3Q24补充幻灯片1 John McCallion 首席财务官兼大都会人寿投资管理负责人附件 99.41这些幻灯片突出显示了大都会人寿，Inc.发布的收益、季度财务补充和其他先前公开披露的信息。
2目录专题页次。净收入（亏损）与调整后收益之比3年度精算假设审查&其他保险调整4按分部划分的调整后收益，例如总显着项目5可变投资收益（VII）6投资8直接费用率9新业务价值10现金和资本11附录12
3净收益（亏损）与调整后收益之比3Q24（税后）百万美元每股1净收益（亏损）1,275美元1.81美元减：净投资收益（亏损）（61）（0.09）衍生工具净收益（亏损）26050.86市场风险收益重新计量收益（亏损）2（424）（0.60）精算假设审查和其他保险调整2（6）（0.01）投资对冲调整（102）（0.14）其他（112）（0.16）调整后收益1,375美元1.95美元不太值得注意的项目：精算假设审查和其他保险调整160.02调整后收益ex。值得注意的项目总额1359美元1.93美元1每个项目的每股数据是单独计算的，可能与总数不相加。2反映600万美元税后损失的精算假设审查和其他保险调整项目包括500万美元的税后市场风险收益重新计量损失和100万美元的税后衍生品净损失。因此，这些金额不包括在衍生工具净收益（损失）或市场风险收益重新计量收益（损失）项目中。
4 •团体福利：–与一小部分团体人寿投资组合的年金支付功能相关的负债细化–没有持续影响• RIS：近年来死亡率上升带来的有利影响•亚洲：–日本失效假设的不利变化–韩国可变寿险产品的预期基金回报下降–日本和韩国发病率改善带来的积极影响3Q24年度精算假设审查和其他保险调整1退休和收入解决方案。2每个项目的每股数据是单独计算的，可能不会与总数相加。亮点影响
5（百万美元-每股数据除外）3Q24 3Q23 %变动%变动%（固定费率）关键驱动因素1有利不利的集团利益$ 431 $ 483（11%）承销利润率RIS 368409（10%）销量增长；承销利润率投资利润率亚洲347369（6%）（5%）承销利润率投资利润率拉丁美洲217 1999% 21%股票市场；销量增长欧洲、中东和非洲75707% 9%销量增长170206（17%）已放弃的收益2企业及其他（249）（262）费用投资利润率；税后调整后收益ex。值得注意的项目总额1,359美元1,474美元（8%）（6%）调整后每股收益ex。值得注意的项目总额1.93美元1.95美元（1%）1%调整后收益，不包括值得注意的项目总额，按分部1划分，将在大都会人寿，Inc.的2024年第三季度收益电话会议和网络音频广播中讨论。2由于与Global Atlantic Financial Group的再保险交易于2023年11月生效。
6 $ 179 $ 63 $ 260 $ 298 $ 162 3Q23 4Q23 1Q23 1Q24 2Q24 3Q24 3Q24 VII因私募股权回报率下降而下降；房地产回报率改善1（百万美元-税前）私募股权其他1季度目标VII区间为3.75亿美元，基于2024年全年指引区间约为15亿美元。$0
7（百万美元-税后1）3Q23 4Q23 1Q24 2Q24 3Q24 Group Benefits $ 1 $ 1 $ 4 $ 3 $ 2 RIS 3523736450 Asia 3710569944 Latin America 54128 EMEA —————— 大都会人寿 Holdings 3523554629 Corporate & Other 28（11）1621（5）Total variable investment income $ 141 $ 50 $ 205 $ 235 $ 1281假定美国法定税率为21%。七、按细分市场
