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附注1 —组织

Voya Infrastructure，Industrials and Materials Fund（“基金”）是一家根据经修订的1940年《投资公司法》（“1940年法”）注册的多元化、封闭式管理投资公司。该基金组织为特拉华州法定信托。

美国亚利桑那州有限责任公司Voya Investments，LLC（“Voya Investments”或“投资顾问”）担任该基金的投资顾问。投资顾问已聘请特拉华州有限责任公司Voya Investment Management Co. LLC（“Voya IM”或“次级顾问”）担任基金的次级顾问。

附注2 —重要会计政策

本基金是一家投资公司，因此遵循财务会计准则委员会（“FASB”）会计准则委员会编纂主题946金融服务-投资公司的投资公司会计和报告指南。

养恤基金在编制财务报表时始终遵循以下重要会计政策。根据美国公认会计原则（“GAAP”），该基金被视为投资公司，并遵循适用于投资公司的会计和报告指南。

A.证券估值。本基金每天在纽约证券交易所（“NYSE”）开市进行常规交易（每一天，称为“营业日”）。本基金的每股资产净值（“NAV”）由交易所买卖证券交易价格的中心分销商联合磁带协会（“CTA”）确定，截至常规交易时段（“收市”）收盘时的每个工作日（通常为东部时间下午4：00，除非CTA另有指定）。基金每股资产净值的计算方法是取基金资产价值，减去基金负债，再除以流通在外的份额数量。在本基金结束营业之日，基金份额不定价，本基金不办理申购、赎回业务。如果基金资产在基金不对其份额定价的日子在其他市场交易，则基金资产的价值很可能会发生变化，您将无法购买或赎回基金份额。

市场报价一应俱全的投资组合证券按市值估值。对不在交易所交易的开放式注册投资公司的投资按日终每股NAV估值。本基金可能投资的开放式注册投资公司的招募说明书说明

将采用公允价值定价的情形及采用公允价值定价的影响。外国证券的价格使用截至收市的适用汇率换算成美元金额。

当投资组合证券的市场报价不容易获得或被认为不可靠时（例如当交易已经停止或出现意外休市或其他可能表明市场报价不可靠的重大事件时），并且为了确定其他基金资产的价值，该资产按其公允价值定价。董事会已指定投资顾问作为估值指定人，以诚意作出公允价值确定。在确定基金资产的公允价值时，投资顾问可根据其公允估值政策，考虑定价服务提供商、经纪自营商或基金分顾问的投入。发行人特定事件、交易价格、持仓规模、证券处分限制的性质和期限、市场走势、券商买卖报价等市场数据，在善意确定资产公允价值的过程中可能会被审查。因为某些外国证券的交易时间在收盘前结束，收盘市场报价可能变得不可靠。外国证券的价格一般会根据独立定价服务的输入进行调整，这些输入旨在通过纽交所收盘时反映估值变化。由于公允估值的内在不确定性，用于确定基金资产净值的价值可能与实际出售这些投资时获得的价值存在重大差异。因此，公允估值可能会对股东在基金中的投资价值产生意想不到的稀释或增值影响。

基金的金融工具在纽约证券交易所收盘时估值，并以公允价值报告，GAAP将公允价值定义为在计量日市场参与者之间的有序交易中出售资产所收到的价格或转移负债所支付的价格。

采用各种估值技术和输入值确定金融工具的公允价值。GAAP建立了以下公允价值层次结构，对用于计量公允价值的输入值进行分类：

第1级–基金在报告日可以获得的相同金融工具在活跃市场中的报价（未经调整）。

第2级–第1级以外的可直接或间接观察到的报价输入值（包括但不限于活跃市场中类似金融工具的报价、不活跃市场中相同或类似金融工具的报价、利率和收益率曲线、隐含波动率和信用利差）。

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附注2 —重要会计政策（续）

第3级–不可观察的投入（包括基金自己在确定公允价值时的假设）。

可观察的投入是利用市场数据，例如关于实际事件或交易的公开可得信息编制的，反映了市场参与者用来为金融工具定价的假设。不可观察的投入是指无法获得市场数据的投入，是利用关于市场参与者将用于对金融工具定价的假设的现有最佳信息编制的。GAAP要求采用估值技术，以最大限度地使用相关可观察输入值，并最大限度地减少不可观察输入值的使用。当使用多个输入值得出公允价值时，根据对金融工具公允价值具有重要意义的最低层次输入值，将金融工具分配到公允价值层次结构内的层次。投入水平不一定表明在该水平上与金融工具相关的风险或流动性，而是在确定这些价值时所使用的判断程度。

