前瞻性陈述

 

在这份表格10-Q的季度报告中，“Bancorp”一词是指国泰万通金控，“银行”一词是指国泰银行。“公司”、“我们”、“我们”和“我们的”等术语是指Bancorp和银行的统称。

 

本报告中的陈述包括1995年《私人证券诉讼改革法案》中有关管理层对未来结果和事件的信念、预测和假设的适用条款含义内的前瞻性陈述。我们打算将这些前瞻性陈述纳入这些条款中前瞻性陈述的安全港条款。就联邦和州证券法而言，除历史事实陈述外的所有陈述均为“前瞻性陈述”，包括关于预期未来经营和财务业绩、财务状况和流动性、增长机会和增长率、增长计划、收购和剥离机会、业务前景、战略选择、业务战略、财务预期、监管和竞争前景、贷款和存款增长、投资和支出计划、融资需求和可用性、不良资产水平，以及其他类似的预测和预期陈述以及上述任何一项所依据的假设陈述。“目标”、“预期”、“相信”、“能够”、“继续”、“可能”、“估计”、“预期”、“希望”、“打算”、“可能”、“乐观”、“计划”、“潜在”、“可能”、“预测”、“项目”、“寻求”、“将”等词语以及这些词语的变体和类似表达旨在识别这些前瞻性陈述。我们的前瞻性陈述是基于管理层的估计、信念、预测和假设，并非对未来业绩的保证。这些前瞻性陈述受到某些风险、不确定性和其他因素的影响，这些因素可能导致实际结果与我们的历史经验和我们目前的预期或预测存在重大差异。此类风险、不确定性和其他因素包括但不限于：

 

●

地方、区域、国家和国际经济和市场状况和事件及其可能对我们、我们的客户和我们的运营、资产和负债产生的影响；

●

贷款损失和冲销可能的额外准备金；

●

借贷活动的信用风险和资产或信用质量恶化；

●

我们所受的广泛的法律法规和监管，包括银行监管部门可能采取的监管行动；

●

合规成本增加以及与监管变化相关的其他风险；

●

巴塞尔III资本标准实施带来的更高资本要求；

●

遵守《银行保密法》和其他洗钱法规和条例；

●

潜在商誉减值；

●

流动性风险；

●

利率波动；

●

与收购和将我们的业务扩展到新市场相关的风险；

●

通货膨胀和通货紧缩；

●

房地产市场状况和房地产抵押品的价值；

●

环境责任；

●

我们在某些税收优惠项目中的投资和/或融资产生预期回报的能力；

●

我们与更大竞争对手竞争的能力；

●

我们留住关键人员的能力；

●

声誉风险的成功管理；

●

自然灾害、公共卫生危机（包括传染病或疾病的发生）和地缘政治事件（包括战争和武装冲突）；

	●	新的或增加的关税或贸易限制的可能性；
	●	我国信息系统出现故障、中断或安全漏洞；

●

我们使我们的系统适应银行业日益扩大的技术使用的能力；

●

风险管理流程和策略；

●

法律诉讼的不利结果；

●

监管执法行动的影响，如果有的话；

●

我们的章程和章程中可能影响收购公司的某些规定；

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会计准则或税收法律法规的变更；

●

市场混乱和波动；

●

Bancorp股价波动；

●

法律法规和我们的监管机构以及我们的资本结构对股息和其他分配的限制；

●

发行优先股；

●

资本水平要求和成功筹集额外资本（如果需要），以及由此导致的Bancorp普通股持有人利益稀释；和

●

其他金融机构的稳健性。

 

这些因素和其他因素在Bancorp截至2025年12月31日止年度的10-K表格年度报告（特别是第1A项）、向美国证券交易委员会（“SEC”）提交的其他报告和注册声明以及Bancorp不时向SEC提交的其他文件中有进一步描述。未来任何时期的实际结果也可能与本报告中讨论的过去结果不同。鉴于这些风险和不确定性，请读者注意不要过分依赖任何前瞻性陈述。我们无意也不承担任何义务更新任何前瞻性陈述或公开宣布任何前瞻性陈述的任何修订，以反映此类陈述日期之后的发展、事件、事件或情况，除非法律要求。

 

Bancorp向SEC提交的文件可在SEC维护的网站http://www.sec.gov上查阅，或向国泰万通金控索取，地址为9650 Flair Drive，El Monte，California 91731，注意：投资者关系（626）279-3296。

 

   第一部分–财务信息

 

项目1。财务报表（未经审计）

 

Cathy General Bancorp及其附属公司

合并资产负债表

（未经审计）

 

（单位：千美元，面值和股票数据除外）			2026年3月31日				2025年12月31日
物业、厂房及设备
现金及应收银行款项		$	135,540			$	146,320
短期投资和计息存款			1,069,943				1,278,089
按公允价值可供出售的证券（2026年3月31日摊销成本为1740858美元，2025年12月31日为1735451美元）			1,678,140				1,658,223
持有待售贷款			6,902				—
为投资而持有的贷款			20,174,589				20,147,202
减：贷款损失准备金			( 208,786	)			( 195,911	)
未摊销递延贷款费用，净额			( 14,164	)			( 14,903	)
为投资而持有的贷款，净额			19,951,639				19,936,388
股票证券（2026年3月31日公允价值为26617美元，2025年12月31日公允价值为32754美元）			69,202				51,886
联邦Home Loan银行股票			17,250				17,250
拥有的其他不动产，净额			33,436				30,336
经济适用住房投资和替代能源伙伴关系，净额			287,283				287,182
房地和设备，净额			88,464				87,579
客户对承兑的法律责任			5,409				4,385
应计应收利息			94,570				96,993
商誉			375,696				375,696
其他无形资产，净额			2,450				2,683
使用权资产-经营租赁			34,737				34,187
其他资产			197,969				222,378
总资产		$	24,048,630			$	24,229,575
负债和股东权益
存款：
不计息		$	3,399,461			$	3,505,606
计息：
现在存款			2,336,121				2,370,047
货币市场存款			3,701,873				3,800,471
储蓄存款			1,518,300				1,500,890
定期存款			9,719,892				9,717,153
存款总额			20,675,647				20,894,167
长期负债			119,136				119,136
未完成的验收			5,409				4,385
租赁负债-经营租赁			36,581				36,102
其他负债			225,209				250,397
负债总额			21,061,982				21,304,187
承诺与或有事项			—				—
股东权益
普通股，面值0.01美元，授权100,000，000股；截至2026年3月31日已发行91,818，560股，未偿还66,972，039股；截至2025年12月31日已发行91,803，148股，未偿还67,200，126股			918				918
额外实收资本			1,003,609				1,001,401
累计其他综合损失，净额			( 44,178	)			( 54,400	)
留存收益			2,971,119				2,909,677
库存股，按成本计价（2026年3月31日2484.6521万股，2025年12月31日2460.3022万股）			( 944,820	)			( 932,208	)
股东权益总额			2,986,648				2,925,388
负债总额和股东权益		$	24,048,630			$	24,229,575

 

见所附合并财务报表附注。

 

Cathy General Bancorp及其附属公司

合并业务报表和

综合收入

（未经审计）

 

 

见所附合并财务报表附注。

 

 

Cathy General Bancorp及其附属公司

股东权益变动综合报表

（未经审计）

 

 

 

见所附合并财务报表附注。

 

 

 

Cathy General Bancorp及其附属公司

合并现金流量表

（未经审计）

 

 

见所附合并财务报表附注。

 

 

Cathy General Bancorp及其附属公司

合并财务报表附注（未经审计）

 

 

1.商业

 

国泰万通金控（“Bancorp”）是国泰银行（“银行”，与Bancorp合称“公司”）的控股公司，以及由该行作为唯一有限合伙人的十二家投资于经济适用房投资的有限合伙企业。Bancorp还拥有为发行资本证券而设立的五个法定商业信托的100%普通股。该银行成立于1962年，提供范围广泛的金融服务。截至2026年3月31日，该行在南加州设有24家分行，在北加州设有17家分行，在纽约州设有9家分行，在华盛顿州设有4家分行，在伊利诺伊州设有2家分行，在德克萨斯州设有2家分行，在马里兰州、马萨诸塞州、内华达州和新泽西州设有1家分行，在香港设有1家分行，在台北、北京、上海设有代表处。香港分行的存款账户不受联邦存款保险公司（“联邦存款保险公司”）的保险。北京、上海、台北代表处目前的活动仅限于协调向银行总行的文件运输和进行联络服务。

 

 

 

 

2.重要会计政策的列报依据和摘要

 

随附的未经审计合并财务报表是根据美国普遍接受的中期财务信息会计原则（“GAAP”）以及表格10-Q和S-X条例第10条的说明编制的。因此，它们不包括GAAP要求的完整财务报表的所有信息和脚注。管理层认为，为公平列报而认为必要的所有调整（包括正常的经常性应计项目）均已包括在内。呈列的中期经营业绩不一定代表截至2026年3月31日止年度的预期业绩。如需更多信息，请参阅公司于2026年3月2日向SEC提交的截至2025年12月31日止年度的10-K表格年度报告（“2025年10-K表格”）中包含的经审计的综合财务报表和附注。

 

根据公认会计原则编制合并财务报表要求公司管理层作出估计和判断，这些估计和判断会影响合并财务报表日期的资产和负债、收入和支出的报告金额以及或有资产和负债的相关披露。实际结果可能与这些估计不同。公司预计，可能发生变化的最重要的估计是贷款损失准备金。

 

披露的某些前期金额已重新分类，以符合当前的列报方式，对先前报告的净收入或股东权益没有影响。

 

 

3.最近发布的待采纳会计准则

2025年12月，ASU 2025-11，“中期报告（主题270）：窄范围改进”发布。ASU 2025-11通过以下方式澄清并加强了ASC 270下关于中期财务报告的指导：（i）澄清ASC 270的范围，使其现在明确仅适用于根据美国公认会计原则发布完整中期财务报表和相关附注的实体，（ii）就中期报表和附注的形式建立明确的指导，纳入从整个ASC中提取的所需中期披露的全面清单，以及（iii）引入了披露可能影响中期业绩的重大事件和上一年度期间结束后发生的变化的要求。ASU2025-11将在2028年开始的过渡期内对我们生效，但允许提前采用。ASU2025-11预计不会对我们的财务报表产生重大影响。

2025年11月，ASU 2025-09，“衍生品与套期保值（主题815）：套期保值会计的改进”，发布。ASU2025-09修订了ASC 815，以使套期会计更接近实体的经济风险管理实践。主要修订包括（i）允许指定非金融预测购买或销售的可变价格部分作为被套期风险，（ii）允许将具有相似（不相同）风险敞口的个别预测交易进行分组，（iii）一种对可变利率债务的预测利息进行套期保值的新模型，在简化假设的情况下，能够在不取消指定的情况下改变指数或期限，以及（iv）与非金融部分的套期会计、净书面期权和双重套期策略相关的额外澄清。ASU 2025-09将从2027年开始对我们生效，但允许提前采用。ASU2025-09预计不会对我们的财务报表产生重大影响。

 

2025年11月，ASU2025-08，“金融工具-信用损失（主题326）：购买的贷款”，发布。ASU2025-08将以前仅适用于购买的信用恶化（“PCD”）资产的“Gross-up”方法的范围扩大到包括满足特定标准的获得的非PCD贷款，现称为“购买的成熟贷款”（PSL）。在这种模式下，在购置时确认预期信用损失备抵，抵消贷款的摊余成本基础，从而消除了以前非PCD资产所需的第一天信用损失费用。PSL被定义为（i）通过企业合并获得的非PCD贷款，或（ii）在收购方不参与发起的情况下在发起后90天以上购买的非PCD贷款。ASU2025-08将对我们有效，在采用日期或之后获得的贷款的预期基础上，从2027年开始的中期和年度报告期间，但允许提前采用。ASU2025-08预计不会对我们的财务报表产生重大影响。

 

2025年9月，ASU第2025-06号，“无形资产-商誉和其他-内部使用软件（子主题350-40）：有针对性地改进内部使用软件的会计处理”发布。ASU 2025-06通过取消规定性项目阶段指导并引入新的资本化门槛，简化了内部使用软件的会计核算并使其现代化。根据修订后的准则，软件开发成本在管理层授权并承诺为项目提供资金时资本化，软件很可能会按预期完成和使用。ASU2025-06将于2028年生效。ASU2025-06预计不会对我们的财务报表产生重大影响。

 

2024年11月，ASU第2024-03号，“损益表-报告综合收益-费用分类披露（子主题220-40）：损益表费用分类”发布。该ASU要求对公共企业实体的损益表费用进行分类披露。ASU 2024-03要求以表格形式披露新的财务报表，分拆任何相关损益表费用标题所依据的规定类别的信息。规定的类别包括（其中包括）职工薪酬、折旧、无形资产摊销等。此外，实体必须披露销售费用总额，并在年度报告期间披露实体对销售费用的定义。ASU2024-03在预期基础上对我们有效，适用于从2027年开始的年度期间，以及从2028年开始的财政年度内的中期期间，但允许提前采用和追溯应用。ASU2024-03预计不会对我们的财务报表产生重大影响。

 

 

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4.现金、现金等价物和受限制现金

 

该公司根据公司的经营、投资和融资活动管理其现金和现金等价物。现金和现金等价物，就报告现金流量而言，包括现金和应收银行款项、短期投资和计息存款。现金和银行应收款项包括库存现金、在途现金项目、旧金山联邦储备银行（“FRBSF”）和其他金融机构应收现金。短期投资和计息存款包括存放在其他银行的原期限为三个月及以下的现金。

 

截至2026年3月31日，该公司与FRBSF的平均超额余额为11.1亿美元，截至2025年12月31日为11.4亿美元。截至2026年3月31日和2025年12月31日，公司分别有1510万美元和1210万美元的现金保证金，作为利率掉期现金保证金账户存款的抵押品。截至2026年3月31日和2025年12月31日，现金保证金账户持有的余额中分别有320万美元和430万美元受到限制。

 

5.投资证券

 

下表列出截至2026年3月31日和2025年12月31日的摊余成本、未实现收益毛额、未实现亏损毛额、可供出售证券（“AFS”）的公允价值

 

		2026年3月31日
						毛额				毛额
		摊销				未实现				未实现
		成本				收益				损失				公允价值
		（千美元）
证券AFS
美国国债		$	916,093			$	12			$	155			$	915,950
美国政府机构实体			5,079				50				109				5,020
抵押贷款支持证券			668,164				323				60,649				607,838
抵押抵押债务			23,540				—				1,554				21,986
公司债务证券			127,982				60				696				127,346
合计		$	1,740,858			$	445			$	63,163			$	1,678,140

 

		2025年12月31日
						毛额				毛额
		摊销				未实现				未实现
		成本				收益				损失				公允价值
		（千美元）
证券AFS
美国国债		$	827,763			$	430			$	—			$	828,193
美国政府机构实体			5,888				52				118				5,822
美国政府资助的实体			25,000				11				—				25,011
抵押贷款支持证券			704,213				548				75,324				629,437
抵押抵押债务			24,454				—				1,706				22,748
公司债务证券			148,133				101				1,222				147,012
合计		$	1,735,451			$	1,142			$	78,370			$	1,658,223

 

截至2026年3月31日和2025年12月31日账面价值分别为2250万美元和2280万美元的AFS证券被质押用于担保公共存款和其他借款。

 

截至2026年3月31日和2025年12月31日，AFS证券的摊销成本不包括应计应收利息分别为240万美元和300万美元，这些应计应收利息包括在合并资产负债表的应计应收利息中。有关公司与AFS证券相关的应计应收利息的会计政策，请参阅公司2025年10-K表中的合并财务报表附注1-重要会计政策摘要-可供出售证券-可供出售证券的信用损失准备金。

 

下表按合同期限列出截至2026年3月31日AFS证券的摊余成本和公允价值。实际到期日可能与合同到期日不同，因为借款人可能有权在有或没有催缴或偿还罚款的情况下催缴或偿还债务。

 

