展览99.1
Barber-Nichols公司
财务报告
2020年12月26日
Barber-Nichols公司
| 内容 | ||||
| 独立审计师报告 |
1 | |||
| 财务报表 |
||||
| 资产负债表 |
2 | |||
| 运营声明 |
3 | |||
| 股东权益声明 |
4 | |||
| 现金流量表 |
5 | |||
| 财务报表附注 |
6-16 | |||
|
|
Plante&Moran，PLLC 600套房 塔夫茨大街8181号 丹佛，CO80237 电话:303740.9400 传真:303740.9009 PlanteMoran.com |
独立审计师报告
致董事会
Barber-Nichols公司
我们审计了随附的Barber-Nichols，Inc.（“公司”）的财务报表，其中包括截至2020年12月26日和2019年12月28日的资产负债表以及相关的运营报表，股东权益和现金流量截至该日的年度，以及财务报表的相关附注。
管理层对财务报表的责任
管理层负责根据美利坚合众国普遍接受的会计原则编制和公允列报这些财务报表；这包括设计、实施、以及维持与财务报表的编制和公允列报有关的内部控制，不存在因欺诈或错误而导致的重大错报。
审计师的责任
我们的责任是根据我们的审计对这些财务报表发表意见。我们按照美利坚合众国普遍接受的审计标准进行了审计。这些准则要求我们计划和执行审计，以获得关于财务报表是否不存在重大错报的合理保证。
审计包括执行程序，以获得关于财务报表中金额和披露事项的审计证据。所选择的程序取决于审计师的判断，包括评估财务报表的重大错报风险（无论是由于欺诈还是错误）。在进行这些风险评估时，审计师会考虑与该实体编制和公允列报财务报表相关的内部控制措施，以便设计出适合当时情况的审计程序，但不是为了对实体内部控制的有效性发表意见。因此，我们不发表这样的意见。审计工作还包括评价所用会计政策的适当性和管理层所作重大会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报方式。
我们认为，我们获得的审计证据足以为我们的审计意见提供依据。
意见
我们认为，上述财务报表在所有重大方面公允地反映了Barber-Nichols，Inc.截至2020年12月26日和12月28日的财务状况，根据美利坚合众国普遍接受的会计原则，2019年及其后各年度的经营成果和现金流量。
/s/Plante&Moran，PLLC
2021年3月26日
|
1 |
 |
Barber-Nichols公司
资产负债表
2020年12月26日和2019年12月28日
| 2020 | 2019 | |||||||
| 资产 | ||||||||
| 流动资产 |
||||||||
| 现金及现金等价物 |
$ | 4,856,149 | $ | 3,028,029 | ||||
| 受限制现金和现金等价物 |
50,000 | - | ||||||
| 应收账款净额 |
6,745,744 | 4,548,743 | ||||||
| 合同资产 |
7,670,964 | 5,731,306 | ||||||
| 库存净额 |
4,046,363 | 2,965,807 | ||||||
| 应收票据关联方的当期部分 |
30,000 | 30,000 | ||||||
| 预付费用及其他流动资产 |
404,328 | 515,498 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 流动资产总额 |
23,803,548 | 16,819,383 | ||||||
| 物业及设备-净额 |
14,221,497 | 4,567,513 | ||||||
| 应收票据-关联方-扣除流动部分 |
- | 30,000 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 总资产 |
$ | 38,025,045 | $ | 21,416,896 | ||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 负债和股东权益 |
|
|||||||
| 流动负债 |
||||||||
| 应付账款 |
$ | 4,729,134 | $ | 2,279,877 | ||||
| 资本租赁义务的当期部分 |
154,723 | 153,774 | ||||||
| 合同负债-流动部分 |
6,494,787 | 2,559,869 | ||||||
| 应付股东分派 |
1,187,216 | 1,567,578 | ||||||
| 长期负债的当前到期日 |
537,146 | 467,419 | ||||||
| 应计及其他流动负债 |
3,270,466 | 1,791,129 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 流动负债合计 |
16,373,472 | 8,819,646 | ||||||
| 长期负债-扣除当期部分 |
6,478,048 | 370,542 | ||||||
| 资本租赁义务-扣除流动部分 |
- | 156,722 | ||||||
| 合同负债-扣除流动部分 |
- | 966,295 | ||||||
| 其他长期负债 |
