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Rogers Corporation
2026年员工股票购买计划
1.目的.Rogers Corporation 2026年员工股票购买计划的目的(“计划”)是为公司员工、参与子公司和参与关联公司提供持续的机会,通过购买普通股股份的方式获得公司的权益。
若该计划在公司2026年年度股东大会上获得公司股东的批准,则该计划将取代经公司股东于2001年4月26日批准并经不时修订的员工持股购买计划(“先前计划")有关自2026年6月16日或之后开始的发售期间。
该计划包括两个组成部分:守则组成部分的第423节(即“423组件”)和《守则》组成部分的非第423条(即“非423组件”).公司打算根据《守则》第423条,该计划的423部分符合“员工股票购买计划”的条件,该计划的423部分应以与该意图一致的方式进行解释。此外,该计划授权根据《守则》第423条授予不符合“员工股票购买计划”条件的非423部分下的期权;此类期权应根据委员会通过的旨在为符合条件的员工和公司实现税收、证券法或其他目标的规则、程序或子计划授予。除本文另有规定外,非423组件将以与423组件相同的方式操作和管理。
2.定义。
“附属公司”指(i)公司直接或间接控制、控制或与公司共同控制的任何实体,以及(ii)公司拥有重大股权的任何实体,在任何一种情况下均由委员会确定,无论是现在还是以后存在。
“板”指公司董事会,由不时组成。
“代码”是指经修订的1986年美国国内税收法典。凡提述《守则》的某一部分,均应视为包括根据《守则》颁布的任何条例。
“委员会”指董事会的薪酬和组织委员会,或其任何继任者,提供了董事会可随时及不时根据计划行使委员会的任何及所有权利及职责,但有关根据适用法律须由委员会或独立董事委员会全权酌情决定的事项除外。
“普通股”指公司普通股,每股面值1.00美元。
“公司”意为Rogers Corporation,是一家马萨诸塞州的公司。
“Compensation”指(除非委员会在发售期前另有决定)基本工资和基本工资,包括加班费补偿,以及公司(参与子公司)支付给符合条件的员工的现金奖励和奖金
或参与的附属公司作为对公司、参与的附属公司或参与的附属公司的服务的补偿,在扣除符合条件的雇员根据《守则》第401(k)条向符合税务条件的计划、不符合条件的递延补偿计划或自助餐厅计划作出的此类补偿的任何贡献之前。委员会应有酌处权决定将这一定义适用于美国境外员工的方式。
“贡献”指工资扣减,或者,如果委员会允许遵守非美国对非423部分的要求,通过现金、支票或其他方式向该计划提供的金额,用于为根据该计划授予的期权的行使提供资金。
“公司交易”指《守则》第424条所述的合并、合并、收购财产或股票、分立、重组或其他公司事件。
“指定经纪商”指金融服务公司或公司指定的其他代理人,代表已根据该计划购买普通股的参与者维护ESPP股票账户。
“生效日期”是指该计划获得公司股东批准的日期。
“雇员”指根据与该雇主的雇佣关系以雇员身份向公司、参与子公司或参与关联公司提供服务的任何人。就423构成部分而言,在个人休军事假、病假或公司或参与子公司批准的符合库务部条例第1.421-1(h)(2)节要求的其他休假期间,雇佣关系应被视为继续完整。如果休假期限超过三个月(或财政部条例第1.421-1(h)(2)条规定的其他期限),且个人的再就业权利没有法规或合同保障,则雇佣关系应被视为在紧接该三个月期限(或财政部条例第1.421-1(h)(2)条规定的其他期限)结束后的第一天终止。就非423部分而言,委员会应有权确定在个人休假期间雇用关系应被视为继续完整的情况。
“合资格雇员"就423部分而言,指公司或参与子公司的任何雇员;但条件是,委员会可根据财政部条例第1.423-2(e)节的条款和条件,将以下任何雇员排除在计划或特定产品的参与之外:(i)受雇未满两年的雇员;(ii)惯常每周工作时间为20小时或以下的雇员,(iii)在任何日历年内惯常工作时间为五个月以下的雇员;(iv)高薪雇员(在《守则》第414(q)节的含义内)薪酬高于一定水平或为高级职员或受《交易法》第16(a)节披露要求约束;或(v)外国司法管辖区的公民或居民,如果根据该外国司法管辖区的法律将禁止根据该计划向该雇员授予期权,或根据该外国司法管辖区的法律向该雇员授予该计划下的期权将导致该计划