8 FY21 FY22 FY22 FY23 3Q23 3Q24净投资收入：较高的资产增长被较低的利率上限收入所抵消（十亿美元）经常性收入VII净投资收入1 $ 16.7 $ 5.7 roll-off vs. reinvestment $ 15.6 $ 1.5新货币收益率roll-off yield 10年期国债收益率3Q21 1Q22 3Q22 1Q23 3Q23 1Q24 3Q24 1% 2% 3% 4% 5% 6% 7% 6.00% 5.78% 3.78% 1按调整后基准。2每个项目都是单独计算的，不得与总数相加。$21.3 $18.2 $5.1 $19.3 $0.4 $19.7 $4.9 $0.2 $5.0 $5.1 $0.2 2
912.2% 11.9% 11.9% 11.7% FY23 1Q24 2Q24 3Q24 1直接费用率，不包括与直接费用和养老金风险转移（PRT）相关的总显着项目。12.3%年度目标3Q24直接费用率1为11.7%，低于12.3%年度目标
101不包括大都会人寿持股；新业务价值是未来利润的现值，扣除新销售产生的资本成本和担保时间价值后的净额。新业务价值1 $ 3.8 $ 3.2 $ 2.8 $ 3.7 $ 3.6 $ 1.8 $ 1.9 $ 1.9 $ 2.3 $ 2.6新业务资本部署价值20192020202120222023（十亿美元）内部收益率回收期15% 7年17% 6年17% 6年17% 6年17% 6年19% 5年
11控股公司现金1 $ 4.9 $ 5.2 $ 5.2 $ 4.4 $ 4.5 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24 3Q24现金和资本1包括季度末在大都会人寿，Inc.和其他控股公司的现金和流动资产。2包括大都会人寿，Inc.在美国的主要保险子公司，两期均不包括美国人寿保险公司。$ 3.0b至$ 4.0b现金缓冲资本（十亿美元）• 3Q24的股票回购约8亿美元– 2024年10月回购的股票约1.3亿美元•预计9/30/24的美国法定调整资本总额2为176亿美元，较6/30/24下降2% •预计9/30/24的日本偿付能力保证金比率约为745%
附录
13 •集中在优质资产和较大的一级市场• 68%的平均贷款价值比（LTV）和2.2倍的平均偿债覆盖率（DSCR）– 77%的LTV小于或等于80%的CML投资组合– 95%的DSCR大于或等于1x – 79%的平均办公室LTV比率和2.1倍的平均DSCR 1截至2024年9月30日。本收益报告中对商业抵押贷款的所有提及均指净商业抵押贷款，包括商业抵押贷款，不包括为第三方发起的商业抵押贷款和相关的信用损失准备金。LTV和DSCR矩阵505亿美元DSCR LTV > 1.2x 1.0-1.2x < 1.0x合计< 65% 46.2% 2.3% 2.0% 50.5% 65-75 % 17.9% 1.3% 0.3% 19.5% 76-80 % 6.8% 0.3% —% 7.1% > 80% 15.8% 4.0% 3.1% 22.9%合计86.7% 7.9% 5.4% 100.0%高质量商业贷款（CML）组合1
14关于前瞻性陈述的警示性声明本演示文稿中的前瞻性陈述，使用了“预期”、“有信心”、“假设”、“相信”、“继续”、“可能”、“估计”、“预期”、“如果”、“打算”、“可能”、“可能”、“计划”、“潜力”、“项目”、“应该”、“将”、“将”和其他类似含义或与未来期间或未来业绩相关的词语和术语，在每种情况下均以所有衍生形式，基于涉及风险和不确定性的假设和预期，包括“风险因素”，大都会人寿，Inc.在其提交给美国证券交易委员会的文件中描述。大都会人寿未来的结果可能会有所不同，它不承担任何义务公开更正或更新任何这些陈述。
