2025年5月投资者介绍
免责声明前瞻性陈述本通讯可能包含某些前瞻性陈述，包括但不限于某些计划、期望、目标、预测，以及有关Columbia Banking System, Inc.（“Columbia”）和Pacific Premier Bancorp, Inc.（“Pacific Premier Bancorp，Inc.”）之间拟议业务合并交易（“交易”）的利益的陈述，Columbia和Pacific Premier的计划、目标、期望和意图，交易完成的预期时间，以及其他非历史事实的陈述。此类陈述受到众多假设、风险和不确定性的影响。除历史事实陈述之外的所有陈述，包括关于信念和期望的陈述，都是前瞻性陈述。前瞻性陈述可以通过诸如“预期”、“预期”、“相信”、“打算”、“估计”、“计划”、“相信”、“目标”、“目标”或类似表达方式，或未来或条件动词，如“将”、“可能”、“可能”、“应该”、“将”、“可能”或类似变体来识别。这些前瞻性陈述旨在遵守1933年《证券法》第27A条、1934年《证券交易法》第21E条和1995年《私人证券诉讼改革法》提供的安全港。尽管无法保证任何风险和不确定性或风险因素清单是完整的，但以下是可能导致实际结果与前瞻性陈述或历史业绩中包含或暗示的结果存在重大差异的某些因素：总体经济、政治或行业状况的变化，以及具体影响银行业的情况；美国财政、货币和贸易政策的不确定性，包括联邦储备委员会的利率政策或住房和商业房地产价格下跌的影响、高失业率或不断增加的失业率、持续或重新出现的通胀，美国政府提议或征收的关税或美国贸易伙伴提议或征收的报复性关税的影响，可能对客户产生不利影响或经济增长出现任何衰退或放缓，特别是在美国西部；全球资本和信贷市场的波动和中断；银行倒闭或其他银行的不利发展对投资者关于银行稳定性和流动性的普遍情绪的影响；可能显着降低净利息收入并对资产收益率、估值和资金来源产生负面影响的利率变化，包括对提前还款速度的影响；金融机构和非传统金融服务提供商之间的竞争压力，包括对产品定价和服务的压力；哥伦比亚或太平洋总理的贷款组合（包括商业房地产贷款）、对某些借款人的大额贷款以及某些客户的大额存款的集中度；哥伦比亚和太平洋总理各自业务战略的成功、影响和时机，包括任何新产品或服务的市场接受度以及哥伦比亚和太平洋总理成功实施效率和卓越运营举措的能力；政府行动、审查、审查、改革、法规的性质、程度、时机和结果，和解释；法律法规的变化；任何事件的发生，可能导致一方或双方有权终止Columbia和Pacific Premier作为当事方的合并协议的变更或其他情况；可能对Columbia或Pacific Premier提起的任何法律诉讼的结果；延迟完成交易；未能获得必要的监管批准（以及此类批准可能导致施加可能对合并后公司或交易的预期收益产生不利影响的条件的风险）；未能获得股东或股东批准（如适用），或及时或完全满足交易完成的任何其他条件；Columbia或Pacific Premier在收盘前的股价变化，包括由于收盘前另一方的财务表现，或更普遍地由于更广泛的股票市场走势，以及金融公司和同行集团公司的表现；交易的预期收益未能在预期时实现或根本无法实现的可能性，包括由于以下因素的影响或产生的问题， 两家公司的整合或由于Columbia和Pacific Premier开展业务的地区的经济实力和竞争因素；拟议交易未决期间可能影响各方寻求某些商业机会或战略交易能力的某些限制；交易完成成本可能比预期更高的可能性，包括由于意外因素或事件；将管理层的注意力从正在进行的业务运营和机会上转移；对业务或员工关系的潜在不利反应或变化，包括因公告或完成交易而产生的；及时成功完成Columbia和Pacific Premier的交易和整合的能力；Columbia就此次交易增发其股本造成的稀释；以及可能影响Columbia和Pacific Premier未来业绩的其他因素。其他可能导致结果与上述结果存在重大差异的因素，请参见哥伦比亚截至2024年12月31日止年度的10-K表格年度报告，该报告已在美国证券交易委员会（“SEC”）存档（可在此处查阅），并可在哥伦比亚的投资者关系网站www.columbiabankingsystem.com上查阅，标题为“SEC文件”，在哥伦比亚提交给SEC的其他文件中，以及在Pacific Premier截至2024年12月31日止年度的10-K表格年度报告中，该报告已在SEC存档（可在此处查阅），并可在Pacific Premier的网站www.investors.ppbi.com的“SEC文件”标题下查阅，以及在Pacific Premier提交给SEC的其他文件中。所有前瞻性陈述仅在作出之日发表，并基于当时可获得的信息。除联邦证券法要求外，Columbia和Pacific Premier均不承担更新前瞻性陈述以反映前瞻性陈述作出之日之后发生的情况或事件或反映意外事件发生的任何义务。由于前瞻性陈述涉及重大风险和不确定性，应谨慎行事，不要过分依赖此类陈述。2
免责声明（续）与拟议交易有关的重要附加信息以及在哪里可以找到这些信息，Columbia将向SEC提交表格S-4的注册声明，其中将包括Columbia和Pacific Premier的联合代理声明和Columbia的招股说明书，以及与交易有关的其他相关文件。涉及Columbia和Pacific Premier的交易的某些事项将提交给Columbia和Pacific Premier的股东或股东（如适用），供其考虑。在根据任何此类司法管辖区的证券法进行注册或获得资格之前此类要约、招揽或出售将是非法的任何司法管辖区，本通讯不构成出售要约或购买任何证券的要约招揽或任何投票或批准的招揽，也不构成任何证券出售。投资者、哥伦比亚股东和太平洋地区的主要股东被敦促在可获得时阅读登记声明和关于交易的联合代理声明/招股说明书，以及就交易向SEC提交的任何其他相关文件，以及对这些文件的任何修订或补充，因为它们将包含重要信息股东或股东（如适用）将能够在SEC网站www.sec.gov上免费获得最终联合委托书/招股说明书的副本，以及包含有关此次交易、Columbia和Pacific Premier信息的其他文件。联合委托书/招股说明书的副本以及将以引用方式并入联合委托书/招股说明书的向SEC提交的文件的副本，也可以免费获得，方法是向Columbia Banking System, Inc.提出请求，收件人：Investor Relations，1301 A Street，Tacoma，WA 98402-4200，（503）727-4100或向Pacific Premier Bancorp, Inc.，收件人：Corporate Secretary，17901 Von Karman Avenue，Suite 1200，Irvine，加利福尼亚州 92614，（949）864-8000。根据SEC的规则，参与征集的哥伦比亚公司、Pacific Premier及其各自的某些董事和执行官可能会被视为参与向哥伦比亚公司股东或Pacific Premier股东征集与交易有关的代理。有关哥伦比亚公司董事和执行官的信息，可在哥伦比亚公司截至2024年12月31日的财政年度10-K表格年度报告中题为“董事、执行官和公司治理”和“某些受益所有人和管理层的证券所有权及相关股东事项”的章节中查阅，该报告于2025年2月25日提交给SEC（可在此处查阅）；在题为“董事会Structure和薪酬”、“薪酬讨论与分析”、“薪酬表”、“有关高管的信息”等部分Columbia于2025年4月3日向SEC提交的与2025年年度股东大会有关的最终代理声明中的“董事和执行官的实益所有权”和“某些关系和关联交易”（可在此处查阅）；以及Columbia向SEC提交的其他文件。有关Pacific Premier的董事和执行官的信息，可在Pacific Premier截至2024年12月31日的财政年度的10-K表格年度报告中标题为“董事、执行官和公司治理”和“某些实益拥有人和管理层的证券所有权和相关股东事项”的章节中查阅，于2025年2月28日向SEC提交（可在此处查阅）；在题为“非雇员董事的薪酬”、“董事和执行官的安全所有权”、“某些关系和相关交易”、“薪酬汇总表”、“雇佣协议、薪酬延续计划、遣散费和控制权变更付款”的章节中，以及Pacific Premier于2025年4月7日向SEC提交的与其2025年年度股东大会相关的最终代理声明中的“潜在终止付款摘要”（可在此处获取）；以及Pacific Premier向SEC提交的其他文件。如果Columbia的董事和执行官持有的Columbia普通股或Pacific Premier的董事和执行官持有的Pacific Premier普通股与上述文件中反映的这些人持有的金额发生变化，此类变更已经或将反映在向SEC提交的表格4上的所有权变更声明中。有关代理征集参与者的其他信息以及对其直接和间接利益的描述，通过证券持有或其他方式， 将载于有关该交易的联合代理声明/招股章程。本文件可按前款规定免费领取。非公认会计准则财务指标除了按照公认会计准则列报的结果外，本演示文稿还包含某些非公认会计准则财务指标。GAAP与非GAAP措施的对账包含在附录中。该公司认为，提供某些非公认会计准则财务指标可为投资者提供有用的信息，以了解我们的财务业绩、我们的业绩趋势以及我们的财务状况。我们将这些措施用于内部规划和预测目的，运营拨备前净收入和有形普通股的运营回报率也被用作我们对执行官的激励薪酬计划的一部分。我们，以及证券分析师、投资者、其他利益相关方，也用这些衡量标准来比较同行公司的经营业绩。我们相信，我们的介绍和讨论，连同伴随的对账，提供了对影响我们业务的因素和趋势的完整理解，并允许投资者以类似于管理层的方式看待业绩。这些非GAAP衡量标准不应被视为替代GAAP基础衡量标准和结果，我们强烈鼓励投资者全面审查我们的合并财务报表，不要依赖任何单一的财务衡量标准。由于非美国通用会计准则财务指标不标准化，可能无法将这些财务指标与名称相同或相似的其他公司的非美国通用会计准则财务指标进行比较。3
