美国
证券交易委员会
华盛顿特区20549
表格10-Q
（标记一）
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|
根据1934年《证券交易法》第13或15（d）节的季度报告 |
截至2024年6月30日的季度
或
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根据1934年证券交易法第13或15（d）条提交的过渡报告 |
对于从到到的过渡期
委员会文件编号：001-36210
Liqtech International, Inc.
（在其章程中指明的注册人的确切名称）
|
|
|
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| （成立或组织的州或其他司法管辖区） |
（I.R.S.雇主识别号） |
|
| Industriparken 22C，DK 2750 Ballerup，丹麦 |
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| （主要行政办公室地址） |
（邮编） |
注册人的电话号码，包括区号：+ 4531315941
根据该法第12（b）节登记的证券：
| 各类名称 |
交易代码（s） |
所在各交易所名称 已注册 |
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纳斯达克股票市场有限责任公司 |
用复选标记表明注册人（1）在过去12个月内（或要求注册人提交此类报告的较短期限内）是否已提交1934年证券交易法第13或15（d）条要求提交的所有报告，以及（2）在过去90天内是否已遵守此类提交要求。是否☐
用复选标记表明注册人在过去12个月内（或要求注册人提交此类文件的较短期限内）是否以电子方式提交了根据S-T规则第405条（本章第232.405条）要求提交的每个交互式数据文件。是否☐。
通过复选标记指明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、较小的报告公司还是新兴成长型公司。见《交易法》第12b-2条中“大型加速申报人”、“加速申报人”、“小型申报公司”、“新兴成长型公司”的定义（勾选一）：
| 大型加速披露公司 |
☐ |
加速披露公司 |
☐ |
| 非加速披露公司 |
☒ |
较小的报告公司 |
|
| 新兴成长型公司 |
|
如果是新兴成长型公司，请用复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13（a）节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表明注册人是否为壳公司（定义见《交易法》第12b-2条）：是☐否
截至2024年8月14日，共有5,819，272股普通股，每股面值0.00 1美元，流通在外。
前瞻性陈述
这份关于10-Q表格的季度报告中的某些陈述是关于管理层未来运营的计划和目标以及市场趋势和预期的“前瞻性陈述”。此类陈述涉及已知和未知的风险、不确定性和其他因素，可能导致我们的实际结果、业绩或成就与此类前瞻性陈述明示或暗示的任何未来结果、业绩或成就存在重大差异。
本文中包含的前瞻性陈述基于当前的预期，其中涉及众多风险和不确定性。我们的计划和目标部分基于涉及我们业务持续扩张的假设。与上述相关的假设涉及对（其中包括）未来政治、立法、经济、竞争和市场状况以及未来商业决策的判断，所有这些都难以或不可能准确预测，其中许多超出我们的控制范围。当前宏观经济不确定性对公司的潜在影响尤其突出，包括对我们的业务运营、经营业绩、现金流和财务状况的相关影响。尽管我们认为我们基于前瞻性陈述的假设是合理的，但任何假设都可能被证明是不准确的，因此，无法保证本季度报告中关于表格10-Q的前瞻性陈述将被证明是准确的。鉴于此处包含的前瞻性陈述中固有的重大不确定性，包含此类信息不应被视为我们或任何其他人表示我们的目标和计划将会实现。我们不承担以任何理由公开修改或更新任何前瞻性陈述的义务。
前瞻性陈述包括但不限于涉及以下方面的陈述：
| ● |
我们持续经营的能力； |
|
| ● |
来自包括乌克兰和俄罗斯之间的战争以及哈马斯和以色列在中东不断升级的冲突在内的普遍地缘政治不确定性的影响； |
|
| ● |
与宏观经济不确定性增加、通胀压力长期存在的风险、潜在的能源短缺和/或整个欧洲的能源和电力价格波动有关的运营风险； |
|
| ● |
新冠疫情或类似全球大流行死灰复燃； |
|
| ● |
我们对少数几个主要客户的依赖，以及与这些主要客户中的一个或多个客户保持未来关系的能力； |
|
| ● |
我们以金融稳定和确保获得外部融资和充足流动性的能力进行经营； |
|
| ● |
我们在适当时候以有竞争力的价格确保和采购原材料和关键零部件供应的能力； |
|
| ● |
我们依赖分包商或交付新机器，以发展足够的制造能力以满足需求； |
|
| ● |
我们实现收入增长和渗透新市场的能力； |
|
| ● |
我们对管理团队的专业知识和经验的依赖以及关键员工的留任； |
|
| ● |
我们依赖和获得合格人员来扩展我们的业务； |
|
| ● |
我们适应立法、监管和政治框架潜在不利变化的能力； |
|
| ● |
排放和环境法规的变化，潜在的排放标准进一步收紧； |
|
| ● |
我们对企业或政府资助排放控制计划的依赖； |
|
| ● |
我们在评估我们产品所依据的不断变化的政府标准下的竞争能力； |
| ● |
面临潜在的不利税收后果； |
|
| ● |
外币波动波动带来的财务影响； |
|
| ● |
捍卫我们知识产权的潜在金钱成本； |
|
| ● |
我们成功保护知识产权和制造诀窍的能力； |
|
| ● |
与我们有合同关系的第三方联合开发的知识产权纠纷的可能性； |
|
| ● |
我们可能成为诉讼的对象，这可能代价高昂，限制或取消我们的知识产权，或将时间和努力从我们的业务运营中转移出去； |
|
| ● |
竞争对手的技术进步对我们的产品销售造成的潜在负面影响； |
|
| ● |
因我司产品技术故障或故障导致的环境损害或损害的潜在责任； |
|
| ● |
位于美国境内的投资者可能无法或难以执行在美国法院获得的任何判决，因为我们的很大一部分资产以及我们的一些高级管理人员和董事可能位于美国境外； |
|
| ● |
我们可能无法制定和维护有效的财务报告内部控制系统，从而导致我们的财务业绩报告不准确的可能性； |
|
| ● |
我国信息技术系统安全漏洞的可能性； |
|
| ● |
我国遵守环境法律法规和不断演变的披露要求的责任风险； | |
| ● |
随着政府机构寻求提高最低标准，更严格的环境法律法规以及不断变化的披露要求的潜在负面影响；和 | |
| ● |
暂停或严格限制我们业务运营的执法行动可能会因我们未能遵守法律或法规以及针对此类行动进行辩护的潜在成本而对公司提起诉讼。 |
我们在此作出的任何前瞻性陈述仅代表作出此类陈述之日的情况，公司不承担更新任何前瞻性陈述或陈述以反映作出此类陈述之日之后的事件或情况或反映意外事件发生的义务。新的因素不时出现，管理层无法预测所有这些因素，我们也无法评估每个此类因素对业务的影响，或任何因素或因素组合可能导致实际结果与任何前瞻性陈述中包含的结果存在重大差异的程度。
简明合并资产负债表
| 6月30日， |
12月31日， |
|||||||
| 2024 |
2023 |
|||||||
| （未经审计） |
||||||||
| 物业、厂房及设备 |
||||||||
| 当前资产： |
||||||||
| 现金及受限制现金 |
$ |
|
$ |
|
||||
| 应收账款，净额 |
|
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||||||
| 库存，净额 |
|
|
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| 合同资产 |
|
|
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| 预付费用及其他流动资产 |
|
|
||||||
| 流动资产总额 |
|
|
||||||
| 长期资产： |
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| 物业及设备净额 |
|
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| 经营租赁使用权资产 |
|
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| 存款和其他资产 |
|
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| 无形资产，净值 |
|
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| 商誉 |
|
|
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| 长期资产总额 |
|
|
||||||
| 总资产 |
$ |
|
$ |
|
||||
随附的附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
Liqtech International, Inc.
