$2,000,000,000

交易日期：

2026年1月15日

原发行日期：

2026年1月23日（T + 5日）

规定的到期日：

2047年1月23日；在规定的到期日，票据持有人将有权获得相当于票据本金额的100%加上任何应计和未付利息的美元现金付款。

可选赎回：

根据我们的选择，我们可于2046年1月23日（“首个票面赎回日”）或2046年7月23日或之后的任何时间或不时部分赎回票据（i）全部而非部分，或（ii）全部赎回，在每种情况下，赎回价格等于被赎回票据本金的100%加上截至（但不包括）该赎回日期的应计及未付利息。

根据我们的选择，我们也可以随时或不时地在包括在make-whole赎回期（定义见下文）的任何一天全部或部分赎回票据，赎回价格按照“债务证券的说明——赎回和偿还——可选的make-whole redemption of debt securities”中所述计算。

与附注相关使用的：

“整笔赎回期”为自2027年2月1日（含）起至2046年1月22日（含）止的期间。

“通盘价差”为0.15%。

任何赎回可能须事先获得监管机构批准，并将根据随附的招股说明书中适用的“债务证券说明——赎回和偿还——美国的可选赎回”和“——赎回和偿还——债务证券的可选整体赎回”中所述的程序进行。

价格公开（发行价格）：

100.000%，加上自2026年1月23日起的应计利息（如有）

代理折扣（毛价差）：

0.875%

统包价格（扣除代理折扣）：

99.125%，加上应计利息（如有的话），由2026年1月23日起

净收益：

$1,982,500,000

利率：

票据将于2026年1月23日至（但不包括）2046年1月23日（即“固定利率期”）按固定利率计息，如先前未赎回，则按浮动利率自（包括）2046年1月23日至（但不包括）到期日（即“浮动利率期”）计息。

固定利率期限：

更多信息见随附招股说明书中的“债务证券说明—利息及本金支付”和“—固定利率债务证券”。

利率：

5.433%

付息日期：

每年1月23日及7月23日，由2026年7月23日开始至2046年1月23日结束

基准：

2045年11月15日到期的UST 4.625%

基准收益率：

4.733%

传播到基准：

+ 70个基点

复牌收益率：

5.433%

浮动利率期限：

见“债务证券说明—利息和本金支付”、“—浮动利率债务证券”和“—浮动利率

债务证券—基准利率—复合SOFR票据”在随附的招股说明书中，以获取更多信息。

基本利率：

复合SOFR

价差：

+ 123个基点

每年0%

付息日期：

每年1月23日、4月23日、7月23日和10月23日，自2046年4月23日开始，到期。

计算剂：

票据的计算代理尚未指定，但我们将在浮动利率期限开始前指定计算代理。我们的关联公司可能会被指定为计算代理。Computershare Trust Company，N.A.作为票据的证券登记处和支付代理，不得指定为“我们的指定人员”或计算代理。

上市：

无

本金金额

代理人（独家账簿管理人）：

富国银行 Securities，LLC

代理商（联合牵头经办人）：

Academy Securities，Inc。

Loop资本市场有限责任公司

R. Seelaus & Co.，LLC

Samuel A. Ramirez & Company，Inc。

代理商（高级联席经理）：

C.L. King & Associates，Inc。

德雷克塞尔·汉密尔顿有限责任公司

猎鹰广场资本有限责任公司

米施勒金融集团有限公司。

代理人（共同管理人）：

荷兰银行资本市场（美国）有限责任公司

BMO资本市场公司。

CaixaBank，S.A。

第一资本证券公司。

加拿大帝国商业银行世界市场公司。

Citizens JMP Securities，LLC

澳大利亚联邦银行

五三银行证券股份有限公司。

ING金融市场有限责任公司

劳埃德证券公司。

M & T Securities，Inc。

MUFG Securities Americas Inc。

nabSecurities，LLC

加拿大国家银行金融公司。

Natixis Securities Americas LLC

NatWest Markets Securities Inc。

北欧联合银行

PNC资本市场有限责任公司

Rabo Securities USA，Inc。

加拿大皇家银行资本市场有限责任公司

桑坦德银行美国资本市场有限责任公司

Scotia Capital（USA）Inc。

SEB证券公司。

渣打银行

道明证券（美国）有限责任公司

美国退伍军人组织、中国人民银行

CastleOak Securities，L.P。

大太平洋证券

Multi-Bank Securities，Inc。

澳新证券股份有限公司。

法国农业信贷证券（美国）公司。

Desjardins证券公司。

合计：

于2026年1月15日，我们同意向代理商出售，而代理商同意购买，票据的购买价为99.125%，另加自2026年1月23日起的应计利息（如有）。购买价等于发行价100.00%减票据本金额0.875%的折让。

任何非美国注册经纪交易商的代理如有意在美国进行任何票据的要约或销售，将根据适用的美国证券法律法规通过一个或多个美国注册经纪交易商进行。

Faegre Drinker Biddle & Reath LLP认为，这些票据应被视为浮动利率债务证券，除合格浮动利率外，还提供固定利率的规定利息。参见随附招股说明书中的“美国联邦所得税注意事项—美国持有人的美国联邦所得税—债务证券—浮动利率债务证券”。尽管我们预计这些票据将按面值发行，但根据除合格浮动利率之外的固定利率票据的管理规则，这些票据有可能以OID发行。票据是否以OID发行将在发行时确定。有关确定票据上OID金额（如有）的信息，可通过向富国银行银行、全国协会、国库资金服务台（N9310-060,550 South Fourth Street，Minneapolis，MN 55415-1529）提交书面请求获得。

额外的税务考虑因素在随附招股说明书的“美国联邦所得税考虑因素”下进行了讨论。

CUSIP：

95000U4F7

“散户”一词是指以下一种（或多种）的人：

条例（EU）2017/565第2条第（8）点所定义的零售客户，因为它根据《2018年欧洲联盟（退出）法》（经修订，连同在行使该法案授予的权力时制定的任何法定文书，即“EUWA”）构成同化法律的一部分；或者

2000年《金融服务和市场法》（经修订，“FSMA”）和根据FSMA为实施指令（EU）2016/97而制定的任何规则或条例所指的客户，该客户不符合第600/2014号条例（EU）第2（1）条第（8）点所定义的专业客户的资格，因为该客户根据EUWA构成同化法律的一部分；或者

不是欧盟招股章程条例第2（e）条所定义的合格投资者，因为它根据EUWA（经修订，“英国招股章程条例”）构成同化法律的一部分；或者

并非《2024年公开发售及接纳交易规例》（SI2024/105）（“POATR”）附表1第15段所界定的合格投资者；及

“要约”一词包括以任何形式和任何方式进行的通信，提供有关要约条款和拟要约票据的充分信息，从而使投资者能够决定购买或认购这些票据。