哥伦比亚银行系统：独一无二的特许经营4家专注于西部的区域强国商业银行的首选■市场内、基于关系的商业银行业务■在高增长市场的有吸引力的足迹■具有现代数字化能力的全套存款产品和服务■在资金管理、外汇和全球现金管理方面拥有专长■扩展小型企业平台■全面且不断增长的财富咨询和信托业务■细分垂直领域包括多样化的农业、医疗保健、部落银行业务和设备金融Columbia at a Glance Co Rp或在e Ticker丨COLB丨总部Tacoma，华盛顿在八个州设有约300个办事处Fi na NC ia ls a s of M ar ch 31,2025资产520亿美元贷款380亿美元存款420亿美元普通股一级资本比率10.6%（1）总资本比率12.8%（1）（1）监管资本比率是在完成和提交哥伦比亚监管报告之前的估计。
为什么是哥伦比亚？5 ■我们的业务首选银行战略培养细粒度、低成本的核心存款基础■有机会在加利福尼亚州和西部不断增长的大都市获得份额，同时在西北部增加密度■坚实的资本生成支持长期有机增长和对股东的回报■强大的信贷质量由多元化、结构良好和保守承保的贷款组合提供支持■引人注目的文化和社区银行规模业务模式培养了深厚的社区联系，同时也吸引和留住了顶尖的银行人才■规模化的西部专营权难以复制，提供了稀缺价值
在大型、有吸引力的西部市场经营6个据点在西部（1）西北部（百万人口）华盛顿州波特兰的西雅图，或加利福尼亚州和内华达州的洛杉矶、加利福尼亚州萨克拉门托、加利福尼亚州其他西凤凰城、亚利桑那州丹佛市、CO 4.1mm 2.5mm 12.8mm 2.4mm 5.2mm 3.0mm在西北部地区银行（华盛顿州，或，ID）（1）Total Northwest Rank Bank（HQ State）Assets（$ B）Deposits（$ B）MKT SHR 1 Bank of America（NC）$ 3,349 $ 58 16.4% 2 美国合众银行（MN）6765214.7% 3 JPMorgan（NY）4,3584512.7% 4 富国银行（加利福尼亚州）1,9504011.3% 5 COLB（WA）70349.8% 6 KeyCorp（OH）189185.2% 7 WaFd（WA）28123.4% 8 邦纳 Corp.（WA）16113.0% 5th Largest Bank HQ'd in our footprint（1）Total Eight-State Footprint Rank Bank（HQ State）Assets（$ B）Deposits（$ B）MKG12.4% 2 Zions（UT）88591.7% 3 Western Alliance（AZ）83651.8% 4 East West（加利福尼亚州）765 21.5% 5 COLB（WA）70561.6% 6 加州银行（加利福尼亚州）34240.7% 7 WaFd（WA）28190.5% 8 FirstBank（CO）27240.7%在有吸引力的市场建立了存在（1）■我们在西北地区的市场份额与大型全国性和超级区域性银行并驾齐驱，接近10% ■我们在顶级西部市场的立足点和规模化的特许经营权为我们提供了在加利福尼亚州、亚利桑那州增加份额的机会，科罗拉多州和犹他州■人口稠密的大都市区为我们的银行家提供了机会，让他们在我们业务增长的地方获得市场份额■目前我们足迹中的家庭收入是全国平均水平的106%，9.0%的五年增长率优于全国的8.8%，美国犹他州盐湖城的博伊西，内华达州0.8mm 2.4mm 1.3mm（1）人口、家庭收入和资产数据来自标普全球市场情报。截至2025年3月31日资产总额。截至2024年6月30日，存款和市场份额数据来自美国联邦存款保险公司（“FDIC”），并已调整为哥伦比亚公司收购Pacific Premier Bancorp, Inc.的备考基础，该收购预计将于2025年下半年完成，但需满足惯例成交条件，包括监管机构和股东的批准。Columbia和Pacific Premier将作为独立的公司运营，直到交易结束，此处包含的有关合并后公司和备考基础上的信息仅在说明性基础上提供。集团代表总部设在美国的银行。
收购Pacific Premier增加规模和机会7（1）截至2025年3月31日，Columbia和Pacific Premier的合并备考财务数据不反映采购会计调整。（2）存款和市场份额数据来源于截至2024年6月30日的标普全球市场情报，并经标普调整为备考口径。南加州定义为：bakersfield-Delano，加利福尼亚州；El Centro，加利福尼亚州；Los Angeles-Long Beach-Anaheim，加利福尼亚州；Oxnard-Thousand Oaks-Ventura，加利福尼亚州；Riverside-San Bernardino-Ontario，加利福尼亚州；San Diego-Chula Vista-Carlsbad，加利福尼亚州；San Luis Obispo-Paso Robles，加利福尼亚州和Santa Maria-Santa Barbara，加利福尼亚州 MSA。（3）Franchise的百分比反映了加拿大皇家银行截至2024年7月31日的存款百分比。在南加州增加规模并增加在南加州西北地区前10名市场份额（2）排名银行存款总额百分比（$ mm）特许经营权1 摩根大通 $ 180,8137.5% 2美国银行145,9947.6% 3 富国银行 134,1589.8% 4加拿大皇家银行（3）53,0625.6% 5 美国合众银行 49,6299.5% 6 华美TERM3 43,19072.0% 7 花旗集团 42,6563.3% 8 Axos Financial 17,84392.2% 9 Bank of California 17,74361.6% 10 Pro Forma 14,64426.1% 12 Pacific Premier 13,50992.4% 51 Columbia 1,1352.7% $ 70B Assets $ 51B Loans $ 57B存款备考快照（1）
存款（$ mm）市场份额MSA（1）市场↓ COLB丨Pro Forma 丨COLB丨Pro Forma Seattle $ 138,475 $ 7,154 $ 7,5975.2% 5.5% Portland 61,8655，3285,4998.6% 8.9% Boise 16,5602202201.3% 1.3% Spokane 13,1283，8603,86029.4% 29.4%收购增加了我们整个足迹的密度8提高了加州的竞争地位加速了扩张市场的增长提高了西北部的密度（1）截至2024年6月30日来自标普全球市场情报的存款和市场份额数据，并经标准普尔调整为备考基础。（2）内陆帝国定义为Riverside-San Bernadino-Ontario，MSA，加利福尼亚州；中央海岸定义为Santa Maria-Santa Barbara，加利福尼亚州，San Luis Obispo-Paso Robles，加利福尼亚州 MSA；凤凰城/图森定义为Phoenix-Mesa-Chandler，AZ和Tucson，AZ MSA。（3）不包括在盐湖城MSA拥有超过10亿美元存款的专业金融公司和个别分支机构的银行。存款（$ mm）市场份额MSA（1）市场↓ COLB COLB Pro Forma 丨COLB Pro Forma Los Angeles $ 666,836 $ 1,045 $ 10,4480.2% 1.6% San Diego 121,65534690 < 0.1% 0.6% Inland Empire（2）$ 188,059 $ 47 $ 523 < 0.1% 0.3% Denver 111,173 Branch opened in March 2025拉斯维加斯89,653 — 99—% 0.1% Salt Lake City（3）53,1071515 < 0.1% < 0.1% Deposits（$ mm）Market Shares 丨MSA（1）Market丨COLB TERM4 Pro Forma 丨TERM5 Pro Forma Los Angeles $ 666,836 $ 1,045 $ 10,4480.2% 1.6% San Diego 121,65534690 <
