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EX-10.40 5 就业协议between.htm EX-10.40 文件

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就业 协议

本就业协议("协议”)自2022年7月9日起生效(“生效日期”),由Faye Feller(“行政人员”)和特拉华州公司Geron Corporation(“公司”)在新泽西州帕西帕尼和加利福尼亚州福斯特城设有公司办事处。
Whereas, 公司 欲望 雇用 行政人员 提供 个人 服务 公司,和 愿望 提供 行政人员 确定的 Compensation 福利 返回 高管的 服务;
Whereas, 行政人员 愿望 受雇 公司 提供 个人 服务 公司以换取一定的补偿和利益;和
Whereas, 行政人员 已分配 公司的 帕西帕尼, 新的 球衣 办公室。
现在,因此,考虑到本协议所载的相互承诺和契诺,现由双方及双方协议如下:
文章I
定义
目的 协议, 以下 条款 定义 作为 以下:
1.1 手段 董事 公司。
1.2原因 手段 任何 以下:
(a)高管的任何故意作为或不作为构成对公司的失信、欺诈或其他渎职行为;
(b)行政人员根据美国或其任何州或公司开展业务的任何其他司法管辖区的法律对重罪定罪;
(c)高管的 取消资格 美国 食品 药物 行政管理 (FDA) 根据1992年《仿制药执法法》在任何制药或生物技术公司工作或向其提供服务,或根据任何法律或法规其他无资格对公司履行高管职责;或者
(d)高管的 违反 任何 材料 政策 公司。
1.3改变 控制 意义 一套 向前 股权 激励 计划。
1.4代码 手段 内部 收入 代码 1986, 作为 修正。
1.5公司 手段 金轮股份 株式会社 继任者 兴趣。






1.6可比 就业 手段 就业 条款 哪个 提供 (a) 相同 或更高的比率 基本工资或 在高管被解雇前生效的薪酬,(b) 相同,等同 更高 工作 标题 水平 责任 作为执行官 先前 高管的 终止,
(c)相当或更高的奖金机会,作为前一年的奖金机会 终止 发生, (d) a 校长 工作 位置 都是 (一) 更多 四十五岁 (45)距离紧接行政长官终止前的行政长官主要工作地点的英里,以及(ii)距离行政长官主要工作日住所不超过紧接终止前的行政长官主要工作地点的三十(30)英里。
1.7涵盖 终止 手段 非自愿 终止 没有 原因 发生 任何时候,提供了此种终止构成《守则》第409A条及根据该条颁布的条例,包括《财务条例》第1.409A-1(h)(a)条所指的“离职”离职”).
1.8非自愿无故终止"指除(i)因故,或(ii)根据11 USC第101条等第7章或11章非自愿或自愿提交请愿后,执行人员的解雇或解除职务,为债权人的利益进行的转让,在正式程序或其他方面对公司资产进行的清算或公司的任何其他破产事件,在任何情况下,均无公司或公司的继任者、收购人或关联公司提供类似雇用的提议。 目的 这个 协议, 终止 高管的 就业 到期 高管的死亡或伤残不会构成因故终止。
1.9“诱导 计划 手段 公司的 2018 诱导 奖项 计划。
1.10股权 激励 计划 手段 公司的 2018 股权 激励 奖项 计划。
文章二、二
就业 公司
2.1职位 职责。 受试者 条款 一套 向前 在这里, 公司 同意 聘用执行人员担任执行副总裁和首席医疗官。 在行政长官受雇担任这一职务期间,行政长官将 向首席执行官报告。 执行人员应 以雇员身份任职,并应履行首席执行官指派给执行人员的职责,以及除首席执行官另有指示外,通常与执行副总裁和首席医疗官职位相关的其他职责。 在高管受雇于公司期间,高管将投入高管的最大努力和实质性 全部 高管的 商业 时间 关注 (除 休假 期间 作为 一套 向前 这里和 合理 时期 疾病或其他 允许的无行为能力 公司的一般 就业政策或本协议另有规定)对公司业务的影响。
2.2随意就业。 公司和高管都承认并同意高管受雇于公司是“随意”的 而不是为了 任何指定 一段时间, 并且可能是 终止 任何 时间 行政人员 公司, 没有 原因, 没有 事先通知;但前提是,如果在构成涵盖终止的情况下,高管与公司的雇佣关系被终止,高管将有资格获得下文第四条规定的某些遣散费和福利。
2.3就业政策。 当事人之间的雇佣关系也要进行治理 一般 就业 政策 实践 公司, 包括但 不是 有限
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与保密信息保护和发明转让有关的政策。 在事件 a 冲突 之间 条款 这个 协议 公司的 一般 就业 政策或做法,由本协议控制。
2.4赔偿。 本公司须就本协议所附的赔偿协议所载的执行人员的赔偿订定为附件 A.
