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格鲁吉亚
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6519
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81-5166048
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(国家或其他司法
公司或组织)
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(初级标准工业
分类码号)
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(I.R.S.雇主
识别号码)
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Paul Davis范彻
Troutman Pepper Locke LLP
东北桃树街600号,套房3000
佐治亚州亚特兰大30308
(404) 885-3310
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Robert M. Thornton, Jr.
首席执行官兼总裁
Sunlink Health Systems, Inc.
900圈75号百汇,690套房
佐治亚州亚特兰大30339
(770) 933-7000
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M·蒂莫西·埃尔德
Lori A. Gelchion
Smith Gambrell Russell,LLP
1105 W. Peachtree St. NE,Suite 1000
佐治亚州亚特兰大30309
(404) 815-3532
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大型加速披露公司 ☐
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加速披露公司 ☐
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非加速文件管理器
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较小的报告公司
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新兴成长型公司 ☐
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非常真正属于你,
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Brent Morrison
董事长、首席执行官兼总裁
Regional Health Properties, Inc.
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Robert M. Thornton, Jr.
董事长、首席执行官兼总裁
Sunlink Health Systems, Inc.
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1.
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批准合并协议及其所设想的交易的提案,包括合并(“区域合并提案”);
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2.
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关于批准发行区域普通股、每股无面值、区域D系列8%累积可转换可赎回参与优先股、每股无面值的建议(“区域D系列优先股”),就合并(该“区域 股份发行,”以及这样的提议,“区域股票发行提案”);以及
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3.
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批准不时休会区域特别会议以征集更多支持区域合并提案或区域股份发行提案的代理人的提案,如果在该休会时没有足够票数批准区域合并提案或区域股份发行提案,或如果会议主席另有决定认为是必要或适当的(“区域休会提案”).
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根据董事会的命令,
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Brent Morrison
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主席、行政总裁、总裁及公司秘书
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1.
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批准合并协议及其所设想的交易的提案,包括合并(“SunLink合并提案”);
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2.
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在不具约束力的咨询基础上批准SunLink合并相关补偿提案的提案(“SunLink咨询薪酬提案”);以及
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3.
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建议批准不时举行的SunLink特别会议休会,以征集更多支持SunLink合并建议或SunLink顾问补偿建议的代理人,但如在该休会时没有足够票数批准SunLink合并建议或SunLink顾问补偿建议,或如SunLink特别会议主席另有决定认为有需要或适当(“SunLink休会提案”).
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根据董事会的命令,
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特蕾莎·莫塔
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公司秘书
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有关区域的信息:
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有关SunLink的资料:
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Regional Health Properties, Inc.
1050 Crown Pointe Parkway,720套房
佐治亚州亚特兰大30338
(678) 869-5116
关注:投资者关系
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Sunlink Health Systems, Inc.
900圈75号百汇,690套房
佐治亚州亚特兰大30339
(770) 933-7000
关注:投资者关系
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问:
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合并是什么?
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A:
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Regional与SunLink已订立经修订及重述的合并协议及计划(可不时修订的“合并协议”),其副本作为附件A附于本联合代表声明/招股章程。在获得Regional和SunLink的适用股东的必要批准以及满足或(在允许的范围内)放弃某些其他成交条件的情况下,Regional将通过将SunLink与Regional合并并并入Regional(the“合并”),合并后Regional作为存续公司存续。如果合并完成,SunLink普通股(定义见下文)的股份持有人将有权获得合并对价,如下文进一步描述。合并的主要条款和条件载于合并协议,该协议作为附件A附于本联合代理声明/招股说明书。我们鼓励您仔细完整地阅读合并协议,因为它是管辖合并的法律文件。
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问:
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为什么我会收到这份联合委托书/招股说明书?
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A:
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Regional is holding a special meeting of holders of regional common stock(定义见下文)(the "区域特别会议")取得区域合并建议(定义见下文)、区域股份发行建议(定义见下文)及区域休会建议(定义见下文)的批准。SunLink正在召开SunLink普通股(定义见下文)持有人特别会议(“SunLink特别会议”,以及与区域特别会议一起提出的“特别会议”)获得批准SunLink合并提案(定义见下文)、SunLink咨询薪酬提案(定义见下文)和SunLink休会提案(定义见下文)。Regional和SunLink正在将这些材料发送给各自的股东,以帮助他们决定如何分别就合并和将在区域特别会议和SunLink特别会议上审议的其他事项对其在区域普通股和SunLink普通股中的股份进行投票(如适用)。Regional的A系列可赎回优先股(“区域A系列优先股”)和Regional的12.5% B系列累积可赎回优先股(“区域B轮优先股“)没有被要求就将在区域特别会议上提交的提案进行投票,也无权获得任何投票权,因为这些投票不是区域经修订和重述的公司章程(以下简称”区域公司章程"),Regional’s amended and restated byllaws,as amended(the“区域章程”),或是佐治亚州的法律。
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问:
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区域特别会议在何时何地举行?
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A:
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区域特别会议将于2025年[ ]东部时间[ ]在佐治亚州亚特兰大30338的1050 Crown Pointe Parkway亲自举行。
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问:
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SunLink专题会在何时何地举行?
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A:
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SunLink特别会议将于2025年[ ]东部时间[ ] [ ]亲自召开。
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问:
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SunLink股东持有的SunLink普通股股份将获得什么?
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A:
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在合并生效时(“有效时间”),每五股普通股,每股无面值,SunLink(“SunLink普通股“)在紧接生效时间前已发行及尚未发行的股份(除外股份(定义见下文)除外)将转换为收取(i)1.13 30股有效发行、缴足股款且不可评估的普通股股份的权利,每股无面值(”区域普通股“),of regional(the”区域普通股对价”)及(ii)一股有效发行、缴足及不可评估的区域D系列8%累积可换股可赎回参与优先股,每股无面值(“区域D系列优先股”及该等股份,则“区域优先股对价”).区域D系列优先股的股份数量将根据合并协议的条款和条件进行调整,以确定是否存在任何现金盈余(定义如下),因此可能会针对任何区域债务困境(定义如下)进行调整,区域普通股和区域D系列优先股各自的股份数量将进行调整,以充分和公平地反映任何重新分类、股票分割、反向分割的影响,股票股息(包括可转换为SunLink普通股或区域普通股的任何股息或分配证券,如适用)、重组、资本重组或其他类似变动(“反稀释调整”).
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问:
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合并后,SunLink普通股是否会继续上市或交易?
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A:
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SunLink的普通股在纽约证券交易所美国有限责任公司(“纽约证券交易所美国”或“交换”).合并后,SunLink普通股股票将停止在NYSE American上市。此外,根据《交易法》,SunLink普通股的注册将被终止。
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问:
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地区普通股和地区D系列优先股是否会在全国性证券交易所上市或交易?
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A:
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截至本联合委托书/招股说明书发布之日,区域普通股和区域A系列优先股的股票分别在NYSE American上市,代码为“RHE”和“RHE-PA”。然而,截至本联合委托书/招股说明书发布之日,区域普通股和区域A系列优先股的股票已分别以“RHEP”和“RHEPA”的代码在NYSE American和OTCQB暂停交易。此外,自2023年7月3日起,Regional有义务将未履行的区域B系列优先股上市。
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问:
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区域D轮优先股有哪些条款?
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A:
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就合并协议及其项下的交易而言,Regional将订立新的Regional系列优先股的条款,该系列优先股被指定为D系列8%累积可转换可赎回参与优先股,每股无面值(“区域D系列优先股”),根据Regional将在合并生效时间之前向佐治亚州州务卿提交的地区修正条款。
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问:
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合并对价是否有调整,预计会有调整吗?
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A:
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合并对价可能会根据是否存在任何现金盈余进行调整,因此可能会针对任何区域债务困境进行调整,以及反稀释调整,尽管目前预计不会进行调整,前提是合并在2025年6月30日或之前完成。有关合并对价的更多详情,请参阅“合并协议–合并对价。”在合并完成时,SunLink将拥有总额不低于6,000,000美元的SunLink现金和现金等价物(在支付任何奖金(尽管预计不会支付任何奖金)和股息之后)(可根据合并协议的规定进行调整)。在存在现金盈余的情况下,因此可能会因任何区域债务困境而进行调整,每五股SunLink普通股的区域优先股对价将通过增加
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问:
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合并后,SunLink股东的权利会发生变化吗?
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A:
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SunLink股东由于Regional与SunLink的管理文件存在差异,一旦成为Regional的股东,将享有不同的权利。这些差异在“区域股东与SunLink股东的权利比较”中有详细描述。
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问:
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Regional是否会发行区域普通股或区域D系列优先股的零碎股份作为合并对价的一部分?
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A:
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Regional将不会发行区域普通股或区域D系列优先股的零碎股份作为合并对价的一部分。如果合并将导致记录在案的SunLink股东获得区域普通股的零碎股份,该记录在案的SunLink股东将获得现金付款,不计利息,金额(四舍五入到最接近的一分钱)等于(i)区域普通股的这部分份额乘以(ii)在彭博报道的合并截止日期前两个交易日结束的连续十个交易日(x)NYSE American上的区域普通股的成交量加权平均每股价格的乘积,L.P或(y)OTC(如果当时未在NYSE American上市交易)在Bloomberg,L.P报告的合并截止日期前两个交易日结束的连续二十个交易日内,如果合并将导致记录在案的SunLink股东被发行区域D系列优先股的零碎股份,则该记录在案的SunLink股东将收到现金付款,不计利息,金额(四舍五入到最接近的一分钱)等于(i)区域D系列优先股份额的此类零碎部分乘以(ii)区域D系列优先股的清算价格的乘积。
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问:
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如果区域普通股或SunLink普通股的市场价格在合并完成前发生变化,会发生什么?
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A:
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SunLink Common在NYSE American上市,代码为“SSY。”地区普通股在NYSE American上市,代码为“RHE”。然而,截至本联合委托书/招股说明书发布之日,区域普通股和区域A系列优先股的股票已分别以“RHEP”和“RHEPA”的代码在NYSE American和OTCQB暂停交易。
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问:
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合并对价价值几何?
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A:
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如上所述,合并对价的价值高度依赖于区域D系列优先股的价值。以下表格分别列出OTCQB和NYSE American报告的区域普通股每股收盘价和SunLink普通股每股收盘价:(i)截至2025年3月4日,即SunLink财务顾问The Lenox Group,LLC(“The 莱诺克斯集团”);(ii)截至2025年4月14日,即SunLink与Regional就合并进行公开公告前的最后一个交易日;及(iii)截至2025年[ ],即本联合代表声明/招股章程日期前的最后一个实际可行交易日。下表还显示了截至同一日期SunLink普通股每股合并对价的估计隐含价值。下表中合并对价的估计隐含价值是根据“风险价格”和“无风险价格”基础对区域D系列优先股进行估值计算得出的,在每种情况下如下所述。因为区域D轮优先股是新发行的证券,还没有上市交易,这类股票目前没有市值。
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日期
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区域
共同
股票
收盘
价格每
分享
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SunLink
共同
股票
收盘
价格
每股
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风险价格(a)
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隐含价值
区域共同
股票对价至
为每个人收到
SunLink的份额
普通股(b)
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隐含价值
区域首选
股票对价至
为每个人收到
SunLink的份额
普通股(c)
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隐含价值
合并对价
(区域普通股
考虑加区域
优先股对价)
将收到的每一股
SunLink普通股(d)
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2025年3月4日
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$1.17
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$1.0188
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$0.27
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$1.11
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$1.38
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2025年4月14日
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$1.85
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$0.8482
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$0.42
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$1.11
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$1.53
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[ ], 2025
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$[ ]
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$[ ]
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$[ ]
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$1.11
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$[ ]
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(a)
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“风险价”估值区域D轮优先股将在其现值截至2025年3月4日,根据Lenox集团的计算(即每股5.57美元的区域D系列优先股)。Lenox集团的现值计算在2025年3月4日之后没有更新。见“合并事项-SunLink战略规划委员会财务顾问意见-合并对价的估值。”
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(b)
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等于截至适用日期的区域普通股每股收盘价,乘以0.2266(即1.13 30除以5).
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(c)
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等于现值根据Lenox集团的计算,截至2025年3月4日的一股区域D系列优先股(即每股5.57美元的区域D系列优先股),乘以0.20.
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(d)
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等于每一股SunLink普通股将收到的区域普通股对价的隐含价值之和加每股SunLink普通股将收到的区域优先股对价的隐含价值。
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日期
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区域
共同
股票
收盘
价格每
分享
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SunLink
共同
股票
收盘
价格
每股
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无风险价格(e)
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隐含价值
区域共同
股票对价至
为每个人收到
SunLink的份额
普通股(f)
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隐含价值
区域首选
股票对价至
为每个人收到
SunLink的份额
普通股(g)
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隐含价值
合并对价
(区域普通股
考虑加区域
优先股对价)
将收到的每一股
SunLink普通股(h)
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2025年3月4日
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$1.17
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$1.0188
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$0.27
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$2.50
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$2.77
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2025年4月14日
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$1.85
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$0.8482
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$0.42
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$2.50
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$2.92
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[ ], 2025
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$[ ]
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$[ ]
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$[ ]
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$2.50
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$[ ]
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(e)
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“无风险价”估值区域D轮优先股将于声明价值的区域D系列优先股,基于其每股12.50美元的清算优先权。在Lenox集团截至2024年11月12日的初步分析时,提议的清算优先权为每股区域D系列优先股8.50美元。在随后与SunLink的谈判中,Regional同意将清算优先权从每股8.50美元提高到12.50美元的Regional D系列优先股。见“合并事项-SunLink战略规划委员会财务顾问意见-合并对价的估值。”
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(f)
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等于截至适用日期的区域普通股每股收盘价,乘以0.2266(即1.13 30除以5).
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(g)
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等于声明价值基于每股12.50美元的清算优先权的区域D系列优先股,乘以0.20.
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(h)
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等于每一股SunLink普通股将收到的区域普通股对价的隐含价值之和加每股SunLink普通股将收到的区域优先股对价的隐含价值。
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问:
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合并后,SunLink股东将立即持有Regional的哪些股权?
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A:
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根据截至SunLink记录日期已发行的SunLink普通股的股份数量,并假设SunLink股东没有行使任何评估权,并假设没有进行反稀释调整,Regional预计将根据合并向SunLink股东发行约[ ]股区域普通股,并根据Thornton先生与Regional在合并结束时签订的雇佣协议向Robert Thornton先生发行100,000股区域普通股。区域D系列优先股可随时转换为区域普通股,初始交换比例为每三股区域D系列优先股兑换1.13 30股区域普通股。根据合并将发行和保留发行的区域普通股的实际股份数量将在合并完成时根据交换比率、转换比率、当时已发行的SunLink普通股的股份数量以及因任何现金盈余或反稀释调整而额外发行的区域D系列优先股的股份数量(如有)确定。根据截至SunLink记录日期已发行的SunLink普通股的股份数量、截至区域记录日期已发行的区域普通股的股份数量以及将向Robert Thornton先生发行的100,000股区域普通股,并假设没有行使任何评估权和没有任何反稀释调整,预计在合并完成后,紧接前SunLink股东将拥有约[ ]%的已发行区域普通股。
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|
问:
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什么是区域股东被要求投票,为什么这个批准是必要的?
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A:
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区域股东被要求对以下提案进行投票:
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1.
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区域合并提案:关于批准合并协议及其所拟进行的交易(包括合并)的建议,该建议被称为“区域合并提案”,并在标题为“合并协议”的一节中作了进一步描述。合并协议的副本作为附件A附于本联合代理声明/招股说明书。
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2.
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区域股份发行议案:关于批准发行与合并相关的区域普通股和区域D系列优先股的提案(“区域股份发行”和这样的提议,“区域股票发行提案”).
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3.
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区域休会提案:有关批准不时休会区域特别会议以征集更多支持区域合并提案或区域股份发行提案的代理人的提案,但如在该休会时没有足够票数批准区域合并提案或区域股份发行提案,或如会议主席另有决定认为有必要或适当,则该提案(“区域休会提案”).
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问:
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批准区域合并提案、区域股份发行提案和区域休会提案需要什么票数?
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A:
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批准区域合并提案和区域股票发行提案需要获得有权在区域特别会议上对提案进行投票的区域普通股所有已发行股份的大多数持有人的赞成票。
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问:
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SunLink股东被要求投票的是什么,为什么这个批准是必要的?
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A:
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SunLink普通股股东被要求就以下提案进行投票:
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1.
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SunLink合并提案:批准采纳合并协议的建议,该建议简称“SunLink合并提案”,并在标题为“合并协议”的一节中进一步描述。合并协议的副本作为附件A附于本联合代理声明/招股说明书。
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2.
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SunLink咨询薪酬提案:建议在不具约束力的谘询基础上批准SunLink合并相关补偿建议(“SunLink咨询薪酬提案”).
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3.
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SunLink延期提案:一项建议,以批准不时举行的SunLink特别会议休会,以征集更多支持SunLink合并建议或SunLink顾问补偿建议的代理人,前提是在该休会时没有足够票数批准SunLink合并建议或SunLink顾问补偿建议,或如会议主席另有决定认为有需要或适当(“SunLink休会提案”).
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问:
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批准SunLink合并提案、SunLink顾问薪酬提案和SunLink休会提案需要什么票数?
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A:
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批准SunLink合并提案需要有权在SunLink特别会议上就该提案投票的所有已发行SunLink普通股的大多数持有人投赞成票。
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问:
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区域股东对区域特别会议的投票权有多少?
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A:
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区域委员会已将2025年[ ]日的营业结束时间确定为区域特别会议的记录日期(“区域记录日期”).只有在区域记录日期营业结束时有区域普通股记录的持有人才有权获得区域特别会议的通知,并有权在区域特别会议或其任何休会或延期会议上投票。区域普通股持有人有权获得每股一票表决权。区域A系列优先股和区域B系列优先股的股份持有人不会被要求就将在区域特别会议上提交的提案进行投票,也无权获得任何投票权,因为区域公司章程、区域章程或佐治亚州法律不要求此类投票。
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问:
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SunLink股东对SunLink特别大会的投票权有多少?
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A:
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SunLink董事会已将2025年第[ ]日的营业时间截止日期定为SunLink特别会议的记录日期(“SunLink记录日期”).只有截至SunLink记录日期营业时间结束时已发行的SunLink普通股股份的记录持有人才有权获得SunLink特别会议的通知,并有权在该会议或其任何休会或延期会议上投票。SunLink普通股持有人每股有权投一票。
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|
问:
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什么构成区域特别会议和SunLink特别会议的法定人数?
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A:
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为了在任一特别会议上开展业务,必须达到法定人数。
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|
问:
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什么是SunLink战略规划委员会,它在合并中扮演了什么角色?
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A:
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SunLink董事会成立战略规划委员会(the“SunLink战略规划委员会”)于2008年9月15日发布。SunLink战略规划委员会的成员为SunLink的三名独立非管理董事:Steven J. Baileys博士(主席)、Gene E. Burleson和C. Michael Ford。SunLink战略规划委员会的宗旨是协助SunLink董事会和SunLink首席执行官监督SunLink的长期战略制定和实施。SunLink战略规划委员会被要求由至少两名根据NYSE American规则独立的SunLink董事会成员组成。SunLink战略规划委员会目前由SunLink董事会所有非管理层董事组成。SunLink战略规划委员会可建议SunLink董事会批准涉及SunLink战略举措的行动,包括但不限于对SunLink的邀约和主动收购要约。根据SunLink董事会制定的指导方针,SunLink战略规划委员会有权审查购买超过20%的SunLink普通股流通股的要约,并就整个SunLink董事会对任何此类要约的评估向SunLink董事会提供分析。Lenox集团获SunLink战略规划委员会聘用,以就合并进行估值分析,并应SunLink战略规划委员会的要求,就相关事宜向SunLink战略规划委员会提出公平性意见。
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问:
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Regional和SunLink的董事会建议股东如何投票?
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A:
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区域股东-区域董事会已确定,Regional作为当事方的交易文件及其所设想的交易对Regional及其股东是可取的、公平的,并符合其最佳利益,批准了Regional作为当事方的交易文件及其所设想的交易,并建议Regional股东投票“为”各区域合并提案、区域股份发行提案和区域休会提案。区域董事会在作出批准交易文件和向区域股东推荐区域合并提案和区域股份发行提案的决定时所考虑的因素,见“合并-区域合并的原因;区域董事会的建议。”
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问:
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有没有区域股东同意对任何提案投赞成票?
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A:
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就合并协议拟进行的交易而言,支持区域股东订立区域支持及锁定协议。根据区域支持和锁定协议,支持区域股东已承诺投票支持其所有区域普通股股份,占截至区域记录日期已发行和已发行区域普通股股份的总投票权约[ ]%,其中包括支持区域合并提案、区域股份发行和区域休会提案。区域支持和锁定协议在“与合并相关的其他协议-区域支持和锁定协议”中有更详细的描述。
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问:
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有没有SunLink的股东同意对任何提案投赞成票?
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A:
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就合并协议拟进行的交易而言,支持SunLink股东订立SunLink支持及锁定协议。根据SunLink支持及锁定协议,支持SunLink的股东已承诺投票支持其持有的全部SunLink普通股股份,占截至SunLink记录日期已发行及已发行的SunLink普通股股份的总投票权约[ ]%,其中包括支持SunLink合并提案和SunLink延期提案。SunLink支持和锁定协议在“与合并相关的其他协议—— SunLink支持和锁定协议”中有更详细的描述。
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问:
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莱诺克斯集团的意见提供了什么?
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A:
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Lenox集团获SunLink战略规划委员会聘用,以就合并进行估值分析,并应SunLink战略规划委员会的要求,就相关事宜向SunLink战略规划委员会提出公平性意见。
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问:
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合并的会计处理是怎样的?
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A:
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Regional根据美利坚合众国普遍接受的会计原则编制财务报表。本次合并将采用收购会计法进行会计处理。Regional will be treated as the acquirer for accounting purposes。
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问:
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现在需要做什么?
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A:
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在仔细阅读和考虑本联合代理声明/招股说明书中包含的信息后,请尽快对您的区域普通股股份和/或SunLink普通股股份进行投票,以便您的股份将在适用的特别会议上获得代表。请遵循代理卡或您的经纪人、银行或其他代名人提供的投票指示表上的说明。
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问:
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我的投票重要吗?
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A:
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区域股东-是的。完成合并的条件是区域股东批准区域合并提案和区域股份发行提案。
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•
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批准区域合并提案:批准区域合并提案需要获得已发行的区域普通股多数股份持有人的赞成票,并有权在区域特别会议上投票。据此,区域股东投弃权票、通过经纪人、银行、代名人或其他记录持有人以“街道名称”持有其股份的区域股东未能向该经纪人、银行、代名人或其他记录持有人发出投票指示或区域股东的其他未投票将具有与投票相同的效力“反对”的提议。
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•
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批准区域股份发行建议:区域特别会议上已发行并有权投票的区域普通股多数股份持有人的赞成票
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•
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批准区域休会提案(如有必要):需要在区域特别会议上代表的有表决权股份的多数持有人的赞成票才能批准区域休会提案。因此,区域股东投弃权票、通过经纪人、银行、代名人或其他记录持有人以“街道名称”持有其股份的区域股东未能向该经纪人、银行、代名人或其他记录持有人发出投票指示或区域股东的其他未投票将对区域休会提案没有影响。
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问:
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怎么投票?