收购具有战略吸引力和财务吸引力9交易概况（一）▪将哥伦比亚的南加州扩张战略加速约10年▪打造具有战略凝聚力的区域强国，资产规模约700亿美元▪增强在西北核心市场的影响力并扩大在新增长市场（例如凤凰城）的影响力▪强大的企业契合度和相似的经营和信用理念限制了执行风险战略理由具有财务吸引力（1）▪排名前十的同行备考盈利能力比率（例如ROATCE、ROAA、efficiency）意味着哥伦比亚的估值有上行空间▪截至2025年3月31日，Pacific Premier的总RBC比率为20.2%，CET1比率为17.0%，资本相对过剩▪14% 2026E EPS增值与初始有形账面价值摊薄三年收回（交叉法）▪盯市处理增强资产负债表重组灵活性▪100%普通股，不需要筹集资金来支持交易▪固定汇率；Pacific Premier股东每持有一股Pacific Premier股票将获得0.9 150股Columbia股票▪预计2025年下半年结业▪合并后的组织将以哥伦比亚银行的统一品牌运营▪为了降低我们合并后的备考资产敏感性，我们打算在收盘前购买最多30亿美元的投资证券，由短期批发资金提供资金；我们打算在收盘后通过出售收购的证券并偿还短期批发资金来抵消这一行动▪我们预计证券收益率和融资成本之间存在约20个基点的正利差，导致每执行10亿美元的净利息收入略高，净息差稀释约8个基点，具体取决于市场情况资产负债表编制（1）备考财务假设和调整见附录。
利用技术改善协作和绩效10增强客户体验推动创收创造运营效率■人工智能驱动的“UMPQua Smart Leads”支持关系银行业务，并提供通过预测分析产生费用收入的机会■持续投资于新的支付技术，包括实时支付、综合应收账款和应付账款以及Zelle for Business ■融入网上银行的账户汇总和预测工具■数字国际银行解决方案，包括实时外汇报价和交易的在线外汇门户■采用集成技术的差异化小企业和商业网上银行平台■加强欺诈保护和预防措施，最大限度减少客户损失，为银行增加核心手续费收入■更新我们的在线开户流程，让客户更容易和更方便■以先进的认证技术加强我们的银行安全和风险管理，以跨数字平台保护我们的客户■拥抱人工智能能力以提高联营生产力■云技术的持续扩展并通过开放API集成银行业务■通过虚拟助手在我们的联络中心开发对人工代理的支持■自动化任务和简化操作，以提高效率并改善客户体验；我们的目标是成为员工（内部）和客户（外部）最方便的银行我们以客户为中心的技术堆栈包含有弹性、可扩展和安全的系统，以支持我们的首选商业银行运营战略。我们拥抱技术，不仅是为了创造运营效率，也是为了支持提升的客户体验，并通过基于需求的解决方案推动额外的收入机会。许多技术用例支持多个目标：效率、客户满意度和收入增长。
财务要点
2025年第一季度亮点12 ■使用无促销定价的客户捆绑解决方案，成功执行了小型企业和零售活动。2025年第一季度的竞选活动为该银行带来了4.25亿美元的新存款。■于2025年第一季度为客户上线了Real Time Payments origination，计划在2025年之前进行受控推出。■升级网银内消费账单支付，提升用户界面，精简客户体验。■与截至2024年3月31日止期间相比，截至2025年3月31日止的过去12个月期间，财资管理和商业卡收入分别增长11%和25%。■在科罗拉多州丹佛市开设分店。该银行在科罗拉多州的首个零售办事处支持我们的商业、财富、信托、零售业务和医疗保健银行团队，这些团队已经在市场上为客户提供服务。■继续规划计划在2025年期间在我们整个足迹的目标增长市场开设更多分支机构，以支持我们的客户和银行家。■ Savoy 2024年最具影响力公司董事榜单上公认的两位COLB董事。报告的经营（1）8700万美元1.4亿美元净收入1.51亿美元2.12亿美元拨备前净收入（1）拨备前净收入0.41美元0.67美元每股收益-稀释后每股收益-稀释后0.68% 1.10%资产收益率资产收益率1.19% 1.67% PPNR资产收益率（1）PPNR资产收益率6.73% 10.87%净资产收益率9.45% 15.26%有形普通股收益率（1）有形普通股收益率（1）非公认会计准则财务计量。本幻灯片演示的附录中提供了与每一项的可比GAAP衡量标准的对账。
我们拥有强大零售网络的多元化商业银行业务模式支持我们颗粒状、高质量的存款基础非利息、32%的活期、20%的货币市场、28%的储蓄、6%的时间、14%的全企业存款构成13 ■截至2025年3月31日，存款为420亿美元，以按业务线、行业和地域多样化的颗粒状基础为代表。我们的平均客户账户余额为3.6万美元（1）。■我们使用公开和经纪存款作为定期债务以外的资金来源，影响了我们全企业存款组合的构成。我们认为，我们的客户存款构成（1）更能说明哥伦比亚核心存款专营权的质量。我们银行家的活动旨在保护我们基于关系的特许经营的质量，同时产生净客户余额增长，以随着时间的推移减少对非核心资金来源的需求。商业、28%商业-小型企业、19%消费者、38%经纪、7%公共及其他、8%按类别划分的存款客户存款构成（1）非利息、35%活期、19%货币市场、30%储蓄、6%时间、10%（1）不包括所有公共、行政和经纪存款，详见附录“流动性概览”幻灯片。截至2025年3月31日，不包括在内的余额占存款总额的15%。这是一项非公认会计准则财务指标。
截至3月31日可供出售证券组合，2025年（百万美元）当前面值摊销成本未实现收益未实现损失公允价值占AFS投资组合总有效期限账面收益率的百分比美国国债260美元257美元0美元（2美元）2553% 1.9 3.78%美国机构1,1561，170美元4美元（56美元）1,11814% 3.2 2.80%抵押贷款支持证券-住宅机构2,9622，773美元1（260美元）2,51431% 6.6 3.22%抵押贷款债务（1）1,1891，111美元8美元（91美元）1,02812% 5.8 3.45%各州债务和政治部门1,1101，051 $ 3（$ 33）1,0 2112% 4.4 3.43%商业抵押贷款支持证券-代理机构2,4352，321 $ 12（$ 40）2,29328% 3.7 4.63%可供出售证券总额$ 9,113 $ 8,682 $ 29（$ 482）$ 8,2294.9 3.61%当前面值的百分比95% 0%（5%）90% 14证券投资组合概览注：由于四舍五入，表格可能不符合规定。（1）投资组合包括2.44亿美元的高质量非机构抵押抵押债务（“CMO”），截至2025年3月31日，这些债务处于小幅未实现收益状态（摊余成本为2.41亿美元）。投资组合中剩余的7.84亿美元主要由住宅代理CMO组成。■截至2025年3月31日，总可供出售（“AFS”）证券组合的账面收益率为3.61%，有效存续期为4.9，而截至2024年12月31日，账面收益率分别为3.64%和5.1。■截至2025年3月31日，36%的AFS证券组合（按公允价值计算）处于未实现收益头寸，加权平均账面收益率为4.71%。其余64%的投资组合处于未变现亏损状态，加权平均账面收益率为3.04%。截至2025年3月31日未实现收益、36%未实现亏损、64%可供出售证券组合收益/亏损百分比
贷款滚动远期活动$ in m ill io ns截至2025年3月31日的三个月$ 37,681 $ 903（$ 327）（$ 472）（$ 194）$ 25 $ 37,616期初余额（12/31/2024）新来源垫款净额/（付款）预付款项付款或销售其他丨期末余额（3/31/2025）15 $ in m ill io ns截至2024年3月31日的三个月$ 37,442 $ 772（$ 74）（$ 342）（$ 176）$ 20 $ 37,642期初余额（12/31/2023）新来源垫款净额/（付款）预付款付款或销售其他丨期末余额（3/31/2024）注：由于四舍五入，总数可能不够。（一）其他反映未另行界定的变动。
