一、经营情况讨论与分析　　2023年，公司锚定“高质量发展”的目标，紧紧围绕长输管网、城市燃气、燃气销售、液电调峰、新能源五大业务板块，立足省内、辐射周边，通过丰富上游气源、覆盖中游管网、拓展下游发展，织密全省管道“一张网”、构建销售体系“一张网”，不断将燃气主业做实、做优。同时，积极拓展新能源业务，以生物质能源循环利用项目为依托，实现从环境保护到清洁能源，再到生物固碳的一体化可持续发展模式。　　（一）优化资源筹措，实现入网资源增量降本　　持续深化销售体制改革，不断丰富资源供给、细化目标任务、精准摸排市场、保障气源供应。一是在落实好常规管道气的基础上，紧抓煤层气增储契机，积极与省内资源方沟... 查看全部▼

　　一、经营情况讨论与分析
　　2023年，公司锚定“高质量发展”的目标，紧紧围绕长输管网、城市燃气、燃气销售、液电调峰、新能源五大业务板块，立足省内、辐射周边，通过丰富上游气源、覆盖中游管网、拓展下游发展，织密全省管道“一张网”、构建销售体系“一张网”，不断将燃气主业做实、做优。同时，积极拓展新能源业务，以生物质能源循环利用项目为依托，实现从环境保护到清洁能源，再到生物固碳的一体化可持续发展模式。
　　（一）优化资源筹措，实现入网资源增量降本
　　持续深化销售体制改革，不断丰富资源供给、细化目标任务、精准摸排市场、保障气源供应。一是在落实好常规管道气的基础上，紧抓煤层气增储契机，积极与省内资源方沟通，增加省内煤层气资源采购，最大程度降低公司采购成本和运营成本；二是积极与储气库单位对接，开展“虚拟储气”“夏储冬采”业务，减少冬季高价采气，实现“增量降本”。
　　（二）优化管网布局，增强企业核心竞争力
　　公司瞄准输送路径瓶颈与堵点，持续优化管网布局，积极开展长输管网互联互通项目建设，通过构建高压环网、优化中压环网，打通调运堵点和输送瓶颈，提升管道互联互通水平，增强资源调运和应急保障能力，提升管网利用率，不断增强企业的核心竞争力。
　　（三）深耕终端市场，提供高效服务
　　持续整合城燃资源形成合力，加速构建区域一体化产业格局，深耕终端市场，提供高效服务，重点推进山西省城镇燃气安全运行监管平台、城燃基础业务平台、城燃管网巡线管理系统和密闭空间监测系统建设，加强信息化驱动，提升智慧城燃水平，持续提供高效服务，实现企业与用户沟通无门槛、零距离；同时，通过与上游单位深化合作，推动燃气购销业务开展，拓展省外市场发展空间，真正做到“将资源串起来”，保障销售增长和调峰韧性。
　　（四）守护管网运行“大动脉”，力当民生保供“主力军”
　　公司始终把贯彻落实习近平总书记关于民生工作重要指示精神，坚定扛起民生保供政治责任。面对采暖季天然气保供复杂形势，公司积极落实资源、统筹科学调运，落实储气责任、强化保供政策，按照“保民生、保公用、保重点、保稳定”的原则，优化负荷侧清单管理，做好“压非保民”应急方案；统筹推进风险排查、隐患整治、应急准备等工作，消除安全隐患和运行瓶颈，充分发挥管网灵活调运优势，全力保障冬供期间安全稳定运行。冬供期间，单日最高供气量达2300万方，突破历史极值，公司充分发挥管网灵活调运优势，有效保障了全省天然气安全平稳供应。
　　（五）狠抓安全生产，筑牢安全生产“防火墙”
　　2023年，面对新形势、新任务、新要求，公司坚决贯彻落实习近平总书记对安全生产工作的重要指示，始终将生产经营建立在可靠的安全保障基础之上，进一步完善“大安全、大应急”体系，锚定“五个不发生”主要目标，贯彻“12510”总体思路，夯实安全生产管理基础，提升安全生产工作水平，扎实开展安全生产专项行动，坚决防范遏制各类安全生产事故发生，始终保持忧患意识，做到警钟长鸣、常抓不懈，全力推动公司安全生产更稳、更高、更持续的良好局面。
　　(六）聚焦提质增效，精细化管理取得新成效
　　公司聚焦提质增效，深挖企业发展短板，向精细化管理要效益。公司根据站场实际运行状态，重新核定2023年站场分级，强化站场精细化管理，实现站场差异化动态调节，合理控制人工成本。加强资金精细化管理，积极推进资金平台基础建设工作，有效解决公司资金沉淀及存贷双高的问题，提高资金使用效率和效益；积极采取措施压降带息负债，紧密跟踪央行货币政策预调微调步伐，抓住市场利率下行机遇和提款窗口，做好高息置换工作，有效降低财务费用，助力公司发展提质增效。
　　
　　二、报告期内公司所处行业情况
　　2023年，全球天然气产量为41160亿立方米，消费量为40890亿立方米。全球需求在北美、亚洲、中东和非洲等市场的推动下，增长了0.5%（约200亿立方米）。供应依旧紧张，虽然全球液化天然气产量增长了130亿立方米，但是俄罗斯输往欧洲的管道天然气减少了380亿立方米。另外，由于巴拿马运河和苏伊士运河的拥堵，以色列与哈马斯交火导致的中东局势动荡，也门胡塞武装引发的红海危机等风险因素，全球天然气市场波动更加明显，但总体态势持续向好。
　　1、美国：2023年，美国天然气消费量达到9260亿立方米，同比增长0.8%（约70亿立方米）。其中，电力部门的天然气需求增长了6.5%（约200亿立方米），主要归因于天然气价格对煤炭发电转天然气发电的有利影响。美国天然气产量达到10610亿立方米，同比增长4%（约40亿立方米），主要归因于二叠纪盆地、海恩斯维尔盆地和阿巴拉契亚盆地的持续高产。LNG方面，美国2023年全年共出口1160亿立方米液化天然气，位居全球第一。
　　2、欧洲：2023年，欧洲天然气消费量为4880亿立方米，同比下降7%（约360亿立方米），主要原因是可再生能源与核能的强势增长，极大程度地减少了电力部门的天然气需求。供应量下降12%（约600亿立方米），主要是由于俄罗斯对欧洲的管道输气量减少了一半以上。LNG方面，欧洲2023年全年液化天然气进口量同比减少2%（约25亿立方米），美国依旧是欧洲最大的供应商，自美国进口的液化天然气份额占总额的47%。
　　3、俄罗斯：2023年，俄罗斯天然气消费量为4930亿立方米，同比下降12%（约60亿立方米）。产量为6400亿立方米，同比下降3%（约320亿立方米）。
　　4、亚太：2023年，受中国、印度和新兴市场的推动，亚太地区的天然气需求量增长了2.5%。其中，印度与泰国、孟加拉国、巴基斯坦、印度尼西亚、马来西亚等新兴市场的增长主要受本国电力和工业部门的影响。LNG方面，亚太地区2023年的液化天然气进口量增长了4%（约140亿立方米）。其中，中国的进口量增长了14%（约111亿立方米），超越日韩，位居世界第一。印度的进口量增长了11%（约30亿立方米），泰国的进口量增长了40%（约40亿立方米）。
　　2023年，在社会经济恢复、资源供应增加、能源政策刺激、油气价格回落等诸多有利因素推动下，我国天然气市场发展环境明显好于2022年，天然气整体消费需求呈现温和复苏态势。
　　2023年，我国积极推进管输天然气和LNG接收站等基础设施的建设，有力支撑经济社会高质量发展。一方面国家管网围绕“X+1+X”服务不断完善，“液卖气交”新模式，推动LNG与管道气的融和发展；另一方面三大石油公司油气田增储上产力度不断加大，全力推进国家油气供给保障基地建设，沿海LNG接收站有序推进建设投产，管道气进口稳步提升。此外，我国还加强了与周边国家的合作，推动跨境管道的建设和发展，以进一步丰富我国天然气的供应渠道。2023年，国内天然气产量达2324亿立方米，增量123亿立方米，增速5.6%；进口管道气681亿立方米，增加40亿立方米；LNG进口量998亿立方米，增加111亿立方米。
　　2023年，在国际气价回落、经济复苏等因素的拉动下，我国天然气消费量出现恢复式增长，全社会生产、生活秩序恢复明显提振拉动三产消费比重，公服用气量超预期，LNG重卡销售火爆异常，区域气电推动效果明显，工业燃料用气相对乏力疲软，其中交通和公服利用行业恢复程度较好，成为推动天然气市场需求增长的主要领域。2023年国内天然气消费量为3910亿立方米，增量270亿立方米，增速7.2%。
　　2023年1月，国家发改委发布了《关于组织签订2023年天然气中长期合同的通知》，明确了农村煤改气为民生用气，上游供气单位应按照规定严格执行居民气价足额保供。
　　2023年6月，国家发改委发布了《关于建立健全天然气上下游价格联动机制的指导意见》，就建立健全天然气上下游联动机制提出关于联动范围、联动周期、联动方式、联动程序、公开制度、相关企业激励约束机制及有关工作的指导意见。
