Sculptor Acquisition Corp I（简称“公司”）是一家空白支票公司，于2021年3月8日注册成为开曼群岛豁免公司。公司成立的目的是与公司尚未确定的一项或多项业务进行合并、股份交换、资产收购、股份购买、重组或类似业务合并（“业务合并”）。本公司是一家新兴成长型公司，因此，本公司面临与新兴成长型公司相关的所有风险。

截至2022年9月30日，该公司尚未开始运营。2021年3月8日（成立）至2022年9月30日期间的所有活动都涉及公司的组建和首次公开发行（定义见下文），以及自首次公开发行结束以来，寻找和努力完成首次业务合并。公司最早在完成其最初的业务合并后才能产生任何营业收入。公司以信托账户中持有的投资的利息收入的形式从首次公开发行的收益中获得营业外收入。

该公司的保荐人为Sculptor Acquisition保荐人I，一家开曼群岛有限责任公司（简称“保荐人”）。公司首次公开发行的登记声明已于2021年12月8日宣布生效。2021年12月13日，公司完成首次公开发行 23,000,000 单位（“单位”，就所发售的单位所包括的A类普通股而言，“公众股份”），包括 3,000,000 为弥补超额分配而增加的单位（“超额分配单位”），按美元 10.00 每个单位，产生收益毛额$ 230.0 百万美元，并产生约$ 13.7 百万美元，其中约为 8.1 百万元用于递延承销费（见附注6）和大约$ 947,000 是用于分配给衍生权证负债的发行成本。

在首次公开发售结束的同时，公司完成了 11,200,000 认股权证（每份为“私募认股权证”，统称为“私募认股权证”），价格为$ 1.00 每一份向保荐人发出的私募认股权证，产生的收益为$ 11.2 百万（注4）。

在首次公开发行和私募发行结束时，$ 234.6 百万（美元） 10.20 每单位）净收益，包括首次公开发售的净收益及某些私人配售的收益，被存入一个信托账户（“信托账户”），由大陆证券转让信托公司担任受托人并投资于《投资公司法》第2（a）（16）节所指的期限为185天或更短的美国“政府证券”，或投资于符合经修订的1940年《投资公司法》颁布的第2a-7条规定的某些条件的货币市场基金，或《投资公司法》，其中只投资于公司确定的美国政府直接国库债务，直至以下两者中较早的一项：（一）完成业务合并；（二）分配信托账户，如下所述。

公司管理层在首次公开发行和出售私募认股权证的净收益的具体应用方面拥有广泛的酌处权，尽管基本上所有的净收益都打算普遍用于完成业务合并。公司的初始业务组合必须与 One 或更多的经营企业或资产，其公平市场价值至少等于 80 在公司就初始业务合并签订最终协议时，信托账户中持有的净资产（不包括任何递延承销费和应付税款）的百分比。然而，只有在交易后公司拥有或收购的情况下，公司才会完成业务合并 50 标的已发行的有表决权证券的百分比或以上，或以其他方式取得标的的控股权益，足以使标的无须根据1940年《投资公司法》注册为投资公司。

本公司将向其公众股份持有人（“公众股东”）提供机会，在企业合并完成后赎回其全部或部分公众股份，其中之一是（i）与召开股东大会批准企业合并有关或（ii）以要约收购方式进行。公司是否会寻求股东批准企业合并或进行要约收购，将由公司自行决定。公众股东将有权按信托账户中金额的比例赎回其公众股份（最初为$ 10.20 每股（或$ 10.30 , $ 10.40 或$ 10.50 每股收益（如果完成窗口延长，如适用），如下文所述），加上信托账户中持有的资金所赚取的任何按比例计算的利息，而这些资金以前并未发放给公司以支付其纳税义务）。

