附件 99.1
立即发布
Q2 Holdings, Inc.公布2025年第一季度财务业绩
德州奥斯汀（2025年5月7日）—Q2 Holdings, Inc.（NYSE：QTWO）是一家领先的金融服务数字化转型解决方案提供商，该公司今天公布了截至2025年3月31日的第一季度业绩。
2025年第一季度GAAP业绩
•营收1.897亿美元，向上同比增长15%d起4% 从2024年第四季度开始。
•GAAP毛利率53.2%，高于去年同期的49.7%和第四季度的52.6%2024.
•GAAP净收入480万美元 相比之下，上一季度的GAAP净亏损为1380万美元，2024年第四季度的GAAP净收入为20万美元。
2025年第一季度非公认会计原则业绩
•非美国通用会计准则毛利率n为57.9%，高于上年同期的54.9%和57.4%从2024年第四季度开始。
•调整后EBITDA为4070万美元，从上上一季度为2520万美元，2024年第四季度为3760万美元。
有关我们的GAAP与非GAAP结果的对账，请参阅下表。
Q2董事长兼首席执行官马特·弗莱克（Matt Flake）表示：“我们交付了强劲的业绩，以整个业务的稳健表现开始了新的一年。”“我们第一季度的预订表现以显着的续订和扩展活动为标志，向客户展示了我们的解决方案的持久价值。我们相信，我们技术的关键性、客户群的广度以及我们富有弹性的商业模式——再加上强大的管道和未来强大的更新机会——使我们能够在当前的市场环境中驾驭和执行。”
第一季度亮点
•本季度签署了五份Tier1和Enterprise合同，突出表现在：
◦一次扩张与现有Enterprise客户（美国50大银行）达成协议，利用我们的风险和欺诈解决方案。
◦与新一级客户的关系定价合同。
•订阅年化经常性收入增至7.024亿美元，同比增长14%。
•剩余履约义务总额或积压订单环比增加7400万美元，同比增加3.79亿美元，导致季度末承诺积压订单总额约为23亿美元，环比增长3%，同比增长20%。
Q2广泛的产品组合推动预订成功和客户续展
第二季度在本季度所有业务领域都实现了基础广泛的预订活动，数字银行、关系定价、风险与欺诈和Helix解决方案方面的五笔企业和一级交易凸显了这一点。第一季度显示续订预订持续强劲，从2024年开始保持势头。值得注意的是，第二季度在数字银行、Helix和关系定价方面与我们前10大客户中的三个获得了续订。预计2025年和2026年可获得的更新机会将与过去两年的水平相当。
Q2的解决方案解决了关键的行业问题，包括存款聚集和缓解日益增长的风险和欺诈威胁，同时为区域和社区金融机构提供全面的产品，增强这些机构的竞争地位、社区服务能力以及在各种市场条件下的风险管理。我们认为，这种对解决金融服务行业根本性、持续性挑战的关注使第二季度能够在不确定的宏观经济条件下保持对其解决方案的持续需求。
Q2的财务模型和业绩保持强劲，公司的规模和盈利能力的进步提供了相当大的可见性和持久性。该公司在帮助金融机构增加存款方面发挥的关键作用，加上其广泛的战略性客户基础，为Q2今年的财务前景提供了支撑。
“我们对第一季度的财务表现感到满意，实现的收入和调整后的EBITDA结果超过了我们指引的高端，”第二季度首席财务官Jonathan Price表示。“我们强大的财务基础和执行记录让我们对我们在整个2025年及以后执行盈利增长战略时利用市场机会并继续为股东创造长期价值的能力充满信心。”
财务展望
