附件 4.2
LAS VEGAS SANDS CORP.，作为公司
和
美国银行信托公司，美国国家协会，作为受托人
2031年到期的5.300%优先票据
截至2026年5月13日的第十次补充契约
到
截至2019年7月31日的契约
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第一条
一般适用的定义和其他规定
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第1.01节。
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定义
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1
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第1.02节。
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与基础契约的冲突
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第二条
票据的形式
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第2.01节。
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票据的形式
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9 | ||||||
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第三条
笔记
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第3.01节。
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金额；系列；条款
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10
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第3.02节。
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面额
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第3.03节。
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全球证券的记账式规定
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11
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第3.04节。
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附加说明
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11
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第4条
赎回或回购证券
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第4.01节。
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基础契约的适用性
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第4.02节。
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可选赎回
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第4.03节。
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于控制权变更时回购票据
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第五条
盟约和补救措施
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第5.01节。
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对留置权的限制
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第5.02节。
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售后回租交易的限制
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第5.03节。
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公司可能会合并等，只是在某些条件下
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第5.04节。
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违约事件
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第5.05节。
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加速到期；撤销与废止
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第六条
杂项
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第6.01节。
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确认义齿
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第6.02节。
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补充义齿
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20
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第6.03节。
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对口单位
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第6.04节。
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管治法
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第6.05节。
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公司的独奏会
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第6.06节。
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通告
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i
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| 附件 A | 2031年票据的表格 | A-1 | ||||||
二、
截至2026年5月13日的第十份补充契约（"第十次补充契约“），至日期为2019年7月31日的契约（根据契约不时修订、修订或补充，但就并非票据（定义见下文）的特定系列债务证券而言除外，”基础契约”以及经本第十号补充契约修订和补充的“义齿”），由LAS VEGAS SANDS CORP.（the“公司”），以及美国银行信托公司，全国协会，作为美国银行全国协会的利益继承者，作为受托人（“受托人”).
为另一方的利益和票据持有人的平等和可评定的利益，每一方同意如下：
然而，公司已妥为授权基准契约的执行及交付，以按基准契约的规定，就不时发行将按一个或多个系列发行的优先债务证券作出规定；
然而，公司已妥为授权执行和交付，并希望并已要求受托人与其一起执行和交付这第十份补充契约，以建立并规定公司发行一系列证券，指定为其2031年到期的5.300%优先票据（“笔记”），根据此处规定的条款；
然而，《基础契约》第14.01节规定，当事人可以为此目的订立补充契约，而无需任何持有人的同意；和
然而，根据其条款，使本第十份补充契约成为各方有效和具有约束力的协议以及就票据对基础契约进行有效修订和补充所需的一切事宜均已完成。
现在，因此：
第一条
一般适用的定义和其他规定
第1.01节。定义.本文中使用且未另行定义的大写术语具有Base Indenture中赋予它们的含义。本第十次补充契约中使用的“此处”、“此处”和“此处”等类似含义的词语是指本第十次补充契约的整体，而不是指本第十次补充契约的任何特定部分。
如本文所用，以下术语具有规定的含义：
“附加说明”具有第3.04节规定的含义。
“应占债务”指，就主要物业的售后回租安排而言，相等于以下两者中较低者的金额：（a）主要物业的公平市场价值
- 1 -
物业（由公司董事会善意厘定）；或（b）按租赁条款所载或内含的利率折现后，在其余下期间（包括该等租赁已获延长的任何期间，不包括承租人可行使的任何未行使的续期或其他延长选择权，以及不包括因保养及维修、服务、税项及类似费用及或有租金而产生的金额），按租赁条款所载或内含的利率折现，复利 每半年一次。
“破产法”是指Title 11、美国法典或任何类似的联邦或州法律，用于减免债务人。
“基础契约”具有这第十个补充义齿的独奏会中规定的含义。
“实益拥有人”具有《交易法》第13d-3条和第13d-5条赋予该术语的含义。“实益拥有”和“实益拥有”这两个词有相应的含义。
“董事会”指：（1）就法团而言，法团的董事会或其任何获正式授权代表该董事会行事的委员会；（2）就合伙企业而言，该合伙企业的普通合伙人的董事会；（3）就有限责任公司而言，担任管理成员、成员或经理或其任何控制委员会或管理成员或经理的人；及（4）就任何其他人而言，担任类似职能的该人的董事会或委员会。
“营业日”是指法定假日以外的任何一天。
“股本”指：（1）在公司的情况下，公司股票；（2）在协会或商业实体的情况下，公司股票的任何和所有股份、权益、参与、权利或其他等价物（无论如何指定）；（3）在合伙企业或有限责任公司的情况下，合伙权益（无论普通或有限）或会员权益（无论普通或有限）；（4）任何其他权益或参与，授予某人有权收取发行人的损益分成或资产分配，但不包括在上述所有任何可转换为股本的债务证券中，无论该债务证券是否包括任何与股本的参与权。
“控制权变更”指发生下列任一情形：（1）第 在一项或一系列关联交易中，直接或间接出售、转让、转让或以其他方式处置公司及其子公司的全部或几乎全部财产或资产（以合并或合并方式除外），作为一个整体出售给任何“人”（如《交易法》第13（d）（3）条中使用的术语），但向委托人和/或她的任何关联方除外；（2）通过与公司或其任何继任者清算或解散有关的计划；或（3）完成任何交易（包括，但不限于任何合并或合并），其结果是除委托人和/或她的任何关联方之外的任何“人”（定义见上文第（1）款）成为
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直接或间接持有公司已发行有表决权股份50%以上的实益拥有人，以表决权而非股份数计量；提供了如果（1）公司成为一家控股公司的直接或间接全资子公司，且（2）（a）紧接该交易后该控股公司的有表决权股份的直接或间接持有人与紧接该交易前的公司有表决权股份的持有人实质上相同，或（b）紧接该交易后没有“人”（如上文第（1）款所定义），则该交易将不被视为涉及控制权变更，但满足本句要求的控股公司、委托人和/或其任何关联方除外，是直接或间接拥有该控股公司50%以上有表决权股份（以投票权而非股份数量衡量）的实益拥有人；进一步提供尽管有上述规定或《交易法》的任何规定，“人”（如上文第（1）条所定义）不得被视为根据股票或资产购买协议、合并协议、期权协议、认股权证协议或类似协议（或与之相关的投票、支持、期权或类似协议）实益拥有投票权股票，直至完成与该协议所设想的交易有关的投票权股票的收购。
“控制权变更要约”具有第4.03（a）节规定的含义。
“控制权变更支付”具有第4.03（a）节规定的含义。
“控制权变更支付日期”具有第4.03（a）节规定的含义。
“控制权变更触发事件”是指发生控制权变更和评级事件。
“公司”是指在本第十个补充契约的陈述中指定为“公司”的人，直到根据契约的适用条款由继任者取代，其后“公司”是指该继任者。
“合并净资产”是指，截至任何确定日期，合并资产在减去所有流动负债后，因为这些金额出现在公司最近的内部可用合并资产负债表上，并按照公认会计原则计算；提供了、该合并净资产将在给予在正常业务过程之外并在该资产负债表日期之后发生的任何投资、收购或处置的备考效力，以及导致需要计算合并净资产的任何交易（包括应用由此产生的收益，视情况而定）后，由公司选择计算；和进一步提供任何合并净资产的计算均应排除归属于金沙中国有限公司及其各附属公司的影响。
“持续实体"具有第5.03（a）（1）条所载的涵义).
