美国

证券交易委员会

华盛顿特区20549

 

表格10-K

 

（标记一）

 

根据1934年《证券交易法》第13或15（d）条提交的年度报告

 

截至2022年12月31日的财政年度

 

或者

 

根据1934年《证券交易法》第13或15（d）条提交的☐过渡报告

 

为从__________到__________的过渡时期。

 

委托档案号000-53988

 

DSG全球公司。

（注册人的确切名称在其章程中指明）

 

内华达州		26-1134956
（国家或其他司法管辖权 成立法团或组织）		（国税局雇主 身份证号）

 

207-15272克罗伊登大道

萨里，不列颠哥伦比亚省，V3Z 0Z5，加拿大

（主要行政办事处地址）（邮编）

 

(604) 575-3848

（注册人的电话号码，包括区号）

 

根据该法第12（b）节登记的证券：无

 

根据该法第12（g）节登记的证券：

 

普通股，面值0.00 1美元

（班级名称）

 

如果注册人是《证券法》第405条所界定的知名、经验丰富的发行人，请用复选标记表示。是☐否

 

如果根据该法第13或15（d）节，登记人不需要提交报告，请用复选标记表示。是☐否

 

用复选标记表明登记人（1）在过去12个月内（或在要求登记人提交此类报告的较短期限内）是否提交了1934年《证券交易法》第13或15（d）条要求提交的所有报告，以及（2）在过去90天内是否遵守了此类提交要求。是☐

 

用复选标记表明登记人是否在过去12个月内（或在要求登记人提交和张贴此类文件的较短时间内）以电子方式提交并在其公司网站（如果有的话）上张贴了根据S-T规则第405条（本章第232.405条）要求提交和张贴的每一份交互式数据文件。是☐

 

通过复选标记指明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、较小的报告公司还是新兴成长型公司。参见《交易法》第12b-2条中“大型加速申报人”、“加速申报人”、“小型申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。

 

大型加速文件管理器☐	加速文件管理器☐
非加速披露公司 ☐	规模较小的报告公司 ☒
	新兴成长型公司 ☐

 

如果是一家新兴成长型公司，请勾选注册人是否选择利用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13（a）节规定的任何新的或经修订的财务会计准则。☐

 

用复选标记表明注册人是否已就编制或发布其审计报告的注册会计师事务所根据《萨班斯-奥克斯利法》（15 U.S.C. 7262（b））第404（b）节对其财务报告内部控制有效性的评估提交报告和证明。☐

 

如果证券是根据该法第12（b）节登记的，请用复选标记表明备案文件中所列登记人的财务报表是否反映了对先前发布的财务报表的错误更正。☐

 

用复选标记表明，这些错误更正中是否有任何一项是需要对登记人的任何执行干事根据§ 240.10D-1（b）在有关追回期间收到的基于奖励的报酬进行追回分析的重述。☐

 

用复选标记表明注册人是否为空壳公司（如《交易法》第12b-2条所定义）。是☐否

 

截至2022年6月30日，非关联公司持有的有投票权和无投票权的普通股的总市值为10,011，073美元，基于当日的收盘价。为了计算非关联公司所持股份的总市值，我们假设所有未发行股份均由非关联公司持有，但我们的每一位执行官、董事所持股份除外。这些假设不应被视为承认所有执行人员和董事实际上都是我们公司的附属公司，或不存在其他可能被视为我们公司的附属公司的人。有关高级职员、董事和主要股东持股情况的更多信息，请参阅本年度报告第10-K表第III部分第12项。

 

截至2022年3月XX日，注册人已发行和流通的普通股为145,429，993股。

 

 

 

DSG全球公司。

表格10-K

目 录

 

		页
关于前瞻性陈述的特别说明		3
第一部分
项目1。	商业	4
项目1A。	风险因素	25
项目1B。	未解决的工作人员意见	38
项目2。	属性	38
项目3。	法律程序	38
项目4。	地雷安全披露	39
第二部分
项目5。	注册人普通股市场、相关股东事项和发行人购买股本证券	39
项目6。	部分财务数据	40
项目7。	管理层对财务状况和经营成果的讨论与分析	40
项目7A。	关于市场风险的定量和定性披露	53
项目8。	财务报表和补充数据	54
项目9。	会计和财务披露方面的变化和与会计师的分歧	81
项目9A。	控制和程序	82
项目9B。	其他信息	83
第三部分
项目10。	董事、执行官和公司治理	85
项目11。	高管薪酬	91
项目12。	某些受益所有人的安全所有权和管理层及相关股东事项	93
项目13。	某些关系及有关交易及董事独立性	95
项目14。	首席会计师费用及服务	95
第四部分
项目15。	展览和财务报表附表	96
签名		S-1

 

 

关于前瞻性陈述的特别说明

 

这份10-K表格年度报告包含前瞻性陈述，包括与未来事件、未来财务表现、战略、预期、竞争环境、监管和资源可用性相关的信息。“相信”、“可能”、“将”、“可能”、“估计”、“继续”、“预期”、“打算”、“可能”、“将”、“项目”、“计划”、“预期”等表达未来事件或结果不确定性的类似表述，旨在识别前瞻性陈述。前瞻性陈述是基于我们的假设、估计、分析和意见，这些假设、估计和意见是根据我们的经验和我们对市场趋势、当前状况和预期发展的看法作出的，以及我们认为在作出这些陈述之日的情况下相关和合理的其他因素，但这些因素受到已知和未知风险的影响，可能被证明是不正确的。这些风险在项目1.A“风险因素”中讨论。特别是，在不限制上述披露的一般性的情况下，本年度报告所载的前瞻性陈述固有地受到各种风险和不确定性的影响，可能导致实际结果、业绩或成就出现显着差异，这些陈述包括但不限于：

 

	●	我们成功认证我们的电动汽车产品的能力；
	●	产品交付的预期时间表；
	●	我们的制造合作伙伴和供应商的生产能力；
	●	国际航运服务的稳定性、可用性和成本；
	●	我们有能力为我们的电动汽车建立和维持一个经销商网络；
	●	我们吸引和留住客户的能力；
	●	当前劳动力和材料成本的一致性；
	●	当前政府对电动汽车的经济激励措施的可得性；
	●	在核心高尔夫市场以及电动汽车、商业车队管理和农业等新市场扩大我们的业务；
	●	总体经济和商业状况的稳定性，包括利率的变化；
	●	公司在必要时以合理条件获得融资以执行我们的业务计划的能力；
	●	我们准确评估和响应电动汽车和高尔夫行业市场需求的能力；
	●	我们在所选市场中有效竞争的能力；
	●	消费者愿意接受和采纳使用我们的产品；
	●	我们产品的预期可靠性和性能；
	●	我们吸引和留住合格员工和关键人才的能力；
	●	我们维护、保护和增强我们的知识产权的能力；以及
	●	我们有能力遵守不断变化的法律标准和法规，特别是关于作为一家上市公司的要求。

 

请读者注意，上述清单并非详尽无遗地列出可能使用的所有因素和假设。

 

这些前瞻性陈述仅在本10-K表格发布之日发表，并受到不确定性、假设以及商业和经济风险的影响。因此，由于以下第一部分第1A项“风险因素”以及我们提交给美国证券交易委员会的其他报告中所述的因素，我们的实际结果可能与前瞻性陈述中所述的结果存在重大差异。此外，我们在一个竞争非常激烈和迅速变化的环境中运作，新的风险不时出现。我们无法预测所有风险，也无法评估所有因素对我们业务的影响，也无法评估任何因素或因素组合可能导致实际结果与我们可能做出的任何前瞻性陈述中包含的结果存在重大差异的程度。鉴于这些风险、不确定性和假设，本10-K表中讨论的前瞻性事件和情况可能不会发生，实际结果可能与我们的前瞻性陈述中的预期或暗示存在重大和不利的差异。

 

你不应该依赖前瞻性陈述作为对未来事件的预测。尽管我们认为前瞻性陈述中反映的预期是合理的，但我们不能保证前瞻性陈述中描述的未来结果、活动水平、业绩或事件和情况将会实现或发生。此外，我们和任何其他人都不对前瞻性陈述的准确性和完整性承担责任。除法律要求外，我们不承担在本10-K表格日期之后以任何理由公开更新任何前瞻性陈述的义务，以使这些陈述符合实际结果或我们预期的变化。

 

你应阅读这份10-K表格的年度报告，以及我们在这份10-K表格的年度报告中引用的文件，并已作为证据提交给证券交易委员会，但有一项谅解，即我们未来的实际结果和情况可能与我们的预期存在重大差异。

 

 

第一部分

 

项目1。

商业

 

业务概览

 

在年度报告中，“公司”、“我们”、“我们”、“我们”、“DSG”或“VTS”是指DSG Global公司、其子公司Vantage Tag Systems Inc.及其全资子公司DSG Tag Systems International，Ltd.和Imperium Motor Company和Imperium Motor of Canada Corporation（统称为“Imperium”）。

 

DSG Global公司是一家技术开发公司，总部位于加拿大不列颠哥伦比亚省萨里市，从事高尔夫行业以及商业、政府和军事应用车队管理解决方案的设计、制造和营销。2020年，我们成立了电动汽车营销和分销部门Imperium Motor Company（“Imperium USA”），2021年成立了加拿大同行Imperium Motor of Canada Corporation（“Imperium Canada”），2021年，我们成立了高尔夫球车部门AC Golf Carts，Inc.，拥有Shelby Cobra高尔夫球车的全球独家权利。我们的车队管理和高尔夫部门的主要活动是开发、销售和租赁高尔夫车辆的GPS跟踪设备和接口，以及相关的支持服务。最近，我们的子公司Vantage Tag（简称“Vantage”）从最初的生产和营销GPS系统扩展到了领先DSG的高尔夫行业，为高尔夫行业以及最后一英里交付、旅游和度假、教育、农业和企业市场的商业客户提供全面的电动汽车、车队管理系统和后台支持服务。同时，我们的电动汽车部门从事进口、营销和分销用于通勤、家庭、商业和公共用途的低速和高速电动乘用车。

 

我们是由一群致力于车队管理技术的个人创立的，他们一直走在行业最具创新性发展的前沿。我们的执行团队在设计和制造无线、GPS和车队跟踪解决方案方面拥有超过50年的经验，在汽车零售、批发、分销和制造方面拥有超过40年的经验。

 

我们的主要行政办公室位于207-15272 Croydon Drive Surrey，British Columbia，V3Z 0Z5，Canada。我们主要行政办公室的电话号码是1（877）589-8806。

 

我们的报告分为三个部分，高尔夫球车，TAG系统和电动汽车。三个报告分部以外的任何资产、收入或支出均作为总部行政活动列报。

 

公司的股票代码是DSGT。

 

我们的CUSIP号码是23340C104。

 

公司历史

 

DSG Global公司（原北方制片公司）于2007年9月24日根据内华达州法律成立。我们成立的目的是选择将电影和电视项目打包出售给电影制片厂和制片公司。

 

2015年1月，我们更名为DSG Global公司，并对我们已发行和流通的普通股进行了一比三的反向股票分割，以期与DSG TAG系统公司签订股票交换协议。该公司于2008年4月17日根据内华达州法律注册成立，2008年在加拿大不列颠哥伦比亚省注册。

 

2015年4月13日，我们与Vantage Tag Systems Inc.（“VTS”）（原DSG Tag Systems Inc.）以及成为协议当事方的VTS股东签订了股份交换协议。根据股份交换协议的条款，我们同意收购VTS股本中不少于75%且不超过100%的已发行和已发行普通股，以换取向出售股东发行最多20,000，000股反向分割前的普通股，以1股普通股换取5.4935股VTS普通股。

 

2015年5月6日，我们完成了对VTS已发行和流通普通股约75%（82,435，748股普通股）的收购，按照换股协议的设想，我们向成为协议当事方的VTS股东发行了15,185，875股反向分割前的普通股。此外，在完成股票交换协议的同时，我们向Westergaard Holdings Ltd.发行了额外的179,823股反向分割前的普通股，以部分清偿VTS未偿债务的应计利息。

 

在股票交换协议首次结束后，直至2015年10月22日，我们从成为股票交换协议当事方的股东手中购买了额外的101,200股VTS普通股，并向这些股东发行了总计18,422股反向分割前的普通股。在完成这些额外购买后，DSG Global公司拥有VTS公司已发行和未发行普通股的大约100%。在截至2018年12月31日的年度内，Westergaard Holdings Ltd.将VTS的A系列可转换优先股共4,229，384股股份交换为51股B系列优先股和3,000，000股E系列优先股，Westergaard Holdings Ltd.是我们董事会前任成员Keith Westergaard的关联公司，截至2021年9月30日尚未发行。

 

 

反向收购作为股票交易所进行的资本重组入账，其中VTS被视为会计和财务报告目的的收购方。被收购实体的资产和负债已按其账面价值结转，没有确认商誉。我们在股票交换协议结束时采纳了VTS的业务和运营。

 

DSG TAG于2008年4月17日根据内华达州法律注册成立，并于2008年在加拿大不列颠哥伦比亚省注册。2011年3月，DSG泰格在英国成立了DSG泰格系统国际有限公司（简称DSG英国）。DSG英国公司是DSG TAG的全资子公司。

 

2019年3月26日，我们以一（1）为基础，对我们授权的、已发行的和已发行的普通股进行了反向股票分割，以四千（4,000）股为基础。反向拆分后，我们的法定资本从反向拆分前的3,000，000,000股普通股减少到750,000股普通股，相应地，我们的已发行和流通普通股从反向拆分前的2,761，333,254股减少到690,403股普通股，面值均为0.00 1美元。我们发行在外的优先股保持不变。

 

2020年12月22日，我们修订了公司章程，将我们的授权普通股从150,000，000股增加到350,000，000股，并指定14,010，000股优先股，每股面值0.00 1美元，包括3,000，000股A系列优先股、10,000股B系列可转换优先股、10,000股C系列可转换优先股、1,000，000股D系列可转换优先股、5,000，000股E系列可转换优先股和10,000股F系列可转换优先股。

 

Imperium Motor Corp.于2020年9月15日根据内华达州法律成立。Imperium Motor of Canada Corporation于2021年8月12日根据加拿大不列颠哥伦比亚省法律注册成立。

 

在那之后的2023年1月5日，Imperium Motor Corp.更名为Liteborne Motor Corporation。

 

2021年8月12日，根据加拿大不列颠哥伦比亚省的法律，公司成立了Imperium Motor of Canada Corporation（“Imperium Canada”），公司以每股0.10美元的价格认购了所有法定股本，即100股A类投票参与普通股。Imperium Canada是本公司的全资子公司。

 

2021年9月17日，公司根据内华达州法律成立了AC Golf Carts，Inc.（简称“AC Golf Carts”），并以每股面值0.00 1美元的价格认购了所有授权股票，100股普通股。AC Golf Carts是本公司的全资子公司。

 

最近的筹资活动

 

于2022年2月17日，本公司订立日期为2021年12月13日的购股协议（“买卖协议”）的条件豁免（“豁免”）。公司已收到五笔付款，金额分别为：2022年2月28日25万美元、2022年3月31日25万美元、2022年7月29日9万美元、2022年8月29日25万美元、2022年9月15日125000美元、2022年10月18日125000美元和2022年10月21日285000美元，共计1375股F系列优先股。根据该豁免，本公司同意通过将全部销售总额的20%返还认购人来持续偿还这些款项，直至根据本豁免协议发行的500股F系列优先股全部赎回为止。由于根据豁免认购的F系列优先股是强制性可赎回的，根据ASC 480-10，共计1375000美元被记为负债。根据SPA的原始条款，赎回优先F系列股票需要支付面值15%的溢价。因此，赎回时将支付75,000美元的赎回溢价，作为20%销售毛额汇款的一部分，并将在还款时摊销。在截至2022年12月31日的年度内，确认了3062美元，并记为利息费用，作为贷款的一部分。

 

在截至2022年12月31日的年度内，公司支付了20411美元的必要款项，用于应付贷款。

 

 

电动汽车部

 

Imperium Motor Company USA，更名为Liteborne Motor Corporation（“LMC或Liteborne”）

Imperium Motor Company Canada

 

概述

 

Imperium Motor Company USA and Canada（“Imperium”）是一家全球性技术公司，专门从事车队管理、汽车充电网络、锂空气电池开发以及电动汽车的营销和分销。

 

Imperium将拥有创新的Skywell Automotive Group电动汽车（EV）产品线在北美市场的独家经销权。天威是中国首屈一指的电动汽车制造商之一，拥有先进乘用车、大中型客车、轻型客车、物流车、专用车等全系列产品。

 

2022年11月1日，公司宣布任命艾伦·M·瓦格纳为Imperium USA首席执行官。瓦格纳在汽车行业拥有广泛的专业知识和影响力。在加入LMC之前，瓦格纳曾担任现代Transys的执行董事和梅赛德斯-奔驰技术公司的产品开发副总裁，在此之前，他曾在Lear Corporation担任多个高管职位。他曾担任Saleen Automotive/SMS Supercars的工程副总裁和Saleen Electric的执行副总裁。瓦格纳也是Entech的副总裁。多年来，他曾与通用汽车、福特、谢尔比、佩蒂企业、丰田、克莱斯勒和宝马等标志性汽车品牌合作。

 

Imperium提供了一个机会，可以成为电动汽车行业潜在的5亿美元EBITDA业务的一部分，该公司有一个知名的、经过验证的合作伙伴，该合作伙伴已经在全球范围内出口优质的公路现车。在这些汽车质量的众多证据中，有一款五座SUV，它在洛杉矶车展上的首次亮相，引发了非凡的评价，一位传奇的汽车设计专家出人意料地从现场购买了一辆，此外还有与会者的预购。

 

在2023年1月5日年底之后，公司将Imperium USA更名为Liteborne Motor Company（“Liteborne”）。

 

Liteborne现在拥有强大的行业领导地位，董事会拥有非凡的行业深度，在继续建立销售和经销商网络的过程中，它已经做好了应对已经在进行的美国认证程序（即认证）的准备。

 

简言之，当其他公司难以以可承受的价格制造和交付汽车时，Liteborne基于现代、灵活、按需制造的合理价格解决方案是独一无二的，而美国设计和制造的混乱和成本正是电动汽车领域的特点。我们为通过进口设计精美、制造巧妙、交付可靠的电动汽车，为北美人提供前所未有的、以价值为导向的电动汽车系列而感到自豪。

 

管理团队的其他成员包括丹尼尔·洛克和乔纳森·达戈斯蒂诺。领导Homologation的洛克先生拥有超过20年的汽车开发和工程管理经验。在加入Liteborne之前，他是现代Transys的高级经理和项目经理。Gentherm项目规划经理，伟世通项目经理和产品设计工程师。洛克先生在耶鲁大学获得了化学工程学士学位。乔纳森·达戈斯蒂诺先生1999年在金沙兄弟开始了他的职业生涯。2003年，他以优异的法律和道德研究成绩从福特汉姆大学毕业，加入雷曼兄弟，在几家不同的银行担任投资和商业银行家，其中包括由雷曼副董事长创立的摩根兄弟。他成为吕克·蒙塔尼耶教授的合作伙伴，将他的预防性医疗业务商业化，在此期间，他获得了2008年诺贝尔医学奖。离开传统的商业银行后，他进入了绿色能源领域，致力于创造节能的绿色氢生产。在加入Liteborne之前，他创立了HydroBoost，目前正在测试和商业化HydroBoost，这是一种根据汽车和卡车需求生产绿色氢的产品。

 

 

电动汽车市场综述

 

低速电动车（LSEV）

 

	●	到2025年，LSEV的全球市场规模预计将达到68B美元。
	●	Imperium LSEV和HSEV的销售额有望在2023年达到1.32亿美元。

 

高速电动车（HSEV）

 

	●	2017年，全球电动汽车市场规模为11.9B美元，预计到2025年将达到56.7B美元，从2018年到2025年的复合年增长率为22.3%。
	●	预计Liteborne将于2023年第四季度开始进口汽车，初始销售额将达到130,000，0000美元，而2024年收入将达到850,000，000美元。预计盈利能力较高

 

美国

 

预计到2030年，美国道路上的电动汽车（EV）数量将从2018年底的100万辆增至1870万辆。预计到2030年，美国将有2.59亿辆汽车（轿车和轻型卡车）上路，这一比例约为7%。2018年，美国电动汽车销量增长79%，而同年全球电动汽车销量增长64%。

 

加拿大

 

2018年的销量比2017年高出150%以上，2018年全国电动汽车销量超过了前三年的总和。在所有新车中，近3%是电动汽车，这一比例高于美国。

 

制作伙伴

 

浙江中威汽车有限公司。

 

Imperium拥有Jonway电动汽车在美国、加拿大、墨西哥和加勒比地区的独家经销权。

 

浙江中威汽车有限公司（简称“中威”）于2003年5月开始生产。这家位于浙江省台州市的制造厂占地57.3公顷，有800多名员工。该公司已投资逾6亿元人民币生产三门和五门SUV，年产能可达3万辆。制造业务包括压制、焊接、涂装和装配线。它还获得了TS16949：2009、GCC、SASO、SONCAP和CCC认证。仅在中国，中威就拥有500多家汽车经销网络，并已在意大利建立了经销网络。

 

作为国家一级生产企业，中威股份通过了ISO9001质量管理体系认证，产品通过了欧洲认证和美国DOT、EPA认证，并出口到世界80多个国家。中威已宣布在中国徐州建立第三家装配厂。

 

天威新能源汽车集团有限公司。

 

天井新能源汽车集团股份有限公司成立于2011年。主要从事大、中、轻型客车、乘用车及相关零部件的制造和销售，逐步成为中国新能源汽车行业的龙头企业。截至2016年底，公司总资产78.38亿元，净资产14.29亿元。

 

 

天威旗下拥有南京金龙客车制造有限公司、武汉天威新能源汽车有限公司、深圳天威汽车有限公司、南京天源世界动力科技有限公司和青岛天威新能源汽车集团有限公司，产品包括3.6-18米系列电动客车和乘用车，广泛销往东南亚多个国家和地区，广泛应用于公交、旅游、通勤、租赁等市场。天井股份也是首批进入清洁能源客车行业的公司之一。该公司以重视技术研发、熟练的员工队伍、创新的设计和高质量的产品而闻名，并取得了优异的成绩。自2014年以来，创维一直是中国新能源乘用车的主要销售商。

 

Skywell已授予公司在美国和加拿大销售Skywell电动乘用车、卡车（包括但不限于ET5运动型多功能车）、公共汽车和零部件的独家权利，期限为5年。

 

帝国的绿色故事

 

燃气动力内燃机不是交通运输的未来，它们已成为过去。我们的电动汽车系列不产生排放，几乎不产生热量，噪音很小，并且可以完全由可再生电力驱动，产生太阳能和风能等资源。Imperium打算提供一个太阳能/风能组合家庭充电站，为100%可持续，100%零碳解决方案。

 

Imperium EV乘用车

 

	天井IMPERIUM ET5
	●	座位五名乘客
	●	汽车最大功率150千瓦
	●	速度最高150千克/小时
	●	范围最多404公里或520公里NEDC估计
	●	电池55.33或71.98千瓦时锂离子
	●	装备配备自动变速器、空调、加热器、电源窗、电源门锁、后摄像头、按钮启动、合金轮毂、Am-Fm USB/SD立体声等

 

 

电动汽车市场的竞争

 

电动汽车市场竞争激烈且发展迅速，新的制造商和经销商不断进入该行业，以满足对价格具有竞争力的汽车的实际和预期需求增长。因此，我们预计我们将经历来自新老制造商、营销商和分销商的激烈竞争。其中包括特种电动汽车的利基制造商，以及大型成熟的汽车制造商。其中包括特斯拉 Model S、雪佛兰Volt和日产Leaf等电动汽车制造商。

 

我们目前和潜在的竞争对手大多拥有比我们大得多的资金、技术、制造、营销和其他资源，可能能够投入更多的资源来设计、开发、制造、分销、推广、销售和支持他们的产品。几乎我们所有的竞争对手都拥有比我们更广泛的客户基础和更广泛的客户和行业关系。此外，几乎所有这些公司都拥有比我们更长的经营历史和更高的知名度。我们的竞争对手可能处于更有利的地位，能够对新技术作出快速反应，并且可能能够更有效地设计、开发、营销和销售他们的产品。

 

DSG技术和产品——车队管理和高尔夫部门

 

我们开发了TAG产品套件，我们认为这是高尔夫行业第一个完全模块化的车队管理解决方案。TAG系列产品目前在世界各地的高尔夫设施中销售和安装，并作为商业应用，通过一个成熟的分销商网络以及与车队和设备制造领域一些最著名的品牌的合作伙伴关系。

 

VTS通过新的INFINITY XL系统和新的3G-4G TAG，为车队运营商提供了跟踪和控制车辆的新能力。我们内部开发了一套专有的硬件和软件组合，作为INFINITY TAG系统在世界各地销售。我们主要专注于高尔夫行业，在该行业中，TAG系统被用于帮助高尔夫球场运营商管理他们的高尔夫球车、草坪设备和多用途车辆。我们是高尔夫行业车队管理领域的领军企业，2010年被美国全国高尔夫球场所有者协会旗下的《Boardroom》杂志评为“年度最佳技术”。迄今为止，TAG系统已安装在世界各地的车辆上，并已被用于监测数百万轮高尔夫球。

 

TAG系统通过提供一个模块结构来填补市场中的一个空白，该结构允许客户定制他们的系统以满足所需的功能和预算限制。除了可以独立操作的核心TAG系统车辆控制功能外，我们还为高尔夫球场管理和高尔夫球手提供3个信息显示系统——字母数字文本和高清12英寸INFINITY XL、10英寸INFINITY RM和10英寸INFINITY DM ——为操作者提供三个显示选项，这在业内是独一无二的。VTS还通过购买或租赁提供内部融资。

 

我们的TAG系统的主要市场是高尔夫行业，在世界各地有超过40,000家高尔夫公司。虽然高尔夫行业仍然是我们销售和营销工作的主要重点，但我们已经在农业和商业车队运营等其他市场成功地试行了TAG系统。我们打算利用适当的资源，扩大我们在这些新市场的销售和营销工作。

 

我们正在扩大我们在北美的销售队伍，该地区是高尔夫车队市场最重要的部分，并与E-Z-GO、Yamaha和Ransomes Jacobsen等私人经销商和高尔夫设备制造商建立了重要关系，以帮助推动整个欧洲、亚洲、英国和世界各地许多其他市场的销售，包括我们最近搬到新西兰和澳大利亚。

 

我们最新的Vantage产品系列包括Vantage品牌Fleet高尔夫球车，以及Vantage和Shelby品牌面向个人用户的零售高尔夫球车。谢尔比高尔夫球车产品代表了高尔夫和低速车行业的独特产品，强调定制化和用户品牌联想。谢尔比的产品将通过DSG和特许谢尔比经销商网络以AC高尔夫球车品牌销售。这些经销商也将作为谢尔比产品和其他DSG产品的服务代理在他们的地方。

 

 

为了成功地交付产品，增加销售，并保持客户的满意，我们需要有一个可靠的供应商我们的硬件单位和组件，以有竞争力的价格。目前，我们从一家在中国生产的北美财富200强公司采购TAG和INFINITY车队，从一家在英国和亚洲经营的供应商采购RAPTORS车队。这种已经建立起来的新关系为我们提供了质量更高、价格更具竞争力的新技术。

 

此外，VTS最近与一家电信供应商合作，在全世界范围内提供硬件和无线接入方面的新技术，从而使VTS能够大幅降低蜂窝成本。

 

技术概述

 

DSG生产一套“模块化”产品，为高尔夫运营所需的任何车辆提供车队管理解决方案，并提供两个高尔夫球手信息显示选项，以满足运营商的预算要求。DSG认为，它是目前高尔夫车队管理行业中唯一具备这些能力的公司。

 

VTS TAG系统从一开始就被设计为高尔夫/草坪车队管理系统。它的主要功能是满足高尔夫球场经营者的需求。在采用与传统商用车辆管理系统相同的核心技术（蜂窝无线和GPS）的同时，DSG已开发出正在申请专利的解决方案，使其适应高尔夫环境的特殊要求。与主流的车队跟踪产品相比，由于其专有的数据收集和压缩算法，DSG每MB（兆字节）蜂窝数据收集的数据点多10到50倍。此外，通过使用特定应用的地理数据验证和校正方法，相对定位精度几乎提高了一个数量级。

 

DSG的专有方法使其能够以足够低的价格提供适合在高尔夫球场上使用的解决方案，使其在行业中能够负担得起。每个系统组件都采用了最先进的技术（服务器、移动跟踪器、显示器）。在开发其产品时，VTS TAG Systems采用了一种以应用为导向的方法，通过利用全球定位（GPS）和M2M（Machine to Machine）Cellular Data等主流技术在更广泛的商业车队管理背景下达到的商品水平，最重视（和研发）服务器和最终用户软件。

 

DSG充分利用了大量具有成本效益的远程信息处理解决方案的存在，选择了一个“现成的”硬件平台，满足在恶劣的室外高尔夫球场环境中运行的所有主要性能和环境要求。在消除与开发专有硬件平台相关的所有风险和成本的同时，DSG通过开发一套专门针对高尔夫应用的专有适配器和接口，保持了其硬件解决方案的独特性。

 

DSG已与第三方硬件制造商达成了一项针对高尔夫垂直行业的独家供应协议。此外，DSG拥有所有专有适配器和接口的设计。这消除了潜在竞争对手使用相同硬件平台的风险。竞争对手可以尝试逆向工程或模仿TAG的技术和设备。这一风险因素由于我们的产品并不依赖于某一特定的技术或硬件平台而获得成功，而是依赖于一个非常具体的垂直软件应用程序，而这一应用程序更难复制（也更容易保护）。

 

该应用软件包含在系统的每个核心组件中实现的专利特性。TAG设备运行DSG专有固件，其中包含独特的数据收集和压缩算法。为最终用户应用程序提供支持的网络服务器软件也是专有的，并结合了DSG团队70多年的集体经验所积累的行业知识。

 

这种方法使该产品线在技术过时方面具有很高的耐受力。在任何时候，如果一个硬件组件停止使用或有一个更好/更便宜的硬件平台可用，软件应用程序可以很容易地进行调整，以便在新平台上或与新组件一起运行。公司受益于主流硬件技术不断提高的性能和降低的成本，没有任何额外的成本。

 

 

VTS TAG System使用的基于网络的软件即服务（SaaS）模式最适合低运营和支持成本以及软件更新的快速周期发布。这也是消除或大幅度减少对任何最终用户房地设备的需要的一个主要因素。客户可以通过任何连接互联网的计算机或移动设备使用该服务，设施上不需要本地无线网络，安装时间和费用极少。

 

DSG定位于利用主流技术，利用“同类最佳”的硬件平台来创造新一代的产品。我们的软件被设计为可以“携带”到未来的新平台，具有更好的GPS和无线技术，以保持公司的竞争优势。

 

DSG的所有新产品开发工作都遵循相同的模式：选择同类最佳的第三方硬件平台，设计和生产定制的专有配件，同时将大部分开发工作集中在垂直软件应用上，以满足特定的终端客户需求。

 

TAG INFINITY是TAG系列产品的最新成员，是这一开发理念的完美范例：主要部件是上一代Android平板电脑，由定制设计的户外外壳包裹，包含高尔夫环境所需的电源和接口组件。这款软件应用充分利用了Android操作系统的所有高级高分辨率图形、触摸用户界面和计算能力，与竞争系统相比，提供了极为优越的用户体验。该产品的上市时间是过去开发和推出此类产品所需时间的30%。