简明合并资产负债表（续）
| 6月30日， |
12月31日， |
|||||||
| 2024 |
2023 |
|||||||
| （未经审计） |
||||||||
| 负债和股东权益 |
||||||||
| 流动负债： |
||||||||
| 应付账款 |
$ |
|
$ |
|
||||
| 应计费用 |
|
|
||||||
| 融资租赁负债的流动部分 |
|
|
||||||
| 经营租赁负债的流动部分 |
|
|
||||||
| 合同负债 |
|
|
||||||
| 流动负债合计 |
|
|
||||||
| 递延税项负债 |
|
|
||||||
| 融资租赁负债，扣除流动部分 |
|
|
||||||
| 经营租赁负债，扣除流动部分 |
|
|
||||||
| 应付票据，净额 |
|
|
||||||
| 长期负债合计 |
|
|
||||||
| 负债总额 |
|
|
||||||
| 股东权益： |
||||||||
| 优先股；面值0.00 1美元，授权2,500，000股，2024年6月30日和2023年12月31日已发行和流通在外的股份0股 |
|
|
||||||
| 普通股；面值0.00 1美元，授权50,000，000股，分别于2024年6月30日和2023年12月31日已发行和流通在外的股份5,819，272股和5,727，310股 |
|
|
||||||
| 额外实收资本 |
|
|
||||||
| 累计赤字 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 累计其他综合损失 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 股东权益合计 |
|
|
||||||
| 负债总额和股东权益 |
$ |
|
$ |
|
||||
随附的附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
简明合并经营报表（未经审计）
| 截至3个月 |
截至六个月 |
|||||||||||||||
| 6月30日， |
6月30日， |
|||||||||||||||
| 2024 |
2023 |
2024 |
2023 |
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| 收入 |
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
||||||||
| 销货成本 |
|
|
|
|
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| 毛利 |
|
|
|
|
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| 营业费用： |
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| 销售费用 |
|
|
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| 一般和行政费用 |
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|
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|
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| 研发费用 |
|
|
|
|
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| 总营业费用 |
|
|
|
|
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| 经营亏损 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 其他收入（费用） |
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| 利息及其他收入 |
|
|
|
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| 利息支出 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 债务贴现摊销 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 货币交易收益（亏损） |
|
|
|
( |
) | |||||||||||
| 财产和设备处置收益（损失） |
|
|
( |
) |
|
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| 其他收入总额（费用） |
( |
) |
|
( |
) | ( |
) | |||||||||
| 所得税前亏损 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 所得税优惠 |
|
|
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|
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| 净亏损 |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | ||||
| 每股普通股亏损–基本及摊薄 |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | ||||
| 加权平均已发行普通股–基本和稀释 |
|
|
|
|
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随附的附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
简明合并报表
综合损失（未经审计）
| 截至3个月 |
截至六个月 |
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| 6月30日， |
6月30日， |
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| 2024 |
2023 |
2024 |
2023 |
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| 净亏损 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 外币折算收益（亏损） |
( |
) | ( |
) | ( |
) |
|
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| 综合损失总额 |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | ||||
随附的附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
股东权益简明合并报表（未经审计）
| 额外 |
累计- |
累计 其他 |
合计 |
|||||||||||||||||||||
| 普通股 |
实缴 |
迟到了 |
综合 |
股东' |
||||||||||||||||||||
| 股份 |
金额 |
资本 |
赤字 |
收入（亏损） |
股权 | |||||||||||||||||||
| 2023年12月31日余额 |
|
|
|
(
|
) | (
|
) |
|
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| 为结算受限制股份单位而发行的普通股 |
|
|
( |
) | - | - | - | |||||||||||||||||
| 支付的与基于股票的补偿相关的预扣税款 | ( |
) | ( |
) |
|
- | - | - | ||||||||||||||||
| 股票补偿 |
- | - |
|
- | - |
|
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| 外币折算损失 |
- |
|
|
|
( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||
| 净亏损 |
- | - | - | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||
| 2024年3月31日余额 |
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|
(
|
) | (
|
) |
|
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| 为结算受限制股份单位而发行的普通股 |
|
|
( |
) | - | - | - | |||||||||||||||||
| 支付的与基于股票的补偿相关的预扣税款 |
- |
|
( |
) |
|
|
( |
) | ||||||||||||||||
| 股票补偿 |
- | - |
|
- | - |
|
||||||||||||||||||
| 外币折算损失 |
- |
|
|
|
( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||
| 净亏损 |
- | - | - | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||
| 2024年6月30日余额 |
|
|
|
(
|
) | (
|
) |
|
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随附的附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
Liqtech International, Inc.
股东权益简明合并报表（未经审计）
| 额外 |
累计- |
累计 其他 |
合计 |
|||||||||||||||||||||
| 普通股 |
实缴 |
迟到了 |
综合 |
股东' |
||||||||||||||||||||
| 股份 |
金额 |
资本 |
赤字 |
收入（亏损） |
股权 | |||||||||||||||||||
| 2022年12月31日余额 |
|
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|
(
|
) | (
|
) |
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| 为结算受限制股份单位而发行的普通股 |
|
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( |
) | - | - | - | |||||||||||||||||
| 股票补偿 |
- | - |
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- | - |
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| 外币折算收益 |
- |
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| 净亏损 |
- | - | - | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||
| 2023年3月31日余额 |
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|
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(
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) | (
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) |
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| 为结算受限制股份单位而发行的普通股 |
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( |
) | - | - | - | |||||||||||||||||
| 反向拆分后个人股东围捕的零碎股份 |
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( |
) |
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| - | ||||||||||||||||||||||||
| 股票补偿 |
- | - |
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- | - |
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| 外币折算损失 |
- |
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|
( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||
| 净亏损 |
- | - | - | ( |
) | - | ( |
) | ||||||||||||||||
| 2023年6月30日余额 |
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|
(
|
) | (
|
) |
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随附的附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
现金流量简明合并报表（未经审计）
| 截至六个月 |
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| 6月30日， |
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| 2024 |
2023 |
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| 经营活动产生的现金流量： |
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| 净亏损 |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | ||
| 调整净亏损与经营中使用的现金净额： |
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| 折旧及摊销 |
|
|
||||||
| 应付票据贴现摊销 |
|
|
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| 股票补偿 |
|
|
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| 使用权资产摊销 |
|
|
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| 递延税款 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 处置财产和设备收益 |
|
|
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| 资产和负债变动 |
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| 应收账款 |
|
( |
) | |||||
| 库存 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 合同资产 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 预付费用及其他流动资产 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 应付账款 |
( |
) |
|
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| 应计费用 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 经营租赁负债 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 合同负债 |
( |
) |
|
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| 持有待售资产 |
|
|
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| 经营活动使用的现金净额 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 投资活动产生的现金流量： |
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| 购置不动产和设备 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 处置财产和设备的收益 |
|
|
||||||
| 投资活动提供（使用）的现金净额 |
|
( |
) | |||||
| 融资活动产生的现金流量： |
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| 偿还融资租赁负债 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 筹资活动使用的现金净额 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 外币兑换对现金的影响 |
( |
) |
|
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| 现金和受限制现金净变动 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 期初现金及受限制现金 |
|
|
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| 期末现金及受限制现金 |
$ |
|
$ |
|
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随附的附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
Liqtech International, Inc.