　　2023年9月，国家能源局发布了《天然气利用政策（征求意见稿）》，首次提出了天然气利用政策的指导思想，调整了天然气在一些细分领域的利用顺序，并通过提出加强基础设施建设和监管，进一步细化天然气行业保障措施。
　　2023年11月，国家发改委发布了《关于核定跨省天然气管道运输价格的通知》，这是天然气管网运营机制改革以来的首次定价，也是国家首次按“一区一价”核定跨省天然气管道运输价格。
　　
　　三、报告期内公司从事的业务情况
　　（一）主要业务
　　新能源企业的经营管理及相关咨询；天然气开发利用与咨询服务；燃气经营：天然气、乙醇的销售管道输送服务；储气设施租赁服务；集中供热项目的开发、建设、经营、管理、供热系统技术咨询及维修；天然气灶具、仪器仪表设备的生产、加工、销售；信息技术开发与咨询服务；进出口：上述经营项目的进出口业务。
　　（二）经营模式
　　长输管网业务：按照销售计划，通过自建长输管线将天然气输送给城市燃气公司、工业用户、液化工厂及热电厂。
　　城市燃气业务：通过多源化气源采购，依托城市配气管网，发挥泛区域中压环网优势，匹配用户需求，精准对接下游用户，科学规划、互联互通，输送和分配给城镇居民、商业、工业等用户。
　　燃气销售业务：从上游统一采购资源，经管道主体公司长输管网输销至下游城市燃气公司、工业用户、液化工厂及热电厂。在供销链条中，供气按照“日指定，周平衡，月计划”的方式进行，即在确定每月供气计划的基础上，每周进行供气量平衡分配。同时，下游用户或经销商根据用气需求每日上报上一级供应商，上一级供应商根据用气量实际需要进行调度，从而确保各级管道平稳运行。
　　液电调峰业务：液电板块主要功能为调峰和储气，夏季启机为全省燃气管网进行调峰，并在入冬前将储罐库存液位拉满，以保障冬季燃气供应，起到削峰填谷的作用，在采暖季出现燃气供应缺口时，启动应急保供预案，向管网用户进行燃气反输。
　　新能源业务：通过规模化牧场的畜禽粪污处理与资源化利用，产出生物天然气、沼渣和沼液，生物天然气通过自建燃气管道直供工业燃气用户，沼渣深加工为有机牛床垫料，销售给牧场，沼液是优良有机液肥，通过自建沼液管道还田。
　　（三）公司产品市场地位、竞争优势
　　1、长输管网板块
　　公司全资子公司山西天然气有限公司为长输管网板块主体公司。其主营业务是燃气长输，管网覆盖全省所有地市，在不断优化完善管网基础设施、进一步提升管网整体调运能力的基础上，对全省的天然气综合利用工作实行统一规划、统一建设、统一管理，实现了国家级气源及省内煤层气气源在省内的联通，并与省内其他燃气长输管网公司实现互联互通。目前，全省管网架构基本成型，年输气量占全省用气量的2/3以上，在山西省的燃气市场中游环节占据主导地位。
　　2、城市燃气板块
　　公司全资子公司山西华新城市燃气集团有限公司为城市燃气板块主体公司。其通过多源化气源采购，依托城市配气管网，发挥泛区域中压环网优势，匹配用户需求，精准对接下游用户，科学规划、互联互通，合理分配气源和资金，拓展发展空间，提升经营实力，增加经营效益，供气规模在山西省占主要地位。
　　3、燃气销售板块
　　公司全资子公司山西华新燃气销售有限公司为燃气销售主体公司。其围绕资源统筹能力，积极融入新发展格局，不断深耕燃气主业，加强对“五统一”能力的深化，即不断提升资源统一采购、市场统一开发、管网统一调度、调峰设施统一管理、销售统一运行能力，完成从“整合提升期”到“跨越发展期”两个实施路径上的跨越，市场竞争力得到提升。
　　4、液电调峰板块
　　公司下属全资子公司山西华新液化天然气集团有限公司为液电调峰板块主体公司。其提供全供应链融合的应急调峰、储气反输、LNG生产及平台运营等一站式LNG产业投资运营服务，是山西省内产储能力最高、调峰保障最强、市场份额最大、产业链最完善的LNG生产运营企业。
　　5、新能源板块
　　公司全资子公司山西华新同辉清洁能源有限公司为新能源板块主体公司。其以应县生物质能源循环利用项目为依托，通过中温厌氧发酵工艺对当地规模化牧场畜禽粪污进行无害化处理，沼气提纯生物天然气并入燃气管网，沼气提纯后的二氧化碳用于微藻养殖，沼渣处理后用作牛床垫料和有机肥，沼液作为有机液肥通过管道还田，形成了生物质能源循环经济全产业链创新模式。该模式为山西省内首创，在全国范围也具有一定推广意义。
　　
　　四、报告期内核心竞争力分析
　　1、上游气源来源丰富
　　公司多年来持续丰富资源结构，在上游资源方面已形成由中石油、中石化、中海油等过境管道天然气，中油煤层气、中联煤层气等省内非常规天然气等组成的多气源格局。此外，焦炉煤气合成天然气、省际管道天然气将作为补充气源，进一步保障公司天然气业务发展需求。
　　2、中游管网覆盖广泛
　　公司作为省属燃气旗舰劲旅华新燃气集团旗下核心上市公司，是山西省内最大的天然气管网运营企业，负责全省天然气管网的统一规划、建设、运营。在基础设施建设方面，公司已经建成北接内蒙、南连河南、西至陕西、东通河北，连接国家级气源的省级天然气管网5000余公里，约占山西省管网总长度的80%，覆盖山西省11市104县（市、区），设计管输能力200多亿立方米/年，全省管网供气格局基本成型。
　　3、下游辐射规模扩大
　　公司以丰富的资源、完善的管网、配套的调峰设施作为支撑，已累计建设中高压管线2800余公里，低压管线4700余公里，覆盖8市21县区，逐步形成专业化城市燃气运营管理体系，供气规模在山西省占主要地位。
　　4、市场销售体系健全
　　公司拥有专业的销售业务板块，完善的销售管理体系，以及覆盖全省、辐射省外的销售网络。建立了集结算、计划、付款、预算等多项职能为一体的运营管理平台，服务质效水平不断提升。
　　5、调峰设施配套全面
　　截至目前，公司在大同、太原、晋中、临汾、长治等区域建设有储气调峰设施，总储气能力4000多万立方米。此外，公司还配套有3座燃气电厂，总设计装机容量412MW。上述项目为提升管网应急和调峰能力起到了重要的支撑作用。
　　6、人才队伍专业突出
　　公司拥有一支经验丰富的运营、技术、管理队伍，主要管理层及核心业务人员均具备多年燃气行业从业经验，生产运营及管理经验丰富。此外，公司拥有行业领先的大数据中心、信息化系统，销售子公司获得质量、环境和职业健康安全管理体系认证。
　　7、技术研发持续创新
　　公司成功取得山西省重点研发计划的“基于能源互联网的天然气管网可靠性技术研究”科技报告收录证书；完成“煤矿采动采空区煤层气管道受损规律研究”工作。截至目前，公司拥有专利91项，其中发明专利5项，实用新型专利85项，外观专利1项。同时，为更好的健全和完善科技创新体系，公司共完善科研制度5项，进一步促进了科技创新管理的规范化、制度化、科学化。
　　
　　五、报告期内主要经营情况
　　2023年，经大华会计师事务所审计，公司实现营业收入171.98亿元，较去年同期增加10.32%；归属于上市公司股东的净利润为0.78亿元，较去年同期增加18.89%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-1.19亿元，较去年同期增加11.77%。
　　
　　六、公司关于公司未来发展的讨论与分析
　　(一)行业格局和趋势
　　天然气作为清洁、高效、低碳的化石能源，在能源绿色低碳转型和可持续发展中发挥着重要作用，特别是新兴经济体和发展中国家的工业化进程仍然依赖化石能源。
　　国际方面，2023年全球天然气供需逐步走向平衡。供应侧仍然处于紧缩状态，虽然全球液化天然气产量增长130亿立方米，但不足以抵消俄罗斯出口管道气减少的380亿立方米。目前，美国政府已限制LNG出口，若俄罗斯对欧洲出口管道气持续减少，2024年，全球天然气市场供应侧将会更加紧缩。需求侧方面，由于法国对核电的政策支持，欧洲天然气消费量下降7%，为1995年以来最低水平。在北美、亚洲、中东、非洲等市场的推动下，全球天然气需求量仍增长200亿立方米。根据国际能源署预测，到2024年，全球天然气需求量将增长2.5%，增长主体是中国、印度和亚洲新兴市场，以及非洲和中东等天然气资源丰富的地区；若北美冬季气候正常，需求量也将增长。