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A:
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如果您是区域普通股股份的记录股东和/或您是SunLink普通股股份的记录股东,在适用的记录日期,您有权在区域特别会议和/或SunLink特别会议上投票(如适用)。投票不需要亲自出席特别会议。您可以以下列方式之一在特别会议之前和不出席特别会议的情况下提交您的代理:
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•
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通过互联网——通过互联网访问你的代理卡上显示的网站进行投票;
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•
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电话投票-使用您的代理卡上显示的免费电话号码;或
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•
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邮寄----在随附的已付邮资信封内完成、签名、注明日期并归还随附的代理卡。
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问:
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作为在册股东持股与作为实益拥有人“街名”持股有何区别?
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A:
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如果您的股份直接以您的名义在Regional的转让代理Continental Stock Transfer & Trust Company或SunLink的转让代理Equiniti Trust Company(如适用)登记,您就是“在册股东”。作为有权在该会议上投票的股份记录股东,你有权在适用的特别会议期间投票。您也可以通过网络、电话或邮件进行投票,如通知及上文“我该如何投票?”标题下所述如果您的股份由经纪人、银行或其他代名人或其他类似组织持有,您将被视为以“街道名称”实益拥有股份。您的经纪人、银行或其他代名人将作为实益拥有人向您发送一份说明您的股份投票程序的包裹。你应该遵循他们提供的指示来投票你的股份。如果你实益拥有你的股份,你将被邀请出席你实益拥有股份的公司的特别会议;但是,除非你从你的经纪人、银行或其他持有你股份的代名人那里获得“法定代理人”,否则你不得在特别会议上亲自对你的股份进行投票,从而使你有权在特别会议上对股份进行投票。
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问:
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如果我是记录保持者,如果我退回我的签名代理,而没有说明如何投票,将会发生什么情况?
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A:
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如果您是记录持有人并签署并交回您的代理,但未说明如何对任何特定提案进行投票,则有权在您的代理代表的此类会议上投票的股票将根据区域委员会或SunLink委员会(如适用)的建议进行投票。
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问:
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在我交付代理或投票指示表格后,我是否可以更改或撤销我的投票?
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A:
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是啊。任何提供代理的股东有权在该代理在适用的特别会议上投票之前的任何时间撤销该代理。如果您是记录股东,您可以通过以下任何方式撤销您的代理:
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以与您以电子方式提交代理相同的方式登录您的代理卡上指定的互联网网站,或拨打您的代理卡上指定的电话号码,在每种情况下,如果您有资格这样做;
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通过向Regional的公司秘书或SunLink的公司秘书发送撤销通知或填妥的日期比您的原始代理卡更晚的代理卡;或
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•
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出席适用的特别会议并参加投票。
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问:
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如果我的股票被券商、银行或其他代名人以“街道名义”持有,我的券商、银行或其他代名人会投票支持我的股票吗?
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A:
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如果您的股票在股票经纪账户中以“街道名称”持有,或由券商、银行或其他代名人持有,您必须向您的股票记录持有人提供有关如何投票您的股票的说明。请遵循您的经纪人、银行或其他代名人提供的投票指示。请注意,除非您提供“法定代理人”(您必须从您的经纪人、银行或其他代名人处获得),否则您不得通过将代理卡直接交还给Regional或SunLink(如适用)或在适用的特别会议上亲自投票的方式对以街道名义持有的股份进行投票。你的经纪人、银行或其他代名人有义务向你提供一份投票指示表格供你使用。
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•
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法定人数:区域章程规定,亲自出席区域特别会议或由代理人代表出席区域特别会议,有权就某一事项投票的三分之一(1/3)将构成就该事项采取行动的法定人数。为确定在区域特别会议上是否存在业务交易的法定人数,弃权将被计算在内。实益拥有人未能向经纪人、银行、代名人或其他记录持有人发出投票指示的以“街道名称”持有的区域普通股股份,将不被视为出席区域特别会议以确定是否存在法定人数。未能达到出席区域特别会议的法定人数将需要休会或推迟会议,并将使区域承担额外费用。
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•
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批准区域合并提案:批准区域合并提案需要区域普通股已发行并有权在区域特别会议上投票的多数股份持有人的赞成票。据此,区域股东投弃权票、通过经纪人、银行、代名人或其他记录持有人以“街道名称”持有其股份的区域股东未能向该经纪人、银行、代名人或其他记录持有人发出投票指示或区域股东的其他未投票将具有与投票相同的效力“反对”的提议。
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•
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批准区域股份发行建议:批准区域股票发行提案需要获得已发行区域普通股多数股份持有人的赞成票,并有权在区域特别会议上投票。据此,区域股东投弃权票、通过经纪人、银行、代名人或其他记录持有人以“街道名称”持有其股份的区域股东未能向该经纪人、银行、代名人或其他记录持有人发出投票指示或区域股东的其他未投票将具有与投票相同的效力“反对”的提议。
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•
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批准区域休会提案(如有必要):需要在区域特别会议上获得所代表的多数有表决权股份持有人的赞成票才能批准区域休会提案。因此,区域股东投弃权票、通过经纪人、银行、代名人或其他记录持有人以“街道名称”持有其股份的区域股东未能向该经纪人、银行、代名人或其他记录持有人发出投票指示或区域股东的其他未投票将对区域休会提案没有影响。
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•
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法定人数:SunLink的章程规定,有权就出席或由代理人代表的事项进行投票的SunLink所有已发行股本的三分之一(1/3)投票权的持有人将构成SunLink特别会议上业务交易的法定人数。为确定SunLink特别会议上的业务交易是否达到法定人数,弃权将被计算在内。实益拥有人未能向经纪人、银行、代名人或其他记录持有人发出投票指示的以“街道名称”持有的SunLink普通股股份,将不被视为出席SunLink特别会议,以确定是否达到法定人数。未能达到出席SunLink特别会议的法定人数将导致会议延期或延期,并将使SunLink承担额外费用。
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•
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批准及采纳SunLink合并建议:根据《佐治亚州守则》,批准SunLink合并提案需要获得SunLink已发行普通股多数股份持有人的赞成票,并有权在SunLink特别会议上投票。据此,SunLink股东投弃权票、通过经纪人、银行、代名人或其他记录持有人以“街道名称”持有其股份的SunLink股东未能向该经纪人、银行、代名人或其他记录持有人发出投票指示或SunLink股东的其他未投票将具有与投票相同的效力“反对”的提议。
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批准SunLink顾问薪酬建议:出席SunLink特别会议或由代理人代表并在SunLink特别会议上就该事项进行投票的SunLink普通股总股份多数持有人的赞成票,假设出席SunLink特别会议的法定人数得到代表,则需要在不具约束力的咨询基础上批准SunLink咨询薪酬提案。因此,假设达到法定人数、SunLink股东投弃权票、通过经纪人、银行、代名人或其他记录持有人以“街道名称”持有其股份的SunLink股东未能向该经纪人、银行、代名人或其他记录持有人发出投票指示或SunLink股东的其他未投票将对SunLink咨询补偿提案没有影响。
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•
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批准SunLink休会建议(如有需要):须获得出席SunLink特别会议或由代理人代表并在SunLink特别会议上就该事项进行投票的SunLink普通股总股份过半数的持有人的赞成票,假设出席会议的法定人数得到代表,才能批准SunLink休会提案。因此,假设达到法定人数,SunLink股东投弃权票、通过经纪人、银行、代名人或其他记录持有人以“街道名称”持有其股份的SunLink股东未能向该经纪人、银行、代名人或其他记录持有人发出投票指示或SunLink股东的其他未投票将不会对SunLink延期提案产生影响。
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问:
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SunLink的股东们现在需要对他们的股票证书做些什么吗?
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A:
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没有。你不应该在这个时候提交你的SunLink股票证书。在生效时间后立即,如果您在紧接生效时间之前持有代表SunLink普通股的证书,由Regional选定并为SunLink合理接受的交换代理将向您发送转递函和关于交换您的SunLink普通股股份以用于合并对价的说明。一旦交出注销证书以及指示中描述的已执行的送文函和其他所需文件,SunLink普通股的股份持有人将收到合并对价。
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问:
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合并产生的重大美国联邦所得税后果有哪些?
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A:
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SunLink和Regional打算让合并符合经修订的1986年《国内税收法》第368(a)条含义内的“重组”(the“代码”).在此基础上
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问:
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专题会投票结果在哪里查询?
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A:
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初步投票结果将在特别会议上公布。此外,在特别会议后的四个工作日内,Regional和SunLink各自打算就8-K表格的当前报告向SEC提交最终投票结果。
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问:
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区域股东或SunLink股东是否有权享有与合并相关的异议者权利?
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A:
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区域股东-根据佐治亚州法律,地区普通股股东无权享有与合并协议所设想的合并或发行合并对价有关的异议者权利。区域股东如不赞成区域合并提案和区域股份发行提案,可投反对票。
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问:
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SunLink的优秀股权奖励会有什么变化?
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A:
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在生效时间之前,管理2005年股权激励计划和2011年董事股票期权计划的SunLink董事会或其薪酬委员会,在每种情况下均经修订(“SunLink股票预案”),应授权并指示SunLink管理层通过与期权持有人的协议或其他方式确保(i)在本协议日期之后和在根据SunLink股票计划行使未行使的SunLink股权奖励生效时间之前发行的SunLink普通股的股份数量不得超过该数量,该数量将导致未经Regional事先书面同意的已发行的SunLink普通股股份总数超过7,050,000股,以及(ii)每一份SunLink股权奖励截至生效时间尚未行使且未行使的将不再代表与SunLink普通股相关的SunLink股权奖励,并将在生效时间被取消。
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问:
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Do any of the directors or executive officers of the merger have interests that may be different from,or addition to,the interests of Regional shareholders?
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A:
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在考虑区域委员会关于区域合并提案和区域股份发行提案的建议时,区域普通股股份持有人应了解,区域的某些董事和执行官可能被视为在合并和由此设想的交易中拥有不同于区域普通股股份持有人的利益或除此之外的利益。这些利益可能会给这些人带来实际或潜在的利益冲突。区域董事会在审议合并的优点以及由此设想的交易时,以及在决定建议您对区域合并提案、区域股份发行提案和区域休会提案中的每一项进行投票时,都意识到了这些利益。
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问:
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SunLink的任何董事或执行官在合并中是否有可能与SunLink股东的利益不同或除此之外的利益?
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A:
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在考虑SunLink董事会关于SunLink合并提案的建议时,SunLink普通股股份持有人应意识到,SunLink的某些董事和执行官可能被视为在合并以及由此设想的交易中拥有与SunLink普通股股份持有人的不同或除此之外的利益。这些利益可能会给这些人带来实际或潜在的利益冲突。SunLink董事会和SunLink战略规划委员会在审议合并的优点时意识到了这些利益,并决定建议您投票支持SunLink合并提案、SunLink咨询薪酬提案和SunLink休会提案中的每一项。
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问:
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如果我在适用的记录日期之后但在生效时间之前出售我的区域普通股或SunLink普通股股票会发生什么?
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A:
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区域特别会议的记录日期(2025年[ ]的营业时间结束)早于区域特别会议的日期,也早于合并预计完成的日期。如果您在区域记录日期之后但在区域特别会议日期之前出售或以其他方式转让您的区域普通股股份,您将保留您在区域特别会议上的投票权,除非您做出了相反的安排。
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问:
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预计合并时机是什么?
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A:
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Regional和SunLink正致力于在2025年夏天完成合并,除非根据合并协议终止或另有约定。各方认定,在2025年夏季完成交割将有利于两家公司及其各自的股东。此外,Regional和SunLink认为,2025年夏季的关闭将确保Regional的治理和所有权有序过渡,从而有利于公众股东。有关Regional和SunLink在确定目标完成日期时考虑的因素的更多信息,请参阅“合并背景-合并”、“合并-Regional的合并原因;区域董事会的建议”和“合并-SunLink的合并原因;SunLink董事会的建议”。
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|
问:
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完成合并是否受制于任何条件?
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A:
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正如“合并协议-合并的条件”中更全面地描述的那样,合并的完成取决于满足或(在允许的范围内)放弃的多项条件,包括:
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•
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SunLink合并提案获得SunLink普通股已发行并有权在SunLink特别会议上投票的多数股份持有人的赞成票;
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|
•
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区域合并提案和区域股份发行提案获得有权在区域特别会议上就该提案进行投票的区域普通股所有已发行股份的过半数持有人的赞成票;
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•
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任何有管辖权的政府实体均不得颁布、发布、颁布、执行或订立任何现行的具有使合并非法或以其他方式禁止完成合并或单独或合计施加负担条件的效力的命令或法律;
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•
|
本联合代理声明/招股说明书构成部分的表格S-4上的登记声明应已由SEC根据经修订的1933年《证券法》(“证券法”),且不得成为任何停止令或寻求停止令的未决或威胁(书面)行动的主体;及
|
|
•
|
根据合并可发行的区域普通股和区域D系列优先股的股份应(i)经正式发行通知获授权在OTC交易或(ii)经正式发行通知获授权在NYSE American上市。
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|
问:
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各方能否征求替代交易或区域委员会或SunLink委员会能否改变其建议?
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A:
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正如本联合代理声明/招股说明书和合并协议中更全面地描述的那样,Regional和SunLink各自同意就第三方收购提议承担不招揽义务(包括限制其向第三方提供机密信息能力的条款),并同意对其及其代表对任何此类提议作出回应的能力施加某些限制。
|
|
问:
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合并协议可以由当事人解除吗?
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A:
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任何一方均可在以下情况下终止合并协议:
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•
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经Regional和SunLink相互书面同意生效时间之前的任何时间;
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•
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在生效时间之前的任何时间,如果任何阻止完成合并的命令或法律生效,或禁止、使合并成为非法或强制完成合并并已成为最终且不可上诉,在每种情况下,使得合并协议中规定的不得有任何禁令的条件不能得到满足;但任何未在所有重大方面遵守其在合并协议下作为一个整体承担的义务的一方将无法获得终止合并协议的权利;
|
|
•
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在生效时间之前的任何时间,如该生效时间在东部时间下午5时前仍未发生,则于2025年6月30日(《上市规则》第终止日期”);
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•
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如果未在SunLink特别会议上获得SunLink股东批准(或者,如果SunLink特别会议已延期或延期,则为最终延期或延期),则任何一方均不得终止合并协议,如果该一方违反了其在合并协议下的任何义务,其方式是未能在SunLink特别会议上获得SunLink股东批准的主要原因(“SunLink投票终止权”);或者
|
|
•
|
如未能在区域特别会议上获得区域股东批准(或,如区域特别会议已延期或延期,则为最终延期或延期),则任何一方均不得终止合并协议,前提是该一方违反其在合并协议下的任何义务,其方式是未能在区域特别会议上获得区域股东批准的主要原因(“地区投票终止权”).
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|
•
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在SunLink股东批准前的任何时间,如果SunLink董事会应已实施SunLink变更董事会推荐(“SunLink变更董事会推荐终止权”);
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•
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(i)SunLink已严重违反其载于合并协议内的陈述、保证或契诺,以致合并协议所载的任何条件在该违反行为持续进行期间无法合理地得到满足,(ii)Regional应已向SunLink送达有关该违反行为的书面通知,且(iii)该等违反行为在终止日期前无法补救,或自交付该等书面通知之日起至少已过三十(30)天
|
|
•
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(i)截至合并协议规定的时间,SunLink没有金额等于或大于6,000,000美元的SunLink现金和现金等价物(可根据合并协议规定进行调整),或(ii)截至合并协议规定的时间,SunLink没有总额等于或大于2,500,000美元的药房营运资金(不包括药房部门的SunLink现金和现金等价物)(“SunLink资本终止权”).
|
|
•
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在SunLink股东批准前的任何时间,为就优越的SunLink建议订立最终协议,但前提是SunLink没有在任何重大方面违反其在合并协议项下就该优越的SunLink建议承担的义务;但前提是,SunLink在该终止后或在该终止后同时在切实可行范围内尽快订立最终收购协议,以记录该优越的SunLink建议的条款和条件(“SunLink上级提案终止权”);
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|
•
|
在区域股东批准之前的任何时间,如果区域董事会已对董事会推荐进行区域变更(“董事会推荐终止权的区域变更”);
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|
•
|
(i)Regional已严重违反合并协议所载的任何陈述、保证或契诺,以致合并协议所载的任何条件在该违反行为持续进行期间无法合理地得到满足,(ii)SunLink应已向Regional交付有关该违约的书面通知,且(iii)该等违约在终止日期之前无法补救,或自向Regional交付该书面通知之日起至少已过三十(30)天,且该违约不应在所有重大方面得到补救;但如果SunLink对其陈述有任何重大违约,则不得允许SunLink据此终止合并协议,合并协议所载的保证或契诺,以使合并协议所载的任何条件在该等违约继续进行期间无法合理地得到满足,且该等或该等违约行为不应在所有重大方面得到纠正(“区域违约终止权”);或者
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|
•
|
(i)在截止日期前五天存在任何区域债务困境,或(ii)截至合并协议规定的时间,区域没有最低区域营运资金或最低区域现金和现金等价物(“区域资本终止权”).
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|
问:
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就合并协议的终止而言,各方是否应支付任何费用?
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A:
|
在特定情况下终止合并协议,包括(i)在收到SunLink股东的必要批准之前由Regional终止,与SunLink董事会的建议变更或SunLink严重违反其陈述、保证或契诺有关,或(ii)在收到SunLink股东的必要批准之前由SunLink就优越的SunLink提案订立最终协议,在每种情况下均受合并协议条款和条件的约束,然后,SunLink应向Regional偿还Regional因谈判合并协议或完成合并协议所设想的任何交易而发生或支付的所有合理的自付费用和开支不超过250,000美元。
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|
问:
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在决定如何对提案进行投票表决之前,我是否应该考虑任何风险?
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A:
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是啊。您应该阅读并仔细考虑从第页开始的标题为“风险因素”一节中列出的风险因素51.您还应阅读并仔细考虑以引用方式并入本联合代理声明/招股说明书的文件中包含的Regional和SunLink的风险因素。请参阅“在哪里可以找到更多信息。”
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问:
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如何才能找到更多关于区域和SunLink的信息?
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A:
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您可以从“在哪里可以找到更多信息”中描述的各种来源中找到有关区域和SunLink的更多信息。
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问:
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关于区域特别会议、SunLink特别会议、合并或如何投票,谁能回答我可能有的任何问题?
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|
A:
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如果您对区域特别会议、SunLink特别会议、合并、如何投票有任何疑问,或者如果您需要本联合代理声明/招股说明书或以引用方式并入本文的文件的额外副本,您应通过以下地址和电话以书面或电话方式联系相应的公司:
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有关区域的信息:
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有关SunLink的资料:
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Regional Health Properties, Inc.
1050 Crown Pointe Parkway,720套房
佐治亚州亚特兰大30338
(678) 869-5116
关注:投资者关系
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|
|
Sunlink Health Systems, Inc.
900圈75号百汇,690套房
佐治亚州亚特兰大30339
(770) 933-7000
关注:投资者关系
|
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|
|
|
•
|
为路易斯安那州西南部居民提供的零售药店产品和服务;
|
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•
|
机构药学服务,包括向机构客户或机构环境中的患者提供专科和非专科医药和生物制品,例如路易斯安那州的养老院、辅助生活设施、行为和专科医院、临终关怀和教养设施;
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|
•
|
非机构药房服务,包括在非机构环境中向客户或患者提供专科和非专科医药和生物制品,包括在路易斯安那州的私人住宅;并且,
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|
•
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耐用医疗设备,主要包括为机构客户或机构环境中的患者销售和租赁产品以及路易斯安那州由患者管理的家庭护理。
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•
|
SunLink合并提案获得SunLink普通股已发行并有权在SunLink特别会议上投票的多数股份持有人的赞成票;
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•
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区域合并提案和区域股份发行提案获得有权在区域特别会议上就该提案进行投票的区域普通股所有已发行股份的过半数持有人的赞成票;
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|
•
|
任何有管辖权的政府实体均不得颁布、发布、颁布、执行或订立任何现行的具有使合并非法或以其他方式禁止完成合并或单独或合计施加负担条件的效力的命令或法律;
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|
•
|
本联合代理声明/招股说明书构成部分的表格S-4上的登记声明应已由SEC根据《证券法》宣布生效,并且不应成为任何停止令或寻求停止令的未决或威胁(书面)行动的对象;和
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|
•
|
根据合并可发行的区域普通股和区域D系列优先股的股份应(i)经正式发行通知获授权在OTC交易或(ii)经正式发行通知获授权在NYSE American上市。
|
|
•
|
经Regional和SunLink的相互书面同意;
|
|
•
|
由区域或SunLink:
|
|
○
|
如果任何阻止合并完成的命令或法律生效,或禁止、使合并的完成成为非法或强制执行,并成为最终且不可上诉的,在每种情况下,使得合并协议中规定的不得有任何禁令的条件不能得到满足;但任何未在所有重大方面遵守其在合并协议下作为一个整体承担的义务的一方将无法获得终止合并协议的权利;
|
|
○
|
截至终止日尚未发生生效时间的;
|
|
○
|
根据SunLink投票终止权;或
|
|
○
|
根据地区投票终止权。
|
|
•
|
按地区:
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|
○
|
根据SunLink变更董事会推荐终止权;
|
|
○
|
根据SunLink违约终止权;或
|
|
○
|
根据SunLink资本终止权。
|
|
•
|
由SunLink:
|
|
○
|
根据SunLink上级提案终止权;
|
|
○
|
根据董事会推荐终止权的区域变更;
|
|
○
|
根据区域违约终止权;或
|
|
○
|
根据区域资本终止权。
|
|
1.
|
区域合并提案;
|
|
2.
|
区域股票发行提案;和
|
|
3.
|
地区休会提案。
|
|
1.
|
SunLink合并提案;
|
|
2.
|
SunLink咨询薪酬提案;和
|
|
3.
|
SunLink休会提案。
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
|
日期
|
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|
区域
共同
股票
收盘
价格每
分享
|
|
|
SunLink
共同
股票
收盘
价格
每股
|
|
|
风险价格(a)
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||||||
|
|
隐含价值
区域共同
股票对价至
为每个人收到
SunLink的份额
普通股(b)
|
|
|
隐含价值
区域首选
股票对价至
为每个人收到
SunLink的份额
普通股(c)
|
|
|
隐含价值
合并对价
(区域普通股
考虑加区域
优先股对价)
将收到的每一股
SunLink普通股(d)
|
||||||||
|
2025年3月4日
|
|
|
$1.17
|
|
|
$1.0188
|
|
|
$0.27
|
|
|
$1.11
|
|
|
$1.38
|
|
2025年4月14日
|
|
|
$1.85
|
|
|
$0.8482
|
|
|
$0.42
|
|
|
$1.11
|
|
|
$1.53
|
|
[ ], 2025
|
|
|
$[ ]
|
|
|
$[ ]
|
|
|
$[ ]
|
|
|
$1.11
|
|
|
$[ ]
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
(a)
|
“风险价”估值区域D轮优先股将在其现值截至2025年3月4日,根据Lenox集团的计算(即每股5.57美元的区域D系列优先股)。Lenox集团的现值计算在2025年3月4日之后没有更新。见“合并事项-SunLink战略规划委员会财务顾问意见-合并对价的估值。”
|
|
(b)
|
等于截至适用日期的区域普通股每股收盘价,乘以0.2266(即1.13 30除以5).
|
|
(c)
|
等于现值根据Lenox集团的计算,截至2025年3月4日的一股区域D系列优先股(即每股5.57美元的区域D系列优先股),乘以0.20.