现金流量简明合并报表（未经审计）
| 截至六个月 6月30日， |
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| 2024 |
2023 |
|||||||
| 现金流信息补充披露： |
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| 支付利息的现金 |
$ |
|
$ |
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| 支付所得税的现金 |
|
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| 非现金筹资活动 |
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| 融资购买财产和设备 |
$ |
|
$ |
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随附的附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
简明合并财务报表附注
（未经审计）
附注1 –陈述和其他信息的基础
随附的LiQTech International，Inc.（“公司”）未经审计的简明综合财务报表是根据美国普遍接受的中期财务信息会计原则（“GAAP”）和S-X条例表格10-Q的说明编制的。它们不包括GAAP要求的完整财务报表的所有信息和脚注。2023年12月31日的合并资产负债表数据来自经审计的财务报表，但不包括GAAP要求的所有披露。然而，除本报告所披露外，公司于2024年3月22日向美国证券交易委员会提交的10-K表格年度报告所载截至2023年12月31日止年度的综合财务报表附注所披露的信息并无重大变化。中期未经审核简明综合财务报表应与公司年报10-K表格所载的综合财务报表一并阅读。管理层认为，已作出所有为公平列报财务报表而认为必要的调整，仅包括正常的经常性调整。截至2024年6月30日止三个月和六个月的经营业绩不一定代表截至2024年12月31日止年度的预期业绩。
最近发布的会计公告
2023年11月，FASB发布了ASU 2023-07，“分部报告（主题280）：可报告分部披露的改进”，要求公共实体在年度和中期基础上披露重大分部费用和其他分部项目，并在中期期间提供目前每年都需要的关于可报告分部损益和资产的所有披露。ASU2023-07适用于2023年12月15日之后开始的财政年度，以及2024年12月15日之后开始的财政年度内的过渡期，允许提前采用。这些修订将追溯适用。公司目前正在评估这一准则将对其简明合并财务报表产生的影响。
2023年12月，FASB发布了ASU 2023-09，“所得税（主题740）：所得税披露的改进”，通过要求增强了所得税披露的透明度和决策有用性；（1）在税率调节中保持一致的类别和更大的信息分类，以及（2）按司法管辖区分类支付的所得税。它还包括某些其他修订，以提高所得税披露的有效性。ASU2023-09在2025年12月15日之后开始的财政年度生效，允许提前采用。这些修订将前瞻性地适用，并允许追溯适用。公司目前正在评估这一准则对其简明合并财务报表的影响。
公司目前认为，没有其他已发布且尚未生效的会计准则与其简明综合财务报表具有重大相关性。
附注2 –流动性和持续经营评估
管理层评估公司合并财务报表中的流动性和持续经营的不确定性，以确定是否有足够的手头现金和营运资金，包括贷款的可用借款，以在财务报表发布之日起至少一年的时间内运营，这被称为GAAP定义的“前瞻性期间”。作为这一评估的一部分，基于管理层已知和合理知晓的条件，管理层考虑了各种情景、预测、预测、估计并作出了某些关键假设，包括预计现金支出或方案的时间安排和性质、其推迟或削减支出或方案的能力，以及其在必要时筹集额外资本的能力等因素。基于这一评估，管理层围绕实施削减或延迟计划和支出的性质和时间作出了某些假设，只要它认为这些实施很可能能够实现，并且管理层有适当的权力在前瞻性期间内执行这些计划和支出。
截至2024年6月30日，公司拥有现金和现金等价物5,489，776美元，净营运资金10,922，792美元，累计赤字80,422，175美元，总资产和负债分别为28,579，302美元和16,305，054美元。
公司最近发生了重大亏损，这对公司自这些财务报表发布之日起一年内持续经营的能力产生了重大疑问。无法保证公司将成功地执行计划的收入增长、成本削减、战略和盈利能力改善措施，从而实现盈利运营。我们继续分析各种替代方案，包括可能获得债务或股权融资或其他安排。我们未来的成功取决于我们加速增长、恢复盈利能力以及根据需要筹集资金的能力。
随附的简明综合财务报表乃假设公司持续经营，预期在正常业务过程中变现资产及清偿负债。随附的综合财务报表不包括与资产及其账面值的可收回性和分类，或如果公司无法持续经营可能导致的负债金额和分类有关的任何调整。我们无法确定筹集额外资本，无论是通过出售额外的债务或股本证券，还是通过获得信用额度或其他贷款，将可供我们使用，或者，如果可用，将以我们可接受的条款进行。如果我们发行额外的证券来筹集资金，这些证券可能拥有优先于我们普通股的权利、优先权或特权，我们目前的股东可能会经历稀释。如果我们无法在需要时或在可接受的条件下获得资金，我们可能会被要求缩减我们目前的发展计划，降低运营成本，放弃未来的发展和其他机会，甚至终止我们的运营。
附注3 –收入分类和分部报告
公司经营三个可报告分部：水务、陶瓷和塑料。
公司在全球各地销售产品，截至2024年6月30日和2023年6月30日止三个月和六个月按地理区域划分的销售额如下：
| 为三个月 |
六个月 |
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| 截至6月30日， |
截至6月30日， |
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| 2024 |
2023 |
2024 |
2023 |
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| 美洲 |
$ |
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$ |
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$ |
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$ |
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| 亚太地区 |
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| 欧洲 |
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| 中东&非洲 |
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| 合并收入总额 |
$ |
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$ |
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$ |
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$ |
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截至2024年6月30日和2023年6月30日止三个月和六个月，公司按分部划分的销售额如下：
| 为三个月 |
六个月 |
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| 截至6月30日， |
截至6月30日， |
|||||||||||||||
| 2024 |
2023 |
2024 |
2023 |
|||||||||||||
| 水 |
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$ |
|
$ |
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$ |
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| 陶瓷 |
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|
|
||||||||||||
| 塑料 |
|
|
|
|
||||||||||||
| 企业 |
|
|
|
|
||||||||||||
| 合并收入总额 |
$ |
|
$ |
|
$ |
|
$ |
|
||||||||
公司收入及总资产分部如下：
| 为三个月 |
截至六个月 |
|||||||||||||||