　　国内方面，为深入贯彻落实党中央、国务院关于“碳达峰碳中和”的重大战略部署，九部门联合制定颁布了《科技支撑碳达峰碳中和实施方案》，天然气产业获得政策支持，增储上产进程不断加快。2023年，国内天然气产量达2324亿立方米，增加123亿立方米，进口天然气1679亿立方米，增加151亿立方米，消费量为3910亿立方米，增加270亿立方米。过去五年，我国天然气产量年均增幅超135亿立方米。根据行业相关研究，预计2024年，我国天然气消费量将达到4157亿立方米，产量为2458亿立方米，进口量为1791亿立方米。
　　省内方面，山西省非常规天然气资源量约为20万亿立方米，约占全国天然气总量的8%。2023年，山西省深入贯彻落实中央《关于在山西开展能源革命综合改革试点的意见》，大力推动非常规天然气增储上产，年度产量达145.9亿立方米。其中，煤层气产量创历史新高，达到112.7亿立方米，约占全国同期产量的80.8%。2023年出台的《山西省煤层气资源勘查开发规划（2021—2025年）》和《山西省非常规天然气行业碳达峰实施方案》都对煤层气的产量提出了具体目标，即到2025年，力争煤层气抽采量达到200亿至250亿立方米。未来，山西省将继续拓展深层煤层气产能建设，进一步提升资源保障能力。
　　(二)公司发展战略
　　1、做精长输
　　进一步做精长输管网业务，持续优化管网布局，完善管网枢纽，更好承担起省内天然气管网统一建设和运营职能，逐步形成辐射京津冀与中西部地区的管网枢纽，为全省能源革命综合改革试点和打造全国非常规天然气基地起到积极推动作用。
　　2、做强销售
　　进一步做强燃气销售业务，继续深化销售体制改革，加快构建统一开放、竞争有序、监管有力、畅通高效的燃气销售体系，综合打造上游多气源保障、下游多主体消纳的市场格局，为燃气全产业链发展提供坚强支撑。
　　3、做专城燃
　　进一步做专城市燃气业务，加强工业园区、高新技术开发区等多种应用场景的培育和开发，不断夯实产业发展基础，加大对外战略合作，深度挖掘市场潜力，提升终端燃气业务规模和资产质量。
　　4、做大液电
　　进一步做大液化工厂与燃气电厂业务，不断建立健全LNG产运储销一体化管理体系，提高液化产业集约化水平和储气调峰能力，积极对接行业主管部门，持续做好电力市场化交易。
　　5、做优新能源
　　紧跟全球能源结构向更清洁、低碳、安全、高效方向转变的趋势，以产业政策为导向，以综合能源发展为抓手，推动电力产品交易，探索生物质能源循环经济全产业链模式，拓展发展空间。
　　(三)经营计划
　　2024年，公司将牢牢把握国有企业深化改革机遇期，以高质量发展为目标，以爬坡过坎的韧劲、坚忍不拔的毅力，统筹党建业务相融合，科学谋划业务布局，深化改革创新能力，努力做到“提效益、增影响、强主业”，提升服务效能，持续推进企业纵深发展。
　　一、确保资源筹措力度，护航全年燃气供应
　　公司将持续强化多气源互补，扎实推进“拓市、增量、提效”工作，拓宽资源采购渠道，以煤层气资源为主，不断拓展省内外资源采购渠道，实现资源采购多元化，以煤层气增储上产为契机，紧盯上游增产计划，加大资源筹措力度，增加资源入网量。同时，不断拓展省内省外资源采购渠道，实现资源采购多元化，提升资源谈判中话语权。
　　二、提升服务意识，持续开发终端市场
　　加强与地方政府及上下游企业联动，推动内外部城燃企业碎片化整合，加强数智化管理水平，提升经营质量和效益，做好用户需求调研工作，提升服务意识，提高用户使用满意度；持续开拓终端用户，提升客户服务质量，各级公司依据客服管理标准化及指导意见，完成业务流程自查优化工作；在保障省内用户合同量及需求的前提下，酌情考虑气量外输，开发终端市场。
　　三、推进安全生产标准化创建工作，筑牢安全生产防线
　　以重大事故隐患专项排查整治行动、城镇燃气安全隐患再排查再整治工作、安全生产大检查、安全生产月等活动为契机，牢固树立大局意识、红线意识，通过自查自纠、随机抽查、集中检查等方式，全面排查日常管理工作上的不足和各类安全隐患及问题，持续推进站场及线路安全管理、岗位操作、日常管理的“三个标准化”，筑牢安全生产防线。
　　四、加强精细化管理，推动提质增效
　　一是严格库存管理、调剂使用、盘活库存，紧盯公司新建、续建和技改项目，持续推进集中采购和“零库存”管理，利用规模优势降低采购成本，有效降低库存资金占用；加强站场和管线运维的精细化管理，有效节约日常维检费用。二是持续推进资金统筹管理，全面启动资金平台系统支付功能，构建集审批、下拨、支付为一体的链条式、信息化资金支付系统，实现全面提升资金支付效率、防范资金沉淀、降低经营成本的目的；持续推进各单位压降带息负债及高成本置换工作，紧抓国家降息降准的有利政策，抓住长期贷款降息的有利时机，加快推进短变长的资金置换工作，力争降低财务费用。
　　五、拓展新能源市场，提升创新能力
　　一是继续加强与高校合作力度，力争实现产学双赢，将科研成果转化为生产力；二是依托生物固碳中心，培育适应当地气候的藻种，优化现有养殖生产工艺系统，形成工艺包，通过接收牧场污水，提升沼液产量，建设配套工程，持续推进绿色种养循环农业项目，推动科技成果产业化；三是继续以畜禽粪污资源丰富为首要原则，对山西省具备较强开发潜力的重点县区进行调研，持续对接沼气综合利用项目，通过管网汇聚和空间转换，聚沙成塔，实现示范效应。
　　(四)可能面对的风险
　　1、产业政策的风险
　　随着国家环保政策进一步收紧，以及“2030年前碳达峰、2060年前碳中和”目标的提出，未来国家在光伏、风电、核电、氢能等清洁能源开发利用方面的产业政策逐步发生倾斜，将对天然气利用的市场发展产生影响。
　　2、市场竞争风险
　　在国家持续推动“管住中间、放开两头”和产供储销体系建设的情况下，燃气上下游领域将更加开放，更多主体将进入燃气产业链各领域，将加大市场竞争。
　　3、价格波动风险
　　受全球能源格局深刻调整，俄罗斯管道气减供以及美国限制LNG出口等因素影响，预计市场仍处于紧平衡态势，气价的波动将对市场的发展产生影响。
　　4、安全生产风险
　　天然气具有易燃、易爆的特性，若燃气设施发生泄漏，极易发生火灾、爆炸等事故。同时，也可能因使用不当、燃气用具质量问题或人为操作失误等原因引发安全事故。
　　5、能源替代风险
　　在我国能源转型和“双碳”战略纵深推进的情况下，国家对分布式光伏、抽水蓄能等可再生能源的政策支持和引导力度不断加强。同时，为保障国家能源安全，短期内石油、煤炭等传统能源仍将发挥“压舱石”和“稳定器”作用，这对加快天然气大规模推广利用形成了一定程度的影响。 收起▲

　　一、报告期内公司所属行业及主营业务情况说明　　（一）报告期内公司所处行业情况　　2023年上半年，全球天然气市场波动较为明显，总体态势持续向好。　　国际方面：2023年上半年，美国天然气消费量同比下降0.5%，归因于反常的温暖天气降低了供暖需求。天然气产量增长5.5%，约300亿立方米。2023年上半年，欧洲天然气消费量同比下降超过10%，约300亿立方米；供应量下降13%，约380亿立方米，主要原因为可再生能源市场表现强劲和燃气发电的疲软。LNG方面，欧洲上半年进口LNG同比增长8%，约65亿立方米，最大来源国是美国，约占欧洲总进口的40%。2023年上半年，俄罗斯天然气产量为2670亿... 查看全部▼

　　一、报告期内公司所属行业及主营业务情况说明
　　（一）报告期内公司所处行业情况
　　2023年上半年，全球天然气市场波动较为明显，总体态势持续向好。
　　国际方面：2023年上半年，美国天然气消费量同比下降0.5%，归因于反常的温暖天气降低了供暖需求。天然气产量增长5.5%，约300亿立方米。2023年上半年，欧洲天然气消费量同比下降超过10%，约300亿立方米；供应量下降13%，约380亿立方米，主要原因为可再生能源市场表现强劲和燃气发电的疲软。LNG方面，欧洲上半年进口LNG同比增长8%，约65亿立方米，最大来源国是美国，约占欧洲总进口的40%。2023年上半年，俄罗斯天然气产量为2670亿立方米，同比下降15%，LNG产量为1600万吨，同比减少4.5%。
　　2023年上半年，日本天然气消费量同比下降10%以上，韩国同比下降5%以上。印度在2023年前五个月天然气消费量同比下降2%。新兴市场方面，2023年上半年天然气消费量实现同比增长。若下半年极端气候较少，且世界经济趋势总体平稳，亚洲2023年全年天然气需求增幅有望扩大。