 

TAG控制组

 

该公司的旗舰产品是TAG控制装置。TAG可以作为一个“独立的”单元运行，也可以与两个显示屏中的一个一起运行：INFINITY 10字母数字显示屏或INFINITY高清“触摸激活”屏幕。TAG启用GPS，并使用蜂窝GSM网络与TAG软件通信。利用蜂窝网络，而不是建立本地Wi-Fi网络，可以确保运营商的正常运行时间，并确保车辆“在物业外”跟踪。GSM是事实上的全球移动通信标准。

 

TAG装置本身通常被谨慎地安装在车辆的机头，以使GPS清晰地显示出现场情况。然后将其连接到车辆电池和点火装置。然后使用最新的卫星图像映射该属性，该图像经过图形增强并作为地图加载到TAG系统中。

 

一旦安装完毕，车主就会使用TAG软件，使用任何有互联网连接的电脑、智能手机或平板电脑实时定位车辆，并执行各种管理操作。

 

 

运营商可以利用地理围栏功能在物业上创建“区域”，在那里他们可以控制车辆的行为，比如关闭正在进入敏感或危险区域的车辆。TAG系统还监测车辆电池的强度，帮助防止车辆电池充电不足，这可能会给球场带来不便，并对高尔夫球手的体验产生负面影响。

 

特点和好处：

 

●	利用Smart Power技术的内部电池，仅在车辆行驶（燃气）或正在充电（电动）时为电池充电
●	Pace of Play管理和报告，这对高尔夫运营商来说是一个关键的统计数据
●	无需安装软件
●	在任何电脑、智能手机或平板电脑上进行基于网络的访问
●	设立禁区，保护财产、车辆和顾客
●	实时跟踪物业内外（使用街道地图）
●	区域活动的电子邮件提醒
●	购物车锁定
●	详细的使用情况报告，以改进维修、适当的车辆轮调和工作人员的效率
●	地理围栏安全特性
●	Ability执行车道规则，这是在潮湿天气保护航向的关键
●	模块化系统允许硬件和功能选项，以适应任何预算或操作

 

INFINITY 10 "显示器

 

INFINITY 10与TAG控制单元配对，作为DSG的入门级显示系统，供希望向高尔夫客户提供基本球距信息和消息的操作者使用。INFINITY 10是一个非常划算的解决方案，对于那些希望通过Fleet Management后端的好处为客户提供GPS服务的运营商来说。INFINITY 10可以根据客户的喜好安装在转向柱或仪表板上。

 

 

VTS的入门级字母数字高尔夫信息展示

 

特点和好处：

 

●	孔信息显示
●	销的前、中、后位置的码数显示
●	消息传递功能–到单个购物车或车队广播
●	区域违规警告
●	播放节奏通知
●	智能电池技术，防止电量流失
●	多功能安装选项

 

INFINITY XL 12英寸显示屏

 

INFINITY XL 12”是一种解决方案，适用于希望为客户提供高级视觉信息体验的运营商。INFINITY XL 12”是一款高清晰度的“Infinity XL 12”激活显示屏，安装在高尔夫球车上，与TAG控制单元集成，提供完整的后端/前端车队管理解决方案。INFINITY XL 12”向高尔夫球手显示球洞图形、码数和详细的球场信息，并提供互动功能，如食品和饮料订购和记分。

 

业界领先的Infinity XL 12 " HD –市场上最先进的显示器。

 

特点和好处：

 

●	综合食品和饮料订购
●	专业提示
●	天桥能力
●	每日引脚放置显示
●	具有电子邮件功能的交互式记分卡
●	多种语言选择
●	Smart Battery技术不耗电
●	完整的广播消息传递功能
●	Pace of Play显示
●	生动的洞图形
●	转向或车顶安装的选择
●	产生广告收入和市场附加服务

 

 

PROGRAMMATIC广告平台

 

INFINITY XL 12系统的一个独特特点是广告显示能力。这可以被运营商用于内部推广服务，或通过出售广告地产来创收，因为高尔夫人群对广告商来说是非常理想的。INFINITY XL 12”显示横幅、面板、整页、专业提示和绿色视图广告。在互动功能屏幕上也有广告空间，用于订购食品和饮料以及记分卡。Infinity XL 12 "系统还可以显示动画GIF文件或播放视频以增加效果。

 

以多种形式展示的广告，包括动画GIF和视频

 

DSG开发了专有的“广告管理器”软件，用于实时从中央NOC（网络运营中心）放置和更改系统上的广告。Ad Manager可以部署到单个系统或多个系统。这就创建了一个屏幕网络，这也是广告客户非常希望看到的，因为广告内容可以部署在本地、区域或全国范围内。广告平台是公司未来营销和销售战略的重要组成部分。

 

DSG R3广告平台

 

DSG R3程序提供先进的ROI（收入优化智能）。利用所有流的广告交付，如自动化，直接和自助服务。R3项目能够在高尔夫球手坐进球车的那一刻向他们投放相关广告。R3模式比之前的‘一对一’广告模式更有效，这些是只通过课程直销销售的本地广告，或者3^rd派对广告销售公司。新的R3模式提供了“多对一”的广告选项，为成千上万的国家、地区和地方广告商提供了通过我们的R3市场在我们的屏幕上做广告的机会。

 

以前的“一对一”模式vs新的R3模式“多对一”

 

TAG TURF/ECO TAG

 

TAG Turf和新的ECO TAG是为了给球场操作者的草坪设备和多功能车提供相同的后端管理功能而开发的。草坪设备价格昂贵，单个设备的价格可能超过10万美元，占高尔夫球场运营预算的很大一部分。TAG Turf和ECO TAG拥有全面的报告，运营商可以利用这些报告来实施能够提高效率、降低劳动力成本、帮助降低空闲时间、提供燃料消耗和设备性能、提供切割模式的历史数据以及通过监测空闲时间来减少排放污染的计划。由于高尔夫球场无论规模大小都需要维护，这些节省成本的措施直接影响了运营商的利润。

 

特点和好处：

 

●	可安装在任何草皮、公用设施或服务车辆上
●	工作活动跟踪和管理
●	按地区、工作组、活动类型或具体车辆分列的工作细目和分析
●	车辆空转警报
●	区域进入警报
●	详细旅行（切割模式）历史
●	详细的使用报告，包括里程和小时数
●	通过地理围栏保护生态区
●	车辆锁定和“关闭物业”定位功能

 

 

TAG草坪提供了详细的路径历史和切割模式

 

高尔夫球车

 

应该添加对高尔夫球车部门的评论

 

Vantage BayCar

 

电机：行业领先的免维修5kw交流。高效、平稳、大扭矩的电机。

电池组：扩大范围，从更大的105ah锂电池组。

电池充电器：在任何可以使用110v常规电源插座的地方充电的机会。

制动系统：带自动泊车制动系统的再生发动机制动

悬架：McPherson Strut前悬架。

全电动。LED大灯，尾灯，顺序转向灯，液晶屏。10英寸显示屏。Speedo，电池充电状态。行程和总里程，齿轮选择指示器。

USB插座。4个仪表盘USB插孔，10英寸带ProTour或子午线轮胎的合金轮毂

可转换后座。可折叠成方便的平床，用于存放杂货、客人行李或设备。

加长顶篷，以保护后座乘客

保修。业界最全面的5年Bumper to Bumper质保

遥测。您的服务技术人员有密码保护的应用程序连接蓝牙智能手机访问车辆控制器。更改车辆设置，诊断，故障历史和报告。

遥测。受密码保护的App将蓝牙接入连接到锂电池管理系统。

AC智能驱动免费维护电机。集成车载智能充电器

 

VantagePro

 

电机：行业领先的免维修5kw交流。高效、平稳、大扭矩的电机。

电池组：扩大范围，从更大的105ah锂电池组。

电池充电器：在任何可以使用110v常规电源插座的地方充电的机会。

GPS车队管理系统：一级GPS车队管理包括在租赁或租赁中。（Pace of play alerts，Geo Fencing，Security lockdown and more）

制动系统：带自动泊车制动系统的再生发动机制动

悬架：Automotive McPherson Strut前悬架。USB插座。4个仪表盘USB插孔

配件。2个沙瓶、饮料冷藏箱、球杆和洗球器

保修。业界最全面的7年Bumper to Bumper质保

服务和维护。租赁或租赁中包含的1级现场服务。

Vantage Tag全球定位系统车队管理系统在高尔夫球车车队管理方面处于世界领先地位。

遥测。受密码保护的应用程序将蓝牙智能手机接入连接到车辆控制器。更改车辆设置，诊断，故障历史和报告。

遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测遥测受密码保护的App将蓝牙接入连接到锂电池管理系统。AC智能驱动免费维护马达。集成的板载智能充电器。

 

 

华帝之旅

 

电机：行业领先的免维修5kw交流。高效、平稳、大扭矩的电机。

电池组：扩大范围，从更大的105ah锂电池组。

电池充电器：在任何可以使用110v常规电源插座的地方充电的机会。

制动系统：带自动泊车制动系统的再生发动机制动

悬架：McPherson Strut前悬架。

全电动。LED大灯，尾灯，顺序转向灯，液晶屏。10英寸显示屏。Speedo，电池充电状态。行程和总里程，齿轮选择指示器。

USB插座。4个仪表盘USB插孔

ProTour或子午线轮胎的10英寸合金轮毂

保修。业界最全面的7年Bumper to Bumper质保

服务和维护。免费的首次现场推车服务（您的家或高尔夫球场）了解您的服务技术。知道你有专业的零件和服务支持的安慰。

遥测。您的服务技术人员有密码保护的应用程序连接蓝牙智能手机访问车辆控制器。更改车辆设置，诊断，故障历史和报告。

遥测。受密码保护的App将蓝牙接入连接到锂电池管理系统。

AC智能驱动免费维护电机。集成车载智能充电器

 

谢尔比高尔夫球车

 

电动机：来自真正的6.3kw交流电动机的巨大功率。

电池组。110ah锂电池组。

车载集成电池充电器。

电气。LED大灯，尾灯，信号灯和转向灯。

dash上的USB插座。

9英寸蓝牙触摸屏。免提电话，音频和视频流媒体，备份摄像头，内置收音机

14英寸合金轮毂，径向

轮胎前后备箱。

来自官方授权的Shelby的独特风格和颜色选择

GT500高尔夫球车。

 

收入模式

 

DSG的收入来自五个不同的来源。

 

系统销售收入，包括购买我们的TAG系统硬件租赁我们的TAG系统硬件的客户支付的销售价格。

 

每月服务费由所有客户支付在TAG系统上操作GPS跟踪所需的无线数据费。

 

 

月租费由租用TAG系统硬件的客户支付。客户每月支付的金额根据租用的设备类型（TAG、TAG和INFINITY 10”，或TAG和INFINITY XL 12”）而有所不同。

 

高尔夫球车销售收入，包括购买我们的华帝和特许谢尔比高尔夫球车的客户支付的销售价格。

 

程序化广告收入是一个新的收入来源，我们认为它有潜力成为我们未来的战略。我们正在实施和设计软件，在我们的INFINITY上提供广告和其他媒体功能。

 

我们确认收入的前提是存在有说服力的安排证据、已交货、费用固定或可确定、可收回性得到合理保证。在产品的最终验收由客户指定的情况下，收入将推迟到满足所有验收标准之后。我们根据其历史经验计提保修费用、销售退货和其他备抵。

 

我们的收入确认政策在本10-K表第二部分第8项中的合并财务报表附注中的“附注2 ——重要会计政策摘要”下进行了更详细的讨论。

 

市场

 

销售和营销计划

 

TAG系统的市场是世界各地的高尔夫球车和草坪设备车队。全球有40,000个高尔夫球场，其中北美是最大的个人市场，有20,000个。这意味着超过3,000，000辆汽车。高尔夫市场有五种不同的经营方式。市政、私人乡村俱乐部、目的地度假村、公共商业、军事和大学附属。VTS已在每一个类别中部署并进行了案例研究，开发了TAG系统。

 

我们的营销策略专注于建立品牌知名度，产生高质量的潜在客户，并提供卓越的客户服务。

 

北美销售

 

由于最大的市场是北美，公司雇佣了直接销售团队和销售代理，提供全面的销售覆盖。我们的销售代理是经验丰富的高尔夫行业专业人士，他们与高尔夫行业保持着已建立的关系，并拥有多条高尔夫线路。我们的销售目标是为我们的现有和潜在客户提供一支敬业、知识渊博、出色的客户服务团队。

 

此外，我们的团队致力于现有客户，这些客户专注于向我们当前的客户群追加销售和交叉销售其他产品，确保续签协议，并提供出色的客户服务。目前的区域是：

 

●	加拿大西部
●	加拿大中部
●	加拿大东部
●	美国东北部
●	美国西部
●	美国东南部
●	美国中西部

 

 

国际销售

 

DSG专注于精选的全球高尔夫市场，这些市场提供了巨大的销量机会，并重视我们的产品带来的好处。

 

我们在每个目标地区/国家利用战略经销商伙伴关系来销售、安装和服务我们的产品。经销商的选择基于市场实力、市场份额、技术和销售能力以及整体声誉。我们相信DSG解决方案对所有经销商都有吸引力，因为它们是通用的，适合任何品牌或型号的车辆。我们保持并利用我们与Yamaha、E-Z-GO和Ransomes Jacobsen（E-Z-GO的姊妹公司）的牢固关系，在世界各地发展我们的分销商网络。今天，我们的许多分销商合作伙伴都是E-Z-GO和RJ的主要分销商，并在各自的市场中占据主导地位。虽然他们是雅马哈或E-Z-GO的经销商，但大多数都向所有球场销售DSG产品，而不管他们选择哪种高尔夫球车，以增加客户的价值并创造额外的收入。我们根据需要用独立分销商补充这一分销商基础，以确保我们在关键市场有足够的覆盖。

 

目前，DSG专注于在欧洲、亚洲和南非的扩张。该公司计划下一步扩展到澳大利亚、新西兰和拉丁美洲。

 

管理公司

 

许多高尔夫设施由管理公司管理。这些公司的投资组合从几个高尔夫球场到数百个高尔夫球场不等。特龙^®全球最大的高尔夫球场管理公司，旗下管理着200多个球场。管理公司提供从品牌、人员配置、管理系统、营销和采购的一切服务。DSG目前为Troon、OB Sports、Kemper Sports、Trump、万豪酒店 Golf、Blue Green、Crown Golf、American Golf、Billy Casper、Club Corp和Club Link提供产品和服务。

 

DSG成功地完成了安装工作，并与控制大量课程的几个主要参与者建立了关系。DSG将继续实施由这些管理公司的需求驱动的系统开发，例如合并报告、通过中央仪表板访问多个课程。这一发展将成为DSG在管理公司市场的竞争优势。

 

DSG专门有一个团队为这个市场创建特定的抵押品，并指派一名高级管理人员直接负责管理这些关系。

 

竞争

 

我们与许多成熟的车队管理系统生产商和分销商竞争。我们的竞争对手包括高尔夫专用应用的生产商，如GPS工业有限责任公司，高尔夫球车车队管理系统的领先供应商之一，以及非高尔夫专用多用途车辆车队管理系统的生产商，如Toro。我们的许多竞争对手拥有比我们更长的经营历史、更好的品牌认知度和更多的财务资源。为了在我们的行业中成功竞争，我们必须：

 

	●	展示我们产品的竞争优势；
	●	开发一个全面的营销系统；以及
	●	增加我们的财政资源。

 

然而，我们不能保证，即使我们做这些事情，我们将能够有效地与我们行业中的其他公司竞争。

 

 

我们相信，我们将能够有效地在我们的行业中竞争，因为我们的产品的通用性、可靠性和相对于我们的竞争对手的价格。我们将努力通过贸易展览、销售访问和演示、在线营销和正面的口碑广告，在现有和潜在客户中建立我们的竞争优势意识。

 

然而，相对于我们的竞争对手，我们是一家新成立的公司，我们面临着与在一个行业中新成立的其他公司相同的问题，例如获得资金的渠道有限。我们的竞争对手可能比我们大得多，资金也比我们充足，在研究、运营和开发方面的历史也比我们长得多。此外，它们可能能够提供比我们更有竞争力的产品，而且通常能够更快地对新技术或新兴技术以及与该行业有关的立法和条例的变化作出反应。此外，我们的竞争对手可能会投入比我们更多的资源来开发、推广和销售他们的产品或服务。竞争加剧还可能导致关键人员流失、利润率下降或市场份额下降，任何这些都可能损害我们的业务。

 

我们在高尔夫球场车队管理领域的主要竞争对手是GPS工业公司，该公司成立于1996年，由我们的唯一管理人员、创始人和董事之一Bob Silzer先生创立。GPS工业公司目前是该市场上最大的参与者，在全世界拥有大约750个高尔夫球场。全球定位系统工业公司通过各种合并和收购进行了整合，采用了多种硬件平台和应用软件。自2009年GPS Industries与Club Car独家合作推出其最新产品Visage以来，他们的战略一直是主要针对现有客户，并激励他们用Visage系统取代现有的旧GPS系统。

 

GPS Industries正在极大地利用与Club Car的合作关系。Club Car是全球三大高尔夫球车制造商之一，有时得益于高尔夫运营商在选择管理系统时对Club Car及其车辆的偏好。

 

市场组合

 

自推出DSG产品线以来，我们已经向高尔夫球场运营商展示，他们现在可以使用一种预算友好的车队管理工具，该工具不仅适用于高尔夫球车，还适用于高尔夫球场上使用的所有其他车辆，如草坪维护、班车和其他多用途车辆。

 

市场研究发现，一半的高尔夫球场经营者只需要一个车队管理系统，只有15%的人需要一个高端的GPS高尔夫系统。这说明了VTS TAG Systems相对于GPS Industries的强大竞争优势，因为他们的产品只能满足相对较小一部分市场的需求。

 

因此，GPS Industries的安装基数一直在稳步下降，因为他们安装的大部分新产品已经取代了现有客户的旧产品，一些客户选择了预算较低的系统，转而使用VTS TAG Systems。

 

营销活动

 

该公司采用多层次的方法营销TAG系列产品。这项计划的基础之一是参加行业贸易展览会，高尔夫球业者都会参加这些展览会。最大的两个展会是1月底在佛罗里达举行的PGA商品展览会和高尔夫产业展览会。该公司还参加了北美各地的一些地区性展会。国际活动由我们的经销商和合作伙伴参加。

 

营销的第二层是关键组织的会员资格，如全国高尔夫球场所有者协会、高尔夫球场管理者协会和美国俱乐部管理者协会。这些公司在业内很有影响力，拥有出版物、电子邮件爆炸和网络营销等营销渠道。该公司还通过电子邮件、调查直邮项目直接向课程运营者进行营销。

 

 

潜在客户生成

 

产生潜在客户的主要来源之一是该公司与E-Z-GO、雅马哈和Ransomes Jacobson的战略合作伙伴关系。这些关系为公司提供了大量的市场情报。合作伙伴的销售团队与DSG销售团队协同工作，传递线索，创建联合提案，并分发TAG销售材料。该公司还为运营商感兴趣的特定价值项目创建了联合品牌材料，例如Pace of Play解决方案。DSG销售和营销人员参加合作伙伴的销售活动，进行培训并讨论营销策略。

 

该公司正在几个主要市场测试一个内部电话销售计划，以判断这一特定渠道是否值得更大规模的实施。

 

竞争优势

 

定价

 

TAG系统的“英雄”之一是为课程运营者提供一系列模块化车队管理选项，这些选项的价格极具竞争力。定价选项包括TURF、TAG、Infinity 10”和Infinity XL 12”系统，为客户提供了广泛的定价选项。

 

功能优势

 

DSG具有独特的优势，能够提供一个真正的车队管理系统，涵盖高尔夫球场上的所有车辆，而不仅仅是高尔夫球车。由于该系统的模块化特性，客户现在可以选择配置他们的系统配置，以完全匹配他们的需求和预算。

 

产品优势

 

DSG产品是世界上坚固、可靠、方便用户的系统。DSG是目前唯一一家提供内部电池防水系统的公司，以确保我们的合作伙伴保留完整的高尔夫球车制造商的保修。

 

业务计划

 

我们业务部的主要职能概述如下：

 

产品供应链管理

 

●	产品采购、交货期管理
●	库存控制

 

客户服务

 

●	培训
●	故障排除和支持
●	硬件维修

 

安装

 

●	内容和图形采购
●	系统配置
●	运输和安装

 

基础设施管理

 

●	通信服务器管理
●	蜂窝数据载体
●	服务和行政工具

 

 

产品供应链

 

为了保持较高的产品质量和控制，并优化生产成本，公司目前正在海外采购所有主要的硬件部件。最后组装在当地进行，以确保产品质量。其他关键部件也直接从当地制造商或供应商采购，以尽可能保持较低的价格。

 

公司要求供应商在产品交付前进行一套完整的质量测试和最少24小时的老化。当地的硬件组装和组件供应商提供12个月的保修。主要硬件部件海外供应商提供的保修计划为产品发货之日起15个月。在现有保修期延长90天后，此种维修服务将由供应商支付，但部件更换费用由DSG支付。

 

与产品供应链管理有关的另一项重要活动是与供应商密切合作，确保我们拥有主要部件的替代来源，并提前确定任何可能“报废”的部件，并在产品短缺发生之前找到合适的替代品。

 

库存控制

 

公司实施了严格的库存管理程序，管理供应商的产品流入、客户的流出以及仓库（加拿大、美国和英国）之间的库存内部流动。还制定了程序，以控制从客户那里返回的设备的流动，以便进行维修和更换。

 

安装

 

该公司正在利用少数自己的现场工程师，这些工程师的地理位置非常接近目前和未来客户高度集中的地区。有时，当新装置超出内部能力时，该公司会根据每个项目雇用一些外部承包商。每个承包商都接受了广泛的产品安装培训，公司为所有产品和车辆类型制作了广泛的安装手册。

 

该产品的设计方便安装，是其特色之一。此外，安装过程还包括一个发货前配置过程，该过程为每个设备准备了所需的所有设置和图形内容（如果适用的话），用于部署设备的特定位置。这使安装过程变得更加简单，在外地也不那么费时，从而减少了内部工作人员的费用（住宿、食品、差旅）以及外部承包商的费用（可结算时间减少）。

 

简化安装程序的另一个好处是增加了可扩展性，因为预计未来安装数量将会增加，因为减少了对更多承包商的技能水平和培训时间要求。

 

客户服务

 

该公司战略性地部署了客户服务人员，因此至少有一名服务代表在北美、欧洲和南非的工作时间内工作。

 

该公司在北美和英国直接负责客户服务，向终端客户提供电话和在线支持。在其他国际市场，一线客户服务由当地经销商的员工负责，而DSG则为经销商提供培训和更高级的支持。

 

为了管理客户服务活动，该公司正在利用SalesForce.com CRM系统，该系统允许创建、更新、关闭和升级服务案例，包括为有缺陷的设备颁发RMA（Return Material Authorization）号码。使用SalesForce.com还可以生成服务问题、客户满意度和设备故障的管理报告，以便快速识别趋势、问题帐户或系统问题。

 

 

此外，在2016财年，DSG开始提供DSG Par 72服务和支持计划，以保证对高尔夫业务客户球场的服务和支持。此方案为客户课程，保证服务和支持方案在24小时内出现问题。

 

产品开发和工程

 

公司内部聘用了一个软件工程师团队，负责开发和维护服务器软件和固件的主要组件。

 

所有产品开发都源自业务需求评估和客户要求。

 

产品经理定期审查与销售的功能请求列表，确定优先级并更新产品路线图。

 

软件工程师还负责开发专门的工具和系统，以提高公司的运营效率。这些项目包括以下功能：自动化系统监测、自动服务警报、改进的远程故障排除工具、蜂窝数据监测和报告。所有这些工具对于未来以更少的资源支持更多客户、简化支持和提高内部效率的能力至关重要。

 

所有的硬件开发（电子和机械）一般都是外包的，但是安装解决方案或布线等小型项目是在内部处理的。

 

材料合同

 

2020年3月2日，我们与第三方签订了一项咨询服务协议。根据这份五年协议的条款，第三方同意为公司提供战略品牌和业务定位、战略营销、概念开发和持续的战略咨询服务。考虑到将由第三方提供的服务，公司同意（1）在公司完成未来的融资后分几批支付350,000美元的现金，并在合同的头12个月后每月支付10,000美元，以及（2）在协议执行后签发一份五年期认股权证，以每股0.25美元的行权价购买2,829，859股（“第一认股权证”），以及一份为期五年的认股权证，用于购买公司普通股的股份数量，该数量等于公司普通股股份的10%，按完全稀释的基础计算，截至未来融资的截止日期，每股行使价等于未来融资中公司证券价格的80%减去第一份认股权证所代表的股份数量。认股权证除其他此类票据的惯例条款外，还包括与无现金行使有关的条款，以及两年的附带登记权，允许认股权证持有人将认股权证所依据的本公司普通股的股份与本公司其他可登记证券一起登记，但在本公司证券的承销公开发行（如果有的话）的情况下，承销商必须削减股份。

 

2020年4月17日，公司在加拿大紧急商业账户项目下获得本金29890美元（40000加元）的贷款。这笔贷款是无息的，如果在2022年12月31日之前偿还，有资格获得10,000加元的减免。如果不能在2022年12月31日前偿还，这笔贷款的年利率为5%，将于2025年12月31日到期。

 

2020年4月21日，公司在加拿大紧急商业账户项目下收到本金29889美元（40000加元）的贷款。这笔贷款是无息的，如果在2022年12月31日之前偿还，有资格获得10,000加元的减免。如果不能在2022年12月31日前偿还，这笔贷款的年利率为5%，将于2025年12月31日到期。

 

 

2020年6月5日，公司收到本金150000美元的贷款。这笔贷款的年利率为3.75%，将于2050年6月5日到期。贷款以公司所有有形和无形资产作抵押。731美元的固定付款每月到期，从贷款之日起12个月开始。

 

2020年7月10日，我们在加利福尼亚州费尔菲尔德签署了一份为期两年的零售、展示厅和仓库经营租赁协议，该协议将于2022年8月31日到期，如果在当前期限到期前提供书面通知，我们有权优先拒绝延长3至5年的租约。房舍的年租金起价为93000美元。租约包括免租期，租金支付从2020年10月1日开始。

 

2020年7月14日，我们签订了一份为期三年、于2023年7月31日到期的不列颠哥伦比亚省萨里市办公空间经营租赁协议，其中包含两项续租权，每项续租期为两年，前提是在当前租期到期前9个月内提供书面通知。房舍每年的基本租金为51,552加元起，另有每月1,551加元的额外租金作为运营费用。租约包括免租期，租金支付从2020年11月1日开始。

 

2020年12月23日，我们与第三方签订了一份为期两年的可赎回股票购买协议（“F系列SPA”），以每股1000美元的价格购买公司F系列优先股（“F系列”）的股票。此外，公司同意发行3,000，000份认股权证，每份认股权证可行使为一股普通股，行使价格为0.50美元，期限为5年，不符合无现金行使的条件。在SPA之日，第三方以1,500，000美元的价格购买了1,500股F系列股票。此外，根据SPA的条款，第三方同意在公司向美国证券交易委员会提交登记声明（“登记声明”），登记F系列和认股权证的基础股份后，再购买1500股F系列股票。在公司的要求下，第三方同意每三十天额外购买1,000股F系列股票（“额外收盘”），只要注册声明仍然有效，并且公司在额外收盘前第三个交易日的日均交易量至少为每日500,000美元。

 

2021年9月13日，公司与非关联方签订证券购买协议。根据该协议，公司于2021年9月13日收到现金收益2000000美元，以换取发行本金为2400000美元的无担保本票，其中包括400000美元的原始发行折扣，对持有人按9%的年利率计息，于2022年6月20日到期。如果票据未在2021年12月12日之前全额支付，票据将额外增加100000美元的担保利息。将在关于12月12日的说明中增加100000美元的担保利息^第在该票据的任何部分仍未支付的每个下一个月的日期。票据到期时或任何违约期间未支付的任何本金或利息的年利率为24%。

 

在发生违约的情况下，该票据的可转换价格相当于转换日期前30天内公司普通股最低交易价格的40%折扣。

 

2022年12月1日，公司发行了本金1000000美元的期票。该票据为无抵押票据，年利率为10%，将于2025年12月1日到期。票据的任何本金或利息在到期时或在任何违约期间未得到支付，其年利率为18%。

 

财产说明

 

2020年7月14日，公司签订了一份为期三年、于2023年7月31日到期的不列颠哥伦比亚省萨里市办公空间经营租赁协议（“克罗伊登租约”），其中包括两项续租权，每项续租期均为两年，前提是在当前租期到期前9个月内提供书面通知。房舍每年的基本租金为51,552加元起，另有每月1,551加元的额外租金作为运营费用。租约包括免租期，租金支付从2020年11月1日开始。

 

2019年10月13日，我们签订了一份三年经营租赁协议，于2022年11月30日到期，如果在当前期限到期前10个月内提供书面通知，我们有权延长两年期限。房地的年租金起始价约为47400美元，于2019年12月1日开始计算。2020年4月1日，公司终止了这份租约。

 

 

2020年7月10日，本公司签订了一份为期两年的经营租赁协议，内容涉及加利福尼亚州费尔菲尔德的零售、展厅和仓库空间（“费尔菲尔德租赁”），该协议将于2022年8月31日到期，如果在当前租期到期前提供书面通知，公司有权优先拒绝将租期延长3至5年。房舍的年租金起价为93000美元。租约包括免租期，租金将于2020年10月1日开始支付。

 

截至2021年12月31日止年度，公司支付的经营租赁付款总额为144,758美元，包括在一般和管理费用中。

 

截至2022年12月31日止年度，公司支付的经营租赁毛额为130066美元，计入一般和行政费用。

 

知识产权

 

一般

 

我们的成功将部分取决于我们是否有能力通过在美国和其他国家获得并保持强大的专利地位来保护我们的产品和候选产品。为了发展和保持我们的专利地位，我们将依靠专利保护、商业秘密、专门知识、持续的技术创新和许可机会。在这方面，我们保留并依赖专门从事知识产权领域工作的法律顾问的意见。

 

专利

 

DSG拥有两项美国专利

 

●	2014年9月16日颁发的“车辆管理”美国专利8,836，490号于2031年6月29日到期。
●	关于“设施管理”的美国专利第9,280，902号于2016年3月8日颁发，于2032年1月24日到期。

 

域名

 

我们已经注册并拥有我们网站www.vantage-tag.com、www.dsgtglobal.com和www.imperiummotorcompany.com的域名。

 

版权

 

我们拥有我们网站（www.vantage-tag.com，www.dsgtglobal.com，www.imperiummotorcompany.com）和各种宣传材料的普通法版权。

 

商标

 

我们拥有公司名称、产品名称和相关标识的普通法商标权，包括“DSG TAG”、“TAG高尔夫”、“ECO TAG”、“TAG文字”、“TAG Touch”、“TAG Turf”、“TAG Commercial”和“TAG Military”。我们没有向美国专利商标局或任何其他国家或多国商标管理机构申请注册任何商标。我们以我们的公司名称和我们的子公司的名称主张普通法的商标权。

 

 

雇员

 

截至2023年3月31日，我们在一般和行政、运营、工程、研发、业务发展、销售和营销以及金融领域拥有40名全职员工和承包商。我们还根据需要不时聘用独立承包商和顾问，以补充我们的核心工作人员。

 

项目1A。

风险因素

 

