一、业务概要　　（一）商业模式　　本公司处于软件行业国产自主可控数据库产品生产商，拥有30余项专利技术和600多项软件著作知识产权，公司研发团队由具备深厚技术底蕴的专业人才组成，所有研发人员均为本科及以上学历，专业覆盖计算机科学、软件工程、信息安全、网络工程等方向，确保技术决策的科学性与前瞻性。　　一、研发团队、专利技术及经营资质　　团队资历结构方面，资深专家层（在公司工作年限10+年）：占比12.5%，主导架构设计与技术攻关，成员曾任职于丰田、华为等企业，拥有大型分布式系统、数据库内核、高并发中间件的成熟落地经验。骨干工程师层（在公司工作年限5-10年）：占比45%，负责核心模块开发与性... 查看全部▼

　　一、业务概要
　　（一）商业模式
　　本公司处于软件行业国产自主可控数据库产品生产商，拥有30余项专利技术和600多项软件著作知识产权，公司研发团队由具备深厚技术底蕴的专业人才组成，所有研发人员均为本科及以上学历，专业覆盖计算机科学、软件工程、信息安全、网络工程等方向，确保技术决策的科学性与前瞻性。
　　一、研发团队、专利技术及经营资质
　　团队资历结构方面，资深专家层（在公司工作年限10+年）：占比12.5%，主导架构设计与技术攻关，成员曾任职于丰田、华为等企业，拥有大型分布式系统、数据库内核、高并发中间件的成熟落地经验。骨干工程师层（在公司工作年限5-10年）：占比45%，负责核心模块开发与性能优化，均具备全栈技术能力。新生代工程师层（1-5年）：占比42.5%，聚焦功能开发与工具链建设，技术视野与工程素养突出。
　　公司资质齐全，拥有“专精特新”、保密资格证书、DCMM证书和各种质量管理体系证书，UXDB数据库入选信创产品涉密目录、信创产品目录、安全可靠测评目录、军用关键软硬件自主可控产品自目录和27个省级政府采购目录，拥有国家重大项目承建单位等荣誉。为党政军、金融行业、能源、电信等行业客户提供了低成本、高质量的技术服务，曾承担第七次全国人口普查及数据回迁分析、公安部"互联网+政务服务"平台二期等重大国家项目。
　　公司通过直销结合渠道销售的模式开拓业务，与头部客户和集成商建立长期、深度的绑定关系，根据用户AI数据大模型场景应用及高效率部署要求，通过MCP协议、SRAC套件可快速推出数据库一体机产品线，针对特定民营企业客户，对数据安全有极高要求的特点，积极拓展大型互联网公司、制造业公司等市场，积极创新营销方式，特别是在新市场采用合伙人制等多模态合作方式拓展营销。采用行业与区域管理相结合的营销策略积累发展资本。
　　二、公司收入来源
　　1、数据库产品及套件等软件销售收入：按CPU核数/服务器节点数license收费（主流模式）。2、技术服务费：数据库产品年服务费，提供升级、补丁和技术支持。
　　3、项目定制开发费：为客户提供特定的功能开发、性能优化等服务。
　　4、系统集成业务。
　　5、公司历史账务的清收与化债。
　　三、公司核心资源
　　1、知识产权。数据库源代码（自研或基于开源二次开发）、专利群。
　　2、研发团队。顶尖的数据库内核研发人才，这是最核心的资产。
　　3、生态圈。与主流国产软硬件平台的互认证证书，是进入市场的“通行证”。
　　4、成功案例。在关键行业、头部客户的成功上线案例。
　　5、品牌与资质。“专精特新”、国家重大项目承建单位等荣誉资质。
　　6、关键业务。研发与迭代，持续进行数据库内核的研发，提升性能、稳定性和安全性。
　　7、重要生态伙伴。龙芯、飞腾、鲲鹏等CPU厂商；浪潮、曙光等基础硬件厂商；基础软件厂商：麒麟软件、统信软件等操作系统厂商；
　　四、成本结构
　　公司成本包括顶尖人才的薪酬、硬件测试环境、生态建设成本、适配认证、联合解决方案开发的投入、销售与市场费用、客户关系维护、POC测试、展会论坛费用及人力成本。
　　五、商业策略
　　公司的产品成熟迭代需要持续投入，因此，公司商业策略如下：
　　1、注重公司营收能力和增长潜力。
　　2、注重财务和运营的规范化、透明化，提升在政企、军队、能源等核心用户的可信度。
　　3、人才激励：可以通过股权激励计划吸引和留住核心的研发和销售人才。
　　4、战略选择：专注于数据库，围绕数据成熟度与数据安全扩展业务，选择性的做集成业务。注重公司净利润率和收入之间的平衡，以确保公司价值的良性增长。
　　六、产品特性
　　1、填补国内共享存储集群技术空白。SRAC集群，保障业务连续性共享存储读写多读（SRAC）集群数据库，实用集群规模达到8个节点，平均无故障率达到99.9999%；同样测试环境和条件下，性能与Oracle相当，实现"单节点存活即保障业务连续"的高可用架构，达到国际先进水平；同时，该技术能够满足各行业对业务不中断的需求，保障业务连续性。