　　2023年下半年，欧洲市场再平衡仍是影响全球市场走势的关键，预计进口LNG补库注气进程较为顺利，亚洲市场需求稳步复苏。在目前全球天然气供需平衡的整体格局下，欧美储气库补库需求将得到满足，在不发生全球性极寒天气的前提下，供需基本面总体有望实现稳中向好。
　　国内方面：上半年，因国内经济加快复苏，中国天然气市场发展稳中求进。1—6月，全国天然气消费量1941亿立方米，同比增长5.6%；天然气产量1155亿立方米，同比增长5.4%；天然气进口量794亿立方米，同比增长5.8%，其中管道气332亿立方米，LNG462亿立方米。受天然气进口长协计价滞后期影响，目前国内天然气进口成本相对高位运行，与国际LNG现货价格显著下行的趋势产生偏差。较高气价一方面制约国内天然气需求，但在另一方面对市场主体进口LNG现货产生积极影响，行业发展面临不确定性因素增加。
　　下半年，预计国内天然气市场持续回暖，但波动性仍继续存在。国家能源局预测，2023年全国天然气消费量3850亿～3900亿立方米，同比增长5.5%～7%，增长主要受城市燃气和发电用气驱动。城市燃气增量主要来自商业服务业、交通和采暖用气；发电用气增量主要来自气电装机增长以及迎峰度夏顶峰发电需求影响；供应增量主要来自国产气增产和中俄东线管道气按合同增供，LNG进口恢复性增长。
　　省内方面：上半年，山西省深入贯彻落实中央《关于在山西开展能源革命综合改革试点的意见》，大力推动煤层气增储上产。6月份抽采煤层气8.8亿立方米，约占全国同期煤层气产量的81.5%；上半年累计抽采煤层气52.4亿立方米，创历史同期煤层气产量新高。下半年，山西省将继续拓展深层煤层气产能建设，进一步提升资源保障能力。
　　（二）主要业务
　　新能源企业的经营管理及相关咨询；天然气开发利用与咨询服务；燃气经营：天然气、乙醇的销售管道输送服务；储气设施租赁服务；集中供热项目的开发、建设、经营、管理、供热系统技术咨询及维修；天然气灶具、仪器仪表设备的生产、加工、销售；信息技术开发与咨询服务；进出口：上述经营项目的进出口业务。
　　（三）经营模式
　　燃气销售业务：从上游统一采购资源，经管道主体公司长输管网输销至下游城市燃气公司、工业用户、液化工厂及热电厂。在供销链条中，供气按照“日指定，周平衡，月计划”的方式进行，即在确定每月供气计划的基础上，每周进行供气量平衡分配。同时，下游用户或经销商根据用气需求每日上报上一级供应商，上一级供应商根据用气量实际需要进行调度，从而确保各级管道平稳运行。
　　长输管网业务：按照销售计划，通过自建长输管线将天然气输送给城市燃气公司、工业用户、液化工厂及热电厂。
　　城市燃气业务：通过多源化气源采购，依托城市配气管网，发挥泛区域中压环网优势，匹配用户需求，精准对接下游用户，科学规划、互联互通，输送和分配给城镇居民、商业、工业等用户。
　　（四）公司产品市场地位、竞争优势
　　1、燃气销售板块
　　公司全资子公司山西华新燃气销售有限公司为燃气销售板块主体公司。其通过提升资源统筹能力、增强市场竞争力等方面进行销售体制改革，实现了“五统一”，即资源统一采购、市场统一开发、管网统一调度、调峰设施统一管理、销售统一运行。
　　2、长输管网板块
　　公司全资子公司山西天然气有限公司为长输管网板块主体公司。其作为省内唯一的专业化燃气产业公司，按照省委省政府“气化山西”总体部署，充分发挥自身优势，在不断优化完善管网基础设施、进一步提升管网整体调运能力的基础上，对全省的天然气综合利用工作实行统一规划、统一建设、统一管理，实现了国家级气源在省内的联通。目前，全省管网架构基本成型，不仅能满足全省城镇及工业用户的用气需求，同时推动了全省传统及新兴产业集群的发展，在我省的燃气市场中游环节占据主导地位。
　　3、城市燃气板块
　　公司全资子公司山西华新城市燃气集团有限公司为城市燃气板块主体公司。其通过多源化气源采购，依托城市配气管网，发挥泛区域中压环网优势，匹配用户需求，精准对接下游用户，科学规划、互联互通，合理分配气源和资金，拓展发展空间，提升经营实力，增加经营效益。已逐步形成专业化城市燃气公司，供气规模在山西省占主要地位。

　　二、经营情况的讨论与分析
　　2023年上半年，在公司董事会的坚强领导下，经营班子始终以党的建设为统领，以高质量发展为目标，以全省燃气保供为责任，公司沉着应对、积极作为，以“上游气源全接收、中游管网全联通、下游市场全覆盖”的发展思路深化服务理念，对资源平衡进行优化配置，全面统筹企业发展及安全生产工作，各项经济业务实现了健康平稳运行。
　　1、多措并举，提升气源保障力
　　在国内LNG价格连续震荡下行，常规气采购价格仍持续上涨的态势下，公司顺势积极调整资源采购结构，以煤层气增储上产为契机，深入煤层气气源地展开多次调研，并与上游资源方沟通增加煤层气入网量，目前已实现主要煤层气资源方的增量入网；同时依托国家管网和公司管网“两张网”，充分利用省外市场逆调峰、不均衡供应等供给优势，真正做到将资源“串起来”，充分利用省级管网优势发挥资源消纳和省际协同调峰作用，内外联动提升储气调峰能力，为采暖季峰值需求提供有效保障。
　　2、稳旧拓新，持续拓市增量
　　2023年上半年，在稳定现有用户方面，公司对资源、市场、管线、能源竞争、产业集群、潜在增量市场进行调研，全面统计用气供给与需求市场情况，分析用气结构，结合各地实际情况，积极对接用户需求，切实做好用户服务。在拓展新用户方面，公司克服上游企业资源供需不平衡等不利因素，对用气区域内稳定增量用户优化服务质量，签署中长期合同，保障工业用户增加需求。在巩固省内市场基础上，深入开展同省外优质下游企业的战略合作，为公司拓市增量、提高市场份额开辟新路径。
　　3、优化管理，提升科技水平
　　在保证管网安全平稳运行的基础上，积极探索管网运行管理的新技术、新方法，改进现有管理模式。智慧城燃GIS巡线管理系统及密闭空间监测系统，已完成中心端实施部署并开展试运行工作，有效减少了人工工作量；持续推进燃气业务信息管理系统应用，及时将系统中漏洞、问题进行整改，并继续拓展业务功能开发，优化燃气业务信息管理系统，提高了站场的工作效率。
　　4、优化整合，增强主体地位
　　坚持“整市推进、全面气化”，有序推进城燃企业整合。为解决经营主体多、项目布局散、安全风险大和保障能力不足的问题，公司致力于打造区域化用气平台，提高产业集中度，不断提高城市燃气市场占有率和话语权，切实发挥城市燃气专业化经营主体的作用；做优区域运营，实现资源配置最优化，形成终端“一体化”发展合力。
　　5、安全生产，确保平稳运行
　　公司始终坚持“安全第一、预防为主、综合治理”的安全生产方针，以最清醒的头脑、最严厉的举措、最坚决的态度，全力做好2023年安全生产工作。一是进一步健全安全生产责任体系、组织体系、考核体系，持续完善安全管理制度及全员安全生产责任制，为公司安全生产运行提供强有力的制度保障和理论依据。二是全力推进安全生产标准化工作，使安全生产标准化成为全体员工的自觉行为规范，切实提升安全生产标准化水平。三是各项安全专项行动循环推进，不断提升全员安全意识和安全专业技术水平。
　　6、深挖再挖，夯实成本管控
　　公司深挖再挖各项成本，多途径夯实成本管控，提高企业经营效益。按照“稳步接续、保证安全、调整结构、降低利率”的工作思路，积极采取措施压降带息负债，不断加大短变长的融资形式，提前置换了高息贷款，调整公司融资结构，通过资金池平衡资金用度，调丰补歉等措施，提高资金使用效率，有效降低财务成本；针对库存物资，严格库存管理，坚持调剂使用、盘活库存，对新增物资，持续推进集中采购、“零库存”管理，利用规模优势降低采购成本，有效降低库存资金占用。

　　三、风险因素
　　1、产业政策的风险
　　随着国家环保政策进一步收紧、“3060”目标的提出，未来国家在光伏、风电、核电、氢能等清洁能源开发利用方面的产业政策逐步发生倾斜，将对天然气利用的市场发展产生影响。
　　2、市场竞争风险
　　在国家持续推动“管住中间、放开两头”和产供储销体系建设的情况下，燃气上下游领域将更加开放，更多主体将进入燃气产业链各领域，将加大市场竞争。
　　3、价格波动风险
　　受全球新增天然气产能不足，俄罗斯管道气减供以及美国、卡塔尔LNG产能增速放缓影响，预计市场仍处于紧平衡态势，气价的波动将对市场的发展产生影响。