- 3 -
“企业信托办公室"指第11.1基础契约或受托人可能给予的其他地址 通知 公司。
“保存人”是指DTC或公司根据契约指定的任何继任者。
“违约事件”具有第5.04节规定的含义。
“交易法”是指经修订的1934年美国证券交易法。
“惠誉”是指惠誉国际评级公司（Fitch，Inc.），也被称为惠誉国际评级（Fitch Ratings），以及它的继任者。
“公认会计原则”指在美国生效并不时生效的公认会计原则；然而，前提是，如果美国证券交易委员会要求公司采用（或被允许采用并因此采用）不同的会计框架，包括但不限于国际财务报告准则，“GAAP”是指不时生效的新会计框架，包括但不限于在每种情况下，美国注册会计师协会会计原则委员会的意见和声明以及财务会计准则委员会的报表和声明中规定的会计原则或经会计重要部分批准的其他实体的其他报表中规定的会计原则 专业。
“全球笔记”是指属于全球证券（定义见基础契约）的票据。
“政府证券”指下列证券：（1）美利坚合众国及时付款的直接义务，其完全信任和信用被质押；或（2）由美利坚合众国控制或监督并作为其机构或工具行事的人的义务，其及时付款由美利坚合众国无条件保证为完全信任和信用义务；在任何一种情况下，其发行人均不可选择赎回或赎回，并将包括由银行（定义见《证券法》第3（a）（2）节）发行的存托凭证，作为任何此类政府证券的托管人或该托管人为此类存托凭证持有人账户持有的任何此类政府证券的本金或利息的特定支付；提供了（除法律规定外）该托管人无权从该托管人就政府证券收到的任何金额或由该存托凭证证明的政府证券本金或利息的具体支付中扣除应付该存托凭证持有人的金额。
“保证"系指在正常经营过程中以任何方式（包括但不限于以资产质押或通过信用证或与此有关的偿付协议）对任何债务的全部或任何部分（无论是因合伙安排产生的，或通过协议保管、购买资产、货物、证券或服务、收取或支付或维持财务报表条件或其他方式）作出的担保，而非通过可转让票据背书进行托收。
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“持有人”指不时持有票据的任何注册持有人。
“负债”是指，就任何特定人员而言，该人员的任何债务（为免生疑问，不包括应计费用、贸易应付款项和套期保值义务），如果此类债务在根据公认会计原则编制的特定人员的资产负债表上将显示为负债，并在此范围内。
截至任何日期，任何未偿债务的金额将为：
(1)债务的增值，在任何情况下 以原始发行方式发行的债务 折扣；
(2)债务的本金，连同任何利息 逾期30天以上的债务，如有其他债务；及
(3)在担保债务的情况下，最高金额为 根据此类担保的债务 保证。
尽管义齿中有任何相反的内容，公司在正常业务过程中就赌场筹码或类似工具所承担的任何义务不应构成义齿下任何目的的“债务”。
“义齿”具有这第十个补充义齿的独奏会中规定的含义。
“付息日”，当用于任何票据时，是指该票据的分期利息的规定到期日。
“投资等级”指惠誉给予BBB-或更好的评级（或惠誉任何后续评级类别下的同等评级）；穆迪给予Baa3或更好的评级（或穆迪任何后续评级类别下的同等评级）；标普给予BBB-或更好的评级（或在标普任何后续评级类别下的同等评级）；或公司选定的任何额外评级机构或评级机构给予的同等投资级信用评级（如适用）。
“发行日期”指票据（任何附加票据除外）最初发行的日期。
“法定假日”是指法律、法规或行政命令授权纽约、纽约或支付地银行机构继续关闭的周六、周日或一天。缴款日为缴款地法定节假日的，可以在非法定节假日的翌日在该地缴款，该缴款期间不计利息。
“留置权”是指，就任何资产而言，就该资产而言，任何抵押、留置权、质押、押记、担保权益或任何种类的产权负担。
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“MBS信贷工具”指作为借款人的Marina Bay Sands Pte. Ltd.、其各贷款方以及作为代理人和证券受托人的DBS银行有限公司之间日期为2025年2月21日的融资协议。
“穆迪”指Moody’s Investors Service，Inc.或其统计评级业务的任何继任者，但穆迪对特定评级的任何提及将被视为任何此类继任者对相应评级的提及。
“无追索权义务”指与（i）收购公司或任何附属公司以前不拥有的资产或（ii）涉及开发或扩大公司或任何附属公司财产的项目的融资有关的债务或租赁付款义务，就该债务或义务而言，债权人对公司或任何附属公司或公司的任何资产或公司或任何附属公司的资产没有追索权，但以该交易的收益取得的资产或以该交易的收益融资的项目（及其收益）除外。
“笔记”具有这第十个补充义齿的独奏会中规定的含义。
“票面赎回日期”具有第4.02（a）节规定的含义。
“人”指任何个人、公司、合伙企业、联合 创业、协会、股份公司、信托、非法人组织、有限责任公司或政府或其他实体。
“校长”的意思是指票据的本金金额。
“主要财产”指公司或任何子公司拥有和经营的账面总值超过3亿美元的不动产和有形财产，提供了倘公司董事会已善意地确定该等财产对公司及其附属公司整体所进行的全部业务并无重大重要性，则该等财产将不构成主要财产。
“校长”意为米里亚姆·阿德尔森博士。
“招股章程补充”指公司日期为2026年5月4日的招股章程补充文件，内容有关票据的发售。
“评级机构”指（a）惠誉、穆迪和标普各自以及（b）如果惠誉、穆迪或标普中的任何一家因公司无法控制的原因停止对票据评级或未能公开对票据的评级，则为公司选择的《交易法》第3（a）（62）节所指的“国家认可的统计评级组织”，作为惠誉、穆迪或标普或它们各自（视情况而定）的替代机构。
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“评级活动”指就票据而言，（i）票据的评级在期间内的任何一天被三家评级机构中的两家下调（“触发期"）自（a）发生控制权变更及（b）公司有意进行控制权变更的首次公告（以较早者为准）开始，并于该控制权变更完成后60日结束（只要该等票据的评级处于任何评级机构可能下调的公开宣布考虑中，则该期间应予延长；提供了如该等票据在该第60天获得至少两家评级机构的投资级信用评级，且不受任何一家该等评级机构可能降级的审查，则不得发生该等延期），且（ii）该等票据在触发期内的任何一天被三家评级机构中的两家评级低于投资级；提供了评级事件将不会被视为就特定控制权变更而发生（因此，就控制权变更触发事件的定义而言，将不会被视为评级事件），如果作出评级下调的各评级机构未公开宣布或确认或告知公司，该下调是全部或部分由任何事件或情况所构成或产生的结果，或就，控制权变更（无论在评级事件发生时是否已发生适用的控制权变更）。票据将被视为在任何期间不再被评级机构评为投资级，而该评级机构并未就该等评级提供评级 笔记。
