控制存在重大缺陷(定义见《交易法》第12b-2条),截至2023年12月31日,我们的披露控制和程序最终没有发挥作用。
我们的管理层在编制我们的合并财务报表时执行了额外的分析和程序。我们的结论是,我们的合并财务报表在所有重大方面都公允地反映了我们在所列期间和期间的财务状况、经营业绩和现金流量。此外,正在实施一项补救计划,以解决这些不足之处。
B.管理层关于财务报告内部控制的年度报告
我们的管理层负责为我们公司建立和维护对财务报告的充分内部控制,该术语在《交易法》规则13a-15(f)中定义。财务报告内部控制是一个旨在为财务报告的可靠性和根据国际财务报告准则编制合并财务报表提供合理保证的过程。公司对财务报告的内部控制包括以下政策和程序:(i)与维护记录有关,这些记录以合理的细节准确和公平地反映资产的交易和处置;(ii)提供合理保证,交易记录是必要的,以允许根据国际财务报告准则会计准则编制合并财务报表,并且收支仅根据管理层和董事的授权进行,以及(iii)就防止或及时发现未经授权的获取、使用、或处置可能对合并财务报表产生重大影响的公司资产。财务报告内部控制由于其固有的局限性,可能无法防止或发现所有的错报。
根据《萨班斯-奥克斯利法案》第404节和美国证券交易委员会颁布的相关规则的要求,我们的管理层根据Treadway委员会(COSO)发起组织委员会发布的内部控制综合框架(2013年)评估了截至2023年12月31日我们对财务报告的内部控制的有效性。基于这一评估,我们的管理层得出结论,截至2023年12月31日,我们对财务报告的内部控制并不有效,原因是存在下文“财务报告内部控制的重大弱点”一节中所述的控制缺陷,根据美国证券交易委员会的规则和条例,这些缺陷构成我们对财务报告的内部控制的重大弱点。《交易法》第12b-2条将重大缺陷定义为财务报告内部控制方面的缺陷或缺陷组合,从而存在无法及时防止或发现公司年度或中期财务报表重大错报的合理可能性。
财务报告内部控制存在重大缺陷
根据Treadway委员会(COSO)发起组织委员会发布的内部控制-综合框架(2013年),我们没有足够的能力和能力在与财务报告相关的所有活动中保持有效的内部控制。我们识别重大错报风险的风险评估程序,包括欺诈风险,没有及时执行,导致业务和IT一般控制的设计、实施和操作不足,无法有效应对此类风险。由于IT一般控制无效,依赖于这些的自动化控制和控制以及从相关IT系统获得的信息的完整性和准确性变得无效。根据《交易法》的定义,每一个此类缺陷领域都构成了我们对财务报告的内部控制的重大弱点。
注册会计师事务所的鉴证报告
我司独立注册会计师事务所毕马威会计师事务所对本年度报告所载的合并财务报表进行了审计,对公司财务报告内部控制发表了否定意见。
C.注册会计师事务所的鉴证报告
致欧朋浏览器有限公司股东及董事会:
关于财务报告内部控制的意见
我们根据Treadway委员会发起组织委员会发布的《内部控制– Integrated Framework(2013)》中确立的标准,对欧朋浏览器有限公司及其子公司(本公司)截至2023年12月31日的财务报告内部控制进行了审计。我们认为,由于下文所述的重大弱点对实现控制准则目标的影响,截至2023年12月31日,公司未根据Treadway委员会发起组织委员会发布的《内部控制–综合框架(2013)》中确立的标准,对财务报告保持有效的内部控制。
我们还按照美国公众公司会计监督委员会(PCAOB)的标准,审计了公司截至2023年12月31日和2022年12月31日的合并财务状况表、截至2023年12月31日的三年期间各年度的相关合并经营报表、综合收益、权益变动、现金流量表及相关附注(统称为合并财务报表),我们于2024年4月24日的报告对这些合并财务报表发表了无保留意见。
重大缺陷是指财务报告内部控制的缺陷,或缺陷的组合,从而存在无法及时预防或发现公司年度或中期财务报表重大错报的合理可能性。与维持财务报告有效内部控制的能力和能力不足有关的重大弱点;识别重大错报风险的风险评估程序,包括欺诈风险,未及时履行,导致业务和一般IT控制的设计、实施和运作不足;以及依赖于IT系统所得信息的完整性和准确性的自动化控制和控制因受到缺乏IT一般控制的影响而变得无效,已被识别并纳入管理层的评估。在确定我们对2023年合并财务报表审计所应用的审计测试的性质、时间和范围时考虑了这些重大缺陷,本报告不影响我们对这些合并财务报表的报告。
意见依据
公司管理层负责维持有效的财务报告内部控制,并负责评估财务报告内部控制的有效性,包括在随附的管理层财务报告内部控制年度报告中。我们的责任是在我们审计的基础上,对公司财务报告内部控制发表意见。我们是一家在PCAOB注册的公共会计师事务所,根据美国联邦证券法以及美国证券交易委员会和PCAOB的适用规则和条例,我们被要求对公司具有独立性。
我们按照PCAOB的标准进行了审计。这些准则要求我们计划和执行审计,以就是否在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制获得合理保证。我们对财务报告内部控制的审计包括了解财务报告内部控制,评估存在重大缺陷的风险,并根据评估的风险测试和评估内部控制的设计和运行有效性。我们的审计还包括执行我们认为在当时情况下必要的其他程序。我们认为,我们的审计为我们的意见提供了合理的依据。
财务报告内部控制的定义和局限性
公司对财务报告的内部控制是旨在根据公认会计原则为财务报告的可靠性和为外部目的编制财务报表提供合理保证的过程。公司对财务报告的内部控制包括:(1)与维护记录有关的政策和程序,这些记录以合理的细节准确和公平地反映公司资产的交易和处置;(2)提供合理保证,交易记录是必要的,以允许按照公认会计原则编制财务报表,并且公司的收支只是根据公司管理层和董事的授权进行的;以及(3)就防止或及时发现未经授权的获取、使用、或处置可能对财务报表产生重大影响的公司资产。
财务报告内部控制由于其固有的局限性,可能无法防止或发现错报。此外,对未来期间的任何有效性评估的预测都受到以下风险的影响:由于条件的变化,控制可能变得不充分,或者政策或程序的遵守程度可能恶化。
/s/毕马威AS
挪威奥斯陆
2024年4月24日
D.财务报告内部控制的变化
在我们的首席执行官和首席财务官的参与下,管理层评估了我们在上一个财政年度发生的财务报告内部控制的任何变化是否对我们的财务报告内部控制产生了重大影响,或者合理地可能产生重大影响。管理层得出的结论是,虽然我们在补救我们的重大缺陷实例方面取得了进展,但我们现阶段无法得出结论,在本年度报告表格20-F所涵盖的期间内,我们对财务报告的内部控制已得到充分改善。
整治计划
虽然全年有所改善,但仍然没有足够的能力和能力及时开展所需的所有活动。我们的管理层正在加强我们的补救努力,以解决上述缺陷,并将继续通过以下行动这样做:
● |
认识到维护和提升整体内控环境的关键性,我们将优先对参与履行内控的人员进行持续培训,并寻找机会进一步加强我们的团队,确保持续改进和有效运作。2023年,我们通过战略性招聘加强了我们的团队,以提高能力并解决能力差距。我们将继续根据需要争取外部支持。 |
● |
我们将采取措施,确保通过控制适当识别和应对重大错报风险,并提高现有控制框架的质量。 |
● |
持续发力,规范、明确、自动化管控程序,增强效能。这一举措将优先将控制程序纳入日常和正在进行的流程,同时确保适当的文件和及时执行。 |
● |
我们将通过提高对处理关键财务信息和支持内部控制有效运行的工具所涉及的系统的IT通用控制的质量,来解决业务流程控制的IT依赖问题。 |
● |
我们将继续报告我们的进展,并与我们的官员和审计委员会讨论我们的补救措施。据我们所知,我们的缺陷并不表明我们的审计委员会或管理层根据适用于我们的母公司的中国规则和法规对内部控制的监督无效,我们的母公司是一家在深圳证券交易所上市的中国公众公司。 |
这些补救措施需要付出大量努力,而且耗时、成本高昂,并影响我们的运营资源。一旦完成,管理层相信补救计划将有效解决缺陷。随着补救计划的实施,管理层可能会采取额外措施或修改上述计划。
我们的董事会已确定,独立董事兼我们的审计委员会成员Lori Wheeler N æ ss符合SEC规则含义内的“审计委员会财务专家”的资格,并具备纳斯达克股票市场规则含义内的财务复杂性。N æ ss女士符合《交易法》第10A-3条规定的独立性标准。
我们采用了适用于我们所有董事、管理人员和员工的商业行为和道德准则,包括我们的首席执行官和首席财务官。我们已将我们的商业行为和道德准则作为我们最初于2018年6月29日向SEC提交的F-1表格(文件编号:333-226017)上的注册声明的附件 99.1。2023年8月18日,我们的董事会通过了经修订和重述的商业行为和道德准则,该准则随本年度报告一并提交。我们的商业行为和道德准则也可在我们的网站https://investor.opera.com上查阅。兹承诺在我们收到任何人的书面请求后十个工作日内,免费向该人提供我们的商业行为和道德准则副本。
KPMG AS,挪威奥斯陆(PCAOB ID 1363),是我们的独立注册公共会计师事务所。下表列出截至2022年12月31日和2023年12月31日止年度毕马威会计师事务所提供的专业服务和其他服务的估计费用总额(单位:千):
截至12月31日止年度, |
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2022 |
2023 |
|||||||
审计费用 |
$ | 1,832 |
$ | 3,094 |
||||
审计相关费用 |
$ | - |
$ | - |
||||
税费 |
$ | 23 |
$ | 11 |
||||
所有其他费用 |
$ | - |
$ | - |
“审计费用”包括对我们的年度财务报表和服务的审计,这些审计通常由独立注册公共会计师事务所就这些财政年度的法定和监管备案或业务提供,包括审查向SEC提交的文件。“审计相关费用”是指我们的主要审计师就鉴证和相关服务提供的专业服务收取的总费用,这些费用未包括在上述审计费用中。“税费”是指我们的主要审计师为税务合规提供的专业服务所列出的每个财政期间的总费用。“所有其他费用”是指我们的独立注册公共会计师事务所提供的产品或专业服务所列出的每个会计年度的总费用,不包括在审计费用、审计相关费用或税费中。
我们的审计委员会的政策是预先批准毕马威会计师事务所(我们的独立注册公共会计师事务所)提供的所有审计和非审计服务,包括如上所述的审计服务和审计相关服务。
不适用。
在2022年之前,我们根据2018年和2020年宣布的两个单独的股票回购计划,历史上共回购了7,476,455份ADS,这两个计划分别于2019年和2021年终止。
2022年1月20日,我们宣布董事会批准了一项新的股票回购计划,即2022年股票回购计划,该计划授权我们在2024年3月31日之前以管理层认为适当的任何形式执行最多5000万美元的ADS回购。2023年11月1日,在以5000万美元的总成本回购总计6,119,841份ADS后,2022年股票回购计划完成。
下表提供了我们在截至2023年12月31日止年度回购的ADS的信息(以千为单位,ADS总数和每ADS金额支付的平均价格除外):
期 |
(a)共计 数量 ADS(1) 已购买 |
(b)平均 支付的价格每 ADS(1) |
(c)总数 ADS(1)已购买 作为公开的一部分 宣布的计划 或程序(2) |
(d)最大数量(或 近似美元价值) 可能尚未上市的ADS 根据计划购买 或程序(2) |
||||||||||||
2023年1月1日至2023年1月31日 |
211,721 | $ | 6.62 | 211,721 | $ | 31,294 | ||||||||||
2023年2月1日至2023年2月28日 |
158,441 | $ | 6.71 | 158,441 | $ | 30,231 | ||||||||||
2023年3月1日至2023年7月31日 |
- | $ | - | - | $ | 30,231 | ||||||||||
2023年8月1日至2023年8月31日 |
356,988 | $ | 14.16 | 356,988 | $ | 25,176 | ||||||||||
2023年9月1日至2023年9月30日 |
884,242 | $ | 13.77 | 884,242 | $ | 13,001 | ||||||||||
2023年10月1日至2023年10月31日 |
1,152,684 | $ | 11.27 | 1,152,684 | $ | 15 | ||||||||||
2023年11月1日至2023年11月30日 |
1,270 | $ | 11.32 | 1,270 | $ | - | ||||||||||
合计 |
2,765,346 | $ | 11.83 | 2,765,346 | $ | - |
(1) |
每份ADS代表两股普通股。 |
(2) | 所有购买均根据2022年股份回购计划进行。 |
不适用。
作为一家在纳斯达克全球精选市场上市的开曼群岛豁免公司,我们受制于纳斯达克公司治理上市标准。然而,《纳斯达克股票市场规则》第5615(a)(3)条允许像我们这样的外国私营发行人遵循某些母国公司治理实践,以代替《纳斯达克股票市场规则》第5600系列规则的某些规定。选择遵循母国惯例而不是此类规定的外国私人发行人,必须在其年度报告中披露其未遵循的每项要求,并描述其遵循的母国惯例。
我们当前的公司治理实践在某些方面不同于对美国公司的纳斯达克公司治理要求,总结如下:
● |
《纳斯达克股票市场规则》第5605(b)(1)条要求纳斯达克上市公司的董事会多数成员必须是独立的。在这方面,我们选择采用我们母国开曼群岛的做法,这些做法不需要多数独立委员会;和 |
● |
《纳斯达克股票市场规则》第5605(d)(2)条要求纳斯达克上市公司必须有一个完全由独立董事组成的薪酬委员会,以确定或建议该公司高管的薪酬。在这方面,我们选择采用我们母国开曼群岛的做法,这些做法不要求公司薪酬委员会的任何成员必须是独立董事。 |
我们已经依赖并打算继续依赖其中一些豁免。
不适用。
不适用。
根据适用的SEC过渡指南,项目16J要求的披露将从截至2024年12月31日的财政年度起适用于公司。
网络攻击在我们经营的互联网和科技领域盛行。在审计委员会的监督下,我们经验丰富的管理团队负责识别、评估和缓解网络安全风险。我们的总体方法旨在通过跨职能方法协作应对网络安全风险,作为我们更广泛的风险管理流程的一部分,特别侧重于保护我们受托处理的最终用户信息的机密性。这涉及识别、预防和缓解网络安全威胁,以及对可能出现的任何网络安全事件做出及时有效的响应。
我们采用多种策略和措施来识别、评估和缓解网络安全风险。网络安全是我们安全团队、全球IT和各产品团队的共同责任。我们的安全团队以我们的安全政策和相关文件的形式颁布安全和数据保护标准。Global IT维护我们的网络基础设施,管理我们的搭配提供商,并根据我们的安全标准监督第三方信息系统的使用。我们的产品团队按照我们的标准设计和操作软件应用程序,每个人都保持一个“安全冠军”作为安全相关主题的联系点。例如:
a.开发实践:我们的安全团队根据我们的安全政策颁布了产品安全标准。预计产品团队将通过进行所需的威胁建模、安全冠军的安全审查以及自动扫描和产品监控来遵守标准。该标准还提供了有关安全开发最佳实践和在我们的软件应用程序中实施安全要求的说明。
b.信息安全:我们的安全团队根据我们的安全政策颁布了一项信息安全标准。Global IT预计将实施该标准有关网络访问控制、密码和身份验证以及端点安全的要求。该标准还普遍要求我们使用的第三方搭配中心具有有效的ISO27001证书,并且我们的服务器放置在特殊的接入区。
c.安全审计:安全团队的安全工程师对重要的新的和变化的基础设施元素进行定期审计,并对新的第三方服务提供商进行风险评估。我们有一个安全风险异常流程,其中较小的风险可以被安全团队成员接受,较大的风险需要企业主的批准。安全异常情况由安全团队定期监测和每季度审查一次。我们没有聘请评估员、顾问、审计师或其他第三方参与任何此类流程。
d.渗透测试:我们的安全团队对系统进行渗透测试并利用外部资源,包括保留一名安全顾问和维持一个积极的漏洞赏金计划,该计划鼓励白帽黑客识别并向我们报告我们系统中的安全漏洞。
e.安全意识培训:我们的安全团队定期对我们的员工进行安全意识培训,对他们进行常见的网络安全风险、网络钓鱼攻击、社会工程战术、安全在线实践等方面的教育。
尽管我们采取了措施来保护我们的系统,但我们的系统在过去的某些情况下已经被破坏,我们不能保证,尽管我们尽了最大努力,它们在未来不会再次被破坏。
董事会监督
根据其章程,我们的审计委员会被授权负责与我们的管理层讨论风险评估和风险管理,以及管理层为限制、监测或控制风险敞口而采取的行动,包括与网络安全威胁有关的行动。管理层每季度向审计委员会提出风险管理问题。审计委员会负责确保我们的管理层制定流程,旨在识别和评估公司面临的网络安全风险,并实施流程和计划,以管理网络安全风险并缓解网络安全事件。我们的董事会还包括在互联网和技术领域拥有丰富经验的其他董事。见项目6。董事、高级管理层和员工。例如,董事James Liu是我们审计委员会的成员,在互联网和技术公司拥有超过20年的经验,并拥有上海交通大学计算机科学学士学位。审计委员会的工作每季度向我们的董事会报告一次。
管理层的作用
管理层负责持续识别、考虑和评估重大网络安全风险,建立确保监测此类潜在网络安全风险暴露的流程,并制定适当的缓解措施。Opera风险管理标准描述了我们识别、评估和缓解一般风险的方法,尤其包括网络安全风险。我们的管理层协同工作,以实施风险管理标准,并就满足既定报告阈值的任何网络安全事件及时向我们的审计委员会报告信息,并在适当时就任何此类事件进行持续更新。
我们的集团IT副总裁Krystian Zubel先生被任命为我们风险登记册中网络安全攻击的风险负责人,该登记册定期提交给审计委员会。Zubel先生管理我们的全球IT和安全团队,拥有20年的行业经验,以及弗罗茨瓦夫科技大学计算机网络和系统专业的计算机科学硕士学位。Zubel先生在Opera管理与关键基础设施相关的Opera IT项目已有十多年,直接向我们的联席首席执行官林松先生汇报,他是我们董事会的成员,拥有对外经贸大学信息系统学士学位,并在我们集团工作了20多年,担任过各种技术和领导职务。Zubel先生在网络安全问题上与我们管理团队的其他成员密切合作,尤其包括我们的浏览器执行副总裁Krystian Kolondra先生。Kolondra先生在Opera工作超过17年,拥有弗罗茨瓦夫大学计算机科学硕士学位。
物质事件
网络安全事件,以及数据泄露,在我们的内部票务系统中进行报告,并按照我们的事件管理程序进行处理。按照程序,事故发生必须由事故所有人根据严重程度及时分类、减轻。相关产品和IT团队与安全团队一起,对所有事件进行事后分析,以记录缓解、经验教训和未来的行动,以防止再次发生。归类为关键事件(包括任何个人数据泄露或具有潜在重大影响的事件)将在分类后12小时内报告给我们的联席首席执行官、总法律顾问和首席财务官,以进行重要性评估,并酌情向我们的审计委员会报告。
在过去一个财政年度,网络安全威胁或事件并没有对我们产生重大影响或没有合理可能对我们产生影响,包括我们的业务战略、经营业绩或财务状况,但我们无法保证我们在未来不会受到任何此类风险、威胁或事件的重大影响。
我们选择根据项目18提供财务报表。
欧朋浏览器有限公司的合并财务报表包含在本年度报告的末尾。
4.7 |
||
4.8 |
||
8.1* |
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11.1* |
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12.1* |
||
12.2* |
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13.1** |
||
13.2** |
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15.1* |
||
97.1* |
||
101 |
交互式数据文件(以内联XBRL(可扩展业务报告语言)格式化)。以电子方式与表格20-F的年度报告一并提交 |
|
104 |
封面页交互式数据文件(格式为内联XBRL,包含在附件 101中) |
* |
与这份年度报告一起以表格20-F提交。 |
** |
在表格20-F上提供这份年度报告。 |
注册人特此证明,其符合表格20-F提交的所有要求,并已妥为安排并授权以下签署人代表其签署本年度报告。
欧朋浏览器有限公司 |
|||
签名: |
/s/詹姆斯周亚辉 |
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姓名: |
James 周亚辉 |
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职位: |
董事长兼首席执行官 |
日期:2024年4月24日
F-2 |
|
F-4 |
|
F-5 |
|
F-6 |
|
F-7 |
|
F-8 |
|
F-9 |
|
F-9 |
|
F-11 |
|
F-12 |
|
F-14 |
|
F-16 |
|
F-17 |
|
F-18 |
|
歼20 |
|
F-21 |
|
F-22 |
|
F-24 |
|
F-27 |
|
歼30 |
|
F-32 |
|
F-33 |
|
F-34 |
|
F-37 |
|
F-39 |
致欧朋浏览器有限公司股东及董事会:
关于合并财务报表的意见
我们对随附的欧朋浏览器有限公司及附属公司(本公司)截至2023年12月31日及2022年12月31日的合并财务状况表、截至2023年12月31日止三年期间各年度的相关合并经营报表、综合收益表、权益变动表、现金流量表及相关附注(统称为合并财务报表)进行了审计。我们认为,合并财务报表按照国际会计准则理事会颁布的《国际财务报告准则》,在所有重大方面公允反映了公司截至2023年12月31日和2022年12月31日的财务状况以及截至2023年12月31日止三年期间各年度的经营业绩和现金流量。
我们还根据美国上市公司会计监督委员会(PCAOB)的标准,根据Treadway委员会发起组织委员会发布的《内部控制–综合框架(2013)》中确立的标准,对公司截至2023年12月31日的财务报告内部控制进行了审计,我们于2024年4月24日的报告对公司财务报告内部控制的有效性发表了否定意见。
意见依据
这些合并财务报表由公司管理层负责。我们的责任是根据我们的审计对这些合并财务报表发表意见。我们是一家在PCAOB注册的公共会计师事务所,根据美国联邦证券法以及美国证券交易委员会和PCAOB的适用规则和条例,我们被要求对公司具有独立性。
我们按照PCAOB的标准进行了审计。这些准则要求我们计划和执行审计以就合并财务报表是否不存在重大错报获取合理保证,无论是由于错误还是欺诈。我们的审计包括执行程序以评估合并财务报表的重大错报风险,无论是由于错误还是欺诈,以及执行应对这些风险的程序。这些程序包括在测试的基础上审查有关合并财务报表中的数额和披露的证据。我们的审计还包括评估管理层使用的会计原则和作出的重大估计,以及评估合并财务报表的总体列报方式。我们认为,我们的审计为我们的意见提供了合理的基础。
关键审计事项
下文通报的关键审计事项是对合并财务报表的本期审计产生的、已传达或要求传达给审计委员会的事项,这些事项:(1)涉及对合并财务报表具有重要意义的账目或披露,以及(2)涉及我们特别具有挑战性、主观或复杂的判断。关键审计事项的沟通不会以任何方式改变我们对合并财务报表的意见,作为一个整体,我们也不会通过传达下文的关键审计事项,就关键审计事项或与其相关的账目或披露提供单独的意见。
商誉及商标无形资产减值评估
如合并财务报表附注1和10所述,截至2023年12月31日,公司的商誉和商标无形资产余额分别为4.299亿美元和7060万美元。这些资产无需摊销,每年进行减值测试,如果事件或情况变化表明它们可能发生减值,则更频繁地进行减值测试。这些测试是在现金产生单元或单元组(CGU)的水平上进行的。减值测试是基于对现金产生单位的使用价值的估计,使用贴现现金流模型,该模型要求管理层估计未来现金流的现值,并使用合适的贴现率进行贴现。
我们将商誉和商标无形资产减值评估的评估确定为关键审计事项。需要有重大的审计师判断来评估贴现现金流模型中使用的某些假设,具体为预测的现金流入增长率、贴现率,以及终值中的长期增长率。与估值相关的审计工作也需要专门的技能和知识。
以下是我们为处理这一关键审计事项而执行的主要程序。我们对用于计算在用价值的假设进行了敏感性分析,以确定这些假设的变化对在用价值的影响。我们将公司的历史预测与实际结果进行了比较,以评估公司预测现金流入的能力。我们还通过与公司的基础业务战略、历史趋势以及公开的行业和分析师报告进行比较,评估了公司预计现金流入的合理性。