　　2、实现数据库管理维护智能化。融合AI，智能跃升UXDB知识库融入AI，提升技术服务智能水平；优化器融入AI，提升数据库性能；数学模型融入AI，智能生成数据分析报告；支持MCP协议，无缝接入AI通用大模型，专业性和精准性智能跃升，可与各种智能体AIAgent、AI应用系统无缝对接；优炫数据库提供智能安装、智能管理、智能优化、智能修复能力，提升运行效率。
　　3、全面支持各种空间数据管理。完美对接各种GIS平台，支撑地理信息完美展现，满足交通运输、智慧城市、大气防污染监测、三农普查、土地确权、气象数据、水文数据、卫星遥感影像、军事等行业对地理空间信息处理的要求。
　　4、全栈兼容国内各类信创生态。完成与主流国产CPU、操作系统以及中间件产品的深度适配和性能调优，通过兼容互认证，构建完整的信创技术栈解决方案。兼容Oracle及MySQL等数据库常用SQL语法，通过迁移工具实现由Oracle及MySQL等数据库一键迁移到优炫数据库。提供图形化管理及开发、交互式SQL、控制中心、数据库迁移、数据同步等全面完善的管理、开发及运维工具，运维简单。

　　二、公司面临的重大风险分析
　　技术创新风险
　　数据库软件作为基础软件领域的重要构成，市场长期被国际巨头厂商主导。公司作为国产数据库厂商的重要一员，通过自主创新实施追赶和竞争。在这一过程中，需要持续加大产品研发投入，不断提升产品核心能力，拓展产业生态，也不可避免面临创新风险。针对上述风险，公司将加大研发投入力度、丰富业务结构，同时引进高端研发人才，优化研发人员结构，为公司产品的创新和业绩的增长提供技术保障。
　　税收优惠政策变化的风险
　　根据财政部、国家税务总局《关于软件产品增值税政策的通知》（财税[2011]100号），公司销售自行开发并取得软件注册登记的软件产品，对其增值税实际税负超过3%的部分实行即征即退政策。根据财政部、国家税务总局、发展改革委、工业和信息化部于2016年5月4日发布的《关于软件和集成电路产业企业所得税优惠政策有关问题的通知》（财税）[2016]49号）和财政部、国家税务总局发布的财税[2012]27号文件《关于进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展企业所得税政策的通知》的规定，公司符合国家规划布局内重点软件企业的要求。依据国家对软件行业的总体政策导向，预期上述税收优惠政策将在较长时期内保持稳定。如果国家对软件行业实施的增值税税收优惠政策发生不利变化，将对公司的经营业绩产生一定影响。针对上述风险，公司将抓住国家鼓励科技企业发展的良好契机，做大公司业绩，保证公司业绩稳步提升，弱化国家政策变化对公司的影响。
　　产业政策风险
　　公司所处数据库行业，国产替代渐成趋势。在关键行业与关键业务的数据库实施国产替代，是国产数据库厂商能否最后胜出的关键。虽然国产数据库产品技术在不断进步，生态建设也不断完善，但与国际巨头厂商在整体上差距尚存，有待不断追赶和超越。这一过程需要时间，需要应用环境的实践，关键是国家产业政策的有力支持。公司是国产数据库重要厂商之一，多年来深耕于数据库核心技术及行业应用，投入大量研发，以提升产品技术水平，增强产品市场竞争力，加快产业化速度。在这一过程中，如果产业政策发生重大变化，将对公司在数据库方向的投入和经营产生不利影响。针对上述风险，公司会积极把握政策动向，控制对国家政策的依赖风险，持续提升自身管理水平及风险抵抗能力，提高公司市场竞争力。
　　未分配利润持续为负且超过实收股本三分之一的风险
　　由于公司前期经营业绩亏损严重，截至2025年6月30日，公司未分配利润累计金额为-975,738,840.45元，公司实收股本总额为383,110,400.00元，公司未弥补亏损超过实收股本总额三分之一。针对上述风险，公司将采取如下措施：（1）随着经济的逐步恢复并叠加国产化替代规划契机，公司将迎来发展的重大机遇。公司已适时做出调整，将坚持数据库为主的研发战略，持续优化迭代优势产品，加大数据库研发战略投入和市场投入，进而加大市场规模，增强公司效益。（2）公司也已加快制定了一系列措施扭转公司目前经营情况，通过近一步优化内部经营管理制度，加大了应收账款回收力度，积极拓展新的产品市场，增强公司竞争力，提高市场占有份额。同时加强内部管理，优化人员结构，提高个人的效率，严格合理地控制成本支出，以降低经营成本，做好开源节流，提高公司盈利能力，力争早日实现扭亏为盈。
　　应收账款无法收回的风险
　　截至2025年6月30日，公司应收账款余额为375,379,909.22元，其中一年以上账龄的应收占比为93.77%，应收账款余额较大，长账龄应收款占比较高，存在无法收回的风险。为了进一步提高公司的偿债能力，公司将加强应收账款的回收管理，及时催收货款，同时继续保持与银行的良好合作关系，并积极拓展多种融资渠道，增强公司的融资实力。