“赎回日期"，就任何将被赎回的票据或其部分而言，指由或根据义齿或该票据确定的赎回日期。
“定期记录日期”，对于票据的任何利息支付日应付的利息，是指此处为此目的指定的日期。
“关联方”指：（1）委托人的任何直系亲属或前配偶（如属个人）；或（2）任何信托、法团、合伙企业、有限责任公司或其他实体、受益人、股东、合伙人、成员、所有人或实益持有超过50%权益的人，由委托人和/或前述第（1）条或本第（2）条所述的其他人组成。
“标普”是指标普的Ratings Inc.或其统计评级业务的任何继任者，但标普对特定评级的任何提及均应被视为任何此类继任者对相应评级的提及。
“售后回租交易”指与任何人（不包括本公司或其任何附属公司）订立的任何安排，订定由本公司租赁任何已由或将由本公司或适用附属公司出售予该等的主要物业 人。
“SEC”是指美国证券交易委员会。
“第二次控制权变更支付日期”具有第4.03（f）节规定的含义。
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“证券法”是指经修订的1933年《美国证券法》。
“重要附属公司”是指根据《证券法》颁布的S-X条例第1条第1-02（w）（1）或（2）条所定义的“重要子公司”的任何子公司，因为该条例在发行日生效。
“规定的期限”指，当就该票据或其任何分期本金或利息使用时，该票据中指明的日期为该票据或该分期本金或利息到期应付的固定日期。
“子公司”指，就任何特定人士而言：（1）任何公司、协会或其他商业实体在选举董事、经理或受托人时直接或间接拥有或控制的任何公司、协会或其他商业实体，其有权（不考虑任何意外情况的发生并在任何有效转移投票权的投票协议或股东协议生效后）投票的股本股份总投票权的50%以上，由该人或该人的一个或多个其他附属公司（或其组合）；（2）任何合伙企业（a）其唯一普通合伙人或管理普通合伙人为该人或该人的附属公司或（b）其唯一普通合伙人为该人或该人的一个或多个附属公司（或其任何组合）；或（3）任何有限责任公司（a）其经理或管理成员为该人或该人的附属公司或（b）其唯一成员为该人或该人的一个或多个子公司（或其任何组合）。
除文意另有所指外，本文所称“子公司”系指公司的子公司。
“第十次补充契约”具有这第十个补充义齿的独奏会中规定的含义。
“国库券利率”指，就任何赎回日而言，公司根据以下两款确定的收益率：
国库券利率应在纽约市时间下午4：15之后（或在美国政府证券收益率由美联储系统理事会每日公布的时间之后）由公司确定，在赎回日之前的第三个营业日，根据美国联邦储备系统理事会公布的最近一次统计发布中指定为“选定利率（每日）-H.15”（或任何后续指定或出版物）（“H.15”）的标题下的“美国政府证券-国债恒定到期日-名义”（或任何后续标题或标题）（“H.15 TCM”）在该日期该时间之后出现的最近一天的收益率或收益率。在厘定库房利率时，公司应酌情选择：（1）H.15日库房恒定到期日的收益率正好等于赎回日至票面赎回日期间（“剩余期限”）；或（2）如果H.15日没有此种库房恒定到期日正好等于剩余期限，则两种收益率–一种收益率对应于
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H.15日的国债恒定到期日立即短于且一个收益率对应H.15日的国债恒定到期日立即长于剩余期限–并应使用该收益率并将结果四舍五入到小数点后三位，以直线法（使用实际天数）向票面赎回日插值；或（3）如果H.15日没有此种国债恒定到期日短于或长于剩余期限，则以H.15日单一国债恒定到期日最接近剩余期限的收益率。就本款而言，适用的库房恒定到期日或H.15日到期日应被视为到期日等于自赎回日起该库房恒定到期日的相关月数或年数（如适用）。
如果在赎回日H.15 TCM不再公布前的第三个营业日，公司应根据在该赎回日之前的第二个营业日（如适用）纽约市时间上午11：00到期的或期限最接近票面赎回日的美国国债的半年期等值到期收益率的年利率计算国库券利率。如果没有在票面赎回日到期的美国国债证券，但有两种或两种以上的美国国债证券的到期日与票面回售日相等，一种到期日在票面回售日之前，另一种到期日在票面回售日之后，公司应选择到期日在票面回售日之前的美国国债。如有两个或两个以上的美国国债证券在票面赎回日到期或两个或两个以上的美国国债证券符合上句标准，公司应根据纽约市时间上午11：00该等美国国债的出价和要价的平均值，从这两个或多个美国国债证券中选择交易价格最接近票面的美国国债证券。在根据本款条款确定国库券利率时，适用的美国国库券的半年期到期收益率应基于该美国国库券在纽约市时间上午11：00的出价和要价的平均值（以本金的百分比表示），并四舍五入到小数点后三位。
“受托人”具有这第十个补充义齿的独奏会中规定的含义。
“投票股票”指任何人在任何日期的股本，指该人当时有权在该人的董事会选举中投票的股本。
第1.02节。与基础契约的冲突.如果本第十次补充义齿的任何条款限制、限定或与基础义齿的某项条款冲突，则本第十次补充义齿的该项条款应受控制。
第二条
票据的形式
第2.01节。票据的形式.票据应基本上采用本协议的附件 A的形式，这些票据在此被纳入并明确成为义齿的一部分。
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第三条
笔记
第3.01节。金额；系列；条款.（a）特此创设并指定基础契约下的一个系列证券：票据标题为“2031年到期的5.300%优先票据”。本第十个补充契约对基础契约所作的变更、修改和补充，仅适用于票据，并适用于票据的条款，不适用于根据基础契约可能发行的任何其他系列证券，除非有关建立该系列证券的该其他系列证券或高级职员证书的补充契约或董事会决议具体包含该等变更、修改和 补充。
(b)票据的本金总额最初可能 根据本第十次补充契约认证和交付的金额应以500,000，000美元为限，但在每种情况下，须按第1节的规定增加3.04.