投资组合中包含一张汇总基金在这些分类级别下的投资的表格。

基金的每项投资资产或负债在计量日根据其估值输入的重要性和来源分配一个水平。相同证券在活跃市场的报价被归类为“第1级”，可观察到的资产或负债报价以外的输入值被归类为“第2级”，重大的不可观察输入值，包括副顾问或定价委员会关于市场参与者在为资产或负债定价时使用的假设的判断被归类为“第3级”。用于对证券进行估值的输入数据不一定表明与投资这些证券相关的风险。根据适用的会计规则，信用质量足够的短期证券通常被认为是2级证券。投资组合中包含一张汇总基金在这些分类级别下的投资的表格。

GAAP要求对报告的公允价值进行期初余额与期末余额的对账，该公允价值显示期间归属于已实现和未实现损益总额、采购和销售以及转入或转出第3级类别的变化。只有当基金有大量的第3级投资时，才会对投资组合中的第3级投资进行调节。

B.证券交易和收入确认。证券交易记录在交易日。出售投资的已实现收益或损失按已确定的成本基础计算。利息收入按权责发生制入账。溢价摊销和折价增值采用有效收益率法确定。股息收入记录在除息日，或者在某些外国股息的情况下，当信息可供基金使用时。

C.外币换算。基金的账簿和记录以美元保存。任何外币金额按以下基准换算成美元：

虽然净资产和市场价值以收市时的外汇汇率列报，但本基金并不将投资的外汇汇率变动产生的经营成果部分与所持证券的市场价格变动产生的波动分开。此类波动与投资的已实现和未实现收益或损失净额一起包括在内。对于在处置时需缴纳外国预扣税的证券，负债根据证券当前市场价值在资产负债表中记录估计的预扣税。在处置时，此类证券的已实现收益或损失在扣除外国预扣税后入账。

报告的已实现外汇损益净额产生于出售外币、证券交易在交易和结算日之间实现的货币损益、基金账簿上记录的股息、利息和外国预扣税款金额与实际收到或支付金额的等值美元之间的差额。未实现汇兑损益净额产生于汇率变动导致的除证券投资以外的资产和负债价值变动。外国证券和货币交易可能涉及某些通常与投资美国公司和美国政府证券无关的考虑因素和风险。这些风险包括但不限于货币重估以及未来不利的政治和经济发展，这可能导致证券及其市场的流动性降低，价格比可比的美国公司和美国政府证券的价格更不稳定。上述风险甚至

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附注2 —重要会计政策（续）

相对于新兴市场发行人的证券而言更大。

D.分配给股东。自2024年5月1日起，本基金每月从可供分配的现金中进行分配，其中包括支付基金费用后的基金股息和利息收入、净期权权利金以及已实现和未实现的投资净收益。这种每月分配也可能包括资本回报。在2024年5月1日之前，基金每季度从可供分配的现金中进行分配，其中包括基金支付基金费用后的股息和利息收入、净期权权利金以及已实现和未实现的投资净收益。这种季度分配也可能包括资本回报。根据管理分配政策，本基金可能会比每个纳税年度更频繁地进行长期资本收益的定期分配。分派于除息日入账。分配每年根据联邦税收法规确定，这可能与投资公司的GAAP不同。

基金分配的税务处理和特征可能会因基金在其投资组合中写入的看涨期权与投资组合中权益证券的收益或损失之间是否存在收益或损失而不时有很大差异。每个月，养恤基金都会披露所支付的分配款项，估计该分配代表净投资收入、其他收入或资本收益以及资本回报（如果有的话）的百分比。分配的税收特征的最终构成要到基金纳税年度结束后才能确定，届时将向股东报告。基金分配的很大一部分可能构成资本回报。每月分配的金额会有所不同，这取决于许多因素。随着投资组合和市场条件的变化，普通股的股息率将发生变化。不能保证本基金在每一期都能宣派股息。

E.联邦所得税。本基金的政策是遵守适用于受监管投资公司的《国内税收法》第M小章的要求，并将其几乎所有的净投资收益和任何已实现的净资本收益分配给其股东。因此，不需要联邦所得税或消费税条款。管理层考虑了基金组织对所有开放税收的联邦所得税申报表采取的税收立场的可持续性