|
|
(d)
|
等于每一股SunLink普通股将收到的区域普通股对价的隐含价值之和加每股SunLink普通股将收到的区域优先股对价的隐含价值。
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
|
日期
|
|
|
区域
共同
股票
收盘
价格每
分享
|
|
|
SunLink
共同
股票
收盘
价格
每股
|
|
|
无风险价格(e)
|
||||||
|
|
隐含价值
区域共同
股票对价至
为每个人收到
SunLink的份额
普通股(f)
|
|
|
隐含价值
区域首选
股票对价至
为每个人收到
SunLink的份额
普通股(g)
|
|
|
隐含价值
合并对价
(区域普通股
考虑加区域
优先股对价)
将收到的每一股
SunLink普通股(h)
|
||||||||
|
2025年3月4日
|
|
|
$1.17
|
|
|
$1.0188
|
|
|
$0.27
|
|
|
$2.50
|
|
|
$2.77
|
|
2025年4月14日
|
|
|
$1.85
|
|
|
$0.8482
|
|
|
$0.42
|
|
|
$2.50
|
|
|
$2.92
|
|
[ ], 2025
|
|
|
$[ ]
|
|
|
$[ ]
|
|
|
$[ ]
|
|
|
$2.50
|
|
|
$[ ]
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
(e)
|
“无风险价”估值区域D轮优先股将于声明价值的区域D系列优先股,基于其每股12.50美元的清算优先权。在Lenox集团截至2024年11月12日的初步分析时,提议的清算优先权为每股区域D系列优先股8.50美元。在随后与SunLink的谈判中,Regional同意将清算优先权从每股8.50美元提高到12.50美元的Regional D系列优先股。见“合并事项-SunLink战略规划委员会财务顾问意见-合并对价的估值。”
|
|
(f)
|
等于截至适用日期的区域普通股每股收盘价,乘以0.2266(即1.13 30除以5).
|
|
(g)
|
等于声明价值基于每股12.50美元的清算优先权的区域D系列优先股,乘以0.20.
|
|
(h)
|
等于每一股SunLink普通股将收到的区域普通股对价的隐含价值之和加每股SunLink普通股将收到的区域优先股对价的隐含价值。
|
|
•
|
SunLink将与Regional合并,Regional继续作为存续公司。
|
|
•
|
在生效时,每5股SunLink普通股(排除在外的股份除外)将转换为获得(i)1.13 30股区域普通股和(ii)根据合并协议规定的调整,一股区域D系列优先股的权利,以及当时尚未行使和未行使的每个SunLink股权奖励将被取消,并将不复存在,并且不会交付任何对价以换取SunLink股权奖励。
|
|
•
|
区域D系列优先股的股份数量将根据合并协议的条款和条件进行调整,以确定是否存在任何现金盈余,因此可能会因任何区域债务困境而进行调整,而区域普通股和区域D系列优先股的股份数量将分别因任何反稀释调整而进行调整。
|
|
•
|
合并协议拟进行的交易完成后,预计Regional的现有股东将拥有合并后公司约[ ]%的股份,而SunLink的现有股东将拥有合并后公司约[ ]%的股份,假设将向Robert Thornton先生发行100,000股Regional普通股,并假设不存在任何行使评估权和不存在任何反稀释调整的情况。合并后,合并后公司的名称仍为“Regional Health Properties, Inc.”
|
|
•
|
合并后公司截至2024年12月31日的未经审计的备考简明合并资产负债表假设合并发生在2024年12月31日。
|
|
•
|
合并后公司截至2023年12月31日止年度未经审计的备考简明合并经营报表和截至2024年12月31日止年度未经审计的备考简明合并经营报表假设合并发生在2023年1月1日,即最早列报期间的开始。
|
|
•
|
Regional于2024年4月1日向SEC提交的10-K表格中包含的截至2023年12月31日止年度的经审计合并财务报表和附注,以及Regional于2025年3月31日向SEC提交的10-K表格中包含的截至2024年12月31日止年度的经审计合并财务报表,后者通过引用并入本联合委托书/招股说明书。有关通过引用并入本联合委托书/招股说明书的文件的列表,请参阅“您可以在哪里找到更多信息。”;
|
|
•
|
SunLink截至2024年6月30日止十二个月的经审计合并财务报表和附注,包含在SunLink于2024年9月30日向SEC提交的10-K表格中。截至2024年12月31日和2023年12月31日止六个月的未经审计合并财务报表,分别包含在SunLink于2025年2月12日和2024年2月14日向SEC提交的10-Q表格中。其中某些文件通过引用并入本联合代理声明/招股说明书。有关通过引用并入本联合代理声明/招股说明书的文件的列表,请参阅“您可以在哪里找到更多信息。”;和
|
|
•
|
随附的未经审核备考附注简明合并财务资料。
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Regional Health
Properties,Inc。
(历史)
|
|
|
SunLink健康
系统公司。
(历史)
|
|
|
交易
会计
调整
(注3)
|
|
|
会计
调整
(注3)
|
|
|
笔记
|
|
|
备考
合并
|
|
物业及设备净额
|
|
|
43,823
|
|
|
2,309
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
46,132
|
|
现金
|
|
|
582
|
|
|
8,020
|
|
|
(705)
|
|
|
—
|
|
|
F
|
|
|
7,897
|
|
受限现金
|
|
|
2,890
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
2,890
|
|
应收款项,净额
|
|
|
6,258
|
|
|
2,831
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
9,089
|
|
预付和其他资产
|
|
|
633
|
|
|
1,589
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
2,222
|
|
存货
|
|
|
—
|
|
|
1,554
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
1,554
|
|
无形资产
|
|
|
4,125
|
|
|
1,180
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
5,305
|
|
ROU经营租赁资产
|
|
|
2,154
|
|
|
389
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
2,543
|
|
总资产
|
|
|
60,465
|
|
|
17,872
|
|
|
(705)
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
77,632
|
|
高级债务,净额
|
|
|
49,721
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
49,721
|
|
应付账款
|
|
|
3,695
|
|
|
1,151
|
|
|
431
|
|
|
—
|
|
|
A
|
|
|
5,277
|
|
经营租赁义务
|
|
|
2,472
|
|
|
399
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
2,871
|
|
应计费用和其他负债
|
|
|
7,496
|
|
|
2,241
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
9,737
|
|
负债总额
|
|
|
63,384
|
|
|
3,791
|
|
|
431
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
67,606
|
|
普通股和APIC
|
|
|
63,173
|
|
|
14,268
|
|
|
(14,268)
|
|
|
—
|
|
|
E
|
|
|
66,847
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
3,674
|
|
|
|
|
|
B
|
|
|
|
|
优先股-A系列
|
|
|
426
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
426
|
|
优先股-B系列
|
|
|
18,602
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
18,602
|
|
优先股-D系列
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
3,257
|
|
|
—
|
|
|
C
|
|
|
3,257
|
|
(累计亏损)留存收益
|
|
|
(85,120)
|
|
|
(187)
|
|
|
187
|
|
|
—
|
|
|
E
|
|
|
(79,106)
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
(431)
|
|
|
|
|
|
A
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
6,444
|
|
|
|
|
|
D
|
|
|
|
|
总股本
|
|
|
(2,919)
|
|
|
14,081
|
|
|
(1,136)
|
|
|
|
|
|
G
|
|
|
10,027
|
|
负债和股东权益合计
|
|
|
60,465
|
|
|
17,872
|
|
|
(705)
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
77,632
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Regional Health
Properties,Inc。
(历史)
|
|
|
SunLink健康
系统公司。
(历史)
|
|
|
交易
会计
调整
(注3)
|
|
|
会计
调整
(注3)
|
|
|
笔记
|
|
|
备考
合并
|
|
收入:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
患者护理收入
|
|
|
8,835
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
8,835
|
|
租金收入
|
|
|
7,069
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
7,069
|
|
管理费
|
|
|
1,050
|
|
|
33,256
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
34,306
|
|
其他收入
|
|
|
210
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
210
|
|
总收入
|
|
|
17,164
|
|
|
33,256
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
50,420
|
|
费用:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
销货成本
|
|
|
—
|
|
|
19,216
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
19,216
|
|
患者护理费用
|
|
|
7,979
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
7,979
|
|
设施租金费用
|
|
|
594
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
594
|
|
管理费成本
|
|
|
595
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
595
|
|
折旧及摊销
|
|
|
2,255
|
|
|
1,323
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
3,578
|
|
一般和行政费用
|
|
|
5,412
|
|
|
12,144
|
|
|
431
|
|
|
—
|
|
|
A
|
|
|
17,987
|
|
信用损失费用
|
|
|
1,150
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
1,150
|
|
其他经营费用
|
|
|
—
|
|
|
3,035
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
3,035
|
|
费用总额
|
|
|
17,985
|
|
|
35,718
|
|
|
431
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
54,134
|
|
经营收入(亏损)
|
|
|
(821)
|
|
|
(2,462)
|
|
|
(431)
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(3,714)
|
|
其他(收入)费用:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
利息支出,净额
|
|
|
2,751
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
2,751
|
|
出售资产收益
|
|
|
—
|
|
|
(17)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(17)
|
|
逢低买入收益
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
(6,444)
|
|
|
—
|
|
|
D
|
|
|
(6,444)
|
|
其他费用(收入),净额
|
|
|
316
|
|
|
(135)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
181
|
|
其他费用共计,净额
|
|
|
3,067
|
|
|
(152)
|
|
|
(6,444)
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(3,529)
|
|
所得税前持续经营收益(亏损)
|
|
|
(3,888)
|
|
|
(2,310)
|
|
|
6,014
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(184)
|
|
所得税优惠
|
|
|
—
|
|
|
(1)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(1)
|
|
所得税后持续经营收益(亏损)
|
|
|
(3,888)
|
|
|
(2,309)
|
|
|
6,014
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(183)
|
|
净利润(亏损)
|
|
|
(3,888)
|
|
|
(2,309)
|
|
|
6,014
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(183)
|
|
已终止经营业务的收益(亏损),扣除所得税后的净额
|
|
|
—
|
|
|
1,593
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
1,593
|
|
归属于普通股股东的净利润(亏损)
|
|
|
(3,888)
|
|
|
(790)
|
|
|
6,014
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
1,336
|
|
每股普通股净利润(亏损):
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
基本:
|
|
|
(2.07)
|
|
|
(0.33)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(0.05)
|
|
稀释:
|
|
|
(2.07)
|
|
|
(0.33)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(0.05)
|
|
已发行普通股加权平均股数:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
基本:
|
|
|
1,877
|
|
|
7,041
|
|
|
—
|
|
|
1,595
|
|
|
|
|
|
3,472
|
|
稀释:
|
|
|
1,877
|
|
|
7,041
|
|
|
—
|
|
|
1,595
|
|
|
|
|
|
3,472
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Regional Health
Properties,Inc。
(历史)
|
|
|
SunLink健康
系统公司。
(历史)
|
|
|
交易
会计
调整
(注3)
|
|
|
会计
调整
(注3)
|
|
|
笔记
|
|
|
备考
合并
|
|
收入:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
患者护理收入
|
|
|
11,273
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
11,273
|
|
租金收入
|
|
|
7,005
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
7,005
|
|
管理费
|
|
|
—
|
|
|
31,233
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
31,233
|
|
其他收入
|
|
|
57
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
57
|
|
总收入
|
|
|
18,335
|
|
|
31,233
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
49,568
|
|
费用:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
销货成本
|
|
|
—
|
|
|
17,814
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
17,814
|
|
患者护理费用
|
|
|
9,442
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
9,442
|
|
设施租金费用
|
|
|
594
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
594
|
|
管理费成本
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
—
|
|
折旧及摊销
|
|
|
2,062
|
|
|
1,392
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
3,454
|
|
一般和行政费用
|
|
|
5,408
|
|
|
12,800
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
18,208
|
|
信用损失费用
|
|
|
668
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
668
|
|
其他经营费用
|
|
|
—
|
|
|
2,961
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
2,961
|
|
费用总额
|
|
|
18,174
|
|
|
34,967
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
53,141
|
|
经营收入(亏损)
|
|
|
161
|
|
|
(3,734)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(3,573)
|
|
其他(收入)费用:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
利息支出,净额
|
|
|
2,710
|
|
|
42
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
2,752
|
|
出售资产收益
|
|
|
—
|
|
|
(694)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(694)
|
|
逢低买入收益
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
—
|
|
其他费用(收入),净额
|
|
|
669
|
|
|
(200)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
469
|
|
其他费用共计,净额
|
|
|
3,379
|
|
|
(852)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
2,527
|
|
所得税前持续经营收益(亏损)
|
|
|
(3,218)
|
|
|
(2,882)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(6,100)
|
|
所得税优惠
|
|
|
—
|
|
|
(10)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(10)
|
|
所得税后持续经营收益(亏损)
|
|
|
(3,218)
|
|
|
(2,872)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(6,090)
|
|
净利润(亏损)
|
|
|
(3,218)
|
|
|
(2,872)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(6,090)
|
|
已终止经营业务的收益(亏损),扣除所得税后的净额
|
|
|
—
|
|
|
1,593
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
1,593
|
|
归属于普通股股东的净利润(亏损)
|
|
|
(3,218)
|
|
|
(790)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(4,008)
|
|
每股普通股净利润(亏损):
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
基本:
|
|
|
(1.73)
|
|
|
(0.41)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(1.76)
|
|
稀释:
|
|
|
(1.73)
|
|
|
(0.41)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(1.76)
|
|
已发行普通股加权平均股数:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
基本:
|
|
|
1,858
|
|
|
7,041
|
|
|
—
|
|
|
1,595
|
|
|
|
|
|
3,453
|
|
稀释:
|
|
|
1,858
|
|
|
7,041
|
|
|
—
|
|
|
1,595
|
|
|
|
|
|
3,453
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
•
|
紧随合并后,前Regional股东预计将持有54.08%的投票权,前SunLink股东预计将持有45.92%的投票权,假设将向Robert Thornton先生发行100,000股区域普通股,并假设不存在任何行使评估权和不存在任何反稀释调整的情况。
|
|
•
|
以企业价值衡量,区域规模超过SunLink。
|
|
•
|
合并后,预计董事会最初将由七名董事组成。其中两名董事将由Regional指定,其中两名董事将由SunLink指定,其中两名董事将由Regional和SunLink共同协议指定,其中一名董事将由Regional B系列优先股持有人安排进入董事会。
|
|
•
|
Regional现有的高级管理团队将由合并后公司的大部分高级管理层组成,但由SunLink现任首席财务官担任合并后公司的首席财务官和首席财务官,由SunLink现任董事长兼首席执行官担任执行副总裁——合并后公司的公司战略。
|
|
•
|
合并后公司的总部将设在Regional的总部,合并后公司的名称将为Regional Health Properties, Inc.
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
区域
普通股
股价
|
|
|
区域系列D
优先股
股价
|
|
|
采购价格
|
|
|
逢低获利
购买
|
|
如所示
|
|
|
$2.30
|
|
|
$2.31
|
|
|
$6,932
|
|
|
$6,444
|
|
增长20%
|
|
|
$2.76
|
|
|
$2.77
|
|
|
$8,315
|
|
|
$5,061
|
|
减少20%
|
|
|
$1.84
|
|
|
$1.85
|
|
|
$5,548
|
|
|
$7,828
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
向SunLink股东发行的区域普通股
|
|
|
|
|
|
$3,674
|
|
向SunLink股东发行的区域D系列优先股
|
|
|
|
|
|
3,257
|
|
转让对价的公允价值
|
|
|
|
|
|
$6,932
|
|
物业及设备净额
|
|
|
$2,309
|
|
|
|
|
现金
|
|
|
7,315
|
|
|
|
|
应收款项,净额
|
|
|
2,831
|
|
|
|
|
预付和其他资产
|
|
|
1,589
|
|
|
|
|
存货
|
|
|
1,554
|
|
|
|
|
无形资产
|
|
|
1,180
|
|
|
|
|
ROU经营租赁资产
|
|
|
389
|
|
|
|
|
收购资产总额的估计公允价值
|
|
|
$17,167
|
|
|
|
|
应付账款
|
|
|
1,151
|
|
|
|
|
经营租赁义务
|
|
|
399
|
|
|
|
|
应计费用和其他负债
|
|
|
2,241
|
|
|
|
|
承担的总负债的估计公允价值
|
|
|
$3,791
|
|
|
|
|
取得的净资产的估计公允价值
|
|
|
|
|
|
$13,376
|
|
逢低买入收益
|
|
|
|
|
|
($6,444)
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
退休
SunLink股权(1)
|
|
|
公允价值
采购价格
考虑(2)
|
|
|
估计数
交易
成本(3)
|
|
|
增益
讨价还价
购买(4)
|
|
|
净
调整(5)
|
|
普通股和APIC
|
|
|
(14,268)
|
|
|
3,674
|
|
|
|
|
|
—
|
|
|
(10,594)
|
|
优选D系列
|
|
|
—
|
|
|
3,257
|
|
|
|
|
|
—
|
|
|
3,257
|
|
累计赤字
|
|
|
187
|
|
|
—
|
|
|
(431)
|
|
|
6,444
|
|
|
6,201
|
|
股东权益合计
|
|
|
$(14,081)
|
|
|
$6,932
|
|
|
$(431)
|
|
|
$6,444
|
|
|
$(1,136)G
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
(1)
|
将会计被收购方SunLink的历史股权剔除,作为合并的结果。
|
|
(2)
|
确认Regional在收购SunLink中支付的购买价格对价的公允价值。有关购买价格对价的构成部分,请参阅附注1。
|
|
(3)
|
预计交易成本。
|
|
(4)
|
确认为逢低买入收益的金额,见上文E。
|
|
(5)
|
对股东权益的净调整。
|
|
7
|
合并协议指的是SunLink也可能支付的第二次股息。
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
一年
结束了
12月31日,
2023
|
|
|
一年
结束了
12月31日,
2024
|
|
预计净亏损
|
|
|
($183)
|
|
|
($6,090)
|
|
基本股份:
|
|
|
|
|
|
|
|
区域历史加权平均流通股
|
|
|
1,877
|
|
|
1,858
|
|
向SunLink持有人发行新的区域
|
|
|
1,595
|
|
|
1,595
|
|
基本加权平均流通股
|
|
|
3,472
|
|
|
3,453
|
|
每股备考净亏损,基本及摊薄
|
|
|
($0.05)
|
|
|
($1.76)
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
•
|
Regional和SunLink的业务无法成功整合或此类整合可能比预期更困难、更耗时或成本更高的风险;
|
|
•
|
合并带来的预期收入协同效应和成本节约可能无法在预期时间范围内完全实现或实现;
|
|
•
|
合并后的收入可能低于预期;
|
|
•
|
客户、供应商和员工的关系和业务运营可能会因合并而中断;
|
|
•
|
获得所需监管批准或Regional或SunLink股东批准的能力,以及在预期时间框架内完成合并的能力;
|
|
•
|
诉讼的成本和影响以及此类诉讼可能产生的意外或不利结果;
|
|
•
|
Regional和SunLink满足NYSE American LLC或OTCQB持续上市要求或规则(如适用)并维持其上证券上市或交易(如适用)的能力;
|
|
•
|
经济和商业状况可能发生的变化;
|
|
•
|
流行病、大流行病或其他传染病爆发的影响;
|
|
•
|
一般地缘政治不稳定和不确定性的存在或加剧;
|
|
•
|
货币和财政政策、法律法规可能发生的变化;
|
|
•
|
医疗保健行业的竞争因素;
|
|
•
|
Regional对其运营商运营成功的依赖;
|
|
•
|
的金额,以及区域的服务能力,其债务;
|
|
•
|
Regional债务协议中可能限制其进行投资、产生额外债务和以优惠条款为债务再融资能力的契约;
|
|
•
|
加强医疗保健监管和执法对Regional运营商的影响以及Regional运营商对政府和其他第三方支付方报销的依赖;
|
|
•
|
房地产投资相对缺乏流动性;
|
|
•
|
诉讼和保险费用上涨对Regional运营商业务的影响;
|
|
•
|
Regional的运营商宣布破产、资不抵债或未按规定支付租金的影响;
|
|
•
|
Regional的任何破产运营商拒绝未到期的租赁义务并在破产程序未决期间阻碍其收取未付租金或利息并为债务人的义务保留保证金的能力;
|
|
•
|
Regional寻找替代运营商的能力以及收购新物业的不可预见成本的影响;以及
|
|
•
|
(i)Regional截至2024年12月31日止年度的10-K表格年度报告中“关于前瞻性陈述的声明”和“风险因素”标题下包含的其他风险和因素,以及Regional随后向SEC提交的其他文件,以及(ii)SunLink截至2024年6月30日止年度的10-K表格年度报告中“前瞻性陈述”和“风险因素”标题下包含的SunLink警示性语言,以及SunLink随后向SEC提交的其他文件。
|
|
•
|
区域资本股票和SunLink普通股的市场价格可能会下降;
|
|
•
|
区域或SunLink在某些情况下可能欠对方一笔报销费;
|
|
•
|
如果合并协议终止,Regional或SunLink寻求另一项业务合并,则公司可能找不到愿意以与合并协议中约定的条款相当或更具吸引力的条款进行交易的一方;
|
|
•
|
Regional’s、SunLink及其各自子公司管理层承诺的与合并相关事项的时间和资源、财务和其他方面本可以专门用于寻求其他有利机会;
|
|
•
|
区域、SunLink及其各自的子公司可能会遇到来自金融市场或其各自的客户、供应商、监管机构或员工的负面反应;
|
|
•
|
Regional和SunLink将被要求支付各自与合并相关的费用,例如法律、会计、财务顾问、备案、印刷和邮寄费用,无论合并是否完成,均以报销费用为准;
|
|
•
|
根据合并协议的规定,Regional和SunLink在生效时间之前开展各自的业务受到限制,这可能会阻止任何一方在合并未决期间进行某些收购或采取其他行动;和
|
|
•
|
由于对任何未能成功完成合并的负面看法而造成的声誉损害。
|
|
•
|
区域普通股有限的市场报价;
|
|
•
|
区域普通股流动性减少;
|
|
•
|
确定区域普通股为“仙股”,这将要求交易区域普通股的经纪人遵守更严格的规则,并可能导致区域普通股二级交易市场的交易活动水平降低;
|
|
•
|
有限的新闻和分析师报道;和
|
|
•
|
a未来增发证券或获得额外融资的能力下降。
|
|
•
|
为路易斯安那州西南部居民提供的零售药店产品和服务;
|
|
•
|
机构药学服务,包括向机构客户或机构环境中的患者提供专科和非专科医药和生物制品,例如路易斯安那州的养老院、辅助生活设施、行为和专科医院、临终关怀和教养设施;
|
|
•
|
非机构药房服务,包括在非机构环境中向客户或患者提供专科和非专科医药和生物制品,包括在路易斯安那州的私人住宅;并且,
|
|
•
|
耐用医疗设备,主要包括为机构客户或机构环境中的患者销售和租赁产品以及路易斯安那州由患者管理的家庭护理。
|
|
•
|
区域委员会与其财务和法律顾问一起彻底审查合并的结构以及合并协议的财务和其他条款(包括SunLink的
|
|
•
|
交换比率和合并协议的其他条款产生于区域委员会及其法律和财务顾问与SunLink董事会及其法律和财务顾问之间的公平谈判,另一方面;
|
|
•
|
其对SunLink和SunLink的业务、财务状况、财务业绩和经营成果的理解;
|
|
•
|
提供互补性合并的高级管理层的互补业务线和长期护理经验导致多重业务协同效应;
|
|
•
|
Regional与SunLink之间提供扩展SunLink药房业务所提供服务的最小地理运营重叠;
|
|
•
|
由于合并,当前估值有可能立即出现实质性上涨;
|
|
•
|
区域股东参与估值上行空间提升的潜在机会作为合并后的公司有望产生增加的现金流并有可能成为净收益为正;
|
|
•
|
备考合并公司财务指标,该指标基于管理层对Regional和SunLink的估计、估计的合并公司成本协同效应以及合并后公司的资产负债表;
|
|
•
|
预计合并将为区域普通股带来更多的交易流动性;
|
|
•
|
区域普通股和SunLink普通股的历史和当时的交易价格和交易量;
|
|
•
|
支持区域股东及支持SunLink股东同意就合并订立支持及锁定协议的事实;
|
|
•
|
区域委员会财务顾问代表审查并与其讨论的财务分析;和
|
|
•
|
正如“合并的重大美国联邦所得税后果”中更详细描述的那样,此次合并旨在符合美国联邦所得税目的的“重组”条件。
|
|
•
|
合并预期产生的全部战略和财务利益可能无法全部或完全实现或可能需要比预期更长的时间才能实现的风险;
|
|
•
|
合并可能无法及时完成或根本无法完成的风险,包括未能完成合并可能导致Regional产生重大费用并导致投资者产生负面看法的风险;
|
|
•
|
SunLink普通股持有人将收到的对价的一部分将由基于固定交换比率的区域普通股股份组成,即SunLink股东将收到的对价的价值可能会因区域普通股交易价格的变化而在签署至交割之间增加;
|
|
•
|
并非完成合并的所有条件,包括收到任何必要的第三方和监管批准,都在各方的控制范围内;
|
|
•
|
可能无法及时或以各方满意的条款获得完成合并所需的监管批准;
|
|
•
|
Regional就合并和谈判交易文件将产生的大量费用,包括与宣布合并或合并未决可能导致的任何诉讼有关的费用,其中一些费用无论合并是否完成都可能需要支付,以及这些费用对Regional财务状况的影响;
|
|
•
|
合并协议中规定的在合并完成前开展Regional业务的限制,其中要求Regional在特定限制下不采取某些行动,这可能会延迟或阻止Regional在合并完成前开展某些交易;
|
|
•
|
合并协议规定,根据董事会建议终止权或区域违约终止权的区域变更,在某些情况下,Regional将支付的某些费用最高可达250,000美元;和
|
|
•
|
与Regional和SunLink以及合并相关的各种其他适用风险,包括标题为“关于前瞻性陈述的警告声明”和“风险因素”部分中描述的风险。
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|
•
|
SunLink战略规划委员会和SunLink董事会连同其财务和法律顾问彻底审查了合并的结构以及合并协议的财务和其他条款(包括SunLink的陈述、保证和契约、其义务的条件、终止条款和相关的补偿费用,以及完成合并的可能性和完成合并所需的可能时间段)以及交易文件所设想的其他交易的条款,包括回购区域D系列优先股的某些股份的义务;
|
|
•
|
交换比率和合并协议的其他条款,一方面是由于SunLink董事会及其法律和财务顾问,另一方面是区域董事会及其法律和财务顾问之间的公平谈判;
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•