分配给赎回其公众股份的公众股东的每股金额不会因公司将支付给承销商的递延承销佣金而减少（如附注6所述）。所有公众股份均载有赎回特征，可在清盘时赎回该等公众股份，如有股东投票或要约收购与初始业务合并有关，以及与经修订及重述的组织章程大纲及章程细则的某些修订有关。根据财务会计准则委员会（“FASB”）会计准则编纂（“ASC”）主题480，“区分负债与权益”（“ASC 480”），赎回条款不仅在公司的控制范围内，还要求将需要赎回的普通股归类为永久股权之外的类别。因此，公众股份被归类为临时股本。虽然赎回不能使公司的有形资产净值低于$ 5,000,001 ，公众股份可予赎回，并在资产负债表上按公众股份分类，直至赎回事件发生之日为止。每个公众股东可以选择赎回其公众股份，无论他们是否投票赞成或反对拟议的交易。如公司就业务合并寻求股东批准，首次公开发行前Founder股份的持有人（“首次股东”）同意对其Founder股份（定义见附注5）以及在首次公开发行期间或之后购买的任何公众股份投赞成票，支持企业合并。此外，初始股东同意放弃因企业合并完成而对其Founder股份及公众股份的赎回权。此外，公司同意未经保荐人事先同意，不就初始业务合并订立最终协议。

尽管如此，本公司的组织章程大纲及章程细则规定，公众股东，连同该股东的任何关联公司或与该股东一致行动的任何其他人或作为一个“集团”（根据经修订的1934年《证券交易法》（《交易法》）第13条的定义），被限制赎回超过其股份总数的 15 在首次公开发售中出售的A类普通股的%或更多股份，未经公司事先同意。

公司的发起人，执行人员，董事及获提名的董事同意不对公司经修订及重述的组织章程大纲及章程细则提出修订建议会影响公司就业务合并而规定赎回其公众股份或赎回其公众股份的义务的实质或时间 100 如公司未完成业务合并，则占其公众股份的百分比，除非公司向公众股东提供机会，在作出任何该等修订时赎回其A类普通股。

本公司已 18个月 自首次公开发行结束后，即2023年6月13日，完成首次业务合并。但是，如果公司预期它可能无法在 18个月 自本次发行结束时起，公司可延长完成业务合并的期限，但无义务 三个 乘以额外的 三个月 每次，总计最多 21个月 对于第一个扩展， 24个月 用于第二次扩展或 27个月 第三次延期（“合并期”），以保荐人或其关联机构或指定人员将额外资金存入信托账户为前提，具体如下。为了延长公司完成初步业务合并的时间，增加 三个月 每次，保荐人或其附属机构或指定人士，于 五天 在截止日期前提前通知，必须向信托账户存入一笔额外的$ 0.10 每次每股，或$ 2.3 在每一次可利用的三个月延期的适用截止日期之日或之前，每次总计百万美元，提供一个可能的业务合并期间总数： 27个月 总支付价值为$ 6.9 百万元，以换取一张无利息、无担保的本票（“延期贷款”）。公众股东将无权就任何此类延期投票或赎回其股份。如公司无法在合并期内完成业务合并，公司将（i）停止所有业务，但为清盘的目的除外，（ii）在合理可能的范围内尽快，但不得超过十个工作日此后，按每股价格赎回公众股份，以现金支付，相当于当时存入信托账户的总金额，包括从信托账户中持有的资金赚取的收益（减去应缴税款，最高不超过$ 100,000 支付解散费用的利息），除以当时流通在外的公众股份的数量，赎回将完全取消公众股东作为股东的权利（包括获得进一步清算分配的权利，如果有的话）和（iii）在赎回后尽快合理地，在符合第（二）和（三）条的情况下，经其余股东和董事会批准，清算和解散，根据开曼群岛法律，公司有义务规定债权人的债权，并且在所有情况下均须遵守适用法律的其他要求。

关于赎回 100 信托账户中持有的部分资金占公司已发行公开股票的百分比，每个持有人将获得信托账户中按比例计算的全部金额，加上信托账户中持有的资金所赚取的任何按比例计算的利息，而这些资金以前并未发放给公司以支付公司的应缴税款（最多不超过$ 100,000 支付解散费用的利息）。

