根据第424（B）（2）条规则提交）
登记号:333-202840

该票据的期限为6年。头三年，票据按季度支付利息，浮动利率每季度重置一次，等于3个月Libor加0.85%。首3年后，票据或将继续按上一句所述浮动利率按季支付利息，或倘Wells Fargo&Company全权酌情选择于可选换股日行使其可选固定利率转换权，票据将按年利率2.75%的固定利率按季支付利息。这种可选的转换为固定费率的选择只是一次性的权利，一旦Wells Fargo&Company选择转换或决定不转换，当向您提供通知的指定期限结束时，这样的决定是不可撤销的。富国银行（Wells Fargo&Company）更有可能行使其可选择的固定利率转换权，否则将有利于您继续按浮动利率收取票据利息。票据上的所有付款均受富国银行（WellsFargo&Company）信贷风险所规限。如果富国银行（WellsFargo&Company）违约，你可能会损失部分或全部投资。票据将不会在任何交易所上市，并设计为持有至到期。

投资于票据所涉及的风险与投资于传统债务证券无关。请参阅"风险因素prs-3。

票据为Wells Fargo&Company的无抵押债务，票据上的所有付款均受Wells Fargo&Company的信贷风险所规限。如果富国银行（WellsFargo&Company）违约，你可能会损失部分或全部投资。这些票据不是存款机构的存款或其他义务，也不受联邦存款保险公司、存款保险基金或美国任何其他政府机构或任何其他管辖机构的保险。

证券交易委员会和国家证券监督管理委员会均未核准或不核准该等票据，也未确定本次定价补充或所附募集说明书补充及募集说明书是否真实、完整。任何与此相反的陈述都是刑事犯罪。

富国证券

投资说明

与2023年8月31日到期的3个月期Libor挂钩的票据为Wells Fargo&Company的高级无抵押债务证券，为题为“中期票据，系列P”系列的一部分。

票据上的所有付款均受富国银行的信贷风险所规限。

有关票据的额外资料，请参阅本定价补编连同日期为2017年1月30日的招股章程补编及日期为2015年3月18日的招股章程。本《定价补编》所载信息在与招股说明书补编和《招股说明书》所载信息不同的范围内取代其所载信息。本文中使用但未定义的某些定义的术语具有招股说明书补编中所述的含义。

阁下可按以下方式在证券交易委员会网站www.sec.gov查阅招股章程补充资料及招股章程（或如该等地址有所更改，可查阅我们于证券交易委员会网站就有关日期提交的文件）:

投资者的考虑

我们为以下投资者设计了票据:

票据并非为下列人士设计，亦可能不是适合该等人士的投资:

prs-2

风险因素

你在票据上的投资会有风险。阁下应仔细考虑下列风险因素，以及招股章程补充文件及招股章程所载的其他资料，包括它们以引用方式纳入的文件。只有在你与你的顾问根据你的具体情况，仔细考虑投资票据的适宜性后，你才能作出投资决定。

你得到的利息金额可能比你从其他投资中获得的回报要少。

利率可能会在票据期限内发生显着变化，无法预测未来任何时候的利率水平。票据将于任何时间适用的利率，可多于或少于该时间的其他现行市场利率。因此，你在票据上获得的利息金额可能会少于你在其他投资上可能获得的回报。

我们可选的固定费率转换权可能会对票据的回报产生不利影响。

于2020年8月31日，根据我们的选择，我们可转换票据应付利率，以代替按基于3个月伦敦银行同业拆息的浮动利率支付利息，票据其后将按固定利率支付利息。这种可选的转换为固定费率的选择只是一次性的权利，一旦我们选择转换或决定不转换，当向您提供通知的指定期限结束时，这种决定是不可撤销的。我们可选择的固定利率转换权的行使将由我们全权酌情决定，而我们将更有可能转换票据的应付利率，倘于该时间，按基于3个月伦敦银行同业拆息的浮动利率应付的馀下利息付款的现值，很可能会大于按固定利率应付的馀下票据年期利息付款的现值。另一方面，倘按3个月伦敦银行同业拆息计算的按浮动利率计算的馀下应付利息的现值，可能少于按固定利率计算的馀下应付利息在馀下票据年期内的现值，则我们将不大可能转换该等票据的应付利息。