多元化、高质量的贷款和租赁组合注：截至2025年3月31日的组合统计和拖欠情况。2025年第一季度的年化净冲销率。贷款与价值（“LTV”）、FICO和偿债覆盖率（“DSC”）比率基于可获得数据的投资组合的加权平均值。LTV代表基于最新评估的平均LTV与更新的贷款余额。由于四舍五入，总数可能不够。•投资组合平均贷款规模为477,000美元• 25年第一季度平均贷款规模为260,000美元•投资组合平均FICO为761，LTV为61% • 25年第一季度平均FICO为768，LTV为57% •总拖欠率为1.40% •年化净冲销（回收）率为0.00非业主占用CRE •投资组合平均贷款规模为170万美元• 25年第一季度平均贷款规模为270万美元•投资组合平均LTV为51%，DSC为1.88 • 25年第一季度平均LTV为52%和DSC为1.22 •总拖欠率为1.19% •年化净冲销（回收）率为0.000%商业和工业•投资组合平均贷款规模为738000美元• 25年第一季度平均贷款规模为634000美元•总拖欠率为0.91% •年化净冲销（回收）率为0.57%多户家庭•投资组合平均贷款规模为230万美元• 25年第一季度平均贷款规模为130万美元•投资组合平均LTV为54%，DSC为1.57 • 25年第一季度平均LTV为68%和DSC为1.16 •总拖欠率为0.00 %•年化净冲销（回收）率为0.00业主占用CRE •投资组合平均贷款规模为110万美元• 25年第一季度平均贷款规模为210万美元•投资组合平均LTV为55% • 25年第一季度平均LTV为70% •总拖欠率为0.53% •年化净冲销（回收）率为0.01%租赁和设备融资（FinPAC）•投资组合平均贷款和租赁规模为42,000美元• 25年第一季度平均贷款和租赁规模为56,000美元•投资组合平均收益率：~10% •总拖欠率为3.28% •年化净冲销（回收）率4.17%普吉特海湾、19%西澳其他、8%波特兰地铁、13%或其他、14%湾区、7%北部加利福尼亚州、9%南部加利福尼亚州、15%其他、15%抵押贷款、16% FinPAC、4% C & I、22%业主自住CRE、14%非OO CRE、16%多户家庭、15%其他贷款类别、13%截至2025年3月31日的投资组合构成2025年3月31日的地理分布抵押贷款16
C & I和CRE投资组合构成农业，8.7%承包商，8.0%金融/保险，7.7%制造业，6.8%专业，3.5%公共管理，6.0%租赁和租赁，6.2%零售，2.8%支持服务，4.6%运输/仓储，7.6%批发，7.9%博彩，8.4%牙医，6.8%其他医疗保健，4.8%其他，10.2%办公，16.1%多户家庭，33.8%工业，16.6%零售，11.2%特殊用途，7.2%酒店/汽车旅馆，4.1%其他，11.0% CRE投资组合构成（1）截至2025年3月31日为173亿美元C & I投资组合构成（1）截至2025年3月31日为99亿美元（1）C & I投资组合构成包括期限、信贷额度和其他以及租赁和设备融资余额。CRE投资组合构成包括非业主占用期限和业主占用期限余额以及多户家庭余额。（2）业主自用和非业主自用披露涉及商业房地产投资组合，不包括多户贷款。46%业主占用/54%非业主占用（2）2025年3月31日商业线路利用率为37% 17
办公组合详情截至3月31日，普吉特海湾、21%西澳其他、6%波特兰地铁、12%其他、16%湾区、6% N. 加利福尼亚州、11% S. 加利福尼亚州、19%其他、9%办公组合指标，2025年平均贷款规模136万美元平均LTV 57% DSC（非业主占用）1.81x %有担保（按$/by #）86%/84%逾期30-89天19.2mm/0.67%办公室非应计10.0mm/0.35%办公室特别关注58.8mm/2.03%办公室分类82.2mm/2.84%办公室贷款数量按余额地理18 ■截至2025年3月31日，由办公室物业担保的贷款占我们总贷款组合的8%。■我们的写字楼组合是41%自住，56%非自住，3%建设。牙科和其他医疗保健贷款占我们办公室投资组合的20%。■我们办公室投资组合的平均贷款规模为136万美元。截至2025年3月31日，拖欠率处于非常低的水平，我们的大部分贷款都包含担保。■不包括浮动利率贷款，到2026年，我们办公室组合中只有7%会重新定价。2025年和2026年贷款重新定价的平均余额分别为0.8百万美元和0.7百万美元。■位于郊区市场的物业确保了我们大部分写字楼投资组合的安全，因为只有6%的非业主自住写字楼贷款位于市中心核心商业区。1,746441713876 < $ 1mm $ 1-5mm $ 5-10mm $ 10-20mm $ 20-30mm > $ 30mm 2025,4% 2026,3% 2027 & after，16%固定利率丨72%浮动利率，5%重定价附表（1）含有掉期成分的贷款，如果掉期期限等于贷款期限，则显示为固定利率贷款。如果互换在贷款之前到期，则贷款显示为可调，在互换到期时利率重置。2025年，5% 2026年，6% 2027年&后，89%到期时间表，1989671,579294384
持续强劲的信贷质量拨备费用、净冲销平均贷款、不良资产与总资产的比率$ 17.1 $ 31.8 $ 28.8 $ 28.2 $ 27.4 0.47% 0.32% 0.31% 0.27% 0.32% 0.28% 0.30% 0.32% 0.33% 0.35%拨备费用（$ mm）净冲销/平均贷款（年化）不良资产/总资产Q1 2024 Q2 2024 Q3 2024 Q4 2024 Q1 202519信贷损失准备金（“ACL”）$ 437 $ 439 $ 438 $ 441 $ 439 $ 74 $ 69 $ 65 $ 60 $ 571.16% 1.16% 1.17% 1.17% 1.17% ACL（$ mm）信用贴现（$ mm）ACL/总贷款和租赁ACL +信用贴现/总贷款和租赁2024年第一季度、2024年第二季度、2024年第三季度、2024年第四季度、2025年第一季度■截至2025年3月31日的贷款剩余信用折扣5700万美元，加上4.39亿美元的ACL，可额外吸收15个基点的损失。■ 2025年第一季度，FinPAC投资组合的净冲销为1700万美元，低于2024年第四季度的1900万美元，因为投资组合的运输部门继续改善。2025年第一季度，不包括FinPAC投资组合的净冲销为1300万美元，占平均银行贷款的0.14%，而2024年第四季度为600万美元，占平均银行贷款的0.07%。这一增长反映了一笔贷款与先前建立的准备金的部分冲销。■截至2025年3月31日，1.75亿美元的不良贷款包括6700万美元的政府担保贷款。1.36% 1.35% 1.34% 1.33% 1.32%
ACL反映了强劲的投资组合信用指标（1）总额包括截至2025年3月31日和2024年12月31日分别为1740万美元和1620万美元的无资金承诺准备金。20 ■我们按贷款分部以及对整体贷款和租赁组合的准备金覆盖率反映了我们稳健的承销标准和持续的、例行的投资组合监测活动。例如，我们在开始和贷款审查时强调适用的变量，例如利率、现金流和占用，并因此限制借款人的收益。这些因素导致较低的LTV和较高的DSC比率，这在我们的ACL估计中被考虑在内。■本季度2700万美元的拨备费用反映了信贷迁移趋势、冲销活动以及信贷模型中使用的经济预测的变化。我们使用了Moody’s Analytics的2025年2月一致经济预测的组成部分来估计我们截至2025年3月31日的ACL。按贷款分部划分的信贷损失准备金（单位：千美元）商业租赁和设备商业房地产住宅和房屋净值消费者总额（1）贷款剩余信贷折扣总额ACL，包括贷款信贷折扣（1）截至2024年12月31日的余额130,286美元95,317美元160,345美元46,784美元8,065美元440,797美元60,443美元501,240美元2025年第一季度净冲销（11,523）（16,752）（100）（205）（741）（29,321）准备金建立（释放）9,95014，21415,913（12,418）（256）27,403截至2025年3月31日的余额128,713美元92,779美元176,158美元34,161美元7,068美元438,879美元56,831美元495，