321,606 | - | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 负债总额 |
23,173,126 | 10,313,205 | ||||||
| 股东权益 |
||||||||
| 于2020年12月26日和2019年12月28日分别发行在外的实收资本，50,000股授权面值为0美元的股份，7,871股和7,497股已发行在外的股份 |
837,067 | 36,599 | ||||||
| 留存收益 |
14,014,852 | 11,067,092 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 股东权益总额 |
14,851,919 | 11,103,691 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 负债总额和股东权益 |
$ | 38,025,045 | $ | 21,416,896 | ||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 见财务报表附注。 |
2 |
Barber-Nichols公司
运营声明
截至2020年12月26日和2019年12月28日的年度
| 2020 | 2019 | |||||||
| 净销售额 |
$ | 56,300,074 | $ | 41,475,258 | ||||
| 销货成本 |
||||||||
| 工资 |
7,513,787 | 6,948,307 | ||||||
| 材料 |
18,009,280 | 11,135,101 | ||||||
| 分包商 |
7,576,339 | 7,223,940 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 售出商品的总成本 |
33,099,406 | 25,307,348 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 毛利 |
23,200,668 | 16,167,910 | ||||||
| 营业费用 |
15,900,792 | 12,026,087 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 营业收入 |
7,299,876 | 4,141,823 | ||||||
| 营业外收入（费用） |
||||||||
| 利息收入 |
13,200 | 79,343 | ||||||
| 利息支出 |
(71,317 | ) | (74,972 | ) | ||||
| 杂项收入 |
101,217 | 16,992 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 营业外总收入 |
43,100 | 21,363 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 净收入 |
$ | 7,342,976 | $ | 4,163,186 | ||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 见财务报表附注。 |
3 |
Barber-Nichols公司
股东权益声明
截至2020年12月26日和2019年12月28日的年度
| 实收资本 | 保留 收益 |
总计 | ||||||||||
| 余额-2018年12月30日 |
$ | 36,599 | $ | 12,314,660 | $ | 12,351,259 | ||||||
| 净收入 |
- | 4,163,186 | 4,163,186 | |||||||||
| 分布 |
- | (5,410,754 | ) | (5,410,754 | ) | |||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
| 余额-2019年12月28日 |
36,599 | 11,067,092 | 11,103,691 | |||||||||
| 净收入 |
- | 7,342,976 | 7,342,976 | |||||||||
| 贡献 |
800,468 | - | 800,468 | |||||||||
| 分布 |
- | (4,395,216 | ) | (4,395,216 | ) | |||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
| 余额-2020年12月26日 |
$ | 837,067 | $ | 14,014,852 | $ | 14,851,919 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
| 见财务报表附注。 |
4 |
Barber-Nichols公司
现金流量表
截至2020年12月26日和2019年12月28日的年度
| 2020 | 2019 | |||||||
| 经营活动产生的现金流量 |
||||||||
| 净收入 |
$ | 7,342,976 | $ | 4,163,186 | ||||
| 为使净收入与业务活动提供的现金及现金等价物净额相一致而作出的调整: |