如果我们选择行使我们可选择的固定利率转换权，您将获得票据剩馀期限内的固定利率利息，而您将不会获得如果我们没有选择行使我们可选择的固定利率转换权本应支付的基于3个月Libor的浮动利率的潜在较高利息。

Libor未来的不确定性可能会对您票据的回报以及您可以出售票据的价格产生不利影响。

2017年7月27日，负责监管Libor的英国金融行为监管局（英语:United Kingdom Financial Conduct Authority）行政总裁宣布，打算在2021年后停止说服或强迫银行向Libor管理人提交用于计算Libor的利率。公告表示，2021年后不能亦不会保证Libor按现时基准继续维持。无法预测银行是否以及在多大程度上继续向Libor管理人提交Libor报告，也无法预测英国或其他地方是否可能对Libor实施任何额外改革。目前，对于何种利率可能成为伦敦银行同业拆息的可接受替代品尚无共识，也无法预测任何此类替代品对票据等基于伦敦银行同业拆息的证券价值的影响。其他参考利率的性质，以及Libor的潜在变动或其他改革的不确定性，可能会对票据年期内的Libor利率，以及你在票据及以Libor为基础的证券的交易市场的回报造成不利影响。倘2021年后未能获得已公布的Libor利率，票据的利率将按所附招股章程补充文件“票据说明-浮动利率票据-基础利率-Libor票据”项下所载厘定。倘2021年后无法获得已公布的Libor利率，且银行不愿意就附带的招股章程补充文件所载的Libor计算提供报价，票据利率将成为固定利率，票据价值可能受到不利影响。

票据受制于富国银行的信贷风险。

票据是我们的义务，不是任何第三方的直接或间接义务。票据项下的任何应付款项均以我们的信誉为准。因此，我们的实际信誉和感知信誉可能会影响票据的价值，而且，如果我们违约，你可能不会收到根据票据条款欠你的任何款项。

prs-3

票据持有人拥有有限的加速权。

只有在持续30天的付款拖欠或某些自愿或非自愿破产或无力偿债事件的情况下，票据本金的支付才可加快。倘阁下购买票据，倘阁下未能履行票据项下的任何责任，阁下将无权加快支付票据本金，惟支付票据本金及利息的责任除外。见所附招股书补充说明中的“附注说明-违约和加速权事件”。

如果我们将所有或实质上所有的资产转让、转移或出租给一个或多个附属公司，票据持有人在结构上处于从属地位的风险可能会更大。

根据契约，我们可以将我们的全部或基本全部资产转让、转让或出租给我们的一个或多个子公司。在这种情况下，我们子公司的第三方债权人将有更多的资产可用于追偿其债权，而票据持有人在结构上将在这些资产上从属于我们子公司的债权人。见所附招股书补充说明中的“票据说明-合并、合并或出售”。

代理商折扣、发售开支及若干对冲成本，可能会对你出售票据的价格造成不利影响。

假设市况或任何其他相关因素并无变动，则可能可出售票据的价格（如有的话）将可能低于原发售价。原发售价包括（及向阁下报价的任何价格均可能不包括）就首次分派、发售开支而支付的代理折扣，以及我们的对冲对手方（可能是我们的联属公司之一）为承担票据项下对冲我们的责任所固有的风险而预期将变现的预测利润。此外，任何这样的价格也很可能反映交易商折扣、加价和其他交易成本，例如折扣以考虑与建立或撤销任何相关对冲交易相关的成本。代理人或任何其他潜在买方可能愿意购买您的票据的价格也将受到票据提供的利率以及市场和下一个风险因素中讨论的其他条件的影响。