违反了《守则》第423条的要求,这是委员会全权酌情决定的。对于非423部分,除非委员会另有决定,“合格员工”是指受雇于参与关联公司的员工。
“雇主”是指,就发售期而言,雇员根据雇佣关系向其提供服务的实体,无论是公司、参与子公司还是参与关联公司。
“报名表格”指符合条件的员工可据此选择加入该计划、授权新的供款水平或停止供款并退出发售期的文件。
“ESPP股票账户”是指代表参与者持有在发售期结束时以累计缴款购买的普通股的账户。
“交易法”是指经修订的《1934年美国证券交易法》,包括据此颁布的规则和条例。
“公平市值"是指,在任何日期,(i)如股份在任何已建立的证券交易所或全国市场系统上市,则普通股股份的收盘价(或如没有销售报告,则为在确定当日在该交易所或系统上所报的最紧接该日期之前有收盘价的日期的收盘价),或(ii)在股份没有建立的市场的情况下,由委员会善意确定的金额,该确定具有决定性并对所有人具有约束力。
“提供”是指根据计划向符合条件的员工授予在发售期内购买普通股股份的权利。就该计划而言,委员会可根据该计划指定公司或一个或多个参与子公司或参与关联公司的不同合资格员工将参与的单独发售(其条款不必相同),即使每项此类发售的适用发售期限的日期相同。
“发售日期”指委员会指定的每个发售期的第一个交易日。
“发售期间”指(x)自每年12月16日起至次年6月15日止的六个月期间,及(y)自每年6月16日起至同年12月15日止的六个月期间;提供了那,根据第5节,委员会可更改未来发售期的持续时间(受限于最长27个月的发售期)、未来发售期的频率、未来发售期的开始日期及未来发售期的结束日期。
“参与者”是指积极参与该计划的符合条件的员工。
“参与的附属公司”是指委员会全权酌情指定有资格不时参与非423部分的关联公司。
“参股子公司”是指委员会全权酌情指定有资格不时参与423部分的子公司。
“计划”是指这份Rogers Corporation 2026年员工股票购买计划,包括423部分和非423部分,可能会不时修订。
“购买日期”是指每个募集期的最后一个交易日。
“采购价格”是指相当于(i)普通股股份在发售日的公平市场价值和(ii)普通股股份在购买日的公平市场价值两者中较低者的85%的金额。在发售期之前,委员会可(i)将上述百分比更改为超过85%或(ii)更改购买价格,使其意味着相当于购买日普通股股份公平市场价值的85%或更多的金额。尽管有任何与此相反的情况,每股普通股的购买价格在任何情况下都不会低于普通股的面值。
“证券法”是指经修订的1933年美国证券法。
“子公司”是指公司以外的任何国内或国外公司,如果在确定时,不是不间断链中最后一家公司的每一家公司都拥有拥有链中其他公司之一所有类别股票总投票权的50%或更多的股票,则以公司开头的不间断的公司链中的任何公司。在所有情况下,应根据《守则》第424(f)节确定一个实体是否为子公司。
“交易日”指普通股上市的已建立的证券交易所或全国市场系统开放交易的任何一天,如果普通股未在已建立的证券交易所或全国市场系统上市,则指委员会善意确定的营业日。
“美国”是指美利坚合众国
3.行政管理。
3.1委员会应管理该计划。管理该计划的所有费用由公司或其关联机构承担。
3.2在遵守计划条款和适用法律的情况下,委员会应拥有管理计划的全部权力和权力,包括但不限于以下权力:(i)指定参与者;(ii)指定指定经纪人并根据此处规定指导指定经纪人对计划的管理;(iii)通过管理计划所必需的议事规则和条例,提供了该等规则与该计划的条款并无不一致,并委任其认为适当的代理人以妥善管理该计划;(iv)全权酌情决定与雇员和参与者在该计划下的权利有关的所有问题,包括但不限于雇员参与该计划的资格,包括雇员是否有资格参与423部分或非423部分,以及合资格雇员可指明扣留或供款的许可补偿百分比范围及最高金额;(v)指定哪些实体应为参与子公司或参与关联公司;(vi)强制执行计划条款及其采用的规则和条例;(vii)指示或促使指定经纪人指示分配根据本协议购买的普通股股份;(viii)向或促使指定经纪人向雇主提供雇主可能要求的信息