		2026年3月31日
		证券AFS
		摊余成本				公允价值
		（千美元）
一年或更短时间内到期		$	1,011,140			$	1,010,268
一年后至五年到期			64,163				64,161
五年后到期至十年			54,265				54,067
十年后到期			611,290				549,644
合计		$	1,740,858			$	1,678,140

 

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目 录

 

下表列示了截至2026年3月31日和2025年12月31日，公司投资组合的未实现亏损毛额和相关公允价值，按投资类别和单个证券处于持续未实现亏损头寸的时间长度汇总：

 

		2026年3月31日
		不到12个月								12个月或更长时间								合计
						毛额								毛额								毛额
		公平				未实现				公平				未实现				公平				未实现
		价值				损失				价值				损失				价值				损失
		（千美元）
证券AFS
美国国债		$	616,825			$	155			$	—			$	—			$	616,825			$	155
美国政府机构实体			3,653				—				1,300				109				4,953				109
抵押贷款支持证券			209,464				451				384,728				60,198				594,192				60,649
抵押抵押债务			8,598				—				13,388				1,554				21,986				1,554
公司债务证券			2,982				—				74,304				696				77,286				696
合计		$	841,522			$	606			$	473,720			$	62,557			$	1,315,242			$	63,163

 

		2025年12月31日
		不到12个月								12个月或更长时间								合计
						毛额								毛额								毛额
		公平				未实现				公平				未实现				公平				未实现
		价值				损失				价值				损失				价值				损失
		（千美元）
证券AFS
美国政府机构实体		$	834			$	1			$	3,585			$	117			$	4,419			$	118
抵押贷款支持证券			207				—				600,658				75,324				600,865				75,324
抵押抵押债务			—				—				22,747				1,706				22,747				1,706
公司债务证券			—				—				76,912				1,222				76,912				1,222
合计		$	1,041			$	1			$	703,902			$	78,369			$	704,943			$	78,370

 

截至2026年3月31日，公司共有100只AFS证券处于未实现总亏损头寸，没有信用减值，主要包括73只抵押贷款支持证券、12只美国国债、7只公司债证券、6只美国政府机构证券和2只抵押抵押债券。相比之下，截至2025年12月31日，公司共有159只AFS证券处于未实现总亏损头寸且没有信用减值，主要包括138只抵押贷款支持证券、十只美国政府机构证券、八只公司债务证券以及三只抵押贷款债务。

 

对2026年3月31日处于未实现亏损状态的AFS证券进行了评估，以确定公允价值低于摊余成本基础的下降是否是由于信用损失或其他因素造成的。有关公司在分析与信用损失相关的减值证券时使用的因素和标准的讨论，请参见公司2025年10-K表中合并财务报表的附注1-重要会计政策摘要-可供出售证券信用损失备抵。

 

在截至2026年3月31日的季度中，公司确认了与公司出售这些证券的决定有关的某些可供出售投资证券的减值损失1570万美元。2026年4月，公司出售了这些证券，账面价值为2.105亿美元，导致实现亏损1570万美元。

 

其余AFS证券的未实现亏损主要归因于收益率曲线的变化以及更大的流动性和信用利差。据公司所知，发行人没有展示任何可能显示违约风险的条件。除已确定出售的证券外，公司预计将收回其AFS证券的摊余成本基础，并且无意出售，也不太可能在收回前被要求出售处于未实现亏损头寸的证券。因此，截至2026年3月31日，AFS证券没有记录信贷损失准备金，本季度没有确认信贷损失准备金。

 

6.贷款

 

该公司的大部分业务活动是与位于加利福尼亚州南部和北部的亚洲人口密度高的地区；纽约州纽约市；德克萨斯州达拉斯和休斯顿；华盛顿州西雅图；马萨诸塞州波士顿；伊利诺伊州芝加哥；新泽西州爱迪生；马里兰州罗克维尔；内华达州拉斯维加斯的客户。该公司在香港也有贷款客户。公司没有显著的行业集中度，一般其贷款在有抵押的情况下，以借款人的不动产或其他抵押物作抵押。该公司一般预计贷款将从借款人的经营利润、其他贷款人的再融资或通过借款人出售有担保抵押品来偿还。

 

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目 录

 

截至2026年3月31日、2025年12月31日，公司合并资产负债表中的借款类型如下：

 

		2026年3月31日				2025年12月31日
		（千美元）
商业贷款		$	3,282,557			$	3,184,556
建设贷款			289,042				337,550
商业地产贷款			10,588,726				10,564,744
住宅按揭贷款			5,778,531				5,832,094
权益额度			233,140				226,444
分期及其他贷款			2,593				1,814
贷款总额		$	20,174,589			$	20,147,202
贷款损失准备金			( 208,786	)			( 195,911	)
未摊销递延贷款费用，净额			( 14,164	)			( 14,903	)
为投资而持有的贷款总额，净额		$	19,951,639			$	19,936,388

 

截至2026年3月31日和2025年12月31日，记录在案的非应计贷款投资分别为89.0百万美元和1.124亿美元。就非应计贷款而言，先前冲销的金额分别占截至2026年3月31日和2025年12月31日非应计贷款合同余额的7.7%和14.4%。

 

2026年3月31日，该行在借款人托管计划下向联邦储备银行贴现窗口承诺了13.8亿美元的商业贷款。截至2026年3月31日，该行从联邦储备银行贴现窗口的借款能力为12.6亿美元。

 

下表列示截至2026年3月31日及2025年12月31日的非应计贷款及相关备抵。

 

		2026年3月31日
		未付本金余额				记录投资				津贴
		（千美元）
没有分配津贴：
商业贷款		$	4,851			$	4,781			$	—
商业地产贷款			39,543				31,700				—
住宅抵押贷款和权益额度			18,223				17,652				—
小计		$	62,617			$	54,133			$	—
有分配津贴：
商业贷款		$	5,608			$	2,884			$	761
商业地产贷款			24,247				19,391				8,937
住宅抵押贷款和权益额度			13,478				12,596				45
小计		$	43,333			$	34,871			$	9,743
非应计贷款总额		$	105,950			$	89,004			$	9,743

 

		2025年12月31日
		未付本金余额				记录投资				津贴
		（千美元）
没有分配津贴：
商业贷款		$	25,154			$	14,899			$	—
商业地产贷款			58,213				39,874				—
住宅抵押贷款和权益额度			32,854				31,354				—
小计		$	116,221			$	86,127			$	—
有分配津贴：
商业贷款		$	6,887			$	6,599			$	3,409
商业地产贷款			24,438				19,637				8,932
小计		$	31,325			$	26,236			$	12,341
非应计贷款总额		$	147,546			$	112,363			$	12,341

 

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目 录

 

下表列示所示期间非应计贷款确认的平均已入账投资和利息收入：

 

		三个月结束
		2026年3月31日
		平均记录投资				确认的利息收入
		（千美元）
商业贷款		$	13,397			$	2
商业地产贷款			54,790				—
住宅抵押贷款和权益额度			32,139				—
非应计贷款总额		$	100,326			$	2

 

		三个月结束
		2025年3月31日
		平均记录投资				确认的利息收入
		（千美元）
商业贷款		$	56,112			$	4
商业地产贷款			83,678				—
住宅抵押贷款和权益额度			28,651				—
非应计贷款总额		$	168,441			$	4

 

下表按类别列示截至2026年3月31日及截至2025年12月31日贷款组合的账龄：

 

		2026年3月31日
		应计
		逾期30-59天				逾期60-89天				逾期90天或以上				非应计贷款				逾期总额				未逾期贷款				合计
		（千美元）
贷款类型：
商业贷款		$	36,551			$	3,330			$	5,491			$	7,665			$	53,037			$	3,229,520			$	3,282,557
建设贷款			—				—				—				—				—				289,042				289,042
商业地产贷款			48,357				10,419				—				51,091				109,867				10,478,859				10,588,726
住宅抵押贷款和权益额度			44,921				1,536				—				30,248				76,705				5,934,966				6,011,671
分期及其他贷款			—				—				—				—				—				2,593				2,593
贷款总额		$	129,829			$	15,285			$	5,491			$	89,004			$	239,609			$	19,934,980			$	20,174,589

 

		2025年12月31日
		应计
		逾期30-59天				逾期60-89天				逾期90天或以上				非应计贷款				逾期总额				未逾期贷款				合计
		（千美元）
贷款类型：
商业贷款		$	13,561			$	1,376			$	—			$	21,498			$	36,435			$	3,148,121			$	3,184,556
建设贷款			—				—				—				—				—				337,550				337,550
商业地产贷款			5,062				6,254				1,000				59,511				71,827				10,492,917				10,564,744
住宅抵押贷款和权益额度			31,440				10,861				—				31,354				73,655				5,984,883				6,058,538
分期及其他贷款			—				—				—				—				—				1,814				1,814
贷款总额		$	50,063			$	18,491			$	1,000			$	112,363			$	181,917			$	19,965,285			$	20,147,202

 

该公司评估对遇到财务困难的借款人所做的贷款修改，以确定该修改是否会导致根据ASC 310-20产生新的贷款。对于不导致新增贷款的修改，公司在应用现金流折现法估计预期信用损失时，采用修改后合同条款，包括修改后合同利率。对遇到财务困难的借款人所做的贷款修改进行单独评估。修改可能包括但不限于延长期限、延迟付款、降低利率或此类修改的组合。

 

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目 录

 

下表按贷款类别和修改类型分列截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月按应收融资类别、授予的特许权类型和修改的财务影响分列的修改给遇到财务困难的借款人的贷款的摊余成本。这些表格不包括那些仅导致微不足道的付款延迟的修改。

 

		截至2026年3月31日止三个月																				贷款修改的财务影响
		任期延长				付款延迟				组合利率下调/期限延长/付款延迟				合计				修改为贷款类别的百分比				加权-平均减幅				加权-平均期限延长（年）				加权-平均付款延期（年）
		（千美元）
贷款类型
商业贷款		$	10,332			$	—			$	8,700			$	19,032				0.58	%			0.00				0.8				0.1
商业地产贷款			26,203				—				2,449				28,652				0.27	%			1.01				1.0				0.0
建设贷款			10,698				—				25,950				36,648				12.68	%			0.08				0.6				0.0
合计		$	47,233			$	—			$	37,099			$	84,332

 

		截至2025年3月31日止三个月																				贷款修改的财务影响
		任期延长				付款延迟				组合利率下调/期限延长/付款延迟				合计				修改为贷款类别的百分比				加权-平均减幅				加权-平均期限延长（年）				加权-平均付款延期（年）
		（千美元）
贷款类型
商业贷款		$	5,431			$	130			$	974			$	6,535				0.22	%			0.92				1.9				0.1
商业地产贷款			—				—				3,201				3,201				0.03	%			0.86				1.7				1.7
住宅按揭贷款			—				217				—				217				0.00	%			0.00				0.0				2.0
合计		$	5,431			$	347			$	4,175			$	9,953

 

根据经修订的条款，一旦贷款按合同约定逾期90天，公司认为该贷款处于付款违约状态。该公司密切监测向遇到财务困难的借款人提供的修改贷款的表现，以了解其修改努力的有效性。

 

下表列出了在截至2026年3月31日的三个月内发生违约的贷款的信息，这些贷款在付款违约前的十二个月内收到了修改。截至2025年3月31日止三个月内，没有在付款违约前十二个月内收到修改且随后违约的贷款。

 

		截至2026年3月31日止三个月
		任期延长				付款延迟				组合利率下调/期限延长/付款延迟				合计
		（千美元）
贷款类型
商业贷款		$	2,430			$	—			$	—			$	2,430
合计		$	2,430			$	—			$	—			$	2,430

 

下表列出了在截至2026年3月31日和2025年3月31日的十二个月中被修改的贷款的表现。

 

		截至2026年3月31日
		当前				逾期30 – 89天				逾期90 +天				合计
		（千美元）
贷款类型
商业贷款		$	2,700			$	16,332			$	—			$	19,032
商业地产贷款			28,652				—				—				28,652
建设贷款			36,648				—				—				36,648
合计		$	68,000			$	16,332			$	—			$	84,332

 

		截至2025年3月31日
		当前				逾期30 – 89天				逾期90 +天				合计
		（千美元）
贷款类型
商业贷款		$	4,795			$	—			$	1,740			$	6,535
商业地产贷款			3,201				—				—				3,201
住宅按揭贷款			217												217
合计		$	8,213			$	—			$	1,740			$	9,953

 

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目 录

 

根据公司的内部承销政策，对借款人在可预见的未来未经修改就其任何债务发生付款违约的可能性进行评估，以确定借款人是否遇到财务困难。

 

截至2026年3月31日，没有承诺向遇到财务困难且贷款被修改的借款人提供额外资金。

 

作为持续监测我们贷款组合信用质量的一部分，公司利用风险分级矩阵为每笔贷款指定风险等级。根据对借款人信用质量现状的分析，对贷款进行风险评级。信贷质量分析包括审查还款来源、借款人目前的财务和流动性状况以及其他相关信息。风险评级类别一般可以用以下非同质贷款的分组来描述：

 

●

Pass/Watch –这些贷款的范围从最小的信用风险到高于平均水平但仍可接受的信用风险。贷款有充足的还款来源，可根据所有条款和条件全额偿还贷款，目前仍受到抵押品价值的良好保护。

 

●

特别提–借款人基本面稳健，贷款目前受到保护但不良趋势明显，如果不加以纠正，可能会影响还款能力。偿还贷款的主要来源仍然可行，但对抵押品或担保人支持的依赖越来越大。

 

●

次级–这些贷款没有得到当前健全的净值、支付能力或抵押品的充分保护。存在明确定义的弱点，可能会危及债务偿还。亏损可能不会一触即发，但如果不修正弱点，很有可能出现一些亏损。

 

●

令人怀疑–发生损失的可能性极高，但由于可识别和重要的未决事件（可能会加强贷款），损失分类被推迟到更好地定义情况时进行。

 

●

损失–这些贷款被认为无法收回，而且价值很小，因此不再有理由继续将贷款作为一项活跃资产。

 

下表汇总了公司截至2026年3月31日和2025年12月31日按贷款组合分部、内部风险评级和年份年份列示的用于投资的贷款和本年度迄今的毛冲销。年份年份是起源、更新或重大修改的年份。下表所列转换为定期贷款的循环贷款不包括在按年份列的定期贷款中。

 

		按发起年份划分的贷款摊余成本基础
2026年3月31日		2026				2025				2024				2023				2022				先前				循环贷款				循环转换为定期贷款				合计
		（千美元）
商业贷款
通行证/手表		$	131,671			$	434,946			$	151,294			$	205,697			$	153,627			$	219,863			$	1,753,385			$	7,002			$	3,057,485
特别提及			—				—				29,417				325				1,320				3,851				56,262				—				91,175
不达标			—				14,641				1,367				14,633				1,940				11,732				82,913				951				128,177
疑点重重			—				—				—				—				1,476				—				—				—				1,476
合计		$	131,671			$	449,587			$	182,078			$	220,655			$	158,363			$	235,446			$	1,892,560			$	7,953			$	3,278,313
年初至今总核销		$	—			$	19			$	2,204			$	—			$	550			$	2,790			$	2,408			$	—			$	7,971
建设贷款
通行证/手表		$	3,216			$	81,039			$	75,035			$	30,470			$	19,727			$	30,592			$	1,517			$	—			$	241,596
特别提及			—				—				—				2,816				—				—				—				—				2,816
不达标			—				—				—				11,282				—				32,086				—				—				43,368
合计		$	3,216			$	81,039			$	75,035			$	44,568			$	19,727			$	62,678			$	1,517			$	—			$	287,780
年初至今总核销		$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—
商业地产贷款
通行证/手表		$	483,777			$	1,924,785			$	1,278,679			$	1,542,047			$	1,402,915			$	3,142,672			$	210,752			$	—			$	9,985,627
特别提及			25,404				8,543				57,762				134,337				67,865				52,988				22,694				—				369,593
不达标			2,449				—				21,373				22,674				26,424				132,171				1,193				1,088				207,372
疑点重重			—				—				—				—				—				17,843				—				—				17,843
合计		$	511,630			$	1,933,328			$	1,357,814			$	1,699,058			$	1,497,204			$	3,345,674			$	234,639			$	1,088			$	10,580,435
年初至今总核销		$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	1,368			$	—			$	—			$	1,368
住宅按揭贷款
通行证/手表		$	184,849			$	946,878			$	453,001			$	860,780			$	878,357			$	2,414,419			$	—			$	—			$	5,738,284
特别提及			—				—				—				560				2,811				6,295				—				—				9,666
不达标			—				44				2,235				4,913				3,764				18,696				—				—				29,652
合计		$	184,849			$	946,922			$	455,236			$	866,253			$	884,932			$	2,439,410			$	—			$	—			$	5,777,602
年初至今总核销		$	—			$	—			$	—			$	17			$	—			$	—			$	—			$	—			$	17
权益额度
通行证/手表		$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	215,933			$	15,404			$	231,337
不达标			—				—				—				—				—				—				1,946				418				2,364
合计		$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	217,879			$	15,822			$	233,701
年初至今总核销		$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—
分期及其他贷款
通行证/手表		$	1,819			$	693			$	—			$	—			$	82			$	—			$	—			$	—			$	2,594
合计		$	1,819			$	693			$	—			$	—			$	82			$	—			$	—			$	—			$	2,594
年初至今总核销		$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—
贷款总额		$	833,185			$	3,411,569			$	2,070,163			$	2,830,534			$	2,560,308			$	6,083,208			$	2,346,595			$	24,863			$	20,160,425
年初至今总注销		$	—			$	19			$	2,204			$	17			$	550			$	4,158			$	2,408			$	—			$	9,356