15关于非公认会计原则和其他财务信息的解释性说明本演示文稿中任何提及（关于非公认会计原则财务信息和调节的解释性说明中除外）的内容应分别理解为：（i）净收入（亏损）；（i）大都会人寿普通股股东可获得的净收入（亏损）；（ii）每股净收入（亏损）；（ii）大都会人寿，Inc.普通股股东可获得的每股摊薄普通股净收入（亏损）；（iii）调整后收益；（iii）普通股股东可获得的调整后收益；（iv）调整后每股收益。（iv）普通股股东每稀释普通股可获得的调整后收益。在本演示文稿中，大都会人寿介绍了未根据美国公认会计原则（GAAP）计算的某些综合和分部业绩衡量标准。大都会人寿认为，这些非公认会计准则财务指标通过突出经营结果和业务的潜在盈利驱动因素，增强了大都会人寿及其投资者对大都会人寿业绩的理解。分部特定财务计量仅使用归属于该特定分部的合并业绩部分进行计算。以下非GAAP财务指标不应被视为替代根据GAAP计算的最直接可比财务指标：非GAAP财务指标：可比GAAP财务指标：（i）调整后的保费、费用和其他收入；（i）保费、费用和其他收入；（ii）调整后的保费、费用和其他收入，不包括PRT；（ii）保费、费用和其他收入；（iii）调整后的递延保单购置成本资本化（DAC）；（iii）DAC资本化；（iv）普通股股东可获得的调整后收益；（iv）大都会人寿，Inc.普通股股东可获得的净收入（亏损）；（v）普通股股东可获得的调整后收益，不包括值得注意的项目总数；（v）大都会人寿，Inc.的普通股股东可获得的净收入（亏损）；（vi）普通股股东可获得的每股摊薄后收益；（vi）大都会人寿，Inc.的普通股股东可获得的每股摊薄后普通股的净收入（亏损）；（vii）普通股股东可获得的调整后收益，不包括值得注意的项目总数；（vii）大都会人寿，Inc.的普通股股东可获得的每股摊薄后普通股的净收入（亏损）；（viii）调整后的其他费用；（viii）其他费用；（ix）调整后的其他费用，扣除调整后的DAC资本化后的净额；（ix）其他费用，扣除DAC资本化后的净额；（x）调整后的其他费用，扣除调整后的DAC资本化，不包括与调整后的其他费用相关的值得注意的项目总额；（x）其他费用，扣除DAC资本化后的净额；（xi）调整后的费用率；（xi）费用率；（xii）调整后的费用率，不包括与调整后的其他费用和PRT相关的值得注意的项目总额；（xii）费用率；（xiii）直接费用；（xiii）其他费用；（xiv）直接费用，不包括与直接费用相关的值得注意的项目总额；（xiv）其他费用；（xv）直接费用率；（xv）费用率；（xvi）直接费用率，不包括与直接费用和PRT相关的值得注意的项目总数；和（xvi）费用率；和（xvii）所有控股公司的自由现金流。（xvii）MeLife，Inc.（母公司）经营活动提供（使用）的现金净额。
16本演示文稿中讨论的大都会人寿对非GAAP和其他财务指标的定义可能与其他公司使用的定义不同：调整后收益和相关指标•调整后收益；•普通股股东可获得的调整后收益；•普通股股东可获得的调整后收益，不包括总的值得注意的项目；•普通股股东可获得的调整后每股摊薄普通股收益；•普通股股东可获得的调整后收益，不包括每股摊薄普通股的总值得注意的项目；•普通股股东可获得的调整后收益，不包括总的值得注意的项目；•以固定货币为基础的普通股股东可获得的调整后收益。这些措施被管理层用来评估绩效和分配资源。与分部报告的GAAP指导一致，调整后的收益和调整后收益的组成部分，或基于调整后收益的其他财务指标，也是大都会人寿分部业绩的GAAP衡量标准。