截至2025年3月31日的投资者介绍纳斯达克：RRBI附件 99.1
法律披露本演示文稿中关于我们对未来财务业绩和财务状况的预期和信念以及我们的业务、利率和市场趋势的陈述是经修订的1933年证券法第27A条和经修订的1934年证券交易法第21E条含义内的“前瞻性陈述”。前瞻性陈述通常包括“相信”、“预期”、“预期”、“打算”、“计划”、“估计”、“项目”、“展望”等词语，或类似含义的词语，或未来或条件动词，如“将”、“将”、“应该”、“可以”或“可能”。本演示文稿中的前瞻性陈述基于当前信息和我们对未来事件和情况所做的假设，这些事件和情况受到许多风险和不确定性的影响，而这些风险和不确定性通常难以预测且超出我们的控制范围。由于这些风险和不确定性，我们未来的实际财务结果可能与本演示文稿中包含的前瞻性陈述中明示或暗示的结果存在重大差异，并可能导致我们对未来计划做出改变。关于我们的业务和未来财务业绩所面临的这些及其他风险和不确定性的更多信息，载于我们最近的10-K表格年度报告和随后的10-Q表格季度报告中标题为“风险因素”的部分，以及我们不时向SEC提交的其他文件中。此外，由于我们目前不知道或我们目前不认为但未来可能对我们的业务或经营业绩产生重大影响的额外风险和不确定性，我们未来的实际财务业绩可能与目前的预期有所不同。由于这些和其他可能的不确定性和风险，请读者注意不要过分依赖本演示文稿中包含的前瞻性陈述或仅根据历史财务业绩进行预测。任何前瞻性陈述仅代表作出之日的情况，我们不承担任何义务更新或审查任何前瞻性陈述，无论是由于新信息、未来发展或其他原因，除非法律要求。本演示文稿中包含的所有前瞻性陈述，无论是明示的还是暗示的，都完全受本警示性陈述的限制。本演示文稿包括我们部分基于从独立行业协会、行业出版物和调查、政府机构获得的数据、预测和信息以及我们公开获得的其他信息而编制的行业和行业协会数据、预测和信息，这些信息可能特定于特定市场或地理位置。一些数据也是基于我们的善意估计，这些估计来自管理层对行业的了解和独立来源。行业出版物、调查和预测一般指出，其中所载信息是从被认为可靠的来源获得的。关于我们市场地位的声明基于我们目前可获得的市场数据。虽然我们认为这些消息来源是可靠的，但我们没有独立核实信息。虽然我们不知道与我们在此提供的行业数据有关的任何错误陈述，但我们的估计涉及风险和不确定性，并且可能会根据各种因素而发生变化。同样，我们相信我们的内部研究是可靠的，即使此类研究没有得到任何独立来源的验证。我们的会计和报告政策符合美国公认会计原则和银行业的通行做法。管理层用来评估我们经营业绩的某些财务指标被讨论为补充非公认会计准则业绩指标。根据SEC规则，我们将财务计量归类为非公认会计原则财务计量，如果该财务计量不包括或包括金额，或受到具有不包括或包括金额效果的调整，则在根据美国不时生效的公认会计原则计算和列报的最直接可比计量中，包括或不包括这些金额，管理层和董事会审查每股有形账面价值、有形普通股权益与有形资产，并实现每股账面价值，作为管理经营业绩的一部分。然而，这些非GAAP财务指标不应被孤立地考虑或作为最直接可比或根据GAAP计算的其他财务指标的替代品。而且， 我们计算所讨论的非公认会计原则财务指标的方式可能与其他公司报告类似名称的指标的方式不同。在比较这类非GAAP财务指标时，重要的是要了解这类其他银行组织如何计算和命名其财务指标，类似于我们讨论的非GAAP财务指标。非GAAP财务指标与可比GAAP财务指标的对账包含在本演示文稿的附录中。2
名词解释3 ■ 21年第四季度-2021年第四季度■ 2022年第一季度– 2022年第一季度■ 2022年第三季度– 2022年第三季度■ 2023年第四季度– 2023年第四季度■ 2024年第一季度– 2024年第一季度■ 2024年第二季度– 2024年第二季度■ 2024年第三季度– 2024年第三季度■ 2024年第四季度– 2024年第四季度■ 2025年第一季度– 2025年第一季度■ 2025年第二季度– 2025年第二季度■ 2025年第三季度– 2025年第三季度■ 2025年第四季度– 2025年第四季度■ ACL –津贴用于信用损失■ AFS –可供出售■ AOCI –累计其他综合收益或损失■ API –应用程序编程接口■ B.A. –文学学士■ B.B.A. –工商管理学士■ BIC –借款人托管计划■ bp（s）–基点（s）■ B.S. –理学士■建发–建筑和开发贷款■ CAGR –复合年增长率■ CGMA –特许全球管理会计师■ CL（s）–受批评的贷款■ CPA –注册会计师■ CRA –社区再投资法案■ CRE –商业房地产贷款■ DDA –活期存款账户■ EPS –每股收益■ FDIC –联邦存款保险公司■ FTE –完全应税等值基础■ GAAP –美国公认会计原则■ HFI –为投资而持有■ HFS –持有待售■ HTM –持有至到期■ IPO –首次公开募股■ J.D. – Juris Doctor ■ K –以千美元计■ LDPO –贷款和存款生产处■ LPO –贷款生产处■ L.L.C. –有限责任公司■ L.L.P. –有限责任合伙企业■ M –百万美元■ MBA –工商管理硕士■ MBS –抵押贷款支持证券■ NIM –净息差■ NOO –非业主占用■ NOW –可商议的退出顺序■ NPA（s）–不良资产■ NPL（s）–不良贷款■ P2P – P2P – P2P ■ ROA –平均资产收益率■ ROE –平均净资产收益率■ RRB –红河银行■ RRBI – Red River Bancshares，Inc. ■ SBIC –小型企业投资公司■ SEC –美国证券交易委员会■ TD –定期存款■ UBPR –统一银行业绩报告■美国–美利坚合众国■ vs. – Versus ■ WAR –加权平均利率■年初至今