||||||||
| 折旧 |
765,119 | 731,761 | ||||||
| 坏账费用 |
- | 11,318 | ||||||
| 销售收益 |
3,600 | - | ||||||
| 提供现金及现金等价物的经营资产和负债的变化: |
||||||||
| 应收账款 |
(2,197,001) | 1,919,088 | ||||||
| 合同资产 |
(1,939,658) | 362,464 | ||||||
| 库存 |
(1,080,556) | 374,374 | ||||||
| 预付费用及其他流动资产 |
111,170 | (393,921) | ||||||
| 应付账款 |
2,449,257 | 1,113,090 | ||||||
| 合同责任 |
2,968,623 | (3,205,799) | ||||||
| 应计费用和其他负债 |
1,800,943 | (634,043) | ||||||
|
|
|
|
|
|||||
| 业务活动提供的现金及现金等价物净额 |
10,224,473 | 4,441,518 | ||||||
| 投资活动产生的现金流量 |
||||||||
| 购置财产和设备 |
(10,419,103) | (836,201) | ||||||
| 应收票据关联方的收益 |
30,000 | 30,000 | ||||||
| 出售资产的收益 |
(3,600) | - | ||||||
|
|
|
|
|
|||||
| 投资活动中使用的现金及现金等价物净额 |
(10,392,703) | (806,201) | ||||||
| 筹资活动产生的现金流量 |
||||||||
| 对长期负债的付款 |
(2,608,013) | (603,371) | ||||||
| 长期负债的收益 |
8,996,000 | - | ||||||
| 资本租赁义务的付款 |
(155,773) | (184,722) | ||||||
| 债务发行成本 |
(210,754) | - | ||||||
| 贡献 |
800,468 | - | ||||||
| 对股东的分配 |
(4,775,578) | (3,843,176) | ||||||
|
|
|
|
|
|||||
| 筹资活动提供的（用于）现金及现金等价物净额 |
2,046,350 | (4,631,269) | ||||||
|
|
|
|
|
|||||
| 现金及现金等价物的净增加（减少） |
1,878,120 | (995,952) | ||||||
| 现金及现金等价物-年初 |
3,028,029 | 4,023,981 | ||||||
|
|
|
|
|
|||||
| 现金及现金等价物-年终 |
$ | 4,906,149 | $ | 3,028,029 | ||||
|
|
|
|
|
|||||
| 现金及现金等价物的分类 |
||||||||
| 现金及现金等价物 |
$ | 4,856,149 | $ | 3,028,029 | ||||
| 限制现金 |
50,000 | - | ||||||
|
|
|
|
|
|||||
| 现金及现金等价物共计 |
$ | 4,906,149 | $ | 3,028,029 | ||||
|
|
|
|
|
|||||
| 补充现金流量信息-支付的利息 |
$ | 62,531 | $ | 74,251 | ||||
| 重大非现金交易-宣布的分配 |
$ | 1,187,216 | $ | 1,567,578 | ||||
| 见财务报表附注。 |
5 |
Barber-Nichols公司
财务报表附注
2020年12月26日和2019年12月28日
附注1-业务性质
Barber-Nichols，Inc.（“公司”）于1967年12月29日根据科罗拉多州法律注册成立。该公司为航空航天、国防、能源、低温和其他市场设计、开发和生产特种涡轮机、泵和压缩机、它们的电力驱动器以及相关的流体和动力系统。
附注2-重要会计政策
会计基础
财务报表是根据美利坚合众国普遍接受的会计原则编制的。
估计数的使用
编制符合公认会计原则的财务报表需要管理层作出估计和假设影响在财务报表日报告的资产和负债金额以及或有资产和负债的披露，以及在报告期间报告的收入和支出金额。实际结果可能与这些估计有所不同。
财政年度结束政策
公司的财政年度结束是日历年的最后一个星期六。截至2020年12月26日和2019年12月28日的年度为52周的会计年度。
现金及现金等价物
该公司认为，所有购买的初始期限为3个月或更短的高流动性投资都是现金等价物。由于这些投资的短期性质，资产负债表中报告的现金及现金等价物的账面价值接近公允价值。
限制现金
根据与一家银行签订的备用信用证协议的条款，该公司已同意维持50,000美元的补偿余额。截至2020年12月26日，有50,000美元的现金被限制用于此目的。于2019年12月28日，公司并无受限制现金。
应收账款
应收账款按发票金额列示。坏账准备是在汇总的基础上确定的。备抵的计算使用历史损失率因素应用于未付帐款分层支付天数付款拖欠。损失率因素基于历史亏损经验，并根据影响公司收回未偿款项能力的经济状况和其他趋势进行调整。在坏账准备被确定为无法收回的期间，坏账准备被冲销。截至2020年12月26日和2019年12月28日，应收账款余额坏账准备为21,318美元。
