（一）营业收入构成分析　　1、营业收入的构成及变动分析　　报告期各期，公司的营业收入分别为10,969.04万元、14,019.23万元和22,958.40万元，呈现快速增长的趋势。公司营业收入以主营业务收入为主，2019-2021年度，主营业务收入占营业收入的比例分别为99.09%、99.31%和99.79%。　　报告期各期，公司新冠相关产品收入分别为0万元、4,305.24万元和9,757.32万元，占主营业务收入的比例分别为0.00%、30.92%和42.59%。　　2、主营业务收入的产品构成及变动分析　　报告期内，发行人的主营业务收入主要来自生物试剂，各年销售收入分别为10,869... 查看全部▼

　　（一）营业收入构成分析
　　1、营业收入的构成及变动分析
　　报告期各期，公司的营业收入分别为10,969.04万元、14,019.23万元和22,958.40万元，呈现快速增长的趋势。公司营业收入以主营业务收入为主，2019-2021年度，主营业务收入占营业收入的比例分别为99.09%、99.31%和99.79%。
　　报告期各期，公司新冠相关产品收入分别为0万元、4,305.24万元和9,757.32万元，占主营业务收入的比例分别为0.00%、30.92%和42.59%。
　　2、主营业务收入的产品构成及变动分析
　　报告期内，发行人的主营业务收入主要来自生物试剂，各年销售收入分别为10,869.10万元、13,586.84万元和18,166.04万元，占主营业务收入的比例分别为100.00%、97.59%和79.29%。2020年度开始，受新冠疫情的影响，发行人体外诊断试剂销售收入规模迅速上升，2020及2021年度占主营业务收入的比例分别为2.41%和20.71%。
　　（1）生物试剂
　　报告期内，公司生物试剂的销售收入、销量及平均销售单价变动情况如下：
　　报告期内，公司生物试剂销售收入呈快速增长趋势，主要原因为受疫情及日益紧张的国际局势影响，供应链本土化的需求加大，公司销量不断提升。生物试剂平均销售单价存在波动，主要原因为生物试剂种类相对较多，不同种类产品的销售单价存在差异。
　　2020年，新冠疫情爆发后，全国各地的高等院校、科研院所推迟返校时间，下游客户实验需求下降导致科研用生物试剂的销量和收入下降。同时，可作为新冠检测试剂生产原料的生物试剂当期境外市场销量大幅增加，且该类产品平均销售单价较高，导致生物试剂平均销售单价整体上升。
　　2021年，生物试剂平均销售单价较2020年大幅下降。1）随着新冠核酸检测常态化，工业客户对新冠检测试剂原料的需求进一步增加，且随着市场竞争的不断加剧，销售单价有所下降；2）2020年下半年，公司取得新冠检测试剂CE认证并进入商务部白名单后，开始直接向境外客户销售新冠检测试剂，不再销售单价较高的新冠检测试剂原料，生物试剂平均销售单价因此下降。
　　（2）体外诊断试剂
　　报告期内，公司体外诊断试剂的销售收入、销量及平均销售单价变动情况如下：
　　2020年，新冠疫情在全球范围内爆发。公司自主研发、生产的新冠检测试剂于当年7月取得CE认证，销量迅速扩大。2021年，随着新冠疫情持续蔓延，体外诊断试剂销量进一步上升。2021年，体外诊断试剂平均销售单价较2020年下降，一方面系公司体外诊断试剂均为以美元结算的出口销售，受美元兑人民币汇率下降影响，单价有所下降，另一方面系公司开始销售核酸提取试剂产品，其平均销售单价为4.16元/人份，导致体外诊断试剂平均销售单价整体有所下降。
　　3、主营业务收入的销售模式构成及变动分析
　　报告期各期，发行人主营业务收入以直销为主，各期直销收入占主营业务收入的比例分别为62.41%、62.30%和61.20%，按销售模式划分的收入构成基本保持稳定。
　　（1）直销模式
　　直销模式下，主营业务收入根据客户类型可以区分为工业客户和科研客户。
　　公司自2016年成立了专门的工业客户销售部门以来，持续努力拓展和开发工业客户。公司主要通过向工业客户的新产品研发阶段提供高性能生物试剂作为切入口的方式，循序渐进地推广更具性价比的其他生物试剂类产品供客户在日常生产经营中使用。近年来，公司与卓诚惠生、新希望、诺和致源、华大基因、博奥生物等知名企业陆续建立起了合作关系。