税务或其他用途;(ix)聘用大律师(如适用,可为公司或其附属公司的大律师)及其认为适宜协助其履行职责的代理人;(x)订明合资格雇员在选择参与计划时应遵循的程序;(xi)从每名雇主及合资格雇员处接收适当管理计划所需的资料;(xii)维持或促使指定经纪人维持,以每个参与者的名义设立独立账户,以反映参与者在该计划下的ESPP份额账户;(xiii)自行决定解释和解释该计划;(xiv)纠正任何缺陷或行政错误,提供任何遗漏,并在其认为使该计划生效的方式和范围内调和该计划中的任何不一致之处;(xv)作出任何必要的更改或修改,以尽可能在任何非美国司法管辖区管理和实施该计划的非423组成部分的规定,包括采用和修订子计划,其中包含委员会认为适当的条款,以符合当地法律、惯例和程序。在不限制上述一般性的情况下,委员会特别被授权通过规则、程序和次级计划,就非423部分而言,这些规则、程序和次级计划可能不在《守则》第423条的范围内,涉及但不限于参与资格、补偿的定义、发售期或参与者可以为购买普通股股份作出贡献的其他期间的日期和期限、确定购买价格的方法以及可以购买普通股股份的公平市场价值的折扣,根据适用的次级计划或政策,参与者在发售期或其他特定期间可能作出的任何最低或最高供款金额、在控制权发生变化或公司资本化发生变化时购买普通股股票的期权的处理、供款的处理、向计划作出供款(包括但不限于以工资扣除以外的形式)、建立银行或信托账户以持有供款、支付利息、转换当地货币、支付工资税的义务、确定受益人指定要求、预扣程序,以及处理因适用的当地要求而变化的普通股和股票证书的发行。委员会的决定为最终决定,对所有人具有约束力。
3.3在适用法律不加禁止的范围内,委员会可不时委任一名或多名公司高级人员或雇员,在其认为必要、适当或可取的情况下,根据委员会在委任时或之后可能设定的条件或限制,履行其在计划下的部分或全部职责。就该计划而言,提及委员会将被视为在其因任命而产生的权限范围内提及任何此类被任命者。
4.资格。
4.1除非委员会另有决定(以符合第423条组成部分下的发售守则第423条的方式),任何在委员会为特定发售期指定的注册期的第一天为合资格雇员的个人,均有资格参加该发售期,但须遵守第423条组成部分下的发售守则第423条的要求。
4.2尽管该计划有任何相反的规定,(i)如紧接授出期权后,该合资格雇员(或根据《守则》第424(d)条其股票将归属于该合资格雇员的任何其他人)将拥有公司的股本或持有尚未行使的期权,以购买拥有公司或任何附属公司所有类别股票总投票权或价值5%或以上的股票,则任何合资格雇员不得根据该计划获授期权,(ii)根据《守则》第423(b)(8)条,任何合资格雇员不得根据该计划被授予期权,只要该期权将允许该合资格雇员根据该计划以及公司和任何子公司的所有其他员工股票购买计划购买股票的权利以超过该期权未行使的每个日历年度该股票公平市场价值(在授予期权时确定)的25,000美元的比率累计。
5.发售期。
5.1该计划将通过一系列发售期实施,第一个发售期自2026年6月16日开始,除非委员会另有决定。委员会应具体说明发售期是否适用于423部分、非423部分,或两者兼而有之。委员会可为423部分和非423部分确定不同的发售期限。委员会有权更改发售期间的期限、频率、起止日期。
5.2除非委员会另有规定,向合资格雇员发出的每项要约均应视为一项单独的要约,即使每项该等要约的适用发售期限的日期和其他条款相同,且计划的规定将分别适用于每项要约。对于423部分,在财政部条例第1.423-2(a)(1)节允许的范围内,每个单独发售的条款不必相同,前提是计划和发售的条款共同满足财政部条例第1.423-2(a)(2)和(a)(3)节。