投资我们的普通股有很高的风险。在投资我们的普通股之前，您应该仔细考虑下面描述的风险和不确定性，以及本10-K表中的所有其他信息，包括我们的合并财务报表和相关说明。如果出现以下任何风险，我们的业务、财务状况、经营业绩和前景可能会受到重大不利影响。在这种情况下，我们的普通股价格可能会下跌，你可能会损失部分或全部投资。

 

与我们业务有关的风险

 

我们手头的现金有限，我们将需要大量资金来执行我们拟议的业务计划，进口、营销和销售电动汽车，继续扩大我们的车队管理技术销售和服务业务，以及制造、营销和销售我们的新系列VANTAGE高尔夫球车。无法保证我们将筹集足够的资金来执行我们的业务计划或继续为我们公司的运营提供资金。我们公司是否有能力继续经营下去，存在很大的疑问。

 

在截至2022年12月31日的年度内，我们蒙受了7574834美元的综合损失（6347178美元– 2021年12月31日）。截至2022年12月31日，我们的现金为48713美元，营运资金赤字为6948675美元。截至2021年12月31日，我们的现金为275383美元，营运资金赤字为2314163美元。我们认为，我们将需要大量额外的股本融资，以执行我们的业务计划，并继续作为一个持续经营的企业，因为除其他外：

 

	●	我们已经开始进口和认证我们的电动汽车系列，我们预计将通过建立和供应我们的经销商网络和履行预期的产品订单，导致成本和费用的大幅增加；
	●	我们一直努力在北美制造和组装我们新的Vantage高尔夫球车系列，我们预计通过建立制造工厂，成本和费用将大幅增加；
	●	我们预计，在我们实现大量销售之前，销售我们的电动汽车和高尔夫球车产品所产生的毛利润将不足以支付我们的运营费用，而我们能否实现盈利将部分取决于我们是否有能力大幅降低物料清单和我们产品的单位制造成本；以及
	●	我们并不预期我们将有资格获得银行贷款，或以我们可以接受的条件获得其他形式的债务融资。

 

我们预计本财政年度将出现重大亏损。独立注册会计师事务所关于我们已审计财务报表的报告包括一段解释性的段落，说明我们持续经营的能力。

 

我们预计，在可预见的未来，即使我们在短期内增加收入，成本和费用的大幅增加也会影响利润。我们最近推出和计划的产品可能不会在商业上取得成功。如果我们要实现盈利，我们必须成功地引入和接受我们的电动汽车和高尔夫球车，这可能不会发生。我们预计，我们的经营亏损将在2022年及之后大幅增加，我们还预计在未来几年将继续出现经营亏损和负现金流。

 

 

我们不能保证通过这次发行筹集的资金足以继续为本公司的运营提供资金。

 

我们将需要额外的资金来执行我们的商业计划。

 

公司将需要额外的资金来全面实施其业务计划，不仅要继续扩大已经确立的直接面向消费者的方式，而且要使公司能够在其经营的所有领域建立更强大的品牌。特别是，该公司将需要额外的资金，以便：

 

	●	执行其业务计划，并进一步发展其高尔夫产品和服务部门，以及其电动汽车营销和分销部门；
	●	扩大其设施、人力资源和基础设施；以及
	●	加大营销力度和潜在客户的产生。

 

不能保证以优惠条件提供更多的资金，或根本不提供。如果无法获得额外的资金，公司将需要减少、推迟或取消开发计划、计划的举措和管理费用。未能为我们的资本需求提供充足的资金，可能会对公司的业务、财务状况和经营业绩产生重大的不利影响。此外，出售额外的股本证券以筹集资金将导致公司股东的进一步稀释，产生额外的债务可能涉及强制实施限制公司经营的契约。

 

我们目前有负的经营现金流，如果我们将来不能产生正的经营现金流，我们作为一家经营企业的生存能力将受到不利影响。

 

我们在研发、销售和营销以及一般和管理费用方面进行了大量的前期投资，以快速发展和扩大我们的业务。我们目前正在发生与我们的业务有关的支出，这些支出产生了负的经营现金流。在某些情况下，经营现金流可能会下降，其中许多是我们无法控制的。在不久的将来，我们可能不会产生足够的收入。由于我们继续在研发、销售、营销、一般和管理费用方面产生如此巨大的未来支出，我们可能会继续经历负现金流，直到我们达到足够的销售水平，毛利率为正，以支付运营费用。如果我们不能产生正现金流，直到我们的销售达到足够的水平，毛利率为正，以支付运营费用或以合理的条件筹集额外资金，将对我们作为运营企业的生存能力产生不利影响。

 

为了执行我们提出的未来12个月开发、制造、销售和服务电动汽车的业务计划，我们将需要额外的资金。

 

为了执行我们提议的未来12个月的业务计划，我们估计，除了截至2022年12月31日的手头现金外，我们还需要大约3500万美元。如果手头现金、出售汽车的收入（如果有的话）以及行使未行使认股权证（如果有）时收到的现金不足以满足我们的现金需求，我们将需要通过出售我们的股本证券筹集更多资金，包括私募或注册发行和/或股东贷款。如果我们未能通过这种筹资努力筹集到足够的资金，我们可能会审查其他融资的可能性，如银行贷款。我们可能无法获得资金，或者，如果可以获得，可能无法以我们可以接受的条件获得资金。

 

我们能否获得执行我们的商业计划所需的资金，取决于许多因素，包括一般的市场条件和投资者对我们的商业计划的接受程度。这些因素可能使此类融资的时间、金额、条款和条件对我们不具吸引力或无法获得。如果我们无法筹集足够的资金，我们将不得不大幅削减开支，推迟或取消我们计划的活动，或大幅改变我们目前的公司结构。我们可能无法获得任何资金，我们可能没有足够的资源按预期开展业务，这两种情况都可能意味着我们将被迫缩减或停止业务。

 

 

未来的融资条款可能会对你的投资产生不利影响。

 

我们未来可能不得不从事普通股、债务或优先股融资。你的权利和你对我们证券的投资价值可能会减少。债务证券利息可能会增加成本，并对经营业绩产生负面影响。优先股可以不时地以筹集资本所需的指定、权利、优惠和限制等方式连续发行。优先股的条款对这些投资者可能比对普通股股东更有利。此外，如果我们需要通过出售普通股来筹集股本，机构投资者或其他投资者可以协商至少与你们的投资条款一样，甚至可能更优惠的条款。我们出售的普通股可以出售给任何发展中的市场，这可能会对市场价格产生不利影响。

 

我们未来的增长取决于消费者是否愿意采用我们的电动汽车系列。

 

我们的增长在很大程度上取决于消费者对替代燃料汽车，特别是电动汽车的需求减少的情况，而我们面临的风险较高。如果低速或高速电动汽车市场发展不如我们预期，或发展速度慢于我们预期，我们的业务、前景、财务状况和经营业绩将受到负面影响。替代燃料汽车市场相对较新，发展迅速，其特点是技术快速变化、价格竞争、更多竞争者、不断变化的政府法规和行业标准、频繁发布新车以及不断变化的消费者需求和行为。可能影响采用替代燃料车辆，特别是电动车辆的因素包括：

 

	●	对电动汽车质量、安全（特别是锂离子电池组）、设计的看法， 性能和成本，特别是在发生与电动汽车质量或安全有关的不良事件或事故时；
	●	一次充电可行驶的电动汽车的有限续航里程；
	●	电动汽车续航里程的下降是由于电池的充电能力随着时间的推移而下降；
	●	对电网容量和可靠性的担忧，这可能会破坏我们推广电动汽车的努力，使其成为解决需要汽油的车辆的实际办法；
	●	提供替代燃料汽车，包括插电式混合动力汽车；
	●	为电动汽车提供服务；
	●	石油和汽油价格的波动；
	●	促进燃料效率和替代能源形式的政府规章和经济激励措施；
	●	充电站的使用、电动汽车充电系统的标准化以及消费者对电动汽车充电的便利性和成本的看法；

 

上述任何因素的影响都可能导致现有或潜在客户不购买我们的电动汽车，这将对我们的业务、经营业绩、财务状况和前景产生重大不利影响。

 

我们的电动汽车单次充电的续航里程会随着时间的推移而下降，这可能会对潜在客户是否购买我们的汽车的决定产生负面影响。

 

我们的电动汽车单次充电的续航里程下降主要是由于使用情况、时间和充电模式。例如，客户使用车辆以及为车辆电池充电的频率，可能会导致电池充电能力进一步恶化。我们提供的各种车辆之间的电池劣质将是可变的。这种电池变质和相关的续航里程减少可能会对潜在客户是否购买我们的车辆的决定产生负面影响，这可能会损害我们营销和销售我们的车辆的能力。

 

 

如果我们无法跟上电动汽车技术的进步，我们的竞争地位可能会下降。

 

我们可能无法跟上电动汽车技术的变化，因此，我们的竞争地位可能会下降。如果不能跟上电动汽车技术的进步，将导致我们的竞争地位下降，从而对我们的业务、前景、经营业绩和财务状况产生重大不利影响。我们的研发努力可能不足以适应电动汽车技术的变化。随着技术的变化，我们计划升级或改造我们的车辆，并推出新车型，继续为车辆提供最新技术，特别是电池技术。然而，如果我们不能采购最新技术并将其融入我们的车辆，我们的车辆可能无法有效地与其他车辆竞争。例如，我们不生产电池，这使我们的电池组依赖于电池技术的其他供应商。

 

汽车行业的需求极不稳定。

 

汽车行业的需求波动可能会对我们的业务、前景、经营业绩和财务状况产生重大不利影响。我们将参与竞争的市场在最近几个时期一直受到需求大幅波动的影响。汽车销售需求在很大程度上取决于特定市场的一般、经济、政治和社会条件以及新车辆和新技术的引进情况。作为一家新的初创制造商，我们将比更成熟的汽车制造商拥有更少的财力来承受市场变化和需求中断。

 

我们依赖第三方来满足我们的电动汽车制造需求。

 

向未来客户交付我们的特许车辆以及由此产生的收入，取决于我们的供应商，包括Jonway和Skywell，是否有能力履行其各自与我们公司签订的许可和分销协议所规定的义务。这些义务的履行不在我们的控制范围内，取决于各种因素，包括它们各自的运营、财务状况以及可能影响中国的地缘政治和经济风险。如果他们不能履行他们的义务，或者只能部分履行我们与他们现有协议中的义务，或者如果他们被迫终止我们与他们的协议，或者是由于冠状病毒爆发、中国政府的相关措施或其他原因，我们将无法按照我们预期的数量和时间表生产或销售我们的许可车辆，如果有的话。

 

我们目前并没有作出充分执行我们的业务计划所需的所有安排。

 

为了按照设想销售我们的电动汽车和VANTAGE高尔夫球车，我们必须签订一些目前尚未签订的额外协议和安排。这些措施包括与分销商签订协议，安排我们计划中的电动汽车的运输和储存，安排组装我们的电动汽车的设施，以及获得我们所需数量的电池和其他基本用品。如果我们不能订立这类协议，或只能按对我们不利的条款订立，我们可能无法全面执行我们的业务计划。

 

我们受众多环境、健康和安全法律的约束，任何违反这些法律的行为都可能对我们的业务和经营业绩产生重大不利影响。

 

我们受众多环境、健康和安全法律的约束，包括法规、条例、章程和其他法律要求。这些法律涉及受管制物质的产生、使用、处理、储存、运输和处置，包括危险物质（如电池）、危险货物和废物、排放或排放到土壤、水和空气中，包括噪音和气味（可能导致补救义务），以及职业健康和安全事项，包括室内空气质量。这些法律要求因地点不同而不同，并可根据联邦、省、州或市的法律产生。任何违反该等法律及/或规定的行为，均会对本公司及其经营业绩造成重大不利影响。

 

 

我们的车辆须遵守汽车标准，如不能达到该等强制性安全标准，将会对我们的业务和经营业绩造成重大不利影响。

 

所有销售的车辆必须符合联邦、州和省机动车安全标准。在加拿大和美国，达到或超过联邦规定的所有安全标准的车辆都根据联邦条例进行认证。在这方面，加拿大和美国的机动车安全标准基本相同。严格的测试和使用经批准的材料和设备是获得联邦认证的要求之一。如果我们不能让SOLO、Tofino或任何未来型号的电动汽车满足机动车标准，将对我们的业务和经营业绩产生重大不利影响。

 

如果我们不能减少和充分控制与经营业务相关的成本，包括我们的制造、销售和材料成本，我们的业务、财务状况、经营业绩和前景都会受到影响。

 

如果我们无法降低和/或保持足够低的成本水平，以设计、制造、营销、销售、分销和维修我们的电动汽车相对于其售价，我们的经营业绩、毛利率、业务和前景可能会受到重大不利影响。

 

我们维修车辆的经验非常有限。如果我们无法满足未来客户的服务和保修要求，我们的业务将受到重大不利影响。

 

如果我们无法满足未来客户的服务需求，我们的业务和前景将受到重大不利影响。此外，我们预计，我们将为客户提供的服务的水平和质量将对我们未来车辆的成功产生直接影响。如果我们不能为客户提供满意的服务，我们建立客户忠诚度、发展业务和销售更多车辆的能力就会受到损害。

 

我们的业务将继续面临巨大的竞争。

 

公司相信，现有和新的竞争对手将继续改进其产品和服务，并推出具有价格和性能优势的新产品和服务。公司期望继续创新，并投资于产品开发和提高生产率，以便在公司参与的几个市场中有效竞争。本公司的竞争对手可能开发出比本公司更有效的产品或服务，或进行比本公司更积极、成本更高的营销活动，这可能对本公司的营销战略产生不利影响，并对本公司的业务、财务状况和经营业绩产生不利影响。

 

影响公司目前成功竞争能力的重要因素包括：

 

	●	产生潜在客户和营销费用；
	●	服务提供协议；
	●	品牌名称广告；及
	●	产品和服务定价。

 

在对公司产品和服务的需求减少的时期，公司可以选择通过降低产品和服务价格来维持市场份额以适应竞争，也可以选择维持产品和服务价格，这可能会牺牲市场份额。在这两种情况下，销售额和整体盈利能力都可能下降。此外，不能保证其他竞争者不会进入公司的现有市场，也不能保证公司能够继续成功地与其竞争对手竞争。

 

 

政府和经济激励措施得不到、减少或取消，可能对我们的业务、财务状况、经营业绩和前景产生重大不利影响。

 

向电动汽车购买者或安装家用充电站的人提供的政府补贴和经济奖励的任何减少、取消或歧视性应用，由于电动汽车的成功、财政紧缩或其他原因而减少对此类补贴和奖励的需要，都可能导致替代燃料汽车行业的总体竞争力下降，特别是我们的电动汽车的竞争力下降。这可能对替代燃料汽车市场的增长以及我们的业务、前景、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。

 

如果我们不能有效地管理未来的增长，我们可能无法成功地营销和销售我们的车辆。

 

任何未能有效管理我们的增长都可能对我们的业务、前景、经营业绩和财务状况产生重大不利影响。我们计划在不久的将来扩大我们的业务，计划营销和销售我们的特许车辆和我们的VANTAGE高尔夫球车。我们未来的经营业绩在很大程度上取决于我们能否成功地管理这种扩张和增长。我们在进行这一扩展时面临的风险包括：

 

	●	培训新人员
	●	预测生产、销售和收入；
	●	控制开支和投资，以备扩大业务；
	●	建立或扩大设计、制造、销售和服务设施；
	●	实施和加强行政基础设施、系统和程序；
	●	开拓新市场；以及
	●	建立国际业务。

 

我们打算继续为我们的电动汽车和高尔夫球车雇用一些额外的人员，包括设计和制造人员以及服务技术人员。对具有设计、制造和维修电动汽车经验的个人的竞争十分激烈，我们今后可能无法吸引、吸收、培训或留住更多高素质的人员。未能吸引、整合、培训、激励和留住这些额外的雇员可能会严重损害我们的业务和前景。

 

我们的业务可能会受到劳工和工会活动的不利影响。

 

虽然我们的雇员目前没有一个由工会代表，但在整个汽车行业，汽车公司的许多雇员普遍加入工会，这可能导致更高的雇员成本和更大的停工风险。我们还将直接和间接地依赖其他拥有工会劳动力的公司，如零部件供应商和卡车运输和货运公司，这些工会组织的停工或罢工可能对我们的业务、财务状况或经营业绩产生重大不利影响。如果我们的业务或主要供应商的业务发生停工，可能会延迟我们电动汽车的制造和销售，并对我们的业务、前景、经营业绩或财务状况产生重大不利影响。此外，如果我们将业务扩展到包括我们的车辆的全面内部制造，我们的雇员可能会加入或成立工会，我们可能会被要求成为工会的签字人。

 

 

我们可能成为产品责任索赔的对象，这可能损害我们的财务状况和流动性，如果我们不能成功地抗辩或保险针对这类索赔。

 

我们可能会成为产品责任索赔的对象，这可能会损害我们的业务、前景、经营业绩和财务状况。汽车行业经历了重大的产品责任索赔，如果我们的车辆不能按预期运行或发生故障导致人身伤亡，我们将面临索赔的固有风险。鉴于我们车辆的实地经验有限，我们在这方面的风险尤其明显。针对我们的产品责任索赔成功，可能要求我们支付一笔可观的金钱赔偿。此外，产品责任索赔可能会对我们的车辆和业务产生大量负面宣传，并阻碍或阻止其他未来候选车辆的商业化，这将对我们的品牌、业务、前景和经营业绩产生重大不利影响。我们计划为我们的所有车辆维持产品责任保险，但任何此类保险可能不足以涵盖所有潜在的产品责任索赔。任何要求超出我们承保范围或超出我们承保范围的重大金钱损失的诉讼都可能对我们的声誉、业务和财务状况产生重大不利影响。在需要时，我们可能无法以商业上可接受的条款或以合理的成本获得额外的产品责任保险，特别是如果我们确实对我们的产品承担责任并被迫根据我们的保单提出索赔。

 

我们依赖关键的执行干事，他们对我们的业务和技术专长的了解将难以取代。

 

我们高度依赖我们的执行官。如果公司的高级管理人员或其他关键人员不能或不愿意继续担任目前的职务，公司可能无法轻易或根本无法替换他们，公司的业务可能受到干扰。高级管理人员的竞争非常激烈，合格的候选人非常有限，我们可能无法保留我们的高级管理人员的服务，或在未来吸引和留住高质量的高级管理人员。这种失败可能对公司的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。

 

我们可能永远不会向我们的普通股股东支付股息。

 

公司目前打算保留其未来收益，以支持运营和为扩张提供资金；因此，公司预计在可预见的未来不会支付任何现金股息。

 

普通股未来股息的宣布、支付和金额将由公司董事会酌情决定，并将取决于（其中包括）收益、财务状况、资本要求、负债水平和董事会认为相关的其他考虑因素。不能保证未来的股息将支付给普通股，也不能保证如果支付了股息，股息的数额。

 

我们的普通股通过场外交易市场报价，这可能对我们的股价和流动性产生不利影响。

 

该公司的普通股在OTC市场上市，这是一个比纽约证券交易所或纳斯达克有限得多的市场。包括共同基金在内的许多主要机构投资基金遵循不投资于OTC Markets股票的政策，而某些主要经纪公司限制其经纪人推荐OTC Markets股票，因为这些股票被认为具有投机性和波动性，因此交易量可能受到限制。

 

公司普通股的交易量一直是有限的，而且可能继续是零星的。因此，公司普通股在场外交易市场的报价不一定是其公允市场价值的可靠指标。

 

此外，与更成熟的公司相比，小市值公司的证券交易频率可能更低，交易量也更有限。小市值公司的市场通常波动较大，价格的大幅波动与这些公司的经营业绩不一定相关。

 

我们的股票价格一直在波动，你对我们的普通股的投资可能会贬值。

 

股本证券的市场价格和交易量波动很大，这与发行证券的公司的财务业绩无关。这些广泛的市场波动可能会对我们普通股的市场价格产生负面影响。我们已经并可能在未来引起我们的股票价格的快速和大幅上涨或下跌，而这些上涨或下跌的时间与我们披露新闻或发展的时间不一致。总体而言，股票市场，特别是矿业公司市场经历了极端的波动，这种波动往往与特定公司的经营业绩无关。由于我们的经营业绩或前景的变化和其他因素导致我们普通股的市场价格波动，您可能无法以或高于您为这些股票支付的价格转售您的股票。

 

 

一些可能对我们的普通股市场价格产生重大影响的具体因素包括：

 

	●	我们的经营业绩或未来前景的实际或预期波动；
	●	我们的公告或竞争对手的新产品公告；
	●	公众对我们的新闻稿、我们的其他公告以及我们提交给美国证交会的文件的反应；
	●	我们或我们的竞争对手的战略行动，例如收购或重组；
	●	适用于我们业务的新法律或法规或对现有法律或法规的新解释；
	●	会计准则、政策、指引、解释或原则的变更；
	●	我们的增长率或竞争对手增长率的变化；
	●	关于我们或我们的竞争对手的专利或专有权利的发展；
	●	我们无法根据需要筹集额外资金；
	●	大量出售普通股标的认股权证和优先股；
	●	关注我们产品的功效；
	●	金融市场或总体经济状况的变化；
	●	我们或我们的管理团队成员出售普通股；和
	●	股票市场分析师对我们的普通股、其他可比公司或整个行业的建议或盈利预测的变化。

 

我们未来出售我们的普通股可能会对其价格产生不利影响，我们未来的筹资活动可能涉及发行股本证券，这将稀释股东的投资，并可能导致我们普通股的交易价格下降。

 

如果条件有利，我们可以在公开或私人股本市场出售证券，即使我们当时并不迫切需要额外资本。大量出售我们的普通股，或认为这种出售可能发生，可能会对我们普通股的现行市场价格和我们筹集资本的能力产生不利影响。我们可能会在未来的融资交易中发行更多的普通股，或者作为对我们的执行管理层和其他关键人员、顾问和顾问的激励薪酬。发行任何股本证券都会稀释我们当时发行在外的普通股所代表的股本权益。由于市场考虑到任何这些发行的稀释效应，我们的普通股的市场价格可能会下降。此外，我们可能会以相对于普通股市场价格有很大折扣的价格进行融资交易。投资者和证券分析师对我们的股本证券打折出售的负面反应可能会导致我们普通股的交易价格下跌。

 

我们的普通股被归为“细价股”。

 

1934年《证券交易法》第3a51-1条为与我们相关的目的确立了“细价股”的定义，即最低买入价低于每股5.00美元或行使价低于每股5.00美元的任何股权证券，但有少数例外情况，我们无法获得这些例外情况。在可预见的未来，该公司的普通股很可能会被视为低价股。

 

 

对于任何涉及细价股的交易，除非得到豁免，否则细价股规则要求经纪人或交易商批准一个人的细价股交易账户，并且经纪人或交易商从投资者那里收到交易的书面协议，说明要购买的细价股的身份和数量。为了批准一个人的细价股交易账户，经纪人或交易商必须获得该投资者的财务信息和投资经验及目标，合理地确定细价股交易适合该人，并合理地确定该人在金融事务方面有足够的知识和经验，能够评估细价股交易的风险。

 

经纪商或交易商还必须在进行交易之前向其客户披露在公开发行和二级交易中投资于细价股的风险、应付给经纪自营商和注册代表的佣金，以及投资者在细价股交易欺诈案件中可获得的权利和补救措施。

 

由于这些规定，经纪自营商可能不希望提供必要的文件和披露和/或在试图购买或出售公司普通股时可能遇到困难，这可能反过来影响公司股东出售其股票的能力。

 

因此，细价股的分类会对公司普通股的任何市场流动性产生不利影响，并使这些股票面临与细价股交易相关的某些风险。这些风险包括投资者难以购买或处置股票、难以获得准确的买卖报价、难以确定股票的市场价值以及缺乏证券分析师的报道。

 

我们的成功取决于吸引和留住关键人才。

 

如果我们不能吸引或留住关键人员，我们未来的计划就会受到损害，我们未来的成功将在一定程度上取决于我们吸引和留住合格管理和技术人员的能力。同样，我们的成功取决于我们的管理层和雇员是否有能力正确地解释市场数据，以及是否有能力对经济市场和其他条件作出解释和反应，以便找到和采纳适当的投资机会，监测这些投资，并在必要时最终成功地剥离这些投资。此外，不能保证我们的关键人员将继续与我们合作或受雇于我们，也不能保证能找到具有类似技能的替代人员。我们已寻求并将继续确保管理层和任何关键雇员得到适当的补偿，但他们的服务无法得到保证。如果我们无法吸引和留住关键人员，我们的业务可能会受到不利影响。

 

我们不知道我们能否成功地聘用或留住合格人员，我们不能及时聘用合格人员，或关键员工离职，可能对我们的发展和盈利商业化计划、我们的业务前景、经营业绩和财务状况产生重大不利影响。

 

如果我们未能维持有效的内部控制系统，我们可能无法准确报告我们的财务业绩或防止欺诈，这可能会损害我们的品牌和经营业绩。我们能否遵守每个财政年度的年度内部控制报告要求，将取决于我们的财务报告和数据系统及控制措施的有效性。较差的内部控制可能导致投资者对我们报告的财务信息失去信心，这可能对我们股票的交易价格和我们获得资金的渠道产生负面影响。此外，我们的内部控制系统依赖于在执行控制方面受过培训的人员。这些人员的流失或我们不能及时用同样有技能和受过训练的个人或新的程序取代他们，可能会对我们的内部控制机制产生不利影响。

 

作为一家上市公司的要求可能会使我们的资源紧张，转移管理层的注意力，并影响我们吸引和留住合格的董事会成员和高管的能力。遵守这些规则和条例增加了我们的法律和财务合规成本，使某些活动更加困难、耗时或成本更高，并增加了对我们的系统和资源的需求。

 

 

保护我们的知识产权对于保护我们的品牌是必要的。

 

我们可能无法保护重要的知识产权，我们可能会为我们的产品侵犯他人所有权的主张进行辩护而承担大量费用。我们有效竞争的能力将部分取决于我们保护我们专有的系统级技术、系统设计和制造过程的能力。

 

我们将依靠专利、商标和其他与保密有关的政策和程序来保护我们的知识产权。然而，我们的一些知识产权并不包括在任何专利或专利申请中。在起诉或为专利侵权诉讼辩护或以其他方式保护我们的知识产权方面，我们可能会产生大量费用。虽然我们一直努力维护和维护我们的所有权，但我们不知道我们在这方面是否已经或将会完全成功。此外，在外国提交的专利申请及其执行可能受制于与美国有很大不同的法律、规则和程序，由此产生的任何外国专利执行起来可能既困难又昂贵。在起诉或为商标侵权诉讼辩护时，我们可能会产生大量费用。

 

此外，我们的竞争对手可能会独立开发或申请专利，这些技术或工艺与我们的技术或工艺基本相当或优于我们的技术或工艺。如果我们被发现侵犯了第三方专利，我们可能会被要求支付大量的专利使用费和/或损害赔偿金，而且我们不知道我们是否能够以可接受的条件获得使用此类专利的许可（如果有的话）。

 

如果不能获得所需的许可证，可能会延迟或阻止我们产品的开发、制造或销售，并可能需要花费大量资源来开发或获得非侵权的知识产权。

 

主张、捍卫和维护我们的知识产权可能是困难和代价高昂的，不这样做可能会削弱我们有效竞争的能力，并可能损害我们的经营业绩。因此，我们可能需要在未来采取法律行动，以执行我们的知识产权，保护我们的商业秘密和域名，并确定他人所有权的有效性和范围。如果第三方为我们使用或注册的商标准备并提交申请，我们可能会反对这些申请，并被要求参与确定商标权利优先权的程序。

 

同样，竞争对手可能已经提交了专利申请，可能已经获得专利，并可能获得与阻碍或与我们竞争的产品或技术有关的额外专利和所有权。我们可能必须参与干涉程序，以确定发明的优先权和技术的专利权。

 

我们加入的保密协议可能会被违反，我们可能没有足够的补救措施来应对任何违反。此外，我们的商业秘密也可能在不违反此类协议的情况下为人所知，或者可能是由竞争对手独立开发的。不能保持我们的技术和工艺的专有性可能使我们的竞争对手限制或消除我们可能拥有的任何竞争优势。

 

作为我们业务战略的一部分，我们打算考虑收购我们认为可以提高我们在核心市场竞争能力或使我们能够进入新市场的公司、技术和产品。收购涉及许多风险，其中任何一项都可能损害我们的业务，包括难以整合目标公司的技术、产品、业务和现有合同，难以实现合并后业务的预期收益；难以支持和转移客户，如果有的话，目标公司；无法实现预期的协同效应或增加所收购业务的收入和利润；我们正在进行的业务可能受到干扰，管理层分心；我们支付的价格或我们投入的其他资源可能超过我们实现的价值；或者如果我们将收购价格或其他资源分配给另一个机会，并且无法产生足够的收入来抵消收购成本，我们本可以实现的价值。

 

如果我们通过发行股本证券为收购融资，我们现有的股东可能会被稀释；因此，如果我们未能正确评估收购或投资，我们可能无法实现任何此类收购的预期收益，我们可能会产生超出我们预期的成本。

 

 

与我们证券所有权有关的风险

 

如果我们将来增发股票，我们现有的股东将会被稀释。

 

我们的公司注册证书授权发行最多350,000，000股普通股，面值为0.00 1美元。我们的董事会可能会选择发行部分或全部此类股份，以收购一项或多项业务，或在未来提供额外融资。任何此类股票的发行将导致我们普通股的账面价值和市场价格的下降。如果我们发行任何这样的额外股份，这样的发行将减少所有现有股东的比例所有权和投票权。此外，这种发行可能会导致我们公司的控制权发生变化。

 

我们的普通股的价格可能是波动的，并可能下跌后，当你想出售你的持股。

 

许多因素，其中许多是我们无法控制的，可能导致我们普通股的市场价格大幅波动。这些因素包括：

 

	●	我们或竞争对手的经营业绩的季度差异；
	●	为分销我们的产品而延迟建立制造、组装和储存设施；
	●	我们或我们的竞争对手关于收购、新产品、重大合同、商业关系或资本承诺的公告；
	●	侵犯知识产权；
	●	我们及时开发和销售新的和改进的产品的能力；
	●	诉讼的开始或我们的介入；
	●	我们董事会或管理层的重大变动，包括Silzer先生的离职；
	●	政府规章的变化；
	●	证券分析师对盈利预测或建议的变动；
	●	新冠疫情对资本市场的影响；
	●	我们未能产生实质性收入；
	●	我们公开披露本次融资的条款以及我们在未来完成的任何融资；
	●	我们可能完成的任何收购；
	●	我们或我们的竞争对手关于重大合同、新服务、收购、商业关系、合资企业或资本承诺的公告；

 

	●	关键合同受挫或被取消；
	●	卖空活动；
	●	同类公司的市场估值变化；以及
	●	一般经济状况和终端市场的缓慢或负增长。

 

 

证券集团诉讼通常是在公司股价波动期间对其提起的。这类诉讼可能会给我们带来巨额成本，并转移我们管理层的注意力和资源。

 

此外，由于与特定公司的经营业绩无关的原因，例如与新冠疫情相关的不确定性，证券市场可能不时经历价格和数量的大幅波动。当你想出售你在我们公司的权益时，这些市场波动可能会对我们公司的普通股和其他权益的价格产生不利影响。

 

我们的普通股可能会受到有限的交易量和价格波动的影响，这可能会对我们普通股的价值产生不利影响。

 