我们拥有专门技能和知识的估值专业人员协助审计团队执行了以下工作:
● |
通过审查公开数据和同行业可比公司,并与公司假设进行比较,制定长期增长率的独立区间 |
● |
利用公开的市场数据制定贴现率的独立区间,并将其与公司的假设进行比较 |
● |
将同行业可比公司的历史和预测现金流入增长与现金产生单位的历史和预测财务信息进行比较。 |
对OPay投资的估值
如合并财务报表附注1和11所述,截至2023年12月31日,公司对OPay Limited(OPay)股票的投资价值为2.533亿美元。该公司同时持有OPay的普通股和优先股,这些股份的价值是使用概率加权预期回报模型(PWERM)估计的。在该模型中,OPay的未来股权价值是在公司的各种结果下估计的,同时伴随着各自结果的时间和概率。采用估算的权益成本(贴现率)对概率加权的未来投资收益进行折现。此外,Opera在OPay的C系列优先股须根据OPay在2023年收购的业务的累计财务业绩(2023年和2024年)计提盈利拨备,并根据该收购业务未来财务业绩的概率加权情景对管理层预期回报的估计股份数量进行调整。因为OPay是一家私营公司,所以适用了缺乏适销性(DLOM)的折扣。最后,将PWERM中预期未来投资回报的概率加权现值与基于贴现现金流分析(DCF)和2023年末发生的融资交易对OPay整体股权价值的估计进行调节。
我们将对OPay投资的估值确定为关键审计事项。为评估PWERM估值中使用的某些假设,需要有重大的审计师判断,包括未来股权价值、时间安排和每一项未来结果的概率、DLOM、基于OPay收购的业务的2023年和2024年累计财务业绩(盈利拨备)的财务目标的实现情况,以及模型中应用的贴现率。此外,需要有重大的审计师判断来评估贴现现金流模型中使用的某些假设,具体而言是预测收入增长率、贴现率和终端价值中的长期增长率。与估值相关的审计工作也需要专门的技能和知识。
以下是我们为处理这一关键审计事项而执行的主要程序。我们对用于确定投资公允价值的假设进行了敏感性分析,以确定这些假设变化对公允价值的影响。我们通过与OPay的目标和战略、股东协议以及相关的行业、监管、经济因素的比较,评估了未来股权价值、时机、未来每一种结果的概率的合理性。此外,我们通过将结果与DCF模型和2023年末融资交易得出的值进行比较,对PWERM估值结果进行了评估。我们通过与公开的行业报告和市场数据进行对比,评估了公司在DCF模型中预计收入增速的合理性。我们将公司的历史收入预测与实际结果进行了比较,以评估公司准确预测的能力。此外,我们通过基于DCF模型中所收购业务2024年预计财务业绩评估预计累计财务业绩,评估公司调整股份数量的合理性。
我们邀请了具有专门技能和知识的估值专业人士,他们协助:
● |
通过将公司假设与限制性股票研究和Pre-IPO研究进行比较,评估DLOM的合理性 |
● |
使用公开市场数据制定贴现率的独立区间,并将其与公司在PWERM和DCF模型中使用的假设进行比较 |
● |
根据估值服务技术委员会(“VSTC”)的指导方针和H模型并与公司的假设进行比较,制定长期增长率的独立区间。 |
/s/毕马威AS
我们自2000年起担任公司及其前身的核数师。
挪威奥斯陆
2024年4月24日
(单位:千,每股金额除外)
截至12月31日止年度, |
||||||||||||||||
笔记 |
2021 |
2022 |
2023 |
|||||||||||||
收入 |
3 | $ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||
其他营业收入 |
|
|
|
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营业费用: |
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技术和平台费用 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
内容成本 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
已售存货成本 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
人事费用,包括股份酬金 |
4 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | |||||||||
营销和分销费用 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
信用损失费用 |
12 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | |||||||||
折旧及摊销 |
9,10 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | |||||||||
非金融资产减值 |
10 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | |||||||||
其他经营费用 |
5 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | |||||||||
总营业费用 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
营业利润(亏损) |
( |
) |
|
|
||||||||||||
应占权益核算被投资方净亏损 |
11 | ( |
) | ( |
) |
|
||||||||||
权益核算被投资单位减值 |
11 | ( |
) |
|
|
|||||||||||
投资公允价值收益 |
11 |
|
|
|
||||||||||||
财务净收入(费用): |
||||||||||||||||
财务收入 |
6 |
|
|
|
||||||||||||
财务费用 |
6 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | |||||||||
外汇收益(亏损) |
6 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | |||||||||
财务净收入(费用) |
( |
) | ( |
) |
|
|||||||||||
所得税前收入(亏损) |
( |
) |
|
|
||||||||||||
所得税费用 |
7 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | |||||||||
持续经营收入(亏损) |
( |
) |
|
|
||||||||||||
终止经营业务亏损 |
( |
) |
|
|
||||||||||||
归属于母公司所有者的净收益(亏损) |
$ | ( |
) | $ |
|
$ |
|
|||||||||
持续经营收入(亏损)的每股ADS收益和每股普通股收益: |
||||||||||||||||
每股ADS基本收益 |
8 | $ | ( |
) | $ |
|
$ |
|
||||||||
每股ADS摊薄收益 |
8 | $ | ( |
) | $ |
|
$ |
|
||||||||
每股普通股基本收益 |
8 | $ | ( |
) | $ |
|
$ |
|
||||||||
稀释每股普通股收益 |
8 | $ | ( |
) | $ |
|
$ |
|
||||||||
每股ADS收益和每股普通股净收益(亏损): |
||||||||||||||||
每股ADS基本收益 |
8 | $ | ( |
) | $ |
|
$ |
|
||||||||
每股ADS摊薄收益 |
8 | $ | ( |
) | $ |
|
$ |
|
||||||||
每股普通股基本收益 |
8 | $ | ( |
) | $ |
|
$ |
|
||||||||
稀释每股普通股收益 |
8 | $ | ( |
) | $ |
|
$ |
|
随附的附注是本财务报表的组成部分。
(单位:千)
截至12月31日止年度, |
||||||||||||||||
笔记 |
2021 |
2022 |
2023 |
|||||||||||||
净收入(亏损) |
$ | ( |
) | $ |
|
$ |
|
|||||||||
其他综合收益(亏损): |
||||||||||||||||
后续期间可能重新分类至经营报表的项目(税后净额): |
||||||||||||||||
国外业务折算汇兑差额 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
关于丧失控制权的汇兑差额的重新分类 |
|
( |
) |
|
||||||||||||
应占权益核算被投资单位其他综合收益 |
11 |
|
|
|
||||||||||||
权益核算被投资单位其他综合损失份额重分类 |
11 |
|
|
|
||||||||||||
其他综合损失合计 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
归属于母公司所有者的综合收益(亏损)总额 |
$ | ( |
) | $ |
|
$ |
|
随附的附注是本财务报表的组成部分。
(单位:千)
截至12月31日, |
||||||||||||
笔记 |
2022 |
2023 |
||||||||||
资产: |
||||||||||||
财产和设备 |
9 | $ |
|
$ |
|
|||||||
商誉 |
10 |
|
|
|||||||||
无形资产 |
10 |
|
|
|||||||||
投资OPay |
11 |
|
|
|||||||||
其他非流动投资和金融资产 |
11,15 |
|
|
|||||||||
出售投资的非流动应收款 |
11,12 |
|
|
|||||||||
递延所得税资产 |
7 |
|
|
|||||||||
非流动资产合计 |
|
|
||||||||||
应收账款 |
12 |
|
|
|||||||||
出售投资的流动应收款 |
12 |
|
|
|||||||||
其他流动应收款 |
12,15 |
|
|
|||||||||
预付款项 |
12 |
|
|
|||||||||
有价证券 |
15,16 |
|
|
|||||||||
现金及现金等价物 |
|
|
||||||||||
现金、现金等价物和有价证券合计 |
|
|
||||||||||
持有待售资产 |
11 |
|
|
|||||||||
流动资产总额 |
|
|
||||||||||
总资产 |
$ |
|
$ |
|
||||||||
股权: |
||||||||||||
股本 |
2 | $ |
|
$ |
|
|||||||
其他实缴资本 |
|
|
||||||||||
库存股 |
2,16 | ( |
) | ( |
) | |||||||
留存收益 |
|
|
||||||||||
外币折算准备金 |
( |
) | ( |
) | ||||||||
归属于母公司所有者的权益合计 |
|
|
||||||||||
负债: |
||||||||||||
非流动租赁负债和其他贷款 |
13 |
|
|
|||||||||
递延所得税负债 |
7 |
|
|
|||||||||
其他非流动负债 |
|
|
||||||||||
非流动负债合计 |
|
|
||||||||||
贸易及其他应付款项 |
14 |
|
|
|||||||||
递延收入 |
3 |
|
|
|||||||||
流动租赁负债和其他贷款 |
13 |
|
|
|||||||||
应交所得税 |
7 |
|
|
|||||||||
其他流动负债 |
14 |
|
|
|||||||||
流动负债合计 |
|
|
||||||||||
负债总额 |
|
|
||||||||||
总权益和负债 |
$ |
|
$ |
|
随附的附注是本财务报表的组成部分。
(单位:千,股份数除外)
已发行股数 |
归属于母公司所有者权益 |
|||||||||||||||||||||||||||||||||||
笔记 |
普通股 |
相当于ADS(1) |
股本 |
其他实缴资本 |
库存股 |
留存收益 |
外币折算准备金 |
总股本 |
||||||||||||||||||||||||||||
截至2021年1月1日 |
|
|
$ |
|
$ |
|
$ | ( |
) | $ |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||||||||||||||||
净亏损 |
- | - |
|
|
|
( |
) |
|
( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
其他综合损失 |
- | - |
|
|
|
|
( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
股份酬金 |
4 | - | - |
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||
于行使受限制股份单位及期权时发行股份 |
4 |
|
|
- | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||
收购库存股 |
16 | ( |
) | ( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) | |||||||||||||||||||||||
截至2021年12月31日 |
|
|
|
|
( |
) |
|
( |
) |
|
||||||||||||||||||||||||||
净收入 |
- | - |
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||||||
其他综合损失 |
- | - |
|
|
|
|
( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
股份酬金 |
4 | - | - |
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||
于行使受限制股份单位及期权时发行股份 |
4 |
|
|
- | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||
收购库存股 |
16 | ( |
) | ( |
) | ( |
) |
|
( |
) |
|
|
( |
) | ||||||||||||||||||||||
截至2022年12月31日 |
|
|
|
|
( |
) |
|
( |
) |
|
||||||||||||||||||||||||||
净收入 |
- | - |
|
|
|
|
|
|
||||||||||||||||||||||||||||
其他综合损失 |
- | - |
|
|
|
|
( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||||||||
以股份为基础的薪酬,税后净额 |
4 | - | - |
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||
于行使受限制股份单位及期权时发行股份 |
4 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||||
股息 |
16 | - | - |
|
( |
) |
|
|
|
( |
) | |||||||||||||||||||||||||
收购库存股 |
16 | ( |
) | ( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) | |||||||||||||||||||||||
截至2023年12月31日 |
|
|
$ |
|
$ |
|
$ | ( |
) | $ |
|
$ | ( |
) | $ |
|
(1) |
欧朋浏览器有限公司有在纳斯达克全球精选市场上市的美国存托股票,每股代表公司的两股普通股。 |
随附的附注是本财务报表的组成部分。
(单位:千)
截至12月31日止年度, |
||||||||||||||||
笔记 |
2021 |
2022 |
2023 |
|||||||||||||
经营活动产生的现金流量: |
||||||||||||||||
来自持续经营业务的所得税前收入(亏损) |
$ | ( |
) | $ |
|
$ |
|
|||||||||
终止经营业务的所得税前亏损 |
( |
) |
|
|
||||||||||||
调整所得税前收入(亏损)与净现金流的对账: |
||||||||||||||||
股份支付费用 |
4 |
|
|
|
||||||||||||
折旧及摊销 |
9,10 |
|
|
|
||||||||||||
非金融资产减值 |
10 |
|
|
|
||||||||||||
应占权益核算被投资方净亏损 |
11 |
|
|
|
||||||||||||
权益核算被投资单位减值 |
11 |
|
|
|
||||||||||||
投资公允价值收益 |
11 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | |||||||||
净财务费用(收入) |
6 |
|
|
( |
) | |||||||||||
其他调整 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
营运资金变动: |
||||||||||||||||
贸易及其他应收款变动 |
12 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | |||||||||
预付款项变动 |
12 | ( |
) |
|
( |
) | ||||||||||
贸易及其他应付款项变动 |
14 |
|
|
|
||||||||||||
递延收入变动 |
3 |
|
( |
) |
|
|||||||||||
其他负债变动 |
14 | ( |
) |
|
|
|||||||||||
缴纳的所得税 |
7 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | |||||||||
经营活动产生的现金流量净额 |
|
|
|
|||||||||||||
投资活动产生的现金流量: |
||||||||||||||||
购置设备 |
9 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | |||||||||
购买无形资产 |
10 |
|
|
( |
) | |||||||||||
发展支出 |
4,10 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | |||||||||
收购子公司,扣除收购现金 |
( |
) |
|
|
||||||||||||
出售联营公司股份所得款项 |
11 |
|
|
|
||||||||||||
净卖出(买入)上市权益工具 |
16 | ( |
) |
|
|
|||||||||||
收到的利息收入 |
6 |
|
|
|
||||||||||||
投资活动产生(使用)的现金流量净额 |
( |
) |
|
|
||||||||||||
筹资活动产生的现金流量: |
||||||||||||||||
收购库存股 |
16 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | |||||||||
行使购股权所得款项 |
4 |
|
|
|
||||||||||||
支付的股息 |
16 |
|
|
( |
) | |||||||||||
贷款和借款利息 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
偿还贷款和借款 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
支付租赁负债 |
13 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | |||||||||
筹资活动使用的现金流量净额 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
现金及现金等价物净变动 |
( |
) | ( |
) |
|
|||||||||||
期初现金及现金等价物 |
|
|
|
|||||||||||||
汇率变动对现金及现金等价物的影响 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
期末现金及现金等价物 |
$ |
|
$ |
|
$ |
|
随附的附注是本财务报表的组成部分。
会计政策、判断、估计不确定性 |
编制依据
欧朋浏览器有限公司及其附属公司(统称为Opera或本集团)的合并财务报表已根据国际会计准则理事会(IASB)颁布的国际财务报告准则编制。欧朋浏览器有限公司(公司或母公司)董事会于2024年4月24日授权发布的合并财务报表。
合并财务报表以历史成本为基础编制,但以估计公允价值计量的OPay普通股和优先股投资以及Fjord Bank普通股投资除外。公允价值是在计量日市场参与者之间的有序交易中出售资产所收到的价格或转移负债所支付的价格,无论该价格是直接可观察到的还是使用另一种估值技术估计的。在估计资产或负债的公允价值时,Opera会考虑资产或负债的特征,如果市场参与者在计量日对资产或负债定价时会考虑这些特征。
合并财务报表以美元呈列,除另有说明外,所有金额均四舍五入至千位。可能会出现四舍五入的差异。
除下文所述的一般会计政策外,Opera的重大会计政策在合并财务报表的每一份单独附注中均有所描述。
合并基础
合并财务报表包括欧朋浏览器有限公司及其控制的实体的财务报表。当Opera因参与被投资方而暴露或有权获得可变回报,并有能力通过其对被投资方的权力影响这些回报时,就实现了控制。通常,有一种假设,即多数投票权导致控制权。
外币
母公司及其子公司财务报表所列项目采用实体经营所处主要经济环境的货币,即其功能货币计量。合并财务报表以美元列报,美元也是母公司的功能货币。
外币交易按交易首次符合初始确认条件之日各自的记账本位币即期汇率确认。以外币计价的货币资产和负债,按报告日的功能货币汇率折算。货币项目结算或换算产生的收益或损失在经营报表中确认为外汇损益。以外币以历史成本计量的非货币性项目,采用初始交易发生日的汇率折算。
集团内使用美元以外功能货币的实体的资产和负债,采用报告日的货币汇率换算成美元。收入和费用项目按相应期间的平均货币汇率换算。将资产、负债、收入和费用换算为美元的整体外币影响在综合收益表中确认为换算国外业务的汇兑差额。
会计判断和估计不确定性
编制Opera的合并财务报表需要使用会计估计。管理层在应用Opera的会计政策时也需要进行判断。这些估计和判断影响资产、负债、收入和支出的报告金额,以及随附的披露。持续审查的会计估计和假设是基于历史经验和在当时情况下被认为是合理和适当的各种其他因素。这些估计和假设的不确定性可能导致需要对未来期间受影响的资产或负债的账面金额进行重大调整的结果。会计估计和判断在适用会计政策时发生的变更,如果修订仅影响该期间,则在该期间确认,如果修订同时影响当前和未来期间,则在修订期间和未来期间确认。
这些合并财务报表所依据的是与以下项目相关的关键会计判断和估计不确定性:
● |
确定开发项目是否符合资本化标准(注4)。 |
|
● |
以股份为基础的薪酬的公允价值计量(附注4)。 |
|
● |
商誉及其他无形资产的可收回金额(附注10)。 |
|
● |
投资于OPay的分类及公司股份公允价值计量(附注11)。 |
新标准、解释、修订
编制该等综合财务报表所采用的会计政策与编制截至2022年12月31日止年度的综合财务报表所采用的会计政策一致。国际财务报告准则的某些修订在2023年首次适用,但这些修订对Opera合并财务报表中任何项目的计量、确认或列报没有任何实质性影响。国际会计准则第1号的修订要求实体披露其重要而非重要的会计政策,目的是帮助实体提供更有用的会计政策披露。这些修订对Opera披露的会计政策产生了影响。
除对IFRS 10和IAS 28对投资者与其联营企业或合营企业之间出售或出资资产的修订外,Opera没有提前采用已发布但尚未生效的准则、解释或修订。