　　在建工程减值的风险
　　截至2025年6月30日，公司在建工程账面价值为173,312,396.60元，主要为优炫（武汉）信息安全产业园，该项目目前已处于停工状态，若房地产市场持续下行，在建工程存在减值的风险。公司正积极寻求潜在交易对手方，目前尚未有实质性进展，后续武汉产业园处置若有明确进展，公司会依据股转公司规定及《公司章程》履行审议程序及信息披露义务。
　　其他非流动资产减值的风险
　　截至2025年6月30日，公司其他非流动资产账面价值为112,073,290.15元，主要为预付成都产业园购房款，受宏观经济影响，若房地产市场持续下行，成都产业园无法完工交付，其他非流动资产将继续存在减值的风险。
　　资产负债率过高风险
　　截至2025年6月30日公司资产负债率超过百分之九十，负债率较高，未来存在资不抵债乃至破产的风险。针对上述风险公司将加大回款力度，优化资本结构，包括不限于未来通过股东投入等方式解决资金短缺风险。
　　诉讼仲裁风险
　　公司在经营过程中，因资金短缺，项目未能按期执行，存在多起供应商、客户及员工诉讼仲裁的事项，作为原告及被告未结案件涉及金额合计200,948,551.68元。针对上述风险公司将采取法律手段进行催收，协调上下游客户、供应商及员工等综合手段，及时减少诉讼仲裁的数量，确保项目按期交付。
　　实际控制人变更的风险
　　南京俱成秋实股权投资合伙企业（有限合伙）持有公司股份8,256,000股，已就公司实际控制人未履行签署的特殊投资条款导致的股权回购纠纷向法院提起诉讼，目前仍处于二审审理阶段，公司实际控制人股份被司法冻结57,552,109股；公司向共青城优炫投资管理合伙企业（有限合伙）资金拆借，实际控制人担保质押股权38,311,041股。如公司实际控制人被法院判决按照相关协议回购股份、承担违约责任或实际控制人全部被冻结股份被执行可能导致公司控股股东或者实际控制人发生变化，且对公司持续经营能力造成不利影响。
　　持续经营风险
　　公司2022年度、2023年度、2024年度、2025年半年度持续亏损，截至2025年6月30日，公司货币资金余额3,192.73万元，其中被诉讼冻结1,676.30万元。短期借款10,266.39万元已逾期，长期借款971.58万元已逾期，资产负债率较高，短期偿债压力较大。同时，公司尚有员工2024年-2025年工资及欠缴员工住房公积金未缴纳。上述事项表明公司可能存在持续经营能力的重大不确定性。针对上述风险公司已采取战略性转型，优化资本结构等方式提高持续经营能力。
　　预付无法回收风险
　　截止2025年6月30日预付款项余额为5,130.32万元，占流动资产的比例为14.82%，主要为支付的合同款；若相关对手方经营情况发生不利变化，款项无法正常回收，或导致预付款项的目的不能实现，将对公司的资金周转和回收造成压力，致使公司预付款项存在全部无法回收或部分无法回收的风险。
　　存货减值风险
　　报告期内，公司存货余额为5,188.28万元，本报告期末较上年期末减少13.07%，截止到报告期末，公司存货主要为库存商品及合同履约成本，如果未来宏观经济波动、市场竞争加剧或客户经营波动，可能致客户采购订单出现不利变化，产品市场价格下降、原材料价格波动等因素，导致存货的可变现净值低于账面价值，将导致公司存货发生减值，进而对公司经营业绩和盈利能力产生不利影响。
　　本期重大风险是否发生重大变化
　　本期重大风险未发生重大变化。 收起▲

　　一、业务概要　　(一)商业模式与经营计划实现情况　　一、商业模式　　本公司所处行业为软件和信息技术服务业，主营业务为自主知识产权的数据库管理系统及数据库相关工具的研发、生产销售和服务，并提供数据库生态方面的整体解决方案。公司专注于核心数据保护，围绕数据资产为客户提供稳定、安全、行业领先的产品和解决方案，涵盖数据库及数据库工具相关业务板块。公司及产品拥有全面的资质，如：国家高新技术企业资质、北京市级企业科技研究开发机构、北京市企业技术中心、北京市“专精特新”中小企业、信息安全服务资质、信息系统集成及服务资质、公安部销售许可、军工资质、电力测评资质、软件著作权、微软WHQL认证、信息技术产品自... 查看全部▼

　　一、业务概要
　　(一)商业模式与经营计划实现情况
　　一、商业模式