6.参与。
6.1入学和工资扣除.除非委员会在任何适用的发售期前另有决定,(i)12月16日开始的发售期的招募期将于前一年的11月1日开始,并于同年11月30日结束;(ii)6月16日将于前一年的5月1日开始,并于同年5月31日结束。符合条件的员工可以按照委员会制定的注册程序,通过填写注册表并提交给公司来选择参与该计划。参与该计划完全是自愿的。合资格雇员通过提交报名表格,选择在发售期内发生的每个发薪日,以相当于雇员薪酬的整个百分比(不低于1%且不超过15%(或委员会在发售期开始前可能不时确定的其他最高百分比))的金额进行供款。符合条件的雇员通过提交一份入职表格,授权通过在税后基础上从该雇员的工资支票中扣除工资的方式进行供款。在遵守非美国对非423部分的要求所需的范围内,委员会可允许参与特定发售期的合格员工通过现金、支票或其他方式向计划贡献金额
发薪日期或委员会确定的其他期间。除委员会另有规定外,缴款应在发售日期后的第一个发薪日期开始,并在购买日期或之前的最后一个发薪日期结束,除非参与者更早更改或终止,或计划另有规定。公司应保存所有供款的记录,但没有义务支付供款的利息或将这些金额存放在信托或任何独立账户中,除非适用法律要求。除非委员会明确许可,参与者不得向该计划单独缴款或付款。
6.2选举变动.除非委员会另有决定(以符合423部分守则第423条的方式)并在符合适用法律的情况下:
6.2.1参与者可以通过提交新的注册表格,授权在紧接下一个发售期之前的注册期间内的新的供款率,来降低或增加该参与者在未来发售期间的供款率。
6.2.2一旦发售期开始,参与者不得降低或提高该参与者对发售的缴款率。尽管有上述规定,一旦发售期开始,参与者可根据第10款在这里。
6.3自动补录.除非委员会另有规定,参与者在招募表中选择的缴款率应在随后的发售期间继续有效,除非参与者(i)提交新的招募表,授权按照第6.2节,(ii)按照第10款,或(iii)终止雇用或以其他方式成为没有资格参加该计划。
7.授予期权。在每个发售日,适用发售的每个参与者应被授予一项选择权,可在购买日购买由参与者在发售期间的累计贡献除以适用的购买价格确定的数量的普通股;提供了在任何情况下,任何参与者不得在特定发售中购买超过10,000股的普通股(可根据第18款以及在第13款),除非该数字经委员会修改,并在特定发售开始前以符合《财务条例》第1.423-2节的方式传达。
8.行使期权/购买股份。参与者购买普通股股票的选择权将在每个发售期的购买日自动行使。参与者的累计缴款将用于购买最多可使用参与者名义账户中的金额购买的普通股整股股份。除非委员会另有决定,否则不得购买零碎股份。由于不得购买零碎股份而在参与者名义账户中剩余的任何累积贡献将结转并用于购买下一个发售期的普通股的全部股份。参与者名义账户中剩余的其他累计缴款将不
除非委员会另有决定,否则结转至随后的发售期(对于423部分,以符合财务条例第1.423-2(f)(5)节的方式)。
9.股份交割;转让限制;股东权利.在每个购买日期后,公司将在合理可行的范围内尽快安排向每位参与者交付在行使参与者选择权时购买的普通股股份。除非委员会另有决定,普通股股份须直接存入以参与者名义在指定经纪人处设立的ESPP股份账户,并在(i)无限期(或在委员会决定的较短期限内)或(ii)受第19.6节,直至较早前处置普通股股份。对于非423部分的参与者,转让限制不必统一适用于每个参与者。参与者在根据本协议授予的任何期权的情况下,将不会拥有股东关于普通股股份的任何投票权、股息或其他权利,直至该等股份已根据本协议交付第9节.
10.退出。
10.1撤回程序.参与者可通过提交经修订的报名表格退出发售,表明该参与者的选择至少在购买日期前10天退出,或委员会确定的其他期限。代表参与者在该参与者的名义账户中持有的累计缴款(尚未用于购买普通股股份)应在收到该参与者的报名表表明该参与者选择退出后立即支付给该参与者,该参与者的选择权将自动终止。若参与者退出一个发售期,则在随后的任何发售期内将不进行任何供款,除非该参与者按照第6.1节.
