---

---

---

---

---

---

---

---

---

业务说明

Okta, Inc.（“公司”）是领先的独立身份验证提供商。该公司的Okta平台和Auth0平台使客户能够在正确的时间安全地将正确的人与正确的技术和服务连接起来。对于IT和安全领导者而言，Okta平台管理人类用户和非人类身份（“NHI”）对他们完成最重要工作所需应用程序的无缝和安全访问。开发人员利用Okta平台和Auth0平台，安全、高效地将人类用户以及越来越多的人工智能（“AI”）代理的身份嵌入到他们构建的软件中，从而使他们能够进行创新并专注于自己的核心使命。该公司总部位于加利福尼亚州旧金山。

列报依据和合并原则

随附的未经审核简明综合财务报表，包括公司及其全资附属公司的账目，乃根据美国普遍接受的会计原则（“GAAP”）编制中期财务报表。因此，它们不包括GAAP要求的完整财务报表的所有财务信息和脚注。 所有公司间余额和交易已在合并中消除。

此处包含的截至2026年1月31日的简明合并资产负债表来自截至该日的经审计财务报表。公司管理层认为，未经审计的简明综合财务报表反映了公允列报的中期经营业绩所需的所有正常经常性调整，但不一定表明截至2027年1月31日的整个财政年度或任何未来期间的预期经营业绩。

该公司的财政年度于1月31日结束。例如，对2027财年的引用指的是截至2027年1月31日的财年。

简明综合财务报表应与公司于2026年3月5日向美国证券交易委员会（“SEC”）提交的10-K表格年度报告中包含的经审计综合财务报表和附注一并阅读。

细分市场

公司在全球范围内开展业务，由合并运作的主要职能部门管理、运营和组织。因此，该公司以 一 可报告分部。该公司采用软件即服务（“SaaS”）业务模式，主要通过销售其基于云的产品的多年订阅来产生收入。

公司的首席运营决策者（“CODM”）为首席执行官。主要经营决策者利用合并的GAAP和非GAAP损益衡量标准来评估公司的整体业绩，并告知资源分配，以支持战略优先事项和资本分配需求。与CODM使用的GAAP最一致的损益计量是综合净收入。

定期向CODM提供预算费用信息和综合费用数据。因此，重大分部费用固有地反映在简明综合财务报表及相关附注中。

估计数的使用

按照公认会计原则编制简明综合财务报表需要估计、判断和假设，这些估计、判断和假设会影响资产和负债的报告金额、在简明综合财务报表日期披露或有资产和负债以及报告期间收入和支出的报告金额。估计是基于历史经验和管理层认为在当时情况下合理的其他假设。实际结果可能与这些估计不同。公司最重要的估计包括递延所得税资产的估值，

---

不确定的税务状况、企业合并中获得的资产和负债以及与诉讼相关的或有损失。

重要会计政策

有关公司重要会计政策的概要，请参阅“附注2。其截至2026年1月31日的财政年度的10-K表格年度报告的“重要会计政策摘要”。

尚未采用的近期会计公告

2024年11月，FASB发布了指导意见，要求在财务报表附注中披露特定的分类损益表费用信息。本指南对2026年12月15日之后开始的年度期间和2027年12月15日之后开始的中期报告期间有效，允许提前采用。该公司目前正在评估这一指导意见的影响。

2025年9月，FASB发布了指导意见，将内部使用软件成本的会计核算现代化，以适应当前的开发实践，并提高披露要求。该指南删除了对软件开发阶段的所有提及，并引入了“重大开发不确定性”的概念，如果存在这种不确定性，就会阻止资本化。本指南对2027年12月15日之后开始的年度期间以及这些年度期间内的中期报告期间有效，允许提前采用。实体可以采用前瞻性、修改性或追溯性过渡方法采用新标准。公司目前正在评估采用该指南的影响，包括采用（早期或标准）的时机以及选择适当的过渡方法。