| 截至6月30日， |
6月30日， |
|||||||||||||||
| 2024 |
2023 |
2024 |
2023 |
|||||||||||||
| 收入（亏损） |
||||||||||||||||
| 水 |
$ | ( |
) | $ |
|
$ | ( |
) | $ | ( |
) | |||||
| 陶瓷 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 塑料 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 企业 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 综合亏损总额 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 截至 |
||||||||
| 总资产 |
6月30日， 2024 |
12月31日， 2023 |
||||||
| 水 |
$ |
|
$ |
|
||||
| 陶瓷 |
|
|
||||||
| 塑料 |
|
|
||||||
| 企业 |
|
|
||||||
| 合并资产总额 |
$ |
|
$ |
|
||||
附注4 –应收账款
2024年6月30日、2023年12月31日应收账款情况如下：
| 6月30日， 2024 |
12月31日， 2023 |
|||||||
| 贸易应收账款 |
$ |
|
$ |
|
||||
| 呆账备抵 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 应收账款总额，净额 |
$ |
|
$ |
|
||||
截至2024年6月30日和2023年12月31日止期间呆账准备的前滚情况如下：
| 6月30日， 2024 |
12月31日， 2023 |
|||||||
| 期初呆账备抵 |
$ |
|
$ |
|
||||
| 坏账费用 |
|
|
||||||
| 期间核销的应收款项 |
|
( |
) | |||||
| 货币换算的影响 |
( |
) |
|
|||||
| 期末呆账备抵 |
$ |
|
$ |
|
||||
附注5 –清单
2024年6月30日和2023年12月31日的库存包括：
| 6月30日， 2024 |
12月31日， 2023 |
|||||||
| 熔炉零件及用品 |
$ |
|
$ |
|
||||
| 原材料 |
|
|
||||||
| 在制品 |
|
|
||||||
| 成品和过滤系统 |
|
|
||||||
| 报废准备金 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 库存总额，净额 |
$ |
|
$ |
|
||||
过剩和过时库存的库存估值调整是根据当前库存水平、变动、预期使用寿命以及对产品的估计未来需求计算得出的。
附注6 –合同资产和合同负债
截至2024年6月30日和2023年12月31日止期间的合同资产和合同负债的前滚情况如下：
| 6月30日， 2024 |
12月31日， 2023 |
|||||||
| 发生的成本 |
$ |
|
$ |
|
||||
| 未开票项目交付 |
|
|
||||||
| 增值税 |
|
|
||||||
| 其他应收款 |
|
|
||||||
| 预付款项 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 递延收入 |
( |
) | ( |
) | ||||
| $ |
|
$ |
|
|||||
| 分布如下： |
||||||||
| 合同资产 |
$ |
|
$ |
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| 合同负债 |
( |
) | ( |
) | ||||
| $ |
|
$ |
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附注7 –租赁
公司根据租赁协议租赁若干车辆、不动产、生产设备及办公设备。公司对每项租赁进行评估，以确定其为财务报告目的的经营租赁或融资租赁的适当分类。我们的大部分经营租赁是不可撤销的租赁，用于在丹麦奥胡斯的霍布罗和哥本哈根的生产和办公空间。
截至2024年6月30日止六个月，为计量融资租赁负债所包括的金额支付的现金为1,186，746美元，公司在其他收入（费用）中记录的融资租赁费用为91,937美元。
在截至2024年6月30日的六个月期间，为计量经营租赁负债所包括的金额支付的现金为400,432美元，公司记录的经营租赁费用为398,544美元。
截至2024年6月30日和2023年12月31日与租赁相关的补充资产负债表信息如下：
| 6月30日， 2024 |
12月31日， 2023 |
|||||||
| 经营租赁： |
||||||||
| 经营租赁使用权资产 |
$ |
|
$ |
|
||||
| 经营租赁负债–流动 |
$ |
|
$ |
|
||||
| 经营租赁负债–长期 |
|
|
||||||
| 经营租赁负债合计 |
$ |
|
$ |
|
||||
| 融资租赁： |
||||||||
| 财产和设备，按成本 |
$ |
|
$ |
|
||||
| 累计折旧 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 物业及设备净额 |
$ |
|
$ |
|
||||
| 融资租赁负债–流动 |
$ |
|
$ |
|
||||
| 融资租赁负债–长期 |
|
|
||||||
| 融资租赁负债合计 |
$ |
|
$ |
|
||||
| 加权平均剩余租期： |
||||||||
| 经营租赁 |
|
|
||||||
| 融资租赁 |
|
|
||||||
| 加权平均贴现率： |
||||||||
| 经营租赁 |
|
% | % | |||||
| 融资租赁 |
|
% |
|
% | ||||
2024年6月30日租赁负债到期情况如下：
| 运营中 租约 |
金融 租约 |
|||||||
| 2024年（剩余6个月） |
$ |
|
$ |
|
||||
| 2025 |
|
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| 2026 |
|
|
||||||
| 2027 |
|
|
||||||
| 2028 |
|
|
||||||
| 此后 |
|
|
||||||
| 租赁协议项下付款总额 |
|
|
||||||
| 减去推算利息 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 租赁负债总额 |
$ |
|
$ |
|
||||
附注8 –长期债务
应付票据构成如下：
| 6月30日， 2024 |
12月31日， 2023 |
|||||||
| 高级本票 |
$ |
|
|
|||||
| 减：未摊销债务贴现 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 应付优先本票 |
$ |
|
$ |
|
||||
| 应付优先本票的流动部分 |
|
|
||||||
| 优先应付本票，减去流动部分 |
|
|
||||||
| 应付优先本票 |
$ |
|
$ |
|
||||
截至2024年6月30日和2023年6月30日止三个月，公司分别确认了0美元和0美元的利息支出，以及与债务发行成本摊销相关的优先本票分别确认了150,591美元和86,790美元的利息支出。
截至2024年6月30日和2023年6月30日止六个月，公司分别确认了0美元和0美元的利息支出，以及与债务发行成本摊销相关的优先本票分别确认了296,631美元和171,318美元的利息支出。
附注9 –协议和承诺
或有事项–我们可能不时涉及与我们在正常业务过程中的运营所产生的索赔有关的诉讼。
产品保修–公司为其系统提供标准保修，一般为客户接受后的一至三年。公司估计其标准保修计划下可能产生的成本，并在确认产品收入时记录此类成本的负债。
此外，公司出售某些系统的延长保修期，一般提供自调试之日起最长四年的保修期。保修的具体条款和条件因销售的产品和安装发生的国家而异。就销售延长保修合同而收到的收入按与根据保修合同履行所产生的成本相同的方式递延和确认。
公司定期评估其记录的保修负债的充分性，并根据需要调整金额。影响保修责任的因素包括售出的设备数量、保修索赔的历史和预期比率以及每次索赔的成本。
公司截至2024年6月30日和2023年12月31日计入资产负债表应计费用的当期和长期保修义务变动情况如下：
| 6月30日， 2024 |
12月31日， 2023 |
|||||||
| 1月1日余额 |
$ |
|
$ |
|
||||
| 计入销货成本的保修费用 |
|
|
||||||
| 储备金使用费 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 外币效应 |
( |
) |