国际会计准则理事会发布了关于财务报表列报和披露的新会计准则IFRS 18,其中引入了某些新的要求,以改进公司对财务业绩的报告,并为投资者分析和比较公司提供了更好的基础。会计准则引入了三个新定义的收入和支出类别——经营类、投资类和融资类,并要求所有公司提供一定的新定义小计。IFRS 18还要求公司披露与损益表相关的公司特定措施的解释,称为管理层定义的绩效措施。此外,会计准则对如何组织信息以及是否在主要财务报表或附注中提供信息规定了强化指导,并要求公司在运营费用方面提供更多透明度。IFRS 18不会影响财务报表中项目的确认或计量。该会计准则对自2027年1月1日或之后开始的年度报告期间生效,但企业可以更早地应用该准则。Opera采用IFRS 18预计将导致在运营报表中引入融资和所得税前利润作为新的小计,并在合并财务报表附注中披露调整后EBITDA作为管理层定义的业绩衡量标准。
其他已发布但尚未生效的新准则和经修订准则,预计在未来期间实施时均不会对Opera的合并财务报表产生重大影响。
公司信息及集团Structure |
Opera是一家以用户为中心的创新软件公司,专注于在所有设备上实现尽可能最佳的互联网浏览体验。人们使用Opera网页浏览器是因为它们在手机和台式电脑上具有独特且安全的功能。Opera的收入主要来自网页浏览器的用户使用集成搜索和地址栏进行搜索,以及Opera的财产和Opera网络合作伙伴的财产上的广告。
下图概述了集团的公司结构,包括母公司及其材料子公司的注册地。
注意事项: |
|
(1) |
6%由其他Opera集团实体持有。 |
(2) |
20%由名义股东持有。 |
除了上述子公司,Opera还对未合并的公司进行了投资。有关这些投资的详情载于附注11。
欧朋浏览器有限公司是Opera集团的母公司。该公司的办公室位于Maples Corporate Services Limited,PO Box 309,Ugland House,Grand Cayman,KY1-1104,Cayman Islands,是开曼群岛法律下的豁免公司。主要执行办公室的地址是Vitaminveien 4,0485 Oslo,Norway。
欧朋浏览器有限公司有美国存托股份(ADS)在纳斯达克全球精选市场上市,交易代码为“OPRA”。每份ADS代表公司的两股普通股。截至2023年12月31日,公司获授权发行的普通股总数为500,000,000股,其中175,036,568股,相当于87,518,284股美国存托凭证,已发行在外。每股普通股的面值为0.0001美元。截至2023年底,Opera持有3,709,879份美国存托凭证。
自2023年起,Opera的董事长兼首席执行官(已被确定为首席运营决策者)将在Opera整体的汇总层面审查运营结果。因此,Opera只有一个可报告的片段。
营收信息 |
会计政策
收入是Opera在日常活动过程中产生的收入。Opera的收入来自提供广告、搜索、技术许可和相关服务。当商品或服务的控制权以反映Opera预期有权换取这些商品或服务的对价的金额转让给客户时,确认来自与客户的合同的收入。
广告
广告收入是通过在Opera的PC和移动浏览器(包括预定义书签(Speed Dials))、Opera News和Opera网络合作伙伴的财产上投放广告而产生的。广告收入还包括搜索收入以外的所有其他用户产生的活动的收入,例如Opera或其合作伙伴提供的服务的订阅。广告收入是根据基础合同的具体条款交付广告服务时确认的,这通常是基于广告展示的时间,或者用户查看广告的时间。
对于投放在网络合作伙伴财产上的广告,Opera是主要的,因为Opera在广告库存转移给客户之前就控制着它。Opera的控制权体现在其在将广告库存转移给客户之前将其货币化的唯一能力,并进一步得到Opera对其客户主要负责并在确定定价方面拥有一定程度的自由裁量权的支持。作为本金,Opera网络资产上投放广告的广告收入按毛额报告,即向我们的客户开单的金额记录为收入,支付给Opera网络合作伙伴的金额记录为已售库存成本。
搜索
当Opera的PC和移动浏览器的用户使用内置的组合地址和搜索栏,以及其他浏览器功能,使用Google和Yandex等合作伙伴的搜索引擎进行网页搜索时,如果用户点击搜索结果页面上的广告,Opera有权从合作伙伴的广告收入中获得分成。合同约定的金额在合格搜索发生期间确认为收入。搜索收入还包括因浏览器中搜索引擎的定制和集成而收到的任何固定费用,这些费用在Opera必须维护这些定制和集成的合同约定期限内线性确认。
技术许可及其他收入
技术授权和其他收入包括向GameMaker Studio(一个开发游戏的平台)销售软件和授权的收入。这些交易产生的收入在履约义务完成时确认,履约义务通常是在交付软件和许可时确认,此时控制权已转移给买方。
技术许可和其他收入还包括提供工程服务的收入,例如将客户的产品和服务与Opera的浏览器集成。不同工程服务的收入根据完工程度在开发期内确认。
收入分类
下表列出了按服务类型划分的收入金额(单位:千):
截至12月31日止年度, |
||||||||||||
2021 |
2022 |
2023 |
||||||||||
广告 | $ |
|
$ |
|
$ |
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||||||
搜索 |
|
|
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|||||||||
技术许可及其他收入 |
|
|
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总收入 |
$ |
|
$ |
|
$ |
|
下表列出了按客户所在地划分的收入(单位:千):
截至12月31日止年度, |
||||||||||||
2021 |
2022 |
2023 |
||||||||||
美国 |
$ |
|
$ |
|
$ |
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新加坡 |
|
|
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俄罗斯 |
|
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其他地点 |
|
|
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总收入 |
$ |
|
$ |
|
$ |
|
按国家划分的收入是基于客户的主要地域存在地点,这通常是其母公司注册成立的地点,但这并不一定表明创收活动发生的地点,因为Opera产品的最终用户位于世界各地。
Opera有两个客户群,在呈现的一个或多个时期(以千为单位),每个客户群的收入都超过了Opera收入的10%:
截至12月31日止年度, |
||||||||||||
2021 |
2022 |
2023 |
||||||||||
客户群1 |
$ |
|
$ |
|
$ |
|
||||||
客户群2 |
$ |
|
$ |
|
$ |
|
来自客户群1和2的收入包括搜索和广告服务。
未履行的履约义务
下表显示了固定价格长期合同产生的未履行履约义务:
截至12月31日, |
||||||||
2022 |
2023 |
|||||||
分配给未满足长期合同的交易价格总额 | $ |
|
$ |
|
管理层预计,截至2023年12月31日分配给未履行履约义务的交易价格中的880万美元将在2024年期间确认为收入,剩余的1280万美元将在2025-2026年期间确认。
递延收入
递延收入指客户就与履约义务相关的搜索和广告服务提供的短期预付款,将在下一个报告期间全部清偿。
人员开支,包括股份酬金 |
会计政策
除股份支付外的人事费用,在雇员或事实上的雇员为Opera提供服务时或在负债以其他方式产生时,按未贴现金额确认。对公共或私人管理的养老保险计划的缴款在到期时确认为人员费用。缴款后,Opera没有与养老金相关的进一步支付义务。
作为长期激励授予员工的股权奖励被归类为以股权结算的交易。同样,Opera的最终母公司昆仑科技有限公司(以下简称“昆仑”)授予Opera员工的股权奖励也被归类为股权结算交易。Opera没有任何义务结算昆仑授予的奖励,此类授予不会导致Opera股东的稀释,因为员工在行使奖励时获得昆仑的股份。以权益结算的交易成本以授予日的公允价值确定。该成本在归属期内连同相应的权益增加在运营报表中确认。在每个报告日直至归属日之前就权益结算交易确认的累计费用反映了归属期已届满的程度以及Opera对最终将归属的权益工具数量的最佳估计。
研发支出主要包括对工程和技术雇员的补偿。与研究活动相关的人员费用在发生时计入费用,而与开发活动相关的补偿在Opera能够证明:
● |
完成该无形资产以使其可供使用或出售的技术可行性; |
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● |
其完成该无形资产并使用或出售该无形资产的意图; |
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● |
其使用或出售该无形资产的能力; |
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● |
无形资产如何产生可能的未来经济利益。除其他外,该实体可以证明该无形资产的产出或该无形资产本身存在市场,或者,如果要在内部使用,则证明该无形资产的有用性; |
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● |
有足够的技术、资金和其他资源来完成开发并使用或出售该无形资产;和 |
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● |
其可靠计量归属于该无形资产开发期间支出的能力。 |
员工薪酬从项目进入开发阶段的时间点开始资本化,并满足上述六项资本化标准。评估是否以及何时达到这些标准是基于判断,其中考虑到过去的经验和对完成预期开发项目的技术能力的期望。开发新功能的成本,连同核心平台功能的重大和普遍改进,如果符合上述标准,则作为单独的无形资产或作为现有无形资产的补充进行资本化。与产品维护相关的支出,例如错误修复、遵守法律法规变化所需的更新以及与最新趋势保持同步所需的更新,在发生期间计入费用。
人事费
下表列示了包括股份薪酬在内的人事费用金额(单位:千):
截至12月31日止年度, |
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2021 |
2022 |
2023 |
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工资,包括奖金 |
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社保缴款,不包括与股份薪酬相关的金额 |
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外部临时雇员 |
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固定缴款养老金支出 |
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其他人事相关费用 |
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人事费用总额,不含股份薪酬 |
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股份报酬,含相关社保缴款 |
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人事费用总额,包括股份薪酬 |
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研发支出
下表列出了费用化和资本化的研发支出金额(单位:千):
截至12月31日止年度, |
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2021 |
2022 |
2023 |
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研发支出总额 |
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减:不计入人事费的资本化开发支出(注10) |
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确认为部分人员费用的研发支出净额 |
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股份酬金
Opera采用了一项股份激励计划,目的是通过以限制性股票单位(RSU)和期权的形式提供长期激励来奖励、吸引和留住员工。自2022年起,Opera的最终母公司昆仑在其股份激励计划中招募了Opera的某些员工,根据该计划,这些员工将获得昆仑发行的期权,作为他们向Opera提供服务的补偿。在这些合并财务报表中,昆仑授予的奖励被描述为与其在中国证券法规下的分类一致的RSU。Opera没有任何义务结算昆仑授予的奖励,此类授予不会导致Opera股东的稀释。这些合并财务报表中披露的与Opera股份激励计划相关的所有RSU、期权和单位价值的计数均转换为ADS等值单位,而与昆仑股份激励计划相关的所有RSU计数和单位价值均以昆仑股份的单位表示。
下表具体列出了RSU和期权数量的变动情况:
歌剧:RSU |
Opera:期权 |
昆仑:RSU(1) |
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RSU数量 |
加权 平均赠款 日期公允价值 |
数量 选项 |
加权 平均赠款 日期公允价值 |
RSU数量 |
加权 平均赠款 日期公允价值 |
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截至2022年1月1日 |
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年内批出 |
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年内没收 |
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年内行使 |
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年内到期 |
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截至2022年12月31日 |
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年内定期拨款 |
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年内股息调整授出 |
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年内没收 |
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年内行使 |
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年内到期 |
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截至2023年12月31日 |
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(1) |
从昆仑授予的受限制股份单位的行使,员工将获得深圳证券交易所上市公司昆仑科技股份有限公司的股份。 |
股息调整授予是指根据所支付股息的收益率对未行使的RSU数量进行的调整。这些赠款旨在确保未行使的RSU保持其价值,因此当与原始定期赠款一起考虑时,此类赠款没有任何增量价值。
截至2023年12月31日,Opera股份激励计划下未行使的RSU和期权的加权平均剩余归属期为0.64年(2022年12月31日:0.87年)。截至2023年12月31日,昆仑股份激励计划下未行使的受限制股份单位的加权平均剩余归属期为1.10年(2022年12月31日:1.17年)。
估计以股份为基础的奖励的公允价值需要确定适当的估值模型,这取决于授予的条款和条件。Opera授予的RSU的公允价值采用蒙特卡洛模拟计量,Opera授予的期权和昆仑授予的RSU的公允价值采用Black-Scholes模型计量。公允价值的估计还需要评估估值模型最合适的输入值,包括授予日标的股权的公允价值、授予的预期期限、波动性和股息收益率。下表具体列出了用于估计授予权益单位公允价值的模型的输入值。该表列出了每一类股权奖励工具内赠款的加权平均值。
歌剧2023 受限制股份单位赠款(2) |
昆仑2022 受限制股份单位赠款 |
昆仑2023 受限制股份单位赠款 |
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权益单价估值 |
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使用的模型 |
蒙特卡洛 |
布莱克-斯科尔斯 |
布莱克-斯科尔斯 |
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预期波动(%)(1) |
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% |
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% | ||||||
无风险利率(%)(1) |
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% |
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% |
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% | ||||||
初始模拟期持续时间(年至longstop日期) |
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不适用 | 不适用 | |||||||||
延期行使的第二个模拟期持续时间(年) |
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不适用 | 不适用 | |||||||||
行权价格 |
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计量日公允价值 |
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(1) |
规定值为4年(以年为模型)。 |
(2) | 不包括股息调整赠款。 |
每项奖励的股权成本在归属期内按直线法确认。Opera以报告日ADS市场价格为基础计提社保缴款,在归属期内按照与权益成本一致的直线确认。
关键管理人员薪酬
下表列出了关键管理人员的薪酬金额,其中包括Opera的董事和执行官(单位:千):
截至12月31日止年度, |
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2021 |
2022 |
2023 |
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短期雇员福利 |
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$ |
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离职后福利和医疗福利 |
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股份支付交易 |
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关键管理人员薪酬总额 |
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$ |
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$ |
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上表披露的金额为报告期内确认为费用的金额。未发放贷款,也未向关键管理人员发放担保。关键管理人员在终止或变更雇佣或董事职位时不存在任何补偿协议。
其他营业费用 |
下表具体列出了其他运营费用的性质(单位:千):
截至12月31日止年度, |
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2021 |
2022 |
2023 |
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托管 |
$ |
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$ |
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$ |
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审计、法律和其他咨询服务 |
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软件许可费 |
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租金及其他办公费用 |
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旅行 |
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其他费用 |
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其他经营费用合计 |
$ |
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$ |
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财务收入和财务费用 |
下表列示财务收入和财务费用的性质,包括汇兑损益(单位:千):
截至12月31日止年度, |
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2021 |
2022 |
2023 |
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财务收入: |
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出售投资应收款项利息收入(附注12) |
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其他利息收入 |
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出售投资应收款项结算收益(附注11) |
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投资组合净收益(附注16) |
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其他财务收入 |
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财务收入总额 |
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财务费用: |
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利息支出 |
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) | ( |
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投资组合净亏损(附注16) |
