美国
证券交易委员会
华盛顿特区20549
附表14a
根据第14（a）条作出的代表声明
1934年证券交易法
1934年证券交易法
由注册人提交
由注册人以外的一方提交☐
选中相应的框：
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初步代理声明
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机密，仅供委员会使用（在规则14a-6（e）（2）允许的情况下）
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最终代理声明
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确定的附加材料
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根据§ 240.14a-12征集材料
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CrossCountry Intermediate HOLDCO，LLC
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（注册人的名称如其章程所指明）
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（提交代理声明的人的姓名，如非注册人）
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缴纳备案费（勾选相应方框）：
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不需要费用。
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根据《交易法》规则14a-6（i）（1）和0-11，项目25（b）要求在展品中的表格上计算的费用。
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| ☐ |
之前用前期材料支付的费用。
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本附表14A涉及在Two Harbors Investment Corp.股东（“两港通”two“）已由CrossCountry Intermediate Holdco，LLC（”越野”或“CCM”）和CCM的全资子公司CrossCountry Merger Corp.。
CCM于2026年5月5日发布了以下新闻稿：
直创纪录：CrossCountry Mortgage收购两个港湾是只有为股东创造价值的某些途径
CrossCountry签署的、全额融资的全现金协议提供了确定性，即UWM的非约束性提案不
美国俄亥俄州克利夫兰，2026年5月5日—— CrossCountry Mortgage，LLC（“CrossCountry”或“CCM”）今天发布以下声明，以回应UWM Holdings公司（“UWM”）于2026年4月30日和2026年5月4日致Two Harbors Investment Corp.（“两个港口”或“两个”）股东的信函。
UWM的信函中有几项误导性声明，并且忽略了其提案中的缺陷，这些缺陷使得UWM的出价存在根本的不确定性。UWM的提议不具约束力；CCM签署的协议为两位股东提供了确定性、可执行性和最快的价值时间表。股东被要求在签署的、融资充足的全现金交易和没有保证完成路径的非约束性提案之间做出选择。
UWM的融资债权需要仔细审查
CCM最初以20亿美元的担保融资承诺签订了合并协议。在现有承诺之上，CCM现已获得对14亿美元无担保融资的额外承诺来自花旗，带来CCM的融资承诺总额达34亿美元.正如两个董事会也已经得出的结论，我们确定需要资金来向两个股东交付真实现金，以便在收盘时向每两个Harbors股东支付每股11.30美元的全部现金。我们的融资方案并不像UWM推测的那样取决于抵押品价值、借款基测试或市场状况。在实际操作中，UWM不存在与CCM签署的协议等同的承诺融资情况。
此外，鉴于UWM的超杠杆概况相对于同行高收益发行人，UWM的 备考财务状况还介绍了 围绕其为全现金交易提供资金的能力存在有意义的不确定性.
UWM的违约股票对价在价值上不等于整体现金替代方案
UWM于2025年12月与两个港湾的合并协议被终止，部分原因是UWM的股价不断下跌。然而，UWM的最新提议维持默认股票对价，条款与12月份的协议相同。The违约股票对价每股价值8.26美元以UWM 5月4日收盘股价计算，约比头条现金替代品少31%每股12.00美元。如果没有积极的选举，股东可能会收到价值大大低于整体价格的对价。
UWM 12.00美元的标题价格只有在能够及时签署、融资、批准和关闭的情况下才具有可比性，但它包含很大的时间风险、执行风险、诉讼风险、监管重启风险、8.26美元的转换后股票价值以及交易成本差异。两位股民应该关注概率加权、时间调整的价值，而不是整体价格。
UWM将需要重启监管批准流程
收购Two Harbors需要一系列复杂的监管批准，而不仅仅是手续；它们需要详细的申请、财务审查和运营连续性评估，在许多情况下，可能会导致处理时间延长。
CrossCountry已完成多项收购需获得监管部门批准并且非常熟悉这些复杂的需求，而这是UWM整个历史上的第一次收购.CCM一直积极参与监管审批流程，获得 所需53项批准中的大约一半.我们的目标截止日期2026年8月反映了实实在在的、实实在在的进步。
相比之下，UWM将不得不重新启动监管时钟由于两个港口将不得不撤回目前向全国多州许可系统（NMLS）提交的CCM通知文件，而UWM将不得不重新提交新的通知文件，并且必须在关闭前获得所有53项批准。这个过程通常需要~120天，这将显着 延迟任何UWM交易并引入有意义的执行风险.
说白了：任何股东都不应该将CrossCountry收盘的确定性拿来换取UWM有朝一日可能获得所需批准的希望.
UWM此前的公开声明使交易的战略理由受到质疑，并为TWO引入了重大的业务连续性风险
UWM此前曾表示，“对我们来说，这笔交易是一种收购他们服务账簿的策略，而不是他们的运营，因为最终没有任何运营效率可以获得。”UWM进一步表示，两个港口“实际上是一个正在融化的冰块。”UWM最新溢价收购两个港湾的提议在直接矛盾对于这些先前的声明，质疑UWM的真实动机.