　　本公司所处行业为软件和信息技术服务业，主营业务为自主知识产权的数据库管理系统及数据库相关工具的研发、生产销售和服务，并提供数据库生态方面的整体解决方案。公司专注于核心数据保护，围绕数据资产为客户提供稳定、安全、行业领先的产品和解决方案，涵盖数据库及数据库工具相关业务板块。公司及产品拥有全面的资质，如：国家高新技术企业资质、北京市级企业科技研究开发机构、北京市企业技术中心、北京市“专精特新”中小企业、信息安全服务资质、信息系统集成及服务资质、公安部销售许可、军工资质、电力测评资质、软件著作权、微软WHQL认证、信息技术产品自主原创性测评证书、信息技术产品安全分级评估证书（EAL4+）、密码检测证书、信息系统建设和服务能力等级证书等重要资质。公司研发获得CMMI5国际认证，已建立规范的内部研发设计实施程序。公司拥有技术过硬、应用成熟的产品，同时拥有丰富的行业经验和成功案例，客户遍及政府、金融、军工、能源、电信、教育、医疗等多个领域。公司建立了比较全面的客户服务体系，为客户持续提供优质的产品和服务，并致力与客户建立长期战略合作伙伴关系，已在行业内树立良好的口碑和信誉。公司致力于建设和完善全国性的营销服务体系。截止报告期末，公司已建立了多家分支机构，形成了以北京总部为中心，辐射全国各省（自治区、直辖市）的三级联动管理服务网络。覆盖全国的营销服务体系可有效降低公司技术服务的成本，提高对客户需求响应的速度。公司主要采用“直接销售+系统集成商销售+代理商销售”的销售模式，采取“销售产品+技术服务”的盈利模式。
　　公司近年聚焦于数据库管理系统基础软件的研发、销售及服务，针对数据库管理软件，目前采用软件授权许可使用模式。许可证模式以销售软件使用授权为核心，客户通过一次性购买或分期付费获得软件的永久或长期使用权。其核心特点包括：（一）高前期收入。许可证销售带来大额一次性收入，适合企业级客户（如党政客户、能源企业客户）的长期采购需求。（二）分层定价策略。基础版：功能有限，价格较低，吸引中小客户小规模应用场景。企业版：包含高级功能（如集群、容灾、安全审计），定价是基础版的5-10倍。（三）年度维护费（维护与支持）：通常占授权许可费用的10-20%（提供软件升级、补丁和技术支持。维护费是持续性收入，客户续费率高达90%以上（因替换成本高）。（四）锁定效应：数据库管理系统迁移成本极高（数据兼容性、业务中断风险），客户一旦采用，长期依赖。
　　报告期及至报告披露日，公司商业模式未发生重大变化。
　　二、经营计划
　　公司2024年度的主要经营计划如下：
　　1、持续优化核心产品功能和性能，适应用户需求
　　报告期内，公司数据库管理系统及数据库工具持续优化升级。UXDB数据库管理系统抓住高新技术国产化替代的时代机遇，持续增强数据库兼容性、稳定性，功能上追求人无我有，人有我强，让客户能在不改动，微改动现存应用的前提下，平滑无感地迁移到优炫数据库产品。在分布式数据库领域，坚持技术架构改进创新，不仅有高速高吞吐量亚秒级分析查询的产品MPP，而且推出了面向秒级复杂分析查询的数据仓库产品。研发持续改进优化数据库周边工具，增强了异构数据库之间稳定高效的数据同步功能，通过并行处理提高数据抽取转换能力。数据库自治技术使得优炫数据库产品能根据客户使用场景自动调整、优化数据库设置。在数据库工具方面，CDPS主机自适应安全管理系统采用云环境内核防御技术，支持多种服务器操作系统和应用系统免疫恶意软件攻击，并且开发完善了资产管理、合规管理、主机防御、微隔离、数据安全与自动化编排等功能的一体化解决方案；SIMO一体化智能运维管理系统设计与增强了资产管理、3D机房、CMDB与ITSM等功能。未来，公司将进一步加强自主研发能力，不断巩固提升产品的核心竞争力。
　　2、缩减研发成本、运营成本
　　引入AI技术，简化代码测试环节投入人力，提高测试质量。为提升研发效率与测试质量，公司引入AI技术对代码测试环节进行智能化改造。通过AI自动化测试工具，实现了测试用例的自动生成、执行及结果分析，大幅减少了传统人工测试所需的人力资源投入。AI模型基于历史数据与代码变更智能识别高风险模块，精准定位潜在缺陷，使测试覆盖率提升30%以上，同时误报率降低20%。此外，AI的持续学习能力助力测试策略动态优化，进一步保障了软件交付的稳定性和可靠性。未来将持续深化AI在测试全链路的应用，推动研发效能与产品质量的双重突破。
　　办公场所重新选择，大幅降低运营成本。在数字化转型和混合办公模式兴起的背景下，缩减办公场所已成为企业优化成本结构、提升运营效率的必要举措，其核心必要性体现在以下方面：降低固定成本压力、适应混合办公趋势、提升资源利用效率、支持可持续发展目标。本年度，公司通过系统化缩减办公场所，实现了显著的降本增效成果：直接成本节约、水电能耗降低、员工效率与满意度提升。
　　3、品牌建设
　　公司秉承核心关键技术自主创新的理念，自主研发的优炫数据库产品和技术方案凭借技术先进性、性能优越性、产品成熟度及安全可靠性等方面得到了各行业用户的认可，树立了良好的品牌形象，成为用户广泛接受的、具有竞争力的国产数据库专业品牌。