截至2025年5月7日，Q2 Holdings正在为其2025年第二季度提供指导，并为其2025年全年提供更新的指导，这代表了Q2 Holdings目前对Q2 Holdings的运营和财务业绩的估计。下面的财务信息包括调整后的EBITDA，它代表前瞻性的非GAAP财务信息。GAAP净收入（亏损）是与调整后EBITDA最具可比性的GAAP衡量标准。调整后的EBITDA与GAAP净收入（亏损）的不同之处在于，它不包括折旧和摊销、基于股票的补偿、与交易相关的成本、利息和其他（收入）费用、所得税、租赁和其他重组费用，以及非我们日常业务过程中的非经常性法律和解等项目。如果不做出不合理的努力，Q2 Holdings无法以合理的确定性预测这些排除的最终结果。因此，Q2 Holdings没有提供GAAP净收入（亏损）指引，也没有提供前瞻性调整后EBITDA指引与GAAP净收入（亏损）的对账。然而，需要注意的是，这些被排除在外的项目可能会对未来期间按照GAAP计算的Q2业绩产生重大影响。
Q2 Holdings为2025年第二季度提供的指导如下：
•总收入为1.91亿美元-1.950亿美元，同比增长10%至13%。
•调整后EBITDA为4100万美元-4400万美元，占本季度收入的21%至23%。
Q2 Holdings为2025年全年提供更新的指导如下：
•总收入为7.76亿美元至7.83亿美元，同比增长11%至12%。
•调整后EBITDA为1.70亿美元-1.750亿美元，占当年收入的22%。
电话会议详情
| 日期： | 2025年5月7日星期三 | |||||||
| 时间： | 美国东部时间下午5：00 | |||||||
| 主持人： | Matt Flake，董事长兼首席执行官/Jonathan Price，首席财务官/Kirk Coleman，总裁 | |||||||
| 电话会议报名： | https://registrations.events/direct/Q4i6081048 | |||||||
| 网播注册： | https://events.q4inc.com/attendee/698975862 | |||||||
所有与会者必须使用上述链接（网络直播或电话会议）进行注册。电话会议和财务业绩的网络直播将在Q2网站的投资者关系部分进行，网址为http://investors.Q2.com/.此外，注册后将提供实时电话会议拨入服务。与会者应至少在电话会议开始前10分钟拨入。电话会议结束后，本网站将在有限的时间内提供网络广播的存档重播。Q2已使用并打算继续使用其投资者关系网站作为披露重大非公开信息和遵守FD条例规定的披露义务的手段。
关于Q2 Holdings, Inc.
Q2是一家领先的金融服务数字化转型解决方案提供商，为美国和国际上的银行、信用合作社、另类金融公司和金融科技公司提供服务。Q2使其金融机构和金融科技客户能够为消费者、小型企业和企业客户提供全面、数据驱动的数字参与解决方案。Q2公司总部位于德克萨斯州奥斯汀，在全球设有办事处，并在纽约证券交易所公开交易，股票代码为QTWO。欲了解更多信息，请登陆Q2网。在LinkedIn和X上关注我们，了解最新动态。
使用非公认会计原则措施
Q2采用以下非GAAP财务指标：调整后EBITDA；调整后EBITDA利润率；非GAAP毛利率；非GAAP毛利；非GAAP销售和营销费用；非GAAP研发费用；非GAAP一般和管理费用；非GAAP营业费用；非GAAP营业收入（亏损）；自由现金流。从截至2024年12月31日的年度开始，由于没有采购会计对收入的影响，我们的非GAAP总收入现在相当于我们的GAAP总收入，因此我们没有报告非GAAP总收入。管理层认为，这些非公认会计准则财务指标是衡量经营业绩的有用指标，因为它们排除了Q2认为不代表其核心业绩的项目。