票据在声明到期日之前的价值将受到众多因素的影响，其中一些因素以复杂的方式相互关联。

票据在声明到期日之前的价值将受到当时利率及若干其他因素的影响，其中一些因素以复杂方式相互关联。任何一个因素的影响可以被另一个因素的影响抵消或放大。除其他外，预期下列因素将影响票据的价值。当我们提到您的票据的“价值”时，我们指的是如果您能够在规定的到期日之前在公开市场上出售您的票据，您可以收到的价值。

prs-4

票据将不会在任何证券交易所上市，我们预期票据将不会发展交易市场。

票据将不会在任何证券交易所或任何自动报价系统上市或展示。虽然代理人及/或其联属人士可向持有人购买票据，但彼等并无义务这样做，亦无须为票据作市场买卖。不能保证二级市场会得到发展。由于我们并不预期任何做市商会参与票据的二级市场，因此，您可能能够出售票据的价格很可能取决于代理人愿意购买您票据的价格（如有的话）。

如果确实存在二级市场，它可能是有限的。因此，如果你决定在规定期限前卖出你的票据，买家的数量可能是有限的。这可能会影响到你在这样的销售中得到的价格。因此，你应该愿意持有票据到规定的期限。

我们的经济利益和任何参与交易的交易商的经济利益都有可能损害你方的利益。

阁下应注意以下情况，即我们及参与票据分销的任何交易商（我们称为“参与交易商”）的经济利益可能对阁下作为票据投资者的利益构成不利影响。在从事下述若干活动时，我们的联属公司或任何参与交易商或其联属公司可能会采取可能对票据价值及您对票据的回报造成不利影响的行动，而在此过程中，彼等将无义务考虑您作为票据投资者的利益。我们的关联公司或任何参与交易商或其关联公司可能会从这些活动中实现利润，即使投资者在票据上没有获得有利的投资回报。

富国银行在有序清算授权下的决议可能会给票据持有人带来更大的损失，特别是如果采用单点进入策略的话。

联邦存款保险公司（“FDIC”）行使《多德-弗兰克华尔街改革和消费者保护法》（“多德-弗兰克法案”）第二编规定的“有序清算机构”的权力，可能会损害你在根据《美国破产法》进行的程序中收回票据上本应支付的全部款项的能力。特别是，以下描述的单一切入点策略旨在在全球系统重要性银行的决议中将亏损强加于顶级控股公司层面（"g-sib"）等富国银行。

prs-5

《多德-弗兰克法案》第二编创建了一个新的解决机制，称为“有序清算管理局”，包括富国银行等银行控股公司在内的金融公司可受其管辖。根据有序清算局的规定，如果根据适用的监管机构的建议，美国财政部长确定，除其他外，该实体处于严重财务困境，该实体的破产将对美国金融系统产生严重不利影响，有序清算局的决议将避免或减轻这些影响，则联邦存款保险公司可被任命为金融公司清算该实体的接管人。如果没有这样的决定，富国银行作为一家银行控股公司，将继续受到美国破产法的约束。

如果FDIC被任命为有序清算管理局下的接管人，那么有序清算管理局，而不是《美国破产法》，将决定接管人的权力以及与富国银行进行交易的债权人和其他各方的权利和义务。有序清算当局和《美国破产法》规定的债权人可享有的权利之间存在重大差异，其中包括有序清算当局规定的FDIC有权在某些情况下无视债权人债权的严格优先权（否则破产法院将予以尊重），以及使用行政债权程序来确定债权人的债权（而不是破产程序中使用的司法程序）。在有序清算当局管辖下的某些情况下，如果FDIC确定有必要提高债权的优先权，以促进顺利有序的清算，而无需征得其他债权人的同意或事先进行法院审查。此外，在有序清算权下，FDIC有权将倒闭公司的资产或负债转移给第三方或“过桥”实体。