（c）票据本金到期应付的规定到期日为2031年5月15日。票据应予支付，并可在以下地点出示付款、购买、赎回、过户登记及兑换 为此目的维持的公司，最初应是公司信托办公室 受托人。
（d）票据自年初起按年利率5.300%计息 2026年5月13日或自已支付利息或已妥为提供利息的最近日期起，按作为附件 A的附件附注形式进一步规定。利息应根据一年360天由十二个30天的月份组成计算。票据的付息日为每年的5月15日和11月15日，自2026年11月15日开始，定期记录日期为 每个该等付息日的应付利息分别为紧接前4月30日和10月31日；提供了在票据本金的规定到期日，应自已支付利息或已妥为提供利息的最近日期起就该规定到期日支付利息，并应包括所需支付的本金或溢价（如有）。如票据的任何利息支付日、所述到期日或其他付款日期并非营业日，则所需支付的本金、溢价（如有）或利息将在下一个营业日到期 犹如在该等付款到期之日作出，而自该利息支付日、所述到期日或其他付款日（视属何情况而定）起至下一个接续业务的该付款日期的期间内，该款项将不会产生任何利息 天。
（e）票据最初将以一张或多张全球票据的形式发行，存放于受托人，作为保存人或其代名人的托管人，妥为 由公司执行，并由受托人认证，如基准规定 义齿。
（f）作为以存托人或其代名人的名义登记或持有的全球证券的票据的本金和溢价（如有）以及利息的支付，将以即时可用的资金支付给存托人或其代名人（视情况而定），作为
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这样的全球安全的持有者。如果票据不再由全球证券代理，公司可选择通过以下方式支付最终形式的凭证式票据的利息：（i）在其注册地址直接邮寄给此类票据持有人的支票，或（ii）应票据本金至少为1,000，000美元的任何持有人的要求，电汇至位于美国的账户，由 收款人。
第3.02节。面额.票据只能以记名形式发行，不附带息票，且只能以最低面值2000美元和超过1000美元的整数倍发行。
第3.03节。全球证券的记账式规定.
(a)除基础契约第三条所述情形外，任何全球证券不得以该全球证券的保存人或代名人以外的任何人的名义全部或部分交换已登记的票据，也不得登记全球证券的全部或部分转让 其中。
第3.04节。附加说明.除发行日、公开发售价格及（如适用）支付该等额外票据发行日之前的应计利息及该等额外票据发行日之后的首次利息支付外，公司可在不通知或不经票据持有人同意的情况下，根据与票据条款相同并与票据同等及按比例排名的义齿附加票据创设及发行；提供了如果出于美国联邦所得税目的，此类附加票据不能与票据互换，则此类附加票据将有一个单独的CUSIP编号。这类附加票据可能会被合并并形成一个单一的系列，并将具有与排名相同的条款， 赎回、豁免、修订或以其他方式作为票据，并将作为一个类别就与该等票据有关的所有事项共同投票。
第4条
赎回或回购证券
第4.01节。基础契约的适用性.在不违反本条例第1.02条的规定下，根据本条例第4.02条赎回票据，应适用基础契约第四条的规定，并以本第十条补充契约的规定作为补充。
第4.02节。可选赎回.（a）在2031年4月15日（票据到期日前一个月）之前（即“票面赎回日期"），公司可随时及不时选择全部或部分赎回票据，赎回价格（以本金百分比表示，并四舍五入至小数点后三位）相等于以下两者中较大者：
(1)（a）按半年期基准（假设360-
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日年度，包括十二个30天的月份）按国库券利率计算，加上20个基点减去（b）到赎回日应计利息；和
(2)将予赎回的票据本金额的100%；
加上，就第（1）或（2）条各自而言，截至但不包括赎回日期的应计未付利息。
(b)于票面赎回日期或之后，票据须在任何一次或多于一次的情况下，由公司选择整体或部分赎回，赎回价格相等于将予赎回的票据本金的100%，加上有关赎回的应计及未付利息，但不包括 日期。
（c）如依据本条第4.02条作出任何赎回，则该等赎回须受有关的定期记录日期的记录持有人有权收取于利息支付日或之前到期的利息 相关赎回 日期。
（d）本公司将拟备并给予或安排给予每名须予赎回系列票据的持有人一份赎回通知书，并将一份副本送交 受托人，在确定赎回日期前至少10个日历日且不超过60个日历日。任何该等赎回的通知可由公司酌情决定，但须符合一项或多项先决条件，包括与任何公司交易有关的先决条件。倘该等赎回须如此受制于一项或多项先决条件的达成，则该通知须说明每项该等条件，且如适用，须述明，公司可酌情将赎回日期延迟至任何或所有该等条件达成的时间（但任何延迟赎回日期不得超过有关赎回通知发出之日后60天），或该等赎回或购买可能不会发生，而该等通知可能会在任何或所有该等条件于赎回日期或如此延迟的赎回日期未获满足的情况下被撤销。此外， 公司可在该通知中规定，赎回价格的支付和公司就该赎回所承担的义务的履行可由另一人履行。
（e）除非公司拖欠支付赎回价款，并在符合有关赎回通知所指明的任何条件下，该等票据将于赎回时停止计息 日期。
第4.03节。于控制权变更时回购票据.（a）如就该等票据发生控制权变更触发事件，除非公司已按本第十份补充契约第4.02条所述行使赎回该等票据的权利，否则公司须作出要约（“控制权变更要约“）向每名票据持有人回购该持有人票据的全部或任何部分（相当于2,000美元或超过1,000美元的整数倍），回购价格为现金，相当于已回购票据本金总额的101%，加上任何应计及未付利息（如有）（合”控制权变更支付”），就截至但不包括回购日已购回的票据（受限于持有人的权