10.2对接续发售期的影响.参与者选择退出一个发售期不会对该参与者参与参与者退出的发售期结束后开始的后续发售期的资格产生任何影响。
11.终止雇用;改变雇用状态。一旦参与者因任何原因(包括死亡、残疾或退休)终止雇佣,或参与者的雇佣状况发生变化,随后该参与者不再是合资格雇员,该参与者将被视为已退出该计划,且参与者名义账户中未用于购买普通股股份的供款应退还给参与者,或在参与者死亡的情况下,退还给有权根据第17款,参与者的选择权自动终止。
12.利息.除非适用法律要求,否则不得就计划参与者的缴款产生或支付利息。
13.为计划预留的股份。
13.1先前计划股份.紧接于2026年6月15日结束的发售期后,根据先前计划仍可供发行的任何普通股股份
(the "先前计划股份”),应添加到根据该计划可供发行的普通股股份中。
13.2共享池。可根据以下条款作出调整第18.1节在此,根据该计划可发行的普通股的最大总数为(x)200,000股普通股和(y)先前计划股份之和。根据该计划发行的普通股股份可以是新发行的股份、库存股或在公开市场上获得的股份。
13.3超额认购发行.如果发行获得超额认购,参与者可以在计划下的发售中购买的普通股股份数量可能会减少。根据该计划授予的任何期权均不得允许参与者购买普通股股份,如果加上所有其他参与者在该发行中购买的普通股股份总数,将超过该计划下剩余的普通股股份总数。如果委员会确定,在某一购买日期,将行使期权的普通股股份数量超过当时根据该计划可获得的普通股股份数量,公司应在切实可行的情况下以统一的方式并在委员会认为公平的情况下,按比例分配剩余可供购买的普通股股份。
14.可转移性。参与者不得以任何方式转让、转让、质押或以其他方式处置贷记给参与者的捐款或与行使期权或根据本协议收取普通股的任何权利有关的任何权利,但不得通过遗嘱、世系和分配法律或根据本协议的规定第17款.任何试图转让、转让、质押或以其他方式处分该等权利或金额的行为均无效。
15.资金的应用。公司根据该计划收到或持有的所有供款可在适用法律允许的范围内由公司用于任何公司目的,除非适用法律要求,否则公司无需分离该等供款。
16.声明。根据要求,将向参与者提供一份报表,其中应列出参与者对计划的供款、使用累积资金购买的任何普通股股份的购买价格、购买的普通股股份数量以及参与者名义账户中剩余的任何供款金额。委员会可酌情以电子方式发表声明。
17.死亡时交付。在参与者死亡的情况下,公司将在发售期的购买日之前将收取并记入参与者名义账户的任何现金出资交付给参与者遗产的执行人或管理人。
18.调整;解散或清算;公司交易。
18.1调整。如发生任何股息或其他分配(不论是以现金、普通股或其他财产的形式)、资本重组、股票分割、反向股票分割、重组、合并、合并、分拆、分拆或交换公司的普通股或其他证券,或公司结构发生其他影响共同
股票发生,则为防止稀释或扩大计划下拟提供的利益或潜在利益,委员会将以其认为公平的方式,调整计划下可能交付的股份数量和普通股类别、每股购买价格和计划下每个未行使期权所涵盖的普通股股份数量,以及第7款和第13款.
18.2解散或清算。除非委员会另有决定,如公司出现建议解散或清盘的情况,届时进行中的任何发售期将通过设定发生在公司建议解散或清盘日期之前的新购买日期而缩短。在新的购买日期之前,委员会将向每位参与者提供新购买日期的书面通知,参与者的选择权将在该日期自动行使,除非在该时间之前,参与者已按照第10款.
18.3公司交易。在公司交易的情况下,每个未行使的期权将被承担或由继承公司或该继承公司的母公司或子公司替代的等价期权。如果继承法团拒绝承担或替代该选择权,则将通过设定发生在公司交易日期之前的新购买日期来缩短与该选择权相关的发售期。在新的购买日期之前,委员会将向每位参与者提供新购买日期的书面通知,参与者的选择权将在该日期自动行使,除非在该时间之前,参与者已根据第10款.