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其对区域和区域的业务、财务状况、财务业绩、经营成果的理解;
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•
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预计合并将导致在合并中收到的区域普通股的交易流动性超过SunLink普通股的现有流动性;
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•
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区域普通股和SunLink普通股的历史和当时的交易价格和交易量;
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•
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支持区域股东及支持SunLink股东同意就合并订立支持及锁定协议的事实;
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•
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Lenox集团代表审查并与SunLink战略规划委员会和SunLink董事会讨论的财务分析;和
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•
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正如“合并的重大美国联邦所得税后果”中更详细描述的那样,此次合并旨在符合美国联邦所得税目的的“重组”条件。
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•
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合并预期产生的全部战略和财务利益可能无法全部或完全实现或可能需要比预期更长的时间才能实现的风险;
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•
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合并可能无法及时完成或根本无法完成的风险,包括未能完成合并可能导致SunLink产生重大费用并导致投资者产生负面看法的风险;
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•
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SunLink普通股持有人将收到的部分对价将由基于固定交换比率的区域普通股股份组成,即由于区域普通股和SunLink普通股的交易价格发生变化,SunLink股东将收到的对价的价值可能在签署和交割之间增加或减少;
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•
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并非完成合并的所有条件,包括收到任何必要的第三方和监管批准,都在各方的控制范围内;
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•
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可能无法及时或以各方满意的条款获得完成合并所必需或可取的监管批准;
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•
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SunLink就合并和谈判交易文件将产生的大量费用,包括与宣布合并或合并未决可能导致的任何诉讼有关的费用,其中一些费用无论合并是否完成都可能需要支付,以及这些费用对SunLink财务状况的影响;
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•
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合并协议中规定的在合并完成前开展SunLink业务的限制,其中要求SunLink在特定限制下不采取某些行动,这可能会延迟或阻止SunLink在合并完成前开展某些交易;
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•
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合并协议规定,根据SunLink变更董事会推荐终止权或SunLink违约终止权,在某些情况下,SunLink将支付的某些费用最高可达250,000美元;和
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•
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与Regional和SunLink以及合并相关的各种其他适用风险,包括标题为“关于前瞻性陈述的警告声明”和“风险因素”部分中描述的风险。
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•
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同时基于永续增长模型和退出模型进行了现金流折现分析。Lenox集团通过将SunLink的资本成本减去估计的永续增长资本化,以及通过应用退出EBITDA倍数计算估计的企业价值来计算终端价值。
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•
|
对于使用永续增长率法进行的计算,假设的永续增长率范围为2.5%至4.5%。
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•
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预计现金流量是根据SunLink管理层的内部估计,通过计算SunLink在截至2025年6月30日的财政年度开始到截至2029年6月30日的财政年度结束的整个财政年度预计产生的独立的无杠杆、税后自由现金流量的估计现值来估计的。
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|
•
|
使用反映SunLink现金流相对风险的贴现率将预计的自由现金流折现为现值。莱诺克斯集团根据资本资产定价模型得出的加权平均资本成本(WACC)在18.1%至22.1%之间对估计的自由现金流和终值进行贴现。
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|
•
|
贴现率还考虑了宏观经济假设、对风险的估计、资本的机会成本、预期回报以及莱诺克斯集团认为合适的其他因素。
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|
•
|
Lenox集团在制定贴现现金流分析时利用并依赖了与管理层一起在2023年编制的截至2024年6月30日至2029年财政年度的预测,以及与SunLink管理层的讨论、对历史财务业绩的审查、宏观经济趋势和其他因素。在编制原始预测后,SunLink没有更新此类预测或编制新的预测,Lenox集团也没有对截至2025年3月31日止九个月的实际业绩进行调整。
|
|
•
|
净营业亏损结转,简称NOL,估值为零,因为根据SunLink公开文件中的讨论和/或SunLink管理层的内部估计,SunLink管理层预计SunLink不会利用任何NOL来减少未来的联邦和州税。导致SunLink确定所有递延税项资产应具有全额估值备抵的主要负面证据是历史税收损失和截至2025年6月30日止年度的预计本财政年度税收损失。为了评估SunLink的估值备抵,SunLink的亏损历史代表了重大的历史负面证据,自2017年6月30日以来,SunLink没有确认任何联邦所得税净营业亏损结转。
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财年6月30日
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2025E
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2026年E
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2027年E
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2028年E
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2029年E
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销售
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$34,416
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$36,722
|
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$38,632
|
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$40,061
|
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$41,543
|
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销售增长
|
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6.1%
|
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|
6.7%
|
|
|
5.2%
|
|
|
3.7%
|
|
|
3.7%
|
|
销售商品成本
|
|
|
19,392
|
|
|
20,599
|
|
|
21,574
|
|
|
22,272
|
|
|
22,992
|
|
毛利
|
|
|
15,025
|
|
|
16,123
|
|
|
17,058
|
|
|
17,789
|
|
|
18,552
|
|
毛利率
|
|
|
43.7%
|
|
|
43.9%
|
|
|
44.2%
|
|
|
44.4%
|
|
|
44.7%
|
|
销售,综合&行政
|
|
|
16,069
|
|
|
16,814
|
|
|
17,340
|
|
|
17,621
|
|
|
17,899
|
|
折旧
|
|
|
1,445
|
|
|
1,542
|
|
|
1,622
|
|
|
1,682
|
|
|
1,745
|
|
息税前利润
|
|
|
(2,489)
|
|
|
(2,233)
|
|
|
(1,905)
|
|
|
(1,514)
|
|
|
(1,092)
|
|
息税前利润率
|
|
|
(7.2%)
|
|
|
(6.1%)
|
|
|
(4.9%)
|
|
|
(3.8%)
|
|
|
(2.6%)
|
|
EBITDA
|
|
|
(1,044)
|
|
|
(691)
|
|
|
(282)
|
|
|
168
|
|
|
653
|
|
减:税金
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
减:资本支出
|
|
|
(1,451)
|
|
|
(1,549)
|
|
|
(1,629)
|
|
|
(1,689)
|
|
|
(1,752)
|
|
减:NWC变动
|
|
|
1,656
|
|
|
(194)
|
|
|
(355)
|
|
|
(72)
|
|
|
(281)
|
|
无杠杆现金流
|
|
|
$(839)
|
|
|
$(2,434)
|
|
|
$(2,267)
|
|
|
$(1,593)
|
|
|
$(1,380)
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
•
|
估计收入是基于对SunLink产品和服务未来销售的历史和预测分析;
|
|
•
|
销售和营销费用将加速增长以支持增长;
|
|
•
|
销售商品成本和资本支出(“资本支出”)会增加;
|
|
•
|
净营运资本(“NWC”)将减少;
|
|
•
|
SunLink仍将是一家公开交易的公司,并将在整个预测期内承担保持公开交易的成本;
|
|
•
|
不会从事任何“私有化”交易;以及
|
|
•
|
SunLink不会就预测期间的部分或全部业务订立任何战略交易。
|
|
•
|
Lenox集团选择了11家上市公司,这些公司的业务涉及耐用医疗设备、药房和医疗技术领域,Lenox集团认为这些领域与对SunLink整体业务的分析相关。
|
|
•
|
然后对上市公司进行企业价值对销售额和企业价值对EBITDA的交易倍数分析。
|
|
•
|
Lenox Group认为与分析相关的上市公司与SunLink的核心业务运营的可比性水平有限,原因包括地域多元化、历史财务业绩、终端市场组合、行业和市值等多种因素。特别是,在耐用医疗设备桶和药房桶中,企业价值、收入和EBITDA与SunLink有很大差异。因此,Lenox集团没有根据可比公司估值估计SunLink普通股的每股价值。
|
|
•
|
莱诺克斯集团审查了其认为与这一分析相关的18项公开披露的先例交易。对跨药房(十二个)和医疗保健技术(六个)的交易进行了审查,将药房交易划分为企业总价值低于5000万美元(五个)和企业总价值低于1亿美元(七个)的交易的规模范围。
|
|
•
|
在可能的情况下,Lenox集团计算了每笔交易的隐含企业价值与收入和EBITDA的倍数。
|
|
•
|
鉴于其核心业务运营的特征,SunLink过去没有,现在也没有直接与先例交易分析中包含的销售公司进行比较,以及与销售公司的特征。这些因素包括历史财务表现、终端市场组合、行业和市值。特别是,企业价值、收入和EBITDA与SunLink在两个药房公司桶的交易规模、医疗技术桶和整体上都有很大差异。所有先例交易的EBITDA利润率均为正,尤其是在包含的医疗技术先例交易中。仅SunLink一家公司,基于销售额的企业价值为负值(0.0x),基于EBITDA的企业价值最低,为0.2x。因此,Lenox集团没有根据先例交易估计SunLink普通股的每股价值。
|
|
•
|
不存在被认为合理可能对SunLink的财务状况和SunLink普通股市场价格产生重大影响的关于处置SunLink剩余药房业务或个别药房资产的未决讨论或提案;
|
|
•
|
SunLink认为,对药房业务整体或SunLink药房业务的任何运营线的任何处置都会随着时间的推移而发生(如果有的话);和
|
|
•
|
的难度和投机性,这样的时机,处置价格,处置成本,临时营运资金要求,以及类似的确定。
|
|
•
|
24.6%的加权平均贴现率意味着每股1.38美元的风险发售价
|
|
•
|
37.3%的加权平均贴现率意味着每股0.99美元的风险发售价。
|
|
•
|
50.1%的加权平均贴现率意味着每股0.76美元的风险发售价。
|
|
•
|
本节所指的合并生效时间为2025年6月30日,这是仅为本节披露目的而假定的合并结束日期。
|
|
•
|
SunLink的每位执行官的聘用均由SunLink在没有“原因”(相关计划和协议中定义了该术语)的情况下终止,在每种情况下,紧随假定的合并生效时间。
|
|
•
|
本节所指的合并生效时间为2025年6月30日,这是仅为本节披露目的而假定的合并结束日期。
|
|
•
|
SunLink的每位指定执行官的聘用均由SunLink在没有“原因”(相关协议中定义了该术语)的情况下终止,在每种情况下,紧随假定的合并生效时间。
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姓名和主要职务
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|
续
基地
工资(1)
$
|
|
|
一次性付款
工资、奖金
和激励
Compensation
付款
$
|
|
|
价值
健康
和
保险
福利(2)
$
|
|
|
价值
加速
股权
奖项
$
|
|
|
合计
终止
福利
$
|
|
Robert M. Thornton, Jr.
董事长、总裁、首席执行官
|
|
|
945,000
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|
|
0
|
|
|
18,796
|
|
|
不适用
|
|
|
963,796
|
|
Mark J. Stockslager
首席财务官兼首席会计官
|
|
|
204,000
|
|
|
不适用
|
|
|
不适用
|
|
|
不适用
|
|
|
204,000
|
|
Byron D. Finn
SunLink ScriptsRx,LLC总裁
|
|
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117,000
|
|
|
不适用
|
|
|
不适用
|
|
|
不适用
|
|
|
117,000
|
|
Sheila G. Brockman
SunLink副总裁、Southern Health Corporation of Houston,Inc.首席执行官、East Madison Property,LLC总裁
|
|
|
88,000
|
|
|
不适用
|
|
|
不适用
|
|
|
不适用
|
|
|
88,000
|
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|
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(1)
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桑顿先生的30个月持续基薪福利将在适用的福利期内按照SunLink定期安排的发薪期支付。Stockslager先生、Finn先生和Brockman女士的持续基本工资福利将按照SunLink以前的工资单做法支付。Stockslager和Finn以及Brockman女士的现金遣散费将取决于符合条件的终止雇佣关系(即“双重触发”)。
|
|
(2)
|
根据二十四个月内应支付的健康保险费总额并假设受保个人在COBRA项下行使所有权利计算,不对成本增加进行调整,加上补充人寿保险的保费,不对成本增加进行调整,乘以提供补充人寿保险福利的人员的假定精算寿命或补充人寿保险福利的最长期限(如果更短)。
|
|
•
|
正当组织、有效存续、信誉良好、有资格经商;
|
|
•
|
资本化;
|
|
•
|
执行和履行交易文件及交易文件拟进行的交易的企业授权;
|
|
•
|
所需的同意和政府实体的批准;
|
|
•
|
不存在与组织文件和其他协议或法律相冲突或违反的情形;
|
|
•
|
向SEC提交的文件和财务报表;
|
|
•
|
与财务报告有关的内部控制和披露控制及程序;
|
|
•
|
不存在某些未披露的负债;
|
|
•
|
没有发生某些变化或事件;
|
|
•
|
不存在重大不利影响;
|
|
•
|
没有某些法律程序、调查和政府命令;
|
|
•
|
遵守适用法律;
|
|
•
|
拥有并遵守开展该方业务所需的许可;
|
|
•
|
税务事项;
|
|
•
|
经纪人和与交易相关的费用和开支;
|
|
•
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与本联合委托书/招股说明书相关的已提供或将提供的信息的准确性;
|
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•
|
就SunLink而言,其财务顾问的意见;
|
|
•
|
国家反收购法规的不适用性;
|
|
•
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不动产;
|
|
•
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知识产权;
|
|
•
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员工福利计划;
|
|
•
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重大合同;
|
|
•
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隐私和数据安全;
|
|
•
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保险单;
|
|
•
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就业和劳工事项;和
|
|
•
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关联交易。
|
|
•
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美国或世界上任何其他国家或地区的一般经济状况(或这种状况的变化),或全球经济的一般状况;
|
|
•
|
美国或世界上任何其他国家或地区的证券市场、信贷市场、货币市场或其他金融市场的条件(或这些条件的变化),包括(i)美国或世界上任何其他国家或地区的利率变化和任何国家或地区货币的汇率变化和(ii)在美国或世界上任何其他国家或地区经营的任何证券交易所或场外市场的证券(无论是股本、债务、衍生或混合证券)的任何暂停交易;
|
|
•
|
该方及其子公司开展业务所处行业的条件(或该等条件的变化);
|
|
•
|
美国或世界任何其他国家或地区的政治状况(或此类状况的变化)或美国或世界任何其他国家或地区的战争、破坏或恐怖主义行为(包括任何此类战争、破坏或恐怖主义行为的任何升级或普遍恶化);
|
|
•
|
地震、飓风、海啸、龙卷风、洪水、泥石流、野火或其他自然灾害、天气状况、流行病、疾病爆发、大流行病(为免生疑问,包括由新冠疫情引起、与之相关或以其他方式相关的任何影响)、公共卫生紧急情况、传染病的广泛发生或其他类似事件,以及美国或世界任何其他国家或地区的任何其他不可抗力事件;
|
|
•
|
本协议的公告或本协议所设想的交易的未决或完成,包括另一方的身份(条件是,本条款不适用于任何明确意在涉及本协议的执行、交付或履行或交易的完成的后果的任何陈述或保证,或在此种条件与此种陈述和保证有关的范围内,不适用于达成交易的任何条件);
|
|
•
|
任何已采取或未采取行动(在每种情况下,均为另一方在每种情况下以书面明确认可、同意或要求采取的行动),或采取本协议明确要求的任何行动(合并协议第4.1节或第4.2节第一句要求采取的行动除外),或未采取合并协议明确禁止的任何行动;
|
|
•
|
法律或其他法律或监管条件的变化或GAAP或其他会计准则的变化(或其解释);
|
|
•
|
一方股票价格或一方股票交易量的变化,或一方未能满足对一方任何时期的收入、收益或其他财务业绩或经营业绩的任何公开估计或预期,或一方或其任何子公司未能满足其收入、收益或其他财务业绩或经营业绩的任何内部预算、计划或预测(但在每种情况下均不是此类变化或失败的根本原因,除非此类变化或失败在本定义中另有例外);或
|
|
•
|
该方的任何现任或前任股东(代表他们自己或代表该方)对任何一方或其各自的任何董事或高级管理人员因合并或与合并协议所设想的任何其他交易有关而采取或提起的任何行动;
|
|
•
|
(i)就其任何已发行股本(在合并协议第5.15条许可的范围内或(y)由SunLink的直接或间接全资附属公司向其母公司作出的股息及分派(x)除外)宣派、搁置、作出或支付任何股息,或作出任何其他分派(不论是以现金、证券或其他财产作出);(ii)就以下事项分拆、合并或重新分类其任何股本或发行或授权发行任何其他证券,代替或替代其股本或任何其他证券的股份;或(iii)购买、赎回或以其他方式收购其股本的任何股份或其任何其他证券,或收购任何该等股份或其他证券的任何权利、认股权证或期权,但在本条款(iii)的情况下,向SunLink股权奖励持有人收购SunLink普通股股份,以全额或部分支付该持有人在行使或结算时应支付的任何适用税款或行使价(如适用),在条款要求的范围内;
|
|
•
|
发行、要约、交付、出售、授予或以其他方式允许其股本的任何股份、任何其他有表决权的证券或任何可转换为或可交换的证券,或任何权利、认股权证或期权,以获取任何此类股份、有表决权的证券或可转换或可交换证券,在每种情况下,均不包括在本协议日期未偿付的SunLink股权奖励结算时发行SunLink普通股股份并根据其条款;
|
|
•
|
修改SunLink或其任何子公司的公司章程、章程或其他类似的章程或组织文件,以任何方式阻止或严重延迟或严重损害Regional和SunLink完成交易的能力;
|
|
•
|
取得或促使取得任何资产、权利或财产,包括与任何企业或任何公司、合伙企业、合资企业、有限责任公司、协会或其其他业务组织或部门合并或合并,或通过购买其全部或大部分资产或任何股票,或以任何其他方式,或在任何此类情况下就上述任何一项作出与财产、厂房或设备有关的任何资本支出或其他支出,购买资产总额不超过单独2000000美元或所有此类交易总额不超过3000000美元的资产除外;
|
|
•
|
出售、租赁、许可(或再许可)、质押、抵押或以其他方式处置或受任何留置权限制的SunLink或其任何子公司的任何财产、权利或资产(知识产权除外,仅在下文第十一个要点中提及),但(i)库存或设备的销售,以及过时设备的处置,在每种情况下,在正常业务过程中,(ii)单独出售总额不超过1,000,000美元的其他资产或所有此类交易的总额不超过2,000,000美元的其他资产,及(iii)SunLink披露函件第4.1节(e)所载;
|
|
•
|
(i)采纳任何股东权利计划,(ii)采纳全部或部分清算、解散、资本重组、重组或其他重组计划,或(iii)与任何人合并或合并,但SunLink全资附属公司之间的该等交易除外;
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|
•
|
(i)因借入款项而招致任何债务或为另一人的任何该等债务提供担保,(ii)发行、出售或修订任何债务证券或认股权证或其他权利以收购SunLink或其任何附属公司的任何债务证券,为另一人的任何债务证券提供担保或订立任何旨在具有上述任何经济效果的安排,(iii)作出任何贷款、垫款(在正常业务过程中向SunLink及其附属公司的雇员提供常规垫款除外)或向任何其他人作出出资或投资,但SunLink除外
|
|
•
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对会计方法、原则或惯例进行任何重大变更,但GAAP或SEC规则或解释变更可能要求的除外(在日常业务过程中对此类方法、原则或惯例进行的任何微小变更或修改除外);
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|
•
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除适用法律规定或为遵守于本协议日期存在的任何SunLink雇员计划或SunLink披露函第4.1节(i)所述的规定外,与其任何董事、高级职员、雇员或个人独立承包商采纳、订立、终止或修订任何雇佣、咨询、遣散、保留、控制权变更、终止或类似协议或安排,但在正常业务过程中所做的范围除外(前提是,尽管本协议有任何相反规定,SunLink不得修订或终止Stockslager雇佣协议或以其他方式采纳或与Mark J. Stockslager订立新的雇佣协议),(a)与根据本协议获准聘用的新聘用员工订立随意聘用信函,该信函并无就任何遣散或控制权变更提供任何条款(参与于本协议日期生效的SunLink披露函第4.1节(i)所指的SunLink遣散计划除外(“SunLink离职实践")),或(b)为根据本协议被允许终止的雇员订立惯常离职协议,规定适用的前雇员解除职务和(如适用)符合SunLink遣散费惯例的遣散费,(ii)雇用任何新雇员,但在正常业务过程中雇用的非执行雇员的个人薪金、工资或基本工资每年低于175000美元,(iii)建立、采纳、订立,修订或终止任何SunLink集体谈判协议;(iv)除适用法律规定或为遵守于本协议日期存在的任何SunLink员工计划外,订立、采纳、订立、修订或终止任何SunLink员工计划,除在正常业务过程中对SunLink员工计划作出的修订是在正常业务过程中的福利计划,不会(且在交易结束后不会)在任何重大方面增加SunLink或其任何子公司维持该SunLink员工计划的成本,并适用于几乎所有SunLink员工外,(v)增加(或加速支付或归属)的补偿、福利、遣散费或解雇费,或向任何董事、高级职员支付或授予任何奖金或其他奖励补偿,雇员或个人独立承包商(以现金支付(a)2024财年年度酌情奖金、生效时间前的2025财年绩效和成就的酌情奖金以及留任奖金除外;前提是(y)在上述每一种情况下,此类奖金均由SunLink薪酬委员会判定并经SunLink董事会批准,每一方均合理且善意地行事,为合理必要或可取的,且(z)在任何情况下,上述所有奖金的总和均不得超过400,000美元,(b)在正常业务过程中与个人薪金或工资低于每年20万美元的雇员在正常业务过程中进行的晋升有关的惯常加薪金额,对任何个人而言不超过4%,(c)在正常业务过程中给予根据上文第(ii)条允许的新雇员的短期奖金机会,在每种情况下(不包括任何控制权变更或与类似交易有关的奖金),以及(d)在个别独立承建商的情况下,(vi)授予任何股票期权、限制性股票单位、股票增值权、基于股票或与股票相关的奖励、业绩单位、限制性股票或其他股权或基于股权的奖励,或(vii)终止(a)任何副总裁或以上级别的雇员的雇用或服务,或(b)任何其他雇员或年报酬总额超过175,000美元的独立承包商,但非因由;
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(i)订立任何合约,而该合约如于本合约日期生效,本应为SunLink物料合约(客户合约除外,该合约订定在正常业务过程中向SunLink或其附属公司支付款项的责任,但该合约并非或不会
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出售、租赁、许可或以其他方式转让或处置、放弃或允许失效,未采取必要行动维持、强制执行或保护,或在任何SunLink拥有的知识产权或SunLink许可的知识产权上创建或招致任何留置权(SunLink许可留置权除外),但不会阻止、实质性延迟或实质性损害区域和SunLink完成交易的能力;
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除SunLink披露信函第4.1(l)节规定的情况外,和解任何诉讼,但任何诉讼(i)的和解金额不实质上超过在本协议日期之前提交的SunLink SEC报告中包含的SunLink资产负债表中就该事项保留的金额,或(ii)要求SunLink支付的款项(扣除已收到的保险收益)金额不超过单独或合计500,000美元的和解除外;前提是,在第(i)和(ii)条的情况下,此类诉讼(x)不是刑事诉讼,且(y)不对SunLink或其任何子公司的运营或业务施加任何实质性限制或限制或衡平法或禁令补救措施,也不涉及承认任何不当行为;
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作出、撤销或更改任何重大税务选择、更改任何重大税务会计期间或采用或更改任何税务会计方法、修改任何重大税务申报表、获得任何税务裁定、就重大税务订立任何结案或类似协议、放弃任何要求重大退税的权利、同意任何适用于任何税务责任或评估的时效期限的任何延长或放弃,或在未经Regional事先书面同意的情况下解决或妥协任何重大税务责任,该同意不得被无理扣留、延迟或附加条件;
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未能在所有重大方面保持每份重要的SunLink保险单的完全效力和效力,或未能根据此类保单的条款向其保险承运人报告任何重大索赔或潜在的重大索赔;
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采取任何行动或故意不采取任何行动,如果合理预期此类行动或不采取行动将阻止合并符合《守则》第368(a)条含义内的“重组”资格,或导致SunLink股东被要求在将SunLink普通股交换为区域普通股和区域D系列优先股时确认收益或损失;
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除与任何收购(通过资产购买或交换、股票购买、合并或其他方式)有关且不会合理地预期会阻止或严重损害或严重延迟交易的完成外,(i)除合并协议另有规定外,与Regional或其子公司以外的任何人合并、合并、合并或合并,或(ii)收购或同意收购(包括通过与任何公司、合伙企业合并或合并、购买其资产的任何股权或大部分资产、许可或以任何其他方式)的任何业务或资产,协会或其他商业组织或其分部;或
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在每种情况下以书面或其他方式授权、或承诺或同意采取任何上述行动。
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(i)就其任何已发行股本宣派、搁置、作出或支付任何股息,或就其任何其他分派(不论是以现金、证券或其他财产作出)(Regional的直接或间接全资附属公司向其母公司作出的股息及分派除外);(ii)分拆、合并或重新分类其任何股本,或就其股本或其任何其他证券的股份发行或授权发行任何其他证券,以代替或代替其任何其他证券的股份;或(iii)购买,赎回或以其他方式收购其股本或其任何其他证券的任何股份或收购任何该等股份或其他证券的任何权利、认股权证或期权,但在本条款(iii)的情况下,向区域股权奖励持有人收购区域普通股股份,以全额或部分支付该持有人在行使或结算时应支付的任何适用税款或行使价(如适用),但在其条款要求的范围内;
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发行、要约、交付、出售、授予或以其他方式允许其股本的任何股份、任何其他有表决权的证券或任何可转换为或可交换的证券,或任何权利、认股权证或期权以收购任何此类股份、有表决权的证券或可转换或可交换证券,在每种情况下,除(i)在结算、归属时发行区域普通股的股份外,对在本协议日期尚未行使或根据下文第(ii)条发行的任何区域股权奖励或(ii)根据区域股票计划发行最多65,000股区域普通股的任何限制行使或失效;
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修订Regional或其任何子公司的公司章程、章程或其他类似的章程或组织文件,以任何方式阻止、实质性延迟或实质性损害Regional和SunLink完成交易的能力,或相对于Regional的其他股东歧视SunLink普通股持有人;
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取得或促使取得任何资产、权利或财产,包括与任何企业或任何公司、合伙企业、合资企业、有限责任公司、协会或其其他业务组织或部门合并或合并,或通过购买其全部或大部分资产或任何股票,或以任何其他方式,或在任何此类情况下就上述任何一项作出与财产、厂房或设备有关的任何资本支出或其他支出,购买资产总额不超过单独2000000美元或所有此类交易总额不超过3000000美元的资产除外;
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出售、租赁、许可(或再许可)、质押、抵押或以其他方式处置或受任何留置权约束的Regional或其任何子公司的任何财产、权利或资产(知识产权除外,仅在下文第4.2(k)节述及),但(i)库存或设备的销售,以及过时设备的处置,在每种情况下在正常业务过程中,(ii)单独出售总额不超过1,000,000美元的其他资产或所有此类交易的总额不超过2,000,000美元,以及(iii)区域披露函第4.2(e)节规定的其他资产;
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(i)采纳任何股东权利计划,(ii)采纳全部或部分清算、解散、资本重组、重组或其他重组计划,或(iii)与任何人合并或合并,在每种情况下,除(a)Regional全资子公司之间的此类交易或(b)不会阻止、实质性延迟或实质性损害Regional和SunLink完成交易能力的此类交易外;
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(i)因借入款项而招致任何债务或为另一人的任何该等债务提供担保,(ii)发行、出售或修订任何债务证券或认股权证或其他权利以取得任何
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对会计方法、原则或惯例进行任何重大变更,但GAAP或SEC规则或解释变更可能要求的除外(在日常业务过程中对此类方法、原则或惯例进行的任何微小变更或修改除外);