5 ■ 1998年成立于路易斯安那州亚历山大市■ 2019年5月完成IPO ■纳入罗素2000指数■截至3月31日，2025年：■资产= 31.9亿美元■贷款HFI = 21.1亿美元■证券= 6.995亿美元■存款= 28.3亿美元■市值= 3.501亿美元■所有权■内部人士= 30% ■机构= 24% 1 ■公共和其他= 46% ■入选《美国银行家》“2024年最佳工作银行”2 ■在《银行董事》杂志的50家50亿美元以下公开交易的金融机构排名第9位3 ■在《标普全球市场情报》的2024年资产在3.0美元之间的银行的50大最佳存款专营权中排名第14位以及100亿美元4 ■根据截至20245年12月31日的资产计算，总部位于路易斯安那州的第六大银行1资料来源：根据向SEC提交的文件，由标普 Capital IQ Pro报告。2来源：美国银行家（American Banker）2024年11月14日发布的文章称。3Source：根据银行董事于2024年7月10日发表的文章。4来源：根据标普全球市场情报公司于2025年1月15日发布的新闻稿。5来源：根据截至2024年12月31日发布的银行业绩报告。
6强•资本充足•流动性状况稳健•可提供股票回购计划•在路易斯安那州最大的市场开展业务• 28个银行中心和稳定的LDPO •保守的信贷文化，资产质量稳健•细粒度、多样化、基于关系的贷款和存款组合•没有借款•没有互联网来源的存款•没有经纪存款•低于同行CRE水平一致•主要是从头开始的增长战略，有针对性地向新市场扩张•我们的四名高级管理人员是我们创始管理团队的成员•持续的季度股息我们是你们的员工。
历史与战略
公司历史8完成1240万美元的首次股票发行1998年Red River Bank在Rapides Parish开业完成400万美元的股票发行收购位于路易斯安那州中部的Lecompte银行通过银行中心扩展到西北市场并完成500万美元的股票发行完成740万美元的股票发行通过Fidelity Bancorp，Inc.收购扩展到资本市场通过LPO扩展到西南市场。完成股票发行1210万美元通过LPO扩展到北岸市场。完成IPO 2680万美元通过LDPO扩展到Acadiana市场通过LDPO扩展到新奥尔良市场1999200020032006200920132017201920202021
Acadiana Market – Lafayette，Louisiana ■ Q4 24 –购买物业。拟建新银行中心。将成为我们在Acadiana市场的第2个银行中心9扩建亮点退伍军人纪念大道银行中心■ 2022年第一季度–在路易斯安那州梅泰里（新奥尔良郊区）购买土地■ 23年第四季度–新银行中心开始建设■ 2Q24 –作为新的全方位服务银行中心新奥尔良市场–新奥尔良、路易斯安那州巴罗内街银行中心开业■ 2022年第三季度–作为全方位服务银行中心开业Poydras Street LDPO ■ 21年第四季度–在新奥尔良市中心开业LDPO
账面价值10注：账面价值图表上的每一年代表年终财务数据。1Non-GAAP衡量标准。有关更多信息，请参见幻灯片2上的“法律披露”和附录中的“非GAAP和解”幻灯片。2按股权登记日为2018年10月1日的2比1股票分割和股权登记日为2005年11月30日的15比1股票分割进行了调整。19992000200120022003200420052006200720082009201020112012201320142015201620172018201920202021202220232024 1Q25 $ — $ 5.00 $ 10.00 $ 15.00 $ 20.00 $ 25.00 $ 30.00 $ 35.00 $ 40.00 $ 45.00 $ 50.00 $ 55.00 $ 60.00实现每股账面价值1,2 $ 57.49每股账面价值2 $ 49.18每股有形账面价值1,2 $ 48.95复合年增长率10.8%
Leadership Team 11 R. Blake Chatelain ■总裁、首席执行官、董事■创始管理层■曾任First Commerce Corporation旗下Rapides Bank & Trust Company执行副总裁■路易斯安那州立大学金融学学士学位丨Isabel V. Carriere丨CPA、CGMA ■执行副总裁兼首席财务官 ■创始管理层■曾任Whitney National Bank财务规划部经理，在First Commerce Corporation财务规划和财务报告部任职，以及拥有毕马威会计师事务所（KPMG）的经审计的存管组织■杜兰大学管理学学士学位Bryon C. Salazar ■执行副总裁、首席银行业务官兼董事1 ■创始管理层■ Rapides地区医疗中心董事会前任主席■曾任Rapides银行和信托公司商业银行家■路易斯安那州立大学金融学学士学位Tammi R. Salazar ■执行副总裁兼首席运营官1 ■创始管理层■曾任Rapides银行和信托公司副总裁■在Rapides儿童倡导网络、River Oaks艺术中心的董事会任职，和Christus Cabrini基金会■路易斯安那理工大学金融学士学位Julia E. Callis，法学博士■高级副总裁、总法律顾问和公司秘书■ 2020年加入Red River Bank ■此前曾任职于Cleco Corporate Holdings L.L.C.和Thompson & Knight L.P. ■范德比尔特大学英语学士学位和路易斯安那州立大学法学博士学位，在Red River Bank担任1个职位。