如果公司未能在合并期内完成企业合并，首发股东同意放弃其对Founder股份的清算权。然而，如果首次公开发售期间或之后，首次公开发售的股东应取得公开发售的股份，如果公司未能在合并期内完成业务合并，他们将有权从信托账户中就这些公开发售的股份进行清算分配。承销商同意，如果公司未在合并期内完成业务合并，则放弃其在信托账户中持有的递延承销佣金（见附注6）的权利，这些金额将包括在信托账户中的资金中，这些资金将可用于赎回公司的公众股份。在这种分配情况下，剩余可供分配的剩余资产（包括信托账户资产）的每股价值可能仅为信托账户最初持有的每股10.20美元。为保护信托帐户内的款项，保证人同意，如第三方对向公司提供的服务或销售的产品提出索赔，保证人将对公司承担赔偿责任，或与公司订立书面意向书、保密协议或其他类似协议或业务合并协议的预期目标企业，将信托账户中的资金数额减至（i）美元以下 10.20 每股公众股份（或$ 10.30 , $ 10.40 或$ 10.50 如公司延长完成工作的窗口期，则按适用的每股股份计算）及（二）截至信托账户清算之日信托账户中持有的每股公众股份的实际数额，如果由于信托资产价值减少而导致每股收益低于10.20美元，减去应缴税款；提供该等法律责任将不适用于第三方或预期目标企业提出的任何申索，而该第三方或潜在目标企业已对任何以及对信托账户中所持款项的所有权利（不论此种放弃是否可强制执行），也不适用于本公司对首次公开发行的承销商就某些债务，包括1933年《证券法》规定的债务所作的赔偿，提出的任何索赔，经修订（《证券法》）。如果已执行的放弃被视为对第三方不可执行，保证人将不对此类第三方索赔承担任何赔偿责任。本公司将努力争取供应商、服务供应商（本公司的独立注册会计师事务所除外），以减少保荐人因债权人的债权而须对信托账户作出赔偿的可能性，预期目标企业或与本公司有业务往来的其他实体，与本公司签订协议，放弃对信托账户所持款项的任何权利、所有权、权益或任何种类的债权。

公司在完成首次公开发行之前的流动资金需求通过支付$ 25,000 由保荐人代为支付某些费用，以换取发行Founder股票（定义见附注5）和从关联方贷款约$ 236,000 （附注5所界定的“说明”）。公司在首次公开发售结束时已悉数偿还债券。在完成首次公开发行后，公司的流动资金已通过完成首次公开发行和在信托账户之外持有的私人发行的净收益以及周转贷款的收益达到$ 2.0 万元（定义见附注5）。截至2022年9月30日，公司拥有约$ 757,000 周转贷款项下的未偿本金。

考虑到公司根据FASB ASC主题205-40“财务报表的列报-持续经营”对持续经营考虑因素的评估，管理层认为强制清算日及随后的解散对公司的持续经营能力产生了重大疑问。如果公司不能在2023年6月13日之前完成业务合并（除非如本文所述延长此期限），那么公司将停止所有业务，但清算目的除外。如公司须于2023年6月13日后进行清算，则未对资产或负债的账面值作出调整.