多年的决心。本基金可能会出于税收目的使用均衡会计，即赎回付款的一部分被视为收入或收益的分配。

F.概算的使用。按照公认会计原则编制财务报表要求管理层作出估计和假设，这些估计和假设会影响资产和负债的报告金额以及在财务报表日期披露或有资产和负债以及报告期间经营活动净资产增减的报告金额。实际结果可能与这些估计不同。

G.风险暴露和衍生工具的使用。本基金的投资目标允许本基金订立各种类型的衍生工具合约，包括但不限于远期外汇合约以及购买和书面期权。在这样做时，基金将采用不同组合的策略，以允许其增加或减少风险水平，或改变风险因素的暴露水平或类型。与直接购买或出售能够影响对市场或信用因素的类似反应的证券相比，这可能使基金能够更快、更有效地追求其目标。

为追求其投资目标，本基金可能会寻求增加或减少其对以下市场或信用风险因素的敞口：

信用风险。如果发行人的实际或感知的财务健康状况恶化，债券或其他债务工具的价格很可能会下跌，无论是因为广泛的经济原因还是发行人特定的原因。在某些情况下，发行人可能会延迟支付利息或本金，或者可能完全无法支付其财务义务。

股权风险。股票价格可能波动或流动性减少，以应对包括但不限于经济状况、市场利率变化和政治事件等因素的实际或感知影响。股票市场往往是周期性的，有股价普遍上涨的时期，也有股价普遍下跌的时期。任何特定的股票市场细分市场都可能在短期或长期内不受投资者青睐，股票作为一种资产类别在某些时期的表现可能逊于债券或其他资产类别。此外，这些领域的立法、监管或税收政策或发展可能会对管理人可用的投资技术产生不利影响，增加成本并损害基金实现其投资目标的能力。

外汇汇率风险。如本基金直接投资于外国（非美国）货币或以外国（非美国）货币计价的证券，或以外国（非美国）货币进行交易，则须承担该等外国

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附注2 —重要会计政策（续）

（非美国）货币相对于美元的价值将下降，或者，在对冲头寸的情况下，美元相对于基金通过外币兑换交易进行对冲的货币的价值将下降。

货币利率可能会在短时间内大幅波动。汇率可能受到市场利率变化、美国或外国政府、中央银行或国际货币基金组织等超国家实体的干预（或干预失败）、实施货币管制或美国或国外其他政治或经济发展的影响。

利率风险。市场利率上升通常会导致债券和其他债务工具的价值下降；反之，价值通常会随着市场利率下降而上升。债务工具的利率风险一般大于浮动利率工具。该工具的信用质量越高，期限或期限越长，对市场利率的变化越敏感。久期是衡量债务工具价格对利率变化的敏感度。美国联邦储备委员会在经过一段时间的持续加息后，最近降低了利率。市场利率下降增加了债务工具被提前偿付的可能性。市场利率上升对市场产生不可预测的影响，并可能使债务和相关市场面临更大的波动。就共同基金投资于债务工具而言，市场利率上升可能导致赎回增加和投资组合周转率增加，这可能会降低某些投资的流动性，对价值产生不利影响，并增加成本。赎回增加可能会导致共同基金清算投资组合头寸，而这样做可能并不有利，可能会降低回报。如果债务市场的交易商能力不足以满足市场条件，可能会进一步抑制流动性，并增加债务市场的波动性。财政、经济、货币或其他政府政策或措施在过去和将来可能导致或加剧与利率相关的风险，包括利率变化。负利率或非常低的利率可能会放大与利率变化相关的风险。总的来说，不断变化的利率，包括降至零以下的利率，可能会对市场产生不可预测的影响，并可能使债务和相关市场面临更大的波动。美国联邦储备委员会改变货币政策或采取其他监管行动，可能会使债务和相关市场面临波动加剧、利率敏感和流动性减少的风险，这可能会影响运营和回报潜力。

投资衍生品的风险。本基金使用衍生工具可能会因市场或信用风险因素和整体市场的意外变化而导致损失。在本基金使用衍生工具减少或对冲基金所持证券的市场或信用风险因素敞口的情况下，也存在这些衍生工具可能无法按预期表现导致合并或对冲头寸损失的风险。