现金等价物和短期投资

在估计公允价值时，公司采用三层公允价值层次结构如下：

•1级—根据反映活跃市场中相同资产或负债报价的可观察输入值进行估值。

•2级—基于市场上直接或间接可观察到的其他输入的估值。

•3级—基于很少或没有市场活动支持的不可观察输入的估值。

下表列示现金等价物和短期投资的估计公允价值：

			截至2026年7月31日						截至2026年1月31日
			（百万美元）
现金等价物：
货币市场基金（一级）			$	530					$	654
美国政府证券（2级）			—						16
现金等价物总额			530						670
短期投资（可供出售）：
美国政府证券（2级）			1,399						1,459
公司债证券（第2级）			117						180
存单（二级）			20						56
短期投资总额			1,536						1,695
合计			$	2,066					$	2,365

---

下表列示了公司短期投资的合同期限：

			截至2026年7月31日
			估计公允价值
			（百万美元）
一年内到期			$	1,090
一至五年到期			446
合计			$	1,536

应收利息$ 19 百万美元 24 百万分别计入截至2026年7月31日和2026年1月31日简明合并资产负债表的预付费用和其他流动资产。

截至2026年7月31日和2026年1月31日，现金等价物和短期投资的估计公允价值和摊余成本之间不存在重大差异。

对于存在未实现亏损的可供出售债务证券，截至2026年7月31日和2026年1月31日，短期投资不存在重大信用或非信用相关减值。

战略投资

战略投资主要包括对私人持股公司的股权投资，这些公司没有容易确定的公允价值。战略投资在公允价值层次中被归类为第3级，因为非经常性公允价值计量可能包括可观察和不可观察的输入。截至2026年7月31日和2026年1月31日，战略投资余额为$ 45 百万美元 33 分别为百万。

资本化为合同成本的销售佣金总额$ 59 百万美元 48 截至二零二六年七月三十一日止三个月及二零二五年七月三十一日止三个月的证券变动月报表分别为百万元 96 百万美元 80 分别截至2026年7月31日和2025年7月31日止六个月的百万。

合同费用摊销总额$ 47 百万美元 40 截至二零二六年七月三十一日止三个月及二零二五年七月三十一日止三个月的证券变动月报表分别为百万元 92 百万美元 76 分别截至2026年7月31日和2025年7月31日止六个月的百万。

递延收入

递延收入是一种合同负债，主要包括根据公司与客户的合同在收入确认之前记录的已收款项和应收账款，并在收入确认标准得到满足时予以确认。

截止三个月内确认的订阅收入2026年7月31日和2025年7月31日各期间期初列入递延收入余额的为$ 722 百万美元 651 百万，分别为$ 1,265 百万美元 1,144 截至二零二六年七月三十一日止六个月及二零二五年七月三十一日止六个月，分别录得百万元。

分配给剩余履约义务的交易价格

分配给剩余履约义务（“RPO”）的交易价格是指尚未确认的所有未来、不可取消的合同收入，包括已开具发票的递延收入和将在未来期间开具发票并确认为收入的不可取消金额。

与客户签订的订阅合同项下剩余的不可撤销履约义务总额为$ 4,858 截至2026年7月31日的百万.在这一数额中，公司预计确认收入为$ 2,585 百万，或 53 %，在下一个 12 个月，其后余额确认为收入。

---

可转换优先票据

2026年可转换优先票据（“2026年票据”）于2026年6月15日到期，公司结清全部剩余$ 350 百万现金未偿本金。

法律事项

在正常业务过程中，公司可能会不时受到威胁或未决索赔或诉讼等各种法律事项的影响。截至2026年7月31日，无此类重大事项。

保证及赔偿

截至目前，公司并无因保修及赔偿责任而在随附的简明综合财务报表中产生重大成本及计提任何重大负债。

公司的股权激励计划规定向员工、顾问、高级职员和董事授予股票期权、限制性股票单位（“RSU”）和限制性股票奖励（“RSA”），并向某些高管授予具有基于市场的归属条件的RSU。此外，公司向符合条件的员工提供员工股票购买计划（“ESPP”）。

基于股票的补偿费用在公司简明综合经营报表的以下成本和费用类别中记录：

			三个月结束 7月31日，												六个月结束 7月31日，
			2026						2025						2026						2025
			（百万美元）
收益成本
订阅			$	15					$	21					$	31					$	38
专业服务及其他			1						2						3						5
研究与开发			36						51						77						98
销售与市场营销			32						35						61						67
一般和行政			30						35						59						64
合计			$	114					$	144					$	231					$	272