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于相关定期股权登记日记录以收取相关付息日到期的利息）。在任何控制权变更触发事件发生后的30天内，公司将以电子方式向票据持有人交付或邮寄通知，并向受托人提供一份副本，说明构成或可能构成控制权变更触发事件的一项或多项交易，并提议在通知中指定的日期回购票据，该日期将不早于该通知以电子方式交付或邮寄之日起10天且不迟于60天（“控制权变更支付日期”）根据本第十次补充契约要求的程序并在该通知中描述。
(b)于控制权变更支付日，公司将在合法范围内：
(1)接纳根据控制权变更妥善提交的所有票据或部分票据付款 优惠；
(2)就妥善投标的所有票据或票据部分向付款代理存入相等于控制权变更付款的金额；及
(3)向受托人交付或安排交付妥善接纳的票据，连同一份高级人员证明书，述明正由受托人购买的票据或部分票据的本金总额 公司。
（c）付款代理将迅速向适当提交该等票据的控制权变更付款的每个票据持有人交付，而受托人将在收到本第十个补充契约规定的有关订单后，迅速认证并向每个持有人交付（或安排以记账方式转让）本金金额等于任何未购买部分的新票据 票据被交出，如果有的话。公司将于控制权变更支付日当日或之后于切实可行范围内尽快公开公告控制权变更要约的结果。
（d）控制权变更要约可在变更前提前提出 控制权触发事件，并以该控制权变更触发事件为条件，如在作出控制权变更时已就控制权变更达成最终协议 提供。
（e）尽管有上述情况，公司将不会被要求在发生控制权变更触发事件时作出控制权变更要约如（1）第三方按照公司作出的控制权变更要约的方式和时间及其他方式作出该等要约，且该第三方购买了根据控制权变更要约有效提交且未撤回的所有票据，或（2）已根据公司行使其全额赎回票据权利所依据的契约发出赎回通知，除非且直至适用的赎回发生拖欠付款 价格。
（f）如未偿还票据本金总额不少于90%的持有人在控制权变更要约中有效投标且不撤回该等票据及
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公司，或任何作出上述代替公司的要约的第三方，购买所有有效投标且未被该等持有人撤回的票据，公司或该第三方将有权在向票据持有人和受托人发出不少于10天或不多于60天的事先书面通知后，在控制权变更支付日期后不超过30天内，赎回所有在该等购买后仍未偿还的票据在该通知中指明的日期（“第二次控制权变更支付日期”)按相当于其本金总额101%的现金赎回价格，加上应计及未付利息（如有的话）至但不包括第二个控制权变更支付日（以有关常规记录日期的记录持有人收取有关利息支付到期利息的权利为准） 日期）。
（g）公司将遵守《交易法》第14e-1条的要求以及任何其他证券法律法规，只要这些法律法规适用于因控制权变更触发事件而导致的票据回购。如任何证券法律或法规的规定与票据的控制权变更触发事件规定发生冲突，公司将按照适用的证券法 和规定，不会被视为违反了其在此项下的义务 第4.03节凭借遵守此类证券法律法规。
（h）尽管契约或其他方面有任何相反的规定，为免生疑问，公司有义务在更改时回购票据 控制权触发事件可由受该等影响的未偿还票据本金总额不少于多数的持有人豁免 弃权。
第五条
盟约和补救措施
第5.01节。对留置权的限制.（a）如公司或其任何附属公司直接或间接招致、承担或担保任何债务，而该债务是以任何主要财产（或拥有主要财产的任何附属公司的股本）的留置权作担保，则公司将以同等及按比例作担保票据（或由公司选择，之前）此种有担保债务，只要此种有担保债务应如此担保。根据本条第5.01（a）条批给以保证票据安全的任何留置权，须与根据本条第5.01（a）条产生保证票据安全的义务的留置权解除同时自动解除和解除，提供了仅就本条第5.01（a）条及第5.02条而言，金沙中国有限公司及其各附属公司不构成公司的附属公司，亦不受该等附属公司的限制。
(b)有担保的债务，不适用前述限制 签名：
(1)发行日存在的留置权（包括MBS信贷便利）；
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(2)与以无追索权融资并为确保无追索权而创建的项目相关的留置权 义务；
(3)对在该人成为附属公司时存在的人的任何财产或股本的留置权或在收购由此担保的资产时存在的留置权（在每种情况下，包括但不限于通过合并或合并取得），在每种情况下，其 不是在预期中发生的 其中；
(4)公司或任何附属公司所取得、建造、更改、改善或维修的财产或股本的留置权，并在该等收购（包括但不限于通过合并或合并取得）、建造、改建、改善或维修（或完成该等建造、更改、改善或维修或开始该等财产的商业运营后的360天之前、当时或之后（或如果该等留置权是根据在该等收购（包括但不限于通过合并或合并取得）之前、当时或360天内订立的具有约束力的承诺而设定的，以较后者为准）担保或规定支付其全部或任何部分价款，只要该等留置权 不超过所取得、建造、更改、改良或修缮的财产或股本（视属何情况而定）的付款或价款（另加相等于任何有关的费用、开支或其他应付成本的金额） 随之）；
(5)为子公司欠公司或其他子公司的债务或其他义务提供担保的留置权； 和
(6)有利于公司或其 子公司。
就第5.01（b）（1）节而言，MBS信贷安排下的承诺应被视为截至发行日存在的债务，根据该等承诺产生的任何后续债务不应被视为在该后续时间产生额外债务或额外留置权，提供了如在发行日之后对MBS信贷融通进行修订或补充，包括增加其项下的承诺，则本款仅 适用于截至发行时已存在的MBS信贷融通项下承诺金额以下所产生的债务 日期。