　　2019年至2021年度，工业客户收入分别为2,006.20万元、4,997.69万元和9,303.26万元，占直销模式收入的比例分别为29.57%、57.62%和66.35%。其中，新冠相关产品收入分别0万元、2,350.65万元和5,118.13万元，非新冠相关收入分别为2,006.20万元、2,647.04万元和4,185.13万元，均呈现快速增长的态势，工业客户的销售增长是报告期内公司收入快速增长的主要原因。
　　报告期内，公司科研客户收入分别为4,777.47万元、3,675.79万元和4,718.37万元，呈现出波动的趋势，主要系受2020年初开始的新冠疫情影响，各地高校和科研院所延期开学、不定期因新冠疫情停课等因素影响，实验需求减少所致；2021年度，随着国内新冠疫情形势整体企稳，各大高校、院所的科研活动逐步恢复正常，公司的科研收入也开始快速回升。
　　（2）经销模式
　　报告期各期，发行人经销收入分别为4,085.42万元、5,249.42万元和8,888.36万元，呈现持续增长的趋势。2020年度开始，国外新冠疫情形势日益严峻，与公司长期合作的客户AP-BiotechS.R.L.开始向公司大量采购新冠相关的生物试剂及体外诊断试剂，导致经销收入增长较快。
　　4、主营业务收入的区域构成及变动分析
　　发行人主营业务收入主要来源于境内地区。报告期各期，境内地区收入占比分别为97.43%、80.30%和75.44%。2020年度，随着新冠疫情在全球范围内爆发，公司来自境外及港澳台地区的销售收入迅速上升。
　　5、主营业务收入的季节性分析
　　公司的主营业务收入主要来源于生物试剂，作为科研活动的消耗性产品，其销量受下游高校院所科研活动需求的影响较大，因此存在一定的季节性。通常情况下，每年一季度受春节假期、高校放假等因素的影响，生物试剂的市场需求量减少，因此该季度的主营业务收入占比相对较低；每年四季度受到科研项目结题、为应对假期进行备货等因素的影响，生物试剂的市场需求量相对较高，因此该季度的收入占比相对较高。
　　2020年一季度，受新冠疫情影响，科研机构、院校延迟复工或暂停返校，科研实验需求减少致使当季度收入占全年营业收入的比例较低。
　　2020年四季度、2021年一季度收入占比同比大幅提升，主要系新冠相关产品需求旺盛所致。
　　2021年四季度收入占比下降，主要系阿根廷疫情期间开通的新冠体外检测产品紧急采购绿色通道关闭，AP-BiotechS.R.L.减少向公司的采购所致。截至本招股说明书签署日，公司正通过境外专业机构积极开展新冠体外诊断试剂临床试验工作，力求尽快通过阿根廷当地卫生主管部门的产品备案注册要求，确保新冠相关体外诊断试剂的后续出口渠道通畅。
　　6、现金收款情况分析
　　报告期内，公司存在少量现金收款。
　　报告期各期，公司现金收款金额分别为47.31万元、14.79万元和27.52万元，主要系公司收到的零星现金回款，占比较低。
　　7、第三方回款情况分析
　　报告期内，公司存在第三方回款的情形。
　　报告期内，公司第三方回款金额分别为2,317.40万元、1,360.34万元和4,938.40万元，占营业收入的比例分别为21.13%、9.70%和21.51%。其中，情形（3）回款金额分别为214.71万元、107.87万元和112.13万元，占营业收入的比例分别为1.96%、0.77%和0.49%，呈逐年下降趋势。
　　报告期内，公司存在第三方回款。
　　（1）因阿根廷对进出口有较严格的外汇管制，2020、2021年度，AP-BiotechS.R.L.将部分货款通过姐妹公司BafelisS.A.（注册于外汇管制较为宽松的乌拉圭）向公司支付，并要求公司将货物直接发送至AP-BiotechS.R.L.经营所在地。
　　根据商务部编制的《对外投资合作国别（地区）指南（2021年版）》，“由于阿根廷外汇储备不断缩水，政府不得不采取多项外汇管制和贸易管制措施来缓解财政压力。”相比之下，“对外国投资者而言，乌拉圭具有政局稳定、货币政策宽松、无外汇管制等优势”。因此，AP-BiotechS.R.L.指定第三方向公司支付货款具有合理性。
　　（2）2019年度，部分境内经销商出于自身支付便捷性等因素考虑，通过其实际控制人控制的不同法人主体或由其实际控制人向公司支付货款。报告期内，公司已对境内经销商进行了规范，第三方回款金额迅速下降。
　　其他第三方回款，主要包括通过中国科学院科研服务平台喀斯玛（CASMART）统一支付、客户指定其他单位支付、客户员工代为支付等。
　　报告期内，上述第三方回款均具有真实的商业背景，符合公司所在行业的特点及公司的商业模式，不存在虚构交易，亦不存在货款归属纠纷。 收起▲