下表列出截至2026年7月31日与未偿股权奖励相关的未确认股票补偿费用总额：

未确认的基于股票的补偿费用 （百万）

加权-平均剩余期 （年）

未归属的RSU

$

645

2.2 年

未归属的RSA

12

1.8 年

未归属的基于市场的RSU

74

1.4 年

ESPP

8

0.5 年

合计

$

739

市场化限制性股票单位

2026年3月，公司向某些管理层成员授予基于市场的RSU。授予的基于市场的RSU目标数量为 396,603 .这些以市场为基础的RSU的三分之一归属于每个

---

一、二和 三年 履约期，各从2026年2月1日开始。可赚取的股份数目由 0 %至 200 根据公司普通股每股价格在各自业绩期间与纳斯达克综合指数相比的相对表现并受连续雇佣至归属日的情况，获得目标股份数量%。$ 133.81 使用蒙特卡洛模拟方法确定每个目标市场RSU的平均授予日公允价值。具有市场条件的奖励的补偿费用采用加速归属法在服务期内确认，不符合市场条件的不予冲回。

股份回购计划

2026年1月，公司董事会（“董事会”）批准了一项股票回购计划（“股票回购计划”），最高可达$ 1 亿的公司A类普通股流通股。公司可能会不时通过公开市场购买、私下协商交易或其他方式回购其A类普通股的股份。公开市场回购可能会根据规则10b-18的要求进行结构性发生。公司亦可能不时订立规则10b5-1交易计划，以促进股份回购。根据股份回购计划进行股票回购的时间和金额将由公司管理层根据其对包括业务和市场状况、公司和监管要求等因素的评估以及其他考虑因素决定。股份回购计划并不规定公司有义务回购任何特定数量的股份，并可随时修改、暂停或终止。

截至2026年7月31日止三个月及六个月期间，公司回购并立即退休 1,542,442 和 4,569,262 分别持有其A类普通股的股份，总金额（包括佣金）为$ 125 百万美元 366 万，分别根据股份回购计划。截至2026年7月31日，$ 555 股份回购计划原授权金额中的百万元仍可用于未来回购。

截至2026年7月31日止三个月及六个月，公司录得所得税拨备$ 10 百万美元 14 百万美元的税前收入 126 百万美元 204 分别为百万。截至2026年7月31日止三个月及六个月的实际税率约为 7.7 %和 6.6 %，分别。有效税率与法定税率的差异主要是由于对美国递延所得税资产的全额估值减免、One Big Beautiful Bill Act（“法案”）的有利税收影响、外国业务的税收影响、Axiom Security Ltd的整合以及美国联邦和州税。

该法案于2025年7月4日颁布。该法案除其他条款外，维持美国联邦21%的公司税率，将国内研发支出的即时费用化永久化，允许对合格资产进行100%的奖金折旧，并修改了美国对来自国外业务的利润征税。

截至2025年7月31日止三个月，公司就税前收入录得微不足道的所得税拨备$ 67 百万。截至2025年7月31日止六个月，公司录得所得税拨备$ 6 百万美元的税前收入 135 百万。截至二零二五年七月三十一日止三个月及六个月的实际税率约 0.5 %和 4.6 %，分别。有效税率与法定税率的差异主要是由于对美国递延所得税资产的全额估值减免、该法案的有利税收影响、外国业务的税收影响以及其他美国联邦和州税。

---

下表列出了基本和稀释每股净收益的计算。净收入以百万为单位报告，并从以千为单位的金额中四舍五入；因此，由于四舍五入，每股净收入可能无法准确重新计算。

			三个月结束 7月31日，
			2026												2025
			A类						乙类												A类						乙类
			（百万美元，千股，每股数据除外）
基本每股净收益：
分子：
净收入，基本			$	111					$	5											$	64					$	3
分母：
加权平均流通股，基本			166,614						7,684												167,615						7,845
每股净收益，基本			$	0.67					$	0.67											$	0.38					$	0.38
.
稀释每股净收益：
分子：
净收入			$	111					$	5											$	64					$	3
由于假定B类普通股转换为A类普通股而导致的净收入重新分配			5						—												3						—
净收入，摊薄			$	116					$	5											$	67					$	3
分母：
基本计算中使用的股数			166,614						7,684												167,615						7,845
与以下相关的稀释证券的加权平均效应：
员工股份奖励			4,438						72												2,642						456
可转换优先票据			—						—												2,408						—
假设B类转换为A类普通股			7,756						—												8,301						—
稀释计算中使用的股数			178,808						7,756												180,966						8,301
每股净收益，摊薄			$	0.65					$	0.65											$	0.37					$	0.37