在发行日之后根据MBS信贷融资（包括根据其任何修订或补充）为开发和建设成本、费用和与MBS扩建项目相关的其他费用（如招股说明书补充文件中所定义和描述）提供融资而产生的债务担保留置权，应被视为根据第5.01（b）（4）条产生，只要此类留置权是在根据第5.01（b）（4）条规定的期限内产生的，且不超过第5.01（b）（4）条允许的金额。
为免生疑问，与任何应计利息有关的负债金额增加、增值、原发行折扣摊销、以相同条款的额外负债形式支付利息及增值
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仅因货币汇率波动或担保债务的财产价值增加而导致的原始发行折扣和未偿债务金额的增加，不应构成就本契约而言的假设、发生或担保，只要担保此类债务的原始留置权在契约下是允许的。
（c）尽管有第5.01（a）条所列的限制，公司及其附属公司在没有按第5.01（a）条所列的票据作担保的情况下，可直接或间接招致、承担或担保任何以本条不容许的留置权作担保的债项，但如（i）由该等留置权作担保的所有债项的总和及（ii）与任何出售有关的任何可归属债项的总和 根据第5.02（4）条允许的回租安排不超过公司合并净资产总额的（i）15%和（ii）1.5美元中的较大者 十亿。
（d）依据第5.02条第（1）、（2）、（3）、（5）、（6）或（7）条招致的任何售后回租安排，须当作依据本条5.01获准。
（e）第5.01（a）节规定的限制不适用于由上述各类留置权（根据上文第5.01（b）（1）节为MBS信贷融资提供担保的留置权除外）担保的任何债务的展期、展期或置换（以及为避免疑问，此类债务的任何连续展期、展期或置换），只要由此担保的债务本金不得超过此类展期、展期或置换时存在的债务金额（加上等于任何溢价、应计利息、费用、开支或与此相关的其他应付费用的金额）。
第5.02节。售后回租交易的限制.公司及其附属公司将不会进行任何售后回租交易，除非：
(1)此类交易存在于发行日或任何拥有主要财产的人成为 子公司；
(2)该等交易涉及租期不超过 三年；
(3)该等交易是在两国或两国之间订立的 公司及其子公司；
(4)公司或子公司将有权产生由对主要财产的留置权担保的债务，其数额至少等于根据第5.01（c）节允许的可归属债务，而无需平等 及根据第1款按比例取得票据5.01（a）;
(5)租赁付款是与项目相关产生的 融资，且该义务构成无追索权 义务；
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(6)该交易的收益至少等于主要财产的公平市场价值（由公司董事会善意确定），且公司在出售后180天内申请金额等于出售所得款项净额或应占 与主要财产有关的债务，以（i）偿还不属票据次级且并非对公司或附属公司的债务的借款的长期债务，或（ii）购买、建造、改善、扩建或开发其他可比财产； 或
(7)该等交易于首次收购主要财产后180天内订立，但须遵守该等 交易。
第5.03节。公司可能会合并等，只是在某些条件下.（a）基础契约第6.04条不适用于票据，应适用以下条款代替。公司不得在一项或多项关联交易中与另一人（不论公司是否为持续人）合并或合并，或将公司及其附属公司的全部或实质上全部财产或资产作为一个整体出售、转让、转让、转让或以其他方式处置予任何其他人，除非：
(1)（a）公司为持续人或（b） 任何该等合并或合并（如公司除外）所组成或尚存的人，或已向其作出该等出售、转让、转让、转易或其他处置的人（“持续实体”）是根据美国法律、美国任何州或地区的法律组织或存在的实体 哥伦比亚；
(2)持续实体通过对契约的补充契约明确承担公司在票据和 义齿；
(3)在该交易立即生效后，不得发生任何违约或违约事件（定义见下文），且该事件仍在继续； 和
(4)公司或持续实体向受托人交付一份高级职员证书和一份律师意见，但须符合惯常的资格和例外情况，每一份均说明此类合并、合并、转让、转让或转易，如果与此类交易有关需要补充契约，则此类补充契约符合本条5.03的规定，并且与此类交易有关的契约中规定的所有先决条件已 满意。
（b）即使本条另有规定，任何转易， 转存 或公司与其附属公司之间或之间租赁资产或财产将 不受禁止 义齿。
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为免生疑问，质押、抵押、押记、留置权、产权负担、抵押或授予任何其他安全资产或财产的权益不应被视为该资产或财产的出售、转让、转让、转让或处置。
第5.04节。违约事件.基础契约第7.01节不适用于票据。以下每一事件均构成“违约事件”关于《说明》：
(a)因利息到期而拖欠30天的付款 笔记；
(b)拖欠到期付款（到期时、赎回时、 回购或其他）的本金或溢价（如有的话）于 笔记；
（c）公司未能遵守任何付款义务 （包括但不限于有关此种付款的时间或数额的义务）在第4.03;
（e）任何抵押、契约或文书项下的违约，根据这些抵押、契约或文书可能会发行或可能有担保或证明公司或其任何重要附属公司所借款项的任何债务（或支付 由公司或其任何重要子公司担保），无论该债务或担保在义齿日期存在，还是在义齿日期之后产生，如果该违约导致该债务在之前加速 其明示到期日，以及在每种情况下，任何此类债务的本金金额，连同如此加速到期的任何其他此类债务的本金金额，合计为2.50亿美元或更多，前提是此种加速未在受托人或票据本金总额至少25%的持有人发出书面通知后30天内取消；
（f）公司或其任何重要子公司未能支付对公司或任何重要子公司作出的最终不可上诉判决（未支付或未由相关保险公司否认责任的保险承保），总额超过2.50亿美元，这些判决为 未支付、保税、解除或停留期限为60 天；
（g）公司或其任何重要附属公司根据破产或在破产所指范围内 法律：
(1)开始自愿 案例；
(2)同意在非自愿情况下订立针对其的济助命令 案例；