我们的普通股经历过，并且将来可能经历重大的价格和数量波动，这可能会对我们的普通股的市场价格产生不利影响，而不考虑我们的经营业绩。此外，我们相信，我们的财务业绩的季度波动、整体经济的变化或金融市场的状况等因素，可能会导致我们的普通股价格大幅波动。这些波动也可能导致卖空者周期性地进入市场，因为他们相信我们未来的业绩会很糟糕。我们无法预测市场参与者的行动，因此，我们不能保证我们的普通股市场将会稳定或随着时间的推移而升值。

 

未来出售或预期出售我们的普通股可能会压低我们的股价。

 

如果我们现在发行的我们未来发行的普通股的持有者试图同时出售他们所持的大量股份，我们普通股的市场价格可能会下跌。此外，这种潜在稀释的感知风险可能导致股东试图出售其股票，而投资者卖空普通股，这种做法是投资者以现行市场价格出售他或她不拥有的股票，希望以后以较低的价格购买股票以弥补出售。由于每一个事件都会导致我们的普通股被出售的股票数量增加，我们的普通股市场价格可能会进一步下跌。所有这些事件加在一起，可能使我们很难在未来以我们认为适当的时间和价格出售股票或与股票有关的证券。

 

OTC市场的交易可能是波动和零星的，这可能会压低我们普通股的市场价格，使我们的股东难以转售他们的股票。

 

我们的普通股在场外交易市场挂牌交易。OTC市场的股票交易往往很清淡，其特点是由于许多可能与我们的经营或业务前景无关的因素，交易价格波动很大。由于与经营业绩无关的原因，这种波动可能会压低我们普通股的市场价格。此外，OTC市场不是证券交易所，OTC市场上的证券交易通常比在纳斯达克等报价系统或美国证券交易所等证券交易所上市的证券交易更为零星。因此，我们的股东可能很难转售他们的任何股份。

 

我们的股票是细价股。我们股票的交易可能会受到美国证交会细价股监管规定和FINRA销售实践要求的限制，这可能会限制股东买卖我们股票的能力。

 

我们的股票是细价股。美国证券交易委员会通过了规则15g-9，该规则一般将“细价股”定义为市场价格（定义）低于每股5.00美元或行使价低于每股5.00美元的任何股权证券，但有某些例外情况。我们的证券受“细价股”规则的约束，该规则对向既有客户和“合格投资者”以外的人销售证券的经纪自营商提出了额外的销售要求。“合格投资者”一词通常指资产超过5,000，000美元的机构或净资产超过1,000，000美元或年收入超过200,000美元或300,000美元的个人及其配偶。细价股规则要求经纪自营商在交易不受规则限制的细价股之前，提交一份由美国证交会编制的标准化风险披露文件，提供有关细价股以及细价股市场风险性质和水平的信息。经纪自营商还必须在交易和月度账户报表中向客户提供细价股的当前买卖报价、经纪自营商及其销售人员的报酬，以及客户账户中持有的每只细价股的市场价值。买卖报价以及经纪-交易商和销售人员报酬信息必须在交易前以口头或书面形式提供给客户，并且必须在客户确认前或在客户确认后以书面形式提供给客户。此外，细价股规则要求，在不受这些规则豁免的细价股交易之前，经纪自营商必须做出特别的书面决定，确定细价股是适合购买者的投资，并收到购买者对交易的书面同意。这些披露要求可能会降低二级市场上受这些细价股规则约束的股票的交易活动水平。因此，这些细价股规则可能会影响经纪自营商交易我们证券的能力。我们认为，细价股规则抑制了投资者对我们普通股的兴趣，并限制了我们普通股的适销性。

 

 

FINRA的销售实践要求也可能会限制股东买卖我们股票的能力。

 

除了美国证券交易委员会颁布的“细价股”规则（有关细价股规则的讨论见上文），FINRA的规则还要求，在向客户推荐投资时，经纪自营商必须有合理的理由相信该投资适合该客户。在向其非机构客户推荐投机性低价证券之前，经纪自营商必须做出合理努力，以获取有关客户财务状况、税收状况、投资目标和其他信息的信息。根据对这些规则的解释，FINRA认为，投机性低价证券很可能不适合至少一些客户。FINRA的要求使得经纪自营商更难建议他们的客户购买我们的普通股，这可能会限制你买卖我们的股票的能力，并对我们的股票市场产生不利影响。

 

我们的业务受制于与公司治理和公开披露相关的不断变化的法规，这些法规增加了我们的成本和违规风险。

 

由于我们的普通股是公开交易的，我们受联邦、州和金融市场交易所实体的某些规则和规定的约束，这些实体负责保护投资者，并监督那些证券公开交易的公司。这些实体，包括上市公司会计监督委员会、证券交易委员会和金融监管局，已经发布了要求和条例，并继续针对公司丑闻和国会颁布的法律，特别是2002年《萨班斯-奥克斯利法》，制定更多的条例和要求。我们为遵守这些条例所作的努力已经导致并可能继续导致一般和行政费用增加，并将管理时间和注意力从创收活动转移到合规活动。由于新的和修改后的法律、条例和标准在许多情况下由于缺乏特殊性而受到不同的解释，随着监管和理事机构提供新的指导，其在实践中的应用可能会随着时间的推移而演变。这一演变可能导致合规事项的持续不确定性，以及由于不断修订我们的披露和治理做法而产生的额外成本。

 

我们的公司章程和细则中的规定可能会阻止控制权的变化，或第三方对我们的收购，即使收购对你们有利，从而对现有股东产生不利影响。

 

我们的公司章程及附例载有一些条文，这些条文可能会使他人取得我们公司的控制权的尝试变得更加困难或拖延，即使这些尝试可能符合我们股东的最佳利益。例如，我们的公司章程授权我们的董事会在没有股东批准的情况下发行一个或多个系列的优先股，这些优先股的投票权和转换权可能会对普通股股东的投票权产生不利影响或稀释。这些规定和未来可能采用的其他规定可能会阻止主动收购，或延迟或阻止我们的控制权或管理的变化，包括股东可能会从其股票中获得高于当时市场价格的溢价的交易。这些规定还可能限制股东批准他们认为最符合自己利益的交易的能力。

 

 

由于我们的首席执行官兼董事长Robert Silzer控制着我们有投票权的股本中的大量股份，他对需要股东批准的行动拥有有效的控制权。

 

我们的董事长兼首席执行官Robert Silzer持有我们的2,019股普通股和150,376股A系列优先股，他们有权以每股A系列优先股665票（100,000，040票，约占投票总数的75.0%）的比率与普通股作为一个类别的股东一起投票。此外，我们的董事James Singerling和Stephen Johnston各持有25,000股A系列优先股（16,625，000票，约占总票数的12.5%）。因此，Silzer先生、Singerling先生和Johnston先生控制着133,250，040股或大约92%的有权投票的股份，并且有能力控制提交给我们的股东批准的事项的结果，包括选举董事和任何合并、合并或出售我们的全部或几乎全部资产。此外，他们有能力控制我们公司的管理和事务。因此，任何购买股票的投资者都将是少数股东，因此对我们的方向和董事的选举几乎没有发言权。此外，这种所有权集中可能通过以下方式损害我们普通股的市场价格：

 

	●	延迟、推迟或阻止公司控制权的变更；
	●	妨碍涉及我们的合并、合并、收购或其他业务合并；或
	●	阻止潜在收购方提出要约或以其他方式试图获得我们的控制权。

 

我们可能永远不会向我们的普通股股东支付股息。

 

只要我们的优先A、B、C、D或E系列优先股的任何股票尚未发行，公司不得宣布、支付或拨出任何股息，或对普通股进行任何分配。此外，截至本季度报告日期已发行的3,805股F系列优先股中的每一股，在转换或赎回之前，有权获得每年10%的累积股息，每季度以现金或优先股支付。

 

根据我们支付F系列优先股股息的义务，并且不考虑我们的其他系列优先股施加的限制，我们目前打算保留所有可用资金和任何未来收益，用于我们的业务运营，并且不预期在可预见的未来支付我们的优先股或普通股的任何非强制性股息，如果有的话。任何未来宣布派息的决定将由董事会酌情决定，并将取决于我们的财务状况、经营业绩、资本要求、一般业务状况和董事会可能认为相关的其他因素。因此，对股东的任何回报将仅限于股东出售股票时可能实现的股价上涨。

 

项目1B。

未解决的工作人员意见

 

没有。

 

项目2。

物业

 

我们的主要行政办公室位于207-15272 Croydon Drive，Surrey，BC，V3Z 0Z5 Canada，我们在那里租赁了大约2024平方英尺的办公空间。2020年7月14日，公司签订了一份为期三年的经营租赁协议，于2023年7月31日到期，用于不列颠哥伦比亚省萨里市的办公空间，有两项续租权，每项续租期为两年，前提是不迟于当前租期到期前9个月提供书面通知。房舍每年的基本租金为51,552加元起，另有每月1,551加元的额外租金作为运营费用。租约包括免租期，租金支付从2020年11月1日开始。

 

项目3。

法律程序

 

2016年9月7日，Chetu Inc.在佛罗里达州提交了一份损害投诉，以追回27,335美元的未付发票金额和4,939美元的利息。由于公司认为供应商没有按照双方的协议提供服务的纠纷，发票未予支付。截至2022年12月31日，贸易和其他应付款项中包括与这笔未付发票、利息和法律费用有关的17983美元（2021年12月31日为29329美元）。

 

 

我们可能不时成为诉讼的一方，并在正常业务过程中受到意外索赔的影响。随着我们的增长继续下去，我们可能会成为越来越多的诉讼事项和索赔的当事方。诉讼和索赔的结果无法确切预测，任何未来事项的解决都可能对我们未来的财务状况、业务结果或现金流量产生重大影响。

 

项目4。

矿山安全披露

 

不适用。

 

第二部分

 

项目5。	MARKET FOR REGISTRANT’S COMMON EQUITY，Related STOCKHOLDER MATTERS AND ISSUER PURCHASES OF EQUITY SECURITIES

 

普通股市场信息

 

我们的普通股目前在OTC市场的OTCQB Venture Marketplace（简称“OTCQB”）上市，股票代码为“DSGT”。下表列出了在OTCQB上报告的我们的普通股的最高和最低报价。以下报价反映交易商之间的价格，没有零售加价、减价或佣金，可能不代表实际交易：

 

OTC Markets Group Inc. OTCQB⁽¹⁾

 

季度结束		高$				低$
2022年12月31日			0.10				0.04
2022年9月30日			0.17				0.05
2022年6月30日			0.08				0.04
2022年3月31日			0.15				0.07
2021年12月31日			0.35				0.13
2021年9月30日			0.33				0.13
2021年6月30日			0.48				0.18
2021年3月31日			1.23				0.34

 

（1）场外市场报价反映交易商之间的价格，不包括零售加价、减价或佣金，可能不代表实际交易。

 

纪录持有人

 

截至2022年12月31日，共有98名普通股股东。股东的实际数量大于记录持有人的数量，其中包括实益拥有人，但其股份由经纪人和其他代名人以街道名义持有的股东。

 

股息政策

 

我们从未宣布或支付普通股的现金股息。我们目前打算保留所有可用资金和任何未来收益，以用于我们的业务运营，并且不预期在可预见的未来支付我们普通股的任何股息，如果有的话。任何未来宣布股息的决定将由董事会酌情决定，并将取决于我们的财务状况、经营业绩、资本要求、一般业务状况和董事会可能认为相关的其他因素。

 

发行人及关联购买人购买股本证券

 

在2021年和2020年期间，我们没有购买任何普通股或其他证券。

 

 

最近出售未登记证券

 

2022年1月4日，根据2021年12月F系列SPA，公司收到250,000美元，用于认购250股F系列优先股。这些股票是在2022年4月1日发行的，并按此记录在案。

 

2022年2月7日，根据2021年12月F系列SPA，公司收到250,000美元，用于认购250股F系列优先股。

 

2022年3月31日，根据2021年12月F系列SPA，公司收到250,000美元，用于认购250股F系列优先股。这些股票于2022年4月1日发行。

 

2022年7月29日，根据2021年12月F系列SPA，公司收到90,000美元，用于认购90股F系列优先股，以及发行368股F系列优先股，以支付368,000美元的应付股息。

 

2022年8月29日，根据2021年12月F系列SPA，公司收到250,000美元，用于认购250股F系列优先股。

 

2022年9月15日，根据2021年12月F系列SPA，公司收到125,000美元，用于认购125股F系列优先股。这些股票于2022年10月18日发行。

 

2022年10月21日，根据2021年12月F系列SPA，公司收到410,000美元，用于认购410股F系列优先股，以及发行96股F系列优先股，以支付96,000美元的应付股息。

 

项目6。

选定的财务数据

 

根据《交易法》第12b-2条的规定，我们是一家规模较小的报告公司，不需要提供本项目所要求的信息。

 

项目7。	Management’s Discussion and Analysis of FINANCIAL CONDITION AND RESULTS OF OPERATIONS

 

您应该阅读以下关于我们的财务状况和经营业绩的讨论和分析，以及合并财务报表和合并财务报表的相关附注，这些附注随后出现在本年度报告的10-K表格中。除了历史财务信息，以下讨论还包含前瞻性陈述，这些陈述反映了我们的计划、估计、信念和预期，其中涉及风险和不确定性。我们的实际结果和事件发生的时间可能与这些前瞻性陈述中讨论的内容大不相同。可能导致或促成这些差异的因素包括下文和本年度报告10-K表格其他部分中讨论的因素，特别是在“风险因素”和“关于前瞻性陈述的特别说明”中。

 

业务概览

 

DSG Global公司，品牌名称为Vantage Tag Systems Inc.（“VTS”），为高尔夫球场和其他渠道提供专利电子跟踪系统和车队管理解决方案，可远程管理高尔夫球场的高尔夫球车、草坪设备和多用途车辆。他们的客户使用VTS的独特技术来显著降低运营成本，提高车队运营的效率和盈利能力，提高安全性，并提高客户满意度。VTS已发展成为高尔夫行业车队管理领域的领导者，其技术已被安装在世界各地的车辆上。VTS现在正通过程序化广告、许可和分销，以及向商业车队管理、单一骑手高尔夫球车和农业应用等领域扩张，积极开拓几个新的收入来源。如需更多信息，请访问http://vantage-tag.com/

 

 

Ready Golf Ready：作为一家公司，我们的根基是高尔夫，我们的技术正在改变人们打高尔夫的方式，并为球场带来新的收入。

 

●	配备Vantage TAG的高尔夫球车加强了车队管理。
●	单人手推车加快了游戏节奏，增加了租金收入。
●	车载触摸屏增加了收入，并提供了更好的课程体验。
●	技术和单人推车的结合能够将平均游戏时间减少到2：20，并每小时驱动大量额外游戏。
●	我们的“一天一分钱，一轮一分钱”模式为租赁单人驾驶车辆提供了便捷的入口。

 

开发中：DSG的Infinity车载屏幕提供游戏收入潜力

 

●	在接下来的两年里，体育博彩将在20多个州产生10B美元/许可。
●	正在与领先的移动游戏开发商进行谈判。
●	DSG现有的无限屏幕与当前的游戏技术配合使用。

 

业务单位概览：On Board Media

 

●	全球38000个课程。
●	2.6万门课程能够安装DSG TAG系统与TAG和INFINITIY。
●	在购物车中安装INFINITY屏幕的课程可以产生90000美元至110000美元的额外收入。

 

●	免费屏幕和250个高尔夫球场产生的自有收入。
●	在大多数球场，DSG单座高尔夫球车可以在收入分成的基础上提供任何数量的服务，而无需预先支付高尔夫球场的费用。
●	程序化广告有能力使收入增加4倍于标准广告，平均每门课程增加200000美元至300000美元。

 

业务部门概况：TAG/车队管理Vantage Golf潜力：

 

●	全球38000个课程。
●	世界市场上有400万辆高尔夫球车。
●	DSG技术公司目前开设了300门课程，并在2020年增加了500门课程，带来了1500万美元的销售额。
●	我们的“一天一分钱，一轮一分钱”计划的关键组成部分。

 

反向收购

 

DSG Global公司（原北方制片公司）于2007年9月24日根据内华达州法律成立。我们成立的目的是选择将电影和电视项目打包出售给电影制片厂和制片公司。

 

 

2015年1月，我们更名为DSG Global公司，并对我们已发行和流通的普通股进行了一比三的反向股票分割，以期与DSG TAG系统公司签订股票交换协议。该公司于2008年4月17日根据内华达州法律注册成立，2008年在加拿大不列颠哥伦比亚省注册。

 

2015年4月13日，我们与Vantage Tag Systems Inc.（“VTS”）（原DSG Tag Systems Inc.）以及成为协议当事方的VTS股东签订了股份交换协议。根据股份交换协议的条款，我们同意收购VTS股本中不少于75%且不超过100%的已发行和已发行普通股，以换取向出售股东发行最多20,000，000股反向分割前的普通股，以1股普通股换取5.4935股VTS普通股。

 

2015年5月6日，我们完成了对VTS已发行和流通普通股约75%（82,435，748股普通股）的收购，按照换股协议的设想，我们向成为协议当事方的VTS股东发行了15,185，875股反向分割前的普通股。此外，在完成股票交换协议的同时，我们向Westergaard Holdings Ltd.发行了额外的179,823股反向分割前的普通股，以部分清偿VTS未偿债务的应计利息。

 

在股票交换协议首次结束后，直至2015年10月22日，我们从成为股票交换协议当事方的股东手中购买了额外的101,200股VTS普通股，并向这些股东发行了总计18,422股反向分割前的普通股。在这些额外购买完成后，DSG Global公司拥有VTS公司已发行和未发行普通股的大约100%。在截至2018年12月31日的年度内，Westergaard Holdings Ltd.将VTS的A系列可转换优先股共4,229，384股股份交换为51股B系列优先股和3,000，000股E系列优先股，Westergaard Holdings Ltd.是我们董事会的前任成员，截至2020年12月31日尚未发行。

 

反向收购作为股票交易所进行的资本重组入账，其中VTS被视为会计和财务报告目的的收购方。被收购实体的资产和负债已按其账面价值结转，没有确认商誉。我们在股票交换协议结束时采纳了VTS的业务和运营。

 

影响我们表现的因素

 

我们认为，我们业务的增长和我们未来的成功取决于各种机会、挑战和其他因素，包括以下因素：

 

库存采购

 

为了成功地交付产品，增加销售，并保持客户满意度，我们继续以有竞争力的价格为我们的硬件单元和组件寻找新的、可靠的供应商。目前，我们将INFINITY、TAG和Vantage高尔夫球车外包给中国供应商，这些供应商继续以具有竞争力的价格为我们提供更高质量、更新的技术。

 

此外，DSG目前正与一家电信供应商进行谈判，以提供硬件和无线接入方面的新技术。然而，不能保证我们将在这方面达成任何协议。

 

竞争

 

我们与多家成熟的车队管理系统生产商和分销商，以及非高尔夫专用多用途车队管理系统生产商竞争。我们的许多竞争对手拥有比我们更长的经营历史、更好的品牌认知度和更多的财务资源。为了在我们的行业中成功竞争，我们必须展示我们的产品的竞争优势，制定全面的营销战略，并增加我们的财政资源。

 

 

我们相信，我们将能够有效地在我们的行业中竞争，因为我们的产品的通用性、可靠性和相对于我们的竞争对手的价格。我们将努力通过贸易展览、销售访问和演示、在线营销和正面的口碑广告，在现有和潜在客户中建立我们的竞争优势意识。然而，我们不能保证，即使我们做这些事情，我们将能够有效地与我们行业中的其他公司竞争。

 

额外资本

 

我们需要额外的资金来继续开发软件和产品，履行我们的合同义务，并执行我们的商业计划。不能保证我们将能够以可接受的条件或根本不能筹集额外资本，这将对我们实现业务目标的能力产生不利影响。

 

我们业务成果的组成部分

 

收入

 

我们从以下五个不同来源获得收入：

 

系统销售收入，包括购买或租赁我们的TAG系统硬件的客户支付的销售价格。

 

每月服务费由所有客户支付，以支付在TAG系统上操作GPS跟踪所需的无线数据费。

 

月租费由租用TAG系统硬件的客户支付。客户每月支付的金额根据租用的设备类型（TAG、TAG和TEXT，或TAG和INFINITY）而有所不同。

 

高尔夫球车销售收入，包括购买我们的华帝和特许谢尔比高尔夫球车的客户支付的销售价格。

 

程序化广告收入是一个新的收入来源，我们认为它有潜力成为我们未来的战略。我们正在实施和设计软件，以便在我们的INFINITY单元上提供广告和其他媒体功能。该项目尚未产生任何费用。

 

我们确认收入，当它通过将对产品的控制权转移给客户来满足履约义务。收入是根据公司预期为交换这些产品而收到的对价来衡量的。在客户指定产品的最终验收的情况下，收入将推迟到满足所有验收标准之后。我们根据其历史经验计提保修费用、销售退货和其他备抵。

 

我们的收入确认政策在本10-K表第一部分第1项所包含的合并财务报表附注中的“附注3 ——重要会计政策摘要”下进行了更详细的讨论。

 

收益成本

 

我们的收入成本主要包括硬件采购、无线数据费、地图、安装成本、运费和库存调整。

 

硬件采购。我们采购的设备主要包括TAG系统控制单元、TEXT显示器和INFINITY显示器。TAG系统控制单元作为独立单元出售，或者与我们的TEXT字母数字显示器或INFINITY高清“触摸激活”显示器一起出售。硬件采购还包括安装过程中使用的部件的费用，如电缆、安装解决方案和其他杂项设备。

 

 

无线数据费。我们的无线数据费主要是由外部GPS跟踪供应商收取的数据费，这些供应商在我们所有的TAG系统控制单元中使用。

 

映射。我们的测绘费用包括航空测绘、球场地图、地理围栏和高尔夫球场的3D天桥。这笔费用是在硬件安装时发生的。

 

安装。我们的安装费用主要包括我们雇用的服务技术人员为安装期间所需的旅费、餐费和杂项部件所支付的费用。此外，这些费用还包括在逐个项目的基础上向外部承包商支付的安装费用。

 

运费和库存调整。我们的运费主要包括将硬件运送到训练场进行安装的费用。我们的库存调整包括库存注销，减记，以及对库存成本的其他调整。

 

营业费用和其他收入（费用）我们把营业费用和其他收入（费用）分为六类：补偿、一般和行政、保证、外汇兑换和财务费用。我们的运营费用主要包括销售和营销、工资和工资、咨询费、专业费用、贸易展览、软件开发和分配成本。分配的费用包括设施费、办公费、电话费和其他杂项费用。我们的其他收入（支出）主要包括融资成本和外汇损益。

 

补偿费用。我们的薪酬支出主要包括人事成本，如员工工资、工资支出和员工福利。这包括管理、行政、工程、销售和营销以及服务支助技术人员的薪金。与项目或研究和开发直接相关的薪金和工资在发生时记入其业务费用类别。

 

一般和行政。我们的一般和行政费用主要包括销售和营销、佣金、差旅、贸易展览、顾问费、保险、合规和其他行政职能，以及会计和法律专业服务费、分配成本和其他公司费用。销售和营销包括品牌营销、营销材料和媒体管理。

 

保修费（回收）。我们的保修费用主要包括相关的材料产品成本、技术支持人员的劳动力成本以及其他相关的间接费用。保修费用在发生时计入费用。

 

坏账。我们的坏账费用主要包括贸易应收帐款呆账的减记金额。

 

折旧和摊销。我们的折旧和摊销成本主要包括固定资产、租赁设备和无形资产的折旧和摊销。

 

外币兑换。我们的外汇主要包括以交易发生时的有效汇率记录的加拿大元（CAD）、英镑（GBP）或欧元（EUR）的外汇波动。

 

财务费用。我们的融资成本主要包括投资者利息费用、投资者佣金和其他获得债务融资的融资费用。

 

我们预计将继续投资于公司基础设施，并产生与上市公司相关的额外费用，包括增加的法律和会计成本、投资者关系成本、更高的保险费以及与2002年《萨班斯-奥克斯利法》第404条相关的合规成本。此外，我们预计未来期间的销售和营销费用将以绝对美元计增加。特别是，我们预计将产生额外的营销成本，以支持我们在商业车队管理和农业等新市场的产品扩展。

 

 

经营成果

 

下表列出了所列期间我们的综合业务结果占收入的百分比：

 

		截至年度
		2022年12月31日				2021年12月31日
收入			100.0	%			100.0	%
收益成本			54.4	%			53.1	%
毛利			45.6	%			46.9	%
营业费用
补偿费用			90.2	%			144.2	%
一般和行政费用			89.4	%			165.7	%
研究与开发			1.4	%			18.5	%
坏账			(0.8	)%			2.4	%
折旧和摊销费用			0.3	%			0.6	%
总营业费用			182.6	%			331.4	%
业务损失			(136.9	)%			(284.5	)%
其他收入（支出）
外币兑换			(0.7	)%			(2.9	)%
其他（费用）收入			-	%			0.6	%
赎回溢价			(0.1	)%			-	%
出售收益（损失）			(0.1	)%			-	%
处置收益（损失）			0.1	%			-	%
债务清偿的收益（损失）			1.1	%			1.7	%
财务费用			(60.2	)%			(20.1	)%
其他费用共计			(59.9	)%			(20.6	)%
所得税前亏损			(196.9	)%			(305.1	)%
准备金			-	%			-	%
净损失			(196.9	)%			(305.1	)%
其他综合收入（费用）
外币折算调整数			1.5	%			1.8	%
综合损失			(195.4	)%			(303.3	)%

 

截至二零二二年十二月三十一日止年度与二零二一年比较

 

收入

 

		已结束的年份 12月31日，
		2022				2021				%变化
收入		$	3,833,853			$	2,092,819				83.2	%

 

 

 

与截至2021年12月31日的年度相比，截至2022年12月31日的年度收入增加了1741034美元，增幅为83.2%。由于克服了与新冠疫情有关的挑战以及积极营销和安装新产品，销售额在截止年度同比增加。与此相比，公司在比较期间因新冠病毒而收入下降。

 

收益成本

 

		已结束的年份 12月31日，
		2022				2021				%变化
收益成本		$	2,085,171			$	1,110,698				87.7	%

 

与截至2021年12月31日止年度相比，截至2022年12月31日止年度的收入成本增加了974473美元，增幅为87.7%。下表详细列出了不同之处：

 

		已结束的年份
		2022年12月31日				2021年12月31日				差异				%差异
货物成本		$	1,988,216			$	993,869			$	994,347				100.0	%
测绘和运费			25,474				41,143				(15,669	)			(38.1	)%
无线费用			71,481				75,686				(4,205	)			(5.6	)%
		$	2,085,171			$	1,110,698			$	952,303				85.7	%

 

截止年度的销售费用同比增加，主要原因是产品销售价格上涨。这一增加额与同期收入增加额一致。

 

补偿费用

 

		已结束的年份 12月31日，
		2022				2021				%变化
补偿费用		$	3,459,553			$	3,017,181				14.7	%

 

与截至2021年12月31日的年度相比，截至2022年12月31日的年度薪酬支出增加了442372美元，增幅为14.7%，这主要是由于在此期间为咨询服务发行了非现金认股权证和股票，并为销售雇佣了新员工。

 

一般和行政费用

 

		已结束的年份 12月31日，
		2022				2021				%变化
一般及行政费用		$	3,429,075			$	3,467,995				(1.1	)%

 

 

与截至2021年12月31日止年度相比，截至2022年12月31日止年度的一般及行政费用减少了38920美元，降幅为1.1%。下表详细列出了不同之处：

 

		已结束的年份
		2022年12月				2021年12月				差异				%差异
会计和法律		$	302,143			$	212,659			$	89,484				42.1	%
营销和广告			286,717				134,856				151,861				112.6	%
分包商和佣金			644,575				1,601,963				(957,388	)			(59.8	)%
硬件			57,861				49,808				8,053				16.2	%
			111,465				117,386				(5,921	)			(5.0	)%
办公费用、租金、软件、设计、银行和信用卡费用、电话和餐饮			2,019,874				1,351,323				668,551				49.5	%
		$	3,429,075			$	3,467,995			$	(38,920	)			(1.1	)%

 

一般和管理费用总额增加的主要原因是分包商和佣金减少，但被营销和广告及其他费用的大幅增加所抵消。分包商和佣金减少，原因是由于核证程序延迟而减少了承包商。一般办公室费用增加，原因是本期增加了贸易展览展示、新软件的实施、SR1的设计和经营租赁费用。会计和法律费用增加是因为更换了审计事务所，以及公司的法律代表。

 

研究和开发费用

 

		已结束的年份 12月31日，
		2022				2021				%变化
研究与开发		$	52,344			$	388,035				(86.5	)%

 

与截至2021年12月31日止年度相比，截至2022年12月31日止年度的研发费用减少了335691美元，主要是由于认证过程的延迟。

 

外币兑换

 

		已结束的年份 12月31日，
		2022				2021				%变化
外币汇兑（收益）损失		$	(28,241	)		$	(59,793	)			(52.8	)%

 

截至2022年12月31日止年度，我们确认了28,241美元的汇兑收益，而截至2021年12月31日止年度的汇兑收益为59,793美元。这一变化主要是由于外币汇率的有利变动，以及以记录交易的法律实体的功能货币以外的货币计值的应付款项、应收款项和其他外汇交易减少。外币的波动主要来自加拿大元、欧元和英镑。

 

 

债务消灭时的（收益）损失

 

		已结束的年份 12月31日，
		2022				2021				%变化
债务消灭时的（收益）损失		$	(40,355	)		$	(35,169	)			14.7	%

 

截至2022年12月31日止年度，公司录得收益40,355美元，而截至2021年12月31日止年度的收益为35,169美元。公司将应付给不同供应商的款项的收益记为不视为应付或已结算。

 

研究与开发

 

		已结束的年份 12月31日，
		2022				2021				%变化
研究与开发		$	52,344			$	388,035				(86.5	)%

 

与截至2021年12月31日的年度相比，截至2022年12月31日的年度研发费用减少了335691美元，降幅为86.5%。减少的原因是我们的高速车辆的认证过程出现延误。

 

财务费用

 

		已结束的年份 12月31日，
		2022				2021				%变化
财务费用		$	2,306,849			$	420,102				449.1	%

 

与2021年12月31日终了年度相比，2022年12月31日终了年度的财务费用增加了1886747美元，即449.1%。增加的原因是截至2022年12月31日止年度记录了新的可转换债券的利息。

 

净损失

 

		已结束的年份 12月31日，
		2022				2021				%变化
净损失		$	(7,547,391	)		$	(6,384,655	)			19.5	%

 

由于上述因素，与截至2021年12月31日的年度相比，截至2022年12月31日的年度净亏损增加了1144184美元，增幅为18.0%。

 

 

流动性和资本资源

 

从2008年4月17日成立到2022年12月31日，我们通过出售普通股和优先股以及产生债务（包括定期贷款、可转换贷款、循环信贷额度和采购订单融资）来满足我们的运营、资本支出和营运资金需求。截至2022年12月31日，我们有8,960，165美元的未偿流动负债，这些负债要么已经到期，要么将在未来12个月内到期。

 

截至2022年12月31日，公司拥有现金48713美元，而截至2021年12月31日为275383美元。截至2022年12月31日，营运资本赤字为6846711美元，而截至2021年12月31日，营运资本赤字为2314163美元。

 

流动性和财务状况

 

		12月31日， 2022				12月31日， 2021				百分比 增加/（减少）
流动资产		$	2,162,895			$	1,700,226				27.2	%
流动负债		$	9,009,606			$	4,014,389				124.4	%
周转资金		$	(6,846,711	)		$	(2,314,163	)			195.9	%