|
|||||
| 期末余额 |
$ |
|
$ |
|
||||
附注10 –股东权益
普通股–公司拥有50,000，000股授权普通股，面值0.00 1美元。截至2024年6月30日和2023年12月31日，已发行和流通的普通股分别为5,819，272股和5,727，310股。
股票发行
在截至2024年6月30日的六个月期间，公司进行了以下普通股发行：
2024年1月3日，公司发行了24,500股普通股用于结算RSU。董事会在2023年提供的服务的RSU价值为73,500美元。公司在截至2023年12月31日止年度确认了在必要服务期内的奖励的股票补偿。
2024年1月3日，公司发行85,528股普通股用于结算RSU。管理层在2023年提供的服务的RSU价值为289,672美元。公司在截至2023年12月31日止年度确认了在必要服务期内以股票为基础的奖励。与此次发行有关的29,998股普通股，总价值104,940美元，被清退，以解决与基于股票的薪酬相关的预扣税款。
2024年6月24日，公司发行11,932股普通股用于结算RSU。2023至2024年，董事会提供的服务的RSU价值为36750美元。公司在2023年至2024年的必要服务期内确认了该奖励的股票补偿。
认股权证
以下为截至2024年6月30日及2023年6月30日止六个月未行使认股权证的定期变动摘要：
| 2024 |
2023 |
|||||||
| 未偿还，12月31日 |
|
|
||||||
| 就公开发售及私募发行的认股权证 |
|
|
||||||
| 练习和转换 |
|
|
||||||
| 未偿还，6月30日 |
|
|
||||||
股票补偿
2013年，公司董事会通过了股票激励计划（“激励计划”）。根据激励计划的条款和条件，董事会有权向公司的高级职员、董事和顾问授予RSU。截至2024年6月30日，根据激励计划，已授予52,082个未偿还的RSU。公司董事获得的股份薪酬包括每年36750美元（董事会主席为73500美元）的RSU赠款，归属一年。
2022年，公司董事会通过了股权激励计划（“2022年激励计划”）。根据2022年激励计划的条款和条件，董事会有权向公司高级职员和董事授予RSU。截至2024年6月30日，根据2022年激励计划，353,471个受限制股份单位已获授予和未偿还。
公司根据授予日的股价确认向董事和管理层授予受限制股份单位的补偿成本。
该公司在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三个月期间分别确认了与RSU赠款相关的股票补偿费用166,617美元和193,924美元。截至2024年6月30日和2023年6月30日的六个月期间，与股票授予相关的股票薪酬分别为359,938美元和351,097美元。2024年6月30日，公司有978,358美元未确认的与非既得股票授予相关的补偿成本。
截至2024年6月30日的RSU状况及期间变化汇总如下：
| 2024年6月30日 |
||||||||||||
| 数量 单位 |
加权 平均 公允价值 |
聚合 内在 |
||||||||||
| 未偿还，2023年12月31日 |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||
| 已获批 |
|
|
- | |||||||||
| 以股份发行归属及结算 |
( |
) | ( |
) | - | |||||||
| 没收 |
( |
) | ( |
) | - | |||||||
| 未偿还，2024年6月30日 |
|
$ |
|
$ |
|
|||||||
附注11 –每股亏损
每股普通股的基本和摊薄净收益（亏损）由净收益（亏损）除以该期间已发行普通股的加权平均数确定。对于出现净亏损的期间，股票期权、认股权证和RSU被排除在计算稀释后的每股普通股净亏损之外，因为它们的影响是反稀释的。因此，用于计算基本和稀释每股普通股净亏损的普通股加权平均数在报告期间是相同的。
截至2024年6月30日，该公司拥有405,553份受限制股份单位、3,930，008份预融资认股权证和1,091，346份认股权证，均可行使普通股股份。
截至2023年6月30日，公司拥有341,545份受限制股份单位、3,930，008份预融资认股权证和560,096份认股权证，均可行使普通股股份。
注12 –重要的客户和集中度
下表列出占公司收入10%或以上的客户：
| 为三个月 |
六个月 |
|||||||||||||||
| 截至6月30日， |
截至6月30日， |
|||||||||||||||
| 2024 |
2023 |
2024 |
2023 |
|||||||||||||
| 客户A |
|
% | * | % | * | % | * | % | ||||||||
| 客户B |
|
% | * | % | * | % | * | % | ||||||||
| 客户C |
* | % |
|
% | * | % | * | % | ||||||||
| 客户D |
* | % | * | % |
|
% | * | % | ||||||||
*零或低于10%
下表列示了占公司应收账款10%及以上的客户情况：
| 6月30日， 2024 |
12月31日， 2023 |
|||||||
| 客户D |
|
% |
|
% | ||||
| 客户B |
|
% | * | % | ||||
| 客户e |
* | % |
|
% | ||||
*零或低于10%
截至2024年6月30日，公司约97%的资产位于丹麦，1%位于美国，2%位于中国。截至2023年12月31日，公司约98%的资产位于丹麦，0%位于美国，2%位于中国。
附注13 –随后发生的事件
无
以下讨论应与我们未经审计的简明综合财务报表以及本季度报告其他地方包含的相关说明一并阅读。此外，以下讨论应与我们于2024年3月22日向美国证券交易委员会提交的10-K表格年度报告和我们于2024年4月30日向美国证券交易委员会提交的10-K表格年度报告的第1号修正案以及财务报表及其附注一起阅读。我们不承担修改或公开发布对这些前瞻性陈述的任何修改结果的义务。鉴于这些风险和不确定性，请读者注意不要过分依赖此类前瞻性陈述。
概述
LiQTech International，Inc.是一家清洁技术公司，通过制造陶瓷碳化硅过滤器和膜以及开发行业领先的全自动过滤解决方案和系统，提供最先进的气体和液体净化产品。二十多年来，我们研发制造了再结晶碳化硅产品。我们专注于三个业务领域：用于液体过滤系统的陶瓷膜、用于控制柴油机烟尘废气颗粒和黑碳排放的陶瓷柴油微粒过滤器（DPF），以及用于各行各业的塑料部件。利用纳米技术，我们开发使用专利碳化硅技术的专有产品。我们的产品基于独特的碳化硅膜，有助于新的应用并改进现有技术。我们从我们在丹麦的办事处以及通过当地代表和分销商销售我们的产品。产品由我们在丹麦的生产设施直接运送给客户。
此处使用的术语“LiQTech”、“我们”、“我们的”、“我们”、“公司”或其任何衍生工具是指LiQTech International，Inc.，一家内华达州公司，连同其直接和间接全资子公司，我们在此统称为“我们的子公司”。
目前，我们在丹麦王国开展业务，在哥本哈根地区、霍布罗和奥胡斯设有据点。然而，在2024年7月，我们将业务整合到哥本哈根地区和霍布罗。
我们的策略
我们的战略是利用我们在材料科学、先进过滤和系统集成方面的核心竞争力，创造具有引人注目的价值主张的差异化产品，以通过监管和ESG顺风渗透有吸引力的终端市场。与我们的战略相关的基本要求包括以下内容：
| ● |
开发和加强新的产品和应用，以提供清洁的水，减少污染。我们目前为商业池业主、洗地机技术提供商、船东和船舶运营商提供水过滤系统，并为油气运营商和服务公司提供量身定制的过滤系统。我们正在扩大我们的产品范围，以更好地利用现有的客户关系，并在石油和天然气、海洋、化工和其他行业内发展新的关系。 |
|
|
|
||
| ● |
更好地渗透我们价值主张强大的现有终端市场。我们已成功将产品和安装系统销售到多个终端细分市场--包括汽车/运输、清洁水和水池过滤、海洋、工业废水、化学品/石化产品以及石油和天然气应用。我们专注于瞄准和开发这些终端市场的新客户，同时与分销商、代理商和合作伙伴合作，以进入其他重要的地理市场。 |
|
|
|
||
| ● |
为我们的核心产品和应用开发新的终端市场。我们现有的产品和系统与其他终端市场相关且有价值，我们定期评估发展战略合作伙伴的机会，以完善新的应用程序并验证相关的价值主张。 |
经营成果
以下财务信息来自本报告其他部分所载我们未经审计的简明综合财务报表。
截至2024年6月30日止三个月与2023年6月30日止三个月比较
下表列出我们截至2024年6月30日及2023年6月30日止三个月的收入、开支及净亏损：
| 截至6月30日的三个月， |
||||||||||||||||||||||||
| 期间变动 |
||||||||||||||||||||||||
| 2024 |
占比% 销售情况 |
2023 |
占比% 销售情况 |
方差 |
百分比 % |
|||||||||||||||||||