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(i)除适用法律规定外,为遵守于本协议日期存在的任何区域雇员计划或区域披露函第4.2(i)条所述的计划,终止或修订与其任何董事、高级职员、雇员或独立承包商的任何雇佣、咨询、遣散、保留、控制权变更、终止或类似协议或安排,但在正常业务过程中所做的范围除外,(a)与根据本协议获准聘用的新雇用的雇员订立随意聘用函,该等函件并无就任何遣散或变更控制利益作出规定(除参与区域披露函件第4.2(i)节所指于本协议日期生效的区域遣散计划(“区域遣散做法")),或(b)为根据本协议获准终止的雇员订立惯常离职协议,规定适用的前雇员解除职务和(如适用)符合区域离职惯例的离职福利,(ii)雇用除在正常业务过程中雇用的个人薪金、工资或基本工资每年低于175000美元的非执行雇员以外的任何新雇员,(iii)建立、采纳、订立,修订或终止任何区域集体谈判协议;(iv)除非适用法律要求或为了遵守在本协议日期已存在的任何区域雇员计划,建立、采纳、订立、修订或终止任何区域雇员计划,除在正常业务过程中对区域雇员计划作出的修订外,这些修订属于正常业务过程中的福利计划,不会(也不会在交易结束后)在任何重大方面增加区域或其任何子公司维持该区域雇员计划的成本,并且适用于几乎所有区域雇员,(v)增加(或加速支付或归属)的薪酬、福利、遣散费或解雇费,或向任何董事、高级职员支付或授予任何奖金或其他奖励薪酬,雇员或个人独立承包商(除(a)支付与截至本协议日期的现有安排一致的奖金、2024财年业绩和成就的酌情奖金或区域管理层判断的任何留任奖金外,合理和善意行事是合理必要或可取的,但所有此类奖金的总额不得超过400,000美元,(b)在正常业务过程中与个人薪金或工资低于20万美元的雇员在正常业务过程中作出的晋升有关的惯常加薪金额,对任何个人而言不超过4%,(c)在正常业务过程中给予根据上文第(ii)条允许的新雇员的短期奖金机会,在每种情况下(不包括任何控制权变更或类似交易相关的奖金),以及(d)在个别独立承建商的情况下,(vi)授予任何股票期权、限制性股票单位、股票增值权、基于股票或与股票相关的奖励、业绩单位、限制性股票或其他股权或基于股权的奖励,或(vii)终止(a)任何副总裁或以上级别的雇员的雇用或服务,或(b)任何其他雇员或年报酬总额超过175,000美元的独立承包商,但非因由;
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•
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除区域披露函第4.2(j)节规定的情况外,(i)订立任何合同,如果在本协议日期生效,本应是区域材料合同(客户合同除外,该合同规定了在正常过程中向区域或其子公司付款的义务
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•
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出售、租赁、许可或以其他方式转让或处置、放弃或允许失效,未采取任何必要行动维护、强制执行或保护,或对任何区域拥有的知识产权或区域许可的知识产权设置或招致任何留置权(区域许可留置权除外),但不会阻止、实质性延迟或实质性损害Regional和SunLink完成交易的能力的除外;
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除《区域披露信》第4.2(l)节规定的情况外,和解任何诉讼,但任何诉讼(i)的和解金额不实质上超过在本协议日期之前提交的《区域证券交易委员会》报告中所包含的《区域资产负债表》中就此事项保留的金额,或(ii)要求《区域》支付的款项(扣除已收到的保险收益)的金额不超过单独或合计500,000美元;但在第(i)和(ii)条的情况下,此类诉讼(x)不是刑事诉讼,(y)不对Regional或其任何子公司的运营或业务施加任何实质性限制或限制或衡平法或禁令补救措施,也不涉及承认任何不当行为;
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•
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作出、撤销或更改任何重大税务选择、更改任何重大税务会计期间或采用或更改任何税务会计方法、修改任何重大税务申报表、获得任何税务裁定、就重大税务订立任何结案或类似协议、放弃任何要求重大退税的权利、同意任何适用于任何税务责任或评估的时效期限的任何延长或放弃,或在未经SunLink事先书面同意的情况下解决或妥协任何重大税务责任,该同意不得被无理扣留、延迟或附加条件;
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•
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未能在所有重大方面保持每份重要区域保险单的充分效力和效力,或未能根据此类保单的条款向其保险承运人报告任何重大索赔或潜在的重大索赔;
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•
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采取任何行动或明知而不采取任何行动,如果合理预期此类行动或不行动将阻止合并符合《守则》第368(a)条含义内的“重组”资格,或导致要求SunLink股东就此确认将SunLink普通股交换为区域普通股和区域D系列优先股的收益或损失;
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•
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(i)除本协议另有规定外,与任何收购(透过资产购买或交换、股票购买、合并或其他方式)有关,而该等收购不会合理地预期会阻止或实质上损害或实质上延迟交易的完成,或(ii)收购或同意收购(包括通过与任何公司、合伙企业合并或合并、购买其资产的任何股权或大部分资产、许可或以任何其他方式)任何业务或资产,协会或其他商业组织或其分部;或
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•
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在每种情况下以书面或其他方式授权、或承诺或同意采取任何上述行动。
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•
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征求或故意诱导(包括向任何个人或团体提供有关SunLink或任何重要SunLink附属公司的任何重大非公开信息,以促进与任何SunLink收购提议有关的任何提议或要约)或故意协助构成或合理预期将导致SunLink收购提议或参与与此相关的任何谈判的任何提议或要约;
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•
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批准或推荐,或公开提议批准或推荐任何SunLink收购提议;
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•
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扣留、撤回或撤销(或更改或符合资格,以不利区域的方式),或公开提议扣留、撤回或撤销(或更改或符合资格,以不利区域的方式),SunLink董事会的建议,包括未将SunLink董事会的建议纳入本联合委托书/招股说明书;
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•
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订立与任何SunLink收购建议有关的任何合并协议、意向书或其他类似协议(可接受的保密协议除外);或
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•
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解决或同意执行上述任何一项。
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•
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与任何在合并协议日期后作出善意、非邀约的SunLink收购提议的人联系,仅是为了寻求澄清其条款和条件(为免生疑问,该联系不应包括对此类条款或条件的任何谈判),以及
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•
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告知已经提出或正在考虑提出SunLink收购建议的人合并协议施加的限制。
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•
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在SunLink收到任何SunLink收购建议的情况下迅速(无论如何在四十八(48)小时内)通知Regional,该通知应包括提出该SunLink收购建议的第三人的身份和该SunLink收购建议的副本(或在该SunLink收购建议不是书面的情况下,该SunLink收购建议的重要条款和条件的详细摘要);
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•
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如果SunLink决定开始提供信息或参与有关SunLink收购提议的讨论或谈判,则立即(无论如何至少在此类提供或参与之前二十四(24)小时)通知区域;
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•
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及时(无论如何,在四十八(48)小时内)向Regional通报任何此类SunLink收购提议的状态和重要细节(包括修订或提议的修订)(包括提供其认为与此类SunLink收购提议有关的材料的任何书面文件的副本)。
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•
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就这类优越的SunLink提案实施SunLink董事会建议变更;或
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•
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终止合并协议以就该等优越的SunLink提案订立最终协议;条件是,SunLink在该终止后尽快在切实可行的范围内订立最终收购协议,记录该等优越的SunLink提案的条款和条件。
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•
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SunLink应已向地区提供至少四(4)个工作日的事先书面通知(“SunLink通知期")SunLink采取该等行动的意向,该通知应概述该SunLink收购建议的重要条款和条件(并已向Regional提供就该SunLink收购建议订立的可用拟议交易协议的副本),或对该SunLink介入事件的书面描述(如适用);
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•
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在SunLink通知期内,如Regional提出要求,SunLink应已与Regional就合并协议的任何调整或修订或Regional提出的任何其他书面协议进行善意谈判;和
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|
•
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SunLink董事会应已善意地考虑对合并协议的任何拟议调整或修订(包括对本协议价格条款的更改)以及Regional可能在SunLink通知期的最后一天亚特兰大时间上午11:59之前以书面形式提出的任何其他协议,并应在与外部法律顾问和财务顾问协商后善意地确定,有合理的可能性表明,未能根据SunLink变更董事会建议或终止合并协议将不符合董事在适用法律下的受托责任。
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•
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征求或有意诱导(包括向任何个人或集团提供有关Regional或任何重要区域子公司的任何重大非公开信息,以促进与任何区域收购提议有关的任何提议或要约)或有意协助构成或合理预期将导致区域收购提议或参与与此相关的任何谈判的任何提议或要约;
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•
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批准或推荐,或公开提议批准或推荐任何区域收购提议;
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•
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扣留、撤回或撤销(或更改或符合资格,以对SunLink不利的方式),或公开提议扣留、撤回或撤销(或更改或符合资格,以对SunLink不利的方式)区域委员会的建议,包括未将区域委员会的建议纳入本联合代理声明/招股说明书;
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•
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订立与任何区域收购建议有关的任何合并协议、意向书或其他类似协议(可接受的保密协议除外);或
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•
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解决或同意执行上述任何一项。
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•
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联系任何在合并协议日期之后作出善意、非邀约的区域收购提议的人,仅是为了寻求澄清其条款和条件(为免生疑问,该联系不应包括对此类条款或条件的任何谈判),并且
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•
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告知已经提出或正在考虑提出区域收购建议的人合并协议施加的限制。
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•
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在Regional收到任何区域收购提议的情况下迅速(无论如何在四十八(48)小时内)通知SunLink,该通知应包括提出该区域收购提议的第三人的身份和该区域收购提议的副本(或,如果该区域收购提议不是书面的,则提供该区域收购提议的重要条款和条件的详细摘要);
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•
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如果Regional决定开始提供信息或参与有关区域收购提议的讨论或谈判,应立即(无论如何至少在此类提供或参与之前二十四(24)小时)通知SunLink;
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•
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及时(无论如何,在四十八(48)小时内)向SunLink通报任何此类区域收购提案的状态和重要细节(包括修订或提议的修订)(包括提供其认为与此类区域收购提案有关的材料的任何书面文件的副本)。
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•
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Regional应已向SunLink提供至少四(4)个工作日的事先书面通知(“区域通知期")Regional采取该行动的意向,该通知应概述该区域收购建议的重要条款和条件(并已向SunLink提供就该区域收购建议将订立的可用拟议交易协议的副本),或对该区域干预事件的书面描述(如适用);
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•
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在区域通知期内,如SunLink提出要求,Regional应已与SunLink就合并协议的任何调整或修订或由SunLink以书面提出的任何其他协议进行善意谈判;及
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•
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区域董事会应已善意考虑对合并协议的任何拟议调整或修订(包括对本协议价格条款的更改)以及SunLink可能在区域通知期最后一天亚特兰大时间上午11:59之前以书面形式提出的任何其他协议,并应在与外部法律顾问和财务顾问协商后善意地确定,未能对董事会建议进行区域更改将有合理的可能性不符合适用法律规定的董事受托责任。
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•
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信息和访问权;
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•
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第16款事项;
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•
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关于合并协议、合并或合并协议所设想的其他交易的任何新闻稿或其他公开声明的同意权;
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•
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与合并有关的费用分配;
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•
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某些事项的通知;
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•
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与交易相关的诉讼有关的通知、合作与协调(如有);
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•
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采取某些行动以确保没有任何国家反收购法律或类似限制变得适用于合并;和
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•
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根据《交易法》,将SunLink普通股从NYSE American退市,并注销SunLink普通股的注册。
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•
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SunLink合并提案获得SunLink普通股已发行并有权在SunLink特别会议上投票的多数股份持有人的赞成票;
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•
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有权在区域特别会议上对该提案进行投票的区域普通股所有已发行股份的大多数持有人投赞成票,批准区域合并提案和区域股票发行提案;
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•
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任何有管辖权的政府实体均不得颁布、发布、颁布、执行或订立任何现行的具有使合并非法或以其他方式禁止完成合并或单独或合计施加负担条件的效力的命令或法律;
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•
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本联合代理声明/招股说明书构成部分的表格S-4上的登记声明应已由SEC根据《证券法》宣布生效,并且不应成为任何停止令或寻求停止令的未决或威胁(书面)行动的对象;和
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•
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根据合并可发行的区域普通股和区域D系列优先股的股份应(i)经正式发行通知已获授权在场外市场交易或(ii)经正式发行通知已获授权在纽约证券交易所美国上市。
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•
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截至交割之日Regional的陈述和保证是真实和正确的(以一定的重要性和重大不利影响资格为准);
|
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•
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Regional在交割之日或之前在所有重大方面履行其根据合并协议要求履行的契诺和义务,除非任何此类失败没有且合理预期不会单独或总体产生区域重大不利影响(如合并协议中所定义);
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|
•
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不存在区域实质性不利影响和不存在区域债务困境(如合并协议中所定义);
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•
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就满足紧接前三个要点中描述的条件向Regional的一名执行官提供官员证书;
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•
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区域支持和锁定协议应根据截至收盘时的条款充分生效;
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|
•
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不超过2,000,000股SunLink普通股的持有人(不包括SunLink及其子公司的董事和高级管理人员)在生效日期之前根据GBCC有权、已适当行使且未撤回或放弃与其SunLink普通股相关的异议人权利;
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•
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至少在交割日期前五天,Regional应已与区域B系列优先股持有人签订一份或多份有效且具有约束力的回购协议,要求,
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|
•
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SunLink应已收到Morrison修订和重述的雇佣协议副本。
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•
|
SunLink的陈述和保证截至交割之日是真实和正确的(取决于一定的重要性和重大不利影响资格);
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|
•
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SunLink在交割之日或之前在所有重大方面履行其根据合并协议要求履行的契诺和义务,除非任何此类失败没有产生也不会合理地预期单独或总体上产生SunLink重大不利影响(如合并协议中所定义);
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•
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没有SunLink材料的不利影响;
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•
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就满足紧接前三个项目符号中所述条件向SunLink的执行官交付高级职员证书;
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•
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SunLink支持和锁定协议应根据截至收盘时的条款充分生效;
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•
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Regional应已收到SunLink的每位董事和高级管理人员签立的辞职信,在每种情况下自生效时间起生效;
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•
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Regional shall have received the Thornton employment agreement;
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•
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Regional应已收到SunLink、SunLink Healthcare,LLC和Robert M. Thornton, Jr.于2005年7月1日就该特定经修订和重述的雇佣协议项下的任何遣散和控制权变更条款签署的由Robert M. Thornton, Jr.签署的书面豁免;
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|
•
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SunLink应拥有SunLink现金和现金等价物,这些现金和现金等价物在紧接交易结束日期之前的五天内计算,金额等于或大于6,000,000美元(可根据合并协议的规定进行调整)。在交易结束时,Regional应已收到一份SunLink现金和现金等价物计算,该计算显示,截至交易结束日期前五天内的某一天,SunLink现金和现金等价物至少为6,000,000美元(可根据合并协议的规定进行调整)。药房部门应拥有总额等于或大于2,500,000美元的药房营运资金(不包括SunLink现金和药房部门的现金等价物)。在交易结束时,Regional应已收到一份药房营运资金计算,其中显示药房营运资金(不包括SunLink现金和药房部门的现金等价物)至少为2,500,000美元,计算时间为紧接交易结束日期前五天内的一天;和
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|
•
|
截至收盘之日,已发行和流通的SunLink普通股不超过7,050,000股。
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•
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经Regional和SunLink的相互书面同意;
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•
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由区域或SunLink:
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○
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如果任何阻止合并完成的命令或法律生效,或禁止、使合并的完成成为非法或强制执行,并成为最终且不可上诉的,在每种情况下,使得合并协议中规定的不得有任何禁令的条件不能得到满足;但任何未在所有重大方面遵守其在合并协议下作为一个整体承担的义务的一方将无法获得终止合并协议的权利;
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|
○
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截至终止日尚未发生生效时间的;
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○
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根据SunLink投票终止权;或
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○
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根据地区投票终止权。
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•
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按地区:
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○
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根据SunLink变更董事会推荐终止权;
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|
○
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根据SunLink违约终止权;或
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○
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根据SunLink资本终止权。
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|
•
|
由SunLink:
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|
○
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根据SunLink上级提案终止权;
|
|
○
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根据董事会推荐终止权的区域变更;
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|
○
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根据区域违约终止权;或
|
|
○
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根据区域资本终止权。
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•
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金融机构;
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•
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免税组织;
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|
•
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通过实体(或通过实体的投资者);
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•
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保险公司;
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|
•
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共同基金;
|
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•
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股票和证券或货币的交易商或经纪人;
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•
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选择适用税务核算按市值计价方法的证券交易者;
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•
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通过行使员工股票期权、通过税务合格退休计划或其他方式作为补偿获得SunLink普通股的SunLink普通股持有人;
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•
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非美国持有人,包括美国前居民;
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•
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拥有美元以外的记账本位币的人;
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|
•
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房地产投资信托基金;
|
|
•
|
受监管的投资公司;
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•
|
SunLink普通股的持有人,持有SunLink普通股作为对冲、跨式、建设性出售、洗售、转换或其他综合交易的一部分;
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•
|
持有SunLink普通股的持有人,持有SunLink普通股作为投资、退休计划、个人退休账户或其他延税账户的一部分;或者
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|
•
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一名美国侨民。
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|
•
|
持有人仅获得区域普通股和区域D系列优先股的股份(或仅获得区域普通股和区域D系列优先股和现金以代替零碎股份)以换取SunLink普通股的股份,通常不会在合并时确认任何收益或损失,但以现金代替区域普通股和区域D系列优先股的零碎股份的情况除外;
|
|
•
|
合并中收到的区域普通股和新的区域D系列优先股(包括如下所述被视为收到并以现金出售的区域普通股和区域D系列优先股的任何零碎股份)的总税基将等于持有人在其交换的SunLink普通股中的总税基;
|
|
•
|
在合并中收到的区域普通股和新的区域D系列优先股的持有期(包括如下所述被视为收到并以现金出售的任何零碎股份)将包括持有人对其交换的SunLink普通股的持有期。
|
|
•
|
提供正确的纳税人识别号,证明持有人在IRS表格W-9(或适用的替代或继承表格)上不受备用预扣税约束,并在其他方面遵守备用预扣税规则的所有适用要求;或者
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|
•
|
提供适用的备用预扣税豁免的证明。
|
|
1.