衍生工具面临多项风险，包括标的证券市场价格变动风险、交易对手信用风险、因市场利率变动造成损失风险及流动性和波动性风险。购买某些衍生工具所需的金额相对于基金假定的风险敞口规模可能较小。因此，购买某些衍生工具可能会对基金产生经济杠杆效应，并夸大资产净值的任何增减。衍生品可能表现不及预期，因此本基金可能无法实现预期收益。当用于套期保值时，衍生工具的价值变化可能与被套期保值的货币、证券或其他风险不会如预期的那样相关。当作为直接现金投资的替代或替代时，衍生工具提供的回报可能无法提供与直接现金投资相同的回报。此外，鉴于其复杂性，衍生工具使基金面临估值不当的风险。

通常，衍生工具是复杂的金融工具，其表现至少部分源自一项或多项基础资产的表现。衍生品包括，除其他外，互换协议、期权、远期和期货。衍生品投资一般是与单一交易对手进行场外交易（“OTC”）协商，因此会面临与交易对手履行义务的能力或意愿相关的信用风险；交易对手信誉的任何恶化都可能对衍生品的价值产生不利影响。此外，衍生品及其基础证券可能会经历一段时间的流动性不足，这可能会导致基金持有它可能会以其他方式出售的证券，或者在不合适的时间或以意想不到的价格出售它可能持有的证券。经理人可能不会完美地判断市场的方向。例如，如果一种衍生工具被用作对冲以抵消另一种证券的投资风险，那么该对冲可能与市场走势不相关，并可能产生意外或不希望的结果，例如损失或收益减少。

交易对手信用风险和信用相关或有特征。某些衍生品头寸存在交易对手信用风险，即交易对手不履行对基金义务的风险。本基金的衍生交易对手为受制于可能转弱的市场条件的金融机构

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附注2 —重要会计政策（续）

他们的财务状况。本基金拟与其认为在交易时信用良好的对手方进行金融交易。为降低这一风险，本基金一般会订立总净额结算安排，该安排是在本基金的国际掉期和衍生品协会（“ISDA”）总协议（“总协议”）内建立的。这些协议是与选定的交易对手订立的，它们管辖基金与交易对手订立的交易，包括某些场外衍生工具和远期外币合约。主协议保留有关一般义务、陈述、协议、抵押品以及违约或终止事件的规定。特定终止事件的发生可能赋予交易对手终止其所有合同的权利，并影响适用的主协议项下所有未完成交易的结算。

本基金还可能与某些交易对手订立抵押协议，以进一步降低与场外衍生品和远期外币合约相关的交易对手信用风险。根据既定的最低水平，抵押品一般是根据与某一对手方的合同的未实现损益总额净额确定的。抵押给基金的抵押品由第三方代理人在独立账户中持有，可以是美国政府或相关机构发行的现金或债务证券的形式。

本基金在场外衍生工具上的交易对手信用风险损失的最大风险一般为交易对手向本基金质押的超过任何抵押品的未实现收益总额。对于买入的场外期权，本基金承担如果交易对手不履行合同项下期权所支付的权利金金额和市场价值变动的损失风险。截至2025年2月28日止年度，本基金并无订立任何购买的场外期权。

本基金与衍生品交易对手的主协议具有信用相关的或有特征，如果触发这些特征，将允许其衍生品交易对手平仓并要求支付或额外抵押品以覆盖其来自本基金的风险敞口。本基金与衍生品交易对手之间建立信用相关或有特征，以降低本基金不履行对交易对手支付义务的风险。这些触发特征包括但不限于基金净资产的百分比下降和/或基金资产净值的百分比下降，这可能导致基金加速支付欠交易对手的任何净负债。或有特征是在基金的主协议中确立的。

基金的书面期权不会产生交易对手信用风险，因为书面期权是基金有义务履行的，而不是交易对手。截至2025年2月28日，负债头寸中受主协议约束的书面场外看涨期权总价值为405,742美元。如果触发了或有特征，本基金本可以被要求以现金向其交易对手支付这笔款项。基金年末未对其未平仓书面场外看涨期权进行任何现金质押。截至2025年2月28日止年度，没有任何信用事件触发任何与信用相关的或有特征。

H.期权合约。本基金可以买入看跌和看涨期权，可以卖出（卖出）看跌期权和备兑看涨期权。本基金在写入看跌或看涨期权时收到的权利金作为负债计入资产负债表，随后按市值计价，直至其被行使或平仓，或到期。本基金将在期权合约到期或平仓时实现收益或亏损。当期权被行使时，出售书面看涨期权或买入看跌期权的标的证券的收益或书面看跌期权或买入看涨期权的证券的购买成本按收到或支付的权利金金额进行调整。写看涨期权的风险在于，如果证券的市场价格上涨，期权被行使，本基金就放弃了获利的机会。买入期权的风险在于，无论期权是否被行使，基金都会支付权利金。风险还可能来自流动性不足的二级市场或交易对手无法满足合同条款。