| 收入 |
$ | 4,485,062 | 100.0 | % | $ | 4,990,019 | 100.0 | % | $ | (504,957 | ) | (10.1 | )% | |||||||||||
| 销货成本 |
3,767,851 | 84.0 | 3,827,491 | 76.7 | (59,640 | ) | (1.6 | ) | ||||||||||||||||
| 毛利 |
717,211 | 16.0 | 1,162,528 | 23.3 | (445,317 | ) | (38.3 | ) | ||||||||||||||||
| 营业费用 |
||||||||||||||||||||||||
| 销售费用 |
855,122 | 19.1 | 1,028,225 | 20.6 | (173,103 | ) | (16.8 | ) | ||||||||||||||||
| 一般和行政费用 |
1,541,316 | 34.4 | 1,377,483 | 27.6 | 163,833 | 11.9 | ||||||||||||||||||
| 研发费用 |
407,292 | 9.1 | 359,784 | 7.2 | 47,508 | 13.2 | ||||||||||||||||||
| 总营业费用 |
2,803,730 | 62.5 | 2,765,492 | 55.4 | 38,238 | 1.4 | ||||||||||||||||||
| 经营亏损 |
(2,086,519 | ) | (46.5 | ) | (1,602,964 | ) | (32.1 | ) | (483,555 | ) | 30.2 | |||||||||||||
| 其他收入（费用） |
||||||||||||||||||||||||
| 利息及其他收入 |
45,744 | 1.0 | 116,545 | 2.3 | (70,801 | ) | (60.7 | ) | ||||||||||||||||
| 利息支出 |
(29,290 | ) | (0.7 | ) | (45,898 | ) | (0.9 | ) | 16,608 | (36.2 | ) | |||||||||||||
| 债务贴现摊销 |
(150,591 | ) | (3.4 | ) | (86,790 | ) | (1.7 | ) | (63,801 | ) | 73.5 | |||||||||||||
| 货币交易收益 |
84,462 | 1.9 | 49,494 | 1.0 | 34,968 | 70.7 | ||||||||||||||||||
| 处置财产和设备收益 |
10,344 | 0.2 | - | - | 10,344 | - | ||||||||||||||||||
| 其他收入总额（费用） |
(39,331 | ) | (0.9 | ) | 33,351 | 0.7 | (72,682 | ) | (217.9 | ) | ||||||||||||||
| 所得税前亏损 |
(2,125,850 | ) | (47.4 | ) | (1,569,613 | ) | (31.5 | ) | (556,237 | ) | 35.4 | |||||||||||||
| 所得税优惠 |
14,150 | (0.3 | ) | 14,321 | (0.3 | ) | (171 | ) | (1.2 | ) | ||||||||||||||
| 净亏损 |
$ | (2,111,700 | ) | (47.1 | )% | $ | (1,555,292 | ) | (31.2 | )% | $ | (556,408 | ) | 35.8 | % | |||||||||
收入
截至2024年6月30日止三个月的收入为4,485，062美元，而2023年同期为4,990，019美元，减少504,957美元或10.1%。不利的变化是由于塑料产品、陶瓷膜、液体过滤系统和售后市场销售的交付量减少，部分被DPF销售增加所抵消。塑料产品销售下降主要是由于2023年录得大量一次性销售，而本期没有再次发生。液体过滤系统和售后市场销售额的交付量减少，主要是由于2023年同期修复工作和相关交付量增加导致售后市场销售额减少。DPF销售额的增长主要是由于有效执行了旨在利用DPF需求增加的战略。
毛利
截至2024年6月30日止三个月的毛利润为717,211美元（或16%的毛利率），而2023年同期的毛利润为1,162，528美元（或23.3%的毛利率），减少了445,317美元，或38.3%。毛利下降可归因于收入减少和不利的收入组合，导致销售的高利润率产品比例较低。具体地说，向中东交付集装箱式油气试点系统导致毛利率低于往常，这反映了一项旨在展示和验证我们技术效率的战略决策。毛利下降部分被折旧减少以及旨在优化制造工艺的持续举措所抵消，这些举措提高了DPF和陶瓷膜生产的盈利能力。毛利中包括截至2024年6月30日和2023年6月30日止三个月的折旧分别为441,936美元和636,985美元。
费用
截至2024年6月30日止三个月的总运营支出为2,803，730美元，与2023年同期的2,765，492美元相比，增加了38,238美元，增幅为1%。
截至2024年6月30日止三个月的销售费用为855,122美元，而2023年同期为1,028，225美元，减少了173,103美元，降幅为16.8%。销售费用的下降归因于我们的首席财务官和销售副总裁的辞职，以及差旅成本、营销费用以及与外部销售咨询服务相关的费用的减少。
截至2024年6月30日止三个月的一般及行政开支为1,541，316美元，2023年同期为1,377，483美元，增加163,833美元，增幅为11.9%。这一增长归因于供应链和项目管理新设立的职位，以及与我们的首席财务官和销售副总裁辞职相关的法律费用、保险费用和招聘成本增加。包括在一般和行政费用中的是截至2024年6月30日和2023年6月30日止三个月的非现金薪酬分别为166,617美元和193,924美元。
截至2024年6月30日止三个月的研发费用为407,292美元，而2023年同期为359,784美元，增加了47,508美元，增幅为13.2%。这一增长完全归因于一个亏损的外部开发项目的一次性退出成本，部分被更集中的研发努力与更少的正在进行的项目以及随着公司精简和集中研发职能而从事研发活动的平均员工人数减少所抵消。
其他收入（支出）
截至2024年6月30日止三个月的其他支出为39,331美元，而2023年同期的其他收入为33,351美元，减少了72,682美元，降幅为217.9%。该减少乃由于利息收入减少，以及由于优先承兑票据的到期日延长而增加债务贴现摊销，并发行额外认股权证作为延期的代价。其他费用的减少被期间欧元兑美元汇率下跌导致的利息支出和货币交易收益减少所抵消。
净亏损
由于上述因素的累积影响，截至2024年6月30日止三个月，我们的净亏损为2111,700美元，而2023年可比期间为1,555，292美元，净亏损增加556,408美元，即35.8%。
截至2024年6月30日止六个月与2023年6月30日止六个月比较
下表列出我们截至2024年6月30日及2023年6月30日止六个月的收入、开支及净亏损：
| 截至6月30日的六个月， |
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| 期间变动 |
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| 2024 |
占比% 销售情况 |
2023 |
占比% 销售情况 |
方差 |
百分比 % |
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| 收入 |
$ | 8,720,406 | 100.0 | % | $ | 9,001,538 | 100.0 | % | $ | (281,132 | ) | (3.1 | )% | |||||||||||
| 销货成本 |
7,732,093 | 88.7 | 7,447,668 | 82.7 | 284,425 | 3.8 | ||||||||||||||||||
| 毛利 |
988,313 | 11.3 | 1,553,870 | 17.3 | (565,557 | ) | (36.4 | ) | ||||||||||||||||
| 营业费用 |
||||||||||||||||||||||||
| 销售费用 |
1,372,701 | 15.7 | 2,210,660 | 24.6 | (837,959 | ) | (37.9 | ) | ||||||||||||||||
| 一般和行政费用 |
3,086,047 | 35.4 | 2,436,432 | 27.1 | 649,615 | 26.7 | ||||||||||||||||||
| 研发费用 |
662,104 | 7.6 | 702,403 | 7.8 | (40,299 | ) | (5.7 | ) | ||||||||||||||||
| 总营业费用 |