　　报告期内，公司及产品得到了市场的肯定，荣获多项奖项，公司获得中国电子学会“中国电子学会科学技术奖（科技进步三等奖）”、网信自主创新调研报告编委会基础软硬件“金风帆”证书、中国中小商业企业协会“倡导诚信经营，提振消费信心”倡议单位证书、中国移动通信集团甘肃有限公司“优秀生态合作伙伴”、中关村融信金融信息化产业联盟会员单位。
　　优炫数据库管理系统获赛迪顾问“2023-2024年度新一代信息技术创新产品”奖、“2024数据要素X行业创新产品”奖等。
　　公司采取了多种渠道和手段提升公司品牌声浪，积极参加各类业界展会和会议，展示公司产品和技术，吸引更多客户和合作伙伴的关注。同时，公司也通过各种媒体平台开展广告宣传和推广活动，包括线上和线下广告，以及社交媒体营销等，提高公司品牌曝光度和用户粘性。此外，我们也加强了与其他企业和机构的合作，通过合作推广和联合品牌活动来扩大公司的影响力和用户群体。
　　在伙伴及客户中，政府、金融、军工等大型客户为保持其品牌形象、产品质量和成本优势，在选择供应商时对产品质量和售后服务等提出了更高要求。为满足更高的客户要求，公司持续投入研发和创新，产品不断迭代升级，生态建设不断完善，充分满足客户的需求和提升用户体验。同时，我们也加强了对客户服务和技术支持的投入，提供及时和专业的服务，不断提升客户满意度和忠诚度。另外，公司还注重社会责任和公益事业，参与各种公益活动和慈善捐赠，提升公司社会形象和责任感。
　　公司连续多年入围中央国家机关、中直机关、央企等重要领域的软件产品采购目录，能够与大型政企客户建立长期稳定的合作关系是对公司品牌认可的表现。
　　未来，公司将继续提升公司品牌声浪，整合内外部资源，与时俱进地制定年度品牌方案，将市场营销活动与公司产品定位相匹配，有效增强客户对于公司品牌的认知，不断深化公司品牌影响力，发挥品牌对公司价值提升的促进作用。
　　4、资本方面
　　公司2024年度在资本方面无重大举措，时刻关注资本市场的发展。

　　二、公司面临的重大风险分析
　　技术创新风险
　　数据库软件作为基础软件领域的重要构成，市场长期被国际巨头厂商主导。公司作为国产数据库厂商的重要一员，通过自主创新实施追赶和竞争。在这一过程中，需要持续加大产品研发投入，不断提升产品核心能力，拓展产业生态，也不可避免面临创新风险。针对上述风险，公司将加大研发投入力度、丰富业务结构，同时引进高端研发人才，优化研发人员结构，为公司产品的创新和业绩的增长提供技术保障。
　　税收优惠政策变化的风险
　　根据财政部、国家税务总局《关于软件产品增值税政策的通知》（财税[2011]100号），公司销售自行开发并取得软件注册登记的软件产品，对其增值税实际税负超过3%的部分实行即征即退政策。根据财政部、国家税务总局、发展改革委、工业和信息化部于2016年5月4日发布的《关于软件和集成电路产业企业所得税优惠政策有关问题的通知》（财税）[2016]49号）和财政部、国家税务总局发布的财税[2012]27号文件《关于进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展企业所得税政策的通知》的规定，公司符合国家规划布局内重点软件企业的要求。依据国家对软件行业的总体政策导向，预期上述税收优惠政策将在较长时期内保持稳定。如果国家对软件行业实施的增值税税收优惠政策发生不利变化，将对公司的经营业绩产生一定影响。针对上述风险，公司将抓住国家鼓励科技企业发展的良好契机，做大公司业绩，保证公司业绩稳步提升，弱化国家政策变化对公司的影响。
　　产业政策风险
　　公司所处数据库行业，国产替代渐成趋势。在关键行业与关键业务的数据库实施国产替代，是国产数据库厂商能否最后胜出的关键。虽然国产数据库产品技术在不断进步，生态建设也不断完善，但与国际巨头厂商在整体上差距尚存，有待不断追赶和超越。这一过程需要时间，需要应用环境的实践，关键是国家产业政策的有力支持。公司是国产数据库重要厂商之一，多年来深耕于数据库核心技术及行业应用，投入大量研发，以提升产品技术水平，增强产品市场竞争力，加快产业化速度。在这一过程中，如果产业政策发生重大变化，将对公司在数据库方向的投入和经营产生不利影响。针对上述风险，公司会积极把握政策动向，控制对国家政策的依赖风险，持续提升自身管理水平及风险抵抗能力，提高公司市场竞争力。
　　未分配利润持续为负且超过实收股本三分之一的风险