调整后收益和基于调整后收益的其他财务指标，也是对大都会人寿高级管理人员和许多其他员工的绩效进行评估以确定其在适用的薪酬计划下的薪酬的衡量标准。调整后的收益和基于调整后收益的其他财务指标允许分析大都会人寿相对于其业务计划的表现，并便于与行业结果进行比较。调整后的收益定义为调整后的收入减去调整后的费用，扣除所得税。普通股股东可获得的调整后收益定义为调整后收益减去优先股股息。调整后的收入和调整后的费用这些财务指标，连同相关的调整后的保费、费用和其他收入，主要通过排除（i）可能扭曲趋势的市场波动、（ii）不对称和非经济会计以及（iii）与剥离业务、非核心产品和某些实体相关的收入和成本的影响，专注于我们的主要业务。此外，这些衡量标准不包括GAAP下的终止经营业绩。市场波动会对公司的财务业绩产生重大影响。调整后收益不包括净投资收益（损失）、净衍生工具收益（损失）、市场风险收益重新计量收益（损失）和商誉减值。此外，投保人利益和索赔不包括（i）作为额外负债入账的某些年金化担保的贴现率变化和（ii）市场价值调整。关于非公认会计原则和其他财务信息的解释性说明（续）以固定货币为基础显示的任何这些财务计量均反映了外币汇率变动的影响，并使用当期平均外币汇率计算并适用于可比上一期间（“固定货币基础”）。这些非GAAP财务指标与最直接可比的GAAP财务指标的对账包含在本演示文稿和本期收益新闻稿中，可在www.metlife.com上查阅。
17关于非公认会计原则和其他财务信息的解释性说明（续）对计算调整后收益时显示的细列项目进行了不对称和非经济的会计调整：•净投资收益包括作为投资套期保值或用于复制某些投资但不符合套期会计处理条件的衍生品的已赚取收入和衍生品溢价摊销（“投资套期保值调整”）。•其他收入包括外币收益对冲的结算，不包括与有效再保险相关的不对称会计。•保单持有人福利和索赔不包括（i）与未来保单福利的非指定公允价值对冲相关的基差调整的摊销，（ii）与由通胀指数化投资支持的合同相关的通胀指数化福利调整，（iii）与有效再保险相关的不对称会计，以及（iv）某些单一保费年金业务在合同开始时发生的非经济损失。这些损失在保单持有人利益和索赔范围内按合同的估计寿命摊销为调整后的收益。•计入保单持有人账户余额的利息不包括与基于合同参考的资产池总回报的定期入计费率调整相关的金额以及与有效再保险相关的其他传递调整和不对称会计。已剥离业务是指那些已经或将要被大都会人寿出售或退出但在GAAP下不符合终止经营标准的业务。已剥离业务还包括与根据公认会计原则在合并中已消除的已退出业务进行的交易的净影响，以及与已经或将要被大都会人寿出售或退出的业务相关的成本，这些业务不符合根据公认会计原则计入已终止经营业务业绩的标准。对计算调整后收益时显示的细列项目进行了其他调整：•净投资收入和计入保单持有人账户余额的利息不包括与合同持有人定向股本证券（“单位挂钩合同收入”）和（“单位挂钩合同成本”）相关的某些金额。•其他收入包括作为独立衍生工具入账的合成担保利息合同（“GIC”）的费用收入。•其他收入不包括，其他费用包括收到的与根据过渡服务协议提供的服务有关的费用。•其他费用不包括（i）实施新的保险监管要求和其他成本，以及（ii）收购、整合和其他相关成本。其他费用包括（i）扣除归属于非控股权益的净收入，以及（ii）作为独立衍生工具入账的合成GIC应计福利。调整后的收益也不包括根据GAAP业务合并会计准则在收购时无法确认或在计量期间无法调整的某些或有资产和负债的确认。上述调整的税务影响是在扣除美国或外国法定税率后计算的，这可能与大都会人寿的有效税率不同。此外，所得税（费用）福利的拨备还包括与某些税收抵免的时间相关的影响，以及某些税收改革。此外，普通股股东可获得的调整后收益不包括优先股赎回溢价的影响，该溢价报告为大都会人寿，Inc.