5,120,852 | 58.7 | 5,349,495 | 59.4 | (228,643 | ) | (4.3 | ) | ||||||||||||||||
| 经营亏损 |
(4,132,539 | ) | (47.4 | ) | (3,795,625 | ) | (42.2 | ) | (336,914 | ) | 8.9 | |||||||||||||
| 其他收入（费用） |
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| 利息及其他收入 |
114,830 | 1.3 | 168,218 | 1.9 | (53,388 | ) | (31.7 | ) | ||||||||||||||||
| 利息支出 |
(101,009 | ) | (1.2 | ) | (57,899 | ) | (0.6 | ) | (43,110 | ) | 74.5 | |||||||||||||
| 债务贴现摊销 |
(296,631 | ) | (3.4 | ) | (171,318 | ) | (1.9 | ) | (125,313 | ) | 73.1 | |||||||||||||
| 货币交易收益（亏损） |
339.998 | 3.9 | (116,784 | ) | (1.3 | ) | 456,782 | (391.1 | ) | |||||||||||||||
| 财产和设备处置损失 |
(453,233 | ) | (5.2 | ) | - | - | (453.233 | ) | - | |||||||||||||||
| 其他收入总额（费用） |
(396,045 | ) | (4.5 | ) | (177,783 | ) | (2.0 | ) | (218,262 | ) | 122.8 | |||||||||||||
| 所得税前亏损 |
(4,528,584 | ) | (51.9 | ) | (3,973,408 | ) | (44.1 | ) | (555,176 | ) | 14.0 | |||||||||||||
| 所得税优惠 |
28,589 | (0.3 | ) | 28,613 | (0.3 | ) | (24 | ) | (0.1 | ) | ||||||||||||||
| 净亏损 |
$ | (4,499,995 | ) | (51.6 | )% | $ | (3,944,795 | ) | (43.8 | )% | $ | (555,200 | ) | 14.1 | % | |||||||||
收入
截至2024年6月30日止六个月的收入为8,720，406美元，而2023年同期为9,001，538美元，减少了281,132美元，降幅为3.1%。下降的主要原因是塑料产品、液体过滤系统、陶瓷膜和售后市场销售的交付量减少，部分被DPF销售增加所抵消。
塑料产品销售下降主要是由于2023年录得大量一次性销售，而本期没有再次发生。液体过滤系统和售后市场销售额的交付量减少，主要是由于2023年同期执行的补救工作导致售后市场销售额减少。DPF销售额的增长主要是由于有效执行了旨在利用DPF需求增加的战略。
毛利
截至2024年6月30日止六个月的毛利润为988,313美元（或毛利率为11.3%），而2023年同期的毛利润为1,553，870美元（或毛利率为17.3%），减少了565,557美元，或36.4%。毛利下降可归因于收入减少和不利的收入组合，导致销售的高利润率产品比例较低。具体地说，向中东交付集装箱式石油和天然气试点系统导致利润率低于往常，这反映了一项旨在展示和验证我们技术效率的战略决策。毛利下降部分被折旧减少以及旨在优化制造工艺的持续举措所抵消，这些举措提高了DPF和陶瓷膜生产的盈利能力。毛利中包括截至2024年6月30日和2023年6月30日止六个月的折旧分别为893,580美元和1,251，577美元。
费用
截至2024年6月30日止六个月的总运营支出为5,120，852美元，与2023年同期的5,349，495美元相比，减少228,643美元，降幅为4.3%。
截至2024年6月30日止六个月的销售费用为1372701美元，2023年同期为2210660美元，减少837959美元，降幅为37.9%。销售费用的下降归因于我们的首席财务官和销售副总裁的辞职，以及奖金支出、差旅成本、营销费用以及与外部销售咨询服务相关的费用的减少。
截至2024年6月30日止六个月的一般及行政开支为3086047美元，2023年同期为2436432美元，增加649615美元，增幅为26.7%。一般和管理费用的增加归因于供应链和项目管理方面新设立的职位，以及与我们的首席财务官和销售副总裁辞职相关的法律费用、保险费用和招聘成本增加。此外，该增长部分归因于2023年可比期间的奖金拨备释放。包括在一般和行政费用中的是截至2024年6月30日和2023年6月30日止六个月的非现金补偿，金额分别为359,938美元和351,097美元。
截至2024年6月30日止六个月的研发费用为662,104美元，2023年同期为702,403美元，减少了40,299美元，降幅为5.7%。这一变化归因于研发工作更加集中，正在进行的项目减少，加上从事研发活动的平均员工人数减少，因为公司精简和集中了研发职能，部分被一个亏损的外部开发项目的一次性退出成本所抵消。
其他收入（支出）
截至2024年6月30日止六个月的其他费用为396,045美元，而2023年同期为177,783美元，增加了218,262美元，增幅为122.8%。该增加乃由于与处置物业及设备有关的非现金亏损、利息收入减少以及由于优先承兑票据的到期日延长而导致债务贴现摊销成本增加，并发行额外认股权证作为延期的代价。其他费用的减少被期间欧元兑美元汇率下跌导致的货币交易收益所抵消。
净亏损
由于上述因素的累积影响，截至2024年6月30日的六个月，我们的净亏损为4,499，995美元，而2023年可比期间为3,944，795美元，净亏损增加了555,200美元，即14.1%。
流动性和资本资源
该公司历来通过发行股权或债务工具、内部从运营中产生的现金以及我们的可用信贷额度为运营提供资金。2024年6月30日，我们的现金为5,489，776美元，净营运资金为10,922，792美元。2023年12月31日，我们的现金为10,442，181美元，净营运资金为14,590，432美元。与2023年12月31日相比，2024年6月30日，我们的净营运资本减少了3,667，640美元，主要是由于现金和现金等价物减少。
公司最近发生了重大亏损，这对公司自这些财务报表发布之日起一年内持续经营的能力产生了重大疑问。无法保证公司将成功地执行计划的收入增长、成本削减、战略和盈利能力改善措施，从而实现盈利运营。我们继续分析各种替代方案，包括可能获得债务或股权融资或其他安排。我们未来的成功取决于我们加速增长、恢复盈利能力以及根据需要筹集资金的能力。
持续的市场不确定性和全球宏观经济状况减弱或衰退导致的订单量减少，可能会对公司产生正现金流的能力产生不利影响，从而显着降低其盈利能力和流动性状况。
我们无法确定筹集额外资本，无论是通过出售额外的债务或股本证券，还是通过获得信用额度或其他贷款，将可供我们使用，或者，如果可用，将以我们可接受的条款进行。如果我们发行额外的证券来筹集资金，这些证券可能拥有优先于我们普通股的权利、优先权或特权，我们目前的股东可能会经历稀释。如果我们无法在需要时或在可接受的条件下获得资金，我们可能会被要求缩减我们目前的发展计划，降低运营成本，放弃未来的发展和其他机会，甚至终止我们的运营。
高级本票
2022年6月22日，公司根据与买方订立的票据及认股权证购买协议（“票据及认股权证购买协议”），向Bleichroeder L.P.、21April Fund，L.P.及21April Fund，Ltd.（统称“买方”）的联属公司发行及出售本金总额为600万美元的优先本票（“票据”）及发行认股权证，以购买531,250股普通股。此次交易发行的认股权证，行使价为每股5.20美元，期限为五年，可随时以现金方式行使。
票据原期限为24个月，在此期间不计息。然而，如果票据未在发行两周年或之前偿还，则此后票据将承担每年10%的利息，该利息将增加每月1%，票据仍未支付，最多每年16%，按月支付。
此外，作为交易的一部分，公司向配售代理发行了28,846份认股权证。此次交易中发行的认股权证，行使价为每股5.20美元，期限为五年，可随时以现金方式行使。
因此，根据所发行的认股权证和票据的相对公允价值，该公司录得695,749美元的初始债务折扣。公司采用Black-Scholes期权定价模型确定认股权证的公允价值，假设如下：预期期限2.5年，股价3.44美元，行权价5.20美元，波动率80.8%，无风险率3.13%，无没收率。债务贴现将在票据的合同期限内按实际利率法累计。认股权证符合权益分类条件，并在额外实收资本内报告。