文章三届
Compensation
3.1基本工资. 执行人员根据公司董事会批准的年度基本工资(以下简称“年”)或薪酬委员会 董事会,应付 定期工资单 日期 公司,受 增加 董事会或董事会薪酬委员会全权酌情决定(以下简称“基本工资”). 截至本协议生效之日,行政人员的基本工资为445000美元。
3.2奖金. 截至 生效日期 这个 协议,高管 符合条件 赚, 对于公司在高管受雇于公司期间结束的每个财政年度,每年可自由支配的现金奖金(一种“年度奖金”)的目标是高管基本工资的百分之四十五(45%)。 为免生疑问,对于2022业绩年度,你的目标奖金将反映一个混合 金额 使用 a 目标 奖金 百分比 45% 基地 工资 赚了 部分 年你担任首席医疗官,目标奖金百分比为为该部分赚取的基本工资的40% 已送达 作为 总统, 临床 发展。 你的 自由裁量 年度 奖金将在年终绩效奖金标准发放时间内发放。 如果公司确定,在 合理 自由裁量权, 行政人员 订婚了 任何 不当行为 有意 影响 支付 他/她 年度 奖金 否则 订婚了 任何 行动 遗漏 构成 原因 终止 就业, 作为 定义 1.2 协议, 行政人员 自动 并立即 没收 他/她 整个 年度 奖金。 如果 年度 奖金 已经 已付款 高管,这样的 年度 奖金 视为 不劳而获, 公司 恢复 全部金额 年度 奖金 已付款 行政人员 日历 年(s) 哪个 这样的 不当行为 其他行为 遗漏 构成 原因 发生了。 没有 限制 前述, 任何 这样的 不当行为 构成原因的其他作为或不作为将受到执行人员的纪律处分,直至并包括终止雇用。 此外,在此类不当行为发生的历年(s)支付给执行人员的任何年度奖金 或其他 发生的原因受 补偿 依循 根据《多德–弗兰克华尔街改革和消费者保护法》和任何实施条例,公司采用的任何其他追回政策以及适用法律、法规或法规另有要求的任何赔偿追回政策。 由公司根据本条追讨年度奖金,不构成导致行政人员基于公司的此种追讨而有权因故自愿终止其雇用的事件,也不构成“建设性终止”,或根据该协议或与公司的任何其他计划或协议的任何类似条款或情况。
3.3股票期权. 根据公司董事会批准的条款,在生效日期,执行人员将获得以下购买期权:(a)一百二十(120,000)股公司普通股(the“促销选项”),(b)十万八千(180,000)股公司普通股(the“性能选项180K”),及(c)二十万(200,000)股公司普通股(the“业绩 期权 200K”). 全部 这些 股票 选项 赠款 运动 价格 股份
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等于公司普通股的公允市场价值,由纳斯达克全球精选市场报告,截至 截至2022年7月8日。 推广期权的份额应于 每个 每月 周年纪念 有效 日期 结束了 a 期间 48 几个月。 The 股份 性能选项 180K 马甲 写的 认证 Compensation 委员会 成就的 验收 审查 由美国食品 和药物管理局 (FDA)首个imetelstat适应症的新药申请(NDA)。 业绩期权200K的份额应在董事会薪酬委员会书面证明FDA对第一个imetelstat适应症的NDA实现监管批准后全部归属。 所有股票期权将根据公司股权激励计划授出,并受股权激励计划的条款及公司与高管将分别订立的股票期权协议的约束和管辖。
3.4标准公司福利;休假。 根据公司不时生效的公司福利和薪酬计划、做法、政策和计划的条款和条件,执行人员有权享有公司一般向其执行雇员提供的所有权利和福利。 除此处具体规定外,本协议中的任何内容均不被解释或解释为根据此类福利计划和计划的条款和条件提供给执行雇员的此类福利计划或计划下的更大权利、参与、覆盖范围或福利。 根据公司目前的休假政策,高管将有资格获得假期应计。
文章四、
遣散费 福利 发布