信用风险与主要客户
该公司向其客户提供贸易信贷的条件通常是在其竞争的市场中实行的。截至2020年12月26日和2019年12月28日止年度，公司可结算收入中分别约有42,987,000美元（76%）和31,561,000美元（76%）来自美国联邦政府直接或间接资助的合同。截至2020年12月26日和2019年12月28日，美国联邦政府直接或间接资助的合同产生的贸易应收账款分别为5,729,000美元（85%）和3,290,000美元（74%）。
| 6 |
Barber-Nichols公司
财务报表附注
2020年12月26日和2019年12月28日
附注2-重要会计政策（续）
与美国联邦政府及其主要承包商签订的合同通常包含标准条款，允许政府在项目要求或预算限制发生变化时修改、缩减或终止合同，以方便政府。终止合同后，公司一般有权收回已发生的费用、结算费用和终止合同前已完成工作的利润。
截至2020年12月26日和2019年12月28日止年度，约48%和54%的收入分别来自两个和三个客户。截至2020年12月26日和2019年12月28日，约65%和50%的应收账款分别来自三个客户。
库存
存货按成本或可变现净值两者中较低者列示，成本按先进先出法确定。市场是根据可变现净值来确定的.存货成本主要包括材料成本、人工成本、间接成本和运费。在评估可变现净值时，应适当考虑陈旧、过量、变质和其他因素。
财产和设备
财产和设备按成本入账。直线法用于计算折旧及摊销。资产按估计的使用年限折旧。租赁权改良成本按相关租赁的长度或资产的估计使用寿命两者中较小者折旧（摊销）。维护和修理费用在发生时记入费用。
| 折旧年限- 年份 |
||
| 计算机设备 |
3-5 | |
| 车辆 |
5 | |
| 车间设备 |
5-7 | |
| 家具和固定装置 |
7 | |
| 租赁权益改善 |
5-15 | |
收入确认和成本确认
当将承诺的商品或服务的控制权转让给客户时，确认收入，其金额反映了公司期望以这些商品或服务作为交换而有权获得的对价。
7
Barber-Nichols公司
财务报表附注
2020年12月26日和2019年12月28日
附注2-重要会计政策（续）
该公司是一家专业涡轮机、泵和压缩机、它们的电力驱动器以及相关的用于航空航天、国防、能源、低温和其他市场的流体和动力系统的设计者和制造商。该业务有两个主要收入来源:
| • | 预生产和生产合同---这包括商业和工业项目的全系列预生产和生产服务，包括开发、咨询、原型设计、机器的制造、修理和重大检修。该公司通过三种合同交付方式从这些服务中获得收入:固定价格、成本加成、时间和材料。通常，公司每份合同将有一项履约义务；然而，某些合同可能要求公司履行多项履约义务。公司将合同分解为单独的履约义务，只要合同规定公司有义务执行不同的活动，而客户可以单独受益。这些服务是随着时间的推移而执行的。在截至2020年12月26日和2019年12月28日的年度中，公司的收入分别约为51,270,000美元和37,790,000美元，即91%来自这些合同。 |
| • | 标准产品销售-公司生产的泵，销往世界各地的不同公司.泵的销售收入在产品交付给客户时确认。在截至2020年12月26日和2019年12月28日的年度中，该公司的收入分别约为5,030,000美元和3,685,000美元，或9%来自标准产品销售。 |
如下经济因素影响公司收入和现金流的性质、金额、时间和不确定性:
| • | 项目变更订单-变更订单经常发生在发生现有合同的意外成本或客户希望扩展项目范围时。这些条款很少单独规定项目履约义务，而是使用累计追补调整法对合同价格进行修改。 |
| • | 合同类型-合同几乎总是包括与客户签订的合同。生产前合同和生产合同可以是短期的或长期的，这取决于合同的范围。长期合同是指期限超过一年的合同。 |
合同余额
当公司有权对其转让给客户的货物或服务进行对价时，合同资产被确认，但条件不是时间的推移，例如公司的未来表现。当合同资产的权利成为无条件时，合同资产被归类为应收款项。
当公司有义务将货物或服务转让给其已从客户那里收到对价（或应付对价）的客户时，确认合同责任。
截至2018年12月30日，公司应收账款、合同资产和合同负债的期初余额分别为6,479,149美元、6,093,770美元和6,731,963美元。
履行履约义务的时间安排
当货物交付和服务提供时，公司通常会履行其履约义务。
8
Barber-Nichols公司
财务报表附注
2020年12月26日和2019年12月28日
附注2-重要会计政策（续）
由于不断地将控制权转移给客户，公司的前期生产和生产合同通常会随着时间的推移而执行。合同的交易价格是公司为了将承诺的货物或服务转让给客户而预期有权获得的对价金额。为了确定交易价格，公司假定货物或服务将按照商定的合同条款转让给客户。
与客户履行合同所产生的成本被记录为合同成本，因为这些成本被认为是完成合同所必需的。直接合同成本包括所有直接分包商、材料和人工成本，以及与合同履行相关的间接成本，如间接人工、供应品、工具和修理成本。
对于固定价格合同，公司主要使用迄今为止发生的合同成本与估计的合同总成本进行比较，以衡量履行履约义务的进展情况，从而确认随时间推移的收入。这直接衡量了转移到客户的服务的价值。这些合同下通常有一项履约义务。可偿还成本的收入（成本加成和时间和材料合同）是根据发生的成本加上合同成本加成记录的。