 

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目 录

 

		按发起年份划分的贷款摊余成本基础
2025年12月31日		2025				2024				2023				2022				2021				先前				循环贷款				循环转换为定期贷款				合计
		（千美元）
商业贷款
通行证/手表		$	384,065			$	190,685			$	220,174			$	154,865			$	157,979			$	85,858			$	1,702,322			$	6,269			$	2,902,217
特别提及			—				33,459				—				1,462				5,000				3,875				117,738				—				161,534
不达标			16,414				2,166				16,962				2,479				2,615				10,443				61,790				1,031				113,900
疑点重重			—				—				—				1,805				—				297				—				—				2,102
合计		$	400,479			$	226,310			$	237,136			$	160,611			$	165,594			$	100,473			$	1,881,850			$	7,300			$	3,179,753
年初至今总核销		$	—			$	175			$	715			$	2,752			$	4,469			$	12,503			$	12,487			$	—			$	33,101
建设贷款
通行证/手表		$	86,893			$	69,113			$	37,801			$	68,635			$	30,283			$	—			$	1,298			$	—			$	294,023
特别提及			—				—				9,235				—				—				—				—				—				9,235
不达标			—				—				—				—				26,060				6,636				—				—				32,696
合计		$	86,893			$	69,113			$	47,036			$	68,635			$	56,343			$	6,636			$	1,298			$	—			$	335,954
年初至今总核销		$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—
商业地产贷款
通行证/手表		$	1,909,540			$	1,286,856			$	1,673,226			$	1,442,872			$	1,290,175			$	2,184,774			$	206,139			$	—			$	9,993,582
特别提及			29,745				58,491				74,142				113,065				32,074				33,062				22,214				—				362,793
不达标			2,589				15,069				11,520				26,772				59,915				63,004				1,724				1,208				181,801
疑点重重			—				—				—				—				—				17,843				—				—				17,843
合计		$	1,941,874			$	1,360,416			$	1,758,888			$	1,582,709			$	1,382,164			$	2,298,683			$	230,077			$	1,208			$	10,556,019
年初至今总核销		$	—			$	—			$	—			$	—			$	930			$	3,632			$	—			$	—			$	4,562
住宅按揭贷款
通行证/手表		$	980,403			$	488,518			$	899,547			$	905,719			$	688,469			$	1,826,904			$	—			$	—			$	5,789,560
特别提及			—				—				—				—				—				1,571				—				—				1,571
不达标			47				2,140				5,252				7,585				4,764				20,801				—				—				40,589
合计		$	980,450			$	490,658			$	904,799			$	913,304			$	693,233			$	1,849,276			$	—			$	—			$	5,831,720
年初至今总核销		$	—			$	74			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	74
权益额度
通行证/手表		$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	209,256			$	15,853			$	225,109
特别提及			—				—				—				—				—				—				—				—				—
不达标			—				—				—				—				—				—				1,494				436				1,930
合计		$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	210,750			$	16,289			$	227,039
年初至今总核销		$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—
分期及其他贷款
通行证/手表		$	1,635			$	108			$	—			$	71			$	—			$	—			$	—			$	—			$	1,814
合计		$	1,635			$	108			$	—			$	71			$	—			$	—			$	—			$	—			$	1,814
年初至今总核销		$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—			$	—
贷款总额		$	3,411,331			$	2,146,605			$	2,947,859			$	2,725,330			$	2,297,334			$	4,255,068			$	2,323,975			$	24,797			$	20,132,299
年初至今总注销		$	—			$	249			$	715			$	2,752			$	5,399			$	16,135			$	12,487			$	—			$	37,737

 

信贷损失准备金

 

公司在ASC主题326下对所有以摊余成本计量的金融资产和某些表外信用敞口都有一个备抵框架。信用损失准备的计量基于管理层对公司相关金融资产固有的整个存续期预期信用损失的最佳估计。当前预期信用损失（“CECL”）方法的前瞻性概念要求损失估计考虑历史经验、当前状况以及对未来事件和情况的合理和可支持的经济预测。

 

ACL是贷款损失准备金和无准备金贷款承诺准备金的组合。贷款损失准备金报告为贷款摊余成本基础的减少，而未提供资金的贷款承诺准备金包括在综合资产负债表的“其他负债”中（未经审计）。贷款的摊余成本基础不包括应计应收利息，计入合并资产负债表的“应计应收利息”。合并经营及综合收益表（未经审计）的“信用损失准备”是贷款损失准备和未备抵贷款承诺准备的组合。

 

管理层综合使用历史损失经验、内部信用风险指标、特定借款人信息和外部经济预测来估计预期信用损失。历史损失数据对投资组合构成、拖欠趋势以及其他相关信用指标进行了核算。该公司通过应用对关键宏观经济变量（包括GDP、失业率和房地产市场状况）的合理和可支持的预测来纳入前瞻性信息，这些预测定期更新并在贷款组合中得到一致应用。

 

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目 录

 

在CECL方法下，当存在类似的风险特征时，定量和定性损失因子在集体池基础上应用于我们的贷款人群。与集合贷款不具有相似风险特征的贷款包括因信用恶化、借款人特定情况和对遇到财务困难的借款人作出的贷款修改而单独评估的贷款。个别评估贷款的预期信用损失使用贴现的预期现金流量计量，对于依赖抵押品的贷款，则使用抵押品的公允价值减去估计出售成本计量。

 

量化因素

 

该公司使用包含历史损失经验、借款人信用属性、抵押品特征和预计经济状况的量化模型评估具有类似风险特征的贷款池的预期信用损失。根据共同的风险特征，将贷款组合细分为居民抵押贷款、商业和工业贷款、建筑贷款以及各类商业地产等组别。量化模型通过考虑合同现金流量和预期预付款，以及预测的宏观经济状况的影响，估计整个存续期的预期信用损失。

 

量化框架一般考虑借款人违约的概率（“违约概率”或PD）、违约事件中预期损失的严重程度（“违约损失”或LGD），以及违约时的预期风险敞口（“违约风险敞口”或EAD）。这些成分受历史表现、贷款结构、抵押品类型和预测的宏观经济状况的影响。这些模型通过考虑合同现金流量和预期预付款以及预测经济状况的影响来估计整个生命周期的预期信用损失。

 

该公司应用了一个8个季度的合理和可支持的预测期，然后是4个季度系统地恢复长期历史亏损经验。在制定预测时可能会考虑多种经济情景，管理层在确定这些情景的权重时应用判断。

 

预期信贷损失是在贷款的合同期限内估计的，并根据预期预付款进行了调整。合同期限不包括预期的延期、续签和修改，除非这些选项包含在原始合同或修改后的合同中，并且公司不能无条件取消。

 

对于某些历史损失经验有限的较小投资组合，例如SBA贷款和，HELOCs，该公司采用了一种简化的损失率方法，其中包括历史业绩、预测的经济状况以及恢复到长期损失预期。

 

定性因素

 

该公司应用定性调整来反映量化模型中未完全捕捉到的因素，包括承保实践的变化、借款人集中度、子投资组合增长、竞争动态、监管发展和经济不确定性。定性调整还考虑了新出现的风险、模型局限性、历史数据中尚不能观察到的信贷趋势，以及某些贷款类型的抵押品价值考虑。

 

公司的CECL方法在确定适当的信用损失准备金时需要大量的管理层判断。方法论中的几个步骤涉及判断，具有主观性质，其中包括：

 

●

细分贷款组合

●

确定损失历史金额要考虑

●

评估模型输入、假设和数据来源

●

评估预期提前还款行为

●

选择和加权最合适的合理、可支持的经济预测情景

●

确定R & S预测和回归期的长度和结构

●

估计未提供资金的贷款承诺的预期利用率

●

评估相关和适当的定性因素。

 

此外，CECL方法依赖于经济预测，这些预测本质上是不精确的，并且会在不同时期发生变化。尽管管理层认为信贷损失准备金是适当的，但不能保证它足以吸收未来的损失。

 

管理层认为，根据公司的贷款组合、相关的无资金承诺、信用风险评级以及其他可获得的相关信息，信用损失准备金是适当的。

 

单独评估的贷款

 

当一笔贷款不再与其他贷款具有相似的风险特征时，例如在某些非应计贷款的情况下，公司以个别贷款为基础估计贷款损失准备金。通常，个别评估贷款的贷款损失准备金按贷款的入账价值与抵押品的公允价值之间的差额计量。对于个别评估的贷款，公司采用两种不同的资产估值方法之一：（1）抵押品的公允价值减去出售成本；或（2）预期未来现金流量的现值。如个别评估的贷款被确定为抵押品依赖，公司应用抵押品的公允价值减去成本的出售方法。如果一笔单独评估的贷款被确定为不依赖抵押品，公司使用未来现金流的现值。

 

未提供资金的贷款承诺

 

未提供资金的贷款承诺一般与向本行客户提供信贷便利有关，不属于交易活跃的金融工具。这些未备资金的承付款在综合财务报表附注（未经审计）附注10中作为表外金融工具披露。

 

公司通过提供信贷的合同义务估计公司面临信用风险的合同期内的预期信用损失，除非公司可以无条件地取消该义务，使用与用于贷款损失准备金相同的损失系数。未备抵贷款承诺准备金使用未备抵承诺在承诺合同期限内的一年历史使用率。未备抵承付款项备抵计入合并资产负债表“其他负债”。未备抵承付款项备抵的变动计入信用损失准备。

 

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目 录

 

下表列出了截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月按投资组合分部划分的贷款损失准备金和无资金承付款项准备金的活动。

 

														住宅
										商业				抵押贷款				分期付款
		商业				建设				房地产				和				和其他
		贷款				贷款				贷款				股权行				贷款				合计
		（千美元）
贷款损失准备金：
2025年12月31日期末余额		$	39,123			$	6,475			$	125,665			$	24,641			$	7			$	195,911
预期信贷损失拨备/（转回）			10,637				8,929				( 4,267	)			( 310	)			9				14,998
冲销			( 7,971	)			—				( 1,368	)			( 17	)			—				( 9,356	)
复苏			4,931				—				2,302				—				—				7,233
净（冲销）/回收			( 3,040	)			—				934				( 17	)			—				( 2,123	)
2026年3月31日期末余额		$	46,720			$	15,404			$	122,332			$	24,314			$	16			$	208,786
未提供资金的信贷承诺备抵：
2025年12月31日期末余额		$	9,067			$	3,095			$	279			$	—			$	—			$	12,441
预期信贷损失拨备/（转回）			3,749				( 334	)			( 220	)			—				—				3,195
2026年3月31日期末余额		$	12,816			$	2,761			$	59			$	—			$	—			$	15,636

 

														住宅
										商业				抵押贷款				分期付款
		商业				建设				房地产				和				和其他
		贷款				贷款				贷款				股权行				贷款				合计
		（千美元）
贷款损失准备金：
2024年12月31日期末余额		$	57,796			$	8,185			$	79,597			$	16,181			$	6			$	161,765
预期信贷损失拨备/（转回）			13,301				355				1,214				( 733	)			11				14,148
冲销			( 2,344	)			—				—				—				—				( 2,344	)
复苏			270				—				90				7				—				367
净（冲销）/回收			( 2,074	)			—				90				7				—				( 1,977	)
2025年3月31日期末余额		$	69,023			$	8,540			$	80,901			$	15,455			$	17			$	173,936
未提供资金的信贷承诺备抵：
2024年12月31日期末余额		$	7,780			$	1,896			$	—			$	—			$	—			$	9,676
预期信用损失准备			1,277				75				—				—				—				1,352
2025年3月31日期末余额		$	9,057			$	1,971			$	—			$	—			$	—			$	11,028

 

在截至2026年3月31日的三个月中，该公司将690万美元的商业贷款用于投资，转为出售贷款。转入持有待售的贷款按成本或公允价值孰低者入账，任何减记均通过信贷损失准备金确认。截至2026年3月31日止三个月，没有贷款销售。

 

7.股票证券

 

截至2026年3月31日和2025年12月31日，股本证券的账面价值分别为6920万美元和5190万美元，其中包括公允价值分别为2660万美元和3280万美元的某些股本证券，其估值采用活跃市场的报价。股本证券的余额包括对私人投资基金的投资。截至2026年3月31日止三个月，公司确认未实现净收益1730万美元，而截至2025年3月31日止三个月未实现净亏损420万美元。未实现收益增加2150万美元是由于与截至2025年3月31日的三个月相比，截至2026年3月31日的三个月期间股权投资的价值增加。

 

8.商誉和其他无形资产

 

善意。截至2026年3月31日，商誉总额为3.757亿美元，与2025年12月31日相比保持不变。公司完成年度商誉减值测试，得出截至2025年12月31日商誉未发生减值。管理层没有发现任何表明潜在减值的临时事件或情况变化。

 

核心存款无形资产。

 

下表列示截至2026年3月31日及2025年12月31日核心存款无形资产的账面总额及累计摊销情况：

 

		2026年3月31日				2025年12月31日
		（千美元）
总余额		$	9,260			$	9,260
累计摊销			( 6,154	)			( 5,936	)
减值			( 1,324	)			( 1,324	)
账面余额净额		$	1,782			$	2,000

 

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截至2026年3月31日止三个月和2025年3月31日止三个月，核心存款无形资产摊销中没有减值减记。

 

公司根据相关存款的预计可使用年限对核心存款无形资产进行摊销。截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月，与核心存款无形资产相关的摊销费用分别为21.8万美元和25万美元。

 

下表列出剩余各年的核心存款无形资产摊销费用总额估计数：

 

		金额
		（千美元）
2026		$	653
2027			870
2028			259
合计		$	1,782

 

9.拆入资金

 

美国联邦Home Loan银行（“FHLB”）借款——截至2026年3月31日和2025年12月31日，FHLB没有隔夜借款。截至2026年3月31日和2025年12月31日，没有来自FHLB的预付款。截至2026年3月31日和2025年12月31日，我们从FHLB未使用的借款能力分别为79.5亿美元和78.9亿美元，截至2026年3月31日和2025年12月31日的未质押证券分别为16.6亿美元和16.4亿美元。

 