4.1遣散费 福利。 如果 高管的 就业 终止 到期 a 涵盖 本协议执行之日后终止,执行人员应收到:
(一)终止雇用时应计债务的付款. 在生效日期后的任何时间因任何理由终止行政人员的雇用时,公司 支付 行政人员 a 单身 一次总付 现金 付款 作为 很快 作为 行政上 实际可行的以下 日期 终止, 合计 金额 高管的 (A) 赚了 未付款 基地 工资,以及(b)应计但未支付的休假工资。 此外,对于已发生但未报销的业务费用,执行人员在按照公司费用报销政策提交该等费用时,应及时予以支付。 本条第4.1(i)款所列数额统称为应计债务”.
(二)涵盖终止时的遣散费. 如果执行人员的雇用在生效日期之后的任何时间因有担保的终止而终止,那么,除了应计义务:
(a)执行人员应在终止的会计年度获得目标年度奖金 发生, 按比例分配 长度 提供的服务 在截至终止日期的历年期间内,须于终止日期后三十(30)天内以一次性付款方式支付终止;
(b)行政人员 已付款 合计 金额 平等 十二个 (12) 月份 高管的 基地 工资 影响 日期 终止,应付 行政人员 a 单身 六十日一次性付清金额(60)终止之日的翌日;
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(c)行政人员 高管的 覆盖 受抚养人 符合条件 在COBRA(国内税收法典第4980B条)允许的情况下,在公司的 费用 较少 (一) 十二个 (12) 月份 以下 涵盖 终止, (二) 直到行政长官和/或行政长官的受养人不再有资格获得COBRA(用于澄清和 作为 例如, 事件 行政人员 覆盖 另一个 健康 计划, 等)。 此后, 行政和 高管的 覆盖 受抚养人 有权 维持 覆盖范围 行政人员 行政长官的合资格 受抚养人 高管的 自己的 费用 余额 期间 行政人员 有权 到COBRA的覆盖范围;和
(d)推广期权和业绩期权,连同执行人员截至终止之日所持有的公司任何后续期权或其他可行使的股权,应保持未行使状态,并可通过(i)第二个(2nd)终止日期的周年日或(ii)期权或其他权益的原定到期日兴趣。

为免生疑问,根据本协议应支付的所有金额应遵守适用的联邦、州、地方或外国预扣税款要求。
4.2降落伞支付。 如任何付款或福利执行人员会因控制权变更而从公司或其他方面收取("付款”)将(i)构成“降落伞支付” 意义 280g 代码, (二) 这个 句子, 主题 根据《守则》第4999条征收的消费税(即“消费税”),则该等付款须减至减少后的金额。“减少的金额”应为(x)将导致支付的任何部分均无需缴纳消费税的最大部分或(y)最大部分,最高可达 包括总数,的 付款,以两者为准 金额,后 考虑到 账户 全部 适用的联邦, 状态 本地 就业 税收, 收入 税收, 消费税 (全部 计算出来的 最高适用 边际 率), 结果 高管的 收据, 税后 基础, 更大 金额 尽管付款的全部或部分可能需要缴纳消费税。 如果有必要减少构成“降落伞付款”的付款或福利,以便付款等于 减少 金额, 减少 发生 以下 订单 除非 行政人员 选举 写一个 不同的 订单 (提供, 然而, 这样的 选举 主题 公司 批准): 减少 现金 付款; 取消 加速 归属 股票 奖项; 减少 雇员 好处。 事件 加速度 归属 股票 奖项 Compensation 减少, 这样的 加速度 除非执行人员书面选择不同的取消命令,否则应按授予高管股票奖励日期的倒序取消归属。
The 公司 一般 审计 目的 从事 a 全国 认可 会计 坚定 (The "会计师事务所”)进行前述计算。本协议规定由该会计师事务所作出的认定,由公司承担一切费用。 会计师事务所 订婚了 使 决定 本协议下 提供 计算, 一起 详细配套 文件, 公司 行政人员 十五 (15) 日历 触发执行人员获得付款权利的日期(如果公司或执行人员当时要求)或公司或执行人员要求的其他时间。如果会计师事务所确定 消费税 应付款项 尊重 a 付款, 要么 之前 的应用 减少 金额, 陈设 公司 行政人员 意见 合理 可被行政部门接受的是,将不会就此类付款征收消费税。会计师事务所在此项下作出的任何善意认定,对公司和执行人员均为最终的、有约束力的、结论性的。