新兴成长公司

2021年12月13日，公司完成首次公开发行 23,000,000 单位，包括 3,000,000 超额配售单位，按$ 10.00 每个单位，产生收益毛额$ 230.0 百万美元，并产生约$ 13.7 百万美元，其中约为 8.1 百万元用于递延承销费（见附注6）和大约$ 947,000 是用于分配给衍生权证负债的发行成本。

每个股由 One A类普通股和二分之一一份可赎回认股权证（“公开认股权证”）。每份完整的公开认股权证使持有人有权购买一股A类普通股，行使价格为$ 11.50 每股，可作调整（见附注9）。

在首次公开发售结束的同时，公司完成了 11,200,000 私募认股权证，价格为$ 1.00 每一份向保荐人发出的私募认股权证，产生的收益为$ 11.2 百万。

每份整份私人配售认股权证可于 One A类普通股的全部股份，价格为$ 11.50 每股，可作调整。出售私募认股权证的收益的一部分被添加到信托账户中持有的首次公开发行的收益中。如果公司没有在合并期内完成业务合并，私募认股权证将一文不值。私募认股权证不能以现金赎回，只要由保荐人或其许可受让人持有，即可在无现金基础上行使。

除有限的例外情况外，保荐人及公司的高级人员和董事同意，在有限的例外情况下，不得转让、转让或出售其任何私募认股权证，直至 30天 在完成最初的业务合并之后。

Founder股份

2021年3月15日，公司发布 7,187,500 B类普通股（“Founder”）作为交换，向保荐人支付$ 25,000 由保荐人代为支付公司的某些开支。于2021年10月，保荐人向公司提出 无 考虑的总和 1,437,500 B类普通股，公司接受并注销，合计 5,750,000 发行在外的B类普通股。Founder股份的持有人同意交出并注销总计不超过 750,000 在承销商未完全行使购买额外单位的选择权的情况下，按比例计算Founder股份，以便Founder股份代表 20 首次公开发行后公司已发行和未发行股票的百分比。承销商于2021年12月13日全额行使了超额配售权； 750,000 Founder股份不再被没收。

2021年3月，担保方将 25,000 公司独立董事Jackson女士、梅纳德女士、罗森伯格先生和泽尔曼女士各获B类普通股。Founder股份的出售属于FASB ASC主题718“补偿-股票补偿”（ASC 718）的范围。根据ASC 718，与股权分类奖励相关的股票薪酬在授予日以公允价值计量。Founder的股份是根据一项业绩条件（即发生企业合并）而批出的。只有在这种情况下，根据适用的会计文献，与Founder股份相关的补偿费用很可能发生时，才确认与Founder股份相关的补偿费用。截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司认为不可能进行业务合并，因此， 无 股票补偿费用已确认。基于股票的补偿将在企业合并被认为可能发生之日确认（即，在企业合并完成后）的金额等于最终归属的Founder股份数乘以授予日每股公允价值（除非随后进行了修改）减去购买Founder股份最初收到的金额。

初始股东同意在以下日期之前不转让、转让或出售其Founder股份：（A） 一年 在初始业务合并完成后和（B）初始业务合并之后，（x）A类普通股的收盘价等于或超过$ 12.00 每股（根据股份细分、股本、重组、资本重组等调整） 20 个交易日内的 30 -至少开始的交易日期间 150天 在初始业务合并之后，或（y）公司完成清算、合并、股份交换或其他类似交易的日期，导致所有公众股东有权将其普通股换成现金、证券或其他财产。

关联方贷款

本票

2021年3月15日，发起人同意将公司贷款至多$ 300,000 根据期票（“票据”）。该票据是无息的、无担保的，在首次公开发行结束时到期。公司借了大约$ 236,000 根据说明。公司在首次公开发行结束时全额偿还了这笔款项。

周转贷款

2021年12月31日，公司发行了本金不超过$ 2.0 百万给赞助商。周转贷款不计利息，应在完成初始业务合并后全额偿还。如果公司没有完成一项业务合并，周转贷款将不会偿还，而根据该合并所欠的所有款项将会免除。在企业合并完成后，保荐人有权选择但无义务将周转贷款的本金余额转换为公司的认股权证，转换价格为$ 1.00 根据搜查令。认股权证的条款将与私募认股权证的条款相同。周转贷款可能会发生惯常的违约事件，一旦发生违约事件，周转贷款的未付本金余额和与周转贷款有关的所有其他应付款项就会立即到期应付。截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司拥有约$ 757,000 和$ 0 分别为周转贷款项下的未偿本金。