未完成合同的估计损失准备金在确定此类损失的期间确认。工作表现、条件和估计盈利能力的变化可能导致成本和收入的修订，并在确定期间确认。由于估算过程中固有的不确定性，至少在合理范围内，公司有可能在近期内修订与在建合同相关的成本和利润估算。
本报告所述期间与客户签订的估计数或合同的变化可能导致先前已全部或部分履行的履约义务确认的收入发生变化。
公司在某一时点履行其产品销售的履约义务。来自产品销售的收入在交付时确认，这被认为是客户根据合同交付期限获得控制权的点。公司将运输和处理活动作为履约成本而不是单独的履约义务进行核算。
重要的付款条件
对于公司提供的服务的付款通常在发票发送给客户后30天内到期。所执行服务的进度发票将在整个月内发送给客户，或基于合同中概述的里程碑。在较短时间内执行的服务的发票通常在服务完成后发送给客户。如果客户在到期日之前支付了部分或全部发票金额，公司不会提供折扣。
承诺转让的性质
在大多数情况下，履约义务在由公司履行时转移给客户。有些服务是由分包商提供的。公司不作为代理人（即，公司不提供安排另一方将商品或服务转让给客户的服务）。
保证
该公司的保证为客户提供了保证，确保所执行的合同和服务符合行业标准的工艺保证下商定的规格。公司的合同通常包括一年的保修期。在确认收入时，公司估计了预期的未来保修索赔的成本，但不排除收入中的任何金额。本公司不单独设置保修账户，因为保修索赔不多，也很少。该公司不单独出售担保。
9
Barber-Nichols公司
财务报表附注
2020年12月26日和2019年12月28日
附注2-重要会计政策（续）
确定和分配交易价格
合同的交易价格是公司为了将承诺的货物或服务转让给客户而预期有权获得的对价金额。
为了确定合同的交易价格，公司考虑其惯例和合同条款。为了确定交易价格，公司假定货物或服务将按照现有合同的承诺转让给客户，并且合同不会被取消、续签或修改。
该公司与客户签订的大多数合同都有固定的交易价格。对于某些合同，公司将有权获得的对价金额是可变的。可变对价合同并不常见，可以包括绩效奖金和违约金。在这些合同下，公司使用最有可能的金额方法，基于可能的结果范围，具有类似情况的历史，以及已知的事实和情况。
本公司在合同的交易价格中包含可变对价的金额，但前提是本公司有相对较高的信心，相信该金额不会发生重大逆转，即向下调整为履行履约义务而确认的收入。在确定合同交易价格中包含的可变对价金额时，该公司依赖于其经验和其他证据，这些证据支持其对收入是否会发生重大逆转的定性评估。本公司考虑所有与未来不确定事件导致收入逆转的风险和如果发生该不确定事件的逆转幅度相关的事实和情况。
在每个月末，公司更新未履行履约义务的合同的估计交易价格。届时，收入和相关账户余额将进行调整，以反映交易价格的任何变化。
如果确定存在多个履约义务，则将适当的对价分配给每个单独的履约义务。本公司在每项单独的履约义务所依据的商品或服务的合同开始时确定单独的销售价格，并在相对独立的销售价格基础上分配交易价格。独立的销售价格是使用公司基于其预期成本加上每个履约义务的预期利润率的内部销售价格估计来确定的。
所得税
根据《国内税收法》的规定，公司选择作为S公司纳税。一般来说，S公司的收入在公司层面不需要缴纳联邦所得税，而是要求股东在其个人所得税申报表中按比例计入公司应纳税收入或损失的一部分，无论是否支付了股息。因此，在随附的财务报表中未计提联邦所得税准备金。
10
Barber-Nichols公司
财务报表附注
2020年12月26日和2019年12月28日
附注2-重要会计政策（续）
即将发布的会计公告
财务会计准则委员会（FASB）发布了会计准则更新（ASU）第2016-02号，租赁（主题842），将取代会计准则编纂（ASC）840中的当前租赁要求。ASU要求承租人对所有租赁确认使用权资产和相关租赁负债，短期租赁除外。租赁将被归类为融资租赁或经营租赁，其分类将影响到经营报表中的费用确认模式。目前，租赁分为资本性租赁和经营性租赁，资产负债表上仅确认资本性租赁。运营报表和现金流量表中与租赁相关的费用的报告将大致符合当前的指导意见。新的租赁指南将在公司截至2022年12月31日的年度生效，并将使用修改后的追溯过渡方法应用于所呈现的最早期间的开始或采用年度的开始。该公司仍在评估将采用哪种方法。如附注11所披露，新的租赁标准预计将对公司的财务报表产生重大影响，因为公司的经营租赁将在采用时在资产负债表上报告。采用时，本公司将根据最低租赁付款额的现值确认租赁负债及相应的使用权资产。预计对经营成果的影响不会很大，因为根据新标准，租赁费用和现金流量的确认和计量将大致相同。
后续事件
财务报表和相关披露包括对截至2021年3月26日（即财务报表可供发布之日）的事件的评估。
新冠疫情影响了全球数百万个人和企业。作为回应，该公司运营的许多司法管辖区都已实施了抗击疫情的措施。在2020年期间，公司采取了某些与人事相关的行动。尽管2020年的当前表现没有受到新冠病毒的重大影响，但人们对持续经营相关项目的担忧仍然存在，这些项目比原计划更深入，员工在工作场所工作的能力，供应商支持生产的能力，以及客户付款的时间安排。管理层已根据疾控中心和地方当局的建议，采取了谨慎和必要的员工保护措施。