在调整后EBITDA的情况下，Q2调整了利息和其他（收入）费用、税收、折旧和摊销、基于股票的补偿、交易相关成本、租赁和其他重组费用以及非我们日常业务过程中的非经常性法律和解等项目的净收入（亏损）。在调整后EBITDA利润率的情况下，Q2通过将调整后EBITDA除以收入来计算调整后EBITDA利润率。在非美国通用会计准则毛利率和非美国通用会计准则毛利的情况下，Q2会调整基于股票的薪酬、所购技术的摊销、交易相关成本以及租赁和其他重组费用的毛利和毛利率。在非GAAP销售和营销费用以及非GAAP研发费用的情况下，Q2调整相应的GAAP费用以排除基于股票的薪酬。非美国通用会计准则一般和管理费用不包括基于股票的薪酬和非我们日常业务过程中的非经常性法律和解。非美国通用会计准则运营费用由非美国通用会计准则销售和营销费用、非美国通用会计准则研发费用以及非美国通用会计准则一般和管理费用之和计算得出。在非GAAP营业收入（亏损）的情况下，Q2调整营业收入（亏损），用于基于股票的补偿、与交易相关的成本、获得的技术的摊销、获得的无形资产的摊销、租赁和其他重组费用以及非我们日常业务过程中的非经常性法律和解。在自由现金流的情况下，Q2调整经营活动提供（用于）购买物业和设备以及资本化软件开发成本的净现金。截至2025年3月31日或2024年3月31日止三个月，采购会计或交易相关成本均无递延收入减少。
使用这些非公认会计准则财务指标存在局限性。这些非GAAP财务指标不是根据GAAP编制的，没有反映全面的会计制度，并且由于公司之间确切计算方法的潜在差异，可能无法完全与其他公司的类似名称的指标进行比较。某些被排除在这些非公认会计准则财务指标之外的项目可能会对营业收入和净收入（亏损）产生重大影响。因此，这些非GAAP财务指标具有局限性，应被视为是对最接近的GAAP指标或根据GAAP编制的其他财务指标的补充，而不是替代或优于。所附未经审计的简明合并财务报表以表格形式包含了与这些非公认会计原则措施最接近的公认会计原则措施的对账。
Q2的管理层使用这些非GAAP衡量标准作为经营业绩的衡量标准；编制Q2的年度经营预算；分配资源以提高Q2业务的财务业绩；评估Q2业务战略的有效性；提供与过去财务业绩的一致性和可比性；促进Q2业绩与其他公司的业绩进行比较，其中许多公司使用类似的非GAAP财务衡量标准来补充其GAAP业绩；并与我们的董事会就Q2的财务业绩进行沟通。
前瞻性陈述
本新闻稿包含前瞻性陈述和前瞻性信息。这些陈述可以通过信念、期望或意图的表达，以及非历史事实的陈述来识别，包括关于以下方面的陈述：我们的解决方案对客户的持久价值；我们技术的关键性；我们多样化的客户群；我们有弹性的商业模式；我们强大的
管道；我们未来强大的更新机会；我们驾驭当前不确定的市场环境并在整个2025年及以后实现财务预期的能力；预订势头；预期更新机会；我们解决方案的能力解决关键的行业问题，同时增强客户在各种市场条件下的竞争地位、社区服务能力和风险管理；我们在不确定的宏观经济条件下保持对我们的解决方案的强劲需求的能力；我们的财务模型和业绩的持续实力；我们的规模和盈利进展提供高度可见性和稳定性的能力；我们的强大的财务基础；我们在整个2025年及以后执行盈利性增长战略时利用市场机遇、应对潜在挑战并继续为股东创造长期价值的能力；我们根据三年目标框架执行的能力；以及我们的季度和年度财务指导。
本新闻稿中包含的前瞻性陈述基于我们的历史业绩及其当前的计划、估计和预期，并不代表此类计划、估计或预期将会实现。可能导致实际结果与本文所述结果大不相同的因素包括与以下相关的风险：（a）与美国最近的关税和贸易措施相关的风险以及由此产生的市场波动，包括在金融服务部门、潜在的通胀压力和由此可能实施的任何货币政策变化的影响、任何报复性关税的可能性和潜在影响以及对有价证券估值的影响；（b）与网络攻击、金融交易欺诈、数据和隐私泄露以及我们产品内的安全措施遭到破坏相关的风险，系统和基础设施或我们所依赖的第三方的产品、系统和基础设施，以及由此产生的成本和责任以及对我们的业务和声誉以及我们销售解决方案的能力的损害； （c）全球经济不确定性以及金融服务业和信贷市场的挑战或变化的影响和我们应对