资本管理21监管资本比率：截至2025年3月31日的银行和控股公司9.0% 11.5% 11.5% 12.6% 8.4% 10.6% 10.6% 12.8% UmpQua银行哥伦比亚银行系统一级杠杆CET1一级资本总风险基础——% 2.0% 4.0% 6.0% 8.0% 10.0% 12.0% 14.0% ■由于合并以及与利率相关的资产折扣对资本的影响，监管资本比率在2023年第一季度有所下降。我们的资本比率在合并完成后继续按季度增加。■我们预计将有机地产生高于支持审慎增长和我们的定期股息所需的资本，超额资本推动比率更高，并提供考虑给股东额外回报的灵活性。注：UMPQua银行和哥伦比亚银行系统，Inc.长期资本比率目标反映的是资本充足的监管最低限额（如适用）以上的资本目标超额水平，其中包括资本节约缓冲（“CCB”）。对于普通股权一级（“CET1”）比率、一级资本比率和总风险资本比率，被视为资本充足（含CCB）的最低资本比率分别为7.0%、8.5%和10.5%。CCB不适用于一级杠杆率，后者的资本充足的最低水平为5.0%。截至2025年3月31日的所有监管资本比率都是在完成和提交哥伦比亚银行和Umpqua银行的监管报告之前的估计。资本比率继续呈上升趋势9.8% 10.0% 10.3% 10.5% 10.6% 12.0% 12.2% 12.5% 12.8% 12.8% COLB：CET1比率COLB：总RBC比率3/31/20246/30/20249/30/202412/31/202403/31/2025 ——% 2.0% 4.0% 6.0% 8.0% 10.0% 12.0% 14.0% 12%长期目标9%长期目标9%长期目标6.5%长期目标
净利息收入和净息差（1）图表简称：“LHFI”=为投资而持有的贷款。净利息收入和净息差$ 423 $ 427 $ 430 $ 437 $ 4253.52% 3.56% 3.56% 3.64% 3.60%净利息收入（百万美元）净息差Q1 2024 Q2 2024 Q3 2024 Q4 2024 Q1 2025净息差：Q4 2024 vs Q1 20253.64%（0.09）%（0.04）%（0.01）% 0.07% 0.03% 3.60% Q4 2024报告LHFI Investments-Cash Deposits Term Debt Q1 2025报告22 ■净息差较上一季度下降4个基点至2025年第一季度的3.60%，因为较低的盈利资产收益率仅被较低的融资成本部分抵消。■ 2025年第一季度计息存款成本较上一季度下降14个基点至2.52%，而3月份为2.51%，截至2025年3月31日为2.50%。■ 2025年第一季度计息负债成本较上一季度下降18个基点至2.80%，3月份为2.76%，截至2025年3月31日为2.74%。
选择3月31日资产负债到期和重新定价时间表（以月为单位），2025（百万美元）< = 34至67至1213至2425至3636 +合计%总额（3）贷款固定（到期）（2）360美元170美元258美元707美元1219美元10,515美元13,22935%浮动（重新定价）（2）13,529 ———— 13,52936%可调整（重新定价）6673095221,5091，2356,99211，23430%贷款总额14,556美元479美元780美元2,216美元2454美元17,507美元37,992100%定期存款（到期）（4）3,536美元1,376美元921美元140美元15美元14美元6,002平均利率（4）4.10% 3.81% 3.44% 1.80% 0.29% 0.27% 3.86%定期债务（到期）$ 2,550 $ — $ —由于四舍五入，表格可能无法执行。这张幻灯片上的贷款总额不包括采购会计调整。递延费用和成本也导致了这张幻灯片上的贷款总额与收益新闻稿中的贷款总额之间的差异。（1）对于所示的情景，利率模拟假设市场利率在十二个月期间（斜坡）或立即（冲击）平行且持续地按比例移动。2025年3月31日在利率上升和利率下降情景下应用于计息存款的模拟重定价贝塔系数分别为55%和54%。有关利率模拟的更多数据可在哥伦比亚截至2024年12月31日的财政年度的10-K表格中获得。（2）一个月内到期的商业部分贷款被纳入浮动利率贷款类别，而不是固定利率贷款类别，因为这些贷款以类似浮动利率贷款的方式重新定价。（3）浮动利率贷款与prime（占总贷款组合的8%）和1个月基础利率（占总贷款组合的28%）挂钩。当可调整利率贷款重新定价时，它们与跨越1个月期至10年期的利率以及最优惠利率挂钩；最普遍的基础指数利率是6个月期（占总贷款组合的17%）和5年期（占总贷款组合的6%）。（4）3个月及以下到期的定期存款包括平均利率为3.91%的15亿美元客户CD和平均利率为4.38%的20亿美元经纪CD。（5）贷款分为三大类：（1）无下限：贷款无合同下限；（2）在下限：当前利率=下限；（3）在下限：当前利率超过下限。高于下限的金额是基于当前保证金加上当前指数假设贷款在2025年3月31日重新定价。可调整的贷款可能要到很长一段时间才会重新定价，这取决于利率变化的时间和规模。利率模拟对2025年3月31日净利息收入的影响（1）斜坡冲击年份1年2年1年2上升200个基点（0.7）% 0.8%（1.1）% 2.4%上升100个基点（0.3）% 0.4%（0.5）% 1.2%下降100个基点0.3%（0.6）% 0.4%（1.5）%下降200个基点1.0%（1.3）% 1.1%（3.2）%下降300个基点1.9%（2.3）% 1.7%（5.6）%下行利率变动至3月31日的下限，2025年（百万美元）浮动贷款下限以上可调整贷款总额< 25个基点19美元36美元5526至50个基点1146317751至75个基点624911176至100个基点12473197101至125个基点35102137126至150个基点52123175 > 150个基点3,9139，10113,014总计4,319美元9,547美元13,866美元下限：3月31日浮动和可调整利率贷款，2025年（百万美元）无楼层（5）在楼层（5）以上楼层（5）浮动总额8,894美元316美元4,319美元13,529美元可调整1,552，1359,54711，234美元总额10,446美元451美元13,866美元24,763%总额42% 2% 56% 100%
长期资产负债表优化机会24 ■我们基于关系的贷款垂直领域和强大的核心存款基础仍然是我们特许经营的基石。过去的交易贷款和为这些资产提供资金的批发来源降低了资产负债表的盈利能力，但它们并没有稀释我们核心特许经营权的质量。■鉴于回收期较长，目前的利率使得直接出售资产没有吸引力。然而，更长期来看，随着余额有机下降或被机会性出售，利率的任何下降都将减少或潜在地消除对盈利的拖累。（2）■交易结束后，我们预计重新定位的灵活性将增加，因为Pacific Premier的资产负债表将在交易结束时标记为公允价值。有机会随着时间的推移对资产负债表进行战略性重新定位资产负债+股权$ 6B批发融资$ 2B SFR/$ 4B MF $ 8B证券$ 38B关系借贷和其他核心银行业务特许经营权$ 46B核心存款特许经营权和资本机会，以减少交易资产和负债关系银行业务支持强大的核心特许经营价值（1）存款和资金重新定价贝塔数据呈现合并后的公司业绩，就好像历史哥伦比亚公司和历史Umpqua Holdings Corporation在截至2022年12月31日的所有期间都是一家公司一样；随后的时间段在考虑到合并的情况下，在法律基础上呈现数据。为了比较目的，以这种方式计算beta演示文稿。（2）虽然资产类别，如我们单户家庭（“SFR”）和多户家庭（“MF”）投资组合中的交易贷款，已被确定为如果利率进一步下降，资产出售的潜在来源，但尚未确定资产出售。当前利率周期期间存款和资金重定价贝塔有效联邦基金利率（日均）成本：三个月期末计息存款总存款总资金2021年12月31日（1）0.08% 0.10% 0.05% 0.09% 2022年12月31日（1）3.65% 0.62% 0.35% 0.51% 2023年12月31日5.33% 2.54% 1.63% 2.05% 2024年6月30日5.33% 2.97% 2.01% 2.34%方差：2024年Q2减2021年Q4 5.25% 2.87% 1.96% 2.25%重定价贝塔：利率周期上升55% 37% 43% 2024年12月31日4.66% 2.66% 1.80% 2.09% 3月31日，20254.33% 2.52% 1.72% 1.99%方差：Q1 2025减Q2 2024（1.00）%（0.45）%（0.29）%（0.35）%重定价贝塔：退库率周期至今45% 29% 35%