|
区域合并提案;
|
|
2.
|
区域股票发行提案;和
|
|
3.
|
地区休会提案。
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|
•
|
通过互联网:通过访问随附代理卡上注明的网站并按照说明进行操作。
|
|
•
|
电话方式:拨打随附代理卡上注明的免费电话,并按照记录的指示进行操作。
|
|
•
|
邮寄方式:填写随附代理卡,以已付邮资信封寄回。如果您没有已付邮资的信封,请将填妥的代理卡邮寄至以下地址:Regional Health Properties, Inc.,1050 Crown Pointe Parkway,Suite 720,Atlanta,Georgia 30338,收件人:公司秘书。
|
|
•
|
批准区域合并提案:区域股东投弃权票,通过经纪人、银行、代名人或其他记录持有人以“街道名称”持有其股份的区域股东未能向该经纪人、银行、代名人或其他记录持有人发出投票指示或区域股东的其他未投票将具有与投票相同的效力“反对”的提议。
|
|
•
|
批准区域股份发行建议:区域股东投弃权票,通过经纪人、银行、代名人或其他记录持有人以“街道名称”持有其股份的区域股东未向该经纪人、银行、代名人或其他记录持有人发出投票指示或区域股东的其他未投票将具有与投票相同的效力“反对”的提议。
|
|
•
|
批准区域休会提案(如有必要):区域股东投弃权票、通过经纪人、银行、代名人或其他记录持有人以“街道名称”持有其股份的区域股东未能向该经纪人、银行、代名人或其他记录持有人发出投票指示或区域股东的其他未投票对区域休会提案没有影响。
|
|
•
|
以与您以电子方式提交代理相同的方式登录您的代理卡上指定的互联网网站,或拨打您的代理卡上指定的电话号码,在每种情况下,如果您有资格这样做;
|
|
•
|
将撤销通知或填妥的代理卡的日期晚于您的原始代理卡发送至Regional Health Properties, Inc.,地址为1050 Crown Pointe Parkway,Suite 720,Atlanta,Georgia,30338,收件人:公司秘书;或
|
|
•
|
通过参加区域特别会议和投票。
|
|
1.
|
SunLink合并提案;
|
|
2.
|
SunLink咨询薪酬提案;和
|
|
3.
|
SunLink休会提案。
|
|
•
|
通过互联网:通过访问随附代理卡上注明的网站并按照说明进行操作。
|
|
•
|
电话方式:拨打随附代理卡上注明的免费电话,并按照记录的指示进行操作。
|
|
•
|
邮寄方式:填写随附代理卡,以已付邮资信封寄回。如果您没有已付邮资的信封,请将填妥的代理卡邮寄至以下地址:SunLink Health Systems,Inc.,900 Circle 75 Parkway,Suite 690,Atlanta,Georgia 30339.,收件人:公司秘书。
|
|
•
|
法定人数:SunLink的章程规定,有权就出席或由代理人代表的事项进行投票的SunLink所有已发行股本的三分之一投票权的持有人将构成SunLink特别会议上业务交易的法定人数。为确定SunLink特别会议上的业务交易是否达到法定人数,弃权将被计算在内。实益拥有人未能向经纪人、银行、代名人或其他记录持有人发出投票指示的以“街道名称”持有的SunLink普通股股份,将不会被视为出席SunLink特别会议,以确定是否存在法定人数。未能达到出席SunLink特别会议的法定人数将导致会议延期或延期,并将使SunLink承担额外费用。
|
|
•
|
批准SunLink合并提案:根据《佐治亚州守则》,需要持有SunLink已发行普通股多数股份并有权在SunLink特别会议上投票的持有人的赞成票才能批准和通过合并协议。据此,SunLink股东投弃权票、通过经纪人、银行、代名人或其他记录持有人以“街道名称”持有其股份的SunLink股东未能向该经纪人、银行、代名人或其他记录持有人发出投票指示或SunLink股东的其他未投票将具有与投票相同的效力“反对”的提议。
|
|
•
|
批准SunLink谘询补偿建议:出席SunLink特别会议或由代理人代表并在SunLink特别会议上就该事项进行投票的SunLink普通股总股份多数持有人的赞成票,假设出席会议的法定人数得到代表,则需要在不具约束力的咨询基础上批准SunLink合并相关补偿提案。因此,假设出席法定人数、SunLink股东投弃权票、通过经纪人、银行、代名人或其他记录持有人以“街道名称”持有其股份的SunLink股东未能向该经纪人、银行、代名人或其他记录持有人发出投票指示或SunLink股东的其他未投票将不会对SunLink咨询补偿提案产生影响。
|
|
•
|
批准SunLink休会建议(如有需要):须获得出席SunLink特别会议或由代理人代表并在SunLink特别会议上就该事项进行投票的SunLink普通股总股份过半数的持有人的赞成票,假设出席会议的法定人数得到代表,才能批准SunLink休会提案。因此,假设达到法定人数,SunLink股东投弃权票、通过经纪人、银行、代名人或其他记录持有人以“街道名称”持有其股份的SunLink股东未能向该经纪人、银行、代名人或其他记录持有人发出投票指示或SunLink股东的其他未投票将不会对SunLink延期提案产生影响。
|
|
•
|
以与您以电子方式提交代理相同的方式登录您的代理卡上指定的互联网网站,或拨打您的代理卡上指定的电话号码,在每种情况下,如果您有资格这样做;
|
|
•
|
向SunLink Health Systems,Inc.,900 Circle 75 Parkway,Suite 690,Atlanta,Georgia 30339发送撤销通知或填妥日期比您的原始代理卡更晚的代理卡,收件人:公司秘书;或
|
|
•
|
通过参加SunLink特别会议和投票。
|
|
•
|
SunLink将与Regional合并,Regional继续作为存续公司。
|
|
•
|
在生效时,每5股SunLink普通股(排除在外的股份除外)将转换为获得(i)1.13 30股区域普通股和(ii)根据合并协议规定的调整,一股区域D系列优先股的权利,以及当时尚未行使和未行使的每个SunLink股权奖励将被取消,并将不复存在,并且不会交付任何对价以换取SunLink股权奖励。
|
|
•
|
区域D系列优先股的股份数量将根据合并协议的条款和条件进行调整,以确定是否存在任何现金盈余,因此可能会因任何区域债务困境而进行调整,而区域普通股和区域D系列优先股的股份数量将分别因任何反稀释调整而进行调整。
|
|
•
|
合并协议拟进行的交易完成后,预计Regional的现有股东将拥有合并后公司约[ ]%的股份,而SunLink的现有股东将拥有合并后公司约[ ]%的股份,假设将向Robert Thornton先生发行100,000股Regional普通股,并假设不存在任何行使评估权和不存在任何反稀释调整的情况。合并后,合并后公司的名称仍为“Regional Health Properties, Inc.”
|
|
•
|
合并后公司截至2024年12月31日的未经审计的备考简明合并资产负债表假设合并发生在2024年12月31日。
|
|
•
|
合并后公司截至2023年12月31日止年度未经审计的备考简明合并经营报表和截至2024年12月31日止年度未经审计的备考简明合并经营报表假设合并发生在2023年1月1日,即最早列报期间的开始。
|
|
•
|
Regional于2024年4月1日向SEC提交的10-K表格中包含的截至2023年12月31日止年度的经审计合并财务报表和附注,以及Regional于2025年3月31日向SEC提交的10-K表格中包含的截至2024年12月31日止年度的经审计合并财务报表,后者通过引用并入本联合委托书/招股说明书。有关通过引用并入本联合委托书/招股说明书的文件的列表,请参阅“您可以在哪里找到更多信息。”;
|
|
•
|
SunLink截至2024年6月30日止十二个月的经审计合并财务报表和附注,包含在SunLink于2024年9月30日向SEC提交的10-K表格中。截至2024年12月31日和2023年12月31日止六个月的未经审计合并财务报表,分别包含在SunLink于2025年2月12日和2024年2月14日向SEC提交的10-Q表格中。其中某些文件通过引用并入本联合代理声明/招股说明书。有关通过引用并入本联合代理声明/招股说明书的文件的列表,请参阅“您可以在哪里找到更多信息。”;和
|
|
•
|
所附未经审核备考简明合并财务资料附注;
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|
|
|
|
|
|
|
|
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|
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|
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|
|
|
|
|
|
|
|
|
Regional Health
Properties,Inc。
(历史)
|
|
|
SunLink健康
系统公司。
(历史)
|
|
|
交易
会计
调整
(注3)
|
|
|
会计
调整
(注3)
|
|
|
笔记
|
|
|
备考
合并
|
|
物业及设备净额
|
|
|
43,823
|
|
|
2,309
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
46,132
|
|
现金
|
|
|
582
|
|
|
8,020
|
|
|
(705)
|
|
|
—
|
|
|
F
|
|
|
7,897
|
|
受限现金
|
|
|
2,890
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
2,890
|
|
应收款项,净额
|
|
|
6,258
|
|
|
2,831
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
9,089
|
|
预付和其他资产
|
|
|
633
|
|
|
1,589
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
2,222
|
|
存货
|
|
|
—
|
|
|
1,554
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
1,554
|
|
无形资产
|
|
|
4,125
|
|
|
1,180
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
5,305
|
|
ROU经营租赁资产
|
|
|
2,154
|
|
|
389
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
2,543
|
|
总资产
|
|
|
60,465
|
|
|
17,872
|
|
|
(705)
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
77,632
|
|
高级债务,净额
|
|
|
49,721
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
49,721
|
|
应付账款
|
|
|
3,695
|
|
|
1,151
|
|
|
431
|
|
|
—
|
|
|
A
|
|
|
5,277
|
|
经营租赁义务
|
|
|
2,472
|
|
|
399
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
2,871
|
|
应计费用和其他负债
|
|
|
7,496
|
|
|
2,241
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
9,737
|
|
负债总额
|
|
|
63,384
|
|
|
3,791
|
|
|
431
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
67,606
|
|
普通股和APIC
|
|
|
63,173
|
|
|
14,268
|
|
|
(14,268)
|
|
|
—
|
|
|
E
|
|
|
66,847
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
3,674
|
|
|
|
|
|
B
|
|
|
|
|
优先股-A系列
|
|
|
426
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
426
|
|
优先股-B系列
|
|
|
18,602
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
18,602
|
|
优先股-D系列
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
3,257
|
|
|
—
|
|
|
C
|
|
|
3,257
|
|
(累计亏损)留存收益
|
|
|
(85,120)
|
|
|
(187)
|
|
|
187
|
|
|
—
|
|
|
E
|
|
|
(79,106)
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
(431)
|
|
|
|
|
|
A
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
6,444
|
|
|
|
|
|
D
|
|
|
|
|
总股本
|
|
|
(2,919)
|
|
|
14,081
|
|
|
(1,136)
|
|
|
|
|
|
G
|
|
|
10,027
|
|
负债和股东权益合计
|
|
|
60,465
|
|
|
17,872
|
|
|
(705)
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
77,632
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Regional Health
Properties,Inc。
(历史)
|
|
|
SunLink健康
系统公司。
(历史)
|
|
|
交易
会计
调整
(注3)
|
|
|
会计
调整
(注3)
|
|
|
笔记
|
|
|
备考
合并
|
|
收入:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
患者护理收入
|
|
|
8,835
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
8,835
|
|
租金收入
|
|
|
7,069
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
7,069
|
|
管理费
|
|
|
1,050
|
|
|
33,256
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
34,306
|
|
其他收入
|
|
|
210
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
210
|
|
总收入
|
|
|
17,164
|
|
|
33,256
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
50,420
|
|
费用:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
销货成本
|
|
|
—
|
|
|
19,216
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
19,216
|
|
患者护理费用
|
|
|
7,979
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
7,979
|
|
设施租金费用
|
|
|
594
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
594
|
|
管理费成本
|
|
|
595
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
595
|
|
折旧及摊销
|
|
|
2,255
|
|
|
1,323
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
3,578
|
|
一般和行政费用
|
|
|
5,412
|
|
|
12,144
|
|
|
431
|
|
|
—
|
|
|
A
|
|
|
17,987
|
|
信用损失费用
|
|
|
1,150
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
1,150
|
|
其他经营费用
|
|
|
—
|
|
|
3,035
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
3,035
|
|
费用总额
|
|
|
17,985
|
|
|
35,718
|
|
|
431
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
54,134
|
|
经营收入(亏损)
|
|
|
(821)
|
|
|
(2,462)
|
|
|
(431)
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(3,714)
|
|
其他(收入)费用:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
利息支出,净额
|
|
|
2,751
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
2,751
|
|
出售资产收益
|
|
|
—
|
|
|
(17)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(17)
|
|
逢低买入收益
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
(6,444)
|
|
|
—
|
|
|
D
|
|
|
(6,444)
|
|
其他费用(收入),净额
|
|
|
316
|
|
|
(135)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
181
|
|
其他费用共计,净额
|
|
|
3,067
|
|
|
(152)
|
|
|
(6,444)
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(3,529)
|
|
所得税前持续经营收益(亏损)
|
|
|
(3,888)
|
|
|
(2,310)
|
|
|
6,014
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(184)
|
|
所得税优惠
|
|
|
—
|
|
|
(1)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(1)
|
|
所得税后持续经营收益(亏损)
|
|
|
(3,888)
|
|
|
(2,309)
|
|
|
6,014
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(183)
|
|
净利润(亏损)
|
|
|
(3,888)
|
|
|
(2,309)
|
|
|
6,014
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(183)
|
|
已终止经营业务的收益(亏损),扣除所得税后的净额
|
|
|
—
|
|
|
1,593
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
1,593
|
|
归属于普通股股东的净利润(亏损)
|
|
|
(3,888)
|
|
|
(790)
|
|
|
6,014
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
1,336
|
|
每股普通股净利润(亏损):
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
基本:
|
|
|
(2.07)
|
|
|
(0.33)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(0.05)
|
|
稀释:
|
|
|
(2.07)
|
|
|
(0.33)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(0.05)
|
|
已发行普通股加权平均股数:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
基本:
|
|
|
1,877
|
|
|
7,041
|
|
|
—
|
|
|
1,595
|
|
|
|
|
|
3,472
|
|
稀释:
|
|
|
1,877
|
|
|
7,041
|
|
|
—
|
|
|
1,595
|
|
|
|
|
|
3,472
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Regional Health
Properties,Inc。
(历史)
|
|
|
SunLink健康
系统公司。
(历史)
|
|
|
交易
会计
调整
(注3)
|
|
|
会计
调整
(注3)
|
|
|
笔记
|
|
|
备考
合并
|
|
收入:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
患者护理收入
|
|
|
11,273
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
11,273
|
|
租金收入
|
|
|
7,005
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
7,005
|
|
管理费
|
|
|
—
|
|
|
31,233
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
31,233
|
|
其他收入
|
|
|
57
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
57
|
|
总收入
|
|
|
18,335
|
|
|
31,233
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
49,568
|
|
费用:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
销货成本
|
|
|
—
|
|
|
17,814
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
17,814
|
|
患者护理费用
|
|
|
9,442
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
9,442
|
|
设施租金费用
|
|
|
594
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
594
|
|
管理费成本
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
—
|
|
折旧及摊销
|
|
|
2,062
|
|
|
1,392
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
3,454
|
|
一般和行政费用
|
|
|
5,408
|
|
|
12,800
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
18,208
|
|
信用损失费用
|
|
|
668
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
668
|
|
其他经营费用
|
|
|
—
|
|
|
2,961
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
2,961
|
|
费用总额
|
|
|
18,174
|
|
|
34,967
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
53,141
|
|
经营收入(亏损)
|
|
|
161
|
|
|
(3,734)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(3,573)
|
|
其他(收入)费用:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
利息支出,净额
|
|
|
2,710
|
|
|
42
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
2,752
|
|
出售资产收益
|
|
|
—
|
|
|
(694)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(694)
|
|
逢低买入收益
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
—
|
|
其他费用(收入),净额
|
|
|
669
|
|
|
(200)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
469
|
|
其他费用共计,净额
|
|
|
3,379
|
|
|
(852)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
2,527
|
|
所得税前持续经营收益(亏损)
|
|
|
(3,218)
|
|
|
(2,882)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(6,100)
|
|
所得税优惠
|
|
|
—
|
|
|
(10)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(10)
|
|
所得税后持续经营收益(亏损)
|
|
|
(3,218)
|
|
|
(2,872)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(6,090)
|
|
净利润(亏损)
|
|
|
(3,218)
|
|
|
(2,872)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(6,090)
|
|
已终止经营业务的收益(亏损),扣除所得税后的净额
|
|
|
—
|
|
|
1,593
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
1,593
|
|
归属于普通股股东的净利润(亏损)
|
|
|
(3,218)
|
|
|
(790)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(4,008)
|
|
每股普通股净利润(亏损):
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
基本:
|
|
|
(1.73)
|
|
|
(0.41)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(1.76)
|
|
稀释:
|
|
|
(1.73)
|
|
|
(0.41)
|
|
|
—
|
|
|
—
|
|
|
|
|
|
(1.76)
|
|
已发行普通股加权平均股数:
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
基本:
|
|
|
1,858
|
|
|
7,041
|
|
|
—
|
|
|
1,595
|
|
|
|
|
|
3,453
|
|
稀释:
|
|
|
1,858
|
|
|
7,041
|
|
|
—
|
|
|
1,595
|
|
|
|
|
|
3,453
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
•
|
紧随合并后,前Regional股东预计将持有54.08%的投票权,前SunLink股东预计将持有45.92%的投票权,假设将向Robert Thornton先生发行100,000股区域普通股,并假设不存在任何行使评估权和不存在任何反稀释调整的情况。
|
|
•
|
以企业价值衡量,区域规模超过SunLink。
|
|
•
|
合并后,预计董事会最初将由七名董事组成。其中两名董事将由Regional指定,其中两名董事将由SunLink指定,其中两名董事将由Regional和SunLink共同协议指定,其中一名董事将由Regional B系列优先股持有人安排进入董事会。
|
|
•
|
Regional现有的高级管理团队将由合并后公司的大部分高级管理层组成,但由SunLink的现任首席财务官担任合并后公司的首席财务官和首席财务官,由SunLink的现任董事长兼首席执行官担任执行副总裁——合并后公司的公司战略。
|
|
•
|
合并后公司的总部将设在Regional的总部,合并后公司的名称将为Regional Health Properties, Inc.