延期贷款

为了延长公司完成其初步业务合并的时间，增加 三个月 每次，如附注1所述，保荐人或其附属机构或指定人员可向公司提供延期贷款，以提供资金将额外金额$ 0.10 每次延长时的每股收益。延期贷款将以无息无担保本票的形式提供。这类贷款可转换为认股权证，价格为$ 1.00 根据出借人的选择根据认股权证。认股权证将与私募认股权证相同。任何这类贷款如不转换为认股权证，将不计利息，并在初步业务合并完成时支付。如果公司完成了最初的业务合并，公司将从发放给公司的信托账户的收益中偿还这些贷款。如果公司没有完成业务合并，它将不会偿还这些贷款。截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司 无 延期贷款项下的借款。

登记和股东权利

Founder股份、私募认股权证的持有人，以及在周转贷款及延期贷款转换后可发行的认股权证（以及在行使私募认股权证及认股权证后可发行的任何A类普通股可在周转贷款和延期贷款转换后发放）有权根据首次公开发行生效之日签署的登记和股东权利协议享有登记权。该等证券的持有人有权在 三个 除简短形式的要求外，要求本公司登记该等证券。此外，对于在完成初始业务合并后提交的登记声明，持有人拥有某些“附带”登记权。本公司将承担与提交任何该等登记报表有关的开支。

包销协议

本公司向承销商批出 45 首次公开发售的招股说明书日期起计的一天期权，购买至 3,000,000 以首次公开发行价格减去承销折扣和佣金的额外单位。承销商于2021年12月13日全额行使了超额配售权。

承销商有权获得$ 0.20 每单位，$ 4.6 总计百万元，在首次公开发行结束时支付。此外，$ 0.35 每单位，或大约$ 8.1 将向承销商支付总额为百万元的递延承销佣金。递延费用将仅在公司完成业务合并时从信托账户中持有的金额中支付给承销商，但须遵守承销协议的条款。

本公司获授权发行 500,000,000 A类普通股，面值为$ 0.0001 每股。公司A类普通股的持有人有权 One 为每一股投票。截至2022年9月30日和2021年12月31日 23,000,000 A类已发行普通股。如附注1所述，所有 23,000,000 首次公开发售中作为部分单位发售的A类普通股包含赎回特征。根据ASC 480的规定，赎回条款不仅在公司的控制范围内，还要求将证券归类为永久股权以外的类别。ASC 480的规定不包括涉及实体所有权益工具的赎回和清算的普通清算事件。公司将所有流通在外的A类普通股归类为临时股权。在首次公开发售结束后，公司立即确认额外实收资本（在可动用的范围内）的一次性费用，以及A类普通股的初始账面价值与赎回价值之间的差额的累计赤字。

优先股-本公司获授权发行 5,000,000 面值为美元的优先股 0.0001 每股。截至2022年9月30日和2021年12月31日 无 已发行或已发行的优先股。

A类普通股-本公司获授权发行 500,000,000 A类普通股，面值为$ 0.0001 每股。公司A类普通股的持有人有权 One 为每一股投票。截至2022年9月30日和2021年12月31日 23,000,000 已发行和未发行的A类普通股，所有这些股票都可能被赎回，并在随附的资产负债表中被归类为永久股权之外的股票（见附注7）。

B类普通股-本公司获授权发行 50,000,000 面值为美元的B类普通股 0.0001 每股。截至2022年9月30日和2021年12月31日 5,750,000 已发行和流通的B类普通股。Founder的持有人同意交出并注销总计不超过 750,000 B类普通股 无 考虑到承销商的超额配售权没有全部或部分行使，从而使初始股东共同拥有 20 首次公开发行后公司已发行和流通在外的普通股的百分比。承销商于2021年12月13日全额行使了超额配售权； 750,000 B类普通股不再被没收。