　　4、安全生产风险
　　天然气具有易燃、易爆的特性，若燃气设施发生泄漏，极易发生火灾、爆炸等事故。同时，也可能因使用不当、燃气用具质量问题或人为操作失误等原因引发安全事故。

　　四、报告期内核心竞争力分析
　　（一）上游气源丰富
　　公司多年来持续丰富资源结构，在上游资源方面已形成由国家过境天然气、省内非常规天然气、焦炉煤气合成天然气等组成的多气源格局，进一步保障了公司天然气业务发展需求。
　　（二）中游管网覆盖广泛
　　公司作为省属燃气旗舰劲旅华新燃气集团旗下核心上市公司，目前是山西省内最大的天然气管网运营企业，被授予山西省内天然气管网特许经营权，负责全省天然气管网的统一规划、建设、运营。建成省级天然气管网5000余公里，覆盖山西省11市104县（市、区），设计管输能力200亿立方米/年。
　　（三）调峰设施配套全面
　　截至目前，公司在大同、太原、晋中、临汾、长治等区域建设有储气调峰设施，总储气能力4000万立方米。此外，公司还配套有3座燃气电厂，总设计装机容量412MW。上述项目为提升管网应急和调峰能力起到了重要的支撑作用。
　　（四）下游市场发展良好
　　公司拥有专业的销售业务板块，完善的销售管理体系，以及覆盖全省、辐射省外的销售网络。在市场开发上，公司以丰富的资源、完善的管网、配套的调峰设施作为支撑，逐步形成专业化城市燃气运营管理体系，供气规模在山西省占主要地位。
　　（五）公司管理和人才优势
　　公司拥有一支经验丰富的运营、技术、管理队伍，公司主要管理层及核心业务人员均具备多年燃气行业从业经验，生产运营及管理经验丰富。此外，公司拥有行业领先的大数据中心、信息化系统，销售子公司获得质量、环境和职业健康安全管理体系认证。 收起▲

　　一、经营情况讨论与分析　　2022年，面对能源供需格局新变化、国际能源发展新趋势、能源低碳转型新路径、国内经济发展新态势，公司积极顺应形势变化，牢牢抓住全国能源革命和油气体制改革机遇，紧跟山西省转型综改和能源革命方向，不断深化国资国企改革，踏实推进“双碳”目标任务，通过聚焦燃气主业、厚植核心优势、构建战略单元、加强对外合作等多条途径，实现了公司各项经济工作平稳运行，可持续发展能力得到有效提升。　　（一）发挥多元优势，提升气源保障力　　2022年度，公司灵活应对国际油气市场高位运行态势，发挥气源供应多元化优势，优化采购成本结构、落实资源保障能力。管道气采购方面，采取“应签尽签”的市场策略，全... 查看全部▼

　　一、经营情况讨论与分析
　　2022年，面对能源供需格局新变化、国际能源发展新趋势、能源低碳转型新路径、国内经济发展新态势，公司积极顺应形势变化，牢牢抓住全国能源革命和油气体制改革机遇，紧跟山西省转型综改和能源革命方向，不断深化国资国企改革，踏实推进“双碳”目标任务，通过聚焦燃气主业、厚植核心优势、构建战略单元、加强对外合作等多条途径，实现了公司各项经济工作平稳运行，可持续发展能力得到有效提升。
　　（一）发挥多元优势，提升气源保障力
　　2022年度，公司灵活应对国际油气市场高位运行态势，发挥气源供应多元化优势，优化采购成本结构、落实资源保障能力。管道气采购方面，采取“应签尽签”的市场策略，全力提升合同总量；煤层气采购方面，按照“就近利用、余气外输”的原则，与省内煤层气资源方开展业务合作，力争做到保量稳价。
　　（二）拓宽营销思路，大力开发新市场
　　公司借助“双碳”目标和各地环保有利政策，大力开发新市场。一是推动意向用气企业开口用气，做好新用户开口开户服务；二是从竞争能源市场入手，深入开展市场调研，紧盯拟用气新建项目和工业煤改气项目，进一步提升市场份额；三是再挖、深挖省内潜在市场，对各地市工业园区进行调研，对在建、已建成项目加强摸排，对工业生产工艺流程及用气环节进行了解，掌握工业企业用能成本占比，从气源、管线等方面进行未来供气可行性分析，掌握工业用气情况及价格诉求，寻求多样合作、争取多方共赢，追求企业效益最大化；四是加强与各城燃公司沟通，共同开发终端市场，解决用户实际问题，促进用气量提升。
　　（三）优化管网布局，保障运行高效率
　　一是结合“十四五”发展规划及管网互联互通需求，科学布局、依法合规开展项目建设，持续构建“大管网”，提升安全保供能力；二是制定《长输管网建设运行对标挖潜方案》，通过对标学习行业标杆，降低运营成本和输差率，提升管网运行效率，打造集约高效的管输系统；三是制定《站场分级管理制度》及相关标准，完成站场SCADA系统报警功能的优化升级，通过站场实际运行动态调整管理模式及调配运行人员，大幅提升站场运营效率。
　　（四）推进城网整合，科学筹划新版图
　　公司进一步加大对外开放合作力度，以股权和契约为纽带，推进城网整合，不断拓展合作领域、丰富合作方式、创新合作机制，实现优势互补、互利共赢、协同发展、共享市场，打造合作开放新高地，切实发挥城市燃气专业化经营主体作用。一是根据不同地区的实际情况，按照“一市一策”原则，完善并落实各地市场发展政策；二是根据不同企业的现有情况，利用市场化手段，采取“宜收则收、宜控则控、宜参则参”的原则，逐步完成各区域城燃企业由大到小整合，以开放合作的态度，拓宽我省天然气（煤层气）终端消耗路径，提升资源利用率。
　　（五）细化责任体系，筑牢安全生产线
　　公司贯彻落实国家、省委省政府关于安全生产工作的安排部署，扎实开展安全生产专项整治三年行动、安全生产大检查大整治大提升活动、城镇燃气“百日行动”等重点工作，累计安全排查2368次。各管理处和站场对发现的问题及隐患进行彻底整改，进一步健全安全生产责任体系、组织体系、考核体系，持续完善安全管理制度及全员安全生产责任制，夯实安全生产管理基础，构建起“制度完善、体系健全、保障到位、效果显著”的安全生产长效机制，安全生产形势呈现持续平稳的运行态势。
　　（六）提升管理水平，实现降本增效
　　公司通过多种路径，全面提升企业管理水平，提高企业经营效益。一是编制《全业务范围标准化发展纲要》，从技术标准、管理标准、工作标准三个门类推进标准化工作，提升企业经营管理水平；二是健全集中采购制度，节约采购成本，提升采购效率；三是加强融资沟通，高息负债置换成效显著，公司通过资金集中管理，存量带息负债压降效果明显。
　　
　　二、报告期内公司所处行业情况
　　天然气作为清洁、高效、低碳的化石能源，在能源绿色低碳转型和可持续发展中发挥着重要作用，特别是新兴经济体和发展中国家的工业化进程仍然依赖化石能源。2022年，在经济下滑、地缘政治冲突等多重因素影响下，国内和国际的天然气供需格局均发生了较大变化。
　　国际方面：2022年，受经济下滑以及地缘政治冲突危机等地缘政治影响，全球天然气格局加快调整，市场波动明显加剧，国际天然气市场秩序和运营规则面临新挑战。为摆脱对俄罗斯的能源依赖，欧洲提出“欧盟可再生赋能”项目(“REPowerEU”能源计划)独立计划，希望通过大量进口LNG、发展可再生气体以及推进电气化等措施，逐渐摆脱对俄罗斯管道气的依赖，同时俄罗斯实行反制裁措施，对欧管道气量大幅下降。欧洲为弥补管道气量的缺口，以溢价吸引全球LNG资源加速流向欧洲，导致欧洲市场LNG到岸价格飙升，以美国为首的LNG资源大量转向欧洲。亚洲现货价格跟涨，但受高气价及温和天气影响，需求受到抑制，从而积极参与了跨区转售。
　　全球天然气供需紧平衡，供应结构大幅调整。供给方面，2022年全球天然气产量出现小幅下降，美国为增产主力，俄罗斯产量明显下滑。国际能源署预计，2022年全球天然气产量同比下降0.49%，中石油经研院预计，2022年全球天然气产量将同比小幅下降0.5%。需求方面，2022年全球天然气需求小幅下降，北美需求增长；欧盟持续减少对俄罗斯天然气的依赖，消费量大幅削减；亚洲需求相对持平。综合来看，地缘政治冲突，导致全球各个国家和地区都出现了不同程度的天然气供需紧张，且天然气价格屡创新高。