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(3)同意委任其保管人或为所有人 或基本上所有其 财产；
(4)为其债权人的利益进行一般转让； 或
(5)债务到期一般不还； 或
（h）有管辖权的法院根据任何破产法作出命令或判令 那：
(1)是针对公司或其任何 重大附属公司于非自愿 案例；
(2)委任公司或其任何重要附属公司的保管人，或委任公司或其任何重要附属公司的全部或实质上全部财产的保管人； 或
(3)下令对公司或其任何重要附属公司进行清算；
并且该命令或法令在连续60天内仍未停止和有效。
第5.05节。加速到期；撤销与废止.基础契约第7.02节不适用于票据，应适用以下代替。倘违约事件（根据第5.04（g）条或第5.04（h）条所指的违约事件除外）发生并就票据持续进行，则受托人或持有未偿还票据本金总额不少于25%的持有人可藉向公司发出书面通知（如持有人发出，则可向受托人发出），宣布所有该等票据的本金加上该等票据的应计及未付利息（如有的话）立即到期应付，而在任何该等申报后，该等本金及应计及未付利息将立即到期应付。然而，一旦根据第5.04（g）条或第5.04（h）条发生违约事件，所有未偿票据的本金，加上截至加速日期的所有未偿票据的应计和未付利息（如有），应立即到期应付，而无需受托人或任何持有人作出任何声明或其他行为。
在就票据作出该等加速声明后的任何时间，但在受托人获得有关支付到期款项的判决或判令前，未偿还票据本金总额过半数的持有人可藉向受托人发出的书面通知，撤销该声明或放弃任何现有的违约或违约事件及其后果，但不支付本金和利息（如有）除外的所有违约事件，仅因此类加速申报而到期的票据，已按照基础契约第7.06节的规定得到纠正或豁免。该解除不得影响任何后续违约或损害由此产生的任何权利。
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第六条
杂项
第6.01节。确认义齿.经本第十次补充契约补充和修订的基础契约在各方面均获批准和确认，基础契约和本第十次补充契约应被理解、理解和解释为同一文书。
第6.02节。补充义齿.基础契约第14条适用于票据，但（i）第14.02（a）（i）和（a）（vi）节中提及“在适用的补充契约中控制权发生变更时提供回购”应被视为是指本第十个补充契约的第4.03节，第14.02（viii）节中提及“控制权变更”应被视为是指本第十个补充契约第1.01节中定义的控制权变更。
第6.03节。对口单位.本协议各方可在同行签署一份或多份本第十次补充契约，所有这些共同构成一份相同的协议。
第6.04节。管治法.本第十次补充契约应受纽约州法律管辖并按其解释（不使其法律冲突原则生效）。
第6.05节。公司的独奏会.本第十次补充契约中的陈述仅由公司作出，不由受托人作出，受托人对其正确性不承担任何责任。受托人不就本第十份补充契约或票据的有效性或充分性作出任何陈述。受托人不得对公司使用或申请票据或其收益负责。基础契约中所载关于受托人的权利、特权、豁免、权力和义务的所有规定，应完全适用于票据和本第十个补充契约，其效力与本文全文所述相同。
第6.06节。通告.本协议项下的所有通知、批准、同意、请求和任何通信必须以书面形式（前提是本协议项下发送给受托人的任何通信必须采用由DocuSign或AdobeSign（或由公司授权代表以书面形式向受托人指定的其他数字签名提供商）提供的手工签署或通过数字签名方式签署的文件形式），英文。公司同意承担因使用数字签名和电子方式向受托人提交通信而产生的所有风险，包括但不限于受托人根据未经授权的指令行事的风险，以及被第三方拦截和滥用的风险。
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作为证明，本协议各方已促使本第十份补充契约自上述首次写入的日期和年份起正式签署。
| 拉斯维加斯金沙集团， 作为公司 |
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| 签名： | /s/Randy Hyzak | ||||||||||||||||
| 姓名： | Randy Hyzak | ||||||||||||||||
| 职位： | 执行副总裁兼首席财务官 | ||||||||||||||||
[签署页至第十次补充契约]
| 美国银行信托公司，美国国家协会，作为受托人 | ||||||||||||||
| 签名： | /s/大卫·贾森 | |||||||||||||
| 姓名： | 大卫·贾森 | |||||||||||||
| 职位： | 副总裁 | |||||||||||||
[签署页至第十次补充契约]
展品A
票据的形式
本全球证券由保存人（如管理本证券的契约中所定义）或其保管提名人为本协议受益权益持有人的利益而持有，在任何情况下不得转让给任何人，但（i）受托人可根据该契约在本协议下作出可能需要的任何该等通知，（ii）本全球证券可（iii）本全球证券可交付受托人根据契约予以撤销，及（iv）本全球证券可作为整体而非部分转让予保存人、其继任者或其各自提名人。
除非本证明书由存管信托公司（一家纽约公司）的授权代表（“DTC”）向发行人或其代理人出示，以进行转让、交换或付款的登记，否则所签发的任何证明书均以CEDE & CO的名义登记。或以DTC授权代表要求的其他名义（且任何款项均已支付给CEDE & CO。或向DTC的授权代表要求的其他实体）进行的任何转让、质押或以其他方式使用此处进行的任何价值或由任何人或向任何人进行的任何转让、质押或以其他方式使用此处的行为均属错误，因为此处的登记拥有人CEDE & CO.在此处拥有权益。
[全球注]
Las Vegas Sands Corp.