19.总则。
19.1平等权利和特权。尽管计划有任何相反的规定,并根据《守则》第423条,所有根据第423部分获授期权的合资格雇员应享有相同的权利和特权。
19.2没有继续服务的权利。本计划或根据本计划支付的任何补偿均不会授予任何参与者继续作为雇员或以任何其他身份的权利。
19.3作为股东的权利。当股份转移至参与者的ESPP股份账户时,参与者将成为根据计划授予的期权购买的普通股股份的股东。
19.4继任者.该计划对公司及其继任者具有约束力。
19.5遵纪守法.公司就该计划下的付款所承担的义务须遵守所有适用的法律法规。不得就根据该计划授予的期权发行普通股,除非该期权的发行和行使,以及根据该期权发行和交付普通股股份,应遵守所有适用的法律规定,包括但不限于《证券法》、《交易法》、根据该计划已授予或将授予购买普通股股份的期权的任何非美国司法管辖区的法律,以及股票随后可能上市的任何证券交易所或全国市场系统的要求。
19.6取消资格处分;强制持有期.423组成部分的每个参与者应就根据根据计划行使期权而获得的普通股股份的任何处置及时向公司发出书面通知,如果此类处置是在发售日期后两年内或购买日期后一年内作出的。委员会可决定规定一段强制性持有期,在此期间,423组成部分和非423组成部分的参与者不得处置根据计划行使期权而获得的普通股股份,提供了该等强制持有期将不会超过以下两者中较长者:(a)适用发售日期后的两年期间,或(b)适用购买日期后的一年期间。就非423部分的参与者而言,强制持有期(如有)无需统一适用于每个参与者。
19.7股东批准.该计划须在董事会采纳该计划之日前或之后的12个月内获得公司股东批准。
19.8计划期限.该计划于2026年2月12日获得理事会通过,自生效之日起生效。该计划应于2036年2月12日自动终止,但条件是董事会可在任何更早的日期终止该计划第19.9节.
19.9 A修订或终止.委员会可随时以任何理由全权酌情修订、暂停或终止该计划。尽管有上述规定,任何根据适用法律要求股东批准的计划修订必须获得董事会批准,然后提交公司股东批准。如果该计划被终止,委员会可以选择立即终止所有未完成的发售期,或者一旦在下一个购买日期购买了普通股股份(委员会可酌情加速),然后将所有未用于购买普通股股份的金额退还参与者。
19.10适用法律.麻萨诸塞州联邦的法律应管辖有关该计划的构建、有效性和解释的所有问题,而不考虑该州的冲突法律规则。
19.11守则第423条.423部分旨在符合《守则》第423条规定的员工股票购买计划的资格,并将对其进行相应解释;提供了公司不保证就根据该计划授予的期权进行任何特定的税务处理。
19.12扣缴.在适用的美国联邦、州、地方或非美国法律要求的范围内,参与者必须就支付与计划相关的任何预扣税或类似税款、社会保险缴款或其他义务做出令公司满意的安排。在任何时候,公司或雇主可以但无义务从参与者的补偿中扣留公司或雇主履行适用的扣缴义务所需的金额。此外,公司可(i)扣留出售普通股股份的收益,(ii)扣留足够数量的普通股股份(或普通股的零碎股份,如委员会允许),否则可在购买时发行,且具有合计公平市场
价值足以满足适用的预扣税义务。公司或雇主也可以通过适用的招生表中规定的任何其他方式扣留。
19.13通知.计划中规定的任何书面通知,如以专人送达或以电子传输或隔夜快递寄出,或以邮资支付的头等邮件寄出,则视为已充分发出。以邮寄方式发出的通知,应在邮寄后三个工作日后视为收到,但在任何情况下不得晚于实际收到之日。通知如针对参与者,则应发送至公司记录显示的参与者最后已知的实际或电子邮件地址,如针对公司,则应发送至公司总部的公司首席行政官。
19.14可分割性.如计划的任何条文因任何理由被认为无效或不可执行,则该无效或不可执行不影响本计划的任何其他条文,而计划须解释为该无效或不可执行条文被省略。
19.15标题.此处各章节的标题仅为方便起见而列入,不应影响计划中任何条款的含义。