长期债–公司分别于2003年和2007年成立了三个特殊目的信托，目的是向外部投资者（“资本证券”）发行其次级债券的担保优先受益权益。发行首创证券的收益以及我们购买特殊目的信托的普通股投资于公司的初级次级票据（“初级次级票据”）。信托存在的目的是发行资本证券和投资初级次级票据。受限于某些限制，从信托持有的款项中支付分配款项以及在信托清算时支付款项，或赎回首创证券，由公司担保，前提是信托在此时手头有资金。公司在担保和初级次级票据项下的义务对公司的所有债务具有从属和次级受偿权，并在结构上从属于公司子公司的所有负债和义务。本公司有权在任何时间或不时就每一递延期推迟支付初级次级票据的利息，为期最多连续二十个季度。根据初级次级票据的条款，如公司已延迟支付任何初级次级票据的利息，则除若干例外情况外，公司不得就其股本宣派或支付任何股息或分派，或购买或收购其任何股本。

 

截至2026年3月31日，初级次级票据总额为1.191亿美元，加权平均利率为6.23%，而2025年12月31日为1.191亿美元，加权平均利率为6.76%。初级次级票据的规定到期期限为30年。

 

10.承诺与或有事项

 

Bancorp及其附属公司不时成为日常业务过程中产生的诉讼或其经营的各个方面所附带的其他诉讼的当事人。根据公司可获得的信息及其与律师对任何此类诉讼的审查，管理层目前认为，与此类诉讼相关的负债（如果有的话）预计不会对公司的综合财务状况、经营业绩或整体流动性产生重大不利影响。然而，诉讼和其他法律和监管事项的结果本质上是不确定的，目前对公司未决或威胁的一项或多项法律事项可能会对公司的综合财务状况、经营业绩或整体流动性产生重大不利影响。

 

尽管当与这些事项所代表的损失或有事项相关的信息表明很可能发生损失并且损失金额可以合理估计时，公司会为法律诉讼建立应计项目，但公司并不对存在损失风险的所有法律诉讼建立应计项目。此外，应计金额可能并不代表有关法律诉讼给公司造成的最终损失。因此，最终损失可能高于或低于法定损失或有事项的应计金额，甚至可能显着低于。

 

在正常经营过程中，公司不时成为具有表外风险的金融工具的一方，以满足客户的融资需求。这些金融工具包括承诺以贷款形式提供信贷，或通过商业或备用信用证和财务担保。这些工具代表了不同程度的风险敞口，超过了随附的综合资产负债表中包含的金额。这些工具的合同或名义金额表明与特定类别金融工具相关的活动水平，并不反映预期损失的水平（如果有的话）。

 

截至2026年3月31日和2025年12月31日，该公司与合格的经济适用住房和替代能源合作伙伴关系投资相关的无资金承诺分别为8550万美元和8930万美元。

 

贷款承诺-我们订立合同承诺以提供信贷，通常带有固定的到期日期或终止条款，以特定的利率和特定的目的。基本上，我们提供信贷的所有承诺都取决于客户在贷款融资时保持特定的信贷标准。我们通过对这些承诺进行信贷审批和监控程序，最大限度地减少我们在这些承诺下的损失风险。管理层在确定信用损失准备金水平时评估与某些提供信贷的承诺相关的信用风险。

 

备用信用证-备用信用证是我们为担保客户对第三方的义务而出具的书面有条件承诺。如果客户不按照与第三方的协议条款履行，我们将被要求为承诺提供资金。我们可能被要求支付的未来付款的最大潜在金额由承诺的合同金额表示。如果承诺得到资助，我们将有权向客户寻求补偿。我们的政策通常要求备用信用证安排包含类似于贷款协议中包含的担保和债务契约。

 

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截至2026年3月31日和2025年12月31日，提供信贷的承诺分别为3.95美元和38.1亿美元，其中包括为固定利率贷款提供资金的承诺分别为52.7美元和4840万美元，以及可调整利率贷款分别为3.90美元和37.6亿美元。

  

11.股东权益

 

截至2026年3月31日，总股本为29.9亿美元，比截至2025年12月31日的29.3亿美元增加了6130万美元，主要是由于净收入8690万美元、其他综合收益1020万美元、基于股票的薪酬160万美元、股息再投资收益70万美元，被普通股现金股息2540万美元和购买库存股1260万美元所抵消。

 

截至二零二六年三月三十一日止三个月及截至二零二五年三月三十一日止三个月的累计其他全面收益/（亏损）除税后净额及从累计其他全面收益/（亏损）重新分类的活动情况如下：

 

		截至2026年3月31日止三个月												截至2025年3月31日止三个月
		税前				税费				税后净额				税前				税费				税后净额
		（千美元）
期初余额、亏损、税后净额
证券AFS										$	( 54,400	)										$	( 85,607	)
合计										$	( 54,400	)										$	( 85,607	)
期内产生的AFS证券未实现（亏损）/收益净额			( 1,173	)			( 346	)			( 827	)			19,676				5,816				13,860
净收入中AFS证券净亏损的重新分类调整			15,685				4,636				11,049				-				-				-
期末余额、亏损、税后净额
证券AFS										$	( 44,178	)										$	( 71,747	)
合计										$	( 44,178	)										$	( 71,747	)

 

12.每股收益

 

基本每股收益不包括稀释，计算方法是将普通股股东可获得的净收入除以该期间已发行普通股的加权平均数。稀释后的每股普通股收益反映了如果发行普通股的证券或其他合同被行使或转换为普通股并导致发行普通股然后分享收益可能发生的稀释。具有反摊薄效应的限制性股票单位（“RSU”）不包括在稀释每股收益的计算中。下表列出了每股普通股收益的计算：

 

		截至3月31日的三个月，
（单位：千美元，股票和每股数据除外）			2026				2025
净收入		$	86,886			$	69,506
加权平均份额：
基本加权-已发行普通股平均数			67,040,473				70,379,835
加权平均已发行普通股等价物的稀释效应：
RSU			347,184				299,805
已发行普通股的稀释加权平均数			67,387,657				70,679,640
具有反稀释效应的平均限制性股票单位			640				42,622
每股普通股收益：
基本		$	1.30			$	0.99
摊薄		$	1.29			$	0.98

 

13.股票补偿

 

根据经修订和重述的公司2005年激励计划，公司可向非职工董事和符合条件的员工授予激励股票期权（仅限员工）、非法定股票期权、普通股奖励、限制性股票、RSU、股票增值权和现金奖励。

 

RSU通常是免费授予接收方的。RSU通常在三年内按比例归属，或在自授予之日起持续受雇一年或三年后按比例归属。虽然部分RSU可能是时间归属奖励，但其他部分可能会在达到特定绩效目标的情况下归属，被称为“基于绩效的RSU”。所有RSU都将被没收，直至归属。

 

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基于绩效的RSU按目标奖励金额授予。基于公司实现特定业绩目标的情况及对市场情况的考虑，可将归属的股份数量调整为最低为零，最高为目标的150%。有资格归属的基于业绩的RSU的数量在每个业绩期结束时确定，然后加在一起确定有资格归属的业绩份额总数。基于绩效的RSU通常在授予之日起三年后断崖式马甲。

 

基于时间的奖励的补偿费用以授予日公司股票的市场报价为基础。与基于绩效的RSU相关的薪酬成本基于授予日公允价值，其中考虑了市场和绩效条件。基于时间的奖励和基于绩效的奖励的补偿成本均按直线法确认，自授予日起至每项授予的归属日止。

 

下表列出截至2026年3月31日止三个月的RSU活动：

 

		基于时间的RSU								基于绩效的RSU
						加权-平均								加权-平均
						授予日期								授予日期
		股份				公允价值				股份				公允价值
2025年12月31日余额			210,701			$	34.70				313,031			$	33.02
已获批			2,468				48.61				—				46.00
既得			( 1,756	)			52.47				—				42.82
没收			( 3,166	)			40.50				—				37.91
2026年3月31日余额			208,247			$	34.63				313,031			$	33.02

 

截至2026年3月31日和2025年3月31日的三个月，为RSU记录的补偿费用分别为160万美元和150万美元。截至2026年3月31日和2025年3月31日，与RSU相关的未确认的基于股票的补偿费用分别为800万美元和810万美元。截至2026年3月31日，这些费用预计将在未来1.7年内用于基于时间和基于绩效的RSU。

 

截至2026年3月31日，根据经修订和重述的公司2005年激励计划，有2,812，469股可供未来授予。

 

14.所得税

 

2026年前三个月的实际税率为21.0%，而2025年前三个月的实际税率为19.8%。2026年前三个月的有效税率包括低收入住房税收抵免的影响，2025年前三个月的有效税率包括替代能源投资和低收入住房税收抵免的影响。

 

该公司的纳税申报表开放供美国国税局自2023年起、加州特许经营税委员会和公司提交2022年州纳税申报表的其他州进行审计。

 

在未来十二个月内，未确认的税收优惠可能会发生重大变化，这是合理的。公司预计，任何此类变化不会对其年度有效税率产生重大影响。

 

15.金融工具的公允价值计量和公允价值

 

公司使用公允价值计量某些经常性资产和负债，主要是可供出售的证券和衍生工具。对于以成本或公允价值孰低计量的资产，公允价值计量标准可能会或可能不会在报告期内得到满足，因此，为了披露我们的公允价值计量，此类计量被视为“非经常性”。公允价值在非经常性基础上用于调整单独评估的贷款和拥有的其他房地产的账面价值，还用于记录某些资产的减值，例如商誉、CDI和其他长期资产。

 

公司在经ASU2016-01和ASU2018-03修订的ASC主题820和ASC主题825下使用估值方法以公允价值计量资产，以估计未以公允价值入账的金融工具的公允价值。公司资产和负债的公允价值按以下三类之一分类披露：

 

●

第1级–相同资产或负债在活跃市场的报价。

●

第2级–类似资产或负债在活跃市场中的可观察价格；不活跃市场中相同或类似资产或负债的价格；在资产和负债的几乎整个期限内可直接观察到的市场投入；不能直接观察到但源自可观察市场数据或得到可观察市场数据证实的市场投入。

●

第3级–基于公司自己对市场参与者将使用的假设的判断的不可观察的输入。

 

资产和负债在层级内的分类是基于所使用的估值方法的输入值是可观察的还是不可观察的，以及这些输入值在公允价值计量中的重要性。公司的资产和负债根据对其公允价值计量具有重要意义的最低投入水平进行整体分类。

 

以经常性公允价值计量的金融资产和负债：

 

公司采用以下方法计量其经常性金融资产和负债的公允价值：

 

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可供出售证券和股本证券-对于某些交易活跃的机构优先股、共同基金、美国国债和其他股本证券，公司根据报告日活跃交易所市场的市场报价计量公允价值，一级计量。该公司还通过使用类似证券的市场报价或交易商报价来衡量证券，这是一种2级衡量。这一类别一般包括美国政府机构证券、美国政府担保实体、州和市政证券、抵押贷款支持证券（“MBS”）、抵押贷款债务和公司债券。

 

利率掉期–公司使用具有可观察市场数据的第三方模型计量利率掉期的公允价值，这是一种2级计量。

 

货币期权合约和外汇合约-公司根据经常性的可观察市场汇率计量货币期权合约和外汇合约的公允价值，这是第2级计量。

 

下表列示截至2026年3月31日和2025年12月31日以经常性公允价值计量的金融资产和负债：

 

		2026年3月31日
		公允价值计量使用												公允价值总额
		1级				2级				3级				测量
		（千美元）
物业、厂房及设备
证券AFS
美国国债		$	915,950			$	—			$	—			$	915,950
美国政府机构实体			—				5,020				—				5,020
抵押贷款支持证券			—				607,838				—				607,838
抵押抵押债务			—				21,986				—				21,986
公司债务证券			—				127,346				—				127,346
证券AFS合计			915,950				762,190				—				1,678,140
股本证券
共同基金			8,646				—				—				8,646
政府担保实体的优先股			7,044				—				—				7,044
其他股本证券			10,927				—				—				10,927
总股本证券			26,617				—				—				26,617
利率互换			—				23,668				—				23,668
外汇合约			—				675				—				675
总资产		$	942,567			$	786,533			$	—			$	1,729,100
负债
利率互换		$	—			$	23,596			$	—			$	23,596
外汇合约			—				125				—				125
负债总额		$	—			$	23,721			$	—			$	23,721

 

		2025年12月31日
		公允价值计量使用												公允价值总额
		1级				2级				3级				测量
		（千美元）
物业、厂房及设备
证券AFS
美国国债		$	828,193			$	—			$	—			$	828,193
美国政府机构实体			—				5,822				—				5,822
美国政府资助的实体			—				25,011				—				25,011
抵押贷款支持证券			—				629,437				—				629,437
抵押抵押债务			—				22,748				—				22,748
公司债务证券			—				147,012				—				147,012
证券AFS合计			828,193				830,030				—				1,658,223
股本证券
共同基金			8,691				—				—				8,691
政府担保实体的优先股			9,364				—				—				9,364
其他股本证券			14,699				—				—				14,699
总股本证券			32,754				—				—				32,754
利率互换			—				26,472				—				26,472
外汇合约			—				211				—				211
总资产		$	860,947			$	856,713			$	—			$	1,717,660
负债
利率互换		$	—			$	28,917			$	—			$	28,917
外汇合约			—				73				—				73
负债总额		$	—			$	28,990			$	—			$	28,990

 

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以非经常性估计公允价值计量的金融资产和负债：

 

某些资产或负债须在初始确认后以非经常性基础上按估计公允价值计量。通常，这些调整是成本低于公允价值或个别资产的其他减值减记的结果。在确定该期间的估计公允价值时，公司确定估计公允价值的几乎所有变化都是由于市场条件相对于工具特定信用风险的下降。

 

对于截至2026年3月31日和2025年12月31日仍反映在合并资产负债表中的以非经常性基础以公允价值计量的金融资产，下表列出了用于确定每次调整的估值假设水平、截至2026年3月31日和2025年12月31日相关单项资产的账面价值以及所示期间的总亏损：

 

		截至2026年3月31日																损失共计
		公允价值计量使用												公允价值总额				截至3个月
		1级				2级				3级				测量				2026年3月31日				2025年3月31日
		（千美元）
物业、厂房及设备
按类型分列的非应计贷款：
商业贷款		$	—			$	—			$	25			$	25			$	—			$	—
商业地产贷款			—				—				17,965				17,965				971				—
住宅抵押贷款和权益额度			—				—				209				209				—				—
非应计贷款总额			—				—				18,199				18,199				971				—
拥有的其他不动产(1)			—				—				35,518				35,518				—				—
其他股本证券			—				—				1,539				1,539				—				—
对风险资本的投资			—				—				84				84				—				—
总资产		$	—			$	—			$	55,340			$	55,340			$	971			$	—
(1)合并资产负债表中的其他房地产自有余额3340万美元已扣除估计处置成本。

 

		截至2025年12月31日																损失共计
		公允价值计量使用												公允价值总额				截至十二个月
		1级				2级				3级				测量				2025年12月31日				2024年12月31日
		（千美元）
物业、厂房及设备
按类型分列的非应计贷款：
商业贷款		$	—			$	—			$	1,030			$	1,030			$	6,395			$	5,654
商业地产贷款			—				—				28,356				28,356				4,562				4,049
住宅抵押贷款和权益额度			—				—				217				217				—				59
非应计贷款总额			—				—				29,603				29,603				10,957				9,762
拥有的其他不动产(1)			—				—				32,356				32,356				—				—
其他股本证券			—				—				1,539				1,539				—				—
对风险资本的投资			—				—				84				84				2				147
总资产		$	—			$	—			$	63,582			$	63,582			$	10,959			$	9,909
(1)合并资产负债表中的其他不动产自有余额3030万美元已扣除估计处置成本。

 

依赖抵押品的个别评估贷款的抵押品的公允价值计量中使用的重大不可观察（第3级）输入值主要基于经估计销售成本和佣金调整的抵押品的评估价值。公司一般酌情每十二个月取得一次新的评估报告。由于公司在发生违约时的主要目标将是将抵押品货币化以结清未偿还的贷款余额，因此较难销售的抵押品将获得更大的折扣。本年度，公司采用了不同折扣水平的借款人特定抵押品折扣。

 