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出售投资应收款项公允价值亏损(附注12) |
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其他财务费用 |
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财务费用总额 |
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外汇收益(亏损): |
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未实现汇兑收益(亏损) |
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已实现汇兑收益(亏损) |
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外汇总收益(亏损) |
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财务净收入(费用) |
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) | $ |
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所得税 |
会计政策
该期间的所得税费用或贷项为当期应纳税所得额的应纳税额,以各辖区适用的所得税率为基础,根据暂时性差异导致的递延所得税资产和负债的变动以及未使用的税收损失进行调整。
当期所得税费用是根据Opera经营和产生应税收入的国家在报告期末颁布或实质上颁布的税法计算的。管理层定期评估在适用的税收法规需要解释的情况下在纳税申报表中采取的立场,并考虑税务机关是否很可能会接受不确定的税收处理。Opera根据最可能的金额或预期值来衡量其税收余额,这取决于哪种方法可以更好地预测不确定性的解决。
递延税项采用负债法就资产和负债的计税基础与其在综合财务报表中的账面值之间产生的暂时性差异全额计提。提供的递延税项金额是基于基础项目的预期变现或结算方式,使用报告日已颁布或实质上已颁布的税率。
递延所得税资产仅在未来应纳税所得额很可能实现递延所得税资产的范围内确认。递延所得税资产和负债具有抵销当期所得税负债和资产的法定可执行权,且涉及同一税务机关对同一应税主体、或者对不同纳税主体征收的所得税,但拟以净额结算当期所得税负债和资产的,或者其纳税资产和负债同时变现的,予以抵销。
授予员工的股权奖励的税收减免是基于行权时股票的公允价值。对于计划在未来期间归属的股权奖励,预计未来扣税金额以报告期末Opera的股价为基础。扣税金额(或预计未来扣税金额)超过相关累计薪酬费用金额的,与超出部分相关的当期或递延所得税直接在权益中确认。
所得税费用、应纳税额、递延所得税资产负债
下表列示了所得税费用(单位:千):
截至12月31日止年度, |
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2021 |
2022 |
2023 |
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当期所得税 |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | |||
货币对所得税(费用)利益的影响及在当期确认的调整对以前期间的当期税(1) |
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( |
) | ||||||||
递延税款 |
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( |
) |
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所得税优惠(费用) |
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$ | ( |
) | $ | ( |
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所得税优惠(费用)归因于: |
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持续经营 |
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) | $ | ( |
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) | |||
已终止经营 |
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$ |
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$ |
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(1) |
货币对所得税(费用)收益的影响,因为以美元为功能货币的挪威子公司的企业所得税申报以挪威克朗为单位。 |
母公司欧朋浏览器有限公司的住所在开曼群岛,该地区适用的税率为零。由于Opera的总部设在挪威,且集团收入的很大一部分由总部设在挪威的子公司Opera Norway AS确认,下文所得税优惠(费用)与会计利润之间的调节是基于挪威适用的税率,2023年和比较期间的税率为22%。2024年挪威的税率将保持22%。
截至12月31日止年度, |
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2021 |
2022 |
2023 |
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所得税前持续经营收入(亏损) |
$ | ( |
) | $ |
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$ |
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挪威名义税率的税收优惠(费用) |
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( |
) | ( |
) | |||||||
子公司适用不同税率的影响 |
( |
) |
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永久差异: |
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免税的翻译差额的税务影响 |
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( |
) |
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免税金融项目的税收效应 |
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) |
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预扣税款(已付)贷记 |
( |
) |
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其他永久差额净额(不)可抵税 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
其他影响: |
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结转所得税亏损变动 |
( |
) | ( |
) |
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以股份为基础的薪酬变动 |
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货币对所得税(费用)利益的影响及在当期确认的调整对以前期间的当期税 |
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( |
) | ||||||||
预扣税和限制性利息扣除变动结转 |
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( |
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税率变化 |
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( |
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当年所得税费用 |
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) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | |||
实际税率 |
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% | ( |
)% | ( |
)% |
递延所得税资产和负债与以下项目相关(单位:千):
截至12月31日, |
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2022 |
2023 |
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财产、设备和无形资产 |
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$ |
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股份酬金 |
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( |
) | |||||
应收账款 |
( |
) | ( |
) | ||||
受限制的集团内利息成本(1) |
( |
) | ( |
) | ||||
预扣税款预计贷记(贷记法) |
( |
) | ( |
) | ||||
税项亏损结转 |
( |
) | ( |
) | ||||
其他 |
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) | ( |
) | ||||
递延所得税负债净额 |
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$ |
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认可并分类为: |
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递延所得税资产 |
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递延所得税负债 |
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(一)受利息限制规则约束的集团内部借款发生的利息费用。 |
财产、设备和无形资产的递延所得税负债主要与2016年收购Opera Norway AS时确认的此类资产的公允价值和税基之间的差异有关。
Opera已确认与集团内部利息成本相关的递延税项资产,这些资产由于挪威的限制而结转到可用于税收目的的年度金额。这样的集团内部利息成本最多可以结转十年。Opera还为结转的税收亏损确认了递延所得税资产。管理层已确定,有令人信服的证据表明,未来的应课税利润将可用于在限制期内使用利息费用。
下表列出了递延所得税负债净额的变化(单位:千):
截至12月31日止年度, |
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2022 |
2023 |
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截至1月1日的递延所得税负债净额 |
$ |
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$ |
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运营报表中的费用(收益) |
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( |
) | |||||
在权益中确认的递延税项(1) |
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( |
) | |||||
综合收益表中的费用(收益) |
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截至12月31日的递延所得税负债净额 |
$ |
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$ |
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(1) |
当股份薪酬的扣税金额超过相关累计薪酬费用的金额时,与超出部分相关的当期及递延所得税直接在权益中确认。 |
每股收益 |
基本每股收益的计算方法是,本年度归属于欧朋浏览器有限公司普通股权益持有人的净收益或亏损除以该年度已发行在外普通股的加权平均数。稀释每股收益的计算方法是,归属于欧朋浏览器有限公司普通股权益持有人的净收益或亏损除以该年度已发行普通股的加权平均数加上根据Opera员工股权计划将根据期间平均员工股权奖励发行的普通股数量。这些奖励的净摊薄影响是通过应用与期末未确认的员工股权授予的未确认股份补偿费用的股份等价物相关的库存股法确定的。
欧朋浏览器有限公司有美国存托股票(ADS)在纳斯达克全球精选市场上市。每份ADS代表公司的两股普通股。
下表显示了基本和稀释每股ADS收益和每股计算中使用的收入和份额数据(以千为单位,份额和每股数据除外):
截至12月31日止年度, |
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2021 |
2022 |
2023 |
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归属于母公司所有者的净利润(亏损): |
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持续经营收入(亏损) |
$ | ( |
) | $ |
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终止经营业务亏损 |
( |
) |
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归属于母公司所有者的净收益(亏损) |
$ | ( |
) | $ |
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期内普通股的基本及摊薄加权平均数:(1) |
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期初已发行普通股 |
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已发行股份的影响(注4) |
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股份买入库房的影响(附注16) |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||
期内普通股的基本加权平均数 |
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员工股权授予的影响(注4)(2) |
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期内稀释加权平均普通股股数 |
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期内普通股基本加权平均数的ADS等值 |
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期内普通股稀释加权平均数的ADS等值 |
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(1) |
期间发行在外的普通股数量及其ADS等价物在权益变动表中列示。 |
(2) | 在2021,稀释后的加权平均普通股数,及其ADS等价物,排除了 |
截至12月31日止年度, | ||||||||||||
2021 | 2022 | 2023 | ||||||||||
持续经营收入(亏损)的每股ADS收益和每股普通股收益: |
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每股ADS基本收益 |
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) | $ |
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每股ADS摊薄收益 |
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) | $ |
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每股普通股基本收益 |
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) | $ |
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稀释每股普通股收益 |
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每股ADS收益和每股普通股净收益(亏损): |
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每股ADS基本收益 |
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每股ADS摊薄收益 |
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每股普通股基本收益 |
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) | $ |
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稀释每股普通股收益 |
$ | ( |
) | $ |
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$ |
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财产和设备 |
会计政策
财产和设备,包括根据租赁取得的使用权资产,按成本减去累计折旧和减值损失确认。租赁项下使用权资产的成本计量为租赁负债的初始金额(见附注13),根据在开始日期或之前支付的任何租赁付款进行调整,加上已发生的任何初始直接成本以及拆除和移除标的资产或恢复标的资产或其所在场地的成本估计,减去收到的任何租赁奖励。物业及设备折旧按资产的估计可使用年限或剩余租期(以较短者为准)以直线法计算。使用寿命、残值和折旧方法在每个财政年度末进行审查,并酌情进行前瞻性调整。
每当有事件或情况变化显示账面值可能无法收回时,物业及设备均会进行减值测试。资产账面值超过其可收回金额的金额确认减值亏损。可收回金额为资产的公允价值减去处置成本和使用价值两者中的较高者。为评估减值,资产按有可单独识别的现金流入的最低层级分组,这些现金流入在很大程度上独立于来自其他资产或资产组(现金产生单位)的现金流入。使用价值计算为估计未来现金流量的现值,使用反映当前市场对货币时间价值和资产或现金产生单位特有风险的评估的贴现率折现为其现值。对发生减值的商誉以外的非金融资产在每个报告期末进行减值可能转回的审查。
财产和设备携带量对账
办公物业 |
设备 |
租赁权改善 |
家具和固定装置 |
合计 |
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成本: |
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截至2022年1月1日 |
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新增 |
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使用权资产的调整 |
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处置 |
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汇率变动的影响 |
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截至2022年12月31日 |
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新增 |
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使用权资产的调整 |
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处置 |
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( |
) | ( |
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汇率变动的影响 |
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截至2023年12月31日 |
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折旧和减值: |
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截至2022年1月1日 |
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折旧 |
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处置 |
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) |
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汇率变动的影响 |
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截至2022年12月31日 |
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折旧 |
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处置 |
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( |
) | ( |
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汇率变动的影响 |
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( |
) | ( |
) |
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截至2023年12月31日 |
