附件99.1
前程无忧签订经修订的合并协议
私有化交易
2022年3月1日，上海–前程无忧（纳斯达克市场代码:JOBS）（“前程无忧”或“公司”）， 中国领先的综合人力资源服务提供商， 今天宣布，该公司已对其先前宣布的日期为6月21日的协议和合并计划进行了修订， 2021年（“原始合并协议”和经修订的原始合并协议， 与Garnet Faith Limited签订的“经修订的合并协议”， 根据开曼群岛法律注册成立的获豁免有限责任公司（“合并子公司”）。根据经修订的合并协议， 并在遵守其条款和条件的前提下， 合并子公司将与本公司合并并合并为本公司，而本公司为存续公司（“合并”）， 在一项交易中，该公司的股权价值约为43亿美元，其中该公司将被一个投资者财团（“财团”）收购。此前，该公司收到了一封日期为1月12日的信函， 2022年（以下简称“修订提案”），合并子公司提议减少原始合并协议下的合并对价， 该公司于1月12日宣布了这一消息， 2022.,
根据经修订的合并协议的条款， 在合并生效时间（“生效时间”）， 每股普通股， 每股面值0.0001美元， 公司（每个， 发行的“普通股”或“股份”， 已发行且不由公司的美国存托股票代表（每股， 在生效时间之前的“ADS”，代表一股普通股， 除剔除的股票外， 持续股份和异议股份（均在经修订的合并协议中定义）， 将被取消并不复存在， 以换取获得每股61.00美元现金（不计利息）的权利（“经修订的每股合并对价”）， 每一个优秀的广告， 除代表除外股份和持续股份的美国存托凭证外， 加上这些广告所代表的每股， 将被取消，以换取每股美国存托凭证不计利息获得61.00美元现金的权利（“经修订的每股美国存托凭证合并对价”，以及经修订的每股合并对价， “修正后的合并对价”），
修订后的合并对价较该公司美国存托凭证在2022年1月11日的收盘价溢价33.10%，2022年1月11日是该公司宣布收到修订后的提议之前的最后一个交易日，以及在收到修订后的提案之前的最后30天内，该公司美国存托凭证的交易量加权平均收盘价的溢价31.38%。
-更多-
前程无忧就私有化交易订立经修订的合并协议
2022年3月1日
第2页
除了将每股或每股美国存托凭证的合并对价从79.05美元降低至61.00美元外，经修订的合并协议还将公司或合并子公司终止经修订的合并协议的终止日期从2022年3月21日延长至2022年8月31日，并将公司终止费（定义见经修订的合并协议）从8,000万美元降低至7,000万美元，并将合并次级终止费（定义见经修订的合并协议）从1.6亿美元降低至1.4亿美元。
该财团包括DCP Capital Partners II，L.P.（连同其附属投资实体“DCP”），Ocean Link Partners Limited（连同其附属投资实体“Ocean Link”），以及公司首席执行官甄荣辉先生。该公司的最大股东Recruit控股有限公司（“Recruit”）也参与了与该财团的交易。
财团打算通过以下方式为合并提供资金:财团某些成员根据各自的股权承诺书提供的现金捐款，公司某些股东的股权捐款，来自招商银行有限公司的若干承诺定期贷款融资的收益，总额不超过18.75亿美元。上海分行作为唯一原始指定的牵头安排行和主承销商，并上海浦东发展银行股份有限公司上海分行作为原联席指定的牵头安排行和联席主承销商，以及本公司及其子公司的可用现金。
公司董事会（以下简称“董事会”）根据董事会成立的一个由独立和无私的董事组成的委员会（以下简称“特别委员会”）的一致建议行事，批准经修订的合并协议和合并，并决定建议公司股东投票批准经修订的合并协议和合并。特别委员会在其独立财务和法律顾问的协助下，对修订后的提案进行了评估，并就修订后的合并协议的条款进行了谈判。
合并， 目前预计将在2022年上半年关闭， 受惯例成交条件的约束，包括经修订的合并协议获得至少代表出席股份三分之二投票权的股份持有人的赞成票批准以及在公司股东大会上亲自或通过代理人进行投票，该会议将召开，以考虑批准经修订的合并协议和合并。甄荣辉先生（以及Yan先生通过其实益OWNS股份的实体）， 招募， 并且公司的某些其他现有股东已同意对他们实益拥有的所有股份和美国存托凭证进行投票， 在经修订的合并协议之日，约占公司已发行在外股份总数的54.9%， 有利于授权和批准经修订的合并协议和合并。如果完成， “合并将导致该公司成为一家私人控股公司，其美国存托凭证将不再在纳斯达克全球精选市场上市。，
-更多-
前程无忧就私有化交易订立经修订的合并协议
2022年3月1日
第3页
Kroll，LLC通过其Duff&Phelps Opinions业务开展业务，担任特别委员会的财务顾问；Davis Polk&Wardwell LLP担任特别委员会的美国法律顾问；Simpson Thacher&Bartlett LLP担任该公司的美国法律顾问；Jun He Law Offices担任该公司的美国法律顾问担任公司的PRC法律顾问；Maples and Calder LLP担任公司的开曼群岛法律顾问。
Paul，Weiss，Rifkind，Wharton&Garrison LLP，Kirkland&Ellis LLP和Weil，Gotshal&Manges LLP担任该财团的国际联合顾问。方达合伙公司是该财团的PRC法律顾问。Ogier和Harney Westwood&Riegels担任该财团的开曼群岛法律顾问。
Sullivan&Cromwell LLP担任Recruit的法律顾问；Conyers Dill&Pearman LLP担任Recruit的开曼群岛法律顾问；Haiwen&Partners担任Recruit的PRC法律顾问；摩根大通证券日本有限公司担任Recruit的财务顾问。
有关合并的其他信息
公司将向美国证券交易委员会（“SEC”）提供一份有关合并的6-K表格的最新报告，其中将包括经修订的合并协议，作为其附件。所有希望获得有关合并细节的各方都应审查这些文件，这些文件可在美国证券交易委员会网站（http://WWW.sec.gov。).