个别评估贷款的公允价值根据抵押品的可变现公允价值净值或最近一次出售的可观察市场价格或持作出售贷款的报价计算。公司不会按经常性基准按公允价值记录贷款。对抵押品依赖的单独评估贷款的非经常性公允价值调整是根据抵押品的当前评估价值、管理层使用贴现未来现金流或旧评估对价值的判断和估计进行记录，然后根据最近的市场趋势进行调整，这是第3级计量。

 

持作出售的贷款按转让时的成本或公允价值中的较低者入账。持有待售贷款可在公允价值低于成本时按非经常性基础按公允价值计量。公允价值一般根据类似贷款的现有市场数据确定，因此，被归类为第2级计量。

 

其他拥有的不动产（“OREO”）公允价值计量中使用的重大不可观察输入值（第3级）主要基于经估计销售成本和佣金调整的OREO评估价值。公司采用单独评估贷款抵押品价值、报价或持作出售贷款的贷款出售价格、奥利奥评估价值的5%的估计销售成本和佣金。

 

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目 录

 

公允价值按照ASC主题825进行估值。公允价值估计是在特定时点，根据相关市场信息和有关该金融工具的信息进行的。这些估计数不反映银行一次性出售某一特定金融工具的全部持有量可能产生的任何溢价或折价。因本行很大一部分金融工具不存在市场，公允价值估计是基于对未来预期损失经历、当前经济状况、各类金融工具风险特征等因素的判断。这些估计具有主观性，涉及不确定性和重大判断事项，因此无法精确确定。假设的变化可能会对估计产生重大影响。

 

下表列出截至2026年3月31日及2025年12月31日金融工具的账面及名义金额及估计公允价值：

 

		2026年3月31日								2025年12月31日
		携带								携带
		金额				公允价值				金额				公允价值
		（千美元）
金融资产
现金及应收银行款项		$	135,540			$	135,540			$	146,320			$	146,320
短期投资			1,069,943				1,069,943				1,278,089				1,278,089
证券AFS			1,678,140				1,678,140				1,658,223				1,658,223
持有待售贷款			6,902				6,902				—				—
为投资而持有的贷款，净额			19,951,639				20,305,000				19,936,388				20,516,176
股本证券			69,202				69,202				51,886				51,886
投资联邦Home Loan银行股票			17,250				17,250				17,250				17,250

 

		概念性								概念性
		金额				公允价值				金额				公允价值
外汇合约		$	194,277			$	675			$	176,037			$	211
利率互换			1,303,133				23,668				1,113,823				26,472

 

		携带								携带
		金额				公允价值				金额				公允价值
金融负债
存款		$	20,675,647			$	20,649,559			$	20,894,167			$	20,884,386
其他借款			13,526				12,659				17,582				15,394
长期负债			119,136				82,762				119,136				79,818

 

		概念性								概念性
		金额				公允价值				金额				公允价值
外汇合约		$	19,498			$	125			$	37,991			$	73
利率互换			1,617,808				23,596				1,590,384				28,917

 

		概念性								概念性
		金额				公允价值				金额				公允价值
表外金融工具
提供信贷的承诺		$	3,953,659			$	( 21,958	)		$	3,809,999			$	( 21,357	)
备用信用证			546,559				( 2,885	)			536,745				( 2,971	)
其他信用证			11,526				( 11	)			4,442				( 5	)

 

下表列出截至2026年3月31日和2025年12月31日金融工具估计公允价值在公允价值等级中的等级，不包括本附注其他表格中已列报的按经常性公允价值记录的金融工具：

 

		截至2026年3月31日
		公允价值				1级				2级				3级
		（千美元）
金融资产
现金及应收银行款项		$	135,540			$	135,540			$	—			$	—
短期投资			1,069,943				1,069,943				—				—
为投资而持有的贷款，净额			20,305,000				—				—				20,305,000
股本证券			1,539				—				—				1,539
投资联邦Home Loan银行股票			17,250				—				17,250				—
金融负债
存款			20,649,559				—				—				20,649,559
其他借款			12,659				—				—				12,659
长期负债			82,762				—				82,762				—

 

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目 录

 

		截至2025年12月31日
		公允价值				1级				2级				3级
		（千美元）
金融资产
现金及应收银行款项		$	146,320			$	146,320			$	—			$	—
短期投资			1,278,089				1,278,089				—				—
为投资而持有的贷款，净额			20,516,176				—				—				20,516,176
股本证券			1,539				—				—				1,539
投资联邦Home Loan银行股票			17,250				—				17,250				—
金融负债
存款			20,884,386				—				—				20,884,386
其他借款			15,394				—				—				15,394
长期负债			79,818				—				79,818				—

 

16.金融衍生品

 

该公司使用衍生工具来管理利率和外汇风险敞口，并协助客户实现其风险管理目标。在符合条件的公允价值套期关系中，某些衍生工具被指定为套期工具。其他衍生工具是不符合或公司已选择不适用套期会计的经济套期，包括为适应客户需求而订立的衍生工具。衍生工具以公允价值在合并资产负债表中确认，公允价值变动的会计处理取决于衍生工具是否被指定为套期工具。

 

客户住宿衍生品（经济对冲）

公司与客户订立利率及外汇衍生工具合约，协助客户管理市场风险。就每项客户衍生工具而言，公司与第三方金融机构（包括集中清算交易对手（“CCP”））订立抵消性衍生工具，从而使公司面临的净市场风险降至最低。这些衍生工具不被指定为会计套期，以公允价值入账，公允价值变动在收益中确认。

 

通过CCP清算的某些衍生品需要缴纳每日变动保证金。当变动保证金在法律上被定性为CCP规则手册下的结算时，每日现金交换作为衍生工具公允价值的结算而不是抵押品入账。

 

截至2026年3月31日和2025年12月31日，公司有未完成的客户和抵消交易商利率衍生品合约，名义金额分别为11.3亿美元和10.2亿美元，公允价值分别为2090万美元和2400万美元。截至2026年3月31日和2025年12月31日，没有客户掉期交易通过CCP清算。

 

公司亦与客户订立外汇远期合约，以减轻与外币存款或客户发起的外汇交易相关的外币汇率波动风险。这些合同不被指定为套期工具，以公允价值入账，公允价值变动在非利息收入中确认。期末正公允价值毛额记入其他资产，负公允价值毛额记入其他负债。

 

截至2026年3月31日和2025年12月31日，不包括通过CCP清算的利率掉期，公司未指定为套期保值工具的衍生金融工具的名义金额和公允价值如下：

 

未指定为套期保值工具的衍生金融工具：		2026年3月31日				2025年12月31日
		（千美元）
名义金额：
远期、以及公允价值为正的掉期合约		$	1,321,666			$	1,194,638
远期、以及公允价值为负的掉期合约		$	1,146,886			$	1,056,592
公允价值：
远期、以及公允价值为正的掉期合约		$	21,594			$	24,199
远期、以及公允价值为负的掉期合约		$	( 21,044	)		$	( 24,061	)

 

个别贷款的公允价值套期保值

截至2026年3月31日，该银行未偿还的公允价值利率掉期合约与个别固定利率商业房地产贷款匹配，名义金额为4710万美元，公允价值为160万美元。这些掉期被指定为可归因于利率变动的基础贷款公允价值变动的公允价值套期保值。掉期按照被对冲贷款的合同摊销进行摊销，并允许以与相关贷款相同的提前还款罚款条款进行提前还款。这些关系的对冲无效在所述期间并不显着。

 

Last丨Layer（Portfolio Layer）公允价值对冲

该公司已指定5.773亿美元的名义金额作为截至2026年3月31日总名义价值为8.693亿美元的固定利率贷款封闭池的最后一层公允价值对冲。封闭式组合中包含的贷款预计将保留充足的本金，从而使对冲层不受最后一层法下的提前还款、违约或其他因素的影响。

 

该公司使用pay-fixed，receiving 1个月期限SOFR利率互换对贷款池中指定的最后一层部分进行对冲。截至2026年3月31日，被对冲的最后一层部分的公允价值收益基础调整为270万美元。这些掉期将对冲层转换为浮动利率敞口。公司在这些对冲关系中的目标是减少利率变动导致的公允价值变动风险。

 

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目 录

 

截至2026年3月31日和2025年12月31日，公司公允价值衍生金融工具的名义金额和未实现净亏损如下：

 

		2026年3月31日				2025年12月31日
		（千美元）
公允价值互换套期保值：
概念性		$	624,447			$	625,222
加权平均固定利率-薪酬			3.83	%			4.06	%
加权平均浮动利率利差			0.18	%			0.19	%
加权平均浮动利率-收			4.17	%			4.41	%
净收益/（亏损）(1)		$	0			$	( 2,417	)

 

		三个月结束
		2026年3月31日				2025年3月31日
掉期定期净结算(2)		$	( 534	)		$	1,500
(1)该金额计入其他非利息收入。
(2)利率互换定期净结算金额计入利息收入。

 

截至2026年3月31日，与金融对手方签订的公允价值利率合同的总名义金额6.244亿美元中包括通过CCP清算的5.708亿美元利率掉期。对CCP清算的衍生交易应用变动保证金支付作为结算，导致截至2026年3月31日衍生资产公允价值减少390万美元。

 

交易对手信用风险

衍生合约使公司面临交易对手可能无法履行合同义务的风险。公司通过与信用状况良好的机构交易对手进行交易并要求获得银行董事会的批准来管理这一风险。信用风险仅限于净有利公允价值和衍生品头寸的任何应计应收利息。公司利率互换的很大一部分通过衍生品清算组织集中清算，降低了交易对手信用风险。

 

17.资产负债表抵销

 

某些金融工具，包括转售和回购协议、证券借贷安排和衍生工具，可能有资格在综合资产负债表中进行抵销和/或受净额结算总安排或类似协议的约束。公司出售的带有回购协议的证券以及与上游金融机构交易对手的衍生品交易，一般是根据包含“抵销权”条款的国际掉期和衍生品协会主协议执行的。在这种情况下，通常有一种法律上可强制执行的权利来抵消已确认的金额，并且可能有以净额结算此类金额的意图。尽管如此，公司一般不会为财务报告目的抵消此类金融工具。

 

合并资产负债表中符合冲销条件的金融工具，截至2026年3月31日和2025年12月31日，详见下表：

 

														总金额不
														资产负债表中的抵销
		确认的毛额				资产负债表中抵消的总金额				资产负债表中列报的净额				金融工具				抵押过帐				净额
		（千美元）
2026年3月31日
资产：
衍生品		$	23,668			$	10,330			$	13,338			$	—			$	837			$	12,501
负债：
衍生品		$	23,596			$	—			$	23,596			$	—			$	—			$	23,596
2025年12月31日
资产：
衍生品		$	26,472			$	6,089			$	20,383			$	—			$	1,409			$	18,974
负债：
衍生品		$	28,917			$	—			$	28,917			$	—			$	—			$	28,917

 

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目 录

 

18.与客户的合同收入

 

以下是ASC主题606下属于范围内和不属于范围内的客户合同收入汇总：

 

		截至3月31日的三个月，
		2026				2025
		（千美元）
非利息收入，范围：
存款账户的费用和服务费		$	2,679			$	2,436
财富管理费用			7,102				6,169
其他服务费(1)			4,766				4,483
范围内非利息收入合计			14,547				13,088
非利息收益/（损失），不在范围内（2）			6,112				( 1,884	)
非利息收入合计		$	20,659			$	11,204
(1)其他服务费包括与信用证、电汇费用、外汇交易费用和其他非实质性个人收入流有关的费用。
(2)这些金额主要代表与不属于ASC主题606范围的客户签订的合同产生的收入，主要代表利率掉期费用、股本证券未实现损益和其他杂项收入的收入。

 

上表所示属于ASC主题606范围内的按费用类型划分的主要收入来源在下面进行了更详细的描述：

 

存款账户的费用和服务费

 

存款账户的费用和服务费包括我们的存款客户执行的分析、透支、现金检查、ATM和保险柜存款活动的费用，以及通过卡支付网络获得的用于受理基于卡的交易的交换收入。从我们的存款客户赚取的费用受提供整体托管和存取存款资金及其他相关服务的合同约束，任何一方均可随意终止。就各项存款活动从存款客户收取的费用，在履约义务履行完毕后由公司确认为收入。

 

财富管理费用

 

公司聘请财务顾问为客户提供包括财富管理服务、资产配置策略、投资组合分析与监控、投资策略、风险管理策略等投资规划服务。公司赚取的费用是可变的，一般由公司按月收取。公司根据从公司聘请的经纪交易商处收到的实际交易细节，在季度末确认所提供服务的收入。

 

实用权宜之计和豁免

 

公司适用ASC 606-10-50-14中的实务权宜之计，由于公司与客户的合同一般期限不超过一年，是不限成员名额且注销期不超过一年或允许公司以公司有权开具发票的金额确认收入，因此不披露未履行履约义务的价值。

 

此外，鉴于合同的短期性质，如果在合同开始时实体转让商品或服务与客户就该商品或服务付款之间的期间为一年或更短，公司也适用ASC 606-10-32-18中的实务权宜之计并且不会调整来自客户的重大融资成分的影响的对价。

   

19.股票回购计划

 

2026年2月4日，该公司完成了2025年6月的股票回购计划，在2026年第一季度以平均51.31美元的成本回购了243,499股，总额为1250万美元。

 

2026年4月23日，公司宣布董事会通过了一项新的股票回购计划，授权公司回购最多1.5亿美元的公司普通股。

   

20.后续事件

 

公司评估了2026年3月31日之后至综合财务报表发布之日发生的事件的影响，除附注5披露的其某些AFS债务证券的已实现亏损和附注19披露的股份回购计划外，公司认为在该期间没有发生需要在综合财务报表中确认或在综合财务报表附注中披露的重大事件。

 

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目 录

 

项目2。管理层对财务状况和运营结果的讨论和分析。

 

以下讨论和分析应与公司截至2025年12月31日止年度的10-K表格年度报告一起阅读，并基于其未经审计的综合财务报表，这些报表是根据美国普遍接受的会计原则编制的。编制这些合并财务报表需要管理层作出估计和判断，这些估计和判断会影响资产和负债、收入和费用的报告金额，以及在合并财务报表日期对或有资产和负债的相关披露。在不同的假设或条件下，实际结果可能与这些估计不同。

 

亮点

 

●

净息差从2025年第一季度的3.25%增至第一季度的3.43%。

	●	贷款总额（不包括持有待售贷款）从2025年12月31日的201.5亿美元增至201.7亿美元或0.1%。
	●	存款总额较2025年12月31日减少2.185亿美元或1.0%，至206.8亿美元。

 

 

季度运营报表审查

 

财务业绩

 

		三个月结束
		2026年3月31日				2025年3月31日
		（百万美元，每股和比率数据除外）
净收入		$	86.9			$	69.5
每股普通股基本收益		$	1.30			$	0.99
每股普通股摊薄收益		$	1.29			$	0.98
平均资产回报率			1.47	%			1.22	%
平均总股东权益回报率			11.88	%			9.84	%
效率比			40.35	%			45.60	%

 

扣除信贷损失准备前的净利息收入

 

2026年第一季度信贷损失拨备前的净利息收入增加1760万美元，或10.0%，至1.942亿美元，而去年同期为1.766亿美元。增加的主要原因是存款利息支出减少，但被其他银行存款利息的小幅减少所抵消。

 

2026年第一季度的净息差为3.43%，而2025年第一季度的净息差为3.25%。

 

2026年一季报，平均生息资产收益率为5.70%，平均计息负债资金成本为2.99%，平均计息存款成本为2.96%。相比之下，2025年一季报平均生息资产收益率为5.89%，平均计息负债资金成本为3.46%，平均计息存款成本为3.43%。平均计息负债收益率和平均生息资产收益率下降，主要原因是存款利率和贷款及证券利率分别下降。截至2026年3月31日的季度，净利差定义为平均生息资产收益率与平均计息负债的资金成本之间的差额，为2.71%，而去年同期为2.43%。

 

 