G. Bridges Hall, IVTERM0 ■高级副总裁兼首席信贷政策官1 ■ 2006年加入红河银行■曾任Hibernia National Bank信贷部经理（达拉斯）■西北州立大学工商管理学士、路易斯安那州立大学-什里夫波特分校工商管理硕士，并就读于路易斯安那州立大学银行研究生院Debbie B. Triche ■高级副总裁兼零售管理师1 ■ 2000年加入Red River Bank ■ Rapides地区医疗中心董事会成员■曾任Rapides Bank & Trust Company副总裁兼零售分行经理■获路易斯安那理工大学市场营销学士学位丨Andrew B. Cutrer ■高级副总裁兼人力资源总监■ 2001年加入Red River Bank ■曾任Bunkie综合医院人力资源总监■获路易斯安那学院管理和市场营销学士学位路易斯安那理工大学工商管理硕士David K. Thompson ■资本市场总裁1 ■ 2015年加入红河银行■曾任IBERIABANK巴吞鲁日商业集团贷款人■路易斯安那大学门罗分校金融学士，就读于路易斯安那州立大学银行研究生院
增长策略12 De Novo增长策略■有纪律、有针对性的扩张以实现盈利增长■目标市场被竞争对手显著颠覆■专注于具有增长潜力的城市市场■专注于市场份额由大型全国性和区域性银行占据的市场■从市场聘请经验丰富的领导建立团队■提供真实、全方位的服务，基于关系的社区银行经验■最初通过LDPO建立存在，然后建立或购买并改造银行中心■成功整合两项收购■定位于利用未来机会Fidelity Bancorp（2013）3.8% Bank of Lecompte（2003）1.2%历史资产增长法截至2025年3月31日有机95.0%有纪律的收购战略
指导原则13保守的信用文化我们的创始管理团队发展了最初的信用文化，其基础是从区域银行经验中继承下来的保守承销原则。同一团队在26年的时间框架内监督了这些核心贷款原则的实施和定期调整。“足迹”借贷我们购买和分享国家信贷的参与程度很低。我们的贷款组合远低于CRE组合集中度指引，也低于同行的CRE组合。我们的投资组合的进一步特点是适度的持有限制、强有力的监督以及对问题贷款解决的快速反应。一致的贷款标准关系驱动的客户焦点我们的关系驱动的客户焦点和一致的贷款理念产生了忠诚的贷款客户，他们也提供稳定的核心存款。基本目标继续包括纪律严明、可盈利的增长、广泛的多元化、高质量的业绩以及一致的承保标准。经验丰富的银行家除了有凝聚力、长期任职的执行管理团队外，我们还享有经验丰富的面向客户的银行家群体的好处，这带来了稳定、多样化、有机的贷款增长，并结合了出色的质量指标。
拥抱科技14 ■在1Q25，RRB使用Q2 Software的市场领先产品升级了在线和手机银行平台。这些系统增强了RRB为消费者和企业客户提供的数字服务■使RRB能够跨多个平台提供统一的用户体验■进一步增强我们的资金管理功能产品■更好地使RRB与增强数字产品和服务的路线图保持一致■作为我们新的在线和移动银行业务的一部分，我们与Allied Payments合作，提供一种新的、更强大的消费者和企业账单支付产品■在线和移动银行渠道：移动存款、虚拟保险库、Apple Pay、移动钱包、借记卡控制，和Zelle提供的P2P支付®■ SQN Banking Systems的欺诈检测系统，利用异常检测检测欺诈■线上存款开户和抵押申请，其中包括“验证生活”系统，努力减少欺诈■移动、自动化的小额贷款系统■为内部端到端消费贷款申请系统实施MeridianLink ■完成了我们的核心系统升级，以提高效率和准确性，并简化运营■利用API实现流程自动化，以提高我们的效率并管理员工人数■投资于JAM FINTOP BankTech基金，作为技术系统的资源
竞争格局151资料来源：FDIC，截至2024年6月30日的存款。Investar Bank 1.3% Home Bank 1.7% First Guaranty 2.0% Red River Bank 2.1% Gulf Coast Bank and Trust 2.2% Origin Bank 2.7% b1BANK 3.5% 第一地平线 5.7% Regions 6.5%丨汉考克·惠特尼丨12.8% Capital One 12.9% JP Morgan Chase 16.9% Others 29.7% ■ Red River Bank持有路易斯安那州2.1%的存款1 ■路易斯安那州54.9%的存款由大型国家或地区银行持有1 ■截至6月30日，大型银行不再强调我们所服务的市场存款市场份额，20241 Red River Bank Total % of Market Shares $ M $ MMarkets Rank Central Market 1st 39.7% $ 1,600 $ 4,030 Northwest Market 9th 4.8% $ 456 $ 9,419 Capital Market 8th 2.3% $ 487 $ 20,874 Southwest Market 12th 1.4% $ 74 $ 5,465 Northshore Market 2nd 0.4% $ 31 $ 7,815 Acadiana Market 22nd 0.3% $ 27 $ 8,299 New Orleans Market 22nd 0.2% $ 49 $ 31,799 State of Louisiana 9th 2.1% $ 2,724 $ 131,454存于Louisiana1截至2024年6月30日1315亿美元
2024年概览