 

现金流量分析

 

我们的经营、投资和筹资活动产生的现金流量汇总如下：

 

		12月31日
		2022				2021
经营活动提供的（用于）现金净额		$	(3,627,148	)		$	(5,613,568	)
投资活动提供的（用于）现金净额			1,333				(26,541	)
筹资活动提供的（用于）现金净额			3,343,116				4,496,907
汇率变动对现金的影响			56,029				46,568
现金净（减少）增加额			(221,604	)			(1,096,633	)
年初现金			275,383				1,372,016
年末现金		$	48,713			$	275,383

 

经营活动所用现金净额

 

在截至2022年12月31日的年度内，业务活动使用的现金总额为3627148美元。这包括净亏损7547391美元，经非现金项目和非现金周转资本变动调整后的净亏损3925309美元。非现金和周转资本调整主要包括债务折扣增加的非现金变动315065美元，但被预付费用增加195439美元、贸易应付款和应计项目增加2277657美元、应收账款和其他应收款减少496881美元、递延收入增加225490美元、存货减少499031美元、优先股服务应付款项结算1887700美元抵消。

 

在截至2021年12月31日的一年中，用于运营的现金总额为5613568美元。这包括净亏损6384655美元，经非现金项目和非现金周转资本变动调整后的净亏损771087美元。非现金周转资本项目的变动主要包括：租赁应收款增加763592美元，存货增加457817美元，预付款项增加259909美元，贸易应收款减少259437美元，贸易应付款和应计项目减少362792美元。

 

 

投资活动所用现金净额。

 

在截至2022年12月31日的年度内，用于投资活动的现金包括用于购置固定资产的8892美元和用于处置固定资产的收益10225美元。

 

在截至2021年12月31日的年度内，用于投资活动的现金包括购置固定资产的26541美元。

 

筹资活动提供的现金净额。

 

截至2022年12月31日止年度，筹资活动提供的现金净额共计3343116美元，其中主要包括发行优先股所得1000000美元、应付票据所得1000000美元、应付贷款所得500000美元和出售应收租赁款项所得863527美元，其中部分被偿还应付贷款20411美元所抵消。

 

截至2021年12月31日止年度，筹资活动提供的现金净额共计4496907美元，其中主要包括发行优先股所得款项2536066美元、发行认股权证和拟发行认股权证所得款项261934美元，以及本年度订立的贷款安排所得款项1897500美元，部分被193889美元的未偿应付票据付款所抵消。

 

未偿债务

 

截至2022年12月31日，我们的负债如下：

 

	●	应付给前关联方的无担保可转换票据，未偿还本金310000美元，年利率5%，到期和违约；
	●	高级有担保可转换票据，未付本金为零美元，与未付罚金有关的账面价值为9514美元；
	●	未偿还本金为2,400，000美元的无担保本票，年利率为9%，违约年利率为24%，将于2022年6月20日到期。如果不能在2021年12月12日之前偿还，将在2021年12月12日和随后每个月的第12天增加100000美元的担保利息，在此期间，可转换票据的任何部分仍未支付。在发生违约的情况下，票据的可转换价格相当于转换日期前30天交易期间公司普通股最低交易价格的40%折扣；截至2022年12月31日，票据处于违约状态。   在截至2022年12月31日的年度内，公司记录了1,918，065美元的利息支出，包括1,603，000美元的额外利息。截至2022年12月31日，可转换本票的账面价值为2,400，000美元（2021年12月31日-2,084，935美元）。   由于该票据是违约的，应持有人的要求，该票据已可转换。贷款的公允价值接近账面价值，因为它现在是短期性质的，实际上是按要求到期的。

 

	●	应付无担保贷款，未偿还本金29520美元（40000加元）。这笔贷款是无息的，如果在2022年12月31日之前偿还，有资格获得10,000加元的减免。如不能在2022年12月31日前偿还，贷款的年利率为5%，将于2025年12月31日到期；
	●	应付无担保贷款，未偿还本金29520美元（40000加元）。这笔贷款是无息的，如果在2022年12月31日之前偿还，有资格获得10,000加元的减免。如不能在2022年12月31日前偿还，贷款的年利率为5%，将于2025年12月31日到期；
	●	未偿还本金150000美元的应付担保贷款。这笔贷款的年利率为3.75%，将于2050年6月5日到期。贷款以公司所有有形和无形资产作抵押。731美元的固定付款每月到期，从贷款之日起12个月开始，贷款首先用于支付任何应计利息。

 

 

	●	F系列优先股支付，五笔支付，金额分别为：2022年2月28日25万美元、2022年3月31日25万美元、2022年7月29日9万美元、2022年8月26日25万美元、2022年9月15日125000美元、2022年10月21日125000美元和2022年10月21日285000美元。在F系列优先股的965股全部赎回之前，还需要汇出相当于公司所收取的总收益的20%的款项。根据SPA的原始条款，赎回优先F系列股票需要支付面值15%的溢价。因此，确认了75,000美元的赎回溢价，并记为利息费用，作为贷款的一部分包括在内，并将作为20%销售毛额汇款的一部分偿还。截至2022年12月31日，未清余额为1357651美元。
	●	2022年12月1日未付本金1000000美元的无担保本票。该票据的年利率为10%，将于2025年12月1日到期。如果不能在2025年12月1日之前偿还，该票据将对所有利息和未偿还本金按每年18%的利率支付利息。

 

 

关联交易

 

在截至2022年12月31日的年度内，公司支付了412,573美元（2021年-409,038美元）的工资、120,000美元的奖金，以及241,284美元（2021年-197,906美元）的咨询费给公司的总裁兼首席执行官和首席财务官，以及公司子公司的总裁、首席执行官和首席财务官。截至2022年12月31日，公司欠公司总裁、首席执行官和首席财务官0美元（2021年-28,118美元（35,710加元）），欠公司子公司总裁、首席执行官和首席财务官49,441美元（2021年-0美元）的管理费和工资，计入贸易和其他应付款项。欠款和欠款是无担保的、不计息的、应要求到期的。

 

2021年3月4日，公司向公司董事会发行了总计16股B系列可转换优先股，用于过去的服务。根据基础普通股的公允价值，这些优先股的价值为849600美元。发放的款项记在赔偿费用项下。

 

董事		#优先股
斯蒂芬·约翰斯顿			4
詹姆斯·B·辛格林			4
罗伯特·西尔泽			4
卡罗尔·库克利			2
迈克尔·利姆赫伊斯			2
合计			16

 

B系列优先股可按1换100,000转换为普通股。

 

2022年6月27日，公司向公司董事会发行了总计105股B系列可转换优先股，用于过去的服务。根据基础普通股的公允价值，这些优先股的价值为777000美元。发放的款项记在赔偿费用项下。

 

董事		#优先股
斯蒂芬·约翰斯顿			25
詹姆斯·B·辛格林			25
罗伯特·西尔泽			25
卡罗尔·库克利			15
迈克尔·利姆赫伊斯			15
合计			105

 

 

B系列优先股可按1比100,000转换为普通股。

 

2022年8月1日，公司向公司首席执行官发行了总计191股B系列可转换优先股。根据基础普通股的公允价值，这些优先股的价值为897700美元。

 

预期资本需求

 

我们估计十二个月期间的营运费用和营运资金需求如下：

 

2023年12月31日终了的十二个月期间费用估计数
一般和行政		$	5,929,500
研究与开发			4,230,600
市场营销			1,500,000
销售和经销商网络			785,000
工资开销			2,449,000
服务和维护			2,355,900
组装设施			2,750,000
存货			15,700,500
合计		$	35,700,500

 

截至2022年12月31日止年度，用于经营活动的现金总额为3627148美元。与我们估计的未来营运资金需求相比，使用的现金水平相对正常，这是由于某些客户的内部融资导致租赁应收款累积增加的结果。我们需要在未来减少目前的应付款项水平，以保持与我们的供应商的良好关系，并扩大我们的销售和服务团队，以实现我们的运营目标。目前，我们未来12个月的现金需求超过了可用资金。在我们未来12个月所需的35700500美元中，截至2022年12月31日，我们有48713美元现金，营运资金赤字为6874764美元。我们的主要流动资金来源是产品销售和债务融资产生的现金。截至2022年12月31日，公司已签订合同金额超过1050万美元，其中约300万美元在2022财年确认。公司预计将在2023财政年度履行剩余合同的大部分履约义务，总额约为750万美元。为了实现持续的盈利能力和来自运营的正现金流，我们将需要增加收入和/或减少运营费用。我们维持或提高当前收入水平以实现和维持盈利能力的能力将部分取决于对我们产品的需求。

 

为了提高我们的流动性，我们还计划从私人投资者或可能的注册公开发行中寻求额外的股本融资。我们目前没有任何确定的安排来完成任何进一步的私募融资，也不能保证我们将成功完成任何进一步的私募融资。为了帮助满足我们的日常营运资金需求，公司创始人兼首席执行官自2015年底以来总共支付了113,475美元。如果我们无法获得必要的额外融资，那么我们计划减少我们在业务活动和管理费用上的支出，以便在资本资源义务的范围内并执行我们的业务计划。不能保证我们将能够以可接受的条件或根本不能筹集额外资本，这将对我们实现业务目标的能力产生不利影响。

 

表外交易

 

我们没有任何表外安排。

 

 

合同义务和已知的未来现金需求

 

赔偿协议

 

在正常经营过程中，我们订立范围和条款各异的协议，根据这些协议，我们同意就某些事项向客户、供应商、出租人、商业伙伴和其他各方作出赔偿，包括但不限于因违反此类协议、我们将提供的服务或第三方提出的知识产权侵权索赔而产生的损失。此外，我们与董事及某些高级人员和雇员订立了赔偿协议，除其他事项外，这些协议将要求我们就他们作为董事、高级人员或雇员的身份或服务可能引起的某些责任向他们作出赔偿。没有人要求我们根据这些协议提供赔偿，我们也没有意识到这可能对我们的综合资产负债表、综合业务报表、综合全面损失报表或综合现金流量表产生重大影响的索赔。

 

经营租赁

 

我们目前根据一项分别于2023年7月31日到期的经营租赁协议，租赁我们在不列颠哥伦比亚省萨里郡的公司总部。租赁协议的条款规定按等级支付租金。

 

关键会计政策和估计

 

我们按照美国公认会计原则编制合并财务报表。编制合并财务报表还要求我们作出影响所报告的资产、负债、收入、费用和开支数额以及有关披露的估计和假设。我们的估计是基于历史经验和我们认为在当时情况下是合理的其他各种假设。实际结果可能与我们管理层的估计有很大差异。如果我们的估计与实际结果之间存在差异，我们未来的财务报表列报、财务状况、业务结果和现金流量将受到影响。

 

我们认为，与收入确认、衍生负债、外币和外币交易以及综合损失相关的假设和估计对我们的合并财务报表的潜在影响最大。因此，我们认为这些是我们的关键会计政策和估计。有关我们所有重要会计政策的更多信息，请参阅我们的合并财务报表附注。

 

最近发布和通过的会计公告

 

最近发布的适用于本公司的会计公告

 

适用于2022年12月15日之后开始的财政年度：

 

2022年7月，FASB发布了ASU 2022-03，《公允价值计量（主题820）；受合同销售限制的股票的公允价值计量》。财务会计准则理事会发布了最后指导意见，以澄清对出售股权担保的合同限制不被视为股权担保记账单位的一部分，因此在计量公允价值时不被考虑。不允许将合同销售限制确认为单独的记账单位。该指南将前瞻性地适用，并对符合ASC 946投资公司资格的实体作出特殊过渡规定。该指南将于2024年对日历年的公共企业实体生效，并于2025年对所有其他日历年的公司生效。允许提前领养。

 

2022年10月3日，FASB发布了ASU 2022-04，Liabilities — Supplier Finance Programs（子主题405-50）：Disclosure of Supplier Finance Programme Obligations。财务会计准则委员会发布了最后指导意见，要求在采购货物和服务时使用供应商融资方案的实体披露方案的关键条款以及在报告所述期间结束时其未偿债务的信息，包括这些债务的前滚。该指南不影响供应商融资方案债务的确认、计量或财务报表列报。该指南应追溯适用于列报资产负债表的所有期间，但前滚要求除外，该要求应前瞻性地适用。该指南对所有实体在2022年12月15日之后开始的财政年度有效，包括这些财政年度内的过渡期，但对2023年12月15日之后开始的财政年度有效的滚转要求除外。允许提前领养。

 

项目7A。

关于市场风险的定量和定性披露

 

不适用。

 

 

项目8。

财务报表和补充数据

 

DSG全球公司。

合并财务报表索引

 

	页
独立注册会计师事务所报告（PCAOB ID：5041）	55
独立注册会计师事务所报告（PCAOB ID：6498）
合并财务报表：
合并资产负债表	56
综合业务报表	57
综合损失表	58
股东赤字综合报表	59
合并现金流量表	60
合并财务报表附注	61

 

 

独立注册会计师事务所的报告

 

致DSG Global公司董事会和股东。

 

关于财务报表的意见

 

我们审计了随附的DSG Global公司（以下简称“公司”）截至2022年12月31日的合并资产负债表、该日终了年度的相关合并经营报表、股东权益（亏损）和现金流量表及相关附注（统称“财务报表”）。我们认为，财务报表按照美利坚合众国普遍接受的会计原则，在所有重大方面公允反映了公司截至2022年12月31日的财务状况以及截至2022年12月31日止年度的经营成果和现金流量。

 

对公司持续经营Ability的严重怀疑

 

所附财务报表的编制假设本公司将持续经营。如财务报表附注2所述，该公司的重大经营亏损使人们对其持续经营的能力产生了很大的怀疑。财务报表不包括这种不确定性的结果可能导致的任何调整。

 

意见基础

 

这些财务报表是公司管理层的责任。我们的责任是根据我们的审计对公司的财务报表发表意见。我们是一家在美国上市公司会计监督委员会（“PCAOB”）注册的公共会计师事务所，根据美国联邦证券法以及证券交易委员会和PCAOB的适用规则和条例，我们必须对公司保持独立。

 

我们按照PCAOB的标准进行了审计。这些准则要求我们计划和进行审计，以便对财务报表是否不存在由于错误或欺诈造成的重大错报有合理的把握。本公司没有被要求对其财务报告的内部控制进行审计，我们也没有受聘进行审计。作为审计的一部分，我们需要了解财务报告的内部控制，但目的不是对公司财务报告内部控制的有效性发表意见。因此，我们不表示这种意见。

 

我们的审计包括执行评估财务报表重大错报风险的程序，无论是由于错误还是欺诈，以及执行应对这些风险的程序。这些程序包括在测试的基础上审查关于财务报表中的数额和披露的证据。我们的审计工作还包括评价管理层采用的会计原则和作出的重大估计，以及评价财务报表的总体列报方式。我们相信，我们的审计为我们的意见提供了合理的基础。

 

关键审计事项

 

下文通报的关键审计事项是本期对财务报表的审计所产生的、已通报或要求通报给审计委员会的事项，（1）涉及对财务报表具有重要意义的账目或披露事项，（2）涉及我们特别具有挑战性、主观或复杂的判断。关键审计事项的通报不会以任何方式改变我们对整个财务报表的意见，我们也不会通过通报下文的关键审计事项，就关键审计事项或与之相关的账目或披露单独提出意见。

 

收入确认——确定某些客户安排中的合同条款

 

如合并财务报表附注3所述，管理层采用FASB主题606，客户联系收入（ASC 606）确认收入。管理层在承诺的货物或服务的控制权移交给客户时确认收入，其数额反映了公司预期为换取这些货物或服务而获得的对价。在产品的最终验收由客户指定的情况下，收入将推迟到满足所有验收标准之后。

 

我们决定在收入合同和随后的付款收款全部完成后履行程序是一个关键的审计事项的主要考虑因素。这进而导致我们在执行审计程序方面付出了巨大努力，这些程序的目的是评估管理层是否根据ASC 606适当地确定了合同条款、确认收入的时间以及随后的收款情况。

 

我们的审计程序包括，除其他外，了解与管理层收入确认程序有关的控制措施，检查与交易有关的文件，在资产负债表日与客户样本确认收入和未清应收款项，并在资产负债表日之后测试收款。

 

其他事项

 

为比较目的而列报的截至2021年12月31日止年度的合并财务报表由另一名审计员审计，该审计员于2022年3月31日对这些合并财务报表发表了无保留意见。

 

/s/BF Borgers CPA PC

BF Borgers CPA PC

 

自2022年起担任审计员

科罗拉多州莱克伍德

2023年4月17日

 

 

DSG全球公司。

合并资产负债表

截至2022年12月31日和2021年12月31日

（以美元计）

 

		2022年12月31日				2021年12月31日
物业、厂房及设备
流动资产
现金		$	48,713			$	275,383
应收账款			711,028				239,822
应收租赁款			3,627				87,020
库存，扣除库存备抵后的净额$无和$ 32,128 分别			1,202,375				712,678
预付费用和存款			189,884				385,323
流动资产总额			2,162,895				1,700,226
应收租赁款			15,918				723,216
固定资产，净额			25,546				35,314
租赁设备，净额			29,561				141,880
无形资产，净值			10,376				11,604
总资产		$	2,244,296			$	2,612,240
负债和股东赤字
流动负债
贸易和其他应付款项		$	3,356,256			$	1,202,598
递延收入			481,474				255,984
租赁责任			35,670				121,270
应付贷款			1,416,692				2,115,049
应付票据			1,000,000				-
应付可转换票据			2,719,514				319,488
流动负债合计			9,009,606				4,014,389
租赁责任			4,982				38,696
应付贷款			150,000				212,898
负债总额			9,164,588				4,265,983
持续经营（注2）
承付款项（附注17）
意外开支（附注18）
随后发生的事件（附注21）
MEZZANINE股票
可赎回优先股，$ 0.001 面值， 24,010,000 授权股份（2021年– 24,010,000 ), 52,023 已发行和未偿还， 860 待发出（2021年– 50,804 已发行和未偿还， 1,206 待发行			2,635,345				3,143,402
股东赤字
优先股，$ 0.001 面值， 3,010,000 授权股份（2021年– 3,010,000 ), 200,780 已发行和未偿还（2021年- 200,454 已发行和未偿还）			3,015,180				1,199,480
普通股，$ 0.001 面值， 350,000,000 授权股份，（2021 – 350,000,000 ); 145,429,993 已发行及未偿还（2021年– 128,345,183 已发行和未偿还）			145,435				128,350
额外实收资本，普通股			50,916,150				50,068,418
普通股折扣			( 69,838	)			( 69,838	)
将发行的普通股			-				19,647
发出认股权证的义务			261,934				261,934
其他累计综合收益			1,345,588				1,289,559
累计赤字			( 65,242,086	)			( 57,694,695	)
总股东赤字			( 9,555,637	)			( 4,797,145	)
Total LIABILITIES MEZZANINE EQUITY AND STOCKHOLDERS’DEFICIT		$	2,244,296			$	2,612,240

 

所附附注是已审计合并财务报表的组成部分

 

 

DSG全球公司。

综合业务报表

截至二零二二年十二月三十一日止年度及二零二一年

（以美元计）

 

		2022				2021
收入		$	3,833,853			$	2,092,819
收益成本			2,085,171				1,110,698
毛利			1,748,682				982,121
营业费用
补偿费用			3,459,553				3,017,181
一般和行政费用			3,429,075				3,467,995
研究与开发			52,344				388,035
坏账费用（回收）			( 29,389	)			49,586
折旧和摊销费用			13,670				12,837
总营业费用			7,000,516				6,935,634
业务损失			( 5,249,631	)			( 5,953,513	)
其他收入（支出）
外币兑换			( 28,241	)			( 59,793	)
其他（费用）收入			-				13,584
应收租赁款出售损失			( 3,923	)			-
债务清偿（损失）收益			40,355				35,169
处置收益			3,960				-
优先股利息			( 3,062	)			-
财务费用			( 2,306,849	)			( 420,102	)
其他收入总额（支出）			( 2,297,760	)			( 431,142	)
净损失		$	( 7,547,391	)		$	( 6,384,655	)
每股净亏损
基本和稀释		$	( 0.06	)		$	( 0.06	)
用于计算每股基本净亏损和稀释净亏损的加权平均股数：
基本和稀释			136,607,605				114,897,055

 

所附附注是已审计合并财务报表的组成部分

 

 

DSG全球公司。

综合损失综合报表

截至二零二二年十二月三十一日止年度及二零二一年

（以美元计）

 

		2022				2021
净损失		$	( 7,547,391	)		$	( 6,384,655	)
其他综合收入（亏损）
外币折算调整数			56,029				37,477
综合损失		$	( 7,491,362	)		$	( 6,347,178	)

 

所附附注是已审计合并财务报表的组成部分

 

 

DSG全球公司。

股东赤字综合报表

截至2022年12月31日和2021年12月31日

（以美元计）

 

		普通股																								优先股（股本）
		股票				金额				额外实收资本				普通股折扣				待发行				发出认股权证的义务				股票				票面价值				附加 已付款 资本				待发行				累计 其他 全面的 收入				累计赤字				合计 股东’ 赤字
2020年12月31日			95,765,736			$	94,018			$	43,299,937			$	( 69,838	)		$	1,436,044			$	163,998				200,508			$	200			$	744,480			$	1,340,000			$	1,252,082			$	( 51,310,040	)		$	( 3,049,119	)
为清偿债务而发行的股份			8,968,975				8,854				1,618,425				-				( 1,436,044	)			-				-				-				-				-				-				-				191,235
为服务而发行的股份及认股权证			2,430,000				2,430				1,805,704				-				19,647				97,936				-				-				-				-				-				-				1,925,717
因重复发行而注销股份			( 1,866,288				-				-				-				-				-				( 45	)			-				-				-				-				-				-
为服务而发行的优先股			-				-				-				-				-				-				116				-				2,189,600				( 1,340,000	)			-				-				849,600
优先股转换后发行的股份			23,046,760				23,048				3,799,852				-				-				-				( 125	)			-				( 1,734,800	)			-				-				-				2,088,100
以优先股支付的股息			-				-				( 455,500	)			-				-				-				-				-				-				-				-				-				( 455,500	)
本期净亏损			-				-				-				-				-				-				-				-				-				-				37,477				( 6,384,655	)			( 6,347,178	)
余额，2021年12月31日			128,345,183			$	128,350			$	50,068,418			$	( 69,838	)		$	19,647			$	261,934				200,454			$	200			$	1,199,280				-			$	1,289,559			$	( 57,694,695	)		$	( 4,797,145	)
开始b平衡，价值			128,345,183			$	128,350			$	50,068,418			$	( 69,838	)		$	19,647			$	261,934				200,454			$	200			$	1,199,280				-			$	1,289,559			$	( 57,694,695	)		$	( 4,797,145	)
为服务而发行的股份及认股权证			1,160,000				1,160				105,600				-				( 19,647	)			-				326				-				1,815,700				-				-								1,974,813
股息			-				-				455,500				-				-				-				-				-				-				-				-				-				455,500
优先股转换后发行的股份			15,924,810				15,925				286,632				-				-				-								-				-				-				-				-				302,557
本期净亏损			-				-				-				-				-				-				-				-				-				-				56,029				( 7,547,391	)			( 7,491,362	)
余额，2022年12月31日			145,429,993			$	145,435			$	50,916,150			$	( 69,838	)		$	-			$	261,934				200,780			$	200			$	3,014,980				-			$	1,345,588			$	( 65,242,086	)		$	( 9,555,637	)
期末余额，价值			145,429,993			$	145,435			$	50,916,150			$	( 69,838	)		$	-			$	261,934				200,780			$	200			$	3,014,980				-			$	1,345,588			$	( 65,242,086	)		$	( 9,555,637	)

 

所附附注是已审计合并财务报表的组成部分

 

 

DSG全球公司。

合并现金流量表

截至二零二二年十二月三十一日止年度及二零二一年

（以美元计）

 

		2022年12月31日				2021年12月31日
净损失		$	( 7,547,391	)		$	( 6,384,655	)
为将净亏损与业务活动所用现金净额对账而作出的调整：
折旧及摊销			13,670				130,059
ROU资产的变化			161,804				27,360
债务折扣的增加			315,065				187,435
坏账费用（回收）			( 29,389	)			49,586
应收租赁款出售损失			3,923				-
为服务而发行的优先股			1,815,700				849,600
为服务而发行的普通股和认股权证			97,353				1,644,136
发出认股权证的义务			-				19,647
债务消灭时的（收益）损失			( 40,355	)			( 35,169	)
未实现外汇收益			( 2,304	)			( 1,857	)
资产处置收益			( 3,960	)
非现金周转资本变动：
贸易应收账款净额			( 499,031	)			( 259,437	)
库存			( 514,167	)			( 457,817	)
预付费用和存款			195,439				( 259,909	)
应收租赁款			( 19,545	)			( 763,592	)
贸易应付款项和应计款项			2,228,216				( 362,792	)
递延收入			225,490				155,508
强制性可赎回优先股的利息			3,062				-
租赁负债			( 169,371	)			( 151,671	)
经营活动所用现金净额			( 3,627,148	)			( 5,613,568	)
投资活动产生的现金流量
购置设备			( 8,892	)			( 26,541	)
财产和设备的处置			10,225				-
投资活动所用现金净额			1,333				( 26,541	)
筹资活动产生的现金流量
发行优先股所得款项及拟发行股份			1,000,000				2,536,066
应付贷款收益			500,000				-
发出认股权证的收益			-				261,934
偿还租赁负债			-				( 4,704	)
出售应收租赁款的收益			863,527				-
应付票据收益			1,000,000				1,897,500
应付贷款付款			( 20,411	)			( 193,889	)
筹资活动提供的现金净额			3,343,116				4,496,907
汇率变动对现金的影响			56,029				46,568
现金净增加额			( 226,670	)			( 1,096,633	)
期初现金			275,383				1,372,016
期末现金		$	48,713			$	275,383
补充现金流量资料（附注20）

 

所附附注是已审计合并财务报表的组成部分

 

 

DSG全球公司。

合并财务报表附注

（以美元计）

 

注1 –组织

 

DSG Global公司（“公司”）于2007年9月24日根据内华达州法律成立。

 

该公司是一家技术开发公司，从事高尔夫行业车队管理解决方案的设计、制造和营销。该公司的主要业务是销售和租赁高尔夫球车的GPS跟踪设备和接口以及相关的支持服务。从截至2021年12月31日的年度开始，该公司开始销售低速电动汽车和电动自行车，这是该领域的首次销售。分段报告见附注十。该公司继续进行电动汽车的认证项目。

 

2015年4月13日，公司与现为公司全资子公司的DSG Tag Systems Inc.（简称“DSG”）签订了股份交换协议，该公司于2008年4月17日根据内华达州法律注册成立，并于2008年在加拿大不列颠哥伦比亚省注册。2011年3月，DSG在英国成立了DSG标签系统国际有限公司（简称DSG英国）。DSG英国公司是DSG的全资子公司。

 

2020年9月15日，公司根据内华达州法律于2020年9月10日成立Imperium Motor Corp.（“Imperium”），以每股0.00 1美元的价格认购所有法定股本，即100股优先A类股票。Imperium是本公司的全资子公司。

 

2021年8月12日，根据加拿大不列颠哥伦比亚省的法律，公司成立了Imperium Motor of Canada Corporation（“Imperium Canada”），公司以每股0.10美元的价格认购了所有法定股本，即100股A类投票参与普通股。Imperium Canada是本公司的全资子公司。

 

2021年9月17日，公司根据内华达州法律成立了AC Golf Carts Inc.（简称“AC Golf Carts”），并以每股面值0.00 1美元的价格认购了所有授权股票、100股普通股。AC Golf Carts是本公司的全资子公司。

 

在那之后的2023年1月5日，Imperium Motor Corp.更名为Liteborne Motor Corporation。

 

61

 

附注2 –持续关注

 

这些合并财务报表是在持续经营的基础上编制的，这意味着公司将在正常经营过程中继续变现资产和清偿债务。本公司能否持续经营，取决于股东和票据持有人能否持续提供财务支持，本公司能否获得持续经营所需的股权融资，并最终能否实现盈利。

 

新冠病毒的爆发，也被称为“新冠疫情”，在全球蔓延，影响了全球经济活动。在截至2022年12月31日的一年中，围绕新冠病毒的情况继续迅速演变，政府当局采取了紧急措施来缓解病毒的传播。疫情爆发及相关的缓解措施可能会对全球经济状况以及公司未来的业务活动产生不利影响。新冠病毒对公司业务活动的影响程度将取决于未来的发展，例如疾病的最终地理传播、爆发的持续时间、旅行限制、业务中断，以及加拿大和其他国家为控制和治疗该疾病而采取的行动的有效性。这些事件具有高度的不确定性，因此，公司目前无法确定其财务影响。虽然某些限制目前正在放松，但目前尚不清楚世界何时会恢复到以前的常态，如果有的话。这可能会对公司未来计划的预期执行产生不利影响。

 

截至2022年12月31日，公司的营运资金赤字为6846711美元，自成立以来累计赤字为65242086美元。此外，在截至2022年12月31日的十二个月内，公司发生净亏损7547391美元，并将3627148美元的现金流用于经营活动。这些因素使人们对公司持续经营的能力产生了很大的怀疑。这些经审计的合并财务报表不包括对记录资产数额的可收回性和分类以及如果公司不能继续经营下去可能需要的负债分类作出的任何调整。

 

附注3 –重要会计政策摘要

 

列报依据

 

公司的合并财务报表是根据美国公认会计原则（“美国公认会计原则”）编制的，并以美元表示。这些合并财务报表包括本公司及其全资子公司的账目。所有重要的公司间账户和交易都已取消。某些比较资料已重新分类，以符合本年度采用的财务报表列报方式。

 

合并原则

 

合并财务报表包括DSG Global公司及其子公司VTS及其全资子公司DSG英国、Imperium Canada、Imperium和AC Golf Carts的账目，统称为“公司”。所有公司间账户、交易和利润均已在合并财务报表中删除。

 

62

 

估计数的使用

 

按照美国公认会计原则编制合并财务报表，要求管理层作出估计和假设，这些估计和假设会影响资产和负债的报告数额，以及在财务报表日期披露或有资产和负债以及报告所述期间收入和支出的报告数额。本公司定期评估与收入确认、应收账款的可收回性、存货估值、长期资产的使用寿命和可收回性、公允价值衍生负债、本公司的增量借款率、租赁和递延所得税资产估值备抵有关的估计和假设。公司的估计和假设基于当前事实、历史经验和它认为在当时情况下合理的各种其他因素，其结果构成对资产和负债的账面价值以及从其他来源不易看出的成本和费用的应计作出判断的基础。公司所经历的实际结果可能与这些估计存在重大和不利的差异。估计数和假设定期审查，修订的影响在确定期间反映在合并财务报表中。

 

公司的设备政策要求判断未来预期经济效益的现值是否超过资本化成本。该政策要求管理层对与其业务有关的未来经济利益作出某些估计和假设。如果有了新的信息，估计和假设可能会改变。如果有资料表明不可能收回资本化成本，资本化成本将在综合业务报表中注销。

 

对持续经营假设是否适当的评估要求管理层考虑到关于未来的所有现有信息，即至少但不限于自财务报表发布之日起12个月。本公司意识到，与事件或情况相关的重大不确定性可能对本公司持续经营的能力产生重大怀疑。

 

外币翻译

 

公司的记账本位币和报告本位币为美元。VTS的功能货币是加拿大元。DSG英国的功能货币是英镑。以外币计价的货币资产和负债，采用资产负债表日的汇率折算。以外币计价的交易产生的非货币资产、负债和记入收入的项目按交易当日的有效汇率换算。以外币计价的交易或余额的换算或结算所产生的收益和损失在确定收入时包括在内。