非利息收入注：由于四舍五入，表可能不够用。（1）其他商业产品收入包括掉期、银团、国际银行收入，在损益表“其他收入”中体现。其他损益表项目，如基于卡的费用，包括商业产品收入的其他来源。截至本季度（百万美元）2025年第一季度2024年第四季度2024年第三季度2024年第二季度2024年第一季度存款服务费19.3美元18.4美元18.5美元18.5美元16.1美元卡基费用12.61 4.61 4.61 4.71 3.2金融服务和信托收入5.25.35.15.4 4.5住宅抵押贷款银行业务收入净额9.37.06.75.8 4.6股本证券收益（亏损）净额1.7（1.4）2.3 0.3（1.6）贷款和租赁销售收益（亏损），净额0.1（1.7）0.2（1.5）0.2 BOLI收入4.9 4.7 4.7 4.7 4.6其他收入其他商业产品收入（1）$ 3.2 $ 2.0 $ 2.9 $ 2.6 $ 2.3商业服务收入0.4 0.6 0.5 0.2 0.6与贷款相关的费用3.6 3.4 3.3 4.1 3.7某些为投资而持有的贷款的公允价值变动7.0（7.4）9.4（10.1）（2.4）杂项收入0.6 0.6 1.6（0.4）3.3掉期衍生工具（损失）收益（1.5）3.6（3.6）0.41.2252025年第一季度亮点（与2024年第四季度相比）■我们的业务首选银行战略采用协作团队方法，为我们的客户提供基于需求的解决方案，这加深了关系并提供了可持续的核心费用收入增长。我们的趋势反映出，在过去12个月中，金库管理、卡活动、金融服务和信托以及其他产品收入的贡献越来越大。2025年第一季度还包括将基于卡的费用重新分类为存款服务费。■某些以公允价值计量的贷款的公允价值变动，加上掉期衍生工具收益（损失），使非利息收入增加了600万美元，而2024年第四季度减少了400万美元。这些项目计入其他收入。
非利息费用26美元在m病io ns非利息费用（“NIE”）$ 287.5 $ 279.2 $ 271.4 $ 266.6 $ 340.1 $ 276.9 $ 262.5 $ 268.4 $ 263.5 $ 270.1 GAAP非利息费用经营非利息费用丨Q1 2024 Q2 2024 Q3 2024 Q4 2024 Q1 2025 ■ 2025年第一季度非利息费用较上一季度增加7400万美元至3.4亿美元，主要是由于与法律和解相关的5500万美元应计费用和1500万美元的遣散费。运营非利息支出（1）较上一季度增加700万美元至2.7亿美元，这主要是由于工资税增加以及与法律和解分开的法律支出增加。（2）■我们注重成本的文化为持续投资于以客户为中心的技术、经验丰富的银行家和战略地点提供了费用抵消。这些投资创造了运营效率，并为银行带来了额外的收入机会，以支持我们的首选商业银行战略。$ in m ill io ns non-interest expense：Q4 2024 vs Q1 2025 $ 266.6 $ 4.3 $ 1.5 $ 1.8 $（1.0）$ 66.9 $ 340.1 Q4 2024 NIE Payroll taxes software costs legal fees misc。其他非经营性丨2025年Q1 NIE（1）Non-GAAP财务计量。本幻灯片演示文稿末尾提供了与可比GAAP计量的对账。营业外支出项目包括合并重组费用、退出和处置费用、FDIC特别评估、法律和解。这些项目在附录的“非GAAP调节”部分中有详细说明。（2）在2025年第一季度，哥伦比亚累积了5500万美元，与2025年3月27日向SEC提交的8-K表格中披露的法律和解有关。
附录
流动性概览截至2025年3月31日的可用流动性总额（百万美元）表外流动性总额（可用信贷额度）：15041美元现金及等价物，减去准备金要求1852超额债券抵押品2073总可用流动性18966美元总可用流动性百分比：截至2025年3月31日的资产为515亿美元37%截至2025年3月31日的存款为422亿美元45%截至2025年3月31日的无保险存款为145亿美元131%截至3月31日的可用表外流动性总额，2025年（百万美元）总可用性利用率净可用性FHLB额度11,101美元2,596美元8,504美元美联储贴现窗口5,937 — 5,937未承诺信贷额度600 — 600表外流动性总额17,637美元2,596美元15,041美元28 ■客户存款在2025年第一季度增加了4.4亿美元，原因是小型企业活动和成功的商业客户余额生成抵消了本季度早些时候预期的季节性客户现金使用。■客户存款增长用于帮助支付2025年第一季度5.5亿美元的FHLB预付款和4200万美元的经纪存款。选择资产负债表项目三个月结束连续季度变化（百万美元）2025年第一季度第四季度2024年第一季度2025年第一季度商业存款11,920美元11,787美元11,206美元133美元小企业存款8,1047，8868,103218消费者存款15,98215，89316,24189客户存款总额36,00635，56635,550440公众存款-不计息69763664561公众存款-计息2,3532，3512,2852公众存款总额3,0502，9872,93063行政存款17313713636经纪存款2,9893，0313,090（42）存款总额42,218美元41,721美元41,706美元497美元定期债务2,550美元3,100美元3,900美元（550美元）现金和现金等值2,073美元1,878美元2,201美元194美元可供出售证券8,229美元8,275美元8,617美元（46美元）贷款和租赁37,616美元37,681美元37,642美元（65美元）注：由于四舍五入，表格可能不符合规定。
简要利润表注：由于四舍五入的原因，表格可能不够用。（1）Non-GAAP财务计量。本幻灯片演示文稿末尾提供了与可比GAAP计量的对账。截至本季度末（百万美元，每股数据除外）2025年第一季度Q4 2024年第三季度2024年第二季度2024年第一季度拨备前净利息收入425.0美元437.4美元430.2美元427.4美元423.4美元信贷损失准备金27.428.228.83 1.81 7.1拨备后净利息收入397.6409.2401.4395.64 06.2非利息收入66.4 49.7 66.24 4.75 0.4非利息费用340.12 66.6271.4279.22 87.5所得税拨备前收入123.8 192.3 196.3161.1169.1所得税拨备37.24 9.15 0.14 0.94 5.0净收入86.6美元143.3美元146.2美元120.1美元124.1美元每股收益，稀释后0.41美元0.68美元0.70美元0.57美元0.59美元运营非利息费用（1）270.1美元263.5美元268.4美元262.5美元276.9美元拨备前净收入（1）151.3美元220.5美元225.0美元192.9美元186.2美元运营拨备前净收入（1）211.8美元229.2美元221.4美元219.4美元200.7营业净收入（1）139.8美元149.7美元143.5美元140.0美元134.9美元每股运营收益，稀释后（1）0.67美元0.71美元0.69美元0.67美元0.65美元29 2025年第一季度亮点（与2024年第四季度相比）■净利息收入减少了1200万美元，主要是由于投资证券组合的增值收入减少。■非利息收入增加了1700万美元，原因是累计公允价值会计和套期保值的季度波动，推动了1500万美元的变化。收入也有所增加，原因是2024年第四季度的贷款销售亏损没有重复。■非利息支出增加了7400万美元，主要是由于法律和解和遣散费，以及季节性较高的工资税。■拨备费用为2700万美元，上一季度为2800万美元。
期末资产负债表摘要注：由于四舍五入，表格可能不够用。（1）Non-GAAP财务计量。本幻灯片演示的附录中提供了与可比GAAP计量的对账。（百万美元，每股数据除外）Q1 2025 Q4 2024 Q3 2024 Q2 2024 Q1 2024资产：总资产$ 51,519.3 $ 51,576.4 $ 51,908.6 $ 52,047.5 $ 52,224.0计息现金和临时投资1,481.41,381.61,519.71,553.61,760.9可供出售投资证券，公允价值8,228.88,274.68,676.88,503.08,616.5贷款和租赁，毛额37,616.13 7,68 0.937,503.037,710.037,642.4贷款和租赁信用损失准备金（421.5）（424.6）（420.1）（418.7）（414.3）商誉和其他无形资产，净额1,485.51,513.51,542.51,571.61,600.8负债和权益：存款42,217.741,720.741,514.741,523.341,706.2根据回购协议出售的证券192.42 36.6 183.8 197.92 13.6借款2,550.03,100.03,650.03,900.03,900.0股东权益总额5,237.85,118.25,273.84,976.74,957.2比率和每股指标：贷存比89.1% 90.3% 90.3% 90.8% 90.3%每股普通股账面价值$ 24.93 $ 24.43 $ 25.17 $ 23.76 $ 23.68每股普通股有形账面价值（1）$ 17.86 $ 17.20 $ 17.81 $ 16.26 $ 16.03普通股权益资产比10.2% 9.9（与2024年第四季度相比）■ 2025年第一季度贷款余额略有下降，原因是提前还款和还款活动增加。与2024年第四季度相比，贷款发放量季节性下降，但比2024年第一季度增长17%，因为2024年期间的增长势头一直延续到2025年。■存款总额增加4.97亿美元，原因是3月份强劲的客户存款增长抵消了本季度早些时候的季节性余额下降。客户存款增长用于帮助支付2025年第一季度5.5亿美元的FHLB预付款和4200万美元的经纪存款。■账面价值和有形账面价值分别增长2.0%和3.8%，因利率驱动累计其他综合损失减少。账面价值和有形账面价值较2024年3月31日分别增长5.3%和11.4%。