FDIC已经宣布，“单一切入点”战略可能是解决富国银行等大型金融机构问题的理想策略，其方式除其他外，将对股东、无担保债务持有人（包括在我们的情况下票据持有人）和顶级控股公司的其他债权人（在我们的情况下富国银行）造成损失，同时允许控股公司的子公司继续运营。此外，在2016年12月，联邦储备系统（“FRB”）理事会最后确定了规则，要求美国g-sibs，在内的富国银行，以维持最低数额的长期债务和总损失吸收能力（TLAC）。单点进入策略的应用--富国银行将是唯一进入清算程序的法律实体--可能给票据持有人造成的损失大于富国银行申请破产程序或采取不同的清算策略所造成的损失。假设富国银行进入决议程序，且富国银行对其子公司的支持足以使子公司保持偿债能力，则子公司层面的损失可转移至富国银行，并最终由富国银行的证券持有人（包括票据持有人和我们的其他无担保债务证券持有人）承担，从而使富国银行子公司的第三方债权人就其债权获得全额追偿，而富国银行的证券持有人（包括票据持有人）和其他无担保债权人可能面临重大损失。在那种情况下，富国银行的证券持有人可能面临重大损失，而富国银行子公司的第三方债权人将不会产生损失，因为子公司将继续运营，不会进入决议或破产程序。此外，如果FDIC行使上述权利，无视债权人债权的严格优先权，富国银行票据和其他债务证券的持有人可能会在有序清算机构的一项决议中比我们其他处境类似的债权人面临损失。

有序清算管理局还要求，接受破产管理的财务公司的债权人和股东必须在纳税人遭受任何损失之前承担所有损失，财务公司或接受破产管理当局欠美国政府的款项一般将优先于私人债权人的债权，包括优先债权人对票据的债权。此外，在有序清算权下，债权人（包括票据持有人）的债权可以通过发行富国银行资产转移到的桥梁实体的股权或其他证券来清偿。如果交付证券以清偿债权，则不能保证过渡实体的证券价值足以偿还交换证券的债权人债权的全部或任何部分。

虽然联邦存款保险公司颁布了实施有序清算当局的条例，但并不是所有关于联邦存款保险公司如何行使这一权力的方面都为人所知，而且有可能制定更多规则。

富国银行在破产程序中的决议也可能导致我们的债务证券，包括票据的持有人遭受更大的损失。

根据《多德-弗兰克法案》以及联邦储备银行和联邦存款保险公司颁布的条例的要求，我们必须向联邦储备银行和联邦存款保险公司提供一项计划，以便在发生重大财政困难时迅速有序地解决问题

prs-6

影响富国银行或致富国银行倒闭。我们最近提交的决议计划中描述的策略是“多切入点”策略，其中富国银行、富国银行、National Association（“WFBNA”）和Wells Fargo Securities，LLC（“WFS”）将分别根据《美国破产法》、《联邦存款保险法》和《证券投资者保护法》进行单独的决议程序。为进一步有序解决其业务及其附属公司的业务，富国银行可在任何危难期间向其若干主要附属公司（如WFBNA及WFS）提供资本及流动资金资源，包括通过免除公司间债务、作出额外公司间贷款及其他方式。这些子公司即使在从富国银行获得资本和流动性资源后，也可能进入单独的解决程序。富国银行部分或全部主要子公司的债权人可能在其债权上获得重大甚至全额追偿，而富国银行债务证券持有人（包括票据持有人）可能面临重大或全部损失。富国银行债务证券持有人（包括票据持有人）可能面临的损失也可能大于如果多个切入点战略没有得到实施，以及富国银行没有向进入单独解决程序的主要子公司提供资本和流动性资源，因为提供给这些子公司的资产和其他资源将无法偿付富国银行的债权人（包括票据持有人和富国银行的其他债务证券持有人）。