 

VTS和DSG英国公司的账目采用现时率法换算成美元。因此，资产和负债按期末汇率换算成美元，收入和支出按该期间的平均汇率换算。相关的汇兑损益作为累计其他综合收益（亏损）单独计入股东权益的一部分。

 

可报告部分

 

该公司有四个可报告的分部：与其销售和租赁高尔夫球车GPS跟踪设备和接口及相关支持服务有关的分部、高尔夫球车的销售分部和电动汽车的销售分部。公司的活动是相互关联的，每一项活动都是相互依赖和相互支持的。因此，所有重要的经营决策都是基于对作为单一全球业务提供的金融产品的分析。

 

63

 

收入确认和保修准备金

 

客户合同收入

 

当公司通过将对产品的控制权转让给客户来履行履约义务时，公司确认收入。收入是根据公司预期为交换这些产品而获得的对价来衡量的。在产品的最终验收由客户指定的情况下，收入将推迟到满足所有验收标准之后。在专题606下确认收入的方式合理地反映了向客户交付产品和服务以换取预期的考虑，并包括以下内容：

 

	●	与公司客户签订的、其认为在法律上可以执行的合同；
	●	在相关合同中确定履约义务；
	●	确定有关合同中每项履约义务的交易价格；
	●	将交易价格分配给每项履约义务；以及
	●	只有在公司履行每项履约义务时才确认收入。

 

履约义务和意义判断

 

公司的收入流可分为以下履约义务和确认模式：

 

	1.	Tag、Text和Infinity产品的销售、交付和安装，以及数字地图和客户培训。本公司在从总经理和/或高尔夫总监处获得安装的最后签字时确认收入。
	2.	提供互联网连接、定期软件更新、软件维护和基本客户支持服务。本公司在服务期限内按时间平均确认收入。
	3.	销售和交付Fairway Rider产品。本公司在控制权转移至客户时确认收入。
	4.	电动汽车的销售和交付。本公司在控制权转移至客户时确认收入。

 

履约义务的交易价格已在相关协议中明确列出，因此，公司认为在确定交易价格时不需要作出重大判断，包括确定的任何可变对价。

 

保修准备金

 

本公司根据历史经验计提保修费用、销售退货和其他备抵。公司将零部件和产品的保修期与制造商的保修期相匹配。因此，任何缺陷都将导致对制造商而不是公司的保修索赔。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度内，公司没有为在这些期间销售的任何产品提供保修。截至2022年12月31日和2021年12月31日，保修准备金为零美元。

 

研究与开发

 

研发费用包括工资、员工福利以及与产品开发相关的其他与员工人数相关的费用。研究和开发费用还包括第三方开发和编程费用、为国际市场翻译软件所产生的本地化费用以及所购软件代码和服务内容的摊销。与软件开发有关的这些费用列入研究和开发费用，直至达到技术可行性为止。研究和开发计入费用，并计入运营费用。

 

所得税

 

本公司按照ASC 740，所得税法，采用资产负债法核算所得税。资产和负债法规定，递延所得税资产和负债是根据资产和负债的财务报告和计税基础之间的暂时性差异以及经营亏损和税收抵免结转的预期未来税务后果确认的。递延所得税资产和负债采用现行税率和预期差额转回时将生效的法律计量。公司记录了一笔估值备抵，以将递延所得税资产减至人们认为更有可能实现的数额。

 

截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司没有记录任何与不确定的税务状况有关的金额。本公司在一般和管理费用中确认与不确定的税务状况相关的利息和罚款。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度内，公司未发生任何罚款或利息。2017年12月22日，美国颁布了《减税和就业法案》（Tax Act），对美国税法进行了重大修改。《税法》将公司的法定联邦所得税税率从最高39%降至21%，自2018年1月1日起生效。公司有递延的税收损失和资产，由于税法的变化降低了联邦所得税税率，这些损失和资产得到了调整。该公司的2015及以后纳税年度仍处于开放状态。

 

64

 

信贷风险集中

 

可能使本公司面临集中信用风险的金融工具是现金和正常经营活动产生的贸易应收款项。该公司将现金存放在它认为信誉良好的金融机构。该公司拥有多样化的客户基础，其中大部分在加拿大、美国和联合王国。本公司通过信贷审批、信贷限额和监测程序控制与贸易应收款有关的信贷风险。本公司定期评估其客户的财务实力，并根据与信用风险相关的因素，在必要时为无法收回的账款设立备抵，因此，本公司认为其应收账款的信用风险敞口超出此项备抵范围是有限的。

 

风险和不确定性

 

公司面临的风险包括：与整个行业相关的竞争、与融资相关的其他风险、流动性要求、快速变化的客户要求、有限的经营历史、外币汇率和公开市场的波动。

 

意外情况

 

自合并财务报表发布之日起，可能存在某些条件，这些条件可能会给公司造成损失，但只有在未来发生或不发生一项或多项事件时，这些条件才能得到解决。公司的管理层和法律顾问评估这种或有负债，这种评估本质上涉及判断。在评估与对公司的未决法律诉讼或可能导致此类诉讼的未主张索赔有关的或有损失时，公司的法律顾问评估任何法律诉讼或未主张索赔的感知价值，以及所寻求或预期寻求的救济金额的感知价值。

 

如果对意外开支的评估表明，很可能发生了重大损失，而且负债数额可以估计，则该估计负债将记入公司的合并财务报表。如果评估表明潜在的重大或有损失不太可能发生，但有合理的可能性，或很可能发生，但无法估计，则将披露或有负债的性质，以及在可确定和重大的情况下对可能损失范围的估计。通常不披露被管理层视为遥远的或有损失，除非它们涉及担保，在这种情况下，担保将予以披露。

 

现金及现金等价物

 

现金及等价物包括库存现金和活期存款、定期存单和所有原到期日为三个月或更短的高流动性债务工具。截至2022年12月31日和2021年12月31日，加拿大、美国和英国的账户没有未投保余额。本公司在这些账户中没有遭受任何损失，并认为其银行账户中的现金没有任何风险。截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司未持有任何现金等价物。

 

应收账款

 

所有标准条款下的应收账款应在开票之日起三十（30）天后到期。如果在三十（30）天内没有收到资金，则联系客户安排付款。目前，本公司没有为无法收回的应收帐款提供备抵，因为其历史上没有任何客户的可收回性问题。

 

65

 

融资应收款和担保

 

本公司为某些合格客户提供融资安排，包括经营租赁和融资服务合同。应收租赁款主要指销售型租赁和直接融资租赁。租赁通常有两到三年的期限，并以基础资产的担保权益作抵押。本公司根据各种因素，包括投资组合的风险评级、宏观经济状况、历史经验和其他市场因素，为无法收回的应收融资款提供备抵。截至2022年12月31日和2021年12月31日，管理层确定无需备抵。本公司还提供融资担保，一般是为渠道合作伙伴和其他客户提供各种第三方融资安排。在不向第三方支付款项的情况下，可要求公司根据这些担保支付款项。截至2022年12月31日和2021年12月31日，没有未清偿的应收融资款。

 

广告费用

 

本公司在发生时支付所有广告费用。截至2022年12月31日和2021年12月31日止年度，广告和营销费用分别为286717美元和134856美元。

 

存货

 

存货按成本与可变现净值孰低值估值。成本采用成品的先进先出法确定。可变现净值是根据预期销售收入减去估计销售费用确定的。管理层将存货成本与可变现净值进行比较，并考虑将存货减记为可变现净值，如果减记较低。

 

租赁固定资产和设备

 

固定资产和租赁设备按成本减累计折旧列报。租赁的固定资产和设备按资产的估计使用寿命或租期中较短者采用直线法折旧。固定资产的估计使用寿命一般如下：

 

Schedule of Estimated USEFUL LIVES OF EQUIPMENT

家具和设备	5年 直线
车辆	5年 直线
计算机设备	3年 直线
机械	5年 直线
租赁设备	5年 直线

 

无形资产

 

无形资产按成本减去累计摊销后列报，由专利组成。这些专利按估计使用寿命20年直线摊销，并每年进行减值审查。

 

长期资产减值

 

本公司审查长期资产，如设备、租赁设备和使用寿命有限的无形资产的减值情况，只要有事件或情况变化表明账面金额可能无法收回。如果预期未贴现的未来现金流量总额低于资产的账面价值，则账面价值超过资产公允价值的部分确认损失。

 

金融工具和公允价值计量

 

该公司根据ASC 480、“区分负债与权益”和ASC 815“衍生工具与套期保值”，分析所有同时具有负债和权益特征的金融工具。

 

ASC 820，“公允价值计量和披露”，要求披露公司持有的金融工具的公允价值。ASC 825“金融工具”定义了公允价值，并为公允价值计量的披露建立了三级估值层次结构，提高了公允价值计量的披露要求。在综合资产负债表中列报的应收账款和流动负债的账面金额均属于金融工具，是对其公允价值的合理估计，因为这类工具从产生到预期实现与当前市场利率之间的时间较短。三个等级的估值等级定义如下：

 

1级

 

第1级适用于在活跃市场上有相同资产或负债报价的资产或负债。

 

66

 

2级

 

第2级适用于资产或负债中存在可观察到的报价以外的输入值的资产或负债，例如活跃市场中类似资产或负债的报价；相同资产或负债在交易量不足或交易不频繁的市场（不太活跃的市场）中的报价；或可观察到或主要可从可观察市场数据得出或得到可观察市场数据证实的重要输入值的模型衍生估值。

 

3级

 

第3级适用于估值方法中存在对资产或负债的公允价值计量具有重要意义的不可观测投入的资产或负债。

 

本公司的金融工具包括现金、贸易应收款项、贸易和其他应付款项、租赁负债、应付关联方的可转换票据、应付贷款、衍生负债和应付可转换票据。除现金、应付贷款和衍生负债外，本公司金融工具的账面价值（不包括任何未摊销的折扣）与其公允价值相近，因为它们的到期期限较短。长期租赁负债的公允价值接近其账面价值，因为自初始确认以来，利率和公司信用风险的变化很小。现金和衍生负债分别根据所列所有期间的第1级和第2级投入按公允价值计量和确认。

 

政府补助

 

政府补助金在有合理保证将会收到的情况下予以承认，所有附加条件都将得到遵守。当补助金涉及费用项目时，将其确认为必要期间的收入，以便有系统地使补助金与打算补偿的费用相匹配。加拿大紧急商业账户（“CEBA”）被确认为政府赠款。见附注8（a）和（b）。

 

每股亏损

 

公司按照ASC 260，每股收益计算每股净收益（亏损）。ASC 260要求在合并经营报表中同时列报基本和稀释每股收益（“EPS”）。基本每股收益的计算方法是，将普通股股东可获得的净收入（亏损）（分子）除以该期间已发行股票的加权平均数（分母）。稀释后的每股收益使该期间所有具有稀释性的潜在已发行普通股采用库存股法，可转换优先股采用if-转换法。在计算稀释后的每股收益时，该期间的平均股价用于确定假定从行使股票期权或认股权证中购买的股票数量。稀释后的每股收益不包括所有具有稀释作用的潜在股份，如果这些股份的影响是反稀释的。

 

股票补偿

 

公司根据ASC 718，“补偿——股票补偿”，采用公允价值法记录基于股票的补偿。所有以货物或服务作为发行权益工具所收到的对价的交易，均按所收到对价的公允价值或所发行权益工具的公允价值进行会计处理，以较可靠的计量方法为准。

 

本公司采用Black-Scholes期权定价模型计算基于股票的奖励的公允价值。该模型受到公司股价以及一些主观变量的假设的影响。这些主观变量包括但不限于公司在奖励期限内的预期股价波动，以及实际和预计的员工股票期权行使行为。最终预期归属的部分赔偿金的价值在综合业务报表中确认为必要服务期内的费用。在截至2022年12月31日和2021年的年度内，没有基于股票的薪酬。

 

67

 

租约

 

本公司根据ASC 842《租赁》对租赁进行会计处理。

 

承租人安排

 

公司在开始时确定一项安排是否为租约。经营和融资使用权资产和租赁负债列入合并资产负债表的固定资产。使用权资产代表我们在租赁期间使用标的资产的权利，租赁负债代表我们支付租赁款项的义务。使用权资产和负债在启动日根据租赁期内租赁付款额的现值确认。在确定未来租赁付款的现值时，公司根据启动日可获得的资料，采用递增借款率。使用权资产包括任何预付的租赁付款，不包括任何租赁奖励和产生的初始直接费用。经营租赁费用在租赁期内按直线法确认，包括租赁负债的应计利息和使用权资产的折旧。租赁条款可能包括延长或终止租赁的选择权，如果合理地确定公司将行使这一选择。

 

出租人安排

 

公司在开始时确定一项安排是否为租约。然后，公司决定是将租赁归类为销售型租赁还是直接融资租赁。在启动日，出租人应终止确认标的资产，并确认租赁投资净额、租赁产生的出售利润或亏损，如果标的资产的公允价值与账面价值不同，则初始直接指示为费用。应收租赁款（或租赁投资净额）列入合并资产负债表。应收租赁款的确认依据是租赁期内租赁付款额的现值和未担保剩余资产的现值，但租赁为直接融资租赁的情况除外，租赁投资净额应减去任何销售利润。未担保剩余资产是出租人预期在租赁期结束后从标的资产获得的金额。本公司在确定未来租赁付款和无担保剩余资产的现值时，采用租赁协议在启动之日所隐含的费率。利息收入在租赁期内确认，租赁付款在收到时从应收租赁款余额中确认。目前，本公司仅有销售型经营租赁。

 

最近发布的会计公告

 

适用于2022年12月15日之后开始的财政年度：

 

2022年7月，FASB发布了ASU 2022-03，《公允价值计量（主题820）；受合同销售限制的股票的公允价值计量》。财务会计准则理事会发布了最后指导意见，以澄清对出售股权担保的合同限制不被视为股权担保记账单位的一部分，因此在计量公允价值时不被考虑。不允许将合同销售限制确认为单独的记账单位。该指南将前瞻性地适用，并对符合ASC 946投资公司资格的实体作出特殊过渡规定。该指南将于2024年对日历年的公共企业实体生效，并于2025年对所有其他日历年的公司生效。允许提前领养。

 

2022年10月3日，FASB发布了ASU 2022-04，Liabilities — Supplier Finance Programs（子主题405-50）：Disclosure of Supplier Finance Programme Obligations。财务会计准则委员会发布了最后指导意见，要求在采购货物和服务时使用供应商融资方案的实体披露方案的关键条款以及在报告所述期间结束时其未偿债务的信息，包括这些债务的前滚。该指南不影响供应商融资方案债务的确认、计量或财务报表列报。该指南应追溯适用于列报资产负债表的所有期间，但前滚要求除外，该要求应前瞻性地适用。该指南对所有实体在2022年12月15日之后开始的财政年度有效，包括这些财政年度内的过渡期，但对2023年12月15日之后开始的财政年度有效的滚转要求除外。允许提前领养。

 

68

 

附注4 –应收账款

 

截至2022年12月31日和2021年12月31日，贸易应收款包括：

 

应收账款明细表

		2022年12月31日				2021年12月31日
应收账款		$	725,796			$	271,950
呆账备抵			-				( 32,128	)
贸易应收款项共计，净额		$	711,028			$	239,822

 

 

附注5 –清单

 

截至2022年12月31日和2021年12月31日，库存包括：

 

清单附表

		2022年12月31日				2021年12月31日
零件和附件		$	215,380			$	226,230
高尔夫球车			799,035				158,588
电动自行车			123,280				35,060
电动汽车			64,680				292,800
总库存		$	1,202,375			$	712,678

 

附注6 –租赁固定资产和设备

 

截至2022年12月31日和2021年12月31日，固定资产包括：

固定资产时间表

		2022年12月31日				2021年12月31日
机械		$	5,040			$	5,040
家具和设备			2,587				2,350
计算机设备			50,781				41,784
车辆			19,989				28,360
固定资产，毛额			19,989				28,360
累计折旧			( 52,851	)			( 42,220	)
固定资产，净额		$	25,546			$	35,314

 

截至2022年12月31日止年度，租赁固定资产和设备的折旧费用总额为12442美元（2021年为12225美元），计入一般和行政费用。截至2022年12月31日止年度，使用权资产折旧总额为111465美元（2021年-117386美元），作为经营租赁费用计入一般和行政费用。

 

附注7 –无形资产

 

截至2022年12月31日和2021年12月31日，无形资产包括：

无形资产附表

		2022年12月31日				2021年12月31日
无形资产-专利		$	22,353			$	22,353
累计摊销			( 11,977	)			( 10,749	)
无形资产，净额		$	10,376			$	11,604

 

专利在其估计使用寿命20年内按直线法摊销。截至2022年12月31日止年度，无形资产摊销费用总额为1228美元（2021年-1229美元）。

 

69

 

附注8 –贸易及其他应付款项

 

截至2022年12月31日和2021年12月31日，贸易和其他应付款项包括：

贸易附表及其他应付款项

		2022年12月31日				2021年12月31日
应付账款和应计费用		$	1,413,116			$	949,937
应计利息			1,880,463				248,610
其他负债			13,236				4,051
贸易和其他应付款项共计		$	3,306,815			$	1,202,598

 

附注9–应付贷款

 

截至2022年12月31日和2021年12月31日，应付贷款包括：

应付贷款时间表

		2022年12月31日				2021年12月31日
应于2025年12月31日或之前到期的40000加元无抵押贷款(a)		$	29,520				31,449
应付无抵押贷款，金额为CDN $ 40,000 ，到期之日或之前 2025年12月31日 (a)		$	29,520				31,449
应付无抵押贷款，金额为CDN $ 40,000 ，到期之日或之前 2025年12月31日 (b)			29,520				31,449
应付无抵押贷款，到期日 2022年5月21日 利息 1 年度%（c）			-				30,115
应付有担保贷款，到期日 2050年6月5日 利息 3.75 年度%（d）			150,000				150,000
应付无抵押贷款，到期日 2022年6月20日 利息 9 年度%（e）			-				2,084,934
优先F系列股份获强制赎回（f）			1,357,651				-
			1,566,692				2,327,947
当前部分			( 1,416,692	)			( 2,115,049	)
应付贷款，长期部分		$	150,000			$	212,898

 

(a)	2020年4月17日，公司收到一笔本金为$ 29,520 （CDN $ 40,000 ）根据加拿大紧急商业帐户计划。这笔贷款是无息的，有资格获得CDN $ 10,000 如果在2022年12月31日前还清，则予以宽恕。如于2022年12月31日前仍未偿还，贷款利息为 5 年度%，应于 2025年12月31日 .
(b)	2020年4月21日，公司收到本金$ 29,520 （CDN $ 40,000 ）根据加拿大紧急商业帐户计划。这笔贷款是无息的，有资格获得CDN $ 10,000 如果在2022年12月31日前还清，则予以宽恕。如于2022年12月31日前仍未偿还，贷款利息为 5 年度%，将于2025年12月31日到期。
（c）	2020年5月21日，公司收到一笔本金为$ 30,115 根据薪资保护计划。这笔贷款的利息为 1 年度%，应于 2022年5月21日 ，在任期的头六个月推迟付款。这笔贷款已被免除，并记入2022年12月31日终了年度的债务清偿收益
（d）	2020年6月5日，公司收到本金$ 150,000 .这笔贷款的利息为 3.75 年度%，应于 2050年6月5日 .贷款以公司所有有形和无形资产作抵押。固定付款$ 731 每月到期，自贷款之日起12个月开始。在偿还本金之前，这些款项是用来抵销任何应计利息的。

 

70

 

（e）	2021年9月13日，公司与非关联方签订证券购买协议。根据该协议，公司收到现金收益$ 2,000,000 2021年9月13日，作为交换，发行本金为美元的无担保本票 2,400,000 ，其中包括1美元 400,000 原发行折扣及利息为 9 持有人和到期人的年率% 2022年6月20日 . 如果票据未在2021年12月12日之前全额支付，票据将额外增加10万美元的担保利息。将在关于12月12日的说明中增加100000美元的担保利息 第在该票据的任何部分仍未支付的每个下一个月的日期 .票据到期时或在任何违约期间未支付的任何本金或利息，其利息为 24 年度%。
	在发生违约的情况下，该票据的可转换价格相当于转换日期前30天内公司普通股最低交易价格的40%折扣。
	截至2022年12月31日止年度，公司录得$ 1,918,065 利息费用，包括$ 1,603,000 额外的兴趣。截至2022年12月31日，可转换本票的账面价值为$ 2,400,000 （2021年12月31日-$ 2,084,935 ).
	由于该票据违约，应持有人的要求，该票据已可转换为可转换债券。贷款的公允价值接近账面价值，因为它现在是短期性质的，实际上是按要求到期的。
（f）	于2022年2月17日，本公司订立日期为2021年12月13日的购股协议（“买卖协议”）的条件豁免（“豁免”）。公司已收到五笔付款，金额为$ 250,000 2022年2月28日，$ 250,000 2022年3月31日，$ 90,000 2022年7月29日，$ 250,000 2022年8月29日，$ 125,000 2022年9月15日，$ 125,000 于2022年10月18日和$ 285,000 2022年10月21日 1,375 F系列优先股。根据豁免，公司同意通过汇款持续偿还这些款项 20 全部销售总额的%返还给订户，直至 500 根据本豁免协议发行的F系列优先股全部赎回。由于根据豁免认购的F系列优先股是强制性可赎回的，因此总额为$ 1,375,000 按照ASC 480-10记录为负债。根据SPA的原始条款，赎回优先F系列股票需要 15 按面值支付的溢价%。因此，赎回保费总额为$ 75,000 将在赎回时支付，作为赎回的一部分 20 %销售毛额汇款，并将在还款时摊销。截至2022年12月31日止年度，$ 3,062 确认，并记为利息费用，作为贷款的一部分。
	在2022年12月31日终了的年度内，公司支付了所需的款项$ 20,411 ，这是用来抵销应付贷款的。

 

附注10 –可转换贷款

 

截至2022年12月31日和2021年12月31日，应付可转换贷款包括：

 

应付第三方可转换票据

 

(a)	2015年3月31日，公司发行了本金为$ 310,000 本公司的一名前董事拥有的一家公司的营销服务。该票据为无抵押票据，利息为 5 年率%，可按$ 1.25 每股普通股，并按要求到期。截至2022年12月31日，可转换本票的账面价值为$ 310,000 （2021年12月31日-$ 310,000 ).
(b)	2017年6月5日，公司发行了本金为$ 110,000 .截至2022年12月31日，该票据的账面价值为$ 9,488 （2021年12月31日-$ 9,439 ），与尚未执行的罚款有关。
（c）	根据上文附注9（e）， 2,400,000 可转换票据发生违约，因此应持有人的要求成为可转换债券。贷款的公允价值接近账面价值，因为它现在是短期性质的，实际上是按要求到期的。

 

71

 

附注11 –租赁

 

出租人

 

截至2020年12月31日止年度，公司开始根据与客户签订的租金收入合同为某些资产的租赁提供融资，并按照2020年12月31日止年度合并财务报表附注3“租赁”项下的ASC 842进行会计处理。

 

在截至2022年12月31日的年度内，公司确认了新的应收租赁款项143,630美元，扣除转让给第三方管理的零美元租赁（2021年12月31日-817,619美元，扣除转让给第三方管理的120,231美元租赁）。应收租赁款反映了预期在协议期限内收到的租赁付款，并在与标的资产相关的存货中终止确认12240美元（2021年12月31日-492096美元），记入已售商品成本。在截至2022年12月31日的年度内，公司以863527美元的价格向第三方出售了867450美元的应收租赁款。由于出售，公司终止确认交易当日出售的租赁的账面价值867450美元，并确认其他收入和支出损失3923美元。

应收租赁款附表

应收租赁款		2022年12月31日				2021年12月31日
期初余额		$	810,236			$	42,856
增补			143,630				937,850
转让给第三方			( 867,450	)			( 120,231	)
租赁应收款利息			20,841				19,452
收到付款			( 81,979	)			( 60,445	)
外汇			( 5,733	)			( 9,246	)
期末余额			19,545				810,236
租赁应收款的当期部分			( 3,627	)			( 87,020	)
长期租赁应收款		$	15,918			$	723,216

 

应收租赁款在开始日根据未来租赁付款额的现值减去未担保剩余资产的现值计量。公司使用租金收入合同中隐含的费率计算未来付款和开工日期未担保剩余资产的现值。

 

承租人

 

公司根据租赁协议租赁某些资产。

 

2019年10月1日，公司签订了一份为期5年的复印机租赁协议（“复印机租赁”）。在确认租赁后，公司确认了8683美元的使用权资产和8683美元的租赁负债。截至2022年12月31日，复印机租约的剩余期限为1.75年。

 

2020年7月10日，公司签订了加利福尼亚州费尔菲尔德的零售、展厅和仓库租赁协议（“费尔菲尔德租赁”）。在最初确认租赁时，公司确认使用权资产为164114美元，租赁负债为156364美元。记录在案的经营租赁资产与租赁负债之间的差额是由于预付租金押金将用于支付头几个月的租金7750美元。租约包括免租期，租金支付从2020年10月1日开始。2022年8月10日，租约终止。

 

2020年7月14日，公司签订了不列颠哥伦比亚省萨里市办公空间租赁协议（“Croydon租赁”）。在最初确认租赁时，公司确认使用权资产为133825美元，租赁负债为125014美元。记录在案的经营租赁资产与租赁负债之间的差额是由于预付租金押金将用于支付头几个月的租金8811美元（11948加元）。租约包括免租期，租金从2020年9月1日开始支付。截至2022年12月31日，租约的剩余期限为0.58年。

 

72

 

2021年4月1日，公司签订了设备租赁协议（“FD150租赁”）。在最初确认租赁时，公司确认1018美元的使用权资产和1018美元的租赁负债。截至2022年12月31日，复印机租约的剩余期限为1.33年。

 

2021年6月2日，公司签订了一份拖车租赁协议（“拖车租赁”）。在最初确认租赁时，公司确认使用权资产为8886美元，租赁负债为8886美元。截至2022年12月31日，复印机租约的剩余期限为2.42年。

 

使用权资产已列入固定资产，净额和租赁负债已列入公司综合资产负债表的租赁负债。

租赁合并资产负债表附表

使用权资产		2022年12月31日				2021年12月31日
成本		$	312,318			$	312,318
累计折旧			( 282,251	)			( 170,530	)
外汇			( 506	)			29
使用权资产共计		$	29,561			$	141,880

 

租赁责任		2022年12月31日				2021年12月31日
当前部分		$	35,670			$	121,270
长期部分			4,982				38,696
租赁负债共计		$	40,652			$	159,966

 

租赁负债在开始日根据未来租赁付款的现值计量。由于公司的租约没有提供隐性利率，公司在确定未来付款的现值时使用了基于开始日期可获得的信息的增量借款率。公司在确定租赁负债时采用了11.98%的加权平均折现率。贴现率是根据公司对借款的评估得出的。

 

使用权资产包括任何预付的租赁付款，不包括任何租赁奖励和产生的初始直接费用。最低租赁付款额的租赁费用在租赁期内按直线法确认。租赁条款可能包括延长或终止租赁的选择权，如果可以合理地确定公司将行使这一选择权。

 

截至2022年12月31日止年度的租赁费用为118843美元（2021年-144758美元），记入一般和行政费用。

 

截至2022年12月31日，本公司作为承租人未来三年的最低租赁付款额如下：

未来最低租赁付款时间表

租赁承付款和租赁负债		2022年12月31日
2023		$	37,814
2024			4,300
2025			1,070
未来最低租赁付款额共计			43,184
折扣			( 2,532	)
合计			40,652
租赁负债的流动部分			( 35,670	)
租赁负债的长期部分		$	4,982

 

73

 

附注12 – MEZZANINE EQUITY

 

授权

 

5000000股经核准的可赎回C系列优先股，每股面值为0.00 1美元。每股C系列优先股可转换为普通股，转换率等于转换日期之前十五个交易日的最低交易价格。

 

1000000股可赎回D系列优先股，经核准，每股面值为0.00 1美元。每股D系列优先股可转换为5股普通股。

 

5000000股经核准的可赎回E系列优先股，每股面值为0.00 1美元。每股E系列优先股可转换为4股普通股。

 

10000股可赎回F系列优先股，经核准，每股面值为0.00 1美元。F系列优先股的每一股可转换为普通股，金额等于（a）在紧接相关转换之前的十五个交易日内公司股票最低交易价格的百分之百，以及（b）在总收益至少为10,000，000美元的发行中普通股价格的百分之二十的折扣，两者中的较低者。

 

下表汇总了公司截至2022年12月31日和2021年12月31日的可赎回优先股活动。

可赎回优先股活动时间表

		股票				帕尔				额外实收资本				待发行				合计
2020年12月31日			49,230			$	49			$	1,007,895			$	1,265,799			$	2,273,743
发行			3,500				4				2,731,989				( 745,926	)			1,986,067
转换为普通股			( 1,926	)			( 2	)			( 1,538,098	)			-				( 1,538,100	)
应计优先股股息			-				-				-				455,500				455,500
余额，2021年12月31日			50,804			$	51			$	2,201,786			$	975,373			$	3,177,210
余额2021年12月31日			50,804			$	51			$	2,201,786			$	975,373			$	3,177,210
余额			50,804			$	51			$	2,201,786			$	975,373			$	3,177,210
发行			1,839				-				714,000				( 464,000	)			250,000
转换为普通股			( 620	)			-				( 302,556	)			( 33,808	)(2)			( 336,364	)
应计优先股股息(1)			-				-				( 838,064	)			382,563				( 455,501	)
余额，2022年12月31日			52,023			$	51			$	1,775,166			$	860,128			$	2,635,345
余额			52,023			$	51			$	1,775,166			$	860,128			$	2,635,345

 

(1)	数额$ 838,064 额外实缴资本的应计费用包括$ 455,500 与截至2021年12月31日止年度相关的可赎回优先股的应计股息，是上文附注3所述的重新分类。
(2)	$ 33,808 是以前年度将发行的可赎回优先股中的余额，但与任何需要发行的股份无关。本应在2019财年公司完成反向股票分割时将其清空。已在截至2022年12月31日的年度进行了调整。

 

夹层优先股交易

 

截至2022年12月31日止年度：

 

	●	620 F系列优先股已转换为普通股（见附注14）。
	●	2022年10月21日，根据2021年12月F系列SPA，公司收到$ 410,000 用于订阅 410 F系列优先股（见附注9（f））以及已发行 96 F系列优先股结算$ 96,000 应付股息。
	●	2022年9月15日，根据2021年12月F系列SPA，公司收到$ 125,000 用于订阅 125 F系列优先股（见附注9（f））。这些股票于2022年10月18日发行。

 

74

 

	●	2022年8月26日，根据2021年12月F系列SPA，公司收到$ 250,000 用于订阅 250 F系列优先股（见附注9（f））。
	●	2022年7月29日，根据2021年12月F系列SPA，公司收到$ 90,000 用于订阅 90 F系列优先股，以及发行368股F系列优先股以结算$ 368,000 应付股息。
	●	2022年3月31日，根据2021年12月F系列SPA，公司收到$ 250,000 用于订阅 250 F系列优先股（见附注9（f））。这些股票于2022年4月1日发行。
	●	2022年2月7日，根据2021年12月F系列SPA，公司收到$ 250,000 用于订阅 250 F系列优先股（见附注9（f））。
	●	2022年1月4日，根据2021年12月F系列SPA，公司收到$ 250,000 用于订阅 250 F系列优先股（见附注9（f））。这些股份于2022年4月1日发行，并按此记录。