与合并有关，公司将准备并邮寄给其股东一份附表13E-3交易声明（“附表13E-3”），其中包括公司的委托书。附表13E-3将提交给美国证券交易委员会。敦促投资者和股东仔细阅读附表13E-3和提交给SEC的其他材料，因为它们将包含有关公司，合并和相关事项的重要信息。除了通过邮件收到附表13E-3，股东还可以从SEC网站（SEC）免费获得这些文件，以及包含有关公司，合并和相关事项信息的其他文件。http://WWW.sec.gov。).
本公告既不是征求委托书，也不是购买要约或出售任何证券的要约，也不能替代任何委托书或其他材料，这些材料可能会提交给或提供给美国证券交易委员会，如果拟议的合并继续进行。
-更多-
前程无忧就私有化交易订立经修订的合并协议
2022年3月1日
第4页
关于前程无忧
前程无忧成立于1998年，是中国领先的综合人力资源服务提供商。凭借一套全面的人力资源解决方案，前程无忧在整个人才管理周期内满足企业和求职者的需求，从最初的招聘到员工保留和职业发展。该公司的主要在线招聘平台（http://WWW.51job.com ,http://WWW.yingjiesheng.com ,http://WWW.51jingying.com ,http://WWW.lagou.com 和http://WWW.51mdd.com ），以及移动应用程序，每天都在为数以百万计的人提供就业机会。前程无忧还提供许多其他增值人力资源服务，包括业务流程外包、培训、专业评估、校园招聘、高管猎头和薪酬分析。前程无忧在武汉设有呼叫中心，并在全国30多个城市设有销售和服务网点。
安全港声明
本公告包含前瞻性陈述。这些声明是根据1995年《美国私人证券诉讼改革法案》的“安全港”条款做出的。这些前瞻性陈述可以通过诸如“将”、“预期”、“预期”、“未来”、“打算”、“计划”、“相信”、“估计”、“目标”、“自信”等术语来识别，以及类似的陈述。除其他外， 不是历史事实的陈述， 包括关于前程无忧的信念和期望的声明， 以及前程无忧的战略和运营计划， 是或包含前瞻性陈述。前程无忧还可能在其提交给美国证券交易委员会的定期报告中做出书面或口头前瞻性陈述， 在其致股东的年度报告中， 在新闻稿和其他书面材料中，以及在其官员所作的口头发言中， 董事或第三方雇员。所有前瞻性陈述都是基于管理层在发表声明时的预期，并涉及固有的风险和不确定性。许多因素可能导致实际结果与任何前瞻性陈述中的结果大不相同， 包括但不限于以下内容:前程无忧战略和商业计划的执行；中国人力资源服务行业的增长和趋势；前程无忧产品和服务的市场接受度；行业内的竞争；前程无忧控制成本的能力和费用；前程无忧留住关键人员和吸引新人才的能力；与前程无忧行业相关的政府政策和法规， 公司结构和业务运营；业务的季节性；人民币对美元和其他货币的价值波动；与收购或投资有关的风险51job已经进行或将在未来进行；会计调整在季度或年度关闭或审计过程中可能发生的情况；以及中国和全球总体经济和商业状况的波动， 包括冠状病毒或其他大流行的影响。关于这些风险和其他风险的更多信息包含在前程无忧向美国证券交易委员会提交的文件中。本新闻稿中提供的所有信息均为截至新闻稿发布之日的信息，并基于假设前程无忧认为截至该日期是合理的， 前程无忧不承担更新任何前瞻性陈述的义务， 除非根据适用法律的要求，
-更多-
前程无忧就私有化交易订立经修订的合并协议
2022年3月1日
第5页
联系人
投资者关系，前程无忧
TEL:电话:+86-21-6879-6250
电子邮件:ir@51job.com
# # #