有记录的普通股东有权 One 就股东须表决的所有事项，对所持有的每一股份进行投票。A类普通股的持有人和B类普通股的持有人将作为一个单一类别对所有提交股东表决的事项共同投票，但法律规定除外。

B类普通股将自动转换为A类普通股，同时或紧接完成首次业务合并后─ One 基础，可根据股份细分、股本、重组、资本重组等进行调整，并可根据本文的规定进行进一步调整。如就初始业务合并而额外发行或当作发行A类普通股或与股票挂钩的证券，则在所有Founder股份转换后可发行的A类普通股数目合共等于， 20 转换后发行在外的普通股总数的百分比，包括已发行的A类普通股总数，或在转换或行使任何与股票挂钩的证券或已发行或被视为已发行的权利时被视为已发行或可发行的A类普通股总数，由公司就完成首次业务合并而作出的决定，但不包括任何可行使或可转换为已发行或将发行予首次业务合并的任何卖方的A类普通股或与股票挂钩的证券，在营运资金贷款转换时向保荐人、高级职员或董事发行的任何私募认股权证；但该等Founder股份的转换绝不会在以下情况下进行─ One 基础。

截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司共有 22,700,000 未偿认股权证，由 11,500,000 和 11,200,000 分别为公开认股权证和私人安置认股权证。

公开认股权证只可对全部股份行使。单位分开后，不会发出部分公开认股权证，而只会买卖全部公开认股权证。公开认股权证将在（a）项中较晚的日期开始行使） 30 业务合并完成后的天数和（b） 12 自首次公开发行结束之日起的月份；在每种情况下提供根据《证券法》，本公司拥有一份有效的登记声明，其中包括在行使公开认股权证时可发行的A类普通股，并有一份与其相关的现行招股说明书，这些股票已登记，根据持有人居住国的证券法律（或公司允许持有人在某些情况下以无现金方式行使其认股权证），有资格或免于登记。公司同意在切实可行的情况下尽快，但在任何情况下不得迟于 20 在初始业务合并结束后的工作日，公司将尽商业上合理的努力向证券交易委员会备案，并有一份有效的登记声明，涵盖在行使认股权证时可发行的A类普通股并维持有关该等A类普通股的现行招股章程，直至认股权证协议所指明的认股权证到期或赎回为止。如一份涵盖在行使认股权证时可发行的A类普通股的登记声明不能由 60 在首次业务合并结束后的第1日，权证持有人可在有有效的注册声明之前，以及在公司未能维持有效的注册声明的任何期间内，根据《证券法》第3（a）（9）节或其他豁免，在“无现金基础上”行使认股权证。尽管如此，如果A类普通股在行使未在国家证券交易所上市的认股权证时符合《证券法》第18（b）（1）条对“担保”的定义，公司可自行选择，要求行使认股权证的公开认股权证持有人在“无现金基础上”行使认股权证，如果公司如此选择，则公司无须提交或维持一份有效的登记声明，如果公司不这样选择，在无法获得豁免的情况下，它将利用商业上合理的努力根据适用的蓝天法对股票进行登记或限定资格。

认股权证的行使价为$ 11.50 每股，可作调整，并将到期 五年 在企业合并完成后，或在赎回或清盘之前。此外，如（x）公司发行额外的A类普通股或与股票挂钩的证券，以供在首次业务合并结束时筹集资本，而发行价格或有效发行价格低于$ 9.20 每股A类普通股（发行价格或有效发行价格须由董事会诚意厘定，如是向首批股东或其附属公司发行，在不考虑初始股东或此类关联公司（如适用）在此类发行之前持有的任何Founder股份的情况下（“新发行价格”），（y）此类发行的总收益超过 60 在首次业务合并完成之日，可用于为首次业务合并提供资金的股本收益总额及其利息的百分比（扣除赎回），以及（z）A类普通股在 10 自公司完成初始业务合并之日前一交易日起的交易日期间（该价格，即“市场价值”）低于$ 9.20 每股，则认股权证的行使价格将（调整至最接近的一分），以等于 115 市值和新发行价格中较高者的百分比，以及$ 18.00 在" A类普通股每股价格等于或超过$ 18.00 “和”A类普通股每股价格等于或超过$ 10.00 "将被调整（至最接近的分值）以等于 180 市值和新发行价格中较高者的百分比，以及$ 10.00 在" A类普通股每股价格等于或超过$ 10.00 "将被调整（至最接近的一分钱），以等于市值和新发行价格中的较高者。