　　由于公司前期经营业绩亏损严重，截至2024年12月31日，公司未分配利润累计金额为-964,027,344.80元，公司实收股本总额为383,110,400.00元，公司未弥补亏损超过实收股本总额三分之一。针对上述风险，公司将采取如下措施：（1）随着经济的逐步恢复并叠加国产化替代规划契机，公司将迎来发展的重大机遇。公司已适时做出调整，将坚持数据库为主的研发战略，持续优化迭代优势产品，加大数据库研发战略投入和市场投入，进而加大市场规模，增强公司效益。（2）公司也已加快制定了一系列措施扭转公司目前经营情况，通过近一步优化内部经营管理制度，加大了应收账款回收力度，积极拓展新的产品市场，增强公司竞争力，提高市场占有份额。同时加强内部管理，优化人员结构，提高个人的效率，严格合理地控制成本支出，以降低经营成本，做好开源节流，提高公司盈利能力，力争早日实现扭亏为盈。
　　应收账款无法收回的风险
　　截至2024年12月31日，公司应收账款余额为394,158,389.58元，其中一年以上账龄的应收占比为96.57%，应收账款余额较大，长账龄应收款占比较高，存在无法收回的风险。为了进一步提高公司的偿债能力，公司将加强应收账款的回收管理，及时催收货款，同时继续保持与银行的良好合作关系，并积极拓展多种融资渠道，增强公司的融资实力。
　　在建工程减值的风险
　　截至2024年12月31日，公司在建工程账面价值为173,312,396.60元，主要为优炫（武汉）信息安全产业园，该项目目前已处于停工状态，若房地产市场持续下行，在建工程存在减值的风险。公司正积极寻求潜在交易对手方，目前尚未有实质性进展，后续武汉产业园处置若有明确进展，公司会依据股转公司规定及《公司章程》履行审议程序及信息披露义务。
　　其他非流动资产减值的风险
　　截至2024年12月31日，公司其他非流动资产为112,387,062.71元，较上年期末减少48.62%，主要为预付成都产业园购房款出现资产减值所致。受宏观经济影响，若房地产市场持续下行，成都产业园无法完工交付，其他非流动资产将继续存在减值的风险。
　　资产负债率过高风险
　　截至2024年12月31日公司资产负债率超过百分之九十，负债率较高，未来存在资不抵债乃至破产的风险。针对上述风险公司将加大回款力度，优化资本结构，包括不限于未来通过股东投入等方式解决资金短缺风险。
　　诉讼仲裁风险
　　公司在经营过程中，因资金短缺，项目未能按期执行，存在多起供应商、客户及员工诉讼仲裁的事项，作为原告及被告合计金额119,376,451.17元。针对上述风险公司将采取法律手段进行催收，协调上下游客户、供应商及员工等综合手段，及时减少诉讼仲裁的数量，确保项目按期交付。
　　实际控制人变更的风险
　　南京俱成秋实股权投资合伙企业（有限合伙）已就公司实际控制人未履行签署的特殊投资条款导致的股权回购纠纷向法院提起诉讼，目前仍处于二审审理阶段，公司实际控制人股份被司法冻结57,552,109股；公司向共青城优炫投资管理合伙企业（有限合伙）资金拆借，实际控制人担保质押股权38,311,041.00股。如公司实际控制人被法院判决按照相关协议回购股份、承担违约责任或实际控制人全部被冻结股份被执行可能导致公司控股股东或者实际控制人发生变化，且对公司持续经营能力造成不利影响。
　　持续经营风险
　　公司2022年度、2023年度、2024年度持续亏损，2024年度营业收入大幅下滑。截至2024年12月31日，公司货币资金余额3,533.46万元，其中被诉讼冻结2,117.62万元。短期借款3,399.00万元已逾期，长期借款800.00万元已逾期，资产负债率较高，短期偿债压力较大。同时，公司尚有员工2024年2-12月工资及欠缴员工住房公积金未缴纳。上述事项表明公司可能存在持续经营能力的重大不确定性。针对上述风险公司已采取战略性转型，优化资本结构等方式提高持续经营能力。
　　预付无法回收风险
　　截止2024年12月31日预付账款余额为3,626.23万元，占流动资产的比例为9.19%。主要为支付的合同款；若相关对手方经营情况发生不利变化，款项无法正常回收，或导致预付款项的目的不能实现，将对公司的资金周转和回收造成压力，致使公司预付账款存在全部无法回收或部分无法回收的风险。
　　其他应收款无法回收风险
　　截止2024年12月31日其他应收款余额为11,321.49万元，占流动资产的比例分别为28.68%。主要为支付云政技术有限公司项目款，因云政技术有限公司无法履行项目转为其他应收款；若相关对手方经营情况发生不利变化，款项无法正常回收，或导致其他应收款项的目的不能实现，将对公司的资金周转和回收造成压力，致使公司其他应收款存在全部无法回收或部分无法回收的风险。
　　存货减值风险
　　报告期内，公司存货余额为5,968.65万元，本报告期末较上年期末增加8.05%，截止到报告期末，公司存货主要为库存商品及合同履约成本，如果未来宏观经济波动、市场竞争加剧或客户经营波动，可能致客户采购订单出现不利变化，产品市场价格下降、原材料价格波动等因素，导致存货的可变现净值低于账面价值，将导致公司存货发生减值，进而对公司经营业绩和盈利能力产生不利影响。