 

截至2021年12月31日止年度：

 

	●	1,512 C系列优先股已转换为普通股，见附注14。
	●	2020年11月6日，公司收到收益毛额$ 300,000 为 300 C系列优先股，以代替C系列股份购买协议（“C系列SPA”）的第二次交割。这些股票包括在将于2020年12月31日发行的优先股中。这些优先股于2021年4月13日发行。
	●	2020年12月7日，公司收到收益毛额$ 200,000 为 200 代替C系列SPA第二次收盘的C系列优先股。这些股票包括在将于2020年12月31日发行的优先股中。这些优先股于2021年4月13日发行。
	●	2020年12月23日，公司签订了一份证券购买协议（“F系列SPA”），根据该协议，公司同意出售，而买方同意购买，在一系列交易（“交易结束”）中至少 1,000 F系列优先股，价格为$ 1,000 每股。第一次和第二次收盘，将分别为 1,500 优先股，购买价格为$ 1,500,000 ，即登记声明提交后的第二个截止日期。任何额外的关闭将是为了购买至少 1,000 F系列优先股，每三十个日历日发行一次，并应在登记声明宣布生效后发行。公司授予 3,000,000 认股权证，相对公允价值为$ 768,008 ，同时执行F系列SPA和第一次收盘。第一次收盘股票包括在2020年12月31日发行的优先股中，相对公允价值为$ 731,992 .
		2021年2月4日，公司发布 1,500 F系列优先股，根据F系列SPA第一次收盘，相对公允价值为$ 731,992 .此外，公司还发布了 1,500 F系列优先股，根据F系列SPA第二次收盘，总收益为$ 1,500,000 .
	●	2021年6月10日，根据F系列SPA，公司收到$ 350,000 用于订阅额外的 350 将发行的F系列优先股。
	●	2021年7月20日，根据另一份证券购买协议（“7月F系列SPA”），公司收到$ 400,000 用于订阅 400 F系列优先股，相对公允价值为$ 138,066 和 1,180,000 相对公允价值为$ 261,934 分别于2021年12月31日记为发行股份义务和发行认股权证义务的协议日期估值，见附注14。
	●	2021年8月3日， 275 F系列优先股已转换为普通股，见附注14。

 

75

 

	●	2021年10月22日， 210 F系列优先股已转换为普通股，见附注14。
	●	2021年11月30日， 491 F系列优先股已转换为普通股，见附注14。
	●	2021年12月14日，根据另一份证券购买协议（“12月F系列SPA”），公司收到$ 312,000 用于订阅 312 F系列优先股。$ 12,000 作为股票发行费用产生。
	●	2021年12月31日，根据12月F系列SPA，公司收到$ 250,000 用于订阅 250 F系列优先股。

 

夹层优先股，C系列和F系列，有一项股息政策，使每一优先股有权获得并由公司支付每年10%的累积股息，每季度支付一次，从最初的发行日开始，到这些优先股被转换或赎回之日结束。根据公司的选择，应计股息可以用同一系列的优先股或现金结算。任何未在股息支付日按季度支付的股息，应收取滞纳金，滞纳金必须以现金支付，年利率为18%，从股息支付日起至实际全额支付之日（含当日）逐日累计并复利。截至2022年12月31日，公司录得382,563美元的优先股股息和107,081美元的罚息。

 

附注13 –优先股

 

授权

 

授权发行3000000股A系列优先股，每股面值为0.00 1美元。

 

10000股B系列可转换优先股，每股面值为0.00 1美元。每股B系列可转换优先股可转换为100,000股普通股。

 

优先股交易

 

截至2022年12月31日止年度：

 

	●	2022年11月3日，公司发布 30 将B系列优先股的股份转让给本公司的一名顾问，以提供服务。这些优先股的价值为$ 141,000 基于基础普通股的公允价值。
	●	2022年8月1日，公司发行了 191 B系列优先股的股份给公司的首席执行官过去的服务。这些优先股的价值为$ 897,000 基于基础普通股的公允价值。
	●	2022年6月27日，公司发行了 105 B系列优先股的股份，提供给公司董事会，用于过去的服务。这些优先股的价值为$ 777,000 基于基础普通股的公允价值。

 

截至2021年12月31日止年度：

 

●

2020年10月26日，公司同意发行可转换为 1,000,000 普通股和 1,000,000 投资者关系服务认股权证。优先股的价值为$ 1,340,000 基于基础普通股的公允价值，并计入将于2020年12月31日发行的优先股。2021年2月17日，公司发布 100 B系列优先股的股份和 1,000,000 认股权证，见附注14。 1 B系列优先股可转换为 100,000 普通股，这意味着只有 10 B系列优先股应该已经发行了。2021年5月26日， 50 B系列优先股的股份，而不是 5 B系列优先股的股份，被转换成 500,000 公允价值为$ 670,000 .2021年9月16日，公司注销 45 B系列优先股的股份和 5 B系列优先股的股份被转换成 500,000 公允价值为$ 670,000 .

 

76

 

	●	2021年3月4日，公司发出 16 B系列优先股的股份，提供给公司董事会，用于过去的服务。这些优先股的价值为$ 849,600 基于基础普通股的公允价值。
	●	125 B系列优先股，公允价值为$ 1,734,800 ，转换为普通股，包括上述转换，见附注14。

 

 

附注14 –普通股及额外股本

 

授权

 

350,000，000股普通股，经核准，每股面值0.00 1美元。

 

普通股交易

 

截至2022年12月31日止年度：

 

	●	公司发行了 500,000 为满足投资者关系需要而发行的普通股。这些股票的公允价值为$ 46,000 其中$ 26,353 费用在截至2022年12月31日的年度期间确认。$ 19,647 在截至2021年12月31日的年度内记录的费用为$ 26,353 被记录为预付。
	●	公司发行 160,000 公允价值为$ 13,760 投资者关系服务。
	●	公司发行 500,000 公允价值为$ 47,000 法律服务。
	●	公司发行 15,924,810 公允价值为$ 302,557 用于转换 470 F系列优先股。

 

 

截至2021年12月31日止年度：

 

	●	公司发行了 8,138,975 公允价值为$ 1,436,044 ，以满足将于2020年12月31日发行的用于债务清偿的股份。
	●	公司发行 715,000 公允价值为$ 191,235 根据一项法律解决办法，见附注18。
	●	公司发行 2,430,000 公允价值为$ 565,250 咨询服务。
	●	公司发行 23,046,760 公允价值为$ 3,822,829 和股票发行费用$ 2,000 用于转换 125 B系列优先股，公允价值为$ 1,734,800 ，转换 1,512 C系列优先股，公允价值为$ 1,462,296 ，以及转换 976 F系列优先股，公允价值为$ 625,803 .
	●	公司取消了 1,751,288 在截至2020年12月31日的年度内，因以股份结算的债务重复发行而退回库房的普通股股份。

 

77

 

将发行的普通股

 

截至2022年12月31日将发行的普通股包括：

 

没有。

 

截至2021年12月31日将发行的普通股包括：

 

●

97,260 股票价值$ 19,647 根据服务协议发出。这些文件于2022年2月11日发布。

 

认股权证

 

截至2022年12月31日止年度：

 

●

2022年12月31日， 6,813,371 本公司的认股权证已失效。

 

截至2021年12月31日止年度：

 

	●	公司授予 1,000,000 合约期为 三年 和行使价$ 0.25 根据2020年10月26日的投资者关系协议。认股权证的价值为$ 163,998 .
	●	公司授予 500,000 合约期为 四年 和行使价$ 1.00 每股。认股权证的价值为$ 668,461 .
	●	公司授予 2,000,000 合约期为 五年 和行使价$ 0.35 每股。认股权证的价值为$ 410,425 .
	●	2021年7月20日，根据7月F系列SPA，公司将发行 1,180,000 相对公允价值为$ 138,066 按协议日期估值，见附注12。认股权证的合同期限为 5年 和行使价$ 0.30 每股。截至2021年12月31日，该等认股权证尚未发行。

 

认股权证的公允价值是根据Black Scholes期权定价模型的下列假设计算的：

认股权证附表

		2022年12月31日				2021年12月31日
无风险利率			0.18 % - 0.82	%			0.18 % - 0.82	%
预期寿命			3.29 - 5.11 年				3.29 - 5.11 年
预期股息率			0	%			0	%
预期波动			285.40 – 300.18	%			285.40 – 300.18	%

 

本公司已发行和未发行的普通股认股权证的连续性如下：

未结认股权证附表

		认股权证				加权平均行权价格
截至2020年12月31日			12,939,813			$	0.60
授予			3,500,000				0.41
截至2021年12月31日			16,439,813			$	0.56
过期			6,813,371				0.78
截至2022年12月31日			9,626,442			$	0.40

 

截至2022年12月31日，未偿认股权证的加权平均剩余合同期限为2.61年（2021-2.53年），内在价值为零美元（2021-nil）。

 

78

 

附注15 –关联方交易

 

截至2022年12月31日，公司向公司总裁兼首席执行官、首席财务官以及公司子公司的总裁、首席执行官和首席财务官支付了412,473美元（2021年-409,038美元）的工资、奖金120,000美元（2021年-206,556美元）和咨询费241,284美元（2021年-197,906美元）。在截至2022年12月31日的年度内，公司还偿还了自2021年12月31日起欠公司总裁兼首席执行官的28118美元管理费和薪金。截至2022年12月31日，公司欠公司总裁、首席执行官和首席财务官以及公司子公司的总裁、首席执行官和首席财务官49,441美元（2021年12月31日-28,118美元（35,710加元））的管理费和工资。欠款和欠款是无担保的、不计息的、按要求到期的。

 

2021年3月4日，公司向公司董事会发行了总计16股B系列可转换优先股，用于过去的服务。根据基础普通股的公允价值，这些优先股的价值为849600美元。发放的款项记在赔偿费用项下。

 

2020年5月21日，公司向各方发行了共计136股B系列可转换优先股，用于过去为公司提供的服务，其中包括向关联方发行的122股和向公司一名前董事发行的2股。这些优先股的价值为767040美元，基于基础普通股的公允价值，在优先股可转换之前的六个月持有期内折现。发放的款项记在赔偿费用项下。

 

附注16 –分部信息

 

在截至2022年12月31日的年度内，公司的业务包括销售和租赁高尔夫球车GPS跟踪设备和接口及相关支持服务、销售高尔夫球车和销售电动汽车的收入和成本。公司的报告分部是与上述经营分部和公司管理相关的分部。

分部报告信息附表

		行政管理				电动汽车				高尔夫球车				全球定位系统单元				合计
收入		$	-			$	221,567			$	1,394,964			$	2,217,322			$	3,833,853
收益成本			-				191,367				827,299				1,066,505				2,085,171
毛利			-				30,200				567,665				1,150,817				1,748,682
营业费用
补偿费用			2,079,306				277,574				126,043				976,630				3,459,553
一般和行政费用			1,765,303				358,900				890,052				409,071				3,429,075
研究与开发			-				17,500				34,844				-				52,344
坏账费用（回收）			( 29,389	)			-				-				-				( 29,389	)
折旧和摊销费用			13,670				-				-				-				13,670
总营业费用			3,900,891				653,974				1,050,939				1,385,701				7,000,516
业务损失			( 3,900,891	)			( 618,548	)			( 483,274	)			( 234,844	)			( 5,249,631	)
其他收入（支出）
外币兑换			( 28,241	)			-				-				-				( 28,241	)
应收租赁款出售损失			-				-				-				( 3,923	)			( 3,923	)
债务清偿（损失）收益			40,355				-				-				-				40,355
处置收益			-				3,960				-				-				3,960
优先股利息			( 3,062	)			-				-				-				( 3,062	)
财务费用			( 2,055,801	)			-				-				( 251,048	)			( 2,306,849	)
其他收入总额（支出）			( 2,046,749	)			3,960				-				( 254,971	)			( 2,297,760	)
净损失		$	( 5,947,640	)		$	( 619,814	)		$	( 483,274	)		$	( 489,855	)		$	( 7,547,391	)
总资产		$	164,567			$	351,561			$	1,007,917			$	732,818			$	2,244,296

 

79

 

附注17 –承诺

 

产品保证

 

公司的保修期一般为两年，也包括在制造商的保修期内。因此，本公司产生的任何保修费用都无关紧要。

 

赔偿

 

在正常业务过程中，公司就某些事项向其他当事人，包括客户、出租人和与公司进行其他交易的当事人提供赔偿。本公司已同意使其他当事人免受因违反陈述或契约，或因侵犯知识产权或对某些当事人提出其他索赔而引起的损失。这些协议可以限制提出赔偿要求的时间和索赔数额。此外，公司与其高级职员和董事签订了赔偿协议，公司的章程对公司的代理人也有类似的赔偿义务。由于公司在先前的赔偿要求方面的历史有限，以及每项协议所涉及的独特事实和情况，因此无法确定这些赔偿协议下的最大潜在金额。从历史上看，公司根据这些协议支付的款项并没有对公司的经营业绩、财务状况或现金流量产生重大影响。

 

附注18 –意外情况

 

2016年9月7日，Chetu Inc.在佛罗里达州提交了一份损害投诉，以追回未付的27,335美元发票以及4,939美元的利息。由于服务纠纷，发票没有付清。截至2022年12月31日，贸易和其他应付款项中包括与这笔未付发票、利息和法律费用有关的17983美元（2021年12月31日-29329美元）。

 

附注19 –所得税

 

本公司须在加拿大和美国缴纳所得税。加拿大的法定所得税率为27%，美国为27.5%。预期所得税回收的调节如下：

所得税费用调节附表

		2022年12月31日				2021年12月31日
		年终
		2022年12月31日				2021年12月31日
		$				$
所得税前亏损			( 7,547,000	)			( 6,419,000	)
所得税率			27.00	%			27.00	%
使用法定税率计算的所得税追回			( 2,038,201	)			( 1,733,000	)
所得税增加（减少）的原因是：
不可抵扣（应税）项目			88,000				54,000
税率变动的影响			( 17,000	)			( 2,000	)
不同税收管辖税率的影响			35,000				68,000
未确认的税收资产变动			1,926,651				1,613,000
所得税费用（回收）			-				-

 

产生2022年12月31日和2021年12月31日递延所得税资产和负债的暂时性差异的性质和税务影响汇总如下：

递延所得税资产和负债明细表

		2022年12月31日				2021年12月31日
		年终
		2022年12月31日				2021年12月31日
		$				$
递延所得税资产
资本资产			20,000				16,000
使用权资产			31,000				5,000
非资本损失			17,317,000				15,426,000
资本租赁			9,000				24,000
应收账款			29,000				9,000
递延所得税资产总额			17,406,000				15,480,000
未确认的所得税损失收益			( 17,406,000	)			( 15,480,000	)
递延所得税资产净额			-				-

 

80

 

递延所得税产生于税收和财务报表确认收入和费用之间的暂时性差异。在评估在产生递延所得税资产的管辖范围内收回递延所得税资产的能力时，公司考虑了所有可用的正面和负面证据，包括递延所得税负债的预定转回、预计的未来应纳税所得额、税收筹划策略和近期的财务操作。在预测未来应纳税所得额时，公司从根据会计政策变化调整的历史业绩开始，并纳入了包括未来税前营业收入金额、暂时性差异转回以及实施可行和审慎的税务规划战略等假设。这些假设要求对未来应纳税所得额的预测作出重大判断，并与公司用于管理基础业务的计划和估计相一致。在评价历史结果提供的客观证据时，公司考虑了三年的累计营业收入（亏损）。

 

截至2022年12月31日，公司的净经营亏损总额为65,242，086美元（2021年-57,694，695美元），以抵消美国和英国未来的应税收入。2022年12月31日的递延所得税资产已全额预留。管理层认为，这些资产很可能不会在不久的将来变现。

 

附注20 –补充现金流量信息

附表补充现金流信息

		2022年12月31日				2021年12月31日
		年终
		2022年12月31日				2021年12月31日
在此期间支付的现金：
所得税支付		$	-			$	-
利息支付			-				57,111
非现金投资和融资交易：
为应付可转换票据及应计利息而发行的股份		$	-			$	-
为清偿债务而发行的股份		$	-			$	191,235
为服务而发行及将予发行的股份			-				-
优先股转换后发行的股份		$	302,557			$	2,088,100
以将发行的优先股支付的股息			382,563				455,500
租赁资产的初始确认		$	143,630			$	9,904
租赁负债的初始确认		$	143,630			$	9,904

 

附注21 –其后事项

 

管理当局评价了年终年度之后的事项，以处理可能需要调整和/或在此种合并财务报表中披露的事项和其他事项。

 

在2022年12月31日之后，公司发布了：

 

	●	2,991,098 转换普通股的股份 84 F系列优先股，总账面价值为$ 40,991 .
	●	2,992,519 转换普通股的股份 100 F系列优先股，总账面价值为$ 48,799 .
	●	2023年1月18日，公司收到批准，增加自 350,000,000 到 1,000,000,000 .

 

项目9。	与会计师在会计和财务披露方面的变化和分歧

 

没有。

 

 

项目9A。

控制和程序

 

对披露控制和程序的评价

 

“披露控制和程序”指的是旨在确保我们根据1934年《证券交易法》（经修订）或《交易法》（如本10-K表格年度报告）提交或提交的报告中要求披露的信息，在美国证券交易委员会（SEC）的规则和表格规定的时间段内得到记录、处理、汇总和报告的控制和程序，披露控制和程序也旨在确保这些信息被积累并传达给我们的管理层，包括我们的首席执行官，和首席财务官，或CFO，以允许及时决定所要求的披露。

 

在首席执行官和首席财务官的参与下，我们的管理层评估了我们的披露控制和程序（定义见《交易法》第13a-15（e）条和第15d-15（e）条）的有效性，截至2022年12月31日，也就是本10-K表格年度报告所涵盖期间的期末，根据这些评估，我们的首席执行官和首席财务官得出结论，截至2022年12月31日，我们的披露控制和程序是在合理的保证水平上设计的，并且有效地提供了合理的保证，即我们根据《交易法》提交或提交的报告中要求披露的信息在SEC规则和表格规定的时间段内得到记录、处理、汇总和报告，并且这些信息被积累并传达给我们的管理层，包括我们的首席执行官和首席财务官（视情况而定），以便及时决定所要求的披露。

 

管理层关于财务报告内部控制的报告

 

我们的管理层负责根据《交易法》第13a-15（f）条和第15d-15（f）条对财务报告建立和维持适当的内部控制。我们对财务报告的内部控制旨在为财务报告的可靠性和按照公认会计原则为外部目的编制合并财务报表提供合理保证。

 

在首席执行官和首席财务官的参与下，我们的管理层评估了截至2022年12月31日财务报告内部控制的有效性。在进行这一评估时，我们的管理层采用了特雷德韦委员会赞助组织委员会（“COSO”）在内部控制——综合框架（2013年框架）中提出的标准。根据这一评估，我们的管理层得出结论，我们对财务报告的内部控制自2022年12月31日起生效。

 

这份10-K表格年度报告不包括我们的注册会计师事务所关于我们对财务报告的内部控制的鉴证报告，原因是《JOBS法》为“新兴成长型公司”规定了一项豁免。

 

财务报告内部控制的变化

 

在截至2022年12月31日的年度内，管理层根据《交易法》第13a-15（d）条或第15d-15（d）条进行的评估发现，我们对财务报告的内部控制没有发生任何变化，这些变化对我们对财务报告的内部控制产生了重大影响，或有可能产生重大影响。

 

对控制和程序有效性的限制

 

在设计和评价披露控制和程序时，管理层认识到，任何控制和程序，无论设计和操作得如何良好，都只能为实现预期的控制目标提供合理保证。此外，披露控制和程序的设计必须反映这样一个事实，即存在资源限制，要求管理层在评估可能的控制和程序相对于其成本的效益时运用判断。

 

 

项目9B。

其他信息

 

C系列优先股的修订

 

2020年9月30日，公司修订了C系列优先股。C系列优先股有权在转换后的基础上与公司普通股的持有者一起投票。

 

F系列优先股的指定

 

2020年12月22日，公司指定其F系列优先股。F系列优先股有权在转换后的基础上与公司普通股的持有者一起投票。

 

债务清偿交易

 

2022年2月16日，公司结算了24000美元的应付账款，以换取160000股普通股。

 

2020年4月23日，公司同意以每股0.049美元的价格清偿3061224股普通股的本金债务150000美元，比市场折价30%。2020年8月25日，这一和解条款进行了修订，以调整后的行使价0.01 12美元结算10714285股普通股的剩余本金120000美元，较市场有30%的折扣。截至2020年12月31日，已发行8,062，244股，尚待发行3,264，285股。这些股票随后于2021年1月5日发行。

 

优先股交易

 

截至2022年12月31日止年度：

 

2022年11月3日，公司向公司的一名顾问发行了30股B系列优先股，用于提供服务。根据基础普通股的公允价值，这些优先股的价值为141000美元。

 

2022年8月1日，公司向公司首席执行官发行了总计191股B轮优先股，用于过去的服务。根据基础普通股的公允价值，这些优先股的价值为897000美元。

 

2022年6月27日，公司向公司董事会发行了总计105股B轮优先股，用于过去的服务。根据基础普通股的公允价值，这些优先股的价值为777000美元。

 

截至2021年12月31日止年度：

 

2020年10月26日，公司同意发行B系列优先股，可转换为1,000，000股普通股和1,000，000份认股权证，用于投资者关系服务。根据基础普通股的公允价值，这些优先股的价值为1340000美元，包括在将于2020年12月31日发行的优先股中。2021年2月17日，公司发行了100股B系列优先股和1,000，000份认股权证，见附注14。1 B系列优先股可转换为100,000股普通股，这意味着只应发行10股B系列优先股。2021年5月26日，50股B轮优先股，而不是5股B轮优先股，被转换为50万股普通股，公允价值为67万美元。2021年9月16日，公司注销了45股B轮优先股，5股B轮优先股被转换为50万股普通股，公允价值为67万美元。

 

2021年3月4日，公司向公司董事会发行了总计16股B轮优先股，用于过去的服务。根据基础普通股的公允价值，这些优先股的价值为849600美元。

 

 

2021年1月29日，17股公允价值为95880美元的B系列优先股被转换为普通股，包括上述转换。

 

2021年3月30日，20股公允价值为112800美元的B系列优先股被转换为普通股，包括上述转换

 

2021年5月26日，50股公允价值为670000美元的B系列优先股被转换为普通股，包括上述转换

 

2021年7月20日，16股公允价值为90240美元的B系列优先股被转换为普通股，包括上述转换

 

2021年9月16日，5股公允价值为670000美元的B系列优先股被转换为普通股，包括上述转换

 

2021年10月5日，17股公允价值为95880美元的B系列优先股被转换为普通股，包括上述转换

 

2021年1月15日，286股C系列优先股被转换为普通股。

 

2021年1月19日，18股C系列优先股被转换为普通股。

 

2021年3月4日，168股C系列优先股被转换为普通股。

 

2021年3月31日，290股C系列优先股被转换为普通股。

 

2021年5月4日，250股C系列优先股被转换为普通股。

 

2021年5月28日，300股C系列优先股被转换为普通股。

 

2021年7月6日，200股C系列优先股转换为普通股。

 

2020年11月6日，公司收到300股C系列优先股的总收益300,000美元，以代替C系列SPA的第二次收盘。这些股票包括在将于2020年12月31日发行的优先股中。这些优先股于2021年4月13日发行。

 

2020年12月7日，公司收到了200股C系列优先股的总收益20万美元，以代替C系列SPA的第二次收盘。这些股票包括在将于2020年12月31日发行的优先股中。这些优先股于2021年4月13日发行。

 

2020年12月23日，公司签订了一份证券购买协议（“F系列SPA”），根据该协议，公司同意出售，而买方同意在一系列交割（“交割”）中以每股1000美元的价格购买至少1000股F系列优先股。第一次和第二次收盘，将分别为1500股优先股，购买价格为1500000美元，第二次收盘将在登记声明提交后进行。每三十个日历日购买至少1000股F系列优先股的额外交易将在登记声明宣布生效后进行。在执行F系列SPA和第一次交割的同时，公司发出了3000000份认股权证，相对公允价值为768008美元。First Closing股票包含在将于2020年12月31日发行的优先股中，相对公允价值为731992美元。

 

2021年2月4日，公司根据F系列SPA的第一次交割发行了1500股F系列优先股，相对公允价值为731,992美元。此外，根据F系列SPA的第二次交割，公司发行了1500股F系列优先股，总收益为1,500，000美元。

 

2021年6月10日，根据F系列SPA，公司收到350,000美元，用于认购将发行的350股F系列优先股。

 

2021年7月20日，根据另一份证券购买协议（“7月F系列SPA”），公司收到400,000美元，用于认购400股相对公允价值为261,934美元的F系列优先股和1,180，000股相对公允价值为138,066美元的认股权证，这些认股权证分别记录为在2021年12月31日发行股票和认股权证的义务。

 

2021年8月3日，275股F系列优先股被转换为普通股。

 

2021年10月22日，210股F系列优先股转换为普通股。

 

2021年11月30日，491股F系列优先股转换为普通股。

 

2021年12月14日，根据另一份证券购买协议（“12月F系列SPA”），公司收到312,000美元，用于认购312股F系列优先股。股票发行费用12000美元。

 

2021年12月31日，根据12月F系列SPA，公司收到250,000美元，用于认购250股F系列优先股。

 

 

第三部分

 

项目10。

董事、执行官和公司治理

 

董事和执行干事

 

以下是截至本报告发布之日有关本公司董事和执行干事的资料：

 

姓名		年龄		职务
罗伯特·西尔泽		74		董事、总裁、首席执行官、秘书、司库
里克·柯蒂斯		64		帝国汽车公司总裁
Zahir Gonzalez Loaiza		28		临时首席财务官
克里斯蒂安·杜布瓦				Imperium Motors Canada总裁
斯蒂芬·约翰斯顿		69		董事
詹姆斯·辛格林		76		董事
迈克尔·利姆赫伊斯		66		董事
卡罗尔·库克利		64		董事
艾伦·M·瓦格纳				Liteborne汽车公司首席执行官
丹尼尔·洛克				Liteborne汽车公司业务和认证执行主任
乔纳森·达戈斯蒂诺				Liteborne汽车公司首席财务官

 

我们的董事将以这种身份任职，直至我们的下一次年度股东大会，或直至他的继任者当选并获得资格。高级职员的职位由我们的董事会决定。非管理证券持有人和管理层之间没有任何安排、协议或谅解，根据这些安排、协议或谅解，非管理证券持有人可以直接或间接参与或影响我们的事务管理。

 

行政管理

 

我们的执行管理团队在生物识别和面部识别技术、智能安全和监控、高增长和技术营销以及国内和国际销售和业务发展方面拥有丰富的经验。该团队代表了一种跨学科的管理和业务发展方法。

 

Robert Silzer，董事、总裁、首席执行官、首席财务官、秘书和财务主管。

 

Robert Silzer在GPS跟踪和车队解决方案行业拥有超过20年的经验。他是DSG TAG系统公司的创始人，自2008年4月成立以来一直担任DSG TAG的首席执行官。西尔泽是一名产品设计师，他开发了多个新的产品概念，并成功地将这些产品推向市场，包括世界上第一个手持宾果游戏单元、第一个手持和彩色手持GPS高尔夫单元，以及第一个支持Wi-Fi的GPS高尔夫商务解决方案。在创建DSG TAG之前，Silzer先生设计了一个完整的高尔夫解决方案，以满足高尔夫球场管理方面日益增长的需求。通过一系列并购，他创立了全球定位系统工业公司（GPS Industries，简称“GPSI”），该公司拥有多元化的硬件和软件平台，并在2007年之前担任该公司总裁、首席执行官、董事长和董事。在他的领导下，该公司成为全球最大的高尔夫GPS系统运营商，并在全球拥有750个使用该系统的高尔夫球场。在创立GPSI之前，西尔泽于1993年创立了在线高尔夫商店和网站公司XGA。他还在1992年创立了一家电子游戏公司Advanced Gaming Technology，Inc.，并在1998年之前一直担任首席执行官。从1986年到1992年，西尔泽先生创立并经营着一家私人公司Supercart International。作为一名在技术和其他市场工作了30多年的企业家，西尔泽在将公司推向市场、发展初创企业、首次公开发行、筹集资金、运营、营销和国际许可方面积累了专业知识。

 

 

临时首席财务官 Zahir Loaiza

 

查希尔自2019年起担任公司财务总监，并于2021年3月出任公司代理首席财务官。她负责监督现金流动管理和预算编制、财务报告和财务报表的编制，以及内部财务控制的制定和实施。

 

她丰富的国际经验包括在一家上市矿业公司担任职员会计和财务总监，以及在美国、加拿大和南美的几家律师事务所工作。在从事会计工作之前，她拥有并经营多家零售企业。Loaiza女士拥有委内瑞拉卡拉博博大学公共会计专业学位，是一名注册评估评估师。

 

斯蒂芬·约翰斯顿，导演

 

Stephen Johnston是Global Golf Advisors的创始合伙人，也是高尔夫企业运营分析和财务解决方案方面的领先权威之一。1973年，史蒂夫在多伦多的Thorne Gunn/Thorne Riddell会计师事务所开始了他的职业生涯。1976年，他在Thorne Riddell获得特许会计师称号，1984年晋升为合伙人，负责主要客户账户。他对主要账户的审计经验后来扩展到房地产、通信和保险。

 

当事务所被称为毕马威时，约翰斯顿先生继续担任审计合伙人，并于1992年创建了毕马威高尔夫行业实践，并承担了国家总监的职责。2006年，他收购了毕马威高尔夫行业事务所，并创建了全球高尔夫顾问公司，为新公司带来了全部员工和客户档案。

 

Johnston先生毕业于多伦多大学，拥有理学学士学位和与其特许会计师资格相关的商科课程。他的主要工作是为私人俱乐部、公共高尔夫球场和度假村、高尔夫社区、投资者和贷款人开发金融和商业解决方案。约翰斯顿先生对银行和金融解决方案提供了敏锐的洞察力，这种洞察力源于他多年来为众多国际金融机构提供咨询的经历。

 

他完成了对北美一些最大的高尔夫相关交易的尽职调查和估值任务，并完成了多项市场研究，以重新定位各种高尔夫资产。此外，Johnston先生还积极参与训练/接管工作，提供业务和财务指导。这些转让通常会导致成员买断/开发商的过渡，或直接处置财产。在过去的15年里，他被《国家邮报》评为加拿大高尔夫球界的顶级权力掮客之一。

 

詹姆斯·辛格林，导演

 

从1990年到2015年退休，CCM的詹姆斯•辛格林一直担任美国俱乐部经理人协会（CMAA）的首席执行官，该协会是美国最重要的会员制俱乐部经理人专业协会。在担任这一职务期间，辛格林因创建行业标准的开发和认证项目而提升了俱乐部经理的职业地位而受到赞誉。二十多年来，他带头努力在全国各地的俱乐部采用总经理/首席运营官模式，提高了俱乐部经理的资质和素质。辛格林先生还因在该行业与联邦和州政府以及协会社区内建立新的关系而受到认可。

 

Michael Leemhuis，主任

 