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
区域
普通股价格
|
|
|
区域系列D
首选
股票
股价
|
|
|
采购价格
|
|
|
逢低获利
购买
|
|
如所示
|
|
|
$2.30
|
|
|
$2.31
|
|
|
$6,932
|
|
|
$6,444
|
|
增长20%
|
|
|
$2.76
|
|
|
$2.77
|
|
|
$8,315
|
|
|
$5,061
|
|
减少20%
|
|
|
$1.84
|
|
|
$1.85
|
|
|
$5,548
|
|
|
$7,828
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
向SunLink股东发行的区域普通股
|
|
|
|
|
|
$3,674
|
|
向SunLink股东发行的区域D系列优先股
|
|
|
|
|
|
3,257
|
|
转让对价的公允价值
|
|
|
|
|
|
$6,932
|
|
物业及设备净额
|
|
|
$2,309
|
|
|
|
|
现金
|
|
|
7,315
|
|
|
|
|
应收款项,净额
|
|
|
2,831
|
|
|
|
|
预付和其他资产
|
|
|
1,589
|
|
|
|
|
存货
|
|
|
1,554
|
|
|
|
|
无形资产
|
|
|
1,180
|
|
|
|
|
ROU经营租赁资产
|
|
|
389
|
|
|
|
|
收购资产总额的估计公允价值
|
|
|
$17,167
|
|
|
|
|
应付账款
|
|
|
1,151
|
|
|
|
|
经营租赁义务
|
|
|
399
|
|
|
|
|
应计费用和其他负债
|
|
|
2,241
|
|
|
|
|
承担的总负债的估计公允价值
|
|
|
$3,791
|
|
|
|
|
取得的净资产的估计公允价值
|
|
|
|
|
|
$13,376
|
|
逢低买入收益
|
|
|
|
|
|
($6,444)
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
退休
SunLink股权(1)
|
|
|
公允价值
采购价格
考虑(2)
|
|
|
估计数
交易
成本(3)
|
|
|
增益
讨价还价
购买(4)
|
|
|
净
调整(5)
|
|
普通股和APIC
|
|
|
(14,268)
|
|
|
3,674
|
|
|
|
|
|
—
|
|
|
(10,594)
|
|
优选D系列
|
|
|
—
|
|
|
3,257
|
|
|
|
|
|
—
|
|
|
3,257
|
|
累计赤字
|
|
|
187
|
|
|
—
|
|
|
(431)
|
|
|
6,444
|
|
|
6,201
|
|
股东权益合计
|
|
|
$(14,081)
|
|
|
$6,932
|
|
|
$(431)
|
|
|
$6,444
|
|
|
$(1,136)G
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
(1)
|
将会计被收购方SunLink的历史股权剔除,作为合并的结果。
|
|
(2)
|
确认Regional在收购SunLink中支付的购买价格对价的公允价值。有关购买价格对价的构成部分,请参阅附注1。
|
|
(3)
|
预计交易成本。
|
|
(4)
|
确认为逢低买入收益的金额,见上文E。
|
|
(5)
|
对股东权益的净调整。
|
|
8
|
合并协议指的是SunLink也可能支付的第二次股息。
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
一年
结束了
12月31日,
2023
|
|
|
一年
结束了
12月31日,
2024
|
|
预计净亏损
|
|
|
($183)
|
|
|
($6,090)
|
|
基本股份:
|
|
|
|
|
|
|
|
区域历史加权平均流通股
|
|
|
1,877
|
|
|
1,858
|
|
向SunLink持有人发行新的区域
|
|
|
1,595
|
|
|
1,595
|
|
基本加权平均流通股
|
|
|
3,472
|
|
|
3,453
|
|
每股备考净亏损,基本及摊薄
|
|
|
($0.05)
|
|
|
($1.76)
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
•
|
通过书面同意采取的股东行动.区域章程仅在有权就此类行动投票的所有股东签署此类同意的情况下,规定以书面同意代替会议的股东行动。
|
|
•
|
特别会议.区域章程规定,股东特别会议只能由以下人员召集:(i)区域董事会根据区域章程;(ii)区域董事会主席;(iii)区域首席执行官;或(iv)有权就提议在该特别会议上审议的任何问题投票的25%的持有人。
|
|
•
|
罢免董事.区域公司章程和区域章程规定,董事只能因故被从区域董事会中除名,然后只能通过在选举此类董事时有权投的所有选票中至少过半数的赞成票。区域公司章程和区域章程规定,就罢免董事而言,“原因”仅指:(i)重罪定罪;(ii)法院命令宣布精神不健全;(iii)严重失职;(iv)实施涉及道德败坏的行动;或(v)实施构成故意不当行为或明知违法的行动,如果此类行动导致不正当的实质性个人利益和对区域的实质性损害。
|
|
•
|
获授权但未发行的股票.区域普通股和优先股的授权但未发行的股份可用于未来发行,无需股东批准。这些额外股份可用于多种公司用途,包括未来公开发行股票以筹集额外资金、公司收购和员工福利计划。区域普通股和优先股的授权但未发行和未保留股份的存在可能使区域董事会能够向对管理层友好的人发行股票,这可能会增加难度或阻止任何通过代理权竞争、要约收购、合并或其他方式获得区域控制权的企图,从而保护管理层的连续性。
|
|
•
|
预先通知要求.区域章程第2.15节规定了股东必须遵循的具体程序,以便在股东大会上提交业务提案以供股东投票,或提名一个人参加区域董事会的选举。
|
|
•
|
格鲁吉亚“公平价格”法规.GBCC第14-2-1110至14-2-1113条或公平价格法规一般限制公司与感兴趣的股东进行某些业务合并(定义见GBCC),除非:(i)该交易获得一致通过的
|
|
•
|
格鲁吉亚“企业合并”法规.GBCC第14-2-1131至14-2-1133条一般限制公司与感兴趣的股东进行某些业务合并(定义见GBCC)自该股东成为利害关系股东之日起为期五年,除非:(i)该交易在该人成为利害关系股东之日前获公司董事会批准;(ii)该利害关系股东在该人成为利害关系股东的同一交易(根据GBCC第14-2-1132条计算)中获得至少90%的公司有表决权股份;或(iii)在成为利害关系股东之后,股东获得至少90%(根据GBCC第14-2-1132条计算)的公司有表决权股份,企业合并由有权就该事项投票的多数有表决权股份的持有人(不包括根据GBCC第14-2-1132条有兴趣的股东和某些其他人持有的股票)批准。Regional已选择被企业合并法规覆盖。
|
|
•
|
任何人,包括根据《交易法》第13(d)(3)条被视为实益所有权“人”的任何银团或集团,通过购买、合并或其他收购交易或一系列购买、合并或其他收购交易直接或间接获得Regional的股票,使该人有权在Regional的董事选举中行使所有Regional有权普遍投票的股票总投票权的50%以上(但该人将被视为拥有该人有权获得的所有证券的实益所有权,该权利目前是否可行使或仅在发生后继条件时才可行使);以及
|
|
•
|
在完成上述要点中描述的任何收购之后,我们和收购或存续实体都没有在国家交易所上市的一类普通证券(或代表此类证券的美国存托凭证)。
|
|
•
|
根据纽约州法律组建的有限目的信托公司;
|
|
•
|
纽约银行法意义上的“银行组织”;
|
|
•
|
联邦储备系统成员;
|
|
•
|
统一商法典所指的“清算公司”;以及
|
|
•
|
根据《交易法》第17A条规定注册的“清算机构”。
|
|
•
|
根据纽约州法律组建的有限目的信托公司;
|
|
•
|
纽约银行法意义上的“银行组织”;
|
|
•
|
联邦储备系统成员;
|
|
•
|
统一商法典所指的“清算公司”;以及
|
|
•
|
根据《交易法》第17A条规定注册的“清算机构”。
|
|
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任何人从实益或建设性地拥有任何类别或系列的区域普通股股份(“权益股份”)的范围是,此类所有权将导致Regional因根据《守则》“密切持有”而不符合REIT资格(无论所有权权益是否在一个纳税年度的最后半年持有);
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任何人不得实益或建设性地拥有将导致Regional以其他方式不符合REIT资格的股权(包括实益或建设性所有权将导致
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任何人若不实益拥有股权,其股权的实益拥有权会导致Regional未能成为《守则》第897(h)(4)(b)条所指的“境内控制”;和
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区域
普通股股东权利
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SUNLINK
股东权利
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公司治理
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Regional是佐治亚州的一家公司。
区域股东的权利受GBCC、经修订和重述的区域公司章程(我们在本表“区域股东与SunLink股东的权利比较”中将其称为“区域条款”)和经修订和重述的区域公司章程(我们在本表“区域股东与SunLink股东的权利比较”中将其称为“区域章程”)的约束。
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SunLink是一家乔治亚州的公司。
SunLink股东的权利受GBCC、经修订和重述的SunLink公司章程(我们在本表“区域股东和SunLink股东的权利比较”中将其称为“SunLink章程”)和经修订和重述的SunLink公司章程(我们在本表“区域股东和SunLink股东的权利比较”中将其称为“SunLink章程”)管辖。
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法定股本
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区域条款授权其发行55,000,000股普通股,每股无面值,以及5,000,000股优先股,每股无面值。在这5,000,000股优先股中,Regional指定559,263股为区域A系列优先股,2,811,535股为区域B系列优先股。
区域条款授权区域董事会发行一个或多个系列的优先股股份,并确定区域优先股股份的名称、优先权、权利、资格、限制或限制
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SunLink条款授权其发行32,000,000股普通股,每股无面值,以及8,000,000股优先股,每股无面值。
SunLink条款授权SunLink董事会在一个或多个系列中发行优先股股份,并确定每个系列中SunLink优先股股份的指定、优先权、权利、资格、限制或限制。
截至SunLink记录日期,有[ ]股SunLink普通股
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区域
普通股股东权利
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SUNLINK
股东权利
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每个系列的股票。
截至区域记录日,已发行和流通的区域普通股有[ ]股,已发行的区域A系列优先股有[ ]股,已发行的区域B系列优先股有[ ]股。
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已发行和发行在外,没有发行在外的SunLink优先股流通股。
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优先购买权
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根据GBCC,除非公司章程规定,股东在增发证券中不享有优先购买权。区域条款没有规定优先购买权。
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根据GBCC,除非公司章程规定,股东在增发证券中不享有优先购买权。SunLink条款没有规定优先购买权。
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投票权
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除法律另有规定并受Regional可能发行的任何优先股股份持有人的权利和优先权限制外,每个Regional普通股持有人有权就提交给股东表决的所有事项对每一股份拥有一票表决权。
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SunLink普通股的每位持有人有权就提交给股东投票的所有事项对每一股份拥有一票表决权,除非法律另有规定,并受制于SunLink可能发行的任何优先股股份持有人的权利和优先权。
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累积投票
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根据《GBCC》,除非公司章程有此规定,否则股东没有累积投票权。区域条款没有规定董事选举中的累积投票。因此,不允许在选举董事时进行累积投票。
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根据GBCC,除非公司章程有此规定,否则股东没有累积投票权。SunLink条款没有规定董事选举中的累积投票。因此,在选举董事时不允许累积投票。
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对转让的限制
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区域股东受区域条款规定的股份转让限制。
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SunLink股东不受任何限制股份转让的协议约束。
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董事会规模
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区域章程规定,董事会由三(3)至十二(12)名董事组成,由区域董事会不时确定。
目前,Regional的董事会有四(4)名董事,尽管合并协议规定,由于合并,董事会的规模将扩大到至少六(6)人。
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根据GBCC,一家公司必须至少有一名董事,董事人数可能由其公司章程或章程确定。
SunLink章程规定,SunLink董事会可不时决定董事人数,但前提是SunLink董事会必须由不少于三(3)名董事组成,且不超过七(7)名董事。目前董事人数固定为六(6)名。目前,SunLink董事会有一个空缺。
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独立董事
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作为区域普通股在纽交所美国上市的条件,a
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作为SunLink普通股在NYSE American上市的条件,a
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区域
普通股股东权利
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SUNLINK
股东权利
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区域董事会的大多数成员必须由《纽交所美国人》上市规则中定义的独立董事组成。
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SunLink董事会的大多数成员必须由《纽交所美国人》上市规则中定义的独立董事组成。
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董事及分类董事会的任期
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Regional的董事在年度股东大会上选举产生,每位董事,包括一名为填补空缺而当选的董事,将任职至其继任者当选并符合资格或直至其较早去世、辞职或被免职。
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根据GBCC,股东通过的公司章程或章程可能规定将董事的任期错开,方法是将董事总数分为两个或三个类别,每个类别包含董事总数的二分之一或三分之一,尽可能接近。除首次交错选举董事会外,董事任期为两年(如有两类董事)或三年(如有三类董事)。GBCC不允许各阶层的不平等任期(在最初的交错董事会选举之后)。
SunLink章程规定,如果董事人数固定为五名或更少,则SunLink董事会将不会被划分类别;如果董事人数固定为五名以上董事,且每个类别的成员交错但相等的两年任期(在任何初步选举或成立交错董事会后),则将被划分为两个类别。
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选举董事
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Regional的董事由在选举该董事的股东大会上就该董事的选举所投的多数票的赞成票选出。
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SunLink的董事由在选举该董事的股东大会上就该董事的选举所投的多数票的赞成票选出。
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罢免董事
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根据GBCC,只有在为罢免该董事而召开的会议上,股东才能罢免该董事,并且会议通知必须说明该会议的目的或目的之一是罢免该董事。股东可以有或无因由罢免一名或多名董事,除非公司章程或股东通过的章程规定董事只能因故罢免。董事任期交错的,除股东通过的公司章程或章程另有规定外,董事只能因故被罢免。
区域条款和区域章程允许将董事从
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根据GBCC,只有在为罢免该董事而召开的会议上,股东才能罢免该董事,并且会议通知必须说明该会议的目的或目的之一是罢免该董事。股东可以有或无因由罢免一名或多名董事,除非公司章程或股东通过的章程规定董事只能因故罢免。董事任期交错的,除股东通过的公司章程或章程另有规定外,董事只能因故被罢免。
SunLink条款规定,董事可能仅因“原因”被罢免,且仅由
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区域
普通股股东权利
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SUNLINK
股东权利
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董事会仅为原因,且仅以在选举此类董事时有权投的所有选票中至少过半数的赞成票为准。该董事由某一股东表决组选举产生的,只有该表决组的股东可以参与罢免该董事的表决。
根据区域条款和区域章程,“原因”仅指:(i)重罪定罪;(ii)法院命令宣布精神不健全;(iii)严重失职;(iv)实施涉及道德败坏的行动;或(v)实施构成故意不当行为或明知违法的行动,如果此类行动导致不正当的实质性个人利益和对区域的实质性损害。
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在选举此类董事时至少获得有权投出的所有选票多数的持有人的赞成票。GBCC没有定义“原因”。“根据SunLink条款:原因”仅指:(i)重罪定罪;(ii)法院命令宣布精神不健全;(iii)严重失职;(iv)实施涉及道德败坏的行动;或(v)实施构成故意不当行为或明知违法的行动,如果此类行动导致不正当的实质性个人利益和对公司的实质性损害。
SunLink章程规定,如果一名董事是由公司的一个或多个类别或系列的股份共同计算选出的,那么该董事只能通过该投票群体的多数票被罢免。
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填补董事空缺
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根据GBCC,除非公司章程或章程另有规定,如果董事会出现空缺,包括因董事人数增加而出现的空缺:(i)董事会可以填补该空缺;(ii)股东可以填补该空缺;或(iii)如果董事会的法定人数仍未达到,则他们可以以所有留任董事的过半数的赞成票填补该空缺。
区域条款和区域章程规定,因授权董事人数增加而产生的空缺和任何新设立的董事职位,可由当时在任的董事过半数填补,尽管少于法定人数,或由一名唯一的留任董事填补。如空缺的董事职位由股东投票集团选出的董事担任,则只有该投票集团的股份持有人或该投票集团选出的其余董事有权投票填补该空缺。
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根据《GBCC》,除非公司章程或章程另有规定:(i)董事会;(ii)股东;或(iii)如果仍未达到董事会法定人数,则由所有留任董事的过半数投赞成票。
SunLink章程规定,董事会的任何空缺(包括因董事人数增加而产生的空缺)可通过以下方式填补:(i)以剩余董事的过半数;或(ii)股东。此外,《SunLink章程》规定,如果一名董事被选为填补空缺,则该董事应任职至该董事应被选为的类别的下一次选举,但任何因董事人数增加而填补空缺的董事(如该空缺由董事填补)应任职至下一次股东年会并直至选出其继任者。空缺职位由某一股东表决组选出的董事担任的,只有该表决组的股份持有人或者该表决组选出的其余董事可以投票填补该空缺,可以填补董事会的任何空缺。
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区域
普通股股东权利
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SUNLINK
股东权利
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对条款的修订
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区域条款可能会根据GBCC进行修订,这通常需要获得区域董事会和有权就修订投票的多数票持有人的批准。
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根据GBCC,公司一般可在有权就修订和董事会推荐进行投票的股东的多数同意后修订其公司章程(除非董事会因为利益冲突或其他特殊情况而选择不提出推荐)。SunLink的条款可能会根据GBCC进行修订。
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附例修订
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GBCC允许股东修改公司章程。GBCC还允许董事会修订章程,除非:(i)公司章程将这一权力专门保留给股东;或(ii)股东在修订特定章程时,明确规定董事会不得修订或废除此类章程。
区域章程允许,但须遵守区域条款和GBCC:(i)区域董事会修改、修订或废除区域章程或通过新的章程;或(ii)股东修改、修订或废除区域章程或通过新的章程;但条件是,关于公司选择让格鲁吉亚“公平价格要求”和“企业合并”法规(见下文讨论)适用于其的区域章程的规定,区域章程的此类规定只能根据GBCC的相关规定进行修订。区域条款规定,区域委员会被明确授权修改或废除区域章程,或通过新的章程,除非在GBCC或区域条款中有规定。
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GBCC允许股东修改公司章程。GBCC还允许董事会修订章程,除非:(i)公司章程将这一权力专门保留给股东;或(ii)股东在修订特定章程时,明确规定董事会不得修订或废除此类章程。
SunLink章程允许,但须遵守SunLink条款和GBCC:(i)董事会修订或废除SunLink章程,或采用新的章程;或(ii)股东修订或废除SunLink章程,或采用新的章程;但前提是,就SunLink章程中公司选择适用格鲁吉亚“公平价格要求”和“企业合并”法规(见下文讨论)的条款而言,SunLink章程的此类条款只能根据GBCC的相关规定以赞成票予以废除。SunLink条款规定,SunLink董事会被明确授权修改或废除SunLink章程,或采用新的章程,除非在GBCC中有规定。
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合并、合并、出售实质上全部资产;反收购条款
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根据GBCC,除某些例外情况外,合并、股份交换或出售、租赁、交换或转让公司的全部或几乎全部资产,一般必须在公司股东大会上通过以下方式获得批准:(i)对该事项有权投的所有选票的过半数票的赞成票;(ii)此外,就合并或股份交换而言,持有人有权投的所有选票的过半数票的赞成票
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根据GBCC,除某些例外情况外,合并、股份交换或出售、租赁、交换或转让公司的全部或几乎全部资产,一般必须在公司股东大会上通过以下方式获得批准:(i)对该事项有权投的所有选票的过半数票的赞成票;(ii)此外,就合并或股份交换而言,持有人有权投的所有选票的过半数票的赞成票
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区域
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SUNLINK
股东权利
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根据公司章程有权作为一个集团就交易单独投票的各投票集团的股份。Regional的条款和章程不包含任何关于区域普通股持有人批准基本商业交易的规定。地区章程有条款规定,Regional选择让公司受格鲁吉亚“公平价格要求”和有关股东的“企业合并”法规的管辖。
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根据公司章程有权就交易作为一个集团单独投票的各投票集团的股份。SunLink的章程和细则不包含任何关于SunLink普通股持有人批准基本商业交易的规定。SunLink章程没有规定SunLink选择让公司受佐治亚州商业合并法规管辖。SunLink章程将不会有SunLink选择让公司受佐治亚州公平价格法规管辖的条款。
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股东周年大会
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区域章程规定,股东年会应每年在董事会指定的时间举行,目的是选举董事和处理可能适当摆在股东面前的任何其他事务。
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SunLink章程规定,股东年会应每年在董事会指定的时间举行,目的是选举董事和处理可能适当摆在股东面前的任何其他事务。
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股东特别大会
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根据GBCC,股东特别会议可由以下人员召集:(i)董事会;(ii)公司章程或章程授权的任何其他人召集股东特别会议;或(iii)应持有公司至少25%未行使投票权的股东的书面请求(除非公司在其公司章程或章程中采用不同的门槛)。
根据区域章程,股东特别会议可由(i)董事会召集;(ii)董事会主席;(iii)首席执行官;或(iv)有权就建议在该特别会议上审议的任何问题投票的百分之二十五(25%)的持有人召集。
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根据GBCC,股东特别会议可由以下人员召集:(i)董事会;(ii)公司章程或章程授权的任何其他人召集股东特别会议;或(iii)应持有公司至少25%未行使投票权的股东的书面请求(除非公司在其公司章程或章程中采用不同的门槛)。
SunLink附例规定,股东特别会议可由以下人士召集:(i)董事会;(ii)董事会主席;(iii)首席执行官;或(iv)至少25%有权就建议在该会议上审议的任何问题投票。
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关于股东提名和股东业务提案的事先通知规定
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区域章程要求股东及时提供股东提名或股东提案的通知,其意图是在股东年会上提出事项供股东采取行动。要及时给予,股东的提名或股东提案必须送达或邮寄并由区域秘书接收不少于
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SunLink章程要求股东及时提供股东提名或股东提案的通知,其意图是在股东年度会议上提出事项供股东采取行动。要及时给出,股东的提名或股东提案必须送达或邮寄并由SunLink的秘书接收不低于
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区域
普通股股东权利
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SUNLINK
股东权利
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年度会议
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在公司就上一年度年会向股东发出的年会通知日期的一周年之前的九十(90)个但不超过一百二十(120)个历日;但如上一年度未举行年会,或年会日期已确定为较上一年度年会周年日早三十(30)个历日或之后六十(60)个历日,则股东的通知,以及时,必须在不迟于(i)年会举行前第九十(90)天或(ii)如较迟,则须在首次公开宣布年会举行日期的翌日第十(10)天的营业时间结束前收到。
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在SunLink就上一年度年会向股东发出年会通知的日期一周年前九十(90)个但不超过一百二十(120)个日历日;但如上一年度未举行年会,或年会日期已确定为早于上一年度年会周年日三十(30)个日历日或之后六十(60)个日历日,则须由股东及时发出通知,必须在不迟于(i)年会召开前第九十(90)天或(ii)如较迟,则须在首次公布年会召开日期的翌日第十(10)天的营业时间结束前收到。
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股东大会通知
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Regional必须将每一次年度股东大会和特别股东大会的日期、时间和地点通知每一位有权在大会上投票的在册股东,不少于会议召开日期的10日,也不超过会议召开日期的60日。除非附例另有规定,否则年会的通知无须说明会议的目的。然而,特别会议的通知必须包括对召开会议的目的或目的的描述。
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除某些例外情况外,SunLink必须将每一次年度股东大会和特别股东大会的日期、时间和地点通知每一位有权在会议上投票的在册股东,但不得少于会议召开日期的10日,也不得超过会议召开日期的60日。除非章程另有规定,否则年会通知无须说明会议的目的。然而,特别会议的通知必须说明召开特别会议的目的或目的。
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董事及高级人员的赔偿
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GBCC规定,董事和高级管理人员在为针对他们提起的法律诉讼进行辩护时所产生的费用(包括律师费)可由公司赔偿,前提是该人的行为:(i)出于善意并以他或她合理地认为符合公司最佳利益的方式(并且,在该个人不是以其官方身份行事的情况下,如果该个人的行为不违背公司的最佳利益);(ii)就刑事诉讼而言,如果他或她没有合理的理由相信他或她的行为是非法的。此外,《GBCC》规定,公司必须赔偿董事或高级管理人员的费用,前提是该董事或高级管理人员在其作为当事方的任何程序的辩护中完全成功,无论是根据案情还是其他原因
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GBCC规定,董事和高级管理人员在为针对他们提起的法律诉讼进行辩护时所产生的费用(包括律师费)可由公司赔偿,前提是该人的行为:(i)出于善意并以他合理地认为符合公司最佳利益的方式(并且,在该个人不是以官方身份行事的情况下,如果该个人的行为不违背公司的最佳利益);(ii)就刑事诉讼而言,如果他没有合理的理由相信他的行为是非法的。此外,GBCC规定,公司必须赔偿董事或高级管理人员的费用,前提是该董事或高级管理人员在诉讼的案情或其他方面完全胜诉。法团不得向董事作出赔偿
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区域
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SUNLINK
股东权利
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因为他或她是法团的董事,以对抗该董事就诉讼程序所招致的合理开支。法团不得就由法团进行的法律程序或在其权利范围内的法律程序向董事作出赔偿,但如确定该董事已符合有关行为标准,则与该法律程序有关的合理开支除外;或就该董事因个人利益被不当收取而被判定负有法律责任的任何法律程序,不论是否涉及以其官方身份采取的行动。
GBCC规定,公司可以在程序的最终处置之前,垫付资金,以支付或偿还作为诉讼一方的董事或高级管理人员因其为董事或高级管理人员而招致的合理开支,前提是该董事或高级管理人员向法团交付:(i)书面确认他或她善意相信他或她已达到相关行为标准或该诉讼涉及的行为已由法团的公司章程消除责任;及(ii)书面承诺偿还任何垫付资金if最终确定该董事或高级管理人员无权获得公司赔偿。
区域章程允许区域赔偿因个人是或曾经是董事或高级管理人员而成为程序当事方的个人,使其免于在程序中承担的责任。任何人如被判定对任何违反其职责的挪用公司的任何商业机会;涉及故意不当行为或明知违法的作为或不作为;《GBCC》第14-2-832条规定的责任类型;或他或她从中获得不正当个人利益的任何交易负有赔偿或补偿责任,将不会获得赔偿或补偿。
区域章程允许公司垫付资金,以支付或偿还作为诉讼当事人的董事或高级管理人员因担任董事或
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与法团的法律程序有关或与法团有权进行的法律程序有关,但如确定该董事已符合有关行为标准,则与该法律程序有关而招致的合理开支除外;或与该董事因个人利益被不当收取而被判定负有法律责任的任何法律程序有关,不论是否涉及以其官方身份采取的行动。
根据SunLink附例,法团将赔偿个人在法律程序中所招致的法律责任,因为该个人是法律程序的一方,原因是该个人是或曾经是法团的董事或高级人员。然而,董事或高级管理人员将不会因以下情况而获得赔偿:(i)违反其职责而挪用公司的任何商业机会;(ii)涉及故意不当行为或明知违法的作为或不作为;(iii)GBCC中规定的非法分配;或(iv)他从中获得不正当个人利益的交易。
SunLink章程还规定,董事或高级管理人员将获得GBCC规定的最大程度的赔偿,SunLink条款规定,董事将获得GBCC规定的最大程度的赔偿。
GBCC规定,高级职员或董事在为民事或刑事调查行动、诉讼或诉讼进行辩护时发生的费用,可由公司在诉讼的最终处置之前支付,在该董事或高级人员收到以下文件后提起诉讼或进行法律程序:(i)一份书面承诺,以偿还最终确定该高级人员或董事无权获得法团赔偿的款额;及(ii)一份书面确认,表示其诚意相信他已符合有关行为标准,或该法律程序涉及法团章程细则已消除其法律责任的行为。
SunLink章程规定强制垫付费用,前提是a
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股东权利
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官员,如果他或她向Regional交付:(i)书面确认他或她的善意信念,即他或她的行为不构成上段所述类型的行为,以及(ii)他或她承诺(如区域章程规定)在最终确定他或她无权获得区域章程或GBCC规定的赔偿时偿还任何垫付的资金。
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董事或高级管理人员规定:(i)书面确认其善意相信其行为不构成SunLink章程不提供赔偿的行为;(ii)如果最终确定他无权根据SunLink章程或GBCC获得赔偿,则他书面承诺偿还任何垫付的资金。
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董事责任的限制
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区域条款和GBCC规定,公司的董事不应因作为董事采取的任何行动或未采取任何行动而就金钱损失向公司或其股东承担责任,但以下责任除外:(i)违反其职责占用公司的任何商业机会;(ii)涉及故意不当行为或明知违法的作为或不作为;(iii)非法分配;或(iv)董事从中获得不正当个人利益的任何交易;但在每种情况下,任何该等条文不得消除或限制董事对在该等条文生效日期之前发生的任何作为或不作为的法律责任。
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根据GBCC,有一种推定,即董事在作出决定时所遵循的过程是出于善意进行的,并且该董事已行使了普通的谨慎;但前提是,这一推定可能会被证据反驳,即该过程构成重大过失,因为在类似情况下严重偏离了处于类似职位的董事的谨慎标准。
SunLink条款包含一项条款,将其董事的责任限制在GBCC允许的最大范围内。
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股息
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GBCC禁止格鲁吉亚公司向其股东进行任何分配,如果在给予该分配生效后,(1)该公司在通常的业务过程中无法支付到期的债务,或(2)该公司的总资产将低于其总负债加上所需的金额之和,如果该公司在分配时要解散,则在解散时满足优先权利高于接受分配的股东的优先权利。
区域条款规定,区域普通股持有人有权按比例获得区域委员会可能不时从为此目的合法可用的资金中宣布的股息(如果有的话),但须遵守授予任何当时已发行的区域优先股的持有人的任何优先股息权或其他优先权。
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根据GBCC,受公司章程的限制,格鲁吉亚公司的董事可以宣布并支付公司已发行股票的股息,除非在进行此类分配后:(i)公司在正常业务过程中将无法支付到期债务;或(ii)公司的总资产将低于其总负债加上优先权利高于接受分配的股东解散时满足优先权利所需的金额之和。
SunLink章程规定,受制于SunLink条款的任何限制,SunLink董事会可不时酌情授权或宣布,而SunLink可根据GBCC向股东作出分派。
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区域
普通股股东权利
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SUNLINK
股东权利
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持不同政见者的权利
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如果一家公司的股票在国家证券交易所上市,则GBCC没有规定异议者的权利,除非:(i)公司章程另有规定;或(ii)在合并计划中,股东必须接受在国家证券交易所上市或由2000名以上股东持有记录的存续公司的股票以外的任何东西。
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如果一家公司的股票在国家证券交易所上市,则GBCC没有规定异议者的权利,除非:(i)公司章程另有规定;或(ii)在合并计划中,股东必须接受在国家证券交易所上市或由2000名以上股东持有记录的存续公司的股票以外的任何东西。
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(一)
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区域提议人(包括代表其提出区域股东提案的每个实益拥有人(如有))和与区域提议人(或该实益拥有人)一致行动的所有人(定义见区域章程第2.15(a)节)的名称和业务地址,以及在区域账簿上出现的所有上述内容的名称和地址(如果出现);
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(二)
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由区域提议人(包括代表其提出区域股东提案的每个实益拥有人,如有)和第(i)条中确定的其他人实益拥有并记录在案的Regional股份的类别和数量;
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(三)
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区域股东提案的说明,其中包含与之相关的所有重要信息,包括区域章程第2.15(a)(iv)节中确定的信息;
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(四)
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区域建议人与各实益拥有人(如有)、其各自的任何联属公司或联系人,以及与上述任何一项一致行动的任何其他人之间或之间有关区域股东建议的任何协议、安排或谅解的说明;
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(五)
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对截至该书面通知日期已由或代表区域提议人及各实益拥有人(如有的话)订立的任何协议、安排或谅解(包括任何衍生工具或淡仓、盈利权益、期权、认股权证、可换股证券、股票增值或类似权利、对冲交易以及借入或借出的股份)的描述,其效果或意图是为减轻损失、管理股价变动的风险或利益,或增加或减少投票权,Regional Proponent或此类实益拥有人,就Regional的证券而言;
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(六)
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A表示区域提议人是有权在会议上投票的区域股本记录持有人,将在会议召开时保持如此状态,并打算亲自或通过代理人出席会议以提出此类业务;
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(七)
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表示区域提议人或代表其提出区域股东提案的任何实益拥有人是否打算或属于集团的一部分,该集团打算(a)向至少持有批准或通过区域股东提案所需的区域已发行股本百分比的持有人交付代理声明和/或代理形式,或(b)以其他方式向区域股东征集代理以支持该区域股东提案;和
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(八)
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根据《交易法》第14(a)节,与区域股东提案的代理征集有关的代理声明或其他文件中要求披露的与区域提案人和此类实益拥有人有关的任何其他信息(如有)。
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(一)
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SunLink提案人(包括代表其提出SunLink股东提案的每名实益拥有人(如有))及与SunLink提案人(或该等实益拥有人)一致行动的所有人(定义见SunLink章程第2.15(a)条)的姓名及营业地址,以及上述所有出现在SunLink账簿上的姓名及地址(如有出现);
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(二)
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由SunLink发起人(包括代表其提出SunLink股东建议的每名实益拥有人(如有))及第(i)条所指其他人士实益拥有并记录在案的SunLink股份的类别及数目;
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(三)
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SunLink股东提案的描述,其中包含与之相关的所有重要信息,包括SunLink章程第2.15(a)(iv)节中确定的信息;
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(四)
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有关SunLink股东提案的任何协议、安排或谅解的描述,说明SunLink提出者与代表其提出SunLink股东提案的各实益拥有人(如有)、其各自的任何关联公司或联系人,以及与上述任何一项一致行动的任何其他人之间的任何协议、安排或谅解;
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(五)
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SunLink发起人及各实益拥有人(如有的话)或代表SunLink发起人及各实益拥有人于该书面通知日期订立的任何协议、安排或谅解(包括任何衍生工具或淡仓、盈利权益、期权、认股权证、可转换证券、股票增值或类似权利、对冲交易以及借入或借出的股份)的说明,
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(六)
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表示SunLink提案人是有权在会议上投票的SunLink股本的记录持有人,在会议召开时仍将如此,并打算亲自或委托代理人出席会议以提出该业务;
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(七)
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表示SunLink提案人或代表其提出SunLink股东提案的任何实益拥有人是否打算或属于打算(a)向至少持有批准或采纳SunLink股东提案所需的SunLink已发行股本百分比的持有人交付代理声明和/或代理形式的集团的一部分,或(b)以其他方式向股东征集代理以支持该SunLink股东提案;和
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(八)
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与根据《交易法》第14(a)条为SunLink股东提案征集代理有关的代理声明或其他文件中要求披露的与SunLink提案人和该等受益所有人有关的任何其他信息(如有)。
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向SEC提交的截至2024年12月31日止年度的10-K表格年度报告2025年3月31日;
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向SEC提交的关于附表14A的最终代理声明2024年12月13日;和
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Regional根据《交易法》第12条注册的证券的描述,该描述包含在Regional向SEC提交的当前8-K表格报告的附件 4.1中2023年7月6日,包括为更新此类描述而向SEC提交的所有修订和报告。
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•
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向SEC提交的截至2024年6月30日止年度的10-K表格年度报告2024年9月30日;
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向SEC提交的截至2024年6月30日止年度的10-K/A表格第1号修订2024年10月25日;
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向SEC提交的截至2024年9月30日季度的10-Q表格季度报告2024年11月12日,以及截至2024年12月31日止季度的10-Q表格季度报告,于2025年2月12日;
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向SEC提交的关于附表14A的最终代理声明2024年6月6日;和