于2021年3月26日，公司与一名关联方订立售后回租交易。该公司分别以约976.5万美元和97.8万美元的价格出售了最近建造的大楼（见附注9）和相关设备。该公司按记录成本出售资产，因此没有确认收益。出售后，公司签订协议，将所有资产从关联方租回。大楼租约为9年租约，2021年4月1日生效，基本租金为47.6万美元，每年上涨3%。设备租赁是84个月的租约，每月固定付款从1905美元到7427美元不等。
11
Barber-Nichols公司
财务报表附注
2020年12月26日和2019年12月28日
附注3-进行中的合约
于2020年12月26日及2019年12月28日进行中的合约的成本及估计收益如下:
| 2020 | 2019 | |||||||
| 未完成合同产生的直接费用 |
$ | 110,442,445 | $ | 90,657,840 | ||||
| 预计收益 |
56,313,788 | 46,172,838 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 迄今为止的总收入 |
166,756,233 | 136,830,678 | ||||||
| 到目前为止的账单 |
165,580,056 | 134,625,536 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 总计 |
$ | 1,176,177 | $ | 2,205,142 | ||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 资产负债表分类: |
||||||||
| 合同资产----超出未完成合同帐单的成本和估计收益 |
$ | 7,670,964 | $ | 5,731,306 | ||||
| 合同负债-超出成本的帐单和未完成合同的估计收益 |
(6,494,787 | ) | (3,526,164 | ) | ||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 总计 |
$ | 1,176,177 | $ | 2,205,142 | ||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
附注4-应收账款和合同余额
以下是截至2020年12月26日和2019年12月28日的应收账款详情:
| 2020 | 2019 | |||||||
| 应收贸易账款 |
$ | 6,766,887 | $ | 4,560,036 | ||||
| 减去坏账准备 |
21,318 | 21,318 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 净应收账款 |
6,745,569 | 4,538,718 | ||||||
| 员工应收账款 |
175 | 10,025 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 应收账款总额-净额 |
$ | 6,745,744 | $ | 4,548,743 | ||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 合同资产 |
$ | 7,670,964 | $ | 5,731,306 | ||||
| 合同责任 |
6,494,787 | 3,526,164 | ||||||
附注5–库存
2020年12月26日和2019年12月28日的库存包括以下内容:
| 2020 | 2019 | |||||||
| 原材料 |
$ | 339,353 | $ | 240,376 | ||||
| 进行中的工作 |
715,896 | 911,888 | ||||||
| 成品 |
3,267,849 | 1,861,160 | ||||||
| 损失准备金 |
(276,735 | ) | (47,617 | ) | ||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 总计 |
$ | 4,046,363 | $ | 2,965,807 | ||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
12
Barber-Nichols公司
财务报表附注
2020年12月26日和2019年12月28日
附注6-财产和设备
于2020年12月26日及2019年12月28日的物业及设备总结如下:
| 2020 | 2019 | |||||||
| 土地 |
$ | 826,645 | $ | 1,114,128 | ||||
| 车间设备 |
7,608,092 | 7,331,253 | ||||||
| 运输设备 |
27,327 | 27,327 | ||||||
| 家具和固定装置 |
463,410 | 156,706 | ||||||
| 计算机设备和软件 |
536,438 | 473,716 | ||||||
| 租赁权益改善 |
2,278,927 | 2,102,455 | ||||||
| 在建工程 |
9,883,849 | - | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 总成本 |
21,624,688 | 11,205,585 | ||||||
| 累计折旧 |
7,403,191 | 6,638,072 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 净财产和设备 |