富国银行也有可能根据《美国破产法》采用这样一种策略来解决问题，即只有富国银行本身进入诉讼程序，而其部分或全部运营子公司保持为经营中企业。在这种情况下，对富国银行债权人的影响很可能与上文所述的有序清算当局所产生的影响类似。为了实施这样的战略，富国银行可能会寻求对其子公司进行资本重组，或为其提供流动性，以便在富国银行破产程序启动之前将其作为持续经营企业加以保存。此外，富国银行可以寻求提高其主要子公司衍生品合同担保义务相对于其他义务的优先权，从而根据ISDA决议中止协议中止其子公司衍生品合同下的交叉违约权和提前终止权。这一提高将导致我们的债券（包括票据）持有人在这些担保义务的受益人之前蒙受损失。我们的债务证券（包括票据）持有人也有可能比其他处境类似的债权人先蒙受损失。

如果任何一种解决策略被证明是不成功的，我们的债务证券（包括票据）的持有人可能会因此处于比没有实施该策略更糟糕的境地。在所有情况下，任何支付给我们债务证券持有人的款项，均取决于我们作出该等付款的能力，因此须受制于我们的信贷风险。

prs-7

历史信息

下表列出了2007年1月1日至2017年8月11日期间每天的3个月伦敦银行同业拆息。于2017年8月11日，3个月Libor为1.31500%。以下历史性的3个月期Libor不应被视为未来3个月期Libor的指标。

prs-8

美国联邦税务方面的考虑

以下是对票据所有权和处置权对美国联邦收入和某些遗产税后果的讨论。它只适用于在首次公开发售时以现金购买票据的情况，而“发行价”是将大量票据出售予公众的第一个价格，并持有该票据作为经修订的1986年《国内税收法》（“《税法》”）第1221条所指的资本资产。它没有根据你的具体情况或如果你是受特别规则约束的投资者，例如:

如果为美国联邦所得税目的而被归类为合伙企业的实体持有票据，则美国联邦所得税对合伙人的处理一般将取决于合伙人的地位和合伙企业的活动。如果您是持有票据的合伙企业或此种合伙企业的合伙人，您应就持有和处置票据给您带来的特定美国联邦税收后果咨询您的税务顾问。

这一讨论的基础是《守则》、行政公告、司法决定以及最终、临时和拟议的财务条例，这些条例在本《补充价格法》颁布之日以后发生的任何变化都可能影响到本《守则》所述的税收后果，可能具有追溯效力。本讨论不涉及任何适用的州、地方或非美国税法的影响、任何可供选择的最低税收后果或医疗保健税对净投资收入的潜在适用。你应该咨询你的税务顾问关于美国联邦所得税和遗产税法律适用于你的特殊情况，以及任何州，地方或非美国司法管辖区的法律所产生的任何税务后果。

附注的税务处理

我们的律师Davis Polk&Wardwell LLP认为，就美国联邦所得税而言，这些票据将被视为债务。目前尚不清楚，就美国联邦所得税而言，这些票据应被视为“可变利率债务工具”还是“或有付款债务工具”。我们的律师根据我们作出的某些决定认为，就美国联邦所得税而言，这些票据更有可能被视为“可变利率债务工具”，而馀下的讨论就是基于这种处理方式。

然而，如果为了美国联邦所得税的目的，这些票据被视为“或有付款债务工具”，（i）无论你的常规税务会计方法如何，在你持有这些票据的每一年，你都将被要求根据我们在发行这些票据时确定的类似非或有债务的可比收益率来累计收入，但须作出某些调整，以及（ii）出售的任何收益，票据的兑换或退票将作为普通收入处理。如票据被视为或有付款债务工具，你应就可能对你造成的后果咨询税务顾问。

prs-9

对美国持有人的税务后果

本节仅适用于美国持有人。如果您是一张票据的实益拥有人，即为美国联邦所得税的目的:

有条件的陈述利息和原始发行折扣。如果一种债务工具在到期时规定的赎回价超过其发行价，超出的数额不符合最低限度标准，就美国联邦所得税而言，将被视为原始发行折扣（“OID”）。根据适用的财政部条例，债务工具到期时的“规定赎回价”一般等于债务工具规定的所有付款的总和，但符合条件的规定利息（“QSI”）除外。QSI通常包括至少每年以单一利率无条件支付的声明利息（发行人债务工具除外）。

一般情况下，为了确定可变利率债务工具的QSI和OID（如果有的话）的数量，必须构造一个等价的固定利率债务工具。然后，前一段中所描述的规则将适用于等效固定利率债务工具以确定QSI和OID的量。如果可变利率债务工具规定了单一合格浮动利率（“QFR”），则通过将QFR转换为固定利率替代物（通常是该QFR在债务工具发行之日的价值）来构建等值的固定利率债务工具。对于规定了固定利率和QFR的可变利率债务工具，按以下方式构造相应的固定利率债务工具:（一）首先，将固定利率转换为QFR，以维护债务工具的公平市场价值，（二）第二，每个QFR（包括根据上文（i）项厘定的QFR）转换为固定利率替代品（一般将为该QFR于债务工具发行日期的价值）。

根据这些规则，债务工具一般将被视为以相当于固定利率债务工具下任何时候有效最低利率的利率提供质量保证，超过该利率的任何利息一般将被视为到期时规定的赎回价的一部分，因此被视为引起OID。

不完全清楚的是，在票据等债务工具中，发行人可以在不同利率之间作出选择，因此需要如何确定等同的固定利率债务工具。我们打算适用财政部条例中关于债务工具的原则，这些原则为发行者提供了某些选择，通常认为发行者可以选择降低债务工具收益率的选择，使之与票据的每一种可能利率所产生的等值固定利率债务工具相当。然后，我们将在根据这些原则确定的等值固定利率债务工具的基础上计算票据上的QSI和OID。事实上，如果我们选择的利率不是被认为被选择的利率，那么这些票据将被视为在当时重新发行，其调整后的发行价格（其原始发行价格加上任何先前应计的OID，减去任何先前支付的QSI以外的款项）仅仅是为了确定票据剩馀期限内任何OID的金额。您应该咨询您的税务顾问关于票据的处理，发行人可以在不同的利率之间进行选择。

票据上的QSI一般在你按照你的税务会计方法应计或收到时作为普通利息收入向你征税。您将被要求包括旧的，如果有的话，为联邦所得税的目的的收入，因为它的累加，根据一个恒定收益法的基础上复利。如果票据不是用OID发行的，票据上的所有陈述利息将作为QSI处理，并将在其应计或按照您的税务会计方法收到时作为普通利息收入向您征税。如果您在一个日历年收到的票据利息金额大于根据等值固定利率债务工具应支付或应计的利息，超出部分将作为额外的QSI作为普通收入向您征税。否则，任何差额都会减少你被视为收入的QSI数额，因此会减少你被要求计入收入的普通收入数额。关于确定QSI和OID的量的信息，如果有的话，可以通过在音符上获得

prs-10

向我们提交书面请求地址:Wells Fargo Securities，LLC，Investment Solutions Group，375Park Avenue，New York，NY10152。

票据的出售、交换或退票。在票据出售、兑换或退票时，你一般会确认资本收益或亏损相等于在出售、兑换或退票时变现的金额（应计QSI的金额除外，该等金额将被视为QSI的付款）与你在票据内的税基之间的差额。您在票据中的税基一般将等于您为获取票据而支付的金额，增加先前包含在票据收入中的OID（如果有的话）的金额，并减去除QSI收到的任何付款以外的其他款项。如果在出售、兑换或退休时，你持有该等票据超过一年，该等收益或亏损一般为长期资本收益或亏损，而在其他情况下则为短期资本收益或亏损。美国非公司持有人所确认的长期资本收益一般要按较低的税率征税。资本损失的可扣除性受到一定的限制。