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根据《交易法》第12条注册的SunLink证券的描述,该描述载于附件 A-1和附件 B-1至SunLink于2023年9月27日向SEC提交的代理声明,该声明载于附件 3(ii)到SunLink向SEC提交的关于8-K表格的当前报告2024年5月23日,包括为更新此类描述而向SEC提交的所有修订和报告。
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邮寄:
投资者关系
Regional Health Properties, Inc.
1050 Crown Pointe Parkway,720套房
佐治亚州亚特兰大30338
关注:投资者关系
电话:(678)869-5116
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邮寄:
投资者关系
Sunlink Health Systems, Inc.
900圈75号百汇,690套房
佐治亚州亚特兰大30339
关注:投资者关系
电话:(770)933-7000
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Regional Health Properties, Inc.
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1050 Crown Pointe Parkway,720套房
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佐治亚州亚特兰大30338
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ATTN:
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Brent S. Morrison,首席执行官兼总裁
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附一份副本(不应构成通知)以:
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Troutman Pepper Locke LLP
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东北桃树街600号,套房3000
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亚特兰大,GA 30308
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ATTN:
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Brinkley Dickerson Jr.和Paul Davis Fancher
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(b)
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if to SunLink,to:
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Sunlink Health Systems, Inc.
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900圈75号百汇,690套房
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佐治亚州亚特兰大30339
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ATTN:
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Robert M. Thornton, Jr.,首席执行官
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附一份副本,如在生效时间(不应构成通知)之前:
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Smith,Gambrell & Russell,LLP
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1105 W. Peachtree Street NE
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套房1000
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佐治亚州亚特兰大30309
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ATTN:
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Howard E. Turner
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Regional Health Properties, Inc.
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签名:
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/s/Brent Morrison
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姓名:
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Brent Morrison
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职位:
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首席执行官兼总裁
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Sunlink Health Systems, Inc.
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签名:
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/s/Robert M. Thornton, Jr.
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姓名:
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Robert M. Thornton, Jr.
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职位:
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首席执行官
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If to regional:
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Regional Health Properties, Inc.
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1050 Crown Pointe Parkway,720套房
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佐治亚州亚特兰大30338
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关注:
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Brent Morrison,首席执行官兼总裁TERM0
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附一份送达(不构成通知):
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Troutman Pepper Locke LLP
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东北桃树街600号,套房3000
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亚特兰大,GA 30308
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关注:
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Paul Davis范彻
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If to SunLink(收盘前):
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Sunlink Health Systems, Inc.
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900圈75号百汇,690套房
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佐治亚州亚特兰大30339
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关注:
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Robert M. Thornton, Jr.,首席执行官
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附一份送达(不构成通知):
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Smith,Gambrell & Russell,LLP
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1105 W. Peachtree Street NE,Suite 1000
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佐治亚州亚特兰大30309
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关注:
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Howard E. Turner
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If to a regional shareholder:
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致附表I所列该区域股东的地址
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区域股东:
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签名:
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/s/Brent S. Morrison
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姓名:
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Brent S. Morrison
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签名:
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/s/保罗·奥沙利文
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姓名:
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保罗·奥沙利文
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签名:
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/s/肯尼斯·泰勒
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姓名:
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肯尼斯·泰勒
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签名:
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/s/David Tenwick
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姓名:
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大卫·滕威克
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区域:
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Regional Health Properties, Inc.
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签名:
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/s/Brent Morrison
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姓名:
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Brent Morrison
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职位:
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首席执行官兼总裁
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SUNLINK:
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Sunlink Health Systems, Inc.
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签名:
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/s/Robert M. Thornton, Jr.
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姓名:
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Robert M. Thornton, Jr.
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职位:
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首席执行官
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If to regional:
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Regional Health Properties, Inc.
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1050 Crown Pointe Parkway,720套房
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佐治亚州亚特兰大30338
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关注:
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Brent Morrison,首席执行官兼总裁TERM0
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附一份送达(不构成通知):
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Troutman Pepper Locke LLP
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东北桃树街600号,套房3000
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亚特兰大,GA 30308
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关注:
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Paul Davis范彻
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If to SunLink(收盘前):
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Sunlink Health Systems, Inc.
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900圈75号百汇,690套房
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佐治亚州亚特兰大30339
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关注:
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Robert M. Thornton, Jr.,首席执行官
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附一份送达(不构成通知):
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Smith,Gambrell & Russell,LLP
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1105 W. Peachtree Street NE,Suite 1000
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佐治亚州亚特兰大30309
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关注:
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Howard E. Turner
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If to a SunLink股东:
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向附表I所列该SunLink股东的地址
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SUNLINK股东:
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/s/Robert M. Thornton, Jr.
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Robert M. Thornton, Jr.
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/s/Mark J. Stockslager
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Mark J. Stockslager
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/s/Steven J. Baileys,D.D.S。
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Steven J. Baileys,D.D.S。
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/s/Gene E. Burleson
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Gene E. Burleson
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/s/C. Michael Ford
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C. Michael Ford
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区域:
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Regional Health Properties, Inc.
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签名:
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/s/Brent Morrison
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姓名:
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Brent Morrison
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职位:
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首席执行官兼总裁
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SUNLINK:
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Sunlink Health Systems, Inc.
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签名:
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/s/Robert M. Thornton, Jr.
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姓名:
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Robert M. Thornton, Jr.
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职位:
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首席执行官
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SunLink股东
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SunLink数量
持有的普通股
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Robert M. Thornton, Jr.
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559,562
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Mark J. Stockslager
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108,051
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Steven J. Baileys,D.D.S。
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832,844
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Gene E. Burleson
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76,601
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C. Michael Ford
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46,422
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签名:
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姓名:Brent Morrison
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头衔:总统
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ATTEST:
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姓名:Paul O’Sullivan
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职称:高级副总裁
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为公司
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为军官
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公司:
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Regional Health Properties, Inc.
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1050 Crown Pointe Parkway
720套房
亚特兰大,GA 30338
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签名:
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干事:
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Brent Morrison
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对于区域
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为执行
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第20项。
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董事及高级人员的赔偿
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项目21。
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展品和财务报表附表
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附件
数
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说明
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由Regional Health Properties,Inc.和SunLink Health Systems,Inc.于2025年4月14日签署并经修订和重述的合并协议和计划(包括在本注册声明所载的联合委托书/招股说明书的附件A中)。↓
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经修订及重述的Regional Health Properties, Inc.的法团章程,自2023年7月3日起生效(通过参考附件并入Regional Health Properties, Inc.于2023年7月6日提交的关于表格8-K的当前报告(文件编号:001-33135)的TERM1 3.1。
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经修订和重述的《Regional Health Properties, Inc.章程》,自2017年9月21日起生效(通过引用附件 3.3并入由Regional Health Properties,Inc.于2017年10月2日提交的表格8-K12B(文件编号:001-33135))。
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由Regional Health Properties,Inc.于2023年6月28日提交的对表格S-4(注册号:333-269750)上的注册声明的经修订和重述的《Regional Health Properties, Inc.章程》的第1号修订,自2023年6月27日起生效(通过参考S-4表格(注册号:333-269750)上的注册声明的生效后第1号修订的附件 3.6并入)。
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确立Regional Health Properties, Inc. D系列8%累积可转换可赎回参与优先股的修订条款表格(包含在本登记声明所载的联合委托书/招股说明书的附件E中)。
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5.1
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Troutman Pepper Locke LLP关于本协议项下正在登记的证券有效性的意见。*
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8.1
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Troutman Pepper Locke LLP关于某些税务事项的意见。*
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8.2
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Smith Gambrell Russell,LLP关于某些税务事项的意见。*
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由Regional Health Properties, Inc.、SunLink Health Systems,Inc.以及Regional Health Properties, Inc.的董事和高级管理人员于2025年1月3日签署的区域支持和锁定协议(包含在本注册声明所载的联合委托书/招股说明书的附件B中)。
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SunLink支持和锁定协议,由Regional Health Properties, Inc.、SunLink Health Systems,Inc.以及SunLink Health Systems,Inc.的某些董事和执行官签署,日期为2025年1月3日(包含在本注册声明所载的联合委托书/招股说明书的附件C中)。
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Regional Health Properties, Inc.的附属公司(通过引用附件 21.1并入Regional Health Properties, Inc.于2025年3月31日提交的截至2024年12月31日止年度的10-K表格年度报告(档案编号001-33135))。
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Cherry Bekaert LLP关于Regional Health Properties, Inc.的同意**
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Cherry Bekaert LLP对SunLink Health Systems,Inc.的同意。**
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23.3
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Troutman Pepper Locke LLP的同意书(包含在附件 5.1中)。*
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附件
数
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说明
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23.4
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Troutman Pepper Locke LLP的同意书(包含在附件 8.1中)。*
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23.5
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Smith Gambrell Russell,LLP的同意(包含在附件 8.2中)。*
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Regional Health Properties, Inc.董事及高级职员的授权书(包括在签署页)。**
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Lenox Group,LLC的同意。**
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99.2
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Regional Health Properties, Inc.代理卡表格*
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99.3
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SunLink Health Systems,Inc.代理卡表格*
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Steven J. Baileys的同意,D.D.S。**
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Gene E. Burleson的同意。**
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Scott Kellman的同意。**
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C. Christian Winkle的同意。**
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备案费表。**
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†
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根据S-K条例第601(b)(2)项省略的某些附表。Regional同意应要求向SEC补充提供任何省略附表的副本;但条件是Regional可以根据经修订的1934年《证券交易法》(“交易法”)第24b-2条要求对如此提供的任何附表或展品进行保密处理。
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*
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以修正方式提交。
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**
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随函提交。
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项目22。
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事业
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(a)
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以下签名的注册人在此承诺:
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(1)
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在提出要约或出售的任何期间,提交对本登记声明的生效后修订:
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(一)
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包括1933年《证券法》第10(a)(3)节要求的任何招股说明书;
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(二)
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在招股章程中反映在注册声明生效日期(或其最近的生效后修订)后出现的任何事实或事件,而这些事实或事件个别地或总体上代表注册声明所载信息的根本变化。尽管有上述规定,如果总量和价格的变化合计不超过适用的“申报费计算表”或“注册费计算表”中规定的最高总发行价格的20%变化,则所提供证券数量的任何增加或减少(如果所提供证券的总美元价值不会超过已登记的金额)以及与估计的最高发行范围的低端或高端的任何偏差都可以根据规则424(b)向委员会提交的招股说明书的形式反映出来,在有效的登记声明中;
|
|
(三)
|
包括与先前未在注册声明中披露的分配计划有关的任何重要信息或在注册声明中对此类信息的任何重大更改。
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|
(2)
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为确定1933年《证券法》规定的任何责任,每一项此类生效后修订均应被视为与其中所提供的证券有关的新登记声明,届时发行此类证券应被视为首次善意发行。
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|
(3)
|
以生效后修订的方式将任何正在登记且在发售终止时仍未售出的证券从登记中移除。
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(4)
|
即,为了根据1933年《证券法》确定对任何购买者的赔偿责任:
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(一)
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如果注册人受第430C条规则的约束,则根据第424(b)条作为与发售有关的注册声明的一部分提交的每份招股说明书,除依赖第430B条规则的注册声明或依赖第430A条规则提交的招股说明书外,应被视为自生效后首次使用之日起注册声明的一部分并包含在其中。但前提是、在作为注册声明一部分的注册声明或招股章程中作出的任何声明或在并入或被视为并入的文件中作出的任何声明
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(5)
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为确定注册人根据1933年《证券法》在证券的初始分配中对任何买方的责任,以下签名的注册人承诺,在根据本登记声明对以下签名的注册人进行的证券的首次发售中,无论向买方出售证券所采用的承销方式如何,如果通过以下任何通信方式向该买方提供或出售证券,则以下签名的注册人将是买方的卖方,并将被视为向该买方提供或出售该等证券:
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(一)
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根据规则424要求提交的与发售有关的任何初步招股说明书或以下签名注册人的招股说明书;
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(二)
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任何由以下署名注册人或代表其拟备或由以下署名注册人使用或提述的与发售有关的免费书面招股章程;
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|
(三)
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任何其他与发售有关的免费书面招股章程中载有有关以下署名注册人或其证券的重要资料的部分,由以下署名注册人或其代表提供;及
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(四)
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由以下签署的注册人向买方作出的任何其他通讯,即要约中的要约。
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|
(b)
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以下签名的注册人在此承诺,为确定根据1933年《证券法》承担的任何责任,根据1934年《证券交易法》第13(a)或15(d)条提交的注册人年度报告的每次提交(以及在适用的情况下,根据1934年《证券交易法》第15(d)条提交的员工福利计划年度报告的每次提交)以引用方式并入注册声明中的,应被视为与其中提供的证券有关的新的注册声明,届时发行该等证券,即视为其首次善意发行。
|
|
(1)
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以下签署的注册人在此承诺如下:在任何被视为规则145(c)所指的承销商的人或一方通过使用作为本注册声明一部分的招股说明书公开重新发售根据本协议注册的证券之前,发行人承诺该重新发售招股说明书将包含适用的注册表格要求的关于可能被视为承销商的人重新发售的信息,以及适用表格的其他项目要求的信息。
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(2)
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注册人承诺,每份招股说明书:(i)根据紧接前第(1)款提交的,或(ii)声称符合该法第10(a)(3)条的要求并用于受第415条规则约束的证券发行的,将作为对注册声明的修订的一部分提交,并且在该修订生效之前不会使用,并且,为了确定根据1933年《证券法》承担的任何责任,每项该等生效后修订均须视为与其中所发售的证券有关的新登记声明,届时该等证券的发售应视为其首次善意发售。
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(d)
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就根据1933年《证券法》产生的赔偿责任而言,根据上述规定或其他规定,可能允许注册人的董事、高级管理人员和控制人获得赔偿,注册人已被告知,证券交易委员会认为,这种赔偿违反了该法案中所表达的公共政策,因此不可执行。如就该等法律责任提出的赔偿要求(注册人支付注册人的董事、高级人员或控制人为成功抗辩任何诉讼、诉讼或程序而招致或支付的费用除外)由该董事、高级人员或控制人就正在登记的证券提出,则除非注册人的大律师认为
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Regional Health Properties, Inc.
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签名:
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/s/Brent S. Morrison
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姓名:
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Brent S. Morrison
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职位:
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首席执行官兼总裁
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姓名
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标题
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日期
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/s/Brent S. Morrison
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董事、首席执行官兼总裁
(首席执行官)
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2025年5月5日
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Brent S. Morrison
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/s/保罗·奥沙利文
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|
高级副总裁
(首席财务干事和首席会计干事)
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2025年5月5日
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|
保罗·奥沙利文
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|
/s/Steven L. Martin
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董事
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2025年5月5日
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|
史蒂文·L·马丁
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|
/s/Kenneth W. Taylor
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|
|
董事
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2025年5月5日
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|
Kenneth W. Taylor
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|
/s/David A. Tenwick
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|
董事
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2025年5月5日
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David A. Tenwick
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