2024年亮点17 ■资产增长0.7%至31.5亿美元■贷款HFI增长4.1%至20.8亿美元■存款在12/31/24和12/31/23之间保持一致■ 2024年净收入下降1.8%至3420万美元■ 2024年每股收益（稀释后）为4.95美元，2023年为4.86美元■ NIM FTE增长5个基点至2.96% ■净利息收入增长3.3%至8930万美元■重要的股票回购活动。完成三笔私下协商的股票回购交易■回购4.6%的12/31/23流通股= 327,085股普通股，使EPS受益0.14美元■ 2024年现金股息增至每股0.36美元，而2023年为每股0.32美元（以千美元计，每股数据除外）20242023净收入34,235美元34,879美元EPS，稀释后4.95美元4.86美元每股账面价值47.18美元42.85美元每股有形账面价值1美元46.95美元42.63美元实现每股账面价值1美元56.07美元51.38美元每股现金股息0.36美元0.32美元ROA1.11 % 1.15% ROE11.02 % 12.44% NIM FTE 2.96% 2.91%效率比60.29% 59.39%贷款HFI对存款73.97% 71.13%无息存款对存款30.89% 32.71%不良资产对资产0.10% 0.08%不良贷款对贷款HFI 0.16% 0.13% ACL对贷款HFI 1.05% 1.07%净冲销对平均贷款0.03% 0.02%资产$ 3,149，594 $ 3,128，810贷款HFI $ 2,075，013 $ 1,992，858存款$ 2,805，106 $ 2,801，888股东权益$ 319,739 $ 303,851股东权益与资产10.15% 9.71%有形普通股权益与有形资产110.11% 9.67%总风险资本比率18.13% 18.28%一级风险资本比率17.12% 17.24%杠杆率11.86% 11.56% 1non-GAAP衡量。有关更多信息，请参见幻灯片2上的“法律披露”和附录中的“非公认会计原则和解”幻灯片。
2024选定收入比较18（千美元）年终差异12/31/2412/31/23$%总利息和股息收入$ 137,230 $ 118,568 $ 18,66215.7%总利息支出47,93632，13015,80649.2%净利息收入$ 89,294 $ 86,438 $ 2,8563.3%信用损失准备金$ 1,200 $ 735 $ 465663.3%抵押贷款收入$ 2,490 $ 1,965 $ 52526.7% SBIC收入$ 1,453 $ 2,873 $（1,420）（49.4%）净收入$ 34,235 $ 34,879 $（644）（1.8%）■利息和股息收入受益于较高的利率环境以及改善的资产组合。■利息支出增加，原因是到24年第三季度存款利率较高，加上成本较高的存款账户有较大余额。■受近期通胀环境、货币政策变化、当前经济预测、贷款增长等因素影响，信贷损失拨备增加。■按揭贷款收入增加是由于平均贷款金额增加，从而产生更高的按揭贷款手续费收入。■ SBIC收入减少是由于SBIC于2023年出售一项投资，导致分配增加。
1Q25概览
1Q25财务业绩20 ■净收入和EPS增加■ NIM FTE提高13个基点■净利息收入增加3.9% ■净收入受益于约62万美元的定期项目，降低了运营费用= 0.07美元的稀释后每股收益■良好的贷款增长■存款和资产略有增加■稳健的流动性■良好的资产质量■没有借款、经纪存款或互联网来源的存款■季度每股现金股息从0.09美元增加33%至0.12美元■完成对在线、移动和账单支付系统的重大升级（以千美元计，每股数据除外）1Q25 4Q24 1Q24净收入$ 10,352 $ 9,306 $ 8,188 EPS，稀释后1.52美元1.37美元1.16美元每股账面价值49.18美元47.18美元43.43美元每股有形账面价值1美元48.95美元46.95美元43.20美元实现每股账面价值1美元57.49美元56.07美元52.52美元每股现金股息0.12美元0.09美元0.09美元ROA1.32 % 1.18% 1.07% ROE12.85 % 11.46% 10.77% NIM FTE 3.22% 3.09% 2.83%效率比55.51% 58.71% 60.37%贷款HFI对存款74.84% 73.97% 74.22%无息存款对存款32.08% 30.89% 32.61% NPA对资产0.16% 0.10% 0.08% ACL对贷款HFI 1.03% 1.05% 1.06%净冲销对平均贷款0.02%0.01% 0.000%资产$ 3,186，432 $ 3,149，594 $ 3,073，298贷款HFI $ 2,114，742 $ 2,075，013 $ 2,038，072存款$ 2,825，676 $ 2,805，106 $ 2,745，891股东权益$ 333,316 $ 319,739 $ 299,314已实现普通股权益1 $ 389,674 $ 379,986 $ 362,014股东权益占资产比例10.46% 10.15% 9.74%有形普通股权益占有形资产比例110.42% 10.11% 9.69%总风险资本比18.25% 18.13% 17.84%杠杆率12.01% 11.86% 11.44% 1non-GAAP衡量。有关更多信息，请参见幻灯片2上的“法律披露”和附录中的“非GAAP和解”幻灯片。