$ | 14,221,497 | $ | 4,567,513 | ||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
2020年和2019年的折旧费用分别为765,119美元和731,761美元。
附注7-关联方应收票据
于2020年12月26日及2019年12月28日的应收票据如下:
| 2020 | 2019 | |||||||
| 三位股东的应付款项，每年分期付款10,000美元，包括最优惠利率（截至2020年12月26日的有效利率为4.75%） |
$ | 30,000 | $ | 60,000 | ||||
| 电流较少的部分 |
30,000 | 30,000 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 长期部分 |
$ | - | $ | 30,000 | ||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
附注8-应计费用和其他负债
以下是截至2020年12月26日和2019年12月28日的应计其他负债详情:
| 2020 | 2019 | |||||||
| 应计利润分享 |
$ | 960,052 | $ | 673,405 | ||||
| 应计假期 |
817,543 | 541,906 | ||||||
| 应计固定资产-在建工程 |
477,393 | - | ||||||
| FICA递延关怀法案 |
321,605 | - | ||||||
| 应计物业税 |
211,900 | 209,685 | ||||||
| 应计薪资税和预扣 |
188,913 | 111,729 | ||||||
| 应计工资 |
154,773 | 161,981 | ||||||
| 其他 |
138,287 | 92,423 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 总计 |
$ | 3,270,466 | $ | 1,791,129 | ||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
本公司结欠与附注9所述债券有关的在建工程相关的应计保留款项。大楼完工后，应计的固定资产将重新计入长期负债，因为该金额将由债券支付。
13
Barber-Nichols公司
财务报表附注
2020年12月26日和2019年12月28日
附注9-长期负债及信贷额度
2020年，该公司与一家金融机构发行了A系列和B系列债券。A系列和B系列债券的最大累计借款分别为7,640,000美元和2,360,000美元。这些债券将于2026年1月到期。这些资金已被授权并可提取，以作为可偿还费用，为公司制造设施的扩建提供资金。截至2020年12月26日，A系列和B系列债券的累计未偿还借款分别为6,750,000美元和0美元。该公司因发行A系列和B系列债券而产生了210,754美元的债务发行费。从2021年3月到2045年4月，A系列和B系列债券需要每月分期付款，包括本金和利息，利率为2.24%。从2021年3月到2045年12月，B系列债券需要每月分期付款，包括2.24%的本金和利息。
A系列和B系列债券包含某些限制性约定，涉及维持某些财务报表比率、产生额外债务以及要求在指定日期之前提交经审计的财务报表。A系列和B系列债券以所有商业资产为抵押。
在2020年期间，公司通过其主要银行收到了金额为2,246,000美元的薪水保护计划定期票据。PPP贷款计划是根据《冠状病毒援助、救济和经济安全（CARES）法案》创建的，由小企业管理局管理。随后，尽管该公司获得了PPP贷款，但管理层决定该公司不会根据该计划的条款寻求宽恕，并全额偿还贷款。
于2020年12月26日和2019年12月28日的长期负债如下:
| 2020 | 2019 | |||||||
| A系列债券需要每月分期付款，包括本金和利息，从2021年3月开始至2045年12月，利率为2.24%。A系列和B系列债券以所有商业资产作抵押。 |
$ | 6,750,000 | $ | - | ||||
| 致前所有者的注意，每半年支付10次本金176,509美元，加上Prime的应计利息（截至2020年12月26日为3.25%）。该票据无担保，将于2023年1月1日到期。 |
132,383 | 176,509 | ||||||
| 请注意，一家金融机构在60个月内到期的付款为9,107美元，包括3.50%的利息。该票据以所有业务资产作抵押，于2021年8月22日到期。 |
70,763 | 176,066 | ||||||
| 请注意，一家金融机构在60个月内到期支付3,898美元，包括3.70%的利息。该票据以设备作抵押，将于2023年10月14日到期。 |
124,883 | 166,119 | ||||||
| 请注意，个人应在10个半年期内支付本金60,864美元，加上在Prime的应计利息（截至2020年12月26日为3.25%）。该票据无担保，将于2022年1月1日到期。 |
61,882 | 121,769 | ||||||
| 请注意，一家金融机构在84个月内到期支付1,804美元，包括4.41%的利息。票据以设备作抵押，到期日为2024年11月7日。 |