能力，包括银行业内部的并购、通胀压力、利率升高和波动、金融服务业的不稳定以及任何金融法规的变化或新的金融法规及其对我们的前景和客户的运营、前景和客户实施和购买决策的时间、我们的业务销售周期以及对账户持有人或最终用户或最终用户的影响，使用我们的解决方案；（d）在我们现有市场以及当我们进入新市场或现有市场的新部分时，或当我们提供新的解决方案时，竞争增加或新的风险；（e）与我们的解决方案开发相关的风险，包括基于人工智能或AI的解决方案，以及与我们的预期相比，我们的解决方案的市场变化；（f）我们的经营业绩相对于我们的预期和指导以及我们预测的准确性的季度波动；（g）与管理增长和全球运营相关的风险和增加的成本，包括招聘、培训、留住和激励员工以支持这种增长；（h）与我们的交易业务相关的风险，这些风险通常由最终用户行为驱动，并可能受到我们无法控制的外部驱动因素的影响；（i）在不确定的经济环境中与有效管理我们的业务和成本结构相关的风险，包括金融服务业的挑战以及季节性和意外趋势的影响；（j）与地缘政治不确定性或不和谐相关的风险，包括国家支持的对金融服务和其他关键基础设施的网络攻击或网络欺诈的风险增加；（k）与准确预测和管理金融服务业的任何经济衰退或挑战对我们的客户及其最终用户的影响相关的风险，尤其包括任何经济衰退对金融科技公司、金融科技公司、另类金融公司或Alt-FI的影响，以及我们与他们的安排，这可能为我们提供更复杂的收入安排，并且可能比我们的金融机构客户更容易受到经济衰退的影响；（l）与销售、实施和支持我们的解决方案相关的挑战和成本，特别是对于具有更复杂要求和更长实施过程的较大客户，包括与销售我们的解决方案的时间和可预测性相关的风险，以及预订时间可能对我们在一段时间内的收入和财务业绩产生的影响；（m）出错的风险，我们的解决方案或虚拟主机的中断或延迟对我们的业务和销售产生负面影响；（n）与我们的数字银行平台解决方案的计算、存储和处理的很大一部分从我们的第三方数据中心迁移到第三方公共云服务提供商相关的风险；（o）与开发和销售复杂的新解决方案和增强功能相关的困难和风险，包括那些使用具有我们的客户和相关政府当局要求的技术和监管规格和功能的人工智能的解决方案和增强功能；（p）与在受监管行业内运营和向受监管行业销售相关的风险，包括与人工智能和机器学习不断演变的监管、数据的接收、收集、存储、处理和转移以及对金融技术和相关服务，特别是对银行即服务或BaaS服务的监管审查增加相关的风险；（q）与我们的销售和营销能力相关的风险，包括合作伙伴关系以及我们销售周期的长度、成本和不可预测性；（r）第三方技术和实施合作伙伴关系中固有的风险，包括第三方服务或解决方案中的缺陷、故障或中断，可能对我们的业务造成损害；（s）我们将无法维持定价和期限等历史合同条款的风险；（t）与我们的客户安排和我们的解决方案的复杂性相关的一般风险；（u）与整合收购公司和成功销售相关的风险
并维持其解决方案；（v）与知识产权和其他事项相关的诉讼以及任何相关的索赔、谈判和和解；（w）与金融服务行业进一步整合相关的风险；（x）与在国际上销售我们的解决方案以及与我们的国际业务持续扩张相关的风险；以及（y）我们的债务偿还义务可能对我们的财务状况产生不利影响以及我们可能无法在需要或需要时以优惠条件获得资本的风险。
有关影响Q2业务的不确定性的其他信息包含在Q2提交给美国证券交易委员会的文件中，包括我们关于2025年第一季度10-Q表格的季度报告。这些文件可在Q2网站投资者关系部分的SEC文件部分查阅，网址为http://investors.Q2.com/.这些前瞻性陈述代表Q2截至本新闻稿发布之日的预期。后续事件可能会导致这些预期发生变化，Q2不承担任何义务在未来更新或更改这些前瞻性陈述，无论是由于新信息、未来事件或其他原因。
Q2 Holdings, Inc.