与UWM不同，其不具约束力的提案包含可能导致员工大规模外流并在签署和关闭之间引入重大业务连续性风险的条款，自2026年3月达成合并协议以来，CCM花费了大量时间与两个港口团队进行接触，包括与我们各自的首席执行官亲自访问所有两个港口的办公室。通过整合两个港口、RoundPoint的服务业务及其员工，CrossCountry将成为一家跨越整个客户生命周期的完全整合的抵押贷款公司，我们的行动支持我们明确阐述的战略。
The Bottom Line：CrossCountry传递价值确定性&最快收盘时间表
CCM已经将其具有约束力的现金价格提高至11.30美元，同时保留了收盘确定性。两位股东不应危及融资确定性或监管进展，以追逐一项没有表现出同等确定性的非约束性提案。
两位Harbors股东面临一个明确的选择：
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CrossCountry（签署合并协议）
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UWM（主动提案—无协议）
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合并协议
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最终协议签署，公开备案
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未达成协议—多次修改的不具约束力的信函
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考虑
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每股11.30美元——全现金，价值确定
CCM直接支付的终止费
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违约：2.33 28万股UWM（当前价值8.26美元）
替代方案：以12.00美元的价格进行现金选举
历史波动公司中不确定的股票价值
UWM可能会变得明显高杠杆以支付任何现金对价
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融资
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20亿美元的承诺担保融资；14亿美元的额外承诺无担保融资
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由于备考杠杆和财务状况而受到质疑
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监管进展
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53家中约有一半需要在手审批
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目前没有备案的申请；将需要就国家和机构的批准重新启动程序
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收盘时间表
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2026年8月，在获得必要监管批准方面取得切实进展的支持下
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高度不确定——是否没有签署协议监管工作将需要从一开始就重启
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理由&整合
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创建全面整合的抵押公司；整合计划进展顺利
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公众评论质疑真实动机；员工流失导致业务严重中断的高风险
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往绩记录与二
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签署协议；针对竞买提出对价；进行了结
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与UWM股票的原始全股票交易告吹；协议终止
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CrossCountry仍致力于按照与两个港口商定的时间表和条款完成这笔交易。对CCM并购案投反对票并不是UWM投出的12.00美元的赞成票。这是一种投票否决已签署的交易并造成不确定性，而UWM则试图进行谈判、签署、融资并获得批准。我们敦促两位Harbors股东在5月19日的特别会议上投票支持CrossCountry合并。
关于CCM
CrossCountry Mortgage是美国排名第一的分布式零售抵押贷款机构，拥有9000多名员工，在所有50个州、哥伦比亚特区和波多黎各经营着1000多家分支机构并为贷款提供服务。我们公司曾十次在美国发展最快的私营企业Inc. 5000榜单上获得认可，并因我们杰出的文化而获得许多奖项。我们提供超过120种抵押贷款购买、再融资和房屋净值解决方案——从传统和巨额抵押贷款到联邦住房管理局的政府保险计划以及针对退伍军人和农村购房者的计划——我们是房地美、房利美和金妮美NMLS # 3029的直接贷款人和认可的卖方和服务商。通过我们的用心去办，我们让每一笔房贷都有赢的感觉。欲了解更多信息，请访问crosscountrymortgage.com。
重要的附加信息以及在哪里可以找到
关于拟议的CCM交易，TWO于2026年4月20日向SEC提交了一份最终代理声明。两人于2026年4月20日左右开始向两名股东邮寄最终代理声明。拟议的CCM交易将提交给两名普通股股东，供他们在定于2026年5月19日举行的特别会议上批准。TWO还可能就拟议的CCM交易向SEC提交其他文件，包括对最终代理声明的修订或补充。本通讯不能替代TWO已向SEC提交或可能向SEC提交或发送给TWO股东的与拟议CCM交易有关的最终代理声明或任何其他文件。
建议两者的投资者和证券持有人仔细完整地阅读关于拟议CCM交易的最终代理声明，包括其任何修订或补充，以及向SEC提交或将提交的所有其他相关文件，因为它们包含或将包含有关拟议CCM交易和相关事项的重要信息。投资者和证券持有人可以通过SEC的网站www.sec.gov免费获得最终代理声明和其他文件的副本，这些文件由两人提交或将提交给SEC。TWO向SEC提交的文件副本将在TWO的网站www.twoinv.com/investors上免费提供，或直接向以下地址索取：Two Harbors Investment Corp.,1601 Utica Avenue South，Suite 900，St. Louis Park，MN 55416，注意：投资者关系部。
参加征集的人员
二、CrossCountry Mortgage，LLC、CrossCountry Intermediate Holdco，LLC、CrossCountry Merger Corp.及其各自的董事、经理、执行官和管理层的某些其他成员、雇员和代表可被视为与拟议的CCM交易有关的向两名股东征集代理的“参与者”。
有关TWO的董事和执行官及其对两种普通股所有权的信息包含在TWO于2026年4月20日向SEC提交的最终代理声明中，包括标题为“TWO的董事和执行官在CCM合并中的利益”和“TWO的某些受益所有人和管理层/董事的股份所有权”的部分，以及TWO于2026年4月27日向SEC提交的10-K/A表格中，包括标题为“薪酬讨论与分析”、“薪酬汇总表”和“项目12”的部分。某些受益所有人的证券所有权和管理层及相关股东事项。”TWO的董事或执行官持有的两种证券与这些文件中描述的金额相比的任何变化都反映在提交给SEC的表格4上的所有权变更声明中，并可在SEC网站上查阅，网址为www.sec.gov.
有关CrossCountry Mortgage，LLC、CrossCountry Intermediate Holdco，LLC和CrossCountry Merger Corp.的信息包含在TWO于2026年4月20日向SEC提交的最终代理声明中，包括标题为“双方”、“CCM合并”和“CCM合并协议”的部分，以及对其的任何修订或补充。CrossCountry Mortgage，LLC、CrossCountry Intermediate Holdco，LLC和CrossCountry Merger Corp.在拟议的CCM交易中拥有权益，包括凭借CrossCountry Intermediate Holdco，LLC在合并协议下作为收购方的角色以及CrossCountry Merger Corp.在合并协议下作为合并子公司的角色。
据CrossCountry所知，截至本函件发出之日，CrossCountry Mortgage，LLC、CrossCountry Intermediate Holdco，LLC、CrossCountry Merger Corp.及其各自的董事、经理和执行官并未实益拥有两股普通股的任何股份。