对非美国持有人的税务后果

本节仅适用于非美国持有人。如果您是一张票据的实益拥有人，即为美国联邦所得税的目的，您是“非美国持有人”:

就本讨论而言，如你是（i）在该应课税处置年度在美国逗留183天或以上的个人，（ii）前美国公民或居民，或（iii）该等票据的收入或得益与在美国进行的贸易或业务有实际关系的人，则你不是非美国持有人。如果你是或可能成为这样的人，在你持有票据期间，你应该咨询你的税务顾问关于美国联邦税收后果的投资票据。

根据以下有关FATCA的讨论，您一般不会就票据缴纳美国联邦所得税或预扣税，但条件是:

美国联邦遗产税

就美国联邦遗产税而言，其财产可能包括在个人财产总额中的个人非美国持有人和实体（例如，由这种个人出资的信托，而且该个人对该信托保留了某些权益或权力）应考虑票据投资对美国联邦遗产税的影响。在没有适用的条约福利的情况下，如果死者在死亡时收到的票据付款需要缴纳上文所述的美国联邦预扣税，则该票据将被视为须缴纳美国联邦遗产税的美国所在地财产（即使该表格w-8上述证明要求得到满足，但没有考虑到由于适用所得税条约而取消这类美国联邦预扣税款）。您应该咨询您的税务顾问，了解在您特定情况下投资于票据的美国联邦遗产税后果，以及适用的遗产税条约（如果有的话）所提供的福利的可用性。

备份扣留和信息报告

prs-11

一般将向国内税收署（“国税局”）提交有关票据利息付款（包括旧票据，如果有的话）的资料申报表，并可向国税局提交有关票据销售、交换或其他处置收益付款的资料申报表。如果您未能提供某些识别信息（例如，如果您是美国持有者，则提供准确的纳税人识别号码）或满足某些其他条件，您还可能受到按代码中规定的费率进行的备份扣缴。如果您是一个非美国持有者，并提供了一个适当的国税局表格w-8，通常情况下，您将建立一个备份扣缴的豁免。根据备用预扣规则预扣的数额不是额外的税款，可以退还或贷记入你的美国联邦所得税负债，但有关资料必须及时提供给国税局。

fatca立法

通常称为“FATCA”的立法一般对某些金融工具支付给某些非美国实体（包括金融中介机构）的款项征收30%的预扣税，除非满足了美国的各种信息报告和尽职调查要求。美国与非美国实体之间的政府间协定可修改这些要求。本规则项下的预扣款项（如适用）适用于支付票据作为利息处理的款项（包括OID，如有的话），以及于2018年后支付票据处置的毛收益（包括于退休时）。如果扣缴适用于票据，我们将不会被要求就扣缴的款项支付任何额外款项。无论是美国人还是非美国人，都应该就FATCA在票据上的潜在应用征求他们的税务顾问的意见。

上述讨论构成了Davis Polk&Wardwell有限责任公司关于拥有和处置票据的重大美国联邦税收后果的全部意见。

prs-12

分配补充计划

Wells Fargo&Company的全资附属公司Wells Fargo Securities，LLC为票据发行的代理人。代理人可按票据的原发售价减去不超过每份票据$10.00的宽减后，将票据转售予其他证券交易商。这样的证券交易商可以包括Wells Fargo Advisors（我们的关联公司、Wells Fargo Clearing Services，LLC和Wells Fargo Advisors Financial Network，LLC的零售经纪业务的商品名）。

我们的代理人或另一附属公司预期将实现其自营定价模型所预测的对冲利润，但以其承担对冲票据项下我们的责任所固有的风险为限。倘任何参与票据分销的交易商或其任何联属公司就票据为我们进行对冲活动，该交易商或其联属公司将预期透过该等对冲活动实现其自有定价模型所预测的利润。任何该等预期溢利将是就向您出售票据而收取的任何折扣或优惠以外的额外收益。

prs-13