PPBI收购：交易摘要31 Structure &对价▪每股Pacific Premier股份的隐含价值：20.83美元（1）▪隐含总交易价值：20亿美元▪每股价格/有形帐面价值：0.99x▪价格/LTM GAAP EPS：13.7x▪价格/2026E共识EPS：13.5x▪价格/2026E共识EPS +税后成本节约：8.4x隐含交易价值&倍数（1）董事会，管理层&公司名称▪三位Pacific Premier董事获邀加入哥伦比亚董事会▪哥伦比亚行政领导团队保持完整▪合并后的组织将以哥伦比亚银行的统一品牌运营▪100%普通股，不需要筹集资金来支持交易▪固定汇率；Pacific Premier股东每持有一股Pacific Premier股票将获得0.9 150股Columbia股票▪备考所有权：70% Columbia/30% Pacific Premier▪须收到Columbia和Pacific Premier股东的批准和监管机构的批准▪预计2025年下半年收盘预计收盘说明：假设已发行普通股97,069，001股Pacific Premier、加权平均行使价为20.71美元的未行使期权33,604股、未计入流通股的其他稀释性证券525,897股。（1）基于截至2025年4月22日哥伦比亚普通股的收盘价22.77美元。
PPBI收购：关键备考财务假设32独立收益▪预计1.27亿美元的全额运营成本节省，或占Pacific Premier非利息支出的30%▪预计2026年实现成本节约75%，此后实现100%▪预计收入将显着增加，但未包含在已公布的财务指标中协同效应公允价值和利率标记（税前）▪Pacific Premier贷款总额减记4.49亿美元，或其收盘时预计总贷款的3.6%（在贷款的剩余期限内增加）▪3.27亿美元的持有至到期证券减记（在证券的剩余期限内增加）▪9100万美元的可供出售证券减记（截至收盘对有形普通股没有影响，证券剩余存续期累计）▪2500万美元逆转Pacific Premier收购贷款上的现有标记（逆转收购贷款剩余期限内的相关增值）▪1200万美元的固定资产减记（在这些资产的剩余年限内折旧）▪1100万美元的定期存款减记（在定期存款的剩余期限内摊销）▪哥伦比亚的共识收益估计和太平洋总理▪Pacific Premier核心存款的3.3%的核心存款无形资产（按年加总位数在10年内摊销）▪Pacific Premier在交易结束前调用其2.75亿美元的未偿次级债CDI &其他假设（1）反映了Pacific Premier截至2025年3月31日的不良贷款。▪税后1.45亿美元，100%在收盘时或收盘前实现，用于说明目的一次性成本信用标记/CECL影响▪9600万美元的税前减记，或Pacific Premier收盘时预计总贷款的0.8%（相当于不良贷款的3.5倍（1））⑤ 4800万美元，或总信用标记的50%，分配给购买信用恶化（“PCD”）贷款⑤ 4800万美元，或总信用标记的50%，分配给非PCD贷款（在贷款剩余期限内计入收益）▪第二天CECL准备金4800万美元，等于非PCD贷款的标记
PPBI收购：备考调整摘要33（1）正数对权益有利；负数对权益不利。每股有形账面价值调节美元价值百万，每股金额除外Columbia有形每股账面价值收盘时19.14美元Columbia普通股收盘时5430美元交易价值2033 Pacific Premier未摊销次级债发行费用（2）交易费用（146）收盘时的备考普通股7315 Columbia无形资产收盘时1408商誉产生177 CDI收盘时产生416备考无形资产2001CECL Reserve对收购贷款的净影响（36）备考有形普通股收盘时5,278美元已发行哥伦比亚普通股收盘时210,112，415股已发行给Pacific Premier股东88,368，619股已发行备考普通股298,481，034股备考有形每股账面价值17.68美元商誉和解美元价值数百万，每股金额除外交易价值2,033美元Pacific Premier普通股收盘时2,970美元现有无形资产（924）与无形资产相关的DTL 6购买会计调整（1）HTM投资证券（327美元）贷款总额（544）贷款损失准备金转回168获得的贷款标记转回25固定资产12总购买会计调整：资产（666）递延所得税资产/（负债）166定期存款（11）总购买会计调整：负债（11）递延所得税资产/（负债）3 Pacific Premier收盘时调整有形权益1,544美元隐含溢价489美元溢价分配核心存款无形416美元递延所得税资产/（负债）（104）净CDI分配312美元商誉分配177美元
PPBI收购：备考调整摘要（续）34 2026E每股收益调节美元价值百万，每股金额除外2026E每股收益调节Columbia净收入（一致估计中值）$ 600 Pacific Premier净收入（一致估计中值）150税后交易调整成本节约（75%实现）$ 69利率标记增值184非PCD信用标记增值15新无形摊销（57）其他调整（2）Columbia Pro Forma净收入$ 961 Columbia 2026E Pro Forma EPS $ 3.24 Columbia Standalone EPS $ 2.85 2026E EPS对Columbia增加额（$）$ 0.39 2026E EPS对Columbia增加额（%）14% 2027E每股收益调节美元价值百万，每股金额除外2027E每股收益调节哥伦比亚净收入（一致估计中值）630美元太平洋总理净收入（一致估计中值）176税后交易调整成本节约（100%实现）96美元来自利率标记的增值135来自非PCD信用标记的增值11新的无形摊销（51）其他调整1哥伦比亚备考净收入999美元哥伦比亚2027年备考每股收益3.44美元哥伦比亚独立每股收益3.00美元2027年对哥伦比亚的每股收益增值（美元）0.44美元2027年对哥伦比亚的每股收益增值（%）15%
非GAAP调节：有形资本（以千美元计，每股数据除外）3/31/202512/31/20249/30/20246/30/20243/31/2024股东权益总额a $ 5,237，809 $ 5,118，224 $ 5,273，828 $ 4,976，672 $ 4,957，245减：商誉1,029，2341,029，2341,029，2341,029，234减：其他无形资产净额456,269484，248513,303542，358571,588有形普通股股东权益b 3,752，3063,604，7423,731，2913,405，0803,356，423总资产c $ 51,519，266 $ 51,576，397 $ 51,908，5净额456,269484，248513,303542，358571,588有形资产d $ 50,033，763 $ 50,062，915 $ 50,366，062 $ 50,475，891 $ 50,623，184期末已发行普通股e 210,112209，536209,532209，459209,370股东权益总额与总资产比率a/c 10.17% 9.92% 10.16% 9.56% 9.49%有形普通股权益与有形资产比率b/d 7.50% 7.20% 7.41% 6.75% 6.63%每股普通股账面价值a/e $ 24.93 $ 24.43 $ 25.17 $ 23.76 $ 23.68每股普通股有形账面价值b/e $ 17.86 $ 17.20 $ 17.81 $ 16.26 $ 16.03 35