2031年到期的5.300%优先票据
| 没有。A-[ ] | CUSIP编号：517834 AR8 | ||||||||||
| ISIN编号：US517834AR87 | |||||||||||
| $[ ] | |||||||||||
LAS VEGAS SANDS CORP.，a Delaware corporate（the "公司”），对于收到的价值承诺将于2031年5月15日支付给CEDEE & CO.或注册转让本金[ ]美元。
付息日期：5月15日、11月15日，2026年11月15日起。
常规备案日期：4月30日、10月31日。
[全球注]
作为证明，本公司已安排正式签立本票据。
| 拉斯维加斯金沙集团， 作为公司 |
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| 签名： | |||||||||||||||||
| 姓名： | |||||||||||||||||
| 职位： | |||||||||||||||||
[签署页至全球说明]
受托人的认证证书
| 美国银行信托公司、全美 | ||||||||
| 协会，作为受托人，证明本 | ||||||||
| 是《公约》所指的票据之一 | ||||||||
| 补充义齿。 | ||||||||
| 签名： | ||||||||
| 获授权签字人 | ||||||||
[签署页至受托人证明书]
（注反之亦然）
Las Vegas Sands Corp.
2031年到期的5.300%优先票据
Las Vegas Sands Corp.，一家内华达州公司（连同其继任者和受让人，“公司“），根据日期为2019年7月31日的契约（经不时根据该契约修订、修订或补充，”基础契约"），并由截至2026年5月13日的第十次补充契约（第补充契约”以及与基础契约一起发布的“义齿”），由公司与美国银行信托公司、美国国家协会（National Association）作为受托人（在该身份下，“受托人"），特此提述公司、受托人及持有人各自在其下的权利、义务、义务及豁免，以及本说明获授权及交付所依据的条款的声明。本说明中使用的所有在义齿中定义的术语应具有其中赋予它们的含义。如果本说明的任何条款与义齿的条款发生冲突，则由义齿的条款管辖和控制。
1.利息.本公司承诺按年利率5.300%支付本金额的利息。公司将于每年的5月15日和11月15日每半年付息一次（各一次“付息日”），自2026年11月15日开始，直至本金支付或可供支付为止。本票据的利息将自利息产生的最近日期起计 自发行日期起至（但不包括）票据本金的适用利息支付日或所述到期日（视情况而定），已支付或已妥为提供或（如未支付利息）。利息将根据一年360天的十二个30天的月份计算。倘票据的任何付息日、所述到期日或其他付款日期并非营业日，则所规定的本金、溢价（如有）或利息将于下一个营业日到期，犹如在该等付款到期日一样，而自该付息日、所述到期日或其他付款日期（视属何情况而定）起至下一个后续业务的该付款日期之间的期间内，该款项将不会产生任何利息 天。
2.付款方式.本公司将于紧接有关利息支付日期前的常规记录日期营业时间结束时向本票据的注册持有人支付本票据的利息（违约利息（如有）除外，该利息将于特别付款日期支付予公司根据基础契约第3.08条可能厘定的特别记录日期的记录持有人）。公司将以支付时为公共和私人债务支付法定货币的美利坚合众国的货币支付本金和利息，在公司为此目的维持的办事处或代理机构根据 义齿。
3.付款代理.最初，受托人将担任付款代理人和注册人。公司可能有一名或多名共同注册人及一名或多名 额外的付费代理。
[全球注]
公司可随时撤销任何注册官或付款代理人的指定，或批准注册官或付款代理人行事的变更。
4.义齿；副本.本说明的条款包括《契约》中所述的条款和参照经修订的1939年《信托契约法》成为《契约》一部分的条款（"TIA”）在义齿合格之日起生效。本说明受所有此类条款的约束，持有人被转介至Indenture和TIA以获得此类条款的声明。该票据是公司的一项无担保、非次级债务，构成本协议票面指定为“2031年到期的5.300%优先票据”系列的票据，最初本金总额限制为500,000，000美元。本公司将应书面要求免费向任何持有人提供基础契约和补充契约的副本。或向：Las Vegas Sands Corp.,5420 S. Durango Drive，Las Vegas，Nevada 89113，请求关注：Chief Financial 军官。
5.可选赎回.证券应根据补充文件第4.02节的规定，由公司选择赎回 义齿。
6.博彩兑换.公司将被要求赎回证券，并在规定的范围内（并且仅在所描述的情况下 in）基地第4.07节 义齿。
7.控制权变更回购事件时的回购要约.公司将被要求在补充契约第4.03节规定的范围内（且仅在第4.03节所述情况下）提出控制权变更要约。
8.人士视为拥有人.本票据的注册持有人应被视为所有人的拥有人 目的。
9.无人认领的钱.本公司向受托人或付款代理人支付的本票据的所有本金及溢价（如有）及利息，如两年内仍无人认领，将向本公司偿还，本票据持有人此后将仅向本公司寻求付款，除非适用的废弃物权法指定另 人。
10.修正、补充、放弃.义齿或证券可根据条款修订或补充 义齿。
11.继任人.当继承人承担其前任在票据和契约项下的所有义务时，被继承人将被解除那些 义务。
12.不得对他人追索.公司的董事、高级职员、雇员或股东本身，对公司在票据或义齿下的任何义务，或对基于、关于或由于该等义务或其设定的任何索赔不承担任何责任。每名持有人透过接受票据 放弃
[全球注]
并解除所有此类责任。豁免和发行是发行票据考虑的一部分。
13.义齿的排放.义齿载有若干与撤销及解除有关的条文，而就所有目的而言，该等条文须有 与所阐述的效果相同 在这里。
14.认证.本说明在受托人的授权签字人在本说明另一面手工签署认证证书之前无效。
15.缩略语.习惯上的简称可能会以持有人或受让人的名义使用，例如：TEN COM（=共同承租人）、TEN ENT（=整体承租人）、JT TEN（=有生存权且不作为承租人的共同承租人 common）、CUST（= custodian）、U/g/m/a（= Uniform Gift to Minors Act）。
16.管治法.本说明应受新州法律管辖，并根据新州法律解释 约克。
17.CUSIP和ISIN号码.根据统一证券身份识别程序委员会颁布的建议，该公司已导致在证券上打印CUSIP和ISIN号码，并已指示受托人在回购通知中使用CUSIP和ISIN号码，以方便持有人。对于印于证券上或任何回购通知所载的该等号码的准确性，概不作出任何陈述，并可仅依赖所放置的其他识别号码 就在这上面。
[全球注]