简明合并资产负债表
（单位：千）
（未经审计）
| 2025年3月31日 | 2024年12月31日 | |||||||||||||
| 物业、厂房及设备 | ||||||||||||||
| 当前资产： | ||||||||||||||
| 现金及现金等价物 | $ | 383,902 | $ | 358,560 | ||||||||||
| 受限制现金 | 1,575 | 2,233 | ||||||||||||
| 投资 | 102,147 | 88,066 | ||||||||||||
| 应收账款，净额 | 62,597 | 42,084 | ||||||||||||
| 合同资产，流动部分，净额 | 6,370 | 7,888 | ||||||||||||
| 预付费用及其他流动资产 | 21,729 | 23,512 | ||||||||||||
| 递延解决方案和其他费用，当前部分 | 30,254 | 26,611 | ||||||||||||
| 递延实施费用，当期部分 | 10,201 | 9,706 | ||||||||||||
| 流动资产总额 | 618,775 | 558,660 | ||||||||||||
| 物业及设备净额 | 28,025 | 31,528 | ||||||||||||
| 使用权资产 | 28,920 | 30,402 | ||||||||||||
| 递延解决方案和其他费用，扣除当期部分 | 28,300 | 28,116 | ||||||||||||
| 递延实施费用，扣除当期部分 | 27,403 | 26,408 | ||||||||||||
| 无形资产，净值 | 90,529 | 94,633 | ||||||||||||
| 商誉 | 512,869 | 512,869 | ||||||||||||
| 合同资产，扣除流动部分和备抵 | 12,463 | 9,483 | ||||||||||||
| 其他长期资产 | 2,572 | 2,696 | ||||||||||||
| 总资产 | $ | 1,349,856 | $ | 1,294,795 | ||||||||||
| 负债与股东权益 | ||||||||||||||
| 流动负债： | ||||||||||||||
| 应付账款和应计负债 | $ | 57,468 | $ | 60,542 | ||||||||||
| 可转换票据，流动部分 | 190,514 | 190,331 | ||||||||||||
| 递延收入，当期部分 | 174,094 | 137,700 | ||||||||||||
| 租赁负债，流动部分 | 10,084 | 10,327 | ||||||||||||
| 流动负债合计 | 432,160 | 398,900 | ||||||||||||
| 可转换票据，扣除当期部分 | 302,429 | 302,115 | ||||||||||||
| 递延收入，扣除当期部分 | 26,981 | 27,281 | ||||||||||||
| 租赁负债，扣除流动部分 | 36,019 | 38,346 | ||||||||||||
| 其他长期负债 | 6,809 | 10,357 | ||||||||||||
| 负债总额 | 804,398 | 776,999 | ||||||||||||
| 股东权益： | ||||||||||||||
| 普通股 | 6 | 6 | ||||||||||||
| 额外实收资本 | 1,206,649 | 1,183,893 | ||||||||||||
| 累计其他综合损失 | (1,720) | (1,873) | ||||||||||||
| 累计赤字 | (659,477) | (664,230) | ||||||||||||
| 股东权益总额 | 545,458 | 517,796 | ||||||||||||
| 负债总额和股东权益 | $ | 1,349,856 | $ | 1,294,795 | ||||||||||
Q2 Holdings, Inc.