资产负债表21截至（千美元）3/31/2512/31/243/31/24资产现金及应收银行款项36,438美元30,558美元19,401美元其他银行有息存款215,717238，417210,404证券AFS，按公允价值566,874550，148545,967证券HTM，按摊余成本129,686131，796139,328股本证券，按公允价值计算2,9812，9372,934贷款HFS 2,1782，5471,653贷款HFI 2,114，7422,075，0132,038，072信贷损失准备金（21,835）（21,731）（21,564）其他资产139,651139，909137,103总资产$ 3,186，432 $ 3,149，594 $ 3,073，298负债不计息存款$ 906,540 $ 866,496 $ 895,439计息存款1,919，1361,938，6101,850，452存款总额2,825，6762,805，1062,745，891其他借入资金————其他应计费用和负债27,44024，74928,093无面值38,71038，65545,177 额外实收资本 2,8712，7772,485留存收益348,09338，554314,352 AOCI（56,358）（60,247）（62,700）股东权益总额333,316319，739299,314总负债和股东权益3,186，432美元3,149，594美元3,073，298美元■资产增长1.2%至31.9亿美元■贷款HFI增长1.9%至21.1亿美元，贷款结账和建设承诺资金稳定■存款增长0.7%，消费和商业余额增加，部分被公共实体客户的季节性资金流出所抵消■新增证券购买证券增加2.1% ■ 2025年股票回购计划中的500万美元可用
1Q25精选收益比较22 ■利息和股息收入增加主要是由于证券收益率上升。■利息支出减少，因定期存款利率下降。■经纪收入因客户活动增加而增加。截至3/31/25管理的资产= 11.4亿美元。■数据处理费用下降主要是由于我们的数据处理中心收到了447,000美元的定期退款。■贷款和存款支出减少的主要原因是从供应商处收到了17.3万美元的协商可变回扣。（千美元）季度末差异3/31/202512/31/2024$%总利息和股息收入$ 35,808 $ 35,630 $ 1780.5%总利息支出11,19811，943（745）（6.2%）净利息收入$ 24,610 $ 23,687 $ 9233.9%经纪收入$ 1,325 $ 924 $ 40143.4%数据处理费用$ 288 $ 681 $（393）（57.7%）贷款和存款费用$ 62 $ 334 $（272）（81.4%）净收入$ 10,352 $ 9,306 $ 1,04611.2%
贷款组合概览23 ■贷款HFI = 21.1亿美元■不包括信用卡的平均贷款规模= 25.9万美元■按行业广泛多样化■最高集中度=医疗保健为8.0% ■能源敞口为1.4% ■共享的国家信贷= 2860万美元，或1.4%的贷款HFI 8.0% 5.9% 4.1% 3.8% 2.8% 2.0% 1.8% 1.5% 1.4% 0.6%医疗保健投资者1对4和多户建筑零售贸易酒店服务金融和保险公共行政宗教和其他非营利能源制造消费免税建发商业和工业1-4家庭住宅CRE平均贷款规模$和贷款HFI % Mix截至2025年3月31日（单位：千美元）最大行业集中度截至3月31日，2025年非业主占用CRE $ 457,864业主占用CRE $ 434,341商业建发$ 150,421住宅建发$ 25,154 CRE & C & D $占贷款HFI的百分比截至2025年3月31日（千美元）21.7% 20.5% 7.1% 1.2% $ 131.4% $ 1,5832.9% $ 5128.3% $ 17216.0% $ 22629.2% $ 97042.2%
医疗保健贷款24个护理和住院护理设施4.2%医师和牙科诊所3.4%医院0.4% ■最大行业集中度■医疗保健贷款= 1.689亿美元，占贷款HFI的8.0% ■平均贷款规模= 370,000美元■没有共享的国家信贷、房地产投资信托或辅助生活设施■在路易斯安那州，有技能的护理设施在需求证明系统下运营■截至3月31日，护理设施由位于路易斯安那州的业主运营商按贷款HFI的亚型%对医疗保健贷款进行管理，2025年按类别划分的医疗保健贷款截至2025年3月31日医疗保健贷款占比62.7%商业地产62.7%商业和工业32.9%其他4.4%
商业地产贷款25零售32.9%医疗设施13.3%办公-建筑12.7%办公-仓库8.2%工业6.5%农田5.5%营地/休闲5.0%教堂5.0%其他10.9%业主占用CRE按物业类型截至2025年3月31日零售28.5%养老院16.1%办公-建筑11.8%办公-仓库10.9%多户住房10.2%酒店/汽车旅馆7.2%医疗设施5.7%其他9.6% NOO CRE按物业类型截至3月31日，2025 Land Dev-Comm 66.2% Vacant Comm Lot 18.6% Land Dev-RES 9.6% Vacant RES Lot 4.5% Other-Comm 0.9% Other-RES 0.2% C & D按物业类型截至2025年3月31日■ CRE = 8.922亿美元，或42.2%的贷款HFI ■ C & D = 1.756亿美元，或8.3%的贷款HFI ■ CRE批评贷款= 720万美元，或CRE贷款总额的0.8%和贷款HFI的0.3% ■ CRE NPLs = 76.2万美元，或CRE贷款总额的0.1%和< 0.1%的贷款HFI
CRE-NOO办公贷款26 Capital $ 21,50739.7% Northwest $ 16,68530.8% New Orleans $ 8,23715.2% Central $ 5,53710.2% Northshore $ 1,1192.1% Southwest $ 1,1082.0% ■ NOO办公贷款= 5,420万美元，占贷款HFI的2.6% ■主要集中在低层郊区■平均规模= 951,000美元■ NOO办公贷款的平均贷款价值比= 51.1% ■截至2025年3月31日，按地域市场划分的NOO办公贷款NOO办公贷款（单位：千美元）按期限划分的NOO办公贷款，2025年（千美元）到期：占2025年总额的百分比$ 19,23435.5% 20261,0161.9% 20278,30615.3% 202812,78423.6% 20299,58717.7% 2030年及以后3,2666.0% NOO办公室总额$ 54,193100.0%