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截至2022年12月31日的账面净值 |
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截至2023年12月31日的账面净值 |
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$ |
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$ |
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$ |
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$ |
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折旧在资产的预计使用寿命内按直线法计算,具体如下:
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办公物业: |
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● |
设备: |
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● |
租赁权改善: |
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● |
家具和固定装置: |
2023年期间使用权资产的增加和重新计量总额为640万美元(2022年:590万美元)。
商誉和无形资产 |
会计政策
无形资产,包括Opera持有的某些加密资产,在初始确认时按成本计量。与技术开发有关的政府补助,在有合理保证将收到补助的情况下,在得出资产账面值时扣除,并遵守所有附加条件。初始确认后,无形资产按成本减任何累计摊销及减值亏损列账。
使用寿命有限的无形资产在其使用寿命内按直线法摊销,并在有迹象表明该无形资产可能发生减值时进行减值评估。使用寿命有限的无形资产的摊销年限和摊销方法至少在每个报告期末进行复核。
商誉初始确认为收购业务时转让的对价总额、任何非控制性权益和先前持有的任何权益确认的金额超过所收购的可辨认净资产和承担的负债的部分。初步确认后,商誉按成本减任何累计减值亏损计量。商誉和其他使用寿命不确定的无形资产不进行摊销,每年进行减值测试,如果事件或情况变化表明它们可能发生减值,则更频繁地进行减值测试。在减值测试中,商誉分配给产生商誉的企业合并中预期受益的现金产生单位或现金产生单位组别。为内部管理目的,在监测商誉的最低级别上确定单位或单位组别。
资产账面值超过其可收回金额的金额确认减值亏损。可收回金额为资产的公允价值减去处置成本和使用价值两者中的较高者。为评估减值,资产按有可单独识别的现金流入的最低层级分组,这些现金流入在很大程度上独立于来自其他资产或资产组(现金产生单位)的现金流入。使用价值计算为估计未来现金流量的现值,使用反映当前市场对货币时间价值和资产或现金产生单位特有风险的评估的贴现率折现为其现值。发生减值的商誉以外的无形资产在每个报告期末进行减值可能转回的审查。
商誉和无形资产账面价值的调节
商誉 |
商标 |
客户关系 |
技术 |
其他无形资产 |
合计 |
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成本: |
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截至2022年1月1日 |
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新增(1) |
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处置 |
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汇率变动的影响 |
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截至2022年12月31日 |
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转让和增加(1) |
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处置 |
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汇率变动的影响 |
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截至2023年12月31日 |
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摊销和减值: |
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截至2022年1月1日 |
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摊销 |
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减值 |
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处置 |
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汇率变动的影响 |
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截至2022年12月31日 |
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摊销 |
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减值 |
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处置 |
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汇率变动的影响 |
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截至2023年12月31日 |
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截至2022年12月31日的账面净值 |
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截至2023年12月31日的账面净值 |
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$ |
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$ |
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$ |
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(1) |
技术资产的增加是资本化的开发支出,扣除从挪威政府收到的赠款。 |
在有限使用寿命的无形资产的预计使用寿命内按直线法进行摊销,具体如下:
● |
客户关系: | ||
● |
技术: | ||
● |
其他无形资产: |
其他无形资产包括持有的CELO和其他加密资产,截至2023年12月31日账面总额为200万美元。这些资产的使用寿命不确定。在截至2022年12月31日的财务状况表中,账面总额为150万美元的加密资产作为其他流动应收款的一部分列报。
商誉和其他无形资产减值损失
2023年,Opera对一项非战略资产确认了70万美元的减值费用。2022年,Opera对随后出售给关联方昆仑的另一项非战略性无形资产确认了220万美元的减值费用。资产对价的公允价值与计提减值后的资产账面值相同。
截至2022年底,Opera确定与前欧洲金融科技倡议相关的许可的可收回金额为0美元,这导致确认了1.0百万美元的减值损失。2021年,Opera对同一资产确认了90万美元的减值损失。
2021年,Opera确认了310万美元的商誉减值,这是2020年收购PocoSys时确认的商誉账面金额。与此同时,Opera确认了160万美元的与技术相关的无形资产减值损失,这些资产被用作已终止服务的一部分。
商誉及其他无形资产减值测试
截至2023年12月31日的商誉账面金额包括2016年在收购Opera Norway中确认的4.216亿美元的商誉,以及2021年在收购YoYo Games Limited中确认的830万美元。就减值测试而言,该集团的现金产生单位还包括Opera品牌,这是一个使用寿命不确定的商标,其账面价值为7060万美元。
Opera于2023年第四季度进行了年度减值测试。可收回金额通过估计来自现金产生单位的未来现金流量的现值作为在用价值计量。预计现金流量是基于管理层已批准的最新预测,不包括未承诺且未实质性开始的资产的未来增强所产生的现金流量。批准的预测仅针对2024年,因为管理层不批准更长时期的预测。由于现金流量预测的预测期长度变为永续,管理层根据一种方法确定了一组现金流量的“稳态”假设,其中管理层估计了2025年和2026年的现金流量,然后使用2026年的估计现金流量作为终值的基础。这种分两个阶段的方法旨在使现金流达到可以被视为反映可维持收益的水平,并达到周期中点的时期——即不是在周期的高峰或低谷。2026年以后,现金流是使用不变的名义增长率进行推断的。
使用价值计算表明,可收回金额超过现金产生单位的账面值,意味着商誉和商标没有减值。以下部分概述了使用价值计算中的关键假设,包括其敏感性。
预计期间现金流量
在达到长期稳定水平之前,预计现金流入在预测期内的年化增长率为15.3%(2022年:16.1%)。现金流入是针对有足够可靠数据作为预测依据的每一种产品和国家进行预测的。预测现金流出部分基于2023年的实际成本和相关运营单位自下而上的评估。预计以美元计算的运营支出将增长,但由于规模经济,相对于收入将有所下降。
长期增长
相关地区的长期GDP增长率被估计为终值中的长期增长率的基础。劳动力和生产率都被假定为稳定,这导致了实际GDP零增长。国际货币基金组织对2028年的通胀估计,按地区细分,被用作长期通胀估计的基础。因此,长期名义增长率估计为2.8%(2022年:3.0%)。
贴现率
估计加权平均资本成本(WACC)用于对预计现金流量进行折现,换算成美元。根据下列投入,计算出税后WACC为14.0%(2022年:12.8%)。经计算得出的税前WACC为16.1%(2022年:14.6%)。
● |
无风险利率:3.9%(2022年:3.9%) |
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● |
市场风险溢价:4.6%(2022年:4.6%) |
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● |
股票贝塔:0.9(2022年:0.9) |
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● |
国家风险溢价:3.3%(2022年:1.9%) |
|
● |
规模溢价:2.6%(2022年:2.9%) |
|
● |
权益资产比率:100%(2022年:100%) |
灵敏度分析
由于Opera处于成长期,管理层认为收入增长率+/-5个百分点和长期增长和税后WACC +/-1个百分点的变化是合理可能的变化。这些合理可能的变化均不会导致减值损失。下文列出了Opera确认减值损失的门槛。
● |
现金流入在预计期间的年化增长率下降19.5个百分点,导致年化下降4.2%。 |
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● |
降低长期增长率12.3个百分点,这将带来9.5%的负长期增长率。 |
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● |
贴现率提高8.1个百分点以上。 |
对未合并实体的投资 |
会计政策
对未合并实体的投资的会计处理基于Opera对被投资方的影响程度。当Opera有权参与被投资方的财务和经营政策决策,但不控制或共同控制这些政策时,被投资方被归类为联营企业。当Opera与其他方已按合同约定对一项安排进行股份控制,且Opera与其他方对该安排的净资产享有权利时,将其归类为合营企业。对联营企业和合营企业的投资按照权益法核算。对未合并实体的其他投资被分类并作为金融资产入账。
权益核算被投资单位
权益法下,投资初始按成本确认,其后调整以确认Opera在经营报表中应占被投资单位的收购后损益,以及Opera在综合收益表中应占被投资单位其他综合收益的变动。与权益核算的被投资单位进行交易产生的未实现收益,以Opera在被投资单位的权益为限对投资进行抵销。
当Opera分担的亏损超过其在权益核算的被投资方中的权益时,该权益的账面金额,包括实质上构成其净投资一部分的任何长期权益,将减少为零,并停止确认进一步的亏损。然而,在Opera已承担法律或推定义务或已代表被投资方支付款项的范围内,会计提额外损失,并确认一项负债。
金融资产
Opera没有控制、共同控制或重大影响的OPay和Fjord银行的普通股和优先股投资,以公允价值计量且其变动计入损益,公允价值变动净额在经营报表中确认为投资的公允价值收益。管理层没有选择在OCI中列报股权投资的公允价值损益。交易费用在发生时计入费用。
截至2022年12月31日,Opera在OPay的普通股和优先股被归类为持有待售。对于一项被视为“持有待售”的资产,完成出售所需的行动应表明不太可能对出售做出重大改变或撤回出售决定。管理层必须致力于出售资产的计划以及预期在分类日期起计一年内完成的出售。此外,资产必须在当前状态下可供立即出售。分类为持有待售的金融资产继续以公允价值计量且其变动计入损益,并在财务状况表中作为流动项目单独列报。
对未合并实体的投资的收益、损失和账面金额
下表详细列出了Opera对未合并实体的投资的收益、损失和账面金额(单位:千):
截至12月31日止年度, |
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2021 |
2022 |
2023 |
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应占权益核算被投资方净亏损: |
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应占Nanobank净亏损 |
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) | $ |
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$ |
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应占OPay净亏损 |
( |
) |
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应占nHorizon净亏损 |
( |
) | ( |
) |
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应占权益类被投资方净亏损合计 |
( |
) | ( |
) |
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权益核算被投资单位减值: |
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对Nanobank投资的减值 |
( |
) |
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权益核算被投资单位减值合计 |
( |
) |
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投资公允价值收益: |
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OPay优先股和普通股的公允价值收益 |
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Star X优先股的公允价值收益 |
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投资公允价值收益总额 |
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对未合并实体的投资净收益(亏损) |
$ | ( |
) | $ |
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$ |
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截至12月31日净投资账面金额, |
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被投资方 |
所有权权益的性质 |
所有权权益 |
被投资方分类 |
投资核算依据 |
2022 |
2023 |
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OPay |
普通股和优先股 |
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% | 非流动金融资产(1) |
FVTPL(2) |
$ |
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$ |
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峡湾银行 |
普通股 |
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% | 非流动金融资产(3) |
FVTPL(2) |
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nHorizon创新 |
普通股 |
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% | 协理(4) |
权益法 |
$ |
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$ |
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(1) |
OPay的股份于2022年底分类为持有待售。尽管管理层仍致力于出售这些股份,但截至2023年12月31日,将这些股份归类为持有待售的标准尚未达到。因此,股份的账面值在截至2023年底的财务状况表中作为单独的项目列报。 |
(2) | 公允价值变动计入损益(“FVTPL”)。 |
(3) | 对峡湾银行的投资在财务状况表中计入其他非流动投资和金融资产。 |
(4) | nHorizon Innovation被归类为合营企业,直至中期终止建立共同控制的安排2023. |
OPay
OPay是一家专注于新兴市场的移动支付金融科技公司,尼日利亚和埃及是最初的关键市场。OPay提供线上和线下支付,以及利用人工智能、大数据和其他金融科技创新的数字钱包服务,从而帮助新兴市场国家推进其数字支付和其他金融服务的发展轨迹。
Opera持有OPay的普通股和优先股的组合。2023年期间,Opera在该公司的所有权权益从6.4%增加到9.4%,原因是根据与结算Opera出售Nanobank股份的应收款项有关的股份转让协议,收到了OPay的C系列优先股,如附注12所述。2021年期间,Opera出售了部分优先股,总对价为5000万美元。
根据欧朋浏览器有限公司董事会授权进行撤资的计划,OPay的股份于2021年底最初被分类为持有待售。基于管理层仍在寻求撤资机会并评估极有可能在未来一年内出售,截至2022年12月31日,该股份继续被归类为持有待售。然而,在2023年底,Opera管理层得出结论,在未来一年内出售股票的可能性不再很大。停止将股份分类为持有待售并不影响股份的计量方式——仅影响其在财务状况表中的分类。
直到2021年年中,OPay才被归类为联营公司,当时Opera的管理层基于重大判断得出结论,即使Opera的董事长兼首席执行官曾经是并将继续是OPay的董事长兼首席执行官,Opera对公司失去了重大影响力。评估中的关键因素包括Opera相对于其他投资者的所有权权益,Opera的董事长兼首席执行官作为其个人投资实体(也是OPay的投资者)的代表在OPay担任职务,以及OPay中的公司治理框架不允许他代表Opera在OPay中行使重大影响力。在失去重大影响后,Opera停止对普通股投资的会计处理应用权益法,改为以公允价值计量且其变动计入损益的普通股。失去对OPay的重大影响并未影响优先股的会计处理,优先股以公允价值计量且其变动计入损益。
OPay中股份的公允价值采用概率加权预期收益模型(“PWERM”)计量,该模型被确定为合适的模型,因为它能够捕捉和反映公司的特征以及各类股份的经济权利和利益,包括赎回权和清算优先权。在模型中,如所应用,股份的公允价值是根据预期未来投资回报的概率加权现值估计的,考虑了总共八种可能的未来情景,包括首次公开发行和私人出售交易各三种变化,一种解散和一种赎回的情景,未来股权价值在一到三年后从2亿美元到80亿美元不等。下表具体列出了股权价值(以百万计)、各自结果的时间安排和概率:
|
股权价值 |
退出时间(年) |
概率 |
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场景 | 2022 |
2023 |
2022 |
2023 |
2022 |
2023 |
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首次公开发行 |
2,1000 -5,00000 |
2,9000 -8,00000 |
|
|
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% |
|
% | ||||||||||||
出售交易 |
2,0000 -5,00000 |
3,5000 -7,50000 |
|
|
|
% |
|
% | ||||||||||||
溶解 |
$ |
$ |
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% |
|
% | ||||||||||||
赎回 |
$ |
$ |
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% |
|
% |
每类股份根据股份的经济权利和利益分配其部分股权价值。未来业绩使用估计权益成本18.9%(2022年:18.9%)进行折现。因此,这些情景的当前股权价值从1亿美元到48亿美元不等,概率加权现值为30亿美元(2022年:19亿美元)。此外,由于OPay是一家私营公司,其股份缺乏流动性,因此在股份的公允价值计量中应用了10%的缺乏适销性的判断折扣(2022年:10%)。由于公允价值计量纳入了重大的不可观察输入值,因此在公允价值层次中被归类为第3级计量。
PWERM估计的概率加权现值与基于贴现现金流分析的OPay整体股权价值估计值、发生在2023年末的较小规模融资交易中隐含的估值以及在有限程度上的市场倍数进行了核对。在贴现现金流分析中,估计收入在2023-2030年期间的年化增长率为35%,此后达到7.0%的长期增长率。预计自由现金流将比预测期增加,与盈利能力增长保持一致。
如附注12所述,2023年收到的作为Nanobank应收款结算的C系列优先股,如果OPay从Nanobank收购的业务在2023年和2024年的累计财务业绩达不到某个目标,则必须按比例返还给OPay。关于这些股份截至2023年12月31日的估值,考虑了实现财务目标的情景,同时考虑了2023年的贡献,正如OPay已经确认的那样。结论是,截至2023年底,收到股份时确定和加权的情景仍然是适当的,因此保持了6%的净值减少。