下表列出了截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月的平均生息资产、平均计息负债以及这些资产和负债的平均收益率和利率的信息。表中包含的平均未偿金额为每日平均数。

 

		生息资产和有息负债
		截至3月31日的三个月，
		2026												2025
						利息				平均								利息				平均
		平均				收入/				产量/				平均				收入/				产量/
		余额				费用				率(1)(2)				余额				费用				率(1)(2)
		（千美元）
生息资产：
贷款总额(1)		$	20,162,693			$	298,935				6.01	%		$	19,332,602			$	293,984				6.17	%
投资证券			1,670,915				12,983				3.15				1,457,724				12,103				3.37
联邦Home Loan银行股票			17,250				874				20.56				17,250				379				8.92
银行存款			1,128,168				10,118				3.64				1,202,304				12,929				4.36
生息资产总额			22,979,026				322,910				5.70				22,009,880				319,395				5.89
非生息资产：
现金及应收银行款项			155,320												177,081
其他非收益资产			1,118,461												1,173,911
非生息资产总额			1,273,781												1,350,992
减：贷款损失准备金			(198,009	)											(161,781	)
递延贷款费用			(14,694	)											(11,213	)
总资产		$	24,040,104											$	23,187,878
有息负债：
计息活期账户		$	2,341,354			$	8,245				1.42	%		$	2,142,241			$	8,863				1.68	%
货币市场账户			3,670,457				27,132				3.00				3,382,292				28,591				3.43
储蓄账户			1,514,128				5,629				1.51				1,289,628				4,980				1.57
定期存款			9,688,896				84,846				3.55				9,582,826				96,066				4.07
计息存款总额			17,214,835				125,852				2.96				16,396,987				138,500				3.43
其他借款			128,265				1,061				3.35				215,021				2,236				4.22
长期负债			119,136				1,829				6.23				119,136				2,020				6.88
有息负债总额			17,462,236				128,742				2.99				16,731,144				142,756				3.46
无息负债：
活期存款			3,352,409												3,305,149
其他负债			260,088												286,876
总股本			2,965,371												2,864,709
总负债及权益		$	24,040,104											$	23,187,878
净利差											2.71	%											2.43	%
净利息收入						$	194,168											$	176,639
净利息收益率											3.43	%											3.25	%
(1)收益率和赚取的利息金额包括贷款费用。非应计贷款计入平均余额。
(2)按净利息收入除以平均未偿还生息资产计算。

 

 

下表汇总了截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月的利息收入和利息支出变动情况，这些变动归因于数量变动和利率变动：

 

应税-等值净利息收入—量率变动(1)
		截至3月31日的三个月，
		2026-2025
		增加/（减少）
		应付净利息收入
		成交量变化				利率变动				总变化
		（千美元）
生息资产：
贷款		$	12,553			$	(7,602	)		$	4,951
投资证券			1,706				(826	)			880
联邦Home Loan银行股票			—				495				495
存放其他银行款项			(762	)			(2,049	)			(2,811	)
利息收入变动合计			13,497				(9,982	)			3,515
有息负债：
计息活期账户			791				(1,409	)			(618	)
货币市场账户			2,353				(3,812	)			(1,459	)
储蓄账户			845				(196	)			649
定期存款			1,079				(12,299	)			(11,220	)
其他借入资金			(779	)			(396	)			(1,175	)
长期负债			—				(191	)			(191	)
利息支出变动合计			4,289				(18,303	)			(14,014	)
净利息收入变动		$	9,208			$	8,321			$	17,529
(1)利息收入和利息支出的变化归因于量和率的变化，已按比例分配于量的变化和率的变化。

 

信用损失准备

 

该公司在2026年第一季度录得1820万美元的信贷损失准备金，而2025年第一季度为1550万美元。截至2026年3月31日，贷款损失准备金增加1290万美元，至2.089亿美元，占贷款总额的1.03%，而截至2025年12月31日为1.959亿美元，占贷款总额的0.97%。

 

下表列出所示期间的冲销和回收情况：

 

		截至3月31日的三个月，
		2026				2025
		（千美元）
冲销：
商业贷款		$	7,971			$	2,344
房地产贷款(1)			1,385				—
冲销总额			9,356				2,344
复苏：
商业贷款			4,931				270
房地产贷款(1)			2,302				97
总回收率			7,233				367
净冲销		$	2,123			$	1,977
(1)房地产贷款包括商业房地产贷款、居民住房抵押贷款、权益额度。

 

非利息收入

 

2026年第一季度非利息收入为2070万美元，与2025年第一季度的1120万美元相比，增加了950万美元，即84.8%，其中包括来自存管服务费、信用证佣金、证券收益（损失）、财富管理费和其他费用收入来源的收入。增加的主要原因是，与2025年第一季度的亏损420万美元相比，2026年第一季度的股本证券收益为1730万美元，股本证券收益净增加2150万美元，衍生费用增加110万美元，但与去年同期相比，与公司决定出售该投资组合中的某些减值证券有关的可供出售投资证券减值损失1570万美元抵消了这一损失。

 

 

非利息费用

 

与去年同期的8570万美元相比，2026年第一季度的非利息支出增加了100万美元，增幅为1.2%，至8670万美元。2026年第一季度非利息支出增加的主要原因是，工资和员工福利增加了310万美元，其他房地产自有支出增加了130万美元，但与去年同期相比，低收入住房和替代能源合作伙伴关系投资的摊销支出减少了230万美元，FDIC和州评估费用减少了100万美元。2026年第一季度的效率比为40.35%，而去年同期为45.60%。

 

所得税

 

2026年第一季度的实际税率为21.0%，而2025年第一季度的实际税率为19.8%。有效税率包括2025年低收入住房税收抵免的影响。

 

 

资产负债表审查

 

物业、厂房及设备

 

截至2026年3月31日，总资产为240.5亿美元，较截至2025年12月31日的242.3亿美元减少1.809亿美元，降幅为0.7%。

 

可供出售证券

 

截至2026年3月31日和2025年12月31日，我们的可供出售证券（“AFS”）投资组合的账面价值分别为16.8亿美元和16.6亿美元。AFS证券投资组合的增加主要包括8780万美元的国库券净增加，但在截至2026年3月31日的三个月中，现有证券的摊销部分抵消了这一增加。这一增长被现有证券的摊销部分抵消。截至2026年3月31日，AFS证券占总资产的比例为7.0%，而截至2025年12月31日，这一比例为6.8%。

 

投资组合继续集中于美国政府支持的证券，AFS投资组合的90%以上投资于房利美和房地美发行的美国国债和机构抵押贷款支持证券，其余投资于投资级证券。截至2026年3月31日和2025年12月31日，没有针对AFS投资证券计提的信用损失准备金。此外，在截至2026年3月31日和2025年12月31日的三个月中，没有在收益中确认的信用损失。

 

公司在资产/负债目标、利率风险、市场条件等背景下积极管理投资组合。这些评估可能会导致投资组合规模、构成或对冲策略发生变化，包括调整归类为AFS的证券组合。

 

在本季度，该公司记录了1570万美元的减值损失，这与其决定出售某些AFS投资证券有关，作为投资组合重新定位计划的一部分，该计划旨在提高收益率，同时保持投资组合的整体久期和信用质量。这些证券的账面价值为2.106亿美元，随后于2026年4月出售，导致实现亏损1570万美元。截至2026年3月31日，AFS投资组合的有效存续期为1.9年，而2025年12月31日的有效存续期为2.0年。

 

贷款

 

截至2026年3月31日，为投资而持有的贷款总额为201.7亿美元，比2025年12月31日的201.5亿美元增加了2740万美元，增幅为0.1%。这一增长主要是由于商业贷款增加9800万美元，即3.1%，商业房地产贷款增加2400万美元，即0.2%，权益额度增加670万美元，即3.0%，但被住宅抵押贷款减少5360万美元，即0.9%，以及房地产建设贷款减少4850万美元，即14.4%所抵消。

 

与2025年12月31日相比，截至2026年3月31日为投资而持有的贷款余额和构成如下：

 

		2026年3月31日				占贷款总额的百分比				2025年12月31日				占贷款总额的百分比				%变化
		（千美元）
商业贷款		$	3,282,557				16.3	%		$	3,184,556				15.8	%			3.1	%
建设贷款			289,042				1.4				337,550				1.7				(14.4	)
商业地产贷款			10,588,726				52.5				10,564,744				52.4				0.2
住宅抵押贷款和权益额度			6,011,671				29.8				6,058,538				30.1				(0.8	)
分期及其他贷款			2,593				—				1,814				—				42.9
为投资而持有的贷款总额		$	20,174,589				100	%		$	20,147,202				100	%			0.1	%
贷款损失准备金			(208,786	)							(195,911	)							6.6
未摊销的递延贷款费用			(14,164	)							(14,903	)							(5.0	)
为投资而持有的贷款总额，净额		$	19,951,639							$	19,936,388								0.1	%

 

 

不良资产

 

不良资产包括逾期90天或更长时间仍应计利息的贷款、非应计贷款、OREO。我们的政策是，如果利息和/或本金逾期90天或更长时间，或者在管理层认为不可能全额收回本金和利息的情况下，将贷款置于非应计状态。在贷款被置于非应计状态后，任何先前应计但未支付的利息被冲回并从当期收入中扣除，随后收到的付款通常首先用于贷款的未偿本金余额。根据具体情况，管理层可能会选择在收到部分付款和/或贷款抵押良好且处于收款过程中的情况下，继续对某些逾期贷款应计利息。当借款人将过去到期的本金和利息支付变为当期，并且管理层认为，借款人已证明有能力如期支付未来的本金和利息时，贷款通常会恢复到应计状态。

 

管理层定期审查贷款组合，以寻找问题贷款。在正常业务过程中，管理层可能会意识到借款人可能无法满足其贷款协议的合同要求。这类贷款通常受到更严格的监管，考虑到将贷款置于非应计状态，需要额外的贷款损失准备金，以及（如适当）部分或全部冲销。

 

截至2026年3月31日，不良资产与总资产的比率为0.53%，而截至2025年12月31日为0.59%。与2025年12月31日的1.437亿美元相比，截至2026年3月31日，不良资产总额减少1580万美元，或11.0%，至1.279亿美元，主要是由于非应计贷款减少2340万美元，或20.8%，但被90天或更长时间的应计贷款增加450万美元，或449.1%，以及拥有的其他房地产增加310万美元，或10.2%所抵消。

 

占总贷款的百分比，不包括持有待售贷款，加上OREO，截至2026年3月31日和2025年12月31日，我们的不良资产分别为0.63%和0.71%。截至2026年3月31日，不良贷款组合覆盖率（定义为对不良贷款的信贷损失准备金）从截至2025年12月31日的183.79%增至237.50%。

 

下表列示截至2026年3月31日与2025年12月31日、2025年3月31日不良资产变动情况：

 

		2026年3月31日				2025年12月31日				%变化				2025年3月31日				%变化
		（千美元）
不良资产
逾期90天或以上的应计贷款		$	5,491			$	1,000				449			$	595				823
非应计贷款：
商业地产贷款			51,091				59,511				(14	)			76,802				(33	)
商业贷款			7,665				21,498				(64	)			53,362				(86	)
住宅按揭贷款			30,248				31,354				(4	)			24,462				24
非应计贷款总额		$	89,004			$	112,363				(21	)		$	154,626				(42	)
不良贷款总额			94,495				113,363				(17	)			155,221				(39	)
拥有的其他不动产			33,436				30,336				10				18,484				81
不良资产总额		$	127,931			$	143,699				(11	)		$	173,705				(26	)
向遇到财务困难的借款人应计贷款修改		$	84,332			$	78,148							$	8,213
持有待售非应计贷款		$	—			$	—							$	11,759
贷款损失准备金		$	208,786			$	195,911				7			$	173,936				20
未提供资金的贷款承诺备抵		$	15,636			$	12,441				26			$	11,028				42
期末未偿还贷款总额，不包括持有待售贷款		$	20,174,589			$	20,147,202				0			$	19,353,003				4
贷款损失拨备至不良贷款，期末			220.95	%			172.82	%							112.06	%
对不良贷款的信贷损失准备，期末			237.50	%			183.79	%							119.16	%
期末贷款损失准备金与贷款总额（不包括持有待售贷款）			1.03	%			0.97	%							0.90	%

 

非应计贷款

 

截至2026年3月31日，非应计贷款总额为8900万美元，较2025年12月31日的1.124亿美元减少2340万美元，或20.8%，较2025年3月31日的1.546亿美元减少6560万美元，或42.4%。抵押品依赖贷款的备抵是根据最近的评估、销售合同或其他可获得的市场价格信息确定的未偿还贷款余额与抵押品价值之间的差额减去出售成本计算得出的。根据指定为不良时贷款的抵押品覆盖率，抵押依赖贷款的备抵因贷款而异。我们继续监测这些贷款的抵押品覆盖率，根据最近的评估，每季度一次，并相应调整备抵。

 

 

下表列出截至所示日期，为非应计组合贷款提供担保的物业类型以及借款人从事的业务类型：

 

		2026年3月31日								2025年12月31日
		真实								真实
		遗产(1)				商业				遗产(1)				商业
		（千美元）
抵押品类型
单户/多户住宅		$	53,935			$	515			$	57,676			$	516
商业地产			27,404				4,782				33,189				3,514
个人财产（UCC）			—				2,368				—				17,468
合计		$	81,339			$	7,665			$	90,865			$	21,498
(1)房地产包括商业房地产贷款、建筑贷款、住宅抵押贷款、权益额度和分期&其他贷款。

 

		2026年3月31日								2025年12月31日
		真实								真实
		遗产(1)				商业				遗产(1)				商业
		（千美元）
业务类型
房地产开发		$	33,248			$	—			$	40,848			$	4,873
批发/零售			17,843				5,862				18,662				15,812
美食/餐厅			—				1,327				42				40
进口/出口			—				476				—				476
其他			30,248				—				31,313				297
合计		$	81,339			$	7,665			$	90,865			$	21,498
(1)房地产包括商业房地产贷款、建筑贷款、住宅抵押贷款、权益额度和分期&其他贷款。

 

对于非应计贷款，之前冲销的金额占截至2026年3月31日非应计贷款合同余额的7.7%，占截至2025年12月31日的14.4%。截至2026年3月31日，8900万美元非应计贷款中有8130万美元或91.4%由房地产担保，而截至2025年12月31日，1.124亿美元非应计贷款中有9090万美元或80.8%由房地产担保。银行通常寻求获得当前的评估、销售合同或其他可获得的市场价格信息，以提供评估潜在损失的最新因素。

 

截至2026年3月31日，贷款损失拨备至不良贷款的比率为220.95%，而截至2025年12月31日的比率为172.82%。增加的主要原因是贷款损失准备金净增加和非应计贷款减少。

 

贷款利息准备金

 

按照银行惯例，建设贷款和土地开发贷款一般产生于贷款利息从计入原始贷款承诺总额的预先设定的利息准备金中支付的情况。我们的建筑贷款和土地开发贷款一般包括在初始贷款期限到期后的可选续期条款。新的评估是在这些贷款展期或展期之前获得的，部分是为了确定将为新的贷款期限建立的适当利息准备金。有利息准备金的贷款通常按照与没有利息准备金的贷款相同的标准承保，包括贷款价值比和（如适用）备考偿债覆盖率。定期监测有利息准备金的建筑贷款，以衡量完工进度。如果确定额外提款将导致贷款与价值比率超过基于抵押品财产类型的保单最大值，则利息准备金将被冻结。我们在这方面的政策限制与监管限制一致，范围从土地的50%到一到四个家庭住宅建设项目的85%。

 

截至2026年3月31日，建筑贷款为1.971亿美元，预设利息准备金为2910万美元，而截至2025年12月31日，预设利息准备金为3.40亿美元，为2.259亿美元。截至2026年3月31日，没有利息准备金展期的建筑贷款余额为38万美元，而截至2025年12月31日，利息准备金展期的余额为330万美元，预设利息准备金9.5万美元。截至2026年3月31日，土地贷款为1810万美元，预设利息准备金为150万美元，而截至2025年12月31日，土地贷款为1530万美元，预设利息准备金为130万美元。截至2026年3月31日、2025年12月31日，不存在利息准备金展期的土地贷款。