Michael Leemhuis，M.A. Ed.，CCM，CCE，PGA Master Professional以其丰富的领导能力和运动经验而闻名。迈克尔的经验来自他担任的职务：大洋礁俱乐部主席；国会乡村俱乐部首席执行官；2009年美国俱乐部经理人协会主席；PGA TOUR高尔夫总经理/总监；太阳城度假村运动和娱乐总经理；Nedbank百万美元高尔夫挑战赛赛事总监和Sports International董事总经理。迈克的职业生涯亮点之一是带领国会乡村俱乐部在美国白金俱乐部中排名第一，并进入世界白金俱乐部前100名。

 

 

迈克认为，教育和认证是商业和生活成功的基石。为此，迈克是美国职业高尔夫球协会的认证俱乐部经理（CCM）和认证首席执行官（CCE），以及美国职业高尔夫球协会和南非职业高尔夫球协会（Master Professional）的认证会员。

 

卡罗尔·库克利，导演

 

卡罗尔·库克利毕业于杜克大学，曾任广播记者，在亚特兰大创办该机构之前，卡罗尔曾在纽约市从事公关工作。Cookerly Public Relations的创始人兼首席执行官已将公司发展成为东南地区领先的公关机构之一，代表着更典型的全国性公司的客户名册。除了为各种客户创造更高的可见度之外，该机构还因其以下能力而建立了良好的声誉：管理备受关注的问题和指导危机沟通策略；利用数据驱动的营销来创造行为改变；以及推动社交媒体的参与度和品牌成功。

 

最近在宣传活动中取得的成功包括：为梅赛德斯-奔驰美国公司推出了屡获殊荣的A级车型系列，以及诺贝丽斯公司推出了用于电动汽车的先进设计的轻型铝电池外壳。卡罗尔活跃于社区，是一名为乔治亚州米尔顿服务的女议员。她是美国最具创新性的执法支持组织亚特兰大警察基金会的董事会成员，她在该基金会的两个委员会任职。此外，她最近还被任命为奥格尔索普大学吊床商学院的董事。

 

艾伦·M·瓦格纳，Liteborne汽车公司首席执行官

 

瓦格纳在汽车行业拥有广泛的专业知识和影响力。在加入LMC之前，瓦格纳曾担任现代Transys的执行董事和梅赛德斯-奔驰技术公司的产品开发副总裁。在此之前，他曾在Lear Corporation担任多个高管职位。他曾担任Saleen Automotive/SMS Supercars的工程副总裁和Saleen Electric的执行副总裁。瓦格纳也是Entech的副总裁。多年来，他曾与通用汽车、福特、谢尔比、佩蒂企业、丰田、克莱斯勒和宝马等标志性汽车品牌合作。

 

Daniel Lock，Liteborne Motor Corporation运营和认证执行总监

 

领导Homologation的洛克先生拥有20多年的汽车开发和工程管理经验。在加入Liteborne之前，他是现代Transys的高级经理和项目经理。Gentherm项目规划经理，伟世通项目经理和产品设计工程师。洛克在耶鲁大学获得了化学工程学士学位。

 

Jonathan D’Agostino，Liteborne Motor Corporation首席财务官

 

乔纳森·达戈斯蒂诺1999年在金沙兄弟开始了他的职业生涯。2003年，他以法律和道德研究的优异成绩从福特汉姆大学毕业，加入雷曼兄弟，在几家不同的银行担任投资和商业银行家，其中包括由雷曼副董事长创立的摩根兄弟。他成为吕克·蒙塔尼耶教授的合作伙伴，将他的预防性医疗业务商业化，在此期间，他获得了2008年诺贝尔医学奖。在离开传统的商业银行后，他进入了绿色能源空间，致力于创造节能的绿色氢生产。在加入Liteborne之前，他创立了HydroBoost，目前正在测试和商业化HydroBoost，这是一种根据汽车和卡车需求生产绿色氢的产品。

 

重要雇员

 

除Bob Silzer外，我们没有雇用本公司的全职雇员，他们的服务对我们的业务和运营具有重大意义。

 

 

家庭关系

 

我们的董事或高级管理人员之间没有亲属关系。

 

参与某些法律程序

 

据我们所知，在过去十年中，我们的董事或执行人员没有：

 

1.	在刑事诉讼中被定罪或正在进行的刑事诉讼（不包括交通违法和其他轻微罪行）；
2.	在申请破产时或在该时间之前的两年内，是否有任何由该人或其作为普通合伙人或执行人员的任何合伙企业、法团或商业协会的企业或财产提出或针对该企业或财产提出的破产申请；
3.	受任何有管辖权的法院或联邦或州当局的任何命令、判决或命令的约束，这些命令、判决或命令后来未被推翻、暂停或撤销，永久或暂时禁止、暂停或以其他方式限制他参与任何类型的商业、证券、期货、商品、投资、银行、储蓄和贷款或保险活动，或与从事任何此类活动的人有关联；
4.	在民事诉讼中被有管辖权的法院认定，或被美国证券交易委员会或商品期货交易委员会认定违反了联邦或州的证券或商品法，且该判决未被推翻、暂停或撤销；
5.	是任何联邦或州司法或行政命令、判决、法令或裁定的主体或当事方，但未被撤销、中止或撤销（不包括私人诉讼当事人之间民事诉讼的任何和解），涉及涉嫌违反任何联邦或州证券或商品法律或法规、有关金融机构或保险公司的任何法律或法规，包括但不限于临时或永久禁令、追缴或归还令、民事罚款或临时或永久停止令，或驱逐或禁止令，或禁止与任何商业实体有关的邮件或电汇欺诈或欺诈的任何法律或条例；或
6.	是任何自律组织（定义见《交易法》（15 U.S.C. 78c（a）（26））第3（a）（26）节）、任何注册实体（定义见《商品交易法》（7 U.S.C. 1（a）（29））第1（a）（29）节）的制裁或命令的对象或当事方，或对其成员或与成员有关联的人有纪律处分权力的任何同等交易所、协会、实体或组织。

 

遵守1934年《证券交易法》第16（a）节

 

1934年《证券交易法》第16（a）条要求我们的执行官和董事以及拥有我们普通股10%以上的人向证券交易委员会提交实益所有权的初始声明、所有权变更报告以及关于他们对我们普通股和其他股本证券所有权的年度报告，表格分别为3、4和5。SEC的规定要求执行人员、董事和10%以上的股东向我们提供他们提交的所有第16（a）节报告的副本。

 

仅根据我们对我们收到的此类表格副本的审查，或某些报告人的书面陈述，我们认为，在截至2022年12月31日的财政年度，适用于我们的高级职员、董事和超过10%的受益所有人的所有申报要求都得到了遵守。

 

任期

 

我们的董事任期一年，任期至下一次股东周年大会为止，或至根据我们的章程被免职为止。我们的管理人员由董事会任命，在被董事会罢免之前一直任职。

 

 

董事会领导Structure

 

董事会对于首席执行官和董事的角色分离并没有明确的政策，因为董事会认为，根据公司的立场和方向以及董事会的成员情况作出这一决定符合公司的最佳利益。董事会已指定Robert Singerling为首席独立董事。目前，Robert Silzer同时担任公司首席执行官和董事。作为首席执行官，Silzer先生参与公司的日常运营，并为公司的运营提供战略指导。董事会认为，Silzer先生的经验和知识对于监督公司的业务以及在董事会一级对公司的全面监督都很有价值。董事会认为这种领导结构是适当的，因为Silzer先生非常了解公司目前和计划中的业务。

 

审计委员会和审计委员会在风险监督方面的作用

 

虽然管理层负责对公司面临的风险进行日常管理，但董事会和审计委员会一直负责监督风险管理。董事会全体成员以及自成立以来的审计委员会负责对公司面临的风险进行全面监督。具体而言，审计委员会审查和评估公司的风险管理政策和程序在确定公司的主要财务和非财务风险方面是否充分，并审查首席财务官和首席执行官关于这些风险的最新情况。审计委员会还审查和评估实施适当系统以减轻和管理主要风险的充分性。

 

审查和批准与关联方的交易

 

董事会通过了一项政策，以遵守《交易法》S-K条例第404项以及《纳斯达克规则》，该规则要求无利害关系的董事批准与关联方之间的交易，而这些交易不是基于市场的交易。

 

一般来说，董事会只会在无私的董事认为交易符合公司最佳利益的范围内，并以对公司公平合理的条款（由无私的董事判断）批准交易。

 

审计委员会

 

董事会于2021年4月1日成立了审计委员会，我们的审计委员会章程符合《交易法》第3（a）（58）（A）条和纳斯达克第5605条。审计委员会的设立是为了监督公司的公司会计和财务报告程序以及对其财务报表的审计。我们审计委员会的成员是Michael Leemhuis，James Singerling和Stephen Johnston。约翰斯顿先生担任审计委员会主席。董事会决定，根据SEC规则10A-3（b）（1）和纳斯达克规则5605（a）（2），我们审计委员会的所有成员都是独立的。审计委员会已确定，审计委员会的所有现任成员都具有审计委员会在其业务判断中所解释的“财务知识”。斯蒂芬•约翰斯顿已获得美国证交会适用规则所界定的审计委员会财务专家资格。

 

审计委员会定期与我们的独立会计师和管理层举行会议，审查年度审计的范围和结果，并在向审计委员会提交财务报表之前审查我们的财务报表和相关报告事项。此外，审计委员会至少每季度与独立审计员举行一次会议，审查和讨论对我们财务报表的年度审计或季度审查。

 

我们已订立一项审计委员会章程，以处理审计委员会的设立，并订明其职责。审计委员会必须每年审查和重新评估《审计委员会章程》的适当性。审计委员会章程可在本公司网站www.dsgglobal.com上查阅，并作为注册说明书的附件99.2提供，本招股说明书是其中的一部分。

 

 

治理和提名委员会

 

我们的治理和提名委员会的成员是Cookerly女士，以及Singerling先生、Johnston先生和Leemhuis先生。Cookerly女士担任治理和提名委员会主席。该委员会的职责除其他外包括：确定和评估候选人，包括提名现任董事连任和股东推荐的人选，担任董事会成员；考虑董事会各委员会的组成和主席，并向董事会提出建议；制定公司治理原则、行为守则和合规机制，并向董事会提出建议；监督对董事会业绩的定期评估，包括董事会各委员会。

 

在评估董事候选人时，治理和提名委员会可能会考虑几个因素，包括相关经验、独立性、承诺、与首席执行官的兼容性和董事会的文化、突出地位和对公司业务的理解，以及治理和提名委员会当时认为相关的任何其他因素。治理和提名委员会就其认为应由我们的董事会提名的任何人向全体董事会提出建议，我们的董事会在审议治理和提名委员会的建议和报告后确定被提名人。治理和提名委员会章程可在本公司网站www.dsgglobal.com上查阅，并作为注册说明书的附件99.4提供，本招股说明书是注册说明书的一部分。

 

赔偿委员会

 

我们薪酬委员会的成员是Cookerly女士，以及Singerling先生、Johnston先生和Leemhuis先生。Singerling先生担任赔偿委员会主席。薪酬委员会负责就高管薪酬向董事会提出建议，审查和管理公司的股权薪酬计划，至少每年审查、讨论和评估风险管理政策和做法与薪酬之间的关系，并监督公司与股东和代理顾问的接触。

 

如果我们的纳斯达克上市申请获得批准，自我们的普通股在纳斯达克上市时生效（这可能不会发生），薪酬委员会将遵守纳斯达克规则第5605（d）条。根据《纳斯达克规则》第5605（a）（2）条，薪酬委员会仅由独立董事组成，而根据《交易法》第16b-3条，则由所有非雇员董事组成。我们的首席执行官西尔泽先生的薪酬必须由薪酬委员会决定，首席执行官在投票或审议其薪酬时不得在场。

 

虽然《纳斯达克规则》第5605（d）（3）条规定，赔偿委员会可（根据其酌处权，而非董事会酌处权）保留赔偿顾问、独立法律顾问和其他顾问，但作为赔偿委员会的独立董事尚未决定这样做。我们的薪酬委员会章程可在我们的网站www.dsgglobal.com上查阅，并作为注册说明书的附件99.3提供，本招股说明书是其中的一部分。

 

商业行为和道德守则

 

2021年3月31日，我们的董事会通过了一项商业行为和道德政策准则（“行为准则”）。我们的行为准则适用于公司及其子公司的所有员工，包括公司的首席执行官和首席财务官。《行为守则》载有书面标准，旨在阻止不法行为，促进诚实和合乎道德的行为，包括以合乎道德的方式处理实际或明显的利益冲突；充分、公平、准确、及时和可理解的公开披露和沟通，包括财务报告；遵守适用的法律、规则和条例；及时对违反守则的行为进行内部报告；以及遵守守则的责任。本公司的《商业行为守则》和《公司道德政策》的副本已张贴在本公司的网站www.dsgglobal.com上，并作为注册说明书的附件99.1提供，本招股说明书是其中的一部分。

 

 

若干指定人士买卖公司证券的内幕交易政策及补充政策

 

我们的内幕交易政策和《关于某些指定人士买卖公司证券的补充政策》适用于我们的所有高级职员、董事和雇员，并就限制公司股票交易活动提供了严格的指导方针，包括关于交易禁售期、福利计划和第16条报告的规定。这些政策张贴在我们的网站www.dsgglobal.com上，并分别作为注册说明书的99.5和99.6提供，本说明书是注册说明书的一部分。

 

家庭关系

 

我们的董事或高级管理人员之间没有亲属关系。

 

项目11。

行政补偿

 

赔偿汇总表

 

向下列人士支付的赔偿的详情：

 

(a)	我们的首席执行官；
(b)	我们的首席财务官；
（c）	在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度结束时担任执行官的我们薪酬最高的三名高管中的每一位；以及
（d）	以下薪酬汇总表列出了最多两名本应在（c）项下予以披露的个人，除非该个人在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度终了时未担任本公司的行政人员，我们将统称他们为本公司的指定行政人员，但没有披露任何指定的行政人员，但本公司的主要行政人员除外，他们在相应财政年度的薪酬总额不超过10万美元：

 

姓名和 校长 职务		年份		工资 ($)				奖金 ($)				股票 奖项 ($)				所有其他 Compensation ($)				合计 ($)
罗伯特·西尔泽，董事、总裁、首席		2022			300,000				120,000				1,082,700				37,503				1,540,203
		2021			300,000				196,556				212,400				39,038				747,994
临时首席财务官Zahir Loaiza		2022			70,111				-				-				-				70,111
		2021			74,606				-				-				10,000				84,606
Christian Dubois，前总统Imperium Motor Company，加拿大		2022			-				-				-				80,000				80,000
		2021			-				-				-				63,300				63,300
Rick Curtis，Imperium Motor Company前首席执行官，美国		2022			52,500				-				-				-				52,500
		2021			70,000				-				-				60,000				130,000
艾伦•瓦格纳，首席执行官Liteborne		2022			-				-				-				35,000				35,000
Jonathan D’Agostino，首席财务官Liteborne		2022			-				-				-				23,125				23,125
Daniel Lock，运营执行总监Liteborne		2022			-				-				-				33,048				33,048

 

 

截至2022年12月31日，我们没有与任何高管或员工签订雇佣协议。

 

就业协议和重要条款摘要

 

我们没有与任何现任高级职员、董事或雇员订立任何雇佣或咨询协议。

 

杰出股权奖。

 

截至2022年12月31日和2021年12月31日止年度，没有任何董事或执行人员根据任何补偿或福利计划从公司获得补偿。本公司并无明示或默示的计划或谅解，根据任何补偿或福利计划向任何董事或执行人员支付任何补偿，尽管我们预期我们将以股票或购买股票的期权代替现金，来补偿我们的高级人员和董事为我们提供的服务。

 

董事薪酬

 

在截至2022年12月31日和2021年12月31日的财政年度内，我们向每位董事支付的薪酬详情载于以下薪酬汇总表，但没有披露任何同时担任指定执行官且其薪酬在上述薪酬汇总表中充分反映的董事：

 

董事薪酬表

 

姓名和 校长 职务

年份

工资 ($)

奖金 ($)

股票 奖项 ($)

选择 奖项 ($)

非股权 奖励计划 Compensation ($)

不合格 推迟 Compensation 收益 ($)

所有其他 Compensation ($)

合计 ($)

斯蒂芬·约翰斯顿，

2022

无

无

185,000

无

无

无

无

无

董事(1)

2021

无

无

212,400

无

无

无

无

无

詹姆斯·辛格林，

2022

无

无

185,000

无

无

无

无

无

董事(2)

2021

无

无

212,400

无

无

无

无

无

迈克尔·利姆赫伊斯，

2022

无

无

111,000

无

无

无

无

无

董事(3)

2021

无

无

106,200

无

无

无

无

无

卡罗尔·库克利，

2022

无

无

111,000

无

无

无

无

无

董事(4)

2021

无

无

106,200

无

无

无

无

无

Jason Sugarman，

2022

无

无

无

无

无

无

无

无

前任董事(5)

2021

无

无

无

无

无

无

无

无

 

⁽¹⁾约翰斯顿先生自2015年6月16日起担任董事。

⁽²⁾Singerling先生自2015年6月16日起担任董事。

⁽³⁾Leemhuis先生自2020年4月8日起担任董事。

⁽⁴⁾Cookerly女士自2020年4月8日起担任董事。

⁽⁵⁾舒格曼先生于2020年4月8日至2019年7月11日担任董事。

 

 

项目12。

某些受益所有人和管理层及相关股东事项的证券所有权

 

下表列出了截至2022年12月31日我们普通股的实益所有权信息：（i）我们所知的实益拥有我们普通股5%以上的每个人；（ii）我们的每个高级职员和董事；以及（iii）我们的所有高级职员和董事作为一个整体。

 

实益拥有人的姓名及地址		办公室，如果有的话		班级名称		数额和 性质 有益的 所有权(1)				班级百分比(2)
高级职员和董事
罗伯特·西尔泽 第152街214-5455号 加拿大不列颠哥伦比亚省萨里 V3S 5A5		董事、总裁、行政总裁、秘书、司库		普通股			26,002,019	(3)			13.992	%
查希尔·洛艾扎 第152街214-5455号 加拿大不列颠哥伦比亚省萨里 V3S 5A5		临时首席财务官		普通股			-				(4	)
克里斯蒂安·杜布瓦 第152街214-5455号 加拿大不列颠哥伦比亚省萨里 V3S 5A5		加拿大帝国汽车公司前总裁		普通股			-				(4	)
里克·柯蒂斯 第152街214-5455号 加拿大不列颠哥伦比亚省萨里 V3S 5A5		美国Imperium汽车公司前首席执行官		普通股			1,500,000				(4	)
斯蒂芬·约翰斯顿 第152街214-5455号 加拿大不列颠哥伦比亚省萨里 V3S 5A5		董事		普通股			3,500,000	(5)			1.883	%
詹姆斯·辛格林 214-5455 152 Street Surrey，British Columbia，Canada V3S 5A5		董事		普通股			3,500,000	(5)			1.883	%
迈克尔·利姆赫伊斯 214-5455 152 Street Surrey，British Columbia，Canada V3S 5A5		董事		普通股			1,700,000	(6)			(4	)

 

 

卡罗尔·库克利 214-5455 152 Street Surrey，British Columbia，Canada V3S 5A5		董事		普通股			1,700,000	(6)			(4	)
全体主席团成员和主席团成员				普通股，面值0.00 1美元			37,902,019				20.396	%
5% +证券持有人							-				(4	)
无							-				-
所有5% +的证券持有人				普通股，面值0.00 1美元			-				(4	)-

 

(1)	根据细则13d-3，担保的受益所有人包括通过任何合同、安排、谅解、关系或以其他方式直接或间接拥有或持有股份的任何人：（一）表决权，包括投票权或指示股份表决权的权力；（二）投资权，包括处置或指示处置股份的权力。某些股份可被视为由一个以上的人实益拥有（例如，如果某人分享投票权或处置股份的权力）。此外，如果某人有权在提供信息之日起60天内（例如在行使期权时）取得股份，则该股份被视为实益拥有。在计算任何人的所有权百分比时，已发行股份的数额被视为包括该人（而且只包括该人）因这些购置权而实益拥有的股份数额。
(2)	百分比基于截至2022年12月31日本公司已发行和流通普通股的185,829，993股。不包括：（一）9,626，442股已发行认股权证的普通股；（二）7,727，556股已发行C系列和E系列优先股的普通股；或（三）F系列优先股的未发行普通股的不确定数量。
(3)	包括2,0 19股已发行普通股和26,000，000股可在自愿转换260股B系列优先股后发行的普通股。不包括150,376股具有投票权的不可转换A系列优先股，普通股相当于每股A系列优先股665票（100,002，059票，或总票数的[ ]%）。
(4)	不到1%
(5)	包括35股B系列优先股自愿转换后可发行的3,500，000股普通股。不包括25000股具有投票权的不可转换A系列优先股，普通股相当于A系列优先股的665票。
(6)	包括自愿转换17股B系列优先股后可发行的1,700，000股普通股。

 

 

项目13。

某些关系和相关交易以及董事独立性

 

与关连人士的交易

 

除本文所披露的情况外，自截至2020年12月31日止年度以来，没有任何董事、执行官、持有我们普通股至少5%股份的股东或其任何家庭成员在任何交易或拟议交易中拥有任何直接或间接的重大利益，其中交易涉及的金额超过或超过12万美元或过去三个完整财政年度年底我们总资产平均值的百分之一，以较低者为准。

 

截至2022年12月31日，公司支付了412,573美元（2021年-409,038美元）的薪金、奖金120,000美元（2021年-196,556美元），以及公司总裁兼首席执行官、首席财务官以及公司子公司总裁、首席执行官和首席财务官的咨询费241,284美元（2021年-197,906美元）。在截至2022年12月31日的年度内，公司还偿还了自2021年12月31日起欠公司总裁兼首席执行官的28118美元管理费和薪金。截至2022年12月31日，公司欠公司总裁、首席执行官和首席财务官0美元（2021年12月31日-28,118美元），欠公司子公司总裁、首席执行官和首席财务官49,441美元（2021年12月31日-0美元）的管理费和工资。欠款和欠款是无担保的、不计息的、应要求到期的。

 

2022年8月1日，公司向公司首席执行官发行了总计191股B系列可转换优先股。根据基础普通股的公允价值，这些优先股的价值为897700美元。

 

2022年6月27日，公司向公司董事会发行了总计105股B系列可转换优先股，用于过去的服务。根据基础普通股的公允价值，这些优先股的价值为777000美元。发放的款项记在赔偿费用项下。

 

2021年3月4日，公司向公司董事会发行了总计16股B系列可转换优先股，用于过去的服务。根据基础普通股的公允价值，这些优先股的价值为849600美元。发放的款项记在赔偿费用项下。

 

推广人员及某些控制人员

 

在过去五个财政年度，我们在任何时候都没有任何推广者。

 

董事独立性

 

我们目前有五（5）名董事，包括Robert Silzer、Stephen Johnston、James Singerling、Michael Leemhuis和Carol Cookerly。我们尚未确定我们的任何董事是否为独立董事，因为该术语在《全国证券交易商协会规则》第4200（a）（15）条中使用。

 

项目14。

主要会计费用和服务

 

审计费用、审计相关费用和所有其他费用

 

以下为截至2022年12月31日和2021年12月31日止各年度我们的独立注册会计师事务所提供的专业服务的费用。

 

		2022				2021
审计费用		$	69,201			$	69,201
审计相关费用			无				无
税费			无				无
所有其他费用			无				无
合计		$	69,201			$	69,201

 

 

审计费用是指为审计我们的年度综合财务报表、审查我们的10-Q表格季度报告以及与进入资本市场有关的某些额外服务而提供的专业服务，包括审查登记报表以及发出和准备安慰函和同意书而收取的费用。

 

Saturna Group Chartered Professional Accountants，LLP于2017年10月至2019年1月担任我们的独立注册会计师事务所。

 

Buckley Dodds，LLP于2019年3月至2022年1月担任我们的独立注册会计师事务所。

 

注册会计师BF Borgers自2022年2月起担任我们的独立注册会计师事务所。

 

第四部分

 

项目15。

展览和财务报表附表

 

	我们已以表格10-K提交下列文件，作为本年度报告的一部分：
	1.	合并财务报表
		我们的合并财务报表列在本年度报告第10-K表第二部分第8项下的“合并财务报表索引”中。
	2.	财务报表附表
		所有附表都被省略，因为它们不是必需的、不适用的、数额不足以要求提交附表的，或者我们的合并财务报表和相关说明中包含了所需信息。
	3.	附件
		请参阅紧接本年报签署页后的附件索引，表格10-K。

 

项目16。

表格10-K摘要

 

没有。

 

 

签名

 

根据1934年《证券交易法》第13或15（d）节的要求，登记人已正式安排由以下签署人代表其签署本报告，并获得正式授权。

 

日期：	四月17, 2023	DSG Global公司。
		签名：	/s/罗伯特·西尔泽
			罗伯特·西尔泽
			首席执行官兼首席财务官
			（首席执行干事和 首席财务和会计干事）

 

授权书

 

通过这些礼物了解所有人，以下签名的每个人都构成并指定Robert Silzer为其真实合法的律师和代理人，并全权代替他以任何和所有身份以他的名义在表格10-K上签署对本年度报告的任何和所有修订，并将该修订连同其证物和与此相关的其他文件提交证券交易委员会，授予上述律师和代理人，全权及授权作出及执行每一项必须及必须作出的作为及事情，并尽其本人可能或可能作出的一切意图及目的，特此批准及确认上述事实上的律师及代理人，或其替代人或其替代人，凭藉本协议可合法作出或安排作出的一切事情。

 

根据1934年《证券交易法》的要求，本报告由下列人士代表登记人并在所示日期以其身份在下文签字。

 

签名		标题		日期
Robert Silzer		首席执行官、首席财务官和董事长		2023年4月17日
罗伯特·西尔泽		董事会（首席执行干事和首席财务和会计干事）
S/Stephen Johnston		董事		2023年4月17日
斯蒂芬·约翰斯顿
S/James Singerling		董事		2023年4月17日
詹姆斯·辛格林
Michael Leemhuis		董事		2023年4月17日
迈克尔·利姆赫伊斯
Carol Cookerly		董事		2023年4月17日
卡罗尔·库克利

 

 

EXHIBIT INDEX

 

附件 编号		附件说明		已备案 形式		附件		备案 日期		在此
3.1.1		注册人的法团章程		SB-2		3.1		10-22-07
3.1.2		注册人的更改证明书		8-K		3.1		06-24-08
3.1.3		注册人的合并章程		8-K		3.1		02-23-15
3.1.4		注册人的更改证明书		8-K		3.2		02-23-15
3.1.5		注册官的更正证明书		8-K		3.3		02-23-15
3.1.6		注册人的更改证明书		8-K		3.1		03-26-19
3.1.7		注册官的更正证明书		8-K		3.2		03-26-19
3.1.8		A辑-日期为2019年11月22日的修订及指定证明书								*
3.1.9		C系列-2020年12月22日修订及指定证明书								*
3.1.10		F系列– 2020年12月22日指定证明书								*
3.2.1		注册人附例		SB-2		3.2		10-22-07
3.2.2		注册人附例第1号修订		8-K		3.2		06-19-15
4.1.2		DSG Global公司2015年综合奖励计划		10-Q		10.3		11-13-15
10.1		2014年9月26日DSG TAG系统公司与Westergaard控股有限公司签署的认购协议/债务清偿。		8-K		10.1		08-17-15
10.2		2014年10月7日DSG TAG系统公司与Westergaard控股有限公司签署的认购协议/债务清偿增编。		8-K		10.2		08-17-15
10.3		2015年4月29日DSG TAG系统公司与Westergaard控股有限公司签署的认购协议/债务清偿第二次增编。		8-K		10.3		08-17-15
10.4		2015年8月11日DSG TAG系统公司与Westergaard控股有限公司签署的认购协议/债务清偿第三次增编。		8-K		10.4		08-17-15
10.5		Westergaard Holdings Ltd. 2015年9月1日的信函，延长了赎回义务的日期。		8-K		10.1		09-08-15

 

 

附件 编号		附件说明		已备案 形式		附件		备案 日期		在此
10.6		Westergaard Holdings Ltd. 2015年11月10日关于延长赎回义务日期的信函		10-Q		10.1		11-16-15
10.7		Westergaard Holdings Ltd. 2015年12月31日关于延长赎回义务日期的信函		8-K		10.1		03-09-16
10.8		DSG TAG系统公司2015年3月31日应付Adore Creative Agency公司的可转换票据。		8-K		10.5		08-17-15
10.9		2015年8月25日注册人与Jerry Katell、Katell Productions，LLC和Katell Properties，LLC之间的可转换票据协议		10-Q		10.2		11-13-15
10.10		2014年2月15日DSG TAG系统公司与DSG加拿大制造公司签订的协议（TAG Infinity XL 12 "）。		8-K		10.2		12-05-15
10.11		2014年10月24日DSG TAG系统公司与A.Bosa & Co（Kootenay）有限公司签订的贷款协议。		10-K		10.5		05-28-19
10.12		2016年1月21日和2016年2月1日DSG TAG系统公司与Benchmark集团签订的租赁协议（修订）		10-K		10.6		05-28-19
10.13		2016年2月11日DSG TAG系统公司与Jeremy Yaseniuk签订的贷款协议		10-K		10.7		05-28-19
10.14		2016年3月31日DSG TAG系统公司与E. Gary Risler签订的贷款协议		10-K		10.8		05-28-19
10.15		Westergaard控股有限公司2016年4月29日的信		10-K		10.1		05-20-16
10.16		2016年11月7日DSG Global公司与Coastal Investment Partners之间的证券购买协议		8-K		10.1		11-15-16
10.17		董事会成员Keith Westergaard的辞职信		10-Q		10.1		12-16-16
10.18		2019年9月18日DSG Global公司与GHS Investments，LLC之间的股权融资协议		S-1		10.9		10-04-19
10.19		2019年9月18日DSG Global公司与GHS Investments公司签署的登记权协议		S-1		10.10		10-04-19
10.20		截至2020年3月2日的咨询服务协议。		8-K		10.1		03-06-20
10.21		2020年12月23日公司与GHS签订的股票购买协议		8-k		10.1		12-31-20
10.22		2020年12月23日担保协议		8-K		10.2		12.31.20
10.23		与Skywell新能源汽车集团有限公司的OEM合作协议，日期为2021年2月5日。		8-K		10.1		02-23-21
21		附属公司名单：		10-K		21.1		05-02-16

 

 

附件 编号		附件说明		提交表格		附件		备案 日期		在此
31.1		根据2002年《萨班斯-奥克斯利法》第302条通过的《证券交易法》第13a-14（a）条和第15d-14（a）条对首席执行干事进行认证								X
32.1#		根据2002年《萨班斯-奥克斯利法》第906条通过的18 U.S.C.第1350条对首席执行干事和首席财务干事进行认证								X
101*		交互式数据文件
101.INS		内联XBRL实例文档								X
101.SCH		内联XBRL分类法扩展模式文档								X
101.CAL		内联XBRL分类法扩展计算linkbase文档								X
101.DEF		内联XBRL分类法扩展定义linkbase文档								X
101.LAB		内联XBRL分类法扩展标签Linkbase文档								X
101.PRE		内联XBRL分类法扩展演示linkbase文档								X
104		封面页交互式数据文件（嵌入到内联XBRL文档中）

 

*随函提交

 

#*	根据经修订的1934年《交易法》第18条的规定，本证物中的信息是提供的，并被视为未向证券交易委员会提交，并且不应以引用的方式并入DSG Global公司根据经修订的1933年《证券法》或经修订的1934年《交易法》提交的任何文件中，无论该文件是在此日期之前还是之后提交的，无论此种文件中的任何通用合并语言如何。