下表提供了Opera对OPay投资的账面金额的对账(单位:千):
截至12月31日止年度, |
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2022 |
2023 |
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截至1月1日的账面金额 |
$ |
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$ |
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所收购股份的公允价值 |
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优先股公允价值变动 |
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普通股公允价值变动 |
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截至12月31日的账面金额 |
$ |
|
$ |
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下表显示了OPay股份公允价值计量中对关键不可观察输入值的敏感性(单位:千):
对OPay股份公允价值的影响 |
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2022 |
2023 |
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重要的不可观察输入 | 假设变动 |
假设减少 |
假设增加 |
假设减少 |
假设增加 |
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加权平均股权价值 |
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% | ( |
) |
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( |
) |
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退出时间 |
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( |
) |
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( |
) | |||||||||||||
出售概率的相对变化(1) |
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% |
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( |
) | ( |
) |
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缺乏适销性的折扣 |
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) |
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贴现率 |
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( |
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) | |||||||||||||
财务目标实现情况(2) |
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不适用 | 不适用 | ( |
) |
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(1) |
表示出售情景概率的相对变化,被IPO情景概率的相等变化所抵消。 |
(2) |
仅适用于2023年收购的C系列优先股,如上所述。 |
nHorizon Innovation和nHorizon Infinite
nHorizon Innovation和nHorizon Infinite(统称“nHorizon”)是合资企业,直到2023年年中,之后建立共同控制的安排被终止。当时这些投资的账面价值为零。Opera继续持有nHorizon Innovation 29.1%的所有权权益,nHorizon Innovation被归类为联营公司。nHorizon Innovation通过知识产权许可产生收入,主要来自nHorizon Infinite,后者专注于支持中国应用程序开发者通过广告将其应用程序在国际上货币化。
峡湾银行
Fjord Bank是一家全数字化消费金融银行,拥有欧洲央行授予的专业银行牌照。峡湾银行的总部设在立陶宛的维尔纽斯。Opera持有Fjord Bank的325.23万股股份,截至2023年12月31日,该公司的所有权权益为4.9%。对Fjord Bank的投资以公允价值计量且其变动计入损益。截至2023年12月31日,Fjord Bank股份的公允价值估计为0.9百万美元,与收购成本和截至2022年底的账面金额相同。由于公允价值计量纳入了重大的不可观察输入值,因此在公允价值层次中被归类为第3级计量。股份的账面值在财务状况表中确认为其他非流动投资和金融资产的一部分。
纳米银行
2022年3月,Opera以1.271亿美元现金的固定对价出售了其持有的在线小额贷款和信用卡服务提供商Nanobank 42.4%的所有权权益,在接下来的两年中分八期等额支付。有关应收款项的更多详细信息,请参见附注12。在出售前,对Nanobank的投资按照权益法入账至2021年底,此时该投资被归类为持有待售,导致股份按其公允价值减去出售成本计量。2022年3月出售交易中商定的股份价格被确定为截至2021年底的公允价值减去出售成本的最佳估计,这导致2021年的减值损失为1.155亿美元。
星x
2022年4月,Opera出售了Star X的优先股,这是一家技术驱动型公司,专注于以音频为中心的社交网络。优先股代表Star X的19.4%所有权权益。股份被出售给Opera和Star X的最终母公司昆仑。虽然Star X被归类为联营公司是因为Opera对公司具有重大影响力,但优先股是通过损益以公允价值计量的,因为它们对普通股提供了某些权利和利益。截至2021年底,Star X分类为持有待售不影响优先股的计量基础。
截至2021年底的优先股公允价值以2022年4月完成的出售交易中约定的交易价格为基础计量。因此,出售事项于2022年并无产生收益或亏损。协议交易价格为8350万美元,导致Opera在2021年确认了2850万美元的公允价值收益。应收昆仑股份Star X应收款项详见附注12。
贸易应收款、其他应收款、预付款项 |
会计政策
不包含重大融资成分的贸易应收款项,按照收入会计政策确定的交易价格进行初始计量。其他应收款按其公允价值加上交易费用进行初始计量,如应收款项不按公允价值计入损益。以公允价值计量且其变动计入损益的应收款项的交易费用在发生时计入费用。
在初始确认时,Opera根据Opera管理应收款项的业务模式和合同现金流量特征,将应收款项分类为以摊余成本或公允价值计入损益的后续计量。为收取合同现金流量而持有的应收款项,如果这些现金流量仅代表本金和利息的支付,则按摊余成本计量。这些金融资产的利息收入采用实际利率法计入金融收益。终止确认产生的任何收益或损失与外汇损益一起直接在经营报表中确认。减值损失作为信用损失费用列报。不符合摊余成本或公允价值变动计入其他综合收益标准的应收款项,以公允价值计量且其变动计入损益。后续以公允价值计量且其变动计入损益的应收款项的收益或损失在损益中确认,并在其产生期间的其他收益/(损失)中以净额列报。
所有未通过经营报表以公允价值持有的应收款项均确认预期信用损失准备金(ECL)。预期信用损失是根据合同约定到期的合同现金流量与预计收到的全部现金流量之间的差额,按原实际利率的近似值进行折现。预期现金流量将包括出售所持抵押品或合同条款不可或缺的其他信用增级产生的现金流量。
对于贸易应收账款,Opera在计算预期信用损失时采用了简化的方法。在简化方法下,Opera不跟踪信用风险的变化,而是在每个报告日根据整个存续期的预期信用损失确认损失准备。Opera在存在管理层可用于确定信用风险的信息的特定发票层面计提特定损失准备。对于未识别特定风险信息的贸易应收款,Opera建立了基于其历史信用损失经验的拨备矩阵,并根据债务人和经济环境特有的前瞻性因素进行了调整。
贸易应收款项在无法合理预期收回的情况下予以核销。没有合理预期收回的指标包括,除其他外,债务人未能参与还款计划,以及未能按合同支付逾期超过180天的款项。对于每个客户,管理层对核销的时间和金额进行个别评估。
应收款项在收取现金流量的权利到期或已转让且Opera已实质上转移所有权的所有风险和报酬时终止确认。当应收款基础合同的条款和条件发生变更时,Opera对变更是否实质性进行定量和定性评估,即原始应收款与变更后或置换后的应收款的现金流量是否存在实质性差异。当现金流量存在较大差异时,原应收款产生现金流量的合同权利视为到期。定量和定性评估考虑了合同条款的变化,包括那些在特定日期是否产生纯粹是支付本金和未偿本金利息的现金流。
应收账款
下表列示贸易应收款项目(单位:千):
截至12月31日, |
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2022 |
2023 |
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应收第三方客户贸易应收款 |
$ |
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$ |
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应收关联方贸易账款(附注17) |
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应收贸易账款总额 |
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预期信贷损失备抵 |
( |
) | ( |
) | ||||
贸易应收款项净额损失准备 |
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$ |
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信用损失准备确定如下(单位:千,百分比除外):
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逾期 |
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截至2022年12月31日 |
当前(未逾期) | < 30日 |
30-60天 |
61-90天 |
> 91天 |
合计 |
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加权-平均预期信用损失率 |
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% |
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% |
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% |
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% |
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% |
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账面总额 |
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截至2022年12月31日的损失准备 |
$ |
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逾期 |
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截至2023年12月31日 |
当前(未逾期) | < 30日 |
30-60天 |
61-90天 |
> 91天 |
合计 |
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加权-平均预期信用损失率 |
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% |
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% |
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% |
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% |
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% |
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账面总额 |
$ |
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$ |
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$ |
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$ |
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$ |
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$ |
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截至2023年12月31日的损失准备 |
$ |
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$ |
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$ |
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$ |
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$ |
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$ |
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截至年末的贸易应收款项信用损失准备与期初损失准备的对账情况如下(单位:千):
截至12月31日止年度, |
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2022 |
2023 |
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截至1月1日的损失准备 |
$ |
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$ |
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损失准备增加 |
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汇率变动的影响 |
( |
) | ( |
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截至12月31日的损失准备 |
$ |
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$ |
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总损失准备增加,特别是由于应收新兴市场某些特定客户的应收款项,当地事件和情况导致收款风险增加。有关Opera管理信用风险的程序,详见附注16。
出售投资应收款项
星x
2022年4月,Opera将其持有的Star X 19.4%的所有权权益出售给了Opera和Star X的最终母公司昆仑,固定对价为8350万美元现金,外加利息。应收款项分类为以摊余成本进行后续计量。2022年收到了2840万美元的首期分期付款。昆仑将为延期付款支付3.5%的简单年利息。
2023年6月,Opera与昆仑订立股份转让协议修订。修正案修改了付款条件。具体而言,如附注16所述,2023年6月通过的经常性现金股息计划向昆仑持有的Opera普通股宣派和应付的股息将与应收款项相抵销,直至应收款项(包括应计利息)结清。这代替了昆仑以现金方式向Opera支付当时剩余的分期付款。在2023年6月宣布的股息中,2510万美元将支付给昆仑持有的普通股,并抵消Opera的Star X应收账款。同样,在2023年12月宣布的股息中,在2024年1月支付股息时,与应收款项相抵的金额相等。
下表列示了应收账款账面金额的变动情况(单位:千):
截至12月31日止年度, |
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2022 |
2023 |
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截至1月1日的账面金额 |
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$ |
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按公允价值初步确认 |
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利息收入(附注7) |
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分期付款和股息抵销 |
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) | ( |
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截至12月31日的账面金额 |
$ |
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认可并分类为: |
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出售投资的非流动应收款 |
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出售投资的流动应收款 |
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$ |
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虽然应收款项在财务状况表中按摊余成本计量,但为披露目的,其公允价值是估计的。基于现值技术,其中合同现金流量使用风险调整贴现率进行贴现,其中包含与应收账款期限一致的到期美国政府债券的当前收益率,以及根据应收账款和昆仑的特征估计的风险溢价,截至2023年12月31日,应收账款的估计公允价值为32.0百万美元,比截至同日的账面金额低0.8百万美元。截至2022年12月31日,估计公允价值为5460万美元,而账面值为5640万美元。由于美国政府债券收益率上升,截至2023年底的风险调整贴现率估计为6.1%,高于截至2022年底的5.7%。公允价值计量纳入了重大的不可观察输入值,因此被归入公允价值层次结构的第3级。
纳米银行
2022年3月,Opera以1.271亿美元现金的固定对价出售了其在Nanobank的42.4%所有权权益,在随后的两年中分八期等额支付。应收款项按其估计公允价值1.203亿美元确认。应收款项后续按摊余成本计量。
2022年8月,Opera和买方同意对销售协议进行某些修改,包括对总购买价格、付款期限和分期付款金额。调整后的收购价格为1.317亿美元,分16个季度分期支付,其中第一笔是在签订修改后的股份转让协议时支付的。修改后的股份转让协议还引入了某些机制,这些机制可能会降低购买价格或触发在Nanobank将作为目标实体的出售或合并后以收购方股权对价出售或合并的任何收购公司的股份转让形式的立即结算。由于对股份转让协议进行了重大修改,原应收款项现金流量的合同权利被视为已到期。原应收款项因此终止确认,并按其估计公允价值确认新的应收款项。经修订股份转让协议的条款与基本融资安排不一致,因此新的应收款项随后按公允价值计入损益计量。
截至2022年12月31日,根据预期现值技术,应收款项的公允价值估计为7630万美元,其中使用8.0%的贴现率对未来可能的现金流量和非现金付款进行了概率加权平均贴现,该贴现率基于与应收款相同期限的美国国债的收益率和风险溢价,以捕捉未来现金流量假设情景中未反映的未来现金流量的金额和时间的不确定性。公允价值计量在公允价值层次中被归类为第3级计量,因为它纳入了重大的不可观察输入值,包括结算和违约的可能情景、其发生概率和风险溢价。
2023年2月,Nanobank将其在亚洲的大部分业务出售给OPay,以换取OPay的股份。与此相关,Opera和Opera以前在Nanobank的所有权股份的第三方买家同意将该交易视为Nanobank的全部出售,从而触发Opera的应收账款立即结算,其形式是转让OPay的58,785,744股C系列优先股,以代替到2026年第二季度的季度现金分期付款。该和解是基于交易中应用的估值以及对Nanobank剩余业务价值的估计。Opera与第三方买方订立最终股份转让协议,反映了Nanobank与OPay之间销售协议的相关条款,其中包括所收购的Nanobank业务的某些财务目标,以及如果2023和2024年的累计财务业绩低于这些目标,卖方将在2024年之后按比例返还最多所有在交易中作为对价收到的C系列优先股的条款。收到的股份的估计公允价值为7740万美元,其中包括价值净减少6%,相当于490万美元,以反映与协议条款相关的各种影响情景。股份的公允价值比截至2022年12月31日的应收账款账面值高出110万美元,导致确认结算收益110万美元,确认为财务收入的一部分。
下表列示了应收账款账面金额的变动情况(单位:千):
截至12月31日止年度, |
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2022 |
2023 |
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截至1月1日的账面金额 |
$ |
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$ |
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按公允价值初步确认 |
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利息收入(附注7) |
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公允价值收益(亏损)(附注7) |
( |
) |
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分期付款和结算 |
( |
) | ( |
) | ||||
截至12月31日的账面金额 |
$ |
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$ |
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认可并分类为: |