综合收益（亏损）简明综合报表
（单位：千，每股数据除外）
（未经审计）
| 截至3月31日的三个月， | ||||||||||||||
| 2025 | 2024 | |||||||||||||
|
收入
|
$ | 189,735 | $ | 165,508 | ||||||||||
|
收入成本(1)
|
88,745 | 83,256 | ||||||||||||
| 毛利 | 100,990 | 82,252 | ||||||||||||
| 营业费用： | ||||||||||||||
| 销售与市场营销 | 26,527 | 25,445 | ||||||||||||
| 研究与开发 | 37,853 | 34,862 | ||||||||||||
| 一般和行政 | 32,322 | 30,176 | ||||||||||||
| 取得的无形资产摊销 | 93 | 4,828 | ||||||||||||
| 租赁和其他重组费用 | 2,006 | 1,126 | ||||||||||||
| 总营业费用 | 98,801 | 96,437 | ||||||||||||
| 运营收入（亏损） | 2,189 | (14,185) | ||||||||||||
|
其他收入总额，净额
|
3,051 | 1,897 | ||||||||||||
| 所得税前收入（亏损） | 5,240 | (12,288) | ||||||||||||
| 准备金 | (487) | (1,555) | ||||||||||||
| 净收入（亏损） | $ | 4,753 | $ | (13,843) | ||||||||||
| 其他综合收益（亏损）： | ||||||||||||||
| 可供出售投资的未实现收益（亏损） | (24) | 126 | ||||||||||||
| 外币折算调整 | 177 | (321) | ||||||||||||
| 综合收益（亏损） | $ | 4,906 | $ | (14,038) | ||||||||||
| 每股普通股净收益（亏损） | ||||||||||||||
| 基本 | $ | 0.08 | $ | (0.23) | ||||||||||
| 摊薄 | $ | 0.07 | $ | (0.23) | ||||||||||
| 加权平均已发行普通股 | ||||||||||||||
| 基本 | 61,222 | 59,446 | ||||||||||||
| 摊薄 | 64,820 | 59,446 | ||||||||||||
(1)包括截至2025年3月31日和2024年3月31日止三个月每个月550万美元的已购技术摊销。
Q2 Holdings, Inc.
简明合并现金流量表
（单位：千）
（未经审计）
| 截至3月31日的三个月， | ||||||||||||||
| 2025 | 2024 | |||||||||||||
| 经营活动产生的现金流量： | ||||||||||||||
| 净收入（亏损） | $ | 4,753 | $ | (13,843) | ||||||||||
| 调整净收益（亏损）与经营活动产生的现金净额： | ||||||||||||||
| 递延实施、解决方案和其他成本的摊销 | 6,961 | 6,411 | ||||||||||||
| 折旧及摊销 | 13,720 | 17,523 | ||||||||||||
| 发债费用摊销 | 543 | 496 | ||||||||||||
| 投资溢价和折价的摊销 | (301) | (371) | ||||||||||||
| 基于股票的补偿费用 | 21,010 | 20,801 | ||||||||||||
| 递延所得税 | (2,042) | (269) | ||||||||||||
| 其他非现金项目 | 465 | 405 | ||||||||||||
| 经营性资产负债变动情况： | (1,578) | (17,717) | ||||||||||||
| 经营活动所产生的现金净额 | 43,531 | 13,436 | ||||||||||||
| 投资活动产生的现金流量： | ||||||||||||||
| 投资的净到期（购买） | (13,805) | 30,911 | ||||||||||||
| 购置不动产和设备 | (785) | (1,405) | ||||||||||||
| 资本化软件开发成本 | (4,914) | (6,010) | ||||||||||||
| 投资活动提供（使用）的现金净额 | (19,504) | 23,496 | ||||||||||||
| 筹资活动产生的现金流量： | ||||||||||||||
| 行使股票期权所得款项 | 547 | 8,404 | ||||||||||||
| 筹资活动提供的现金净额 | 547 | 8,404 | ||||||||||||
| 汇率变动对现金、现金等价物和限制性现金的影响 | 110 | (189) | ||||||||||||
| 现金、现金等价物和受限制现金净增加额 | 24,684 | 45,147 | ||||||||||||
| 现金、现金等价物和限制性现金，期初 | 360,793 | 233,632 | ||||||||||||
| 现金、现金等价物和限制性现金，期末 | $ | 385,477 | $ | 278,779 | ||||||||||
Q2 Holdings, Inc.