 

于2026年3月31日及2025年12月31日，本行无可动用利息准备金的非应计状态贷款。截至2026年3月31日、2025年12月31日，不存在以预先设定的利息准备金来源的非应计住宅建设贷款、非应计非住宅建设贷款、非应计土地贷款。虽然我们通常预计有利息准备金的贷款将按照原合同条款全额偿还，但有些贷款可能需要在原期限之后进行一次或多次延期才能全额偿还。通常，这些延期是由于施工延误、物业销售或租赁的延误，或这两个因素的某种组合而需要的。

 

贷款集中度

 

该公司的大部分业务活动是与位于加利福尼亚州南部和北部亚洲人口密度高的地区的客户；纽约州纽约市；德克萨斯州达拉斯和休斯顿；华盛顿州西雅图；马萨诸塞州波士顿；伊利诺伊州芝加哥；新泽西州爱迪生；马里兰州罗克维尔；内华达州拉斯维加斯。该公司在香港也有贷款客户。公司没有显著的行业集中度，一般我们的贷款都是以借款人的不动产或其他质押抵押物作抵押。该公司一般预计贷款将从借款人的经营利润、由另一贷款人再融资或通过借款人出售抵押品来偿还。

 

 

联邦银行监管机构于2006年12月6日发布了最终指导意见，内容涉及资产负债表上商业房地产（“CRE”）贷款集中度较高或越来越高的金融机构的风险管理做法。监管指引重申，对于CRE贷款快速增长、特定类型CRE有显著敞口、或接近或超过用于评估CRE集中风险的监管标准的机构，需要健全的内部风险管理做法，但该指引不应被解释为CRE敞口的限制。监管标准为：（1）报告的建设、土地开发、其他土地贷款总额占机构风险资本总额的100%，（2）CRE贷款总额均占机构风险资本总额的300%或以上且机构CRE贷款组合在最近三十六个月内增加50%或以上。截至2026年3月31日，该行用于建设、土地开发和其他土地的贷款占该行风险资本总额的12%，截至2025年12月31日为14%。截至2026年3月31日，CRE贷款总额占风险资本总额的比例为278%，截至2025年12月31日为287%，均在银行内部规定的资本总额的400%以内。

 

CRE和Construction Loans（“CREC”）

 

截至2026年3月31日和2025年12月31日，该公司的总CREC贷款组合按物业类型进行了多元化划分，平均CREC贷款规模为200万美元。下表汇总了截至2026年3月31日、2025年12月31日公司按物业类型划分的CREC贷款总额：

 

		截至2026年3月31日								截至2025年12月31日
（千美元）		金额				%				金额				%
属性类型：
零售		$	2,575,582				24	%		$	2,545,446				24	%
多家庭			2,874,037				27	%			2,887,642				27	%
办公室			1,398,982				13	%			1,439,568				13	%
仓库			1,417,415				13	%			1,359,887				12	%
工业			695,203				6	%			692,280				6	%
好客			359,436				3	%			360,692				3	%
建筑&土地			360,726				3	%			407,957				4	%
其他			1,196,385				11	%			1,208,822				11	%
CREC贷款总额		$	10,877,766				100	%		$	10,902,294				100	%

 

截至2026年3月31日和2025年12月31日，总CREC贷款组合的加权平均贷款与价值（“LTV”）比率为49%。截至2026年3月31日和2025年12月31日，约86%的CREC贷款总额的LTV比率为60%或更低。

 

下表汇总了该公司截至2026年3月31日和2025年12月31日按地域划分的CREC、多户住宅以及建筑和土地贷款。CREC贷款组合总额的分布情况反映了该公司的地理足迹，主要集中在加利福尼亚州：

 

		截至2026年3月31日
（千美元）		CRE				%				多户住宅				%				建筑和土地				%				合计				%
地理市场：
加州		$	3,639,033				48	%		$	1,068,444				37	%		$	231,333				64	%		$	4,938,810				45	%
纽约			2,425,187				32	%			1,333,604				46	%			77,709				22	%			3,836,500				35	%
德州			386,543				5	%			205,097				7	%			4,243				1	%			595,883				6	%
伊利诺伊州			250,784				3	%			44,554				2	%			2,736				1	%			298,074				3	%
新泽西州			171,203				2	%			21,028				1	%			2,773				1	%			195,004				2	%
内华达州			214,470				3	%			28,374				1	%			8,267				2	%			251,111				2	%
华盛顿			60,083				1	%			144,442				5	%			25,335				7	%			229,860				2	%
其他市场			495,700				6	%			28,494				1	%			8,330				2	%			532,524				5	%
CREC贷款总额		$	7,643,003				100	%		$	2,874,037				100	%		$	360,726				100	%		$	10,877,766				100	%

 

		截至2025年12月31日
（千美元）		CRE				%				多户住宅				%				建筑和土地				%				合计				%
地理市场：
加州		$	3,649,273				48	%		$	1,130,859				39	%		$	272,251				67	%		$	5,052,383				46	%
纽约			2,373,202				31	%			1,291,064				45	%			102,685				25	%			3,766,951				35	%
德州			388,334				5	%			202,313				7	%			—				0	%			590,647				5	%
伊利诺伊州			251,271				3	%			44,961				1	%			1,895				1	%			298,127				3	%
新泽西州			170,358				2	%			19,153				1	%			1,603				0	%			191,114				2	%
内华达州			209,928				3	%			27,523				1	%			5,259				1	%			242,710				2	%
华盛顿			66,130				1	%			143,135				5	%			15,934				4	%			225,199				2	%
其他市场			498,199				7	%			28,634				1	%			8,330				2	%			535,163				5	%
CREC贷款总额		$	7,606,695				100	%		$	2,887,642				100	%		$	407,957				100	%		$	10,902,294				100	%

 

截至2026年3月31日和2025年12月31日，分别有45%和46%的CREC贷款总额集中在加利福尼亚州。加州经济和房地产价值的变化可能会对这些贷款的可收回性以及所需的贷款损失准备金水平产生重大影响。

 

 

商业地产贷款

 

该公司专注于向有经验的房地产投资者和杠杆水平适中的开发商提供融资，其中许多人是该行的长期客户。截至2026年3月31日，CRE贷款总额为76.4亿美元，而截至2025年12月31日为76.1亿美元，占截至2026年3月31日和2025年12月31日为投资而持有的贷款总额的38%，不包括持有待售贷款。CRE贷款的利率可能是固定的，也可能是可变的。截至2026年3月31日，我们的CRE组合中分别有21%和40%的固定期限为浮动利率和混合贷款。相比之下，截至2025年12月31日，我们的CRE组合中分别有21%和40%的固定期限为浮动利率和混合贷款。贷款以现金流、偿债覆盖率和LTV的保守标准进行承保。

 

截至2026年3月31日和2025年12月31日，自住物业占CRE贷款的25%。其余为非自住物业，贷款还本付息的50%或更多通常由非关联第三方的租金收入提供。

 

商业-多户住宅贷款

 

多户住宅贷款组合主要由拥有五个或更多单元的住宅物业担保的贷款组成。截至2026年3月31日，多户住宅贷款总额为28.7亿美元，而截至2025年12月31日为28.9亿美元，占截至2026年3月31日和2025年12月31日为投资而持有的贷款总额的14%，不包括持有待售贷款。该公司提供多种第一留置权抵押贷款，包括固定和浮动利率贷款。截至2026年3月31日，我们的多户住宅贷款组合中分别有22%和40%的固定期限为浮动利率和混合贷款。相比之下，截至2025年12月31日，我们的多户住宅贷款组合中分别有24%和36%的固定期限为浮动利率和混合贷款。

 

商业-建筑和土地贷款

 

建筑和土地贷款按房地产物业类型为多样化项目提供融资。截至2026年3月31日，建筑和土地贷款总额为3.607亿美元，而截至2025年12月31日为4.080亿美元，占截至2026年3月31日和2025年12月31日为投资而持有的贷款总额的2%，不包括持有待售贷款。建筑贷款敞口包括2.89亿美元的未偿还贷款，加上截至2026年3月31日的1.998亿美元未提供资金的承诺，而截至2025年12月31日的未偿还贷款为3.376亿美元，加上2.353亿美元的未提供资金的承诺。截至2026年3月31日，土地贷款总额为7170万美元，而截至2025年12月31日为7040万美元。

 

信贷损失准备金

 

下表列示了所示期间的贷款损失准备、冲销、回收、表外信贷承诺准备金等相关信息：

 

		截至3月31日的三个月，
		2026				2025
		（千美元）
贷款损失准备金
期初余额		$	195,911			$	161,765
贷款预期信用损失准备			14,998				14,148
冲销：
商业贷款			(7,971	)			(2,344	)
房地产贷款(1)			(1,385	)			—
冲销总额			(9,356	)			(2,344	)
复苏：
商业贷款			4,931				270
房地产贷款(1)			2,302				97
总回收率			7,233				367
期末余额		$	208,786			$	173,936
表外信贷承诺准备金
期初余额		$	12,441			$	9,676
未提供资金的信贷承诺的预期信贷损失准备金			3,195				1,352
期末余额		$	15,636			$	11,028
该期间平均未偿还贷款		$	20,162,693			$	19,332,602
期末未偿还贷款总额，不包括持有待售贷款		$	20,174,589			$	19,353,003
不良贷款总额，期末		$	94,495			$	155,221
净冲销与该期间平均未偿还贷款的比率(2)			0.04	%			0.04	%
期间平均未偿还贷款的预期信贷损失准备金(2)			0.37	%			0.33	%
贷款损失拨备至不良贷款，期末			220.95	%			112.06	%
期末贷款损失准备金与贷款总额（不包括持有待售贷款）			1.03	%			0.90	%
(1)房地产贷款包括商业房地产贷款、居民住房抵押贷款、权益额度。
(2)年化。

         

 

下表反映了管理层按贷款类别分配的贷款损失准备金以及截至所示日期每一贷款类别与平均贷款毛额的比率：

 

		2026年3月31日								2025年12月31日
						百分比								百分比
						贷款在每个								贷款在每个
						类别								类别
						平均								平均
		金额				贷款总额				金额				贷款总额
		（千美元）
贷款类型：
商业贷款		$	46,720				16.3	%		$	39,123				15.9	%
建设贷款			15,404				1.6				6,475				1.7
商业地产贷款			122,332				52.3				125,665				52.3
住宅抵押贷款和权益额度			24,314				29.8				24,641				30.1
分期及其他贷款			16				0.0				7				0.0
津贴总额		$	208,786				100	%		$	195,911				100	%

 

本季度ACL的增长主要是由储备金数量部分的变化推动的。量化储备增加是由于更高的模拟生命周期损失估计，反映了对某些模型假设的更新，旨在更好地捕捉投资组合在整个经济周期中的历史损失经历。这些更新导致多个贷款类别的预期信贷损失增加。

 

备抵的质量部分总体上相对稳定；然而，根据管理层对信贷条件和风险趋势的评估，各投资组合之间的质量调整发生了变化。特别是，对包括办公和建筑在内的某些商业地产部分应用了额外的质量储备，以反映模型的基线经济预测中未充分反映的特定市场考虑因素。这些增长被其他投资组合的质量储备减少所抵消，导致总体质量储备水平与上一季度基本持平。

 

ACL还受到公司CECL模型中使用的宏观经济预测的影响。2026年3月31日的估计纳入了从一家知名第三方预测机构获得的多个前瞻性经济情景。这些情景反映了一系列潜在的经济结果，包括对预期状况的基线看法，以及更乐观和更不利的替代方案。管理层运用判断来确定如何将这些情景纳入备抵估计，同时考虑到当前的经济不确定性和风险。

 

为了说明备抵对经济假设变化的敏感性，管理层估计，对下行情景应用100%的权重将使截至2026年3月31日的ACL增加约7070万美元。这一分析旨在证明更不利的经济条件的方向性影响，不应被解释为对未来津贴水平的预测。

 

我们关于贷款信用损失准备金的方法、政策和估计在项目7-管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析中进行了描述，该讨论和分析包含在2025年10-K表中。有关更多信息，还请参阅公司未经审计的合并财务报表附注6。

 

存款

 

截至2026年3月31日，存款总额为206.8亿美元，比截至2025年12月31日的208.9亿美元减少2.185亿美元，降幅为1.0%。

 

该公司根据监管报告所使用的方法和假设计算其未保险存款。截至2026年3月31日，未投保存款总额为100.8亿美元，比截至2025年12月31日的101.9亿美元减少约1.165亿美元。不包括8.653亿美元的抵押存款，截至2026年3月31日，92.1亿美元的无保险和无抵押存款占存款总额的44.6%。截至2026年3月31日，我们从联邦Home Loan银行未使用的借款能力为79.5亿美元，截至2026年3月31日，未质押证券为16.6亿美元。这些可用流动性来源，包括现金和短期投资，截至2026年3月31日，超过100%的未投保和无抵押存款。

 

下表列出截至所示日期的存款组合：

 

		2026年3月31日								2025年12月31日
		金额				百分比				金额				百分比
		（千美元）
存款
无息活期存款		$	3,399,461				16.5	%		$	3,505,606				16.8	%
现在存款			2,336,121				11.3				2,370,047				11.3
货币市场存款			3,701,873				17.9				3,800,471				18.2
储蓄存款			1,518,300				7.3				1,500,890				7.2
定期存款			9,719,892				47.0				9,717,153				46.5
存款总额		$	20,675,647				100.0	%		$	20,894,167				100.0	%

 

 

下表列出截至2026年3月31日定期存款到期分布情况：

 

		截至2026年3月31日
		定期存款-低于25万美元				定期存款-25万美元及以上				定期存款总额
		（千美元）
三个月或更短		$	1,255,541			$	1,977,261			$	3,232,802
三到六个月以上			1,480,183				1,710,783				3,190,966
超过六到十二个月			1,193,527				2,074,261				3,267,788
超过十二个月			17,913				10,423				28,336
合计		$	3,947,164			$	5,772,728			$	9,719,892
占存款总额的百分比			19.1	%			27.9	%			47.0	%

 

FDIC特别评估和无保险存款

 

2023年，美国联邦存款保险公司（FDIC）发布了一项最终规则，对某些银行实施了一项特殊评估，以在2023年3月硅谷银行和Signature银行倒闭时向DIF追回与保护未投保储户相关的损失。公司在截至2026年3月31日的三个月内支付了第八次也是最后一次季度特别评估，截至2026年3月31日，其估计特别评估负债的剩余应计项目为零。公司将持续监控硅谷银行及Signature银行未投保储户权益保护应占估计损失，这可能会影响其应计负债的金额。2025年12月，FDIC发布了一项临时最终规则，概述了如果收取的特别评估金额最终超过DIF的损失，则可能抵消受特别评估的银行的定期季度存款保险评估的过程。FDIC计划通过未来的发票提供有关未来抵消或一次性最终短缺特别评估收集的额外更新，如果有的话。

 

表外安排和合同义务

 

下表汇总了截至2026年3月31日公司未来付款的合同义务。支付存款和借款不包括利息。与租赁相关的付款以基础合同中规定的实际付款为基础：

 

		各期到期付款
						超过				3年或
						1年但				更多但
		1年				小于				小于				5年
		或更少				3年				5年				或更多				合计
		（千美元）
合同义务：
规定到期日的存款		$	9,691,556			$	28,298			$	38			$	—			$	9,719,892
其他借款			—				—				—				13,526				13,526
长期负债			—				—				—				119,136				119,136
经营租赁			11,133				18,429				8,034				2,469				40,065
合同义务和其他承付款项共计		$	9,702,689			$	46,727			$	8,072			$	135,131			$	9,892,619

 

在正常业务过程中，我们进行各种交易，根据公认会计原则，这些交易不包括在我们的合并资产负债表中。我们进行这些交易是为了满足客户的融资需求。这些交易包括提供信用证和备用信用证的承诺，这些交易在不同程度上涉及超过合并资产负债表中确认的金额的信用风险和利率风险要素。