于2023年10月13日，公司与买方订立票据及认股权证购买协议的修订（“修订”）及每份票据的Allonge 1号（统称“Allonges”），自2023年9月30日起生效，据此，公司与买方将票据的到期日由2024年6月20日延长至2026年1月1日（“延期”）。作为延期的对价，在签订修订和Allonges的同时，公司向买方发行了额外认股权证，以购买合共531,250股普通股，行使价为每股5.20美元，但可根据其中规定进行调整（“2023年认股权证”）。2023年认股权证可于首个行使日期2023年9月30日的五年周年之前的任何时间行使。根据公司与买方于2022年6月22日签订的现有登记权协议，该修订符合修改的条件，并赋予买方在行使2023年认股权证时可发行的普通股股份的登记权。
由于该修正，该公司根据所发行认股权证的公允价值录得1193206美元的初始债务折扣。公司采用Black-Scholes期权定价模型确定认股权证的公允价值，假设如下：预期期限5.0年，股价3.89美元，行权价5.20美元，波动率73.66%，无风险率4.60%，无没收率。债务贴现将在票据的合同期限内按实际利率法累计。认股权证符合权益分类条件并在额外实收资本内报告
现金流
截至2024年6月30日止六个月与截至2023年6月30日止六个月比较
截至2024年6月30日止期间经营活动产生的现金流量来自该期间的净亏损，并根据非现金项目以及资产和负债的变化进行了调整。截至2024年6月30日止六个月用于经营活动的现金流量为3,779，679美元，与截至2023年6月30日止六个月用于经营活动的现金流量3,756，688美元相比，发生了22,991美元的不利变化。该期间业务活动使用的现金流量主要包括经折旧和其他非现金相关项目调整后的净亏损4499,995美元，以及应付账款减少562,014美元和库存增加525,240美元，但被应收账款减少268,143美元部分抵消。
截至2024年6月30日的六个月，投资活动提供的现金流量为333,171美元，而截至2023年6月30日的六个月，投资活动使用的现金流量为290,468美元，改善了639,639美元。投资活动包括处置Ballerup生产设备的收益，由生产设备的一般采购抵消，以继续优化生产吞吐量。
截至2024年6月30日止六个月，用于筹资活动的现金流量为1,115，153美元，而截至2023年6月30日止六个月的现金流量为200,095美元，增加了915,058美元。该增长主要是由于偿还与上述Ballerup生产设备销售有关的租赁协议所致。
表外安排
截至2024年6月30日，我们没有表外安排。我们不知道有任何未在我们的合并财务报表中披露的重大交易。
重要会计政策和关键会计估计
我们在应用我们的会计政策时使用的方法、估计和判断对我们在合并财务报表中报告的结果具有重大影响。我们的一些会计政策要求我们做出困难和主观的判断，通常是因为需要对本质上不确定的事项进行估计。我们最关键的会计估计包括：
| ● |
收入确认的评估，影响收入和销售成本； |
| ● |
产品保修备抵评估，影响毛利； |
| ● |
应收账款可收回性评估，当我们记录坏账或调整呆账准备时，这会影响运营费用； |
| ● |
评估长期资产的可收回性，当我们记录资产减值或加速其折旧时，这会影响毛利或运营费用； |
| ● |
当期和递延所得税的确认和计量（包括不确定税收状况的计量），这会影响我们的税收拨备； |
| ● |
存货的估值，影响毛利；以及 |
| ● |
损失或有事项的确认和计量，当我们确认损失或有事项、修正损失或有事项的估计或记录资产减值时，会影响毛利或营业费用。 |
最近颁布的会计准则
有关会计变更和最近的会计准则的说明，包括预期采用日期和对我们的合并财务报表的估计影响（如有），请参阅随附财务报表中的“附注1：最近颁布的会计准则”。
我们不需要提供有关市场风险的定量和定性披露，因为我们是一家规模较小的报告公司。
评估披露控制和程序
管理层在我们的首席执行官和我们的首席财务官的参与下，评估了截至本季度报告涵盖期间结束时我们对财务报告和披露控制和程序（根据《交易法》第13a-15（b）和（c）条）的内部控制的设计和有效性。重大缺陷是指财务报告内部控制中的控制缺陷，或控制缺陷的组合，从而存在无法及时防止或发现注册人财务报表错报的合理可能性。
任何披露控制和程序系统的有效性都存在固有的局限性，包括人为错误的可能性以及规避或压倒控制和程序的可能性。因此，即使是有效的披露控制和程序也只能为实现其控制目标提供合理保证。
基于该评估，我们的首席执行官和首席财务官得出结论，由于财务报告内部控制存在重大缺陷，截至2024年6月30日，我们的披露控制和程序在本季度报告涵盖期间并不有效。有关管理层发现的重大弱点的更多信息，请参阅我们于2024年3月22日提交的截至2023年12月31日止年度的10-K表格和我们于2024年4月30日提交的截至2023年12月31日止年度的10-K/A表格。
财务报告内部控制的变化
在本报告所述期间，我们对财务报告的内部控制没有发生任何对我们的财务报告内部控制产生重大影响或合理可能产生重大影响的变化。
管理层的补救举措
针对已识别的重大弱点，我们的管理层在公司审计委员会的监督下，一直并将继续投入必要的资源，以加强公司对财务报告的内部控制，并纠正已识别的重大弱点。作为此类补救措施的一个例子，公司在2023年增聘了员工进入财务部门，公司与其他IT项目一起实施了新的ERP系统，以帮助加强其控制和流程，而这些投资是补救材料弱点的重要一步。2022年期间，公司引入了更新的授权，总体目的是让所有员工明确他们可以在多大程度上承诺公司，同时向公司提供有关协议的决定由适当的职能部门和员工做出的保证。最后，公司已开始重新设计并确保与财务报告流程相关的所有流程和程序的文件记录，以确保流程级控制的有效设计和操作。
尽管管理层认为，已经采取和计划采取的步骤将改善财务报告内部控制的整体系统，并将纠正已确定的重大弱点，但在适用的相关控制措施运行足够长的时间之前，这些重大弱点不能被视为完全补救。
内部控制有效性的限制
一个内部控制制度，无论构思和运作得多么好，都只能提供合理的，而不是绝对的，保证控制制度的目标得到满足。此外，控制系统的设计必须反映存在资源限制的事实，控制的收益必须相对于其成本来考虑。由于所有控制系统的固有限制，任何对控制的评估都不能绝对保证公司内部的所有控制问题和欺诈事件（如果有的话）都已被发现。这些固有的限制包括以下现实：决策中的判断可能是错误的，并且可能由于简单的错误或错误而发生故障。此外，控制可以通过某些人的个人行为、两个或更多人的勾结或管理层对控制的超越来规避。任何控制系统的设计也部分基于对未来事件可能性的某些假设，不能保证任何设计将在所有潜在的未来条件下成功实现其既定目标。随着时间的推移，一项控制可能会因为条件的变化而变得不充分，或者政策或程序的遵守程度可能会恶化。
尽管管理层认为，我们已经采取和计划采取的步骤将改善财务报告内部控制的整体系统，并将纠正已发现的重大弱点，但在适用的相关控制措施运行足够长的时间之前，这些重大弱点不能被视为已得到补救。
在正常业务过程中，我们可能会不时涉及与我们的运营所产生的索赔有关的诉讼。有关或有事项的说明，请参见“附注7 –协议和承诺”。
“规模较小的报告公司”不需要。
没有。
没有。
没有。
内幕交易计划
在截至2024年6月30日的季度内，没有董事或第16条高级管理人员采用、修改或终止任何“规则10b5-1交易安排”或“非规则10b5-1交易安排”（在每种情况下，如S-K条例第408（a）项所定义）。
| 3.1 |
截至2023年11月13日经修订的法团章程 |
通过参考附件 3.1纳入公司于2024年3月22日向SEC提交的10-K表格年度报告 |
|
| 3.2 |
经修订及重述的附例 |
通过参考附件 3.4纳入公司于2012年5月15日向SEC提交的10-Q表格季度报告 |
|
| 31.1 |
随此提交 |
||
| 31.2 |
随此提交 |
||
| 32.1 |
特此提供 |
||
| 32.2 |
特此提供 |
||
| 101.INS |
内联XBRL实例文档（该实例文档不会出现在交互式数据文件中，因为其XBRL标记嵌入到内联XBRL文档中） |
特此提供 |
|
| 101.加州大学 |
内联XBRL分类学扩展计算链接基文档 |
特此提供 |
|
| 101.DEF |
内联XBRL分类学扩展定义链接基文档 |
特此提供 |
|
| 101.实验室 |
内联XBRL分类标签链接基文档 |
特此提供 |
|
| 101.预 |
内联XBRL扩展演示文稿链接基文档 |
特此提供 |
|
| 101.SCH |
内联XBRL分类学扩展方案文档 |
特此提供 |
|
| 104 |
封面页交互式数据文件（格式为内联XBRL，包含在附件 101中）。 |
特此提供 |
根据1934年《证券交易法》的要求，注册人安排由以下签署人代表其签署本报告，并因此获得正式授权。
| Liqtech International, Inc. |
||
| 日期：2024年8月14日 |
/s/陈菲 |
|
| 陈菲，首席执行官 |
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| （首席执行官） |
||
| 日期：2024年8月14日 |
/s/菲利普·马西价格 |
|
| Phillip Massie Price，临时首席财务官 |
||
| （首席财务会计干事） |