该基金通过在股票投资组合价值的一部分上编写ETF或指数的期权来产生溢价并寻求收益。

在截至2025年2月28日的一年中，基金的书面股票期权的平均名义金额为62,025，673美元。截至2025年2月28日，未平仓股票期权请参见投资组合内的表格。

一、赔偿。在正常业务过程中，本基金可能会订立提供一定赔偿的合同。养恤基金在这些安排下的最大风险取决于未来可能对养恤基金提出的索赔，因此无法估计；然而，根据经验，管理层认为此类索赔的损失风险很小。

附注3 —投资交易

截至2025年2月28日止年度的购买成本和出售投资收益（不包括短期证券）分别为119774 199美元和141223489美元。

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附注4 —投资管理费

基金已与投资顾问订立投资管理协议（“管理协议”）。投资顾问全面负责基金的管理。投资顾问监督基金的所有投资管理和投资组合管理服务，并协助管理和监督基金一般日常业务活动和运营的各个方面，包括托管、转让代理、红利发放、会计、审计、合规和相关服务。本管理协议向投资顾问补偿管理费，按月支付，年费率为基金日均管理资产的1.10%。就管理协议而言，管理资产定义为基金的平均每日资产总值，减去基金应计和未支付的任何已发行优先股股息和应计负债（不包括已发生的任何借款本金的负债、基金发行的商业票据或票据以及任何已发行优先股的清算优先权）之和。截至2025年2月28日，没有发行在外的优先股。

投资顾问已与Voya IM订立次级顾问协议。Voya IM为基金提供投资建议，由投资顾问根据基金的日均管理资产支付。根据董事会或投资顾问可能确定的政策，Voya IM根据基金的投资目标、政策和限制管理基金的资产。

附注5 —费用限制协议

投资顾问已与基金订立书面费用限制协议（“费用限制协议”），根据该协议，其将把基金的费用（不包括利息、税收、投资相关成本、杠杆费用、非常费用以及收购基金费用和开支）限制在日均管理资产的1.22%。

投资顾问可在日后向基金补偿投资顾问在过去36个月内免除的费用和/或偿还的其他费用，但前提是在此类补偿后，基金的费用比率不超过上述百分比。免除和偿还的费用扣除投资顾问对此类免除和偿还费用的任何补偿后，反映在随附的运营报表中。投资顾问应付的金额反映在随附的资产负债表中。

截至2025年2月28日，投资顾问可能收回的已免除和/或已偿还费用金额及相关到期日期如下：

费用限制协议的合同期限至2026年3月1日，并将自动续签一年。终止或修改这一义务需要董事会批准。

附注6 —与关联公司及关联方的其他交易

基金采用了递延补偿计划（“DC计划”），该计划允许符合条件的独立受托人（如DC计划中所述）推迟收到他们有权从基金收到的全部或部分受托人费用。为确定根据DC计划欠受托人的金额，递延的金额投资于受托人选定的基金份额（“名义基金”）。当本基金以等于受托人递延费用的金额购买全部由Voya Investments提供建议的名义基金份额时，这将导致基金资产等于递延补偿负债。此类资产（如适用）作为“其他资产”的组成部分列入随附的资产负债表。DC计划下受托人费用递延不会影响基金的净资产，也不会对基金的资产、负债或每股净投资收益产生重大影响。金额将推迟到根据DC计划分配。

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附注7 —资本份额（续）

股份回购计划

自2024年4月1日起，根据公开市场股票回购计划，本基金可在截至2025年3月31日的期间内，在公开市场交易中最多购买其股票的10%。此前，根据2023年4月1日生效的公开市场股票回购计划，该基金本可以在截至2024年3月31日的一年期间内，在公开市场交易中最多购买10%的股票。回购的金额和时间将由基金管理层酌情决定，但须视市场情况和投资考虑而定。无法保证本基金将以任何特定折价水平或任何特定金额购买股票。根据该计划进行的任何回购将按现行市场价格在国家证券交易所进行，但须遵守交易所要求和交易量、时间和

联邦证券法规定的其他限制。股票回购计划旨在通过以低于每股资产净值的价格购买交易股票来提高股东价值。公开市场股票回购计划不要求本基金回购其股票的任何美元金额或数量的股票。