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4.3发布。 尽管有上述规定,高管有权获得第4.1(ii)和4.2节规定的金额,以及任何股票期权的控制权变更加速协议应 受制于 和条件 经行政长官执行及不撤销 a 发布以本协议所附的基本形式作为附件 b(The "发布”)(因为可以在终止日期后的五十(50)天内修改表格以考虑到法律的变化)。这样的 发布 具体来说 相关 全部 高管的 权利 索赔 存在 时间 此类执行,并应确认执行人员在专有信息协议(定义 下文)。 明白了 行政人员 a 确定的 期间 考虑 是否 执行 这样的释放, 作为 一套 向前 释放, 行政人员 可能 撤销 这样的 发布 七个 (7) 商业 处决后几天。如果执行人员未在适用期限内执行此种解除,或如果执行人员在随后的七(7)个工作日期间内撤销此种解除,则不应根据本协议向执行人员支付第4.1节(ii)、4.2节中规定的上述利益,以及任何股票期权协议中的控制权变更加速,本协议无效。
4.4第409a款。 尽管本协议中有任何相反的规定,如行政人员在离职时被公司视为“特定雇员” 目的 409A(a)(2)(b)(i) 代码, 程度 延迟 开工 为避免根据《守则》第409A(a)(2)(b)(i)条被禁止的分配,需要执行人员根据本协议有权获得的任何部分福利,该部分执行人员的福利 不是 提供了 行政人员 先前 早些时候 (a) 到期 六个月 周期测量 日期 高管的 分离 服务 (b) 日期 高管的 死亡。 在适用的《守则》第409A(a)(2)(b)(i)条期限届满后的第一个营业日,根据本条第4.4条延期支付的所有款项须一次性支付予行政人员(或行政人员的遗产 受益人), 任何 剩余 付款 到期 协议 已付款 作为 另有规定 在这里。 为目的 第409a款 码,行政长官收取款项的权利 根据协议获得赔偿的权利应被视为获得一系列单独付款的权利 相应地, 每个 付款 全部 考虑过 a 分开 鲜明 付款。
4.5缓解。 不得要求执行人员减轻损害赔偿或任何金额付款 提供了 在此之下 协议 寻求 其他 就业 否则, 也不 金额 任何 付款 提供了 这个 协议 减少 任何 Compensation 赚了 执行为 a 结果 就业 另一个 雇主 任何 退休 福利 收到 行政人员 在涵盖的终止日期之后,或以其他方式。
文章V
专有 信息 义务
5.1协议。 Executive同意继续遵守在Executive最初受聘日期完成的Propriety Information and Inventions Agreement(“Propriety Information and Inventions Agreement”)。
5.2补救办法。 根据专有信息和发明协议执行人员的职责应在执行人员终止与公司的雇佣以及终止 这个 协议。 行政人员 承认 a 补救措施 法律 任何 违反 受到威胁 违反 由执行专有信息和发明协议的规定将是不充分的, 行政人员 因此, 同意 公司 有权 禁制令 救济 任何此类违约或威胁违约的情况。
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文章六、
外部 活动