　　本期重大风险是否发生重大变化：
　　公司2022年度、2023年度、2024年度持续亏损，2024年度营业收入大幅下滑，存在持续经营能力风险。 收起▲

　　一、业务概要
（一）商业模式
本公司所处行业为软件和信息技术服务业，主营业务为自主知识产权的数据库及数据库工具的研发、生产销售和服务，并提供数据库生态方面的整体解决方案。公司专注于核心数据保护，围绕数据资产为客户提供稳定、安全、行业领先的产品和解决方案，涵盖数据库及数据库工具相关业务板块。公司及产品拥有全面的资质，如：国家高新技术企业资质、北京市级企业科技研究开发机构、北京市企业技术中心、北京市“专精特新”中小企业、信息安全服务资质、信息系统集成及服务资质、公安部销售许可、军工资质、电力测评资质、软件著作权、微软WHQL认证、信息技术产品自主原创性测评证书、信息技术产品安全... 查看全部▼

　　一、业务概要
（一）商业模式
本公司所处行业为软件和信息技术服务业，主营业务为自主知识产权的数据库及数据库工具的研发、生产销售和服务，并提供数据库生态方面的整体解决方案。公司专注于核心数据保护，围绕数据资产为客户提供稳定、安全、行业领先的产品和解决方案，涵盖数据库及数据库工具相关业务板块。公司及产品拥有全面的资质，如：国家高新技术企业资质、北京市级企业科技研究开发机构、北京市企业技术中心、北京市“专精特新”中小企业、信息安全服务资质、信息系统集成及服务资质、公安部销售许可、军工资质、电力测评资质、软件著作权、微软WHQL认证、信息技术产品自主原创性测评证书、信息技术产品安全分级评估证书（EAL4+）、密码检测证书、信息系统建设和服务能力等级证书等重要资质。公司研发获得CMMI5国际认证，已建立规范的内部研发设计实施程序。
公司拥有技术过硬、应用成熟的产品，同时拥有丰富的行业经验和成功案例，客户遍及政府、金融、军工、能源、电信、教育、医疗等多个领域。公司建立了比较全面的客户服务体系，为客户持续提供优质的产品和服务，并致力与客户建立长期战略合作伙伴关系，已在行业内树立良好的口碑和信誉。公司致力于建设和完善全国性的营销服务体系。截止报告期末，公司已建立了30余家分支机构，形成了以北京总部为中心，辐射全国30余省（自治区、直辖市）的三级联动管理服务网络。覆盖全国的营销服务体系可有效降低公司技术服务的成本，提高对客户需求响应的速度。公司主要采用“直接销售+系统集成商销售+代理商销售”的销售模式，采取“销售产品+技术服务”的盈利模式。
报告期及至报告披露日，公司商业模式未发生重大变化。

　　二、公司面临的重大风险分析
技术创新风险
数据库软件属于基础软件，市场长期被国际巨头厂商主导。公司作为国产数据库厂商的重要一员，通过自主创新实施追赶和竞争。在这一过程中，需要持续加大产品研发投入，不断提升产品核心能力，拓展产业生态，也不可避免面临创新风险。针对上述风险，公司将加大研发投入力度、丰富业务结构，同时引进高端研发人才，优化研发人员结构，为公司产品的创新和业绩的增长提供技术保障。
税收优惠政策变化的风险
根据财政部、国家税务总局《关于软件产品增值税政策的通知》（财税[2011]100号），公司销售自行开发并取得软件注册登记的软件产品，对其增值税实际税负超过3%的部分实行即征即退政策。根据财政部、国家税务总局、发展改革委、工业和信息化部于2016年5月4日发布的《关于软件和集成电路产业企业所得税优惠政策有关问题的通知》（财税）[2016]49号）和财政部、国家税务总局发布的财税[2012]27号文件《关于进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展企业所得税政策的通知》的规定，公司符合国家规划布局内重点软件企业的要求。依据国家对软件行业的总体政策导向，预期上述税收优惠政策将在较长时期内保持稳定。如果国家对软件行业实施的增值税税收优惠政策发生不利变化，将对公司的经营业绩产生一定影响。针对上述风险，公司将抓住国家鼓励科技企业发展的良好契机，做大公司业绩，保证公司业绩稳步提升，弱化国家政策变化对公司的影响。
产业政策风险
公司所处数据库行业，国产替代渐成趋势。在关键行业与关键业务的数据库实施国产替代，是国产数据库厂商能否最后胜出的关键。虽然国产数据库产品技术在不断进步，生态建设也不断完善，但与国际巨头厂商在整体上差距尚存，有待不断追赶和超越。这一过程需要时间，需要应用环境的实践，关键是国家产业政策的有力支持。公司是国产数据库重要厂商之一，多年来深耕于数据库核心技术及行业应用，投入大量研发，以提升产品技术水平，增强产品市场竞争力，加快产业化速度。在这一过程中，如果产业政策发生重大变化，将对公司在数据库方向的投入和经营产生不利影响。针对上述风险，公司会积极把握政策动向，控制对国家政策的依赖风险，持续提升自身管理水平及风险抵抗能力，提高公司市场竞争力。