77,459 | 95,196 | ||||||
| 请注意，一家金融机构60个月到期应付2184美元，包括3.03%的利息。该票据以设备作抵押，于2021年4月6日到期。 |
8,578 | 34,091 | ||||||
| 请注意，一家金融机构60个月到期应付账款为4,713美元，其中利息为3.30%.该票据以设备作抵押，于2020年7月1日到期。 |
- | 32,583 | ||||||
14
Barber-Nichols公司
财务报表附注
2020年12月26日和2019年12月28日
附注9-长期负债和信贷额度（续）
| 2020 | 2019 | |||||||
| 请注意，一家金融机构在60个月内到期支付6,016美元，包括3.05%的利息。该票据以设备作抵押，于2020年4月21日到期。 |
$ | - | $ | 23,690 | ||||
| 请注意，一家金融机构应在60个月内支付1,742美元，包括3.30%的利息。该票据以设备作抵押，于2020年7月1日到期。 |
- | 11,938 | ||||||
| 未摊销的债务发行成本 | (210,754 | ) | - | |||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 长期负债 |
7,015,194 | 837,961 | ||||||
| 电流较少的部分 |
537,146 | 467,419 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
| 长期部分 |
$ | 6,478,048 | $ | 370,542 | ||||
|
|
|
|
|
|
|
|||
上述债务的余额到期日如下:
| 结束年份 |
金额 | |||||||
| 2021 |
$ | 537,146 | ||||||
| 2022 |
309,683 | |||||||
| 2023 |
309,396 | |||||||
| 2024 |
276,023 | |||||||
| 2025年及之后 |
5,793,700 | |||||||
|
|
|
|||||||
| 长期负债共计 |
7,225,948 | |||||||
| 未摊销债务折扣 |
(210,754) | |||||||
|
|
|
|||||||
|
总计 |
$ |
7,015,194 |
|
|||||
|
|
|
|||||||
2020年和2019年的利息支出分别为71,317美元和74,972美元。
该公司与一家银行签订了最高3,000,000美元的信贷额度协议，该协议应支付给一家银行，到期日为2021年6月。截至2020年12月26日和2019年12月28日，公司没有未偿还的信用额度提款。利息按可变利率每月支付（2020年12月26日为3.00%）。信贷额度由公司以几乎所有的资产作抵押。
附注10-资本租赁
本公司根据长期租赁安排（分类为资本租赁）租赁设备。就财务报表而言，最低租赁付款净额的现值已资本化，并在资产的使用寿命内摊销。根据租赁协议的条款，从6,052美元到13,916美元的付款每月到期，直至2021年12月20日。这些租约的年利率为5.48%。
于2020年12月26日及2019年12月28日，根据资本租赁的物业由设备组成，总成本为598,594美元。截至2020年12月26日和2019年12月28日，资本租赁物业的累计折旧分别为359,157美元和239,438美元。
15
Barber-Nichols公司
财务报表附注
2020年12月26日和2019年12月28日
附注10-资本租赁（续）
资本租赁项下的未来最低租赁付款额如下:
| 结束年份 十二月 |
金额 | |||||||
| 2021 |
$ | 161,236 | ||||||
| 代表利息的较少金额 |
6,513 | |||||||
|
|
|
|||||||
| 最低租赁付款额净额现值 |
$ | 154,723 | ||||||
|
|
|
|||||||
附注11-经营租赁
本公司根据主要用于设施、仓库和设备的经营租赁承担债务，租期至2028年的不同日期。租约要求公司支付税金、保险费、水电费和维修费。2020年和2019年，这些租赁项下的租金支出总额分别为564,144美元和541,200美元。
这些经营租赁项下的未来最低年度承诺如下:
| 结束的年份 十二月 |
金额 | |||||||
| 2021 |
$ | 781,704 | ||||||
| 2022 |
698,845 | |||||||
| 2023 |
596,858 | |||||||
| 2024 |
614,764 | |||||||
| 2025 |
633,207 | |||||||
| 此后 |
2,709,678 | |||||||
|
|
|
|||||||
| 总计 |
$ | 6,035,056 | ||||||
|
|
|
|||||||
附注12-退休计划
该公司为所有员工发起了401（k）计划。该计划规定，公司应作出相应或可自由支配的利润分享贡献。截至2020年12月26日和2019年12月28日止年度，对配对计划的捐款总额分别为537,808美元和762,192美元，可自由支配利润分配总额分别为752,192美元和534,071美元。
16