---

			六个月结束 7月31日，
			2026												2025
			A类						乙类												A类						乙类
			（百万美元，千股，每股数据除外）
基本每股净收益：
分子：
净收入，基本			$	182					$	8											$	123					$	6
分母：
加权平均流通股，基本			167,512						7,686												166,934						7,893
每股净收益，基本			$	1.09					$	1.09											$	0.74					$	0.74
.
稀释每股净收益：
分子：
净收入			$	182					$	8											$	123					$	6
利息及其他1			—						—												2						—
由于假定B类普通股转换为A类普通股而导致的净收入重新分配			8						—												6						—
净收入，摊薄			$	190					$	8											$	131					$	6
分母：
基本计算中使用的股数			167,512						7,686												166,934						7,893
与以下相关的稀释证券的加权平均效应：
员工股份奖励			2,591						136												2,634						621
可转换优先票据			308						—												3,274						—
假设B类转换为A类普通股			7,822						—												8,514						—
稀释计算中使用的股数			178,233						7,822												181,356						8,514
每股净收益，摊薄			$	1.07					$	1.07											$	0.72					$	0.72
1在IF-转换法下，调整净收益以反映可转换优先票据在期初转换的假设。

因具有反稀释性而被排除在外的具有潜在稀释性的证券如下：

			三个月结束 7月31日，												六个月结束 7月31日，
			2026						2025						2026						2025
			（千股）
员工股份奖励			695						1,227						3,194						2,835

公司就发行可转换优先票据订立上限认购交易。由于上限赎回的影响将具有反稀释性，因此在计算可转换优先票据未偿还期间的稀释每股净收益时也排除了上限赎回的影响。由于2026年票据于2026年6月15日到期，剩余未行使的上限看涨期权到期未行使。

2025年9月4日，公司收购了Axiom Security Ltd（“Axiom”）的全部流通股权，Axiom Security Ltd（“Axiom”）是一家专门从事特权访问管理解决方案的私人控股公司。收购Axiom有望拓宽公司的特权访问管理能力。购买日购买对价公允价值$ 54 万元以现金支付。Axiom收购事项作为业务合并入账。

该公司录得$ 16 万元用于已开发技术无形资产，预计使用寿命为 3 年并初步录得$ 40 万的商誉，这主要归功于集结的员工队伍以及Axiom的技术与公司技术的融合。 无 的商誉预计将

---

可用于美国联邦所得税目的的扣除。公司可能会在通过计量期获得更多主要与基于收入的税收和剩余商誉相关的信息后，继续调整初步购买价格分配，自收购之日起不超过一年。

这项收购对公司的简明综合财务报表没有重大影响；因此，历史和备考披露并未列报。

---

---

---

---

---

---

---

---

---

---

---

---

---

---

---

---

---

在截至2026年7月31日的三个月内，以下执行官通过了交易安排，旨在满足《交易法》第10b5-1（c）条的肯定性抗辩（每一条，“10b5-1计划”）：

姓名和职务			收养日期			到期日			拟出售的合计股份（#）
埃里克·凯莱赫 总裁兼首席运营官			2026年6月12日			在出售所有股份的较早时间及 2027年9月8日			无法确定(1)
拉里萨·施瓦茨 前首席法务官及公司秘书			2026年7月1日			在出售所有股份的较早时间及 2027年1月31日			无法确定(2)
石部尼南 首席会计官			2026年7月8日			在出售所有股份的较早时间及 2027年9月30日			最多 16,956
Brett Tighe 首席财务官			2026年7月15日			在出售所有股份的较早时间及 2027年1月28日			无法确定(3)
(1)Kelleher先生的10b5-1计划规定出售数量不定的我们的A类普通股股票，这些股票将在未来归属RSU时获得。 (2)Schwartz女士的10b5-1计划规定出售最多 22,778 我们A类普通股的股份，加上在未来归属RSU时将获得的不可确定数量的股份。 (3)Tighe先生的10b5-1计划规定出售高达 59,681 我们A类普通股的股份，加上在未来归属RSU时将获得的不可确定数量的股份。

---

---

---