普通股股东可获得的净收入（亏损）的减少。投资组合收益（损失）和衍生工具收益（损失）这些是衡量投资和对冲活动的指标。投资组合收益（损失）主要不包括在净投资收益（损失）中报告但与投资组合业绩无关的金额，例如出售和剥离业务的收益（损失），以及剥离业务的投资组合收益（损失）。衍生工具收益（损失）主要不包括衍生工具赚取的收入和衍生工具溢价的摊销，在这种情况下，此类衍生工具要么是投资的套期保值，要么被用于复制某些投资，而此类衍生工具不符合套期会计的条件。这笔赚取的收入和溢价摊销在调整后的收益中报告，而不是在衍生收益（损失）中报告。
18关于Non-GAAP和其他财务信息的解释性说明（续）净资产收益率及相关措施• 大都会人寿，Inc.的普通股股东权益总额，不包括FCTA以外的AOCI：大都会人寿，Inc.普通股股东权益总额，不包括未实现投资净收益（损失）、未来保单福利贴现率重新计量收益（损失）、市场风险福利工具特定信用风险重新计量收益（损失）、设定受益计划调整部分的AOCI，扣除所得税后的净额。• 大都会人寿，Inc.的普通股股东权益总额，不包括值得注意的项目总额（不包括FCTA以外的AOCI）：大都会人寿，Inc.的普通股股东权益总额，不包括未实现净投资收益（损失）、未来保单福利贴现率重新计量收益（损失）、市场风险福利工具特定信用风险重新计量收益（损失）、AOCI的设定受益计划调整部分，以及扣除所得税后的值得注意的项目总额。• 大都会人寿，Inc.普通股股东权益回报率：大都会人寿，Inc.普通股股东可获得的净收入（亏损）除以大都会人寿，Inc.的平均普通股股东权益。•调整后的大都会人寿普通股股东权益回报率：调整后的普通股股东可获得收益除以大都会人寿，Inc.的平均普通股股东权益。•调整后的大都会人寿普通股股东权益回报率，不包括FCTA以外的AOCI：调整后的普通股股东可获得收益除以大都会人寿，Inc.的平均普通股股东权益，不包括FCTA以外的AOCI。• 大都会人寿，Inc.普通股股东权益的调整后回报率，不包括值得注意的项目总数（不包括FCTA以外的AOCI）：普通股股东可获得的调整后收益，不包括值得注意的项目总数，除以大都会人寿，Inc.的平均普通股股东权益，不包括值得注意的项目总数（不包括FCTA以外的AOCI）。上述措施所代表的权益水平与以下观点一致：在日常业务过程中，我们不打算仅以实现收益或损失为目的出售大多数投资。费用率、直接费用率、调整后费用率及相关措施•费用率：其他费用，扣除DAC资本化，除以保费、费用和其他收入。•直接费用率：调整后的直接费用，除以调整后的保费、手续费和其他收入。直接费用包括与员工相关的成本、第三方人员成本以及一般和行政费用。•直接费用率，不包括与直接费用和PRT相关的值得注意的项目总数：调整后的直接费用，不包括与直接费用相关的值得注意的项目总数，除以调整后的保费、费用和其他收入，不包括PRT。•调整后的费用率：调整后的其他费用，扣除调整后的DAC资本化，除以调整后的保费、费用和其他收入。•调整后的费用率，不包括与调整后的其他费用和PRT相关的值得注意的项目总数：调整后的其他费用，扣除调整后的DAC资本化，不包括与调整后的其他费用相关的值得注意的项目总数，除以调整后的保费、费用和其他收入，不包括PRT。一般账户（GA）管理资产（GA AUM）GA AUM被大都会人寿用来描述其GA投资组合中的资产。GA AUM按估计公允价值列报，由GA总投资、归为持有待售资产的GA投资组合部分以及现金和现金等价物组成，不包括保单贷款、合同持有人定向股本证券公允价值期权证券、为第三方发起的抵押贷款、与第三方再保险公司有再保险安排的资产以及某些其他投资资产。