　　国内方面：2022年，我国天然气需求自2004年以来首次出现下降。由于国内煤炭等替代能源供应宽松、国际气价持续高位运行向国内传导，天然气总体需求偏弱。供给方面，国产及进口管道天然气保持较好增长势头，但受国际高气价以及欧亚天然气现货价差影响，LNG进口下降明显，国内资源供应总量低于上年同期，供给总量减少。国家统计局发布数据显示，2022年我国天然气产量2178亿立方米，比上年增长6.4%，连续6年增产超100亿立方米。另国家发改委发布数据显示，全年中国天然气表观消费量3663亿立方米，同比下降1.7%。国内LNG进口量出现近七年来首次下降，同比下降19.5%。天然气对外依存度下降四个百分点，低至40.2%。同时，天然气在国内能源消费中的占比也出现下滑，同比下降0.4%，与之对应的是，煤炭和非化石能源的占比得到了提升，分别上升0.2%和0.8%。分行业看，城市燃气用气需求稳健增长，居民生活、采暖用气是主要增长动力。气电增速放缓，主要是全社会用电量增速有所放缓、水电及风电光伏等可再生能源发电量较快增长。工业用气增速放缓，主要是国际进口现货LNG价格高企，提高资源增供的边际成本，高气价挤出部分高耗能及低端产业用气需求。
　　2022年1月，国家发改委和国家能源局联合发布《关于完善能源绿色低碳转型体制机制和政策措施的意见》，文件指出，推行大容量电气化公共交通和电动、氢能、先进生物液体燃料、天然气等清洁能源交通工具；因地制宜建设既满足电力运行调峰需要又对天然气消费季节差，具有调节作用的天然气“双调峰”电站。同月，两部门再度联合发布的《“十四五”现代能源体系规划》指出，到2025年，国内能源年综合生产能力达到46亿吨标准煤以上，天然气年产量达到2300亿立方米以上；全国集约布局的储气能力达到550亿至600亿立方米，占天然气消费量的比重约13%。
　　2022年5月，国家发改委印发《关于完善进口液化天然气接收站气化服务定价机制的指导意见》，文件指导各地进一步完善气化服务定价机制，规范定价行为，合理制定价格水平。文件明确了气化服务价格的定义及内涵，对定价方式、方法、校核周期、其他衍生服务价格管理等内容作了规范，可以概括为“四个统一”和“一个明确”。一是统一定价方式，气化服务价格由政府定价转为政府指导价，实行最高上限价格管理。鼓励实行“一省份一最高限价”；二是统一定价项目，气化服务价格包括液化天然气接卸、临时存储、气化等相关费用，除不具备沿线开口分输的短途管道外，其他外输管道运输价格原则上从气化服务价格中剥离；三是统一定价方法，按“准许成本加合理收益”方法制定最高气化服务价格，新建接收站投产运营初期，可参照可行性研究报告核定临时价格；四是统一重要参数，对准许收益率、实际气化量核定等提出原则性要求，准许收益率由省级价格主管部门统筹考虑区域经济发展水平、行业发展需要、用户承受能力等因素确定，原则上不超过8%；五是明确价格校核周期，最高气化服务价格原则上每三年监审校核一次，如遇重大变化，可提前校核，监审后的成本较上一监管周期变动较大的，可调整价格水平。该文件是国家首次专门就接收站气化服务价格制定的政策文件，为各地制定和调整气化服务价格提供了政策指导，有利于促进接收站公平开放。同时，通过实行相对灵活的政府指导价管理方式，有利于激发接收站活力和积极性，更好发挥价格杠杆调节供需的作用。
　　2022年10月，习近平总书记在党的二十大报告中指出，“积极稳妥推进碳达峰碳中和，立足我国能源资源禀赋，坚持先破后立，有计划分步骤实施碳达峰行动，深入推进能源革命”，“加大油气资源勘探开发和增储上产力度，加快规划建设新型能源体系”，“确保能源安全”。未来，在“双碳”目标下，天然气将进一步发挥重要过渡能源作用，逐步在工业、建筑、交通、电力等重点领域有序扩大天然气利用规模，充分发挥“压舱石”“稳定器”作用，为实现“双碳”目标和“美丽中国”提供重要力量。
　　
　　三、报告期内公司从事的业务情况
　　（一）主要业务
　　新能源企业的经营管理及相关咨询；天然气开发利用与咨询服务；燃气经营：天然气、乙醇的销售管道输送服务；储气设施租赁服务；集中供热项目的开发、建设、经营、管理、供热系统技术咨询及维修；天然气灶具、仪器仪表设备的生产、加工、销售；信息技术开发与咨询服务；进出口：上述经营项目的进出口业务。
　　（二）经营模式
　　燃气销售业务：从上游统一采购资源，经管道主体公司长输管网输销至下游城市燃气公司、工业用户、液化工厂及热电厂。在供销链条中，供气按照“日指定，周平衡，月计划”的方式进行，即在确定每月供气计划的基础上，每周进行供气量平衡分配。同时，下游用户或经销商根据用气需求每日上报上一级供应商，上一级供应商根据用气量实际需要进行调度，从而确保各级管道平稳运行。
　　长输管网业务：按照销售计划，通过自建长输管线将天然气输送给城市燃气公司、工业用户、液化工厂及热电厂。
　　城市燃气业务：通过多源化气源采购，依托城市配气管网，发挥泛区域中压环网优势，匹配用户需求，精准对接下游用户，科学规划、互联互通，输送和分配给城镇居民、商业、工业等用户。
　　（三）公司产品市场地位、竞争优势
　　1、燃气销售板块
　　公司全资子公司山西华新燃气销售有限公司为燃气销售板块主体公司。其通过围绕管销分离、提升资源统筹能力、增强市场竞争力等方面进行销售体制改革，实现了“五统一”，即资源统一采购、市场统一开发、管网统一调度、调峰设施统一管理、销售统一运行。
　　2、长输管网板块
　　公司全资子公司山西天然气有限公司为长输管网板块主体公司。其作为省内唯一的专业化燃气产业公司，按照省委省政府“气化山西”总体部署，充分发挥自身优势，在不断优化完善管网基础设施、进一步提升管网整体调运能力的基础上，对全省的天然气综合利用工作实行统一规划、统一建设、统一管理，实现了国家级气源在省内的联通。目前，全省管网架构基本成型，不仅能满足全省城镇及工业用户的用气需求，同时推动了全省传统及新兴产业集群的发展，在我省的燃气市场中游环节占据主导地位。
　　3、城市燃气板块
　　公司全资子公司山西华新城市燃气集团有限公司为城市燃气板块主体公司。其通过多源化气源采购，依托城市配气管网，发挥泛区域中压环网优势，匹配用户需求，精准对接下游用户，科学规划、互联互通，合理分配气源和资金，拓展发展空间，提升经营实力，增加经营效益。已累计建设中高压管线约2850公里，低压管线约4400公里，覆盖8市21县区，逐步形成专业化城市燃气公司，供气规模在山西省占主要地位。
　　（四）主要业绩驱动因素
　　1、国家及全省推动经济社会实现高质量发展带来的机遇
　　国家层面，在经济发展新常态的特定历史阶段，为应对“百年不遇之大变局”的复杂形势，中国将更加坚定不移的推动经济社会实现高质量发展。尤其“十四五”期间，中国经济运行的长期增长趋势将不会改变，这必将持续促进包括清洁能源在内的能源消费需求；区域层面，高质量转型发展同样是我省的中长期发展战略，绿色能源供应体系作为全省高质量转型发展的重要方面之一，将进一步促进全省能源结构转型并带动省内天然气需求不断上升。全省乃至全国天然气消费端的需求上升，必将为公司带来强大的发展动力。
　　2、全国能源革命和油气体制改革带来的机遇
　　受国内经济下行、国际复杂局势的影响，天然气市场剧烈波动、供需形势紧张，在经济复苏的同时，全球通胀压力剧增。2022年，我国天然气对外依存度依然超过40%，为保证国家能源安全，满足日益增加的能源消费需求，我国必将持续加大能源革命和油气体制改革力度。
　　作为全国能源大省，山西省在全国能源布局中发挥着举足轻重的作用，国家能源革命和油气体制改革力度的加大，为我省进一步推动燃气产业实现供给侧改革提供了良好的发展环境。对于公司来讲，上游稳定有利于公司资源的整合和产能的提升；中游覆盖有利于加快省级长输燃气管网整合统一运营的进度，并推动加快与国家管网公司合作力度；下游延伸有利于公司发挥规模优势提高市场份额。
　　3、全省转型综改和能源革命带来的机遇
　　作为全国的转型综改试验区和能源革命综合改革试点，推动非常规天然气高质量发展是实现全省产业结构优化升级和经济结构战略性调整的重要抓手、也是促进我省从“煤老大”到“全国能源革命排头兵”的关键一招。当前，加大煤层气开发利用支持力度、推动管网互联互通和储气能力建设等各方面的鼓励政策均有利于公司不断提升燃气保供能力和扩大燃气市场份额。
　　4、国资国企改革带来的机遇
　　全国以及全省国资国企改革的持续深入，要求国有企业一方面要聚焦实业和主业，不断提升核心竞争力和盈利能力；另一方面要持续增进管理能力、不断提高发展质量。这均为公司优化业务布局、提高管理效能提供了良好的外部发展环境。
　　5、“碳达峰碳中和”带来的机遇