实控人变更的风险
实控人梁继良所持股份份质押及冻结股份合计66,951,100股，占公司总股本17.4757%，其中司法冻结股东梁继良57,552,109股，占公司总股本15.0223%，股份冻结所涉及的股份是实际控制人控制的股份，如果全部被冻结股份被执行可能导致公司控股股东或者实际控制人发生变化，可能对公司持续经营能力造成不利影响。针对上述风险，公司实际控制人将积极应诉，降低对公司的不利影响。
未分配利润持续为负且超过实收股本三分之一的风险
由于公司前期经营业绩亏损严重，截至2024年6月30日，公司未分配利润累计金额为-673,685,395.91元，公司实收股本总额为383,110,400.00元，公司未弥补亏损超过实收股本总额三分之一。公司对这一风险的成因进行了初步分析，包括市场环境变化、成本控制不力等因素。公司深入剖析风险成因，制定详尽的应对策略；优化成本结构，加强成本管控；积极寻求外部合作机会，引入战略投资，改善财务状况；定期评估风险状况，及时调整应对措施。
在建工程减值的风险
截至2024年6月30日，公司在建工程账面价值为208,155,371.92元，主要为优炫（武汉）信息安全产业园。该项目目前已处于停工状态，若房地产市场持续下行，在建工程存在减值的风险。公司相关部门正在持续对在建工程进行全面评估，以确定减值的可能性和程度。这一风险可能会对公司的财务报表产生负面影响，进而影响公司的资产价值和盈利能力。现阶段根据在建工程的相关数据和资料，还需要进一步深入分析并加快评估进度，明确减值的具体情况，制定应对减值风险的方案，如调整项目规划、优化资源配置等。
应收账款无法收回的风险
截至2024年6月30日，公司应收账款余额为407,257,092.65元，其中一年以上账龄的应收占比为96.36%，应收账款余额较大，长账龄应收款占比较高，存在无法收回的风险。公司部分应收账款已逾期，回收工作进展缓慢，给公司的资金周转带来了一定压力。对逾期应收账款进行了初步梳理和分类，但追讨工作成效尚不显著。目前公司在诉的具体金额有7,000多万元。下阶段计划：1.深入分析客户信用状况，制定个性化的追收策略。2.加强与客户的沟通协调，争取尽快收回款项。3.对于确实无法收回的账款，按照规定进行坏账处理。4.完善应收账款管理制度，加强事前风险评估和事中监控。5.定期对应收账款情况进行复盘，总结经验教训，不断优化管理流程。
其他非流动资产减值的风险
截至2024年6月30日，公司其他非流动资产为218,449,328.98元，主要为北京鑫同盛教育咨询有限公司未来拟向公司交付的成都产业园房产1.7563亿元及武汉优炫信息安全产业园预付款39,604,916.41元。受宏观经济影响，若房地产市场持续下行，成都产业园无法完工交付，其他非流动资产存在减值的风险。公司将与北京鑫同盛教育咨询有限公司保持密切沟通，持续关注成都产业园的施工进展情况。
预付款项回收的风险
截至2024年6月30日，公司预付账款期末余额为117,275,250.56元，前五大预付款合计60,918,229.52元，主要为云政技术有限公司3,384.00万元和重庆软江图灵人工智能科技有限公司1,370万元。该预付款项主要均为某政府建设项目采购所用，目前该项目还在建设过程当中。如项目进展不顺利或者与客户及供应商产生业务纠纷，存在预付款无法回收的风险。公司将与客户及供应商保持密切沟通，持续关注该项目的进展情况。
其他应收账款回款的风险
截至2024年6月30日，公司其他应收账款期末余额为79,436,772.90元，主要为北京鑫同盛教育咨询有限公司5,000万元合同尾款，约定于2024年10月收回，如北京鑫同盛教育咨询有限公司无法按照合同约定付款，上述款项存在无法回收的风险。公司将密切关注进展情况。
短期贷款偿债的风险
目前报告期内短期贷款为10,300.00万元，公司账面货币资金余额为2,890.00多万元。从数据显示企业目前现金流不足，可能无法在短期内筹集到足够的资金来偿还贷款。为降低短期贷款偿债风险，企业积极采取以下措施：加强现金流管理、合理规划资金使用、提升经营管理水平等。
应付职工薪酬支付的风险
报告期内应付职工薪酬余额为7,169.00万元，由于企业资金回笼不及时、投资失败等原因导致资金紧张，无法按时足额支付职工薪酬为降低应付职工薪酬支付风险，企业积极采取以下措施：合理规划资金、拓宽融资渠道、加强财务管理、提高经营效益、建立应急资金储备等。 收起▲