非美国通用会计准则对账：调整和季度末平均余额（千美元）3/31/202512/31/20249/30/20246/30/20243/31/2024非利息收入调整收益（损失）出售债务证券，净额4美元10美元3美元（1）12美元股本证券收益（损失），净额1,702（1,424）2,272325（1,565）掉期衍生工具（1,494）3,642（3,596）4241,197持有作投资的若干贷款的公允价值变动7,016（7,355）9,365（10,114）（2,372）估值输入或假设导致的MSR公允价值变动（983）7,414（6,540）1,2383，117 MSR套期保值收益（损失）3,212（7,819）5,098（1,611）（4,271）非利息收入调整总额a $ 9,457 $（5,532）$ 6,602 $（9,739）$（3,882）非利息费用调整合并重组费用$ 14,379 $ 2,230 $ 2和处置费用6618726311,2181，272 FDIC特别评估———— 8844,848法律和解55,000 ————非利息费用调整总额b $ 70,040 $ 3,102 $ 2,995 $ 16,743 $ 10,598平均资产n $ 51,452，608 $ 51,588，231 $ 52,009，017 $ 51,981，555 $ 52,083，973减：平均商誉和其他无形资产，净额1,501，5901,528，4311,559，6961,588，2391,619，134平均有形资产o $ 49,951，018 $ 50,059，800 $ 50,449，321 $ 50,393，316 $ 50,464，839平均普通股股东权益p $ 5,216，555 $ 5,226，290 $ 5,118，592 $ 4,908，239 $ 4,985，875减：平均商誉和其他无形资产净额1,501，5901,528，4311,559，6961,588，2391,619，134平均有形普通股权益q $ 3,714，965 $ 3,697，859 $ 3,558，896 $ 3,320，000 $ 3,366，741
非美国通用会计准则对账：截至本季度的损益表（千美元）3/31/202512/31/20249/30/20246/30/20243/31/2024净利息收入c $ 424,995 $ 437,373 $ 430,218 $ 427,449 $ 423,362非利息收入（GAAP）d $ 66,377 $ 49,747 $ 66,159 $ 44,703 $ 50,357减：非利息收入调整a（9,457）5,532（6,602）9,7393，882营业非利息收入（非美国通用会计准则）e $ 56,920 $ 55,279 $ 59,557 $ 54,442 $ 54,239收入（GAAP）f = c + d $ 491,372 $ 487,120 $ 49340,122美元266,576美元271,358美元279,244美元287,516美元减：非利息费用调整b（70,040）（3,102）（2,995）（16,743）（10,598）经营非利息费用（非公认会计原则）i 270,082美元263,474美元268,363美元262,501美元276,918净收入（公认会计原则）j美元86,609美元143,269美元146,182美元120,144美元124,080所得税准备金37,23849，07650,06840，94444,987所得税准备金前收入123,847192，345196,250161，088169,067准备金信用损失27,40328，19928,76931，82017,136拨备前净收入（PPNR）（非公认会计原则）k151,250220，544225,019192，908186,203减：非利息收入调整a（9,457）5,532（6,602）9,7393，882加：非利息费用调整b 70,0403，1022,99516，74310,598经营PPNR（非公认会计原则）l $ 211,833 $ 229,178 $ 221,412 $ 219,390 $ 200,683净收入（GAAP）j $ 86,609 $ 143,269 $ 146,182 $ 120,144 $ 124,080减：非利息收入调整a（9,457）5,532（6,602）9,7m $ 139,773 $ 149,745 $ 143,477 $ 140,005 $ 134,94037
非美国通用会计准则对账：截至本季度的每股收益和业绩指标（单位：千美元，每股数据除外）3/31/202512/31/20249/30/20246/30/20243/31/2024选择每股&业绩指标每股收益-基本j/r $ 0.41 $ 0.69 $ 0.70 $ 0.58 $ 0.60每股收益-稀释j/s $ 0.41 $ 0.68 $ 0.70 $ 0.57 $ 0.59效率比（1）h/f 69.06% 54.61% 54.56% 59.02% 60.57%非利息费用占平均资产h/n 2.68% 2.06% 2.08% 2.16% 2.22%平均资产收益率j/n 0.68% 1.10% 1.12% 0.93% 0.96%平均有形资产收益率j/o 0.70% 1.14% 1.15% 0.96% 0.99% PPNR平均资产回报率k/n 1.19% 1.70% 1.72% 1.49% 1.44%平均普通股权益回报率j/p 6.73% 10.91% 11.36% 9.85% 10.01%平均有形普通股权益回报率j/q 9.45% 15.41% 16.34% 14.55% 14.82%每股经营收益和业绩指标每股经营收益-基本m/r $ 0.67 $ 0.72 $ 0.69 $ 0.67 $ 0.65每股经营收益-稀释m/s $ 0.67 $ 0.71 $ 0.69 $ 0.67 $ 0.65运营效率比，经调整（1）u/y 55.11% 52.51% 53.89% 53.56% 56.97%经营性非利息费用占平均资产i/n 2.13% 2.03% 2.05% 2.03% 2.14%经营性平均资产收益率m/n 1.10% 1.15% 1.10% 1.08% 1.04%经营性平均有形资产收益率m/o 1.13% 1.19% 1.13% 1.12% 1.08%经营性PPNR平均资产收益率l/n 1.67% 1.77% 1.69% 1.70% 1.55%经营性平均普通股权益收益率m/p 10.87% 11.40% 11.15% 11.47% 10.89%经营性平均有形普通股权益m/q 15.26% 16.11% 16.04% 16.96% 16.12%（1）免税收入使用21%的税率调整为应税等值基础，并为此计算添加到规定的收入中。38
非美国通用会计准则对账：运营效率比率，经调整后的本季度末39（千美元）3/31/202512/31/20249/30/20246/30/20243/31/2024非利息费用（GAAP）h $ 340,122 $ 266,576 $ 271,358 $ 279,244 $ 287,516减：非利息费用调整b（70,040）（3,102）（2,995）（16,743）（10,598）运营非利息费用（non-GAAP）i 270,082263，474268,363262，501276,918减：B & O税t（3,150）（3,495）（3,248）（3,183）（3,223）运营非利息费用，不包括B & O税（非美国通用会计准则）266,932美元259,979美元265,115美元259,318美元273,695美元净利息收入（相当于税收）（1）v $ 426,098 $ 438,424 $ 431,184 $ 428,434 $ 424,344非利息收入（GAAP）d 66,37749，74766,15944，70350,357加：BOLI税收等值调整（1）w 1,3621，3901,2481，2911,809总收入，不包括BOLI税收等值调整（相当于税收）x 493,837489，561498,591474，428476,510减：非利息收入调整a（9,457）5,532（6,602）9,7不包括BOLI税收等值调整（税收等值）（非美国通用会计准则）y $ 484,380 $ 495,093 $ 491,989 $ 484,167 $ 480,392效率比（1）h/f 69.06% 54.61% 54.56% 59.02% 60.57%运营效率比，经调整（非美国通用会计准则）（1）u/y 55.11% 52.51% 53.89% 53.56% 56.97%（1）免税收入使用21%的税率调整为应税等值基础，并为此计算添加到规定的收入中。