抵押贷款，扣除为第三方发起的抵押贷款（“抵押贷款净额”）（包括商业（“商业抵押贷款净额”）、农业（“农业抵押贷款净额”）和居民抵押贷款）和不动产权益（包括不动产和不动产合资企业）计入GA AUM（按资产净值，扣除设押债务后的净额），已从账面价值调整为估计公允价值。按行业对GA AUM进行分类是基于基础投资的性质和特征，这可能与它们在GAAP下的分类方式有所不同。因此，某些房地产和房地产合资企业内主要为净商业抵押贷款（按资产净值，扣除担保债务后的净额）的基础投资已被重新分类，以将其排除在房地产股权之外，并将其列为净商业抵押贷款。亚洲GA AUM和相关指标亚洲GA AUM被大都会人寿用于描述其亚洲GA投资组合中的资产。亚洲GA AUM按估计公允价值列报，由亚洲GA总投资组成， 亚洲GA投资组合分类为持有待售资产、现金及现金等价物的部分，不包括保单贷款、合同持有人定向股本证券、公允价值期权证券、为第三方发起的抵押贷款、与第三方再保险公司有再保险安排的资产以及某些其他投资资产。抵押贷款，扣除为第三方发起的抵押贷款（“抵押贷款净额”）（包括商业（“商业抵押贷款净额”）、农业（“农业抵押贷款净额”）和住宅抵押贷款）和计入亚洲GA AUM的房地产股权（包括房地产和房地产合资企业）（按资产净值，扣除设押债务后的净额），已从账面价值调整为估计公允价值。在分部层面，分部间余额（公司间活动，主要与对子公司的投资有关，在大都会人寿合并层面进行剔除）不包括在亚洲GA AUM中。亚洲通用会计准则AUM（按摊余成本计）不包括以下调整：（i）按估计公允价值列账的投资的未实现收益（亏损）和（ii）净抵押贷款（包括净商业抵押贷款、净农业抵押贷款和住宅抵押贷款）以及房地产和房地产合资企业从账面价值调整为估计公允价值。亚洲GA AUM（按摊余成本）列报为扣除相关信用损失准备金。
19非美国通用会计准则及其他财务信息解释性说明（续）统计销售信息：•团体福利：使用10%的单一保费存款和100%的年化全年保费和所有产品的经常性保费保单销售费用计算得出。•退休和收入解决方案：使用10%的单一保费合同、表内和表外存款、新的英国长寿再保险合同的合同价值计算，100%的年化全年保费和费用仅来自专业福利资源和公司拥有的人寿保险的经常性保费保单销售。•拉丁美洲、亚洲和欧洲、中东和非洲：使用10%的趸交保费存款（主要来自变额年金、固定年金和养老金等退休产品）、20%的信用保险趸交保费存款和100%的所有产品的经常性保费保单销售年化全年保费和费用（主要来自个人人寿、意外&健康和团体等风险和保障型产品）计算得出。销售统计数据与GAAP下的收入并不对应，而是作为业务活动的相关衡量标准。以下额外信息与了解大都会人寿的业绩结果和前景相关：•销量增长，如在业务增长背景下所讨论的，是可归属于调整后的保费、费用和其他收入以及管理水平下的资产的普通股股东的调整后收益的期间百分比变化，应用了一个模型，其中某些利润率和因素保持不变。这类项目中最显著的是承保利润率、投资利润率、权益市场表现变化、费用利润率和外币汇率变化的影响。• 大都会人寿使用一种自由现金流的衡量标准，以便于了解其产生现金用于再投资于其业务或用于非强制性资本行动的能力。大都会人寿将自由现金流定义为大都会人寿控股公司可获得的来自于运营子公司的股息、费用和控股公司的其他净流量（包括对子公司的出资）以及债务净贡献等于或低于目标杠杆率的现金之和。这种自由现金流的衡量标准先于资本行动，例如普通股股息和回购、减债和并购。自由现金流不应被视为替代根据公认会计原则计算的经营活动提供（用于）的净现金。自由现金流比率通常表示为普通股股东可获得的年度调整后收益的百分比。•值得注意的项目反映了影响大都会人寿业绩的事件的意外影响，但这些事件是未知的，并且是大都会人寿在设计业务计划时无法预料到的。