　　走向“碳达峰碳中和”是一场广泛而深刻的经济社会系统性变革，必将为今后几十年的产业结构、生产方式、生活方式、空间格局带来深刻变化。未来山西省在面临“双碳”目标时，势必将以更大的力度、更强有力的措施推动温室气体减排，这个过程对省内煤电、钢铁、玻璃、陶瓷、铸造、氧化铝、水泥等领域企业是巨大的压力。但对于公司而言，天然气行业在保障全省能源供应安全、降低煤炭消费量、减少煤炭系统甲烷排放等领域具有得天独厚的优势，使公司具备能源企业中独特的业务特点和资源属性。由此可以预见，“碳达峰碳中和”以及由此引发的能源生产与能源消费革命性变革，将为公司发展乃至全省燃气产业的发展带来巨大机遇。
　　
　　四、报告期内核心竞争力分析
　　（一）上游资源多元优势
　　公司作为山西省内专业化的燃气管理平台，在上游资源方面已形成由中石油、中石化、中海油等过境管道天然气，中油煤层气、中联煤层气、蓝焰控股等省内非常规天然气，共同构成的多气源格局。同时，我省煤层气资源勘探范围和探明储量均列全国首位，公司所铺设管道已覆盖省内主要煤层气气源地，为公司气源提供保障。此外，焦炉煤气合成天然气、省际管道天然气、海外LNG将作为补充气源，进一步保障公司天然气业务发展需求。
　　（二）中游管网覆盖优势
　　公司作为省属燃气旗舰劲旅华新燃气集团旗下核心上市公司，目前是山西省内最大的天然气管网运营企业，被授予山西省内天然气管网特许经营权，负责全省天然气管网的统一建设、运营。在基础设施建设方面，公司已经建成北到内蒙古、西至陕西、东通河北、南连河南，并连接国家级气源的省级天然气管网5000余公里，约占山西省管网总长度的80%，覆盖山西省11市104县（市、区），设计管输能力200多亿立方米/年，全省管网供气格局基本成型。
　　（三）调峰设施配套优势
　　截至目前，公司在大同、太原、晋中、临汾、长治等区域建设有储气调峰设施，总储气能力4312万立方米。此外，公司还配套有3座燃气电厂，总设计装机容量412MW。上述项目为增强公司资源保障能力，提升管网应急和调峰能力起到了重要的支撑作用。
　　（四）下游市场发展优势
　　公司拥有专业的销售业务板块，完善的销售管理体系，以及覆盖全省、辐射省外的销售网络。在市场开发上，公司有丰富的资源、完善的管网、配套的调峰设施作为支撑，已累计建设中高压管线约2850公里，低压管线约4400公里，覆盖8市21县区，逐步形成专业化城市燃气公司体系，供气规模在山西省占主要地位。
　　（五）专业人才队伍优势
　　公司核心管理团队运行稳定，积累了丰富的燃气运营和安全管理经验，拥有业务素质好、忠诚度高的专业技术和管理人才队伍，在燃气基础设施建设、燃气安全供应、市场拓展等各方面具备专业化运营优势。同时，公司加大培训培养力度，努力造就一支年轻化、专业化、知识化的高素质干部队伍，精准培育公司“三支人才”队伍，全力推进“人人持证，技能社会”建设提质增效，设定管理岗位和专业技术两大序列，让员工实现多通道发展。
　　（六）技术研发创新优势
　　公司以市级企业技术中心为载体，以模拟燃气站场自动化实训基地为平台，逐步建成技术研发创新体系。成功取得山西省重点研发计划的“基于能源互联网的天然气管网可靠性技术研究”科技报告收录证书；完成阀室SCADA系统相关技术研发工作，基本实现SCADA系统的自主维护和故障处理。截至目前，公司获得省科技进步奖一等奖一次，软件著作权7项，共拥有专利27项，主导编制的3项燃气管网地方标准已发布实施，进一步规范了燃气行业生产经营秩序。技术研发创新工作的顺利开展，能进一步助力公司稳定经营，并成为拓展市场发展的重要推手，未来必将成为巩固公司核心竞争力的强大支撑。
　　
　　五、报告期内主要经营情况
　　2022年，经大华会计师事务所审计，公司实现营业收入154.38亿元，较去年同期增加22.45%；归属于上市公司股东的净利润为0.64亿元，较去年同期增加40.37%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-1.41亿元，较去年同期增加48.25%。

　　六、公司关于公司未来发展的讨论与分析
　　(一)行业格局和趋势
　　近年来，面对全球能源供应紧张、价格大幅上涨的复杂形势，我国扎实推进天然气产供储销体系建设，天然气供应保障能力不断增强，进口通道日益多元，储备能力持续提高，市场体系逐步完善，我国天然气行业迈向高质量发展阶段。
　　国际方面，“四大进口通道”建立并不断完善。其中，中俄天然气东段2020年已输气41亿立方米，未来随着南段管线投入运行，中俄东线的最大运输能力可达480亿立方米；中俄西线在俄方又称西伯利亚管线2号，2021年4月，穿越蒙古进入我国境内的天然气管道可行性研究报告已获得批准，2022年将开展详细的工程研究和天然气管道设施的设计工程，整个工程初步计划2024年开工建设，2028年建成输气管道，未来中俄西线最大运输能力可达500亿立方米。据海关总署统计，2022年中国进口天然气总量10924.8万吨，同比下降9.9%，其中进口LNG量6344.2万吨，同比下降19.5%，是近7年以来首次同比下滑。不过，随着多个沿海LNG接收站陆续投产，加上中国与卡塔尔签署的为期27年1亿吨LNG协定的执行，2023年LNG进口量有望攀升。
　　国内方面，增储上产进程不断加快。2022年，我国天然气产量2178亿立方米，比上年增长6.4%，预计到2035年全国天然气产量3170亿至3800亿立方米，非常规气产量1800亿至2100亿立方米；在经济下行影响放缓和国际液化天然气（LNG）高涨等因素的作用下，我国天然气表观消费量3663亿立方米，同比下降1.7%，天然气对外依存度下降四个百分点，低至40.2%。但随着我国经济增速恢复，LNG价格回落，国内天然气消费将呈现增长态势。目前，我国天然气占一次能源消费比例从2010年的4％增至2021年的8.9％，10年间增长一倍以上，绝对消费量从958亿立方米增至3726亿立方米，增长近4倍，但同世界水平相比，我国天然气占一次能源消费比例仍旧偏低。
　　省内方面，山西省煤层气资源量约为l0.39万亿立方米，约占全国总量的近三分之一。为贯彻落实中央《关于在山西开展能源革命综合改革试点的意见》，山西省将煤层气产业发展提上前所未有的高度，明确提出了建设全国非常规天然气基地，推进煤层气增储上产。之后出台了《山西省煤层气增储上产三年行动计划(2020-2022年)》，制定了煤层气产业未来三年发展规划，合力推动煤层气产业快速高质量发展。同时，《山西省煤层气资源勘查开发规划（2021—2025年）》正式印发实施，明确了“十四五”主要目标，即到2025年，力争煤层气新增探明地质储量5000亿至8000亿立方米，累计超过1.5万亿立方米，达到1.6亿至2.0万亿立方米，煤层气抽采量达到200亿至250亿立方米。未来将继续拓展深层煤层气产能建设，实施稳步发展，力争规模和效益突破。
　　党的二十大报告指出，要立足我国能源资源禀赋，坚持先立后破，有计划分步骤实施碳达峰行动。从中长期来看，“更高效、更低碳、更灵活”的天然气是支持国家清洁低碳战略实现的重要方式。随着“七年行动计划”的推进，国产气供应能力具有很大潜力。同时，“全国一张网”基本成型，LNG接收能力持续提升，储气调峰能力不断完善，夯实了我国天然气行业发展的根基。加之国家和地方持续出台天然气行业发展指导性支持性文件，为我国天然气市场参与主体增加、市场规模不断扩大、市场稳定高效运行奠定了基础。在全球能源由高碳向低碳、由化石能源向可再生能源的第三次能源转型，构建多元能源结构共同发展的进程中，以油气为主的化石能源仍将长期占据重要地位，并在规模替代高污染燃料、与可再生能源协同发展等方面发挥重要作用。
　　“十四五”以来，随着“双碳”目标引导，驱动能源结构调整逐步调整，气、电、碳市场化改革深入推进，天然气迎来历史发展新机遇。上游方面，我国着力推动油气增储上产，加强国内油气资源的勘探开发，增强国内能源生产保障能力，同时努力拓展进口渠道，促进进口多元化。中游方面，为使各省天然气干线管道互联互通，形成“全国一张网”，国家管网集团加快推进省级管网联通。省级管网作为“全国一张网”的重要组成部分，是实现中间统一管网高效集输的必要条件。从长远来看，“全国一张网”有利于天然气管网互联互通消除输送瓶颈，增强调峰和应急保供能力，保障国家能源安全。下游方面，为了扩大企业规模、减少不必要竞争，加强安全管理，全国部分地区提出了由大型燃气集团对城市中的若干个中小燃气公司进行整合，一家城市只留一家特许经营权公司的政策，通称“一城一企”，促进城燃企业向规模化、板块化、专业化发展。价格机制方面，2022年国际市场天然气价格上涨明显，在现行机制下，居民用气无法顺价，低于城燃购气价格，价格倒挂导致城燃亏损。因此，天然气价格市场化改革成为必然趋势，目前全国多地都出台了新的天然气定价机制，为深入推进天然气体制改革指明方向。此外，在国家出台风电、光伏、氢能等新型清洁能源开发利用政策的基础上，以中石油、中石化、中海油为首的大型央企和国内五大燃气集团等均开始布局“燃气+”和发展新能源产业的转型之路，推进了天然气和新能源的融合发展。