建发和CRE历史集中度2749% 42% 56% 51% 48% 74% 70% 77% 79% 71% 47% 35% 46% 33% 39% National State RRB2020120212022202320232024215% 216% 234% 242% 240% 232% 233% 258% 249% 262% 135% 146% 163% 150% 157% National State RRB202012021202220232024 1资料来源：UBPR-资产规模在15亿美元至100亿美元之间的路易斯安那州银行的National Peer Group 3和UBPR Louisiana Peer Group；比率：建发贷款与一级资本+ ACL。2资料来源：UBPR-资产规模在15亿美元到100亿美元之间的路易斯安那州银行的National Peer Group 3和UBPR Louisiana Peer Group；比率：NOO、多户家庭和非房地产担保的CRE贷款与一级资本+ ACL。建发集中度（1）CRE集中度（2）■相对于州、地区、国家同业的CRE水平较低■集中度占风险资本的百分比远低于银行监管指引■截至1Q25，RRB CRE比率= 157.9%，RRB建发比率= 43.7%
市场贷款28 ■利率变化影响客户活动■关税和贸易规则方面的经济不确定性■新贷款的强劲竞争中央596,98628.2%西北地区346,94716.4%资本577,61827.3%西南地区181,4798.6%北岸120,1725.7% Acadiana 100,7744.8%新奥尔良190,7669.0%截至2025年3月31日由地理市场发起的贷款HFI（单位：千美元）未来贷款的机会和挑战■“正常”收益率曲线■路易斯安那州经济前景积极■扩大路易斯安那州更大市场■竞争对手中断■新的贷款人能力■扩大在西南、阿卡迪亚纳、北岸的业务，和资本市场■在新奥尔良市场，2021年开设LDPO，2022年和2024年提供全方位服务的银行中心机遇挑战
资产质量29 ■不良资产小幅增加至520万美元■不良资产占资产比= 0.16% ■ 25年第一季度拨备费用总计45万美元■对贷款的ACL HFI = 1.03% ■对平均贷款的净冲销红河银行1999年开业以来= 0.04% 0.08% 0.11% 0.10% 0.10% 0.16% 1Q24 2Q24 3Q24 4Q24 1Q25（单位：千美元）3/31/246/30/249/30/2412/31/243/31/25 NPLs $ 2,530 $ 3,209 $ 3,068 $ 3,234 $ 5,063 NPLs to Loans HFI 0.12% 0.16% 0.15% 0.16% 0.24% NPAs $ 2,530 $ 3,209 $ 3,106 $ 3,272 $ 5,188 NPAs to Assets 0.08% 0.11% 0.10% 0.10% 0.16% Criticized Loans $ 25,129 $ 11,018 $ 15,187 $ 14,678 $ 16,501 CLs to Loans HFI 1.23% 0.54% 0.74% 0.71% 0.78% Provision Expense $ 300 $ 300 $ 300 $ 300 $ 300贷款HFI1.06 % 1.06% 1.05% 1.03%净冲销平均贷款0.00 % 0.01% 0.00 % 0.01% 0.02%不良资产/资产（期末）截至和截至季度的资产质量指标
存款30 ■ 25年第一季度存款为28.3亿美元，较24年第四季度增加2060万美元，或0.7%，原因是消费者和商业账户的余额增加，部分被公共实体客户的季节性资金流出所抵消■不计息存款与存款比率= 32.08% ■贷款HFI与存款比率= 74.84% ■存款成本= 1.61% ■无互联网来源或经纪存款不计息DDA32.1 %计息DDA5.2 % NOW 15.3% Money Market 20.2% Savings 6.2% Time ≤ $ 250k 14.2% Time > $ 250k 6.8% $ 2,910 $ 2,799 $ 2,802 $ 2,805 $ 2,826 Non-interested DDA计息DDA NOW Money Market Savings Time ≤ $ 250k Time > $ 250k 2021202220232024 1Q25 Deposit % Mix截至3月31日，2025年存款分类别（期末）（百万）
存款特征31 ■全路易斯安那州细粒度、多样化的存款组合和客户群■平均存款账户规模= 28,000美元■公共实体存款■基于关系的路易斯安那州公共实体■公共实体存款= 2.364亿美元，占存款的8.4% ■估计未投保存款■估计未投保存款1 = 8.752亿美元，占存款的31.0% ■估计未投保存款，不包括抵押公共基金2 = 6.896亿美元，占存款的24.4% ■现金和现金等价物加上可用的借款能力，占估计未投保存款的218.4%和估计未投保存款的277.1%，不包括有抵押的公共基金1根据用于监管报告目的的相同方法和假设计算得出。2超过FDIC保险限额的公共实体存款被完全抵押。按客户类型划分的存款占截至2025年3月31日存款的百分比（百万美元）公共2368.4%消费者138949.1%商业120042.5%（千美元）$ WAR 2Q25 $ 2536194.06% 3Q25 148,1483.74% 4Q25 91,6473.76%合计493,4143.84%截至2025年3月31日2025年到期的定期存款