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出售投资的非流动应收款 |
$ |
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$ |
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出售投资的流动应收款 |
$ |
|
$ |
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其他流动应收款和预付款项
下表列示其他流动应收款项目(单位:千):
截至12月31日, |
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2022 |
2023 |
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增值税 |
$ |
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$ |
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未结算交易(1) |
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应收昆仑款项(附注17)(2) |
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其他(3) |
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其他流动应收款合计 |
$ |
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$ |
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(1) |
应收未结算交易款项指根据附注16所述的前一投资计划出售上市股本证券应收经纪商款项。 |
(2) | 指应收昆仑款项,以充抵若干企业开支。 |
(3) | 在2022,总账面金额为$的加密资产 |
下表列示预付款项项目(单位:千):
截至12月31日, |
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2022 |
2023 |
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预缴企业所得税 |
$ |
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$ |
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其他预付费用 |
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预付款项总额 |
$ |
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$ |
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租赁负债和其他贷款 |
会计政策
租约
如果合同转让了在一段时间内控制一项已识别资产的使用以换取对价的权利,则该合同属于或包含一项租赁。在租赁开始日,Opera确认一项租赁负债和一项使用权资产。
合同可能包含租赁和非租赁部分,这两个部分是分开核算的。合同中的对价根据其相对独立价格分配给租赁和非租赁部分。
租赁负债按租赁期内将支付的租赁付款额的现值进行初始计量,并使用租赁内含利率进行折现,如果该利率无法轻易确定,则使用Opera的增量借款利率进行折现。通常,Opera使用其增量借款利率作为贴现率。租赁付款包括:
● |
固定付款(以及实质上固定的付款)减去任何租赁奖励; |
|
● |
取决于指数或费率的可变租赁付款; |
|
● |
根据剩余价值担保预计将支付的金额;和 |
|
● |
Opera合理确定将行使的任何购买选择权的行使价格,以及终止租赁的罚款支付,前提是租赁期限反映了管理层对行使终止选择权的预期。 |
不依赖于指数或费率的可变租赁付款在触发付款的事件或条件发生时确认为期间费用。
在开始日期后,租赁负债的金额增加以反映利息的增加,并减少已支付的租赁付款。此外,如果发生变更、租赁期变更、租赁付款额发生变化或购买标的资产的选择权评估发生变化,则重新计量租赁负债的账面金额。
办公物业及设备短期租赁的租赁付款额、低价值办公设备租赁在租赁期内按直线法确认为费用。
其他贷款
所有金融负债初始按公允价值确认,如为贷款、借款和应付款项,则扣除直接应占交易成本。所得款项(扣除交易成本)与赎回金额之间的任何差额均在借款期间的经营报表中使用实际利率法确认。
金融负债于负债项下义务解除或取消或届满时终止确认。已消灭或转移给另一方的金融负债的账面值与支付的对价(包括转移的任何非现金资产或承担的负债)之间的差额在经营报表中确认。
金融负债分类为流动负债,除非Opera无条件有权在报告期后至少12个月内推迟清偿该负债。
租赁负债和其他贷款的规范
下表汇总了租赁负债和其他贷款(单位:千):
截至12月31日, |
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2022 |
2023 |
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非流动租赁负债 |
$ |
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$ |
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非流动计息借款 |
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非流动租赁负债和其他贷款合计 |
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流动租赁负债 |
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本期计息借款 |
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其他流动贷款 |
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流动租赁负债和其他贷款合计 |
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租赁负债和其他贷款总额 |
$ |
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$ |
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2023年6月,Opera支付了与托管基础设施的供应商融资相关的有息贷款的最后一笔款项。截至2023年12月31日,Opera没有任何有息借款。
金融负债的到期分析见附注16。
财务状况表与租赁有关的金额如下(单位:千):
截至12月31日, |
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2022 |
2023 |
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使用权资产: |
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办公物业(注10) |
$ |
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$ |
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设备(注10) |
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使用权资产总额 |
$ |
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$ |
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租赁负债: |
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非流动租赁负债 |
$ |
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$ |
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流动租赁负债 |
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租赁负债总额 |
$ |
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$ |
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运营报表中与租赁相关的金额如下(单位:千):
截至12月31日止年度, |
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2022 |
2023 |
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分类为物业的使用权资产的折旧费用 |
$ |
|
$ |
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分类为设备的使用权资产的折旧费用 |
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利息支出(计入财务费用) |
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与短期租赁有关的费用(计入其他经营费用) |
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汇兑(收益)损失 |
( |
) |
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租赁相关费用总额 |
$ |
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$ |
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2023年租赁现金流出总额为610万美元(2022年:620万美元,2021年:750万美元)。
租赁条款是根据个人情况进行协商的,适用于范围广泛的不同条款和条件。租赁合同通常为6个月至7年的固定期限,但一些物业和设备租赁包括延期和终止选择权。这些选项用于最大限度地提高操作灵活性。所持有的大部分延期和终止选择权只能由Opera行使,而不是由各自的出租人行使。
一些租赁协议要求Opera提供现金押金作为租赁付款的担保。截至2023年12月31日,这类现金存款总额为170万美元(2022年12月31日:170万美元)。租赁资产不得用作借款用途的担保物。
为确定增量借款利率,管理层采用了从无风险利率开始的累积方法,该方法根据估计的信用风险和租赁特有的其他因素进行了调整,包括期限、地理位置、货币和抵押品。
保证
Opera已作出有利于Dell Bank International D.A.C.或Dell的担保,作为Opera作为Dell承租人的所有当前和未来租赁负债的担保。这笔担保的本金金额仅限于1亿挪威克朗(合980万美元),此外还包括因负债和/或因Opera未履行负债而产生的任何利息、成本和/或费用。担保有效期至2027年1月17日。
融资活动产生的负债变动
下表具体列出了融资活动产生的负债变化(单位:千):
非流动租赁负债 |
非流动计息 贷款 |
流动租赁负债 |
当前兴趣- 承担贷款 |
其他流动贷款 |
合计 |
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截至2022年1月1日 |
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$ |
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$ |
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$ |
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净现金流 |
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) | ( |
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) | ( |
) | ( |
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信贷额度变化 |
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新的、经修改和处置的租赁 |
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利息支出 |
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汇兑(收益)损失 |
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( |
) |
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) | |||||||||||||||
其他变化(1) |
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( |
) |
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截至2022年12月31日 |
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净现金流 |
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( |
) | ( |
) | ( |
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新的、经修改和处置的租赁 |
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利息支出 |
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汇兑(收益)损失 |
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截至2023年12月31日 |
$ |
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$ |
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$ |
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$ |
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$ |
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$ |
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(1) |
“其他变动”包括由于时间推移将负债的非流动部分重新分类为流动的影响以及计息贷款和借款(包括租赁负债)的应计但尚未支付的利息的影响。 |
贸易和其他应付款项,以及其他流动负债 |
会计政策
贸易应付账款是对已收到或供应并已开具发票或与供应商正式商定的商品或服务的支付责任。贸易应付款项于负债项下的责任解除或取消或届满时终止确认。
当Opera因过去的事件而具有当前的法律或推定义务,很可能需要未来的资源流出来清偿该义务,且金额能够可靠估计时,确认拨备。拨备按管理层对报告期末结清现时债务所需支出的最佳估计现值计量。用于确定现值的贴现率是反映当前市场对货币时间价值和负债特定风险评估的税前利率。
贸易及其他应付款项、其他流动负债的规格
下表列出贸易和其他应付款项目(单位:千):
截至12月31日, |
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2022 |
2023 |
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应付第三方供应商的贸易应付款项 |
$ |
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$ |
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应付关联方的贸易及其他应付款(附注17) |
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增值税 |
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工资税 |
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贸易和其他应付款项总额 |
$ |
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$ |
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下表列示其他流动负债项目(单位:千):
截至12月31日, |
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2022 |
2023 |
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应计人员费用 |
$ |
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$ |
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其他流动负债 |
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其他流动负债合计 |
$ |
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$ |
|
关于贸易和其他应付款项以及其他流动负债的到期时间安排,见附注16。
金融资产和金融负债 |
下表列示金融资产和金融负债的账面金额(单位:千):
截至12月31日, |
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2022 |
2023 |
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以摊余成本计量的金融资产: |
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出售投资应收款项(附注12) |
$ |
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$ |
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应收贸易账款(附注12) |
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其他应收款(附注12)(1) |
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按摊余成本计算的金融资产总额 |
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以公允价值计量且其变动计入损益的金融资产: |
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出售投资应收款项(附注12) |
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非上市优先股及普通股(附注11)(2) |
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上市股本证券(附注16)(3) |
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以公允价值计量且其变动计入损益的金融资产总额 |
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金融资产总额 |
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以摊余成本计量的金融负债: |
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租赁负债及其他贷款(附注13) |
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贸易及其他应付款项(附注14) |
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其他金融负债(附注13) |
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按摊余成本计算的金融负债总额 |
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金融负债总额 |
$ |
|
$ |
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(1) |
在财务状况表中,其他非流动应收款作为其他非流动投资和金融资产的一部分列报,而其他流动应收款则单独列报。 |
(2) | 截至2023年12月31日,Opera持有OPay普通股和优先股投资,账面总金额为$ |
(3) | 对上市股本证券的投资在财务状况表中作为有价证券列报。 |
附注16提供了与该金融资产和金融负债相关的风险管理的详细信息。
金融资产和金融负债的公允价值
现金及现金等价物、贸易及其他应收款项、贸易应付款项和其他流动负债的公允价值与其账面值相近,主要是由于这些工具的到期时间相对较短。对于租赁负债,账面值与公允价值之间的差异并不重大。
上市权益证券的公允价值参照活跃市场中公布的价格报价确定。因此,有价证券的公允价值计量被归类为公允价值层次结构中的第1级计量。
附注11提供了关于OPay普通股和优先股以及Fjord银行普通股的公允价值计量的详细信息,而附注12提供了关于出售Star X股票的应收款项的公允价值计量的详细信息。
资本和金融风险管理 |
资本管理
Opera资本管理的首要目标是保持强大的资本基础,以支持投资者、债权人和市场信心,并根据其增长计划维持业务的未来发展。
股息
2023年1月12日,该公司董事会宣布派发每股ADS 0.80美元的特别现金股息,即每股普通股0.40美元,股息总额为7140万美元。其中,5900万美元应支付给Opera的股东Kunlun Tech Limited和Keeneyes Future Holding Inc.,并以相同金额抵消这些公司的应收款项。抵销应收款产生于Opera因Opera终止其投资计划(见下文)而向这两名股东出售上市股本证券。剩余的1240万美元股息以现金支付。
2023年6月13日,公司董事会通过了针对Opera普通股和ADS持有人的经常性半年度现金股息计划。第一次半年度股息为每股ADS 0.40美元,于同日宣布,股息总额为3600万美元。昆仑持有的普通股应付股息总额为2510万美元,与Opera在出售Opera以前在Star X的所有权权益后应收昆仑的款项相抵。昆仑在Opera的普通股的未来股息支付也将相抵,直到Star X的应收款项全部结清。