值得注意的项目还包括某些项目，无论商业计划中预期的程度如何，以帮助投资者更好地了解大都会人寿的结果并评估和预测这些结果。值得注意的项目代表了对普通股股东可获得的调整后收益的正面（负面）影响。•持有公司的现金和流动资产由大都会人寿，Inc.与其他大都会人寿持有公司共同持有，包括现金和现金等价物、短期投资和公开交易的证券，不包括被质押或以其他方式承诺的资产。质押或以其他方式承诺的资产包括与证券借贷、回购协议、衍生工具、监管存款、抵押品融资安排、融资协议和担保借款有关的收到的金额，以及在已关闭区块中持有的金额。•我们参考特定日期的可观察远期收益率曲线，以便对未来结果进行估计。在给定时间可观察到的远期收益率曲线是基于沿着一系列利率久期的隐含未来利率。这包括10年期美国国债利率，我们将其用作描述长期利率的基准利率，我们在对未来结果的估计中使用了该利率。
20 大都会人寿，Inc.普通股股东可获得的净收入（亏损）与普通股股东可获得的调整后收益的对账3Q24 3Q23每股加权平均普通股收益稀释后1每股加权平均普通股收益稀释后1（以百万计，每股数据除外）大都会人寿，Inc.普通股股东可获得的净收入（亏损）1275美元1.81美元422美元0.56美元根据大都会人寿可获得的净收入（亏损）进行调整，Inc.普通股股东可获得的调整后收益：减：净投资收益（亏损）（77）（0.11）（927）（1.23）减：净衍生工具收益（亏损）7671.09（1,202）（1.59）减：市场风险收益重新计量收益（亏损）（531）（0.75）7961.05减：对净收益（亏损）的其他调整（65）（0.09）（156）（0.20）减：所得税（费用）福利拨备（195）（0.28）4290.57加：归属于非控股权益的净收益（亏损）（1）— 60.01普通股股东可获得的调整后收益1,3751.951,4881.97减：值得注意的项目合计160.02 140.02普通股股东可获得的调整后收益，不包括总显着项目$ 1,359 $ 1.93 $ 1,474 $ 1.95普通股股东可获得的调整后收益按固定汇率计算$ 1,375 $ 1.95 $ 1,463 $ 1.94普通股股东可获得的调整后收益，不包括总显着项目，按固定汇率计算$ 1,359 $ 1.93 $ 1,449 $ 1.92加权平均已发行普通股-稀释后703.7755.51普通股股东可获得的调整后收益，不包括总显着项目，每股稀释后的普通股是单独计算的，可能不等于（i）普通股股东可获得的调整后每股稀释后普通股收益，减去（ii）每股稀释普通股的值得注意的项目总数。
21与普通股股东可获得的调整后收益的对账，不包括总显着项目24年第三季度集团福利1退休和收入解决方案1亚洲拉丁美洲EMEA 大都会人寿 Holdings1 Corporate & Other1（以百万计）普通股股东可获得的调整后收益373美元472美元306美元221美元70美元182美元（249）减：总显着项目（58）104（41）4（5）12 —普通股股东可获得的调整后收益，不包括总显着项目431美元368美元347美元217美元75美元170美元（249）普通股股东可获得的调整后收益，按固定货币计算$ 306 $ 221 $ 70普通股股东可获得的调整后收益，不包括按固定货币计算的值得注意的项目总数$ 347 $ 217 $ 75 Q3集团福利1退休和收入解决方案1亚洲拉丁美洲EMEA 大都会人寿 Holdings1企业及其他1（以百万计）普通股股东可获得的调整后收益$ 510 $ 470 $ 275 $ 199 $ 88 $ 208 $（262）减：值得注意的项目总数2761（94）— 182 —普通股股东可获得的调整后收益，不包括总显着项目483美元409美元369美元199美元70美元206美元（262）普通股股东可获得的调整后收益，按固定货币计算271美元179美元87普通股股东可获得的调整后收益，不包括按固定货币计算的总显着项目365美元179美元69美元1按固定货币计算的结果不包括在内，因为固定货币影响不大。