　　未来一段时期，我国天然气产供储销体系建设将进一步完善，一是上游勘探开发活力激发，增储上产力度加大；二是持续推进天然气管网、LNG接收站等基础设施建设，加快形成全国一张网；三是加快多层次储气调峰体系建设，形成与我国天然气行业规模相匹配的调峰能力；四是建立完善的上、中、下游天然气价格联动机制，促进天然气市场全面协调发展，天然气价格改革将进一步提高天然气与替代燃料的竞争性，继而扩大天然气利用范围，天然气消费市场将进一步从油气田周边地区向经济发达地区扩展；五是建设全国天然气统一大市场，逐步建立覆盖全行业的监管机制，实现全国范围内包括国产气和进口天然气在内的天然气高效合理流动，以满足不同地区、不同行业主体的用气需求，在实现天然气资源的优化配置、保障国家能源安全的同时助力能源革命。
　　(二)公司发展战略
　　公司深入贯彻落实党中央、国务院及省委省政府关于深化油气体制改革的决策部署，认真落实“四个革命，一个合作”能源安全战略。以推进销售体制改革、拓宽对外合作渠道、提升管网运行效率、加快城燃资产培育整合、推动“两个转型”、完善人才发展体系作为公司发展战略。
　　1、推进销售体制改革。持续深化销售一体化改革，通过高效统筹、形成销售合力。进一步发挥规模优势，强化服务理念，做好服务工作，共享市场信息，持续优化价格传导机制，不断提升经营效率，实现上下游供需平衡。
　　2、拓宽对外合作渠道。公司将积极持续践行“引进来、走出去”发展战略，不断加强与国内燃气龙头企业及邻省燃气企业的合作，全力构建“互联互通互保”的燃气全产业链合作框架，继续深化与省内外能源企业、上海石油天然气交易中心、上海期货交易中心的战略合作。
　　3、提升管网运行效率。通过管网基础设施建设、管网优化运行等手段，持续推动管网运营独立、管道互联互通等工作，发挥管网设施改革的桥梁作用、带动上、下游产业链一体化发展，构建更加多元、立体、高效的燃气市场新格局。持续提升管网核心竞争力，促进产供储销协同发展，不断夯实主业。
　　4、加快城燃资产培育整合。按照“开放、包容、合作、共赢”的理念，与国内头部燃气企业开展全方位合作，积极探索引进资金、技术和管理方面的渠道，共同拓展市场。根据“成熟一批、整合一批”的思路，加大优质城燃资产培育，以股权为纽带，以业务为支撑，有序推进城燃企业的并购整合，实现市场的高质高效发展。
　　5、深入推动“两个转型”。围绕全省同步推进“两个转型”暨促进数字经济全面发展大会部署，按照规划引领、重点突破、数实结合、应用为先的思路，以数据为关键要素，以数字技术与实体经济深度融合为主线，聚焦数字产业化、产业数字化、数据价值化、治理数字化，推进智慧管网和智慧城网数字转型和产业升级，培育发展新动能。
　　6、完善人才发展体系。健全培训工作管理体系，不断提升队伍素质，制定人才梯队建设方案，设定管理岗位和专业技术两大序列，让员工实现多通道发展。建立专业技术人员职业发展“双通道”，精准培育公司“三支人才”队伍，加强政企校的合作交流，引进关键人才，制定完善制度，为公司发展做好人才支撑。
　　(三)经营计划
　　2023年，公司将坚持以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导，深入贯彻习近平总书记考察调研山西重要讲话重要指示精神，全面贯彻落实党的二十大精神，认真落实中央经济工作会议、省委经济工作会议、省“两会”及省管干部培训班上的各项决策部署，紧密围绕公司发展经营思路，立足全局、内引外联，增强服务意识，保证公司合规管理水平稳步提高，为公司全方位推动高质量发展提供坚强保证。
　　1、持续深化销售体制改革，释放产业发展活力
　　一是持续深化改革，通过管销分离、高效统筹，持续推动资源合理化配置，进一步压减资源采购成本；二是发挥规模优势，做好服务工作的同时，向上下游及时传递燃气市场信息，持续优化价格传导机制，不断提升经营效率，夯实工作基础，坚持“保存量、扩增量”，深挖省内市场资源，积极拓宽省外市场渠道，持续提升公司经营水平；三是提升资源统筹水平，一手抓供给，努力做到上游资源应收尽收，一手抓需求，努力实现下游用户供给到位，力求实现资源供应的平稳有序。
　　2、高效统筹管网运营机制，提升管网运行效率，
　　一是以长输管网建设运营为核心，进一步完善省内长输管网互联互通及省际、省级联络线建设，形成统筹调配、高效集输的管网运营机制，更好地保障能源安全，为全省深化能源革命综合改革，推动高质量发展做出积极贡献；二是实现各业务板块的协同联动，紧抓管网运行全链条工作，增大管输气量，提高管道运营效率；三是加强安全管理，加大隐患排查力度，加强安全培训，不断深化安全意识，统筹调度安全资源，聚焦“汛期”“冬供”等关键节点，做好安全演练，避免非必要损失。
　　3、持续推进城燃企业整合，提升板块经营质量
　　公司坚持“有保有压、有取有舍”的原则，持续推进城燃企业整合，逐步提高城市燃气市场占有率和话语权，提升板块经营质量。一是积极摸底调研拟收购企业信息，加快推进重点企业整合；二是加快碎片化整合进度，积极推进晋南、晋中地区城燃企业收购洽谈工作。
　　4、提高资产综合使用效率，挖掘资产潜在价值
　　综合运用资源互补、产业配套、业务联动等方式提高资产价值。土地房屋等资产利用方面，系统梳理土地房屋等资产现状和权属情况，建立资产共享共用平台，提高资产使用效率；燃气热电厂方面，重点推动与上游资源方及同行上市公司的气电、液电合作，以热电厂合作为切入点，进行一体化业务合作。通过获取低价优质煤层气资源，匹配代输通道，充分发挥资源优势，推动降本增效，逐步提高电厂、液厂和加气站的市场竞争力，实现产业整体发展。
　　(四)可能面对的风险
　　1、产业政策的风险
　　近年来，我国天然气开发利用呈现快速发展趋势，天然气在我国一次能源消费中的比例不断提高。但是随着国家环保政策进一步收紧、“3060”目标的提出，未来国家在光伏、风电、核电、氢能等清洁能源开发利用方面的产业政策逐步发生倾斜，将对天然气利用的市场发展产生影响。
　　2、市场竞争风险
　　在国家持续推动“管住中间、放开两头”和产供储销体系建设的情况下，燃气上下游领域将更加开放，更多主体将进入燃气产业链各领域。上游环节，资源勘采主体呈多元化发展态势，公司气源统筹难度将进一步加大；下游环节，市场销售更加灵活开放，用户自主选择权增多，以资源换市场、以价格换市场的新型交易模式逐步展开，市场竞争将会更加激烈，用户通过LNG/CNG等气源价格及其他用能成本比较，自由选择能源替代，同时其他竞争企业在山西主动出击联系上下游，更将会对公司现有的市场造成严峻冲击。
　　3、价格波动风险
　　近年来，国务院、国家发改委、山西省发改委陆续出台政策文件，要求加快建立上下天然气价格联动机制，各地也相应出台了具体措施，并取得了一定效果。但部分地市因天然气价格高位运行，城燃企业收入倒挂，政府补贴到位不及时等因素，造成价格疏导困难。国内天然气供需格局整体呈现价高量紧的态势，燃气企业在资源储备受限的同时，承担艰巨的保供责任，如顺价机制不畅将提升经营成本，给企业经营造成很大压力。
　　4、安全生产风险
　　天然气具有易燃、易爆的特性，若燃气设施发生泄漏，极易发生火灾、爆炸等事故。居民天然气业务由于部分设备仪表安装在用户家中，若使用不当或安全意识不足较容易发生事故。同时，也可能因使用不当、燃气用具质量问题或人为操作失误等原因引发安全事故。
　　5、替代能源风险
　　受经济下行、国际天然气价格波动等因素影响，天然气消费比重下降，石油、煤炭等传统能源仍是保障国家能源安全的“压舱石”和“稳定器”，对推动化石能源向清洁低碳能源转变，加快天然气市场推广利用进程形成了一定程度的影响。 收起▲