6.1无其他就业。 除事先获得董事会书面同意外,执行人员应 不是 期间 任期 高管的 就业 公司, 承担 从事 任何 其他就业、职业、经营企业。 尽管有上述规定,在行政人员受雇于公司期间,行政人员可(a)从事或从事任何其他工作, 职业 商业 企业 哪个 行政人员 a 被动 投资者, 和/或 (b) 从事 公民 非营利组织 活动, 每个 案例, 所以 作为 这样的 活动 不是 实质上 干扰 随着执行人员在本协议项下的职责的履行。
6.2不存在商业利益冲突。 在行政人员受雇于公司期间,除代表公司外,行政人员不得直接或间接担任高级管理人员, 导演, 股东, 搭档, 业主, 同事, 代表, 顾问, 任何 容量无论如何 从事 在, 成为 财务上 感兴趣 在, 受雇 通过, 任何 商业 与任何其他人、公司、公司、合伙企业或其他实体的联系,这些实体被执行人员知道在世界各地与公司直接竞争,在从事的任何业务领域 (或 计划的 订婚了 在) 公司; 前提是, 然而, 任何事 以上 尽管有相反的情况,高管可以作为被动投资者拥有任何竞争对手公司的证券,只要 作为 高管的 直接 持有量 任何 这样的 公司 不是 合计 构成 超过该公司有表决权股份的1%。
文章七、
无干扰
在受雇于公司期间,以及在紧接高管终止雇佣或以其他方式停止向公司提供服务之日后的一(1)年内,高管同意不通过招揽或试图招揽公司任何员工终止该员工的雇佣来干预公司的业务,以成为公司任何制药或生物技术竞争对手的雇员、顾问或独立承包商。 行政人员在本条第七款下的职责在行政人员与公司的雇佣关系终止和本协议终止后仍然有效。
文章 八届
辩论

您证明您从未: (a)根据任何适用法律(包括但不限于美国联邦食品、药品和化妆品第306(a)和(b)条)被任何有关当局取消资格 行为; (b) 被判有罪 任何 重罪 已确定 中间 排除 当局 上市
美国 部门 健康 人类 服务 (HHS) 办公室 视察员 一般 网站; (c) 上市 作为存在 暂停, 被取消资格, 排除, 否则 不符合资格 参与 联邦 采购 或非采购计划,包括但不限于列入监察长办公室网站上的排除个人/实体名单(LEIE)数据库。如果您根据上述任何一项成为暂停、被取消资格或被排除在外,您必须立即以书面通知公司。

文章九世
将军 规定
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9.1通知。 根据本协议提供的任何通知必须是书面的,并应被视为有效 早些时候 个人 交付 (包括 个人 交付 电传) 第三次 在以头等邮件邮寄后,在其主要办公地点寄给公司,并在公司工资单上所列的行政人员地址寄给行政人员。
9.2第409a款。 在适用范围内,本协议应根据《守则》第409A条和财政部条例及其他解释性 指导 已发行 在此之下, 包括 没有 限制 任何 这样的 条例 其他 在生效日期后可能发布的此类指引(“第409a款”). 尽管本协议有任何相反的规定,如在生效日期后,公司 确定 好的 信仰 任何 Compensation 福利 应付款项 这个 协议 不得豁免或遵守第409A条,公司可采纳该等修订以 这个 协议 采纳 其他 政策 程序 (包括 修正, 政策 具有追溯效力的程序),或采取必要或适当的任何其他商业上合理的行动,以维护根据本协议应付的补偿和福利的预期税务处理,包括但不限于旨在(i)豁免根据本协议应付的补偿和福利不受第409A条的约束,和/或(ii)遵守第409A条的要求的行动,但前提是,本第8.2条不会也不应被解释为公司产生任何义务以采纳任何此类修订,政策或程序,或采取任何其他此类行动,或为公司未能这样做造成任何责任。
9.3可分割性。 无论何时 可能, 每个 规定 这个 协议 解读 以根据适用法律有效和有效的方式,但如果根据任何司法管辖区的任何适用法律或规则,本协议的任何条款被认为在任何方面无效、非法或不可执行,则此类无效、非法或不可执行将不会影响任何其他条款或任何其他司法管辖区,但本协议将在此类司法管辖区进行改革、解释和执行,就好像此类无效、非法或不可执行的条款从未包含在本协议中一样。