私募认股权证与首次公开发行中出售的单位的公开认股权证相同，但私募认股权证和在行使私募认股权证时可发行的A类普通股不得转让、转让或出售，直至 30 在业务合并完成后的几天内，除某些有限的例外情况外。此外，私募认股权证只要由初始购买者或此类购买者的许可受让人持有，则不可赎回。如果私募认股权证由初始股东或其许可受让人以外的人持有，则私募认股权证可由公司赎回，并可由该等持有人按照与公开认股权证相同的基准行使。

A类普通股每股价格等于或超过$ 18.00 :一旦认股权证可供行使，本公司可赎回尚未行使的认股权证（除本文就私人配售认股权证所述的情况外）：

本公司将不会赎回上述认股权证，除非根据《证券法》就认股权证行使时可发行的A类普通股所作的登记声明生效，而有关该等A类普通股的现行招股说明书可于 30 日赎回期。

A类普通股每股价格等于或超过$ 10.00 :一旦认股权证可供行使，本公司可在下列情况下赎回尚未行使的认股权证：

为上述目的，A类普通股的“公平市场价值”是指A类普通股在 10 紧接向认股权证持有人发出赎回通知日期后的交易日。在任何情况下，该等认股权证均不得就该赎回功能行使超过 0.361 每份认股权证A类普通股（可予调整）。

在任何情况下，本公司均无须以现金净额结算任何认股权证。如果公司不能在合并期内完成业务合并，而公司将信托帐户内的资金清算，则权证持有人将不会收到与其权证有关的任何此种资金，他们亦不会从信托帐户以外持有的公司资产中获得任何有关该等认股权证的分配。因此，认股权证可能到期时一文不值。

转入/转出第1、2和3级的款项在本报告所述期间开始时确认。公开担保的估计公允价值于2022年1月从第3级计量转为第1级计量，当时公开担保在一个活跃的市场上单独上市和交易。

一级资产包括对货币市场基金或美国国债的投资。该公司使用实际贸易数据、基准收益率、交易商或经纪人的市场报价以及其他类似来源等投入来确定其投资的公允价值。

已使用Black Scholes期权定价模型或Monte Carlo模拟估算了私募认股权证的公允价值。公开认股权证的公允价值最初是使用蒙特卡洛模拟模型估计的，随后根据这种认股权证在活跃市场中的挂牌价格估计。在截至2022年9月30日的三个月和九个月内，公司在简明经营报表中确认了约$ 2.0 百万美元 11.9 衍生权证负债的公允价值减少，分别为百万元。

私募认股权证的估计公允价值和公开认股权证在活跃市场上市之前的估计公允价值是使用第3级投入确定的。在蒙特卡罗模拟或布莱克斯科尔斯期权定价模型中，固有的假设与预期股价波动、预期寿命、无风险利率、行权价格和股息收益率有关。在公开认股权证上市之前，公司根据与认股权证预期期限相匹配的选定同行公司交易认股权证的隐含波动率，估计了其私募和公开认股权证的波动性。截至2022年9月30日止期间，私募认股权证的波动幅度与基于每日收盘价的历史波动幅度相匹配。无风险利率是以发行日的美国国债零息票收益率曲线为基础，期限与认股权证的预期剩余期限相近。认股权证的预期期限假定与其剩余的合同期限相当。股息率基于公司预期为零的历史股息率。