 

贷款承诺-我们订立合同承诺以提供信贷，通常带有固定的到期日期或终止条款，以特定的利率和特定的目的。基本上，我们提供信贷的所有承诺都取决于客户在贷款融资时保持特定的信贷标准。我们通过对这些承诺进行信贷审批和监控程序，最大限度地减少我们在这些承诺下的损失风险。管理层在确定信用损失准备金水平时评估与某些提供信贷的承诺相关的信用风险。

 

备用信用证-备用信用证是我们为担保客户对第三方的义务而出具的书面有条件承诺。如果客户不按照与第三方的协议条款履行，我们将被要求为承诺提供资金。我们可能被要求支付的未来付款的最大潜在金额由承诺的合同金额表示。如果承诺得到资助，我们将有权向客户寻求补偿。我们的政策通常要求备用信用证安排包含类似于贷款协议中包含的担保和债务契约。

 

资本资源

 

截至2026年3月31日，总股本为29.9亿美元，比截至2025年12月31日的29.3亿美元增加了6130万美元，主要是由于净收入8690万美元、其他综合收益1020万美元、基于股票的薪酬160万美元、股息再投资收益70万美元，被普通股现金股息2540万美元和购买库存股1260万美元所抵消。

 

 

下表汇总了截至2026年3月31日止三个月的总股本变动情况：

 

		三个月结束
		2026年3月31日
		（千美元）
净收入		$	86,886
透过股息再投资计划发行股份所得款项			675
与受限制股份单位的净股份结算有关的扣留股份			(38	)
购买库存股票			(12,612	)
股票补偿			1,571
支付给普通股股东的现金红利			(25,444	)
其他综合收益			10,222
总股本净增加		$	61,260

 

资本充足审查

 

管理层寻求将我们的资本保持在足以支持未来增长的水平，保护储户和股东，并遵守各种监管要求。

 

下表列出了Bancorp和银行在《巴塞尔III资本规则》下截至2026年3月31日和2025年12月31日的实际和所需资本比率。需要被视为资本充足的资本水平是基于及时纠正行动规定，经修订以反映《巴塞尔协议III资本规则》下的变化。有关巴塞尔III资本规则的更详细讨论，请参阅2025年表格10-K。

 

		实际								为资本充足目的								根据及时纠正行动条款，资本充足
		资本金额				比				资本金额				比				资本金额				比
		（千美元）
2026年3月31日
国泰万通金控：
普通股一级至风险加权资产		$	2,643,213				13.47			$	883,341				4.50
一级资本对风险加权资产			2,643,213				13.47				1,177,788				6.00
总资本与风险加权资产			2,983,136				15.20				1,570,384				8.00
杠杆率			2,643,213				11.15				948,091				4.00
国泰银行：
普通股一级至风险加权资产		$	2,728,682				13.91			$	882,927				4.50			$	127,534				6.50
一级资本对风险加权资产			2,728,682				13.91				1,177,236				6.00				1,569,648				8.00
总资本与风险加权资产			2,953,105				15.05				1,569,648				8.00				1,962,061				10.00
杠杆率			2,728,682				11.52				947,496				4.00				1,184,370				5.00

 

		实际								为资本充足目的								根据及时纠正行动条款，资本充足
		资本金额				比				资本金额				比				资本金额				比
		（千美元）
2025年12月31日
国泰万通金控：
普通股一级至风险加权资产		$	2,590,921				13.27			$	878,810				4.50
一级资本对风险加权资产			2,590,921				13.27				1,171,746				6.00
总资本与风险加权资产			2,914,774				14.93				1,562,328				8.00
杠杆率			2,590,921				10.91				950,270				4.00
国泰银行：
普通股一级至风险加权资产		$	2,678,692				13.73			$	878,257				4.50			$	1,268,593				6.50
一级资本对风险加权资产			2,678,692				13.73				1,171,009				6.00				1,561,345				8.00
总资本与风险加权资产			2,887,045				14.79				1,561,345				8.00				1,951,682				10.00
杠杆率			2,678,692				11.28				949,627				4.00				1,187,034				5.00

 

 

截至2026年3月31日，Bancorp和该行的资本水平超过了完全分阶段实施的巴塞尔III资本规则下的所有资本充足率要求。根据上述比率，截至2026年3月31日，Bancorp和该银行的资本水平超过了被视为“资本充足”所需的最低水平。

 

 

股息政策

 

普通股持有人有权在我们的董事会宣布时从合法可用于支付股息的资金中获得股息。尽管我们历来对我们的普通股支付现金股息，但我们没有被要求这样做。该公司宣布截至2026年3月31日和2025年3月31日止三个月的每股普通股现金股息分别为0.38美元和0.34美元。未来股息的数额，如果有的话，将取决于我们的收益、财务状况、资本要求和其他因素，并将由我们的董事会决定。我们的初级次级票据的条款也限制了我们支付股息的能力。如果我们目前没有支付初级次级票据的股息，我们可能不会支付普通股的股息。

 

公司于2026年2月26日宣布对66,957，659股已发行股票派发每股0.38美元的现金股息，将于2026年3月9日分配给我们的普通股持有人。该公司在2026年第一季度支付的现金股息总额为2540万美元。

 

流动性

 

流动性是我们保持充足现金流以满足到期金融债务和客户信贷需求的能力，以及利用市场上出现的投资机会的能力。我们流动性的主要来源是存款增长、证券和其他金融工具到期或出售的收益、证券和贷款的偿还、购买的联邦基金、根据回购协议出售的证券以及FHLB的预付款。截至2026年3月31日，我们的平均每月流动性比率（定义为净现金加上短期和有价证券与净存款和短期负债）为13.9%，而截至2025年12月31日为14.7%。

 

该银行是FHLB的股东，这使该银行能够在必要时获得成本较低的FHLB融资。截至2026年3月31日，该行与旧金山FHLB的批准信贷额度总额为84.7亿美元。截至2026年3月31日，没有来自旧金山FHLB的预付款总额，FHLB代表公司签发的备用信用证为9.595亿美元。这些借款采用固定利率，并以银行的贷款作抵押。见合并财务报表附注9。2026年3月31日，该行根据借款人托管计划向联邦储备银行贴现窗口抵押了13.8亿美元的商业贷款和140万美元的证券。截至2026年3月31日，该行从联邦储备银行贴现窗口的借款能力为12.6亿美元。

 

流动性也可以通过出售流动性资产来提供，这些资产可能包括出售的联邦基金、根据转售协议购买的证券以及可供出售的证券。截至2026年3月31日，投资证券总额为16.8亿美元，其中2250万美元作为借款和其他承诺的抵押品。剩余余额可作为额外流动资金或质押为额外借款的抵押品。

 

截至2026年3月31日，我国约99.7%的定期存款到期时间在一年或一年以下。管理层预计，由于预计2025年联邦基金目标利率将下降，这些存款将重新定价走低。管理层预计，由于该行市场竞争激烈，这些存款到期后可能会有一些流出。然而，根据我们的历史径流经验，我们预计流出量不会很大，可以通过我们正常的存款增长来补充。截至2026年3月31日，管理层认为，上述所有来源将在未来十二个月内为该行提供充足的流动性，以满足其经营需求。

 

Bancorp的业务活动主要包括银行的运营和其他投资方面的有限活动。该行在2026年和2025年第一季度分别向Bancorp支付了总计4500万美元和4000万美元的股息。

 

关键会计政策

 

我们最重要的会计政策在我们截至2025年12月31日止年度的10-K表格年度报告所包含的综合财务报表附注1中进行了描述。其中某些会计政策要求管理层使用重大判断和估计，这可能对某些资产和负债的账面价值产生重大影响。我们认为这些政策是我们的关键会计估计。作出的判断和假设是基于历史经验、未来预测或管理层认为在当时情况下合理的其他因素。由于判断和假设的性质，实际结果可能与估计不同，这可能对我们的财务状况和经营业绩产生重大影响。

 

有关关键会计估计的更多信息，请参阅我们截至2025年12月31日止年度的10-K表格年度报告第7项中标题为“关键会计政策”的部分。自2025年12月31日以来，公司在应用关键会计估计方面未发生重大变化。

 

项目3。关于市场风险的定量和定性披露

 

我们使用净利息收入模拟模型来衡量借贷和资金利率行为对利率变化的差异程度，以预测替代利率情景下的未来收益或市场价值。利率风险主要通过公司发放贷款和接受存款的传统业务活动产生。许多因素，包括但不限于经济、市场和金融状况、利率变动和消费者偏好，都会影响资产赚取的利息和负债支付的利息之间的利差。净利息收入模拟模型旨在以25个基点的增量度量利率即期上升或下降情景下净利息收入和投资组合净值的波动性，定义为资产和负债的净现值。

 

尽管该建模有助于管理利率风险，但它确实需要对抵押贷款相关资产的贷款提前还款率、贷款量和定价以及存贷款数量和定价的预测进行重大假设，这可能被证明是不准确的。由于这些假设具有内在的不确定性，模型无法精确估计净利息收入，或精确预测更高或更低的利率对净利息收入的影响。由于利率变化的时间、幅度和频率、实际经验与假定量的差异、市场状况的变化、管理策略等因素，实际结果将与模拟结果有所不同。公司监控利率敏感性，力求降低利率变动导致净利息收入显著下降的风险。

 

 

我们在政策中建立了当假设变化为正向或向下100或200个基点或更多时的净利息收入波动的容忍水平。当净利率模拟预测我们的容忍水平将达到或超过时，我们会在考虑（其中包括）市场状况和对盈利能力的估计影响后寻求纠正行动。下表为截至2026年3月31日利率变动对净利息收入和权益市值的影响测算：

 

		净利息				市值
		收入				股权
利率变动（基点）		波动性(1)				波动性(2)
+200			-3.7				-27.6
+100			-1.8				-14.2
-100			3.4				15.3
-200			6.4				30.7
(1)本栏的百分比变化代表公司在稳定利率环境下12个月的净利息收入与不同利率情景下的净利息收入。净利息收入的增长大部分是由于在整个十二个月期间到期的存单重定价的滞后性。
(2)本栏中的百分比变化表示公司在稳定利率环境下的投资组合净值与不同利率情景下的投资组合净值。

 

项目4。控制和程序。

 

公司首席执行官和首席财务官评估了公司“披露控制和程序”的有效性，该术语在经修订的1934年证券交易法（“交易法”）下的规则13a-15（e）或15d-15（e）中定义，截至本季度报告所涉期间结束。根据他们的评估，首席执行官和首席财务官得出结论，公司的披露控制和程序是有效的，以确保公司在其根据《交易法》提交或提交的报告中要求披露的信息在证券交易委员会规则和表格规定的时间段内得到记录、处理、汇总和报告，并包括旨在确保公司在此类报告中要求披露的信息得到积累并传达给公司管理层的控制和程序，包括其首席执行官和首席财务官，以允许及时做出有关所需披露的决定。

 

在2026年第一季度期间，我们对财务报告的内部控制没有发生任何对公司财务报告内部控制产生重大影响或合理可能产生重大影响的变化。

 

 

第二部分–其他信息

 

项目1。法律程序。

 

Bancorp及其附属公司不时成为日常业务过程中产生的诉讼或其经营的各个方面所附带的其他诉讼的当事人。根据公司可获得的信息及其与律师对任何此类诉讼的审查，管理层目前认为，与此类诉讼相关的负债（如果有的话）预计不会对公司的综合财务状况、经营业绩或整体流动性产生重大不利影响。然而，诉讼和其他法律和监管事项的结果本质上是不确定的，目前对公司未决或威胁的一项或多项法律事项可能会对公司的综合财务状况、经营业绩或整体流动性产生重大不利影响。

 

项目1a。风险因素。

 

公司并不知悉公司截至2025年12月31日止年度的2025年表格10-K第I部分第1A项先前披露的风险因素有任何重大变化。除了本季度报告中关于表格10-Q的其他信息外，您还应仔细考虑公司截至2025年12月31日止年度的2025年表格10-K第一部分第1A项中披露的风险因素，这些风险因素可能对公司的业务、财务状况、经营业绩和股价产生重大不利影响。2025年10-K表中披露的风险因素并不是公司面临的唯一风险。其他风险和不确定性，包括公司目前不知道或公司目前认为不重要的风险和不确定性，也可能对公司的业务、财务状况、经营业绩和股价产生重大不利影响。

 

项目2。未登记的股权证券销售和收益使用。

 

发行人购买股本证券
期		（a）购买的股份总数				（b）每股（或单位）支付的平均价格				（c）作为公开宣布的计划或计划的一部分而购买的股份总数				（d）根据计划或计划可能尚未购买的股份的最高美元价值
（2026年1月1日-2026年1月31日）			160,000			$	50.51				160,000			$	4,412,356.25
（2026年2月1日-2026年2月28日）			83,499			$	52.84				83,499			$	158.79
（2026年3月1日-2026年3月31日）			0			$	-				0			$	-
合计			243,499			$	51.31				243,499			$	158.79

 

有关股息支付限制的讨论，见第一部分——第2项——“管理层对财务状况和经营成果的讨论与分析”下的“股息政策”和“流动性”。

 

项目3。拖欠高级证券。

 

不适用。

 

项目4。矿山安全披露。

 

不适用。

 

项目5。其他信息。

 

在截至2026年3月31日的季度内，没有董事或第16条官员采用或终止任何规则10b5-1交易安排或非规则10b5-1交易安排，如S-K条例第408（a）项所定义。

 

 

项目6。展览。

 

附件 3.1	重述的公司注册证书。此前于2016年2月29日向美国证券交易委员会提交了文件，作为Bancorp截至2015年12月31日止年度的10-K表格年度报告的附件，并以引用方式并入本文。
附件 3.1.1	修订重述的法团注册证明书。此前于2016年2月29日向美国证券交易委员会提交了文件，作为Bancorp截至2015年12月31日止年度的10-K表格年度报告的附件，并以引用方式并入本文。
附件 3.2	经修订及重订的附例，自2017年2月16日起生效。此前于2017年2月17日向美国证券交易委员会提交了文件，作为Bancorp当前8-K表格报告的附件，并以引用方式并入本文。
附件 3.3	A系列初级参与优先股的指定证书。此前曾于2012年2月28日向美国证券交易委员会提交文件，作为Bancorp截至2011年12月31日止年度的10-K表格年度报告的附件，并以引用方式并入本文。
附件 3.4	固定利率累积永久优先股B系列的指定证书，此前已于2014年3月3日向美国证券交易委员会提交，作为Bancorp截至2013年12月31日止年度的10-K表格年度报告的附件，并以引用方式并入本文。
附件 31.1 +	根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条对首席执行官进行认证。
附件 31.2 +	根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条对首席财务官进行认证。
附件 32.1 + +	根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条对首席执行官进行认证。
附件 32.2 + +	根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条对首席财务官进行认证。
附件 101.INS	内联XBRL实例文档–实例文档不会出现在交互式数据文件中，因为它的XBRL标记嵌入到内联XBRL文档中*
附件 101.SCH	内联XBRL分类法扩展架构文档*
附件 101.CAL	内联XBRL分类法扩展计算linkbase文档*
附件 101.DEF	内联XBRL分类学扩展定义linkbase文档*
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附件 101.PRE	内联XBRL分类学扩展演示linkbase文档*
附件 104	封面页交互式数据文件–封面页XBRL标签嵌入内联XBRL文档中*

 

 

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+

随函提交。

 

++

特此提供。

 

*	在此以电子方式提交。

 

 

签名

 

根据1934年《证券交易法》的要求，注册人已正式安排由以下签署人代表其签署本报告并获得正式授权。

 

 

	国泰万通金控
	（注册人）
日期：2026年5月8日
	/s/Chang M. Liu
	Chang M. Liu
	总裁兼首席执行官

 

 

日期：2026年5月8日
	/s/Albert J. Wang
	Albert J. Wang
	执行副总裁兼
	首席财务官

 

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