证券32截至2025年3月31日的主要证券指标证券AFS25年第一季度活动■按公允价值计算的证券AFS投资组合= 5.669亿美元，扣除5870万美元未实现亏损■按摊余成本计算的证券HTM投资组合= 1.297亿美元■ HTM投资组合未实现亏损= 2180万美元■ 1Q25收益率= 2.59% ■有效期限= 4.7年■证券AFS（公允价值）作为抵押品的HTM（摊余成本）= 2.37亿美元■不投资于其他金融机构的次级债券667.0美元776.1美元714.3美元684.9美元699.5美元MBS AFS Muni AFS美国机构AFS CRA股票证券美国财政部AFS MBS HTM美国机构HTM 2021202220232024 1Q25证券（期末）（百万）截至2025年3月31日的CRA股票证券■购买= 3680万美元，收益率为4.99% ■无销售■主要由债券组成的CRA共同基金= 300万美元
流动性和借款可用性3322.4% 21.9% 22.5% 21.7% 22.0% 7.5% 7.5% 7.0% 7.5% 8.5% 7.9%证券流动性资产1Q24 2Q24 3Q24 4Q24 1Q25证券/资产vs.流动性资产1/资产（期末）1流动资产，如所示，指现金和现金等价物总额。流动性借款可用性■流动性资产1 = 2.522亿美元，占资产的7.91%，截至2025年3月31日，25年第一季度平均2.759亿美元■预计来自证券的现金流，假设提前还款率一致■ 2025年4月至2025年12月偿还本金8000万美元，收益率3.28% ■通过以下来源获得16.6亿美元的可用借贷能力：■联邦Home Loan银行= 9.979亿美元■联邦基金额度= 9500万美元■作为抵押品抵押的联邦储备银行贴现窗口金额：■贷款（BIC）= 8910万美元■证券AFS = 3790万美元■未设押证券= 4.391亿美元1
资本34 ■资本充足的头寸■ 25年第一季度-支付了每股0.12美元的季度现金股息，较24年第四季度的每股0.09美元增长33% ■股票回购■ 2025年实施的500万美元股票回购计划■包括5640万美元的证券AFS和HTM未实现净亏损，占截至3月31日资本的16.9%，2025 ■资本优先事项■保持强劲资本水平■支持内生增长■分红■股票回购■收购17.84% 18.01% 18.07% 18.13% 18.25% 16.82% 16.99% 17.05% 17.12% 17.25% 11.44% 11.74% 11.90% 11.86% 12.01% 9.74% 10.07% 10.46% 10.15% 10.46%总风险资本一级风险资本杠杆率股东权益占资产比例1Q24 2Q24 3Q24 4Q24 1Q25 5.00% 10.5% 15.00% 20.00%资本比率（期末）
股东权益趋势35 $ 276.6 $ 283.4 $ 28 2.0 $ 303.9 $ 299.3 $ 307.0 $ 324.3 $ 319.7 $ 33 3.3 202320242025 Q1 Q2 Q3 Q4 $ 260.0 $ 280.0 $ 300.0 $ 320.0 $ 340.0总股东权益（百万美元）$ 345.2 $ 353.1 $ 359.4 $ 364.3 $ 362.0 $ 368.7 $ 373.9 $ 380.0 $ 389.7 202320242025 Q1 Q2 Q3 Q4 $ 340.0 $ 350.0 $ 360.0 $ 370.0 $ 380.0 $ 390.0 $ 400.0已实现股东权益1（百万美元）1Non-GAAP衡量标准。有关更多信息，请参见幻灯片2上的“法律披露”和附录中的“非GAAP和解”幻灯片。
盈利能力趋势36 $ 32,952 $ 36,916 $ 34,879 $ 34,235 $ 10,352 Q1 Q2 Q3 Q4 2021202220232024 1Q25净收入（千元）$ 4.51 $ 5.13 $ 4.86 $ 4.95 $ 1.52 Q1 Q2 Q3 Q4 2021202220232024 1Q25每股收益（摊薄）56.39% 56.60% 59.39% 60.29% 55.51% 20212022202220232024 1Q25效率比年初至今平均资产回报率1.13% 1.18% 1.15% 1.11% 1.32% 2021202220232024 1Q25
净息差趋势37 ■ NIM FTE增长13个基点至3.22% 1Q25 ■证券和贷款收益率改善，叠加存款成本下降5.33% 5.33% 5.26% 4.65% 4.33% 5.09% 5.21% 5.32% 5.34% 5.41% 4.12% 4.19% 4.26% 4.17% 3.80% 2.83% 2.92% 2.98% 3.09% 3.22% 2.12% 2.20% 2.35% 2.48% 2.59% 1.81% 1.86% 1.95% 1.78% 1.70% 1.70% 1.75% 1.81% 1.71% 1.61%存款成本计息交易存款证券NIM FTE定期存款贷款收益率平均有效联邦基金利率1Q24 2Q24 3Q24 4Q24 1Q25 1.00% 1.50% 2.00% 2.50% 3.00% 3.50%