GAAP与非GAAP措施的对账
（单位：千）
（未经审计）
| 截至3月31日的三个月， | ||||||||||||||
| 2025 | 2024 | |||||||||||||
| GAAP毛利 | $ | 100,990 | $ | 82,252 | ||||||||||
| 股票补偿 | 3,218 | 3,165 | ||||||||||||
| 获得的技术摊销 | 5,505 | 5,504 | ||||||||||||
| 租赁和其他重组费用 | 144 | 7 | ||||||||||||
| Non-GAAP毛利润 | $ | 109,857 | $ | 90,928 | ||||||||||
|
非美国通用会计准则毛利率：
|
||||||||||||||
| Non-GAAP毛利润 | $ | 109,857 | $ | 90,928 | ||||||||||
| 收入 | 189,735 | 165,508 | ||||||||||||
| 非美国通用会计准则毛利率 | 57.9 | % | 54.9 | % | ||||||||||
| GAAP销售和营销费用 | $ | 26,527 | $ | 25,445 | ||||||||||
| 股票补偿 | (3,452) | (3,871) | ||||||||||||
| 非美国通用会计准则销售和营销费用 | $ | 23,075 | $ | 21,574 | ||||||||||
| GAAP研发费用 | $ | 37,853 | $ | 34,862 | ||||||||||
| 股票补偿 | (4,042) | (3,843) | ||||||||||||
| 非美国通用会计准则研发费用 | $ | 33,811 | $ | 31,019 | ||||||||||
| GAAP一般和行政费用 | $ | 32,322 | $ | 30,176 | ||||||||||
| 股票补偿 | (10,298) | (9,922) | ||||||||||||
| 非经常性法律和解 | (1,750) | — | ||||||||||||
| 非公认会计原则一般和行政费用 | $ | 20,274 | $ | 20,254 | ||||||||||
| GAAP营业收入（亏损） | $ | 2,189 | $ | (14,185) | ||||||||||
| 股票补偿 | 21,010 | 20,801 | ||||||||||||
| 获得的技术摊销 | 5,505 | 5,504 | ||||||||||||
| 取得的无形资产摊销 | 93 | 4,828 | ||||||||||||
| 租赁和其他重组费用 | 2,150 | 1,133 | ||||||||||||
| 非经常性法律和解 | 1,750 | — | ||||||||||||
| Non-GAAP营业收入 | $ | 32,697 | $ | 18,081 | ||||||||||
| GAAP净收入（亏损）与调整后EBITDA的对账： | ||||||||||||||
| GAAP净收入（亏损） | $ | 4,753 | $ | (13,843) | ||||||||||
| 股票补偿 | 21,010 | 20,801 | ||||||||||||
| 折旧及摊销 | 13,720 | 17,523 | ||||||||||||
| 租赁和其他重组费用 | 2,150 | 1,133 | ||||||||||||
| 非经常性法律和解 | 1,750 | — | ||||||||||||
| 准备金 | 487 | 1,555 | ||||||||||||
| 利息和其他（收入）费用，净额 | (3,160) | (1,936) | ||||||||||||
| 经调整EBITDA | $ | 40,710 | $ | 25,233 | ||||||||||
| 调整后EBITDA利润率 | 21.5 | % | 15.2 | % | ||||||||||
Q2 Holdings, Inc.
自由现金流的调节
（单位：千）
（未经审计）
| 截至3月31日的三个月， | ||||||||||||||||||||||||||
| 2025 | 2024 | |||||||||||||||||||||||||
| 经营活动所产生的现金净额 | $ | 43,531 | $ | 13,436 | ||||||||||||||||||||||
| 购置不动产和设备 | (785) | (1,405) | ||||||||||||||||||||||||
| 资本化软件开发成本 | (4,914) | (6,010) | ||||||||||||||||||||||||
| 自由现金流 | $ | 37,832 | $ | 6,021 | ||||||||||||||||||||||
| 媒体联系人： | 投资者联系方式： | |||||||||||||
| 杰克·麦克比 | 乔希·扬科维奇 | |||||||||||||
| Q2 Holdings, Inc. | Q2 Holdings, Inc. | |||||||||||||
| M：+ 1-210-854-7974 | O：+ 1-512-682-4463 | |||||||||||||
| jack.mcbee@Q2.com | josh.yankovich@Q2.com | |||||||||||||