22净投资收益与调整后净投资收益的对账FY21 FY22 FY23 3Q23 3Q24（百万）净投资收益$ 21,395 $ 15,916 $ 19,908 $ 4,825 $ 5,227减：净投资收益调整投资对冲调整（895）（976）（1,012）（232）（129）单位挂钩合同收益952（1,298）1,1834147其他调整（9）（10）（12）（3）66剥离业务6711 ——调整后净投资收益$ 21,280 $ 18,189 $ 19,749 $ 5,056 $ 5,143
23保费、费用和其他收入与调整后保费、费用和其他收入的对账FY23 1Q24 2Q24 3Q24（百万）保费、费用和其他收入$ 51,961 $ 11,975 $ 13,547 $ 12,523减：保费、费用和其他收入的调整：不对称和非经济核算29393550其他调整（34）（12）（11）（14）剥离业务—— 16调整后保费、费用和其他收入$ 51,966 $ 11,948 $ 13,523 $ 12,471
24费用明细及比率FY23 1Q24 2Q24 3Q24（百万，比率数据除外）DAC资本化与调整后DAC资本化的对账DAC资本化$（2,917）$（740）$（683）$（691）减：剥离业务————调整后DAC资本化$（2,917）$（740）$（683）$（691）其他费用与调整后其他费用的对账其他费用$ 12,656 $ 3,191 $ 3,113 $ 3,188减其他费用调整：其他调整557512剥离业务384417调整后其他费用$ 12,563 $ 3,180 $ 3,104 $ 3,159其他细节和比率其他费用，扣除资本化后的DAC $ 9,739 $ 2,451 $ 2,430 $ 2,497保费、费用和其他收入$ 51,961 $ 11,975 $ 13,547 $ 12,523费用率18.7% 20.5% 17.9% 19.9%直接费用$ 5,808 $ 1,426 $ 1,397 $ 1,392减：与直接费用相关的值得注意的项目总额96 ————直接费用，不包括与直接费用相关的值得注意的项目总额$ 5,712 $ 1,426 $ 1,397 $ 1,392调整后的其他费用$ 12,563 $ 3,180 $ 3,104 $ 3,159调整后的DAC资本化（2,917）（740）（683）（691）调整后的其他费用，扣除调整后的DAC资本化9646美元2440美元2421美元2468减：与调整后的其他费用相关的值得注意的项目总额96 ——调整后的其他费用，扣除调整后的DAC资本化，不包括与调整后的其他费用相关的值得注意的项目总额9550美元2440美元2421美元2468调整后的保费、费用和其他收入51,966美元11948美元13523美元12471减：PRT 5,324（25）1,752529调整后的保费、费用和其他收入，不含PRT $ 46,642 $ 11,973 $ 11,771 $ 11,942直接费用率11.2% 11.9% 10.3% 11.2%直接费用率，不含与直接费用相关的总显著项目及PRT 12.2% 11.9% 11.9% 11.7%调整后费用率18.6% 20.4% 17.9% 19.8%调整后费用率，不含与调整后其他费用相关的总显著项目及PRT 20.5% 20.4% 20.6% 20.7%