2023年12月12日,公司董事会宣布根据半年度现金股息计划派发第二次股息,每ADS 0.40美元,该股息将于2024年1月3日支付给登记在册的股东。由于公司董事保留在记录日期之前取消股息的能力,因此截至2023年12月31日,股息不构成负债。
虽然Opera打算定期支付半年度股息,但每次分配都需要公司董事会的批准,董事会将根据Opera未来的运营和收益、资本要求和盈余、一般财务状况、合同限制以及其他相关因素来考虑未来股息的形式、频率和金额。
股份回购
2022年1月20日,公司董事会批准了一项股票回购计划,该计划授权公司管理层在2024年3月31日之前以管理层认为合适的任何形式执行最多5000万美元的ADS回购。该回购计划于2022年2月启动,并于2023年11月完成,当时Opera已根据该计划回购了6,119,841份ADS,总成本为5000万美元。
在2022年之前,Opera根据2018年和2020年开始的两个单独的回购计划以6050万美元的价格回购了7,476,455份ADS,这两个计划分别于2019年和2021年完成。
2022年10月17日,Opera完成以1.286亿美元从IPO前股东Qifei International Development Co. Ltd.回购46,750,000股普通股,相当于23,375,000股ADS,该公司是360 Security Technology Inc.的子公司,因此不再是Opera的股东。此次回购普通股是与公司ADS的股份回购计划分开进行的。
包括场内和场外交易在内,Opera在2018-2023年期间总共回购了36,971,296份ADS等价物,总成本为2.39亿美元。
库存股按成本确认,并从权益中扣除。公司自有权益工具的购买、出售、补发、注销不在经营报表中确认损益。
投资方案
自2018年以来,Opera一直在运营一项投资计划,根据该计划,Opera将高达7000万美元的资本用于投资上市股本证券。2023年初,在如附注17所述将大部分投资组合出售给昆仑的子公司Kunlun Tech Limited和各自为Opera股东的Keeneyes Future Holding Inc.以及随后在市场交易中出售剩余证券后,Opera终止了投资计划。下表概述了投资组合的收益和损失(单位:千):
截至12月31日止年度, |
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2021 |
2022 |
2023 |
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已实现净收益(亏损) |
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$ | ( |
) | $ |
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未实现净收益(亏损)变动 |
( |
) |
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( |
) | |||||||
投资组合净收益(亏损) |
$ | ( |
) | $ |
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$ |
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投资组合2022年和2023年的净收益在经营报表中确认为财务收入,而2021年的净亏损确认为财务费用,详见附注6。该投资计划是在相对波动的市场条件下存在的,自2018年启动以来总体上提供了3420万美元的净收益。
金融风险管理-概览
Opera持有的金融资产和金融负债,如附注15所述,产生了市场、信用和流动性风险敞口。管理团队寻求通过健全的业务实践和风险管理将这些风险的潜在不利影响降至最低。董事会与高级管理层一起参与风险评估过程。Opera没有将衍生品用于对冲目的。
市场风险
市场风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生波动的风险。Opera面临三类市场风险:利率风险、外汇风险和价格风险。
利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。截至2023年12月31日的利率风险敞口有限。2023年期间,Opera偿还了2022年底未偿还的有息贷款,账面金额为10万美元。出售Opera以前在Star X的所有权权益后应收昆仑的应收款项产生3.5%的简单年利息。现金存放在银行和金融机构的计息账户中。其他金融资产和负债不计息。
外币风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。Opera因销售、采购、应收、应付款项的计价币种与集团公司各自的记账本位币不匹配而面临交易性外汇风险。Opera的大部分收入以美元和欧元计价,而运营费用则以更广泛的货币产生,包括挪威克朗、中国人民币、波兰兹罗提、瑞典克朗、英镑和欧元。集团内创收实体的功能货币主要为美元。管理层正在密切监测Opera的外汇风险敞口,并寻求将其对此类风险的敞口降至最低。Opera面临的与现金相关的外汇风险敞口有限。
除交易性外币风险外,Opera还面临子公司持有的功能货币与合并财务报表列报货币美元不同的金融和非金融项目产生的外币折算风险。Opera试图通过将子公司的资金限制在近期现金需求上来最大限度地降低这种风险。
价格风险
Opera因其投资于OPay的普通股和优先股以及Fjord银行的普通股而面临价格风险,所有这些投资均未上市并以公允价值计量且其变动计入损益。投资的性质和相关业务导致股份未来价值的不确定性。这种价格风险由Opera的高级管理层通过审查被投资方的财务业绩和状况,以及他们对未来业绩的预测,定期监测。附注11载有这些股份公允价值的额外详情,包括敏感性分析。
信用风险
信用风险是指交易对手不履行金融工具或客户合同项下义务,导致Opera发生财务损失的风险。Opera的信用风险敞口主要来自贸易和其他应收款,包括出售投资、存放在银行和金融机构的现金以及投资于OPay的优先股的应收款。
信用风险按组管理。现金的存款仅存放在被认为具有偿付能力的银行和金融机构,导致管理层认为其对现金的信用风险敞口较低。对于应收客户的贸易应收款,信用风险敞口受到限制,因为Opera在开具发票后30至90天的范围内确定了最长付款期限。管理层正在持续监测未偿贸易应收账款的信用风险敞口,并将管理这一风险作为业务风险管理的一部分。附注12提供了有关贸易应收款项的更多详细信息,包括到期分析和预期信用损失拨备。
2022年,Opera出售了其在Star X的股份,交易价格的很大一部分将在未来期间支付。与这笔应收款项相关的信用风险在附注12中讨论。
OPay的优先股投资因授予Opera和其他优先股持有人赎回权而产生信用风险。赎回权意味着,如果发生某些确定的事件,例如未能在一定时期内完成IPO或重大违反合同义务,Opera(和其他投资者)可以要求以8%的简单年利率偿还投资金额加上该投资的回报。如果OPay无法履行其未来潜在的赎回义务,OPay的优先股持有人将产生信用损失。Opera的管理层根据OPay的财务状况评估这一特定或有信用风险较低。优先股被监控信用恶化。附注11提供了有关优先股的更多细节。
流动性风险
流动性风险是Opera在履行与通过交付现金或其他金融资产结算的金融负债相关的义务时遇到困难的风险。Opera的高级管理层正在监控流动性风险敞口,并采用了集中现金池流程,这使得Opera能够根据集团和子公司层面的实际需求管理流动性盈余和赤字。流动性管理考虑了金融资产和金融负债的到期情况以及对经营活动现金流量的估计。Opera的目标是在可用现金和现金等价物以及短期投资方面拥有强大的流动性头寸。
Opera的流动性风险较低,因为相对较强的流动性状况和Opera的低债务权益比率。下表汇总了Opera基于合同未贴现付款的金融负债到期情况(单位:千):
截至2022年12月31日 |
不到12个月 |
1至3年 |
3年以上 |
合计 |
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非现行: |
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租赁负债(附注13) |
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$ |
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$ |
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计息借款,包括利息(注13) |
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其他非流动负债 |
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当前: |
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贸易及其他应付款项(附注14) |
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租赁负债(附注13) |
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计息借款,包括利息(注13) |
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其他流动负债(附注14) |
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金融负债总额,包括利息 |
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$ |
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$ |
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$ |
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截至2023年12月31日 |
不到12个月 |
1至3年 |
3年以上 |
合计 |
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非现行: |
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租赁负债(附注13) |
$ |
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$ |
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$ |
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其他非流动负债 |
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当前: |
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贸易及其他应付款项(附注14) |
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租赁负债(附注13) |
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其他流动负债(附注14) |
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金融负债总额,包括利息 |
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关联方 |
下表列出了Opera在这些合并财务报表所列期间与之发生交易的关联方。
关联方 |
关联方关系性质 |
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北京OFY有限责任公司 |
关键管理人员。 |
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Keeneyes Future Holding Inc。 |
Opera董事长兼首席执行官控制的实体。 |
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昆仑科技股份有限公司、及其附属公司(“昆仑”) |
关键管理人员和Opera的最终母公司。 |
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nHorizon Innovation(Beijing)Software Ltd.和nHorizon Infinite(Beijing)Software Ltd。 |
Opera的合资企业到2023年年中,之后nHorizon Innovation被归类为联营公司。 |
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OPay Ltd.,及其附属公司(“OPay”) |
关键管理人员和Opera的一名协理直到2021年年中。 |
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齐飞国际发展有限公司 |
对Opera有重大影响的实体。 |
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星辰天然气 Interactive Inc.(“Star X”) |
昆仑的附属公司及Opera的联营公司至2022年4月。 |
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Wisdom Connection III Holding Inc。 |
由Opera前董事和Opera母公司关键管理人员成员控制的实体。 |
在本说明披露的交易发生时,Opera的董事长兼首席执行官对北京OFY、Keeneyes Future Holding、昆仑、OPay、Star X具有控制权或重大影响力。
与关联方的交易
2023年1月12日,Opera与昆仑的附属公司Kunlun Tech Limited及各自为Opera股东的Keeneyes Future Holding Inc.就出售有价证券订立股份转让协议,Opera持有该等有价证券作为其在附注16中讨论的投资计划的一部分。该投资计划随后被终止。股份转让协议授予Opera在2023年1月31日出售数量可变的有价证券的权利和义务,由Opera确定,但有一个上限,以确定为协议前15个交易日的每日平均收盘价的每一证券的固定价格出售。因此,截至协议日期,Kunlun Tech Limited和Keeneyes Future Holding Inc.面临上行和下行的市场价格风险。交易结束时出售了足够数量的证券,以抵消应付给Kunlun Tech Limited和Keeneyes Future Holding Inc.的股息,相当于根据每份证券的商定价格确定的总对价5900万美元。截至收盘,以当时每股报价计算的股票市值为7400万美元。因此,在2023年1月,Opera确认了1550万美元的公允价值收益和部分抵消的处置损失1500万美元。出售股票的净收益50万美元确认为投资组合净收益(亏损)的一部分,详见附注16。
2022年4月21日,Opera将其持有的Star X 19.4%的所有权权益出售给昆仑,固定对价为8350万美元现金。2022年收到了2840万美元的首期分期付款。2023年年中,由于Opera根据同时采用的经常性现金股息计划宣布了每ADS 0.40美元的第一次半年度股息,昆仑持有的普通股应付股息总额为2510万美元,与Opera的Star X应收账款相抵消。同样,在2023年12月宣布的股息中,在2024年1月支付股息时,与应收款项进行了等额抵消。昆仑在Opera的普通股的未来股息支付也将被抵消,直到Star X应收账款全部结清。有关应收账款和股息计划的更多信息,分别见附注12和16。
Opera与nHorizon Infinite订立战略合作协议,根据该协议,nHorizon Infinite从供应方平台和出版商处采购广告库存,供Opera向其客户销售。nHorizon Infinite有权获得Opera从销售库存中产生的净收入的30%。在订立协议时,nHorizon Infinite被归类为合资企业,但随后建立共同控制的安排被终止。
Opera从昆仑获得服务,包括在中国北京租赁办公物业,以及工程服务。Opera因成为昆仑子公司而产生的某些费用由昆仑偿还给Opera。同样,Opera也发生了一些与Star X聘用的人员相关的费用,由Star X向Opera报销。此外,2022年底,Opera向昆仑出售了某些软件,以换取Opera有权获得该软件产生的1%的净利润,如果有的话,上限为500万美元。该软件在2023年没有产生任何利润。
2022年和2023年,昆仑分别向Opera的员工授予涉及昆仑权益工具的股权奖励,作为这些员工向Opera提供服务的补偿。Opera没有任何结算股份支付交易的义务。Opera将授予的公允价值作为归属期内的人事费用计入相应的权益增加,实际上是Opera最终母公司的权益贡献。有关昆仑股份激励计划的更多详细信息,请参见附注4。
下表汇总了与关联方的交易(单位:千):
截至12月31日止年度, |
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2021 |
2022 |
2023 |
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销售商品和服务: |
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北京OFY |
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$ |
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$ |
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昆仑 |
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nHorizon无限 |
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购买商品和服务: |
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昆仑 |
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nHorizon无限 |
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其他交易: |
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Keeneyes Future Holding: |
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-出售有价证券(附注16) |
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昆仑: |
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-股份支付开支(注4) |
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-出售Star X的股份(注13) |
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-出售Star X应收款项利息收入(附注13) |
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-出售有价证券(附注16) |
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启飞国际发展有限公司: |
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-回购股份(附注16) |
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$ |
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$ |
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Opera关键管理人员薪酬详见附注4。
与关联方的余额
与关联方的未偿余额包括与上述披露的交易相关的贸易应收款项和应付款项。未偿余额还包括应收OPay用于2020年提供的开发和关键管理人员服务的款项,以及应收Wisdom Connection III Holding Inc.于2019年出售OPay股份的款项。下表列出截至年底的未清余额(单位:千):
截至2022年12月31日 |
截至2023年12月31日 |
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应收款项 |
应付款项 |
应收款项 |
应付款项 |
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昆仑(1) |
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$ |
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$ |
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$ |
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nHorizon无限(2) |
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OPay |
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智慧连线三控股 |
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合计 |
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$ |
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$ |
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$ |
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(1) |
在应收昆仑的应收款项总额中,截至2022年12月31日和2023年12月31日,出售Star X的应收款项分别为5640万美元和3280万美元。 |
(2) |
nHorizon Infinite自2023年中起不再为关联方。 |
截至2023年12月31日,Opera已确认应收关联方款项损失准备金30万美元(2022年12月31日:10万美元)。
报告期后事项 |
2024年初,由于硬件、软件和数据中心设计不断改进,服务器和网络设备的使用寿命估计数从5年改为6年。根据截至2023年12月31日的服务器和网络设备的账面价值,这一估计变动的影响预计将减少截至2024年12月31日止年度的折旧费用0.3百万美元。
由于2023年12月12日宣布的股息,并于2024年1月9日分配,Opera的未行使RSU授予随股息收益率调整,导致RSU增加59,828个。在2024年2月29日之后,Opera的股权计划发生了行权期,从那时起,935,664份ADS被转让给Opera的员工。
2024年3月,Opera完成了对新的AI数据中心基础设施——一款NVIDIA DGX SuperPod的收购,收购成本为1860万美元,以现金支付。