净息差更新38 ■稳健的贷款管道■将投资现金流重新部署到收益率更高的资产中。8000万美元，收益率3.28% ■将到期贷款重新定价为收益率略高的贷款。1.622亿美元固定利率贷款收益率6.15% ■降低交易存款利率■将2Q25到期定期存款重新定价为收益率较低的产品。2.536亿美元到期定期存款，平均利率为4.06% ■新旧市场的增长机会平均收益率/利率基点详情1Q25 4Q24增加（减少）贷款5.41% 5.34% 7新增/续贷利率：1Q25 7.02%，4Q24 7.25%浮动利率贷款=贷款的17.6% HFI Securities 2.59% 2.48% 11以4.99%生息资产总额4.64% 4.60% 4计息交易存款1.70% 1.78%（8）浮动利率存款= 8.7%计息交易存款定期存款3.80% 4.17%（37）新增/续贷TD利率：1Q25 3.73%，4Q24 3.71%存款成本1.61% 1.71%（10）NIM FTE 3.22% 3.09% 13 ■未来利率环境的不确定性■经济环境、关税和贸易的不确定性■可能的较低利率环境的影响■新贷款的竞争和贷款定价挑战■存款利率压力■客户存款活动的不确定性■预计2025年剩余时间内，净利息收入和净息差将保持相当一致。预期NIM机会-2025年4月至12月NIM挑战
非利息收入（25年第一季度与24年第四季度）39 ■ 25年第一季度非利息收入增加277,000美元至530万美元■由于客户投资活动增加，25年第一季度经纪收入增加401,000美元至130万美元■ 25年第一季度股票证券收益为44,000美元，而24年第四季度亏损为91,000美元■由于购买活动减少，25年第一季度抵押贷款收入减少122,000美元至530,000美元■ SBIC收入减少66,000美元至280,000美元由于从这些合伙企业获得的正常收入较低，我们预计SBIC未来几个季度的收入将因基金价值波动而降低存款账户的服务费138326.2%经纪收入132525.1%借记卡收入净额99218.8%抵押贷款收入53010.1%贷款和存款收入4598.7% SBIC收入2805.3%其他收入3035.8%截至2025年3月31日的季度非利息收入（千美元）
运营费用（25年第一季度与24年第四季度）40 ■ 25年第一季度运营费用减少252,000美元至1660万美元■ 25年第一季度数据处理费用减少393,000美元至288,000美元■从我们的数据处理中心收到447,000美元的定期退款■部分被与在线、移动银行相关的新费用和14,000美元的非经常性实施费用所抵消，和账单支付系统在2025年第一季度实施的人员$ 10,02360.4%占用和设备$ 1,79410.8%技术$ 8355.0%法律和专业$ 632 3.8%其他税$ 6123.7%其他巴士开发费用$ 5583.4%数据处理$ 2881.8%其他运营$ 1,84611.1%截至2025年3月31日的季度运营费用（以千美元计）■贷款和存款费用减少27.2万美元至62,000美元■从供应商处获得了173,000美元的协商可变回扣■人事费用在2025年第一季度增加了254,000美元至1,000万美元■员工人数增加、重新启动工资税费用以及基于收入的佣金补偿增加
战略展望41 ■通过利用现有基础设施和增加精选的新地点以支持增长，继续建设一家强大的、以路易斯安那州为基地的超级社区银行■以高绩效的财务业绩运营■保持有纪律的资本管理，包括持续的股息和机会性股票回购■继续从头开始，通过在新的路易斯安那州南部市场扩张和增加经验丰富的有机扩张战略，本地银行家■监测符合文化和创造长期价值的战略收购机会■专注于关系银行业务以产生核心存款并保持多元化的贷款组合■扩大抵押贷款和经纪人员，以便在较新的市场增加收入■继续投资于数字系统和产品，以提高运营效率和客户体验
摘要42资本充足，杠杆率为12.01%，股东权益占资产比为10.46%，为未来做好准备增加现金股息和可用的股票回购计划多元化的贷款组合，资产质量稳健，贷款管道良好，多元化的存款组合具有较强的流动性和借贷能力
附录
非美国通用会计准则调节44截至（千美元，每股数据除外）3/31/2512/31/243/31/2412/31/23有形普通股股东权益总额333,316美元319,739美元299,314美元303,851美元调整：无形资产（1,546）（1,546）（1,546）有形普通股权益总额（非公认会计原则）331,770美元318,193美元297,768美元302,305美元已实现普通股权益总额333,316美元319,739美元299,314美元303,851美元调整：累计其他综合（收益）亏损56,35860，24762,70060，494已实现普通股权益总额（非公认会计原则）389,674美元379,986美元362,014美元364,345已发行普通股6,777，6576,777，每股价值（非美国通用会计准则）48.95美元46.95美元43.20美元42.63美元实现每股账面价值（非美国通用会计准则）57.49美元56.07美元52.52美元51.38美元有形资产总资产3,186，432美元3,149，594美元3,073，298美元3,128，810美元调整：无形资产（1,546）（1,546）（1,546）有形资产总额（非美国通用会计准则）3,184，886美元3,148，048美元3,071，752美元3,127，264美元股东权益比资产10.46% 10.15% 9.74% 9.71%有形普通股权益比有形资产（非美国通用会计准则）10.42% 10.11% 9.69% 9.67%
非美国通用会计准则调节（续）45截至（千美元）9/30/246/30/249/30/236/30/233/31/23已实现普通股权益股东权益总额324,318美元306,990美元281,951美元283,372美元276,640美元调整：累计其他综合（收益）损失49,62461，73277,48669，69368,541已实现普通股权益总额（非美国通用会计准则）373,942美元368,722美元359,437美元353,065美元345,181美元