9.4放弃。 如果 要么 应该 放弃 任何 违反 任何 规定 这个 协议, 他们将 不是 因此, 视为 免了 任何 接班 违反 相同 任何 本协议的其他规定。
9.5完整协议。 本协议及本协议附件A、B、C构成高管与公司之间的全部协议,是其就本标的事项(股权激励计划和激励计划及其任何继任者除外)达成协议的完整、最终、排他性体现。 自生效之日起,本协议取代 任何 先前 协议 之间 行政人员 公司 任何 前任 雇主 它的全部 行政人员 公司 承认 同意 这个 协议 已进入 不依赖任何承诺或陈述,但本文或其中明确包含的承诺或陈述除外,并且除非以公司正式授权人员签署的书面形式,否则不得修改或修正。
9.6对口单位和电子签字。 本协议可以在不同的对应方执行, 任何 哪个 需要 不是 包含 签名 更多 派对, 全部 哪个 一起采取 构成 相同 协议。 The 当事人 同意 执行 这个 由行业标准电子签名软件协议和/或通过交换PDF签名应具有同 法律 效果 作为 交换 原创 签名, 任何 进行中 产生 根据本协议或与本协议有关,每一方特此放弃提出任何 防御 或基于豁免
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执行 这个 协议 手段 这样的 电子 签名 维修 以电子方式执行的协议。
9.7标题。 The 标题 各节 这里的 插入 便利 只有 不应被视为构成本协议的一部分,也不影响其含义。
9.8位继任者和受让人。 本协议旨在对执行人员和公司及其各自的继承人、受让人、继承人、被执行人和 管理员,除了 该高管可能不会 分配 行政人员在本协议项下的任何职责和行政人员不得转让本协议项下的任何行政人员权利,未经公司书面同意,不得无理拒绝。
9.9仲裁。 事件 任何 合同, 法定 侵权行为 争议 索赔 有关 到或 产生 出了 高管的 就业 关系 公司 (包括 不是 有限 任何不当解雇或年龄、性别、种族或其他歧视的索赔,但不包括工人赔偿 claims),executive and 公司 同意 全部 这样的 纠纷将 终于解决了 通过与美国仲裁协会有关联的单一中立仲裁员进行的具有约束力的仲裁 门罗 公园, 加州。 行政人员 公司 特此 放弃 他们的 各自 权利 向法官或陪审团审理任何此类纠纷或索赔。但公司同意本次仲裁 规定 不是 申请 任何 索赔, 要么 行政人员 公司, 禁制令 松了一口气。The 行政 成本 任何 仲裁 进行中 之间 行政人员 公司 仲裁员的费用和费用由公司承担。
9.10律师’ 费用.如果 要么 本协议 带来 任何 行动 强制执行 权利 在此, 任何此类诉讼的每一方均应自行承担与此类诉讼相关的律师费和费用。
9.11致谢. Executive承认Executive(a)有机会与Executive自己选择的独立法律顾问讨论此事并获得其建议,并已 建议 所以 公司, (b) 小心 阅读 完全 了解 全部 的规定 这个 协议, (c) 明知故犯 自愿 进入 这个 协议。 行政人员 代表执行人员(i)熟悉专有信息和发明协议中规定的限制性契约,并且(ii)完全了解他/她在该协议下的义务。
9.12法律的选择。 有关本协议的构建、有效性和解释的所有问题将受新泽西州法律管辖。
证人 WhereOf WhereOf Where, 当事人 已执行 这个 协议 各自 日期 一套 向前
下图:

金轮股份 公司
签名: /s/John Scarlett
John A. Scarlett,医学博士
董事长 董事会, 总裁 & 首席执行官
日期:2022年6月21日


已接受 同意了 这个 [ 21] 六月,2022,
/s/Faye Feller
费耶 费勒
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