截至2025年2月28日止年度，本基金无回购。

截至2024年2月29日的年度，基金回购了551,197股，约占基金已发行股份的3.64%，净购买价格为5,266，129美元（包括13,780美元的佣金）。回购股份的加权平均价格较每股NAV折让15.71%，加权平均价格为每股9.53美元。

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附注9 —市场动荡和地缘政治风险

本基金面临地缘政治事件扰乱证券市场并对全球经济和市场产生不利影响的风险。由于全球经济体和市场之间日益相互依存，一个国家、市场或地区的情况可能会对包括美国在内的其他国家的市场、发行人和/或外汇汇率产生不利影响。战争、恐怖主义、全球健康危机和流行病、关税和其他对贸易或经济制裁的限制、快速的技术发展（如人工智能技术）以及其他地缘政治事件，这些事件已经并可能继续导致市场波动加剧，并可能对美国和全球经济和市场产生不利的短期或长期影响。例如，新冠疫情导致市场大幅波动、交易所暂停和关闭、全球金融市场下跌、违约率上升、供应链中断，以及全球各经济体的经济大幅下滑。新冠疫情的经济影响给房地产市场带来了独特的挑战。许多企业已经部分或完全过渡到远程工作环境，随着时间的推移，这种过渡可能会对商业地产的入住率产生负面影响。自然和环境灾难以及系统性市场错位对经济和市场也具有高度破坏性。此外，俄罗斯在乌克兰的军事行动已经并可能继续对全球能源和金融市场产生不利影响，因此可能影响基金投资的价值，包括超出基金对俄罗斯发行人或附近地理区域的直接敞口。此外，哈马斯和以色列之间的长期冲突，以及周边地区冲突的潜在扩大和其他国家卷入这种冲突，例如胡塞运动在红海袭击海上船只，可能会进一步破坏中东地区的稳定，并在包括石油和天然气市场在内的全球市场引入新的不确定性。军事行动、制裁以及由此造成的市场混乱的程度和持续时间是无法预测的，可能是巨大的。一些美国国内银行和外国（非美国）银行经历了财务困难，在某些情况下还出现了倒闭。无法确定监管机构为限制这些金融困难和失败对其他银行或其他金融机构或对美国或外国（非美国）经济体的影响而采取的行动总体上是否会成功。可能会有更多的银行或其他金融机构出现财务困难或倒闭，这可能会对其他美国或外国（非美国）金融机构和经济体产生不利影响。这些事件以及其他

国外（非美国）和国内经济、社会和政治状况的变化也可能对个别发行人或相关发行人群体、证券市场、利率、信用评级、通货膨胀、投资者情绪以及影响基金投资价值的其他因素产生不利影响。这些事件中的任何一个都可能扰乱基金和基金服务提供商的运营。

附注10 —分部报告

2023年11月，FASB发布了会计准则更新（“ASU”），ASU 2023-07，分部报告（主题280）——可报告分部披露的改进，主要通过加强分部费用的披露来改善可报告分部披露要求。采用ASU2023-07，仅影响财务报表披露，不影响基金的财务状况或经营成果。

主题280将经营分部定义为公共实体的一个组成部分，该公共实体从事可能从中确认收入和产生费用的业务活动，其经营成果由首席经营决策者（“CODM”）定期审查，以评估业绩并作出资源分配决策。该基金有一个经营分部，其收益来自其投资的收益。投资顾问及其关联机构的产品审核委员会（“委员会”）被视为主要经营决策者。该委员会由行政领导组成，全面审查基金的经营成果。CODM考虑来自运营、费用率、总回报和资金构成的净资产变化来做出资源配置决策。有关基金的详细财务信息在这些财务报表中披露，资产负债表中披露的总资产和负债、投资组合中持有的投资、运营报表中的运营结果以及有关基金业绩的其他信息，包括财务摘要中的总回报、投资组合周转率和费用比率。

附注11 —随后发生的事件

分红：2025年2月28日后，本基金进行了以下分配：

每个月，养恤基金都会披露所支付的分配款项，估计该分配代表净投资收入、资本收益和资本回报（如果有的话）的百分比。一个重要的

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附注11 ——随后发生的事件（续）

基金每月支付的部分分配款项可能构成资本回报。

养恤基金评估了资产负债表日期之后至财务报表发布之日发生的事件（“后续事件”），以确定是否有任何后续事件需要对财务报表进行调整或在财务报表中进行披露。除上述情况外，未发现此类后续事件。

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